Asian Ceramics AC18-6 by Bowhead Media Ltd

i s t hi s y o ur o w n i s s u e ? s u b s cri b e o nli n e at w w w. a si a n c er a mi c s. c o m w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A C 1 8- 6

RI C H E R â&#x20AC;¦ O R P O U R E R?

TA BLE W A R E F O RT U N E SI N A S E A N S e e u s at

e n ce r e f n o C l a u n n CI C A A M A L A Y SI A

S e e u s at Vi et n a m C era mi cs H A N OI

I N F O C U S: Bri c k s m ar k et s i n t h e Mi d dl e E a st I n d o n e si a n t e c h ni c al c er a mi c s C hi n a: mi d-t er m bl u e s M al a y si a n i m p ort f o c u s Pl u s n e w s, vi e w s, a n al y si s a n d m u c h m or e!

N e ws

C o nt e nt s: A C 1 8- 6 Ne ws

F e at u r e s

Tr a d e i m b al a n c e s i n t a bl e w ar e.

2 4 Bri c k m ar k et s i n t h e Mi d dl e E a st

I n si d e A si a

W el c o m e

A cr o s s T h e C o nti n e nt

C hi n a: s a n cti o n- b u sti n g i n Ir a n?

O p e ni n g s, cl o s ur e s a n d i n d u str y m o v e s fr o m a cr o s s A si a.

1 4 I nt er n ati o n al N e w s O ur e y e o n t h e i nt er n ati o n al ar e n a.

1 8 M at eri al M att er s R a w m at eri al s n e w s a n d vi e w s.

2 0 C o m m e nt & A n al y si s Afri c a’s r a w m at eri al ri c h e s.

T h e s k yli n e s m a y l o o k m o d er n, b ut t h er e i s still a m a s si v e d e m a n d f or tr a diti o n al c o n str u cti o n m at eri al s wit hi n t h e G ulf St at e s a n d wi d er Mi d dl e E a st. Y o g e n d er M ali k i n v e sti g at e s t h e f ull b e n e ﬁt s of i n cr e a si n g oil r e v e n u e s f or t h e r e gi o n’s bri c k m a k er s …

3 0 A S E A N t a bl e w ar e tr a d e

J a hir A h m e d l o o k s at h o w d e cli ni n g pri c e s ar e h ol di n g b a c k e x p a n si o n s a n d gr o wt h a m o n g st A S E A N’s t a bl e w ar e pr o d u c er s, w hil st t h e f ull b e n e ﬁt of t h e gr o wi n g d o m e sti c a n d r e gi o n al m ar k et i s n ot b ei n g utili z e d b e c a u s e of c ut- pri c e C hi n e s e a n d I n di a n i m p ort s.

4 6 Te c h ni c al c er a mi c s

5 2 C hi n a: a mi d-t er m r e p ort

A s w e r e a c h t h e mi d- p oi nt of t h e y e ar, it i s i nt er e sti n g t o r e ﬂ e ct o n h o w s o m e of t h e p oli ci e s t h at w er e br o u g ht t o b e ar b y g o v er n m e nt a n d r e g ul at or y a ut h oriti e s i n Q 4 of 2 0 1 7, a n d o n i nt o Q 1 of t hi s y e ar, h a v e h a d a n eff e ct o n C hi n e s e c er a mi c o ut p ut.

M al a y si a: a n o p e n d o or ?

A C l o o k s at t h e i n ﬂ u e n c e of C hi n e s e i m p ort s.

Y o u r f a v o u rit e m a g a zi n e is n o w a v ail a bl e at t h e A p p St o r e … d o w nl o a d t o d a y t o s e e y o ur first s a m pl e iss u e! Asi a n C er a mi cs: n o w f or m o bil es, i p a ds a n d a n dr oi ds

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

A n al y si s 58

T al ki n g S h o p

I n si g ht

T h e H u nt er A n d T h e H u nt e d

A si a n C er a mi c s t al k s t o Mr Pr af ull a G att a ni, M a n a gi n g Dir e ct or of ri si n g st ar, O m a n P or c el ai n C o. S A O C a b o ut t h e c o m p a n y’s pl a n s a n d a m biti o n s n o w t h at it h a s ﬁr ml y e st a bli s h e d it s elf a s a n i n n o v ati o n l e a d er wit hi n t h e i n cr e a si n gl y c o m p etiti v e Mi d dl e E a st m ar k et. A n al y si s a n d i n si g ht i nt o It ali a n t e c h n ol o g y. Willi a m H u nt er s cr at c h e s hi s h e a d a n d w o n d er s if o ur s al e a bl e d at a i s l e a di n g t o a gi g a nti c gl o b al m elt d o w n … w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

N e ws

I nsi de Asi a T R A D E I M B AL A N C E S

C urr e ntl y, I n d o n e si a e x p ort s o v er 3 0, 0 0 0 t o n s of t a bl e w ar e s a y e ar, wit h a v al u e of a b o ut U S $ 1 2 0- 1 3 0 milli o n. T hi s i s a ct u all y m or e t h a n h alf of I n d o n e si aâ&#x20AC;&#x2122;s t ot al c er a mi c w ar e e x p ort e ar ni n g s fr o m t h e or g a ni z e d s e ct or. O n e t hir d of t h e t a bl e w ar e e x p ort r e c ei pt s i s s h ar e d b y t h e S M E s a n d ot h er u n or g a ni z e d s m all o p er at or s. H o w e v er, d o m e sti c m ar k et s r e m ai n u nt a p p e d, wit h a n i m p ort r e q uir e m e nt of s o m e 2 5, 0 0 0- 3 5, 0 0 0 t o n n e s of t a bl e w ar e w hi c h m ai nl y ori gi n at e s fr o m C hi n a. C a n A S E A N d e ďŹ&#x201A; e ct t h e att e nti o n of t h e s e c h e a p er i m p ort s a n d b uil d o n t h e h o m e m ar k et r e q uir e m e nt g oi n g f or w ar d ?

W el c o m e

i s t hi s y o ur o w n i s s u e ? s u b s cri b e o nli n e at w w w. a si a n c er a mi c s. c o m w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A C 1 8- 6

hi n e s e e nt er pri s e s will n ot p ull o ut of Ir a n aft er U S s a n cti o n s ki c k i n, b ut t h e y m a y f a c e a t o u g h b u si n e s s e n vir o n m e nt d u e t o pr e s s ur e fr o m t h e U S, C hi n e s e a n al y st s s ai d TA BLE W A R E F O RT U N E SI N A S E A N f oll o wi n g r e p ort s t h at t h e U S d e m a n d e d See us at Se e us at C hi n a a n d ot h er c o u ntri e s c e a s e i m p ort s of cr u d e oil Viet n a m Ce C I C A A n n u al Co nfe re n ce ra mics fr o m Ir a n. U S of fi ci al s w ar n e d alli e s t h at t h e y s h o ul d pr e p ar e t o I N F O C U S: c ut oil i m p ort s fr o m Ir a n t o z er o b y N o v e m b er or f a c e U S Bri c k s m ar k et s i n t h e Mi d dl e E a st I n d o n e si a n t e c h ni c al c er a mi c s s a n cti o n s, t h e W a s hi n gt o n P o st h a s r e p ort e d. C hi n a: mi d-t er m bl u e s M al a y si a n i m p ort f o c us U S of fi ci al s h a v e tr a v el e d i n t h e l a st m o nt h s t o E ur o p e Pl u s n e w s, vi e w s, a n al y si s a n d m u c h m or e! a n d A si a t o tr y t o g ar n er s u p p ort f or t h e a d mi ni str ati o n’s t o u g h er Ir a n p oli c y. H o w e v er, C hi n a will m ai nt ai n it s n or m al c o o p er ati o n wit h Ir a n, s ai d e x p ert s. “ C hi n a a n d Ir a n ar e fri e n dl y c o u ntri e s t o e a c h ot h er. W e m ai nt ai n n or m al e x c h a n g e s a n d c o o p er ati o n o n t h e b a si s of f ul filli n g o ur o bli g ati o n s u n d er i nt er n ati o n al l a w, i n cl u di n g i n t h e fi el d s of e c o n o m y, tr a d e a n d e n er g y. T hi s i s b e y o n d r e pr o a c h, ” L u K a n g, s p o k e s p er s o n of C hi n a’s Mi ni str y of F or ei g n Aff air s, s ai d r e c e ntl y. H u a Li mi n g, a f or m er C hi n e s e a m b a s s a d or t o Ir a n, s ai d C hi n e s e e nt er pri s e s i n Ir a n, e s p e ci all y t h o s e i n e n er g y-r el at e d s e ct or s, will f a c e a t o u g h b u si n e s s e n vir o n m e nt, a n d t h eir o p er ati o n s will b e aff e ct e d d u e t o t h e U S s a n cti o n s. “ C urr e ntl y, t h er e ar e ar o u n d 1 0 0 C hi n e s e e nt er pri s e s i n v e sti n g i n i n d u stri e s s u c h a s e n er g y, i nfr a str u ct ur e a n d a ut o m o bil e s i n Ir a n. T h e U S m a y c ut off r e mitt a n c e r o ut e s s o t h at tr a n s a cti o n s b et w e e n C hi n a a n d Ir a n ar e aff e ct e d, ” h e s ai d. C hi n a i s Ir a n’s bi g g e st oil c u st o m er. A c c or di n g t o t h e G e n er al A d mi ni str ati o n of C u st o m s, C hi n a i m p ort e d 3 9 milli o n t o n s of cr u d e oil i n M a y a n d t h e t ot al a m o u nt of cr u d e oil C hi n a i m p ort e d fr o m J a n u ar y t o M a y t hi s y e ar h a s i n cr e a s e d 8. 2 % c o m p ar e d t o t h e s a m e p eri o d of l a st y e ar. H u a d e cl ar e d t h at C hi n e s e c o m p a ni e s will n ot f oll o w E ur o p e a n fir m s i n wit h dr a wi n g t h eir b u si n e s s i n Ir a n. N e arl y a d o z e n E ur o p e a n fir m s h a v e c a n c el e d or s u s p e n d e d tr a d e a n d i n v e st m e nt d e al s wit h Ir a n aft er t h e U S p ull e d o ut of t h e n u cl e ar d e al i n M a y, Bl o o m b er g r e p ort e d. Li S h a o xi a n, t h e h e a d of Ar a b R e s e ar c h I n stit ut e at Ni n g xi a U ni v er sit y, s ai d C hi n e s e c o m p a ni e s h a v e k e pt n or m al b u si n e s s o p er ati o n s i n Ir a n si n c e 2 0 1 2 w h e n t h e a d mi ni str ati o n of U S f or m er pr e si d e nt, B ar a c k O b a m a, ti g ht e n e d s a n cti o n s a g ai n st Te hr a n, a n d t hi s ti m e, C hi n e s e c o m p a ni e s will b e m or e d et er mi n e d t o c o nti n u e t h eir o p er ati o n s i n Ir a n. B ut b ot h Li a n d H u a w ar n e d t h at C hi n e s e b a n k s a n d c o m p a ni e s h a v e t o pr e p ar e t h e m s el v e s f or p o s si bl e fi n a n ci al l o s s. “ To a v oi d p o s si bl e fi n a n ci al l o s s i n t h e U S m ar k et, C hi n e s e c o m p a ni e s, e s p e ci all y t h o s e t h at h a v e br a n c h e s i n t h e U S, or ar e li st e d i n t h e U S st o c k m ar k et, s h o ul d w ei g h t h eir i nt er e st s w hil e o p er ati n g i n Ir a n, ” H u a s ai d, ur gi n g t h e fir m s n ot t o s ell U S t e c h n ol o g y t o Ir a n. Will it b e a m att er of C hi n a s h ori n g u p a p ot e nti all y m a s si v e o v er s e a s t e c h n ol o g y m ar k et, w hil st E ur o p e i s f or c e d t o r e c e d e o n c e m or e? A g ai n …. C hi n a s e e m s t o wi n t h e p e a c e …. w h e n will it e n d? H a p p y r e a di n g

RI C H E R … O R P O U R E R? M A L A Y SI A

A C C O V E R S.i n d d

H A N OI

2 3/ 0 7/ 2 0 1 8

P u bli s hi n g Dir e ct or A n d y S kill e n E m ail: a s kill e n @ a si a n c er a mi c s. c o m Dir e ct li n e: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 2 3 0 1 9 6

A D V E R TI SI N G A N D D E SI G N A d v erti si n g S al e s P a ul R u s s ell E m ail: pr u s s ell @ a si a n c er a mi c s. c o m Dir e ct li n e: + 4 4 ( 0) 2 0 8 6 3 8 0 6 1 9 V al eri e A d a m s o n E m ail: v a d a m s o n @ a si a n c er a mi c s. c o m Dir e ct li n e: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 3 3 5 2 7 3 Pr o d u cti o n a n d d e si g n Ti m Mit c h ell E m ail: ti m @ b o w h e a d m e di a. c o m Dir e ct li n e: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 2 3 0 8 3 9

RESE A R C H R e s e ar c h M a n a g er Al e x M ur p h y E m ail: a m ur p h y @ b o w h e a d m e di a. c o m Dir e ct li n e: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 2 3 0 8 3 9

E VE NTS E v e nt s E m ail: e v e nt s @ b o w h e a d m e di a. c o m Dir e ct li n e: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 2 3 0 8 3 9

e v e nts

O V E R S E A S O F FI C E S C hi n a Pr of e s s or W e n L u a n d W e n Xi n E m ail: 1 8 9 8 0 9 2 1 1 2 3 @ 1 6 3. c o m T el: + 8 6 2 8 8 7 0 1 9 0 7 7 F a x: + 8 6 2 8 8 7 0 1 9 0 7 7 B a n gl a d e s h J a hir A h m e d j a hir @ a si a n c er a mi c s. c o m I n di a Y o g e n d er Si n g h M ali k y o g e n d er @ a si a n c er a mi c s. c o m Sri L a n k a R o h a n G u n a s e k er a r o h a n @ a si a n c er a mi c s. c o m

H E A D O F FI C E

A n d y S kill e n P u blis hi n g Director

B o w h e a d M e di a Lt d, 5 7 O a k s A v e n u e, W or c e st er P ar k, S urr e y, K T 4 8 X E U nit e d Ki n g d o m

G ot a g e n er al e n q uir y? us e e n q uiri es @ asi a n c er a mi cs. c o m a si a n c er a mi c s

E DI T O RI A L

0 9: 5 8

C HI N A A N D IRA N ARE F RI E N D L Y C O U N T RI E S T O EAC H OT HE R

C O N T A C T D E T AI L S

A C 1 8- 6

A si a n C er a mi c s (I S S N: 1 4 7 6- 1 4 6 7), i s p u bli s h e d b y B o w h e a d M e di a Lt d, r e gi st er e d i n t h e U K n o: 6 1 2 7 6 5 1

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

L a mi n a m co nfir ms joi nt ve nt ure • Akij co nfir ms arri v al i nto s a nit ary w are • Ar ace mco u ps r a w m ateri al pre p ar a m uc h nee de d res pite • Roy al looks to o verse as m a n uf act ure • Arte Ser a mik bri n gs porcel ai n tile o nli ne • Gro wt h dri C aes ar’s e x p a n de d gl azi n g o ptio ns • Will l ar ge tiles pro ve wi n ners i n Ji a n g xi? C HI N A

L a mi n a m c o n ﬁr m s j oi n t v e n t ur e O n J u n e 6, 2 0 1 8, t h e It ali a n c o m p a n y gl o b al l e a d er i n t h e pr o d u cti o n of l ar g e-f or m at c er a mi c sl a b s f or ar c hit e ct ur e, i nt eri or s a n d f ur nit ur e, h a s si g n e d a j oi nt v e nt ur e wit h t h e C hi n e s e e ntr e pr e n e ur s Mr. J a m e s H u a n g a n d Mr s. G e F ei, o w n er s of t h e c o m p a n y F hr R e s o ur c e s, l e a d er s i n C hi n a b y 2 0 y e ar s i n t h e c o n str u cti o n fi el d a n d i m p ort/ di stri b uti o n of m ar bl e a n d n at ur al st o n e. The a gr e e m e nt, si g n e d i n S h a n g h ai b et w e e n C E O L a mi n a m S p a Al b ert o S el mi, Mr H u a n g a n d Mr s. F ei, offi ci all y cr e at e s L a mi n a m C hi n a. T h e n e w s h ar e h ol di n g

str u ct ur e c o nfir m s t h e gr o wt h and i nt er n ati o n ali z ati o n tr e n d s of t h e br a n d of Fi or a n o M o d e n e s e. L a mi n a m C hi n a will b e a s u p p ort at t h e gr o wt h a n d a c hi e v e m e nt of i n d u stri al t ar g et a n d it will b e ai m e d at str at e gi c i m pr o v e m e nt a n d e x p a n si o n i n t h e P R C t errit or y. A n e x a m pl e of t hi s i s t w o

r e c e nt str at e gi c pr oj e ct s i n t h e c a pit al B eiji n g: all f a c a d e s of t h e n e w Ol y m pi c Vill a g e S h o u g a n g T u oli u a n d t h e c o v eri n g of t w o t o w er s Z 1 5 a n d Z 1 2, t all e st t o w er s of t h e c a pit al. “ W e h a v e el a b or at el y c h o s e n t h e 6t h of J u n e, w hi c h i s t h e C hi n e s e s e e di n g d at e (t h e ni nt h s ol ar t er m of C hi n e s e l u n ar c al e n d ar) a s t h e offi ci al

si g ni n g d at e f or t h e j oi nt v e nt ur e a n d g o o d o m e n f or t h e u p c o mi n g gr o wt h a n d i n li n e wit h t h e r e s ult s of o ur gl o b al c oll e a g u e s. Si n c er e c o n gr at ul ati o n s o n t h e f o u n d ati o n of L a mi n a m C hi n a Li mit e d i n S h a n g h ai ” - Mr s. G e F ei, Dir e ct or of L a mi n a m C hi n a. “ E x p ort c h ar a ct eri s e 70 % of o ur r e v e n u e a n d C hi n a r e pr e s e nt s o n e of t h e m o st gr o wi n g m ar k et s. T hi s j oi nt v e nt ur e ai m s t o str e n gt h e n o ur br a n d a n d c o n s oli d at e t h e l e a d er s hi p i n a C o u ntr y w h er e o ur c er a mi c sl a b s h a v e a gr e at p ot e nti al ” – Mr. Al b ert o S el mi, C E O L a mi n a m.

B A N GL A DES H

A kij c o n ﬁr m s arri v al i nt o s a nit ar y w ar e

L e a di n g c er a mi c til e pr o d u c er fr o m B a n gl a d e s h, A kij C er a mi c h a s di v er sifi e d i nt o s a nit ar y w ar e pr o d u cti o n. T h e c o m p a n y st art e d c o m m er ci al pr o d u cti o n fr o m it s st at e of t h e art pl a nt i n t h e m o nt h of M a y. A kij C er a mi c’ s s a nit ar y w ar e v e nt ur e i s a 2- st a g e pr oj e ct. L o c at e d at G h a zi p ur, t h e c urr e nt ( p h a s e o n e ) pl a nt will m a n uf a ct ur e 2 5 0, 0 0 0 pi e c e s of s a nit ar y w ar e p er y e ar, wit h p h a s e t w o b o o sti n g t h at n u m b er t o 1. 2 milli o n A kij Gr o u p i s o n e of t h e l ar g e st B a n gl a d e s hi i n d u stri al c o n gl o m er at e s. T h e i n d u stri e s

u n d er t hi s c o n gl o m er at e i n cl u d e t e xtil e s, t o b a c c o, f o o d & b e v er a g e, c e m e nt, c er a mi c s, pri nti n g and p a c k a gi n g, p h ar m a c e uti c al s, c o n s u m er pr o d u ct s et c. F o u n d e d i n t h e l at e 1 9 4 0 s, t h e A KI J Gr o u p h a s o v er 3 2, 0 0 0 e m pl o y e e s i n v ari o u s i n d u stri e s. It s c er a mi c til e o p er ati o n s h a v e a d ail y o ut p ut c a p a cit y of a b o ut 4 6, 0 0 0 s q u ar e m et er s. I n r e c e nt y e ar s, a n u m b er of c er a mi c til e pr o d u c er s h a v e v e nt ur e d i nt o s a nit ar y w ar e pr o d u cti o n. I n 2 0 1 5, St ar C er a mi c s a mi m b er of K M G Gr o u p a n d o n e of t h e m o st

i m p ort a nt m a n uf a ct ur er s of fl o or a n d w all til e s a n d p or c el ai n til e s e nt er e d i nt o s a nit ar y w ar e pr o d u cti o n b y s etti n g u p a n e w pl a nt. T h e s a nit ar y w ar e pl a nt h a s a n i n st all e d c a p a cit y t o pr o d u c e 2 0 0, 0 0 0 pi e c e s p er y e ar. D e s pit e, huge c a p a cit y a d diti o n i n all t h e t hr e e m aj or s u b- s e g m e nt s of c er a mi c i n d u str y, B a n gl a d e s hi c er a mi c i n d u str y h a s f a c e d s h ort a g e of n at ur al g a s . N at ur al g a s i s n ot o nl y t h e k e y e n er g y s o ur c e f or t h e i n d u str y b ut al s o cr u ci al f or m ai nt ai ni n g q u alit y of t h e pr o d u ct s a s t h e l o c al n at ur al

E GYP T

Ar a c e m c o u p s r a w m at eri al pr e p ar ati o n

T h e l o n g- e st a bli s h e d E g y pti a n gr o u p Ar a c e m c o h a s i n cr e a s e d t h e pr o d u cti o n c a p a cit y of it s r a w m at eri al s pr e p ar ati o n d e p art m e nt wit h t h e i n st all ati o n of a M ol o m a x 6/ 2 3 0 p e n d ul ar mill fr o m M a nfr e di ni & S c hi a n c hi.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

T hi s or d er m ar k s a n ot h er st e p f or w ar d i n t h e diff u si o n of dr y pr e p ar ati o n t e c h n ol o g y i n t h e E g y pti a n c er a mi c i n d u str y a n d f urt h er str e n gt h e n s t h e t e c h n ol o gi c al p art n er s hi p b et w e e n t h e t w o c o m p a ni e s.

M a nfr e di ni & S c hi a n c hi and Ar a c e m c o h a v e b e e n c oll a b or ati n g si n c e 2 0 1 3 w h e n t h e fir st r a w m at eri al s dr y pr e p ar ati o n pl a nt w a s i n st all e d i n t h e E g y pti a n f a ct or y. I n t h e fi v e y e ar s t h at h a v e g o n e

g a s d o e s n ot c o nt ai n a n y s ul p h ur w hi c h m a k e s l o c all y pr o d u c e d c er a mi c pr o d u ct s l o o k bri g ht er a n d s hi n y. S hir aj ul I sl a m M oll a h M P, Pr e si d e nt of B a n gl a d e s h C er a mi c s M a n uf a ct ur er s a n d E x p ort er s A s s o ci ati o n ( B C M E A), s a y s t h at t h e g o v er n m e nt h a s a s s ur e d t h e m of r e s ol vi n g t h e cri si s b y J u n e or J ul y w h e n li q u efi e d n at ur al g a s ( L N G) will c o m e i nt o o p er ati o n. It will r e d u c e t h e b ur d e n o n t h e n at ur al g a s r e s er v e a n d pr o d u cti v e s e ct or s, a n d t h e c er a mi c s i n d u str y i n p arti c ul ar will r e c ei v e s u p pl y of gri d- g a s. b y si n c e t h e n, t h e c o m p a n y h a s a c hi e v e d all it s t ar g et s i n t er m s of i n cr e a s e d fir st c h oi c e p er c e nt a g e, e n er g y s a vi n g s, u s e of l o c all y- s o ur c e d r a w m at eri al s a n d w a st e r e c y cli n g. At t h e s a m e ti m e t h e c o n si d er a bl e gr o wt h i n s al e s h a s all o w e d f or a n e xtr e m el y s h ort i n v e st m e nt p a y b a c k ti m e.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

atio n • Mor bi e x pecte d to i ncre ase f actory n u m bers • Cer a mic I n d ustry gets i ves i n w ar d i n vest me nt • Glocer a e ar ns glo b al br a n d reco g nitio n • All h ail I N DI A

M or bi e x p e ct e d t o i n cr e a s e f a ct or y n u m b er s

I n di a’ s l ar g e st cl u st er of c er a mi c til e m a k er s, M or bi i s s et t o wit n e s s a fl urr y of n e w u nit s, m ai nl y f or m a n uf a ct uri n g w all til e s, t h a n k s t o gr o wi n g d e m a n d i n b ot h d o m e sti c a n d i nt er n ati o n al m ar k et s. A s m a n y a s 5 0 n e w u nit s, m o st of t h e m w all til e m a ki n g f a ciliti e s, ar e g oi n g t o b e s et u p i n 1 0 m o nt h s. A fr e s h i n v e st m e nt of u p t o R s 1, 5 0 0 cr or e i s e x p e ct e d t o b e m a d e f or t h e s e u nit s, s a y i n d u str y pl a y er s. T h e r u s h t o s et u p n e w u nit s i n M or bi c o ul d b e s e e n fr o m t h e f a ct t h at o v er a d o z e n i n d u stri al e ntr e pr e n e ur' s m e m or a n d u m

(I E M s) h a v e b e e n fil e d wit h t h e d e p art m e nt of i n d u stri al p oli c y a n d pr o m oti o n, u n d er t h e U ni o n mi ni str y of c o m m er c e, i n t h e l a st t hr e e m o nt h s. All t h e s e I E M s ar e f or e st a bli s hi n g c er a mi c u nit s i n M or bi. “ At pr e s e nt, M or bi h a s 6 4 0 til e m a n uf a ct uri n g u nit s a n d 1 0 0 s a nit ar y w ar e f a ciliti e s. Of t hi s, 4 0 0 ar e w all til e pl a nt s,” s ai d s o ur c e s a w ar e of t h e sit u ati o n. In m o st of t h e c a s e s, e ntr e pr e n e ur s h a v e alr e a d y p ur c h a s e d l a n d a n d st art e d c o n str u cti n g ne w pl a nt s. T h e s e u nit s ar e b ei n g s et u p t o c at er t o gr o wi n g d e m a n d

in e x p ort and d o m e sti c m ar k et s. Gi v e n t h e ri s e i n d e m a n d, t h e n e w u nit s will n ot l e a d t o o v er c a p a cit y, s a y m ar k et s o ur c e s. “ T h e d e m a n d f or w all til e s i s gr o wi n g at a n a n n u al r at e of 2 0 %. T h e n e w pr o d u cti o n c a p a cit y b ei n g a d d e d i s al s o 2 0 % of t h e c urr e nt c a p a cit y,” s ai d a n i n d u str y pl a y er. C urr e ntl y o p er ati o n al w all til e u nit s h a v e a c a p a cit y t o pr o d u c e 1, 0 5 6 milli o n s q mt w all til e s p er a n n u m, w hil e t h e n e w u nit s ar e e x p e ct e d t o h a v e 2 4 7 milli o n s q mt c a p a cit y. O n a n a v er a g e, t h e s e n e w u nit s

ar e e x p e ct e d t o bri n g i n R s 1, 5 0 0 cr or e i n v e st m e nt s, w hi c h i s m ai nl y b ei n g m a d e b y t h e e xi sti n g u nit s o w n er s. A c c or di n g t o t h e e sti m at e s pr o vi d e d b y M or bi C er a mi c A s s o ci ati o n, w all til e s a c c o u nt f or 6 0- 7 0 % of t ot al e x p ort s fr o m M or bi. T h e c er a mi c til e cl u st er h a s s e e n a q u a nt u m j u m p i n it s e x p ort s t o n e arl y R s 1 2, 0 0 0 cr or e i n fi s c al 2 0 1 7- 1 8, w hi c h st o o d at R s 6, 2 0 0 cr or e i n 2 0 1 6- 1 7. T h e e x p ort s ar e gr o wi n g 3 0- 4 0 % o v er t h e l a st f e w y e ar s a n d ar e e x p e ct e d t o m ai nt ai n t h e m o m e nt u m, s a y i n d u str y pl a y er s.

P A KI S T A N

C er a mi c I n d u str y g et s m u c h n e e d e d r e s pit e I n a w el c o m e m o v e t o s a v e t h e P a ki st a ni c er a mi c i n d u str y’ s i nt er e st s P a ki st a ni g o v er n m e nt h a s i n cr e a s e d t h e r e g ul at or y d ut y ( R D ) o n t h e i m p ort of c er a mi c til e s. D o m e sti c til e s pr o d u c er s h a v e w el c o m e d t h e g o v er n m e nt’ s i niti ati v e a n d h a v e c all e d f or t h e c o nti n u ati o n of d ut y f or t h e b ett er i nt er e st of l o c al i n d u str y. A c c or di n g t o S h a b bir Til e s a n d C er a mi c s C E O M a s o o d J aff er y, “ T h e d ut y will h el p c ur b t h e m ai n i s s u e s h urti n g t h e i n d u str y i n cl u di n g u n d eri n v oi ci n g, d u m pi n g and i nf eri or q u alit y of pr o d u ct s. It will s u p p ort t h e l o c al i n d u str y a n d di s c o ur a g e t h e i m p ort of til e s e s p e ci all y fr o m C hi n a. T h e i m p ort er s ar e b u yi n g s u b- st a n d ar d til e s fr o m diff er e nt c o u ntri e s t h at d u m p t h eir e x c e s s i n v e nt ori e s i n P a ki st a n. T hi s aff e ct s t h e s al e s of l o c al pr o d u ct s b e c a u s e t h e m a n uf a ct ur e s c o m e f a c e t o f a c e wit h hi g h er i n p ut c o st c h all e n g e.” J aff er y f urt h er s a y s, “ L o c all y

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

m a n uf a ct ur e d til e s ar e e x p e n si v e d u e t o 2 1 p er c e nt of s al e s t a x, hi g h w a g e s of l a b or er s, p o w er a n d g a s pri c e s. W e h a v e t o r u n pl a nt s 3 6 5 d a y s a y e ar a n d a c o n si st e nt d e m a n d i s r e q uir e d fr o m t h e m ar k et t o r u n o ur pl a nt s s m o ot hl y. I n t h e l a st f e w y e ar s, e s p e ci all y i n t h e fi s c al y e ar 2 0 1 6- 1 7, w e f a c e d a l o s s of R s. 1 9 0 Milli o n d u e t o d u m pi n g of i m p ort e d til e s.” S h a b bir Til e s o p er at e s t w o c er a mi c til e m a n uf a ct uri n g u nit s i n K ar a c hi ( at L a n d hi a n d Bi n K a si m) a n d s ell s it s pr o d u ct s u n d er t h e br a n d n a m e’ Stil e’. F or t h e fir st ni n e m o nt h s of c urr e nt fi n a n ci al y e ar ( J ul y 2 0 1 7- 3 1 st M ar c h 2 0 1 8) , t h e c o m p a n y a g ai n t ur n e d pr ofit a bl e a n d e ar n e d a pr ofit of P a ki st a ni 2 0. 3 milli o n R s. P a ki st a ni g o v er n m e nt h a s i m p o s e d a nti- d u m pi n g r a n gi n g fr o m 9 % t o 3 6 % o n all C hi n e s e i m p ort s. R e g ul at or y d ut y h a s al s o b e e n i n cr e a s e d o n c er a mi c til e i m p ort s b y 2 0 %. T h e s e m e a s ur e s will n ot o nl y gi v e br e at hi n g s p a c e t o t h e

l o c al m a n uf a ct ur er s w h o, d e s pit e h u g e i n v e st m e nt s h a v e b e e n o n v er g e of c oll a p s e. T hi s will al s o cr e at e o p p ort u niti e s f or t h e n e w i n v e st or s t o i n v e st i n t h e c er a mi c til e m a n uf a ct uri n g.

N e ws, vi e ws a n d a n al ysis

w w w. asi a n c er a mi cs. c o m

N E W S I N B RI E F T h e It ali a n c o m p a n y L B h a s f ur t h er str e n gt h e n e d it s p o siti o n a s a l e a di n g s u p pli er of dr y c ol o uri n g t e c h n ol o g y t o t h e I n di a n a n d Sri L a n k a n c er a mi c til e m ar k et s wit h r e c e nt a gr e e m e nt s t o s u p pl y n e w E a s y C ol or S y st e m pl a nt s. O n e of t h e s e b e g a n o p er ati o n i n J u n e i n t h e n e w L a n k a Til e s f a cilit y o w n e d b y Sri L a n k a- b a s e d gr o u p R o c ell, a l o n g st a n di n g c u st o m er of L B. T h e Si m p ol o gr o u p, a n I n di a n c er a mi c til e a n d s a nit ar y w ar e m a n uf a ct ur er b a s e d i n G uj ar at w hi c h o w n s t h e c o m p a ni e s N e xi o n a n d Si m s, h a s or d er e d a f ur t h er t w o dr y c ol o uri n g li n e s fr o m L B f oll o wi n g t h e o n e s i n st all e d i n 2 0 1 5 i n t h e SI M S 2 f a ct or y i n M or bi. T h e pl a nt s ar e d u e t o b e gi n pr o d u cti o n d uri n g t h e s u m m er.

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

N e ws

S RI L A N K A

R o y al l o o k s t o o v er s e a s m a n u f a c t ur e

Sri L a n k a’ s R o y al C er a mi c s gr o u p, t h e d o mi n a nt d o m e sti c til e a n d s a nit ar y w ar e m a n uf a ct ur er, h a s o pt e d f or m a ki n g a n d i m p orti n g til e s fr o m I n di a t o e x pl oit l o w er c o st s t h er e a n d c o m p et e wit h c h e a p i m p ort s. R o y al C er a mi c s s ai d it i s t h e “ u n di s p ut e d m ar k et l e a d er” i n t h e til e s e ct or wit h a m ar k et s h ar e of 3 5 % f or fl o or til e s a n d 4 0 % f or w all til e s aft er it s a c q ui siti o n

of c o m p etit or s L a n k a Til e a n d L a n k a W alltil e s. B ot h p or c el ai n a n d c er a mi c til e s ar e m a n uf a ct ur e d i n f o ur f a ct ori e s b y R o y al C er a mi c s w hi c h ar e c o nti n u o u sl y u p gr a d e d t hr o u g h c o nti n u o u s i n v e st m e nt s, t h e c o m pa ny t ol d s h ar e h ol d er s i n it s l at e st a n n u al r e p ort. “ W e h a v e al s o i n v e st e d i n OE M ( ori gi n al e q ui p m e nt

m a n uf a ct uri n g) b a s e s i n I n di a t o l e v er a g e l o w er pr o d u cti o n c o st s i n I n di a w hil e i n cr e a si n g o ur til e s u p pl y t hr o u g h i m p ort s, str e n gt h e ni n g o ur c o m p etiti v e p o siti o ni n g i n t h e d o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s,” it s ai d. “ A br o a d pr e s e n c e a cr o s s t h e v al u e c h ai n f urt h er e n h a n c e s o ur a bilit y t o c o m p et e.” R o y al C er a mi c s h a s s ai d o n e of t h e k e y ri s k s it f a c e s i s

c o m p etiti o n pri m aril y fr o m l o w pri c e d i m p ort er s t h at c o ul d l e d t o l o s s of m ar k et s h ar e a n d i m p o s e pri c e pr e s s ur e. T h e r e p ort s ai d R o y al C er a mi c s has m a n a g e d b y f o c u si n g o n c o st m a n a g e m e nt a n d pr o d u cti vit y e n h a n c e m e nt s a n d al s o s etti n g u p OE M m a n uf a ct uri n g b a s e s i n I n di a t o l e v er a g e o n c o m p ar ati v el y l o w er c o st s.

T URKEY

Ar t e S er a mi k bri n g s p or c el ai n til e o nli n e T h e n e w Art e S er a mi k f a ct or y i n I z mir o w n e d b y T ur ki s h gl a s s m o s ai c a n d c er a mi c til e m a n uf a ct ur er M C M h a s n o w c o m e i nt o f ull o p er ati o n. T h e pl a nt st a n d s o n a 9 0, 0 0 0 s q u ar e m etr e sit e (i n cl u di n g a c o v er e d ar e a of 6 0, 0 0 0 s q. m) a n d i s b ei n g b uilt i n t w o st a g e s, t h e fir st of w hi c h h a s b e e n c o m pl et e d. F oll o wi n g t h e i niti al i n v e st m e nt of 1 5 0 milli o n T ur ki s h lir a ( ar o u n d 2 7 milli o n e ur o s), t h e pl a nt h a s a n a n n u al pr o d u cti o n c a p a cit y

of 8 milli o n s q. m of 6 0 x 6 0, 6 0 x 1 2 0, 9 0 x 1 8 0 a n d 1 2 0 x 1 8 0 c m si z e p or c el ai n til e s. T h e f a ct or y i s e q ui p p e d wit h S y st e m t e c h n ol o g y f or di git al s urf a c e d e c or ati o n a n d f or t h e e n d- of-li n e st a g e. A Cr e a di git X X L di git al pri nt er h a s b e e n i n st all e d f or d e c or ati o n of l ar g er si z e til e s a n d a Cr e a di git Ef or m or e tr a diti o n al si z e s. T h e s e ar e b ot h si n gl e- p a s s i n kj et s y st e m s e q ui p p e d wit h hi g h- di s c h ar g e H F h e a d s a n d st a n d ar d M h e a d s c a p a bl e

of p erf or mi n g hi g h- d efi niti o n d e c or ati o n. Art e S er a mi k will u s e t h e s e s y st e m s t o p erf or m t e xt ur al a p pli c ati o n s a n d cr e at e c er a mi c s urf a c e s wit h str o n g vi s u al i m p a ct a n d hi g h-l e v el t e c h ni c al c h ar a ct eri sti c s. Hi-t e c h a ut o m at e d s ol uti o n s fr o m S y st e m h a v e b e e n c h o s e n f or t h e e n d- of-li n e st a g e, i n cl u di n g M ulti g e c k o s ort er s, t h e B S 0 8 1 8 0 tr a y p a c k a gi n g s y st e m a n d F V 0 8 p a c k a gi n g m a c hi n e, a n d Griff o n a n d F al c o n p ort al p all eti s er s.

A c c or di n g t o M C M Gr o u p’ s C h air m a n A h m et At a b e y, t h e s e c o n d st e p will i n v ol v e a f urt h er i n v e st m e nt of 1 0 0 milli o n T ur ki s h lir a ( ar o u n d 1 8 milli o n e ur o s) a n d w h e n c o m pl et e d i n e arl y 2 0 1 9 will bri n g pr o d u cti o n c a p a cit y t o 1 5 milli o n s q u ar e m etr e s. Art e S er a mi k ai m s t o r e a c h a t ur n o v er of 2 5 0 milli o n T ur ki s h lir a ( ar o u n d 4 5 milli o n e ur o s) d uri n g t h e i niti al i n v e st m e nt st a g e, wit h 6 0 % g e n er at e d fr o m e x p ort s t o E ur o p e, A m eri c a, C a n a d a a n d D u b ai.

CMY

B A N GL A DES H

Gr o wt h dri v e s i n w ar d i n v e st m e nt

T h e s pir alli n g gr o wt h of the c er a mi c s i n d u str y i s e n c o ur a gi n g e ntr e pr e n e ur s t o i n v e st m or e i n t h e s e ct or, l o c al i n d u str y e x p ert s h a v e s ai d. T w e nt y n e w e ntr e pr e n e ur s ar e g etti n g r e a d y t o e nt er the s e ct or, s ai d S hir aj ul I sl a m M oll a h, pr e si d e nt of the B a n gl a d e s h C er a mi c M a n uf a ct ur er s a n d E x p ort er s A s s o ci ati o n ( B C M E A). L o c al c er a mi c s m a k er s ar e al s o pl a n ni n g t o e x p a n d t h eir b u si n e s s i n t h e fi el d, h e s ai d. C hi n a- B a n gl a C er a mi c I n d u stri e s Lt d, w hi c h st art e d pr o d u cti o n i n 2 0 0 9, pl a n s t o i n v e st T k 2 0 0 cr or e t o i n cr e a s e pr o d u cti o n c a p a cit y, s ai d M oll a h, w h o i s al s o the m a n a gi n g dir e ct or of t h e c o m p a n y. I sl a mi B a n k B a n gl a d e s h i s pr o vi di n g fi n a n c e t o s et u p t h e

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

B a n gl a d e s h i n n u m b er s: • 2 0 n e w e ntr e pr e n e ur s w aiti n g t o e nt er t h e s e ct or • 2 0 % gr o wt h y e ar- o n- y e ar • 2 9, 0 0 0 Cr or e T a k a – t h e si z e of t h e s e ct or • 8 0 % - t h e l o c al d e m a n d m et b y d o m e sti c i n d u str y s e c o n d u nit oft h e j oi nt v e nt ur e b et w e e n B a n gl a d e s h and C hi n a t h at w a s i n c or p or at e d i n 2 0 0 1, h e s ai d. C hi n a- B a n gl a c urr e ntl y e m pl o y s 7 5 0 p e o pl e a n d t h e n e w f a ct or y will n e e d 8 0 0 m or e, s ai d M oll a h, al s o a l a w m a k er. T h e n e w u nit will a n n u all y pr o d u c e 3. 6 0 l a k h s q u ar e f e et of til e s, h e s ai d. T h e d e m a n d f or c er a mi c s i n B a n gl a d e s h i s i n cr e a si n g b y 2 0 p er c e nt o n a n a v er a g e e v er y y e ar, a c c or di n g t o d at a fr o m t h e B C M E A. T h e s e ct or, wit h a m ar k et si z e

of ar o u n d T k 2 9, 0 0 0 cr or e, h a s e x p eri e n c e d a 2 0 0 p er c e nt gr o wt h i n pr o d u cti o n i n t h e l a st 1 0 y e ar s, a n d B a n gl a d e s h n o w h ol d s 0. 1 4 p er c e nt of t h e gl o b al e x p ort m ar k et, it s ai d. T h e s e ct or c at er s t o 8 0 p er c e nt of t h e l o c al d e m a n d, M oll a h s ai d. C er a mi c m a k er s in B a n gl a d e s h m ai nl y pr o d u c e t hr e e it e m s: til e s, t a bl e w ar e a n d s a nit ar y w ar e, h e s ai d. Pr e s e ntl y t h er e ar e 6 2 c er a mi c m a n uf a ct ur er s i n B a n gl a d e s h. Of t h e m, 2 0 pr o d u c e t a bl e w ar e, 2 5 til e s a n d 1 6 s a nit ar y w ar e.

B u si n e s s e s h av e s o f ar i n v e st e d T k 9, 0 0 0 cr or e i n t h e s e ct or a n d pr o vi d e d j o b s t o fi v e l a k h w or k er s, t w o l a k h of w h o m ar e w o m e n, t h e B C M E A s ai d. I n 2 0 1 6- 1 7, l o c al c er a mi c m a k er s e x p ort e d $ 4 1. 8 2 milli o n w ort h of pr o d u ct s t o o v er 5 0 c o u ntri e s, i n cl u di n g t h e U S A, U K, C a n a d a a n d s o m e E ur o p e a n a n d L ati n A m eri c a n c o u ntri e s, a c c or di n g t o t h e N ati o n al B o ar d of R e v e n u e a n d t h e E x p ort Pr o m oti o n B ur e a u.

N e ws, vi e ws a n d a n al ysis w w w. asi a n c er a mi cs . c o m

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

N e ws

I N DI A

Gl o c er a e ar n s gl o b al br a n d r e c o g ni ti o n

Gl o c er a, a br a n d of Gl o b al C er a mi c s P vt. Lt d., was r e c o g ni s e d a s t h e W orl d' s Gr e at e st Br a n d i n t h e fi el d of s a nit ar y w ar e a n d til e s i n a pr e sti gi o u s c er e m o n y h el d i n D u b ai. T h e c er e m o n y w a s att e n d e d b y v ari o u s di pl o m at s, e ntr e pr e n e ur s a n d p e o pl e of m att er a cr o s s t h e w orl d. Gl o c er a i s r e v ol uti o ni si n g t h e m ar k et wit h t h eir q u alit y pr o d u ct s, w hi c h ar e s h o w er e d wit h e v er y t o u c h of l u x ur y. T h e br a n d r e c e ntl y e st a bli s h e d it s m a n uf a ct uri n g pl a nt at G hil ot h C er a mi c Z o n e, R aj a st h a n w hi c h i s o n e of t h e l ar g e st

m a n uf a ct uri n g pl a nt s i n it s s e g m e nt i n t h e c o u ntr y. T h e st at e- of-t h e- art m a n uf a ct uri n g pl a nt utili s e s t h e b e st t e c h n ol o g y tea med wit h fi n e st q u alit y r a w m at eri al t o c h ur n o ut t h e u nri v all e d q u alit y pr o d u ct s. T h e br a n d h a s w o n s e v er al a w ar d s i n t h e l a st c o u pl e of m o nt h s a n d wit h hi g h- e n d cli e nt el e a n d pr oj e ct s a s s o ci at e d wit h it, it c a n b e t er m e d a s t h e f a st e st gr o wi n g s a nit ar y w ar e c o m p a n y. T h e c o m p a n y h a s al s o b e e n a s s o ci at e d wit h diff er e nt s o ci al c a u s e s f or it s d e di c ati o n t o bri n g si g nifi c a nt c h a n g e i n s o ci et y. It i s t h e fir st m ar k et pl a y er i n it s

s e g m e nt t o b e c o m e t h e U nit e d N ati o n s Gl o b al C o m p a ct, (l ar g e st c or p or at e s u st ai n a bilit y pr o gr a m) p arti ci p a nt. W orl d' s Gr e at e st Br a n d A w ar d i s s e e n a s t h e ulti m at e gl o b al br a n d r e c o g niti o n a c c ol a d e; wi n n er s ar e u ni q u el y j u d g e d t hr o u g h a ri g or o u s pr o c e s s r e vi e w e d by Pri c e w at er h o u s e C o o p er s w hi c h i n t ur n i s t h e s e c o n d l ar g e st pr of e s si o n al s er vi c e s fir m of t h e w orl d. Mr. Nir aj G u pt a, Dir e ct or, Gl o b al C er a mi c s P vt. Lt d. w a s al s o h o n o ur e d wit h t h e W orl d' s Gr e at e st L e a d er A w ar d i n

t h e s a m e c er e m o n y. " W e ar e e c st ati c t o b e h o n o ur e d b y t hi s pr e sti gi o u s r e c o g niti o n. Gl o c er a i s b ur ni n g t h e mi d ni g ht l a m p t o bri d g e t h e d e m a n d a n d s u p pl y g a p of t h e m ar k et. I n li e u of o ur r e c e ntl y c o m mi s si o n e d f a ct or y' s s u c c e s s, w e ar e al s o pl a n ni n g t o e x p a n d t o v ari o u s c o u ntri e s i n t h e n e ar f ut ur e. W e pr o mi s e t o c h a n g e t h e e x p e ct ati o n b ar of c u st o m er s wit h o ur pr o d u ct s s o m u c h s o t h at w h e n t h e y t hi n k a b o ut r e n o v ati n g t h eir b at hr o o m s, t h e y t hi n k a b o ut Gl o c er a," s ai d Mr. Nir aj K G u pt a, Dir e ct or, Gl o b al C er a mi c s P vt. Lt d.

VI E T N A M

All h ail C a e s ar’ s e x p a n d e d gl a zi n g o pti o n s

C a e s ar h a s tri pl e d it s gl a zi n g o ut p ut c a p a cit y b y i n st alli n g - i n a d diti o n t o m a c hi n e s s u p pli e d b y S a c mi t w o y e ar s a g o - n o l e s s t h a n 4 n e w G ai ott o r o b ot s, 3 fr o m t h e G A- O L s eri e s a n d a G A 2 0 0 0 f or t h e r o b oti z e d gl a zi n g of v ari o u s c er a mi c s a nit ar y w ar e arti cl e s. B a s e d i n H o C hi Mi n Cit y a n d a l e a di n g Vi et n a m e s e pr o d u c er of c o m pl et e b at hr o o m f ur ni s hi n g li n e s f or o v er 2 0 y e ar s, t h e c o m p a n y h a s n o w d e ci d e d t o f o c u s o n t h e p ot e nti al of off-li n e pr o gr a m mi n g. T h e n e w 7 W D off-li n e s oft w ar e r el e a s e i n st all e d o n t h e G A- O L

r o b ot ( a r el e a s e s p e cifi c all y d e si g n e d f or t hi s t y p e of a p pli c ati o n a n d f ull y d e v el o p e d b y G ai ott o) m a k e s it p o s si bl e t o e x pl oit t h e f ull p ot e nti al of 3 D si m ul ati o n, all o wi n g off-li n e d e v el o p m e nt of n e w m o d el s wit h o ut h a vi n g t o u s e t h e c ell f or t e st r u n s a n d o pti mi si n g c y cl e ti m e s. Pr e ci si o n c o ntr ol of a p pli e d t hi c k n e s s al s o e n s ur e s b ett er gl a z e d pi e c e q u alit y a n d dr a sti c all y r e d u c e s o v er s pr a y-r el at e d gl a z e w a st e. A s i n 2 0 1 6, t hi s or d er i n cl u d e s a G A 2 0 0 0 r o b ot, G ai ott o' s t o pof-t h e-r a n g e r o b oti z e d gl a zi n g m o d el t h at c o m bi n e s all t h e

a d v a nt a g e s of off-li n e a n d p oi nt-t o- p oi nt pr o gr a m mi n g wit h s elf-l e ar ni n g f u n cti o n s. T ot al a ut o m ati o n l o gi c, al o n g si d e t h e a bilit y t o cr e at e pr o gr a m m e s i n s elf-l e ar ni n g m o d e, will all o w C a e s ar t o d e v el o p n e w m o d el s e v e n m or e q ui c kl y a n d st a y a h e a d of m ar k et d e m a n d. C a e s ar, i n f a ct, h a s o pt e d f or t h e a d v a nt a g e o u s i n- b o ot h dr y filtr ati o n s y st e m ; t hi s pr o vi d e s h u g e b e n efit s i n t er m s of gl a z e r etri e v al, l o w er m ai nt e n a n c e c o st s a n d cl e a ni n g ( e. g. t h er e i s n o w a s h w at er r e si d u e t o di s p o s e of). C a e s ar h a s

al s o o pt e d f or t h e i n n o v ati v e G D A 8 0, t h e n e e dl el e s s gl a zi n g g u n c h ar a ct eri s e d b y z er o m ai nt e n a n c e a n d a d ur a bilit y t h at f ar e x c e e d s t h at of alt er n ati v e s ol uti o n s. Cl o s e c oll a b or ati o n b et w e e n t h e S a c mi t e a m a n d C a e s ar' s t e c h ni c al st aff d uri n g t h e d e si g n st a g e pr o v e d t o b e pi v ot al. S e a ml e s s t e a m w or k r e s ult e d i n b ot h t h e s m o ot h i n st all ati o n of t h e m a c hi n e s a n d pr o vi d e d all t h e b a si c gl a zi n g pr o gr a m m e s n e e d e d f or d e v el o p m e nt of a n e w pr o d u ct li n e (i. e. t h e n e w hi g h q u alit y, s u p er bl y d e si g n e d ri ml e s s W C s).

