Pwc similitudes y diferencias una comparación de las niif con los pcga de los estados unidos by Eduardo

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Similitudes y Diferencias Una comparaci贸n de las NIIF con los PCGA de los Estados Unidos

Octubre 2004

*connectedthinking

PricewaterhouseCoopers (www.pwc.com) es la organización de servicios profesionales más grande del mundo. Valiéndonos del conocimiento y las destrezas de 125.000 personas de 142 países, creamos relaciones brindando servicios que se basan en la calidad y la integridad.

Otras publicaciones sobre las NIIF PricewaterhouseCoopers ha redactado las siguientes publicaciones sobre las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) y prácticas corporativas, las cuales están disponibles en la oficina más cercana de PricewaterhouseCoopers.

Adquisiciones – Contabilidad y transparencia según la NIIF 3 Aplicación de las NIIF – Encontrar la solución correcta (disponible en Comperio NIIF1) Adopción de las NIIF – NIIF 1, Adopción por primera vez de las NIIF Instrumentos financieros conforme a las NIIF Guía de divulgaciones según las NIIF 2004 Guía de divulgaciones de medición según las NIIF 2004 Guía de bolsillo de las NIIF 2004 Estados financieros consolidados ilustrativos 2004 – Bancos Estados financieros consolidados ilustrativos 2004 – Seguros Estados financieros consolidados ilustrativos 2004 – Inmueble de inversión Estados financieros corporativos consolidados ilustrativos 2004 Estados financieros consolidados ilustrativos 2004 – Fondos de inversión Estados financieros ilustrativos interinos para entidades que adopten las NIIF por primera vez Pago mediante acciones y opciones sobre acciones – Guía práctica para aplicar la NIIF 2 Entendiendo la NIC 29 – Información Financiera en economías con hiperinflación Informaciones de las NIIF – Aclaración de las actividades de la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad Cambio a las Normas Internacionales de Información Financiera ¿Listo para asumir el cambio? Encuesta de preparación de las NIIF 2004 Europa y las NIIF 2005 – Respuestas a sus preguntas 2005 – Listo o no. Encuesta de las NIIF a más de 650 Directores Financieros Vista Mundial – Gobernabilidad e información corporativa Comités de Auditoría – Buenas Prácticas para cumplir con las expectativas del mercado Creación del mercado de capitales europeo – Principios comunes para un mercado de capitales Información del progreso – Buenas Prácticas para cumplir con las expectativas del mercado

Estas publicaciones y las informaciones más recientes acerca de las NIIF pueden encontrarse en www.pwc.com/ifrs Comperio NIIF puede comprarse en la página web – www.pwc.com/ifrs

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Contenido Pág. Prefacio

Introducción

Convergencia

Resumen de las similitudes y diferencias

Estructura contable

Estados financieros

Estados financieros consolidados

Combinaciones de negocios

Reconocimiento de ingresos

Reconocimiento de gastos

Activos

Pasivos financieros

Patrimonio

Derivados y cobertura

Otros asuntos contables y de emisión de información Traducción de moneda extranjera

Utilidad por acción

Transacciones entre partes relacionadas

Información por segmento de negocio

Operaciones descontinuadas

Eventos que ocurren después de la fecha del balance general

Información financiera interina

Seguros

Índice

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Prefacio

Prefacio Las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) se adoptarán por primera vez en el año 2005 en muchos países de todo el mundo incluyendo inicialmente las compañías que cotizan en la bolsa en la Unión Europea. La Junta de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB, por sus siglas en inglés) ha estado encargada de organizar una plataforma estable para las entidades que adopten por primera vez las NIIF. Desde el año 2002 la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad y la Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense (FASB, por sus siglas en inglés) han estado dedicadas a trabajar para unificar las dos estructuras. Sin embargo, a pesar de las iniciativas de convergencia, existen muchas diferencias entre las dos estructuras, que esta publicación intenta señalar. Esta publicación proporciona los medios con los cuales las compañías pueden identificar rápidamente las similitudes y diferencias clave entre las NIIF y los PCGA de EEUU. Ambas estructuras contables cambian continuamente, y esta publicación ha sido actualizada para reflejar completamente las normas finales requeridas para el año 2005. Esperamos que esta última versión de la publicación lo ayude a avanzar al mismo paso que los cambios y a identificar las similitudes y diferencias existentes entre las NIIF y los PCGA de EEUU.

Ian Wright Líder de emisión de informes corporativos PricewaterhouseCoopers

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Introducción

Introducción Esta publicación preparada por PricewaterhouseCoopers está dedicada a aquellos que desean entender ampliamente las similitudes y diferencias clave entre las NIIF y los PCGA de EEUU. La primera sección proporciona detalles de las iniciativas de convergencia entre las dos estructuras. La siguiente sección proporciona un resumen de las similitudes y diferencias entre las NIIF y los PCGA de EEUU, y hace referencia a las secciones posteriores donde se señalan las divergencias clave y se explica el impacto probable de las propuestas recientes. Ningún resumen puede ser exacto con las muchas diferencias de detalles que existen entre las NIIF y los PCGA de EEUU. Incluso si la guía es similar pueden existir diferencias en la aplicación detallada, la cual puede tener un impacto significativo en los estados financieros. En esta publicación nos hemos enfocado en las similitudes y diferencias de medición que encontramos más comúnmente en la práctica. Cuando se aplican estructuras contables específicos, los lectores deben consultar todas las normas relevantes de contabilidad y, cuando sea necesario, las leyes del país. Las compañías que cotizan en la bolsa también deben seguir los reglamentos de los títulos valores relevantes, por ejemplo los requerimientos de la Comisión de Valores estadounidense y las reglas de las bolsas de valores locales. Esta publicación toma en consideración los pronunciamientos autorizados emitidos según las NIIF y los PCGA de EEUU hasta el 30 de junio de 2004, y se basa en la versión más reciente de estos pronunciamientos, por lo que pueden hacer versiones anteriores de un pronunciamiento para la fecha de esta publicación que aún esté vigente. POR FAVOR NOTE: Esta publicación no toma en cuenta los siguientes documentos, que todavía no se habían convertido en normas publicadas para el 30 de junio de 2004. • Borrador de exposición de enmiendas propuestas a la NIC 19, Beneficios a los empleados Ganancias y pérdidas actuariales, planes grupales y divulgaciones • Borrador de exposición de enmiendas propuestas a la NIIF 3, Combinaciones de negocios, Combinaciones sólo por contrato o con entidades mutuas • Borrador de exposición de enmiendas propuestas a la NIC 39, Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición - Transición y reconocimiento inicial de los activos y pasivos financieros • Borrador de exposición de enmiendas propuestas a la NIC 39, Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición - Contabilización de la cobertura del flujo de efectivo de transacciones ntragrupales proyectadas • Borrador de exposición de enmiendas propuestas a la NIC 39, Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición y a la NIIF 4, Contratos de seguros - Contratos de garantía financiera y seguro contra deudas incobrables • Borrador de exposición de enmiendas propuestas a la NIC 39, Instrumentos financieros: Reconocimiento y medición -La opción del valor razonable • ED6, exploración y evaluación de recursos minerales • ED 7, Divulgaciones de instrumentos financieros • IFRIC D3, La determinación de si un acuerdo contiene un arrendamiento • IFRIC D5, Aplicación de la NIC 29, Información financiera en economías con hiperinflación por primera vez • IFRIC D6, Planes de tipo multipatronal • IFRIC D7, Alcance de la SIC-12 - Consolidación de Entidades con propósito especial • IFRIC D8, Acciones de los miembros en entidades cooperativas • IFRIC D9, Plan de beneficios a los empleados con un rendimiento prometido sobre los aportes o aportes nocionales • Documento de discusión - Opiniones preliminares sobre la contabilización de entidades pequeñas o medianas

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Convergencia

Convergencia Las siguientes iniciativas clave tienen como finalidad fomentar el objetivo de convergencia entre las NIIF y los PCGA de EEUU, además del monitoreo por parte de la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad y la Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense de las actividades de otras juntas y su consideración explícita de las decisiones de las agendas de estas otras juntas: Proyectos en conjunto: Los proyectos en conjunto son aquellos que las dos juntas acordaron realizar simultáneamente de forma coordinada. Estos proyectos incluyen el compartir los recursos de personal y cada esfuerzo se realiza para mantener los proyectos en conjunto en un cronograma similar. Actualmente, la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad y la Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense están realizando proyectos en conjunto para abordar el reconocimiento de ingresos y las combinaciones de negocios. El proyecto de convergencia a corto plazo: el proyecto de convergencia a corto plazo es un proyecto activo que se está realizando conjuntamente entre la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad y la Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense. El alcance del proyecto de convergencia a corto plazo está limitado a las diferencias entre las NIIF y los PCGA de EEUU, en los cuales parece que puede lograrse la convergencia en cuanto a una solución de alta calidad a corto plazo. Debido a la naturaleza de las diferencias, se espera que se pueda lograr una solución de alta calidad al seleccionar entre las NIIF y los PCGA de EEUU existentes. El proyecto de investigación de convergencia: El personal de la Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense está trabajando actualmente en un proyecto de investigación relacionado con la convergencia. El proyecto busca identificar y catalogar todas las diferencias importantes entre los PCGA de EEUU y las NIIF. El alcance del proyecto incluye las diferencias en las normas que abordan el reconocimiento, la medición, la presentación y la divulgación. En este alcance se incluye cualquier tema en el cual se permitiría un tratamiento contable específico conforme a una base contable, pero no conforme a la otra base contable. Aunque se espera que se logre un progreso significativo en relación con la convergencia internacional en los próximos años, el número de diferencias y la naturaleza compleja de algunos asuntos significa que muchas diferencias entre las NIIF y los PCGA de EEUU persistirán más allá del año 2005.

Resumen de las normas y borradores de exposición sobre convergencia hasta la fecha En marzo de 2004, la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad publicó la NIIF 5, Activos no circulantes mantenidos para la venta y operaciones descontinuadas, que concuerda con los principales requerimientos de la Norma de Contabilidad Financiera estadounidense (FAS, por sus siglas en inglés) 144, Contabilización del deterioro o desincorporación de activos de larga vida, en relación con la clasificación y medición de activos no circulantes y grupos de activos en desincorporación mantenidos para la venta, así como la clasificación y presentación de operaciones descontinuadas. Las normas no concuerden en los requerimientos de deterioro, ya que según las NIIF el deterioro se sigue midiendo según lo indicado en la NIC 36. La Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense publicó cuatro borradores de exposición en diciembre de 2003, tal como se presenta a continuación: • Propuesta por FAS, Cambios contables y correcciones de errores - en sustitución de APB 20 y FAS3, las cuales requerirían una aplicación retrospectiva para los cambios en los principios de contabilidad, a menos que no se pueda aplicar para determinar ni el efecto acumulado ni los efectos del cambio específicos de un período. El borrador propuesto requerirá que un cambio en el método de depreciación sea contabilizado como un cambio en la estimación contable y no como un cambio en las políticas contables. • Propuesta del FAS Ganancias por acción - enmienda al FAS 128, que requeriría el cálculo del número de acciones adicionalmente incluidas en las ganancias por acción diluidas del año hasta la fecha utilizando el precio promedio del mercado de las acciones comunes para el período del año hasta la fecha. Además, esta enmienda eliminaría las disposiciones de la FAS 128 que permiten que una entidad refute la presunción de que los contratos con opción a cancelación, bien sea en efectivo o en acciones, se cancelarán con acciones. Asimismo, se requeriría que las acciones que serán emitidas al convertir un título valor convertible obligatoriamente sean incluidas en el cálculo de las ganancias por acción básicas desde el momento en el que la conversión se hace obligatoria. 2

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Convergencia

Resumen de las normas y borradores de exposición sobre convergencia hasta la fecha (continuación) • Propuesta del FAS, Intercambios de Activos Productivos - enmienda del APB 29, que eliminaría la excepción al principio general que se refiere a que los intercambios de los activos no monetarios deben registrarse al valor razonable de los activos intercambiados. Además, se requeriría que se explicaran los intercambios de activos productivos que serán contabilizados con base en los valores razonables de los activos involucrados, a menos que la transacción de intercambio no tenga importancia comercial. Esta importancia comercial debería ser evaluada comparando los flujos de efectivo esperados de la entidad inmediatamente antes e inmediatamente después de que se realice el intercambio. • Propuesta del FAS, Costos del inventario - enmienda del ARB No. 43, Capítulo 4, el cual requeriría que partidas tales como gastos por edificaciones ociosas, daños excesivos, doble flete y costos de manejo estén clasificados clasificados como cargos del período actual.

Resumen de decisiones tentativas Clasificación de pasivos en refinanciamiento

Un pasivo financiero que debe cancelarse en un lapso de 12 meses a partir de la fecha del balance general debe clasificarse como un pasivo circulante, a menos que se realice un acuerdo para refinanciar el pasivo a largo plazo en la misma fecha del balance general o antes de esta fecha.

Clasificación de pasivos exigibles de manera inmediata por una violación de los acuerdos de deuda

Un pasivo financiero a largo plazo exigibles de manera inmediata en la fecha del balance general, porque la entidad violó una condición de su convenio de préstamo, debe clasificarse como circulante, a menos que: (a) se haya acordado un período de gracia y tenga efecto antes de la fecha del balance general, y el período de gracia debe expirar en un lapso de doce meses (o al final del ciclo operativo, si es más largo) a partir de la fecha del balance general, y/o (b) (i) la obligación no es exigible durante el período, y (ii) la obligación no es exigible durante el período, y (iii) la entidad rectifique el incumplimiento dentro del período de gracia o para el momento en que se emiten los estados financieros, sea probable que el incumplimiento será rectificado dentro del período de gracia.

Provisiones para costos de reestructuración

Se revisa la definición de obligación constructiva para aclarar que las acciones de una entidad deben resultar en que otras partes estén en capacidad de “confiar razonablemente” en que la entidad cumpla con sus responsabilidades. La sola existencia y anunciación de un plan de reestructuración no crea una obligación. Los costos que frecuentemente son incurridos en una reestructuración se tratan de la siguiente manera: • El costo de cancelar un contrato antes del final de su plazo debe reconocerse cuando una entidad cancele el contrato. El pasivo por los costos que seguirán incurriéndose bajo un contrato por su plazo restante sin beneficios económicos para la entidad, debe reconocerse de conformidad con los requerimientos para los contratos onerosos; • El reconocimiento de las indemnizaciones laborales por terminación involuntaria requiere de una comunicación de esos beneficios a los empleados; • Cuando se requiere que los empleados presten servicios más allá de cualquier período de notificación que corresponderá a las indemnizaciones laborales, y esas indemnizaciones no se pagan de conformidad con cualquier acuerdo de beneficios preexistente (es decir, son beneficios únicos), esos beneficios deben reconocerse durante el período de servicios futuro; • Las indemnizaciones laborales voluntarias se reconocen cuando los empleados aceptan la oferta de indemnización voluntaria.

Asuntos restantes de discusión Información financiera interina

Las NIIF requieren que los informes financieros sean preparados como si cubrieran un período individual distinto, con ciertas excepciones. Los PCGA de EEUU tratan el período interino como una parte integral del informe anual. La distinción tiene implicaciones para el reconocimiento de los ingresos y costos.

Investigación y desarrollo

Los PCGA de EEUU requieren que los costos por investigación y desarrollo sean registrados como gastos cuando se incurran, exceptuando ciertos costos de desarrollo de programas, que son capitalizados si se cumplen ciertos criterios. La NIIF requiere que se haga una distinción entre la investigación y el desarrollo, y requiere que los costos de desarrollo sean capitalizados bajo ciertas circunstancias.

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Convergencia

Asuntos restantes de discusión Subvenciones gubernamentales

La Junta de Normas Internacionales de Contabilidad está consciente de que la NIC 20 está desactualizada, y originalmente se consideró la FAS 116 como un nuevo modelo. Sin embargo, la Junta decidió que sería prematuro especificar un nuevo modelo en vista del trabajo continuo sobre reconocimiento de ingresos. Por lo tanto, la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad decidió modificar la NIC 20 adoptando el modelo contable para las subvenciones gubernamentales contenidas en la NIC 41.

Activos intangibles

El proyecto se enfoca en el reconocimiento de los activos intangibles diferentes de la plusvalía. El personal actualmente está identificando las diferencias existentes entre las NIIF y los PCGA de EEUU.

Impuesto sobre la renta

Las NIIF y los PCGA de EEUU tienen enfoques similares acerca de la contabilidad del impuesto sobre la renta. Las diferencias entre los lineamientos de las NIIF y de los PCGA de EEUU generalmente se relacionan con las excepciones explícitas del reconocimiento de un activo o pasivo diferido. También existen algunas diferencias de reconocimiento y medición.

Convergencia a largo plazo Proyectos de convergencia a largo plazo Reconocimiento de ingresos

El objetivo principal consiste en desarrollar una serie completa de principios para el reconocimiento de ingresos que eliminarán las faltas de uniformidad de la literatura técnica y prácticas aceptadas existentes.

Combinaciones de negocios (Fase II)

Dentro del alcance de la aplicación del proyecto del método de compra se encuentran: • Asuntos relacionados con el interés minoritario, incluyendo el modelo completo de plusvalía • Tratamiento de una combinación de negocios realizada mediante adquisiciones de acciones sucesivas. • Asuntos relacionados con la medición del pago: fecha de medición de los instrumentos de patrimonio, fecha de adquisición, ajustes al valor de un grupo de títulos valores emitidos, tratamiento de costos directos y pagos contingentes. • Asuntos relacionados con el reconocimiento y las mediciones de activos netos adquiridos identificables, incluyendo provisiones para reestructuración, activos adquiridos de impuestos diferidos, valores razonables de pasivos, activos que se espera desincorporar y contingencias del comprador.

Negocios conjuntos

Se permite hacer consolidaciones proporcionadas según las NIIF. En los PCGA de EEUU no se permite la consolidación proporcional, excepto en circunstancias muy limitadas tales como, situaciones específicas de la industria, en cambio se requiere el uso del método de participación patrimonial.

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TEMA

PÁGINA

NIIF

PCGA DE EEUU

Costo histórico

Se usa el costo histórico, pero los activos intangibles, la propiedad, planta y equipo (PPE) y los inmuebles de inversión pueden ser revaluados. Los derivados y algunos activos biológicos y títulos valores deben ser revaluados.

No se deben realizar revaluaciones, con excepción de algunos títulos valores y derivados al valor razonable.

Alternativa para una presentación razonable

En casos extremadamente poco comunes, las entidades pueden pasar por alto las normas cuando es esencial para proporcionar una presentación razonable.

Conceptualmente similar a las NIIF, pero no se aplica en la práctica.

Adopción por primera vez de las estructuras contables

Requiere de una aplicación retrospectiva total de todas las NIIF efectivas para la fecha de emisión de los primeros estados financieros de una entidad, con algunas exenciones opcionales y excepciones obligatorias limitadas.

La adopción por primera vez de los PCGA de EEUU requiere de una aplicación retrospectiva. Además, existen normas particulares que especifican el tratamiento para la adopción por primera vez de estas normas.

Componentes de los estados financieros

Se presentan dos por años balances generales, estados de ganancias y pérdidas, estados de flujo de efectivo, cambios en el patrimonio así como las políticas contables y notas.

Similar a las NIIF, excepto que de las compañías registradas en una bolsa se requieren para tres años todos los estados, menos para el balance general.

Balance general

No prescriben un formato particular; una entidad utiliza la presentación de liquidez de activos o pasivos en lugar de una presentación distinguiendo circulantes/ no circulantes, sólo cuando una presentación de liquidez proporciona información más relevante y confiable. Ciertas partidas deben presentarse en el cuerpo principal del balance aleza). Ciertas partidas deben ser presentadas en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas.

Las entidades pueden presentar un balance general clasificado o no clasificado. Las partidas presentadas en el cuerpo principal del balance general generalmente se presentan en orden decreciente de liquidez. Las compañías cuyos títulos se cotizan en la bolsa deben seguir los lineamientos de la SEC en relación con los requerimientos mínimos de divulgación.

Estado de ganancias y pérdidas

No se utiliza el término pero requieren de una divulgación separada de partidas que son de tal tamaño, incidencia o naturaleza que requieren una divulgación separada para explicar el desempeño de la entidad.

Se presenta en un formato de un paso simple o de pasos múltiples. Los gastos deben ser presentados por función.

Similar a las NIIF, pero partidas individualmente significativas de ben presentarse en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas.

Partidas extraordinarias

Prohibidas.

Definidas como poco frecuentes e inusuales, y son poco comunes. La plusvalía negativa se presenta como una partida extraordinaria.

Estado de cambios en el patrimonio

El estado debe mostrar transacciones de capital con propietarios, el movimiento en la utilidad acumulada y una conciliación de los otros componentes del patrimonio. Este estado debe presentarse como un estado primario.

Similar a las NIIF. Las reglas de la SEC permiten la inclusión de esta información en las notas.

Estructura contable

Resumen de las similitudes y diferencias

Estados financiero

Partidas excepcionales

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Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Estados financiero (continuación) Estados de flujos de efectivo – formato y método

Existen normas para los títulos, pero hay una flexibilidad limitada para los contenidos. Uso del método directo o indirecto.

Similar a los títulos de las NIIF, pero existen lineamientos más específicos para las partidas incluidas en cada categoría. Uso del método directo o indirecto.

Estados de flujos de efectivo – definición de efectivo y equivalentes de efectivo

El efectivo incluye sobregiros y equivalentes del efectivo con vencimiento a corto plazo (menos de tres meses).

El efectivo excluye los sobregiros, pero incluye a los equivalentes de efectivo con vencimiento a corto plazo.

Estados de flujos de efectivo - exenciones

No hay exenciones.

Exenciones limitadas para ciertas entidades de inversión.

Cambios en las políticas contables

Se reestructura la información comparativa del año anterior contra las ganancias retenidas de apertura.

Se incluye el efecto en el estado de ganancias y pérdidas del año corriente. Debe divulgarse información adicional comparativa como si se hubiese reestructurado. Incluye ajustes retrospectivos para partidas específicas.

Corrección de errores

Reestructurar la información comparativa.

Similar a las NIIF.

Cambios en las estimaciones contables

Estos cambios deben ser reportados en el estado de ganancias y pérdidas del período actual.

Similar a las NIIF.

Estados financieros consolidados Definición de filial

Está basada en el control de la votación o en el poder para gobernar. Además, se debe considerar la existencia del ejercicio actual de los derechos potenciales de votación.

Interés de control mediante la posesión de la mayoría de las acciones con derecho a votación o por acuerdos contractuales. Además, se deben consolidar las entidades de interés variable, en las cuales una entidad matriz no tiene el control de votación, pero absorbe la mayoría de las pérdidas o rendimientos.

Entidades para propósitos específicos

Se consolidan cuando la importancia de la relación indica que hay control.

Las entidades para propósitos específicos deben ser consolidadas si se cumplen con los requerimientos de consolidación para las entidades con interés variable. Para evitar la consolidación, la entidad para propósitos específicos debe ser una entidad calificada como tal.

Filiales excluidas de la consolidación

Las actividades que no sean similares o el control sea temporal no constituyen una justificación para no consolidar las filiales.

Se aplica sólo si el control no recae en el propietario mayoritario y el propietario no es el principal beneficiario de una entidad con interés variable.

Definición de empresa afiliada

Se basa en influencia significativa; se presume si se tiene 20% de interés o una participación en los asuntos de la entidad.

Similar a las NIIF.

Este estado se debe presentar en las notas o indicarse por separado en el estado primario de cambios en el patrimonio.

Se debe divulgar el resultado integral total y otros resultados integrales acumulados, como un estado primario separado o combinado con el estado de ganancias y pérdidas o con el estado de cambios en el patrimonio.

Estructura contable Estado de ganancias y pérdidas reconocidas/ otros resultados integrales

Estados financieros consolidados Presentación de los resultados de las empresas afiliadas

Se utiliza el método de participación patrimonial. Se muestra la participación de los resultados después de impuestos.

Similar a las NIIF. 25

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NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Estados financieros consolidados (continuación) Divulgaciones en relación con las empresas afiliadas importantes

Se debe proporcionar información detallada de los activos, pasivos y resultados de las empresas afiliadas importantes.

Similar a las NIIF.

Presentación de negocios conjuntos

Se permite el uso del método de consolidación proporcional y de participación patrimonial.

Se requiere el método de participación patrimonial, excepto en circunstancias específicas.

Tipos

Casi todas las combinaciones de negocios son adquisiciones.

Similar a las NIF

Método de compra- valor razonable en la adquisición

Establecer el valor razonable de los activos, pasivos y pasivos contingentes de la entidad adquirida.

Similar a las NIIF, pero existen reglas específicas para la investigación y desarrollo en proceso que haya sido adquirido (generalmente registrado como gasto) y para los pasivos contingentes.

Combinaciones de negocios

Sólo deben reconocerse los pasivos de actividades de reestructuración cuando la entidad adquirida tiene un pasivo existente en la fecha de adquisición. Se prohíbe reconocer los pasivos de pérdidas adicionales u otros costos que se espere incurrir como resultado de las combinaciones de negocios.

Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

Algunos pasivos de reestructuración relacionados únicamente con la entidad adquirida pueden reconocerse en el ejercicio del valor razonable, si se cumplen los criterios específicos relacionados con los planes de reestructuración.

Método de compra - pago contingente

Se incluye en el costo de la combinación en la fecha de adquisición si el ajuste es probable y puede medirse de manera confiable.

No se reconoce hasta que no se resuelva la contingencia o pueda determinarse el monto.

Método de compra plusvalía y activos intangibles con vida útiles indefinidas

Se capitalizan, pero no se amortizan. Debe revisarse el deterioro de la plusvalía y los activos intangibles con vidas indefinidas al menos anualmente a nivel de la unidad generadora de efectivo.

Similar a las NIIF; sin embargo, el modelo de medición del deterioro es diferente.

Método de compra plusvalía negativa

El comprador debe reevaluar la identificación y medición de los activos, pasivos y pasivos contingentes identificables de la entidad adquirida. Cualquier exceso restante después de esa reevaluación se reconoce inmediatamente en el estado de ganancias y pérdidas.

Reduce proporcionalmente los valores razonables asignados a los activos no circulantes (con algunas excepciones). Cualquier exceso se reconoce inmediatamente en el estado de ganancias y pérdidas como una ganancia extraordinaria.

Método de compra ajustes posteriores a los valores razonables

Se pueden ajustar los valores razonables contra la plusvalía en un lapso de doce meses a partir de la fecha de adquisición. Luego se registran los ajustes posteriores en el estado de ganancias y pérdidas, a menos que estos corrijan un error.

Similar a las NIIF. Después de que la asignación de valor razonable haya finalizado, no se permiten más cambios, excepto por la resolución de las contingencias conocidas antes de la adquisición. Los ajustes realizados durante el período de asignación, relacionados con la información que la gerencia espera para completar la asignación, se registra contra la plusvalía.

Método de compra divulgación

Las divulgaciones incluyen nombres y descripciones de las entidades combinadas, la fecha de la adquisición, el costo de la combinación, el resumen de los valores razonables y los valores antes de la adquisición según las NIIF de los activos y pasivos adquiridos y el impacto en los resultados y la posición financiera del comprador.

Similar a las NIIF, además de divulgaciones adicionales en cuanto a las razones de la adquisición y detalles de las asignaciones.

Método de combinación de intereses

Prohibido.

Igual que las NIIF.

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

PÁGINA

NIIF

PCGA DE EEUU

Reconocimiento de ingresos

Se basa en varios criterios, que requieren el reconocimiento de ingresos cuando los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad se han transferido, y los ingresos pueden medirse de manera confiable.

Existen cuatro criterios clave. En principio, es similar a las NIIF. Existen más lineamientos detallados para transacciones específicas.

Contratos de construcción

Se contabilizan utilizando el método del porcentaje de avance. El método de contrato finalizado está prohibido.

Se prefiere el método del porcentaje de avance; sin embargo, se permite en circunstancias poco comunes el método de contrato finalizado.

Gastos por intereses

Los gastos por intereses se reconocen sobre una base de acumulación. Se utiliza el método de rendimiento efectivo para amortizar los cargos no efectivos de financiamiento.

Similar a las NIIF.

Beneficios a los empleados: costos de pensión – planes de beneficios definidos

Se debe utilizar el método de unidad de crédito proyectado para determinar la obligación por el beneficio.

Conceptualmente similar a las NIIF, aunque con varias diferencias en los detalles.

Compensación con acciones a los empleados

Debe reconocerse el gasto por los servicios adquiridos. El monto correspondiente será registrado como un pasivo o como un aumento en el patrimonio, dependiendo de si se determina que la transacción se cancela en efectivo o con patrimonio. El monto que será registrado se mide al valor razonable de las acciones o de las opciones de participación otorgadas.

Existen dos métodos alternativos para determinar el costo: el método del valor intrínseco (precio del mercado a la fecha de medición menos cualquier aporte del empleado o precio de ejercicio) o el valor razonable en el momento de la emisión usando el modelo de fijación de precios de opciones. Se reconocen los costos de las subvenciones de acciones u opciones en el período de desempeño del empleado.

Beneficios por cese

Se contabilizan los beneficios otorgados después del retiro como pensiones. También existen requerimientos para los beneficios por cese que surjan de la aceptación voluntaria por parte del empleado de la finalización de la relación laboral y de otros beneficios posteriores a la contratación y de largo plazo. Los planes de beneficios por cese se contabilizan como pensiones.

Similar a las NIIF en cuanto a los beneficios después del retiro. Existen lineamientos más detallados para los beneficios por cese. Los beneficios por cese se contabilizan como planes de pensión y se calculan como la obligación de beneficio irrevocable o como el valor actuarial presente de los beneficios irrevocables.

Activos intangibles adquiridos

Se capitalizan si se cumple con los criterios de reconocimiento; los activos intangibles deben ser amortizados durante su vida útil. Los activos intangibles que tienen asignada una vida útil indefinida no deben ser amortizados, sino debe revisarse anualmente su deterioro. Se permiten las reevaluaciones en circunstancias poco comunes.

Similar a las NIIF. No se permiten las reevaluaciones.

Activos intangibles creados internamente

Los costos de investigación se registran como gastos cuando se incurren. Se capitalizan y se amortizan los costos de desarrollo sólo si se cumplen los estrictos criterios de reconocimiento.

Tanto los costos de investigación como los de desarrollo se registran como gastos cuando se incurren. Algunos costos de desarrollo de software y de páginas web deben ser capitalizados.

Propiedad, planta y equipo

Se utiliza el costo histórico o los montos revaluados. Se requieren valuaciones regulares de tipos completos de activos cuando se escoge la opción de revaluación.

No se permiten las revaluaciones.

Reconocimiento de ingresos

Reconocimiento de gastos

Activos

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PCGA DE EEUU

PÁGINA

Activos no circulantes disponibles para su venta

El activo no circulante se clasifica como disponible para la venta si su valor según libros será recuperado principalmente mediante una transacción de venta, y no mediante el uso continuo. Un activo no circulante clasificado como disponible para la venta debe medirse al valor más bajo entre su valor según libros y el valor razonable menos los costos para venderlo.

Similar a las NIIF.

Arrendamientosclasificación

Se trata de un arrendamiento financiero si se transfieren sustancialmente todos los riesgos y beneficios de propiedad. Es importante la sustancia de la transacción más que la forma.

Similar a las NIIF, pero existen requerimientos de forma más extensos.

Arrendamientos contabilización por el arrendador

Se registran los montos obtenidos bajo el arrendamiento financiero como cuentas por cobrar. Se registran los ingresos de manera que reflejen una tasa de rendimiento constante con base en el método de inversión neta (previo al impuesto).

