Játékos pénzügyek by elde book

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Szomor Tamás:

JÁTÉKOS PÉNZÜGYEK

Az ábrákat készítette: Holik Tímea Lektorálta: Martin Hajdu György, Pertl Gábor PDF file formátumot készítette: Varga Zoltán

2004. szeptember

A megvalósításhoz pénzügyi támogatást a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete nyújtott a hatályos jogszabályok szerint kiírt nyilvános pályázatra benyújtott pályamunka alapján.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

TARTALOM Bevezetés 1. fejezet A háztartások gazdálkodása 1.1 A család és a háztartás fogalma 1.2 A háztartás gazdálkodásának jelentősége 1.3 Jövedelemszerzési módok a háztartásban 1.4 Kiadások a háztartásban 1.5 A költségvetés tervezése 2. fejezet A pénz kezelése 2.1 Folyószámla és a bankkártya 2.2 Betéti termékek 3. fejezet Befektetések és pénzügyi biztonság 3.1 Befektetések csoportosítása 3.2 A tőzsde 3.3 Befektetési alapok 3.4 Melyiket válasszam? 4. fejezet Hitelezés 4.1 A hitelezés alapfogalmai 4.2 Folyószámlahiteltől a lakáshitelig 5. fejezet Autóvásárlás 6. fejezet Kockázatkezelés 6.1 Kockázat és biztosítás 6.2 Nyugdíj és életbiztosítás 7. Pénzügyek az életpálya különböző szakaszaiban 7.1 Életpálya szakaszok 7.2 Pénzügyi döntések 8. fejezet A feladatok megoldásai FOGALOMTÁR FELHASZNÁLT IRODALOM

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

BEVEZETÉS A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletének (PSZÁF) egyik törvényben rögzített célja a pénzügyi és befektetési szolgáltatásokat igénybe vevő ügyfelek érdekeinek védelme. Ezt egyik oldalról a szolgáltatást nyújtó intézmények ellenőrzésével érhetik el, másik oldalról legalább ekkora szerep jut a leendő ügyfelek tájékoztatásának és oktatásának. A leendő ügyfelek közé tartoznak a középiskolások is. Az alapvető pénzügyi tájékozottsággal rendelkező állampolgárok bátrabban lépnek ki a pénzügyi piacokra, maguk érvényesítik azokat a szempontokat, előnyöket, amelyek ezen piacok normális működésekor léteznek. A tájékozott emberek kevésbé lesznek, vagy lehetnek áldozatai az ügyeskedőknek, csalóknak. A hírekben gyakran megjelenő pénzügyi visszásságok általában éppen az emberi tájékozatlanságra, tudatlanságra vezethetők vissza. A pénz, a sok pénz, a még több pénz nagyon nagy csábító erő. Az emberek ennek hatására könnyen megfeledkeznek még a közismert szabályokról is, a kötelező óvatosságról, ezért nem árt újra és újra felhívni a figyelmet ezekre a tudnivalókra. Ennél is fontosabb azonban, hogy a gazdasági szereplők számára forrást jelent az egyén pénze, amit valamilyen módon befektet, legyen szó bankbetétről, banki értékpapírról, részvényekről vagy bármilyen más megtakarítási formáról. A fejlődő gazdaság számára elemi szükséglet, hogy az emberek megtakarításaikat ne otthon a párna alatt, vagy egyéb rejtekhelyen tartsák, hanem tudatosan, saját érdekeiket szem előtt tartva befektessék ezt a pénzt. A befektetések nyújtanak forrást azokhoz a szolgáltatásokhoz is, amelyeket magánemberek vesznek igénybe, ha pénzre van szükségük, kölcsönt, vagy hitelt szeretnének. Ezeknél az ügyleteknél sem mindegy, hogy az ügyfél mennyire tájékozott: normál piaci működés elképzelhetetlen a racionálisan gondolkodó, saját érdekeit szem előtt tartó fogyasztó nélkül. A PSZÁF évek óta pályázatok kiírásával nyújt lehetőséget a legkülönbözőbb témájú és műfajú művek elkészültének, amelyek mind a pénzügyi kultúra színvonalának emelését szolgálják. Több kiadvány, multimédiás anyag készült korábban is kifejezetten középiskolásoknak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A „Játékos pénzügyek” tankönyv is a középiskolás korosztályoknak készült. Újdonsága azonban - amit a címmel is szerettünk volna kifejezni -, hogy elsősorban színes, játékos gyakorlatok sorát találhatja benne az olvasó. Elméleti anyag csak igen röviden, összefoglalóan, korántsem teljes körűen szerepel a tananyagban. Célunk az volt, hogy felkeltsük a diákok érdeklődését, és hogy kedvező esetben majd maguk járjanak utána további információknak. Erre az is lehetőséget ad - többek között -, hogy jelen tananyaggal párhuzamosan további tankönyvek is készültek kifejezetten a középiskolások számára. A gyakorlatokat fel lehet használni tanóra keretében -, számítógépek előtt ülve, vagy előre kinyomtatott formában. De reméljük, hogy a feladatok felkeltik a diákok érdeklődését, és akár önállóan is megoldják a példákat. A

szöveges

részek

mellett

sok

ábra,

illusztráció

színesíti

tananyagot.

Szóróanyagokkal, hirdetésekkel a tanulók maguk is találkozhattak korábban. Most a feladatok arra ösztönzik őket, hogy kicsit tudatosabban vizsgálják meg ezeket. Lesznek biztosan olyan dokumentumok is - például korabeli részvények -, amelyek megismerése önmagában is felkeltheti az érdeklődést a téma iránt. Jó tanulást, a gyakorlatok, feladatok megoldásához hasznos időtöltést, kellemes szórakozást kívánnak a szerzők.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. A HÁZTARTÁSOK GAZDÁLKODÁSA BETŰKERESŐ 1. feladat Az alábbi rejtvényben keresd meg a következő szavakat! Ha a kimaradt betűket helyes sorrendbe rakod, akkor megkapod, hogy milyen eszköz segíthet céljaid elérésében. év, cél, idő hiány, hitel, kiadás vagyon, mérleg, többlet bevétel, jövedelem háztartás, megtakarítás, költségvetés K B K J I M M T

Ö E I Ö D E É T

L V A V Ő G R Ö

T É D E H T L B

S T Á D Á A E B

É E S E Z K G L

G L V L T A V E

V H A E A R H T

E I G M R Í I E

T Á Y R T T T C

É N O É Á Á E É

S Y N V S S L L

2. feladat Ki szokott a Te családodban pénzügyi kérdésekkel foglalkozni? Szüleid be szoktak-e vonni a jelentősebb anyagi következményekkel járó (pl. gépkocsi, ingatlan vásárlás) pénzügyi döntésekbe? Szokott-e a családod tervet készíteni, hogyan alakulnak a közeljövőben a családi kiadások? .......................................................................................................................................

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Becsüld meg, hogy a „családi költségvetésben” mekkora hányadot kell havonta az alábbiakra kifizetni: Kiadások

Élelmiszer (enni-, innivaló) Közüzemi díjak (fűtés, víz, villany, csatorna, szemétszállítás) Közlekedés Kommunikáció (telefon, internet) Művelődés, szórakozás Egészségügy, testápolás Ruházkodás Tanulás Egyéb ÖSSZESEN

100

1.1 A család és a háztartás fogalma

Laci édesanyjával él együtt egy panelház második emeleti lakásában. Laci édesapja nem lakik velük, a szülők elváltak. Laci még tanuló, így kettőjüknek az édesanyja által keresett pénzből, és az édesapja által fizetett gyermektartásdíjból kell megélniük. Laci apukája időnként késik a tartásdíj fizetésével, arra hivatkozva, hogy fizetnie kell az albérletet, ahol jelenleg lakik, és a többi létfenntartáshoz szükséges kiadást, és nincs mindig külön munkája. Mariann a szüleivel, testvéreivel és anyukája szüleivel él egy nagy kertes falusi házban, összesen heten laknak együtt. A három gyerek még iskolába jár, a szülők és a nagyapa dolgoznak. Mariann nagymamája végzi el a ház körül szokásos teendőket, vacsorát főz, mos, takarít. A gyerekek a szüleikkel általában havonta egyszer látogatják meg az apai ági nagyszülőket, akik a közeli városban, egy kis házban laknak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A két példa alapján meg tudjuk állapítani, hogy kikből áll Laci, illetve Mariann családja. Laci családja háromfős: rajta kívül a család tagja az édesanyja és az édesapja. Mariann családja összesen 9 főből áll: rajta kívül családtag a két testvére, a szülei és a négy nagyszülő. A család egymással rokoni, vérségi kapcsolatban álló egyének közössége. Mint a példákban is látjuk, a családtagok nem feltétlenül laknak együtt. Háztartást azok alkotnak, akik közös lakásban, házban élnek és akiknek a fogyasztása is általában ebben a közös térben zajlik. A háztartás a társadalom, a gazdaság legkisebb gazdasági egysége, ahol a bevételekkel és a kiadásokkal közösen gazdálkodnak. Laci az édesanyjával él együtt közös háztartásban. Az édesapja - bár családtag egyedülállóként külön háztartásban él. Az édesapa valószínűleg az albérletben reggelizik, vacsorázik, alszik, néz TV-t és ott tartja a ruháit, használja a videomagnót, ha vett magának. Mariann apai ági nagyszülei külön élnek, bár ők is családtagok. Lehet, hogy segítik egymást a családtagok anyagilag, találkoznak is egymással rendszeresen, de általában a fogyasztás helyszíne különböző. Valószínű, hogy a külön élő nagyszülők nyaralása nem befolyásolja Mariann életét. Ha azonban a vele élő nagyszülők mennének nyaralni, Mariannak is le kellene mondani valamiről, (például két hónappal később vezetik be a kábel TV-t). A család és a háztartás fogalmát a hétköznapi nyelvben azonos jelentésűként szokták használni. Gazdasági szereplőként azonban célszerű különbséget tenni a két fogalom között. Gondolj például arra, hogy ha a nagyszülők egy háztartásban élnek az unokákkal, akkor valószínűleg természetes, hogy a gyerekek tudják használni a nagyi videó lejátszóját. Ha távol élnek a nagyszülők, és az unokák háztartásában nincs videó lejátszó, dönthetnek úgy a szülők, hogy vesznek egyet. Ha nekik nincs elég jövedelmük, akkor lehet, hogy pénzt kell kölcsön kérni a nagyszülőktől, amit majd vissza is kell nekik fizetni.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1.2 A háztartás gazdálkodásának jelentősége Általában egy adott időszakban a gazdaság egésze által megtermelt jövedelem nagyobb részét az emberek el is fogyasztják. Ez a fogyasztás rendszerint a háztartás keretei között történik. A háztartások gazdasági súlyát, jelentőségét az adja, hogy a gazdaságban előállított jövedelem jelentős részének felhasználása a háztartásban történik. A háztartásban a fogyasztáson kívül számos olyan tevékenység zajlik, amelyeket érdemes pénzügyi nézőpontból vizsgálni. Ezek a következők: ♦ Jövedelemszerzés. ♦ Költségvetés készítése, döntések meghozatala. ♦ Megtakarítás és befektetés. Ha

háztartásban

sikerül

folyó

kiadásokon

felül

rendszeresen

pénzt

megtakarítani - azaz szabadon felhasználható jövedelem keletkezik -, akkor nyílik lehetőség arra, hogy ezt a pénzt befektessük. A tankönyv elsősorban arra kívánja felhívni a figyelmet, és ahhoz kíván segítséget nyújtani, hogy a befektetési döntések tudatosak, átgondoltak legyenek. Most röviden nézzük meg a háztartásban végzett munka jelentőségét! A legfontosabb jövedelemforrás a munkavégzés. A gazdasági elméletben sokáig munka alatt kizárólag a munkahelyen végzett tevékenységet értették. Ugyanakkor tény, hogy számos gazdasági következménye lehet annak is, ha egy háztartásban arról döntenek, hogy valamit maguk állítanak elő, végeznek el vagy a terméket, szolgáltatást megvásárolják. Mariannéknál a háztartásban élők egyike - a nagymama - végzi a háztartási munkát, ők valószínűleg nem vesznek igénybe külső szolgáltatást. A ház körül a kertben számos zöldség, gyümölcs termelhető, amit így

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

nem kell megvásárolni a piacon. Látszólag pénzt takaríthat meg így a háztartás, azonban Mariann nagymamája az idejét áldozza e tevékenységek elvégzésére. Ha pénzben nehezen összemérhető dolgokról van szó, általában amellett döntünk, ami nem jár pénzkiadással. Ez nem mindig vezet a legjobb megoldáshoz. A gazdálkodás egyik alapelve, hogy a lehető legkisebb időráfordítás mellett minél nagyobb hasznot érjünk el. Nem véletlen, hogy a gazdálkodás ezen elvének kimondásakor nem a pénzt tekintjük viszonyítási alapnak, hanem az időt. Mariann miután tanult pénzügyi alapismereteket - belátja, hogy gazdaságilag előnyösebb lenne, ha a nagymamája napi négy órában eladóként dolgozna a közeli boltban, az ezért kapott pénzért mindazt megvehetnék, vagy elvégeztethetnék, amit a nagymamára bíznak, s a nagyinak lenne végre egy kis szabadideje. Ez tankönyv elsősorban a pénzről szól. De ne feledjük, hogy nem csak az lehet értékes, ami pénzben mérhető, és döntéseinket sem biztos, hogy mindig a gazdaságosság elvének kell alárendelni. Piacgazdaságban természetes, hogy fontos szerep jut a pénznek, de a pénz általában csak eszközként szolgál, hogy céljainkat elérjük, álmainkat megvalósíthassuk.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1.3 Jövedelemszerzési módok a háztartásban

Egy háztartás pénzgazdálkodásának két oldala van: a bevételi és a kiadási oldal. A bevételi oldal a háztartás jövedelme. Alapvető kérdés minden háztartásban az, hogy mekkora jövedelmet tudnak szerezni, és milyen forrásból. A jövedelmek lehetséges forrásai: ♦ Munkajövedelem. ♦ Tőkejövedelem. ♦ Társadalmi jövedelem. ♦ Biztosítási jövedelem. ♦ Egyéb forrás. Munkajövedelem. Az ember jövedelemre tehet szert a munkaviszonyban vagy vállalkozóként végzett munkából. A munkáért kapott legfontosabb pénzbeni juttatás a munkabér, amelyet további elemek egészíthetnek ki és jövedelemnek számítanak, pl.: prémium, étkezési jegy. Tőkejövedelem. A megtakarított pénzt befektethetjük. Például lehet ingatlant vásárolni, amit bérbe lehet adni, vagy értékpapírt lehet vásárolni, beszállhatunk egy vállalkozásba. Társadalmi jövedelem. Ezt az állam biztosítja, amelynek forrása többek között az állampolgárok, vállalkozások által befizetett adók. A társadalmi jövedelmek két formáját különböztetjük meg: pénzbeni és természetbeni juttatások. A pénzbeni társadalmi juttatások közé tartozik például a családi pótlék. A természetbeni társadalmi juttatások közé tartozik például, ha a tanulók ingyen kapnak tankönyvet vagy étkezést. A társadalmi juttatások célja, hogy azokat a társadalmi csoportokat segítsék a legfontosabb termékek, szolgáltatások megvásárlásában, akik valamilyen szempontból hátrányban szenvednek. Ha nem tudnák megvenni vagy igénybe venni az alapvető szükségletek kielégítéséhez szükséges termékeket, szolgáltatásokat, a hátrányos helyzetük nőne. Például, ha valaki tanulóként nem kapja meg a minimálisan szükséges mennyiségű és minőségű táplálékot, akkor a tanulmányi

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

teljesítménye egyre romlik. Ha nem tudja befejezni az iskolát, akkor a munkaerőpiacon is hátrányba kerül, aminek az a következménye, hogy a jövedelme továbbra is alacsonyabb lesz, mint amire normális esetben képes lenne. Biztosításból származó jövedelem. A legfontosabbak: nyugdíj-, egészségügyi-, baleseti biztosítás, életbiztosítás. A biztosítások témáját a 6. fejezet részletesen tárgyalja. Egyéb forrás. Ide sorolhatjuk azokat a forrásokat, amelyekben ugyan sokan reménykednek, mégis kevesen részesednek belőle. Ezek például a nyeremények, örökség. A jövedelem a háztartás gazdálkodásának csak az egyik, bevételi oldalát jelenti. A következő alfejezetben a háztartás kiadási oldalát vizsgáljuk meg.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1.4 Kiadások a háztartásban A következő tábla azt mutatja, milyen jellemző kiadásai vannak egy háztartásnak. 1. tábla A folyó fogyasztási kiadások értékének alakulása (egy főre jutó összegek, Ft/hó, 2002-ben, a megoszlás százalék) Kiadás

Összeg (Ft)

Élelmezés

13 592

33,1

Lakásfenntartás

8 568

21,0

Élelmezés és lakásfenntartás együtt

22 160

54,1

Egyéb folyó fogyasztási kiadás

18 816

45,9

2 341

5,7

egészségügy, testápolás

2 417

5,9

közlekedés és hírközlés

6 403

15,6

oktatás, művelődés,

2 665

6,5

40 976

100

Ebből ruházkodás

üdülés, szórakozás Folyó fogyasztási kiadás összesen (Forrás: Világgazdaság, 2003. július 7.)

adatokból

látható,

hogy

egy

átlagos1

háztartásban

élelmezésre

és

lakásfenntartásra kell a legtöbbet költeni. A szabadon felhasználható jövedelem (egyéb kiadások) aránya kevesebb, mint az összes kiadás fele. Az átlaghoz képest nagy eltérések tapasztalhatóak annak függvényében, hogy ténylegesen mekkora jövedelemmel rendelkezik egy háztartás. 2002-ben a nagyon szűkösen élők jövedelmük 35 százalékát élelmezésre fordították, lakásfenntartásra mintegy 20, egyéb célokra 45 százalék maradt.

Az átlagos azt jelenti, hogy a magasabb jövedelmű és az alacsony jövedelmű háztartások adatait egyaránt figyelembe veszik, tehát a számok nem egy konkrét háztartás adatait mutatják. A háztartások jelentős része a fentieknél többet költ, míg egy jelentős része a fentieknél is kevesebbet költ havonta folyó kiadásokra. Vesd össze az adatokat a 2. feladatban általad megadott számokkal.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Minél nagyobb az egy főre jutó jövedelme egy háztartásnak, annál kisebb az élelmezési kiadások aránya (a nagyon jó szinten élők esetén ez már csak 16-17 százalék), és csökkennek a lakáskiadások is. Ez azt jelenti, hogy 2002 végén egy főre számítva a legszegényebbeknek2 havi 14 ezer forint, a legjobban élőknek 92 ezer forint szabad rendelkezésű jövedelmük maradt. A legszegényebbek fele annyi gyümölcsöt, zöldséget és tejterméket (vagyis az egészséges táplálkozáshoz elengedhetetlen élelmiszert) fogyasztottak, mint a jó szinten élők. A mellékelt tábla a tartós fogyasztási cikkekkel rendelkezők arányát mutatja be az összes háztartás esetén, illetve annak függvényében, hogy a háztartás tagjai dolgoznak-e (aktívak), vagy nyugdíjasok. 2. tábla Tartós fogyasztási cikkekkel rendelkezők aránya, 2002 (százalék) Megnevezés

Összes háztartás

Ebből aktív

nyugdíjas háztartások

Személygépkocsi

43,9

59,8

20,1

Hűtőszekrény

80,3

77,0

86,0

Fagyasztógép

57,5

61,1

53,9

Hűtő- és fagyasztógép

23,1

28,0

15,6

Mikrohullámú sütő

59,6

74,0

38,2

Automata mosógép

67,0

80,9

46,8

Színes televízió

95,4

97,9

92,1

CD-lejátszó

13,9

20,9

2,9

Képmagnó, videó

52,3

71,8

22,0

Videokamera

5,4

8,2

1,2

Személyi számítógép

22,5

34,7

3,6

Mobiltelefon

54,2

74,0

18,3

(Forrás: Világgazdaság, 2003. július 7.)

Az összes háztartásnak azt az ötödét soroljuk a legszegényebbek közé, amely a legkevesebb szabad elköltésű jövedelemmel rendelkezik. A legjobban élők közé az összes háztartásnak azt az ötödét soroljuk, ahol a legtöbb szabadon felhasználható jövedelem maradt.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

2. feladat A tábla adatai alapján válaszolj az alábbi kérdésekre! ♦ Milyen tartós fogyasztási cikkel rendelkezik szinte valamennyi háztartás? ♦ Melyik tartós fogyasztási cikkből vásároltak a legkevesebbet? ♦ Példákon mutasd be, milyen különbségek vannak az aktív és a nyugdíjból élő háztartások között!