C HI N A

Will l ar g e til e s pr o v e wi n n er s i n Ji a n g xi ? A s f ar b a c k a s S e pt e m b er 2 0 1 7, Ji n k ar ui C er a mi c s i n st all e d a li n e f or t h e pr o d u cti o n of l ar g e til e s i n si z e s u p t o 9 0 0 × 9 0 0 m m. F oll o wi n g t h at, a n u m b er of ot h er br a n d s al s o l a u n c h e d si mil ar si z e d, l ar g e til e pr o d u ct s, s u c h a s Xi nji n g xi a n g C er a mi c s, Ji n g c h e n g C er a mi c s, P uji n g C er a mi c s, T ai y a n g C er a mi c s and Ji n g s a nji a o C er a mi c s. Alt h o u g h bi g g er t h a n b ef or e, t h e f a ct t h at t h e o v er w h el mi n g m aj orit y of t h e s e til e s w er e i n si z e s of j u st 9 0 0 x 9 0 0 or 6 0 0 x 1 2 0 0 m e a nt t h at t h e y still l a g g e d, s u b st a nti all y, t h e t y p e s

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

of til e b ei n g pr o d u c e d el s e w h er e i n ar e a s s u c h a s F o s h a n. T h at i s, u ntil n o w. R e s p o n di n g t o t h e f e eli n g t h at t h e s e l ar g e til e s w er e, w ell, si m pl y n ot “l ar g e e n o u g h”, t w o c o m p a ni e s – n a m el y F uli g a o C er a mi c s ( b el o n gi n g t o N e w Z h o n gy ua n C er a mi c s) and Ji n g c h e n g C er a mi c s d e ci d e d t o u p t h e g a m e. A s a r e s ult, si n c e M a y, t h e f or m er h a s e n g a g e d i n t h e o ut p ut of 1 2 0 0 x 2 4 0 0 m m til e s, w hi c h i n t ur n h a s h a d a k n o c ko n eff e ct at ot h er c o m p a ni e s ( of c o ur s e it w o ul d ….it’ s C hi n a aft er all!) a n d ot h er s ar e n o w f oll o wi n g

s uit. Ji n g c h e n g h a s b e e n o n e of t h e m ai n f oll o w er s, ai mi n g at 6 0 0 x 1 2 0 0 wit h a c a p a cit y of 8, 0 0 0 t o 9, 0 0 0 s q m etr e s p er d a y. Ot h er c o m p a ni e s n o w i n v ol v e d i n cl u d e: Xi nr uji n g ( 6 0 0 x 1 2 0 0; 6, 0 0 0 s q m etr e s/ d a y); Ji n a kr ui ( 6 0 0 x 6 0 0, 9 0 0 x 1 2 0 0; 2 6, 0 0 0 s q m etr e s/ d a y); P uji n g C er a mi c s ( 6 0 0 x 1 2 0 0, 9 0 0 x 1 8 0 0; 1 0, 0 0 0 sq m etr e s/ d a y); Ji n g s a n gji a o ( 6 0 0 x 1 2 0 0; 5, 0 0 0 s q m etr e s/ d a y). S u c h h a s b e e n t h e s u c c e s sf ul u pt a k e of t h e s e til e s, t w o m or e c o m p a ni e s – Z & D C er a mi c s a n d Z h o n g y a n C er a mi c s – ar e b ot h pl a n ni n g m ar k et e ntr y b y

t h e e n d of t h e y e ar al s o wit h 9 0 0 x 1 8 0 0 a n d 6 0 0 x 1 2 0 0 si z e til e s r e s p e cti v el y. Cl e arl y, Ji a n g xi i s s e ei n g a c o n si d er a bl e f ut ur e i n t h e l ar g er si z e til e m ar k et a n d f or kil n s u p pli er s, t hi s will b e c o m e a l u cr ati v e h u nti n g gr o u n d i n t h e n e xt c o u pl e of y e ar s a s til e li n e s ar e e x p a n d e d a n d u p gr a d e d.

N e ws, vi e ws a n d a n al ysis w w w. asi a n c er a mi cs . c o m w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

N e ws

I nt er n ati o n al N e w s

M a c hi n er y s e ct or s h o w s gl o b al gr o wt h It al y

0 1 7 w a s a n ot h er gr o wt h y e ar f or t h e It ali a n c er a mi c m a c hi n er y and e q ui p m e nt m a n uf a ct ur er s. A c c or di n g to fi g ur e s p u bli s h e d by the R e s e ar c h D e p art m e nt of A ci m a c, the s e ct or’ s tr a d e a s s o ci ati o n af fili at e d t o C o n fi n d u stri a, 148 c o m p a ni e s wit h a w or kf or c e of 7, 2 7 7 e m pl o y e e s ( + 1 0 %) g e n er at e d a t ur n o v er of 2. 2 3 7 billi o n e ur o s, a f urt h er 1 0. 3 % i n cr e a s e o n t h e pr e vi o u s y e ar’ s fi g ur e. “ T hi s i s t h e fift h y e ar of st e a d y gr o wt h, d e m o n str ati n g o ur c o m p a ni e s’ a bilit y t o r e s p o n d t o t h e d y n a mi c, e v er - c h a n gi n g sit u ati o n i n w orl d m ar k et s wit h ti m el y s ol uti o n s a n d c o nti n u o u s i n n o v ati o n s,” s ai d A ci m a c’ s C h air m a n P a ol o S a s si. E x p ort s, w hi c h a c c o u nt e d f or 7 4 % of t ot al s al e s, w er e cr u ci al t o a c hi e vi n g t h e s e r e s ult s a n d c o n s oli d ati n g the s e ct or’ s w orl d l e a d er s hi p p o siti o n. I n 2 0 1 7 e x p ort s t ot all e d 1. 6 5 6 billi o n e ur o s ( + 7. 1 %). H o w e v er, the b e st

p erf or m a n c e w a s i n t h e It ali a n m ar k et wit h 2 0. 6 % gr o wt h t o a t ot al of 5 8 0. 6 milli o n e ur o s. “ T h e i n c e nti v e s of t h e g o v er n m e nt’ s I n d u str y 4. 0 Pl a n dr o v e i n v e st m e nt s o n t h e p art of o ur It ali a n cli e nt el e, w h o m ai nt ai n e d t h eir i nt er n ati o n al l e a d er s hi p in t er m s of c utti n g - e d g e t e c h n ol o g y,” c o nti n u e d S a s si. “ B ut at t h e s a m e ti m e w e b eli e v e w e h a v e e ntir el y f ul ﬁll e d t h e pr o d u cti o n n e e d s of t h e S a s s u ol o cl u st er a n d t h er ef or e e x p e ct t o s e e t h e m ar k et r et ur n t o n or m al o v er t h e n e xt f e w y e ar s.” E x p ort s al e s c o n ﬁr m t h e l e a d er s hi p p o siti o n of It ali a n c er a mi c m a c hi n er y m a n uf a ct ur er s and t h eir r ol e a s t h e m o st i m p ort a nt i n d u stri al s y st e m i n t h e w orl d. It h a s a n e xt e n si v e pr e s e n c e i n i nt er n ati o n al m ar k et s wit h e x p ort s h ar e s di vi d e d e q u all y a m o n g st t h e m ai n r e gi o n s. T h e l ar g e st ar e a of e x p ort w a s t h e E ur o p e a n U ni o n wit h a t ur n o v er of 4 3 1. 5 milli o n e ur o s ( 2 6 % of t ot al t ur n o v er), 2 6. 2 % u p

o n 2 0 1 6. I n s e c o n d pl a c e w a s S o ut h e a st A si a wit h 1 4. 7 % gr o wt h t o 2 7 3. 3 milli o n e ur o s, 1 6. 5 % of t ot al t ur n o v er. N e xt w a s t h e Mi d dl e E a st, w hi c h r e m ai n e d st a bl e at 2 3 0. 9 milli o n e ur o s ( 1 3. 9 % of t ot al e x p ort s). Afri c a cli m b e d a fe w p o siti o n s i n t h e r a n ki n g s t o f o urt h pl a c e wit h 1 6 9. 1 milli o n e ur o s( + 1 3. 8 %), S o ut h A m eri c a w a s cl o s e b e hi n d wit h 6. 2 % gr o wt h t o 1 6 8. 6 milli o n e ur o s. B y c o ntr a st, t h e N ort h A m eri c a n m ar k et s a w a 1 9 % f all t o 1 4 1. 1 milli o n e ur o s. E a st er n E ur o p e al s o e x p eri e n c e d a 1 5 % c o ntr a cti o n i n i n v e st m e nt s t o 1 3 4. 7 milli o n e ur o s. S al e s t o C hi n a e nj o y e d d o u bl e - di git gr o wt h ( + 2 0. 4 %) t o 1 0 3. 8 milli o n e ur o s. Cl o si n g o ut t h e r a n ki n g s w a s O c e a ni a wit h 3. 6 milli o n e ur o s, 3. 3 % u p o n 2 0 1 6. Al o n g wit h e x p ort s, a t ot al t ur n o v er of al m o st 5 0 0 milli o n e ur o s w a s g e n er at e d b y t h e 7 6 c o m p a ni e s o p er ati n g o ut si d e It al y b ut c o ntr oll e d b y It ali a n gr o u p s. T h e br e a k d o w n of t ur n o v er b y cli e nt s e ct or s r e m ai n e d al m o st i d e nti c al t o

t h at of pr e vi o u s y e ar s. Til e m a c hi n er y w a s o n c e a g ai n t h e l ar g e st s e ct or a c c o u nti n g f or 8 6 % of t ot al t ur n o v er, u p 1 3. 2 % t o 1, 9 2 7. 1 milli o n e ur o s. T h e s e c o n d m o st i m p ort a nt cli e nt s e ct or w a s bri c k a n d til e m a c hi n er y, w hi c h h o w e v er c o nti n u e d to e x p eri e n c e si g nifi c a nt diffi c ulti e s wit h a f urt h er 1 8. 1 % c o ntr a cti o n i n t ur n o v er t o 1 2 5. 1 milli o n e ur o s. N e xt c a m e s a nit ar y w ar e m a c hi n er y wit h t ur n o v er st a bl e at 1 1 5. 4 milli o n e ur o s. R efr a ct or y m a c hi n er y r e m ai n e d i n f o urt h p o siti o n wit h a t ur n o v er of 4 0. 1 milli o n e ur o s ( + 1 5. 7 %). T a bl e w ar e m a c hi n er y s a w a n u pt ur n ( + 1 9. 1 %) t o 2 1. 9 milli o n e ur o s, a s di d t e c h ni c al c er a mi c s ( 7. 4 milli o n e ur o s, + 4 6. 9 %). T h e o utl o o k f or t h e c urr e nt y e ar i s c a uti o u s. “ C o n si d eri n g t h e i n e vit a bl e st a bili s ati o n of i n v e st m e nt s i n It al y a n d t h e ﬁr st si g n s of a sl o w d o w n i n s o m e w orl d m ar k et s, w e e x p e ct t o s e e o ur t ur n o v er r e m ai n u n c h a n g e d i n 2 0 1 8,” c o n cl u d e d S a s si.

C o n c er n s gr o w f or t a bl e w ar e U nit e d Ki n g d o m

u si n e s s l e a d er s i n t h e W e st Mi dl a n d s h a v e r ai s e d c o n c er n s o v er t h e i m p a ct Pr e si d e nt Tr u m p' s d e ci si o n t o i ntr o d u c e st e el t ari f f s c o ul d h a v e o n m a n u f a ct ur e s i n t h e r e gi o n. The Briti s h C er a mi c C o nf e d er ati o n ( B C C), w hi c h i s b a s e d i n St o k e, t h e Gr e at er Bir mi n g h a m C h a m b er s of C o m m er c e ( G B C C) a n d t h e Bl a c k C o u ntr y C h a m b er of C o m m er c e h a v e all s p o k e n o ut si n c e t h e d e ci si o n w a s m a d e r e c e ntl y. The BCC h as s ai d m a n uf a ct ur er s c o ul d b e " hit h ar d " b y Tr u m p’ s st e el t ariff s d e ci si o n "if it s pir al s i nt o a tr a d e w ar " a n d i s w ar ni n g t h e f all o ut c o ul d d a m a g e t h e t a bl e w ar e

a si a n c er a mi c s

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a n d gift w ar e i n d u str y, w hi c h c urr e ntl y e x p ort s £ 3 4 m of g o o d s t o t h e U S. L a ur a C o h e n, B C C c hi ef e x e c uti v e, s ai d: " O ur t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er s’ q u alit y c er a mi c pr o d u ct s ar e i n d e m a n d all o v er t h e w orl d. T h e y e x p ort s u c c e s sf ull y b e c a u s e of t h e r ul e s t h at h el p fr e e tr a d e. " T h e st e el t ariff s g o a g ai n st t h e s e r ul e s a n d c o ul d st art a d a m a gi n g tr a d e w ar. " C urr e ntl y, o ur U K c er a mi c t a bl e w ar e and gift w ar e pr o d u c er s e x p ort 7 0 p er c e nt of t h eir w ar e, a n d £ 3 4 m of t hi s g o e s t o A m eri c a. "The U K i m p ort s l e s s than £4 m of t a bl e w ar e fr o m A m eri c a. " Tr u m p’ s pr ot e cti o ni s m a n d

b arri er s t o tr a d e will ulti m at el y i nfli ct d a m a g e, a s t h e E U r e s p o n d s, t h e sit u ati o n c o ul d e s c al at e aff e cti n g o ur e x p ort s. " B u si n e s s l e a d er s in Bir mi n g h a m h a v e ur g e d t h e U K a n d t h e U S t o a v oi d a "tit -f or t at " tr a d e w ar a n d c all e d f or a n " o p e n a n d fr a n k " di s c u s si o n at a k e y tr a n s atl a nti c c o nf er e n c e i n t h e cit y t hi s w e e k. The Briti s h A m eri c a n B u si n e s s C o u n cil’ s ( B A B C) a n n u al c o nf er e n c e t a k e s pl a c e at t h e R o y al Bir mi n g h a m C o n s er v at oir e o n T h ur s d a y w h e n d el e g at e s fr o m t h e U K a n d t h e U S will l o o k t o b uil d tr a d e b et w e e n t h e c o u ntri e s. P a ul F a ul k n er, G B C C c hi ef e x e c uti v e, s ai d: " A tr a d e w ar wit h t h e U S s h o ul d b e

a v oi d e d at all c o st s a n d if n e c e s s ar y it s h o ul d bri n g o ur ‘ s p e ci al r el ati o n s hi p’ i nt o pl a y e s p e ci all y wit h Br e xit i n mi n d. " Pr e si d e nt Tr u m p h as i m p o s e d t h e t ariff o n E U c o u ntri e s s o t h at r ai s e s all s ort s of q u e sti o n s a b o ut w h at it will m e a n aft er w e l e a v e t h e E U – n o w l e s s t h a n o n e y e ar a w a y. " C ori n Cr a n e, c hi ef e x e c uti v e of t h e Bl a c k C o u ntr y C h a m b er of C o m m er c e, a d d e d: " M a n y b u si n e s s e s will b e c o n c er n e d b y t h e pr e si d e nt’ s a n n o u n c e m e nt o n st e el a n d al u mi ni u m t ariff s. "The Bl a c k C o u ntr y’ s d e n s el y p o p ul at e d, hi g h - v al u e m a n uf a ct uri n g s e ct or will b e c o n c er n e d a b o ut t h e p ot e nti al eff e ct s o n j o b s e c urit y i n o ur r e gi o n. "

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

N e ws

Til e s e ct or t ur n s a c or n er S p ai n

h e S p a nis h c er a mi c til e i n d ustr y h as c o m pl et e d a n ot h er y e ar of gr o wt h i n all its m ai n i n di c at ors, o n c e a g ai n c o n ﬁr mi n g t h e s e ct or’s str o n g bill of h e alt h. Esti m at e d t ot al pr o d u cti o n g e n er at e d b y t h e 1 4 2 S p a nis h c er a mi c c o m p a ni es r e a c h e d 5 3 0 milli o n s q m, 7. 7 % u p o n t h e 4 9 2 milli o n s q m of 2 0 1 6. S al es r os e b y 6 % t o o v er 3. 5 billi o n e ur os, 2 0 0 milli o n e ur os m or e t h a n i n 2 0 1 6 w h e n t h e i n d ustr y r e p ort e d a si mil ar l e v el of gr o wt h ( u p 7 % o n 2 0 1 5). T h e a v er a g e s elli n g pri c e als o i n cr e as e d b y 1. 3 %. T his gr o wt h w as di vi d e d e q u all y b et w e e n e x p orts, w hi c h gr e w t o 2. 6 8 6 billi o n e ur os ( + 4. 5 %, a r e c or d f or t h e s e ct or), e q ui v al e nt t o 7 6. 5 % of t ot al s al es, a n d d o m esti c s al es ( + 1 0. 5 %). T h e S p a nis h m ar k et m ai nt ai n e d t h e sl o w b ut st e a d y r e c o v er y t h at b e g a n i n 2 0 1 4, dri v e n m ai nl y b y t h e r e n o v ati o n s e g m e nt. As Vi c e nt e N o m d e d e u, c h air m a n of t h e S p a nis h til e pr o d u c ers’ ass o ci ati o n As c er, p oi nt e d o ut, t h e 8 2 4 milli o n e ur os g e n er at e d

b y t h e d o m esti c m ar k et ar e w ell s h ort of 2 0 0 7 v al u es, alt h o u g h t h e f or e c asts f or 2 0 1 8 s u g g est t h at t h e p ositi v e tr e n d will c o nti n u e, al b eit at a sl o w er p a c e t h a n i n t h e l ast 3 y e ars. S p a nis h c o m p a ni es ar e als o m a ki n g si g ni ﬁ c a nt i n v est m e nts i n n e w t e c h n ol o gi es wit h t h e d u al ai m of pr o d u ci n g i n n o v ati v e m at eri als a n d i m pr o vi n g ef ﬁ ci e n c y i n pr o c ess a n d pr o d u cti o n c ost m a n a g e m e nt. T h e str o n g p erf or m a n c e of t h e s e ct or h as als o p us h e d u p e m pl o y m e nt, wit h t h e hiri n g of 7 0 0 n e w dir e ct e m pl o y e es. T his bri n gs t h e s e ct or’s t ot al w or kf or c e t o 1 5, 6 0 0 ( 2 6, 0 0 0 if i n dir e ct e m pl o y e es ar e i n cl u d e d). E ur o p e c o nti n u e d t o b e t h e l ar g est m ar k et f or S p a nis h til es wit h a 4 7 % s h ar e of t ot al e x p orts a n d s al es of 1. 2 7 billi o n e ur os ( u p 7. 8 % o n 2 0 1 6). T his r es ult w as dri v e n b y i n cr e as es b ot h i n E U m ar k ets ( 1. 0 7 0 billi o n e ur os, + 8 %) a n d i n E ast er n E ur o p e ( 1 6 3 milli o n e ur os, + 8 %), w hi c h b e g a n t o s e e a r e c o v er y aft er y e ars of c o ntr a cti o n t h a n ks t o t h e str o n g i m pr o v e m e nt i n s al es i n R ussi a ( + 8. 6 %).

Fr a n c e, t h e l ar g est e x p ort m ar k et, s a w f urt h er 8 % gr o wt h i n s al es, w hil e It al y e x p eri e n c e d f urt h er d o u bl e - di git gr o wt h ( + 1 3 %) t o b e c o m e t h e S p a nis h til e i n d ustr y’s fift h l ar g est e x p ort m ar k et. B y c o ntr ast, s al es gr o wt h sl o w e d s h ar pl y i n b ot h t h e U K (t h e t hir d l ar g est e x p ort m ar k et, + 1. 8 %) a n d i n G er m a n y ( + 2 %). T h e s ur g e i n e x p orts t o t h e A m eri c a n c o nti n e nt c o nti n u e d i n 2 0 1 7 ( 4 6 4. 5 milli o n e ur os, u p 2 1 % o n 2 0 1 6 f oll o wi n g a si mil ar l e v el of gr o wt h t h e pr e vi o us y e ar). T his i n cl u d e d a n ot h er e x c ell e nt p erf or m a n c e i n t h e U nit e d St at es (234 milli o n e ur os, + 2 4. 5 %), w hi c h c o n fir m e d its st at us as t h e s e c o n d l ar g est e x p ort m ar k et f or t h e S p a nis h til e i n d ustr y. S p ai n e x p ort e d ar o u n d 2 2. 7 milli o n s q m of til es t o t h e U S A (s o ur c e: T C N A b as e d o n U. S. D e pt. of C o m m er c e fi g ur es), a n i n cr e as e of 3 3 % o v er 2 0 1 6 at a n a v er a g e s elli n g pri c e of ar o u n d 1 3. 5 $/s q m. S p ai n als o r e p ort e d gr o wt h i n til e e x p orts t o C e ntr al A m eri c a( + 4. 7 %) a n d S o ut h A m eri c a ( + 3 3. 5 %). O n t h e ot h er si d e of t h e w orl d

i n Asi a, t h e S p a nis h til e i n d ustr y c o nti n u e d t o s e e e x p ort gr o wt h i n t h e F ar E ast a n d S o ut h e ast Asi a ( a t ot al of 1 0 9 milli o n e ur os, u p 2 9 % o n 2 0 1 6). B y c o ntr ast, e x p orts t o t h e Mi d dl e E ast s a w a sli g ht d e cli n e ( - 1 %), wit h s al es c o nti n ui n g t o f all s h ar pl y i n S a u di Ar a bi a ( - 1 9. 5 %), o n e of t h e bi g g est hist ori c m ar k ets f or S p a nis h til es, p arti all y offs et b y gr o wt h i n Isr a el ( + 4. 6 %) a n d L e b a n o n ( + 1 1. 3 %). L ast b ut n ot l e ast, S p a nis h til e s al es i n Afri c a e x p eri e n c e d a n e v e n bi g g er f all i n 2 0 1 7 ( - 2 2 %) t h a n i n 2 0 1 6 ( - 9 %). T his w as l ar g el y d u e t o t h e i m p ort e m b ar g o i ntr o d u c e d i n Al g eri a, w hi c h eff e cti v el y cl os e d off t h e m ar k et, r es ulti n g i n a 2 9 % f all i n s al es i n t h e M a g hr e b r e gi o n d es pit e t h e p ositi v e 4. 5 % gr o wt h i n M or o c c o. O v er all, s al es i n S p ai n’s t o p 1 0 e x p ort m ar k ets t ot all e d 1, 3 4 4 milli o n e ur os, 5 0 % of t h e s e ct or’s t ot al t ur n o v er. D es pit e t h e u n c ert ai nti es i n s e v er al e x p ort m ar k ets, As c er’s o utl o o k f or 2 0 1 8 r e m ai ns p ositi v e wit h a n esti m at e d e x p ort gr o wt h of b et w e e n 7 % a n d 9 %.

X a ar l o o k s t o c ut c o st s U nit e d Ki n g d o m

a ar h as a n n o u n c e d " c ost a cti o ns" f oll o wi n g l o w er t h a n e x p e ct e d s al es i n its l e g a c y c er a mi cs b usi n ess i n t h e ﬁrst ﬁ v e m o nt hs of t h e y e ar. I n a tr a di n g u p d at e r el e as e d at t h e e n d of J u n e,, t h e C a m bri d g e h e a d q u art er e d i n kj et d e v el o p er s ai d: “ W e h a d pr e vi o usl y i n di c at e d t h at t h e i n cr e asi n g pr o p orti o n of t ot al r e v e n u e r e pr es e nt e d b y n e w pr o d u cts w o ul d m e a n a str o n g er s e c o n d h alf w ei g hti n g i n f ull - y e ar s al es; w e n o w e x p e ct t h at w ei g hti n g t o b e e v e n m or e pr o n o u n c e d. “ W e n o w c o nsi d er itli k el y t h at o ur f ull - y e ar e x p e ct ati o n of r e v e n u es i n t h e c er a mi cs m ar k et will n ot b e a c hi e v e d. T o miti g at e t his, w e h a v e a n n o u n c e d c ost a cti o ns, s u bj e ct t o e m pl o y e e c o ns ult ati o n, t h at will b ett er ali g n c a p a cit y i n t h e l e g a c y b usi n ess wit h t h e e x p e ct e d f ut ur e d e m a n d.” X a ar s ai d it e x p e cts its f ull -

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

y e ar pr o ﬁt t o r e m ai n i n li n e wit h its e x p e ct ati o ns f oll o wi n g t h e i m pl e m e nt ati o n of t h e c ost s a vi n gs. T h e c o m p a n y a d d e d it h as c o nti n u e d t o m a k e pr o gr ess o n its str at e g y of di v ersif yi n g t h e b usi n ess, b y i ntr o d u ci n g a br o a d er r a n g e of pr o d u cts a cr oss a wi d er r a n g e of m ar k et s e ct ors a n d d e v el o pi n g p art n ers hi ps t o e x pl oit t h e o n - g oi n g a n al o g u e t o i n kj et c o n v ersi o n wit hi n pri nt m ar k ets. C hi ef e x e c uti v e D o u g E d w ar ds t ol d t h e m e di a: “ W e'r e g oi n g t hr o u g h a c o ns ult ati o n pr o c ess; w e c a n't s p e cif y n u m b ers, a n d t h e pr o c ess will t a k e as l o n g as it n e e ds t o t a k e. T h e r e as o n w e'r e d oi n g it is t o s h or e u p e ar ni n gs f or t h e y e ar b e c a us e w e'r e s e ei n g d e cli n e i n o ur l e g a c y c er a mi cs b usi n ess a n d w e'r e r e all y j ust ali g ni n g t h e r es o ur c es a n d t h e c a p a cit y n o w wit h t h e f ut ur e d e m a n d w e s e e f or t h at b usi n ess.

“ W e'r e c o nti n ui n g t o s u p p ort all of o ur n e w b usi n ess ar e as, p arti c ul arl y 3 D a n d t hi n ﬁl m pr o d u cts a n d pr o d u ct r es e ar c h. As o ur l e g a c y b usi n ess d e cli n es, o ur n e w b usi n ess es ar e gr o wi n g a n d w e'r e at a p oi nt of i n ﬂ e cti o n.” X a ar h as b e e n stri vi n g t o di v ersif y its off eri n g i n or d er t o r e d u c e its r eli a n c e o n t h e ultr a - c o m p etiti v e c er a mi cs m ar k et, tr a diti o n all y X a ar’s l ar g est m ar k et b ut n o w l ar g el y c o n v ert e d t o di git al. It h as n o w r e a c h e d a p oi nt w h er e cl os e t o 8 0 % of its pr o d u ct r e v e n u es ar e c o mi n g fr o m r e c e ntl y -l a u n c h e d pr o d u cts, a n d fr o m t h e E P S dir e ct -t o - o bj e ct b usi n ess a c q uir e d i n 2 0 1 6. “ W e' v e g ot s e v e n n e w pri nt h e a d pr o d u cts t h at w e'r e at v ari o us st a g es of i ntr o d u ci n g a n d w e' v e g ot t h e t w o n e w b usi n ess es ar e as i n 3 D a n d t h e E P S b usi n ess,” s ai d E d w ar ds.

“ W e'r e v er y h a p p y wit h t h os e b usi n ess es a n d a l ot of t h e n e w pr o d u cts ar e d oi n g r e as o n a bl y w ell s o it's a b o ut tr yi n g t o offs et t h e d e cli n e i n t h e l e g a c y w hil e w e'r e tr yi n g t o gr o w t h es e n e w t hi n gs, w hi c h is n ot al w a ys as pr e di ct a bl e as w e w o ul d li k e. B ut h e a d d e d s o m e o p p ort u niti es r e m ai n i n t h e c er a mi cs b usi n ess. “ S o m e of t h e iss u es w e w er e s e ei n g i n t h e ﬁrst h alf w er e ass o ci at e d wit h o ur r e pl a c e m e nt b usi n ess, o ur 1 0 0 3 [ pri nt h e a d]. W e w er e e x p e cti n g o ur c h a n n els t o b e r est o c ki n g t his m o nt h a n d w e h a v e n't s e e n t h at r est o c ki n g. “ B ut w e' v e g ot t h e 2 0 0 1 pr o d u ct w hi c h is g oi n g i nt o n e w pri nt er i nst alls i n c er a mi cs. T h at's b e e n a bit sl o w t o g et tr a cti o n b ut it is n o w g etti n g tr a cti o n a n d as t h at st arts t o gr o w I t hi n k w e'r e g oi n g t o b e a bl e t o st art sl o wi n g t his d e cli n e r at e d o w n.”

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

N e ws

M o h a w k b u c k s t h e tr e n d a mi d st r e c or d r e s ult s U nit e d St at e s

h e r e s ult s f or t h e y e ar 2 0 1 7 p o st e d b y M o h a w k I n d u stri e s ( C al h o u n, G e or gi a) s ur p a s s e d e x p e ct ati o n s, e n a bli n g t h e U S ﬂ o ori n g gi a nt o n c e a g ai n t o br e a k it s pr e vi o u s y e ar’ s r e c or d s. N et s al e s gr e w b y 5. 9 % t o $ 9. 5 billi o n ( c o m p ar e d t o $ 8 billi o n i n 2 0 1 5 a n d $ 9 billi o n i n 2 0 1 6). T h e p er c e nt a g e gr o wt h i n m ar gi n s w a s e v e n hi g h er. E BI T D A r o s e t o $ 1. 8 5 9 billi o n ( u p 8. 6 % o n t h e $ 1. 7 1 1 billi o n of 2 0 1 6), e q ui v al e nt t o 1 9. 6 % of s al e s, a n i m pr o v e m e nt wit h r e s p e ct t o t h e pr e vi o u s y e ar. O p er ati n g i n c o m e gr e w b y 9 % t o $ 1. 4 1 6 billi o n, 1 5 % of s al e s, w hil e n et e ar ni n g s ( e x cl u di n g r e str u ct uri n g, a c q ui siti o n a n d ot h er c o st s) r o s e fr o m $ 9 4 0 milli o n t o $ 1. 0 1 9 billi o n ( + 8. 4 %). At a g e o gr a p hi c al l e v el, 6 3 % of s al e s w er e g e n er at e d i n t h e U nit e d St at e s, 2 5 % i n E ur o p e, 3 % i n R u s si a a n d 8 % i n ot h er

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

i nt er n ati o n al m ar k et s. I n t er m s of pr o d u ct s e g m e nt s, t h e Fl o ori n g N ort h A m eri c a di vi si o n ( pr o d u cti o n a n d s al e s of c ar p et, r u g s, l a mi n at e, s h e et vi n yl, L V T a n d w o o d ﬂ o ori n g) r e p ort e d $ 4 billi o n i n s al e s ( 4 % u p o n 2 0 1 6), e q ui v al e nt t o 4 2 % of t h e gr o u p’ s n et s al e s, a n d o p er ati n g i n c o m e of $ 5 7 3 milli o n. T h e Fl o ori n g R e st of t h e W orl d di vi si o n ( pr o d u cti o n a n d s al e of l a mi n at e, s h e et vi n yl, L V T, w o o d ﬂ o ori n g, i n s ul ati o n p a n el s a n d b o ar d s i n all m ar k et s o ut si d e N ort h A m eri c a) a c c o u nt e d f or 2 2 % of t h e gr o u p’ s t ot al s al e s at $ 2 billi o n a n d r e p ort e d $ 3 3 7 milli o n i n o p er ati n g i n c o m e. E x c ell e nt r e s ult s w er e p o st e d b y t h e Gl o b al C er a mi c di vi si o n( br a n d s A m eri c a n Ol e a n, D al - Til e, E mil gr o u p, K AI, K er a m a M ar a z zi, M ar a z zi, R a g n o a n d C er a mi c a M ar c o ni wit h f a ciliti e s i n t h e U S A, M e xi c o, It al y, S p ai n, B ul g ari a, P ol a n d a n d R u s si a).

S al e s gr e w fr o m $ 3. 1 7 5 billi o n i n 2 0 1 6 t o $ 3. 4 0 5 billi o n i n 2 0 1 7 ( + 7 %, e q ui v al e nt t o 3 6 % s h ar e of M o h a w k I n d u stri e s’ s al e s mi x), w hil e o p er ati n g i n c o m e r e a c h e d $ 5 4 5 milli o n ( 1 6 % of s al e s), 1 3. 3 % u p o n t h e $ 4 8 1 milli o n of 2 0 1 6. T h e s e ﬁ g ur e s b ol st er t h e U S m ulti n ati o n al’ s p o siti o n a s t h e w orl d’ s l ar g e st pr o d u c er a n d di stri b ut or of c er a mi c til e s wit h a m ar k et l e a di n g p o siti o n i n N ort h A m eri c a, W e st er n a n d E a st er n E ur o p e a n d R u s si a. T h e di vi si o n’ s r e s ult s of Q 1 2 0 1 8 w er e e q u all y p o siti v e. S al e s gr e w b y 1 2 % c o m p ar e d t o Q 1 2 0 1 7 ( + 8 % at c o n st a nt e x c h a n g e r at e s) a n d o p er ati n g i n c o m e r e a c h e d ar o u n d 1 3 %, sli g htl y d o w n o n Q 1 2 0 1 7 d u e t o st art - u p c o st s, i n ﬂ ati o n a n d a diff er e nt pr o d u ct mi x. Pr e s e nti n g t h e r e s ult s t o t h e m ar k et a n d s h ar e h ol d er s, J effr e y S. L or b er b a u m, t h e U S m ulti n ati o n al’ s C h air m a n a n d C E O, p oi nt e d o ut t h at

t h e m erit f or t h e s e r e s ult s w a s d u e t o t h e gr o u p’ s str o n g or g a ni z ati o n a n d l o n g -t er m str at e gi e s, w hi c h w er e s u p p ort e d wit h $ 6. 6 billi o n of i n v e st m e nt s i n 5 y e ar s. C o n si d er a bl e i n v e st m e nt s ar e li k e wi s e pl a n n e d f or 2 0 1 8. “ T hi s y e ar, t o e n h a n c e o ur l o n g -t er m gr o wt h a n d pr o ﬁt a bilit y, w e will i n v e st a n a d diti o n al $ 7 5 0 milli o n i n o ur e xi sti n g b u si n e s s e s t o c o m pl et e pr oj e ct s t h at w er e b e g u n i n 2 0 1 7 a n d t o c o m me nce ne w i niti ati v e s,” L or b er b a u m s ai d. “ O ur l ar g e st i n v e st m e nt s d uri n g t h e t w o - y e ar p eri o d 2 0 1 7 - 2 0 1 8 ar e t h e e x p a n si o n of L V T i n t h e U. S. a n d E ur o p e; l u x ur y l a mi n at e i n t h e U. S.; c ar p et i n E ur o p e a n d t h e U. S.; s h e et vi n yl i n R u s si a; w hil e i n t h e Gl o b al C er a mi c s e g m e nt o ur a cti viti e s ar e c o n c e ntr at e d o n c a p a cit y i n cr e a s e s i n t h e U. S., M e xi c o, It al y, P ol a n d, B ul g ari a a n d R u s si a a n d t h e pr o d u cti o n of c o u nt ert o p s i n t h e U. S. a n d E ur o p e.”

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a si a n c er a mi c s

N e ws

R a w M at eri al N e w s

A P B fi n d s C hi n e s e p at h B O R A T E S // U nit e d St at e s

A m eri c a n P a cifi c B or at e a n d Lit hi u m Li mit e d h a s e st a bli s h e d a n i niti al p at h t o m ar k et f or it s b ori c a ci d s al e s fr o m it s 1 0 0 %- o w n e d F ort C a d y B or at e Pr oj e ct i n S o ut h er n C alif or ni a. T hr o u g h it s w h oll y o w n e d s u b si di ar y, F ort C a d y C alif or ni a C or p or ati o n, A B R h a s e nt er e d i nt o a n o n- bi n di n g str at e gi c c o o p er ati o n a gr e e m e nt wit h C hi n e s e st at e- o w n e d e nt er pri s e Si n o c h e m Gr o u p s u b si di ar y Si n o c h e m H e b ei C or p or ati o n. Si n o c h e m Gr o u p i s a k e y st at e- o w n e d e nt er pri s e a n d l e a di n g c h e mi c al s er vi c e s pr o vi d er t h at pl a y s a k e y r ol e wit hi n C hi n a f or b or at e s u p pl y a n d di stri b uti o n. It i s o n e of C hi n a’ s f o ur st at e oil c o m p a ni e s, C hi n a’ s l e a di n g c h e mi c al s er vi c e s pr o vi d er, C hi n a’ s l ar g e st a gri c ult ur al i n p ut pr o vi d er, a n d a v erti c all y i nt e gr at e d m o d er n a gri c ult ur al o p er at or. T h e p arti e s h a v e a gr e e d t o d e v el o p A B R’ s pr o d u ct off eri n g i nt o C hi n a a n d w or k t o m a xi mi s e s al e s t o C hi n e s e c u st o m er s. T h er e ar e al s o pl a n s f or a bi n di n g off t a k e a gr e e m e nt t o b e e nt er e d i nt o f or u p t o 4 0 k t o n n e s of b ori c a ci d p er a n n u m fr o m A B R’ s p h a s e o n e pr o d u cti o n of 8 2 k t o n n e s p er a n n u m. T h e d e al will b e c o n diti o n al o n A B R a c hi e vi n g all r el e v a nt a p pr o v al s a n d s e c uri n g fi n a n ci n g t o c o m m e n c e pr o d u cti o n at it s F ort C a d y B or at e Pr oj e ct, a s w ell a s A B R h a vi n g c o m pl et e d c ert ai n pr e p ar ati o n w or k, i n cl u di n g pr o vi di n g Si n o c h e m wit h s a m pl e s, s p e cifi c ati o n s a n d f e a si bilit y r e p ort s. A m eri c a n P a cifi c B or at e a n d Lit hi u m, C E O, Mi c h a el S c hl u m p b er g er c o m m e nt e d: “ T hi s i s a v er y si g nifi c a nt mil e st o n e f or t h e C o m p a n y. T h e n o n- bi n di n g A gr e e m e nt wit h Si n o c h e m H e b ei

C or p or ati o n e st a bli s h e s o ur fir st p at h t o m ar k et a n d d e m o n str at e s t h e str at e gi c n at ur e of b or at e s wit hi n C hi n a. W e b eli e v e t h e si g ni n g of t hi s a gr e e m e nt d e m o n str at e s d e m a n d f or b or at e s, a s w ell a s t h e str e n gt h a n d attr a cti v e n e s s of t h e F ort C a d y B or at e Pr oj e ct. “ T hi s i s si g nifi c a nt a s it gi v e s t h e m ar k et vi si bilit y of cr e di bl e fi n a n ci n g s u p p ort f or t h e pr oj e ct. T h er e ar e v er y f e w gl o b al s o ur c e s of b or at e s a n d d e m a n d i s b eli e v e d t o b e i n cr e a si n g at 6 % p er a n n u m. W e h a v e a v er y s u b st a nti al b or at e r e s o ur c e t h at c a n ulti m at el y b e m e a ni n gf ul i n t er m s of gl o b al pr o d u cti o n f or a s u st ai n e d p eri o d of ti m e.” H o w e v er it i s a n e arl y st a g e of t hi s c o m p a n y’ s d e v el o p m e nt a n d if c o n si d eri n g t hi s st o c k f or y o ur p ortf oli o y o u s h o ul d t a k e all p u bli c i nf or m ati o n i nt o a c c o u nt a n d s e e k pr of e s si o n al fi n a n ci al a d vi c e. T h e F ort C a d y B or o n a n d Lit hi u m Pr oj e ct i s a hi g hl y r ar e a n d l ar g e c ol e m a nit e d e p o sit wit h s u b st a nti al lit hi u m p ot e nti al a n d i s t h e l ar g e st k n o w n c o nt ai n e d b or at e o c c urr e n c e i n t h e w orl d n ot o w n e d b y t h e t w o m aj or b or at e pr o d u c er s Ri o Ti nt o a n d Eti M a d e n. T h e Pr oj e ct h a s a J O R C mi n er al e sti m at e of 1 2 0. 4 Mt at 6. 5 0 % B 2 O 3 ( 1 1. 6 % H 3 B O 3, b ori c a ci d e q ui v al e nt) a n d 3 4 0 p p m Li ( 5 % B 2 O 3 c ut off) i n cl u di n g 5 8. 5 9 Mt at 6. 5 9 % B 2 O 3 ( 1 1. 7 1 % H 3 B O 3) a n d 3 6 7 p p m Li i n I n di c at e d c at e g or y a n d 6 1. 8 5 Mt at 6. 7 3 % B 2 O 3 ( 1 1. 4 2 % H 3 B O 3) a n d 3 1 5 p p m Li i n I nf err e d c at e g or y. T h e J O R C R e s o ur c e h a s 1 3. 9 Mt of c o nt ai n e d b ori c a ci d. I n t ot al, i n e x c e s s of U S $ 5 0 m h a s hi st ori c all y b e e n s p e nt at F ort C a d y, i n cl u di n g r e s o ur c e drilli n g, m et all ur gi c al t e st w or k s, w ell i nj e cti o n t e st s, p er mitti n g a cti viti e s a n d s u b st a nti al pil ot- s c al e t e st w or k s.

G o v er n m e nt s e e k s c o- o p er ati o n t o m a x r e s o ur c e p ot e nti al K A O LI N // Ni g eri a

T h e F e d er al G o v er n m e nt h a s i m pl or e d st a k e h ol d er s i n t h e mi ni n g i n d u str y t o c o o p er at e wit h offi ci al s of t h e Mi n er al R e s o ur c e d a n d E n vir o n m e nt al M a n a g e m e nt C o m mitt e e ( MI R E M C O) i n t a s k of r e g ul ati n g a cti viti e s i n t h e s oli d mi n er al s s e ct or of t h e n ati o n’ s e c o n o m y. B e si d e s, t h e g o v er n m e nt h a s al s o ur g e d mi n er s t o r e m e di at e all e n vir o n m e nt al c h all e n g e s a s s o ci at e d wit h t h eir o p er ati o n s. S p e a ki n g at a st a k e h ol d er s m e eti n g, o n T u e s d a y, i n A s a b a, D elt a St at e, c h air m a n of MI R E M C O, Mr. J o h n E dij al a, r e st at e d g o v er n m e nt’ s r e s ol v e t o d e v el o p t h e s oli d mi n er al s e ct or t o i nt er n ati o n al st a n d ar d, n oti n g t h at t h e c o m mitt e e h a s t h e m a n d at e t o mi d wif e mi ni n g a cti viti e s fr o m i n c e pti o n t o m at urit y. H e s ai d t h e c o n c e pt of M e m or a n d u m of U n d er st a n di n g b et w e e n mi n er s a n d h o st c o m m u niti e s h a s been i n stit uti o n ali s e d, a d di n g t h at “ c o nfli ct r e s ol uti o n m e c h a ni s m h a s al s o b e e n i n stit uti o n ali s e d. ” E dij al a w h o n ot e d t h at mi ni n g i s o n t h e e x cl u si v e l e gi sl ati v e li st, s ai d MI R E M C O h a s b e e n a ut h ori s e d t o w or k wit h all st a k e h ol d er s s o a s t o r e d u c e ar e a s of fri cti o n, a d di n g t h at MI R E M C O al s o h a s t h e m a n d at e t o s u p eri nt e n d e nt p a y m e nt of c o m p e n s ati o n t o h o st c o m m u niti e s.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

S p e a ki n g f urt h er, h e c o m m e n d e d t h e p e a c e i niti ati v e of D elt a St at e G o v er n m e nt, s a yi n g t h at t h e st at e “i s i n v e st or s’ d eli g ht a n d t h e st at e g o v er n m e nt h a s r e s ol v e d t o p art n er wit h all p ot e nti al i n v e st or s t o s h or e u p t h e r e v e n u e b a s e of t h e st at e. ” H e i n si st e d t h at t h e F e d er al G o v er n m e nt i s d et er mi n e d t o di v er sif y t h e Ni g eri a n e c o n o m y, r e d u c e d e p e n d e n c e o n oil a n d it s att e n d a nt c o m m u nit y cri si s, a n d b uil d a vi a bl e a n d s u st ai n a bl e s oli d mi n er al s e ct or t h at w o ul d b e p e o pl e a n d e n vir o n m e nt fri e n dl y. E dij al a s ai d D elt a St at e i s e n d o w e d wit h v ari o u s mi n er al r e s o ur c e s s u c h a s c o al, sili c a, cl a y, li g nit e, l at erit e, k a oli n, p e b bl e s a n d s h ar p s a n d, a d di n g t h at t h e “ b e st a n d hi g h e st q u alit y of c o al i n Ni g eri a t o d a y i s sit u at e d i n A ni o c h a N ort h a n d S o ut h c o u n cil ar e a s of t h e st at e. “ T h e U g h elli a n d O z or o a xi s h a v e hi g h q u a ntit y d e p o sit of sili c a, w hi c h i s t h e m aj or r a w m at eri al f or gl a s s pr o d u ct s b ei n g i m p ort e d i n di s cri mi n at el y i nt o t h e c o u ntr y, w h er e a s w e c a n pr o d u c e s u c h pr o d u ct s h er e i n Ni g eri a. “ K a oli n w hi c h i s a v ail a bl e i n c o m m er ci al q u a ntiti e s i n t h e st at e, h a s r e c ei v e d o nl y mi n or att e nti o n fr o m mi n er s. A n d e v e n w h er e it i s b ei n g mi n e d t o d a y, it i s tr a n s p ort e d t o E d o St at e a s r a w m at eri al. ”

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

Pri c e b o o st f or I m a g e A U S T R A LI A // Zir c o n

A S X-li st e d I m a g e R e s o ur c e s’ B o o n a n arri n g mi n er al s a n d s pr oj e ct i n W e st er n A u str ali a h a s r e c ei v e d a s h ot i n t h e ar m, wit h hi g h er zir c o n pri c e f or e c a st s pr o m pti n g a $ 3 8 milli o n i n cr e a s e i n t h e n et pr e s e nt v al u e of t h e pr oj e ct t o $ 2 3 5 milli o n. T h e pr e-t a x i nt er n al r at e of r et ur n h a s i n cr e a s e d t o 1 2 5 p er c e nt fr o m 1 0 4 p er c e nt a s a r e s ult of t h e r e vi s e d zir c o n pri c e f or e c a st. T h e p a y b a c k p eri o d o n c a pit al i n v e st e d h a s b e e n r e d u c e d b y t hr e e m o nt h s t o 1 3 m o nt h s. C o n str u cti o n of t h e B o o n a n arri n g pr oj e ct, 8 0 k m n ort h of P ert h, r e m ai n s o n s c h e d ul e a n d o n b u d g et aft er t hr e e m o nt h s of t h e pr oj e ct e d si x t o s e v e n- m o nt h c o n str u cti o n s c h e d ul e. C o m mi s si o ni n g a n d fir st pr o d u cti o n r e m ai n s o n tr a c k f or t h e l a st q u art er of 2 0 1 8 a c c or di n g t o I m a g e. M o st of t h e c o m p a n y- o w n e d pl a nt a n d e q ui p m e nt i n S o ut h A u str ali a h a s b e e n di s m a ntl e d a n d r el o c at e d t o t h e pr oj e ct, a n d r e a s s e m bl y h a s st art e d. Sit e i nfr a str u ct ur e h a s b e e n i n st all e d, a n d pr e- stri p of t h e o v er b ur d e n f or t h e mi n e i s w ell a d v a n c e d. T h e e n h a n c e d e c o n o mi c s f or t h e hi g h- gr a d e, zir c o n-ri c h pr oj e ct f oll o w s hi g h er zir c o n pri c e f or e c a st s p u bli s h e d b y P ert h- b a s e d c o n s ulti n g c o m p a n y T Z Mi n er al I nt er n ati o n al Pt y Lt d. It al s o c o m e s aft er mi n er Il u k a R e s o ur c e s i n cr e a s e d it s r ef er e n c e pri c e f or zir c o n s ol d b y 1 5 p er c e nt t o $ U S 1, 4 1 0 p er t o n n e f or t h e si x m o nt h s fr o m A pril 1 st 2 0 1 8. T hi s i s 8 p er c e nt hi g h er t h a n t h e pri c e u s e d b y I m a g e i n t h e b a n k a bl e f e a si bilit y st u d y f or t h e B o o n a n arri n g pr oj e ct, r e p ort e d i n N o v e m b er 2 0 1 7.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

I m a g e al s o u p d at e d ot h er mi n er al s a n d s pri c e s a n d t h e U SA u str ali a n d oll ar f or ei g n e x c h a n g e r at e t o a fl at r at e of $ U S 0. 7 5 c. L a st m o nt h, t h e c o m p a n y l o c k e d u p all fi n a n ci n g f or it s fl a g s hi p pr oj e ct aft er s ati sf yi n g all c o n diti o n s t o dr a w d o w n it s $ 5 0 milli o n l o a n f a cilit y r e q uir e d t o fi n ali s e c o n str u cti o n. B o o n a n arri n g h a s a n e x q ui sit el y l o w c a pit al c o st of j u st $ 5 2 milli o n, a bi n di n g offt a k e a gr e e m e nt i n pl a c e f or 1 0 0 p er c e nt of pr o d u cti o n a n d p ot e nti al t o e xt e n d t h e mi n e lif e wit h hi g h- gr a d e mi n er ali s ati o n c o nfir m e d wit h e arl y- st a g e drill r e s ult s. It c o nt ai n s t h e v al u a bl e h e a v y mi n er al s zir c o n, r util e, il m e nit e a n d l e u c o x e n e, t h o u g h t h e e c o n o mi c s ar e h e a vil y dri v e n b y t h e s o u g ht- aft er zir c o n t h at pr o vi d e s 7 1 p er c e nt of t h e pr oj e ct r e v e n u e, fr o m j u st 2 9 p er c e nt of t h e pr o d u ct v ol u m e. T h e d e p o sit will b e e xtr a ct e d b y c o n v e nti o n al, s h all o w, dr y, o p e n- c ut mi ni n g m et h o d s, wit h t h e pr o d u ct t o b e tr u c k e d t o B u n b ur y p ort, f or s hi p m e nt t o C hi n a. A c c or di n g t o I m a g e, t h e pr oj e ct will pr o d u c e a p pr o xi m at el y 2 2 0, 0 0 0 t o n n e s of h e a v y mi n er al c o n c e ntr at e p er y e ar. I m a g e R e s o ur c e s’ d e p o sit s li e o n h ori z o nt all y c o nti n u o u s, n ort h- w e st tr e n di n g ol d c o a stli n e s m or e t h a n 6 0 k m l o n g, i n a r e gi o n w h er e e x c ell e nt s u p p ort i nfr a str u ct ur e e xi st s n ort h of t h e r e gi o n al t o w n of Gi n gi n. T h e B F S o nl y c o v er s t h e c o m p a n y’ s B o o n a n arri n g a n d Atl a s d e p o sit s, w hi c h h a v e t ot al r e s er v e s of 2 4 milli o n t o n n e s gr a di n g 8. 2 p er c e nt h e a v y mi n er al s a n d t ot al r e s o ur c e s of 3 2. 3 Mt at 8. 1 p er c e nt H M. T h er e i s p ot e nti al f or f urt h er gr o wt h t o o a s I m a g e h a s a n ot h er 4 0 Mt of r e s o ur c e s o ut si d e t h e B F S a cr o s s fi v e ot h er pr oj e ct ar e a s.

