Asian Glass - AG22-2 by Bowhead Media Ltd

I s t hi s y o ur o w n c o p y ? s u b s cri b e o nli n e at w w w. a si a n gl a s s. c o m A G 2 2- 2

Fl o at gl a s s d e m a n di n A S E A N

A ut o m oti v e gl a s s i n S a u di Ar a bi a A si a’ s c o nt ai n er gl a s s d e c or ati o n T e c h F o c u s: F ur n a c e T e c h n ol o g y … P L U S! A n i nt er vi e w wit h Mr M ar k u s Gr u b er S V P, Gl a s s Gr e n z e b a c h Gr o u p

gl a s s t e c h n ol o g y

A C ut a b o v e t h e Rmeo st nthe T h e M o st Pr o d u cti v e L S G S y st e

L S G C utti n g at

L a� � � S p e e d

F u n cti o n alit y a n d p erf or m a n c e ar e o ur t o p pri oriti es h er e at H E G L A, w hi c h is w h y w e k n o w t h at w e d o n’t h a v e t o g o all o ut o n fl as h y a d v ertisi n g or st ylis h d esi g n. I nst e a d, wit h o ur n e w Pr o L a m L S R, o ff eri n g l as er fil m s e p ar ati o n a n d pr e mi u m G er m a n q u alit y, w e k n o w w e’r e r e all y o nt o s o m et hi n g. As t h e m ost pr o d u cti v e L S G s yst e m o n t h e m ar k et, it n e v er f ails t o a c hi e v e t h e m ost o utst a n di n g e d g e q u alit y wit h pi n p oi nt l as er h e ati n g t e c h n ol o g y. Its m a n y b e n e fits i n cl u d e: • • •

A r e d u cti o n of t h e t ot al pr o c essi n g ti m e b y at l e ast t w e nt y p er c e nt c o m p ar e d t o t h e i n d ustr y st a n d ar d P erf e ct l a mi n at e e d g es wit h o ut d el a mi n ati o n C ol d e d g es t o e ns ur e f oll o w- u p c uts c a n b e m a d e str ai g ht a w a y

H E G L A • I n d ustri estr. 21 • D- 3 7 6 8 8 B e v er u n g e n • E- m ail: i nf o @ h e gl a. d e

M ar k et

L E H R n°

GL ASS

M A C HI N E R Y

WE A RE GL A S S PE OPLE

B E S T O F I N D U S T R Y 4. 0 HE YE S M A RT PL A NT

SI M P LY M A KI N G G R E A T G L A S S WI T H H E Y E S M A R T S O L U TI O N S P O R T F O LI O Cl o s e d-l o o p Pr o c e s s C o ntr ol S ol uti o n s f or a ut o m at e d pr o d u cti o n S m art M a c hi n e C o ntr ol s f or fl e xi bilit y a n d s p e e d S m art D at a – I nt e gr at e d pr o d u cti o n d at a wit h H e y e Pl a nt Pil ot M ultil e v el S af et y C o n c e pt

w w w. h e y e-i nt er n ati o n al. c o m

C o nt e nt s: A G 2 2- 2 R e g ul a r s

F e at u r e s

L o o ki n g a h e a d t o 2 0 2 2 a n d s a yi n g g o o d b y e t o A n d y S kill e n.

Y o g e n d er M ali k e x a mi n e s t h e r a pi dl y gr o wi n g a ut o m oti v e m ar k et i n t h e Ar a bi a n p e ni n s ul a a n d ar g u e s t h at i m p ort r e pl a c e m e nt c o ul d b e c o m e a r e alit y s o o n er t h a n l at er.

W el c o m e

8 H e a dli n e N e w s

O p e ni n g s, cl o s ur e s a n d i n d u str y m o v e s fr o m a cr o s s A si a.

1 2 Gl o b al V i e w

O ur e y e o n t h e i nt er n ati o n al ar e n a.

2 8 A ut o m oti v e gl a s s i n S a u di Ar a bi a 3 6 A S E A N ﬂ o at gl ass d e m a n d o n t h e ris e J a hir A h m e d e x a mi n e s t h e pr o gr e s s m a d e b y t h e A S E A N r e gi o n i n ﬂ o at gl a s s, a n d c o n cl u d e s t h at it h a s b e e n n ot hi n g s h ort of e xtr a or di n ar y.

1 6 P e o pl e a n d Pl a c e s

5 0 Asi a’ s c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n b o o ms’?

M o v er s a n d s h a k er s, u p s a n d d o w n s.

Y o g e n d er M ali k di s c u s s e s h o w c o nt ai n er gl a s s d e c or ati o n i s g ai ni n g i n cr e a si n g p o p ul arit y i n A si a n c o nt ai n er gl a s s i n d u stri e s.

2 0 B at c h

5 8 F ur n a c e t e c h n ol o gy

R a w m at eri al n e w s a n d u p d at e s.

2 4 C o m m e nt & A n al y si s

A si a n Gl a s s S p e ci al C orr e s p o n d e nt M att h e w Gr a n d a g e e x pl ai n s w h y pr e s s ur e s ar e ri si n g i n t h e h o u si n g m ar k et.

R o h a n G u n a s e k er a e x pl or e s t h e l at e st f ur n a c e t e c h n ol o g y, w h er e g oi n g gr e e n i s n ot o nl y vit al f or m e eti n g e mi s si o n s t ar g et s, b ut al s o f or k e e pi n g c o n s u m er s w h o ar e w orri e d a b o ut cli m at e c h a n g e l o y al.

38 30

A nn aayly lsisis s

Y o ur f a v o urit e m a g a zi n e is n o w a v ail a bl e at t h e A p p St or e … d o w nl o a d t o d a y t o s e e y o ur first s a m pl e iss u e! Asi a n Gl ass: n o w f or m o bil es, i p a ds a n d a n dr oi ds 4

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

6 4 I n F o c us

In t hi s e x cl u si v e i nt er vi e w wit h A si a n Gl a s s, S e n i or Vi c e P re si d e nt, Gl a s s at Gr e n z e b a c h G r o u p, M ar k u s Gru b er d i s c u s s e s t h e gro u p’ s pl a n s f or 2 0 2 2, a s w ell a s t h e a c q ui siti o n of C N U D- E F C O .

Wi n d o w

R efr a ct or y Z o n e

A n al y si s a n d i n s ig ht i nt o S a u di Ar a bi a. N e w s a n d d e v el o p m e nt s fr o m t h e r efr a ct or y s u pp ly in d u str y. w w w. a si a n gl a s s. c o m

O n cl o s er i n s p e cti o n, it i s a s e a s y a s 1, 2, 3, 4 R u n u p t o f o u r j o b s wit h m ulti- a r ti cl e i n s p e c ti o n.

A v ail a bl e o n t h e Fl e Xi n s p e c t g e n e r a ti o n I I I.

e m h a rt gl a s s. c o m

he beginning of a new era. In the last issue of Asian Glass, we bade farewell to the founder and publishing director of the publication, Andy Skillen.

It is my pleasure as the incoming new editor to wish Andy every success with his future endeavours and thank him for his hard work in building a magazine that we all now enjoy. And so, we move on. Hello, my name is Isaac Hamza, your new editor. My editorial career has spanned 828 print and online publications across the business, finance, and legal industries. I look forward to bringing this experience to Asian Glass. I also look forward to bringing you a continued mix of high-quality news, views, analysis and more from your favourite glass publication. As I take on the role, I am aware that my appointment coincides with the UN-endorsed and widely-acclaimed International Year of Glass. I guess the timing could not have been better. In the past 60 years, the General Assembly of the United Nations has recognised important fields of international endeavour and theiir contributions to society by establishing United Nations International Years. This year, it is the turn of the glass industry.

The International Commission on Glass (ICG), along with the Community of Glass Associations (CGA) and the Glass Art Society (GAS) are promoting a United Nations International Year of Glass for 2022. It will underline the technological, scientific, and economic importance of glass - that transparent and enabling material underpinning many of our technologies and which can facilitate the development of more just and sustainable societies to meet the challenges of globalisation. The UN International Year of Glass for 2022 will also coincide with ICG's International Congress on Glass in Berlin during the 100th anniversary of the German Society of Glass Technology (OGG). Also, with the world opening post-COVI0-19, our industry looks forward to the new exhibition season in 2022, starting with China Glass taking place in Shanghai on 13 April. 2022 is a year filled with great exhibitions and events that celebrate the industry we love. It is indeed exciting for our team to be able to provide you with all this information as it occurs right through the pages of this publication.

CONTACT DETAILS EDITOR Editor

Isaac Hamza Email: ihamza@asian2lass.com Direct line: + 44 (0) 208 123 1540

ADVERTISING AND DESIGN Advertising Sales Valerie Adamson Email: ·vadamson@asian2lass.com Direct Ii ne:+ 44 CO) 208 133 5273 Paul Russell Email: prussell@asian2lass.com Direct line:+ 44 CO) 208 638 0619 Production and design Tim Mitchell Email: tim@bowheadmedia.com Direct Ii ne: + 44 (0) 208 123 0839 RESEARCH Research Manager Andy Skillen

Email: askillen@bowheadmedia.com Direct Ii ne: + 44 (0) 208 123 0196

OVERSEAS OFFICES Bangladesh

In our own unique way, we will continue to provide excellent content for our global audiences and to increase exposure across the region for all those seeking to gain a better understanding of glass and the glass industries.

Jahir Ahmed jahir@asian2lass.com

As a final note, I look forward to your support as I strive to continue the excellent work the publication has carried out to date. Thank you.

Yo2ender Sin2h Malik yo2ender@asian2lass.com

Enjoy the read.

India

Sri Lanka

Rohan Gunasekera rohan@asian2lass.com

Special Correspondent - China Matthew Granda2e

Isaac Hamza

HEAD OFFICE

Editor

Bowhead Media Ltd, The Old Casino 28 Fourth Avenue Hove East Sussex, BN3 2PJ

News, Views, Analysis and much more! www.asianglass.com

asianglass

AG 22-2

Asian Glass (ISSN, 1475-6501), is published by Bowhead Media Lid, registered in the UK no, 6127651

www.asianglass.com

F or h u m a n s, it’ s o b vi o u s. F or N E O t o o.

N E O A r tifi ci al I n t elli g e n c e f o r d ef e c t r e c o g ni ti o n

H E A D LI N E N E W S A SI A Ci n er Gl a s s a gr e e s € 8 0 M f ur n a c e c o ntr a ct i n T ur k ey T ur k ey Ci n er Gl a s s h a s si g n e d a c o ntr a ct f or € 8 0 milli o n t o b uil d a t hir d f ur n a c e at it s P ar k C a m pl a nt i n B o z ü y ü k, T ur k e y, all o wi n g t h e f a cilit y t o pr o d u c e a n a d diti o n al o n e billi o n gl a s s b ottl e s p er y e ar. It i s e sti m at e d t h at t h e t hir d f ur n a c e at P ar k C a m sit e will c o st € 1 3 0 milli o n. A s p art of t h e d e al, Ci n er Gl a s s h a s c h o s e n H e y e I nt er n ati o n al f or t h e h ot e n d e q ui p m e nt ( a cti n g a s t h e pr oj e ct l e a d er), L a hti Gl a s s y f or t h e b at c h pl a nt a n d c ull et r et ur n s y st e m, T e c o gl a s f or t h e f ur n a c e. M S K V er p a c k u n g s will h el p d eli v er t h e c ol d e n d and p a c k a gi n g e q ui p m e nt, w hil e Ti a m a h a s b e e n hir e d t o

r e g ul arl y i n s p e ct t h e m a c hi n e s. T h e n e w f ur n a c e will b e c a p a bl e of pr o d u ci n g 5 0 0 t o n n e s p er d ay a n d will h a v e f o ur 8 + 8 T G t a n d e m pr o d u cti o n m a c hi n e s o p er ati o n al at t h e P ar k C a m sit e. T h e f ur n a c e, w hi c h will b e o p er ati o n al fr o m n e xt y e ar, will al s o cr e at e a n a d diti o n al 1 0 0

j o b s at t h e f a cilit y. T hi s l at e st i n v e st m e nt i s f urt h er e vi d e n c e of t h e c o m p a ny’ s a m biti o u s pl a n s t o i n cr e a s e it s c a p a cit y at t h e sit e, a s t h e c o m p a ny al s o pl a n s t o b uil d a gl a s s sit e i n A n k ar a, T ur k e y, a s p art of Ci n er Gl a s s’ vi si o n t h at will i n cr e a s e c a p a cit y u p t o 2, 5 0 0 t o n n e s p er d ay. Ci n er Gl a s s ﬁr st e st a bli s h e d P ar k C a m i n 2 0 1 1 t o h el p pr o vi d e gl a s s c o nt ai n er pr o d u ct s i n T ur k e y. T h e c o m p a ny o p e n e d it s ﬁr st pr o d u cti o n li n e i n 2 0 1 3 a n d c o m pl et e d it s s e c o n d f ur n a c e i n 2 0 1 5 t o pr o vi d e t h e w orl d’ s m o st t e c h n ol o gi c all y a d v a n c e d gl a s s b ottl e s a cr o s s E ur o p e. E x e c uti v e Dir e ct or of Ci n er

Gl a s s, Di d e m Ci n er, s ai d: “ T hi s si g ni ﬁ c a nt i n v e st m e nt i s a m aj or st e p f or w ar d i n h el pi n g i n cr e a s e o ur c a p a cit y at t h e P ar k C a m sit e – pr o vi di n g o v er t hr e e billi o n b ottl e s a y e ar – a n d off er s a pr o mi si n g si g n of t hi n g s t o c o m e f or t h e c o m p a ny. “ T h e a n n o u n c e m e nt i s p art of o ur pl a n s t o dr a sti c all y i n cr e a s e o ur pr e s e n c e, pr o d u cti o n, a n d d eli v er y of hi g hq u alit y gl a s s b ottl e s a cr o s s E ur o p e – a s w e l o o k t o b uil d n e w f a ct ori e s i n W al e s a n d B el gi u m – a n d ill u str at e s o ur a m biti o n a n d d et er mi n ati o n t o b e o n e of t h e w orl d’ s l e a di n g gl a s s pr o d u c er s.”