1.5 Költségvetés elkészítése A háztartások pénzgazdálkodásában nagyon szoros összefüggés van a jövedelmek és a kiadások között. Az egyének vagy a háztartások életszínvonalát mégsem lehet csak

elfogyasztott,

megszerzett

termékek,

igénybe

vett

szolgáltatások

mennyiségével jellemezni. Az életszínvonalat befolyásolja, hogy ki, mit, mennyire tart fontosnak, hasznosnak. Ha céljaink elérése érdekében tudatosan tervezünk, akkor három feladatot mindenképpen el kell végezni: ♦ tisztázni kell a közös háztartásban élők céljait, ♦ fel kell mérni a háztartás jelenlegi helyzetét, össze kell gyűjteni az adatokat, ♦ rendszeresen pénzügyi tervet, azaz költségvetést kell készíteni. A személyes célok rendkívül sokfélék lehetnek. Egy fogyasztási cikk megszerzése, a továbbtanulás, önálló lakásba költözés, a gyerekvállalás, külföldi utazás mind-mind olyan célok, amelyek ösztönözhetik az embereket. A felsorolt példák határozott, konkrét célok. Általánosabb személyes pénzügyi célok lehetnek még például magasabb életszínvonal elérése, vagyon növelése, a gyerekek, család számára az anyagi biztonság növelése, nyugdíj, anyagi függetlenség biztosítása. Aki esetleg rendszeresen pénzzavarba kerül bizonyos időszakokban -, azaz idő előtt elfogy a pénze - annak az is fontos cél lehet, hogy „megtanuljon a pénzzel bánni”. A kitűzött célok mindig legyenek világosak, következetesen végiggondoltak és mérhetőek.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Mit is jelentenek a célokkal szemben támasztott követelmények? A célok legyenek „világosak”, azaz érthetőek legyenek a háztartás valamennyi tagja számára. „Következetesen végiggondolt”: nem érdemes kitűzni egymásnak ellentmondó vagy egymást kizáró célokat. Például a háztartáson belül a legtöbb jövedelemmel rendelkező személy részéről egy új, gyors motor megszerzését és a család anyagi biztonságának a megteremtését nem biztos, hogy az adott családon belül mindenki összeegyeztethető célnak tartja. A célok fontossági sorrendbe állítása azonban segíthet feloldani az esetleges ellentmondásokat is. „Mérhető”: pénzügyi célok esetén számszerűsíteni kell azt az összeget, amelyre szükségünk lesz. A pénzügyi célok tisztázását követően fel kell mérni a háztartás jelenlegi helyzetét. Ennek érdekében információkat kell gyűjteni. Milyen adatokat célszerű megvizsgálni, ha a háztartás pénzügyi helyzetét szeretnénk elemezni? A legfontosabb adatok: ♦ Likviditási helyzet felmérése, azaz bevételek és kiadások egybevetése. ♦ Jövedelemmérleg. ♦ Vagyonmérleg. A likviditási helyzet felmérése annak vizsgálatát jelenti, hogy a háztartás képes lesz-e eleget tenni fizetési kötelezettségeinek. Kicsit leegyszerűsítve: lesz-e a családi kasszában mindig elegendő pénz, hogy az éppen esedékes számlákat kifizessük, az elengedhetetlenül szükséges dolgokat, szolgáltatásokat megvásároljuk. A bevétel és a jövedelem nem feltétlenül ugyanaz. Bevételi forrás lehet például a diákhitel, ami nem számít jövedelemnek. Ugyanakkor jövedelem például a bankbetétek kamata. De csak akkor vehetjük figyelembe bevételként, amikor ténylegesen megkapjuk a banktól a pénzt. A háztartás tulajdonában lévő vagyontárgy eladásából befolyó pénz is bevétel, de ez csak egyszeri, alkalmi tétel. Jövedelemnek viszont csak akkor számít, ha az eladásáért kapott összeg nagyobb, mint a megszerzésére és eladására fordított összeg. A lényeg, hogy a családi kasszába ténylegesen befolyó és onnan kiáramló pénzt vegyük figyelembe.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A jövedelemmérleg elkészítése a háztartás éves bevételeinek és kiadásainak összegyűjtése. A likviditási helyzet felméréséhez képest különbség, hogy csak azokat a bevételeket veszi figyelembe, amelyek a háztartás anyagi gyarapodását szolgálják, azaz például nem kell azt az összeget valamikor visszafizetni. Kisebb a jelentősége, hogy ténylegesen mikor folyik be a jövedelem, illetve mikor válik esedékessé valamilyen kiadás, viszont fontos, hogy az adott évhez kapcsolódjon. A jövedelemmérleg célja, hogy láthatóvá váljék, a háztartás az adott időszakban képes lesz-e megtakarítani. A mérleg fogalma szemléletesen utal a régi kétkaros mérőeszközre: a mérőeszköz két serpenyőjébe felváltva, fokozatosan adagolva tették az árut, illetve a súlyokat. Hol az egyik oldal billent lejjebb, hol a másik, vagyis a két oldalt méricskélték egymáshoz. A jövedelemmérleg esetén a bevételek és a kiadások egymáshoz „méricskélése” történik. Az előző alfejezetekben már tisztáztuk, milyen jövedelmi forrásai lehetnek egy háztartásnak. A rendszeres bevételi forrásokat könnyebb összegyűjteni, az alkalmi jövedelmek esetén érdemes éves átlagos összeggel számolni. (Például diákként időnként hétvégenként vállalsz párszor munkát alkalmanként 10-10 ezer forintért. Tavasszal 2-3-szor, ősszel 4-5-ször, akkor 70 000 forinttal lehet éves szinten számolni.) A kiadásokat érdemes a számlák, bizonylatok alapján összegyűjteni, szintén lehet átlagos értékekkel számolni. A vagyonmérleg pillanatfelvétel a háztartás adott időpontban fennálló vagyoni helyzetéről. Tartalmazza az összes vagyontárgy, ingó és ingatlantulajdon értékét, valamint a háztartás fizetési kötelezettségeit. A

vagyonmérleg

kétoldalú

kimutatás. A mérleg egyik serpenyőjébe a

pénzeszközök, a háztartás tagjainak tulajdonában lévő személyes használatú eszközök (ingatlan - pl. ház, föld, ingóságok - pl. bútorok, háztartási gépek, könyvek), és a nyereségszerzés céljából lekötött pénzeszközök, azaz a befektetések tartoznak. A másik serpenyőbe a kötelezettségek tartoznak lejárat szerint, azaz olyan kölcsönök, hitelek, amelyeket vissza kell fizetni rövidebb vagy hosszabb időn belül.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Kedvező a háztartás pénzügyi helyzete, ha az összes eszköz értéke meghaladja a kötelezettségek értékét. Egy háztartás anyagi helyzete folyamatosan változhat, például nő az eltartottak száma (kistestvér születik), miközben a nagyobbak tanulásának finanszírozására hiteleket kell felvenni, akkor ez jelentős kötelezettséget jelent a háztartásnak. A tudatos pénzügyi tervezés harmadik lépése a költségvetés készítése. A költségvetés olyan pénzügyi terv, amely a háztartás tervezett bevételeit és kiadásait tartalmazza egy adott időszakban az adott időszakra vonatkozóan. A költségvetés tervének elkészítése, majd a megvalósítás nyomon követése segíthet a pénzügyi döntések meghozatalában, így áttételesen a céljaink elérését is megkönnyíti. A költségvetés felépítése, időtávja függ az elérni kívánt céloktól. Hosszabb távú célok esetén - például lakásvásárlás, továbbtanulás, gyerekvállalás - több éves költségvetést célszerű készíteni. Mivel a háztartások többségében a jövedelmek általában havi rendszerességgel folynak be, egy-egy évet érdemes hónapokra lebontani, de a kiadásokat nem érdemes túlságosan részletezni. Ha a költségvetésben a bevételek és a kiadások összeírása után kiderül, hogy a kiadások meghaladják a bevételeket, akkor hiányról, idegen szóval deficitről beszélünk. Ha a bevételek meghaladják a kiadásokat, akkor a költségvetésben többlet (nyereség)

keletkezik.

folyó

kiadásokon

felül

megmaradt,

szabadon

felhasználható jövedelem a megtakarítás.

Az első tervvázlat alapján módosíthatjuk mind a bevételi, mind a kiadási oldalt. Ha már úgy látjuk, hogy nem érdemes tovább folytatni a módosításokat, akkor a kapott

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

eredmény alapján fel kell készülni, hogy hogyan pótoljuk a keletkező hiányt vagy mihez kezdünk a megtakarításokkal. Például így nézhet ki egy hosszabb távú költségvetés 1 évre szóló táblája:

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3. tábla KÖLTSÉGVETÉS, 2005 (terv) Január

Rendszeres havi jövedelem (+) Közüzemi díjak (gáz, villany, víz stb.) (–) Állandó kiadások (utazás, benzin, ebédpénz stb.) (–) Vásárlás (enni-, innivaló, ajándék stb.) (–) Rendkívüli tételek (biztosítás, javítás stb.) (–) Többlet/Hiány (+/–) Megtakarítás/Hiány

Február

Március

Április

Május

Június

Július

Aug.

Szept.

Október

Nov.

Dec.

Összesen

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Rövidebb távú célok esetén értelemszerűen csökken a tervezés időtávja, ám annál részletesebbé válik a kiadások havi bontása. Milyen döntéseket hozhatnak a háztartások a költségvetés alapján? A jó költségvetés feltételezi, hogy hosszabb távra tervezünk, meghatároztuk a céljainkat, és fontossági sorrendet is felállítottunk köztük. Eredményesebbek lehetünk, ha a legfontosabb célok elérésére összpontosítjuk az erőforrásainkat. A költségvetést érintő döntési alternatívák: ♦ Jövedelmek növelése. ♦ Kiadások csökkentése. ♦ A vagyon eladása. ♦ Az előző esetek valamilyen kombinációja. ♦ Jövedelmek növelése. Gyakran döntenek a háztartások a jövedelmek növelése mellett. Például akinek van már munkaviszonya, az több munkát vállal, aki inaktív volt

(tanult,

gyereket

nevelt)

gazdaságilag

aktívvá

válik.

Azonban

piacgazdaságban a munkaerőpiac helyzetétől függ, hogy megvalósítható-e ez az alternatíva. ♦ Kiadások

csökkentése.

háztartások

elsősorban

előző

döntés

eredménytelensége miatt, vagy kényszerből szokták ezt a megoldást választani. Korlátot jelent, hogy a végtelenségig nem lehet a folyó fogyasztási kiadásokat csökkenteni, az emberi létet veszélyezteti, ha a kiadások a létfenntartási kiadások szintje alá süllyednek. ♦ A vagyon eladása. Átmeneti időszakokban alkalmazható, amikor csökken a jövedelem, például állás változtatáskor, gyerek születésekor. Mivel a vagyon (ingatlan, személygépkocsi, házi könyvtár stb.) értékesítése általában kényszer helyzetben történik, összességében nagyobb a veszteség esélye. (Az érzelmi elemeket nehéz forintosítani, amikor le kell mondani valamiről. Ugyanazokat a dolgokat biztos, hogy csak felárral lehet visszaszerezni.) Hosszú távon a vagyon felélése is korlátokba ütközik.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

♦ A fentiek valamilyen kombinációja. A célok és a jövedelmi helyzet függvénye, hogy elegendő-e egyetlen alternatíva alkalmazása, vagy szükség lehet egyszerre többféle megoldás alkalmazására. Például egy új állás esetén - ahol magasabb fizetésre számítunk -, átmenetileg kisebb házba, de a munkahelyhez közelebb lehet költözni. Ha a végső cél az, hogy majd a gyerekeknek is legyen külön szobájuk, akkor el lehet adni az autót. A többletjövedelemből, illetve az autó eladásából befolyt pénzből, valamint a benzinpénz megspórolásából várhatóan keletkező megtakarításokból pár év múlva lehet építkezni. Ha az embernek egyértelmű céljai vannak, ha e célok elérését költségvetés készítésével segíti, akkor hasznosabb gazdasági döntéseket tud hozni, és az átmeneti nehézségeket, problémákat is könnyebben tudja kezelni. A mai gyorsan változó világban szinte biztosak lehetünk abban, hogy nem csak az életkor előrehaladtából eredő változásokra (munkába állás, családalapítás) kell felkészülni, hanem előre kevésbé sejthető eseményekre is. A háztartás gazdálkodásán belül a pénzügyi tervezést tekintettük át röviden. A következő fejezetekben a személyes pénzügyekkel foglalkozunk részletesen.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

GYAKORLATOK AZ 1. FEJEZETHEZ IGAZ-HAMIS 1. feladat Döntsd el igazak-e vagy hamisak az alábbi állítások? Karikázd be a megfelelő betűt! I/H

A háztartások gazdasági súlyát, jelentőségét az adja, hogy a gazdaságban előállított jövedelem jelentős részének felhasználása a háztartásban történik.

I/H

Gazdaságilag mindig az a kedvezőbb alternatíva, amelyik kisebb pénzkiadással jár.

I/H

A családi költségvetésben egy adott időszakban a bevételek mindig pontosan megegyeznek a kiadásokkal.

I/H

Ha a költségvetésben egy adott időszakban a kiadások meghaladják a bevételeket, akkor megtakarítás keletkezik.

I/H

Ha a költségvetésben egy adott időszakban a kiadások meghaladják a bevételeket, akkor a kiadások további növelésével megteremthető a költségvetési egyensúly.

GYŰJTSD ÖSSZE 2. feladat A Mézga család júliusban nyaralni szeretne. Ehhez azonban át kell tekinteni anyagi lehetőségeiket. Először az év elejétől június végéig a bevételeket gyűjtik össze. Géza havonta fizetést kap, ebben az évben minden hónapban 150 000 forintot „kapott kézhez”. Paula a házi munkát szokta elvégezni, de Huffnágel Pistivel közös vállalkozásából a májusi elszámolás követően kapott 300 000 forintot. A két gyerek után a családi pótlék havonta 11 200 Ft. Aladár időnként gitározni tanít diákokat, amiért óránként 500 forintot szokott kapni. Idén eddig 12 órát tartott. Kriszta divatbemutatókon szokott fellépni, alkalmanként 6000 forintét, kétszer volt eddig fellépése. Máris szomszéd már nyugdíjas, a postás havonta 55 000 forintot hoz neki. Krisztának júniusban 3-as találata volt a lottón, 58 000 Ft-ot fizettek érte.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Gyűjtsd össze Mézgáék háztartásának jövedelmi forrásait! Forrás

Összeg

munkából származó jövedelmek (bér, jutalom, nyereségrészesedés stb.) vagyonból,

vállalkozásból

származó

jövedelmek (bérleti díj, kamat, profit) támogatások biztosítás, nyugdíj egyéb jövedelmek Összes jövedelem: KÖSD ÖSSZE 3. feladat Kösd össze az egyes eseményeket, tételeket aszerint, hogy a háztartás költségvetésén belül hova tartoznak! Nyelvkönyv vásárlása

Villanyáram díj

Víz- és csatornadíj

Társasház közös költség

Különmunkáért járó

JÖVEDELMEK

Bankban tartott pénz

megbízási díj

kamata

Munkabér

Szemétdíj

Lakáshitel után fizetendő

Nyaraló kiadása

kamat

vendégeknek nyáron

Autóba benzin vásárlása

KIADÁSOK

Mobil telefon használata

Ebédbefizetés

Gázszolgáltatás

Színházjegy

Élelmiszer vásárlás

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

2. A PÉNZ KEZELÉSE 2.1 Folyószámla és a bankkártya Sok háztartásban adott pillanatban van éppen „felesleges” pénz. Pontosabban csak később szeretnék azt felhasználni, mert még gyűjtenek hozzá, vagy későbbi időpontban kell fizetni valamiért. Szintén sokan lehetnek, akiknek éppen szükségük lenne mások pénzére, és ezért hajlandóak fizetni is. A kétféle igény közötti közvetítőszerepet töltik be a pénzügyi intézmények (bankok, brókercégek és más pénzügyekkel foglalkozó vállalkozások). Magyarországon 1987 óta kétszintű bankrendszer működik. A központi bank szerepét a Magyar Nemzeti Bank tölti be. Az MNB fő feladatai: a forint értékállóságának a védelme, valamint a bankjegy és érmekibocsátás. A második szinten működnek a pénzügyi intézmények. Két csoportjuk van, a hitelintézetek és a pénzügyi vállalkozások. A legismertebb hitelintézetek a bankok, amelyek fő tevékenysége a betétgyűjtés és hitelnyújtás és a pénzforgalom biztosítása. Pénzügyi vállalkozások például a pénzváltással foglalkozó cégek. A vállalkozások és a lakosság a hitelintézeteken, pénzügyi vállalkozásokon keresztül veheti igénybe pénzügyi szolgáltatásokat. A betétek gyűjtése és hitelek nyújtása évszázadok óta a bankok egyik alaptevékenysége. Mindazok, akik biztonságban szerették volna tudni pénzüket, és kamatot is szerettek volna ezért kapni, betétet helyeztek el a bankban. A bankok a náluk elhelyezett betétek felhasználásával kölcsönt tudtak nyújtani kamat ellenében. A két kamat közötti különbségből - a költségek levonása után - keletkezett a bank haszna. A mai bankok tevékenysége is a betétgyűjtésen és hitelnyújtáson alapul, de napjainkban változatosabb formákban teszik ezt.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. ábra

Az alábbiakban a legismertebb banki szolgáltatásokat mutatjuk be röviden. A mindennapi pénzügyek intézésének napjainkban nélkülözhetetlen eszköze a lakossági folyószámla (lakossági bankszámla). A banki szolgáltatások közül a folyószámlát „kényelmi” szolgáltatásnak nevezik. A bank a folyószámlára fogadja a jóváírásokat, azaz például a számlatulajdonos rendszeres havi jövedelmét, támogatásokat, pl. iskoláztatási támogatást. A folyószámláról lehet intézni a közüzemi díjak, és egyéb rendszeresen fizetendő összegek teljesítését vagy alkalmi fizetési kötelezettségeknek lehet eleget tenni. A folyószámlát biztonságos és likvid megtakarítási formának tartják. Biztonságos, amennyiben megbízunk a bankban, ahol a számlát nyitottuk, likvid, mert valóban veszteség vagy többletköltség nélkül juthatunk készpénzhez. Ennek azonban mégis ára van. Rendkívül alacsony kamatot, gyakorlatilag, ha a költségeket is figyelembe vesszük nullához közeli hozamot fizet a bank a számlán „parkoló” pénzösszeg után.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A folyószámla elsődlegesen tehát nem a megtakarított pénz elhelyezésére szolgál, hanem a pénzmozgással járó ügyletek lebonyolítására, azaz tranzakciós eszköz. Lakossági folyószámla: megbízások fogadására, teljesítésére, nyilvántartására és könyvelésére, a magánszemély további számláival (például betétszámla, hitelszámla) kapcsolatos megbízások teljesítésének lebonyolítására szolgáló számla, amely a bankszámlaszerződés alapján nyílik meg. A bankszámlák közötti pénzmozgások lebonyolításához alkalmazható fontosabb fizetési módok a következők: ♦ átutalás ♦ beszedési megbízás, amely általában csoportos beszedési megbízás (csoportos inkasszó) szokott lenni. Egyszerű átutalási megbízással a folyószámla tulajdonosa megbízza a bankját, hogy bankszámlája terhére meghatározott összeget utaljon át (számoljon el) a jogosult bankszámlája javára. Ezt a fizetési módot egyedi esetekben célszerű használni. Például értesítés érkezik a mobilszolgáltatótól, hogy valamilyen okból tartozásunk van, amit pár napon belül rendezni kell. Ha rendszeresen díjat fizetünk bizonyos szolgáltatások igénybevételéért (pl. víz, csatorna, szemétszállítás, villany, telefon), csoportos beszedési megbízást adhatunk az érintett szolgáltatónak. Ekkor a bank automatikusan intézi a befizetéseket. Célszerű limitálni a befizetendő összeg nagyságát, azaz előre meghatározni azt a maximális összeget, amit a bank automatikusan levehet a számlánkról egy-egy szolgáltató esetén. Előfordulhat téves számlázás vagy olyan műszaki probléma, ami nem feltétlenül a fogyasztó hibájából következett be. (Például csőtörés történik az ingatlanon kívül. A szolgáltató automatikusan kiszámlázza az ugrásszerűen megnövekedett vízfogyasztást, ami könnyen pénzzavarba sodorja az embert.)

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A lakossági folyószámlán történt terhelésről, illetőleg jóváírásról a banknak a számlatulajdonost

bankszámlakivonattal

bankszámlaszerződésben

meghatározott határidőben, de legalább havonta egy alkalommal értesíteni kell. A számlán

történt

pénzmozgás

könyveléséhez

(utólagos

ellenőrzéshez,

visszakereshetőséghez) a havonkénti kivonat elegendő. Az egy hónapban lebonyolított pénzmozgások száma alapján szükség lehet a számla sűrűbb nyomon követésére. Az egyik korszerű eszköz az Internet, amely segítségével - felhasználói azonosító és titkos jelszó megadásával - a számlán történt eseményeket figyelhetjük. Másik

lehetőség,

megrendeljük

kiegészítő

szolgáltatásként,

hogy

mobiltelefonunkra SMS üzenetet kapjunk, ha terhelés vagy jóváírás történik a számlánkon. Az üzenetek alapján magunk is vezethetünk nyilvántartást, illetve az üzenetekből az éppen aktuális egyenleget is - azaz mennyi pénzünk van még láthatjuk. A folyószámlához kiadott bankkártyával több ezer pénzkiadó automatából vehető fel pénz, nem kell mindig bemenni a postára vagy a pénzintézeti fiókba. A bankkártya azonban nem csak készpénzfelvételre szolgál, hanem készpénzkímélő eszköz is, ugyanis számos helyen lehet vele fizetni. A bankkártya használatának is megvannak a maga szabályai, amelyeket mindenkinek a saját érdekében célszerű betartania. A készpénz nélküli fizetés eszközei: •

Bankkártya

•

Hitelkártya

Bankkártya: a kártya tulajdonosa számlájáról készpénzt vehet fel, vagy vásárláskor a kártyával fizethet. Hitelkártya: Abban különbözik a bankkártyától, hogy a bank a kártya tulajdonosának a szerződésben meghatározottaknak megfelelően hitelkeretet biztosít. Vagyis a hitelkártya tulajdonosa átmenetileg többet költhet mint amennyi pénze van. Kamatot meghatározott idő eltelte után számít fel a bank és a hitelt részletekben lehet visszafizetni.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

2.2 Betéti termékek Amíg a folyószámla elsősorban a pénz mozgatására való (tranzakciós célokat szolgál), a banki betétekben a megtakarított pénzüket kamatoztatják az emberek. A

bankbetét

egyszerű

és

ideális

rövidtávú

befektetési

forma.

A bankbetét legfőbb előnye, hogy kiszámítható és biztonságos. Az Országos Betétbiztosítási Alap (OBA) – betétesenként és bankonként – 10 százalékos önrész vállalása mellett, 6 millió forint összeghatárig fizet kártalanítást, ha a biztosított betét a bank fizetésképtelensége miatt nem vehető fel. Ha ennél is több pénzt szeretnénk bankbetéten tartani, azt úgy tehetjük meg biztonságosan, ha pénzünket több bank között osztjuk el. Kártalanítás esetén az értékhatár és a 10 százalékos önrész a következő módon érvényesül: a kártalanítás mértéke 1 millió forintig 100 százalék, az 1 millió forint feletti betétrésznek pedig csak a 90 százaléka, de bankonként legfeljebb 6 millió forint jár. A bankbetétek nagy biztonságának azonban megvan az ára: hozamuk rendszerint jóval alacsonyabb, mint a többi befektetésé. A bankbetétek előnyei: ♦ Alacsony kockázat ♦ Könnyű hozzáférés ♦ Egyszerűség ♦ Kényelem A bankbetétek hátrányai: ♦ Hozama a nagyobb kockázattal járó befektetésekhez képest alacsony ♦ A bankok gyakran változtatnak a betételhelyezés feltételein, ezért tisztázni kell az aktuális paramétereket

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A betétek a bankoknál számlán vagy szerződés alapján elhelyezett pénzösszegek, melyekre a hitelintézet kamatot ír jóvá. A legismertebb betéttípusok: számlabetét, ezen belül az egyik fajta a határidős, lekötött betétszámla, a másik a takarékszámla vagy megtakarítási számla. Léteznek betét jellegű okiratok is, melyek közül a leggyakoribb a takarékbetét, betétjegy, kamatozó jegy, pénztárjegy, értékjegy, hozamjegy. Számlabetét esetén az ügyfél rövidebb-hosszabb ideig rendelkezésére álló szabad pénzeszközeit tudja elhelyezni, amelynek kamata általában az összegtől és az elhelyezés időtartamától függ. A legegyszerűbb számlabetét, ha az ügyfél, aki folyószámlát vezet a bankban, egy konkrét időpontban meghatározott összeget leköt. Több dologra célszerű odafigyelni: ♦ Az összeg nagyságánál célszerű figyelni, hogy ha sávosan állapítja meg a kamatokat a bank, akkor minél nagyobb az összeg, annál nagyobb kamatot fizet rá. Ugyanakkor, ha a lekötés ideje alatt időközben mégis szükség lenne a pénzre, akkor fel kell törni a betétet, ebben az esetben a teljes kamat elveszhet. ♦ Hasonlóan ellentétes szempontok érvényesülnek az időtáv megválasztásakor: minél hosszabb időre köti le az ember a pénzét, általában nő a kapott kamat mértéke3, ám hosszabb távon nagyobb az esélye annak, hogy mégis szükség van a pénzre, és idő előtt kénytelenek vagyunk feltörni a betétet. A határidős betétszámla előre meghatározott időtartamra szóló megtakarítás, előre meghatározott összeg erejéig. A megtakarítási számlának ezzel szemben viszont nincs lejárata, vagyis nem határozott futamidőre szól. Bármikor szabadon rendelkezhetünk pénzeszközeink felett, és betétünk összegét is szabadon megváltoztathatjuk.

