Annual Report 2013 by Piyanat Kimhamanon

'6& 6 '4 N6 Đ ¡

!""#!$%&'()&*%+,-. '8-5 A H%C J N6 5 %/6 /'01)%(#2$31%1)0(!"4%$303*'/ ///012345045067 !"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&

<' 8 1 A'6

OUR BUSINESS

2 3 4 5

Design, Construction and Contract all kinds of Electrical Engineering works such as Transmission line, Substation Mechanical and Electrical System Energy Conservation / Renewable Power Plant Telecommunications Fabrication and Distribution of Steel Structure for Transmission Line,and Telecommunication Tower.

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&

.6' 5g

CONTENTS

ėĦĖûĦčøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûõėėĕõĦėĉŕġûĎõĦėİûĨč

öŖġĕĭęĞĽĦøĥāċĦûõĦėİûĨč ĞĦėďėĤČĦč ěĨĞĥĖċĥĜčř ĒĥčČõĨü ıęĤİďőĦğĕĦĖ ďėĤěĥĉĨõėėĕõĦė øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĞĥûøĕ öŖġĕĭęċĥĸěĴďİõĩĸĖěõĥĎĎėĨĝĥċ ęĥõĝćĤõĦėďėĤõġĎČĬėõĨü õĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦė õĦėĈĭıęıęĤďőġûõĥčõĦėĳþŖöŖġĕĭęĔĦĖĳč ĲøėûĞėŖĦûõĦėüĥĈõĦė ĲøėûĞėŖĦûĐĭŖĊīġğĬŖč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

! " % ' (! (" (% !# *# *$ ")

čĲĖĎĦĖõĦėüŕĦĖİûĨčďśčĐę õĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳč ďśüüĥĖİĞĩĸĖû ĞĦėøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ėĦĖûĦčøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûõėėĕõĦėĉŕġûĎõĦėİûĨč ėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥč ėĦĖûĦčĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ OĴċĖP ûĎõĦėİûĨčıęĤğĕĦĖİğĉĬ OĴċĖP ėĦĖûĦčĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ OġĥûõĘĝP ûĎõĦėİûĨčıęĤğĕĦĖİğĉĬ OġĥûõĘĝP øĽĦġČĨĎĦĖûĎõĦėİûĨč

"# "$ %& %" %% %' ') '$ (%* (%' !"(

!"#$%&

J 1 %= ) 6 6'A 8

FINANCIAL INFORMATION / I + & )J 6 6

2554

2555

2556

.8 '5 " &M ' +%

!"#$#%!&

,",#+%,*

("$&*%+$

/ 9 J . 8 '+%

'"(&*%&'

'"#*)%,'

'"&,!%*&

< 9 I 1 1 AA)4A'9 & N 6 '4AA)J +

,,#%+,

((!%,)

#*'%$!

.I + 1 = J ; 1 /< J

)")+#%#(

)"&#*%+&

!")!(%))

2554

2555

2556

6 4 6'A 8

) 6' N 6 A 8 6 '6&E J 6 6' 6&

'()%**

*(!%)$

')*%&'

'6&E J 6 6 '8 6'

!"+!#%$+

,"*$#%,)

("'#&%&'

'6&E J ' +%

!"!'&%#+

#"++*%*&

("(,*%+,

J < '+%

'"$$+%,&

("+#$%,$

,"$!+%##

N 6 E' 5 J J

,+$%!'

$&)%))

#(#%&$

I 6 D J I 6 &D 6' 6&AA)4 '8 / 6'

'!+%!,

!'$%++

,+)%,)

J < 6 6'A 8 AA)4$6-9

$*%'&

)*!%!'

)!)%)$

N 6 E'.< 8

))#%+$

,+&%#*

!(,%!&

15 '6.I + 6 6'A 8

2554

2555

2556

15 '6.I + .$6" )I 1 | ÄÁÁ´½Ã ¡°Ã¸¾} |A I 6 }

)%+'

)%+&

)%'+

15 '6.I + .$6" )I 1 /%< A'H + | Ä¸²º ¡°Ã¸¾} |A I 6 }

+%*,

+%**

)%)+

15 '6 N 6 E' 5 J J | Á¾ÂÂ Á¾µ¸Ã °Á¶¸½} |y}

)'%,'

),%#&

))%*&

15 '6 N 6 E'.< 8 | ´Ã Á¾µ¸Ã °Á¶¸½} |y}

!%,*

#%&$

#%!*

15 '6 ) 1 B Ĕ1.8 '5"&Ę|¡´ÃÄÁ½ ¾½ ÂÂ´Ã ¡ } |y}

!%)(

*%),

#%+!

15 '6 ) 1 B Ĕ1.Ĕ+ 1 =ĕ ;1/<ĕ |¡´ÃÄÁ½ ¾½ ÀÄ¸ÃÈ ¡ } |y}

)+%,*

'!%+(

))%!+

%=) Ĕ6 6 5g 9 Ĕ1/<ĕ | ¾¾º ¥°»Ä´ ¿´Á Â·°Á´ ¥ ¢} | 6 }

'%,$

!%'+

,%(!

N6E'.< 8 I1/<J | °Á½¸½¶ ´Á ¢·°Á´ ¢} | 6 }

+%'&

+%&&

+%((

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&

.'< J 1 %= ) 6 6'A 8

FINANCIAL HIGHTLIGHTS ĐęõĦėĈĦİčĨčûĦč

ğčŕěĖW ęŖĦčĎĦċ

219 .7 3,0 36

ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ

2555

ėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė

ĄĦčĤõĦėİûĨč

05 9.

2555

86 .41

2555

5,5 4

,0 09. 98

4,9

18 953.

1 7.6 32

2556

2554

7.72 ,26

99 1.

2556

2554

2556

2554

ğčŕěĖW ęŖĦčĎĦċ

ėĦĖĴĈŖėěĕ

ĐęõĦėĈĦİčĨčûĦč

ğčŕěĖW ęŖĦčĎĦċ

2554

2556

5,879.08

408.32

656. 79

4,460.49 2,691.42

3,686.37

2,743.97

871.11

2,579.72 2554

2555

2556

2554

ĞĨčċėĥĒĖřėěĕ

2555

2556

2555

õĽĦĴėöĥĹčĉŖč

ğčĩĹĞĨčėěĕ 2554

1,106.65

3,135.11 446.04

2555

2556

ĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖč

2554

553.41

692.83

116.08 354 37 .

2554

1,769.07

2556

2555

2556

407.69

ċĬčċĩġĸ ġõıęĤİėĩĖõþĽĦėĤıęŖě 2555

õĽĦĴėĞĬċČĨ !"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&

.6' 6 '4 6 4 ''% 6'

MESSAGE FROM DIRECTOR

čĦûďėĤĒĩėř ďĬőĖĒĥčČěûĜř ďėĤČĦčõėėĕõĦė

ďō 4778 İďŝčďōċĩĸøěĦĕĴĕŕıčŕčġčĉŕĦû Ķ ĴĈŖĞŕûĐęõėĤċĎĉŕġ ĔĦěĤİĜėĝĄõĨüöġûďėĤİċĜĴċĖġĖŕĦûõěŖĦûöěĦû İčīĸġûüĦõ ĔĦěĤİĜėĝĄõĨüĲęõċĩĸþĤęġĉĥěĴĈŖĞŕûĐęĊĪûėĦĖĴĈŖõĦėĞŕûġġõ öćĤċĩĸõĦėęûċĬčĔĦøėĥĄÿĪĸûĈĭİğĕīġčİėĨĸĕüĤĕĩĞŕěčĳčõĦėõėĤĉĬŖč ėĤĎĎİĜėĝĄõĨüıĉŕĳčþŕěûğęĥûõķĖĥûĴĕŕĞĦĕĦėĊıĞĈûĎċĎĦċĴĈŖ ġĖŕĦûİĉķĕċĩĸ ĞĽĦğėĥĎďśüüĥĖċĩĸĞĽĦøĥāġĖŕĦûõĦėĎėĨĲĔøĔĦøİġõþč õķİėĨĸĕþĤęġĉĥěüĦõĔĦėĤğčĩĹøėĥěİėīġčċĩĸċĽĦĳğŖøěĦĕİþīĸġĕĥĸčöġû ĐĭŖĎėĨĲĔøıęĤĐĭŖęûċĬčęĈęû

ċŕĦĕõęĦûďśüüĥĖċĩĸĴĕŕıčŕčġčĉŕĦû ĶĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP õķĖĥûøûĕĬŕûĕĥĸčıęĤċĬŕĕİċġĖŕĦûİĉķĕċĩĸĳčõĦėĎėĨğĦėûĦčõŕġĞėŖĦûċĥĹûûĦčĔĦøėĥĄ ıęĤİġõþč ĲĈĖĐęďėĤõġĎõĦėďō 4778 ĎėĨĝĥċģ ĕĩėĦĖĴĈŖėěĕ 7]76;^;4 ęŖĦčĎĦċ õĽĦĴėĞĬċČĨėěĕ 576^59 ęŖĦčĎĦċ ĲĈĖĎėĨĝĥċĴĈŖĎĥčċĪõĞŕěčıĎŕûõĽĦĴė üĦõĲøėûõĦėĒęĥûûĦčęĕğŖěĖĎû 4 ıęĤ 5 ÿĪĸûĴĈŖüĦĽ ğčŕĦĖõėĤıĞĴēēőĦİþĨû ĒĦćĨþĖřĳğŖıõŕõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉığŕûďėĤİċĜĴċĖĉĥĹûıĉŕěĥčċĩ ĸ 37 ĒĘĜüĨõĦĖč 4777 ıęĤěĥčċĩĸ : õĬĕĔĦĒĥčČř 4778 ĲĈĖĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċģĎĥčċĪõĞŕěč ıĎŕûõĽĦĴėüĦõĲøėûõĦėċĥĹûĞġûüĽĦčěč 38:^7: ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎďō 4779 ĎėĨĝĥċĖĥûøûĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥā õĥĎûĦčõŕġĞėŖĦûĈŖĦč ěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ûĦčõŕġĞėŖĦûĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ĲĈĖĳčďō 4779 õĦėĴēēőĦ đŐĦĖĐęĨĉığŕûďėĤİċĜĴċĖĕĩĲøėûõĦėċĩĸüĤİėŕûďėĥĎďėĬûėĤĎĎĞŕûĴēēőĦċĥĹûĳč ĔĦøĉĤěĥčĉõıęĤĔĦøĳĉŖİĒīĸġİĞėĨĕøěĦĕĕĥĸčøûöġûėĤĎĎĞŕěčõĦėĴēēőĦĞŕěč ĔĭĕĨĔĦøõķĕĩčĲĖĎĦĖċĩĸüĤĒĥĆčĦėĤĎĎĴēēőĦĞĽĦğėĥĎİĕīġûĳğāŕÿĪĸûûĎďėĤĕĦć õĦėęûċĬčüĦõõĦėĴēēőĦģċĥĹûĞġûığŕûĕĩĕĭęøŕĦėěĕĕĦõõěŕĦ 37]<<< ęŖĦč ĎĦċ ĞĽĦğėĥĎûĦčĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ĎėĨĝĥċİčŖčõĦėėŕěĕĕīġõĥĎĒĥčČĕĨĉė ċĦûČĬ ė õĨ ü ĳčõĦėĒĥ Ć čĦĲøėûõĦėĐęĨ ĉ õėĤıĞĴēēő Ħ ĈŖ ě ĖĒęĥ û ûĦčċĈıċč ıęĤĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖč ĲĈĖĎėĨĝĥċüĤġĖĭŕĳčĞĊĦčĤċĥĹûĐĭŖėŕěĕĒĥĆčĦĲøėûõĦė Đĭ Ĺ ė ĥ Ď İğĕĦõĸ ġ ĞėĹ Ħ ûĲøėûõĦėıęĤĐĭ Ĺ ė ĸ ě ĕęûċĬ č ÿĪĸûĎėĨĝĥċĕĩøěĦĕĕĥĸčĳüěŕĦ õęĖĬċČřöŖĦûĉŖč üĤĐęĥõĈĥčõĦėİĉĨĎĲĉċĦûĈŖĦčėĦĖĴĈŖ ıęĤĞĦĕĦėĊĞėŖĦû õėĤıĞİûĨčĞĈċĩĸĞĕŕĽĦİĞĕġĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċĳčėĤĖĤĖĦě ĞŕěčĈŖĦčõĦėĎėĨğĦėûĦčĔĦĖĳčġûøřõė ĎėĨĝĥċģ ĖĥûøûİčŖčõĦė ĈĽĦİčĨčČĬėõĨüġĖŕĦûĕĩüėĨĖČėėĕ ĲĈĖøĽĦčĪûĊĪûĞĨċČĨďėĤĲĖþčřöġûĐĭŖĊīġğĬŖč ĐĭŖ ęûċĬč ıęĤĐĭŖİõĩĸĖěöŖġû ĲĈĖďăĨĎĥĉĨĉĦĕ[öŖġõĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ġĖŕĦûİøėŕûøėĥĈ ėěĕĊĪûĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥā ĉŕġõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕğęĥõõĦėõĽĦõĥĎ ĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩ ĳčõĦėĞīĸġĞĦėöŖġĕĭęĴĈŖġĖŕĦûĊĭõĉŖġû ċĥčİěęĦ ıęĤĲďėŕûĳĞ õĦėċĩĸĎėĨĝĥċöġûİėĦĴĈŖİĉĨĎĲĉĕĦĴĈŖüčċĬõěĥččĩĹ ĴĈŖĞĤċŖġčĳğŖİğķč ĊĪûĜĥõĖĔĦĒıęĤøěĦĕċĬŕĕİċöġûĒčĥõûĦčċĬõėĤĈĥĎĴĈŖİďŝčġĖŕĦûĈĩ čġõüĦõ čĩĹ õ ĦėĳğŖ õ ĦėĞčĥ Ď ĞčĬ č ıęĤøěĦĕėŕ ě ĕĕī ġ üĦõĐĭŖ Ċī ġ ğĬŖ č ıęĤĐĭŖ ĕĩ Ğŕ ě čĴĈŖ İĞĩĖ õķİďŝčĞŕěčĞĽĦøĥāċĩĸþŕěĖĳğŖĎėĨĝĥċģĴĈŖİüėĨāõŖĦěğčŖĦ ĳččĦĕöġûøćĤ õėėĕõĦėĎėĨĝĥċĳøėŕöġöġĎĒėĤøĬćċĬõċŕĦč ċĩĸĴĈŖėŕěĕõĥččĽĦĎėĨĝĥċģĳğŖİďŝč ĐĭŖčĽĦĈŖĦčõĦėĞėŖĦûĒęĥûûĦčĴēēőĦ ĴĈŖġĖŕĦûİĉķĕĔĦøĔĭĕĨ

čĦûďėĤĒĩėř ďĬőĖĒĥčČěûĜř ďėĤČĦčøćĤõėėĕõĦė !"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&

+è.5& 5, Ĝ "5 8 B)4A Ĕ6/%6& ěĨĞĥĖċĥĜčř

ĎėĨĝĥċĕĬŕûĞĭŕõĦėİďŝčĐĭŖėĥĎİğĕĦ ıęĤĐĭŖęûċĬčĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦþĥĹččĽĦöġûġĦİþĩĖč

ĒĥčČõĨü

ĎėĨĝĥċ ĕĬŕûĕĥĸčĞėŖĦûĕĭęøŕĦİĒĨĸĕĳğŖõĥĎĐĭŖęûċĬčġĖŕĦûĖĥĸûĖīč ĲĈĖõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĈŖěĖĕĦĉėĄĦčûĦčċĩĸİďŝčİęĨĜ øěĎøĭŕĴďõĥĎõĦėĒĥĆčĦĞĨčøŖĦıęĤĎėĨõĦė

ċĩĸĕĩġĖĭŕĳğŖċĥčĞĕĥĖıęĤøėĎěûüė ĕĬŕûĞėŖĦûøěĦĕĞĥĕĒĥčČřċĩĸĈĩõĥĎøĭŕøŖĦ Ğĥûøĕ ıęĤþĬĕþčċĩĸİõĩĸĖěöŖġû ėěĕĊĪûıĞěûğĦĐęĉġĎıċčüĦõõĦėęûċĬčĲøėûõĦėĈŖĦč ĞĦČĦėćĭďĲĔøġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

İďőĦğĕĦĖõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ

ĎėĨĝĥċĕĬŕûĕĥĸčċĩĸüĤĒĥĆčĦġûøřõėıęĤöĖĦĖČĬėõĨüċĥĹûĳčıęĤĉŕĦûďėĤİċĜĳčĈŖĦčċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎûĦčěĨĜěõėėĕĲĈĖĕĩİďőĦğĕĦĖğęĥõċĩĸüĤİďŝčĐĭŖġġõıĎĎ

õŕġĞėŖĦûıęĤĉĨĈĉĥĹûûĦčėĤĎĎĴēēőĦıĎĎøėĎěûüėĉĥĹûıĉŕûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõęüčĊĪûûĦčõŕġĞėŖĦûĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčċĈıċč İþŕč ĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤıĞ ĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕ ıęĤĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř ėěĕĊĪûıĞěûğĦĲġõĦĞĳčõĦėİďŝčĐĭŖęûċĬčĳčČĬėõĨüõĦėĳğŖĎėĨõĦėĳčĄĦčĤĐĭŖĐęĨĉĴēēőĦıęĤĞĦČĦėćĭďĲĔøġīĸč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&

'6& 6% 4 ''% 6'

THE BOARD OF DIRECTORS

čĦûďėĤĒĩėř ďĬőĖĒĥčČěûĜř

čĦĖěĨċĖĦ øþėĥõĝřř

ġĦĖĬ 95 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ďėĨāāĦĉėĩĜĨęďĜĦĞĉėř ĈŖĦčõĦėĲúĝćĦ Ų Ų ,Ųŭ ŭū

Ų Ų ďėĤİċĜġġĞİĉėİęĩĖ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P] ū ŭŲ & N ū ŭŲ Ųŭ O &P ıęĤ * Ų Ų ū ū ( ū O* (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦė ĎėĨĝĥċĴċĖ ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 476; ďśüüĬĎĥč ďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċģ ! ! 47<; ďśüüĬĎĥč ďėĤČĦčøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ĎėĨĝĥċ ďėĤþĬĕþŕĦû üĽĦõĥĈ ċĩĸďėĪõĝĦ ĎėĨĝĥċ ĞĩĸĒėĤĖĦõĦėĒĨĕĒř üĽĦõĥĈ ďśüüĬĎĥč ďėĤČĦčĕĭęčĨČĨıĞûNĴÿŖõ ĩ İğĉėĤõĭę ďėĤČĦčġĦĞĦõĦþĦĈõĦāüčĦĔĨİĝõ ġĦĞĦõĦþĦĈ ĞĔĦõĦþĦĈĴċĖ

ġĦĖĬ 94 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ďėĨāāĦĉėĩěĨĜěõėėĕĜĦĞĉėř OĴēēőĦõĽĦęĥûP üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė % % öġûüĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉėõĦėďăĨĎĥĉĨõĦėċĦûüĨĉěĨċĖĦđŐĦĖġĽĦčěĖõĦė ėĬŕčċĩĸ94] ĞĊĦĎĥčüĨĉěĨċĖĦøěĦĕĕĥĸčøûığŕûďėĤİċĜĴċĖ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉėěĨċĖĦõĦėċĥĒİėīġ ėĬŕčċĩĸ 4:] ěĨċĖĦęĥĖõĦėċĥĒİėīġ] ĞĊĦĎĥčěĨþĦõĦėċğĦėİėīġþĥĹčĞĭû e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ Ų Øŭū ( ū ėĬŕčċĩĸ 47 ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ñ ŲŲ ( ū ėĬŕčċĩĸ 5;a4<34 ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč İĕ^Ė^ 4777 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėġĨĞėĤ ďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ 4766N4767 ĐĭŖěŕĦõĦėõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉığŕûďėĤİċĜĴċĖ 4763N4765 ĐĭŖüĥĈõĦėĳğāŕČĬėõĨüĐęĨĉĴēēőĦ 4 476<N 4764 ĐĭŖþŕěĖĐĭŖěŕĦõĦė ĲėûĴēēőĦıĕŕİĕĦĤ 4758N475; ĐĭŖġĽĦčěĖõĦėđŐĦĖİĈĨčİøėīĸġû ĲėûĴēēőĦıĕŕİĕĦĤ !!

ďėĤČĦčõėėĕõĦė

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

õėėĕõĦėġĨĞėĤ] ďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ

!"#$%&

'6& 6% 4 ''% 6'

THE BOARD OF DIRECTORS

čĦĖĞûěč ĉĥûİĈþĤğĨėĥāř

õėėĕõĦėġĨĞėĤ] õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ] õėėĕõĦėĞėėğĦ øŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ġĦĖĬ 95 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ďėĨāāĦĉėĩěĨĜěõėėĕĜĦĞĉėř ĞĦöĦĴēēőĦõĽĦęĥû üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ĳĎďėĤõġĎěĨþĦþĩĒěĨĜěõėėĕøěĎøĬĕ ěĬĆĨěĨĜěõėĉęġĈþĩĒĴēēőĦõĽĦęĥû Oěēõ^46<P e ďėĤõĦĜčĩĖĎĥĉė ' ū ū H ' Ų ū * ū Ųŭ ŭ ĲĈĖċĬčöġûėĥĄĎĦę ĞğėĥĄġİĕėĨõĦ ďō Ē^Ĝ^4745 e ďėĤõĦĜčĩĖĎĥĉė ( ū

ū Ñ * ū Ų Ų Ų ( +ŭ Ų Ų ĲĈĖċĬčöġûėĥĄĎĦęĞğĒĥčČřĞĦČĦėćėĥĄİĖġėĕĥč ďō 4753 e ďėĤõĦĜčĩĖĎĥĉė !+' ;<<< $ŲūÑ Ų ďō Ē^Ĝ^4759 e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P] Ñ ŲŲ ( ū O (P ıęĤ ū ŭŲ & N ū ŭŲ Ųŭ O &P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4778 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę 476; ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėġĨĞėĤ] õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ 4766 4766 ėġûĐĭŖěŕĦõĦė õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4766 4766 õėėĕõĦė ĜĭčĖřİþĩĸĖěþĦāĒĨİĜĝ İýĒĦĤĈŖĦčİċøĲčĲęĖĩ ĴēēőĦõĽĦęĥû øćĤěĨĜěõėėĕ üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ 4763 4766 ĐĭŖþŕěĖĐĭŖěŕĦõĦė õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

čĦûĞĦěĔĦĝĨĉĦ õĨüĖĲĔø õėėĕõĦėġĨĞėĤ] õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ

ġĦĖĬ 74 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ďėĨāāĦĉėĩ Ďĥāþĩ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖėĦĕøĽĦığû e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ıęĤ Ñ ŲŲ ( ū O (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4774 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėġĨĞėĤ õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ 4757 4774 õėėĕõĦėıęĤĐĭŖüĥĈõĦėĞĦĖûĦčĎėĨõĦėĎĥāþĩ Ďüõ^ĞĽĦčĥõûĦčďŌĖĤıĕİčüİĕčĉř 4754 4756 ğĬŖčĞŕěčıęĤĐĭŖüĥĈõĦėıĐčõĎėĨõĦėĎĥāþĩ ĞĽĦčĥõûĦčďŌĖĤıĕİčüİĕčĉř 4753 4753 İüŖĦğčŖĦċĩĸĉėěüĞġĎĔĦĝĩġĦõė 5 ĞĽĦčĥõûĦčĞėėĒĦõėüĥûğěĥĈüĥčċĎĬėĩ 475< 4753 ğĥěğčŖĦıĐčõĎėĨõĦėĎĥāþĩ Ďüõ^ďŌĖĤıĕİčüİĕčĉř 474: 474; ĐĭŖþŕěĖĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ ĞĽĦčĥõûĦčĖûĖĬċČ ıġčĈř ıġĞĲÿÿĨİġĉĞř

!"#$%&

'6& 6% 4 ''% 6'

THE BOARD OF DIRECTORS

čĦĖĴĕĉėĩ ęĥõĝćĲõİĜĜ

õėėĕõĦėġĨĞėĤ] õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ] õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ġĦĖĬ 88 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ďėĨāāĦĉėĩěĨĜěõėėĕĜĦĞĉėř ĞĦöĦĴēēőĦĞīĸġĞĦė üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ďėĤõĦĜčĩĖĎĥĉėþĥĹčĞĭûõăğĕĦĖĕğĦþčıęĤõĦėĎėĨğĦėûĦčĔĦøėĥĄ üĦõĞĊĦĎĥčĒėĤďõİõęŖĦ O # ( ū ūÑ ! Ų P e Ų Øŭū Ų ! ū ŭ Ų %ū Ų ŭ ] " ^ #Ų

ŲÑ +ŭ ] ū ū Ñ - Ų ] -+ ^ e Ų Øŭū Ų Ñ ū ŭŲ %ū ū Ų Ų ] % Ųū - Ų ] ū ūÑū^ e Ų Øŭū Ų %ū ū Ų Ų Ų Ų Ų ( ū ] ū ū Ų ! Ų ,Ųŭ ] ! Ñ ū^ e Ų Øŭū Ų ŭ ŭ Ų Ų Ų ] &! ] ū ^ e Ų Øŭū Ų Ųŭ ŭ Ŭ %ū ū Ų Ų ] # Ųŭ ŭ ( Ų ū ] "ū ū ^ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P] Ñ ŲŲ ( ū O (P ıęĤ Ųŭ Ų Øŭū ( ū O (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4778 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę 4774 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėġĨĞėĤ] õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ Ē^ø^ õ^Ė^ 477< ėĥõĝĦõĦėĐĭŖěŕĦõĦėõĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 476: Ē^ø^ 477< ėġûĐĭŖěŕĦõĦėěĦûıĐčıęĤĒĥĆčĦėĤĎĎĴēēőĦ õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4768 476: ėġûĐĭŖěŕĦõĦėČĬėõĨüõŕġĞėŖĦûıęĤĎĽĦėĬûėĥõĝĦ õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4766 4767 ĐĭŖþŕěĖĐĭŖěŕĦõĦėĒĥĆčĦġûøřõė õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 476< 4765 ĐĭŖġĦĽ čěĖõĦėđŐĦĖıĐčěĨĞĦğõĨü õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4753 475; ĐĭŖġĦĽ čěĖõĦėõġûıĐčěĨĞĦğõĨü õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø

!"#$%&

'6& 6% 4 ''% 6'

THE BOARD OF DIRECTORS

čĦĖĔĭĕĨþĦĖ ğĨėĥāþĥĖ

čĦĖĒûĝřĜĥõĈĨļ ĜĨėĨøĬďĉř

ġĦĖĬ 85 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ėĥĄĜĦĞĉėĕğĦĎĥćąĨĉ OĞīĸġĞĦėõĦėİĕīġûP ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõėĨõ e øĎ^OþŕĦûĴēēőĦNġĨİęøċėġčĨøĞřP ěĨċĖĦęĥĖøėĭĒėĤčøė e ĕĨčĨ İġķĕĎĩİġ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ĞĕĦøĕ ĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ

ġĦĖĬ 78 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ĒĎ^ĕ OĒĥĆčĦõĦėİĜėĝĄõĨüP ĞĊĦĎĥčĎĥćąĨĉĒĥĆčĎėĨğĦėĜĦĞĉėř e ěĜ^Ď^ OĴēēőĦõĽĦęĥûP ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e ĕĨčĨ İġķĕĎĩİġ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč İĕ^Ė^4776 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] ďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ üĽĦõĥĈ õėėĕõĦėĎėĨĝĥċİĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ 4758 İĕ^Ė^4776 õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė 4756 4758 ĐĭŖüĥĈõĦėĲøėûõĦė ĎėĨĝĥċ İċĈŖĦ üĽĦõĥĈ 4755 4756 ĐĭŖþŕěĖğĥěğčŖĦıĐčõ õġûıĐčěĨĞĦğõĨü õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4744 4755 ěĨĜěõėĴēēőĦ õġûĲøėûõĦėıęĤěĦûıĐč õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø

õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėĞĦĖûĦčüĥĈÿīĹġ

ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4776 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ ġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ 4757 4775 õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė ĐĭŖþŕěĖõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė 4755 4757 õġûġġõıĎĎėĤĎĎĞĦĖĞŕûıęĤĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 475< 4757 õġûġġõıĎĎėĤĎĎĴēēőĦ õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4744 475< õġûĲøėûõĦėıęĤěĦûıĐč õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] ďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė

!"#$%&

'6& 6% 4 ''% 6'

THE BOARD OF DIRECTORS

čĦĖĞĬěĥĆčř üėĈę

čĦĖġĦøĕ ĕĦčĤıõŖě

ġĦĖĬ 85 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ĎČ^ĕ^ĞĽĦğėĥĎĐĭŖĎėĨğĦėõĦėİûĨč ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e čĎ^ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖĞĬĲöċĥĖČėėĕĦČĨėĦþ e ěĜ^Ď^OĴēēőĦõĽĦęĥûP üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ĕĨčĨ İġķĕĎĩİġ ĞĊĦĎĥčĎĥćąĨĉĒĥĆčĎėĨğĦėĜĦĞĉėř e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ıęĤ ū ŭŲ & N ū ŭŲ Ųŭ O &P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ e Ų Øŭū Ų + ŭŭŲ Ų Ų $ŲūÑ Ų , ū Ų

ġĦĖĬ 78 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ěĜ^ĕ^ OĴēēőĦõĽĦęĥûP ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e ěĜ^Ď^ OĴēēőĦõĽĦęĥûP ĕğĦěĨċĖĦęĥĖĞûöęĦčøėĨčċėř e ĕĨčĨ İġķĕĎĩİġ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ

õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ] õėėĕõĦėĞėėğĦ øŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė

ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4778 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ĉ^ø 4776 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ 4758 ĉ^ø 4776 õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė 475< 4757 ğĥěğčŖĦıĐčõċĈĞġĎ õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 474; 475< ğĥěğčŖĦıĐčõěĨþĦõĦė õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø 4739 474; ěĨĜěõėėĤĈĥĎ 4 õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø !"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4778 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċıęĤõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ 4759 ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP õėėĕõĦėĎėĨğĦė ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė 4755 4758 ĐĭŖüĥĈõĦėĞŕěčđŐĦĖěĨĜěõėėĕ ĎėĨĝĥċ čøėĴċĖĞĉĩę õėĬŗď üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP 4746 4755 ğĥěğčŖĦıĐčõĜĭčĖřøěĎøĬĕėĤĎĎĴēēőĦ 3 đŐĦĖøěĎøĬĕėĤĎĎĴēēőĦ õĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉığŕû ďėĤİċĜĴċĖ

!"#$%&'

'6& 6% 4 ''% 6'

THE BOARD OF DIRECTORS

čĦĖİĞėĨĕĜĥõĈĨļ üĦėĬĕčĥĞ

čĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ

ġĦĖĬ 83 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ėĥĄďėĤĜĦĞčĜĦĞĉėřĕğĦĎĥćąĨĉ üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ĎĥāþĩĎĥćąĨĉOĎĥāþĩĉŖčċĬčP üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e %%(^üĬĠĦęûõėćřĕğĦěĨċĖĦęĥĖ e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ e øěĦĕėĭŖİõĩĸĖěõĥĎ ĒėĎ^ďőġûõĥčıęĤďėĦĎďėĦĕõĦėēġõİûĨč e (Ų ū ŭŲ %ū ū Ų Ų H #(! +Ų e õėĤĎěčõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖûĈŖĦčõĦėĈĽĦİčĨčûĦč e %ū ū ū (Ų ū ŭŲ e Ųŭ Ų ! Ų Ų ū ŭ ū ( ū

e + ū Ų ŭ ( ū

ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč ĕ^ø^4779 N ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėġĨĞėĤ] ďėĤČĦčõėėĕõĦėĞėėğĦ øŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę õ^ø^4778 N Č^ø^ 4778 õėėĕõĦėġĨĞėĤ İĕĖ^ 473: N ĉ^ø^ 4778 ĒčĥõûĦčıęĤĐĭŖĎėĨğĦėČčĦøĦėĴċĖĒĦćĨþĖř üĽĦõĥĈOĕğĦþčP ĳčĉĽĦığčŕû ĐĭŖüĥĈõĦėĞĦöĦ ĐĭŖġĽĦčěĖõĦėĞĦöĦ ĐĭŖüĥĈõĦėİöĉ ğĥěğčŖĦ ĞĽĦčĥõûĦčĒĥĆčĦČĬėõĨüOõėĬûİċĒĕğĦčøė čøėďĄĕ İþĩĖûĳğĕŕ ęĽĦĒĭč ýĤİþĨûİċėĦ þęĎĬė ĩ ďėĦüĩčĎĬė ĩ ĞėĤıõŖěP

ġĦĖĬ 74 ďō õĦėĜĪõĝĦıęĤõĦėġĎėĕ e ĎėĨğĦėČĬėõĨüĕğĦĎĥćąĨĉ OĎėĨğĦėõĦėİûĨčP ĕğĦěĨċĖĦęĥĖİõĝĉėĜĦĞĉėř e ďėĨāāĦĉėĩ Ďĥāþĩ øćĤĒĦćĨþĖĜĦĞĉėřõĦėĎĥāþĩ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖČėėĕĜĦĞĉėř e ĕĨčĨ İġķĕĎĩİġ ĕğĦěĨċĖĦęĥĖČėėĕĜĦĞĉėř e ġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P ĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ e ğęĥõĞĭĉė + ŭŭŲ ū H Ųŭ + ū Ų ďėĤěĥĉĨõĦėċĽĦûĦč 4778 N ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ 4776 N ďśüüĬĎĥč õėėĕõĦėĎėĨğĦė] ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėĞĦĖõĦė İûĨčıęĤĎĥāþĩ õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İø^ġĦėř^ċĭ üĽĦõĥĈ õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ ġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ Ē^Ė^476: N 4776 ĐĭŖþŕěĖõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė 4759 N Ē^Ė^476: ĐĭŖüĥĈõĦėđŐĦĖĎĥāþĩıęĤõĦėİûĨč Ďüõ^ġĥčİĈġėřõėĦěĈř İċøĲčĲęĖĩĸĞř OďėĤİċĜĴċĖP 4759 N 4767 õėėĕõĦėĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüęûčĦĕ ĎėĨĝċĥ ėĥþĔć O3;;6PüĽĦõĥĈ 4759 N 4764 õėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė ĎėĨĝĥċ İġĞ^ċĩ^Ēĩ^ øġčõėĩĉ üĽĦõĥĈ

õėėĕõĦėġĨĞėĤ ďėĤČĦčõėėĕõĦėĞėėğĦ øŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

õėėĕõĦėĎėĨĝĥċ] õėėĕõĦėĎėĨğĦė ėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėĞĦĖõĦėİûĨčıęĤĎĥāþĩ

!"#$%&&

+6%'5 ċ 1 Ę1.5 % !! øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĞĥûøĕ ÿĪĸûğĕĦĖĊĪû õĦėĈĽĦİčĨčõĨüõėėĕöġûġûøřõėċĥĹûĔĦĖčġõ ıęĤĔĦĖĳčċĩĸøĽĦčĪû ĊĪûĐęõėĤċĎĉŕġĉĥěġûøřõė Ğĥûøĕ ıęĤĞĨĸûıěĈęŖġĕ ĲĈĖĕĩěĥĉĊĬďėĤĞûøřİĒīĸġõŕġĳğŖİõĨĈõĦėġĖĭŕėŕěĕõĥčĳčĞĥûøĕġĖŕĦûİďŝčĞĬö ĈĥûčĥĹčõĦėĈĽĦİčĨčûĦčġĖŕĦûĕĩ øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĞĥûøĕüĪûİďŝčĞĨĸûċĩĸĞĽĦøĥāĳčõĦėĎėĨğĦėüĥĈõĦėġûøřõėĳğŖĒĥĆčĦĴďĞĭŕõĦėİĉĨĎĲĉġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒ ıęĤĖĥĸûĖīč ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ĴĈŖõĽĦğčĈĳğŖøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĞĥûøĕİďŝčĞŕěčğčĪĸûöġûčĲĖĎĦĖ ıĐčûĦč ıęĤõėĤĎěčõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ĉĦĕ čĲĖĎĦĖõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩ İĒīĸġċĩĸüĤĞėŖĦûĕĭęøŕĦİĒĨĸĕĳğŖĎėĨĝĥċĳčġčĦøĉ ĲĈĖĳčďśüüĬĎĥčĴĈŖõĽĦğčĈıčěċĦûďăĨĎĥĉĨĴěŖİĎīĹġûĉŖč øīġ ! !

ĈŖĦčİĜėĝĄõĨü !

3^ õĦėęûċĬčĳčČĬėõĨüĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċčġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

e ĎėĨğĦėüĥĈõĦėĲøėûõĦėĳğŖıęŖěİĞėķüĔĦĖĳčėĤĖĤİěęĦċĩĸõĽĦğčĈ e öĖĦĖĲġõĦĞĳčõĦėęûċĬčġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

4^ õĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩ

e ĒĥĆčĦėĤĎĎĳğŖĐĭŖĕĩĞŕěčĴĈŖĞŕěčİĞĩĖĕĩĞŕěčėŕěĕĳčõĦėİĞčġıčĤıčě ċĦûĳčõĦėĒĥĆčĦõĦėõĽĦõĥĎĈĭıę!

ĈŖĦčĞĥûøĕ

3^ õĦėĒĥĆčĦþĬĕþčĳčĒīĹčċĩĸėġĎĎėĨİěćĲøėûõĦėõŕġĞėŖĦû

e ĉĥĹûğčĸěĖûĦčĳğĹøěĦĕþĸěĖİğęīġĳčõĦėĉėěüİþķøėĤĎĎĴēēĹĦĳč þĬĕþč

4^ ĳğŖĎėĨõĦėĉŕġĞĥûøĕ

e ėŕěĕõĥĎĲėûĒĖĦĎĦęďėĤüĽĦüĥûğěĥĈ üĥĈĉĥĹûĜĭčĖřõęĦûĳčþĬĕþč ĳğŖ ĎėĨõĦėėĥĎĎėĨüĦøĲęğĨĉ

5^ õĦėĈĭıęĒčĥõûĦč

e ĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāĉŕġĒčĥõûĦčėěĕĊĪûĞĕĦþĨõĳčøėġĎøėĥěöġûĒčĥõûĦč

6^ ĐĭŖĊīġğĬŖč

e ĕĬŕûĕĥĸčĞėŖĦûøěĦĕĒĪûĒġĳüĞĭûĞĬĈĳğŖõĥĎĐĭŖĊīġğĬŖč ĲĈĖøĽĦčĪûĊĪûõĦė İüėĨāİĉĨĎĲĉöġûĎėĨĝĥċĳčėĤĖĤĖĦěıęĤõĦėĳğŖĐęĉġĎıċčĳč ėĤĈĥĎċĩĸİğĕĦĤĞĕġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

e ıĞěûğĦĲġõĦĞöĖĦĖõĦėęûċĬčĳčČĬėõĨüċĩĸİďŝčĕĨĉėĉŕġĞĨĸûıěĈęŖġĕ ġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

ĈŖĦčĞĨĸûıěĈęŖġĕ

ĈĽĦİčĨčČĬėõĨüċĩĸİďŝčĕĨĉėĉŕġĞĨĸûıěĈęŖġĕ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! !

ĳčėġĎďō 4778 ĎėĨĝĥċĴĈŖĈĽĦİčĨčõĦėõĨüõėėĕĉŕĦûĶ ċĥĹûĔĦĖčġõıęĤĔĦĖĳčöġûġûøřõėċĩĸİõĩĸĖěõĥĎøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĞĥûøĕ ĈĥûčĩĹ

ĈŖĦčĞĥûøĕıęĤĞĨĸûıěĈęŖġĕ

e õŕġĞėŖĦûĊččęĦĈĖĦûċĦûİöŖĦþĬĕþčĳčĎėĨİěćĲøėûõĦėõŕġĞėŖĦûĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ İĒīĸġĳğŖĐĭŖġĦĜĥĖĳčþĬĕþčĴĈŖėĥĎøěĦĕĞĤĈěõĳč õĦėİĈĨčċĦûıęĤõĦėöčĖŖĦĖĞĨčøŖĦċĦûõĦėİõĝĉė ėěĕċĥĹûþŕěĖęĈĕęĔĦěĤüĦõđĬŐčęĤġġû e üĥĈõĨüõėėĕĎėĨüĦøĲęğĨĉĳğŖõĥĎĞĔĦõĦþĦĈĲĈĖĲėûĒĖĦĎĦęďċĬĕČĦčĩĕĦĉĥĹûğčŕěĖėĥĎĎėĨüĦøĲęğĨĉüĦõĒčĥõûĦčıęĤďėĤþĦþčĳčþĬĕþč ĳõęŖİøĩĖû ċĩĸĎėĨĝĥċİďŝčďėĤüĽĦċĬõĶ 5 İĈīġč e ĞŕûİĞėĨĕĒčĥõûĦčċĩĕĸ üĩ ĉĨ ġĦĞĦĳčõĦėþŕěĖİğęīġĞĥûøĕ İþŕč ėŕěĕġġõğčŕěĖıĒċĖřİøęīġĸ čċĩõĸ Ďĥ õęĬĕŕ ıĒċĖřġĦĞĦıęĤĕĭęčĨČıĨ Ğû ĴÿŖõ ĩ İğĉėĤõĭę e üĥĈõĨüõėėĕċĽĦĎĬāİĈīġčİõĨĈĳğŖõĥĎĒčĥõûĦčİďŝčďėĤüĽĦċĬõİĈīġčĲĈĖčĨĕčĉřĒėĤĞûúřĕĦėĥĎĞĥûúċĦčıęĤüĉĬďśüüĥĖċĩĸĎėĨĝĥċ

e ĞŕûİĞėĨĕĳğŖĒčĥõûĦčėĭŖüĥõõĦėıĎŕûďśčĲĈĖöġėĥĎĎėĨüĦøĞĨĸûöġûıęĤİøėīĸġûĳþŖċĩĸüĽĦİďŝčİĒīĸġčĽĦĴďĎėĨüĦøþŕěĖİğęīġďėĤþĦþčĐĭŖďėĤĞĎĔĦěĤ čŖĽĦċŕěĕėŕěĕõĥĎĎėĨĝĥċıęĤĞĽĦčĥõûĦčďėĤõĥčĞĥûøĕ e İĞėĨĕĞėŖĦûĳğŖĒčĥõûĦčĕĩøěĦĕėĥõ øěĦĕĞĦĕĥøøĩ ıęĤõĦėċĽĦûĦčİďŝčċĩĕ ĲĈĖĎėĨĝĥċüĥĈĳğŖĕĩõĨüõėėĕõĩĠĦĞĩ İĒīĸġİþīĸġĕøěĦĕĞĥĕĒĥčČř õĥčċĥĹûĎėĨĝĥċ ėěĕĊĪûĞŕûİĞėĨĕĒčĥõûĦčġġõõĽĦęĥûõĦĖİĒīĸġĳğŖĞĬöĔĦĒıöķûıėû e üĥĈõĨüõėėĕĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčİöŖĦėŕěĕþĕõĨüõĦėĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ ĔĦĖĳĉŖĲøėûõĦė % ū y

čġõüĦõčĩĹĎėĨĝĥċĖĥûĕĩõĨüõėėĕġīĸčĶ ċĩĸİďŝčõĦėþŕěĖİğęīġþĬĕþčĳčĎėĨİěćĲøėûõĦėõŕġĞėŖĦûöġûĎėĨĝĥċ İþŕč õĦėėŕěĕċġĈõĄĨč õĦėĳğŖ øěĦĕþŕěĖİğęīġİøėīĸġûĕīġĳčõĦėõŕġĞėŖĦûěĥĈ ĲėûİėĩĖč ėěĕĊĪûõĦėĕĩĞŕěčėŕěĕĳčõĨüõėėĕþĬĕþčĞĥĕĒĥčČř

ĈŖĦčİĜėĝĄõĨü e ęûċĬčĳčČĬėõĨüĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ċĥĹûĒęĥûûĦčęĕ ıęĤĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř e ĈĽĦİčĨčûĦčĈŖĦčĎėėĝĥċĔĨĎĦęĳğŖĞġĈøęŖġûõĥĎğęĥõďăĨĎĥĉĨöġûĎėĨĝĥċþĥĹččĽĦ ıęĤİďŝčĕĦĉėĄĦč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ę1%=) 5I+E A 9I&+ 5 'è-5

þīĸġĎėĨĝĥċ

W ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP O % 'P

ĞĽĦčĥõûĦčĳğāŕ ĲċėĜĥĒċř ĲċėĞĦė İěķĎĴÿĉř ġĩİĕęř

W 7; ğĕĭŕċĩĸ 3 ĉ^ĞěčĒėĨõĴċĖ ġ^İĕīġûďċĬĕČĦčĩ ü^ďċĬĕČĦčĩ 34<<< W <N4;7;N7:33 W <N4;7;N7:38 W ^ÑŲ ŭ ^ŭ ^ W !*?ÑŲ ŭ ^ŭ ^

õŕġĉĥĹûĎėĨĝĥċ ċĬčüĈċĤİĎĩĖč ċĬčþĽĦėĤıęŖě İöŖĦüĈċĤİĎĩĖčĳčĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřİġķĕİġĴġO ū P ĖŖĦĖğęĥõċėĥĒĖřİöŖĦÿīĹġöĦĖĳč ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ O+ ,P ċĤİĎĩĖčĎėĨĝĥċĕğĦþčİęöċĩĸ İęöďėĤüĽĦĉĥěĐĭŖİĞĩĖĔĦĝĩ čĦĖċĤİĎĩĖčğęĥõċėĥĒĖř ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ

ċĥĹûčĩĹĐĭŖĊīġğĬŖčıęĤĐĭŖęûċĬčĞĦĕĦėĊĜĪõĝĦöŖġĕĭęİĒĨĸĕİĉĨĕĴĈŖüĦõıĎĎıĞĈûėĦĖõĦėöŖġĕĭęďėĤüĽĦďō OıĎĎ 78N3PöġûĎėĨĝĥċ ċĩĸıĞĈûĴěŖĳč ^ Ųŭ^ ^ ğėīġİěķĎĴÿĉřöġûĎėĨĝĥċ ^ÑŲ ŭ ^ŭ ^ a

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

3 ĕĨĊĬčĦĖč 4757 ;68]74:]3<< ĎĦċ 8;4]:54];<< ĎĦċ 36 ČĥčěĦøĕ 476; 6 õĬĕĔĦĒĥčČř 4776 <3<976;<<<<;4 <3<976;<<<<;4 ĎėĨĝĥċ ĜĭčĖřėĥĎđĦõğęĥõċėĥĒĖř OďėĤİċĜĴċĖP üĽĦõĥĈ ġĦøĦėĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ İęöċĩĸ 84 ĊččėĥþĈĦĔĨİĝõ İöĉøęġûİĉĖ õėĬûİċĒ 3<33< ĲċėĜĥĒċř < 444; 4::: ĞĽĦčĥõûĦčĞġĎĎĥāþĩ ÿĩ ıġčĈř İġ 443<a73 ĊččėĦþĦěĦĞėĦþčøėĨčċėř ıöěûþŕġûččċėĩ İöĉĖĦččĦěĦ õėĬûİċĒģ 3<34< ĲċėĜĥĒċř < 489: <97<N6

!"#$%&'

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP O ĎėĨĝĥċyPďėĤõġĎČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦėġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦûıęĤĉĨĈĉĥĹûıĎĎøėĎěûüėĳčûĦčėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖ ĴēēőĦ ėĤĎĎĞĦĖĞŕûĴēēőĦıėûĞĭû ûĦčõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦıėûĞĭû N ĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ ĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčċĈıċč ûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõę ûĦčĈŖĦč ġčĬėĥõĝřĒęĥûûĦč ûĦčõŕġĞėŖĦûĲøėûöŕĦĖõĦėĞīĸġĞĦė ėĤĎĎġĦćĥĉĨĞĥāāĦć ĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖİĞĦĲøėûİğęķõĞĽĦğėĥĎėĤĎĎĞĦĖĞŕûĴēēőĦıėûĞĭû ėĤĎĎİĞĦ ĲċėøĕčĦøĕ ıęĤďőĦĖĲúĝćĦ

ū Ñ ĔĦĖĳĉŖİøėīĸġûğĕĦĖõĦėøŖĦİĈķĕĲõŖ ėěĕĊĪûõĦėęûċĬčĳčĲøėûõĦėĐęĨĉĴēēőĦĒęĥûûĦčċĈıċč ĲĈĖüĈċĤİĎĩĖč üĥĈĉĥĹûİďŝčĎėĨĝĥċüĽĦõĥĈ İĕīĸġěĥčċĩĸ 3 ĕĨĊĬčĦĖč 4757 ĈŖěĖċĬčüĈċĤİĎĩĖčİėĨĸĕĉŖčċĩĸ 8 ęŖĦčĎĦċ ĉŕġĕĦĴĈŖİĒĨĸĕċĬčġĖŕĦûĉŕġİčīĸġûüč ć ďśüüĬĎĥčĴĈŖıďėĞĔĦĒ İďŝčĎėĨĝĥċĕğĦþč ıęĤĕĩċĬčüĈċĤİĎĩĖč ć ěĥčċĩĸ 53 ĕõėĦøĕ 4778 üĽĦčěč ;68^75 ęŖĦčĎĦċ ĲĈĖİďŝčċĬčþĽĦėĤıęŖě 8;4^:5 ęŖĦčĎĦċ

ęĥõĝćĤûĦč !

ĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊıĎŕûęĥõĝćĤöġûûĦčċĩĸĳğŖĎėĨõĦėġġõİďŝč 5 ęĥõĝćĤ ĴĈŖıõŕ ĎėĨĝĥċďėĤõġĎČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦėġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦûıęĤĉĨĈĉĥĹûûĦčĈŖĦčěĨĜěõėėĕċĬõėĤĎĎġĖŕĦûøėĎěûüė O, Ų ū P ĲĈĖėĥĎûĦčüĦõęĭõøŖĦċĥĹûĔĦøėĥĄıęĤĔĦøİġõþč ċĥĹûıĎĎİďŝčĐĭŖėĥĎİğĕĦĲĈĖĉėû ÿĪĸûĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖėĥĎûĦčĉėûüĦõĐĭŖěŕĦüŖĦû ğėīġĐĭŖėĥĎİğĕĦþŕěû ÿĪĸûĎėĨĝĥċėĥĎûĦčþŕěûĉŕġüĦõĐĭŖėĥĎûĦčÿĪĸûİďŝčøĭŕĞĥāāĦõĥĎĐĭŖėĥĎĞĥĕďċĦč ĲĈĖõĦėėĥĎûĦčĕĩċĥĹûüĦõěĨČĩõĦėďėĤĕĭęğėīġěĨČĩõĦėİĞčġėĦøĦıęĤİüėüĦ ĉŕġėġû čġõüĦõčĩĹĖĥûĕĩõĦėėŕěĕĕīġõĥĎĎėĨĝĥċġīĸčċĥĹûĳčıęĤčġõďėĤİċĜĳčęĥõĝćĤõĨüõĦėøŖĦėŕěĕ O P İĒīĸġĳğŖĕĩĲġõĦĞĳčõĦėėĥĎûĦč öĖĦĖČĬėõĨüıęĤõĦėİĉĨĎĲĉĳčûĦčıöčûĳğĕŕĶ ġĖĭŕĉęġĈİěęĦ ČĬėõĨüõĦėĳğŖĎėĨõĦėöġûĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊıĎŕûĉĦĕęĥõĝćĤûĦčĴĈŖĈĥûĉŕġĴďčĩĹ

e ûĦčċĦûĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦėġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦûıęĤĉĨĈĉĥĹûûĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦıĎĎøėĎěûüė ĲĈĖıĎŕûİďŝč ďėĤİĔċûĦčĴĈŖĈĥûĉŕġĴďčĩĹ e ûĦčõŕġĞėŖĦûĞĦĖĞŕûĴēēőĦıėûĞĭû O . ū Ų , ū $ Ų + Ų P İďŝčėĤĎĎĞŕûõĽĦęĥûĴēēőĦċĩĸėĥĎĕĦüĦõığęŕû ĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦďėĤİĔċĉŕĦûĶ İþŕč İöīĸġč ĲėûĴēēőĦĒęĥûøěĦĕėŖġč ĲėûĴēēőĦĒęĥûøěĦĕėŖġčėŕěĕ ĞŕûĴďĖĥûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖıęĤĞĦĖĞŕû ĴēēőĦıėûĞĭûėĤğěŕĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖĉŕĦûĶ ėĤĎĎĞĦĖĞŕûĴēēőĦüĤėĥĎėĤĈĥĎıėûĈĥčĉĥĹûıĉŕ 8; İøěĩ 337 İøěĩ 45< İøěĩ ıęĤ 7<< İøěĩ ĲĈĖėĤĎĎĞĦĖĞŕûčĩĹüĤġĖĭŕĳčøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉığŕûďėĤİċĜĴċĖ OõēĐ^P õĦėĴēēőĦčøėğęěû Oõēč^P õĦėĴēēőĦ ĞŕěčĔĭĕĨĔĦø OõēĔ^P ĐĭŖďėĤõġĎõĦėĲėûĐęĨĉĴēēőĦďėĤİĔċĐĭŖĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦġĨĞėĤėĦĖĳğāŕ O! ÑŲ Ų ÑŲ ( Ų ( Ñ ŭŲ W !((P ıęĤďėĤİĔċĐĭŖĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦġĨĞėĤėĦĖĖŕġĖ O+ ū

( Ų ( Ñ ŭŲ W +((P ıęĤĲėûûĦčġĬĉĞĦğõėėĕöčĦĈĳğāŕ ÿĪĸûĉŕĦû İďŝčęĭõøŖĦöġûĎėĨĝĥċċĥĹûĞĨĹč e ûĦčõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ O . ū Ų + Ŭ ū P ċĽĦğčŖĦċĩĸėĥĎĒęĥûûĦčĴēēőĦüĦõėĤĎĎĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦİĒīĸġ ıďęûıėûĈĥčĞŕûĉŕġİďŝčċġĈĶ ĐŕĦčĞĦĖĞŕûĴēēőĦıėûĞĭûıęĤėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦİĒīĸġüĽĦğčŕĦĖĉŕġĴďĖĥûĐĭŖĳþŖĴēďėĤİĔċĉŕĦûĶ e ûĦčõŕġĞėŖĦûėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖ ıęĤėĤĎĎĴēēőĦĳĉŖĈĨč İďŝčûĦčõŕġĞėŖĦûďśõİĞĦıęĤĒĦĈĞĦĖĴēēőĦ ėĤĈĥĎıėûĈĥč 44 İøěĩ ğėīġ 55 İøěĩ ıęĤėĤĎĎĴēēőĦıėûĉŕĽĦüĦõĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖĴďĖĥûęĭõøŖĦĉŕĦûĶ ċĥĸěďėĤİċĜĞĽĦğėĥĎûĦčėĤĎĎĴēēőĦĳĉŖĈĨčİďŝčûĦčõŕġĞėŖĦûċŕġĒėŖġĕ ėŖġĖĞĦĖĴēēőĦıėûĞĭûėĤĈĥĎıėûĈĥč 44 İøěĩ ıęĤ 337 İøěĩ ĲĈĖęĭõøŖĦğęĥõöġûûĦčĞŕěččĩĹčġõİğčīġüĦõ õēĐ^ õēĔ^ ıęĤ õēč^ ıęŖě ĖĥûĕĩĲėûĴēēőĦİġõþčďėĤİĔċ !((] +(( ıęĤĲėûûĦčġĬĉĞĦğõėėĕďėĤİĔċĉŕĦû Ķ ġĩõĈŖěĖ

3^ ČĬėõĨüõĦėĳğŖĎėĨõĦė

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

e ûĦčĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦė ġġõıĎĎ üĥĈğĦ ıęĤõŕġĞėŖĦûĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦĲĈĖĳþŖĒęĥûûĦčċĦûİęīġõġīĸč ċĩĸčġõİğčīġüĦõĒęĥûûĦčĞĨĹčİďęīġû OčŖĽĦĕĥč ĊŕĦčğĨč ğėīġõŗĦÿČėėĕþĦĉĨ P İþŕč õĦėĐęĨĉĒęĥûûĦčĴēēőĦüĦõõĥûğĥčęĕ ĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř ıõęĎ İĜĝĴĕŖ öĖĤ ğėīġõĦėĳþŖõŗĦÿþĩěĕěęüĦõõĦėğĕĥõčŖĽĦİĞĩĖüĦõĲėûûĦč

e ûĦčĈŖĦčġĦćĥĉĨĞĥāāĦć ĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦė ġġõıĎĎ ĉĨĈĉĥĹû ıęĤċĈĞġĎėĤĎĎĞīĸġĞĦėĞĥāāĦćėĤĎĬĉĽĦığčŕûõĦėİĈĨčėĊöġûėĊĴē ĲĈĖěĦûġĬďõėćřĉėěüüĥĎ ıęĤİþīĸġĕĉŕġġĬďõėćřüĥĎĞĥāāĦćİöŖĦõĥĎġĬďõėćřğęĥõİĒīĸġıĞĈûĞĊĦčĤĞŕûõęĥĎĴďċĩĸĞĊĦčĩėĊĴē ıęĤĜĭčĖřõęĦû øěĎøĬĕõĦėİĈĨčėĊ ėěĕĊĪûûĦčěĦûĲøėûöŕĦĖĞĦĖĴēİĎġėřġġēĉĨøĳğŖõĥĎğčŕěĖûĦčĔĦøėĥĄ

e ûĦčĈŖĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõę O%H P ĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦėġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦûĉĨĈĉĥĹû ėěĕċĥĹûõĦėĎĽĦėĬûėĥõĝĦ ûĦčėĤĎĎ ĞĦČĦėćĭďĲĔø ďėĤõġĎĈŖěĖėĤĎĎĴēēőĦ ėĤĎĎďėĤďĦĞĬöĦĔĨĎĦę ėĤĎĎďėĥĎġĦõĦĜ ėĤĎĎėĤĎĦĖġĦõĦĜ ıęĤėĤĎĎĐęĨĉĴġčŖĽĦıęĤčŖĽĦėŖġč ėěĕĊĪûėĤĎĎċŕġėĥĎıėûĈĥč O ( Ų Ų ( P ĲĈĖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊĳğŖĎėĨõĦėûĦčėĤĎĎıĎĎøėĎěûüė ! e ûĦčĈŖĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕıęĤõĦėĞīĸġĞĦė ĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦėġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦûıęĤĎėĨõĦėĉĨĈĉĥĹûİĞĦĲøėûİğęķõĞĽĦğėĥĎ õĦėĞīĸġĞĦėıęĤĲċėøĕčĦøĕ ĳğŖıõŕğčŕěĖûĦčĔĦøėĥĄıęĤĔĦøİġõþčėěĕĊĪûĐĭŖĳğŖĎėĨõĦėĲċėĜĥĒċřİøęīĸġčċĩĸ O' Ų ū P ıęĤĐĭŖċĩĸþčĤõĦė ďėĤĕĭęüĦõĐĭŖĳğŖĎėĨõĦėĲċėĜĥĒċřİøęīĸġčċĩĸġĩõċġĈğčĪĸû

e ûĦčĈŖĦčġčĬėĥõĝřĒęĥûûĦč ĎėĨĝĥċĴĈŖöĪĹčċĤİĎĩĖčİďŝčċĩĸďėĪõĝĦĈŖĦčõĦėġčĬėĥõĝřĒęĥûûĦčõĥĎõėĕĒĥĆčĦĒęĥûûĦčċĈıċčıęĤġčĬėĥõĝř ĒęĥûûĦč ĉĥĹûıĉŕďō 4768 İĒīĸġĳğŖĎėĨõĦėĜĪõĝĦ ěĦûıĐč ĉĨĈĉĥĹû ġġõıĎĎ ĳčõĦėďėĤğĖĥĈĒęĥûûĦčĳğŖıõŕğčŕěĖûĦčėĦþõĦė ıęĤĲėûûĦč ġĬĉĞĦğõėėĕöčĦĈĳğāŕ

4^ ČĬėõĨüûĦčöĦĖ

e ûĦčĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ ĎėĨĝĥċĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖİĞĦĲøėûİğęķõİĒīĸġĳþŖĳčûĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ĴĈŖıõŕ ėĤĎĎĞĦĖĞŕû ėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖ ıęĤĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ ÿĪĸûĕĩûĦčĎĦûĞŕěčċĩĸĉŖġûĳþŖİĞĦĲøėûİğęķõİďŝčĞŕěčďėĤõġĎ ûĦčĈŖĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕ ĴĈŖıõŕ İĞĦĲċėøĕčĦøĕ ıęĤİĞĦěĨċĖĬĞīĸġĞĦė ıęĤİĞĦĲøėûİğęķõĞĽĦğėĥĎďőĦĖĲúĝćĦõęĦûıüŖû O

ū ÑP ĲĈĖ ć ďśüüĬĎĥč ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉİĞĦĲøėûİğęķõ 38]<<< ĉĥčĉŕġďō

e õĦėüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřďėĤõġĎõĦėĉĨĈĉĥĹûİĞĦĲċėøĕčĦøĕ ĎėĨĝĥċüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřďėĤõġĎĞĽĦğėĥĎĉĨĈĉĥĹûİĞĦĲċėøĕčĦøĕ ĲĈĖüĥĈ İďŝčþĬĈĞĽĦİėķüĞĽĦğėĥĎďėĤõġĎİĞĦċĥĹûďėĤİĔċ ŲÑ ū Ų ıęĤ +Ų Ų ĐĭŖÿīĹġĞĦĕĦėĊčĽĦþĬĈďėĤõġĎĈĥûõęŕĦěĴďĳþŖĳč õĦėĉĨĈĉĥĹûĴĈŖċĥčċĩ ċĽĦĳğŖďėĤğĖĥĈİěęĦĳčõĦėüĥĈÿīĹġıęĤüĥĈğĦüĦõĐĭŖüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřğęĦĖ Ķ ėĦĖ

e õĦėüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřĴēēőĦ ĎėĨĝĥċüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřĴēēőĦĞĽĦğėĥĎėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖ ėĤĎĎĞĦĖĞŕû ıęĤĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ ėěĕġĬďõėćř ĴēēőĦĕĦĉėĄĦčċĬõďėĤİĔċ ÿĪĸûĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖüĥĈğĦ ėěĕĊĪûüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřĖĪĈüĥĎğĥěİĞĦÿĪĸûĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖĐęĨĉ ĳğŖıõŕęĭõøŖĦċĩĸİďŝčİüŖĦöġûĲøėûõĦė ğėīġĐĭŖĴĈŖėĥĎøĥĈİęīġõĳčĲøėûõĦėĉŕĦûĶ e õĦėüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřěĥĞĈĬõŕġĞėŖĦû čġõüĦõõĦėİďŝčĉĥěıċčüĽĦğčŕĦĖěĥĞĈĬõŕġĞėŖĦû ďėĤİĔċ ďĭč øġčõėĩĉĞĽĦİėķüėĭď İğęķõõŕġĞėŖĦû İğęķõėĭďĔĥćąř ıęĤĞĩďėĤİĔċĉŕĦûĶ ıęŖěĎėĨĝĥċĖĥûüĽĦğčŕĦĖěĥĞĈĬċĩĸĳþŖĳčõĦėõŕġĞėŖĦûĲĖČĦċĬõďėĤİĔċ ċĥĹûčĩĹİĒīĸġġĽĦčěĖøěĦĕĞĤĈěõĳğŖõĥĎ ęĭõøŖĦċĩĸİďŝčĐĭŖėĥĎİğĕĦ ıęĤėŖĦčøŖĦěĥĞĈĬõŕġĞėŖĦûċĥĸěĴď

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! ĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊıĎŕûęĥõĝćĤęĭõøŖĦĳčĞŕěčöġûûĦčĎėĨõĦėĴĈŖİďŝč 4 ďėĤİĔċ øīġ 3P ęĭõøŖĦĔĦøİġõþč ĴĈŖıõŕ ĲėûûĦčġĬĉĞĦğõėėĕ ĐĭŖĐęĨĉĴēēőĦġĨĞėĤċĥĹû !(( ıęĤ +(( čĨøĕġĬĉĞĦğõėėĕ ıęĤĐĭŖĳğŖĎėĨõĦėĲċėĜĥĒċřİøęīĸġčċĩĸ İďŝčĉŖč ıęĤ 4P ęĭõøŖĦĔĦøėĥĄ ĴĈŖıõŕ ğčŕěĖûĦč ėĦþõĦėıęĤġûøřõėėĥĄěĨĞĦğõĨü İþŕč õĦėĴēēőĦģ õĦėĞīĸġĞĦėığŕûďėĤİċĜĴċĖ õĦėėĊĴēığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĲĈĖĎėĨĝĥċĕĩčĲĖĎĦĖĳčõĦė ėĥõĝĦĞĥĈĞŕěčėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėüĦõĔĦøėĥĄıęĤĔĦøİġõþčĳğŖġĖĭŕĳčėĤĈĥĎĳõęŖİøĩĖûõĥč İĒīĸġęĈøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĒĪĸûĒĨûõęĬŕĕęĭõøŖĦıęĤİĒīĸġ ėĥõĝĦėĤĈĥĎġĥĉėĦõĦėİĉĨĎĲĉöġûėĦĖĴĈŖöġûõĨüõĦėıęĤėĤĈĥĎġĥĉėĦõĽĦĴėċĩĸİğĕĦĤĞĕ

5^ČĬėõĨüĒĥĆčĦĲøėûõĦėıęĤõĦėęûċĬč

ĉĥĹûıĉŕďō 4774 İďŝčĉŖčĕĦ ĎėĨĝĥċĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎõĦėİĉĨĎĲĉöġûČĬėõĨüõĦėĐęĨĉĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖčıęĤĒęĥûûĦčċĈıċč ĎėĨĝĥċĴĈŖėŕěĕõĥĎĒĥčČĕĨĉėĳčõĦėĒĥĆčĦĲøėûõĦėĒęĥûûĦčęĕĲĈĖĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖėĥĎĐĨĈþġĎĳčûĦč ĞĽĦėěü ġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦû ėĤĎĎĴēēőĦıęĤ ĲĖČĦöġûĲøėûõĦė ĳčöćĤċĩĸĒĥčČĕĨĉėėĥĎĐĨĈþġĎĳčĞŕěčõĦėüĥĈğĦõĥûğĥčęĕ õĦėėĤĈĕİûĨč ĳčõĦėİďŝčĐĭŖėŕěĕĒĥĆčĦĲøėûõĦė ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖ ėĥĎċėĦĎĉŖčċĬčĲøėûõĦė ėĥĎċėĦĎĲġõĦĞığŕûøěĦĕĞĽĦİėķüĳčõĦėĒĥĆčĦıęĤõŕġĞėŖĦû ĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊďėĤİĕĨčĲġõĦĞ öŖġüĽĦõĥĈ ıęĤĐę ĉġĎıċčõĦėęûċĬčĴĈŖøŕġčöŖĦûþĥĈİüč ĎėĨĝĥċüĪûöĖĦĖıčěČĬėõĨüĴďĞĭŕõĦėęûċĬčĲĈĖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎõĦėęûċĬčĳčČĬėõĨüċĩĸĉŕġİčīĸġûõĥĎČĬėõĨüğęĥõ ěĥĉĊĬďėĤĞûøřİĒīĸġ õėĤüĦĖøěĦĕİĞĩĸĖûöġûČĬėõĨü ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎĐęĉġĎıċčüĦõİûĨčďśčĐę ÿĪĸûİďŝčõėĤıĞİûĨčĞĈċĩĸĞĕŕĽĦİĞĕġĳčėĤĖĤĖĦě

ĲøėûĞėŖĦûõęĬŕĕĎėĨĝĥċ ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝċĥ ĕĩĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ 9 ĎėĨĝċĥ øīġ O3PĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖġčĨ ĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ O4PĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖİĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ O5PĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 8 üĽĦõĥĈ O6PĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 33 üĽĦõĥĈ O7PĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 37 üĽĦõĥĈ O8PĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 38 üĽĦõĥĈ ıęĤO9PĎėĨĝĥċ İĈķĕ ĲõŖ İĒĦİěġėř 39 üĽĦõĥĈ ıęĤĕĩĎėĨĝĥċėŕěĕ 6 ĎėĨĝĥċ ĴĈŖıõŕ O3PĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ O ġĩĲġęĥĞ P O4PĎėĨĝĥċ ġĬĈėČĦčĩĲÿęŕĦĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ O5P ĎėĨĝĥċ ıĕŕĲöûõėĩčĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ O6P ĎėĨĝĥċ ġĨčĲĈĴþčŕĦõėĩčİġķčİčġėřĖ ĩĸ üĽĦõĥĈ ĲĈĖĎėĨĝĥċĴĈŖİöŖĦęûċĬč ĈĥûčĩĹ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ ĉĦĕĕĉĨöġûċĩĸďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċøėĥĹûċĩĸ :a477< İĕīĸġěĥčċĩĸ 46 ĉĬęĦøĕ 477< ÿĪĸûĴĈŖĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨĳğŖĎėĨĝĥċ İöŖĦęûċĬčĳčĎėĨĝĥċ İü Ēĩ İġķĕ ġĨčİĉġėř üĽĦõĥĈ OďśüüĬĎĥčİďęĩĸĖčþīĸġİďŝčĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈP ÿĪĸûĈĽĦİčĨčČĬėõĨüėĥĎüŖĦûĐęĨĉıęĤĉĨĈĉĥĹûĲøėûĞėŖĦûİğęķõ ĔĦþčĤıėûĈĥčĞĭû ėĤĎĎċŕġėĥĎıėûĈĥčıęĤġĬďõėćřİøėīĸġûõę ĳčĞĥĈĞŕěčėŖġĖęĤ 67^< öġûċĬčüĈċĤİĎĩĖčþĽĦėĤıęŖě ĲĈĖİöŖĦęûċĬčĳčěĥčċĩĸ 37 ĕõėĦøĕ 4773 ıęĤĕĉĨċĩĸďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ øėĥĹûċĩ ĸ 5a4774 İĕīĸġěĥčċĩ ĸ ; İĕĝĦĖč 4774ĴĈŖĕĩĕĉĨĳğŖĎėĨĝĥċęûċĬčİĒĨĸĕĳčĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ ġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ İďŝčĞĥĈĞŕěč ėěĕėŖġĖęĤ 87 öġûċĬčüĈċĤİĎĩĖčþĽĦėĤıęŖě ÿĪĸûõĦėęûċĬčċĥĹû 4 øėĥĹûİďŝčüĽĦčěčİûĨčęûċĬčċĥĹûĞĨĹč 86 ęŖĦčĎĦċ ĉŕġĕĦ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴĈŖĕĩĕĉĨ øėĥĹûċĩ ĸ 7a4778 İĕīĸġěĥčċĩ ĸ 4: ĒĘĝĔĦøĕ 4778ĳğŖęûċĬčİĒĨĸĕĳč ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ ġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ ĳčĞĥĈĞŕěčėŖġĖęĤ 3<< ĲĈĖďśüüĬĎĥč ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ ġĨčĈĥĞĉėĩ üĽĦõĥĈ ĈĽĦİčĨčČĬėõĨüõŕġĞėŖĦûûĦčĈŖĦčĲĖČĦ ıęĤĈŖĦčėĤĎĎċŕġıėûĈĥčďėĤİĔċĉŕĦûĶ ĎėĨĝĥċĖŕġĖığŕûċĩĸ 4 ĴĈŖıõŕ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ÿĪĸûĕĩċĬčüĈċĤİĎĩĖč 3 ęŖĦčĎĦċ ĎėĨĝĥċĊīġğĬŖčėŖġĖęĤ 3<< ĲĈĖĎėĨĝĥċĴĈŖĲġčõĨüõĦėĐęĨĉ ĲøėûĞėŖĦûİğęķõċĩĸĳþŖĳčûĦčõŕġĞėŖĦûĲøėûĞėŖĦûİĞĦĞĦĖĞŕûıėûĞĭûıęĤİĞĦĲċėøĕčĦøĕĴďĖĥûĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ĉĦĕĕĉĨċĩĸďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭŖĊīġğĬŖčøėĥĹû ċĩĸ 3a4777 İĕīĸġěĥčċĩĸ 39 ĉĬęĦøĕ 4777 ďśüüĬĎĥč ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ĕĩċĬčüĈċĤİĎĩĖč 35< ęŖĦčĎĦċ ĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöĦĖġĬďõėćřĞīĸġĞĦėıęĤĐęĨĉ İĞĦĲøėûİğęķõ ĎėĨĝĥċĖŕġĖċĩĸİğęīġ 7 ĎėĨĝĥċ ĴĈŖıõŕ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 8 üĽĦõĥĈ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 33 üĽĦõĥĈ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 37 üĽĦõĥĈ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 38 üĽĦõĥĈ ıęĤĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř 39 üĽĦõĥĈ ĎėĨĝĥċĴĈŖİöŖĦęûċĬčĉĦĕĕĉĨöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ øėĥĹûċĩĸ 3<a4778 İĕīĸġěĥčċĩ ĸ 35 ĒĘĜüĨõĦĖč 4778 ĕĩěĥĉĊĬďėĤĞûøřİĒīĸġĐęĨĉĴēēőĦ ĲĈĖĳþŖĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖřĎčğęĥûøĦO ū P üĽĦğčŕĦĖĳğŖõĥĎõĦėĴēēőĦčøėğęěû ıęĤõĦėĴēēőĦ ĞŕěčĔĭĕĔĨ Ħø ĲĈĖĎėĨĝċĥ ıĉŕęĤığŕûĕĩõĦĽ ęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦ <^46: İĕõĤěĥĉĉř <^367 İĕõĤěĥĉĉř <^48; İĕõĤ ěĥĉĉř <^48; İĕõĤěĥĉĉř ıęĤ <^48; İĕõĤěĥĉĉř ĉĦĕęĽĦĈĥĎ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ĞĽĦğėĥĎõĦėęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕ ĕĩėĦĖęĤİġĩĖĈ ĈĥûčĩĹ ĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ O ġĩĲġęĥĞ P İĕīĸġěĥčċĩ ĸ 49 ĕĨĊĬčĦĖč 4776 ċĩĸďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭŖĊīġğĬŖčøėĥĹûċĩĸ 3a4776 ĴĈŖĕĩĕĉĨĳğŖĎėĨĝĥċęûċĬčİďŝčĐĭŖ ĊīġğĬŖčėŖġĖęĤ 49 ĳčĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ O ġĩĲġęĥĞ P ÿĪĸû ġĩĲġęĥĞ İďŝčĐĭŖĊīġğĬŖč ėŖġĖęĤ 8< ĳč ĎėĨĝĥċ İēŌėřĞĲøėĦþ ěĨčĈř üĽĦõĥĈ O İēŌėřĞ P ıęĤ ĎėĨĝĥċ İøġĦėřċĭ üĽĦõĥĈ O İøġĦėřċĭ P ĲĈĖċĩĸ İēŌėřĞ ıęĤ İøġĦėřċ ĭ İďŝčĎėĨĝĥċċĩĸĈĽĦİčĨčĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕ ğŖěĖĎû 5 ıęĤ ğŖěĖĎû 4 öčĦĈõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĉĨĈĉĥĹû ĲøėûõĦėęĤ 3<5^7 İĕõĤěĥĉĉř İÿķčĉřĞĥāāĦöĦĖĴēēőĦĳğŖõĥĎ õĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĲøėûõĦėęĤ ;< İĕõĤěĥĉĉř ĲĈĖ ĲøėûõĦėĉĥĹûġĖĭŕċĩĸ ĉĽĦĎęğŖěĖĎû ġĽĦİĔġĈŕĦčöĬčċĈ üĥûğěĥĈčøėėĦþĞĩĕĦ ĕĩ + Ų Ų / Ñ ( Ų a+ O+ Ų Ų P İďŝčĐĭŖüĥĈğĦıęĤĉĨĈĉĥĹûõĥûğĥčęĕ ĲøėûõĦė ęĤ 67 õĥûğĥč İĈķĕĲõŖ İďŝčĐĭŖõŕġĞėŖĦûûĦčėĤĎĎĴēēőĦ ıęĤûĦčĲĖČĦ İĒīĸġİþīĸġĕĉŕġõĦėöĦĖĴēēőĦĳğŖõĥĎõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉċĩĸĞĊĦčĩĴēēőĦþĥĖĎĦĈĦę üĥûğěĥĈęĒĎĬė ĩ õĦėİöŖĦİďŝčĐĭŖĊīġğĬŖčöġûĎėĨĝĥċĕĩěĥĉĊĬďėĤĞûøřİĒīĸġĴĈŖėĥĎĐęĉġĎıċčĳčėĭďõėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĦėďśčĐęċĩĸĞĕŕĽĦİĞĕġĳčėĤĖĤĖĦě ĴĈŖöĖĦĖČĬėõĨüûĦčõŕġĞėŖĦûĴďĞĭŕ ĉęĦĈûĦčĒęĥûûĦčċĈıċčċĩĸĕĩġĥĉėĦõĦėİĉĨĎĲĉĞĭû ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĕĩďėĤĞĎõĦėćřıęĤĐęûĦčĳčõĦėöĖĦĖõĦėėĥĎûĦčĲøėûõĦėĒęĥûûĦčċĈıċčċĥĹûĳčďėĤİċĜıęĤ ĉŕĦûďėĤİċĜĳčġčĦøĉ ċĥĹûčĩĹõĦėęûċĬčċĽĦĳğŖ ġĩĲġęĥĞĕĩĞĊĦčĤİďŝčĎėĨĝĥċėŕěĕ ċĩĸ İĈķĕĲõŖĊīġğĬŖčĞĥĈĞŕěčėŖġĖęĤ 49 ĞŕěčĐĭŖĊīġğĬŖčĞĥĈĞŕěčėŖġĖęĤ 95 ċĩĸİğęīġİďŝč čĨĉĨĎĬøøęċĩĸĕĩĞŕěčİõĩĸĖěöŖġûõĥĎİĈķĕĲõŖ ĲĈĖĕĩõėėĕõĦėöġûİĈķĕĲõŖ 3 ċŕĦč İďŝčõėėĕõĦėöġûĎėĨĝĥċĈĥûõęŕĦě ĳčďō 4777 N4778 ġĩĲġęĥĞ ĴĈŖċĖġĖİėĩĖõþĽĦėĤøŕĦğĬŖčİĒĨĸĕċĬčüčďśüüĬĎĥč ĎėĨĝĥċĊīġğĬŖčİďŝčĞĥĈĞŕěčėŖġĖęĤ 48^< ĲĈĖĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦ ĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕ ğŖěĖĎû 5 ıęĤğŖěĖĎû 4 ĴĈŖİėĨĸĕĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖõėĤıĞĴēēőĦ ĳğŖıõŕõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĉĥĹûıĉŕěĥčċĩĸ 37 ĒĘĜüĨõĦĖč 4777 ıęĤěĥčċĩĸ : õĬĕĔĦĒĥčČř 4778 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ ĎėĨĝĥċėŕěĕ ĎėĨĝĥċċĩĸ 4N6 ĴĈŖıõŕ ĎėĨĝĥċ ġĬĈėČĦčĩĲÿęŕĦ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ ĎėĨĝĥċ ıĕŕĲöûõėĩč ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ ĎėĨĝĥċ ġĨčĲĈĴþčŕĦ õėĩčİġķčİčġėřĖ ĩĸ üĽĦõĥĈ ďėĤõġĎČĬėõĨüĐęĨĉ ıęĤüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦ ĲĈĖĳþŖĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř O ū ū P öčĦĈõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦ ĎėĨĝĥċęĤ <^;;: İĕõĤěĥĉĉř ĕĩĞĊĦčċĩĸĉĥĹû ĲøėûõĦėġĖĭŕċĩĸ üĥûğěĥĈġĬĈėČĦčĩ ıęĤüĥûğěĥĈğčġûøĦĖ ĎėĨĝĥċ İöŖĦęûċĬčĊīġğĬŖčėŖġĖęĤ 67^93 ĳčıĉŕęĤĎėĨĝĥċĉĦĕĕĉĨöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ øėĥĹûċĩ ĸ 33a4778 İĕīĸġěĥčċĩĸ 8 ČĥčěĦøĕ 4778 ĲĈĖıĉŕęĤĎėĨĝĥċüĤİėĨĸĕĐęĨĉ ıęĤüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦĳčİĈīġč ĞĨûğĦøĕ 4779 İďŝčĉŖčĴď

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ĔĦĖğęĥûõĦėęûċĬčĲøėûĞėŖĦûöġûõęĬŕĕĎėĨĝĥċıĞĈûĴĈŖ ĈĥûčĩĹ

'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } 'è-5 A H%C ĕ 18 5. 'é N6 5 < 4A 9& ä )ĕ6 6 < N6'4B)ĕ+ ã )ĕ6 6

ã y

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 < 4A 9& ãå )ĕ6 6

ã y

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 < 4A 9& ã )ĕ6 6

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ãã N6 5 < 4A 9& ã )ĕ6 6

'è-5 19C1)5. "6+A+1'Ę N6 5 < 4A 9& ã å ã )ĕ6 6

æç çy

'è-5 1< ' 6 9 C )Ĕ6 "6+A+1'Ę N6 5 < 4A 9& åç )ĕ6 6

æç çy y

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ãç N6 5 < 4A 9& ã )ĕ6 6

ç y

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ã N6 5 < 4A 9& ã )ĕ6 6

ç y

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ã N6 5 < 4A 9& ã )ĕ6 6

ä y

æç çy

'è-5 B%ĔC 'é "6+A+1'Ę N6 5 < 4A 9& åç )ĕ6 6

'è-5 18 C E Ĕ6 'é A1H A 1'Ę&9I N6 5 < 4A 9& åç )ĕ6 6

ĎėĨĝĥċĕĩüĬĈİĈŕčĳčõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüċĩĸıĉõĉŕĦûüĦõøĭŕıöŕû øīġ

e ċĩĕûĦčċĩĸĕĩďėĤĞĎõĦėćřıęĤĴĈŖėĥĎøěĦĕİþīĸġĊīġüĦõĔĦøėĥĄ ĎėĨĝĥċĕĩøćĤõėėĕõĦėıęĤĐĭŖĎėĨğĦėċĩĸĕĩďėĤĞĎõĦėćřĳčġĬĉĞĦğõėėĕčĩĹĕĦĕĦõõěŕĦ 4< ďō ıęĤĈŖěĖďėĤĞĎõĦėćřıęĤøěĦĕĞĥĕĒĥčČřċĩĸ ĈĩöġûċĩĕûĦčõĥĎğčŕěĖûĦčĉŕĦûĶöġûėĥĄ ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎøěĦĕİþīĸġĊīġĊĪûøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėċĽĦûĦčĳğŖĎėėęĬĴĈŖĉĦĕİďőĦğĕĦĖ ıęĤĴĈŖėĥĎõĦė ĖġĕėĥĎġĖŕĦûõěŖĦûöěĦû üčĴĈŖėĥĎĕġĎğĕĦĖĳğŖċĽĦûĦčğęĦĖĶ ĲøėûõĦėġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

e õĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüċĩĸğęĦõğęĦĖ ĎėĨĝĥċĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦė ûĦčĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ûĦčĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõę ûĦčĈŖĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕ ûĦčĈŖĦčõĦėĉĨĈĉĥĹûėĤĎĎĞīĸġĞĦėıęĤġĦćĥĉĨĞĥāāĦćıęĤČĬėõĨüûĦčĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖİĞĦĲøėûİğęķõĒėŖġĕġĬďõėćř ûĦčüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřĖĪĈüĥĎ ěĥĞĈĬ õŕġĞėŖĦû ėěĕċĥĹûġĬďõėćřĴēēőĦċĬõďėĤİĔċ ĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĕĩėĦĖĴĈŖüĦõõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüċĩĸğęĦõğęĦĖ ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊõėĤüĦĖøěĦĕİĞĩĸĖûıęĤ ęĈõĦėĒĪĸûĒĨûČĬėõĨüĳĈČĬėõĨüğčĪĸû

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

e õĦėİďŝčĐĭŖĒĥĆčĦĲøėûõĦėĒęĥûûĦčċĈıċč ĎėĨĝĥċ ĴĈŖėŕěĕõĥĎĒĥčČĕĨĉėĒĥĆčĦĲøėûõĦėĒęĥûûĦčċĈıċč ċĥĹûďėĤİĔċĲøėûõĦėĐęĨĉĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř ıęĤĲøėûõĦė ĐęĨĉĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕ ĕĦĉĥĹûıĉŕďō 4774 ďśüüĬĎĥččġõüĦõõĦėİďŝčĐĭŖġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦû ėĤĎĎĴēēőĦıęĤûĦčĲĖČĦ ĳčĲøėûõĦė ĲėûĴēēőĦċĥĹû 4 ďėĤİĔċ ıęŖě ĎėĨĝĥċĖĥûİöŖĦėŕěĕęûċĬčĳčĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ 5 ığŕû øĨĈİďŝčõĽĦęĥûĐęĨĉĉĦĕĞĥĈĞŕěčõĦėęûċĬč 59 İĕõõĤěĥĉĉř ĈŖěĖďėĤĞĎõĦėćřĳčĄĦčĤĐĭŖõŕġĞėŖĦû ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖþĽĦčĦāûĦčĳčČĬėõĨüĲøėûõĦėĒęĥûûĦčċĈıċčėĦĖıėõ ĶöġûďėĤİċĜ ĲĈĖİýĒĦĤõĦė ĐęĨĉĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕ ĞŕěčďėĤĞĎõĦėćřĳčĄĦčĤĐĭŖęûċĬčıęĤĐĭŖėŕěĕĒĥĆčĦĲøėûõĦė ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎĐęĉġĎıċčĳčėĭďõėĤıĞİûĨčĞĈüĦõ õĦėďśčĐęċĩĸĞĕŕĽĦİĞĕġĳčėĤĖĤĖĦě

e ĉŖčċĬčċĩĸıöŕûöĥčĴĈŖ ĎėĨĝĥċĕĩøěĦĕĴĈŖİďėĩĖĎċĦûõĦėıöŕûöĥčİčīĸġûüĦõ N ĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦėûĦčĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦĕĦġĖŕĦûĖĦěčĦč üĪûĕĩøěĦĕĞĥĕĒĥčČřõĥĎęĭõøŖĦıęĤĕĩõĦėİĉĨĎĲĉöġûėĦĖ ĴĈŖġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû ĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĕĩøěĦĕĞĥĕĒĥčČřċĩĸĈĩõĥĎĐĭŖüĽĦğčŕĦĖĞĨčøŖĦ O+ Ų P İčīĸġûüĦõ ĎėĨĝĥċĞĥĸûÿīĹġĞĨčøŖĦĳčďėĨĕĦćĕĦõ ıęĤ ĉŕġİčīĸġû ĈĥûčĥĹčĐĭüŖ Ĉĥ üĽĦğčŕĦĖĞĨčøŖĦĞŕěčĳğāŕüûĪ İĞčġėĦøĦċĩĞĸ ĦĕĦėĊıöŕûöĥčĴĈŖĳğŖıõŕĎėĨĝċĥ İĒīġĸ ĳþŖĳčõĦėİöŖĦďėĤĕĭęûĦčĉŕĦûĶ N ĎėĨĝĥċĈĽĦİčĨčČĬėõĨüěĨĜěõėėĕĴēēőĦøėĎěûüė ĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊġĽĦčěĖøěĦĕĞĤĈěõĳčõĦėĳğŖĎėĨõĦėıõŕõęĬŕĕęĭõøŖĦġĖŕĦûøėĎĊŖěč

e İďŝčĎėĨĝĥċċĩĸöĪĹčċĤİĎĩĖčõĥĎğčŕěĖûĦčėĦþõĦėċĩĸğęĦõğęĦĖ üĦõõĦėďėĤĞĎõĦėćřġĥčĖĦěčĦčıęĤĐęûĦčġĥčİďŝčċĩĸĖġĕėĥĎöġûĎėĨĝĥċ ĴĈŖĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċİďŝčĎėĨĝĥċċĩĸĴĈŖėĥĎġčĬāĦĉĳğŖöĪĹčċĤİĎĩĖč õĥĎğčŕěĖûĦčėĦþõĦėĉŕĦûĶ ĕĦõĕĦĖ ġĦċĨİþŕč õėĬûİċĒĕğĦčøė õĦėċŕĦİėīġığŕûďėĤİċĜĴċĖ õĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉ õĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø ıęĤõĦė ĴēēőĦčøėğęěû ÿĪĸûĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊėĥĎûĦčüĦõğčŕěĖûĦčėĦþõĦėĴĈŖğęĦõğęĦĖĳčġčĦøĉ

4^6 ĲøėûĞėŖĦûėĦĖĴĈŖ ĉĦĕûĎõĦėİûĨčİýĒĦĤöġûĎėĨĝĥċ / Ĕ+& )ĕ6 6

'4A$ '6&E ĕ '6&E ĕ 6 'è 6' ã 6 +è,+ ''%E##Đ6 ä 6 '4 E##Đ6B)4A 'ëI1 ) å 6 C ' % 6 % 16 5 8.5gg6 æ 6 Ĕ1.'ĕ6 C& 6 ç ")5

6 B '+%'6&E ĕ 6 'è 6' '6&E ĕ 6 6' 6& ã N6/ Ĕ6&A.6C ' A/)H ä N6/ Ĕ6&1< ' Ę E##Đ6B)4 Ĕ1.'ĕ6

'+%'6&E ĕ 6 6' 6& '6&E ĕ1;I '+%'6&E ĕ

9 äççæ %= ) I 6 !

9 äççç %= ) I 6 !

9 äçç %= ) I 6 !

ã å å ç ä ã ãäã

æ å æ ãã

ä ä ç äää ãæ ç

ææ ç æ æ ã

ã æ ä ç å äæ

ä ä ã æ

ãäç ã ãä ä ã ãæ

æ äç å ã æ

æ ãç ä å ã æ ç æå

å æ ç ã

ãã å ç ã ä ç åã

ä ää çä

ãç ãã å ä çä åæ

ç ç æã æå ä ã

æå æ æ ã ç ä æ

æ ää ç ã ã ã

æ äå æä åå å

å æä ä ç ã ä ã

å ä å ä

ããæ ã

ç ææ äå

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ċĩĸĕĦ W ĎėĨĝĥċ üĦõĉĦėĦûöŖĦûĉŖč üĤĒĎěŕĦĉęġĈ 5 ďōċĩĸĐŕĦčĕĦ ĲøėûĞėŖĦûėĦĖĴĈŖğęĥõĶ öġûĎėĨĝĥċĕĦüĦõûĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ÿĪĸûďėĤõġĎĈŖěĖûĦč õŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ ûĦčõŕġĞėŖĦûėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖ ıęĤûĦčõŕġĞėŖĦûĞĦĖĞŕû ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕ ĈŖěĖďėĤĞĎõĦėćřõĦėċĽĦûĦčöġûċĩĕûĦčěĨĜěõėöġû ĎėĨĝĥċċĩĸĕĩĕĦčĦčõěŕĦ 4< ďō ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊĒĥĆčĦıęĤõėĤüĦĖęĥõĝćĤûĦčĴďĞĭŕČĬėõĨüĳğĕŕĶ ċĩĸĖĥûøûĳþŖĒīĹčĄĦčøěĦĕþĽĦčĦāċĦûĈŖĦč ěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ÿĪĸûĴĈŖıõŕûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõę ûĦčĲċėøĕčĦøĕ ûĦčġĦćĥĉĨĞĥāāĦć ıęĤûĦčĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċčİďŝčĉŖč ĞĽĦğėĥĎĲøėûĞėŖĦûėĦĖĴĈŖ ďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩėĦĖĴĈŖğęĥõüĦõûĦčĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ÿĪĸûøĨĈİďŝčĞĥĈĞŕěč ėŖġĖęĤ 88^<3 öġûėĦĖĴĈŖ ėěĕ ğėīġėŖġĖęĤ 89^74 öġûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė İĉĨĎĲĉĉŕġİčīĸġûüĦõďō 4777 ĞŕěčėĦĖĴĈŖûĦčöĦĖĕĩĞĥĈĞŕěčİĒĨĸĕöĪĹčİčīĸġûüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûõĦė üĽĦğčŕĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ

ĲøėûõĦėċĩĸġĖĭŕėĤğěŕĦûĈĽĦİčĨčõĦė

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩûĦčċĩĸĖĥûġĖĭŕėĤğěŕĦûĈĽĦİčĨčõĦėċĥĹûĞĨĹč 5]787^88 ęŖĦčĎĦċ ĲĈĖĕĩėĦĖęĤİġĩĖĈĈĥûĉĦėĦûĉŕġĴďčĩĹ

'4A$ C ' 6'

6 +è,+ ''%E##Đ6

6 '4 E##Đ6B)4A 'ëI1 )

6 16 5 8.5gg6

6 ")5

6 B '+%

åã 5 +6 % äçç N 6 + |C ' 6'} %= ) I 6 |)J 6 6 } ãæ ãã

ã ãæ å æãæ äã å ã æ å ç ç

ĔĦěĤġĬĉĞĦğõėėĕıęĤõĦėıöŕûöĥč İĜėĝĄõĨüĴċĖďō 4778 ıęĤıčěĲčŖĕďō 4779 İĜėĝĄõĨüĴċĖďō 4778 ! üĦõöŖġĕĭęöġûĞĽĦčĥõûĦčİĜėĝĄõĨüõĦėøęĥû ďėĤİĕĨčěŕĦİĜėĝĄõĨüĴċĖċĥĹûďō 4778 öĖĦĖĉĥěėŖġĖęĤ 4^: İčīĸġûüĦõİĜėĝĄõĨüĲęõĕĩõĦėēŏşčĉĥěċĩĸ ęŕĦþŖĦĞŕûĐęõėĤċĎĉŕġøěĦĕĉŖġûõĦėĞĨčøŖĦĞŕûġġõöġûďėĤİċĜĴċĖ ďėĤõġĎõĥĎġĬďĞûøřĔĦĖĳčďėĤİċĜċĥĹûüĦõõĦėĎėĨĲĔøıęĤõĦėęûċĬčĔĦøİġõþč ĕĩıčě ĲčŖĕďėĥĎĉĥěęĈęû ĉĦĕøěĦĕİþīĸġĕĥĸčöġûĐĭŖĎėĨĲĔøıęĤĐĭŖďėĤõġĎõĦėċĩĸďėĥĎĉĥěęĈęû čġõüĦõčĩĹõĦėęûċĬčĔĦøėĥĄĖĥûĕĩıčěĲčŖĕęĈęûüĦõċĩĸøĦĈõĦėćř ġĥč İďŝčĐęĕĦüĦõøěĦĕęŕĦþŖĦöġûõĦėİĎĨõüŕĦĖûĎďėĤĕĦćıęĤďśāğĦüĦõõĦėİĕīġû ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕİĜėĝĄõĨüĴċĖĖĥûĴĈŖėĥĎġĦčĨĞûĞřüĦõõĦėöĖĦĖĉĥěöġûčĥõċŕġû İċĩĸĖěĉŕĦûďėĤİċĜċĩĸİĒĨĸĕöĪĹčċĬõĔĭĕĨĔĦø ĞĽĦğėĥĎġĥĉėĦİûĨčİēőġċĥĸěĴďĳčďō 4778 øĦĈěŕĦüĤġĖĭŕċĩĸėŖġĖęĤ 4^4 ęĈęûüĦõďōõŕġč ĉĦĕõĦėþĤęġĉĥěöġûġĬďĞûøř ĔĦøİġõþčďėĤõġĎõĥĎėĦøĦčŖĽĦĕĥčıęĤĞĨčøŖĦĲĔøĔĥćąřĳčĉęĦĈĲęõċĩĸĕĩıčěĲčŖĕęĈęû

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

!!!!!!!!! ıčěĲčŖĕİĜėĝĄõĨüĴċĖĳčďō 4779 ĞĽĦğėĥĎ İĜėĝĄõĨüĴċĖĳčďō 4779 ĞĽĦčĥõûĦčİĜėĝĄõĨüõĦėøęĥûøĦĈěŕĦ İĜėĝĄõĨüüĤ ĕĩıčěĲčŖĕēŏşčĉĥěöĪĹčĲĈĖöĖĦĖĉĥěėŖġĖęĤ 6^< OþŕěûøĦĈõĦėćř ėŖġĖęĤ 5^7 6^7P ĲĈĖĕĩďśüüĥĖğęĥõüĦõõĦėęûċĬčĳčĞŕěčċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎĲøėûõĦėĔĦøėĥĄ ıęĤõĦėİĎĨõüŕĦĖİûĨčûĎďėĤĕĦć ėěĕĊĪû ġĦčĨĞûĞřüĦõõĦėēŏşčĉĥěöġûďėĤİċĜøĭŕøŖĦċĩĸĕĩıčěĲčŖĕďėĥĎĉĥěĈĩöĪĹč ĞčĥĎĞčĬčõĦėöĖĦĖĉĥěöġûõĦėĞŕûġġõĞĨčøŖĦıęĤĎėĨõĦė čġõüĦõčĩĹ ĞĊĦčõĦėćř õĦėüŖĦûûĦčĖĥûġĖĭŕĳčİõćąřĈĩ ĔĦěĤċĦûõĦėİûĨčĕĩõĦėĐŕġčøęĦĖüĦõġĥĉėĦĈġõİĎĩĹĖċĩĸġĖĭŕĳčėĤĈĥĎĉŕĽĦ þŕěĖĞčĥĎĞčĬčĳğŖõĦėĎėĨĲĔøıęĤõĦėęûċĬčöĖĦĖ ĉĥě ĳčĈŖĦčİĞĊĩĖėĔĦĒĔĦĖĳčďėĤİċĜ øĦĈěŕĦġĥĉėĦİûĨčİēőġċĥěĸ Ĵďĳčďō 4779 üĤġĖĭċŕ ėĸĩ ġŖ ĖęĤ 4^6 O þŕěûøĦĈõĦėćřėġŖ ĖęĤ 3^; N4^; P ĉĦĕġĬďĞûøřĔĦø İġõþčċĩĸĈĩöĪĹč ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕğĦõďśāğĦøěĦĕĴĕŕıčŕčġčċĦûõĦėİĕīġûĖīĈİĖīĹġġġõĴď õķġĦüĞŕûĐęõėĤċĎĉŕġõĦėċŕġûİċĩĸĖě ıęĤġĦüĞŕûĐęĉŕġøěĦĕ ęŕĦþŖĦĳčõĦėİĎĨõİûĨčûĎďėĤĕĦć ďśüüĥĖĈĥûõęŕĦěüĤĞŕûĐęĳğŖġĥĉėĦõĦėöĖĦĖĉĥěöġûİĜėĝĄõĨüĴċĖęĈęûĕĦġĖĭŕċĩĸ ėŖġĖęĤ 5^7 O þŕěûøĦĈõĦėćř ėŖġĖęĤ 5^< 6^< P ıęĤüĦõėĦĖûĦčęŕĦĞĬĈöġûđŐĦĖİĜėĝĄõĨüıęĤõĦėİûĨč ČčĦøĦėığŕûďėĤİċĜĴċĖ ıĞĈûĳğŖİğķčěŕĦ ĳčĴĉėĕĦĞ 3 ďō 4779 ČĬėõĨüĕĩıčě ĲčŖĕþĤęġĉĥě üĦõõĽĦęĥûÿīĹġöġûøėĥěİėīġčċĩĸĕĩüĽĦõĥĈİĒėĦĤĕĩğčĩĹĞĨčėĤĈĥĎĞĭû ıęĤėĦĖĴĈŖüĦõĞĨčøŖĦİõĝĉėċĩĸęĈęû öćĤċĩĸõĦėĞŕûġġõøĦĈěŕĦüĤ øŕġĖĶďėĥĎĉĥěĈĩöĪĹčĉĦĕõĦėēŏşčĉĥěöġûİĜėĝĄõĨüĲęõ ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕõĦėęûċĬčöġûČĬėõĨüĞŕěčĳğāŕĖĥûþĤęġĉĥě ĕĩõĦėİęīĸġčõĦėęûċĬčİĒīĸġėġďėĤİĕĨč øěĦĕþĥĈİüčöġûĔĦěĤİĜėĝĄõĨüıęĤĞĊĦčõĦėćřċĦûõĦėİĕīġû ĞĽĦğėĥĎĔĦøõĦėċŕġûİċĩĸĖěĕĩıčěĲčŖĕöĖĦĖĉĥěıĉŕĳčġĥĉėĦċĩĸęĈęû

ĔĦěĤıęĤıčěĲčŖĕöġûġĬĉĞĦğõėėĕĐęĨĉĴēēőĦ

üĦõõĦėċĩĸøćĤõėėĕõĦėčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčığŕûþĦĉĨĴĈŖĕĩõĦėďėĥĎďėĬûıĐčĒĥĆčĦõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦöġûďėĤİċĜĴċĖ üĦõıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 4 İďŝčıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5 ÿĪĸûøėġĎøęĬĕõĦėĒĥĆčĦõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĳčþŕěûďō 4777 4795 ĲĈĖĕĩõĦė ďėĥĎďėĬû õĦėĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĴēēőĦĳğŖĞġĈøęŖġûõĥĎďėĤĕĦćõĦėċĦûİĜėĝĄõĨü ĞġĈøęŖġûõĥĎøěĦĕĉŖġûõĦėĴēēőĦċĩĸøĦĈěŕĦüĤİĒĨĸĕöĪĹč ĉĦĕıĐčõĦėĒĥĆčĦĲøėûĞėŖĦûĒīĹčĄĦč ıęĤİĒīĸġĳğŖĞġĈøęŖġûõĥĎčĲĖĎĦĖĈŖĦčĒęĥûûĦčöġûėĥĄĎĦę İþŕčĞŕûİĞėĨĕıęĤĐęĥõĈĥčĳğŖġĬĉĞĦğõėėĕ ĒęĥûûĦčĞĦĕĦėĊĞėŖĦûėĦĖĴĈŖĳğŖďėĤİċĜ İĒĨĸĕõĦėęûċĬčĳčĲøėûĞėŖĦûĒīĹčĄĦčĈŖĦčĒęĥûûĦčıęĤĒĥĆčĦĳğŖİďŝčĜĭčĖřõęĦûČĬėõĨüĒęĥûûĦčöġûĔĭĕĨĔĦø ėěĕĊĪû İĒĨĸĕčĲĖĎĦĖõĦėĈĭıęėĥõĝĦĞĨĸûıěĈęŖġĕİöŖĦİďŝčĞŕěčğčĪĸûöġûıĐčĈĥûõęŕĦěÿĪĸûĊīġİďŝčıĐčıĕŕĎċĳčõĦėĒĥĆčĦõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦĳčėĤĖĤ İěęĦ 4< ďō ĞŕûĐęĳğŖĐĭŖďėĤõġĎõĦėĳčġĬĉĞĦğõėėĕĴēēőĦĴĈŖĳþŖıĐčĈĥûõęŕĦěİďŝčıčěċĦûĳčõĦėěĦûıĐčċĦûČĬėõĨü ÿĪĸûĞĦėĤĞĽĦøĥāöġûıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5 ĲĈĖĞėĬď ĈĥûčĩĹ ū^ øŕĦĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĴēēőĦ ďėĥĎĳğŖĞġĈøęŖġûõĥĎĞĊĦčõĦėćřďśüüĬĎĥč ĲĈĖüĤĳþŖøŕĦĒĖĦõėćřİĜėĝĄõĨüĴċĖėĤĖĤĖĦěõėćĩ ĄĦčĕĦüĥĈċĽĦøŕĦĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĴēēőĦİĒīĸġüĥĈċĽĦıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5 ĲĈĖøŕĦĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĒęĥûĴēēőĦĞĭûĞĬĈĞĨĹčďō 4795 üĤęĈęûüĦõøŕĦĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĒęĥûĴēēőĦĞĭûĞĬĈċĩĸĳþŖüĥĈċĽĦıĐč ( ( 4<3< ýĎĥĎďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 4 üĽĦčěč 856 İĕõĤěĥĉĉř ıęĤ ĳčďō 4795 øŕĦĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĒęĥûĴēēőĦĞĭûĞĬĈİċŕĦõĥĎ 74]478 İĕõĤěĥĉĉř

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&&

ĉĦėĦûøŕĦĒĖĦõėćřøěĦĕĉŖġûõĦėĒęĥûĴēēőĦĞĭûĞĬĈ ıęĤĒęĥûûĦčĴēēőĦĞĭûĞĬĈ ' 9 ¾¼½

9 ä |äççä} ä ã |äççå}

")5 E##Đ6.= .< A"ôø% !" !" #

ä ãã|äççæ} ä ãä|äççç} ä ãå|äçç } ä ãæ|äçç } ä ãç|äçç } ä ã |äçç } ä ã |äç } ä ã |äç ã} ä ã |äç ä} ä ä |äç å} ä äã|äç æ} ä ää|äç ç} ä äå|äç } ä äæ|äç } ä äç|äç } ä ä |äç } ä ä |äç } ä ä |äç ã} ä ä |äç ä} ä å |äç å}

ää ãçç äæ ã æ äæ

! ! !

ä åçç

ä ææå

")5

6 E##Đ6.= .< A"ôø% $%& $%& # ãæ ä ã ã åç ã

! ! ãæ

! ! ã

ã ç

æ å

ä å

ã å ä å

æ ä

ä æ

åäã

ã ã

ã ã å

ä äç

ã ä

å äåã åã åå ä æ åæ ç å

! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! !

ä ä äã ã äã ã ää

! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! ! !

åç å åä å ä æ ãåæ æã ç æå æ ææ çäã æ å æ çæç æ ããç ç äæ çä äç

äå æ äæ ã æ äçç ç ã ä ç å ä æ ä ä æ æ ä æ ç å æ çæ åãæ äç åäç æ ååç åæ

ċĩĸĕĦ W øćĤõėėĕõĦėčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčığŕûþĦĉĨ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! !

Ŭ^ øěĦĕĕĥĸčøûöġûėĤĎĎĴēēőĦöġûďėĤİċĜĴċĖ e õĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĞĽĦėġûöġûďėĤİċĜĴĕŕĉŕĽĦõěŕĦėŖġĖęĤ 37 e õĦėĳþŖİþīĹġİĒęĨûĳčõĦėĐęĨĉĴēēőĦċĩĸğęĦõğęĦĖİĒīĸġęĈõĦėĒĪĸûĒĦõŗĦÿČėėĕþĦĉĨ e õĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖč ĔĦĖĳčďō 4795 ďėĤİċĜĴċĖüĤĕĩõĦėüĥĈğĦĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖčİĒĨĸĕ öĪĹčüĦõĴĕŕĉŕĽĦõěŕĦėŖġĖęĤ 7 İďŝč ĴĕŕĉŕĽĦõěŕĦėŖġĖęĤ 3< ĈĥûčĥĹč õĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĒĪĸûĴĈŖüĦõĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖčďō 4777 4795 ĳč ıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5 üĤİĒĨĸĕöĪĹčİďŝč ;]738 İĕõĤěĥĉĉř ĲĈĖüĤĒĨüĦėćĦüĦõďėĨĕĦćõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦ öġû.+(( ıęĤ +(( ďėĤİĔċ ċĩĸĖīĸčİĞčġöĦĖüėĨûıęĤĕĩøěĦĕĒėŖġĕ ıęĤďėĨĕĦćõĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĉĦĕĲøėûõĦėĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖčöġû õēĐ^ ĲĈĖďėĨĕĦćõĽĦęĥûĐęĨĉċĥĹûğĕĈöŖĦûĉŖčĴĈŖĕĩõĦėĒĨüĦėćĦĜĥõĖĔĦĒİþĩĹġİĒęĨûıęĤõĦėĒĥĆčĦİċøĲčĲęĖĩĸĳčġčĦøĉĈŖěĖıęŖěüĦõčĥĹč čĽĦĴďøĽĦčěćõĥĎĞĥĈĞŕěčõĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĒĪĸûĴĈŖöġûİþīĹġİĒęĨûıĉŕęĤďėĤİĔċ e õĦėėĥĎÿīĹġĴēēőĦüĦõďėĤİċĜİĒīĸġčĎŖĦč ĎėėüĬĲøėûõĦėċĩĸĕĩøěĦĕþĥĈİüčĳčġčĦøĉċĩĸĕĩõĦėęûčĦĕ ,ū %'- ıęŖě İþŕč ĲøėûõĦėğûĞĦęĨõĴčĉř ĲøėûõĦėĕĦĖõõ ĲøėûõĦėčŖĽĦûĪĕ 5 ıęĤĳčġčĦøĉõĽĦğčĈĳğŖĕĩõĦėėĥĎÿīĹġĴēēőĦüĦõďėĤİċĜİĒīĸġčĎŖĦč O4 ďėĤİċĜP ĳčĞĥĈĞŕěčęĈęûüĦõĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ 47 öġûõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉċĥĹûğĕĈİďŝčėŖġĖęĤ 37 öġûõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉċĥĹûğĕĈ e õĦėüĥĈğĦĴēēőĦüĦõĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦččĨěİøęĩĖėř ĒĨüĦėćĦõĽĦğčĈĳğŖĕĩõĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦččĨěİøęĩĖėřĳčĞĥĈĞŕěčęĈ ęûøûİğęīġĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ 7 üĦõ ĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ 3< öġûõĽĦęĥûĐęĨĉċĥĹûğĕĈĳčėĤĎĎ e õĦėüĥĈğĦĴēēőĦüĦõĲėûĴēēőĦĊŕĦčğĨč ĒĨüĦėćĦĳğŖĕõĩ ĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĲėûĴēēőĦĊŕĦčğĨčİċŕĦċĩüĸ ĦĽ İďŝčğęĥûüĦõĕĩõĦėĒĨüĦėćĦċĦû İęīġõİþīĹġİĒęĨûġīĸčĈĥûõęŕĦěöŖĦûĉŖčıęŖě ċĥĹûčĩĹ õĽĦğčĈĳğŖİďŝčĲėûĴēēőĦĊŕĦčğĨčĳčġčĦøĉİďŝčĲėûĴēēőĦċĩĸĳþŖİċøĲčĲęĖĩĸĊŕĦčğĨčĞĤġĦĈ O Ųū ū ,Ųŭ P İĒīĸġþŕěĖęĈĔĦěĤċĩĸİõĨĈüĦõõĦėİĐĦĴğĕŖ ęĈďėĨĕĦćõŗĦÿİėīġčõėĤüõ e õĦėĒĥĆčĦĒęĥûûĦčĞĤġĦĈ ıęĤõĦėİĒĨĸĕďėĤĞĨċČĨĔĦĒõĦėĳþŖĒęĥûûĦč e ĞŕûİĞėĨĕõĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖč ĳğŖĎėėüĬġĖĭŕĳčıĐčüĥĈğĦĴēēőĦıęĤĞġĈøęŖġûõĥĎıĐčĒĥĆčĦĒęĥûûĦč ğĕĬčİěĩĖč 37 ďō e ĞŕûİĞėĨĕõĦėĐęĨĉĴēēőĦġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒĈŖěĖėĤĎĎ Ų Ų ū ĳğŖĞġĈøęŖġûõĥĎõĦėĈĽĦİčĨčõĦėėĥĎÿīĹġĴēēőĦċĩĸĕĩ øěĦĕþĥĈİüčıęŖě ıęĤĞġĈøęŖġûõĥĎĕĉĨ õĒþ^ İĕīĸġěĥčċĩĸ 46 ĞĨûğĦøĕ 4774 ÿĪĸûõĽĦğčĈĳğŖďō 477: 4786 ĕĩõĦėėĥĎÿīĹġĴēēőĦüĦõ +(( ėĤĎĎ Ų Ų ū ďėĤİĔċ ďėĤĕĦć 4]<<< İĕõĤěĥĉĉř ıęĤĳčďō 4787 N4795 ĳğŖĕďĩ ėĨĕĦć +(( ėĤĎĎ Ų Ų ū İĒĨĕĸ öĪčĹ ďōęĤ 58< İĕõĤěĥĉĉř ċĥûĹ čĩ Ĺ ĐĭĐŖ ęĨĉĴēēőĦ Ų Ų ū öčĦĈİęķõċĩĴĸ ĕŕĳþŕďėĤİĔċ üĤėĥĎÿīġĹ ĲĈĖĴĕŕõĦĽ ğčĈėĤĖĤİěęĦıęĤďėĨĕĦć e ďėĥĎęĈďėĨĕĦćõĦėďęŕġĖ '4 üĦõĔĦøõĦėĐęĨĉĴēēőĦġĖŕĦûİďŝčėĭďČėėĕ ıĐč ( ( 4<3< ĴĈŖõĽĦğčĈİďőĦğĕĦĖęĈ ďėĨĕĦćõĦėďęŕġĖ '4 ĉŕġğčŕěĖĒęĥûûĦčĴēēőĦĳčďō 4785 ĳğŖġĖĭŕĳčėĤĈĥĎ <^5:9 '4 a / ıęĤğęĥûüĦõčĥĹčüĤøěĎøĬĕ ġĥĉėĦõĦėďęŕġĖõŗĦÿİėīġčõėĤüõĴĕŕĳğŖĞûĭ öĪčĹ ċĥûĹ čĩ Ĺ ďėĨĕĦćõĦėďęŕġĖ '4 ĉŕġğčŕěĖĒęĥûûĦčĴēēőĦĳčďō 4774 İċŕĦõĥĎ <^768 '4 a /

ĞėĬďėĦĖęĤİġĩĖĈ ıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5 O4777N4795P

e õĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦĳğĕŕ ĳčþŕěû ďō 4777N 4795 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĉĨĈĉĥĹû ć İĈīġčČĥčěĦøĕ 4776 üĽĦčěč 77]<87 İĕõĤěĥĉĉř İĒīĸġėġûėĥĎøěĦĕĉŖġûõĦėĳþŖĴēēőĦċĩĸİĒĨĸĕĞĭûöĪĹč

! !!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

} / Ĕ+& A% 4+5 Ę ~

ä ã ¡´Å ä åä ææ çå æ ã ã çç

N6)5 )8 E##Đ6 5 +6 % äççæ N6)5 )8 E##Đ6D/%Ĕ D Ĕ+ Č äççç äç å N6)5 )8 E##Đ6 9I ) 11 6 '4 D Ĕ+ Č äççç äç å '+% N6)5 )8 E##Đ6 5J .8ù : Č äç å !

ċĩĸĕĦ W øćĤõėėĕõĦėčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčığŕûþĦĉĨ

e õĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĳğĕŕĳčďō 4777 N4795 ıĖõĉĦĕďėĤİĔċĲėûĴēēőĦ ĈĥûčĩĹ

'4A$ C' E##J 6 C' E##Đ6")5

6 /%< A+é& C' E##Đ6'4 ¾¶´½´Á°Ã¸¾½ C' E##Đ6 +6%'ĕ1 'Ĕ+% | Ė6 ''% 6 8} C' E##Đ6 Ĕ6 /8 .416 C' E##Đ6")5

6 8+A )9&'Ę C' E##Đ6 5 /5 B Ė. '5 ;J1 6 Ĕ6 '4A ,

ä ã ¡´Å å åä ä çç ç ã æ æ

} / Ĕ+& A% 4+5 Ę ~

ä ã ¡´Å ä

ä ã ¡´Å å

æ æåå åã ã æ æ

çã å æ äç æçã æ æ

æ ! ã ä

ä ç ç ä

ċĩĸĕĦ W øćĤõėėĕõĦėčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčığŕûþĦĉĨ

ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕ ĳčþŕěûöġûõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĉĦĕıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5 čĥĹč øćĤõėėĕõĦėčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčığŕûþĦĉĨ ĴĈŖĕĩĕĉĨİĕīĸġěĥčċĩĸ 38 õėõăĦøĕ 4778 ĳğŖďėĥĎıĐčĒĥĆčĦĒęĥûûĦčċĈıċčıęĤĒęĥûûĦčċĦûİęīġõ ėĤğěŕĦûďō 4777N 4786 ĲĈĖİĒĨĸĕİďőĦğĕĦĖ õĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčċĈıċč ċĬõďėĤİĔċ üĦõİĈĨĕ ;]4<3 İĕõĤěĥĉĉř İďŝč 35];49 İĕõĤěĥĉĉř ĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřċĩĸüĤęĈõĦėĒĪĸûĒĦ ĒęĥûûĦčüĦõĉŕĦûďėĤİċĜ ĞŕûİĞėĨĕĳğŖĕĩõĦėĳþŖĒęĥûûĦčċĈıċčĳčėĤĈĥĎþĬĕþč ıęĤ ĞčĥĎĞčĬčġĬĉĞĦğõėėĕõĦėĐęĨĉİċøĲčĲęĖĩĒęĥûûĦčċĈıċč ĳčďėĤİċĜ ĞĦĕĦėĊĞėĬďõĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčċĈıċčĉĦĕıĐčĒĥĆčĦċĩĸďėĥĎĳğĕŕ ĈĥûčĩĹ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

e õĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĒęĥûûĦčċĈıċčıęĤĒęĥûûĦčċĦûİęīġõĳčďō 4777 N4786 ıĖõĉĦĕďėĤİĔċĲėûĴēēőĦ! / Ĕ+& A% 4+5 Ę

'4A$ ")5 6 ")5

6 )% ")5

6 B. 16 8 &Ę ")5 J6N 6 A)H 9+%+) Ė6 9+$6" &4 ")5

6 '= B 1;I '+% !

