Responsible editor: Autodistribution International, Kortenberg, Belgium
Uitgave: 12/2018
news www.ad- europe.com
1
Beste partners, Beste vrienden, De vraag is zeker niet meer of, maar alleen nog wanneer de digitalisering in combinatie met de servicebeheerplannen van de autoproducenten onze gezamenlijke distributie- en reparatiemarkt drastisch zal veranderen. Het is eveneens niet langer de vraag of, maar alleen nog wanneer de zogenaamde GAFA’s (Google, Apple, Facebook, Amazon) de automotivewereld op zijn kop zullen zetten met het digitaal verbinden van de bestaande onderdelen- en serviceunits. Daarom rest er ook voor ons allemaal maar één vraag meer: hoe kunnen we samen iets inbrengen tegen dit ontwrichtend en onvermijdelijk veranderingsproces en er zelf van profiteren? Het duurt zeker nog enkele jaren voor de effecten in onze branche merkbaar zijn. We zouden dus kunnen afwachten en anderen eerst ongetwijfeld zeer dure ervaringen laten opdoen in de digitale procesversnelling. Het kan nog tot 2021 duren vooraleer Brussel de wettelijke bepalingen omtrent de verwerking van gegenereerde gegevens van bestuurders en voertuigen goedkeurt. Maar zelfs als de gegevens van de tegen die tijd tot 60% “connected” voertuigen op de Europese wegen dan wettelijk ook voor de IAM toegankelijk gemaakt moeten worden, voor gebruik bij de onderdelen- en herstellingsdienst, dan staan deze gegevens niet gestandaardiseerd noch interoperabel ter beschikking. De bijgevolg noodzakelijke verwerking moet dan gebeuren via reeds bestaande sectorale oplossingen zoals Caruso of Carmunication, die deze gegevens voor verschillende bedrijfsmodellen tegen betaling willen verwerken en ter beschikking stellen. Allemaal heel vervelend! Als we tot 2021 zouden wachten om een antwoord te beginnen zoeken op bovenstaande ontwikkelingen, dan zou het nog eens minimaal twee jaar duren. Hierdoor krijgen de autoproducenten die nu al over mobiliteitsoplossingen beschikken, zoals BMW Connected drive of Mercedes me, een voorsprong van 6-8 jaar, die door de dynamische ontwikkelingen in de ITwereld niet meer in te halen zijn. Het gevolg zou eerst een sluipende en dan steeds snellere verschuiving zijn van de servicebusiness naar de erkende garages of naar de onafhankelijke garages die aan contracten gebonden zijn en strenge verplichtingen moeten nakomen. In welke mate tegelijkertijd ook de invloeden van de zogenaamde GAFA’s
2
merkbaar worden, kunnen we vandaag alleen maar gissen en moet zeker als relevant worden beschouwd. De IAM en de individuele ITG’s (International Trade Groups) worden daarom dringend uitgenodigd om heel snel eigen platformen te ontwikkelen. Of het echter zinvol en rendabel kan zijn dat ieder voor zich tientallen miljoenen euro’s investeert, moet hier zeker in vraag gesteld worden. Een oplossing zou voor de IAM de betere optie zijn, mits de systemen neutraal en met een gezamenlijk bepaalde standaard worden opgezet. Maar omdat de concurrentiestrijd op handelsgebied steeds sterker wordt en de grote individuele bedrijven overtuigd zijn van hun eigen overwicht en onmisbaarheid op de markt, mag de poging tot een sectorale oplossing vandaag al worden beschouwd als een illusie. In dat opzicht zal het ook op het vlak van de mobiliteitsplatformen een wedstrijd worden om de snelste en beste oplossing. Ook binnen ADI zijn er al verschillende modellen die we in dit stadium analyseren en waarvan we de compatibiliteit onderzoeken. Naast de digitalisering is natuurlijk ook de internationalisering een ingrijpende invloedsfactor op onze branhedienst. Door de spectaculaire overnames van Europese firma’s door overwegend Amerikaanse bedrijven blijven de speculaties over verdere structuurveranderingen in de IAM bloeien en lijkt de ontwikkeling van een duurzame distributiestrategie van de onderdelenindustrie bijna onmogelijk. En wie er als onderdelenproducent tot op heden nog niet in is geslaagd om op zijn minst in Europa prijzen te harmoniseren, wordt nu door de “best price”-voorwaarden van de internationale distributeurs geconfronteerd met onaangename en niet-ingecalculeerde rentabiliteitsvermindering. Tegelijkertijd moeten we echter het concurrentievermogen van de middelgrote onderdelenverkopers sterk houden en de afhankelijkheid van de internationale