Ha a bankok hosszabb távon arra számítanak, hogy csökkenthetik a betétekre fizetendő kamatokat (pl. az infláció csökkenése miatt), akkor előfordulhat, hogy a legrövidebb lekötési idejű betétekhez képest a lekötési idő növekedésével az ígért kamat mértéke is nő, majd ahogy tovább nő a lekötési idő, a kamatok elkezdenek csökkenni.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A bankbetétek kamata többnyire fix, amelyet az eredeti tőkénk visszafizetésekor kapunk meg. A fix kamatozású betéti termékek esetében a pénzintézet kötelezettséget vállal arra, hogy a futamidő teljes egésze alatt a szerződéskötéskor meghatározott kamatlábakat alkalmazza. A változó kamatozású betétek esetében a bank fenntartja a kamatváltoztatás jogát, így magasabb kiinduló kamatlábakat tud felajánlani, melyeket később - amennyiben ezt a külső körülmények indokolják módosíthat. A betéti termékek második nagy csoportja a „látható”, valamilyen okirat ellenében leköthető betét. A legismertebb a takarékbetét, amely olyan betétkönyv, amelyben a betéttel kapcsolatos változásokat tételesen vezetni kell. A papírformát öltő másik betéti termék a betéti okirat, vagy ahogy a hétköznapi nyelvben nevezik, banki papír. Ezek külsőleg hasonlítanak az értékpapírokra, de nem azok, mert nem teljesítik a rájuk vonatkozó valamennyi jogszabályi követelményt. A betéti okirat forgatható, azaz átruházható másra. 2. ábra

Ismeretbővítő olvasmány Egységesített betéti kamatláb mutató (EBKM)

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A bankok, brókercégek különleges „termékekkel” kereskednek: betéteket lehet elhelyezni náluk, értékpapírokat vásárolhatunk, azaz rájuk bízhatjuk a pénzünket, vagy pénzt kérhetünk kölcsön tőlük. Természetesen ezeknek a szolgáltatásoknak is ára van. A gyakorlatban azonban nehéz volt ezeket összehasonlítani. Az alábbi olvasmány segítséget nyújt abban, hogy a különböző banki és értékpapírcégek által kínált betéti, értékpapír- és hitelkonstrukciók között könnyebben el lehessen igazodni és azokat egyértelműen össze lehessen hasonlítani. Az alábbi mutatók közzétételét jogszabály (kormányrendelet) írja elő. A mutató meghatározásánál minden felmerülő díjat, költséget, kamatszámítással kapcsolatos összetevőt figyelembe kell venni. 1. A jogszabály valamennyi betéti termékre előírja az Egységesített Betéti Kamatláb Mutató (EBKM) számítását. Az EBKM és a pénzintézet által meghirdetett éves betéti kamatláb annyiban tér el egymástól, hogy a kamatlábak 360 napra vetítve kerülnek megállapításra, ugyanakkor egy adott év, azaz 365 nap elteltével az elhelyezett betét után fizetett kamatösszeg visszaszámítása magasabb kamatlábat eredményez. Ez számokkal kifejezve annyit jelent, hogy ha pl. 100 Ft-ot helyezünk el évi 10 %-os kamatláb mellett 1 éves betétbe, akkor már 360 nap múlva 10 Ft kamatot realizálunk. A tényleges év, azaz 365 nap elteltével 10,14 Ft összegű kamat illet meg minket, vagyis magasabb összeg, mint amit az éves kamatláb alapján feltételeztünk. Tehát az éves szinten 10 %-os kamatlábhoz 10,14 %-os EBKM mutató tartozik, (ha nincs egyéb költség). A bankoknak a mutatószámot közzé kell tenniük, amelyet például a bankfiókokban tekinthetünk meg.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Összefoglalva: ha betételhelyezés mellett döntesz, akkor nem árt végiggondolni a következőket: ♦ Mekkora összegű a megtakarításod? ♦ Várhatóan mennyi ideig nem lesz erre az összegre szükséged? (Vagyis mennyi időre tudod lekötni?) ♦ Mekkora kamatot kínál a bank és hogyan számolják a kamatot? ♦ A betéten kívül milyen egyéb lehetőséget van a megtakarításod értékének megőrzésére, gyarapítására?

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

GYAKORLATOK A 2. FEJEZETHEZ SZÓLÁSOK, KÖZMONDÁSOK 1. feladat Az egyik oszlopban szólások, közmondások találhatók, a másikban a magyarázatok. Kösd össze az egyes szólásokat, közmondásokat a megfelelő magyarázattal. Kifolyik a pénz az ujjai

Nem számít milyen forrásból származik a bevétel,

között.

csak az a fontos, hogy pénz legyen.

Nem hányja ki a pénzt

Rosszul gazdálkodik, hiábavalóságokra fecséreli a

az utcára.

pénzét.

A pénznek nincs szaga.

Úgy szaporodik a pénz, ha takarékoskodik vele az ember.

A pénz tartva tenyész,

Nem költ feleslegesen, nem pazarol.

költögetve vész. Pénz beszél, kutya

Mindkét remélt bevételtől, jövedelemtől vagy

ugat.

mindkét kedvező lehetőségtől elestünk; nem csak az nem vált be, amit remélni lehetett, hanem már az sincs meg, ami azelőtt biztosnak látszott.

Pénz olvasva jó.

Csak a pénz számít.

Pénz áll a házhoz.

A kifizetett pénzt mindkét félnek gondosan meg kell számolnia.

Se pénz, se posztó.

Bevételre lehet számítani, pénzt kapunk.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

SZÁMLAVÁLASZTÁS 2. feladat Számlavezető pénzintézetek ajánlatait olvashatod a következő oldalakon. Négy fiatal azon gondolkodik, hogy számlát nyitna, és végiggondolják, milyen szempontok szerint választanának. Írd az egyes ajánlatok alá annak a fiatalnak a nevét, akinek javaslod az adott terméket! Juli: Úgy gondolja, hogy nagy számla- és bankkártya-forgalmat fog lebonyolítani, és szeretné igénybe venni a bank elektronikus szolgáltatásait is. Péter:

Szeretné,

bank

számlavezetési

szolgáltatásainak

teljes

köre

rendelkezésére állna, mert nem tudja előre meghatározni, hogy pontosan mikor, mennyi átutalásra, készpénzfelvételre lesz szüksége, ezért inkább alacsonyabb fix díjat fizetne, és ha szükséges, akkor a felmerülő tranzakciós díjakat kifizeti. Kati: Valószínűleg rendszeresen igénybe veszi az átutalási, készpénzfelvételi lehetőségeket, de csak átlagos felhasználónak gondolja magát. Gábor: Minél kevesebb fix számlavezetési díjat fizetne, és persze azt is szeretné, hogy ha alkalmanként néhány számlát a bankon keresztül rendezne, akkor azért se kelljen sokat fizetni.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Comfort díjcsomag Mit nyújtunk Önnek: ... havi 600 Ft számlavezetési díjért: ♦ Kedvezményes készpénzfelvételi és utalási lehetőségek. ♦ Családtagjai számára ingyenes hozzáférést az Ön által meghatározott számláihoz. ♦ Átlátható, egyszerű díjstruktúrát. ♦ Magas színvonalú ügyfélkiszolgálást. ♦ Ingyenesen nyithat számlát forintban és 5 különböző devizanemben, ráadásul bankkártyáját bármelyikhez hozzárendelheti. ♦ Nagyobb kamatot kínáló megtakarításiszámla-konstrukciókat. ♦ Automatikus tranzakciókat, melyekkel időt és pénzt spórolhat meg. ♦ Kényelmes, biztonságos hozzáférést számláihoz az Online és Phone Banking segítségével, a hét bármely napján, a nap 24 órájában. Név: ................................................. Classic Magánszámla Az előnyök meggyőzőek: ♦ 190 Ft havi számlavezetési díj, ♦ Kedvező tranzakciós díjak, ♦ Díjmentes elérhetőség az elektronikus banki csatornákhoz. ♦ Non stop élőhangos telefonos ügyfélszolgálat. ♦ Internet Bank. ♦ WAP Bank. ♦ Elektronikus és dombornyomott bankkártyák közül választhat. Név: .................................................

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Átutalási Magánszámla 1999 Ft havi átalánydíjért díjmentes szolgáltatások: ♦ VISA Electron főkártya. ♦ Korlátlan számú bankon belüli és bankközi GIRO forintátutalás. ♦ Korlátlan számú közüzemi díjak beszedésére adott megbízás limitfigyeléssel, illetve rendszeres átutalási megbízás. ♦ Visa Electron főkártyával havi 2 belföldi, idegen ATM-készpénzpénzfelvétel ♦ Korlátlan Házibank - elektronikus folyószámla - használat. ♦ Korlátlan Mobilbank használat. ♦ Korlátlan Internet Bank és WAP Bank használat. ♦ Korlátlan Telebank használat. Név: ................................................. Control díjcsomag Mit nyújtunk Önnek: ... havi 300 Ft számlavezetési díjért: Családtagjai számára ingyenes hozzáférést az Ön által meghatározott számláihoz. Elérhetővé válik a bank valamennyi szolgáltatása a kondíciós listában leírt díjakért. Átlátható, egyszerű díjstruktúrát. Magas színvonalú ügyfélkiszolgálást. Ingyenesen nyithat számlát forintban és 5 különböző devizanemben. Nagyobb kamatot kínáló megtakarítási-számla konstrukciókat. Automatikus tranzakciós lehetőségek. Kényelmes, biztonságos hozzáférést számláihoz a Bank Online és Phone Banking segítségével, a hét bármely napján, a nap 24 órájában.

Név: .................................................

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

VIGYÁZAT! 3. feladat Az alábbiakban a bankkártyák használatára vonatkozó szabályokból idézünk. A szabályok közé keveredett véletlenül kettő olyan is, amelyek egy intézmény pénztárára vonatkozó szabályzatból valók. Válaszd ki, melyek valóban a bankkártya használatra vonatkozó szabályok!

Kártyánkat kezeljük úgy, mintha készpénz lenne: ne hagyjuk őrizetlenül nyilvános helyeken.

A személyi azonosító kódot (PIN-kódot) tartsuk a lehető legnagyobb titokban. A PIN kódot próbáljuk fejből megjegyezni, ne írjuk rá a kártyára, máshová felírva pedig lehetőleg ne tartsuk a kártya közelében.

Készpénz-automatából

(ATM-ből)

történő

készpénzfelvételnél

lehetőleg

ügyeljünk a környezetünkre is. Figyeljünk fel rá, ha valaki mögöttünk gyanúsan viselkedik, tolakszik.

Nem fogadható el hiányos, rongálódott, megcsonkolt bankjegy.

A kivett készpénzt lehetőleg ne az automatánál számolgassuk, félreeső, elhagyatott helyen álló automata esetén pedig próbáljunk meggyőződni, nem manipulálták-e az automatát (pl. eltömődött a bankjegynyílás, a gép nem adja vissza a kártyát).

A pénzkészlet feltöltéséről és a napi záró készpénzállományt meghaladó készpénznek a számlavezető pénzintézet számlájára történő befizetéséről köteles intézkedni.

Vásárláskor és pénzkivét alkalmával mindig őrizzük meg a bizonylatot és vessük össze a havi bankszámlakivonattal, különösen külföldi utazás után.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Bankkártyával való fizetéskor ne engedjük, hogy a kártya kikerüljön a látókörünkből.

Ha a kártyánk elveszett, haladéktalanul jelentsük be a kibocsátó banknál, illetve az általa megadott telefonszámon.

BETÉTI TERMÉKEK 4. feladat A kérdésekre gyűjtsd ki az alábbi hirdetésből a megfelelő választ!

A) Mekkora kamatot fizet a bank, ha 100 000 forintot fél évre szeretnél lekötni? ................. B) Mekkora éves kamatot fizet a bank, ha 1 millió forintot látra szóló betétben kívánsz elhelyezni? ...................

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

5. feladat Az éves inflációs adatok a mellékelt tábla szerint alakultak. Vizsgáld meg a különböző években megjelent betéti termékek hirdetéseit! Milyen összefüggést találsz az ígért kamatok nagysága és az infláció alakulása között? .................................................................................................................. Infláció, 1996-2003 (%) 1996 23,6

1997 18,3

1998 14,3

1999 10,0

2000 9,8

2001 9,2

2002 5,3

2003 4,7

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

6. feladat Az infláció és a kamatok közötti összefüggés alapján írd a megjelenés évszámát az alábbi hirdetések mellé. Év

1996

2001

2002

Infláció (%)

23,6

9,2

5,3

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3. BEFEKTETÉSEK ÉS PÉNZÜGYI BIZTONSÁG 3.1 Befektetések csoportosítása A háztartások a megtakarított pénz felhasználásáról többféleképpen dönthetnek. Magyarországon a háztartások kevesebb, mint a fele rendelkezik megtakarításokkal, ezeknek is csak körülbelül a harmada dönt úgy, hogy a megtakarított pénzt befekteti. A következőkben röviden áttekintjük a fontosabb befektetési lehetőségeket. Ahhoz, hogy az egyes befektetési formákat értékelni tudjuk, röviden át kell tekintenünk a legfontosabb szempontokat, amelyek alapján valamelyik befektetés mellett döntünk. Egyik fontos elvárás a befektetéssel szemben, hogy akkora hozama legyen, hogy az inflációt is figyelembe véve pénzünk a jövőben többet érjen, mint a befektetéskor. Ha az elvárt hozam a jövőben esedékes, és mértékét nem ismerjük pontosan, akkor ez a bizonytalanság kockázatot jelent. A hozam és a kockázat mértéke nagyon szorosan összefügg. Minél kockázatosabb egy befektetés annál magasabb hozamot lehet elvárni. Minél bizonytalanabbul jelezhető előre a jövő, vagyis egy befektetés hozama, annál nagyobb a kockázata. Kockázatmentes az a befektetés, amelynek a hozamát százszázalékos biztonsággal meg tudjuk mondani. A harmadik fontos szempont befektetéskor, amit mérlegelni kell, hogy mennyi ideig nincs a pénzre szükség, milyen könnyen lehet a befektetést pénzzé tenni, azaz milyen a likviditása. A pénzügyi piacok (pénzpiacok és tőkepiacok) feladata a megtakarítások közvetítése azokhoz, akiknek több pénzre van szükségük, mint amennyi saját forrásuk van.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Rövid - legfeljebb egyéves lejáratú - ügyletek összessége a pénzpiac. Vállalati rövidtávú finanszírozást és a költségvetés likviditási problémáinak enyhítését teszik lehetővé. A pénzpiac legfontosabb eszközei: ♦ rövidlejáratú bankbetét, (betéti termékek), bankhitel ♦ kincstárjegy. 3. ábra

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A kincstárjegy rövid - egy évnél rövidebb - lejáratú állampapír, visszafizetésére az állam garanciát vállal. A betéti termékekről a 2. fejezetben már volt szó. A tőkepiac összefoglalóan a hosszú lejáratú - éven túli - ügyleteket jelenti. E piac szereplői: a vállalkozások, az államháztartás és a háztartások. Eszközei: ♦ részvény ♦ kötvény ♦ hosszúlejáratú bankbetét és bankhitel.

A részvény a részvénytársaság alapításakor vagy alaptőke emeléskor kibocsátott

értékpapír,

amely

vállalkozás

alaptőkéjének

bizonyos

hányadát testesíti meg. A részvényes a vállalkozás tulajdonosává válik. A részvényes abban érdekelt, hogy a vállalkozás eredménye működése esetén osztalékot kapjon. (A vállalkozás tulajdonosai döntenek arról, hogy az adózott nyereség mekkora hányadát osztják fel. A felosztásra kerülő jövedelemből a részvényesek a birtokukban

lévő

részvények

névértékének

arányában

részesednek.)

részvények árfolyamváltozását is fel lehet használni jövedelemszerzésre. Ha eredményesen működik a vállalkozás, akkor hosszabb távon a részvényeinek árfolyama nő. A részvény vételi és eladási ára közötti különbség kihasználásával árfolyamnyereségre lehet szert tenni. Rövidtávon is változhat a részvény ára a tőkepiacot befolyásoló események hatására. Azokat hívjuk spekulánsoknak, akik ezt használják ki. A részvények előnyei: ♦ A részvénybefektetés előnye, hogy a részvénybefektetések hozama hosszabb távon általában jelentősen meghaladja a kisebb kockázatú befektetésekkel elérhető hozam nagyságát. ♦ Bármikor pénzzé tehetőek.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A részvények hátrányai: ♦ A részvényvásárlás jelentős kockázatokkal jár: a részvényárfolyamok rendkívül érzékenyek a piaci események változásaira, emiatt a részvények árfolyama rendkívül változékony, jövőbeli alakulásuk bizonytalan. Ha rákényszerülünk arra, hogy részvényünket eladjuk, akkor lehet, hogy jelentős veszteséggel tehetjük csak ezt meg. (Kevesebb pénzt kapunk érte, mint amennyiért vásároltuk.) ♦ A tőzsdén forgalmazott részvényeket csak brókercégeken keresztül lehet megvásárolni. Megszabhatják azt a minimum összeget, amellyel egyáltalán foglalkoznak, vagy a kötelezően fizetendő költség miatt nem érdemes néhány százezer forintnál kevesebb pénzzel belevágni a részvényvásárlásba. A kötvény hitelviszonyt bizonyító okirat. Kibocsátója arra kötelezi magát, hogy előre meghatározott időpontokban visszafizeti a kötvény névértékét és megfizeti az esedékes kamatokat. A kötvény birtokosa nem válik tulajdonossá. Az egyes kötvénykonstrukciók a visszafizetés módjában, és ütemezésében, valamint a kamatfizetés gyakoriságában különböznek. A kötvények előnyei: ♦ Az államkötvények kockázata jóval kisebb, mint a részvényeké. ♦ A nagy cégek és az állam kötvényeinek megvásárlása általában fix jövedelmet ígér. ♦ A futamidő végéig megtartott állampapírok pontosan azt hozzák, amit vártunk tőlük. A kötvények hátrányai: ♦ A kötvények általában egyenletes és átlagos hozamot biztosítanak közép- és hosszútávra, rövidtávon azonban ez ingadozhat. ♦ Vállalati kötvények esetén az adott cég jövőjének bizonytalansága miatt nő a befektetés kockázata.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3.2 A tőzsde

A történelem során a kereskedelem bővülése szükségessé tette a keresletet és a kínálatot koncentráló központosított piac létrejöttét. Ez a koncentrált piac a tőzsde. A tőzsde helyettesíthető tömegáruk (pl. búza, hús, ércek), értékpapírok, devizák piaca, ahol a kereskedelem szervezett keretek között, meghatározott szabványok szerint történik. Szerte a világon kétfajta tőzsde működik: •

Árutőzsde, ahol mezőgazdasági és ipari nyersanyagok kereskedelme zajlik.

•

Értéktőzsde, ahol általában értékpapírok, valuta, deviza adás-vétele zajlik.

Ismeretbővítő olvasmány Budapesti tőzsdék A Budapesti Áru- és Értéktőzsdét 1864-ben alapították. 1914-ig a hazai gabonatőzsde és az ehhez kapcsolódó kereskedelem Európában a legjelentősebbek közé tartozott. A nagyobb hazai lapok naponta közölték az árfolyamok alakulását. 1948. március 31-én a tőzsde beszüntette működését. „A szocialista gazdaságban tőzsde nincs” - írja az egykori lexikon. Valóban nem is volt rá szükség, a részvénytársaságok állami vállalatok lettek, megszűntek a részvények. (A tőzsde székházában működik az ötvenes évektől a Magyar Televízió.) Negyven évnyi szünet után a piacgazdaság újjáéledésével újra szükség lett a kereskedelem sajátos intézményeire, a tőzsdékre. Külön áru- és külön értéktőzsde alakult. 1989-től működik a Budapesti Árutőzsde (BÁT). Három szekciója van: gabona-, hús- és a pénzügyi (valuta-) piac. 1990. június 21-én alapítják meg a Budapesti Értéktőzsdét (BÉT). A BÉT-en értékpapírokat (például állampapírokat, részvényeket) lehet adni-venni.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3.3 Befektetési alapok A befektetési alapok létrejöttekor megtakarításainkat egy közös vagyontömegbe fizetjük be, így ezzel a létrejövő alap tulajdonosaivá válunk. Megtakarításunk befizetésével (az alap befektetési jegyeinek megvásárlásával) megbízzuk az alapkezelőt, hogy az összegyűjtött pénzt – az alap kezelési szabályzatában foglalt befektetési

céloknak

értékpapírokba,

így

megfelelően többek

közt

alap

profiljától

állampapírokba,

függően vállalati

–

különféle

kötvényekbe,

részvényekbe, vagy ingatlanokba fektesse be, és azt kezelje. A befektetési részünket ezt követően a befektetési jegy testesíti meg, amely megmutatja, hogy egy-egy befektető mennyivel részesedik a közös vagyontömegből. Azáltal, hogy a befektetéseket kezelő szakemberek különböző portfóliókat állítanak össze, csökkentik befektetéseink kockázatát, így egyszerre élvezhetjük a nagyobb befektetési volumenből fakadó nagyobb hozamot és alacsonyabb kockázatot is. A befektetési alapok előnyei: ♦ Az alap típusától függően az elérni kívánt hozam mértéke választható. (Az állampapír alapok hozama kiszámíthatóbb, ezért alacsonyabb hozamot várnak el tőle a befektetők. A részvényalapok átmenetileg negatív hozamot is elérhetnek, ezért olyan befektetőknek ajánlott, akik hosszabb távra terveznek és ezen az időtávon várnak el nagyobb hozamot.) ♦ Megosztott kockázat. Az összegyűjtött vagyon mérete olyan vagyonmegosztást (diverzifikációt) tesz lehetővé, amely érdemben csökkenti a kockázatot is. ♦ A befektetéseket szakemberek kezelik. ♦ Kisebb befektetőként csatlakozhatunk másokhoz, hogy közösen nagyobb vásárlóerejű befektetési alapot alkossunk. A befektetési jegy megvásárlása esetén már egészen kis pénz befektetésével hozzájuthatsz olyan piaci termékekhez is, amelyek közvetlenül csak jóval nagyobb összegekkel érhetők el hatékonyan. ♦ A befektetési alapok egyszerű lehetőséget biztosítanak arra, hogy kihasználhassuk az egyre összetettebb, és bonyolultabb pénzügyi piacok nyújtotta előnyöket.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

♦ A nyílt végű alapoknak nincs lejárata, a befektetési jegyeket napi áron lehet adnivenni, ami gyakorlatilag a bankszámlájához hasonlóan, tökéletes mobilitást jelent. ♦ Az alapok stabil működését és biztonságát szigorú jogszabályi háttér, független letétkezelő és könyvvizsgáló, valamint a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletének rendszeres ellenőrzése biztosítja. ♦ A jelenlegi jogszabályok szerint magánszemélyek számára a hazai befektetési jegyek visszaváltásából származó jövedelme adómentes. A befektetési alapok hátrányai: ♦ Az alap típusától függően a befektetések értéke nőhet és csökkenhet is (különösen a részvényalapok esetében). A befektetési alapokat csoportosíthatjuk aszerint, hogy mibe fektetik vagyonukat, azaz

befektetőik

összegyűjtött

pénzét.