K ur ar ay P V B di vi si o n r e n a m e d Japan T h e K ur ar a y Gr o u p i s t a ki n g si g ni ﬁ c a nt st e p s t o str e n gt h e n it s gl a s s i nt erl ay er s s e g m e nt i n a n i n n o v ati v e a n d s ol uti o nori e nt e d m a n n er. T hi s c a n b e s e e n i n t h e n e w b u si n e s s n a m e ' A d v a n c e d I nt erl ay er S ol uti o n s' f or t h e a ut o m oti v e a n d ar c hit e ct ur e s e g m e nt s. Wit h t hi s n e w n a m e, t h e Gr o u p h o p e s t o c o n v ey it s c o m mit m e nt t o i n n o v ati o n a n d c o nti n u o u s i m pr o v e m e nt. T h e c o m p a ny' s d e ﬁ niti o n of ' A d v a n c e d' i s n ot st a n d ar d; r at h er, it r ef er s t o t h e d et er mi n ati o n t o i m pr o v e it s o w n p erf or m a n c e

f or t h e b e n e ﬁt of it s c u st o m er s a n d t o gi v e t h e m a c o m p etiti v e a d v a nt a g e. T h e t er m 'I nt erl ay er' d e s cri b e s t h e e ntir e b u si n e s s of gl a s s i nt erl ay er s: Tr o sif ol P V B, S e ntr y Gl a s I o n o pl a st, a n d Tr o sif ol S p all s hi el d C P E T.' S ol uti o n s' o n t h e ot h er h a n d, e n c o m p a s s e s b ot h pr o bl e m- s ol vi n g a n d i n n o v ati o n f or pr o d u ct s a n d s er vi c e s. K ur ar ay s ai d t h e n a m e c h a n g e w a s i n li n e wit h t h e c o m p a ny' s mi s si o n st at e m e nt, w hi c h st at e s t h at t h e c o m p a ny ai m s t o ex p a n d i nt o n e w ﬁ el d s of b u si n e s s u si n g pi o n e eri n g t e c h n ol o g y t o i m pr o v e

t h e e n vir o n m e nt a n d e n h a n c e t h e q u alit y of lif e. B y c oll a b or ati n g wit h c u st o m er s a n d l e a di n g gl a s s d e si g n er s, K ur ar ay a s pir e s t o p o siti o n it s elf a s a l e a di n g i n n o v at or a n d s ol uti o n pr o vi d er of gl a s s t h at cr e at e s a n d i n s pir e s n e w gl a s s f u n cti o n alit y. The r e ali g n m e nt is str e n gt h e n e d by t h e cr e ati o n of a n a d diti o n al n e w d e p art m e nt, w hi c h st art e d w or ki n g at t h e b e gi n ni n g of t hi s y e ar a n d i s a cti v e a cr o s s all K ur ar ay b u si n e s s u nit s: t h e gl o b al 'I n n o v ati o n N et w or ki n g C e nt er'

(I N C). B y cr e ati n g gl o b al, cr o s sb u si n e s s, cr o s s-f u n cti o n al t e a m s a n d b ei n g cl o s er t o t h e c u st o m er a n d m ar k et n e e d s, t h e I N C ai m s t o dri v e i n n o v ati o n v er y diff er e ntly t h a n b ef or e. T h e p ur p o s e of t h e s e s p e ci ali st s i s t o i d e ntif y a n d e n h a n c e sy n er gi e s a cr o s s d e p art m e nt s i n or d er t o b e n e ﬁt all K ur ar ay a cti viti e s. J a p a n es e ﬁr m, K ur ar ay, m a n uf a ct ur e s P V B a n d i o n o pl a st i nt erl ay er s f or l a mi n at e d s af et y gl a s s a p pli c ati o n s i n t h e ar c hit e ct ur al s e ct or, wit h h e a d q u art er s i n T o k y o.

R C M C t o s et u p n e w c o nt ai n er gl a s s pl a nt Ir a q Ir a q' s R o y al Can M a ki n g C o m p a ny i s pl a n ni n g t o b uil d a c o nt ai n er gl a s s f a ct or y c a p a bl e of pr o d u ci n g a p pr oxi m at ely 1 1 5 0 t o n s of gl a s s p er d ay, a c c or di n g t o m e di a r e p ort s. Pl a nt c o n str u cti o n, w hi c h i s s c h e d ul e d t o b e gi n i n t h e s o ut h of B a g h d a d, will t a k e f o ur y e ar s a n d

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

will b e c o m pl et e d by A u g u st 2 0 2 3 wit h a ﬁr st f ur n a c e o p er ati n g at 5 2 0 t o n s p er d ay. U p o n t h e c o n str u cti o n of a s e c o n d f ur n a c e i n F e br u ar y 2 0 2 4, pr o d u cti o n c a p a cit y will i n cr e a s e t o a p pr oxi m at ely 7 0 0 t o n s p er d ay. T h e t hir d f ur n a c e, w hi c h h a s a c a p a cit y of 4 5 0 t o n n e s p er d ay,

i s a nti ci p at e d t o b e c o m pl et e d i n A u g u st 2 0 2 4. Fli nt a n d p h ar m a cy b ottl e s will b e tr e at e d wit h t h e ﬁr st t w o f ur n a c e s, w hil e gr e e n a n d a m b er b ottl e s will b e tr e at e d wit h t h e t hir d f ur n a c e. It i s b eli e v e d t h at Ir a q d o e s n ot h a v e a ny e st a bli s h e d m aj or c o nt ai n er gl a s s m a n uf a ct ur er s

a n d t h at t h er e i s a c urr e nt n e e d f or 1 0 0 0 t o n n e s of gl a s s p er d ay. It i s a nti ci p at e d t h at R C M C will s u p ply 9 0 % of t h e c o nt ai n er b ottl e m ar k et' s d e m a n d. Al M al a k ey a Gl a s s M a n uf a ct uri n g C o m p a ny will b e t h e n a m e of t h e gl a s s pr o d u cti o n b u si n e s s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

E mir at e s Gl a s s ex p a n d s pr o d u ct off eri n g UAE

E mir at e s Gl a s s, o n e of t h e l e a di n g pr o c e s s or s of ar c hit e ct ur al ﬂ at gl a s s i n t h e Mi d dl e E a st a n d w h olly o w n e d by D u b ai I nv e st m e nt s PJ S C, i s u p gr a di n g it s pr o d u ct off eri n g t hr o u g h t h e i n st all ati o n of t h e Gl a st o n V ort ex Pr o J u m b o S eri e s hi g h p erf or m a n c e ﬂ at t e m p eri n g li n e t o pr ovi d e hi g h- q u ality, l ar g er t e m p er e d gl a s s. T h e Gl a st o n Gr o u p i s a l e a di n g gl o b al gl a s s c o m p a ny pr ovi di n g hi g h- q u ality gl a s s pr o c e s si n g m a c hi n e s a n d s er vi c e s f or ar c hit e ct ur al, s ol ar a p pli a n c e a n d a ut o m otiv e a p pli c ati o n s. T h e c o m p a ny’ s n e w t e m p eri n g f ur n a c e i s e q ui p p e d wit h st at e- oft h e- art t e c h n ol o g y a n d i s d e si g n e d t o pr o d u c e l ar g e gl a s s e s t h at

ar e u p t o ei g ht m et er s l o n g. T h e li n e i s s p e ci ﬁ c ally d e si g n e d t o T e m p er Hi g h P erf or m a n c e C o at e d Gl a s s wit h l o w e st e mi s si vit y a n d hi g h e st q u alit y. T h e m a c hi n e i s e q ui p p e d wit h ‘ E d g e C o ntr ol’, a n a ctiv e e d g e c o ntr ol t e c h n ol o gy t h at i n c or p or at e s a n i nt elli g e nt c o oli n g pr o ﬁli n g w hi c h a ut o m ati c ally a d a pt s t o t h e gl a s s siz e a n d mi ni miz e s e d g e lift. T h e f ur n a c e i s al s o e q ui p p e d wit h o nli n e q u ality m e a s ur e m e nt sy st e m c all e d ‘i L o o k’, a n a ut o m at e d s c a n ni n g sy st e m f or m e a s uri n g o pti c al q u ality of t e m p er e d gl a s s t h at eli mi n at e s t h e n e e d f or m a n u al m e a s ur e m e nt of gl a s s di st orti o n a n d a e st h eti c s. T h e i n st all ati o n of t h e n e w

f ur n a c e i s i n li n e wit h E mir at e s Gl a s s’ dy n a mi c gr o wt h str at e gy, w hi c h f o c u s e s o n pr ovi di n g hi g hq u ality pr o d u ct s t o m e et gr o wi n g d e m a n d f or t e m p er e d gl a s s a cr o s s t h e Mi d dl e E a st r e gi o n. Riz w a n ull a K h a n, ex e c utiv e pr e si d e nt, E mir at e s Gl a s s, s ai d: “ At E mir at e s Gl a s s w e ar e f o c u s e d o n c o nti n u ally ex p a n di n g o ur b u si n e s s, i n cl u di n g t h e o pti miz ati o n of o ur pr o d u cti o n pr o c e s s e s, i n cr e a si n g ef ﬁ ci e n cy, a n d ex p a n di n g o ur pr o d u ct off eri n g. T hi s i s s h o w n by r e c e nt u p gr a d e s, i n cl u di n g t h e i n st all ati o n of t hi s n e w f ur n a c e. “ A s t h e m ar k et f or hi g h q u ality, l ar g er t e m p er e d gl a s s c o nti n u e s t o gr o w, t h er e i s a cl e ar n e e d f or

i nv e sti n g i n a dv a n c e d sy st e m s t o f ul fill t h e d e m a n d f or gl a s s q u ality t h at st a n d s o ut fr o m t h e c o m p etiti o n. “ W e h av e b e e n p art n eri n g wit h Gl a st o n t e c h n ol o gy si n c e 2 0 0 0, a n d t hi s n e w t e c h n ol o gy will e n a bl e u s t o pr o c e s s l ar g e gl a s s e s i n li n e wit h gr o wi n g d e m a n d.” The Gl a st o n Gr o u p, h e a d q u art er e d i n H el si n ki wit h of fi c e s a cr o s s t h e w orl d, h a s m or e t h a n 5 0 y e ar s’ ex p eri e n c e i n d eliv eri n g hi g h- e n d t e m p eri n g li n e s w orl d wi d e. T h e Gl a st o n J u m b o S eri e s i s d e si g n e d t o i m pr ov e q u ality a n d ef fi ci e n cy wit h a ct u al m e a s ur e d d at a, off eri n g t h e b e st h e ati n g c o ntr ol av ail a bl e i n t h e m ar k et f or hi g h q u ality r e s ult s.

cl o s e t o a p ort or s e a s h or e f or it s ﬂ o ati n g gl a s s f a ct or y, w hi c h will h a v e a c a p a cit y of 3 8, 0 0 0 t o n n e s a n n u ally. A l ett er t h e a m b a s s a d or s e nt t o F or ei g n Mi ni st er A K A b d ul M o m e n o utli n e s h o w t h e i n v e st m e nt i s ex p e ct e d t o g e n er at e $ 9 5 milli o n a n n u ally, a n d cr e at e 4 0 0 j o b s f or l o c al s. A c c or di n g to A m b a s s a d or M a h b u b Uz Z a m a n, t h e gl a s sm a k er' s l a n d r e q uir e m e nt s a n d ot h er n e e d s ar e c o m p ati bl e wit h t h o s e of t h e B a n g a b a n d h u S h ei k h M uji b S hil p a N a g ar.

Xi nyi r e pr e s e nt s t h e l ar g e st s u p pli er of ﬂ o at gl a s s i n t h e gl o b al m ar k et wit h a t ot al m ar k et c a pit ali s ati o n of $ 1 0 billi o n a n d r e v e n u e s of o v er $ 1. 8 billi o n. A c c or di n g t o t h e B a n gl a d e s h E m b a s sy i n C hi n a, Xi nyi Gr o u p h a s b e e n o p er ati n g 1 2 l ar g e m a n uf a ct uri n g b a s e s i n diff er e nt d o m e sti c e c o n o mi c z o n e s i n C hi n a si n c e 1 9 8 8. T h e c o m p a ny h a s i n di c at e d t h at it will r e q uir e 1 5 0 milli o n c u bi c m etr e s of n at ur al g a s p er y e ar t o s et u p a f a ct or y i n B a n gl a d e s h. A d u al p o w er cir cl e of 2 0- 2 5 M W

will al s o b e r e q uir e d - o n e r e g ul ar, o n e r e d u n d a nt a s a b a c k- u p - a s w ell a s 1. 2 milli o n t o n n e s of w at er e v er y y e ar. F or m erly a n i m p ort- d e p e n d e nt i n d u str y, B a n gl a d e s h i s n o w ex p orti n g gl a s s Gl a s s a n d gl a s s w ar e a c c o u nt e d f or $ 3. 5 milli o n i n ex p ort s i n F Y 2 0, w hi c h i s 1 4 4. 7 6 % m or e t h a n t h e pr e vi o u s y e ar It' s e sti m at e d t h at t h e l o c al gl a s s i n d u str y i s w ort h ar o u n d T k 1, 5 0 0- 2, 0 0 0 cr or e a n d gr o w s by 8- 1 0 % a n n u ally C urr e ntly, 9 0 % of d o m e sti c d e m a n d i s m et by l o c al c o m p a ni e s.

C hi n a gl a s s gi a nt pl a n s $ 2 0 0 M B a n gl a d e s h i n v e st m e nt B a n gl a d e s h

A n i nt e gr at e d gl a s s m a n uf a ct ur er t h at i s a m o n g t h e w orl d' s l ar g e st a n d o n e of C hi n a' s l ar g e st i n d u stri al gr o u p s, Xi nyi Gl a s s H ol di n g s, h a s ex pr e s s e d i nt er e st i n i n v e sti n g $200 milli o n i n B a n gl a d e s h, a c c or di n g t o t h e B a n gl a d e s hi a m b a s s a d or t o C hi n a. The i n v e st m e nt pr o p o s al w a s pr e s e nt e d by Xi nyi' s h e a d of i nt er n ati o n al b u si n e s s d e v el o p m e nt, C h e n g G a n g, d uri n g a m e eti n g wit h B a n gl a d e s h' s a m b a s s a d or t o C hi n a, M a h b u b Uz Z a m a n. T h e gl a s s m a n uf a ct ur er i s s e e ki n g 6 5 a cr e s of l a n d

S c h ott Gl a s s I n di a c o ntr a ct s Zi p p e f or b at c h pl a nt I n di a

S c h ott Gl a s s I n di a h as c o ntr a ct e d wit h Zi p p e t o c o n str u ct a b at c h pl a nt wit h a n e xt e n si v e sil o s y st e m i n G uj ar at. T h e n e w b at c h pl a nt f or t h e pr o d u cti o n of gl a s s t u bi n g will b e i n st all e d i n t h e cit y of J a m b u s ar at t h e s a m e l o c ati o n a s t h e Zi p p e pl a nt d eli v er e d i n 2 0 0 0. A m o n g t h e s p e ci al f e at ur e s of t hi s n e w pl a nt i s it s l ar g e

w w w. a si a n gl a s s. c o m

sil o s y st e m, w hi c h i s c o m pri s e d of r a w m at eri al a n d c ull et sil o s. I n t h e t e c h ni c all y hi g hl y c o m pl e x d o si n g a n d w ei g hi n g s y st e m, r a w m at eri al s ar e w ei g h e d pr e ci s el y o n a n u m b er of s c al e s wit h r e s p e ct t o e a c h f or m ul a. A hi g h- p erf or m a n c e mi xi n g pl a nt e n s ur e s o pti m al b at c h di stri b uti o n. T h e s c o p e of s u p pl y al s o

i n cl u d e s t h e e q ui p m e nt f or t h e b at c h tr a n s p ort s y st e m s fr o m t h e b at c h h o u s e t o t h e f ur n a c e s u si n g t h e Zi p p e c o n v e y or t e c h n ol o g y. I n a d diti o n, Zi p p e s c o p e of d eli v er y i n cl u d e s b a si c e n gi n e eri n g, pr oj e ct m a n a g e m e nt, d et ail e d e n gi n e eri n g of t h e b uil di n g i n st all ati o n, d eli v er y of t h e

pr o c e s s e q ui p m e nt, a s w ell a s s u p er vi si o n a n d c o m mi s si o ni n g s u p p ort a n d d et ail e d tr ai ni n g of t h e o p er ati n g p er s o n n el. S c h ott pr o vi d e s t h e sil o pl a nt, t h e b uil di n g s, a s w ell a s i n st all ati o n s er vi c e s l o c all y. S c h e d ul e d to be c o m mi s si o n e d i n 2 0 2 3, t h e pl a nt will al s o s u p pl y s e v er al f ur n a c e s o n sit e.