Similar a la NIIF, pero se aplican reglas específicas para los arrendamientos financiados.

Deterioro de activos

Si se presenta un deterioro, se ajustan los activos al valor más alto entre el valor razonable menos los costos para venderlo y el valor en uso con base en los flujos de efectivo descontados. Si no surge ninguna pérdida, se reconsideran las vidas útiles de estos activos. Se permiten las reversiones de pérdidas en ciertas circunstancias. Para los activos que serán mantenidos y usados se evalúa el deterioro de los mismos mediante los flujos de efectivo no descontados. Si es menor que el valor según libros, debe medirse la pérdida por deterioro usando el valor del mercado o los flujos de efectivo descontados. Se prohíbe hacer reversiones de las pérdidas.

Para los activos disponibles para ser desincorporados el deterioro se basa en el valor más bajo entre el valor según libros y el valor razonable menos el costo para la venta.

Capitalización de costos de financiamiento

Se permite para ciertos activos que califiquen, pero no se requiere.

Es requerida

Inmuebles de inversión

Se miden al costo depreciado o al valor razonable y se reconocen los cambios del valor razonable en el estado de ganancias y pérdidas.

Se les da el mismo tratamiento que a las otras propiedades (costo depreciado).

Existencias

Se registran al valor más bajo entre el costo y el valor neto realizable. Se utiliza el método PEPS o el método promedio ponderado para determinar el costo. Está prohibido usar el método UEPS.

Similar a las NIIF; sin embargo se permite el uso de UEPS.

Activos (continuación)

Resumen de las similitudes y diferencias

NIIF

TEMA

Están prohibidas las reversiones de las pérdidas por deterioro.

Se requiere hacer reversiones para incrementos posteriores en el valor de las pérdidas por deterioro previamente registradas. Activos biológicos

Se miden al valor razonable menos los costos estimados para colocarlos en los puntos de venta.

No se especifica. Generalmente se utilizan los costos históricos.

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Activos financieros medición

Depende de las clasificaciones de la inversión; si se mantiene hasta el vencimiento ya sean préstamos o cuentas por cobrar, entonces se contabilizan al costo amortizado, de lo contrario al valor razonable. Las ganancias/ pérdidas no realizadas por cambios en el valor razonable (incluyendo los títulos valores para negociar) se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas. Para las inversiones disponibles para la venta se reconocen en el patrimonio las ganancias/pérdidas no realizadas por cambios en el valor razonable.

Similar a las NIIF; sin embargo, no se puede designar ningún activo o pasivo financiero al valor razonable y reconocer las ganancias/ pérdidas no realizadas en los resultados.

Baja de los activos financieros

Los activos financieros en primer lugar se dan de baja con base en si se mantienen o no los riesgos y beneficios sobre los mismos; el control es una prueba secundaria.

Se dan de baja con base en el control sobre los mismos. La separación legal de activos, incluso en casos de bancarrota, es necesaria para la baja.

Provisiones - general

Se registran las provisiones relacionadas con obligaciones presentes debido a eventos pasados, si es probable que ocurra una salida de recursos y si se puede estimar de manera confiable en monto de la misma.

Similar a las NIIF, con reglas para situaciones específicas (costos de beneficios por el cese laboral, pasivos ambientales, pérdidas, contingencias, etc.).

Provisiones reestructuraciones

Se reconocen las provisiones para reestructuración si se anuncia un plan formal detallado o si efectivamente se inició la implementación.

Está prohibido el reconocimiento de un pasivo que se base solamente en el compromiso con un plan. Se debe cumplir con la definición de pasivo, incluyendo ciertos criterios en relación con la posibilidad de que no se harán cambios al plan o de que el plan será eliminado.

Contingencias

Se divulgan pérdidas posibles no reconocidas y ganancias posibles.

Similar a las NIIF.

Impuesto sobre la renta diferidos - enfoque general

Se utiliza el método de provisión completa (existen algunas excepciones) derivada de diferencias temporales en el balance general. Se reconocen los activos de impuestos diferidos si la recuperabilidad de los mismos es probable.

Similar a las NIIF, pero se reconocen todos los activos de impuestos diferidos, y luego se registra una provisión para valuación si la probabilidad de recuperación de los mismos es menor de 50%.

No existen diferencias temporales en la plusvalía no deducible y el reconocimiento inicial de los activos y pasivos que no tienen impacto sobre el resultado contable o gravable.

Existen varias diferencias específicas en la aplicación.

Activos (continuación)

Pasivos

Impuesto sobre la renta diferidos - excepciones principales

Subvenciones gubernamentales

Se reconocen como un ingreso diferido y se amortizan. Las entidades pueden las subvenciones de capital a los valores de activos.

Similar a las NIIF con respecto a la plusvalía no deducible. La exención de reconocimiento inicial no existe.

Arrendamientos contabilidad del arrendatario

Se registran los arrendamientos financieros como activos así como la obligación para alquileres futuros. Normalmente, se deprecian durante la vida útil del activo. Se distribuyen los pagos de alquiler para reflejar el saldo de una tasa de interés constante sobre las obligaciones pendientes. Los pagos por arrendamientos operativos se cargan usando el método de línea recta.

Similar a las NIIF, excepto por las contribuciones de activos de larga vida las cuales se registran como ingresos.

Similar a las NIIF. Existen reglas específicas que deben cumplirse para registrar un arrendamiento financiero o de capital.

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NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Arrendamientos contabilidad del arrendatario transacciones de venta y arrendamiento simultáneos

Para un arrendamiento financiero, se difiere y se amortiza la ganancia producto de la venta. Si se presenta un arrendamiento operativo, el reconocimiento de la ganancia dependerá del producto de la venta comparado con el valor razonable del activo. También es necesario considerar la sustancia/ vinculación de las transacciones.

El momento para reconocer las ganancias y pérdidas depende de si el vendedor cede todo o una pequeña parte del uso del activo. Se reconocen inmediatamente las pérdidas. Se consideran criterios estrictos específicos si se trata de una transacción de propiedad.

Pasivos financieros clasificación

Se clasifican los instrumentos de capital con base en la sustancia de las obligaciones del emisor.

Cuando un instrumento no es una acción, se clasifica como pasivo cuando existe la obligación de transferir beneficios económicos.

Obligatoriamente, las acciones preferidas redimibles se clasifican como pasivos.

Similar a las NIIF.

Deuda convertible

Se deben contabilizar las deudas convertibles, asignando una parte de las mismas al patrimonio y otra a los pasivos.

Las deudas convertibles usualmente se reconocen como pasivos.

Baja de pasivos financieros

Los pasivos se dan de baja cuando se liquidan. La diferencia entre el valor según libros y el monto pagado se reconoce en el estado de ganancias y pérdidas.

Similar a las NIIF.

Se muestran como deducciones del patrimonio.

Similar a las NIIF.

Se realizan mediciones de los derivados y de los instrumentos de cobertura al valor razonable; se reconocen los cambios en el valor razonable en el estado de ganancias y pérdidas, con excepción de las coberturas de flujos de efectivo que sean efectivas, cuyos cambios son diferidos en el patrimonio hasta que se reconoce el efecto de la transacción subyacente en el estado de ganancias y pérdidas.

Similar a las NIIF, excepto que no se permite el “ajuste de base” en las coberturas del flujo de efectivo de las transacciones proyectadas.

Similar a las NIIF, excepto por el hecho de que las faltas de efectividad de las coberturas se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas

Pasivos (continuación)

Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

Instrumentos de patrimonio Instrumentos de capital compras de acciones propias Derivados y coberturas Derivados y otros instrumentos financieros medición de instrumentos financieros y actividades de cobertura

Aquellas ganancias/ pérdidas provenientes de los instrumentos de cobertura que se utilizan para cubrir transacciones proyectadas se pueden ser incluidas en los costos de los activos/ pasivos no financieros (ajuste de base). Derivados y otros instrumentos financieros medición de las coberturas de las inversiones en entidades extranjeras

Las ganancias/ pérdidas en coberturas de las inversiones en entidades extranjeras se reconocen en el patrimonio, incluyendo las coberturas no efectivas que no sean relacionadas a instrumentos derivados. Para los derivados, se registra la falta de efectividad de la cobertura en el estado de ganancias y pérdidas. Las ganancias/ pérdidas mantenidas en el patrimonio deben ser trasladadas al estado de ganancias y pérdidas al momento de la desincorporación de la inversión.

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Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Otros asuntos contables y de emisión de informes Moneda funcional definición

La moneda del ambiente económico primario en el cual funciona la entidad.

Similar a las NIIF.

Moneda funcional determinación

Si los indicadores están mezclados y la moneda funcional no es obvia, se emplean juicio para determinar la moneda funcional que representa más fielmente los resultados económicos de las operaciones de la entidad, haciendo énfasis en la moneda de la economía que determina el precio de las transacciones (no la moneda en la cual se denominan las transacciones).

Similar a las NIIF; sin embargo, no existe una jerarquía específica de factores a considerar. Generalmente, es la moneda en la cual se fija la mayoría de los ingresos y los gastos.

Moneda de presentación

Cuando los estados financieros se presentan en una moneda diferente de la moneda funcional, los activos y pasivos se traducen utilizando la tasa de cambio en la fecha del balance general. Las partidas del estado de ganancias y pérdidas se traducen utilizando la tasa de cambio en las fechas de las transacciones, o se usan tasas promedio si las tasas no varían significativamente durante el período.

Similar a las NIIF.

Economía hiperinflacionaria definición

La hiperinflación se indica mediante características del ambiente económico del país, que incluyen: actitud de la población hacia la moneda local y precios vinculados al índice de precios; y una tasa de inflación acumulada durante tres años que se aproxima, o excede, al 100%.

Moneda en un ambiente con mucha inflación (tasa de inflación de tres años de aproximadamente 100% o más).

Economía hiperinflacionaria medición

Las entidades que tienen como moneda funcional la moneda de una economía hiperinflacionaria deben usarla para medir las transacciones. Sin embargo, se requiere volver a medir la unidad de medición a la fecha del balance general.

Generalmente, no se permite la publicación de estados financieros ajustados según la inflación; en cambio, se requiere el uso de una moneda más estable como moneda funcional (usualmente la moneda de presentación). Sin embargo, se permite que los emisores extranjeros que usan las NIIF omitan la cuantificación de cualquier diferencia que se hubiera originado de la aplicación del FAS 52

Utilidad por acción (UPA)- diluidas

Se utiliza el promedio ponderado de las acciones potenciales de como denominador para el calculo de la UPA diluida.

Se utiliza el método de las “acciones de tesorería” para las opciones/ garantías de acciones. Similar a las NIIF.

Transacciones entre partes relacionadas definición

Se determina por el nivel de control directo o indirecto, control conjunto y la influencia significativa de una de las partes sobre la otra o el control común de las dos partes.

Similar a las NIIF.

Transacciones entre partes relacionadas divulgación

Se divulga el nombre de la parte relacionada, la naturaleza de la relación y los tipos de transacciones. Para las relaciones de control, se proporcionan divulgaciones sin importar si la transacción se realiza.

Similar a las NIIF.

Las exenciones son más estrictas que según las NIIF.

Existen algunas exenciones disponibles para los estados financieros de las filiales. Información por segmento de negocio alcance y bases de los formatos

Entidades públicas: Informe primario y secundario (de negocios y geográfico) de segmentos con base en los riesgos y rendimiento y en la estructura interna de emisión de información.

Entidades públicas: Informe con base en segmentos operativos y en la forma en la que las principales personas que toman las decisiones operativas evalúan la información financiera para la asignación de recursos y la evaluación del desempeño.

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NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Otros asuntos contables y de emisión de informes (continuación) Información por segmento de negocio políticas contables

Se utilizan las políticas contables del grupo.

Se utilizan las políticas internas de información financiera (incluso si las políticas contables difieren del grupo de políticas contables del grupo).

Información por segmento de negocio divulgaciones

Las divulgaciones para el segmento primario incluyen ingresos, resultados, desembolsos de capital, activos y pasivos totales, y otras partidas. Para el segmento secundario, ingresos por informes, activos totales y desembolsos de capital.

No se requiere hacer divulgaciones similares a las NIIF (segmento primario), exceptuando a los pasivos y desembolsos de capital geográficos. La depreciación, amortización, impuestos, interés y partidas excepcionales/ extraordinarias se divulgan si se reportan internamente. Se requiere divulgar los factores usados para identificar los segmentos.

Operaciones descontinuadas definición

Operaciones y flujos de efectivo que pueden distinguirse claramente para efectos de la emisión de reportes financieros y representan una línea principal de negocio o área geográfica de operaciones separadas, o es una filiales adquirida exclusivamente para revenderla.

Similar a las NIIF. Son los componentes que se distinguen claramente desde el punto de vista operativo así como para la emisión financiera. Puede ser un segmento de información por segmento de negocio, segmento operativo, unidad informante, filial o agrupación de activos.

Operaciones descontinuadas medición

Se miden al valor más bajo entre el valor según libros o el valor razonable menos los costos para venderlas.

Similar a las NIIF

Operaciones descontinuadas presentación y divulgaciones principales

Se debe divulgar al menos un solo monto en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas, y se divulga el análisis en las notas del período actual y del período previo. Los activos y pasivos de una operación descontinuada deben ser presentados en el balance general separadamente de otros activos y pasivos.

Similar a las NIIF. Se reportan las operaciones descontinuadas y disponibles para la venta como un renglón separado en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas, antes de las partidas extraordinarias y de los efectos acumulativos de los cambios contables. Los activos y pasivos de los grupos de desincorporación disponibles para la venta se separan en el balance general.

Eventos que ocurren después de la fecha del balance general

Se ajustan los estados financieros en cuanto a los asuntos posteriores, que brindan evidencia de condiciones que existan a la fecha del balance general y que afectan significativamente los montos de los estados financieros (asuntos que se deben ajustar). Se divulgan los asuntos que no se ajustan.

Similar a las NIIF.

Información financiera interina

No es obligatorio preparar estados interinos, pero se debe utilizar las NIIF si se preparan. Las bases deben ser uniformes con los estados financieros de todo el año y deben incluir información comparativa.

Si se emiten los informes interinos, su contenido está prescrito, y la base debe ser uniforme con los informes de todo el año. Se requiere un informe trimestral para las entidades registradas en la SEC (sólo las entidades constituidas y domiciliadas en Estados Unidos).

Contratos de seguro y reaseguro - definición

Incluye la definición de los contratos de seguro y reaseguro

No se da una definición única de un contrato de seguro. La población resultante de contratos de seguro es una subdivisión de la clasificación de las NIIF, debido a que el reaseguro tiene criterios más estrictos. Los requerimientos contables para los contratos de seguro “de tipo universal de vida” es la contabilidad de depósito (contabilización de contratos de seguro y reaseguro que no transfieren el riesgo del seguro) en lugar del diferimiento y con cuadre.

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Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

Resumen de las similitudes y diferencias

TEMA

NIIF

PCGA DE EEUU

PÁGINA

Otros asuntos contables y de emisión de informes Característica de participación discrecional

Brinda una definición de que es la característica de participación discrecional e introduce ciertos requerimientos para los instrumentos financieros que contienen esta característica. Los contratos de seguro o los instrumentos financieros con características de participación discrecional pueden tener una naturaleza compuesta y presentar un componente de patrimonio con características de participación discrecional. El pago recibido por instrumentos financieros con características de participación discrecional puede reconocerse como un ingreso bruto, con un gasto que representa el aumento en el pasivo.

Contratos de seguro y reaseguro - medición

Contratos de seguro y reaseguro - contabilidad de depósito y separación de los componentes de depósito

No se cubren específicamente las características de participación discrecional, sólo se incluye implícitamente en SOP 95-1 únicamente para los contratos de seguro. Los contratos de seguro y los instrumentos financieros con características de participación discrecional se miden según los PCGA existentes y el componente de patrimonio resultante no se divulga por separado. Los instrumentos financieros con características de participación discrecional se registran según la contabilidad de depósito.

Se someten a pocos requerimientos mínimos. Los requerimientos más importantes son las pruebas de la adecuación del pasivo de seguros y el deterioro del activo de reaseguro. Se prohíben la igualación y disposiciones similares.

Se usan bases de medición detalladas para los diferentes tipos de contratos de seguro y reaseguro.

Se requiere la contabilidad de depósito cuando la medición del componente de depósito es confiable y los derechos y las obligaciones que surgen de este no se reflejan en el balance general.

Se desarrolló el concepto de saldo de cuenta de los asegurados, y las reglas detalladas requieren que se aplique la contabilidad de depósito (según el FAS 97).

Se permite la separación de los componentes si el depósito puede medirse de manera confiable. No se requiere la separación de los componentes, si los componentes de depósito pueden reconocerse como ingresos.

También se prescribe la prueba de adecuación de pasivos y la prueba de deterioro del activo de reaseguro y prohíbe las provisiones de igualación. 83

La contabilidad de depósito para un componente de un contrato se cubre en EITF 93-6. Los contratos de reaseguro que sólo transfieren el riesgo del tiempo o sólo el riesgo de suscripción se registran según la contabilidad de depósito.

Contratos de seguro vendidos por un asegurador a su propio plan de beneficios definidos

Se eliminan y no se tratan como activos del plan en la contabilidad de obligaciones por pensión.

No existen lineamientos específicos; sin embargo, la práctica consiste en tratar estos contratos como activos del plan según el FAS 87.

Contratos de seguro y reaseguro - derivados incorporados a otros instrumentos

Se crean exenciones de la separación y del valor razonable para ciertos derivados incorporados a otros instrumentos. Los bonos de persistencia se consideran derivados incorporados a otros instrumentos.

Los derivados incorporados a otros instrumentos deben separarse y debe calcularse su valor razonable, a menos que estén clara y cercanamente relacionados.

Los bonos de persistencia por una cantidad fija en dólares no son derivados incorporados a otros instrumentos, sino una variación de las tasas de interés. Contratos de seguro y reaseguro - divulgaciones

Requerimientos de divulgación extensos enfocados en las políticas contables adoptadas, los montos significativos reportados y los factores que afectan la incertidumbre de los montos y el momento de los flujos de efectivo de seguro y reaseguro. Se requieren cuadros de desarrollo de reclamos.

Cuentas separadas

No se permite la presentación en una línea única

Los requerimientos de divulgación son menos estrictos. Sin embargo, varias partidas de divulgación se cubren en los comentarios de la gerencia y en otras secciones no auditadas del informe anual.

Los cuadros de desarrollos de reclamos se divulgan fuera de los estados financieros. El FAS 60 y el SOP 03-1 permiten la presentación en una línea única en el balance general y el neteo de los resultados de inversión con los cambios en los pasivos de los asegurados en el estado de ganancias y pérdidas

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Estructura conceptual

Estructura contable

Estructura contable Tanto las NIIF como los PCGA de EEUU incluyen una estructura conceptual. Los principios establecidos en las dos estructuras proporcionan las bases para el establecimiento de normas contables, y un punto de referencia para la preparación de la información financiera cuando no existen lineamientos específicos. Características cualitativas de la información financiera NIIF

La información financiera debe poseer ciertas características para que sea útil. La estructura de las NIIF requiere que la información financiera sea comprensible y pertinente y que admita comparación.

PCGA de EEUU Una serie de afirmaciones conceptuales establecen características similares a las de las NIIF, con mayor énfasis en la uniformidad de la información financiera. Elementos de la emisión de informes NIIF

La estructura de las NIIF presenta cinco elementos de emisión de informes: activos, pasivos, patrimonio, ganancia (incluye ingresos y beneficios) y gastos (incluye pérdidas). Los activos son recursos controlados a partir de un suceso pasado. Los pasivos son obligaciones actuales que surgen de un suceso pasado. Los activos y pasivos se reconocen en el balance general cuando es “probable” que fluyan beneficios económicos hasta o desde la entidad, y se debe poder medir estos beneficios deben ser susceptibles a medición de manera confiable. El patrimonio es el interés residual en los activos después de que se realiza la deducción de los pasivos de la entidad. Las ganancias son incrementos en los beneficios económicos que originan incrementos en el patrimonio diferente de aquellos relacionados con las contribuciones de los participantes del patrimonio. Los gastos son disminuciones en los beneficios económicos que originan disminuciones en el patrimonio diferentes de aquellos relacionados con las distribuciones a los participantes del patrimonio.

PCGA de EEUU Los elementos de la emisión de informes y la definición y el reconocimiento de los criterios son similares a los de las NIIF. El concepto de las declaraciones de los PCGA de EEUU incluye elementos adicionales: inversiones realizadas por los propietarios y las distribuciones otorgadas a estos, ingresos integrales y mediciones del valor razonable utilizadas en la contabilidad. Otros ingresos integrales incluyen todos los cambios en el patrimonio durante un período de tiempo, excepto por aquellos causados por las inversiones realizadas por los propietarios y las distribuciones otorgadas a estos. Costo histórico NIIF

El costo histórico es la principal convención contable. Sin embargo, las NIIF permiten la revaluación de los activos intangibles, la propiedad, planta y equipo y los inmuebles de inversión. Las NIIF también exigen la valuación al valor razonable de ciertas categorías de los instrumentos financieros y ciertos activos biológicos.

PCGA de EEUU Los PCGA de EEUU prohíben las revaluaciones, excepto para ciertas categorías de instrumentos financieros, que deben ser contabilizados al valor razonable.

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Estructura contable

Estructura conceptual (continuación) Alternativa para una presentación razonable NIIF

Las entidades pueden pasar por alto algunas normas en circunstancias extremadamente raras en las cuales la gerencia concluya que el cumplimiento con algún requerimiento de las NIIF o una interpretación de alguna norma serían tan confusos que ocasionarían un conflicto con el objetivo de los estados financieros establecido en la Estructura para la Preparación y Presentación de los Estados Financieros. Las NIIF requieren la divulgación de la naturaleza y de las razones de dicha omisión, así como el impacto financiero que esta causaría. Esta omisión no se puede aplicar cuando existe un conflicto entre las leyes locales de una compañía y las NIIF; en este caso, se deben aplicar los requerimientos de las NIIF.

PCGA de EEUU La omisión en la práctica se aplica en situaciones extremadamente poco comunes. La SEC generalmente no aceptará tal omisión. Adopción por primera vez de la estructura contable NIIF

La adopción de las NIIF por primera vez, como base contable principal, requiere de una aplicación retrospectiva de todas las NIIF efectivas a la fecha de la emisión de los estados financieros de la entidad de conformidad con las NIIF, con exenciones opcionales principalmente para la propiedad, planta y equipo, otros activos, combinaciones de negocios, planes de pensión, y excepciones obligatorias limitadas. La información comparativa debe ser preparada y presentada con base en las NIIF. Casi todos los ajustes que surjan de la aplicación por primera vez de las NIIF deben ajustarse contra las ganancias de apertura retenidas del primer período presentado según las NIIF. Algunos ajustes se deben hacer contra la plusvalía u otros tipos de patrimonio.

PCGA de EEUU Los principios contables deben ser uniformes con respecto a la información financiera presentada en los informes financieros comparativos. Los PCGA de EEUU no proporcionan lineamientos específicos con respecto a la adopción por primera vez de su estructura contable. Sin embargo, la adopción por primera vez de los PCGA de EEUU requiere de una aplicación retrospectiva. Existen normas particulares que especifican el tratamiento transitorio con respecto a la aplicación de una norma por primera vez. Además, se aplican reglas específicas para las entidades que forman independientemente de una consolidación y la preparación de los estados financieros por primera vez para el público. Referencia:

NIIF: Estructura, NIC 1, NIC 8, NIC 16, NIC 38, NIC 39, NIC 40, NIC 41, NIIF 1 PCGA de EEUU: CON 1-7, APB 20, FAS 115, FAS 130, FAS 133.

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Estados financieros

Estados financieros Requerimientos generales cumplimiento NIIF

Las entidades deben divulgar que sus estados financieros cumplen con las NIIF. Los estados financieros no deben divulgar el cumplimiento con las NIIF a menos que cumplan con todos los requerimientos de cada norma aplicable y cada interpretación aplicable.

PCGA de EEUU Las compañías estadounidenses con títulos valores registrados deben cumplir con los PCGA de EEUU y las reglas y reglamentos e interpretaciones financieras de la SEC. Las compañías no estadounidenses con títulos valores registrados en los Estados Unidos pueden emitir estados financieros con base en las normas de los PCGA de EEUU o alguna otra estructura contable (tal como las NIIF), suponiendo que se hace una conciliación del resultado neto y el patrimonio con los PCGA de EEUU en las notas, junto con las divulgaciones de los PCGA de EEUU y la SEC. No existen requerimientos regulatorios de emisión de informes para compañías estadounidenses cuyos títulos no se cotizan. Sin embargo, ciertas entidades reguladas están sujetas a la emisión de informes estatutarios. Componentes de los estados financieros Una serie de estados financieros de acuerdo con las NIIF y los PCGA de EEUU incluye los siguientes componente COMPONENTE

PÁGINA

Balance general Estado de ganancias y pérdidas

PCGA de EEUU

Requerido

Estado de ganancias y pérdidas reconocidas

Requerido

Otros resultados integrales2

Estado de cambios en el patrimonio

Requerido1

Estado de cambios en el patrimonio

Estado de flujos de efectivo

Requerido

Políticas contables

Requerido

Notas a los estados financieros 1

NIF

Según las NIIF, las ganancias y pérdidas reconocidas pueden ser presentadas en el estado de ganancias y pérdidas reconocidas mostrando los cambios en el patrimonio en una nota. Alternativamente, se puede señalar las demás ganancias y pérdidas por separado en el estado de cambios en el patrimonio, que se presenta como un estado primario. Según los PCGA de EEUU, se podría presentar también otros resultados integrales como un componente separado del estado de ganancias y pérdidas o el estado de cambios en el patrimonio.

Información comparativa NIIF

Requieren información comparativa de un año para toda la información numérica en los estados financieros, con pequeñas excepciones.

PCGA de EEUU Los requerimientos de la SEC especifican que todas las entidades registradas deben proporcionar dos años de información comparativa (hasta el año actual) para todos los estados financieros, excepto el balance general, para el cual se requiere un año de información comparativa. Esta regla se aplica sin tomar en cuenta la estructura contable utilizada en los estados financieros primarios.

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Estados financieros

Balance general Cada estructura requiere la presentación de un balance general como un estado principal. Formato NIIF

No prescriben un formato particular para el balance general, salvo que las NIIF requieren una presentación separada de los activos y pasivos totales. La gerencia puede emplear el juicio profesional en relación con la forma de presentación en muchas áreas. Las entidades presentan activos y pasivos circulantes y no circulantes como clasificaciones separadas en el cuerpo principal de su balance general, excepto cuando la presentación por orden de liquidez proporciona información más relevante y confiable. En estos casos, todos los activos y pasivos deben ser presentados ampliamente en orden de liquidez. Sin embargo, como mínimo, las NIIF requieren la presentación de las siguientes partidas en el cuerpo principal del balance general: • Activos: propiedad, planta y equipo, inmuebles de inversión, activos intangibles, activos financieros, inversiones contabilizadas usando el método de participación patrimonial, activos biológicos, inventarios, cuentas por cobrar comerciales y otras cuentas por cobrar, activos de impuestos, efectivo y equivalentes del efectivo. • Patrimonio y pasivos: capital emitido y otros componentes del patrimonio, pasivos financieros, provisiones, pasivos de impuestos y cuentas por pagar comerciales y otras cuentas por pagar e intereses minoritarios (presentados en el patrimonio).

PCGA de EEUU

Generalmente se presenta como activos totales contra pasivos totales y fondos de los accionistas. Las partidas que se presentan en el cuerpo principal del balance general son similares a las requeridas por las NIIF, pero generalmente se presentan en orden decreciente de liquidez. Los detalles del balance general deben ser suficientes para permitir la identificación de los componentes importantes. Las entidades registradas en la bolsa deben seguir los lineamientos específicos de la SEC.

Distinción circulante/ no circulante NIIF

La distinción circulante/ no circulante no es opcional (excepto cuando se utiliza una presentación de liquidez). Cuando se hace la distinción, se deben clasificar los activos como activos circulantes en el caso de que estos sean disponibles para la venta o el consumo en el curso normal del ciclo operativo. Tanto los activos como los pasivos se clasifican como circulantes cuando se guardan para comercializarlos o se espera que se comercialicen en 12 meses a partir de la fecha del balance general. Los pasivos que devengan intereses se clasifican como circulantes cuando se espera que se cancelen en un lapso de 12 meses a partir de la fecha del balance general, incluso si el plazo original para su cancelación era para un período mayor de 12 meses; y cuando se realice un acuerdo para refinanciar o reprogramar los pagos a largo plazo, después de la fecha del balance general y antes de que se autorice la emisión de los estados financieros.

PCGA de EEUU La gerencia puede escoger la presentación clasificada o no clasificada del balance general. Si se presenta un balance general clasificado, los requerimientos son iguales a los de las NIIF. La SEC proporciona lineamientos en relación con la información mínima que debe incluirse en el balance general, en el caso de las compañías públicas. Compensación de activos y pasivos NIIF

Los activos y pasivos no deben ser compensados, excepto cuando una norma específicamente lo permite. Los activos y pasivos financieros podrían ser aplicados uno contra el otro cuando una entidad tiene un derecho legalmente exigible de netear los montos reconocidos y tiene la intención de cancelar las transacciones en una base neta.

PCGA de EEUU Se permite presentar un saldo neto cuando cada parte debe montos determinables, cuando existe la intención de netear y cuando es exigible según la ley. 18

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Cada estructura requiere de la presentación de un estado de ganancias y pérdidas como un estado primario.

Estados financieros

Estado de ganancias y pérdidas

Formato NIIF

Las NIIF no prescriben un formato estándar para el estado de ganancias y pérdidas. La entidad debe analizar sus gastos por función o naturaleza. Como mínimo, las NIIF exigen la presentación de las siguientes partidas en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas: • ingresos; • costos de financiamiento, • participación en los resultados neto de impuesto de las empresas afiliadas y en los resultados de los negocios conjuntos contabilizados usando el método patrimonial; • gastos de impuestos; • ganancias o pérdidas después de impuestos atribuibles a los resultados y remedición de las operaciones descontinuadas; y • la ganancia o pérdida neta del período. Se debe divulgar por separado en el estado de ganancias y pérdidas la porción de las ganancias netas atribuibles al interés minoritario.

PCGA de EEUU Se presenta en uno o dos formatos. Puede ser: • Un formato de un solo paso donde todos los gastos se clasifican por función y se deducen de los ingresos totales para mostrar el resultado antes de impuestos; o • Un formato de múltiples pasos donde el costo de ventas se deduce de las ventas para mostrar el beneficio bruto, luego se presentan otros ingresos y gastos para mostrar el resultado antes de impuestos. Existen regulaciones de la SEC que especifican con más detalle los renglones. Partidas excepcionales NIIF

No emplean el término partidas excepcionales, pero requieren una divulgación separada de las partidas relacionadas con los ingresos y los gastos que sean de tal tamaño, naturaleza o incidencia que sea necesaria su divulgación separada para explicar el desempeño de la entidad en el período. La divulgación podría estar en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas o en las notas.

PCGA de EEUU Tal como con las NIIF, el término excepcional no se utiliza, pero las partidas significativas deben ser divulgadas de manera separada en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas estas partidas deben considerarse en la determinación del resultado de operaciones. Partidas extraordinarias NIIF

Están prohibidas.

PCGA de EEUU

Están definidas como poco frecuentes e inusuales. Las partidas extraordinarias son poco comunes. Una plusvalía negativa que surja de una combinación de negocios es registrada en los resultados como una ganancia extraordinaria. Estas partidas se presentan de manera separada en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas, netas de impuestos. La divulgación del impacto de los impuestos se coloca en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas o en las notas de los estados financieros.