értékpapíralap

vagyonát

csak

értékpapírok alkotják, ezen belül a kötvényalap jellemzően 1 évnél hosszabb lejáratú kamatozó papírokat vásárol, míg a részvényalap döntően részvényekbe fektet be. A vegyes alapok pedig megosztják vagyonukat részvények és kötvények között. A pénzpiaci alapok 1 évnél rövidebb lejáratú állampapírokból - kisebb részben vállalati kötvényekből

és

bankbetétekből

állnak.

ingatlanalapok

iroda-

és

lakásingatlanokba, ipari és telekingatlanokba fektethetnek, emellett tevékenységüket képezheti az ingatlanfejlesztés is. A befektetési alapokat megkülönböztethetjük a szerint is, hogy hogyan lehet hozzájuk csatlakozni. Egy nyíltvégű alaphoz bármikor csatlakozhatunk és bármikor ki is léphetünk belőle. A zártvégű alapok esetében az alaphoz való csatlakozás és az alapból való kilépés szempontjából elkülönül az alap indulása (jegyzés) és az alapjegyzést követő működési időtartama. A jelenleg érvényes hazai törvényi előírások szerint a zártvégű alapot a jegyzést követően be kell vezetni a tőzsdére, így a bevezetést követően az alap befektetési jegyei már a tőzsdén vásárolhatóvá és eladhatóvá válnak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

befektetési

alapok

mögöttük

álló

értékpapíroktól

függően

lehetnek

biztonságosabbak és kockázatosabbak. A kollektív befektetések előnye, hogy általában kevés tennivalót, odafigyelést igényelnek. Amíg egy részvény vagy kötvény esetében folyton figyelnünk kell az árfolyamokat, a kamat- vagy osztalékfizetési időpontokat, különböző hirdetményeket, addig az itt befizetett pénz körüli teendőket a vagyont kezelő szakemberei látják el. A befektetési alapok egyik legnagyobb előnye a kockázatmegosztás (szakszóval diverzifikáció), ami azt jelenti, hogy a befektetési alapok a vagyonukat sokféle értékpapír és befektetés között osztják meg. A sokféleség előnye, hogy a vagyon csak igen kicsi része jut egy-egy papírra, így ha egy-egy értékpapíron az árfolyammozgások miatt veszteség keletkezik, az még nem lesz nagy hatással az alap egészének teljesítményére. Azon túl, hogy egy értékpapíron a kedvezőtlen események hatására bekövetkező veszteség az egész alapra vetítve eltörpül, a sokféleség másik oldalról is kedvezően hat. Egy-egy gazdasági, vagy piaci esemény ugyanis, amely az egyik értékpapír árfolyamát kedvezőtlenül érinti, a másikra kifejezetten előnyös hatással lehet. A kockázatmegosztás előnyeit kihasználva az alapkezelők a befektetők vagyonát nem ritkán sok száz értékpapír között osztják meg, ami nemcsak értékpapírfajták (részvény, kötvény) közötti megosztást, hanem az egyes országok, vagy gazdasági ágazatok alapján történő elkülönítést is jelent, tovább

mérsékelve

ezzel

alap

árfolyamának

esetleges

ingadozásait.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

4. ábra

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3.4 Melyiket válasszam? A befektetések közötti választás nagy körültekintést igényel. A korábban tárgyalt szempontokat - hozam, kockázat, likviditás - továbbiakkal is kiegészítjük. Befektetéseknél a következő tényezőket célszerű figyelembe venni: Biztonság: Mi az eshetősége annak, hogy elveszítem a pénzem? Likviditás: Milyen könnyen férhetek hozzá a pénzhez, amikor szükségem van rá? Hozam: Mennyit nyerek azzal, ha befektetem a pénzem? Az összeg hány százaléka lesz a kamat vagy az osztalék? Adózás: Hogyan kell adóznom a jövedelem után? Ellenőrzés: Mennyire ellenőrizhetem azt, hogyan használják fel a pénzem? Egyszerűség: Könnyű-e megérteni a befektetést, és azt, hogy hogyan működik? Külső tényezők (várakozások): Hogyan befolyásolja a befektetésemet egy tőzsde válság vagy fellendülés? Hogyan befolyásolja egy gazdasági hanyatlás vagy válság? Elviszi-e az infláció a nyereséget? Hatással van-e rá az adózás változása? Mennyire bízom a jövőben?

A bankok, brókercégek által kínált szolgáltatások összehasonlításához nyújt segítséget az Egységesített értékpapír hozam mutató (EHM). Az értékpapírok közül a kötvények, de azon belül is csak a teljes futamidőre rögzített kamatlábbal rendelkező kötvények esetében kerül sor az EHM kiszámítására. Ha a kötvény kamatlába rögzített az adott futamidő végéig és a kamatlábat egy naptári évre, vagyis 365 napra vetítjük, akkor az EHM megegyezik a kamatlábbal. Betétkötés és értékpapír befektetés esetén a magasabb hozam mellett külön figyelni kell a hitelintézet vagy befektetési társaság biztonságára, a betétbiztosítás meglétére, a lejárati idő előtti visszaváltás rugalmasságára valamint a kiszolgálás színvonalára is.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Az alábbi tábla összefoglalóan tartalmazza a különböző befektetési lehetőségek legfontosabb jellemzőit.

Egyéni megtakarítások, befektetések segédlete A befektetés típusa

Előnyök

Hátrányok

Határidős betét

Biztonságos. Kiszámítható

Lekötési időn belüli

Banki papír

hozam.

pénzfelvételnél a hozam

Folyószámla-

nulla.

lekötés Takarékbetét

Biztonságos, 6 millióig állami Alacsony kamatjövedelem. garancia. Kiszámítható hozam.

Állampapírok

Legnagyobb biztonság.

(kötvény,

Kiszámítható hozam.

kincstárjegy)

Többféle futamidő.

Kötvény

A részvénynél biztonsá-

Több éves lekötés.

gosabb. Előre tudható

Likviditási nehézségek.

Lekötési idő.

kamatjövedelem. Befektetési jegy

Biztonságosabb a részvény- Közepes kockázat nél. Nagyobb jövedelmezőségű a kötvénynél. Széles választékban kapható.

Részvény

Az osztalék mellett

Nagy a kockázat.

árfolyamnyereség is

Likviditási nehézségek.

elérhető. Nagy hozam is elérhető.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

GYAKORLATOK A 3. FEJEZETHEZ KERESZTREJTVÉNY 1. feladat A keresztrejtvényben John D. Rockefeller amerikai milliárdos pénzzel kapcsolatos mondását rejtettük el. Megfejtendő: Vízszintes 1., és 125., függőleges 16., és 21. sorok. 1

77 83

100

112

126

101

102

106

119

105

118

111

110

81 87

71 73

117

109

104

125ª

116

5 19

113

97 103

107

108

114 120

115 121

122 127

É 123

124 128

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Vízszintes: 1. A megfejtés első sora 17. A honfoglaló magyarok fegyvere volt 18. Kerti munkát végez 19. Görög fellegvár 20. Lángol 21. Kövér 23. Téli sport 24. Nagyon hideg van 26. Agamemnón fia, számos tragédia cím- és főszereplője 28. Becézett női név 30. ... a lila ló (gyerekdal) 32. Robbanóanyag 35. Agyfél közepe! 37. Ruhaféle 39. Zenés film John Travolta főszereplésével (magyar cím) 43. Újonnan csatlakozott európai uniós állam betűi keverve 44. Macska beszéd eleje! 46. Buta 48. Baba eleje! 49. Rag 50. Drogériában kapható 52. Nem tegnap és nem holnap 54. Nem hűtve 57. Néma italos! 58. A legfényesebb csillag 61. Igavonó állat 62. Végtag 63. Játékeszköz 64. A magyar ABC második betűje 65. Takarítás eredménye 68. Női név 70. E. E. Á. T. 71. Légoltalmi pince betűi keverve 72. Kényelmes ülőalkalmatosság 74. Névelő 75. Néma bú! 76. Tanulóvezető 77. Étel jellemzője 78. Német fizetőeszköz volt 80. Tagadószó angolul 81. Egyházi táblakép 82. Viselet 83. Téli sport 84. Feszültség mértékegysége 86. Erkély 89. Magyar Olimpiai Bizottság 90. Tikk- ... (órajel) 92. Női név becézve 93. ... Tamás (jobbágyvezér volt) 94. New York rövidítve 95. Oktatási Minisztérium 97. Bárkatulajdonos az özönvíz idején 98. ... Angeles 99. Puha, kötött pulóver anyagára mondják 102. „Hídról” betűi keverve 104. Első németül 106. Férfinév 108. A Szabadságharc vértanúinak városa 109. Névelő 110. Ú. E. 111. Táplálkozik 114. Neked németül 115. ... de Janeiro 116. Afrikai állat 119. Zavaros 121. Hím birka 123. Gabona 125. A megfejtés befejezése 126. Alkot (visszafelé) 127. Tisztít 128. Kiejtett betű Függőleges: 2. Arculattervezés - kiejtve 3. Nappal ellentéte 4. Jelkép 5. Ázsiai ország 6. K.K.R.Z. 7. Fizimiska 8. Posta angolul vagy németül 9. C.P.O.E. 10. ... - Pocs betűi keverve 11. Folyadék közepe! 12. Becézett női név 13. Vasutas vége! 14. Néma utazó fiú! 15. Segítség vége! 16. A megfejtés második része 21. A megfejtés harmadik része 22. Török méltóság (visszafelé) 23. Egyszerű emelő (visszafelé) 25. Gyümölcs 27. Nem szabad 29. Férfinév 31. Hangszer 33. Faág közepe! 34. Férfinév 36. A forint váltópénze volt 38. Használt holmit vesz 39. Áldozatra, zsákmányra vadászik 40. Szülő 42. Ellenben 45. Nincs ébren 47. Jó húsban van 48. Az ördög neve a Bibliában 51. Alváshoz használják 53. Nyílászáró 54. Összezúz angolul 55. Babát lefektet 56. G. Ó. S. Y. 59. Gazdaságos 60. Terepjáró típus 66. Például a Balaton 69. Immanuel ... (német filozófus) 73. A lakás része 77. A tanulás helyszíne 79. Jármű 82. Épületmaradvány 85. Később ér célba a másikhoz képest 86. Budapest Sportcsarnok rövidítése volt 87. Tűzálló anyag 88. Férfinév, jelentése oroszlán 89. Tisztálkodik 91. Emberszerű robot 93. Férfinév 96. Nem rossz 100. Francia folyó 101. Régi magyar férfinév 102. Papírra vet 103. Milos Forman kultuszfilmje 105. ... fere 107. Vár homlokzata 112. ... -züm 113. Síkidom 117. Kiejtett betű 118. Kar vége! 120. Tagadószócska 122. Fűszer 124. Kiejtett betű

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

SZÓLÁSKERESŐ 2. feladat Keresd meg a megadott szavakat az alábbi rejtvényben. A megmaradt szavakból egy pénzzel kapcsolatos mondást rakhatsz össze. ÁR, ÖT, DÍJ, JEL, KÓD BANK, EURO, HITEL, HOZAM, BETÉT, PROFIT LEJÁRAT, KÖTVÉNY, FUTAMIDŐ, KOCKÁZAT BIZTONSÁG, KAMATMARZS, FOLYÓSZÁMLA L E

Á R A

E U R O

R O K O N S Á G S E K B I Z T O N S Á G K O A F U T A M I D Ő O C B A N K H F Á R

K J E L I O P K

Ö P B N T L É A

T R E I E Y N M

V O T N L Ó Z A

É F É C K S B T

N I T S Ó Z E M

Y T Ö T D Á N A

H O Z A M M D R

M A S Á G L Í Z

K Á Z A T A J S

REJTVÉNY 3. feladat Megfejtendő a függőleges 1.: Az egyik legfontosabb szempont, amelyre figyelni kell, ha pénzünket másokra bízzuk. 1

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Vízszintes: 1. Betétek gyűjtésével és hitelek kihelyezésével foglalkozó vállalkozás. 2. Ezzel védekezhetünk a különböző kockázatok ellen, ha bekövetkezik valamilyen nem várt esemény, pl. tűzkár, viharkár, betörés. 3. Szintén fontos szempont, amikor azt mérlegeljük, mibe fektessük a pénzünket. 4. Ha itt tartjuk a pénzünket, akkor alig fizetnek utána kamatot, de a pénzünkhöz gyorsan és könnyen hozzáférhetünk, illetve különböző kifizetéseket - pl. a havi közüzemi számlák befizetése - lehet segítségével teljesíteni. 5. Akkor keletkezik, ha például a családi költségvetésben a bevételek meghaladják a kiadásokat. HITELSZÖVETKEZETEK 4. feladat A 2. fejezet 5. feladatában össze kellett gyűjteni a bankok hirdetései alapján a lekötött betétekre kínált kamatok mértékét. Másold át az összegyűjtött adatokat. A mellékelt hirdetések alapján írd be a szövetkezeti értékpapírokra ajánlott kamatok mértékét, ) szintén 3 hónapos lekötés esetén 1 Ft - 1 millió Ft közötti összeg esetén). Év Infláció (%) Banki betétek kamatai Szövetkezeti értékpapírok kamatai

1996 23,6

1997 18,3

1998 14,3

1999 10,0

2000 9,8

2001 9,2

2002 5,3

2003 4,7

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

5. feladat Összehasonlítva a banki betétek kamatait a szövetkezeti értékpapírok kamataival, milyen következtetést lehet levonni? ....................................................................................................................................... 6. feladat Mi a közös a Magyarországon 2004 előtt működött hitelszövetkezetekben? Karikázd be a helyes választ! (Több válasz is lehetséges.) A) Valamennyi felszámolás alatt áll. B) Milliárdokkal tartoznak a befektetőknek. C) Vannak hitelszövetkezetek, amelyek vezetői ellen rendőrségi eljárás folyik. D) A befektetők futnak a pénzük után, és időnként az Országgyűlés előtt tüntetnek, az államtól várva segítséget.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

E) A hitelszövetkezetek működése alatt történt befektetések a felszámolási eljárás során várhatóan megközelítőleg sem fogják fedezni a befektetők követeléseit. BETŰJÁTÉK 7. feladat 12 pénzügyekkel kapcsolatos fogalmat rejtettünk el a betűk között. Egyet megadtunk, karikázd be a többit, (átlósan és visszafelé is lehetnek elrejtve szavak)! I V A N A R F V T A A P L E C Á

S P E T O O R É S Z V É N Y N R

Z T A I T N R A K J Ű M N T I F

O Z Ő K K A R K É T R É V É N O

N O S Z T A L É K P R J E K T L

I T P U S Y W V N É N S S I Á Y

A O J M Á D U Z P R Y N Z S S A

G I G O N U E O A E E I T Q A M

V N U H D B R Ó K E R M E K Y S

P É N Z Ö N I R R T E D S É N E

Í K I Z R T Z O N E S L É S É G

C Á B E F E K T E T É S G A V I

O J É N M U N V O L G K D L T Y

M F Z C A R T O O H O L S A Ö J

Á L L A M P A P Í R T U N Z K U

M I G G Y R I Y O N T R E I A R

Mindegyik fogalom jelentését ismered? Ha valamelyikben nem vagy biztos, akkor nézz utána a Fogalomtárban! RÉSZVÉNYEK 8. feladat 6 részvényt láthatsz a következő oldalakon, amelyeket különböző időpontokban bocsátottak ki. Párosítsd össze az egyes részvényeket a megadott dátumokkal, azaz írd a megfelelő sorszámot a dátum alá. Kibocsátás éve Részvény sorszáma

1898

1923

1924

1946

1978

1995

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. sz. részvény

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

2. sz. részvény

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3. sz. részvény

4. sz. részvény

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

5. sz. részvény

6. sz. részvény

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

4. HITELEZÉS 4.1 A hitelezés alapfogalmai A hitel pénz használatának átengedése kamatfizetés ellenében. A kamat a pénz használatának az ára. Általában azonban nem csak kamatot kell fizetni, hanem számos egyéb költség drágítja a hitelt, például folyósítási jutalék, hitelelbírálási díj, kezelési díj. Ahogy a betéteknél láttuk, a hitelek esetén is jogszabályban előírják egy mutató közzétételét. Ez a Teljes hiteldíj mutató (THM). A mutató meghatározásánál minden felmerülő díjat, költséget, kamatszámítással kapcsolatos összetevőt figyelembe kell venni. Három hónapnál hosszabb lejáratú fogyasztási kölcsönök esetén a Teljes Hiteldíj Mutató (THM) kiszámítása kötelező. A teljes hiteldíj az az összeg, amelyet a hitelfelvevőnek a tőkeösszeg visszafizetésén felül fizetnie kell. Értelemszerűen minél alacsonyabb a THM, annál kedvezőbb a fizetendő teljes hiteldíj. A hiteldíjba nem tartoznak bele olyan esetleges költségek, mint például a késedelmi kamat, biztosítási-, garancia-, átutalási díjak, egyéb nem teljesítésből eredő fizetési kötelezettségek. Ezen költségek a hiteldíjon felül terhelik a hitelfelvevőt. Ne feledd! A legtöbb esetben hitelt csak akkor adnak, ha saját erővel is rendelkezel – vagyis amennyit te is arra a célra fordítasz, amelyre a hitelt szeretnéd költeni. A bank a saját részt csak kiegészíti. (Ha te is kockázatot vállalsz valamekkora összeggel, úgy gondolják, jobban odafigyelsz, hogy sikeresen megvalósuljon az az elképzelés, amelyre a hitelt fel kell venned.) A hitelezési eljárás az a folyamat, amely a hitelkérelem beadásától a hitel teljes visszafizetéséig tart. Az első lépés tehát a hitelkérelem kitöltése és beadása. Ehhez általában a bankok formanyomtatványt használnak. A kérelem pontos kitöltése az első akadály, amelyet a kérelmezőnek le kell küzdenie: a bank meg szeretne győződni arról, hogy mindent megteszel a korrekt együttműködés érdekében, ezért ellenőrizheti a megadott adatokat. A folyósított összeget – a kölcsönt – csak arra lehet felhasználni, amire eredetileg kérte az ember. A gyakran igen szigorú feltételek be nem tartása esetén a

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

bank felfüggesztheti a folyósítást és hamarabb visszakövetelheti az addig juttatott pénzt. A hitelfolyósítás további feltétele biztosíték kikötése. A hitelező nem fizetés esetére valamilyen vagyontárgy - gyakran ingatlan - felajánlását -, vagy más személy közreműködését

kezességvállalását

kéri.

Ezért

kell

nagyon

alaposan

végiggondolni, ha valaki hitelt szeretne felvenni, mert a törlesztés tartós elmaradása további súlyos anyagi következményekkel járhat. 4.2 Folyószámlahiteltől a lakáshitelig Számos lehetőség áll rendelkezésre, ha valaki a jövedelméből nem tudja kielégíteni igényeit. Röviden áttekintjük a lakossági kölcsöntípusokat. A folyószámlahitel a pillanatnyi likviditáshiány kezelésére szolgáló hitel. A bank akkor is teljesíti az ügyfél kifizetési megbízásait, ha már éppen nincs a számlán elegendő pénz. Személyi kölcsön esetén az ügyfél nem kívánja a bank tudomására hozni, hogy milyen céllal kíván hitelt igénybe venni. A bankot ekkor az adós hitelvisszafizetőképessége érdekli. A bank a folyósítást számos feltételhez köti (például vezetékes telefon megléte, befizetett közüzemi számlák kivonata), vagyis szeretne minél biztosabb lenni, hogy kamatostul visszakapja a pénzét.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Áruvásárlási kölcsön minden olyan kölcsön, részletfizetés vagy halasztott fizetés, amelyet gazdálkodó szervezet fogyasztó részére nyújt az általa forgalmazott áru megvásárlásához,

illetve

általa

nyújtott

szolgáltatás

igénybevételéhez.

Leggyakrabban bevásárlóközpontokban, nagy áruházakban lehet vele találkozni. Természetesen a kölcsönadó számos feltétel meglétét vizsgálja az elbírálás során. Ingatlannal kapcsolatos célok megvalósítására vehető fel lakáshitel. Napjainkban léteznek államilag támogatott és piaci alapú konstrukciók. Mivel általában több milliós összegről van szó, ezért a hitelelbírálás folyamata is jóval bonyolultabb és időigényesebb a korábban bemutatott hitelekhez képest.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

GYAKORLATOK A 4. FEJEZETHEZ KERESZTREJTVÉNY 1. feladat Az alábbi keresztrejtvényben Ed Howe (1853-1937) amerikai újságíró hitellel kapcsolatos mondását kaphatod megfejtésként. Megfejtendő sorok: Vízszintes 6. és 127., függőleges 1., 25., és függőleges 27. 1

73 81

127

82 91

34 41

106

115

85 95

79 87

101 107

102

108 117

123

71 78

116

122

E 60

° 27

105

100

114

104 113

16 26

58 66

112

103

121

120

111

110

109 118

119

124

125

Vízszintes: 1. Csípős gyomnövény (visszafelé!) 6. A megfejtés harmadik része 20. Női név 21. Nem sérült 23. Ragadozó madár 24. Drágakő 26. Európai uniós főváros (visszafelé!) 28. .... Lisa 29. A kutya csinálja 31. Nincs megfőzve 32. Öreg németül (visszafelé!) 34. Sivatagi állat 35. Egyszerű emelő 36. Ételízesítő 37. Rendkívül magas ház jelzője 38. Vállalkozási forma 39. Engem angolul 40. ... robbant (szerencsejátékban) 42. Mesebeli nagy varázsló 43. Labdajátékokban általában fontos poszt 44. Birkózva földre visz 47. R. M. V. L. R. T. 48. Állóvíz 50. Rajzfigura 52. Nem hagy abba valamit 53. Vékony ág 54. Békaporonty betűi keverve 56. Háziállatok lakhelye 58. Országszél 59. Fullánkos rovarok otthonának betűi keverve 61. Timothy becézve 62. Becézett férfinév 65. Férfinév 68. Hóval történik meleg időben 71. ... -taf 72. Néma női név! 73. Arany János hőse (keverve!) 75. Befektetéskor mérlegelendő szempont 77. Papírra vet 79. Igekötő 80. Gyümölcs 82. Enyém németül 83. Gépkocsi márka 84. Felsőoktatási intézmény rövidítve 86. Nem

E 126

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

korrekt 88. Személyes névmás 89. ... - anyátlan árva 92. Éneklő hang 93. Személyszállító vállalkozás 95. Cukorka 97. Női név 99. Egészségügyi felsőoktatási intézmény rövidítve 100. Fogadás 101. Vásárol 102. Az ABC utolsó betűje 103. Kettős betű 105. Telesport rövidítve 107. Ókori dráma színhelye 109. Készpénz felvételére alkalmas készülék 110. Mesefigura neve 113. Éjszakai bagoly 115. Versenyzésre alkalmas négykerekű (keverve) 117. Neves hazai popzenekar 119. Junior rövidítve 120. Strázsa 121. Kéregető 123. G.A.O.J. 124. Óriáskígyó (latinul) 125. Bot 127. A megfejtés második része Függőleges: 1. A megfejtés első része 2. Rossz kívánság 3. Ipari növény 4. USAbeli állam 5. Iparosok érdekvédelmi szervezete a középkorban 7. Rendőr 8. Rálép valamire 9. Földet mozgat 10. Szám 11. Karácsonyfadísz 12. Üzenet mobiltelefonon 13. ZÁ 14. Számítógép billentyű 15. Német kereskedelmi TV-csatorna 16. Vakáció vége! 17. Néma testnevelés! 18. Kegytárgyat 19. Régi fürdőedény 20. A megfejtés 22. Még nem folyó 25. A megfejtés utolsó része 27. A megfejtés negyedik része 30. Rágcsálnivaló 31. Nylon eleje! 33. ... - dabra! 39. Tömegközlekedési eszköz 41. Női név visszafelé 43. Hamis vád 45. Magához veszi 46. ... László (festőművész) 49. A legrangosabb sportesemény 51. Néma férfinév! 55. Férfinév 57. Patás állat 60. Későbbre hagy 63. Építőanyag betűi keverve 64. Tökéletes állapot eleje! 66. Teljes Hiteldíj Mutató 67. Mellékhelyiség (kiejtve) 69. Női név 70. Némán virít! 74. Szolga 76. Nyújt 78. Zálogház (szleng - visszafelé) 81. Olasz TV-csatorna 84. Vásár 85. Férfinév 87. Kettős betű 90. Tintasugaras nyomtató „lelke” 91. Tehát 94. ... - nagyja 96. Ritmikus sport gimnasztika 98. Fogoly 101. Vasúti kocsi 104. Itt népiesen 106. S.R.G.N. 108. J.L.B.A. 109. Menyasszony 111. Pofa 112. Vonatkozó névmás 113. Pudli közepe! 114. Amerikai Egyesült Államok 115. Országos Egészségbiztosítási Pénztár 116. Gyomnövény 118. Tik - ... (óra hangja) 119. John F. Kennedy 122. Énekhang 126. Hamis

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

HIHETETLEN, MÉGIS IGAZ 2. feladat Személyi hitel szórólapjának részletét mellékeltük. Keresd meg, mekkora a THM értéke!

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Véleményed szerint mi lehet az oka, hogy a hitellehetőséggel -, annak ellenére, hogy rendkívül drága (magas a felvett pénzre rárakodó kamat és egyéb költség) -, viszonylag sokan élnek? .......................................................................................................................................