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

N e ws

G C A s el e ct s A p pli e d Vi si o n f or m aj or i n st all ati o n s T ur k ey A p pli e d Vi si o n C or p or ati o n, p art of A nt ar e s Vi si o n Gr o u p, will i n st all it s V ol c a n o Gl a s s I n s p e cti o n Sy st e m s at G C A’ s n e w f ur n a c e pr oj e ct s t hi s y e ar. G C A, b a s e d i n K ut a hy a, T ur k ey, will u s e A p pli e d Vi si o n’ s V ol c a n o ® sy st e m s t o i n s p e ct t h e s e ali n g s urf a c e, b a s e a n d si d e w all of t h eir gl a s s c o nt ai n er s. Dr A b d ull a h G ayr et, g e n er al m a n a g er of G C A, s ai d: “ W e c h o s e A p pli e d Vi si o n f or t h e s e pr oj e ct s n ot o nly b e c a u s e of t h eir l e a di n g

e d g e t e c h n ol o gi e s, b ut al s o t h eir r e s p o n si v e n e s s t o o ur n e e d s a s a c o n si st e nt a n d gr o wi n g gl a s s m a k er.” J eff H art u n g, A p pli e d Vi si o n’ s vi c e pr e si d e nt, s al e s a n d c u st o m er s er vi c e, s ai d: “ G C A h a s b e e n i n str u m e nt al a n d s u c h a p o siti v e i n ﬂ u e n c e o n t h e e v ol uti o n of o ur V ol c a n o ® pr o d u ct f a mily. “ W e h av e b e e n a bl e t o tr a n sl at e t h eir t e c h ni c al n e e d s a n d f e e d b a c k i nt o v al u e by a d di n g m a c hi n e

f u n cti o n ality i n or d er f or b ot h G C A a n d A p pli e d Vi si o n t o b e n e ﬁt. T hi s t e c h ni c al p art n er s hi p c o nti n u e s t o gr o w t hr o u g h t h e s e n e w, l ar g e s c al e pr oj e ct s, a s t hi s i s o ur t hir d a n d l ar g e st pr oj e ct i n t hr e e y e ar s wit h G C A. “ W e ar e v er y a p pr e ci ati v e of G C A’ s p art n er s hi p t h at h a s b e e n b uilt o v er t h e p a st y e ar s a n d will c o nti n u e i nt o t h e f ut ur e.” A nt ar e s Vi si o n Gr o u p i s a t e c h n ol o gi c al e n a bl er of s u p ply

c h ai n tr a n s p ar e n cy and of s u st ai n a bl e tr a n siti o n, t o pr ot e ct b u si n e s s c o m p etiti v e n e s s a n d t h e u ni q u e n e s s of e a c h c o u ntr y. H avi n g b e e n e st a bli s h e d i n 2 0 1 5, G C A k e e p s G ür o k H ol di n g’ s 2 5 y e ar s of gl a s s w ar e pr o d u cti o n ex p eri e n c e a n d q u ali ﬁ c ati o n i n gl a s s p a c k a gi n g i n d u str y wit h a n i n n o v ati v e a p pr o a c h. It ex p ort s t o m or e t h a n 4 0 c o u ntri e s, e s p e ci ally t h e Mi d dl e E a st, E ur o p e a n a n d Afri c a n c o u ntri e s.

N S G r e c o g ni s e d a s C D P s u p pli er e n g a g e m e nt l e a d er T ur k ey

s u p pl y c h ai n c o m mit m e nt t o Ni p p o n S h e et Gl a s s a n n o u n c e d cli m at e c h a n g e i s s u e s a n d t h at C D P, a n i nt er n ati o n al n o npr o m ot e s c oll a b or ati o n a m o n g pr o ﬁt or g a ni s ati o n d e di c at e d t o c o m p a ni e s i n t h e s u p pl y c h ai n. e n vir o n m e nt al s u st ai n a bilit y, T h e c o m p a ni e s' eff ort s ar e r e c o g ni s e d it a s a S u p pli er s c or e d b a s e d o n t h eir r e s p o n s e s E n g a g e m e nt L e a d er, t h e hi g h e st t o q u e sti o n s i n t h e f o ur ar e a s r a n ki n g i n it s e v al u ati o n of of C D P' s Cli m at e C ha nge s u p pli er e n g a g e m e nt. Q u e sti o n n air e ( G o v er n a n c e, T h e C D P S u p pli er E n g a g e m e nt FI C G R REati E Nn ga d (2 S0 E2 R) 1 _ L ia sy o uta n1 i2 n4/di1 c1/at2 0or2 1 0 9:T ar2 7g etP s,a g eV al3 u e C h ai n ( s c o p e 3), a n d V al u e C h ai n E n g a g e m e nt) t h at a s s e s s e s a c o m p a ny' s

a n d t h eir a s s e s s m e nt of t h e Cli m at e C h a n g e Q u e sti o n n air e a s a w h ol e. A b o ut 5 0 0 c o m p a ni e s ar o u n d t h e w orl d w er e s el e ct e d f or t h e s u p pli er e n g a g e m e nt l e a d er i n t hi s y e ar' s s ur v ey, i n cl u di n g 1 0 5 c o m p a ni e s i n J a p a n. N S G Gr o u p h a s pr e vi o u sl y e st a bli s h e d a S u p pli er C o d e of C o n d u ct a n d w or k s wit h s u p pli er s

t o a c hi e v e t h e t ar g et s it h a s s et. A c c or di n g t o t h e c o m p a ny, N S G h a s b e e n r e c o g ni s e d f or it s eff ort s t o r e d u c e e n vir o n m e nt al i m p a ct s by w or ki n g wit h it s s u p pli er s. N S G Gr o u p i s t h e w orl d' s l e a di n g s u p pli er of gl a s s a n d gl a zi n g s y st e m s i n t h e b u si n e s s ar e a s of Ar c hit e ct ur al, A ut o m oti v e a n d Cr e ati v e T e c h n ol o g y.

G L A S S S E R V IC E

T y in g T e c h n o lo g y T o g e th e r

A re y o u lo o k in g to th e fu tu re fo r C O 2 re d u c tio n ? T h e n lo o k n o fu rth e r th a n F IC ... T h e e v e n tu a l s o lu tio n is h y b rid fu r n a c e s o p e ra tin g a t u p to 8 0 % e le c tric ity B U T s m a ll s te p s in c re a s e e le c tric b o o s t to re d u c e th e C O th e n s u p e rb o o s t. G S a n d F IC a re T H E c o m p a n ie s to s u p p ly C F D m o d e llin g o f y o u r fle x ib le fu tu re fu r n a c e s .

F IC ...th e p a th w a y to a c le a n e r fu tu re

w w w .fic -u k .c o m

, T h e W o rld s N u m b e r O n e in F u rn a c e T e c h n o lo g y 10

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

+ 4 4 (0 ) 1 7 3 6 3 6 6 9 6 2

F IC (U K ) L im ite d L o n g R o c k In d u s tria l E s ta te , P e n z a n c e , C o rn w a ll T R 2 0 8 H X , U n ite d K in g d o m w w w. a si a n gl a s s. c o m

N e ws

S U S T AI N A B L E H O T E N D P R O C E S S O P TI MI Z A TI O N B Y

PERF OR M A N CE C O MP O NE NTS

N O W!

START S A VI N G M O NEY

Ma dein G er m a n y

B o o st t h e o ut p ut of y o ur pr e s s pr o c e s s u p t o 2 0 %, c o n s u m e u p t o 8 0 % l e s s e n er g y, r e d u c e c o m pr e s s e d air u p 1 3 0 m³/ h a n d i m pr o v e y o ur s u st ai n a bilit y f o ot pri nt. E S E R V O p erf or m a n c e c o m p o n e nt s fr o m W A L T E C ar e c o m p ati bl e wit h al m o st all i n- m ar k et pr e s s li n e s, i n cl u di n g m a c hi n e s fr o m ot h er s u p pli er s a n d c a n b e u s e d t o u p gr a d e y o ur e xi sti n g pr e s s li n e. Di s c o v er m or e a n d arr a n g e y o ur i n di vi d u al pr e s e nt ati o n: w Ww Aw.La TsiEa nC gl aM sAs.S cCo HIm N E N G M B H · G E R M A N Y

D eli v er pr o c e s s p o w er o nl y w h e n r e all y n e e d e d Dri vi n g s u b st a nti al s a vi n g s i n e n er g y a n d c o m pr e s s e d air Hi g h er e fl ci e n ci e s, m or e pr e ci s e a n d o pti mi z e d pr o c e s s r e p e at a bilit y

m o v e m e nt s

I m pr o v e d o p er at or h e alt h a n d s af et y t hr o u g h l e s s i n- air oil p oll uti o n a n d r e si d u e s I n d u str y 4. 0 c o m pli a nt

W A L T E C. D E / E S E R V O

K R O N A C H E R S T R. 2 A · 9 6 3 5 2 WI L H E L M S T H A L · + 4 9 9 2 6 0 9 9 0 1 0 · I N F O @ W A L T E C. D E

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

N e ws

Gl o b al Vi e w U kr ai ni a n pl a nt ' s e v er el y d a m a g e d' b y milit ar y a cti o n S wit z erl a n d V etr o p a c k a n n o u n c e d t h at it s U kr ai ni a n gl a s s w or k s h a d b e e n s e v er ely d a m a g e d by R u s si a’ s milit ar y a cti vit y. V etr o p a c k h a d alr e a dy b e g u n sy st e m ati c ally cl o si n g do wn pr o d u cti o n at it s U kr ai ni a n gl a s s w or k s - PrJ S C V etr o p a c k G o st o m el i n Kyi v - f or s e c urit y r e a s o n s o n 2 4 F e br u ar y. T h e c o m p a ny s ai d t h at all it s e m pl oy e e s h a v e b e e n s u s p e n d e d t e m p or arily fr o m t h eir d uti e s o n f ull p ay. J o h a n n R eit er, C E O of V etr o p a c k H ol di n g, s ai d: " W e ar e gl a d t h at

w e c h o s e t o s u s p e n d pr o d u cti o n i n ti m e. B y d oi n g t hi s, w e h a v e b e e n a bl e t o pr e v e nt t h er e fr o m b ei n g a ny vi cti m s a m o n g o ur c oll e a g u e s a s a r e s ult of t h e s e e v e nt s," J o h a n n R eit er, C E O of V etr o p a c k H ol di n g. “ T h e pr e ci s e ext e nt of t h e d a m a g e t o t h e gl a s s w or k s i n G o st o m el i s n ot y et k n o w n. T h e sit u ati o n o n sit e i s dif ﬁ c ult a n d al s o d a n g er o u s d u e t o t h e p ot e nti al of f urt h er milit ar y a cti vit y. It m ay t h er ef or e t a k e a l o n g ti m e u ntil w e g et a cl e ar er

pi ct ur e of t h e sit u ati o n at t h e sit e. It i s alr e a dy c ert ai n t h at p art s of t h e pr o d u cti o n w er e s e v er ely d a m a g e d. R e st arti n g pr o d u cti o n will n ot b e p o s si bl e i n t h e n e ar t er m." I n U kr ai n e, V etr o p a c k o p er at e s t hr e e f ur n a c e s and ei g ht m a n uf a ct uri n g li n e s t o pr o d u c e a v ari et y of gl a s s p a c k a gi n g. T h e G o st o m el sit e i s o n e of V etr o p a c k Gr o u p' s ni n e E ur o p e a n pr o d u cti o n sit e s. Gl a s s h a s b e e n m a n uf a ct ur e d t h er e si n c e 1 9 1 2. I n 2 0 2 1, V etr o p a c k G o st o m el

c o ntri b ut e d a p pr oxi m at ely 1 0 % t o V etr o p a c k Gr o u p' s r e v e n u e a n d E BI T D A. I n 2 0 0 6, V etr o p a c k Gr o u p t o o k o v er t h e sit e a s p art of it s c o nti n u o u s gr o wt h str at e g y. V etr o p a c k Gr o u p is a m a n uf a ct ur er of gl a s s p a c k a gi n g f or t h e f o o d a n d b e v er a g e i n d u str y i n E ur o p e. T h e Gr o u p h a s st at eof-t h e- art pr o d u cti o n f a ciliti e s a s w ell a s s al e s a n d di stri b uti o n of ﬁ c e s i n S wit z erl a n d, A u stri a, t h e C z e c h R e p u bli c, Cr o ati a, Sl o v a ki a, R o m a ni a, U kr ai n e, It aly a n d t h e R e p u bli c of M ol d o v a.

st art e d o ut d e si g ni n g a n d m a ki n g bri d g e s a w s f or st o n e i n d u stri e s. A s a r e s ult of t h e m er g er, G M M a n d B a v ell o ni S p a will cr e at e a n i n d u stri al gr o u p wit h a t ur n o v er i n ex c e s s of 1 0 0 milli o n a n d a n E BI T D A of a p pr oxi m at ely 1 0 milli o n, 4 0 0 e m pl oy e e s, six pr o d u cti o n pl a nt s a n d ei g ht dir e ct s u b si di ari e s wit h a n i nt er n ati o n al ori e nt ati o n. It will i nt e gr at e o ur r e s p e cti v e t e c h n ol o gi e s f or an a n n u al pr o d u cti o n of o v er 8 0 0 m a c hi n e s c o m pri s e d of t hr e e m ai n b u si n e s s u nit s: St o n e wit h t h e G M M br a n d, Gl a s s wit h t h e B a v ell o ni br a n d,

a n d F a bri c ati o n M at eri al s wit h t h e T e c h ni W at erj et br a n d. F or B av ell o ni S p A, t hi s tr a n s a cti o n r e pr e s e nt s an o p p ort u nit y t o c o nti n u e t h e str at e gi c d e v el o p m e nt pl a n t h at b e g a n i n 2 0 1 5, w hi c h h a s e n a bl e d t h e c o m p a ny t o b o o st it s c o n s oli d at e d r e v e n u e by 7 5 %, t o ex p a n d it s s al e s n et w or k t hr o u g h t hr e e o w n e d s u b si di ari e s a br o a d, a n d t o i nt e gr at e t h e t o ol s b u si n e s s i nt o it s p ortf oli o of pr o d u ct s. T hr o u g h it s p art n er s hi p wit h G M M, B av ell o ni S p A will b e a bl e t o ex p a n d it s st o n e b u si n e s s i n t h e

m a c hi n er y a n d t o oli n g s e g m e nt s. H o w e v er, t h e pr o d u ct r a n g e s of t h e t w o c o m p a ni e s ar e c o m pl e m e nt ar y a n d d o n ot o v erl a p, w hi c h will all o w t h e m b ot h t o c o nti n u e t o d e v el o p t h eir e ntir e pr o d u ct p ortf oli o. T h e af ﬁ nit y b et w e e n t h e t w o c o m p a ni e s, s p e ci ali s e d i n t h e d e si g n a n d c o n str u cti o n of m a c hi n er y, a n d i n m a ny w ay s si mil ar t o e a c h ot h er, will all o w t h e m t o b e n e ﬁt fr o m e n gi n e eri n g and m a n uf a ct uri n g sy n er gi e s, i. e. pr o c ur e m e nt of c o m p o n e nt s, pr o d u cti o n pr o c e s s e s, and k n o w- h o w.