A Đ6/%6& 6' )8 B)4'5 ;J1 6% ¡´Å å '5 '< ã äçç ã ä ä ã å å

ã å åäæ æ

ã å ä ã

å æ å ãå ä

e İďėĩĖĎİċĩĖĎĐęõĦėüĥĈğĦĒęĥûûĦčĴēēőĦ ďō 4795 ĉĦĕ ıĐč ( ( 4<3< ďėĥĎďėĬûøėĥĹûċĩĸ 5! / Ĕ+& A% 4+5 Ę

'4A$ C' E##J 6 'è%6 N6)5 )8 E##Đ6.N6'1 |y} ä ¼¸ÂÂ¸¾½ |º¶ º¦·} .5 .Ĕ+ N6)5 )8 Ė6 ''% 6 8 Ĕ6 /8 ;J1E##Đ6 Ĕ6 '4A , ")5

6 /%< A+é& 8+A )9&'Ę ")5 J6N .5 .Ĕ+ E##Đ6 # ¢ B)4 ¥¢ N6A ĕ6 6 Ĕ6 '4 A, E%Ĕ'4 <A ĕ6 1

ä ã ¡´Å ä

ä ã ¡´Å å

ã y å æ

ã ãy å ä

æ y

çæy

ã y ã y y y y

ããy ãäy ãæy åy y

æ y

æåy

ãæy ãåy ã y y

äãy ããy ãäy ãåy

ċĩĸĕĦ W øćĤõėėĕõĦėčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčığŕûþĦĉĨ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

õĦėĈĽĦİčĨččĲĖĎĦĖöġûĔĦøėĥĄčġõüĦõõĦėďėĥĎıĐčĒĥĆčĦõĽĦęĥûĐęĨĉĴēēőĦĳğŖİğĕĦĤĞĕıęŖě ėĥĄĎĦęĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎõĦėüĥĈõĦė ĈŖĦčĒęĥûûĦč ĲĈĖõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖĒęĥûûĦčöġûďėĤİċĜ ÿĪĸûĳčĞŕěčöġûĴēēőĦĴĈŖěĦûıĐčĒĥĆčĦĴēēőĦĳğŖĕĩõĦėõėĤüĦĖþčĨĈöġûİþīĹġİĒęĨûċĩĸĳþŖ İĒīĸġ ęĈøěĦĕİĞĩĸĖûĈŖĦčõĦėüĥĈğĦ øěĦĕĐĥčĐěčċĦûĈŖĦčėĦøĦ ıęĤęĈĉŖčċĬčõĦėĐęĨĉ ĞŕûİĞėĨĕõĦėĐęĨĉĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖčċĩĸĕĩĜĥõĖĔĦĒ ĲĈĖİýĒĦĤĲøėûõĦėĐęĨĉĴēēőĦöčĦĈİęķõıęĤĲøėûõĦėĐęĨĉĴēēőĦöčĦĈİęķõĕĦõ ėěĕċĥĹûĜĪõĝĦøěĦĕİğĕĦĤĞĕĳčõĦėĒĥĆčĦĒęĥûûĦčċĦûİęīġõġīĸčĶ ĕĦĳþŖďėĤĲĖþčřĳčõĦėĐęĨĉĴēēőĦ ĒėŖġĕċĥĹûĈĽĦİčĨčõĦėĳğŖčĲĖĎĦĖĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċčİďŝčěĦėĤığŕûþĦĉĨ ĲĈĖĞčĥĎĞčĬčõĦėĐęĨĉıęĤõĦėĳþŖ ĒęĥûûĦčċĈıċčĲĈĖİýĒĦĤõĦėĒĥĆčĦİþīĹġİĒęĨûþĩěĔĦĒıęĤþĩěĕěęĞŕûİĞėĨĕĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖčċĬõėĭďıĎĎ ċĥĹûęĕ ıĞûġĦċĨĉĖř ĒęĥûčŖĽĦ þĩěĕěę õŗĦÿþĩěĔĦĒ ĒęĥûûĦčüĦõöĖĤ ĞŕûİĞėĨĕõĦėüĥĈğĦıęĤõĦėĳþŖĒęĥûûĦčċĩĸĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāĉŕġĞĨĸûıěĈęŖġĕĔĦĖĳĉŖõėĤĎěčõĦėĕĩĞŕěčėŕěĕöġûďėĤþĦþč ĲĈĖõĽĦğčĈĕĦĉėĄĦčĈŖĦčĉŕĦûĶ ėěĕċĥĹûĞŕûİĞėĨĕĳğŖİõĨĈĲøėûõĦėõęĴõõĦėĒĥĆčĦĒęĥûûĦčċĩĸĞĤġĦĈ İĒīĸġęĈĐęõėĤċĎĉŕġĞĨĸûıěĈęŖġĕıęĤþĬĕþč ıęĤęĈďėĨĕĦćõŗĦÿİėīġčõėĤüõ

õĦėċĩĸėĥĄĎĦęĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎõĦėüĥĈõĦėĈŖĦčĒęĥûûĦč ıęĤĞŕûİĞėĨĕĳğŖčĲĖĎĦĖĈŖĦčĒęĥûûĦčċĈıċčİďŝčěĦėĤığŕûþĦĉĨ ĒėŖġĕõĥĎ ĞčĥĎĞčĬčõĦėĐęĨĉıęĤõĦėĳþŖĒęĥûûĦčċĈıċčĞŕûİĞėĨĕĒęĥûûĦčğĕĬčİěĩĖč ċĥĹûęĕ ıĞûġĦċĨĉĖř ĒęĥûčŖĽĦ þĩěĕěę õŗĦÿþĩěĔĦĒ ĒęĥûûĦčüĦõöĖĤ ĳčõĦėĐęĨĉĴēēőĦ õķüĤİďŝčċĩĸĕĦöġûõĦėİĒĨĸĕõĦėęûċĬčĳčûĦčĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦıęĤûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõęġĖŕĦûĕĦõĳčġčĦøĉÿĪĸûĎėĨĝĥċ ĖĥûøûĕĩĜĥõĖĔĦĒĳčõĦėİöŖĦėŕěĕİĞčġėĦøĦ ûĦčėĤĎĎĞĦĖĞŕû 337N7<< İøěĩ ûĦčėĤĎĎĞĦĖĞŕû ĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ ėĤĎĎüŕĦĖĴēēőĦıėûĈĥčöčĦĈ õęĦûıęĤĉŕĽĦ õĦėİďęĩĸĖčıďęûėĤĎĎĞĦĖġĦõĦĜİďŝčĞĦĖĴēēőĦĳĉŖĈĨč ėěĕĊĪûûĦčõŕġĞėŖĦûĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčċĈıċčďėĤİĔċĉŕĦû Ķ ÿĪĸûİďŝčõĦė ęûċĬčėĤĈĥĎ +(( ıęĤ .+(( ĉĦĕčĲĖĎĦĖċĩĸĔĦøėĥĄĴĈŖİčŖčĳğŖĈĽĦİčĨčõĦė

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

6' N6 5 =B) 8 6' ĎėĨĝĥċģ ĉėĤğčĥõĊĪûøěĦĕĞĽĦøĥāöġûõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩĲĈĖĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāĉŕġıčěċĦûõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ĲĈĖøćĤõėėĕõĦė ĎėĨĝĥċĴĈŖĕĩčĲĖĎĦĖõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕğęĥõõĦė ıęĤöŖġĒĪûďăĨĎĥĉĨċĩĸĈĩĞĽĦğėĥĎõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ÿĪĸûĞġĈøęŖġûõĥĎöŖġĒĪûďăĨĎĥĉĨċĩĸĈĩĞĽĦğėĥĎõėėĕõĦėĎėĨĝĥċüĈċĤİĎĩ Ďč O ÑŲ Ų ( ūŭ ŭŲ Ųŭ $ ŲÑ ū P ĉĦĕıčěċĦûöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ċĥĹûčĩĹõĦėõĽĦğčĈĎċĎĥāāĥĉĨ ĉŕĦûĶ üĤĖĪĈĳğŖİďŝčıčěċĦûĳğŖďăĨĎĥĉĨĴĈŖüėĨû čġõüĦõčĩĹĎėĨĝĥċĴĈŖčĽĦğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩ O Ñ ū Ų Ų ū ŭŲP ĕĦİďŝčıčěċĦû ĳčõĦėĒĥĆčĦčĲĖĎĦĖ İĒīĸġİĒĨĸĕøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėıöŕûöĥč õĦėĎėĨğĦėûĦč õĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ İĒīĸġİďŝčõĦėĞėŖĦûĕĭęøŕĦİĒĨĸĕıõŕĎėĨĝĥċ ĳğŖİďŝčĴď ġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒ ıęĤĲďėŕûĳĞ ġĥčüĤİďŝčõĦėĳğŖøěĦĕøĬŖĕøėġû ıęĤİĒĨĸĕøěĦĕİþīĸġĕĥĸčıõŕĐĭŖĊīġğĬŖč čĥõęûċĬč ĒčĥõûĦč ıęĤĐĭŖİõĩĸĖěöŖġûċĬõđŐĦĖ ĲĈĖ ĒĨüĦėćĦõĽĦğčĈğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩ ĳčďō 4778 ĞėĬďĞĦėĤĞĽĦøĥāõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĈŖĦčõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėĴĈŖ ĈĥûčĩĹ

ĞĨċČĨöġûĐĭŖĊīġğĬŖč ğęĥõõĦė W ĐĭŖĊīġğĬŖčĕĩĞĨċČĨĳčøěĦĕİďŝčİüŖĦöġûĲĈĖøěĎøĬĕĎėĨĝĥċĐŕĦčõĦėıĉŕûĉĥĹûõėėĕõĦėĳğŖċĽĦğčŖĦċĩĸıċčĉčıęĤĕĩĞĨċČĨĳčõĦėĉĥĈĞĨčĳüİõĩĸĖěõĥĎõĦė İďęĩĸĖčıďęûċĩĸĞĽĦøĥāöġûĎėĨĝĥċ ĎėĨĝĥċüĪûøěėĞŕûİĞėĨĕĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖĳþŖĞĨċČĨöġûĉč õĦėďăĨĎĥĉĨöġûĎėĨĝĥċ W øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċģ ĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāİõĩĸĖěõĥĎĞĨċČĨĳčĈŖĦčĉŕĦûĶ öġûĐĭŖĊīġğĬŖč ċĥĹûĳčĄĦčĤčĥõęûċĬčıęĤĄĦčĤİüŖĦöġûĎėĨĝĥċ ĲĈĖĴĕŕõėĤċĽĦõĦėĳĈĶ ċĩĸüĤİďŝčõĦėęĤİĕĨĈğėīġęĨĈėġčĞĨċČĨöġûĐĭŖĊīġğĬŖč ıęĤĴĈŖõĽĦğčĈİďŝččĲĖĎĦĖıęĤİďŌĈİĐĖĳčøĭŕĕīġõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩöġûĎėĨĝĥċ ĳčďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĴĈŖĞŕûİĞėĨĕıęĤĞčĥčĞčĬčĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖĳþŖĞĨċČĨöġûĉč ĈĥûčĩĹ e ĞĨċČĨĒīĹčĄĦčĉĦĕõăğĕĦĖ W ĈĭıęġĽĦčěĖøěĦĕĞĤĈěõĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖĳþŖĞĨċČĨĉŕĦû Ķ ĴĈŖıõŕõĦėĕĩĞŕěčıĎŕûĳčİûĨčďśčĐęġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕ õĥč õĦėÿīĹġöĦĖğėīġĲġčğĬŖč ĴĈŖėĥĎõĦėüĥĈõĦėĲĈĖčĦĖċĤİĎĩĖčğĬŖčċĩĸĕĩĕĦĉėĄĦčİþīĸġĊīġĴĈŖ e ĞĨċČĨĳčõĦėĴĈŖėĥĎöŖġĕĭęöŕĦěĞĦėċĩĸĞĽĦøĥāW İďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč čĲĖĎĦĖõĦėĎėĨğĦėûĦčöġûĎėĨĝĥċėěĕĊĪûöŖġĕĭęċĩĸĊīġ İďŝčėĦĖõĦėİõĩĸĖěĲĖûėĤğěŕĦûĎėĨĝĥċıęĤĎĬøøęċĩĸġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřċĩĸĕĩõĦėİďęĩĸĖčıďęû ėěĕĊĪûĞĦėĞčİċĜċĩĸ ĎėĨĝċĥ ģ İďŌĈİĐĖĉĦĕöŖġõĽĦğčĈĉŕĦûĶĐŕĦčþŕġûċĦûöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ıęĤİěķĎĴÿĉř öġûĎėĨĝċĥ O ^ÑŲ ŭ ^ŭ ^ P e ĞĨċČĨĳčõĦėİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕıęĤġġõİĞĩĖûęûøĤıčč W ġĽĦčěĖøěĦĕĞĤĈěõıęĤİďŌĈĲġõĦĞĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčċĬõėĦĖĴĈŖİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕıęĤ ĳþŖĞĨċČĨġġõİĞĩĖû ĳčõėćĩċĩĸĐĭŖĊīġğĬŖčĴĕŕĞĦĕĦėĊİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕĈŖěĖĉčİġûĴĈŖ ĐĭŖĊīġğĬŖčĞĦĕĦėĊĕġĎýĥčċĤĳğŖõėėĕõĦėġĨĞėĤğėīġ ĎĬøøęĳĈĶİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕıċčĴĈŖĲĈĖĳþŖğčĥûĞīġĕġĎýĥčċĤċĩĴĸ ĈŖüĈĥ ĞŕûĴďĳğŖĒėŖġĕğčĥûĞīġčĥĈďėĤþĬĕ ÿĪûĸ İďŝčıĎĎċĩĐĸ ĊŖĭ ġī ğĬčŖ ĞĦĕĦėĊõĽĦğčĈ ċĨĜċĦûġġõİĞĩĖûĴĈŖĉĦĕċĩõĸ ėĤċėěûĒĦćĨþĖřõĽĦğčĈ ıęĤĎėĨĝĥċĖĥûĴĈŖüĥĈġĦõėıĞĉĕďŔĴěŖĞĽĦğėĥĎĐĭŖĊīġğĬŖč ĳčõĦėďėĤþĬĕĞĦĕĥāĐĭŖĊīġ ğĬŖčďėĤüĽĦďō4778 ĎėĨĝĥċõĽĦğčĈĳğŖĕĩõĦėďėĤþĬĕĔĦĖĳčĴĕŕİõĨč 6 İĈīġč čĥĎıĉŕěĥčĞĨĹčĞĬĈėġĎėĤĖĤİěęĦĎĥāþĩ ĲĈĖĎėĨĝĥċüĤüĥĈĞŕû ğčĥûĞīġčĥĈďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč öŖġĕĭęďėĤõġĎõĦėďėĤþĬĕ ıõŕĐĭŖĊīġğĬŖč õŕġčěĥčďėĤþĬĕęŕěûğčŖĦĴĕŕčŖġĖõěŕĦ 36 ěĥč İĒīĸġĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖč ĜĪõĝĦėĦĖęĤİġĩĖĈõŕġčĉĥĈĞĨčĳüęûøĤıččĳčěĥčďėĤþĬĕ čġõüĦõčĩĹ ĎėĨĝĥċõĽĦğčĈĳğŖĕĩõĦėİĐĖıĒėŕöŖġĕĭęİõĩĸĖěõĥĎõĦėďėĤþĬĕęŕěû ğčŖĦĲĈĖĐŕĦčċĦûİěķĎĴÿĉřöġûĎėĨĝĥċ O ^ÑŲ ŭ ^ŭ ^ P ıęĤĲúĝćĦøĽĦĎġõõęŕĦěčĥĈďėĤþĬĕĳčğčĥûĞīġĒĨĕĒř 5 ěĥč ĉĨĈĉŕġ õĥčıęĤĴĕŕčŖġĖõěŕĦ 5 ěĥčõŕġčěĥčďėĤþĬĕĈŖěĖ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! ĳčěĥčďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčĎėĨĝĥċĴĈŖüĥĈĳğŖĕĩõĦėęûċĤİĎĩĖčıĎĎėĤĎĎĎĦėřĲøŖĈċĩĸıĞĈûĊĪûİęöċĤİĎĩĖčĐĭŖĊīġğĬŖčıĉŕęĤėĦĖİĒī ĸ ġ ĳğĹ Đĭ Ĺ Ċ ī ġ ğĬ Ĺ č ĴĈĹ ė ĥ Ď øěĦĕĞĤĈěõıęĤėěĈİėķ ěĳčõĦėęûċĤİĎĩĖč čġõüĦõčĩĹĳčõĦėġġõİĞĩĖûıĉŕęĤěĦėĤĎėĨĝĥċĴĈŖĳþŖěĨČĩİõķĎĎĥĉėęûøĤıččİĞĩĖûİýĒĦĤĎĥĉėęû øĤıččİĞĩĖûċĩĸĴĕŕİğķčĈŖěĖ ıęĤûĈġġõİĞĩĖû İĒīĸġøĽĦčěćğĥõġġõüĦõĐĭŖĕĩĞĨċČĨġġõİĞĩĖûęûøĤıččċĥĹûğĕĈ ıęĤĞĽĦğėĥĎěĨČĩõĦėčĥĎøĤıčč ĎėĨĝĥċ ĳþŖėĤĎĎ ŲN İďŝčİøėīĸġûĕīġþŕěĖčĥĎøĤıčč İĒīĸġøěĦĕėěĈİėķěıęĤďėĤõĦĜĐęøĤıččĴĈŖċĥčċĩğęĥûüĦõüĎõĦėĒĨüĦėćĦıĉŕęĤěĦėĤ ıęĤĐĭŖ ĊīġğĬŖčĞĦĕĦėĊöġĉėěüĞġĎĴĈŖĔĦĖğęĥûüĎõĦėďėĤþĬĕ ċĥĹûčĩĹĳčõĦėčĥĎøĤıččĎėĨĝĥċüĤöġġĦĞĦĞĕĥøėüĦõċĩĸďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčġĖŕĦûčŖġĖ 3 øč İďŝčĐĭŖėŕěĕĳčöĥĹčĉġččĥĎøĤıččĈĥûõęŕĦě

õĦėďăĨĎĥĉĨĉŕġĐĭŖĊīġğĬŖčġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕõĥč ğęĥõõĦė W ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ċĬõėĦĖ ċĥûĹ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ċĩİĸ ďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė ıęĤĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ċĩĴĸ ĕŕİďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė ėěĕċĥûĹ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĉŕĦûþĦĉĨ øěėĴĈŖėĎĥ õĦėďăĨĎĉĥ ġĨ ĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕõĥčıęĤ İďŝčČėėĕ õĦėďăĨĎĥĉĨöġûĎėĨĝĥċ W! İĒīĸġĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĕĥĸčĳüĴĈŖěŕĦ ĎėĨĝĥċĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāĉŕġĐĭŖĊīġğĬŖčċĬõėĦĖġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕıęĤİďŝčČėėĕ øćĤõėėĕõĦėĴĈŖõĽĦõĥĎĈĭıęĳğŖĎėĨĝĥċģ ĕĩõĦė ĈĽĦİčĨčõĦėċĩĸėĥõĝĦĞĨċČĨĒīĹčĄĦčċĩĸĐĭŖĊīġğĬŖčĒĪûĴĈŖėĥĎġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕõĥčıęĤİďŝčČėėĕĉĦĕċĩĸõĂğĕĦĖõĽĦğčĈ ėěĕĊĪûõĦėüĥĈõĦėċĩĸİğĕĦĤĞĕ ĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒ ıęĤ ĳğŖİõĨĈďėĤĞĨċČĨĐęĞĭûĞĬĈ ĈĥûčĩĹ õŕġčõĦėďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč e İĐĖıĒėŕğčĥûĞīġİþĨāďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčĒėŖġĕċĥĹûİġõĞĦėďėĤõġĎõĦėďėĤþĬĕĉŕĦûĶ ĎčİěķĎĴÿĉřöġûĎėĨĝĥċģ İďŝčİěęĦĴĕŕčŖġĖõěŕĦ 5< ěĥčõŕġčěĥčďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč ıęĤİďŝčöŖġĕĭęİĈĩĖěõĥĎċĩĸĎėĨĝĥċģ üĥĈĞŕûĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĳčėĭďıĎĎİġõĞĦėęŕěûğčŖĦõŕġčěĥčďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčĴĕŕ čŖġĖõěŕĦ 36 ěĥč İĒīĸġĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĜĪõĝĦöŖġĕĭęďėĤõġĎõĦėďėĤþĬĕ e İďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĳčğčĥûĞīġİþĨāďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčġĖŕĦûİĒĩĖûĒġıęĤþĥĈİüčċĩĸüĤĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĉĥĈĞĨčĳüęûĕĉĨĴĈŖĳčıĉŕęĤėĤİĎĩĖĎěĦėĤõĦė ďėĤþĬĕ ıęĤĴĕŕİĒĨĸĕğėīġİďęĩĸĖčıďęûöŖġĕĭęĞĽĦøĥāĲĈĖĴĕŕıüŖûĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčċėĦĎęŕěûğčŖĦ e ıüŖûğęĥõİõćąřıęĤěĨČĩõĦėİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčċėĦĎĳčğčĥûĞīġİþĨāďėĤþĬĕ İĞčġþīĸġõėėĕõĦėġĨĞėĤöġûĎėĨĝĥċģċĬõċŕĦčĳğŖİďŝč ĐĭŖėĥĎĕġĎýĥčċĤüĦõĐĭŖĊīġğĬŖč ĒėŖġĕċĥĹûıčĎğčĥûĞīġĕġĎýĥčċĤĉĦĕıĎĎċĩĸõėĤċėěûĒĦćĨþĖřõĽĦğčĈĳğŖĳþŖĴĈŖİĒīĸġĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖİęīġõĳþŖ ĉĦĕøěĦĕİğĕĦĤĞĕ ěĥčďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč e İďŌĈĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčęûċĤİĎĩĖčęŕěûğčŖĦõŕġčõĦėďėĤþĬĕ 4 þĥĸěĲĕû ıęĤĊĪûıĕŖüĤĒŖčėĤĖĤİěęĦėĥĎęûċĤİĎĩĖčıęŖě ĖĥûİďŌĈĲġõĦĞĳğŖĐĭŖĊīġ ğĬŖčċĩĸďėĤĞûøřüĤİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕ ĞĦĕĦėĊęûċĤİĎĩĖčıęĤİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖĲĈĖĴĕŕİĞĩĖĞĨċČĨ e üĥĈĳğŖĕĩġĦõėıĞĉĕďŔĴěŖĎėĨõĦė ĳčõėćĩĐĭŖĕġĎýĥčċĤıęĤĐĭŖĊīġğĬŖčĴĕŕĴĈŖčĽĦĕĦ İĒīĸġĴĕŕĳğŖİĞĩĖĞĨċČĨĳčõĦėİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕ ĒėŖġĕċĥĹûüĥĈ ċĽĦĎĥĉėĐĭŖİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕĞĽĦğėĥĎĐĭŖċĩĸęûċĤİĎĩĖčıęŖě İĒīĸġĞĤĈěõĳčõĦėİöŖĦġġõğŖġûďėĤþĬĕĲĈĖĴĕŕĉŖġûİĞĩĖİěęĦĉėěüİġõĞĦėĳğĕŕ e üĥĈİĉėĩĖĕ õĦėİęĩĹĖûėĥĎėġûċĩĸİğĕĦĤĞĕ ıęĤİĒĩĖûĒġĞĽĦğėĥĎĐĭŖĊīġğĬŖčċĩĸĕĦďėĤþĬĕĈŖěĖ e ďėĤČĦčõėėĕõĦėıüŖûğęĥõİõćąřċĳĸĩ þŖĳčõĦėďėĤþĬĕ öĥčĹ ĉġč ıęĤěĨČõĩ ĦėġġõİĞĩĖûęûĕĉĨĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ċėĦĎĳčċĩďĸ ėĤþĬĕõŕġčİėĨĕĸ õĦėďėĤþĬĕ e ĳþŖĎĥĉėęûøĤıččĳčõĦėġġõİĞĩĖûĳčıĉŕęĤėĤİĎĩĖĎěĦėĤ ıęĤĳčėĤİĎĩĖĎěĦėĤċĩĸĞĽĦøĥā İþŕčõĦėıĉŕûĉĥĹûõėėĕõĦė ĲĈĖøćĤõėėĕõĦė İďŌĈĲġõĦĞĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖİęīġõõėėĕõĦėİďŝčėĦĖøč e ďėĤČĦčõėėĕõĦė õėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė ďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāıęĤİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕİĒīĸġþĩĹıüûıęĤĉġĎöŖġ ÿĥõĊĦĕĳčõĦėĳğŖĞĨċČĨĐĭŖĊīġğĬŖčĳčõĦėÿĥõĊĦĕøćĤõėėĕõĦėĳčċĩĸďėĤþĬĕĳčİėīĸġûİõĩĸĖěöŖġûõĥĎěĦėĤõĦėďėĤþĬĕğėīġİõĩĸĖěöŖġûõĥĎĎėĨĝĥċ ĲĈĖďėĤČĦčĴĈŖıčĤčĽĦõėėĕõĦėıęĤĐĭŖĎėĨğĦėėěĕĊĪûĐĭŖİõĩĸĖěöŖġûċĩĸİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ğęĥûõĦėďėĤþĬĕ e İęöĦčĬõĦėĎėĨĝĥċģ ĎĥčċĪõöŖġĕĭęċĩĸİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥāĳčėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčġĖŕĦûøėĎĊŖěč ĴĈŖıõŕėĦĖþīĸġõėėĕõĦėċĩĸİöŖĦaĴĕŕİöŖĦ ėŕěĕďėĤþĬĕ øĽĦþĩĹıüûċĩĸİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥā øĽĦĊĦĕaøĽĦĉġĎaöŖġøĨĈİğķč ěĨČĩęûøĤıččıęĤěĨČĩčĥĎøĤıčč ĕĉĨċĩĸďėĤþĬĕĲĈĖıĖõİďŝčøĤıčč ċĩĸİğķčĈŖěĖ ĴĕŕİğķčĈŖěĖ ıęĤûĈġġõİĞĩĖû ėěĕċĥĹûİĐĖıĒėŕėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕĐŕĦčþŕġûċĦûİěķĎĴÿĉřöġûĎėĨĝĥċO ^ÑŲ ŭ ^ŭ ^ P ĔĦĖĳč 36 ěĥččĥĎüĦõěĥčďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč ıęĤüĥĈĳğŖĕĩõĦėüĥĈİõķĎėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕċĩĸĈĩĞĦĕĦėĊĉėěüĞġĎıęĤġŖĦûġĨûĴĈŖ e İĒīĸġĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĕĥĸčĳüěŕĦĴĈŖėĥĎĐęĉġĎıċčĉĦĕĞĨċČĨġĖŕĦûøėĎĊŖěčĔĦĖğęĥûüĦõĴĈŖėĥĎġčĬĕĥĉĨüĦõċĩĸďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčıęŖě ĎėĨĝĥċģ ĴĈŖıüŖû ĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčċėĦĎĊĪûĐęõĦėĒĨüĦėćĦĐŕĦčėĤĎĎöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřģ İĒīĸġĳğŖĐĭŖĊīġğĬŖčĴĈŖċėĦĎĊĪûĞĨċČĨ ėěĕċĥĹûėĤĎĬěĥčİěęĦ ıęĤėĦĖ ęĤİġĩĖĈöġûİûĨčďśčĐęċĩĸüĤĴĈŖėĥĎ ċĥûĹ čĩ Ĺ ĎėĨĝċĥ ģ ĴĈŖüĈĥ ĳğŖĕþĩ ġŕ ûċĦûõĦėĞīġĸ ĞĦėċĩğĸ ęĦõğęĦĖİĒīġĸ ĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ĴĈŖėĎĥ öŖġĕĭęġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕõĥč ċĥûĹ ċĦûİěķĎĴÿĉř õĦėİöŖĦėŕěĕĲøėûõĦė ū . İĒīġĸ ĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ čĥõęûċĬč ıęĤčĥõěĨİøėĦĤğřĴĈŖİĖĩĖĸ ĕþĕõĨüõĦėıęĤĒĎĐĭĎŖ ėĨğĦė ğėīġõĦėİöŖĦėŕěĕĳğŖöġŖ ĕĭęõĨüõĦėĳčûĦč ' ū ċĩüĸ Ĉĥ ĲĈĖĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ığŕûďėĤİċĜĴċĖ Oĉęċ^P ďėĤüĽĦċĬõĴĉėĕĦĞ ėěĕċĥûĹ ĞĦĕĦėĊĞīġĸ ĞĦėĐŕĦčċĦûğĕĦĖİęöĲċėĜĥĒċř ıęĤġĩİĕęř !*?ÑŲ ŭ ^ŭ ^ öġûĎėĨĝċĥ ģ čġõİğčīġüĦõõĦė İďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĉĦĕďõĉĨĐĦŕ čċĦûėĤĎĎöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřģ İĒīġĸ ĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ĞĦĕĦėĊİöŖĦĊĪûĞĦėĞčİċĜĴĈŖĕĦõċĩĞĸ ĈĬ čġõüĦõčĩøĹ ćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĖĥûĴĈŖõĦĽ ğčĈ čĲĖĎĦĖõĦėĈĭıęıęĤõĦėďőġûõĥčõĦėĳþŖöġŖ ĕĭęĔĦĖĳčÿĪûĸ ĴĈŖİďŌĈİĐĖĳčğĥěöŖġõĦėĈĭıęıęĤõĦėďőġûõĥčõĦėĳþŖöġŖ ĕĭęĔĦĖĳčöġûĎėĨĝċĥ

ĎċĎĦċöġûĐĭŖĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖ ğęĥõõĦė W ĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ čĴĈŖİĞĩĖøěėĴĈŖėĎĥ õĦėĈĭıęüĦõĎėĨĝċĥ ĉĦĕĞĨċČĨċĕĸĩ ĉĩ ĦĕõăğĕĦĖċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġû ıęĤøěėĞŕûİĞėĨĕĳğŖİõĨĈøěĦĕėŕěĕĕīġėĤğěŕĦûĎėĨĝċĥ õĥĎĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ čĴĈŖ İĞĩĖĳčõĦėĞėŖĦûøěĦĕĕĥûĸ øĥûĸ øěĦĕĕĥčĸ øûċĦûõĦėİûĨč ıęĤøěĦĕĖĥûĸ ĖīčöġûõĨüõĦė õĦėďăĨĎĉĥ öĨ ġûĎėĨĝċĥ W ĎėĨĝċĥ ĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāıęĤĞčĥĎĞčĬčõĦėøĬĕŖ øėġûĞĨċČĨĉĦĕċĩõĸ ĂğĕĦĖõĽĦğčĈöġûĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ čĴĈŖİĞĩĖöġûĎėĨĝċĥ ċĬõõęĬĕŕ İĒīġĸ ďėĤĲĖþčřċİĸĩ ďŝčČėėĕıõŕċõĬ đŐĦĖ ĲĈĖĕĩėĦĖęĤİġĩĖĈĈĥûčĩĹ

ĉŕġĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ W ĉŕġęĭõøŖĦW ĉŕġøĭøŕ ĦŖ W ĉŕġøĭıŕ öŕûW

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ĈĽĦİčĨčČĬėõĨüġĖŕĦûĲďėŕûĳĞ ÿīġĸ ĞĥĉĖř ĞĬüėĨĉ ėĤĕĥĈėĤěĥû ĴĕŕĈĦĽ İčĨčõĦėĳĈĶ ġĥčġĦüõŕġĳğŖİõĨĈ øěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčř ĒėŖġĕċĥûĹ üĥĈĳğŖĕėĩ ĤĎĎĎĥāþĩıęĤõĦėİûĨčċĩİĸ þīġĸ ĊīġĴĈŖ ıęĤüĤĕĬûŕ ĕĥčĸ ĞėŖĦûøěĦĕĒĪûĒġĳüĞĭûĞĬĈĳğŖõĎĥ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĲĈĖøĽĦčĪûĊĪûõĦėİüėĨāİĉĨĎĲĉöġûĎėĨĝĥċĳčėĤĖĤ ĖĦěıęĤõĦėĳğŖĐęĉġĎıċčĳčėĤĈĥĎċĩĸİğĕĦĤĞĕġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû İġĦĳüĳĞŕıęĤėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġęĭõøŖĦ ĕĬûŕ ĕĥčĸ ċĩüĸ ĤĳğŖęõĭ øŖĦĴĈŖėĎĥ ďėĤĲĖþčřĞûĭ ĞĬĈ ĲĈĖİčŖčõĦėĞėŖĦû øěĦĕİþīġĸ ĕĥčĸ ıęĤĳğŖİõĨĈøěĦĕĒĪûĒġĳüĞĭûĞĬĈĲĈĖõĦėĞŕûĕġĎĐęĨĉĔĥćąřċĕĸĩ øĩ ć Ĭ ĔĦĒĉĦĕøěĦĕ ĉŖġûõĦėğėīġĞĭûõěŕĦøěĦĕøĦĈğĕĦĖ ıęĤĉėûĉŕġİěęĦ ėěĕċĥûĹ ėĥõĝĦøěĦĕęĥĎöġûęĭõøŖĦıęĤĴĕŕ čĽĦĴďĳþŖİĒīġĸ ďėĤĲĖþčřöġûĉčİġû ğėīġĐĭİŖ õĩĖĸ ěöŖġûĲĈĖĕĨþġĎ ĉęġĈüčĕĬûŕ ėĥõĝĦĞĥĕĒĥčČĔĦĒ ġĥčĈĩ ėěĕċĥûĹ üĥĈĳğŖĕõĩ ĦėĞčĥĎĞčĬčĳčĈŖĦčĉŕĦûĶ İĒīġĸ ĳğŖęõĭ øŖĦĴĈŖėĎĥ øěĦĕĒĪûĒġĳüĞĭûĞĬĈ ĎėĨĝĥċģ ďăĨĎĥĉĨĉĦĕõėġĎõĦėıöŕûöĥčċĦûõĦėøŖĦċĩĸĞĬüėĨĉ ĲĈĖĖĪĈĊīġõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕĞĥāāĦ ıęĤüėėĖĦĎėėćċĩĈĸ ĉĩ ġŕ õĥč ďėĤĒĘĉĨĉĦĕõėġĎõĉĨõĦõĦėıöŕûöĥčċĩĸĈĩ ėĥõĝĦĎėėċĥĈĄĦčöġûöŖġĒĪûďăĨĎĥĉĨĳčõĦėıöŕûöĥč ğęĩõİęĩĸĖûěĨČĩõĦėĴĕŕĞĬüėĨĉ ďăĨĎĥĉĨĉĦĕõĂğĕĦĖıęĤõĉĨõĦĉŕĦû Ķ ġĖŕĦûİøėŕûøėĥĈıęĤĕĩüėėĖĦ ĎėėćċĩĈĸ ċĩ ĦûČĬėõĨü

!"#$%&'

ĉŕġĒčĥõûĦčW

ĞĥûøĕıęĤĞĨûĸ ıěĈęŖġĕW ĉŕġğčŕěĖėĦþõĦėıęĤġûøřõėċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûW

ĎėĨĝċĥ ģĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎĒčĥõûĦčĲĈĖĊīġěŕĦİďŝčċėĥĒĖĦõėċĩĕĸ øĩ Ħŕ ĲĈĖĕĬûŕ ĕĥčĸ ċĩüĸ Ĥ ĳğŖĒčĥõûĦčĕĩøěĦĕĔĦøĔĭĕĳĨ üıęĤİþīġĸ ĕĥčĸ ĳčġûøřõė ėěĕċĥûĹ ĞŕûİĞėĨĕĳğŖĒčĥõûĦčĕĩ øěĦĕİöŖĦĳüĳčİėīġĸ ûüėėĖĦĎėėćĳčõĦėďăĨĎĉĥ ûĨ Ħč ĞčĥĎĞčĬčõĦėĒĥĆčĦĎĬøøęĦõėċĬõ ėĤĈĥĎþĥčĹ İĒīġĸ İĒĨĕĸ ďėĤĞĨċČĨĔĦĒĳčõĦėċĽĦûĦčıęĤİĉėĩĖĕøěĦĕĒėŖġĕĳčõĦėİĉĨĎĲĉ ĳčğčŖĦċĩõĸ ĦėûĦč ĉęġĈĊĪû õĦėõĽĦğčĈøŕĦĉġĎıċč ıęĤĞěĥĞĈĨõĦėġĖŕĦûİğĕĦĤĞĕ ėěĕĊĪûĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎõĦėėĥõĝĦĞĬöĔĦĒ øěĦĕďęġĈĔĥĖıęĤĞĔĦĒıěĈęŖġĕ ĳčõĦėċĽĦûĦč ĲĈĖċĩĐĸ Ħŕ čĕĦĎėĨĝċĥ ĴĈŖĈĦĽ İčĨčõĦėĲøėûõĦėĉŕĦûĶ ċĩĞĸ čĥĎĞčĬč İĞėĨĕ ĞėŖĦûĎėėĖĦõĦĜõĦėċĽĦûĦčėŕěĕõĥč ıęĤİĞėĨĕĜĥõĖĔĦĒöġûĒčĥõûĦč ĳğŖĕøĩ ěĦĕ İþĩĖĸ ěþĦā þĽĦčĦā ıęĤĕĩøěĦĕĞĦĕĦėĊďăĨĎĉĥ ûĨ ĦčĴĈŖġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒ İþŕč õĦėüĥĈĳğŖĕõĩ ĦėġĎėĕ ĞĥĕĕčĦ ıęĤõĦėċĽĦõĨüõėėĕĉŕĦûĶėŕěĕõĥč ėěĕċĥûĹ õĦėüĥĈĳğŖ ĕĩõġûċĬčĞĽĦėġûİęĩĖĹ ûþĩĒ õĦėüĥĈĳğŖĕďĩ ėĤõĥčĞĬöĔĦĒ ıęĤõĦėĉėěüĞĬöĔĦĒďėĤüĽĦďō õĦėüĥĈċĽĦĎĬāěĥčİõĨĈĳğŖõĎĥ ĒčĥõûĦčİďŝčďėĤüĽĦċĬõİĈīġč

ĎėĨĝċĥ ėĥĎĐĨĈþġĎĳğŖøěĦĕėŕěĕĕīġıęĤĞčĥĎĞčĬčõĨüõėėĕċĩİĸ ďŝčďėĤĲĖþčřĉġŕ Ğĥûøĕ ıęĤĞĨĸûıěĈęŖġĕġĖŕĦûĉŕġİčīĸġûėěĕċĥĹûĖĥûĞŕûİĞėĨĕĳğŖĒčĥõûĦčĕĩĞŕěčėŕěĕĳčõĦė ďăĨĎĉĥ ĉĨ čĳğŖİďŝčďėĤĲĖþčř õĥĎþĬĕþčıęĤĞĥûøĕ ĲĈĖĳčďōċĐĸĩ Ħŕ čĕĦ ĎėĨĝċĥ üĥĈĳğŖĕĩ õĨüõėėĕĎėĨüĦøĲęğĨĉ ċĬõ 5 İĈīġč ıęĤĞŕûĒčĥõûĦčċĩĕĸ üĩ ĉĨ ġĦĞĦėŕěĕġġõğčŕěĖ ıĒċĖřİøęīġĸ čċĩ ĸ ėěĕĊĪûõĦėõŕġĞėŖĦûĊččęĦĈĖĦûċĦûİöŖĦþĬĕþčĳčĎėĨİěćĲøėûõĦė õŕġĞėŖĦûöġûĎėĨĝċĥ İďŝčĉŖč ďăĨĎĥĉĨĉĦĕõĂğĕĦĖċĩĸİõĩĸĖěöŖġûĳčĈŖĦčĉŕĦûĶ ċĥĹûĞĨĸûıěĈęŖġĕ øěĦĕďęġĈĔĥĖ ıėûûĦč õĦėüĥĈõĦėĈŖĦčĔĦĝĩġĦõėıęĤĎĥāþĩ

čġõüĦõčĩ Ĺ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ģ ĴĈŖĕõĩ ĦėĒĥĆčĦõęĴõõĦėĕĩĞěŕ čėŕěĕĳčėĤĎĎõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĈĸ öĩ ġûĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ čĴĈŖİĞĩĖ ĳčõĦėİĞėĨĕĞėŖĦûõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġû ĎėĨĝċĥ ģ ĲĈĖõĽĦğčĈĳğŖĕþĩ ġŕ ûċĦûõĦėĉĨĈĉŕġĞīġĸ ĞĦėõĥĎøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ģ İĒīġĸ ĳğŖöġŖ İĞčġıčĤġĥčİďŝčďėĤĲĖþčřıęĤĞėŖĦûĕĭęøŕĦİĒĨĕĸ ĳğŖõĎĥ ĎėĨĝċĥ ĲĈĖĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ č ĴĈŖİĞĩĖċĬõõęĬĕŕ ĞĦĕĦėĊĉĨĈĉŕġĐŕĦčþŕġûċĦûüĈğĕĦĖġĩİęķøċėġčĨõĞř O N ū P W !*?ÑŲ ŭ ^ŭ ^ ğėīġ üĈğĕĦĖČėėĕĈĦċĩđĸ ĦŐ ĖĉėěüĞġĎĔĦĖĳčöġûĎėĨĝċĥ ÿĪûĸ öŖġøĽĦĊĦĕ a öŖġėŖġûİėĩĖč a öŖġİĞčġıčĤĉŕĦûĶ üĤĞŕûĳğŖğčŕěĖûĦčċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûĈĽĦİčĨčõĦė ıõŖĴöďėĥĎďėĬû ıęĤėĦĖûĦčĉŕġøćĤõėėĕõĦėĉŕġĴď

õĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęıęĤøěĦĕĲďėŕûĳĞ ğęĥõõĦė W öŖġĕĭęöŕĦěĞĦėĞĽĦøĥāċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎĎėĨĝċĥ ċĥûĹ öŖġĕĭęċĦûõĦėİûĨč ıęĤöŖġĕĭęċĩĕĸ ĳĨ þŕöġŖ ĕĭęċĦûõĦėİûĨč øěėĴĈŖėĎĥ õĦėİďŌĈİĐĖġĖŕĦûĊĭõĉŖġû øėĎĊŖěč ċĥčİěęĦ ĲďėŕûĳĞ ĕĩøěĦĕİċŕĦİċĩĖĕõĥč ıęĤčŕĦİþīĸġĊīġ õĦėďăĨĎĥĉĨöġûĎėĨĝĥċ W øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ģĴĈŖĉėĤğčĥõıęĤĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎøĬćĔĦĒöŖġĕĭęıęĤõĦėİďŌĈİĐĖĞĦėĞčİċĜġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕ ĲďėŕûĳĞ ıęĤİďŝčČėėĕ ĲĈĖõĦė İďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĞĦėĞčİċĜ ĐŕĦčċĦûþŕġûċĦûöġûėĤĎĎ + , ( ū öġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ıęĤİěķĎĴÿĉřöġûĎėĨĝċĥ ĲĈĖĳčėġĎďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĴĈŖõĦĽ õĥĎĈĭıęõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęİĒīġĸ ĳğŖĐĕŖĭ Ğĩ ěŕ čĴĈŖİĞĩĖİõĨĈøěĦĕĕĥčĸ ĳü ĈĥûčĩĹ e ĴĈŖİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĞĽĦøĥāöġûĎėĨĝċĥ ģ ċĥûĹ öŖġĕĭęċĦûõĦėİûĨčıęĤöŖġĕĭęċĩĴĸ ĕŕĳþŕöġŖ ĕĭęċĦûõĦėİûĨč ĉĦĕİõćąřċ ĸĩ õ^ę^ĉ^ıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕû ďėĤİċĜĴċĖõĽĦğčĈġĖŕĦûĊĭõĉŖġû øėĎĊŖěč ĲďėŕûĳĞ ıęĤċĥčİěęĦ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

e İďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĎėĨĝċĥ ģ ċĩĞĸ ĦĽ øĥāİĒĨĕĸ İĉĨĕĉĦĕğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĈĸ ġĩ ĖŕĦûøėĎĊŖěčċĬõğĕěĈ ĳčıĎĎıĞĈûėĦĖõĦėöŖġĕĭęďėĤüĽĦďō OıĎĎ 78N3P ėĦĖûĦčďėĤüĽĦďō OıĎĎ 78N4P ėěĕċĥûĹ İěķĎĴÿĉřöġûĎėĨĝċĥ O ^ÑŲ ŭ ^ŭ ^ P İĒīġĸ ĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ıęĤĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ čĴĈŖİĞĩĖĴĈŖėĎĥ ĞĦėĞčİċĜġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕõĥč e üĥĈĳğŖĕğĩ čŕěĖûĦččĥõęûċĬčĞĥĕĒĥčČř İĒīġĸ ċĽĦğčŖĦċĩİĸ ďŝčĉĥěıċčĳčõĦėĈĭıęõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęıęĤõĦėİĞčġĞĦėĞčİċĜċĩøĸ ėĎĊŖěč İþīġĸ ĊīġĴĈŖ ıęĤċĥčİěęĦĳğŖõĎĥ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ čĥõęûċĬč ıęĤĐĭİŖ õĩĖĸ ěöŖġû

øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤõėėĕõĦė ğęĥõõĦė W øćĤõėėĕõĦėĕĩĎċĎĦċĞĽĦøĥāĳčõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėİĒīġĸ ďėĤĲĖþčřĞûĭ ĞĬĈöġûĎėĨĝċĥ ıęĤĕĩøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĐęõĦėďăĨĎĉĥ ğĨ čŖĦċĩĉĸ ġŕ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęĤİďŝčġĨĞėĤüĦõđŐĦĖüĥĈõĦė õĦėďăĨĎĉĥ öĨ ġûĎėĨĝċĥ W İĒīġĸ ĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ıęĤčĥõęûċĬčĕĥčĸ ĳüĴĈŖěĦŕ ĎėĨĝċĥ ģ ĲĈĖøćĤõėėĕõĦėĕĩĎċĎĦċĳčõĦėõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ ıęĤċĨĜċĦûĳčõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝċĥ ĕĩõĦė õĽĦğčĈěĨĞĖĥ ċĥĜčř ĔĦėõĨü ıęĤõęĖĬċČř õĦėĈĽĦİčĨčûĦčĕĩėĤĎĎõĦėĉĨĈĉĦĕıęĤěĥĈĐęõĦėĎėĨğĦėûĦčöġûđŐĦĖĎėĨğĦėċĩĕĸ ďĩ ėĤĞĨċČĨĔĦĒ İďŝčġĨĞėĤüĦõđŐĦĖüĥĈõĦė ėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġõĦėďăĨĎĉĥ ğĨ čŖĦċĩöĸ ġûĉčĉĦĕğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĈĸ ĩ ıęĤĕĩøěĦĕİöŖĦĳüĳčğčŖĦċĩøĸ ěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤõėėĕõĦėıęĤęĥõĝćĤõĦėĈĽĦİčĨč ČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ ėěĕċĥûĹ ĕĩčĲĖĎĦĖċĩüĸ ĤďăĨĎĉĥ ĉĨ ĦĕüėĨĖČėėĕČĬėõĨüğėīġüėėĖĦĎėėć O ÑŲ Ų ŭ ū Ų Ų Ŭ Ų ŭ Ñ ŭ P ĳčďōċĐĸĩ Ħŕ čĕĦøćĤ õėėĕõĦėĴĈŖõĦĽ õĥĎĈĭıę İĒīġĸ ĳğŖĎėĨĝċĥ ģ ďăĨĎĉĥ ĉĨ ĦĕğęĥõõĦėöŖĦûĉŖč ĞėĬďĴĈŖĈûĥ čĩĹ ! ! 3^ ĲøėûĞėŖĦûøćĤõėėĕõĦė ďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėċĩĕĸ øĩ ć Ĭ ĞĕĎĥĉğĨ ęĦõğęĦĖ ĲĈĖ ć ďśüüĬĎčĥ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėüĽĦčěčċĥûĹ ĞĨčĹ 33 øč ıĎŕûĴĈŖĈûĥ čĩĹ e õėėĕõĦėċĩĕĸ ĦüĦõĐĭĎŖ ėĨğĦė üĽĦčěč 6 øč e õėėĕõĦėċĩĴĸ ĕŕĴĈŖİďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė üĽĦčěč 9 øč ĲĈĖõėėĕõĦėċĩĴĸ ĕŕĴĈŖİďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦėöġûõęĬĕŕ ĎėĨĝċĥ ğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 79^36 öġûüĽĦčěčõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĥûĹ ğĕĈčĥčĹ ĈĽĦėûĉĽĦığčŕûİďŝčøćĤ õėėĕõĦėĉėěüĞġĎÿĪûĸ ĕĦüĦõĎĬøøęĔĦĖčġõċĩĴĸ ĕŕĴĈŖĕĞĩ ěŕ čİõĩĖĸ ěöŖġûõĥĎĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĳğāŕöġûĎėĨĝċĥ ıĉŕġĖŕĦûĳĈ Ĉûĥ čĥčĹ øćĤõėėĕõĦėĈĥûõęŕĦěüĪûĞĦĕĦėĊĉėěü ĞġĎõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝĥċ ıęĤĊŕěûĈĬęġĽĦčĦüöġûõėėĕõĦėċŕĦčġīĸčĶĴĈŖ ĞĦĕĦėĊøĥĈøŖĦčğėīġĖĥĎĖĥĹûİėīĸġûĉŕĦûĶĳčċĩĸďėĤþĬĕĴĈŖġĖŕĦûİďŝčġĨĞėĤ ġĥčüĤ ċĽĦĳğŖõĦėĉĥĈĞĨčĳüĉŕĦûĶĳčċĩďĸ ėĤþĬĕİďŝčĴďġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒ ĳčþŕěûďęĦĖďō 4778 ĎėĨĝċĥ ĴĈŖĕõĩ ĦėıĉŕûĉĥûĹ øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦęİĒīġĸ øĥĈİęīġõĎĬøøęċĩüĸ ĤıĉŕûĉĥûĹ İöŖĦĕĦĈĽĦėû ĉĽĦığčŕûİďŝčõėėĕõĦė Ĉûĥ čĥčĹ İĕīġĸ ĉĽĦığčŕûõėėĕõĦėěŕĦûęûğęĥûüĦõøėĎõĽĦğčĈġġõĉĦĕěĦėĤ øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦüĤİďŝčĐĭċŖ ĽĦğčŖĦċĩĞĸ ėėğĦıęĤøĥĈ İęīġõĎĬøøęċĩĸüĤĕĦĈĽĦėûĉĽĦığčŕûıċč ĲĈĖĒĨüĦėćĦüĦõďśüüĥĖğęĥõĉŕĦûĶ ġĥčĴĈŖıõŕ øěĦĕėĭŖ øěĦĕĞĦĕĦėĊ ďėĤĞĎõĦėćřċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎČĬėõĨü ıęĤĉŖġûİďŝčĐĭŖĕĩøĬćĞĕĎĥĉĨıęĤĴĕŕĕĩęĥõĝćĤĉŖġûğŖĦĕĉĦĕċĩĸõĦĽ ğčĈĲĈĖõĂğĕĦĖěŕĦĈŖěĖĎėĨĝĥċĕğĦþčüĽĦõĥĈ ıęĤďėĤõĦĜøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõ ċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ÿĪĸûĉĦĕöŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝĥċĴĈŖõĦĽ ğčĈĳğŖõėėĕõĦėüĽĦčěčğčĪĸûĳčĞĦĕöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċüĤĉŖġûġġõüĦõĉĽĦığčŕû ĳčċĬõøėĥĹûöġûõĦėďėĤþĬĕĞĦĕĥāĐĭŖĊīġğĬŖčďėĤüĽĦďō ĲĈĖĳğŖõėėĕõĦėÿĪĸûġĖĭŕĳčĉĽĦığčŕûčĦčċĩĸĞĬĈİďŝčĐĭŖġġõüĦõĉĽĦığčŕû ĳčõėćĩċĩĸõėėĕõĦėċĩĸüĤĒŖčüĦõ ĉĽĦığčŕûĈĥûõęŕĦěĴĕŕġĦüıĎŕûĴĈŖĒġĈĩğčĪĸûĳčĞĦĕ õķĳğŖĳþŖüĽĦčěčċĩĸĳõęŖċĩĸĞĬĈõĥĎğčĪĸûĳčĞĦĕ ĲĈĖõėėĕõĦėċĩĸĒŖčüĦõĉĽĦığčŕûĉĦĕěĦėĤġĦüĴĈŖėĥĎõĦė ĒĨüĦėćĦİęīġõĳğŖõęĥĎĕĦİďŝčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĉŕġĴďġĩõĴĈŖ čġõüĦõčĩĹ İĒīĸġĳğŖİďŝčĴďĉĦĕğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈ ĩ ěĦėĤõĦėĈĽĦėûĉĽĦığčŕûöġû õėėĕõĦėċĩİĸ ďŝčõėėĕõĦėġĨĞėĤĳčõėćĩďõĉĨĲĈĖċĥěĸ ĴďĴĕŕøěėİõĨčõěŕĦ 5 ěĦėĤ ğėīġ ; ďō ĉĨĈĉŕġõĥč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! ! ! !

4^ øćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ ! ĎėĨĝċĥ ĴĈŖıĉŕûĉĥûĹ øćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ İĒīġĸ þŕěĖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĳčõĦėĒĨüĦėćĦûĦčĉŕĦûĶ ĈĥûčĩĹ ! e øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėġĨĞėĤüĽĦčěč 6 øč ĕĦõõěŕĦ 3 ĳč 5 öġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĥûĹ øćĤ ĲĈĖõėėĕõĦė ĉėěüĞġĎċĬõċŕĦčĕĩøć Ĭ ĞĕĎĥĉĉĨ ĦĕďėĤõĦĜöġûøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ċĥûĹ čĩ Ĺ õėėĕõĦė 3 øč İďŝčĐĭİŖ þĩĖĸ ěþĦāıęĤĕĩ ďėĤĞĎõĦėćřĈĦŖ čĎĥāþĩõĦėİûĨčİďŝčġĖŕĦûĈĩ ċĥûĹ čĩ Ĺ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎċĽĦğčŖĦċĩĞĸ ġĎċĦčėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨč ėĤĎĎøěĎøĬĕĔĦĖĳč ėĤĎĎĎėĨğĦė øěĦĕİĞĩĖĸ ûıęĤėĦĖõĦėċĩġĸ ĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčř ĒėŖġĕċĥûĹ õĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėıęĤĊŕěûĈĬęõĦėĎėĨğĦėõĨüõĦėĉŕĦûĶ öġûĎėĨĝċĥ ıęĤĒĨüĦėćĦĳğŖ øěĦĕİğķčĞĽĦğėĥĎõĦėďėĤþĬĕěĦėĤĒĨİĜĝĉŕĦûĶ õŕġčüĤčĽĦİĞčġěĦėĤĈĥûõęŕĦěčĥčĹ ĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦġčĬĕĉĥ ĉĨ ġŕ Ĵď İĒīġĸ ĳğŖİõĨĈøěĦĕĊĭõĉŖġû İďŝčČėėĕıęĤİďŝčďėĤĲĖþčřĉġŕ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ċĬõċŕĦč õėėĕõĦėĉėěüĞġĎĕĩěĦėĤõĦėĈĽĦėûĉĽĦığčŕûøėĦěęĤ 5 ďō ĲĈĖċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ İďŝčĐĭıŖ ĉŕûĉĥûĹ õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ċĥûĹ čĩ Ĺ õėėĕõĦėĉėěü ĞġĎÿĪûĸ ĒŖčüĦõĉĽĦığčŕûĉĦĕěĦėĤġĦüĴĈŖėĎĥ õĦėıĉŕûĉĥûĹ ĳğĕŕġõĩ ĴĈŖ ! e øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦĒĨüĦėćĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ďėĤõġĎĈŖěĖ õėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĩĕĸ ĳĨ þŕõėėĕõĦėċĩİĸ ďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė üĽĦčěč6

øč ĲĈĖõėėĕõĦėĞėėğĦģ Ğŕěčĳğāŕ ıęĤďėĤČĦčõėėĕõĦėĞėėğĦģ İďŝčõėėĕõĦėġĨĞėĤ ĲĈĖĕĩěĦėĤõĦėĈĽĦėûĉĽĦığčŕûİþŕčİĈĩĖěõĥĎėĤĖĤİěęĦõĦė ĈĽĦėûĉĽĦığčŕûİďŝčõėėĕõĦėĳčøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĥûĹ čĩøĹ ćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ĕĩğčŖĦċĩėĸ Ďĥ ĐĨĈþġĎğęĥõ ĈĥûčĩĹ N ûĦčĈŖĦčĞėėğĦ õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ ğęĥõİõćąř ıęĤěĨČõĩ ĦėĳčõĦėĞėėğĦ ĉęġĈüčøĥĈİęīġõ ıęĤİĞčġþīġĸ õėėĕõĦėöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ õėėĕõĦėöġû øćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ O ū Ñ ŲŲ P ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦė İĒīġĸ ĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦıęĤıĉŕûĉĥûĹ ğėīġĒĨüĦėćĦıęĤİĞčġ ĳğŖĕĩõĦėİęīġõĉĥĹûĳčċĩĸďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč ıęŖěıĉŕõėćĩ ėěĕċĥĹûĞėŖĦûøěĦĕĕĥĸčĳüěŕĦĎėĨĝĥċĕĩıĐčõĦėĞīĎċġĈĉĽĦığčŕûıęĤøěĦĕĉŕġİčīĸġûĳčõĦėĎėĨğĦėċĩĸ İğĕĦĤĞĕ ĞĽĦğėĥĎĉĽĦığčŕûďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦė ıęĤ İĞčġĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İĒīġĸ ġčĬĕĉĥ Ĩ N ûĦčĈŖĦčøŕĦĉġĎıċč õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖõĦėüŕĦĖøŕĦĉġĎıċč ıęĤĐęďėĤĲĖþčřġīĸč ėěĕĊĪûüĽĦčěčøŕĦĉġĎıċčıęĤĐęďėĤĲĖþčřġīĸčċĩĸüĤĳğŖıõŕõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ õėėĕõĦėöġûøćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ O ū Ñ ŲŲ P ıęĤĐĭŖĕĩġĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦė İĒīĸġčĽĦİĞčġĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĒĨüĦėćĦĳğŖøěĦĕİğķč þġĎ ıęĤağėīġ ĒĨüĦėćĦčĽĦİĞčġİĒīĸġöġøěĦĕİğķčþġĎüĦõċĩĸďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖč ıęŖěıĉŕõėćĩ ĲĈĖĕĩğęĥõİõćąřċĩĸþĥĈİüčıęĤĲďėŕûĳĞ İĒīĸġĳğŖĎĬøøęĈĥû õęŕĦěĴĈŖėĥĎĐęĉġĎıċčċĩĸİğĕĦĤĞĕõĥĎğčŖĦċĩĸıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎċĩĸüĤĕĩĉŕġĎėĨĝĥċ ėěĕċĥĹûõĽĦğčĈıčěċĦûõĦėďėĤİĕĨčĐęûĦčďėĤüĽĦďōöġûõėėĕõĦė ĎėĨĝċĥ ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦėöġûĎėĨĝċĥ N ûĦčĈŖĦčĎėėĝĥċĔĨĎĦę õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖĈŖĦčĎėėĝĥċĔĨĎĦęöġûĎėĨĝċĥ İĒīġĸ İĞčġĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦĳğŖøěĦĕİğķčþġĎ ĉĨĈĉĦĕĳğŖĕõĩ ĦėďăĨĎĉĥ ĉĨ Ħĕ čĲĖĎĦĖĎėėĝĥċĔĨĎĦęėěĕĊĪûċĎċěč ıęĤďėĥĎďėĬûčĲĖĎĦĖĳğŖĕøĩ ěĦĕİğĕĦĤĞĕġĖŕĦûĞĕĦĽŕ İĞĕġ

5^ ĎċĎĦċ ğčŖĦċĩ ĸ ıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĕĎĩ ċĎĦċĳčõĦėõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ ıęĤċĨĜċĦûĳčõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝċĥ ĲĈĖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĕĩøěĦĕİďŝčġĨĞėĤ ĳčõĦėĉĥĈĞĨčĳüİĒīĸġďėĤĲĖþčřĞĭûĞĬĈöġûĎėĨĝĥċıęĤĐĭŖĊīġğĬŖč øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴĈŖüĥĈĳğŖĕĩõĦėıĎŕûıĖõĎċĎĦċğčŖĦċĩĸøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎėĤğěŕĦûøćĤ õėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ıęĤđŐĦĖüĥĈõĦėċĩþĸ Ĉĥ İüč ıęĤĈĭıęĳğŖĕėĩ ĤĎĎûĦčċĩĳĸ ğŖøěĦĕİþīġĸ ĕĥčĸ ěŕĦõĨüõėėĕĉŕĦûĶ öġûĎėĨĝċĥ ĈĽĦİčĨčĴďĳčęĥõĝćĤċĩĊĸ õĭ ĉŖġûĉĦĕõĂğĕĦĖ ıęĤüėĨĖČėėĕ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&&

! øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċċĬõċŕĦčĕĩøěĦĕİöŖĦĳüĳčğčŖĦċĩĸøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤõėėĕõĦėıęĤęĥõĝćĤõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ıęĤĕĩ čĲĖĎĦĖċĩĸüĤďăĨĎĥĉĨĉĦĕüėĨĖČėėĕČĬėõĨüğėīġüėėĖĦĎėėć O ÑŲ Ų ŭ ū Ų Ų Ŭ Ų ŭ Ñ ŭ P čġõüĦõčĩ Ĺ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĖĥûĕĩğčŖĦċĩİĸ ďŝčĉĥěıċčöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęĤĕĩġĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĈĥûĉŕġĴďčĩĹ 3^ ĉŖġûďĂĨĎĉĥ ğĨ čŖĦċĩĳĸ ğŖİďŝčĴďĉĦĕõĂğĕĦĖ ěĥĉĊĬďėĤĞûøř öŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝċĥ ĉęġĈüčĕĉĨċďĸĩ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ 4^ õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ ıęĤċĨĜċĦûõĦėĈĽĦİčĨčûĦčõĦėęûċĬč ıęĤõĦėĎėĨğĦėüĥĈõĦėċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ 5^ õĽĦğčĈıęĤøěĎøĬĕĈĭıęĳğŖđĦŐ ĖĎėĨğĦė ĈĽĦİčĨčõĦėĳğŖİďŝčĴďĉĦĕčĲĖĎĦĖċĩõĸ ĦĽ ğčĈĴěŖġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒıęĤďėĤĞĨċČĨĐę ĲĈĖøĽĦčĪûĊĪûďėĤĲĖþčřöġû ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ İďŝčĞĽĦøĥā 6^ üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕõĂğĕĦĖıęĤøěĦĕĊĭõĉŖġûĳčĞĥûøĕ 7^ üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřċõĸĩ ĦĽ ğčĈĴěŖĳčğčĥûĞīġĎėĨøćğřĞčČĨ 8^ üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕėĤİĎĩĖĎċĩõĸ ĦĽ ğčĈĴěŖĳčöŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝċĥ 9^ üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕĕĉĨöġûċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ :^ üĥĈõĦėıĉŕûĉĥûĹ øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė İĒīġĸ ċĽĦğčŖĦċĩĎĸ ėĨğĦėõĨüõĦė ėěĕĊĪûõĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĞěĥĞĈĨõĦėċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ ;^ üĥĈõĦėıĉŕûĉĥûĹ õėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė İĒīġĸ ĎėĨğĦėøěĎøĬĕĈĭıęõĨüõĦėċĥûĹ ďěûöġûĎėĨĝċĥ ėěĕĊĪûõĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦĉġĎıċč ĞěĥĞĈĨõĦėċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ 3<^ õĦėĳğŖøć Ĭ ĳğŖĲċĝıõŕõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĲĈĖõėėĕõĦėċĩĴĸ ĕŕİďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė İěŖčıĉŕġĦĽ čĦüĳčõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĈĥûĉŕġĴďčĩ Ĺ üĤõėĤċĽĦĴĈŖõĉķ ġŕ İĕīġĸ ĴĈŖėĎĥ ġčĬĕĉĥ üĨ Ħõċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ õŕġč ċĥûĹ čĩİĹ ėīġĸ ûċĩõĸ ėėĕõĦėĕĩĞěŕ čĴĈŖİĞĩĖ ğėīġĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřġčĸī ĳĈõĥĎĎėĨĝċĥ ğėīġĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ ĳğŖõėėĕõĦėÿĪûĸ ĕĩĞěŕ čĴĈŖİĞĩĖ ğėīġĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřĈûĥ õęŕĦě ĴĕŕĕĞĩ ċĨ ČĨ ġġõİĞĩĖûęûøĤıččĳčİėīġĸ ûčĥčĹ OõP İėīġĸ ûċĩõĸ ĂğĕĦĖõĽĦğčĈĳğŖĉġŖ ûĴĈŖĕĉĨċďĸĩ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ OöP õĦėċĽĦėĦĖõĦėċĩõĸ ėėĕõĦėĕĩĞěŕ čĴĈŖİĞĩĖıęĤġĖĭĳŕ čöŕĦĖċĩõĸ ĂğĕĦĖ ğėīġöŖġõĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖėĤĎĬĳğŖĉġŖ ûĴĈŖėĎĥ ġčĬĕĉĥ Ĩ üĦõċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ İėīġĸ ûĈĥûĉŕġĴďčĩüĹ ĤĉŖġûĴĈŖėĎĥ øěĦĕİğķčþġĎüĦõċĩďĸ ėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĈŖěĖøĤıččİĞĩĖûöŖĦûĕĦõöġûõėėĕõĦėċĩİĸ öŖĦėŕěĕďėĤþĬĕ ıęĤüĦõċĩĸ ďėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĈŖěĖøĤıččİĞĩĖûĴĕŕčġŖ ĖõěŕĦ 5 ĳč 6 öġûüĽĦčěčİĞĩĖûċĥûĹ ğĕĈöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ċĩİĸ öŖĦďėĤþĬĕıęĤĕĩĞċĨ ČĨġġõİĞĩĖûęûøĤıčč OõP õĦėöĦĖğėīġĲġčõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ċĥûĹ ğĕĈğėīġĎĦûĞŕěčċĩĞĸ ĦĽ øĥā OöP õĦėÿīġĹ ğėīġėĥĎĲġčõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ġīčĸ ğėīġĎėĨĝċĥ İġõþčĕĦİďŝčöġûĎėĨĝċĥ OøP õĦėċĽĦ ıõŖĴö ğėīġİęĨõĞĥāāĦİõĩĖĸ ěõĥĎõĦėĳğŖİþŕĦõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ċĥûĹ ğĕĈğėīġĎĦûĞŕěčċĩĞĸ ĦĽ øĥā õĦėĕġĎğĕĦĖĳğŖĎøĬ øęġīčĸ İöŖĦüĥĈõĦėČĬėõĨü öġûĎėĨĝċĥ ğėīġõĦėėěĕõĨüõĦėõĥĎĎĬøøęġīčĸ ĲĈĖĕĩěĉĥ ĊĬďėĤĞûøřüĤıĎŕûõĽĦĴėöĦĈċĬčõĥč OûP õĦėıõŖĴöİĒĨĕĸ İĉĨĕğčĥûĞīġĎėĨøćğřĞčČĨğėīġöŖġĎĥûøĥĎ OüP õĦėİĒĨĕĸ ċĬč õĦėęĈċĬč õĦėġġõğĬčŖ õĭ Ŗ õĦėøěĎğėīġİęĨõĎėĨĝċĥ OýP õĦėġīčĸ ĳĈċĩõĸ ĦĽ ğčĈĴěŖĔĦĖĳĉŖĎċĎĥāāĥĉöĨ ġûõĂğĕĦĖ ěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖř ıęĤağėīġöŖġõĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĳğŖĉġŖ û ĴĈŖėĎĥ øěĦĕİğķčþġĎüĦõċĩďĸ ėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėıęĤċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĈŖěĖøĤıččİĞĩĖûĈĥûõęŕĦěöŖĦûĉŖč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! 6^ õĦėďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦė ! ĎėĨĝĥċüĤüĥĈĳğŖĕĩõĦėďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦė ıęĤĈĽĦİčĨčõĦėďėĤþĬĕĳğŖİďŝčĴďĉĦĕöŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝĥċ õĂğĕĦĖĕğĦþč ıęĤõĂėĤİĎĩĖĎöġû ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĕĩõĦėüĥĈĞŕûğčĥûĞīġčĥĈďėĤþĬĕĒėŖġĕċĥĹûİġõĞĦėďėĤõġĎõĦėďėĤþĬĕĉĦĕěĦėĤĉŕĦûĶ ęŕěûğčŖĦõŕġčěĥčďėĤþĬĕġĖŕĦûčŖġĖ 9 ěĥč ıęĤøćĤõėėĕõĦėĞĦĕĦėĊöġöŖġĕĭęİĒĨĸĕİĉĨĕĴĈŖüĦõõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėğėīġİęöĦčĬõĦėøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴĈŖ ğėīġĳğŖĐĭŖĎėĨğĦėėĤĈĥĎĞĭûİöŖĦďėĤþĬĕ İĒīĸġþĩĹıüûøćĤõėėĕõĦėĳčõėćĩċĩĸĉŖġûõĦėöŖġĕĭęİĒīĸġďėĤõġĎõĦėĒĨüĦėćĦİĒĨĸĕİĉĨĕ ġĩõċĥĹûõĽĦğčĈĳğŖõėėĕõĦėıĉŕęĤøčĞĦĕĦėĊİĞčġİėīĸġûİöŖĦěĦėĤõĦė ďėĤþĬĕĴĈŖ ĲĈĖĕĩďėĤČĦčõėėĕõĦėıęĤõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėėŕěĕõĥčĒĨüĦėćĦõĦėİęīġõİėīĸġûİöŖĦěĦėĤõĦėďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦė ċĥĹûčĩĹĎėĨĝĥċõĽĦğčĈĳğŖĕĩõĦė üĥĈďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċġĖŕĦûčŖġĖ 8 øėĥĹûĉŕġďō čġõüĦõčĩ Ĺ ĎėĨĝċĥ üĤĕĩõĦėĎĥčċĪõõĦėďėĤþĬĕġĖŕĦûĊĭõĉŖġû øėĎĊŖěčİĒīġĸ ĞĦĕĦėĊĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ĞĦĕĦėĊĉėěüĞġĎĴĈŖ õėėĕõĦėĕĩğčŖĦċĩĉĸ ġŖ ûİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕ øćĤõėėĕõĦėċĬõøėĥûĹ ĖõİěŖčõėćĩċĕĸĩ İĩ ğĉĬĐęĒĨİĜĝ ėěĕċĥûĹ õėėĕõĦė ċĩĴĸ ĕŕİďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦėĞĦĕĦėĊĈĽĦİčĨčõĦėďėĤþĬĕėĤğěŕĦûõĥčİġûĉĦĕøěĦĕüĽĦİďŝčĴĈŖ ċĥûĹ čĩ Ĺ ĳčďō 4776 4778 õĦėİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕöġûøćĤõėėĕõĦėıĉŕęĤċŕĦčĕĩėĦĖęĤİġĩĖĈĈĥûčĩĹ

;1I ''% 6'

N 6 + '5 J 9 I A J 6 '4 < % N 6 + '5 J 5 J /% Č äççæ

Č äççç

Č äçç

|ã} 6 '4"õ' Ę <&Đ "5 + ,Ę

ãã ãä

|ä} 6& '4A 8 81.8 '6 Ę

|å} 6&.<+ 5 Ę ' )

ãä ãä

|æ} 6&" -Ę, 5 8 M ,8' è < Ę

ãä ãä

|ç} 6&16 % %6 4B ĕ+

ãä ãä

| } 6&$=% 8 6& /8'g 5 5&

ãä ãä

| } 6&E"C' Ę ,8''è 5 Ę

ä ä

ãä ãä

''% 6' 9%I 19 6N 6 + <%

''% 6'18.'4 | } ") 1 A 9&' E% 'é | } 6&+è &6 '5 -Ę |ã } 6&. + 5 A 4/8'g 5

ãä ãä

|ãã} 6&E% 'é )5 - C A,,

ãä ãä

|ãä} 6 .6+$6-8 6 8 &C$

ãä ãä

|ãå} 6&E" ='&Ę N6 5&

|ãæ} 6&A.'è%,5 8 M 6'<% 5.

æ ç

/%6&A/ < ã ''% 6' |ä} B)4 | } )611 A%; I 1 +5 9 I ã ' 6 % äçç ä ''% 6' | } A J 6 N6' N6 B/ I 6%% 8 9 I '4 < % .6%5 g = J ; 1/< J '4 N6 9 äççç A%; I 1+5 9 I äç A%-6& äççç B ''% 6' | } 9 I " J N6 B/ I 6%+6'4 å ''% 6' |ãå} A J 6 N 6 ' N 6 B/ I 6%% 8 9 I '4 < % .6%5 g = J ; 1 /< J '4 N 6 9 äçç A%; I 1 +5 9 I ä A%-6& äçç æ ''% 6' |ãæ} A J 6 N 6 ' N 6 B/ I B ''% 6' |ä} 6%% 8 9 I '4 < % 4 ''% 6' '8 - 5 '5 J 9 I äçç %9 ) 5 J B I + 5 9 I ãã ' 6 % äçç

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! !

7^ õĦėďėĤİĕĨčĉčİġûöġûøćĤõėėĕõĦė ! øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴĈŖüĈĥ ĳğŖĕõĩ ĦėďėĤİĕĨčĐęĉčİġûİďŝčďėĤüĽĦġĖŕĦûčŖġĖďōęĤ 3 øėĥûĹ ĲĈĖĳþŖıĎĎďėĤİĕĨčĐęċĩüĸ Ĉĥ ċĽĦĲĈĖĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ığŕûďėĤİċĜĴċĖ ďėĤõġĎĈŖěĖ 8 ğĥěöŖġ øīġ 3PĲøėûĞėŖĦûıęĤøĬćĞĕĎĥĉĨöġûøćĤõėėĕõĦė 4P ĎċĎĦċ ğčŖĦċĩĸ ıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤ õėėĕõĦė 5P õĦėďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦė 6P õĦėċĽĦğčŖĦċĩĸöġûõėėĕõĦė 7P øěĦĕĞĥĕĒĥčČřõĥĎđŐĦĖüĥĈõĦė ıęĤ 8P õĦėĒĥĆčĦĉčİġûöġûõėėĕõĦė ıęĤõĦėĒĥĆčĦĐĭŖĎėĨğĦė ÿĪĸûõĦėďėĤİĕĨčĐęĈĥûõęŕĦěİďŝčõĦėþŕěĖĳğŖõėėĕõĦėĎėĨĝĥċıĉŕęĤøčĴĈŖĒĨüĦėćĦċĎċěčďśāğĦıęĤġĬďĞėėøĉŕĦûĶĳčėġĎďōċĩĸ ĐŕĦčĕĦ ıęĤĖĥûİďŝčİøėīġĸ ûĕīġĳčõĦėþŕěĖĉėěüĞġĎıęĤěĨİøėĦĤğřĳğŖİğķčěŕĦõĦėċĽĦûĦčċĩĐĸ Ħŕ čĕĦĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒ İõĨĈďėĤĞĨċČĨĐęıęĤďăĨĎĉĥ øĨ ėĎĊŖěčĉĦĕ ğčŖĦċĩöĸ ġûõėėĕõĦėĈŖěĖğėīġĴĕŕ

8^ øŕĦĉġĎıċčõėėĕõĦė ĳčďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę İďŝčĐĭċŖ ĦĽ ğčŖĦċĩİĸ ĞčġıčĤøŕĦĉġĎıċčöġûõėėĕõĦė ıęĤõėėĕõĦėĳč øćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ O ū Ñ ŲŲ P ċĩİĸ ğĕĦĤĞĕĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İĒīġĸ İĞčġĳğŖĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ĒĨüĦėćĦġčĬĕĉĥ İĨ ďŝčďėĤüĽĦċĬõďō ĲĈĖĕĩčĲĖĎĦĖ õĽĦğčĈøŕĦĉġĎıċčõėėĕõĦėĴěŖġĖŕĦûþĥĈİüčıęĤĲďėŕûĳĞ ėěĕċĥûĹ ĳğŖøĦŕ ĉġĎıċčöġûõėėĕõĦėġĖĭĳŕ čėĤĈĥĎċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ ıęĤĞġĈøęŖġûõĥĎĔĦėĤğčŖĦċĩöĸ ġû õėėĕõĦėċĩĉĸ ġŖ ûďăĨĎĉĥ Ĩ ıęĤİĒĩĖûĒġċĩüĸ ĤüĭûĳüıęĤėĥõĝĦõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĩĕĸ øĩ ć Ĭ ĞĕĎĥĉċĨ ĉĸĩ ġŖ ûõĦė İĒīġĸ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕøěĦĕøĦĈğěĥûöġûĐĭĕŖ Ğĩ ěŕ čĴĈŖİĞĩĖõęĬĕŕ ĉŕĦûĶ ıęĤİďŝčĴďĉĦĕõĂğĕĦĖ ıęĤėĤİĎĩĖĎċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġû ĞĽĦğėĥĎøŕĦĉġĎıċčĐĭŖĎėĨğĦėčĥĹč üĤİďŝčĴďĉĦĕõĦėďėĤİĕĨčöġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė ÿĪĸûİþīĸġĕĲĖûõĥĎĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝĥċıęĤĐę õĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĐĭĎŖ ėĨğĦėıĉŕęĤċŕĦč ĲĈĖøćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę İďŝčĐĭĒŖ üĨ ĦėćĦõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ õĦėüŕĦĖøŕĦĉġĎıċč ıęĤĐęďėĤĲĖþčřġīĸč ėěĕĊĪûüĽĦčěčøŕĦĉġĎıċčıęĤĐęďėĤĲĖþčřġīĸčċĩĸüĤĳğŖıõŕĐĭŖĎėĨğĦė İĒīĸġĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĒĨüĦėćĦĳğŖøěĦĕİğķčþġĎõĦė õĽĦğčĈøŕĦĉġĎıċčċĩĸİğĕĦĤĞĕ ÿĪĸûüĤİþīĸġĕĲĖûõĥĎĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ıęĤĐęõĦėďăĨĎĥĉĨûĦčėĦĖĎĬøøę ĔĦĖĳĉŖğęĥõİõćąřċĩĸĲďėŕûĳĞ ıęĤĉĦĕöġĎİöĉ øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉęġĈüčøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėıöŕûöĥč İĕīġĸ İďėĩĖĎİċĩĖĎõĥĎõęĬĕŕ ĎėĨĝċĥ ĳčČĬėõĨüĒęĥûûĦč ıęĤĞĦČĦėćĭďĲĔø

9^ õĦėďĄĕčĨİċĜõėėĕõĦėċĩİĸ öŖĦĳğĕŕ ĞĽĦğėĥĎõėėĕõĦėċĩİĸ öŖĦĳğĕŕċõĬ ċŕĦčüĤĉŖġûİöŖĦėŕěĕõĦėďĄĕčĨİċĜõėėĕõĦėİöŖĦĳğĕŕöġûĎėĨĝċĥ ģ ÿĪûĸ İęöĦčĬõĦėĎėĨĝċĥ üĤĎėėĖĦĖöŖġĕĭęċĩĞĸ ĦĽ øĥā İõĩĖĸ ěõĥĎĎėĨĝċĥ ģ ėěĕĊĪû ĎċĎĦċğčŖĦċĩ ĸ øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎ õĦėĊīġıęĤÿīġĹ öĦĖğęĥõċėĥĒĖřöġûõėėĕõĦė õĦėėĦĖûĦčİėīġĸ ûĐęďėĤĲĖþčřöġûõėėĕõĦė õĦė ďėĤþĬĕ õĦėİďŌĈİĐĖĞĦėİċĜ õĦėĉĨĈĉŕġõĥĎđŐĦĖĎėĨğĦė øŕĦĉġĎıċčıęĤĞĨċČĨďėĤĲĖþčř čġõüĦõõĦėüĥĈďĄĕčĨİċĜõėėĕõĦėıęŖě ĎėĨĝċĥ ģ Ėûĥ ĞŕûİĞėĨĕõėėĕõĦėĳğŖİöŖĦėĥĎõĦėġĎėĕ İĒīġĸ İĒĨĕĸ ĒĭčøěĦĕėĭ Ŗ øěĦĕİöŖĦĳüĳčĎċĎĦċıęĤĔĦėõĨü ĲĈĖõėėĕõĦėĞĦĕĦėĊİöŖĦėĥĎõĦėġĎėĕċĩĞĸ ĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴċĖ ğėīġğčŕěĖûĦčċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġû ĲĈĖĎėĨĝċĥ ģ İďŝčĐĭėŖ Ďĥ ĐĨĈþġĎøŕĦĳþŖüĦŕ Ė ċĥûĹ ğĕĈ

:^ õĦėĒĥĆčĦõėėĕõĦėıęĤĐĭĎŖ ėĨğĦė øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċģ ĕĩčĲĖĎĦĖĞŕûİĞėĨĕõĦėĳğŖøěĦĕėĭŖıõŕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĐĭŖİõĩĸĖěöŖġû ĲĈĖĴĈŖİĐĖıĒėŕ õă ėĤİĎĩĖĎ ıčěďăĨĎĥĉĨĉŕĦû Ķ ċĩĸĴĈŖėĥĎüĦõ ĞĽĦčĥõûĦč õ^ę^ĉ^ıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřģ ĳğŖõėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĐĭŖċĩĸİõĩĸĖěöŖġûėĥĎċėĦĎġĖŕĦûĞĕŕĽĦİĞĕġ ĞŕûİĞėĨĕĳğŖ õėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İöŖĦġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ųŭ ŭŭ ŲÑ ū ( ū O (P üĦõĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴċĖ O!' P ċĬõøč ĞŕûİĞėĨĕĳğŖõėėĕõĦėĎėĨĝĥċċĩĸĴĕŕĕĩøěĦĕėĭŖĈŖĦčĎĥāþĩõĦėİûĨčİöŖĦġĎėĕğęĥõĞĭĉė ū ŭŲ NØ ū ŭŲ Ųŭ O &P üĦõĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕ ĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴċĖ O!' P ĞŕûİĞėĨĕĳğŖõėėĕõĦėĉėěüĞġĎİöŖĦġĎėĕğęĥõĞĭĉė Ñ ŲŲ ( ū O (P üĦõĞĕĦøĕĞŕûİĞėĨĕ ĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴċĖ O!' P ċĬõøč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

! ĞŕûİĞėĨĕĳğŖďėĤČĦčõėėĕõĦėıęĤďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎİöŖĦġĎėĕğęĥõĞĭĉė * Ų Ų ū ū ( ū O* (P üĦõĞĕĦøĕĞŕû İĞėĨĕĞĊĦĎĥčõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴċĖ O!' P čġõüĦõčĩĹĎėĨĝĥċĖĥûĴĈŖüĥĈĳğŖİęöĦčĬõĦėĎėĨĝĥċ ıęĤİęöĦčĬõĦėøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎİöŖĦġĎėĕğęĥõĞĭĉėĉŕĦû Ķ ıęĤėĥĎēśû aİĞěčĦĳčİėīĸġû ċĩĸİõĩĸĖěöŖġûaĞġĈøęŖġûõĥĎĞĊĦčõĦėćřıęĤİďŝčďėĤĲĖþčřĉŕġõĦėďăĨĎĥĉĨûĦč ċĩĸüĥĈĲĈĖĞĽĦčĥõûĦč õ^ę^ĉ^ ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřģ ıęĤĞĕĦøĕĎėĨĝĥċüĈ ċĤİĎĩĖčĴċĖ ġĖŕĦûĞĕŕĽĦİĞĕġ ĲĈĖĳčďō 4778 õėėĕõĦėıęĤĐĭŖĎėĨğĦėĴĈŖėŕěĕİöŖĦġĎėĕıęĤĞĥĕĕčĦĳčğĥěöŖġĉŕĦûĶċĩĸüĥĈĲĈĖĞĽĦčĥõûĦč õ^ę^ĉ^ ıęĤ ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř İþŕč 5a4778 W Ù ŭ ! Ų Ų W ūŬ Ų *(,y 6a4778 W , Ų - Ñū Ų '+' 4<35 ! Ų ū Ų ! Ų ū ū W ū Ų ū Ñ ū Ñ %ū ū Ų Ų Ñ Ñ y İďŝčĉŖč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

6' =B)B)4 Ĕ1 5 6'D ę ę1%=)$6&D !

3^ õėėĕõĦė ĐĭĎŖ ėĨğĦė ĒčĥõûĦč ıęĤęĭõüŖĦûöġûĎėĨĝċĥ üĤĉŖġûėĥõĝĦøěĦĕęĥĎ ıęĤağėīġ öŖġĕĭęĔĦĖĳčöġûĎėĨĝċĥ 4^ õėėĕõĦė ĐĭĎŖ ėĨğĦė ĒčĥõûĦč ıęĤęĭõüŖĦûöġûĎėĨĝċĥ üĤĉŖġûĴĕŕčĦĽ øěĦĕęĥĎ ıęĤağėīġ öŖġĕĭęĔĦĖĳčöġûĎėĨĝċĥ ĴďİďŌĈİĐĖ ğėīġıĞěûğĦĐęďėĤĲĖþčř ıõŕĉčİġûğėīġİĒīġĸ ďėĤĲĖþčřıõŕĎøĬ øęġīčĸ ĳĈĴĕŕěĦŕ ĲĈĖċĦûĉėûğėīġċĦûġŖġĕ ıęĤĴĕŕěĦŕ üĤĴĈŖėĎĥ ĐęĉġĎıċčğėīġĴĕŕõĉķ Ħĕ 5^ õėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦė ĒčĥõûĦč ıęĤęĭõüŖĦûöġûĎėĨĝĥċüĤĉŖġûĴĕŕċĦĽ õĦėÿīĹġöĦĖ ĲġčğėīġėĥĎĲġč ğęĥõċėĥĒĖřöġûĎėĨĝĥċĲĈĖĳþŖøěĦĕęĥĎıęĤağėīġ öŖġĕĭę ĔĦĖĳčĎėĨĝĥċ ıęĤağėīġİöŖĦċĽĦčĨĉĨõėėĕġīĸčĳĈĲĈĖĳþŖøěĦĕęĥĎıęĤağėīġöŖġĕĭęĔĦĖĳčöġûĎėĨĝĥċ ġĥčġĦüõŕġĳğŖİõĨĈøěĦĕİĞĩĖğĦĖĉŕġĎėĨĝĥċ ĴĕŕěŕĦĲĈĖ ċĦûĉėûğėīġċĦûġŖġĕ öŖġõĽĦğčĈčĩĳĹ ğŖėěĕøěĦĕĊĪûøĭĞŕ ĕėĞıęĤĎĬĉėċĩĖĸ ûĥ ĴĕŕĎėėęĬčĉĨ ĔĨ ĦěĤöġûõėėĕõĦė ĐĭĎŖ ėĨğĦė ĒčĥõûĦč ıęĤęĭõüŖĦûöġûĎėĨĝċĥ ĈŖěĖ õėėĕõĦėıęĤĐĭĎŖ ėĨğĦėċĬõøčĴĈŖęûčĦĕėĥĎċėĦĎĔĦėĤğčŖĦċĩĳĸ čõĦėėĦĖûĦčõĦėĊīġğęĥõċėĥĒĖřöġûĉčĳčĎėĨĝċĥ ėěĕĊĪûøĭĞŕ ĕėĞıęĤĎĬĉėċĩĖĸ ûĥ ĴĕŕĎėėęĬčĨĉĨĔĦěĤ ĉęġĈüčėĦĖûĦčõĦėİďęĩĸĖčıďęûõĦėĊīġğęĥõċėĥĒĖř ĉŕġĞĽĦčĥõûĦč õ^ę^ĉ^ ıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřģ ĉĦĕĕĦĉėĦ 7; ıęĤĎċęûĲċĝ ĉĦĕĕĦĉėĦ 497 ığŕûĒėĤėĦþĎĥāāĥĉĨğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř Ē^Ĝ^ 4757 ĲĈĖõėėĕõĦėıęĤĐĭŖĎėĨğĦėċĬõċŕĦčĕĩğčŖĦċĩĸĳčõĦėėĦĖûĦčõĦėĊīġ øėġûğęĥõċėĥĒĖřöġûĉč ėěĕĊĪûøĭĞŕ ĕėĞıęĤĎĬĉėċĩĖĸ ûĥ ĴĕŕĎėėęĬčĉĨ ĔĨ ĦěĤ ĉŕġĞĽĦčĥõûĦč õ^ę^ĉ^ ıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřģ ĈĥûčĩĹ 3^ õĦėėĦĖûĦčõĦėĊīġğęĥõċėĥĒĖřøėĥûĹ ıėõ OıĎĎ 7;N3P ĔĦĖĳč 5< ěĥččĥĎıĉŕěčĥ ċĩĴĸ ĈŖėĎĥ õĦėıĉŕûĉĥûĹ ĳğŖĈĦĽ ėûĉĽĦığčŕûõėėĕõĦėğėīġĐĭĎŖ ėĨğĦė 4^ õĦėėĦĖûĦčõĦėİďęĩĖĸ čıďęûõĦėĊīġğęĥõċėĥĒĖř OıĎĎ 7;N4P ċĬõøėĥûĹ İĕīġĸ ĕĩõĦėÿīġĹ öĦĖ Ĳġč ğėīġėĥĎğęĥõċėĥĒĖř ĔĦĖĳč 5 ěĥččĥĎıĉŕ ěĥčċĩİĸ õĨĈėĦĖõĦėöĪčĹ ĒėŖġĕċĥûĹ ĞŕûĞĽĦİčĦėĦĖûĦččĩĳĹ ğŖİęöĦčĬõĦėöġûĎėĨĝċĥ İĒīġĸ İõķĎİďŝčğęĥõĄĦčċĬõøėĥûĹ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

C ' .'ę6 6' 5 6' ĲøėûĞėŖĦûøćĤõėėĕõĦė ! ĲøėûĞėŖĦûõĦėüĥĈõĦėöġûĎėĨĝċĥ ďėĤõġĎĈŖěĖøćĤõėėĕõĦėıęĤøćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖċĥûĹ ğĕĈ 6 þĬĈ øīġ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ øćĤõėėĕõĦė ĎėĨğĦė øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ıęĤøćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ĈĥûėĦĖęĤİġĩĖĈĉŕġĴďčĩĹ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ üĽĦčěč 33 øč ĈĥûčĩĹ O3P čĦûďėĤĒĩė ř ďĬĖő ĒĥčČěûĜř ďėĤČĦčõėėĕõĦė O4P čĦĖěĨċĖĦ øþėĥõĝř õėėĕõĦėġĨĞėĤ a ďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ O5P čĦĖĞûěč ĉĥûİĈþĤğĨėā ĥ õėėĕõĦėġĨĞėĤ a õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ a õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč O6P čĦĖĴĕĉėĩ ęĥõĝćĲõİĜĜ õėėĕõĦėġĨĞėĤ a õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ a õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč O7P č^Ğ^ĔĦĝĨĉĦ õĨüĖĲĔø õėėĕõĦėġĨĞėĤ a õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ O8P čĦĖİĞėĨĕĜĥõĈĨ ļ üĦėĬĕčĥĞ õėėĕõĦėġĨĞėĤ a ďėĤČĦčõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč O9P čĦĖĞĬěĆ ĥ čř üėĈę õėėĕõĦė a õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč O:P čĦĖĒûĝřĜõĥ ĈĨ ļ ĜĨėøĨ ďĬ ĉř õėėĕõĦė a ďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨğĦė O;P čĦĖĔĭĕþĨ ĦĖ ğĨėā ĥ þĥĖ õėėĕõĦė a õėėĕõĦėĎėĨğĦė O3<P čĦĖġĦøĕ ĕĦčĤıõŖě õėėĕõĦė a õėėĕõĦėĎėĨğĦė O33P čĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ õėėĕõĦė a õėėĕõĦėĎėĨğĦė ĲĈĖĕĩčĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ İďŝčİęöĦčĬõĦėøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ !

õėėĕõĦėĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĐĭõĒĥčĉĦĕğčĥûĞīġėĥĎėġûĎėĨĝċĥ İďŝčĈĥûčĩĹ čĦûďėĤĒĩė ř ďĬĖő ĒĥčČěûĜř čĦĖĞĬěĆ ĥ čř üėĈę čĦĖĒûĝřĜõĥ ĈĨ ļ ĜĨėøĨ ďĬ ĉř čĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ õėėĕõĦė 4 ĳč 6 øččĩęĹ ûęĦĖĕīġþīġĸ ėŕěĕ õĥčıęĤďėĤċĥĎĉėĦĞĽĦøĥāĎėĨĝċĥ ğėīġ čĦûďėĤĒĩė ř ďĬĖő ĒĥčČěûĜř čĦĖĞĬěĆ ĥ čř üėĈę čĦĖĒûĝřĜõĥ ĈĨ ļ ĜĨėøĨ ďĬ ĉř čĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ õėėĕõĦė 3 ĳč 6 øččĩ Ĺ ęûęĦĖĕīġþīġĸ ėŕěĕõĥĎ čĦĖĔĭĕþĨ ĦĖ ğĨėā ĥ þĥĖ ğėīġčĦĖġĦøĕ ĕĦčĤıõŖě ıęĤďėĤċĥĎĉėĦĞĽĦøĥāĎėĨĝċĥ

öġĎİöĉġĽĦčĦüğčŖĦċĩöĸ ġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ

ĎėĨĝċĥ ĴĈŖõĦĽ ğčĈ öġĎİöĉ ġĽĦčĦü ğčŖĦċĩıĸ ęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İĒīġĸ ĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĕĩğčŖĦċĩİĸ ďŝčĉĥěıċč öġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęĤĕĩġĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĈĥûĉŕġĴďčĩĹ O3P ĉŖġûďĂĨĎĉĥ ğĨ čŖĦċĩĳĸ ğŖİďŝčĴďĉĦĕõĂğĕĦĖ ěĥĉĊĬďėĤĞûøř öŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝċĥ ĉęġĈüčĕĉĨċďĸĩ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ O4P õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ ıęĤċĨĜċĦûõĦėĈĽĦİčĨčûĦčõĦėęûċĬč ıęĤõĦėĎėĨğĦėüĥĈõĦėċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ O5P õĽĦğčĈıęĤøěĎøĬĕĈĭıęĳğŖđĦŐ ĖĎėĨğĦė ĈĽĦİčĨčõĦėĳğŖİďŝčĴďĉĦĕčĲĖĎĦĖċĩõĸ ĦĽ ğčĈĴěŖġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒıęĤďėĤĞĨċČĨĐę ĲĈĖøĽĦčĪûĊĪû ďėĤĲĖþčřöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ İďŝčĞĽĦøĥā O6P üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕõĂğĕĦĖıęĤøěĦĕĊĭõĉŖġûĳčĞĥûøĕ O7P üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřċõĸĩ ĦĽ ğčĈĴěŖĳčğčĥûĞīġĎėĨøćğřĞčČĨ O8P üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕėĤİĎĩĖĎċĩõĸ ĦĽ ğčĈĴěŖĳčöŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝċĥ O9P üĥĈõĦėĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕĕĉĨöġûċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

O:P üĥĈõĦėıĉŕûĉĥûĹ øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė İĒīġĸ ċĽĦğčŖĦċĩĎĸ ėĨğĦėõĨüõĦė ėěĕĊĪûõĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĞěĥĞĈĨõĦėċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ O;P üĥĈõĦėıĉŕûĉĥĹû õėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦė İĒīĸġĎėĨğĦėøěĎøĬĕĈĭıęõĨüõĦėċĥĹûďěûöġûĎėĨĝĥċ ėěĕĊĪûõĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦĉġĎıċč ĞěĥĞĈĨõĦėċĩĸ İğĕĦĤĞĕ O3<P õĦėĳğŖøć Ĭ ĳğŖĲċĝıõŕõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĲĈĖõėėĕõĦėċĩĴĸ ĕŕİďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė

İėīġĸ ûĈĥûĉŕġĴďčĩüĹ ĤĉŖġûĴĈŖėĎĥ øěĦĕİğķčþġĎüĦõċĩďĸ ėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĈŖěĖøĤıččİĞĩĖûöŖĦûĕĦõöġûõėėĕõĦėċĩİĸ öŖĦėŕěĕďėĤþĬĕ ıęĤüĦõċĩĸ ďėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĈŖěĖøĤıččİĞĩĖûĴĕŕčġŖ ĖõěŕĦ 5 ĳč 6 öġûüĽĦčěčİĞĩĖûċĥûĹ ğĕĈöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ċĩİĸ öŖĦďėĤþĬĕıęĤĕĩĞċĨ ČĨġġõİĞĩĖûęûøĤıčč OõP õĦėöĦĖğėīġĲġčõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ċĥûĹ ğĕĈğėīġĎĦûĞŕěčċĩĞĸ ĦĽ øĥā OöP õĦėÿīġĹ ğėīġėĥĎĲġčõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ġīčĸ ğėīġĎėĨĝċĥ İġõþčĕĦİďŝčöġûĎėĨĝċĥ OøP õĦėċĽĦ ıõŖĴö ğėīġİęĨõĞĥāāĦİõĩĖĸ ěõĥĎõĦėĳğŖİþŕĦõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ċĥûĹ ğĕĈğėīġĎĦûĞŕěčċĩĞĸ ĦĽ øĥā õĦėĕġĎğĕĦĖĳğŖĎøĬ øęġīčĸ İöŖĦüĥĈõĦė ČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ ğėīġõĦėėěĕõĨüõĦėõĥĎĎĬøøęġīčĸ ĲĈĖĕĩěĉĥ ĊĬďėĤĞûøřüĤıĎŕûõĽĦĴėöĦĈċĬčõĥč OûP õĦėıõŖĴöİĒĨĕĸ İĉĨĕğčĥûĞīġĎėĨøćğřĞčČĨğėīġöŖġĎĥûøĥĎ OüP õĦėİĒĨĕĸ ċĬč õĦėęĈċĬč õĦėġġõğĬčŖ õĭ Ŗ õĦėøěĎğėīġİęĨõĎėĨĝċĥ OýP õĦėġīčĸ ĳĈċĩõĸ ĦĽ ğčĈĴěŖĔĦĖĳĉŖĎċĎĥāāĥĉöĨ ġûõĂğĕĦĖ ěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖř ıęĤağėīġöŖġõĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĳğŖ ĉŖġûĴĈŖėĎĥ øěĦĕİğķčþġĎüĦõċĩďĸ ėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėıęĤċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ĈŖěĖøĤıččİĞĩĖûĈĥûõęŕĦěöŖĦûĉŖč

İěŖčıĉŕġĽĦčĦüĳčõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĈĥûĉŕġĴďčĩ Ĺ üĤõėĤċĽĦĴĈŖõķĉŕġİĕīĸġĴĈŖėĥĎġčĬĕĥĉĨüĦõċĩĸďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčõŕġč ċĥĹûčĩĹİėīĸġûċĩĸõėėĕõĦėĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖ ğėīġĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřġčīĸ ĳĈõĥĎĎėĨĝċĥ ğėīġĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ ĳğŖõėėĕõĦėÿĪûĸ ĕĩĞěŕ čĴĈŖİĞĩĖ ğėīġĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřĈûĥ õęŕĦě ĴĕŕĕĞĩ ċĨ ČĨ ġġõİĞĩĖûęûøĤıččĳčİėīġĸ ûčĥčĹ OõP İėīġĸ ûċĩõĸ ĂğĕĦĖõĽĦğčĈĳğŖĉġŖ ûĴĈŖĕĉĨċďĸĩ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ OöP õĦėċĽĦėĦĖõĦėċĩõĸ ėėĕõĦėĕĩĞěŕ čĴĈŖİĞĩĖıęĤġĖĭĳŕ čöŕĦĖċĩõĸ ĂğĕĦĖ ğėīġöŖġõĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖėĤĎĬĳğŖĉġŖ ûĴĈŖėĎĥ ġčĬĕĉĥ üĨ Ħõċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ

øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė ďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ üĽĦčěčğčĪûĸ ĕĩěĦėĤġĖĭĳŕ čĉĽĦığčŕûİþŕčİĈĩĖěõĥĎěĦėĤõĦėĈĽĦėûĉĽĦığčŕûİďŝč õėėĕõĦėĳčøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝċĥ ĕĩøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė üĽĦčěč 6 øč ĈĥûčĩĹ

O3P čĦĖĒûĝřĜõĥ ĈĨ ļ ĜĨėøĨ ďĬ ĉř O4P čĦĖġĦøĕ ĕĦčĤıõŖě O5P čĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ O6P čĦĖĔĭĕþĨ ĦĖ ğĨėā ĥ þĥĖ ĲĈĖĕĩčĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ İďŝčİęöĦčĬõĦėøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĎėĨğĦė

!"#$%&'

! !

öġĎİöĉġĽĦčĦüğčŖĦċĩöĸ ġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė ! øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė ĕĩöġĎİöĉ ġĽĦčĦüğčŖĦċĩ ĸ ıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎ ĈĥûĉŕġĴďčĩ Ĺ O3P ĕĩġĦĽ čĦüĞĥûĸ õĦė ěĦûıĐč ıęĤĈĽĦİčĨčõĨüõĦėöġûĎėĨĝċĥ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕčĲĖĎĦĖċĩøĸ ćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ õĽĦğčĈ O4P õĽĦğčĈõęĖĬċČřĳčõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ O5P õĽĦğčĈıĐč ıęĤıčěċĦûİõĩĖĸ ěõĥĎõĦėęûċĬč ıęĤõĦėėĤĈĕċĬčĉĦĕčĲĖĎĦĖöġûĎėĨĝċĥ O6P ĒĨüĦėćĦěĦėĤĉŕĦûĶ õŕġčİĞčġöġġčĬĕĉĥ üĨ ĦõøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ O7P ĕĩġĦĽ čĦüĒĨüĦėćĦõĽĦğčĈĞěĥĞĈĨõĦėĒčĥõûĦčĳğŖİğĕĦĤĞĕõĥĎĞĔĦĒõĦė ďėĤİĒćĩ ıęĤĞġĈøęŖġûõĥĎõĂğĕĦĖċĩĎĸ ûĥ øĥĎĳþŖġĖĭŕ O8P ĕĩġĦĽ čĦüġčĬĕĉĥ õĨ ĦėęûċĬč õĦėÿīġĹ öĦĖċėĥĒĖřĞčĨ ĊĦěėöġûĎėĨĝċĥ õĦėüĥĈÿīġĹ üĥĈüŖĦû õĦėõĭĖŖ ĕī İûĨč õĦėĳğŖõĖŖĭ ĕī İûĨč õĦėİöŖĦċĽĦĞĥāāĦ ğėīġ õĦėċĽĦčĨĉõĨ ėėĕĳĈĶ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüõĦėøŖĦĲĈĖďõĉĨ ıęĤİďŝčĴďĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřöġûĎėĨĝċĥ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 7 ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėÿīġĹ öĦĖċėĥĒĖřĞčĨ ĊĦěė ıęĤõĦėĳğŖõĖŖĭ ĕī İûĨč N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 3]7<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėİĞčġėĦøĦĳčõėćĩČėĬ õĨüďõĉĨ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 7<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėİĞčġėĦøĦĳčõėćĩČėĬ õĨüġīčĸ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 3]7<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėõĭĖŖ ĕī İûĨč õĦėüĥĈÿīġĹ üĥĈüŖĦû õĦėİöŖĦċĽĦĞĥāāĦ a čĨĉõĨ ėėĕĳĈĶ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨü

õĦėøŖĦĲĈĖďõĉĨ ĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřöġûĎėĨĝċĥ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 7<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėõĭĖŖ ĕī İûĨč õĦėüĥĈÿīġĹ üĥĈüŖĦû õĦėİöŖĦċĽĦĞĥāāĦ a čĨĉõĨ ėėĕĳĈĶ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüõĦė øŖĦġīčĸ ĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřöġûĎėĨĝċĥ O9P ĳčõėćĩċõĸĩ ĦĽ ğčĈĴěŖĳčıĐčČĬėõĨü ğėīġûĎďėĤĕĦćċĩøĸ ćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ġčĬĕĉĥ ĴĨ ěŖıęŖě øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė ĞĦĕĦėĊĈĽĦİčĨčõĦėĴĈŖ ĲĈĖĴĕŕüĦĽ õĥĈěûİûĨč O:P ĕĩġĦĽ čĦüġčĬĕĉĥ õĨ ĦėıĉŕûĉĥûĹ ċĩďĸ ėĪõĝĦøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėċĩüĸ ĦĽ İďŝč ėěĕĊĪûõĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĞěĥĞĈĨõĦėċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ

ċĥĹûčĩ Ĺ õĦėĕġĎğĕĦĖġĽĦčĦüğčŖĦċĩĸ ıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėĈĥûõęŕĦěöŖĦûĉŖččĥĹčĉŖġûġĖĭŕĔĦĖĳĉŖğęĥõİõćąřöġûõĂğĕĦĖıęĤõĂ ėĤİĎĩĖĎöŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝĥċ ċĥĹûčĩĹ øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėĴĕŕĕĩġĦĽ čĦüĳčõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĳĈĶ ĳčğėīġİõĩĸĖěõĥĎėĦĖõĦėċĩĸİõĩĸĖěĲĖûõĥč ėĦĖõĦėĴĈŖĕĦğėīġüĽĦğčŕĦĖ ĴďÿĪĸûĞĨčċėĥĒĖřċĩĸĞĦĽ øĥāöġûĎėĨĝĥċ ıęĤağėīġ ėĦĖõĦėğėīġİėīĸġûċĩĸøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėğėīġĎĬøøęċĩĸġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖû ĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖ ğėīġġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖû ċĦûĐęďėĤĲĖþčřġīĸčĳĈċĩĸüĤċĽĦöĪĹčõĥĎĎėĨĝĥċıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖ OĊŖĦĕĩP ĳčõėćĩĈĥûõęŕĦě ĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėčĽĦİĞčġİėīĸġûĈĥûõęŕĦěĉŕġøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ıęĤağėīġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İĒīĸġĒĨüĦėćĦġčĬĕĥĉĨĉŕġĴď ĲĈĖõėėĕõĦėĎėĨğĦėċŕĦččĥĹčıęĤĎĬøøęċĩĸġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûüĤĴĕŕĕĩĞĨċČĨġġõİĞĩĖûęûøĤıččĳčõĦė ďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĳčİėīĸġûĈĥûõęŕĦě

øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ĕĩüĦĽ čěč 6 øč ĴĈŖėĎĥ ıĉŕûĉĥûĹ üĦõĎĬøøęÿĪûĸ İďŝčõėėĕõĦėĳčøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ďėĤõġĎĈŖěĖďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ 3 øč ıęĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎġĩõ 5 øč ĲĈĖċĥûĹ ğĕĈİďŝčõėėĕõĦėġĨĞėĤ ıęĤĕĩøć Ĭ ĞĕĎĥĉİĨ ďŝčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎċĩİĸ ďŝčĴďĉĦĕğęĥõİõćąřöġûøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎ ğęĥõċėĥĒĖř ıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř øćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎĉęĦĈċĬč ıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ õėėĕõĦėĉėěüĞġĎĕĩěĦėĤġĖĭĳŕ čĉĽĦığčŕûøėĦěęĤ 5 ďō ğėīġĞĨčĹ ĞĬĈĲĈĖõĦėęĦġġõğėīġõĦėĊġĈĊġčüĦõøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ģ ğėīġõĦėĒŖčĞĔĦĒõĦė İďŝčõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ģ ċĥûĹ čĩõĹ ėėĕõĦėĉėěüĞġĎċĩĒĸ čŖ üĦõĉĽĦığčŕûĉĦĕěĦėĤġĦüĴĈŖėĎĥ õĦėıĉŕûĉĥûĹ üĦõċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ öġûĎėĨĝċĥ ģ ġĩõĴĈŖ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝċĥ ĕĩøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎüĽĦčěč 6 øč ĈĥûčĩĹ O3P čĦĖěĨċĖĦ øþėĥõĝř ďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ O4P čĦĖĞûěč ĉĥûİĈþĤğĨėā ĥ õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ O5P čĦĖĴĕĉėĩ ęĥõĝćĲõİĜĜ õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ O6P č^Ğ^ĔĦĝĨĉĦ õĨüĖĲĔø õėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ĲĈĖĕĩčĦûĞĦěěėėćĘĈĩ ĞĬěĒĥčČř İďŝčİęöĦčĬõĦėøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ

! öġĎİöĉġĽĦčĦüğčŖĦċĩöĸ ġûøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ĕĩĎċĎĦċ ğčŖĦċĩ ĸ øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉĦĕõăĎĥĉė ĈĥûčĩĹ O3P ĞġĎċĦčĳğŖĎėĨĝċĥ ĕĩõĦėėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčġĖŕĦûĊĭõĉŖġûıęĤİĒĩĖûĒġ O4P ĞġĎċĦčĳğŖĎėĨĝċĥ ĕĩėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳč O! Ų ū P ıęĤ ėĤĎĎõĦė ĉėěüĞġĎĔĦĖĳč O! Ų ū Ñ P ċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ ıęĤĕĩďėĤĞĨċČĨĐę ıęĤĒĨüĦėćĦøěĦĕİďŝčġĨĞėĤöġûğčŕěĖûĦčĉėěüĞġĎĔĦĖĳč ĉęġĈüčĳğŖøěĦĕİğķčþġĎĳčõĦėĒĨüĦėćĦıĉŕûĉĥûĹ ĲĖõ ĖŖĦĖ İęĨõüŖĦûğĥěğčŖĦğčŕěĖûĦčĉėěüĞġĎĔĦĖĳč ğėīġğčŕěĖûĦčġīčĸ ĳĈċĩėĸ Ďĥ ĐĨĈþġĎİõĩĖĸ ěõĥĎõĦėĉėěüĞġĎ ĔĦĖĳč O5P ĞġĎċĦčĳğŖĎėĨĝċĥ ďĂĨĎĉĥ ĉĨ ĦĕõĂğĕĦĖěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřöġŖ õĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ıęĤõĂğĕĦĖ ċĩĸ İõĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ O6P ĒĨüĦėćĦ øĥĈİęīġõ İĞčġıĉŕûĉĥûĹ ĎĬøøęÿĪûĸ ĕĩøěĦĕİďŝčġĨĞėĤİĒīġĸ ċĽĦğčŖĦċĩİĸ ďŝčĐĭĞŖ ġĎĎĥāþĩöġûĎėĨĝċĥ ıęĤİĞčġøŕĦĉġĎıċčöġûĎĬøøę ĈĥûõęŕĦě ėěĕċĥûĹ İöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕõĥĎĐĭĞŖ ġĎĎĥāþĩĲĈĖĴĕŕĕđĩ ĦŐ ĖüĥĈõĦėİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕĈŖěĖ ġĖŕĦûčŖġĖďōęĤ 3 øėĥûĹ O7P ĒĨüĦėćĦėĦĖõĦėċĩİĸ õĩĖĸ ěĲĖûõĥčğėīġėĦĖõĦėċĩġĸ ĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčř ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕõĂğĕĦĖıęĤöŖġõĽĦğčĈöġû ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ċĥûĹ čĩ Ĺ İĒīġĸ ĳğŖĕčĸĥ ĳüěŕĦėĦĖõĦėĈĥûõęŕĦěĞĕİğĉĬĞĕĐęıęĤİďŝčďėĤĲĖþčřĞûĭ ĞĬĈĉŕġĎėĨĝċĥ O8P üĥĈċĽĦėĦĖûĦčöġûøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ĲĈĖİďŌĈİĐĖĴěŖĳčėĦĖûĦčďėĤüĽĦďōöġûĎėĨĝċĥ ÿĪûĸ ėĦĖûĦčĈĥûõęŕĦěĉŖġûęûčĦĕĲĈĖďėĤČĦč øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎıęĤĉŖġûďėĤõġĎĈŖěĖöŖġĕĭęġĖŕĦûčŖġĖĈĥûĉŕġĴďčĩĹ OõP øěĦĕİğķčİõĩĖĸ ěõĥĎøěĦĕĊĭõĉŖġû øėĎĊŖěč İďŝčċĩİĸ þīġĸ ĊīġĴĈŖöġûėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčöġûĎėĨĝċĥ OöP øěĦĕİğķčİõĩĖĸ ěõĥĎøěĦĕİĒĩĖûĒġöġûėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčöġûĎėĨĝċĥ OøP øěĦĕİğķčİõĩĖĸ ěõĥĎõĦėďăĨĎĉĥ ĉĨ ĦĕõĂğĕĦĖěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřöġŖ õĽĦğčĈöġûĉęĦĈ ğęĥõċėĥĒĖřğėīġ õĂğĕĦĖċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ OûP øěĦĕİğķčİõĩĖĸ ěõĥĎøěĦĕİğĕĦĤĞĕöġûĐĭĞŖ ġĎĎĥāþĩ OüP øěĦĕİğķčİõĩĖĸ ěõĥĎėĦĖõĦėċĩġĸ ĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčř OýP üĽĦčěčõĦėďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ıęĤõĦėİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕöġûõėėĕõĦėĉėěüĞġĎıĉŕęĤċŕĦč OþP øěĦĕİğķčğėīġöŖġĞĥûİõĉĬĲĈĖėěĕċĩøĸ ćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĴĈŖėĎĥ üĦõõĦėďĂĨĎĉĥ ğĨ čŖĦċĩĉĸ ĦĕõĂĎĥĉė O ū Ų P OÿP ėĦĖõĦėġīčĸ ċĩİĸ ğķčěŕĦĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęĤĐĭęŖ ûċĬčċĥěĸ ĴďøěėċėĦĎ ĔĦĖĳĉŖöġĎİöĉğčŖĦċĩıĸ ęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎċĩĴĸ ĈŖėĎĥ ĕġĎğĕĦĖüĦõ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ O9P ďĂĨĎĉĥ õĨ Ħėġīčĸ ĳĈĉĦĕċĩøĸ ćĤõėėĕõĦėöġûĎėĨĝċĥ ĕġĎğĕĦĖĈŖěĖøěĦĕİğķčþġĎüĦõøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ! øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦĒĨüĦėćĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ďėĤõġĎĈŖěĖ õėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĩĕĸ ĳĨ þŕõėėĕõĦėċĩİĸ ďŝčĐĭĎŖ ėĨğĦė üĽĦčěč6 øč ĲĈĖ õėėĕõĦėĞėėğĦģ Ğŕěčĳğāŕ ıęĤďėĤČĦčõėėĕõĦėĞėėğĦģ İďŝčõėėĕõĦėġĨĞėĤ ĲĈĖĕĩěĦėĤõĦėĈĽĦėûĉĽĦığčŕûİþŕčİĈĩĖěõĥĎėĤĖĤİěęĦõĦėĈĽĦėûĉĽĦığčŕûİďŝč õėėĕõĦėĳčøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝċĥ ĕĩøćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ĈĥûčĩĹ O3P čĦĖİĞėĨĕĜĥõĈĨ ļ üĦėĬĕčĥĞ ďėĤČĦčõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę O4P čĦĖĞûěč ĉĥûİĈþĤğĨėā ĥ õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę O5P čĦĖĴĕĉėĩ ęĥõĝćĲõİĜĜ õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę O6P čĦĖĞĬěĆ ĥ čř üėĈę õėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę !

öġĎİöĉġĽĦčĦüğčŖĦċĩöĸ ġûøćĤõėėĕõĦėĞėėğĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę øćĤõėėĕõĦėĞėėğĦĒĨüĦėćĦøŕĦĉġĎıċč ıęĤĎėėĝĥċĔĨĎĦę ĕĩğčŖĦċĩėĸ Ďĥ ĐĨĈþġĎğęĥõ ĈĥûčĩĹ N ûĦčĈŖĦčĞėėğĦ õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖ ğęĥõİõćąř ıęĤěĨČõĩ ĦėĳčõĦėĞėėğĦ ĉęġĈüčøĥĈİęīġõ ıęĤİĞčġþīġĸ õėėĕõĦėöġûøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ õėėĕõĦėöġûøćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ O ū Ñ ŲŲ P ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦė İĒīġĸ ĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦıęĤıĉŕûĉĥûĹ ğėīġĒĨüĦėćĦıęĤİĞčġĳğŖĕõĩ ĦėİęīġõĉĥûĹ ĳčċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęŖěıĉŕõėćĩ ėěĕċĥûĹ ĞėŖĦûøěĦĕĕĥčĸ ĳüěŕĦĎėĨĝċĥ ĕĩıĐčõĦėĞīĎċġĈĉĽĦığčŕûıęĤ øěĦĕĉŕġİčīġĸ ûĳčõĦėĎėĨğĦėċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ ĞĽĦğėĥĎĉĽĦığčŕûďėĤČĦčõėėĕõĦėĎėĨğĦė õėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦė ıęĤ İĞčġĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İĒīġĸ ġčĬĕĉĥ Ĩ N ûĦčĈŖĦčøŕĦĉġĎıċč õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖõĦėüŕĦĖøŕĦĉġĎıċč ıęĤĐęďėĤĲĖþčřġčĸī ėěĕĊĪûüĽĦčěčøŕĦĉġĎıċčıęĤĐęďėĤĲĖþčřġčĸī ċĩüĸ ĤĳğŖıõŕõėėĕõĦė ĎėĨĝċĥ õėėĕõĦėöġûøćĤõėėĕõĦėþĬĈĖŕġĖ O ū Ñ ŲŲ P ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦė İĒīġĸ čĽĦİĞčġĳğŖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦĳğŖøěĦĕİğķčþġĎ ıęĤağėīġ ĒĨüĦėćĦčĽĦİĞčġİĒīġĸ öġøěĦĕİğķčþġĎüĦõċĩďĸ ėĤþĬĕĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęŖěıĉŕõėćĩ ĲĈĖĕĩğęĥõİõćąřċþĸĩ Ĉĥ İüč ıęĤĲďėŕûĳĞ İĒīġĸ ĳğŖĎøĬ øęĈĥûõęŕĦěĴĈŖėĎĥ ĐęĉġĎıċčċĩİĸ ğĕĦĤĞĕõĥĎğčŖĦċĩıĸ ęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎċĩüĸ Ĥĕĩĉġŕ ĎėĨĝċĥ ėěĕċĥûĹ õĽĦğčĈıčěċĦûõĦė ďėĤİĕĨčĐęûĦčďėĤüĽĦďōöġûõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ıęĤĐĭĕŖ ġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėüĥĈõĦėöġûĎėĨĝċĥ N ûĦčĈŖĦčĎėėĝĥċĔĨĎĦę õĽĦğčĈčĲĖĎĦĖĈŖĦčĎėėĝĥċĔĨĎĦęöġûĎėĨĝċĥ İĒīġĸ İĞčġĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦĳğŖøěĦĕİğķčþġĎ ĉĨĈĉĦĕĳğŖĕõĩ Ħė ďăĨĎĉĥ ĉĨ ĦĕčĲĖĎĦĖĎėėĝĥċĔĨĎĦęėěĕĊĪûċĎċěč ıęĤďėĥĎďėĬûčĲĖĎĦĖĳğŖĕøĩ ěĦĕİğĕĦĤĞĕġĖŕĦûĞĕĦĽŕ İĞĕġ

İęöĦčĬõĦėĎėĨĝċĥ ĎėĨĝĥċĴĈŖıĉŕûĉĥĹûĎĬøøęċĩĸĕĩøĬćĞĕĎĥĉĨİğĕĦĤĞĕ 3 øč ĳğŖĈĦĽ ėûĉĽĦığčŕûİęöĦčĬõĦėĎėĨĝĥċ ÿĪĸûİďŝčĐĭŖĕĩøěĦĕėġĎėĭŖıęĤİöŖĦĳüĳčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ėěĕĊĪû ĎċĎĦċğčŖĦċĩĸċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎûĦčİęöĦčĬõĦėĎėĨĝĥċ ĕĩøěĦĕėĭŖĈŖĦčõĂğĕĦĖ õĂėĤİĎĩĖĎċĩĸİõĩĸĖěöŖġû ĉęġĈüčĜĪõĝĦğĦøěĦĕėĭŖ ıęĤĉĨĈĉĦĕöŖġĕĭęöŕĦěĞĦė İĒīĸġ ĒĥĆčĦõĦėďăĨĎĥĉĨûĦčġĖŕĦûĞĕŕĽĦİĞĕġ ďăĨĎĥĉĨğčŖĦċĩĸĉĦĕõĂğĕĦĖ õĂėĤİĎĩĖĎ öŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝĥċ ĈŖěĖøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎ ėĤĕĥĈėĤěĥû ÿīĸġĞĥĉĖřĞĬüėĨĉ ĕĬŕûĕĥĸč ċĬŕĕİċ ĔĦĖĳĉŖğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈ ĩ ıęĤüėėĖĦĎėėćČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ĴĕŕõėĤċĽĦõĦėĳĈĶ ġĥčüĤõŕġĳğŖİõĨĈĐęİĞĩĖğĦĖĉŕġþīĸġİĞĩĖûıęĤĔĦĒęĥõĝćřöġû ĎėĨĝĥċ ĴĕŕĕĬŕûğěĥûĐęďėĤĲĖþčřĞŕěčĉĥěüĦõĲġõĦĞċĦûČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ėěĕċĥĹûİõķĎėĥõĝĦøěĦĕęĥĎöġûĎėĨĝĥċĴĈŖİďŝčġĖŕĦûĈĩ ĕĩĕčĬĝĖĞĥĕĒĥčČřċĩĸĈĩ ĕĩøěĦĕĞĦĕĦėĊ ĳčõĦėĉĨĈĉŕġďėĤĞĦčûĦčõĥĎđŐĦĖûĦčıęĤğčŕěĖûĦčĉŕĦûĶ ċĥĹûĔĦĖĳčıęĤĔĦĖčġõĎėĨĝĥċ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĕĩĕĉĨıĉŕûĉĥĹûčĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ İďŝčİęöĦčĬõĦėöġûĎėĨĝĥċ ĲĈĖĕĩĔĦėĤğčŖĦċĩĸıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉĦĕċĩĸĞĽĦčĥõûĦčøćĤ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

õėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖďėĤõĦĜıęĤõĽĦğčĈ ġĩõċĥĹûĳčõĦėĞčĥĎĞčĬčûĦčöġûøćĤõėėĕõĦėĳč ĈŖĦčċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎõĂėĤİĎĩĖĎ İĒīĸġĳğŖõėėĕõĦėĞĦĕĦėĊďăĨĎĥĉĨğčŖĦċĩĸĴĈŖġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒıęĤõŕġĳğŖİõĨĈďėĤĲĖþčřĞĭûĞĬĈĉŕġĎėĨĝĥċ ėěĕĊĪûċĽĦğčŖĦċĩĸĳğŖøĦĽ ıčĤčĽĦĈŖĦčõĂğĕĦĖ õĂİõćąř öŖġõĽĦğčĈĉŕĦûĶ öġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĞĽĦčĥõûĦčøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ıęĤ õĂğĕĦĖĉŕĦûĶ ċĩĸøěėċėĦĎ ėěĕċĥĹûďėĤĞĦčûĦčĳğŖĕĩõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕĕĉĨøćĤõėėĕõĦė ıęĤĈĭıęõĨüõėėĕöġûøćĤõėėĕõĦėĈŖěĖ ėěĕĊĪûĈĭıęõĦėüĥĈİõķĎ İġõĞĦėċĩĸĞĦĽ øĥāöġûĎėĨĝĥċģ ĴĈŖıõŕ ċĤİĎĩĖčõėėĕõĦė ğčĥûĞīġčĥĈďėĤþĬĕ ıęĤėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕ İďŝčĉŖč

ĐĭĎŖ ėĨğĦė

ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝċĥ ĕĩĐĎŖĭ ėĨğĦėüĽĦčěč 9 øč ĈĥûčĩĹ O3P čĦĖĒûĝřĜõĥ ĈĨ ļ ĜĨėøĨ ďĬ ĉř O4P čĦĖġĦøĕ ĕĦčĤıõŖě O5P čĦĖĔĭĕþĨ ĦĖ ğĨėā ĥ þĥĖ

õėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėıęĤėĥõĝĦõĦėėġûõėėĕõĦėĐĭŖüĥĈõĦėõĽĦõĥĎĈĭıę ĞĦĖûĦč ěĨĜěõėėĕ ĒęĥûûĦčċĈıċč ıęĤõĦėĉęĦĈ ėġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė õĽĦõĥĎĈĭıęĞĦĖûĦčĞīġĸ ĞĦė ėġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėõĽĦõĥĎĈĭıęĞĦĖûĦčüĥĈÿīġĹ ıęĤøęĥûĞĨčøŖĦ

ėġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėõĽĦõĥĎĈĭıęĞĦĖûĦčõĦėİûĨč Ďĥāþĩ ıęĤĎĬøøę ĐĭþŖ ěŕ ĖõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĞĦĖûĦčěĨĜěõėėĕ 4 ıęĤĒęĥûûĦčċĈıċč ĐĭþŖ ěŕ ĖõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĞĦĖûĦčõĦėġġõıĎĎıęĤċĈĞġĎ ĐĭþŖ ěŕ ĖõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĞĦĖûĦčěĨĜěõėėĕ 3

öġĎİöĉġĽĦčĦüğčŖĦċĩöĸ ġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴĈŖõĦĽ ğčĈ öġĎİöĉ ġĽĦčĦü ğčŖĦċĩıĸ ęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė ĈĥûĉŕġĴďčĩĹ O3P İĞčġıĐčıęĤıčěċĦûõĦėĎėĨğĦėĳğŖıõŕøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėĒĨüĦėćĦ O4P ěĦûıĐčıęĤøěĎøĬĕõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĳğŖİďŝčĴďĉĦĕčĲĖĎĦĖċĩõĸ ĦĽ ğčĈĲĈĖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ıęĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė O5P õĽĦğčĈġĽĦčĦüğčŖĦċĩıĸ ęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĳğŖıõŕĐĎŖĭ ėĨğĦėėĤĈĥĎĞĭû O6P ĞėĬďĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčİĒīġĸ čĽĦİĞčġøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė O7P ĕĩġĦĽ čĦüüŖĦû ıĉŕûĉĥûĹ ďęĈġġõ ĳğŖġġõ Ĵęŕġġõ õĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦüŖĦû ĳğŖĎĦĽ İğčķüėĦûěĥę ďėĥĎöĪčĹ İûĨčİĈīġčøŕĦĉġĎıċč ĲĎčĥĞ ĞĽĦğėĥĎĒčĥõûĦčĉĥûĹ ıĉŕėġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėęûĕĦ O8P ĕĩġĦĽ čĦüġčĬĕĉĥ õĨ ĦėęûċĬč õĦėÿīġĹ öĦĖċėĥĒĖřĞčĨ ĊĦěėöġûĎėĨĝċĥ õĦėüĥĈÿīġĹ üĥĈüŖĦû õĦėõĭĖŖ ĕī İûĨč õĦėĳğŖõĖŖĭ ĕī İûĨč õĦėİöŖĦċĽĦĞĥāāĦğėīġ õĦėċĽĦčĨĉõĨ ėėĕĳĈĶ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüõĦėøŖĦĲĈĖďõĉĨıęĤİďŝčĴďĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřöġûĎėĨĝċĥ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 4 ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėÿīġĹ öĦĖċėĥĒĖřĞčĨ ĊĦěėıęĤõĦėĳğŖõĖŖĭ ĕī İûĨč N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 7<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėİĞčġėĦøĦĳčõėćĩČėĬ õĨüďõĉĨ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 3<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėİĞčġėĦøĦĳčõėćĩČėĬ õĨüġīčĸ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 7<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėõĭĖŖ ĕī İûĨč õĦėüĥĈÿīġĹ üĥĈüŖĦû õĦėİöŖĦċĽĦĞĥāāĦačĨĉõĨ ėėĕĳĈĶ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüõĦėøŖĦĲĈĖďõĉĨ ĉĦĕěĥĉĊĬďėĤĞûøřöġûĎėĨĝċĥ N ěûİûĨčĴĕŕİõĨč 3<< ęŖĦčĎĦċ ĞĽĦğėĥĎõĦėõĭĖŖ ĕī İûĨč õĦėüĥĈÿīġĹ üĥĈüŖĦû õĦėİöŖĦċĽĦĞĥāāĦačĨĉõĨ ėėĕĳĈĶ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎČĬėõĨüõĦėøŖĦġīčĸ ĉĦĕ ěĥĉĊĬďėĤĞûøřöġûĎėĨĝċĥ O9P ĕĩġĦĽ čĦüõėĤċĽĦõĦė ıęĤıĞĈûĉčİďŝčĉĥěıċčöġûĎėĨĝċĥ ĉŕġĎĬøøęĔĦĖčġõĳčõĨüõĦėİõĩĖĸ ěöŖġûıęĤİďŝčďėĤĲĖþčřĉġŕ ĎėĨĝċĥ

O6P O7P O8P O9P

čĦĖĴĒąĭėĖř õĽĦþĥĖ čĦĖėĥõĝĦ ĞĦėćĦøĕčřõęĬ čĦĖýĥĉėþĥĖ ĒīþĒĥčČř čĦĖčėĨčċėř İġõčĨĒĄĨ ĞėĨ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&&

! O:P ĕĩġĦĽ čĦüġčĬĕĉĥ õĨ ĦėıĉŕûĉĥûĹ ċĩďĸ ėĪõĝĦĈŖĦčĉŕĦûĶ ċĩüĸ ĦĽ İďŝčĉŕġõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝċĥ ėěĕĊĪûõĽĦğčĈġĥĉėĦøŕĦĉġĎıċčıęĤĞěĥĞĈĨõĦėċĩĸ İğĕĦĤĞĕ O;P ĈĽĦİčĨčõĨüõĦė ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûõĥĎõĦėĎėĨğĦėûĦčċĥěĸ ĴďöġûĎėĨĝċĥ ğėīġõĨüõĦėġīčĸ Ķ ċĩ ĸ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ıęĤağėīġ øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė ĕġĎğĕĦĖ O3<P ĕĩġĦĽ čĦüõėĤċĽĦõĦėöġěûİûĨč $ Ų ŲÑ üĦõČčĦøĦė ĞĽĦğėĥĎĳþŖĎėĨğĦėüĥĈõĦėĲøėûõĦėĉŕĦûĶ öġûĎėĨĝċĥ ĲĈĖĴĕŕüĦĽ õĥĈěûİûĨč İĕīġĸ ČčĦøĦėġčĬĕĉĥ ěĨ ûİûĨčıęŖěĳčõĦėİöŖĦĐĭõĒĥčĳþŖİûĨčüĦõČčĦøĦėĈĥûõęŕĦě ĉŖġûĕĩõĦėöġġčĬĕĉĥ ĉĨ ĦĕöġĎİöĉġĽĦčĦüğčŖĦċĩġĸ õĩ øėĥûĹ

ċĥûĹ čĩ Ĺ õĦėĕġĎğĕĦĖġĽĦčĦüğčŖĦċĩıĸ ęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĈĥûõęŕĦěöŖĦûĉŖččĥčĹ ĉŖġûġĖĭ ŕ ĔĦĖĳĉŖğęĥõİõćąřöġûõĂğĕĦĖıęĤõĂėĤİĎĩĖĎ öŖġĎĥûøĥĎöġûĎėĨĝċĥ ċĥûĹ čĩ Ĺ õėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėĴĕŕĕġĩ ĦĽ čĦüĳčõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĳĈĶ ĳčağėīġİõĩĖĸ ěõĥĎėĦĖõĦėċĩİĸ õĩĖĸ ěĲĖûõĥč ėĦĖõĦėĴĈŖĕĦğėīġüĽĦğčŕĦĖĴďÿĪûĸ ĞĨčċėĥĒĖřċĸĩ ĞĽĦøĥāöġûĎėĨĝċĥ ıęĤağėīġ ėĦĖõĦėğėīġİėīġĸ ûċĩõĸ ėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėğėīġĎĬøøęċĩġĸ ĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûĕĩĞěŕ čĴĈŖİĞĩĖ ğėīġġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřġčĸī ĳĈċĩüĸ ĤċĽĦ öĪčĹ õĥĎĎėĨĝċĥ ıęĤĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ OĊŖĦĕĩP ĳčõėćĩĈûĥ õęŕĦě ĳğŖõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėčĽĦİĞčġİėīġĸ ûĈĥûõęŕĦěĉŕġøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ıęĤağėīġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İĒīġĸ ĒĨüĦėćĦġčĬĕĉĥ ĉĨ ġŕ Ĵď ĲĈĖõėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦėüĤĴĕŕĕĞĩ ċĨ ČĨġġõİĞĩĖûęûøĤıččĳčõĦėďėĤþĬĕĕĩøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĳčİėīġĸ ûĈĥûõęŕĦě !

øŕĦĉġĎıċčõėėĕõĦė Č äççæ

Č äççç

Č äçç

N6 + A è | 6 }

æ ä

æ ä æãç

|å} 6&. + 5 A 4/8'g 5

æ ä

|æ} 6&E% 'é )5 - C A,,

æ ä

|ç} 6 .6+$6-8 6 8 &C$

æ ä

| } 6& '4A 8 81.8 '6 Ę~~

ä æ

ãåä

| } 6&.<+ 5 Ę ' )

ä æ

| } 6&" -Ę, 5 8 M ,8' è < Ę

ä æ

| } 6&16 % %6 4B ĕ+ |ã } 6&$=% 8 6& /8'g 5 5&

ä æ ä æ

|ãã} 6&E"C' Ę ,8''è 5 Ę~~

ä æ

ãåä

'6& ;1I ''% 6' |ã} 6 '4"õ' Ę <&Đ "5 + ,Ę |ä} 6&+è &6 '5 -Ę~

|ãä} 6&E" ='&Ę N6 5&~~~

ã å

|ãå} 6&A.'è%,5 8 M 6'<% 5.~~~~

ãäã

'+% 5J .8ú

./3.+/,,,

./23,/,,,

./011/+-1

/%6&A/ < ~ A J 6 N 6 ' N 6 B/ I 6%% 8 9 I '4 < % .6%5 g = J ; 1 /< J '4 N 6 9 äççç A%; I 1 +5 9 I äç A%-6& äççç ~~ )611 6 N 6 B/ I A%; I 1 +5 9 I ã ' 6 % äçç ~~~ A J 6 N 6 ' N 6 B/ I 6%% 8 9 I '4 < % .6%5 g = J ; 1 /< J '4 N 6 9 äçç A%; I 1 +5 9 I ä A%-6& äçç ~~~~ A J 6 N 6 ' N 6 B/ I A%; I 1 +5 9 I ãã ' 6 % äçç B ''% 6'| } 9 I ) 611

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

รธล ฤฆฤ ฤกฤ ฤฑฤ ฤ รตฤ ฤ ฤ รตฤฆฤ ฤ ฤ ฤจฤ ฤฆฤ N6 + ''% 6' 'รจ/6' ฤ รครงรงรฆ '6& A รจ | 6 }

N6 + ''% 6' 'รจ/6' ฤ รครงรงรง '6& A รจ | 6 }

N6 + ''% 6' 'รจ/6' ฤ รครงรงย '6& A รจ | 6 }

A 9&J '4 <%

ย

รคย รคย รงย รฃย ย

รง

รฃย ย ย ย ย ย ย ย

ย

รฃย รฆย รคย ย ย ย

'+% 5 J .8 รน

ย

+/+01/-,,

รง

-/0,,/,,,

ย

-/20+/,,,

)5 - 4 I 6 1 B

/%6&A/ < D '4/+I 6 9 % 9 ''% 6' '8 / 6')611 รค '6&

รธล ฤฆฤ ฤกฤ ฤฑฤ ฤ ฤ ฤญฤ ล ฤ ฤจฤ ฤฆฤ N6 + ''% 6' 'รจ/6' ฤ รครงรงรฆ '6& A รจ | 6 }

N6 + ''% 6' 'รจ/6' ฤ รครงรงรง '6& A รจ | 6 }

N6 + ''% 6' 'รจ/6' ฤ รครงรงย '6& A รจ | 6 }

A รจ A ;1 '+%

ย

รฃย ย รฅย ย ย ย ย ย

รง

รฃย ย ย ย ย ย ย ย ย

ย

รครคย รฃย ย ย รงรฅรฅย ย ย

C 5.

ย

รฃย รฅรฃรฃย ย ย ย

รง

รฅย รฅรฆย ย ย รงย

ย

รฃย รคย ย ย ย ย รงย ย ย

)5 - 4 I 6 1 B

'+% 5 J .8 รน

-3/4-0/,+,

+,/-.4/11,

+./2,+/4,054,

/%6&A/ < I 6 1 B .N 6 /'5 = J '8 / 6''6& 6 6%/)5 A M 9 I ) ย N 6 / B)4D '4/+I 6 9 %9 = J '8 / 6')611 รค '6&

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

C ' .'ę6 =ę ;1/<ę

ėĦĖþīĸġõęĬŕĕĐĭŖĊīġğĬŖčċĩĸĊīġğĬŖčĞĭûĞĬĈ 3< ėĦĖıėõ ć ěĥčċĩĸ 35 ĕõėĦøĕ 4779 '6& ;I1 =ĕ ;1/<ĕ ã )<Ĕ% 6 '4"õ'Ę <Đ&"5 + ,Ę ä E &A1H +é 916'Ę å 6&.%" -Ę ) 9 6N ' <) æ 6&"ô 5& +è 5 Ę"5 Ę ç 6&.<+5 Ę ' )

£ ¢ ¢ ¡ £ £ ¤ ¢ ¡ £ ¡ ¢

6&.< (- 8M ' ) 6& +é,5 8M +5 ''5 6+ ,Ę 1 < A ċ A1H%A1# 9 A1 A 1'Ę é #Ć Ę ã 6&.%" -Ę 8 8A'é& )6$ ãã 1;I G '+%

+5 9 I ãå % '6 % äçç N 6 + / < J ' J 1 &)4 ãå æã ãåä å å ã æ ã çå æ ã ã ä å ã ç ä å ã çå ç ä åãå æ ä æ ãå ç æ ç å æãä ç ä ä åä

ä ç ãç ä ç ä ä ã çä ã æä ç ç ã

ğĕĦĖİğĉĬW 3^ õęĬŕĕčĦûďėĤĒĩėř ďĬőĖĒĥčČěûĜř ďėĤõġĎĈŖěĖ čĦûďėĤĒĩėř ďĬőĖĒĥčČěûĜř čĦĖĞěĦĞĈĨļ ďĬőĖĒĥčČěûĜř

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

C& 6& 6' Ę6&A è ĝ ) ĎėĨĝċĥ ĕĩıčěċĦûõĦėüŕĦĖİûĨčďśčĐęĴěŖþĈĥ İüč İĒīġĸ İďŝčõĦėėĥõĝĦĐęďėĤĲĖþčřöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ üĪûĴĈŖõĦĽ ğčĈčĲĖĎĦĖõĦėüŕĦĖİûĨčďśčĐęĴěŖĈûĥ čĩĹ ĎėĨĝċĥ ıęĤĎėĨĝċĥ ĖŕġĖĕĩčĲĖĎĦĖõĦėüŕĦĖİûĨčďśčĐęĳčġĥĉėĦ ĴĕŕĉĦĽŕ õěŕĦėŖġĖęĤ 6< öġûõĽĦĴėĞĬċČĨğęĥûüĦõğĥõĔĦĝĩ ıęĤĞĽĦėġûĉĦĕõĂğĕĦĖ ċĥûĹ čĩøĹ ćĤ õėėĕõĦėöġûĎėĨĝċĥ ĕĩġĦĽ čĦüĳčõĦėĒĨüĦėćĦĖõİěŖčĴĕŕĈĦĽ İčĨčõĦėĉĦĕčĲĖĎĦĖĈĥûõęŕĦě ğėīġİďęĩĖĸ čıďęûčĲĖĎĦĖĈĥûõęŕĦěĴĈŖİďŝčøėĥûĹ øėĦě ĲĈĖġĖĭĔŕ ĦĖĳĉŖİûīġĸ čĴöċĩĸ õĦėĈĽĦİčĨčõĦėĈĥûõęŕĦěüĤĉŖġûõŕġĳğŖİõĨĈďėĤĲĖþčřĞûĭ ĞĬĈĉŕġĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ İþŕč ĳþŖİďŝčċĬčĞĽĦėġûĞĽĦğėĥĎõĦėþĽĦėĤøīčİûĨčõĭ Ŗ ĳþŖİďŝčİûĨčęûċĬčİĒīġĸ öĖĦĖČĬėõĨüöġûĎėĨĝċĥ ğėīġ õėćĩĕõĩ ĦėİďęĩĖĸ čıďęûĞĔĦěĤĉęĦĈ ÿĪûĸ ġĦüĕĩĐęõėĤċĎĉŕġõėĤıĞİûĨčĞĈöġûĎėĨĝċĥ ĳčġčĦøĉ ċĩĐĸ Ħŕ čĕĦĎėĨĝċĥ ĒĨüĦėćĦüŕĦĖİûĨčďśčĐęĳğŖıõŕĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ ĴĕŕčġŖ ĖõěŕĦėŖġĖęĤ 6< öġûõĽĦĴėĞĬċČĨğęĥûüĦõğĥõĔĦĝĩ ıęĤĞĽĦėġûĉĦĕõĂğĕĦĖ ıęĤĞĽĦėġûġīčĸ Ķ ċĩĸ õĽĦğčĈĴěŖĳčİûīġĸ čĴööġûĞĥāāĦ ĲĈĖėĦĖęĤİġĩĖĈõĦėüŕĦĖİûĨčďśčĐęĳčďō 4778 ıęĤõĦėüŕĦĖİûĨčďśčĐę 5 ďō ĖŖġčğęĥûİďŝčĈĥûčĩĹ

'6& 6'

Č äçç

Č äççç

Č äççæ

Č äççå

ã ã å

å ä

ãåæ

ããä å

A è ę ) Ĕ6& Ĕ1/< ĕ | 6 /< ĕ }

ãç

åç

ããç

ãç

15 '6A è ę ) Ĕ6& Ĕ1 N6E'.< 8|'ĕ1&)4}

çæ åä

çå ç

æã ä

N6E'.< 8 A "64 8 6'|)ĕ6 6 }

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

6' + <%$6&D ! øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāĳčõĦėüĥĈĳğŖĕĩėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčıęĤõĦėĉėěüĞġĎĔĦĖĳč ĲĈĖĕġĎğĕĦĖĳğŖøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ÿĪĸûďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėġĨĞėĤ üĽĦčěč 6 ċŕĦč ĳğŖĈĭıęıęĤĞġĎċĦčėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčöġûĎėĨĝĥċġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû ĳğŖĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒİĒĩĖûĒġıęĤĊĭõ ĉŖġûĉĦĕğęĥõõĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈĩ ĕĩøěĦĕĲďėŕûĳĞ ıęĤĊĭõĉŖġûİþīĸġĊīġĴĈŖ ĲĈĖĕĩđŐĦĖĉėěüĞġĎĔĦĖĳčċĽĦğčŖĦċĩĸĉėěüĞġĎıęĤĞġĎċĦčėĤĎĎõĦėďăĨĎĥĉĨ ûĦčĳčđŐĦĖĉŕĦû Ķ ėĦĖûĦčĉėûĉŕġøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ İĒīĸġĳğŖİõĨĈøěĦĕĕĥĸčĳüěŕĦ õĦėďăĨĎĥĉĨûĦčĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒıęĤďėĤĞĨċČĨĐę ĕĩõĦėĳþŖċėĥĒĖĦõė ĉŕĦû Ķ öġûĎėĨĝĥċġĖŕĦûøĬŖĕøŕĦĞĕďėĤĲĖþčř ėěĕĊĪûĕĩõĦėøěĎøĬĕĈŖĦčõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ĈŖĦčėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčċĩĸĕĩøěĦĕĊĭõĉŖġû İþīĸġĊīġĴĈŖıęĤċĥčİěęĦ ėěĕ ċĥĹûõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕčĲĖĎĦĖ ıęĤĳğŖİďŝčĴďĉĦĕöŖġõĽĦğčĈõăğĕĦĖıęĤöŖġĎĥûøĥĎöġûċĦûėĦþõĦė ĕĩõĦėċĎċěčøěĦĕĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒöġûėĤĎĎøěĎøĬĕġĖŕĦû ĞĕŕĽĦİĞĕġ İĒīĸġĳğŖĞĦĕĦėĊĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĳğŖİõĨĈďėĤĲĖþčřĞĭûĞĬĈĉŕġĐĭŖĊīġğĬŖč ĎčĒīĹčĄĦčøěĦĕİďŝčČėėĕöġûĐęďėĤĲĖþčřöġûĐĭŖĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖċĬõđŐĦĖ ĳčĈŖĦčõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖû ĎėĨĝĥċĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāİďŝčġĖŕĦûĖĨĸû ĲĈĖĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩõĦėĒĨüĦėćĦıĉŕûĉĥĹûøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖû ıęĤďėĤİĕĨčďśüüĥĖøěĦĕİĞĩĸĖûöġûČĬėõĨüĳčĈŖĦčĉŕĦû Ķ ĒėŖġĕċĥĹûĕĩĕĦĉėõĦėďőġûõĥčøěĦĕİĞĩĸĖûĳğŖġĖĭŕĳčėĤĈĥĎċĩĸİğĕĦĤĞĕıęĤĞġĈøęŖġûĳčıĉŕęĤĞĊĦčõĦėćř ĳčėġĎďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĴĈŖėŕěĕõĥčďėĤþĬĕ 33 øėĥĹû ĲĈĖĕĩđŐĦĖĎėĨğĦėöġûĎėĨĝĥċİöŖĦėŕěĕďėĤþĬĕĈŖěĖċĬõøėĥĹû ĖõİěŖčøėĥĹû ċĩĸøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎďėĤþĬĕėŕěĕõĥĎĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ ĞĽĦğėĥĎõĦėĒĨüĦėćĦûĎõĦėİûĨčöġûĎėĨĝĥċďėĤüĽĦďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċıęĤøćĤõėėĕõĦė ĉėěüĞġĎĴĈŖďėĤİĕĨčėĤĎĎøěĎøĬĕĔĦĖĳčĉĦĕıĎĎďėĤİĕĨčøěĦĕİĒĩĖûĒġöġûėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčċĥĹû 7 ġûøřďėĤõġĎ øīġ ĲøėûĞėŖĦûġûøřõėıęĤĞĔĦĒ ıěĈęŖġĕ õĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖû õĦėøěĎøĬĕ õĦėďăĨĎĥĉĨûĦčöġûđŐĦĖĎėĨğĦė ėĤĎĎĞĦėĞčİċĜıęĤõĦėĞīĸġĞĦėöŖġĕĭę ėĤĎĎõĦėĉĨĈĉĦĕõĦėďăĨĎĥĉĨûĦč ďėĤõġĎõĥĎĐęõĦėĉėěüĞġĎöġûđŐĦĖĉėěüĞġĎĔĦĖĳč ĞėĬďøěĦĕİğķčĴĈŖěŕĦĎėĨĝĥċĕĩėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčċĩĸİĒĩĖûĒġıęĤİğĕĦĤĞĕõĥĎõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨü ĴĕŕĕĩöŖġĎõĒėŕġûöġûėĤĎĎøěĎøĬĕĔĦĖĳčċĩĸİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥā ėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčöġûĎėĨĝĥċüĥĈċĽĦöĪĹčĉĦĕğęĥõõĦėĎĥāþĩċĩĸėĥĎėġûĲĈĖċĥĸěĴď õĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭę ĳčėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčĕĩøěĦĕĊĭõĉŖġû İþīĸġĊīġĴĈŖ õĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċĴĈŖďăĨĎĥĉĨĉĦĕõăğĕĦĖěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ıęĤõăğĕĦĖġīĸčċĩĸ İõĩĸĖěöŖġû ġĩõċĥĹûĎėĨĝĥċ ĴĈŖüĥĈĳğŖĕĩõėĤĎěčõĦėĉĨĈĉĦĕĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĐŕĦčėĤĎĎõĦėĉėěüĉĨĈĉĦĕėĤĎĎøĬćĔĦĒ ĉĦĕĕĦĉėĄĦčĞĦõę !+';<<3W4<<: ġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

ĝ 5& +6%A.9I&

! ĳčďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĴĈŖĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎďśüüĥĖİĞĩĸĖûĉŕĦûĶċĩĸġĦüĞŕûĐęõėĤċĎĉŕġõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ üĪûĴĈŖĕĩĕĉĨıĉŕûĉĥĹû øćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖûöĪĹč ĲĈĖĕĩĔĦėĤğčŖĦċĩĸıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎğęĥõĳčõĦėõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖıęĤıčěċĦûõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖûöġûĞĦĖûĦčĉŕĦûĶ öġûĎėĨĝĥċ İĞčġĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė ıęĤağėīġ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ İĒīĸġĒĨüĦėćĦĳčİėīĸġûöġûõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖûĲĈĖėěĕÿĪĸûøėġĎøęĬĕĊĪûøěĦĕ İĞĩĸĖûďėĤİĔċĉŕĦûĶ ċĩĸĞĽĦøĥā ėěĕĊĪûďėĤİĕĨč ĉĨĈĉĦĕ ıęĤĈĭıęďėĨĕĦćøěĦĕİĞĩĸĖûöġûõęĬŕĕûĦčĉŕĦûĶ ĳğŖġĖĭŕĳčėĤĈĥĎċĩĸİğĕĦĤĞĕ øěĎøĬĕ ĉĨĈĉĦĕ ĉėěü ĞġĎ ďėĤİĕĨčĐęõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖû ıęĤĈĭıęĳğŖĞĦĖûĦčĉŕĦûĶ öġûĎėĨĝĥċ ıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖ ĈĽĦİčĨčĉĦĕčĲĖĎĦĖĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖûċĩĸøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ õĽĦğčĈ ıęĤďăĨĎĥĉĨĉĦĕğęĥõİõćąřċĩĸğčŕěĖûĦčċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĽĦğčĈ ĉęġĈüčċĎċěčøěĦĕİĒĩĖûĒġöġûčĲĖĎĦĖ ıęĤėĤĎĎõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĸĖû øěĦĕĕĩ ďėĤĞĨċČĨĐęöġûėĤĎĎ ıęĤõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕčĲĖĎĦĖċĩĸõĽĦğčĈ ĳčõĦėďėĤõġĎČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ďśüüĥĖøěĦĕİĞĩĸĖûċĩĸĞĽĦøĥāċĩĸġĦüĞŕûĐęõėĤċĎĉŕġõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨü ďėĤõġĎĈŖěĖ

3^ øěĦĕİĞĩĸĖûĈŖĦčĎĬøęĦõė ! øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĒĪĸûĒĦěĨĜěõė

ĎėĨĝĥċĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦėġġõıĎĎ üĥĈğĦ õŕġĞėŖĦûıęĤĉĨĈĉĥĹûûĦčėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦ ûĦčĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖûĦčõŕġĞėŖĦûĞĦĖĞŕû ıęĤûĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕ ÿĪĸûĳčõĦėėĥĎûĦčıęĤõĦėĈĽĦİčĨčûĦčıĉŕęĤĲøėûõĦėĳğŖıęŖěİĞėķüĉĦĕõĽĦğčĈİěęĦġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒčĥĹč üĽĦİďŝčċĩĸĉŖġû ĒĪĸûĒĦĎĬøęĦõėċĩĸĕĩďėĤĞĎõĦėćřıęĤøěĦĕėĭŖøěĦĕĞĦĕĦėĊĲĈĖİýĒĦĤġĖŕĦûĖĨĸûěĨĜěõėĐĭŖċĽĦğčŖĦċĩĸøěĎøĬĕıęĤĎėĨğĦėĲøėûõĦė ĉĥĹûıĉŕėĤĈĥĎĐĭŖüĥĈõĦė ĲøėûõĦė ÿĪĸûğĦõĎėĨĝĥċĞĭāİĞĩĖěĨĜěõėİğęŕĦčĩĹĴďĖŕġĕĞŕûĐęõėĤċĎĉŕġøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėėĥĎûĦčıęĤõĦėĎėĨğĦėüĥĈõĦė ĎėĨĝĥċĉėĤğčĥõĊĪûøěĦĕĞĽĦøĥāöġûĎĬøęĦõėÿĪĸûİďŝčďśüüĥĖĞĽĦøĥāĳčõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüüĪûõĽĦğčĈĕĦĉėõĦėďőġûõĥčøěĦĕİĞĩĸĖûĈĥûõęŕĦě ĈŖěĖ õĦėüĥĈĳğŖĕĩĞěĥĞĈĨõĦėıęĤĕĦĉėõĦėüĭûĳüĒčĥõûĦčĳğŖĕĩøěĦĕĐĭõĒĥčõĥĎġûøřõėĳčėĤĖĤĖĦě čĲĖĎĦĖõĦėĎėĨğĦėıęĤĒĥĆčĦĎĬøęĦõėġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû ėěĕĊĪûĕĩõĦėõėĤüĦĖġĽĦčĦüõĦėĎėĨğĦėûĦčİĒīĸġęĈõĦėĒĪĸûĒĨûĎĬøęĦõėİďŝčėĦĖĎĬøøę ĞĽĦğėĥĎĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖĕĩĒčĥõûĦčċĥĹûĞĨĹč 8:5 øč ĲĈĖĳčĞŕěčĈĥûõęŕĦěİďŝčěĨĜěõė 384 øč

øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĒĪĸûĒĦĐĭŖĎėĨğĦė øćĤĐĭŖĎėĨğĦėöġûĎėĨĝĥċıęĤĐĭŖėŕěĕõŕġĉĥĹûĎėĨĝĥċ İďŝčĐĭŖċĩĸĕĩďėĤĞĎõĦėćřĖĦěčĦčĳčČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦėěĨĜěõėėĕĴēēőĦıęĤûĦčĈŖĦčİĞĦ ĲċėøĕčĦøĕ øĬćĞĕĎĥĉĨĈĥûõęŕĦěİďŝčĞŕěčğčĪĸûċĩĸċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċďėĤĞĎøěĦĕĞĽĦİėķüĳčõĦėĉĨĈĉŕġęĭõøŖĦıęĤĴĈŖėĥĎøěĦĕĴěŖěĦûĳüĳğŖĈĽĦİčĨčûĦčĕĦĲĈĖ ĉęġĈ ĈĥûčĥĹč ğĦõĕĩõĦėİďęĩĸĖčıďęûöġûĐĭŖĎėĨğĦė ġĦüĞŕûĐęõėĤċĎĳčċĦûęĎĉŕġøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėėĥĎûĦčıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝĥċ ĳčġčĦøĉ İĒīĸġęĈõĦėĒĪĸûĒĦĐĭŖĎėĨğĦėĈĥûõęŕĦě ĎėĨĝĥċĴĈŖõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖİĒīĸġõėĤüĦĖġĽĦčĦüõĦėĎėĨğĦėûĦčĈŖěĖõĦėıĉŕûĉĥĹûıęĤĕġĎğĕĦĖġĽĦčĦü ğčŖĦċĩĸĳğŖıõŕøćĤõėėĕõĦėĎėĨğĦė İĒīĸġĳğŖėŕěĕĈĭıęûĦčĳčĞŕěčûĦčĉŕĦûĶ ċĩĸİğĕĦĤĞĕĞġĈøęŖġûõĥĎďėĤĞĎõĦėćřıęĤøěĦĕėĭŖøěĦĕĞĦĕĦėĊ ÿĪĸûüĤ ĞŕûĐęĳğŖõĦėĎėĨğĦėûĦčĲøėûõĦėĎėėęĬĉĦĕıĐčûĦčċĩĸěĦûĴěŖĔĦĖĳĉŖİûīĸġčĴööġûĉĦėĦûİěęĦċĩĸõĽĦğčĈ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

4 ^ øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõøěĦĕĴĕŕĞĕŕĽĦİĞĕġöġûĈŖĦčėĦĖĴĈŖ øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĳğŖĎėĨõĦėûĦčĳčęĥõĝćĤĲøėûõĦė !

! ėĦĖĴĈŖğęĥõöġûĎėĨĝĥċĕĦüĦõõĦėĳğŖĎėĨõĦėÿĪĸûĕĩęĥõĝćĤİďŝčėĦĖĲøėûõĦėċĩĸĕĩõĽĦğčĈİěęĦıęŖěİĞėķüĴĕŕĳþŕİďŝčĞĥāāĦěŕĦüŖĦûċĽĦûĦčėĤĖĤĖĦě ĈĥûčĥĹč øěĦĕĉŕġİčīĸġûĳčõėĤıĞėĦĖĴĈŖöġûĎėĨĝĥċüĪûöĪĹčġĖĭŕõĥĎøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėþčĤďėĤĕĭęğėīġĴĈŖėĥĎİęīġõİöŖĦċĽĦûĦčĳčıĉŕęĤĲøėûõĦėÿĪĸûİďŝč ęĥõĝćĤďõĉĨČĬėõĨüöġûĐĭŖďėĤõġĎõĦėĳčġĬĉĞĦğõėėĕďėĤİĔċĳğŖĎėĨõĦėıĎĎėĥĎİğĕĦċĥĸěĴď ĎėĨĝĥċõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖċĩĸüĤęĈøěĦĕİĞĩĸĖûİėīĸġûøěĦĕĞĕŕĽĦİĞĕġöġûėĦĖĴĈŖĈŖěĖõĦėöĖĦĖõęĬŕĕęĭõøŖĦİďőĦğĕĦĖ ıęĤ öĖĦĖĄĦčĴďĖĥûČĬėõĨü ċĩĸĉŕġİčīĸġû İþŕč õĦėĳğŖĎėĨõĦėĎĽĦėĬûėĥõĝĦėĤĎĎıęĤġĬďõėćřĳčĞĊĦčĩĴēēőĦıęĤĞĦĖĞŕûıėûĞĭû ÿĪĸûüĤĳğŖĐęĉġĎıċčĳčėĭďõėĤıĞİûĨčĞĈıõŕĎėĨĝĥċ ĳčėĤĖĤĖĦěġĖŕĦûĞĕŕĽĦİĞĕġ ċĥĹûčĩĹėěĕĊĪûõĦėöĖĦĖĉęĦĈĴďĞĭŕûĦčġĦćĥĉĨĞĥāāĦćöġûõĦėėĊĴēığŕûďėĤİċĜĴċĖ ûĦčěĦûİøėīġöŕĦĖĞĦĖĞĥāāĦćöġû õĦėĞīĸġĞĦėığŕûďėĤİċĜĴċĖ čġõüĦõčĩĹĎėĨĝĥċĖĥûİďŝčĐĭŖėŕěĕĒĥĆčĦĲøėûõĦėĒęĥûûĦčċĈıċčďėĤİĔċĉŕĦû Ķ ĈŖěĖõĦėěĦûİďőĦğĕĦĖċĩĸüĤİďŝčĐĭŖĐęĨĉĴēēőĦġĨĞėĤėĦĖİęķõ O +((P öĦĖĴēēőĦĳğŖıõŕõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉģ ıęĤõĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø ÿĪĸûďśüüĬĎĥčĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖĊīġğĬŖčĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ 5 ĲøėûõĦė õĽĦęĥûõĦėĐęĨĉĉĦĕĞĥĈĞŕěčõĦėĊīġğĬŖč ėěĕ 59 İĕõõĤěĥĉĉř ĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċüĤĴĈŖėĥĎİûĨčďśčĐęċĩĸİďŝčėĦĖĴĈŖĞĕŕĽĦİĞĕġ ėĤĖĤĖĦěĉĥĹûıĉŕ ďō 4778 ċĥĹûčĩĹĎėĨĝĥċĎĥčċĪõĞŕěčıĎŕûėĦĖĴĈŖüĦõõĦėęûċĬčĳčĲøėûõĦėĒęĥûûĦčęĕĞĽĦğėĥĎûěĈĎĥāþĩ ďō 4778 üĽĦčěč 48;^96 ęŖĦčĎĦċ

øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĒĪĸûĒĨûõęĬŕĕęĭõøŖĦ ĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦėıęĤöĦĖĞĨčøŖĦĳğŖıõŕęĭõøŖĦċĥĹûĔĦøİġõþčıęĤĔĦøėĥĄ ĈĥûčĥĹč ĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝĥċüĪûöĪĹčġĖĭŕõĥĎõĦėöĖĦĖõĦė ęûċĬčıęĤõĦėİĉĨĎĲĉöġûęĭõøŖĦĳčıĉŕęĤďėĤİĔċėěĕĊĪûøěĦĕĞĦĕĦėĊıęĤĞĔĦěĤõĦėıöŕûöĥčĳčõĦėďėĤĕĭęûĦčĉŕĦûĶ ĲĈĖĳčĞŕěčöġûėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖöġûĎėĨĝĥċĳčďō 4769 477< čĥĹčİďŝčėĦĖĴĈŖüĦõõęĬŕĕęĭõøŖĦİġõþčċĥĹûğĕĈ ġĖŕĦûĴėõķĈĩ ĉĥĹûıĉŕďō 4773 ĎėĨĝĥċöĖĦĖõĦėöĦĖĞĨčøŖĦöġûĎėĨĝĥċĲĈĖİýĒĦĤİĞĦĲøėûİğęķõĴďĞĭŕõęĬŕĕęĭõøŖĦĳčĔĦøėĥĄ İĒīĸġęĈøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĒĪĸûĒĨûõęĬŕĕęĭõøŖĦ ĞĽĦğėĥĎûĦčĈŖĦčĎėĨõĦė ĎėĨĝĥċĕĩčĲĖĎĦĖĳğŖĎėĨõĦėıõŕęĭõøŖĦċĥĹûęĭõøŖĦĔĦøėĥĄıęĤİġõþč čĲĖĎĦĖĳčõĦėėĥõĝĦĞĥĈĞŕěčėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė üĦõĔĦøėĥĄıęĤĔĦøİġõþčĳğŖġĖĭŕĳčėĤĈĥĎċĩĸİğĕĦĤĞĕ İĒīĸġęĈøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĒĪĸûĒĨûõęĬŕĕęĭõøŖĦıęĤİĒīĸġėĥõĝĦėĤĈĥĎġĥĉėĦõĦėİĉĨĎĲĉöġûėĦĖĴĈŖ öġûõĨüõĦėıęĤėĤĈĥĎġĥĉėĦõĽĦĴėċĩĸİğĕĦĤĞĕ

! øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõøěĦĕĐĥčĐěčċĦûİĜėĝĄõĨü øěĦĕĐĥčĐěčöġûĞĔĦěĤİĜėĝĄõĨüüĦõěĨõĘĉõĦėċĦûõĦėİûĨč ıęĤďśāğĦüĦõõĦėİĕīġû ĞŕûĐęõėĤċĎĲĈĖĉėûĉŕġøěĦĕĉŖġûõĦėĎėĨĲĔø öġûĐĭŖĎėĨĲĔøċĥĹûĳčďėĤİċĜĴċĖıęĤďėĤİċĜċĥĸěĲęõ ġĦüċĽĦĳğŖûĎďėĤĕĦćõĦėęûċĬčöġûĔĦøİġõþčĳčďėĤİċĜþĤûĥõûĥč ıęĤġĦüĞŕûĐęĉŕġİčīĸġû ĊĪû ČĬėõĨüġġõıĎĎ üĥĈğĦ ıęĤĎėĨõĦėĉĨĈĉĥĹûûĦčėĤĎĎĴēēőĦ ıęĤûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõę ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕ ĎėĨĝĥċĴĈŖöĖĦĖıčěČĬėõĨüĴďĞĭŕĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕ ıęĤĒęĥûıĞûġĦċĨĉĖř İďŝčõĦėİĒĨĸĕþŕġûċĦûõĦė ĉęĦĈ ċĽĦĳğŖøěĦĕİĞĩĸĖûęĈęû čġõüĦõčĩĹõęŕĦěĴĈŖěŕĦČĬėõĨüõŕġĞėŖĦûöġûĎėĨĝĥċ ġĖĭŕĳčġĬĉĞĦğõėėĕĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦÿĪĸûİďŝčġĬĉĞĦğõėėĕĒīĹč ĄĦčöġûďėĤİċĜĕĩıĐčõĦėęûċĬčėĤĖĤĖĦěĲĈĖþĥĈİüč ĈĥûčĥĹčüĪûĴĈŖėĥĎĐęõėĤċĎüĦõøěĦĕĐĥčĐěčċĦûİĜėĝĄõĨüĴĕŕĕĦõčĥõ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

5^ øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûĉŖčċĬč øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĈĽĦİčĨčĲøėûõĦėęŕĦþŖĦõěŕĦİěęĦċĩĸõĽĦğčĈĉĦĕĞĥāāĦ !

! ĳčõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĳğŖĎėĨõĦėıĎĎėĥĎİğĕĦ ğĦõõĦėĈĽĦİčĨčĲøėûõĦėĕĩøěĦĕęŕĦþŖĦüĦõõĽĦğčĈõĦė ġĦüĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĊĭõİėĩĖõøŕĦİĞĩĖ ğĦĖüĦõøěĦĕęŕĦþŖĦöġûõĦėĞŕûĕġĎûĦčĴĈŖ ċĥĹûčĩĹ ĳčõėćĩċĩĸøěĦĕęŕĦþŖĦİõĨĈüĦõİüŖĦöġûĲøėûõĦė ÿĪĸûġĦüĕĩĞĦİğĉĬüĦõĐĭŖěŕĦüŖĦûĉŖġûõĦėİďęĩĸĖčıďęûıĎĎõŕġĞėŖĦû ğėīġõĦėöĦĈıøęč İûĨčċĬčıęĤĞĔĦĒøęŕġûöġûĐĭŖěŕĦüŖĦû ıęĤğĦõİďŝčĐęĳğŖĲøėûõĦėĕĩøŕĦĳþŖüŕĦĖİĒĨĸĕöĪĹčĎėĨĝĥċüĤİėĩĖõİõķĎøŕĦĳþŖüŕĦĖċĩĸİĒĨĸĕöĪĹčüĦõİüŖĦöġûĲøėûõĦė İčīĸġûüĦõĞĥāāĦĞŕěčĳğāŕüĤõĽĦğčĈĳğŖĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊİĎĨõøŕĦĳþŖüŕĦĖĞŕěččĩĹĴĈŖ ĞĽĦğėĥĎõėćĩċĩĸøěĦĕęŕĦþŖĦĕĩĞĦİğĉĬüĦõĐĭŖėĥĎİğĕĦþŕěû ÿĪĸûĐĭŖėĥĎİğĕĦþŕěûġĦüöĦĈıøęčİûĨčċĬč ğėīġöĦĈıøęčıėûûĦč ĐĭŖüĥĈõĦėĲøėûõĦė üĤĒĨüĦėćĦĞĦİğĉĬöġûďśāğĦıęĤğĦċĦûıõŖĴö ĲĈĖĳğŖĐĭŖėĥĎİğĕĦþŕěûİďŝčĐĭŖėĥĎĔĦėĤøŕĦĳþŖüŕĦĖ čġõüĦõčĩĹ İĒīĸġďőġûõĥčďśāğĦøěĦĕęŕĦþŖĦċĩĸġĦüİõĨĈöĪĹčüĦõċĩĕûĦčöġûĎėĨĝĥċİġû ĎėĨĝĥċüĪûİčŖčõĦėĒĥĆčĦøěĦĕĞĦĕĦėĊöġûĎĬøęĦõė öġûĎėĨĝĥċ ĲĈĖİýĒĦĤġĖŕĦûĖĨĸûĳčĞŕěčċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎõĦėĎėĨğĦėĲøėûõĦė İþŕč ĐĭŖġĽĦčěĖõĦėĲøėûõĦėıęĤĐĭŖüĥĈõĦėĲøėûõĦė ėěĕċĥĹûõĦėüĥĈĞėėċĩĕ ûĦčĳğŖİğĕĦĤĞĕõĥĎûĦčċĩĸĴĈŖėĥĎĕġĎğĕĦĖ

øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėİďęĩĸĖčıďęûėĦøĦěĥĞĈĬıęĤġĬďõėćř İčīĸġûüĦõČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċĲĈĖĞŕěčĳğāŕĉŖġûİĞčġėĦøĦĳčõĦėĳğŖĎėĨõĦėİďŝčıĎĎėĥĎİğĕĦıĎĎĉĦĖĉĥě ĲĈĖİďŝčėĦøĦċĩĸõĽĦğčĈĉĥĹûıĉŕİėĨĸĕ ďėĤĕĭęûĦčüčõėĤċĥĸûûĦčıęŖěİĞėķü ÿĪĸûĳčėĤğěŕĦûþŕěûİěęĦĈĥûõęŕĦěėĦøĦöġûěĥĞĈĬıęĤġĬďõėćř ġĦüĕĩõĦėİďęĩĸĖčıďęûĞĭûöĪĹč ÿĪĸûüĤĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĕĩ ĉŖčċĬčõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĳčıĉŕęĤĲøėûõĦėĞĭûöĪĹč İĒīĸġęĈĐęõėĤċĎüĦõøěĦĕİĞĩĸĖûĈĥûõęŕĦě ĳčõėćĩġĬďõėćřğęĥõ ĎėĨĝĥċüĤċĽĦõĦėĉõęûõĥĎĐĭŖüĥĈüĽĦğčŕĦĖĉĥĹûıĉŕþŕěûöġûõĦėİėĨĸĕďėĤĕĭę ûĦč İĒīĸġĳğŖĴĈŖėĥĎõĦėĖīčĖĥčėĦøĦęŕěûğčŖĦ øėġĎøęĬĕėĤĖĤİěęĦċĩĸĐĭŖěŕĦüŖĦûĒĨüĦėćĦėĦøĦıęĤİĕīĸġęûčĦĕĳčĞĥāāĦüŖĦûĎėĨĝĥċüĤġġõøĽĦĞĥĸûÿīĹġİĒīĸġ øěĎøĬĕĉŖčċĬčĳğŖøûċĩĸ õėćĩěĥĞĈĬċĥĸěĴď ÿĪĸûĕĩĐĭŖüĥĈüĽĦğčŕĦĖğęĦĖėĦĖ ĎėĨĝĥċüĤėěĎėěĕďėĨĕĦćĞĥĸûÿīĹġüĦõğęĦĖĶ ĲøėûõĦė İĒīĸġİĒĨĸĕġĽĦčĦüĉŕġėġû ċĽĦĳğŖĕĩėĦøĦĉŖčċĬčĉŕġğčŕěĖċĩĸęĈęû ĈĥûčĥĹč ċĩĸĐŕĦčĕĦĎėĨĝĥċüĪûĴĈŖėĥĎĐęõėĤċĎüĦõõĦėİďęĩĸĖčıďęûėĦøĦěĥĞĈĬċĥĸěĴďĴĕŕĕĦõčĥõ

øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėøěĎøĬĕıęĤĎėĨğĦėüĥĈõĦė

ďśāğĦğčĪĸûċĩĸĒĎĳčČĬėõĨüõŕġĞėŖĦûċĥĸěĴďøīġõĦėøěĎøĬĕıęĤĎėĨğĦėüĥĈõĦėĲøėûõĦėċĩĸġĦüõėĤċĽĦĴĈŖĴĕŕċĥĸěĊĪûİčīĸġûüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĕĩ ęĥõĝćĤİďŝčĲøėûõĦėÿĪĸûĉĥĹûġĖĭŕĉĦĕĒīĹčċĩĸöġûęĭõøŖĦıĉŕęĤėĦĖ üĪûġĦüõŕġĳğŖİõĨĈďśāğĦõĦėöĦĈøěĦĕİġĦĳüĳĞŕĳčûĦčıęĤøěĦĕęŕĦþŖĦöġûĲøėûõĦėÿĪĸû ġĦüĞŕûĐęõėĤċĎĳčċĦûęĎĉŕġĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčıęĤøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėċĽĦõĽĦĴėöġûĎėĨĝĥċĳčġčĦøĉ

ĎėĨĝĥċĴĈŖıĉŕûĉĥĹûıęĤĕġĎğĕĦĖûĦčĲøėûõĦėĳğŖıõŕĐĭŖüĥĈõĦėĲøėûõĦėİďŝčĐĭŖøěĎøĬĕĈĭıę ĲĈĖĒĨüĦėćĦĊĪûûĦčċĩĸġĖĭŕĳčøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎ ďśüüĬĎĥč ėěĕċĥĹûøěĦĕĞĦĕĦėĊıęĤøěĦĕþĽĦčĦāİýĒĦĤĈŖĦčöġûĐĭŖüĥĈõĦėĲøėûõĦėıĉŕęĤėĦĖ İĒīĸġĳğŖĐĭŖċĩĸĴĈŖėĥĎĕġĎğĕĦĖûĦčĞĦĕĦėĊĈĭıęıęĤ ĎėĨğĦėûĦčċĩĸĕĩġĖĭŕĴĈŖġĖŕĦûċĥĸěĊĪû ĒėŖġĕõĥččĩĹ ĎėĨĝĥċĖĥûĴĈŖõĽĦğčĈĳğŖõęĬŕĕěĨĜěõėĐĭŖĎėĨğĦėİďŝčĐĭŖĈĭıęõĦėĎėĨğĦėüĥĈõĦėöġûĐĭŖüĥĈõĦėĲøėûõĦėġĩõþĥĹč ğčĪĸûĈŖěĖ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

6^ øěĦĕİĞĩĸĖûĈŖĦčİûĨčċĬčğĕĬčİěĩĖč ! ĎėĨĝĥċüĽĦİďŝčĉŖġûĳþŖİûĨčċĬčğĕĬčİěĩĖčďėĤĕĦćėŖġĖęĤ 3<N37 öġûĕĭęøŕĦûĦčıĉŕęĤĲøėûõĦė İĒīĸġĳþŖĳčöĥĹčĉġčõĦėďėĤĕĭęûĦč õĦėİĉėĩĖĕûĦč ĲøėûõĦė ėěĕĊĪûõĦėüĥĈÿīĹġüĥĈüŖĦûİĒīĸġõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĳčĲøėûõĦė ÿĪĸûİďŝčöĥĹčĉġčõŕġčċĩĸüĤĴĈŖėĥĎþĽĦėĤİûĨčüĦõĐĭŖěŕĦüŖĦûĉĦĕĞĥāāĦ ĈĥûčĥĹčğĦõĎėĨĝĥċöĦĈõĦė ĎėĨğĦėİûĨčċĬčğĕĬčİěĩĖčċĩĸĈĩ ğėīġĕĩõĦėİďęĩĸĖčıďęûõĦėþĽĦėĤİûĨčüĦõĐĭŖěŕĦüŖĦû ġĦüĞŕûĐęĉŕġõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĳčĲøėûõĦėĳğŖıęŖěİĞėķü ğėīġøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦė ĴĈŖėĥĎûĦčĳğĕŕıęĤõĦėöĖĦĖČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕęĭõøŖĦĞŕěčĳğāŕöġûĎėĨĝĥċİďŝčęĭõøŖĦĔĦøėĥĄ ıęĤęĭõøŖĦĔĦøİġõþčċĩĸĕĩøĬćĔĦĒ ĎėĨĝĥċüĪûĴĕŕďėĤĞĎõĥĎďśāğĦõĦėİďęĩĸĖčıďęûõĦė þĽĦėĤİûĨčöġûĐĭŖěŕĦüŖĦûĕĦõčĥõ čġõüĦõčĩĹĈŖěĖęĥõĝćĤöġûõėĤĎěčõĦėĎėĨğĦėĲøėûõĦėċĩĸİėĨĸĕüĦõõĦėÿīĹġěĥĞĈĬġĬďõėćř ĉĨĈĉĥĹû ĞŕûĕġĎûĦčıęĤİĎĨõİûĨčøŕĦûĦčüĦõĐĭŖěŕĦüŖĦûİďŝčõėĤ ĎěčõĦėċĩĸĳþŖİûĨčċĬčğĕĬčİěĩĖčėĤĖĤĞĥĹč ďėĤõġĎõĥĎċĩĸĐŕĦčĕĦĎėĨĝĥċĴĕŕİøĖĐĨĈčĥĈþĽĦėĤğčĩĹõĥĎČčĦøĦėıęĤĞĊĦĎĥčõĦėİûĨč ċĽĦĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎõĦėĞčĥĎĞčĬč ĈŖĦčİûĨčċĬčğĕĬčİěĩĖčüĦõČčĦøĦėıęĤĞĊĦĎĥčõĦėİûĨčġĖŕĦûĉŕġİčīĸġû ĞĽĦğėĥĎĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċģĕĩİûĨčċĬčğĕĬčİěĩĖčİĒĨĸĕöĪĹčüĦõõĦėĳþŖĞĨċČĨļıďęûĞĔĦĒ Ų ŭ N/ū ū 6 ıęĤõĦėöĦĖğĬŖčÿīĹġøīčĳčĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċģĕĩõėĤıĞİûĨčĞĈİĒĨĸĕöĪĹčĕĦõõěŕĦ 77< ęŖĦčĎĦċ

7^ øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėİöŖĦėŕěĕĳčõĨüõĦėøŖĦėŕěĕ O P ĳčõėćĩċĩĸĎėĨĝĥċĴĈŖİöŖĦėŕěĕĳčõĨüõĦėøŖĦėŕěĕõĥĎĐĭŖėŕěĕċĬčĔĦĖčġõİĕīĸġĎėĨĝĥċĉŖġûõĦėöĖĦĖĄĦčęĭõøŖĦğėīġĉŖġûõĦėďėĤĕĭęûĦčċĩĸĕĩĕĭęøŕĦĲøėûõĦė ĞĭûöĪĹč ÿĪĸûĎėĨĝĥċıęĤĐĭŖėŕěĕċĬčüĤĕĩĔĦėĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎĉŕġĐĭŖěŕĦüŖĦûıĎĎėŕěĕõĥč O" ū Ñ +Ų Ų ū P ĳčõėćĩċĩĸĐĭŖėŕěĕċĬčĴĕŕĞĦĕĦėĊďăĨĎĥĉĨĉĦĕğčŖĦċĩĸğėīġ ĈĽĦİčĨčõĦėĉĦĕċĩĸėĤĎĬĳčĞĥāāĦĴĈŖ ĎėĨĝĥċġĦüĉŖġûďăĨĎĥĉĨğčŖĦċĩĸĞŕěčĈĥûõęŕĦěıċčğėīġġĦüĉŖġûęûċĬčİĒĨĸĕİĉĨĕğėīġþĈĳþŖøŕĦİĞĩĖğĦĖĳĈĶ ċĩĸİõĨĈöĪĹč ċĥĹûčĩĹ İĒīĸġ ęĈøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėİöŖĦėŕěĕĳčõĨüõĦėėŕěĕøŖĦĈĥûõęŕĦěĎėĨĝĥċĴĈŖĉėěüĞġĎøĬćĞĕĎĥĉĨöġûĐĭŖėŕěĕċĬčõŕġčėŕěĕĈĽĦİčĨčõĦėġĖŕĦûİöŖĕûěĈıęĤüĤİęīġõĐĭŖėŕěĕċĬčċĩĸĕĩ ĞĊĦčĤċĦûõĦėİûĨčıęĤøěĦĕĞĦĕĦėĊĳčõĦėċĽĦûĦčċĩĸĴĕŕĈŖġĖĴďõěŕĦĎėĨĝĥċ

8^ øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõġĥĉėĦıęõİďęĩĸĖč ĳčõĦėüĥĈğĦěĥĞĈĬıęĤġĬďõėćřĳčõĦėĈĽĦİčĨčûĦčĎĦûĞŕěčöġûĎėĨĝĥċčĥĹč ĳčĎĦûøėĥĹûüĽĦİďŝčĉŖġûĞĥĸûÿīĹġěĥĞĈĬıęĤġĬďõėćřüĦõĉŕĦûďėĤİċĜ İĒīĸġęĈ øěĦĕİĞĩĸĖûüĦõďśüüĥĖĈĥûõęŕĦě ĎėĨĝĥċõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖĳğŖĕĩõĦėÿīĹġİûĨčĉėĦĉŕĦûďėĤİċĜęŕěûğčŖĦ O ū Ñ ūŭ P ĴěŖċĥĹûüĽĦčěč ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕ ğĦõøćĤ õėėĕõĦėĎėĨğĦėĕĩøěĦĕĕĥĸčĳüĳčõĦėøĦĈõĦėćřıčěĲčŖĕġĥĉėĦıęõİďęĩĸĖčĈĥûİþŕčĔĦěõĦėćřıöķûöġûøŕĦİûĨčĎĦċĳčďśüüĬĎĥč ĎėĨĝĥċġĦüĒĨüĦėćĦĴĕŕċĽĦĞĥāāĦĈĥû õęŕĦě čġõüĦõčĩĹĳčĎĦûõėćĩ ĎėĨĝĥċġĦüüĤöġĳğŖĐĭŖěŕĦüŖĦûİďŌĈİęĉİĉġėřġġēİøėĈĨĉĳğŖõĥĎĐĭŖĐęĨĉěĥĞĈĬġĬďõėćřčĥĹč Ķ ĲĈĖĉėû

9^ øěĦĕİĞĩĸĖûġīĸčĶ ĴĈŖıõŕøěĦĕİĞĩĸĖûċĩĸġĖĭŕİğčīġõĦėøěĎøĬĕöġûĎėĨĝĥċ ğėīġĕĨġĦüøěĎøĬĕĴĈŖ ğėīġĔĥĖĒĨĎĥĉĨĉĦĕČėėĕþĦĉĨ İþŕč ıĐŕčĈĨčĴğě ĞĪčĦĕĨ ġĬċõĔĥĖ ěĦĉĔĥĖ İďŝčĉŖč ÿĪĸûĎėĨĝĥċĴĈŖęĈøěĦĕİĞĩĸĖûİğęŕĦčĩĹ ĲĈĖõĽĦğčĈĴěŖĳčĞĥāāĦöġûĲøėûõĦėİďŝčöŖġĖõİěŖčċĩĸüĤĉŖġûėĥĎĐĨĈþġĎ ıęĤĞĽĦğėĥĎĲøėûõĦėċĩĸĕĩĕĭęøŕĦĞĭûğėīġ ĲøėûõĦėöġûğčŕěĖûĦčĔĦøėĥĄ ĎėĨĝĥċüĤüĥĈċĽĦďėĤõĥčĔĥĖİĒīĸġøĬŖĕøėġûøěĦĕİĞĩĸĖûċĬõďėĤİĔċ O! ū ŭŲ ū

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

.6' 4 ''% 6' '+ .1

øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎöġûĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈOĕğĦþčP ďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėġĨĞėĤĐĭŖċėûøĬćěĬĆĨ üĽĦčěč 6 ċŕĦč ÿĪĸûĕĩøěĦĕėĭŖ øěĦĕ İþĩĸĖěþĦāĈŖĦčõĦėİûĨč Ďĥāþĩ ıęĤĕĩďėĤĞĎõĦėćřĳčĈŖĦčĉŕĦûĶ ėěĕċĥĹûĕĩøĬćĞĕĎĥĉĨøėĎĊŖěčĉĦĕöŖġõĽĦğčĈıęĤıčěċĦûďăĨĎĥĉĨċĩĸĈĩöġûøćĤõėėĕõĦėĉėěü ĞġĎöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĲĈĖčĦĖěĨċĖĦ øþėĥõĝř İďŝčďėĤČĦčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ĕĩčĦĖĞûěč ĉĥûİĈþĤğĨėĥā čĦĖĴĕĉėĩ ęĥõĝćĲõİĜĜ ıęĤčĦûĞĦěĔĦĝĨĉĦ õĨüĖĲĔø ėŕěĕİďŝčõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ıęĤĕĩĐĭŖüĥĈõĦėđŐĦĖĉėěüĞġĎĔĦĖĳčċĽĦğčŖĦċĩĸİďŝčİęöĦčĬõĦėøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĴĈŖĕĩõĦėďăĨĎĥĉĨğčŖĦċĩĸĔĦĖĳĉŖöġĎİöĉ ğčŖĦċĩĸ ıęĤøěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎ ĳčĔĦėõĨüċĩĸĴĈŖėĥĎĕġĎğĕĦĖüĦõøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ġĖŕĦûİďŝčġĨĞėĤĳčõĦėıĞĈûøěĦĕİğķčıęĤöŖġİĞčġıčĤĳčİėīĸġûĉŕĦûĶċĩĸİõĩĸĖěöŖġû İĒīĸġďėĤĲĖþčřĉŕġĐĭŖĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖċĬõđŐĦĖġĖŕĦûİċŕĦİċĩĖĕ ĞġĈøęŖġûõĥĎöŖġ õĽĦğčĈıęĤıčěċĦûďăĨĎĥĉĨċĩĸĈĩ ĳčėġĎďō 4778 øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĴĈŖüĥĈĳğŖĕĩõĦėďėĤþĬĕ 33 øėĥĹû ĲĈĖĕĩõĦėďėĤþĬĕğĦėīġėŕěĕõĥĎĐĭŖĎėĨğĦė ĐĭŖĉėěüĞġĎĔĦĖĳč ıęĤĐĭŖ ĞġĎĎĥāþĩöġûĎėĨĝċĥ ģ ĴĈŖėĦĖûĦčĐęõĦėďėĤþĬĕıęĤõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĬõĴĉėĕĦĞ ĲĈĖĞėĬďĞĦėĤĞĽĦøĥā ĈĥûčĩĹ 3^ ĞġĎċĦčûĎõĦėİûĨčėĦĖĴĉėĕĦĞıęĤûĎõĦėİûĨčďėĤüĽĦďō 4778 öġûĎėĨĝĥċģ ıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖ ĲĈĖĐĭŖĞġĎĎĥāþĩıęĤĐĭŖĎėĨğĦėöġûĎėĨĝĥċģĕĩğčŖĦċĩĸ ėĥĎĐĨĈþġĎüĥĈċĽĦėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčĳğŖĕĩøěĦĕĊĭõĉŖġûİþīĸġĊīġĴĈŖ ĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨč ėěĕċĥĹûĕĩõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĳčûĎõĦėİûĨčġĖŕĦûİĒĩĖû ĒġıęĤċĥčİěęĦ õŕġččĽĦİĞčġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ ĳğŖĕĥĸčĳüěŕĦėĤĎĎĎĥāþĩıęĤėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčöġûĎėĨĝĥċĊĭõĉŖġûİþīĸġĊīġĴĈŖ İĒīĸġİďŝčďėĤĲĖþčřĉŕġĐĭŖęûċĬč ıęĤĐĭŖĳþŖûĎõĦėİûĨč ÿĪĸûøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĕĩøěĦĕİğķčĞġĈøęŖġûõĥĎĐĭŖĞġĎĎĥāþĩěŕĦ ûĎõĦėİûĨčėĦĖĴĉėĕĦĞ ıęĤûĎõĦėİûĨčďėĤüĽĦďō 4778 ĕĩøěĦĕĊĭõĉŖġûĳčĞĦėĤ ĞĽĦøĥāĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨč 4^ ġčĬĕĥĉĨıĐčõĦėĉėěüĞġĎĔĦĖĳčďėĤüĽĦďōıęĤėĥĎċėĦĎėĦĖûĦčĐęõĦėĉėěüĞġĎĔĦĖĳčċĩĸėĦĖûĦčĉėûĉŕġøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ėěĕĊĪûõĦė ĞġĎċĦčėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳč İĒīĸġĳğŖĕĥĸčĳüěŕĦĎėĨĝĥċģ ĕĩėĤĎĎøěĎøĬĕĔĦĖĳčċĩĸİĒĩĖûĒġİğĕĦĤĞĕ ıęĤĕĩõĦėďėĥĎďėĬûıõŖĴöĳğŖĞġĈøęŖġûõĥĎĞĊĦčõĦėćř ċĩĸİďęĩĸĖčıďęûĴďġĖŕĦûĕĩďėĤĞĨċČĨĔĦĒİďŝčĴďĉĦĕĕĦĉėĄĦčĞĦõę ėěĕċĥĹûĞġĎċĦčõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕõăğĕĦĖěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř öŖġõĽĦğčĈ öġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖıęĤõăğĕĦĖċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ õęŕĦěĲĈĖĞėĬďøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĕĩøěĦĕİğķčěŕĦĴĕŕĒĎöŖġĎõĒėŕġûĳĈĶ ċĩĸİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥā 5^ ĞġĎċĦčõĦėİöŖĦċĽĦėĦĖõĦėıęĤõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęċĩĸİõĩĸĖěõĥĎėĦĖõĦėċĩĸİõĩĸĖěĲĖûğėīġėĦĖõĦėċĩĸġĦüõŕġĳğŖİõĨĈøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřöġû ďō 4778 İĒīĸġĳğŖıčŕĳüěŕĦ õĦėċĽĦėĦĖõĦėċĩĸİõĩĸĖěĲĖûĕĩøěĦĕĞĕİğĉĬĞĕĐę İďŝčďėĤĲĖþčřĞĭûĞĬĈĉŕġĎėĨĝĥċ ıęĤĐĭŖĊīġğĬŖč ÿĪĸûĎėĨĝĥċĴĈŖĊīġďăĨĎĥĉĨĉĦĕčĲĖĎĦĖ õĦėõĽĦõĥĎĈĭıęõĨüõĦėċĩĸĈ ĩ ĞġĈøęŖġûĉĦĕğęĥõİõćąřċĩĸĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖıęĤĞĽĦčĥõûĦčøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř õĽĦğčĈ 6^ ĒĨüĦėćĦøĥĈİęīġõ İĞčġıĉŕûĉĥĹû ıęĤİĞčġøŕĦĉġĎıċčĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ İĒīĸġčĽĦİĞčġĉŕġøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĲĈĖøĽĦčĪûĊĪûøěĦĕčŕĦİþīĸġĊīġ øěĦĕ ĞĦĕĦėĊĳčõĦėĳğŖĎėĨõĦė õĦėĳğŖøĦĽ ďėĪõĝĦıęĤõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėĎĥāþĩċĩĸĎĥûøĥĎĳþŖĳčďśüüĬĎĥč ėěĕĊĪûõĦėėĥĎėġûûĎõĦėİûĨčĴĈŖċĥčİěęĦ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĴĈŖĒüĨ ĦėćĦİĞčġıĉŕûĉĥûĹ ĳğŖčĦûĞĦě üĨčĉčĦ ĕğĦěčĨþ ĐĭĞŖ ġĎĎĥāþĩėĎĥ ġčĬāĦĉİęöċĩ ĸ 68:9 ğėīġ čĦûüĨčĉčĦ İĉþĤĕčĉėĩõęĬ ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩėĥĎġčĬāĦĉİęöċĩĸ 7453 ığŕûĞĽĦčĥõûĦčĞġĎĎĥāþĩ ÿĩ ıġčĈř İġ İďŝčĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ öġûĎėĨĝĥċģ ďėĤüĽĦďō 4778 ĲĈĖõĽĦğčĈøŕĦĉġĎıċčİďŝčüĽĦčěč İûĨčėěĕĴĕŕİõĨč 3]<;<]<<< ĎĦċ ĳğŖċĩĸďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċĒĨüĦėćĦĳğŖøěĦĕİğķčþġĎıęĤčĽĦİĞčġĳčċĩĸďėĤþĬĕĐĭŖĊīġğĬŖčġčĬĕĥĉĨ

! !

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

! !

!!!!!!!čĦĖěĨċĖĦ øþėĥõĝř ďėĤČĦčøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ !"#$%&'

'6& 6 +6%'5 ċ 1 1 ''% 6' Ę1 6'A è ! øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ İďŝčĐĭėŖ Ďĥ ĐĨĈþġĎĉŕġûĎõĦėİûĨčöġûĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ıęĤĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ ÿĪûĸ ĴĈŖďăĨĎĉĥ ĉĨ ĦĕĒėĤėĦþĎĥāāĥĉĎĨ ėĨĝċĥ ĕğĦþč üĽĦõĥĈ Ē^Ĝ^ 4757 ĒėĤėĦþĎĥāāĥĉõĨ ĦėĎĥāþĩ Ē^Ĝ^ 4765 ĒėĤėĦþĎĥāāĥĉğĨ ęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř Ē^Ĝ^ 4757 ıęĤďėĤõĦĜöġûøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎ ğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ěŕĦĈŖěĖğęĥõİõćąř İûīġĸ čĴö ıęĤěĨČõĩ ĦėėĦĖûĦčõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęİõĩĖĸ ěõĥĎĄĦčĤõĦėİûĨčıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝċĥ ċĩġĸ ġõ ğęĥõċėĥĒĖř õĽĦğčĈĳğŖĎėĨĝċĥ üĥĈċĽĦûĎõĦėİûĨčİĒīġĸ ıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨč ĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ıęĤõėĤıĞİûĨčĞĈċĩİĸ ďŝčüėĨûıęĤĞĕİğĉĬĞĕĐę ĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėĎĥāþĩċĸĩ ėĥĎėġûċĥěĸ Ĵď ĕĩøěĦĕĊĭõĉŖġû øėĎĊŖěč ĒėŖġĕċĥûĹ ĳþŖčĲĖĎĦĖĎĥāþĩċİĸĩ ğĕĦĤĞĕıęĤĊīġďăĨĎĉĥ ġĨ ĖŕĦûĞĕĦĽŕ İĞĕġ ıęĤĳþŖĈęĬ ĖĒĨčüĨ ġĖŕĦûėĤĕĥĈėĤěĥû ĳčõĦėďėĤĕĦćõĦė İĒīġĸ ĳğŖİďŝčďėĤĲĖþčřĉġŕ ĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ıęĤčĥõęûċĬčċĥěĸ Ĵď ! ĳčõĦėčĩ Ĺ øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ċĽĦğčŖĦċĩõĸ ĦĽ õĥĎĈĭıęıęĤĒĥĆčĦĎėėĝĥċĔĨĎĦę ėěĕċĥûĹ üĥĈĳğŖĕıĩ ęĤĈĽĦėûĴěŖÿûĸĪ ėĤĎĎõĦėĎėĨğĦėøěĦĕİĞĩĖĸ ûıęĤõĦėøěĎøĬĕ ĔĦĖĳč İĒīġĸ ĳğŖĕøĩ ěĦĕĕĥčĸ ĳüĴĈŖěĦŕ ĕĩõĦėĎĥčċĪõöŖġĕĭęċĦûĎĥāþĩċĊĸĩ õĭ ĉŖġû øėĎĊŖěč ċĥčİěęĦ ıęĤİĒĩĖûĒġċĩüĸ ĤĈĽĦėûėĥõĝĦĴěŖÿûĸĪ ċėĥĒĖřĞčĨ ĉęġĈüčďőġûõĥčĴĕŕĳğŖİõĨĈõĦė ċĬüėĨĉğėīġõĦėĈĽĦİčĨčõĦėċĩĐĸ ĈĨ ďõĉĨġĖŕĦûĕĩĞĦėĤĞĽĦøĥā ĲĈĖøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĴĈŖıĉŕûĉĥûĹ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎ ÿĪûĸ ďėĤõġĎĈŖěĖõėėĕõĦėċĩİĸ ďŝčġĨĞėĤċĩİĸ ďŝč ĐĭċŖ ėûøĬćěĬĆıĨ ęĤĕĩøć Ĭ ĞĕĎĥĉøĨ ėĎĊŖěčĉĦĕöŖġõĽĦğčĈöġûĞĽĦčĥõûĦčøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ċĽĦğčŖĦċĩõĸ ĦĽ õĥĎ Ĉĭıę ėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕ ĔĦĖĳč ıęĤõĦėĉėěüĞġĎĔĦĖĳčĳğŖĕďĩ ėĤĞĨċČĨĔĦĒ ıęĤďėĤĞĨċČĨĐę ĞġĎċĦčûĎõĦėİûĨčĳğŖĕõĩ ĦėėĦĖûĦčċĩĕĸ øĩ ěĦĕĊĭõĉŖġûİþīġĸ ĊīġĴĈŖ ĕĩõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĳčûĎõĦė İûĨčġĖŕĦûİĒĩĖûĒġ ĲĈĖøěĦĕİğķčöġûøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎďėĦõăĳčėĦĖûĦčøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎÿĪûĸ ĴĈŖıĞĈûĴěŖĳčėĦĖûĦčďėĤüĽĦďōčıĹĩ ęŖě øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝċĥ ĕĩøěĦĕİğķčěŕĦėĤĎĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳč ıęĤõĦėĉėěüĞġĎĔĦĖĳčöġûĎėĨĝċĥ ĞĦĕĦėĊĞėŖĦûøěĦĕİþīġĸ ĕĥčĸ ĴĈŖěĦŕ ûĎõĦėİûĨčöġûĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ıęĤĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ ďėĤüĽĦďō 4778 ıĞĈûĄĦčĤċĦûõĦėİûĨč ĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ıęĤõėĤıĞİûĨčĞĈĊĭõĉŖġû øėĎĊŖěč ĉęġĈüčİęīġõĳþŖ čĲĖĎĦĖĎĥāþĩċİĸĩ ğĕĦĤĞĕ ėěĕċĥûĹ ĕĩõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĞĽĦøĥāġĖŕĦûİĒĩĖûĒġĳčğĕĦĖİğĉĬďėĤõġĎûĎõĦėİûĨč ÿĪûĸ ĐĭĞŖ ġĎĎĥāþĩöġûĎėĨĝċĥ ĴĈŖĞġĎċĦč ıęĤĉėěüĞġĎûĎ õĦėİûĨčĒėŖġĕċĥûĹ ıĞĈûøěĦĕİğķčĳčėĦĖûĦčöġûĐĭĞŖ ġĎĎĥāþĩıĎĎĴĕŕĕİĩ ûīġĸ čĴö !

čĦûďėĤĒĩė ř ďĬĖő ĒĥčČěûĜř ďėĤČĦčõėėĕõĦė

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

čĦĖĒûĝřĜõĥ ĈĨ ļ ĜĨėøĨ ďĬ ĉř õėėĕõĦėĐĭüŖ Ĉĥ õĦė

!"#$%&&

'6& 6''4/+Ę6 5 !

ĞėĬďėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčöġûĎėĨĝĥċ ĎėĨĝĥċĖŕġĖ ıęĤĎėĨĝĥċċĩĸİõĩĸĖěöŖġûğėīġõĥĎĎĬøøęċĩĸġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřċĩĸİõĨĈöĪĹčöġûďō 4777 ıęĤöġûďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩõĦėċĽĦėĦĖõĦėõĥĎĎĬøøęċĩĸġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖû ĈĥûčĩĹ

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę 'è-5 A H%C ĕ 18 5. 'éI N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 8 5J C ' .'ĕ6 A/)H .N6/'5 16 6' B)4C'

6 1< .6/ ''% 6 D/gĔ )8 B)4 N 6 / Ĕ 6 & $6 4'5 B' 5 9ID ĕD C'

6 1< .6/ ''% C' E##Đ6B)4 C'

6 ċC 'A %9

)5 - 4 '4A$ '6& 6' A è D/ĕ =ĕ&;%

Č äççç ãæ

Č äçç

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

9I 5J .N6 5 6 ç /%=Ĕ ã .+ "'è E & 1 A%;1 <% 6 9 <% 6 9 %9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J 'è-5 A H%C ĕ 18 5. 'éI N6 5 A ě 'è-5 &Ĕ1& :I 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ ã y

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

A è D/ĕ &ĕ= %; ç 6 .5gg6A) 9 I ä çå A'è%ø = ĕ +5 9 I ã "(-$6 % äççå N6'4$6&D +5 9 I A%;1I + 6% 15 '6 1 A 9&J 'ĕ1&)4 ç Ĕ1 Č A è D/ĕ &ĕ= %; å 6 .5gg6A) 9 I å çå A'è%ø = ĕ +5 9 I ä .8 /6 % äççå N6'4A%;1I + 6% 15 '6 1 A 9&J 'ĕ1&)4 ç Ĕ1 Č A è D/ĕ &ĕ= %; å 6 .5gg6A) 9 I æ çå A'è%ø = ĕ +5 9 I äæ 5 &6& äççå N6'4A%;1I + 6% 15 '6 1 A 9&J 'ĕ1&)4 ç Ĕ1 Č A è D/ĕ &ĕ= %; å 6 .5gg6A) 9 I ç çå A'è%ø = ĕ +5 9 I ãæ <)6 % äççå N6'4A%;1I + 6% 15 '6 1 A 9&J 'ĕ1&)4 ç Ĕ1 Č 'è-5 E ĕ'5 ; A è =ĕ 5J /% +5 9I ä %9 6 % äçç

1 A 9J&A è D/ĕ =ĕ&;%

ä æä äã ã

ä çåæ ä

'è-5 8 15 '6 1 A 9J&E%Ĕ IN6 +Ĕ615 '6 1 A 9J& 9I 'è-5 =ĕ&;% 6 6 6'

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ฤ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 ย +6%.5%"5 ฤ

)5 - 4ย '4A$ '6& 6' A รจ =ฤ &;%

ฤ รครงรงรง

ฤ รครงรงย ย ย ย

+6% N6A ฤ B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

รฃรครฆย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย

1 A 9J& ฤ 6&

6&.8 ฤ 6

;J1.8 ฤ 6

ฤ 6 ฤ 6

ฤ 6A ฤ 6'

'6&E ฤ 1;I G

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ย A รจ =ฤ &;% รงย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย 6 A'รจรธ% =ฤ +5 9I ย %8 < 6& รครงรงย N6'4A%;I1 + 6%15 '6 1 A 9J&'ฤ 1&)4 ย ย รงย ฤ 1 ฤ ย A รจ =ฤ &;% รฆย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย 6 A'รจรธ% =ฤ +5 9I รฃย ' 6 % รครงรงย N6'4A%;I1 + 6% 15 '6 1 A 9J&'ฤ 1&)4 รฅย ย ย ฤ 1 ฤ ย A รจ =ฤ &;% ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย ย 6 A'รจรธ% =ฤ +5 9I รฃย .8 /6 % รครงรงย N6'4A%;I1 + 6%15 '6 1 A 9&J 'ฤ 1&)4 รฅย ย รง ฤ 1 ฤ 15 '6 1 A 9&J A รจ =&ฤ %; E%ฤ 6NI +ฤ 615 '6 1 A 9&J 9 I 'รจ- 5 =&ฤ %; 6 6 6' .N6/'5 E '%6. 9 I รฅB)4รฆ 15 '6 1 A 9&J E%ฤ 6NI +ฤ 6 1 A 9&J A รจ !6 11% '5"&ฤ

ย ย ย

รฅย ย รฃรคย รฆรฅย ย รฅย

รฃรฅรฅย รฆรฆรงย รฃรฆรฅย รคย

ย ย ย

รฅรฃรฅย ย ย ย ย ย ย

รฅย ย ย ย รฅรงย รคย รฆย รฃย

รคย ย รงรงรฆย ย ย รฅย ย ย

A ฤ ฤ 6 ฤ 6 11 B ย 5 /6 8 5J ย ฤ 1.'ฤ 6

C &15 '6 ฤ 6 ฤ 6 A ฤ E 6%'6 6 )6 5I+E

ย ย รฃย รคย ย ย ย ย

รงรงรฃย ย รงย ย ย ย

A ฤ ฤ 6D ฤ ฤ 6& ฤ 6A ฤ 6' 'รจ-5 8 ฤ 6A ฤ 6D 15 '6 9I 8 5 )= ฤ 6 5I+E

ย ย ย

รฅย ย ย ย ย ย ย ย ย

A ฤ '6&E ฤ 'รจ/6' 6 C ' 6' 'รจ-5 8 ฤ 6 ฤ 6 D 15 '6 9I 8 5 )= ฤ 6 5I+E

A ฤ '6&E ฤ 6&.8 ฤ 6 'รจ-5 8 ฤ 6.8 ฤ 6D 15 '6 9I 8 5 )= ฤ 6 5I+E A ฤ ฤ 6D ฤ ฤ 6& ฤ 6 A/)H ย ย รคย ร รฃย ยผ ย )+ %5 A/)H 'รจ-5 8 ฤ 6.8 ฤ 6D 15 '6 9I 8 5 )= ฤ 6 5I+E

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę

)5 - 4 '4A$ '6& 6'

Č äççç

Č äçç

'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 N6/ Ĕ6&C ' .'ĕ6 C)/4 6&1< ' Ę '4 E##Đ6 .;I1.6' B)4+5. < Ĕ1.'ĕ6

9I 5J .N6 5 6 ç /%=Ĕ 9I ã .+ "'è E & 1 A%;1 <% 6 9 <% 6 9

6&.8 ĕ6

æ ã æ

'6&E ĕ1;I G

ä çã ã

%9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 A ě 'è-5 &Ĕ1& :I 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ ã y

;J1.8 ĕ6

ã ã ãç

Ĕ6 .Ĕ

ã ä æ

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6' A ě '6&E ĕ 6&.8 ĕ6 'è-5 8 Ĕ6.8 ĕ6D 15 '6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E A ě '6&E ĕ Ĕ6A Ĕ616 6'.N6 5 6 C'

6 '6&E ĕ 'è 6''5 ĕ6 < 'è-5 8 Ĕ6A Ĕ6B)4 Ĕ6 ĕ6 D 15 '6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E A ě Ĕ6.8 ĕ6 'è-5 8 Ĕ6.8 ĕ6D 15 '6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E A ě Ĕ6 .Ĕ .8 ĕ6 'è-5 8 Ĕ6 .Ĕ .8 ĕ6D 15 '6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

Ĕ6 ĕ6

ä ãäç

A ě Ĕ6 ĕ6 < 5)+6E Ę ¾³¸µÈ ¢Ä¿¿¾ÁÃ °±»´ °³³´Á Ĕ6A ;I1% '4 1 C ' £ÁÄÂÂ Ĕ6 ĕ6 5 C ĕ Ĕ6 ĕ6

6 C ' 6' Á¾Ä½³¸½¶ ¢ÈÂÃ´¼ ½ÂÃ°»»°Ã¸¾½ C &15 '6 Ĕ6 ĕ6 A ě E 6%'6 6 )6 5I+E

'6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

ä ç ä

A ě '6&E ĕ 6 ĕ6 A/%6 Ĕ1.'ĕ6 '4 )8 E##Đ6 ĕ+&")5

6 B. 16 8 &Ę /)5 6 | ¢ ãåãä ä} 'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 N6/ Ĕ6& '4B.E##Đ6 9I 5J .N6 5 6 ç /%=Ĕ 9I ã N6 ).+ "'è E & 1N6A$1A%;1 <% 6 9 5 /+5 <% 6 9

)5 - 4 '4A$ '6& 6'

Č äççç

Č äçç

'6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

ææ æ ä

A ě '6&E ĕ 6 ĕ6 A/%6 Ĕ1.'ĕ6 '4 )8 E##Đ6 ĕ+&")5

6 B. 16 8 &Ę /)5 6 | ¢ ãåãä å} 'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

%9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 A ě 'è-5 &Ĕ1& :I 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ ã y 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ãã N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 N6/ Ĕ6& '4B.E##Đ6 9I 5J .N6 5 6 ç /%=Ĕ 9I ã N6 ).+ "'è E & 1N6A$1A%;1 <% 6 9 5 /+5 <% 6 9

æ ãç äç

A ě '6&E ĕ 6 ĕ6 A/%6 Ĕ1.'ĕ6 '4 )8 E##Đ6 ĕ+&")5

6 B. 16 8 &Ę /)5 6 | ¢ ãåãä æ}

'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

%9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 A ě 'è-5 &Ĕ1& :I 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ ã y

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ãç N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 N6/ Ĕ6& '4B.E##Đ6 9I 5J .N6 5 6 ç /%=Ĕ 9I ã N6 ).+ "'è E & 1N6A$1A%;1 <% 6 9 5 /+5 <% 6 9

)5 - 4 '4A$ '6& 6' '6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

Č äççç

Č äçç

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

æåä ã

A ě '6&E ĕ 6 ĕ6 A/%6 Ĕ1.'ĕ6 '4 )8 E##Đ6 ĕ+&")5

6 B. 16 8 &Ę /)5 6 | ¢ ãåãä ç} 'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

%9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 A ě 'è-5 &Ĕ1& :I 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ çã y 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę ã N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 N6/ Ĕ6& '4B.E##Đ6 9I 5J .N6 5 6 ç /%=Ĕ 9I ã N6 ).+ "'è E & 1N6A$1A%;1 <% 6 9 5 /+5 <% 6 9

'6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

æåä ã

A ě '6&E ĕ 6 ĕ6 A/%6 Ĕ1.'ĕ6 '4 )8 E##Đ6 ĕ+&")5

6 B. 16 8 &Ę /)5 6 | ¢ ãåãä }

'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

%9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J 'è-5 A H%C ĕ A"6A+1'Ę N6 5 A ě 'è-5 &Ĕ1& :I 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ çã y

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ฤ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 ย +6%.5%"5 ฤ 'รจ-5 A H%C ฤ A"6A+1'ฤ รฃย N6 5 N6A 8 <' 8 )8 B)4 N6/ ฤ 6& '4B.E##ฤ 6 9I 5J .N6 5 6 ย รงย /%=ฤ 9I รฃ N6 ).+ "'รจ E & 1N6A$1A%;1 <% 6 9 5 /+5 <% 6 9

)5 - 4ย '4A$ '6& 6'

ฤ รครงรงรง

ฤ รครงรงย

+6% N6A ฤ B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

ย ย รฃย ย ย รฅย ย ย ย ย

'6&E ฤ 6 6'D/ฤ 'รจ 6'

A ฤ '6&E ฤ 6 ฤ 6 A/%6 ฤ 1.'ฤ 6 '4 )8 E##ฤ 6 ฤ +&")5

6 B. 16 8 &ฤ /)5 6 |ย ยขย รฃรฅรฃรคย ย } 'รจ-5 8 ฤ 6 'รจ 6'D 15 '6E%ฤ ฤ 1& +ฤ 6 9I 8 5 )= ฤ 6 5I+E

%9 +6%.5%"5 ฤ 5 'รจ-5 5 9J 'รจ-5 A H%C ฤ A"6A+1'ฤ N6 5 A ฤ 'รจ-5 &ฤ 1& :I 'รจ-5 A H%C ฤ N6 5 |%/6 } ;1/<ฤ .5 .ฤ + รฃย ย y ย E 'B1 A 8รน) A1H รจA 9&'ฤ .| '4A ,E &} รฃรคย รงรงรง /%=ฤ รฃรง 16 6' </)6 5J ย ย 6 6ย '6 ย 6 B ฤ + 1ย 6 ")9 ย .%< ' '6 6' รฃย รงรฆย %9 +6%.5%"5 ฤ 'ฤ +% 5 C &%9 ''% 6' ย E &B1 A 8รน) A1H รจA 9&'รจรธ | '4A ,E &} A ฤ ''% 6'D 'รจ-5 &ฤ 1& : รครง ' 6 % รครงรงย

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ฤ 6 ฤ 6

รฅรงย รครฆรคย รฆรฃรคย ย ย

รฃรฃย ย ย ย ย ย ย รฅย ย ย ย

A ฤ ฤ 6 ฤ 6 11 B ย 5 /6 8 5J ย ฤ 1.'ฤ 6

C &15 '6 ฤ 6 ฤ 6 A ฤ E 6%'6 6 )6 5I+E

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę 'è-5 A1H% "õ A1. A1 A1H èA 9&'èø N6 5 9I 5J .N6 5 6 A) 9I å æ /%=Ĕ 9I ãç 6 6 '6 6 B ĕ+ 1 6 ")9 .%< ' '6 6' ã çæ %9 +6%.5%"5 Ę'Ĕ+% 5 C &%9 ''% 6' A1H% "õ A1. A1 A1H èA 9&'èø

A ě ''% 6'D 'è-5 &Ĕ1& : äç ' 6 % äçç

'è-5 +è A1 A 1'Ę&9 C2) 8ù N6 5 N6A 8 <' 8 "5 6C ' 6'C & )8 ")5

6 )% 9I 5J .N6 5 6 16 6'A1H% E & 6+A+1'Ę 11) 9 5I .ĘA"). 5J 9I ä +è &< B + )<%"ô 9 A <%+5 '< A "%/6 ' %9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 C &A ě 'è-5 'Ĕ+% 9I 'è-5 ;1/<ĕ 'ĕ1&)4 æ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

)5 - 4 '4A$ '6& 6' '6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

Ĕ6 ĕ6

'6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

Č äççç

Č äçç

ãå ç ç ã

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

ç å

æç äæ

æä ä

A ě '6&E ĕ 6 C ' 6' ¢¸°¼ Â¾»°Á ¶´½´Á°Ã¸¾½ 5&$=%8 | ãä ã} C &15 '6 Ĕ6 ĕ6 A ě E 6%'6 6 )6 5I+E A ě Ĕ6 ĕ6 11 B 5 /6 8 5J Ĕ1.'ĕ6

C &15 '6 Ĕ6 ĕ6 A ě E 6%'6 6 )6 5I+E

A ě '6&E ĕ 6 &ĕ6&A.6+5 )% +6%.= % 6 /5+& E +4 4B "'ĕ1% 6 Ĕ1.'ĕ6 '6 '5 A.6 6 8 5J B)4'4 '6+ Ę )Ĕ1#Đ6B)4 < ¸¶·Ã B ¢¾»°Á 'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę 'è-5 A 16'Ę = N6 5 9I 5J .N6 5 6 16 6'A1H% E & 6+A+1'Ę 11) 9 5I .ĘA"). 5J 9I ä +è &< B + )<%"ô 9 A <%+5 '< A "%/6 ' 'è-5 &Ĕ1& 1 'è-5 19C1)5. A"6A+1'Ę N6 5 :I A H%C ĕ ;1 /<ĕ .5 .Ĕ+ ä y

'è-5 A#ì'Ę. C '6 +è Ę N6 5 9I 5J .N6 5 6 16 6'A1H% E & 6+A+1'Ę 11) 9 5I .ĘA"). 5J 9I ä +è &< B + )<%"ô 9 A <%+5 '< A "%/6 ' 'è-5 &Ĕ1& 1 'è-5 19C1)5. A"6A+1'Ę N6 5 :I ;1/<ĕ .5 .Ĕ+ ä y

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

)5 - 4 '4A$ '6& 6' '6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

Č äççç

Č äçç

æ æ ç ä

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

æå å ã æ

'6&E ĕ 6 6'D/ĕ 'è 6'

ç ç ã

å ãä ç

A ě Ĕ6'5 ĕ6 Ĕ1.'ĕ6 6 '6 ¦¸½³ £ÄÁ±¸½´ .N6/'5 C ' 6'")5

6 )% A+. Ę/ĕ+& ä |¡ ã ä ãã ã} 'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

A ě Ĕ6'5 ĕ6 Ĕ1.'ĕ6 6 '6 ¦¸½³ £ÄÁ±¸½´ .N6/'5 C ' 6'")5

6 )% A+. Ę/ĕ+& å |¡ ã å ãã ä} 'è-5 8 Ĕ6 'è 6'D 15 '6E%Ĕ ĕ1& +Ĕ6 9I 8 5 )= ĕ6 5I+E

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ฤ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 ย +6%.5%"5 ฤ < .+6. 8M <ฤ &"5 + ,ฤ 9I1&=ฤ รฃรครคย ย รฆ /%=ฤ 9I รค ย )6 6 A A /)5 .9I '< A "3 %9 +6%.5%"5 ฤ 5 'รจ-5 5 9J ย < .+6. 8M <ฤ &"5 + ,ฤ A ฤ =ฤ ;1/<ฤ .5 .ฤ + รฆย รฆย y 1 % ย A H%C ฤ B)4A ฤ .6%9 1 < '4"รต'ฤ <ฤ &"5 + ,ฤ '4 6 ''% 6'B)4 =ฤ ;1/<ฤ .5 .ฤ + รฃรงย รงย y 1 % ย A H%C ฤ

)5 - 4ย '4A$ '6& 6' ย ฤ 6 9I 'รช -6

ฤ รครงรงรง

รฅย ย ย ย ย ย ย ย ย

ฤ รครงรงย รฅย ย ย ย ย ย ย ย ย

+6% N6A ฤ B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

< .+6. 8M <ฤ &"5 + ,ฤ A & N6' N6B/ ฤ =ฤ 'รจ/6''4 5 .= D '5 +รจ.6/ 8 9IA 9I&+ ฤ 1 5 '4 E##ฤ 6 1' 5 A ฤ =ฤ %9 +6%'=ฤ +6%.6%6' D ฤ 6 A 8 1 '4 E##ฤ 6 'รจ-5 รช A'รฉ& A 8g%6A ฤ 9I 'รช -6 A"รทI1 N6A 8 6'+6 B ฤ 6 6' )6 B 4 N6)= ฤ 6B)4D/ฤ N6 'รช -6A 9I&+ 5 A 8 1 '4 E##ฤ 6 C & '8-5 E J N6.5gg6+I6 J6 < .+6. 8M <J&"5 + ,M A H 9I ': -6 1 '8-5 C & .5gg6+ฤ 6 ฤ 6 %9'4&4A+)6 '5J )4 ย A ;1 C &%9'6&)4A19& ฤ 6 ฤ 6 5 9J % '6 % ย %8 < 6& รครงรงรง B)4 ' 6 % ร 5 +6 % รครงรงรง A ;1 )4 รฅย ย ย ย ย 6 % '6 % ย %8 < 6& รครงรงย B)4 ' 6 % ร 5 +6 % รครงรงย A ;1 )4 รฅย ย ย ย ย 6 '6& )4A19& 6%.5gg6 ฤ 6 9IB 4 ''% 6' '+ .1 "รด 6' 6B)ฤ +%9 +6%A/H +ฤ 6'6& 6' 5 )ฤ 6+%9 +6%.%A/ <.% ) A ;I1 6 < .+6. 8M <ฤ &"5 + ,ฤ A & N6' N6B/ ฤ =ฤ 'รจ/6''4 5 .= D '5 +รจ.6/ 8 9IA 9I&+ ฤ 1 5 6 '4 E##ฤ 6 5 5J รช A ฤ =ฤ %9 +6%'=ฤ +6%.6%6' D ฤ 6 A 8 1

'4 E##ฤ 6'+% : 6'+6 B 6' )6 B)4 6'B 4 N6)= ฤ 6D/ฤ 5 'รจ-5

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%%&'

< ) 91I 6 %9 +6% 5 B&ĕ

)5 - 4 6' '4 1 <' 8 +6%.5%"5 Ę < '4"õ'Ę <Đ&"5 + ,Ę 9I1&=Ĕ A) 9I ç ä B + )<%"ô 9 A <%+5 '< A "3 %9 +6%.5%"5 Ę 5 'è-5 5 9J < '4"õ'Ę <Đ&"5 + ,Ę A ě '4 6 ''% 6'B)4A ě =ĕ ;1/<ĕ ãç ç y 1 % A H%C ĕ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

)5 - 4 '4A$ '6& 6' Ĕ6 ''%A 9&% JN6 '4 5

Č äççç

çæ ç

Č äçç ä æ

+6% N6A ě B)4 +6%.%A/ <.% ) 1 '6& 6'

4 ''% 6' '+ .1 "ô 6' 6B)ĕ+%9 +6%A/H +Ĕ6'6& 6' 5 )Ĕ6+%9 +6%.%A/ <.% ) A ;I1 6 A ě Ĕ6 1 B Ĕ6 ''%A 9&% JN6 '4 5 C & N6 N6 5g 9A è !6 D 6% 1 6 '4"õ'Ę <Đ&"5 + ,Ę N6 + ã 6 |/ :I 'ĕ1&B )ĕ6 6 ĕ+ } A ě /)5 '4 5 6'11 ¢ D 6% 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } D 6' ;J1/<ĕ A"ôø% < 'è-5 19C1)5. "6+A+1'Ę N6 5 B)4 ) 6%D 6 4 =ĕ JN6 '4 5 'è-5 A H%C ĕ N6 5 |%/6 } Ĕ1 6 6'E &"6 8 &Ę N6 5 |%/6 } + A è ã 6 |/ :I 'ĕ1& B )ĕ6 6 ĕ+ }

!"#$%%&'

33^4 ĕĦĉėõĦėğėīġöĥčĹ ĉġčõĦėġčĬĕĉĥ õĨ ĦėċĽĦėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčõĥĎĎėĨĝċĥ ċĩİĸ õĩĖĸ ěöŖġûğėīġĎĬøøęċĩġĸ ĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖû

! ĎėĨĝĥċĕĩĕĦĉėõĦėċĩĸüĤøĬŖĕøėġûĐĭŖĊīġğĬŖč ĲĈĖõĽĦğčĈĕĦĉėõĦėøěĎøĬĕõĦėċĽĦėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčöġûĎėĨĝĥċ ğėīġĎėĨĝĥċĖŕġĖõĥĎĎĬøøęċĩĸ ġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčř ĕĩĞŕěčĴĈŖĞŕěčİĞĩĖ ğėīġġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûċĦûĐęďėĤĲĖþčřĳčġčĦøĉĉĦĕďėĤõĦĜöġûøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎ ğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ĲĈĖĎėĨĝĥċüĤüĥĈĳğŖøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎİďŝčĐĭŖĳğŖøěĦĕİğķčİõĩĸĖěõĥĎøěĦĕüĽĦİďŝč øěĦĕĞĕ İğĉĬĞĕĐę ıęĤøěĦĕİğĕĦĤĞĕĈŖĦčėĦøĦöġûėĦĖõĦėčĥĹč ĲĈĖĒĨüĦėćĦüĦõİûīĸġčĴöĉŕĦûĶ ĳğŖİďŝčĴďĉĦĕęĥõĝćĤõĦėĈĽĦİčĨčõĦėøŖĦďõĉĨĳčĉęĦĈ ıęĤĕĩõĦėİďėĩĖĎİċĩĖĎėĦøĦċĩĸİõĨĈöĪĹčõĥĎĎĬøøęĔĦĖčġõ ĳčõėćĩċĩĸøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎĴĕŕĕĩøěĦĕþĽĦčĦā ĳčõĦėĒĨüĦėćĦėĦĖõĦėėĤğěŕĦû õĥčċĩĸġĦüİõĨĈöĪĹč ĎėĨĝĥċüĤĴĈŖĳğŖĎĬøøęċĩĸĕĩøěĦĕėĭŖøěĦĕþĽĦčĦāĒĨİĜĝ İþŕč ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ ĐĭŖďėĤİĕĨčėĦøĦċėĥĒĖřĞĨč İďŝčĉŖč ċĩĸİďŝčġĨĞėĤüĦõĎėĨĝĥċ ıęĤĎĬøøęċĩĸġĦüĕĩøěĦĕöĥĈıĖŖûİďŝčĐĭŖĳğŖøěĦĕİğķčİõĩĸĖěõĥĎėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčĈĥûõęŕĦě İĒīĸġčĽĦĴďĳþŖďėĤõġĎõĦėĉĥĈĞĨčĳüöġûøćĤõėėĕõĦėĉėěü ĞġĎİĒīĸġĳğŖøćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎčĽĦİĞčġĉŕġċĩĸďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėğėīġĐĭŖĊīġğĬŖčİĒīĸġĒĨüĦėćĦġčĬĕĥĉĨĉĦĕıĉŕõėćĩ čġõüĦõčĩĹ ĎėĨĝĥċ ĕĩõĦėõĽĦğčĈĕĦĉėõĦėĴĕŕĳğŖĐĭŖĎėĨğĦė ğėīġĐĭŖĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖĞĦĕĦėĊİöŖĦĕĦĕĩĞŕěčėŕěĕĳčõĦėġčĬĕĥĉĨėĦĖõĦėċĩĸĉčİġû ĕĩĞĸěčĴĈĹ İĞĩĖċĥ Ĺ ûċĦûĉėûıęĤċĦûġĹ ġ ĕ ıęĤøćĤõėėĕõĦėĎėĨ ĝ ĥ ċ üĤĈĭ ı ęĳğĹ Ď ėĨ ĝ ĥ ċ ďăĨ Ď ĥ ĉĨ ĳ ğĹ İ ďķ č ĴďĉĦĕõĂğĕĦĖěĸ Ħ ĈĹ ě Ėğęĥ õ ċėĥ ĒĖļ ı ęĤ ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ıęĤöŖġĎĥûøĥĎ ďėĤõĦĜ øĽĦĞĥĸû ğėīġöŖġõĽĦğčĈöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ėěĕĉęġĈĊĪûõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕöŖġõĽĦğčĈ İõĩĸĖěõĥĎõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęõĦėċĽĦėĦĖõĦėİõĩĸĖěĲĖûıęĤõĦėĴĈŖĕĦğėīġüĽĦğčŕĦĖċėĥĒĖřĞĨčċĩĸĞĽĦøĥāöġûĎėĨĝĥċğėīġĎėĨĝĥċĖŕġĖ ėěĕċĥĹûďăĨĎĥĉĨĉĦĕ ĕĦĉėĄĦčĎĥāþĩċĩĸõĽĦğčĈĲĈĖĞĕĦøĕöġûĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ ıęĤĉĦĕĕĦĉėĄĦčĎĥāþĩċĩĸõĽĦğčĈĲĈĖĞĕĦøĕčĥõĎĥāþĩĲĈĖİøėŕûøėĥĈ ıęĤüĤċĽĦõĦėİďŌĈİĐĖėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčĴěŖĳčğĕĦĖİğĉĬďėĤõġĎûĎõĦėİûĨčċĩĸĴĈŖėĥĎõĦėĉėěüĞġĎğėīġĞġĎċĦčĲĈĖĐĭŖĞġĎĎĥāþĩöġûĎėĨĝĥċ ıęĤ İďŌĈİĐĖĳčıĎĎıĞĈûėĦĖõĦėöŖġĕĭęďėĤüĽĦďō OıĎĎ 78N3P ıęĤėĦĖûĦčďėĤüĽĦďō

33^5 čĲĖĎĦĖĳčõĦėċĽĦėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčĳčġčĦøĉ ĎėĨĝĥċġĦüĕĩõĦėİöŖĦċĽĦėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčĳčġčĦøĉ ĲĈĖğĦõİďŝčėĦĖõĦėċĩĸİďŝčČĬėõĨüďõĉĨ üĤĉŖġûĉĥĹûġĖĭŕĎčİûīĸġčĴďċĦûõĦėøŖĦĉĦĕ ďõĉĨ ċĩĸĞĦĕĦėĊġŖĦûġĨûĴĈŖõĥĎİûīĸġčĴďċĦûČĬėõĨüďėĤİĔċİĈĩĖěõĥĎċĩĸĎėĨĝĥċõėĤċĽĦõĥĎĎĬøøęĔĦĖčġõ ċĥĹûčĩĹ øćĤõėėĕõĦėĉėěüĞġĎüĤĒĨüĦėćĦ ĉėěüĞġĎõĦėďăĨĎĥĉĨĉĦĕğęĥõİõćąřıęĤĳğŖøěĦĕİğķčĊĪûøěĦĕĞĕİğĉĬĞĕĐęöġûėĦĖõĦėċĩĸİõĨĈöĪĹčċĬõĴĉėĕĦĞ ĞĽĦğėĥĎõėćĩċĩĸİďŝčėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčċĩĸĕĨĴĈŖİďŝčĴďĉĦĕČĬėõĨüďõĉĨ ĎėĨĝĥċüĤüĥĈĳğŖĕĩõĦėĈĽĦİčĨčõĦėĉĦĕĕĦĉėõĦėıęĤöĥĹčĉġčõĦė ġčĬĕĥĉĨõĦėċĽĦėĦĖõĦėėĤğěŕĦûõĥčĉĦĕċĩĸėĤĎĬĴěŖĳčöŖĦûĉŖč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&&

'6& 6 1 =ę.1 5g 9'5 1 <g6 İĞčġĉŕġĐĭŖĊīġğĬŖčöġû ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖ

öŖĦĒİüŖĦĴĈŖĉėěüĞġĎûĎõĦėİûĨčėěĕıęĤûĎõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦėöġû ĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ıęĤĎėĨĝċĥ ĖŕġĖıęĤ öġûİýĒĦĤõĨüõĦėöġû ĎėĨĝċĥ

İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ÿĪûĸ ďėĤõġĎĈŖěĖ ûĎıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčėěĕ ıęĤûĎıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦė ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ıęĤûĎõĽĦĴėöĦĈċĬč İĎķĈİĞėķüėěĕıęĤûĎõĽĦĴėöĦĈċĬčİĎķĈİĞėķüİýĒĦĤõĨüõĦė ûĎıĞĈûõĦėİďęĩĖĸ čıďęûĞŕěčöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ ėěĕ ıęĤûĎıĞĈûõĦėİďęĩĖĸ čıďęûĞŕěčöġûĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ İýĒĦĤ õĨüõĦė ıęĤûĎõėĤıĞİûĨčĞĈėěĕ ıęĤûĎõėĤıĞİûĨčĞĈİýĒĦĤõĨüõĦė ĞĽĦğėĥĎďōĞčĹĨ ĞĬĈěĥčİĈĩĖěõĥč ėěĕĊĪûğĕĦĖİğĉĬĞėĬďčĲĖĎĦĖõĦėĎĥāþĩċĞĸĩ ĦĽ øĥāıęĤğĕĦĖİğĉĬ İėīġĸ ûġīčĸ Ķ

øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûĐĭŖĎėĨğĦėĉŕġûĎõĦėİûĨč ĎėĨğĦėİďŝčĐĭėŖ Ďĥ ĐĨĈþġĎĳčõĦėüĥĈċĽĦıęĤõĦėčĽĦİĞčġûĎõĦėİûĨčİğęŕĦčĩĲĹ ĈĖĊĭõĉŖġûĉĦĕċĩøĸ ěėĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨčıęĤėĥĎĐĨĈþġĎİõĩĖĸ ě õĥĎõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčċĩĐĸ ĎŖĭ ėĨğĦėĒĨüĦėćĦěŕĦüĽĦİďŝčİĒīġĸ ĳğŖĞĦĕĦėĊüĥĈċĽĦûĎõĦėİûĨčċĩďĸ ėĦĜüĦõõĦėıĞĈûöŖġĕĭęċĩöĸ Ĉĥ ĉŕġöŖġİċķüüėĨûġĥčİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥāĴĕŕěĦŕ üĤİõĨĈüĦõ õĦėċĬüėĨĉğėīġöŖġĐĨĈĒęĦĈ

øěĦĕėĥĎĐĨĈþġĎöġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ

öŖĦĒİüŖĦİďŝčĐĭŖėĥĎĐĨĈþġĎĳčõĦėıĞĈûøěĦĕİğķčĉŕġûĎõĦėİûĨčĈĥûõęŕĦěüĦõĐęõĦėĉėěüĞġĎöġûöŖĦĒİüŖĦ öŖĦĒİüŖĦĴĈŖďăĨĎĥĉĨûĦčĉėěüĞġĎĉĦĕ

ĕĦĉėĄĦčõĦėĞġĎĎĥāþĩ ÿĪĸûõĽĦğčĈĳğŖöŖĦĒİüŖĦďăĨĎĥĉĨĉĦĕöŖġõĽĦğčĈĈŖĦčüėėĖĦĎėėć ėěĕĊĪûěĦûıĐčıęĤďăĨĎĥĉĨûĦčĉėěüĞġĎİĒīĸġĳğŖĴĈŖøěĦĕİþīĸġĕĥĸč ġĖŕĦûĞĕİğĉĬĞĕĐęěŕĦûĎõĦėİûĨčďėĦĜüĦõõĦėıĞĈûöŖġĕĭęċĩĸöĥĈĉŕġöŖġİċķüüėĨûġĥčİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥāğėīġĴĕŕ

õĦėĉėěüĞġĎėěĕĊĪûõĦėĳþŖěĨČĩõĦėĉėěüĞġĎİĒīĸġĳğŖĴĈŖĕĦÿĪĸûğęĥõĄĦčõĦėĞġĎĎĥāþĩİõĩĸĖěõĥĎüĽĦčěčİûĨčıęĤõĦėİďŌĈİĐĖöŖġĕĭęĳčûĎõĦėİûĨč

ěĨČĩõĦėĉėěüĞġĎċĩĸİęīġõĳþŖöĪĹčġĖĭŕõĥĎĈĬęĖĒĨčĨüöġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ ÿĪĸûėěĕĊĪûõĦėďėĤİĕĨčøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėıĞĈûöŖġĕĭęċĩĸöĥĈĉŕġöŖġİċķüüėĨûġĥčİďŝčĞĦėĤ ĞĽĦøĥāöġûûĎõĦėİûĨčĴĕŕěŕĦüĤİõĨĈüĦõõĦėċĬüėĨĉğėīġöŖġĐĨĈĒęĦĈ ĳčõĦėďėĤİĕĨčøěĦĕİĞĩĸĖûĈĥûõęŕĦě ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩĒĨüĦėćĦõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčċĩĸİõĩĸĖěöŖġû õĥĎõĦėüĥĈċĽĦıęĤõĦėčĽĦİĞčġûĎõĦėİûĨčĲĈĖĊĭõĉŖġûĉĦĕċĩĸøěėöġûõĨüõĦė İĒīĸġġġõıĎĎěĨČĩõĦėĉėěüĞġĎċĩĸİğĕĦĤĞĕõĥĎĞĊĦčõĦėćř ıĉŕĴĕŕĳþŕİĒīĸġ ěĥĉĊĬďėĤĞûøřĳčõĦėıĞĈûøěĦĕİğķčĉŕġďėĤĞĨċČĨĐęöġûõĦėøěĎøĬĕĔĦĖĳčöġûõĨüõĦė õĦėĉėěüĞġĎėěĕĊĪûõĦėďėĤİĕĨčøěĦĕİğĕĦĤĞĕöġûčĲĖĎĦĖõĦė ĎĥāþĩċĩĸĐĭŖĎėĨğĦėĳþŖıęĤøěĦĕĞĕİğĉĬĞĕĐęöġûďėĤĕĦćõĦėċĦûĎĥāþĩċĩĸüĥĈċĽĦöĪĹčĲĈĖĐĭŖĎėĨğĦė ėěĕċĥĹûõĦėďėĤİĕĨčõĦėčĽĦİĞčġûĎõĦėİûĨčĲĈĖėěĕ

öŖĦĒİüŖĦİþīĸġěŕĦğęĥõĄĦčõĦėĞġĎĎĥāþĩċĩĸöŖĦĒİüŖĦĴĈŖėĥĎİĒĩĖûĒġıęĤİğĕĦĤĞĕİĒīĸġĳþŖİõćąřĳčõĦėıĞĈûøěĦĕİğķčöġûöŖĦĒİüŖĦ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

øěĦĕİğķč

öŖĦĒİüŖĦİğķčěŕĦûĎõĦėİûĨčėěĕıęĤûĎõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦėöŖĦûĉŖččĩıĹ ĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčėěĕıęĤĄĦčĤõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦėöġû ĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP

ıęĤĎėĨĝċĥ ĖŕġĖ ıęĤöġûİýĒĦĤõĨüõĦėöġû ĎėĨĝċĥ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčėěĕ ıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčİýĒĦĤõĨüõĦė ıęĤõėĤıĞİûĨčĞĈėěĕ ıęĤõėĤıĞİûĨčĞĈİýĒĦĤõĨüõĦė ĞĽĦğėĥĎďōĞčĹ Ĩ ĞĬĈěĥčİĈĩĖěõĥč ĲĈĖĊĭõĉŖġûĉĦĕċĩøĸ ěėĳčĞĦėĤĞĽĦøĥāĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėėĦĖûĦčċĦûõĦėİûĨč

öŖġĕĭęıęĤİğĉĬõĦėćřċĩĸİčŖč

O3P öŖĦĒİüŖĦöġĳğŖĞĥûİõĉğĕĦĖİğĉĬďėĤõġĎûĎõĦėİûĨčöŖġ 6 İõĩĸĖěõĥĎõĦėİďęĩĸĖčıďęûčĲĖĎĦĖĎĥāþĩ İčīĸġûüĦõõĦėčĽĦĕĦĉėĄĦčõĦėĎĥāþĩ ýĎĥĎ

ċĩĸ 34 İėīĸġûĔĦĝĩİûĨčĴĈŖ ĕĦĊīġďăĨĎĥĉĨ ĎėĨĝĥċĴĈŖďėĥĎĖŖġčğęĥûûĎõĦėİûĨčėěĕıęĤûĎõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦėĞĽĦğėĥĎďōĞĨĹčĞĬĈěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ċĩĸıĞĈûİďŝč öŖġĕĭęİďėĩĖĎİċĩĖĎ İĒīĸġĞĤċŖġčėĦĖõĦėďėĥĎďėĬûüĦõõĦėİďęĩĸĖčıďęûčĲĖĎĦĖõĦėĎĥāþĩĈĥûõęŕĦěıęĤčĽĦİĞčġûĎıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčėěĕıęĤûĎıĞĈûĄĦčĤ õĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦė ć ěĥčċĩĸ 3 ĕõėĦøĕ 4777 İĒīĸġİďŝčöŖġĕĭęİďėĩĖĎİċĩĖĎ ĲĈĖĳþŖčĲĖĎĦĖõĦėĎĥāþĩİõĩĸĖěõĥĎĔĦĝĩİûĨčĴĈŖċĩĸčĽĦĕĦĊīġďăĨĎĥĉĨĳğĕŕĈŖěĖİþŕčõĥč ċĥĹûčĩĹ öŖĦĒİüŖĦĕĨĴĈŖıĞĈûøěĦĕİğķčġĖŕĦûĕĩİûīĸġčĴöĉŕġõėćĩčĩĹıĉŕġĖŕĦûĳĈ

O4P öŖĦĒİüŖĦöġĳğŖĞĥûİõĉğĕĦĖİğĉĬďėĤõġĎûĎõĦėİûĨčöŖġ 65 ÿĪĸûėĤĎĬěŕĦûĎõĦėİûĨčĞĽĦğėĥĎďōĞĨĹčĞĬĈěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ċĩĸöŖĦĒİüŖĦĴĈŖİøĖ

ıĞĈûøěĦĕİğķčġĖŕĦûĴĕŕĕĩİûīĸġčĴöĉĦĕėĦĖûĦčęûěĥčċĩĸ 49 õĬĕĔĦĒĥčČř 4779ĴĈŖĕĩõĦėıõŖĴöıęĤġġõĳğĕŕĳčûĎõĦėİûĨčėěĕ ĲĈĖüĤėĥĎėĭŖĞŕěčıĎŕûõĽĦĴėOöĦĈċĬčP üĦõİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕıęĤėĥĎėĭŖİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕĉĦĕĞĥĈĞŕěčõĦėĊīġğĬŖčċĩĸĎėĨĝĥċĳğāŕĕĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖ ĈĥûčĥĹč ėĦĖûĦčöġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩėĥĎġčĬāĦĉýĎĥĎčĩĹ ĴĈŖġġõıċčėĦĖûĦčýĎĥĎİĈĨĕ ċĥĹûčĩĹ öŖĦĒİüŖĦĕĨĴĈŖıĞĈûøěĦĕİğķčġĖŕĦûĕĩİûīĸġčĴöĳčİėīĸġûčĩĹ

ĞĽĦčĥõûĦčĞġĎĎĥāþĩ ÿĩ ıġčĈř İġ

OčĦûĞĦěüĨčĉčĦ ĕğĦěčĨþP ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩėĥĎġčĬāĦĉ İęöċĩĸ 68:9

õėĬûİċĒĕğĦčøė W ěĥčċĩĸ 5 İĕĝĦĖč 4779

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'

'è-5 A H%C ę N6 5 %/6 ûĎõĦėİûĨčĞĽĦğėĥĎďōĞĨĹčĞĬĈěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ıęĤ ėĦĖûĦčöġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩėĥĎġčĬāĦĉ

3 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบแสดงฐานะการเงิน ณ วันที% 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ หมายเหตุ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) สิ นทรัพย์ สิ นทรัพย์ หมุนเวียน เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด 11 ลูกหนี!การค้า$สุ ทธิ 12 ลูกหนี!การค้าบริ ษทั ย่อย 13 มูลค่างานที+เสร็ จแต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ $สุ ทธิ 14 เงินให้กยู้ ืมระยะสั!นแก่บริ ษทั ย่อย 8.1 เงินให้กยู้ ืมระยะสั!นอื+น สิ นค้าคงเหลือ$สุ ทธิ 15 สิ นทรัพย์ หมุนเวียนอืน% เงินจ่ายล่วงหน้าค่าสิ นค้าและบริ การ ลูกหนี!เงินประกัน ค่าใช้จ่ายจ่ายล่วงหน้า สิ นทรัพย์หมุนเวียนอื+น รวมสิ นทรัพย์ หมุนเวียน สิ นทรัพย์ ไม่ หมุนเวียน เงินฝากสถาบันการเงินที+มีภาระ ผูกพัน 16 เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม 17 เงินลงทุนในบริ ษทั ย่อย 18 เงินลงทุนระยะยาวอื+น 19 อสังหาริ มทรัพย์เพื+อการลงทุน $สุ ทธิ 20 21 ที+ดิน อาคารและอุปกรณ์$สุ ทธิ สิ นทรัพย์ไม่มีตวั ตน$สุ ทธิ 22 23 สิ นทรัพย์ภาษีเงินได้รอตัดบัญชี สิ นทรัพย์ ไม่ หมุนเวียนอืน% ภาษีเงินได้นิติบุคคลถูกหัก ณ ที+จ่าย สิ นทรัพย์ไม่หมุนเวียนอื+น รวมสิ นทรัพย์ ไม่ หมุนเวียน รวมสิ นทรัพย์

369,982,586.84 927,590,730.85 $

203,874,333.70

201,078,962.39 585,837,824.94 $

326,482,972.03 836,153,866.35 43,318,080.35

1,178,401,336.79

1,178,031,916.04

70,090,304.54

188,485,246.37 576,386,355.04 35,186,212.80

1,328,075,087.64

970,559,848.34

1,383,748,040.88

1,389,781,968.64

968,016,206.13

1,377,847,084.36

$ 265,937.00 251,962,005.10

$ 152,350.00 205,356,168.10

$ 78,280.00 216,287,750.33

$ 166,217.00 94,987,949.79

14,000,000.00 152,350.00 204,401,961.19

34,000,000.00 78,280.00 215,148,518.70

12,925,024.94 148,704,321.49 26,884,718.44 146,923,808.52

9,655,745.56 134,644,366.34 21,919,006.51 78,857,236.67

101,879,774.65 18,503,972.47 22,693,841.68 41,677,299.67

12,925,024.94 148,704,321.49 25,498,577.81 209,410,297.31

9,696,975.61 134,644,366.34 21,405,157.21 85,574,958.26

109,587,511.76 16,793,308.29 21,723,294.40 40,177,410.76

3,213,314,220.82

2,803,420,392.01

2,571,785,747.01

3,087,429,275.71

2,887,087,916.43

2,615,413,222.48

48,071,015.00

48,096,740.87

47,501,015.00

48,096,740.87

1,444,084,406.20

1,173,803,277.50

1,303,123,233.36

1,197,728,802.00

$ 865,849,940.00

$ 65,850,000.00

73,215,055.75 603,665,947.22 $ 65,850,000.00

301,618,500.00 865,849,940.00

65,000,000.00 65,850,000.00

73,215,055.75 615,108,793.00 64,250,000.00 65,850,000.00

8,932,700.00 267,319,574.68 4,238,927.84 18,234,880.90

8,932,700.00 315,448,260.52 5,075,029.71 21,878,415.57

10,078,000.00 307,185,682.01 4,677,711.33 30,079,523.56

6,673,500.00 105,657,612.25 3,501,163.82 11,635,208.15

8,932,700.00 182,337,599.71 4,918,738.71 15,212,710.45

10,078,000.00 162,548,043.27 4,489,635.21 10,683,552.45

2,050,599.60 6,983,874.42

16,136,714.64 1,851,801.52

15,996,339.65 3,833,438.24

$ 1,564,805.68

$ 1,730,901.52

11,778,773.16 3,696,523.24

2,665,765,918.64

1,657,072,940.33

1,114,581,697.76

2,647,124,978.26

1,589,808,193.26

1,021,698,376.08

5,879,080,139.46

4,460,493,332.34

3,686,367,444.77

5,734,554,253.97

4,476,896,109.69

3,637,111,598.56

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่วนหนึ+งของงบการเงินนี!