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

Ne ws A n a ylsis

N e ws

a si a n c er a mi c s

Af ri c a n ri c h e s

e oft e n h e ar st ori e s of h o w u n d e v el o p e d r e s o ur c e s ar e o n e of t h e bi g g e st h a n d br a k e s o n t h e e v ol uti o n of a l o c al e c o n o m y. A f ail ur e t o m a xi mi s e t h e tr u e v al u e of w h at t h o u s a n d s of mill e n ni a h a v e b e st o w e d u p o n a n ati o n i s s o oft e n t h e diff er e n c e b et w e e n a d e v el o p e d a n d d e v el o pi n g c o u ntr y. I n d e e d it s e e m s t h at it i s oft e n t h e c a s e t h at t h e f or m er ar e n ot o nl y m or e a d e pt at m a xi mi si n g t h eir o w n s o ur c e s, b ut al s o at pi c ki n g a n d c h o o si n g t h e r a w m at eri al s t h at ot h er c o u ntri e s h a v e si m pl y n ot g ot r o u n d t o r e ali si n g t h e tr u e v al u e of. I n t h at s e n s e, t h e c er a mi c s i n d u str y i s t h e p erf e ct b ar o m et er of h o w w ell a c o u ntr y c o ul d d o. It’s h e a v y r eli a n c e o n s o m e of t h e m o st b a si c b uil di n g m at eri al s – cl a y s, f el d s p ar s, sili c a s et al, m e a n s t h at it h a s a h e a v y r eli a n c e o n a n ef fi ci e nt a n d c o st eff e cti v e s u p pl y c h ai n. W h at i s m or e, t h e a d v a n c e m e nt of t h e pr o d u ct s t h e s e ct or c a n pr o vi d e – b e it l ar g er, t hi n n er til e s, m or e r o b u st p or c el ai n or m or e c o st eff e cti v e s a nit ar y w ar e (t h e l att er e s p e ci all y i m p ort a nt i n m or e t hir d a n d fir st /t hir d w orl d c o u ntri e s) – d e p e n d s o n t h e st e a d y i n v e st m e nt i n t h e r e fi n e m e nt of t h e s e m at eri al s. C o n si d er K e n y a i n t h at c a s e. H er e i s a c o u ntr y g e o gr a p hi c all y w ell pl a c e d t o s u p p ort a t hri vi n g c er a mi c s i n d u str y, a n d wit h a n e e d of it s o w n of s o m e of t h e m o st b a si c pr o d u ct s. A s p o p ul ati o n s c o nti n u e t o b o o m, s a nit ar y w ar e i n p arti c ul ar i s a k e y gr o wt h ar e a, a n d h er e i s a c o u ntr y t h at p o s s e s s e s t h e ri g ht m at eri al s t o r e all y d e v el o p a str o n g i n d u str y. A n d y et, i nt er n al i n v e st m e nt – a n d i n d e e d t h at fr o m o ut si d e – s e e m s w o ef ul. I s it a c a s e of Afri c a b ei n g tr e at e d, o n c e a g ai n, a s a pl a c e t o pill a g e r at h er t h a n s u p p ort. Pl a c e s wit h t h e cl a y ar e si m pl y n ot g etti n g t h e s u p p ort t h e y n e e d t o gr o w a n i n d u str y a n d r el e a s e l o c al s fr o m p o v ert y. O n t h e m ai n r o a d t o M ur a n g’ a C o u nt y fr o m M u k ur w ei ni t o w n i s a s m all vill a g e sitti n g o n w h at c a n o nl y b e d e s cri b e d a s a g ol d mi n e. O bli vi o u s of t h eir l u c k, y o u n g m e n a n d w o m e n s h o v el a n d d e p o sit l ar g e h e a p s of s oil o n t h e si d e of t h e r o a d a n d s ell it f or a pitt a n c e. Li k e cl o c k w or k, l orri e s a n d pi c k- u p tr u c k s arri v e at t h e sit e e v er d a y a n d

A C 1 8- 6

c oll e ct t h e s oil w hi c h c o st s S h 7, 0 0 0 f or a l orr y-l o a d, 1 3 t o n n e s. T hi s h a s b e e n t h e n or m si n c e t h e 1 9 6 0 s w h e n l ar g e d e p o sit s of c er a mi c b all cl a y w er e di s c o v er e d i n M w er u vill a g e, N y eri C o u nt y. C er a mi c b all cl a y i s hi g hl y s o u g ht aft er a s it i s u s e d t o m a k e c er a mi c til e s, t oil et b o wl s a n d b at hr o o m si n k s, a n d e v er y d a y l orri e s ﬂ o c k t o t h e vill a g e, w hi c h i s s ai d t o h a v e o n e of t h e l ar g e st d e p o sit s of t hi s pr e ci o u s c o m m o dit y i n t h e c o u ntr y.

B ALL CL AYI S A NI M P O RT A N T RA W M A T E RI A L I N P R O D U C TI O N O F S A NI T A R Y W A RE A s w e k n o w, B all cl a y i s a n i m p ort a nt r a w m at eri al i n pr o d u cti o n of s a nit ar y w ar e d u e t o it s m e c h a ni c al str e n gt h. It gi v e s t h e s a nit ar y w ar e h a n dli n g str e n gt h i n t h e m o ul di n g st a g e. W h at t h e h ar v e st er s d o n ot r e ali s e i s t h at w hil e t h e y s ell t h e l ar g e a m o u nt s of cl a y f or a s littl e a s S h 7, 0 0 0 p er l orr y, t h e br o k er s a n d mi d dl e m e n t h e n tr a n s p ort t h e m t o i n d u stri e s i n N air o bi w h er e t h e cl a y f et c h e s a s m u c h a s S h 4 0, 0 0 0 p er t o n n e. S o l u cr ati v e i s t h e pr o d u ct t h at a C hi n e s e ﬁr m h a s s et u p s h o p i n K aji a d o C o u nt y a n d i s n o w c oll e cti n g u p t o 2 0 l orri e s of c er a mi c b all cl a y p er tri p fr o m t h e ar e a. W hil e t h e ﬁ el d s ar e litt er e d wit h m e n a n d w o m e n di g gi n g a w a y i n t h e w etl a n d s f or t h e cl a y, a n d ot h er s i dli n g b e si d e t h e r o a d w aiti n g f or t h e l orri e s, a gr o u p of f o ur m e n h a s d e ci d e d t o t a k e a diff er e nt a p pr o a c h. T h e m e n ar e m e m b er s of t h e R w ari e C o n s er v ati o n Gr o u p, w hi c h h a s 1 5 m e m b er s. T h e y ar e m a ki n g bri c k s

a n d e n er g y s a vi n g ji k o s u si n g t h e v al u a bl e cl a y. “ W e k n o w t hi s cl a y i s v al u a bl e b ut w e d o n ot h a v e t h e e x p erti s e t o e x pl oit it t o it s f ull p ot e nti al. F or n o w w e ar e j u st tr yi n g t o di v er sif y a n d fi n d a n alt er n ati v e s o ur c e of i n c o m e fr o m f ar mi n g, ” s a y s G o dfr e y Ir u n g u, R w ari e' s m e m b er. C h a n g e t a c k P et er M ai n a, w h o i s t h e gr o u p’s tr e a s ur er, u s e d t o gr o w v e g et a bl e s, u n a w ar e t h at hi s f ar m w a s ri c h i n c er a mi c b all cl a y. W h e n h e w a s a f ar m er, h e w o ul d all o w t h e h ar v e st er s t o di g tr e n c h e s m e a s uri n g ei g ht b y f o ur f e et f or S h 5 0 0, w hi c h w o ul d f et c h ei g ht w h e el b arr o w s of cl a y. It w a s n ot u ntil h e r e ali s e d h o w m u c h t h e cl a y w a s f et c hi n g o ut si d e t h e c o u nt y t h at h e d e ci d e d t o c h a n g e t a c k. Ir u n g u a n d M ai n a ar e t h e f e w l o c al s w h o h a v e r e ali s e d t h at f or d e c a d e s t h e y h a v e b e e n e x pl oit e d a n d ar e tr yi n g t o c h a n g e t h eir cir c u m st a n c e s o n e bri c k at a ti m e. “If p e o pl e h er e r e ali s e t h at t h e s oil t h e y gi v e u p f or S h 5 0 0 c a n m o ul d a t oil et b o wl w ort h S h 5, 0 0 0, p er h a p s t h e y will c h a n g e t h eir mi n d s, ” Ir u n g u s ai d. O n c e t h e f ar m o w n er s ell s t h e s oil at S h 5 0 0, t h e h ar v e st er p a y s S h 6 0 0 a s l a b o ur f or c arr yi n g it t o t h e r o a d si d e. T h e l orr y dri v er s w h o s h o w u p ar e oft e n ‘ti p p e d’ wit h S h1, 5 0 0 s o t h e y c a n p ar k n e xt t o t h e h ar v e st er s’ cl a y m o u n d s. A n d w o e u nt o a h ar v e st er w h o d e ci d e s t o tr a n s p ort t h e cl a y t o N air o bi o n t h eir o w n a s t h e y will b e e x p e ct e d t o p a y S h 2, 4 0 0 f or f u el. O ut of t h e S h 7, 0 0 0 p ai d t o t h e h ar v e st er s b y t h e b u si n e s s m e n, m o st t a k e h o m e a p altr y S h 2, 0 0 0 f or t h eir tr o u bl e s. Eff ort s t o c h a n g e t h e f ort u n e s of t h e cl a y h ar v e st er s a n d t h e vill a g e a s a w h ol e h a v e n ot b or n e fr uit. A cr o s s t h e r o a d fr o m M ai n a a n d Ir u n g u’s m a k e s hift f a ct or y i s t h e M u k ur w ei ni C er a mi c S c h o ol, cl o s e d a n d a b a n d o n e d. T h e s c h o ol w a s b uilt i n 2 01 0 wit h a n ai m t o r e fi n e, p a c k a g e r a w b all cl a y a s w ell a s m o ul d a n d gl a z e t h e fi n al pr o d u ct s. M u kr u w ei ni M P A nt h o n y Ki ai s a y s t h e C o n stit u e n c y D e v el o p m e nt F u n d ( C D F) t e a m i s i n t h e pr o c e s s of e st a bli s hi n g w h y t h e s c h o ol cl o s e d. “I k n o w t h e b all cl a y d e p o sit s ar e v er y v al u a bl e, u nf ort u n at el y t h e y ar e n ot b e n e fiti n g t h e l o c al s or t h e c o n stit u e n c y, ” h e s a y s. T h e i n stit uti o n w o ul d h a v e off er e d t h e h ar v e st er s b ett er b ar g ai ni n g p o w er.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

s cri b e sue? sub ur o w n i s i s t hi s y o w w w. a

n c er w w w. a si a o nli n e at

Print an d digital: the co mplete package

m a mi c s. c o

mi c s. c o m si a n c er a

Asi a n C er a mi cs is t h e o nl y p u bli c ati o n i n t h e i n d ustr y t h at off ers t h e r e a d er t h e f ull r a n g e of c o m m u ni c ati o n pl atf or ms t o a c c ess t h e i nf or m ati o n c o nt ai n e d i n e v er y iss u e. T h at m e a ns f or a d v ertis ers a n d m ar k et ers, t h e m a g a zi n e pr o vi d es m yri a d o p p ort u niti es f or y o u t o t ail or y o ur m ess a g e a c c or di n gl y. I n a d diti o n t o t h e pri nt c o pi es ( 5, 0 0 0 o n a v er a g e, wit h b o n us e x hi biti o n distri b uti o ns), Asi a n C er a mi cs off ers a c o m pl et e, w h oll y o w n e d di git al s ol uti o n t o o … at n o e xtr a c ost!

A C 1 8- 6

O R … R E H RI C R? P O UA R ER F OER T U N E S I N A S E A N

Online …

W TA BLE

U S: I N F kOet sCi n t h e Mi d dl e cE sa st

ar a mi Bri c k s m n t e c h ni c al c er a I n d o n e si t er m bl u e s de! C hi n a: mi c o st s r e vi e w m u c h m or on si s a n d Pr o d u cti w s, vi e w s, a n al y Pl u s n e

E R S.i n d d A C C OV

1 8/ 0 6/ 2 0

1 6: 4 4

As s o o n as t h e pri nt e d v ersi o n of Asi a n C er a mi cs is o n t h e pr ess es, w e i m m e di at el y r el e as e a n e- m ail li n k t o u p t o 8, 0 0 0 c o m p a ni es p er iss u e. T his is d o n e o n r ot ati o n, s o t h at n ot e v er y o n e s e es e v er y iss u e, a n d as s u c h cr e at es t h at “ m ust h a v e” m e nt alit y t h at r e a d ers of Asi a n C er a mi cs p oss ess i n t h at t h e y will b e i n c o nst a nt c o nt a ct f or a n y c o pi es t h e y miss. B y a c c essi n g t h e li n k, t h os e i n r e c ei pt c a n s e e t h e l at est iss u e usi n g f ull p a g e-t ur ni n g t e c h n ol o g y i m m e di at el y, w hilst w aiti n g f or t h e p ost al c o p y t o arri v e.

In- App …

B ei n g a pi o n e er of c o urs e, it’s n ot s ur prisi n g t o l e ar n t h at Asi a n C er a mi cs w as t h e first C er a mi cs m a g a zi n e t o h a v e a f ull y f u n cti o ni n g A p p i n t h e A p pl e a n d A n dr oi d st or es, w hi c h is F R E E t o d o w nl o a d. O n c e t h e A p p is i nst all e d, r e a d ers r e c ei v e p us h n otifi c ati o ns w h e n a n iss u e is p u blis h e d, a n d c a n d o w nl o a d it fr e e of c h ar g e.

Your benefits …

B y a d v ertisi n g wit h t h e pri nt e d v ersi o n of Asi a n C er a mi cs, y o u n ot o nl y o bt ai n e x c ell e nt pr ofil e i n t h e i n d ustr y’s m ost r e v er e d pri nt p u bli c ati o n, distri b ut e d t o 5, 0 0 0 c o m p a ni es o n a v er a g e p er iss u e, y o u als o i m m e di at el y b e n efit fr o m:

■ A n a d v ert o n t h e A si a n C er a mi c s w e b sit e ■ ■ Y o ur a d v ert i n t h e o n-li n e, p a g e-t ur ni n g i s s u e of t h e m a g a zi n e ■ ■ Y o ur a d v ert i n t h e A p p v er si o n ■

…..all at N O E X T R A C O S T T O Y O U! N o ot h er m a g a zi n e c a n off er s u c h a c o m pl et e p a c k a g e. Of c o urs e, it d o es n ot e n d t h er e! F or s u p pl e m e nt ar y c h ar g es, y o u c a n u p gr a d e y o ur A p p- b as e d a d v ert i nt o a f ull y-f u n cti o ni n g, str e a mi n g vi d e o! T his c o ul d b e a c or p or at e pr es e nt ati o n, i nt er vi e w or pr o d u ct d e m o nstr ati o n. F or m or e d et ails, c o nt a ct t h e t e a m t o s e e h o w t h e y c a n e n h a n c e y o ur i n- A p p e x p eri e n c e. A wi d e r a n g e of ot h er o pti o ns als o e xist wit hi n t h e A p p, s o c o nt a ct us t o d a y t o dis c uss w h at w e c a n d o t o m a k e y o ur m ar k eti n g m ess a g e e v e n m or e pr o n o u n c e d t h a n b ef or e.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A si a n C e r a mi c s

N e w s u bs cr ip ti o n fo rm C us t om e r D et a ils

is t his y o ur ow n is sue? sub s c rib

w w w .a si a n c

C o nt a ct N a m e

( Mr/ Mr s/ M s/ Dr)

is t hi s

w w w . a si

e o n li ne a t w ww . a sia n c e

O F FI C IA L M AG A Z IN E :

O F FI

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a mi c s.

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ra mi c s. c om

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C o m p a n y/ Or g a ni s ati o n

at w ww . a

C IA

I N DI L M A G A Z IN E : I N DI A N C ER A N C E R A MI 2 C S2 6 - 0 1 4 A MI C S 2 01 4 28 F

P o siti o n i n c o m p a n y

sia n c

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c s .c o

M a rc h 2 014

M a rc h 20 14

EB R 2 6- 2 8 F UAR EB R U A R Y, A Y, A H M H ME ED A B A D DAB IN S I AD D C

A d dr e s s

IN S ID E:

hi n e H e a s e ta bl e v w C hi n e s e B a n g y cl a y e n a r e t a ble w a e r H eavy c T h a n la d e s h : rg y u s a la y e n e rg e ge a d gadh y B a n g la d es h : a d u s ag e in fo u mp in g c u m pin g Thanga P wi n n us L US N d h in fo win n e r? er ? E WS cu s ,

C o u ntr y T el e p h o n e

er a mi c s. co

F ax

P LU S N E W S , VIE W S , A N A LY

E m ail

VIE W S,A N A LY SI S AN SI S A N D D M U M UCH M CH M O R E! O R E!

Asi a n C e r a mi c s a n n u a l su bs cri pt io n ( pl ea se ti c k) 165 G B P

2 1 5 E ur os

330 US D

M et h o d of P a y m e n t ( ple a se tic k ) Pl e a s e d e bit m y cr e dit c ar d

M a st er c ar d

V is a

A m ex

cr e dit c ar d s will c h ar g e d i n G B P ( U K St erli n g)

C ar d N u m b er E x pir y D at e

S e c urit y I D

Pl e a s e s u p pl y r e gi st er e d c ar d h ol d e r’s a d dr e s s if diff er e nt t o d eli v er y a d dr e s s

I e n cl o s e a c h e q u e ( p a y a bl e t o Air B u si n e s s Lt d.)

GET E V E RY ISS UE S u b s c ri p ti o n s la o ne yea r ( 1 0 i s st f o r s u e s) a n i n cl u d e d s ai r m ai l d eli v e r y

N ot e: c h e q u e s i n U S $ m u st b e dr a w n o n a b a n k i n t h e U S A

P a y m e nt h a s b e e n s e nt t o y o ur b a n k er s: A/ C n a m e: Air B u si n e s s Lt d N at W e st B a n k, N ort h Fi n c hl e y Br a n c h, 7 8 6 Hi g h R o a d, L o n d o n, N 1 2 1 F D, U nit e d Ki n g d o m A/ C N o: 3 1 6 0 1 9 2 8, S ort C o d e: 6 0- 1 5- 2 0 I B A N N o: G B 6 7 N W B K 6 0 1 5 2 0 3 1 6 0 1 9 2 8 S WI F T c o d e: ( BI C): N M B K G B 2 L Pl e a s e f a x a c o p y of t h e tr a n sf er d o c u m e nt wit h y o ur or d er f or m q u oti n g A C A B t o + 4 4 ( 0) 1 7 2 7 8 9 0 6 4 0

All n e w s u b s cri b er s will r e c ei v e a n i n v oi c e b y e m ail I n or d er t o pr o c e s s y o ur or d er, pl e a s e si g n a n d d at e b el o w: D at e

Si g n at ur e

S u bs c ri pt io n e n q u ir ie s :

O nce yo u h ave co m plete d t his or der for m, ple ase ret ur n it to:

A nt h o n y B u n k er Asi a n Cer a mics Circ ul atio n M a n a ge r, Air B usi ness Lt d E m ail: A nt h o n y . B u n k er @ air b u s o nli n e. c o m T el: + 4 4 ( 0) 1 7 2 7 8 9 0 6 4 0 F a x: + 4 4 ( 0) 1 7 2 7 8 9 0 6 0 1 P o st: Mr A B u n k e r, Air B u si n e s s Lt d, 4 T h e M erli n C e ntr e, A cr e w o o d W a y , St Al b a n s, H ert s, A L 4 0JY , U K A si a n C er a mi c s (I S S N: 1 4 7 6- 1 4 6 7), i s p u bli s h e d b y B o w h e a d M e di a Lt d, r e gi st er e d i n t h e U K n o: 6 1 2 7 6 5 1. R e gi st er e d Of ﬁ c e: B o w h e a d M e di a Lt d, C o m m u ni c ati o n s H o u s e, 2 6 Y or k Str e et, L o n d o n W 1 U 6 P Z, U K D at a Pr ot e cti o n N oti c e T h e p er s o n al i nf or m ati o n y o u gi v e o n t hi s f or m will b e h el d o n a d at a b a s e b y B o w h e a d M e di a Lt d. i n t h e U K a n d i nt er n ati o n all y. Y o ur c o nt a ct d et ail s m a y b e u s e d b y u s t o c o nt a ct y o u fr o m ti m e t o ti m e wit h off er s o n si mil ar pr o d u ct s a n d s er vi c e s: Pl e a s e ti c k if y o u N O T wi s h t o r e c ei v e t h e s e b y: M ail ❑ F a x ❑ E m ail ❑ T el ❑ . Fr o m ti m e t o ti m e w e m a y p a s s y o ur d et ail s o n t o c ar ef ull y s el e ct e d c o m p a ni e s a p pr o v e d b y u s w h o wi s h t o c o nt a ct y o u. Pl e a s e ti c k if y o u d o N O T wi s h t o r e c ei v e t h e s e b y M ail ❑ F a x ❑ E m ail ❑ T el ❑ .

A n al y si s: Bri c k s

B uil di n g t h e f ut u r e

b ri c k m a r k et s i n t h e Mi d dl e E a st

n pr e c e d e nt e d s c al e of c o n str u cti o n a cti viti e s i n t h e Mi d dl e E a st f or p a st o n e a n d a h alf d e c a d e s h a s l e d t o a v er y st e a d y d e m a n d of a n u m b er of b uil di n g m at eri al s, i n cl u di n g bri c k s i n all t h e c o u ntri e s of t h e r e gi o n. Bri c k u s a g e i n c o n str u cti o n i n t h e Mi d dl e E a st r e gi o n v ari e s gr e atl y fr o m c o u ntr y t o c o u ntr y. F or e x a m pl e, S a u di Ar a bi a u s e s e n or m o u s v ol u m e of bri c k s i n t h e c o n str u cti o n, b ut, s a m e c a n n ot b e s ai d f or ot h er vi br a nt c o n str u cti o n m ar k et s of t h e r e gi o n. U nit e d Ar a b E mir at e s h a s a hi g h er pr ef er e n c e f or c e m e nt/ c o n cr et e bl o c k s ( h oll o w a n d s oli d) i n it s c o n str u cti o n i n d u str y. Si mil arl y, Q at ar a n d K u w ait t o o h a v e a pr ef er e n c e f or t h e s e bl o c k s, i n st e a d of cl a y bri c k s. Bri c k s m ar k et, w h o s e f ort u n e ar e dir e ctl y r el at e d t o c o n str u cti o n a cti viti e s i n a n y c o u ntr y h a s r e gi st er e d s o m e d e cli n e s i n t h e Mi d dl e E a st er n r e gi o n i n g e n er al d u e t o l o w er g o v er n m e nt s p e n di n g a n d st o p p a g e or d el a y of a l ot of p u bli c a n d pri v at e pr oj e ct s a n d l a c k of li q ui dit y o n t h e p art of c o ntr a ct or s. A t hr e e- y e ar l ull i n oil pri c e s h a s f or c e d G C C g o v er n m e nt s t o c ut

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

s p e n di n g, p ut a h ol d o n a n u m b er of c o n str u cti o n pr oj e ct s, r e s ulti n g i n a d e cli n e i n bri c k s d e m a n d. C o ntr a ct s i n S a u di Ar a bi a, t h e r e gi o n’ s l ar g e st m ar k et, dr o p p e d m o st a m o n g t h e Mi d dl e E a st c o u ntri e s, i n di c ati n g a sl o w d o w n i n t h e r e gi o n’ s c o n str u cti o n s e ct or, a c c or di n g t o a r e p ort b y c o n s ult a n c y fir m, Er n st & Y o u n g. A d e cli n e i n t h e c o n str u cti o n s e ct or i n S a u di Ar a bi a, w hi c h a c c o u nt s f or m aj orit y of bri c k s pr o d u cti o n a n d c o n s u m pti o n i n t h e r e gi o n h a d a n o v er all n e g ati v e i m p a ct o n bri c k s s e ct or i n t h e mi d dl e E a st r e gi o n d uri n g t h at p eri o d. H o w e v er, t hi n g s ar e o n t h e t ur n n o w. I n t h e m e di u m a n d l o n g t er m, gr o wt h i n t h e bri c k c o n s u m pti o n i n t h e r e gi o n s h o ul d b e s u p p ort e d b y d e m o gr a p hi c, e c o n o mi c, a n d r e g ul at or y f a ct or s. A ri si n g p o p ul ati o n, c h a n gi n g f a mil y str u ct ur e a n d c urr e nt a g e d e m o gr a p hi c s ar e t h e m ai n d e m o gr a p hi c f a ct or s t h at w o ul d h a v e a p o siti v e eff e ct o n bri c k d e m a n d i n t h e r e gi o n.

S p urri n g o n d e m a n d

T h e Mi d dl e E a st r e gi o n i s t h e m o st c o n str u cti o n i nt e n si v e r e gi o n all o v er t h e gl o b e. M a s si v e pr oj e ct s a n d n e v er e n di n g c o n str u cti o n

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Bri c k s

a cti viti e s ar e e x p e ct e d t o l e a d t o m or e t h a n 6 % gr o wt h r at e s f or o v er all bri c k i n d u str y fr o m 2 0 1 8 t o y e ar 2 0 2 2. A c c or di n g t o a r e s e ar c h r e p ort fr o m B MI R e s e ar c h ( a Fit c h Gr o u p c o m p a n y), “ T h e c o n str u cti o n s e ct or i n t h e Mi d dl e E a st a n d N ort h Afri c a ( M E N A) r e gi o n i s s et t o o ut p a c e t h e gl o b al gr o wt h, e x p a n di n g b y 5. 8 % i n 2 0 1 8 t o hit $ 2 2 5 b n.” T h e r e p ort st at e d, “ T h e M E N A will b e t h e f a st e st gr o wi n g r e gi o n gl o b all y f or t h e c o n str u cti o n s e ct or, b ot h i n t h e s h ort a n d l o n g-t er m e x p a n di n g b y a n a n n u ali s e d a v er a g e of 6. 5 % o v er t h e n e xt fi v e y e ar s t o hit $ 3 3 0 b n. P o siti v e d e m o gr a p hi c s, gr a d u all y ri si n g oil pri c e s, a n d a m biti o u s e c o n o mi c di v er sifi c ati o n a g e n d a s t hr o u g h o ut t h e r e gi o n will f u el M E N A’ s o ut p erf or m a n c e i n t h e c o mi n g y e ar s, v a ulti n g it a h e a d of ot h er f a st- gr o wi n g i nfr a str u ct ur e m ar k et s li k e A si a a n d S u b- S a h ar a n Afri c a.” L o w cr u d e oil pri c e s, w hi c h h a v e st all e d a n u m b er of pr oj e ct s i n t h e Mi d dl e E a st r e gi o n h a s r e m ai n e d st a bl e d uri n g l a st f e w m o nt h s. B ut, d e s pit e t h e ri s e i n t h e pri c e s , o v er all c o n str u cti o n s e ct or a n d bri c k s d e m a n d i n t h e r e gi o n i s e x p e ct e d t o r e m ai n sli g htl y m o d e st f or fir st si x m o nt h s of 2 0 1 8. B ut, n e ari n g of s o m e k e y e v e nt s i n t h e r e gi o n s u c h a s D u b ai E x p o 2 0 2 0, FI F A W orl d C u p i n 2 0 2 2 a n d c o m pl eti o n of s o m e k e y i nfr a str u ct ur e pr oj e ct s i n t h e l ar g e st bri c k m ar k et, S a u di Ar a bi a ar e e x p e ct e d t o k e e p bri c k pr o d u c er s h a p p y fr o m d e m a n d p oi nt of vi e w i n 2 0 1 9 a n d 2 0 2 0.

B a hr ai n

I n B a hr ai n, pr oj e ct s w ort h $ 1. 8 b n h a v e m ai n c o ntr a ct s o ut t o t e n d er a n d ar e s et t o b e a w ar d e d d uri n g 2 0 1 8. A f urt h er $ 6. 5 b n- w ort h of pr oj e ct s ar e i n t h e d e si g n or pr e q u alifi c ati o n p h a s e s. M o n e y fr o m t h e G ulf D e v el o p m e nt F u n d, s o v er ei g n w e alt h f u n d M u mt al a k at a n d t h e c o u ntr y’ s p e n si o n f u n d i s e n a bli n g M a n a m a t o c o nti n u e s p e n di n g.

K u w ait

K u w ait e x p e ct s t o s p e n d a b o ut K D 2. 5 b n ( $ 8. 3 b n) of it s 2 0 1 8 b u d g et o n t h e d e v el o p m e nt of i nfr a str u ct ur e, r o a d n et w or k s, it s n e w air p ort a n d p o w er g e n er ati o n. It r e m ai n s t o b e s e e n w h et h er K u w ait will b e a bl e t o c o nti n u e wit h t h e p a c e of s p e n di n g s e e n pri or t o 2 0 1 7.

O man

I n D e c e m b er 2 0 1 7, M u s c at r el e a s e d a b u d g et st at e m e nt pr oj e cti n g s p e n di n g of R O 1 2. 5 b n ( $ 3 2. 5 b n) f or 2 0 1 8. T hi s i s al m o st 2 p er c e nt l o w er t h a n t h e a ct u al e x p e n dit ur e i n 2 0 1 7. T h e a ct u al e x p e n dit ur e i n 2 0 1 7 e x c e e d e d t h e pr oj e ct e d b u d g et b y a b o ut 9 p er c e nt.

Q at ar

T h e tr a n s p ort bl o c k a d e i m p o s e d o n Q at ar i n J u n e 2 0 1 7 b y ot h er G C C c o u ntri e s h a s b e e n hi n d eri n g t h e e x e c uti o n of pr oj e ct s i n t h e c o u ntr y. C o n str u cti o n a n d tr a n s p ort c o ntr a ct a w ar d s ar e e x p e ct e d f or pr oj e ct s r el at e d t o t h e Fif a W orl d C u p a s t h e g o v er n m e nt c o nti n u e s it s p oli c y of pri oriti si n g pr oj e ct s li n k e d t o t h e f o ot b all e v e nt. I n t h e 2 0 1 8 b u d g et, t h e s p ort s s e ct or a n d W orl d C u p pr oj e ct s s e c ur e d a t ot al all o c ati o n of Q R 1 1. 2 b n ( $ 3. 1 b n). T hi s s p e n di n g i s pri m aril y f o c u s e d o n t h e c o m pl eti o n of t h e L u s ail, Q at ar F o u n d ati o n, AlR a y y a n, Al- W a kr a h a n d Al- K h or st a di u m s i n a d diti o n t o ot h er s p ort pr oj e ct s. A p art fr o m t hi s, Q R 4 2 b n ( $ 1 1. 5 b n) h a s b e e n all o c at e d f or i nfr a str u ct ur e a n d tr a n s p ort ati o n pr oj e ct s.

S a u di Ar a bi a

Ri y a d h s a y s it e x p e ct s t o al m o st d o u bl e it s p u bli c

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

s p e n di n g o n i nfr a str u ct ur e a n d tr a n s p ort t o $ 1 4. 4 b n i n 2 0 1 8, c o m p ar e d wit h t h e pr e vi o u s y e ar’ s e sti m at e d s p e n di n g of $ 7. 7 b n (t h e all o c at e d b u d g et w a s $ 1 3. 9 b n). T h e ki n g d o m’ s s o v er ei g n w e alt h f u n d, t h e P u bli c I n v e st m e nt F u n d ( PI F), h a s b e e n sl o wl y t a ki n g o v er t h e d e v el o p m e nt of m aj or i nfr a str u ct ur e pr oj e ct s. It s p ortf oli o i n cl u d e s t h e d e v el o p m e nt of E nt ert ai n m e nt Cit y, J e d d a h W at erfr o nt, t h e M e di n a d e v el o p m e nt, N e o m Cit y a n d ot h er t ur n k e y pr oj e ct s.

UAE

M or e t h a n 2 3 E x p o 2 0 2 0-r el at e d c o n str u cti o n c o ntr a ct s w ort h m or e t h a n $ 2. 5 b n ar e e x p e ct e d t o b e a w ar d e d b y t h e e n d of t hi s y e ar. T h e e mir at e i s s et t o b e t h e b e st- p erf or mi n g m ar k et a g ai n i n 2 0 1 8, alt h o u g h t h e wi n d o w f or d eli v eri n g pr oj e ct s i n ti m e f or t h e E x p o i s n o w cl o si n g.

S a u di d o mi n ati o n

T h e l ar g e st e c o n o m y a n d c o n str u cti o n m ar k et of t h e Mi d dl e E a st r e gi o n, S a u di Ar a bi a a c c o u nt s f or m or e t h a n 9 0 % of t h e t ot al bri c k pr o d u cti o n a n d a b o ut 8 4 % of t h e c o n s u m pti o n i n t h e r e gi o n. T h e c o u ntr y h a s a n u m b er of st at e of t h e art pr o d u cti o n pl a nt s b a s e d o n l at e st m a n uf a ct uri n g t e c h n ol o g y. I n a d diti o n t o l ar g e c o m m er ci al a n d r e si d e nti al pr oj e ct s, S a u di G o v er n m e nt h a s i m pl e m e nt e d a n u m b er of pr o gr a m m e s t o pr o vi d e h o u si n g f or citi z e n s i n all r e gi o n s of t h e Ki n g d o m, w hi c h h a s l e d t o a st e a d y d e m a n d of bri c k s i n t h e Ki n g d o m. T h o u g h, f or l a st t w o y e ar s, t h er e w a s a l ull i n c o n str u cti o n a cti viti e s, b ut c o n str u cti o n a cti viti e s h a v e st art e d t o pi c k u p fr o m D e c e m b er 2 0 1 7, w hi c h s h o ul d a u g ur w ell f or t h e bri c k pr o d u c er s a n d i n d u str y i n t h e c o mi n g m o nt h s. M o st of t h e st a k e h ol d er s i n S a u di Ar a bi a’ s h e a v y cl a y i n d u str y ar e o pti mi sti c a b o ut t h e f ut ur e gr o wt h of bri c k c o n s u m pti o n i n t h e c o u ntr y a n d t h e r e gi o n. A c c or di n g t o F ar e e d El M ai m a ni, C E O of M ai m a ni R e d Bri c k s, “ D e s pit e t h e wi d e s pr e a d u s e of pr e-f a bri c at e d str u ct ur e s i n c o n str u cti o n i n t h e r e gi o n, t h er e i s a v er y st e a d y d e m a n d of bri c k s, d u e t o t h eir hi g h er s o u n d a n d h e at i n s ul ati o n pr o p erti e s. Bri c k c o n s u m pti o n i n S a u di Ar a bi a h a s gr o w n at a r at e of m or e t h a n 5 % i n e a c h of t h e fi v e pr e c e di n g y e ar s. H u g e i n v e st m e nt s b y e xi sti n g a n d n e w pr o d u c er s ar e a n i n di c ati o n of attr a cti v e n e s s of bri c k pr o d u cti o n i n t h e c o u ntr y.” F ar e e d El M ai m a ni of M ai m a ni R e d Bri c k s s h ar e s hi s o pti mi s m a b o ut t h e f ut ur e gr o wt h of bri c k s a n d h e a v y cl a y pr o d u ct s i n t h e

L e a di n g b ri c k p r o d u ci n g c o m p a ni e s i n t h e Mi d dl e E a st C o m p a ny

L o c ati o n

C o u nt r y

S a u di C e r a mi c s

D h u r m a g o v e r n o r at e

S a u di A r a bi a

S a u di R e d B ri c k s C o m p a n y

B a hr a

S a u di A r a bi a

El K h a y y at R e d B ri c k s M a n uf a ct u ri n g

S a u di A r a bi a

Al W at a ni a B ri c k s

Al H ai r

S a u di A r a bi a

Y a m a m a F a ct o r y f o r R e d B ri c k s

Ri y a d h

S a u di A r a bi a

Al M ai m a ni R e d B ri c k s

M e di n a

S a u di A r a bi a

Al Si r at S a u di C o m p a n y

S a u di A r a bi a

Al K h alij F a ct o r y f o r B ri c k s

S e h at Cit y

S a u di A r a bi a

Ki n g d o m G r o u p of C o m p a ni e s

Mana ma

B a h r ai n

T h e N ati o n al C o n c r et e C o m p a n y

Mana ma

B a h r ai n

N ati o n al I n d u st ri e s C o m p a n y

S af at

K u w ait

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

A n al y si s: Bri c k s

r e gi o n. H e s a y s, “ T h e f ut ur e of bri c k s a n d h e a v y cl a y pr o d u ct s i s v er y bri g ht i n t h e Mi d dl e E a st r e gi o n. O ur c o m p a n y w a s s et u p i n t h e 1 9 8 0 s at a ti m e of v er y str o n g d e m a n d f or b uil di n g m at eri al s i n o ur c o u n ¬tr y. Ri g ht fr o m t h e st art, w e h a v e str o n gl y f o c u s e d o n t h e u s e of effi ci e nt t e c h n ol o g y a s t h e k e y t o t h e c o m p a n y’ s s u c c e s s. T h e fir st pr o d u cti o n pl a nt w a s e x ¬ p a n d e d wit h t h e a d diti o n of a f urt h er t w o li n e s, o n e i n 1 9 8 5 a n d t h e ot h er i n 1 9 9 5. W e h a v e c o nti n u e d t o d e v el o p st e a d ¬il y a n d n o w h a v e 6 0 0 e m pl o y e e s a n d a d ail y pr o d u cti o n c a ¬ p a cit y of 2, 5 0 0 t o n s of bri c k s.” A n ot h er k e y st a k e h ol d er, S h ei k h K h ali d Al A m o u di, of S a u di R e d Bri c k s C o m p a n y ( S R B C) s a y s, , “ W e h a v e m or e t h a n 8 0 0 g o v er n m e nt c o n str u cti o n pr oj e ct s i n t h e pi p eli n e, a n d a g o o d n u m b er of t h e s e ar e i n t h e J e d d a h r e gi o n. Of c o ur s e, at t h e t o p of t h e li st i s h o u si n g, w hi c h i s m aj or d e m a n d dri v er f or bri c k i n d u str y. T h e d e m a n d of bri c k s will k e e p gr o wi n g, b e c a u s e of t h e y o u n g p o p ul ati o n a n d t h e bi g g a p b et w e e n t h e a ct u al u nit s t h at ar e pr o vi d e d i n t h e c o u ntr y a n d t h e u nit s t h at ar e n e e d e d. O n t o p of a s u p p orti v e b u si n e s s e n vir o n m e nt a n d n u m er o u s g o v er n m e nt i nfr a str u ct ur e pr oj e ct s, a y o u n g p o p ul ati o n wit h hi g h i n c o m e s i s dri vi n g h o u si n g d e m a n d. L o o ki n g t o l e v er a g e t h e gr o wi n g n u m b er of o p p ort u niti e s i n t h e c o n str u cti o n i n d u str y, S R B C i s p oi s e d t o tri pl e i n si z e o v er t h e c o mi n g y e ar s b y m a s s- pr o d u ci n g hi g hq u alit y, l o w- c o st bri c k s.”

N e w pl a nt s

St e a d y d e m a n d of bri c k s i n t h e r e gi o n h a s l e d t o s etti n g u p of a n u m b er of n e w bri c k pr o d u cti o n pl a nt s i n t h e r e gi o n i n l a st f e w y e ar s. T w o of t h e i m p ort a nt a n d l ar g e s c al e pr oj e ct s, w hi c h ar e i n c o m mi s si o ni n g st a g e ar e Hil al Bri c k s pr oj e ct i n Ir a q a n d Y a m a m a C o m p a n y pr oj e ct i n S a u di Ar a bi a. Hil al Bri c k s, w hi c h i s l o c at e d at Er bil ( K ur di st a n), Ir a q c o m m e n c e d c o m m er ci al pr o d u cti o n of bri c k s i n t h e m o nt h of A pril . Wit h a n i n st all e d c a p a cit y of 1, 2 0 0 t o n s p er d a y of h oll o w a n d p erf or at e d bri c k s, t hi s pl a nt i s oft e n t er m e d a s o n e of t h e l ar g e st bri c k pl a nt s wit h a si n gl e kil n i n t h e Mi d dl e E a st r e gi o n. L o c at e d i n N ort h er n p art of Ir a q, Hil al Bri c k’ s pl a nt i s e q ui p p e d t o pr o d u c e h oll o w bri c k s, p erf or at e d bri c k s a n d t h er m al bl o c k s. T h e f a ct or y c o m pri s e s of t w o c utti n g li n e s: o n e f or h oll o w bri c k s a n d ot h er f or p erf or at e d bri c k s. B ot h t h e c utti n g li n e s s h ar e t h e s a m e pri m ar y c utt er a n d a r o b ot f or f e e di n g bri c k s t o t h e s e c o n d c utti n g m a c hi n e. T h e s y st e m f or l o a di n g a n d u nl o a di n g dr y er c ar s i s d e si g n e d t o m a xi mi z e fl e xi bilit y a s w ell a s r a pi dit y t o a c hi e v e t h e r e q uir e d pr o d u cti o n a n d t o all o w f or l o a di n g of diff er e nt t y p e s of pr o d u ct s. Y a m a m a f or R e d Bri c k s, a c o m p a n y l o c at e d i n Ri y a d h, S a u di Ar a bi a, w hi c h e st a bli s h e d it s fir st bri c k m a n uf a ct uri n g pl a nt i n 1 9 7 0’ s i s i n t h e pr o c e s s of s etti n g u p a hi g hl y a ut o m at e d pl a nt wit h a n i n st all e d c a p a cit y of 7 2 2 t o n s p er d a y of h e a v y cl a y pr o d u ct s. C o mi n g u p o n a c o v er e d ar e a of 1 8, 0 0 0 s q u ar e m et er s, t h e n e w pr o d u cti o n li n e will b e a bl e t o pr o d u c e h oll o w bl o c k s, b e ari n g bl o c k s, h or di, f a ci n g bri c k a n d p a v er s u p o n c o m pl eti o n. T h e pr o d u cti o n li n e will i n cl u d e d o u bl e c utti n g li n e, r o b ot s at s etti n g, u n- st a c ki n g a n d p a c k a gi n g s e cti o n s, h y p er v e ntil at e d dr y er wit h hi g h e n er g y effi ci e n c y a n d o pti m u m c y cl e a n d a hi g h t h er m o i n s ul at e d t u n n el kil n t o pr o d u c e hi g h q u alit y bri c k s i n t h e c o u ntr y.

S a u di R e d Bri c k s C o m p a n y

T h e c o m p a n y o w n s t hr e e l ar g e bri c k s pr o d u cti o n pl a nt s i n B a hr a, i n t h e W e st er n p art of Ki n g d o m of S a u di Ar a bi a i n a n ar e a e x c e e di n g 4 0 0, 0 0 0 s q u ar e m et er s, m a ki n g it t h e l ar g e st bri c k m a ki n g f a cilit y of it s ki n d i n o n e c a m p u s i n t h e w orl d. T h e h e a d offi c e of t h e c o m p a n y i s l o c at e d i n t h e Mi d dl e E a st C e nt er o n P al e sti n e R o a d, J e d d a h. T h e c o m p a n y h a s o v er 8 0 s al e s di stri b uti o n c e nt er s a n d st o c k y ar d s

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

s c att er e d all ar o u n d t h e ki n g d o m a n d i n s o m e n ei g h b ori n g c o u ntri e s. S h ei k h K h ali d Al A m o u di, of S a u di R e d Bri c k s C o m p a n y . “ S a u di R e d Bri c k s C o m p a n y i s a l e a d er – a l e a d er i n si z e, v ol u m e, q u alit y a n d i n n o v ati o n. M y f at h er st art e d t hi s b u si n e s s wit h a n It ali a n t e c h n ol o g y c all e d s oft m u d e xtr u si o n, w hi c h u s e s a hi g h c o nt e nt of w at er i n t h e mi x. I n 1 9 7 4 w e si g n e d a c o ntr a ct t o u s e A m eri c a n t e c h n ol o g y t o m a k e h oll o w bl o c k s u si n g stiff m u d e xtr u si o n. T hi s w a s a fir st f or it s ti m e. It w a s t h e m er gi n g of t w o t e c h n ol o gi e s – E ur o p e a n a n d A m eri c a n. At t h e e n d of 1 9 7 7 t h e pr o d u ct h a d e v ol v e d b e a utif ull y. C o n s e q u e ntl y, w e e x p a n d e d, a n d w e h a v e n o w r e a c h e d 1 2 pr o d u cti o n li n e s a n d t hr e e m a n uf a ct uri n g pl a nt s, gi vi n g u s 8 0 0 0 t o n n e s p er d a y, w hi c h gi v e s y o u a b o ut 1 milli o n bl o c k s. W e ar e c o n si d er e d t h e l ar g e st bri c k pl a nt i n t h e w orl d.” H e f urt h er s a y s, “ H o w e v er, t h e c h all e n g e i s n ot j u st t o m a n uf a ct ur e, b ut al s o t o s ell. W e’ v e cr e at e d a n i n n o v ati v e n e w tr e n d. W e w e nt b a c k all t h e w a y t o t h e r a w m at eri al – h o w w e e xtr u d e it, h o w w e st or e, gri n d, a g e a n d fir e it. W e fir e fr o m t h e u n d er d e c k, t h e u p p er d e c k a n d t h e si d e s at al m o st 1 0 0 0° C. W h e n y o u fir e cl a y pr o d u ct s at t hi s hi g h t e m p er at ur e, y o u g et a str o n g er st e el-li k e pr o d u ct. W e w er e a bl e t o m arr y all of t h at a n d m a k e a pr o d u ct t h at i s u s e d a s i n s ul ati n g m at eri al at a m u c h l o w er c o st. T h at’ s q u alit y, t h at’ s a c h all e n g e. W e t o o k t h at c h all e n g e, a n d t h at’ s w h y w e ar e g oi n g t o e x p a n d t hr e e-f ol d t o m a k e t hi s pr o d u ct a v ail a bl e t o t h e m ar k et b y t h e milli o n s p er d a y t o m e et f ut ur e d e m a n d a n d t h e Vi si o n 2 0 3 0 g o al s.” L a st y e ar, t h e c o m p a n y l a u n c h e d n e w bl o c k pr o d u ct s wit h i m pr o v e d i n s ul ati o n t o h el p c ut e n er g y c o n s u m pti o n i n b uil di n g. K n o w n a s A zil M ut a w ar, H or di M ut a w ar a n d R o c k s h ell, t h e s e n e w pr o d u ct s c o nf or m t o i nt er n ati o n al st a n d ar d s. A c c or di n g t o t h e m a n a g e m e nt of S a u di R e d Bri c k s C o m p a n y, “ T h e n e w pr o d u ct s ar e c h ar a ct eri s e d b y hi g h ri gi dit y a n d d ur a bilit y c o m p ar e d t o t h e e xi sti n g pr o d u ct s, d e s pit e h a vi n g t h e s a m e w ei g ht. T h e s e pr o d u ct s will m e et f ut ur e r e q uir e m e nt s of t h e c o n str u cti o n i n d u str y a n d ar e c o m p ati bl e wit h t h e s p e cifi c ati o n s of b ot h t h e S a u di B uil di n g C o d e a n d S a u di St a n d ar d s, M etr ol o g y a n d Q u alit y Or g a ni s ati o n ( S a s o). T h e d e si g n f or t h e n e w pr o d u ct s i s b a s e d o n v erti c al o p e ni n g s i n st e a d of h ori z o nt al, w hi c h e n h a n c e s t h eir str e n gt h a n d d ur a bilit y i n a d diti o n t o pr o vi di n g i m pr o v e d i n s ul ati o n i n e xtr e m e cli m ati c c o n diti o n s.”

