Estadísticas Básicas de la Economía de Baja California Panorama de BC ante la renegociación del TLCAN
Agosto–Septiembre 2017
Unidad de Inteligencia Económica Mexicali – Centro de Estudios Económicos de Tijuana
Escenario Al enfilar hacia el cierre del año, los mercados financieros han entrado en un periodo de volatilidad que apunta para extenderse hasta el 2018. Son muchos los factores que están participando y de diferente índole, los cuales ya comenzaron a impactar económicamente por la vía más sensible que es el tipo de cambio.
Revisión del TLCAN
Ajustes al Paquete Económico por daños de sismos y huracanes
México 2018
Alza en tasas de interés por la Fed en EE.UU.
Incertidumbre: Elecciones presidenciales con más contendientes
Escenario internacional En el panorama internacional lo que más está afectando es desde Estados Unidos.
En este sentido, está latente una terminación del Tratado de Libre Comercio y aunque es claro que todos salen perdiendo, hay niveles, y México tendría una fuerte afectación ya que cerca del 50% de la inversión extranjera que hay en el país proviene de Estados Unidos. Asimismo, el hecho de que se hayan extendido inicialmente hasta el primer trimestre del 2018 las negociaciones, dan pauta a una extensión de la volatilidad cambiaria en el país al cruzarse con las campañas presidenciales. Fuente: Banxico
Escenario internacional… Otra variable que habla de la fuerte interacción de México con la Unión Americana es la Balanza Comercial, la cual de acuerdo con cifras del Banco México, indica que México envía a ese país el 81 por ciento de sus exportaciones.
Balanza Comercial de México, exportaciones datos seleccionados Ene-Dic/16 participación porcentual en el total América del Sur 3% EE.UU. 81% Europa 6%
Asia 5%
Resto 5%
Fuente: Banxico
Escenario internacional…
A pesar del fuerte golpe que representó el huracán Harvey para Texas, la economía de Estados Unidos se mantiene con crecimiento alto, 3.1% en el tercer trimestre del año, por lo que es alta la expectativa de que la Reserva Federal eleve su tasa de interés en diciembre atrayendo la mirada de los inversionistas. Estos últimos además estarán atentos al relevo de Janet Yellen y de que se apruebe el ambicioso programa del presidente Donald Trump para disminuir los impuestos.
Escenario nacional A las presiones externas se han sumado varios factores internos. El primero de ellos fueron los sismos y los huracanes que afectaron principalmente al centro del país, lo cual obligó a replantear el gasto en el presupuesto 2018. La situación no será sencilla ya que se trata de afectaciones multimillonarias. Basta con mencionar que el terremoto de Mexicali costó alrededor de 15 mil millones de pesos y ahora se está hablando de 8 entidades afectadas por el sismo y al menos cuatro por huracanes, entre ellas Tamaulipas, Veracruz y otras dos que sufrieron doble impacto es decir, sismo y huracán como Guerrero y Chiapas. Cifras conservadoras manejan un impacto por alrededor de los 150 mil millones de pesos solamente en los sismos.
Impacto económico de los sismos Las entidades más afectadas por los sismos concentran el 35.3 por ciento del Producto Interno Bruto del país, lo cual refleja las dimensiones del problema y también que los ajustes en el gasto para 2018 serán sensibles.