individuele klanten binnen de perken houden. De juiste weg hierin vinden, kan de komende jaren wel eens een van de grootste uitdagingen zijn voor onze partners aan de productiekant. Vooral omdat we voor deze nieuwe veranderingsdimensie op geen enkele ervaring uit het verleden kunnen terugvallen. Daarentegen proberen ook de onderdelenfabrikanten door overnames of fusies hun toekomst en bestaansrecht te vrijwaren. Ze trachten enerzijds tegenwicht te bieden tegen de handelsconcentratie in de IAM en anderzijds proberen ze natuurlijk te zorgen voor de juiste technologie voor de juiste producten van de toekomst. Deze spiraal aan beide kanten maakt onze business zo moeilijk en tegelijk boeiend. We bevinden ons ongetwijfeld al midden in de hervorming, die veel beweging en verandering met zich meebrengt en bijgevolg naast de risico’s een overvloed aan kansen biedt waarop we ons met volle kracht moeten focussen. Daarom wens ik jullie, beste partners, collega’s en vrienden, van harte een vrolijk kerstfeest en voor het komende jaar een goede gezondheid en het allerbeste in het nieuwe jaar. Thomas Vollmar Voorzitter van ADI
IN DEZE NIEUWSBRIEF 4
Gordon wordt AD Polska
11
AD Finland doet zijn intrede in de bandensector
6
Autodistribution Frankrijk: de nieuwe ambities van het AD-Netwerk
12
8
Josep Bosch (AD Parts), de belangrijkste professional in de distributie
1Parts, de joint venture van ADI met The Group
13
AD Rusland viert zijn 15e verjaardag
14
Driving Automotive Distribution
10
Parts Holding Europe (Autodistribution Frankrijk) onthult haar Logistéo-platform
nieuws uit de ADgroep
Verantwoordelijke uitgever: ADI cvba (Autodistribution International), Kortenberg, België Dit magazine wordt verspreid onder alle zakelijke relaties en distributeursleden van de ADI-groep. Wil je je in- of uitschrijven? Neem dan contact met ons op via ADI cvba, Leuvensesteenweg 272, 3070 Kortenberg, België, (T) +32 2 759 29 95 of (E) news@adi.be. 3
wordt
AD Polska
Autodistribution International (ADI) kondigt verheugd aan dat het Poolse bedrijf Gordon als 25e partner ADI vervoegt. Dit werd besloten op 28.11.2018 door de raad van bestuur van ADI en gaat in op 1 januari 2019. Sinds de oprichting in 1991 bouwde Gordon een solide netwerk op in Polen: het bedrijf heeft een centraal magazijn (Zamosc) en 5 regionale magazijnen (Radom, Olsztyn, Ruda Slaska, Gdansk en Chojnice) en levert aan 156 winkels over het hele land. Gordon stelt 1500 mensen tewerk. Met een nationale omzet van ongeveer 200 miljoen euro in auto-onderdelen voor personenwagens en vrachtwagens, gereedschap en uitrusting behoort het bedrijf tot de belangrijkste spelers op de Poolse autoaftermarket. Jacek Gordon, oprichter en eigenaar van Gordon/AD Polska is enthousiast over de toetreding, die een nieuwe wending betekent voor zijn bedrijf: “Ons bedrijf is er de afgelopen jaren in geslaagd om een efficiënt logistiek netwerk en een solide klantenbestand op te bouwen. Maar de autowereld van vandaag biedt tal van uitdagingen, en volgens ons heeft ADI precies die tools waarmee we die uitdagingen als kansen kunnen benutten in plaats van ze als hindernissen te zien. We kijken ernaar uit om als business de knowhow van ADI (en haar partners) ten volle te benutten op belangrijke domeinen zoals concept marketing (AD Garage), technische gegevens en opleiding voor
4
monteurs (Eure!Car) en het portfolio van leveranciers/merken. Deze ontwikkeling zal gunstig zijn voor onze klanten en onze huidige groeistrategie versnellen!” ADI is ervan overtuigd dat het de juiste partner heeft gevonden in Polen. Thomas Vollmar - ADI-voorzitter - licht het nieuwe partnership toe: “We leerden Gordon kennen als een zeer professioneel en dynamisch bedrijf met solide fundamenten en ambities die aansluiten bij de onze. Vanaf 1 januari is AD Polska en zijn team onze toegangspoort om de AD-concepten op de Poolse aftermarket te brengen, ten voordele van klanten en leveranciers”.
