Comentarios de la mañana jueves, 27 de septiembre de 2018 Gráfico del Día
Bolsas de la Región Variación %
Alemania: EEUU: Tasa IFO de referencia Expectativas
País (Indice)
Cierre
1 día
1 sem.
1 mes
YTD
12 meses
2,906.0
-0.3
-0.1
1.1
8.7
16.4
2.5 4
S&P 500 (SPX)
3.5
Dow Jones (INDU)
26,385.3
-0.4
-0.1
2.3
6.7
18.4
En encuesta La EEUU, el Fed IFOelevó de expectativas la tasa de referencia de septiembre al rango anotó 2% un - 2.25%, registro en de linea 101con pts., lo que marginalmente esperaban los analistas por sobre lo que anticipaba el mercado (100.5 pts.)
2 3
2.5 1.5 2
78,656.2
0.0
0.6
3.1
3.0
5.8
México (MEXBOL)
49,606.1
-0.1
0.0
-0.1
0.5
-1.5
5,333.8
-0.5
-0.4
1.4
-4.1
1.3
Chile (IPSA)
1 1.5 1 0.5 0.5
0 sept 08 13
Brasil (IBOV)
sept 10 14
sept 15 12
sept 14 16
sept 17 16
sept 18
Perú (SPBLPGPT)
19,603.6
0.1
2.2
-0.1
-1.9
7.5
Colombia (COLCAP)
1,487.1
-0.1
-1.2
-3.4
-1.8
0.4
Argentina (MERVAL)
33,943.3
-0.3
2.5
34.9
12.9
34.9
Spot
Variación %
US$
1 día
1 sem.
1 mes
YTD
12 meses
###########
Monedas
Commodities Valor
Variación %
US$
1 día
1 sem.
1 mes
YTD
US Dólar (DXY)
94.2
0.1
-0.3
-0.9
2.3
Petróleo (WTI)
Euro*
1.17
0.1
-0.3
0.6
-2.2
Oro
72.0
-0.3
1.8
5.4
23.4
38.5
1,195.10
0.1
-1.0
-1.3
-8.3
-6.84
Yen Japonés
112.7
0.0
-0.2
-1.4
0.0
Plata
Libra Esterlina*
1.32
0.0
-0.7
2.2
-2.5
Cobre
14.3
0.0
0.1
-3.8
-15.4
-14.5
6,314.75
-0.6
4.1
3.7
-12.4
Dólar Canadiense*
1.30
-0.0
-0.9
-0.4
-3.5
Zinc
-1.40
2,514.00
-1.9
8.1
-1.1
-24.7
-20.51
Real Brasilero
4.03
1.0
2.3
1.2
-17.9
Peso Mexicano
18.8
-0.0
-0.1
-0.4
4.3
Plomo
1,992.75
-2.1
-3.5
-3.7
-19.8
-19.37
Estaño
18,905.0
-0.4
-0.6
-0.7
-5.9
-9.7
Peso Chileno
663.0
0.7
2.5
-0.8
-7.2
Sol Peruano
3.30
0.1
0.0
-0.5
-2.0
Maíz
363.0
-0.2
5.0
0.1
-5.5
-8.5
Soya
850.00
0.5
2.4
-0.6
-12.9
-13.57
11
-2.2
-6.3
-1.3
-30.5
517.50
-0.6
-1.0
-3.5
7.4
Peso Colombiano
2,999
0.1
1.0
-1.9
-0.4
Azúcar
Peso Argentino
38.53
-0.8
2.0
-19.7
-51.7
Trigo
-29 -2.45
Renta Variable LATAM (Top Up / Down) ###############
BRASIL (IBOV Index)
LAS QUE MÁS SUBIERON
LAS QUE MÁS BAJARON
Fuente: Bloomberg * USD por Moneda
Ticker
MÉXICO (MEXBOL Index)
% Ticker
CHILE (IPSA Index)
% Ticker
PERÚ (S&P General Perú)
% Ticker
COLOMBI A (COLCAP
% Ticker
ARGENTIN A (MERVAL
% Ticker
%
BRFS3 BS
5.2 MEGACPO MM
2.5 COLBUN CC
2.2 NEXAPEI1PE
5.3 PFGRUPSUCB
1.7 CRES
AR
5.1
UGPA3 BS
4.7 IENOVA* MM
2.1 SALFACORCC
2.1 ATACOBC1PE
4.2 CELSIA CB
1.5 CVH
AR
3.0
ESTC3 BS
4.6 GMXT* MM
1.6 SONDA CC
1.6 GRAMONC1PE
4.1 NUTRESA CB
1.3 APBR
AR
2.9
AR
-6.0
Ticker
% Ticker
% Ticker
% Ticker PE
% Ticker -3.5 CLH
% Ticker CB
-2.7 PAMP
%
CCRO3 BS
-5.9 TLEVICPOMM
-3.1 FALAB CC
-2.3 TV
VALE3 BS
-3.5 PE&OLES*MM
-2.9 CENCOSUDCC
-1.9 CORAREI1PE
-1.5 EEB CB
-2.2 TECO2 AR
-3.0
CPLE6 BS
-2.7 GFINBUROMM
-1.1 ENELAM CC
-1.8 FERREYC1PE
-1.3 PFAVAL CB
-1.4 EDN
-2.8
AR
MERCADOS El mercado de acciones y bonos de Italia opera bajo presión a la espera de la negociación presupuestaria del próximo año y, ante mayores demandas por gasto por parte de la coalición. Por su parte, el único mercado que opera optimista es el estadounidense. Lo anterior, tras el refuerzo del retiro de estímulos monetarios por parte del Fed y una economía que como mencionó Powell está sólida Los índices bursátiles asiáticos cerraron en su mayoría, negativos (Kospi: +0.7%, Nikkei: -1%, Sensex: -0.6%, Shanghái: -0.5%) Las principales bolsas europeas operan con variaciones dispares entre -1.2% y +0.6% Los futuros en Estados Unidos presentan alzas en torno a +0.2% El petróleo WTI avanza +1% ubicándose en 72.2 USD/barril Los tipos de cambio se encuentran en 38.5 ARS / 665.1 CLP / 4.03 BRL / 3.3 PEN / 18.9 MXN / 2,999.2 COP EEUU – NORTEAMERICA A las 8:30 NYT, se dará a conocer el PIB anualizado del segundo trimestre, se espera un aumento de 4.2% trimestral anualizado. También, a la misma hora, se conocerán las ordenes de bienes durables de agosto, se anticipa un aumento del 2%. Además, se publicarán las solicitudes iniciales de desempleo de la semana terminada el 22 de septiembre, el consenso estima que se registren 210 mil solicitudes ASIA-PACÍFICO No se conocerán cifras económicas relevantes durante la jornada EUROPA En la Zona Euro, la confianza económica de septiembre anotó 110.9 pts., por debajo de los 111.2 pts. que proyectaba el mercado En Alemania, la confianza del consumidor (GfK) de octubre registró 10.3 pts., marginalmente superior que lo esperado. También, a las 8:00 NYT, se conocerá la inflación de septiembre, el mercado espera un aumento de 0.1% mensual BRASIL El déficit primario de agosto alcanzó BRL 19,733 millones (USD 4.990-5 millones), el segundo peor resultado para el octavo mes del año desde 1997 Según la última encuesta de la firma Ibope, el candidato de extrema derecha Jair Bolsonaro con 27% tiene una ventaja de 6 puntos sobre Fernando Haddad (PY) para la primera vuelta presidencial. Por su parte, Ciro Gomez tiene un 12% de respaldo, mientras que Geraldo Alckmin se estancó en un 8% MÉXICO De acuerdo a lo informado por el director de la estatal Pemex, ésta iniciará a finales de octubre la importación de hasta 100 mil barriles por día de crudo, posiblemente desde Estados Unidos, y por el tiempo que resta al actual gobierno de México, que concluye a fines de noviembre con el objetivo de poder mejorar el nivel de proceso de refinerías, crudo ligero, y capturar el margen de refinados CHILE Según la encuesta de operados financieros, la Tasa de Política Monetaria (TPM) subiría 25 pbs. en diciembre a 2.75%, en momentos en que la inflación avanza con más fuerza y alcanzaría un 3.2% a fin de año COLOMBIA El presidente, Iván Duque, comentó que el proceso de paz con las FARC, firmado en 2016, es frágil por falta de recursos y la incapacidad institucional para implementarlo y pidió apoyo económico a la comunidad internacional para continuarlo. Duque ha anunciado su intención de hacer ajustes al acuerdo de paz para obligar a que los excomandantes guerrilleros respondan primero ante la justicia por sus crímenes de guerra antes de ocupar cargos políticos PERÚ La petrolera estatal Petroperú planea una emisión de bonos por USD 600 millones el próximo año en Nueva York, para completar el financiamiento de la modernización de su refinería Talara ARGENTINA www.cgcompass.com Las opiniones contenidas en el presente informe no deben considerarse como una oferta o una solicitud de compra o de venta, de suscripción o rescate, de aporte o retiro de ningún tipo de valores, sino que se publican con un propósito meramente informativo para nuestros clientes. Las proyecciones y estimaciones que se presentan han sido elaboradas por nuestro equipo de trabajo, apoyado