Producto Interno Bruto entidades federativas afectadas por los sismos (Participación en el total del país)
Chiapas 1.60%
Ciudad de México 16.80% Guerrero 1.40% Estado de México 8.90%
Resto de Entidades Federativas 64.70%
Morelos 1.20% Oaxaca 1.60% Tlaxcala 0.60%
Puebla 3.20%
Subtotal (Ocho Entidades Federativas) 35.3%
Escenario nacional
La incertidumbre política se sumó en los días recientes, tras la renuncia de Margarita Zavala al PAN y el registro de 85 aspirantes independientes a la presidencia de México, algunos de ellos sin la fuerza para llegar, pero sí con el peso suficiente para causar daño a los contendientes principales. Zavala estiman analistas que causará un daño cercano al 15 por ciento de los votos para el PAN, mientras que Jaime Rodríguez, el Bronco, aún gobernador de Nuevo León, podría arrebatarle votos al líder, Andrés Manuel López Obrador, de MORENA, dejando un terreno más plano para la contienda entre el PRI, MORENA y el frente integrado por el PAN y el PRD como cabezas. No se puede soslayar que los independientes tendrían un efecto pulverizador en el voto si es que los mexicanos continúan sin acudir a las casillas. Otras decisiones que causarían ruido son la designación del candidato del PRI y una posible confrontación por el candidato del frente, donde el aún jefe de gobierno Miguel Mancera, quiere ser el candidato, igual que el líder del PAN, Ricardo Anaya.
La primera encuesta presidencial difundida tras la renuncia de Margarita al PAN, la difundió El Financiero. Ahí se aprecia que el ganador fue el PRI con un avance ligero; Andrés Manuel López Obrador de MORENA cedió ligeramente. Se aprecia una caída fuerte de Ricardo Anaya como eventual candidato del Frente y Margarita como independiente da un salto importante.
Otros independientes que están presentes para los encuestados son Jaime Rodríguez, el aún gobernado de Nuevo León y Pedro Ferriz De Conn. A pocos meses de que inicien las campañas, los factores económicos pueden dar un nuevo rumbo a los candidatos.
Escenario Mientras tanto, la recuperación que mostró el peso frente al dólar se cayó en el último mes y medio. La modalidad Fix registró una depreciación del 8 por ciento entre el 1 de septiembre y el 27 de octubre con extrema volatilidad que pone nuevamente en el horizonte un techo de 20 pesos que ya se había abandonado. Ante ello el Banco de México ha ampliado su inyección de dólares al mercado para defender al peso ya que no descarta episodios más fuertes de volatilidad. Tipo de cambio Fix Sep/1/17-Oct/27/17 (Pesos) 19.2138
17.7861
Fuente: Banxico
Expectativas nacionales
De acuerdo con la Encuesta de Expectativas del Sector Privado del Banco de México para octubre, los analistas ubicaron el crecimiento del PIB para 2017 a 2.10% este año y para 2018 en 2.25 por ciento. El dólar al mayoreo se aproxima a los 19 pesos. Se mantiene la visión de tasas de interés arriba del 7% con la inflación nacional registrando disminución hasta 4.76 por ciento este año.
Fuente: Banxico
Expectativas nacionales La inseguridad pública regresó al segundo lugar como inhibidor del crecimiento pasando la incertidumbre política al primer lugar; esta última podría mantenerse varios meses a raíz de los acontecimientos políticos de los recientes días.
Fuente: Banxico
Baja California y su dependencia del TLCAN
Panorama TLCAN La economía en el Estado continúa presentando claroscuros en medio de un contexto social muy inestable que está reaccionando ante una economía que está prendida con alfileres. Se han fortalecido las protestas ciudadanas que han puesto a discusión la factibilidad de los proyectos a través de las Asociaciones Público Privadas, así como el oneroso del proyecto C5, que busca tratar de frenar la inseguridad. Pero sin duda la variable que comenzó a generar más preocupación es la posible salida de Estados Unidos del Tratado de Libre Comercio, lo cual tendría un fuerte impacto en el sector maquilador inicialmente, dado que la economía estatal tiene una fuerte vinculación económica con ese país.
De hecho en los últimos cuatro años la participación de la inversión norteamericana ha ganado más terreno y en 2017 representa el 85.2% del total.