Y a m a m a C o m p a n y f or R e d Bri c k s & Cl a y Pr o d u ct s

Y a m a m a C o m p a n y f or r e d bri c k s & C a y Pr o d u ct s e st a bli s h e d it s fir st bri c k w or k s i n t h e 1 9 7 0 s a n d t o d a y o p er at e s fi v e m o d er n h e a v y cl a y pr o d u cti o n pl a nt s pr o d u ci n g a wi d e r a n g e of n o n-l o a d- b e ari n g bl o c k s, l o a d- b e ari n g bl o c k s, f a ci n g p erf or at e d bri c k s, p a v er s a n d r o ofi n g til e s. T o d a y, t h a n k s t o it s q u alit y st a n d ar d s, it i s o n e of t h e l e a di n g cl a y b uil di n g m at eri al pr o d u c er s i n t h e G ulf St at e s a n d t h e Mi d dl e E a st. T h e c o m p a n y h a s s u p pli e d r e d bri c k s t o m a n y pr e sti gi o u s pr oj e ct s s u c h a s I m a m M o h a m m e d I b n S a u d U ni v er sit y, Mi ni str y of i nt eri or h o u si n g pr oj e ct a n d Al N a s s er H o u si n g c o m p o u n d s i n Ri y a d h. A s m e nti o n e d el s e w h er e i n t h e arti cl e, Y a m a m a i s i n t h e pr o c e s s of a h u g e c a p a cit y e x p a n si o n at it s e xi sti n g m a n uf a ct uri n g l o c ati o n. A c c or di n g t o t h e m a n a g e m e nt of Y a m a m a C o m p a n y, “ T h e e x p a n si o n pr oj e ct will m a k e u s o n e of t h e l ar g e st bri c k pr o d u ci n g c o m p a ni e s i n t h e Mi d dl e E a st r e gi o n. T hi s pr oj e ct w a s si g n e d aft er s e v er al m o nt h s of d et ail e d t e c h ni c al a n al y si s a n d fi n e t u ni n g b y a j oi nt t e a m of o ur c o m p a n y a n d l e a di n g t e c h n ol o g y s u p pli er, E q ui p c er a mi c. T h e d et ail e d a n al y si s e n s ur e d t h at t h e pl a nt i s a d a pt e d t o S a u di r e q uir e m e nt s a n d i n c or p or at e s t h e l at e st t e c h n ol o gi c al d e v el o p m e nt s.”

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

EXHIBITION REPORT EXHIBITION REPORT EXHIBITION REPORT EXHIBITION REPORT

Asia’s Leading Ceramic & Bathroom Expo The 32nd CeramBath Calls for Your Participation Industrial Business Card Loaded With Massive History

Known as the most large-scale and influential ceramic and bathroom expo in China, the biannual China International Ceramic & Bathroom Fair, Foshan (CeramBath) will come to its 32nd session on October 18-21, 2018. 16 years of striving makes the success of 31 sessions. CeramBath usheres its 32nd session adding much weight to the flow of history of the ceramic sector. In these years, CeramBath has set up an interactive communication platform between global buyers and ceramic brands, promoting significant strides in material procurement and bussiness cooperation. As the most authoritative and influential large-scale ceramic and bathroom expo in China, CeramBath is regarded as the top trade window of China ceramic & bathroom industry and become significant communication platform to display new technology, new products and new trends of the ceramic sector.

Choice of Over 800,000 Professional Buyers After 16 years of development, CeramBath gains global reputations attracting over 800,000 professional buyers from 162 countries and regions in Europe, North America, Oceania, South America, Africa and Asia. CeramBath exhibits spanned 400,000m2 in 3 venues with 750+ exhibitors covering 20,000+ exquisite products, showing ceramic tile, sanitary ware, bathroom furniture and mosaic. HERE, it is the place of revelry of global ceramic and bathroom industry. Join us and achieve great business future!

www.asianceramics.com

Let’s Meet at the Same Old Place on October 18-21, 2018!

About the Trade Show

The 32nd China International Ceramic & Bathroom Fair, Foshan (CeramBath) Date: Oct.18-21, 2018 Exhibitors: Around 750 Exhibits: Ceramic Tile, Sanitary Ware, Baths, Mosaic Exhibition Area: 400,000m2 Venues: China Ceramics City, China Ceramics Industry Headquarters, Foshan International Conference & Exhibition Center Organizer: Foshan China Ceramics City Group Co., Ltd. Guides: People’s Government of Foshan City Hosts: China Building Ceramics & Sanitaryware Association, China Ceramics Industrial Association Supports: China Building Materials Circulation Association, Foshan Bureau of Commerce

Enquires: Email: fair@eccc.com.cn Web: en.cerambath.org Tel: 86-757-82525961/757-82525965 Fax: 86-757-82525996

AC 18-6

asian ceramics

A n al y si s: Bri c k s

S a u di C er a mi c s

S a u di Ar a bi a’ s l ar g e st c er a mi c til e s a n d s a nit ar y w ar e pr o d u c er, S a u di C er a mi c s i s al s o a si g nifi c a nt pr o d u c er of r e d bri c k s f or d o m e sti c a n d r e gi o n al e x p ort s m ar k et s. R e ali si n g t h e h u g e d e m a n d of hi g h q u alit y bri c k s i n t h e Ki n g d o m, t h e c o m p a n y e st a bli s h e d it s r e d bri c k s f a ct or y i n 2 0 1 2 i n D h ur m a g o v er n or at e, n e ar b y Ri y a d h; t o m e et t h e bri c k s d e m a n d of c o n str u cti o n s e ct or i n t h e Ki n g d o m. F o ur y e ar s aft er t h e s u c c e s sf ul st art a n d o p er ati o n s of it s bri c k pr o d u cti o n pl a nt, t h e c o m p a n y a d d e d a s e c o n d li n e of bri c k pr o d u cti o n i n mi d 2 0 1 6. T h e e x p a n si o n c o st S a u di C er a mi c s S A R 1 7 5 milli o n; hi g h er t h a n t h e e sti m at e d c o st of S A R 1 5 0 milli o n d u e t o a n i n cr e a s e i n pr o d u cti o n c a p a cit y t o 3 3 0, 0 0 0 t o n s p er a n n u m fr o m e arli er e n vi s a g e d 2 6 4, 0 0 0 t o n s p er a n n u m. A c c or di n g t o t h e m a n a g e m e nt of S a u di C er a mi c s, “ W e u s e t h e fi n e st t y p e s of cl a y i n r e d bri c k s pr o d u cti o n, w hil e b ei n g c ar ef ul wit h t h eir pr o d u ct s t o m e et t h e hi g h e st i nt er n ati o n al st a n d ar d s. Al o n g wit h s p e cili si n g i n pr o d u cti o n of hi g h q u alit y pr o d u ct s, w e h a v e al s o d e v el o p e d a n i nt e gr at e d di stri b uti o n s y st e m, t hr o u g h w hi c h pr o d u ct s c a n b e d eli v er e d l o c all y a n d i nt er n ati o n all y.”

El- K h a y y at R e d Bri c k s F a ct or y

El- K h a y y at R e d Bri c k s F a ct or y i s o n e of t h e l ar g e st a n d m o st t e c h n ol o gi c all y a d v a n c e d m a n uf a ct ur er s of bri c k s i n S a u di Ar a bi a. T h e C o m p a n y h a s st e a dil y gr o w n si n c e it w a s e st a bli s h e d i n 1 9 7 5 i n a s m all vill a g e c all e d B a hr a h o n a n ar e a of 1 0 0, 0 0 0 m 2 wit h 4 0 e m pl o y e e s. C urr e ntl y, t h e c o m p a n y’ s m a n uf a ct uri n g f a ciliti e s c o v er a n ar e a of o v er 2 milli o n s q u ar e m et er s a n d it b o a st s o n e of t h e m o st t e c h n ol o gi c all y a d v a n c e d pr o d u cti o n sit e s i n t h e c o u ntr y. T h e c o m p a n y cl ai m s t o o p er at e 2 6 pr o d u cti o n li n e s f or pr o d u cti o n of bri c k s a n d ot h er h e a v y cl a y pr o d u ct s. El K h a y y at h a s u p gr a d e d it s pr o d u cti o n f a ciliti e s at r e g ul ar i nt er v al s. I n 2 0 0 5, It ali a n t e c h n ol o g y s u p pli er t o h e a v y cl a y i n d u str y, C a p a c ci oli c arri e d o ut a n e xt e n si v e pl a nt m o d er ni z ati o n at c o m p a n y’ s m a n uf a ct uri n g sit e s. M o d er ni z ati o n i n v ol v e d pr o d u cti o n li n e s n u m b er s 1, 2 a n d 3 at J e d d a h sit e. T h e s u p pl y c o n si st e d i n c utti n g a ut o m ati s m, l o a di n g a n d u nl o a di n g of dr y er, u nl o a di n g of fir e d m at eri al a n d a c o m pl et e s u p er vi si o n s y st e m f or kil n. It al s o i n v ol v e d a n e w pr o d u cti o n li n e n. 1 0 i n Ji z a n sit e, c o n si sti n g of a c utti n g li n e, l o a di n g a n d u nl o a di n g of m at eri al fr o m dr y er, s etti n g m a c hi n e, n e w dr y er a n d a n e w kil n. I n t h e s a m e y e ar ( 2 0 0 5), Li n gl, a n ot h er l e a di n g t e c h n ol o g y s u p pli er f or h e a v y cl a y i n d u str y b uilt t hr e e n e w pl a nt s f or t h e c o m p a n y t o pr o d u c e h ori z o nt al c ori n g a n d c eili n g bri c k s. T h e c o m p a n y i n st all e d t w o hi g h c a p a cit y e xtr u si o n li n e s a n d p u s h-t hr o u g h h ar p s i n t h e s e pl a nt s, c h ar gi n g t w o e v e n-fl o w r a pi d dr y er s of t h e l at e st g e n er ati o n, wit h a dr yi n g ti m e of a b o ut f o ur h o ur s. A c c or di n g t o T a h a K h a y y at, g e n er al m a n a g er of t h e c o m p a n y, “I n S a u di Ar a bi a, El- K h a y y at i s c o n si d er e d t h e r ef er e n c e p oi nt f or bri c k m a n uf a ct uri n g. Si n c e t h e o p e ni n g of o ur fir st pr o d u cti o n sit e, El- K h a y y at h a s c o nti n u o u sl y d eli v er e d t h e b e st, str o n g e st, m o st d ur a bl e bri c k s f or t h e d o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s. W e h a v e t a k e n t h e q u alit y i n bri c k pr o d u cti o n s e ct or t o a diff er e nt l e v el, w h er ei n t h e q u alit y i s m e a s ur e d n ot o nl y i n t h e pr o d u ct, b ut al s o i n t h e pr o c e s s of m a n uf a ct uri n g. W e d o n’t t a k e pri d e o nl y i n s elli n g o ur pr o d u ct s, b ut t ail ori n g o ur off eri n g s a n d s er vi c e s t o m e et t h e d e m a n d s of t h e l a n d m ar k pr oj e ct s i n t h e c o u ntr y a n d r e gi o n. W e s er v e o ur cli e nt s t hr o u g h 4 0 0 di stri b uti o n p oi nt s i n t h e Mi d dl e E a st. W e ar e v er y pr o u d t h at o ur bri c k s h a v e f o u n d a pl a c e i n t h o u s a n d s of pr e sti gi o u s h o u s e s a n d t h e s k y s cr a p er s i n t h e Mi d dl e E a st r e gi o n. ”

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

O m a n: r o b u st a n d gr o wi n g

O m a n’ s c o n str u cti o n s e ct or h a s c o nti n u e d t o r e c or d r o b u st gr o wt h a n d i s “ e a sil y” o ut p a ci n g t h e M E N A c o n str u cti o n s e ct or a v er a g e, a c c or di n g t o n e w r e p ort s. I n d e e d, t hi s p erf or m a n c e c o ul d c o nti n u e o v er t h e c o ur s e of t h e n e xt fi v e y e ar s d u e t o f a v o ur a bl e r e g ul ati o n s i n t h e s ult a n at e t h at i n c e nti vi s e f or ei g n i n v e st m e nt, a s w ell a s a n a m biti o u s e c o n o mi c di v er sifi c ati o n a g e n d a, r o b u st g o v er n m e nt s u p p ort f or i nfr a str u ct ur e s e ct or s li k e r e n e w a bl e s, w at er a n d l o gi sti c s. T h e r e p ort o utli n e d a n u m b er of i nfr a str u ct ur e pr oj e ct s dri vi n g t h e s e ct or’ s gr o wt h, i n cl u di n g a $ 1 5 5 milli o n c o ntr a ct a w ar d e d b y t h e O m a n P o w er a n d W at er Pr o c ur e m e nt C o m p a n y t o a c o n s orti u m i n v ol vi n g A C W A P o w er a n d V e oli a Mi d dl e E a st t o s et u p t h e S al al a h i n d e p e n d e nt w at er pr oj e ct i n D h of ar. Ot h er i nfr a str u ct ur e pr oj e ct s i n cl u d e a pr o p o s e d n e w p ort n e ar S ur I n d u stri al E st at e i n Al S h ar qi a, f or w hi c h a f e a si bilit y st u d y i s e x p e ct e d t o b e s u b mitt e d l at er i n H 1 2 0 1 8. “I n v e st m e nt i nt o p ort i nfr a str u ct ur e will f or m a n i n cr e a si n gl y i m p ort a nt m e a n s of f a cilit ati n g e c o n o mi c di v er sifi c ati o n i n G C C c o u ntri e s o v er t h e c o mi n g y e ar s, a s t h e y s e e k t o miti g at e t h e eff e ct s of l o w h y dr o c ar b o n pri c e s a n d b o o st t h eir a p p e al a s l o gi sti c al a n d tr a di n g h u b s,” a n al y st s b eli e v e. “ W e e x p e ct t hi s tr e n d t o b e p arti c ul arl y s ali e nt i n O m a n, a s t h e g o v er n m e nt l o o k s t o c a pit ali s e o n t h e c o u ntr y’ s f a v o ur a bl e g e o gr a p hi c l o c ati o n.”

El M ai m a ni R e d Bri c k s

M e di n a- b a s e d c o m p a n y El M ai m a ni R e d Bri c k s a n d Cl a y Pr o d u ct s i s o n e of t h e m o st i m p ort a nt bri c k m a n uf a ct ur er s i n S a u ¬ di Ar a bi a a n d e xt e n d e d t h e Mi d dl e E a st r e gi o n. F o u n d e d i n 1 9 8 0, it pr o d u c e s hi g h- q u alit y cl a y bri c k s i n a wi d e r a n g e of diff er e nt t y p e s a n d si z e s t o m e et d e m a n d fr o m t h e l o c al m ar k et. T h e b u si n e s s d at e s fr o m 1 9 4 5 w h e n A b d ul S att ar Q. El- M ai m a ni s et u p a tr a di n g c o m p a n y, w hil e bri c k pr o d u cti o n b e g a n 3 5 y e ar s l at er. El M ai m a ni h a s f o c u s e d o n m a n uf a ct uri n g q u alit y, a str at e g y t h at r e q uir e s t h e u s e of a d v a n c e d t e c h n ol o g y a n d t e c h n ol o g y u p gr a d e s at r e g ul ar i nt er v al s. F ar e e d El M ai m a ni, C E O of M ai m a ni R e d Bri c k s s a y s, “ W e pr o d u c e a wi d e r a n g e of pr o d u ct s t o m e et m ar k et d e m a n d s. T h e m ai n t y p e s ar e h ol ¬l o w bri c k s, l o a d b e ari n g bri c k s a n d h o ur di bl o c k s, all of w hi c h ar e pr o ¬ d u c e d i n v ari o u s si z e s a n d, t h a n k s t o t h e u s e of c utti n ge d g e t e c h ¬ n ol o g y, a hi g h st a n d ar d of q u ali ¬t y. Al o n g wit h o ur h e a d q u art er s i n M e di n a, w e h a v e s al e s br a n c h e s t hr o u g h o ut S a u di Ar a bi a, i n Ri y a d h, J e d d a h, M e c c a, Taif, Y a n b u, D a m m a m, Ta b o u k, J o uf, O ml uj, Z a h b a n, R a bi q, W aj h, Y ut m a, K h ai b ar, Ul a a n d Ar ar. W e al s o h a v e s al e s br a n c h e s i n Q at ar, K u w ait a n d t h e U A E.”

Q at ar Cl a y Bri c k s C o m p a n y

F o u n d e d i n 1 9 9 4, Q at ar Cl a y Bri c k s C o m p a n y c o m m e n c e d o p er ati o n s a s a cl o s e d s h ar e h ol di n g c o m p a n y ( c o n v ert e d t o a p u bli c s h ar e h ol di n g c o m p a n y i n J ul y, 2 0 0 6) wit h Q at ar I n d u stri al M a n uf a ct uri n g C o m p a n y a s t h e m ai n S h ar e h ol d er a n d a gr o u p of Q at ari b u si n e s s m e n f or t h e p ur p o s e of s u p pl yi n g t h e d o m e sti c m ar k et wit h hi g h q u alit y cl a y bri c k s b y utili zi n g t h e d o m e sti c all y a v ail a bl e cl a y. H o w e v er, a v ail a bilit y of cl a y i n Q at ar h a s f or c e d Q C B C t o st o p t h e pr o d u cti o n of bri c k s a c o u pl e of ti m e s i n p a st. Citi n g e n vir o n m e nt al c o n c er n s, Q at ar h a d b a n n e d cl a y mi ni n g i n t h e c o u ntr y i n 2 0 1 6. F oll o wi n g t h e mi ni n g b a n, a cl a y mi n e ar e a at B u S a mr a w a s s h ut d o w n.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

I n d u s t ri a C ol o ri

J U S T-I N - TI M E I N K - T E C H

Cl a y a n d c o n c r et e b ri c k s d e c o r ati n g i n k s

w w w.i n c ol o u r s.it - i nf o c o m @i n c ol o ur s.it p h o n e: + 3 9 0 5 3 6 5 1 0 2 1 f a x: + 3 9 0 5 3 6 5 1 2 5 7

A n al y si s: Ta bl e w ar e

A S E A N t a bl e w

sl o wi n g d e m a n d h ol d s b a c k pr o gr e s s

J a hir A h m e d l o o k s at h o w d e cli ni n g pri c e s ar e h ol di n g b a c k e x p a n si o n s a n d gr o wt h a m o n g st A S E A N’ s t a bl e w ar e pr o d u c er s, w hil st t h e f ull b e n e ﬁt of t h e gr o wi n g d o m e sti c a n d r e gi o n al m ar k et i s n ot b ei n g utili z e d b e c a u s e of c ut- pri c e C hi n e s e a n d I n di a n i m p ort s.

l o w er d e m a n d a n d d e cli n e i n pri c e s of e x p ort ori e nt e d c er a mi c t a bl e w ar e s i n t h e gl o b al e x p ort m ar k et s h a v e aff e ct e d t h e gr o wt h of t h e c er a mi c t a bl e w ar e pr o d u cti o n a n d tr a d e i n t h e c o u ntri e s of t h e A s s o ci ati o n of S o ut h E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N). T h e r e gi o n al m ar k et r e m ai n s al m o st st a g n a nt si n c e p a st s e v er al y e ar s, a s t h e d o m e sti c m ar k et s, m o st p arti c ul arl y, i n t h e t a bl e w ar e pr o d u ci n g c o u ntri e s, ar e c a p a cit y s ur pl u s wit h e x p ort gr a d e t a bl e w ar e s, a n d t h e m a n uf a ct ur er s ar e b ei n g f or c e d t o d e p e n d c o n si d er a bl y o n t h e d o m e sti c s al e s t o st a y i n b u si n e s s. H o w e v er, i n cr e a si n g i m p ort s of c h e a p er t a bl e w ar e s di sr u pt s c a p a cit y utili z ati o n. I n d o n e si a a n d T h ail a n d ar e t h e m aj or pr o d u c er s, c o n s u m er s a n d e x p ort er s of t a bl e w ar e s i n t h e A S E A N r e gi o n. A c c or di n g t o t h e I n d o n e si a n C er a mi c I n d u str y A s s o ci ati o n ( A S A KI – A s o si a si A n e k a I n d u stri K er a mi k I n d o n e si a), a n d C er a mi c I n d u str y Cl u b of T h ail a n d ( CI C T), t h e c er a mi c t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er s i n I n d o n e si a a n d T h ail a n d b ot h ar e n o w f a c e d wit h c h e a p er i m p ort s fr o m C hi n a, w hi c h al s o h a s h u g e s ur pl u s w hil e it s m aj or e x p ort m ar k et s i n t h e

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

W e st er n c o u ntri e s h a v e i n r e c e nt y e ar s i m p o s e d v ari o u s r e stri cti v e m e a s ur e s o n all e g e d d u m pi n g. A S E A N bl o c’ s l ar g e st c er a mi c t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er I n d o n e si a’ s t ot al a cti v e t a bl e w ar e pr o d u cti o n c a p a cit y i s o v er a billi o n pi e c e s p er y e ar. U n d er or g a ni z e d s e ct or, t h e a n n u al pr o d u cti o n i s a b o ut 2 9 0 milli o n pi e c e s p er y e ar, w hil e t h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s m or e t h a n 3 0 0 milli o n pi e c e s a y e ar. M a n y of t h e t a bl e w ar e m a k er s ar e O E M s u p pli er s t o t h e gl o b al br a n d o w n er s. C urr e ntl y, I n d o n e si a e x p ort s o v er 3 0, 0 0 0 t o n s of t a bl e w ar e s a y e ar of w ort h a b o ut U S $ 1 2 0- 1 3 0 milli o n, m or e t h a n a h alf of I n d o n e si a’ s t ot al c er a mi c w ar e e x p ort e ar ni n g s u n d er or g a ni z e d s e ct or. O n e t hir d of t h e t a bl e w ar e e x p ort r e c ei pt s i s s h ar e d b y t h e S M E s a n d ot h er u n or g a ni z e d s m all o p er at or s. H o w e v er, I n d o n e si a h a s a m ar k et f or 2 5, 0 0 0- 3 5, 0 0 0 t o n s of i m p ort e d t a bl e w ar e s, c at er e d m ai nl y b y C hi n a. A S E A N’ s s e c o n d l ar g e st c er a mi c t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er T h ail a n d’ s a n n u al t a bl e w ar e pr o d u cti o n i s e sti m at e d t o b e 2 3 02 6 0 milli o n pi e c e s u n d er or g a ni z e d s e ct or m a n uf a ct uri n g, w hil e t h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s a b o ut 3 0 0 milli o n pi e c e s. D uri n g t h e y e ar, T h ail a n d’ s a n n u al t a bl e w ar e e x p ort s w a s of w ort h s o m e

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Ta bl e w ar e

ar e

mar k et s

U S $ 2 0 0 milli o n. T h ail a n d i s al s o a m aj or pr o d u c er of c er a mi c t a bl e w ar e s u n d er u n or g a ni z e d s e ct or, i n cl u di n g S M E s. T h ai t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er s al s o o p er at e a s O E M s u p pli er s t o t h e gl o b al br a n d o w n er s.

Vi et n a m: a n e m er g e nt … still

Li k e I n d o n e si a a n d T h ail a n d, Vi et n a m al s o m a n uf a ct ur e s a h u g e q u a ntit y of c er a mi c t a bl e w ar e s u n d er u n or g a ni z e d s e ct or f or d o m e sti c a n d w orl d m ar k et s. T h e c o u ntr y h a s a f e w n u m b er of or g a ni z e d m a n uf a ct ur er s a n d t h eir t ot al c a p a cit y i s o v er 1 0 0 milli o n pi e c e s a y e ar. M al a y si a a n d P hili p pi n e s h a v e t a bl e w ar e pl a nt s i n li mit e d q u a ntit y i n b ot h or g a ni z e d a n d u n or g a ni z e d s e ct or s. H o w e v er, t h e A S E A N t a bl e w ar e s e ct or i s e x p e ct e d t o gr o w str o n g er w h e n t h e e x p ort m ar k et r e c o v er s a n d d o m e sti c d e m a n d i m pr o v e s wit h hi g h er gr o wt h of G D P i n t h e r e gi o n al c o u ntri e s i n t h e c o mi n g y e ar s, a s t h e r e gi o n’ s m aj or e c o n o mi e s of I n d o n e si a, M al a y si a, P hili p pi n e s, T h ail a n d a n d Vi et n a m, h a v e b ett er gr o wt h pr oj e cti o n s. I n d u str y s o ur c e s b eli e v e t h at t h e t a bl e w ar e s e ct or will gr a b a si g nifi c a nt p art of t h e u n offi ci all y a n d li b er all y e sti m at e d A S E A N c er a mi c s m ar k et t h at i s a nti ci p at e d t o r e a c h a n a n n u al m ar k et si z e of a b o ut U S $ 7 0 billi o n b y 2 0 2 5. D o m e sti c m ar k et s a n d e x p ort s al e s all n e e d pr o d u cti o n of q u alit y t a bl e w ar e s wit h c o m p etiti v e d e si g n s. T h e S o ut h e a st A si a n m a n uf a ct ur er s of c er a mi c t a bl e w ar e s ar e n o w m u c h m or e c o n c er n e d a b o ut t h e d e si g n i nfl u e n c e s t h at m a k e s t hi n g s diff er e nt w hil e s er vi n g t h e t a bl e i n a p arti c ul ar u s er c o u ntr y. Ta bl e w ar e e x p ort er s ar e i n cr e a si n gl y e n g a gi n g t h e r e p ut e d d e si g n er s i n t h e m ar k et c o u ntri e s t o c o m p et e wit h ot h er s i n cl u di n g l o c al pr o d u ct s of t h e c o u ntri e s, w hi c h ar e i m p orti n g ali e n it e m s. Alt h o u g h, t h er e i s a tr e n d of e m pl o yi n g d e si g n er s fr o m t h e d e v el o p e d c o u ntri e s, m a n y m a n uf a ct ur er s ar e n o w u si n g l o c al d e si g n er s i n t h e A S E A N r e gi o n. R e p ut e d I n d o n e si a n m a n uf a ct ur er, P T. S a n g o C er a mi c s, s ai d it s S a n g o br a n d’ s d e si g n s ar e s u b st a nti all y h o m e gr o w n b ot h f or t h e d o m e sti c a n d w orl d m ar k et s. F a m o u s S o ut h K or e a n br a n d H a n k o o k C er a mi c w ar e C o’ s I n d o n e si a o p er ati o n, H a n k o o k C er a mi c I n d o n e si a, s ai d it h a s d e si g n er s a br o a d f or d e si g ni n g pr o d u ct s f or e x p ort s t o t h e w orl d m ar k et w h er e cr o s s c ult ur al d e si g n s ar e gr e atl y a d or e d. Q u alit y d e si g n er it e m s h a v e tr e m e n d o u s i m p a ct s o n t h e u s er s of t h e di n n er w ar e s f or a p p e ali n g b e a uti e s t h at i nfl u e n c e s u b st a nti all y it s arti sti c fl a v o ur s p ar all el t o t h e t a st e s of t h e f o o d s a n d b e v er a g e s s er v e d o n t h e pl at e s u s e d. H a n k o o k C er a mi c I n d o n e si a a p pli e s attr a cti v e si m pl e d e si g n s f or pr o d u ct s e x p ort e d w orl d wi d e.

Li mit e d gr o wt h

T h e A S E A N r e gi o n’ s w ell r e p ut e d I n d o n e si a n t a bl e w ar e i n d u str y h a s al m o st n o gr o wt h si n c e 2 0 1 4, t h e l a st b e st y e ar f or I n d o n e si a n c er a mi c s, w h e n t h e pr o d u cti o n w a s e sti m at e d t o b e a b o ut 2 9 0 milli o n pi e c e s a y e ar b y t h e t a bl e w ar e f a ct ori e s, w h o ar e m e m b er s wit h t h e or g a ni s e d s e ct or’ s a p e x tr a d e b o d y A S A KI. T h e f a ct ori e s w er e u n d er- utili s e d.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

P T. S a n g o C e r a mi c s I n d o n e si a

L o c ati o n: S e m a r a n g, I n d o n e si a P r o d u ct s: P o r c el ai n, st o n e w a r e a n d b o n e c hi n a h ot el w a r e a n d h o u s e h ol d t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: P T S a n g o’ s p o r c el ai n, st o n e w a r e a n d b o n e c hi n a h ot el w a r e s a r e m e eti n g d o m e sti c d e m a n d s a n d e x p o rti n g t o m a n y c o u nt ri e s. It s b o n e c hi n e pl a nt i s p r o d u ci n g, s p e ci all y, w hit e r a n g e s, f o r t h e h ot el a n d r e st a u r a nt i n d u st ri e s.

P T. H a n k o o k C e r a mi c I n d o n e si a

L o c ati o n: P a s a r K e mi s, T a n g e r a n g, I n d o n e si a P r o d u ct s: P o r c el ai n a n d fi n e b o n e c hi n a h ot el w a r e s a n d h o u s e h ol d t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: P T H a n k o o k C e r a mi c I n d o n e si a i s a l e a di n g q u alit y m a n uf a ct u r e r of t a bl e w a r e s wit h a p r o d u cti o n c a p a cit y of o n e milli o n pi e c e s p e r m o nt h. It p r o d u c e s b o n e c hi n a, vit ri fi e d fi n e c hi n a, p o r c el ai n a n d st o n e w a r e di n n e r w a r e s a n d gift it e m s.

P T. H a e n g N a m S ej a ht e r a I n d o n e si a

L o c ati o n: B o g o r, I n d o n e si a P r o d u ct s: P o r c el ai n, ﬁ n e b o n e c hi n a a n d st o n e w a r e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: B r a n d - H a e n g n a m

P T. L u c k y I n d a h K e r a mi k I n d o n e si a

L o c ati o n: J a k a rt a, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c st o n e w a r e di n n e r w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: L u c k y I n d a h K e r a mi k p r o d u c e s c e r a mi c st o n e di n n e r w a r e s. D e e p pl at e s, b o wl s, ﬂ at pl at e s, c u p s a n d s a u c e r s wit h diff e r e nt si z e s. Al s o h a n d - p ai nt e d it e m s, w hit e w a r e s, d e c o r at e d it e m s, s o u p pl at e wit h e m b o s s e d d e si g n s o n b r o w n b o d y, et c.

P T. I n d o P o r c el ai n

(I nti I n d o k e r a mi k Wi d y a) L o c ati o n: T a n g e r a n g, I n d o n e si a P r o d u ct s: P o r c el ai n h ot el w a r e s a n d h o u s e h ol d t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: D e c a d e s ol d I n d o P o r c el ai n i s o n e of I n d o n e si a’ s m aj o r m a n uf a ct u r e r s of h ot el w a r e s a n d h o u s e h ol d t a bl e w a r e s. It s w hit e p o r c el ai n p r o d u ct s a r e o n t h e m a r k et off e ri n g a b r o a d c h oi c e of s h a p e s, gl a z e s a n d d e c o r ati o n s. It al s o m a n uf a ct u r e s O E M f o r m a n y of t h e w o rl d’ s l e a di n g t a bl e w a r e b r a n d s.

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

A n al y si s: Ta bl e w ar e

Hi g h er c o st of pr o d u cti o n h a s m arr e d d e m a n d s at t h e d o m e sti c r et ail m ar k et s i n s o m e of t h e A S E A N c o u ntri e s, s u c h a s, I n d o n e si a, M al a y si a a n d T h ail a n d. I n I n d o n e si a, t h e m aj or r e a s o n b e hi n d t h e u n e c o n o mi c pr o d u cti o n c o st w a s t h e r e s ult of i n cr e a s e of n at ur al g a s pri c e b y t h e st at e- o w n e d g a s s u p pli er, P T P er u s a h a a n G a s N e g ar a T b k ( P G N). “ Ta bl e w ar e a n d al m o st all ot h er s e ct or s of c er a mi c s w er e aff e ct e d b y t h e hi g h er c o st of pr o d u cti o n f oll o wi n g i n cr e a s e of n at ur al g a s pri c e s, o n e of t h e m ai n i n p ut s i n c er a mi c pr o d u cti o n,” A S A KI C h air m a n Eli s a Si n a g a t ol d A si a n C er a mi c s. A S A KI e sti m at e s t h at pr o d u cti o n c o st s i n I n d o n e si a' s c er a mi c i n d u str y c o ul d c o m e d o w n b y o n e t hir d if t h e g o v er n m e nt r e vi s e s g a s pri c e r e a s o n a bl y f or i n d u stri al u s a g e. Si n a g a s ai d I n d o n e si a n c er a mi c pr o d u c er s c urr e ntl y p a y o n a n a v er a g e U S $ 9. 1 p er M M B T U ( milli o n m etri c Briti s h t h er m al u nit s) f or c er a mi c pr o d u cti o n, w hi c h i s n e arl y d o u bl e t h a n t h at of s o m e ot h er n ei g h b o uri n g c o u ntri e s. T hi s diff er e n c e m a k e s I n d o n e si a n c er a mi c pr o d u ct s l e s s c o m p etiti v e. T h e g a s pri c e a c c o u nt s f or b et w e e n 3 0 a n d 4 0 p er c e nt of t ot al c er a mi c pr o d u cti o n c o st s i n I n d o n e si a, e x pl ai n e d Si n a g a. A S A KI s ai d si n c e 2 0 1 5 t h e c er a mi c m a n uf a ct ur er s h a v e b e e n s uff eri n g fr o m e x or bit a nt a n d u n vi a bl e pri c e s of g a s a n d al s o fr o m s h ort a g e of g a s s u p pli e s. A S A KI i s cr u s a di n g a g ai n st t h e g o v er n m e nt’ s u n u s u al pri c e i n cr e a s e. C urr e ntl y A S A KI h a s 6 3 c o m p a ni e s a s m e m b er s, of w hi c h o nl y 4 7 ar e c er a mi c m a n uf a ct ur er s, w hil e 1 6 ot h er s ar e s u p pli er s t o t h e c er a mi c f a ct ori e s.

L O C AL P R O D U C T S A R E T R ULY H EL PL E S S A S T HEY ARE M UC H LESS C O M P E TI TI V E T H A N I MPORTED PROD UCTS

I m p ort pr e s s ur e s

T h er e al s o e xi st s a v a st di s or g a ni z e d ar m y of s m all a n d m e di u m e nt er pri s e s ( S M E) f or pr o d u cti o n a n d e x p ort of t a bl e w ar e s i n J a v a, S u m atr a, B ali, K ali m a nt a n a n d ot h er i sl a n d s. T h o s e m a n y h u n dr e d str o n g pr o d u c er s, p arti c ul arl y, p ott er s, still h a v e s o m e s ort of c o m m a n d i n t h eir d o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s, b ut wit h di s a p p oi nti n g pr ofit. A m aj or p art of e x p ort e ar ni n g s of t a bl e w ar e s c o m e fr o m t h e s hi p m e nt s of S M E p ott eri e s a n d s m all t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er s, w h o ar e al s o ri v al s i n t h e d o m e sti c m ar k et s a g ai n st t h e or g a ni z e d s e ct or wit h l ar g e a n d hi g h er- m e di u m o p er at or s wit h m o d er n pl a nt s. O n t h e b a si s of I n d o n e si a n m ar k et tr e n d, t h e t a bl e w ar e s e ct or i s e sti m at e d t o gr o w b y a b o ut 9- 1 0 p er c e nt a n n u all y i n t h e n e xt d e c a d e, o n a s s u m pti o n of h ot el b u si n e s s t h at i s e x p e ct e d t o gr o w w ell b y a n a p pr o xi m at e 8- 1 0 p er c e nt a y e ar. H o w e v er, t hi s e x p e ct e d gr o wi n g m ar k et will n ot c ert ai nl y h a v e a bri g ht i m p a ct i n f a v o ur of l o c al t a bl e w ar e pr o d u ct s si n c e t h e I n d o n e si a m ar k et i s fl o o d e d b y l o w pri c e i m p ort e d t a bl e w ar e pr o d u ct s, a n d t h e i m p ort s ar e tr e m e n d o u sl y a b s or b e d b y t h e l o c al m ar k et, t h o u g h t h e q u alit y of i m p ort e d t a bl e w ar e s i s n ot a s g o o d a s l o c al t a bl e w ar e s. T hi s c o n diti o n i s g etti n g w or s e b y hi g h er g a s pri c e t h at i m p a ct e d i n cr e a si n g c o st of pr o d u c e, a n d a s a r e s ult, t h e l o c al pr o d u ct s ar e q uit e e x p e n si v e t o t h e c u st o m er s c o m p ar e d t o t h e i m p ort e d ri v al it e m s. “I n t h e d o m e sti c m ar k et s,” s ai d Si n a g a, “t h e l o c al pr o d u ct s ar e tr ul y h el pl e s s a s l e s s c o m p etiti v e t o t h e i m p ort e d pr o d u ct s.” B e si d e s hi g h er g a s pri c e a n d d e cli ni n g e x p ort d e m a n d a n d l o w er pri c e s of t a bl e w ar e s, t h e i m p a ct s of ot h er c a u s e s al s o aff e ct e d t h e m ar k et s. I n d o n e si a n e c o n o m y h a s al s o b e e n s uff eri n g d u e t o t h e d e cli n e i n d e m a n d a n d pri c e of d o m e sti c c o m m o diti e s, p al m oil, c o al, oil s a n d ot h er n at ur al r e s o ur c e s, fr o m 2 0 1 4 r e s ulti n g i n d e cli n e of c o n s u m pti o n, s ai d A S A KI. I n cr e a s e d u s e of r a w m at eri al s i m p ort e d at hi g h er c o st f or t a bl e w ar e pr o d u cti o n h a s al s o p u s h e d u p pr o d u cti o n c o st s u b st a nti all y. I n s u c h a sit u ati o n, t h e e x p ort s h a v e b e c o m e e x p e n si v e, w hil e c h e a p er i m p ort s fr o m C hi n a a n d ot h er n ei g h b o uri n g A S E A N c o u ntri e s h a v e b e e n e x p a n di n g m ar k et s h ar e s i n I n d o n e si a. Ta bl e w ar e s ar e b a dl y aff e ct e d b y t h e m ar k et l o s s at h o m e a n d e x p ort m ar k et s b ot h, A S A KI c hi ef Si n a g a s ai d.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

P T. D o ult o n I n d o n e si a

( W e d g w o o d R o y al D o ult o n) L o c ati o n: T a n g e r a n g, B a nt e n, n e a r J a k a rt a, I n d o n e si a P r o d u ct s: P o r c el ai n a n d b o n e c hi n a h ot el w a r e s a n d h o u s e h ol d t a bl e w a r e s u n d e r t h e R o y al D o ult o n a n d W e d g w o o d b r a n d s. M a r k et s: D o m e sti c a n d w o rl d m a r k et s Ot h e r s: N e a rl y w h ol e of t h e o ut p ut s a r e e x p o rt e d w o rl d wi d e.

P T. N a r u mi I n d o n e si a

L o c ati o n: E JI P I n d u st ri al P a r k, Ci k a r a n g S el at a n, B e k a si 1 7 5 5 0, I n d o n e si a P r o d u ct s: B o n e c hi n a h ot el w a r e s a n d h o u s e h ol d t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: T h e h ot el w a r e s p r o d u c e d i n t h e I n d o n e si a n pl a nt of t h e J a p a n e s e N a r u mi a r e s u p pli e d t o t h e h ot eli e r s w o rl d wi d e.

P T. K e d a u n g O ri e nt al P o r c el ai n I n d u st r y ( K O PI N)

( al s o, I K A D C e r a mi c s a n d KI G) L o c ati o n: P a si r K a mi s, T a n g e r a n g, W e st J a v a, I n d o n e si a a n d K a m p u n g P o gl a r, K e d a u n g K ali a n g k e, J a k a rt a B a r at, I n d o n e si a P r o d u ct s: P o r c el ai n a n d st o n e w a r e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: K O PI N, I K A D a n d KI G, u n d e r KI G G r o u p of s e v e r al m a n uf a ct u r e r s, p r o d u c e o n - gl a z e d q u alit y a n d d e c o r at e d p o r c el ai n a n d st o n e w a r e t a bl e w a r e s si n c e d e c a d e s. M o st of t h e hi g h - e n d p r o d u ct s a r e e x p o rt e d t o t h e m ai n t a r g et e d m a r k et s i n E u r o p e a n d N o rt h A m e ri c a, m o stl y f o r r et ail s u p e r st o r e s.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

w. s

et e

c sr l.it

w w w. e c o n o mi c k. e u S E. T E. C. Gr o u p - S E. T E. C. / VI C E N TI NI / I P E G / C O E L Vi a E nri c o F er mi 6/ 1 8 • 0 1 0 3 3 Ci vit a C a st ell a n a ( V T) • I T A L Y t el. ( + 3 9) 0 7 6 1- 5 4 0 6 0 6/( + 3 9) 0 7 6 1- 5 4 2 1 4 1 • f a x ( + 3 9) 0 7 6 1- 5 4 2 0 22 • w w w . s et e c srl.it • i nf o @ s et e c srl.it

A n al y si s: Ta bl e w ar e

G e n e v a b a s e d I nt er n ati o n al Tr a d e C e ntr e (I T C) m o nit or e d st ati sti c s s h o w i n 2 0 1 7, I n d o n e si a e x p ort e d c er a mi c t a bl e w ar e s of w ort h a b o ut U S $ 8 2 milli o n u n d er H S c o d e c at e g or y 6 9 1 1 a n d of w ort h a b o ut U S $ 2 0 milli o n u n d er H S c o d e 6 9 1 2. T h e c o m bi n e d a m o u nt w a s U S $ 1 0 milli o n l o w er t h a n t h at of m or e t h a n U S $ 1 1 2 milli o n of t h e pr e vi o u s y e ar a n d U S $ 1 2 milli o n l o w er t h a n U S $ 1 1 4 milli o n of 2 0 1 5. I n 2 0 1 4, t h e a n n u al e x p ort s r e a c h e d U S $ 1 2 7 milli o n; t h at y e ar, s hi p m e nt s of p or c el ai n a n d c hi n a t y p e pr o d u ct s u n d er t h e c at e g or y of 6 9 1 1 al o n e e ar n e d U S $ 1 0 9 milli o n. U n d er or g a ni z e d s e ct or t h at h a s 1 2 l ar g e m a n uf a ct ur er s of t a bl w ar e s, i n cl u di n g f or ei g n i n v e st m e nt u nit s li k e P T. D o ult o n I n d o n e si a ( U K), P T. N ar u mi I n d o n e si a ( J a p a n), P T. H a n k o o k C er a mi c I n d o n e si a ( S o ut h K or e a), P T. H a e n g N a m S ej a ht er a I n d o n e si a ( S o ut h K or e a), a n d I n d o n e si a’ s m ar k et l e a d er P T. S a n g o C er a mi c s I n d o n e si a a n d al s o s e v er al m a n uf a ct ur er s’ gr o u p P T. K e d a u n g Ori e nt al P or c el ai n I n d u str y ( K O PI N), ar e p u s hi n g A S A KI t o p ut pr e s s ur e o n t h e g o v er n m e nt t o r e d u c e g a s pri c e t o s o m e U S $ 5- 7 p er M M B T U, cl o s er t o M al a y si a, T h ail a n d a n d Vi et n a m, t o r e m ai n c o m p etiti v e i n t h e d o m e sti c a n d w orl d m ar k et s. T h e I n d o n e si a n m a n uf a ct ur er s ar e m or e or l e s s d e p e n d e nt o n t h e l o w er g a s pri c e a n d st a bl e gr o wt h of c o n s u m pti o n i n t h e d o m e sti c m ar k et. If pr o d u cti o n c o st c o nti n u e s t o r e m ai n hi g h I n d o n e si a n c er a mi c s will f a c e c h all e n g e s fr o m Vi et n a m e s e, T h ai a n d M al a y si a n ri v al s i n t h e d o m e sti c m ar k et s t o o, u n d er fr e e m ar k et o p p ort u niti e s pr o vi d e d b y t h e A s e a n C o m m u nit y. M e a n w hil e, I n d o n e si a n Pr e si d e nt J o k o Wi d o d o i s l o o ki n g f or i m p orti n g g a s f or i n d u stri al c o n s u m pti o n. I n d u str y Mi ni st er Airl a n g g a H art a nt o s ai d t h e g o v er n m e nt h a s a p pr o v e d t h e i m p ort s c h e m e s e e ki n g t o m e et t h e d e m a n d f or c h e a p g a s a n d sti m ul at e d o m e sti c e c o n o mi c a cti viti e s.

P o w er g a m e s

M al a y si a n c er a mi c m a n uf a ct ur er s e nj o y c h e a p e st g a s a n d el e ctri cit y pri c e s i n t h e A S E A N r e gi o n t h at h el p t h e m gr e atl y i n m a n uf a ct uri n g c o st- eff e cti v el y i n c o m p etiti o n a g ai n st i m p ort e d pr o d u ct s. B ut t h e M al a y si a n c er a mi c m a n uf a ct ur er s s uff er fr o m hi g h er o p er ati n g c o st d u e t o hi g h er c o st of l a b o ur, o v er h e a d, i m p ort e d r a w m at eri al s, M al a y si a n c urr e n c y e x c h a n g e r at e fl u ct u ati o n, c h e a p er t a bl e w ar e i m p ort s, et c, t h at h a v e i n cr e a s e d pr o d u cti o n c o st, p arti c ul arl y, of t h e l a b o ur i nt e n si v e t a bl e w ar e s, s ai d F M M M al a y si a C er a mi c I n d u str y Gr o u p ( F M M M CI G). T h e M al a y si a n t a bl e w ar e i n d u str y f a c e s t h e c h all e n g e s of i n cr e a si n g pr o d u cti o n c o st d u e t o hi g h er c o st of i n p ut s a n d u n st a bl e m ar k et s f oll o wi n g l o w er c o n s u m pti o n s d o m e sti c all y a s w ell a s i n l e s s pr ofit a bl e e x p ort s, a c c or di n g t o t h e i n d u str y s o ur c e s. M al a y si a’ s t a bl e w ar e, kit c h e n w ar e a n d h ot el w ar e m a n uf a ct ur er Cl a yt a n Gr o u p’ s t w o t a bl e w ar e pr o d u cti o n u nit s, Ori e nt al C er a mi c s S d n B h d ( O C) a n d Cl a yt a n Fi n e C hi n a ( T a bl e w ar e) S d n B h d ( C F C) h a v e c o n c e ntr at e d o n m a n uf a ct uri n g str at e gi c t a bl e w ar e pr o d u ct s, s u c h a s, h e alt h-fri e n dl y a n d n ati o n al pri d e t a bl e w ar e s m a n uf a ct ur e d f ull y l o c all y wit h l o c al r a w m at eri al s. O C a n d C F C ar e f a ci n g stiff c o m p etiti o n fr o m t h e i m p ort e d t a bl e w ar e s, p arti c ul arl y, fr o m C hi n a. O C pr o d u c e s hi g h q u alit y fi n e E n gli s h e art h e n w ar e a n d vitrifi e d pr o d u ct s f or h ot eli er s a n d h o u s e h ol d u s e s, w hil e C F C m a k e s st o n e w ar e a n d fi n e c hi n a t a bl e w ar e s a n d art w ar e s, a n d it i s al s o st o n e w ar e O E M pr o d u c er f or W e st er n e x p ort m ar k et b u y er s, Li b b e y, V er di, J o h n s o n Br ot h er a n d D a n s k.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

P T. S e m e st a K e r a mi k a R a y a

L o c ati o n: N o rt h J a k a rt a, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: B r a n d s - S K R, E A T O N

P T. L u c k y K u r ni a I m p a ct

L o c ati o n: K el a p a G a di n g, N o rt h J a k a rt a 1 4 2 4 0, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: B r a n d s - M u k u r a

P T. J e n g g al a K e r a mi k B ali

L o c ati o n: B a d u n g, B ali 8 0 3 6 1, I n d o n e si a. P r o d u ct s: C e r a mi c a n d st o n e w a r e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: B r a n d - J e n g g al a

P T. D y n a mi c s M a r k I n d o n e si a

L o c ati o n: T a nj u n g M o r a w a, N o rt h S u m at r a, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s

P T. S a ri K e r a mi n d o

L o c ati o n: D e s a Ci c a d a s, B o g o r 1 6 9 6 4, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s

P T. J at a k e k e r a mi n d o K h a ri s m a

L o c ati o n: J ati u w u n g, K ot a T a n g e r a n g, B a nt e n, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s

Cl a yt a n Fi n e C hi n a ( T a bl e w a r e) S d n B h d / O ri e nt al C e r a mi c s S d n B h d

L o c ati o n: 5 7t h Mil e, J al a n J o h o r, A y e r Hit a m, Kl u a n g, J o h o r, M al a y si a E st a bli s h e d: I n 1 9 9 5, u n d e r Cl a yt a n G r o u p P r o d u ct s: Cl a yt a n b r a n d p o r c el ai n, e a rt h e n w a r e a n d st o n e w a r e h ot el w a r e s a n d h o m e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d w o rl d m a r k et s Ot h e r s: Cl a yt a n cl ai m s, O ri e nt al C e r a mi c s S d n B h d i s M al a y si a’ s l e a di n g di n n e r w a r e m a n uf a ct u r e r, p r o d u ci n g f ull r a n g e of b r a n d e d hi g h q u alit y fi n e E n gli s h e a rt h e n w a r e a n d vit ri fi e d p r o d u ct s f o r h ot eli e r s a n d h o u s e h ol d u s e s. Cl y at a n Fi n e C hi n a ( T a bl e w a r e) w a s e st a bli s h e d s p e ci ali zi n g st o n e w a r e a n d fi n e c hi n a t a bl e w a r e s a n d a rt w a r e s. B ot h t h e m a n uf a ct u ri n g u nit s h a v e a t ot al f o u r diff e r e nt t y p e s of b o d y. T h e t a bl e w a r e s s e r v e b ot h t h e h o s pit alit y i n d u st r y a n d t h e h o u s e h ol d m a r k et s e g m e nt s.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

W h e n t h e or y t ur n s i nt o pr a cti c e. M ar c h el u z z o C er a mi c s i s a b y w or d f or t o p q u alit y a n d m ulti- y e ar e x p eri e n c e i n t h e ďŹ el d of t ur n k e y pl a nt s f or c er a mi c m at eri al s. A t e c h ni c al st aff wit h l o n g st a n di n g e x p eri e n c e m a k e s M ar c h el u z z o C er a mi c s Di vi si o n a r eli a bl e p art n er i n t h e i nt er n ati o n al m ar k et f or t h e C er a mi c I n d u str y. T h a n k s t o t h e a c q uir e d k n o w- h o w, M ar c h el u z z o C er a mi c s Di vi si o n i s t o d a y c a p a bl e t o off er s ol uti o n s i n v ari o u s i n d u stri al ďŹ el d s.