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Estados financieros

Estado de ganancias y pérdidas reconocidas/ otros resultados integrales Presentación NIIF

Las ganancias y pérdidas reconocidas pueden ser presentadas en las notas o señaladas de manera separada en el estado principal de cambios en el patrimonio.

PCGA de EEUU Se puede utilizar uno de los tres formatos posibles: • Un estado primario de ganancias y pérdidas los resultados integrales que incluyan tanto los resultados netos como otros resultados integrales. • Un enfoque de dos estados (tal como según las NIIF) o, • Una categoría separada señalada dentro de estado principal de cambios en el patrimonio (tal como según las normas NIIF) Además, se requiere presentar los montos acumulados para cada partida de los resultados integrales. La SEC aceptará el estado preparado de conformidad con las NIIF, sin necesidad de divulgaciones adicionales. Formato NIIF

Incluye el total de las ganancias y pérdidas reconocidas en el período que incluye el resultado neto y las ganancias y pérdidas reconocidas directamente en el patrimonio, tales como las mencionadas a continuación: • Ganancias /(pérdidas) del valor razonable en terrenos y edificaciones, activos intangibles, inversiones disponibles para la venta y ciertos instrumentos financieros; • Las diferencias de traducción de la moneda extranjera; • El efecto acumulado de los cambios en políticas contables; y • Los cambios en los valores razonables de ciertos instrumentos financieros, si se designan como coberturas del flujo de efectivo, netos de impuestos coberturas del flujo de efectivo reclasificadas en los ingresos y/ o en los activos/ pasivos de cobertura relevantes.

PCGA de EEUU Similar al de las NIIF, pero las revaluaciones de terrenos y edificaciones están prohibidas según los PCGA de EEUU y, por lo tanto, deben ser excluidas.

Estado de cambios en el patrimonio NIIF

El estado debe presentarse como primario. Este debe mostrar las transacciones de capital con los propietarios, el movimiento de los beneficios acumulados y una conciliación de todos los componentes del patrimonio.

PCGA de EEUU Son similares a las establecidas según las NIIF. Las reglas de la SEC permiten que tal información se incluya en las notas.

Estado de flujo de efectivo Exenciones NIIF

No existen exenciones

PCGA de EEUU Existen exenciones limitadas para ciertas entidades de inversión.

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Estados financieros

Estado de flujo de efectivo (continuación) Método directo/ indirecto NIIF

Requieren que los estados del flujo de efectivo reporten las entradas y las salidas de “efectivo y equivalentes de efectivo”. El estado del flujo de efectivo podría prepararse utilizando el método directo (flujos de efectivo derivados de la inclusión de las entradas y los desembolsos asociados a las actividades operativas) o el método indirecto (flujos de efectivo derivados del ajuste al resultado neto de las transacciones que no afectan el efectivo, tales como la depreciación). Este último método es el más común en la práctica.

PCGA de EEUU Su propósito es proporcionar información relevante en cuanto a las “entradas de efectivo” y los “desembolsos en efectivo”. Se promueve el uso del método directo; sin embargo, se permite el método indirecto. Si se utiliza el método directo, se debe incorporar una conciliación del resultado neto con los flujos de efectivo de las actividades operativas. El método indirecto es el más común en la práctica. Definición de efectivo y de equivalentes del efectivo NIIF

El efectivo incluye sobregiros reembolsables a solicitud, pero no préstamos bancarios a corto plazo, los cuales se consideran que son flujos de financiamiento. Los equivalentes de efectivo son inversiones de alta liquidez a corto plazo que pueden ser convertidos fácilmente a montos conocidos de efectivo y que están sujetos a riesgos insignificantes de cambios de valor. Una inversión normalmente califica como un equivalente del efectivo sólo cuando tiene una duración de tres meses o menos a partir de la fecha de adquisición.

PCGA de EEUU La definición de equivalentes de efectivo es similar a la de las NIIF, excepto por el hecho de que los sobregiros bancarios no están incluidos en la definición de efectivo o de equivalentes de efectivo; por lo tanto, los cambios en los saldos de los sobregiros se clasifican como flujos de efectivo de financiamiento, en lugar de ser incluidos en el efectivo o los equivalentes de efectivo. Formato NIIF

Requieren una clasificación separada de los flujos de efectivo provenientes de las actividades operativas, de financiamiento y de inversión.

PCGA de EEUU Es similar al de las NIIF. Clasificación de las partidas específicas Las NIIF y los PCGA de EEUU exigen la clasificación de los intereses, dividendos e impuestos en las categorías específicas del estado de flujo de efectivo. Estas se establecen como se muestra a continuación.

PARTIDA

NIF

PCGA de EEUU

Intereses pagados

Actividades operativas o de financiamiento

Actividades operativas

Intereses recibidos

Actividades operativas o de inversión

Actividades operativas

Dividendos pagados

Actividades operativas o de financiamiento

Actividades de financiamiento

Dividendos recibidos

Actividades operativas o de inversión

Actividades operativas

Impuestos pagados

Actividades operativas - a menos que exista una identificación Actividades operativas específica con las actividades de financiamiento o de inversión

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Estados financieros

Estado de flujo de efectivo (continuación) Cambios en las políticas contables y otros cambios contables Cambios en las políticas contables NIIF

Los cambios en las políticas contables deben ser contabilizados retrospectivamente, reestructurando la información comparativa y ajustando el monto de los ajustes relacionados con los períodos anteriores contra el saldo de apertura de las ganancias retenidas del primer año presentado. Se aplica una exención cuando no es posible realizar cambios a la información comparativa. Los cambios a las políticas hechos en el momento de adoptar una nueva norma deben contabilizarse de conformidad con las disposiciones de transición de esa norma. Si no se especifican disposiciones de transición, debe usarse el método descrito anteriormente.

PCGA de EEUU Requieren el reconocimiento y divulgación del monto acumulado por el cambio en el estado de ganancias y pérdidas correspondiente al período del cambio. La entidad debe divulgar un modelo de información comparativa como si el cambio se hubiera aplicado retrospectivamente. Sin embargo, se requiere de ajustes retrospectivos en ciertos casos: cambios en el método de contabilidad para la valuación del inventario; depreciación en la industria ferrocarrilera; contratos de construcción y adopción del método de costo total en la industria extractiva. A diferencia de las NIIF, los PCGA de EEUU tratan el cambio en el método de depreciación para los activos registrados como un cambio en una política contable. Un componente del proyecto de convergencia de la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB, por sus siglas en inglés)/ Junta de Normas Financieras de Contabilidad estadounidense (FASB, por sus siglas en inglés) incluye propuestas realizadas por la FASB que requerirían una aplicación retrospectiva para todos los cambios voluntarios de políticas contables y cambios originados de la adopción de un nuevo pronunciamiento, excepto cuando no sea posible o cuando se permita bajo la disposición de transición de un nuevo pronunciamiento. Este proyecto de convergencia (si se adopta) hará convergir el tratamiento de los cambios en los métodos de depreciación como cambios en las estimaciones. Corrección de errores NIIF

Requieren el mismo método aplicado a los cambios de políticas contables. Una entidad debe reestructurar la información comparativa.

PCGA de EEUU Se reportan como un ajuste del período previo; es obligatorio reestructurar la información comparativa. Cambios en las estimaciones contables NIIF

Los cambios en las estimaciones contables se contabilizan en el estado de ganancias y pérdidas, cuando se identifiquen. Las NIIF tratan los cambios en el método de depreciación y la revisión de la vida de un activo como un cambio en una estimación contable.

PCGA de EEUU Es similar a las NIIF, pero trata el cambio en el método de depreciación de los activos registrados como un cambio en una política contable. Sin embargo, un cambio en la estimación de las vidas útiles de los activos sujetos a depreciación es un cambio en estimación, el cual se contabiliza a futuro en el período de cambio y en períodos futuros. Referencias:

NIIF: NIC 1, NIC 7, NIC 8, NIC 21, NIC 29, SIC-30 PCGA de EEUU: CON 1-7, FAS 3, FAS 16, FAS 52, FAS 95, FAS 130, FAS 141, APB 20, APB 28, APB 30, ARB 43, Reglamento S-X de la SEC.

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Preparación NIIF

Requieren la preparación de estados financieros consolidados por parte de la entidad matriz, incorporando todas las filiales. Se aplica una exención a una entidad matriz que sea poseída integramente si: • los propietarios de los intereses minoritarios han sido informados acerca de esto y no objeten que la entidad matriz no presente estados financieros consolidados y que sus títulos valores no hayan sido comercializados públicamente;

Estados financieros consolidados

• no se encuentre en proceso de emisión de títulos valores en mercados de títulos valores públicos; y • la entidad matriz inmediata o final publica estados financieros consolidados de conformidad con las NIIF. PCGA de EEUU No existen exenciones para los estados financieros con fines generales. Se presume que los estados financieros consolidados son más significativos, y son requeridos en el caso de las compañías registradas en una bolsa de valores.

Filiales Definición La definición de una filial, con fines de consolidación, es una distinción importante entre las dos estructuras. NIIF

Se enfocan en el concepto del poder para controlar al determinar si existe una relación entre una entidad matriz y una subsidiaria. El control es la capacidad que tiene una entidad matriz para dirigir las políticas operativas y financieras de una subsidiaria a fin de obtener beneficios. Las compañías adquiridas (desincorporadas) están incluidas en la consolidación (excluidas de esta) desde la fecha en se traspasa el control. Además, debe considerarse el derecho a votación potencial que se puede ejercer en el presente.

PCGA de EEUU Se requiere un modelo de decisión de consolidación dual. Todas las decisiones de consolidación deben ser evaluadas a la luz de los modelos del interés variable y la consolidación tradicional. Asimismo, se deben consolidar las entidades de interés variable (VIEs, por sus siglas en inglés) en las cuales la entidad matriz no controla mediante votación, pero esta absorbe la mayoría de las pérdidas a los beneficios que se esperan percibir. Entidades de propósito específico NIIF

Requieren la consolidación de las entidades de propósito específico (SPE, por sus siglas en inglés) donde la esencia de la relación indica que la inversora controla la entidad con propósito específico. Los indicadores de control surgen cuando: • La entidad con propósito específico dirige sus actividades en nombre de la inversora; o • La inversora tiene el poder de la toma de decisiones; o • La inversora tiene otros derechos para obtener la mayoría de los beneficios de la entidad con propósito específico; o • La inversora tiene la mayoría de los riesgos residuales o de posesión de la entidad con propósito específico o de sus activos.

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Estados financieros consolidados

Filiales (continuación) PCGA de EEUU El principal beneficiario de una entidad con propósito específico requiere su consolidación sólo cuando la entidad con propósito específico cumple con la definición de una entidad de interés variable, y cuando el beneficiario principal tiene de interés variable en la entidad que hará que absorba la mayoría de las pérdidas esperadas de la entidad con interés variable, reciba la mayoría de los rendimientos residuales esperados de la entidad con interés variable, o ambos. Existen criterios específicos que permiten la transferencia de los activos financieros a una entidad con propósito específico que no esta consolidada. La entidad con propósito específico debe ser una entidad calificada, y los activos deben ser activos financieros (tal como se definen). Los activos no deben surgir de una transacción estructurada. Propuestas recientes - NIIF En junio del 2004, el IFRIC emitió una interpretación en borrador D7 para modificar el alcance del SIC-12 en relación con planes de compensación a los empleados y planes de beneficios post-empleo. La interpretación en borrador propone eliminar la excepción del alcance para los planes de compensación de capital, requiriendo así la constitución de una entidad que controle un fideicomiso de beneficios a los empleados (o una entidad similar) para así hacer un acuerdo de pago basado en acciones para consolidar ese fideicomiso. El borrador D7 también propone modificar la exclusión de los planes de beneficios post-empleo para incluir otros planes de beneficios a los empleados a largo plazo, y así garantizar la uniformidad con los requerimientos de la NIC 19. Filiales excluidas de la consolidación NIIF

Se consolidan todas las filiales. Si en el momento de la adquisición una subsidiaria cumple con los criterios para ser clasificada como disponibles para la venta según la NIIF 5, la entidad aplicará la presentación de activos disponibles para la venta (es decir, la presentación separada de activos y pasivos que serán desincorporados), en lugar de aplicar la presentación normal de consolidación línea por línea.

PCGA de EEUU Las subsidiarias excluidas de la consolidación son aquellas en las que el control no reside en el propietario mayoritario. Según los PCGA de EEUU, ya no existe una exclusión con base en el control temporal. Las subsidiarias que no han sido consolidadas generalmente se contabilizan usando el método de participación patrimonial, a menos que prevalezca la presunción de influencia significativa. Políticas contables uniformes NIIF

Los estados financieros consolidados deben prepararse utilizando políticas contables uniformes para todas las entidades de un grupo.

PCGA de EEUU Es similar a las NIIF. Períodos de emisión de información NIIF

Los estados financieros consolidados de la entidad matriz y su filial generalmente se realizan en la misma fecha. Sin embargo, las NIIF permiten la consolidación de las cuentas de la subsidiaria elaborada en una fecha diferente, suponiendo que la diferencia que existe entre las fechas de emisión no es mayor de tres meses. Se deben hacer ajustes para las transacciones importantes que ocurran en el intervalo de las fechas de emisión.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF Referencias:

NIIF: NIC 27, SIC-12, NIIF 5. PCGA de EEUU: ARB 51, FAS 94, SAB 51, SAB 84, EITF 96-16, FIN 46.

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Definición NIIF

Una empresa afiliada, conocida en las NIIF com una empresa asociada es una entidad sobre la cual el inversionista tiene una influencia significativa; es decir, el poder para participar, pero no controlar, en la definición de las políticas operativas y financieras de la afiliada. La participación en las políticas operativas y financieras de la entidad mediante la representación en la junta de la entidad demuestra una influencia significativa. Un porcentaje del 20% o más de interés de un inversionista en los derechos de votación de una entidad nos conduce a la presunción de que existe una influencia significativa.

Estados financieros consolidados

Inversiones en empresas afiliadas

PCGA de EEUU Es similar a la definición de las NIIF, pero no incluye a las entidades que no estén constituidas, aunque estas generalmente se contabilizarían de la misma manera. Método de participación patrimonial NIIF

Se contabiliza una inversión en una empresa asociada utilizando el método de participación patrimonial. El inversionista presenta en el estado de ganancias y pérdidas su parte de las ganancias y pérdidas de la afiliada. Las NIIF especifican que esta presentación debe realizarse neto de impuestos. El inversionista reconoce en el patrimonio su parte de los cambios en el patrimonio de la empresa afiliada que no hayan sido reconocidos en las ganancias o pérdidas de la afiliada. Al momento de adquirir la inversión, se reconoce como plusvalía la diferencia entre el costo de la adquisición y la parte del inversionista del valor razonable de los activos netos identificables. La plusvalía debe incluirse en el valor según libros de la inversión. La inversión realizada por el inversionista en la empresa afiliada se determina al costo, más su parte de las ganancias o pérdidas posteriores a la adquisición, más su parte de los movimientos en el patrimonio posteriores a la adquisición, menos los dividendos recibidos. Las pérdidas que reducen la inversión a un nivel menor a cero se aplican contra los intereses a largo plazo que el inversionista posea en la asociada y que, en esencia, forman parte de la inversión neta del inversionista en la empresa afiliada; por ejemplo, acciones preferidas y cuentas por cobrar y préstamos a largo plazo. Las pérdidas reconocidas en exceso de la inversión del inversionista en las acciones se aplican a los otros componentes en orden opuesto de antigüedad. Las pérdidas adicionales se estipulan como un pasivo sólo en la medida en que en el que el inversionista ha incurrido en obligaciones constructivas o legales para efectuar pagos en nombre de la empresa asociada. Se requieren divulgaciones de información en relación con los resultados, los activos y pasivos de las empresas afiliadas importantes.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Deterioro NIIF

Se aplican los requerimientos generales para deterioro de las NIIF. Al estimar los flujos de efectivo futuros, el inversionista podría utilizar su parte de los flujos de efectivo futuros netos de la entidad subyacente, o los flujos de efectivo que se espera que surjan de los dividendos.

PCGA de EEUU La metodología para determinar el deterioro es diferente de las NIIF. Una pérdida en el valor de una inversión, que no es una disminución temporal, debe ser reconocida. Además, se deben considerar muchos factores para determinar si la disminución es o no temporal, incluyendo la importancia y duración de la disminución. Referencias:

Ver “Inversiones en negocios conjuntos” a continuación.

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Estados financieros consolidados

Inversiones en negocios conjuntos Definición NIIF

Definen un negocio conjunto ó “joint venture”, como un acuerdo contractual mediante el cual dos o más partes realizan una actividad económica que está sujeta a un control conjunto. Este control es el intercambio, acordado por medio de un contrato, del control de una actividad económica.

PCGA de EEUU Definen un negocio conjunto corporativo como una corporación poseída y operada por un pequeño grupo de negocios, como un negocio específico y separado o un proyecto para el beneficio mutuo de los miembros del grupo. Tipos de negocios conjunto NIIF

Hacen una distinción entre tres tipos de negocios conjuntos: • Entidades controladas conjuntamente, donde el arreglo se realiza a través de una entidad separada (compañía o asociación entre empresas) • Operaciones controladas conjuntamente, en las cuales cada empresario utiliza sus propios activos para un proyecto específico • Activos controlados conjuntamente, es decir, un proyecto realizado con los activos poseídos conjuntamente.

PCGA de EEUU Sólo se refieren a las entidades controladas conjuntamente, en las cuales el arreglo se realiza a través de una entidad corporativa separada. Entidades controladas conjuntamente NIIF

Para las entidades controladas conjuntamente, se utiliza el método de consolidación proporcional o el método de participación patrimonial. La consolidación proporcional requiere que se combinen línea por línea la parte de los activos, pasivos, ingresos y gastos del negocio conjunto con partidas similares en los estados financieros del inversor, o que se reporten como un renglón separado en los estados financieros del inversor.

PCGA de EEUU No permiten la consolidación proporcional para los negocios conjuntos corporativos. Los inversores aplican el método de participación patrimonial para reconocer la inversión en una entidad controlada conjuntamente. La contabilidad de participación patrimonial también es adecuada para las inversiones en negocios conjuntos que no han sido constituidos. Contribuciones a una entidad controlada conjuntamente NIIF

Cuando un inversor hace contribuciones de activos no monetarios, tales como acciones o activos fijos, a una entidad controlada conjuntamente a cambio de una participación patrimonial en la entidad controlada conjuntamente, el inversor debe reconocer en el estado de ganancias y pérdidas la porción de la ganancia o pérdida atribuible a las participaciones patrimoniales de los otros inversores, excepto cuando: • Los riesgos y beneficios significativos de los activos que se han otorgado en contribución no han sido transferidos a la entidad controlada conjuntamente; o • Las ganancias o pérdidas de los activos que se han otorgado en contribución no pueden ser medidos de manera confiable; o • El activo es similar a aquellos que se han otorgado en contribución los otros inversores. Además, cuando un participante del negocio conjunto recibe activos que no son similares a los que otorgó en contribución, debe reconocer una proporción adecuada de la ganancia en el estado de ganancias y pérdidas.

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PCGA de EEUU Existen pocos lineamientos en relación con la base que se utiliza para registrar las contribuciones realizadas a una entidad controlada conjuntamente. La práctica ha cambiado con el tiempo de la “step-up basis” (valor razonable partida por partida) a una base predecesora principal. Para los negocios conjuntos cuyos estados financieros están registrados con la SEC (o cuando uno o más inversores están registrados en la SEC), aumentar al valor razonable sólo se permite cuando se cumplen ciertos criterios estrictos. La creación de una entidad que no cumple con la definición de un negocio conjunto debe contabilizarse como una combinación de negocios y no como la creación de un negocio conjunto.

Estados financieros consolidados

Inversiones en negocios conjuntos (continuación)

Operaciones controladas conjuntamente NIIF

Son similares a las entidades controladas conjuntamente sin una estructura específica constituida. Un participante de un negocio conjunto debe reconocer en sus estados financieros: • los activos que controla; • los pasivos; • los gastos en los que incurre; y • su parte de los ingresos provenientes de la venta de productos o servicios realizados por el negocio conjunto.

PCGA de EEUU No se especifican; sin embargo, ciertas prácticas permitirían que un inversor contabilice su parte proporcional de los activos, pasivos, ingresos y gastos en sus estados financieros. Activos controlados conjuntamente NIIF

El participante de un negocio conjunto debe contabilizar su parte de los activos controlados conjuntamente y cualquier pasivo en el que haya incurrido.

PCGA de EEUU No se especifican; sin embargo, se puede utilizar la consolidación proporcional en ciertas industrias para reconocer las inversiones en activos controlados conjuntamente. Referencias:

NIIF: NIC 1, NIC 28, NIC 31, SIC-13 PCGA de EEUU: APB 18, FIN 35

Planes de compra de acciones para empleados Los planes de compra de acciones para empleados (ESOP, por sus siglas en inglés) están diseñados para facilitar la compra de acciones por parte de los empleados. En general, estas acciones están combinadas con fideicomisos separados que compran acciones para ser otorgadas o vendidas a los empleados. Contabilidad NIIF

No existen lineamientos específicos para tales planes, debido a que están fuera del alcance de la SIC -12. Sin embargo, los lineamientos de los PCGA de EEUU se aplicarían en la práctica.

PCGA de EEUU

Los activos y pasivos de fideicomisos de los planes de compra de acciones para empleados (ESOP) están incluidos en el balance general de la entidad patrocinante cuando los arreglos son tales que la entidad patrocinante tiene el control de facto y asume los beneficios y riesgos de las acciones mantenidas por el fideicomiso. Los préstamos realizados para los planes de compra de acciones para empleados por parte de prestamistas externos, en general garantizados por la entidad patrocinante, se reportan como pasivos en el balance general de la entidad patrocinante, y los costos de interés relacionados se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas de la entidad patrocinante. La entidad carga los costos de financiamiento y los gastos administrativos del fideicomiso a medida que se acumulan y no a medida que se erogan fondos para cumplir con el fideicomiso.

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Estados financieros consolidados

Operaciones controladas conjuntamente (continuación) Propuestas recientes - NIIF En junio del 2004, el IFRIC emitió la interpretación en borrador D7 para modificar el alcance del SIC-12 en relación con planes de compensación a los empleados y planes de beneficios post-empleo. La interpretación en borrador propone eliminar la excepción del alcance para los planes de compensación de capital, requiriendo la consolidación del fideicomiso cuando una entidad que controle un fideicomiso de beneficios a los empleados (o una entidad similar) constituido con el fin de entrar en un acuerdo efectúan pagos basados en acciones. El borrador D7 también propone modificar la exclusión de los planes de beneficios post-empleo para incluir otros planes de beneficios a los empleados a largo plazo, y así garantizar la uniformidad con los requerimientos de la NIC 19. Referencias:

NIIF: NIIF 2. PCGA de EEUU: SOP 76-3, SOP 93-6.

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Tipos Una combinación une entidades o negocios juntos o separados en una sola entidad informante. En la práctica existen tres tipos de combinaciones de negocio. Una adquisición es cuando una de las entidades combinadas obtiene el control sobre la otra, lo que permite la identificación del comprador; este es el tipo de combinación más común. La fusión de intereses (“pooling”) ocurre cuando los accionistas de las entidades combinadas se unen en arreglos sustancialmente iguales para compartir el control. Una reorganización de grupo puede surgir de transacciones entre entidades que operan bajo un control común. NIIF

Combinaciones de negocios

Las combinaciones de negocios casi siempre se contabilizan como adquisiciones. Las NIIF requieren que se utilice el método contable de adquisición para describir el efecto financiero de una adquisición. Los lineamientos específicos de las NIIF en relación con las combinaciones de negocios no incluyen en su alcance las transacciones entre entidades bajo un control común.

PCGA de EEUU Requieren el uso del método contable de adquisición para todas las combinaciones de negocios. Las transferencias de los activos netos o acciones de las entidades bajo un control común se contabilizan con base en el valor en libros del predecesor.

Adquisiciones Fecha de la adquisición NIIF

Es la fecha en la que el comprador obtiene el control sobre la entidad o negocio adquirido.

PCGA de EEUU Es la fecha en la que se reciben los activos o se emiten los títulos valores (es decir cuando se cierra la transacción). Costo de la adquisición El costo de la adquisición es el monto en efectivo o en un equivalente del efectivo pagado (o el valor razonable de activos no monetarios intercambiados). Se aplican lineamientos específicos en cada estructura cuando el pago comprende un intercambio de acciones. NIIF

Las acciones emitidas como pago se registran a su valor razonable a la fecha del intercambio, es decir, la fecha en la que el comprador obtiene el control sobre los activos netos y las operaciones de la entidad adquirida. Cuando la adquisición se realiza por etapas, se determina el valor razonable de las acciones emitidas como pago en cada fecha de cambio. En un mercado activo, la mejor evidencia del valor razonable es el precio publicado de una acción para la fecha del intercambio.

PCGA de EEUU Las acciones emitidas como un pago se miden al precio del mercado en un período de tiempo razonable (entendido como unos pocos días) antes o después de que las partes lleguen a un acuerdo en relación con el precio de compra y de que se anuncie la transacción propuesta. La fecha de medición del valor de los títulos valores negociables no debe estar influenciada por la necesidad de tener un accionista u obtener una aprobación de algún ente regulador. Pago contingente NIIF

Si parte del pago depende de un suceso futuro, tal como el logro de ciertos niveles de beneficio, las NIIF requieren que se incluya una estimación del monto como parte del costo en la fecha de la adquisición, cuando sea probable que sea pagado y cuando puede medirse de manera confiable. Cualquier revisión de la estimación se ajusta después contra la plusvalía.

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Combinaciones de negocios

Adquisiciones (continuación) PCGA de EEUU Generalmente se excluye del precio de compra inicial. No se reconoce el costo adicional hasta que la contingencia se resuelva o pueda determinarse el monto. Cualquier revisión Adquisiciones adicional de la estimación se reconoce como un ajuste a la plusvalía. Las compensaciones adicionales que serán pagadas bajo la condición de la continuación del empleo del antiguo propietario/ gerente generalmente no son incluidas en el costo de la adquisición, sino que se reconocen como gasto por prestaciones de servicios. Reconocimiento y medición de los activos y pasivos adquiridos identificables Las NIIF y los PCGA de EEUU requieren un reconocimiento separado, por parte del comprador de los activos, pasivos y pasivos contingentes identificables de la entidad adquirida, que existían a la fecha de la adquisición. Estos activos y pasivos deben ser reconocidos al valor razonable en la fecha de la adquisición. Sin embargo, las dos estructuras aplican criterios diferentes para el reconocimiento de provisiones para reestructuración por adquisición. Provisiones para reestructuración NIIF

El comprador puede reconocer las provisiones para reestructuración como parte de los pasivos adquiridos únicamente cuando la entidad adquirida tiene un pasivo existente en la fecha de adquisición para la reestructuración reconocida de conformidad con la NIC 37.

PCGA de EEUU Para la fecha de la adquisición, la gerencia, con el nivel adecuado de autoridad, debe comenzar a evaluar y a formular un plan para eliminar una actividad de la entidad adquirida. Tan pronto como sea posible, pero no después de haber transcurrido un año desde la fecha de la adquisición, se debe haber realizado el plan en detalle y la gerencia debe comunicar los acuerdos de finalización o de reubicación para los empleados de la compañía adquirida. La provisión para reestructuración debe cumplir con la definición de un pasivo para que pueda ser registrada. Activos intangibles NIIF

Un activo intangible debe reconocerse de manera separada de la plusvalía si representa derechos contractuales o legales o si puede ser segregado o vendido por separado, transferido, alquilado, entregado en trueque ó comercializado bajo la figura de una licencia. La investigación y desarrollo en proceso adquirida se reconoce como un activo intangible separado si cumple la definición de activo intangible y su valor razonable puede medirse de manera confiable. Los activos intangibles no identificables se incluyen en la plusvalía.

PCGA de EEUU En la práctica, pueden reconocerse activos intangibles similares según las NIIF y según los PCGA de EEUU. De manera similar, los PCGA de EEUU requieren que el ejercicio del valor razonable incluya la investigación y desarrollo en proceso adquirida. Sin embargo, la investigación y desarrollo en proceso adquirida debe ser registrada como gasto inmediatamente, a menos que tenga un uso alternativo en el futuro. Pasivos contingentes NIIF

Los pasivos contingentes de la entidad adquirida se reconocen por separado en la fecha de adquisición como parte de la asignación del costo, ya que sus valores razonables pueden medirse de manera confiable.

PCGA de EEUU Si puede determinarse el valor razonable durante el período de asignación, los pasivos contingentes se incluyen en la distribución del precio de compra. Si no puede determinarse el valor razonable, el pasivo contingente debe incluirse si es probable y si puede estimarse de manera razonable.

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Impuestos diferidos reconocidos en la contabilidad de adquisición NIIF

El reconocimiento de un activo de impuestos diferidos del comprador que no se había reconocido previamente, y que ahora puede reconocerse por una combinación de negocios, se incluyen en los resultados como un beneficio fiscal.

Combinaciones de negocios

Adquisiciones (continuación)

PCGA de EEUU El reconocimiento de un activo de impuestos diferidos del comprador o de la entidad adquirida que no se había reconocido previamente, y que ahora puede reconocerse por una combinación de negocios, se registra como un ajuste a la plusvalía. Intereses minoritarios en la adquisición NIIF

Cuando un inversionista adquiere menos del 100% de una filial, cualquier interés minoritario debe indicarse según la proporción del valor razonable neto de los activos adquiridos, los pasivos y pasivos contingentes asumidos.

PCGA de EEUU Los valores razonables se asignan a las porciones de los activos netos adquiridos pertenecientes a la compañía matriz. El interés minoritario se valúa a su valor en libros histórico.

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Combinaciones de negocios

Plusvalía Surge de la diferencia entre el costo de la adquisición y el valor razonable de los activos y pasivos identificables adquiridos. La plusvalía adquirida se capitaliza como un activo intangible. NIIF

La plusvalía no debe amortizarse, sino debe revisarse su deterioro al menos anualmente a nivel de la unidad generadora de efectivo.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. La plusvalía no debe ser amortizada, sino debe revisarse su deterioro por lo menos una vez al año al nivel de la unidad informante. Una unidad informante puede ser un segmento operativo, como se define en los lineamientos en cuanto a la divulgación de los segmentos (ver página 111), si cumple con la definición de una unidad informante, o si está un nivel por debajo de un segmento operativo. Deterioro NIIF

Requieren la revisión del deterioro de una plusvalía anualmente o en cualquier momento en que haya un indicativo de que existe el deterioro. Si se adquirió una plusvalía asignada a una unidad generadora de efectivo en una combinación de negocios durante el período anual en curso, se requiere la evaluación del deterioro de esa unidad generadora de efectivo antes de que finalice el período. Se requiere la realización de una evaluación del deterioro como paso único. El monto recuperable de la unidad generadora de efectivo (es decir, el valor más alto entre su precio de venta neto y su valor en uso) se compara con su valor según libros. La pérdida por deterioro se reconoce como el exceso del valor según libros sobre el monto recuperable. Si la pérdida por deterioro excede el valor en libros de la plusvalía, la asignación debe hacerse por prorrateo.