EEUU: Participación en el total de inversión extranjera en Baja California 2014-2017/II % 85.2
80.3
73.8
72.1 58.6
2014
2015
2016
2017
20142017
Fuente: Secretaría de Economía
Panorama… La variable TLCAN ha puesto sobre la mes a muchos argumentos, desde una salida debido a que en cuestiones salariales ha perjudicado en Baja California al extremo de que se encuentran por debajo de los niveles de 1993, mientras que por otra parte la ausencia histórica de políticas de impulso al mercado interno han dejado en manos de la inversión extranjera el crecimiento de la entidad lo cual deja en manos del capital externo el crecimiento. Es esto último lo que genera la preocupación, pues el aparato económico del Estado descansa especialmente en el capital procedente de Estados Unidos como se aprecia en los siguientes cuadros. Evolución Salario Mínimo en dólares (Pago por día)
4.57 4.52
4.01
4.04 4.01
4.30
4.55
4.74
5.07 5.06 4.42
4.06
3.91
4.16
2017
2016
2015
2014
2013
2012
2011
2010
2009
2008
2007
2006
2005
2004
2003
2002
2001
2000
1999
1998
3.34 3.30 3.50
1997
1996
1995
1994
1993
2.85 2.97
4.32 4.36
4.96
4.72 4.47 4.63
Baja California ocupa el quinto lugar nacional en captación de inversión extranjera directa procedente de Estados Unidos con cerca de 17 mil millones de dólares entre 1999 y junio de 2017. Esta situación muestra a la entidad en una situación crítica dada la alta dependencia de los flujos procedentes de ese país, que representan más del 71% del total captado.
Fuente: Secretaría de Economía
BC: Inversión extranjera según origen, participación en el acumulado total
Al realizar una revisión de la participación de los montos de inversión de Estados Unidos en el total de las entidades con mayor captación de ese país, tenemos que Chihuahua y Baja California con las entidades más expuestas al impacto de una mala renegociación.
Lo anterior se debe a que en el total de sus flujos para Chihuahua el capital norteamericano representa el 73.0 por ciento, en tanto que para B.C. asciende al 71.4 por ciento, lo que habla de una muy fuerte dependencia de los flujos desde EE.UU.
Estados Unidos 71%
España 6% Japón 3% Otros 7%
Países Bajos 9% Corea del Sur 4%
Estados con mayor captación de IED de EE.UU. y su partcipación en el total que captan 1999-Jun/17 % 73.0
Chih.
71.4
B.C
66.2
Tamps.
66.6
Coah.
65.0
Son.
46.2
45.8
CDMX
Edo. Mex.
40.1
39.7
N.L.
Jal.
Fuente: Secretaría de Economía
Baja California ocupa el quinto lugar nacional en número de empresas con capital de origen estadounidense con más de 4 mil y el monto de su capital representa el 7.5 por ciento del total nacional. El número de empresas representa el 8.1 por ciento del total el segundo más alto del país.
Fuente: Secretaría de Economía
Con más de 1,300 millones de dólares, Baja California ocupa el octavo lugar nacional en inversión norteamericana en el sector automotriz lo cual representa el 4.3% del total nacional. El número de empresas asciende a 119, que participan con el 5.1 por ciento del total nacional..
Fuente: Secretaría de Economía
Con más de 500 millones de dólares, Baja California ocupa el décimo sitio nacional en inversión norteamericana en el sector automotriz de autopartes lo cual representa el 2.3% del total nacional. El número de empresas asciende a 106.
Fuente: Secretaría de Economía
Baja California se ubica en el segundo lugar nacional del país en inversión estadounidense en vehículos pesados con más de 700 millones de dólares; mientras que en el sector eléctrico con más de 1,581 millones de dólares, también es número dos pero en número de empresas es líder.
Fuente: Secretaría de Economía
Baja California tiene la el mayor monto de inversión energética a nivel nacional con cerca de mil millones de dólares que representan el 17 por ciento del total en el país. En el rubro de maquinaria y equipo está en segundo lugar nacional con más de 940 mdd.
Fuente: Secretaría de Economía
La inversión estadounidense aeroespacial en Baja California acumula casi 600 millones de dólares y la entidad ocupa el primer lugar, lo que representa el 36.1 por ciento del total de ese país e México. El número de empresas asciende a 37.
Fuente: Secretaría de Economía
La industria del plástico y hule registra capital norteamericano en Baja California por más de 700 millones de dólares, la mayor en el país donde participa con el 19.9 por ciento. Hay 97 empresas operando.