5
Autodistribution Frankrijk: de nieuwe ambities van het AD-N etwerk
Het AD-Netwerk, dat bijeenkwam op een congres in Malta van 27 tot 30 september, onthulde de nieuwe slogan van het merk: “AD, c’est sûr! ”(AD is een veilige keuze) en de zakelijke opportuniteiten die het merk wil ontwikkelen. Tijdens een “imposante krachttoer” (om de woorden van Stéphane Antiglio, voorzitter van Parts Holding Europe, voorheen Autodis Group, te gebruiken) bracht de groep al haar leden van het ADNetwerk samen: mechaniek (AD Garage en AD Expert Garage), carrosserie (AD Carrosserie) en zware vrachtvoertuigen (AD Poids Lourds). In totaal reisden 3.500 mensen, die 70% van de AD-bedrijven vertegenwoordigen, af naar dit eiland van 40.000 inwoners in de Middellandse Zee. Ze kwamen het ontwikkelingsplan “Préférence 2022” ontdekken, dat vanaf januari 2019 uitgerold wordt. Dit plan volgt het “Référence 2018”-plan op, dat in 2014 voorgesteld werd, en omvat o.a. meer communicatie dankzij een tv-budget voor 2019 van 5 miljoen euro. Dit plan moet de bekendheid van het netwerk vergroten en de bewijzen leveren van zijn nieuwe belofte aan het grote publiek: • een “levenslange garantie” voor carrosseriewerken en een “terugbetaalde herkeuring”. • een “gegarandeerde compliance van de normen” voor de diensten in het kader van eco-onderhoud (Eco-entretien). Eco-entretien is een initiatief van AEE - Association de l’Eco-entretien (waarvan het AD-Netwerk in Frankrijk deel uitmaakt) - en helpt de oudere
6
voertuigen om de nieuwe opaciteitscontroles van WLTP (Worldwide harmonized Light vehicle Test Procedure) te doorstaan (www. ecoentretien.eu). De doelstelling van het AD-Netwerk is om 500 ADGarages te voorzien van het Eco-label (een kwart van het netwerk) en meer dan 1000 garages tegen eind 2019. Volgens Eddy Albert, hoofd van de netwerken voor mechaniek voor lichte voertuigen, komt de uitdaging neer op een omzet van 23 miljoen euro. • een garantie van 5 jaar voor alle diensten geleverd in het ADNetwerk na een afspraak op het onlineplatform AD.fr.
De centrale Autodistribution blijft haar aanbod van producten en diensten uitbreiden
Autodistribution kondigde aan dat het een nieuwe exclusieve overeenkomst met het bandenmerk Leao Tyre (van de Chinese Ling Long-groep) tekende, een dienst oprichtte voor de renovatie van elektrische onderdelen (met een specialist in Nantes) en herbruikbare onderdelen aanbiedt (met Opisto.fr). Het Netwerk kreeg diversificaties voorgesteld zoals ruiten (Glass Auto service), de verkoop van nieuwe en tweedehandswagens (CarGroup, Elite Auto) en binnenkort een nationaal aanbod voor de langetermijnverhuur van wagens bestemd voor microondernemingen en kmo’s. Het AD-Netwerk wil ook de markt voor het onderhoud van wagens die op lange termijn verhuurd worden, betreden door aan grote verhuurbedrijven met meerdere merken nationale forfaitaire bedragen en gecentraliseerde facturering aan te bieden, zoals al het geval is in de carrosseriebranche en in het bijzonder bij AD.
Nieuwe IT- en digitale tools
De doelstelling is om tegen 2019 25% van het netwerk uit te rusten en 100% tegen 2022. De tool wordt gekoppeld aan een actieve ontvangsttablet, om tijd te besparen en extra verkoop te stimuleren. De online bestelsite van BtB, Autossimo, werd ook vernieuwd, met een vereenvoudigde zoekmachine en de integratie van carrosserieonderdelen van Cora, vanaf het eerste kwartaal van 2019.