PCGA de EEUU Se revisa el deterioro de la plusvalía, al nivel de la unidad informante, por lo menos una vez al año o en cualquier momento en que un evento o cambio en las circunstancias indique que la recuperabilidad del valor según libros debe ser evaluado. Se requiere aplicar la prueba de deterioro en dos pasos: 1) Se debe comparar el valor razonable y el valor según libros de la unidad, incluyendo la plusvalía. Si el valor razonable de la unidad de reporte es menor que el valor en libros, se consideraría que la plusvalía está deteriorada; y luego 2) El deterioro de la plusvalía debe medirse como el exceso del valor según libros de la plusvalía sobre su valor razonable implícito. El valor razonable implícito de la plusvalía debe determinarse asignando el valor razonable a los diversos activos y pasivos de la unidad informante, de la misma manera como se termina la plusvalía en una combinación de negocios. El cargo por deterioro debe incluirse en los resultados operativos. Plusvalía negativa NIIF

Si surge cualquier exceso del valor razonable sobre el precio de compra, el comprador debe reevaluar la identificación y medición de los activos, pasivos y pasivos contingentes identificables del comprador, y la medición del costo de la combinación, y debe reconocerse inmediatamente en los resultados cualquier exceso restante después de esa evaluación.

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

• activos circulantes, • activos financieros (diferentes a las inversiones contabilizadas por el método de participación patrimonial), • activos que serán vendidos,

Combinaciones de negocios

PCGA de EEUU Se debe asignar cualquier exceso del valor razonable sobre el precio de compra prorrateando a todos los activos que no sean:

• activos de pensiones prepagados e • impuestos diferidos. Cualquier plusvalía negativa que permanezca se reconoce como un beneficio extraordinaria. Si la combinación de negocios incluye un pago contingente, se registra el valor más bajo entre el pago contingente máximo o la plusvalía negativa restante como si fuera un pasivo. Ajustes posteriores a los activos y pasivos NIIF

Permiten ajustes contra la plusvalía a los valores razonables provisionales reconocidos en la adquisición, suponiendo que esos ajustes se hacen en un lapso de 12 meses a partir de la fecha de adquisición. Los ajustes después de 12 meses deben ser reconocidos en el estado de ganancias y pérdidas.

PCGA de EEUU Es similar a las NIIF. Sin embargo, si se hacen ajusten favorables a las provisiones para la reestructuración, se reconocen siempre como cambios a la plusvalía. Los ajustes desfavorables se reconocen como cambios a la plusvalía si se realizan durante el período de asignación, o son cargados a los gastos si se realizan después del período de asignación. El período de asignación, que no puede extenderse más de un año después de la fecha de la adquisición, es para realizar los ajustes relacionados con la información que la gerencia espera para completar su asignación del precio de compra. Los ajustes relacionados con las contingencias previas a la adquisición, que se finalizan después del período de asignación o los sucesos ocurridos después de la fecha de adquisición, deben estar reconocidos en el estado de ganancias y pérdidas. Ajustes posteriores a los impuestos diferidos NIIF

Si se identifica un activo de impuestos diferidos relacionado con la entidad adquirida, pero no se reconoce en el momento de la adquisición y se reconoce después en los estados financieros del comprador, el ingreso de impuestos diferidos se reconoce en el estado de ganancias y pérdidas. El comprador también debe ajustar la plusvalía, como si el activo de impuestos diferidos hubiera sido reconocido en la fecha de la adquisición. La reducción posterior en el valor neto según libros de la plusvalía se reconoce en el estado de ganancias y pérdidas como un gasto.

PCGA de EEUU El reconocimiento posterior de un activo de impuestos diferidos para el cual se estableció una provisión para valuación en la fecha de la adquisición reduce la plusvalía, luego reduce los activos intangibles, y finalmente reduce los gastos de impuestos. El registro subsiguiente de una provisión para valuación (después del período de asignación) relacionada con un activo de impuestos diferidos reconocido en una adquisición se registra como un gasto.

ASUNTO

NIF

PCGA de EEUU

Nombres y descripciones de las entidades combinadas

Requerido

Requerido. También la divulgación de las razones para la combinación de negocios

Fecha efectiva de la combinación de negocios con fines contables (es decir, fecha de adquisición)

Requerido

General

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Combinaciones de negocios

NIF

PCGA de EEUU

El costo de la adquisición y la forma de pago, incluyendo cualquier pago diferido y contingente

Requerido

Requerido. También la divulgación de la base para determinar el valor de las acciones otorgadas como pago. La divulgación del tratamiento contable que será seguido debe depender de que se realice el pago contingente.

Operaciones que se desincorporarán

Requerido

El porcentaje de acciones de votación adquiridas

Requerido

Plusvalía - cargo por deterioro

Requerido

Monto total de plusvalía, el monto esperado para ser deducido de impuestos y el monto de la plusvalía por segmento informado

No se especifica

Requerido

Conciliación de la plusvalía entre el monto de apertura y el de cierre

Requerido

Factores que originan la plusvalía y una lista de activos intangibles no reconocidos

Requerido

Sólo se requiere la descripción de los factores que originan la plusvalía.

Resumen del valor razonable y de los montos de los activos y pasivos adquiridos con divulgaciones separadas de los equivalentes de efectivo

Requerido, a menos que sea imposible hacerlo

Se proporciona un balance general condensado divulgando los montos asignados a cada balance general de la entidad adquirida

Provisiones para la finalización o reducción de actividades en la entidad adquirida

Requerido, dependiendo del cumplimiento con los criterios de reconocimiento de la NIC 37

Requerido

Efecto de la adquisición en la posición financiera a la fecha del balance general y en los resultados desde la adquisición

Requerido, a menos que sea imposible

No se requiere, pero se presenta en cambio información adicional del estado de ganancias y pérdidas (ver a continuación).

Monto de los activos adquiridos de investigación y desarrollo que se compraron y se cargaron a resultados en el período

No se aplica

Requerido

Si no se ha concluido el precio de compra, divulgar ese hecho y las razones. En períodos posteriores, se deben divulgar los ajustes realizados a las asignaciones iniciales

Requerido

Detalles de los montos asignados a los activos intangibles, incluyendo los montos totales, amortizables/ no amortizables, valores residuales y período de amortización por activo

Requerido

Información adicional del estado de ganancias y pérdidas, incluyendo información comparativa

No se requiere; sin embargo, los resultados del período deben divulgarse como si la fecha de adquisición hubiera sido al inicio de ese período, a menos que sea imposible

Requerido sólo para las compañías públicas

Para una serie de combinaciones de negocios que por si solas no son de una importancia relativa pero en conjunto lo son:

Requerido

ASUNTO General (continuación)

Plusvalía

Otras divulgaciones financieras

• El número de entidades y una breve descripción • El costo agregado; el número de intereses de entidad emitidos, o que puede ser emitidos; • El monto agregado de cualquier opción de pago contingente o compromiso

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Tanto las NIIF como los PCGA de EEUU prohíben el método conocido en inglés como “uniting of interests”

Transacciones de control común NIIF

Existen dos métodos básicos de contabilidad para las combinaciones de negocios, el método de compra y el método de fusión de intereses. Las NIIF no rescriben ni prohíben la aplicación de ninguno de los dos métodos. Por lo tanto, la gerencia puede decidir aplicar el método de contabilidad de compra o el de fusión (“pooling”) a una transacción entre entidades bajo control común. Después de haber seleccionado el método, puede modificarse la política contable sólo cuando se cumplen los criterios de la NIC 8. Se usan las divulgaciones entre partes relacionadas para explicar el impacto de las transacciones con partes relacionadas en los estados financieros.

Combinaciones de negocios

Unitización

PCGA de EEUU Tiene reglas específicas de contabilidad para las combinación de entidades bajo control común. Tales transacciones generalmente son registradas al costo predecesor, reflejando los activos y los pasivos transferidos al valor según libros del cedente. El uso de valores predecesores o valores razonables depende de varios criterios individuales.

Compra y venta de interés no controlador NIIF

No aborda específicamente estas transacciones. Las entidades deben desarrollar y aplicar de manera uniforme una política contable, bien sea que se base en el concepto de entidad económica o en el enfoque de compañía matriz.

PCGA de EEUU Las adquisiciones de alguna parte o todo el interés no controlador en una filial debe contabilizarse usando el método de compra. Una ganancia que surja como producto de la reducción de un interés en una subsidiaria puede reconocerse para una oferta pública sólo si la transacción no forma parte de una reorganización del grupo.

Adquisiciones por pasos NIIF

Los activos, pasivos y pasivos contingentes identificables de la entidad adquirida se vuelven a medir al valor razonable a la fecha de adquisición. Cada transacción significativa se trata por separado para determinar el costo de la adquisición y el monto de la plusvalía. Cualquier plusvalía existente no vuelve a medirse. El ajuste a cualquier interés previamente retenido del comprador en los activos, pasivos y pasivos contingentes de la entidad adquirida se trata como una revaluación.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF, cada transacción significativa se trata separadamente para determinar el costo de la adquisición y el monto de la plusvalía relacionada. Cualquier interés previo en los activos netos del comprador no se reestructura, lo cual origina la acumulación de los valores razonables en diferentes fechas. Propuestas recientes - NIIF En abril del 2004, la Junta de Normas Internacionales de Contabilidad (emitió un borrador de exposición para modificar la NIIF 3. Este borrador de exposición propuso la inclusión en el alcance de las NIIF de las combinaciones de negocios que involucra dos o más entidades mutuas, y las combinaciones en las cuales las entidades separadas se unen sólo por contrato. Esta propuesta se abandonó después de la reunión de la IASB en septiembre del 2004. Referencias:

NIIF: NIC 12, NIIF 3, SIC-9 PCGA de EEUU: FAS 38, FAS 121, FAS 141, FAS 142, EITF 95-3

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Reconocimiento de ingresos

Reconocimiento de ingresos Ingreso Definición NIIF

Los ingresos se definen en la estructura de las NIIF para incluir tanto los ingresos como las ganancias. Una norma específica para el reconocimiento de ingresos los define como la entrada bruta de beneficios económicos durante el período que surge de las actividades normales de una empresa, originando un incremento en el patrimonio, diferente de los incrementos relacionados con las contribuciones provenientes de los participantes patrimoniales.

PCGA de EEUU Definen los ingresos en la Declaración de Conceptos, y representan las entradas de efectivo reales o esperadas (o sus equivalentes) que hayan sucedido o que se originarán de las operaciones principales y continuas de la entidad. Medición Las dos estructuras requieren la medición de los ingresos al valor razonable la consideración recibida o por cobrar. Esto es normalmente el monto de efectivo o de un equivalente del efectivo recibido o por cobrar. Las NIIF requieren que cuando la entrada de efectivo o de un equivalente de efectivo es diferida, se descuente la misma al valor presente. En situaciones limitadas, también los PCGA de EEUU requieren el descuento de las entradas de efectivo. Reconocimiento de ingresos NIIF

La estructura de las NIIF es la única de las dos estructuras que contiene una norma específica para el reconocimiento de ingresos. La norma describe criterios de reconocimiento de ingresos específicos para la venta de productos y para la prestación de servicios, intereses, regalías y dividendos. Los criterios comunes para el reconocimiento de ingresos para cada uno de estos son: la probabilidad de que los beneficios económicos asociados a la transacción entrarán a la entidad así como que el ingreso y los costos pueden ser medidos de manera confiable. Además, se aplican criterios adicionales de reconocimiento a los ingresos que surjan de la venta de productos. Las NIIF requieren que el vendedor haya transferido los riesgos y beneficios significativos al comprador, y no mantenga el manejo gerencial, ni el control, sobre los productos. Los individendos se reconocen cuando se establece el derecho del accionista a recibir pagos.

PCGA de EEUU Los lineamientos de los PCGA de EEUU son extensos. Existe una cantidad de fuentes diferentes acerca de los lineamientos del reconocimiento de ingresos, tales como los SFAS, SAB, SOP, EITF y AAER. Los PCGA de EEUU se enfocan más en la realización de los ingresos (bien sea convertidos en efectivo o equivalentes de efectivo o que exista cierta posibilidad razonable de recibirlos) y el devengo de los mismos (no se encuentran transacciones materiales pendientes y el desempeño relacionado ha ocurrido) El reconocimiento de ingresos incluye una transacción de intercambio; es decir, generalmente no debe haber reconocimiento de ingresos a menos y hasta que se haya realizado un intercambio. Una guía adicional para las personas o entidades registradas en la SEC establece criterios que una entidad debe cumplir antes de que se realice y obtenga el ingreso (se hace una comparación con las NIIF en el siguiente cuadro). Además, los pronunciamientos de la SEC proporcionan lineamientos relacionados con situaciones específicas para el reconocimiento de ingresos.

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Criterios para el reconocimiento de ingresos NIIF

PCGA de EEUU

Es probable que entren beneficios económicos a la entidad.

El precio del vendedor al comprador es fijo y determinante. Se garantiza razonablemente la cobrabilidad.

El monto del ingreso puede ser medido de manera confiable.

El precio del vendedor al comprador es fijo y determinante.

La entidad ha transferido al comprador los riesgos y beneficios significativos de la propiedad de los productos.

Existe evidencia persuasiva de que existe un acuerdo, y ha ocurrido la entrega de los bienes o se han prestado servicios.

La entidad no retiene el manejo gerencial continuo ni el control efectivo sobre los productos.

La entrega de los bienes se ha realizado o se han prestado servicios.

Se ha incurrido o se incurrirá en costos con respecto a la transacción y los mismos pueden ser medidos de manera confiable.

El precio del vendedor al comprador es fijo y determinante, y se garantiza razonablemente la cobrabilidad.

La etapa de finalización de la transacción puede ser medida de la transacción puede ser medida de manera confiable

El precio del vendedor al comprador es fijo y determinante.

Reconocimiento de ingresos

Reconocimiento de ingresos (continuación)

Asuntos específicos del reconocimiento de ingresos Garantías y contratos de mantenimiento NIIF

Cuando el precio de venta de un producto incluye un componente identificable por un servicio posterior, este se difiere y reconoce durante el período de garantía.

PCGA de EEUU Son similares a las NIIF, pero el ingreso debe ser reconocido usando el método de línea recta, a menos que el patrón de costos indique lo contrario. Una pérdida debe ser reconocida inmediatamente si el costo esperado para proporcionar servicios durante el período de garantía excede los ingresos que no se obtuvieron, lo cual es uniforme con las NIIF. Transacciones de trueque - publicidad NIIF

Hay trueques para la publicidad, cuando dos compañías se involucran en una transacción que no implica efectivo para intercambiar servicios de publicidad. Según las NIIF, generalmente se puede reconocer un intercambio de productos y servicios diferentes si el monto del ingreso puede ser medido de manera confiable. La transacción debe ser medida al valor razonable de los productos o servicios recibidos; sin embargo, cuando el valor razonable de los productos o servicios recibidos no puede ser medido de manera confiable, se utiliza el valor razonable de los productos o servicios entregados. El valor razonable de la publicidad recibida o proporcionada en una transacción de trueque generalmente se mide por referencia a transacciones equivalentes que no sean de trueque.

PCGA de EEUU

Se reconocen el ingreso y el gasto al valor razonable de la publicidad otorgada. El valor razonable debe basarse en la práctica histórica de recepción de efectivo de la propia entidad para publicidad similar proveniente de entidades no relacionadas. Las transacciones similares que se usan como guía del valor razonable no deben tener una antigüedad superior de seis meses a partir de la fecha de la transacción de trueque. Si el valor razonable de la publicidad otorgada no puede ser determinado bajo estos criterios, entonces se debe utilizar el valor según libros de la publicidad otorgada, el cual probablemente será cero.

Arreglos de elementos múltiples NIIF

No existe ninguna guía detallada para el reconocimiento de ingresos de arreglos de elementos múltiples. Los criterios de reconocimiento usualmente se aplican por separado a cada transacción. Sin embargo, se aplican a dos o más transacciones juntas cuando estas están vinculadas de manera tal que el efecto comercial total puede ser entendido solo en el contexto de una serie de transacciones en conjunto.

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Reconocimiento de ingresos

Asuntos específicos del reconocimiento de ingresos (continuación) PCGA de EEUU Los ingresos de arreglos con actividades múltiples deben dividirse en unidades contables separadas si las actividades del arreglo cumplen con los criterios especificados que se indican en EITF 00-21. El pago del arreglo debe distribuirse entre las diferentes unidades contables separadas, basándose en sus valores razonables relativos. Los criterios de reconocimiento de los ingresos aplicables deben considerarse por separado para las unidades contables separadas. Arreglos de elementos múltiples: reconocimiento de ingresos por ventas de software NIIF

No existe ninguna guía de reconocimiento de ingresos por ventas de programas informáticos ó software. Las tarifas por el desarrollo de software adaptados a las necesidades requeridas se reconocen como ingresos haciendo referencia a la etapa de finalización del desarrollo, incluyendo la prestación de servicios por concepto de soporte posterior a la entrega.

PCGA de EEUU Se brinda una guía específica acerca del reconocimiento de ingresos por ventas de software, y especialmente para arreglos de elementos múltiples. Para estos arreglos, se establece un valor para cada elemento con base en la evidencia objetiva específica del proveedor (EOEP) u otra evidencia de valor razonable. La evidencia objetiva específica del proveedor generalmente se limita al precio registrado cuando los elementos se venden por separado. Su pago se asigna a unidades separadas, basándose en sus valores razonables relativos, y se reconoce los ingresos a medida que se culmina con cada unidad.

Contratos de construcción Alcance NIIF

Aplica a los contratos de precios fijos y a los de costo más cantidad convenida de los contratistas (no definidos) para construir un solo activo o un conjunto de activos.

PCGA de EEUU La orientación es desde el punto de vista del contratista y no del contrato, como se indica en las NIIF. El alcance no se limita a los contratos de construcción, sino que la guía también es aplicable a contratos de precio unitario y a los de tiempo-mas-insumos. Método de reconocimiento NIIF

Se requiere el uso del método de porcentaje de finalización para reconocer los ingresos y gastos si el resultado se puede medir de manera confiable. Los criterios necesarios para lograr una medición confiable son menos restrictivos en un contrato de costo más cantidad convenida que en un contrato de precio fijo. Cuando no se puede estimar el resultado final de manera confiable, las NIIF requieren el uso del método de cero beneficio, el cual reconoce los ingresos sólo en la medida que se incurren los costos del contrato que se esperan recuperar. Además, hay orientación limitada acerca del uso de las estimaciones.

PCGA de EEUU

Se prefiere el método de porcentaje de finalización. Sin embargo, en raras circunstancias, cuando no se puede medir de manera razonable el proceso del contrato hasta su finalización, se usa el método de contrato finalizado. Además, se proporciona una guía detallada acerca del uso de las estimaciones.

Aplicación del método de porcentaje de finalización NIIF

Cuando se puede estimar el resultado del contrato de manera confiable, deben reconocerse los ingresos y costos tomando como referencia la etapa de finalización de la actividad del contrato en la fecha del balance general. Cuando sea probable que los costos totales del contrato excedan los ingresos totales del contrato, la pérdida esperada debe reconocerse de inmediato como un gasto.

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PCGA de EEUU Permite dos enfoques diferentes: • en el enfoque ingresos-costos (similar a las NIIF) se multiplica el porcentaje de finalización estimado por los ingresos totales estimados para determinar los ingresos devengados, y se multiplica el porcentaje de finalización estimado por los costos totales estimados del contrato para determinar los costos incurridos; y

Reconocimiento de ingresos

Contratos de construcción (continuación)

• en el enfoque de ganancias brutas (a diferencia de las NIIF) se multiplica el porcentaje de finalización estimado por las ganancias brutas estimadas para determinar las ganancias brutas devengadas hasta la fecha. Sin importar cuál método de contabilidad se emplea, se reconocen las pérdidas cuando se incurren o cuando los costos esperados del contrato exceden los ingresos esperados del contrato. Método de contrato finalizado NIIF

Está prohibido.

PCGA de EEUU Se prefiere el método de porcentaje de finalización. Sin embargo, el método de contrato finalizado es permitido en circunstancias poco comunes, cuando las estimaciones de los costos a incurrir para finalizar el proyecto y el progreso del contrato hasta su finalización no pueden determinarse con suficiente certeza. Los ingresos sólo son reconocidos cuando se finaliza el contrato o casi se ha finalizado. Sin importar el método contable empleado, las pérdidas se reconocen cuando se incurren o cuando los costos del contrato esperados exceden los ingresos del contrato esperados. Combinación de contratos y segmentación de un contrato NIIF

Se requiere combinar los contratos cuando sean parte de un conjunto, o que se separen cuando cada contrato es parte de una propuesta diferente y cuando los ingresos y los costos pueden identificarse claramente.

PCGA de EEUU Se permite la combinación de contratos, pero no es obligatorio. Referencias:

NIIF: NIC 11, NIC 18. PCGA de EEUU: CON 5, SAB 104, SOP 81-1, SOP 97-2, EITF 99-17, EITF 00-21, FTB 90-1.

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Reconocimiento de gastos

Reconocimiento de gastos Gastos Definición NIIF

Los gastos se definen en la estructura de las NIIF para incluir las pérdidas. Son disminuciones de los beneficios económicos, las cuales originan una disminución en el patrimonio.

PCGA de EEUU Los gastos son definidos por la Declaración de Conceptos como flujos de efectivo actuales o esperados, o su equivalente, que han ocurrido o que son producto de las principales operaciones continuas de la entidad.

Asuntos de reconocimiento específico de gastos Gastos por intereses NIIF

Los gastos por intereses se reconocen de forma acumulada. Cuando los gastos por intereses incluyen un descuento o una prima producto de la emisión de un instrumento de deuda, el descuento o prima se amortiza usando el método de tasa de interés efectiva. La tasa de interés efectiva es la tasa que descuenta los pagos de efectivo futuros estimados, a lo largo de la vida esperada del instrumento de deuda, al valor según libros del instrumento de deuda.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF.

Beneficios de los empleados-pensiones Ambas estructuras requieren que el costo de otorgar estos beneficios sea reconocido de manera sistemática y racional sufre el período durante el cual los empleados brindan sus servicios a la entidad. Ambas estructuras dividen los planes de pensión en planes de contribución definidos y planes de beneficios definidos, y los definen de maneras similares. Planes de contribución definidos Los planes de contribución definidos son planes de beneficios post-empleo que requieren que la entidad pague contribuciones fijas en un fondo. La entidad no tiene ninguna obligación legal o constructiva para hacer contribuciones adicionales al fondo, incluso si el fondo arroja pérdidas sobre una base sostenida. Con estos planes, el empleado es quien se encuentra expuesto al riesgo atribuible a los activos del plan. Ambas estructuras requieren la medición de los costos por pensión como la contribución periódica por pagar al fondo. Planes de beneficios definidos Los planes de beneficios definidos obligan al patrono a otorgar beneficios post-empleo definidos de montos establecidos para los empleados. Los riesgos asociados con los activos del plan los asume el patrono. La metodología para contabilizar los planes de beneficios definidos es similar para ambas estructuras. Las características clave son:

ASUNTO

NIF

PCGA de EEUU

Determinación de los gastos por pensión y post-jubilación.

Usar el método actuarial de unidad de crédito proyectado.

Similar a las NIIF.

Tasa de descuento para las obligaciones.

Se basa en los rendimientos del mercado de bonos corporativos de alta calidad. Los rendimientos de los bonos del estado deben usarse cuando no haya un mercado amplio de bonos corporativos de alta calidad.

Similar a las NIIF, exceptuando que no se usan los bonos del estado.

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ASUNTO

NIF

PCGA de EEUU

Valuación de los activos del plan

Medir a valor razonable o usando flujos de efectivo descontados si no se cuenta con los precios del mercado.

Similar a las NIIF, excepto por las diferencias resultantes de la tasa aplicada al valor relacionado del mercado de los activos del plan (ver rendimiento esperado de los activos del plan, más adelante).

Reconocimiento de las ganancias y pérdidas actuariales

Reconocimiento inmediato o amortización durante el tiempo restante esperado en el cual los empleados participantes prestarán servicios a la compañía. Como mínimo, se debe reconocer una ganancia/ pérdida neta por un valor equivalente al excedente del 10% del monto mayor entre la obligación por beneficios definidos o el valor razonable de los activos del plan al comienzo del año.

Similar a las NIIF, exceptuando que si todos o casi todos los participantes del plan están jubilados, las ganancias y pérdidas actuariales se amortizan usando la expectativa de vida restante de los participantes del plan.

Rendimientos esperados de los activos del plan

Se basa en las expectativas del mercado al comienzo del período en cuanto a los rendimientos durante toda la vida de la obligación relacionada. Refleja los cambios del valor razonable de los activos del plan como resultado de contribuciones reales y beneficios pagados.

Se basa en las condiciones de mercado y la naturaleza de los activos. Incluye cambios en los activos del plan por pagos de contribuciones y beneficios.

La tasa se aplica al valor razonable de los activos.

Reconocimiento de gastos

Beneficios de los empleados-pensiones (continuación)

La tasa se aplica al valor de mercado relacionado de los activos del plan, que es el valor razonable o un valor calculado (que incluye las ganancias y pérdidas relacionadas con los activos durante un período máximo de cinco años).

Limitación de los activos en el balance general

Los activos se limitan al valor más bajo de: a) el activo resultante de la aplicación de la norma, y b) el total neto de cualquier pérdida actuarial no reconocida y costos por servicios pasados no reconocidos y el valor actual de cualquier reembolso disponible del plan o reducciones en las contribuciones futuras al plan.

No tiene requerimientos similares.

Reconocimiento de los pasivos mínimos por pensión

No se requiere.

Se requiere un pasivo mínimo adicional cuando la obligación acumulada de beneficios excede el valor razonable de los activos del plan y el monto del pasivo acumulado.

Costos por servicios pasados

Costos positivos y negativos por servicios pasados se reconocen durante el período restante en el cual los beneficios serán irrevocables. Cuando los beneficios ya son irrevocables, se deben reconocer los costos por servicios pasados de inmediato.

Los costos positivos por servicios pasados para los empleados actuales y ex-empleados se reconocen durante el tiempo de servicio restante de los empleados activos. Los costos negativos de servicios pasados se aplican primeramente a los costos positivos antiguos de servicios pasados. Se reconoce el exceso como se hace con los costos positivos de servicios pasados.

Planes de múltiples patronos

Usar la contabilidad de beneficios definidos, salvo cuando no se disponga de suficiente información.

Usar la contabilidad de contribuciones definidas.

Plan de beneficios definidos por pensión de una filial, que forma parte de un plan del grupo

No hay exenciones. El plan se contabiliza como un plan de beneficios definidos.

La filial debe contabilizar su participación en un plan de grupo completo como un participante en un plan de contribuciones definidas (de múltiples patronos).

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Reconocimiento de gastos

Beneficios de los empleados-pensiones (continuación) ASUNTO

NIF

PCGA de EEUU

Desincorporación/ pago (oportunidad del reconocimiento)

Las ganancias y pérdidas producto de las desincorporaciones se reconocen cuando ocurren desincorporaciones/ pagos

Las pérdidas por desincorporaciones se reconocen cuando es probable que ocurra una desincorporación y el efecto de esta se puede estimar razonablemente. Las ganancias por las desincorporaciones son diferidas hasta que se realicen y se reconocen en las ganancias, bien sea cuando se liquida a los empleados relacionados o bien cuando se adopta la suspensión o modificación del plan. Las ganancias o pérdidas de los pagos se reconocen cuando ocurre el pago.

Reducciones/liquidaciones (cálculo de las ganancias y pérdidas)

Las ganancias y pérdidas por las reducciones/liquidaciones incluyen cambios del valor actual de la obligación de beneficios definidos, cualquier cambio resultante en el valor razonable de los activos del plan, y cualquier ganancia y pérdida actuarial relacionada, y los costos de servicios pasados que no se reconocieron anteriormente.

Las ganancias y pérdidas de las reducciones incluyen costos de servicios previos no reconocidos en los cuales ya no se espera la prestación del servicio, y cambios de la obligación de beneficios proyectada (neta de cualquier ganancia o pérdida no reconocida y activo en transitorio restante). La ganancia o pérdida máxima de las liquidaciones que serán reconocidas en los resultados son iguales a las ganancias o pérdidas netas no reconocidas más cualquier activo transitorio no reconocido.

Propuestas recientes - NIIF La Junta de Normas Internacionales de Contabilidad emitió un borrador de exposición para modificar la NIC 19 en abril de 2004. Este borrador incluye propuestas (a) para proporcionar a las entidades una opción para mostrar globalmente los déficit de pensiones y los superávit disponibles reconociendo las ganancias y pérdidas en el patrimonio, en lugar de reconocerlas en el estado de ganancias y pérdidas, (b) para extender la aplicación de la contabilidad del plan de múltiples patronos a las entidades de un grupo consolidado, y (c) para divulgaciones adicionales. La IFRIC emitió el borrador de la Interpretación D6 en la NIC 19 en mayo de 2004. Este borrador brinda una guía sobre los requerimientos de la NIC 19 relativos a los planes de beneficios de múltiples patronos. Igualmente, la IFRIC emitió un borrador de la Interpretación D9 en la NIC 19 en julio de 2004, el cual confirma que un plan de beneficios a los empleados que tenga un rendimiento prometido sobre las contribuciones es un plan de beneficios definidos, y propone cómo se puede medir el saldo del efectivo y tipos similares de planes. Referencias:

NIIF: NIC 19, NIC 39. PCGA de EEUU: APB 21, FAS 87, FAS 88.

Compensación en acciones a los empleados Reconocimiento NIIF

Se requiere el reconocimiento del valor razonable de las acciones y opciones otorgadas a los empleados durante el período con el cual se relacionan los servicios prestados por ellos. Se presume que el otorgamiento de acciones y opciones se hace por servicios pasados si es incondicional y sin criterios de desempeño.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. 42

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Medición NIIF

Se suele otorgar acciones y opciones para adquirir acciones a los empleados como parte de su paquete de remuneración, además del salario y de otros beneficios de contratación. La NIIF 2 requiere que una entidad mida el valor razonable de los servicios de los empleados recibidos por referencia al valor razonable de los instrumentos de patrimonio otorgados. También se requiere hacer divulgaciones extensas.

PCGA de EEUU

Las entidades deben escoger los métodos contables para determinar los costos de los beneficios que surgen de los planes de compensación con acciones a los empleados. Pueden aplicar un método de valor intrínseco o un método de valor razonable.

Reconocimiento de gastos

Compensación en acciones a los empleados (continuación)

Con el método de valor intrínseco, el costo de la compensación está representado por la diferencia entre el precio de la acción en el mercado a la fecha de medición y el precio que pagará el empleado (precio de ejecución). Usualmente, la fecha de medición es la misma fecha que la fecha de otorgamiento. Se usa este método ampliamente en la práctica. El método de valor razonable se basa en el valor razonable de la opción a la fecha de otorgamiento. Esto se estima usando un modelo de fijación de precios para opciones. Si una entidad decide seguir el método del valor intrínseco, debe igualmente divulgar claramente los y destacan por igual, la ganancia neta y utilidad por acción pro forma, tal como si se hubiera aplicado el método de valor razonable. Impuestos por pagar de nómina por parte del patrono cuando los empleados ejercen opciones para adquirir acciones NIIF

El pasivo de seguro social de los patronos que surge de las transacciones de pago basadas en las acciones deben reconocerse durante el mismo período o períodos en que se reconoció el cargo de pago basado en acciones.

PCGA de EEUU

Se indica que los impuestos de nómina del patrono pagaderos en el momento en que se ejercen las opciones para adquirir acciones deben reconocerse como un gasto en la fecha en que se ejerce la opción.