M ar c h el u z z o C er a mi c s s.r.l. | Vi a P o m ar oli, 1 1 7 | C al d o g n o ( VI) I T A L Y Tel. + 3 9 0 4 4 4 5 8 5 0 7 7 | F a x + 3 9 0 4 4 4 9 0 9 1 1 0 | i nf o @ m ar c h el u z z o c er a mi c s. c o m | w w w. m ar c h el u z z o c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Ta bl e w ar e

Gl o b al pr e s s ur e s

T h ai t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er s ar e s uff eri n g fr o m t h e a d v er s e i m p a ct of t h e sl o w er gl o b al a n d d o m e sti c m ar k et s. T h e m a n uf a ct ur er s u n d er or g a ni z e d s e ct or h a v e a c o n si d er a bl e p art of t h e pr o d u cti o n c a p a cit y u n utili z e d. C er a mi c I n d u str y Cl u b of T h ail a n d e sti m at e d t h at i n 2 0 1 7 s o m e 2 2 3 milli o n pi e c e s of t a bl e w ar e s w er e pr o d u c e d. It w a s m u c h l o w er t h a n t h o s e of t h e p a st s e v er al y e ar s. T h e T h ai t a bl e w ar e pr o d u cti o n c a p a cit y i s e sti m at e d t o b e a b o ut 3 0 0 milli o n pi e c e s u n d er or g a ni z e d s e ct or. I n 2 0 1 6, t h e pr o d u cti o n w a s e sti m at e d at 2 3 5 milli o n pi e c e s. I n 2 0 1 4, t h e pr o d u cti o n fi g ur e w a s 2 6 0 milli o n pi e c e s, w hil e d o m e sti c d e m a n d w a s 1 0 5 milli o n pi e c e s. I n 2 0 1 7, t h e d o m e sti c d e m a n d w a s e sti m at e d at 9 1 milli o n pi e c e s o nl y, a c c or di n g t o CI C T. H o w e v er, t h e T h ai e x p ort s of c er a mi c t a bl e w ar e s ar e still u p t o m ar k i n t er m s of v al u e. Wit h a n n u al e x p ort s of w ort h s o m e U S $ 2 0 0 milli o n t h e m a n uf a ct ur er s ar e e ar ni n g pr ofit s. C o m p ar e d t o t h e or g a ni z e d s e ct or, t h e u n or g a ni z e d s e ct or, p arti c ul arl y, i n t h e c er a mi c cl u st er of L a m p a n g, t h e s m all er m a n uf a ct ur er s ar e gr a d u all y u p gr a di n g t h eir pr o d u cti o n f a ciliti e s a n d m a n uf a ct uri n g hi g h q u alit y pr o d u ct s.

I n h e si o n I n d u st ri al ( M) S d n B h d

L o c ati o n: M u ki m K a p a r, 4 2 2 0 0 Kl a n g, S el a n g o r, M al a y si a P r o d u ct s: I n h e si o n D e si g n e r S e ri e s b r a n d c oll e cti o n M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: T h e p r o d u ct s a r e s p e ci all y d e si g n e d f o r s el e cti v e u s e r s a n d ni c h e m a r k et s, i n cl u di n g h o s pit alit y i n d u st ri e s.

Mi n h L o n g I C o Lt d

L o c ati o n: H u n g Di n h, H u n g L o c, T h u a n A n, Bi n h D u o n g, Vi et n a m P r o d u ct s: Hi g h q u alit y p o r c el ai n t a bl e w a r e s f o r u p p e r e n d a n d hi g h e r mi d dl e cl a s s s e g m e nt s. A n n u al p r o d u cti o n c a p a cit y: O v e r 3 0 milli o n a s s o rt e d pi e c e s. M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s. E x p o rt s s hi p p e d m ai nl y t o J a p a n, U S A a n d s e v e r al E u r o p e a n c o u nt ri e s s u c h a s G e r m a n y, F r a n c e, t h e N et h e rl a n d s, t h e C z e c h R e p u bli c, Sl o v a ki a, et c. Ot h e r s: Mi n h L o n g I C o Lt d i s t h e l e a di n g c e r a mi c t a bl e w a r e m a n uf a ct u r e r i n Vi et n a m a n d o n e of t h e t o p cl a s s A si a n p o r c el ai n t a bl et o p s u p pli e r s t o t h e w o rl d m a r k et. Mi n h L o n g b r a n d p o r c el ai n p r o d u ct s a r e u s e d o n m a n y o c c a si o n s a s t h e n ati o n al b r a n d b y t h e g o v e r n m e nt. It h a s a r e p ut ati o n of m a ki n g e xt r a - o r di n a r y p r o d u ct s f o r it s q u alit y a n d d e si g n w o r k. It s m o d e r n m a c hi n e r y a n d p r o d u cti o n li n e s w e r e i m p o rt e d f r o m G e r m a n y a n d J a p a n t o p r o d u c e di ni n g s et s ﬁ r e d at 1, 3 8 0 ° C wit h G e r m a n t e c h n ol o g y. T h e p r o d u ct s a r e g ai ni n g r a pi d a c c e s s t o t h e l e a di n g h o s pit alit y i n d u st ri e s t h r o u g h o ut t h e w o rl d f o r it s hi g h q u alit y d e si g n a n d m a n uf a ct u ri n g.

C h u a n K u o C e r a mi c s J oi nt St o c k C o m p a n y ( C K) ( C h u a n K u o C e r a mi c s C o Lt d i s k n o w n a s C K C e r a mi c s)

I n d o n e si a n c e r a mi c t a bl e w a r e i n d u st r y C e r a mi c t a bl e w a r e s

2012

T a bl e w a r e o ut p ut i n milli o n pi e c e s T a bl e w a r e p r o d u cti o n c a p a cit y i n milli o n pi e c e s

2013

2014

2015

2016 E st.

275

290

275 +

290 +

S o u r c e: I n d o n e si a n C e r a mi c I n d u st r y A s s o ci ati o n ( A S A KI) A si a n C e r a mi c s n ot e: A S A KI d o e s n ot m o nit o r n o n - o r g a ni s e d t a bl e w a r e s e ct o r of S M E ( s m all a n d m e di u m e nt e r p ri s e s), w hi c h h a s s u b st a nti al p r o d u cti o n, d o m e sti c m a r k et a n d e x p o rt s.

M al a y si a n c e r a mi c t a bl e w a r e i n d u st r y Ye ar

P r o d u cti o n ( milli o n)

I m p o rt ( milli o n)

E x p o rt ( milli o n)

2017

2016

1 5. 5

2015

D o m e sti c M a r k et ( milli o n)

U nit

pcs

2 7. 8

2. 7

pcs

3 1. 5

2. 5

pcs

St at u s: F o r ei g n i n v e st m e nt ( T ai w a n) L o c ati o n: G o D a u I n d u st ri al Z o n e, P h u o c T h ai Vill a g e, D o n g N ai, Vi et n a m P r o d u ct s: Q u alit y p o r c el ai n t a bl e w a r e s, c u st o mi z e d p r o d u ct s a n d O E M it e m s. A n n u al p r o d u cti o n c a p a cit y: A b o ut 3 0 milli o n a s s o rt e d pi e c e s. M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s. E x p o rt e d w o rl d wi d e, m ai nl y t o E u r o p e. C K i s a m aj o r m a n uf a ct u r e r of c e r a mi c t a bl e w a r e s i n Vi et n a m wit h f o u r c e r a mi c pl a nt s, l o c at e d i n H o C hi Mi n h Cit y, H a N oi, K e n T u o a n d D a N a n. C K’ s m ai n t a r g et e d c u st o m e r s a r e u p p e r a n d m e di u m e n d c o n s u m e r s i n Vi et n a m a n d a b r o a d, f a m o u s b r a n d s ( O E M), ﬁ v e - st a r h ot el s a n d r e st a u r a nt s, ai rli n e s, e nt r e p r e n e u r s, c h ai n st o r e s, a r e a di st ri b ut o r s, a n d gift w a r e di st ri b ut o r s.

H ai D u o n g P o r c el ai n J oi nt - st o c k C o m p a n y ( H A P O C O) ( H ai d u o n g P o r c el ai n C o Lt d) L o c ati o n: P h a m N g u L a o St r e et, P h a m N g u L a o W a r d, H ai D u o n g Cit y, wit h b r a n c h i n H a n oi a n d H o C hi Mi n h Cit y, Vi et n a m P r o d u ct s: Q u alit y p o r c el ai n t a bl e w a r e s a n d gift w a r e s. M a c hi n e r y/t e c h n ol o g y: E q ui p p e d wit h m o d e r n m a c hi n e s f r o m G e r m a n y, C z e c h R e p u bli c a n d C hi n a A n n u al p r o d u cti o n c a p a cit y: A b o ut 3 0 milli o n pi e c e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s. Ot h e r s: H ai d u o n g P o r c el ai n C o’ s p r o d u ct s a r e e x p o rt e d t o m a n y c o u nt ri e s w o rl d wi d e.

S o u r c e: F M M M al a y si a C e r a mi c I n d u st r y G r o u p ( F M M M CI G)

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

R eli a bl e P l atf o r m of O v e r 3 0 Ye a r s' G r e at I nfl u e n c e! J u n e 1 8 t h ~ 2 1 s t , 20 1 9 C a n t o n F a ir C o m p le x , Gu a n g z h o u

S p o n s o r e d b y : C h in a C e r a m ic I n d u s tr ia l A s s o c ia tio n

O r g a n iz e d b y : U n ifa ir E x h ib itio n S e r v ic e C o ., L td .

C o- S p o n s o r s: C hi n a B uil di n g M at e ri al s F e d e r ati o n, C hi n a B uil di n g C e r a mi c s & S a nit a r y w a r e A s s o ci ati o n, C C P I T B uil di n g M at e ri al s S u b- C o u n cil

T el: 0 0 8 6 â&#x20AC;&#x201C; 2 0 â&#x20AC;&#x201C; 8 3 2 7 6 3 6 9 / 6 3 8 9 E m ail: c e r a mi c s c hi n a @ u nif ai r . c o m F a c e b o o k: @ C e r a mi c s C hi n a T witt e r: @ c e r a mi c s _ c hi n a W e b: w w w. c e r a mi c s c hi n a. c o m. c n

A n al y si s: Ta bl e w ar e T h ail a n d’ s c e r a mi c t a bl e w a r e t r a d e p e rf o r m a n c e D u ri n g J a n u a r y 2 0 1 4 - J ul y 2 0 1 7 Ye ar

E x p o rt i n milli o n U S $

D ai H o n g P h at C e r a mi c s P ri v at e E nt e r p ri s e

I m p o rt i n Milli o n U S $

2 0 1 7 - J ul y

104

2 0 1 6 - J ul y

106

2016

180

2015

200

2014

201

S o u r c e: C e r a mi c I n d u st r y Cl u b of T h ail a n d ( CI C T)

T H AI L A N D’ s m aj o r c e r a mi c t a bl e w a r e m a n uf a ct u r e r s:

T h ail a n d’ s c e r a mi c t a bl e w a r e t r a d e p e rf o r m a n c e D u ri n g J a n u a r y 2 0 1 4 - J ul y 2 0 1 7 Ye ar

A ct u al p r o d u cti o n i n milli o n pi e c e s

L o c ati o n: T h a n h Bi n h H a ml et, A n T h a n h T o w nl et, T h u a n A n Di st ri ct, Bi n h D u o n g P r o d u ct s: C e r a mi c a n d p o r c el ai n t a bl e w a r e s, kit c h e n w a r e s, pl a nt p ot s, v a s e s, et c M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s. Ot h e r s: D ai H o n g P h at C e r a mi c s h a s a p r o d u cti o n c a p a cit y of a b o ut 8 milli o n pi e c e s a y e a r. It s m a n uf a ct u ri n g f a ciliti e s a r e e q ui p p e d wit h m o d e r n m a c hi n e r y a n d e q ui p m e nt a n d s kill e d c r aft s m e n. It s hi g h - q u alit y p r o d u ct s a r e st e a dil y g ai ni n g a c c e s s t o t h e w o rl d m a r k et a n d h a v e s o f a r c o n s oli d at e d m a r k et s i n E u r o p e a n U ni o n, U S A, A u st r ali a a n d t h e A si a n c o u nt ri e s.

R o y al P o r c el ai n P C L

D o m e sti c m a r k et i n milli o n pi e c e s

2017

223

2016

235

2015

232

2014

260

105

2013

260

105

S o u r c e: C e r a mi c I n d u st r y Cl u b of T h ail a n d ( CI C T)

L o c ati o n: T u m b o n T a n di e w, K a e n g k oi Di st ri ct, S a r a b u ri 1 8 1 1 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n a n d b o n e c hi n a t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: R o y al P o r c el ai n i s t h e l e a di n g c e r a mi c t a bl e w a r e m a n uf a ct u r e r i n T h ail a n d. It h a s t w o st at e - of -t h e - a rt p r o d u cti o n pl a nt s, e q ui p p e d wit h m a c hi n e r y s u p pl e d f r o m t h e e st a bli s h e d s o u r c e s of E u r o p e a n d A si a, i n cl u di n g, G e r m a n y, U K a n d J a p a n, wit h a t ot al p r o d u cti o n c a p a cit y of o v e r 2 0, 0 0 0 t o n s p e r y e a r.

P at r a P o r c el ai n Lt d

L o c ati o n: N o n g pli n g, N o n g k h a e, S a r a b u ri, 1 8 1 4 0 T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n, b o n e c hi n a a n d e a rt h e r w a r e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: P at r a P o r c el ai n i s a l e a di n g T h ai m a n uf a ct u r e r of p o r c el ai n a n d b o n e c hi n a t a bl e w a r e s a n d r e p ut e d f o r it s q u alit y. It s a w a r d - wi n ni n g P A T R A b r a n d i s k n o w n t o it s gl o b al m a r k et s t h at s p r e a d o v e r 4 0 c o u nt ri e s. T h e b r a n d i s k n o w n f o r it s p ri sti n e w hit e n e s s, hi g h e r d u r a bilit y a n d hi g hl y s m o ot h gl a z e d s u rf a c e.

C r o w n C e r a mi c s C o m p a n y Li mit e d

M a n y of t h e L a m p a n g- b a s e d p or c el ai n a n d st o n e w ar e t a bl e w ar e s ar e e x p ort e d t hr o u g h o ut t h e w orl d a s q u alit y pr o d u ct s. St o n e w ar e s ar e b ei n g i m pr o v e d gr e atl y b y t h e m a n uf a ct ur er s i n L a m p a n g. T h e t e c h n ol o g y i s n o w a v ail a bl e t o d e v el o p hi g h- q u alit y st o n e w ar e s wit h t h e h el p of hi g h-t e c h m a c hi n er y i m p ort e d fr o m t h e E ur o p e a n c o u ntri e s, s ai d Ni y o m C h o ur kitti s o p o n, M a n a gi n g Dir e ct or of R o y al C er a mi c s Lt d, b a s e d i n L a m p a n g. Ni y o m s ai d R o y al C er a mi c s’ hi g h- q u alit y pr o d u ct s, fi n e st o n e w ar e s, ar e w hit er a n d bri g ht er t h a n t h e n or m al st o n e w ar e s. R o y al C er a mi c s i s pr o d u ci n g pr e mi u m pr o d u ct s of fi n e st o n e w ar e s wit h m a n y s p e ci al d e si g n s a n d s h a p e s, i n cl u di n g, s q u ar e a n d o v al. L a m p a n g- b a s e d st o n e w ar e m a n uf a ct ur er I n dr a C er a mi c C o Lt d s ai d m u c h of t h eir pr o d u ct s ar e n o w m a n uf a ct ur e d a s fi n e st o n e w ar e s a n d m ar k et e d m or e pr ofit a bl y. I n dr a h a s di v er sifi e d pr o d u ct s a n d e n d- u s er s, t ar g eti n g m o stl y t h e gl o b al m ar k et s. I n dr a s ai d 7 5 p er c e nt o ut p ut of it s pr o d u cti o n c a p a cit y of 6 milli o n pi e c e s a y e ar i s c at eri n g e x p ort m ar k et s. I n dr a C er a mi c i s a m aj or st o n e w ar e m a n uf a ct ur er wit h pr o d u ct li n e s of di n n er w ar e s, m u g s, gift a n d d e c or ati v e it e m s, et c, a n d pr o d u ci n g q u alit y p or c el ai n m u g s t o o. B ei n g c a p a bl e t o m a n uf a ct ur e p or c el ai n t a bl e w ar e s, I n dr a a s pir e s t o h a v e a f ull r a n g e q u alit y p or c el ai n t a bl e w ar e li n e s.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

L o c ati o n: K a o kl u n g, B a n g p o n g, R at c h a b u ri T h ail a n d 7 0 1 1 0 P r o d u ct s: Vit r e o u s c hi n a, st o n e w a r e a n d t e r r a c ott a t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: C r o w n C e r a mi c s o p e r at e s t h r e e p r o d u cti o n pl a nt s a n d p r o d u c e s o v e r 1 0 milli o n hi g h q u alit y t a bl e w a r e s p e r y e a r. It h a s m a r k et s all o v e r t h e w o rl d. A n d s e r v e s u n d e r it s o w n ‘ C r o w n C e r a mi c s’ b r a n d a n d c u st o m e r s’ b r a n d s a n d c at e r s wit h c u st o mi z e d/ m a d e -t o - o r d e r d e si g n. It s p o rtf oli o s of p a st a n d c u r r e nt c u st o m e r s i n t h e i nt e r n ati o n al m a r k et i n cl u d e Di s n e y St o r e, St a r b u c k s, W o rl d Kit c h e n I n c, D a n s k, L e n o x, a n d M a r k & S p e n c e r.

E a st e r n C hi n a w a r e C o Lt d

L o c ati o n: K hl o n g S a m P r a w et, L a r d k r a b a n g, 1 0 5 2 0 B a n g k o k, T h ail a n d P r o d u ct s: C e r a mi c a n d st o n e w a r e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: E a st e r n C hi n a w a r e C o i s o n e of t h e m aj o r T h ai c e r a mi c di n n e r w a r e m a n uf a ct u r e r wit h s p e ci ali z ati o n o n st o n e w a r e b o d y f o r h o m e a n d h o s pit alit y i n d u st r y u s e s. It i s e q ui p p e d wit h E u r o p e a n a n d J a p a n e s e m a c hi n e r y a n d e q ui p m e nt a n d p r o d u c e s q u alit y di n n e r w a r e s, m a d e t o o r d e r o n t h e c u st o m e r s’ r e q ui r e m e nt s.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

0 4 -0 6 S E P T E M B E R 2 0 1 8

D U B AI W O R L D T R A D E C E N T R E

J L F C

OI N T H E M E N A R E GI O N' S A R G E S T G A T H E RI N G O R T H E N A T U R AL S T O N E O M M U NI T Y

R E GI S T E R O N LI N E FOR FREE E NTRY w w w. mi d dl e e a st st o n e. c o m / r e gi st e r

STO NE WORL D

GE M & MI N E R A L

TI L E WORL D

D E SI G N

S U P P O R TI N G P A R T N E R S

IC O F T U RK EY

R EP U

R E GI S T R A TI O N SPO NSOR

0 9. 0 3. 2 0 1 5 D A T E D B - 2 0 1 5 / 7 N U M B E R S LI C E N S E

w w w. mi d dl e e a st st o n e. c o m

Q U A R R YI N G M A C HI N E R Y

TOOLS & M A C HI N E R Y

O R G A NI S E D B Y

A n al y si s: Ta bl e w ar e

I m p e ri al P ott e r y C o Lt d

C er a mi c pr o d u ct s of T h ail a n d’ s c e ntr al r e gi o n i n a n d ar o u n d B a n g k o k, w h er e all m aj or m a n uf a ct ur er s o p er at e, pl a y t h e l e a di n g r ol e i n t h e c o u ntr y, y et, t h e c o u ntr y’ s n ort h er n pr o vi n c e of L a m p a n g a n d it s c er a mi c i n d u str y cl u st er i n a n d ar o u n d t h e pr o vi n ci al c a pit al cit y of L a m p a n g i s a m aj or f a ct or b e c a u s e of it s c o m m a n d i n t h e T h ai c er a mi c i n d u str y b ei n g t h e l ar g e st s u p pli er of r a w m at eri al s a n d a si g nifi c a nt c at er er of t h e d e m a n d of d o m e sti c a n d w orl d m ar k et s. T h e h u g e c er a mi c cl u st er a n d t h e r el at e d i n d u stri al a n d tr a di n g a cti viti e s n ot o nl y h a v e m a d e L a m p a n g a f a m o u s c er a mi c h u b of S o ut h e a st A si a, it i s n o w p oi s e d t o b e c o m e t h e m aj or c er a mi c c e ntr e of t h e A s e a n e c o n o mi c c o m m u nit y t h at h a s j u st st art e d t a ki n g a s h a p e of r e gi o n al fr e e m ar k et. T h e g o v er n m e nt of T h ail a n d i s w o oi n g L a m p a n g f or it s p ot e nti al i n t h e A S E A N bl o c a n d i n c h e c ki n g t h e e v er i n cr e a si n g d o mi n a n c e of t h e cl o s e a n d i n d u stri all y i nfl u e nti al n ei g h b or C hi n a. L a m p a n g’ s l ar g e st pr o d u ct c at e g or y t a bl e w ar e s ar e l o si n g d o m e sti c m ar k et s h ar e t o C hi n a a n d n e e d s ur g e nt s u p p ort, a c c or di n g t o t h e CI C T. L a m p a n g’ s s p e ci alt y f or a d o pti n g a n d r e pli c ati n g or r ei ntr o d u ci n g C hi n e s e bl u e c er a mi c s a n d t h e tr a diti o n al B e nj ar o n g p or c el ai n a n d C el a d o n st o n e w ar e ar e w ell e st a bli s h e d a m o n g t h e c oll e ct or s w orl d wi d e. L a m p a n g h a s m a n y of it s o w n v er si o n s t o off er. lt s Ori e nt al c er a mi c s i s r e c o g ni z e d w orl d o v er f or arti sti c q u alit y a n d st a n d ar d. It h a s d e v el o p e d bl u e a n d w hit e p ott er y t o a v er y hi g h l e v el of a e st h eti c b e a ut y f or w hi c h L a m p a n g i s n o w k n o w n a s c e nt er f or t h e pr o d u cti o n of bl u e a n d w hit e c er a mi c w ar e s b ot h i n p or c el ai n a n d st o n e w ar e. T h ail a n d i s ri c h i n r a w m at eri al s f or m a ki n g p ott er y a n d ot h er c er a mi c pr o d u ct s. V ari o u s c er a mi c s, i n cl u di n g p ott er y, of hi g h q u alit y ar e pr o d u c e d i n s e v er al ar e a s i n t h e c o u ntr y, b ut L a m p a n g h a s b e c o m e t h e l ar g e st c er a mi c pr o d u ci n g ar e a, o n m or e t h a n o n e c o u nt, f or b ett er a v ail a bilit y of c hi n a cl a y a n d ot h er r a w m at eri al s a n d d e di c at e d w or k f or c e i n a n d ar o u n d L a m p a n g cit y, t h e c e ntr e of t h e i n d u str y. T h er e ar e c urr e ntl y m or e t h a n 7 0 0 c er a mi c S M E s, i n a d diti o n t o s e v er al d o z e n l ar g e a n d or g a ni z e d c er a mi c f a ct ori e s, i n T h ail a n d’ s m ai n c er a mi c pr o d u ci n g pr o vi n c e s of L a m p a n g, R at c h a b uri, S ar a b uri, C hi a n g M ai, S a m ut S a k h o n, a n d S u k h ot h ai, a n d of t h e m, m or e t h a n 7 0 p er c e nt ar e i n L a m p a n g a n d t h e a dj a c e nt r e gi o n s, i n cl u di n g o v er 2 0 0 f a ct ori e s i n L a m p a n g cit y a n d it s n ei g h b o ur h o o d, wit h a b o ut 9, 0 0 0 tr ai n e d w or k er s. M a n y of t h e L a m p a n g m a n uf a ct ur er s h a v e u p gr a d e d a n d a d d e d b a si c m o d er n t e c h n ol o gi e s, s h uttl e kil n, t u n n el kil n, a n d fi b er i n s ul at or kil n, t o r e d u c e c o st of pr o d u cti o n a n d i n cr e a s e pr o d u cti vit y. S o m e of t h e m s wit c h e d t o p or c el ai n. T h e f a ct ori e s i n L a m p a n g cit y n o w r a n g e fr o m s m all t o l ar g e s c al e. T h er e ar e a b o ut 3 0 f a ct ori e s f or m e di u m t o l ar g e s c al e wit h n u m b er of w or k er s r a n gi n g fr o m 1 0 0- 6 0 0 i n a f a ct or y. T h er e ar e a b o ut 1 2 0 f a ct ori e s of S M E t y p e s wit h w or k f or c e r a n gi n g fr o m 1 0- 8 0 i n e a c h f a ct or y. T hi s g e n er at e s a c a s h fl o w of s o m e U S $ 1 0 0 milli o n i nt o t h e L a m p a n g pr o vi n c e p er y e ar.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

L o c ati o n: H a n g c h at, L a m p a n g 5 2 1 9 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n t a bl e w a r e s, gift p r o d u ct s a n d d e c o r ati v e it e m s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: I m p e ri al P ott e r y C o m a n uf a ct u r e r s p o r c el ai n t a bl e w a r e s f o r h ot el s a n d r e st a u r a nt i n a d diti o n t o d o m e sti c u s e. It s b r a n d i n cl u d e, L e el a a n d B a r al e e. It h a s s o m e p o p ul a r d e si g n s a n d s h a p e s f o r f ull r a n g e of f u n cti o n al t a bl e w a r e it e m s, wit h a p r o d u cti o n c a p a cit y of 1 2 milli o n pi e c e s p e r y e a r.

Q u alit y C e r a mi c C o Lt d

L o c ati o n: H a n g c h a rt, L a m p a n g 5 2 1 9 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n T a bl e w a r e s a n d gift it e m s. M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: Q u alit y C e r a mi c C o off e r s si x ﬁ n e c hi n a c oll e cti o n s b ot h i n pl ai n a n d e m b o s s e d p att e r n wit h c o m pl et e r a n g e of t a bl et o p it e m s t o s e r v e t h e c u st o m e r s' s p e ci ﬁ c e x p e ct ati o n. T h e p r o d u ct s a r e c r e at e d t o m at c h t h e t r e n d wit h i n n o v ati v e d e si g n s a n d s h a p e s.

I n d r a C e r a mi c C o. Li mit e d

L o c ati o n: K m. 1 A. M u a n g, L a m p a n g 5 2 0 0 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n m u g s a n d st o n e t a bl e w a r e s a n d gift it e m s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: I n d r a C e r a mi c C o i s l e a di n g st o n e w a r e m a n uf a ct u r e r wit h p r o d u ct li n e s of di n n e r w a r e s, m u g s, gift a n d d e c o r ati v e it e m s, et c, i s p r o d u ci n g q u alit y p o r c el ai n m u g s. B ei n g c a p a bl e t o m a n uf a ct u r e p o r c el ai n t a bl e w a r e s, I n d r a C e r a mi c a s pi r e s t o h a v e a q u alit y p o r c el ai n t a bl e w a r e li n e.

D h a n a b a d e e A rt C e r a mi c C o Lt d

L o c ati o n: M u e a n g L a m p a n g 5 2 0 0 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n v a s e s a n d a rt a n d gift w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et Ot h e r s: T h e p o r c el ai n v a s e s a r e m a d e wit h el e g a n c e a n d st yl e. T h e o v al d e si g n e x u d e s a t o u c h of m o d e r n s e r e nit y, m a ki n g t h e v a s e s g o o d d e c o r ati o n s f o r y o u r h o m e. S ol el y m a d e b y h a n d s t h e p r o d u ct s a r e i n v a ri o u s d e si g n s. D h a n a b a d e e A rt C e r a mi c i s r e p ut e d f o r hi g h q u alit y a n d s u p e ri o r d e si g n of p r o d u ct s, w hi c h a r e e x p o rt e d t o 9 2 c o u nt ri e s a r o u n d t h e w o rl d. T h e m a n uf a ct u r e r cl ai m s it e n s u r e t h e q u alit y of t h e g o o d s a n d e n ri c h c u st o m e r s' lif e st yl e s. It w a s a w a r d e d f o r e x c ell e n c e b y f o r ei g n a n d l o c al o r g a ni z ati o n, i n cl u di n g t h e T h ai P ri m e Mi ni st e r’ s E x p o rt A w a r d.

K a s al o n g C e r a mi c s C o Lt d

L o c ati o n: C h o m p h o o, M u a n g 5 2 0 0 0 L a m p a n g, T h ail a n d P r o d u ct s: L e a di n g st o n e t a bl e w a r e s a n d gift it e m s a n d p o r c el ai n c hi n a mi x e d p r o d u ct s. M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: K a s al o n g C e r a mi c s C o i s a m aj o r st o n e w a r e gift it e m m a n uf a ct u r e r. It s p r o d u cti o n c a p a cit y i s t w o milli o n pi e c e s p e r m o nt h. I n a d diti o n t o st o n e w a r e s, it s c hi n a w a r e s f o r h o u s e h ol d a n d c at e ri n g u s e s i n cl u d e h alf p o r c el ai n b o n e c hi n a, s oft p o r c el ai n c hi n a, gl a z e d p ott e r y, a n d e n a m el e d p o r c el ai n.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Ta bl e w ar e

T o p t a bl e di ni n g

Bi n h D u o n g- b a s e d p or c el ai n t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er, Mi n h L o n g I C o Lt d, w o n t h e h e art of t h e A P E C l e a d er s i n N o v e m b er l a st y e ar, w h e n it w a s a titl e s p o n s or of t h e A P E C e c o n o mi c l e a d er s’ s u m mit h el d at t h e c e ntr al Vi et n a m e s e cit y of D a N a n g a n d h a d s u c c e s sf ull y di s pl a y e d it s hi g h- q u alit y di n n er w ar e s. T h e c o m p a n y w a s pr o u d of it s A P E C j a d e c u p t h at w a s c h o s e n a s t h e gift t o A P E C l e a d er s w hil e it s H o a n g Li e n t a bl e w ar e s et w a s s el e ct e d t o s er v e at t h e st at e b a n q u et of A P E C Vi et n a m 2 0 1 7. L y N g o c Mi n h, t h e C E O of Vi et n a m’ s l ar g e st a n d n ati o n al a w ar d wi n ni n g pr e sti gi o u s p or c el ai n t a bl e w ar e m a n uf a ct ur er, Mi n h L o n g I, wit h a m o nt hl y pr o d u cti o n c a p a cit y of a b o ut t hr e e milli o n pi e c e s of t a bl e w ar e s, i s e x p a n di n g Mi n h L o n g I’ s m ar k et s gl o b all y f or it s hi g hl y i m pr e s si v e pr o d u ct s wit h st yl e a n d c o n vi cti o n. T h e A P E C e v e nt a n d si mil ar ot h er s ar e it s i m p ort a nt v e hi cl e s t o pr o m ot e t h e br a n d i m a g e. Mi n h h a s cr e at e d m a n y s p e ct a c ul ar br a n d pr o d u ct li n e s. P or c el ai n w ar e ‘ L y’ s H or e c a’ i s o n e of t h e m. Mi n h pr o m ot e d t hi s br a n d e d pr o d u ct at t h e A P E C l e a d er s’ s u m mit. T h e c urr e nt y e ar 2 0 1 8 i s t h e y e ar of f o c u si n g o n i ntr o d u ci n g L y’ s H or e c a t o t h e c u st o m er s fr o m t h e h o s pit alit y i n d u stri e s, hi g h- e n d h ot el s a n d r e st a ur a nt s. T h e s p e ci ali z e d pr o d u ct li n e i s m a n uf a ct ur e d u si n g l at e st t e c h n ol o gi e s i n s el e cti n g r a w m at eri al s a n d e xtr e m e t e st s of h ar d n e s s a n d d ur a bilit y. L y’ s H or e c a i s d e si g n e d t o m e et a e st h eti c r e q uir e m e nt s y et c o m pl y wit h t e c h ni c al f e at ur e s a n d f u n cti o n al e n d ur a n c e. T h e br a n d’ s v ari o u s c oll e cti o n s ar e r e c o g ni z e d f or it s u ni q u e i v or y c ol or t h at g o e s w ell wit h st yli s h d e si g n s a n d s p e ci al f e at ur e s t h at r e d u c e cl e a ni n g ti m e, t h a n k s t o n a n ot e c h n ol o g y a n d el e g a nt, gl o s s y gl a z e. Mi n h L o n g i s u ni q u e i n s o m e of it s o p er ati o n s, fr o m R & D t o d e si g n t o pr o d u cti o n a n d m ar k eti n g. It i s k n o w n t hr o u g h o ut A si a a n d E ur o p e f or it s v er y s p e ci al q u alit y pr o d u ct s h ar dl y c o m m o n wit h ot h er s b ot h i n st yl e a n d f u n cti o n alit y. Mi n h L o n g’ s i n n o v ati v e s eri e s L y’ s H or e c a d e pi ct e d b e a ut y of di v er sit y i n d e si g n t h at h a s attr a ct e d t h e u s er s of t h e pr o d u ct s, fr o m t h e c at er er s t o t h e e n d- u s er c o n s u m er s. L y’ s H or e c a d e si g n s i n cl u d e, G o ur m et, H ar m o n y L y’ s, D ai s y L y’ s, J a s mi n e L y’ s a n d Li n e a L y’ s. L y’ s H or e c a pr o vi d e s a wi d e r a n g e of b e a ut y a n d f u n cti o n alit y f or h ot el s a n d r e st a ur a nt s t o c at er t o t h e c a s u al a n d f or m al c h oi c e s, i n cl u di n g w e d di n g s a n d b uff et s, wit h A si a n a n d E ur o p e a n st yl e s. Pr o d u ct s ar e h ar d, d ur a bl e a n d r e a s o n a bl y pri c e d. L y’ s H or e c a pr o d u ct s c a n b e u s e d i n o v e n s, mi cr o w a v e s a n d di s h w a s h er s. T h e pr o d u ct s ar e pri c e d at 1 0- 3 0 p er c e nt l o w er t h a n Mi n h L o n g’ s n or m al pr o d u ct s b ut t h eir q u alit y i s still t h e s a m e b e c a u s e of u s e of a d v a n c e d t e c h n ol o g y f or m a s s pr o d u cti o n. “ W h at i s i m p ort a nt t o Mi n h L o n g i s t o m a n uf a ct ur e s af e n o n-t o xi c t a bl e w ar e s b y c o m bi ni n g hi g h-t e c h a n d art, r e pr e s e nti n g Vi et n a m, a n d t o attr a ct t h e u s er s wit h i n n o v ati v e di v er s e b e a ut y a n d t a st e,” s ai d Mi n h. “It i s a Vi et n a m e s e pr o d u ct wit h m o d er n i nt er n ati o n al fl a v or t h at will ar o u s e t h e pl e a s ur e of u si n g it,” h e a d d e d. B a c k st a m p e d Mi n h L o n g, t h e Vi et n a m e s e pri d e br a n d of m e di u m- hi g h s e g m e nt s i s e x p ort e d t o W e st E ur o p e, m ai nl y t o Fr a n c e, G er m a n y a n d t h e N et h erl a n d s, a s w ell a s t o it s pr e mi er A si a n m ar k et of J a p a n. Mi n h L o n g h a s g o o d d e m a n d i n U S A a n d C a n a d a t o o, a s w ell a s i n m a n y ot h er c o u ntri e s. O n c e m ai nl y e x p ort ori e nt e d, t h e pr o d u ct s al s o h a v e l ar g e d o m e sti c m ar k et s h ar e i n t h e m e di u m- hi g h s e g m e nt s c o m p eti n g w ell a g ai n st pr o d u ct s fr o m f or ei g n c o u ntri e s, m ai nl y, C hi n a. “ B y t hi s y e ar 2 0 1 8, w e will d e v el o p l e s s e x p e n si v e g o o d q u alit y pr o d u ct s f or t h e pr e vi o u sl y i g n or e d l o w er- m e di u m t o m e di u m s e g m e nt s i n Vi et n a m’ s d o m e sti c m ar k et,” s ai d Mi n h

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

K K C e r a mi c s C o Lt d

L o c ati o n: T a m b ol C h o m p o o L a m p a n g 5 2 0 0 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n t a bl e w a r e s a n d p ott e ri e s f o r gift, d e c o r ati v e a n d ot h e r u s e s. M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: P o r c el ai n h o u s e h ol d a n d d o m e sti c c hi n a w a r e s f o r c at e ri n g a n d ot h e r u s e s, h a r d a n d s oft p o r c el ai n c hi n a w a r e s, u n gl a z e d p o r c el ai n a n d c hi n a w a r e s, s oft p o r c el ai n c hi n a, h alf p o r c el ai n b o n e c hi n a, et c.

R o y al C e r a mi c s C o Lt d

L o c ati o n: W a n g P h r a o S u b - di st ri ct, K o K h a Di st ri ct, L a m p a n g 5 2 1 3 0 T h ail a n d P r o d u ct s: Fi n e st o n e w a r e t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: R o y al C e r a mi c s p r o d u c e s hi g h q u alit y st o n e w a r e s wit h m a c hi n e r y p r c u r e d f r o m G e r m a n y a n d S w e d e n. It p r o d u c e s di n n e r w a r e s wit h v a ri o u s t y p e s of s h a p e s a n d e x p o rt s t o v a ri o u s c o u nt ri e s.

L a m p a n g Sil a p h a n a k o r n C o Lt d

L o c ati o n: C h o m p o o L a m p a n g 5 2 0 0 0, T h ail a n d P r o d u ct s: P o r c el ai n B e nj a r o n g t a bl e w a r e s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s Ot h e r s: H alf p o r c el ai n b o n e c hi n a, s oft p o r c el ai n c hi n a, gl a z e d p ott e r y, e n a m el e d p o r c el ai n a n d c hi n a w a r e s f o r d o m e sti c, h ot el, r e st a u r a nt a n d ot h e r c at e ri n g u s e s.

Vi et n a m’ s c e r a mi c t a bl e w a r e t r a d e p e rf o r m a n c e D u ri n g 2 0 1 1 - 2 0 1 7 Ye ar

E x p o rt s i n milli o n U S $

I m p o rt s i n milli o n US$

2016

2015

1 6. 6 9

1 7, 0 9

2014

2013

2012

1 1. 4 5

6. 3 7

2011

9. 1 1 3

1. 8 9 9

S o u r c e: Vi et n a m B uil di n g C e r a mi c A s s o ci ati o n ( VI B C A) A si a n C e r a mi c s n ot e: VI B C A d o e s n ot m o nit o r n o n - o r g a ni s e d t a bl e w a r e s e ct o r of S M E ( s m all a n d m e di u m e nt e r p ri s e s), w hi c h h a s s u b st a nti al p r o d u cti o n, d o m e sti c m a r k et a n d e x p o rt s.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Ta bl e w ar e

A S E A N e x p o rt s of c e r a mi c t a bl e w a r e s u n d e r H S c o d e 6 9 1 2

A S E A N e x p o rt s of c e r a mi c t a bl e w a r e s ( U S $â&#x20AC;&#x2122; 0 0 0)

E x p o rt e r s u n d er p r o d u ct c at e g o r y of 6912

E x p o rt e r s u n d er p r o d u ct c at e g o r y of 6911

W o rl d A s s o ci ati o n of S o ut h - E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g g r e g ati o n T h ail a n d

E x p o rt e d v al u e i n 2013

E x p o rt e d v al u e i n 2014

E x p o rt e d v al u e i n 2015

E x p o rt e d v al u e i n 2016

E x p o rt e d v al u e i n 2017

1, 5 4 6, 1 2 0

1, 8 3 4, 2 7 8

1, 7 5 5, 4 9 5

1, 7 5 3, 1 7 2

1, 8 5 6, 3 4 8

1 8 2, 8 0 0

2 0 4, 1 0 0

1 8 7, 6 8 1

1 7 7, 4 4 3

1 9 0, 3 1 6

1 2 1, 5 3 5

1 3 2, 9 6 7

1 2 5, 9 8 2

1 2 5, 2 8 9

1 3 1, 4 5 2

I n d o n e si a

2 7, 1 6 1

2 7, 6 5 1

2 3, 0 7 6

1 9, 6 4 0

1 9, 7 4 9

Vi et N a m

8, 2 8 8

7, 3 1 0

1 0, 1 0 2

1 0, 0 5 6

1 8, 6 8 3

M al a y si a

1 8, 3 9 5

2 1, 9 4 7

1 8, 6 4 2

1 8, 1 4 2

1 5, 1 5 9

5, 3 3 9

7, 1 2 1

7, 1 4 6

3, 6 1 9

2, 9 3 9

465

5, 7 9 1

2, 6 9 9

597

2, 1 8 8

1, 6 0 1

1, 3 0 7

107

Si n g a p o r e P hili p pi n e s C a m b o di a My a n m ar B r u n ei D a r u s s al a m

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

I m p o rt e d v al u e i n 2014

I m p o rt e d v al u e i n 2015

I m p o rt e d v al u e i n 2016

I m p o rt e d v al u e i n 2017

2, 9 7 0, 4 4 9

3, 2 4 1, 9 2 8

3, 0 8 8, 8 5 8

3, 0 2 8, 2 3 3

3, 1 2 0, 2 2 1

3 6, 0 8 1

5 3, 3 1 1

5 1, 3 6 9

6 1, 0 0 3

5 1, 2 0 3

P hili p pi n e s

4, 7 8 3

8, 7 8 4

8, 0 5 6

1 2, 8 4 0

1 1, 1 9 4

Si n g a p o r e

1 1, 4 8 3

2 0, 5 0 3

1 4, 4 3 7

1 1, 3 0 5

1 0, 9 1 1

Vi et N a m

419

516

872

1, 7 4 5

8, 5 7 1

T h ail a n d

5, 3 8 5

7, 7 5 4

8, 9 7 4

8, 2 4 1

8, 0 0 8

M al a y si a

3, 3 8 9

8, 0 3 8

9, 4 7 7

1 3, 5 6 8

7, 7 6 6

My a n m ar

708

1, 0 8 7

1, 5 7 2

1, 4 3 2

1, 8 0 9

C a m b o di a

7, 6 1 9

4, 6 3 3

6, 2 1 7

1 0, 3 2 8

1, 7 0 5

L a o P e o pl e' s D e m o c r ati c R e p u bli c

1, 3 7 9

698

731

610

657

I n d o n e si a

295

649

292

447

413

B r u n ei D a r u s s al a m

621

649

741

487

169

A s s o ci ati o n of S o ut h - E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g g r e g ati o n

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

E x p o rt e d v al u e i n 2015

E x p o rt e d v al u e i n 2016

E x p o rt e d v al u e i n 2017

4, 5 2 6, 2 4 4

6, 7 9 1, 0 7 6

8, 5 5 7, 4 1 3

6, 9 3 7, 7 9 3

7, 4 2 5, 9 3 4

2 3 2, 1 0 3

2 7 0, 6 4 3

2 2 9, 1 8 9

2 2 2, 3 0 2

2 0 9, 9 1 1

T h ail a n d

8 0, 1 8 4

9 3, 4 4 0

9 1, 4 9 3

8 3, 3 4 0

8 4, 5 0 2

I n d o n e si a

9 8, 9 2 2

1 0 8, 9 4 6

9 1, 3 3 1

9 2, 4 8 5

8 1, 6 8 1

M al a y si a

3 4, 7 7 4

5 0, 3 7 8

2 7, 5 5 2

3 1, 0 5 3

2 3, 1 5 5

Si n g a p o r e

1 2, 9 2 2

9, 2 1 5

1 1, 7 2 1

7, 3 3 5

1 4, 2 6 8

Vi et N a m

4, 8 0 9

6, 0 9 7

6, 4 5 4

7, 2 6 5

5, 8 7 6

420

2, 4 7 1

581

723

401

My a n m ar

L a o P e o pl e' s D e m o c r ati c R e p u bli c

P hili p pi n e s C a m b o di a B r u n ei D a r u s s al a m

I nt r a - A S E A N t a bl e w a r e e x p o rt s ( U S $â&#x20AC;&#x2122; 0 0 0)

I m p o rt e d v al u e i n 2013

W o rl d

A s s o ci ati o n of S o ut h - E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g g r e g ati o n

E x p o rt e d v al u e i n 2014

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

A S E A N i m p o rt s of c e r a mi c t a bl e w a r e s ( U S $â&#x20AC;&#x2122; 0 0 0) I m p o rt e r s u n d er p r o d u ct c at e g o r y of 6912

W o rl d

E x p o rt e d v al u e i n 2013

E x p o rt e r s u n d er p r o d u ct c at e g o r y of 6911 A s s o ci ati o n of S o ut h - E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g g r e g ati o n

E x p o rt e d v al u e i n 2013

E x p o rt e d v al u e i n 2014

1 3, 6 6 8

E x p o rt e d v al u e i n 2015

1 6, 9 1 4

E x p o rt e d v al u e i n 2016

1 3, 4 7 3

E x p o rt e d v al u e i n 2017

1 8, 3 7 5

1 8, 6 0 0

M al a y si a

1, 2 9 4

4, 7 8 0

2, 6 9 6

8, 1 9 7

9, 6 1 3

Si n g a p o r e

6, 1 9 1

5, 0 3 7

5, 0 5 1

3, 6 8 0

4, 0 8 9

T h ail a n d

3, 2 0 1

3, 0 1 8

2, 7 9 6

2, 8 4 9

2, 8 8 6

I n d o n e si a

2, 0 7 0

2, 9 3 0

2, 1 2 1

1, 8 3 7

1, 6 8 9

813

1, 0 6 3

794

1, 7 9 8

268

Vi et N a m P hili p pi n e s

B r u n ei D a r u s s al a m

My a n m ar C a m b o di a

L a o P e o pl e' s D e m o c r ati c R e p u bli c

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

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a si a n c er a mi c s

SA PD EV CIE RA TIL SR EE RP FO ER AT T U R E

I m p ort a n c e of e n er g y di s p er si o n o n s a nit ar y w ar e s u s p e n si o n s • L u c B o ur g y – R a w M at eri al s & C er a mi c A p pli c ati o n s Te c h n ol o g y M a n a g er • G ar y L y m at h – Te c h ni c al M a n a g er A si a • M art y n G a d s d o n – Te c h ni c al S u p p ort a n d Pr oj e ct M a n a g er

I n s a nit ar y w ar e f or m ul a e t h e cl a y b a s e d mi n er al s, i n cl u di n g b all cl a y s a n d c hi n a cl a y s, r e pr e s e nt 5 0 % of t h e c o m p o siti o n o n a v er a g e. T h e cl a y b a s e d mi n er al s ar e f or m e d b y t h e alt er ati o n of pri m ar y r o c k s. T h e s e alt er ati o n s c a n o c c ur at diff er e nt g e ol o gi c al st a g e s: eit h er at t h e s o ur c e f or pri m ar y cl a y s or d uri n g tr a n s p ort ati o n or aft er d e p o siti o n f or s e c o n d ar y cl a y s. T h e c o m bi n e d eff e ct of t h e alt er ati o n pr o c e s s e s l e a d s t o t h e f or m ati o n of diff er e nt t y p e s of cl a y mi n er al s, e a c h pr e s e nti n g u ni q u e c h ar a ct eri sti c s. It i s t h er ef or e u nli k el y t o fi n d t w o e q ui v al e nt cl a y mi n er al b a si n s or d e p o sit s h a vi n g b e e n tr a n sf or m e d fr o m i d e nti c al pri m ar y r o c k s a n d u n d er t h e s a m e c o n diti o n s. F or e x a m pl e, k a oli n s fr o m diff er e nt d e p o sit s pr e s e nt diff er e nt c o m bi n ati o n s of mi n er al c o n stit u e nt s. I n a d diti o n t o t hi s, e a c h d e p o sit e x hi bit s diff er e nt p arti cl e si z e s a n d p arti cl e s h a p e s r e s ulti n g fr o m t h e alt er ati o n pr o c e s s e s. Pi ct ur e s 1, 2 a n d 3 d e m o n str at e it wit h s c a n ni n g el e ctr o n mi cr o gr a p h s of k a oli n s fr o m t hr e e diff er e nt g e o gr a p hi c al I m er y s C er a mi c s o p er ati o n s. Pi ct ur e 1 s h o w s a mi xt ur e of c o ar s e k a oli nit e a n d h all o y sit e fr o m T h ail a n d, Pi ct ur e 2 s h o w s t h e c o ar s e a n d m e di u m pl at y n at ur e of t h e U nit e d Ki n g d o m m at eri al a n d Pi ct ur e 3 s h o w s t h e fi n e bl o c k y k a oli n fr o m t h e U nit e d St at e s. Pi ct ur e 1: S c a n of el e ctr o n mi cr o gr a p h of k a oli n fr o m I m er y s C er a mi c s T h ail a n d o p er ati o n s. Pi ct ur e 2: S c a n of el e ctr o n mi cr o gr a p h of k a oli n fr o m I m er y s C er a mi c s U nit e d Ki n g d o m o p er ati o n s. Pi ct ur e 3: S c a n of el e ctr o n mi cr o gr a p h of k a oli n fr o m I m er y s C er a mi c s U nit e d St at e s o p er ati o n s. The

a si a n c er a mi c s

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mi n er al o gi c al c o m p o siti o n of

cl a y b a s e d mi n er al s c a n diff er s u b st a nti all y b et w e e n d e p o sit s. T h e l a m ell ar str u ct ur e of t h e cl a y mi n er al s i s m o difi e d b y t h e alt er ati o n pr o c e s s e s, l e a di n g t o s p e cifi c c h ar a ct eri sti c s i n t er m s of si z e, s h a p e, c h e mi str y, et c. T h e s e diff er e n c e s i n l a m ell ar str u ct ur e s m a k e s t h e cl a y mi n er al s m or e or l e s s s u s c e pti bl e t o f urt h er alt er ati o n b y a p pli e d m e c h a ni c al e n er g y, r e s ulti n g i n diff er e nt d e gr e e s of d el a mi n ati o n, a s s h o w n i n t h e Fi g ur e 1.