i n n o v ati o n s i n cl o s e c o- o p er ati o n wit h c u st o m er s li k e u s, s o t h ey al w ay s d eli v er w h at w e n e e d. W e h a v e t ot al c o n ﬁ d e n c e i n t h e m a n d t h eir ex c ell e nt l o c al t e c h ni c al s u p p ort t e a m, a s w e ex p a n d o ur pr o d u cti o n f or c u st o m er s i n M exi c o a n d b ey o n d. J u st li k e o ur ori gi n al Ev ol uti o n m a c hi n e s, t h e n e w o n e s will n e v er g o o ut of d at e.” J e n- L u c L o g el, C E O, Iri s, s ai d: “ W e n a m e d o ur m a c hi n e s Ev ol uti o n b e c a u s e u nli k e ot h er s, t h ey

e v ol v e t hr o u g h ti m e a n d n e v er g o o b s ol et e. E a c h i n s p e cti o n m o d ul e c a n b e u p gr a d e d a s w e d e v el o p n e w t e c h n ol o g y, s o e v er y o n e of t h e c u st o m er’ s m a c hi n e s r e m ai n s a s ef ﬁ ci e nt, f a st a n d i nt elli g e nt a s o ur l at e st m o d el.” Ev ol uti o n' s m a c hi n e s ar e e ntir ely m o d ul ar, w hi c h all o w s c u st o m er s t o s w a p i n a n d o ut c o m p o n e nt s t o i n s p e ct diff er e nt d ef e ct s a s n e c e s s ar y. Vi dri o F or m a s i s at t h e f or efr o nt of t hi s j oi nt i n n o v ati o n. T h e c o m p a ny i s o n e of t h e ﬁr st Iri s c u st o m er s t o s e n d d ef e ct i m a g e s t a k e n by Ev ol uti o n m a c hi n e s dir e ctly t o t h e c ol d e n d by m e a n s of it s o w n i nt er n al i nf or m ati o n sy st e m. Wit h o v er 5 0 j o b c h a n g e s a m o nt h i n it s m ai n gl a s s pl a nt,

Vi dri o F or m a s r e q uir e s a c c ur at e a n d fl exi bl e i n s p e cti o n m a c hi n er y w hi c h c a n e a sily b e a d a pt e d t o t h e p ar a m et er s of a r a pi dly c h a n gi n g pr o d u cti o n r u n. I n M exi c a n ex p a n di n g gl a s s m ar k et, t h e c o m p a ny’ s p art n er s hi p wit h I RI S i n s p e cti o n m a c hi n e s i s o n e of t h e f o u n d ati o n st o n e s of it s s er vi c e. Vi dri o F or m a s i s a gl a s s c o nt ai n er m a k er b a s e d i n c e ntr al M exi c o. It off er s fli nt gl a s s t y p e III - cl e ar c ol o ur. T h e c o m p a ny s er v e s m ar k et s i n t h e U S A, M exi c o, C e ntr al A m eri c a, a n d t h e C ari b b e a n. It h a s a wi d e r a n g e of gl a s s c o nt ai n er s r a n gi n g fr o m 1 5 ml t o 1. 7 5 lt s i n it s pr o d u ct p ortf oli o ( 5 4 f a mily pr o d u ct s a n d fi ni s h e s). It c u st o mi s e s gl a s s p a c k a g e s ol uti o n s t hr o u g h pr o pri et ar y m o ul d s or s cr e e n pri nti n g.

B a v ell o ni S P A, G M M si g n p art n er a gr e e m e nt It al y T h e C o n sili u m S G R pri v at e e q uit y f u n d a n d B a v ell o ni S p A si g n e d a n a gr e e m e nt i n J a n u ar y w h er e by G M M a c q uir e d 5 2 % of B a v ell o ni' s s h ar e s. Wit h t hi s a s s o ci ati o n, t h e t w o c o m p a ni e s h a v e b e c o m e o n e of t h e w orl d' s l ar g e st gr o u p s i n t h e st o n e m at eri al a n d gl a s s pr o c e s si n g i n d u str y wit h r e v e n u e of o v er $ 1 0 0 milli o n. G M M is a m ulti n ati o n al c o m p a ny b a s e d i n Gr a v ell o n a T o c e ( V B), s p e ci alizi n g i n st o n e c utti n g, milli n g, a n d p oli s hi n g m a c hi n er y. F o u n d e d i n 1 9 9 3 by t hr e e e n gi n e er s a s a b u si n e s s i d e a, it

Vi dri o F or m a s m aj or f a cilit y u p gr a d e M e xi c o

Vi dri o F or m a s, t h e M e xi c a n gl a s s m a n uf a ct ur er, h a s pl a n n e d a si g ni fi c a nt ex p a n si o n a n d u p gr a d e of it s i n s p e cti o n f a ciliti e s. Iri s will r etr o fit Vi dri o F or m a s' fir st m a c hi n e, i n st all e d i n 2 0 1 3, wit h n e w h ar d w ar e a n d t h e N E O i nt elli g e nt s oft w ar e. T hi s i s t h e fir st st e p i n a pl a n n e d u p gr a d e pr o gr a m f or all Vi dri o F or m a s m a c hi n e s. Vi dri o F or m a s h a s r e c e ntly i n st all e d f o ur n e w m a c hi n e s at it s gr e e n fi el d pr o d u cti o n pl a nt i n L er m a a n d h a s f o ur m or e o n or d er f or t h e n ext t w o pr o d u cti o n li n e s. By t h e e n d of 2 0 2 2, t h e c o m p a ny will b e o p er ati n g 2 2 I RI S i n s p e cti o n m a c hi n e s a cr o s s all it s pr o d u cti o n f a ciliti e s. Al ex S c h n e e w ei s s, C O O, Vi dri o F or m a s, s ai d: “Iri s i s o ur tr u st e d p art n er. T h ey d e v el o p all t h eir

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

w w w. a si a n gl a s s. c o m

N e ws

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

N e ws

G a u z y a c q uir e s Vi si o n S y st e m s, r ai s e s $ 6 0 M I sr a el

I sr a el- b a s e d li g ht c o ntr ol n a n ot e c h a n d s m art gl a s s c o m p a ny G a uzy t o d ay a n n o u n c e d t h e a c q ui siti o n of Fr a n c e- b a s e d Vi si o n Sy st e m s, a s w ell a s t h e r ai si n g of $ 6 0 milli o n i n f u n di n g i n R o u n d D. A s a r e s ult of t h e a c q ui siti o n, t h e c o m p a ny will pr ovi d e it s c u st o m er s wit h di v er si fi e d pr o d u ct s, ex p a n d e d gl o b al a c c e s si bility, a n d n e w a n d diff er e nt a p pli c ati o n s of it s li g ht a n d vi si o n c o ntr ol t e c h n ol o gi e s. T h e c o m p a ny will c o nti n u e t o off er it s fl a g s hi p li g ht c o ntr ol t e c h n ol o gi e s, s u c h a s P D L C a n d S P D n a n o p arti cl e i nt erl ay er s, a s w ell a s s m art gl a s s h ar d w ar e vi a it s exi sti n g di stri b uti o n n et w or k of m or e t h a n 7 0 c erti fi e d p art n er s a n d

a n ext e n si v e c u st o m er b a s e. A s a r e s ult of t h e M & A, G a uzy h a s g ai n e d a c c e s s t o Vi si o n Sy st e m s' S af ety T e c h b u si n e s s, w hi c h h a s a w ar d- wi n ni n g A D A S ( a d v a n c e d dri v er a s si st a n c e sy st e m s) pr o d u ct s. By i nt e gr ati n g s m art gl a s s t e c h n ol o gi e s i nt o t h e A D A S ar e n a, G a uzy ex p e ct s t o pr ovi d e dri v er s a n d p a s s e n g er s wit h s ol uti o n s t h at s u p p ort it s mi s si o n of s af ety, s u st ai n a bility, a n d c o mf ort. A D A S pr o d u ct s n o w i n cl u d e s m art mirr or s, c a m er a s b a s e d i m a g e a n aly si s, a s w ell a s m o nit or sy st e m s. Ey al P e s o, C E O, G a uzy, s ai d: “ A s l e a d er s i n m at eri al s ci e n c e, G a uzy i s c o m mitt e d t o i n n ov ati o n t h at m att er s. A c or e m oti v ati o n

f or t hi s str at e gi c a c q ui siti o n i s di v er si ﬁ c ati o n, m o st n ot a bly m ar k e d wit h G a uzy’ s ex p a n si o n i nt o A D A S ( a dv a nc e d dri v er a s si st a n c e sy st e m s) a n d A P A S ( a d v a n c e d p a s s e n g er a s si st a n c e sy st e m s) pr o d u ct s. “ F urt h er a d v a n ci n g A D A S a n d A P A S s ol uti o n s t o i n c or p or at e L C G t e c h n ol o gi e s fr o m a sy st e m b a s e d a p pr o a c h a d dr e s s e s a gr o wi n g d e m a n d f or s af ety f o c u s e d s ol uti o n s i n t h e tr a n s p ort ati o n i n d u str y. W e will b e n ot o nly w or ki n g t o w ar d s sy st e m s t h at s u p p ort dri v er s, b ut al s o p a s s e n g er s, o c c u p a nt s, a n d g e n er al u s er s of o ur pr o d u ct s a cr o s s i n d u stri e s.” C arl P ut m a n, C E O, Vi si o n

Sy st e m s, s ai d: “ T hi s alli a n c e gi v e s ri s e t o a n i nt er n ati o n al gr o u p, s p e ci aliz e d i n s ol uti o n s t h at e n h a n c e s af ety a n d c o mf ort i n tr a n s p ort ati o n a n d ar c hit e ct ur e. “ T hi s str at e g y w a s m a d e p o s si bl e t h a n k s t o t h e i n n ov ati v e eff ort s m a d e by b ot h c o m p a ni e s t h o s e l a st f e w y e ar s, a n d t o t h e vi si o n ar y m a n a g e m e nt and str at e gi c m ar k eti n g a p pr o a c h. “I n a d diti o n, o ut st a n di n g k n o wh o w i n t h e ﬁ el d of n a n o m at eri al s c o m bi n e d wit h hi g h-l ev el ex p erti s e i n i nt e gr ati n g el e ctr o ni c s a n d c o m p o sit e i nt o c o m pl et e sy st e m s, will e n a bl e t h e d ev el o p m e nt of a r a n g e of c u st o mi s e d pr o d u ct s b ei n g t h e b e st-i n- cl a s s o n t h e m ar k et.”

F e nzi Gr o u p a c q uir e s J o h n s o n M att h ey A d v a n c e d Gl a s s T e c h n ol o gi e s It al y F e n zi H ol di n g s S P V S. p. A. (" F e n zi Gr o u p"), a c h e mi c al c o m p a ny s p e ci ali si n g i n gl a s s pr o c e s si n g a n d h e a d q u art er e d i n Mil a n, It al y, h a s a c q uir e d J o h ns o n M att h ey A dv a nc e d Gl a s s T e c h n ol o gi e s (" A G T"), a gl o b al pr o vi d er of s p e ci ali st gl a s s e n a m el s a n d pr e ci o u s

m et al p a st e s f or t h e a ut o m oti v e, ar c hit e ct ur al, h o m e a p pli a n c e, a n d h oll o w gl a s s m ar k et s. T h e a c q ui siti o n r e pr e s e nt s a n i m p ort a nt st e p f or w ar d i n t h e F e nzi Gr o u p' s gr o wt h str at e g y. T h e m er g er of t h e F e nzi Gr o u p a n d A G T pr o vi d e s cli e nt s wit h a c c e s s t o a br o a d r a n g e of

pr o d u ct s f or al m o st a ny ty p e of gl a s s pr o c e s si n g, fr o m tr a diti o n al to c utti n g- e d g e t e c h n ol o gi e s. A d diti o n ally, t h e F e nzi Gr o u p will al s o b e c o m e t h e l ar g e st a n d m o st c o m pr e h e n si v e pr o vi d er of gl a s s pr o d u ct s i n t h e w orl d. F e n zi r a n k s a m o n g t h e l e a di n g m a n uf a ct ur er s of c h e mi c al s f or

gl a s s pr o c e s si n g i n t h e w orl d. T h e Gr o u p w a s f o u n d e d i n 1 9 4 1 i n Mil a n, It al y, w h er e it i s still h e a d q u art er e d a n d m ai nt ai n s 1 2 f a ct ori e s i n k ey m ar k et s a cr o s s c o nti n e nt s. It m a n uf a ct ur e s mirr or b a c ki n g p ai nt, I G s e al a nt s a n d s p a c er s, a n d d e c or ati v e gl a s s p ai nt s.

St o el zl e Gl a s s m o di ﬁ e s c ull et r et ur n s y st e m s A u stri a St o el zl e Gl a s s r e c e ntl y c o ntr a ct e d E M E, a G er m a n s u p pli er of b at c h pr e p ar ati o n pl a nt s, c ull et h a n dli n g e q ui p m e nt a n d b at c h c h ar gi n g t e c h n ol o g y f or t h e gl a s s i n d u str y, t o m o dif y o n e of it s c ull et r et ur n s y st e m s i n K ö ﬂ a c h, A u stri a. E M E h a d pr e vi o u sl y u p gr a d e d St o el zl e’ s s y st e m s i n 2 0 0 5, 2 0 0 7, 2 0 1 7 a n d 2 0 1 8.

T hi s ti m e t h e m o di ﬁ c ati o n s w er e d o n e i n f ur n a c e n u m b er t wo and e x e c ut e d on a t ur n- k e y b a si s. S p e a ki n g o n t h e i n st all ati o n, E M E Pr oj e ct M a n a g er Gr e g or St ef a n s ai d: “ U p gr a di n g a c ull et r et ur n s y st e m i s n ot e a s y, n o m att er w h er e it h a p p e n s. B ut if t h e s y st e m i s i n st all e d i n a ti g ht b a s e m e nt o n a f a ct or y

t h at n e v er st o p s, t h e j o b i s e v e n m or e d e m a n di n g. H o w e v er, a s al w a y s, t h e w or d 'i m p o s si bl e' i s n ot f or o ur t e a m w hi c h w a s r e a d y t o m e et t h e c h all e n g e. O ur r el ati o n s hi p wit h St o el zl e h a s b e e n l o n g st a n di n g.” E M E s u p pli e d a n d i n st all e d f o ur g o b c h ut e s, t w o s cr a p er s wit h 3 5 t p d a n d 8 5 t p d c a p a cit y, f o ur vi br at or y f e e d er s a n d o n e

b elt c o n v e y or. “ T h e r e s ult i s a f a ct or y pl a nt m u c h m or e ef ﬁ ci e nt t h at m a k e s w orl d- cl a s s gl a s s c o nt ai n er s 2 47, all y e ar r o u n d,” St ef a n a d d e d. St öl zl e Gl a s s Gr o u p i s an A u stri a n m ulti n ati o n al m a n uf a ct ur er of gl a s s w ar e. T h e c o m p a n y w a s f o u n d e d b y K arl S m ol a i n B är n b a c h, St yri a, o n 1 5 J u n e 1 8 0 5.

s e d a k a n d s u n gl a s s m er g e s al e s G er m a ny T hr e e y e ar s a g o, s e d a k, a m a n uf a ct ur er of gl a s s i n o v er si z e d f or m at s a n d hi g h- e n d q u alit y, a n d s u n gl a s s i n d u str y, s p e ci ali st s of t h er m all y c ur v e d gl a s s, u nit e d f or c e s. N o w t h e t w o c o m p a ni e s ar e c o m bi ni n g t h eir s al e s o p er ati o n s u n d er t h e s e d a k br a n d.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