Transacciones de pagos basados en acciones y opciones para adquirir acciones diferentes a compensaciones empleados NIIF

Los productos o servicios adquiridos en una transacción de pago basado en acciones y opciones para adquirir acciones deben reconocerse cuando se reciban. En el caso de un gasto o activo que surge fuera de una transacción de pago basado en acciones y opciones para adquirir acciones. El haber registrado será un pasivo si la entidad tiene una obligación para liquidar la transacción en efectivo. Sin embargo, si no existe la posibilidad de pagar en efectivo, y por lo tanto se pagará por la adquisición de los productos y servicios por medio de la emisión de instrumentos de patrimonio, el crédito es un aumento en el patrimonio. La NIIF 2 requiere que se determine el valor razonable de los productos o servicios adquiridos por una entidad y se utilice como valor para una transacción de pago basado en acciones y opciones para adquirir acciones.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF, excepto que los gastos deben medirse con base en el valor razonable de los productos o servicios recibidos o en el valor razonable de los títulos valores emitidos, cualquiera que pueda medir de manera más confiable. Propuestas recientes - PCGA de EEUU La FASB emitió un borrador de exposición sobre los pagos basados en acciones y opciones para adquirir acciones, el 31 de marzo 2004. El Borrador de Exposición propone que el costo de todas las formas de compensación basada en patrimonio otorgadas a los empleados, excluyendo los planes de propiedad de acciones de los empleados, se reconozca en el estado de ganancias y pérdidas de la compañía. El costo de la subvención se mediría al valor razonable. Esto reemplazará la FAS 123 y la APB25. Referencias:

NIIF: NIC 19, NIC 37, NIIF 2 PCGA de EEUU: APB 25, FAS 123, FAS 148, FIN 44, EITF D-83, EITF 00-16.

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Reconocimiento de gastos

Compensación de ausencias Incluye la compensación de las ausencias a largo plazo, tales como discapacidad a largo plazo, prestación de servicios por un largo período de tiempo y períodos sabáticos. Estos beneficios generalmente se acumulan durante el período de servicio del empleado. En ambas estructuras debe reconocerse el pasivo, ya que el empleado brinda el servicio que crea el derecho al beneficio. Beneficios por cese de la relación laboral NIIF

Los beneficios por cese de la relación laboral que surgen por la aceptación voluntaria por parte del empleado de la finalización de la relación laboral, se contabilizan igual que las provisiones por reestructuración. En caso de una oferta hecha para promover la renuncia voluntaria, la medición de los beneficios de liquidación debe basarse en el número de empleados que se espera que acepten la oferta. Las indemnizaciones por cese generalmente son pagaderas independientemente del motivo del mismo. El pago de estos beneficios es seguro (sujeto a cualquier requerimiento de servicio mínimo o subvención) pero el momento de su pago no lo es. Las NIIF requieren que las indemnizaciones por cese se contabilicen de manera uniforme con las obligaciones de pensión (es decir, incluyendo un elemento de progresión de salario y de descuento)

PCGA de EEUU Se establece una guía específica para abordar los beneficios post empleo por ejemplo, la continuación del salario, los beneficios por liquidación, entrenamiento y asesoría. Los PCGA de EEUU distinguen cuatro tipos de beneficios por cese y tres métodos para determinar la oportunidad del reconocimiento. 1) Beneficios especiales por cese de la relación laboral - generalmente beneficios adicionales ofrecidos por un corto período de tiempo a ciertos empleados que escogen una liquidación voluntaria. Se reconocen en la fecha en que los empleados aceptan la oferta y la cantidad se puede estimar de manera razonable. 2) Beneficios contractuales de cese de la relación laboral (que son beneficios provistos para los empleados cuando se finaliza la contratación, debido a un evento específico mencionado en un plan existente). Se reconocen en la fecha cuando sea probable que los empleados tengan derecho a los beneficios y la cantidad puede estimarse de manera razonable. 3) Beneficios por cese pagados por indemnizaciones de conformidad con un plan de beneficios por cese en marcha. Se reconocen los costos para los pagos probables y razonablemente estimados en la medida en que los servicios son prestados por los empleados, o cuando ocurra un hecho obligante y; 4) Beneficios por cese únicos - beneficios provistos para los empleados actuales que son liquidados involuntariamente bajo las condiciones de un arreglo de beneficios único. Un arreglo de beneficios único es aquel que se establece mediante un plan de liquidación que se aplica para un evento de liquidación especificado o para un período futuro especificado. Estos beneficios únicos son reconocidos como un pasivo cuando el plan de liquidación cumple con ciertos criterios y este se le ha comunicado a los empleados (la fecha de la comunicación). Si se requiere que los empleados presten un servicio futuro para recibir los beneficios únicos, el pasivo se reconoce de manera proporcional durante el período de servicio futuro. Se considera que los planes de indemnización de la liquidación deben ser definidos según los PCGA de EEUU. Las entidades pueden escoger entre calcular la obligación de los beneficios irrevocables como el valor actuarial actual de los beneficios irrevocables a los cuales tiene derecho el empleado, si el empleado finaliza su relación laboral de inmediato, o como el valor actuarial actual de los beneficios irrevocables a los cuales tiene derecho el empleado, con base en la fecha esperada de finalización de la relación laboral del empleado o de su jubilación. Referencias:

NIIF: NIC 19. PCGA de EEUU: FAS 43, FAS 88, FAS 112, FAS 146, EITF 88-1.

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Activos

Activos Activos intangibles Definición NIIF

Son activos no monetarios identificables que no tienen sustancia física, son controlados por la entidad y guardados para su uso en la producción o suministro de bienes y servicios, para alquilar a otros o para fines administrativos. Pueden ser adquiridos o creados internamente.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Reconocimiento: activos intangibles adquiridos1 NIIF

Se aplican los criterios generales de reconocimiento de activos de las NIIF. Se reconocen si los beneficios económicos futuros atribuibles al activo son probables y el costo del activo puede medirse de manera confiable.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF 1 Ver Pág. 31 para la contabilización de activos intangibles adquiridos en una combinación de negocios.

Reconocimiento - criterios adicionales para los activos intangibles generados internamente NIIF

Se requiere clasificar los costos asociados a la creación de los activos intangibles en dos fases: la fase de investigación y la fase de desarrollo. Los costos de la fase de investigación siempre deben registrarse como gastos. En cambio, los costos de la fase de desarrollo se registran como gastos, salvo cuando la entidad demuestre los siguientes factores: • la viabilidad técnica para completar el activo; • la intención de completar el activo; • la capacidad de uso o venta del mismo; • la forma en que el activo intangible generará beneficios económicos futuros. La entidad debe demostrar la existencia de un mercado o, si es para uso interno, la utilidad del activo intangible; • la disponibilidad de recursos adecuados para finalizar el desarrollo; y • la capacidad para medir de manera confiable los gastos atribuibles al activo intangible durante su desarrollo. Los costos de desarrollo reconocidos inicialmente como un gasto no pueden ser capitalizados en un período subsiguiente.

PCGA de EEUU Se aplican criterios de reconocimiento más estrictos que las NIIF. Los PCGA de EEUU requieren que los costos de investigación y desarrollo se registren como gastos cuando se incurran, haciendo que sea raro el reconocimiento de los activos intangibles creados internamente. Sin embargo, se aplican reglas separadas para los costos de desarrollo correspondientes a programas informáticos (software) para la venta. En este caso, la capitalización (y la amortización) se aplican cuando se establezca la viabilidad técnica. La capitalización cesa cuando el producto está disponible para la liberación general para el público. Se aplican reglas similares a ciertos elementos de los costos de desarrollo para los programas informáticos desarrollados para el uso interno.

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Activos Activos intangibles (continuación) Reconocimiento: costos de desarrollo de páginas web NIIF

Los costos incurridos durante la etapa de planificación deben registrarse como gastos. Los costos incurridos para actividades durante las etapas de aplicación y de desarrollo de la infraestructura de la página web deben capitalizarse, y los costos incurridos durante la etapa de operación deben registrarse como gastos cuando se incurran.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Medición: activos intangibles adquiridos NIIF

En la fecha de adquisición generalmente es evidente el costo de un activo intangible que se adquiere por separado, siendo el mismo el valor razonable de la compensación pagada.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Medición: activos intangibles creados internamente NIIF

El costo comprende todos los gastos que pueden atribuirse o asignarse directamente a la creación, producción y preparación del activo a partir de la fecha cuando se cumpla con los criterios de reconocimiento.

PCGA de EEUU Los costos que no puedan identificarse específicamente y que tengan vidas útiles difíciles de determinar o, que son inherentes a una empresa continua y estén relacionados a una entidad en general, deben reconocerse como gastos cuando se incurran. Medición posterior: activos intangibles adquiridos y generados internamente NIIF

Los activos intangibles sujetos a amortización, se reconocen inicialmente al costo histórico menos amortización/deterioro acumulado, o al valor razonable menos amortización/deterioro posterior. La revaluación posterior de los activos intangibles a su valor razonable debe fundamentarse en los precios establecidos en un mercado activo. Cuando una entidad adopte este tratamiento (extremadamente raro en la práctica), deben realizarse las revaluaciones regularmente, concurrente con la revaluación de la clase completa de activos intangibles.

PCGA de EEUU El reconocimiento inicial es similar al de las NIIF. Sin embargo, no se permite realizar revaluaciones. Los activos intangibles sujetos a amortización se registran al costo amortizado a menos que esté deteriorado. Los activos intangibles que no están sujetos a amortización se registran al costo histórico a menos que estén deteriorados. Amortización: activos intangibles adquiridos y generados internamente NIIF

Los activos intangibles adquiridos y generados internamente se amortizan si tienen una vida finita. Por el contrario, no se amortizan si los activos tienen vidas infinitas, pero se debe realizar una prueba de deterioro, por lo menos una vez al año. No se presume una vida máxima.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Deterioro: activos intangibles adquiridos y generados internamente NIIF

Se requiere hacer revisiones en cuanto al deterioro cuando los cambios en los eventos o circunstancias indiquen que no se podrá recuperar el valor en libros del activo intangible. Se requieren revisiones anuales para los activos con vidas útiles indefinidas y para los activos que todavía no estén en uso. Están permitidas las reversiones de las pérdidas por deterioro en circunstancias específicas.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF, excepto que las reversiones están prohibidas. Rererencias:

NIIF: NIC 36, NIC 38, SIC-32. PCGA de EEUU: FAS 86, FAS142, APB, 17, SOP 98-1.

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Activos Propiedad, planta y equipo Definición NIIF

La PPE son activos tangibles que posee la entidad para su uso en la producción o suministro de bienes o servicios, para alquilar a otros o para fines administrativos. Se espera que sean usados durante más de un período.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Reconocimiento NIIF

Se aplican los criterios generales de reconocimiento de activos de las NIIF. Se reconoce si es probable que los beneficios económicos futuros atribuibles al activo fluyan en la empresa y el costo del activo puede medirse de manera confiable.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Medición inicial NIIF

Comprende los costos directamente atribuibles al traslado del activo al local y las condiciones de trabajo necesarias para que este pueda operar en la forma que desea la gerencia, incluyendo los costos de las pruebas para probar si el activo está funcionando adecuadamente. Los costos de iniciación y anteriores a la producción no deben capitalizarse a menos que sean una parte indispensable para colocar el activo en su condición de trabajo. Los siguientes factores también se incluyen en la medición inicial del activo: • costos de preparación del sitio; • costos de traslado inicial y manejo; • costos de instalación y ensamblaje; • costos de beneficios de los empleados provenientes de la construcción o adquisición del activo; • costos de pruebas para confirmar si el activo está funcionando adecuadamente; • honorarios profesionales; • ganancias/pérdidas por fluctuaciones del valor razonable en instrumentos calificados de cobertura de flujos de efectivo relacionadas con la compra de una PPE en una moneda extranjera (ver página 65); y La entidad tiene la opción de incluir los costos de los préstamos incurridos durante el período de compra, construcción o producción del activo para su uso (ver página 51). Las subvenciones del estado recibidas en relación con la adquisición de una PPE pueden ser aplicados al costo del activo (ver página 59).

PCGA de EEUU Similares a las NIIF, exceptuando que no se incluyen en el costo las ganancias/pérdidas por cobertura sobre las coberturas del flujo de efectivo que califiquen. Deben incluirse los costos de los préstamos pertinentes, si se cumple con ciertos criterios. Al igual que en las NIIF, el valor razonable de un pasivo correspondiente a la obligación de desincorporación de un activo debe reconocerse en el período en que se incurre, si puede hacerse un estimado razonable. Los costos asociados para la desincorporación del activo se capitalizan como parte del valor en libros del activo. Propuestas recientes - PCGA de EEUU La FASB emitió un borrador de exposición de la Interpretación de la FAS 143 en junio de 2004. El Borrador de Exposición propone la contabilización de las obligaciones condicionadas a la desincorporación de un activo (por ejemplo, las obligaciones para remover y desincorporar asbestos). En particular, esto aclararía que la obligación legal para realizar la actividad de desincorporación de un activo que está condicionada a un hecho futuro está dentro del alcance de las FAS 143.

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Activos Propiedad, planta y equipo (continuación) Desembolsos posteriores NIIF

Los desembolsos posteriores por mantenimiento se registran como gastos cuando se incurran. El reemplazo de partes puede capitalizarse cuando se cumpla con los nuevos criterios de reconocimiento. El costo de una inspección o reparación importante que ocurra a intervalos regulares se capitaliza si ellos ameritan criterios de reconocimiento. El valor en libros neto de cualquier parte reemplazada se cargaría como gasto al momento de la inspección.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF Depreciación NIIF

La cantidad depreciable de una partida de PPE debe ubicarse en una base sistemática durante su vida útil, lo cual refleja el patrón bajo el cual la entidad consume los beneficios del activo. Cualquier cambio en el método de depreciación usado se trata como un cambio de un estimado contable reflejado en el cargo por depreciación para el período actual y el futuro.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF, exceptuando que los PCGA de EEUU clasifican un cambio en el método de depreciación aplicado a activos previamente registrados como un cambio en una política contable. El efecto acumulado del cambio se refleja en el estado de ganancias y pérdidas del año actual. Sin embargo, un cambio de las vidas útiles de los activos sujetos a depreciación significa un cambio en un estimado, que se contabiliza prospectivamente en el período de cambio y en períodos futuros. Medición posterior NIIF

El modelo de costo requiere que un activo se lleve como costo menos depreciación y deterioro acumulado. Sin embargo, se permite la revaluación de PPE a su valor razonable de acuerdo con el tratamiento alternativo permitido por la norma. La opción de revaluar debe aplicarse a una clase completa de activos. El aumento del valor en libros de un activo como resultado de una revaluación debe acreditarse directamente en patrimonio bajo el título “superávit por revaluación”, a menos que este aumento represente un reverso de una reducción del mismo activo, que se reconoció anteriormente como un gasto en cuyo caso, debe reconocerse en el estado de ganancias y pérdidas. Una reducción en la revaluación debe cargarse directamente contra cualquier excedente por revaluación relacionado del mismo activo, y cualquier exceso debe reconocerse como un gasto. Se requiere igualmente que se divulgue el costo histórico (costo y depreciación acumulada) de los activos revaluados.

PCGA de EEUU La PPE debe registrarse al costo menos depreciación acumulada y pérdidas por deterioro. Al igual que las NIIF, las pruebas de deterioro se realizan cuando los eventos y cambios de las circunstancias sugieran que no se podrá recuperar el valor en libros de un activo. Frecuencia de las revaluaciones NIIF

Las revaluaciones deben mantenerse lo suficientemente actualizadas para que el valor en libros no difiera significativamente del valor razonable. Esto requiere de revaluaciones regulares de todos las PPE cuando se adopta la política de revaluación. La gerencia debe considerar en cada cierre del ejercicio si el valor razonable difiere significativamente del valor en libros.

PCGA de EEUU No se puede aplicar.

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Activos Propiedad, planta y equipo (continuación) Deterioro de la PPE revaluada NIIF

Una pérdida por deterioro (revaluación hacia la baja) puede netearse con superávits por revaluación, siempre y cuando ambos (tanto el superávit como la pérdida) se relacionen con el mismo activo; cualquier excedente de la pérdida que no lo cubra el superávit por revaluación debe registrase en el estado de ganancias y pérdidas.

PCGA de EEUU Se deben reconocer todos los deterioros en el estado de ganancias y pérdidas. Rereferncias:

NIIF: NIC 16, NIC 23, NIC 36. PCGA de EEUU: FAS 34, FAS 143, FAS 144, ARB 43, APB 6.

Activos no circulantes disponibles para la venta NIIF

Una entidad debe clasificar un activo no circulante como disponible para la venta si su valor en libros se recupera principalmente a través de una transacción de venta, en vez de a través del uso continuo. El activo debe estar disponible para la venta inmediata en su condición presente y su venta debe ser bastante probable. Para que la venta sea bastante probable, la gerencia, al nivel adecuado, debe tener un plan para vender el activo y un programa activo para ubicar un comprador y es necesario que se haya iniciado la finalización del plan. El activo debe ser activamente mercadeado para la venta a un precio que sea razonable en relación con su valor actual. Se debe esperar que la venta se efectúe no mas allá de un año a partir de la fecha en que se clasificó el activo como disponible para la venta. Adicionalmente, las acciones requeridas para completar el plan deben indicar que es poco probable que se hagan cambios significativos al plan o que éste sea cancelado. Una vez clasificado para la venta, el activo debe medirse al más bajo de su valor en libros o de su valor razonable menos los costos para venderlo.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF Referencia:

NIIF: NIIF 5 PCGA de EEUU: FAS 144

Clasificación

INDICADOR

NIF

PCGA de EEUU

La propiedad se traspasa al arrendatario al vencimiento del período de arrendamiento.

Indicador de un arrendamiento financiero.

Existe una opción de compra negociada.

Indicador de un arrendamiento financiero.

El período de arrendamiento representa la mayor parte de la vida útil económica del activo arrendado.

Indicador de un arrendamiento financiero.

Se especifica como un porcentaje igual o mayor de 75% de la vida útil económica del activo.

El valor actual de los pagos mínimos por arrendamiento es sustancialmente igual al valor razonable del activo arrendado.

Indicador de un arrendamiento financiero.

Se especifica como el 90% del valor razonable del activo menos cualquier crédito por impuestos relacionados al activo que retenga el arrendador.

Los activos arrendados son de una naturaleza especializada, de manera tal que solo el arrendatario puede usarlos sin hacerle modificaciones importantes.

No se especifica.

Podría originar un arrendamiento financiero.

Normalmente da lugar a un arrendamiento financiero

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Activos Propiedad, planta y equipo (continuación) INDICADOR

NIF

PCGA de EEUU

Al cancelarse el contrato, las pérdidas del arrendador se le cargan al arrendatario.

Indicador de un arrendamiento financiero.

No se especifica.

Las ganancias y pérdidas producto de las fluctuaciones del valor razonable del valor residual del activo son absorbidas por el arrendatario.

Indicador de un arrendamiento financiero.

No se especifica.

El arrendatario está en capacidad de continuar el arrendamiento por un período posterior a un precio menor que el del mercado.

Indicador de un arrendamiento financiero.

No se especifica.

Indicador de un arrendamiento financiero

Los conceptos para clasificar los arrendamientos son similares en ambas estructuras. Sin embargo, aunque en los PCGA de EEUU se presentan extensos requerimientos de forma, en las NIIF se aplica más la sustancia en lugar de la forma legal. Existe un arrendamiento financiero (de capital) si el acuerdo transfiere al arrendatario de manera sustancial todos los riesgos y beneficios asociadas con la propiedad del activo. Ambas estructuras brindan indicadores para determinar la clasificación de un arrendamiento, los cuales se presentan a continuación. Reconocimiento de la inversión en el arrendamiento Ambas estructuras requieren que la cantidad pagadera por el arrendatario por concepto de un arrendamiento financiero se reconozca como una cuenta por cobrar por el monto de la inversión neta especificada en el contrato de arrendamiento. En cualquier momento, esto comprenderá el total de los pagos mínimos futuros del arrendamiento menos las ganancias brutas asignadas para períodos futuros. De acuerdo con las NIIF, los pagos mínimos por arrendamiento que realiza un arrendatario incluyen las garantías relacionadas con los activos arrendados otorgadas por una tercera parte. Los PCGA de EEUU excluyen estas garantías. Según lo indicado en las NIIF el valor presente de los pagos mínimos del arrendamiento generalmente emplea la tasa implícita en el arrendamiento para hacer los descuentos. De acuerdo a los PCGA de EEUU, el arrendador también utilizaría la tasa implícita. Las ganancias brutas se distribuyen entre el capital recuperado y los ingresos financieros percibidos, de una forma tal que se obtenga una tasa de rendimiento constante. Los costos iniciales directos deben amortizarse durante el período de arrendamiento. Las NIIF y los PCGA de EEUU requieren el uso del método de inversión neta para distribuir las ganancias brutas, lo cual excluye el efecto de los flujos de efectivo que surgen de los impuestos y del financiamiento relacionado con una transacción de arrendamiento. Una excepción de esto es el caso de los arrendamientos financiados provistos en los PCGA de EEUU, en los cuales se incluyen de los flujos de efectivo relacionados a impuestos. Arrendamientos operativos Ambas estructuras requieren que el arrendador reconozca un activo arrendado como una PPE y que se deprecie durante su vida útil. Los ingresos por arrendamiento generalmente se reconocen de manera directa durante el período de arrendamiento. Incentivos Tanto las NIIF como los PCGA de EEUU indican que el arrendador debe reconocer de manera directa el costo agregado de los incentivos suministrados, como una reducción del ingreso por arrendamiento, durante el período de arrendamiento, excepto cuando exista otra forma sistemática que represente de mejor manera el patrón de tiempo en el cual disminuye el beneficio del activo arrendado.

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Activos Propiedad, planta y equipo (continuación)

Propuestas recientes - NIIF La IFRIC emitió el borrador de Interpretación D3 sobre la NIC 17 en enero de 2004. Este borrador propone que cuando un acuerdo no tenga la forma legal de arrendamiento, pero transfiera un derecho para utilizar un activo (por ejemplo, una partida de PPE) por un período de tiempo acordado a cambio de un pago o serie de pagos, éste debe contabilizarse de acuerdo con la NIC 17. Rereferencia:

NIIF: NIC 17. PCGA de EEUU: FAS 13, FAS 66, FAS 98, FTB 88-1.

Deterioro de los activos Reconocimiento NIIF

Una entidad debe evaluar anualmente si hay indicaciones de que un activo puede deteriorarse. Cuando exista tal indicación, los activos deben evaluarse en cuanto a su deterioro. Una pérdida por deterioro debe reconocerse en el estado de ganancias y pérdidas cuando el valor en libros excede su valor recuperable. Los activos clasificados como disponibles para la desincorporación deben medirse nuevamente al más bajo entre su valor en libros o su valor razonable menos los costos para la venta.

PCGA de EEUU La gerencia debe considerar en cada período si hay razón para sospechar que es posible que los activos de larga vida (grupos de activo) no sean recuperables. Existen varios indicadores de deterioro para hacer esta evaluación. Para los activos que se usarán en las operaciones continuas, el deterioro se mide en primer lugar por referencia a los flujos de efectivo no descontados. Si existe algún deterioro, la entidad debe medir el deterioro comparando el valor en libros del activo con su valor razonable. Si no presenta ningún deterioro, en referencia a los flujos de efectivo no descontados, no se requiere ninguna acción adicional, pero se debe reconsiderar la vida útil del activo. Los activos clasificados como disponibles para su desincorporación deben medirse mediante el valor en libros o el valor razonable mínimo menos los costos para la venta. Medición NIIF

La pérdida por deterioro es la diferencia entre el valor en libros del activo y su monto recuperable. El monto recuperable es el mayor entre el precio neto de venta del activo y su valor en uso. El valor en uso representa los flujos de efectivo futuros que se derivarán del activo en particular, los cuales se descuentan al valor actual usando una tasa previa al impuesto y determinada por el mercado que refleja la evaluación actual del tiempo, valor del dinero y riesgos específicos del activo.

PCGA de EEUU La pérdida por deterioro se mide como el exceso del valor en libros sobre el valor razonable del activo, que puede ser: el valor del mercado (si existe un mercado activo para el activo); la mejor información disponible en las circunstancias que incluyen el precio para activos similares; o la suma de los flujos de efectivo futuros descontados u otras técnicas de valuación, aplicando supuestos en cuanto al mercado. Para la desincorporación de un activo, la pérdida reconocida es el exceso del valor en libros del activo en cuanto a su valor razonable menos los costo para la venta. Los costos para la venta incluyen los costos directos necesarios para efectuar la venta, los cuales no se hubieran incurrido si no se hubiera decidido vender el activo. Tales activos no se deprecian ni se amortizan durante el período de venta.

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Activos Deterioro de los activos (continuación) Reversión de la pérdida por deterioro NIIF

Se requiere la reversión de las pérdidas por deterioro cuando haya habido un cambio en las condiciones económicas o en el uso esperado del activo.

CGA de EEUU

Se prohíben las reversiones de las pérdidas por deterioro para activos que se usarán en las operaciones continuas, ya que la pérdida por deterioro origina una nueva base de costos para el activo. Las revisiones posteriores, tanto los aumentos como las disminuciones, realizadas al valor en libros de un activo que se desincorporará, deben reportarse como ajustes del valor en libros del activo, pero éstas están limitadas por el valor en libros correspondiente a la fecha en que se tome la decisión de desincorporar el activo.

Rerefencia:

NIIF: NIC 16, NIC 36. PCGA de EEUU: FAS 143, FAS 144.

Capitalización de costos de financiamiento Reconocimiento NIIF

Una entidad puede decidir capitalizar los costos de financiamientos cuando sean directamente atribuibles a la compra, construcción o producción de un activo calificado. Esta decisión debe aplicarse uniformemente. Un activo calificado es el que requiere de un período considerable como condición para que esté listo para su uso o venta.

PCGA de EEUU Se requiere capitalizar los costos de financiamiento, incluyendo la amortización de primas, descuentos y costos relacionados a la emisión de deuda, cuando estos sean aplicables. Los PCGA de EEUU definen activo calificado de manera similar a las NIIF, exceptuando que las inversiones contabilizadas usando el método de participación patrimonial cumplen con los criterios de un activo calificado, siempre y cuando la entidad en la que se invierte se encuentre en un período de preparación activa para poder iniciar sus principales operaciones planificadas, suponiendo que las actividades de esta entidad incluyen el uso de fondos para adquirir activos calificados para sus operaciones. Medición NIIF

La cantidad de interés elegible para capitalización puede ser los costos reales incurridos para un préstamo específico o, una cantidad calculada usando el método de costo ponderado, tomando en consideración todos los préstamos generales pendientes durante el período en que se califique para capitalización. El interés puede incluir diferencias en la tasa cambiaria, pero bajo condiciones bien definidas. Cualquier interés percibido por una inversión temporal de fondos prestados para financiar la producción del activo se aplica interés que se capitalizará. El interés debe capitalizarse hasta que el activo esté listo para su uso o para su venta.

PCGA de EEUU Son similares a las NIIF, exceptuando que a las diferencias en la tasa cambiaria y los intereses percibidos por los fondos prestados para financiar la producción del activo no se pueden netear del monto de los intereses, como se determina en las NIIF, salvo algunas compañías gubernamentales o privadas que financian los activos calificados mediante préstamos exentos de impuestos. En estos casos, se requiere que se neteen los ingresos por intereses de los costos por intereses que se capitalizarán. Referencia:

NIIF: NIC 23. PCGA de EEUU: FAS 34, FAS 62.

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Activos Inmuebles de inversión Definición NIIF

Son los inmuebles guardados para obtener ganancias por arrendamiento y/o para el aumento de su valor. No incluye la propiedad ocupada por el dueño o la propiedad disponible para su venta.

PCGA de EEUU No se proporciona una guía para los inmuebles de inversión aparte de las reglas específicas relacionadas con las entidades que califican como compañías de inversión de acuerdo con la Ley de Compañías de Inversión de 1940. Para las entidades que no son compañías de inversión, tal propiedad se contabiliza de la misma manera que la PPE. Medición inicial NIIF

Se requiere la misma medición basada en el costo tanto para los inmuebles comprados como para los construidos por la misma entidad. El costo de un inmueble de inversión comprado comprende su precio de compra y cualquier costo directamente atribuible, tal como los honorarios profesionales para servicios legales, impuestos por traspaso de la propiedad y otros costos de las transacciones. Los inmuebles construidos por la misma entidad debe contabilizase como se hace con los PPE, hasta que se finalice la construcción; es decir, cuando se convierte en un inmueble de inversión. Los inmuebles bajo arrendamiento financiero u operativo también se pueden clasificar como inmuebles de inversión.

PCGA de EEUU No se indican reglas específicas para los inmuebles de inversión. Tales inmuebles se contabilizan de la misma manera en que se hace con la PPE. Medición posterior NIIF

La entidad puede escoger entre el modelo de valor razonable o el costo depreciado para todos los inmuebles de inversión. Cuando se aplica el valor razonable, la ganancia o la pérdida que surge de un cambio en el valor razonable se reconoce en el estado de ganancias y pérdidas, y no se deprecia el valor en libros.

PCGA de EEUU Se debe aplicar el modelo de costos depreciados. Traspasos hacia/desde los inmuebles de inversión NIIF

Cuando hay un cambio en el uso de los inmuebles de inversión, las normas brindan una guía detallada para su clasificación posterior. Los inmuebles de inversión que se venderán se reclasifican como inventario, y los inmuebles de inversión que se ocuparan por el dueño se reclasifican como PPE.

PCGA de EEUU No se aplica. Frecuencia y base para las revaluaciones NIIF

El valor razonable de los inmuebles de inversión debe reflejar las condiciones y circunstancias actuales del mercado para la fecha del balance general. Las normas no requieren un valuador independiente y calificado, pero se sugiere. Las revaluaciones deben hacerse con una regularidad suficiente como para que el valor en libros no difiera significativamente del valor razonable.

PCGA de EEUU No se aplica. Referencia:

NIIF: NIC 40. PCGA de EEUU: ARB 43, APB 6.

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Activos Existencia Definición Ambas estructuras definen a las existencias como el valor de los inventarios como activos que son: disponibles para su venta en el curso ordinario del negocio; para su uso en el proceso de producción o para la venta en forma de materiales; o suministros que se consumirán en el proceso de producción o en la prestación de servicios. Medición NIIF

Se registran al menor entre su costo y el valor neto realizable (precio neto de venta menos todos los costos adicionales para finalizar los inventarios). Se requiere revertir pérdidas por deterioro previamente registradas. Los reversos de perdidas están limitados al monto de las pérdidas previamente registradas. Se permite que los inventarios de productos agrícolas, forestales y minerales se registren a su valor neto realizable incluso si son superiores a sus costos.

PCGA de EEUU Coincide en gran medida con las NIIF, específicamente en que el costo o el valor de mercado, el que sea menor, se usan para valuar los inventarios. El valor de mercado se define como el valor de reposición. Sin embargo se establecen límites en cuanto a que el valor del mercado no debe exceder el valor neto realizable (es decir, el precio de venta estimado en el curso ordinario del negocio menos los costos de finalización y desincorporación que sean razonablemente predecibles). El valor de mercado tampoco puede ser inferior al valor neto realizable menos el margen de utilidad normal esperado por la venta del producto. Se prohíbe la reversión de pérdidas por el deterioro registradas previamente, ya que el registro de una pérdida por deterioro origina una nueva base de costo. Se aplican las mismas normas para los inventarios de productos agrícolas, forestales y para los minerales. Se permite revaluar a valor de mercado inventarios de lingotes refinados de metales preciosos. Fórmula para determinar los costos MÉTODO

NIIF

PCGA de EEUU

UPES

Prohibido

Permitido

UPES

Permitido

Costo ponderado

Permitido

Uniformidad de la fórmula de costo para inventarios similares NIIF

Se requiere que la entidad use la misma fórmula de costo para todos los inventarios que tienen una naturaleza y uso similar para la entidad.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF. Asignación de costos fijos de personal NIIF

Cualquier asignación de costos fijos de personal por producción se basa en los niveles de capacidad normales, y los costos no asignados se registran como gastos en cuanto se incurren.