Fi g ur e 1: Eff e ct of e n er g y o n a k a oli n p arti cl e

S a nit ar y w ar e sl urr y pr e p ar ati o n

S a nit ar y w ar e b o d y sli p s ar e m ai nl y pr e p ar e d b y t h e bl u n gi n g pr o c e s s w hi c h i m p art s m e c h a ni c al e n er g y t o t h e cl a y s a n d ot h er m at eri al s pr e s e nt i n t h e f or m or s h e ar. It i s t h er ef or e v er y i m p ort a nt t o k n o w w hi c h cl a y mi n er al s wit hi n t h e b o d y f or m ul ati o n ar e m o st s e n siti v e t o e n er g y a n d c o ntr ol t h e pr o c e s s t o mi ni mi s e t h e i m p a ct. T h e cl a y mi n er al s ar e u s u all y a d d e d at diff er e nt st a g e s of t h e pr o c e s s. B all cl a y s ar e m o st li k el y di s p er s e d i n t h e pri m ar y p h a s e, t h e n t h e n o n- pl a sti c s a n d fi n all y t h e k a oli n ( c hi n a cl a y). T h e c h ar a ct eri sti c s of cl a y mi n er al s will b e m o difi e d d uri n g t h e di s p er si o n st a g e s. D e p e n di n g o n t h e e n er g y of di s p er si o n, cl a y p arti cl e s c a n b e d el a mi n at e d a n d t h er ef or e r h e ol o gi c al a n d c a sti n g c h ar a ct eri sti c s of t h e fi n al sl urr y ar e m o difi e d. I n cr e a si n g t h e e n er g y of di s p er si o n t e n d s t o c a u s e k a oli n p arti cl e s t o d el a mi n at e t o a gr e at er e xt e nt, w hi c h u s u all y r e s ult s i n a r e d u cti o n of t h e c a sti n g r at e. T hi s will ulti m at el y tr a n sl at e t o a l o w er c a sti n g r at e b o d y. ( Gr a p h 1). F a st k a oli n s t e n d t o d el a mi n at e m or e e a sil y t h a n ot h er s; h e n c e, hi g h di s p er si o n e n er g y, l o n g di s p er si n g ti m e s or hi g h i nt e n sit y bl u n gi n g c a n irr e v er si bl y a n d dr a m ati c all y m o dif y t h e k a oli n c a sti n g

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

N e ws

S P E CI A L R E P O R T

Gr a p h 1. I nfl u e n c e of c hi n a cl a y c a sti n g r at e o n b o d y c a sti n g r at e at c o n st a nt t hi x otr o p y, at t w o l e v el s of di s p er si o n e n er g y

Gr a p h 2. D e p e n d e n c e of b o d y c a sti n g r at e o n sli p t hi x otr o p y

pr o p erti e s. B all cl a y s c a n al s o e x p eri e n c e t h e s a m e eff e ct s b ut ar e g e n er all y l e s s s e n siti v e.

C a sti n g pr o p ert y m o difi c ati o n s

T h e c a sti n g pr o p erti e s of b o di e s o bt ai n e d aft er l o w a n d hi g h di s p er si o n e n er gi e s ar e m e a s ur e d at a gi v e n t hi x otr o p y. F or i n st a n c e, Gr a p h 2 ill u str at e s t h e c a sti n g r at e of b o di e s a s a f u n cti o n of t hi x otr o p y m e a s ur e d aft er 1 h o ur ( V 6 0) f or diff er e nt k a oli n s. F or a gi v e n t hi x otr o p y, t h e hi g h e n er g y di s p er s e d b o d y pr e s e nt s a l o w er c a sti n g r at e ( Gr a p h 2). T h e eff e ct of di s p er si o n e n er g y i n cr e a s e s wit h t h e c a sti n g r at e of t h e b o di e s. T h e bl u n gi n g c o n diti o n s, s u c h a s ti m e, i nt e n sit y, vi s c o sit y, s oli d s c o nt e nt, et c., h a v e t o b e m o nit or e d v er y c ar ef ull y f or f a st c a sti n g k a oli n s.

K e y st e p s t o e n s ur e o pti m al sl urr y p erf or m a n c e

Cl a y p arti cl e s ar e s e n siti v e t o e n er g y i n p ut d uri n g t h e pr e p ar ati o n st a g e s. Wit h a n i n cr e a s e i n e n er g y, cl a y p arti cl e s t e n d t o d el a mi n at e a n d m o dif y t h e c a sti n g pr o p erti e s of sli p. C o n s e q u e ntl y, b o d y c h ar a ct eri sti c s, s u c h a s r h e ol o g y, gr e e n str e n gt h, c a sti n g r at e, p er m e a bilit y a n d dr yi n g r at e ar e m o difi e d. D el a mi n ati o n of k a oli n s l e a d s t o a si g nifi c a nt dr o p of c a sti n g r at e at a gi v e n t hi x otr o p y, wit h f a st c a sti n g k a oli n s b ei n g m or e aff e ct e d a n d t h eir pr o p erti e s b ei n g dr a sti c all y m o difi e d. I m er y s C er a mi c s h a s d e v el o p e d a r a n g e of f a st c a sti n g k a oli n s s u c h a s Pr o s p er, S P K, M R D L W C a st a n d M R D C a st, t o off er o pti m u m c a sti n g p erf or m a n c e o v er a r a n g e of pr e p ar ati o n a n d c a sti n g c o n diti o n s. T h e di s p er si o n of t h e s e k a oli n s h a s t o b e m o nit or e d t o e n s ur e t h at t h eir p erf or m a n c e i s s u c c e s sf ull y tr a n sf err e d t o t h e c a sti n g sli p a n d t h er ef or e fit t h e c u st o m er n e e d s. T h eir c o m bi n ati o n wit h fi n er k a oli n s li k e K T- C a st, N S C, R e m bl e n d,

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

K a o C a st C N L 8 0 all o w t o b ett er a dj u st t h e f or m ul a p erf or m a n c e s. T hr o u g h m or e t h a n t w o c e nt uri e s of a cti vit y i n t h e c er a mi c fi el d, I m er y s C er a mi c s h a s d e v el o p e d u ni q u e g e ol o gi c al r e s o ur c e s al o n g wit h a t e c h ni c al k n o w- h o w a n d a d e e p u n d er st a n di n g of it s c u st o m er s’ r e q uir e m e nt s a n d m ar k et s. T hi s k n o wl e d g e i s n o w a v ail a bl e o n it s n e wl y l a u n c h e d o nli n e t e c h ni c al s u p p ort pl atf or m f or c er a mi c m a n uf a ct ur er s. T h e pl atf or m off er s f o ur d e di c at e d s er vi c e s: • Tr o u bl e s h o oti n g: a n o nli n e ar e a w hi c h all o w s y o u t o r e s e ar c h a wi d e r a n g e of s ol uti o n s f or s o m e of t h e m o st c o m m o n t e c h ni c al i s s u e s; • Tr ai ni n g s: f or it s c u st o m er s, I m er y s C er a mi c s s h ar e s it s mi n er al u n d er st a n di n g, h o w t o c o ntr ol r a w m at eri al s a n d h o w t o g et t h e m a xi m u m o ut of t h e m; • T e sti n g c a p a biliti e s: I m er y s C er a mi c s m a k e s it s l a b or at ori e s a v ail a bl e, e q ui p p e d wit h a n e xt e n si v e r a n g e of t e st e q ui p m e nt t o c h ar a ct eri s e y o ur pr o d u ct s i n d et ail s a n d c o n s e q u e ntl y h el p y o u g et t h e m o st o ut of t h e m; • T e c h ni c al d o c u m e nt ati o n: fr e e a c c e s s t o a wi d e s el e cti o n of I m er y s C er a mi c s’ m o st p o p ul ar pr o d u ct s a n d n u m er o u s s p e ci ali s e d arti cl e s fr o m m a g a zi n e s a n d j o ur n al s.

Y o u c a n a c c e s s t h e s e s er vi c e s b y vi siti n g I m er y s C er a mi c s’ o nli n e pl atf or m o n htt p:// w w w.i m er y s- c er a mi c s. c o m/t e c h ni c al- s u p p ort.

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a si a n c er a mi c s

A n al y si s: T e c h

Fi n el y t u n e d

I n d o n e si a n t e c h ni c al c e r a mi c s hit t h e ri g ht n ot e

Alt h o u g h t h e v ol u m e s ar e s m all er, t h e r et ur n i n c o m p ari s o n t o tr a diti o n al c er a mi c s m a n uf a ct ur e c a n b e f ar, f ar gr e at er. W h at i s m or e, a s l a n d pri c e s c o m e u n d er pr e s s ur e, t h e m or e c o m p a ct pr o d u cti o n b a s e s t h at a d v a n c e d ( ﬁ n e/t e c h ni c al) c er a mi c s r e q uir e c a n b e a m a s si v e bl e s si n g. J a hir A h m e d a s k s if I n d o n e si a i s i n t h e ri g ht pl a c e at t h e ri g ht ti m e t o s p e ar h e a d a n A S E A N s ur g e i n t hi s s p e ci ali st s e ct or …

n d o n e si a’ s t e c h ni c al c er a mi c s s e ct or i s hi g hl y p ot e nti al f or d e v el o p m e nt a n d e x p a n si o n a s t h e d o m e sti c d e m a n d i s ri si n g st e a dil y wit h a n n u al G D P gr o wt h of o v er fi v e p er c e nt o n a v er a g e si n c e o v er a d e c a d e, l e a vi n g a h u g e d efi cit i n t h e m ar k et. B ut i n v e st m e nt i n t h e s e ct or i s y et t o g et a b o o st d u e t o c o st i n cr e a s e i n c er a mi c pr o d u cti o n f oll o wi n g a n u n e c o n o mi c hi k e i n pri c e of n at ur al g a s t h at fr u str at e d t h e n e w c o m er s i n t h e s e ct or, a c c or di n g t o t h e I n d o n e si a n c er a mi c i n d u str y a s s o ci ati o n, A s o si a si A n e k a I n d u stri K er a mi k I n d o n e si a ( A S A KI). T h e m ar k et i s gr a b b e d b y t h e i m p ort s, w hi c h i s ri si n g e v er y y e ar, f or ci n g t h e e xi sti n g m a n uf a ct ur er s t o st a y a w a y fr o m n e w i n v e st m e nt a n d c a u si n g a n e g ati v e i m p a ct t o t h e ot h er s, i n cl u di n g F DI, w h o w er e o n c e attr a ct e d b y t h e c o st- eff e cti v e e n vir o n m e nt of I n d o n e si a, s ai d t h e A S A KI C h air m a n Eli z a Si n a g a. A s a r e s ult, a m ar k et of at l e a st U S $ 2 0 0 milli o n a y e ar f or t e c h ni c al c er a mi c s, i n cl u di n g c er a mi c i n s ul at or s a n d r efr a ct ori e s, h a s b e e n l o st t o t h e i m p ort s, a s e sti m at e d b y t h e i n d u str y s o ur c e s. R efr a ct or y s e ct or al o n e h a s t h e p ot e nti al t o s a v e h alf of t h e a m o u nt b y i m p ort- s u b stit ut e m a n uf a ct uri n g, t h e s o ur c e s s ai d.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

R efr a ct or y i nfl u e n c e

A c c or di n g t o G e n e v a b a s e d I nt er n ati o n al Tr a d e C e ntr e (I T C), C hi n a al o n e h a s e x p ort e d 6 7, 0 0 0 t o n s of r efr a ct or y pr o d u ct s of w ort h U S $ 5 3 milli o n t o I n d o n e si a i n 2 0 1 7. Ot h er m aj or r efr a ct or y e x p ort er s t o I n d o n e si a ar e T h ail a n d, A u stri a, S o ut h K or e a, G er m a n y a n d I n di a; t h eir c o m bi n e d s hi p m e nt i s 2 6, 0 0 0 t o n s a n d t h e y h a v e f et c h e d a t ot al U S $ 2 8 milli o n l a st y e ar. T h e r efr a ct or y i m p ort s i n hi g h v ol u m e r e m ai n c o nti n u e d si n c e p a st s e v er al y e ar s. H o w e v er, I n d o n e si a n r efr a ct or y m a n uf a ct ur er, P T I n d o p orl e n, s ai d it h a s pl a n t o i n cr e a s e it s d o m e sti c m ar k et s h ar e i n f ut ur e i n c oll a b or ati o n wit h Fr a n c e b a s e d I m er y s’ s u b si di ar y c o m p a n y C al d er y s, o n e of t h e gl o b al m aj or s i n r efr a ct or y s ol uti o n s. Gl o b all y r e n o w n e d i n s ul at or m a n uf a ct ur er a n d m ar k et l e a d er li k e J a p a n e s e c o m p a n y N G K I n s ul at or s Lt d, w hi c h pr o d u c e el e ctri c al i n s ul at or s a n d s p ar k pl u g s i n I n d o n e si a, i s f a c e d wit h n e g ati v e i m p a ct s of t h e c o st i n cr e a s e, f or w hi c h e x p a n si o n t o e x pl oit t h e b o o mi n g m ar k et d e m a n d i s b a dl y m arr e d b y t h e s ur g e i n i m p ort s. N G K I n s ul at or s’ I n d o n e si a b a s e d s u b si di ar y o p er ati o n s, P T N G K C er a mi c s

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Te c h

I n d o n e si a, P T WI K A- N G K I n s ul at or s Lt d a n d j oi nt v e nt ur e P T N G K B u si I n d o n e si a, h a v e h u g e i n v e st m e nt s i n I n d o n e si a f or m a n uf a ct uri n g p or c el ai n i n s ul at or s, p arti c ul arl y f or p o w er a n d a ut o m oti v e s e ct or s. T h e N G K c o m p a ni e s, m a n uf a ct uri n g i n I n d o n e si a, ar e hi g hl y r e p ut e d f or a ut o m oti v e c er a mi c s a n d p or c el ai n el e ctri c al i n s ul at or s f or p o w er tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n. P T N G K C er a mi c s I n d o n e si a i s o n e of t h e e arli e st m a n uf a ct ur er s of N G K i n n o v at e d c er a mi c s c at al y st c arri er H O N E Y C E R A M o ut si d e J a p a n. H O N E Y C E R A M i s a n e s s e nti al c o m p o n e nt f or e x h a u st g a s p urifi c ati o n. T h e c at al y st c arri e d o n t h e s urf a c e of H O N E Y C E R A M c o n v ert s h ar mf ul el e m e nt s i n t h e e x h a u st g a s, s u c h a s H C, C O, a n d N O x, i nt o t h e h ar ml e s s el e m e nt s. P T WI K AN G K I n s ul at or s Lt d m a n uf a ct ur e s a n d m ar k et s p o w er tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n i n s ul at or s. T h eir pl a nt s ar e l o c at e d i n J a k art a a n d a dj a c e nt ar e a s. P T N G K B u si I n d o n e si a ( N G K S p ar k Pl u g s/ N T K Te c h ni c al C er a mi c s), i s a j oi nt v e nt ur e c o m p a n y b et w e e n N a g o y a, J a p a n, b a s e d N G K S p ar k Pl u g C o Lt d, a s u b si di ar y of N G K I n s ul at or s, a n d t h e I n d o n e si a n c o m p a n y P T P e n d a w a S e m p ur n a. It i s a m a n uf a ct ur er a n d br a n d h ol d er of N G K s p ar k pl u g s i n I n d o n e si a. N G K B u si i s c o nti n u all y i n n o v ati n g t h e s p ar k pl u g t e c h n ol o g y a n d d e v el o pi n g t h e i n n o v ati o n. A n ot h er J a p a n e s e a ut o m oti v e p art s c o m p a n y, P T D E N S O I n d o n e si a, i s o p er ati n g j oi nt v e nt ur e wit h t h e I n d o n e si a n p art n er s. T h e y h a v e t w o pl a nt s, o n e i n a l o c ati o n n e ar J a k art a a n d ot h er o n e i n J a k art a. It s pr o d u ct s i n cl u d e c er a mi c a ut o m oti v e c o m p o n e nt s, s u c h a s, s p ar k pl u g s, a n d ot h er s. T h e I n d o n e si a n m a n uf a ct ur er s ar e n o w criti c al of t h e t w o- w a y i m p a ct s of hi g h er g a s pri c e a n d u n c o ntr oll e d i m p ort s. T h e c er a mi c m a n uf a ct ur er s ar e n o w p utti n g h e a v y pr e s s ur e o n t h e g o v er n m e nt f or i m p o si n g e m er g e n c y s af e g u ar d m e a s ur e s a n d a nti- d u m pi n g a cti o n s, cl ai mi n g t h e i m p ort s ar e all e g e dl y c h e a p er t h a n d o m e sti c pr o d u cti o n c o st. P or c el ai n el e ctr o ni c a n d i n s ul at or m a n uf a ct ur er, P T N X I n d o n e si a, l o c at e d i n Ki e c I n d u stri al E st at e, i n Cil e g o n, a b o ut 1 0 0 k m w e st of J a k art a, s ai d wit h o ut s af e g u ar d, it i s diffi c ult t o st a y i n b u si n e s s.

I m p ort r e d u cti o n

Eff ort s t o i n v e sti g at e a n d r e d u c e t h e s ur g e i n i m p ort s, b y a p pl yi n g s af e g u ar d m e a s ur e s, t a k e n b y I n d o n e si a n Tr a d e S af e g u ar d C o m mitt e e ( K P PI) c a n h el p d e v el o p t h e s e ct or a n d attr a ct n e w i n v e st m e nt s, i n cl u di n g F DI, s ai d M ar dj o k o, t h e c hi ef of K P PI. A s t h e m a n uf a ct ur er s of t h e tr a diti o n al c er a mi c s, i n cl u di n g til e s, s a nit ar y w ar e, t a bl e w ar e a n d cl a y r o ofi n g, ar e d e m a n di n g e m er g e n c y s af e g u ar d m e a s ur e s b e c a u s e of hi g h er m ar k et s h ar e s gr a b b e d b y t h e i m p ort e d c er a mi c s, K P PI h a s alr e a d y st art e d i n v e sti g ati o n i n t h e m ar k et a n d i m p ort pr o c e s s. " S af e g u ar d s ar e n e e d e d ur g e ntl y a n d h o p ef ull y t hi s will w or k t o s a v e t h e I n d o n e si a n c er a mi c s e ct or a n d t h e i n d u str y n e e d i m m e di at e h el p fr o m t h e Mi ni str y of I n d u str y t o c o ntr ol t h e i m p ort s,â&#x20AC;? s ai d A S A KI c hi ef Eli s a. A S A KI i s p utti n g pr e s s ur e o n t h e g o v er n m e nt f or i m m e di at e st arti n g of t h e a nti- d u m pi n g a cti o n s a g ai n st t h e u n u s u al i n cr e a s e of i m p ort s. It r ai s e d fi n g er m o stl y o n t h e C hi n e s e s u p pli er s. T h e c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s ar e m o st aff e ct e d b y t h e i m p ort s, t h e y ar e f or c e d t o c ut d o w n c a p a cit y utili z ati o n b y 3 0- 4 0 p er c e nt. Wit h s o m e e vi d e n c e s i n h a n d, K P PIâ&#x20AC;&#x2122; s i n v e sti g ati o n h a s st art e d wit h til e s. It h a s b e g u n t o e x a mi n e i m p o siti o n of s af e g u ar d s o n t h e s ur g e i n i m p ort v ol u m e of c er a mi c til e s t h at e nt er I n d o n e si a at pri c e s l o w er t h a n t h e I n d o n e si a n pr o d u cti o n c o st. " Pr eli mi n ar y i n v e sti g ati o n s b y K P PI h a v e g ot e vi d e n c e of a s ur g e i n i m p ort v ol u m e of l o w er- c o st c er a mi c til e s," s ai d t h e K P PI c hi ef M ar dj o k o r e c e ntl y. A S A KI b eli e v e s t h at t h e t e c h ni c al c er a mi c m a n uf a ct uri n g s e ct or i n I n d o n e si a c a n d e v el o p b y i m p o si n g r e stri cti o n o n i m p ort s a s t h e h u g e q u a ntit y of i m p ort e d c h e a p er c er a mi c pr o d u ct s ar e hi n d eri n g t h e

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

I n d o n e si a n t e c h ni c al c e r a mi c s P T N G K C e r a mi c s I n d o n e si a

L o c ati o n: E a st J a k art a I n d u stri al P ar k, Ci k ar a n g S el at a n, B e k a si, I n d o n e si a P r o d u ct s: A ut o m oti v e c er a mi c s, s p ar k pl u g s, ot h er s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s

P T WI K A- N G K I n s ul at o r s Lt

d L o c ati o n: R a y a N ar o g o n g K M 2 6, Cil e u n g si, I n d o n e si a P r o d u ct s: P or c el ai n el e ctri c al i n s ul at or s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s

P T N G K B u si I n d o n e si a

( N G K S p a r k Pl u g s/ N T K T e c h ni c al C e r a mi c s), L o c ati o n: R a y a B o g or K m 2 6, 6 Cir a c a s Cir a c a s J a k art a Ti m ur D KI, J a k art a, I n d o n e si a P r o d u ct s: P or c el ai n s p ar k pl u g s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s

P T D E N S O I n d o n e si a

L o c ati o n: 2 pl a nt s, o n e i n J a k art a a n d ot h er o n e i n Ci k ar a n g B ar at, B e k a si, I n d o n e si a P r o d u ct s: P or c el ai n s p ar k pl u g s a n d ot h er s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s

P T N X I n d o n e si a

L o c ati o n: Ki e c I n d u stri al E st at e, Cil e g o n, I n d o n e si a P r o d u ct s: P or c el ai n el e ctr o ni c a n d el e ctri c al i n s ul at or s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s

P T N A N O- C E R A MI C I n d o n e si a

L o c ati o n: P a d e m a n g a n, J a k a rt a Ut a r a, I n d o n e si a P r o d u ct s: C e r a mi c c o ati n g s f o r a ut o m oti v e s a n d ot h e r s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p o rt m a r k et s

P T I n d o p o rl e n

L o c ati o n: R a y a B e k a si K m 3 8- 3 9, T a m b u n S el at a n, B e k a si, I n d o n e si a P r o d u ct s: R efr a ct or y c er a mi c s M a r k et s: D o m e sti c a n d e x p ort m ar k et s

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

A n al y si s: T e c h

gr o wt h of t h e l o c al m a n uf a ct uri n g. C er a mi c i n s ul at or s a n d i n s ul at e d pr o d u ct s, i n cl u di n g s p ar k pl u g s, ar e n o w f a ci n g diffi c ulti e s t o b e at t h e ali e n pr o d u ct s i n pri c e s i n a t o u g h c o m p etiti o n. T h e c urr e nt b o o st i n d e m a n d of t e c h ni c al c er a mi c s i n cl u di n g p or c el ai n el e ctri c al i n s ul at or s a n d s p ar k pl u g s i s t h e r e s ult of t h e hi g h er e c o n o mi c gr o wt h of t h e I n d o n e si a n e c o n o m y, w hil e i n v e st m e nt i n t h e s e ct or i s m o vi n g at a l o w s p e e d, c o m p ar e d t o t h e n e e d of t h e d o m e sti c c o n s u m pti o n s. A S A KI b eli e v e s t h at hi g h er g a s pri c e i s r e stri cti n g t h e n e w i n v e st m e nt. T h e a s s o ci ati o n h a s b e e n d e m a n di n g r e d u cti o n of t h e g a s pri c e fr o m t h e e xi sti n g U S $ 8- 1 0 p er m m Bt u t o s o m e U S $ 6 p er m m Bt u. It s ai d t h e g a s pri c e i n t e c h ni c al c er a mi c pr o d u ci n g ri v al M al a y si a i s l e s s t h a n U S $ 6 p er m m Bt u. " T h e r e d u c e d a n d c o m p etiti v e pri c e of g a s i s i m p ort a nt f or c er a mi c pr o d u cti o n i n I n d o n e si a w hil e c o m p ari n g wit h t h e ot h er r e gi o n al a n d c o m p eti n g c o u ntri e s,” s ai d Eli s a. I n a r e c e nt d e v el o p m e nt, t h e Mi ni str y of I n d u str y h a s r e c o m m e n d e d t h e Mi ni str y of E n er g y a n d Mi n er al R e s o ur c e s t o r e d u c e t h e pri c e of g a s, w hi c h i s a m o n o p ol y of t h e st at e- o w n e d g a s or g a ni z ati o n, P T P er u s a h a a n G a s N e g ar a T b k ( P G N). “ T h e e xi sti n g g a s pri c e i s n ot o pti m al, t h er e ar e pr a cti c al r e a s o n s t o r e d u c e g a s pri c e s,” s ai d t h e I n d u str y Mi ni st er Airl a n g g a H art art o, w hil e r e c o m m e n di n g ur g e nt pri c e c ut. T h e mi ni st er i s criti c al of g a s pri c e at U S $ 1 0 p er m m Bt u i n M e d a n i n S u m atr a.

Di s p o s a bl e i n c o m e

T h e I n d o n e si a n m ar k et gr o wt h i s attri b ut a bl e t o a n i n cr e a s e i n i n d u stri ali z ati o n a n d ur b a ni z ati o n, a s w ell a s, ri s e i n t h e di s p o s a bl e i n c o m e s of i n di vi d u al s t h at h a s b o o st e d t h e e x p a n si o n of p o w er gri d a n d u s e of a ut o m o bil e s, f o st eri n g t h e m ar k et f or t e c h ni c al c er a mi c s, s u c h a s, p or c el ai n el e ctri c al i n s ul at or s, p or c el ai n i n s ul at e d s p ar k pl u g s of a ut o m o bil e s, i n cl u di n g m ot or bi k e s, a n d ot h er c er a mi c b a s e d el e ctri c al a n d el e ctr o ni c pr o d u ct s, c er a mi c c o ati n g s, m o n olit hi c c er a mi c b a s e d h e alt h c ar e pr o d u ct s, et c. I n I n d o n e si a n m ar k et s, m o n olit hi c c er a mi c s off er wi d er d e m a n d b e c a u s e of i m pr o v e m e nt of t h e e c o n o m y of t h e p e o pl e. T h e m e di al, i n cl u di n g d e nt al, pr o d u ct s h a v e h u g e d e m a n d s, b ut t h o s e ar e m ai nl y i m p ort e d fr o m w orl d wi d e s o ur c e s. P o w er g e n er ati o n, el e ctr o ni c s, m e di c al pr o d u ct, m a c hi n er y, c o ati n g, a ut o m oti v e, a er o s p a c e, d ef e n s e, tr a n s p ort ati o n, a n d ot h er i n d u stri e s u si n g d ur a bl e a n d pr ot e cti v e m at eri al s, ar e t h e m aj or e n d u s er s of m o n olit hi c c er a mi c s wit h mi cr o str u ct ur e s of zir c o ni u m c ar bi d e, zir c o ni u m o xi d e, sili c o n nitri d e a n d ot h er s. D e m a n d fr o m t h e a ut o m oti v e, p o w er, el e ctr o ni c s a n d h e alt h c ar e i n d u str y i s dri vi n g t h e m ar k et f or m o n olit hi c c er a mi c s a s t h e y ar e wi d el y u s e d i n m a n uf a ct uri n g i n d u stri al pr o d u ct s, i n cl u di n g m e di c al d e vi c e s a n d i m pl a nt s a n d c o m p o n e nt s of t h e m e di c al m a c hi n er y, i n cl u di n g di a g n o sti c e q ui p m e nt. I n r e c e nt y e ar s, c orr o si o n a n d hi g ht e m p er at ur e r e si st a nt c er a mi c c o ati n g s h a v e f o u n d a p pli c ati o n s i n v ari o u s e n d- u s e i n d u stri e s, s u c h a s a ut o m oti v e, e n er g y, h e alt h c ar e a n d i n d u stri al g o o d s, i n cl u di n g m a c hi n er y a n d e q ui p m e nt. C er a mi c c o ati n g pr o d u ct s m a n uf a ct ur e d i n I n d o n e si a a n d al s o i m p ort e d fr o m v ari o u s s o ur c e s h a v e, i n r e c e nt y e ar s, b e c o m e wi d el y p o p ul ar. C er a mi c c o ati n g m a n uf a ct ur er, P T N a n o- C er a mi c I n d o n e si a, l o c at e d i n P a d e m a n g a n, N ort h J a k art a, i s s u c c e s sf ull y e x p a n di n g it s m ar k et s h ar e i n t h e c o u ntr y. It s pr o d u ct “ N A N O- C E R A MI C ®”, ori gi n all y d e v ot e d t o a n O E M i n d u stri al c o ati n g c o m p a n y i n G er m a n y, m o v e d t o I n d o n e si a i n 2 0 1 4 t o s er v e t h e A si a n M ar k et s. It st art e d pr o d u cti o n i n 2 0 1 5 wit h a r a n g e of pr o d u ct s f or t h e s e g m e nt of c o n s u m er a ut o m oti v e. P T N a n o- C er a mi c s ai d it s pr o d u ct s ar e b a s e d o n c er a mi c m ol e c ul ar c o m p o u n d s u n d er it s br a n d n a m e N A N O- C E R A MI C ®, a n d s h ortl y f oll o w e d wit h a pr o d u cti o n li n e f or I n d u stri al c o ati n g s i n 2 0 1 6, a n d l a st

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

I N D O N E SI A, A T T H E M O M E N T, I S U N D E R G OI N G A H U G E E X P A N SI O N O F E L E C T RI CI T Y C O V E R A G E C e r a mi c i n s ul at o r s i m p o rt e d b y I n d o n e si a i n v al u e ( U S $’ 0 0 0) P r o d u ct l a b el

I m p o rt e d I m p o rt e d I m p o rt e d I m p o rt e d I m p o rt e d v al u e i n v al u e i n v al u e i n v al u e i n v al u e i n 2013 2014 2015 2016 2017

El e ct ri c al i n s ul at o r s of a n y m at e ri al

1 7, 4 4 8

1 2, 8 0 5

7, 4 7 3

1 1, 9 8 5

2 6, 7 1 2

T r a n sf o r m e r b u s hi n g & ci r c uit br e a k er

9, 0 0 7

7, 4 9 6

5, 4 2 6

6, 2 2 7

1 0, 1 3 8

y e ar t h e br a n d st art e d a t hir d pr o d u cti o n li n e b a s e d o n w at er- b a s e dm ol e c ul ar- s e al er s, t o e x p a n d it s s al e s t o w ar d s t h e a ut o m oti v e a n d i n d u stri al m ar k et s. T hi s y e ar, t h e o bj e ct c o ati n g li n e will b e i ntr o d u c e d, wit h s pr a y a bl e v er si o n s f or bi g o bj e ct s i n ur b a n, m ari n e, a vi ati o n a n d i n d u stri al ot h er s. It s pr o d u ct R & D i s e x e c ut e d i n G er m a n y b y e x p eri e n c e d c h e mi c al e n gi n e er s. T h e pr o d u ct s ar e m a n uf a ct ur e d u n d er s u p er vi si o n of E ur o p e a n m a n a g e m e nt t e a m i n a pr of e s si o n al e n vir o n m e nt, i n t h e l o w-i n c o m e ar c hi p el a g o of I n d o n e si a, a c c or di n g t o G er m a n st a n d ar d s a n d t e c h n ol o g y f or a n aff or d a bl e pri c e, s ai d t h e c o m p a n y. F or a ut o m oti v e s e ct or, N A N O- C E R A MI C ® i s a h ar d- w e ari n g c er a mi c cl e ar c o ati n g t h at pr o vi d e s s u p eri or s cr at c h r e si st a n c e, a n d p er m a n e nt pr ot e cti o n f or all f a ct or y c ar p ai nt s, a n d e xt eri or s urf a c e s. It pr o vi d e s a s u p eri or 3- di m e n si o n al cl e ar c o at fil m t h at i s cl ai m e d t o b e h ar d er t h a n f a ct or y cl e ar c o ati n g, r e si st a nt t o c h e mi c al et c hi n g, a n d wit h a p er m a n e nt h y dr o p h o bi c s urf a c e t h at m a k e s it e a s y t o cl e a n.

E x p a n si o n dri v e

I n d o n e si a, at t h e m o m e nt, i s u n d er g oi n g a h u g e e x p a n si o n of el e ctri cit y c o v er a g e. T hi s h a s pr o m pt e d t h e c o n str u cti o n of h u g e tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n i nfr a str u ct ur e s r e q uiri n g h u g e q u a ntit y of hi g h, m e di u m a n d l o w v olt a g e p or c el ai n i n s ul at or s. I n 2 0 1 7 I n d o n e si a i m p ort e d 1 5, 0 0 0 t o n s of c er a mi c el e ctri c al i n s ul at or s of w ort h U S $ 3 6 milli o n, a c c or di n g t o I T C, a s t h e c o u ntr y i s b a dl y d efi cit i n p or c el ai n i n s ul at or s f or it s p o w er s e ct or. T h e i m p ort s ar e s o ur c e d m ai nl y fr o m C hi n a a n d J a p a n. I n d o n e si a n p o w er s h ort a g e i s li k el y t o r e m ai n c o nti n u e d i n t h e c o mi n g f e w d e c a d e s wit h t h e r a pi d e x p a n si o n of t h e e c o n o m y, a c c or di n g t o t h e i n d u str y s o ur c e s. T h e c o n s u m pti o n of el e ctri cit y i s e sti m at e d t o ri s e b y 7- 8 p er c e nt a y e ar i n t h e n e xt d e c a d e, a s t h e c o u ntr y’ s p o w er pr o d u cti o n a n d gri d e x p a n si o n ar e m o vi n g at a r at e sl o w er t h a n t h e e x p e ct e d a n d pl a n n e d o n e s t ar g et e d i n t h e fir st h alf of t hi s d e c a d e. U n d er a fi v e- y e ar 3 5 gi g a w att s ( G W) p o w er g e n er ati o n pr o gr a m m e a n n o u n c e d b y t h e I n d o n e si a n Pr e si d e nt J o k o Wi d o d o

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Te c h

C e r a mi c i n s ul at o r s i m p o rt e d b y I n d o n e si a i n q u a ntit y (t o n n e s) P r o d u ct l a b el

2013

2014

2015

2016

2017

I m p o rt e d q u a ntit y, I m p o rt e d q u a ntit y, I m p o rt e d q u a ntit y, I m p o rt e d q u a ntit y, I m p o rt e d q u a ntit y, To ns To ns To ns To ns To ns El e ct ri c al i n s ul at o r s of c e r a mi c s ( e x cl u di n g i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

1 3, 5 0 6

7, 0 5 7

4, 4 0 1

5, 9 2 8

1 4, 9 5 3

El e ct ri c al i n s ul at o r s ( e x cl u di n g t h o s e of gl a s s o r c e r a mi c s a n d i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

2, 2 0 9

5, 9 5 3

3, 6 2 0

2, 7 6 6

4, 1 6 1

El e ct ri c al i n s ul at o r s of gl a s s ( e x cl u di n g i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

1, 4 0 9

1, 2 8 9

764

1, 6 0 2

3, 6 6 4

i n l at e 2 0 1 4, it w a s t ar g et e d t o r ai s e el e ctri cit y c o v er a g e t o n e arl y t h e w h ol e p o p ul ati o n, fr o m t h e c urr e nt m or e or l e s s o v er 9 2 p er c e nt. W h e n pl a n n e d, t h e I n d o n e si a n st at e- o w n e d utilit y P er u s a h a a n Li stri k N e g ar a ( P L N) t ar g et e d t h e c o u ntr y’ s el e ctrifi c ati o n c o v er a g e r at e of o v er 9 5 p er c e nt b y 2 0 2 0 wit h t h at a m biti o u s pl a n. T h e pl a n pr o vi d e d e x p e ct ati o n of a n a d diti o n al 3 5 G W of p o w er s u p pl y b y 2 0 1 9. T h e g o v er n m e nt w a s h o p ef ul of m e eti n g a n ati o n al c a p a cit y t ar g et of 7 5 G W i n 2 0 1 9 a n d 1 2 5 G W i n 2 0 2 5. I n 2 0 1 7, t h e a v ail a bl e c a p a cit y i n I n d o n e si a, wit h a p o p ul ati o n of 2 6 0 milli o n, w a s s o m e 6 0 G W, i n cl u di n g el e ctri cit y pr o d u c e d a n d s u p pli e d t hr o u g h t h e n ati o n al gri d fr o m s o m e pri v at e p o w er pl a nt s u n d er P L N’ s p o w er p ur c h a s e arr a n g e m e nt s. T h e e x p a n si o n of p o w er s u p pl y h a s r e s ult e d i n s u d d e n s ur g e i n i m p ort of p or c el ai n i n s ul at or s fr o m C hi n a, J a p a n, It al y a n d I n di a. Alt h o u g h, t h e gr o wt h of pr o d u cti o n of el e ctri cit y a n d e x p a n si o n of t h e p o w er gri d wit h c o n str u cti o n of tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n li n e s h a v e b e e n r e vi s e d t hi s y e ar a s t h e i m pl e m e nt ati o n of t h e pr oj e ct s w er e n ot u p t o t h e pl a n n e d t ar g et, t h e i m p ort tr e n d of p or c el ai n i n s ul at or s i s li k el y t o r e m ai n t h e s a m e t o m e et t h e e x p a n d e d d e m a n d. C urr e ntl y, t h e d o m e sti c m aj or m a n uf a ct ur er s- s u p pli er s P T N G K C er a mi c s I n d o n e si a a n d P T WI K A- N G K I n s ul at or s Lt d m e et a si g nifi c a nt p art of t h e P L N’ s r e q uir e m e nt s. P L N, ori gi n all y e st a bli s h e d a s El e ctri cit y a n d G a s B ur e a u i n 1 9 4 5, u n d er t h e D e p art m e nt of P u bli c W or k s a n d E n er g y, a n d di s b a n d e d f o ur y e ar s l at er wit h s etti n g u p of t w o s e p ar at e st at e- o w n e d e nt er pri s e s, P er u s a h a a n Li stri k N e g ar a ( P L N) a n d P er u s a h a a n G a s N e g ar a ( P G N), f or p o w er a n d g a s, r e s p e cti v el y, n o w p ur c h a s e s p o w er fr o m pri v at e pl a nt s, i n cl u di n g r e n e w a bl e el e ctri cit y pr o d u c er s, t o a c c el er at e t h e s p e e d of e x p a n si o n of p o w er g e n er ati o n i n li n e wit h t ar g et e d tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n. H o w e v er, a s t h e g o v er n m e nt, t hi s y e ar, h a s r e vi s e d t h e P L N El e ctri cit y S u p pl y B u si n e s s Pl a n, R e n c a n a U m u m P e n y e di a a n Te n a g a Li stri k R U P T L, or 2 0 1 7- 2 0 2 6 R U P T L, t h e n e w pl a n f or 2 0 1 8- 2 0 2 7 R U P T L will c o v er t h e n e xt 1 0 y e ar s, 2 0 1 8 t o 2 0 2 7. It a nti ci p at e s c utti n g of P L N’ s all o c ati o n of n e w p o w er pr oj e ct s t o 5 6, 0 2 4 M W, l o w er t h a n a b o ut 7 8 G W e n vi si o n e d e arli er. T h e n e w pl a n all o c at e d a di stri b uti o n pl a n of 5 0, 2 1 6 M V A a n d t h e c o n str u cti o n of s u b st ati o n of 1 5 1, 4 2 4 M V A, w hi c h will still r e q uir e a c o nti n u e d s u p pl y of p or c el ai n i n s ul at or s fr o m t h e i m p ort e d s o ur c e s b e c a u s e of s h ort a g e of l o c al pr o d u ct s. P L N s o ur c e s s ai d t h e r e vi si o n of t h e p o w er pl a n will b e r e a dj u st e d u p w ar d if t h e p o w er d e m a n d g et s a b o o st. T h e r e vi s e d pl a n f or e s e e s t h e d e v el o p m e nt of 6 3, 8 6 6 kil o m et er s of n e w tr a n s mi s si o n li n e s, n e w di stri b uti o n li n e s s p a n ni n g 5 2 6, 3 9 0 k m, a n d r el at e d i nfr a str u ct ur e s, a c c or di n g t o E n er g y a n d Mi n er al R e s o ur c e s Mi ni st er I g n a si u s J o n a n. I n 2 0 1 7 – 2 0 2 6 R U P T L, I n d o n e si a h a d pl a n f or a d diti o n al tr a n s mi s si o n li n e s of a p pr o xi m at el y 6 7, 0 0 0 k m a n d s u b st ati o n tr a n sf or m er c a p a cit y of 1 6 5, 0 0 0 M V A. B a s e d o n t h e n e w R U P T L, t h e g o v er n m e nt pr oj e ct e d t h e el e ctri cit y d e m a n d gr o wt h of 6. 8 7 p er c e nt p er a n n u m, l o w er t h a n t h e gr o wt h of 8. 3 p er c e nt i n t h e R U P T L f or t h e p eri o d of 2 0 1 7- 2 0 2 6. P L N h a s b uilt 2, 3 8 2 k m of a d diti o n al tr a n s mi s si o n li n e s a n d 6, 2 4 8

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

S u p pl yi n g m a r k et s f o r c e r a mi c i n s ul at o r s i m p o rt e d b y I n d o n e si a ( U S $’ 0 0 0) E x p o rt e r s W o rl d Japan

I m p o rt e d I m p o rt e d I m p o rt e d v al u e i n 2 0 1 5 v al u e i n 2 0 1 6 v al u e i n 2 0 1 7 1 2, 9 0 0

1 8, 2 1 2

3 5, 5 3 3

416

6, 1 3 7

1 3, 6 6 3

C hi n a

5, 9 8 9

4, 2 7 2

1 0, 6 1 9

It al y

2, 2 2 3

2, 6 7 4

4, 2 4 7

S wit z e rl a n d

376

1, 2 4 1

2, 4 0 5

I n di a

425

462

1, 4 7 3

1, 6 8 2

1, 5 6 2

1, 3 1 3

Si n g a p o r e

590

917

741

S weden

109

160

G er m a ny

K o r e a, R e p u bli c of

131

146

504

163

133

T ai p ei, C hi n e s e

132

N or w ay

T h ail a n d

U nit e d St at e s of A m e ri c a

S p ai n

A u st r ali a

203

T ur k ey

B r a zil

U nit e d Ki n g d o m

M al a y si a

N et h e rl a n d s

149

P hili p pi n e s

D e n m ar k

Canada

A u st ri a

C ol o m bi a

P ol a n d

Vi et N a m

Fr a n c e B el gi u m

H o n g K o n g, C hi n a

M V A of s u b st ati o n tr a n sf or m er c a p a cit y i n 2 0 1 6, w h e n t h e e xi sti n g di stri b uti o n n et w or k c o n si st e d of ar o u n d 3 6 0, 0 0 0 k m c of m e di u m v olt a g e n et w or k, 5 2 7, 0 0 0 k m c of l o w v olt a g e n et w or k a n d 5 0, 0 0 0 M V A of tr a n sf or m er c a p a cit y wit h 4 3 4, 0 0 0 tr a n sf or m er s. T h e Mi ni str y of I n d u str y h a s pr o vi d e d pr o vi si o n s o n d o m e sti c c o m p o n e nt l e v el o n t h e d e v el o p m e nt of el e ctri cit y i nfr a str u ct ur e t hr o u g h t h e mi ni str y’ s r e g ul ati o n s a n d g ui d eli n e s o n t h e u s e of d o m e sti c pr o d u ct s f or t h e d e v el o p m e nt of el e ctri cit y I nfr a str u ct ur e. I n li n e wit h t hi s r e g ul ati o n, t h e g o v er n m e nt w a nt s t o pr o vi d e m ar k et s h ar e f or d o m e sti c el e ctri c e q ui p m e nt m a n uf a ct ur er s, i n cl u di n g

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

A n al y si s: T e c h

c er a mi c i n s ul at or f a ct ori e s. T h e g o al i s t o o pti mi z e t h e pr o d u cti o n c a p a cit y of t h e c o m p o n e nt m a n uf a ct ur er s w hi c h l e a d s t o j o b o p e ni n g a n d i n cr e a s e d i n v e st m e nt fl o w s. T h e p o w er gri d c o n si st s of 1 5 0 K V, 2 7 5 K V a n d 5 0 0 K V tr a n s mi s si o n li n e s, w hi c h n e e d 3 4 6 u nit s of p or c el ai n i n s ul at or s of v ari o u s si z e s p er k m, a c c or di n g t o t h e i n d u str y s o ur c e s. R e p air, m ai nt e n a n c e a n d r e pl a c e m e nt al s o n e e d h u g e i n s ul at or s e v er y y e ar. C urr e ntl y, t h er e e xi st s a h u g e r e q uir e m e nt s of r e pl a c e m e nt i n s ul at or s b e c a u s e of d a m a g e s. S wit z erl a n d’ s Z uri c h- h e a d q u art er e d gl o b al t e c h n ol o g y l e a d er A B B i s h e a vil y i n v ol v e d i n P L N p o w er gri d wit h m aj or c o n str u cti o n, m ai nt e n a n c e a n d s u p pl y c o ntr a ct s wit h P L N, f or w hi c h it h a s h e a v y i n v e st m e nt i n I n d o n e si a f or m a n uf a ct uri n g a n d s u p pl y of p o w er pr o d u ct s i n cl u di n g c o m p o n e nt s, s u c h a s, air-i n s ul at e d s wit c h g e ar s, tr a n sf or m er s a n d i n s ul at e d m at eri al s, f or p o w er pl a nt s, s u b st ati o n s, a n d tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n li n e s. It i s t h e m aj or s o ur c e of pr o vi di n g p or c el ai n i n s ul at or s, pr o c ur e d fr o m w orl d wi d e e st a bli s h e d s o ur c e s, i n cl u di n g t h o s e of A si a n c o u ntri e s. A B B al s o pr o vi d e s it s o w n p or c el ai n b ul k c o n d u ct or s/ b u s hi n g s f or l o w v olt a g e a n d m e di u m v olt a g e a p pli c ati o n s, i n cl u di n g c o n n e cti n g fl a g s f or t h e i n s ul at or s. M e a n w hil e, P L N a n d it s I n di a b a s e d s u p pli er- c o n str u ct or Cr o m pt o n Gr e a v e s Li mit e d, a r e p ut a bl e gl o b al c o m p a n y e n g a g e d i n pr o vi di n g i nt e gr at e d tr a n s mi s si o n a n d di stri b uti o n s ol uti o n s a n d pr o d u ct s i n cl u di n g tr a n sf or m er s a n d air-i n s ul at e d s wit c h g e ar s, h a v e s et u p a j oi nt v e nt ur e, P T Cr o m pt o n Pri m a S wit c h g e ar I n d o n e si a ( C P SI), t o pr o d u c e a n d a s s e m bl e hi g h v olt a g e a n d e xtr a hi g h v olt a g e pr o d u ct s i n I n d o n e si a f or u s e b y P L N a n d t o s u p pl y t o ot h er S o ut h e a st A si a n c o u ntri e s. C P SI will s o ur c e p or c el ai n i n s ul at or s fr o m I n d o n e si a a n d I n di a.