A si n gl e c o nt a ct p art n er will n o w b e a v ail a bl e t o ar c hit e ct s a n d pl a n ni n g of fi c e s f or t h e e ntir e p ortf oli o of fl at a n d c ur v e d gl a s s. H e a d of S al e s K e vi n B er ni s ai d: “ Pr e s e nti n g o ur s el v e s u n d er t h e u ni fi e d s e d a k fl a g si m pli fi e s c o m m u ni c ati o n s

as w ell a s t h e c o m pl et e pr o c ur e m e nt pr o c e s s f or o ur m ar k et p art n er s and str e n gt h e n s o ur p o siti o n a s a f ull- s er vi c e s u p pli er.” sedak will c o nti n u e t o i n v e st i n b ot h l o c ati o n s a n d i s e xt e n di n g c a p a citi e s a n d q u alit y st a n d ar d s. A ne w

1 8- m et er b e n di n g f ur n a c e w e nt i nt o o p er ati o n i n G er st h of e n ( G er m a n y) i n 2 0 2 1, w hil e i n Vill afr a n c a P a d o v a n a (It al y) a 3- di m e n si o n al b e n di n g f ur n a c e w a s b uilt wit h t h e a bilit y to m a n uf a ct ur e t h er m all y t o u g h e n e d or f ull y-t e m p er e d m ulti- c ur v e d gl a s s p a n el s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

N e ws

T W E E L S USPE N DE D T WEEL T h e t w e el i s o n e of t h e m o st i m p ort a nt c o ntr ol i n str um e nt s wit hi n a fl o at gl a s s pr o d u cti o n pl a nt. It a dj u st s t h e fl o w of t h e gl a s s m elt fr o m t h e f ur n a c e i nt o t h e ti n b at h. T h e t w e el c a n al s o b e u s e d t o c o m pl et el y s h ut- off t h e gl a s s fl o w. T h e s u s p e n d e d t w e el i s i n st all e d o n t h e ti n b at h s u p p ort st e el str u ct ur e. T h e r o b u st a n d hi g hl y i n n o v ati v e d e si g n of t h e s u s p e n d e d t w e el e n s ur e s a st a bl e a n d s m o ot h o p er ati o n pr o vi di n g all t h e b e n e fit s of a fr e el y a c c e s si bl e s p o ut ar e a. A d diti o n al air c o oli n g pr ot e ct s t h e el e ctri c al a n d m e c h a ni c al p art s fr o m t h e hi g h t e m p e r at ur e s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

L E T ‘ S G O F U L L C I R C L E . W W AW.G H2 2-O 2R N aG siL aAnSglSa.s Cs O M 1 5

N e ws

P e o pl e a n d Pl a c e s

A p p oi nt m e nt s: Mi c h a el S ar o k a Canada

Mi c h a el S ar o k a i s t h e n e w C E O of G ol dr ay Gl a s s aft er t h e c o m p a ny' s C E O a n d c o-f o u n d er C at hi e S ar o k a st e p p e d d o w n fr o m h er r ol e a n d tr a n siti o n e d t o e x e c uti v e c h air. Mi c h a el pr e vi o u sl y h el d t h e r ol e of G ol dr ay’ s c hi ef o p er ati n g of ﬁ c er. H e h a s w or k e d i n t h e gl a s s m a n uf a ct uri n g i n d u str y si n c e 1 9 9 6, m a n a gi n g m a ny a s p e ct s of G ol dr ay' s pr o d u ct a n d s y st e m d e v el o p m e nt. H e h a s al s o d e v el o p e d v ari o u s t e c h n ol o gi e s t h at h a v e all o w e d G ol dr ay t o i n cr e a s e it s pr o d u ct c a p a biliti e s a n d s ol v e c o m pli c at e d d e si g n pr o bl e m s f a ci n g ar c hit e ct s. Mi c h a el e n gi n e er e d, c o d e d,

and s u p p ort e d G ol dr ay' s E R P s oft w ar e. T hi s c u st o m h el p s m a n a g e t h e r e s o ur c e s of t h e c o m p a ny a n d al s o c o ntr ol s e q ui p m e nt a n d tr a c k s or d er s a n d c o st s t hr o u g h o ut

t h e c o m p a ny. I n a d diti o n, he h a s tr a n siti o n e d e v er y m a n u al pr o c e s s at G ol dr ay t o a ut o m at e d pr o c e s s e s. In a d diti o n t o Mi c h a el' s t e c h ni c al s kill s, h e i s al s o v er y pr o d u ct-f o c u s e d, wit h a k e e n ey e f or d e si g n. H e h a s h el p e d cr e at e m a ny i n n o v ati v e n e w gl a s s pr o d u ct s - fr o m tr a cti o n c o ntr ol frit t o d o u bl e- si d e d frit t o p ai nt a n d gr a p hi c s t e c h n ol o gi e s. C at hi e s ai d: “I a m s o pr o u d of h o w h e c o nti n u e s t o l e a d o ur p e o pl e a n d all t h at w e h a v e a c c o m pli s h e d. I a m c o n ﬁ d e nt t h at u n d er Mi c h a el’ s l e a d er s hi p t h e c o m p a ny will f urt h er gr o w a n d e x p a n d.”

Mi c h a el s ai d: “ T o u c hi n g gl a s s, r e s e ar c hi n g it a n d pl ayi n g wit h it f or s u c h a l o n g ti m e, h a s l e d t o a h e alt hy r e s p e ct f or t hi s i n or g a ni c s oli d m at eri al. O v er t h e y e ar s, I h a v e w or k e d al o n g- si d e s o m e i n cr e di bl e p e o pl e i n o ur i n d u str y. T hi s I b eli e v e, will h el p m e g ui d e t h e p e o pl e of G ol dr ay t o r e a c h n e w h ei g ht s.” B a s e d i n C al g ar y, G ol dr ay Gl a s s m a n uf a ct ur e s ar c hit e ct ur al d e c or ati v e gl a s s f or i nt eri or a n d ext eri or pr oj e ct s. It s pr o d u ct li n e c o n si st s of n o n-tr a diti o n al gl a s s pr o d u ct s d e si g n e d t o s er v e t h e n e e d s of ar c hit e ct s, gl azi n g c o ntr a ct or s, a n d ot h er m a n uf a ct ur er s i n N ort h A m eri c a.

A p p oi nt m e nt s: M ar k Pi e d m o nt e U nit e d St at e s

Gl a s s m a n uf a ct uri n g, gr e e n h o u s e, a n d p o w er s ol uti o n c o m p a ny H F T a n n o u n c e d M ar k Pi e d m o nt e will c o nti n u e t o l e a d a s pr e si d e nt a n d C E O, wit h a d d e d r e s p o n si biliti e s. M ar k dir e ct s i m pl e m e nt ati o n of t h e str at e gi c pl a n, w hil e o v er s e ei n g gr o wt h of i n di vi d u al t e a m m e m b er s a n d t h e c o m p a ny a s a w h ol e. H e h a s 4 0 y e ar s of pr of e s si o n al ex p eri e n c e i n t h e el e ctri c al c o ntr a cti n g i n d u str y,

i n cl u di n g m or e t h a n 3 4 y e ar s i n

A p p oi nt m e nt s: J uli e B a sti e n J uli e B a sti e n h as been a p p oi nt e d dir e ct or of c or p or at e c o m m u ni c ati o n s at Fr e n c h gl a s s m a ki n g c o m p a ny V er alli a. J uli e, will b e i n c h ar g e of ext er n al, i nt er n al a n d di git al c o m m u ni c ati o n s a s w ell a s m e di a r el ati o n s f or t h e Gr o u p. I n li ai s o n wit h t h e i nt er n ati o n al s u b si di ari e s, s h e will al s o m a n a g e c o m m u ni c ati o n ar o u n d the P ur p o s e, ‘ R e-i m a gi n e gl a s s f or a s u st ai n a bl e f ut ur e’, t h e c or n er st o n e of t h e Gr o u p’ s str at e g y. J uli e j oi n s V er alli a aft er 1 5 y e ar s of e x p eri e n c e i n c o m m u ni c ati o n s and p u bli c aff air s, a c q uir e d i n s e v er al l ar g e i nt er n ati o n al gr o u p s i n t h e

a si a n gl a s s

j oi nt c o m mitt e e s. Pi e d m o nt e s ai d: “I n my ex p eri e n c e, o n e attri b ut e of e v er y s u c c e s sf ul or g a ni s ati o n i s a willi n g n e s s t o e v ol v e a s n e c e s s ar y t o m or e eff e cti v ely a d dr e s s t a s k s at h a n d. “I b eli e v e w e h a v e d o n e ex a ctly t h at by f or m alizi n g t h e str u ct ur e of o ur s e ni or l e a d er s hi p. I’ m c o n ﬁ d e nt a b o ut o ur dir e cti o n a n d I’ m e a g er f or t h e j o ur n ey a h e a d

A p p oi nt m e nt s: N a n cy M a m m ar o It al y

Fr a n c e

t h e gl a s s s e ct or ( ﬂ o at, c o nt ai n er, a n d ﬁ b er gl a s s). H a vi n g j oi n e d H F T i n 2 0 0 1 a s a n el e ctri c al e n gi n e er a n d m a n a g er of el e ctri c al pr oj e ct s, M ar k h a s dir e ct e d pr oj e ct s b ot h d o m e sti c ally a n d i nt er n ati o n ally. Pri or t o b ei n g a p p oi nt e d vi c e pr e si d e nt of o p er ati o n s, h e s er v e d a s d e p ut y c o n str u cti o n m a n a g er, a n d h a s b e e n a m e m b er of m ulti pl e r e gi o n al el e ctri c i n d u str y b o ar d s a n d

A G 2 2- 2

i n d u str y a n d s er vi c e s s e ct or s. Mi c h el Gi a n n uzzi, c h air m a n a n d C E O of t h e Gr o u p, s ai d: “J uli e’ s ex p erti s e a n d i n- d e pt h k n o wl e d g e of c o m m u ni c ati o n s will b e a m aj or a s s et i n i m pl e m e nti n g o ur str at e g y a n d e n h a n ci n g t h e v al u e of o ur p ur p o s e t o all o ur st a k e h ol d er s.” V er alli a r a n k s a s t h e w orl d’ s t hir d l ar g e st pr o d u c er of gl a s s p a c k a gi n g f or b e v er a g e s a n d f o o d pr o d u ct s. It h a s 3 2 gl a s s pl a nt s, t hr e e d e c or pl a nt s, a n d ei g ht gl a s s w ar e pr o c e s si n g c e nt er s i n 1 1 c o u ntri e s, pr o vi di n g 1 6 billi o n gl a s s b ottl e s a n d j ar s p er y e ar t o 1 0, 0 0 0 c o m p a ni e s, i n cl u di n g f a mily-r u n b u si n e s s e s a n d m aj or i nt er n ati o n al br a n d s.

N a n cy M a m m ar o, C E O of M a p pi I nt er n ati o n al, h a s b e e n a p p oi nt e d vi c e- pr e si d e nt r e s p o n si bl e f or ﬂ at gl a s s at Gi m a v, t h e It ali a n a s s o ci ati o n of m a n uf a ct ur er s a n d s u p pli er s of m a c hi n er y, s y st e m s, a c c e s s ori e s a n d s p e ci al pr o d u ct s f or gl a s s pr o c e s si n g. S h e h a s b e e n a b o ar d m e m b er of Gi m a v si n c e 2 0 1 2 a n d h a s s er v e d a s it s vi c e pr e si d e nt si n c e 2 0 1 6. B or n i n N e w J er s e y, N a n c y r e c ei v e d h er e d u c ati o n pri m aril y i n It al y a n d f urt h er e xt e n d e d h er k n o wl e d g e t hr o u g h s u m m er st u di e s i n t h e U nit e d St at e s. H er c o m p a ny, M a p pi I nt er n ati o n al, i s a ﬂ at gl a s s t e m p eri n g s p e ci ali st.

S h e di vi d e s h er ti m e b et w e e n t h e U nit e d St at e s a n d It al y.

Asi a n Gl ass: m o bil es, i p a ds & a n dr oi ds

w w w. a si a n gl a s s. c o m

N e ws

S o m e s ol u ti o n s a r e cl e a r e r t h a n o t h e r s.

F o r 7 5 y e a r s, H F T h a s d e v el o p e d a r e p ut ati o n a s a l e a di n g E P C c o nt r a ct o r t o t h e gl o b al gl a s s i n d u st r y. W h at y o u mi g ht n ot k n o w i s i n t h at ti m e, H F T h a s c o m pl et e d o v e r 3 0 0 E P C p r oj e ct s i n 4 7 c o u nt ri e s f o r Fl o at Gl a s s, C o nt ai n e r Gl a s s, Fi b e r gl a s s, a n d m o r e. W h et h e r it’ s a g r e e nfi el d gl a s s f a ct o r y i n a f a r c o r n e r of t h e gl o b e o r a m aj o r f a cilit y r e c o nfi g u r ati o n j u st u p t h e r o a d, H F T h a s c o n si st e ntl y d eli v e r e d q u alit y, effi ci e nt, a n d i n n o v ati v e p r oj e ct s ol uti o n s. T hi s p e rf o r m a n c e, pl u s o u r c o m mit m e nt t o c u st o m e r s ati sf a cti o n m a k e s u s t h e cl e a r si n gl e - s o u r c e c h oi c e t o t a k e y o u r n e xt p r oj e ct f r o m c o n c e pt t o c o m pl eti o n.

w w w. hf t. c o m | i nf o @ hf t. c o m w w w. a si a n gl a s s. c o m

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

N e ws

A G C i n v e st s i n n e w l a mi n ati n g li n e at G er m a n pl a nt Canada I n vi e w of t h e p o siti v e b u si n e s s o utl o o k f or l a mi n at e d gl a s s, A G C h a s d e ci d e d t o i n st all a n e w l a mi n ati n g li n e at it s pl a nt i n O st er w e d di n g e n, G er m a ny. T hi s m aj or i n v e st m e nt i s e sti m at e d at a b o v e € 1 0 milli o n. A G C’ s Ar c hit e ct ur al Gl a s s Di vi si o n i s s e ei n g a gr o wi n g d e m a n d f or ‘ w ell b ei n g’ i n b uil di n g s. P e o pl e ar e i n cr e a si n gly l o o ki n g f or s af et y, s e c urit y, a c o u sti c c o mf ort, d ayli g ht a n d hi g h- p erf or m a n c e gl azi n g. T o e n s ur e it s pr o d u cti o n c a p a cit y i s i n li n e wit h c u st o m er s’ gr o wi n g a n d m or e s o p hi sti c at e d n e e d s, A G C d e ci d e d t o i n v e st i n t h e E U’ s bi g g e st m ar k et, G er m a ny, w hi c h h a s si g ni ﬁ c a nt gr o wt h pr o s p e ct s f or l a mi n at e d- s af et y gl a s s (t h a n k s t o t h e r e c e ntly u p d at e d G er m a n st a n d ar d DI N 1 8 0 0 8) a n d s oli d f u n d a m e nt al s. A G C’ s O st er w e d di n g e n pl a nt i s str at e gi c ally l o c at e d i n t h e h e art of E ur o p e, b et w e e n t h e D A C H m ar k et s ( G er m a ny A u stri a a n d S wit z erl a n d) a n d C e ntr al E ur o p e ( P ol a n d, Cz e c h R e p u bli c, Sl o v a ki a a n d H u n g ar y). T h e n e w l a mi n ati n g li n e will al s o h el p o pti mi s e tr u c k tr a n s p ort a cr o s s E ur o p e, f urt h er r e d u ci n g

A G C’ s c ar b o n f o ot pri nt by s a vi n g 1, 1 0 0 t o n n e s of C O 2 e mi s si o n s p er y e ar. Wit h t hi s i n v e st m e nt, O st er w e d di n g e n will b e c o m e a f ully i nt e gr at e d pl a nt, w h er e t h e st a n d ar d a n d extr a- cl e ar gl a s s pr o d u c e d by t h e exi sti n g ﬂ o at li n e c a n t h e n b e tr a n sf or m e d i nt o a d d e d- v al u e pr o d u ct s o n t h e c o at er, o n t h e pr o c e s si n g li n e s f or s ol ar a p pli c ati o n s, a n d o n t h e n e w l a mi n ati n g li n e. Wit h t hi s l ar g e c a p a cit y st at e- of-t h e- art l a mi n ati n g li n e, A G C will b e e q ui p p e d wit h a ﬂ exi bl e t o ol, a bl e t o pr o d u c e t h e f ull l a mi n at e d pr o d u ct r a n g e, fr o m t h e D L F ‘ T ail or M a d e Siz e’ u p t o t h e J u m b o ‘ X X L siz e’, wit h or wit h o ut hi g h- p erf or m a n c e c o ati n g s.