PCGA de EEUU En circunstancias limitadas, los costos de personal de capacidad ociosa también pueden ser absorbidos en los costos del inventario. Referencia:

NIIF: NIC 2. PCGA de EEUU: ARB 43.

Activos biológicos NIIF

Un activo biológico debe medirse inicialmente y en cada fecha del balance general a su valor razonable menos los costos estimados para colocarlo en el punto de venta. Todos los cambios en el valor razonable deben reconocerse en el estado de ganancias y pérdidas correspondiente al período en el cual surgen.

PCGA de EEUU No se especifica, generalmente se usa el costo histórico. Rereremcia:

NIIF: NIC 41.

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Activos Existencia (continuación) Activos financieros Las NIIF señalan criterios de reconocimiento y medición para todos los activos financieros, incluyendo los derivados. Los lineamientos provistos en las NIIF son uniformes en gran medida con los PCGA de EEUU. Definición Las NIIF y los PCGA de EEUU definen un activo financiero de manera similar, e incluyen: efectivo; un derecho contractual para recibir efectivo u otro activo financiero de otra entidad, o para intercambiar instrumentos financieros con otra entidad bajo condiciones que son potencialmente favorables; y un instrumento de patrimonio de otra entidad. Los activos financieros incluyen derivados (de acuerdo con las NIIF, estos incluyen muchos contratos que se establecerán o se pueden establecer en los instrumentos de patrimonio de la propia entidad). La contabilidad de los derivados se trata en la página 64. Reconocimiento y medición inicial Las NIIF y los PCGA de EEUU requieren que una entidad reconozca un activo financiero sólo cuando la entidad sea una parte en las disposiciones contractuales de dicho instrumento financiero. El costo inicial del activo financiero es el valor razonable de la compensación suministrada, incluyendo los costos de transacción relacionados. CLASIFICACIÓN

NIF

PCGA de EEUU

Activos financieros a valor razonable llevando las diferencias a ganancias y pérdidas Esta categoría tiene dos subcategorías: activos financieros negociables, y los activos designados en esta categoría al comienzo. Cualquier activo financiero puede ser clasificado al momento de su reconocimiento inicial como a ser registrado a su valor razonable llevando las diferencias a ganancias y pérdidas.

Decisión irrevocable de clasificar un activo financiero a ser registrado a su valor razonable llevando las diferencias a ganancias y pérdidas.

No existe tal opción.

La intención debe ser mantener el activo financiero durante un período de tiempo relativamente corto, o como parte de una cartera para así obtener beneficios a corto plazo.

Similar a las NIIF.

Activos financieros negociables Obligaciones y títulos valores de patrimonio guardados para su venta a corto plazo. Incluye los derivados.

Se valoran posteriormente a su reconocimiento inicial, al valor razonable. Las ganancias y pérdidas realizadas y no realizadas por las fluctuaciones del valor razonable se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas. Inversiones guardadas hasta su vencimiento Activos financieros mantenidos con la intención y la capacidad de retenerlos hasta su vencimiento. Incluye activos con pagos fijos determinables vencimientos precisos. No se incluyen los títulos valores de patrimonio porque tienen una vida indefinida.

La entidad debe tener “la intención y la capacidad” para mantener un activo financiero hasta su vencimiento y no sólo una intención circunstancial. Cuando una entidad vende una cantidad significativa de activos, clasificados como guardados hasta su vencimiento, se prohíbe el uso de la clasificación guardados hasta su vencimiento para dos períodos de reporte anual completos (conocido como adulteración). La entidad también debe reclasificar todos sus activos mantenidos hasta su vencimiento como activos disponibles para la venta.

Similar a las NIIF; sin embargo, en los PCGA de EEUU no son explícitos acerca de cuando los activos dejan de ser adulterados. Para las compañías que cotizan en la bolsa, el personal de la SEC generalmente cree que el período de adulteración para las ventas o traspasos de los títulos valores mantenidos hasta su vencimiento debe ser de dos años.

Se reconocen a su costo amortizado usando el método del rendimiento efectivo.

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Activos Activos financieros CLASIFICACIÓN

NIF

PCGA de EEUU

Se reconocen al costo amortizado.

Todas las deudas por cobrar que no sean títulos valores se reconocen al costo amortizado.

Se registran a su valor razonable.

Como en las NIIF, se incluyen títulos valores de deudas/ patrimonio que no se cataloguen dentro de las categorías antes señaladas. Se excluyen los títulos valores de patrimonio estos títulos que no cotizan en mercados públicos de valores, se registran al costo.

Préstamos y cuentas por cobrar Son activos financieros con pagos determinables o fijos que no cotizan en un mercado activo. Puede incluir préstamos y cuentas por cobrar adquiridas, suponiendo que la intención de la compañía con estos instrumentos adquiridos es similar a instrumentos originados por la empresa. Sin embargo no se debe incluir ningún instrumento que represente un interés en grupos de activos (por ejemplo fondos mutuales). Activos financieros disponibles para la venta Son todos los activos financieros de deudas/patrimonio que no se cataloguen dentro de las categorías antes mencionadas. Incluye los títulos valores de patrimonio, excepto los clasificados como negociables.

Los cambios en el valor razonable se reconocen en el patrimonio, neto de impuesto, y se registran en el estado de ganancias y pérdidas cuando se venden, se deterioran o se cobran

Los cambios en el valor razonable se reportan en los otros ingresos integrales.

Reclasificación de los activos dentro de las categorías NIIF

Las reclasificaciones entre las categorías son relativamente poco comunes en las NIIF y se prohíben incluir y excluir activos financieros de la categoría a valor razonable llevando las diferencias a ganancias y pérdidas. Las reclasificaciones de la categoría de guardados hasta el vencimiento como resultado de un cambio de intención o capacidad se tratan como ventas y originan que la categoría completa sea “adulterada”. Solamente en circunstancias muy excepcionales estas reclasificaciones no originan que la categoría completa sea “adulterada”. Por tanto, la razón más común para realizar una reclasificación guardados hasta el vencimiento a otra categoría es cuando toda la Reclasificación de los activos dentro de las categorías categoría es adulterada y en estos casos deben clasificarse como disponible para la venta por dos años. En tales circunstancias, los activos se vuelven a medir a su valor razonable, y cualquier diferencia se reconoce en el patrimonio. Un instrumento puede reclasificarse nuevamente a la categoría de guardados hasta el vencimiento cuando el portafolio adulterado de mantenidos hasta el vencimiento se ha “limpiado”. En este caso, el valor en libros del activo financiero para la fecha de la reclasificación se considera como costo amortizado. Cualquier ganancia y pérdida no realizada y que ya se haya reconocido permanece en el patrimonio hasta que el activo se deteriore y se dé de baja.

PCGA de EEUU Las siguientes reglas se aplican, según los PCGA de EEUU, para la reclasificación de los activos financieros entre categorías: • Inversiones guardadas hasta su vencimiento Una entidad debe reclasificar un activo financiero de la categoría de mantenidos hasta el vencimiento cuando haya un cambio en la intención o capacidad, o cuando haya habido evidencia de que la empresa ha obtenido beneficios a corto plazo. Cuando se reclasifica como negociable, debe volverse a medir el activo a su valor razonable, y cualquier diferencia resultante se debe reconocer en el estado de ganancias y pérdidas. Cuando el activo financiero se reclasifica de guardado hasta el vencimiento a disponible para la venta, debe volverse a medir el activo a su valor razonable, y cualquier diferencia debe reconocerse en el patrimonio. Igual que las NIIF, dicho traslado puede dar lugar a disposiciones de adulteración 56

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Activos Activos financieros (continuación) Si una entidad transfiere un activo a la categoría de mantenido hasta el vencimiento, el valor razonable del activo para la fecha de la reclasificación representa su costo amortizado. Cualquier ganancia o pérdida anterior reconocida en el patrimonio debe amortizarse durante la vida restante de la inversión mantenida hasta su vencimiento. Cualquier diferencia entre el nuevo costo amortizado y la cantidad que se percibirá a su vencimiento, debe tratarse como un ajuste al rendimiento del activo. • Activos financieros disponibles para la venta Las transferencias desde (hacia) disponibles para la venta a negociables deben ser poco comunes. La frase “deben ser poco comunes” ha sido interpretada por las SEC como “nunca deben ocurrir”. Deterioro Tanto las NIIF como los PCGA de EEUU tienen requerimientos similares en cuanto al deterioro de los activos financieros. Las NIIF requieren que una entidad considere el deterioro cuando hay un indicador de mismo; tales como la pérdida de la capacidad de pago de la contraparte, un incumplimiento del contrato, una alta probabilidad de bancarrota de la contraparte, o la desaparición de un mercado activo para el instrumento. Los PCGA de EEUU requieren ajustar los activos financieros cuando una entidad considere que existe una reducción del valor razonable “no temporal”. Los indicios de deterioro son: perdida de el bienestar financiero de la contraparte; si el inversionista trata de retener el título valor durante un período suficiente para permitir la recuperación del valor, debe evaluarse el tiempo en que el valor del mercado ha sido inferior al normal y la cuantía de dicha reducción, así como los prospectos de una proyección en la recuperación del precio de mercado. Propuestas recientes - NIIF La IASB emitió en abril de 2004 un borrador de exposición proponiendo enmiendas a la NIC 39, Instrumentos Financiero: Reconocimiento y medición - La opción del valor razonable. Este borrador de exposición propone limitar el uso de la opción del valor razonable a circunstancias específicas y sólo cuando el valor razonable pueda verificarse. Propuestas recientes - PCGA de EEUU La FASB emitió en junio de 2004 un borrador de exposición sobre las mediciones del valor razonable. Este borrador mejorará los lineamientos actuales sobre las mediciones del valor razonable al establecer una estructura de medición para los activos financieros y no financieros y para los pasivos que se midan al valor razonable según otros pronunciamientos técnicos.

Tanto para las NIIF como para los PCGA de EEUU se aplican las siguientes reglas: Para los activos financieros registrados al costo amortizado, la pérdida por deterioro es la diferencia entre el valor en libros del activo y su cantidad recuperable estimada (valor actual de los flujos de efectivos proyectados para el futuro descontado a la tasa de interés efectiva original del instrumento). Para los activos financieros registrados a su valor razonable, la cantidad recuperable usualmente se basa en los precios de cotización del mercado, o si no están disponibles dichos precios, en el valor actual de los flujos de efectivo proyectados descontados a la tasa actual del mercado. Si se difirió una pérdida en el patrimonio, ésta debe registrarse en el estado de ganancias y pérdidas como un deterioro. De acuerdo a los PCGA de EEUU, las recuperaciones del mercado en los títulos valores de deuda disponibles para la venta no se reconocen a medida que se producen, en su lugar estos cambios en el valor del mercado se tratan como un cambio en la base del costo y se amortizan. Los PCGA de EEUU prohíben la reversión de un cargo por deterioro sobre los títulos valores disponibles para la venta. Las NIIF requieren que los cambios en el valor de las obligaciones disponibles para la venta, identificadas como reversiones de un deterioro anterior, se reconozcan en el estado de ganancias y pérdidas. De manera similar a los PCGA de EEUU, las NIIF prohíbe las reversiones de deterioros de los títulos valores de patrimonio disponibles para la venta.

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Activos Activos financieros (continuación) Baja de activos NIIF

Un activo financiero (o parte del mismo) se da de baja cuando: • expiran los derechos a los flujos de efectivo del activo; • se traspasan los derechos a los flujos de efectivo del activo así como sustancialmente todos los riesgos y beneficios implícitos de la propiedad del activo; • se asume una obligación de traspasar los flujos de efectivo del activo, se traspasan sustancialmente todos los riesgos y beneficios y se cumplen las siguientes condiciones: - no existe ninguna obligación de pagar flujos de efectivo, salvo si se cobran flujos de efectivo del activo traspasado, - se prohibe la venta u otorgar en calidad de garantía el activo, a menos que sea para fines de garantía de los receptores eventuales de los flujos de caja, - existe la obligación de remitir cualquier flujo de efectivo sin ningún retraso significativo; o • no se transfieren ni se retienen los riesgos y beneficios, pero se traspasa el control del activo. Si una entidad traspasa sustancialmente todos los riesgos y beneficios de la propiedad del activo (por ejemplo, una venta incondicional de un activo financiero), la entidad da de baja el activo. Si una entidad retiene sustancialmente todos los riesgos y beneficios de propiedad del activo, la entidad sigue reconociendo el activo (la transacción responde como un préstamo colateral). Si una entidad no traspasa ni retiene sustancialmente todos los riesgos y beneficios de la propiedad del activo, la entidad debe determinar si ha retenido el control del activo. El control se basa en la capacidad práctica del cesionario de vender el activo. Si la entidad pierde el control, se da de baja el activo. Si la entidad retiene el control, se sigue reconociendo el activo dependiendo de su participación continua. Si el activo se da de baja en una venta a una entidad para propósito específico (SPE, por sus siglas en inglés), puede haber, no obstante, un requerimiento para consolidar esa SPE. Si se da de baja, la diferencia existente entre el monto recibido y el valor en libros del activo se reconoce en el estado de ganancias y pérdidas. Cualquier ajuste del valor razonable en los activos anteriormente reportados en el patrimonio se registra en el estado de ganancias y pérdidas. Cualquier activo o pasivo nuevo que surja de la transacción es reconocido a su valor razonable.

PCGA de EEUU De manera similar a las NIIF, cuando una entidad cede el control de todo el activo financiero vendido o parte del mismo, ésta puede dar de baja el activo. De otra forma, el traspaso se registra como un préstamo garantizado por el activo “vendido”. Más aun, en ciertas circunstancias los PCGA de EEUU requieren un aislamiento legal de los activos financieros del cedente (incluso en bancarrota o administración judicial) como condición necesaria para dar de baja el activo. Referencia:

NIIF: NIC 39, SIC-12. PCGA de EEUU: FAS 115, FAS 133, FAS 140, EITF 03-01.

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Pasivos

Pasivos Provisiones En las NIIF se indican normas específicas para la contabilización de las provisiones de manera general, mientras los PCGA de EEUU contienen varias normas dirigidas a provisiones específicas; por ejemplo, pasivos ambientales y costos de reestructuración. Ambas estructuras prohíben el reconocimiento de provisiones para costos futuros, incluyendo costos asociados con el cumplimiento de una legislación propuesta pero que aún no es efectiva. Reconocimiento NIIF

Se requiere el reconocimiento de una provisión sólo cuando: • la entidad tiene una obligación actual de traspasar los beneficios económicos como resultado de eventos pasados; • es probable que dicho traspaso se requiera para cancelar la obligación; y • puede hacerse un estimado confiable del monto de la obligación. Una obligación actual se origina de un hecho obligante y puede tomar la forma de una obligación legal o de una obligación constructiva. Un hecho obligante no le deja una alternativa realista a la entidad para evitar la obligación creada por el evento. Si la entidad puede evitar el gasto futuro aplicando medidas futuras, entonces esta no tiene una obligación actual y no se reconoce una provisión.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Sin embargo, el significado de probable expresa un umbral más alto que “más probable que no”. Medición NIIF

La cantidad reconocida como una provisión debe ser el mejor estimado del gasto mínimo requerido para cancelar la obligación actual a la fecha del balance general. La entidad debe descontar los flujos de efectivo proyectados usando tasa(s) de descuento previa(s) al impuesto que refleje(n) las condiciones actuales del mercado, valor del dinero en el tiempo y los riesgos específicos de las obligaciones si el efecto es importante. Si se estima un rango de estimados y ningún monto dentro del rango tiene mayor probabilidad de ocurrencia que cualquier otro monto del rango, debe usarse el “punto medio” del rango para medir la obligación.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF; sin embargo, si se presenta un rango de estimados y ningún monto dentro del rango tiene mayor probabilidad de ocurrencia que cualquier otro monto del rango, debe usarse el “punto mínimo” del rango (en lugar del punto medio) para medir la obligación. Se debe descontar una provisión únicamente cuando la oportunidad de los flujos de efectivo sea fija y precisa. (Pueden surgir diferencias en la selección de la tasa de descuento, particularmente en el área de obligaciones por retiro de activos). Provisiones de reestructuración NIIF

En el caso de una reestructuración, sólo existe una obligación actual cuando la entidad este “comprometida de manera demostrable” con la reestructuración. Usualmente, una entidad está comprometida de manera demostrable cuando hay un acuerdo de venta obligatorio (obligación legal), o cuando la entidad tiene un plan formal detallado para la reestructuración y no está en capacidad de retirarse porque ya se ha iniciado la implementación del plan o se han anunciado sus principales características a las personas implicadas (obligación constructiva). Sin embargo, si existiera un retraso antes de comenzar la reestructuración, o si la reestructuración toma un tiempo irrazonablemente largo para su finalización, entonces es poco probable que se justifique el reconocimiento de la provisión.

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Pasivos Provisiones (continuación) PCGA de EEUU Similares a las NIIF; sin embargo, en los PCGA de EEUU no se permite que la gerencia actualice o se retire del plan. En los PCGA de EEUU se prohíbe el reconocimiento de una obligación basándose solamente en el compromiso que tiene una entidad con el plan. El reconocimiento de una provisión por un pago único a los empleados para cesar la relación laboral, requiere que se comuniquen los detalles del plan a los trabajadores afectados. Los pasivos por reestructuraciones, que cumplen con la definición de obligación, se miden a su valor razonable y deben evaluarse en cada período de emisión de informes. Los cambios posteriores en el valor razonable de la provisión se miden usando un enfoque de distribución de intereses. Contratos onerosos NIIF

Se prohíben las provisiones para pérdidas operativas futuras. Sin embargo, si una entidad es una parte de un contrato que es oneroso (esto es, los costos ineludibles del cumplimiento de las obligaciones dispuestas en el contrato exceden los beneficios económicos que se esperaba recibir según el contrato), debe reconocerse la obligación actual provista en el contrato y medirse como una provisión. Uno de los ejemplos más comunes es una propiedad que se tiene bajo un contrato de arrendamiento y que está vacante.

PCGA de EEUU Un pasivo relacionado con los costos que implican la terminación de un contrato antes de su finalización debe reconocerse y medirse a su valor razonable cuando la entidad termine el contrato, siguiendo las condiciones del contrato (por ejemplo, cuando la entidad envía una notificación por escrito a la contraparte dentro del período de notificación especificado en el contrato, o ha negociado de alguna manera una terminación con la contraparte). Un pasivo relacionado con los costos que se seguirán incurriendo de acuerdo con un contrato, durante el tiempo restante, sin que esto genere ningún beneficio económico para la entidad, debe reconocerse y medirse a su valor razonable cuando la entidad suspenda el uso del derecho provisto en el contrato. Un ejemplo común es el de una propiedad que se tiene bajo un contrato de arrendamiento y que ya no se usa. De acuerdo con las PCGA de EEUU, el pasivo debe reducirse por los flujos de efectivo estimados de subarrendamiento de inmueble, que podrían obtenerse de manera razonable, por el inmueble (consistente con las ). Rerefencia:

NIIF: NIC 37. PCGA de EEUU: FAS 5, IETF 88-10, FAS 143, FAS 146, SOP 96-1.

Contingencias Activo contingente NIIF

Representa un posible activo que surge de hechos consumados, y cuya existencia se confirmará sólo por la ocurrencia o no ocurrencia de uno o más eventos futuros que no se encuentren totalmente bajo el control de la entidad. Cuando es prácticamente segura la percepción del beneficio asociado, tal como el reembolso de un reclamo a una compañía de seguros, es virtualmente cierto, se reconoce la partida como un activo.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF, pero el umbral para reconocer las recuperaciones del aseguramiento es menor que de las NIIF. Se requiere que la recuperación sea probable (es probable que ocurra(n) el(los) evento(s) futuro(s)) en lugar de ser virtualmente cierta, como se indica en las NIIF.

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Pasivos Contingencias (continuación) Pasivo contingente NIIF

Representa una posible obligación cuyo resultado se confirmará sólo mediante la ocurrencia o no ocurrencia de eventos futuros inciertos que están fuera del control de la entidad. Un pasivo contingente también puede ser una obligación actual que no se reconoce porque no es probable que haya un flujo de beneficios económicos, o la cantidad del flujo no puede medirse de manera confiable. Los pasivos contingentes son divulgados, excepto cuando la probabilidad de los flujos es remota.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF, se requiere que se acumulen como una contingencia para pérdidas, si es posible (definido como probable) que haya una obligación actual resultante de un hecho pasado y si se puede estimar de manera razonable un flujo de recursos económicos. Referencia:

NIIF: NIC 37. PCGA de EEUU: FAS 5, SOP 96-1.

Propuestas recientes - PCGA de EEUU La FASB emitió un borrador de exposición de una Interpretación de la FAS 143 en junio de 2004. El Borrador de exposición propone la contabilización de obligaciones condicionadas a la desincorporación de un activo (por ejemplo, obligaciones para remover y desincorporar asbestos). En particular, esto aclararía que la obligación legal para realizar la actividad de desincorporación de un activo que está condicionada a un hecho futuro está dentro del alcance de la FAS 143. Impuestos diferidos Aunque ambas estructuras requieren el registro completo tanto de activos como de pasivos por impuestos diferidos para los impuestos diferidos, existen diferencias en la metodología tal como se establece en la tabla indicada a continuación. ASUNTO

NIF

PCGA de EEUU

Enfoque general.

Registro completo tanto de activos como de pasivos por impuestos diferidos.

Similares a las NIIF.

Base para activos y pasivos de impuestos diferidos.

Diferencias temporales; es decir, la diferencia entre el valor en libros y la base impositiva de los activo y pasivos (ver las excepciones más adelante).

Similares a las NIIF.

Excepciones (es decir, impuestos diferidos a no registrarse aunque surjan por diferencias temporales).

Plusvalía, que no es deducible para fines impositivos, no origina una diferencia impositiva temporal. De manera similar, la plusvalía negativa no origina una diferencia temporal.

Similares a las NIIF. Debido a que la plusvalía negativa no se registran en el balance general, según los PCGA, esta no crea una diferencia entre libros contables/impuestos.

Consideraciones generales

El reconocimiento inicial de un activo o pasivo en una transacción que (i) no es una combinación de negocios y (ii) en el momento en que se realiza la transacción no afecta ni los resultados contables ni los resultados impositivos.

No existe una exención de reconocimiento inicial. Se aplican requerimientos especiales al cálculo de los impuestos diferidos sobre arrendamientos financiados.

Aplicaciones específicas Utilidades intercompañías no realizados; por ejemplo, sobre el inventario

Se reconocen al costo amortizado.

Se le prohíbe al comprador reconocer los impuestos diferidos. Cualquier efecto de impuesto sobre la renta para el vendedor (incluyendo impuestos pagados y efectos fiscales de cualquier reversión de diferencias temporales) como resultado de la venta inter compañía, se difiere y luego se reconoce al momento de la venta definitiva de los activos a terceras partes.

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Pasivos Impuestos diferidos (continuación) NIF

PCGA de EEUU

Revaluación de los activos PPE e intangibles

Se reconocen los impuestos diferidos en el patrimonio.

No se aplica, ya que se prohíbe la revaluación.

Revaluación de activos financieros

Los impuestos diferidos se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas, excepto cuando los cambios del valor en libros de los activos disponibles para la venta se registran en el patrimonio, en cuyo caso los impuestos diferidos se registran en el patrimonio.

Todos los cambios del valor en libros de los activos disponibles para la venta se registran en el patrimonio; por tanto, los impuestos diferidos se registran en el patrimonio. Los cambios de la tasa estatutaria y ciertos cambios de valuación de provisiones se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas.

Activos/pasivos no monetarios en moneda extranjera cuando la moneda informante es la moneda funcional

Los impuestos diferidos se reconocen por la diferencia que existe entre el valor en libros, determinado usando la tasa de cambio histórica, y la base impositiva, determinada usando la tasa de cambio correspondiente a la fecha del balance general.

No se reconoce ningún impuesto diferido para las diferencias relacionadas con los activos y pasivos que se cambian de la moneda local a la moneda funcional, debido a los cambios experimentados en las tasas de cambio o a la indexación de los saldos de los activos/pasivos para fines impositivos.

Inversiones en filiales: tratamiento de beneficios no distribuidos

Los impuestos diferidos se reconocen, salvo cuando la entidad matriz está en capacidad de controlar la distribución del beneficio y cuando es probable que la diferencia temporal no sea revertida en un futuro previsible.

Se requiere registrar impuestos diferidos sobre las diferencias temporales que surjan después de 1992 y que están relacionadas con las inversiones en las filiales domiciliadas en los EEUU. No se reconocen impuestos diferidos sobre los beneficios no distribuidos de filiales extranjeras cuando la reversión de las partidas que originan impuestos diferidos sea indefinida.

Inversiones en negocios conjuntos: tratamiento de beneficios no distribuidos

Los impuestos diferidos se reconocen, excepto cuando el inversionista puede controlar la repartición de beneficios, y cuando es probable que la diferencia temporal no sea revertida en un futuro previsible.

Se requiere registrar impuestos sobre las diferencias temporales que surgen después de 1992 y que están relacionadas con las inversiones en negocios conjuntos localizados en los EEUU. No se reconocen impuestos diferidos sobre los beneficios no distribuidos de negocios conjuntos cuando la reversión de las partidas que originan impuestos diferidos sea indefinida.

Inversiones en afiliadas: tratamiento de beneficios no distribuidos

Los impuestos diferidos se reconocen, excepto cuando el inversor puede controlar la repartición de beneficios, y cuando es probable que la diferencia temporal no sea revertida en un futuro previsible.

Los impuestos diferidos siempre se reconocen sobre las diferencias temporales relacionadas con la inversión en afiliadas (bien sea a entidades localizadas en los EEUU o extranjeras).

Compensación basada en acciones

Si la deducción fiscal excede los gastos por compensación basada en acciones, los cálculos basados en los impuestos diferidos sobre el exceso de deducción se registran directamente en el patrimonio. Si la deducción fiscal es menor o equivalente a los gastos por compensación basada en las acciones, se registran los impuestos diferidos que surjan en los resultados.

Si el beneficio fiscal real para el emisor excede el impuesto diferido registrado, el beneficio en exceso (conocido como un beneficio fiscal “imprevisto”) se acredita directamente al patrimonio. Si el beneficio impositivo definitivo es menor que el activo por impuesto diferido, se registra el déficit como un cargo directo al patrimonio la concurrencia con los beneficios anteriores por este concepto, y luego como un gasto por impuesto.

ASUNTO Aplicaciones específicas (continuación)

Medición de los impuestos diferidos

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Pasivos Impuestos diferidos (continuación) ASUNTO

NIF

PCGA de EEUU

Tasas impositivas

Se aplican tasas impositivas y leyes ya decretadas.

No se permite el uso de tasas sustantivas decretadas. Las tasas impositivas y leyes de impuestos deben haberse decretado.

Reconocimiento de activos por impuestos diferidos

Deben reconocerse los activos por impuestos diferidos, si es probable que se disponga de suficiente beneficio impositivo contra el cual se puede utilizar la diferencia temporal.

Los activos de impuestos diferidos se reconocen por completo, pero luego son reducidos por una provisión de valuación, si es probable que parte, o todo, el activo de impuestos diferidos no sea realizable.

Descuentos.

Prohibido.

Registro de activos/pasivos comprados a valor razonable

Se registran los impuestos diferidos, excepto cuando la base impositiva del activo también se incrementa a su valor razonable.

Similares a las NIIF.

Pérdidas por impuesto del comprador no reconocidas anteriormente

El activo de impuestos diferidos se reconoce si, como resultado de la compra, se cumple con los criterios de reconocimiento para el activo de impuestos diferidos.

Similares a las NIIF, salvo que el crédito se registra contra la plusvalía por la compra.

Pérdidas por impuestos de la entidad que se adquiere

Requerimientos similares a los del comprador, excepto que el crédito se registra contra la plusvalía por la compra.

Similares a las NIIF.

Reconocimiento posterior a la compra de las pérdidas por impuesto que existía en la fecha de la compra en la compañía adquirida

El reconocimiento del activo de impuestos diferidos disminuye la plusvalía y luego reduce el gasto por impuesto. No hay un límite de tiempo para el reconocimiento de este activo de impuestos diferidos.

El reconocimiento de los activos de impuestos diferidos disminuye la plusvalía, luego reduce los activos intangibles no circulantes y por último el gasto por impuesto. No hay límite de tiempo para el reconocimiento de este activo de impuestos diferidos.

Neteo de los activos y pasivos por impuestos diferidos.

Sólo se permite cuando la entidad tiene un derecho legalmente exigible para netearlos, y el saldo se relaciona con impuestos cargados por la misma autoridad tributaria.

Similares a las NIIF.

Circulante/no circulante.

Los activos y pasivos de impuestos diferidos sólo deben clasificarse como no circulantes.

Los activos y pasivos por impuestos diferidos deben clasificarse como circulantes o no circulantes basándose en la clasificación del activo o pasivo en el balance general contable de la partida que da origen a la diferencia temporal por la cual se registran los impuestos diferidos. Los activos por impuestos diferidos no asociados con un activo o pasivo subyacente se clasifican con base en el período de reversión esperado.

Conciliación de gastos por impuestos reales y proyectados.

Requerido. Se calcula aplicando las tasas impositivas aplicables a los beneficios contables, divulgando también la base sobre la cual se calculan las tasas impositivas aplicables.

Se requiere sólo para las compañías públicas. Se calcula aplicando las tasas impositivas estatutarias federales de los EEUU a la utilidad de las operaciones continuas antes de incluir los impuestos.

Aplicaciones específicas

Combinaciones de negocio: compras

Presentación de impuestos diferidos

Referencia:

NIIF: NIC 22. PCGA de EEUU: FAS 109.

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Pasivos Subvenciones gubernamentales NIIF

Las subvenciones (o contribuciones) gubernamentales recibidas como compensación por los gastos ya incurridos, se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas después de que se ha cumplido con las condiciones para su cobro, y cuando haya un aseguramiento razonable de que se recibirá la subvención. Las subvenciones basadas en los ingresos se difieren en el balance general y se registran en el estado de ganancias y pérdidas para compensarlas con los gastos correspondientes. Las subvenciones basadas en inversiones de bienes de capital deben diferirse y compensarse con la depreciación del activo que sustenta dicha subvención. Las subvenciones que se relacionan con activos reconocidos deben presentarse en el balance general como ingreso diferido, o deduciendo la subvención, en la medida que se reciben, del valor en libros del activo, en cuyo caso la subvención se reconoce como una reducción de la depreciación. Se aplican reglas específicas para los activos agrícolas.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF, excepto por el reconocimiento de las subvenciones gubernamentales como ingreso en caso que hayan condiciones adicionales descritas en el acuerdo de subvención. El reconocimiento de los ingresos se retrasa hasta que se cumpla con tales condiciones de acuerdo con las PCGA de EEUU. Las subvenciones de los activos de larga vida o para la compra de activos de larga vida se reportan en el período en que se reciben. Subvenciones: activos agrícolas NIIF

Una subvención gubernamental incondicional, relacionada con un activo biológico que se mide a su valor razonable, debe reconocerse en el estado de ganancias y pérdidas, cuando la subvención se convierta en una cuenta por cobrar. Si una subvención gubernamental relacionada con un activo biológico que se mide a su valor razonable es condicional, la subvención debe reconocerse cuando se cumplan las condiciones de acuerdo. Si una subvención se relaciona con un activo biológico medido a su costo, entonces generalmente se aplica el tratamiento contable especificado para las subvenciones gubernamentales.

PCGA de EEUU No se especifica. Referencia:

NIIF: NIC 20, NIC 41. PCGA de EEUU: FAS 116.