R ei nf or c e d s ol uti o n

I n d y n a mi c a n d h u g e I n d o n e si a n r efr a ct or y m ar k et s, t h e d o m e sti c m a n uf a ct ur er, P T I n d o p orl e n, h a s str e n gt h e n e d it s c a p a bilit y t o c o nti n u all y m e et t h e gr o wi n g n e e d s of t h e d y n a mi c I n d o n e si a n m ar k et, w hi c h i m p ort s, a n n u all y o n a v er a g e, a b o ut 1 0 0, 0 0 0 t o n s of r efr a ct or y pr o d u ct s of w ort h a b o ut U S $ 9 0 milli o n, t o m e et t h e d efi cit t h at c o nti n u e s t o e xi st si n c e p a st s e v er al y e ar s f or w a nt of e x p a n si o n of t h e l o c al m a n uf a ct ur er s i n li n e wit h t h e c o n s u m pti o n of t h e d o m e sti c u s er s r e s ulti n g i n m a s si v e c a pt ur e of t h e m ar k et s b y C hi n a. Wit h a l ar g e pr o d u cti o n c a p a cit y of al u mi n a a n d m a g n e si a b a s e d m o n olit hi c s, pr e c a st bl o c k r efr a ct ori e s a n d fir e bri c k s, t h e I n d o n e si a n r efr a ct or y m aj or i s gr e atl y s u p p ort e d b y it s d e c a d e s ol d i nt er n ati o n al p art n er a n d I m er y s o w n e d gl o b al r efr a ct or y s ol uti o n pr o vi d er C al d er y s, b a s e d i n I s s y-l e s- M o uli n e a u x, i n Fr a n c e, t o t a p t h e c o u ntr y’ s di v er s e n e e d s i n r efr a ct or y it e m s. I n d o p orl e n, e st a bli s h e d i n 1 9 7 5, s er v e s I n d o n e si a’ s i n d u stri al s e ct or s u si n g hi g h t e m p er at ur e pr o c e s s e s, s u c h a s, ir o n, st e el, al u mi ni u m, ti n, c e m e nt, f ertili z er, oil a n d g a s, p etr o c h e mi c al, gl a s s, p o w er pl a nt s, i n ci n er at or s, a n d ot h er i n d u stri e s. It al s o pr o vi d e s e n gi n e eri n g fi el d s er vi c e wit h it s s u b si di ar y, P T I n d o p orl e n S a kti, w hi c h m e et s t h e c u st o m er s' n e e d s i n t h e d e si g n of

c o m pl et e r efr a ct or y s y st e m s a s w ell a s i n st all ati o n. I n d o p orl e n h a s a c c e s s t o C al d er y s’ str at e gi c r a w m at eri al s, R & D a n d t e c h n ol o g y e x p erti s e a n d w orl d wi d e n et w or k t o r ei nf or c e it s l e a di n g p o siti o n i n I n d o n e si a, pr o vi di n g w orl d- cl a s s r efr a ct or y s ol uti o n s. It h a s a fi v e- y e ar ol d j oi nt v e nt ur e o p er ati o n wit h C al d er y s t hr o u g h P T C al d er y s I n d o p orl e n J V, b a s e d i n it s B e k a si l o c ati o n, t o pr o vi d e t ot al r efr a ct or y s ol uti o n s i n I n d o n e si a a n d ot h er s o ut h e a st A si a n c o u ntri e s. Wit h i nt e gr ati o n of I n d o p orl e n, C al d er y s i s e x p e cti n g t o i n cr e a s e s al e s i n t h e A S E A N c o u ntri e s s u b st a nti all y. S u p pl yi n g m a r k et s f o r c e r a mi c i n s ul at o r s i m p o rt e d b y I n d o n e si a (t o n n e s) E x p o rt e r s

2015

2016

I m p o rt e d q u a ntit y, To ns

2017

I m p o rt e d q u a ntit y, To ns

W o rl d

4, 4 0 1

5, 9 2 8

1 4, 9 5 3

C hi n a

3, 5 1 7

3, 1 8 6

8, 5 2 9

Japan

1, 6 4 4

3, 7 5 5

I n di a

214

269

890

It al y

362

459

766

S wit z e rl a n d

471

G er m a ny

237

Si n g a p o r e

122

201

183

M al a y si a

T ai p ei, C hi n e s e

T ur k ey

D e n m ar k

U nit e d St at e s of A m e ri c a

11 10

K o r e a, R e p u bli c of

T h ail a n d

N or w ay

S weden

A u st r ali a

B el gi u m

Canada

B r a zil

Fr a n c e

P hili p pi n e s

Vi et N a m

U nit e d Ki n g d o m

C e r a mi c i n s ul at o r p r o d u ct s e x p o rt e d b y I n d o n e si a i n v al u e ( U S $’ 0 0 0) HS Code

P r o d u ct l a b el

E x p o rt e d v al u e i n 2015

E x p o rt e d v al u e i n 2016

E x p o rt e d v al u e i n 2017

854690

El e ct ri c al i n s ul at o r s ( e x cl u di n g t h o s e of gl a s s o r c e r a mi c s a n d i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

171

147

377

854620

El e ct ri c al i n s ul at o r s of c e r a mi c s ( e x cl u di n g i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

207

132

209

854610

El e ct ri c al i n s ul at o r s of gl a s s ( e x cl u di n g i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

170

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E st ati sti c s.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: Te c h

C e r a mi c i n s ul at o r p r o d u ct s e x p o rt e d b y I n d o n e si a i n q u a ntit y (t o n n e s) Code

P r o d u ct l a b el

E x p o rt e d v al u e i n 2015

E x p o rt e d v al u e i n 2016

E x p o rt e d v al u e i n 2017

854620

El e ct ri c al i n s ul at o r s of c e r a mi c s ( e x cl u di n g i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

854690

El e ct ri c al i n s ul at o r s ( e x cl u di n g t h o s e of gl a s s o r c e r a mi c s a n d i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

854610

El e ct ri c al i n s ul at o r s of gl a s s ( e x cl u di n g i n s ul ati n g ﬁtti n g s)

I m p o rti n g m a r k et s f o r c e r a mi c i n s ul at o r s e x p o rt e d b y I n d o n e si a ( U S $’ 0 0 0) I m p o rt e r s

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 5

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 6

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 7

W o rl d

207

132

209

M al a y si a

139

Si n g a p o r e

C hi n a

A u st r ali a

Ti m o r - L e st e

G er m a ny

B r a zil

B el gi u m

U nit e d St at e s of A m e ri c a

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E st ati sti c s.

R ef r a ct o r y p r o d u ct s i m p o rt e d b y I n d o n e si a i n v al u e ( U S $’ 0 0 0) HS Code

P r o d u ct l a b el

I m p o rt e d v al u e in 2013

I m p o rt e d v al u e in 2014

I m p o rt e d v al u e in 2015

I m p o rt e d v al u e in 2016

I m p o rt e d v al u e in 2017

690210

R ef r a ct o r y b ri c k s, bl o c k s, til e s a n d si mil a r r ef r a ct o r y c e r a mi c c o n st r u cti o n al g o o d s c o nt ai ni n g …

4 2, 5 2 5

4 7, 9 5 7

3 7, 3 7 0

3 1, 2 3 9

4 6, 5 2 5

690220

R ef r a ct o r y b ri c k s, bl o c k s, til e s a n d si mil a r r ef r a ct o r y c e r a mi c c o n st r u cti o n al g o o d s c o nt ai ni n g …

4 9, 2 0 0

4 9, 3 1 5

3 1, 5 1 6

5 0, 9 0 7

3 6, 5 6 7

690290

R ef r a ct o r y b ri c k s, bl o c k s, til e s a n d si mil a r r ef r a ct o r y c e r a mi c c o n st r u cti o n al g o o d s ( e x cl u di n g …

5, 1 4 8

4, 8 9 8

6, 5 6 0

1 2, 0 6 9

6, 6 5 7

S o u r c e s: I T C c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E st ati sti c s.

R ef r a ct o r y p r o d u ct s i m p o rt e d b y I n d o n e si a i n q u a ntit y (t o n n e s) HS Code

P r o d u ct l a b el

2013

2014

I m p o rt e d q u a ntit y, T o n s

2015

I m p o rt e d q u a ntit y, T o n s

2016

2017

I m p o rt e d q u a ntit y, T o n s

690220

R ef r a ct o r y b ri c k s, bl o c k s, til e s a n d si mil a r r ef r a ct o r y c e r a mi c c o n st r u cti o n al g o o d s c o nt ai ni n g …

5 1, 3 0 5

5 4, 7 1 6

3 7, 8 1 2

6 0, 7 9 4

4 6, 8 9 0

690210

R ef r a ct o r y b ri c k s, bl o c k s, til e s a n d si mil a r r ef r a ct o r y c e r a mi c c o n st r u cti o n al g o o d s c o nt ai ni n g …

7 6, 9 7 3

3 9, 7 3 5

2 8, 8 3 7

3 1, 1 7 7

4 4, 2 4 1

690290

R ef r a ct o r y b ri c k s, bl o c k s, til e s a n d si mil a r r ef r a ct o r y c e r a mi c c o n st r u cti o n al g o o d s ( e x cl u di n g …

6, 1 8 9

3, 5 9 6

1 0, 3 8 5

1 6, 1 8 6

8, 7 6 1

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

A n al y si s: C hi n a

H alf -t er m r e p ort C hi n a u nr a v el s i n t h e f a c e of r e g ul ati o n

A s w e r e a c h t h e mi d- p oi nt of t h e y e ar, it i s i nt er e sti n g t o r e ďŹ&#x201A; e ct o n h o w s o m e of t h e p oli ci e s t h at w er e br o u g ht t o b e ar b y g o v er n m e nt a n d r e g ul at or y a ut h oriti e s i n Q 4 of 2 0 1 7, a n d o n i nt o Q 1 of t hi s y e ar, h a v e h a d a n e ďŹ&#x20AC; e ct o n C hi n e s e c er a mi c o ut p ut.

s w e r e a c h t h e mi d- p oi nt of t h e y e ar, it i s i nt er e sti n g t o r efl e ct o n h o w s o m e of t h e p oli ci e s t h at w er e br o u g ht t o b e ar b y g o v er n m e nt a n d r e g ul at or y a ut h oriti e s i n Q 4 of 2 0 1 7, a n d o n i nt o Q 1 of t hi s y e ar, h a v e h a d a n eff e ct o n C hi n e s e c er a mi c o ut p ut. C o n si d er G u a n g d o n g f or e x a m pl e. T h e D e p art m e nt of E n vir o n m e nt al Pr ot e cti o n of t h e Pr o vi n c e a n n o u n c e d st at e d t h at fr o m mi d- O ct o b er 2 0 1 7 t o J a n u ar y 2 0 1 8, i n or d er t o e n s ur e t h e a n n u al P M 2. 5 d e n sit y t o m e et st a n d ar d s, it or g a ni z e d 1 0 i n s p e cti o n t e a m s t o c h e c k t h e pr e v e nti o n a n d c o ntr ol of air p oll uti o n of 1 5 pr ef e ct ur e s, i n cl u di n g G u a n g z h o u, S h e n z h e n, Z h u h ai, F o s h a n, S h a o g u a n, H ui z h o u, D o n g g u a n, Z h o n g s h a n, Ji a n g m e n, Y a n gji a n g, Z h a nji a n g, M a o mi n g, Z h a o qi n g, Qi n g y u a n a n d Y u nf u. It h a s b e e n r el e a s e d t h at, t h e c er a mi c c o m p a ni e s i n F o s h a n, Ji a n g m e n, Z h a o qi n g, Qi n g y u a n a n d Y u nf u f a c e d pr ett y stri ct e n vir o n m e nt al i n s p e cti o n.

Foshaninfocus

J u st li k e ot h er c er a mi c pr o d u cti o n citi e s, F o s h a n al s o k e pt a ti g ht r ei n o n e n vir o n m e nt al pr ot e cti o n. It h a s n o w b e e n c o nfir m e d t h at, fr o m 2 9t h N o v e m b er 2 0 1 7 t o 5t h M ar c h 2 0 1 8, t h e e n vir o n m e nt al pr ot e cti o n d e p art m e nt at all l e v el s c o n d u ct e d a n e n vir o n m e nt al s af et y o v er h a ul. I n d e e d a s f ar b a c k a s 4t h D e c e m b er 2 0 1 7, t h e st a n di n g c o m mitt e e of F o s h a n S a n s h ui di stri ct h a d c arri e d o ut t h e i n s p e cti o n of pr e v e nti o n a n d c o ntr ol of air p oll uti o n. T h e c o m mitt e e al s o g ui d e d t h e k e y i n d u stri e s t o r e d u c e pr o d u cti o n c a p a cit y b y 5 0 %. T h e k e y c o m p a ni e s i n cl u d e d c er a mi c, gl a s s, c e m e nt a n d t h o s e i n t h e al u mi ni u m i n d u str y, w hi c h t e n d e d t o pr o d u c e a l ot of p oll uti o n. R e a s s uri n gl y, t h e r e p ort c o n cl u d e d t h at m o st of t h e

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

c er a mi c c o m p a ni e s h a d m et t h e r e q uir e m e nt t o li mit pr o d u cti o n.

Y u nf u: r e n ai s s a n c e

D uri n g t h e l a st 1 2 m o nt h s, i n Y u n c h e n g a n d Y u n a n di stri ct, 1 4 c er a mi c c o m p a ni e s fi ni s h e d t h e e n vir o n m e nt al r atifi c ati o n. T h e e n vir o n m e nt al pr ot e cti o n b ur e a u of t h e s e t w o di stri ct s h a v e str e n gt h e n e d t h e eff ort s i n m a ki n g r e g ul ar i n s p e cti o n o v er el e ctri c al, c e m e nt, c er a mi c, st o n e a n d s ulf ur i n d u stri e s. T h e g o v er n m e nt of Y u nf u h a s e v e n h el d a s e mi n ar wit h e x p ert s i n a fi el d of air pr ot e cti o n a n d c o ntr ol. T h e s e mi n ar a n n o u n c e d it s i nt e nti o n t o e m pl o y f urt h er m e a s ur e s t o pr e v e nt a n d c o ntr ol air p oll uti o n s o a s t o e n s ur e t h e air q u alit y of Y u nf u m e et t h e e n vir o n m e nt al r e q uir e m e nt s et b y t h e pr o vi n c e.

Ji a n g m e n: 1 0 0 D a y s A cti o n.

T h e Ji a n g m e n E n vir o n m e nt al Pr ot e cti o n B ur e a u r a n a 1 0 0 D a y s a cti o n pl a n b b et w e e n N o v e m b er l a st y e ar, a n d t h e L u n ar N e w Y e ar i n F e br u ar y. T hi s m a n a g e d t o o v er h a ul t h e e n vir o n m e nt al s af et y pr o d u cti o n of all i n d u stri e s, wit h a k e y f o c u s o n c er a mi c s. T hi s w a s p artl y c o m p ell e d b y t h e f a ct t h at at t h e e n d of l a st y e ar, fi v e c er a mi c c o m p a ni e s h a d alr e a d y r e c ei v e d a d mi ni str ati v e p e n alti e s wit h a fi n e r a n gi n g fr o m 3, 0 0 0 y u a n t o 1 5 0, 0 0 0 y u a n. Z h a o qi n g: Stri ct i n s p e cti o n. D uri n g 2 0 1 8, Z h a o qi n g h a s c o nti n u e d t o i nt e n sif y t h e eff ort s t o s u p er vi s e t h e e n vir o n m e nt al r atifi c ati o n of c er a mi c c o m p a ni e s. T hi s f oll o w s o n wit h t h e tr e n d e st a bli s h e d i n O ct o b er 2 0 1 7 w h e n t h e m u ni ci p al g o v er n m e nt of Z h a o qi n g i s s u e d a pl a n f or t h e pr e v e nti o n a n d c o ntr ol of air p oll uti o n i n t h e wi nt er 2 0 1 7 a n d t h e s pri n g of t hi s y e ar. T h e pl a n arti c ul at e d t h at fr o m 2 1t h O ct o b er t o 1 5t h M ar c h 2 0 1 8, t h e k e y i n d u stri e s, i n cl u di n g c er a mi c, c e m e nt, gl a s s, c a sti n g a n d pri nti n g i n d u stri e s, n e e d e d t o r e d u c e t h eir pr o d u cti o n b y 5 0 %. If t h e w e at h er

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A n al y si s: C hi n a

i s g oi n g t o b e b a d, t h e k e y i n d u stri e s h a v e t o st o p pr o d u cti o n c o m pl et el y. U ntil n o w, 1 7 c a s e s of c er a mi c c o m p a ni e s h a v e b e e n s u b mitt e d t o i n v e sti g ati o n s i n Z h a o qi n g.

Qi n g y u a n: p u s hi n g f or t h e li n e

It h a s b e e n r el e a s e d t h at, Qi n g y u a n E n vir o n m e nt Pr ot e cti o n C o m mitt e e h a s r e q uir e d all t h e i n d u stri e s a n d c o m mitt e e m e m b er s t o s ol v e t h e pr o bl e m s wit h air q u alit y i n t hr e e p h a s e s o v er a p eri o d fr o m 1 5t h N o v e m b er 2 0 1 7 t o 1 5t h M ar c h 2 0 1 8. C urr e ntl y, t h e c er a mi c c o m p a ni e s ar e p u s hi n g f or w ar d t h e pr o d u cti o n pr o c e s s u si n g n at ur al g a s i n st e a d of c o al t o c ut e mi s si o n s. It h a s b e e n r e v e al e d t h at, i n Qi n g y u a n Ta n y u a n di stri ct, 6 c er a mi c c o m p a ni e s h a v e st art e d t o c h a n g e t h eir f u el s wit h n at ur al g a s F or t h o s e n ot f a mili ar wit h it, Qi n g y u a n i s a cit y l o c at e d b et w e e n t h e c e ntr al a n d n ort h er n r e gi o n s of G u a n g d o n g Pr o vi n c e. It i s a bi g cit y f or a gri c ult ur e, a n d i s al s o k n o w n a s t h e b a c k g ar d e n of G u a n g z h o u. At t h e b e gi n ni n g of t hi s c e nt ur y, it h a s a c c e pt e d i n d u stri al s hift a n d l o w er e d b arri er s t o e ntr y f or n e w b u si n e s s e s, w hi c h h a v e br o u g ht i n hi g h l e v el of e c o n o mi c gr o wt h. At o n e p oi nt it s G D P h a s gr o w n b y 3 0 %. H o w e v er, it c a u s e d a wi d e r a n g e of pr o bl e m s, s u c h a s e n vir o n m e nt al pr o bl e m s. B y 2 0 1 2, Qi n g y u a n h a s b e e n li st e d a s t h e e c ol o gi c al pri orit y z o n e i n G u a n g d o n g pr o vi n c e. T h er ef or e, Qi n g y u a n g o v er n m e nt l a u n c h e d e v al u ati o n r ul e s f or l o c al offi ci al s. T h e a c hi e v e m e nt of e c ol o g y h a s b e c o m e a n i m p ort a nt i n di c at or of t h e e v al u ati o n of t h e offi ci al s. I n t hi s c o n diti o n, Qi n g y u a n h a s st art e d t o e x pl or e t h e b al a n c e b et w e e n e n vir o n m e nt al pr ot e cti o n a n d e c o n o mi c d e v el o p m e nt. T h er ef or e, Qi n g y u a n h a s k e pt a ti g ht f o c u s o n t h e tr a n sf or m ati o n a n d e mi s si o nc utti n g of tr a diti o n al fl a g s hi p i n d u stri e s, s u c h a s c e m e nt i n d u str y, c er a mi c i n d u str y a n d m et al w or k i n d u str y. A c c or di n g t o t h e st ati sti c s, i n t h e l a st f o ur y e ar s, Qi n g y u a n h a s n e v er a p pr o v e d t h e i n st all ati o n of a n y n e w pr o d u cti o n li n e f or c er a mi c i n d u str y. B e si d e s, all t h e c er a mi c pr o d u cti o n li n e s wit h s h aft kil n h a v e b e e n r e m o v e d a n d t h e pr o d u cti o n c a p a cit y h a s b e e n r e d u c e d b y m or e t h a n 3 0 %. I n or d er t o m ai nt ai n t h e a d v a nt a g e s i n t er m s of e c ol o g y, Qi n g y u a n h a s s et u p a pl a n t o str e n gt h e n t h e r e g ul ati o n i n t h e pr ot e cti o n a n d e nf or c e m e nt a n d i n s p e cti o n of e n vir o n m e nt. I n t h e l a st fi v e y e ar s, Qi n g y u a n h a s l a u n c h e d a s eri e s of p oli ci e s t o i m p o s e t o u g h er r e g ul ati o n o n c er a mi c a n d n o nf err o u s m et al i n d u str y, i n cl u di n g t h e M e a s ur e s f or A d v a n ci n g C er a mi c C o m p a ni e s t o S wit c h C o al t o G a s i n Qi n g y u a n a n d t h e M e a s ur e s of I m pl e m e nt ati o n o n A d v a n ci n g t h e Tr a n sf or m ati o n a n d U p gr a d e of C er a mi c I n d u str y i n Qi n g y u a n. A p art f or m t h at, t h e pr o c e s s of s wit c hi n g c o al t o g a s i n c er a mi c c o m p a ni e s i s p u s hi n g f or w ar d. It h a s b e e n r e v e al e d t h at, t h er e ar e 6 o ut of 1 5 c er a mi c c o m p a ni e s, w hi c h h a v e alr e a d y i niti at e d t h e pr o c e s s of s wit c hi n g c o al t o g a s. F or e x a m pl e, all t h e pr o d u cti o n li n e s i n G u a n g d o n g Ji a m ei C er a mi c C o., Lt d. h a v e alr e a d y t a k e n g a s a s f u el s. S o m e pr o d u cti o n li n e s i n G u a n g d o n g Ti a n bi C er a mi c C o., Lt d. h a v e al s o r e pl a c e d c o al wit h g a s. Si n c e 1 8t h F e br u ar y, t h e til e c o m p a ni e s of G u a n g xi pr o d u cti o n

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

b a s e h a v e st art e d t o r e s u m e pr o d u cti o n. S e v er al h e a d s of t h e til e c o m p a ni e s t h o u g ht t h at t h e o utl o o k f or t h e m ar k et i n 2 0 1 8 w a s n ot bri g ht. T h e y a d o pt e d a w ait- a n d- s e e a p pr o a c h t o t h e m ar k et d e m a n d. A n y w a y, all t h e til e c o m p a ni e s of G u a n g xi ar e cl e ar a b o ut t h eir p o siti o n a n d dir e cti o n. F or e x a m pl e, t h e til e c o m p a ni e s i n Te n g C o u nt y ar e a c c el er ati n g t h e i n n o v ati v e d e v el o p m e nt a n d t h e c o n str u cti o n of n e w pr o d u cti o n li n e s. I n e arl y 2 0 1 8, t h e pl a nt s f or p er m e a bl e til e s a n d ot h er n e w m at eri al s h a v e b e e n p ut i nt o o p er ati o n. “ O ut pl a nt o p e n e d o n 2 3t h F e br u ar y. A n d w e st art e d u p a pr o d u cti o n li n e e v er y d a y. N o w, f o ur pr o d u cti o n li n e s ar e o n t h e str e a m. I n t hi s y e ar, w e will r u n all 7 pr o d u cti o n li n e s. B e si d e s, i n or d er t o m e et t h e g o v er n m e nt’ s a p p e al f or b uil di n g S p o n g e Cit y, w e will b uil d a n d st art u p a n e w pr o d u cti o n li n e f or p er m e a bl e til e s, w hi c h will b e p ut i nt o o p er ati o n i n A pril wit h a n a n n u al c a p a cit y of 7 5, 0 0 0 s q u ar e m et er s a n d a n o ut p ut v al u e of 1 0 0 milli o n Y u a n.” t h e g e n er al m a n a g er of Xi n d u o C er a mi c s s ai d. It h a s b e e n r e v e al e d t h at aft er Xi n d u o C er a mi c s b uilt t h e n e w pr o d u cti o n li n e, it will b e t h e l ar g e st til e c o m p a n y i n G u a n g xi pr o d u cti o n b a s e. C urr e ntl y, t h e til e c o m p a ni e s of G u a n g xi pr o d u cti o n b a s e ar e b u s y i n c h a n gi n g i nt elli g e nt a n d a ut o m ati c m a c hi n e s. A o D a C er a mi c h a s i ntr o d u c e d a ut o m ati c m a c hi n e s s o a s t o i m pr o v e t h e pr o d u cti o n effi ci e n c y a n d l o w er t h e l a b or c o st s. I n 3 0t h J a n u ar y 2 0 1 8, O c e a n o C er a mi c s b uilt a n e w pr o d u cti o n b a s e i n Te n g C o u nt y. It i s e x p e ct e d t h at t h e n e w pr o d u cti o n b a s e will b e p ut i nt o pr o d u cti o n i n S e pt e m b er t hi s y e ar. M a n y i n si d er s of t h e til e i n d u str y of G u a n g xi s ai d, t h e e ntr y of O c e a n o C er a mi c s will h el p t o pr o m pt t h e d e v el o p m e nt of t h e w h ol e til e i n d u str y of G u a n g xi a n d attr a ct m or e e x c ell e nt til e c o m p a ni e s t o m o v e i nt o G u a n g xi. It i s w ort h n ot e d t h at, i n G ui pi n g a n d W u mi n g, t h e ot h er t w o til e citi e s of G u a n g xi, t h e til e c o m p a ni e s ar e al s o pr e p ari n g t o stir u p i n n o v ati o n a n d l a u n c h n e w pr o d u ct s. T h e g e n er al m a n a g er of G a o g ui C er a mi c s Xi e Ji a n g yi s ai d, h e pl a n n e d t o i n cr e a s e hi s c o m mit m e nt t o u p d at e t h e pr o d u ct c at e g or y s o a s t o e x pl oit t h e b u si n e s s.

Li n yi: l e s s o pti mi sti c

I n Q 1, m a n y i n d u str y a n al y st s wit hi n t h e til e c o m p a ni e s of t h e Li n yi pr o d u cti o n b a s e s ai d, t h e y w er e p e s si mi sti c a b o ut t h e m ar k et pr o s p e ct s f or t h e f ull y e ar of 2 0 1 8, a n d a s w e h e a d i nt o t h e s e c o n d h alf of t hi s y e ar, t h eir pr e di cti o n s h a v e b e e n j u stifi e d. I n a d diti o n, m a n y of t h e m w er e fr u str at e d a b o ut t h e m ar k et pr o s p e ct s of hi g h- e n d m o s ai c s i n 2 0 1 8. A n i n si d er s ai d, wit h t h e s hri n k a g e of t h e m ar k et a n d t h e c o m p etiti o n fr o m Zi b o’ s p e er s, t h eir b u si n e s s e s will b e aff e ct e d. T h er ef or e, m a n y of t h e m h a v e st art e d t o c h a n g e t h eir li n e s t o pr o d u c e mi d dl e- e n d pr o d u ct s. T h e i n si d er al s o s ai d, t h e til e c o m p a ni e s of F o s h a n pr ef err e d t o i n v e st m ar k eti n g f or n e w pr o d u ct s, b ut t h e til e c o m p a ni e s of Li n yi att a c h e d m or e i m p ort a n c e t o t h e pr o d u ct q u alit y s o a s t o cr e at e m or e b e n efit s f or di stri b ut or s. A s l o n g a s t h e n e w pr o d u ct r e c ei v e di stri b ut or s’ r e c o g niti o n, t h e y c a n gr a d u all y fi n d t h e a c c e s s t o t h e m ar k et.

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

A n al y si s: C hi n a

It i s w ort h n ot e d t h at, m a n y til e c o m p a ni e s of Li n yi h a v e c h a n g e d t h e li n e s t o pr o d u c e w e ar a bl e til e s i n l at e 2 0 1 7 d u e t o t h e m at ur e t e c h n ol o g y. It h a s b e e n r e v e al e d t h at, t h e pri c e of w e ar a bl e til e s h a v e m ai nt ai n e d at 2. 6- 2. 9 Y u a n/ pi e c e si n c e 2 0 0 4. U ntil r e c e nt y e ar s, t h e pri c e h a v e gr e w b y 1 y u a n. I n 2 0 1 7, t h e d ail y pr o d u cti o n c a p a cit y of w e ar a bl e til e s h a v e r e a c h e d 1 3, 0 0 0 s q u ar e m et er s. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y of w e ar a bl e til e s h a s gr o w n s u b st a nti all y a s m a n y til e c o m p a ni e s c h a n g e d t h eir li n e s f or w e ar a bl e til e s. I n 2 0 1 7, w e ar a bl e til e s w a s a bi g s ell er i n Li n yi’ s m ar k et. I n s o m e d e gr e e s, w e ar a bl e til e s h a v e b e c o m e t h e r e pr e s e nt ati v e of t h e mi d dl e- e n d pr o d u ct i n Li n yi pr o d u cti o n b a s e. H o w e v er, s o m e O E M s t h o u g ht t h at w e ar a bl e til e s w o ul d n ot c o nti n u e t h e g o o d s al e s i n 2 0 1 8. A s m or e a n d m or e til e c o m p a ni e s pr o d u c e w e ar a bl e til e s i n Li n yi, it s pri c e will gr a d u all y dr o p d u e t o t h e l ar g e st o c k pil e s.

Zi b o: a bri g ht er li ni n g ?

Li n yi’ s f ort u n e s c o ul d n’t c o ntr a st m or e dir e ctl y t h a n wit h t h o s e of Zi b o. U nli k e i n t h e p a st t w o y e ar s, t h e til e s c o m p a ni e s i n Zi b o pr o d u cti o n b a s e h a v e h a d a g o o d st art i n 2 0 1 8 a n d b y t h e e n d of Q 1, m or et t h a n 8 0 % of t h e til e c o m p a ni e s h a v e b e g u n t o pr o d u c e. A s e arl y a s 1 8t h F e br u ar y, o n e d a y aft er S pri n g F e sti v al, s o m e c o m p a ni e s h a v e alr e a d y st art e d t h eir kil n s t o pr o d u c e til e s. A r e pr e s e nt ati v e of a til e c o m p a n y, Mr. Li, s ai d t h at, b y t h e e n d of R u sti c til e s: a b ri g ht m o v e f o r ‘ 1 8 It w a s a s f ar b a c k a s t h e 1 9 9 0 s t h at C hi n a h a s b e g u n t o pr o d u c e r u sti c til e s. It s c er a mi c pr o d u cti o n ar e a s pr o d u c e d di v er s e r u sti c til e s b e c a u s e of t h eir diff er e nt g e o gr a p hi c al e n vir o n m e nt s a n d pr o d u cti o n e d g e s. N o w, t h e s e pr o d u cti o n ar e a s c h a n g e d m a n y ori gi n al li n e s t o pr o d u c e r u sti c til e s. A n d t h e r e a s o n s b e hi n d t h eir a cti o n s w er e al s o t ot all y diff er e nt. 1 F uji a n P r o d u cti o n A r e a F uji a n h a s al w a y s b e e n t h e l ar g e st pr o d u cti o n ar e a f or e xt eri or w all til e s. B ut i n r e c e nt y e ar s, t h e m ar k et s h ar e of e xt eri or w all til e s h a s b e e n s e v er el y r e d u c e d a s t h e g o v er n m e nt h a d i ntr o d u c e d s o m e p oli ci e s t h at i m p o s e d t h e r e stri cti o n s o n t h e u s a g e of e xt eri or w all til e s o n t o w er bl o c k. I n t hi s sit u ati o n, m a n y m a n uf a ct ur er s w a nt e d t o u p gr a d e t h eir pr o d u cti o n li n e s. T h e p r o d u cti o n p r o c e s s of e xt e ri o r w all til e s h a v e s o m et hi n g i n c o m m o n wit h t h at of r u sti c til e s. F o r e x a m pl e, t h e y b ot h n e e d m o ul d s. I n a d diti o n, t h e r a w m at e ri al s a n d t h e n a r r o w - b o d y kil n w hi c h u s e d f o r e xt e ri o r w all til e s a r e s uit a bl e t o p r o d u c e r u sti c til e s. S o, F uji a n h a s c h a n g e d m a n y li n e s of e xt e ri o r w all til e s t o p r o d u c e r u sti c til e s i n t hi s y e a r. 2 G u a n g d o n g P r o d u cti o n A r e a I n t er m s of t h e pr o d u cti o n c a p a cit y a n d t h e q u alit y of r u sti c til e s, G u a n g d o n g r a n k e d fir st i n t h e c o u ntr y. A n d it h a s a gr o u p of f a m o u s c er a mi c c o m p a ni e s i n t h e fil e d of r u sti c til e s, li k e M A R C O P O L O, KI T O, R O M A RI O, L O L A, a n d et c. T h er e ar e s o m e r e a s o n s f or t h e i n cr e a s e of t h e li n e s f or r u sti c til e s. Fir stl y, i n r e c e nt y e ar s, t h e til e s i n m o d er n st yl e h a v e s e e n e x pl o si v e gr o wt h i n o v er s e a s m ar k et s. S o, m o d er n r u sti c til e s st art e d t o b e p o p ul ar i n C hi n e s e m ar k et. S e c o n dl y, t h e y o u n g h a v e b e c o m e m aj or c o n s u m er s w h o pr ef er m o d er n r u sti c til e s. T hir dl y, utili zi n g hi g h- d e fi niti o n t e c h n ol o g y h a s o p e n e d t h e d o or f or m a n uf a ct ur er s t o d e v el o p al m o st a n y t e xt ur e s t h e y c a n t hi n k of. S o, m a n af a ct ur er s c a n cr e at e di v er si fi e d r u sti c til e s t o h el p t h e m s el v e s wi n t h e h o m o g e ni z e d c o m p etiti o n.

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

T H E TI L E C O M P A NI E S O F G U A N G XI P R O D U C TI O N BASE HAVE STARTED TO R E S U M E P R O D U C TI O N 2 8t h F e br u ar y, n e arl y 8 0 % of til e c o m p a ni e s i n Zi b o h a v e st art e d t o pr o d u c e til e s, w hi c h h a v e b e e n r e c o g ni z e d a s a si g n f or b o o sti n g t h e m ar k et a n d c o nfi d e n c e of di stri b ut or s. “ T h e S pri n g F e sti v al, t h e b e st ti m e t o pl a n f or t h e w h ol e y e ar t h at i s t o c o m e. W e h a v e r e c ei v e d m a n y or d er t hi s ti m e of y e ar. A n d it s y m b oli z e s a n a u s pi ci o u s st art. ” H o w e v er, o n 2 8t h F e br u ar y, E m er g e n c y R e s p o n s e C o m m a n d C e nt er f or H e a v y Air P oll uti o n of Zi b o i s s u e d a n or a n g e al ert f or air p oll uti o n a n d l a u n c h e d t h e L e v el Ⅱ e m er g e n c y r e s p o n s e: si n c e 2 5t h F e br u ar y, til e c o m p a ni e s of Zi b o h a v e t o st o p pr o d u cti o n. T h e c o u nti e s s h o ul d m a k e a pl a n f or p e a k pr o d u cti o n t o e n s ur e t h at til e c o m p a ni e s s u s p e n d o p er ati o n s f or o v er 6 0 d a y s. T h e kil n s w hi c h c o ul d n ot st o p i m m e di at el y s h o ul d i m pl e m e nt t h e pl a n f or p e a k pr o d u cti o n. H o w e v er, Mr. Li s ai d t h at, t h e u n st a bl e r u n ni n g of kil n s will c a u s e a l o s s ar o u n d 1 t o 2 milli o n Y u a n. 3 G a o a n P r o d u cti o n A r e a I n G a o a n pr o d u cti o n ar e a, t h e pri c e s of f ull gl a z e d til e s dr o p p e d c o nti n u all y d u e t o t h e l o w- pri c e c o m p etiti o n. T h at i s w h y m a n y m a n uf a ct ur er s i n G a o a n d e ci d e d t o c h o o s e a n ot h er pr o fit a bl e c at e g or y a n d t h e y c h o s e r u sti c til e s. S o m e m a n uf a ct ur er s s ai d t h at, t h e y c h a n g e d t h eir li n e s of f ull gl a z e d til e s a n d t h e e xt eri or w all til e s t o pr o d u c e stri p w o o d til e s w hi c h diff er e d wit h ot h er c at e g ori e s. 4 S h a n d o n g P r o d u cti o n A r e a T h e l a st i s s u e h a s cit e d t h at Zi b o pr o d u cti o n ar e a h a s n o n e w li n e s f or r u sti c til e s b e c a u s e of g o v er n m e nt' s p oli ci e s. B ut, a s Zi b o h a s a h u g e gr o u p of O E M s, it s r u sti c til e s a ct u all y m a d e g o o d p erf or m a n c e. I n M a y, Li n yi pr o d u cti o n ar e a s a w a s h ort a g e of r u sti c til e s. M a n y l o c al m a n uf a ct ur er s r e g ar d e d it a s a g o o d o p p ort u nit y t o b attl e f or m ar k et s h ar e. T h er ef or e, t h e y c h a n g e d t h eir li n e s f or r u sti c til e s. A ct u all y, t h e m ai n r e a s o n f or t h e tr e n d of r u sti c til e s i n C hi n a i s t h at t h e m a n uf a ct ur er s a n d di stri b ut or s h a v e t o fi n d o ut a n e w pr o fit a bl e pr o d u ct a s t h e m ar k et s of gl a z e til e s a n d ot h er c o n v e nti o n al til e s h a v e b e e n s hr u n k h u g el y f or o v er c a p a cit y. F or y e ar s, r u sti c til e s h a s s u st ai n e d t h e gr o wt h i n pr o d u cti o n c a p a cit y a n d s h ar e s. B e si d e s, it s pri c e s a n d pr o fit a bilit y h a v e b e e n st a bili z e d a s w ell. T h u s, it b e c o m e s t h e fir st c h oi c e of m a n y m a n uf a ct ur er s. I n t h e e arl y st a g e, t h e si z e s of r u sti c til e s w er e s m all, s u c h a s 1 5 0 × 1 5 0( m m) a n d 3 0 0 × 3 0 0( m m). T h e m ai n st yl e i s p a st or al. B ut n o w, 6 0 0 × 6 0 0( m m) i s t h e m o st c o m m o n si z e of r u sti c til e s a n d t h e l ar g er si z e s ar e i n cr e a si n gl y n or m al, li k e 6 0 0 × 1 2 0 0( m m) a n d 9 0 0 × 1 8 0 0( m m). M o d er n st yl e ar e g etti n g m or e a n d m or e p o p ul ar. I n t hi s y e ar, m a n y m a n af a ct ur er s i n G u a n g d o n g a n d F uji a n tr a n sf or m e d t h eir ori gi n al li n e s t o pr o d u c e l ar g e m o d er n r u sti c til e s, s u c h a s Xi nr u n c h e n g C er a mi c s a n d Q H T C. T h e f or m er h a s l a n u c h e d t h e m o d er n r u sti c til e s i n 9 0 0 × 9 0 0( m m) a n d 6 0 0 × 1 2 0 0( m m). A n d t h e l at er h a s l a u n c h e d t h e o n e i n 9 0 0 × 9 0 0( m m), 6 0 0 × 1 2 0 0( m m) , 9 0 0 × 1 8 0 0( m m).

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

S P E CI A L R E P O R T

M al a y s ia:

a h a v e n f o r C hi n e s e e x p o rt s ?

ut p ut, c o n s u m pti o n e x p ort a n d i m p ort of c er a mi c til e s i n M al a y si a h a d b e e n k e e pi n g a c o m p ar ati v el y st e a d y gr o wi n g u ntil r e c e nt y e ar s w h e n it b e g a n t o m e et s o m e pr o bl e m s fr o m h o m e a n d a br o a d s u c h a s i n cr e a s e d pr o d u cti o n c o st, m or e s u p pl y t h a n d e m a n d a n d s o o n. S o, e x p ort of M al a y si a n til e s n ot o nl y b ei n g c o nfr o nt e d wit h c h all e n g e fr o m ot h er A S E A N c o u ntri e s b ut al s o wit h i nt e n s e c o m p etiti o n fr o m C hi n a a n d ot h er n o n- A S E A N c o u ntri e s. M a n y b eli e v e t h at M al a y si a’ s c er a mi c til e i n d u str y i s i n a diffi c ult sit u ati o n wit h c o st- i n cr e a s e pr o bl e m c a u s e d b y hi g h er i n v e st m e nt c o st a s w ell a s u n st e a d y m ar k et d e m a n d b ot h at h o m e a n d a br o a d. A si mil ar s ur v e y c arri e d o ut o n e y e ar a g o b y F M M M al a y si a C er a mi c I n d u str y ( M CI G) i n di c at e s t h at e v e n if M al a y si a’ s G D P a c hi e v e d a st e a d y gr o wi n g, it w a s n ot a bl e t o i n cr e a s e a m ar k et d e m a n d f or c o n s u m pti o n, n ot t o m e nti o n a s u b st a nti al eff e ct o n d e m a n d f or b uil di n g m at eri al s, a n d it i s a f a ct t h at t h e d o m e sti c c er a mi c til e i n d u str y di d n’t a c hi e v e a n i m pr o v e m e nt a s e x p e ct e d. It i s a c o m m e nt m a d e b y Mr. J o h n C h u a, g e n er al m a n a g er of M al a y si a Ki m Hi n I n d u str y t h at “t h e d o m e sti c sit u ati o n of c er a mi c til e c o n s u m pti o n i s n ot o pti mi sti c t o c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s. ” D o m e sti c d e m a n d f or it s c er a mi c til e s i s g oi n g d o w n o v er t h e p a st a c o u pl e of y e ar s, m e a n w hil e, C hi n e s e c er a mi c til e s ar e h a vi n g a n i n cr e a si n g m ar k et s h ar e i n M al a y si a. T h er ef or e, M al a y si a n c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s ar e t a ki n g m e a s ur e s t o h a v e c o o p er ati o n wit h ot h er c er a mi c til e e nt er pri s e s a n d r e al e st at e d e v el o p er s, a n d w hil e m a ki n g eff ort s t o c at er t h e d o m e sti c m ar k et d e m a n d, t h e y ar e w or ki n g h ar d f or e x p ort m ar k et. I n or d er t o i m pr o v e d o m e sti c m ar k et d e m a n d f or c er a mi c til e s, t h e y ar e

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

v er y b u s y wit h c o nt a cti n g r e al e st at e d e v el o p er s a n d c o n str u cti o n ar c hit e ct s f or a c o m m o n u n d er st a n di n g. At t h e s a m e ti m e, t h e y h o p e t o h a v e c o o p er ati o n wit h e x p ort tr a d er s of c er a mi c til e s t o o p e n u p e x p ort m ar k et. M al a y si a n c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s h a v e b e e n i n c o o p er ati o n all t h e w a y wit h l ar g e n ati v e r e al e st at e d e v el o p er s. F or e x a m pl e, S e a c er a Gr o u p h a d c o o p er ati o n wit h c ert ai n r e al e st at e d e v el o p er a n d b y j oi nt eff ort t h e y d e v el o p e d a t o w n wit h o v er 3 3 0, 0 0 0 m 2. S e c er a Gr o u p hi nt e d t h at t h e y will a c hi e v e a n i m p ort a nt a gr e e m e nt wit h a c er a mi c til e e nt er pri s e b y t h e t hir d q u art er of t hi s y e ar a n d Mr. M o h a m a d S uffi a n I s m ail, a fi n a n ci al a n d c o m m er ci al d e v el o p m e nt m a n a g er of S er c er a Gr o u p di s cl o s e d t o m e di u m t h at t hi s a gr e e m e nt i s f or a pr oj e ct t h at h a s a ri s k i n v e st m e nt of M al a y si a n Ri n g git 1 0 billi o n, it h a s a d ur ati o n of 1 5 y e ar s, a n d will st art i n 2 0 1 9. I n a d diti o n t o t h eir eff ort i n c o o p er ati o n wit h r e al e st at e d e v el o p er s f or m ar k et d e v el o p m e nt, M al a y si a n c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s ar e s e e ki n g f or c o o p er ati o n wit h f or ei g n c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s f or d e v el o p m e nt of e x p ort m ar k et. It i s w ell k n o w n t h at A u str ali a i s M al a y si a’ s t o p e x p ort m ar k et f or c er a mi c til e s a n d m a n y M al a y si a n l ar g e e x p ort er s ar e f o c u si n g t h eir b u si n e s s o n A u str ali a n m ar k et. F or e x a m pl e, Ki m Hi n Gr o u p t o o k o v er A u str ali a’ s c h ai n r et ail c o m p a n y O ut s et H ol di n g s Pt y Lt d i n 2 0 1 6 b y m e a n s of m er g er a n d a c q ui siti o n, w hi c h h a s 2 4 s h o p s a n d 3 c o m p a n y s h o p s. T hi s a cti o n e x p a n d e d t h eir r et ail b u si n e s s a n d w h ol e s al e c h a n n el, i m pr o v e d t h eir m ar k et p o siti o n i n A u str ali a w hi c h, i n t ur n, gi v e s m or e a d v a nt a g e s t o t h eir e x p ort b u si n e s s. . T h e i n v e st m e nt di d s u p p ort t h eir b u si n e s s b ot h at h o m e a n d a br o a d, a n d Ki m Ki n Gr o u p e x pr e s s e d t h at w hil e it s c er a mi c til e b u si n e s s i n d o m e sti c m ar k et i s i m p a ct e d b y eff e ct of a s oft r e al

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

S P E CI A L R E P O R T

e st at e m ar k et, it s o v er s e a s b u si n e s s i s d e v el o pi n g w ell, wit h t h eir i n c o m e fr o m e x p ort o p er ati o n a c c o u nti n g f or 4 2 % of t h e Gr o u p’ s n et i n c o m e i n 2 0 1 6, t h at i s 4 4 % of it s t ot al a n n u al i n c o m e. T h eir m ai n e x p ort m ar k et s ar e i n A u str ali a, Vi et n a m a n d C hi n a, wit h m ar k et i n C hi n a t a ki n g t h e l e a d. It i s r e p ort e d t h at Ki m Hi n Gr o u p’ s o p er ati o n i n M al a y si a h a s a n a n n u al o ut p ut of 7 milli o n m 2.