E nri c o C eri a ni, V P Pri m ar y Gl a s s, A G C Gl a s s E ur o p e s ai d: “ At A G C w e m a k e c u st o m er s p art of o ur e v er y d ay t hi n ki n g, f o c u si n g o n t h eir o w n ex p e ct ati o n s a n d n e e d s. T hi s str at e gi c i n v e st m e nt m e et s t h e i n cr e a si n g d e m a n d f or w ell b ei n g at h o m e, at t h e w or k pl a c e a n d e v er y w h er e el s e. T h e u nri v all e d b e a ut y of gl a s s i s t h at f e at ur e s, s u c h a s s af et y, s e c urit y, a c o u sti c a n d e n er g ys a vi n g gl azi n g, al w ay s g o h a n d i n h a n d wit h tr a n s p ar e n cy, e n a bli n g p e o pl e t o f e el c o n n e ct e d wit h t h eir s urr o u n di n g e n vir o n m e nt at all ti m e s.” T h e n e w l a mi n ati n g li n e s h o ul d e nt er s er vi c e by t h e e n d of 2 0 2 3. Pr e p ar at or y w or k s i n t h e pl a nt

h a v e alr e a dy b e g u n. B as e d i n L o u v ai n-l a- N e u v e ( B el gi u m), A G C Gl a s s E ur o p e pr o d u c e s, pr o c e s s e s a n d m ar k et s ﬂ at gl a s s f or t h e c o n str u cti o n i n d u str y ( ext er n al gl azi n g a n d i nt eri or d e c or ati o n), c ar m a n uf a ct ur e a n d ot h er i n d u stri al s e ct or s (tr a n s p ort, s ol ar p o w er a n d hi g h-t e c h). It i s t h e E ur o p e a n br a n c h of A G C, a w orl d l e a d er i n ﬂ at gl a s s. It h a s o v er 1 0 0 sit e s t hr o u g h o ut E ur o p e, fr o m S p ai n t o R u s si a, a n d e m pl oy s ar o u n d 1 5, 5 0 0 e m pl oy e e s.

N e ws, vi e ws a n d a n al ysis

w w w. asi a n gl ass. c o m

O bit u ari e s Willi a m ( Bill) C. H all U nit e d St at e s Willi a m ( Bill) C. H all, a g e 6 5, p a s s e d a w ay p e a c ef ull y o n F e br u ar y 5, aft er a f o ur- y e ar b attl e wit h a my otr o p hi c l at er al s cl er o si s ( A L S). A s t h e l e a d er of o n e of t h e m o st pr o mi n e nt sil e nt c h ai n c o m p a ni e s i n t h e w orl d, Bill w a s w ell k n o w n f or hi s si g ni ﬁ c a nt c o ntri b uti o n s t o t h e p o w er tr a n s mi s si o n a n d c o n v eyi n g i n d u str y. Bill gr a d u at e d fr o m N ort h C ar oli n a St at e U ni v er sit y i n 1978 and M a s s a c h u s ett s I n stit ut e of T e c h n ol o g y i n 1 9 8 0, e ar ni n g b ot h b a c h el or a n d m a st er’ s d e gr e e s i n m e c h a ni c al e n gi n e eri n g. H e j oi n e d R a m s e y Pr o d u ct s C or p or ati o n a s a s e ni or m e c h a ni c al e n gi n e er i n 1 9 8 3 a n d b e c a m e Pr e si d e nt a n d C E O of t h e c o m p a n y ei g ht

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

y e ar s l at er. I n 2 0 1 9, Bill t ur n e d C E O o p er ati o n s o v er t o M ar k T a yl or b ut r e m ai n e d C h air m a n of t h e B o ar d of t h e c o m p a ny. U n d er Bill’ s l o n g- st a n di n g l e a d er s hi p, R a m s e y Pr o d u ct s ﬂ o uri s h e d i nt o a n i nt er n ati o n al c o m p a n y s er vi n g t h o u s a n d s of c u st o m er s and g ai n e d ei g ht p at e nt s d u e t o it s e n gi n e eri n g i n n o v ati o n. Bill w a s i n d u ct e d i nt o t h e N C St at e U ni v er sit y M e c h a ni c al & A er o s p a c e E n gi n e eri n g H all of F a m e i n 2 0 1 2, hi s n o mi n ati o n b a s e d o n hi s pr of e s si o n al and s er vi c e a c hi e v e m e nt s, e ntr e pr e n e uri al a cti viti e s, a n d c o ntri b uti o n s t o pr of e s si o n al s o ci eti e s. H e w a s al s o a m e m b er of Pi T a u Si g m a a n d t h e A m eri c a n S o ci et y of M e c h a ni c al

E n gi n e er s ( A S M E). H e w a s o n t h e B o ar d of Dir e ct or s of The E m pl o y er s A s s o ci ati o n i n C h arl ott e, N ort h C ar oli n a, a n d h e s er v e d a s Pr e si d e nt

of the f or m er A m eri c a n C h ai n A s s o ci ati o n. Bill i s r e v er e d b y all w h o k n e w hi m, b ot h p er s o n all y a n d pr of e s si o n all y.

M a s si m o A nt o ni ni It al y We ar e d e e pl y saddened t o a n n o u n c e t h at M a s si m o A nt o ni ni, Pr e si d e nt of A nt o ni ni Srl, p a s s e d a w ay o n 2 7t h J a n u ar y. It ali a n c o m p a ny A nt o ni ni S el s p e ci ali s e s i n t h e m a n uf a ct ur e of a n n e ali n g l e hr s. F o u n d e d i n 1 9 4 6 by A nt o ni ni F o s c o i n E m p oli, a s m all t o w n n e ar Fl or e n c e i n t h e h e art of It aly, t h e c o m p a ny w a s tr a n sf or m e d fr o m a s m all arti s a n al

b u si n e s s t o a n i n d u stri al e nt er pri s e by M a s si m o a n d hi s br ot h er C e s ar e i n t h e 1 9 8 0 s. T h e c o m p a ny t o d ay r a n k s a m o n g t h e t o p pl ay er s i n it s m ar k et a n d h a s o v er 1 8 0 0 i n st all ati o n s i n 8 7 c o u ntri e s. O ur si n c er e sy m p at hi e s a n d d e e p e st c o n d ol e n c e s ar e ext e n d e d t o all m e m b er s of t h e A nt o ni ni f a mily, a n d t o all t h o s e w h o s e li v e s a n d c ar e er s w er e t o u c h e d by M a s si m o' s g e n er o sity a n d i n ﬂ u e n c e.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

N e ws M A D E IN IT A L Y

It al c arr elli® h as d ev el o p e d a n e w gl ass h a n dli n g d e vi c e c all e d A B V. T his n e w s ol uti o n all o ws t h e h a n dli n g of p a c k e d/ u n p a c k e d gl ass b y st a n d ar d f or klift tr u c ks f or virt u ally all as p e cts of gl ass h a n dli n g i n cl u di n g t h e l o a di n g of tr u c ks.

A SI A...

P A C KE D GL A S S

i s o n e cli c k a w a y

U N P A C KE D GL A S S

E ASY TO I N S TALL

E V E R Y T HI N G U N DE R C O NT R OL

S AFET Y C O NT R OL S Y STE M S

A F F O R D A B L E, A D V A N C E D T E C H N O L O G Y S O L U TI O N

T h e A B V c a n b e e a sily in stal le d o n a w id e va ri ety o f sta n d a rd f or klift tru c k s e n a bli n g th e o p e rato r to h a n d le a n d tra n sp o rt g la ss p a c k s q u ic kl y a n d sa f ely.

T h e A B V is m a d e u p of a fr a m e w h er e t h e gl ass is p ositi o n e d, t w o ov er h e a d cl a m ps wit h vi d e o c a m er a a n d t w o f or ks. T h e o p er at or c a n e asily a dj ust t h e t hi c k n ess a n d t h e h ei g ht of t h e p a c ks of gl ass fr o m his s e at wit h o ut n e e di n g assist a n c e fr o m ot h er o p er at ors. T o e n h a n c e pr o d u ctivity, t h e A B V is e q ui p p e d wit h a syst e m t o e n a bl e +/- 2. 5 ° h oriz o nt al p ositi o ni n g t o lift t h e gl ass wit h o ut h avi n g t o b e p erf e ctly ali g n e d wit h t h e gl ass p a c k.

As p er all It al c arr elli ® pr o d u cts, t h e A B V is pr o d u c e d t o ex c e pti o n al q u ality a n d s af ety st a n d ar ds.

Wit h t h e A B V, It al c arr elli ® pr ovi d es a n a ﬀ or d a bl e s ol uti o n t o h a n dl e gl ass q ui c kly a n d s af ely. T h e ﬁrst st e p t o i m pr ovi n g pr o d u ctivity i n gl ass h a n dli n g o p er ati o ns.

w. a siala nc gla arrelli. s s. c o em u w w w.it

T O P H A N D LI N G A GS OL2 2U T2 IO N aSsi Sa In NC gl aE s 1s 9 6 2 1 9

N e ws

B at c h

A B R’ s F ort C a d y f a cilit y li st e d a s criti c al i nfr a str u ct ur e U nit e d St at e s

A m eri c a n P a ci ﬁ c B or at e s ( A B R) a n n o u n c e d t h at it s w h oll y o w n e d F ort C a d y I nt e gr at e d B or o n F a cilit y ( F ort C a d y) h a s b e e n d e si g n at e d a s Criti c al I nfr a str u ct ur e by t h e C y b er s e c urit y a n d I nfr a str u ct ur e S e c urit y A g e n c y ( CI S A) wit h l ett er s of s u p p ort fr o m m e m b er s of t h e U S C o n gr e s s a n d C alif or ni a St at e L e gi sl at ur e. CI S A, a s a U S f e d er al a g e n c y and o p er ati o n al c o m p o n e nt u n d er t h e D e p art m e nt of H o m el a n d S e c urit y, i s t a s k e d wit h u n d er st a n di n g, m a n a gi n g, a n d r e d u ci n g ri s k t o t h e n ati o n’ s c y b er a n d p hy si c al i nfr a str u ct ur e. I n t hi s f u n cti o n, CI S A, i n c o o p er ati o n wit h ot h er g o v er n m e nt and i n d u str y p art n er s, i s r e s p o n si bl e f or pr ot e cti n g a n d str e n gt h e ni n g t h e n ati o n’ s Criti c al I nfr a str u ct ur e a g ai n st c urr e nt a n d f ut ur e t hr e at s i n t h e i nt er e st of n ati o n al s e c urit y, i n cl u di n g s u p pl y c h ai n s of str at e gi c a n d criti c al m at eri al s a n d t h eir r e s p e cti v e pr oj e ct s.

F ort C a d y’ s d e si g n ati o n by CI S A a s U S Criti c al I nfr a str u ct ur e r e pr e s e nt s a k ey mil e st o n e f or A B R si n c e t h e U S g o v er n m e nt r e c o g ni s e s F ort C a d y’ s si g ni ﬁ c a n c e a n d s u p p ort s it s o bj e cti v e t o pr o vi d e a n e w, criti c al, a n d d o m e sti c s o ur c e of b or o n a mi d st a c h all e n g e d gl o b al s u p pl y c h ai n. I n p etiti o n f or A B R’ s Criti c al I nfr a str u ct ur e d e si g n ati o n to CI S A, US H o us e of R e pr e s e nt ati v e s ( C A- 0 8) a n d US H o us e C o m mitt e e on N at ur al R e s o ur c e s m e m b er, J ay O b er n olt e, wr ot e: “ C urr e ntl y, t h e U S a c c o u nt s f or o nl y 2 0 % of t h e gl o b al B or at e s u p pl y, d e s pit e t h e a d v a n c e d a n d e m er gi n g u s e s of B or o n t h at ar e criti c al t o U S n ati o n al a n d e c o n o mi c s e c urit y. Tr a diti o n al u s e s of B or o n e xt e n d t o m or e t h a n 3 0 0 c o m m er ci al and h o u s e h ol d pr o d u ct s, w hil e a dv a nc e d u s e s i n milit ar y v e hi cl e s a n d b o dy ar m o ur, p er m a n e nt m a g n et s, s e mi- c o n d u ct or s,

wi n d t ur bi n e s, n u cl e ar r e a ct or s, and p h ar m a c e uti c al s h av e c o m p ell e d gr e at er i nt er e st a n d d e m a n d a m o n g o ur gl o b al c o m p etit or s. T hese n e w er a p pli c ati o n s, c o u pl e d wit h t h e pr e d o mi n a nt f or ei g n o w n er s hi p a n d c o ntr ol of t h e B or o n s u p pl y c h ai n, d e m o n str at e t h e n ati o n al si g ni ﬁ c a n c e a n d ur g e n c y i n r e s ol vi n g t hi s v ul n er a bilit y.” Si n c e t h e o n s et of t h e C O VI D- 1 9 p a n d e mi c, CI S A h a s b e e n at t h e f or efr o nt of i d e ntif yi n g s u p pl y c h ai n ri s k s a n d e x p o s ur e s, pr o m pti n g wi d er c o n si d er ati o n s of criti c al i nfr a str u ct ur e a n d e s s e nti al w or k er s. I n t hi s r e g ar d, w e r e s p e ctf ull y a s k t h at CI S A, c o n si st e nt wit h it s a ut h oriti e s a n d i s s u e d g ui d a n c e, c o n si d er r e af ﬁr mi n g t h e ali g n m e nt of t h e F ort C a d y pr oj e ct f a cilit y a s a c o m p o n e nt of U S criti c al i nfr a str u ct ur e.” C o m m e nti n g o n A B R’ s Criti c al I nfr a str u ct ur e d e si g n ati o n, A B R C E O, H e nri T a u s c h, s ai d: “ W e ar e pl e a s e d t o h a v e t h e s u p p ort of

t h e U S g o v er n m e nt i n d e v el o pi n g o ur F ort C a d y I nt e gr at e d B or o n F a cilit y. “ CI S A’ s Criti c al I nfr a str u ct ur e d e si g n ati o n v ali d at e s t h e s c ar cit y of n e w r eli a bl e s o ur c e s of b or o n a n d it s criti c alit y i n hi g h e n d u s e a p pli c ati o n s. “ T h e w orl d i s at a n i nfl e cti o n p oi nt t o s e c ur e s u p pl y c h ai n s of criti c al f ut ur e f a ci n g a n d d e c ar b o ni s ati o n m at eri al s a n d w e l o o k f or w ar d t o p ur s ui n g o ur o bj e cti v e of b e c o mi n g a l e a d er i n o n e of t h e s e k e y m at eri al s – b or o n." A B R i s a p u bli cl y li st e d c o m p a ny f o c u s e d o n a d v a n ci n g it s 1 0 0 % o w n e d F ort C a d y B or at e Pr oj e ct l o c at e d i n S o ut h er n C alif or ni a, U S. It s a m biti o n i s t o b e c o m e a s u b st a nti al gl o b al s p e ci alt y f ertili s er pr o d u c er. F ort C a d y i s a hi g hl y r ar e a n d l ar g e c ol e m a nit e d e p o sit a n d i s t h e l ar g e st k n o w n c o nt ai n e d b or at e o c c urr e n c e i n t h e w orl d n ot o w n e d by t h e t w o m aj or b or at e pr o d u c er s Ri o Ti nt o a n d Eti M a d e n.