ÁLHÍR 3. feladat Az alábbi újságcikk-részletek egyike hamis, míg négy részlet valós idézet. Válaszd ki, hogy melyik hír nem igaz! (1) Másfélszeresére nőtt egy év alatt a rossz adósok feketelistája Ötven százalékkal emelkedett a banki feketelistán szereplők száma, akik három hónapon át legalább a havi minimálbérnek megfelelő hiteltartozást sem fizették meg. A bankközi adós- és hitelinformációs rendszer (BAR) adatbázisában jelenleg több mint 180 ezer magánszemély található, szemben a 2003-ban regisztrált 120 ezerrel. Még nagyobb ütemben nőtt a pénzintézeti lekérdezések száma: idén már két és fél millió alkalommal kértek információkat az adósokról, míg az elmúlt évben még csak egymilliószor. A rossz adósok és a lekérdezések számának növekedése mögött egyaránt a lakossági hitelezés megugrása áll. (2) Megkönnyebbülhetnek a törleszteni nem tudó adósok A legnagyobb lakossági bank ugrásszerűen megnövekedett nyereségének közel egy százalékát - mintegy 1,2 milliárd forintot - egy olyan alap létrehozására kívánja fordítani, amelyből a hitelrészleteket törleszteni nem képes lakosok terheit vállalják át. A banknál elmondták, hogy azokat támogatják, akik már legalább fél éve nem fizetnek, és igazolni tudják, hogy az adós helyzetében beállt lényeges változás a nemfizetés oka. Mintegy 10 -12 000 ügyfélre számítanak, és az ország valamennyi fiókjában egyszerűsített ügyintézés keretében lehet a támogatást kérvényezni. (3) Szigorúak a magyar bankok A magyarországi hitelintézetek jellemzően a fedezetül felajánlott ingatlan hitelbiztosítéki értékének - amely a forgalmi érték hozzávetőlegesen 70 százaléka -

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

60 százalékáig adnak hitelt. Ez azt jelenti, hogy a leendő adós kölcsönként a kiszemelt ingatlan forgalmi értékének maximum 40-45 százalékára számíthat. Egyébként minél nagyobb a fedezet, annál rugalmasabbak a bankok: a hitelösszeghez mérten aránytalanul értékes ingatlan felajánlásánál például nem vizsgálják olyan tüzetesen az adós havi jövedelmét, mint a kisebb értékű fedezetnél. Az adós egyébként jellemzően a havi jövedelme egyharmadáig mehet el a törlesztő részlettel. (4) Kockázatos hitelügyletek Az egyre élesedő hitelpiacon akár előleg nélkül is lehet új vagy használt személyautót vagy haszonjárművet venni, a lehetőséggel sokan visszaélnek. Az önrész nélküli finanszírozási forma veszélye, hogy az előleg befizetésére képtelen ügyfélnek nem csak a kezdőrészlet, hanem olykor a magas részletek és az üzemeltetéssel kapcsolatos egyéb költségek előteremtése is nehézségeket okoz. Van, aki túlvállalja magát, de vannak, akik tudatosan kihasználva a lehetőséget, visszaélnek a bankok ügyfélvadász-szenvedélyével. (5) A kockázatosabbat keresik 2003 első hét hónapjában 271 milliárd, 2004-ben – ugyanezen időszak alatt – csak 91 milliárd forintnyi kedvezményes hitelre írtak alá szerződést azok, akik használt lakást kívánnak vásárolni. Csak júliusban 15,5 milliárd forint összegben vettek fel az igénylők támogatott hitelt használt és új lakásra, a nem támogatott hitelek összege 18,3 milliárd forintot tett ki. Ennek nyilvánvalóan az az oka – legalábbis a használt lakásoknál -, hogy olcsóbb a devizahitel, mint a forint alapú. Az utóbbi időben több állami szervezet is felhívta a hitelfelvevők figyelmét arra, hogy ha euróban vagy svájci frankban vesznek fel lakáshitelt, akkor annak az árfolyamkockázata őket terheli. Ennek ellenére – mint az adatok mutatják – makacsul nem törődnek ezzel az emberek.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

REJTVÉNY 4. feladat Megfejtendő: Nyíllal jelölt függőleges oszlop: Valamennyi kölcsönigénylőnek át kell rajta esnie. Ð

3 4

7 8 9 10 11

Meghatározások: 1. Teljes Hiteldíj Mutató 2. A hitelcél megvalósulásához a hitelkérő saját megtakarítása, hozzájárulása 3. Bank vagy más hitelintézet által kamatfizetés ellenében folyósított (nyújtott) pénzösszeg. 4. A kamat összege és a kölcsönzött pénzösszeg közötti arány. Általában százalékos formában egy adott időszakra - egy évre - vetítve adják meg. 5. A futamidő (hitelszerződésben előírt határidő) lejárta előtt a hitel, kölcsön részleges vagy teljes visszafizetése. 6. Rendszeres időközönként (általában havonta) fizetendő összeg, a visszafizetendő hitel összegéből és kamataiból számítják ki. 7. A pénz használatáért fizetett pénzösszeg, amelyet a kölcsönvevő fizet a kölcsönadónak. 8. A hitel felvétele és az utolsó részlet visszafizetése, valamint az összes kamat megfizetése közötti idő. 9. Két vagy több fél között megkötött szóbeli vagy írásbeli megállapodás, amely tartalmazza a felek kötelezettségeit és jogait. Segíti az érintettek együttműködését.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

10. Pozitív hitelbírálat esetén a pénz tényleges átutalása a kölcsönvevő számlájára. 11. Megállapodást kezdeményező nyilatkozat, amely a megkötendő szerződés fő elemeit tartalmazza. 12. Központi Hitelinformációs Rendszer (más néven: Bankközi Adósminősítő Rendszer) 13. Ilyen például a hitelt felvevő ingatlanára kivetett zálogjog. Az adós nem fizetése esetén csökkenti vagy fedezi a hitelt nyújtó veszteségét. Zárt betűk: I, E, Í, Á, A, Á, Á

KAKUKKTOJÁS 5. feladat A mellékelt reklámok közül csak az egyik hirdetés szól banki szolgáltatásról. Jelöld meg, melyik az!

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

LOGIKAI GYAKORLATOK 6. feladat Melyik az a szó, amely logikailag mind a három szóhoz kapcsolódik? (Karikázd be a helyes válasz előtti betűt!) életbiztosítás a) iskola

b) folyószámla

részvény

befektetés

c) kockázat d) kamat

e) lakás

f) élelmiszer

7. feladat A betűkombinációk közül karikázd be azt, amelyik nem illik a sorba! DEZSŐT RRÓEBK SZULKA GUNYÍJD

8. feladat Melyik az a fogalom, amelyiket valamennyi szóhoz kapcsolva értelmes fogalmakat kapunk? (Írd a kipontozott helyre a helyes választ!) papír (. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .) csökkenés tőzsde becslés 9. feladat Állítsd sorrendbe kockázat szerint - a biztonságostól (1) a legkockázatosabb felé (4) haladva az alábbi befektetési lehetőségeket: ... részvény ... banki betét ... biztosítás ... államkötvény

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

10. feladat Az alábbi rövidítések közül karikázd be azt, amelyik nem illik a sorba! ATM BAR THM MVM OBA 11. feladat A három törvényrészlet alapján döntsd el, hogy melyik szól a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletéről (PSZÁF), az Országos Betétbiztosítási Alapról, illetve Befektető-védelmi Alapról. Írd a szervezet nevét a hozzá illő jogszabályi részlethez. A) „... feladata a befektetők részére a 217. § (2) bekezdésében meghatározott kártalanítási összeg megállapítása és kifizetése. 217. § (1) Kártalanítás megállapítására a befektető erre irányuló kérelme alapján kerül sor... ... A kérelmet a befektető az igényérvényesítés első napjától számított egy éven belül terjesztheti elő. Ha a befektető menthető okból nem tudta igényét határidőben előterjeszteni, a kérelem az akadály elhárulását követő harminc napon belül terjeszthető elő. (2) ... a kártalanításra jogosult befektető részére követelését - személyenként ... összevontan - legfeljebb hatmillió forint összeghatárig fizeti ki kártalanításként. A ... fizetett kártalanítás mértéke egymillió forint összeghatárig száz százalék, egymillió forint összeghatár felett egymillió forint és az egymillió forint feletti rész kilencven százaléka.” ............................................................... B) „... a nyújtott biztosítás nem terjed ki továbbá a) az olyan betétekre, amelyekre a betétes a szerződés szerint, a szerződéskötés időpontjában elhelyezett azonos nagyságú és lekötési idejű betétekhez képest jelentősen magasabb kamatot vagy más vagyoni előnyt kap, valamint b) az olyan betétre, amelyről bíróság jogerős ítélettel megállapította, hogy az abban elhelyezett összeg pénzmosásból származik ...” ............................................................... C) „... tevékenységének célja a pénz- és tőkepiac zavartalan és eredményes működésének, a pénzügyi szervezetek ügyfelei érdekei védelmének, a piaci viszonyok átláthatóságának, a pénzügyi piacokkal szembeni bizalom erősítésének, továbbá a tisztességes piaci verseny fenntartása érdekében a pénzügyi szolgáltatási, a kiegészítő pénzügyi szolgáltatási, a befektetési szolgáltatási, a kiegészítő befektetési szolgáltatási, az elszámolóházi, a befektetés-kezelési, árutőzsdei szolgáltatási, a biztosítási, biztosításközvetítői, a biztosítási szaktanácsadói

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

tevékenységet szervező szervezet, illetve személy, az önkéntes kölcsönös biztosító pénztárak, a magánnyugdíjpénztárak, közraktárak, kockázati tőketársaságok, kockázati tőkealapok, kockázati tőkealap kezelők, valamint a tőzsdék és tagjaik prudens és hatékony működésének, tulajdonosaik gondos joggyakorlásának elősegítése és folyamatos felügyelete.” ............................................................... 12. feladat A törvényrészletek elolvasása alapján karikázd be az „I” vagy a „H” betűt, annak megfelelően, hogy az egyes állítások igazak-e vagy hamisak! „7. § (1) A fogyasztási kölcsönszerződés érvényességéhez a szerződés írásba foglalása és egy példányának a fogyasztó részére történő átadása szükséges. (2) Semmis az a fogyasztási kölcsönszerződés, amelyik nem tartalmazza a) a szerződés tárgyát képező áru vagy szolgáltatás meghatározását, b) a szerződés alapján fizetendő ellenszolgáltatás meghatározását, c) a tulajdonjog átszállásának időpontját és feltételeit, d) a szerződéssel kapcsolatos összes költséget, ideértve a kamatokat, járulékokat, valamint ezek éves, százalékban kifejezett értékét, e) az éves, százalékban kifejezett teljes hiteldíjat, f) az éves, százalékban kifejezett hiteldíj módosításának feltételeit vagy, ha ez nem lehetséges, az erről szóló tájékoztatást, g) a részletek számát, összegét, a törlesztési időpontokat, h) ha az áru ára vagy a szolgáltatás díja a szerződés időtartama alatt változhat, a változás feltételeit, illetve azt az összeget, melynek elérése esetén a fogyasztó hátrányos következmények nélkül a szerződéstől elállhat.” (A fogyasztóvédelemről szóló törvény) I/H

Fogyasztási kölcsönről szóló szerződést mindig írásba kell foglalni.

I/H

Fogyasztási kölcsönszerződésnek tartalmaznia kell annak az árunak vagy szolgáltatásnak a megnevezését, amit a vásárló a kölcsönből meg kíván vásárolni.

I/H

A kölcsönt adó felszámíthat folyósítási jutalékot, de ennek százalékban kifejezett éves értékét a szerződésnek tartalmaznia kell.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

I/H

A szerződésben rögzített feltételek - pl. a kamat mértéke - a szerződés érvényességének ideje alatt nem változhatnak.

I/H

A kölcsön törlesztő részleteit az áruházi prospektus tartalmazza, ezért azokat nem kell a szerződésben külön is rögzíteni.

I/H

„Csak havi 3 százalék kamat” - ha ez áll a kölcsönről szóló hirdetésben leírtakkal, akkor a szerződésben is ezt az értéket kell rögzíteni.

13. feladat A betűkombinációk közül karikázd be azt, amelyik nem illik a sorba! VIZEDA TÍZVELEÓI RUZSETŐDÁ BANGAO 14. feladat Melyik az a fogalom, amelyiket valamennyi szóhoz kapcsolva értelmes fogalmakat kapunk? (Írd a kipontozott helyre a helyes választ!) kártya (. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .) kölcsön betét fiók

15. feladat Karikázd be a helyes megoldás előtti számot! A) Mi a részvény? 1. Az orvos erre a papírra írja fel a gyógyszert, de a papír egy része már hiányzik. 2. A lottószelvényhez hasonlóan szerencsejátékban részvételre jogosít. 3. A zsugori embert hívják így más szóval. 4. A részvénytársaságban tulajdonosi jogokat megtestesítő értékpapír.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

B) Mi a kötvény? 1. Kötött pulóver elkészítésének írásos útmutatója. 2. A csomó elnevezése népiesen. 3. Hitelviszonyt bizonyító okirat. 4. Olyan kötény, amit brókerek hordanak üzletkötéskor. C) Mi a folyószámla? 1. A vízdíjat tartalmazó havi számla. 2. Tranzakciós célokra szolgáló számla, amely bankszámlaszerződés alapján nyílik meg. 3. A dunai vízibuszokon adnak ilyet, ha a hajón vásárol valaki. 4. Akkor keletkezik, ha egy vállalkozó az APEH elől a számláit apró fecnikre tépkedi és a toaletten lehúzza. D) Mi az állampapír? 1. A személyi igazolvány neve rendőri szakkifejezéssel. 2. A magyar állampolgárság igazolására állítják ki a Külügyminisztériumban. 3. Pénz nyomtatásához felhasznált alapanyag. 4. A magyar állam által kibocsátott, hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. E) Mi a magánnyugdíj-pénztár? 1. Ha egy nyugdíjas ennél a pénztárnál fizet a boltban, 20 százalék kedvezményben részesül. 2. A nyugdíjból a többi családtag elől eldugott pénz helye. 3. Magányos idős emberek pénzügyeit kezelő vállalat. 4. Tőkefedezeti elven működő szervezet, amelyben a biztosított pénztártagok befizetett járulékai tőkét képeznek, és ez a tőke szolgál a kiegészítő nyugdíjszolgáltatás fedezetéül.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

5. AUTÓVÁSÁRLÁS Az autóvásárlás az egyik fontos családi döntés, amelynek igen komoly pénzügyi következményei vannak. „0 százalék THM” - csábítják vásárlásra és persze hitel felvételére a fogyasztókat az autókereskedők. Az új személygépkocsik ára 1,5 millió forinttól indul, de a 2 millió forintnál olcsóbb kategóriába a kocsik kisebb hányada tartozik. Magyarországon jellemzően a 2-3 millió forint közötti áru gépkocsikat vásárolják, és az összeg kifizetéséhez a vevők többsége valamilyen pénzügyi szolgáltatót is igénybe vesz. Az idézett hirdetésrészlet is azt illusztrálja, hogy a gépkocsi kiválasztását nagyban befolyásolja, milyen pénzügyi lehetőségek kapcsolódnak a vásárláshoz. Miért akarják ilyen kedvezőnek tűnő feltételekkel eladni a kocsikat? - tehetjük fel a kérdést. Ha utána nézünk a részleteknek, kiderül, hogy „nem is olyan szép a menyasszony”. A 0 százalékos kamat általában csak akkor jár, ha a saját erő nagysága a 70-80 százalékot eléri, és a fennmaradó összeget is rövid idő alatt befizetjük. A többség számára elérhető konstrukciók - 10-50 százalék közötti saját erő - esetén már a megszokott kamatokkal lehet találkozni. Gépkocsi vásárlása esetén a biztosíték maga a jármű, ez csökkenti a kockázatot. Általában ezért kötelező Casco biztosítást kötni az autóra, ami a költségeket tovább növeli. A szükséges dokumentumok beszerzése általában jóval egyszerűbb mint más hitelek esetén. A vásárlás és a finanszírozás részleteit célszerű a szerződések aláírása előtt tisztázni. A

következő

gyakorlatok

autóvásárlás

rejtelmeihez

kapcsolódnak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

GYAKORLATOK AZ 5. FEJEZETHEZ AUTÓVÁSÁRLÁS LÉPÉSEI 1. feladat A felsorolt tevékenységek mellé írj sorszámokat, aszerint, hogy milyen sorrendben kell következniük. (Kiegészítheted a teendőket saját ötleteiddel.) Sorrend

Tevékenységek Eldönteni, hogy a saját pénzügyi forrást (önerőt) ki kell-e, ki szeretnénke egyéb forrással (pl. baráti kölcsön, hitel) kiegészíteni. Saját erőt - önrészt - befizetni. Információkat gyűjteni az egyes típusokhoz kapcsolódó finanszírozási konstrukciókról, lehetőségekről, (pl. hitel, lízing, bérlet) és feltételekről (futamidő, kamat, kezelési költség). Eldönteni, hogy körülbelül mennyit szánunk gépkocsi vásárlására. Külső pénzügyi forrás igénybe vétele esetén összehasonlítani a különböző finanszírozási konstrukciókat. Az autóvásárlásról adás-vételi szerződést kötni. Átvenni az autót. Tisztázni az autó vásárlásakor, átadás-átvételekor felmerülő valamennyi költséget (eladási ár, forgalomba helyezési díj, rendszám, illeték). Tisztázni a fizetési módokat (pl. lehet-e bankkártyával fizetni vagy átutalással). Információkat gyűjteni az egyes gépkocsi márkákról, típusokról, egyes típusok felszereltségéről, színválasztékáról. Hitelszerződést megkötni. Dönteni arról, hogy milyen biztosítási típusokat (kötelező, casco) kell megkötni, és választani a különböző cégek ajánlatai közül. Előleget fizetni az eladónak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

AUTÓVÁSÁRLÁSHOZ KAPCSOLÓDÓ KÖLCSÖNSZERZŐDÉS ÉS ÜZLETSZABÁLYZAT 2. feladat Jelöld meg, hogy szerinted mekkora betűkkel készült az idézett kölcsönszerződés és üzletszabályzat!

„XV. A késedelem és jogkövetkezményei, a késedelmi kamat mértéke 1. Amennyiben az Adós a törlesztéseket vagy bármely, a kölcsönhöz kapcsolódó díjat vagy költséget esedékességkor nem fizet meg, akkor fizetési késedelembe esik. A késedelem időtartamára a Finanszírozó a Ptk. 298. §-a alapján késedelmi kamatot számít fel. A késedelmi kamatláb mértéke a mindenkori jegybanki alapkamatláb + évi 7 (hét) %. A felmerülő késedelmi kamatot a Finanszírozó félévente számolja el és számlázza ki. A Finanszírozó jogosult a késedelmi kamat utólagos érvényesítésére bármely ütemezésben, pl. a szerződés lezárásakor.”

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

3. feladat A fenti betűméretben nyomtatott kölcsönszerződés és üzletszabályzat 14 oldalból áll, (21 alcímet és az egyes alcímek alatt általában további 10-19 alpontot tartalmaz.) Véleményed szerint mikor célszerű elolvasni a kölcsönszerződést és üzletszabályzatot? A) Egyáltalán nem érdemes elolvasni. B) Miután hazamentük a gépkocsival, és otthon ráérünk alaposan áttanulmányozni a szerződést. C) Ha valami történik az autóval, vagy valamilyen okból elfelejtettük, vagy nem tudtuk időben befizetni az esedékes részletet. D) Ha fizetési felszólítás érkezik a késedelmi kamat befizetéséről. E) A kölcsönszerződés aláírása előtt, amikor a többi dokumentumot is alá kell írni. F) Mielőtt kiválasztjuk a finanszírozót, és össze tudjuk hasonlítani a dokumentumokat más finanszírozó által előírt feltételekkel.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

6. KOCKÁZATKEZELÉS 6.1 Kockázat és biztosítás Az emberek életében történhetnek olyan események, amelyek kimenete csak rossz lehet. Ám ezekre az eseményekre a kiszámíthatatlanságuknál fogva mégsem lehet előre felkészülni, például viharkárok, árvíz, baleset. Sok ilyen kár megelőzhető volna - például megerősítik a tetőt -, de túl sokba kerülne. Jobban megéri biztosítást kötni4. A biztosítások lényege, hogy egy előre nem látható, esetleg bekövetkező, vagy valamikor biztosan bekövetkező, anyagi következményekkel is járó eseményre felkészülünk. Ilyen nem várt események lehetnek: baleset, lopás, lakásban -, autóban bekövetkező kár, betegség, haláleset stb., általában bekövetkező, jelentős anyagi következményekkel járó események: pl. házasságkötés, gyermek születése, nyugdíjba lépés. A biztosítással kármegosztás jár együtt, hiszen valamennyien, akik részt veszünk egy olyan megtakarításban, amely egy káresemény bekövetkezésére anyagi alapot biztosít, közösen álljuk a kár ellentételezését. Példának képzeljünk el egy falut, ahol 100 család lakik és minden családnak van egy kerékpárja. (Az egyszerűség kedvéért csak egyféle kerékpár van.) Azt is tudják, hogy átlagosan évente 1 kerékpárt lopnak el. Belátható, hogy tíz év alatt minden 10. családra sor kerülhet. Ezért, ha a családok összefognak, szerződnek és évente minden család egy kerékpár árának a század részét a közös kalapba dobja, azaz biztosítási közösséget vállalnak a kerékpárlopásokra, akkor az évente bekövetkező káresemény ellentételezését, azaz egy új kerékpár árát adják össze. Ebből a pénzből a károsult megveheti az új kerékpárt. Egy-egy családnak sokkal kisebb a terhe, mint annak a családnak lenne, akitől a kerékpárt ellopják. A példa jól mutatja a biztosítás logikáját.