201,073,721.11

4 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบแสดงฐานะการเงิน ณ วันที, 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ หมายเหตุ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) หนีสิ นและส่ วนของผู้ถือหุ้น หนีสิ นหมุนเวียน เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกูย้ ืมระยะสัน จากสถาบันการเงิน 25 837,560,494.25 1,249,927,935.36 604,221,018.87 807,560,494.25 1,245,327,140.87 589,221,018.87 เจ้าหนีการค้า 1,002,594,608.78 628,326,940.11 890,512,234.30 925,363,827.86 624,576,741.35 831,394,601.46 เจ้าหนีการค้าบริ ษทั ย่อย , , , 19,328,916.74 35,724,890.81 53,957,762.72 เงินกูย้ ืมระยะสันจากบุคคลที-เกี-ยวข้องกัน 540,360.00 , , , , , เงินกูย้ ืมระยะสันอื-น 26 270,000,000.00 280,000,000.00 163,300,000.00 270,000,000.00 280,000,000.00 163,300,000.00 เงินกูย้ ืมระยะสันจากบริ ษทั ย่อย 8.1 , , , 124,000,000.00 , , ส่วนของหนีสิ นระยะยาวที-ถึงกําหนด ชําระภายในหนึ-งปี 28,30 31,243,483.41 28,436,580.53 27,599,967.73 30,771,552.12 21,956,580.53 18,295,643.88 หนีสิ นหมุนเวียนอืน, ประมาณการหนีสิ น ระยะสัน 27 10,009,860.00 , , 10,009,860.00 , , เงินรับล่วงหน้างานบริ การ 305,445,936.91 215,230,263.56 622,811,655.99 305,339,014.91 215,230,263.56 618,562,350.07 เจ้าหนีเงินประกันผลงาน 74,183,653.92 88,673,945.35 59,359,646.29 71,398,359.12 126,914,120.09 62,661,940.24 เงินรับล่วงหน้าค่าสิ นค้า 6,504,600.00 2,640,168.50 56,139,627.50 348,735.00 2,640,168.50 56,139,627.50 หนีสิ นหมุนเวียนอื-น ๆ 150,843,893.21 135,637,593.55 89,699,952.90 146,636,229.26 131,597,671.67 84,648,090.14 รวมหนีสิ นหมุนเวียน 2,688,926,890.48 2,628,873,426.96 2,513,644,103.58 2,710,756,989.26 2,683,967,577.38 2,478,181,034.88 หนีสิ นไม่ หมุนเวียน เงินกูย้ ืมระยะยาว,สุ ทธิ 28 5,124,794.19 10,714,297.60 17,194,297.60 5,124,794.19 , , ภาระผูกพันผลประโยชน์ พนักงาน 29 45,099,347.00 40,518,520.00 35,125,296.00 37,012,028.00 39,736,490.00 34,554,261.00 หนีสิ นตามสัญญาเช่า ทางการเงิน,สุ ทธิ 30 4,817,013.60 11,319,380.34 13,759,129.41 4,191,455.67 11,319,380.34 13,759,129.41 รวมหนีสิ นไม่ หมุนเวียน 55,041,154.79 62,552,197.94 66,078,723.01 46,328,277.86 51,055,870.34 48,313,390.41 รวมหนีสิ น 2,743,968,045.27 2,691,425,624.90 2,579,722,826.59 2,757,085,267.12 2,735,023,447.72 2,526,494,425.29

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่วนหนึ-งของงบการเงินนี

5 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบแสดงฐานะการเงิน ณ วันที, 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ หมายเหตุ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) ส่ วนของผู้ถือหุ้น ทุนเรือนหุ้น 31 ทุนจดทะเบียน หุ น้ สามัญ 946,528,100 หุ น้ มูลค่าหุ น้ ละ 1.00 บาท หุ น้ สามัญ 635,461,843 หุ น้ มูลค่าหุ น้ ละ 1.00 บาท หุ น้ สามัญ 999,000,000 หุ น้ มูลค่าหุ น้ ละ 1.00 บาท ทุนทีอ, อกและเรียกชําระแล้ ว หุ น้ สามัญ 692,832,900 หุ น้ มูลค่าหุ น้ ละ 1.00 บาท หุ น้ สามัญ 553,411,837 หุ น้ มูลค่าหุ น้ ละ 1.00 บาท หุ น้ สามัญ 446,034,602 หุ น้ มูลค่าหุ น้ ละ 1.00 บาท ส่วนเกินมูลค่าหุ น้ สามัญ ส่วนเกินทุนจากการจําหน่าย หุ น้ ทุนซือคืน 33 เงินรับล่วงหน้าค่าหุ น้ ส่วนเกินทุนจากการจ่าย โดยใช้หุน้ เป็ นเกณฑ์ 34 ส่วนเกิน(ตํ-า)กว่าทุนจากการเปลี-ยนแปลง ส่วนได้เสี ยในบริ ษทั ย่อย กําไร(ขาดทุน)สะสม จัดสรรแล้ว สํารองตามกฎหมาย 33 สํารองหุ ้นทุนซื อคืน ยังไม่ได้จดั สรร รวมส่ วนของผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ หัก หุ น้ ทุนซือคืน 33 รวมส่ วนของผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ Aสุ ทธิ ส่วนได้เสี ยที-ไม่มีอาํ นาจควบคุม รวมส่ วนของผู้ถือหุ้น รวมหนีสิ นและส่ วนของผู้ถือหุ้น

946,528,100.00

946,528,100.00 635,461,843.00

635,461,843.00 999,000,000.00

692,832,900.00

553,411,837.00

, 1,501,926,780.83

, 655,073,170.24

446,034,602.00 473,820,340.78

151,947,248.00 ,

31,075,535.00 10,745,834.37

, 19,234,268.38

999,000,000.00

692,832,900.00

2,784,600.00

3,615,583.19

553,411,837.00

, 1,501,926,780.83

, 655,073,170.24

446,034,602.00 473,820,340.78

151,947,248.00 ,

31,075,535.00 10,745,834.37

, 19,234,268.38

2,784,600.00 ,

65,340,676.87 , 715,864,967.71

55,701,576.87 93,203,387.00 423,070,409.11

37,111,667.12 165,163,162.00 105,555,378.66

65,340,676.87 , 562,636,781.15

55,701,576.87 93,203,387.00 435,864,708.49

37,111,667.12 165,163,162.00 134,416,294.99

3,134,312,756.60

1,822,281,749.59

1,246,919,418.94

2,977,468,986.85

1,835,076,048.97

1,275,780,335.27

(93,203,387.00) (165,163,162.00)

3,134,312,756.60

1,729,078,362.59

1,081,756,256.94

799,337.59

39,989,344.85

24,888,361.24

3,135,112,094.19 5,879,080,139.46

1,769,067,707.44 4,460,493,332.34

1,106,644,618.18 3,686,367,444.77

, 2,977,468,986.85

, 2,977,468,986.85 5,734,554,253.97

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่วนหนึ-งของงบการเงินนี

(93,203,387.00) (165,163,162.00) A

1,741,872,661.97

A 1,741,872,661.97 4,476,896,109.69

1,110,617,173.27

, 1,110,617,173.27 3,637,111,598.56

6 บริษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษทั ย่ อย งบกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จ สํ าหรับปี สิ<นสุ ดวันที% 31 ธันวาคม 2556 งบการเงินรวม 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 (ปรับปรุ งใหม่ ) (ปรับปรุ งใหม่ )

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 (ปรับปรุ งใหม่ )

5,487,440,481.52 8,018,671.39 53,588,280.31 5,549,047,433.22

5,939,592,136.77 70,388,866.36 6,009,981,003.13

5,406,851,984.68 11,714,439.36 21,665,940.32 5,440,232,364.36

6,043,154,227.25

4,830,661,572.65 8,520,714.78 379,995,501.06 12,896,734.34 77,694,897.05 5,309,769,419.88 168,582,465.31 407,860,478.65 53,489,888.82 354,370,589.83 354,370,589.83

5,068,484,037.61 8,452,206.77 318,295,523.30 1,257,873.57 107,602,546.98 5,504,092,188.23 (12,482,678.72) 493,406,136.18 85,718,152.22 407,687,983.96 407,687,983.96

4,776,166,571.08 1,427,308.45 325,718,040.92 12,731,354.44 79,461,205.06 5,195,504,479.95 244,727,884.41 53,423,856.45 191,304,027.96 191,304,027.96

5,256,922,430.57 8,452,206.77 293,014,129.71 1,145,300.00 105,056,653.10 5,664,590,720.15 449,508,269.63 72,987,886.23 376,520,383.40 376,520,383.40

กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็จอืน% กําไร(ขาดทุน)จากการประมาณการตามหลักการ คณิ ตศาสตร์ ประกันภัยสําหรับโครงการ ผลประโยชน์พนักงาน กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็จอืน% สํ าหรับปี กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็จรวม

(237,006.62) (237,006.62) 354,133,583.21

772,121.60 772,121.60 408,460,105.56

(237,006.62) (237,006.62) 191,067,021.34

772,121.60 772,121.60 377,292,505.00

การแบ่ งปันกําไร(ขาดทุน) ส่ วนที+เป็ นของบริ ษทั ใหญ่ ส่ วนที+เป็ นของส่ วนได้เสี ยที+ไม่มีอาํ นาจควบคุม รวม

357,326,513.90 (2,955,924.07) 354,370,589.83

392,587,000.35 15,100,983.61 407,687,983.96

ส่ วนแบ่ งปันกําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็จรวม ส่ วนที+เป็ นของบริ ษทั ใหญ่ ส่ วนที+เป็ นของส่ วนได้เสี ยที+ไม่มีอาํ นาจควบคุม รวม

357,089,507.28 (2,955,924.07) 354,133,583.21

393,359,121.95 15,100,983.61 408,460,105.56

0.55 -

0.77 0.76

0.29 -

0.74 0.73

หมายเหตุ รายได้ รายได้จากการขายและบริ การ กําไร(ขาดทุน)จากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม รายได้อื+น รวมรายได้ ค่ าใช้ จ่าย ต้นทุนขายและบริ การ ค่าใช้จ่ายในการขาย ค่าใช้จ่ายในการบริ หาร ค่าใช้จ่ายอื+น ต้นทุนทางการเงิน รวมค่ าใช้ จ่าย ส่ วนแบ่ งกําไร(ขาดทุน)จากเงินลงทุนในบริษทั ร่ วม กําไร(ขาดทุน)ก่ อนภาษีเงินได้ ค่าใช้จ่าย(รายได้)ภาษีเงินได้ กําไร(ขาดทุน)สุ ทธิสําหรับปี จากการดําเนินงานต่ อเนื%อง กําไร(ขาดทุน)สุ ทธิสําหรับปี

กําไร(ขาดทุน)ต่ อหุ้นส่ วนที%เป็ นของบริษทั ใหญ่ กําไร(ขาดทุน)ต่อหุ้นขั!นพื!นฐาน กําไร(ขาดทุน)ต่อหุ้นปรับลด

17.1

17.2 35

36 36

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่ วนหนึ+ งของงบการเงินนี!

70,944,762.53 6,114,098,989.78

7 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบแสดงการเปลี%ยนแปลงในส่ วนของผู้ถือหุ้น สํ าหรับปี สิ<นสุ ดวันที% 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม

หมายเหตุ

ทุนเรือนหุ้น ที%ออกและ เรียกชําระแล้ ว

ส่ วนเกิน มูลค่ าหุ้นสามัญ

ส่ วนเกินทุน จากการจําหน่ าย หุ้นทุนซื<อคืน

เงินรับ ล่ วงหน้ าค่ าหุ้น

สํ ารองส่ วนทุน จากการจ่ ายโดย ใช้ ห้ ุนเป็ นเกณท์

กําไร(ขาดทุน)สะสม จากการเปลี%ยนแปลง จัดสรรแล้ ว สํ ารอง ส่ วนได้ เสี ยในบริ ษัทย่ อย สํ ารองตามกฎหมาย หุ้นทุนซื<อคืน ยังไม่ ได้ จัดสรร ส่ วนเกิน(ตํ%า)กว่าทุน

หุ้นทุนซื<อคืน

รวมส่ วนของ ผู้ถือหุ้นของ บริษัทใหญ่

ส่ วนได้ เสี ย ที%ไม่ มีอํานาจ ควบคุม

(ปรับปรุ งใหม่ ) (ปรับปรุ งใหม่ ) ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 31 ธันวาคม 2555 - ตามรายงานไว้เดิม 553,411,837.00 ผลสะสมจากการเปลี+ยนแปลง นโยบายการบัญชีเกี+ยวกับภาษี เงินได้ 4 ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 1 มกราคม 2556 - หลังการปรับปรุ ง 553,411,837.00 เพิ+มทุนหุ ้นสามัญ 34 139,421,063.00 สํารองส่ วนทุนจากการจากการจ่าย โดยใช้หุน้ เป็ นเกณฑ์ 34 สํารองตามกฎหมาย 5,32 หุ ้นทุนซื! อคืน 33 การเปลี+ยนแปลงสัดส่ วน การถือหุ ้น 18 เงินปันผลจ่าย 32 ส่ วนได้เสี ยที+ไม่มีอาํ นาจควบคุม กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็ จรวมสําหรับปี ยอดคงเหลือ ณ วันที% 31 ธันวาคม 2556 692,832,900.00

655,073,170.24

655,073,170.24 846,853,610.59

31,075,535.00

31,075,535.00 -

10,745,834.37

10,745,834.37 (10,745,834.37)

120,871,713.00

2,784,600.00 -

151,947,248.00

2,784,600.00

1,501,926,780.83

(93,203,387.00)

55,701,576.87

93,203,387.00

1,709,427,973.37

37,761,318.50

1,747,189,291.87

19,650,389.22

2,228,026.35

21,878,415.57

39,989,344.85 -

1,769,067,707.44

55,701,576.87 -

93,203,387.00 -

423,070,409.11 -

1,729,078,362.59

93,203,387.00

9,639,100.00 -

(93,203,387.00)

(9,639,100.00) 93,203,387.00

2,784,600.00 214,075,100.00

3,615,583.19 3,615,583.19

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่ วนหนึ+งของงบการเงินนี!

65,340,676.87

(ปรับปรุ งใหม่ )

403,420,019.89

(93,203,387.00) -

รวมส่ วน ของผู้ถือหุ้น

975,528,839.22

3,615,583.19 (147,859,235.68) (147,859,235.68) 357,089,507.28 357,089,507.28 715,864,967.71 3,134,312,756.60

975,528,839.22 2,784,600.00 214,075,100.00

(37,215,583.19) (33,600,000.00) (147,859,235.68) 981,500.00 981,500.00 (2,955,924.07) 354,133,583.21 799,337.59 3,135,112,094.19

8 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบแสดงการเปลี%ยนแปลงในส่ วนของผู้ถือหุ้น สํ าหรับปี สิ<นสุ ดวันที% 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม

หมายเหตุ ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 31 ธันวาคม 2554 - ตามรายงานไว้เดิม ผลสะสมจากการเปลี+ยนแปลงนโยบาย การบัญชีเกี+ยวกับภาษีเงินได้ 4 ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 1 มกราคม 2555 - หลังการปรับปรุ ง เพิ+มทุนหุ ้นสามัญ 34 เงินรับล่วงหน้าค่าหุ ้นสามัญ สํารองตามกฎหมาย 5,32 หุ ้นทุนซื! อคืน 33 เงินปันผลจ่าย 32 กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็ จรวมสําหรับปี ยอดคงเหลือ ณ วันที% 31 ธันวาคม 2555

ทุนเรือนหุ้น ที%ออกและ เรียกชําระแล้ ว

446,034,602.00 446,034,602.00 107,377,235.00 553,411,837.00

ส่ วนเกิน มูลค่ าหุ้นสามัญ

473,820,340.78 473,820,340.78 181,252,829.46 655,073,170.24

ส่ วนเกินทุน จากการจําหน่ าย หุ้นสามัญ

31,075,535.00 31,075,535.00

เงินรับ ล่ วงหน้ าค่ าหุ้น

19,234,268.38 19,234,268.38 (19,234,268.38) 10,745,834.37 10,745,834.37

หุ้นทุนซื<อคืน

(165,163,162.00)

กําไร(ขาดทุน)สะสม จัดสรรแล้ ว สํ ารอง สํ ารองตามกฎหมาย หุ้นทุนซื<อคืน

37,111,667.12

(165,163,162.00) 71,959,775.00 (93,203,387.00)

37,111,667.12 18,589,909.75 55,701,576.87

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่ วนหนึ+งของงบการเงินนี!

165,163,162.00 165,163,162.00 (71,959,775.00) 93,203,387.00

ยังไม่ ได้ จัดสรร

รวมส่ วนของ ผู้ถือหุ้นของ บริษัทใหญ่

ส่ วนได้ เสี ย ที%ไม่ มีอํานาจ ควบคุม

รวมส่ วน ของผู้ถือหุ้น

82,264,444.99

1,058,465,323.27

18,099,771.35

1,076,565,094.62

23,290,933.67

6,788,589.89

30,079,523.56

105,555,378.66 (18,589,909.75) 71,959,775.00 (129,213,956.75) 393,359,121.95 423,070,409.11

1,081,756,256.94 269,395,796.08 10,745,834.37 103,035,310.00 (129,213,956.75) 393,359,121.95 1,729,078,362.59

24,888,361.24 15,100,983.61 39,989,344.85

1,106,644,618.18 269,395,796.08 10,745,834.37 103,035,310.00 (129,213,956.75) 408,460,105.56 1,769,067,707.44

9 บริษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษทั ย่ อย งบแสดงการเปลีย% นแปลงในส่ วนของผู้ถือหุ้น สํ าหรับปี สิ<นสุ ดวันที% 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท)

หมายเหตุ ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 31 ธันวาคม 2555 - ตามรายงานไว้เดิม ผลสะสมจากการเปลี+ยนแปลงนโยบาย การบัญชี เกี+ยวกับภาษี เงินได้ 4 ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 1 มกราคม 2556 - หลังการปรับปรุ ง เพิ+มทุนหุ้นสามัญ 34 สํารองส่ วนทุนจากการจากการจ่าย โดยใช้หุ้นเป็ นเกณฑ์ สํารองตามกฎหมาย 5,32 หุ้นทุนซื! อคืน 33 เงินปั นผลจ่าย 32 กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็ จรวมสําหรับปี ยอดคงเหลือ ณ วันที% 31 ธันวาคม 2556

ทุนเรือนหุ้น ที%ออกและ เรียกชําระแล้ ว

ส่ วนเกิน มูลค่ าหุ้นสามัญ

ส่ วนเกินทุน จากการจําหน่ าย หุ้นทุนซื<อคืน

553,411,837.00

655,073,170.24

31,075,535.00

553,411,837.00 139,421,063.00 692,832,900.00

655,073,170.24 846,853,610.59 1,501,926,780.83

31,075,535.00 120,871,713.00 151,947,248.00

งบการเงินเฉพาะกิจการ สํ ารองส่ วนทุน เงินรับ จากการจ่ ายโดย ล่ วงหน้ าค่ าหุ้น ใช้ ห้ ุนเป็ นเกณท์

หุ้นทุนซื<อคืน

10,745,834.37

(93,203,387.00)

10,745,834.37 (10,745,834.37)

2,784,600.00

(93,203,387.00) 93,203,387.00 -

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่ วนหนึ+ งของงบการเงินนี!

กําไร(ขาดทุน)สะสม จัดสรรแล้ ว สํ ารอง สํ ารองตามกฎหมาย หุ้นทุนซื<อคืน ยังไม่ ได้ จัดสรร

55,701,576.87

55,701,576.87 9,639,100.00 65,340,676.87

93,203,387.00

93,203,387.00 -

รวม

420,651,998.04

1,726,659,951.52

15,212,710.45

435,864,708.49 -

1,741,872,661.97

975,528,839.22

2,784,600.00 (9,639,100.00) (93,203,387.00) 93,203,387.00 214,075,100.00 (147,859,235.68) (147,859,235.68) 191,067,021.34 191,067,021.34 562,636,781.15 2,977,468,986.85

10 บริษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษทั ย่ อย งบแสดงการเปลีย% นแปลงในส่ วนของผู้ถือหุ้น สํ าหรับปี สิ<นสุ ดวันที% 31 ธันวาคม 2556 (หน่ วย : บาท)

หมายเหตุ ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 31 ธันวาคม 2554-ตามรายงานไว้เดิม ผลสะสมจากการเปลี+ยนแปลงนโยบาย การบัญชี เกี+ยวกับภาษีเงินได้ 4 ยอดคงเหลือ ณ วันที+ 1 มกราคม 2555-หลังการปรับปรุ ง เพิ+มทุนหุ้นสามัญ 34 เงินรับล่วงหน้าค่าหุ้นสามัญ 34 สํารองตามกฎหมาย 5,32 หุ้นทุนซื! อคืน 33 เงินปั นผลจ่าย 32 กําไร(ขาดทุน)เบ็ดเสร็ จรวมสําหรับปี ยอดคงเหลือ ณ วันที% 31 ธันวาคม 2555

ทุนเรือนหุ้น ที%ออกและ เรียกชําระแล้ ว

ส่ วนเกิน มูลค่ าหุ้นสามัญ

446,034,602.00

473,820,340.78

446,034,602.00 107,377,235.00 553,411,837.00

473,820,340.78 181,252,829.46 655,073,170.24

งบการเงินเฉพาะกิจการ ส่ วนเกินทุน จากการจําหน่ าย เงินรับ หุ้นสามัญ ล่ วงหน้ าค่ าหุ้น 31,075,535.00 31,075,535.00

19,234,268.38

หุ้นทุนซื<อคืน

(165,163,162.00)

37,111,667.12

165,163,162.00

19,234,268.38 (165,163,162.00) (19,234,268.38) 10,745,834.37 71,959,775.00 10,745,834.37 (93,203,387.00)

37,111,667.12 18,589,909.75 55,701,576.87

10,683,552.45 10,683,552.45 165,163,162.00 134,416,294.99 1,110,617,173.27 269,395,796.08 10,745,834.37 (18,589,909.75) (71,959,775.00) 71,959,775.00 103,035,310.00 (129,213,956.75) (129,213,956.75) 377,292,505.00 377,292,505.00 93,203,387.00 435,864,708.49 1,741,872,661.97

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่ วนหนึ+ งของงบการเงินนี!

123,732,742.54

รวม 1,099,933,620.82

11 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบกระแสเงินสด สํ าหรับปี สิ,นสุ ดวันที) 31 ธันวาคม 2556 งบการเงินรวม 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) กระแสเงินสดจากกิจกรรมดําเนินงาน กําไร(ขาดทุน)สุ ทธิ ก่อนภาษีเงินได้นิติบุคคล ปรับกระทบรายการกําไร(ขาดทุน)สุ ทธิ เป็ นเงินสดรับ(จ่าย) ค่าเสื0 อมราคา ค่าใช้จ่ายตัดจําหน่าย ค่าเผื0อหนี6สงสัยจะสูญ(โอนกลับ) ค่าเผื0อการลดมูลค่าสิ นค้าคงเหลือ(โอนกลับ) (กําไร)ขาดทุนจากการจําหน่ายสิ นทรัพย์ถาวร (กําไร)ขาดทุนจากการขายอสังหาริ มทรัพย์เพื0อการลงทุน (กําไร)ขาดทุนจากการจําหน่ายสิ นทรัพย์ไม่มีตวั ตน ขาดทุนจากการด้อยค่าของสิ นทรัพย์ถาวร ขาดทุนจากการด้อยค่าของอสังหาริ มทรัพย์เพื0อการลงทุน (กําไร)ขาดทุนจากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม ต้นทุนบริ การในอดีตที0ลดลง (กําไร)ขาดทุนจากอัตราแลกเปลี0ยนที0ยงั ไม่เกิดขึ6นจริ ง รายจ่ายโดยใช้หุน้ เป็ นเกณฑ์ ส่วนแบ่ง(กําไร)ขาดทุนจากเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม ค่าใช้จ่ายผลประโยชน์พนักงาน ดอกเบี6ยรับ ต้นทุนทางการเงิน กําไร(ขาดทุน)จากการดําเนินงานก่ อนการเปลีย) นแปลง ในสิ นทรัพย์ และหนีส, ิ นดําเนินงาน (เพิ0มขึ6น)ลดลงในลูกหนี6การค้า (เพิ0มขึ6น)ลดลงในลูกหนี6การค้าบริ ษทั ย่อย (เพิ0มขึ6น)ลดลงในมูลค่างานที0เสร็ จแต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ (เพิ0มขึ6น)ลดลงในสิ นค้าคงเหลือ (เพิ0มขึ6น)ลดลงในเงินจ่ายล่วงหน้าค่าสิ นค้าและบริ การ (เพิ0มขึ6น)ลดลงในลูกหนี6เงินประกัน (เพิ0มขึ6น)ลดลงในค่าใช้จ่ายจ่ายล่วงหน้า (เพิ0มขึ6น)ลดลงในสิ นทรัพย์หมุนเวียนอื0น (เพิ0มขึ6น)ลดลงในสิ นทรัพย์ไม่หมุนเวียนอื0น

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555

407,860,478.65

493,406,136.18

244,727,884.41

449,508,269.63

20,568,228.63 1,797,362.91 (4,345,003.51) (1,731,299.34) (19,413,586.85) 6,233.65 (8,018,671.39) (782,030.00) 5,232,914.66 2,784,600.00 (168,582,465.31) 6,698,835.00 (1,567,684.38) 77,694,897.05

20,969,236.50 1,924,025.58 31,231,711.91 (3,575,931.31) (721,956.37) 22,690.82 3,818,242.05 1,145,300.00 (162,941.18) 12,482,678.72 6,026,990.00 (2,479,152.31) 107,602,546.98

13,063,202.47 1,671,558.32 (4,424,952.43) (1,731,299.34) 777,071.16 (640,800.00) 6,233.65 (11,714,439.36) 5,312,863.61 2,784,600.00 5,488,875.00 (1,807,490.60) 79,461,205.06

13,965,464.23 1,821,543.68 30,052,404.11 (3,575,931.31) (818,370.23) 22,690.82 1,145,300.00 (201,775.91) 5,838,037.00 (5,121,371.49) 105,056,653.10

318,202,809.77 255,255,168.29 (357,402,703.14) (44,874,537.66) (3,269,279.38) (14,059,955.15) (5,399,492.84) (30,329,123.20) (5,132,072.91)

671,689,577.57 (599,265,964.99) 409,481,986.32 14,507,513.54 73,261,219.34 (116,140,393.87) 4,049,345.31 (2,105,364.42) 1,981,636.72

332,974,511.95 346,322,612.02 26,772,224.19 (421,653,226.35) 5,609,878.94 (3,228,049.33) (14,059,955.15) (4,520,849.23) (17,071,201.87) 166,095.84

597,692,913.63 (606,687,183.20) (34,904,091.74) 406,124,672.01 14,322,488.82 80,927,726.40 (117,851,058.05) 3,602,520.25 (8,129,107.39) 1,965,621.72

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่วนหนึ0งของงบการเงินนี6

12 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบกระแสเงินสด สํ าหรับปี สิ,นสุ ดวันที) 31 ธันวาคม 2556 งบการเงินรวม 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) กระแสเงินสดจากกิจกรรมดําเนินงาน (ต่ อ) เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในเจ้าหนี6การค้า เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในเจ้าหนี6การค้าบริ ษทั ย่อย เพิ0มขี6น(ลดลง)ในเงินรับล่วงหน้างานบริ การ เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในเจ้าหนี6เงินประกันผลงาน เพิ0มขี6น(ลดลง)ในเงินรับล่วงหน้าค่าสิ นค้า เพิ0มขี6น(ลดลง)ในประมาณการหนี6สินระยะสั6น เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในหนี6สินหมุนเวียนอื0น เงินสดรับ(จ่ าย)จากการดําเนินงาน เงินสดรับดอกเบี6ยรับ เงินสดรับภาษีเงินได้นิติบุคคล เงินสดจ่ายผลประโยชน์พนักงาน เงินสดจ่ายภาษีเงินได้นิติบุคคล เงินสดจ่ายต้นทุนทางการเงิน เงินสดสุ ทธิได้ มา(ใช้ ไป)จากกิจกรรมดําเนินงาน กระแสเงินสดจากกิจกรรมลงทุน (เพิ0มขึ6น)ลดลงเงินฝากสถาบันการเงินที0มีภาระผูกพัน (เพิ0มขึ6น)ลดลงในเงินให้กยู้ ืมระยะสั6นแก่บริ ษทั ย่อย (เพิ0มขึ6น)ลดลงในเงินให้กยู้ ืมระยะสั6นอื0น เงินสดรับในการขายสิ นทรัพย์ถาวร เงินสดรับในการขายสิ นทรัพย์ไม่มีตวั ตน เงินสดรับจากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม เงินสดจ่ายซื6อเงินลงทุนในบริ ษทั ย่อย เงินสดจ่ายซื6อเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม เงินสดจ่ายซื6อเงินลงทุนระยะยาวอื0น เงินสดจ่ายซื6อสิ นทรัพย์ถาวร เงินสดจ่ายซื6อสิ นทรัพย์ไม่มีตวั ตน เงินสุ ทธิได้ มา(ใช้ ไป)จากกิจกรรมลงทุน

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555

369,172,195.17 90,215,673.35 (14,490,291.43) 3,864,431.50 10,009,860.00 9,894,706.39 581,657,388.76 1,559,104.62 65,937,923.89 (3,036,110.27) (146,338,351.83) (74,728,780.44) 425,051,174.73

(262,164,499.11) (407,581,392.43) 29,314,299.06 (53,499,459.00) 42,693,557.40 (193,777,938.56) 2,421,828.19 29,983,441.97 (1,031,700.00) (137,412,587.75) (105,146,973.78) (404,963,929.93)

295,691,613.00 (16,395,974.07) 90,108,751.35 (55,515,760.97) (2,291,433.50) 10,009,860.00 7,546,675.04 580,465,771.86 8,681,982.00 49,792,646.25 (3,036,110.27) (142,349,170.84) (73,692,259.86) 419,862,859.14

(206,797,065.03) (18,232,871.91) (403,332,086.51) 64,252,179.85 (53,499,459.00) 43,741,920.24 (236,802,879.91) 2,421,828.19 29,983,441.97 (1,031,700.00) (125,487,776.36) (102,595,216.78) (433,512,302.89)

25,725.87 (113,587.00) 126,913,709.92 1,668.42 60,000,000.00 (153,679,992.00) (799,999,940.00) (69,623,292.99) (1,045,952.11) (837,521,659.89)

25,118,314.88 (74,070.00) 1,125,789.75 (582,620,009.00) (24,238,564.32) (2,284,988.78) (582,973,527.47)

595,725.87 14,000,000.00 (13,867.00) 2,255,924.03 812.31 60,000,000.00 (135,397,208.47) (153,679,992.00) (799,999,940.00) (8,392,192.02) (866,352.11) (1,021,497,089.39)

25,118,314.88 20,000,000.00 (74,070.00) 1,125,789.75 (750,000.00) (582,620,009.00) (24,891,714.07) (2,243,892.00) (564,335,580.44)

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่วนหนึ0งของงบการเงินนี6

13 บริษัท เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และบริษัทย่ อย งบกระแสเงินสด สํ าหรับปี สิ,นสุ ดวันที) 31 ธันวาคม 2556 งบการเงินรวม 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 กระแสเงินสดจากกิจกรรมจัดหาเงิน เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในเงินเบิกเกินบัญชีและ เงินกูย้ ืมระยะสั6นจากสถาบันการเงิน เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในเงินกูย้ ืมระยะสั6นอื0น เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในเงินกูย้ ืมระยะสั6นจากบริ ษทั ย่อย เงินสดรับในเงินกูย้ ืมระยะยาว เงินสดรับจากการใช้สิทธิ ซ6ือหุ น้ สามัญ เงินสดรับจากการขายคืนหุ น้ สามัญ เงินสดจ่ายชําระในเงินกูย้ ืมระยะยาว เงินสดจ่ายชําระในหนี6สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน เพิ0มขึ6น(ลดลง)ในส่วนได้เสี ยที0ไม่มีอาํ นาจควบคุม เงินสดจ่ายเงินปันผล เงินสดสุ ทธิได้ มา(ใช้ ไป)จากกิจกรรมจัดหาเงิน เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดเพิ0มขึ6น(ลดลง)สุ ทธิ เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด ณ วันต้นปี เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด ณ วันปลายปี

(412,716,977.27) (9,459,640.00) 30,000,000.00 976,510,339.22 220,682,875.13 (33,757,176.68) (11,551,190.39) (33,600,000.00) (147,529,491.71) 578,578,738.30 166,108,253.14 203,874,333.70 369,982,586.84

482,587,897.32 280,000,000.00 22,500,000.00 280,141,630.45 96,427,534.87 (28,628,064.12) (13,152,111.46) (129,144,058.35) 990,732,828.71 2,795,371.31 201,078,962.39 203,874,333.70

หมายเหตุประกอบงบการเงินเป็ นส่วนหนึ0งของงบการเงินนี6

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555

(438,116,182.78) (10,000,000.00) 124,000,000.00 30,000,000.00 975,528,839.22 220,682,875.13 (16,562,879.08) (10,959,679.61) (147,529,491.71) 727,043,481.17 125,409,250.92 201,073,721.11 326,482,972.03

492,987,102.83 280,000,000.00 22,500,000.00 280,141,630.45 96,427,534.87 (19,652,698.99) (12,823,152.74) (129,144,058.35) 1,010,436,358.07 12,588,474.74 188,485,246.37 201,073,721.11

14 - . /ก ก ( 1 * ) ) ( - +3 + 1 + 1#% (ก ก $ 1 4 $ 5 $% & 31 6 7 2556 1. ก ก ( ) (" ") !!" #"ก$ %&'(%" & ) *+ ,-

./0# / 1 ก 2535 "4 / 0105535084271 %" ./0# / 26 &9 : ! 2549 - % <: & ก ก

"4 / 0107549000092 = ก " ก >? ก'0< ( -@@A %" ( ก # ,#ก -@@A %" ( ! ! ก : # B( >? >" ( ! ( " ก < (ก < C.B0%" ' 0 ก )* -@@A %" # < ก'0< ( D 2555 < ก( B(0 ?' /0 ?' ( B < ก( + E' B(0 ?' "4 / 59 ?' / 1 "<# & ก- 0 :0 .0( = ( # = < ก( (( B(0 ?' "4 / 64 ?' / 4 " '0 0( 0 :0 0( '#( ( # "& + #' ( D 2556 - 0 < ก( (( - 0 ?' / ก & #0 * ก

&./0ก ( + ( ก ( B # ก %" '0 #' "ก"' " 2. ก ก ก 2.1 ก ก ! " # ( ก ( 4FB G ( (ก ( /ก : + & EE ก E &.,. 2543 CF/( !# IF( G ก ( (ก ( /00ก: + & EE ก E &.,. 2547 %" 4 0ก 40(!) ก ก ก ก " ก & *%" " " ก & *#' # ก %" < 0 ( (ก ( : + & EE " ก & *%" " " ก & * ( ก ( - 4FB + ก)J* ! + ก # ?"!' 40(0(!* ก0 40(( ก ( ก # ก ( : CF/(+ ?"!' = /0= + E ( ก ( K : 0 (ก9 4FB ก$ / : - + ก ) / !# 4 % (ก .0 !# % ก ' (ก + ก !# #' (<0(: + + ( ก ( ก$ K : - " ก 2.2 $ก% & $ ก ( ก ( %" %< ( '# ( <ก" ( 2.3 ก ( ก ) (ก * % +, ก ( ก ( B - G ก ( (ก ( >? 0(+ " & ก ) %" 4 0< G " ก CF/( >"ก '0ก ก ก E %" ก ( # ( / ก / #ก < & * B< - %" !' + ' >" / ก 4FB (0 % ก ' ( ก / )-# )ก %" 4 0< G /+ + ก ( ก ( - ก # 0 ' ( '0 ./0( ก )ก ( E Fก+ (# E / )ก (ก"' #- ก # %" + (# 0 ! /- >"ก

15 2.3 ก ( ก ) (ก * % +, (#3 ) 4 0 ?" ก / #ก ก )!# - '% ' 0 %" 4 0< G /< ! E+ ก ก ก E >"ก '0 ก ? # ( + ( ก ( %" # 0 ?'+ ก0 ( ก ( ( B 2.3.1 )ก ! (ก ก'0< ( )ก ก ก'0< (40(% '" ! (ก ก " 0 40(% ก'0< (%" ! #) # %" ?"!' # < ก'0< ( / 0(+ + ! (ก (ก"' # # IF(!' % ( !' < / 0(+ + ก + ก ก'0< ( < ก0 ก ก & ) IF(% # 40(ก " / % "( ! # < ก'0< ( !' % ( %" !' + ' 0./ L ก # )ก 0 ' (< / < 0 %" ก! # / / ก 4FB (% ก ' ( ก )ก 0 ' ( < < ! E 2.3.2 < 0( >./0>"4 < ! (ก ก'0< ( MN - + " & + ก )ก >"4 /! #' ก 4FB ก ! (ก ก'0< (% '" ! (ก ก )ก /! #' ก 4FB & ) ก!# !. 40(ก ก'0< ( / ก 4FB ( ก0 ก ก

" / % "(40( ! # < ก'0< ( !' % ( %" <: # ก )* O 2.3.3 < EE ' + ก & ) : 40(< EE ' #' < EE ' ( .0< EE ' (ก ( MN - + " & + ก (./0 -4%" " 0 40(< EE &./0& ) #' - 0 .0 0 !# < / (%" >" *+ < & * / ' (ก"' #%" # .0- ' 2.3.4 !' >./0 B<(< <?E40("?ก B + ก )!' >./0 B<(< <?E40("?ก B MN 0(+ " & + ก )ก >"4 / ! #' ก 4FB ก"?ก B% '" ! F(IF( < ก )*ก ก ( + 0 0 40( B /!(! (%" <: # , Gก / 0 ?'+ 4) B 2.3.5 !' >./0" ?"!' < < ! ก' " < %" <./0 !): & - )ก !' >./0" ?"!' < < ! ก' " < %" <./0 !): & &./0+ < 0 IF(ก 0 !' "(40( < ! !( ".0 ก )ก B & ) กก ก # %" <./0 <: &40(< ! !( ".0 : ' ( L 2.3.6 !' >./0ก 0 !' 40(< & * B(!' >./0ก 0 !' 40(< & * ./0 ?"!' = 40(< & * (ก"' #- " "(0 ' ( < < ! E .0 ./0 4 0 '( B40(ก 0 !' ก / < #' < & * (ก"' #- " "(0 ' ( < < ! E .0- ' B 0(+ " & 40( MN 2.3.7 0 ! %" 0 ก )* %" !' <./0 ! + ก ! #)!' <./0 ! 40(0 ! %" 0 ก )* MN 0( ก )0 ก + * %" ?"!' !( ".0 ./0 " ก+ ( 40(0 ! %" 0 ก )* %" 0( # 0 ก + *%" ?"!' !( ".0+ ' ก ก " / % "( ก 4FB 0ก ก BMN 0(<0 ก 0 !' 40(0 ! %" 0 ก )*+ % '" '#(

#" %" Fก4 กก 0 !' ก! #' ?"!' /! #' - !. / ก#' ?"!' E 40(< & * B + ก BMN 0(+ " & / ก / #4 0(ก ก ! ก )* - %" !' + ' + 0 ! CF/( ก / # ./0( ก < & * B

16 2.3.8 สิ นทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชี บริ ษทั จะรับรู้สินทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีเมื$อมีความเป็ นไปได้ค่อนข้างแน่นอนว่าบริ ษทั จะมีกาํ ไรทางภาษี ในอนาคตเพียงพอที$จะใช้ประโยชน์จากสิ นทรัพย์ภาษีเงินได้น/ นั ในการนี/ฝ่ายบริ หารจําเป็ นต้องประมาณการว่าบริ ษทั ควรรับรู้ จํานวนสิ นทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีเป็ นจํานวนเท่าใด โดยพิจารณาถึงจํานวนกําไรที$คาดว่าจะเกิดในอนาคตในแต่ละ ช่วงเวลา 2.3.9 ผลประโยชน์พนักงานเมื$อเกษียณอายุ บริ ษทั มีขอ้ ผูกมัดในการให้ประโยชน์แก่พนักงานหลังเกษียณอายุ โดยหนี/ที$มีต่อพนักงานเป็ นไปตามกฎหมาย แรงงานไทย ประมาณการหนี/สินที$แสดงอยูใ่ นงบแสดงฐานะการเงินเป็ นมูลค่าปัจจุบนั ของภาระผูกพันผลประโยชน์ของ พนักงานที$คาํ นวณด้วยวิธีคณิตศาสตร์ประกันภัยจากหลายสมมติฐาน สมมติฐานที$ใช้ในการประเมินค่าใช้จ่ายผลประโยชน์ ของพนักงานสุ ทธิประจํางวดได้รวมถึงอัตราคิดลด อัตราการเพิ$มขึ/นของเงินเดือนพนักงาน และอัตราการเปลี$ยนแปลงใน จํานวนพนักงานและอื$น ๆ การเปลี$ยนแปลงในอัตราเหล่านี/มีผลต่อประมาณการค่าใช้จ่ายที$เกี$ยวข้องกับผลประโยชน์ของ พนักงานสุ ทธิ ในทุกปี บริ ษทั จะมีการทบทวนสมมติฐานดังกล่าว เช่น อัตราคิดลดที$เหมาะสม ซึ$งควรสะท้อนถึงอัตราดอกเบี/ย ที$ควรนํามาใช้ในการคํานวณมูลค่าปัจจุบนั สุ ทธิของกระแสเงินสดจ่ายในอนาคตที$คาดว่าจะต้องจ่ายให้กบั พนักงานในการ ประเมินอัตราคิดลดที$เหมาะสม บริ ษทั จะพิจารณาโดยเทียบเคียงกับอัตราดอกเบี/ยของพันธบัตรรัฐบาลระยะยาว 2.4 เกณฑ์ ในการจัดทํางบการเงินรวม 2.4.1 ในการจัดทํางบการเงินรวมถือเกณฑ์รวมบริ ษทั ซึ$ง บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) มีอาํ นาจในการควบคุม 2.4.2 สิ นทรัพย์ หนี/สิน และผลการดําเนินงานของบริ ษทั ย่อยได้รวมอยูใ่ นงบการเงินรวมตั/งแต่วนั ที$เข้าซื/อกิจการจนถึงวันที$ขาย หรื อเลิกกิจการ 2.4.3 ยอดคงค้างระหว่างบริ ษทั กับบริ ษทั ย่อย รายการระหว่างกันที$มีสาระสําคัญ เงินลงทุนของบริ ษทั ในบริ ษทั ย่อย และทุน เรื อนหุน้ ของบริ ษทั ย่อยได้ตดั ออกจากงบการเงินรวมแล้ว 2.4.4 งบการเงินรวมนี/ประกอบด้วยงบการเงินของ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) (ซึ$งต่อไปจะเรี ยกว่า "บริ ษทั ") และงบการเงิน ของบริ ษทั ย่อย ซึ$งบริ ษทั ถือหุน้ โดยตรง โดยทั/งหมดจัดตั/งขึ/นในประเทศไทย ดังนี/

17 2.4 เกณฑ์ ในการจัดทํางบการเงินรวม (ต่ อ)

ชื)อบริษัท บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี$ จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด

อัตราร้ อยละของการถือหุ้น ณ วันที) 31 ธันวาคม 2556 2555 65 65

ลักษณะธุรกิจ รับจ้างผลิต และติดตั/งโครงสร้างเหล็ก ภาชนะแรงดันสูง ระบบท่อรับแรงดัน ซื/อมาขายไปและรับจ้างผลิตสิ นค้า 100 100 เพื$อขาย ผลิตและจําหน่ายกระแสไฟฟ้ า ผลิตและจําหน่ายกระแสไฟฟ้ า 100 I ผลิตและจําหน่ายกระแสไฟฟ้ า 100 I ผลิตและจําหน่ายกระแสไฟฟ้ า 51 I ผลิตและจําหน่ายกระแสไฟฟ้ า 51 I ผลิตและจําหน่ายกระแสไฟฟ้ า 100 I 2556 บริ ษทั ได้ลงทุนใน บริ ษทั ย่อยเพิ$มเติมจํานวน 5 บริ ษทั โดยมีรายละเอียดการลงทุนตาม

บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 6 จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 11 จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 15 จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 16 จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 17 จํากัด ในระหว่างเดือน ธันวาคม ที$กล่าวในหมายเหตุ 18 2.4.5 เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วมที$แสดงอยูใ่ นงบการเงินรวมแสดงมูลค่าตามวิธีส่วนได้เสี ย 2.4.6 บริ ษทั จัดทํางบการเงินเฉพาะกิจการเพื$อประโยชน์ต่อสาธารณะ โดยแสดงเงินลงทุนในบริ ษทั ย่อย และบริ ษทั ร่ วมตามวิธีราคาทุน

3. มาตรฐานการบัญชี 3.1 การปฏิบัติตามมาตรฐานการบัญชีใหม่ ในระหว่ างปี สภาวิชาชีพบัญชีได้ออกมาตรฐานการบัญชี มาตรฐานการรายงานทางการเงิน และการตีความมาตรฐานการบัญชีซ$ ึงมีผลบังคับ ใช้สาํ หรับรอบระยะเวลาบัญชีที$เริ$ มในหรื อหลังวันที$ 1 มกราคม 2556 มีดงั นี/ มาตรฐานการบัญชี วันทีม) ีผลบังคับใช้ ฉบับที$ 12 ภาษีเงินได้ 1 มกราคม 2556 ฉบับที$ 20 (ปรับปรุ ง 2552) การบัญชีสาํ หรับเงินอุดหนุนจากรัฐบาลและการเปิ ดเผยข้อมูลเกี$ยวกับ 1 มกราคม 2556 ความช่วยเหลือจากรัฐบาล ฉบับที$ 21 (ปรับปรุ ง 2552) ผลกระทบจากการเปลี$ยนแปลงของอัตราแลกเปลี$ยนเงินตราต่างประเทศ 1 มกราคม 2556 มาตรฐานรายงานทางการเงิน ฉบับที$ 8 ส่ วนงานดําเนินงาน 1 มกราคม 2556

18 3. # ; ก <*& (#3 ) ก #&7 # ; ก <*& & &= 7 * K / 10 !# '# ".0 ก G " - ก ) /- ' !# ก / #4 0(0 ' ( K& ( 1 ก ! 2556 ก ก ก ( K / 21 : ( - - ก - * ก< & * /- '- ! !' <./0 ! 1 ก ! 2556 / ! + ' K / 25 : ( - - ก " / % "(? I.0 1 ก ! 2556 >? 40( - %" #' G ก ( (ก ( (ก"' #- ' >"ก / < < ! E '0 ( ก ( / < 0 ก # G ก E K / 12 ./0(: ( - CF/(>? 40(ก ก - ! #) >"< < ก ก " / % "( E /ก"' #-# + ก0 ( ก ( 4 0 4 %" 0= ก Q > 4 0 ?"+ - G ก ( (ก ( K / 8 ./0(<'# ( ( /ก"' #-# + ก0 ( ก ( 4 0 5 3.2 # ; ก <*& 1 3 & + 3 &= 7 * <: # & E - 00ก ก ,<: # & E CF/("( ก ,+ ก ก %" # + + G ก E G ก ( (ก ( ก !# G ก E %" ก !# G ก ( (ก ( CF/( >" (! + < 0 #" E / / + .0 " (# / 1 ก ! 2557 %" 2559 ( B # ; ก <*& & &= 7 * K / 1 ( ( 2555) ก < 0( ก ( 1 ก ! 2557 K / 7 ( ( 2555) ( ก %< ( < 1 ก ! 2557 K / 12 ( ( 2555) : ( - 1 ก ! 2557 K / 17 ( ( 2555) < EE ' 1 ก ! 2557 K / 18 ( ( 2555) - 1 ก ! 2557 K / 19 ( ( 2555) >" *40(& ก( 1 ก ! 2557 K / 21 ( ( 2555) >"ก กก " / % "(40(0 %"ก " / ( ' ( , 1 ก ! 2557 K / 24 ( ( 2555) ก Q > 4 0 ?" ก / #ก !!" .0ก ก / ก / #4 0(ก 1 ก ! 2557 K / 28 ( ( 2555) ( "( + '# 1 ก ! 2557 K / 31 ( ( 2555) <'# - < + ก '# ! 1 ก ! 2557 K / 34 ( ( 2555) ( ก ( #' (ก " 1 ก ! 2557 K / 36 ( ( 2555) ก 0 !' 40(< & * 1 ก ! 2557 K / 38 ( ( 2555) < & *- ' # 1 ก ! 2557

19 3.2 # ; ก <*& 1 3 & + 3 &= 7 * (#3 ) # ; ก + ก & &= 7 * K / 2 ( ( 2555) ก ' + ก)J* 1 ก ! 2557 K / 3 ( ( 2555) ก # = ก 1 ก ! 2557 K / 4 < EE ก : 1 ก ! 2559 K / 5 ( ( 2555) < & *- ' # /I.0-# &./04 %" ก ( / ก " ก 1 ก ! 2557 K / 8 ( ( 2555) <'# ( ( 1 ก ! 2557 ก #&7 # ; ก <*& K / 15 < EE ' ( - < /( ?(+ /+ %ก'>? ' 1 ก ! 2557 K / 27 ก .B0 < EE ' / 4FB ? % ก$ 1 ก ! 2557 K / 29 ก Q > 4 0 ?"40(4 0 ก"(< ก 1 ก ! 2557 K / 32 < & *- ' # - # -C * 1 ก ! 2557 ก #&7 # ; ก + ก K / 1 ก " / % "(+ B< / ก 4FB กก .B0I0 ก ? ) 1 ก ! 2557 %" B< / " ก ) !" !"F(ก K / 4 ก #' 4 0 ก"( ก0 # < EE ' .0- ' 1 ก ! 2557 K / 5 < = + <'# - < กก0( ก .B0I0 ก ? ) %" 1 ก ! 2557 ก (<: &%# " 0 K / 7 ก ( 0 " (: + G ก E K / 29 1 ก ! 2557

./0( ก ( (ก ( + <: & , Gก / : # ( @A0 % ( K / 10 ( ก ( #' (ก "%" ก 0 !' 1 ก ! 2557 K / 12 4 0 ก"(< ก 1 ก ! 2557 K / 13 %ก < = & , %ก'"?ก! 1 ก ! 2557 K / 17 ก ' < & * /- '+ ' ( < + 40( 1 ก ! 2557 K / 18 ก 0 < & * ก"?ก! 1 ก ! 2557 MN 40( ./0#' G ก ( (ก ( 4 ( - ' >"ก 0 ' ( < < ! E '0( ก (

./0 I.0 R

20 4. = $($ กก & + ) /+ +ก <*& ! กก # ; ก <*& 1 3 ! " # B(% ' 1 ก ! 2556 ก"' - " / % "( ก E /< ! E /ก"' #+ ก0 ( ก ( 4 0 5

./0( ก G ก E K / 12 ./0( : ( - I.0 R >"< < 40(ก " / % "( ก E (ก"' # %< ( ก % ก ' ( ก+ ( %< (ก " / % "(<'# 40(>? I.0 # ( 40( ก ( / >"ก '0 ก + ( ก ( ( B (1 3 + : ) ก # & )$ +ก % % 1 3 )$ ; (ก & 31 6 7 2555 < & *: ( - 0 E 25,148,883.15 25,148,883.15 B< : ( - 0 E 3,270,467.58 3,270,467.58 & 1 ก 7 2555 < & *: ( - 0 E 30,852,124.95 30,852,124.95 B< : ( - 0 E 772,601.39 772,601.39 ก % . $ . $ 1 4 $ 5 $% & 31 6 7 2555 !' + ' ( - ): ( - 77,710,074.63 8,008,077.59 85,718,152.22 )$ ก & + ) $3 = ! 1% & 1 ก 7 2555 ก - < < - (- '- < 82,264,444.99 23,290,933.67 105,555,378.66 <'# - < /- ' 0 !# ! 18,099,771.35 6,788,589.89 24,888,361.24 & 1 ก 7 2556 ก - < < - (- '- < 403,420,019.89 19,650,389.22 423,070,409.11 <'# - < /- ' 0 !# ! 37,761,318.50 2,228,026.35 39,989,344.85 = ก ( #3 ก ( % )#3 1% $ 1 4 $ 5 $% & 31 6 7 2555 ก - (4 ) '0 4 B &.B G ( ) 0.78 (0.01) 0.77 ก - (4 ) '0 " ( ) 0.77 (0.01) 0.76

21 4. = $($ กก & + ) /+ +ก <*& ! กก # ; ก <*& 1 3 ! " # (#3 ) ( 1 3 + : ) ก ?, (ก ก # & )$ +ก % % 1 3 )$ ; (ก & 31 6 7 2555 < & *: ( - 0 E B< : ( - 0 E & 1 ก 7 2555 < & *: ( - 0 E B< : ( - 0 E ก % . $ . $ 1 4 $ 5 $% & 31 6 7 2555 !' + ' ( - ): ( - 77,710,074.63 )$ ก & + ) $3 = ! 1% & 1 ก 7 2555 ก - < < - (- '- < 123,732,742.54 & 1 ก 7 2556 ก - < < - (- '- < 420,651,998.04 = ก ( #3 ก ( % )#3 1% $ 1 4$ 5 $% & 31 6 7 2555 ก - (4 ) '0 4 B &.B G ( ) 0.73 ก - (4 ) '0 " ( ) 0.72

17,551,925.61 2,339,215.16

11,211,368.52 527,816.07

(4,722,188.40)

72,987,886.23

10,683,552.45

134,416,294.99

15,212,710.45

435,864,708.49

0.01 0.01

0.74 0.73

5. /+ +ก <*& & $ 7 < 5.1 ก + ) (73 * 3 + - กก + ก < EE ก'0< ( - %" / ก 4FB + % '" 0 #" E ก< EE ก'0< ( ? - %" !' + ' ก '0 ./0"< 40(< EE ก'0< (- 0 ' ( ' ./0I.0 - กก + ก < EE ก'0< ( ? < EE !( / # # = 0 <'# 40(( / < 0 <'# 40(( / < ! #) ก / ก 4FB (ก B( / )#' + + ก ก'0< ( < EE ! (ก 0 <'# ( / < CF/(ก # ,#ก >"4 /! #' ก 4FB ก< EE ก'0< ( ? B( # + ( ก - 4 ./0 !# - !'0 4 (% '#' # < EE ?"!' <?(ก#' - # < EE

22 5.1 ก + ) (73 * 3 + (#3 )

( !' (# /IF(ก < EE <'# / (- '- %< (-# T"?ก Bก ! U <'# 40( - / ? ก)J* 0 0 " 40(( / < / ก ก#' ( !' (# /IF(ก < EE %< (-# T ?"!' ( < % ' (- ' ก ก U : + < & * # ( !' (# /- < EE CF/( ก ก#' - / ? ก)J*0 <'# 40(( / < %< (-# T ( "'#( U : + B< # - กก 4 %" + ก - กก 4 %" + ก /+ ก "?ก! ? # < = ก: 4 ก !. %" <'# " - กก 4 < ! ? ./0 ก <'( 0 %" >? C.B0 0 < ! >? C.B0- 0 !# < / (%" >" 0 % / < < ! E40(!# 40(< ! - 0 - (>? C.B0%" # - กก + ก ? ./0- + ก "?ก! %" # - กก ก " ก< EE ? ./0"?ก! 40 ก " ก< EE - กก + ' ? # # = < ( "0 '#( #" ก + ' - 0ก B ? ก)J*< <'# 40( #" ! F(IF(0 0ก B /% (40( '#( #" IF(# ! 0 4 %" !' + ' 0./ ? ก)J*!(! ( 5.2 $ ) ( +ก &+ 3 $

( < %" ก ' ( < %< (+ ( %< (G ก ( # ! ( < %" ก ' ( < ก0 # ( < + .0 ( M ก= ! : ' !. ./0 #(I .0 ( "( ./0 B<(< <?E ' ก # B /! #' ก ก ก"?ก B- '- B( B ก ) ก < ก )*+ ก ก ก B!# !?'ก ก # ! *G + O 40("?ก B B<(< <?E%" B<?E / ก 4FB + #' ( D ? + ( ก - 4 I.0 <'# F/(40(!' + ' + ก 5.4 $ 7 7 1 ! < ! !( ".0%< (+ ( %< (G ก ( # ! .0 ?"!' < = /! #' - %" #% ' ! + / ก#' ! 40(< ! !( ".0 />" ! < /(C.B040("?ก! ! #) # = ( <'# < ! !( ".00./ ! #) # = 4 ก'0 00กก'0 (FIFO) ?"!' < = /! #' - ) ก ! /! #' 4 - ก 40(= ก ก # <'# & / / >" + < (< < ! /0 ?' #' (ก >" ) %" !' + ' 0./ / 0( ' &./0+ < ! B 4 - + ก C.B0 ก0 # ! C.B0 %" !' + ' ( ( / ก / #4 0(ก ก C.B0< ! B ' !' 4 <'( ก # <'# " %" ( /- !. กก C.B0< ! (I ) 40(< ! < ? %" ( #' ( ก0 # !' # I !' % (( ( ( !' + ' 0./ ( (%" !' < ก >" Fก!' >./0ก " ?"!' < ! < < ! ก' " < .0 <./0 <: & ' /

23 5.5 เงินลงทุน เงินลงทุนในบริ ษทั ย่อยและบริ ษทั ร่ วม ในงบการเงินเฉพาะกิจการ แสดงด้วยราคาทุนและปรับด้วยค่าเผือ# การด้อยค่าของ สิ นทรัพย์ (ถ้ามี) รายได้จากเงินลงทุนในบริ ษทั ย่อยและบริ ษทั ร่ วมจะรับรู้เมื#อมีการประกาศจ่ายเงินปันผล บริ ษทั ย่อย หมายถึงกิจการที#บริ ษทั มีอาํ นาจในการควบคุมนโยบายการเงินและการดําเนินงาน และโดยทัว# ไปแล้วบริ ษทั จะถือหุน้ ที#มีสิทธิออกเสี ยงมากกว่ากึ#งหนึ#ง ในการประเมินว่า บริ ษทั มีการควบคุมบริ ษทั อื#นหรื อไม่ บริ ษทั พิจารณาถึงการมีอยู่ และผลกระทบจากสิ ทธิในการออกเสี ยงที#เป็ นไปได้ที#บริ ษทั สามารถใช้สิทธิหรื อแปลงสภาพตราสารนั7นในปัจจุบนั รวมถึงสิ ทธิใน การออกเสี ยงเป็ นไปได้ซ# ึงกิจการอื#นถืออยูด่ ว้ ย บริ ษทั รวมงบการเงินของบริ ษทั ย่อยที#ไว้ในงบการเงินรวมตั7งแต่วนั ที#บริ ษทั ควบคุม บริ ษทั ย่อยจนกระทัง# อํานาจควบคุมจะหมดไป กลุ่มบริ ษทั บันทึกบัญชีการรวมธุรกิจโดยใช้วิธีการซื7อ สิ# งตอบแทนที#โอนให้สาํ หรับการซื7อบริ ษทั ย่อย ต้องวัดด้วยมูลค่า ยุติธรรมของสิ นทรัพย์ที#ผซู้ 7ือโอนให้และหนี7สินที#ก่อขึ7นและส่ วนได้เสี ยในส่ วนของผูถ้ ือหุน้ ที#ออกโดยกลุ่มบริ ษทั รวมถึงมูลค่า ยุติธรรมของสิ นทรัพย์ หรื อหนี7สินที#คาดว่าจะต้องจ่ายชําระ ต้นทุนที#เกี#ยวข้องกับการซื7อจะรับรู้เป็ นค่าใช้จ่ายเมื#อเกิดขึ7น และ วัดมูลค่าเริ# มแรกของสิ นทรัพย์ที#ได้มาที#ระบุได้และหนี7สินที#อาจจะเกิดขึ7นในการรวมธุรกิจด้วยมูลค่ายุติธรรม ณ วันที#ซ7ือ ในการรวม ธุรกิจแต่ละครั7งกลุ่มบริ ษทั วัดมูลค่าของส่ วนได้เสี ยที#ไม่มีอาํ นาจควบคุมในผูถ้ กู ซื7อด้วยมูลค่ายุติธรรม หรื อ มูลค่าของสิ นทรัพย์สุทธิ ที#ระบุได้ของผูถ้ กู ซื7อตามสัดส่ วนของหุน้ ที#ถือ บริ ษทั ร่ วมเป็ นกิจการที#กลุ่มบริ ษทั มีอิทธิพลอย่างเป็ นสาระสําคัญแต่ไม่ถึงกับควบคุมซึ#งโดยทัว# ไปก็คือการที#กลุ่มบริ ษทั ถือหุน้ ที#มีสิทธิออกเสี ยงอยูร่ ะหว่างร้อยละ 20 ถึงร้อยละ 50 ของสิ ทธิออกเสี ยงทั7งหมด เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วมรับรู้เริ# มแรกด้วย ราคาทุนและใช้วิธีส่วนได้เสี ยในการแสดงในงบการเงินรวม กลุ่มบริ ษทั รับรู้เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วมซึ#งได้รวมค่าความนิยมที#ระบุ ไว้เมื#อได้มา สุ ทธิจากค่าเผือ# การด้อยค่าสะสม (ถ้ามี) ส่ วนแบ่งกําไรหรื อขาดทุนของกลุ่มบริ ษทั ในบริ ษทั ร่ วมที#เกิดขึ7นภายหลังการได้มาจะรวมไว้ในกําไรหรื อขาดทุน และความเคลื#อนไหวในบัญชีกาํ ไรขาดทุนเบ็ดเสร็ จอื#น จากการตีมูลค่ายุติธรรมภายหลังการได้มาจะรวมไว้เป็ นส่ วนหนึ#งของ บัญชีกาํ ไรขาดทุนเบ็ดเสร็ จอื#น ผลสะสมของการเปลี#ยนแปลงภายหลังการได้มาจะปรับปรุ งกับราคาตามบัญชีของเงินลงทุน เมื#อส่ วนแบ่งขาดทุนของกลุ่มบริ ษทั ในบริ ษทั ร่ วมมีมูลค่าเท่ากับหรื อเกินกว่ามูลค่าส่ วนได้เสี ยของกลุ่มบริ ษทั ในบริ ษทั ร่ วมนั7น กลุ่มบริ ษทั จะไม่รับรู้ส่วนแบ่งขาดทุนอีกต่อไป เว้นแต่กลุ่มบริ ษทั มีภาระผูกพันในหนี7ของบริ ษทั ร่ วมหรื อรับว่าจะจ่ายหนี7แทน บริ ษทั ร่ วม รายการกําไรที#ยงั ไม่ได้เกิดขึ7นจริ งระหว่างกลุ่มบริ ษทั กับบริ ษทั ร่ วมจะตัดบัญชีเท่าที#กลุ่มบริ ษทั มีส่วนได้เสี ยในบริ ษทั ร่ วมนั7น รายการขาดทุนที#ยงั ไม่ได้เกิดขึ7นจริ งก็จะตัดบัญชีในทํานองเดียวกัน เว้นแต่รายการนั7นมีหลักฐานว่าสิ นทรัพย์ที#โอนระหว่างกัน เกิดการด้อยค่า บริ ษทั ร่ วมจะเปลี#ยนนโยบายการบัญชีเท่าที#จาํ เป็ นเพื#อให้สอดคล้องกับนโยบายการบัญชีของกลุ่มบริ ษทั กําไรและ ขาดทุนเงินลงทุนจากการลดสัดส่ วนในบริ ษทั ร่ วมจะรับรู้ในกําไรหรื อขาดทุน

24 5.5 เงินลงทุน (ต่ อ) เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วมที#แสดงอยูใ่ นงบการเงินรวม แสดงมูลค่าตามวิธีส่วนได้เสี ย เงินลงทุนทัว# ไป คือ เงินลงทุนในตราสารทุนที#ไม่มีตลาดซื7อขายคล่องรองรับ แสดงด้วยราคาทุนหักค่าเผือ# การด้อยค่า (ถ้ามี) เงินลงทุนระยะยาวในตราสารหนี7ที#จะถือจนครบกําหนด แสดงมูลค่าตามวิธีราคาทุนตัดจําหน่ายตามอัตราดอกเบี7ยที#แท้จริ ง เงินลงทุนที#ถือไว้จนครบกําหนด คือ เงินลงทุนที#มีกาํ หนดเวลาและผูบ้ ริ หารตั7งใจแน่วแน่และมีความสามารถถือไว้จนครบ กําหนดได้ แสดงไว้ในสิ นทรัพย์ไม่หมุนเวียนเว้นแต่จะครบกําหนดภายใน 12 เดือน นับแต่วนั ที#ในงบแสดงฐานะการเงิน จะแสดงใว้ในสิ นทรัพย์หมุนเวียน การซื7อและขายเงินลงทุนจะบันทึกบัญชี ณ วันที#ซ7ือขายซึ#งเป็ นวันที#บริ ษทั ตกลงที#จะซื7อหรื อขายเงินลงทุน ต้นทุนของเงิน ลงทุนให้รวมไปถึงต้นทุนการจัดการทํารายการ บริ ษทั จะทดสอบการด้อยค่าของเงินลงทุนเมื#อมีขอ้ บ่งชี7ว่าเงินลงทุนนั7นอาจมีการด้อยค่าเกิดขึ7น หากราคาตามบัญชีของ เงินลงทุนสูงกว่ามูลค่าที#คาดว่าจะได้รับ บริ ษทั จะบันทึกรายการขาดทุนจากการด้อยค่าไว้ในงบกําไรขาดทุน การจําหน่ายเงินลงทุน ผลต่างระหว่างผลตอบแทนสุ ทธิที#ได้รับจากการจําหน่ายเมื#อเปรี ยบเทียบกับราคาตามบัญชีของ เงินลงทุนนั7นจะบันทึกรวมอยูใ่ นงบกําไรขาดทุน กรณีที#จาํ หน่ายเงินลงทุนที#ถือไว้ในตราสารหนี7หรื อตราสารทุนชนิดเดียวกัน ออกไปบางส่ วน ราคาตามบัญชีของเงินลงทุนที#จาํ หน่ายจะใช้วิธีถวั เฉลี#ยถ่วงนํ7าหนักด้วยราคาตามบัญชีจากจํานวนทั7งหมดที#ถือไว้ 5.6 ค่าความนิยม บริ ษทั บันทึกมูลค่าเริ# มแรกของค่าความนิยมในราคาทุน ซึ#งเท่ากับต้นทุนการรวมธุรกิจส่ วนที#สูงกว่ามูลค่ายุติธรรมสุ ทธิ ของสิ นทรัพย์สุทธิที#ได้มา หากมูลค่ายุติธรรมของสิ นทรัพย์สุทธิที#ได้มาสูงกว่าต้นทุนการรวมธุรกิจ บริ ษทั จะรับรู้ส่วนที#สูงกว่านี7เป็ น กําไรในส่ วนของกําไรหรื อขาดทุนทันที บริ ษทั แสดงค่าความนิยมตามราคาทุนหักค่าเผือ# การด้อยค่าสะสม และจะทดสอบการด้อยค่าของค่าความนิยมทุกปี หรื อเมื#อใด ก็ตามที#มีขอ้ บ่งชี7ของการด้อยค่าเกิดขึ7น เพื#อวัตถุประสงค์ในการทดสอบการด้อยค่า บริ ษทั ฯจะปันส่ วนค่าความนิยมที#เกิดขึ7นจากการรวมกิจการให้กบั หน่วยสิ นทรัพย์ ที#ก่อให้เกิดเงินสด (หรื อกลุ่มของหน่วยสิ นทรัพย์ที#ก่อให้เกิดเงินสด) ที#คาดว่าจะได้รับประโยชน์เพิ#มขึ7นจากการรวมกิจการ และ บริ ษทั จะทําการประเมินมูลค่าที#คาดว่าจะได้รับคืนของหน่วยของสิ นทรัพย์ที#ก่อให้เกิดเงินสดแต่ละรายการ (หรื อกลุ่มของหน่วย ของสิ นทรัพย์ที#ก่อให้เกิดเงินสด) หากมูลค่าที#คาดว่าจะได้รับคืนของหน่วยของสิ นทรัพย์ที#ก่อให้เกิดเงินสดตํ#ากว่ามูลค่าตามบัญชี บริ ษทั จะรับรู้ขาดทุนจากการด้อยค่าในส่ วนของกําไรหรื อขาดทุน และบริ ษทั ไม่สามารถกลับบัญชีขาดทุนจากการด้อยค่าได้ใน อนาคต

25 5.7 $ 1 ,+ ,! ก % 0< ( & * /I.0-# &./0 * ก - !' ' # .0 กก & / ?"!' 40(< & * .0 B(<0(0 ' ( %" - '- -# &./0+ + ก ( + I?ก : 0< ( & * &./0ก "( # IF(0< ( & * /0 ?' #' (ก ก'0< ( &./0& Z 0< ( & * &./0ก "( + 0 ! 0< ( & * &./0ก "( - %ก' / /I.0! 0(-# ( - # I <(!*40(ก + + 0 ! + E' - '- #' + / B 0< ( & * / -# + ( .0 &./04 + "4 กก 0 !' < < (I ) / ก 4FB : " ( Fก # + ?"!' E 40(< & *ก '0 ./0 !# - - !'0 4 (% '#' - * ( , Gก + 0 ! ก B %" < I# ! ?"!' - 0 ' ( ' ./0I.0 + ก C'0 %C %" ( ก ? !' + ' ./0 ก ก 5.8 & 7 ) ( % ก / %< ( # ! %" # !' >./0ก 0 !' (I ) 0 ! %" 0 ก )* %< ( ?"!' ! ก!' <./0 ! < < .0!' >./0ก 0 !' 40(< & * (I ) / ก 4FB : " ( # 0 ?'+ ?"!' E 40(< & * .0 ? % ก 0 ก< & * F/( !# <

./0 B ก 4FB %" ! #' + * ( , Gก + 0 ! %ก' %" (ก"' #< I# ?"!' - 0 ' ( ' ./0I.0 %" ?"!' E 40( B <'# /I?ก " / % 00ก < !' C'0 %C %" ( ก 0./ L ? (ก"' # !' + ' + ก - .04 ./0 ก 4FB !' <./0 ! ! #) # = < ( &./0" ! E + ' ก ?"!' !( ".040(< & *% '" 0 ก + ( )40(< & * / %" < & * #' ( ( - ' ก ! !' <./0 ! 0 ก + ( )40(< & * ( B +%ก * / + ( - / %" <'# ( 5 %" 10 D - 0 ! %" <'# ( 5 %" 20 D - ! ./0( ก %" 0 ก )* 5 %" 15 D - ! ./0( ก% '(%" ! ./0(+ < ก( 3 %" 10 D - & 5 %" 15 D ?"!' !( ".0 %" 0 ก + ( )40(< & *- # %" %ก -4 !# < ) ก< B 0

#" ( + ก ) / ! E <?(ก#' ?"!' /! #' - !. ! E I?ก " + ' ก ?"!' /! #' - !.

26 5.8 ทีดิน อาคารและอุปกรณ์ (ต่ อ) ผลกําไรหรื อขาดทุนทีเกิดจากการจําหน่ายสิ นทรัพย์คาํ นวณโดยเปรี ยบเทียบจากสิ งตอบแทนสุ ทธิทีได้รับจากการจําหน่าย สิ นทรัพย์กบั มูลค่าตามบัญชี และรับรู้ผลกําไรหรื อขาดทุนอืนสุ ทธิในกําไรหรื อขาดทุน กลุ่มบริ ษทั รับรู้ตน้ ทุนการกูย้ มื ซึงได้แก่ ดอกเบี2ยจ่ายหรื อค่าใช้จ่ายทางการเงินอืนทีเกียวข้องโดยตรงจากการได้มาของ สิ นทรัพย์ทีเกิดจากการก่อสร้างหรื อการผลิตสิ นทรัพย์ทีเข้าเงือนไขเพือให้สินทรัพย์อยูใ่ นสภาพพร้อมทีจะใช้ได้ตามประสงค์ ได้บนั ทึกรวมเป็ นต้นทุนของสิ นทรัพย์ 5.9 สิ นทรัพย์ ไม่ มีตัวตน โปรแกรมคอมพิวเตอร์ สิ ทธิการใช้โปรแกรมคอมพิวเตอร์ โดยทีซื2อมาบันทึกเป็ นสิ นทรัพย์ไม่มีตวั ตนด้วยต้นทุนในการได้มาและการดําเนินการ ให้โปรแกรมคอมพิวเตอร์น2 นั สามารถนํามาใช้งานได้ตามประสงค์ โดยจะตัดจําหน่ายโดยวิธีเส้นตรงตลอดอายุการให้ประโยชน์ โดยประมาณเป็ นระยะเวลา 5 ปี สิ นทรัพย์ไม่มีตวั ตน บันทึกด้วยราคาทุนและจะไม่มีการตีราคาเพิม แต่จะทบทวนราคาตามบัญชีใหม่ในแต่ละปี และปรับปรุ ง หากมีการด้อยค่า 5.10 การด้ อยค่าของสิ นทรัพย์ ยอดสิ นทรัพย์คงเหลือตามบัญชีของกลุ่มบริ ษทั จะได้รับการทบทวน ณ ทุกวันทีในงบแสดงฐานะการเงินว่ามีขอ้ บ่งชี2เรื อง การด้อยค่าหรื อไม่ในกรณีทีมีขอ้ บ่งชี2จะทําการประมาณมูลค่าสิ นทรัพย์ทีคาดว่าจะได้รับคืน การรับรู้ขาดทุนจากการด้อยค่า เมือมูลค่าตามบัญชีของสิ นทรัพย์ หรื อมูลค่าตามบัญชีของหน่วยสิ นทรัพย์ทีก่อให้เกิดเงินสด สูงกว่ามูลค่าทีจะได้รับคืน ขาดทุนจากการด้อยค่าบันทึกในงบกําไรขาดทุน การคํานวณมูลค่าทีคาดว่าจะได้รับคืน มูลค่าทีคาดว่าจะได้รับคืน หมายถึง ราคาขายสุ ทธิของสิ นทรัพย์ หรื อมูลค่าจากการใช้ของสิ นทรัพย์ แล้วแต่มูลค่าใดจะสูงกว่า ในการประเมินมูลค่าจากการใช้ของสิ นทรัพย์เกิดจากประมาณการกระแสเงินสดทีจะได้รับในอนาคตจะคิดลดเป็ นมูลค่าปัจจุบนั โดยใช้อตั ราคิดลดก่อนคํานวณภาษีเงินได้เพือให้สะท้อนมูลค่าทีอาจประเมินได้ในตลาดปัจจุบนั ซึงแปรไปตามเวลาและความเสี ยง ทีมีต่อสิ นทรัพย์ สําหรับสิ นทรัพย์ทีไม่ก่อให้เกิดกระแสเงินสดรับซึงส่ วนใหญ่เป็ นหน่วยแยกอิสระจากสิ นทรัพย์อืนให้พิจารณา มูลค่าทีคาดว่าจะได้รับคืนให้สอดคล้องกับหน่วยสิ นทรัพย์ทีก่อให้เกิดเงินสดทีสิ นทรัพย์น2 นั มีความเกียวข้องด้วย การกลับรายการด้อยค่า บริ ษทั จะกลับรายการบัญชีขาดทุนจากการด้อยค่าหากมีการเปลียนแปลงประมาณการทีใช้ในการคํานวณมูลค่าทีคาดว่าจะได้ รับคืน บริ ษทั จะกลับรายการบัญชีขาดทุนจากการด้อยค่าเพียงเพือให้มูลค่าตามบัญชีของสิ นทรัพย์ไม่เกินกว่ามูลค่าตามบัญชี ภายหลังหักค่าเสื อมราคาหรื อค่าตัดจําหน่าย เช่นเดียวกับในกรณีทีไม่เคยมีการบันทึกขาดทุนจากการด้อยค่ามาก่อน

27 5.11 $ << *3 (+(+ D ก & - E = *3 < EE ' # /!# < / (%" >" 0 % 40(!# 40(<'# + E'- 0 - + ก >? ' I.0 < EE ' ก ( < EE ' ก ( Fก ' MN # ?"!' = 40(< & * / ' .0 ?"!' O 40( # ( / 0( ' < EE ' %" #% ' ?"!' + / ก#' : >?ก& < EE ' ก!' + ' (ก ( Fก B< #<'# 0ก B ' Fก+ ( ก - 4 < & * /- < EE ' ก ( ! !' <./0 ! "0 0 ก + ( 40(< & * / ' % ' ก !# - '% ' 0 + < = ก 40( ./0< EE " 0 % 40(!# 40( <'# + E' ก0 ?'ก >? + '

< EE ' ( ( / 0( ' : + < EE ' ( (< = ก< /( 0 % ?(+ /- ก>? + ' ) Fก + ( ก - 4 + # = < ( "0 0 < EE ' B !' + ' / ก 4FB กก ก " ก< EE ' ( ก'0 0 ก ' ' B / 0( ' + ก >? + ' Fก

!' + ' + 0 #" E /ก ก " ก B ก 4FB 5.12 = (/+* , ก = (/+* (+($ 5

( .0 !' ( < %" ( < ก0( ก < (! %" ( < 4 ก0( < 0( " B ( & ? !' + '

./0 ก ก = (/+* 1 ก ก , ก ! (ก < ( + E'%" & ก( - '# ก B(ก0( < 0( " B ( & CF/( ก0 # ( /& ก( ' < < %" ( / ' < + .0 < & *40(ก0( < 0( " B ( &- % ก00ก ก< & *40( ( / ' < ก0( < 0( " B ( & Fก !' + ' + D / ก ก ! (ก >" * ก"' : < ( / 0( ' + %ก'& ก( ./000ก ก( ก$ % (( CF/(ก"' I.0#'

( (ก"' # ! (ก >" * " (00ก ก( < & ก( ก"' ! #) B< ! (ก >" * " (00ก ก( 40(& ก( + # = ! " % '" '# / ) ก -# (Projected Unit Credit Method) >? / # E0 < - ก : >?ก& (ก"' # " ก!) , < * ก : CF/( " กก )ก (ก"' # 0(+ 4 0< / " ก " # IF(4 0< ก / #ก 0 ! " 0 ก 4FB ( .0 + 0 ! 0 ก " / % "(+ # & ก( 0 ก ) %" 0 ( @A0 >"ก - .04 กก )ก " ก!) , < * ก : (Actuarial gains and losses) < ! (ก >" * " (00ก ก( 40(& ก( B( / ก 4FB ? + ก - 4 < 0./ %" ? !' + ' 40( ! (ก >" *& ก( /ก -# + ก - 4

28 5.13 ประมาณการหนีสิ น บริ ษทั จะบันทึกประมาณการหนีสิ น เมือเกิดภาระผูกพันในปัจจุบนั ตามกฎหมายหรื อโดยอนุมานจากผลสื บเนืองมาจาก เหตุการณ์ในอดีต ภาระผูกพันดังกล่าวคาดว่าจะส่ งผลให้ตอ้ งใช้ทรัพยากรเพือจ่ายชําระตามภาระผูกพันและสามารถประมาณการ จํานวนทีต้องจ่ายได้อย่างน่าเชือถือ เมือได้จ่ายชําระประมาณการหนีสิ นไปแล้วหากแน่ใจว่าจะได้รับคืนอย่างแน่นอนให้บนั ทึก รายจ่ายทีจะได้รับคืนเป็ นสิ นทรัพย์แยกต่างหาก 5.14 เครืองมือทางการเงิน สิ นทรัพย์ทางการเงินทีแสดงในงบแสดงฐานะการเงินประกอบด้วย เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด ลูกหนีการค้า เงินจ่ายล่วงหน้า หนีสิ นทางการเงินทีแสดงอยูใ่ นงบดุลประกอบด้วย เงินกูย้ มื ระยะสันจากสถาบันการเงิน เจ้าหนีการค้า เงินกูย้ มื ระยะยาว นโยบายบัญชีเฉพาะสําหรับแต่ละรายการได้แสดงเปิ ดเผยไว้ในแต่ละหัวข้อทีเกียวข้อง 5.15 การแปลงค่าเงินตราต่ างประเทศ สกุลเงินทีใช้ในการดําเนินงานและสกุลเงินทีใช้นาํ เสนองบการเงิน รายการทีรวมในงบการเงินของแต่ละกิจการในกลุ่มบริ ษทั ถูกวัดมูลค่าโดยใช้สกุลเงินของสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจหลัก ทีกิจการดําเนินงานอยู่ (สกุลเงินทีใช้ในการดําเนินงาน) งบการเงินแสดงในสกุลเงินบาท ซึงเป็ นสกุลเงินทีใช้ในการดําเนินงาน และสกุลเงินทีใช้นาํ เสนองบการเงินของกลุ่มบริ ษทั รายการและยอดคงเหลือ รายการทีเป็ นสกุลเงินตราต่างประเทศแปลงค่าเป็ นสกุลเงินทีใช้ในการดําเนินงานโดยใช้อตั ราแลกเปลียน ณ วันทีเกิด รายการและแปลงค่าสิ นทรัพย์และหนีสิ นทีเป็ นตัวเงินซึงเป็ นเงินตราต่างประเทศให้เป็ นเงินบาทโดยใช้อตั ราแลกเปลียน ณ วันที ในงบแสดงฐานะการเงิน รายการกําไรและรายการขาดทุนทีเกิดจากการรับหรื อจ่ายชําระทีเป็ นเงินตราต่างประเทศ และทีเกิดจากการ แปลงค่าสิ นทรัพย์และหนีสิ นทีเป็ นตัวเงินซึงเป็ นเงินตราต่างประเทศ ได้บนั ทึกไว้ในกําไรหรื อขาดทุน 5.16 กําไร(ขาดทุน)ต่ อหุ้น กําไร(ขาดทุน)ต่อหุน้ ขันพืนฐาน กําไร(ขาดทุน)ต่อหุน้ ขันพืนฐานคํานวณโดยการหารกําไร(ขาดทุน)สุ ทธิสาํ หรับงวดบัญชีดว้ ยจํานวนถัวเฉลียถ่วงนําหนัก ของหุน้ สามัญตามระยะเวลาทีออกและเรี ยกชําระแล้ว กําไร(ขาดทุน)ต่อหุน้ ปรับลด กําไรต่อหุน้ ปรับลด คํานวณโดยดูจากจํานวนหุน้ สามัญถัวเฉลียทีถือโดยบุคคลภายนอกในระหว่างงวดปรับปรุ งด้วยจํานวน หุน้ สามัญเทียบเท่าปรับลดโดยสมมติว่าหุน้ สามัญเทียบเท่าปรับลดได้แปลงเป็ นหุน้ สามัญทังหมด บริ ษทั มีหุน้ สามัญเทียบเท่า ปรับลด คือ สิ ทธิเลือกซือหุน้ ทีให้แก่ผถู้ ือหุน้ เดิม กรรมการและพนักงานในการคํานวณกําไรต่อหุน้ ปรับลด หุน้ สามัญเทียบเท่า ปรับลดมาจากสิ ทธิเลือกซือหุน้ บริ ษทั คํานวณจํานวนหุน้ เทียบเท่าปรับลดโดยพิจารณาจากมูลค่ายุติธรรมซึงขึนอยูก่ บั มูลค่าทีเป็ น ตัวเงินของราคาตามสิ ทธิซือหุน้ ทีมาพร้อมกับสิ ทธิเลือกซือหุน้ (กําหนดจากราคาถัวเฉลียของหุน้ สามัญของบริ ษทั ในระหว่างงวด) การคํานวณนีทําขึนเพือกําหนดจํานวนหุน้ สามัญทีต้องนํามาบวกเพิมกับหุน้ สามัญทีถือโดยบุคคลภายนอกในการคํานวณกําไร ต่อหุน้ ปรับลดโดยไม่มีการปรับกําไรสุ ทธิแต่อย่างใด

29 5.17 1% % G!5 7! C.B0!. %< ( ?"!' + ( %< (G ก ( # ! ก ก ก<'# 40(>? I.0 B( ก ! 4 40( C.B0!. <?(ก#' ! C.B040( C.B0!. ? >" ' ( 4 E <'# ก ?"!' C.B0!. %" ก ! 4 40( C.B0!. / ก#' ! C.B040( C.B0!. >" ' ( ก ก<'# ก ?"!' C.B0!. + - ก'0 %" # F( >" ' ( / ".00 ?'- ก ก E ก - < < 5.18 $ # กH1 + - 1<3 : + EE 40( 116 % '(& EE ก &.,. 2535 0( < ก - < = D <'# F/(-# < 0( ก$ - ' 0 ก#' 0 " 40(ก - < = D ก # 0 4 < < ก (I ) ก#' < 0( B # - ' 0 ก#' 0 " < 40( < 0( ก$ (ก"' #- '< I - '

( O >"- - +3 + '0 0( < ก - < = 0 ' ( 0 0 " < 0( กR ก! B( / ก , ' ( O >" ก#' < 0( กR ' ก 0 " < 40( < 0( B - ' ( O >"- '- 5.19 ก 3 +/ + * 1% E ก & * ( +# $ % ? ! (ก ' + ก)J* ./0- ก ก& ก( ?"!' = 40(< = C.B0 ) # + + < = Fก !' + ' (./0 -440( #" ก + ก 40(& ก( /ก -# + ! (ก & 0 ก ? T< 0(<'# กก ' + ก)J*U + <'# 40(>? I.0 + ก ) ?"!' = 40(ก ' + ก)J* MN 0(+ " & + ก # ?"!' # B( < G ' ( L / < ' 0 40(< = C.B0 !# > ># 40( ! %" 0 ( O >" 5.20 ก 3 + I =

( O >" / ' Fก+ ( ก ( # %" ( ก ( K& + 0 #" E CF/( / >? I.0 40( / ก / #4 0(- 0 ก ' ( O >" 5.21 J -& : ( - : ( - ก0 # : ( - O %" : ( - 0ก E : ( - O ก"' Fก: ( - O # /! #' ' + ก '# ( ก : 40( G ! #) ก ก - (: " ก ก)J* /ก + ก$ : 0 ก : ( - 0ก E ก"' Fก: ( - 0ก E 40(>"% ก ' ( /#! # #' ( ! E 40(< & *%" B< ) # " (! + ) # " (! + : + < B 0 #" E

30 5.21 J -& (#3 ) : ( - 0ก E - 'I?ก ? ./0 ก ก>"% ก ' ( /#! # '0- B ก กก ? !' !# ./0 / % ก ก ? ./0 / % กCF/(< & * .0 B< CF/( ก ก ก /- '+ 'ก # = ก %" ก B - ' >"ก '0ก - 4 ( E .0 (: %" >"% ก ' ( / ก / #4 0(ก ( "( + '0 %" ก ก /!# ! '# ก ก - - #' - ' ก ก" ก >"% ก ' ( /#! #+ 0 ! 0 +ก" ก"' ? B< : ( - 0ก E 40(>"% ก ' ( /#! # / 0( < : ก ก % ' ? < & *:

( - 0ก E < >"% ก ' ( /#! # /+ ก: # B(>"4 (: / (- '- + + # ' / !#

- - !'0 4 (% ' / ก - (: + 0 ! & (&0 / + * ก>"% ก ' ( /#! # /+ ก: %" >"4 (: / (- '- + B ก"' # ?"!' E 40(< & *: ( - 0ก E ) ก? I.0 ก: / ก 4FB ก / #4 0(ก ก / - Fก (- (<'# 40(>? I.0 < & *: ( - 0ก E %" B< : ( - 0ก E < I กก" - ./0ก ก < = ก$ / < & *: ( - 40((# O กก" ก B< : ( - 40((# O %" : ( - B '# ( ก : '# ( #ก < '# : #ก .0 '# : ' (ก < '# : ' (ก B ก ก !# B(+ ' B< %" < & *: ( - 40((# O # 0 < = .0 B(+ !. < & *%" ' B< + #" #ก 5.22 73 # ) = 1 !' 0 % >? B >" * / ' + %ก'>? %" ก ก 40( ก0 # !' 0 % / # ( - %ก' ( .0 >" * / ก / #4 0(%" !' 0 % ก ก # - IF(>" * 0 % + ? 0./ 5.23 ก $ $3 B(% '# / 1 ก ! 2556 ก"' I.0 R G ก ( (ก ( K / 8 ./0(<'# ( ( B( B - 0 " (4 0 ?" <'# ( 40( D 2555 / # 0 ?'+ ( ก ( #' (ก " 2556 40(ก"'

&./0# I <(!*+ ก + 4 0 ?" B( Bก " / % "( (ก"' #ก & (ก Q > 4 0 ?" ' B %" - ' >"ก '0< & * B< .0ก - '0 40(ก"' G ก ( (ก ( K / 8 < 0 0(40(>? + ก ( 4 0 ?"<'# ( F( ก " / % "(ก < 0%" ก Q > 4 0 ?" ก / #ก <'# ( B( B4 0 ?"<'# ( 0 (0 ( ก4 0 ?": + /- ( '0>? 0 < + <?(< ก ( 40( 0 ' (< / < 0 &./0 >"ก ( 40(<'# ( %" &./0 < & ก + <'# ( (ก"' #

31 6. กองทุนสํ ารองเลียงชีพ บริษัทใหญ่ บริ ษทั และพนักงานของบริ ษทั ได้ร่วมกันจัดตังกองทุนสํารองเลียงชีพภายใต้การอนุมตั ิจากกระทรวงการคลังตามพระราชบัญญัติ กองทุนสํารองเลียงชีพ พ.ศ. 2530 ซึ/งประกอบด้วยเงินที/พนักงานจ่ายสะสมเป็ นรายเดือนและเงินที/บริ ษทั จ่ายสมทบให้ในอัตราร้อยละ 2 ของเงินเดือนและจะจ่ายให้พนักงานในกรณีที/ออกจากงานตามระเบียบว่าด้วยกองทุนของบริ ษทั และกองทุนสํารองเลียงชีพของบริ ษทั บริ หารโดยบริ ษทั หลักทรัพย์จดั การกองทุน 7. สิ ทธิประโยชน์ จากการส่ งเสริมการลงทุน บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด) กลุ่มบริ ษทั ได้รับบัตรส่ งเสริ มการลงทุน เลขที/ 2232(2)/2550 ลงวันที/ 12 ธันวาคม 2550 จากคณะกรรมการส่ งเสริ มการลงทุน เพื/อแสดงว่าเป็ นผูไ้ ด้รับการส่ งเสริ มการลงทุนในกิจการผลิต STEEL STRUCTURE ประเภท 4.19 กิจการผลิตโครงสร้างโลหะที/ใช้ ในการก่อสร้างหรื ออุปกรณ์สาํ หรับงานอุตสาหกรรม (FABRICATION INDUSTRY) โดยได้สิทธิประโยชน์ตามพระราชบัญญัติส่งเสริ ม การลงทุน พ.ศ. 2520 ตามมาตรา 25, 26, 28, 31, 34, 35 และมาตรา 36 สิ ทธิประโยชน์ที/ได้รับรวมทังการได้รับยกเว้นอากรขาเข้าสําหรับ เครื/ องจักรตามที/อนุมตั ิยกเว้นภาษีเงินได้นิติบุคคลสําหรับกําไรสุ ทธิมีกาํ หนดเวลา 8 ปี และภาษีเงินได้นิติบุคลคลสําหรับกําไรสุ ทธิที/ได้ จากการประกอบกิจการที/ได้รับการส่ งเสริ มรวมกันไม่เกินร้อยละ 100 ของเงินลงทุนไม่รวมค่าที/ดินและทุนหมุนเวียนมีกาํ หนดเวลา 8 ปี บริ ษทั เริ/ มมีรายได้จากการประกอบกิจการที/ได้รับส่งเสริ มการลงทุนตังแต่วนั ที/ 4 มกราคม 2551 และหมดอายุวนั ที/ 31 มกราคม 2559

รายได้ของบริ ษทั สําหรับปี จําแนกตามกิจการที/ได้รับการส่ งเสริ มการลงทุนและไม่ได้รับการส่ งเสริ มการลงทุนสามารถสรุ ปได้ ดังนี

(หน่ วย : บาท) กิจการที6ได้ รับการส่ งเสริม 2556 2555 รายได้จากการขาย และบริ การ Q ในประเทศ รวม

164,017,981.14 164,017,981.14

425,302,236.04 425,302,236.04

งบการเงินรวม กิจการที6ไม่ ได้ รับการส่ งเสริม 2556 2555

43,741,380.85 43,741,380.85

5,617,851,991.21 5,617,851,991.21

รวม 2556

2555

207,759,361.99 207,759,361.99

6,043,154,227.25 6,043,154,227.25

Q 5

425,302,236.04 425,302,236.04

งบการเงินเฉพาะกิจการ กิจการที6ไม่ ได้ รับการส่ งเสริม 2556 2555

Q 5

5,617,851,991.21 5,617,851,991.21

รวม 2556

2555

Q 5

6,043,154,227.25 6,043,154,227.25

32 8. +ก 6% ก ก %77 1 ! ก ก & ก& + ก !!" .0ก ก / ก / #4 0(ก ก Y IF( !!" .0ก ก / 0 !# ! Y .0I?ก Y!# ! - '#' ( ( .0 (0 0 .00 ?': + ก !# ! #ก ก 0ก ก B !!" .0ก ก / ก / #4 0(ก ( # IF( '# %" !!" / < = 00ก < ( ( ( .0 (0 0 CF/( + 0 = &"0 ' ( < < ! E '0 >? < ! E ก ก .0& ก( 40( Y / 0 + ก # (%> %" !# ! ก ( 40( " 0 !# < & =* / ก !!" .0ก ก / 0 !# ! Y .0I?ก!# ! Y- '#' ( ( .0 (0 0 .00 ?': + ก !# ! #ก ก ( B !# < & =* #' ( !!"%" ก ก / ก / #4 0(ก ( B ./0 %" !!" / ก / #4 0(ก " ก ) !# < & =* ก 0 < / ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก ก & #0 * ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก ก & #0 * 6 ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก ก & #0 * 11 ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก ก & #0 * 15 ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก ก & #0 * 16 ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก ก & #0 * 17 ก

'0 ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก 0 0" < & # #0 * ก

'# ก I.0 ( ( %" ก ก '# ก !.0 *. ? ก '0 40( 0 0" < & # #0 * ก @Q *< ! # * ก '0 40( 0 0" < & # #0 * ก # * 0 0 * / y" B( ก / ก / #4 0(ก ก ก '# ก !.0 *.# ก + ! .040( # * 0 0 * / y" B( ก 0 < * # ( # * ก + ! .040( # * 0 0 * / y" B( ก & ก * # * ก + ! .040( # * 0 0 * / y" B( ก # % ก # * ก + ! .040( # * 0 0 * / y" B( ก C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก >? I.0 + C < 0 "Y - %0( ก B" 0 *< ( ,- ) ก ก ก '# ก ก '0 !)<# < z A & =#(,* >? I.0 !) )J * <# ): ก >? I.0 %" ก ก + '0 !) ก 0 < * >? I.0 %" ก ก + + E' !) & * A & =#(,* >? I.0 %" ก ก + + E' !):? E >? I.0 %" ก ก + + E' # / 1 ก ก$ ! 2556 !) ก 0 < * - " 00ก กก ก ก 40(ก"' ก ก ( ) ( B ก"' F(< B < !# < & =*+ ก ก ก / ก / #4 0(ก ก # * 0 0 * / y" B( ก !.0 *. # ก 0 < * # ( # * ก & ก * # * ก %" # % ก # * ก ./0( ก- ' ก ก '# ก %" #

33 8. รายการธุรกิจกับบุคคลหรือกิจการทีเกียวข้ องกัน (ต่ อ) วันที 25 กรกฎาคม 2556 คุณมณฑีร์ สุ วรรณภักดี ได้ลาออกจากการเป็ นกรรมการของ บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด ได้สิ)นสุ ด ความสัมพันธ์ในการเป็ นกิจการทีเกียวข้องกันกับ บริ ษทั ไทรแองเกิ)ล เอ็นจิเนียร์ส (ประเทศไทย) จํากัด เนืองจากไม่มีกรรมการร่ วมกันแล้ว นโยบายการกําหนดราคาสําหรับแต่ละประเภทรายการมีดงั นี) รายการบัญชี นโยบายในการกําหนดราคา รายได้จากการขาย ราคาทุนบวกกําไรส่ วนเกิน รายได้จากการบริ การ ตามสัญญา ดอกเบี)ยรับ อัตราร้อยละ 7.75 ต่อปี รายได้อืน ราคาตกลงร่ วมกัน ซื)อสิ นค้า ราคาทุนบวกกําไรส่ วนเกิน ต้นทุนบริ การ ตามสัญญา ค่าเช่า ตามสัญญา ค่าทีปรึ กษา ตามสัญญา ค่าธรรมเนียมการคํ)าประกัน ตามสัญญา ดอกเบี)ยจ่าย อัตราร้อยละ 3.00 =7.50 ต่อปี 8.1 สิ นทรัพย์ และหนี&สินระหว่ างกันมีดังนี& (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 2556 2555 รายการธุรกิจกับบริษัทย่ อย (ตัดออกจากงบการเงินรวมแล้ว) บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด ลูกหนี)การค้า ประเภทขายสิ นค้า = = = 70,090,304.54 เงินให้กยู้ มื ระยะสั)นแก่บริ ษทั ย่อย ยอดคงเหลือต้นปี = = 14,000,000.00 34,000,000.00 ลดลง = = (14,000,000.00) (20,000,000.00) ยอดคงเหลือปลายปี / / / 14,000,000.00 เงินกูย้ มื ระยะสั)นจากบริ ษทั ย่อย ยอดคงเหลือต้นปี = = = = เพิมขึ)น = = 124,000,000.00 = ยอดคงเหลือปลายปี / / 124,000,000.00 / เงินให้กยู้ มื แก่บริ ษทั ย่อยเป็ นเงินกูย้ มื ในรู ปสัญญากูย้ มื ประเภทกําหนดการชําระเงินเมือทวงถาม อัตราดอกเบี)ยร้อยละ 7.75 ต่อปี เงินกูย้ มื จากบริ ษทั ย่อยเป็ นเงินกูย้ มื ในรู ปสัญญากูย้ มื ประเภทกําหนดการชําระเงินเมือทวง ถามอัตราดอกเบี)ยร้อยละ 3.00 = 7.50 ต่อปี

34 8.1 $ ,+ ) (1 &5$ (1 3 ก & &5 (#3 ) ก &

31 6 7 2556 31 6 7 2555 +ก 6% ก ก - +3 + (# ก ก ก ) ) ก 0 < / ก - ! ( "?ก B0./

( ' "'#( !' < ! %" ก

B( ! (ก

B ( ก >"( !' + ' ! ( ' ก & #0 * ก "?ก Bก ! : 4 < ! "?ก B0./

( 0( '

Bก !

B( ! (ก !' + ' ! ( ' ก & #0 * 6 ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก

( 0( ' ก & #0 * 11 ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก

( 0( ' ก & #0 * 15 ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก

( 0( ' ก & #0 * 16 ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก

( 0( ' ก & #0 * 17 ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก

( 0( '

(1 3 + : ) ก ?, (ก ก &

31 6 7 2556 31 6 7 2555

322,211.88 9,036,200.00 1,550,300.00 3,116,228.36

6,795,369.87 715,830.00 41,230.05 35,724,890.81 44,470,290.34 183,193.30

43,318,080.35 78,031,853.09 4,286,412.00 8,927,289.74 1,365,427.00 183,826.00

6,644,472.00 901,045.00

4,815,250.00 600,697.00

6,432,180.00 976,132.00

9,170,399.00 976,132.00

35 8.1 $ ,+ ) (1 &5$ (1 3 ก & &5 (#3 ) ก &

31 6 7 2556 31 6 7 2555 +ก 6% ก ก %77 1 ! ก ก & ก& + ก # * 0 0 * / y" B( ก "?ก Bก ! : 4 < ! "?ก Bก ! : ( ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก !.0 *.# ก "?ก B0./ !.0 *. ? ก "?ก Bก ! : ( ก "?ก B0./

( "'#( ( ก

Bก ! : 4 < !

Bก ! : ( ก !' + ' ! ( ' @Q *< ! # * ก "?ก Bก ! : ( ก ?"!' ( / < % ' (- ' ก ก "?ก B0./

( "'#( ( ก

Bก ! : 4 < !

Bก ! : ( ก !' + ' ! ( ' 0 < * # ( # * ก "?ก B0./

(1 3 + : ) ก ?, (ก ก &

31 6 7 2556 31 6 7 2555

2,633,270.00 39,824,330.00 45,240.00

540,000.00

91,513,176.10 433,181.40 5,797,872.00 6,485,805.00 615,195.10 13,056,786.00

234,016,740.04

227,821,335.55 2,623,439.85 2,914,255.00 13,050,786.00 599,110.12 26,482,495.00

116,333,091.44

344,034.00 19,301,593.97 -

48,400,264.94 2,512,312.50 11,809,099.12 -

91,513,176.10 433,181.40 5,797,872.00 6,485,805.00 615,195.10 13,056,786.00

234,016,740.04 344,034.00 19,301,593.97 -

227,821,335.55 2,623,439.85 2,914,255.00 13,050,786.00 599,110.12 26,482,495.00

116,333,091.44 48,400,264.94 2,512,312.50 11,809,099.12 -

202,500.00

742,500.00

"?ก Bก ! : 4 < !