Gl a s s F ut ur e s t o ﬁ n d l o w c ar b o n f u el alt er n ati v e s U nit e d Ki n g d o m

Gl a s s F ut ur e s, a n ot-f orpr o fit r e s e ar c h a n d t e c h n ol o g y or g a ni s ati o n, w a s a w ar d e d a £ 7. 1 m c o ntr a ct i n 2 0 2 0 by T h e D e p art m e nt of B u si n e s s, E n er g y a n d I n d u stri al Str at e g y’ s ( B EI S) E n er g y I n n o v ati o n Pr o gr a m m e t o r e s e ar c h a n d d eli v er n e w e n er g y s o ur c e s t o t h e gl a s s i n d u str y. T hi s w or k i n v ol v e s t e st firi n g hy dr o g e n a n d bi o-f u el s i n a s c al e m o d el gl a s s f ur n a c e at t e m p er at ur e s i n e x c e s s of 1 5 0 0 ° C, si m ul ati n g r e al w orl d firi n g c o n diti o n s f or alt er n ati v e f u el s. T h e pr oj e ct i s al s o e v al u ati n g t h e a s s o ci at e d t e c h ni c al, e c o n o mi c, and e n vir o n m e nt al a s p e ct s of f u el s. The pr oj e ct e nc o m p ass es a wi d e r a n g e of i n d u stri al a n d a c a d e mi c p art n er s a n d t h e fi n al r e p ort f or t hi s w or k i s d u e t o b e p u bli s h e d by B EI S i n s u m m er 2 0 2 2. T h e U K gl a s s s e ct or e m pl oy s 2 3, 2 0 0 p e o pl e, g e n er at e s £ 3 b n i n r e v e n u e a n d c o ntri b ut e s

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

£ 1. 6 b n G V A t o t h e U K e c o n o my. W hil st t h e s e ct or h a s m a d e pr o gr e s s by h al vi n g e mi s si o n s i n t h e l a st 5 0 y e ar s, t h er e i s a n e e d t o ur g e ntl y a c c el er at e eff ort s t o i n cr e a s e e n er g y ef ﬁ ci e n c y a n d r e d u c e C O 2 e mi s si o n s t o m e et t h e U K’ s 2 0 5 0 c ar b o n c o m mit m e nt s. T h e U K G o v er n m e nt r el e a s e d it s N et- Z er o str at e g y a h e a d of t h e U N C O P 2 6 s u m mit, w hi c h s et s o ut h o w t h e U K will d eli v er o n it s c o m mit m e nt t o r e a c h n et-z er o e mi s si o n s by 2 0 5 0, o utli ni n g m e a s ur e s f or t h e tr a n siti o n t o a gr e e n a n d s u st ai n a bl e f ut ur e. T h e str at e g y a n n o u n c e s a n e xtr a £ 5 0 0 milli o n t o w ar d s i n n o v ati o n pr oj e ct s, bri n gi n g t h e t ot al f u n di n g f or n et-z er o r e s e ar c h a n d i n n o v ati o n t o at l e a st £ 1. 5 billi o n t o s u p p ort t e c h n ol o gi e s t h at d e c ar b o ni s e gl a s s a n d ot h er i n d u stri e s. I n l a st J a n u ar y a s p art of t hi s r e v ol uti o n ar y pr oj e ct, gl a s s c o nt ai n er m a n uf a ct ur er, E n cir c

( a Vi dr al a c o m p a ny), a n d Gl a s s F ut ur e s d e m o n str at e d t h at n e w b ottl e s c a n b e m a d e fr o m 1 0 0 % r e c y cl e d gl a s s, u si n g o nl y t h e e n er g y fr o m b ur ni n g ultr a-l o wc ar b o n bi o-f u el s, a c hi e vi n g a 9 0 % r e d u cti o n i n c ar b o n f o ot pri nt. C o m m e nt e d E n er g y and Cli m at e C h a n g e Mi ni st er Gr e g H a n ds s ai d: “T hese f u el s wit c hi n g tri al s, b a c k e d by o v er £ 7 milli o n i n g o v er n m e nt f u n di n g, d e m o n str at e ho w w e ar e s u p p orti n g i n d u str y t o d e c ar b o ni s e a n d m o v e a w ay fr o m r el yi n g o n f o s sil f u el s. T hi s i s vit al t o r e d u ci n g e mi s si o n s a n d dri vi n g f or w ar d t h e U K’ s gr e e n i n d u stri al r e v ol uti o n.” Pr of e s s or Moha med P o ur k a s h a ni a n fr o m the U ni v er sit y of S h ef ﬁ el d s ai d: “ W or ki n g t o u n d er st a n d h o w b e st t o m a n uf a ct ur e gl a s s t hr o u g h a cl e a n a n d s u st ai n a bl e pr o c e s s i s a vit al p art of t h e dri v e t o r e a c h n et-z er o, f or b ot h i n d u stri e s a n d c o n s u m er s.

W e ar e ex cit e d t o b e a bl e t o s h ar e o ur ex p erti s e i n hy dr o g e n, bi of u el s a n d m o d elli n g a n d si m ul ati o n t o f a cilit at e t hi s i n n o v ati v e r e s e ar c h, w hi c h i s all o wi n g f or f urt h er si g ni fi c a nt st e p s t o w ar d s t h e d e c ar b o ni s ati o n of t h e gl a s s s e ct or.” Dr P al m a G o nz ál ez G ar cí a, I n d u stri al F u el S wit c hi n g I n n o v ati o n and Pr o gr a m m e M a n a g er s ai d: “It w a s ex hil ar ati n g i g niti n g t h e f ur n a c e f or t h e fir st ti m e a n d t hi s m ar k s a n i m p ort a nt fir st st e p i n a s eri e s of tri al s t o a s s e s s t h e p ot e nti al of l o w- c ar b o n f u el t e c h n ol o gi e s t o d e c ar b o ni s e t h e gl a s s i n d u str y i n a c c or d a n c e wit h t h e G o v er n m e nt’ s n et-z er o t ar g et by 2 0 5 0. “ A s m a ny f ur n a c e s d u e t o b e i n st all e d i n t h e c o mi n g y e ar s will b e ex p e ct e d t o r u n f or u p t o 2 0 y e ar s, n e w l o w c ar b o n f u el t e c h n ol o gi e s n e e d t o b e pr o v e n t e c h ni c ally a n d e c o n o mi c ally a s s o o n a s p o s si bl e if t h e gl o b al gl a s s s e ct or i s t o f ull y d e c ar b o ni s e by 2 0 5 0.”

w w w. a si a n gl a s s. c o m

T H R E E I N D U S T R Y- L E A DI N G S E R VI C E S, A D V A N CI N G A S O N E. T h e S O R G Gr o u p i s m or e t h a n j u st o n e c o m p a n y. It i s t hr e e u ni q u e f or c e s p o w er e d b y e x p eri e n c e, r eli a bilit y a n d i n n o v ati o n, pr o vi di n g a si n gl e s o ur c e t o s u p p ort gl a s s m a k er s wit h o pti m al d e si g n a n d s e a ml e s s d eli v er y t hr o u g h o ut t h e f ur n a c e lif eti m e.

T o g et h er, w e ar e t h e S O R G Gr o u p.

W e ar e a c u st o m er- c e ntri c p art n er d e di c at e d t o d e si g ni n g, c o n str u cti n g a n d i m pr o vi n g b at c h a n d c ull et pl a nt s u si n g t h e b e st t e c h n ol o g y a v ail a bl e.

w ew w.m e.a sid ae n gl a s s. c o m

W e ar e a w orl d l e a d er i n gl a s s m elti n g a n d c o n diti o ni n g t e c h n ol o g y, e n h a n ci n g t h e p erf or m a n c e of f ur n a c e s t o m a xi mi s e a s s et lif e s p a n.

W e ar e a w orl d wi d e s er vi c e pr o vi d er f or f ur n a c e er e cti o n s, st e el s u p pl y a n d gl a s s-t o- gl a s s r e b uil d s, a s w ell a s m ai nt e n a n c e a n d h ot r e p air s.

s or g. d e

s k s. n et

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

N e ws

S o d a a s h m ar k et t o gr o w b y 5. 8 6 M t o n n e s b y 2 0 2 5 I n di a

The soda as h m ar k et i s e sti m at e d t o gr o w by 5. 8 6 milli o n t o n n e s fr o m 2 0 2 0 t o 2 0 2 5, a c c or di n g t o gl o b al t e c h n ol o g y r e s e ar c h a n d a d vi s or y c o m p a ny, T e c h n a vi o. I n a d diti o n, t h e r e p ort pr oj e ct s t h at t h e m ar k et will pr o gr e s s at a C A G R of 1. 8 9 %. M or e o v er, t h e y e ar- o v er- y e ar gr o wt h r at e of t h e s o d a a s h m ar k et i n 2 0 2 1 w a s 0. 3 0 %. T h e i n cr e a si n g d e m a n d f or s o d a a s h i n t h e p h ar m a c e uti c al i n d u str y i s dri vi n g t h e s o d a a s h m ar k et gr o wt h. S o d a a s h i s wi d ely u s e d a s a n a cti v e p h ar m a c e uti c al i n gr e di e nt i n t h e i n d u str y. It i s u s e d a s a n ex ci pi e nt i n m e di ci n al pr o d u ct s s u c h a s eff er v e s c e nt t a bl et s, w hi c h ar e u s e d i n tr e ati n g c ol d a n d ﬂ u. S o d a a s h i s al s o u s e d i n m a ki n g b a ki n g s o d a, w hi c h h a s

si g ni fi c a nt h e alt h b e n e fit s. B a ki n g s o d a i s a n eff e cti v e a nt a ci d, h a s a nti b a ct eri al pr o p erti e s, h el p s i n r ai si n g t h e p H l e v el of t h e t u m or s, a n d h el p s t h e b o dy fi g ht c a n c er. H e n c e, t h e d e m a n d f or b a ki n g s o d a will gr o w si g ni fi c a ntly d u e t o s e v er al b e n e fit s, w hi c h will pr o p el t h e gr o wt h of t h e s o d a a s h m ar k et d uri n g t h e f or e c a st p eri o d. B y a p pli c ati o n, t h e s o d a a s h m ar k et h a s b e e n s e g m e nt e d i nt o gl a s s, s o a p s a n d d et er g e nt s, c h e mi c al s, a n d ot h er s. Gl a s s c o n stit ut e d t h e l ar g e st a p pli c ati o n s e g m e nt i n 2 0 2 0. S o d a a s h i s a r a w m at eri al u s e d a s a fl u xi n g a g e nt i n m a n uf a ct uri n g fl at gl a s s a n d c o nt ai n er gl a s s. T h e gl a s s i n d u str y i s gr o wi n g at a si g ni fi c a nt p a c e gl o b ally, wit h t h e i n cr e a si n g d e m a n d f or hi g h- p erf or m a n c e gl a s s fr o m

diff er e nt e n d- u s er i n d u stri e s. T h e d e m a n d f or ﬂ at, gl azi n g, a n d c o nt ai n er gl a s s i s gr o wi n g i n t h e c o n str u cti o n, a ut o m oti v e, a n d p a c k a gi n g i n d u stri e s, r e s p e cti v ely. Gl o b ally, t h e c o n str u cti o n i n d u str y i s a m aj or c o ntri b ut or t o t h e c o n s u m pti o n of ﬂ at gl a s s, w hi c h i s u s e d i n wi n d o w s a n d d o or s. I n C hi n a, t h e d e m a n d f or gl azi n g gl a s s i s i n cr e a si n g wit h t h e ri s e i n t h e d e m a n d fr o m t h e a ut o m oti v e i n d u str y. T h er ef or e, t h e ri s e i n t h e d e m a n d f or diff er e nt t y p e s of gl a s s fr o m v ari o u s e n d- u s er i n d u stri e s h a s dri v e n t h e gr o wt h of t h e gl o b al gl a s s i n d u str y. T hi s i s ex p e ct e d t o pr o p el t h e gr o wt h of t h e gl o b al s o d a a s h m ar k et d uri n g t h e f or e c a st p eri o d. B y g e o gr a p hy, t h e s o d a a s h m ar k et h a s b e e n s e g m e nt e d i nt o A P A C, E ur o p e, N ort h A m eri c a,

M E A, a n d S o ut h A m eri c a. A P A C r a n k e d ﬁr st a s t h e l ar g e st r e gi o n, w hil e S o ut h A m eri c a w a s t h e s m all e st r e gi o n i n 2 0 2 0. A P A C will a c c o u nt f or 6 6 % of t h e m ar k et gr o wt h d uri n g t h e f or e c a st p eri o d. T h e gr o wi n g d e m a n d f or ﬂ at gl a s s a n d ri s e i n d et er g e nt m a n uf a ct uri n g i n d u stri e s will dri v e t h e s o d a a s h m ar k et gr o wt h i n A P A C. C hi n a, I n di a, a n d J a p a n ar e t h e k ey c o u ntri e s f or t h e s o d a a s h m ar k et i n A P A C. M or e o v er, m ar k et gr o wt h i n A P A C will b e f a st er t h a n t h e gr o wt h of t h e m ar k et i n ot h er r e gi o n s. T e c h n a vi o r e s e ar c h a n d a n aly si s f o c u s o n e m er gi n g m ar k et tr e n d s a n d ai m s t o pr o vi d e a cti o n a bl e i n si g ht s t o h el p b u si n e s s e s i d e ntif y m ar k et o p p ort u niti e s a n d d e v el o p eff e cti v e str at e gi e s t o o pti mi s e t h eir m ar k et p o siti o n s