en las mejores herramientas disponibles, no obstante, esto no garantiza que ellas se cumplan. La información contenida en este informe no corresponde a objetivos de inversión específicos, situación financiera o necesidades particulares de ningún receptor del mismo. Antes de realizar cualquier transacción de valores, los inversionistas deberán informarse sobre las condiciones de la operación, así como de los derechos, riesgos y responsabilidades implícitos en ella, por lo cual las sociedades de Compass Group y/o personas relacionadas (“Compass Group”), no asumen responsabilidad alguna, ya sea directa o indirecta, derivada del uso de las opiniones contenidas en este informe. Cualquier opinión expresada en este material, está sujeta a cambios sin previo aviso de Compass Group, quienes no asumen la obligación de actualizar la información contenida en él. Compass Group, sus personas relacionadas, ejecutivos u otros empleados, podrán hacer comentarios de mercado, orales o escritos, o transacciones que reflejen una opinión distinta a aquéllas expresadas en el presente informe.
A las 15:00 NYT, se dará a conocer el balance de la cuenta corriente del segundo trimestre, se anticipa un déficit de 6,821 millones Durante la jornada se publicará la confianza del consumidor de septiembre, en el periodo anterior este indicador anotó 36.3 pts. Finalmente se comunicó que el nuevo acuerdo con el FMI se amplió a USD 7.1 mil millones a USD 57.1 mil millones y adelantó los desembolsos por USD 19 mil millones para lo que resta de este año y 2019 (USD 8 mil millones este año y USD 11 mil millones el próximo). Luego, para lo que resta de 2018, los desembolsos previstos se elevan de 6.000 millones a 13.400 millones de dólares, mientras que para el 2019 pasan de 11.400 millones a 22.800 millones
www.cgcompass.com Las opiniones contenidas en el presente informe no deben considerarse como una oferta o una solicitud de compra o de venta, de suscripción o rescate, de aporte o retiro de ningún tipo de valores, sino que se publican con un propósito meramente informativo para nuestros clientes. Las proyecciones y estimaciones que se presentan han sido elaboradas por nuestro equipo de trabajo, apoyado en las mejores herramientas disponibles, no obstante, esto no garantiza que ellas se cumplan. La información contenida en este informe no corresponde a objetivos de inversión específicos, situación financiera o necesidades particulares de ningún receptor del mismo. Antes de realizar cualquier transacción de valores, los inversionistas deberán informarse sobre las condiciones de la operación, así como de los derechos, riesgos y responsabilidades implícitos en ella, por lo cual las sociedades de Compass Group y/o personas relacionadas (“Compass Group”), no asumen responsabilidad alguna, ya sea directa o indirecta, derivada del uso de las opiniones contenidas en este informe. Cualquier opinión expresada en este material, está sujeta a cambios sin previo aviso de Compass Group, quienes no asumen la obligación de actualizar la información contenida en él. Compass Group, sus personas relacionadas, ejecutivos u otros empleados, podrán hacer comentarios de mercado, orales o escritos, o transacciones que reflejen una opinión distinta a aquéllas expresadas en el presente informe.