De Groep investeert ook zwaar in digitale technologie en IT om zijn netwerk te ontwikkelen. Een nieuwe beheertool, ADMS 360 (met Fiducial), gekoppeld aan Autossimo, de online bestelsite, en de online offertesites (AD.fr en IDgarages.com), wordt momenteel uitgerold.
Stéphane Antiglio, voorzitter van Parts Holding Europe, vat het plan Préference 2022 in één zin samen: “Autodistribution heeft niet alleen als taak jou zo goed mogelijk onderdelen te verkopen, maar ook om je te helpen je bedrijf te ontwikkelen en zijn voortbestaan te waarborgen”. 7
de joint venture van
ADI met The
G roup 1Parts, de joint venture van ADI met The Group (Pronto + Federated), een leider in de IAM-distributie in Noord- en CentraalAmerika (VS, Canada, Mexico, Panama, Puerto Rico), die sinds begin 2015 operationeel is, bestrijkt momenteel 56% van het wereldwijde potentieel aan personenauto’s.
In het kader van wereldwijde overeenkomsten harmoniseert en focust 1Parts zijn inkooppotentieel op producenten van autoonderdelen met een adequate wereldwijde dekking, momenteel 14. Eind oktober hadden co-CEO’s Bill Maggs en Omer Wesemael en ondervoorzitters Mike Mohler en Nico Muyldermans ter gelegenheid van de AAPEX-show in Las Vegas productieve vergaderingen met de wereldwijde managementteams van de 1Parts-contractleveranciers.
302 M 27%
8
+
van links naar rechts: Steven Zimmer (Lumileds) - Dave Illes (Lumileds) Pascal Popis (Lumileds) - Bill Maggs (1Parts)
332 M 29%
Finland: The delegation was hosted by Eero Broman
=
634 M 56%
AD Hessumobiili in Klaukkala
Begin januari zullen Bill en Omer zich focussen op hun mandaten als bestuursleden in de raad van bestuur van 1Parts en vertrouwen ze de verdere ontwikkeling van 1Parts toe aan een fulltime CEO: Alex Gelbcke. Ondervoorzitters Mike en Nico zullen Alex ondersteunen in het dagelijkse bestuur van het bedrijf.
Van links naar rechts: Nico Muyldermans - Mike Mohler
Alex is Belgisch, 52 jaa r oud, getrouwd en een trotse vader van 2 kinderen. Met een Master in Business and Manag ement Engineering aan de Solvay Brussels Scho ol of Management and Econ omics (Universiteit Br us sel) op zak, is Alex inmidd els een ervaren directe ur met meer dan 25 jaar erva ring in general manag em ent, marketing, sales en op erations, competenties die hij verwierf in gerenomm eerde bedrijven met an dere culturen. Nadat hij voor toonaang evende bedrijven werkte zoals TOTAL, BIA (leverancier van uitrustingen en die ns ten voor de mijnbouw en de bouwsector), TENNEC O en recentelijk BIHR Europe (toonaangevende distri bu teur in onderdelen & accesso ires voor tweewielers), za l Al ex nu 1Parts leiden in zijn ve rdere ontwikkeling.
Surf
n a a r w w w .1P a r t s . n e t . v o o r
m e e r i n f o r m at i e o v e r Van links naar rechts: Omer Wesemael - Alex Gelbcke
Global Vendor Agreements 2018
1P a r t s .