5,350.00

"?ก B0./

352,500.00

& ก * # * ก "?ก B0./ # % ก # * ก

36 8.1 $ ,+ ) (1 &5$ (1 3 ก & &5 (#3 ) ก &

31 6 7 2556 31 6 7 2555

(1 3 + : ) ก ?, (ก ก &

31 6 7 2556 31 6 7 2555

+ก 6% ก ก %77 1 ! ก ก & ก& + ก - %0( ก B" 0 *< ( ,- ) ก "?ก Bก ! : 4 < ! 227.64 "?ก B0./ 346,167.24

B( ! (ก 17,753,880.84 17,753,880.84

B ( ก >"( 640,235.22

( ก? . < B ก !!" / ก / #4 0(ก !):? E 0 !( ".0 D

& / 4FB 540,360.00 " "( 540,360.00 + 7 1 ! + 4

( ก? . < B ก !!" / ก / #4 0(ก ก ก? . - ' ก < EE #' (ก %" - ' ก ! 0ก B #' (ก 8.2 + ) (73 * 3 + (1 3 ก & &5 (1 3 + : ) ก ก ?, (ก ก $ 1 4$ 5 $% & 31 6 7 2556 2556 2555 2556 2555 +ก 6% ก ก - +3 + (# ก ก ก ) ) ก 0 < / ก - กก 4 - 0./ 0ก B ก !' '

300,000.00 267,534.26 27,867,989.79 551,750.00

C.B0< & *I # C.B0< & *- ' # 0ก B '

423,028.94 856.11 3,012,438.36

133,445,143.29 2,072,975.00 2,642,219.18 379,635,284.18 601,208.69 -

37 8.2 + ) (73 * 3 + (1 3 ก & &5 (#3 ) (1 3 + : ) ก ก ?, (ก ก $ 1 4$ 5 $% & 31 6 7 2556 2556 2555 2556 2555 +ก 6% ก ก - +3 + (# ก ก ก ) ) ก & #0 * ก - กก 4 - 0./ 4 0< ( & * &./0ก "( 4 < & *I # 4 < & *- ' # 4 ก !' 4 <'( ก & #0 * 6 ก - กก + ก ก & #0 * 11 ก - กก + ก ก & #0 * 15 ก - กก + ก ก & #0 * 16 ก - กก + ก ก & #0 * 17 ก - กก + ก +ก 6% ก ก %77 1 ! ก ก & ก& + ก # * 0 0 * / y" B( ก - กก + ก 427,982.00 !.0 *. ? ก - กก + ก 43,398,001.47 @Q *< ! # * ก - กก + ก 93,126,509.69

49,666,010.04 2,859,389.01 2,900,000.00 74,381,651.37 558,126.72 8,736,759.00 87,365,427.15 369,300.00

6,644,472.00

4,815,250.00

6,432,180.00

9,170,399.00

45,240.00

427,982.00

45,240.00

646,694,056.72

43,398,001.47

646,694,056.72

889,575,981.96

93,126,509.69

889,575,981.96

38 8.2 + ) (73 * 3 + (1 3 ŕ¸ & &5 (#3 ) (1 3 + : ) ŕ¸ ŕ¸ ?, (ŕ¸ ŕ¸ $ 1 4$ 5 $% & 31 6 7 2556 2556 2555 2556 2555 - %0( ŕ¸ B" 0 *< ( ,- ) ŕ¸ !' ( 111,329,377.67 - ŕ¸ ŕ¸ 4 < ! 10,500.00 - 0./ 179,710.10 !)<# < z A & =#(,* !' / Fŕ¸ 360,000.00 !) & * A & =#(,* !' = ŕ¸ !B ŕ¸ 2,460,000.00

35,485,218.07 920.00 -

110,768,630.00 -

35,242,412.00 -

360,000.00

6,754,500.00

2,460,000.00

6,754,500.00

8.3 73 # ) = 1

>" * " * " (00ŕ¸ ŕ¸ ( >" * / ' + ŕ¸ )J* #

(1 3 + : ) ŕ¸ ŕ¸ ?, (ŕ¸ ŕ¸ $ 1 4 $ 5 $% & 31 6 7 2556 2555 2556 2555 28,941,140.33 27,024,183.33 22,370,048.33 25,944,183.33 1,185,182.00 1,499,485.48 937,335.00 1,499,485.48 267,709.46 267,709.46 30,394,031.79 28,523,668.81 23,575,092.79 27,443,668.81

8.4 1 &5$ & ( ŕ¸ M5 - 1<3 ) # / 31 = # ! 2556 %" 2555 B< /0 ŕ¸ 4FB ŕ¸ ŕ¸ / - + <I ŕ¸ ( " % '(00ŕ¸ (<.0 !B ŕ¸ 37.1 + ŕ¸ # * 0 0 * / y" B( ŕ¸ %" .0 + ! .0 &./0 " ŕ¸ ŕ¸ ./ 4 0 < 0 -@@A < EE '# & Z ! (ŕ¸ %" < EE '# ( (Consotium agreement) /ŕ¸ "' #+ 37.2

39 9. , # ก& + ก ก ) ก73 * 3 +# ก- ( 73 * 3 + ก !' + ' " ก ) ( <'# / < < ! E ( B (1 3 + : ) ก ก ?, (ก ก $ 1 4 $ 5 $% & 31 6 7 2556 2555 2556 2555 9.1 ก " / % "(+ < ! < ? %" ( #' ( 9.2 4 ( 0 ก" ) กก " ?"!' < ! 9.3 C.B0< ! 9.4 # I %" # < ? 9.7 !' + ' & ก( 9.8 !' <./0 ! 9.9 !' + ' ' 9.10 !' ( 40( 9.11 !' = 9.12 !' B I 9.13 !' 4 <'(

(41,680,283.03) (17,153,015.77) (1,731,299.34) (3,575,931.31) 2,390,371,635.61

3,056,670,639.02

178,308,786.40 (5,599.19) 30,394,031.79 261,889,962.08 20,568,228.63 1,797,362.91

425,170,765.33

2,040,045,810.22

1,265,824,304.36

69,562,218.20 10,220,312.46 6,744,907.09

67,730,250.56 14,580,585.33 14,437,763.68

(1,335,765.15) 28,523,668.81 229,209,541.84

20,969,236.50 1,924,025.58

27,223,108.23 (1,731,299.34) 2,449,262,302.16 17,960,945.16 (354,642.23) 23,575,092.79 175,186,331.47 13,063,202.47 1,671,558.32 2,061,648,080.44 67,247,384.59 8,023,386.71 6,334,454.45

(18,393,867.15) (3,575,931.31) 3,190,656,727.84

336,696,917.35 (1,335,765.15) 27,443,668.81 220,484,673.24 13,965,464.23 1,821,543.68 1,494,846,583.19

67,067,798.03 13,726,105.93 12,925,686.58

10. , # ก& + ก ก ()$ $ ก ก"' ก /- ' ก / #ก ( < + ( ก %< ( < / < < ! E - %ก' - ) # / 31 = # ! 2556 %" 2555 C.B0< & * ( ./0 # 4.75 " %" 0.90 " " - 1<3 + E' ก /- ' ก / #ก ( < + ( ก %< ( < / < < ! E - %ก' - ) # / 31 = # ! 2556 %" 2555 C.B0< & * ( ./0 # 3.73 " %" 0.82 " " - ) # / 31 = # ! 2556 4 < & * ( ./0 # 77.84 " - < D < B < # / 31 = # ! 2556 ' ( "( + '0 ( ก & #0 * ก ) # < & * # 107.89 " %" B< # 7.89 "

40 11. $ ) ( +ก &+ 3 $

( <

( M ก= ! -00 & *

( M ก= ! -ก %< #

( M ก= ! -

ก & 31 6 7 2556 2555 3,351,071.23 3,531,674.91 27,533,236.84 40,417,879.12 337,050,073.98 159,920,743.71 2,048,204.79 4,035.96 369,982,586.84 203,874,333.70

(1 3 + : ) ก ?, (ก ก & 31 6 7 2556 2555 2,687,869.74 3,400,726.91 27,533,236.84 40,417,879.12 294,213,660.66 157,251,079.12 2,048,204.79 4,035.96 326,482,972.03 201,073,721.11

( M ก= ! 0 0ก B /= ! ก %" ( M ก 0 0ก B 1.40% - 1.60% '0 D 12. ก1 &5ก 7 -$% 6 ก # ! *0 40("?ก Bก ! ( B ก & 31 6 7 2556 2555 ก1 &5ก 7 ( J +$ 7 (- '! ก

ก ก - ' ก 3 .0 กก#' 3 .0 IF( 6 .0 กก#' 6 .0 IF( 9 .0 กก#' 9 .0 IF( 12 .0 กก#' 12 .0 4FB - # ก !' >./0 B<(< <?E "?ก Bก ! : 4 < ! -< =

(1 3 + : ) ก ?, (ก ก & 31 6 7 2556 2555

65,875,268.74

152,620,499.39

1,882,424.25

152,620,271.75

31,176,816.87 233,631.69 40,050.49 2,656,325.11

33,574,437.12 330,109.55 628,849.48 428,599.48 4,581,091.38

5,478,638.21 233,631.69 2,656,325.11

33,574,437.12 330,109.55 628,849.48 428,599.48 4,581,091.38

99,982,092.90 192,163,586.40 (2,656,325.11) (4,575,741.38) 97,325,767.79

187,587,845.02

10,251,019.26 192,163,358.76 (2,656,325.11) (4,575,741.38) 7,594,694.15

187,587,617.38

41 12. ลูกหนีการค้า สุ ทธิ (ต่ อ) (หน่ วย :บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที3 31 ธันวาคม 2556 2555

งบการเงินรวม ณ วันที3 31 ธันวาคม 2556 2555 ลูกหนีการค้า ประเภทงานบริการ ยังไม่ครบกําหนดชําระ

222,723,534.25

479,493,098.24

222,284,960.65

479,493,098.24

ไม่เกิน 3 เดือน

229,341,756.58

446,155,882.13

228,382,055.67

446,155,882.13

มากกว่า 3 เดือน ถึง 6 เดือน

57,566,668.32

40,441,981.49

57,500,385.22

40,072,788.38

มากกว่า 6 เดือน ถึง 9 เดือน

109,220,632.13

10,028,093.50

109,220,632.13

10,028,093.50

มากกว่า 9 เดือน ถึง 12 เดือน

161,707,650.46

12,663,480.11

161,707,650.46

12,663,480.11

มากกว่า 12 เดือน ขึ'นไป

51,431,282.99

6,255,199.05

49,463,488.07

4,608,586.30

รวม

831,991,524.73

995,037,734.52

828,559,172.20

993,021,928.66

เกินกําหนดชําระ

หัก ค่าเผือ* หนี'สงสัยจะสูญ ลูกหนี'การค้าประเภทงานบริ การ2สุ ทธิ

(1,726,561.67)

(4,224,242.75)

830,264,963.06

990,813,491.77

828,559,172.20

990,444,298.66

ลูกหนี'การค้า2สุ ทธิ

927,590,730.85

1,178,401,336.79

836,153,866.35

1,178,031,916.04

ลูกหนี'เช็คคืน

6,442,598.28

6,845,556.92

6,442,598.28

6,845,556.92

หัก ค่าเผือ* หนี'สงสัยจะสูญ

(6,442,598.28)

(6,845,556.92)

(6,442,598.28)

(6,845,556.92)

927,590,730.85

1,178,401,336.79

836,153,866.35

1,178,031,916.04

ลูกหนี'เช็คคืน2สุ ทธิ รวมลูกหนีการค้า สุ ทธิ

(2,577,630.00)

ณ วันที* 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ได้มอบอํานาจการรับเงินหรื อโอนสิ ทธิเรี ยกร้องในอันที*จะได้รับชําระหนี'จากลูกหนี' การค้าประเภทงานบริ การจํานวน 450.84 ล้านบาท และ 661.81 ล้านบาท ตามลําดับ ให้กบั สถาบันการเงินหลายแห่งเพื*อเป็ นหลักประกัน ในการขอวงเงินสิ นเชื*อจากธนาคารตามที*ได้เปิ ดเผยไว้ในหมายเหตุขอ้ 24 ณ วันที* 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั ได้มอบอํานาจการรับเงินหรื อโอนสิ ทธิเรี ยกร้องในอันที*จะได้รับชําระหนี'จากลูกหนี'การค้าประเภท ขายสิ นค้าจํานวน 1.06 ล้านบาท ให้กบั สถาบันการเงินหลายแห่งเพื*อเป็ นหลักประกันในการขอวงเงินสิ นเชื*อจากธนาคารตามที*ได้เปิ ดเผย ไว้ในหมายเหตุขอ้ 24

42 13. ลูกหนีการค้าบริษัทย่ อย บริ ษทั มีการวิเคราะห์อายุของลูกหนี'การค้าบริ ษทั ย่อย ดังนี' (หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที3 31 ธันวาคม 2556 2555 ลูกหนีการค้า ประเภทขายสิ นค้า ยังไม่ครบกําหนดชําระ เกินกําหนดชําระ ไม่เกิน 3 เดือน มากกว่า 3 เดือน ถึง 6 เดือน มากกว่า 6 เดือน ถึง 9 เดือน รวม

216,422.05 146,882.11 2 42,954,776.19 43,318,080.35

2 1,139,981.21 68,950,323.33 2 70,090,304.54

14. มูลค่างานที3เสร็จแต่ ยังไม่ เรียกเก็บ สุ ทธิ บริษัทใหญ่ ณ วันที* 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ได้มอบอํานาจการรับเงินหรื อโอนสิ ทธิเรี ยกร้องในอันที*จะได้รับชําระหนี'จากมูลค่างาน ที*เสร็ จแต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บจํานวน 937.07 ล้านบาท และ 447.03 ล้านบาท ตามลําดับ ให้กบั สถาบันการเงินหลายแห่ง เพื*อเป็ นหลักประกัน ในการขอวงเงินสิ นเชื*อจากธนาคาร ตามที*ได้เปิ ดเผยไว้ในหมายเหตุขอ้ 24 15. สิ นค้าคงเหลือ สุ ทธิ งบการเงินรวม

สิ นค้าสําเร็ จรู ป สิ นค้าระหว่างผลิต งานโครงการระหว่างก่อสร้าง วัตถุดิบ วัสดุใช้สิ'นเปลือง รวม หัก ค่าเผือ* มูลค่าสิ นค้าคงเหลือลดลง สุ ทธิ

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ

ณ วันที3 31 ธันวาคม 2556 2555 131,292,800.96 96,734,058.43 35,714,720.04 31,899,026.52 247,420.00 2,851,530.35 85,954,074.03 76,444,125.06 1,597,881.39 2,003,618.40

ณ วันที3 31 ธันวาคม 2556 2555 97,117,100.32 96,734,058.43 15,888.51 31,899,026.52 247,420.00 2,851,530.35 452,432.28 76,444,125.06 2 1,049,411.49

254,806,896.42 209,932,358.76 (2,844,891.32) (4,576,190.66)

97,832,841.11 208,978,151.85 (2,844,891.32) (4,576,190.66)

251,962,005.10

94,987,949.79

205,356,168.10

204,401,961.19

43 16. เงินฝากสถาบันการเงินทีมีภาระผูกพัน (หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 758.89

งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 เงินฝากธนาคาร ออมทรัพย์ 758.89 เงินฝากธนาคาร กระแสรายวัน 570,000.00 เงินฝากธนาคาร ประจํา 47,501,015.00 48,095,981.98 47,501,015.00 48,095,981.98 รวม 48,071,015.00 48,096,740.87 47,501,015.00 48,096,740.87 ณ วันที' 31 ธันวาคม 2556 เงินฝากธนาคารข้างต้น บริ ษทั นําไปคํ0าประกันวงเงินสิ นเชื'อที'ได้รับจากสถาบันการเงินตามที' กล่าวในหมายเหตุประกอบงบการเงินข้อ 24 และหมายเหตุขอ้ 37.1 ณ วันที' 31 ธันวาคม 2555 เงินฝากธนาคารข้างต้น บริ ษทั นําไปคํ0าประกันงานบริ การให้กบั สถาบันการเงิน รวมทั0งวงเงิน สิ นเชื'อที'ได้รับจากสถาบันการเงินตามที'กล่าวในหมายเหตุประกอบงบการเงินข้อ 24 และหมายเหตุขอ้ 37.1 17. เงินลงทุนในบริษัทร่ วม 17.1 รายละเอียดของบริษัทร่ วม บริ ษทั ร่ วมทั0งหมดจัดตั0งในประเทศไทยมีรายละเอียดดังนี0

ชือบริษัท ประเภทธุรกิจ 1 บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด ด้านการลงทุน 2 บริ ษทั อุดรธานีโซล่าร์พาวเวอร์ จํากัดผลิตกระแสไฟฟ้ า 3 บริ ษทั แม่โขงกรี นพาวเวอร์ จํากัด ผลิตกระแสไฟฟ้ า 4 บริ ษทั อินโดไชน่า กรี นเอ็นเนอร์ยี' จํากัด ผลิตกระแสไฟฟ้ า

ชือบริษัท 1 บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด 2 บริ ษทั อุดรธานีโซล่าร์พาวเวอร์ จํากัด 3 บริ ษทั อินโดไชน่า กรี นเอ็นเนอร์ยี' จํากัด 4 บริ ษทั แม่โขงกรี นพาวเวอร์ จํากัด

ประเภทธุรกิจ ด้านการลงทุน ผลิตกระแสไฟฟ้ า ผลิตกระแสไฟฟ้ า ผลิตกระแสไฟฟ้ า

(หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม อัตราร้ อยละการถือหุ้น มูลค่าตามบัญชีตามวิธีส่วนได้ เสี ย ณ วันที ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 26.00% 25.56% 1,397,143,606.54 1,173,803,277.50 45.71 % 15,646,933.22 45.71 % 15,646,933.22 45.71 % 15,646,933.22 รวม 1,444,084,406.20 1,173,803,277.50 (หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ อัตราร้ อยละการถือหุ้น มูลค่าตามบัญชีตามวิธีราคาทุน ณ วันที ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 26.00% 25.56% 1,255,123,233.36 1,197,728,802.00 45.71 % 16,000,000.00 45.71 % 16,000,000.00 45.71 % 16,000,000.00 รวม 1,303,123,233.36 1,197,728,802.00

44 17.1 รายละเอียดของบริษัทร่ วม (ต่ อ) ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุน้ ครั'งที* 1 /2554 เมื*อวันที* 27 มิถุนายน 2554 ได้มีมติเป็ นเอกฉันท์ให้บริ ษทั เข้าซื'อ หุน้ บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด (อีโอลัส) โดยมีเงื*อนไขที*เป็ นสาระสําคัญบางส่ วนในการเข้าร่ วมทุนได้แก่ เงินลงทุน สําหรับหุน้ สัดส่ วนประมาณร้อยละ 2 (หัก 1 หุน้ ) มูลค่าประมาณ 100 ล้านบาท บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี* โฮลดิ'ง จํากัด (วินด์) มีสิทธิที*จะซื'อคืนโดยวินด์จะต้องรับซื'อคืนภายในวันที* 31 มีนาคม 2556 ในราคา 120.00 ล้านบาท ต่อมาในระหว่างปี 2556 บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ได้ตกลงร่ วมกับวินด์ และทําการแก้ไขสัญญาผูถ้ ือหุน้ บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด ครั'งที* 2 (Shareholders' Agreement) วินด์ จะซื'อหุน้ ของ บริ ษทั อีโอลัส จํากัด คืนจาก บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) จํานวน 2% ของ Initial shares ของ บริ ษทั อีโอลัส จํากัด ในมูลค่า 120 ล้านบาท โดยวินด์มีเงื*อนไข ดังนี' 2 วินด์จะซื'อหุน้ ของ บริ ษทั อีโอลัส จํากัด จํานวน 1% ของ Initial shares จาก บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ในวันที* 31 กรกฎาคม 2556 และ 2 ส่ วนที*เหลืออีก 1% ของ Initial shares วินด์จะซื'อและจ่ายชําระเงินให้กบั บริ ษทั ก่อนวันที* บริ ษทั เค.อาร์.ทู จํากัด หรื อ บริ ษทั เฟิ ร์ส โคราช วินด์ จํากัด จะอนุมตั ิการจ่ายเงินปันผล ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ได้ขายเงินลงทุนใน บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด ให้กบั วินด์ จํานวน 1,301,301 หุน้ มูลค่าตาม บัญชีในงบการเงินรวมและงบการเงินเฉพาะกิจการจํานวน 51.11 ล้านบาท และ จํานวน 48.29 ล้านบาท ตามลําดับ มูลค่าขาย จํานวน 60.00 ล้านบาท มีกาํ ไรจากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วมในงบการเงินรวมและงบการเงินเฉพาะกิจการ จํานวน 8.02 ล้านบาท และจํานวน 11.71 ล้านบาท ตามลําดับ ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ได้จ่ายชําระค่าหุน้ ให้กบั บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด จํานวน 105.68 ล้านบาท ตามรายงานการประชุมสามัญผูถ้ ือหุน้ ประจําปี 2555 เมื*อวันที* 25 เมษายน 2555 บริ ษทั ได้ช' ีแจงข่าวเกี*ยวกับพายุหมุน เมื*อวันที* 15 เมษายน 2555 ที*ท่าหลวงติดกับอําเภอชัยบาดาล จังหวัดลพบุรี ทําให้เสาไฟฟ้ าแรงสูงล้ม 270 ต้น เป็ นระยะทาง ประมาณ 10 กิโลเมตร ความเสี ยหายที*เกิดขึ'นอยูร่ ะหว่างการตรวจสอบความเสี ยหายและหาสาเหตุ ซึ*งโครงการมีการประกันภัย แบบ ALL RISK ทั'งนี'โครงการจะต้องดําเนินการก่อสร้างสายส่ งใหม่เป็ นระยะทางประมาณ 18 กิโลเมตร ใช้เวลาก่อสร้าง ประมาณ 324 เดือน ซึ*งจะแล้วเสร็ จทันเวลา COD ในระหว่างปี 2555 กลุ่มบริ ษทั อีโอลัส ได้จ่ายค่าความเสี ยหายให้กบั ชาวบ้านที*ได้รับความเสี ยหายจากพายุหมุน ตามที*กล่าวข้างต้นแล้ว แต่คงเหลือค่าความเสี ยหาย ซึ*งยังคงอยูใ่ นระหว่างการพิจารณาของศาลและยังมีความไม่แน่นอนในผล ของคดี ทั'งนี'บุคคลธรรมดาได้ยนื* ฟ้ อง DEMCO และบริ ษทั ย่อยของอีโอลัส (จําเลย)ให้ชดใช้ค่าความเสี ยหายและค่าขาดประโยชน์ ในอนาคตเป็ นจํานวน ประมาณ 163 ล้านบาทในระหว่างปี 2556 ศาลชั'นต้นพิจารณาคดีข' นั ต้นพิพากษาให้จาํ เลยทั'งสองร่ วมกันชดใช้ ค่าความเสี ยหายเป็ นจํานวนประมาณ 7 ล้านบาทพร้อมดอกเบี'ย บริ ษทั ไม่ได้บนั ทึกประมาณการหนี'สินดังกล่าวและได้ยนื* อุทธรณ์ใน วันที* 2 ธันวาคม 2556 ณ ปัจจุบนั คดีความดังกล่าวอยูใ่ นกระบวนการของศาลอุทธรณ์ ยังไม่มีความแน่นอนสําหรับผลสิ'นสุ ดของคดี ณ วันที* 31 ธันวาคม 2556 ณ วันที* 31 ธันวาคม 2555 กลุ่มบริ ษทั อีโอลัส (ผูว้ ่าจ้าง)ขอเคลมค่าความเสี ยหายจากเจ้าของผลิตภัณฑ์ (contractor) อันเนื*องมาจากปัญหาด้านคุณภาพของผลิตภัณฑ์ซ* ึงกลุ่มบริ ษทั อีโอลัสได้ระงับการชําระเงินตามใบแจ้งหนี'จากเจ้าของผลิต ภัณฑ์ดงั กล่าวแล้วจํานวน 2,475 ล้านบาท และนอกจากนี'ผขู้ ายผลิตภัณฑ์ได้ส่งใบแจ้งหนี'เพิ*มเติมให้กบั กลุ่มบริ ษทั อีโอลัส ซึ*งเรี ยกเก็บเป็ นค่าดอกเบี'ยจากการขอเคลมสําหรับงานก่อสร้าง รวมทั'งส่ วนแบ่งรายได้จากการทําสัญญาการก่อสร้างระหว่าง กันเป็ นจํานวน 119 ล้านบาท ทั'งนี'ค่าเคลมระหว่างกันข้างต้นอยูใ่ นระหว่างขั'นตอนการเจรจาซึ*งยังมีความไม่แน่นอน

45 17.1 + ( &+ - 3 (#3 ) 0ก ก Bก"' 0 0" <40 !" !' ก'0< ( ก>? ก #' (+ ก ก'0< ( CF/( ./0( (ก"' #0 ?' #' (ก %" ( !# - '% ' 0 + #' ( D 2556 ก"' 0 0" < ก - Addedum ก contractor contractor ก"( / %ก -4( + ก >? #' ( 4 0 ก"(+ Addedum %" B(<0(- ก"( '# ก #' - ' ก ก ก ( .0 !" #' (ก 0 ก ( ก !) ก ก ! B( / 11/2556 ./0# / 6 = # ! 2556 0 / < < ! E ( B 1. 0 + DEMCO 4 "( + '# B( 3 !.0 0 = C"' *& # #0 * ก % ' 4(& # #0 * ก 0 - ' ก 0 0 * / ก " กก /< ! E- %ก' ก ก >? 0 "( 0( #% 40( DEMCO '# # 1 ' >? I.0 < = C.B0 CF/( DEMCO I.00 ?'+ B( 3 + ! & * % ' B( B< <'# ก I.0 40(DEMCO + B( 3 0(!( ".0- ' 0 ก#' 0 " 25 ก C.B0 0(ก ก'0 ! (ก 4 -@@A + %ก' ก -@@A <'# :? : ! 2. ./0 0 C'"' 0 * 0" %" ก?"& ) * ก - < EE C.B04 -@@A ( PPA) adder 8.0 / '# 4 ก " (>" C.B04 0.998 กก # * 0 ก 2 + DEMCO < = / "( + ! (ก B(<0(0 ' ( 0 0 " 25 3. < + 0 ! ก ก 4 ( "( .04 ! (ก ก - % '( < <'# 40(ก I.0 17.2 $3 ) 3 ก ( % ) ก - 3 (1 3 + : ) ก $ 1 (+( # 5 )#3 & 25 6 7

*! -

1 0 0" < & # #0 * ก 2 0 = C"' *& # #0 * ก 3 0 - ' ก 0 0 * / ก 4 % ' 4(ก & # #0 * ก

2556 M & 31 6 7 2556 (353,066.78) (353,066.78) (353,066.78)

$ 1 4$ 5 $% &

31 6 7 2556 31 6 7 2555 169,641,665.65 (12,482,678.72) -

17.3 ก - 3 4 0 ?" (ก ( /%< (0 ?'+ ( ก ( 40( '# ( B (1 3 + : ) $ 1 4$ 5 $% &

*! -

1. 0 0" < & # #0 * ก

31 6 7 2556 + ก ( % )$% 6 2,250,378,156.82

1,056,765,519.56

31 6 7 2555 + ก ( % )$% 6 105,282,400.85 (52,993,680.49)

46 17.3 ข้ อมูลทางการเงินของบริษัทร่ วม (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) สํ าหรับระยะเวลาตั,งแต่ วันที& 25 ธันวาคม

ชื&อบริษัท 2. บริ ษทั อุดรธานีโซล่าร์พาวเวอร์ จํากัด 3. บริ ษทั อินโดไชน่า กรี นเอ็นเนอร์ยี* จํากัด 4. บริ ษทั แม่โขงกรี นพาวเวอร์ จํากัด

2556 ถึงวันที& 31 ธันวาคม 2556 รายได้ รวม กําไร(ขาดทุน)สุทธิ 12,657.56 (772,333.58) 12,657.56 (772,333.58) 12,657.56 (772,333.58) ( หน่ วย : บาท)

ณ วันที& 31 ธันวาคม 2556 ทุนทีเ& รียกชําระแล้ ว สิ นทรัพย์ รวม หนี,สินรวม

ชื&อบริษัท 1 บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด 1,301,301,300.00 13,844,776,049.99 2 บริ ษทั อุดรธานีโซล่าร์ พาวเวอร์ จํากัด 35,000,000.00 34,833,666.42 3 บริ ษทั อินโดไชน่า กรี นเอ็นเนอร์ยี* จํากัด 35,000,000.00 34,833,666.42 4 บริ ษทั แม่โขงกรี น พาวเวอร์ จํากัด 35,000,000.00 34,833,666.42

9,097,754,357.96

ณ วันที& 31 ธันวาคม 2555 ทุนทีเ& รียกชําระแล้ ว สิ นทรัพย์ รวม หนี,สินรวม 1,228,139,464.69 12,875,861,306.30

9,507,404,222.75

606,000.00

613,000.00

18. เงินลงทุนในบริษัทย่ อย (หน่ วย : บาท)

ชื&อบริษัท 1. บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี* จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี* จํากัด 2. บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด 3 บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 6 จํากัด 4 บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 11 จํากัด 5 บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 15 จํากัด 6 บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 16 จํากัด 7 บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ 17 จํากัด

ทุนจดทะเบียน 120,000,000.00 260,000,000.00 1,000,000.00 130,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 รวม

ทุนที&เรียก ชําระแล้ว 120,000,000.00 190,000,000.00 1,000,000.00 130,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00

งบการเงินเฉพาะกิจการ อัตราร้ อยละการถือหุ้น มูลค่ าเงินลงทุนตามวิธีราคาทุน ณ วันที& ร้ อยละ 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 65 2 64,000,000.00 100 167,600,000.00 2 100 2 1,000,000.00 100 130,000,000.00 6 100 999,700.00 6 100 999,700.00 6 51 509,700.00 6 51 509,700.00 6 100 999,700.00 6 301,618,500.00 65,000,000.00

47 18. เงินลงทุนในบริษัทย่ อย (ต่ อ) บริษัทใหญ่ ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ได้จ่ายชําระค่าหุน้ เพิ*มทุนให้กบั บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด รวมจํานวน 129.00 ล้านบาท โดยจ่ายชําระเป็ นเงินสดจํานวน 29 ล้านบาท และจ่ายชําระโดยการโอนสิ นทรัพย์ของ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ด้วยราคาตามบัญชีจาํ นวน 107.89 ล้านบาท และโอนส่ วนของหนี;สินด้วยราคาตามบัญชีจาํ นวน 7.89 ล้านบาท ทั;งนี;การโอนสิ นทรัพย์สุทธิ ข้างต้นเป็ นไปตามรายงานการประชุมคณะกรรมการบริ ษทั ครั;งที* 5/2555 เมื*อวันที* 10 กันยายน 2555 ซึ*งมีมติเป็ นเอกฉันท์อนุมตั ิการโอน กิจการส่ วนที*เกี*ยวกับโรงงานผลิตเสาโครงเหล็ก ซึ*งเป็ นกิจการที*ได้รับส่ งเสริ มการลงทุนและงานขายให้แก่ บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด และกําหนดให้โอนสิ นทรัพย์และพนักงานที*เกี*ยวข้องกับงานผลิตเสาโครงเหล็กและงานขายให้กบั บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด ในราคา เท่ากับมูลค่าตามบัญชีของรายการที*เกี*ยวข้อง ตามรายงานการประชุมคณะกรรมการบริ หาร ครั;งที* 8/2556 ของบริ ษทั ใหญ่ เมื*อวันที* 17 พฤษภาคม 2556 ได้มีมติให้บริ ษทั ใหญ่ ดําเนินการ ดังนี; 2 ซื;อหุน้ สามัญของบริ ษทั ย่อย (บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี* จํากัด) จากผูถ้ ือหุน้ เดิมในราคาหุน้ ละ 80 บาท เป็ นเงินจํานวน 33.60 ล้านบาท ซึ*งมูลค่าหุน้ ที*ซ;ือขาย'ดังกล่าวเทียบเคียงกับงบการเงินของบริ ษทั ย่อย ณ วันที* 30 เมษายน 2556 2 ชําระเงินให้แก่ผถู้ ือหุน้ ที*ใช้สิทธิGเพิ*มทุนใหม่หุน้ ละ 100 บาท เป็ นเงิน 70 ล้านบาท จากมติการประชุมข้างต้น บริ ษทั ใหญ่ได้จ่ายเงินเพื*อซื;อหุน้ ของบริ ษทั ย่อยให้กบั ผูถ้ ือหุน้ เดิมจํานวน 103.60 ล้านบาทโดยบริ ษทั ย่อย ได้จดแจ้งการเรี ยกชําระค่าหุน้ ที*กระทรวงพาณิชย์แล้ว และแจ้งการเปลี*ยนสัดส่ วนการถือหุน้ ข้างต้นเมื*อวันที* 15 มิถุนายน 2556 มีผลทําให้สัดส่ วนการถือหุน้ ของบริ ษทั ใหญ่ในบริ ษทั ย่อยเพิ*มขึ;นจากร้อยละ 65 เป็ นร้อยละ 100 ผลจากการ ลงทุนดังกล่าวทําให้บริ ษทั ใหญ่บนั ทึกส่ วนเกิน(ส่ วนตํ*า)กว่าทุนจากการเปลี*ยนแปลงส่ วนได้เสี ยในการถือหุน้ บริ ษทั ย่อยเป็ น จํานวน 3.62 ล้านบาท และส่ วนของผูถ้ ือหุน้ ส่ วนน้อยลดลงเป็ นจํานวน 37.22 ล้านบาท ตามมติที*ประชุมคณะกรรมการบริ ษทั ครั;งที* 10/2556 เมื*อวันที* 13 พฤศจิกายน 2556 มีมติอนุมตั ิให้DEMCO ลงทุนโครงการผลิต ไฟฟ้ าด้วยพลังงานแสงอาทิตย์บนหลัง Solar roof top ในบริ ษทั ย่อยทั;ง 5 บริ ษทั ในปัจจุบนั บริ ษทั มีอตั ราร้อยละการถือหุน้ ดังกล่าวตามที* ได้แสดงไว้ขา้ งต้น บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี& จํากัด) ตามรายงานการประชุมสามัญผูถ้ ือหุน้ ครั;งที* 1/2556 เมื*อวันที* 11 เมษายน 2556 ที*ประชุมมีมติอนุมตั ิให้บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี* จํากัด (บริ ษทั ย่อย) จดทะเบียนเพิ*มทุนอีก 140 ล้านบาท จากเดิม 120 ล้านบาท รวมเป็ นทุนจดทะเบียนทั;งสิ;น 260 ล้านบาท โดยบริ ษทั ไปจด ทะเบียนเพิ*มทุนดังกล่าวแล้วในวันที* 25 เมษายน 2556 บริ ษทั ย่อยได้เรี ยกชําระค่าหุน้ ของส่ วนที*เพิ*มทุนจํานวน 140 ล้านบาท ในอัตรา หุน้ ละ 50 บาท ซึ*งได้รับชําระค่าหุน้ ดังกล่าวแล้วในเดือนพฤษภาคม 2556

48 19. % (+(+ ! (1 3 + : ) ก ) ( ก ?, (ก ก + (

% & &+ก* () 6& 7 % & 31 6 7 &

2556 ) ( 2555 31 6 7 2556 31 6 7 2555 31 6 7 2556 31 6 7 2555 $ $3 ก %

*! -

# *

0 0 / y" B( ก C < 0 " 0 0 !0 * 0 / ก

616,610,240.00

799,999,940.00

10.43

335,000,000.00 951,610,240.00

265,070,000.00 265,070,000.00

65,850,000.00 865,849,940.00

65,850,000.00 65,850,000.00

- 1<3 ( ก # < E>? I.0 ! B( / 1/2556 ./0# / 30 &9 : ! 2556 / 0 + "( + # * 0 0 * / y" B( ก (" # * 0 0 * /") ก 4 C.B0 & / # 5,263,158 ! < <'# 0 " 5 40( B( 40( # * 0 0 * / + ! " ) 190 # ( B(? ก >? 0 & ) %" ก ก / #ก < EE ' (L / ก / #4 0(ก ก ก # IF( ก 0./ + 0 %" ก / # ./0(ก ก 4 ก (ก"' # (<.0 / DEMCO 031/2556 ./0( B% (4 0 ?"ก "( + # * 0 0 * / y" B( ก '0ก ก %" >? ก " " ก & *% '( ,- CF/( " 0 / < < ! E ( B (1) !) ก ก ! B( / 7/2556 ./0# / 10 ก ก$ ! 2556 0 + 4 C.B0 & / 40( # *

0 0 * / y" B( ก ("# * 0 0 * /") # 4,210,256 ( 800 " CF/(! 0 " 4 40( # 00ก+ ' %" ก " ก (./0 -4ก < 0 ./0 #% 40( 4 ก ก + # * 0 0 * / ./0( ก 4 C.B0 ( & ( 800 " CF/( / ก#' # / 0(C.B0-# ! #ก'0 ( 1,000 " < / C.B0 ( / ก#' # / 0(C.B0-# ./0( ก - < 04 & / 40( + ก >? I.0 < <'# ก I.0 (Right Offering "RO") # 125,807,186 ! < 04 " 10 ( /! #' - 1,258,071,860 % ' ./0( ก!# > ># 40( " + '#(ก + < = 0(C.B0 RO + >? + < = ก 0(C.B0 RO

& ( 0 " 48.40 40( # /! ก )*-# ! # 60,885,657 %" - ( # 608.85 "

./0 # ก ( / - + ก # * 0 0 * / + # < EE 0(C.B0 # 200 " ( / & 0 !' # 808.85 " ( B F( ก # * 0 0 * / %" < + 0(C.B0 # 4,210,256 ( 800,000,000 CF/(! 0 " 4 40( # /00ก+ ': + (./0 -4+ ' ( B - (!( (./0 -4 / # * 0 0 * / 0(400 ก + ก ) / # * 0 0 * / 4 & / + ก !!"0./ + ! / ก#' 190 - ก " ก (./0 -4ก < 0 ./0 #% 40( 4 ก ก + # * 0 0 * / + #' ( D 2556 - "( %" ' ( !' + ก # * 0 0 * / ก # 799.99 "

49 19. % (+(+ ! (#3 ) ( "( + C < 0 " 0 0 !0 * 0 / ก C.B0 ( "( (ก"' # ก # 0 " 0 0 /!0 * 0 * / ก # 2.65 " + ?"!' " 12.50 '0 # ?"!' ( "( / ' C.B0 # 33.06 " CF/( O C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก 300 " # 30 " ?"!' " 10 '0 ) # / ก"(C.B0 ( "( ก # 0 " 0 0 / !0 * 0 * / ก ?"!' / # 2.50 '0 CF/( 4 0 ก"(+ < EE #' ?"!' '0 <'# / ".00 ก # 7.50 '0 >? C.B0 0( >? ' ./0 ก

ก !' & / F( + <'# "B ?"!' # 10 '0 + D 2553 C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก - ก !' # 2.65 " + ?"!' " 1.50 '0 # # / - ' !' & / # 3.98 "

./0# / 10 < ( ! 2553 - ก < EE #' (>? I.0 !# <(!* / '# "( + C < 0 " 0 0 /!0 * 0 / ก &./0 ก0 = ก >" %" ' ก %<-@@A ก&" (( " ) # / < EE C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก # 300 " % '( < E # 30 " ?"!' / -# " 10 / ?"!' %" # 4 '0 !?'< EE ก"(#' ก & / 40( C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก # 650 " B( B ก ก ( ) - ก 0(C.B0 < E+ < <'# 10% ! # ( 65 " ) # / 31 = # ! 2553 ก ก ( ) - ' !' & / 4 ( # 1.40 " ?"!' " 2.50 # 3.50 "

(./0 -4 /< ! E+ < EE ( B - ก ) / C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก < : # / !' + ' <?(ก#' ( ) ก + !) ก ก & ) ( ก? & / ก" %" ' ก %<-@@A ก&" (( " '0- - + #' ( D 2554 - ' !' & / + ก C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก # 2,645,000 ?"!' " 6 # 15,870,000 %" - ' !' / !) ก ก ! B( / 2/2554

# 9.45 " ( ก !) ก ก ! B( / 2/2554 0 + C.B0 C < 0 " 0 0 / !0 * 0 / ก # 545,000 ก>? I.0 # ( 9.45 "

50 20. $ 1 ,+ ,! ก % -$% 6 ก 7 % : ) # / 31 = # ! 2555 ก 4 / ' #' ( D & 31 6 7 2556 73 =! ก +73 $($ : ) # / 31 = # ! 2555 ก 4 / ' #' ( D & 31 6 7 2556 7 # <*&$% 6 : & 31 6 7 2556 & 31 6 7 2555

(1 3 + : ) ?, (ก ก

10,900,000.00 10,900,000.00

10,900,000.00 (2,900,000.00) 8,000,000.00

1,967,300.00 1,967,300.00

1,967,300.00 (640,800.00) 1,326,500.00

8,932,700.00 8,932,700.00

6,673,500.00 8,932,700.00

ก +73 & + 3 ก % $ 1 4 < B < # / 31 = # ! 2556 < B < # / 31 = # ! 2555 1,145,300.00 1,145,300.00 + #' ( D 2556 4 / /- '- + + ก ( + ก ก & #0 * ก (DEMCO-P) ?"!' ก 4 2.90 " %" ก - กก 4 / # 0.64 " ) # / 31 = # ! 2556 %" 2555 / /- '- + + ก ( !( ".0 ?"!' = 8.93 " %" # 8.93 " " CF/( ?"!' (ก"' #I.0 ! >? ! 0 < CF/(+ # = ก % ก ! "

/ /- '- + ( CF/( - !B ก #( ( < ./0 /- Q > -# + 4 0 24

51 21. ที ดนิ อาคารและอุปกรณ์ -สุ ทธิ (หน่ วย : บาท) ที ดนิ และ ส่ วนปรับปรุ ง

อาคารและ ส่ วนปรับปรุ ง

งบการเงินรวม เครื องตกแต่ งและ เครื องใช้ สํานักงาน

เครื องจักรและ อุปกรณ์

สิ นทรัพย์ ระหว่ างก่ อสร้ าง

ยานพาหนะ

ราคาทุน : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 ซื อเพิ ม ขายและตัดจําหน่ายบัญชี ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

71,989,483.34 (20,230,740.84) 51,758,742.50

161,141,187.64 (105,933,365.54) 55,207,822.10

181,197,791.01 8,745,862.99 (25,611,207.35) 164,332,446.65

35,098,991.49 3,010,392.52 (6,452,701.97) 31,656,682.04

76,674,595.59 5,162,640.20 (9,454,516.72) 72,382,719.07

ค่ าเสื อมราคาสะสม : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 โอนออก/ตัดจําหน่าย ค่าเสื อมราคาสําหรับปี ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

12,613,539.39 (5,842,026.66) 1,028,341.09 7,799,853.82

47,957,444.75 (25,822,539.78) 4,532,908.00 26,667,812.97

91,694,520.20 (16,504,835.85) 9,613,342.75 84,803,027.10

21,285,207.25 (5,687,219.22) 2,730,486.09 18,328,474.12

42,670,957.68 (6,324,190.93) 2,663,150.70 39,009,917.45

รวม

9,386,122.77 63,303,635.23 (4,099,510.22) 68,590,247.78 -

535,488,171.84 80,222,530.94 (171,782,042.64) 443,928,660.14 216,221,669.27 (60,180,812.44) 20,568,228.63 176,609,085.46

ค่ าเผือ การด้ อยค่ า : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 ตัดจําหน่ายระหว่างปี ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

(3,818,242.05) 3,818,242.05 -

มูลค่ าสุ ทธิตามบัญชี : ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

43,958,888.68

28,540,009.13

79,529,419.55

13,328,207.92

33,372,801.62

68,590,247.78

267,319,574.68

ณ วันที 31 ธันวาคม 2555

59,375,943.95

113,183,742.89

89,503,270.81

13,813,784.24

34,003,637.91

5,567,880.72

315,448,260.52

ค่ าเสื อมราคาที อยู่ในงบกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จสํ าหรับปี สิ นสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 สิ นสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2555

20,568,228.63 20,969,236.50

52 21. ที ดนิ อาคารและอุปกรณ์ -สุ ทธิ (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) ที ดนิ และ ส่ วนปรับปรุ ง

อาคารและ ส่ วนปรับปรุ ง

เครื องจักรและ อุปกรณ์

งบการเงินเฉพาะกิจการ เครื องตกแต่ งและ เครื องใช้ สํานักงาน

ยานพาหนะ

สิ นทรัพย์ ระหว่ างก่ อสร้ าง

รวม

ราคาทุน : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 ซื อเพิ ม ขายและตัดจําหน่ายบัญชี โอนเข้า/(โอนออก) ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

39,931,742.50 (8,831,584.94) 31,100,157.56

43,491,638.91 (25,928,535.14) 17,563,103.77

151,262,325.70 8,250,711.33 (109,148,129.39) 50,364,907.64

30,161,570.74 2,739,941.17 (6,653,612.74) 146,672.88 26,394,572.05

70,442,468.91 3,473,640.20 (19,194,863.30) 1,283,177.57 56,004,423.38

ค่ าเสื อมราคาสะสม : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 โอนออก/ตัดจําหน่าย

7,222,333.68 (4,120,431.44)

21,814,192.65 (14,303,088.11)

74,995,157.38 (60,724,429.91)

17,356,261.29 (5,112,920.29)

37,205,556.34 (11,578,881.91)

158,593,501.34 (95,839,751.66)

ค่าเสื อมราคาสําหรับปี ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

602,988.94 3,704,891.18

1,477,767.00 8,988,871.54

6,431,571.82 20,702,299.29

2,388,421.96 14,631,762.96

2,162,452.75 27,789,127.18

13,063,202.47 75,816,952.15

มูลค่ าสุ ทธิตามบัญชี : ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

27,395,266.38

8,574,232.23

29,662,608.35

11,762,809.09

28,215,296.20

47,400.00

105,657,612.25

ณ วันที 31 ธันวาคม 2555

32,709,408.82

21,677,446.26

76,267,168.32

12,805,309.45

33,236,912.57

5,641,354.29

182,337,599.71

13,063,202.47 13,965,464.23

5,641,354.29 1,922,792.68 (6,086,896.52) (1,429,850.45) 47,400.00

340,931,101.05 16,387,085.38 (175,843,622.03) 181,474,564.40

53 21. ทีดิน อาคารและอุปกรณ์ สุ ทธิ (ต่ อ) บริษัทใหญ่ ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ใหญ่ได้ทาํ การโอนกิจการบางส่ วน(ที!ดิน ส่ วนปรับปรุ งที!ดิน อาคารและส่ วนปรับปรุ ง เครื! องจักร เครื! อง ตกแต่งและสิ นทรัพย์อื!น ) ให้แก่บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด ในมูลค่าตามบัญชี จํานวน 77.84 ล้านบาท ซึ!งการโอนกิจการดังกล่าวบริ ษทั ได้ขอสิ ทธิการยกเว้นภาษีอากร ซึ!งเป็ นไปตามประกาศอธิบดีกรมสรรพากร เรื! องกําหนด หลักเกณฑ์ วิธีการ และเงื!อนไขการโอนกิจการ บางส่ วนให้แก่กนั ของบริ ษทั มหาชน จํากัดหรื อบริ ษทั จํากัด ณ วันที! 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ได้นาํ ที!ดิน อาคารพร้อมสิ! งปลูกสร้างตลอดจนเครื! องจักรบางส่ วนไปคํ>าประกันสิ นเชื!อ ที!ได้รับจากสถาบันการเงินตามหมายเหตุขอ้ 24 และนอกจากนี>บริ ษทั มีสินทรัพย์ที!คาํ นวณค่าเสื! อมราคาหมดแล้วแต่ยงั ใช้ดาํ เนินงานอยู่ ในราคาตามบัญชีก่อนหักค่าเสื! อมราคาสะสมจํานวน 33.03 ล้านบาท และ 87.11 ล้านบาท ตามลําดับ โดยมีมูลค่าสุ ทธิตามบัญชีจาํ นวนเงิน 1,570 บาท และจํานวน 2,463 บาท ตามลําดับ บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด) ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ได้ทาํ การรับโอนกิจการบางส่ วน(ที!ดิน ส่ วนปรับปรุ งที!ดิน อาคารและส่ วนปรับปรุ ง เครื! องจักร เครื! องตกแต่ง และสิ นทรัพย์อื!น)จากบริ ษทั ใหญ่ในมูลค่าตามบัญชี จํานวน 77.84 ล้านบาท ณ วันที! 31 ธันวาคม 2556 บริ ษทั ได้นาํ ที!ดิน อาคารพร้อมสิ! งปลูกสร้างบางส่ วนไปคํ>าประกันสิ นเชื!อที!ได้รับจากสถาบันการเงิน ตาม หมายเหตุขอ้ 24 และนอกจากนี>บริ ษทั มีสินทรัพย์ที!คาํ นวณค่าเสื! อมราคาหมดแล้วแต่ยงั ใช้ดาํ เนินงานอยูร่ าคาตามบัญชีก่อนหักค่าเสื! อมราคา สะสมจํานวน 1.10 ล้านบาทโดยมีมูลค่าสุ ทธิตามบัญชีจาํ นวน 1.10 บาท บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั เด็มโก้ อินดัสตรี! จํากัด ได้ขายที!ดิน อาคารพร้อมสิ! งปลูกสร้าง ส่ วนปรับปรุ งที!ดิน เครื! องจักร รวมทั>ง อุปกรณ์และสิ นทรัพย์อื!น ในมูลค่าการขายจํานวน 126.22 ล้านบาท มีกาํ ไรจากการขายข้างต้นจํานวน 20.89 ล้านบาท ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ได้ไถ่ถอนที!ดินพร้อมสิ! งปลูกสร้างที!นาํ ไปคํ>าประกันวงเงินสิ นเชื!อกับสถาบันการเงินตามที!กล่าวใน หมายเหตุประกอบงบการเงินข้อ 24 ณ วันที! 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ได้นาํ ที!ดิน อาคารพร้อมสิ! งปลูกสร้างบางส่ วนไปคํ>าประกันสิ นเชื!อที!ได้รับจากสถาบัน การเงิน ตามหมายเหตุขอ้ 24 และนอกจากนี>บริ ษทั มีสินทรัพย์ที!คาํ นวณค่าเสื! อมราคาหมดแล้วแต่ยงั ใช้ดาํ เนินงานอยูร่ าคาตามบัญชีก่อนหัก ค่าเสื! อมราคาสะสมจํานวน 1.12 ล้านบาทและ 5.32 ล้านบาท ตามลําดับโดยมีมูลค่าสุ ทธิตามบัญชีจาํ นวน 9 บาท และ 105 บาท ตามลําดับ

54 22. สินทรัพย์ ไม่ มตี วั ตน-สุ ทธิ

งบการเงินรวม

(หน่ วย : บาท) งบการเงิน เฉพาะกิจการ

18,581,636.05 969,163.11 (1,238,340.00) 18,312,459.16

18,007,019.92 819,156.11 (3,329,943.20) 15,496,232.83

13,506,606.34 (1,230,437.93) 1,797,362.91 14,073,531.32

13,088,281.21 (2,764,770.52) 1,671,558.32 11,995,069.01

4,238,927.84

3,501,163.82

ณ วันที 31 ธันวาคม 2555

5,075,029.71

4,918,738.71

ค่ าตัดจําหน่ ายทีอ ยู่ในงบกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2555

1,797,362.91 1,924,025.58

1,671,558.32 1,821,543.68

ราคาทุน : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บวก เพิ มระหว่างปี หัก ขาย/ตัดจําหน่ายระหว่างปี ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 ค่ าตัดจําหน่ ายสะสม : ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 หัก ตัดจําหน่าย ค่าตัดจําหน่าย ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 ราคาตามบัญชีสุทธิ : ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

23. สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี (หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี) สิ นทรัพย์และหนี สินภาษีเงินได้รอตัดบัญชี มีดงั นี (หน่ วย : บาท)

สิ นทรัพย์ภาษีเงินได้รอตัดบัญชี หนี สินภาษีเงินได้รอตัดบัญชี สุ ทธิ

31 ธันวาคม 2556 22,334,111.88 (4,099,230.98) 18,234,880.90

งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 25,148,883.15 30,852,124.95 (3,270,467.58) (772,601.39) 21,878,415.57 30,079,523.56

55 23. สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี (หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี) (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555 1 มกราคม 2555 15,530,105.13 17,551,925.61 11,211,368.52 (3,894,896.98) (2,339,215.16) (527,816.07) 11,635,208.15 15,212,710.45 10,683,552.45

สิ นทรัพย์ภาษีเงินได้รอตัดบัญชี หนี สินภาษีเงินได้รอตัดบัญชี สุ ทธิ

รายการเคลื อนไหวของสิ นทรัพย์และหนี สินภาษีเงินได้รอตัดบัญชีที เกิดขึ นในระหว่างปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 มีดงั นี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม ณ วันที การเปลีย นแปลงเพิม ขึนA /(ลดลง) ณ วันที 1 มกราคม 2556 กําไรหรือขาดทุน กําไรเบ็ดเสร็จอืน 31 ธันวาคม 2556 สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - ลูกหนี การค้า 3,129,108.21 (964,011.20) 2,165,097.01 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - มูลค่างานเสร็ จ แต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ 1,221,479.55 (252,479.55) 969,000.00 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - สิ นทรัพย์หมุนเวียนอื น 4,504,636.60 4,504,636.60 ค่าเผื อการลดลงของมูลค่าสิ นค้าคงเหลือ 915,238.12 (346,259.87) 568,978.25 ค่าเผื อการด้อยค่าของสิ นทรัพย์ 763,648.41 (763,648.41) ค่าเผื อการด้อยค่าของอสังหาริ มทรัพย์เพื อการลงทุน 393,460.00 (128,160.00) 265,300.00 ภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงาน 8,296,734.40 856,913.75 9,153,648.15 ผลขาดทุนยกมา 6,117,608.26 (1,276,377.64) 4,841,230.62 กําไร(ขาดทุน)ตามหลักคณิ ตศาสตร์ประกันภัย (193,030.40) 59,251.65 (133,778.75) รวม 25,148,883.15 (2,874,022.92) 59,251.65 22,334,111.88 หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี หนี สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน ค่าเสื อมราคาของสิ นทรัพย์ รวม สุ ทธิ

1,682,350.84 1,588,116.74 3,270,467.58 21,878,415.57

601,566.37 227,197.03 828,763.40 (3,702,786.32)

59,251.65

2,283,917.21 1,815,313.77 4,099,230.98 18,234,880.90

56 23. สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี (หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี) (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที การเปลีย นแปลงเพิม ขึนA /(ลดลง) ณ วันที 1 มกราคม 2556 กําไรหรือขาดทุน กําไรเบ็ดเสร็จอืน 31 ธันวาคม 2556 สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - ลูกหนี การค้า 2,508,453.38 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - มูลค่างานเสร็ จ แต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ 1,282,839.51 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - สิ นทรัพย์หมุนเวียนอื น 4,504,636.60 ค่าเผื อการลดลงของมูลค่าสิ นค้าคงเหลือ 915,238.12 ค่าเผื อการด้อยค่าของอสังหาริ มทรัพย์เพื อการลงทุน 393,460.00 ภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงาน 8,140,328.40 กําไร(ขาดทุน)ตามหลักคณิ ตศาสตร์ประกันภัย (193,030.40) รวม 17,551,925.61 หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี หนี สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน 1,368,170.56 ค่าเสื อมราคาของสิ นทรัพย์ 971,044.60 รวม 2,339,215.16 สุ ทธิ 15,212,710.45

(980,000.98)

(22,507.23) (346,259.87) (128,160.00) (604,144.05) (2,081,072.13)

59,251.65 59,251.65

786,140.71 769,541.11 1,555,681.82 (3,636,753.95)

59,251.65

1,528,452.40 1,260,332.28 4,504,636.60 568,978.25 265,300.00 7,536,184.35 (133,778.75) 15,530,105.13 2,154,311.27 1,740,585.71 3,894,896.98 11,635,208.15 (หน่ วย : บาท)

งบการเงินรวม ณ วันที การเปลีย นแปลงเพิม ขึนA /(ลดลง) ณ วันที 1 มกราคม 2555 กําไรหรือขาดทุน กําไรเบ็ดเสร็จอืน 31 ธันวาคม 2555 สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - ลูกหนี การค้า 1,802,651.36 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - มูลค่างานเสร็ จ แต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ 280,043.40 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - สิ นทรัพย์หมุนเวียนอื น 352,289.78 ค่าเผื อการลดลงของมูลค่าสิ นค้าคงเหลือ 1,777,660.92 ค่าเผื อการด้อยค่าของทรัพย์สิน ค่าเผื อการด้อยค่าของอสังหาริ มทรัพย์เพื อการลงทุน 164,400.00 ภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงาน 7,056,010.20 ผลขาดทุนยกมา 19,419,069.29 กําไร(ขาดทุน)ตามหลักคณิ ตศาสตร์ประกันภัย รวม 30,852,124.95

1,326,456.85 941,436.15 4,152,346.82 (862,422.80) 763,648.41 229,060.00 1,240,724.20 (13,301,461.03) (5,510,211.40)

(193,030.40) (193,030.40)

3,129,108.21 1,221,479.55 4,504,636.60 915,238.12 763,648.41 393,460.00 8,296,734.40 6,117,608.26 (193,030.40) 25,148,883.15

57 23. สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี (หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี) (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม ณ วันที ณ วันที การเปลีย นแปลงเพิม ขึนA /(ลดลง) 1 มกราคม 2555 กําไรหรือขาดทุน กําไรเบ็ดเสร็จอืน 31 ธันวาคม 2555 หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี หนี สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน ค่าเสื อมราคาของสิ นทรัพย์ รวม สุ ทธิ

531,638.52 240,962.87 772,601.39 30,079,523.56

1,150,712.32 1,347,153.87 2,497,866.19 (8,008,077.59)

(193,030.40)

1,682,350.84 1,588,116.74 3,270,467.58 21,878,415.57 (หน่ วย : บาท)

งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที การเปลีย นแปลงเพิม ขึนA /(ลดลง) ณ วันที 1 มกราคม 2555 กําไรหรือขาดทุน กําไรเบ็ดเสร็จอืน 31 ธันวาคม 2555 สินทรัพย์ ภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - ลูกหนี การค้า 1,796,989.55 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - มูลค่างานเสร็ จ แต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ 280,043.40 ค่าเผื อหนี สงสัยจะสูญ - สิ นทรัพย์หมุนเวียนอื น 250,471.45 ค่าเผื อการลดลงของมูลค่าสิ นค้าคงเหลือ 1,777,660.92 ค่าเผื อการด้อยค่าของอสังหาริ มทรัพย์เพื อการลงทุน 164,400.00 ภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงาน 6,941,803.20 กําไร(ขาดทุน)ตามหลักคณิ ตศาสตร์ประกันภัย รวม 11,211,368.52 หนีสA ินภาษีเงินได้ รอตัดบัญชี หนี สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน 348,036.49 ค่าเสื อมราคาของสิ นทรัพย์ 179,779.58 รวม 527,816.07 สุ ทธิ 10,683,552.45

711,463.83

2,508,453.38

1,002,796.11 4,254,165.15 (862,422.80) 229,060.00 1,198,525.20 6,533,587.49

(193,030.40) (193,030.40)

1,282,839.51 4,504,636.60 915,238.12 393,460.00 8,140,328.40 (193,030.40) 17,551,925.61

1,020,134.07 791,265.02 1,811,399.09 4,722,188.40

(193,030.40)

1,368,170.56 971,044.60 2,339,215.16 15,212,710.45

58 24. สินเชื อและการคําA ประกัน สิ นเชื อในรู ปเงินเบิกเกินบัญชีธนาคาร หนังสื อคํ าประกันเงินกูย้ มื ระยะสั นจากสถาบันการเงิน และเงินกูย้ มื ระยะยาว บริ ษทั ได้ มอบอํานาจการรับเงินหรื อโอนสิ ทธิเรี ยกร้องในลูกหนี การค้า ตามหมายเหตุ 12 มูลค่างานที เสร็ จแต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บตามหมายเหตุ 14 อสังหาริ มทรัพย์เพื อการลงทุนตามหมายเหตุ 20 ที ดิน อาคารพร้อมสิ งปลูกสร้าง และเครื องจักรบางส่วนตามหมายเหตุ 21 รวมทั งเงินฝาก สถาบันการเงินที มีภาระผูกพันตามที กล่าวในหมายเหตุ 16 เป็ นหลักทรัพย์เพื อคํ าประกันวงเงินสิ นเชื อดังกล่าว นอกจากนี กลุ่มบริ ษทั ได้ โอนผลประโยชน์จากการประกันภัยในสิ นทรัพย์ของกลุ่มบริ ษทั ให้กบั สถาบันการเงิน ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั มีวงเงินสิ นเชื อประเภท Standby Letter of Credit (SBLC) จํานวน 499 ล้านบาท โดยมีเงื อนไข การใช้วงเงินเพื อสนับสนุนการลงทุนใน บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด (Aelous) เท่านั น บริ ษทั สามารถทําการแปลง SBLC เป็ นวงเงินกู้ ระยะยาวได้จาํ นวน 474 ล้านบาท มีรายละเอียดที สาระสําคัญ ดังนี - เงื อนไขการชําระคืนเงินกูร้ ะยะยาว และอัตราดอกเบี ย กําหนดให้ชาํ ระคืนเงินกูง้ วดแรก ในวันสุดท้ายของเดือนถัดไปนับจากเดือนที มีการเบิกเงินกู้ มีระยะเวลา 24 งวด โดยชําระ 1 เดือน ต่องวด งวดที 1-23 กําหนดให้ชาํ ระคืนเงินต้นงวดละ 13 ล้านบาท และงวดที 24 ให้ชาํ ระคืนภาระในส่วนที เหลือทั งจํานวน อัตราดอกเบี ย MLR+0.5% ต่อปี - เงื อนไขทางการเงินที สาํ คัญ ก่อหนี ระยะยาว หรื อการลงทุนในกิจการอื นนอกเหนือจากการดําเนินงานตามปกติของบริ ษทั ต้องได้รับความยินยอม จากธนาคาร และมีเงื อนไขอื น เช่น กําหนดให้มีการคงสัดส่วนผูถ้ ือหุน้ หลักในบริ ษทั ในสัดส่วนรวมไม่ต าํ กว่า 35% กําหนดให้บริ ษทั คงสัดส่วนอัตราส่วนทางการเงินที สาํ คัญ เช่น D/E Ratio DSCR เป็ นต้น - หลักประกัน บริ ษทั ต้องดําเนินการเกี ยวกับหลักประกันที เป็ นสาระสําคัญ ได้แก่ จํานําหุน้ Teasury stock ของบริ ษทั จํานวน 32 ล้านหุน้ จํานําหุน้ Aeolus ตามสัดส่วนที บริ ษทั ครอบครองสําหรับการลงทุนในโครงการพลังงานลม ห้วยบง 3 (WHB3) โอนสิ ทธิการ รับค่าชดเชยส่วนต่างของราคาจําหน่ายหุน้ Aeolus ตามที กล่าวในหมายเหตุ 17 โอนสิ ทธิการรับเงินปั นผลจาก Aeolus สําหรับ หุน้ ที จาํ นําและจํานวนสิ ทธิการโอนเงินจากบัญชีเงินฝากประจํา ซึ งมีจาํ นวนสูงสุด ประมาณ 25 ล้านบาท ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 บริ ษทั มี Standby Letter of Credit (SBLC) ที ได้รับตามที กล่าวข้างต้นคงเหลือตามที กล่าวในหมายเหตุ ประกอบงบการเงินข้อ 37.1 และมีเงินฝากประจําตามที กล่าวในหมายเหตุ 16 เป็ นหลักทรัพย์ค าํ ประกัน 25. เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกู้ยมื ระยะสัAนจากสถาบันการเงิน

เงินเบิกเกินบัญชีธนาคาร เงินกูท้ รัสต์รีซีท เงินกูย้ มื ระยะสั นจากตัวe สัญญาใช้เงิน รวม

งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 600,794.49 542,560,494.25 522,535,131.15 295,000,000.00 726,792,009.72 837,560,494.25 1,249,927,935.36

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 542,560,494.25 522,535,131.15 265,000,000.00 722,792,009.72 807,560,494.25 1,245,327,140.87

59 25. เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกู้ยมื ระยะสัAนจากสถาบันการเงิน(ต่ อ) บริษัทใหญ่

เงินกูท้ รัสต์รีซีท เงินกูย้ มื ระยะสั นจากตัวe สัญญาใช้เงิน รวม

อายุโดยประมาณ (เดือน) 3 - เมื อทวงถาม 1 - เมื อทวงถาม

อัตราดอกเบียA 2.126% - 7% 4.50% - 7.75%

(หน่ วย : บาท) จํานวนเงิน ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 542,560,494.25 522,535,131.15 265,000,000.00 722,792,009.72 807,560,494.25 1,245,327,140.87

ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 วงเงินสิ นเชื อเกี ยวกับเงินเบิกเกินบัญชีธนาคารและเงินกูย้ มื ระยะสั นจากสถาบันการเงินมี หลักทรัพย์ตามที กล่าวในหมายเหตุ 24 และมีกรรมการบริ ษทั คํ าประกันร่ วมด้วย บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด) (หน่ วย : บาท) จํานวนเงิน ณ วันที 31 ธันวาคม อายุโดยประมาณ (เดือน) อัตราดอกเบียA 2556 2555 เงินกูย้ มื ระยะสั นจากตัวe สัญญาใช้เงิน 3 7.00 - 7.125% 30,000,000.00 ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 วงเงินสิ นเชื อเกี ยวกับเงินเบิกเกินบัญชีธนาคารและเงินกูย้ มื ระยะสั นจากสถาบันการเงินมีหลักทรัพย์ตาม ที กล่าวในหมายเหตุขอ้ 24 และมีบริ ษทั ใหญ่ค าํ ประกันร่ วมด้วย บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) (หน่ วย : บาท) จํานวนเงิน อายุโดยประมาณ ณ วันที 31 ธันวาคม (เดือน) อัตราดอกเบียA 2556 2555 เงินเบิกเกินบัญชีธนาคาร MRR+5 600,794.49 เงินกูย้ มื ระยะสั นจากตัวe สัญญาใช้เงิน 2 7.25% 4,000,000.00 รวม 4,600,794.49 ในปี 2556 บริ ษทั ยกเลิกวงเงินสิ นเชื อที ได้รับจากสถาบันการเงิน ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 วงเงินสิ นเชื อเกี ยวกับเงินเบิกเกินบัญชีธนาคารและเงินกูย้ มื ระยะสั นจากสถาบันการเงินมีหลักทรัพย์ ตามที กล่าวในหมายเหตุขอ้ 24 และมีกรรมการบริ ษทั ย่อยและบริ ษทั ใหญ่ค าํ ประกันร่ วมด้วย

60 26. เงินกู้ยมื ระยะสัAนอืน งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 270,000,000.00 280,000,000.00

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 270,000,000.00 280,000,000.00

เงินกูย้ มื ระยะสั นอื น บริษัทใหญ่ เงินกูย้ มื ระยะสั นอื นทั งจํานวนเป็ นเงินกูย้ มื ในรู ปตัวe แลกเงินโดยไม่มีหลักทรัพย์ค าํ ประกัน เงินกูด้ งั กล่าวมีอตั ราดอกเบี ยร้อยละ 4.40-5.20 ต่อปี ระยะเวลาประมาณ 6-7 เดือน

27. ประมาณการหนีสA ินระยะสัAน ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 บริ ษทั มีประมาณการหนี สินระยะสั นจํานวน 10 ล้านบาท เนื องจาก ในระหว่างปี 2557 บริ ษทั ได้จดั ทํา Addendum ร่ วมกับผูว้ า่ จ้าง เกี ยวกับงานที ตอ้ งแก้ไข โดย DEMCO ตกลงที จะออกแบบและแก้ไขงานให้กบั ผูว้ า่ จ้างตามเงื อนไขที กาํ หนด ในAddendum ทั งนี ผูว้ า่ จ้างแต่ละรายตกลงจะช่วยจ่ายชดเชยการแก้ไขงานดังกล่าวตามต้นทุนที เกิดจริ งแต่ไม่เกิน 15 ล้านบาทให้กบั DEMCO 28. เงินกู้ยมื ระยะยาว-สุ ทธิ

เงินกูว้ งเงิน 30.00 ล้านบาท เงินกูว้ งเงิน 22.50 ล้านบาท เงินกูว้ งเงิน 10.00 ล้านบาท รวม หัก ส่วนของหนี สินระยะยาวที ถึงกําหนด ชําระภายในหนึ งปี สุ ทธิ

งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 25,283,871.61 12,472,803.91 11,846,750.69 4,721,493.69 25,283,871.61 29,041,048.29

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 25,283,871.61 11,846,750.69 25,283,871.61 11,846,750.69

(20,159,077.42) (18,326,750.69) (20,159,077.42) 5,124,794.19 10,714,297.60 5,124,794.19 การเปลี ยนแปลงในเงินกูย้ มื ระยะยาวสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 ดังนี งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 ยอดคงเหลือต้นปี บวก รับเงินกูย้ มื ระหว่างปี หัก จ่ายคืนเงินกูย้ มื ระหว่างปี ยอดคงเหลือปลายปี

29,041,048.29 30,000,000.00 (33,757,176.68) 25,283,871.61

35,169,112.41 22,500,000.00 (28,628,064.12) 29,041,048.29

(11,846,750.69) -

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 11,846,750.69 30,000,000.00 (16,562,879.08) 25,283,871.61

8,999,449.68 22,500,000.00 (19,652,698.99) 11,846,750.69

61 28 เงินกู้ยมื ระยะยาว-สุ ทธิ (ต่ อ) บริษัทใหญ่ บริ ษทั ใหญ่มีเงินกูย้ มื ระยะยาวจากสถาบันการเงินโดยได้รับวงเงินสิ นเชื อจํานวน 2 วงเงิน ดังนี วงเงินที 1 วงเงิน 30 ล้านบาท เป็ นการกูย้ มื โดยจัดทําเป็ นสัญญากูย้ มื ระยะเวลาการกูย้ มื จํานวน 18 เดือน มีเงื อนไขดังนี เดือนที 1-17 ชําระเงินต้นและดอกเบี ยไม่นอ้ ยกว่า 1,780,000 บาท เดือนที 18 ชําระเงินต้นและดอกเบี ยส่วนที เหลือ โดยมีอตั ราดอกเบี ย MLR-1.40% ต่อปี ไม่มีหลักทรัพย์ค าํ ประกัน วงเงินที 2 วงเงิน 22.50 ล้านบาท เป็ นการกูย้ มื โดยจัดทําเป็ นสัญญากูย้ มื ระยะเวลาการกูย้ มื จํานวน 18 เดือน มีเงื อนไขดังนี เดือนที 1-3 ชําระเงินต้นและดอกเบี ยไม่นอ้ ยกว่า 220,000 บาท เดือนที 4-17 ชําระเงินต้นไม่นอ้ ยกว่า 1,500,000 บาท เดือนที 18 ชําระเงินต้นและดอกเบี ยส่วนที เหลือโดยมีอตั รา ดอกเบี ย MLR-1.15% ต่อปี ไม่มีหลักทรัพย์ค าํ ประกัน บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) บริ ษทั ย่อยมีเงินกูย้ มื ระยะยาวจากสถาบันการเงินโดยได้รับวงเงินสิ นเชื อจํานวน 2 วงเงิน ดังนี วงเงินที 1 วงเงิน 30 ล้านบาท เป็ นการกูย้ มื โดยการทําสัญญาเงินกูย้ มื กําหนดจ่ายคืนเงินต้นเป็ นรายเดือน ๆ ละ 420,000 บาท โดยเริ มผ่อนชําระครั งแรกวันที 6 กรกฎาคม 2552 โดยต้องชําระเงินกูใ้ ห้ครบภายในระยะเวลา 84 เดือน อัตราดอกเบี ย MLR+0.25 ต่อปี โดยนําสิ นทรัพย์เป็ นหลักทรัพย์ค าํ ประกันตามหมายเหตุ 24 และมีบริ ษทั ใหญ่ และกรรมการบริ ษทั ย่อยร่ วมคํ าประกัน วงเงินที 2 วงเงิน 10 ล้านบาท เป็ นการกูย้ มื โดยการทําสัญญาเงินกูย้ มื กําหนดจ่ายคืนเงินต้นรวมดอกเบี ยเป็ นรายเดือน ๆ ละ 120,000 บาท โดยเริ มผ่อนชําระครั งแรกวันที 22 พฤษภาคม 2552โดยต้องชําระเงินกูใ้ ห้ครบภายในระยะเวลา 48 เดือน อัตราดอกเบี ย MLR ต่อปี โดยนําสิ นทรัพย์เป็ นหลักทรัพย์ค าํ ประกัน ตามหมายเหตุ 24 และมีบริ ษทั ใหญ่และกรรมการ บริ ษทั ย่อยร่ วมคํ าประกัน 29. ภาระผูกพันผลประโยชน์ พนักงาน ภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงานมีดงั นี (หน่ วย : บาท) ภาระผูกพันผลประโยชน์ พนักงาน ณ วันที 31 ธันวาคม 2554 บวก ต้นทุนบริ การปั จจุบนั ระหว่างปี บวก ต้นทุนทางการเงิน (ดอกเบี ยจ่าย)ระหว่างปี หัก ผลประโยชน์พนักงานที จ่ายระหว่างปี บวก(หัก) ผล(กําไร)ขาดทุนจากการประมาณการตามหลักคณิ ตศาสตร์ ภาระผูกพันผลประโยชน์ พนักงาน ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บวก ต้นทุนบริ การปั จจุบนั ระหว่างปี บวก ต้นทุนทางการเงิน (ดอกเบี ยจ่าย)ระหว่างปี หัก จ่ายเงินเกษียณพนักงานระหว่างปี โอนภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงานให้บริ ษทั ย่อย หัก ต้นทุนบริ การในอดีตที ลดลงของบริ ษทั ย่อย บวก(หัก) ผล(กําไร)ขาดทุนจากการประมาณการตามหลักคณิ ตศาสตร์ ภาระผูกพันผลประโยชน์ พนักงาน ณ วันที 31 ธันวาคม 2556

งบการเงินรวม 35,125,296.00 6,026,990.00 1,363,086.00 (1,031,700.00) (965,152.00) 40,518,520.00 6,698,835.00 1,403,874.00 (3,036,110.27) (782,030.00) 296,258.27 45,099,347.00

งบการเงินเฉพาะกิจการ

34,554,261.00 5,838,037.00 1,341,044.00 (1,031,700.00) (965,152.00) 39,736,490.00 5,488,875.00 1,147,014.00 (3,036,110.27) (6,620,499.00) 296,258.27 37,012,028.00

62 29. ภาระผูกพันผลประโยชน์ พนักงาน (ต่ อ) ค่าใช้จ่ายเกี ยวกับผลประโยชน์ระยะยาวของพนักงานรวมอยูใ่ นงบกําไรขาดทุนรวมสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 จํานวน 8.10 ล้านบาท และ 7.39 ล้านบาท ตามลําดับ งบกําไรขาดทุนเฉพาะกิจการสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 จํานวน 6.64 ล้านบาท และ 7.18 ล้านบาท ตามลําดับ สําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 กําไรจากการประมาณการตามหลักคณิ ตศาสตร์ประกันภัยสําหรับโครงการ ผลประโยชน์หลังออกจากงานของพนักงานรวมอยูใ่ นกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็ จอื นซึ งรับรู ้ในงบการเงินรวมและเฉพาะกิจการจํานวน 0.30 ล้านบาท 0.97 ล้านบาท ตามลําดับ บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ได้มีการปรับโครงสร้างองค์กรและปรับกลยุทธ์ในการบริ หารงานโดยมีนโยบายการจ้างงานจาก บุคคลภายนอกแทนการจ้างงานจากพนักงานภายในบริ ษทั ดังนั น บริ ษทั จึงทําการปรับลดขนาดโครงการผลประโยชน์พนักงานที

บันทึกเป็ นภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงานจํานวน 0.78 ล้านบาท สมมติฐานที สาํ คัญในการประมาณการตามหลักคณิ ตศาสตร์ประกันภัย ณ วันประเมินสรุ ปได้ดงั นี (หน่ วย :ร้ อยละ) 2556 2555 บริษัทใหญ่ บริษัทย่ อย บริษัทใหญ่ บริษัทย่ อย อัตราคิดลด 3.67 3.86 3.67 3.86 อัตราการขึ นเงินเดือนในอนาคต 7 7 7 3 จํานวนเงินภาระผูกพันตามโครงการผลประโยชน์สาํ หรับปี ปั จจุบนั และปี ย้อนหลังแสดงได้ดงั นี ภาระผูกพันตามโครงการผลประโยชน์ งบการเงิน งบการเงินรวม เฉพาะกิจการ ปี 2556 45,099,347.00 37,012,028.00 ปี 2555 40,518,520.00 39,736,490.00 ปี 2554 35,125,296.00 34,554,261.00

63 30. หนีสA ินตามสัญญาเช่ าทางการเงิน-สุ ทธิ

ไม่เกิน 1 ปี ครบกําหนดภายใน 1 ปี แต่ไม่เกิน 5 ปี รวม หัก ดอกเบี ยจ่ายในอนาคต มูลค่าปั จจุบนั ของหนี สินที ถูกรับรู ้ ตามสัญญาเช่าทางการเงิน หัก หนี สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน ชําระภายในหนึ งปี หนีสA ินตามสัญญาเช่ าทางการเงิน-สุ ทธิ

งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 11,662,490.50 11,032,718.76 5,035,621.00 11,737,532.30 16,698,111.50 22,770,251.06

(หน่ วย : บาท) งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 11,144,450.50 11,032,718.76 4,388,071.00 11,737,532.30 15,532,521.50 22,770,251.06

(796,691.91)

(1,341,040.88)

(728,591.13)

(1,341,040.88)

15,901,419.59

21,429,210.18

14,803,930.37

21,429,210.18

(11,084,405.99) 4,817,013.60

(10,109,829.84) 11,319,380.34

(10,612,474.70) 4,191,455.67

(10,109,829.84) 11,319,380.34

บริษัทใหญ่ บริ ษทั ใหญ่ได้ทาํ สัญญาเช่าซื อยานพาหนะกับบริ ษทั หลายแห่งโดยกําหนดชําระคืนเป็ นงวดทุกเดือน จํานวน 36 - 48 งวด ๆ ละ ประมาณ 0.01 - 0.12 ล้านบาท อัตราดอกเบี ยร้อยละ 2.80-7.48 ต่อปี โดยกรรมสิ ทธิmในสิ นทรัพย์จะโอนเป็ นของบริ ษทั เมื อได้จ่ายชําระ ค่างวดครบถ้วนแล้ว และมีกรรมการบริ ษทั เป็ นผูค้ าํ ประกัน บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) บริ ษทั ย่อยได้ทาํ สัญญาเช่าซื อสิ นทรัพย์ถาวรกับบริ ษทั หลายแห่ง โดยกําหนดชําระคืนเป็ นงวดทุกเดือน จํานวน 36 - 48 งวด ๆ ละ ประมาณ 0.04 - 0.05 ล้านบาท อัตราดอกเบี ยร้อยละ 2.90 - 9.00 ต่อปี โดยกรรมสิ ทธิmในสิ นทรัพย์จะโอนเป็ นของบริ ษทั เมื อได้จ่ายชําระ ค่างวดครบถ้วนแล้ว และมีกรรมการบริ ษทั เป็ นผูค้ าํ ประกัน 31. ทุนเรือนหุ้น (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวมและงบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 จํานวนหุ้น (หุ้น) มูลค่ า (บาท) จํานวนหุ้น (หุ้น) มูลค่ า (บาท) ทุนจดทะเบียน หุน้ สามัญต้นปี บวก หุน้ สามัญเพิ มขึ น หัก หุน้ สามัญลดลง หุ้นสามัญสิAนปี

635,461,843 317,492,174

635,461,843.00 317,492,174.00

(6,425,917)

(6,425,917.00)

946,528,100

946,528,100.00

999,000,000 -

999,000,000.00 -

(363,538,157) (363,538,157.00) 635,461,843

635,461,843.00

64 31. ทุนเรือนหุ้น (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวมและงบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 จํานวนหุ้น (หุ้น) มูลค่ า (บาท) จํานวนหุ้น (หุ้น) มูลค่ า (บาท) ทุนทีอ อกและเรียกชําระเต็มมูลค่ าแล้ ว หุน้ สามัญต้นปี

553,411,837

553,411,837.00

446,034,602

446,034,602.00

บวก หุน้ สามัญเพิ มขึ น

139,421,063

139,421,063.00

107,377,235

107,377,235.00

รวมหุ้นสามัญก่ อนหักหุ้นทุนซืAอคืน

692,832,900

692,832,900.00

553,411,837

553,411,837.00

บริษัทใหญ่ 31.1 ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุน้ ครั งที 1/2556 เมื อวันที 30 พฤษภาคม 2556 มีมติอนุมตั ิรายการที เป็ นสาระสําคัญ ดังนี (1) มีมติอนุมตั ิการลดทุนจดทะเบียนของบริ ษทั จํานวน 6,425,917.00 บาท จากทุนจดทะเบียนเดิมจํานวน 635,461,843.00 บาท เป็ น ทุนจดทะเบียนจํานวน 629,035,926.00 บาท โดยการตัดหุน้ ที ยงั ไม่ได้ออกจําหน่ายของบริ ษทั จํานวน 6,425,917 หุน้ มูลค่าที ตราไว้ หุน้ ละ 1 บาท (2) เพื อให้บริ ษทั มีเงินทุนเพิ มเติมสําหรับการดําเนินกิจการของบริ ษทั และมีความมัน คงทางการเงินในระยะยาว รวมถึงมีเงินทุนที จะเข้า ลงทุนใน วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง โดยการเข้าซื อหุน้ เพิ มทุน ดังนั น บริ ษทั จึงมีมติอนุมตั ิการเพิ มทุนจดทะเบียนของบริ ษทั อีกจํานวน 317,492,174.00 บาท จากทุนจดทะเบียนเดิมจํานวน 629,035,926.00 บาท เป็ นทุนจดทะเบียนจํานวน 946,528,100.00 บาทโดยการออก

หุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวน 317,492,174 หุน้ มูลค่าที ตราไว้หุน้ ละ 1 บาท (3) มีมติอนุมตั ิการจัดสรรและออกหุน้ สามัญเพิ มทุนของบริ ษทั โดยมีสาระสําคัญ ดังนี (3.1) จัดสรรหุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวนไม่เกิน 125,807,186 หุน้ มูลค่าที ตราไว้หุน้ ละ 1 บาท ให้แก่ผถู ้ ือหุน้ เดิมตามสัดส่วน การถือหุน้ (Rights Offering) ในอัตราส่วนการจัดสรร 5 หุน้ เดิมต่อ 1 หุน้ ใหม่ ราคาขายหุน้ ละ 10 บาท (3.2) จัดสรรและออกหุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวนไม่เกิน 78,629,492 หุน้ มูลค่าที ตราไว้หุน้ ละ 1 บาท เพื อรองรับการใช้สิทธิ ตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการจองซื อหุน้ สามัญของบริ ษทั ครั งที 5 (ใบสําคัญแสดงสิ ทธิครั งที 5 หรื อ DEMCO-W5) จัดสรรและออกหุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวนไม่เกิน 78,629,579 หุน้ เพื อรองรับการใช้สิทธิตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการ จองซื อหุน้ สามัญของบริ ษทั ครั งที 6 (ใบสําคัญแสดงสิ ทธิครั งที 6 หรื อ DEMCO – W6) โดยบริ ษทั จะจัดสรรให้กบั ผูถ้ ือ หุน้ เดิมที จองซื อหุน้ สามัญเพิ มทุนที เสนอขายให้แก่ผถู ้ ือหุน้ เดิมตามสัดส่วนการถือหุน้ (Right Offering) และได้รับการ จัดสรรหุน้ สามัญเพิ มทุนของบริ ษทั ตามที ได้รับอนุมตั ิในข้อ (1) โดยในอัตราส่วนการจองซื อหุน้ สามัญเพิ มทุน 1.6 หุน้ จะได้รับใบสําคัญแสดงสิ ทธิ 1 หน่วย สําหรับทั งใบสําคัญแสดงสิ ทธิครั งที 5 และใบสําคัญแสดงสิ ทธิครั งที 6 โดยไม่คิด มูลค่า ทั งนี ราคาใช้สิทธิซ ือหุน้ ตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิสาํ หรับ DEMCO-W5 เท่ากับ 12 บาท และราคาใช้สิทธิซ ือหุน้ ตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิสาํ หรับ DEMCO-W6 เท่ากับ 15 บาท

65 31. ทุนเรือนหุ้น (ต่ อ) (3.3) จัดสรรและออกหุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวนไม่เกิน 28,000,000 หุน้ มูลค่าที ตราไว้หุน้ ละ 1 บาท เพื อรองรับการใช้สิทธิ ตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการจองซื อหุน้ สามัญที จดั สรรให้แก่กรรมการ ผูบ้ ริ หารและพนักงานครั งที 3 (DEMCOESOP 3) โดยไม่คิดมูลค่า ราคาใช้สิทธิซ ือหุน้ ตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิ (DEMCO-ESOP3) เท่ากับ 15 บาทต่อหุน้ ซึ งต้องมีการปรับสิ ทธิตามข้อกําหนดสิ ทธิของใบสําคัญแสดงสิ ทธิของบริ ษทั และจัดสรรหุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวน 6,425,917 หุน้ เพื อรองรับการใช้สิทธิตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการจองซื อหุน้ สามัญที จดั สรรให้แก่กรรมการ ผูบ้ ริ หาร และพนักงานครั งที 2 (ESOP2) ส่วนที เหลือจากใช้สิทธิตามใบสําคัญแสดงสิ ทธิในวันที 29 มีนาคม 2556 (3.4) จัดสรรหุน้ สามัญเพิ มทุนที เหลือจากการเสนอขายให้แก่ผถู ้ ือหุน้ เดิมตามข้อ 31.1(3) ให้แก่บุคคลในวงจํากัด (Private Placement) ทั งนี ราคาเสนอขายหุน้ สามัญเพิ มทุนดังกล่าว จะไม่ต าํ กว่าราคาเสนอขายหุน้ สามัญให้แก่ผถู ้ ือหุน้ เดิมของ บริ ษทั ตามสัดส่วนจํานวนหุน้ ที ผถู ้ ือหุน้ แต่ละรายถืออยู่ (Rights Offering) และจะไม่ต าํ กว่าร้อยละ 90 ของราคาตลาด ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั มีเงินรับล่วงหน้าจากการขายหุน้ สามัญเพิ มทุนจํานวน 10.74 ล้านบาท ซึ งบริ ษทั ได้ จดทะเบียนเพิ มทุนที เรี ยกชําระกับกระทรวงพาณิ ชย์แล้วเมื อวันที 4 กรกฎาคม 2556 31.2 ตามรายงานการประชุมคณะกรรมการบริ ษทั ครั งที 5 /2555 เมื อวันที 10 กันยายน 2555 ได้มีมติเป็ นเอกฉันท์ในส่วนที เป็ นสาระ สําคัญ ดังนี (1) อนุมตั ิการโอนกิจการส่วนที เกี ยวกับโรงงานผลิตเสาโครงเหล็ก ซึ งเป็ นกิจการที ได้รับส่งเสริ มการลงทุน และงานขายให้แก่ บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด และกําหนดให้โอนสิ นทรัพย์และพนักงานที เกี ยวข้องกับงานผลิตเสาโครงเหล็กและงานขาย ให้กบั บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด ในราคาเท่ากับมูลค่าตามบัญชีของรายการที เกี ยวข้อง (2) อนุมตั ิลดทุนจดทะเบียน 363,538,157.00 บาท โดยตัดหุน้ สามัญจดทะเบียนที ยงั มิได้ออกจําหน่าย จํานวน 363,538,157 หุน้ มูลค่าหุน้ ละ 1 บาท (3) มีมติให้แก้ไขหนังสื อบริ คณห์สนธิของบริ ษทั ข้อ 4 เพื อให้สอดคล้องกับการลดทุนจดทะเบียน (4) อนุมตั ิการเพิ มทุนจดทะเบียนของ บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัดจาก 1,000,000.00 บาท เป็ น 130,000,000.00 บาท และจองซื อหุน้ เพิ มทุนดังกล่าวทั งหมด เนื องจาก บริ ษทั เด็มโก้ เพาเวอร์ จํากัด จะต้องรับโอนกิจการตามที กล่าวในข้อ 18 32. การจ่ ายเงินปันผลและสํารองตามกฎหมาย บริษัทใหญ่ - ตามรายงานการประชุมคณะกรรมการบริ ษทั ครั งที 8/2556 เมื อวันที 13 สิ งหาคม 2556 มีมติเป็ นเอกฉันท์อนุมตั ิจ่ายเงินปั นผลระหว่าง กาลจากผลการดําเนินงานสําหรับงวดหกเดือน สิ นสุดวันที 30 มิถุนายน 2556 ในอัตราหุน้ ละ 0.05 บาท โดยจ่ายจากกําไรสุทธิส่วน ที บริ ษทั เสี ยภาษีในอัตราร้อยละ 20 กําหนดจ่ายเงินปั นผลในวันที 11 กันยายน 2556 - ตามรายงานการประชุมสามัญผูถ้ ือหุน้ ประจําปี 2556 เมื อวันที 29 เมษายน 2556 มีมติเป็ นเอกฉันท์อนุมตั ิการจัดสรรเงินกําไรจาก ผลการดําเนินงานปี 2555 เป็ นทุนสํารองกําไรตามกฎหมายจํานวน 19 ล้านบาท และอนุมตั ิจ่ายเงินปั นผลในอัตราหุน้ ละ 0.18 บาท กําหนดจ่ายเงินปั นผลในวันที 23 พฤษภาคม 2556

66 32. การจ่ ายเงินปันผลและสํารองตามกฎหมาย (ต่ อ) - ตามรายงานการประชุมคณะกรรมการบริ ษทั ครั งที 4/2555 เมื อวันที 10 สิ งหาคม 2555 มีมติอนุมตั ิการจัดสรรเงินกําไรจากผลการ ดําเนินงานงวดครึ งปี 2555 ในส่วนของกําไรที เสี ยภาษีร้อยละ 23 เป็ นเงินปั นผลระหว่างกาลให้แก่ผถู ้ ือหุน้ ในอัตราหุน้ ละ 0.17 บาทโดยกําหนดวันรายชื อผูถ้ ือหุน้ ที มีสิทธิรับเงินปั นผล คือ วันที 24 สิ งหาคม 2555 โดยบริ ษทั กําหนดจ่ายเงินปั นผลในวันที

7 กันยายน 2555 - ตามรายงานการประชุมสามัญผูถ้ ือหุน้ ประจําปี 2555 เมื อวันที 25 เมษายน 2555 มีมีมติเป็ นเอกฉันท์อนุมตั ิการจัดสรรเงินกําไร จากผลการดําเนินงานปี 2554 เป็ นทุนสํารองกําไรตามกฎหมายจํานวน 37.11 ล้านบาท และอนุมตั ิจ่ายเงินปั นผลในอัตราหุน้ ละ 0.08 บาท และจะให้ผถู ้ ือหุน้ ที ใช้สิทธิแปลงสภาพใบสําคัญแสดงสิ ทธิ DEMCO-W4 และDEMCO-ESOP 2 ในวันที 30 มีนาคม 2555 มีสิทธิรับเงินปั นผลดังกล่าวด้วยโดยกําหนดวันรายชื อผูถ้ ือหุน้ ที มีสิทธิรับเงินปั นผล คือ วันที 8 พฤษภาคม 2555 โดยบริ ษทั กําหนดจ่ายเงินปั นผลในวันที 22 พฤษภาคม 2555 33. หุ้นทุนซืAอคืน/กําไรสะสมจัดสรรสําหรับหุ้นทุนซืAอคืน ตามรายงานการประชุมคณะกรรมการบริ หาร ครั งที 9 /2553 เมื อวันที 5 สิ งหาคม 2553 ได้มีมติอนุมตั ิโครงการซื อหุน้ คืน เพื อการ บริ หารการเงินสําหรับสภาพคล่องส่วนเกิน จํานวนไม่เกินกําไรสะสมจํานวน 214 ล้านบาท เป็ นจํานวนหุน้ 40 ล้านหุน้ โดยจะดําเนิน การซื อหุน้ ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยตั งแต่วนั ที 30 สิ งหาคม 2553 ถึงวันที 29 มิถุนายน 2554 และมีกาํ หนดระยะเวลา จําหน่ายหุน้ ซื อคืนภายหลัง 6 เดือน นับการซื อหุน้ คืนแล้วเสร็ จแต่ตอ้ งไม่เกิน 3 ปี นับจากวันที ซ ือคืนหุน้ เสร็ จแล้วเสร็ จ ทั งนี หุน้ ทุนซื อคืนที บริ ษทั ถืออยูไ่ ม่นบั เป็ นองค์ประชุมในการประชุมผูถ้ ือหุน้ รวมทั งไม่มีสิทธิในการออกเสี ยงลงคะแนนและ สิ ทธิในการรับเงินปั นผล ตามจดหมายของสํานักงานคณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ที กลต. ชส. (ว) 2/2548 ลงวันที 14 กุมภาพันธ์ 2548 เกี ยวกับการซื อหุน้ คืนได้ไม่เกินวงเงินกําไรสะสม และให้บริ ษทั ต้องกันกําไรสะสมไว้เป็ นเงินสํารองเท่ากับจํานวนเงินที ได้จ่ายซื อคืน จนกว่าจะมีการจําหน่ายหุน้ ซื อคืนได้หมดหรื อลดทุนที ชาํ ระแล้วโดยวิธีตดั หุน้ ซื อคืนที จาํ หน่ายไม่หมดแล้วแต่กรณี ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั ได้จดั สรรกําไรสะสมเป็ นสํารองสําหรับหุน้ ซื อคืนจํานวน 93.20 ล้านบาท ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั มีหุน้ สามัญซื อคืนจํานวน 18.33 ล้านหุน้ ราคาทุนจํานวน 93.20 ล้านบาท ในระหว่างปี 2555 บริ ษทั ได้จาํ หน่ายหุน้ สามัญซื อคืนจํานวน 14.15 ล้านหุน้ ราคาทุนจํานวน71.96 ล้านบาท และมีส่วนเกินทุน จากการจําหน่ายหุน้ สามัญซื อคืนจํานวน 31.08 ล้านบาท ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั ได้จาํ หน่ายหุน้ สามัญซื อคืนจํานวน 18.33 ล้านหุน้ ราคาทุนจํานวน 93.20 ล้านบาท และมีส่วนเกินทุนจาก การจําหน่ายหุน้ สามัญซื อคืนจํานวน 120.87 ล้านบาท

67 34. ใบสําคัญแสดงสิทธิซืAอหุ้นสามัญ บริษัทใหญ่ จํานวนหน่ วย ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 34.1 ใบสําคัญแสดงสิทธิเพือ ซืAอหุ้นสามัญ (DEMCO-W3) จํานวนให้ สิทธิการซืAอหุ้นทัAงหมด จํานวนการใช้สิทธิสะสมต้นปี บวก จํานวนที ใช้สิทธิระหว่างปี จํานวนการใช้สิทธิสะสมปลายปี จํานวนให้ สิทธิการซืAอหุ้นคงเหลือ

108,862,537 (15,159,977) (93,176,137) (108,336,114) 526,423

ใบสําคัญแสดงสิ ทธิเพื อซื อหุน้ สามัญ (DEMCO-W3) คงเหลือจํานวน 0.53 ล้านหน่วย ซึ งพ้นสภาพจากการเป็ นหลักทรัพย์ จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ต งั แต่วนั ที 10 กุมภาพันธ์ 2555 และไม่สามารถแปลงสภาพเป็ นหุน้ ได้อีก จํานวนหน่ วย ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 34.2 ใบสําคัญแสดงสิทธิเพือ ซืAอหุ้นสามัญ (DEMCO-W4) จํานวนให้ สิทธิการซืAอหุ้นทัAงหมด 72,575,031 72,575,031 จํานวนการใช้สิทธิสะสมต้นปี (2,151,570) (1,504) บวก จํานวนที ใช้สิทธิระหว่างปี (70,192,268) (2,150,066) จํานวนการใช้สิทธิสะสมปลายปี (72,343,838) (2,151,570) จํานวนให้ สิทธิการซืAอหุ้น คงเหลือ 231,193 70,423,461 ใบสําคัญแสดงสิ ทธิเพื อซื อหุน้ สามัญ (DEMCO-W4) คงเหลือจํานวน 0.23 ล้านหน่วย ซึ งพ้นสภาพจากการเป็ นหลักทรัพย์ จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ต งั แต่วนั ที 9 กุมภาพันธ์ 2556 และไม่สามารถแปลงสภาพเป็ นหุน้ ได้อีก จํานวนหน่ วย ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 34.3 ใบสําคัญแสดงสิทธิเพือ ซืAอหุ้นสามัญDEMCO-ESOP#2 จํานวนให้ สิทธิการซืAอหุ้นทัAงหมด 16,000,000 16,000,000 จํานวนการใช้สิทธิสะสมต้นปี (9,174,520) (2,528,100) (5,877,540) (6,646,420) บวก จํานวนที ใช้สิทธิระหว่างปี จํานวนการใช้สิทธิสะสมปลายปี (15,052,060) (9,174,520) จํานวนให้ สิทธิการซืAอหุ้น คงเหลือ 947,940 6,825,480

68 34. ใบสําคัญแสดงสิทธิซืAอหุ้นสามัญ (ต่ อ) ใบสําคัญแสดงสิ ทธิเพื อซื อหุน้ สามัญ (DEMCO-ESOP#2) คงเหลือจํานวน 0.95 ล้านหน่วย ซึ งพ้นสภาพจากการเป็ นหลักทรัพย์ จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ต งั แต่วนั ที 9 สิ งหาคม 2556 และไม่สามารถแปลงสภาพเป็ นหุน้ ได้อีก 34 เงินรับล่ วงหน้ าจากการใช้ สิทธิ ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั มีเงินรับล่วงหน้าจากการใช้สิทธิจาํ นวน 10.75 ล้านบาท ซึ งบริ ษทั ได้จดทะเบียนเพิ มทุนที เรี ยก ชําระกับกระทรวงพาณิ ชย์แล้วเมื อวันที 4 มกราคม 2556 34.5 ตามที กล่าวในหมายเหตุขอ้ 31 ผูถ้ ือหุน้ มีมติอนุมตั ิการจัดสรรและออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการจองซื อหุน้ สามัญเพิ มทุน ของบริ ษทั ครั งที 5 (DEMCO-W5) ใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการจองซื อหุน้ สามัญเพิ มทุนของบริ ษทั ครั งที 6 (DEMCO-W6) และใบสําคัญแสดงสิ ทธิในการจองซื อหุน้ สามัญเพิ มทุนของบริ ษทั ให้แก่กรรมการ ผูบ้ ริ หารและพนักงานครั งที 3 (DEMCO-ESOP3) และต่อมาบริ ษทั ได้มีการออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิโดยมีรายละเอียดที เป็ นสาระสําคัญ ดังนี (1) ใบสาคัญแสดงสิ ทธิที จะซื อหุน้ สามัญของ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ครั งที 5 (DEMCO-W5) ชนิด : ระบุชื อผูถ้ ือและสามารถโอนเปลี ยนมือได้ จํานวนที ออก : ไม่เกิน 78,629,492 หน่วย ราคาต่อหน่วย : 0 บาท (ศูนย์บาท) อัตราการใช้สิทธิ : ใบสําคัญแสดงสิ ทธิ 1 หน่วย มีสิทธิซ ือหุน้ สามัญได้ 1 หุน้ เว้นแต่กรณี มี การปรับอัตราการใช้สิทธิตามเงื อนไขการปรับสิ ทธิ ราคาการใช้สิทธิ : 12 บาท ต่อหุน้ วันออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิ : วันที 5 กรกฎาคม 2556 อายุของใบสําคัญแสดงสิ ทธิ : 1 ปี 7 เดือน นับแต่วนั ที ออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิ (ตั งแต่วนั ที 5 กรกฎาคม 2556 จนถึงวันที 5 กุมภาพันธ์ 2558) ทั งนี ภายหลังการออกใบสําคัญแสดง สิ ทธิบริ ษทั จะไม่ขยายอายุใบสําคัญแสดงสิ ทธิ จํานวนหุน้ สามัญที จดั สรรไว้ : ไม่เกิน 78,629,492 หุน้ เพื อรองรับใบสาคัญแสดงสิ ทธิ ตลาดรองของใบสําคัญแสดงสิ ทธิ : เมื อวันที 26 กรกฎาคม 2556 บริ ษทั นําใบสําคัญแสดงสิ ทธิเข้าจดทะเบียน ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย จํานวน 38,053,393 หน่วย (2) ใบสําคัญแสดงสิ ทธิที จะซื อหุน้ สามัญของ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ครั งที 6 (DEMCO-W6) ชนิด : ระบุชื อผูถ้ ือและสามารถโอนเปลี ยนมือได้ จํานวนที ออก : ไม่เกิน 78,629,579 หน่วย ราคาต่อหน่วย : 0 บาท (ศูนย์บาท) อัตราการใช้สิทธิ : ใบสําคัญแสดงสิ ทธิ 1 หน่วย มีสิทธิซ ือหุน้ สามัญได้ 1 หุน้ เว้นแต่กรณี มี การปรับอัตราการใช้สิทธิตามเงื อนไขการปรับสิ ทธิ

69 34. ใบสําคัญแสดงสิทธิซืAอหุ้นสามัญ (ต่ อ) ราคาการใช้สิทธิ วันออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิ อายุของใบสําคัญแสดงสิ ทธิ

จํานวนหุน้ สามัญที จดั สรรไว้ เพื อรองรับใบสําคัญแสดงสิ ทธิ ตลาดรองของใบสําคัญแสดงสิ ทธิ

: 15 บาท ต่อหุน้ : วันที 5 กรกฎาคม 2556 : 2 ปี 7 เดือน นับแต่วนั ที ออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิ (ตั งแต่วนั ที 5 กรกฎาคม 2556 จนถึงวันที 5 กุมภาพันธ์ 2559) ทั งนี ภายหลังการออกใบสําคัญแสดง สิ ทธิบริ ษทั จะไม่ขยายอายุใบสําคัญแสดงสิ ทธิ : ไม่เกิน 78,629,579 หุน้

: เมื อวันที 26 กรกฎาคม 2556 บริ ษทั นําใบสําคัญแสดงสิ ทธิเข้าจดทะเบียน ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย จํานวน 38,053,393 หน่วย (3) ใบสําคัญแสดงสิ ทธิที จะใช้ซ ือหุน้ สามัญของบริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ให้แก่กรรมการ ผูบ้ ริ หาร และพนักงาน ของบริ ษทั และบริ ษทั ย่อยครั งที 3 (DEMCO-ESOP3) เมื อวันที 10 กรกฎาคม 2556 บริ ษทั ได้ให้ใบสําคัญแสดงสิ ทธิที จะซื อหุน้ สามัญของ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ให้แก่กรรมการ ผูบ้ ริ หารและพนักงานของบริ ษทั และบริ ษทั ย่อยครั งที 3 (DEMCO-ESOP3) จํานวน 28,000,000 หน่วย โดยมีเงื อนไขว่า ผูร้ ับใบสําคัญแสดงสิ ทธิ (DEMCO-ESOP3) จะต้องปฏิบตั ิงานกับบริ ษทั เป็ นระยะเวลา 3 ปี จึงจะสามารถ ใช้สิทธิได้ท งั หมดใบสําคัญแสดงสิ ทธิขา้ งต้นเป็ นประเภทระบุชื อผูถ้ ือ และไม่สามารถโอนเปลี ยนมือได้ ไม่มีราคาเสนอขาย ใบสําคัญแสดงสิ ทธิมีอายุ 3 ปี นับแต่วนั ที ออก มีอตั ราการใช้สิทธิ คือ ใบสําคัญแสดงสิ ทธิ 1 หน่วย มีสิทธิซ ือหุน้ สามัญได้ 1 หุน้ ในราคาใช้สิทธิ 15 บาท ต่อ 1 หุน้ สามัญ ตลาดรองของใบสําคัญแสดงสิ ทธิ : บริ ษทั จะไม่นาํ ใบสําคัญแสดงสิ ทธิไปจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่ง ประเทศไทย เงื อนไขและระยะเวลาการใช้สิทธิ : ใบสําคัญแสดงสิ ทธิท งั หมดจํานวน 28,000,000 หน่วย ที เสนอขายตาม โครงการ ESOP นี ผูถ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิสามารถที จะใช้สิทธิในการซื อ หุน้ สามัญที ออกใหม่ของบริ ษทั ได้รวม 5 ครั ง โดยสามารถใช้สิทธิครั งแรก ได้เมื อครบระยะเวลา 1 ปี นับจากวันที บริ ษทั ออกและเสนอขายใบสําคัญ แสดงสิ ทธิ ซึ งวันครบกําหนดระยะเวลา 3 ปี นับแต่วนั ที บริ ษทั ออกและ เสนอขายใบสําคัญแสดงสิ ทธิ คือวันที 5 กรกฏาคม 2559 วันใช้สิทธิครั งแรก : ผูถ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิสามารถใช้สิทธิได้ไม่เกินร้อยละ 20 ของใบสําคัญ แสดงสิ ทธิท งั หมดที ผถู ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิแต่ละคนได้รับจัดสรรจากบริ ษทั วันใช้สิทธิครั งที 2 : ผูถ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิสามารถใช้สิทธิได้ไม่เกินร้อยละ 40 ของใบสําคัญ แสดงสิ ทธิท งั หมดที ผถู ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิแต่ละคนได้รับจัดสรรจากบริ ษทั (รวมสิ ทธิที ได้จากวันใช้สิทธิครั งที 1) วันใช้สิทธิครั งที 3 : ผูถ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิสามารถใช้สิทธิได้ไม่เกินร้อยละ 60 ของใบสําคัญ แสดงสิ ทธิท งั หมดที ผถู ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิแต่ละคนได้รับจัดสรรจากบริ ษทั (รวมสิ ทธิที ได้จากวันใช้สิทธิครั งที 1-2)

70 34. ใบสําคัญแสดงสิทธิซืAอหุ้นสามัญ (ต่ อ) วันใช้สิทธิครั งที 4

: ผูถ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิสามารถใช้สิทธิได้ไม่เกินร้อยละ 80 ของใบสําคัญ แสดงสิ ทธิท งั หมดที ผถู ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิแต่ละคนได้รับจัดสรรจากบริ ษทั (รวมสิ ทธิที ได้จากวันใช้สิทธิครั งที 1-3) วันใช้สิทธิครั งสุดท้าย : ผูถ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิสามารถใช้สิทธิได้ร้อยละ 100 ของใบสําคัญแสดง สิ ทธิท งั หมดที ผถู ้ ือใบสําคัญแสดงสิ ทธิแต่ละคน มูลค่ายุติธรรมโดยประมาณ ณ วันที ให้ใบสําคัญแสดงสิ ทธิของสิ ทธิซ ือหุน้ แต่ละสิ ทธิที ให้เท่ากับ 0.65 บาท คํานวณ โดยใช้แบบจําลองการกําหนดราคาสิ ทธิตามแบบจําลองของ Black-Scholes Merton ข้อมูลนําเข้าแบบจําลอง ได้แก่ ราคาหุน้ ณ วันที กาํ หนดราคา ซึ งเท่ากับ 7.40 บาท ราคาใช้สิทธิเท่ากับ 15 บาท ความผันผวนที คาดหวังร้อยละ 43.71 ความคาดหวัง อัตราการจ่ายเงินปั นผลร้อยละ 3.48 อายุสญ ั ญา 3 ปี และอัตราดอกเบี ยปลอดความเสี ยงร้อยละ 3.50 ในระหว่างปี 2556 บริ ษทั บันทึกค่าใช้จ่ายสําหรับโครงการ DEMCO-ESOP-3 เป็ นจํานวน 2.78 ล้านบาท ซึ งแสดงเป็ น ค่าใช้จ่ายเกี ยวกับพนักงานพร้อมกับรับรู ้ “สํารองส่วนทุนจากการจ่ายโดยใช้หุน้ เป็ นเกณฑ์” ในส่วนของผูถ้ ือหุน้ ด้วยจํานวนเดียวกัน (หน่ วย : หน่ วย) ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 ใบสําคัญแสดงสิทธิ จํานวนใบสําคัญแสดงสิ ทธิ ณ วันต้นปี ออกใบสําคัญแสดงสิ ทธิระหว่างปี 28,000,000.00 จํานวนใบสําคัญแสดงสิทธิ ณ วันปลายปี 28,000,000.00

35. ค่ าใช้ จ่าย (รายได้ ) ภาษีเงินได้ ค่าใช้จ่ายภาษีเงินได้คาํ นวณขึ นจากกําไรก่อนภาษีเงินได้สาํ หรับปี คูณด้วยอัตราภาษีค่าใช้จ่าย (รายได้) ภาษีเงินได้ สรุ ปได้ดงั นี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 2555 2556 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) ภาษีเงินได้ ปัจจุบัน : ภาษีเงินได้งวดปั จจุบนั สําหรับกําไรทางภาษี 49,787,102.50 77,710,074.63 49,787,102.50 77,710,074.63 ภาษีเงินได้ รอการตัดบัญชี : ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีจากการเกิดผลแตกต่าง ชัว คราวและการกลับรายการผลแตกต่างชัว คราว 3,702,786.32 8,008,077.59 3,636,753.95 (4,722,188.40) ค่ าใช้ จ่ายภาษีเงินได้ ที แสดงอยู่ในงบกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จ 53,489,888.82 85,718,152.22 53,423,856.45 72,987,886.23

71 35. ค่ าใช้ จ่าย (รายได้ ) ภาษีเงินได้ (ต่ อ) รายการกระทบยอดจํานวนเงินระหว่างค่าใช้จ่ายภาษีเงินได้กบั ผลคูณของกําไรทางบัญชีกบั อัตราภาษีที ใช้สาํ หรับปี สิ นสุดวันที

31 ธันวาคม 2556 และ 2555 สามารถแสดงได้ดงั นี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 2555 2556 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) กําไรทางบัญชีก่อนภาษีเงินได้นิติบุคคล 407,860,478.65 493,406,136.18 244,727,884.41 449,508,269.63 บวก ขาดทุนทางบัญชีของบริ ษทั ย่อยบางแห่ง 645,360.00 กําไรทางบัญชีก่อนภาษีเงินได้นิติบุคคลสุทธิ 408,505,838.65 493,406,136.18 244,727,884.41 449,508,269.63 อัตราภาษีเงินได้นิติบุคคล 20% 23% 20% 23% กําไรทางบัญชีก่อนภาษีเงินได้นิติบุคคล คูณอัตราภาษี 81,701,167.73 113,483,411.32 48,945,576.88 103,386,902.01 ขาดทุนสะสม (1,894,882.47) (12,459,484.63) ผลกระทบต่อภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีจากการ เปลี ยนแปลงอัตราภาษี (164,741.21) (8,008.49) ผลกระทบทางภาษีสาํ หรับ : ค่าใช้จ่ายหรื อรายได้ที ไม่สามารถหักภาษีได้ (25,892,250.71) 15,074,216.44 4,478,279.57 (175,757.59) ค่าใช้จ่ายส่งเสริ มการลงทุน (424,145.73) (30,215,249.70) (30,215,249.70) ค่ าใช้ จ่ายภาษีเงินได้ ที แสดงอยู่ในงบกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จ 53,489,888.82 85,718,152.22 53,423,856.45 72,987,886.23 บริษัทย่ อยบางแห่ ง ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 บริ ษทั ย่อยบางแห่งมีผลขาดทุนทางภาษีสะสมจํานวน 0.65 ล้านบาท ซึ งบริ ษทั ยังไม่รับรู ้ผลขาดทุนทางภาษี เงินได้ดงั กล่าวเป็ นสิ นทรัพย์ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีเนื องจากผูบ้ ริ หารของบริ ษทั ประเมินว่าผลการดําเนินงานในอนาคตของบริ ษทั มีปัจจัย เสี ยงต่อผลกระทบด้านเศรษฐกิจ จึงทําให้อาจไม่สามารถประมาณผลการดําเนินงานที แน่นอนได้ ดังนั นบริ ษทั จะรับรู ้สินทรัพย์ภาษีเงินได้ รอการตัดบัญชีที เกิดจากผลขาดทุนทางภาษีที สามารถใช้สิทธิประโยชน์ได้เมื อมีภาระภาษีที เกิดจริ ง ภาษีเงินได้ส่วนที เกี ยวข้องกับส่วนประกอบแต่ละส่วนของกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็ จอื น จํานวนภาษีเงินได้ที เกี ยวข้องกับส่วนประกอบแต่ละส่วนของกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็ จอื นสรุ ปได้ดงั นี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 2555 2556 2555 (ปรับปรุงใหม่ ) (ปรับปรุงใหม่ ) ภาษีเงินได้รอการตัดบัญชีเกี ยวกับ กําไร(ขาดทุน)จากการประมาณการตาม หลักการคณิ ตศาสตร์ประกันภัยสําหรับ โครงการผลประโยชน์พนักงาน 59,251.65 (193,030.40) 59,251.65 (193,030.40)

72 36. กําไรต่ อหุ้นขัAนพืนA ฐาน/กําไรต่ อหุ้นปรับลด กําไรต่อหุน้ ขั นพื นฐานสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 ดังนี งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 2555 2556 2555 กําไรสุ ทธิต่อหุ้นขัAนพืนA ฐาน กําไรสุ ทธิส่วนที เป็ นของผูถ้ ือหุน้ บริ ษทั ใหญ่ (หน่วย : บาท) 357,326,513.90 392,587,000.35 191,304,027.96 376,520,383.40 จํานวนหุน้ สามัญถัวเฉลี ยถ่วงนํ าหนัก (หน่วย : จํานวนหุน้ ) 648,889,546 506,925,943 648,889,546 506,925,943 กําไรต่ อหุ้นขัAนพืนA ฐาน (บาทต่ อหุ้น) 0.55 0.77 0.29 0.74 กําไรต่อหุน้ ปรับลดสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2555 ดังนี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวมและงบการเงินเฉพาะกิจการ

สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2555 2555 กําไรสุ ทธิต่อหุ้นปรับลด กําไรสุ ทธิส่วนที เป็ นของผูถ้ ือหุน้ บริ ษทั ใหญ่ (หน่วย : บาท)

จํานวนหุน้ สามัญถัวเฉลี ยถ่วงนํ าหนัก (หน่วย : จํานวนหุน้ )

ผลกระทบของหุน้ สามัญเทียบเท่าปรับลด - ใบสําคัญแสดงสิ ทธิที จะซื อหุน้ สามัญ-ให้ผถู้ ือหุน้ เดิม - ใบสําคัญแสดงสิ ทธิที จะซื อหุน้ สามัญกรรมการและพนักงาน จํานวนหุน้ สามัญถัวเฉลี ยถ่วงนํ าหนักที ใช้คาํ นวณ กําไรต่อหุน้ ปรับลด (หน่วย : จํานวนหุน้ ) กําไรสุ ทธิทเี ป็ นของผู้ถือหุ้นสามัญสมมติว่า มีการใช้ สิทธิซืAอหุ้นสามัญจากใบสําคัญแสดงสิทธิ (หน่ วย : บาทต่ อหุ้น)

392,587,000.35 506,925,943

376,520,383.40 506,925,943

5,284,389

3,429,002

515,639,334

0.76

0.73

ไม่มีผลกระทบของหุน้ สามัญเทียบเท่าปรับลดในงบการเงินสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 เนื องจากราคาใช้สิทธิต่อ หน่วยของใบสําคัญแสดงสิ ทธิที จะซื อหุน้ สามัญมีราคาสูงกว่าราคาตลาดถัวเฉลี ยสําหรับปี ดังกล่าว

73 37. ภาระผูกพันและหนีสA ินทีอ าจเกิดขึนA บริ ษทั มีภาระผูกพัน และหนี สินที อาจจะเกิดขึ น ดังนี 37.1 ภาระผูกพันเกีย วกับ L/C D.L/C LG และตัวS อาวัล มีดงั นีA

Letter of credit Domestic letter of credit Letter of guarantee

สกุลเงิน(ล้ าน) ยูโร ดอลลาร์สหรัฐ บาท ยูโร ดอลลาร์สหรัฐ บาท

งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 0.07 0.05 0.24 31.71 35.04 0.02 0.93 0.03 2,728.88 2,113.49

งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 2555 0.07 0.05 0.24 31.71 35.04 0.02 0.93 2,713.53 2,112.39

Letter of guarantee (คํ าประกันข้อเสนอขายไฟฟ้ าฯ และปรับปรุ งระบบไฟฟ้ า) บาท 145.13 164.72 145.13 164.72 ตัวe อาวัล บาท 42.11 12.34 12.34 Irrevocable Standby letter of credit (SBLC) บาท 45.00 150.68 45.00 150.68 ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 มี Letter of guarantee จํานวน 145.13 ล้านบาท และ 164.72 ล้านบาท ตามลําดับ ที สถาบัน การเงินในประเทศไทยออกให้เพื อคํ าประกันข้อเสนอขายไฟฟ้ าและปรับปรุ งระบบไฟฟ้ าต่อการไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศให้กบั บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด และหรื อบริ ษทั ในเครื อโดยใช้วงเงิน Letter of guarantee ของ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ทั งนี ตามสัญญาร่ วมพัฒนาโครงการและสัญญาร่ วมงาน (Consotium agreement) บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด และกรรมการ บางท่านของบริ ษทั จะเป็ นผูร้ ับผิดชอบความเสี ยหายที อาจเกิดขึ นทั งหมดตามที ได้เปิ ดเผยไว้ในหมายเหตุ 37.2 ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริ ษทั มี Irrevocable Standby letter of credit ที ได้รับจากสถาบันการเงินซึ งเป็ นวงเงินเพื อสนับสนุน การลงทุนใน บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด โดยมีรายละเอียด ดังนี สถาบันการเงินแห่ งที 1 - Irrevocable Standby letter of credit ฉบับที 1 มีวงเงิน SBLC จํานวนประมาณ 465.00 ล้านบาท ที สถาบันการเงินในประเทศออก ให้เพื อคํ าประกัน The equity guarantee agreement ตามวันที 1 สิ งหาคม 2554 ซึ งสัญญาดังกล่าวเป็ นสัญญาที ทาํ ร่ วมกันระหว่าง บริ ษทั เฟิ ร์ส โคราช วินด์ จํากัด, บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด และสถาบันการเงิน - Irrevocable Standby letter of credit ฉบับที 2 มีวงเงิน SBLC จํานวนประมาณ 22.50 ล้านบาทที สถาบันการเงินในประเทศออกให้ เพื อคํ าประกัน The sponser support agreement ตามวันที 1 สิ งหาคม 2554 ซึ งสัญญาดังกล่าวเป็ นสัญญาที ทาํ ร่ วมกันระหว่าง Interalia บริ ษทั เฟิ ร์ส โคราช วินด์ จํากัด และสถาบันการเงิน

74 37. ภาระผูกพันและหนีสA ินทีอ าจเกิดขึนA (ต่ อ) สถาบันการเงินแห่ งที 2 - Irrevocable Standby letter of credit ฉบับที 1 มีวงเงิน SBLC จํานวนประมาณ 330.60 ล้านบาท ที สถาบันการเงินในประเทศออก ให้เพื อคํ าประกัน The equity guarantee agreement ตามวันที 15 ธันวาคม 2554 ซึ งสัญญาดังกล่าวเป็ นสัญญาที ทาํ ร่ วมกันระหว่าง บริ ษทั เค.อาร์.ทู จํากัด,บริ ษทั อีโอลัส พาวเวอร์ จํากัด และสถาบันการเงิน - Irrevocable Standby letter of credit ฉบับที 2 มีวงเงิน SBLC จํานวนประมาณ 22.50 ล้านบาทที สถาบันการเงินในประเทศออกให้ เพื อคํ าประกัน The sponser support agreement ตามวันที 15 ธันวาคม 2554 ซึ งสัญญาดังกล่าวเป็ นสัญญาที ทาํ ร่ วมกันระหว่าง Interalia บริ ษทั บริ ษทั เค.อาร์.ทู จํากัด และสถาบันการเงิน ณ 31 ธันวาคม 2555 วงเงิน Standby letter of credit ข้างต้นคํ าประกันโดยบัญชีเงินฝากประจําของบริ ษทั ตามที กล่าวใน หมายเหตุขอ้ 16 รวมทั งมีเงินฝากประจําของกรรมการบริ ษทั ร่ วมคํ าประกันด้วย ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 บริ ษทั มีเฉพาะ Irrevocable Standby letter of credit กับสถาบันการเงิน 2 แห่ง ดังนี สถาบันการเงินแห่ งที 1 - Irrevocable Standby letter of credit ฉบับที 1 มีวงเงิน SBLC จํานวนประมาณ 22.50 ล้านบาทที สถาบันการเงินในประเทศออกให้ เพื อคํ าประกัน The sponser support agreement ตามวันที 1 สิ งหาคม 2554 ซึ งสัญญาดังกล่าวเป็ นสัญญาที ทาํ ร่ วมกันระหว่าง Interalia บริ ษทั เฟิ ร์ส โคราช วินด์ จํากัด และสถาบันการเงิน สถาบันการเงินแห่ งที 2 - Irrevocable Standby letter of credit ฉบับที 2 มีวงเงิน SBLC จํานวนประมาณ 22.50 ล้านบาทที สถาบันการเงินในประเทศออกให้ เพื อคํ าประกัน The sponser support agreement ตามวันที 15 ธันวาคม 2554 ซึ งสัญญาดังกล่าวเป็ นสัญญาที ทาํ ร่ วมกันระหว่าง Interalia บริ ษทั บริ ษทั เค.อาร์.ทู จํากัด และสถาบันการเงิน ณ 31 ธันวาคม 2556 วงเงิน Standby letter of credit ข้างต้นคํ าประกันโดยบัญชีเงินฝากประจําของบริ ษทั ตามที กล่าวใน หมายเหตุขอ้ 16 37.2 บันทึกข้ อตกลงหรือสัญญาทีส ําคัญ (1) เมื อวันที 6 สิ งหาคม 2554 บริ ษทั ได้เข้าทําบันทึกช่วยจําระหว่าง บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด "ผูพ้ ฒั นาโครงการ" กับ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) “ผูก้ ่อสร้างโครงการ” โดยที ผพู ้ ฒั นาโครงการได้ทาํ การศึกษาโครงการผลิตกระแสไฟฟ้ า จากพลังงานลมหลายโครงการในพื นที จงั หวัดนครราชสี มา ชัยภูมิ ร้อยเอ็ด กาฬสิ นธุ์ รวมศักยภาพกําลังการผลิตประมาณ 450 MW หรื อมากกว่า โดยทั งสองฝ่ ายประสงค์ที จะเข้าทําบันทึกช่วยจําฉบับนี เพื อระบุความเข้าใจเบื องต้นระหว่าง ผูพ้ ฒั นาโครงการและผูก้ ่อสร้างโครงการในการดําเนินการเกี ยวกับโครงการ ดังนี - ผูพ้ ฒั นาโครงการจะเป็ นผูท้ าํ การศึกษาและจัดเก็บข้อมูลพลังงานลมรวมถึงประสานงานกับผูเ้ ชี ยวชาญและผูผ้ ลิตกังหันลม เพื อให้ได้มาซึ งกังหันลม ภายในระยะเวลาที เหมาะสม สําหรับโครงการใหม่แต่ละโครงการรวมทั งระดมทุนสําหรับ ดําเนินงาน ทั งในรู ปแบบเงินลงทุน เงินกู้ เครดิตทางการค้า และทุนในประเภทอื น ๆ สําหรับโครงการใหม่แต่ละโครงการ ดังกล่าว - เมื อผูพ้ ฒั นาโครงการเห็นว่าโครงการใหม่แห่งใดมีความเป็ นไปได้ในเชิงเทคนิคและทางธุรกิจ และประสงค์ที จะทําการ พัฒนาโครงการใหม่ดงั กล่าวต่อไป ผูพ้ ฒั นาโครงการจะแจ้งให้ผกู ้ ่อสร้างโครงการทราบเป็ นรายละเอียดของโครงการใหม่ ดังกล่าวภายในระยะเวลาที ผพู ้ ฒั นาโครงการเห็นสมควร

75 37.2 บันทึกข้ อตกลงหรือสัญญาทีส ําคัญ (ต่ อ) - เมื อได้รับแจ้งถึงโครงการใหม่แต่ละโครงการที ผพู ้ ฒั นาโครงการประสงค์จะทําการพัฒนาต่อไปผูก้ ่อสร้างโครงการจะเป็ น ผูร้ ับผิดชอบประสานงานกับการไฟฟ้ าฝ่ ายผลิต และการไฟฟ้ าส่วนภูมิภาค ในการทําข้อตกลงรับซื อกระแสไฟฟ้ าจาก ผูพ้ ฒั นาโครงการ รวมถึงการสํารวจ ออกแบบงานก่อสร้างในส่วนของ 1. งานระบบไฟฟ้ า ได้แก่ งานก่อสร้างระบบจําหน่าย,งานระบบไฟฟ้ าใต้ดิน, ระบบสายส่ง, สถานีไฟฟ้ าย่อย 2. งานก่อสร้างโยธา ได้แก่ งานถนน, งานปรับปรุ งพื นที โครงการ, จัดทําฐานรากอุปกรณ์,จัดทําฐานรากเสากังหันลม โดยเมื อได้รับแจ้งจากผูพ้ ฒั นาโครงการแล้ว ผูก้ ่อสร้างโครงการจะเริ มงานในขั นสํารวจ และประสานงานกับการไฟฟ้ า ทั งสองแห่ง - ก่อนการเริ มงานก่อสร้างโครงการ ทั งสองฝ่ ายจะร่ วมกันคํานวณมูลค่างานก่อสร้างตามขอบเขตโครงการใหม่แต่ละโครงการ ซึ งเมื อทั งสองฝ่ ายสามารถตกลงมูลค่างานก่อสร้างได้เป็ นที เรี ยบร้อยแล้ว ผูพ้ ฒั นาโครงการจะมอบหมายให้ผกู ้ ่อสร้าง โครงการเป็ นผูด้ าํ เนินการก่อสร้างโครงการในลักษณะ Cost Plus โดยแยกเป็ นค่าใช้จ่ายดําเนินงานร้อยละ 10 กําไรร้อยละ 5 รวมเป็ น Cost plus อัตราร้อยละ 15 - บันทึกช่วยจํานี มีกาํ หนดระยะเวลานับตั งแต่วนั ที ลงนาม สิ นสุดภายในวันที 31 ธันวาคม 2556 (2) เมื อวันที 11 กันยายน 2552 บริ ษทั ได้เข้าทําสัญญาร่ วมมือพัฒนาโครงการกับ บริ ษทั รี นิวเอเบิล เอนเนอยี คอร์เปอร์เรชัน

จํากัด, บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด, นายนพพร ศุภพิพฒั น์ และนายประเดช กิตติอิสรานนท์ และได้เข้าทําสัญญา ร่ วมงาน (Consortium Agreement) กับ บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด โดยมีความประสงค์ร่วมกับบริ ษทั พัฒนา โครงการผลิตไฟฟ้ าจากพลังงานลมจํานวนหลายโครงการในพื นที จงั หวัดนครราชสี มา ชัยภูมิ ร้อยเอ็ด กาฬสิ นธุ์ รวมศักยภาพกําลังการผลิตประมาณ 800 เมกกะวัตต์ หรื อมากกว่าโดย บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด และ/หรื อ บริ ษทั ในเครื อ เป็ นผูย้ นื ข้อเสนอขายไฟฟ้ าประเภท NON-FIRM ที ผลิตจากพลังงานลมแก่การไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่ง ประเทศไทยจํานวนไม่เกิน 90 เมกกะวัตต์ ต่อหนึ งสัญญา โดยอาจทําการแบ่งการเสนอขายหลายสัญญาซึ ง บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ตกลงที จะดําเนินการดังนี - จัดหาหลักประกันการยืน ข้อเสนอขอขายไฟฟ้ าเป็ นหนังสื อคํ าประกันของธนาคารในประเทศ ตามข้อกําหนดของการ ไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศไทย - ศึกษาเส้นทางขนส่งกังหันผลิตไฟฟ้ าถึงจุดติดตั งและข้อกําหนดของการสร้างเส้นทาง - ศึกษาข้อกําหนดสําหรับพื นที ทาํ งาน - ศึกษาจุดเชื อมโยงสายส่งเพื อจ่ายกระแสไฟฟ้ า - จัดเตรี ยมพิกดั แผนที ที แสดงค่าระดับ - วางแผนงาน กําหนดติดตั งกังหันลม และกําหนดการเริ มขายไฟฟ้ า - ทําแผนงานออกแบบก่อสร้าง - สํารวจข้อมูลเพื อใช้ออกแบบเส้นทางขนส่ง ถนน ฐานรากกังกันผลิตไฟฟ้ า และระบบไฟฟ้ า - ออกแบบถนน ฐานรากกังหันลม ระบบไฟฟ้ า - ศึกษาการเชื อมโยงระบบไฟฟ้ าตาม Grid Code - จัดเตรี ยมและเสนองบประมาณก่อสร้างทั งหมด

76 37.2 บันทึกข้ อตกลงหรือสัญญาทีส ําคัญ (ต่ อ) - ดําเนินการปรับปรุ งพื นที ภายในโครงการ ก่อสร้างถนนเพื อรองรับการขนส่ง ก่อสร้างฐานราก เพื อการติดตั งกังหันลมและ ก่อสร้างระบบอื น ๆ ที เกี ยวข้อง - ดําเนินการก่อสร้างสถานีไฟฟ้ า สายส่งแรงสูงระหว่าง Wind farm ถึงจุดเชื อมต่อการรับซื อไฟฟ้ า บริ ษทั วินด์ โฮลดิ ง จํากัด และ/หรื อบริ ษทั ในเครื อ ตกลงที จะดําเนินการดังนี - วางแผน และจัดการการพัฒนาโครงการ - ศึกษาศักยภาพของลมในพื นที รวมถึงการออกแบบ และบริ หารจัดการสถานีวดั ความเร็ วลม - ประเมินกําลังการผลิต และออกแบบโครงการเบื องต้น - เจรจาเงื อนไขกับผูผ้ ลิตกังหัน - จัดหาเงินทุนหมุนเวียนที ใช้สาํ หรับดําเนินโครงการ นอกเหนือจากข้อผูกพันตามบันทึกช่วยจําข้างต้น เพื อเป็ นการตอบแทนการที บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ดําเนินการ จัดหาหลักประกันการยืน ข้อเสนอขอขายไฟฟ้ า บริ ษทั รี นิวเอเบิล เอนเนอยี คอร์เปอร์เรชัน จํากัด ตกลงว่าจะทําการโอนหุน้ บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด ให้กบั บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) เพื อเป็ นค่าตอบแทนโดยคํานวณจากปริ มาณพลังไฟฟ้ า ที บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด และ/หรื อบริ ษทั ในเครื อเสนอขายไฟฟ้ าให้การไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศไทย คิดเป็ น 3,300 หุน้ ๆ ละ 10 บาท ต่อหนึ งเมกกะวัตต์ ที ยนื ข้อเสนอขอขายไฟฟ้ า โดยจะโอนหุน้ จํานวน 2.5 ล้านหุน้ ให้กบั บริ ษทั เมื อได้รับการยืนยันว่าสามารถจัดเตรี ยมหนังสื อคํ าประกันในการยืน ข้อเสนอขายไฟให้แก่การไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่ง ประเทศไทยได้แล้ว ทั งนี บริ ษทั จะเป็ นผูร้ ับผิดชอบในบรรดาค่าใช้จ่าย (รวมทั งค่าอากรแสตมป์ ) ที เกิดขึ นจากการโอนหุน้ ดังกล่าว ในกรณี ที การไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศไทยตอบรับข้อเสนอขายไฟฟ้ าตามโครงการที กล่าวถึง บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี

โฮลดิ ง จํากัด และ/หรื อบริ ษทั ในเครื อจะต้องจัดหาหลักทรัพย์ค าํ ประกันตามเงื อนไขของการไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศไทย มาวางแทนหลักทรัพย์ค าํ ประกันที บริ ษทั ได้นาํ มาวางภายในเจ็ดวันนับจากวันที โครงการผลิตไฟฟ้ าพลังงานลมได้ลงนามใน สัญญาเงินกูก้ บั สถาบันการเงิน เพื อป้ องกันความเสี ยหายที อาจเกิดขึ นกับ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) อันเนื องมาจากการที การไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่ง ประเทศไทยริ บหรื อหักหลักคํ าประกันข้อเสนอขายไฟฟ้ าที นาํ มาวางตามที บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) จัดหาหลักประกัน การยืน ข้อเสนอขอขายไฟฟ้ าเป็ นหนังสื อคํ าประกันของธนาคารในประเทศ ตามข้อกําหนดของการไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศ ไทยนั น บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด และกรรมการได้แก่ นาย นพพร ศุภพิพฒั น์ และ นายประเดช กิตติอิสรานนท์ จะเป็ นผูร้ ่ วมกันรับผิดชอบทั งหมด รวมทั งจะนําหุน้ ของ บริ ษทั ซัสเทนเอเบิล เอนเนอยี คอร์ปอเรชัน จํากัด จํานวน 15,000 หุน้ ต่อการตอบรับซื อไฟฟ้ าหนึ งเมกกะวัตต์ที อยูภ่ ายใต้กรรมสิ ทธิmของ บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด ซึ งปลอดจากภาระ ผูกพันหรื อพันธะใด ๆ มาวางเป็ นหลักคํ าประกันความเสี ยหายแก่ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) จนกว่า บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) จะได้รับหลักคํ าประกันการยืน ข้อเสนอขายไฟฟ้ าคืนจนครบถ้วน หรื อความเสี ยหายที ได้รับจากการดังกล่าวได้รับการ บรรเทาจนหมด บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด จะเป็ นผูอ้ อกค่าธรรมเนียมต่างๆทั งหมดในการออกหนังสื อคํ าประกันของธนาคาร ตามที บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) ดําเนินการจัดหาหลักประกันการยืน ข้อเสนอขอขายไฟฟ้ าเป็ นหนังสื อคํ าประกันของ ธนาคารในประเทศ ตามข้อกําหนดของการไฟฟ้ าฝ่ ายผลิตแห่งประเทศไทย บริ ษทั รี นิวเอเบิล เอนเนอยี คอร์เปอร์เรชัน จํากัด ตกลงว่าเมื อ บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) เข้าเป็ นผูถ้ ือหุน้ ใน บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด ในสัดส่วนตั งแต่ร้อยละหนึ งถึงร้อยละห้า บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) มีสิทธิในการส่งตัวแทน เข้าร่ วมบริ หาร บริ ษทั วินด์ เอนเนอร์ยี โฮลดิ ง จํากัด ในฐานะกรรมการจํานวนหนึ งคน

