CLASES DE TASAS TASA REAL Considera la inflación. Es el interés que tiene en cuenta la inflación, el interés real se calcula descontando la tasa de inflación actual de la tasa de interés nominal, esto nos ayuda a saber exactamente cuánto vamos a ganar. El tipo de interés real es la tasa de interés esperada teniendo en cuenta la pérdida de valor del dinero a causa de la inflación. Su valor aproximado puede obtenerse restando al tipo de interés nominal y la tasa de inflación (ecuación de Fisher). El tipo de interés real para un inversor coincide con la rentabilidad que un inversor espera extraer de su inversión, aunque conviene recordar que diferentes tipos de inversiones tendrán diferentes intereses nominales y diferentes tasas de inflación esperada, por lo que para una economía no existe un único tipo de interés real, sino uno diferente para cada inversión. Así si en un caso concreto el banco ofrece un interés nominal del 5% por un depósito bancario, y la tasa esperada de inflación es del 2% el tipo de interés real esperado es de 3% (=5% -2%) Puesto que la tasa de inflación no se conoce de antemano, el tipo de interés real depende de la volatilidad financiera y por tanto esta incertidumbre sobre su valor comporta un riesgo tanto para el prestamista como para el tomador del préstamo. En este ejemplo, por un depósito, el banco de interés nominal del 7% y la tasa de es del 2.7%.
nos ofrece una tasa inflación esperada
Para conocer la tasa de interés real descontarle al 7% de la tasa de interés inflación y tenemos que la tasa de interés esta será nuestra compensación por nuestro dinero al banco.
debemos nominal, 2.7% de la real es del 4.3%, haberle prestado
Forma de Cálculo
r – Tipo de interés i – Tipo de interés nominal. π – Inflación
TASA NOMINAL La tasa de interés nominal es aquella que se paga por un préstamo o una cuenta de ahorros y no se suma al capital, es expresada en términos anuales con una frecuencia de tiempo de pago, por ejemplo: Tasa nominal anual del 10% pagadera mes vencido. Se asimila a la tasa de interés simple Esta tasa es de interés simple, y corresponde al porcentaje que se agregará al capital inicial como compensación durante un período de tiempo determinado, que no tiene que ser necesariamente un año.
Un interés nominal del 10% que se semestralmente, significa que cada seis intereses al 5%. Si el interés nominal es del cada dos meses, significa que cada dos intereses al 2%.
capitaliza meses se liquidan los 12% y se capitaliza meses se liquidarán los
La tasa de interés nominal es cuanto más tiempo tenga vigencia el lo mismo que 6% semestral, o 2% mes.
numéricamente mayor crédito: 12% anual, es bimestral, o 1% al
Por lo general, cuando las entidades financieras o bancos, nos otorgan un crédito nos muestran la tasa de interés nominal mensual. Esto lo hacen con el objetivo de que creamos que nos cobran muy poco dinero por el crédito que nos otorgan. Debes tener en cuenta el período de capitalización de tu crédito. Forma de Cálculo: El interés dado un TIN de
y un capital se calcula:
TASA EFECTIVA También se le conoce como tasa de interés anual equivalente, es una tasa de interés compuesto, incluye la tasa de interés nominal, los gastos y comisiones bancarias, y el plazo de la operación. Esta tasa aborda la compensación completa que recibe la entidad financiera por prestarnos el dinero. Cuando hablamos de tasa de interés efectiva, nos referimos a la tasa que estamos aplicando verdaderamente a una cantidad de dinero en un periodo de tiempo. La tasa efectiva siempre es compuesta y vencida, ya que se aplica cada mes al capital existente al final del periodo.
Al igual que la tasa de interés nominal, la tasa de interés anual efectiva, depende del período de tiempo en el que se liquiden los intereses. Fórmula para calcular la tasa efectiva: Con base en los ejemplos se obtiene una fórmula para calcular la tasa efectiva, la cual se expresa de la siguiente forma
ie = Tasa de interés efectiva ip = Tasa periódica n = Número de liquidaciones de intereses en el plazo fijado
ie = (1+ i)n – 1 Si se toman los ejemplos analizados anteriormente, se obtiene lo siguiente: 1) Si se tiene una tasa del 40% anual trimestre vencido, ¿cuál es la tasa efectiva anual? Tasa periódica = ip Tasa anual
ip = ——————————————— = 0.40 / 4 = 0.10 = 10 % trimestral # de períodos en el año
ie = (1 + 0.10)
4
- 1 = 0.4641 ó 46.41 % efectivo anual
Si se considera el mismo ejemplo, es decir 40% anual trimestre vencido, pero en lugar de calcular la tasa efectiva anual se calcula la tasa efectiva semestral.
ip = 0.40 / 4 = 0.10 ó 10% semestral n = Número de liquidaciones en el período = 2 en un semestre ie = (1 + 0.10)2 - 1 = 0.21 = 21% efectiva semestral
TASA LEGAL Se utiliza para fines judiciales 1% anua. La tasa de interés legal es fijada por el BCRP (Artículos 1242°, 1243° y 1244° del Código Civil y Artículos 51° y 52° de la Ley Orgánica del BCRP) y se aplica cuando exista la obligación de pagar interés y no se hubiese pactado la tasa (Artículo 1245° del Código Civil). La tasa de interés legal laboral se aplica a las obligaciones derivadas del atraso en el pago de sueldos y salarios y tiene la característica que los intereses no se capitalizan. Mientras que la tasa legal efectiva se aplica para el resto de obligaciones y los intereses generados se capitalizan.
Este aplicativo facilita el cálculo de la tasa de interés legal. Es de utilidad para procesos judiciales, liquidación de contratos y deudas en las que no se pactó la tasa de interés. La calculadora es de simple utilización. Sólo se necesita ingresar la siguiente información:
Monto de la Deuda,
Moneda: Soles (Nuevos Soles) o Dólares. Corresponde a la moneda en que se originó la deuda.
Fecha Inicial de la operación, corresponde a la fecha en que debió pagarse la obligación.
Día de Pago, culminación de la operación, corresponde a la fecha hasta la cual se quiere calcular los intereses.
Tipo de Tasa de Interés (Legal Efectiva o Legal Laboral), depende del tipo de obligación.
Este aplicativo calcula el interés generado en la operación y el total acumulado (monto e intereses). Condiciones de uso Los cálculos que resultan de la utilización del presente aplicativo son referenciales, por lo que no implican un pronunciamiento oficial del Banco Central respecto de las operaciones que se efectúen mediante la utilización del mismo. El usuario reconoce que el uso del aplicativo corresponde a su propia decisión y a su exclusiva responsabilidad. En ese sentido, no corresponde al Banco Central responsabilidad legal alguna por las pérdidas, daños, gastos o cualquier otro perjuicio que pueda tener origen en el uso del mismo.
TASA AL REBATIR Lo que normalmente se utiliza en el sistema financiero es decir tasa justa sobre el saldo. Tasa de interés que se aplica sobre el saldo adeudado.
TASA MONETARIA