Parts Holding Europe (Autodistribution Frankrijk) onthult haar L ogistéo - platform Op 12 oktober huldigde Autodistribution Frankrijk officieel Logistéo in, haar nieuwe nationale logistieke platform, dat nu gevestigd is in Reau, ten zuiden van Parijs. Het Logistéo-platform kan tot 120.000 referenties van auto-onderdelen opslaan op 38.000 m2. Er worden dagelijks tot 60.000 orderregels voorbereid dankzij een innovatief en geautomatiseerd systeem, met een onmiddellijke capaciteit van 3.000 expressorderlijnen per uur. De site beschikt over een nieuw volledig geautomatiseerd opslagen orderverzamelsysteem, “Le cuby”, bestaande uit 120 shuttles op 24 niveaus met een capaciteit van 100.000 bakken. De cuby vervoert twee bakken per seconde in en uit. De bakken en pakketten circuleren op meer dan 3.000 meter transportbanden door de gehele gemechaniseerde installatie. Stéphane Antiglio, voorzitter van PHE: “Met deze investering verwierf Parts Holding Europe (vroeger Autodis Group) de meest efficiënte logistieke tool voor de aftermarket in Europa. Zo snel mogelijk het juiste reserveonderdeel verkrijgen is een doorslaggevend selectiecriterium voor onze klanten. Met dit platform spelen we in op deze vraag: het productaanbod is breder en de levertijden zijn korter. Logistéo is een belangrijke troef voor de ontwikkeling van PHE, zowel in Frankrijk als op internationaal vlak.”
10
Laurent Gontharet, Supply Chain Director bij Autodistribution: “De technologieën die we in ons distributiecentrum gebruiken, zijn perfect aangepast aan de opgeslagen producten en de manier van voorbereiden van de orders. We combineren handmatige, gemechaniseerde en geautomatiseerde processen. Dankzij deze organisatie kunnen we sneller reageren. We nemen bestellingen zo laat mogelijk aan, tot na 19 uur. We leveren ‘s nachts. Herstellers hebben hun onderdelen ter beschikking zodra hun garage opengaat. Logistéo helpt de stilstandtijd van voertuigen bij garages te verminderen.”
AD Finland doet zijn intrede in de bandensector Met de nieuwe overeenkomst tussen AD Finland en de ADI-leverancier Continental doet AD Finland, samen met zijn distributeurs, zijn intrede in de bandensector. Continental wordt de hoofdleverancier voor winter- en zomer-premiumbanden. Ook voor het middelste prijssegment voorziet Continental een tweede merk. AD Varaosamaailma, een sterke B2Bmarktoperator, biedt een complete oplossing voor de garages. De bestellingen van de garages worden ten laatste op de volgende dag in heel Finland geleverd. Motonet, het B2C-verkoopnetwerk (Motonet is eigendom van Bromangroup, de hoofdaandeelhouder van AD Finland), levert banden voor zowel particulieren als
Motonet-garages. De Motonet-winkels zijn uitgerust met mooie bandendisplays en bieden bandenmonsters aan afhankelijk van het seizoen. De levering gebeurt in een servicedesk of in een garage van Motonet. Volgens de Finse wet moet elke auto-eigenaar twee volledige bandensets hebben: een voor de zomer- en een voor de winterperiode. Voor vele huishoudens is het moeilijk om deze sets op te bergen. Het bandenconcept van AD Finland / Motonet reikt een oplossing aan voor de opslag van deze banden en richtte daarom een bandenhotel op met een capaciteit van 20.000 banden (binnenkort worden er meer bandenhotels geopend).
David Martin, productmanager voor banden, licht toe: “Dankzij ons nieuw bandenconcept kunnen de garages meer arbeidstijd factureren. Het is ook een extra service voor de automobilist in zijn favoriete garage. De eerste reacties van de klanten zijn zeer positief. We staan te popelen om het bandenconcept in heel Finland uit te rollen.� 11
Josep Bosch (AD P arts), de belangrijkste professional in de distributie Op 19 september kende AUTOPOS, een van de meest prestigieuze Spaanse tijdschriften in de sector, aan Josep Bosch, voorzitter van AD Parts (en erevoorzitter van AD International), de prijs voor “Belangrijkste professional in de distributie” toe. Dit evenement vond plaats in het Goya Theater in Madrid, voor een publiek van meer dan 400 mensen, waaronder de 150 grootste fabrikanten die in de voorgaande dagen hun stem uitbrachten. Josep Bosch ontving zijn prijs van Miguel Ángel Prieto, hoofdredacteur van Autopos en David Moneo, directeur van IFEMA MOTORTEC Automechanika Madrid. De onderscheidingscriteria waren eerlijkheid, professionele kwaliteit, verdiensten en de behaalde successen. Josep Bosch maakte in zijn dankwoord van de gelegenheid gebruik om de aandacht te vestigen op de plicht van de fabrikanten, die het marktevenwicht moeten bewaren: “... Op dit moment verschijnen er andere spelers op de markt, die ook voertuigfabrikanten zijn. Als u die op een of andere manier verantwoordelijk bent voor het toezicht van de onafhankelijke aftermarket, het evenwicht van deze markt, de prijzen of de bescherming ervan niet kunnen waarborgen, dan is de kans groot dat zowel u als wij een moeilijke periode doormaken. Verdedig dus onze jobs, zo helpt u ons tegelijkertijd onze bedrijven in stand te houden.” Onder de eerste 20 winnaars waren er 6 vertegenwoordigers van de AD Parts-groep.