77 37.3 คดีความฟ้องร้ อง บริษัทใหญ่ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั มีหนี สินที อาจเกิดขึ นจากการถูกฟ้ องร้องเรี ยกค่าเสี ยหายจํานวน 21.15 ล้านบาท และจํานวน 21.15 ล้านบาท ตามลําดับ ซึ งทนายให้ความเห็นว่า คงไม่ได้รับความเสี ยหายและฝ่ ายบริ หารได้ใช้ดุลยพินิจในการ ประเมินผลของคดีที ถูกฟ้ องร้องแล้วเชื อมัน ว่าจะไม่มีความเสี ยหายเกิดขึ นจึงไม่ได้บนั ทึกประมาณการหนี สินดังกล่าว ณ วันสิ น รอบระยะเวลารายงาน เมื อวันที 13 พฤศจิกายน 2555 บริ ษทั ได้ถูกบุคคลธรรมดาเป็ นโจทก์ฟ้องคดีละเมิดเรี ยกร้องค่าเสี ยหาย โดยมี บริ ษทั เด็มโก้ จํากัด (มหาชน) และกิจการที เกี ยวข้องกันเป็ นจําเลย ทุนทรัพย์ที โจทก์ฟ้องจํานวนประมาณ 163 ล้านบาท ต่อมา ในวันที 26 กุมภาพันธ์ 2556 ศาลได้มีการนัดไกล่เกลี ยโดยได้มีการตกลงร่ วมกันให้คงเหลือค่าความเสี ยหายจํานวนประมาณ 11 ล้านบาทกว่า ซึ งจําเลยทั งสองเสนอจะชําระให้เป็ นเงินรวมจํานวน 7 ล้านบาท จึงไม่สามารถตกลงกันได้ ทั งนี ผบู ้ ริ หาร ของบริ ษทั มีความเห็นว่าโอกาสที ศาลจะพิจารณาให้ค่าขาดประโยชน์แก่โจทก์เต็มจํานวนมีค่อนข้างตํ าเนื องจากหลักฐานใน การแสดงรายได้ในการสื บต่อศาลน่าจะมีจาํ กัด ดังนั นบริ ษทั จึงยังไม่ได้บนั ทึกประมาณการหนี สินดังกล่าว ณ วันสิ นรอบระยะ เวลารายงานเนื องจากยังมีความไม่แน่นอนในระหว่างปี 2556 ศาลชั นต้นพิจารณาคดีข นั ต้นพิพากษาให้จาํ เลยทั งสองร่ วมกันชดใช้ ค่าความเสี ยหายเป็ นจํานวนประมาณ 7 ล้านบาทพร้อมดอกเบี ย บริ ษทั ไม่ได้บนั ทึกประมาณการหนี สินดังกล่าวและได้ยนื อุทธรณ์ใน วันที 2 ธันวาคม 2556 ณ ปั จจุบนั คดีความดังกล่าวอยูใ่ นกระบวนการของศาลอุทธรณ์ยงั ไม่มีความแน่นอนสําหรับผลสิ นสุดของคดี ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 37.4 สัญญางานจ้ างเหมา บริษัทใหญ่ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ใหญ่มีภาระผูกพันที จะต้องจ่ายค่าจ้างตามสัญญางานจ้างเหมาในอนาคตเป็ น จํานวนเงิน 372.15 ล้านบาท และ 247.21 ล้านบาท ตามลําดับ บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ย่อยมีภาระผูกพันที จะต้องจ่ายค่าจ้างตามสัญญางานจ้างเหมาในอนาคต เป็ นจํานวนเงิน 5.33 ล้านบาท และ 3.47 ล้านบาท ตามลําดับ 38. สัญญางานระหว่ างก่ อสร้ าง บริษัทใหญ่ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ใหญ่มีตน้ ทุนการก่อสร้างที เกิดขึ นและกําไรหรื อขาดทุนที รับรู ้สะสมจนถึงปั จจุบนั สําหรับงานก่อสร้างเป็ นจํานวนเงิน 10,208.71 ล้านบาท และจํานวน 10,047.52 ล้านบาท ตามลําดับ บริษัทย่ อย (บริษัท เด็มโก้ อินดัสตรี จํากัด) ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 บริ ษทั ย่อยมีตน้ ทุนการก่อสร้างที เกิดขึ นและกําไรหรื อขาดทุนที รับรู ้สะสมจนถึงปั จจุบนั สําหรับงานก่อสร้างเป็ นจํานวนเงิน 42.17 ล้านบาท และจํานวน 459.41 ล้านบาท ตามลําดับ

78 39. การเปิ ดเผยข้ อมูลเกีย วกับเครื องมือทางการเงิน เครื องมือทางการเงิน หมายถึง สัญญาใด ๆ ที ทาํ ให้สินทรัพย์ทางการเงินของกิจการหนึ งและหนี สินทางการเงินหรื อตราสารทุน ของกิจการหนึ งเพิ มขึ นในเวลาเดียวกัน ทั งนี บริ ษทั ไม่มีนโยบายประกอบธุรกรรมตราสารอนุพนั ธ์ทางการเงินเพื อเก็งกําไรหรื อเพื อ การค้าและบริ ษทั มีความเสี ยงเกี ยวกับเครื องมือทางการเงิน (Financial instruments) ที มีสาระสําคัญ ดังนี 39.1 ความเสี ยงด้ านการให้ สินเชื อ (Credit risk) ความเสี ยงด้านการให้สินเชื อ หมายถึง ความเสี ยงที คู่สญ ั ญาฝ่ ายหนึ งจะไม่สามารถปฏิบตั ิตามภาระผูกพันที ระบุไว้กบั เครื องมือทางการเงินจนทําให้คู่สญ ั ญาอีกฝ่ ายหนึ งเกิดความเสี ยหายทางการเงิน บริ ษทั มีความเสี ยงด้านการให้สินเชื อที เกี ยวกับลูกหนี การค้า ลูกหนี อื น และเงินจ่ายล่วงหน้าค่าสิ นค้า ฝ่ ายบริ หารควบคุม ความเสี ยงนี โดยการพิจารณาวงเงินสิ นเชื อที จะให้กบั ลูกค้าหรื อคู่สญ ั ญา และวิเคราะห์ทางการเงินของลูกค้าหรื อคู่สญ ั ญาอย่าง สมํ าเสมอบริ ษทั จึงไม่คาดว่าจะได้รับความเสี ยหายที เป็ นสาระสําคัญจากการให้สินเชื อ 39.2 ความเสี ยงด้ านอัตราแลกเปลีย น ความเสี ยงด้านอัตราแลกเปลี ยนเกิดจากการเปลี ยนแปลงของอัตราแลกเปลี ยนเงินตราต่างประเทศ ซึ งอาจก่อให้เกิดผลเสี ย แก่บริ ษทั ในงวดปั จจุบนั และในปี ต่อ ๆ ไปบริ ษทั คาดว่าอาจจะได้รับผลกระทบจากอัตราแลกเปลี ยนที เปลี ยนไป ซึ งเกิดจาก สิ นทรัพย์และหนี สินที เป็ นเงินตราต่างประเทศส่วนที ไม่ได้ทาํ สัญญาป้ องกันความเสี ยงไว้ ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 กลุ่มบริ ษทั มีสินทรัพย์ทางการเงินและหนี สินทางการเงินที เป็ นสกุลเงินตราต่างประเทศ ดังนี งบการเงินรวม งบการเงินเฉพาะกิจการ ณ วันที 31 ธันวาคม ณ วันที 31 ธันวาคม รายการ สกุลเงิน ( ล้ าน) 2556 2555 2556 2555 สินทรัพย์ ทางการเงิน ลูกหนี การค้าต่างประเทศ สหรัฐ 0.04 0.04 ยูโร 0.05 0.05 หนีสA ินทางการเงิน เจ้าหนี การค้าต่างประเทศ สหรัฐ 3.99 1.47 3.99 1.47 ยูโร 0.64 0.15 0.64 0.15 เยน 0.03 0.03 เงินกูท้ รัสตร์รีซีท สหรัฐ 0.31 0.31 ยูโร 0.16 0.11 0.16 0.11 ภาระผูกพัน Letter of credit สหรัฐ 0.24 0.24 ยูโร 0.07 0.05 0.07 0.05 Letter of guarantee ยูโร 0.02 0.93 0.02 0.93 -

79 39.3 ความเสี ยงจากอัตราดอกเบียA ความเสี ยงจากอัตราดอกเบี ย คือ ความเสี ยงที การเปลี ยนแปลงของอัตราดอกเบี ยในตลาดในอนาคตจะส่ งผลกระทบต่อการดําเนิ นงานและกระแสเงินสดของบริ ษทั บริ ษทั มีความเสี ยงจากอัตราดอกเบี ย ที สาํ คัญอันเกี ยวเนื องกับเงินฝากสถาบันการเงิน เงินให้กยู้ มื เงินกูย้ มื จากสถาบันการเงิน ดังนั นบริ ษทั จึงมีความเสี ยงเกี ยวกับความผันผวนของอัตราดอกเบี ยในอนาคต ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 สิ นทรัพย์และหนี สินทางการเงินที สาํ คัญสามารถจัดตามประเภทอัตราดอกเบี ยในส่ วนที เป็ นสาระสําคัญ ดังนี งบการเงินรวม (หน่ วย : ล้ านบาท) อัตราดอกเบียA ปรับขึนA ลง ตามอัตราตลาด มีอตั ราดอกเบียA คงที ไม่ มีอตั ราดอกเบียA รวม 2556 2555 2556 2555 2556 2555 2556 2555 สิ นทรัพย์ ทางการเงิน เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด 27.53 200.34 2.05 340.40 3.53 369.98 203.87 ลูกหนี การค้า-สุ ทธิ 927.59 1,178.40 927.59 1,178.40 มูลค่างานที เสร็ จแต่ยงั ไม่เรี ยกเก็บ-สุ ทธิ 1,328.08 970.56 1,328.08 970.56 เงินให้กูย้ มื ระยะสั นอื น 0.27 0.15 0.27 0.15 เงินฝากสถาบันการเงินที มีภาระผูกพัน 47.50 48.10 0.57 48.07 48.10 หนีสA ิ นทางการเงิน เงินเบิกเกินบัญชี และเงินกูย้ มื ระยะสั น จากสถาบันการเงิน 0.60 837.56 1,249.33 837.56 1,249.93 เจ้าหนี การค้า 1,002.59 628.33 1,002.59 628.33 เงินกูย้ มื ระยะสั นจากบุคคลที เกี ยวข้องกัน 0.54 0.54 เงินกูย้ มื ระยะสั นอื น 270.00 280.00 270.00 280.00 เงินกูย้ มื ระยะยาว 25.28 29.04 25.28 29.04 ภาระผูกพันผลประโยชน์พนักงาน 45.10 40.52 45.10 หนี สินตามสัญญาเช่าทางการเงิน 15.90 21.42 15.90 39.4 มูลค่ ายุติธรรม สิ นทรัพย์ทางการเงินและหนี สินทางการเงินมีราคาตามบัญชี ที ใกล้เคียงกับราคาตลาด เนื องจากเครื องมือทางการเงินโดยส่ วนใหญ่จะครบกําหนดในเวลาอันสั น รวมถึงเงินกูย้ มื จากบริ ษทั อื นซึ งมีอตั ราดอกเบี ย ใกล้เคียงกับสภาวะตลาดเป็ นผลให้สินทรัพย์และหนี สินทางการเงินดังกล่าวสะท้อนมูลค่ายุติธรรมแล้ว

40.52 21.42

(หน่ วย : %) อัตราดอกเบียA ร้ อยละต่ อปี 1.40 - 2.05 1.40 -1.95

2.126-7.75 4.40-5.20 MLR-MLR+0.50 MLR-1.15-1.40 2.80-9.00

80 40. การนําเสนอข้ อมูลทางการเงินจําแนกตามส่ วนงาน ผูม้ ีอาํ นาจในการตัดสิ นใจด้านการดําเนินงานของกลุ่มบริ ษทั ได้แก่ กรรมการผูจ้ ดั การซึ งมีหน้าที ในการสอบทํานรายงาน ของกลุ่มบริ ษทั อย่างสมํ าเสมอ เพื อประเมินผลการดําเนินงานและจัดสรรทรัพยากรให้แต่ละส่วนดําเนินงานอย่างเหมาะสม กลุ่มบริ ษทั จําแนกส่วนที รายงานออกเป็ น 5 ส่วน ดังนี ส่ วนงานทีร ายงาน ขายสิ นค้า บริ การงานวิศวกรรมไฟฟ้ า บริ การงานระบบไฟฟ้ าและ เครื องกล บริ การงานจ้างเหมา บริ การอื น ๆ

ประเภทของผลิตภัณฑ์ และบริการ ผลิตและจําหน่ายเสาโครงเหล็กเพื อใช้ในงานวิศวกรรมไฟฟ้ า อุปกรณ์ประกอบการติดตั งเสา โทรคมนาคม อุปกรณ์ไฟฟ้ า และอุปกรณ์วสั ดุก่อสร้างที เกี ยวเนื อง ให้บริ การออกแบบจัดหาก่อสร้างและติดตั งงานวิศวกรรมไฟฟ้ าแบบครบวงจร ให้บริ การออกแบบจัดหาก่อสร้างติดตั ง บํารุ งรักษา งานระบบสาธารณูปโภคซึ งประกอบด้วย ระบบไฟฟ้ า ระบบประปาสุขาภิบาล ระบบปรับอากาศ ระบบระบายอากาศ และระบบผลิตไอนํ า และนํ าร้อน รวมถึงระบบท่อรับแรงดันแบบครบวงจร รับจ้างผลิตและติดตั งโครงเหล็กและภาชนะแรงดันสูง ได้แก่ งานด้านโยธา งานด้านสื อสารโทรคมนาคม และบริ การอื น ๆ

ข้อมูลทางการเงินจําแนกตามกลุ่มธุรกิจสําหรับปี สิ นสุดวันที 31 ธันวาคม 2556 และ 2555 มีดงั นี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 บริการ ขายสินค้ า รายได้ จากการขาย และบริการ รายได้จากภายนอก รายได้ระหว่าง ส่วนงาน ดอกเบี ยจ่าย ค่าเสื อมราคาและ ค่าตัดจําหน่าย กําไรขาดทุนของ ส่วนงาน ค่าใช้จ่าย(รายได้) ภาษีเงินได้

พลังงานทดแทน รายการตัดบัญชี งานวิศวกรรม งานระบบไฟฟ้า ไฟฟ้า และเครื องกล งานจ้ างเหมา และอืน ๆ ระหว่ างกัน

219,723,722.61

4,990,342,346.96

92,584,888.92

11,034,317.01

173,755,206.02

137,529,846.18

62,077,381.00

27,554,003.79

7,088,771.61

68,811,837.51

1,489,188.68

1,020,297.77

2,564,774.10

6,981,547.24

4,520,786.53

226,336.47

4,509,667.68

799,297.82

(51,723,393.66)

327,134,059.13

(15,874,312.44)

9,588,319.31

(30,186,511.88)

1,400,785.31

48,369,392.64

3,719,710.87

(227,161,230.97)

รวม

5,487,440,481.52

(3,279,972.62) 77,694,897.05

(7,678,818.51)

17,037,635.74 231,259,341.95

53,489,888.82

81 40. การนําเสนอข้ อมูลทางการเงินจําแนกตามส่ วนงาน (ต่ อ) (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2555 บริการ ขายสินค้ า รายได้ จากการขาย และบริการ รายได้จากภายนอก 953,131,721.20 รายได้ระหว่าง ส่วนงาน ดอกเบี ยจ่าย ค่าเสื อมราคาและ ค่าตัดจําหน่าย กําไรขาดทุนของ ส่วนงาน ค่าใช้จ่าย(รายได้) ภาษีเงินได้

งานวิศวกรรม งานระบบไฟฟ้า พลังงานทดแทน รายการตัดบัญชี ไฟฟ้า และเครื องกล งานจ้ างเหมา และอืน ๆ ระหว่ างกัน

4,578,614,021.35

29,031,472.81

156,679,621.67

379,530,058.18

5,188,113.06

4,720.00 2,786,079.44

8,825,895.75

1,009,016.44

(6,070,281.39) 55,783,522.85

(21,910,145.76)

22,139,554.18

76,093,484.05

4,037,535.43

6,002,750.56

3,205,007.52

496,614.47

91,413,796.59

385,717,068.44

8,592,812.88

56,245,623.79

133,445,143.29

222,135,299.74

20,879,715.55

(512,979,921.47)

(2,642,219.18)

954,854.17 -

รวม

5,939,592,136.77

107,602,546.98

19,539,284.74 505,888,814.90

85,718,152.22

การกระทบยอดผลรวมของรายได้ ของทุกส่ วนงานทีร ายงานกับรายได้ รวมของกิจการ (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 31 ธันวาคม 2555

ผลรวมของรายได้ของทุกส่วนงานที รายงาน รายได้อื น กําไร(ขาดทุน)จากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม รายการตัดบัญชีระหว่างส่วนงาน รายได้ รวมของกิจการ

5,487,440,481.52

5,939,592,136.77

74,460,493.19

76,579,119.60

8,018,671.39

(20,872,212.88)

(6,190,253.24)

5,549,047,433.22

6,009,981,003.13

82 40. การนําเสนอข้ อมูลทางการเงินจําแนกตามส่ วนงาน (ต่ อ) การกระทบยอดผลรวมของกําไร(ขาดทุน)ของทุกส่ วนงานทีร ายงานกับผลกําไร(ขาดทุน)ก่ อนภาษีของกิจการ (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม สําหรับปี สิAนสุ ดวันที ผลรวมของกําไร(ขาดทุน)ของทุกส่วนงานที รายงาน ส่วนแบ่งกําไร(ขาดทุน)จากเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม กําไร(ขาดทุน)จากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม กําไรก่ อนภาษีเงินได้

31 ธันวาคม 2556

31 ธันวาคม 2555

231,259,341.95

505,888,814.90

168,582,465.31

(12,482,678.72)

8,018,671.39 407,860,478.65

493,406,136.18

การกระทบยอดผลรวมของรายการทีม สี าระสําคัญอืน ทีเ ปิ ดเผยแยกตามส่ วนงานทีร ายงานกับยอดรวมของกิจการ (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 สําหรับปี สิAนสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2555 ผลรวมของทุก

ผลรวมของทุก

ส่ วนที ไม่ ได้ ราย งาน

ส่ วนงานที รายงาน แยกตามส่ วนงาน ยอดรวมของกิจการ

ดอกเบี ยรับ ดอกเบี ยจ่าย ค่าเสื อมราคาและค่าตัดจําหน่าย สินทรัพย์ ส่วนงาน

77,694,897.05 17,037,635.74

ส่ วนที ไม่ ได้ ราย งาน

ส่ วนงานที รายงาน แยกตามส่ วนงาน ยอดรวมของกิจการ

1,567,684.38

5,327,955.80

77,694,897.05

107,602,546.98

22,365,591.54

19,539,284.74

2,479,152.31

3,353,977.34

107,602,546.98

22,893,262.08

(หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 บริการ งานวิศวกรรม งานระบบไฟฟ้า พลังงานทดแทน รายการตัดบัญชี ขายสินค้ า ไฟฟ้า และเครื องกล งานจ้ างเหมา และอืน ๆ ระหว่ างกัน สิ นทรัพย์ของส่ วนงาน 560,603,189.96 2,168,662,121.82 115,364,931.09 180,761,095.55 154,591,507.56 -

รวม 3,179,982,845.98

(หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2555 บริการ งานวิศวกรรม งานระบบไฟฟ้า พลังงานทดแทน รายการตัดบัญชี ขายสินค้ า ไฟฟ้า และเครื องกล งานจ้ างเหมา และอืน ๆ ระหว่ างกัน สิ นทรัพย์ของส่ วนงาน 570,706,711.75 1,793,933,835.09 103,901,034.17 180,761,095.55 222,954,597.52 -

รวม 2,872,257,274.08

83 40. р╕Бр╕▓р╕гр╕Щр╣Нр╕▓р╣Ар╕кр╕Щр╕нр╕Вр╣Й р╕нр╕бр╕╣р╕ер╕Чр╕▓р╕Зр╕Бр╕▓р╕гр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╕Ир╣Нр╕▓р╣Бр╕Щр╕Бр╕Хр╕▓р╕бр╕кр╣И р╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щ (р╕Хр╣И р╕н) (р╕лр╕Щр╣И р╕зр╕в : р╕Ър╕▓р╕Ч) р╕Зр╕Ър╕Бр╕▓р╕гр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╕гр╕зр╕б р╕У р╕зр╕▒р╕Щр╕Чр╕╡ 1 р╕бр╕Бр╕гр╕▓р╕Др╕б 2555 р╕Ър╕гр╕┤р╕Бр╕▓р╕г р╕Вр╕▓р╕вр╕кр╕┤р╕Щр╕Др╣Й р╕▓ р╕кр╕┤ р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣Мр╕Вр╕нр╕Зр╕кр╣И р╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щ 381,578,342.82

р╕Зр╕▓р╕Щр╕зр╕┤р╕ир╕зр╕Бр╕гр╕гр╕б р╕Зр╕▓р╕Щр╕гр╕░р╕Ър╕Ър╣Др╕Яр╕Яр╣Йр╕▓ р╕Юр╕ер╕▒р╕Зр╕Зр╕▓р╕Щр╕Чр╕Фр╣Бр╕Чр╕Щ р╕гр╕▓р╕вр╕Бр╕▓р╕гр╕Хр╕▒р╕Фр╕Ър╕▒р╕Нр╕Кр╕╡ р╣Др╕Яр╕Яр╣Йр╕▓ р╣Бр╕ер╕░р╣Ар╕Др╕гр╕╖ р╕нр╕Зр╕Бр╕е р╕Зр╕▓р╕Щр╕Ир╣Й р╕▓р╕Зр╣Ар╕лр╕бр╕▓ р╣Бр╕ер╕░р╕нр╕╖р╕Щ р╣Ж р╕гр╕░р╕лр╕зр╣И р╕▓р╕Зр╕Бр╕▒р╕Щ 1,654,527,589.16

101,455,033.78

251,256,779.43

226,848,853.70

р╕гр╕зр╕б 2,615,666,598.89

р╕Бр╕▓р╕гр╕Бр╕гр╕░р╕Чр╕Ър╕вр╕нр╕Фр╕Ьр╕ер╕гр╕зр╕бр╕Вр╕нр╕Зр╕кр╕┤р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣М р╕Вр╕нр╕Зр╕кр╣И р╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щр╕Чр╕╡р╕г р╕▓р╕вр╕Зр╕▓р╕Щр╕Бр╕▒р╕Ър╕кр╕┤р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣М р╕гр╕зр╕бр╕Вр╕нр╕Зр╕Бр╕┤р╕Ир╕Бр╕▓р╕г (р╕лр╕Щр╣И р╕зр╕в : р╕Ър╕▓р╕Ч) р╕Зр╕Ър╕Бр╕▓р╕гр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╕гр╕зр╕б р╕У р╕зр╕▒р╕Щр╕Чр╕╡ р╕кр╕┤р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣М р╕Ьр╕ер╕гр╕зр╕бр╕Вр╕нр╕Зр╕кр╕┤ р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣Мр╕Вр╕нр╕Зр╕Чр╕╕р╕Бр╕кр╣Ир╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щр╕Чр╕╡ р╕гр╕▓р╕вр╕Зр╕▓р╕Щ р╕гр╕▓р╕вр╕Бр╕▓р╕гр╕Чр╕╡ р╣Др╕бр╣Ир╣Др╕Фр╣Йр╕Ыр╕▒р╕Щр╕кр╣Ир╕зр╕Щр╕нр╕╖ р╕Щ р╕кр╕┤р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣М р╕гр╕зр╕бр╕Вр╕нр╕Зр╕Бр╕┤р╕Ир╕Бр╕▓р╕г

31 р╕Шр╕▒р╕Щр╕зр╕▓р╕Др╕б 2556

31 р╕Шр╕▒р╕Щр╕зр╕▓р╕Др╕б 2555

1 р╕бр╕Бр╕гр╕▓р╕Др╕б 2555

3,179,982,845.98

2,872,257,274.08

2,615,666,598.89

2,699,097,293.48

1,588,236,058.26

1,070,700,845.88

5,879,080,139.46

4,460,493,332.34

3,686,367,444.77

р╕Вр╣Й р╕нр╕бр╕╣р╕ер╣Ар╕Бр╕╡р╕в р╕зр╕Бр╕▒р╕Ър╕ер╕╣р╕Бр╕Др╣Й р╕▓р╕гр╕▓р╕вр╣Гр╕лр╕Нр╣И р╕Зр╕Ър╕Бр╕▓р╕гр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╕гр╕зр╕б р╕кр╣Нр╕▓р╕лр╕гр╕▒р╕Ър╕Ыр╕╡ р╕кр╕┤Aр╕Щр╕кр╕╕ р╕Фр╕зр╕▒р╕Щр╕Чр╕╡ 31 р╕Шр╕▒р╕Щр╕зр╕▓р╕Др╕б 2556 31 р╕Шр╕▒р╕Щр╕зр╕▓р╕Др╕б 2555 р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щ р╕нр╕▒р╕Хр╕гр╕▓р╕гр╣Й р╕нр╕вр╕ер╕░ р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щ р╕нр╕▒р╕Хр╕гр╕▓р╕гр╣Й р╕нр╕вр╕ер╕░ (р╕ер╣Й р╕▓р╕Щр╕Ър╕▓р╕Ч) р╕Вр╕нр╕Зр╕гр╕▓р╕вр╣Др╕Фр╣Йр╕кр╕╕р╕Чр╕Шр╕┤ (%) (р╕ер╣Й р╕▓р╕Щр╕Ър╕▓р╕Ч) р╕Вр╕нр╕Зр╕гр╕▓р╕вр╣Др╕Фр╣Йр╕кр╕╕р╕Чр╕Шр╕┤ (%) р╕Бр╕ер╕╕р╣Ир╕бр╕Ър╕гр╕┤р╕йр╕▒р╕Чр╕бр╕╡р╕гр╕▓р╕вр╣Др╕Фр╣Й р╕Ир╕▓р╕Бр╕ер╕╣р╕Бр╕Др╣Й р╕▓р╕ар╕▓р╕Др╕гр╕▒р╕Рр╕Ър╕▓р╕е р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щ 1 р╕гр╕▓р╕в р╕Лр╕╢ р╕Зр╣Ар╕Ыр╣З р╕Щр╕кр╣Ир╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щр╕Ър╕гр╕┤ р╕Бр╕▓р╕гр╕зр╕┤р╕ир╕зр╕Бр╕гр╕гр╕бр╣Др╕Яр╕Яр╣Й р╕▓ р╕Бр╕ер╕╕р╣Ир╕бр╕Ър╕гр╕┤р╕йр╕▒р╕Чр╕бр╕╡р╕гр╕▓р╕вр╣Др╕Фр╣Й р╕Ир╕▓р╕Бр╕ер╕╣р╕Бр╕Др╣Й р╕▓р╕ар╕▓р╕Др╣Ар╕нр╕Бр╕Кр╕Щ р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щ 2 р╕гр╕▓р╕в р╕Лр╕╢ р╕Зр╣Ар╕Ыр╣З р╕Щр╕кр╣Ир╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щр╕Ър╕гр╕┤ р╕Бр╕▓р╕гр╕зр╕┤р╕ир╕зр╕Бр╕гр╕гр╕бр╣Др╕Яр╕Яр╣Й р╕▓ р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щ 3 р╕гр╕▓р╕в р╕Лр╕╢ р╕Зр╣Ар╕Ыр╣З р╕Щр╕кр╣Ир╕зр╕Щр╕Зр╕▓р╕Щр╕Ър╕гр╕┤ р╕Бр╕▓р╕гр╕зр╕┤р╕ир╕зр╕Бр╕гр╕гр╕бр╣Др╕Яр╕Яр╣Й р╕▓

582.12

10.61%

3,236.10 -

58.99% -

2,453.99

41.32%

р╕гр╕▓р╕вр╕Бр╕▓р╕гр╕Чр╕╡р╣Д р╕бр╣И р╣Гр╕Кр╣И р╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╕кр╕Фр╕Чр╕╡р╕б р╕кр╕╡ р╕▓р╕гр╕░р╕кр╣Нр╕▓р╕Др╕▒р╕Нр╕нр╕╖р╕Щ р╕кр╣Нр╕▓р╕лр╕гр╕▒р╕Ър╕Ыр╕╡ р╕кр╕┤ р╕Щр╕кр╕╕р╕Фр╕зр╕▒р╕Щр╕Чр╕╡ 31 р╕Шр╕▒р╕Щр╕зр╕▓р╕Др╕б 2556 р╕Ър╕гр╕┤ р╕йр╕Чр╕▒ р╕бр╕╡р╕гр╕▓р╕вр╕Бр╕▓р╕гр╕Чр╕╡ р╣Др╕бр╣Ир╣Гр╕Кр╣Ир╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╕кр╕Ф р╣Ар╕Щр╕╖ р╕нр╕Зр╕Ир╕▓р╕Бр╣Гр╕Щр╕гр╕░р╕лр╕зр╣Ир╕▓р╕Зр╕Ыр╕╡ 2556 р╕Ър╕гр╕┤ р╕йр╕Чр╕▒ р╣Ар╕Фр╣Зр╕бр╣Вр╕Бр╣Й р╕Ир╣Нр╕▓р╕Бр╕▒р╕Ф (р╕бр╕лр╕▓р╕Кр╕Щ) р╣Др╕Фр╣Йр╕Ир╣Ир╕▓р╕вр╕Кр╣Нр╕▓р╕гр╕░р╕Др╣Ир╕▓р╕лр╕╕р╕Щр╣Й р╣Ар╕Юр╕┤ р╕бр╕Чр╕╕р╕Щр╣Вр╕Фр╕вр╕Бр╕▓р╕гр╣Вр╕нр╕Щр╕кр╕┤ р╕Щр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣М р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щ 107.89 р╕ер╣Йр╕▓р╕Щр╕Ър╕▓р╕Ч р╣Бр╕ер╕░р╣Вр╕нр╕Щр╕лр╕Щр╕╡ р╕кр╕┤р╕Щ р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щ 7.89 р╕ер╣Йр╕▓р╕Щр╕Ър╕▓р╕Ч р╣Гр╕лр╣Йр╕Бр╕Ър╕▒ р╕Ър╕гр╕┤ р╕йр╕Чр╕▒ р╣Ар╕Фр╣Зр╕бр╣Вр╕Бр╣Й р╣Ар╕Юр╕▓р╣Ар╕зр╕нр╕гр╣М р╕Ир╣Нр╕▓р╕Бр╕▒р╕Ф р╣Бр╕ер╕░р╕бр╕╡р╕Бр╕▓р╕гр╕Вр╕▓р╕вр╕Чр╕гр╕▒р╕Юр╕вр╣Мр╕кр╕┤р╕Щр╕Чр╕╡ р╣Ар╕Ыр╣З р╕Щр╣Ар╕Зр╕┤р╕Щр╣Ар╕Кр╕╖ р╕н р╕Ир╣Нр╕▓р╕Щр╕зр╕Щ 77.84 р╕ер╣Йр╕▓р╕Щр╕Ър╕▓р╕Ч

84 41. เหตุการณ์ ภายหลังรอบระยะเวลารายงาน บริษัทย่อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ 6 จํากัด) ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุ ้น ครั งที 1/2557 ลงวันที 2 มกราคม 2557 มีมติเป็ นเอกฉนันท์อนุมตั ิให้เพิม ทุนจดทะเบียนของ บริ ษทั อีกจํานวน 4 ล้านบาท จากเดิม 1 ล้านบาท รวมเป็ นทุนจดทะเบียนทั งสิ น 5 ล้านบาท โดยบริ ษทั ไปจดทะเบียนเพิม ทุนดังกล่าวแล้ว ในวันที 9 มกราคม 2557 บริ ษทั ได้เรี ยกชําระค่าหุ ้นของส่ วนที เพิม ทุนจํานวน 1 ล้านบาท จํานวน 40,000 หุ ้น ในอัตราหุ ้นละ 25 บาท ซึ งได้รับชําระค่าหุ ้นดังกล่าวแล้วในเดือน มกราคม 2557 บริษัทย่อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ 11 จํากัด) ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุ ้น ครั งที 1/2557 ลงวันที 2 มกราคม 2557 มีมติเป็ นเอกฉนันท์อนุมตั ิให้เพิม ทุนจดทะเบียนของ บริ ษทั อีกจํานวน 3 ล้านบาท จากเดิม 1 ล้านบาท รวมเป็ นทุนจดทะเบียนทั งสิ น 4 ล้านบาท โดยบริ ษทั ไปจดทะเบียนเพิม ทุนดังกล่าวแล้ว ในวันที 9 มกราคม 2557 บริ ษทั ได้เรี ยกชําระค่าหุ ้นของส่ วนที เพิม ทุนจํานวน 0.75 ล้านบาท จํานวน 30,000 หุ ้น ในอัตราหุ ้นละ 25 บาท ซึ งได้รับชําระค่าหุ ้นดังกล่าวแล้วในเดือน มกราคม 2557 บริษัทย่อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ 15 จํากัด) ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุ ้น ครั งที 1/2557 ลงวันที 2 มกราคม 2557 มีมติเป็ นเอกฉนันท์อนุมตั ิให้เพิม ทุนจดทะเบียนของ บริ ษทั อีกจํานวน 4.5 ล้านบาท จากเดิม 1 ล้านบาท รวมเป็ นทุนจดทะเบียนทั งสิ น 5.5 ล้านบาท โดยบริ ษทั ไปจดทะเบียนเพิม ทุนดังกล่าว แล้วในวันที 9 มกราคม 2557 บริ ษทั ได้เรี ยกชําระค่าหุ ้นของส่ วนที เพิม ทุนจํานวน 1.13 ล้านบาท จํานวน 45,000 หุ ้น ในอัตราหุ ้นละ 25 บาท ซึ งได้รับชําระค่าหุ ้นดังกล่าวแล้วในเดือน มกราคม 2557 บริษัทย่อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ 16 จํากัด) ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุ ้น ครั งที 1/2557 ลงวันที 2 มกราคม 2557 มีมติเป็ นเอกฉนันท์อนุมตั ิให้เพิม ทุนจดทะเบียนของ บริ ษทั อีกจํานวน 4.5 ล้านบาท จากเดิม 1 ล้านบาท รวมเป็ นทุนจดทะเบียนทั งสิ น 5.5 ล้านบาท โดยบริ ษทั ไปจดทะเบียนเพิม ทุนดังกล่าว แล้วในวันที 9 มกราคม 2557 บริ ษทั ได้เรี ยกชําระค่าหุ ้นของส่ วนที เพิม ทุนจํานวน 1.13 ล้านบาท จํานวน 45,000 หุ ้น ในอัตราหุ ้นละ 25 บาท ซึ งได้รับชําระค่าหุ ้นดังกล่าวแล้วในเดือน มกราคม 2557 บริษัทย่อย (บริษัท เด็มโก้ เพาเวอร์ 17 จํากัด) ตามรายงานการประชุมวิสามัญผูถ้ ือหุ ้น ครั งที 1/2557 ลงวันที 2 มกราคม 2557 มีมติเป็ นเอกฉนันท์อนุมตั ิให้เพิม ทุนจดทะเบียนของ บริ ษทั อีกจํานวน 4.5 ล้านบาท จากเดิม 1 ล้านบาท รวมเป็ นทุนจดทะเบียนทั งสิ น 5.5 ล้านบาท โดยบริ ษทั ไปจดทะเบียนเพิม ทุนดังกล่าว แล้วในวันที 9 มกราคม 2557 บริ ษทั ได้เรี ยกชําระค่าหุ ้นของส่ วนที เพิม ทุนจํานวน 1.13 ล้านบาท จํานวน 45,000 หุ ้น ในอัตราหุ ้นละ 25 บาท ซึ งได้รับชําระค่าหุ ้นดังกล่าวแล้วในเดือน มกราคม 2557 42. การจัดประเภทรายการในงบการเงิน กลุ่มบริ ษทั ได้มีการจัดประเภทรายการบัญชีบางรายการในงบการเงินสําหรับงวดก่อนใหม่ เพือ ให้สอดคล้องกับการจัดประเภท รายการบัญชีในงวดปั จจุบนั ซึ งไม่มีผลกระทบต่อกําไร(ขาดทุน)สุ ทธิ

85 43. การออกงบการเงินใหม่ เนื องจากในการรับรู้ส่วนแบ่งกําไร(ขาดทุน)จากเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วมและการรับรู้เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม (บริ ษทั อีโอลัส จํากัด) บริ ษทั ใหญ่ตอ้ งรับรู้ส่วนแบ่งดังกล่าวตามสัดส่ วนการถือหุ ้นที บริ ษทั ใหญ่มีส่วนได้เสี ยแต่เนื องจากบริ ษทั รับรู้รายการดังกล่าวโดยรวมส่ วน ได้เสี ยที เป็ นส่ วนของส่ วนได้เสี ยที ไม่มีอาํ นาจควบคุมด้วยในงบการเงินรวมสําหรับปี สิ นสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 งบการเงินดังกล่าวได้รับ การตรวจสอบและอนุมตั ิให้เผยแพร่ เมื อวันที 27 กุมภาพันธ์ 2557 ดังนั นบริ ษทั จึงขอปรับปรุ งรายการที เกี ยวข้องในงบการเงินรวมตามที กล่าว ในหมายเหตุประกอบงบการเงินข้อ 17 และจัดให้มีการออกงบการเงินรวมสําหรับปี สิ นสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 ขึ นใหม่เพือ แทนงบการเงิน รวมเดิมที ออกไปแล้ว การปรับปรุ งมีผลกระทบต่องบแสดงฐานะการเงินรวมและกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จรวม ดังนี (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม ณ วันที 31 ธันวาคม 2556 ตามที รายงานไว้ เดิม แก้ ไขข้ อผิดพลาด ตามที แสดงใหม่ งบแสดงฐานะการเงิน เงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม 1,546,115,096.49 (102,030,690.29) 1,444,084,406.20 กําไรสะสม -ยังไม่จดั สรร 817,895,658.00 (102,030,690.29) 715,864,967.71 (หน่ วย : บาท) งบการเงินรวม สํ าหรับปี สิAนสุ ด วันที 31 ธันวาคม 2556 ตามที แสดงไว้เดิม แก้ ไขข้ อผิดพลาด ตามที แสดงใหม่ งบกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จรวม กําไรจากการขายเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม 8,891,096.73 (872,425.34) 8,018,671.39 ส่ วนแบ่งกําไรจากเงินลงทุนในบริ ษทั ร่ วม 269,740,730.26 (101,158,264.95) 168,582,465.31 กําไรขาดทุนสุ ทธิสาํ หรับปี 456,401,280.12 (102,030,690.29) 354,370,589.83 การแบ่งปั นกําไรขาดทุนส่ วนที เป็ นของบริ ษทั ใหญ่ 459,357,204.19 (102,030,690.29) 357,326,513.90 การแบ่งปั นกําไรขาดทุนเบ็ดเสร็จรวมของบริ ษทั ใหญ่ 459,120,197.57 (102,030,690.29) 357,089,507.28 ผลกระทบต่ อกําไร(ขาดทุน)ต่ อหุ้น กําไรต่อหุ ้นขั นพื นฐาน 0.71 (0.16) 0.55 การปรับปรุ งดังกล่าวไม่มีผลกระทบต่องบการเงินเฉพาะกิจการ สําหรับปี สิ นสุ ดวันที 31 ธันวาคม 2556 \ 44. การอนุมัติงบการเงิน งบการเงินนี ได้รับอนุมตั ิจากคณะกรรมการของบริ ษทั แล้ว เมื อวันที 3 เมษายน 2557

AUDITOR’S REPORT , Ų ū Ų ÑŲ ū Ñ Ų Ŭ ū Ñ Ñ Ųŭ Ų ŭ ( Ŭ ŭ ū $ ŲÑ

! ū Ų ū Ñ ŲÑ Ų ūŭŭ ū ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų Ų ŭ ( Ŭ ŭ ū $ ŲÑ

ū Ñ Ŭ Ñ ū Ų ū Ñ Ų ŭ ( Ŭ ŭ ū $ ŲÑ] ŭ ŭ Ų Ų ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų ū Ų Ų Ø ū ŭ ū ū ū ŲŭŲ ŬŲ 53] 4<35] ū Ñ Ų Ų ū ŲÑ ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų ū Ų Ų ŭ Ų Ų Ų ŭ Ų] ŭ ū Ų ū Ų ÑŲ Ų ū Ñ ŭū Ù Ų Ųū Ų Ų ÑŲÑ] ū Ñ ū ū Øŭū ūŭŭ ŭ Ų ū Ñ Ų Ų ^

%ū ū Ų Ų Ų Ŭ Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų %ū ū Ų Ų Ų Ŭ Ų Ų Ų ū ū ū Ñ ū Ų Ų ū Ų Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ūŭŭ Ñū ŭŲ , ū ū ŭ ū *Ų + ū Ñū Ñ ] ū Ñ ŭ Ų ū ŭ ū ū ū Ų Ų ÑŲ Ų Ų ŲŭŲ ū Ų ūŬ Ų Ų Ų ū ū Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ū ū Ų ŲŲ ū Ų ū ū Ų Ų ^ / Ų Ų Ñ Ų ū Ñ Ų ^

Ñ Ų Ŭ

% Ų Ŭ Ų Ų ū Ų Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų Ŭū ŲÑ ū Ñ ^ ! ŭ Ñ ŭ ŲÑ ū Ñ

ūŭŭ Ñū ŭŲ , ū + ū Ñū Ñ Ñ ^ , Ų ū Ñū Ñ Ų Ų ū ! ŭ Ų ŭū Ų Ų Ų ū Ñ ū ū Ñ Ų Ų ū Ñ Ŭ ū Ųū ūŬ Ų ū ū ŭŲ ūŬ Ų Ų Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ū Ų ŲŲ ū Ų ū ū Ų Ų ^

ū Ñ Ų Ų ŭŲÑ Ų Ŭ ū ū Ñ Ų ÑŲ ŭŲ ūŬ Ų ū ū Ñ Ñ ŭ Ų Ų Ø ū ŭ ū

ū Ų Ų ^ , Ų ŭŲÑ Ų Ų Ųŭ ŲÑ ÑŲ Ų Ñ Ų ū Ñ Ñ Ų ] ŭ Ñ Ų ū Ų Ų Ų ū Ų ū ū Ų Ų Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ] Ų Ų Ñ Ų ū Ñ Ų ^ ! ū Ų ū Ų Ų ] Ų ū Ñ ŭ ÑŲ Ų ū ŭ Ų Ų ū Ų Ų Ų ū ū ū Ñ ū Ų Ų ū Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ÑŲ ÑŲ ū Ñ ŭŲÑ Ų ū ū Ų ū ū Ų Ų ŭ ŭ ū ŭŲ ] Ŭ Ų Ų Ų Ų ū Ų Ų Ųŭ Ų Ų Ų Ų Ų ū ŭ ^ ū Ñ ū ŭ ÑŲ Ų ū ū Ų ū ū Ų Ų ūŭŭ ŭ Ų ŲÑ ū Ñ Ų Ųū ūŬ Ų Ų ūŭŭ Ų ū Ų ūÑŲ Ŭ ū ū Ų Ų ] ū Ų

ū Ų ū ū Ų Ų ū

Ų Ų ū Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ^

! ŬŲ Ų Ų ū Ų ū Ñ Ų ÑŲ ŭŲ ! ū Ų Ŭ ū ŲÑ Øŭ Ų ū Ñ ū ū Ų ÑŲ ū Ŭū ū Ñ ^

DEMCO PUBLIC COMPANY LIMITED I ANNUAL REPORT 2013

PAGE 153

! ] Ų ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų Ų Ų ŲÑ ūŬ Ų Ų Ų ū ] ū

ū Ų ū Ų Ųŭ ] Ų

ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų Ø ū ŭ ū Ų ŭ ( Ŭ ŭ ū $ ŲÑ ū Ñ Ŭ Ñ ū Ų ū Ñ Ų ŭ ( Ŭ ŭ ū $ ŲÑ ū ū 53 ŲŭŲ ŬŲ 4<35] ū Ñ ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų Ų Ų ū ū Ñ ŭū Ù Ų Ųū Ų Ų ÑŲÑ ūŭŭ Ñū ŭŲ , ū ū ŭ ū *Ų + ū Ñū Ñ ^

ū ū Ų

O3P ! Ñ ū ū Ų & Ų 6 Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų Ų ū Ñ Ų ŭ ū Ų ūŭŭ ŭ ūÑŲ Ñ Ų Ų ūÑ

, ū ŭŭ + ū Ñū Ñ 34 ! ŭ Ų ,ū Ų ^ , Ų ŭ ū ū Ų ū ŲÑ Ų ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų Ų Ųū Ų ÑŲÑ ŲŭŲ ŬŲ 53] 4<34] Ų Ų Ų Ų ū ŭ ū ū Ų ū ] ŲÙŲŭ Ų ūÑ Ų Ų ŭ ŭ ū Ų ūŭŭ ŭ ^ , Ų ŭ ū ū ū Ų Ų ŲÑ ŭ Ñū ŲÑ ū Ñ Ų ū ū Ų ū Ų Ų Ø ū ŭ ū ū ū "ū ū 3] 4<34 ū ŭ ū ū Ų ū ] Ų ū Ų ūŭŭ ŭ ŭ Ų ū Ų ^ % ū ØŲÑ Ų Ųŭ ū Ų ^

O4P ! Ñ ū ū Ų & Ų 65 Ų Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ] ŭ Ñ ŭū ŲÑ ū Ų Ų ŲÑ Ø ū ŭ ū ū Ų Ų

Ų Ųū Ų ÑŲÑ ŲŭŲ ŬŲ 53] 4<35 ] ū ! ū Ų Ų Ų ŲÑ ū ØŲÑ 49 ŲŬ ū 4<36 ] ū Ų ŬŲŲ Ų ŲÑ ū Ñ Ų ŲÑ ŭ Ñū ŲÑ Ø ū ŭ ū ū Ų Ų ^ , Ų Ų Ųŭ Ų ū Ų Ø O P ū ŭ ū Ų ū Ñ Ų Ų ū ŭ ū ŲÑ ŬŲ ūŭŭ Ñū ŭŲ ū Ų Ñ Ų ŭŲ ū Ų ū Ų ŭ ū

^ , ū Ñ Ų ū

Ų ūŭŲ Ų Ų Ų^ % ū ØŲÑ Ų Ųŭ ū Ų ^

H ŭŭ

O% ^ " ū ū %ū ū ū ŭ P Ų ØŲÑ Ŭ ŭ ūŭŭ ū O, ū ū ÑP ^ 68:9

ū W 5] 4<36

DEMCO PUBLIC COMPANY LIMITED I ANNUAL REPORT 2013

PAGE 154

/'01)%(#2$31%1)0(!"4%$303*'/ ū ŭ ū ū Ų Ų Ų Ųū Ų ÑŲÑ 53 ŲŭŲ ŬŲ 4<35 ū Ñ ! ÑŲ Ų ÑŲ Ñ *Ų

3 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statement of Financial Position As at December 31, 2013 (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements Note December 31, 2013 December 31, 2012 January 1,2012 December 31, 2013 December 31, 2012 January 1,2012 (Restated) (Restated) (Restated) Assets Current assets Cash and cash equivalents 11 Trade accounts receivable-net 12 Trade accounts receivable from subsidiary 13 Unbilled installments on completed work-net 14 Short-term loans to subsidiaries 8.1 Other short-term loans Inventories-net 15 Other current assets Advance to supplier for purchase of goods and services Account receivable from guarantee Prepaid expenses Other current assets Total current assets Non-current assets Restricted deposits at financial institutions 16 Investments in associates 17 Investments in subsidiary 18 Other long-term investment 19 Investments property-net 20 Property, plant and equipment-net 21 Intangible assets-net 22 Deferred tax assets 23 Other non-current assets Withholding tax Other non-current assets Total other non-current assets Total assets

369,982,586.84

203,874,333.70

201,078,962.39

326,482,972.03

201,073,721.11

188,485,246.37

927,590,730.85

1,178,401,336.79

585,837,824.94

836,153,866.35

1,178,031,916.04

576,386,355.04

43,318,080.35

70,090,304.54

35,186,212.80

1,328,075,087.64

970,559,848.34

1,383,748,040.88

1,389,781,968.64

968,016,206.13

1,377,847,084.36

265,937.00

152,350.00

78,280.00

14,000,000.00 152,350.00

34,000,000.00 78,280.00

251,962,005.10

205,356,168.10

216,287,750.33

166,217.00 94,987,949.79

204,401,961.19

215,148,518.70

12,925,024.94

9,655,745.56

101,879,774.65

12,925,024.94

9,696,975.61

109,587,511.76

148,704,321.49

134,644,366.34

148,704,321.49

134,644,366.34

26,884,718.44

25,498,577.81

146,923,808.52

21,919,006.51 78,857,236.67

18,503,972.47 22,693,841.68 41,677,299.67

209,410,297.31

21,405,157.21 85,574,958.26

16,793,308.29 21,723,294.40 40,177,410.76

3,213,314,220.82

2,803,420,392.01

2,571,785,747.01

3,087,429,275.71

2,887,087,916.43

2,615,413,222.48

48,096,740.87

73,215,055.75

48,071,015.00

48,096,740.87

73,215,055.75

47,501,015.00

1,444,084,406.20

1,173,803,277.50

603,665,947.22

1,303,123,233.36

1,197,728,802.00

615,108,793.00

65,850,000.00 10,078,000.00

301,618,500.00

8,932,700.00

65,850,000.00 8,932,700.00

6,673,500.00

65,000,000.00 65,850,000.00 8,932,700.00

64,250,000.00 65,850,000.00 10,078,000.00

267,319,574.68

315,448,260.52

307,185,682.01

105,657,612.25

182,337,599.71

162,548,043.27

4,238,927.84 18,234,880.90

5,075,029.71 21,878,415.57

4,677,711.33 30,079,523.56

3,501,163.82 11,635,208.15

4,918,738.71 15,212,710.45

4,489,635.21 10,683,552.45

2,050,599.60 6,983,874.42

16,136,714.64 1,851,801.52

15,996,339.65 3,833,438.24

1,564,805.68

1,730,901.52

11,778,773.16 3,696,523.24

2,665,765,918.64

1,657,072,940.33

1,114,581,697.76

2,647,124,978.26

1,589,808,193.26

1,021,698,376.08

5,879,080,139.46

4,460,493,332.34

3,686,367,444.77

5,734,554,253.97

4,476,896,109.69

3,637,111,598.56

865,849,940.00

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

4 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statement of Financial Position As at December 31, 2013 (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements Note December 31, 2013 December 31, 2012 January 1,2012 December 31, 2013 December 31, 2012 January 1,2012 (Restated) (Restated) Liabilities and shareholders' equity Current liabilities Bank overdraft and short-term loans from financial institutions 25 Trade accounts payable Trade accounts payable from subsidiary Short-term loan from related persons Short-term loan from others 26 Short-term loan from subsidiary 8.1 Current portion of long-term loans 28,30 Current liabilities (continue) Other current liabilities Short-term provisions 27 Advance from customers for services Account payable of retention Advance from customers for sales of goods Other current liabilities Total current liabilities Non-current liabilities Long-term loans-net 28 Employee benefit obligation 29 Liabilities by contract of financial lease-net 30 Total non-current liabilities Total liabilities

837,560,494.25

1,249,927,935.36

604,221,018.87

807,560,494.25

1,245,327,140.87

589,221,018.87

1,002,594,608.78

628,326,940.11

890,512,234.30

925,363,827.86

624,576,741.35

831,394,601.46

19,328,916.74 -

35,724,890.81 -

53,957,762.72 -

540,360.00

270,000,000.00

280,000,000.00

163,300,000.00

270,000,000.00

280,000,000.00

163,300,000.00

31,243,483.41

28,436,580.53

27,599,967.73

124,000,000.00

21,956,580.53

18,295,643.88

10,009,860.00

30,771,552.12

10,009,860.00

305,445,936.91

215,230,263.56

622,811,655.99

305,339,014.91

215,230,263.56

618,562,350.07

74,183,653.92 6,504,600.00

88,673,945.35 2,640,168.50

71,398,359.12 348,735.00

126,914,120.09

150,843,893.21

135,637,593.55

59,359,646.29 56,139,627.50 89,699,952.90

146,636,229.26

131,597,671.67

62,661,940.24 56,139,627.50 84,648,090.14

2,688,926,890.48

2,628,873,426.96

2,513,644,103.58

2,710,756,989.26

2,683,967,577.38

2,478,181,034.88

5,124,794.19 45,099,347.00 4,817,013.60 55,041,154.79

10,714,297.60 40,518,520.00 11,319,380.34 62,552,197.94

17,194,297.60 35,125,296.00 13,759,129.41 66,078,723.01

5,124,794.19 37,012,028.00 4,191,455.67 46,328,277.86

39,736,490.00 11,319,380.34 51,055,870.34

34,554,261.00 13,759,129.41 48,313,390.41

2,743,968,045.27

2,691,425,624.90

2,579,722,826.59

2,757,085,267.12

2,735,023,447.72

2,526,494,425.29

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

2,640,168.50

5 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statement of Financial Position As at December 31, 2013 (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements Note December 31, 2013 December 31, 2012 January 1,2012 December 31, 2013 December 31, 2012 January 1,2012 (Restated) (Restated) (Restated) Shareholders' equity Share capital Registered share capital 946,528,100 ordinary shares of Baht 1 each

946,528,100.00

635,461,843 ordinary shares of Baht 1 each

946,528,100.00 635,461,843.00

999,000,000 ordinary shares of Baht 1 each

635,461,843.00 999,000,000.00

Issued and paid-up share capital 692,832,900 ordinary shares of Baht 1 each 553,411,837 ordinary shares of Baht 1 each 446,034,602 ordinary shares of Baht 1 each Premium on common shares Premium on treasury stock 33 Advance receivable share fee Capital reserve Capital reserve payment transactions 34 Surplus(discount)from change in shareholding interest in subsidiary Retained earnings (deficit) Appropriated Legal reserve Reserve for treasury stocks 33 Unappropriated Total shareholders'equity of the parent company Less Treasury stocks 33 Total owners of the parent Non-controlling interest Total shareholders' equity Total liabilities and shareholders' equity

692,832,900.00

553,411,837.00

999,000,000.00

692,832,900.00

553,411,837.00

446,034,602.00

1,501,926,780.83

655,073,170.24

473,820,340.78

1,501,926,780.83

655,073,170.24

473,820,340.78

151,947,248.00

31,075,535.00 10,745,834.37

19,234,268.38

151,947,248.00

31,075,535.00 10,745,834.37

19,234,268.38

2,784,600.00

3,615,583.19

65,340,676.87 -

55,701,576.87 93,203,387.00

715,864,967.71 3,134,312,756.60

2,784,600.00 -

165,163,162.00

65,340,676.87 -

55,701,576.87 93,203,387.00

165,163,162.00

423,070,409.11

105,555,378.66

562,636,781.15

435,864,708.49

134,416,294.99

1,822,281,749.59

1,246,919,418.94

2,977,468,986.85

1,835,076,048.97

1,275,780,335.27

(93,203,387.00)

(165,163,162.00)

(93,203,387.00)

(165,163,162.00)

3,134,312,756.60

1,729,078,362.59

1,081,756,256.94

1,741,872,661.97

1,110,617,173.27

799,337.59

39,989,344.85

24,888,361.24

3,135,112,094.19

1,769,067,707.44

1,106,644,618.18

2,977,468,986.85

1,741,872,661.97

1,110,617,173.27

5,879,080,139.46

4,460,493,332.34

3,686,367,444.77

5,734,554,253.97

4,476,896,109.69

3,637,111,598.56

37,111,667.12

2,977,468,986.85

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

37,111,667.12

6 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Comprehensive Income For the years ended December 31,2013 Consolidated financial statements Note December 31, 2013 December 31, 2012 (Restated) (Restated) Revenues Revenues from sales and service Gain (loss) from sale investment in associated company Other income Total revenues Expenses Cost of sales and services Selling expenses Administrative expenses Other expenses Finance cost Total expenses Share profit (loss) associates 17.2 Profit (loss) before corporate income tax Income tax expenses 35 Profit (loss) from continuing operations Profit (loss) for the period

(Unit : Baht) Separate financial statements December 31, 2013 December 31, 2012 (Restated)

5,487,440,481.52 8,018,671.39 53,588,280.31 5,549,047,433.22

5,939,592,136.77 70,388,866.36 6,009,981,003.13

5,406,851,984.68 11,714,439.36 21,665,940.32 5,440,232,364.36

6,043,154,227.25

4,830,661,572.65 8,520,714.78 379,995,501.06 12,896,734.34 77,694,897.05 5,309,769,419.88 168,582,465.31 407,860,478.65 53,489,888.82 354,370,589.83 354,370,589.83

5,068,484,037.61 8,452,206.77 318,295,523.30 1,257,873.57 107,602,546.98 5,504,092,188.23 (12,482,678.72) 493,406,136.18 85,718,152.22 407,687,983.96 407,687,983.96

4,776,166,571.08 1,427,308.45 325,718,040.92 12,731,354.44 79,461,205.06 5,195,504,479.95 244,727,884.41 53,423,856.45 191,304,027.96 191,304,027.96

5,256,922,430.57 8,452,206.77 293,014,129.71 1,145,300.00 105,056,653.10 5,664,590,720.15 449,508,269.63 72,987,886.23 376,520,383.40 376,520,383.40

Other comprehensive income (loss) Actuarial (gains) losses arising from post-employment benefits Other comprehensive income (loss) for the period Total comprehensive income

(237,006.62) (237,006.62) 354,133,583.21

772,121.60 772,121.60 408,460,105.56

(237,006.62) (237,006.62) 191,067,021.34

772,121.60 772,121.60 377,292,505.00

Profit (loss) attributable to : Owners of the parent Non-controlling interest Total

357,326,513.90 (2,955,924.07) 354,370,589.83

392,587,000.35 15,100,983.61 407,687,983.96

Total owners income (loss) attributable to : Owners of the parent Non-controlling interest Total

357,089,507.28 (2,955,924.07) 354,133,583.21

393,359,121.95 15,100,983.61 408,460,105.56

0.55 -

0.77 0.76

0.29 -

0.74 0.73

Earning (loss) per share of equity attributable to the company Basic earning (loss) per share 36 Diluted earnings per share 36

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

70,944,762.53 6,114,098,989.78

7 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Changes in Shareholders' Equity For the years ended December 31,2013 (Unit : Baht) Consolidated financial statements Retained earnings

Issued and paid-up Note share capital Ending balance as at December 31, 2012 - as previously reported 553,411,837.00 Cumulative effect of the change in accounting policy relating to income tax 4 Ending balance as at January 1, 2013 - as restated 553,411,837.00 Capital incremental 34 139,421,063.00 Recognition of expenses against capital reserve for share-based payment transactions 34 Legal reserve 5,32 Treasury stocks 33 Change in shareholding interest 18 Dividend paid 32 Non-controlling interest Total comprehensive income Ending balance as at December 31, 2013 692,832,900.00

Premium on common share

Premium on treasury stock

Advance receivable share fee

655,073,170.24

31,075,535.00

10,745,834.37

655,073,170.24 846,853,610.59

1,501,926,780.83

31,075,535.00 -

120,871,713.00

151,947,248.00

10,745,834.37 (10,745,834.37)

Capital reserve for share-based payment transactions

2,784,600.00 -

2,784,600.00

Treasury stocks

(93,203,387.00)

(93,203,387.00) -

93,203,387.00

Surplus(discount) from change in shareholding interest in Appropriated subsidiary legal reserve

55,701,576.87

Total shareholders of the parent (Restated)

Noncontrolling interests

Total shareholdersâ&#x20AC;&#x2122; equity (Restated)

403,420,019.89

1,709,427,973.37

37,761,318.50

1,747,189,291.87

19,650,389.22

2,228,026.35

21,878,415.57

39,989,344.85 -

1,769,067,707.44

Reserve for Treasury stocks Unappropriated (Restated) 93,203,387.00

55,701,576.87 -

93,203,387.00 -

423,070,409.11 -

1,729,078,362.59

9,639,100.00 -

(93,203,387.00)

(9,639,100.00) 93,203,387.00

2,784,600.00 214,075,100.00 3,615,583.19 (147,859,235.68) 357,089,507.28

3,615,583.19 3,615,583.19

65,340,676.87

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

975,528,839.22

(147,859,235.68) 357,089,507.28 715,864,967.71 3,134,312,756.60

975,528,839.22

2,784,600.00 214,075,100.00 (33,600,000.00) (147,859,235.68) 981,500.00 354,133,583.21

(37,215,583.19) 981,500.00 (2,955,924.07) 799,337.59 3,135,112,094.19

8 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Changes in Shareholders' Equity For the years ended December 31,2013 (Unit : Baht) Consolidated financial statements Retained earnings

Note

Issued and paid-up share capital

Ending balance as at December 31, 2011 - as previously reported 446,034,602.00 Cumulative effect of the change in accounting policy relating to income tax 4 Ending balance as at January 1, 2012 - as restated 446,034,602.00 Capital incremental 34 107,377,235.00 Advance receivable share fee Legal reserve 5,32 Treasury stocks 33 Dividend paid 32 Total comprehensive income Ending balance as at December 31, 2012

553,411,837.00

Premium on common share

473,820,340.78

Premium on treasury stock

Advance receivable share fee

Treasury stocks

19,234,268.38

Appropriated legal reserve

(165,163,162.00)

37,111,667.12

Total shareholders of the parent

Noncontrolling interests

Total shareholdersâ&#x20AC;&#x2122; equity

Reserve for Treasury stocks

Unappropriated

165,163,162.00

82,264,444.99

1,058,465,323.27

18,099,771.35

1,076,565,094.62

23,290,933.67

6,788,589.89

30,079,523.56

473,820,340.78 181,252,829.46 -

31,075,535.00 -

19,234,268.38 (19,234,268.38) 10,745,834.37 -

(165,163,162.00) 71,959,775.00 -

37,111,667.12 18,589,909.75 -

165,163,162.00 (71,959,775.00) -

105,555,378.66 (18,589,909.75) 71,959,775.00 (129,213,956.75) 393,359,121.95

1,081,756,256.94 269,395,796.08 10,745,834.37 103,035,310.00 (129,213,956.75) 393,359,121.95

24,888,361.24 15,100,983.61

1,106,644,618.18 269,395,796.08 10,745,834.37 103,035,310.00 (129,213,956.75) 408,460,105.56

655,073,170.24

31,075,535.00

10,745,834.37

(93,203,387.00)

55,701,576.87

93,203,387.00

423,070,409.11

1,729,078,362.59

39,989,344.85

1,769,067,707.44

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

9 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Changes in Shareholders' Equity For the years ended December 31,2013 (Unit : Baht)

Note Ending balance as at December 31, 2012 - as previously reported Cumulative effect of the change in accounting policy relating to income tax 4 Ending balance as at January 1, 2013 - as restated Capital incremental 34 Recognition of expenses against capital reserve for share-based payment transactions Legal reserve 5,32 Treasury stocks 33 Dividend paid 32 Total comprehensive income Ending balance as at December 31, 2013

Issued and paid-up share capital

Premium on common share

Premium on treasury stock

553,411,837.00

655,073,170.24

31,075,535.00

553,411,837.00 139,421,063.00

692,832,900.00

655,073,170.24 846,853,610.59

1,501,926,780.83

31,075,535.00 -

120,871,713.00 151,947,248.00

Separate financial statements Capital reserve for share-based Advance receivable payment transactions share fee 10,745,834.37

10,745,834.37 (10,745,834.37)

Treasury stocks (93,203,387.00)

2,784,600.00

Appropriated legal reserve

(93,203,387.00) -

93,203,387.00 -

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

55,701,576.87

Retained earnings Reserve for Treasury stocks Unappropriated 93,203,387.00

Total

420,651,998.04

1,726,659,951.52

15,212,710.45

435,864,708.49 -

1,741,872,661.97

55,701,576.87 -

93,203,387.00 -

9,639,100.00 65,340,676.87

2,784,600.00 (9,639,100.00) (93,203,387.00) 93,203,387.00 214,075,100.00 (147,859,235.68) (147,859,235.68) 191,067,021.34 191,067,021.34 562,636,781.15 2,977,468,986.85

975,528,839.22

10 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Changes in Shareholders' Equity For the years ended December 31,2013 (Unit : Baht)

Note

Ending balance as at December 31, 2011 - as previously reported Cumulative effect of the change in accounting policy relating to income tax Ending balance as at January 1, 2012 - as restated Capital incremental Advance receivable share fee Legal reserve Treasury stocks Dividend paid Total comprehensive income Ending balance as at December 31, 2012

4 34 34 5,32 33 32

Issued and paid-up share capital

Separate financial statements Advance receivable Premium on Premium on common share treasury stock share fee

446,034,602.00

473,820,340.78

446,034,602.00

473,820,340.78

107,377,235.00

181,252,829.46

553,411,837.00

655,073,170.24

31,075,535.00 31,075,535.00

19,234,268.38

Treasury stocks

(165,163,162.00)

Retained earnings Appropriated Reserve for legal reserve Treasury stocks Unappropriated

37,111,667.12

19,234,268.38 (165,163,162.00) 37,111,667.12 (19,234,268.38) 10,745,834.37 18,589,909.75 71,959,775.00 10,745,834.37 (93,203,387.00) 55,701,576.87

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

165,163,162.00

Total

123,732,742.54

1,099,933,620.82

10,683,552.45

165,163,162.00

134,416,294.99

1,110,617,173.27

(71,959,775.00) 93,203,387.00

269,395,796.08 10,745,834.37 (18,589,909.75) 71,959,775.00 103,035,310.00

(129,213,956.75)

377,292,505.00

435,864,708.49

1,741,872,661.97

11 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Cash Flows For the years ended December 31,2013 Consolidated financial statements December 31, 2013 December 31, 2012 (Restated) Cash flows from operating activities Net profit (loss) before corporate income tax Adjustments to reconcile net profit (loss) to net cash provided from (used in) operating activities Depreciation Amortization Doubtful debts (reversal) Allowance for net realisable value of inventories and (reversal) (Gain) loss from disposal of fixed assets (Gain) loss from disposal of Investment property (Gain) loss from disposal of intangible assets (Gain) loss from impairment of fixed assets (Gain) loss from impairment of investment property Gain (loss) from sale investment in associated company Reduction in subsidiary's past service cost Unrealized (gain) loss from exchange rate Share-based payment Share of (profit) loss of associates Employee benefit expenses Interest income Finance cost Earning profit (loss) from operations before changes in operating assets and liabilities (Increase) decrease in trade accounts receivable (Increase) decrease in trade accounts receivable from subsidiary (Increase) decrease in unbilled installments on completed work (Increase) decrease in inventories (Increase) decrease in advance to supplier for purchase of goods and services

(Unit : Baht) Separate financial statements December 31, 2013 December 31, 2012

407,860,478.65

493,406,136.18

244,727,884.41

449,508,269.63

20,568,228.63 1,797,362.91 (4,345,003.51)

20,969,236.50 1,924,025.58 31,231,711.91

13,063,202.47 1,671,558.32 (4,424,952.43)

13,965,464.23 1,821,543.68 30,052,404.11

(1,731,299.34) (19,413,586.85) 6,233.65 -

(3,575,931.31) (721,956.37) 22,690.82 3,818,242.05 1,145,300.00

(1,731,299.34) 777,071.16 (640,800.00) 6,233.65 -

(3,575,931.31) (818,370.23) 22,690.82 1,145,300.00

(8,018,671.39) (782,030.00) 5,232,914.66 2,784,600.00 (168,582,465.31) 6,698,835.00 (1,567,684.38) 77,694,897.05

(162,941.18) 12,482,678.72 6,026,990.00 (2,479,152.31) 107,602,546.98

(11,714,439.36) 5,312,863.61 2,784,600.00 5,488,875.00 (1,807,490.60) 79,461,205.06

(201,775.91) 5,838,037.00 (5,121,371.49) 105,056,653.10

318,202,809.77

671,689,577.57

332,974,511.95

597,692,913.63

255,255,168.29

(599,265,964.99)

346,322,612.02

(606,687,183.20)

26,772,224.19

(34,904,091.74)

(357,402,703.14) (44,874,537.66)

409,481,986.32 14,507,513.54

(421,653,226.35) 5,609,878.94

406,124,672.01 14,322,488.82

(3,269,279.38)

73,261,219.34

(3,228,049.33)

80,927,726.40

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

12 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Cash Flows For the years ended December 31,2013 Consolidated financial statements December 31, 2013 December 31, 2012 (Restated) Cash flows from operating activities (continue) (Increase) decrease in account receivable from guarantee (Increase) decrease in prepaid expenses (Increase) decrease in other current assets (Increase) decrease in other non-current assets Increase (decrease) in trade accounts payable Increase (decrease) in trade accounts payable from subsidiary Increase (decrease) in advance from customer for services Increase (decrease) in account payable of retention Increase (decrease) in advance from customer for sales of goods Increase (decrease) in short-term provisions Increase (decrease) other current libilities Cash received (payment) from operating activities Cash received from interest income Cash received from corporate income tax Cash payment from employee benefits Cash payment from corporate income tax Cash payment for financial cost Net cash provided (used) from operating activities Cash flows from investment activities Increase (decrease) in restricted deposits at financial institutions Increase (decrease) in short-term loans to subsidiaries Increase (decrease) in others short-term loan Cash received for sales of fixed assets Cash received for sales intangible assets

(14,059,955.15) (5,399,492.84) (30,329,123.20) (5,132,072.91) 369,172,195.17 -

(116,140,393.87) 4,049,345.31 (2,105,364.42) 1,981,636.72 (262,164,499.11) -

(Unit : Baht) Separate financial statements December 31, 2013 December 31, 2012

(14,059,955.15) (4,520,849.23) (17,071,201.87) 166,095.84 295,691,613.00

(117,851,058.05) 3,602,520.25 (8,129,107.39) 1,965,621.72 (206,797,065.03)

(16,395,974.07)

(18,232,871.91)

90,215,673.35

(407,581,392.43)

90,108,751.35

(403,332,086.51)

(14,490,291.43)

29,314,299.06

(55,515,760.97)

64,252,179.85

3,864,431.50 10,009,860.00 9,894,706.39

(53,499,459.00) 42,693,557.40

(2,291,433.50) 10,009,860.00 7,546,675.04

(53,499,459.00) 43,741,920.24

581,657,388.76 1,559,104.62 65,937,923.89 (3,036,110.27) (146,338,351.83) (74,728,780.44) 425,051,174.73

(193,777,938.56) 2,421,828.19 29,983,441.97 (1,031,700.00) (137,412,587.75) (105,146,973.78) (404,963,929.93)

580,465,771.86 8,681,982.00 49,792,646.25 (3,036,110.27) (142,349,170.84) (73,692,259.86) 419,862,859.14

(236,802,879.91) 2,421,828.19 29,983,441.97 (1,031,700.00) (125,487,776.36) (102,595,216.78) (433,512,302.89)

25,725.87

25,118,314.88

595,725.87

25,118,314.88

(113,587.00) 126,913,709.92 1,668.42

(74,070.00) 1,125,789.75 -

14,000,000.00 (13,867.00) 2,255,924.03 812.31

20,000,000.00 (74,070.00) 1,125,789.75 -

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

13 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Statements of Cash Flows For the years ended December 31,2013 Consolidated financial statements December 31, 2013 December 31, 2012 Cash flows from investment activities (continue) Cash recived for sale investment in associated company Cash payment for purchase investment in subsidiaries Cash payment for purchase investment in associates Cash payment for other long-term loans Cash payment for purchase of fixed assets Cash payment for purchase intangible assets Net cash provided (used) from investing activities Cash flows from financing activities Increase (decrease) in bank overdrafts and short-term loans from financial institutions Increase (decrease) from other short-term loans from other Increase (decrease) from other short-term loans from subsidiaries Cash received from long-term loans Cash received from capital increment from exercise right Cash received from sales of treasury stock Cash payment from long-term loans Cash payment for liabilities under financial lease liabilities Increase (decrease) in non-controlling interest Cash payment from dividend Net cash provided (used) from financing activities Net increase (decrease) in cash and cash equivalents Cash and cash equivalents at the beginning balance Cash and cash equivalents at the ending balance

60,000,000.00 -

(Unit : Baht) Separate financial statements December 31, 2013 December 31, 2012

60,000,000.00

(135,397,208.47)

(750,000.00)

(153,679,992.00) (799,999,940.00) (69,623,292.99) (1,045,952.11) (837,521,659.89)

(582,620,009.00) (24,238,564.32) (2,284,988.78) (582,973,527.47)

(153,679,992.00) (799,999,940.00) (8,392,192.02) (866,352.11) (1,021,497,089.39)

(582,620,009.00) (24,891,714.07) (2,243,892.00) (564,335,580.44)

(412,716,977.27)

482,587,897.32

(438,116,182.78)

492,987,102.83

(9,459,640.00)

280,000,000.00

(10,000,000.00)

280,000,000.00

30,000,000.00

22,500,000.00

124,000,000.00 30,000,000.00

22,500,000.00

976,510,339.22 220,682,875.13 (33,757,176.68)

280,141,630.45 96,427,534.87 (28,628,064.12)

975,528,839.22 220,682,875.13 (16,562,879.08)

280,141,630.45 96,427,534.87 (19,652,698.99)

(11,551,190.39) (33,600,000.00) (147,529,491.71) 578,578,738.30 166,108,253.14 203,874,333.70 369,982,586.84

(13,152,111.46) (129,144,058.35) 990,732,828.71 2,795,371.31 201,078,962.39 203,874,333.70

(10,959,679.61) (147,529,491.71) 727,043,481.17 125,409,250.92 201,073,721.11 326,482,972.03

(12,823,152.74) (129,144,058.35) 1,010,436,358.07 12,588,474.74 188,485,246.37 201,073,721.11

The accompanying notes are an integral part of the financial statements.

14 Demco Public Company Limited and Its Subsidiary Company Notes to the Financial Statements For the years ended December 31, 2013 1. General information Demco Public Company Limited ("the company") was registered as a limited company under the Thailand Civil and Commercial Code on September 1, 1992 with registration no.0105535084271, the company was transformed to be a public company with registration no.0107549000092 on May 26, 2006. The core business of the company operates as contractor of electric system construction andservice work in the field of electric engineering and all type of telecommunication. In addition, it is producer of galvanized steel structure and purchase and sells electric system equipment. Year 2012 the company 's registered office are as follows : a) Head office 59 Moo 1, Suanphrikthai, Muang, Pathumthani, Thailand b) Branch 1 64 Moo 4, Bo Thong, Nongmuang, Lopburi, Thailand During 2013, the company transfer building factory to Demco power Co.Ltd., For reporting purposes, the company and its subsidiary are referred as "the group". 2. Basis of preparation 2.1 Statement of compliance The financial statements have been prepared in accordance with Thai Financial Reporting Standards (TFRS) under the Accounting Act B.E. 2543 being those Thai Accounting Standards issued under the Accounting Profession Act B.E. 2547 and the financial reporting requirements of the Securities and Exchange Commission under the Securities and Exchange Act. The financial statements have been perpared under the historical cost convention except some transactions are valued at fair price as disclosed in the accounting polices below. An English version of the consolidated and company financial statements have been prepared from the statutory financial statements that are issued in thai language. In the event of a conflict or a difference in interpretation between the two languages, the Thai language statutory financial statements shall prevail. 2.2 Presentation currency The financial statements are prepared and presented in Thai Baht.

15 2.3 Use of estimates and judgements The preparation of financial statements in conformity with TFRS requires management to make judgements, estimates and assumptions that affect the application of accounting policies and reported amounts of assets, liabilities, income and expenses. Actual results may differ from these estimates. Estimates and underlying assumptions are reviewed on an ongoing basis. Revisions to accounting estimates are recognised in the period in which estimates are revised and in any future periods affected. Information about significant areas of estimation uncertainty and critical judgements in applying accounting policies that have the effect on the amount recognised in the financial statements is included in the following notes: 2.3.1 Estimated construction project costs The company estimates costs of construction projects based on details of the construction work, taking into account the volume and value of construction materials to be used in the project, labour costs and other miscellaneous costs to be incurred to completion of service, taking into account the direction of the movement in these costs. Estimates are reviewed regularly or whenever actual costs differ significantly from the figures used in the original estimates 2.3.2 Provision for losses on construction projects Management applied judgement in estimating the loss they expect to be realised on each construction project, based on estimates of anticipated costs that take into account the progress of the project and actual costs incurred to date, together with fluctuations in costs of construction materials, labour and the current situation 2.3.3 Leases In determining whether a lease is to be classified as an operating lease or finance lease, the management is required to use judgment regarding whether significant risk and rewards of ownership of the leased asset has been transferred, taking into consideration terms and conditions of the arrangement 2.3.4 Allowance for doubtful accounts In determining an allowance for doubtful accounts, the management needs to make judgment and estimates based upon, among other things, past collection history, aging profile of outstanding debts and the prevailing economic condition. 2.3.5 Allowance for obsolete, slow-moving and defective inventories The company maintains an allowance for obsolete, slow-moving and defective inventories to reflect impairment of inventories. The allowance is based on consideration of inventory turnover and deterioration of each category. 2.3.6 Impairment of assets The Company treats assets as impaired when the management judges that there has been a significant decline in the fair value below their cost or where other objective evidence of impairment exists. The determination of what is â&#x20AC;&#x153;significantâ&#x20AC;? requires

16 2.3 Use of estimates and judgements (continue) 2.3.7 Property plant and equipment/Depreciation In determining depreciation of plant and equipment, the management is required to make estimates of the useful lives and residual values of the companyâ&#x20AC;&#x2122;s plant and equipment and to review estimate useful lives and residual values when there are any changes. In addition, the management is required to review property, plant and equipment for impairment on a periodical basis and record impairment losses in the period when it is determined that their recoverable amount is lower than the carrying cost. This requires judgments regarding forecast of future revenues and expenses relating to the assets subject to the review. 2.3.8 Deferred tax assets Deferred tax assets are recognised in respect of temporary differences only to the extent that it is probable that taxable profit will be available against which these differences can be utilised. Significant management judgement is required to determine the amount of deferred tax assets that can be recognised, based upon the likely timing and level of estimate future profits. 2.3.9 Retirement employee benefits The company has commitments on retirement benefits to employees under the Thai Labour Law. The amount of provision presented in the statement of financial position represents the present value of employee benefit obligations which is determined on an actuarial basis using various assumptions. The assumptions used in determining the net period cost for employee benefits includes the discount rate, the rate of salary inflation and employee turnover and others. Any changes in these assumptions will impact the net periodic cost recorded for employee benefits. On an annual basis the company determines those assumptions i.e. the appropriate discount rate, which should represent the interest rate that should be used to determine the present value of future cash flows currently expected to be required to settle the employee benefits. In determining the appropriate discount rate, the company considers the current yields on long-term government bonds. 2.4 Basis of preparation consolidated financial statements 2.4.1 The consolidated financial statements based on Demco Public Company Limited which has fully control. 2.4.2 Assets, liabilities, and financial performance of subsidiary have been included in the consolidated financial statement at acquisition date until liquidation date. 2.4.3 The related parties transactions have been eliminated from the consolidated financial statements. 2.4.4 The consolidated financial statements including Demco Public Company Limited (â&#x20AC;&#x153;the companyâ&#x20AC;?) and the following subsidiaries which are all incorporated in Thailand :

17 2.4 Basis of preparation consolidated financial statements(continue)

Companyâ&#x20AC;&#x2122;s name Demco Industry Co., Ltd.

Percentage of shareholdings As at December 31, 2013 2012 65 65

Nature of business Product high pressure vessel and fabricated steel structure Demco Power Co., Ltd. Trading and produce good and 100 100 Electricity generation and sales Demco Power Co., 6 Ltd. Electricity generation and sales 100 Demco Power Co.,11 Ltd. Electricity generation and sales 100 Demco Power Co.,15 Ltd. Electricity generation and sales 51 Demco Power Co.,16 Ltd. Electricity generation and sales 51 Demco Power Co.,17 Ltd. Electricity generation and sales 100 In during December, 2013, the company invest in subsidiaries 5 company which details is described in note of financial statements 18. 2.4.5 Investments in associates are accounted for in the consolidated financial statements using the equity method. 2.4.6 The separate financial statements, which present investments in subsidiaries and associates presented under the cost method, have been prepared solely for the benefit of the public.

3. Accounting standards 3.1 Application of new accounting standards during the years The Federation of Accounting Professions issued the following accounting standards,financial reporting standard and accounting standard interpretations that are effective for fiscal years beginning on or after January 1, 2013. Accounting Standards (TAS) Effective date January 1, 2013 TAS 12 Income Taxes January 1, 2013 TAS 20 (revised 2009) Accounting for government grants and disclosure of government assistance TAS 21 (revised 2009) The effects of changes in foreign exchange rates Thai Financial Reporting Standards (TFRS) IFRS 8 Operating segments Standing Interpretations Committee (SIC) SIC 10 Government assistance - no specific relation to operating activities SIC 21 Income taxes - recovery of revalued non-depreciable assets SIC 25 Income taxes - changes in the tax status of an entity or its shareholders

January 1, 2013 January 1, 2013 January 1, 2013 January 1, 2013 January 1, 2013

18 3.1 Application of new accounting standards during the years (continue) Company's management has assessed that these new accounting standards has no significant impact to the presenting financial statements except Accounting Standard (TAS) 12 - Income tax which the group's mangement has calculated accumulated impact from adopting this standard in the notes to financial statement no.4 and has explained the disclosure on Operating Segment based on Thai Financial Reporting Standards (TFRS) 8 - Operating Segment in the notes to financial statement no.5. 3.2 New accounting standards issued during the period and not yet effective The Federation of Accounting Professions has issued notifications, already published in the Royal Gazette, mandating the use of financial reporting standard, accounting standard interpretation and financial reporting standard interpretations that are effective for fiscal years beginning on or after January 1, 2014 and 2016. Accounting Standards (TAS) Effective date TAS 1 (revised 2012) Presentation of financial statement January 1, 2014 TAS 7 (revised 2012) Statement of cash flow January 1, 2014 TAS 12 (revised 2012) Income taxes January 1, 2014 TAS 17 (revised 2012) Leases January 1, 2014 TAS 18 (revised 2012) Revenue January 1, 2014 TAS 19 (revised 2012) Employee benefits January 1, 2014 TAS 21 (revised 2012) The effects of changes in foreign exchange rate January 1, 2014 TAS 24 (revised 2012) Related party disclosures January 1, 2014 TAS 28 (revised 2012) Investments in associates January 1, 2014 TAS 31 (revised 2012) Interests in joint venture January 1, 2014 TAS 34 (revised 2012) Interim financial reporting January 1, 2014 TAS 36 (revised 2012) Impairment of assets January 1, 2014 TAS 38 (revised 2012) Intangible assests January 1, 2014 Financial Reporting Standards (TFRS) TFRS 2 (revised 2012) Shared - bases payments January 1, 2014 TFRS 3 (revised 2012) Business combinations January 1, 2014 January 1, 2016 TFRS 4 Insurance contracts TFRS 5 (revised 2012) Non-current assets held for sale and discontinued operations January 1, 2014 TFRS 8 (revised 2012) Operating segments January 1, 2014 Accounting Standard Interpretation (TSIC) January 1, 2014 TSIC 15 Operating leases â&#x20AC;&#x201C; incentives January 1, 2014 TSIC 27 Evaluating the substance of transactions in the legal form of a lease January 1, 2014 TSIC 29 Service concession arrangements : disclosure January 1, 2014 TSIC 32 Intangible assets â&#x20AC;&#x201C; web site costs

19 3.2 New accounting standards issued during the period and not yet effective (continue) Financial Reporting Standard Interpretations (TFRIC) January 1, 2014 TFRIC 1 Changes in existing decommissioning, restoration and similar liabilities January 1, 2014 TFRIC 4 Determining whether an arrangement contains a lease January 1, 2014 TFRIC 5 Right to interests arising from decommissioning, restoration and environmental rehabilitation funds January 1, 2014 TFRIC 7 Applying the restatement approach under TAS 29 financial reporting in hyperinflationary economics January 1, 2014 TFRIC 10 Interim financial reporting and impairment January 1, 2014 TFRIC 12 Service concession arrangements January 1, 2014 TFRIC 13 Customer loyalty programmes January 1, 2014 TFRIC 17 Distributions of non-cash assets to owners January 1, 2014 TFRIC 18 Transfers of assets from customers The management of the company has determined that the new accounting standards above will not significantly impact the financial statements of the company in period applying these standards. 4. Cumulative effect of the change in accounting policies due to the adoption of new accounting standard Since January 1 ,2013 the current period, the group made the change significant accounting policies as described in note 5 to the financial statements because the group adoption of TAS 12 Income Taxes. The cumulative effect of the change in the accounting policies has been separately presented in the statements of changes in shareholdersâ&#x20AC;&#x2122; equity. The amounts of adjustments affecting the statements of financia statements are summarised below. (Unit : Baht) Consolidated financial statements Originally stated Adjustment Restated Statement of financial position as at December 31, 2012 Deferred tax asset 25,148,883.15 25,148,883.15 Deferred tax liabilities 3,270,467.58 3,270,467.58 as at January 1, 2012 Deferred tax asset 30,852,124.95 30,852,124.95 Deferred tax liabilities 772,601.39 772,601.39 Statement of comprehensive income for the year ended December 31, 2012 Income tax expense 77,710,074.63 8,008,077.59 85,718,152.22

20 4. Cumulative effect of the change in accounting policies due to the adoption of new accounting standard (continue) (Unit : Baht) Consolidated financial statements Originally stated Adjustment Restated Statement of changes in share holderâ&#x20AC;&#x2122; equity as at January 1, 2012 Retained earnings - Unappropriate Non-controlling interest as at January 1, 2013 Retained earnings - Unappropriate Non-controlling interest The effects of the above on earnings (loss) per share for the year ended December 31, 2012 Basic earnings (loss) per share (Baht) Diluted earnings per share

82,264,444.99 18,099,771.35

23,290,933.67 6,788,589.89

105,555,378.66 24,888,361.24

403,420,019.89 37,761,318.50

19,650,389.22 2,228,026.35

423,070,409.11 39,989,344.85

0.78 0.77

(0.01) (0.01)

0.77 0.76 (Unit : Baht)

Separate financial statements Originally stated Adjustment Restated Statement of financial position as at December 31, 2012 Deferred tax asset Deferred tax liabilities as at January 1, 2012 Deferred tax asset Deferred tax liabilities Statement of comprehensive income for the year ended December 31, 2012 Income tax expense

17,551,925.61 2,339,215.16

11,211,368.52 527,816.07

(4,722,188.40)

72,987,886.23

77,710,074.63

21 4. Cumulative effect of the change in accounting policies due to the adoption of new accounting standard (continue) (Unit : Baht) Separate financial statements Originally stated Adjustment Restated Statement of changes in share holder’ equity as at January 1, 2012 Retained earnings - Unappropriate as at January 1, 2013 Retained earnings - Unappropriate The effects of the above on earnings (loss) per share for the year ended December 31, 2012 Basic earnings (loss) per share (Baht) Diluted earnings per share

123,732,742.54

10,683,552.45

134,416,294.99

420,651,998.04

15,212,710.45

435,864,708.49

0.73 0.72

0.01 0.01

0.74 0.73

5. Significant accounting policies 5.1 Revenue and expenses recognition Recognition of Revenues from Services Construction contracts Revenue and cost incurred for the period from service construction contract is recognized as soon as it can be estimatedreliably, revenue from service construction contract is recognized in accordance with fixed price contract by percentage the ratioof entire cost of completion method which is computed in accordance with construction incurred over the total cost whichestimated to be used in the construction in accordance with the contract. It task compared with the ratio of task completion whichdetermined by engineers. When it is probable that total contract costs will exceed total contract revenue, the expected loss is recognized immediately as an expense in the statement of income. Installment due under contract but not yet received is shown as “Account receivable”. The excess of revenue recognised under the percentage of completion method over the amount of installment due under contract is shown as “Unbilled completedwork” under current assets. The excess of installment due under the contract over the revenue recognised under the percentageof completion method is shown as “advance from customer for services” under current liabilities. Recognition of revenues from sales and services Value for the sale of goods and services net of output tax, rebates and discounts. Revenue from sales of goods is recognised when significant risks and rewards of ownership of the goods are transferred to the buyer.

22 5.1 Revenue and expenses recognition (continue) Revenue from services is recognised as revenue in the year in which the service is rendered. Other revenue and expenses Income from cancelled contracts is recognised when contracts are cancelled by customers. Rental income is recognised on a straight-line basis over the lease term. Interest income is recognised on a time proportion basis, taking account of the principal outstanding and the effective rate over the period to maturity Cost and other expenses recognised on an accrual basis. 5.2 Cash and cash equivalents Cash and cash equivalents are carried on the balance sheets at cost. Cash and cash equivalents comprise cash on hand,deposits held at call at banks and other short-term highly liquid investments with maturities of three months or less from the dateof acquisition and are not used as collateral. 5.3 Trade accounts receivable and allowance for doubtful accounts Trade accounts receivable are initially recorded at cost but later stated at net realizable value. The company and its subsidiaries provides an allowance for doubtful accounts equal to the estimated collection losses thatmay be incurred in the collection of all receivables. The estimated losses are based on collection experience coupled with are view of the current status of the existing receivables. Doubtful accounts and bad debts during the year are selling and administratives expenses which recognized in statement income. 5.4 Inventories Finished goods, work in process and raw materials are valued at the lower of cost and net realizable value. Cost of goods from order of client is determined by the specific method, other cost of goods is determined by first in first out method (FIFO). The net realisable value is from an estimate of selling price in the ordinary course of business, minus the costs of completion and selling expenses. The cost of purchase comprises both the purchase price and direct cost which related to that purchasing expenses, such as transportation charge less all attributable discounts and allowances or rebates (if any). The cost of finished goods and work in progress comprised of direct materials, direct labour, other direct costs and overhead cost which allocated on the basis of normal operation activities. Allowance is made, where necessary, for obsolete, slow-moving and defective inventories. 5.5 Investments Investments in subsidiary and associate company dertakings are accounted for in the company financial statements by using the cost method of accounting less an allowance for impairment in value. Under the cost method (if any), income from investments in subsidiaries and associate company will be recorded when dividends are declared.

23 5.5 Investments (continue) Subsidiaries are all entities over which the company has the power to govern the financial and operating policies generally accompanying a shareholding of more than one half of the voting rights. When assessing whether the controls another entity, the company considers the existence and effect of voting rights that are currently exercisable or convertible, including potential voting right which held by other entities. The company consolidated financial statement of subsidiaries from the date on which control is transferred to the company and are no longer consolidated from the date that control ceases The Group uses the acquisition method of accounting to account for business combinations. The consideration transferred for the acquisition of a subsidiary is the fair value of the assets transferred, the liabilities incurred and the equity interests issued by the Group. The consideration transferred includes the fair value of any asset or liability resulting from a contingent consideration arrangement. Acquisition-related costs are expensed as incurred. Identifiable assets acquired and liabilities and contingent liabilities assumed in a business combination are measured initially at their fair values at the acquisition date. On an acquisition-by-acquisition basis, the Group recognises any non-controlling interest in the acquiree either at fair value or at the non-controlling interest’s proportionate share of the acquiree’s net assets Associates are all entities over which the Group has significant influence but not control, generally accompanying a shareholding of between 20% and 50% of the voting rights. Investments in associates are accounted for using the equity method of accounting and are initially recognised at cost. The Group’s investment in associates includes goodwill identified on acquisition, net of any accumulated impairment loss. for the impairment of assets including goodwill.(if any) The Group’s share of its associates’ post-acquisition profits or losses is recognised in the profit or loss, and its share of post-acquisition movements in other comprehensive income is recognised in other comprehensive income. The cumulative post-acquisition movements are adjusted against the carrying amount of the investment. When the Group’s share of losses in an associate equals or exceeds its interest in the associate, including any other unsecured receivables, the Group does not recognise further losses, unless it has incurred obligations or made payments on behalf of the associate Unrealised gains on transactions between the Group and its associates are eliminated to the extent of the Group’s interest in the associates. Unrealised losses are also eliminated unless the transaction provides evidence of an impairment of the asset transferred Accounting policies of associates have been changed where necessary to ensure consistency with the policies adopted by the Group. Dilution gains and losses arising in investments in associates are recognised in the profit or loss Investments in associates are accounted for in the consolidated financial statements using the equity method. General investment are investments in non-marketable equity securities which are classified as general investment carriedat cost less an allowance for impairment in value (if any). Held-to-maturity investment are stated by amoretize cost menthod under effective rate.

24 5.5 Investments (continue) Investments with fixed maturity that the management has the intent and ability to hold to maturity are classified as held-to-maturity and are included in non-current assets, except for maturities within 12 months from the balance sheet date whichare classified as current assets. Purchase and sales of investment are recognized on the trade date, which is the date that the company commits to purchase or sell the investment. Cost of investment includes transaction costs. A test for impairment in carried out when there is a indicating factor that an investment might be impaired. If the carring value of the investment is higher than its recoverable amount, impairment loss is charged to the statement of income. On disposal of an investment, the difference between the net disposal proceeds and the carring amount is charged or credited to the statement of income. When disposing of part of the company of a particular investment in debt or equity securities, the carring amount of the disposed part is determined by the weight average carring amount of the total holding of the investment. 5.6 Goodwill Goodwill is initially recorded at cost, which equals to the excess of cost of business combination over the fair value of the net assets acquired. If the fair value of the net assets acquired exceeds the cost of business combination, the excess is immediately recognised as gain in profit or loss. Goodwill is carried at cost less any accumulated impairment losses. Goodwill is tested for impairment annually and when circumstances indicate that the carrying value may be impaired. For the purpose of impairment testing, goodwill acquired in a business combination is allocated to each of the Companyâ&#x20AC;&#x2122;s cash generating units (or group of cash-generating units) that are expected to benefit from the synergies of the combination. The Company estimates the recoverable amount of each cash-generating unit (or group of cash-generating units) to which the goodwill relates. Where the recoverable amount of the cash-generating unit is less than the carrying amount, an impairment loss is recognised in profit or loss. Impairment losses relating to goodwill cannot be reversed in future periods. 5.7 Investment property Property that is held for long-term rental yields or for capital appreciation or both, and that is not occupied by the company, is classified as investment property. Investment property also includes property that is being constructed or developed for future use as investment property. Investment property of the parent company is land held for a currently undetermined future use. The parent company has not determined that it will use the land as owner-occupied property or as capital appreciation. Investment property is measured initially at its cost including related transaction costs. After initial recognition, investment property is carried at cost less accumulated impairment losses (if any). Subsequent expenditure is capitalised to the assetâ&#x20AC;&#x2122;s carrying amount only when it is probable that future economic benefits associated with the expenditure will flow to the group and the cost of the item can be measured reliably. All other repairs and maintenance costs are expensed when incurred.

25 5.8 Property, plant and equipment-net Land is stated at cost less allowance for loss on impairment of assets (if any). Buildings and equipment are stated at cost less accumulated depreciation and allowance for loss on impairment of assets (if any). Subsequent costs are included in the asset’s carrying amount or recognised as a separate asset, as appropriate, only when it is probable that future economic benefits associated with the item will flow to the company and the cost of the item can be measured reliably. The carrying amount of the replaced part is derecognised. All other repairs and maintenance are charged to profit or loss during the financial period in which they are incurred. Depreciation is calculated on the straight line method to write off the cost of each asset, to their residual values over their estimated useful lives as follows. No depreciation is provided on land and assets under installation. Estimated useful lives are follower : Estimated useful lives - Land improvements 5 and 10 year - Building and improvements 5 and 20 year - Machines and equipment 5 and 15 year - Fixtures and office equipment 3 and 10 year - Vehicles 5 and 15 year The assets’ residual values and useful lives are reviewed and adjusted if appropriate, at the end of each reporting period. Where the carrying amount of an asset is greater than its estimated recoverable amount, it is written down immediately to its recoverable amount. Gains and losses on disposals are determined by comparing proceeds with carrying amount and are recognised within “other gains or losses, net” in profit or loss. The interest costs of borrowings to finance the construction of asset, are capitalized as part of the asset,during the period of time requirement so that the asset is properly prepared for use. 5.9 Intangible assets Computer software Acquired computer software licences are capitalised as intangible assets on the basis of the costs incurred to acquire and bring to use the specific software. These costs are amortised over their estimated useful lives 5 years. Intangible assets are recorded at cost and will not revalued. The carrying amount of each intangible asset is reviewed annually and adjusted for impairment where it is considered as necessary.

26 5.10 Impairment of assets The carrying amounts of the company’s assets are reviewed on each balance sheet date to determine whether there is any indication of impairment. If any such indication exists, the assets’ recoverable amounts are estimated. An impairment loss is recognised whenever the carrying amount of an asset or its cash-generating unit exceeds its recoverable amount. The impairment loss is recognised in the statement of income. Calculation of recoverable amount The recoverable amount is the greater of the assets’ net selling price and value in use. In assessing value in use, the estimated future cash flows are discounted to their present value using a pre-tax discount rate that reflects current market assessments of the time value of money and the risks specific to the asset. For an asset that does not generate cash inflows largely independent of those from other assets, the recoverable amount is determined for the cash-generating unit to which the asset belongs. Reversals of impairment An impairment loss is reversed if there has been change in the estimates used to determine the recoverable amount. An impairment loss is reversed only to the extent that the asset’s carrying amount does not exceed the carrying amountthat would have been determined, net of depreciation or amortisation, if no impairment loss had been recognised. 5.11 Accounting for leases - where the company is the lessee Long term leases which substantially transferred all the risks and rewards of ownership are classified as finance leases. Finance leases are capitalised at the inception of the lease at the lower of the fair value of the leased property or the present value of the minimum lease payments. The outstanding rental obligations, net of finance charges, are included in other long-term payable. The interest element of the financial cost is charged to the statement of income. The property, plant and equipment acquired under finance leases while depreciation is carried throughout the useful life of leased asset. However, if there is uncertainly in the right of ownership when the contract is terminated, depreciation is carried according to useful life of leased assets or life of leased contract whichever the period is lower. Long term leases not transferring a significant portion of the risks and rewards of ownership to the lessee are classified as operating leases. Payment made under operating leases (net of any incentives received from the lessor) are charged to the statement of income on a straight-line basis over the period of the lease. When an operating lease is terminated before the lease period has expired, any payment required to be made to the lesser by way of penalty is recognized as an expense in the period in which termination takes places.

27 5.12 Employee benefits Short term employee benefits Salaries, wages, bonuses and contributions to the social security fund and provident fund are recognized as expenses when incurred. Post-employment benefits employee benefits Defined contribution plans The parent company and its employees have jointly established a provident fund. The fund is monthly contributed by employees and by the company. The fund’s assets are separated from trust fund and the company, and recognised as expenses when incurred. Defined benefit plans employee benefits The group company has obligations in respect of the severance payments which paid to employees when their retirement have incurred under labor law. The group company treats these severance payment obligations as a defined benefit plan. The obligation under the defined benefit plan is determined by a professionally qualified independent actuary, using the projected unit credit method. Such determination is made based on various assumptions, including discount rate, future salary increase rate, staff turn over rate, mortality rate, and inflation rates. Actuarial gains and losses arising from post-employment benefits are recognised in other comprehensive income and all expenses related to defined benefit plans in profit or loss. 5.13 Provision Provision are recognized when the company has a present legal or constructive obligation as a result of past event, it isprobable that an outflow of resources will be required to settle the obligation, and a reliable estimation of the amount can be made.Where the company expects a provision to be reimbursed, the reimbursement is recognized as a separate asset buy only when the reimbursement is virtually certain. 5.14 Financial instrument Financial assets carried on the balance sheet include cash and deposits at financial institution, trade accounts receivable,prepaid expense. Financial liabilities carried on the balance sheet include short-term loans from financial institutions, trade account payable and long-term loans. The particular recognition methods adopted are disclosed in the individual accounting policy statements associated with each item. 5.15 Foreign currency translation Functional and presentation currency Items included in the financial statements of each of the Group’s entities are measured using the currency of the primary economic environment in which the entity operates (‘the functional currency’). The financial statements are presented in Thai Baht, which is the Group’s functional and presentation currency.

28 5.15 Foreign currency translation (continue) Transactions and balances Foreign currency transactions are translated into Thai Baht using the exchange rates prevailing at the date of the transaction Monetary assets and liabilities denominated in foreign currency are translated to Thai Baht at the exchange rate prevailing at the statement of financial position date. Gains and losses resulting from the settlement of foreign currency transactions, and from the translation of monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies, are recognised in the profit or loss. 5.16 Earnings (loss) per share Primary earnings (loss) per share Primary earnings (loss) per share is calculated by dividing net profit (loss) with weighted average the number of issued and paid-up shares. Diluted earning (loss) per share The diluted earnings per share is calculated adjusting the weighted average number of ordinary shares outstanding to assumeconversion of all dilutive potential ordinary shares. The company has dilutive potential ordinary shares : warrants for offering to directors and staff. The convertible share is assumed to have been converted into ordinary shares. For the warrant, a calculation is made to determine the number of shares that could have been acquired at fair value of the company’s shares) based on the monetary value of the subscription rights attached to outstanding share options. The number of shares calculated as above is compared with the number of shares that would have been issued assuming the exercise of the warrant. The difference is added to the denominator as an issue of ordinary shares for no consideration. No adjustment is made to earnings. 5.17 Treasury stock Treasury shares are stated at cost and presented as a deduction from shareholders’ equity. Gains on disposal of treasury shares are determined by reference to the carrying amount and are presented as premium on treasury shares. Losses on disposal of treasury shares are determined by reference to the carrying amount and are presented in premium on treasury shares and retained earnings, consecutively. 5.18 Legal reseve Parent company Section 116 of the Public Companies Act B.E. 2535 requires that the company shall allocate not less than 5 percent of its annual net profit, less any accumulated losses brought forward, to a reserve account (“legal reserve”), until this account reaches an amount not less than 10% of the registered authorized capital. The legal reserve is not available for dividend distribution. Subsidiary company The subsidiary companies shall allocate not less 5 percent of its annual net profit each time a dividend is declared, to a reserve account (“legal reserve”) until the reserve reaches 10 percent of authorized share capital. The legal reserve is not available for dividend distribution.

29 5.2 Equity-settled share-based payment transactions The company recognises share-based payment transactions after the service has been redered by employees, based on the fair value of the share options on the grant date. Together with recognition the increase in “capital reserve for share-based payment transactions” in owners’ equity, the expenses are recorded over the vesting period in accordance with the employee service conditions in the plan. In order to estimate fair value the fair value of the share options, management applied assumptions, such as the expected life of the options, share price volatility and dividend yield, etc. 5.20 Dividends Dividends are recorded in the consolidated and company’s financial statements in the period in which they are approved by the shareholders 5.2 Income tax Income tax Income tax expense represents the sum of corporate income tax currently payable and deferred tax. Current tax Current income tax is provided in the accounts at the amount expected to be paid to the taxation authorities, based on taxable profits determined in accordance with tax legislation. Deferred tax Deferred income tax is provided on temporary differences between the tax bases of assets and liabilities and their carrying amounts at the end of each reporting period, using the tax rates enacted at the end of the reporting period or highly probable to be effective at the end of the reporting period. Deferred tax is not recognised for the following temporary differences : the initial recognition of goodwill; the initial recognition of assets or liabilities in a transaction that is not a business combination and that affects neither accounting nor taxable profit or loss ; and differences relating to investments in subsidiaries and jointly-controlled entities to the extent that it is probable that they will not reverse in the foreseeable future. The group company recognise deferred tax liabilities for all taxable temporary differences while they recognise deferred tax assets for all deductible temporary differences and tax losses carried forward to the extent that it is probable that future taxable profit will be available against which such deductible temporary differences and tax losses carried forward can be utilised. At each reporting date, the group company review and reduce the carrying amount of deferred tax assets to the extent that it is no longer probable that sufficient taxable profit will be available to allow all or part of the deferred tax asset to be utilised. The group company record deferred tax directly to shareholders' equity if the tax relates to items that are recorded directly to shareholders' equity. Deferred tax assets and liabilities are offset if there is a legally enforceable right to offset current tax liabilities and assets, and they relate to income taxes levied by the same tax authority on the same taxable entity, or on different tax entities, but they intend to settle current tax liabilities and assets on a net basis or their tax assets and liabilities will be realised simultaneously.

30 5.22 Management benefit expenses Management benefit expenses represents the benefits paid to the company's management such as salaries and related benefit. The company's management is the persons who are defined under the Securities and Exchange Act. 5.2 Operating segments From January 1, 2013, the group company has adopted TFRS 8 Operating Segments. The new policy has been applied retrospectively and segment information included in the 2012 financial statements, which are included in the company’s 2013 interim financial statements for comparative purposes, has been re-presented accordingly. The change in policy only impacts presentational aspects and has no impact on the company’s reported assets, liabilities or earnings per share. TFRS 8 introduces the “management approach” to segment reporting. It requires a change in the presentation and disclosure of segment information based on the internal reports regularly reviewed by the company’s chief operating decision maker in order to assess each segment’s performance and to allocate resources to those segments. 6. Provident fund Parent company The company and its employees have jointly established a provident fund scheme in accordance with the Provident Fund Act B.E. 2530. Such fund is monthly contributed by the company and its employees at the rate of 2 percent of their basic salaries. The fund is managed by Finance Asset Management, and will be paid to the employees upon termination in accordance with the rules of fund. 7. Benefit from Investment Promotion Subsidiary (Demco Power Company Limited) The company receives investment promotion certificate no. 2232(2)/2007 dated on December 12, 2007 from investment promotionboard (BOI) so as to show that the company is the person who received investment promotion in the business of STEEL STRUCTURE in type of 4.19 of steel structure production which used in the construction or equipment for industrial task (FABRICATION INDUSTRY) by using benefit according to the Investment Promotion Act, B.E. 1977 according to Section 25, 26, 28, 31, 34, 35 and Section 36. The benefit received includes exemption import duty for machinery according to approval except corporate income tax for net profit for the period of 8 years. Moreover, corporate income tax for net profit received from business operation received from aggregated promotion not exceeding 100% of investment excluding land and working capital with the period of 8 years. The company commenced the first to record the revenue under BOI on January 4, 2008. The right of exemption will expire on January 3, 2016.

31 7. Benefit from Investment Promotion(continue) The company's operation revenues for the years ended December 31, are below shown divided according to promoted and non-promoted operations. (Unit : Baht) Consolidated financial statements Activities with Investment Activities without Investment Promotional Benefits Promotional Benefits Total 2013 2012 2013 2012 2013 2012 Sales and Services 207,759,361.99 6,043,154,227.25 - Domestic 164,017,981.14 425,302,236.04 43,741,380.85 5,617,851,991.21 Total 164,017,981.14 425,302,236.04 43,741,380.85 5,617,851,991.21 207,759,361.99 6,043,154,227.25 (Unit : Baht) Activities with Investment Promotional Benefits 2013 2012 Sales and Services - Domestic Total

425,302,236.04 425,302,236.04

Separate financial statements Activities without Investment Promotional Benefits 2013 2012 -

5,617,851,991.21 5,617,851,991.21

Total 2013

2012 -

6,043,154,227.25 6,043,154,227.25

8. Related party transactions Related parties comprise enterprises and individuals that control, or are controlled by, the Company, whether directly or indirectly, or which are under common control with the Company. They also include associated companies and individuals which directly or indirectly own a voting interest in the Company that gives them significant influence over the Company, key management personnel, directors, and officers with authority in the planning and direction of the Companyâ&#x20AC;&#x2122;s operations The followings are relationships with enterprises and individuals that control, or are controlled by, the Company, whether directly or indirectly, or which are under common control with the Company

32 8. Related party transactions (continue) Relationships between the related parties were as follows: Companyâ&#x20AC;&#x2122;s name and related persons Relationship Demco Industry Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Demco Power Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Demco Power 6 Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Demco Power 11 Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Demco Power 15 Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Demco Power 16 Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Demco Power 17 Co., Ltd. Subsidiary company by direct holding and common director Aeolus Co., Ltd. Associated company by direct holding and common director K.R.TWO Co., Ltd. Subsidiary company of Aeolus Co., Ltd. First Korat Wind Co., Ltd. Subsidiary company of Aeolus Co., Ltd. Wind Energy Holding Co., Ltd. Related company by common director K.R.ONE Co., Ltd. Affiliated company of Wind Energy Holding Co., Ltd. East Huaybong Wind Co., Ltd. Affiliated company of Wind Energy Holding Co., Ltd. Theparak Wind Co., Ltd. Affiliated company of Wind Energy Holding Co., Ltd. Watabak wind Co., Ltd. Affiliated company of Wind Energy Holding Co., Ltd. Sustainable energy corporation Co., Ltd. Affiliated company of Wind Energy Holding Co., Ltd. Triangle engineers (Thailand) Co., Ltd. Related company by common director with subsidiary company. Mr.Sawasd Puipunthavong Shareholder company Mr.Montee Suwanpakdee Shareholder company and director in subsidiary company Mr.Pradej Kitti-itsaranon Shareholder company and director in parent company Mrs. Prapee puntuntawong Shareholder company and director in parent company Mr.Phumchai Hirunchai Shareholder company and director in parent company July 1, 2013, Mr.Pradej Kitti-itsaranon resigned as a director of the group's DEMCO so Demco Public Company Limited is no longer related to the Wind Energy Holding Co., Ltd., K.R.ONE Co., Ltd , East Huaybong Wind Co., Ltd., Theparak Wind Co., Ltd., and Watabak wind Co., Ltd. since they are no longer has common director as the company. July 25, 2013, Mr.Montee Suwanpakdee resigned as a director of the Demco Industry Co., Ltd., so is no longer related to the Triangle Engineers (Thailand) Co., Ltd. they are no longer has common director as the company.

33 8. Related party transactions (continue) The pricing policies for particular types of transactions are explained further below : Transactions Pricing policy Revenue from sales Cost plus margin Revenue from services By contract Interest income Interest rate of 7.75% per annum Other income Agreement price Purchases Cost plus margin Cost services By contract Rental expenses By contract Advisory fee By contract Guarantee fee By contract Interest expenses Interest rate of 3.00% - 7.50% per annum 8.1 Asset and liability with related entities as follows :

Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Transactions with subsidiary (Eliminated from the consolidated financial statements) Demco Industry Co., Ltd. Trade accounts receivable-sale Short-term loan to subsidiaries Balance as of beginning Decrease Balance as of ending

Short-term loan from subsidiaries Balance as of beginning Decrease Balance as of ending

14,000,000.00 (14,000,000.00) -

124,000,000.00 124,000,000.00

70,090,304.54 34,000,000.00 (20,000,000.00) 14,000,000.00

Loan to subsidiary company was in the loan agreement, carrying interest rate at 7.75% per annum, and repayable on call. Loan from subsidiary company was in the loan agreement, carrying interest rate at 3.00 - 7.50% per annum, and repayable on call.

34 8.1 Asset and liability with related entities as follows (continue)

Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Transactions with subsidiary (Eliminated from the consolidated financial statements) Accrued income Other accounts receivable Advance for purchase of goods and services Accounts payable of project Accounts payable of retention Accrued expenses Demco Power Co., Ltd. Trade accounts receivable-sale Other accounts receivable Advance payment Trade accounts payable Account payable of project Accrued expenses Demco Power 6 Co., Ltd. Unbilled installments on completed work Advance payment Demco Power 11 Co., Ltd. Unbilled installments on completed work Advance payment Demco Power 15 Co., Ltd. Unbilled installments on completed work Advance payment Demco Power 16 Co., Ltd. Unbilled installments on completed work Advance payment Demco Power 17 Co., Ltd. Unbilled installments on completed work Advance payment

322,211.88 9,036,200.00 1,550,300.00 3,116,228.36

6,795,369.87 715,830.00 41,230.05 35,724,890.81 44,470,290.34 183,193.30

43,318,080.35 78,031,853.09 4,286,412.00 8,927,289.74 1,365,427.00 183,826.00

6,644,472.00 901,045.00

4,815,250.00 600,697.00

6,432,180.00 976,132.00

9,170,399.00 976,132.00

35 8.1 Asset and liability with related entities as follows (continue) Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Transactions with related party and related person Wind Energy Holding Co., Ltd. Trade accounts receivable-sale Trade accounts receivable-service Unbilled installments on completed work K.R.ONE Co., Ltd. Other accounts receivable K.R.TWO Co., Ltd. Trade accounts receivable-service 91,513,176.10 Other accounts receivable 433,181.40 Advance from customers for services 5,797,872.00 Trade accounts payable-sale 6,485,805.00 Trade accounts payable-service 615,195.10 Accrued expense 13,056,786.00 First Korat Wind Co., Ltd. Trade accounts receivable-service 227,821,335.55 Unbilled installments on completed work 2,623,439.85 Other accounts receivable 2,914,255.00 Advance from customers for services Trade accounts payable-sale 13,050,576.00 Trade accounts payable-service 599,110.12 Accrued expense 26,482,495.00 East Huaybong Wind Co., Ltd. Other accounts receivable -

2,633,270.00 39,824,330.00 45,240.00

540,000.00

234,016,740.04 344,034.00 19,301,593.97 -

91,513,176.10 433,181.40 5,797,872.00 6,485,805.00 615,195.10 13,056,786.00

234,016,740.04 344,034.00 19,301,593.97 -

116,333,091.44 48,400,264.94 2,512,312.50 11,809,099.12 -

227,821,335.55 2,623,439.85 2,914,255.00 13,050,576.00 599,110.12 26,482,495.00

116,333,091.44 48,400,264.94 2,512,312.50 11,809,099.12 -

202,500.00

742,500.00

Trade accounts receivable-sale

5,350.00

Other accounts receivable

352,500.00

Theparak Wind Co., Ltd. Other accounts receivable Watabak wind Co.,Ltd.

8.1 Asset and liability with related entities as follows (continue) Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Transactions with related party and related person Triangle engineers (Thailand) Co.,Ltd. Trade accounts receivable-sale Other accounts receivable Account payable of project Account payable of retention Short-term loan from related persons Mr.Phumchai Hirunchai Balance as of beginning Increase 540,360.00 Decrease Balance as of ending 540,360.00

227.64 346,167.24 17,753,880.84 640,235.22

17,753,880.84 -

Short-term loan from rerated persons was the loan did not prepared contract and did not interest.

8.2 Revenue and expense transactions as follows (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements for the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 Transactions with subsidiary (Eliminated from the consolidated financial statements) Demco Industry Co., Ltd. Revenue from sales Other income Interest income Cost services Rental expenses Purchase of fixed asset Purchase of intangible Interest expenses

300,000.00 267,534.26 27,867,989.79 551,750.00 423,028.94 856.11 3,012,438.36

133,445,143.29 2,072,975.00 2,642,219.18 379,635,284.18 601,208.69 -

37 8.2 Revenue and expense transactions as follows (continue) (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements for the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 Transactions with subsidiary (Eliminated from the consolidated financial statements) Demco Power Co., Ltd. Revenue from sales Other income Sale of Investments property Sale of fixed asset Sale of intangible assets Cost of sale Cost services Transportation Fee Demco Power 6 Co., Ltd. Revenue from service Demco Power 11 Co., Ltd. Revenue from service Demco Power 15 Co., Ltd. Revenue from service Demco Power 16 Co., Ltd. Revenue from service Demco Power 17 Co., Ltd. Revenue from service Transactions with related party and related person Wind Energy Holding Co., Ltd. Revenue from service 427,982.00 K.R.TWO Co., Ltd. Revenue from service 43,398,001.47 First Korat Co., Ltd. Revenue from service 93,126,509.69

49,666,010.04 2,859,389.01 2,900,000.00 74,381,651.37 558,126.72 8,736,759.00 87,365,427.15 369,300.00

6,644,472.00

4,815,250.00

6,432,180.00

9,170,399.00

45,240.00

427,982.00

45,240.00

646,694,056.72

43,398,001.47

646,694,056.72

889,575,981.96

93,126,509.69

889,575,981.96

38 8.2 Revenue and expense transactions as follows (continue) (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements for the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 Transactions with related party and related person Triangle engineers (Thailand) Co.,Ltd. Wage 111,329,377.67 35,485,218.07 110,768,630.00 35,242,412.00 Revenue from sales 10,500.00 920.00 Other income 179,710.10 Mr.Sawasd Puipunthavong Advisor 360,000.00 360,000.00 360,000.00 360,000.00 Mrs. Praphee Puipanthavong Guarantee fee 2,460,000.00 6,754,500.00 2,460,000.00 6,754,500.00 8.3 Management benefit expenses Parent company

Short term employee benefits Post-employment benefits Share-based payments Total

(Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements for the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 28,941,140.33 27,024,183.33 22,370,048.33 25,944,183.33 1,499,485.48 937,335.00 1,499,485.48 1,185,182.00 267,709.46 267,709.46 30,394,031.79 28,523,668.81 23,575,092.79 27,443,668.81

8.4 Contingent liability Parent company As at December 31, 2013 and 2012, the company has contingent liability from letter of bank guarantee according to note 37.1 to give Wind Energy Holding Co., Ltd. and or affilialed company as collateral for proposal project of electric under the project developer consotium agreement, as disclosed in the notes 37.2

39 9. Additional information of expenses by nature Additional information of expenses by nature were shown : Consolidated financial statements Separate financial statements for the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 9.1 Changes in inventories of finished goods and work in progress (41,680,283.03) (17,153,015.77) 27,223,108.23 (18,393,867.15) 9.2 Loss (reversal) allowance for decrease in value of inventories (1,731,299.34) (3,575,931.31) (1,731,299.34) (3,575,931.31) 2,390,371,635.61 3,056,670,639.02 2,449,262,302.16 3,190,656,727.84 9.3 Purchase 9.4 Raw materials and consumables used 178,308,786.40 425,170,765.33 17,960,945.16 336,696,917.35 9.5 Work performed by the entity and capitalized (5,599.19) (1,335,765.15) (354,642.23) (1,335,765.15) 9.6 Management benefit expenses 30,322,091.79 28,523,668.81 23,575,092.79 27,443,668.81 9.7 Employee benefit expenses 261,889,962.08 229,209,541.84 175,186,331.47 220,484,673.24 9.8 Depreciation 20,568,228.63 20,966,332.16 13,063,202.47 13,965,464.23 9.9 Amortization Expenses 1,797,362.91 1,921,076.86 1,671,558.32 1,821,543.68 2,040,045,810.22 1,265,824,304.36 2,061,648,080.44 1,494,846,583.19 9.10 Hire of Work 9.11 Fee Expenses 69,562,218.20 67,730,250.56 67,247,384.59 67,067,798.03 9.12 Gasoline Expenses 10,220,312.46 14,580,585.33 8,023,386.71 13,726,105.93 9.13 Transportation Fee 6,744,907.09 14,437,763.68 6,334,454.45 12,925,686.58 10. Supplement information on the statement of cash flow Consolidated financial statements The group has the following significant non-cash transaction : - As at December 31, 2013 and 2012, purchase of fixed asset with credit line of Baht 4.75 Million and Baht 0.90 Million respectively. Parent company The company has the following significant non-cash transaction : - As at December 31, 2013 and 2012, purchase of fixed asset with credit line of Baht 3.73 Million and Baht 0.82 Million respectively. - As at December 31, 2013 sale of fixed asset with credit line of Baht 77.84 Million. - For the year ended December 31, 2013, the company paid for investment in subdiary (Demco Power Company Limited) by assets amounting to Baht 107.89 Million and liabilities amounting to Baht 7.89 Million.

40 11. Cash and cash equivalents Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Cash Bank - saving accounts Bank - current accounts Bank - fixed accounts Total

3,351,071.23 27,533,236.84 337,050,073.98 2,048,204.79 369,982,586.84

3,531,674.91 40,417,879.12 159,920,743.71 4,035.96 203,874,333.70

2,687,869.74 27,533,236.84 294,213,660.66 2,048,204.79 326,482,972.03

3,400,726.91 40,417,879.12 157,251,079.12 4,035.96 201,073,721.11

The deposits' interest rate was determined by bank, and fixed accounts carrying rate at 1.40%-1.60% per annum. 12. Trade accounts receivable-net The company has aging analysis of trade account receivable-net are as follows : Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Trade accounts receivable sales Not yet due Over due Not over 3 months More than 3-6 months More than 6-9 months More than 9-12 months Over 12 months Total Less Allowance for doubtful debt Net-trade account receivable-sale

65,875,268.74

152,620,499.39

1,882,424.25

152,620,271.75

31,176,816.87 233,631.69 40,050.49 2,656,325.11

33,574,437.12 330,109.55 628,849.48 428,599.48 4,581,091.38

5,478,638.21 233,631.69 2,656,325.11

33,574,437.12 330,109.55 628,849.48 428,599.48 4,581,091.38

99,982,092.90 192,163,586.40 (2,656,325.11) (4,575,741.38)

10,251,019.26 (2,656,325.11)

192,163,358.76 (4,575,741.38)

7,594,694.15

187,587,617.38

97,325,767.79

187,587,845.02

41 12. Trade accounts receivable-net (continue) Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Trade accounts receivable service Not yet due

222,723,534.25

479,493,098.24

222,284,960.65

479,493,098.24

229,341,756.58

446,155,882.13

228,382,055.67

446,155,882.13

More than 3-6 months

57,566,668.32

40,441,981.49

57,500,385.22

40,072,788.38

More than 6-9 months

109,220,632.13

10,028,093.50

109,220,632.13

10,028,093.50

More than 9-12 months

161,707,650.46

12,663,480.11

161,707,650.46

12,663,480.11

51,431,282.99

6,255,199.05

49,463,488.07

4,608,586.30

831,991,524.73

995,037,734.52

828,559,172.20

993,021,928.66

(1,726,561.67)

(4,224,242.75)

830,264,963.06

990,813,491.77

828,559,172.20

990,444,298.66

927,590,730.85

1,178,401,336.79

836,153,866.35

1,178,031,916.04

Cheques returned

6,442,598.28

6,845,556.92

6,442,598.28

6,845,556.92

Less Allowance for doubtful debt

(6,442,598.28)

(6,845,556.92)

(6,442,598.28)

(6,845,556.92)

Over due Not over 3 months

Over 12 months Total

Less Allowance for doubtful debt

(2,577,630.00)

Total trade accounts receivable service-net

Total trade accounts receivable-net

Cheques returned-net Total trade accounts receivable-net

927,590,730.85

1,178,401,336.79

836,153,866.35

1,178,031,916.04

As at December 31 2013 and, 2012, the company has transferred received money or transferred claimant right in the chance to receive debt repayment from trade account receivable in type of service work in amount of Baht 450.84 Million and Baht 661.81 Million respectively for several financial institutions so as to be collateral in the request of credit facility from such financial institutions in accordance as disclosed in the notes 24. As at December 31 2013, the company has transferred received money or transferred claimant right in the chance to receive debt repayment from trade account receivable in type of sale in amount of Baht 1.06 Million respectively for several financial institutions so as to be collateral in the request of credit facility from such financial institutions in accordance as disclosed in the notes 24.