E n er g y i s s u e s

TI L E M A N U F A C T U R E R S H A V E B E E N I N C O O P E R A TI O N A L L T H E W A Y WI T H L A R G E N A TI V E R E AL E S T AT E D E V EL O P E R S

M al a y si a n g o v er n m e nt h a s c a n c ell e d e n er g y s u b si di e s, a n d at t h e s a m e ti m e, gr a d u all y i n cr e a s e d t h e pri c e of n at ur al g a s, el e ctri cit y a n d p etr ol. It i s di s cl o s e d b y i n si d er s t h at t h e pri c e i n cr e a s e r at e of n at ur al g a s 2 0 1 6 i n M al a y si a w a s a s hi g h a s 2 8 %, a n d t h e l a sti n g pri c e i n cr e a s e of n at ur al g a s i s r e g ar d e d a s t h e l ar g e st c h all e n g e t o it s c er a mi c til e i n d u str y. T a ki n g it s til e of U S D 5/ pi e c e a s a n e x a m pl e, it s e n er g y c o st a c c o u nt s f or 2 5- 3 0 %, c o st of r a w m at eri al a c c o u nt s f or 2 5 %, a n d s al ar y c o st i s a b o ut 3 5 % t h at i s hi g h er t h a n s al ar y i n ot h er S o ut h- e a st A si a n c o u ntri e s w h er e t h e s al ar y c o st a c c o u nt o nl y f or 1 0- 1 5 % a p pr o xi m at el y. I n s pit e of t h e i n cr e a si n g pr o d u cti o n c o st, M al a y si a g o v er n m e nt, i n a c c or d a n c e wit h it s el e v e nt h “ Fi v e- y e ar Pl a n ” ( 2 0 1 5- 2 0 2 0), i s p u s hi n g t h eir c er a mi c til e m a n uf a ct ur er s b y m e a n s of i nt e gr ati o n t o i m pr o v e t h eir c o m p etiti v e n e s s, a n d at t h e s a m e ti m e, e n c o ur a gi n g t h e m t o pr o m ot e o ut p ut b y m e a n s of a ut o m ati o n a n d t e c h ni c al i n n o v ati o n. It i s r e p ort e d t h at M al a y si a n M o s ai c s B er h a d （ M M B （ t h at i s w ell k n o w n f or it s M M L br a n d pr o d u ct a n d t h e r e gi o n all y p o p ul ar W hit e H or s e br a n d til e b ot h i m pr o v e d t h eir c er a mi c til e s t hr o u g h i n v e st m e nt f or e n er g y c o n s er v ati o n t e c h ni q u e t o r e d u c e u nit e n er g y c o n s u m pti o n of pr o d u cti o n, a n d t h eir pr o d u ct s ar e q uit e p o p ul ar wit h m e di u mhi g h e n d m ar k et. B e si d e s t h e s e t w o e nt er pri s e s, m a n y ot h er c er a mi c til e e nt er pri s e s s a y s t h e y h a v e st art e d o n pr oj e ct s of e n er g y c o n s er v ati o n a n d h e at r e c y cli n g f or p ur p o s e of s etti n g off t h e eff e ct of n at ur al g a s pri c e i n cr e a s e s o a s t o k e e p c o m p etiti v e n e s s of t h eir pr o d u ct s. W hil e t h e d o m e sti c c er a mi c til e m ar k et i s f a ci n g e xi sti n g c h all e n g e s, c er a mi c e nt er pri s e s will c o nti n u e t h eir eff ort o n n e w pr o d u ct d e v el o p m e nt a n d s etti n g u p m or e p o w erf ul s al e n et w or k t o e nl ar g e t h eir m ar k et s h ar e. C urr e ntl y, t h eir eff ort i s f o c u si n g o n br a n d i m a g e i m pr o v e m e nt a n d u p gr a di n g s al e s n et w or k a br o a d a n d n e w pr o d u ct d e v el o p m e nt f or t ar g et m ar k et s, all f or a hi g h er e x p ort v ol u m e. It i s s ai d b y a m a n a g er of G u o c er a Gr o u p t h at t h eir e x p ort v ol u m e i s e x p e ct e d t o t a k e a hi g h er pr o p orti o n i n t h e t ot al s al e s a m o u nt of t h e Gr o u p i n c o mi n g y e ar s. I m p o rt of c e r a

mi c til e s a n d s a nit a r y w a r e s d u ri n g 2 0 1 2 - 2 0 1 6 ( U S D’ 0 0 0)

Tr a d e d efi cit s

2012

A c c or di n g U nit e d N ati o n s c o m m o dit y tr a d e st ati sti c s u n d er t h e c al c ul ati o n r ul e of G e n e v a i nt er n ati o n al b u si n e s s c e nt er, M al a y si a’ s i m p ort v al u e of u n gl a z e d a n d gl a z e d c er a mi c til e c a m e t o a fi g ur e of U S D s 1 6 0 milli o n i n 2 0 1 6 ( T ariff C o d e s: 6 9 0 7 a n d 6 9 0 8), sli g htl y l o w er t h a n t h at of 2 0 1 5. O n t h e ot h er h a n d, it s e x p ort v al u e k e pt g oi n g d o w n i n 2 0 1 6, o nl y U S D 1 2 0 milli o n i n t ot al, a n d l o w er t h a n t h at of pr e c e di n g y e ar s b y U S D 4 milli o n. It s t o p e x p ort m ar k et c o u ntri e s A u str ali a a n d Si n g a p or e b e g a n t o h a v e l e s s i m p ort e d c er a mi c til e s fr o m M al a y si a, b ut o n t h e ot h er h a n d, M al a y si a b e g a n t o h a v e m or e i m p ort e d c er a mi c til e s f or m C hi n a.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

S o urc e

M a y b e t h e a b o v e- m e nti o n e d sit u ati o n i s of c ert ai n eff e ct of t h e i nt e n s e pri c e c o m p etiti o n c a u s e d b y t h e o v er c a p a cit y of c er a mi c til e s i n t h e w h ol e w orl d. M al a y si a’ s c er a mi c til e e nt er pri s e, Pr e sti g e C er a mi c s S d n B h d e x pr e s s e d t h at it s i n c o m e i s r e d u c e d b y 1 2. 7 % fr o m t h at of 2 0 1 5 d u e t o dr o p p e d pri c e a n d d e pr e ci ati o n of M al a y si a n Ri n g git i n 2 0 1 6. S o m e c er a mi c til e e nt er pri s e s ar e d e p e n di n g o n i m p ort e d r a w m at eri al s a n d e x p ort m ar k et a n d s uff er e d a s eri o u s l o s s b e c a u s e of u nf or e s e e a bl e c urr e n c y d e pr e ci ati o n a n d a e x p ort d e cli n e. H o w e v er, s o m e c er a mi c e nt er pri s e s di d a v oi d s eri o u s l o s s t hr o u g h pr a cti c a bl e str at e g y. G u o c er a i s a n e x a m pl e. It s pr o d u ct k e e p s p o p ul ar i n t ar g et m ar k et a n d it s m ai n e x p ort t ar g et m ar k et i s still i n A u str ali a, mi d dl e- e a st a n d s o m e ot h er A si a n m ar k et s, a n d it s c o nti n u o u s eff ort o n e x p ort m ar k et di d bri n g it n e w c u st o m er s a n d n e w m ar k et s. A n ot h er e x a m pl e i s G B H. W h e n fi n di n g o ut t h at t h e m ar k et d e m a n d f or it s pr o d u ct s b e g a n t o d e cli n e, it p ai d m or e att e nti o n t o c o nt a ct wit h l o c al c er a mi c e nt er pri s e s of it s e x p ort m ar k et ar e a s. It i s pr o v e d t h at t o h a v e a wi d e a n d r eli a bl e di stri b uti o n n et w or k i s a g o o d w a y t o r e d u c e l o s s a n d m a k e pr ofit. G B H c h air m a n s a y s t h at t h e gr o u p h a s t a k e n m e a s ur e s t o str e n gt h e n di stri b uti o n n et w or k, t h e n u m b er of di stri b uti o n fir m s i s i n cr e a s e d fr o m 1 3 i n 2 0 1 6 t o 1 6 i n 2 0 1 7, a n d t h e n u m b er of pr oj e ct di stri b uti o n fir m s i s i n cr e a s e d fr o m 3 8 i n 2 0 1 6 t o 5 2 i n t hi s y e ar. I n vi e w of e x p ort a n d i m p ort of c er a mi c til e s a n d s a nit ar y w ar e s i n M al a y si a, M al a y si a n e nt er pri s e s ar e f a ci n g a g e n er al sit u ati o n of d e cli n e d e x p ort. T a ki n g C hi n a a s a n e x a m pl e, c o m p ari n g C hi n a’ s e x p ort v ol u m e of c er a mi c til e s a n d s a nit ar y w ar e s t o M al a y si a, t h e i m p ort v ol u m e of t h e s a m e fr o m M al a y si a i s r e all y n ot hi n g. I n 2 0 1 6, C hi n a’ s e x p ort v al u e of c er a mi c til e s a n d s a nit ar y w ar e s t o M al a y si a c a m e t o U S D 2 4 5 milli o n, s h o wi n g a n i n cr e a s e of U S D 3 5 milli o n o v er t h e e x p ort v al u e of U S D 2 1 0 milli o n i n 2 0 1 5, w hil e C hi n a’ s i m p ort fr o m M al a y si a i n t h e s a m e p eri o d w a s o nl y a b o ut U S D 1 0 milli o n. T hi s sit u ati o n i s a s eri o u s c h all e n g e t o M al a y si a.

2013

2014

2015

2016

T ot al

2 6 8, 8 0 7

2 7 3, 9 9 1

3 3 1, 9 7 8

3 4 5, 6 1 6

3 6 4, 4 6 9

C hi n a

1 1 5, 8 1 4

1 4 7, 5 8 4

1 8 1, 6 4 0

2 1 0, 6 1 7

2 4 5, 6 0 2

I n d o n e si a

1 9, 2 0 3

1 7, 9 7 4

2 5, 7 8 4

3 1, 2 3 0

3 0, 8 7 1

T h ail a n d

2 0, 7 3 5

2 1, 8 8 9

2 1, 6 0 8

1 9, 0 7 6

1 5, 8 0 3

Japan

3 1, 4 1 7

1 4, 6 1 1

1 6, 1 6 4

1 4, 2 2 0

1 4, 1 3 9

Vi et n a m

2 7, 1 5 9

2 1, 4 4 0

2 8, 5 4 6

2 1, 2 1 8

1 1, 0 3 3

G er m a ny

6, 1 0 0

7, 4 3 1

6, 8 2 7

1 0, 0 9 4

1 0, 1 0 1

7, 4 5 8

1 0, 1 8 0

7, 1 4 6

5, 6 0 9

7, 4 0 5

5, 7 9 5

5, 2 8 9

4, 5 7 4

4, 9 1 9

USA I n di a

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

T al ki n g S h o p

Talki n g Shop

O m a n P or c el ai n: i n n o v ati o n fr o m t h e fr o nt A si a n C er a mi c s t al k s t o Mr Pr af ull a G att a ni, M a n a gi n g Dir e ct or of ri si n g st ar, O m a n P or c el ai n C o. S A O C a b o ut t h e c o m p a n yâ&#x20AC;&#x2122; s pl a n s a n d a m biti o n s n o w t h at it h a s fir ml y e st a bli s h e d it s elf a s a n i n n o v ati o n l e a d er wit hi n t h e i n cr e a si n gl y c o m p etiti v e Mi d dl e E a st m ar k et.

A C: C o ul d y o u ki n dl y s h ar e d et ail s of y o ur c o m p a n yâ&#x20AC;&#x2122; s H e n c e, w e ar e l ar g el y d e p e n d e nt o n a c q uiri n g h u m a n r e s o ur c e s m a n uf a ct uri n g c a p a cit y, c a p a biliti e s a n d a bri ef hi st or y. W h at fr o m v ari o u s p art s of t h e w orl d. w a s t h e m ai n mi s si o n b e hi n d s etti n g u p of O m a n P or c el ai n ? A n ot h er bi g g er c h all e n g e i n t h e r e gi o n i s fi n di n g o ut s uit a bl e r a w O m a n P or c el ai n: C urr e ntl y, O m a n P or c el ai n h a s a n i n st all e d c a p a cit y m at eri al f or p or c el ai n til e pr o d u cti o n . F or c er a mi c s t h er e ar e a t o pr o d u c e 2. 5 Milli o n s q u ar e m et er s of til e s p er a n n u m i n it s fir st f e w s uit a bl e t y p e s of cl a y s a v ail a bl e b ut f or p or c el ai n b y a n d l ar g e p h a s e a n d i s i n t h e pr o c e s s of i m pl e m e nti n g s u c h r a w m at eri al s ar e still n ot a v ail a bl e i n t h e s e c o n d p h a s e of 3. 5 Milli o n s q u ar e m et er s t h e r e gi o n, h e n c e w e still d e p e n d o n gl o b al p er a n n u m c a p a cit y. s o ur ci n g of r a w m at eri al. T h e pr oj e ct w a s i m pl e m e nt e d i n 2 0 1 2, Wit h t h e r e c e nt c h a n g e s i n t h e r e gi o n t h er e h a vi n g fir st b e e n l a u n c h e d i n 2 0 0 9, wit h It ali a n h a v e b e e n s o m e r e stri cti o n s f or tr a v elli n g fr e e t e c h n ol o g y. T h e mi s si o n of t h e pr o m ot er s w a s i n G C C c o u ntri e s a n d n e w vi s a s r e g ul ati o n s t o cr e at e a st at e of art m a n uf a ct uri n g f a cilit y i n ar e m a ki n g tr a v elli n g littl e c o m pli c at e d a n d O m a n f or m a n uf a ct uri n g p or c el ai n til e s. W e c u m b er s o m e, f or i nt er n al s al e s i n G C C fr e e ar e pr o u d t o pr o cl ai m t h at O m a n P or c el ai n C o. tr a v el t o all G C C m e m b er c o u ntri e s s h o ul d S A O C i s t h e o nl y c o m p a n y i n t h e S ult a n at e of b e all o w e d t o i n cr e a s e i ntr a G C C tr a d e O m a n w hi c h c a n pr o d u c e p or c el ai n Til e s. a n d p art n er s hi p. A C: W h at p art of y o ur t ot al pr o d u cti o n i s C h all e n g e s f or c er a mi c pr o d u c er s b a s e d i n m e a nt f or d o m e sti c m ar k et. ot h er c o u ntri e s i n t h e r e gi o n v ar y fr o m c o u ntr y O P: C urr e ntl y, w e ar e s elli n g 6 0 % of o ur t o c o u ntr y. H o w e v er, a v ail a bilit y of s kill e d a n d c a p a cit y i n t h e d o m e sti c m ar k et b ut wit h t e c h ni c al w or kf or c e i s a c h all e n g e, w hi c h all e x p a n si o n it m a y b e r e d u c e d t o 4 0 %. H o w e v er, t h e G C C c er a mi c pr o d u c er s f a c e i n g e n er al. Mr Pr af ull a G att a ni, M a n a gi n g Dir e ct or of t h e p er- c a pit a c o n s u m pti o n i s gr o wi n g f a st s o T o s o m e e xt e nt, c h e a p i m p ort of c er a mi c til e s O m a n P or c el ai n C o. S A O C a ct u al d at a m a y diff er d e p e n di n g o n t h e ti m e fr o m C hi n a a n d I n di a i s a m aj or c o n c er n f or w h e n e x p a n si o n will b e c o m pl et e d. c er a mi c til e pr o d u c er s b a s e d i n G C C r e gi o n. A C: W hi c h ar e t h e m ai n e x p ort d e sti n ati o n s D e s pit e, t h e m a n y a d v a nt a g e s c er a mi c f or y o ur c o m p a n y. til e pr o d u c er s e nj o y i n t h e G C C r e gi o n it i s O P: All G C C c o u ntri e s li k e B a hr ai n, Q at ar, diffi c ult t o m at c h t h e pri c e c o m p etiti v e n e s s U A E, S a u di Ar a bi a, K u w ait, et c. ar e o ur m ai n of c er a mi c til e pr o d u c er s fr o m C hi n a a n d c u st o m er s, b e si d e s t hi s w e d o h a v e o ur I n di a. C er a mi c til e pr o d u c er s b a s e d i n t h e s e a p pr o a c h i n ot h er Ar a b c o u ntri e s li k e L e b a n o n, t w o c o u ntri e s e nj o y si g nifi c a nt e c o n o mi e s of J or d a n, S yri a, et c. s c al e a n d t h u s ar e a bl e t o pr o d u c e at v er y A C: W h at ar e t h e t hr e e l ar g e st c h all e n g e s c o m p etiti v e c o st s. f a ci n g t h e O m a ni s a n d t h e Mi d dl e E a st A C: W h at i s t h e g e n er al st at e of c er a mi c A si a n c er a mi c til e i n d u str y. Ar e t h e s e til e m a n uf a ct uri n g i n O m a n. C o ul d y o u c h all e n g e s s a m e f or t h e c o m p a ni e s a cr o s s s h ar e t h e fi g ur e s of t ot al pr o d u cti o n, t h e c o u ntri e s of t h e r e gi o n ? i m p ort s a n d e x p ort s fr o m t h e c o u ntr y ? O P: T h e bi g g e st c h all e n g e i n t h e r e gi o n i s t o fi n d o ut s kill e d a n d O P: C o m p ar e d t o t h e si z e of p o p ul ati o n of O m a n, O m a n P or c el ai n tr ai n e d m a n p o w er l o c all y. Si n c e t h e s e c o u ntri e s d o n ot h a v e a v er y h a s l ar g er c a p a cit y t h a n w h at i s n e e d e d f or d o m e sti c c o n s u m pti o n. l o n g hi st or y of c er a mi c m a n uf a ct uri n g h e n c e, t h er e ar e n ot m a n y W e alr e a d y h a v e t w o pl a nt s m a n uf a ct uri n g c er a mi c til e s wit h a s u c h U ni v er siti e s a n d C oll e g e s w hi c h c a n i m p art s u c h f or m al c a p a cit y of al m o st 1 0 Milli o n S q. mtr s p er a n n u m a n d o n e pl a nt e d u c ati o n or tr ai n h u m a n r e s o ur c e s f or c er a mi c/ p or c el ai n fi el d. m a n uf a ct uri n g p or c el ai n til e wit h a c a p a cit y of 2. 5 Milli o n S q. mtr s

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

T al ki n g S h o p

p er a n n u m. Alt h o u g h t h e p o p ul ati o n of O m a n i s a p pr o xi m at el y 4 Milli o n, t h e p er c a pit a c o n s u m pti o n of til e s ar e v er y hi g h. Si n c e t h e c o n s u m er s ar e e x p o s e d t o w orl d m ar k et t h e y still pr ef er i m p ort e d til e s. I n t h e l a st t w o y e ar s, c o st of i m p ort s h a s n ot r e m ai n e d at p ar wit h d o m e sti c s u p pl y h e n c e c o n s u m pti o n of l o c all y m a n uf a ct ur e d til e s i s gr o wi n g r a pi dl y. O m a n i s e x p orti n g a p pr o xi m at el y 3 Milli o n S q. mtr e v er y y e ar i n n ei g h b ori n g c o u ntri e s a n d al s o t o s o m e p art of M E N A r e gi o n, m o st of it ar e c er a mi c til e s a n d i m p orti n g al m o st 2 Milli o n S q. mtr e v er y y e ar, m o st of it ar e p or c el ai n til e s. A C: N at ur al g a s pri c e s ar e c o n si d er e d t o t h e b e st a d v a nt a g e f or c er a mi c til e i n d u str y i n t h e Mi d dl e E a st. H o w f ar t hi s st at e m e nt i s tr u e i n c a s e of O m a ni s c er a mi c til e i n d u str y a n d y o ur c o m p a n y. O P: Pr e vi o u sl y t hi s st at e m e nt w a s c orr e ct u p t o a c ert ai n e xt e nt, w h e n t h e pri c e s of n at ur al g a s w er e s u b si di z e d b y v ari o u s g o v er n m e nt s i n G C C. I n p a st f o ur y e ar s t hi s a d v a nt a g e h a s b e e n r e v o k e d a n d n o w m o stl y pri c e s ar e s a m e or cl o s e t o gl o b al m ar k et pri c e. T h e pri c e s ar e n ot m u c h diff er e nt t h a n ot h er A si a n c o u ntri e s li k e I n di a, T h ail a n d, C hi n a a n d I n d o n e si a. A C: I s a c a p a cit y e x p a n si o n o n t h e c ar d s f or O m a n P or c el ai n ? O P: Y e s i n d e e d, w e ar e i n t h e pr o c e s s of e x p a n di n g o ur c a p a cit y v er y s o o n, h o p ef ull y b y t h e mi d of 2 0 1 9, w e w o ul d b e h a vi n g t ot al 6 Milli o n S q. mtr c a p a cit y p er a n n u m. A C: H o w d o y o u s e e t h e c er a mi c i n d u str y i n O m a n a n d t h e Mi d dl e E a st, fi v e y e ar s fr o m n o w ? O P: It i s a v er y pr o mi si n g f ut ur e, t h er e ar e m aj or e v e nt s li n e d u p i n Mi d dl e E a st li k e W orl d E x p o, 2 0- 2 0, F o ot b all w orl d c u p, et c. T h e s e will c ert ai nl y e n h a n c e t h e d e m a n d of c er a mi c & p or c el ai n til e s. T h e c o n s u m er s i n t hi s r e gi o n ar e v er y w ell u p d at e d a n d a w ar e of l at e st tr e n d s a n d pr o d u ct s. T h e y al s o h a v e a v er y o p e n mi n d t o a b s or b a n d a d o pt a n y n e w pr o d u ct v er y q ui c kl y. W e ar e s e ei n g n o w tr a n siti o n fr o m s m all er til e t o bi g si z e d til e s a n d fr o m c er a mi c t o p or c el ai n i n pr o c e s s. I n c o mi n g fi v e y e ar s, I a m v er y s ur e n ot o nl y t h at t hi s m ar k et will gr o w, b ut al s o q u alit ati v el y t h er e will b e a n oti c e a bl e gr o wt h. A C: W hi c h s e g m e nt/ s of til e i n d u str y i s / ar e gr o wi n g m or e t h a n t h e I n d u str y a v er a g e i n O m a n (f or e x a m pl e y o u h a v e r e c e ntl y l a u n c h e d t h e M et alli c a r a n g e). H o w d o y o u s e e t h e s e s e g m e nt s p erf or mi n g i n n e xt t w o/t hr e e y e ar s ? O P: Di git all y Pri nt e d P or c el ai n w o o d e n til e s, r u sti c a n d m et alli c til e s ar e gr o wi n g v er y f a st. T h er e i s a st a bl e d e m a n d i n tr a diti o n al m ar bl e pri nt m ar k et. T h e d e m a n d f or f ull p oli s h e d gl o s s y p or c el ai n til e will i n cr e a s e f or r e si d e nti al pr oj e ct s, h o w e v er f or c o m m er ci al pr oj e ct s still M att fi ni s h til e s will b e pr ef err e d c h oi c e. A C: C a n y o u s h ar e a b o ut t h e t e c h n ol o g y i s u s e at y o ur pr o d u cti o n pl a nt. O P: T h e pl a nt a n d m a c hi n eri e s u s e d b y O m a n P or c el ai n C O. S A O C ar e t h e m o st a d v a n c e d St at e of Art m a c hi n eri e s a n d t h e pr o d u cti o n li n e h a s all t y p e s of pri nti n g f a cilit y li k e di git al, R ot o or tr a diti o n al s cr e e n pri nti n g t e c h n ol o g y. T hi s pl a nt al s o h a s f a cilit y t o m a n uf a ct ur e diff er e nt ki n d s of b o di e s a n d b a s e. T h e O m a n P or c el ai n pl a nt i s e q ui p p e d t o m a k e v er y l ar g e v ari ati o n of til e s i n t er m s of si z e a n d fi ni s h b ot h. O m a n P or c el ai n i s u si n g f ull y a ut o m ati c It ali a n pl a nt a n d m a c hi n eri e s w hi c h ar e s uit a bl e t o pr o vi d e b e st o ut c o m e a n d q u alit y pr o d u ct s. W e ar e k n o w n i n t h e r e gi o n f or l at e st d e si g n s a n d i n n o v ati o n s i n d e si g n s a n d O m a n P or c el ai n h a s b a g g e d t h e D o s si er C o n str u cti o nâ&#x20AC;&#x2122; s I nfr a str u ct ur e A w ar d 2 0 1 7 f or m o st i n n o v ati v e m a n uf a ct uri n g c o m p a n y.

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

T H E BI G G E S T C H ALL E N G EI N T H E R E GI O N I S T O FI N D O U T S KI L L E D A N D T R AI N E D M A N P O W E R L O C A L LY

O m a n P or c el ai n C o m p a n y l a u n c h e d a pr e mi u m a n d e x cl u si v e r a n g e of l a vi s h m et alli c a n d l ar g e- si z e d til e s c all e d M et alli c a a n d G ar n d e r e s p e cti v el y, at t h e I n di a O m a n B u si n e s s M e et i n S o h ar l a st O ct o b er. T h e pr o d u ct li n e s w er e u n v eil e d u n d er t h e a u s pi c e s of H E E n g A h m e d bi n H a s s a n al D h e e b, U n d er s e cr et ar y of t h e Mi ni str y of C o m m er c e a n d I n d u str y, a n d H E I n dr a M a ni P a n d e y, A m b a s s a d or of I n di a t o t h e s ult a n at e. T hi s w a s d o n e at a s p e ci al c er e m o n y t h at w a s j oi ntl y or g a ni s e d b y t h e O m a n P or c el ai n C o m p a n y a n d t h e I n di a n E m b a s s y i n t h e pr e s e n c e of A b d ul R a z a k, gr o u p c hi ef fi n a n ci al offi c er, M u s c at O v er s e a s Gr o u p, S ul ai m a n al H art h y, D e p ut y C E O of M e et h a q B a n k, a n d Hi m a n s u M o h a p atr a, g e n er al m a n a g er of M u s c at O v er s e a s Gr o u p. R e n o w n e d ar c hit e ct s, b uil d er s, d el e g at e s a n d i nt eri or d e si g n er s fr o m a cr o s s t h e s ult a n at e w er e a m o n g st t h e ot h er att e n d e e s of t h e e v e nt. Wit h t h e l a u n c h of t h e til e s, O m a n P or c el ai n b e c a m e t h e fir st c o m p a n y i n t h e s ult a n at e t o i ntr o d u c e a n o p ul e nt m et alli c li n e of til e s m a d e o ut of m et alli c gl a z e ( M et alli c a - 6 0 x 6 0 c m, 3 0 x 6 0 c m) a s w ell a s l ar g e- si z e d til e s t h at ar e a v ail a bl e i n st o n e, m ar bl e, w o o d fi ni s h e s ( G ar n d e - 4 5 x 9 0 c m). T h e l ar g e si z e of t h e til e s r e n d er e n h a n c e d c o nti n uit y t o d e si g n s, t h er e b y m a ki n g li vi n g s p a c e s a p p e ar m or e s p a ci o u s. E rr at u m: W e ar e r e- r u n ni n g a n a m e n d e d v e r si o n of t hi s i nt er vi e w t h at fir st a p p e ar e d i n A C 1 8- 4 b e c a u s e of a c o u pl e of u n e x p e ct e d pri nti n g e rr or s. W e a p ol o gi s e f or a n y c o nf u si o n t h at a n y of t h e pr e vi o u s i nt e r vi e w m a y h a v e c a u s e d.

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

I nsight

I T A LI A N TE C H N OL O GY FA ST FA CT S

2016

2017

V ari ati o n

N o. c o m p a ni e s

147

148

N o. e m pl o y e e s

6614

7277

10 %

2, 0 2 7. 7 0

2 2 3 1. 1

1 0. 3 0 %

D o m e sti c s al e s t ur n o v er ( m. E ur o)

4 8 1. 3

5 8 0. 6

2 0. 6 0 %

% of t ot al t ur n o v er

2 3. 7

1 5 4 6. 4

1 6 5 6. 5

7 6. 3

T ot al t ur n o v er ( m. E ur o)

E x p ort s al e s t ur n o v er ( m. E ur o) % of t ot al t ur n o v er

7. 1 0 %

Pl e a s e n ot e: f or all g e o gr a p hi c al gr a p h s, t h e f oll o wi n g a p pli e s: O T H E R S A SI A: Af g h a ni st a n, B a n gl a d e s h, B h ut a n, M y a n m ar, Br u n ei, B ur ki n a F a s o, C a m b o di a, K or e a, P hili p pi n e s, J a p a n, I n di a, I n d o n e si a, L a o s, M al a y si a, M o n g oli a, N e p al, P a ki st a n, Si n g a p or e, Sri L a n k a, T h ail a n d, Vi et n a m. MI D D L E E A S T: S a u di Ar a bi a, B a hr ai n, U A E, J or d a n, Ir a q, Ir a n, I sr a el, K u w ait, L e b a n o n, Q at ar, O m a n, S yri a, T ur k e y, Y e m e n. T a bl e 1

N O R T H A M E RI C A: N A F T A ar e a E A S T A SI A: C hi n a, H o n g K o n g, T ai w a n

C h a n g e i n e x p ort s 2 0 1 6 v s 2 0 1 7 ( % i n v al u e)

0- 2. 5 m. E ur o 2. 5 - 5 m. E ur o 5 - 1 0 m. E ur o > 1 0 m. E ur o

2016 77 25 25 20

2017 67 31 28 22

N u m b er of c o m p a ni e s i n t h e s e ct or b y t ur n o v er 2016

2017

2 6. 2 0 % 1 4. 7 % - 1. 1 % 1 3. 8 % 6. 2 % - 1 9. 1 % - 1 5. 2 % 1 4. 3 % 200 % 7. 1 %

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

Te c h n ol o g y e x p o srt s b y d e sti n ati o n ( m. E ur o)

T a bl e 1

E ur o p e a n U ni o n Ot h er Asi a * Mi d dl e E ast * * Afri c a S o ut h A m eri c a N ort h A m eri c a * * * E ast er n E ur o p a E ast Asi a * * * * O c e a ni a T O T AL

4 3 1. 5 2 7 3. 3 2 3 0. 9 1 6 9. 1 1 6 8. 6 1 4 1. 1 1 3 4. 7 1 0 3. 8 3. 6 1, 6 5 6. 5 0

T a bl e 1- 1 2016 50 3 8. 9 6 8. 6 3 2 3. 8

0- 2. 5 m. E ur o 2. 5 - 5 m. E ur o 5 - 1 0 m. E ur o > 1 0 m. E ur o

T a bl e 1- 1

2017 4 0. 8 4 1. 3 8 2. 6 4 1 6. 1

2017 8 1. 4 107 1 9 3. 6 1, 8 5 5. 1 0

E x p ort s al e s b y t ur n o v er s e ct or ( m. E ur o)

D o m e sti c s al e s b y t ur n o v er s e ct or ( m. E ur o) 2016

2016 9 8. 5 9 1. 7 1 7 2. 5 1, 6 6 5

0- 2. 5 m. E ur o 2. 5 - 5 m. E ur o 5 - 1 0 m. E ur o > 1 0 m. E ur o

2016

2017

T a bl e 1 T a bl e 1

C er a mi c :l es H e a v y cl a y T a bl e w ar e S a nit ar w y ar e R efr a ct ori es Ot h er

1 9 2 7. 1 1 2 4. 1 2 1. 9 1 1 5. 4 4 0. 1 7. 4

C er a mi c :l es H e a v y cl a y T a bl e w ar e S a nit ar w y ar e R efr a ct ori es Ot h er

Tot al t ur n o v er b y m a c hi n er y s e ct or ( 2 0 1 7; m. E ur o s)

C h a n g e i n t ur n o v er 2 0 1 6 v s 2 0 1 7 b y u s er s e ct or ( % i n v al u e)

T a bl e 1 M at eri al pr e p ar a : o n F or mi n g Di es Dr yi n g Gl azi n g / D e c or a : o n Di git al d e c or a : o n

1 3. 2 - 1 8. 1 1 9. 1 1 1 5. 7 4 6. 9

2016

2017

2 4 4. 6

2 5 9. 9

4 3 1. 8 1 0 0. 9 1 0 0. 1

4 8 9. 7 1 0 7. 6 106

1 3 5. 2

1 4 3. 8

1 7 3. 5

1 8 4. 8

1 T a bl e 1 Firi n g Fi nsi hi n g P a c ki n g / S or : n g P uri ďŹ c a : o n Pr o c ess c o ntr ol E n gi n e eri n g L a b e q ui p m e nt

Tur n o v er a n al y si s b a s e d o n t e c h n ol o g y t y p e ( m. E ur o s) 2016

2017

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

2016 2 5 8. 7 2 1 0. 3 1 1 8. 4 2 2. 9 1 3. 7 2 4. 9 7. 4

2017 2 4 2. 3 262 1 3 5. 7 3 2. 3 1 7. 9 4 2. 4 7. 4

Tur n o v er a n al y si s b a s e d o n t e c h n ol o g y t y p e ( m. E ur o s) 2016

2017

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

H u nt er a n d t h e h u nt e d

s t h g u t ho

a ta is d r u o t a h t y d a e lr a n e e s W e h a ve a b le e d a r t f l e s t i s i d n a e l b a va lu

Bl o c k c h ai n, Et h er e u m, er …. W h at ? D e ar Di ar y,

n d a n alt er n at e t o d e ali n g wit h b a n k s f or A c o u pl e of m o nt h s a g o I wr ot e a b o ut h o w I h a d tri e d t o fi e a n s w er. It l o o k s m or e li k e a f a n c y P o n zi h t n't s a w n oi c Bit s u p a y m e nt s a n d l a m e nt e d t h at t h e i nf a m o m bl e hi g h ri s k i n v e st or s m a k e tr u sti n g t h at t h e y s c h e m e w h er e t h e v al u e of t h e c urr e n c y i s b a si c all y a g a bit h ar s h – m a y b e it i s n't. A n y w a y gi v e n o n e w o n't b e t h e d u m b e st i n v e st or at t h e t a bl e. M a y b e t h at' s a s D a n g er o u s' I t h o u g ht t h at m a y b e di s cr eti o n i s arti cl e I r e a d h e a dli n e d ' Bit c oi n i s Ri di c ul o u s; Bl o c k c h ai n i t h e b ett er p art of v al o ur. n d e nt' ki n d a n d h e w a s f ar m or e e nt h u s e d H o w e v er I m et o n e of t h o s e ' Fi n a n ci al C o n s ult a nt s I n d e p ee tri e d t o off er m e i n v e st m e nt s i n Et h er e u m, h st fir at y, a k O s. t fi e n e b al nti e ot p s it d n a y g o b y t h e t e c h n ol e ti m e it i s n't si mil ar t o Bit c oi n... N o w I w a s j u st a n ot h er cr y pt o c urr e n c y si mil ar t o Bit c oi n b ut it at t h e s a m e. g etti n g c o nf u s e d s o I h a d t o fi n d o ut m or u g g e st e d t h at I t h o u g ht of Bit c oi n a s a n T o g et m e st art e d t h e I n d e p e n d e nt Fi n a n ci al C o n s ult a nt s n, & t h at Et h er e u m w a s a n ot h er t y p e ai h c k c o Bl of e n o h p art m s e h t n o n a r at h t p p a a p pli c ati o n, a n e d t h at t h e n e xt bi g l e a p w o ul d b e t o u s e of a p pli c ati o n t o o. F urt h er a d di n g t o m y c o nf u si o n h e a d d m a n n er of n e w a p p s, 'I m a gi n e', h e s ai d, 't h at all or f e ur ct u str a Bl o c k c h ai n a s t h e f o u n d ati o n a n d t h e i nfr o ul d b e u p d at e d b y y o ur j o g gi n g br a c el et & y o ur h e alt h r e c or d s will b e k e pt o n a s e c ur e l e d g er t h at c h h o s pit al s a n d d o ct or s a n d y o ur i n s ur a n c e wit d e ar h s e b d ul o c n o ati m or nf i e h t of all d n s m art p h o n e a o ut i n t h e et h er! ' N o, it'll b e s e c ur e, e n cr y pt e d! c o m p a n y ?' W h y y e s – I' d j u st l o v e t h at ki n d of d at a t o b e n.' i g n sti e v T hi s i s t h e n e xt bi g t hi n g & w ell w ort h i n ? H o w i s it g oi n g t o i m p a ct t h e i n d u str y ? I' m n ot s o s ur e – w h at i s all t hi s ? I s it g oi n g t o i m p a ct m e a b o ut t h e n e w t e c h n ol o g y b a c k t o fr o nt – d u e g n ki n hi t n e e b d a h I at h t s a w e m o t g n hi t s u o Fir st, t h e o b vi s u mi n g Bit c oi n w a s ' T h e T hi n g' a n d Bl o c k c h ai n t o t h e w a y Bit c oi n w a s r e p ort e d I m a d e t h e mi st a k e of a s s e w a s t h at T h e T hi n g w a s Bl o c k c h ai n a n d it ali e r n't d di I at h W w a s j u st w h at it u s e d t o g et t hi n g s d o n e. t h e m o s t vi si bl e a p p t h at Bl o c k c h ai n r a n. w a s p ur el y s p e c ul ati o n a n d c h a n c e t h at h a d m a d e Bit c oi n t h er e ar e c o m m e nt at or s w h o will di s c u s s t h e n, ai h c k c o Bl of e p o c s al nti e ot p e h t of e s u a c S e c o n dl y, b e a b o u t t h e i n d u stri al p o s si biliti e s f or it. T h e w or d p er s o n al i m p a ct of t h e t e c h n ol o g y a n d t h o s e t h at will t al k n': o pti m o st c o m m o nl y u s e d s e e m s t o b e ' di sr u D e fi niti o n. Di sr u pt – Tr a n siti v e V er b 1 a) t o br e a k a p art; r a pt ur e 1 b) t o t hr o w i nt o di s or d er a n i n d u str y wit h n e w t e c h n ol o g y' 2) t o i nt err u pt t h e n or m al c o ur s e or u nit y of - ' c a n di sr u pt m s of t h e a m a zi n g w a y it will r e v ol uti o ni z e er t n i k al t n ai h c k c o Bl e h t n i d n a n o g n ki or w e S o t h e p e o pl w t w o m ai n t h e m e s. b u si n e s s a n d, w ell – li vi n g. T h e e x pl a n ati o n s t e n d t o f oll o 1) H o w it will c h a n g e t h e w a y y o u li v e. n i n di vi d u al w o ul d e x p eri e n c e t h e m s el v e s. I c all t hi s t h e ' s m all st uff' b e c a u s e it' s m or e a b o ut w h at a t h e w a y e v er yt hi n g w e h a v e will s e n s e a n d s i at h T d. e s s u c s di s i s g n hi T of et n er nt I e h t s, I nt h es e c as e at a will b e u s e d f or o ur b e n e fit (i n s ert all m a n n er c o m m u ni c at e t o e v er yt hi n g el s e w e h a v e a n d h o w t h at d y o u r s m art p h o n e, it k n o w s w h er e y o u ar e, er d si n o C s. er h ot of of al ar m b ell s h er e) a n d f or t h e b e n e fit at p o siti o n it' s i n h o w f a st it' s m o vi n g h o w hi g h h o w f a st y o ur m o vi n g, h o w bri g ht it i s, h o w w ar m it i s, w h at a n d kn o wi n g w h er e it i s t o o; y o ur c ar, e v er y it i s a n d s o o n. N o w i m a gi n e e v er yt hi n g el s e k n o wi n g t h di c al d at a, h e art r at e, bl o o d pr e s s ur e a n d s o s e n s or i n y o ur c ar, e v er y fit n e s s tr a c k er y o u u s e, a n y m e y o u n e e d e d t o or d er a n d w h at y o u c o ul d m a k e o n. I m a gi n e y o ur fri d g e k n o wi n g w h at w a s i n it a n d w h at u ni c ati n g wit h e a c h ot h er, wit h y o ur h o u s e, wit h fr o m w h at w a s i n t h e fri d g e. N o w i m a gi n e t h e m all c o m mt h e c ar m a n uf a ct ur er, t h e i n s ur a n c e c o m p a n y. y o ur t h er m o st at, li g hti n g, y o ur pl a c e of w or k, y o ur d o ct or, er n et pr ot o c ol (I P v 6) h a s t h e p o s si bilit y f or T h at i s r e all y t h e I nt er n et of T hi n g s. B e c a u s e t h e l at e st i ntet & b e t r a c k e d. I m a gi n e h o w m u c h d at a t h at s o m a n y a d dr e s s e s e v er yt hi n g c a n c o n n e ct t o t h e i nt er n u d o it. A s a n i d e al, it w o ul d i s, h o w m u c h it k n o w s a b o ut y o u, w h at y o u d o, w h er e y o ci e ntl y a n d wit h l e s s w a st e or h el p y o u h a v e a t ail or e d, h e alt hi er lif e u si n g r e s o ur c e s ef fi d u pli c ati o n. Di d I s a y t h at w a s t h e s m all st uff ? o c k c h ai n c a n aff e ct b u si n e s s, 2) T h e Bi g T hi n g s. B y t hi s, I h a v e t o t hi n k of it a s h o w Bl ct of t h e Bl o c k c h ai n i s it s e p s a al nti e s s e e h T e. g n a h c ht g mi at h t w o h d n a y str u d n i

* T h e vi e w s e x pr e s s e d i n t hi s pi e c e r efl e ct t h o s e of t h e a ut h or, a n d n ot of t h e m a g a zi n e or it s st aff

a si a n c er a mi c s

A C 1 8- 6

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

H u nt er a n d t h e h u nt e d

s u p p o s e d s e c urit y, tr a n s p ar s e c ur e a n d d o e s n ot r el y o e n c y a n d d e m o cr a c y – t h at it i s d e c e ntr ali z e d a n d t h er n T h e e a si e st w a y I fi n d t o t tr u st. S o n o w w e h a v e t o c o n si d er w h at t h e Bl o c k c ef or e it i s b ot h i n t h e Bit c oi n e x a m pl e it c hi n k of it i s t h at a bl o c k i s a b o x t h at c a n c o nt ai n all h ai n i s. S o if i n Bl o c k 2 I a m gi vi n g o nt ai n s d et ail s of a tr a n s a cti o n. E ac h bl o c k r ef er e n c e m a n n er of i nf or m ati o n, cr e dit s o I h a v e it t o gi v e t o y o u 1 cr e dit, t h e n y o u c a n c h e c k t h at i n Bl o c k 1 I h a s t h e pr e vi o u s bl o c k. ( u si n g Bl o c k c h ai n) el s e c h y o u. B ut n ot o nl y y o u c a n s e e t h at – e v er y o n e el s e v e r e c ei v e d at l e a st 1 c a n't c h a n g e t h e c o nt e nt of e c k s I h a v e a cr e dit t o gi v e t o y o u. N ot o nl y t h at – y o uc a n s e e t h at. E v er y o n e h a s a c o p y of t h at c h ai n of t h e b o x t o s a y t h at a ct u all y, I g a v e y o u t w o cr e dit s. c a n't c h a n g e it. Y o u cr e dit s – o nl y t h at I g a v e y b o x e s. N o o n e el s e s c h ai n of b o x e s will s h o w t h at i n B e c a u s e e v er y o n e el s e J u st a s I c a n't t hr o w a w a y to u o n e cr e dit. Y o u c a n't c h e at m e – e v er y o n e el s e will Bl o c k 2 I g a v e y o u t w o h e b o x t o s a y I di d n't gi v e y tr u st a s w e k n o w it. o u a cr e dit at all. I c a n't f o oldi s a gr e e wit h y o u. y o u. N o n e e d f or N o w – i n st e a d of u s gi vi n g e a c h ot h er cr e dit s – w h at if w e gi v e e a c h ot h er d o c o m p a ni e s & b u si n e s s e d at a ? s n e e d t o e x c h a n g e t h at c urr c o m p a ni e s et c e ntl y n e e d t o g o t hr o u g h b W h at ki n d of d at a a n k s, i n s ur a n c e Wit h t h e ' ol d i nt er n et' o n e t hi t el e vi si o n & r a di o n e w s a n n g t h at m a d e a bi g i m p a ct w a s h o w it c h a n g e d m e t o o ur b e n e fit a n d c o st h a s d n e w s p a p er s c o ntr oll e d b y bi g c o m p a ni e s. T h e i nt erdi a – w e u s e d t o h a v e t h eir i d e a s, t h eir n e w s, t h eir e n a bl e d s o m a n y m or e i n di vi d u al s a n d gr o u p s t o pr n et a s w e k n o w b ot h d e c e ntr ali z ati o n t o s w e e p o o pi ni o n s a n d t h eir li e s. T h e n e w pr ot o c ol w e ar e t ol o m ot e t h eir i nf or m ati o n, o ur s a n d w e s h all b e a bl e t ut o v er ot h er i n d u stri e s b ut w e s h o u l d n't w orr y b e c d will e n a bl e t hi s – will it r e all y ? W e' v e alr e a o s e e it – u nli k e b ef or e w h er e it i s o w n e d b y bi g b u sia u s e t h e d at a will b e dy n e s s a n d g o v er n m e nt s L o o ki n g at t h e i n d u stri e s t s e e n t h e i m p a ct of 'f a k e n e w s'. s u s p e ct s – i n d u stri e s w h er h at ar e s u p p o s e d t o s h ortl y b e n e fit f r o m t h e Bl o c k c i n s ur a n c e, h e alt h c ar e, h u e d at a it s elf i s t h e tr a d e d c o m m o dit y – s o b a n ki n g, ah ai n w e s e e t h e u s u al o nl y p artl y of i nt er e st t o u s i m a n r e s o ur c e s, v oti n g, g o v er ni n g, m u sic str e a mi n g a u diti n g, a c c o u nt a n c y, n n B ut at w h at l e v el, mi g ht w e c er a mi c s – i nt er e sti n g f or bi g c or p or ati o n s I e x p e ct. d s o o n. B ut t h at i s T h e Bl o c k c h ai n i s b ei n g pr t a k e a m or e dir e ct i nt er e st ? 'fr o m F ar m t o S h elf' a s it i s o m ot e d t o s u p p ort F air Tr a d e – t o m a k e t h e s u p pl y al s o b e u s e d t o all o w s e c ur a d v erti s e d. S o fr o m t h e mi n e t o th e t oil et, I g u e s s w ec h ai n tr a n s p ar e nt, s o m et hi n g t h at m o st of u s e cr o s s- b or d er p a y m e nt s. It c a n al s o i m pr o v e s e c urit c o ul d s a y. It s h o ul d n o w u s e a ut o m ati c all y & t a y i n cl o u d c o m p uti n g – k e f or gr a n t e d. B ut f or m e, t h e i nt er e st a n d t h at f a ult s c o ul d b e c orrw o ul d b e t h at e q ui p m e nt c o ul d b e r e m ot el y a n d a ut o a w a y t o pr ot e ct t h e e n vir o e ct e d i n f ut ur e pr o d u cti o n. Li k e wi s e f or a fi ni s h e d pr m ati c all y m ai nt ai n e d s e e m t o b e r e ali sti c a n d b en m e nt a n d m a k e s ur e t h at c o m p a ni e s r e s p e ct l a b o ur o d u ct. M a y b e at l a st n ri g ht s. T h o s e w o ul d S o f ar t h e Bl o c k c h ai n i s e fi ci al. B ut ar e t h er e d a n g er s ? t h eir fi n g er s a n d m a k e s o m o stl y h y p e – t h e n e xt bi g t hi n g t h at e a g er i n v e st or u s e t hi s – it i s t o o i nf a ntil e. m et hi n g of. I d o n't s e e a l ot of a d v a nta g e if a n y i n tr s ar e tr yi n g t o gr a b i n b attl e f or s e c urit y v er s u s pir Wit h t hi s i m m at urit y w e h a v e t o a s k – i s t hi s j u st yi n g t o b e t h e fir st t o an a c y ? Ulti m at el y – h o w m u m a k e s tr u st irr el e v a nt ? c h c a n w e tr u st a s y st e m tot h er r o u n d i n t h e h at s u p p o s e dl y W e h a v e s e e n alr e a d y t h at o ur d at a i s v al u a bl e a n d i s it s elf tr a d e- a bl e. C o m p t o o ur d at a ar e l o o ki n g t o a W e al s o n o w k n o w t h at o ur m o n eti z e it. If a s er vi c e i s fr e e w e n o w a c c e pt w e ar e ni e s t h at h a v e a c c e s s t h e pr o d u ct b ei n g s ol d. g o v er n m e nt s ar e p ar a n oi d t h at w e c o ul d t h e y t o o mi n e, a n al y s e a n u s e pri v a c y alr e a d y b ei n g c o n c er n e d atd h o ar d o ur ' m et a- d at a' at t h e v er y l ea st. T h e y al s o d f or cri mi n al a cti viti e s, w e c o n si d er t h e m or e o p pr t h e e n cr y pti o n of s er vi c e s s u c h a s W h at s A p p a n d To n't li k e o ur pri v a c y d o n't h a v e pri v a c y a n d t e c e s si v e g o v er n m e nt s i n t h e w orl d. E d w ar d S n o w d e n el e gr a m. T hi s i s b ef or e hn s h o w e d u s t h at w e S o I w o n d er wit h t hi s n e w ol o g y c a n b e u s e d f or n ef ari o u s t hi n g s. a n d if it i s n ot a s s e c ur e a s t e c h n ol o g y if it will b e all o w e d t o b e a s e c ur e a s it s a d e di c at e d, i nf or m e d & cl et h e y s a y j u st w h at ri s k s w e c o ul d b e t a ki n g b y tr u sti e nt h u si a st s pr o m ot e, n v er elit e c o ul d u n d er st a n d t hi n g – will it b e b ett er ? a n d c o ntr ol. If it i s t o c h a n g g s o m et hi n g t h at o nl y e h o w w e d o e v er y U ntil n e xt ti m e, Y o ur h u m bl e s er v a nt Willi a m H u nt er

* T h e vi e w s e x pr e s s e d i n t hi s pi e c e r efl e ct t h o s e of t h e a ut h or, a n d n ot of t h e m a g a zi n e or it s st aff

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A C 1 8- 6

a si a n c er a mi c s

I n t h e n e x t i s s u e... A C 1 8- 7 F e at u r e s i n cl u d e

• • • •

Firi n g c o nsi d er ati o ns i n Asi a n s a n w ar e Tr a di n g pl a c es: Asi a n t a bl e w ar e d e v el o p m e nt Til e b u yi n g tr e n ds: p art 2 P a kist a n: a br a v e n e w d a w n? i s t hi s y o ur o w n i s s u e ? s u b s cri b e o nli n e at w w w. a si a n c er a mi c s. c o m w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

A C 1 8- 7

s. c o m w. a si a n c er a mi c e o nli n e at w w b cri s b u s ? e u w n iss i s t hi s y o ur o a mi c s. c o m w w w. a si a n c er

i s t hi s y o ur o w n i s s u e ? s u b s cri b e o nli n e at w w w. a si a n c er a mi c w w w. a si a n c er a s. c o m mi c s. c o m A C 1 8- 7

A C 1 8- 7

S E E U S AT

T E C N A R GI L L A R I M I N I, I T A L Y A L L I G R A N C T EM I N I, I T A L Y I N F O CT U S: E RI C N A R GI L L A R I M I N I, I T A LY I N F O C U S: S e e u s at I N F O C U S: Te c n a rgill a

S E E U S AT

S a nit ar y w ar e firi n g A si a n t a bl e w ar e tr a di ng Til e b u yi n g tr e n d s p 2 P a ki st a n: a br a v e n e w da wn? Pl n e e wfis,ri vin eg w s, a n al y si s S a nit ar uy sw ar a n d m u c h m or e! g n di a tr ar e A si a n t a bl e w ends p2 Til e b u yi n g tr wn? av e n e w d a P a ki st a n: a br m u c h m or e! s and e w s, a n al y si Pl u s n e w s, vi A C C O V E R S.i n d d

2 3/ 0 7/ 2 0 1 8

ndd A C C O V E R S.i

LY RI MI NI, I T A

1 3: 0 8

A C C O V E R S.i ndd

1 3: 0 8

S a nit ar y w ar e fi ri n g A si a n t a bl e w ar e tr a di n g Til e b u yi n g tr ends p2 P a ki st a n: a br Pl u s n e w s, vi av e n e w d a w e w s, a n al y si s n? an d m uc h m or e!

P L U S: n e ws, vi e ws, a n al ysis a n d m u c h, m u c h m or e! 2 3/ 0 7/ 2 0 1 8

1 3: 0 8

C A N Y O U A F F O R D T O MI S S O U T ?

C O N T A C T U S T O S U B S C RI B E T O D A Y, O R U S E T H E F O R M I N T HI S I S S U E:

T: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 2 3 0 8 3 9 E: e n q uiri e s @ a si a n c er a mi c s. c o m

w w w. a si a n c er a mi c s. c o m

W hit e st uff: N ai m a A n n o ni, E nri c a C ai ell o, Ri c c ar d o Pi o v es a n, M ari a Cristi n a Zi vi a ni Br er a - A c c a d e mi a B ell e Arti

2 4- 2 8 S E P T E M B E R 2 0 1 8 pr o m ot e d b y C O N FI N D U S T RI A C E R A MI C A

i n c oll a b or ati o n wit h

orC g Oa niN FIz e Nd Db Uy S T RI A C E R A MI C A

Fr e e ti c k et o nli n e

w w w. c ers ai e.it / o nli n e b o ot h

s h o w m a n a g e m e nt

Pr o m o s srl

S e e u s at VI E T N A M C er a mi c s 2 0 1 8

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