12
AD Rusland viert zijn 15e verjaardag Op 29 augustus 2018 vierde de AD Rusland-groep, een pionier in de Russische aftermarket en een van de grootste distributeurs op de Russische markt, zijn 15e verjaardag. Het evenement vond plaats in een van de mooiste en belangrijkste historische en architectonische monumenten van Moskou: het Metropol Hotel. Meer dan 200 gasten, professionals van de aftermarket en leveranciers waarmee het AD Rusland-team goede relaties heeft gebaseerd op vertrouwen, kwamen samen om AD Rusland te feliciteren tijdens dit merkwaardige evenement.
units. Inmiddels heeft AD Rusland 44 verkooppunten van Moermansk tot Krasnodar en van Voronezh tot Vladivostok. 14 verkoopkantoren en 44 moderne verkoopcentra van AD Rusland bestrijken 44 steden in Rusland. AD Rusland heeft 6 partners, die allemaal verenigd zijn door een gemeenschappelijke filosofie en naar de continue verbetering van de distributie van auto-onderdelen streven. In de magazijnen van de grootdistributeurs in AD Rusland is een enorm assortiment onderdelen - meer dan 250.000 SKU’s - verkrijgbaar. Het succes van AD Rusland ligt in de eenheid van het team en de partners, en de nauwe samenwerking met de leveranciers. Dankzij dit goed gecoÜrdineerde systeem kan het maximale resultaten behalen en al vele jaren een leidende positie in de aftermarket innemen.
De welkomstceremonie voor de gasten was gevuld met symboliek elke gast werd getrakteerd op een glas wodka en een lepel zwarte kaviaar, net zoals 15 jaar geleden, toen de PAG-groep zich aansloot bij AD International. 15 jaar, een periode waarin de algemene economische situatie niet gemakkelijk was, met een gemiddelde groei van 7% (2003-2008), nulgroei en pieken van -7% (2009) tot 3% (2015). Tot op heden is de omzet van AD Rusland met meer dan 11 keer verhoogd en steeg het aantal dagelijks geleverde bestellingen tot 5.000. In dezelfde periode nam de totale magazijnoppervlakte toe van 12.000 m2 tot 69.000 m2 en groeide de leveringsfleet van 30 tot 478
13
Over ADI ADI werd opgericht in 1970 en is een toonaangevende speler op de autoaftermarket met hoofdkantoor in Kortenberg, België (EU). Zijn bijna 600 AD-distributeurs leveren onderdelen, producten, gereedschap en uitrusting aan professionele installateurs in 40 landen in Europa, Noord-Afrika en Centraal Azië.
ADI CSLL Leuvensesteenweg 272 B - 3070 Kortenberg / Belgium T. +32 2 759 29 95 - F. +32 2 759 90 26 info@adi.be - www.ad-europe.com 14
Voetafdruk
25 partners 40 landen 600 AD-distributeurs 3000 AD-grossiersverkooppunten Omzet: 6,5 miljard euro
Technische ondersteuning en opleiding Eure!Car is het exclusieve programma van ADI voor de verbetering en bevordering van technische opleiding en ondersteuning. Meer informatie op www.eurecar.org. Contractleveranciers
®
Het ervaren team in het hoofdkantoor van AD International in Kortenberg/ België coördineert de activiteiten van de groep en onderhoudt contacten met de internationale managementteams van de ADI contractleveranciers. Deze voldoen aan de criteria van ADI op het vlak van productkwaliteit, betrouwbaarheid, assortiment en beschikbaarheid.
AD Garage Als uitgebreide service van de AD-distributeur naar zijn klanten toe kunnen professionele herstellers profiteren van het AD-imago door zich aan te sluiten bij het AD Garage-netwerk. Het netwerk telt 4400 leden in 16 landen. Meer informatie op www.adgarage.com.
15
16