42 13. Trade accounts receivable from subsidiary The company aging analysis of trade accounts receivable from subsidiary are as follows : ( Unit : Baht) Separate financial statements As at December 31, 2013 December 31, 2012

Trade accounts receivableâ&#x20AC;&#x201C;sales Not yet due Over due Not over 3 months More than 3-6 months More than 6-9 months Total

216,422.05

146,882.11 42,954,776.19

1,139,981.21 68,950,323.33 -

43,318,080.35

70,090,304.54

14. Unbilled installments on completed work-net Parent company As at December 31, 2013 and 2012, the company has transferred claimant right in the chance to receive debt repayment from unbilled installments on completed work in amount of Bah 937.07 Million and Baht 447.03 Million respectively for several financial institutions so as to be collateral in the request of credit facility from such banks in accordance as disclosed in the notes 24.

43 15. Inventories net Consolidated financial statements

(Unit : Baht) Separate financial statements

As at 96,734,058.43 31,899,026.52 2,851,530.35 76,444,125.06 2,003,618.40

97,117,100.32 15,888.51 247,420.00 452,432.28 &

As at December 31, 2012 96,734,058.43 31,899,026.52 2,851,530.35 76,444,125.06 1,049,411.49

Total 254,806,896.42 209,932,358.76 Less Allowance for diminution in value of inventories (2,844,891.32) (4,576,190.66)

97,832,841.11 (2,844,891.32)

208,978,151.85 (4,576,190.66)

94,987,949.79

204,401,961.19

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013

Finished goods Work in process Project work in progress Raw materials Supplies

Net

131,292,800.96

35,714,720.04 247,420.00 85,954,074.03 1,597,881.39

251,962,005.10

205,356,168.10

16. Restricted deposits at financial institutions Consolidated financial statements As at December 31, 2013 December 31, 2012

Bank&saving accounts Bank& current accounts Bank&fixed accounts Total

& 570,000.00 47,501,015.00 48,071,015.00

758.89 & 48,095,981.98 48,096,740.87

(Unit : Baht) Separate financial statements As at December 31, 2012 December 31, 2013 & 758.89 & & 47,501,015.00 48,095,981.98 47,501,015.00 48,096,740.87

As at December 31, 2013 all amount of deposits in bank above has to be guaranteed about credit to financial institutions in accordance as disclosed in note no. 24 and note no. 37.1 As at December 31, 2012 all amount of deposits in bank above has to be guaranteed service about credit to financial institutions in accordance as disclosed in note no. 24 and note no. 37.1

44 17. Investments in associated company 17.1 Details of associates

Percentage of shareholdings As at Company name 1 Aeolus Power Co., Ltd 2 Udon Thani Solar Power Company Limited 3 Mekhong Green Power Company Limited 4 Indochina Green Energy Company Limited

Type of business December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012 holding company 26.00% 25.56% 1,397,143,606.54 1,173,803,277.50 providing electricity. 45.71 % 15,646,933.22 providing electricity. 45.71 % 15,646,933.22 providing electricity. 45.71 % 15,646,933.22 Total 1,444,084,406.20 1,173,803,277.50

Percentage of shareholdings As at Company name 1 Aeolus Power Co., Ltd 2 Udon Thani Solar Power Company Limited 3 Mekhong Green Power Company Limited 4 Indochina Green Energy Company Limited

(Unit : Baht) Consolidated financial statements Carrying amounts based On equity method As at

(Unit : Baht) Consolidated financial statements Carrying amounts based On cost As at

Type of business December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012 holding company 26.00% 25.56% 1,255,123,233.36 1,197,728,802.00 providing electricity. 45.71 % 16,000,000.00 providing electricity. 45.71 % 16,000,000.00 providing electricity. 45.71 % 16,000,000.00 Total 1,303,123,233.36 1,197,728,802.00

In accordance with the minutes of the extra-ordinary shareholdersâ&#x20AC;&#x2122; meeting no.1/2011 dated June 27, 2011, it was unanimously resolved that the company is approved to purchase share capital of The Aeolus Power Co., Ltd. (Aeolus) with the condition that Wind Energy Holding Co., Ltd. ("WEH") has right will to repurchase Investment for 2% (deduct 1 share), estimated amount Bath 100 Million, within March 31, 2013 at Baht 120.00 Million. During 2013, the company agreed with WEH and amends share holding agreement of Aeolus Power Co., Ltd. ("Aeolus") no. 2 (Shareholders' Agreement) WEH will purchase 2% of initial shares of the Aeolus from DEMCO' at Baht 120.00 Million with the following conditions : - WEH will purchase 1% of Initial share of Aeolus from DEMCO on July 31, 2013 and - WEH will purchase the remaining 1% of Initial share of Aeolus and pay to DEMCO before either Frist Korat Wind Co., Ltd. or K.R. TWO Co., Ltd. appove dividend payment.

45 17.1 Details of associates (continue) During 2013, the company sold 1,301,301 shares of investment in Aeolus to WEH at Baht 60 Million with the cost in consolidated financial statements and separate financial statement amount Baht 51.11 and Baht 48.29 Million respectively and gain Baht 8.02 Million and Baht 11.71 Million respectively. During 2013, the company paid for additional share capital issued by Aeolus amount Baht 105.68 Million. Based on the minutes of general shareholders' meeting for 2012 on 25 April 2012, the company informed about the strom on 15 Aprill 2012 at Thaluang district next to Chaibadarn district in Loburi overthorwn 270 high voltage posts within 10 kilometers. The damage and cause are being investigated. However, the project has an "ALL RISK" type of insurance. As a result, the project must rebuild the transmission line covering 18 kilometers with expected build time of 3-4 months, which will be done before COD. During 2012, the AEOLUS group has paid for damage to villagers. Regarding this event, there are Baht 158 Million of outstanding claims which is still in the court, and the ultimate outcome remains uncertain .An individual filed a lawsuit against the DEMCO as 1st Defendant and the subsidiary of AEOLUS as 2nd Defendant claiming damages to the property of the individual and loss of the future profits in the amount Baht 163 Million. The Court of the First Instance ruled that both Defendants shall be jointly liable for Baht 7 Million with interest.DEMCO and the subsidiary of AEOLUS has not recorded a provision for liability incurred for this compensation and interest. However, The Company has filed an appeal with the Court of Appeal against the decision of the Court of the First Instance and applied for a stay of execution on 2 December 2013. Currently, the lawsuit is still in the Court of Appeal, and the ultimate outcome remains uncertain as at 31 December 2013 As at 31 December 2012, the AEOLUS group claims against product supplier due to the quality issues whereby the group retains certain invoices in amount of Baht 2,475 Million and in return, the product supplier exercises the retention rights to such invoices. In addition, the supplier raises additional invoices to the AEOLUS Group for interest charges, claims for construction issues, claims for an entitlement to revenue sharing under the construction agreement in total amount of Baht 119 Million. All the above claims between the AEOLUS Group and the product supplier are in the discussion process and the ultimate outcome remains uncertain Moreover, the AEOLUS group claims against contractors for the construction cost which is in the discussion process and the ultimate outcome remains uncertain During 2013, the AEOLUS group and product supplier arranged addendum to BOP contract which has set up significant agreements such as product rework with no further claim to be made against each others. In accordance with minutes of Board of Director's meeting no.11/2013 on 6 December 2013, the following significant agendas have been approved 1 Approval for Demco's investment in 3 associates; Udon Thani Solar Power Co., Ltd., Mae Kong Power Co., Ltd., and Indochina Green Energy Co., Ltd. with two conditions. The first condition is there must be a Demco representative in authorised directors. Second, Demco's shareholders are entitled to the right to purchase shares of 3 new companies at par value but the Demco's shareholding percentage must not be less than 25%; the share purchase must be done before the projects sales electicity to the Provincial Electicity Authority. 2 When Indochina Solar Thermal Co., Ltd. And TRAKULPANICHMUKDAHAN obtain another two contract of PPA adder Baht 8.0 unit with production capacity of 0.998 Megawatt, Demco will obtain the right to invest in the project at least 25%. 3. If there is any sell of investment or project in the future, the gain will be allocated based on shareholding percentage.

46 17.2 Share of gain( loss) of associates (Unit : Baht)

1 2 3 4

Company' name Aeolus Power Co., Ltd Udon Thani Solar Power Company Limited Indochina Green Energy Company Limited Mekhong Green Power Company Limited

Consolidated financial statements For the year ended For since December 25 ,2013 For the year ended to December 25 ,2013 December 31, 2013 December 31, 2012 % 169,641,665.65 (12,482,678.72) (353,066.78) % % (353,066.78) % % (353,066.78) % %

17.3 Summarised financial information of associates Financial information of the financial consolidated of the associated companies is summarised below. (Unit : Baht)

Company' name Aeolus Power Co., Ltd

Company' name 2. Udon Thani Solar Power Company Limited 3. Indochina Green Energy Company Limited 4. Mekhong Green Power Company Limited

For the year ended December 31, 2013 December 31, 2011 Total revenues Net Profit (loss) Total revenues Net Profit (loss) 2,250,378,156.82 1,056,765,519.56 105,282,400.85 (52,993,680.49) (Unit : Baht) For since December 25 ,2013 to December 25 ,2013 Total revenues Net Profit (loss) 12,657.56 (772,333.58) 12,657.56 (772,333.58) 12,657.56 (772,333.58)

47 17.3 Summarised financial information of associates (continue) Financial information of the financial of the associated companies is summarised below. (Unit : Baht) Company As at December 31, 2013 name share capital Total assets Total liabilities 1 Aeolus Power Co., Ltd 1,301,301,300.00 13,844,776,049.99 9,097,754,357.96 2 Udon Thani Solar

As at December 31, 2012 share capital Total assets Total liabilities 1,228,139,464.69

12,875,861,306.30

9,507,404,222.75

Power Company

Limited

35,000,000.00

34,833,666.42

606,000.00

Limited 35,000,000.00 4 Mekhong Green Power Company Limited 35,000,000.00

34,833,666.42

613,000.00

34,833,666.42

613,000.00

3 Indochina Green Energy Company

18. Investment in subsidiary

1. 2. 3. 4. 5. 6. 7.

ชืCอบริษัท Demco Industry Co., Ltd. Demco Industry Co., Ltd. Demco Power Co., Ltd. Demco Power Co., Ltd. Demco Power 6 Co., Ltd. Demco Power 11 Co.,Ltd. Demco Power 15 Co.,Ltd. Demco Power 16 Co.,Ltd. Demco Power 17 Co.,Ltd.

Registered share capital 120,000,000.00 260,000,000.00 1,000,000.00 130,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 Total

(Unit : Baht) Separate financial statements as at December 31, 2013 and 2012 Issued and paid Percentage of Cost as at up capital shareholdings(%) December 31, 2013 December 31, 2012 120,000,000.00 65 64,000,000.00 190,000,000.00 100 167,600,000.00 1,000,000.00 100 1,000,000.00 130,000,000.00 100 130,000,000.00 1,000,000.00 100 999,700.00 1,000,000.00 100 999,700.00 1,000,000.00 51 509,700.00 1,000,000.00 51 509,700.00 1,000,000.00 100 999,700.00 301,618,500.00 65,000,000.00

48 18. Investment in subsidiary (continue) Parent company For the year ended December 31, 2013, Demco Public Company Limited paid for additional share capital issued by Demco Power Company Limited amounting to Baht 129.00 Million by cash amounting to Baht 29 Million and by transfer of company's assets amounting to Baht 107.89 Million together with company's liability amounting to Baht 7.89 Million. The transfer of net assets hasbeen approved by the board of director meeting no.5/2012 on September 10, 2012 with unanimous resolution to transfer steel structure fabrications, a BOI business, and selling businesses to Demco Power Company Limited at book value. From the board of managing directors' meeting no.8/2013 on May 17, 2013, these following issues were resolved. - The company purchases common stock of the subsidiary company from existing shareholder in price value of Baht 80 per share amounting to Baht 33.60 Million. The price per share is based on the financial statementsof the Subsidiary company as at April 30,2013 - The company made payment to shareholder who exercise right for new share at the par value of Baht 100 per share amounting to Baht 70 Million. From the approval above, the parent company paid for ordinary share of subsidiary company from existing shareholder amounting to Baht 103.60 Million. As a result, the parent company's holding percentage on a subsidiary has increased from 65% to 100%. The subsidiary company registered the payment of share capital and the change in shares holding proportion with the Ministry of Commerce on June 15, 2013. Consequently, the company recorded share surplus fromchange in shareholding interest in subsidiary of Baht 3.62 Million, and the non-controlling interest decreased by Baht 37.22 Million. From the minutes of board of director meeting no.10/2013 held on 13 November 2013, DEMCO was approved to invest in solar roof top projects through 5 subsidiaries. As at 31 December 2013, the shareholding percentage for each subsidiaries is as shown above Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) From the minutes of the annual general shareholders' meeting no.1/2013 held on April 11, 2013, Demco Industry Co., Ltd. is approved to increase registered capital by Baht 140 Million from Baht 120 Million to Baht 260 Million, the company has registered with the Ministry of Commerce on April 25, 2013. Baht 50 per share of Baht 140 Million was called and paid up in May 2013.

49 19. Other long-term investment (Unit : Baht) Percentage of Consolidated and separate financial statements shareholdings(%) Issued and paid-up share capital Cost method As at December 31, As at 2013 and 2012 December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012 Wind Energy Holding Co., Ltd. Sustainable energy corporation Co,. Ltd. Total

616,610,240.00

799,999,940.00

10.43

335,000,000.00 951,610,240.00

265,070,000.00 265,070,000.00

65,850,000.00 865,849,940.00

65,850,000.00 65,850,000.00

Parent company From the minutes of the extra-ordinary shareholdersâ&#x20AC;&#x2122; meeting no.1/2013, dated on May 30, 2013, the company was approved to acquire assets and other related items of Wind Energy by purchasing 5,263,158 newly issued common shares, which is accounted for 5% of total shares of Wind Energy, at the price of approximately Baht 190 per share, total amount of Baht 1,000 Million, approximately. Managing Director was appointed to be responsible for any contract arrangements regarding the aquisition. The letter no.031/2013, subjected to clarify the investment in Wind Energy Holding to directors and manager of Stock Exchange of Thailand, has the following highlights : (1) The Board of director meeting no. 7/2013 on July, 10 2013 has resolved that the company is approved to acquire 4,210,256 newly issued common share of Wind Energy, amounting to Baht 800 Million, which is accounted for 4% of newly issued common shares. Also the company is approved to cancel the purchasing condition to nominate the company's representative into Wind Energy's board of director since the actual acquisition, Baht 800 Million, is less than previous arrangement of Baht 1,000 Million. The company finance the acquisition by issue additional shares to existing sharesholder or the "Right Offering - RO" of 125,807,186 shares at the price of Baht 10 per share. The total expected amount is Baht 1,258,071,860. However, from fluctuation of market conditions during the offering, only 48.40% of RO, were excercised. Therefore, the company issued 60,885,657 new shares and gained only Baht 608.85 Million. Together with the Baht 200 Million prepayment, the company was capable to invest Baht 808.85 Million. Consequencely, the company negotiated with Wind Energy to acquire 4,210,256 newly issued common share of Wind Energy, amounting to Baht 800,000,000 which is accounted for 4% of newly issued common shares, under the following new conditions:

50 19. Other long-term investment (continue) - Wind Energy must ask for company's approval for issue additional shares at the prie below Baht 190 per share. (Same as previous condition) - The company cannot nominate the company's representative to be a director into Wind Energy's board of director. (Updated) During 2013, the company made investment and paid for share to the WEH amounting to Baht 799.99 Million. The company has invests to purchase share of Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd. from Renewable Energy Corporatrion Co., Ltd. amount 2.65 Million shares, in per value of Baht 12.50 per share in totaling amount to pay investment to purchase amount Baht 33.06 Million, pesently the Sustainable Eneray Corporation Co., Ltd. has registered shares capital Baht 300 Million, ordinary share amount 30 Million shares, in value of Baht 10 per share, as at the date of agree to purchase investment from the Renewable Energy Corporation Co., Ltd. the Sustainable Energy Corporation Co., Ltd. has issued and paid - up in value of share amount Baht 2.50 per share, which under agreement in the contract specific residule value of share per share amount Baht 7.50 per share, the buyer company will to pay when the Sustainable Energy Corporation paid - up ordinary share additionnal, the information above effect to the company has surplus of share value of Baht 10 per share. In year 2010, the Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd. paid - up ordinary share amount 2.65 Million shares in value of share amount Baht 1.50 per share the company paid - up additional above amount Baht 3.98 Million. On August 10,2010 ,the Parent company prepared shareholder agreement in order to join investment in Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd for operated produceand and distribution electric from win energy As at date on shareholder agreement Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd had registered share capital amount Baht 300 Million, ordinary share amount 30 Million shares, in value of Baht 10 per share, paid - up ordinary share in value of Baht 4 per share. Contract parties agreed to registered share capital increment of Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd amount Baht 650 Million,Demco Public company Limited will to reserved comon share in 10% of amount Baht 65 Million As at December 31, 2010, Demco Public company Limited paid - up additional share capital above amount 1.40 Million shares, in value of share amount Baht 2.50 per share , the company paid - up additional above amount Baht 3.50 Million. The main conditional of agreement are as follows : - In case Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd has expensive more than budget, the first piority, the board of director has to responsibility to provide loan additional from financial institutions, in case financial institutions request the company issued addition callanteral in order to gunrantee, contract parties have to provided callanteral under percentage of shareholdings in order to Sustainable Energy Corporation Co.,Ltd can operate costruction and operate project of produce and distribution electric from win energy going on. During the year 2011, the company paid-up additional share capital to Sustainable Energy Corporation Co., Ltd. amount 2,645,000 shares, in value of share amount Baht 6 per share, amount Baht 15,870,000 and the company paid share according to the minutes of the board of directors meeting no.2/2011 amount Baht 9.45 Million. According to the minutes of the board of directors meeting no. 2/2011 has to the purchase of Sustainable Co.,Ltd.'s shares, which amount 545,000 shares from existing shareholders totally Baht 9.45 Million.

51 20. Investment property-net Consolidated

(Unit : Baht) Separate

Financial statements Financial statements

Cost : As at December 31, 2012 Add Increased during the year As at December 31, 2013 Accumulated allowance impairment : As at December 31, 2012 Less write off As at December 31, 2013 Net book value : As at December 31, 2013 As at December 31, 2012

10,900,000.00 10,900,000.00

10,900,000.00 (2,900,000.00) 8,000,000.00

1,967,300.00 1,967,300.00

1,967,300.00 (640,800.00) 1,326,500.00

8,932,700.00 8,932,700.00

6,673,500.00 8,932,700.00

impairment in Statements of Comprehensive Income for the year ended, December 31, 2013 December 31, 2012 1,145,300.00 1,145,300.00 During 2013, the company sale land, which is not used for operations, to Demco Power Co., Ltd. (DEMCO-P) at Baht 2.90 Million and gain Baht 0.64 Million profit. As at December 31, 2013 and December 31, 2012 carried lands, which are not used for operations, at fair value of Baht 8.93 Million and Baht 8.93 Million, respectively. The fair value is determined by independent appraiser by using the market comparison approach. The companyâ&#x20AC;&#x2122;s land not used for operations are pledged against credit facility which received from financial institutions in accordance as disclosed in the notes 24.

52 21. Property, plant and equipment-net (Unit : Baht) Buildings and Land and land improvement Cost / Revalued amount : As at December 31, 2012 Additions Disposals As at December 31, 2013 Accumulated depreciation : As at December 31, 2012 Depreciation on disposals Depreciation for the year As at December 31, 2013

building improvement

Consolidated financial statements Furniture, Machinery and equipment

fixtures and office equipment

Assets under

Motor vehicles

installation and under construction 9,386,122.77 63,303,635.23 (4,099,510.22) 68,590,247.78

Total

71,989,483.34 (20,230,740.84) 51,758,742.50

161,141,187.64 (105,933,365.54) 55,207,822.10

181,197,791.01 8,745,862.99 (25,611,207.35) 164,332,446.65

35,098,991.49 3,010,392.52 (6,452,701.97) 31,656,682.04

76,674,595.59 5,162,640.20 (9,454,516.72) 72,382,719.07

535,488,171.84 80,222,530.94 (171,782,042.64) 443,928,660.14

12,613,539.39

47,957,444.75

91,694,520.20

21,285,207.25

42,670,957.68

216,221,669.27

(5,842,026.66) 1,028,341.09 7,799,853.82

(25,822,539.78) 4,532,908.00 26,667,812.97

(16,504,835.85) 9,613,342.75 84,803,027.10

(5,687,219.22) 2,730,486.09 18,328,474.12

(6,324,190.93) 2,663,150.70 39,009,917.45

(60,180,812.44) 20,568,228.63 176,609,085.46

Allowance for impairment As at December 31, 2012 Amortization As at December 31, 2013

(3,818,242.05) 3,818,242.05 -

Net book value : As at December 31, 2013

43,958,888.68

28,540,009.13

79,529,419.55

13,328,207.92

33,372,801.62

68,590,247.78

267,319,574.68

As at December 31, 2012

59,375,943.95

113,183,742.89

89,503,270.81

13,813,784.24

34,003,637.91

5,567,880.72

315,448,260.52

Depreciation are recognized in statements of comprehensive income for the year : As at December 31, 2013 20,568,228.63 As at December 31, 2012 20,969,236.50

53 21. Property, plant and equipment-net (continue) (Unit : Baht) Buildings and Land and land improvement Cost / Revalued amount : As at December 31, 2012 Additions Disposals Transfers in (out) As at December 31, 2013

building improvement

Separate financial statements Furniture,

Assets under

fixtures and office equipment

installation and under construction

Machinery and equipment

Motor vehicles

39,931,742.50 (8,831,584.94) 31,100,157.56

43,491,638.91 (25,928,535.14) 17,563,103.77

151,262,325.70 8,250,711.33 (109,148,129.39) 50,364,907.64

30,161,570.74 2,739,941.17 (6,653,612.74) 146,672.88 26,394,572.05

70,442,468.91 3,473,640.20 (19,194,863.30) 1,283,177.57 56,004,423.38

Depreciation on disposals As at December 31, 2013

7,222,333.68 (4,120,431.44) 602,988.94 3,704,891.18

21,814,192.65 (14,303,088.11) 1,477,767.00 8,988,871.54

74,995,157.38 (60,724,429.91) 6,431,571.82 20,702,299.29

17,356,261.29 (5,112,920.29) 2,388,421.96 14,631,762.96

37,205,556.34 (11,578,881.91) 2,162,452.75 27,789,127.18

Net book value : As at December 31, 2013 As at December 31, 2012

27,395,266.38 32,709,408.82

8,574,232.23 21,677,446.26

29,662,608.35 76,267,168.32

11,762,809.09 12,805,309.45

28,215,296.20 33,236,912.57

Accumulated depreciation : As at December 31, 2012 Depreciation for the year

Depreciation are recognized in statements of comprehensive income for the year : As at December 31, 2013 13,063,202.47 As at December 31, 2012 13,965,464.23

5,641,354.29 1,922,792.68 (6,086,896.52) (1,429,850.45) 47,400.00 47,400.00 5,641,354.29

Total 340,931,101.05 16,387,085.38 (175,843,622.03) 181,474,564.40 158,593,501.34 (95,839,751.66) 13,063,202.47 75,816,952.15 105,657,612.25 182,337,599.71

54 21. Property, plant and equipment - net(continue) Parent company During 2013, the parent company has transferred some part of the business (land, land improvement, building, building improvement,machinery, fixtures, and other assets) to Demco Power Co., Ltd. at cost value of Baht 77.84 Million. The transfer is the company has requested for tax exemption from the transfer based on the announcement of Revenue Department on procedures and conditions for business transfer of a public company limited. As at December 31, 2013 and 2012, the companyâ&#x20AC;&#x2122;s land, building and improvement including some machine are pledged against credit facility which received from financial institution in accordance with the note 24, and additional the company had the gross carryamount of the fully depreciated of fixed assets, that are still in use in the amount of Baht 33.03 Million and Baht 87.11 Million respectively carried net book value of Baht 1,570 and Baht 2,463 respectively. Subsidiary (Demco Power Co., Ltd.) During 2013, the company received business tranfer (land, land improvement, building, building improvement, machinery, fixtures, and other assets) from the parent company at cost value of Baht 77.84 Million. As at December 31, 2013 the company's land, building and improvement are pledged against credit facility which received from financial institutions in accordance with the note 24 and additional the company had the gross carry amount of the fully depreciated of fixed assets, that are still in use in the amount of Baht 1.10 Million respectively carried net book value of Baht 1.10 Million. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) During 2013, Demco Industry Co., Ltd. sell its land, land improvement, building, building improvement, machinery, fixtures, and other assets at Baht 126.22 Million and gain Baht 20.89 Million profit. During 2013, the company has withdrawn land and building that has been pledged against credit facility from financial institutions as described in notes 24. As at December 31, 2013 and 2012, the company's land, building and improvement are pledged against credit facility which received from financial institutions in accordance with the note 24 and additional the company had the gross carry amount of the fully depreciated of fixed assets, that are still in use in the amount of Baht 1.12 Million and Baht 5.32 Million respectively carried net book value of Baht 9 and Baht 105 respectively.

55 22. Intangible asset-net Consolidated

(Unit : Baht) Separate

Financial statements Financial statements

Cost : As at December 31, 2012 Add Increased during the year Less disposal/write off

18,581,636.05 969,163.11 (1,238,340.00) 18,312,459.16

18,007,019.92 819,156.11 (3,329,943.20) 15,496,232.83

13,506,606.34 (1,230,437.93) 1,797,362.91 14,073,531.32

13,088,281.21 (2,764,770.52) 1,671,558.32 11,995,069.01

4,238,927.84

3,501,163.82

As at December 31, 2012

5,075,029.71

4,918,738.71

Amortization in Statements of Comprehensive Income for the year ended, December 31, 2013 December 31, 2012

1,797,362.91 1,924,025.58

1,671,558.32 1,821,543.68

As at December 31, 2013 Accumulated Amortization : As at December 31, 2012 Less write off Amortization As at December 31, 2013 Net book value : As at December 31, 2013

23. Deferred tax assets (deferred tax liabilities) Deferred tax assets and liabilities were as follows :

Deferred tax assets Deferred tax liabilities Net

(Unit : Baht) Consolidated financial statements As at December 31, 2013 December 31, 2012 January 1, 2012 22,334,111.88 25,148,883.15 30,852,124.95 (4,099,230.98) (3,270,467.58) (772,601.39) 18,234,880.90 21,878,415.57 30,079,523.56

56 23. Deferred tax assets (deferred tax liabilities) (continue) (Unit : Baht) Separate financial statements As at December 31, 2013 December 31, 2012 January 1, 2012 15,530,105.13 17,551,925.61 11,211,368.52 (3,894,896.98) (2,339,215.16) (527,816.07) 11,635,208.15 15,212,710.45 10,683,552.45

Deferred tax assets Deferred tax liabilities Net

Movements in total deferred tax assets and liabilities during the nine-month periods ended December 31, 2013 and 2012 were as follows : (Unit : Baht) Consolidated financial statements Movement increase/(decrease) As at Other comprehensive As at January 1, 2013 Profit or loss income December 31, 2013 Deferred tax assets Allowance for Trade accounts receivable 3,129,108.21 (964,011.20) 2,165,097.01 Allowance for Unbilled installments on completed work 1,221,479.55 (252,479.55) 969,000.00 Allowance for other current assets 4,504,636.60 4,504,636.60 Allowance for diminution in value of inventories 915,238.12 (346,259.87) 568,978.25 Allowance impairment of assets 763,648.41 (763,648.41) Allowance impairment of investment property 393,460.00 (128,160.00) 265,300.00 Employee benefit obligations 8,296,734.40 856,913.75 9,153,648.15 Loss carry forward 6,117,608.26 (1,276,377.64) 4,841,230.62 Actuarial gain(loss) from employmentt benefits (193,030.40) 59,251.65 (133,778.75) Total 25,148,883.15 (2,874,022.92) 59,251.65 22,334,111.88 Deferred tax liabilities Liabilities by contract of financial lease Depreciation of assets Total Net

1,682,350.84 1,588,116.74 3,270,467.58 21,878,415.57

601,566.37 227,197.03 828,763.40 (3,702,786.32)

59,251.65

2,283,917.21 1,815,313.77 4,099,230.98 18,234,880.90

57 23. Deferred tax assets (deferred tax liabilities) (continue) (Unit : Baht) Separate financial statements Movement increase/(decrease) As at January 1, 2013 Deferred tax assets Allowance for trade accounts receivable Allowance for unbilled installments on completed work Allowance for other current assets Allowance for diminution in value of inventories Allowance impairment of investment property Employee benefit obligations Actuarial gain (loss) from employmentt benefits Total Deferred tax liabilities Liabilities by contract of financial lease Depreciation of assets Total Net

Profit or loss

Other comprehensive

As at

income

December 31, 2013

2,508,453.38

(980,000.98)

1,282,839.51 4,504,636.60 915,238.12 393,460.00 8,140,328.40 (193,030.40) 17,551,925.61

(22,507.23) (346,259.87) (128,160.00) (604,144.05) (2,081,072.13)

59,251.65 59,251.65

1,528,452.40 1,260,332.28 4,504,636.60 568,978.25 265,300.00 7,536,184.35 (133,778.75) 15,530,105.13

1,368,170.56 971,044.60 2,339,215.16 15,212,710.45

786,140.71 769,541.11 1,555,681.82 (3,636,753.95)

59,251.65

2,154,311.27 1,740,585.71 3,894,896.98 11,635,208.15 (Unit : Baht)

Consolidated financial statements Movement increase/(decrease)

Deferred tax assets Allowance for Trade accounts receivable Allowance for Unbilled installments on completed work Allowance for other current assets Allowance for diminution in value of inventories Allowance impairment of assets Allowance impairment of investment property Employee benefit obligations Loss carry forward Actuarial gain(loss) from employmentt benefits Total

As at January 1, 2012

Profit or loss

1,802,651.36

1,326,456.85

280,043.40 352,289.78 1,777,660.92 164,400.00 7,056,010.20 19,419,069.29 30,852,124.95

941,436.15 4,152,346.82 (862,422.80) 763,648.41 229,060.00 1,240,724.20 (13,301,461.03) (5,510,211.40)

Other comprehensive

As at

income

December 31, 2012

(193,030.40) (193,030.40)

3,129,108.21 1,221,479.55 4,504,636.60 915,238.12 763,648.41 393,460.00 8,296,734.40 6,117,608.26 (193,030.40) 25,148,883.15

58 23. Deferred tax assets (deferred tax liabilities) (continue) (Unit : Baht) Consolidated financial statements Movement increase/(decrease) As at January 1, 2012 Deferred tax liabilities Liabilities by contract of financial lease Depreciation of assets Total Net

531,638.52 240,962.87 772,601.39 30,079,523.56

Other comprehensive

As at

Profit or loss

income

December 31, 2012

1,150,712.32 1,347,153.87 2,497,866.19 (8,008,077.59)

(193,030.40)

1,682,350.84 1,588,116.74 3,270,467.58 21,878,415.57 (Unit : Baht)

Separate financial statements Movement increase/(decrease) As at January 1, 2012 Deferred tax assets Allowance for trade accounts receivable Allowance for unbilled installments on completed work Allowance for other current assets Allowance for diminution in value of inventories Allowance impairment of investment property Employee benefit obligations Actuarial gain(loss) from employmentt benefits Total Deferred tax liabilities Liabilities by contract of financial lease Depreciation of assets Total Net

Profit or loss

Other comprehensive

As at

income

December 31, 2012

1,796,989.55

711,463.83

280,043.40 250,471.45 1,777,660.92 164,400.00 6,941,803.20 11,211,368.52

1,002,796.11 4,254,165.15 (862,422.80) 229,060.00 1,198,525.20 6,533,587.49

(193,030.40) (193,030.40)

2,508,453.38 1,282,839.51 4,504,636.60 915,238.12 393,460.00 8,140,328.40 (193,030.40) 17,551,925.61

348,036.49 179,779.58 527,816.07 10,683,552.45

1,020,134.07 791,265.02 1,811,399.09 4,722,188.40

(193,030.40)

1,368,170.56 971,044.60 2,339,215.16 15,212,710.45

59 24. Credits and guarantees The company has credit in form of bank overdraft, letter of guarantee, short-term loans from financial institutions and long-term loans, the company has transferred claimant right or transferred right to receive debt repayment from trading account receivable under note 12 and unbilled installments on completed work note 14, investment property under note 20, land building and improvement and machines under note 21, including restricted deposits at financial institutions note 16 are securities in order to guarantee credit facilities above, in additional the group transfer beneficiary from insurance in assets of the group company to the financial institution. As at December 31,2012 the company has received credit line about Standby Letter of Credit (SBLC) amount Baht 499 Million, which the company will used credit line above by objective support invest in Aelous only, the company can transfer SBLC to long term amount Baht 474 Million ,significant of information as following. - Repayment of long-term conditions and interest rate The company has to repay the first installment on the last day of next month since the month, which the company withdrawn the periods of repayable 24 installment, the installment no 1- 23, the principle need to repay Baht 13 Million and also in the no 24 installment, the residule principle and interest must repay by carrying interest at MLR+0.5% per annum. - Condition of financial Long term debt or invest in other business than normal operation, must obtain the consent of the bank and other conditions such as determine the major shareholders have to maintain percentage of shareholding not less than 35%, tolally ,Significant finanacial ratio eles D/E ratio and DSCR. - Collateral The company has to operate about singnificant collateral such as pledge of shares Teasury stock of 32 Million shares, pledge common stock of Aelous under portion of the company owned for investment in wind energy (WHE3), transfer the right to receive compensation for the difference between the selling price of common stock Aeolus as discussed in note 18, thansfer right to receive dividends from Aelous, pledge right thansfer fixed deposit, which has maximum amount Baht 25 Million. As at December 31,2013 , the company has Standby Letter of Credit (SBLC) above out standing in note 37.1 and pledge right thansfer fixed deposit in accordance as disclosed in note no 16. 25. Bank overdraft and short-term loans from financial institutions

Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Bank overdrafts Short-term loans from trust receipts Short-term loans from promissory note Total

542,560,494.25 295,000,000.00 837,560,494.25

600,794.49 522,535,131.15 726,792,009.72 1,249,927,935.36

542,560,494.25 265,000,000.00 807,560,494.25

522,535,131.15 722,792,009.72 1,245,327,140.87

60 25. Bank overdraft and short-term loans from financial institutions (continue) Parent company (Unit : Baht)

Short-term loans from trust receipt Short-term loans from promissory note Total

Aging (month) 3 - on call 1 - on call

Interest rate % 2.126% - 7% 4.50% - 7.75%

Amount As at December 31, 2013 December 31, 2012

542,560,494.25 265,000,000.00 807,560,494.25

522,535,131.15 722,792,009.72 1,245,327,140.87

As at December 31, 2013 and 2012 credit line on bank overdrafts and short-term loans from financial institution, securities and co-directors' guarantees. As disclosed in the notes 24. Subsidiary (Demco Power Co., Ltd.) (Unit : Baht) Amount Interest rate As at Aging (month) % September 30, 2013 December 31, 2012 Short-term loans from promissory note 3 7.00 - 7.125% 30,000,000.00 As at December 31, 2013 Credit line of bank overdrafts and short-term loans from financial institutions under note 24 have parent company joinly guarantee. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) (Unit : Baht) Amount Interest rate As at Aging (month) % September 30, 2013 December 31, 2012 Bank overdrafts MRR+5 600,794.49 Short-term loans from promissory note 2 7.25 4,000,000.00 Total 4,600,794.49 Year 2013 the company terminate credit loans with financial institutions. As at December 31,2012 Credit line of bank overdrafts and short-term loans from financial institutions under note 24 have director's subsidiary company and parent company joinly guarantee.

61 26. Short-term loan from others Consolidated financial statements As at

(Unit : Baht) Separate financial statements As at

December 31, 2013 December 31, 2012 December 31, 2013 December 31, 2012

Short-term loan from others 270,000,000.00 280,000,000.00 270,000,000.00 280,000,000.00 Parent company All amount of others short-term loan are in form of bill of exchange, with interest rate at 4.40 - 5.20% per annum period of repayment about 6-7 months and the above short-term loan is not securities guarantee. 27. Short-term provisions As at 31 December 2013 the company carries Baht 10 Million of Short-term provisions based on during 2014 the company prepared Addendum on BOP agreement, which required the company to redesign and remedy work. The employer will contribute towards actual realised cost as a gestures of goodwill to an amount not exceeding Baht 15 Million. 28. Long-term loans-net

Loan (Credit line of Baht 30.00 Million) Loan (Credit line of Baht 22.5 Million) Loan (Credit line of Baht 10.00 Million) Total Less Current portion of long-term loans Net

Consolidated financial statements As at December 31, 2013 2012 25,283,871.61 12,472,803.91 11,846,750.69 4,721,493.69 25,283,871.61 29,041,048.29 (20,159,077.42) (18,326,750.69) 5,124,794.19

10,714,297.60

(Unit : Baht) Separate financial statements As at December 31, 2013 2012 25,283,871.61 11,846,750.69 25,283,871.61 11,846,750.69 (20,159,077.42) (11,846,750.69) 5,124,794.19

62 28. Long-term loans-net (continue) Movement of long-term loans for the year as at December 31, 2013 and 2011 are as follows : Consolidated Financial statements As at December 31,

Beginning Balance Add Received loans during the year Less Repayment loans during the year Ending Balance

( Unit : Baht) Separate Financial statements As at December 31,

2013

2012

2013

2012

29,041,048.29 30,000,000.00 (33,757,176.68) 25,283,871.61

35,169,112.41 22,500,000.00 (28,628,064.12) 29,041,048.29

11,846,750.69 30,000,000.00 (16,562,879.08) 25,283,871.61

8,999,449.68 22,500,000.00 (19,652,698.99) 11,846,750.69

Parent company The parent company has long-term loan of four credit lines from financial institution as follows : The first credit line of Baht 30 Million by loan contract performance. The loan is repayable in 18 months and moreover loan's conditions are the first to seventeen months, principle and interest need torepay not less than Baht 1,780,000 and also in the eighteen month , the residule principle and interes must repay by MLR - 1.40% per annum rate and non collateral. The secound credit line of Baht 22.50 Million by loan contract performance. The loan is repayable in 18 months and moreover loan's conditions are the first to three months, principle and interest need torepay Baht 220,000. The fouth to seventeen month, the principle need to repay not less than Baht 1,500,000 And also in the eighteen month , the residule principle and interes must repay by carrying in MLR - 1.15% per annum rate and non collateral. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) The subsidiary company has long-term loan of two credit lines from financial institutions as follows : The first credit line of Baht 30 Million are loan by loan contract performance. It is determined to repay principle as monthly aggregating of Baht 420,000 per month. The first installment is repayable in July 6, 2009 while the loan has to be completely repayable within the period of 84 month, carried interest rate of MLR+ 0.25 per annum. There is collateral according to note 24 and the parent company and subsidiary and directors jointly guaranteed. The secondcredit line of Baht 10 Million are loan by loan contract. It is which determined to repay principle plus interestas monthly payment amount Baht 120,000 per month. The first repayment was on May 22, 2009, while the loan has to be completely repayable within 48 month, carried interest rate of MRR per annum. There is collateral according to note 24 and the parent company and subsidiary and directors jointly guaranteed.

63 29. Employee benefit obligations Employee benefit obligations are as follows : Consolidated

( Unit : Baht) Separate

Financial statements Financial statements

Employee benefit obligations as at December 31, 2011 Add Service cost during the year Add Financial cost (interest) during the year Less Payments employee benefit during the year Add(less) Actuarial (gains) losses arising from post-employment benefits Employee benefit obligations as at December 31, 2012 Add Service cost during the year Add Financial cost (interest) during the year Less Payments employee benefit during the year Less Transfer Employee benefit obligations to subsidiary company Reduction in subsidiary's past service cost Add(less) Actuarial (gains) losses arising from post-employment benefits Employee benefit obligations as at December 31, 2013

35,125,296.00 6,026,990.00 1,363,086.00 (1,031,700.00) (965,152.00) 40,518,520.00 6,698,835.00 1,403,874.00 (3,036,110.27) (782,030.00) 296,258.27 45,099,347.00

34,554,261.00 5,838,037.00 1,341,044.00 (1,031,700.00) (965,152.00) 39,736,490.00 5,488,875.00 1,147,014.00 (3,036,110.27) (6,620,499.00) 296,258.27 37,012,028.00

Employee benefit expenses the company recognized in the profit (loss) for the year ended December 31, 2013 and 2012 amount Baht 8.10 Million and Baht 7.39 Million (Separate financial statements for the year ended December 31, 2013 and 2012 amount Bath 6.64 Million and Baht 7.18 Million ) For the year ended December 31, 2013 and 2012 the company recognized Actuarial gains arising from post-employment benefits in other comprehensive in consolidated and Separate financial statements amounth Baht 0.30 Million and Baht 0.97 Million. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) During 2013, the company had organization restructure and used external staff rather than employ staff internally. As the result, the company reduced the recorded employee benefit plan by Baht 0.78 Million. Principal actuarial assumptions at the valuation date were as follows : ( Unit : Percentage) 2013 2012 Parent company Subsidiary Parent company Subsidiary Discount rate 3.67 3.86 3.67 3.86 Future salary increase rate 7 7 7 3

64 29. Employee benefit obligations (continue) Amounts of defined benefit obligation for the current and previous periods are as follows: Defined benefit obligation Consolidated Separate financial statement financial statements 45,099,347.00 37,012,028.00 40,518,520.00 39,736,490.00 35,125,296.00 34,554,261.00

Year 2013 Year 2012 Year 2011 30. Liabilities by contract of financial leased-net

Less than 1 year More than 1 year up to 5 years Total Less Interest payment in the future Present value of liabilities under financial lease agreement Less Current portion of liabilities under financial lease agreement Liabilities under financial lease agreement-net

Consolidated financial statements As at December 31, 2013 2012 11,662,490.50 11,032,718.76 5,035,621.00 11,737,532.30 16,698,111.50 22,770,251.06 (796,691.91) (1,341,040.88)

( Unit : Baht) Separate financial statements As at December 31, 2013 2011 11,144,450.50 11,032,718.76 4,388,071.00 11,737,532.30 15,532,521.50 22,770,251.06 (728,591.13) (1,341,040.88)

15,901,419.59

21,429,210.18

14,803,930.37

21,429,210.18

(11,084,405.99) 4,817,013.60

(10,109,829.84) 11,319,380.34

(10,612,474.70) 4,191,455.67

(10,109,829.84) 11,319,380.34

Parent company The parent company performed the contract of hire purchase of vehicle with several companies. The lease contracts determine lease fee payments as monthly installment Baht 0.01 - 0.12 Million per month and the lease period is carried about 36-48 installment interest rate at 2.80 - 7.48% per annum. Such lease contract comprises the company's directors as guarantors. In addition, ownership of such asset will transfer to ownership of the company when the company pays the final installment in accordance with the lease contract. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) The company performed the contract of hire purchase of vehicle with several companies. The lease contracts determine lease fee payments as monthly installment Baht 0.04- 0.05 Million per month and the lease period is carried about 36-48 installment interest rate at 2.90 - 9.00% per annum. Such lease contract comprises the company's directors as guarantors. In addition, ownership of such asset will transfer to ownership of the company when the company pays the final installment in accordance with the lease contract.

65 31. Share capital (Unit : Baht) Consolidated and Separate financial statements As at December 31, 2013 As at December 31, 2012 Number of shares Amount Number of shares Amount (Shares) (Baht) (Shares) (Baht) Registered share capital Beginning ordinary share Add Increased ordinary shares Less Decreased ordinary share Ending ordinary shares

635,461,843 635,461,843.00 317,492,174 317,492,174.00 (6,425,917) (6,425,917.00) 946,528,100 946,528,100.00

999,000,000 999,000,000.00 (363,538,157) (363,538,157.00) 635,461,843 635,461,843.00

Issued and paid-up share capital Beginning ordinary shares 553,411,837 553,411,837.00 446,034,602 446,034,602.00 Add Increased ordinary shares 139,421,063 139,421,063.00 107,377,235 107,377,235.00 Total ordinary shares before less treasury shares 692,832,900 692,832,900.00 553,411,837 553,411,837 Parent company 31.1 From the minutes of the extra-ordinary shareholdersâ&#x20AC;&#x2122; meeting no.1/2013 held on May 30, 2013, the following agendas were resolved. (1) To decrease the registered capital of the company by Baht 6,425,917 from Baht 635,461,843 to Baht 629,035,926 by cancelling all 6,425,917 unsold registered shares, at a par value of Baht 1 per share. (2) In order to have additional fund for operation, long-term financial stability, and to finance acquisition of Wind Energy Holding Co., Ltd., the company was approved to increase the registered capital by Baht 317,492,174 from Baht 629,035,926 to Baht 946,528,100, by issuing 317,492,174 additional ordinary shares at a par value of Baht 1 per share. (3) To issue odinary shares as follows : (3.1) To issue up to 125,807,186 new shares at a par value of Baht 1 per share to the existing shareholders at the ratio of 1 new share for each 5 existing shares at the price of Baht 10 per share. (3.2) To issue up to 78,629,492 and 78,629,579 new shares at a par value of Baht 1 per share, in order to support the exercise of warrants no. 5 (DEMCO-W5) and the warrants no. 6 (DEMCO-W6), respectively.Shareholders who subscibe to purchase new share issuance will receive 1 unit of warrants, free of charge, for every 1.6 share purchased. The exercise price of warrant no.5and warrant no.6 are Baht 12 and Baht 15, respectively. (3.3) To issue up to 28,000,000 new shares at a par value of Baht 1 per share, in order to support the exercise of Employee Stock Option Plan no.3 (DEMCO-ESOP3). DEMCO-ESOP3 is granted to directors, managements, and employee free of charge, with the exercise price of Baht 15 per share. To issue up to 6,425,917 new shares to support the exercise of Employee Stock Option Plan no.2 (DEMCO-ESOP2), which remain from the exercise of such warrant on March 29, 2013. As at December 31, 2012, the company has received advance from new share issuance amounting to Baht 10.74 Million. The company registered additional paid-up capital with the Ministry of Commerce on July 4, 2013.

66 31. Share capital (continue) (3.4) To offer private placement for the remaining shares from 30.3(1) with the amount not less than the amount in 28.3(1) and not less than 90% of market price. 31.2 In accordance with the minutes of the board of directors of the company meeting no.5/2012, held on September 10, 2012, it was unanimously singnificance are as follows. (1) To approved the transfer of stell structure manufacturing business which is a BOI promoted business and section sale to the Demco Power Company Limited (DEMCO POWER) and the parent company trasfer assets and staff which related structure manufacturing business and sale to DEMCO POWER in book value of related transaction (2) To approved decreased registered capital amount Baht 363,538,157.00, by cancelling unissued 363,538,157 ordinary shares at the par value of Baht 1 per share. (3) It was unanimouly to amend letter of memorandum no.4 to related with decrease registered share capital of company. (4) To approved increased registered capital of DEMCO POWER from Baht 1,000,000.00 to Baht 130,000,000.00 and subscribed increase ordinary shares above because DEMCO POWER has to received business under note no. 18 32. Dividend payment and legal reserved Parent company - In accordance with the minutes of the board of directors of the company meeting no.8/2013, dated August 13, 2013,the company was unanimously approved to pay THB 0.05 dividend based on the operating profit of the six-month period ended June 30, 2013 The payment was based on the net income subjected to 20% tax rate. The payment date was September 11, 2013. - In accordance with the minutes of the annual general shareholders' meeting for the year 2013, held on April 29, 2013, it was resolved to appropisted legal reserve amount Baht 19 Million from the company's performance operation for the year 2012 and resolved to pay dividend of Baht 0.18 per share,The dividend is determined to be payable on May 23,2013. - In accordance with the minutes of the board of directors of the company meeting no.4/2012, held on Ausgust 10, 2012, it was unanimously to allocate the net profit from operations half year 2012 in profit for tax rate 23% and approved the dividend payment at rate Baht 0.17 per share to shareholder. The company's share registration book will be closed on August 24,2012 and the dividend payment will be on September 7, 2012. - In accordance with the minutes of the annual general shareholders' meeting for the year 2012, held on April 25, 2012, it was unanimously to allocate the retain of net profit from operations year 2011 amount Baht 37.11 Million to legal reserve and approved the dividend payment at rate Baht 0.08 per share to shareholder including the holder of warrant DEMCOW4 and DEMCO-ESOP 2 which excecised on 30 March, 2012. The company's share registration book will be closed on May 8, 2012 and the dividend payment will be on 22 May, 2012.

67 33. Treasury stocks / appropriated retained earnings for treasury stocks In accordance with the minutes of the board of directors of the company meeting no.9/2010 held on August 5, 2010, approved a program to repurchase up retained earnings to Baht 214 Million is amount 40 Million shares for liquidity surplus management purpose. The shares are to be repurchased on the Stock Exchange of Thailand between August 30, 2010 and June 29, 2011, and can be resold more than 6 month after completing the repurchase but within 3 year from the date of share repurchases completed. The Company's treasury stock had no a right on the meeting for voting and get the dividend. According to letter no. Gor Lor Tor. Chor Sor. (Vor) 2/2548 of the Office of the Securities and Exchange Commission, dated February 14, 2005, concerning the acquisition of treasury shares, a public limited company may buy back treasury shares in an amount not exceeding the amount of its retained earnings and is to appropriate an equal amount of retained earnings to a reserve for treasury shares, which must be maintained until the company either sells the treasury shares or reduces its paid up share capital by an amount equal to the value of the treasury shares which it could not sell. As at December 31, 2012, the company has already appropriated the full required amount of retained earnings to a reserve for the treasury shares amount Baht 93.20 Million. As at December 31,2012 , the company has purchased back 18.33 Million ordinary shares and total cost amount Baht 93.20 Million In during year 2012 the company sale treasury stocks 14.15 Million shares at cost of Baht 71.96 Million and has Premium on treasury stocks amount Baht 31.08 Million. In during year 2013 the company sale treasury stocks 18.33 Million shares at cost of Baht 93.20 Million and has premium on treasury stocks amount Baht 120.87 Million. 34. Warrants Parent company Unit As at December 31, 2013 December 31,2012

34.1 Warrant (DEMCO-W3) Total right of warrants Exercise right of warrants balance forward Less Exercise right of warrants during the year Exercise right of warrants balance ended Net total right of warrants

108,862,537 (15,159,977) (93,176,137) (108,336,114) 526,423

DEMCO-W3 remaining warrants in number of 0.53 unit Million which expired from listed on the Stock Exchange of Thailand since February 10, 2012 and can not converted to ordinary share capital.

68 34. Warrants (continue) Unit As at December 31, 2013 December 31,2012

34.2 Warrant (DEMCO-W4) Total right of warrants Exercise right of warrants balance forward Add Exercise right of warrants during the period Exercise right of warrants balance ended Net total right of warrants

72,575,031 (2,151,570) (70,192,268) (72,343,838) 231,193

72,575,031 (1,504) (2,150,066) (2,151,570) 70,423,461

DEMCO-W4 remaining warrants in number of 0.23 unit Million which expired from listed on the Stock Exchange of Thailand since February 9, 2013 and can not converted to ordinary share capital. Unit As at December 31, 2013 December 31,2012

34.3 Warrant (DEMCO-ESOP#2) Total right of warrants Exercise right of warrants balance forward Add Exercise right of warrants during the period Exercise right of warrants balance ended Net total right of warrants

16,000,000 (9,174,520) (5,877,540) (15,052,060) 947,940

16,000,000 (2,528,100) (6,646,420) (9,174,520) 6,825,480

DEMCO-ESOP#2 remaining warrants in number of 0.95 unit Million which expired from listed on the Stock Exchange of Thailand since August 9, 2013 and can not converted to ordinary share capital. 34.4 Received advance payment from warrant exercise As at December 31, 2012 the company received advance payment from warrant exercise amounting to Baht 10.75 Million. The company registered additional paid-up capital with the Ministry of Commerce on January 4, 2013.

69 34. Warrants (continue) 34.5 As disclose in note no.31, shareholders approved the issuance of Warrant no.5 (DEMCO-W5), Warrant no.6 (DEMCO-W6), and Employee Stock Option Plan no.3 (DEMCO-ESOP3). The detail of each warrants can be described as follow : (1) Warrant no.5 (DEMCO-W5) Type of Warrant : Holder (Name) specified and transferable Number of Offered Warrants : 78,629,492 units Offering Price : Baht 0 (zero) per unit Exercised Ratio : 1 warrant can be exercised to purchase 1 common share (unless there is any right adjustment in accordance with the terms) Exercised Price : Baht 12.00 per share Issue and Offering Date : July 5, 2013 Term of Warrants : : 1 years and 7 months from the issuing date (from July 5, 2013 to February 5, 2015). After issurance warrant the company no extension of the expiry date Number of Reserved Shares for : Up to 78,629,492 shares Exercised Warrants : Secondary market for the Warrants : July 26, 2013 The company file an application for listing the Warrants on the Stock Exchange of Thailand amount 38,053,393 units. (2) Warrant no.6 (DEMCO-W6) Type of Warrant : Holder (Name) specified and transferable Number of Offered Warrants : Up to 78,629,579 units Offering Price : Baht 0 (zero) per unit Exercised Ratio : 1 warrant can be exercised to purchase 1 common share (unless there is any right adjustment in accordance with the terms) Exercised Price : Baht 15.00 per share Issue and Offering Date : July 5, 2013 Term of Warrants : : 2 years and 7 months from the issuing date (from July 5, 2013 to February 5, 2016). After issurance warrant the company no extension of the expiry date Number of Reserved Shares for : Up to 78,629,579 shares Exercised Warrants : Secondary market for the Warrants : July 26,2013. The company file an application for listing the Warrants on the Stock Exchange of Thailand amount 38,053,393 units.

70 34. Warrants (continue) (3) Empolyee share Option Plan (DEMCO-ESOP3) On July 10, 2013, the company grant 28,000,000 units of warrants, free of charge, to its directors and employees and its subsidiaries (DEMCO-ESOP3) with the condition that the granted warrants will be fully exercised after three years of service. The warrants are specified for holders name, non-transferable, and has 3 years of tenor from the granted date. Each warrant can be used to purchase 1 new ordinary share at the exercise price of Baht 15 per share. Secondary market for the Warrants : The company will not list the warrant on the Stock Exchange of Thailand (SET). Exercise period and conditions : For all 28,000,000 warrants issued under this ESOP, warrant holders are entitled to exercise the warrant to purchase ordinary shares 5 times, the first exercise can be perform after 1 year from issuance date. The expiration date is 5 July 2016 which is 3 years from issuance date. First Exercise Date : Exercisable amount of 20% of the total number of warrants allotted to each warrant holder 2nd Exercise Date : Exercisable amount of 40% of the total number of warrants allotted to each warrant holder (inclusive of the exercisable amount from the 1st exercise date) 3rd Exercise Date : Exercisable amount of 60% of the total number of warrants allotted to eachwarrant holder (inclusive of the exercisable amount from the 1st - 2nd exercise date) 4th Exercise Date : Exercisable amount of 80% of the total number of warrants allotted to each warrant holder (inclusive of the exercisable amount from the 1st - 3rd exercise date) 5th Exercise Date : Exercisable amount of 100% of the totalnumber (inclusive of the exercisable amount from the 1st - 4th exercise date) The estimated fair value of each warrant is Baht 0.65 on grant date. The calculation is made through the Black-Scholes Merton model using input data comprising the share price as at determination date of Baht 7.40, exercise price of Baht 15.00, expected volatility of 43.71 %, expected dividend yield of 3.48%,contractual life of 3 years, and a risk-free interest rate of 3.50%. During the year ended December 31,2013, the Company recorded personnel expenses from DEMCO - ESOP3 amounting to Baht 2.78 Million, together with a corresponding increase in “Capital reserve for share-based payment transactions” in shareholders’ equity.

71 34. Warrants (continue) (Unit : Unit) As at December31, 2013

Warrants Total right of warrants balance forward Warrants issued during the period Total right of warrants balance ended

28,000,000.00 28,000,000.00

35. Income tax expense Interim corporate income tax was calculated on profit before income tax for the year, using the estimated effective tax rate for the year. (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements For the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 (Restated) (Restated) Current income tax : Corporate income tax charge 49,787,102.50 77,710,074.63 49,787,102.50 77,710,074.63 Deferred tax : Relating to origination and reversal of temporary differences 3,702,786.32 8,008,077.59 3,636,753.95 (4,722,188.40) Income tax expense reported in the statements ofcomprehensive income 53,489,888.82 85,718,152.22 53,423,856.45 72,987,886.23 Reconciliation between income tax expenses and the product of accounting profit multiplied by the applicable tax rates for the years ended 31 December 2013 and 2012 as follow :

72 35. Income tax expense (continue) (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements For the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 (Restated) (Restated) 407,860,478.65 493,406,136.18 244,727,884.41 449,508,269.63 645,360.00 408,505,838.65 493,406,136.18 244,727,884.41 449,508,269.63 20% 23% 20% 23%

Accounting profit (loss) before tax Add Accounting loss of some subsidiary Accounting profit (loss) before tax- net Applicable tax rate Accounting profit (loss) before tax multiplied by applicable tax rate 81,701,167.73 113,483,411.32 48,945,576.88 103,386,902.01 Loss carry forward (1,894,882.47) (12,459,484.63) Accounting profit (loss) before tax multiplied by applicable tax rate (164,741.21) (8,008.49) Effects of: Tax exempted revenue and Tax exempted revenue (25,892,250.71) 15,074,216.44 4,478,279.57 (175,757.59) Promotional privileges expenses (424,145.73) (30,215,249.70) (30,215,249.70) Income tax expenses reported in the statements of comprehensive income 53,489,888.82 85,718,152.22 53,423,856.45 72,987,886.23 Some of subsidiaries Some of subsidiaries have not recognized tax loss as deferred tax assets amount Baht 0.05 Million since managements assessed that there was economic uncertainty. Therefore,the subsidiaries cannot estimate certain future operating performance to determine future usage for such assets consequencely, the company will recognise deferred tax assets when tax obligations occured.

Income tax relating to each component of other comprehensive income The amounts of income tax relating to each component of other comprehensive income for the year ended December 31, 2013 and 2012 are as follows (Unit : Baht) Consolidated financial statements Separate financial statements For the year ended December 31, 2013 2012 2013 2012 (Restated) (Restated) Deferred tax relating to Actuarial gains(losses) on defined employee benefit plans 59,251.65 (193,030.40) 59,251.65 (193,030.40)

73 36. Basic earnings per share / diluted earnings per share Basic earning per share for the year December 31, 2013 and 2012 are as follows ; Consolidated financial statements Separate financial statements For the year periods December 31, 2013 2012 2013 2012 Basic earnings per share Net profit attributable to equity holders of the parent company (Unit : Baht) 357,326,513.90 392,587,000.35 191,304,027.96 376,520,383.40 Weighted average number of ordinary shares in issue (Unit : share) 648,889,546 506,925,943 648,889,546 506,925,943 Basic earnings per share (Baht per share) 0.55 0.77 0.29 0.74 Diluted earning per share for the year December 31, 2012 is as follows ; Consolidated Separate financial statements For the year periods December 31, 2012 2012 Diluted earning per share Net profit attributable to equity holders of the parent company (Unit : Baht) Weighted average number of ordinary shares in issue (Unit : share) Efffect of dilutive potential ordinary share - Warrant - Shareholders - Warrant - ESOP Weighted average number of ordinary shares for diluted earning per share (Unit : share) Profit of ordinary shareholders by assumption the conversion of warrants to ordinary shares (Unit : Baht per share)

392,587,000.35

376,520,383.40

506,925,943

5,284,389 3,429,002

515,639,334

0.76

0.73

There is no dilutive effect of ordinary share in the financial statements for theyear ended December 31, 2013 since the exercise price of warrants was higher than the average market price for the year.

74 37. Obigations commitment and contigent liabilities Obigations commitment and contigent liabilities are as follows : 37.1 Obigation about L/C D.L/C LG and AVAL are as follows : Consolidated financial statements Separate financial statements Currency As at December 31, As at December 31, (Million) 2013 2012 2013 2012 Letter of credit EUR 0.07 0.05 0.07 0.05 USD 0.24 0.24 Domestic letter of credit Baht 31.71 35.04 31.71 35.04 Letter of guarantee EUR 0.02 0.93 0.02 0.93 USD 0.03 Baht 2,728.88 2,112.49 2,713.53 2,112.39 Letter of guarantee (guarantee the filing of electricity sale and improve electric system) Baht 145.13 164.72 145.13 164.72 AVAL Baht 42.11 12.34 12.34 Irrevocable standby letter of credit (SBLC) Baht 45.00 150.68 45.00 150.68 As at December 31, 2013 and 2012, DEMCO used own credit line to provide letter of guarantee Baht 145.13 Million and the Baht 164.72 Million respectively which issued by financial institutions in Thailand to support Wind Energy Holding Co., Ltd. and other affiliated companies for offering â&#x20AC;&#x153;The Electricity Sale And Improve Electric System Project of Electricity Generator Authority of Thailand (EGAT)â&#x20AC;? under joint venture project development and consotiumagreement. Wind Energy Holding Co., Ltd. and some director 's company will take all responsibilities disclosed in the notes 37.2 As at December 31,2012, the company has Irrevocable Standby letter of credit from financial institutions , which are as credit line in order to support investment in the Aeolus power Co., Ltd., the details are as follows : Financial institutions no 1 - Irrevocable Standby letter of credit copy 1 the company has SBLC amount approximate Baht 465 Million issued by financial institutions in Thailand in order to guarantee "The equity guarantee agreement" hold on August 1, 2011. The agreement was consotium between First Korat Wind Co., Ltd, Aeolus Power Co.,Ltd and financial institutions. - Irrevocable Standby letter of credit copy 2 the company has SBLC amount approximate Baht 22.5 Million issued by financial institutions in Thailand in order to guarantee "The sponser support agreement" hold on August 1, 2011. The greement was consotium between First Korat Wind Co., Ltd, Inter alia and financial institutions.

75 37.1 Obigation about L/C D.L/C LG and AVAL are as follows : (continue) Financial institutions no 2 - Irrevocable Standby letter of credit copy 1 the company has SBLC amount approximate Baht 330.60 Million issued by financial institutions in Thailand in order to guarantee "The equity guarantee agreement" hold on December 15, 2011. The agreement was consotium between K.R.TWO Co., Ltd., Aeolus Power Co.,Ltd and financial institutions. - Irrevocable Standby letter of credit copy 2 the company has SBLC amount approximate Baht 22.5 Million issued by financial institutions in Thailand in order to guarantee "The sponser support agreement" hold on December 15 , 2011. The greement was consotium between K.R.TWO Co., Ltd., Inter alia and financial institutions. As at December 31,2012 Credit line for Standby letter of credit above gurantee by company's fix deposit as described in note of financial statement no 16 including fix deposit of director. As at December 31,2013, the company has out standing Irrevocable Standby letter of credit from financial institutions , 2 Financial institutions., the details are as follows : Financial institutions no 1 - Irrevocable Standby letter of credit copy 2 the company has SBLC amount approximate Baht 22.5 Million issued by financial institutions in Thailand in order to guarantee "The sponser support agreement" hold on August 1, 2011. The greement was consotium between First Korat Wind Co., Ltd, Inter alia and financial institutions. Financial institutions no 2 - Irrevocable Standby letter of credit copy 2 the company has SBLC amount approximate Baht 22.5 Million issued by financial institutions in Thailand in order to guarantee "The sponser support agreement" hold on December 15 , 2011. The greement was consotium between K.R.TWO Co., Ltd., Inter alia and financial institutions. As at December 31,2013 Credit line for Standby letter of credit above gurantee by company's fix deposit as described in note of financial statement no 16. 37.2 Important contract (1) On August 6, 2011, the company has performed the memorandum between the Wind Energy Holding Co., Ltd., “the project developer” and the Demco Public Co., Ltd., “the project constructor” while the project developer has studied the project of electric current production from wind energy in several projects in the area of Nakorn Rajsima Province, Chaiyapum, Roi-ed, Garasin aggregating potentiality of production capacity approximately 450 MW or greater while two parties wish to perform this memorandum in order to specify the primary outstanding between the project developer and the project constructor in the operation with respect to the project as follows :

76 37.2 Important contract (continue) - The project developer will be the person who studies and keep The data of wind energy including coordination with expert and wind turbine producer in order to obtain wind turbine within the appropriate period for the new projects in each project including fund raising for operation both in the format of investment, loan, trading credit and capital in other type for the new project in each such project. - When the project developer sees that any new project constitutes the feasibility in the technical light and business and wishes to develop the new project, project developer will be inform project constructor know detail of new project above within the period that the project developer appropriately consents. - When receiving the acknowledgement about the new project in each project that the project developer wishes to further develop, the project constructor will be responsible for coordination with the Electricity Generator Authority and Provincial Electricity Authority in the agreement performance to purchase electric current from the project developer including exploration, construction design in the part of 1. Electricity system task ; for instance, construction of distribution system, underground electrical system delivery line system, subsidiary electricity station. 2. Civil construction task ; for instance, road task, project area improvement task, equipment foundation preparation, wind turbine foundation preparation when receiving acknowledgement from the project developer, the project constructor will commence the task in the stage of exploration and coordination with two electricity authorities. - Before commencing the project construction, both two parties will jointly compute construction value according to scope of new project in each project. When two parties can completely agree the construction value, the project developer will assign that the project constructor is the project construction operator in the nature of cost plus by classifying as 10% operating expense, 5% profit aggregating to cost plus in the rate of 15%. - This memorandum constitutes the period determination since the date of signature until as at December 31, 2013. (2) On September 11, 2009, the company has performed the contract of project development collaboration with the Renewable Energy Corporation Co., Ltd., the Wind Energy Holding Co., Ltd., Mr. Nopporn Supapipat and Mr. Pradej Kittiitsaranont and performed the consortium agreement with the Wind Energy Holding Co., Ltd., while there is the purpose jointly with the company to develop the electricity production project from the wind energy in several number of projects in the area of Nakornrajsema Province, Chaiyapum, Roi-ed, Garasin aggregating to potentiality of production capacity approximately 800 Megawatts or greater while the Wind Energy Holding Co., Ltd., and /or affiliated companies is the person who files the proposal of electricity sale in type of NON-FIRM that produces from wind energy to the Electricity Generator Authority of Thailand in number not exceeding 90 Megawatts per one contract while it may divide the sale offer in several contracts which the Demco Public Co., Ltd., agrees to proceed with the following :

77 37.2 Important contract (continue) - Finding the surety to file the proposal to sell the electricity as letter of guarantee of domestic bank according to determination of Electricity Generator Authority of Thailand. - Studying the transportation route of electric production turbine about the installation point and determination of route construction. - Studying the determination for the working area. - Studying the networking point of delivery line in order to distribute electric current. - Preparing the limit, map that shows the level fee. - Planning, determining the installation of wind turbine and determining the commencement of electricity sale. - Preparing the task plan of construction design. - Exploring The data in order to use in transportation route design, road, foundation of electricity production turbine and electricity system. - Designing road, foundation of wind turbine, electricity system. - Studying the networking of electricity system according to grid code. - Preparing and proposing the whole construction budget. - Operating the area improvement within the project, constructing road in order to reserve for transportation of foundation construction for the wind turbine installation and construction other related systems. - Operating the construction of electricity station, the high power delivery line between the Wind Farm and the connecting point of the electricity purchased receipt. - The Wind Energy Holding Co., Ltd., and/or affiliated companies agree to proceed with the following : - Planning and managing the project development. - Studying potentiality of wind in the area including design and management of the station of wind speed measurement. - Assessing the production capacity and designing the primary project. - Negotiating the term with the turbine producer. - Raising the working capital that used for project operation.

78 37.2 Important contract (continue) Apart from obligation commitment according to the memorandum above in order to remunerate Demco which proceeds with finding the surety to file the proposal to sell electricity, the Renewable Energy Corporation Co., Ltd., agrees that it will transfer shares of Wind Energy Holding Co., Ltd., to Demco Public Co., Ltd., for the remuneration fee by computing from electricity power quantity that the Wind Energy Holding Co., Ltd., and/or the affiliated companies offers to sell electricity to Electricity Generator Authority of Thailand, equivalent to 3,300.00 shares, Baht 10.00 per share per one Megawatts that filed to propose electricity sale while it will transfer shares in number of 2.50 Million shares to the company when receiving confirmation that it can prepare letter of guarantee in the filing of proposal of electricity sale to the Electricity Generator Authority of Thailand. However, the company will be the person who is responsible for all expenses (including stamp duty) that occurred from such shares transfer. In case that the Electricity Generator Authority of Thailand responses to receive the proposal of electricity sale according to the project that mentioned, the Wind Energy Holding Co., Ltd., and/or affiliated companies will have to find out surety according to the term of the Electricity Generator Authority of Thailand to place instead of surety that the company has taken to place within seven day commenced from the date that the project of wind energy electricity production is signed in the loan contract with the finance institutes. In order to protect damage that may incur with Demco Public Co., Ltd., due to the event that the Electricity Generator Authority of Thailand confiscates or breaks surety of electricity sale proposal that taken to place according to the event that the Demco Public Co., Ltd., finds out the surety against the filing of electricity sale proposal as letter of guarantee of domestic banks in accordance with the determination of the Electricity Generator Authority of Thailand. The Wind Energy Holding Co., Ltd., and directors; for instance, Mr. Nopporn Supapipat and Mr. Pradej Kittiitsaranont will be the persons who are jointly and totally responsible. Moreover, they will take shares of Sustanable Energy Corporation Co., Ltd., in number of 15,000.00 shares over the correspondence to receive one Megawatt electricity purchase that is under the ownership of the Wind Energy Holding Co., Ltd., which free from obligation burden or any obligation to place as surety against damage to the Demco Public Co., Ltd., until the Demco Public Co., Ltd., will completely receive surety against the filing of electricity sale proposal or damage that received from such event totally receives alleviation. The Wind Energy Holding Co., Ltd., will be the person who pays the whole various impose fee in the issuance of guarantee letter of the banks according to the event that the Demco Public Co., Ltd., will proceed with finding out surety against the filing of electricity sale proposal as letter of guarantee of the domestic banks according to the determination of the Electricity Generator Authority of Thailand. The Renewable Energy Corporation Co.,Ltd. agrees that when Demco Public Co., Ltd., enters as a shareholder in the Wind Energy Holding Co., Ltd., in the proportion from 1% to 5%, Demco Public Co., Ltd., constitutes the right in the representative participation to jointly manage the Wind Energy Holding Co., Ltd., in the status of one number director.

79 37.3 Litigation case The parent As at December 31, 2013 and 2012, the Company has contingent liabilities arising from litigation of 21.15 Million Baht and 21.15 Million Baht, respectively. The lawyer commented this would not spoil the companyâ&#x20AC;&#x2122;s reputation as well as the management raise discretion in assessing the results of the litigation and trust that no damage occurs as a result of no record of the said estimated liability. On November 13, 2012, the company has been an individual plaintiff claim for damages to the Company and related companies as defendants. The plaintiff sued the capital of Baht 163 Million. Next time February 26, 2013 the court, afterwards, mediate litigants by mutual agreed at the balance of loss of approximately Baht 11 Million. Both defendants offered to settle for a total of Baht 7 Million, which fail to agree. The management of the company has considered the possibility that the court would consider the loss of benefit to the plaintiff with the full amount is rather low because the evidence inherit to the Court to be limited. As a result, the company has not recorded a estimated liability at the end of reporting period due to the said uncertainty. During 2013, The Court of the First Instance ruled that both Defendants shall be jointly liable for Baht 7 Million with interest , DEMCO and the subsidiary of AEOLUS has not recorded a provision for liability incurred for this compensation and interest. However, DEMCO and the subsidiary of AEOLUS has filed an appeal with the Court of Appeal against the decision of the Court of the First Instance and applied for a stay of execution on 2 December 2013. Currently, the lawsuit is still in the Court of Appeal, and the ultimate outcome remains uncertain as at 31 December 2013 37.4 Sub contractor contract The parent As at December 31, 2013 and 2012, the parent company has obigations to pay the sub contractor in the future amount Baht 372.15 Million and Baht 247.21 Million respectively. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) As at December 31, 2013 and 2012, subsidiary has obligations to pay the sub contractor in the future amount Baht 5.33 Million and 3.47 Million respectively. 38. Contracts in progress Parent company As at December 31, 2013 and 2012 the aggregate amount of construction accumulated cost incurred and recognised profits or losses to date for contracts in progress of the company was approximately Baht 10,208.71 Million and Baht 10,047.52 Million respectively. Subsidiary (Demco Industry Co., Ltd.) As at December 31, 2013 and 2012 the aggregate amount of construction accumulated cost incurred and recognised profits or losses to date for contracts in progress of the company was approximately Baht 42.17 Million and Baht 459.41 Million respectively.

80 39. Financial instrument Financial instruments means any contract which makes assets in finance of a business affairs and liabilities in finance or capital instrument of a business affairs increase at the same time. The company has no policy to operate about transaction in financial derivative instrument in order to expect in term of profit or trade and the company has the risk instruments which has the main list as follows : 39.1 Credit risk Credit risk means the risk that the party of the one part will be unable to execute according to commitments, which is specified with financial instruments and it makes the party of other part damage in term of finance. The company is exposed to credit risk primarily with respect to trade accounts receivable other accounts receivable and advance to supplier. The companyâ&#x20AC;&#x2122;s management manages such risk by establishing credit limits for customers and counterparties and analysing their financial position on an ongoing basis. As a result, the company does not expect to incur material financial losses. 39.2 Foreign exchange risk Foreign exchange risk arises from the change in foreign currency exchange rates to have an adverse effect on the company in the current reporting and in future years. The company expects that there may be an effect from changes in exchange rates resulted from a portion of assets and liabilities in foreign currencies which has not been hedge. As at December 31, 2013 and 2012, the group company has financial assets and financial liabilities denominated in foreign currencies are as follow : Consolidated financial statements Separate financial statements As at December 31, As at December 31, Currency Transaction (Million) 2013 2012 2013 2012 Financial asset Foreign trade accounts receivable USD 0.04 0.04 EUR 0.05 0.05 Financial liabilities Foreign trade accounts payable USD 3.99 1.47 3.99 1.47 EUR 0.64 0.15 0.64 0.15 YEN 0.03 0.03 Trust receipts USD 0.31 0.31 EUR 0.16 0.11 0.16 0.11 Obligation Letter of credit USD 0.24 0.24 EUR 0.07 0.05 0.07 0.05 Letter of guarantee EUR 0.02 0.93 0.02 0.93

81 39. Financial instrument (continue) 39.3 Interest rate risk Interest rate risk means the risk that the value of financial instruments will change because the changes of interest rate. The company is exposed to interest rate risk relating primarily to its deposits, short term loans and loans from financial institutions. So the company is exposed to the risk of the fluctuation in the future market rate. Significant financial assets and liabilities as at December 31, 2013 and 2012 classified by type of interest rates are summarised in the table below : Consolidated financial statements (Unit : Million Baht) Floating interest rate Fixed interest rate Non-interest bearing Total 2013 Financial assets Cash and cash equivalents Trade accounts receivable and note receivable-net Trade accounts receivable from subsidiaries Short-term loans to related parties Restricted deposits at financial institutions

Financial liabilities Bank overdrafts and short-term loans from financial institutions Trade accounts payable and note payable Short-term loan from related persons Short-term loan from other Long-term loans

2012

27.53 -

2013

2011

2013

2012

2013

2012

(Unit : %) Interest rate % per annum

200.34 -

2.05 47.50

48.10

340.40 927.59 1,328.08 0.27 0.57

3.53 1,178.40 970.56 0.15 -

369.98 927.59 1,328.08 0.27 48.07

203.87 1,178.40 970.56 0.15 48.10

1.40 - 2.05 1.40 -1.95

0.60 -

837.56 270.00 25.28

1,249.33 280.00 29.04

1,002.59 0.54 -

628.33 -

837.56 1,002.59 0.54 270.00 25.28

1,249.93 628.33 280.00 29.04

2.126-7.75 4.40-5.20 MLR-MLR+0.50

40.52 21.42

MLR-1.15-1.40 2.80-9.00

Employee benefit obligation 45.10 40.52 45.10 Liabilities by contract of financial leased 15.90 21.42 15.90 39.4 Fair value Financial assets and liabilities have the prices according to the lists, which close to current market rate because these financial instruments will due in the short term including the loans from other companies, which has the interest rate close to current market condition, it makes such financial instruments and liabilities reflect the fair value already.

82 40. Segment information The chief operating decision-maker (CODM) has been identified as the Managing Director (MD) who regularly reviews the group's internal reporting in order to assess performance and allocate resources. Segmental profit is used as an assessment and allocation criteria. The group has determined 5 reportable segments as follows : Reportable segment Detail of goods and services Sales Produce and sell steel structure fabrications for electrical works, telecommunication works Electrical work services Designs, constructs and manages electrical work on a complete service basis. Machanical work services Designs, constructs and manages mechanical and electric systems and facilities such as electrical system, water management, air-conditioning and ventilation, steam and hot water system, on a complete service basis. Engagement work services Engaged in produce and install fabricated steel structure and high pressure vessel. Other services Civil work, communication and other services Information relating to business segments, in the companyâ&#x20AC;&#x2122;s financial statements for the nine-monthperiods ended September 30, 2013 and 2012 were as follows : (Unit : Baht) Consolidated financial statements For the year ended December 31, 2013 Services Intersegmental

Sales

Electrical work Machanical work

Engagement work

Other

11,034,317.01

173,755,206.02

elimination

Total

Revenue from sales and services Revenue from outside Revenues between segments Interest expense Depreciation and amortization Profit (loss) from continuing operations

92,584,888.92

219,723,722.61

4,990,342,346.96

137,529,846.18

62,077,381.00

7,088,771.61

68,811,837.51

1,489,188.68

1,020,297.77

2,564,774.10

6,981,547.24

4,520,786.53

226,336.47

4,509,667.68

799,297.82

(51,723,393.66) 327,134,059.13

Income tax expenses 1,400,785.31

48,369,392.64

27,554,003.79

(15,874,312.44) 9,588,319.31

3,719,710.87

(227,161,230.97)

5,487,440,481.52

(3,279,972.62) 77,694,897.05

17,037,635.74

(30,186,511.88) (7,678,818.51) 231,259,341.95

53,489,888.82

83 (Unit : Baht)

40. Segment information (continue) Consolidated financial statements For the year ended December 31, 2012 Services Intersegmental

Sales

Electrical work Machanical work

Engagement work

Other

222,135,299.74

29,031,472.81

156,679,621.67

379,530,058.18

4,720.00

elimination

Total

Revenue from sales and services Revenue from outside Revenues between segments Interest expense Depreciation and amortization Profit (loss) from continuing operations

953,131,721.20

133,445,143.29

4,578,614,021.35

22,139,554.18

76,093,484.05

4,037,535.43

5,188,113.06

2,786,079.44

6,002,750.56

3,205,007.52

496,614.47

8,825,895.75

1,009,016.44

91,413,796.59

385,717,068.44

(6,070,281.39) 55,783,522.85

20,879,715.55 Reconcile total revenue of every segments which report with total revenue

Income tax expenses 8,592,812.88

56,245,623.79

(21,910,145.76)

5,939,592,136.77

(512,979,921.47)

(2,642,219.18) 107,602,546.98

954,854.17 -

19,539,284.74

505,888,814.90

85,718,152.22

(Unit : Baht) Consolidated financial statements

For the year ended December 31,2013 December 31,2012

Segmental revenue Other revenue Gain (loss) from sale investment in associated company Inter segmental elimination Total revenue

5,487,440,481.52

5,939,592,136.77

74,460,493.19

76,579,119.60

8,018,671.39

(20,872,212.88) (6,190,253.24) 5,549,047,433.22

6,009,981,003.13

84 40. Segment information (continue) (Unit : Baht) Reconcile total of profit (loss) from continuing operations of every segments which report with profit (loss) before corporateincome tax (Unit : Baht) Consolidated financial statements

For the year ended December 31,2013 December 31,2012

Segmental profit Share loss from associate Gain (loss) from sale investment in associated company Earning before tax

231,259,341.95

505,888,814.90

168,582,465.31

(12,482,678.72)

8,018,671.39 407,860,478.65

493,406,136.18

Reconcile total other significant items which disclose sperate segments with total of the group company (Unit : Baht)

Interest revenue Interest expense Depreciation and amortisation Segmental assets

Consolidated financial statements For the year ended December 31,2013 For the year ended December 31, 2012 Segmental Non segmental Segmental Non segmental balance balance Total balance balance balance Total balance 1,567,684.38 1,567,684.38 2,479,152.31 2,479,152.31 77,694,897.05 77,694,897.05 107,602,546.98 107,602,546.98 17,037,635.74 5,327,955.80 22,365,591.54 19,539,284.74 3,353,977.34 22,893,262.08 (Unit : Baht) Consolidated financial statements As at December 31, 2013 Intersegmental

Sales Segmental assets 560,603,189.96

Electrical work Machanical work

Engagement work

Other

115,364,931.09

180,761,095.55

154,591,507.56

2,168,662,121.82

elimination -

Total 3,179,982,845.98

(Unit : Baht) Consolidated financial statements As at December 31, 2012 Intersegmental

Sales Segmental assets 570,706,711.75

Electrical work Machanical work

Engagement work

Other

103,901,034.17

180,761,095.55

222,954,597.52

1,793,933,835.09

elimination -

Total 2,872,257,274.08

85 40. Segment information (continue) (Unit : Baht) Consolidated financial statements As at January 1, 2012 Intersegmental

Sales Segmental assets 381,578,342.82

Electrical work Machanical work

Engagement work

Other

101,455,033.78

251,256,779.43

226,848,853.70

1,654,527,589.16

elimination -

Total 2,615,666,598.89

Reconcile total of assets of segments which report with total assets (Unit : Baht) Consolidated financial statements

As at Assets Segmental assets Non segmental assets Total assets

December 31, 2013 December 31, 2012

January1, 2012

3,179,982,845.98

2,872,257,274.08

2,615,666,598.89

2,699,097,293.48

1,588,236,058.26

1,070,700,845.88

5,879,080,139.46

4,460,493,332.34

3,686,367,444.77

Information about main client Consolidated financial statements For the year ended December 31, 2013 2012 Amount Percentage of net Amount Percentage of net (Million Baht) revenue (% ) (Million Baht) revenue (% ) The group company has revernue from goverment company amount 1 clients which as a electrical work 582.12 10.61% The group company has revernue from private company amount 2 clients which as a electrical work 3,236.10 58.99% amount 3 clients which as a electrical work 2,453.99 41.32% Other item non cash which significant For the year ended December 31, 2013, the company has the following significant non-cash transaction because during year 2013, DEMCO paid for investment in subdiary (Demco Power Company Limited) by assets amounting to Baht 107.89 Millions and liabilities amounting to Baht 7.89 Millions to Demco Power. And sell fixed assets with credit Baht 77.84 Million

86 41. Subsequent event Subsidiary (Demco Power 6 Co., Ltd.) In accordance with minutes of Extraordinary Shareholders' meeting no.1/2014 dated on January 2, 2014 , the meeting unanimously approved to increase additional Baht 4 Million of company's registered share capital from Baht 1 Million to Baht 5 Million. The company has registered the additional shares on 9 January 2014. The 40,000 additional shares has been called up at Baht 25 per share, amount Baht 1 Million which has been paid up in January 2014. Subsidiary (Demco Power 11 Co., Ltd.) In accordance with minutes of Extraordinary Shareholders' meeting no.1/2014 dated on January 2, 2014 , the meeting unanimously approved to increase additional Baht 3 Million of company's registered share capital from Baht 1 Million to Baht 4 Million. The company has registered the additional shares on 9 January 2014. The 30,000 additional shares has been called up at Baht 25 per share, amount Baht 0.75 Million which has been paid up in January 2014. Subsidiary (Demco Power 15 Co., Ltd.) In accordance with minutes of Extraordinary Shareholders' meeting no.1/2014 dated on January 2, 2014 , the meeting unanimously approved to increase additional Baht 4.5 Million of company's registered share capital from Baht 1 Million to Baht 5.5 Million. The company has registered the additional shares on 9 January 2014. The 45,000 additional shares has been called up at Baht 25 per share, amount Baht 1.13 Million.which has been paid up in January 2014. Subsidiary (Demco Power 16 Co., Ltd.) In accordance with minutes of Extraordinary Shareholders' meeting no.1/2014 dated on January 2, 2014 , the meeting unanimously approved to increase additional Baht 4.5 Million of company's registered share capital from Baht 1 Million to Baht 5.5 Million. The company has registered the additional shares on 9 January 2014. The 45,000 additional shares has been called up at Baht 25 per share, amount Baht 1.13 Million which has been paid up in January 2014. Subsidiary (Demco Power 17 Co., Ltd.) In accordance with minutes of Extraordinary Shareholders' meeting no.1/2014 dated on January 2, 2014 , the meeting unanimously approved to increase additional Baht 4.5 Million of company's registered share capital from Baht 1 Million to Baht 5.5 Million. The company has registered the additional shares on 9 January 2014. The 45,000 additional shares has been called up at Baht 25 per share, amount Baht 1.13 Million which has been paid up in January 2014. 42. Reclassification The financial statements for the perious years have been reclassified to conform to the current yearâ&#x20AC;&#x2122;s classification but with no effect to previously reported net income (loss) or shareholders' equity.

87 43. Reissued financial statements Parent company has to recognize share profit (loss) associates and investment in associates (Aeolus Ltd.,) by share holding percentage for parent company only. However, the parent company previously included non"controlling portion in calculation for consolidated financial statement for the year ended December 31, 2013 , which were audited and issued on 27 February 2014. The company has revised to adjust related transaction for consolidated financial statements as mentioned in note 17 and reissued these consolidated financial statement for the year ended December 31, 2013 replace the previous issued financial statements. The adjustment has the following impacts to the consolidated the statement of financial position and the consolidated statement of comprehensive income are as follows: (Unit : Baht) Consolidated financial statement As at December 31, 2013 Originally stated Adjustment Restated Statements of financial position Investments in associates 1,444,084,406.20 1,546,115,096.49 (102,030,690.29) Retained earnings (deficit) unappropriated 817,895,658.00 (102,030,690.29) 715,864,967.71 (Unit : Baht) Consolidated financial statement For the years ended December 31,2013 Originally stated Adjustment Restated Statements of comprehensive income Gain (loss) from sale investment in associated company 8,891,096.73 (872,425.34) 8,018,671.39 Share profit (loss) associates 269,740,730.26 (101,158,264.95) 168,582,465.31 Profit (loss) for the period 456,401,280.12 (102,030,690.29) 354,370,589.83 Profit (loss) attributable to owners of the parent 459,357,204.19 (102,030,690.29) 357,326,513.90 Total comprehensive income (loss) attributable to owners of the parent 459,120,197.57 (102,030,690.29) 357,089,507.28 Earnings per share Basic earning (loss) per share 0.71 (0.16) 0.55 The adjustment as discussed in the above does not have any impact to the separate financial statements for the year ended December 31, 2013. 44. Approval of financial statements These statements have been approved by the company's board of director on April 3, 2014.

N61 8 6& 6'A è ûĎõĦėİûĨč ĞėĬďėĦĖûĦčĞġĎĎĥāþĩ

ėĦĖûĦčöġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩĞĽĦğėĥĎûĎõĦėİûĨčöġûĎėĨĝĥċ ĳčďō 4776 ıęĤ 4777 ĉėěüĞġĎ ĲĈĖčĦûĞĦěüĨčĉčĦ ĕğĦěčĨþ ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩėĥĎġčĬāĦĉ İęöċĤİĎĩĖč 68:9 ĴĈŖıĞĈûøěĦĕİğķčĳčėĦĖûĦčĞġĎĎĥāþĩġĖŕĦûĴĕŕĕĩİûīĸġčĴö ěŕĦûĎõĦėİûĨčĴĈŖıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ĲĈĖĊĭõĉŖġûĞĕøěėĳč ĞĦėĤĞĽĦøĥāĉĦĕğęĥõõĦėĎĥāþĩċĩĸėĥĎėġûċĥĸěĴď ċĥĹûčĩĹûĎõĦėİûĨčöġûĎėĨĝĥċėŕěĕĉėěüĞġĎĲĈĖĐĭŖĞġĎĎĥāþĩġīĸč İĒīĸġĎĥčċĪõİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕĉĦĕěĨČĩĞŕěčĴĈŖİĞĩĖ ĳčûĎõĦėİûĨčėěĕċĥĹûĞġûďō ėĦĖûĦčöġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩĞĦĽ ğėĥĎûĎõĦėİûĨčöġûĎėĨĝĥċ ĳčďō 4778 ĉėěüĞġĎĲĈĖčĦûĞĦěüĨčĉčĦ ĕğĦěčĨþ ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩėĥĎġčĬāĦĉİęöċĤİĎĩĖč 68:9 ĴĈŖıĞĈûøěĦĕİğķčĳčėĦĖûĦčĞġĎĎĥāþĩġĖŕĦûĴĕŕĕĩİûīĸġčĴö ěŕĦûĎõĦėİûĨčĴĈŖıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ĲĈĖĊĭõĉŖġûĞĕøěėĳčĞĦėĤĞĽĦøĥā ĉĦĕğęĥõõĦėĎĥāþĩċĩĸėĥĎėġûċĥĸěĴď ĲĈĖöġĳğŖĞĥûİõĉğĕĦĖİğĉĬďėĤõġĎûĎõĦėİûĨčöŖġ 6 İõĩĸĖěõĥĎõĦėİďęĩĸĖčıďęûčĲĖĎĦĖĎĥāþĩ İčīĸġûüĦõõĦėčĽĦĕĦĉėĄĦčõĦė Ďĥāþĩ ýĎĥĎċĩ ĸ 34 İėīĸġûĔĦĝĩİûĨčĴĈŖ ĕĦĊīġďăĨĎĥĉ Ĩ ĎėĨĝĥċĴĈŖďėĥĎĖŖġčğęĥûûĎõĦėİûĨčėěĕıęĤûĎõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦėĞĽĦğėĥĎďōĞĨĹčĞĬĈěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ċĩĸ ıĞĈûİďŝčöŖġĕĭęİďėĩĖĎİċĩĖĎ İĒīĸġĞĤċŖġčėĦĖõĦėďėĥĎďėĬûüĦõõĦėİďęĩĸĖčıďęûčĲĖĎĦĖõĦėĎĥāþĩĈĥûõęŕĦěıęĤčĽĦİĞčġûĎıĞĈûĄĦčĤõĦėİûĨčėěĕıęĤûĎıĞĈû ĄĦčĤõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦė ć ěĥčċĩ ĸ 3 ĕõėĦøĕ 4777 İĒīĸġİďŝčöŖġĕĭęİďėĩĖĎİċĩĖĎ ĲĈĖĳþŖčĲĖĎĦĖõĦėĎĥāþĩİõĩĸĖěõĥĎĔĦĝĩİûĨčĴĈŖċĩĸčĽĦĕĦĊīġďăĨĎĥĉĨĳğĕŕĈŖěĖİþŕč õĥč ċĥĹûčĩ Ĺ öŖĦĒİüŖĦĕĨĴĈŖıĞĈûøěĦĕİğķčġĖŕĦûĕĩİûīĸġčĴöĉŕġõėćĩčĩĹıĉŕġĖŕĦûĳĈ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ฤ ฤฆฤ ฤฆรปฤ ฤ ฤฌฤ รปฤ รตฤฆฤ ฤฐรปฤจฤ รถฤกรปฤ ฤ ฤจฤ ฤฅฤ รปฤ ฤฑฤ ฤ รปฤ ฤฆฤ ฤครตฤฆฤ ฤฐรปฤจฤ / ฤ +& ย )ฤ 6 6

'6& 6' .8 '5"&ฤ .8 '5"&ฤ /%< A+รฉ& A รจ . B)4A รจ !6 . 6 5 6'A รจ A รจ ) < 5I+ '6+ )= / 9J 6' ฤ 6B)4 5L+A รจ '5 ย .< 8 %=) ฤ 6 6 9IA.'H B)ฤ +B ฤ &5 E%ฤ A'รฉ& A H ย .< 8 A รจ D/ฤ =ฤ &;%'4&4.5J B ฤ 'รจ-5 &ฤ 1&B)4'4&4.5J 1;I .8 ฤ 6 A/);1 ย .< 8 .8 '5"&ฤ /%< A+รฉ& 1;I '+%.8 '5"&ฤ /%< A+รฉ& .8 '5"&ฤ E%ฤ /%< A+รฉ& A รจ !6 . 6 5 6'A รจ 9I%9$6'4 = "5 A รจ ) < D 'รจ-5 'ฤ +% A รจ ) < D 'รจ-5 &ฤ 1& A รจ ) < '4&4&6+1;I ย .< 8 9I 8 16 6' 1< ' ฤ ย .< 8 1.5 /6'รจ% '5"&ฤ A"รทI1 6') < .8 '5"&ฤ $6-9A รจ E ฤ '1 5 5g 9 .8 '5"&ฤ E%ฤ /%< A+รฉ& 1;I '+%.8 '5"&ฤ E%ฤ /%< A+รฉ& '+%.8 '5"&ฤ / 9J.8 B)4.ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ / 9J.8 /%< A+รฉ&

A "64 '8 - 5 รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย รฃย ย ย รฆย

รฅรคย ย รฆย

รคย รฃย ย ย

รคย รฅย ย ย

รฅย ย ย ย ย

ย รฃรฃย รงย

รฃย รครฆย ย รฃรค

ย ย ย ย รฆย

รงย รงย ย รฆ

รฃย รฃย ย ย รฆ

ย รคย ย รงย

รฃย รฅย ย ย ย รง รฅรฆย ย ย รครฃรงย รฃรง

ย ย ย ย ย รค รฃรฆย รฃรง รคย รฆย รฆย

รฃย รฅย ย ย ย ย ย ย รฃย ย รฆย ย ย

รฃย รฅย รฅย ย รง ย ย ย ย รครฃย ย รคย

ย ย ย ย รงย ย ย รฃรง รคย รงย รฅย

รฃย รฅรคย ย ย ย ย ย รคย รครงรฃย ย ย

รฃย ย ย รคย รคย ย รฃรงย รฆรฃ

รครงรฃย รฅรค รคย ย ย ย ย ย ย

รฅย ย ย รงรฆ รฅย ย ย ย ย รฆรฅ

รฃย รฆย ย รง รคย รงย รฃย ย ย

รครฆรงย ย ย รคย ย ย รฅย รฆรค

รฅรฅรงย รฆรฆ รฅย รครฃรฅย รฅรฃ

ย รฅย รครค ย รฃรงย รฃรฃ ย รฆย รครง

รฆย ย รฃย รฃย รฃย ย ย ย รฅ ย รงย ย ย

รฆย ย รงย รฃย รฅย รฅย รฃรค รฅย รฃย ย รค

ย รฅย รครฃ ย ย รฅย ย ย !

รฆย ย รฃย รฃย รฃย รฅย ย !

รฆย ย ย ย รฃย รฆรฆรฆย ย ย !

ย รงย ย รง รฃย รคย รงรง

ย รงย ย รง รฃย รคย รฅรฆ

ย ย รงย ย รง รฃย รงย ย ย

ย รงย ย รง รฅย ย ย รฃย

ย รงย ย รง รฅรฃรงย รฆรง

ย ย รงย ย รง รคย ย ย รฅรค

รฃย ย ย ย

ย ย ย รฅ

ย ย ย ย

รฃย ย ย ย

ย ย ย รฅ

รฃย ย ย ย รฃย ย ย ย

รฃรงย รครฃ ย ย ย รง

รฃรฃย ย รฅ รงย ย ย

รฅย ย ย ย รครฆย รงรฃ

รครฃย ย ย รครฅย ย ย

รฃย ย รครฆ รฃรฅย รคย

รฃย ย รครฃย ย ย รฅย ย รฅย ย รฃรฃ

รฃย รงย ย ย ย รฃ รฆย รฆย ย ย ย ย

รคย ย รฆย ย รฃรค รงย ย รฅรฆย รงรง

รฃย รฃรฃรฆย รงย รฅย ย ย ย ย รฅย

รฃย ย รงย ย ย ย รฆย รฆย ย ย รฆย

รคย ย ย รงย ย ย รงย ย ย ย ย ย ย

รงย ย ย รครค ย ย รงย รฅรง

รฃรครฆรงย รฅรฅ ย ย ย ย รฅย

ย ย ย ย รงย ย รฆรฆย ย ย

ย ย รฆย รครค ย ย ย ย รงรฃ

รฃย รครฆย ย ย รฅ ย รคย ย รฅรฅ

ย รฅย ย รงย รฃย ย ย รคย ย ย

รฃย รฅย รฅย !

รคย ย ย ย ย !

รฅย รฆย ย ย !

รฃย รฅย รฅย !

รคย ย ย ย ย !

รคย ย ย ย ย ย ย รงรฆ

รฃย ย รฅย !

รครฃย ย ย !

รฅย ย ย ย !

รคย ย ย ย !

รคย ย รฆรฅ

รฅรฃย รครฆ

! ย รฃย ย รงย

! รครฃรงย รครฅ

รฃย ย ย ย รฅย รงย รฅรฆ

! ย รครคย ย รฃ

! รครฃรงย รครฅ

รฃย ย ย รฃ รฅย รงย รฆรง

รคย รฅย รฆรง รคย รฆย ย ย รฃย

รคย รฃย รฃรง รคย ย ย รฅย ย ย

รครฃย ย รฅย รคย ย รฃย ย ย รง

รคย รงย รคย รคย รงรฃรฅย ย รฆ

รครคย ย ย รง รคย ย รคย ย ย ย

รครฅรฃย รงรฅ รคย ย ย ย ย ย รฅ

รงย รฃรฅ

รฃย ย รฃย

รฃย ย ย รฃ

รงย รฃรค

A รจ A 8 A 8 5g 9B)4A รจ =ฤ &;%'4&4.5J 6 . 6 5 6'A รจ

A ฤ 6/ 9J 6' ฤ 6B)4 5L+A รจ ฤ 6& A รจ =ฤ &;%'4&4.5J 6 'รจ-5 &ฤ 1&B)4'4&4.5J 1;I A รจ =ฤ &;%'4&4.5J 6 < ) 9IA 9I&+ ฤ 1

/ 9J.8 '4&4&6+ย N6'4D รฃ ฤ / 9J.8 $6&D ฤ .5gg6A ฤ 6 6 6'A รจ ย N6'4D รฃ ฤ

'4%6 6'/ 9J.8 '4&4.5J A รจ '5 )ฤ + / ฤ 6 6 'รจ 6' / 9J.8 /%< A+รฉ& 1;I '+%/ 9J.8 /%< A+รฉ& / 9J.8 E%ฤ /%< A+รฉ& A รจ =ฤ &;%'4&4&6+ย .< 8

รคย รฃย ย ย

6'A 8 '+% รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'&

รปฤ ฤฑฤ ฤ รปฤ ฤฆฤ ฤครตฤฆฤ ฤฐรปฤจฤ Oฤ ล ฤกP '6& 6' $6'4 = "5 ) '4C& ฤ " 5 6 / 9J.8 $6&D ฤ .5gg6A ฤ 6 6 6'A รจ ย .< 8 '+%/ 9J.8 E%ฤ /%< A+รฉ& '+%/ 9J.8 .ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ < 4A 9& B)4 N6'4B)ฤ +ย .< 8 .ฤ + A 8 %=) ฤ 6/<ฤ .ฤ + A 8 < 6 6' N6/ ฤ 6&/<ฤ .6%5g A รจ '5 )ฤ + / ฤ 6 ฤ 6/<ฤ

/ ฤ +& ย )ฤ 6 6

A "64 '8 - 5 รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

6'A 8 '+% รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

รฅรฆย รงรง

รฅย ย ย รฆ

รฅย ย ย รฃ

รฅรงย รฃรฅ

รฆย ย รงรค

รฆรงย รฃย

รฃรฅย ย ย รฆย ย รฅรฃ รคย รงรคย ย รฆย

รฃรฃย รฅรค รงรฃย ย ย รคย ย รฅรงย ย รฅ

รฆย รฃย รฆย ย รฅรฅ รคย ย รงย ย ย ย

รฃรฅย ย ย ย ย ย ย ย รครงย ย ย ย รค

รฃรฃย รฅรค ย รคย รงรง รคย ย รฃย รฆรค

รฆย ย รค รงรงย ย รฆ รคย ย รฆรฅย ย ย

รฆรฆย ย ย รฆ รฆย รฅย ย รค !

รงรงรฅย รฆรฃ ย รงรงย ย ย รฅรฃย ย ย

ย ย รคย ย รฅ รฃย รงย รฃย ย รฅ รฃรงรฃย ย รง

รฆรฆย ย ย รฆ รฆย รฅย ย รค

รงรงรฅย รฆรฃ ย รงรงย ย ย รฅรฃย ย ย

ย ย รคย ย รฅ รฃย รงย รฃย ย รฅ รฃรงรฃย ย รง

.ฤ + A 8 < 6 6' ฤ 6&C &D ฤ /<ฤ A ฤ A ฤ

รฃย ย รครฅ !

รฃย ย ย รง !

! รคย ย ย

รฃย ย รครฆ !

รฃย ย ย รง !

! รคย ย ย

.ฤ + A 8 | I6N } +ฤ 6 < 6 6'A )9I& B ) .ฤ + E ฤ A.9&D 'รจ-5 &ฤ 1&

รฅย ย รค

รฅย ย รฃรฃ รฃย รงย รฃย

รงรงย ย ย ย รฅย รคย

ย รงย รฅรฆ !

รฅย ย รฃรฃ รฃย รงย รฃย

รงรงย ย ย ย รฅย รคย

ย รงย รฅรฆ !

รฃรฅรฆย รฆรค รฃย รคย รงย ย ย ! |รฃย รงย รฃย }

รฆรฅรงย ย ย รฃย ย รฅรงย ย ย

รงย รคย ย รฆ รคย ย ย ย ย รฆย

|ย รฅย รคย }

รฃย รงย รงรง รฃย รครฆย ย ย รค รครฆย ย ย |รฃย รงย รฃย }

รฆรครฅย ย ย รฃย ย รครคย รคย รฅย ย ย ย |ย รฅย รคย }

ย รฃรงย ย ย รฅย รฃรฅรฆย รฅรฃ ย ย ย ย !

รฃย รฃรฃย ย ย รค

รฃย ย รฆรฃย ย ย

รคย ย ย ย ย รฆย

รฃย รฃย ย ย ย รง

รฃย ย ย ย ย ย ย

รฅย รฃรฅรงย รฃรฃ

รฅย ย รฅย ย รฃรฃ

รฆย รฆย ย ย ย ย

รงย ย รฅรฆย รงรง

รฅย ย ย ย ย รฅย

รฆย รฆย ย ย รฆย

รงย ย ย ย ย ย ย

N6E'| 6 < }.4.% 5 .''B)ฤ +ย .N6'1 6% /%6& .N6'1 /<ฤ < ;J1 ; &5 E%ฤ 5 .'' '+%.ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ 'รจ-5 D/gฤ .ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ .ฤ + ฤ 1& /5 /<ฤ < ;J1 ; '+%.ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ '+%/ 9J.8 B)4.ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

รปฤ รตฤฝฤฆฤดฤ รถฤฆฤ ฤ ฤฌฤ ฤฐฤ ฤทฤ ฤฐฤ ฤ ฤทรผ '6& 6'

/ ฤ +& ย )ฤ 6 6

A "64 '8 - 5 รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

'6&E ฤ 6 6' N6A 8 6 '6&E ฤ 6 6'D/ฤ 'รจ 6' '6&E ฤ 6 6' 6& '+%'6&E ฤ ฤ < 'รจ 6' ฤ < 6& '+% ฤ < N6E' 5J ฤ '6&E ฤ 1;I .ฤ + A 8 1 .ฤ + E ฤ A.9& 1 =ฤ ;J1D %=) ฤ 6&< 8 ''% 1

.8 '5"&ฤ B)4/ 9J.8 9I.= +ฤ 6 < N6E' ฤ 1 /5 ฤ 6D ฤ ฤ 6& ฤ 6D ฤ ฤ 6&D 6' 6&B)4 'รจ 6' ฤ 6 1 B =ฤ 'รจ/6' '+% ฤ 6D ฤ ฤ 6& .ฤ + B ฤ N6E'| 6 < } 6 A รจ ) < D 'รจ-5 'ฤ +% N6E' ฤ 1 /5 ฤ < 6 6'A รจ B)4$6-9A รจ E ฤ ฤ < 6 6'A รจ $6-9A รจ E ฤ N6E'| 6 < } ฤ 1 .ฤ + 1 =ฤ ;1/<ฤ .ฤ + ฤ 1& + |/5 } 6 < | N6E'} 1 =ฤ ;1/<ฤ .ฤ + ฤ 1& N6E'| 6 < }.< 8 N6E'| 6 < }A H A.'H 1;I

6'A 8 '+% รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

รคย ย ย รฃย รฃรฆ

รฆย ย รงย ย รฆรฅ

รงย รฅรฃย ย ย ย

รฅย ย รฅย ย ย ย

รฆย ย ย ย ย รฆรฃ

รงย รคย ย ย ย รค

รคย ย ย รงรค รฅย รครคย ย ย ย

รฃย ย ย รงย ย รค ย ย ย รฆรฅย รฃรง

ย ย ย ย ย รงย รฆย ย ย ย รง

รครงรฃย ย ย รฅย รคย ย ย ย ย

ย รงรฅย รฃย รงย ย รฅย ย รงย

รครฃย ย ย รค รงย รฆย ย ย รฆรฆ

รคย รงย รคย รคย

รฆย รฅรฃย ย ย ย

รฆย ย ย ย ย รฃรค

รคย ย รฃรฆย ย รฃ

รฆย รครงรฆย ย รฅ

รฆย ย รฃย ย ย ย

รคย รฆย ย ย รคย ย รคย ย ย ย รฆย รฃย รงย

ย รฆรงย ย รง รงย รครงย ย ย รค ย ย ย ย รครฅ

รฃย ย ย ย รง รฆย ย ย ย ย รฃย ย รฅย ย ย ย

รคย รงย รงย รคย ย ย ย ย รฆย รฆย ย ย รฅรค

ย รฃรฅย รงรง รงย ย ย ย ย รฆย ย ย รฃย รฃรฃ

รครฃรฆย ย ย รฆย ย รฅย ย ย ย ย รงย ย ย ย

รฅรฆย รงย

ย ย ย ย รฆ

รฅรฅย รฅย

รฅย ย ย รฃ

ย ย ย รฅย

ย รฃย ย ย

! รฆรฅย ย รฃย รฃย ย ย รฃย รคย ย รฃรค

! ย รงย ย รฃย รคย รงย รฃย รคย ย รฆรฆ

! ย ย รฆย ย ย รฅรฃรงย ย รง รครฅย ย รฅ

! รฆรฆย ย รฃรฅ รคย รฅย รฃรฆ รคย ย รคย

ย รฆรฃย รฆย รคย ย ย รฆย รคย ย รงรค

ย รฃย ย รฅย รฅย ย ย ย รฆ รฅย ย ย ย

รครฃรงย รฅรฃ !

รฅย รคย ย รฃ !

รฅรฅย ย ย ย !

รครฅย ย รฅรฆ |รฃรฃย รฆรฆ}

รฅรคย ย ย ย |รฃรคย รฆย }

รฆย รฃย รฆรฃ รฃย ย ย รงย

รครคย ย ย ย

รงรงรฆย รงย

รฅรครฆย รฃย

รคย รงย รฅรง

ย ย รฃย ย รฃ

รฆย รงย รงรง

รฅย ย ย รค รฆย ย รคย

รฃย รงย ย ย ย รคย ย ย

ย ย ย รฆย รงรฅย รฆรค

รฆรฃย ย รฃ รฆย ย รคย

รฃย ย ย ย ย ย รงย ย รค

ย ย ย ย ย รงรฅย รฆย

รฃรฅรฆย ย ย !

รฅย ย ย รงรค !

รฃย รฃย รฅย !

รฃรฃย ย ย ย !

รฆย ย ย ย ย !

รฅรงรฆย รฅย !

รฃรฅรฆย ย ย

รฅย ย ย รงรค

รฃย รฃย รฅย

รฃรฃย ย ย ย

รฆย ย ย ย ย

รฅรงรฆย รฅย

! !

ย ย ย ย ย ย ย ย

|ย ย รครฆ} |ย ย รครฆ}

! !

ย ย ย ย ย ย ย ย

|ย ย รครฆ} |ย ย รครฆ}

รฃรฅรฆย ย ย

รฅย ย ย รคย

รฃย รฃย ย ย

รฃรฃย ย ย ย

รฆย ย ย รฆย

รฅรงรฆย รฃรฅ

รฃรฃย ย ย ย |รคย ย ย }

รฅย รฅย รฅย รฃรงย รฃย

รฅรงย ย ย ย |รคย ย ย }

รฃรฃย ย ย ย

รฆย ย ย ย ย

รฅรงรฆย รฅย

รฃรฃย ย ย ย |รคย ย ย }

รฅย รฅย รฅย รฃรงย รฃย

รฅรงย ย ย ย |รคย ย ย }

N6E'| 6 < } 6 6' '4%6 6' 6%/)5 6'

8 ,6. 'ฤ '4 5 $5&.N6/'5 C ' 6' ) '4C& ฤ " 5 6 N6E'| 6 < }A H A.'H 1;I .N6/'5 ฤ N6E'| 6 < }A H A.'H '+% 6'B ฤ ฤ N6E'| 6 < } .ฤ + 9IA ฤ 1 'รจ-5 D/gฤ .ฤ + 9IA ฤ 1 .ฤ + E ฤ A.9& 9IE%ฤ %91N6 6 + <% '+% 6'B ฤ ฤ N6E'| 6 < }A H A.'H '+% .ฤ + 9IA ฤ 1 'รจ-5 D/gฤ .ฤ + 9IA ฤ 1 .ฤ + E ฤ A.9& 9IE%ฤ %91N6 6 + <%

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&''

รปฤ รตฤฝฤฆฤดฤ รถฤฆฤ ฤ ฤฌฤ ฤฐฤ ฤทฤ ฤฐฤ ฤ ฤทรผOฤ ล ฤกP '6& 6' '+% N6E'| 6 < } ฤ 1/<ฤ |%=) ฤ 6 9I '6E+ฤ /<ฤ )4 รฃ 6 } 5+A )9I& ฤ + J6N / 5

/ ฤ +& ย )ฤ 6 6

A "64 '8 - 5 รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

ย ร ยปยปร ย ยธยปร ร ยดยณ

6'A 8 '+% รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

รฃรฃย ย ย ย

รฆย ย ย รฆย

รฅรงรฆย รฃรฅ

ย ย รฅรฃ ย ย รคย

ย ย ย รฆ ย ย ย รฅ

ย ย รคย !

ย ย รคย ย ย รครง

ย ย ย ย ย ย ย ย

ย ย รงรง !

รปฤ รตฤ ฤคฤฑฤ ฤฐรปฤจฤ ฤ ฤ

/ ฤ +& ย )ฤ 6 6

'6& 6'

A "64 '8 - 5 รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

6'A 8 '+% รครงรงรฆ รครงรงรง รครงรงย

A รจ . .< 8E ฤ %6 |D ฤ E } 6 8 ''% N6A 8 6

รฅย รฆย ย ย

|รฆรฅรฅย รงรฃ}

รฆรฃย ย ย ย

รฆรฃย ย รคย

|รฆย รฆย ย ย }

รฆรครงย ย รง

A รจ . .< 8E ฤ %6 |D ฤ E } 6 8 ''%) < A รจ . .< 8E ฤ %6 |D ฤ E } 6 8 ''% 5 /6A รจ

|ย รคย ย ย รฅ} รฅย รงย ย รฅ รครฅย ย ย

|รงย รฆย รฅรฆ} รฃย รฃย ย รฆรฆ รฃรคย รงย

|รฃย ย รครฃย รฆย } ย รคย ย ย รฆ รฃรครงย รฆรฃ

|ย รครฅย รครฅ} รฅรฆรคย ย รฃ รฅรงย ย ย

|รงย รคย ย ย } ย ย ย ย ย รฅ รคย ย ย

|ย รฅย ย รงรค} รงย ย ย รงย รฃย ย ย รฃรฃ

A รจ . B)4'6& 6'A 9& A ฤ 6A รจ . A"รดรธ% รชJ |) ) }.< 8

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ġĥĉėĦĞŕěčċĦûõĦėİûĨčċĩĸĞĽĦøĥā |/ I + & )J 6 6 }

'6& 6'

A "64 '8 - 5 äççæ äççç äçç

15 '6.Ĕ+ .$6" )Ĕ1 | ¸ÀÄ¸³¸ÃÈ ¡°Ã¸¾} 15 '6.Ĕ+ .$6" )Ĕ1 |A Ĕ6} ã 15 '6.Ĕ+ .$6" )Ĕ1 /%< A'H+ |A Ĕ6} 15 '6.Ĕ+ /%< A+é& )= / 9J 6' ĕ6 |A Ĕ6} çä äæ '4&4A+)6 6'A H / 9JA )9I& |+5 } ä äå 15 '6.Ĕ+ /%< A+é& )= / 9 J 6' ĕ6 6' 6& |A Ĕ6} ã ã ãç '4&4A+)6A H / 9JA )9I& 6' 6& |+5 } 15 '6.Ĕ+ /%< A+é& )= / 9 J 6' ĕ6 6' 'è 6' |A Ĕ6} æä æ '4&4A+)6A H / 9AJ )9&I 6' 'è 6' |+5 } 15 '6.Ĕ+ /%< A+é& .8 ĕ6 A/);1 |A Ĕ6} æ ã '4&4A+)6 6' 6&.8 ĕ6A )9I& |+5 } ç æ æ å 15 '6.Ĕ+ /%< A+é& A ĕ6/ 9J |A Ĕ6} '4&4A+)6 6' N6'4/ 9J |+5 } ä ç °Â· È²»´ |+5 } ç ãå 15 '6.Ĕ+ B. +6%.6%6' D 6' N6 N6E'| Á¾µ¸Ã°±¸»¸ÃÈ ¡°Ã¸¾} 15 '6 N6E' 5J ĕ |y} ãä ææ

6'A 8 '+% äççæ äççç

äçç

ã ã

ã ãæ ã ã

ã ä æ

ã ä ã ã

æ çç æ

ç ã ã

äå æ

çå

ç ã çã

ãå ç ç

ç æç åå

ä ãå å

ç æ ç

ã ç äå åå

æ çç

ç ã ç

åç æå ã

çæ çç

ç ä æå

ãã ç åã ãå

ã å åæ ç ç

å ä ã ä æ

å å

ã ã ã ä ç ä

çä ä åå ç

æ åç ææ

ä äã å

çå æ å äã

ãå ã ãä ãå æ

ãã |ãå ç } ãä

ãä æä ã ã

ãæ ãæ ç

ãã ä åå

ã æ 15 '6 N6E' 6 6' N6A 8 6 |y} ã æ ãæ 15 '6 N6E'.< 8 |y} äã ä ãä ãç 15 '6 ) 1 B =ĕ ;1/<ĕ |y} 15 '6.Ĕ+ B. '4.8 8$6"D 6' N6A 8 6 | µµ¸²¸´½²È ¡°Ã¸¾} æã å ã ) 1 B 6 .8 '5"&Ę |y} ä ã ã ) 1 B 6 .8 '5"&Ę 6+' |y} ã åç 15 '6 6'/%< 1 .8 '5"&Ę |A Ĕ6} 15 '6.Ĕ+ +èA '64/Ę C& 6& 6 6'A è | ¸½°½²¸°» ¾»¸²È ¡°Ã¸¾}

ãå åç äæ

ãæ ã ãä

ãä å ç

å çä æå

å æ ã æ

äå ç

å ãã å

å åæ

å ãç

ãæ

ã ç äç æ

å ää

ãä ã ã åå

ãå ç å

15 '6.Ĕ+ N6E' 5J ĕ |y} 6 6' 6& 15 '6.Ĕ+ N6E' 5J ĕ |y} 6 6' 'è 6'

ã ä ãå æ

15 '6.Ĕ+ / 9J.8 Ĕ1.Ĕ+ 1 =ĕ ;1/<ĕ |A Ĕ6}

ä ä

ã ç

ä åå

ã çä

15 '6.Ĕ+ +6%.6%6' N6'4 1 A 9J& |A Ĕ6}

æ ã

äæ

æ ã

å ã

æ å

çã ä

æä ç

æç æç

ä ä

15 '6 6' Ĕ6& ę ) |y}

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

øĽĦġČĨĎĦĖĄĦčĤċĦûõĦėİûĨčıęĤĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ĞĽĦğėĥĎďĩĞĨĹčĞĬĈ 53 ČĥčěĦøĕ 4776 4777 ıęĤ 4778

ĔĦĒėěĕõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċ ıęĤ ĎėĨĝĥċĖĸġĖ

İøėīĸġûõę ĈŖĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕ ĈŖĦčėĤĎĎġĦćĥĉĨĞĥāāĦć ĈŖĦčġčĬėĥõĝřĒęĥûûĦčĈŖĦčĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčċĈıċč ûĦčĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖİĞĦ

Ĳøėûİğęķõ ġĬďõėćřĴēēőĦıęĤěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦûĳğŖıõŕęĭõøŖĦĔĦøėĥĄıęĤĔĦøİġõþč ĲĈĖěĨČĩďėĤĕĭęûĦčİďŝčĞŕěčĳğāŕ ĞĽĦğėĥĎĎėĨĝĥċĖŕġĖ

ĈĽĦİčĨčČĬėõĨüėĥĎüŖĦûĐęĨĉıęĤĉĨĈĉĥĹûĲøėûĞėŖĦûİğęķõ ĔĦþčĤėĥĎıėûĈĥč ėĤĎĎċŕġėĥĎıėûĈĥč ıęĤġĬďõėćřİøėīĸġûõę ĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖõėĤıĞ

ĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕ ĳčþŕěûďō 4776 N 4777 ĎėĨĝĥċĴĈŖİöŖĦęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕÿĪĸûďėĤõġĎČĬėõĨüĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖ

ĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčęĕ ĲĈĖĲøėûõĦėĈĥûõęŕĦěİėĨĸĕüĽĦğčŕĦĖĴēĳčþŕěûďęĦĖďō 4777 ĞŕûĐęĳğŖĐęďėĤõġĎõĦėöġûĎėĨĝĥċĳčďō 4778 ĕĩĞŕěčıĎŕû

õĽĦĴėüĦõõĦėęûċĬčĈĥûõęŕĦěĎĥčċĪõġĖĭŕĳčûĎõĦėİûĨčėěĕ ıĉŕĳčûĎõĦėİûĨčİýĒĦĤõĨüõĦėüĤėĥĎėĭŖİďŝčėĦĖĴĈŖõķĉŕġİĕīĸġĎėĨĝĥċėŕěĕďėĤõĦĜüŕĦĖ

İûĨčďśčĐęÿĪĸûøĦĈěŕĦüĤġĖĭŕĳčďō 4779

ċĥĹûčĩĹ ĳčõĦėěĨİøėĦĤğřĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦčöġûĎėĨĝĥċ ĞĦĕĦėĊıĎŕûČĬėõĨüġġõİďŝč 4 ęĥõĝćĤ øīġ!