Arrendamientos: contabilidad del arrendatario Arrendamientos financieros

NIIF

Se requiere el reconocimiento de un activo mantenido bajo un arrendamiento financiero (ver los criterios de clasificación en la página 47) con su obligación correspondiente por pagar rentas futuras, al menor valor entre el valor razonable del activo y el valor actual de los pagos mínimos por arrendamiento (MLP, por sus siglas en inglés) al inicio del arrendamiento. El activo se deprecia durante su vida útil o el período de arrendamiento, si este último es menor. Sin embargo, de acuerdo con las NIIF este último sólo se permite si no hay una certeza razonable de que el arrendatario adquirirá el activo. La tasa de interés implícita en el arrendamiento debe usarse normalmente para calcular el valor actual de los MLP. Si se desconoce la tasa implícita, puede usarse la tasa de préstamo del arrendatario.

PCGA de EEUU

Similares a las NIIF. Sin embargo, debe usarse la tasa marginal de préstamos del arrendatario para calcular el valor actual de los MLP, excluyendo la porción de pagos que representan costos de ejecución, a menos que se pueda determinar la tasa implícita de el arrendamiento y esta sea menor que la tasa marginal de préstamos. Si se usa la tasa marginal de préstamos, la cantidad registrada como el activo y la obligación se limita al valor razonable del activo arrendado. La amortización de activos es igual a la de las NIIF.

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Pasivos Arrendamientos operativos De acuerdo con las NIIF y los PCGA de EEUU, los gastos por un arrendamiento operativo generalmente deben reconocerse sobre una base lineal durante el período de arrendamiento. Incentivos Un arrendador frecuentemente brinda incentivos de arrendamiento para alentar al arrendatario a renovar el acuerdo de arrendamiento. Según ambas estructuras, el arrendatario debe reconocer el beneficio por los incentivos, como una reducción de los gastos por arrendamiento en el período de arrendamiento. El incentivo debe amortizarse sobre una base lineal, a menos que el patrón de beneficios del arrendatario por el uso del activo arrendado esté representado por otra base sistemática. Transacciones de venta con arrendamiento posterior En una transacción de venta con arrendamiento posterior, el vendedor-arrendatario vende un activo al compradorarrendador y luego lo alquila. Existen ciertas diferencias en las reglas de manejo de ganancias y pérdidas que surgen de las transacciones de venta con arrendamiento posterior en ambas estructuras. Estas se indican en la siguiente tabla:

NIF

PCGA de EEUU

Se difiere y se amortiza durante el período de arrendamiento.

La oportunidad de reconocimiento de las ganancias o pérdidas depende de que el vendedor ceda la totalidad o una parte menor del uso del activo. Si cede la totalidad, entonces la ganancia/pérdida se reconoce generalmente en la fecha de venta. Si el vendedor retiene más que una parte menor, pero no todo el uso del activo, la porción de beneficio que exceda el valor actual de los MLP (para arrendamientos operativos) o la cantidad registrada del activo arrendado (para arrendamientos financieros) se reconoce en la fecha de venta. El vendedor-arrendatario debe reconocer de inmediato cualquier pérdida en una venta con arrendamiento simultáneo, en la medida que el valor neto en libros del activo excede su valor razonable. Se aplican reglas especiales para ventasarrendamientos que impliquen propiedades relacionada con involucramiento continuo y traspasos de los riesgos y beneficios de la posesión del activo.

Venta a valor razonable

Reconocimiento inmediato.

Ver el punto anterior.

Ventas a un valor menor que el valor razonable.

Reconocimiento inmediato a menos que la diferencia entre el precio de venta y el valor razonable se compense mediante rentas futuras más bajas, en cuyo caso dicha diferencia se refiere durante el período en el cual se espera que se use el activo.

Ver el punto anterior.

Ventas a un valor mayor que el valor razonable.

Se difiere la diferencia entre el precio de venta y el valor razonable durante el período durante el cual se espera que se use el activo.

Ver el punto anterior.

ASUNTO Arrendamiento financiero Ganancia o pérdida por venta.

Arrendamiento operativo

Rereferncia:

NIIF: NIC 17, SIC-15. PCGA de EEUU: FAS 13, FAS 28, FAS 66, FAS 98.

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Pasivos Pasivos financieros Definición En las NIIF y los PCGA de EEUU se define un pasivo financiero de manera similar para incluir tanto una obligación contractual que consiste en la entrega de efectivo o de un activo financiero a otra entidad, como el intercambio de instrumentos financieros con otra entidad bajo condiciones que son potencialmente desfavorables. Los pasivos financieros incluyen derivados (según las NIIF, estos incluyen muchos contratos que se cancelarán o se pueden cancelar con los instrumentos patrimoniales de la propia entidad). En la página 64 se discute acerca de los derivados. Clasificación NIIF

Cuando haya una obligación contractual (bien sea explícita o indirectamente a través de sus condiciones) sobre el emisor de un instrumento para que entregue efectivo u otro activo financiero al titular, ese instrumento cumple con la definición de un pasivo financiero, sin importar la manera en la cual se cancelará la obligación contractual. Las acciones preferentes que no son redimibles, o que son redimibles únicamente si lo decide el emisor y las reparticiones de dividendos dependen del emisor, se clasifican como patrimonio. Sin embargo, las acciones preferentes que requieren que el emisor haga una redención por una cantidad establecida o determinable en una fecha futura establecida o determinable o cuando el titular tiene la opción de exgir una redención, se clasifican como pasivos. Cuando la cancelación de un instrumento financiero, como una acción preferente, representa una contingencia de eventos futuros inciertos que van más allá del control del emisor y del titular, el emisor debe clasificar el instrumento financiero como un pasivo. Sin embargo, un instrumento que se cancele mediante acciones de la propia entidad se clasifica como un pasivo si el número de acciones varía de manera tal que el valor razonable de las acciones emitidas es igual a la obligación. Los instrumentos con opción de venta por parte del tenedor (instrumentos financieros que le dan derecho al titular de retornar el instrumento al emisor a cambio de efectivo u otro activo) son pasivos. Se contabilizan las deudas convertibles dividiendo los componentes del instrumento (ver más adelante).

PCGA de EEUU Por lo general, cuando un instrumento no es una acción de la entidad e incluye una obligación incondicional de traspasar beneficios económicos (activos o emisión de títulos patrimoniales), el instrumento se clasifica como un pasivo. Entre algunos ejemplos se incluyen: • Un instrumento financiero emitido en forma de acciones que es obligatoriamente redimible; es decir, que implica una obligación incondicional que requiere que el emisor la redima transfiriendo sus activos en una fecha(s) específica(s) o determinable(s) o en un evento cuya ocurrencia es segura. • Un instrumento financiero que, al momento de emitirse, implica una obligación de recompra de acciones del emisor, esta asociado directamente a una obligación, y que requiere o puede requerir que el emisor cancele la obligación transfiriendo activos (por ejemplo, un contrato de compra a futuro o una opción de venta de las acciones del emisor que será cancelada mediante la transferencia física de los productos o por la transferencia de los flujos de caja netos). • Un instrumento financiero que implica una obligación incondicional o un instrumento financiero diferente de una acción en circulación que representa una obligación condicional que el emisor debe o puede cancelar al emitir un número variable de sus propias acciones. En los PCGA de EEUU no se hace ninguna referencia específica a la clasificación de los instrumentos que contemplan un finiquito contingente.

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Pasivos Pasivos financieros (continuación) Propuestas recientes - NIIF La IFRIC emitió en junio de 2004 una Interpretación en borrador sobre las acciones nominativas en entidades cooperativas. Esta interpretación propone nuevos lineamientos para determinar si las acciones nominativas en entidades cooperativas son pasivos o patrimonio. Deuda convertible NIIF

Al emitirse deudas convertibles se deben identificar los dos componentes de instrumentos: el derecho de conversión a patrimonio (reconocido como patrimonio); y el pasivo, el cual debe reconocerse a su valor razonable, que se calcula descontando los flujos de las deudas utilizando una tasa de mercado para una deuda no convertible (reconocidos como pasivos).

PCGA de EEUU En el caso de deuda convertible convencional, el instrumento se trata como una unidad y se registra como un pasivo (no se reconoce el componente de patrimonio), por el contrario, se realiza un análisis para determinar si el componente de patrimonio debe separarse y contabilizarse como un derivado. A diferencia de las NIIF, las garantías separables que se emiten con acciones preferentes obligatoriamente redimibles deberán registrarse a su valor residual (es decir, la cantidad restante después de haber valuado la acción preferente a su valor razonable). Sin embargo, las garantías separables emitidas con la deuda se registran usando un enfoque de valor razonable relativo. Medición NIIF

La medición inicial se hace al valor razonable, que normalmente es la compensación recibida menos los costos asociados de la transacción. Sólo existen dos categorías de pasivos financieros: los de valor razonable llevando las diferencias que surjan en el valor razonable a ganancias o pérdidas (incluye los pasivos negociables) y otros. Todos los derivados que son pasivos (excepto los instrumentos de cobertura pertinentes) son pasivos negociables. Otros pasivos negociables pueden incluir una posición corta en títulos valores. Los pasivos financieros que se registren a su valor razonable llevando las diferencias que surjan en el valor razonable a las ganancias o pérdidas (incluyendo los pasivos negociables) se miden a su valor razonable (la variación se reconoce en el estado de ganancias y pérdidas del correspondiente período). Los demás pasivos (que no sea para negociar) se registran a su costo amortizado.

PCGA de EEUU

Generalmente similares a las NIIF. Sin embargo, existen ciertos criterios específicos de medición para los instrumentos financieros y las entidades no pueden designar en el reconocimiento inicial ningún pasivo financiero al valor razonable llevando las diferencias que surjan en el valor razonable a las ganancias o pérdidas.

Baja de los pasivos financieros NIIF

Un pasivo financiero debe darse de baja cuando: la obligación señalada en el contrato se cumple, se anula o vence; o la responsabilidad principal del pasivo se traspasa legalmente a una tercera parte. Un pasivo también se considera vencido si existe una modificación sustancial en las condiciones del instrumento, de manera que el valor presente descontado de los flujos de efectivo del nuevo pasivo tenga una diferencia de 10% o mas con respecto a los flujos de efectivo descontados del pasivo anterior. La diferencia entre el valor en libros de un pasivo (o una parte del mismo) que se vence o se traspasa y la cantidad pagada por cancelar el pasivo debe reconocerse en las ganancias o pérdidas netas correspondientes al período.

PCGA de EEUU

Igual que las NIIF, se debe dar de baja un pasivo financiero únicamente si éste se ha cancelado. Esto quiere decir que debe haberse pagado al acreedor e igualmente haber sido liberado de la obligación o haber sido liberado legalmente del pasivo bien sea judicialmente, por el acreedor o, como resultado de una modificación sustancial de las condiciones del contrato (la regla del 10% o más en el valor presente descontado de los flujos de efectivo que se aplica para las NIIF es similar para los PCGA de EEUU)

Rerefencias:

NIIF: NIC 32, NIC 39, SIC-16. PCGA DE EEUU: CON 6, ASR 268(SEC), APB 6, APB 14, FAS 140, FAS 150.

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Patrimonio

Patrimonio Instrumentos de patrimonio Reconocimiento y clasificación NIIF

Un instrumento se clasifica como patrimonio cuando no contiene una obligación de traspasar recursos económicos. Las acciones preferentes que no son redimibles, o que sólo son redimibles si lo decide el emisor y cuando las distribuciones de dividendos dependen del emisor, se clasifican como patrimonio. Sólo aquellos contratos derivado, que originan la entrega de un monto fijo de efectivo u otro activo financiero por un número fijo de instrumentos de patrimonio de la propia entidad, se clasifican como instrumentos de patrimonio. Los demás derivados en el propio patrimonio se tratan como derivados.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. El capital de los accionistas se analiza entre el capital social (que contiene categorías separadas para las acciones preferentes no redimibles y las acciones comunes) y otras categorías del capital de accionistas. Los instrumentos financieros que son obligatoriamente redimibles, las obligaciones de recompra de acciones propias mediante el traspaso de activos, así como ciertas obligaciones para emitir un número variable de acciones, no se clasifican como patrimonio sino como pasivos. Compra de acciones propias NIIF

Cuando se efectúa una recompra de las propias acciones de una entidad, las acciones se muestran como una deducción del capital de accionistas. Cualquier ganancia o pérdida que se refleje en la venta posterior de las acciones se muestra como un cambio en el patrimonio.

PCGA de EEUU Cuando se adquieren acciones de tesorería con la intención de retirar las acciones, una entidad tiene la opción de: cargar el exceso del costo de las acciones de tesorería con respecto a su valor nominal completamente a las ganancias retenidas, o distribuir el exceso entre las ganancias retenidas y cualquier capital pagado adicional existente (APIC, por sus siglas en inglés); o cargar el exceso completamente al APIC. Cuando se adquieren acciones en tesorería para otros fines que no sea para retirarlas, el costo de las acciones adquiridas puede mostrarse de manera separada como una deducción del patrimonio o puede tratarse igual que las acciones que se adquieren con intenciones de retiradas. Dividendos otorgados a las acciones comunes NIIF

Se presentan como deducciones en el estado de cambios en el patrimonio.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Referencia:

NIIF: NIC 32, NIC 39, SIC-16. PCGA DE EEUU: CON 6, APB 6, APB 14, FAS 150.

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Derivados

Derivados y cobertura

Derivados y cobertura Las NIIF y los PCGA de EEUU especifican reglas para el reconocimiento y medición de los derivados. Definición En las NIIF se define un derivado como un instrumento financiero cuyo valor cambia como respuesta a un índice específico (por ejemplo, una tasa de interés), que no requiere inversión o poca inversión y que se cancela en una fecha futura. En las PCGA de EEUU se establecen requerimientos similares, exceptuando que en los términos del contrato de derivado debe requerirse o permitirse una liquidación neta. Por tanto, existen algunos derivados, tales como las opciones y los acuerdos a futuro para comprar títulos de capital que no coticen en mercados públicos de valores, que caen en la definición de derivados indicada en las NIIF, y no en la de las PCGA de EEUU. Medición inicial Según las NIIF y los PCGA de EEUU, todos los derivados se reconocen en el balance general como activos financieros o como pasivos financieros. Estos se miden inicialmente al valor razonable en la fecha de compra. Medición posterior En las NIIF y los PCGA de EEUU se requiere una medición posterior de todos los derivados a su valor razonable, independientemente de que alguna relación de cobertura pueda existir. Los cambios en el valor razonable de un derivado se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas a medida que estos se originan, a menos que cumplan con los criterios para la contabilidad de cobertura indicados más adelante. De acuerdo con las NIIF, un derivado cuyo valor razonable no puede medirse de manera confiable se registra al costo menos cualquier deterioro o amortización hasta la cancelación.

Contabilidad de cobertura Según las NIIF y las PCGA de EEUU, se establece una guía detallada en cuanto a las normas respectivas para la contabilidad de cobertura. Criterios para utilizar la contabilidad de cobertura Según los lineamientos de las NIIF y los PCGA de EEUU, la contabilidad de cobertura se permite cuando una entidad cumple con los rigurosos criterios relacionados con la documentación y la efectividad de la cobertura. Ambas estructuras solicitan documentación en relación con los objetivos de manejo de riesgo de la entidad y la manera en que se evaluará la efectividad de la cobertura. Bajo ambas estructuras, el instrumento de cobertura debe ser altamente efectivo en relación de que este instrumento compense los cambios en el valor razonable o en el flujo de efectivo de la partida cubierta. La efectividad de la cobertura debe medirse de manera confiable y de forma continua. De acuerdo con las NIIF y los PCGA de EEUU, una cobertura califica para la contabilidad de cobertura si se espera que los cambios en el valor razonable o los flujos de efectivo del instrumento de cobertura compensarán los cambios en el valor razonable o flujos de efectivo de la partida cubierta (prueba “prospectiva”), y los resultados “reales” se encuentran dentro del rango de 80% a 125% (“prueba retrospectiva”). Al contrario de las NIIF, los PCGA de EEUU también permiten, asumiendo que se cumplen condiciones mas rigurosas, un método “atajo” que asume la efectividad perfecta para ciertas relaciones de cobertura que involucran permutas de tasa de interés. Partidas que se cubren Además de los criterios generales para la contabilidad de cobertura, en las NIIF y los PCGA de EEUU se señalan reglas para la designación de activos y pasivos financieros específicos como partidas que se cubren. Estas se indican en la siguiente tabla. Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Derivados y cobertura

Contabilidad de cobertura (continuación) NIIF

PCGA de EEUU

Las inversiones que se mantienen hasta su vencimiento no pueden designarse como partidas que se cubren con respecto al riesgo de la tasa de interés o riesgo de pago, ya que las inversiones guardadas hasta su vencimiento requieren la intención de quedarse con ellas hasta el vencimiento, independientemente de los cambios en el valor razonable o flujos de efectivo debido a las fluctuaciones en las tasas de interés.

Similares a las NIIF.

Si la partida que se cubre es un activo o un pasivo financiero, puede designarse como una partida que se cubre sólo en relación con los riesgos en los cuales se puede medir la efectividad.

El riesgo designado debe ser el riesgo de cambios en: el valor razonable o el flujo de efectivo total, las tasas de interés del mercado, tasas de cambio de moneda extranjera o la capacidad de pago del “obligante”.

Si la partida que se cubre es un activo o pasivo no financiero, esta puede designarse como una partida que se cubre sólo en relación con el riesgo de fluctuaciones de divisa extranjera, o en su totalidad debido a la dificultad de aislar otros riesgos.

Similares a las NIIF.

Si se agrupan activos o pasivos similares y se cubren los riesgos a los que están expuestos grupalmente los cambios en el valor razonable de las partidas individuales, atribuibles al riesgo que se esta cubriendo, debe ser proporcional con los cambios en el valor razonable correspondientes al grupo.

Similares a las NIIF.

No se especifica.

Un activo o pasivo cuyo valor en libros cambia en la medida que cambia su valor razonable y dichos cambios son reconocidos en las ganancias (por ejemplo, las obligaciones clasificadas como negociables) no están permitidas designarlas como partidas que se cubren.

No se especifica.

Una partida que se cubre no puede relacionarse con: una combinación de negocios, la adquisición o venta de filiales, un interés minoritario en una o más filiales consolidadas o inversiones que se contabilizan mediante el método de participación patrimonial.

Instrumentos de cobertura Tanto las NIIF como los PCGA de EEUU especifican reglas para el reconocimiento y medición de los derivados. Definición En la mayoría de los casos, solamente un instrumento derivado puede calificar como un instrumento de cobertura. Sin embargo, en las NIIF se permite el uso de un no derivado (como un préstamo en moneda extranjera) como un instrumento de cobertura del riesgo de fluctuaciones de la tasa de cambio de divisa extranjera. Los PCGA de EEUU estipulan que un no derivado puede cubrir el riesgo de fluctuaciones de la tasa de cambio de divisa extranjera sólo para una inversión neta en una entidad extranjera o para un compromiso en firme. Según las NIIF, una opción emitida no puede designarse como un instrumento de cobertura, a menos que se combine con una opción de compra y se pague una prima neta. Los PCGA de EEUU establecen una restricción muy similar y, en la mayoría de los casos las opciones emitidas no califican para la contabilidad de cobertura. Relaciones de cobertura La exposición al riesgo puede surgir de: cambios en el valor razonable de un activo o pasivo existente, cambios en los flujos de efectivo futuros que surjan de un activo o pasivo existente, o cambios en los flujos de efectivo futuros de una transacción que aún no se ha reconocido.

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NIIF

Reconoce varios tipos de relaciones de cobertura: una cobertura del valor razonable en la cual el riesgo que se cubre es un cambio en el valor razonable de un activo o pasivo reconocido; una cobertura del flujo de efectivo en la cual el riesgo que se cubre es la potencial volatilidad de los flujos de efectivo futuros; una cobertura de una inversión neta en una entidad extranjera en la cual se usa un instrumento de cobertura para cubrir el riesgo en la de fluctuaciones de la tasa de cambio de divisa extranjera en dicha inversión neta; una transacción que se estime su resultado en el futuro debe tener una alta probabilidad de que el riesgo será cubierto para que se pueda calificar como una partida que se cubre.

Derivados y cobertura

Contabilidad de cobertura (continuación)

PCGA de EEUU Similares a las NIIF, exceptuando que las transacciones que se estime su resultado en el futuro sólo debe ser probable que el riesgo será cubierto. Coberturas a valor razonable NIIF

Los instrumentos de cobertura se miden a su valor razonable. La partida que se cubre se ajusta en cuando se presentan cambios en su valor razonable, pero sólo debido a los riesgos que se están cubriendo. Las ganancias y pérdidas de las coberturas a valor razonable, tanto para el instrumento de cobertura como para la partida que se cubre, se reconocen en el estado de ganancias y pérdidas.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Coberturas del flujo de efectivo NIIF

Los instrumentos de cobertura se miden a su valor razonable, y las ganancias y pérdidas del instrumento de cobertura, cuando son efectivas, se difieren inicialmente en el patrimonio y luego se registran en el estado de ganancias y pérdidas siguiendo el patrón de reconocimiento de ganancias de la partida que se cubre. Las ganancias y pérdidas de los instrumentos financieros usados para cubrir las adquisiciones futuras de activos y pasivos pueden incluirse en el costo del activo o pasivo no financiero (denominado “ajuste de la base”) pero esto no se permite en el caso de los activos o pasivos financieros.

PCGA de EEUU El enfoque de “ajuste de la base” no está permitido. En su lugar, todas las ganancias y pérdidas se transfieren posteriormente al estado de ganancias y pérdidas, al mismo momento en que se generan los efectos en resultados de la partida cubierta. Cobertura de la inversión neta en operaciones extranjeras NIIF

Tratamiento similar al de las coberturas de flujo de efectivo; el instrumento de cobertura se mide a su valor razonable y las ganancias/pérdidas se difieren en el patrimonio, siempre y cuando la cobertura sea efectiva, junto con las diferencias en cambio que surgen de la inversión de la entidad en la operación extranjera. Estas ganancias/pérdidas se registran en el estado de ganancias y pérdidas cuando se venda o desincorpore la operación extranjera.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Contabilización de una cobertura de valor razonable - cobertura de riesgos en a fluctuación de la tasa de interés NIIF

Permiten que una entidad designe una cantidad de activos o pasivos en “intervalos de tiempo” estipulados, programados con base en las fechas de los nuevos precios de la cartera. Los cambios en el valor razonable de esta partida cubierta se reflejan en una categoría separada dentro de los activos o pasivos. Los valores en libros de los activos o pasivos individuales en la cartera no se ajustan.

PCGA de EEUU Prohibido.

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Derivados y cobertura

Contabilidad de cobertura (continuación) Divulgación Los extensos requerimientos de la divulgación en las NIIF y los PCGA de EEUU se aplican a todas las entidades, exceptuando que en los PCGA de EEUU las divulgaciones del valor razonable no se requieren para ciertas entidades pequeñas cuyos valores no se cotizan. Las divulgaciones estipuladas en ambas estructuras son muy similares e incluyen información general acerca del uso de los instrumentos financieros por parte de la entidad, la información del valor razonable, los detalles de las actividades de cobertura e información de la liquidez. Sin embargo, existen muchas diferencias en los requerimientos detallados (tales como los que explican las divulgaciones del riesgo de la tasa de interés, el riesgo crediticio y el riesgo del mercado), así como las divulgaciones específicas de la industria, las cuales no se tratan en esta publicación. Las NIIF requieren que se hagan divulgaciones adicionales en las notas de los estados financieros, estas divulgaciones siguiendo los PCGA de EEUU son muy parecidas a las que presentan entidades registradas en la SEC en la exposición de la gerencia preparada. Propuestas recientes – NIIF La IASB emitió un borrador de exposición de enmiendas propuestas para la NIC 39, Instrumentos Financieros: Reconocimiento y medición, sobre la contabilización de coberturas de flujos de efectivo de transacciones intragrupo previstas. El borrador propone que, en los estados financieros consolidados, un grupo pueda designar como partida cubierta una transacción externa que se prevee que existe una alta probabilidad que ocurra, denominada en la moneda funcional de la entidad (por ejemplo, una filial) siempre que la transacción origine una exposición que tenga un efecto en la ganancia o pérdida consolidada. Actualmente existe una diferencia con respecto a las coberturas de riesgo de moneda extranjera de las transacciones intragrupo, que son permitidas bajo los PCGA de EEUU pero están prohibidas de acuerdo a la NIIF. Referencia:

NIIF: NIC 39 PCGA de EEUU: FAS 133, FAS 137, FAS 138, FAS 149, EITF-D-102

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Traducción de moneda extranjera Moneda funcional - definición y determinación NIIF

Es la moneda del ambiente económico principal en el cual opera la entidad. Si hay diversos indicadores y la moneda funcional no es obvia, la gerencia debe utilizar su juicio para determinar la moneda funcional que represente de manera más fiel los resultados económicos de las operaciones de la entidad, enfocándose en la moneda de la economía que determina el precio de las transacciones (y no en la moneda en la cual están denominadas las transacciones). Se podría obtener evidencia adicional (secundaria en prioridad) de la moneda en la cual se generan los fondos provenientes de las actividades de financiamiento o en la cual normalmente se mantienen los fondos provenientes de las actividades operativas. Al determinar la moneda funcional de una empresa extranjera (es decir, si la moneda funcional de ésta es la misma que la de la entidad informante), se debe establecer el grado de autonomía y la capacidad de la entidad extranjera para operar como una unidad separada.

Otros asuntos contables y de emisión de información

PCGA de EEUU Similar a las NIIF; sin embargo, existen menos lineamientos en la determinación de la moneda funcional de una entidad y más lineamientos referentes a si la entidad debe tener la misma moneda funcional que su entidad matriz. Generalmente, la moneda funcional es la moneda en la cual generan y cancelan la mayoría de los ingresos y gastos. Traducciones - entidad individual Las NIIF y los PCGA de EEUU tienen requerimientos similares referentes a la traducción de las transacciones de las entidades individuales. • La traducción de transacciones denominadas en moneda extranjera se realiza a la tasa de cambio que existía a la fecha de la transacción. • Los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera se traducen a la tasa de cierre (final del año). • Los activos y pasivos no monetarios en moneda extranjera se traducen a la tasa histórica de la fecha en se originaron. • Los montos del estado de ganancias y pérdida se traducen utilizando las tasas de cambio históricas de la fecha de transacción o a una tasa promedio ponderada como alternativa práctica, siempre que la tasa no fluctúe significativamente. • Las partidas no monetarias denominadas en moneda extranjera y registradas al valor razonable se informan utilizando la tasa de cambio que existía cuando se determinó el valor razonable (sólo las NIIF). • Las ganancias y pérdidas cambiarias que surgen de las transacciones en moneda extranjera propias de la entidad se informan como parte de las ganancias o pérdidas del año provenientes de las actividades ordinarias. Esto incluye los préstamos a largo plazo, que en sustancia forman parte de la inversión neta en la entidad. Refiérase a la sección “Derivados y cobertura” para obtener detalles de la cobertura de una inversión neta.

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Otros asuntos contables y de emisión de información

Traducción de moneda extranjera (continuación) Traducción - Estados financieros consolidados Las NIIF y los PCGA de EEUU requieren que las operaciones de una entidad extranjera sean independientes en gran medida de la moneda de emisión de informe de la entidad inversora; los montos en el balance general de la entidad extranjera se traducen utilizando la tasa de cierre (final del año), salvo los saldos de patrimonio, para los cuales se utiliza la tasa histórica. Los montos en el estado de ganancias y pérdidas normalmente se traducen utilizando la tasa promedio del período contable. Las diferencias cambiaria que surgen (ajustes por traducción) se presentan en el patrimonio (otros resultados integrales). Cuando una entidad extranjera sea parte integra de la entidad informante, sus cuentas se traducen como si todas las transacciones hubieran sido registradas por la entidad informante. Seguimiento del ajuste por traducción registrado en el patrimonio NIIF

A estas diferencias se le debe dar un seguimiento por separado y se deben divulgar los montos acumulados. Al momento de la desincorporación de una entidad extranjera, se transfiere el ajuste por traducción acumulado relacionado con la entidad al estado de ganancias y pérdidas y se incluye en la ganancia o pérdida por la venta. El ajuste por traducción acumulado relacionado con la entidad extranjera que ha sido diferido en el patrimonio debe registrarse en el estado de ganancias y pérdidas en su totalidad si se está desincorporando completamente la entidad extranjera, o en una base proporcional si se está desincorporando parcialmente la entidad extranjera, en función de la porción desincorporada. El pago de un dividendo relacionado con las ganancias que la entidad poseía antes de la compra constituye un retorno de la inversión que se considera como una desincorporación parcial.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF Traducción de la plusvalía y ajustes del valor razonable en la adquisición de una entidad extranjera NIIF

Se traduce a las tasas de cierre

PCGA de EEUU Similar a las NIIF Moneda de presentación NIIF

Cuando se presenten los estados financieros en otra moneda que no sea la moneda funcional, los activos y pasivos se traduce a la tasa de cambio para la fecha del balance general. Las partidas de estado de ganancias y pérdidas se traduce a la tasa de cambio de la fecha de transacción y está permitido el uso de tasas promedio si las tasas de cambio no fluctúan significativamente.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF Traducción de moneda extranjera - economía con hiperinflación Definición NIIF

La hiperinflación está indicada por las características del ambiente económico de un país. Estas características incluyen: la actitud general de la población hacia la moneda local; los precios en general se encuentran vinculados al índice de precios y, si la tasa de inflación acumulada en los últimos tres años se acerca o excede el 100%.

PCGA de EEUU Similar a las NIIF, excepto por el hecho de que el único indicador es si la tasa de inflación acumulativa en los últimos tres años es aproximadamente de 100% o más.

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Moneda funcional NIIF

Las entidades que tengan la moneda de una economía hiperinflacionaria como moneda funcional deben utilizar esta moneda para medir sus transacciones. Los estados financieros corrientes y de períodos anteriores deben presentarse en moneda que represente un mismo poder adquisitivo.

PCGA de EEUU Generalmente no permiten estados financieros ajustados a la inflación; en su lugar, se requiere el uso de una moneda más estable como moneda funcional (normalmente la moneda de presentación). Sin embargo, las reglas de la SEC permiten a los emisores extranjeros que utilizan las NIIF omitir la cuantificación de cualquier diferencia que hubiera surgido de la aplicación del FAS 52. Moneda de presentación NIIF

Los resultados y la posición financiera de una entidad cuya moneda funcional es la moneda de una economía con hiperinflación deben traducirse a una moneda de presentación diferente, por medio de los siguientes procedimientos:

Otros asuntos contables y de emisión de información

Traducción de moneda extranjera (continuación)

• Todas las partidas, incluyendo los comparativos se traducen a la tasa de cierre de la fecha del último balance general presentado; excepto, • Cuando los montos se traducen a una moneda de una economía no-hiperinflacionaria, en cuyo caso los montos comparativos son aquellos que fueron presentados como montos del año corriente en los correspondientes estados financieros del año anterior. PCGA de EEUU No se aplica, debido a que la moneda de una economía con hiperinflación no se utiliza para medir las transacciones de una entidad. Propuestas recientes - NIIF IFRIC emitió una interpretación borrador D5, Aplicación por primera vez de la NIC 29 en economías con hiperinflación, en marzo de 2004. Esta interpretación propuso lineamientos referentes a cómo aplicar los requerimientos de la NIC 29, Información financiera en economías con hiperinflación, en el primer año en el cual la entidad identifique la existencia de hiperinflación en la economía de su moneda funcional y reestructure sus estados financieros de acuerdo con la NIC 29. Referencias:

NIIF: Estructura, NIC 21, NIC 29 PCGA de EEUU: FAS 52, FIN 37.