Fuente: Secretaría de Economía
Baja California se ubica en el primer lugar nacional del país en inversión estadounidense en transporte por ductos con más de 900 millones de dólares que representan el 27.9 por ciento del total nacional que inyectaron siete empresas.
Fuente: Secretaría de Economía
En el sector de servicios de alojamiento temporal Baja California se ubica en el segundo lugar nacional con más de 1,650 millones de dólares y participa con el 15.3% del país y 51 empresas.
Fuente: Secretaría de Economía
Además de las variable de inversiones, otras que podrían ser trastocadas son el turismo médico y de ocio, las remesas que recibe el Estado desde Estados Unidos, los residentes de Baja California ocupados legalmente en la Unión Americana y la migración de empleos generados en la entidad, hacia Estados Unidos. Todo ello requiere de un programa integral de contención que no se ha delineado. Si no se toman precauciones y se confirma el rompimiento, hundiría la economía del Estado a niveles nunca vistos.
Baja California otros indicadores econรณmicos
Industria de la Construcción BC: Valor real de la producción pública de la Industria de la Construcción Ene-Ago cada año 6,478,242
5,174,904 4,810,281
4,461,889 4,286,524
4,185,390 3,895,281
3,193,136
3,528,124 3,030,878
a2008
a2009
a2010
a2011
a2012
a2013
a2014
a2015
BC: Valor real de la producción pública de la Industria de la Construcción Ene-Ago cada año 2013-2017 6,478,242
a2016
a2017
Los valor real de la producción de las empresas de Industria de la Construcción en B.C. mantiene una marcada tendencia a la baja, pero el caso de la obra pública llama la atención pues ya se ubicó por debajo del nivel que tuvo durante la Gran Recesión del 2007/2008. En el lapso enero-septiembre el total de la obra en Baja California cayó 8.8% La Pública se hundió 27.6% y la Privada cayó 14.8 por ciento.
BC: Valor total real de la producción de la Industria de la Construcción Ene-Ago cada año 10,731,784
8,915,907
8,971,636 8,181,685
7,018,058
3,030,878 a2013
a2014
a2015
a2016
a2017 Fuente: INEGI
Inflación Construcción Mexicali: Inflación Construcción Residencial septiembre cada año 2009-2017 Var. % anual
La inflación en la Industria de la Construcción en Mexicali se desaceleró en los últimos dos meses, pero su anualizado se mantiene en niveles altos. En septiembre registró el segundo mayor crecimiento para ese mes desde el 2009. Los Materiales de Construcción también presentaron la segunda mayor variación anual para un mes de septiembre, incluso por encima de la Construcción Residencial. Fuente: INEGI
10.96 9.95
-0.82 2009
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
Indicadores de inflación de la Industria de la Construcción en Mexicali sep/17 Var. % anual
Mano de obra
Alquiler de maquinaria
Construcción residencial
Materiales de construcción
5.00 9.02 9.95 10.94
Inflación Construcción La inflación en la Industria de la Construcción en Tijuana también se desaceleró en los últimos dos meses, pero su anualizado igual que la capital del Estado se mantiene en niveles altos incluso superiores a los de Mexicali.
Tijuana: Inflación Construcción Residencial septiembre cada año 2007-2017 Var. % anual 14.68 11.74
2.14 -0.23
En el comparativo en septiembre registró el segundo mayor crecimiento para ese mes en once años. Los Materiales de Construcción también presentaron la segunda mayor variación anual para un mes de septiembre, incluso por encima de la Construcción Residencial.
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Indicadores de inflación de la Industria de la Construcción en Tijuana sep/17 Var. % anual
Mano de obra
Alquiler de maquinaria
Construcción residencial
Materiales de construcción Fuente: INEGI
5.00 6.27 11.74 13.02
Empleo BC: Tasa de desempleo Dic/16-Ago/17 % 3.05
El mercado de trabajo continúa sin responder y ya se refleja en las cifras de la Encuesta Nacional de Ocupación y Empleo. En agosto la tasa de desocupación se elevó hasta 3.05 por ciento de la Población Económicamente Activa siendo el mayor registro en 18 meses, al tiempo que los ocupados del sector informal continúan presentado nuevo máximos históricos.