A kárt okozó esemény bekövetkeztét és a befektetések bizonytalanságát a köznyelvben egyaránt kockázatnak nevezik. A kétfajta kockázat azonban nem ugyanaz. Biztosítással a mindenképpen veszteséget, kárt okozó események ellen szoktak védekezni, míg a befektetések esetén az eredmény kedvező és kedvezőtlen egyaránt lehet.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A biztosítás különleges pénzügyi termék. A biztosítási termékeket a biztosítók adják el az ügyfeleknek. A biztosító az ügyféltől adatokat kérve felméri a kockázatot, és ez alapján dönti el, hogy milyen feltételekkel köt szerződést, azaz például mekkora lesz a fizetendő biztosítási díj. A biztosító nagyon sok ember pénzét kezeli, és működése speciális szakismereteket követel meg. A biztosítók a bankokhoz hasonlóan összegyűjtik az ügyfelek pénzét, és ennek nagyobb hányadát befektetik. 6.2 Nyugdíj- és életbiztosítás Számos

biztosítás

felelősségbiztosítás, összekötnek

létezik, baleset-,

többfajta

többek

között

életbiztosítás,

betegségbiztosítás,

biztosítási

eseményt,

ekkor

vagyonbiztosítások,

nyugdíjbiztosítás. kombinált

Gyakran

biztosításokról

beszélünk. Az életbiztosítás célja elsősorban a hosszú távú befektetés, amely azonban a hátramaradottak számára anyagi segítséget is jelent. Többfajta életbiztosítást különböztethetünk meg: kockázati életbiztosítást, elérési életbiztosítást, vegyes és befektetési egységhez kötött (unit linked) életbiztosításokat. A kockázati életbiztosítás olyan életbiztosítás, amely meghatározott összeget fizet a hátramaradottnak a biztosított halála esetén. Elérési életbiztosítás olyan életbiztosítás, amely meghatározott összeget fizet a biztosítottnak, ha a biztosítás élettartama alatt nem hal meg. A vegyes életbiztosítás egy kockázati és egy elérési biztosításból áll. A fenti biztosítási fajták esetén a biztosítottnak nincs beleszólása abba, hogy a biztosító a beszedett díjat miként fekteti be. A befektetési egységhez kötött (unit linked) életbiztosítások esetén a biztosított utasítást adhat arra, hogy a díjat milyen szempontok szerint kezeljék. A biztosított minden egyes befizetett forintjáért egy

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

forint értékű befektetési egységet kap, és választhat - a befektetési alapokhoz hasonlóan -, hogy milyen alapba, például magyar vagy nemzetközi kötvény-, illetve részvényalapba fektessék az adott egységet. Ennek azért van jelentősége, mert a hozamon a biztosító és a biztosított osztozkodik. Az életbiztosítás a többi befektetési formához képest hosszabb időre szóló elkötelezettséget jelent, általában 10-20 évet. A biztosított anyagi helyzetében beálló kedvezőtlen változás miatt többféle lehetőség van arra, hogy a biztosítottnak ne kelljen a biztosítás díját fizetnie, (pl. díjhalasztás, a szerződés megszüntetése). Azonban nagyon kedvezőtlenek feltételek mellett lehet élni ezekkel a lehetőségekkel, ezért csak annak érdemes befektetési céllal biztosítást kötnie, aki valóban hosszú távra kívánja a megtakarításait lekötni. A nyugdíj a munkában eltöltött évek alatt járulékfizetéssel megszerzett jog alapján élethosszig folyósított rendszeres jövedelem. A nyugdíjbiztosítás a nyugdíjba lépéshez kötődő biztosítást, melynek időpontja kiszámítható. Az esemény bekövetkeztekor a befizetésekből összegyűlt (előre meghatározott) összeg, illetve ennek hozama kerül kifizetésre. Magyarországon napjainkban a fiataloknak kötelező jelleggel be kell lépniük az állami és a nem állami (magán) nyugdíjbiztosítási rendszerbe. A kétféle rendszer részleteiről a példát követően olvashatsz. Példa kombinált élet- és nyugdíjbiztosításra: A szerződés tartalma: a biztosító arra vállal kötelezettséget, hogy a biztosítási esemény bekövetkeztekor (nyugdíjba lépés, vagy haláleset) mai árakat figyelembe véve tisztán (adó és illetékmentesen) 1 millió Ft lejárati összeget fizet ki a kedvezményezettnek. (Az összegek megállapításakor nem számoltunk az inflációval. Értékkövetésnek mondjuk, amikor a befizetési összeget az inflációhoz igazodva megemelik.)

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A táblázatban két időtartamra, illetve egy nő és egy férfi biztosítottra vonatkozóan találhatsz adatokat: A biztosított életkora A biztosítás tartama 40 éves 45 éves

22 év 17 év

1millió Ft-ért fizetendő havi díj, ha a biztosított Nő Férfi 3 765 Ft 4 178 Ft 3 895 Ft 4 516 Ft

Ismeretbővítő olvasmány Állami vagy magán társadalombiztosítás Magyarországon 1992-től korszerűsítették a társadalombiztosítás (TB) rendszerét. A TB költségvetését leválasztották az állami, központi költségvetésről és létrehozták az egészség, illetve a nyugdíjpénztárt. Az átalakulás következő lépése az volt, hogy az állami társadalombiztosítás mellett megjelentek a magánpénztárak. A lakosság egy része saját döntése alapján választhat, hogy honnan szeretné a nyugdíját kapni, milyen színvonalú egészségügyi ellátásban kíván részesedni. A választási lehetőség elsősorban az életkortól és a jövedelmi helyzettől függ. Az állami társadalombiztosítás az úgynevezett felosztó-kirovó elven működik, amely azt jelenti, hogy törvény által előírt mértékű járulékot befizetjük egy központi számlára, és erről a számláról fizetik ki – a törvény által előírt számítások alapján – a nyugdíjakat, egészségügyi szolgáltatásokat. A magánynyugdíj pénztárak úgynevezett tőkefedezeti elven működnek. Itt mindenkinek személyre szóló számlája van, amelyen vezetik a folyamatosan befizetett összegeket. Ha a befizető nyugdíjas lesz, akkor ennek a számlának a terhére fizetnek nyugdíjat. Tehát a befizetett és a kifizetésre kerülő összeg között nagyon szoros összefüggés van. (A befizetésre kerülő összegnek csak a 95-97 százaléka kerül az egyéni számlára, a fennmaradó részből fedezik pl. a pénztár működésének költségeit is.) A számlára fizethet a dolgozó (munkavállaló) és a munkáltató is. (A magánszemélynek a befizetett összeg után adókedvezmény jár.) A tag rendszeres tagdíjat fizet, mértéke egyéni döntésen alapul, (figyelembe véve a pénztárak kínálta lehetőségeket és a munkavállaló, munkáltató jelenlegi anyagi teherbíró képességét). Magánnyugdíj-pénztárból több is alakulhat – 1998 tavaszán a számuk elérte a negyvenet, azóta több pénztár „összeolvadása” miatt 29-re csökkent a szereplők száma (2004. ősz). A

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

pénztárak versenyeznek azért, hogy minél több tagjuk legyen, minél többen lépjenek be hozzájuk. A leendő tag dönthet az alapján, hogy melyiket tartja a legbiztonságosabbnak, hogy melyiknek a legkisebbek a működési költségei, melyik forgatja legnagyobb hozammal a rendelkezésre álló vagyont. A pénztárak több milliárd forintnyi vagyont gyűjtenek össze és ezt az összeget a pénzpiacon befektetik. A hozam jelentős része a tagok egyéni számláját gyarapítja. Fontos különbség, hogy az állami nyugdíjat csak az veheti igénybe, aki megéli a nyugdíjba vonulás évét, míg a magánnyugdíj-pénztárnál vezetett egyéni számla örökölhető, tehát nem vész el. Ugyanakkor – ha gyakran csekély összeget is -, de állami nyugdíjat a társadalom szinte minden tagja kap. Az is, akinek a fizetése nem engedte meg, hogy magánnyugdíjpénztárba plusz összeget fizessen rendszeresen, vagy az is például, aki ugyan nem fizetett járulékot, de házastársa igen, és a járulékot fizető elhalálozása esetén nem lenne a családnak jövedelme (szolidaritás elve). A magánpénztárak mellett Önkéntes Kölcsönös Biztosító Pénztárak is működnek. Ezek is az öngondoskodás elvén alapulnak. Az emberek egyéni döntéseik alapján léphetnek be ezekbe. Fajtái: •

Önkéntes Kölcsönös Nyugdíjpénztár, amely a kötelező befizetések alapján járó nyugdíjon felül nyújthat majd plusz jövedelmet a nyugdíjba vonulónak.

•

Önsegélyező pénztár, amelynek a feladata a munkanélküliek, keresőképtelenek

segélyezése, elhalálozás esetén a hátramaradottak támogatása. •

Önkéntes programok

Egészségpénztár, szervezése

és

amelynek

finanszírozása,

egészség

védelmét

egészségügyi

szolgáló

szolgáltatások

megvásárlása a feladata. Szolgáltatásai között ezért szerepelhet kondicionáló terem, szauna, tornaterem működtetése. Így megelőzhetők azok a kiadások, amelyeket akkor kellene kifizetni, ha az ember megbetegszik (pl. gyógyszer, gyógykezelés stb.), illetve a munkáltatót

bevétel

kieséstől

kímélheti

betegszabadságra mennie.

GYAKORLATOK A 6. FEJEZETHEZ HAMISÍTVÁNY 1. feladat

meg,

hiszen

nem

kell

dolgozónak

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A mellékelt szórólap részletek közül az egyik tartalmát meghamisítottuk, azaz eredetihez képest megváltoztattuk. Válaszd ki, melyik nem eredeti!

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

2. feladat

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

A szövegben szereplő példa alapján válaszolj az alábbi kérdésekre! 1. Mi lehet az oka annak, hogy a férfiak ugyanazért a szolgáltatásért többet fizetnek? ...................................................................................................................................... ...................................................................................................................................... 2. Értelmezd a helyzetet: mi történik akkor, ha a biztosított 10 év elteltével egy munkahelyi baleset következtében rokkantnyugdíjas lesz? ...................................................................................................................................... ...................................................................................................................................... 3. Mi történik akkor, ha a biztosított a szerződést követően egy repülőgép szerencsétlenség következtében elhalálozik? ...................................................................................................................................... ...................................................................................................................................... 3. feladat Hasonlítsd össze a biztosítást és a bankban (betét, folyószámla) történő megtakarítást! Azonosságok:

Különbségek:

4. feladat Te milyen biztosítást tartanál szükségesnek a családodban? SZÁMTOTÓ 5. feladat

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Karikázd be a megfelelőnek tartott választ! 1) 1946. augusztus 1-én vezették be a forintot a pengő leváltására. A pengő elértéktelenedését jelzi, hogy négyszázezer quadrillió pengő ért egy forintot. Számmal leírva ez azt jelenti, hogy a négyes után írt nullák száma: 1. 12

2. 19

X. 29

2) 2004-ben jövedelmének hány százalékát költötte élelmiszerre Magyarországon egy átlagpolgár? 1. 11%

2. 27%

X. 48%

3) Mekkora volt 2003 végén a francia befektetési alapok vagyonának összértéke? 1. 1000 milliárd euró

2. 100 milliárd euró X. 10 milliárd euró

4) Mekkora volt 2003 végén a magyarországi befektetési alapok vagyonának összértéke? 1. 35 milliárd euró

2. 3,5 milliárd euró

X. 350 millió euró

5) Mekkora adósságot halmozott fel a 25 millió brit háztartás 2004 közepére kölcsönök, részletfizetés és vásárlói kártyát terhelő adósság formájában? (1 font = kb. 375 Ft.) 1. 1000 milliárd fontot

2. 100 milliárd fontot

X. 10 milliárd fontot

6) Mekkora volt 2003 végén a magyar lakosság teljes adósságállománya (elsősorban fogyasztási hitel, lakáskölcsönök formájában)? 1. 30 milliárd forint

2. 300 milliárd forint

X. 3000 milliárd forint

7) Mekkora volt 2000-ben az egy lakos által életbiztosításra fordított összeg Írországban? (1 dollár kb. 205 Ft) 1. 32,5 dollár

2. 325 dollár

X. 3205 dollár

8) Mekkora volt 2000-ben az egy lakos által életbiztosításra fordított összeg Magyarországon? 1. 61 dollár

2. 610 dollár

X. 6100 dollár

9) 2003-ban Magyarországon a lakosság mekkora hányada rendelkezett életbiztosítással? 1. 12 százalék

2. 24 százalék

X. 58 százalék

10) Egy amerikai átlagember arra számíthat, hogy 80 éves koráig él, és 65 évesen mehet nyugdíjba. 15 gondtalan év biztosításához kb. 1 millió dollár tőkét kell felhalmoznia. Ennek érdekében 21 éves korától havonta félre kell tennie:

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. 2 dollárt

2. 60 dollárt

X. 1000 dollárt

11) 2003-ban a hazai háztartások mekkora hányada nem rendelkezett megtakarítással? 1. 10%

2. 30%

X. 60%

12) A megtakarítással rendelkezők mekkora arányban tartották a félretett pénzüket készpénzben és bankbetétben Magyarországon? (2002-es adat) 1. 13%

2. 33%

X. 63%

13) Nagy-Britanniában a megtakarítással rendelkezők mekkora arányban tartották a félretett pénzüket életbiztosításokban és nyugdíjpénztárakban? (2000-es adat) 1. 7%

2. 27%

X. 57%

13+1) Hitel törlesztése esetén hány napos fizetési késedelem esetén tekintik a bankok „problémamentes”-nek az ügyfél hitelbesorolását? 1. 0-7 nap

2. 0-30 nap

X. 0-90 nap

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

KÉPES TOTÓ 6. feladat Karikázd be a képekhez tartozó helyes válaszokat! 1.

1. Állatkert bejárata

2. Frankfurti tőzsde épülete

X. Vágóhíd

1. Lóversenyen vesztes férfiak 2. Politikusok vitatkoznak tőzsdekrach:pánik a Budapesti Tőzsdén 3.

1873-as

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. Alkuszok a tőzsdén

2. Árverés

X. Repülőtér indulási oldala

1. A betétesek rohama, hogy kivegyék a bankból a pénzüket (bankostrom) 2. Hiteligénylők rohama X. A magas kamatok miatt betétet elhelyezni kívánók rohama 5.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. Környezetvédelmi hirdetés 2. Faiskola reklámja X. Nyugdíjpénztár hirdetésének a részlete 6.

1. Pénzügyi napilap hirdetése

2. Csodakutya

életbiztosítás hirdetésének részlete 7.

Befektetéshez

kapcsolt

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. Pelenka reklám 2. A körültekintő párválasztás fontosságáról szóló tájékoztató címlapja X. Befektetéshez kötött életbiztosítás szórólapjának a részlete 8.

1. Érmekiállítás Németországban 2. A pénz értéke = a pénz méretével, tehát 1 DM = 1 euro X. A német márka megszűnését, az euro bevezetését szimbolizáló sajtófotó 9.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. A bankok rövid nyitva tartásáról szóló cikk illusztrációja 2. Mindig könnyebb a bankba betenni a pénzt, mint onnan visszakapni X. Telefonnal történő banki ügyintézést hirdető reklám részlete 10.

1. Bank szervezeti ábrája automata menürendszere 11.

2. Labirintus

X. Banki szolgáltatások telefonos

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

1. Az iskolai szünetig hátralévő napok kiszámításának képlete 2. Matematikai rejtvény X. Kamatos kamat számításának képlete 12.

1. A szülői tekintély mérésére szolgáló számítás (Ne2 = anyai tiltások napi száma, Ne1= apai tiltások napi száma) 2. Újabb matematikai rejtvény X. Befektetési jegyek hozamszámításának képlete

100

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

101

13.

1. Államkötvény 2. Magas kamatot alacsony kockázat mellett kínáló befektetési lehetőség hirdetése X. Bóvlikötvény5 hirdetése.

Olyan kötvény, amelyre az átlagosnál magasabb kamatot ígérnek, ám a szokásosnál jóval magasabb kockázatot kell a befektetőknek vállalniuk. (Azaz számolni kell azzal a lehetőséggel is, hogy a kibocsátó fizetésképtelenné válik, és sem a kamatokat, sem a befizetett tőkét nem kapja vissza a befektető.) 5

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

102

7. PÉNZÜGYEK AZ ÉLETPÁLYA KÜLÖNBÖZŐ SZAKASZAIBAN 7.1 Életpálya szakaszok Természetesen biztosan nem tudjuk megmondani előre, hogy ki, hogyan éli le az életét. De vannak olyan jellegzetes események, időszakok, amelyek nagy valószínűséggel szinte mindenkinek az életében előfordulnak. Az életpálya, életciklus lényege, hogy az ember az életkori sajátosságainak megfelelően más-más szakmai és magánéleti célokat tűz ki, az adott élethelyzethez más-más lehetőségek kapcsolódnak. Miért van jelentősége a pénzügyek terén az életciklus figyelembe vételének? Ha egy-egy életciklusra sajátos célok jellemzőek, akkor sajátosak azok a pénzügyi lehetőségek, szempontok is, amelyekre célszerű odafigyelni. Könnyen belátható, hogy más pénzügyi problémái vannak annak a fiatalnak, aki még a szüleivel egy háztartásban él, és mások a gondjai annak, aki már önálló háztartásban él, és mondjuk a saját gyerekeiről is gondoskodnia kell. Pénzügyi szempontból, melyek a jellegzetes életpálya szakaszok?

♦ Anyagi függés a szülőktől (max. 25-30. éves korig). ♦ Önálló életvitel kezdete /felhalmozás/ (min. 18-25.-től max. 35-40. éves korig). ♦ Érett szakasz /van már valamekkora vagyoni tartalék/ (35-45.-től 55-65. éves korig). ♦ Nyugdíjas

évek

/vagyon

megőrzése,

átörökítése/

(55-65.

évtől).

Anyagi függés a szülőktől (max. 25-30. éves korig). Életünk első szakaszára az a jellemző, hogy a szüleink tartanak el minket. A fiatal legfontosabb tevékenysége a tanulás, ki hosszabb, ki rövidebb ideig tanul, de legalább 18 éves korig kötelező. Ekkor célszerű megtanulni a pénzügyekkel kapcsolatos legfontosabb tudnivalókat. Sokáig természetes, hogy a szülők döntenek, de középiskolás korban a fiatalok

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

103

megkérhetik a szüleiket, hogy vonják be őket a fontosabb családi döntésekbe. A szülők ösztönözhetik a fiatalt a megtakarítási szokások kialakulására, 18. életév betöltését követően feltételekhez, a fiatal anyagi szerepvállalásához köthetik a további támogatást. A 18. életév betöltése után lehet egy olyan életszakasz, amikor a fiatalnak már van önálló jövedelme, maga dönthet annak felhasználásáról, de a szülői háztartás jelenti a biztos hátteret. Önálló életvitel kezdete / felhalmozás / (min. 18-25.-től max. 35-40. éves korig). Az önálló háztartás megteremtésének az időszaka. Egyedül vagy élettárssal együtt a legfontosabb célok: saját lakás, kocsi megszerzése, érvényesülés, és előbb-utóbb elérkezik a családalapítás ideje is. Napjainkban az utóbbi általában a fiatalok 20-30. éves kora közé tehető és egyre későbbre tolódik. A fiatalok kedvező esetben képesek megtakarítani, de emellett hiteleket is felvehetnek, elsősorban a tartós fogyasztási cikkek megvásárlására. Érett szakasz / van már valamekkora vagyoni tartalék / (35-45-től 55-65 éves korig). Az életpálya legaktívabb szakasza. A szakmai karrier területén és a magánéletben is ekkor néz a legtöbb kihívás elé az ember, ekkor vállalja a legtöbbet. A családfenntartás, gyereknevelés, idősek gondozása egyre nagyobb felelősséget jelent. Kiemelt célok: fokozott karriervágy vagy más típusoknál egyre több szabadidő választása (több jövedelem-kevesebb munkával, környezet elismerése iránti vágy, magas társadalmi státusz, stb). A gyermek megszületésével csökken a megtakarítási állomány, ugyanakkor előtérbe kerül a hosszabb távú gondolkodás, átértékelődnek a célok. A jövő érdekében a család életbiztosítást vásárol, nagyobb lakásba költöznek, nőhet az eladósodás mértéke. Amikor ismét mindkét szülő keresővé válik, a törlesztéseket előrehozhatják, nőhetnek a megtakarítások, de a gyerek(ek) növekedésével a kiadások is nőnek. A gyerek(ek) elköltözésével, önálló háztartás alapításával jelentősen csökkennek a kiadások. A megtakarítások nőnek, újabb hosszú távú befektetési formák felé fordulhat család, pl. nyugdíj-kiegészítés, életbiztosítások.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

104

Nyugdíjas évek / vagyon megőrzése, átörökítése / (55-65 évtől). A fontosabb célok: társadalmi helyzet megőrzése, elért vagyoni helyzet stabilizálása, utódok segítése. A család felhasználja megtakarításait vagy kedvező esetben a gyerekek későbbi támogatásáért fektetnek be. Az egyén pénzügyi döntéseit nem csak az határozza meg, hogy milyen a vagyoni és családi helyzete, melyek a rövid és hosszú távú céljai, hanem a személyisége is. Az önálló személyiség kialakulását nagy egyéni eltérésekkel, de főbb vonalakban a kamaszkor végére lehet tenni. Kialakulásában az örökölt és a tanult hatások egyaránt szerepet játszanak. Abban az esetben, hogyha drasztikus hatások nem érik az egyént, a személyisége csak folyamatosan, kisebb lépésekben módosul, érezhető változások csak több éves intervallumokban mérhetőek és talán nem is alapvetőek. Témánk szempontjából az alábbi befektető-típusokat lehet elkülöníteni6: ♦ bizalmatlan, ♦ megfontolt, ♦ kockázatvállaló, kockázatkedvelő, ♦ "divat" és mintakövető.

A felsoroltak példaként tekintendők, másféle felosztás is lehetséges.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

105

7.2 Pénzügyi döntések Vizsgáljuk meg, hogy hogyan gondolkodik és cselekszik az egyes típusokba tartozó befektető az életének különböző szakaszaiban. A bizalmatlan típus betéten, maximum állampapíron kívül semmit nem tud elképzelni. Legrosszabb válfaja az, aki tudatlansága miatt bizalmatlan. Megfontolt típus: Felhalmozó szakasz: Nem az a típus, aki hitelből vásárol és sokat költekezik. Amennyiben az egzisztencia megteremtésén túljutott, az alábbi megosztás javasolt az alapvető javakon felüli vagyonra (befektetés): 60 % állampapír, 20 % kötvényalap, 10

nyugdíj

és

életbiztosítás,

részvény.

(A kötvényalap könnyen értékesíthető, ezért likvid pénzeszközök tartására, nem tervezhető kiadások tartalékaként is javasolható.) Az érett szakasz két alapvető szándékkal jellemezhető: hosszú távú befektetés, rövidtávon a szükséges likviditás biztosítása. Az ehhez alkalmazkodó befektetésmegosztás: 50 % állampapír és ingatlan, 10 % nyugdíjalap és életbiztosítás, 20 % részvényalap, műkincs, 20 % bankbetét. Nyugdíjas életkorban feltételezhetően csökkenthető a likvid vagyonrész aránya, így a javasolt befektetés-állomány (portfolió): 60 % állampapír és ingatlan, 10-20 % vállalati kötvény (vagy kötvényalap), 20-30 % bankbetét vagy műkincs, gyűjtemény Kockázatvállaló típus: Felhalmozó szakasz: Az a személyiség, aki céljai gyorsabb elérése érdekében nagyobb kockázatot is vállal. Nem idegenkedik a hitelektől, fogyasztását előrehozza. Javasolt portfolió: 35 % kötvényalap, spekulációs célú ingatlan, 30 % vállalati kötvény,

részvényalap,

részvény,

likvid

eszközök.

Az érett szakaszban fokozottan figyelembe kell venni a hosszú távú befektetési, és a rövidtávú likviditáskezelési igényeket. Az ehhez alkalmazkodó portfolió: 5 % likvid eszközök, 30 % állampapír, ingatlan, 5 % nyugdíjalap, életbiztosítás, 30 % részvényalap,

esetleg

műkincs,

részvény.

Nyugdíjas életkorban csökkenő kockázatvállalási hajlandóságot feltételezve a

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

106

javasolt portfolió: 50-60 % állampapír, ingatlan, 30 % részvényalap vagy külföldi részvény, esetleg műkincs, gyűjtemény, 10 % likvid eszközök. Mintakövető típus: Lehet az előző két típus egy változata, de mivel jellegzetesen elkülöníthető befektető típus, így felvállaltuk a kockázatvállaló mintakövető befektető bemutatását. Felhalmozó szakasz: Ha másnak háza van, ő is házat épít, kerü,l amibe kerül. Könnyen befolyásolható, indokoltnál nagyobb kockázatot is vállal. Javasolt portfolió: 30 % külföldi ingatlan (kisebb kockázatot kedvelőknek állampapír), 20 % életbiztosítás (nyugdíjalap), 50 % részvény.

Az érett szakaszban - ha a korábbi befektetései bejöttek, nagyobb kudarc nem értenagyobb kockázatot is felvállal, gyakori típus a műgyűjtők körében. Az ehhez alkalmazkodó portfolió: 30 % állampapír, ingatlan, 20 % életbiztosítás (nyugdíjalap), 20

külföldi

ingatlan,

esetleg

műkincs,

részvény.