3P ČĬėõĨüûĦčĎėĨõĦė ûĦčĎėĨõĦėċĩĸĞėŖĦûėĦĖĴĈŖğęĥõĳğŖıõŕĎėĨĝĥċ øīġ ûĦčĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦ ĲĈĖċĩĸğčŕěĖûĦčõĦėĴēēőĦĔĦøėĥĄ ċĥĹû 5 ığŕû

ĴĈŖıõŕ õĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉ õĦėĴēēőĦčøėğęěû ıęĤõĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø İďŝčęĭõøŖĦõęĬŕĕċĩĸĞĽĦøĥāĉŕġõĦėİĉĨĎĲĉöġûėĦĖĴĈŖĳčĞŕěčûĦčĎėĨõĦė

İčīĸġûüĦõİďŝčğčŕěĖûĦčċĩĸĕĩĔĦėĤğčŖĦċĩĸĳčõĦėüĥĈğĦĒęĥûûĦčĴēēőĦĳğŖİĒĩĖûĒġĉŕġõĦėĳþŖûĦčöġûĐĭŖĳþŖĴē üĪûĕĩõĦėõĽĦğčĈıĐčûĦčęûċĬčĳčėĤĖĤĖĦě

ċĩĸþĥĈİüč ıęĤĕĩĕĭęøŕĦûĎďėĤĕĦćõĦėęûċĬčĞĭû ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕ İčīĸġûüĦõöŖġĕĭęõĦėďėĤĕĭęûĦčĔĦøėĥĄİďŝčöŖġĕĭęĞĦČĦėćĤ üĪûĕĩõĦėıöŕûöĥčĳčõĦė ďėĤĕĭęûĦčĞĭû İďŝčİğĉĬĳğŖġĉĥ ėĦõĽĦĴėöĥčĹ ĉŖčĉĦĽŕ õěŕĦûĦčĔĦøİġõþč ĈĥûčĥčĹ İĒīġĸ ėĥõĝĦĞĕĈĬęėĤğěŕĦûõĦėİĉĨĎĲĉöġûėĦĖĴĈŖ ıęĤġĥĉėĦõĽĦĴėċĩİĸ ğĕĦĤĞĕ

ĎėĨĝĥċüĪûõĽĦğčĈčĲĖĎĦĖċĩĸüĤĒĨüĦėćĦďėĤĕĭęûĦčıęĤĳğŖĎėĨõĦėûĦčĲøėûõĦėĔĦøėĥĄıęĤĔĦøİġõþčĳčĞĥĈĞŕěčċĩĸİğĕĦĤĞĕıęĤĞġĈøęŖġûõĥĎ

üĽĦčěčĲøėûõĦėċĩĸĎėĨĝĥċĳğŖĎėĨõĦėġĖĭŕ

ĒęĥûûĦčęĕıęĤĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř ėŕěĕõĥĎĒĥčČĕĨĉė ĲĈĖĎėĨĝĥċİďŝčĐĭŖėĥĎĐĨĈþġĎûĦčĞĽĦėěü ġġõıĎĎ ďėĤİĕĨčûĎďėĤĕĦćõŕġĞėŖĦû

ėĤĎĎĴēēőĦıęĤĲĖČĦ ėěĕċĥĹûİďŝčĐĭŖďėĤĞĦčûĦčõĥĎğčŕěĖûĦčċĩĸİõĩĸĖěöŖġû İþŕč õēĐ^ ]õēĔ^ ]õėĕďŐĦĴĕŖ ]õėĕċĦûğęěû İĒīĸġĳğŖõĦėĒĥĆčĦģ

ĞĽĦİėķüęĬęŕěûĞĦĕĦėĊİėĨĸĕõŕġĞėŖĦû ÿĪĸûĎėĨĝĥċüĤİďŝčĐĭŖõŕġĞėŖĦûėĤĎĎĴēēőĦ ıęĤĲĖČĦ ċĥĹûĲøėûõĦėĲĈĖĴĕŕĉŖġûĐŕĦčõĦėıöŕûöĥčďėĤĕĭęûĦč

ĎėĨĝĥċ İčīĸġûüĦõĎėĨĝĥċİėĨĸĕİöŖĦĞĭŕõĦėĳğŖĎėĨõĦėĈŖĦčėĤĎĎĞĦČĦėćĭďĲĔøĳčĲėûûĦčıõŕĎėĨĝĥċİġõþčėĦĖĳğāŕ ıęĤĴĈŖėĥĎõĦėĖġĕėĥĎİďŝčġĖŕĦûĈĩüĦõ

ęĭõøŖĦ čġõüĦõčĩĹ ĎėĨĝĥċĖĥûöĖĦĖþŕġûċĦûûĦčĎėĨõĦėĴďĞĭŕûĦčěĦûİøėīġöŕĦĖĞĥāāĦćĞīĸġĞĦėĳğŖıõŕõĦėĞīĸġĞĦėċĽĦĳğŖĕĩĲġõĦĞİĒĨĸĕėĦĖĴĈŖĕĦõöĪĹč

ĎėĨĝĥċİýĒĦĤõĨüõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĳğĹĎėĨõĦėġġõıĎĎüĥĈğĦ õĸġĞėĹĦû ıęĤĉĨĈĉĥĹûûĦčĈĹĦčěĨĜěõėėĕĴēēĹĦ ĈĹĦčėĤĎĎĴēēĹĦıęĤ

ıęĤİĒīĸġęĈøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėďėĤĕĭęûĦčċĩĸĕĩĞĔĦěĤõĦėıöŕûöĥčĞĭû ĎėĨĝĥċĴĈŖİöŖĦĞĭŕõĦėĒĥĆčĦĲøėûõĦėĒęĥûûĦčċĈıċč ċĥĹûĲėûĴēēőĦ

čġõİğčīġüĦõûĦčĈŖĦčěĨĜěõėėĕĴēēőĦıęŖě ûĦčĈŖĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõęİďŝčġĩõûĦčĎėĨõĦėċĩĸĕĩøěĦĕĞĽĦøĥāĉŕġõĦėİĉĨĎĲĉöġû

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĞĽĦğėĥĎėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİýĒĦĤõĨüõĦė ĳčďō 4776 ĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ 4];83^36 ęŖĦčĎĦċİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 5; üĦõďō 4775 üĦõõĦė

İĒĨĸĕöĪĹčöġûûĦčĎėĨõĦėĳčĔĦøİġõþčİďŝčĲøėûõĦėďėĤİĔċĒęĥûûĦčċĈıċčďėĤİĔċĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ ıęĤĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř

ėěĕĕĭęøŕĦ 3]34;^;< ęŖĦčĎĦċ

ėěĕĕĭęøŕĦ 4]5:3^:; ęŖĦčĎĦċ ıęĤûĦčõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ ėěĕĕĭęøŕĦ 4]<49^48 ęŖĦčĎĦċ

İĒĨĸĕöĪĹčġĖŕĦûĉŕġİčīĸġûöġûûĦčĒęĥûûĦčċĈıċčċĥĹûöġûĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕıęĤıĞûġĦċĨĉĖřöġûĔĦøİġõþčĲĈĖĕĩĕĭęøŕĦûĦčėěĕ 5]7;3^4: ęŖĦčĎĦċ

ıęĤûĦčõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ 3]445^76 ęŖĦčĎĦċ

O4P ČĬėõĨüûĦčöĦĖ İýĒĦĤõĨüõĦėİďŝčõĦėöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ ıęĤġĬďõėćřĴēēőĦ ďėĤİĔċġĬďõėćřĖĪĈüĥĎ ÿĪĸûİďŝčõĦėöĦĖĞĨčøŖĦİċŕĦčĥĹč Ĵĕŕĕĩ

õĦėĳğŖĎėĨõĦėĉĨĈĉĥĹû ĳčďō 4776 ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİċŕĦõĥĎ 489^74 ęŖĦčĎĦċ ęĈęûėŖġĖęĤ 3; üĦõďō 4775 ĲĈĖıĖõİďŝčėĦĖĴĈŖüĦõõĦė

öĦĖěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦûıęĤġĬďõėćřĴēēőĦėŖġĖęĤ 63 ıęĤöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ ėŖġĖęĤ 7; ĲĈĖûĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕþĤęġĉĥěüĦõõĦėĖõİęĨõ

õĦėďėĤĕĭęĳĎġčĬāĦĉĐĭŖďėĤõġĎõĦėėĤĎĎ 5 ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕĲėûûĦčĖĥûøûĕĩõĦėĐęĨĉġĬďõėćřĖĪĈüĥĎöĦĖĳğŖõĥĎõĦėĴēēőĦĞŕěčĔĭĕĨĔĦø ĞŕěčėĦĖ

ĴĈŖüĦõõĦėöĦĖěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦûęĈęûėŖġĖęĤ 56 İčīĸġûüĦõĳčďō 4776 ĎėĨĝĥċĳğŖøěĦĕĞĽĦøĥāõĥĎûĦčĎėĨõĦėüĪûęĈõĨüõėėĕĈŖĦčûĦčöĦĖ

ěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦûęû

öĦĖěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦûıęĤġĬďõėćřĴēēőĦėŖġĖęĤ 8< ıęĤöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõėŖġĖęĤ 6< üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûõĦėöĦĖġĬďõėćřĴēēőĦıėûĞĭû

ıęĤûĦčİĞĦĲċėøĕčĦøĕċĩĸĕĩõĦėöĖĦĖĉĥěĕĦõöĪĹč

ıęĤġĬďõėćřĴēēőĦ ċĽĦĳğŖėĦĖĴĈŖüĦõûĦčöĦĖęĈęûİğęīġ ::^<; ęŖĦčĎĦċ İďŝčėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦûıęĤġĬďõėćřĴēēőĦėŖġĖęĤ

49 ıęĤöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõėŖġĖęĤ 95

8]<<;^;9 ęŖĦčĎĦċ İčīĸġûüĦõĎėĨĝĥċĖŕġĖĴĈŖİöŖĦėĥĎûĦčėĥĎİğĕĦþŕěûûĦčĲĖČĦĳčĲøėûõĦėĒęĥûûĦčęĕüĦõĎėĨĝĥċĳğāŕ ĲĈĖĳčďō 4778 ĕĩėĦĖĴĈŖ

ėěĕöġûĎėĨĝĥċĳğāŕıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖİďŝčüĽĦčěč 7]76;^<7 ęŖĦčĎĦċ İčīĸġûĕĦüĦõõĦėþĤęġıĐčõĦėöĖĦĖİĞĦĞĥāāĦć5üĩöġûõęĬŕĕĐĭŖďėĤõġĎõĦė

İĞĦĲċėøĕčĦøĕċĽĦĳğŖėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĞĦĲċėøĕčĦøĕęĈęû

ĞĽĦğėĥĎėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİýĒĦĤõĨüõĦė ĳčďō 4777 ĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ 6];79^65 ęŖĦčĎĦċİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 89 üĦõďō 4776 üĦõõĦė

ĲĈĖėĦĖėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİýĒĦĤõĨüõĦė ĳčďō 4778 ĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ 7]53:^98 ęŖĦčĎĦċİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 9 üĦõďō 4777 üĦõõĦė

ĲĈĖďō 4777 ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĒĨĸĕöĪĹčİďŝč 3]<:7^94 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 5<8üĦõďō 4776 İďŝčėĦĖĴĈŖüĦõõĦė

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĎėĨĝĥċĴĈŖĲġčõĨüõĦėĎĦûĞŕěčĳčõĥĎĎėĨĝĥċĖŕġĖøīġĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ĳčĞŕěčöġûûĦčöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ

ĞĽĦğėĥĎėĦĖĴĈĹėěĕöġûõĨüõĦė ċĥĹûĎėĨĝĥċĳğāĸıęĤĎėĨĝĥċĖĸġĖ ėĤğěĸĦûďĩ 4776N4777 İďķčüĽĦčěč 5]549^8< ęĹĦčĎĦċ ıęĤ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĐęõĦėĈĽĦİčĨčûĦč ėĦĖĴĈŖ ĎėĨĝĥċĕĩčĲĖĎĦĖõĦėėĥĎėĭŖėĦĖĴĈŖöġûûĦčĎėĨõĦėĈŖěĖěĨČĩġĥĉėĦĞŕěčöġûûĦčċĩĸıęŖěİĞėķüıęĤėĥĎėĭŖėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĕīĸġĞŕûĕġĎĞĨčøŖĦıęŖě

ĲĈĖĎėĨĝĥċİýĒĦĤõĨüõĦėĕĩėĦĖĴĈĹėěĕėĤğěĸĦûďĩ 4776 ďĩ 4778 üĽĦčěč 5]485^47 ęĹĦčĎĦċ ] 8]336^<; ęĹĦčĎĦċ ıęĤ 7]66<^45

ęŖĦčĎĦċ ĉĦĕęĽĦĈĥĎ øĨĈİďŝčġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖĴĈŖėŖġĖęĤ :9 ıęĤęĈęûėŖġĖęĤ 33 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ ėĦĖęĤİġĩĖĈöġûėĦĖĴĈŖıĖõİďŝč

3P ėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė İýĒĦĤõĨüõĦėİďŝčėĦĖĴĈŖüĦõûĦčĎėĨõĦėĈŖĦčěĨĜěõėėĕ ďėĤõġĎĈŖěĖ ûĦčėĤĎĎüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦ ûĦčĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖ

ıęĤûĦčõŕġĞėŖĦûĞĦĖĞŕû ûĦčėĤĎĎĴēēőĦıęĤİøėīĸġûõę ûĦčĲċėøĕčĦøĕ ûĦčĲĖČĦ ıęĤûĦčĒęĥûûĦčċĈıċč ĲĈĖėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėüĦõďō

4776 ďō4778 ĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ 4];83^36 ęŖĦčĎĦċ] 6];79^65 ęŖĦčĎĦċıęĤ 7]53:^98 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ ;3 ėŖġĖęĤ :3

ıęĤėŖġĖęĤ ;: öġûėĦĖĴĈŖėěĕĳčıĉŕęĤďōĈĥûõęŕĦě ĞĽĦğėĥĎėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėĳčďō 4776 İĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 5; üĦõďō 4775 İďŝč 4];83^36

ęŖĦčĎĦċ ıĖõİďŝčėĦĖĴĈŖĳčĔĦøėĥĄ ėŖġĖęĤ 49 ıęĤĔĦøİġõþč ėŖġĖęĤ 95 ĲĈĖİĒĨĸĕöĪĹčĳčûĦčďėĤİĔċĒęĥûûĦčċĈıċč ĴĈŖıõŕ ĒęĥûûĦčęĕ

ıęĤĒęĥûıĞûġĦċĨĉĖř ÿĪĸûĕĩõĦėİĉĨĎĲĉġĖŕĦûĕĦõĳčďō 4776 øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 694 üĦõďō 4775 ıęĤøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 5: öġûėĦĖĴĈŖ

ûĦčĎėĨõĦė

ûĦčďėĤİĔċĒęĥûûĦčċĈıċčċĥĹûĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕıęĤĒęĥûûĦčıĞûċĨĉĖř ÿĪĸûøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 6: öġûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹč

ėŖġĖęĤ 333 üĦõďō 4776 ıęĤûĦčõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖöġûĔĦøİġõþčċĩĸİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ ;; üĦõďō 4776 øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 63 öġûėĦĖ

ĴĈŖûĦčĎėĨõĦė ÿĪĸûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėıĖõİďŝčėĦĖĴĈŖĳčĔĦøėĥĄ ėŖġĖęĤ 7 ıęĤĔĦøİġõþč ėŖġĖęĤ ;7

ıĞûġĦċĨĉĖřĲĈĖûĦčĳčďėĤİĔċčĩĹøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 89 öġûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 73 üĦõďō 4777 ÿĪĸûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė

ıĖõİďŝčėĦĖĴĈŖĳčĔĦøėĥĄ ėŖġĖęĤ ; ıęĤĔĦøİġõþč ėŖġĖęĤ ;3

4P ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ İďŝčėĦĖĴĈŖüĦõõĦėĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ üĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřĴēēőĦ ıęĤěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦû ĲĈĖėĦĖĴĈŖ

üĦõõĦėöĦĖĳčďō 4776 ıęĤďō 4777 ĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ 489^74 ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 3]<:7^94 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ : ıęĤėŖġĖęĤ 3: öġûėĦĖ

ĴĈŖėěĕöġûĳčıĉŕęĤďōĈĥûõęŕĦě ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖďō 4776 İĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 5<8 üĦõďō 4776 ĲĈĖėĦĖĴĈŖüĦõõĦėüĽĦğčŕĦĖġĬďõėćřĴēēőĦ

ıęĤěĥĞĈĬġĬďõėćřõŕġĞėŖĦû İĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 6:5 İčīĸġûüĦõõĦėüĽĦğčŕĦĖğĕŖġıďęûüĦõĉŕĦûďėĤİċĜ ĞŕěčûĦčİĞĦĲøėûİğęķõİĒĨĸĕöĪĹčüĦõûĦč

İĞĦĲċėøĕčĦøĕĲĈĖİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ39; ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ ::^<; ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 4 öġûėĦĖ

ĴĈŖėěĕ øĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ ;4 üĦõďō 4777 üĦõõĦėċĩĸĎėĨĝĥċĴĈŖĲġčõĨüõĦėĳčĞŕěčöġûûĦčöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõıęĤġĬďõėćřĴēēőĦĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċĖŕġĖ

ĲĈĖĳčďō 4777 ėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 89 üĦõďō 4776 İďŝč 6];79^65 ęŖĦčĎĦċ üĦõõĦėİĉĨĎĲĉġĖŕĦûĉŕġİčīĸġûöġû

ĳčďĩ 4778 ėĦĖĴĈĹûĦčĎėĨõĦėİĒĨĸĕöĪĹčėĹġĖęĤ 9 üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûûĦčďėĤİĔċĒęĥûûĦčċĈıċčĲĈĖİýĒĦĤĲėûĴēēĹĦĒęĥûûĦč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

5P ėĦĖĴĈŖėěĕ İýĒĦĤõĨüõĦėĞĽĦğėĥĎďō 4777 ĎėĨĝĥċĕĩėĦĖĴĈŖėěĕİċŕĦõĥĎ 8]336^<; ęŖĦčĎĦċ İĒĨĸĕöĪĹčüĦõďō 4776 øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ :9

üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûċĥĹûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėıęĤėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ ċĩĸİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 89 ıęĤ 5<8 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ

ĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ ċĩĸęĈęûėŖġĖęĤ ;4 İčīĸġûüĦõĲġčõĨüõĦėĳčĞŕěčöġûûĦčöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõıęĤġĬďõėćřĴēēőĦĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċĖŕġĖ

üĤĞĭāėĥĎøīč] øŕĦöčĞŕû] ĈġõİĎĩĹĖėĥĎ ıęĤõĽĦĴėüĦõõĦėöĦĖċėĥĒĖřĞĨč ÿĪĸûøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 3 öġûėĦĖĴĈŖėěĕ ĞĽĦğėĥĎėĦĖĴĈŖġīĸčĳčďō 4777 İċŕĦõĥĎ

9<^;6 ęŖĦčĎĦċøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 3 öġûėĦĖĴĈŖėěĕ ďėĤõġĎĈŖěĖďėĤõġĎĈŖěĖėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĜĝİğęķõ] ėĦĖĴĈŖøŕĦöčĞŕû] õĽĦĴėüĦõġĥĉėĦ

ıęõİďęĩĸĖč] ĈġõİĎĩĹĖėĥĎ ıęĤøŕĦüŖĦûþĬĎĞĥûõĤĞĩ

İĜĝİğęķõ ěĥĉĊĬĈĨĎċĩĸİğęīġüĦõõĦėĐęĨĉ] ğčĩĹĞûĞĥĖüĤĞĭāėĥĎøīč] ĈġõİĎĩĹĖėĥĎ ıęĤøŕĦİþŕĦĒīĹčċĩĸıęĤĞĦČĦėćĭďĲĔøöġûĎėĨĝĥċĖŕġĖ

İöŖĦęûċĬčĳčďō 4773 ıęĤĴĈŖęûċĬčĞėŖĦûĲėûûĦčöčĦĈ :]<<< ĉė^ĕ^İĒĨĸĕİĉĨĕ ĲĈĖİėĨĸĕİďŌĈĉęĦĈČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċĖŕġĖ ĳčďō 4774 ğĦõıĉŕ

õĨüõĦėĴĈŖėĥĎĐęõėĤċĎüĦõďśāğĦĕĦĎĉĦĒĬĈ ďśāğĦěĨõĘĉċĦûõĦėİûĨč ıęĤøěĦĕĴĕŕĞûĎċĦûõĦėİĕīġû ġĖŕĦûĴėõķĉĦĕĉĥĹûıĉŕďō 4776 ĎėĨĝĥċĖŕġĖ

ĴĈŖöĖĦĖıčěČĬėõĨüİöŖĦĞĭŕûĦčõŕġĞėŖĦûĲĖČĦ ûĦčĉĨĈĉĥĹûėĤĎĎİøėīĸġûõę ĞŕûĐęĳğŖėĦĖĴĈŖİýĒĦĤõĨüõĦėıęĤėĦĖĴĈŖėěĕıĉõĉŕĦûõĥčĴĕŕĕĦõčĥõĲĈĖ

ėĦĖĴĈŖİýĒĦĤõĨüõĦėėĤğěŕĦûďō 4776 N 4777 İďŝčüĽĦčěč 5]485^47 ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 8]336^<; ęŖĦčĎĦċ ĲĈĖėĦĖĴĈŖėěĕöġûĎėĨĝĥċıęĤĎėĨĝĥċ

ĖŕġĖėĤğěŕĦûďō 4776 N4777 İďŝčüĽĦčěč 5]549^8< ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 8]<<;^;8 ęŖĦčĎĦċ

ıęĤġĬďõėćřĴēēőĦ ėěĕĊĪûĞĨċČĨďėĤĲĖþčřĳčõĦėĴĈŖėĥĎõĦėĞŕûİĞėĨĕõĦėęûċĬčO '!P ĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċĈĥûõęŕĦě ĲĈĖĎėĨĝĥċĊīġğĬŖčċĥĹûğĕĈ ıĉŕİčīĸġûüĦõ

õĦėþĤęġıĐčõĦėöĖĦĖİĞĦĞĥāāĦć 5üĩöġûõęĬŕĕĐĭŖďėĤõġĎõĦėİĞĦĲċėøĕčĦøĕċĽĦĳğŖėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĞĦĲċėøĕčĦøĕęĈęû ıęĤĕĩõĦėÿīĹġ

öĦĖėĤğěĸ Ħûõĥč ċĽ ĦĳğĹ ė ĦĖĴĈĹ İ ýĒĦĤõĨ ü õĦėıęĤėĦĖĴĈĹ ė ěĕıĉõĉĸ Ħ ûõĥ č Ĵĕĸ ĕ Ħõčĥ õĲĈĖėĦĖĴĈĹ İ ýĒĦĤõĨ ü õĦėĳčďĩ 4778 İďķ č üĽ Ħ čěč

7]66<^45 ęŖĦčĎĦċ ıęĤėĦĖĴĈŖėěĕöġûĎėĨĝĥċĳčûĎõĦėİûĨčėěĕİċŕĦõĥĎ 7]76;^<7 ęŖĦčĎĦċ

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩėĦĖĴĈŖėěĕİċŕĦõĥĎ 7]66<^45 ęŖĦčĎĦċ ęĈęûüĦõďō 4777 øĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 33 üĦõõĦėęĈęûöġûėĦĖ ėĦĖĴĈŖġīĸčďō 4776 İďŝčüĽĦčěč 56^7; ęŖĦčĎĦċ ďėĤõġĎĈŖěĖėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĜĝİğęķõ ěĥĉĊĬĈĨĎċĩĸİğęīġüĦõõĦėĐęĨĉ] ğčĩĹĞûĞĥĖ

ĲĈĖėĦĖĴĈŖġīĸčĳčďō 4778 İċŕĦõĥĎ 55^5: ęŖĦčĎĦċ ďėĤõġĎĈŖěĖ õĽĦĴėüĦõõĦėüĽĦğčŕĦĖİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕ] ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ ĳčĞŕěčöġûĎėĨĝĥċĖŕġĖ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ ġĨčĈĥĞĉėĩĸ üĽĦõĥĈ ÿĪĸûĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĐęĨĉıęĤĉĨĈĉĥĹûĲøėûİğęķõ ĔĦþčĤėĥĎıėûĈĥč ĎėĨĝĥċİėĨĸĕ

ĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċĴĈŖĲġčõĨüõĦėĎĦûĞŕěčĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ĲĈĖĴĈŖĲġčûĦčĳčĞŕěčöġûûĦčöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĉŖčċĬč

üĽĦčěč 4]:49^<: ęŖĦčĎĦċ 7]478^;4ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 6]998^39 ęŖĦčĎĦċ ĉĦĕęĽĦĈĥĎ øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčġĥĉėĦėŖġĖęĤ :8 ıęĤęĈęûġĥĉėĦėŖġĖęĤ

; ĉĦĕęĽĦĈĥĎ ĲĈĖĕĩėĦĖęĤİġĩĖĈıĖõİďŝč

3P ĉŖčċĬčüĦõûĦčĎėĨõĦė İýĒĦĤõĨüõĦėĴĈŖıõŕ øŕĦěĥĞĈĬġĬďõėćř øŕĦıėûûĦčċĦûĉėû O Ųŭ $ūŬ P ıęĤøŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦėĈĽĦİčĨčûĦč

O' Ų ŲūÑ P ĲĈĖĳčďō 4776 ĉŖčċĬčûĦčĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎ 4]784^4: ęŖĦčĎĦċĲĈĖøĨĈĞĥĈĞŕěčĉŖčċĬčûĦčĎėĨõĦėĉŕġėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİďŝč

ėŖġĖęĤ :9 ĲĈĖĞĥĈĞŕěčęĭõøŖĦüĦõĔĦøėĥĄıęĤęĭõøŖĦĔĦøİġõþčĳčďō4776 İċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ 49 ıęĤėŖġĖęĤ 95 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ İĕīĸġİċĩĖĎõĥĎďō 4777

ĉŖčċĬčûĦčĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎ 6]53<^;9 ęŖĦčĎĦċ ĲĈĖøĨĈĞĥĈĞŕěčĉŖčċĬčûĦčĎėĨõĦėĉŕġėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİďŝčėŖġĖęĤ :9 İċŕĦõĥĎďō 4776ĲĈĖ

ĞĥĈĞŕěčęĭõøŖĦüĦõĔĦøėĥĄıęĤęĭõøŖĦĔĦøİġõþčĳčďō4777 İċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ 7 ıęĤėŖġĖęĤ ;7 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ ĲĈĖġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûĉŖčċĬč

ĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ 8: ĳčöćĤċĩĸġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöġûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 89

ĲĈĖĞĥĈĞŕěčęĭõøŖĦüĦõĔĦøėĥĄıęĤęĭõøŖĦĔĦøİġõþčĳčďō4778 İċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ ; ıęĤėŖġĖęĤ ;3 ĉĦĕęĽĦĈĥĎĲĈĖġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûĉŖčċĬč

ĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ : ıęĤġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöġûėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦė øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 9

4P ĉŖčċĬčöĦĖĞĨčøŖĦ İýĒĦĤõĨüõĦėİďŝčĉŖčċĬčĞĨčøŖĦÿīĹġĕĦöĦĖĴď ıęĤĉŖčċĬčĐęĨĉİĞĦĲøėûİğęķõ ĞĽĦğėĥĎ ĳčďō 4776 ıęĤ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩ

ĉŖčċĬčöĦĖĞĨčøŖĦİċŕĦõĥĎ 486^:< ęŖĦčĎĦċ ıęĤ ;67^;7 ęŖĦčĎĦċ ĉĦĕęĽĦĈĥĎøĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 479 ĉĦĕėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖċĩĸİĒĨĸĕöĪĹč

ĲĈĖĞĥĈĞŕěčĉŖčċĬčöĦĖĞĨčøŖĦĉŕġėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖďō 4776 N 4777 İċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ ;; ıęĤėŖġĖęĤ :9 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ İčīĸġûüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġû

ėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõĳčûĦčĲċėøĕčĦøĕ

ûĦčĳčĞŕěčöġûûĦčöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõıęĤġĬďõėćřĴēēőĦĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċĖŕġĖ ĲĈĖĞĥĈĞŕěčĉŖčċĬčöĦĖĉŕġėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖİċŕĦõĥĎ ėŖġĖęĤ 336

İčīĸġûüĦõõĽĦĴėĐĥčıďėĴĕŕİĒĩĖûĒġĉŕġĉŖčċĬčøûċĩĸöġûĎėĨĝĥċİčīĸġûüĦõėĦĖĴĈŖüĦõûĦčöĦĖċĩĸęĈęû

øŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦė

ČčĦøĦė øŕĦİĞīĸġĕėĦøĦĞĽĦčĥõûĦč øŕĦİęĩĹĖûėĥĎėġû øŕĦĳþŖüŕĦĖİõĩĸĖěõĥĎėĊĖčĉř İďŝčĉŖč ĲĈĖüĦõďō 4776 ıęĤ ďō4777 ĎėĨĝĥċĕĩøŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦė

öĦĖıęĤĎėĨğĦėüĽĦčěč 3:;^3; ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 497^39 ęŖĦčĎĦċĉĦĕęĽĦĈĥĎ ğėīġøĨĈİďŝčġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 67

ĉŖčċĬčİýĒĦĤõĨüõĦėöġûĎėĨĝĥċ ıĎŕûġġõİďŝč 4 Ğŕěč ĞġĈøęŖġûõĥĎďėĤİĔċöġûėĦĖĴĈŖ ĲĈĖĎėĨĝĥċĕĩĉŖčċĬčėěĕĳčďō 4776 4778

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĉŖčċĬčûĦčĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎ 6]898^34 ęŖĦčĎĦċĲĈĖøĨĈĞĥĈĞŕěčĉŖčċĬčûĦčĎėĨõĦėĉŕġėĦĖĴĈŖûĦčĎėĨõĦėİďŝčėŖġĖęĤ ::

ĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩĉŖčċĬčöĦĖĞĨčøŖĦİċŕĦõĥĎ 3<<^<7 ęŖĦčĎĦċ ęĈęûüĦõĳčďō 4776 øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ :; İčīĸġûüĦõõĦėĲġč

øŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦėİýĒĦĤõĨüõĦė ďėĤõġĎĈŖěĖėĦĖõĦėċĩĸĞĽĦøĥā İþŕč øŕĦĳþŖüŕĦĖĒčĥõûĦč øŕĦĞĦČĦėćĭďĲĔø øŕĦČėėĕİčĩĖĕ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûøŕĦĳþŖüŕĦĖĒčĥõûĦč ıęĤ øŕĦČėėĕİčĩĖĕČčĦøĦė ĲĈĖĕĩĞĥĈĞŕěčøŕĦĳþŖüŕĦĖüĦõõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦėĉŕġėĦĖĴĈŖėěĕİċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ

8 ĳčďō 4776 ıęĤėŖġĖęĤ 7 ĳčďō 4777

İĒĨĸĕöĪĹčöġûøŕĦČėėĕİčĩĖĕČčĦøĦė øŕĦďėĥĎİčīĸġûüĦõøěĦĕęŕĦþŖĦöġûûĦč ĲĈĖĕĩĞĥĈĞŕěčøŕĦĳþŖüŕĦĖüĦõõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦėĉŕġėĦĖĴĈŖėěĕİċŕĦõĥĎ

ėŖġĖęĤ 8

ĞĽĦğėĥĎĳčďō 4778 ĕĩøŕĦĳþŖüŕĦĖöĦĖıęĤĎėĨğĦėüĽĦčěč 537^;7 ęŖĦčĎĦċİĒĨĸĕöĪĹčüĦõďō 4777 øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 37 üĦõõĦė

! !

øŕĦĉġĎıċčĐĭŖĎėĨğĦė

ĳčėĭďġīĸč ċĥĹûčĩĹĐĭŖĎėĨğĦėöġûĎėĨĝĥċğĕĦĖĊĪûĎĬøøęċĩĸõĽĦğčĈĉĦĕõĂğĕĦĖěŕĦĈŖěĖğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖř ĳčďō 4776 ĕĩøŕĦĉġĎıċčĐĭŖ

ĎėĨğĦėİċŕĦõĥĎ 48^34 ęŖĦčĎĦċ İčīĸġûüĦõõĦėďėĥĎĐĥûĲøėûĞėŖĦûõĦėĎėĨğĦėĳğĕŕıęĤõėėĕõĦėĎėĨğĦėİõĝĩĖćġĦĖĬ ċĽĦĳğŖĞĨĹčďō 4776 ĕĩĐĭŖĎėĨğĦė

ċĥûĹ ĞĨčĹ 7 øč ĞĽĦğėĥĎďō 4777 øŕĦĉġĎıċčĐĭĎŖ ėĨğĦėİċŕĦõĥĎ 49^66 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčİĒĨĕĸ öĪčĹ ėŖġĖęĤ 7 üĦõďō 4776 ĲĈĖĕĩĐĎŖĭ ėĨğĦėċĥûĹ ĞĨčĹ 7 øč

õĽĦĴėöĥĹčĉŖč

ĲĈĖøĨĈİďŝčġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčėěĕċĩĸėŖġĖęĤ 34 ĳčďō 4776 ıęĤėŖġĖęĤ 35 ĳčďō 4777

İďŝčėŖġĖęĤ 34 ĳčďō 4778

øŕĦĉġĎıċčĐĭŖĎėĨğĦė ďėĤõġĎĈŖěĖ İûĨčİĈīġč ĐęďėĤĲĖþčřċĩĸİõĩĸĖěöŖġûıęĤøŕĦĉġĎıċčõėėĕõĦė ėěĕĴďĊĪûĐęďėĤĲĖþčřĉġĎıċč

ĳčďō 4778 øŕĦĉġĎıċčĐĭŖĎėĨğĦėİċŕĦõĥĎ 45^;5 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 35 üĦõďō 4777 ĲĈĖĕĩĐĭŖĎėĨğĦėċĥĹûĞĨĹč 7 øč

õĽĦĴėöĥĹčĉŖčėěĕöġûİýĒĦĤõĨüõĦėöġûĎėĨĝĥċĞĽĦğėĥĎďō 4776 ıęĤ ďō4777 ĕĩĕĭęøŕĦİċŕĦõĥĎ 6<3^7: ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 9:8^45 ęŖĦčĎĦċ

ĳčďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦĴėöĥĹčĉŖčėěĕİċŕĦõĥĎ 85<^8: ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 4< üĦõďō 4777 ĲĈĖġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčėěĕ

ċĥĹûčĩĹõĦėİďęĩĸĖčıďęûöġûõĽĦĴėöĥĹčĉŖčėěĕİýĒĦĤõĨüõĦėöġûĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊıüõıüûĴĈŖĉĦĕęĥõĝćĤČĬėõĨüöġûĎėĨĝĥċĈĥûčĩĹ

õĽĦĴėöĥĹčĉŖčüĦõûĦčĎėĨõĦė ďō 4777 ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦĴėöĥĹčĉŖčüĦõûĦčĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎ 868^68 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 84 üĦõďō 4776

üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖĴĈŖûĦčĒęĥûċĈıċčıęĤõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖĳčĞŕěčöġûĔĦøİġõþč ĲĈĖġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčüĦõûĦčĎėĨõĦėĳčďō 4776

øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ35 İċŕĦõĥĎďō 4776 ÿĪĸûġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčĳčĞŕěčöġûĔĦøİġõþčıęĤĔĦøėĥĄ ĕĩġĥĉėĦċĩĸĳõęŖİøĩĖûõĥč

ėĦĖĴĈŖûĦčĒęĥûċĈıċč ıĉŕėĦĖĴĈŖöġûûĦčõŕġĞėŖĦûĞĊĦčĩĴēēőĦĖŕġĖĳčĞŕěčöġûĔĦøİġõþčÿĪĸûĕĩġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčĞĭûõěŕĦęĈęû ċĽĦĳğŖġĥĉėĦõĽĦĴė

öĥĹčĉŖčüĦõûĦčĎėĨõĦėøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ34 ęĈęûüĦõďō 4777 ÿĪĸûİċŕĦõĥĎėŖġĖęĤ35 ÿĪĸûġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčĳčĞŕěčöġûĔĦøİġõþčıęĤĔĦøėĥĄ ĕĩ

ġĥĉėĦċĩĸĳõęŖİøĩĖûõĥč

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦĴėöĥĹčĉŖčüĦõûĦčĎėĨõĦėİċŕĦõĥĎ 864^86 ęŖĦčĎĦċęĈęûėŖġĖęĤ 3 üĦõďō 4777 üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġû

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'&

õĽĦĴėöĥĹčĉĹčüĦõûĦčöĦĖ ĳčďĩ 4777 ĎėĨ ĝĥ ċĕĩ õ ĽĦ Ĵėöĥ Ĺ č ĉĹ č üĦõûĦčöĦĖüĽĦ čěč 35;^99 ęĹ Ħ čĎĦċ øĨ Ĉİďķ č İĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č ėĹ ġ ĖęĤ 7]<5: üĦõ

ďō 4776 üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ øĨĈİďŝčġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčėŖġĖęĤ 35 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõďō 4776 ÿĪĸûĕĩġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčėŖġĖęĤ 3

İčīĸġûüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûõĦėöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõċĽĦõĦėĐęĨĉĕĩõĦėďėĤğĖĥĈüĦõöčĦĈöġûõĦėĐęĨĉ ċĽĦĳğŖõĽĦĴėöĥĹčĉŖčĉŕġğčŕěĖİĒĨĸĕöĪĹč

õĦėęĈęûöġûõĦėöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõċĽĦĳğŖõĽĦĴėöĥĹčĉŖčĉŕġğčŕěĖęĈęû ıęĤ ĔĦěĤĉęĦĈûĦčöĦĖġĬďõėćřĴēēőĦ ÿĪĸûĕĩõĦėıöŕûöĥčĞĭûõěŕĦďōċĩĸıęŖě!

ĲĈĖûĦčĳčĞŕěčĈĥûõęŕĦěĴĈŖĲġčĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċĖŕġĖĉĥĹûıĉŕĴĉėĕĦĞ 4 ďō 4778

õĽĦĴėĞĬċČĨ

39; üĦõďō 4776 ĲĈĖĕĩġĥĉėĦõĽĦĴėĞĬċČĨėŖġĖęĤ 8^45 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõďō 4776 İčīĸġûüĦõġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčċĩĸİĒĨĸĕöĪĹčöġûûĦčöĦĖ ıęĤ õĦėęĈ

ęûöġûġĥĉėĦøŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦėĉŕġėĦĖĴĈŖ

õĽĦĴėĞĬċČĨėŖġĖęĤ 5^76 ęĈęûüĦõďō 4777 İčīĸġûüĦõėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖıęĤġĥĉėĦõĽĦĴėöĥĹčĉŖčöġûûĦčöĦĖċĩĸęĈęû ıęĤ üĦõėĦĖõĦėøŕĦ

ďėĥĎüĦõøěĦĕęŕĦþŖĦöġûûĦčÿĪĸûİďŝčėĦĖõĦėċĩĸĴĕŕĴĈŖİõĨĈöĪĹčİďŝčďõĉĨĞŕûĐęĳğŖöġûġĥĉėĦøŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦėĉŕġėĦĖĴĈŖĳčďō 4778

İĒĨĸĕöĪĹč

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩöĦĈċĬčöĥĹčĉŖčüĦõûĦčöĦĖüĽĦčěč 33^;8 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčġĥĉėĦöĦĈċĬčöĥĹčĉŖčėŖġĖęĤ 36 İčīĸġûüĦõ

ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦĴėĞĬċČĨİýĒĦĤõĨüõĦėĳčďō 4777 ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦĴėĞĬċČĨİýĒĦĤõĨüõĦė üĽĦčěč 598^74 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĎėĨĝĥċĕĩõĽĦĴėĞĬċČĨİýĒĦĤõĨüõĦė üĽĦčěč 3;3^5< ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 6; üĦõďō 4777 ĲĈĖĕĩġĥĉėĦ

ĞĽĦğėĥĎûĎõĦėİûĨčėěĕöġûĎėĨĝĥċıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖĳčėĤğěŕĦûďō 4776 4777 ĕĩõĽĦĴėĞĬċČĨ 338^<: ęŖĦčĎĦċ ıęĤ 6<9^8; ęŖĦč

ĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 6 ıęĤėŖġĖęĤ 9 öġûėĦĖĴĈŖėěĕıĉŕęĤďōĉĦĕęĽĦĈĥĎ ĲĈĖõĽĦĴėĞĬċČĨİĒĨĸĕöĪĹčĳčďō 4777 İďŝčĐęİčīĸġûüĦõėĦĖĴĈŖûĦč

ĎėĨõĦėċĩĸİĒĨĸĕöĪĹč ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĕĩõĽĦĴėĞĬċČĨİċŕĦõĥĎ 576^59 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 35 üĦõďō 4777 İčīĸġûüĦõõĦėęĈęûöġû

ėĦĖĴĈŖėěĕıęĤøŕĦĳþŖüŕĦĖĳčõĦėöĦĖıęĤĎėĨğĦėċĩĸİĒĨĸĕöĪĹč ĲĈĖĕĩġĥĉėĦõĽĦĴėĞĬċČĨėŖġĖęĤ 8

ĄĦčĤċĦûõĦėİûĨč ! ĞĨčċėĥĒĖř

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩĞĨčċėĥĒĖřĳčûĎõĦėİûĨčėěĕ ėěĕċĥĹûĞĨĹč 7]:9;^<: ęŖĦčĎĦċ ďėĤõġĎĈŖěĖ O3P ĞĨčċėĥĒĖř

ğĕĬčİěĩĖč 5]435^53ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 77 öġûĞĨčċėĥĒĖřėěĕ O4P ĞĨčċėĥĒĖřĴĕŕğĕĬčİěĩĖč 4]887^98 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 67

öġûĞĨčċėĥĒĖřėěĕ ĲĈĖĞĨčċėĥĒĖřėěĕ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 üĽĦčěč 3]63:^7; ęŖĦčĎĦċ

ğėīġİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 54 ĲĈĖİõĨĈüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖõĦėğęĥõøīġ İûĨčęûċĬčėĤĖĤĖĦěġīĸčİĒĨĸĕöĪĹč :<< ęŖĦčĎĦċ İûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕ

579^73 ęŖĦč ıęĤ ĎĦċ İûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕİĒĨĸĕöĪĹč 49<^4: ęŖĦčĎĦċ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩĞĨčċėĥĒĖřėěĕċĥĹûĞĨĹč 6]68<^6; ęŖĦčĎĦċ ďėĤõġĎĈŖěĖ O3P ĞĨčċėĥĒĖřğĕĬčİěĩĖč 4]:<5^64ęŖĦč

ĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 85 öġûĞĨčċėĥĒĖřėěĕ O4P ĞĨčċėĥĒĖřĴĕŕğĕĬčİěĩĖč 3]879^<9 ęŖĦčĎĦċ øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 59 öġûĞĨčċėĥĒĖřėěĕ ĲĈĖ

ĞĨčċėĥĒĖřėěĕ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4776 üĽĦčěč 996^34 ęŖĦčĎĦċ ğėīġİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 43 ĲĈĖ

İõĨĈüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖõĦėğęĥõøīġ ęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎNĞĬċČĨİĒĨĸĕöĪĹč 7;4^78 ęŖĦčĎĦċ ıęĤ İûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕİĒĨĸĕöĪĹč

79<^35 ęŖĦčĎĦċ

ċĥĹûčĩĹ õĦėİďęĩĸĖčıďęûöġûĞĨčċėĥĒĖřöġûĎėĨĝĥċĞĦĕĦėĊıüõıüûėĦĖęĤİġĩĖĈĴĈŖĈĥûĉŕġĴďčĩĹ

N ęĭõğčĩĹõĦėøŖĦ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎNĞĬċČĨ İċŕĦõĥĎ ;49^7; ęŖĦčĎĦċ ďėĤõġĎĈŖěĖ O3P ęĭõğčĩĹõĦė

øŖĦüĦõČĬėõĨüöĦĖĞĨčøŖĦNĞĬċČĨ ;9^55 ęŖĦčĎĦċğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 3< öġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎĞĬċČĨ O4P ęĭõğčĩĹüĦõõĦėøŖĦČĬėõĨüûĦč

ĎėĨõĦėNĞĬċČĨ :5<^48 ęŖĦčĎĦċ ğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ ;< öġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎNĞĬċČĨ ďō 4778 ęĈęûüĦõ ć ĞĨĹčďō 4777 øĨĈİďŝč

ėŖġĖęĤ 43 İčīĸġûüĦõõĦėęĈęûöġûėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖ ĞĽĦğėĥĎġĥĉėĦõĦėğĕĬčöġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦęĈęûüĦõ 8^8; İċŕĦ ğėīġ 76 ěĥč ć ĞĨĹčďō

4777 İďŝč 7^3: İċŕĦ ğėīġ 9< ěĥč ć ĞĨĹčďō 4778

İčīĸġûüĦõõĦėęĈęûöġûėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖěĥĞĈĬõŕġĞėŖĦû]ġĬďõėćřĴēēőĦ ıęĤõĦėöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ

ċĥĹûčĩĹ ęĭõğčĩĹõĦėøŖĦüĦõČĬėõĨüöĦĖĞĨčøŖĦNĞĬċČĨ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ęĈęûüĦõ ć ĞĨĹčďō 4777 øĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 6:

ĞĽĦğėĥĎęĭõğčĩĹõĦėøŖĦüĦõČĬėõĨüûĦčĎėĨõĦėNĞĬċČĨ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ęĈęûėŖġĖęĤ 38 üĦõ ć ĞĨĹčďō 4777 İčīĸġûüĦõûĦč

ĲøėûõĦėġĖĭŕĳčþŕěûċĽĦõĦėõŕġĞėŖĦûıęĤĖĥûĴĕŕĊĪûûěĈûĦčċĩĸĞĦĕĦėĊĞŕûĕġĎûĦčıęĤİėĩĖõİõķĎĴĈŖ

øŖĦüĦõČĬėõĨüöĦĖĞĨčøŖĦNĞĬċČĨ 3:9^7; ęŖĦčĎĦċğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 38 öġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎĞĬċČĨ O4P ęĭõğčĩĹüĦõõĦėøŖĦČĬėõĨüûĦč

ĎėĨõĦėNĞĬċČĨ ;;<^:3 ęŖĦčĎĦċ ğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ :6 öġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎNĞĬċČĨ ďō 4777 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ĞĨĹčďō 4776 øĨĈİďŝč

ėŖġĖęĤ 3<3 İčīĸġûüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖĴĈŖėěĕ ĲĈĖġĥĉėĦõĦėğĕĬčöġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦęĈęûüĦõ 9^45 İċŕĦğėīġ 7< ěĥč ć ĞĨĹčďō 4776 İďŝč

8^8; İċŕĦğėīġ 76 ěĥč ć ĞĨĹčďō 4777

İčīĸġûüĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûėĦĖĴĈŖüĦõõĦėöĦĖěĥĞĈĬõŕġĞėŖĦû]ġĬďõėćřĴēēőĦ ıęĤõĦėöĦĖİĞĦĲøėûİğęķõ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩęĭõğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčėĥĎNĞĬċČĨ İċŕĦõĥĎ 3]39:^6< ęŖĦčĎĦċ ďėĤõġĎĈŖěĖ O3P ęĭõğčĩĹõĦė

ċĥĹûčĩĹ ęĭõğčĩĹõĦėøĹĦüĦõČĬėõĨüöĦĖĞĨčøĹĦNĞĬċČĨ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ĞĨĹčďĩ 4776 øĨĈİďķčİĒĨĸĕöĪĹčėĹġĖęĤ 463

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĞĽĦğėĥĎęĭõğčĩĹõĦėøŖĦüĦõČĬėõĨüûĦčĎėĨõĦėNĞĬċČĨ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 İĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 3<3 üĦõ ć ĞĨĹčďō 4776 İčīĸġûüĦõ

ĕĩõĦėďŌĈûĦčĲøėûõĦėĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ ıęĤĕĩõĦėĞŕûûěĈûĦčıüŖûğčĩĹĳčûĦčĒęĥûûĦčęĕıęĤĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖřċĩĸõĽĦęĥûĈĽĦİčĨčõĦė

čĲĖĎĦĖõĦėĉĥĹûĞĽĦėġûğčĩĹĞûĞĥĖüĤĞĭāİĉķĕüĽĦčěč ĞĽĦğėĥĎęĭõğčĩĹûĦčĎėĨõĦėċĩĸİõĨčõĽĦğčĈþĽĦėĤ 3 ďĩ ıęĤĉĥĹûĞĽĦėġûğčĩĹĞûĞĥĖüĤĞĭāėĹġĖęĤ 7<

öġûĕĭęøĸĦğčĩĹ ĞĽĦğėĥĎęĭõğčĩĹûĦčöĦĖċĩĸĕĩġĦĖĬĕĦõõěĸĦ 3 ďĩ ıęĤõĽĦğčĈõĦėĉĥĹûøĸĦİĐīĸġİĉķĕüĽĦčěč ĞĽĦğėĥĎęĭõğčĩĹİþķøøīč ĲĈĖ ć ěĥčċĩĸ 53

ČĥčěĦøĕ 4778 ıęĤ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩėĦĖęĤİġĩĖĈġĦĖĬöġûęĭõğčĩĹõĦėøŖĦ ÿĪĸûĞĦĕĦėĊĞėĬďĴĈŖĈĥûčĩĹ

ċĥĹûčĩĹĎėĨĝĥċĕĩčĲĖĎĦĖĳčõĦėĉĥĹûøĸĦİĐīĸġğčĩĹĞûĞĥĖüĤĞĭāĲĈĖĒĨüĦėćĦüĦõęĭõğčĩĹıĉĸęĤėĦĖċĩĸøĦĈěĸĦüĤĴĕĸĴĈĹėĥĎþĽĦėĤ ĲĈĖõĽĦğčĈ

/ I + & "5 6

åã 5 +6 % äçç åã 5 +6 % äççç )= / 9J 6' ĕ6 '4A$ 6&.8 ĕ6 )= / 9J 6' ĕ6 9I1&=ĔD N6/ N6'4 )= / 9J 6' ĕ6 A 8 ã +5 A 8 ã ã +5 A 8 ã ã ä +5 A 8 ä ã å ç +5 A 8 å ç +5 êJ E '+% /5 Ĕ6A ;I1/ 9J. .5& 4.=g )= / 9J 6' ĕ6 )= / 9J 6' ĕ6 '4A$ 6&.8 ĕ6 .< 8 )= / 9J 6' ĕ6 '4A$ 6 'è 6' )= / 9J 6' ĕ6 9I1&=ĔD N6/ N6'4 )= / 9J 6' ĕ6 A 8 ã +5 A 8 ã ã +5 A 8 ã ã ä +5 A 8 ä ã å ç +5 A 8 å ç +5 êJ E '+% /5 Ĕ6A ;I1/ 9J. .5& 4.=g )= / 9J 6' ĕ6 )= / 9J 6' ĕ6 '4A$ 6 'è 6' .< 8 '+%)= / 9J 6' ĕ6 .< 8 )= / 9JA H ; /5 Ĕ6A ;I1/ 9J. .5& 4.=g )= / 9JA H ; 5L+A è '5 '+%)= / 9J 6' ĕ6B)4 5L+A è '5 .< 8

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

ç ç

ãçä äã

åã ã åå ç æ

åå ç æ åå

! ä ç

æä æ ç ã

ã ä ã æ

|ä ç }

|æ ç }

åä

ã ç

äää äå

æ æ å

ää åæä ç ç ã ääã

ææ ãç æ ææä ã ä

ã ã çã æåã åã ä |ã ä }

ãä å äçç ç å |æ ääæ}

å ä ç ä ç ã

ãå ã ã æ ã

ææå | ææå}

æ | æ }

ä ç ã

ã ã æ ã

!"#$%&''

N ĕĭęøŕĦûĦčċĩĸİĞėķüıĉŕĖĥûĴĕŕİėĩĖõİõķĎ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩĕĭęøŕĦûĦčċĩĸİĞėķüıęŖěıĉŕĖĥûĴĕŕİėĩĖõİõķĎNĞĬċČĨ 3^54:^<9 ęŖĦčĎĦċ İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53

ČĥčěĦøĕ 4777 üĽĦčěč ;9<^78 ęŖĦčĎĦċ ğėīġøĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 59 İčīĸġûüĦõûĦčċĩĸġĖĭŕėĤğěŕĦûõŕġĞėŖĦûİĒīĸġėġõĦėĉėěüėĥĎĉĦĕûěĈûĦč

ıęĤİėĩĖõİõķĎİûĨčüĦõęĭõøŖĦĴĈŖ ġĩõċĥĹûġĖĭŕĳčþŕěûİėĨĸĕİĉėĩĖĕûĦčĞĽĦğėĥĎĲøėûõĦėĳğĕŕ

N ĞĨčøŖĦøûİğęīġ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩĞĨčøŖĦøûİğęīġ 473^;8 ęŖĦčĎĦċ İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ĞĨĹčďō 4777 üĽĦčěč 68^8< ęŖĦčĎĦċ

ğėīġøĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 45 İčīĸġûüĦõõĦėİĒĨĸĕöġûěĥĉĊĬĈĨĎċĩĸėġİöŖĦĉĨĈĉĥĹûĳčûĦčĲøėûõĦėıęĤĞĨčøŖĦĞĽĦİėķüėĭďċĩĸėġĞŕûĕġĎĳčďō 4779

ğėīġøĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 7 İčīĸġûüĦõõĦėęĈęûöġûěĥĉĊĬĈĨĎċĩĸĴĈŖċĽĦõĦėĐęĨĉİĒīĸġėġüĥĈĞŕûıęĤõĦėĞŕûĕġĎĞĨčøŖĦċĩĸĐęĨĉıęŖěİĞėķüĳğŖõĥĎęĭõøŖĦ

ĞĽĦğėĥĎć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩĞĨčøŖĦøûİğęīġ 4<7^58 ęŖĦčĎĦċ ęĈęûüĦõ ć ĞĨĹčďō 4776 üĽĦčěč 3<^;5 ęŖĦčĎĦċ

N ċĩĸĈĨč ġĦøĦė ġĬďõėćř ĞĬċČĨ ıęĤġĞĥûğĦėĨĕċėĥĒĖřİĒīĸġõĦėęûċĬč

ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩċĩĸĈĨč ġĦøĦė ġĬďõėćřNĞĬċČĨ üĽĦčěč 489^54 ęŖĦčĎĦċ ęĈęûüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777

üĽĦčěč 6:^35 ęŖĦčĎĦċ ğėīġøĨĈİďŝčęĈęûėŖġĖęĤ 37 ÿĪĸûĳčďō4778 ĎėĨĝĥċĴĈŖĕĩõĦėĲġčõĨüõĦėċĩĸİõĩĸĖěõĥĎõĦėĐęĨĉĲøėûĞėŖĦûİğęķõĳğŖõĥĎĎėĨĝĥċ

ĖŕġĖĳčėĦøĦĉĦĕĎĥāþĩİċŕĦõĥĎ 99^:6 ęŖĦčĎĦċ ıęĤĕĩøŕĦİĞīĸġĕėĦøĦĳčďō 4778 İċŕĦõĥĎ 4<^79 ęŖĦčĎĦċ

ĎėĨĝĥċĴĈŖüĦõõĦėþĽĦėĤğčĩĹĳčġĈĩĉ ċĥĹûčĩĹ ĎėĨĝĥċĕĩčĲĖĎĦĖċĩĸüĤöĦĖċĩĸĈĨčĈĥûõęŕĦěċĥĹûğĕĈ

N ĞĨčċėĥĒĖřğĕĬčİěĩĖčġīĸč

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĞĨčċėĥĒĖřğĕĬčİěĩĖčġīĸč üĽĦčěč 557^66 ęŖĦčĎĦċ ėĦĖõĦėĞĽĦøĥā ĴĈŖıõŕęĭõğčĩĹİûĨčďėĤõĥč 36:^9<

ęŖĦčĎĦċ ĔĦĝĩİûĨčĴĈŖčĨĉĨĎĬøøęĊĭõğĥõ ć ċĩĸüŕĦĖ üĽĦčěč ;3^75 ęŖĦčĎĦċ øŕĦĳþŖüŕĦĖęŕěûğčŖĦüĽĦčěč 48^:: ęŖĦčĎĦċ ĒĥõĔĦĝĩÿīĹġ 3;^:;

ęŖĦčĎĦċ ıęĤİûĨčċĈėġûüŕĦĖ 34^78 ęŖĦčĎĦċ

N İûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 İûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėŕěĕ İċŕĦõĥĎ 3]666^<: ęŖĦčĎĦċ İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777

üĽĦčěč 49<^4: ęŖĦčĎĦċ üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûõĦėėĥĎėĭŖĞŕěčĴĈŖİĞĩĖüĦõõĽĦĴėöġûİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈıęĤõĦėęûċĬč

İĒĨĸĕĳčĎėĨĝĥċĐęĨĉıęĤüĽĦğčŕĦĖõėĤıĞĴēēőĦüĦõĒęĥûûĦčıĞûġĦċĨĉĖř 5 ığŕû

N İûĨčęûċĬčėĤĖĤĖĦěġīĸč

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 İûĨčęûċĬčėĤĖĤĖĦěġīĸč İċŕĦõĥĎ :87^:7 ęŖĦčĎĦċ İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777

üĽĦčěč :<<^<< ęŖĦčĎĦċ üĦõİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċ ěĨčĈř İġķčİčġėřĖĩĸ ĲĢęĈĨĹû üĽĦõĥĈ ĲĈĖĕĩĞĥĈĞŕěčõĦėĊīġğĬŖč øĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 6

ċĥĹûčĩĹ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩġĞĥûğĦėĨĕċėĥĒĖřİĒīĸġõĦėęûċĬčüĽĦčěč :^;5 ęŖĦčĎĦċ İċŕĦõĥĎďō 4777ĲĈĖİďŝčċĩĸĈĨčċĩĸ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĞĔĦĒøęŕġû

! ĳčďĩ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩõėĤıĞİûĨčĞĈĞĬċČĨĴĈĹĕĦüĦõõĨüõėėĕĈĽĦİčĨčûĦčİċĸĦõĥĎ 647^<7 ęĹĦčĎĦċ İčīĸġûüĦõėĦĖõĦėĞĽĦøĥāċĩĸċĽĦĳğĹ õėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĨüõėėĕĈĽĦİčĨčûĦčİĒĨĸĕöĪĹčĴĈĹıõĸ õĽĦĴėüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦč 53:^4< ęĹĦčĎĦċ õĦėęĈęûöġûęĭõğčĩĹõĦėøĹĦ 477^48 ęĹĦčĎĦċ õĦė İĒĨĸĕöĪĹčöġûİüĹĦğčĩĹõĦėøĹĦ 58;^39 ęĹĦčĎĦċ õĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûİûĨčĕĥĈüĽĦėĥĎęĸěûğčĹĦûĦčĎėĨõĦė ;<^44 ęĹĦčĎĦċ ıęĤİûĨčĞĈėĥĎøīčĔĦĝĩİûĨč ĴĈĹčĨĉĨĎĬøøę 87^;6 ęĹĦčĎĦċ ÿĪĸûĕĩĐęĳğĹõėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦčİĒĨĸĕöĪĹč ıĉĸĎėĨĝĥċõķĕĩĕĭęøĸĦûĦčċĩĸİĞėķüıĉĸĖĥûĴĕĸİėĩĖõİõķĎİĒĨĸĕöĪĹč 579^6< ęĹĦčĎĦċ ıęĤüĸĦĖĔĦĝĩİûĨčĴĈĹčĨĉĨĎĬøøęüĦõõĦėĊĭõğĥõ ć ċĩĸüĸĦĖ 368^56 ęĹĦčĎĦċ ÿĪĸûċĽĦĳğĹõėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦčęĈęû ĞĽĦğėĥĎõėĤıĞİûĨčĞĈĕĩõĦėĳþĹĴďĳčõĨüõėėĕęûċĬč :59^74 ęĹĦčĎĦċ üĦõõĦėüĸĦĖİûĨčęûċĬčėĤĖĤĖĦěġīĸčOĎėĨĝĥċ ěĨčĈļ İġķčİčġėļĖĩĸ ĲĢęĈĨĹû üĽĦõĥĈP :<< ęĹĦčĎĦċ ıęĤ İûĨčĞĈüĸĦĖİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėĸěĕ 375^8: ęĹĦčĎĦċ ıĉĸĴĈĹİûĨčĞĈėĥĎĞĬċČĨüĦõõĦėÿīĹġöĦĖĞĨčċėĥĒĖļĊĦěė 79^4; ęĹĦčĎĦċ ıęĤõĦėöĦĖİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėĸěĕ 8< ęĹĦčĎĦċ ċĽĦĳğĹõĨüõĦėĉĹġûüĥĈğĦİûĨčİĒĨĸĕöĪĹč 79:^7: ęĹĦčĎĦċ ĲĈĖĕĩėĦĖõĦė ĞĽĦøĥāĴĈĹıõĸ õĦėĴĈĹėĥĎİûĨčüĦõõĦėĳþĹĞĨċČĨÿīĹġğĬĹčĞĦĕĥāöġû ;98^73 ęĹĦč İûĨčĞĈėĥĎüĦõõĦėöĦĖøīčğĬĹčĞĦĕĥā 44<^8: ęĹĦčĎĦċ ıęĤİûĨčõĭĹ ėĤĖĤĖĦě 5< ęĹĦčĎĦċ ĲĈĖĴĈĹüĸĦĖİûĨčİĎĨõİõĨčĎĥāþĩıęĤİûĨčõĭĹĖīĕėĤĖĤĞĥĹčüĦõĞĊĦĎĥčõĦėİûĨč 634^94 ęĹĦčĎĦċ ıęĤüĸĦĖİûĨčďĥčĐę 34;^36 ęŖĦčĎĦċ

ĳčďō 4777 ĎėĨĝĥċĕĩõėĤıĞİûĨčĞĈĞĬċČĨĳþŖĴďüĦõõĨüõėėĕĈĽĦİčĨčûĦčİċŕĦõĥĎ 6<6^;8 ęŖĦčĎĦċ İčīĸġûüĦõėĦĖõĦėĞĽĦøĥāċĩĸċĽĦĳğŖ õėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĨüõėėĕĈĽĦİčĨčûĦčęĈęûĴĈĹıõĸ õĽĦĴėüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦč 893^89 ęĹĦčĎĦċ õĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûęĭõğčĩĹõĦėøĹĦ 6<;^6: ęĹĦč ĎĦċ õĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûęĭõğčĩĹİûĨčďėĤõĥč 338^36 ęĹĦčĎĦċ õĦėęĈęûöġûİüĹĦğčĩĹõĦėøĹĦ 484^38 ęĹĦčĎĦċ ıęĤõĦėęĈęûöġûİûĨčėĥĎęĸěûğčĹĦ ûĦčĎėĨõĦė 6<9^7: ęĹĦčĎĦċ ėěĕċĥĹûüĸĦĖĈġõİĎĩĹĖıęĤĔĦĝĩİûĨčĴĈĹčĨĉĨĎĬøøę ÿĪĸûĕĩĐęĳğĹõėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦčęĈęû ıĉĸĎėĨĝĥċõķĕĩ ĕĭęøĸĦûĦčċĩĸİĞėķüıĉĸĖĥûĴĕĸİėĩĖõİõķĎęĈęû 6<;^6: ęĹĦčĎĦċ ÿĪĸûċĽĦĳğĹõėĤıĞİûĨčĞĈüĦõõĦėĈĽĦİčĨčûĦčİĒĨĸĕöĪĹč ĞĽĦğėĥĎõėĤıĞİûĨčĞĈĕĩõĦėĳþĹĴď ĳčõĨüõėėĕęûċĬč 7:4^;9 ęĹĦčĎĦċ üĦõõĦėüĸĦĖİûĨčęûċĬčĳčĎėĨĝĥċėĸěĕ 7:4^84 ęĹĦčĎĦċ üĸĦĖİûĨčĞĈÿīĹġĞĨčċėĥĒĖļĊĦěė 46^46 ęĹĦčĎĦċ ıĉĸĴĈĹęĈĔĦėĤöġûİûĨčđĦõĞĊĦĎĥčõĦėİûĨčċĩĸĔĦėĤĐĭõĒĥčęû 47^34 ęĹĦčĎĦċ ċĽĦĳğĹõĨüõĦėĉĹġûüĥĈğĦİûĨčİĒĨĸĕöĪĹč ;;<^95 ęĹĦčĎĦċ ĲĈĖĕĩ ėĦĖõĦėĞĽĦøĥāĴĈĹıõĸ õĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûİûĨčİĎĨõİõĨčĎĥāþĩıęĤİûĨčõĭĹĖīĕėĤĖĤĞĥĹčüĦõĞĊĦĎĥčõĦėİûĨč 6:4^7; ęĹĦčĎĦċ İûĨčõĭĹėĤĖĤĞĥĹčġīĸč 4:< ęĹĦčĎĦċ İûĨčĞĈėĥĎüĦõĳþĹĞĨċČĨÿīĹġğĬĹčĞĦĕĥā 4:<^36 ęĹĦčĎĦċ İûĨčĞĈėĥĎüĦõõĦėöĦĖøīčğĬĹčĞĦĕĥā 4:^85 ęĹĦčĎĦċ ıęĤİûĨčõĭĹėĤĖĤĖĦě 44^7< ęŖĦčĎĦċ ĲĈĖĴĈŖüŕĦĖþĽĦėĤİûĨčõĭŖĖīĕėĤĖĤĖĦě 4:^85 ęŖĦčĎĦċ ıęĤüŕĦĖİûĨčďśčĐę 34;^36 ęŖĦčĎĦċ

ĎėĨĝċĥ ĕĩõĦėİĒĨĕĸ öĪčĹ öġûĞĨčċėĥĒĖřğĕĬčİěĩĖčøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ37 ÿĪûĸ ĞĭûõěŕĦġĥĉėĦõĦėİĒĨĕĸ öĪčĹ öġûğčĩĞĹ čĨ ğĕĬčİěĩĖčøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 4 ıĉŕĕ ĩ ŭū ŭ ŭ Ų İĒĨĸĕ

öĪĹčİďŝč 4<< ěĥč üĦõėĤĖĤİěęĦõĦėöĦĖĞĨčøŖĦċĩĸİĒĨĸĕöĪĹčİďŝč 3;4 ěĥč üĦõİĈĨĕ 59 ěĥčĳčďō 4777 İčīĸġûüĦõĎėĨĝĥċĞĉŗġøĞĨčøŖĦĞĽĦğėĥĎûĦč

ĎėĨõĦėÿĪĸ ûüĤĞĸ ûİöĹ ĦĉĨ Ĉĉĥ Ĺ ûĳčĉĹ čďĩ 4779 İĒĨ ĸ ĕöĪ Ĺ č ıęĤĎėĨ ĝ ĥ ċ ĕĩ ė ĤĖĤİěęĦüĸ Ħ ĖþĽĦ ėĤİüĹ Ħ ğčĩ Ĺ İ ĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č üĦõ 76 ěĥ č ĳčďĩ 4777 İďķ č 83 ěĥ č ĳčďĩ

4778 İċŕĦčĥĹč

ĞĽĦğėĥĎďō 4778 ĞĔĦĒøęŕġûıęĤġĥĉėĦĞŕěčĞĔĦĒøęŕġûğĕĬčİėķě İċŕĦõĥĎ 3^4< İċŕĦ ıęĤ 3^3< İċŕĦ İĒĨĸĕöĪĹčüĦõďō 4777 İčīĸġûüĦõ

ĳčďō 4777 ĞĔĦĒøęŕġûıęĤġĥĉėĦĞŕěčĞĔĦĒøęŕġûğĕĬčİėķě İċŕĦõĥĎ 3^<9 İċŕĦ ıęĤ <^;; İċŕĦ İĒĨĸĕöĪĹčİęķõčŖġĖüĦõďō 4776

İčīĸġûüĦõĎėĨĝĥċĕĩõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûĞĨčċėĥĒĖřğĕĬčİěĩĖčøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ ; ÿĪĸûĞĭûõěŕĦġĥĉėĦõĦėİĒĨĸĕöĪĹčöġûğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖčøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 7 ıĉŕĕ ĩ

ŭū ŭ ŭ Ų ęĈęûİďŝč 59 ěĥč üĦõėĤĖĤİěęĦõĦėöĦĖĞĨčøŖĦċĩĸęĈęûİďŝč 59 ěĥč üĦõİĈĨĕ ;4 ěĥčĳčďō 4776 ıęĤĎėĨĝĥċĕĩėĤĖĤİěęĦüŕĦĖþĽĦėĤİüŖĦ

ğčĩĹęĈęûüĦõ 95 ěĥčĳčďō 4776 İďŝč 76 ěĥčĳčďō 4777 İċŕĦčĥĹč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ċĥĹûčĩĹ ĎėĨĝĥċĕĩčĲĖĎĦĖĳčõĦėĎėĨğĦėüĥĈõĦėĞĔĦĒøęŕġûĲĈĖõĦėüĥĈċĽĦďėĤĕĦćõĦėõėĤıĞİûĨčĞĈöġûıĉŕęĤĲøėûõĦė ÿĪĸûĐŕĦčõĦė

ĒĨüĦėćĦġčĬĕĥĉĨ ıęĤøěĎøĬĕõĦėĈĽĦİčĨčûĦčüĦõĐĭŖĎėĨğĦėöġûĎėĨĝĥċ ıęĤüĤĈĽĦİčĨčõĦėċĎċěčıęĤďėĥĎďėĬûďėĤĕĦćõĦėİďŝčėĦĖĴĉėĕĦĞ

čġõüĦõčĥĹč ĎėĨĝĥċĖĥûĕĩõĦėüĥĈċĽĦďėĤĕĦćõĦėõėĤıĞİûĨčĞĈöġûĎėĨĝĥċĳčĔĦĒėěĕ ĲĈĖüĤĕĩõĦėċĎċěčıęĤďėĥĎďėĬûċĬõİĈīġč

ığęŕûċĩĸĕĦöġûİûĨčċĬč

N ğčĩĹĞĨč

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩğčĩĹĞĨčėěĕİċŕĦõĥĎ 4]965^;9 ęŖĦčĎĦċďėĤõġĎĈŖěĖ ğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖč 4]8::^;5 ęŖĦčĎĦċ

ğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ ;: öġûğčĩĹĞĨčėěĕ ıęĤ ğčĩĹĞĨčĴĕŕğĕĬčİěĩĖč 77^<6 ęŖĦčĎĦċ ğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 4 öġûğčĩĹĞĨčėěĕ ċĥĹûčĩĹğčĩĹĞĨčėěĕ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 İĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ĞĨĹčďō 4777 üĽĦčěč 74^77 ęŖĦčĎĦċ ğėīġİĒĨĸĕöĪĹčøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 4 İčīĸġûüĦõİĒĨĸĕöġûğčĩĹ

ĞĨčğĕĬčİěĩĖčüĽĦčěč 8<^<8 ęŖĦčĎĦċ üĦõõĦėİĒĨĸĕöĪĹčėĦĖõĦėğęĥõöġûİüŖĦğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčüŕĦĖ ıęĤ İûĨčėĥĎęŕěûğčŖĦûĦčĎėĨõĦė ğčĩĹ

ĞĨčċĩĸęĈęûĴĈŖıõŕİûĨčİĎĨõİõĨčĎĥāþĩıęĤİûĨčõĭŖĖīĕėĤĖĤĞĥĹčüĦõĞĊĦĎĥčõĦėİûĨč

üĦõČčĦøĦėøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 53 öġûğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖč] İüŖĦğčĩĹõĦėøŖĦıęĤĉĥĻěİûĨčüŕĦĖøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 59 öġûğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖč] İûĨčĕĥĈüĽĦėĥĎ

ęŕěûğčŖĦûĦčĲøėûõĦėøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 33 öġûğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖč] İûĨčõĭŖĖīĕėĤĖĤĞĥĹčġīĸčøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 3< öġûğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖč]

333^9< ęŖĦčĎĦċ ğėīġøĨĈİďŝčİĒĨĸĕöĪĹčėŖġĖęĤ 6 ĲĈĖıĎŕûİďŝčğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖč 4]84:^:9 ęŖĦčĎĦċğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ ;: öġûğčĩĹĞĨčėěĕ

ıęĤğčĩĹĞĨčĴĕŕğĕĬčİěĩĖčüĽĦčěč 84^77 ęŖĦčĎĦċğėīġøĨĈİďŝčėŖġĖęĤ 4 öġûğčĩĹĞĨčėěĕ

ĲĈĖğčĩĹĞĨčğĕĬčİěĩĖčöġûĎėĨĝĥċ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ďėĤõġĎĈŖěĖėĦĖõĦėğęĥõ øīġİûĨčİĎĨõİõĨčĎĥāþĩıęĤİûĨčõĭŖėĤĖĤĞĥĹč

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩğčĩĹĞĨčėěĕċĥĹûĞĨĹč 4]8;3^64 ęŖĦčĎĦċİĒĨĸĕöĪĹčüĦõ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4776 üĽĦčěč

N ĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖč

ć ěĥ čċĩ ĸ 53 Čĥ čěĦøĕ 4778 ĎėĨ ĝĥ ċĕĩ Ğ ĸ ěčöġûĐĭ Ĺ Ċī ġ ğĬ Ĺ č İċĸ Ħ õĥ Ď 5]357^33 ęĹ Ħ čĎĦċ İĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č üĦõĞĨ Ĺ č ďĩ 4777 üĽ Ħ čěč 3]588^<6

ęĹĦčĎĦċ ĲĈĖĕĩ ėĦĖõĦėċĩ ĸ Ğ ĽĦøĥ ā ĴĈĹ ıõĸ üĦõõĦėİĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č öġûõĽĦ ĴėİĎķ ĈİĞėķ ü üĽ Ħ čěč 576^35 ęĹ Ħ čĎĦċ ıęĤõĦėİĒĨ ĸ ĕ ċĬ č ğĬ Ĺ č ĞĦĕĥ ā üĽĦ čěč

;97^75 ęŖĦčĎĦċüĦõõĦėĳþŖĞĨċČĨĳčĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨÿĪĸûġġõĳğŖıõŕõėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĒčĥõûĦčöġûĎėĨĝĥċ öĦĖğĬŖčċĬčÿīĹġøīčėěĕĞŕěč

İõĨčüĦõõĦėöĦĖğĬŖčĞĦĕĥā 436^<: ęŖĦčĎĦċ üŕĦĖİûĨčďśčĐę 369^:8 ęŖĦčĎĦċ

ęĹĦčĎĦċ ĲĈĖĕĩ ė ĦĖõĦėċĩ ĸ Ğ ĽĦøĥ ā ĴĈĹ ıõĸ üĦõõĦėİĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č öġûõĽĦ ĴėİĎķ ĈİĞėķ ü üĽ Ħ čěč 6<:^68 ęĹ Ħ čĎĦċ ıęĤõĦėİĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č öġûċĬ č üĈċĤİĎĩ Ė č

ıęĤþĽĦėĤıęŖěüĽĦčěč 48;^6< ęŖĦčĎĦċüĦõõĦėĳþŖĞĨċČĨĳčĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨÿĪĸûġġõĳğŖıõŕõėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĒčĥõûĦčöġûĎėĨĝĥċ öĦĖ

ğĬŖčċĬčÿīĹġøīčėěĕĞŕěčİõĨčüĦõõĦėöĦĖğĬŖčĞĦĕĥā 3<5^<6 ęŖĦčĎĦċ üŕĦĖİûĨčďśčĐę 34;^43 ęŖĦčĎĦċ

ć ěĥ čċĩ ĸ 53 Čĥ čěĦøĕ 4777 ĎėĨ ĝĥ ċĕĩ Ğ ĸ ěčöġûĐĭ Ĺ Ċī ġ ğĬ Ĺ č İċĸ Ħ õĥ Ď 3]98;^<9 ęĹ Ħ čĎĦċ İĒĨ ĸ ĕ öĪ Ĺ č üĦõĞĨ Ĺ č ďĩ 4776 üĽ Ħ čěč 884^64

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ċĥĹûčĩĹĎėĨĝĥċĴĈŖĕĩİďęĩĸĖčıďęûčĲĖĎĦĖĎĥāþĩĉĦĕĕĦĉėĄĦčõĦėĎĥāþĩýĎĥĎċĩĸ 3; İėīĸġûĐęďėĤĲĖþčřĒčĥõûĦčĳčďō 4776 ĲĈĖėĥĎėĭŖğčĩĹ

ĞĨčĳčþŕěûċĩĸİďęĩĸĖčıďęû ĲĈĖĎĥčċĪõďėĥĎõĥĎõĽĦĴėĞĤĞĕ ć ěĥčĉŖčûěĈöġûûěĈĎĥāþĩďśüüĬĎĥč İďŝčüĽĦčěč 6<^58 ęŖĦčĎĦċ

ĉĦĕėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭĊŖ ġī ğĬčŖ øėĥûĹ ċĩ ĸ 3a4776 İĕīġĸ ěĥčċĩ ĸ 49 ĕĨĊčĬ ĦĖč 4776 ĴĈŖĕĕĩ ĉĨİďŝčİġõýĥčċřĳčĞŕěčċĩİĸ ďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥā Ĉĥûčĩ!Ĺ

O3P ĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨİĒĨĸĕċĬčüĈċĤİĎĩĖčüĽĦčěč 585]75:]379 ğĬŖč ĕĭęøŕĦğĬŖčęĤ 3 ĎĦċ üĦõċĬčüĈċĤİĎĩĖčüĽĦčěč 857]683]:65 ĎĦċ

İďŝčċĬčüĈċĤİĎĩĖčĳğĕŕėěĕüĽĦčěčċĥĹûĞĨĹč ;;;]<<<]<<< ĎĦċ

İĈĨĕĉŕġ 3 ğĬŖčĳğĕŕ

ĳğŖıõŕĐĭŖĊīġğĬŖčİĈĨĕøėĥĹûċĩĸ 5 O % 'N/5P ĐĭŖĊīġğĬŖčİĈĨĕøėĥĹûċĩĸ 6 O % 'N/6P ıęĤĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĒčĥõûĦčøėĥĹûċĩĸ 4 O +'( 4P ÿĪĸûĉŖġûĕĩõĦė

ďėĥĎĞĨ ċČĨ ĉĦĕöĹ ġ õĽĦ ğčĈĞĨ ċČĨ öġûĳĎĞĽĦ øĥ ā ıĞĈûĞĨ ċ ČĨ ö ġûĎėĨ ĝ ĥ ċ ĲĈĖİĕī ĸ ġ ėěĕõĥ Ď üĽ Ħ čěčğĬ Ĺ č ċĩ ĸ ĞĽ Ħ ėġûĴěĹ İ ĈĨ ĕ üĤĕĩ ğ Ĭ Ĺ č ĞĽĦ ėġûėěĕ üĽ Ħ čěčċĥ Ĺ û

ĞĨĹč 45:]954]757 ğĬŖč ċĩĸĴĈŖüĥĈĞėėĴěŖİĒīĸġėġûėĥĎõĦėĳþŖĞĨċČĨĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĩĸüĤÿīĹġğĬŖčöġûĎėĨĝĥċ ĲĈĖĎėĨĝĥċĴĈŖüĈċĤİĎĩĖčİĒĨĸĕċĬčİďŝč

üĽĦčěč ;;;]<<<]<<< ĎĦċ õĥĎõėĤċėěûĒĦćĨþĖřıęŖěİĕīĸġěĥčċĩĸ 9 õėõĂĦøĕ 4776

İĈĨĕüĽĦčěč ;;;]<<<]<<< ĎĦċ øûİğęīġċĬčüĈċĤİĎĩĖčĳğĕĸüĽĦčěč 857]683]:65 ĎĦċ ĲĈĖĎėĨĝĥċĴĈĹüĈċĤİĎĩĖčęĈċĬč õĥĎõėĤċėěûĒĦćĨþĖļ

İĕīĸġěĥčċĩĸ 3 ĒĘĜüĨõĦĖč 4777

İďŝčċĬčüĈċĤİĎĩĖčüĽĦčěč 84;]<57];48^<< ĎĦċ ĲĈĖõĦėĉĥĈğĬŖčċĩĸĖĥûĴĕŕĴĈŖġġõüĽĦğčŕĦĖöġûĎėĨĝĥċüĽĦčěč 8]647];39 ğĬŖč ĕĭęøŕĦċĩĸĉėĦĴěŖğĬŖč

ęĤ 3 ĎĦċ

ċĬčċĩĸüĤİöĹĦęûċĬčĳč ěĨčĈļ İġčİčġėļĖĩĸ ĲĢęĈĨĹû ĲĈĖõĦėİöĹĦÿīĹġğĬĹčİĒĨĸĕċĬč ĈĥûčĥĹč ĎėĨĝĥċüĪûĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨõĦėİĒĨĸĕċĬčüĈċĤİĎĩĖčöġûĎėĨĝĥċġĩõ

üĽĦčěč 539]6;4]396^<< ĎĦċ üĦõċĬčüĈċĤİĎĩĖčİĈĨĕüĽĦčěč 84;]<57];48^<< ĎĦċ İďŝčċĬčüĈċĤİĎĩĖčüĽĦčěč ;68]74:]3<<^<< ĎĦċ

ĲĈĖõĦėġġõğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěč 539]6;4]396 ğĬŖč ĕĭęøŕĦċĩĸĉėĦĴěŖğĬŖčęĤ 3 ĎĦċ

O4P ĕĩĕĉĨĳğŖüĥĈĞėėğĬŖčİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěč 538]:4:]849 ğĬŖč İĒīĸġİĞčġöĦĖĳğŖõĥĎĐĭŖĊīġğĬŖčİĈĨĕĉĦĕĞĥĈĞŕěč ĳčġĥĉėĦĞŕěčõĦėüġûÿīĹġğĬŖč O5P üĥĈĞėėğĬŖčİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěč 68]9<;]75< ğĬŖč ĞĽĦėġûİĒĨĸĕİĉĨĕİĒīĸġėġûėĥĎõĦėĳþŖĞĨċČĨĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨöġûĎėĨĝĥċċĩĸüĥĈĞėė

ĉĸġĕĦ ċĩĸďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭĹĊīġğĬĹčøėĥĹûċĩĸ 3a4777 İĕīĸġěĥčċĩĸ 39 ĉĬęĦøĕ 4777 ĴĈĹĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨęĈċĬčüĈċĤİĎĩĖč üĦõċĬčüĈċĤİĎĩĖč

ĉĦĕėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭŖĊīġğĬŖčøėĥĹûċĩĸ 3a4778 İĕīĸġěĥčċĩĸ 5< ĒĘĝĔĦøĕ 4778 ĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨėĦĖõĦėċĩĸİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥā ĈĥûčĩĹ 3P ĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨõĦėęĈċĬčüĈċĤİĎĩĖčöġûĎėĨĝĥċüĽĦčěč 8]647];39^<< ĎĦċ üĦõċĬčüĈċĤİĎĩĖčİĈĨĕüĽĦčěč 857]683]:65^<< ĎĦċ

4P İĒīĸġĳğĹĎėĨĝĥċĕĩİûĨčċĬčİĒĨĸĕİĉĨĕĞĽĦğėĥĎõĦėĈĽĦİčĨčõĨüõĦėöġûĎėĨĝĥċıęĤĕĩøěĦĕĕĥĸčøûċĦûõĦėİûĨčĳčėĤĖĤĖĦě ėěĕĊĪûĕĩİûĨč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

5P ĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨõĦėüĥĈĞėėıęĤġġõğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčöġûĎėĨĝĥċ ĲĈĖĕĩĞĦėĤĞĽĦøĥā ĈĥûčĩĹ

3^ üĥĈĞėėğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěčĴĕŕİõĨč 347]:<9]3:8 ğĬŖč ĕĭęøŕĦċĩĸĉėĦĴěŖğĬŖčęĤ 3 ĎĦċ ĳğŖıõŕĐĭŖĊīġğĬŖčİĈĨĕĉĦĕĞĥĈĞŕěčõĦėĊīġ

ğĬŖč O* ' Ų P ĳčġĥĉėĦĞŕěčõĦėüĥĈĞėė 7 ğĬŖčİĈĨĕĉŕġ 3 ğĬŖčĳğĕŕ ėĦøĦöĦĖğĬŖčęĤ 3< ĎĦċ

ĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĳčõĦėüġûÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāöġûĎėĨĝĥċøėĥĹûċĩĸ 7 OĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 7 ğėīġ % 'N/7P üĥĈĞėėıęĤġġõğĬŖč

ĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěčĴĕŕİõĨč 9:]84;]79; ğĬŖčİĒīĸġėġûėĥĎõĦėĳþŖĞĨċČĨĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĳčõĦėüġûÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāöġûĎėĨĝĥċøėĥĹûċĩĸ 8

OĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 8 ğėīġ % ' /8P ĲĈĖĎėĨĝĥċüĤüĥĈĞėėĳğŖõĥĎĐĭŖĊīġ ğĬŖ č İĈĨ ĕ ċĩĸ ü ġûÿīĹ ġ ğĬŖ č ĞĦĕĥ ā İĒĨĸ ĕ ċĬ č ċĩĸ İ ĞčġöĦĖĳğŖ ı õŕ ĐĭŖ

ĊīġğĬŖčİĈĨĕĉĦĕĞĥĈĞŕěčõĦėĊīġğĬŖč O* ' Ų P ıęĤĴĈŖėĥĎõĦėüĥĈĞėėğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčöġûĎėĨĝĥċĉĦĕċĩĸĴĈŖėĥĎġčĬĕĥĉĨĳčöŖġ O3P ĲĈĖĳč

ġĥĉėĦĞŕěčõĦėüġûÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬč 3^8 ğĬŖčüĤĴĈŖėĥĎĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ 3 ğčŕěĖ ĞĽĦğėĥĎċĥĹûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 7 ıęĤĳĎĞĽĦøĥā

ıĞĈûĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 8 ĲĈĖĴĕŕøĨĈ ĕĭęøŕĦ ċĥĹûčĩĹėĦøĦĳþŖĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĽĦğėĥĎ % 'N/7 İċŕĦõĥĎ 34 ĎĦċ ıęĤėĦøĦĳþŖ

ĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĽĦğėĥĎ % 'N/8 İċŕĦõĥĎ 37 ĎĦċ!

ĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĳčõĦėüġûÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāċĩĸüĥĈĞėėĳğŖıõŕõėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĒčĥõûĦčøėĥĹûċĩĸ 5 O % 'N +'( 5P ĲĈĖĴĕŕøĨĈ

ĕĭęøŕĦ ėĦøĦĳþŖĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ O % 'N +'(5P İċŕĦõĥĎ 37 ĎĦċĉŕġğĬŖč ÿĪĸ û ĉŖ ġ ûĕĩ õ Ħėďėĥ Ď ĞĨ ċ ČĨ ĉ ĦĕöŖ ġ õĽ Ħ ğčĈĞĨ ċ ČĨ

öġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨöġûĎėĨĝĥċ ıęĤüĥĈĞėėğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěč 8]647];39 ğĬŖč İĒīĸġėġûėĥĎõĦėĳþŖĞĨċČĨĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĳč

õĦėüġûÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāċĩĸüĥĈĞėėĳğŖıõŕõėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĒčĥõûĦčøėĥĹûċĩĸ 4 O +'(4P ĞŕěčċĩĸİğęīġüĦõĳþŖĞĨċČĨĉĦĕĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĳč

ěĥčċĩĸ 4; ĕĩčĦøĕ 4778

4^ üĥĈĞėėıęĤġġõğĬĹčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěčĴĕĸİõĨč 9:]84;]6;4 ğĬĹč ĕĭęøĸĦċĩĸĉėĦĴěĹğĬĹčęĤ 3 ĎĦċ İĒīĸġėġûėĥĎõĦėĳþĹĞĨċČĨ!

5^ üĥĈĞėėıęĤġġõğĬĹčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčüĽĦčěčĴĕĸİõĨč 4:]<<<]<<< ğĬĹč ĕĭęøĸĦċĩĸĉėĦĴěĹğĬĹčęĤ 3 ĎĦċ İĒīĸġėġûėĥĎõĦėĳþĹĞĨċČĨ!

6^ üĥĈĞėėğĬčŖ ĞĦĕĥāİĒĨĕĸ ċĬčċĩİĸ ğęīġüĦõõĦėİĞčġöĦĖĳğŖıõŕĐĊŖĭ ġī ğĬčŖ İĈĨĕĉĦĕöŖġ 53^3O5P ĳğŖıõŕĎøĬ øęĳčěûüĽĦõĥĈ O( ū Ų ( ūŭŲ Ų P ċĥĹûčĩĹ ėĦøĦİĞčġöĦĖğĬŖčĞĦĕĥāİĒĨĸĕċĬčĈĥûõęŕĦě üĤĴĕŕĉŕĽĦõěŕĦėĦøĦİĞčġöĦĖğĬŖčĞĦĕĥāĳğŖıõŕĐĭŖĊīġğĬŖčİĈĨĕöġûĎėĨĝĥċĉĦĕĞĥĈĞŕěčüĽĦčěčğĬŖčċĩĸĐĭŖ

ĊīġğĬŖčıĉŕęĤėĦĖĊīġġĖĭŕ O* ' Ų P ıęĤüĤĴĕŕĉŕĽĦõěŕĦėŖġĖęĤ ;< öġûėĦøĦĉęĦĈ

øćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ øėĥĹûċĩĸ 7 a4777 İĕīĸġěĥčċĩĸ 3< õĥčĖĦĖč 4777 ĴĈŖĕĩĕĉĨİďŝčİġõýĥčċřĳčĞŕěčċĩĸİďŝčĞĦėĤĞĽĦøĥā ĈĥûčĩĹ!

ÿĪĸûĎėĨĝĥċĴĈŖüĈċĤİĎĩĖčİĒĨĸĕċĬčċĩĸİėĩĖõþĽĦėĤõĥĎõėĤċėěûĒĦćĨþĖřıęŖěİĕīĸġěĥčċĩĸ 6 õėõĂĦøĕ 4778 ĉĦĕėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

3P ġčĬĕĥĉĨõĦėĲġčõĨüõĦėĞŕěčċĩĸİõĩĸĖěõĥĎĲėûûĦčĐęĨĉİĞĦĲøėûİğęķõ ÿĪĸûİďŝčõĨüõĦėċĩĸĴĈŖėĥĎĞŕûİĞėĨĕõĦėęûċĬč ıęĤûĦčöĦĖĳğŖıõŕ

ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ıęĤõĽĦğčĈĳğŖĲġčĞĨčċėĥĒĖřıęĤĒčĥõûĦčċĩĸİõĩĸĖěöŖġûõĥĎûĦčĐęĨĉİĞĦĲøėûİğęķõıęĤûĦčöĦĖĳğŖõĥĎ ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ

İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈ ĳčėĦøĦİċŕĦõĥĎĕĭęøŕĦĉĦĕĎĥāþĩöġûėĦĖõĦėċĩĸİõĩĸĖěöŖġû

üġûÿīĹġğĬŖčİĒĨĸĕċĬčĈĥûõęŕĦěċĥĹûğĕĈ

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥā

ĞĽĦøĥāĈĥûčĩĹ!

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĩĸüĤÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāöġû ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP øėĥĹûċĩĸ 7 O % 'N/7P!

þčĨĈ

ėĤĎĬþīĸġĐĭŖĊīġıęĤĞĦĕĦėĊĲġčİďęĩĸĖčĕīġĴĈŖ

üĽĦčěčċĩĸġġõ

ĴĕŕİõĨč 9:]84;]6;4 ğčŕěĖ

ėĦøĦĉŕġğčŕěĖ

< ĎĦċ OĜĭčĖřĎĦċP

ġĥĉėĦõĦėĳþŖĞĨċČĨ

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ 3 ğčŕěĖ ĕĩĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāĴĈŖ 3 ğĬŖč!

İěŖčıĉŕõėćĩĕĩõĦėďėĥĎġĥĉėĦõĦėĳþŖĞĨċČĨĉĦĕİûīĸġčĴöõĦė

ďėĥĎĞĨċČĨ

ėĦøĦõĦėĳþŖĞĨċČĨ

34 ĎĦċ ĉŕġğĬŖč

ěĥčġġõĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

ěĥčċĩĸ 7 õėõĂĦøĕ 4778

ġĦĖĬöġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

3 ďĩ 9 İĈī ġ č čĥ Ď ıĉĸ ě ĥ č ċĩ ĸ ġ ġõĳĎĞĽ Ħ øĥ ā ıĞĈûĞĨ ċ ČĨ

OĉĥĹûıĉŕěĥčċĩĸ 7 õėõĂĦøĕ 4778 üčĊĪûěĥčċĩĸ7 õĬĕĔĦĒĥčČř

477:P ċĥĹûčĩĹĔĦĖğęĥûõĦėġġõĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĎėĨĝĥċ

üĤĴĕŕöĖĦĖġĦĖĬĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

üĽĦčěčğĬŖčĞĦĕĥāċĩĸüĥĈĞėėĴěŖ

ĴĕŕİõĨč 9:]84;]6;4 ğĬŖč İĒīĸġėġûėĥĎĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

ĉęĦĈėġûöġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

İĕīĸġěĥčċĩĸ 48 õėõĂĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċčĽĦĳĎĞĽĦøĥāıĞĈû

ĞĨċČĨİöŖĦüĈċĤİĎĩĖčĳčĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ

üĽ Ħčěč 5:]<75]5;5 ğčŕěĖ

4P ġčĬĕĥĉĨõĦėİĒĨĸĕċĬčüĈċĤİĎĩĖčöġû ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ İĒĦİěġėř üĽĦõĥĈüĦõ 3]<<<]<<<^<< ĎĦċ İďŝč 35<]<<<]<<<^<< ĎĦċıęĤ

ĉĦĕėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭŖĊīġğĬŖčøėĥĹûċĩĸ 3 a4778 İĕīĸġěĥčċĩĸ 5< ĒĘĝĔĦøĕ 4778 ĴĈŖĕĩĕĉĨİďŝčİġõýĥčċřĳčĞŕěčċĩĸİďŝčĞĦėĤ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĩĸüĤÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāöġû ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP øėĥĹûċĩĸ 8 O % 'N/8P !

þčĨĈ

ėĤĎĬþīĸġĐĭŖĊīġıęĤĞĦĕĦėĊĲġčİďęĩĸĖčĕīġĴĈŖ

üĽĦčěčċĩĸġġõ

ĴĕŕİõĨč 9:]84;]79; ğčŕěĖ

ėĦøĦĉŕġğčŕěĖ

< ĎĦċ OĜĭčĖřĎĦċP

ġĥĉėĦõĦėĳþŖĞĨċČĨ

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ 3 ğčŕěĖ ĕĩĞċĨ ČĨÿġĹī ğĬčŖ ĞĦĕĥāĴĈŖ 3 ğĬčŖ !

İěŖčıĉŕõėćĩĕõĩ ĦėďėĥĎġĥĉėĦõĦėĳþŖĞĨċČĨĉĦĕİûīĸġčĴöõĦė

ďėĥĎĞĨċČĨ

ėĦøĦõĦėĳþŖĞĨċČĨ

37 ĎĦċ ĉŕġğĬŖč

ěĥčġġõĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

ěĥčċĩĸ 7 õėõĂĦøĕ 4778

ġĦĖĬöġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

4 ďĩ 9 İĈī ġ č čĥ Ď ıĉĸ ě ĥ č ċĩ ĸ ġ ġõĳĎĞĽ Ħ øĥ ā ıĞĈûĞĨ ċ ČĨ

Oĉĥ Ĺ û ıĉĸ ě ĥ č ċĩ ĸ 7 õėõĂĦøĕ 4778 üčĊĪ û ěĥ č ċĩ ĸ 7

õĬĕĔĦĒĥčČř 477;P ċĥĹûčĩĹĔĦĖğęĥûõĦėġġõĳĎĞĽĦøĥā

ıĞĈûĞĨċČĨĎėĨĝĥċüĤĴĕŕöĖĦĖġĦĖĬĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

üĽĦčěčğĬŖčĞĦĕĥāċĩĸüĥĈĞėėĴěŖ

ĴĕŕİõĨč 9:]84;]79; ğĬŖčİĒīĸġėġûėĥĎĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ!

ĉęĦĈėġûöġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

İĕīĸġěĥčċĩĸ 48 õėõĂĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċčĽĦ ĳĎĞĽĦøĥā

ıĞĈûĞĨċČĨİöŖĦüĈċĤİĎĩĖčĳčĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ

üĽĦčěč 5:]<75]5;5 ğčŕěĖ

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĩĸüĤĳþŖÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāöġûĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ĳğŖıõŕõėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦė ıęĤĒčĥõûĦčöġûĎėĨĝĥċıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖøėĥĹûċĩĸ 5 O % 'N +'(5P ! ! ! ! !

İĕīĸġěĥčċĩĸ 3< õėõĂĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĴĈŖĳğŖĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĩĸüĤÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāöġû ĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ĳğŖıõŕ

õėėĕõĦė ĐĭŖĎėĨğĦėıęĤĒčĥõûĦčöġûĎėĨĝĥċ ıęĤĎėĨĝĥċĖŕġĖøėĥĹûċĩĸ 5 O % 'N +'(5P üĽĦčěč 4:]<<<]<<< ĲĈĖĕĩİûīĸġčĴöěŕĦ ĐĭŖėĥĎĳĎĞĽĦøĥā

ıĞĈûĞĨċČĨ O % 'N +'(5P üĤĉŖġûďăĨĎĥĉĨûĦčõĥĎĎėĨĝĥċ İďŝčėĤĖĤİěęĦ 5 ďō üĪûüĤĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨĴĈŖċĥĹûğĕĈĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨöŖĦûĉŖč

İďŝčďėĤİĔċėĤĎĬþīĸġĐĭŖĊīġ ıęĤĴĕŕĞĦĕĦėĊĲġčİďęĩĸĖčĕīġĴĈŖ ĴĕŕĕĩėĦøĦİĞčġöĦĖĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĕĩġĦĖĬ 5 ďō čĥĎıĉŕěĥčċĩĸġġõ ĕĩġĥĉėĦõĦėĳþŖ

ĞĨċČĨ øīġ ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ 3 ğčŕěĖ ĕĩĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāĴĈŖ 3 ğĬŖč ĳčėĦøĦĳþŖĞĨċČĨ 37 ĎĦċ ĉŕġ 3 ğĬŖčĞĦĕĥā!

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'&

ĉęĦĈėġûöġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

ĎėĨĝĥċüĤĴĕŕčĽĦĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĴďüĈċĤİĎĩĖčĳčĉęĦĈ

ğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖ

İûīĸġčĴöıęĤėĤĖĤİěęĦõĦėĳþŖĞĨċČĨ

ĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĥĹûğĕĈüĽĦčěč 4:]<<<]<<< ğčŕěĖ

ċĩĸİĞčġöĦĖĉĦĕĲøėûõĦė +'( čĩĹ ĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ!

ĞĦĕĦėĊċĩĸüĤĳþŖĞĨċČĨĳčõĦėÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāċĩĸġġõĳğĕŕöġûĎėĨĝĥċ

ĴĈŖėěĕ 7 øėĥĹû ĲĈĖĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûıėõĴĈŖİĕīĸġøėĎ

ėĤĖĤİěęĦ 3 ďō čĥĎüĦõěĥčċĩĸĎėĨĝĥċġġõıęĤİĞčġöĦĖĳĎ

ĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ ÿĪĸûěĥčøėĎõĽĦğčĈėĤĖĤİěęĦ 5 ďō čĥĎıĉŕ

ěĥčċĩĸĎėĨĝĥċġġõıęĤİĞčġöĦĖĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ øīġěĥčċĩĸ

7 õėõăĦøĕ 477;

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûıėõ

ĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨĴĈŖ ĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ

4< öġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĥĹûğĕĈċĩĸĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈû

ĞĨċČĨıĉŕęĤøčĴĈŖėĥĎüĥĈĞėėüĦõĎėĨĝĥċ

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 4

ĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨĴĈŖĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ

6< öġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĥĹûğĕĈċĩĸĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈû

ĞĨċČĨıĉŕęĤøčĴĈŖėĥĎüĥĈĞėėüĦõĎėĨĝĥċOėěĕĞĨċČĨċĩĸĴĈŖüĦõěĥč

ĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 3P

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 5

ĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨĴĈŖĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ

8< öġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĥĹûğĕĈċĩĸĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈû

ĞĨċČĨıĉŕęĤøčĴĈŖėĥĎüĥĈĞėėüĦõĎėĨĝĥċOėěĕĞĨċČĨċĩĸĴĈŖüĦõ

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 3N4P

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 6

ĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨĴĈŖ ĴĕŕİõĨčėŖġĖęĤ

:< öġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĥĹûğĕĈċĩĸĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈû

ĞĨċČĨıĉŕęĤøčĴĈŖėĥĎüĥĈĞėėüĦõĎėĨĝĥċOėěĕĞĨċČĨċĩĸĴĈŖüĦõ

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûċĩĸ 3N5P

ěĥčĳþŖĞĨċČĨøėĥĹûĞĬĈċŖĦĖ

ĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨĞĦĕĦėĊĳþŖĞĨċČĨĴĈŖ ėŖġĖęĤ 3<<

öġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨċĥĹûğĕĈċĩĸĐĭŖĊīġĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ

ıĉŕęĤøč

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

ĕĭęøŕĦĖĬĉĨČėėĕĲĈĖďėĤĕĦć ć ěĥčċĩĸĳğŖĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨöġûĞĨċČĨÿīĹġğĬŖčıĉŕęĤĞĨċČĨċĩĸĳğŖİċŕĦõĥĎ <^87 ĎĦċ øĽĦčěć ĲĈĖĳþŖ ı ĎĎ

üĽĦęġûõĦėõĽĦğčĈėĦøĦĞĨċČĨĉĦĕıĎĎüĽĦęġûöġû ūŭ N+ŭ Ų %Ų öŖġĕĭęčĽĦİöŖĦıĎĎüĽĦęġû ĴĈŖıõŕ ėĦøĦğĬŖč ć ěĥčċĩĸõĽĦğčĈėĦøĦ

ÿĪĸûİċŕĦõĥĎ 9^6< ĎĦċ ėĦøĦĳþŖĞĨċČĨİċŕĦõĥĎ 37 ĎĦċ øěĦĕĐĥčĐěčċĩĸøĦĈğěĥûėŖġĖęĤ 65^93 øěĦĕøĦĈğěĥû ġĥ ĉ ėĦõĦėüŕ Ħ ĖİûĨ č ďś č ĐęėŖ ġ ĖęĤ

5^6: ġĦĖĬĞĥāāĦ 5 ďō ıęĤġĥĉėĦĈġõİĎĩĹĖďęġĈøěĦĕİĞĩĸĖûėŖġĖęĤ 5^7<

üŕĦĖİõĩĸĖěõĥĎĒčĥõûĦčĒėŖġĕõĥĎėĥĎėĭŖ ĞĽĦėġûĞŕěčċĬčüĦõõĦėüŕĦĖĲĈĖĳþŖğĬŖčİďŝčİõćąřy ĳčĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖčĈŖěĖüĽĦčěčİĈĩĖěõĥč

ğĬŖčċĬčÿīĹġøīč

õĦėĎėĨğĦėõĦėİûĨčĞĽĦğėĥĎĞĔĦĒøęŕġûĞŕěčİõĨč üĽĦčěčİûĨčĴĕŕİõĨč 436 ęŖĦčĎĦċ İďŝčüĽĦčěčğĬŖč 6< ęŖĦčğĬŖč ĲĈĖüĤĈĽĦİčĨčõĦėÿīĹġğĬŖčĳč

ĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřığŕûďėĤİċĜĴċĖĉĥĹûıĉŕěĥčċĩĸ 5< ĞĨûğĦøĕ 4775 ĊĪûěĥčċĩĸ 3 ĕĩčĦøĕ 4776 ıęĤĕĩõĽĦğčĈėĤĖĤİěęĦüĽĦğčŕĦĖğĬŖčÿīĹġøīčĔĦĖ

ğęĥû 8 İĈīġč čĥĎõĦėÿīĹġğĬŖčøīčıęŖěİĞėķüıĉŕĉŖġûĴĕŕİõĨč 5 ďō čĥĎüĦõěĥčċĩĸÿīĹġøīčğĬŖčıęŖěİĞėķü

ć ěĥčċĩ ĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩğĬŖčĞĦĕĥāÿīĹġøīčüĽĦčěč 3:^55 ęŖĦčğĬŖč ėĦøĦċĬčėěĕ ;5^4< ęŖĦčĎĦċ

ĳčėĤğěŕĦûďō 4777 ĎėĨĝĥċĴĈŖüĽĦğčŕĦĖğĬŖčĞĦĕĥāÿīĹġøīčüĽĦčěč 36^37 ęŖĦčğĬŖč ėĦøĦċĬčüĽĦčěč93^;8 ęŖĦčĎĦċ ıęĤĕĩĞŕěčİõĨčċĬč

üĦõõĦėüĽĦğčŕĦĖğĬŖčĞĦĕĥāÿīĹġøīčüĽĦčěč 53^<: ęŖĦčĎĦċ ıęĤĳčėĤğěŕĦûďō 4776 ĎėĨĝĥċĴĈŖċĽĦõĦėÿīĹġğĬŖčĞĦĕĥāøīčüĽĦčěč 9^9< ęŖĦčğĬŖč

ėĦøĦċĬčėěĕüĽĦčěč 6<^;9 ęŖĦčĎĦċ

476: İõĩĸĖěõĥĎõĦėÿīĹġğĬŖčøīčĴĈŖĴĕŕİõĨčěûİûĨčõĽĦĴėĞĤĞĕ ıęĤĳğŖĎėĨĝĥċĉŖġûõĥčõĽĦĴėĞĤĞĕĴěŖİďŝčİûĨčĞĽĦėġûİċŕĦõĥĎüĽĦčěčİûĨčċĩĸĴĈŖüŕĦĖÿīĹġøīč

üčõěŕĦüĤĕĩõĦėüĽĦğčŕĦĖğĬŖčÿīĹġøīčĴĈŖğĕĈ ğėīġęĈċĬčċĩĸþĽĦėĤıęŖě ĲĈĖěĨČĩĉĥĈğĬŖčÿīĹġøīčċĩĸüĽĦğčŕĦĖĴĕŕğĕĈ ıęŖěıĉŕõėćĩ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ

4777 ĎėĨĝĥċĴĈŖüĥĈĞėėõĽĦĴėĞĤĞĕİďŝčĞĽĦėġûĞĽĦğėĥĎğĬŖčÿīĹġøīčüĽĦčěč ;5^4< ęŖĦčĎĦċ

üĦõõĦėüĽĦğčŕĦĖğĬŖčĞĦĕĥāÿīĹġøīčüĽĦčěč 34<^:9 ęŖĦčĎĦċ !

øěĦĕİğĕĦĤĞĕöġûĲøėûĞėŖĦûċĬč

İĒĨĸĕöĪĹčöġûğčĩĹĞĨčėěĕĳčġĥĉėĦėŖġĖęĤ 4 ĳčöćĤċĩĸĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖčİĒĨĸĕöĪĹčĳčġĥĉėĦėŖġĖęĤ 99 ċĥĹûčĩĹõĦėęĈęûöġûġĥĉėĦĞŕěčğčĩĹĞĨčėěĕĉŕġĞŕěč

öġûĐĭŖĊīġğĬŖč ĕĦüĦõõĦėĳþŖĞĨċČĨıďęûĞĔĦĒöġûĳĎĞĽĦøĥāıĞĈûĞĨċČĨ % 'N/5 ] % 'N/6 ıęĤİûĨčėĥĎüĦõõĦėöĦĖøīčğĬŖčĞĦĕĥā ėěĕĊĪû

õĽĦĴėĞĬċČĨėĤğěŕĦûďō

ĳčėĤğěŕĦûďō 4778 ĎėĨĝĥċĎĥčċĪõøŕĦĳþŖüŕĦĖĞĽĦğėĥĎĲøėûõĦė % 'N +'(N5 İďŝčüĽĦčěč 4^9: ęŖĦčĎĦċ ÿĪĸûıĞĈûİďŝčøŕĦĳþŖ

ĉĦĕėĦĖûĦčõĦėďėĤþĬĕøćĤõėėĕõĦėĎėĨĝĥċ øėĥĹûċĩĸ 8 a4775 İĕīĸġěĥčċĩĸ 38 ĞĨûğĦøĕ 4775 ĴĈŖĕĩĕĉĨġčĬĕĥĉĨĲøėûõĦėÿīĹġğĬŖčøīčİĒīĸġ

ĉĦĕüĈğĕĦĖöġûĞĽĦčĥõûĦčøćĤõėėĕõĦėõĽĦõĥĎğęĥõċėĥĒĖřıęĤĉęĦĈğęĥõċėĥĒĖřċĩĸ õęĉ^ þĞ^ OěP 4a476: ęûěĥčċĩĸ 36 õĬĕĔĦĒĥčČř

ĳčėĤğěŕĦûďō 4778 ĎėĨĝĥċĴĈŖüĽĦğčŕĦĖğĬŖčĞĦĕĥāÿīĹġøīčüĽĦčěč 3:^55 ęŖĦčğĬŖč ėĦøĦċĬčüĽĦčěč ;5^4< ęŖĦčĎĦċ ıęĤĕĩĞŕěčİõĨčċĬč

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĎėĨĝĥċĕĩġĥĉėĦĞŕěčğčĩĹĞĨčėěĕĉŕġĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖčİċŕĦõĥĎ <^:: İċŕĦ ęĈęûüĦõďō 4777 İčīĸġûüĦõõĦė

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

İĒĨĸĕöĪĹčöġûğčĩĹĞĨčėěĕĳčġĥĉėĦėŖġĖęĤ 6 üĦõõĦėİĒĨĸĕöġûİûĨčİĎĨõİõĨčĎĥāþĩıęĤİûĨčõĭŖĖīĕČčĦøĦė İûĨčõĭŖĖīĕėĤĖĤĞĥĹčġīĸč ĳčöćĤċĩĸĞŕěčöġû

ĐĭŖĊīġğĬŖčİĒĨĸĕöĪĹčĳčġĥĉėĦėŖġĖęĤ 8< ċĥĹûčĩĹõĦėęĈęûöġûġĥĉėĦĞŕěčğčĩĹĞĨčėěĕĉŕġĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖč ĕĦüĦõõĦėĳþŖĞĨċČĨıďęûĞĔĦĒöġûĳĎĞĽĦøĥā

ıĞĈûĞĨċČĨ % 'N/5 ėěĕĊĪûõĽĦĴėĞĬċČĨċĩĸİĒĨĸĕĞĭûöĪĹč

øŕĦĉġĎıċčĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ

øĨĈİďŝčĕĭęøŕĦėěĕċĥĹûĞĨĹč 3]3;<]<<<ĎĦċ ĲĈĖİďŝčøŕĦĞġĎċĦčûĎõĦėİûĨčėĦĖĴĉėĕĦĞ üĽĦčěč 3]<4<]<<< ĎĦċ ıęĤøŕĦėĥĎėġûûĎõĦėİûĨč

ďėĤüĽĦďōİċŕĦõĥĎ 39<]<<< ĎĦċ ıęĤøŕĦĎėĨõĦėġīĸč O& N Ñ ŲŲP ġĩõüĽĦčěč 354]8<< ĎĦċ ÿĪĸûİďŝčøŕĦİĎĩĹĖİęĩĹĖûıęĤøŕĦĖĦčĒĦğčĤ

öġûĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ

øĨĈİďŝčĕĭęøŕĦėěĕċĥĹûĞĨĹč 3]<:<]<<<ĎĦċ ĲĈĖİďŝčøŕĦĞġĎċĦčûĎõĦėİûĨčėĦĖĴĉėĕĦĞ üĽĦčěč ;<<]<<< ĎĦċ ıęĤøŕĦėĥĎėġûûĎõĦėİûĨč

ďėĤüĽĦďōİċŕĦõĥĎ 3:<]<<< ĎĦċ ıęĤøŕĦĎėĨõĦėġīĸč O& N Ñ ŲŲP ġĩõüĽĦčěč ;5]7<< ĎĦċ ÿĪĸûİďŝčøŕĦİĎĩĹĖİęĩĹĖûıęĤøŕĦĖĦčĒĦğčĤöġû

ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩ

ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċĕĩġĥĉėĦĞŕěčğčĩĹĞĨčėěĕĉŕġĞŕěčöġûĐĭŖĊīġğĬŖčİċŕĦõĥĎ 3^74 İċŕĦ ęĈęûüĦõďō 4776 İčīĸġûüĦõõĦė

ĞĽĦğėĥĎėġĎĎĥāþĩĞĨĹčĞĬĈ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4778 ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩöġûĎėĨĝĥċøīġ ĞĽĦčĥõûĦčĞġĎĎĥāþĩ ÿĩ ıġčĈř İġ ĕĩøŕĦĉġĎıċč

ĞĽĦğėĥĎėġĎĎĥāþĩĞĨĹčĞĬĈ ć ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĐĭŖĞġĎĎĥāþĩöġûĎėĨĝĥċøīġ ĞĽĦčĥõûĦčĞġĎĎĥāþĩ ÿĩ ıġčĈř İġ ĕĩøŕĦĉġĎıċč

ďśüüĥĖıęĤġĨċČĨĒęğęĥõċĩĸġĦüĕĩĐęõėĤċĎĉŕġõĦėĈĽĦİčĨčûĦčğėīġĄĦčĤõĦėİûĨčĳčġčĦøĉ ! ĐęõėĤċĎüĦõěĨõĘĉõĦėćřċĦûõĦėİûĨčöġûĲęõ

øěĦĕĐĥ čĐěčöġûĞĔĦěĤİĜėĝĄõĨü üĦõěĨõĘĉõĦėćļ ċ ĦûõĦėİûĨ č Ğĸ ûĐęõėĤċĎĲĈĖĉėûĉĸ ġ øěĦĕĉĹ ġ ûõĦėöġûĐĭ Ĺ Ď ėĨ Ĳ Ĕø ċĽ ĦĳğĹ õ Ħė

ęûċĬč öġûĔĦøİġõþčþĤûĥ õûĥ č ġĖĸ ĦûĴėõķ ĉ ĦĕõĦėċĩ ĸ ė ĥ Ą ĎĦęĴĈĹ õĽĦ ğčĈčĲĖĎĦĖċĩ ĸ ü Ĥİėĸ ûõĦėęûċĬ č ĔĦøėĥ Ą ĳčĲøėûõĦėöčĦĈĳğāĸ ėěĕĊĪ û õĦė

ġġõĕĦĉėõĦėõėĤĉĬŖčėĤĎĎİĜėĝĄõĨü ġĖŕĦûĉŕġİčīĸġûčŕĦüĤċĽĦĳğŖėĤĎĎİĜėĝĄõĨüēŏşčĉĥěĴĈŖĎŖĦû ÿĪĸûĳčėĤğěŕĦûėġõĦėēŏşčĉĥěĎėĨĝĥċĴĈŖöĖĦĖıčě

ČĬėõĨüĴďĞĭŕĲøėûõĦėĐęĨĉõėĤıĞĴēēőĦĈŖěĖĒęĥûûĦčęĕıęĤıĞûġĦċĨĉĖř ĳčĄĦčĤĐĭŖėŕěĕĒĥĆčĦĲøėûõĦėıęĤĐĭŖõŕġĞėŖĦûİďŝčõĦėİĒĨĸĕþŕġûċĦûõĦė

ĉęĦĈıęĤõĦėĞėŖĦûėĦĖĴĈŖ ċĩĸüĤĎėėİċĦĐęõėĤċĎüĦõěĨõĘĉĨõĦėćřċĦûõĦėİûĨčıęĤõĦėĐĥčĐěčöġûėĤĎĎİĜėĝĄõĨüċĩĸĕĩĉŕġĎėĨĝĥċ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&'(

õĦėİöŖĦęûċĬčĳčĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ

ĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎõĦėġčĬĕĥĉĨüĦõċĩĸďėĤþĬĕěĨĞĦĕĥāĐĭŖĊīġğĬŖčøėĥĹûċĩĸ 3a4776 İĕīĸġěĥčċĩĸ 49 ĕĨĊĬčĦĖč 4776 ĳğŖĎėĨĝĥċİöŖĦęûċĬčĳčĎėĨĝĥċ

ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ OġĩĲġęĥĞP ĳčĞĥĈĞŕěčėŖġĖęĤ 49 ĲĈĖİėĨĸĕęûċĬčİĕīĸġěĥčċĩĸ 4; õėõĂĦøĕ 4776 ĕĩõĽĦğčĈþĽĦėĤøŕĦğĬŖčĳčďō 4776

ėěĕ 837^33 ęŖĦčĎĦċıęĤþĽĦėĤĳčďō 4777 ėěĕ 8:6^:; ęŖĦčĎĦċ ėěĕ 3]5<< ęŖĦčĎĦċ ć^ěĥčċĩĸ 53 ČĥčěĦøĕ 4777 ĎėĨĝĥċ þĽĦėĤøŕĦ

ğĬŖčıęŖě 3]3;9^95 ęŖĦčĎĦċ

ġĩĲġęĥĞ İďŝčĐĭŖĊīġğĬŖčėŖġĖęĤ 8< ĳčĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ ğŖěĖĎû 5 OöčĦĈõĽĦęĥûĐęĨĉ ;< İĕõĤěĥĉĉř ĈĽĦİčĨčõĦėĲĈĖ ĎėĨĝĥċ İēŌėřĞ ĲøėĦþ

ěĨčĈř üĽĦõĥĈP ıęĤĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ ğŖěĖĎû 4 OöčĦĈõĽĦęĥûĐęĨĉ ;< İĕõĤěĥĉĉř ĈĽĦİčĨčûĦčĲĈĖ ĎėĨĝĥċ İø^ġĦėř^ċĭ üĽĦõĥĈP ĲėûĴēēőĦċĥĹû

4 ığŕûĉĥĹûġĖĭŕċĩĸ ġ^ĈŕĦčöĬčċĈ ü^čøėėĦþĞĩĕĦ ďśüüĬĎĥčüĽĦğčŕĦĖĴēēőĦĳğŖõĥĎõĦėĴēēőĦđŐĦĖĐęĨĉģĳčİĈīġčĒĘĜüĨõĦĖč 4777 ıęĤõĬĕĔĦĒĥčČř

4778 ĉĦĕęĽĦĈĥĎ ċĥĹûčĩĹĎėĨĝĥċ İĈķĕĲõŖ üĽĦõĥĈ OĕğĦþčP ĳčĄĦčĤĐĭŖĊīġğĬŖčċĦûġŖġĕėŖġĖęĤ38^4 ĳčĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕċĥĹû 4 ığŕû üĤĴĈŖėĥĎ

İûĨčďśčĐę ĉĥĹûıĉŕďō 4779

ûĦčõŕġĞėŖĦûĲėûĴēēőĦģ ĲĈĖĴĕŕĉŖġûďėĤĕĭęıöŕûöĥč ÿĪĸûİďŝčõĦėõėĤüĦĖøěĦĕİĞĩĸĖûüĦõõĦėĈĽĦİčĨčČĬėõĨüĴĈŖİďŝčġĖŕĦûĈĩ

ĎėĨĝĥċ ġĩĲġęĥĞ ĒĦěİěġėř üĽĦõĥĈ ďėĤõġĎČĬėõĨüĳčęĥõĝćĤĐĭŖęûċĬčO Ñ ū P ĳčČĬėõĨüĲėûĴēēőĦĒęĥûûĦčęĕ ÿĪĸûďśüüĬĎĥč

õĦėęûċĬčĳč ġĩĲġęĥĞ čġõüĦõüĤĞŕûĐęĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎõėĤıĞİûĨčĞĈċĩĸĞĕŕĽĦİĞĕġĳčėĤĖĤĖĦěıęŖě ĖĥûİġīĹġďėĤĲĖþčřĳğŖĎėĨĝĥċĴĈŖėĥĎ

!"#$%&'()*+$&$%#',-.&*+#+/"!!!!"!!!!""#!$%&'()&*%+,-.

!"#$%&''

'8-5 A H%C J N6 5 %/6 x·¿µÁ Ç´¾»µ wÁ¿Â³ÀË »¿»Æ·¶ ¡¥ /%=I 9I å N6 ).+ "'8 E & 1N6A$1A%;1 <% 6 9 5 /+5 <% 6 9 å äää C ',5" M¦ ä ¥¡¥ ¡¤åå å¡ C '.6'¦ ä ¥¡¥ ¡¤ ä ä ¥¡¥ ¢£ ä !!!"#$%&'"&'"()