2.24 2016/12
2017/01
2017/02
2017/03
2017/04
2017/05
2017/06
2017/07
2017/08
BC: Ocupados en el sector informal 2005/I-2017/II
Cabe señalar que en el sector maquilador la demanda de trabajadores ha continuado siendo satisfecha en buena medida por los trabajadores haitianos.
337,055
202,254 Fuente: IMSS e INEGI
Empleo precario BC: Ocupados que ganan ms de 5 salarios mínimos 2005/I-2017/II 205,015
Por otra parte, el empleo precario continuó recrudeciéndose en el segundo trimestre del año. En el sector formal el IMSS reporta que continúa aumentando el registro de trabajadores de 1 y 2 Salarios Mínimos.
80,901
El INEGI por su lado estableció que en el segundo trimestre del año los ocupados que ganan más de 5 SM registraron un nuevo mínimo histórico, en tanto que quienes laboran más de 48 horas a la semana presentaron un nuevo máximo histórico.
BC: Ocupados que trabajan más de 48 horas 2005-2017 segundo trimestre de cada año 440,175
338,061
290,549 Fuente: INEGI
II
II
II
II
II
II
2005
2006
2007
2008
2009
2010
II
II
II
2011 a2012 2013
II
II
II
II
2014
2015
2016
2017
Inflación
La inflación de Tijuana y Mexicali se mantiene por encima del nivel nacional. Durante septiembre ambas ciudades mantuvieron los registros anualizados más altos en 17 años.
Tijuana creció el 7.5% y Mexicali lo hizo 8.1 por ciento.
Fuente: INEGI
Inflación ciudades encuestadas Sep/17 Var. % anual Nacional Cd. Acuña, Coah. Cd. Jiménez, Chih. Mexicali, B. C. Jacona, Mich. Tijuana, B. C. Cortazar, Gto. Torreón, Coah. Durango, Dgo. Toluca, Edo. de Méx. Matamoros, Tamps. León, Gto. Cd. Juárez, Chih Tulancingo, Hgo. Fresnillo, Zac. Aguascalientes, Ags. Tepatitlán, Jal. Huatabampo, Son Iguala, Gro Mérida, Yuc. Querétaro, Qro. Chihuahua, Chih. Monclova, Coah. Tampico, Tamps. Culiacán, Sin. Campeche, Camp. Morelia, Mich San Luis Potosí, S. L. P. Hermosillo, Son. Cuernavaca, Mor. La Paz, B. C. S. Puebla, Pue. Cd. de México Colima, Col. Oaxaca, Oax. Tlaxcala, Tlax. Monterrey, N. L. Chetumal, Q. R. Guadalajara, Jal. Córdoba, Ver. Veracruz, Ver. Villahermosa, Tab. Tepic, Nay. Tapachula, Chis. Acapulco, Gro. Tehuantepec, Oax. San Andrés Tuxta, Ver.
6.35 8.71 8.39 8.1 7.71 7.49 7.44 7.36 7.35 7.32 7.13 7.08 7.06 7.05 7.02 7.01 6.84 6.66 6.51 6.49 6.47 6.45 6.38 6.34 6.34 6.34 6.31 6.3 6.27 6.27 6.2 6.18 6.09 5.96 5.91 5.86 5.82 5.73 5.73 5.73 5.72 5.53 5.42 5.4 5.31 5.18 4.93
Inflación Mexicali septiembre de cada año Var. % anual
Inflación
8.10
La inflación es el impuesto más caro que pagan los hogares y en el caso de Baja California este ha sido un flagelo desde el 2014 por tres vías: Alza del IVA, depreciación de 48 por ciento en el tipo de cambio y el alza en los energéticos que en el 2017 registraran las tasas más altas de la historia.
Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Mexicali Inflación energéticos septiembre cada año Var. % anual Gas doméstico
Gasolina Magna
Gasolina Premium
39.20
En Mexicali el Gas Doméstico se acercó al 40% a tasa anual, mientras que las gasolinas se acercaron al 30 por ciento anual. En un Estado donde el 50 por ciento de los hogares tienen al menos un auto esto es letal.
28.55 29.71
2003 Fuente: INEGI
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
Inflación Tijuana septiembre de cada año Var. % anual
Inflación Tijuana
7.49
Los indicadores de inflación para Tijuana presentan la misma tendencia que la capital del Estado. Ambas presentan las tasas generales más altas en casi dos décadas. Aquí el Gas Doméstico rebasó el 42% y las gasolinas más del 21 por ciento
Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep Sep 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Tijuana, Inflación energéticos septiembre cada año Var. % anual Gasolina Magna
Gasolina Premium
Gas doméstico 42.11
23.42 21.36
Sep 2003
Sep 2004
Sep 2005
Sep 2006
Sep 2007
Sep 2008
Sep 2009
Sep 2010
Sep 2011
Sep 2012
Sep 2013
Sep 2014
Sep 2015
Sep 2016
Sep 2017
Fuente: INEGI
Remesas 1er. trimestre 2017 Las remesas hacia Baja California macaron un nuevo máximo histórico en el tercer trimestre del 2017 acumuló más de 560 millones de dólares; sin embargo, su impacto es más fuerte debido a la depreciación del peso por lo que el 40 por ciento de los hogares bajacalifornianos que reciben remesas recibieron 10 mil 599 millones de pesos, lo que confirma a esta variable como una poderosa bujía de la economía estatal.
BC: Remesas Ene-Sep de cada año (Millones de dólares) 560.2
463.6
a2013
a2014
a2015
a2016
a2017
Fuente: Banxico
Remesas en los municipios Ensenada se consolidó en el segundo lugar en captación de remesas a nivel municipal en Baja California. Con 111 millones de dólares en el lapso enero-septiembre superó a Mexicali que además presentó caída y sumó 103 mdd. Tijuana continúa con la mayor recepción sumando 302 millones de dólares.
BC: Remesas captadas por municipios Ene-Sep/17 (Millones de dólares)
BC: Crecimiento remesas en municipios Ene-Sep/17 Var. % anual
302
19.0 12.9
111
103 26
18
Rosarito
Tecate
4.7
4.2
Tijuana
Rosarito
-2.5 Tijuana
Ensenada
Mexicali
Ensenada
Tecate
Mexicali
Incidencia delictiva Entre enero del 2014 y septiembre del 2017 Baja California ha recibido del Fondo de Aportaciones para la Seguridad algo más de 1,223 millones de pesos que no se reflejan en una baja en los índices delictivos que continúan afectando fuertemente a las empresas. El robo a empresas acumula hasta septiembre un aumento del 43 por ciento.
Fuente: Secretaría de Seguridad Pública de B.C.
Tijuana y Mexicali concentran las mayores cifras en robo a comercios, pero con una diferencia estrecha. Dada la diferencia en el número de habitantes el dato de la capital del Estado es más preocupante. Si bien en Tijuana el alza se disparó 75%
Fuente: Secretaría de Seguridad Pública de B.C.
Fuente: Secretaría de Seguridad Pública de B.C.
El no atender los ataques delictivos contra las empresas convierte a este factor en una fuerte inhibidor del crecimiento econรณmico.
Unidad de Inteligencia Económica Mexicali y Centro de Estudios Económicos de Tijuana. Alvariño 1774, Villa Mediterránea. Mexicali, B.C. México. Tel. (686) 5-52-25-84. La UIEM tiene como fuente para sus análisis a instituciones que se consideran fidedignas, pero no es responsable por la veracidad de las mismas. Las opiniones vertidas aquí no reflejan necesariamente el posicionamiento de la UIEM y el CEET. La UIEM y el CEET no se hacen responsables por el manejo que se haga de la información aquí plasmada.