Nyugdíjas életkorban csökkenő kockázatvállalási hajlandóságot feltételezve a javasolt portfolió: 50-60 % állampapír, ingatlan, 30 % részvényalap, 10-20 % külföldi részvény, esetleg műkincs, gyűjtemény. Természetesen a bemutatott arányok csak minták bemutatására szolgálnak, a valóságban mindenkinek magának kell eldöntenie konkrét célok és élethelyzetek függvényében, hogy milyen pénzügyi szolgáltatásokat vesz igénybe. Minden befektetés alapja az, hogy ismerjük meg magunkat, legyünk magunkkal őszinték és akkor könnyebben megtaláljuk a megfelelő befektetési stratégiát.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

107

GYAKORLATOK A 7. FEJEZETHEZ

ÉLETCÉLOK 1. feladat Írd be, hány éves korodra tervezed elérni az egyes célokat! Egészítsd ki a listát saját céljaiddal! ÉLETCÉL Önálló lakás Első munkahely Házasság Első autó Nyugdíjba vonulás Gyermekeid tanulásának anyagi megalapozása Gyermekeid önálló lakhatásának anyagi megalapozása Külföldi nyaralás egy megálmodott helyen Külföldi tanulás vagy munkahelyi tapasztalatszerzés

ÉLETKOR

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

2. feladat Szerinted az egyes személyeknek melyek lehetnek az életcéljaik? Rangsorold a célokat, egyessel jelöld a legfontosabbat!

Jóska bácsi 56 éves. Alkalmi munkákból él feleségével saját kis kertes házukban. Két gyereket nevelt fel, akik már külön költöztek. Az élet óvatosságra tanította.

Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. Nagyobb házba költözni. Új, sportosabb autót vásárolni. A gyerekek felsőoktatási tanulmányait támogatni. Divatos téli kabátot vásárolni. Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni. A meglévő vagyon biztonságát megóvni. Kriszta 22 éves, első munkahelyén megkapta az első fizetését. Szüleivel él, még nem foglalkozik a családalapítás gondolatával. Azt vallja, aki kockáztat, az nyer.

Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. Külön lakásba költözni. Új, sportosabb autót vásárolni. Leendő gyerekei felsőoktatási tanulmányait támogatni. Divatos téli kabátot vásárolni. Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni.

108

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

109

Péter 17 éves, jövőre érettségizik. Tovább szeretne tanulni, szülei azzal támogatják, hogy akkor költözik csak el, amikor majd akar. Szeret bulizni, a lányok és a haverok előtt szeret felvágni, mindig követi az aktuális trendeket.

Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. Nagyobb házba költözni. Új, sportosabb autót vásárolni. A gyerekek felsőoktatási tanulmányait támogatni. Divatos téli kabátot vásárolni. Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni. Juli 40 éves, gyerekei már óvodába járnak, ezért visszamegy dolgozni. Saját lakásban élnek, bár néha úgy érzi, egy kicsit szűkösen. Férjének a munka az első, családjára alig jut idő. Gondosan tanulmányozza a különböző lehetőségeket, inkább megelőzi a bajt, de tisztában van azzal is, hova fordulhat, ha pénzügyi téren problémája akad.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

110

3. feladat Mit tanácsolnál az előző feladat szereplőinek, milyen pénzügyi szolgáltatásokat vegyenek igénybe? (Mibe fektessék megtakarításaikat, vegyenek-e fel hitelt?) Jóska bácsi: ................................................................................................................ Kriszta: ........................................................................................................................ Péter: ........................................................................................................................... Juli: ........................................................................................................................... TANÁCSOK 4. feladat Fiataloknak szóló pénzügyi tájékoztatóból való az alábbi idézet. A számítástechnika ördöge miatt azonban a „ne” szócska elkeveredett. Keresd meg a szövegben azt a három helyet, ahol jelenleg a „ne” szócska rossz helyen található és illeszd be oda, ahova tényleg való „Néhány jó tanács fiataloknak: ♦

úgy gazdálkodj

a kiadásaiddal, hogy azok

haladják meg a

bevételeidet! ♦

úgy költsd el a pénzedet, hogy közben

a jelenre és a jövőre egyaránt

gondolsz! ♦

kezdj el korán takarékoskodni, hogy a pénzed

♦

gyűjts, és

is kölcsönözz hitelkártyát!

♦ Ne mindig fizesd ki az adósságaidat és ♦

tervezd meg hónapra, és

♦

a kötelezettségeidet!

a bevételeidet, és ne a kiadásaidat

az elkövetkező 12

dolgozz ki különböző befektetési lehetőségeket!

mindig nézz utána, hogy mennyi időre, és milyen kamatot kaphatsz a pénzed után!

♦

minél többet kamatozzon!

legyen terve, és célja a befektetésednek!

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

♦

szerezz minél több pénzügyi tapasztalatot és ismeretet, hogy

111

okos

döntéseket ne tudj hozni!” MILYEN BEFEKTETŐ VAGYOK? 5. feladat Minden kérdésnél karikázd be azt a számot, amely legközelebb ál a véleményedhez! (nem jellemző: 1, nagyon jellemző: 5) 1. Az átlagosnál magasabb nyereség érdekében hajlandó vagyok az átlagosnál magasabb kockázatot is vállalni. 1

2. Fontos számomra, hogy a befektetésemmel az inflációnál magasabb hozamot érjek el. 1

3. Ha a befektetésem az év folyamán veszít az értékéből, könnyen ellenállok a kísértésnek, hogy eladjam. 1

4. A környezet változásaira nyitott vagyok, gyorsan tudok reagálni, szeretem, ha zajlik az élet, sok ismerősöm, barátom van. 1

5. A gazdasági témák és a személyes befektetések terén jól értesültnek tartom magam. 1

Add össze a bekarikázott értékeket, majd keresd ki az összpontszámhoz tartozó befektetői típust és olvasd el a hozzá tartozó jellemzést.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

112

Összpontszám

Befektetői típus

5-11

Alacsony kockázatot vállaló befektető („bizalmatlan”)

12-18

Megfontolt befektető

19-25

Magas kockázatot vállaló befektető („kockázatvállaló”)

6. feladat Kösd össze vonallal, hogy melyik befektetési formát ajánlod az egyes befektetői típusoknak! részvények bizalmatlan rövid futamidejű állampapírok megfontolt nemzetközi kötvények vállalati kötvények pénzpiaci alap befektetési jegyei

kockázatvállaló

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

113

8. A FELADATOK MEGOLDÁSAI 1. fejezet BETŰKERESŐ 1. feladat K B K J I M M T

Ö E I Ö D E É T

L V A V Ö G R Ö

T É D E H T L B

S T Á D Á A E B

É E S E Z K G L

G L V L T A V E

V H A E A R H T

E I G M R Í I E

T Á Y R T T T C

É N O É Á Á E É

S Y N V S S L L

TERV 2. feladat ♦ Szinte valamennyi háztartás rendelkezik színes televízióval. ♦ Videokamerából vásároltak a legkevesebbet. ♦ Az aktív és a nyugdíjból élő háztartások között jellemző különbségek: Háromszor nagyobb arányban van személygépkocsi az aktív háztartásoknál, mint a nyugdíjasoknál. A nyugdíjasok háztartásában kicsit nagyobb arányban van hűtőgép, de azért, mert az aktív háztartások esetén nagyobb arányban birtokolnak a hűtőgép mellett fagyasztógépet, illetve a kettő kombinációját. Mikrohullámú sütőt kétszer nagyobb, mosógépet közel kétszer nagyobb arányban birtokolnak az aktív háztartások, mint a nyugdíjasok. A legmodernebb eszközöket az aktív háztartások jóval nagyobb arányban birtokolják a nyugdíjból élőknél: CD-lejátszó esetén hétszer, képmagnó esetén több mint háromszor, videokamera esetén hétszer, számítógép esetén kilencszer, mobiltelefon esetén négyszer nagyobb az arány.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

IGAZ-HAMIS 1. feladat I/H

A háztartások gazdasági súlyát, jelentőségét az adja, hogy a gazdaságban előállított jövedelem jelentős részének felhasználása a háztartásban történik.

I/H

Gazdaságilag mindig az a kedvezőbb alternatíva, amelyik kisebb pénzkiadással jár.

I/H

A családi költségvetésben egy adott időszakban a bevételek mindig pontosan megegyeznek a kiadásokkal.

I/H

Ha a költségvetésben egy adott időszakban a kiadások meghaladják a bevételeket, akkor megtakarítás keletkezik.

I/H

Ha a költségvetésben egy adott időszakban a kiadások meghaladják a bevételeket, akkor a kiadások további növelésével megteremthető a költségvetési egyensúly.

114

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

115

GYŰJTSD ÖSSZE 2. feladat Forrás

Összeg

munkából származó jövedelmek (bér, 6 x 150 000 Ft + 12 x 500 Ft + 2 x 6 000 jutalom, nyereségrészesedés stb.) vagyonból,

vállalkozásból

Ft = 918 000 Ft

származó 300 000 Ft

jövedelmek (bérleti díj, kamat, profit) támogatások

6 x 11 200 Ft = 67 200 Ft

biztosítás, nyugdíj

0 Ft (Máris szomszéd nem tartozik Mézgáék háztartásához.)

egyéb jövedelmek

58 000 Ft

Összes jövedelem:

1 343 200 Ft

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

116

KÖSD ÖSSZE 3. feladat Nyelvkönyv vásárlása

Villanyáram díj

Víz- és csatornadíj

Társasház közös költség

Különmunkáért járó

JÖVEDELMEK

Bankban tartott pénz

megbízási díj

kamata

Munkabér

Szemétdíj

Lakáshitel után fizetendő

Nyaraló kiadása

kamat

vendégeknek nyáron

Autóba benzin vásárlása

KIADÁSOK

Mobil telefon használata

Ebédbefizetés

Gázszolgáltatás

Színházjegy

Élelmiszer vásárlás

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

117

2. fejezet SZÓLÁSOK, KÖZMONDÁSOK 1. feladat Kifolyik a pénz az ujjai

Nem számít milyen forrásból származik a bevétel,

között

csak az a fontos, hogy pénz legyen.

Nem hányja ki a pénzt

Rosszul gazdálkodik, hiábavalóságokra fecséreli a

az utcára

pénzét

A pénznek nincs szaga

Úgy szaporodik a pénz, ha takarékoskodik vele az ember.

A pénz tartva tenyész,

Nem költ feleslegesen, nem pazarol

költögetve vész. Pénz beszél, kutya

Mindkét remélt bevételtől, jövedelemtől vagy

ugat.

mindkét kedvező lehetőségtől elestünk; nem csak az nem vált be, amit remélni lehetett, hanem már az sincs meg, mai azelőtt biztosnak látszott.

Pénz olvasva jó.

Csak a pénz számít.

Pénz áll a házhoz.

A kifizetett pénzt mindkét félnek gondosan meg kell számolnia.

Se pénz, se posztó.

Bevételre lehet számítani, pénzt kapunk.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

118

SZÁMLAVÁLASZTÁS 2. feladat Comfort díjcsomag Név: Kati Classic Magánszámla Név: Gábor Átutalási Magánszámla Név: Juli Control díjcsomag Név: Péter VIGYÁZAT! 3. feladat

; Kártyánkat kezeljük úgy, mintha készpénz lenne: ne hagyjuk őrizetlenül nyilvános helyeken.

; A PIN-kódot tartsuk a lehető legnagyobb titokban. A PIN kódot próbáljuk fejből megjegyezni, ne írjuk rá a kártyára, máshová felírva pedig lehetőleg ne tartsuk a kártya közelében.

; ATM-ből történő készpénzfelvételnél lehetőleg ügyeljünk a környezetünkre is. Figyeljünk fel rá, ha valaki mögöttünk gyanúsan viselkedik, tolakszik.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

119

Nem fogadható el hiányos, rongálódott, megcsonkolt bankjegy. ; A kivett készpénzt lehetőleg ne az automatánál számolgassuk, félreeső, elhagyatott helyen álló automata esetén pedig próbáljunk meggyőződni, nem manipulálták-e az automatát (pl. eltömődött a bankjegynyílás, a gép nem adja vissza a kártyát).

A pénzkészlet feltöltéséről és a napi záró készpénzállományt meghaladó készpénznek a számlavezető pénzintézet számlájára történő befizetéséről köteles intézkedni.

; Vásárláskor és pénzkivétel alkalmával mindig őrizzük meg a bizonylatot és vessük össze a havi bankszámlakivonattal, különösen külföldi utazás után.

; Bankkártyával való fizetéskor ne engedjük, hogy a kártya kikerüljön a látókörünkből.

; Ha a kártyánk elveszett, haladéktalanul jelentsük be a kibocsátó banknál, illetve az általa megadott telefonszámon. (A nem bankkártya használatára vonatkozó szabályok közintézmény házipénztárának szabályzatából valók.) BETÉTI TERMÉKEK 4. feladat A) Mekkora kamatot fizet a bank, ha 100 000 forintot fél évre szeretnél lekötni? 6,25% B) Mekkora éves kamatot fizet a bank, ha 1 millió forintot látra szóló betétben kívánsz elhelyezni? 5%

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

5. feladat Az infláció csökkenésével a betétekre kínált kamatok is csökkennek. 6. feladat 2002 1996 2001

120

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

121

3. fejezet KERESZTREJTVÉNY 1. feladat John D. Rockefeller (1839-1937) amerikai milliárdos pénzzel kapcsolatos mondása: „A pénzzel kapcsolatos egyetlen igazi kérdés, hogy mit kezd vele az ember.” 1

A 2P

21 26

G Y

35 44

Z 78

E R

104 109

116 125

110

A 117

L 46

A N

86 93

S Z E

R E

T E

118

Z B

E S

O R

E S

32 40

A 52

E L

94 100

L Y

H 106

113

114

119

Z Ű

120

126

T M

M O

S T

121

K O 127

E L

G A

83 91

H D A R

O R

108

123

97 103

A 90

115

M O

122

O R

102 107

O M

O S

A N

101

48 54

E 53

O 112

E O

28 31

E 111

105

A R

58 64

A 63

19 23

Ú E

E B

E M

57 62

124

128

D É

Z S

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

122

SZÓLÁSKERESŐ 2. feladat L E

R O K B I Z A F U B K Ö A J P N E B K L N H I T

Á R A

O T T T R E

Á S I N I T

N O A V O T

S N M É F É

E U R O

G Á D Y T Ö I N C S T E L K Ó D

S G Ő H O Z A M

E K O M A S Á G F O L Y Ó S Z Á M L Á P É N Z B E N D Í R K A M A T M A R Z

K O C K Á Z A T A J S

„A pénzben nincs komaság, se rokonság.” Jelentése: Pénzzel kapcsolatos ügyeket rokonokkal, barátokkal is úgy kell intézni, mintha idegenek volnának. REJTVÉNY 3. feladat 1

I 3

F O

B I Z T O N S Á G

M L

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

123

HITELSZÖVETKEZETEK 4. feladat Év Infláció (%) Banki betétek kamatai

1996 23,6 21,5%

1997 18,3 17%

1998 1999 14,3 10,0 14,75% 12,25%

2000 9,8 9,2%

2001 9,2 9%

2002 2003 5,3 4,7 7% 6,75%

13,5-14 16 13,5

Szövetkezeti értékpapírok kamatai (%) 5. feladat

A szövetkezeti értékpapírok kamatai 4-5 százalékkal meghaladják a banki betétek kamatait. 6. feladat Valamennyi válasz igaz. BETŰJÁTÉK 7. feladat Pénz, részvény, kötvény, tőzsde, állampapír, bróker, nyereség, veszteség, névérték, befektetés, árfolyam, osztalék I V A N A R F V T A A P L E C Á

S P E T O O R É S Z V É N Y N R

Z T A I T N R A K J Ű M N T I F

O Z Ő K K A R K É T R É V É N O

N I A O T O S P J Z U M T S Á A Y D L W U É V Z K N P P É R R N Y J S N E S Z K I S T Á S L Y A

G I G O N U E O A E E I T Q A M

V N U H D B R Ó K E R M E K Y S

P É N Z Ö N I R R T E D S É N E

Í K I Z R T Z O N E S L É S É G

C Á B E F E K T E T É S G A V I

O J É N M U N V O L G K D L T Y

M F Z C A R T O O H O L S A Ö J

Á L L A M P A P Í R T U N Z K U

M I G G Y R I Y O N T R E I A R

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

124

RÉSZVÉNYEK 8. feladat 1898 4

Kibocsátás éve Részvény sorszáma

1923 6

1924 5

1946 2

1978 1

1995 3

4. fejezet KERESZTREJTVÉNY 1. feladat Ed Howe (1853-1937) amerikai újságíró mondása: „Nem értettem miből csinálnak pénzt a bankok, aztán egyszer hitelt vettem fel, és megértettem a titkot.” 1

E T

M O

E N

É K

É H

R O

T M

E P

M A

I 112

Ő R

121

127

A B

120

C S

M E

P Á N

L 104

U H

K O

122

L D L

O T

T T

P E

R H

O 84

A X

R M

V A

101

V E

108

J A

124

L G

B O

E H M

T A

R A

S A

A T

119

125

126

J R

F A

E L É

Z S

109

118

102

T E

117

A N

K A

59 69

G A

O S

P O

16 26

T R

G K

M E

107

G A

N T

116

A 93

A M

123

T I

106

100

105

É M

115

HIHETETLEN, MÉGIS IGAZ

T O

M A

S 114

S O

H O

N 113

A R

E T

H A

R T

Y 44

57 65

G Y

F O

N Y

P O

T Y

111

110

103

R A

R O

S A

T O

K A

Ó Z

S Ó

R T

M E

Á G

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

125

2. feladat A THM értéke: 227-438% A hiteligénylés lehetséges okai: • Az emberek gyakran csak a törlesztő részlet nagyságát nézik, és az kifizethetőnek tűnik, ezért engednek a hirdetések csábításának. • Kihagyhatatlannak tűnő vásárlási lehetőségek - pl. árengedményes akciók - arra ösztönözhetnek embereket, hogy akár eladósodás árán is megszerezzék a vágyott árucikket.

ÁLHÍR 3. feladat Forrás: (1) Magyar Hírlap, 2004. szeptember 6. (2) Álhír (3) Világgazdaság, 2004. augusztus 9. (4) Népszabadság, 2004. augusztus 18. (5) Magyar Hírlap, 2004. szeptember 6.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

126

REJTVÉNY 4. feladat Ð

S A

K A M A 5

E L Ő 6

K A F U T

B I

KAKUKKTOJÁS 5. feladat

;

T H I J Á T E 3 K Ö L L Á B Í T Ö R Á Ö R L A M A T A M I 9 S Z E 10 F O L 11 A J Á 12 B A R Á T O S

M E R Ő C S Ö N

E S

É S

T Ő R É S

D R Y Á

Ő Z Ő D É S Ó S Í T Á S N L A T

É K

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

127

LOGIKAI GYAKORLATOK 6. feladat a) iskola

b) folyószámla

c) kockázat d) kamat

7. feladat TŐZSDE BRÓKER ALKUSZ NYUGDÍJ 8. feladat ÉRTÉK 9. feladat 4. részvény 2. banki betét 3. biztosítás 1. államkötvény 10. feladat ATM BAR THM MVM OBA 11. feladat A) Befektető-védelmi Alap B) Országos Betétbiztosítási Alap C) Pénzügyi Szerveztek Állami Felügyeletéről (PSZÁF)

e) lakás

f) élelmiszer

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

128

12. feladat I/H

Fogyasztási kölcsönről szóló szerződést mindig írásba kell foglalni.

I/H

Fogyasztási kölcsönszerződésnek tartalmaznia kell annak az árunak vagy szolgáltatásnak a megnevezését, amit a vásárló a kölcsönből meg kíván vásárolni.

I/H

A kölcsönt adó felszámíthat folyósítási jutalékot, de ennek százalékban kifejezett éves értékét a szerződésnek tartalmaznia kell.

I/H

A szerződésben rögzített feltételek - pl. a kamat mértéke - a szerződés érvényességének ideje alatt nem változhatnak.

I/H

A kölcsön törlesztő részleteit az áruházi prospektus tartalmazza, ezért azokat nem kell a szerződésben külön is rögzíteni.

I/H

„Csak havi 3 százalék kamat” - ha ez áll a kölcsönről szóló hirdetésben leírtakkal, akkor a szerződésben is ezt az értéket kell rögzíteni.

13. feladat DEVIZA TELEVÍZIÓ ÁRUTŐZSDE GABONA

14. feladat BANK

15. feladat A) 4. B) 3. C) 2. D) 4. E) 1.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

129

5. fejezet AUTÓVÁSÁRLÁS LÉPÉSEI 1. feladat Egy lehetséges megoldás: Sorrend

Tevékenységek

Eldönteni, hogy a saját pénzügyi forrást (önerőt) ki kell-e, ki

12.

szeretnénk-e egyéb forrással (pl. baráti kölcsön, hitel) kiegészíteni. Saját erőt - önrészt - befizetni.

Információkat gyűjteni az egyes típusokhoz kapcsolódó finanszírozási konstrukciókról, lehetőségekről, (pl. hitel, lízing, bérlet) és feltételekről (futamidő, kamat, kezelési költség).

Eldönteni, hogy körülbelül mennyit szánunk gépkocsi vásárlására.

Külső pénzügyi forrás igénybe vétele esetén összehasonlítani a

különböző finanszírozási konstrukciókat. Az autóvásárlásról adás-vételi szerződést kötni.

13.

Átvenni az autót.

Tisztázni az autó vásárlásakor, átadás-átvételekor felmerülő valamennyi költséget (eladási ár, forgalomba helyezési díj, rendszám, illeték).

Tisztázni a fizetési módokat (pl. lehet-e bankkártyával fizetni vagy

átutalással). Információkat gyűjteni az egyes gépkocsi márkákról, típusokról, egyes

11.

típusok felszereltségéről, színválasztékáról. Hitelszerződést megkötni.

Dönteni arról, hogy milyen biztosítási típusokat (kötelező, casco) kell

10.

megkötni, és választani a különböző cégek ajánlatai közül. Előleget fizetni az eladónak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

130

AUTÓVÁSÁRLÁSHOZ KAPCSOLÓDÓ KÖLCSÖNSZERZŐDÉS ÉS ÜZLETSZABÁLYZAT 2. feladat

;

„XV. A késedelem és jogkövetkezményei, a késedelmi kamat mértéke

1. Amennyiben az Adós a törlesztéseket vagy bármely, a kölcsönhöz kapcsolódó díjat vagy költséget esedékességkor nem fizet meg, akkor fizetési késedelembe esik. A késedelem időtartamára a Finanszírozó a Ptk. 298. §-a alapján késedelmi kamatot számít fel. A késedelmi kamatláb mértéke a mindenkori jegybanki alapkamatláb + évi 7 (hét) %. A felmerülő késedelmi kamatot a Finanszírozó félévente számolja el és számlázza ki. A Finanszírozó jogosult a késedelmi kamat utólagos érvényesítésére bármely ütemezésben, pl. a szerződés lezárásakor.”

3. feladat Ideális esetben: F) Mielőtt kiválasztjuk a finanszírozót, és össze tudjuk hasonlítani a dokumentumokat más finanszírozó által előírt feltételekkel. Sokan csak a kölcsönszerződés aláírása előtt szokták elolvasni, amikor lényegében már eldőlt valamennyi feltétel, előkészítették a dokumentumokat aláírásra. Természetesen a többi variációra is van a gyakorlatban számos példa.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

131

HAMISÍTVÁNY 1. feladat Életbiztosítás

2. feladat 1. A férfiak általában a statisztika adatok alapján rövidebb ideig élnek. 2. A nyugdíjazás a biztosítási esemény megtörténtét jelenti, tehát a biztosítónak ki kell fizetnie erre az esetre járó összeget. 3. A kedvezményezettként megjelölt részére jár az összeg.

3. feladat Azonosságok: Megtakarítási befektetési

Különbségek:

lehetőség. alapú

(A A folyószámla likvid, a biztosítás

biztosítások egyáltalán nem.

esetén.) Havonta kis összeggel is szerződés A

betét

biztonságosabb,

mint

köthető.

biztosítás.

Bankban is köthető.