Utilidad por acción Bajo ambas estructuras contables, la utilidad por acción (UPA) debe divulgarse para las entidades cuyas acciones sean negociadas públicamente, y para las entidades que estén en proceso de emitir acciones en mercados públicos de capitales. Las NIIF y los PCGA de EEUU son sustancialmente iguales en cuanto a los métodos de cálculo de las UPA. UPA básica NIIF

PCGA de EEUU

La UPA básica se calcula como la ganancia disponible para los accionistas comunes, dividida entre el número promedio de acciones en circulación durante el período. Las acciones entregadas mediante la emisión de una bonificación se tratan como si hubiesen estado en circulación durante todo el año. Los otorgamientos de bonificaciones que ocurren después del cierre del ejercicio deben incorporarse a los cálculos. Para la emisión de derechos de adquisición de acciones, se usa una fórmula teórica para calcular el elemento correspondiente a la bonificación. Los montos de UPA del año anterior se ajustan en función de la emisión de bonos derechos. Similares a las NIIF.

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Otros asuntos contables y de emisión de información

Utilidad por acción (continuación) UPA Diluida: base NIIF

No existe un umbral de mínimo por debajo del cual no se necesite divulgar la UPA. Para la UPA diluida, la utilidad se ajusta por los dividendos decretados sobre la utilidad después del impuesto. Igualmente el interés que genera cualquier instrumento potencialmente convertible en acciones se ajusta a la utilidad para considerar que dichos instrumentos fueron convertidos en instrumentos patrimoniales y por ende o generaron interés. Igualmente se ajusta la utilidad por cualquier otro efecto que pueda tener sobre la misma la conversión de acciones de los instrumentos convertibles. Se asume que la conversión de los instrumentos convertibles ocurrió al inicio del ejercicio y si es con posterioridad, a la fecha en que se emitieron dichos instrumentos.

PCGA de EEUU Similares a los PCGA de EEUU. UPA diluida: opciones de compra de acciones NIIF

El método de “acciones de tesorería” se usa para determinar el efecto de las opciones de compra de acciones. Se asume que los montos obtenidos por la compañía como consecuencia de la emisión de los instrumentos potencialmente convertibles en acciones se emplearon para recomprar acciones propias a su valor razonable. La diferencia entre el número de acciones que se emitirían al ejecutarse los instrumentos convertibles, y el número de acciones que hubiesen sido emitidas si la compañía hubiese comprado sus propias acciones a su valor razonable empleando los fondos provenientes de la emisión de los instrumentos potencialmente convertibles en acciones, se trata como la emisión de acciones comunes sin recepción de nada a cambio y por tanto se resta en el denominador que se emplea para calcular la UPA diluida. El monto de la utilidad no se ajusta en cuanto al efecto por la emisión de las opciones.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Sin embargo la guía de los PCGA de EEUU establece que para aplicar el método de las “acciones en tesorería” en el cálculo de la UPA de final de año, el número de acciones incrementales a ser incluidas en el denominador se determina mediante un promedio ponderado del número de acciones incrementales incluidos en los cálculos de la UPA efectuadas en cada trimestre del año. En el Proyecto de Contingencia de la IASB/FASB se incluye una propuesta que requeriría que el efecto dilutivo de la emisión de potenciales acciones sea reflejado aplicando el método de las acciones en tesorería para todo el año corrido, independientemente de que se haya efectuado algunos cálculos interinos. Referencias:

NIIF: NIC 33. PCGA DE EEUU: FAS 128.

Transacciones entre partes relacionadas El objetivo de las divulgaciones requeridas por las NIIF y los PCGA de EEUU con respecto a las partes relacionadas y las transacciones que se realizan entre estas, es asegurar que los usuarios de los estados financieros estén concientes del grado al cual estos estados pueden verse influenciados por la existencia de partes relacionadas. Las relaciones entre las partes se determinan generalmente en referencia al control o control indirecto que ejerce una parte sobre la otra parte, o por la existencia de un control conjunto o una influencia significativa de una parte sobre la otra parte. Ambas estructuras contables son muy similares con respecto a cuáles partes deben incluirse dentro de la definición de partes relacionadas, incluyendo filiales, negocios conjuntos, afiliadas, directores y accionistas. Si la relación se basa en el control, siempre se requieren ciertas divulgaciones (sin importar si se han realizado transacciones entre las partes); estas divulgaciones incluyen la existencia de la relación entre las partes, el nombre de la parte relacionada y el nombre de la parte que posee el control final. Existen exenciones de las divulgaciones disponibles para ciertas filiales y transacciones. 76

Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Divulgaciones y exenciones NIIF

No existen requerimientos específicos en las NIIF para divulgar el nombre de la parte relacionada (que no sea la entidad matriz final). Existe un requerimiento de divulgación de las cantidades implicadas en una transacción, así como los saldos para cada categoría principal de las partes relacionadas. Sin embargo, estas divulgaciones podrían parecer necesarias para presentar de manera significativa los “elementos” de la transacción, que es un requerimiento de divulgación. En las NIIF también se requiere la divulgación de la compensación del personal clave de la gerencia en total y por categoría. Las exenciones de las divulgaciones acerca de las transacciones entre partes relacionadas en los estados financieros de las filiales son limitadas: las filiales debe pertenecer totalmente a la empresa, y la entidad matriz debe estar constituida en el mismo país y brindar estados financieros consolidados. Se requiere que las entidades controladas por el estado divulguen las transacciones con las partes relacionadas.

Otros asuntos contables y de emisión de información

Transacciones entre partes relacionadas (continuación)

PCGA de EEUU Debe divulgarse la naturaleza y alcance de cualquier transacción con todas las partes relacionadas, así como la naturaleza de la relación y las cantidades implicadas. A diferencia de las NIIF, todas las transacciones importantes entre partes relacionadas (que no sean los arreglos de compensación, provisiones de gastos y partidas similares) deben divulgarse en los estados financieros separados de las filiales que pertenecen totalmente a la empresa, excepto si estas se presentan en el mismo informe financiero que incluye los estados financieros consolidados de la entidad matriz (incluyendo las subsidiarias). Referencias:

NIIF: NIC 24. PCGA DE EEUU: FAS 57.

Información por segmento de negocio Ambas estructuras tienen requerimientos específicos acerca de la identificación, medición y divulgación de la información de segmentos. Las diferencias y similitudes se reflejan en la siguiente tabla.

Asunto Requerimientos generales

NIF

PCGA de EEUU

Alcance

Entidades que cotizan en la bolsa y entidades que están en proceso de cotización. Las entidades que no coticen pueden optar por incluir información por segmento.

Entidades que cotizan en la bolsa. Se estimula a las entidades que no cotizan en la bolsa, pero no se requiere que incluyan información por segmento.

Formato

Por negocio y por localidad geográfica, uno como formato primario y el otro como formato secundario. La decisión dependerá del impacto sobre los riesgos y rendimientos del negocio. El formato secundario requiere menos divulgaciones.

Se basa en los segmentos operativos y en la manera en que el funcionario operativo encargado de la toma de decisiones del segmento evalúa la información financiera para distribuir los recursos y evaluar el desempeño.

Enfoque general

Se basa en el perfil de riesgos y rendimientos y en la estructura interna de emisión de informes.

Se basa en los segmentos operativos que se reportan internamente.

Agrupación de segmentos de negocio/ operativos similares

Se suministran cinco factores para determinar si los productos y los servicios son similares.

Se aplican los mismos criterios para la agrupación de segmentos operativos similares.

Identificación del segmento

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Otros asuntos contables y de emisión de información

Transacciones entre partes relacionadas (continuación) Asunto NIF Identificación del segmento (oontinuación)

PCGA de EEUU

Agrupación de segmentos geográficos similares

Como para los segmentos de negocio/ operativos, se suministran seis factores, haciendo énfasis en las condiciones económicas y políticas, los riesgos especiales, regulaciones de controles cambiarios y los riesgos de la divisa extranjera.

No se especifica; se requieren ciertas divulgaciones (ingresos y activos) sobre la base de los PCGA consolidados de las operaciones localizadas en EEUU, las localizadas en naciones extranjeras tanto en total como en cada país importante.

Umbral para los segmentos reportables

Son reportables segmentos cuyos ingresos, resultados o activos representan 10% o más en relación con la sumatoria de todos los segmentos. Si los ingresos de los segmentos reportados no alcanzan el 75% del total, se debe reportar los segmentos adicionales hasta que se alcance el umbral de 75%.

Similares a las NIIF.

Segmentos no reportables

Los segmentos no identificados según la descripción anterior se incluyen como partidas no asignadas.

Número máximo de los segmentos reportados

No se limita.

Se incluye en la categoría “restantes” y se divulgan las fuentes de los ingresos.

Se sugiere un límite práctico no mayor de diez segmentos.

Medición Políticas contables para los segmentos

Políticas adoptadas para los estados financieros consolidados. Se puede divulgar información adicional de los segmentos con base en las políticas contables internas.

Políticas adoptadas para la emisión de informes internos al funcionario operativo encargado de la toma de decisiones del segmento, para distribuir los recursos y evaluar el desempeño.

Simetría de la distribución de activos/ pasivos, ingresos/egresos

Se requiere simetría.

No se requiere simetría, pero deben divulgarse las distribuciones asimétricas.

actores usados para identificar los segmentos reportables

No se requieren divulgaciones específicas.

Se requiere, incluyendo la base de la organización (por ejemplo, productos y servicios, áreas geográficas, ambientes regulatorios) y tipos de productos y servicios de los cuales se derivan los ingresos de cada segmento.

Composición de los segmentos

Divulgar los tipos de productos y servicios incluidos en cada segmento de negocios reportado y la composición de cada segmento geográfico.

Igual que en las NIIF.

Ganancia

Se requiere.

Se requiere

Activos y pasivos

Se requieren los activos; los pasivos, sólo para el formato de segmentos primario.

Se requieren los activos. No se requieren los pasivos.

Ingresos externos e inter-segmentos

Se requieren los ingresos externos; los ingresos entre segmentos, sólo para el formato de segmentos primario.

Principales divulgaciones

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Asunto (continuación)

NIF

PCGA de EEUU

Principales divulgaciones Gastos por depreciación y amortización y otros gastos significativos que no involucran fondos.

Se requiere sólo para el formato de segmentos primario.

Partidas excepcionales

Se promueve, pero no se requiere sólo para el formato de segmentos primario.

Ingresos por intereses y gastos por intereses

No se requiere.

Impuesto sobre la renta

No se requiere.

Desembolsos de capital acumulados

Se requiere.

Ganancias/pérdidas por inversiones registradas bajo el método de participación patrimonial, y monto de las inversiones registradas bajo el método de participación patrimonial.

Se requiere si las operaciones del socio son todas las incluidas dentro de un solo segmento.

Clientes principales

No se requiere.

Conciliación de los ingresos totales por segmento, mediciones totales de ganancias o pérdidas por segmento, activos totales por segmento, pasivos totales por segmento y cualquier otro total por segmento que sea significativo para los totales correspondientes de la entidad

Se requiere.

Referencia:

Se requieren sobre la base de los PCGA consolidadas y sobre la base de los PCGA de los segmentos, pero sólo si se incluyen en la medición de las ganancias/pérdidas de los segmentos para la emisión de informes internos. Se requiere para segmentos reportables sobre la base de los PCGA de los segmentos, pero sólo si se incluyen en la medición de las ganancias/pérdidas por segmento para la emisión de informes internos, o si se reportan regularmente al funcionario operativo encargado de la toma de decisiones del segmento.

Otros asuntos contables y de emisión de información

Información por segmento de negocio (continuación)

Divulgar el total ingreso y el segmento relevante que reportó los ingresos por cada cliente externo que represente al menos el 10% o más del ingreso consolidado. Se requiere, excepto los pasivos por segmento.

NIIF: NIC 14. PCGA DE EEUU: FAS 131.

Operaciones descontinuadas Los PCGA de EEUU contienen requerimientos para la medición y divulgaciones de las operaciones “descontinuadas”. Asunto

NIF

PCGA de EEUU

Definición

Operaciones y flujos de efectivo que pueden distinguirse claramente de manera operacional y para efectos de reporte financiero y, que representan una línea principal separada de negocios o área geográfica de las operaciones o si es una filial adquirida con miras exclusivamente a la reventa.

Un componente que puede ser claramente distinguido desde un punto de vista operacional y para efectos de reporte financiero. Puede ser un segmento reportable, segmento operativo, unidad de emisión de informes, filial o un grupo de activos.

Cómo se descontinúa

Las operaciones y flujos de efectivo que se han desincorporado y clasificado como disponibles para la venta

Similar a las NIIF. Las operaciones y flujos de efectivo que han sido o serán eliminadas, y la entidad no tendrá una participación continua significativa.

Escala de tiempo prevista

Finalizada en un año, con excepciones limitadas

Similar a las NIIF.

Fecha de inicio para la divulgación

A partir de la fecha en la cual se ha desincorporado un componente o, si se realiza antes, se debe clasificar como disponibles para la venta.

Similar a las NIIF.

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Otros asuntos contables y de emisión de información

Operaciones descontinuadas (continuación) Asunto

NIF

PCGA de EEUU

Medición

Al más bajo entre el valor en libros y el valor razonable, menos el costo para la venta.

Similar a las NIIF.

Presentación

Se debe presentar por separado un monto en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas que comprenda la utilidad o pérdida neta de impuesto de las operaciones descontinuadas y un análisis de este monto, bien sea en el cuerpo principal del estado de ganancias y pérdidas o en las notas, tanto para el período actual como para los períodos anteriores. Sólo se realiza una clasificación por separado en el balance general de los activos y pasivos del período actual.

Medición, presentar el resultado de las operaciones del componente descontinuado (y las ganancias o pérdidas por la desincorporación) como líneas separadas en el estado de ganancias y pérdidas, neto de impuestos, después de registrar los resultados de las operaciones continuas. Se hace la consolidación del balance general normalmente, si la descontinuación no se finaliza para el final del período, con segregación de activos y pasivos (actuales y no actuales) relacionados con los grupos en desincorporación, clasificados como disponibles para la venta.

Fecha de finalización de la di vulgación

Hasta la finalización de la descontinuación.

Similares a las NIIF.

Divulgaciones: dónde

En el cuerpo del estado de ganancias y pérdidas o en las notas. Los activos y pasivos relacionados a los grupos de desincorporación, clasificados como disponibles para la venta se divulgan por separado en el balance general.

Similar a las NIIF. A partir de la fecha en que se coloca el componente como disponibles para la venta, los resultados de la operación se reportan como operaciones descontinuadas en un componente separado del estado de resultados, antes de registrar las partidas extraordinarias y el efecto acumulado de los cambios contables. Los activos y pasivos de los grupos en desincorporación relacionados y que se clasifican como disponibles para la venta se separan en el balance general.

Comparativos

• Descripción del grupo en desincorporación.

• Similar a las NIIF

• Forma y tiempo esperado para la desincorporación. • Hechos y circunstancias que condujeron a la venta o desincorporación. • Ganancias o pérdidas reconocidas en la clasificación como disponibles para la venta. • Ingresos, gatos, resultado antes del impuesto, impuesto y flujos de efectivo para el período actual y los períodos anteriores. • Segmento del grupo en desincorporación. Presentar los efectos de las operaciones descontinuadas en el estado de ganancias y pérdidas Referencia:

Similares a las NIIF.

NIIF: NIIF 5 PCGA DE EEUU: FAS 144.

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Ambas estructuras tienen normas similares acerca de los eventos posteriores a la fecha del balance general. Eventos después de la fecha del balance general que requieren ajustes NIIF

Los eventos que requieren ajustes y que ocurren después de la fecha del balance general se definen como eventos que brindan evidencia adicional de las condiciones que existieron en la fecha del balance general y que afectan significativamente los montos incluidos. Los montos reconocidos en los estados financieros deben ajustarse para que reflejen el ajuste de eventos ocurridos después de la fecha del balance general.

PCGA de EEUU Similares a las NIIF. Anuncio de un dividendo relacionado con el año financiero que acaba de finalizar NIIF

Este es un evento que no se ajusta.

Otros asuntos contables y de emisión de información

Eventos que ocurren después de la fecha del balance general

PCGA de EEUU El decreto de un dividendo en efectivo es un evento que no se ajusta, pero un dividendo en acciones es un evento que se ajusta. Referencia:

NIIF: NIC 10. PCGA DE EEUU: AU Sección 560.

Información financiera interina Requerimientos de la bolsa de valores NIIF

La IASB no requiere que las entidades públicas elaboren estados interinos, pero sí promueve la emisión de informes interinos (ver guía adicional más adelante).

PCGA de EEUU Similares a las NIIF, la FASB no exige la realización de estados financieros interinos. Sin embargo, si la SEC lo requiere, las empresas de EEUU registradas ante la SEC deben seguir el APB 28 y cumplir con los requerimientos específicos de emisión financiera en el Reglamento S-X aplicable a la emisión de informes trimestrales, incluyendo la publicación en un lapso de 45 días (con ajuste a 35 días) a partir de la fecha de finalización del trimestre. Los registrados en la SEC también deben incluir un resumen de la gerencia y un análisis de la condición financiera y los resultados de las operaciones. Guía adicional La guía adicional según ambas estructuras es similar e incluye los siguientes elementos: •

base de preparación uniforme y similar de los estados interinos con la información anual previamente reportada y con la reportada de un período al siguiente;

•

uso de políticas contables uniformes con los estados financieros anuales anteriores, junto con la adopción de cualquier cambio de las políticas contables que se sepa que se harán en los estados financieros del cierre del ejercicio (por ejemplo, la aplicación de una nueva norma);

•

preparación de los estados interinos usando un “enfoque discreto” en cuanto al reconocimiento de los ingresos y egresos; esto es, observar el período interino como un período contable distinto, en lugar de considerarlo como una parte del ciclo anual. Así, las transacciones incompletas deben tratarse de la misma manera en que se trataron al cierre del ejercicio, aunque en los PCGA de EEUU se permita distribuir entre los períodos interinos ciertos costos que beneficien a más de uno de esos períodos, así como diferir ciertas variaciones en los costos que se espera que se absorban al cierre del ejercicio. El cargo por impuestos en ambas estructuras se basa en un estimado de la tasa efectiva anual de los impuestos aplicada a los resultados interinos;

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Otros asuntos contables y de emisión de información

Información financiera interina (continuación) •

resumen del estado de ganancias y pérdidas (incluyendo ingresos/utilidad por segmento), balance general, declaraciones de flujo de efectivo, notas seleccionadas y estado de ganancias y pérdidas reconocidas; y

•

un comentario narrativo.

Bajo ambas estructuras, las comparaciones del balance general se toman a partir de los últimos estados financieros anuales. Según las NIIF y los PCGA de EEUU, los informes interinos trimestrales deben contener cifras comparativas (que no sean las del balance general) correspondientes al período acumulado hasta la fecha y el período equivalente correspondiente del año anterior. Referencia:

NIIF: NIC 34. PCGA DE EEUU: APB 28, FAS 130, FAS 131.

Seguros Contratos de seguro y reaseguro - definición Las NIIF introducen la definición de contrato de seguro, basado en el concepto de un evento que se encuentre asegurado y la transferencia significativa del riesgo de seguro. Esta definición se aplica a los contados se seguros emitidos y los contratos de reaseguro mantenidos. Los PCGA de EEUU no ofrecen una sola definición de contrato de seguro. La clasificación de contratos se realiza por referencia a los requerimientos combinados de la FAS 60, FAS 97 y FAS 120. Los contratos de reaseguro están sujetos a la definición incluida en FAS 113. FAS 97 también incluye los contratos de inversión que serían contabilizados según la NIC 39 en los estados financieros de acuerdo a las NIIF. Los tipos resultantes de los contratos de seguro según los PCGA de EEUU es una subserie de la clasificación de acuerdo a las NIIF. Además, los “contratos de vida de tipo universal” dentro de la FAS 97 contienen un riesgo de seguro significativo según las NIIF, pero los PCGA requieren que se contabilicen, utilizando el “método de depósito” en lugar de el modelo contable de diferimiento y coincidencia, utilizado por otros contratos de seguro (ver a continuación) Los contratos de reaseguro que compensan a la parte que cedente por las pérdidas, pero que incluyen un retraso de tiempo en el reembolso (es decir, la pérdida ciertamente ocurrirá pero el momento es incierto) están sujetos a la “contabilidad de depósito” según la FAS 113, pero se clasifican como contratos de reaseguro de acuerdo con las NIIF. Uno de los resultados de la aplicación de la definición de contrato de seguro de las NIIF es que las compañías ya no pueden hacer que los principios de medición de la FAS 97 sean análogos con respecto a su contabilización para los costos de adquisición diferidos. Aquellos que preparan estados financieros según las NIIF y que tienen contratos de inversión según la NIC 39, deben ver la guía contable de la NIC 18 relacionad con el reconocimiento y medición de los costos de adquisición diferidos. Las NIIF también reconocen que el valor razonable de un contrato de inversión no puede ser menor que el monto pagadero (“piso del depósito”); de acuerdo a los PCGA de EEUU, el valor contable podría caer por debajo de este nivel. Característica de participación discrecional (DPF, por sus siglas en inglés) Este es un nuevo término, según las NIIF, relacionado con el derecho de los tenedores de ciertos contratos de seguros y /o instrumentos financieros a recibir un rendimiento complementario (además de los beneficios garantizados) provenientes de ciertos componentes del interés residual de la entidad que ha emitido contratos con una característica de participación discrecional. Las NIIF definen los contratos de seguro e instrumentos financieros, con una característica de participación discrecional, como instrumentos compuestos. Las NIIF no requieren pero permiten la separación del componente de patrimonio de la característica de participación discrecional. El uso de categorías híbridas clasificadas entre el patrimonio y los pasivos está prohibido.

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Las NIIF requieren que la entidad realice una prueba de adecuación a estos instrumentos financieros con característica de participación discrecional. Esta prueba de adecuación es diferente para los instrumentos financieros con una característica de participación discrecional que tengan un componente de patrimonio. En este caso, la prueba de adecuación de pasivo se basa en la NIC 39. En los demás casos, se aplica la NIIF 4. Este tipo de participación se describe de acuerdo con los PCGA de EEUU como dividendos de los asegurados, y se ofrecen lineamientos sobre la contabilidad de dividendos pagados aparte de los contratos de seguro. Las entidades deben reconocer un pasivo por el pago de dividendos esperado con base en un estimado del monto que se pagará. No existen requerimientos para divulgar la parte del patrimonio producto de los contratos que pagan dividendos. Sin embargo, cualquier pago de dividendos o excesos de dividendos sobre pasivo acumulado se carga a las ganancias o pérdidas cuando se pagan o declaran. La posibilidad de que se paguen estos dividendos sobre los instrumentos financieros no está contemplada en los PCGA de EEUU. Las entidades que actualmente reportan de acuerdo a los PCGA de EEUU han adoptado los lineamientos de la contabilidad de seguros para la medición de las obligaciones que se originan por estos contratos.

Otros asuntos contables y de emisión de información

Información financiera interina (continuación)

Contratos de seguro y reaseguro - medición Las políticas contables existentes para los contratos de seguro emitidos y los contratos de reaseguro en cartera (incluyendo los activos intangibles relacionados como los costos de adquisición diferidos) están exentos de la jerarquía de las NIIF y no es necesario cambiarlos cuando se adopte la NIIF 4, excepto por los siguientes cinco requerimientos: 1.

Las provisiones para posibles reclamos bajo contratos que no están en existencia para la fecha de emisión de informe (tal como las provisiones de catástrofes y provisiones de equiparación) están prohibidas.

Deben verificarse los pasivos de seguro para determinar su adecuación

Se debe probar el deterioro de los activos de reaseguro

Los pasivos de seguro deben darse de baja sólo cuando se hayan vencido, cancelado o liquidado

Los pasivos de seguro y los ingresos no deben ser compensados por los activos y gasto de reaseguro relacionados.

Los PCGA de EEUU tienen lineamientos de medición específicos para los contratos de seguro y los contratos de reaseguro. Tal como se explicó anteriormente, las NIIF permiten a las entidades continuar con sus políticas contables desarrolladas de acuerdo con otros PCGA. Existen varias diferencias entre los PCGA de EEUU y las políticas contables de seguro y reaseguro que han sido desarrolladas a partir de la base de otros PCGA. Este punto no se incluye en esta publicación. De acuerdo a las NIIF, el requerimiento de la prueba de adecuación de pasivo se cumple por medio de la aplicación de la prueba de deficiencia de prima de la FAS 60. Sin embargo, cualquier deficiencia producto de la realización las ganancias o pérdidas no realizadas siempre se refleja por medio del estado de ganancias y pérdidas, de acuerdo con las NIIF porque éstas no ofrecen la opción de reflejar este tipo de pérdida de adecuación de pasivo por medio del patrimonio. Este tipo de pérdida es conocida en los PCGA de EEUU como un ajuste por una deficiencia “sombra” de prima. Además, las NIIF requieren que se consideren las opciones de garantía en la prueba de adecuación del pasivo. Sin embargo, en los PCGA de EEUU estas opciones están previstas bajo SOP 03-01 y no se consideran explícitamente en la prueba de deficiencia de prima. Contratos de seguro y de reaseguro - contabilidad de depósito y separación de los componentes de depósito Las NIIF requieren la desvinculación y la medición separada del componente de depósito vinculado en un contrato de seguro sólo si se puede medir de manera confiable el depósito y las políticas contables de la entidad no reconocen todos los derechos y las obligaciones que surgen de éste. Este requerimiento está limitado en la práctica a las situaciones en las cuales el asegurador o reasegurador ha establecido cuentas, con base en su experiencia que reembolsan al asegurado, pero no ha reflejado adecuadamente esta obligación en su balance general. Similitudes y diferencias - Una comparación de las NIIF y las PCGA de EEUU - Febrero de 2004

Otros asuntos contables y de emisión de información

Información financiera interina (continuación) Las NIIF también permiten la separación de los componentes de depósito en una base voluntaria si el componente de depósito puede medirse de manera confiable. Este derecho permite la aplicación del enfoque de contabilidad de depósito de la FAS 97 para los contratos de vida de tipo universal (estos contratos la mayoría probablemente califican como contratos de seguro de acuerdo con las NIIF debido a que normalmente transfieren un riesgo de seguro significativo). Para estos contratos, los PCGA de EEUU requieren el reconocimiento del pasivo que representa el saldo de cuenta del asegurado con el asegurador. El concepto de saldo de cuenta es equivalente al concepto de componente de depósito de las NIIF. Contratos de seguro vendidos por un asegurador para su propio plan de beneficios definidos Los contratos de seguro vendidos por asegurados para su propio plan de beneficios definidos generalmente se eliminarán en la consolidación tal como se resume en la guía de implementación de la NIIF 4. Los estados financieros incluirán entonces: • El monto total de la obligación de pensión de acuerdo con la NIC 19, Beneficios a los empleados, sin deducción de los derechos del plan bajo el contrato. • Ningún pasivo a los asegurados de acuerdo al contrato • Los activos que respaldan el contrato. De acuerdo con los PCGA de EEUU, estos contratos se registran, incluyendo el valor del contrato de seguro, como activos del plan en el cálculo del pasivo neto de beneficio definido de la compañía, y reflejando el pasivo del contrato de reaseguro de acuerdo con los lineamientos contables de seguro. Contratos de seguros y reaseguros - derivados incorporados a otros instrumentos De acuerdos a las NIIF, no es requerido que los derivados incorporados que también cumplan con la definición de contratos de seguros sean separados y medidos a su valor razonable. Las opciones de liquidar el contrato de seguro están exentas de ser separadas y medidas a su valor razonable si el precio de la opción es un monto fijo, o un monto fijo mas una porción de interés. Esta exención aplica también a los derivados incorporados en instrumentos financieros que contengan características de participación discrecional. Bajo los PCGA de EEUU, estos derivados incorporados no están sujetos a exenciones del principio general de que sean separados del instrumento principal y medidos a su valor razonable cuando no están estrechamente relacionados al contrato principal. Las NIIF clasifican los “bonos de persistencia” como derivados incorporados; los PCGA de EEUU los tratan como un ajuste al rendimiento efectivo y no requieren que se separen y se valúen al valor razonable. Divulgaciones NIIF

Requieren divulgaciones detalladas que permitan a los usuarios de los estados financieros entender las bases de medición adoptadas, la importancia de los montos provenientes de los contratos de seguro reportados y los factores que afectan la variabilidad del monto y tiempo de los flujos de efectivo que surgen de los contratos de seguro y reaseguro.

PCGA de EEUU Las divulgaciones son menos exigentes que las de las NIIF. Sin embargo, se incluyen divulgaciones similares en otras secciones del informe anual (por ejemplo en la sección narrativa de la gerencia). Un ejemplo de esta divulgación es el cuadro de desarrollo de reclamos. Cuentas separadas NIIF

No permiten una línea de presentación individual

PCGA de EEUU FAS 60 y SOP 03-01 permiten la presentación de una línea individual en el balance general y el neteo de los resultados de la inversión, con los cambios en los pasivos por los asegurados en el estado de ganancias y pérdidas. Referencia:

NIIF: NIIF 4 PCGA de EEUU: FAS 60, 97, 120 y 113, SOP 03-1, SOP 95 -1 para los contratos de seguro y FAS 91 para los instrumentos financieros, FAS 133.

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Índice

Índice Tema

Pag

Activos biológicos

Activos financieros

Activos intangibles

30, 46

Activos intangibles: costos de desarrollo de páginas web

Adquisiciones

Adopción por primera vez de la estructura contable

Arrendamientos: clasificación

Arrendamientos: contabilidad del arrendador

Arrendamientos: venta con arrendamiento posterior

Baja de activos/pasivos financieros

Balance general

Beneficios a los empleados: beneficios por cese de la relación laboral

Beneficios a los empleados: pensiones

Capitalización de costos de financiamiento

Combinación de intereses

Combinaciones de negocios

Combinaciones de negocios: ajustes posteriores

Combinaciones de negocios: divulgación

Compensación con acciones a los empleados

Compra de acciones propias

Componentes de los estados financieros

Consolidación de filiales

Consolidación proporcional

Contabilidad de cobertura

Contingencias

Tema

Pag

Dividendos

Empresas afiliadas

Entidades de propósito específico

Equivalentes del efectivo

Estado de cambios en el patrimonio

Estado de flujo de efectivo

Estado de ganancias y pérdidas

Estado de las ganancias y pérdidas reconocidas

Estados financieros: contenido y presentación

Estimaciones contables, cambios en

Estructura conceptual

Existencias

54 62

Filiales

Gastos

Gastos por intereses

Hiperinflación

Impuestos diferidos

31, 61

Información comparativa

Información financiera interina

Información por segmento de negocio

Instrumentos de patrimonio

Instrumento financiero

Inmuebles de inversión

Intereses minoritarios

Método de compra

Contratos de construcción

Método de participación patrimonial

Costo histórico

Costos de investigación y desarrollo

Negocios conjuntos

Pago contingente

Depreciación

Partidas extraordinarias

Derivados

Partidas excepcionales

Pasivos financieros

Deterioro Deuda convertible

24, 46, 49, 55, 57 67

Planes de compra de acciones para empleados

Plusvalía

Plusvalía negativa

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Índice

Índice Tema

Pag

Políticas contables, cambios en

Programas informáticos

Propiedad, planta y equipo Provisiones Provisiones de reestructuración

Tema

Pag

Subvenciones gubernamentales

Traducción de moneda extranjera

Transacciones de control común

Transacciones de trueque

Transacciones entre partes relacionadas

Utilidad por acción

30, 59

Reconocimiento de ingresos

Seguros

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PricewaterhouseCoopers tiene una variedad de herramientas y publicaciones que ayudan a las compañías a ejecutar el cambio a la estructura de las NIIF y a aplicar las normas (ver también la portada interna).

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