A betétet fel lehet biztosan venni, a kockázati

alapú

biztosítás

esetén

csak az esemény bekövetkeztekor jár pénz.

4. feladat A válaszok egyéniek lehetnek.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

132

SZÁMTOTÓ 5. feladat A számtotó megoldása: 1. X; 2. 2; 3. 1; 4. 2; 5. 1; 6. X; 7. X; 8. 1; 9. 2; 10. 2; 11. X; 12. X; 13. X; 13+1. 2. KÉPES TOTÓ A képes totó megoldása: 1. 2.; 2. X. ; 3. 1.; 4. 1. 5. X

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

6. X.

7. X.

133

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

8. X. 9. X.

10. X. 11. X. 12. X.

13. X.

134

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

7. fejezet ÉLETCÉLOK 1. feladat A válaszok egyéniek lehetnek. 2. feladat

Jóska bácsi 56 éves. Alkalmi munkákból él feleségével saját kis kertes házukban. Két gyereket nevelt fel, akik már külön költöztek. Az élet óvatosságra tanította.

; Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. Nagyobb házba költözni. Új, sportosabb autót vásárolni. A gyerekek felsőoktatási tanulmányait támogatni. Divatos téli kabátot vásárolni. Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni. ; A meglévő vagyon biztonságát megóvni. Kriszta 22 éves, első munkahelyén megkapta az első fizetését. Szüleivel él, még nem foglalkozik a családalapítás gondolatával. Azt vallja, aki kockáztat, az nyer.

Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. ; Külön lakásba költözni. Új, sportosabb autót vásárolni. Leendő gyerekei felsőoktatási tanulmányait támogatni. ; Divatos téli kabátot vásárolni. Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni.

135

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

136

Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. Nagyobb házba költözni. ; Új, sportosabb autót vásárolni. A gyerekek felsőoktatási tanulmányait támogatni. ; Divatos téli kabátot vásárolni. ; Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni. Juli 40 éves, gyerekei már óvodába járnak, ezért visszamegy dolgozni. Saját lakásban élnek, bár néha úgy érzi, egy kicsit szűkösen. Férjének a munka az első, családjára alig jut idő. Gondosan tanulmányozza a különböző lehetőségeket, inkább megelőzi a bajt, de tisztában van azzal is, hova fordulhat, ha pénzügyi téren problémája akad.

Félretenni azokra az időkre, amikor már nem tud dolgozni. ; Nagyobb házba költözni. Új, sportosabb autót vásárolni. A gyerekek felsőoktatási tanulmányait támogatni. Divatos téli kabátot vásárolni. Saját tanuláshoz tandíjra, költségekre gyűjteni. ; A meglévő vagyon biztonságát megóvni.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

137

3. feladat Jóska bácsi: Banki papír Kriszta: Részvény, befektetési jegy Péter: Bankkártya, részvény Juli: Államkötvény, befektetési jegy TANÁCSOK 4. feladat „Néhány jó tanács fiataloknak: ♦ Úgy gazdálkodj a kiadásaiddal, hogy azok ne haladják meg a bevételeidet! ♦ Kezdj el korán takarékoskodni, hogy a pénzed minél többet kamatozzon! ♦ Ne gyűjts, és ne is kölcsönözz hitelkártyát! ♦ Mindig fizesd ki az adósságaidat és a kötelezettségeidet! ♦ Tervezd meg a bevételeidet, és a kiadásaidat az elkövetkező 12 hónapra, és dolgozz ki különböző befektetési lehetőségeket! ♦ Szerezz minél több pénzügyi tapasztalatot és ismeretet, hogy okos döntéseket tudj hozni!” MILYEN BEFEKTETŐ VAGYOK? 6. feladat részvények bizalmatlan rövid futamidejű állampapírok megfontolt nemzetközi kötvények vállalati kötvények pénzpiaci alap befektetési jegyei

kockázatvállaló

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

138

FOGALOMTÁR Ajánlat: Szerződés megkötésére tett nyilatkozat, amelynek tartalmán az ajánlat tevő nem változtathat, kivéve, ha ezt külön jelezte. Alapkezelői díj: Az alapkezelők által felszámított, az alapban összegyűlt vagyonnal arányos jutalék, amelyből az alapkezelők fedezik saját működési költségeiket, illetve profitot érnek el. Alkusz: Lásd bróker. ATM: Automatikus bankjegykiadó automata. Aukció: Az állampapírok elsődleges kibocsátási formája az elsődleges forgalmazó brókercégeknek szervezett árverés. Államkötvény: Egy évnél hosszabb futamidejű állampapír. Állampapír: A magyar vagy külföldi állam, illetve a Magyar Nemzeti Bank által kibocsátott hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. Állampapíralap: Értékpapíralap, amely kizárólag (vagy legalábbis döntő mértékben) a Magyar Állam által garantált értékpapírokba fektet, éppen ezért igen biztonságos, hozama kiszámítható és kevésbé ingadozó. Árfolyam: A külföldi fizetőeszközök (valuta, deviza) és az értékpapírok piaci ára. Árutőzsde: Tőzsde, ahol jellemzően valamely áru (nyersanyag, termény) a kereskedés tárgya. Bankkártya: Olyan fizetési kártya, amellyel birtokosa - rendszerint személyazonosító kód használata révén - rendelkezhet a hitelintézettel (bankkal) szemben fennálló bankszámla-követeléséről. Azaz a bank által vezetett számlán lévő pénzt használja a tulajdonos távol a banktól. Befektetés: Jelen tananyagban szűken értelmezve: A háztartás vagyonának elosztását és újraelosztását jelenti a különböző befektetési lehetőségek között. Általában: Pénz lekötése - nem közvetlenül fogyasztási célú felhasználása nyereségszerzés céljából.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

139

Befektetési alap: Befektetési jegyek nyilvános vagy zártkörű kibocsátásával létrehozott és működtetett, önálló jogi személyiséggel rendelkező vagyon, amelyet a befektetési alapkezelő a befektetők általános megbízása alapján, azok érdekében kezel. Vagyis a befektetési alap kezelésére szakosodott társaság (alapkezelő) vagyont gyűjt össze a befektetőktől úgy, hogy befektetési jegyeket bocsát ki, majd speciális szakértelmével az összegyűjtött vagyont – díjfizetés ellenében – különböző értékpapírokba, illetve ingatlanokba befekteti. Befektetési

alapkezelő:

befektetési

alapkezelési

tevékenységre

engedéllyel

rendelkező részvénytársaság; Befektetési jegy: A befektetők számára vagyoni és egyéb jogokat biztosító, átruházható értékpapír, amelyet a befektetési alap nevében (javára és terhére) meghatározott módon és alakszerűséggel - sorozatban bocsátottak ki. Vagyis az alapkezelő elismeri, hogy a befektető meghatározott pénzösszeg rendelkezésre bocsátása ellenében vagyoni és egyéb jogokkal rendelkezik abban a befektetési alapban, ahová az alapkezelő a rendelkezésre bocsátott pénzt elhelyezte. Befektető: az a személy, aki a befektetési szolgáltatóval, befektetési alapkezelővel, árutőzsdei szolgáltatóval, vagy más befektetővel kötött szerződés alapján saját vagy más pénzét, egyéb vagyontárgyát részben vagy egészben a tőkepiac, illetve a tőzsde hatásaitól teszi függővé, kockáztatja. Bessz: Áresés. BEVA: Befektető-védelmi Alap. Az Alap feladata, hogy a biztosított befektetések esetén kártalanítsa a befektetőket, ha a befektetési, vagy pénzügyi szolgáltatót felszámolják. A kártalanítás összege korlátozott, azaz nem feltétlenül térítik meg a befektető valamennyi kárát, másrészt arról is külön tájékozódni kell, hogy mely befektetések biztosítottak. Bóvlipapír: Részvény, vagy kötvény, amely ugyan extramegtérülést is hozhat, ám a kibocsátó társaság csődbe menetelének kockázata nagy. Bróker

(Alkusz):

Tőzsdeügynök,

azaz

díjazás

ellenében

mások

számára

értékpapírok adás-vételével megbízott személy. BUX: A Budapesti Értéktőzsde részvényszekciójának legfontosabb mutatószáma, a legfontosabb részvények árfolyamának átlagos változását jelzi.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

140

Csoportos beszedési megbízás: A szolgáltató megbízza a számlavezető hitelintézetét, hogy az ügyfelek bankszámlái terhére meghatározott összeget szedjen be egy konkrét időpontban. Az ügyfél (kötelezett) bankszámláját vezető hitelintézet e napon terheli meg a csoportos beszedési megbízás összegével az ügyfél bankszámláját. Deficit: Ha egy háztartásban adott időszak alatt a kiadások meghaladják a bevételeket, akkor hiányról, idegen szóval deficitről beszélünk. Deviza kötvényalap: Értékpapíralap, amely dominánsan fejlett külföldi államok és vállalatok nagybiztonságú kötvényeibe fektet. Deviza részvényalap: Értékpapíralap, amely elsősorban fejlett külföldi államok vállalatainak részvényeibe fektet be. Egy befektetési jegyre jutó nettó eszközérték: A nettó eszközérték és a befektetési jegyek számának hányadosa, megmutatja, hogy egy befektetési jegyre mekkora vagyon jut. Értékpapír: a forgalomba hozatal helyének joga szerint értékpapírnak minősülő befektetési eszköz. Értékpapíralap: Legkevesebb 100 millió forint induló vagyonnal megalakult befektetési alap, amely a befektetési jegyek minél magasabb hozamát értékpapírok adásvételével kívánja elérni. Értéktőzsde: Tőzsde, ahol a kereskedés tárgyai jellemzően a tőzsdére bevezetett értékpapírok. Fedezeti alap: Értékpapíralap, amely különböző kamatjellegű termékekre, arbitrázs (kockázatmentes nyereség) lehetőségekbe fektet. Fix kamatozás: Konstrukció, amelynél az állampapírok későbbi kamatozása már a kibocsátás pillanatában ismert, rögzített nagyságú. Fogyasztási kölcsön: Minden olyan kölcsön, részletfizetés vagy halasztott fizetés, amelyet gazdálkodó szervezet (a pénz- és hitelintézetek kivételével) fogyasztó részére nyújt az általa forgalmazott áru megvásárlásához, illetve az általa nyújtott szolgáltatás igénybevételéhez. Fogyasztó: Az a személy, aki - gazdasági vagy szakmai tevékenység körén kívül árut vesz, rendel, kap, használ, illetve akinek a részére a szolgáltatást végzik,

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

141

továbbá, aki az áruval vagy szolgáltatással kapcsolatos tájékoztatás vagy ajánlat címzettje. Fogyasztási kölcsönszerződés: A fogyasztási kölcsön igénybevételére irányuló szerződés. Forgalomba hozatal: Olyan eljárás, amelynek eredményeként az értékpapír először kerül a befektetőkhöz, akik az értékpapír tulajdonosává válnak. Hitelkártya: Olyan fizetési kártya, amellyel birtokosa - rendszerint személyazonosító kód használata révén - rendelkezhet a hitelintézettel (bankkal) szemben fennálló bankszámla-követeléséről és a bank által nyújtott hitellehetőségről. Azaz a bank által vezetett számlán lévő pénzt és a bank által biztosított hitelkeretet használja a tulajdonos távol a banktól. Hitelviszonyt megtestesítő értékpapír: Minden olyan értékpapír, amelyben a kibocsátó (az adós) meghatározott pénzösszegnek a rendelkezésére bocsátását elismerve arra kötelezi magát, hogy a pénz (kölcsön) összegét, valamint kamatozó értékpapír esetén annak meghatározott módon számított kamatát vagy egyéb hozamát, illetőleg az általa vállalt egyéb szolgáltatásokat az értékpapír birtokosának (a hitelezőnek) a megjelölt időben és módon megfizeti, illetve teljesíti. Hossz: Áremelkedés. Ingatlanalap: Legkevesebb 500 millió forint induló vagyonnal megalakult befektetési alap, amely a befektetési jegyek minél magasabb hozamát elsősorban ingatlanok adásvételével kívánja elérni. Jegyzés: Az értékpapír forgalomba hozatala során az értékpapírt megvásárolni szándékozó befektetőnek az értékpapír megvásárlására irányuló, feltétlen és visszavonhatatlan nyilatkozata, amellyel az ajánlatot elfogadja és kötelezettséget vállal az ellenszolgáltatás teljesítésére. Kincstárjegy: Egy évnél nem hosszabb futamidejű állampapír. Költségvetés: Olyan pénzügyi terv, amely egy háztartás tervezett bevételeit és kiadásait tartalmazza egy adott időszakban. Kötvény: Hitelviszonyt bizonyító okirat. Kibocsátója arra kötelezi magát, hogy előre meghatározott időpontban visszafizeti a kötvény névértékét és az esedékes kamatokat.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

Közgyűlés:

részvénytársaságok

legfontosabb

142

döntéshozói

fóruma,

részvényesek összejövetele. Letétkezelő: Bank, vagy szakosított pénzintézet, amely az alapkezelő megbízásából letéteményesként az alap értékpapírjainak letéti őrzését végzi, illetve az alap bankés értékpapírszámláját kezeli. Letétkezelői díj: A letétkezelő bank jutaléka, amelyet a befektetési alap tulajdonában levő értékpapírok letéti őrzéséért, valamint az alap bank- és értékpapírszámlájának kezeléséért számít fel. Magánnyugdíjpénztár: A pénztártagok kötelezően befizetendő nyugdíjjárulékait összegyűjti, egyéni számlákon nyilvántartja és befekteti azzal a céllal, hogy a tagnak a nyugdíjkorhatár elérésekor élethosszig tartó nyugdíjszolgáltatást nyújtson. Megtakarítás: Ha egy háztartásban adott időszak alatt a bevételek meghaladják a kiadásokat, akkor a költségvetésben többlet keletkezik. Más megközelítésben megtakarítás

nem

fogyasztott,

tehát

rendelkezésre

álló,

szabadon

felhasználható jövedelem. Nettó

eszközérték:

befektetési

alap

eszközeinek

és

kötelezettségeinek

különbsége, az alap összvagyona. Névérték: Értékpapíron, pénzen feltüntetett névleges összeg. Nyereség (profit): Leegyszerűsítve: egy üzlet során az elköltött és a keresett pénz közötti többlet különbség. A közgazdasági profit: Az értékesített termékekből, szolgáltatásokból származó bevétel és a termelés, értékesítés során felhasznált eszközök

költségének

különbsége.

költségekbe

beletartozik

tőke

használatának költsége is. Nyílt végű befektetési alap: Határozatlan futamidőre alakult befektetési alap, amelynek jegyeit folyamatosan forgalmazzák, azaz az alapkezelő folyamatosan kínálja megvételre, illetve folyamatosan vissza is vásárolja azokat. OBA: Országos Betétbiztosítási Alap. Az Alap feladata - többek között - a vele tagsági jogviszonyban álló hitelintézetnél elhelyezett betét befagyása esetén a betétes részére kártalanítási összeg kifizetése. A kártalanítás maximum 6 millió forint lehet, másrészt tisztázni kell, hogy mely betéti termékek biztosítottak. Osztalék: A részvénytársaságok adózott nyereségének az a része, amelyet a tulajdonosoknak kiosztanak.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

143

Osztalékhozam: Az egy részvényre jutó osztalék és a részvény árfolyamának hányadosa. Pénz: Általános csereeszköz, vagy leegyszerűsítve: fizetési eszköz, amit valamely áruért cserébe általánosan elfogadnak. Pénzpiac: Rövid - legfeljebb egy éves lejáratú ügyletek összessége. Forrása a rövidlejáratú megtakarítások. Vállalati rövid távú finanszírozást és a költségvetés likviditási problémáinak enyhítését teszik lehetővé Pénzpiaci

alap:

Értékpapíralap,

amely

rövid

futamidejű

állampapírokba,

bankbetétekbe fektet, emiatt biztonsági szintje magas, a likvid eszközök aránya nagy, hozama kiszámítható, elsősorban a rövid ideig rendelkezésre álló pénzek lekötésére ajánlott. PIN kód: Bankkártya, hitelkártya azonosítására szolgáló négyjegyű titkos szám. Portfolió: Különféle befektetések együtteséből összeállított mix, a többféle vagyonelem csökkenti a teljes befektetés kockázatát. PSZÁF: Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete. A Felügyelet tevékenységének célja a pénz- és tőkepiac zavartalan és eredményes működésének az elősegítése, és a szereplők folyamatos felügyelete. Kiemelt célja az ügyfelek érdekeinek védelme és a piaci viszonyok átláthatóságának a növelése, a pénzügyi piacokkal szembeni bizalom erősítése. A Felügyelet hatásköre - többek között - kiterjed a pénzügyi szolgáltatási, a befektetési szolgáltatási, a befektetés-kezelési, a biztosítási, biztosításközvetítői tevékenységet végző szervezetekre illetve személyekre, az önkéntes kölcsönös biztosító pénztárakra, a magánnyugdíj-pénztárakra, valamint a tőzsdékre és tagjaikra. Részvény: A részvénytársaságok résztulajdonait megtestesítő értékpapír. Részvényalap:

Értékpapíralap,

amely

portfoliójában

számottevő

fedezetlen

részvényhányadot tart. Származékos

termék:

Valamely

alaptermékhez

kapcsolódó

„származtatott”

tőkepiaci instrumentum, például egy részvény későbbi időpontra érvényes határidős adásvétele. Tőkepiac: Összefoglalóan a hosszú lejáratú - éven túli - ügyleteket jelenti, amelyeket hosszúlejáratú megtakarítások finanszíroznak. Tőzsde: Szervezett, koncentrált piac.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

144

Tőzsdeindex: A tőzsdére bevezetett termékek átlagos árváltozását mutató jelzőszám. Tőzsdére bevezetett értékpapír: a tőzsdei értékpapírlistán szereplő értékpapír. Váltó: rövidlejáratú, fizetési ígéretet megtestesítő értékpapír, amely általában adásvételi ügylet eredményeként születik. Változó kamatozás: Az állampapír kamata nem rögzített a kibocsátás időpontjában, csak az a mechanizmus, ami alapján később meghatározódik. Vállalati kötvény: Gazdasági társaság által kibocsátott fix, vagy változó kamatozású hitelviszonyt megtestesítő értékpapír. Vegyes alap: Értékpapíralap, amely a portfóliójában részvényeket is tart, ám jellemzően magas az állampapírok és az egyéb kötvények aránya is. Veszteség: Leegyszerűsítve: egy üzlet során az elköltött és a keresett pénz közötti különbség, ha a keresett pénz kevesebb, mint az elköltött pénz. Zárt végű befektetési alap: Határozott futamidőre alakult befektetési alap, amelynek befektetési jegyeit nem lehet a futamidő alatt visszaváltani.

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

145

FELHASZNÁLT IRODALOM •

1959. évi IV. törvény a Polgári Törvénykönyvről - Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

1993. évi XCVI. törvény az Önkéntes Kölcsönös Biztosító Pénztárakról Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

1996. évi CXII. törvény a hitelintézetekről és a pénzügyi vállalkozásokról Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

1997. évi LXXXII. törvény a magánnyugdíjról és a magánnyugdíjpénztárakról Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

1997. évi CLV. törvény a fogyasztóvédelemről - Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

1999. évi CXXIV. törvény a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletéről Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

2001. évi CXX. törvény a tőkepiacról - Complex CD jogtár, 2004 augusztus 31.

•

A KSH jelentése a háztartások fogyasztási szokásairól - Világgazdaság, 2003. július 7.

•

Alaphang 1998/1. sz. (A Budapest Bank Hírlevele)

•

Alexander Oakwood (szerk.): Gondolatbank - Bagolyvár Könyvkiadó, Budapest, 1998

•

Bankok, biztosítók szóróanyagai, tájékoztatói

•

Bakay Lászlóné - Hollóné Bakó Erzsébet - Kádek István: A pénz világa Társadalomismeret iskolásoknak - Műszaki Könyvkiadó, Budapest, 1999

•

Francois Place: Kereskedők könyve - Ifjú felfedezők könyve sorozat, Elektra Kiadóház, 2000

•

Horváthné Herbáth Mária - Stágel Imréné - Tölgyesi Márta: Kereskedelmi és vállalkozási ismeretek I. A háztartás gazdálkodása. Közgazdasági és Jogi Könyvkiadó, Budapest, 1992

•

Király Júlia (szerk.): Személyes pénzügyi tervezés - Nemzetközi Bankárképző Központ Rt., Budapest, 2001

•

Lenkei Gábor: Kis pénzzel a tőzsdén - Kávé Kiadó, 1997

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

•

146

Magyar Gábor: Pénzügyi navigátor - Invent Produkciós és Tanácsadó Iroda, Budapest, 2000

•

Magyar Hírlap, 1996. augusztus 5.

•

Magyar Hírlap, 1999. november 8.

•

Magyar Hírlap, 2000. október 26.

•

Magyar Hírlap, 2001. április 23.

•

Magyar Hírlap, 2001. november 2.

•

Magyar Hírlap, 2004. szeptember 6.

•

Napi gazdaság, 2002. március 5.

•

Népszabadság, 1995. március 20.

•

Népszabadság, 1997. április 14.

•

Népszabadság, 1997. július 19.

•

Népszabadság, 1997. október 22.

•

Népszabadság, 1997. október 27.

•

Népszabadság, 1997. november 5.

•

Népszabadság, 1998. október 5.

•

Népszabadság, 1998. november 2.

•

Népszabadság, 2000. június 22.

•

Népszabadság, 2001. november 22.

•

Népszabadság, 2001. október 15.

•

Népszabadság, 2002. január 2.

•

Népszabadság, 2003. május 9.

•

Népszabadság, 2004. augusztus 18.

•

O. Nagy Gábor: Magyar szólások közmondások - Gondolat, Budapest, 1982

•

Personal Economics - Making Cents - Junior Achievement USA, 1990

•

Kenneth M. Morris - Alan M. Siegel: The Wall Street Journal Guide To Understanding Money & Investing, Lightbullb Press, USA, 1993

•

Pénzügyi

szolgáltatások

sorozat:

Vállalati

és

pénzintézeti

kötvények

Fogyasztóvédelmi Főfelügyelőség - Állami Értékpapír- és Tőzsdefelügyelet, Budapest, 1996

Szomor Tamás: Játékos pénzügyek

•

147

Pénzügyi szolgáltatások sorozat: Banki forrásgyűjtő papírok, értékpapírok és bankkártyák - Fogyasztóvédelmi Főfelügyelőség - Állami Értékpapír- és Tőzsdefelügyelet, Budapest, 1995

•

Pénzügyi

szolgáltatások

sorozat:

Állampapírok,

befektetési

alapok

Fogyasztóvédelmi Főfelügyelőség - Állami Értékpapír- és Tőzsdefelügyelet, Budapest, 1996 •

Pénzem és a lakossági áruhitelek - PSZÁF, Budapest, 2002

•

Pintér Zsolt: Hogyan csináljunk karriert? - Horton International Hungary Kft. és Next Door Bt.

•

Simply Money - Personal Financial Management, Essex Interactive Media, USA 1995

•

Spéder Zsolt (szerk.): A mindennapi élet ökonómiája - Közgazdasági és Jogi Könyvkiadó, Budapest, 1993

•

Szabó László: Befektetés - Adjuk meg pénzünknek, ami jár - Saldó Pénzügyi Tanácsadó és Informatikai Rt., Budapest

•

Szomor Tamás: Gazdasági környezetünk - kézirat, 2003

•

Tama McAleese: Money Power For Families - The Carreer Press, Hawthorne USA, 1993

•

Tőzsdeszótár - Courier Rt., Budapest, 1991

•

Tőzsdevizsga, tesztkérdések, megoldások - KEBA, Budapest, 2000

•

Vasas Éva - Harald A. Omdal: A csekktől a kártyáig - Nemzetközi Bankárképző Központ, Budapest, 1993

•

Világgazdaság, 2003. december 9.

•

Világgazdaság, 2004. augusztus 9.