S ol v ay b a c k s C h e n g y a n g T e c h f or o n- sit e c h e mi c al s pr o d u cti o n br e a kt hr o u g h U nit e d Ki n g d o m C h e n g y a n g' s s ol uti o n s e ff e cti v el y cr e at e ne w e n er g y- ef fi ci e nt pr o c e s s e s t o c o nv ert air a n d w at er i nt o c h e mi c al s u si n g el e ctri c al e n er g y, p o siti v ely i m p a cti n g t h e pl a n et a n d a c c el er ati n g s o ci ety' s j o ur n ey t o w ar d s c ar b o n n e utr ality. A s t h e fir st t e c h n ol o g y i n it s pl atf or m, C h e n g y a n g T e c h h a s d e v el o p e d a m o d ul ar g e n er at or t h at pr o d u c e s al k ali n e hy dr o g e n p er oxi d e ( H 2 O 2) dir e ctly o n t h e c u st o m er sit e b a s e d o n p at e nt e d el e ctr o c h e mi c al t e c h n ol o g y. T hi s el e ctr o c h e mi c al pr o c e s s c o n s u m e s o nly air, w at er a n d el e ctri city, w hil e pr o d u ci n g n o w a st e. T hi s t e c h n ol o g y m a k e s it p o s si bl e t o pr o d u c e a n d u s e gr e e n al k ali n e H 2 O 2 i n ar e a s

w h er e tr a n s p ort ati o n i s dif ﬁ c ult or t o o ex p e n si v e. “ C h e n g y a n g bri n g s t o lif e a n ex citi n g t e c h n ol o g y pl atf or m, str o n gly ali g n e d wit h S ol v ay’ s c o m mit m e nt t o w ar d s c ar b o n n e utr ality. W e ar e al s o pr o u d t o hi g hli g ht t hi s a s o ur ﬁr st dir e ct v e nt ur e c a pit al i nv e st m e nt i n C hi n a; a n i n cr e a si n gly i n n o v ati v e and dy n a mi c e c o sy st e m,” s ai d T h o m a s C a n o v a, h e a d of t e c h n ol o g y s c o uti n g a n d v e nt uri n g at S ol v ay. Dr. Mi n g Qi, C E O of C h e n g y a n g T e c h, s ai d: “I n n o v ati o n i n el e ctr o c h e mi c al t e c h n ol o gi e s i s criti c al f or r e a c hi n g z er o- c ar b o n c h e mi c al a n d e n er g y pr o d u cti o n,"

s ai d. " C h e n g y a n g T e c h h a s l o n g f o c u s e d o n d e v el o pi n g a d v a n c e d el e ctr o c h e mi c al t e c h n ol o gi e s, a c hi e vi n g br e a kt hr o u g h s i n o n- sit e hy dr o g e n p er oxi d e g e n er ati o n. S ol v ay i s t h e gl o b al l e a d er i n hy dr o g e n p er oxi d e a n d w e ar e ex cit e d t o w or k t o g et h er t o pr o vi d e a s af e, l o w- c ar b o n hy dr o g e n p er oxi d e s o ur c e wit h o ur o n- sit e sy st e m.” P et er Br o w ni n g, pr e si d e nt of S ol v ay P er oxi d e s, s ai d: " S ol v ay, a s a l e a d er of hy dr o g e n p er oxi d e pr o d u cti o n, w el c o m e s and s u p p ort s i n n o v ati v e l o w c ar b o n f o ot pri nt s ol uti o n s t o c o ntri b ut e t o c ar b o n n e utr alit y. W e ar e d eli g ht e d t o s u p p ort C h e n g y a n g

T e c h i n bri n gi n g t h eir r e v ol uti o n ar y t e c h n ol o g y t o m ar k et." C h e n gy a n g Tec h is a m ulti n ati o n al st art u p d e v el o pi n g br e a kt hr o u g h el e ctr o c h e mi c al sy st e m s wit h it s c or e g a s el e ctr o d e t e c h n ol o g y. F o u n d e d i n 2 0 1 8, t h e c o m p a ny i s h e a d q u art er e d i n C hi n a wit h a d diti o n al R & D a n d b u si n e s s o p er ati o n s i n N ort h A m eri c a. T h e ﬁr st pr o d u ct C h e n g y a n g T e c h r el e a s e d i s a n el e ctr oly z er f or o n- sit e hy dr o g e n p er oxi d e pr o d u cti o n. T h e pr o c e s s r e d u c e s c o st a n d c ar b o n i nt e n sit y w hil e al s o eli mi n ati n g s af et y i s s u e s a s s o ci at e d wit h s hi p pi n g a n d h a n dli n g of hi g hly c o n c e ntr at e d hy dr o g e n p er oxi d e

W E S o d a s ell s 6 0 % of U S s o d a a s h b u si n e s s U nit e d Ki n g d o m

W e S o d a, a U K i n c or p or at e d h ol di n g c o m p a ny w hi c h o w n s a n d o p er at e s t h e gl o b al s o d a a s h pr o d u cti o n i nt er e st s of t h e Ci n er Gr o u p of I st a n b ul, T ur k ey, a n n o u n c e d t h at it h a s c o m pl et e d t h e pr e vi o u sly- a n n o u n c e d s al e of a 6 0 % i nt er e st i n Ci n er R e s o ur c e s C or p or ati o n ( C R C) t o Şi ş e c a m C h e mi c al s U S A, a s u b si di ar y of T ur kiy e Si s e v e C a m F a bri k al ari A. S. of I st a n b ul, T ur k ey ( “ Şi ş e c a m”). C R C i n dir e ctly o w ns an a p pr oxi m at ely 7 2 % li mit e d p art n er i nt er e st i n Ci n er R e s o ur c e s L P ( N Y S E: CI N R) ( “ Ci n er R e s o ur c e s”), a s w ell a s it s t w o p er c e nt g e n er al

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

p art n er i nt er e st a n d r el at e d i n c e nti v e di stri b uti o n ri g ht s, a n d s o t h e s al e of a c o ntr olli n g i nt er e st i n C R C al s o r e s ult s i n a c h a n g e of c o ntr ol f or Ci n er R e s o ur c e s. W E S o d a will u s e t h e pr o c e e d s of t h e s al e t o r e p ay exi sti n g i n d e bt e d n e s s. T h e Ci n er Gr o u p al s o a n n o u n c e s t h at it h a s c o m pl et e d t h e pr e vi o u slya n n o u n c e d s al e of a 1 0 % i nt er e st i n P a ci fi c S o d a L L C ( “ P a ci fi c”) a n d a 6 0 % i nt er e st i n Atl a nti c S o d a L L C ( “ Atl a nti c”) t o Şi ş e c a m. T h e Ci n er Gr o u p will tr a n sf er it s r e m ai ni n g 4 0 % i nt er e st s i n e a c h of Atl a nti c a n d P a ci fi c t o W E S o d a a s a c o ntri b uti o n i n ki n d i n e arly 2 0 2 2.

T h e a n n o u n c e d s al e h a s t a k e n Şi ş e c a m’ s c o m bi n e di nt er e st t o 6 0 % i n e a c h of Atl a nti c a n d P a ci fi c, wit h t h e i nt e nt t h at t h ey will b e d ev el o p e d t o g et h er a s a gr e e n fi el d s o d a a s h a n d s o di u m bi c ar b o n at e pr o d u cti o n f a cility l o c at e d i n Wy o mi n g, U S A, u si n g s ol uti o n- extr a cti o n t e c h n ol o g y d ev el o p e d by W E S o d a at it s exi sti n g pr o d u cti o n f a ciliti e s i n T ur k ey. W h e n f ully d ev el o p e d, t h e f a cility will d eli v er ov er fi v e milli o n m etri c t o n n e s of s o d a a s h a n d s o di u m bi c ar b o n at e p er y e ar, wit h Şi ş e c a m a n d W E S o d a b ei n g r e s p o n si bl e f or t h e s al e s a n d m ar k eti n g of t h eir pr o p orti o n at e pr o d u cti o n s h ar e.

Şi ş e c a m h a s b e e n a p art n er wit h t h e Ci n er Gr o u p i n P a ci fi c si n c e 2 0 1 9 a n d i s a l o n g-t er m c u st o m er of W E S o d a. F oll o wi n g t h e s al e s, Şi ş e c a m h a s o p er ati n g c o ntr ol o v er C R C a n d b ot h Atl a nti c a n d P a ci fi c. W E S o d a will r e m ai n a l o n g-t er m s u p p orti v e s h ar e h ol d er. Al a s d air W arr e n, C E O of W E S o d a s ai d: “ W e ar e d eli g ht e d t o h a v e c o m pl et e d t hi s d e al wit h Şi ş e c a m. T h ey h a v e b e e n a str o n g a n d tr u st e d p art n er of W E S o d a a n d t h e Ci n er Gr o u p f or m a ny y e ar s a n d w e l o o k f or w ar d t o c o nti n ui n g o ur j oi nt d e v el o p m e nt of P a ci fi c a n d Atl a nti c t o g et h er.”

w w w. a si a n gl a s s. c o m

F a s t. M ul tif u n cti o n al. E c o n o mi c al. Wi t h t h e n e w Gl a s t o n M U L TI' A R RI S S E R , y o u c a n g et gl a s s e d g e a r ri s si n g g oi n g i n y o u r gl a s s p r o d u cti o n. T h e t ri e d - a n d -t e s t e d c u p w h e el t e c h n ol o g y g u a r a nt e e s y o u a u nif o r ml y hi g h e d g e q u ali t y f o r 4 5 - d e g r e e a r ri s si n g, c o r n e r d u b bi n g a n d b a si c e d g e pl a ni n g. A n d i n a d di ti o n, t h e m a c hi n e i s c u r r e ntl y t h e f a s t e s t si n gl e - h e a d a r ri s si n g r o b ot i n t h e w o rl d. G e t y o u r I G m a n uf a c t u ri n g b u si n e s s o n t h e r o a d t o s u c c e s s — D o w nl o a d T H E I G M A N U F A C T U RI N G LI N E B U Y E R' S G UI D E h e r e w w w. gl a s t o r y. n e t

Gl a s t o n G e r m a n y G m b H T el. + 4 9 7 2 3 4 6 01 0 i nf o. d e @ gl a s t o n. n et

M a c hi n e r y, s e r vi c e s a n d s ol u ti o n s d e si g n e d wi t h t h e f u t u r e i n

mi n d f o r

t h e a r c hi t e ct u r al, a u t o m oti v e, s ol a r a n d a p pli a n c e i n d u s t ri e s. i nf o @ gl a s t o n. n e t |

w w w. gl a s t o n. n e t |

w w w. gl a s t o r y. n e t |

w w w. g p d. fl

Ne ws A n a ylsis

N e ws

a si a n gl a s s

O n t h e br i n k

A l o o k at C hi n a’ s r e al- e st at e m ar k et B y M att h e w Gr a n d a g e

h o u g h C hi n a pri d e s it s elf o n h a vi n g 5, 0 0 0 y e ar s of hi st or y, vi sit or s i n r e c e nt d e c a d e s ar e m or e li k el y t o h a v e b e e n str u c k, n ot b y t h e si g ht of a n ci e nt b uil di n g s, b ut b y t h e o v er w h el mi n g pr e s e n c e of br a n d- n e w o n e s. W h et h er tr av ersi n g mil es of tr av el at or at a s hi ni n g m ulti-t er mi n al air p ort, or p ulli n g i nt o o n e of t h e m a ny c av er n o us n e w st ati o ns t h at s er v e t h e f a m o us hi g hs p e e d r ail n et w or k, or b ei n g driv e n al o n g a m e g a- hi g h w ay al o n gsi d e f or ests of hi g h-ris e a p art m e nt bl oc ks, as y o u p ass a t o w eri n g gr e e n si g n al erti n g y o u t o t h e a p pr o ac h of t h e n e xt ri n g r o a d – B eiji n g h as s e v e n – t h e e vi d e nc e of c o nstr ucti o n, eit h er i n pr o gr ess or c o m pl et e d i n t h e l ast t e n y e ars, is e v er y w h er e. A n u ni m a gi n a bl e i nv est m e nt i n c o ncr et e, st e el, a n d pl at e gl ass. It s h o ul d c o m e as n o s ur pris e t h at c o nstr ucti o n pl ays a n o utsiz e d r ol e i n C hi n a’s alr e a dy o utsiz e d ec o n o my. Si nc e t h e 1 9 9 0s, m uc h of C hi n a’s st u n ni n g ec o n o mic gr o wt h h as b e e n driv e n by a s e e mi n gly li mitl ess d esir e f or n e w b uil di n gs. R a pi d ur b a nis ati o n h as b e e n t h e f u el, t ur b o-c h ar g e d by a n u m b er of ot h er f act ors: a p assi o n f or r e pl aci n g ol d b uil di n gs wit h n e w; a b ur g e o ni n g, as pir ati o n al mi d dl e-cl ass; t h e c h a nc e t o c h o os e a n d o w n pr o p erty aft er y e ars w h e n acc o m m o d ati o n w as pr oscri b e d by a p ers o n’s e m pl oy er (‘ w or k u nit’); t h e n e e d t o ﬁ n d t ar g et f or t h e i nv est m e nt of s avi n gs i n t h e a bs e nc e of tr ust e d ﬁ n a nci al i nstr u m e nts; fr e e d o m f or l oc al g ov er n m e nts t o s ell l a n d t o d e v el o p ers, a n d t h eir e v eri ncr e asi n g r eli a nc e o n s uc h s al es as a m e a ns t o f u n d ot h er activiti es; a pl a n ni n g syst e m t h at d o es n ot n e e d t o a ns w er b ac k i n a ny m e a ni n gf ul w ay t o citiz e ns – all t h es e h av e pl ay e d t h eir p art. I n t h e w or ds of a r ec e nt Bl o o m b er g n e ws f e at ur e, ‘F or d ec a d es [ C hi n a’s r e alest at e s ect or h as] b e e n t h e g o-t o, e asy s ol uti o n t o g e n er at e l oc al g ov er n m e nt r e v e n u e, b o ost ec o n o mic gr o wt h, a n d pr ovi d e h o us e h ol ds wit h a pl ac e t o p ut t h eir m o n e y a n d s e e it gr o w.’ As a r es ult, t h e r e alest at e i n d ustr y is n o w esti m at e d t o acc o u nt f or a w h o p pi n g 2 9 % of C hi n a’s e ntir e ec o n o my, acc or di n g t o

A G 2 2- 2

a 2 0 2 0 a n alysis by ec o n o mists fr o m H ar v ar d a n d t h e I MF. C o m p ar e t h at wit h s e v e n p er c e nt f or t h e U K, f or i nst a nc e. N ot l e ast b ec a us e ur b a n d e v el o p m e nt i n C hi n a is s o d e p e n d e nt o n t h e hi g h-ris e m o d el, t h e pr o p erty a n d c o nstr ucti o n sc e n e h as c o m e t o b e d o mi n at e d by l ar g e c or p or ati o ns, t h e m aj ority of w hic h ar e n o n-st at e- o w n e d. S o m e of t h e m ar e a m o n g C hi n a’s l ar g est a n d m ost r ec o g nis e d c o m p a ni es – n a m es li k e S hi m a o, V a n k e, C o u ntr y G ar d e n a n d S u n ac. P arts of C hi n a’s gl ass i n d ustr y h av e d o n e v er y w ell o ut of p eri o d of ast o nis hi n g gr o wt h i n t h e c o nstr ucti o n a n d pr o p erty s ect or. B ut, as h as b e e n w ell r e p ort e d, t his s ect or is i n s o m et hi n g of a crisis – a crisis w hic h c a n b e s u m m aris e d i n o n e n a m e: ‘ Ev er gr a n d e’. T h e s ec o n d-l ar g est pr o p erty d e v el o p er i n C hi n a, wit h 1, 3 0 0 pr oj ects i n m or e t h a n 2 0 0 citi es, C hi n a Ev er gr a n d e h a d, li k e m a ny of its c o m p etit ors, b uilt u p st a g g eri n g a m o u nts of d e bt – $ 3 0 0 billi o n t o b e e x act. Aft er g ov er n m e nt r e g ul at ors act e d t o li mit t h e a m o u nt of d e bt t h at bi g r e alest at e d e v el o p ers c o ul d o w e, Ev er gr a n d e w as f orc e d t o o ff er pr o p erti es at disc o u nt pric es i n or d er t o bri n g m o n e y i n. U n a bl e t o p ay t h e i nt er est o n its d e bts, t h e c o m p a ny’s s h ar e pric e f ell by m or e t h a n 9 0 % i n 2 0 2 1. T h e f e ar is t h at t his p att er n will s pr e a d t o ot h er m aj or pl ay ers, as n e w h o m e p urc h as es d ecli n e, a n d p er-s q u ar e- m etr e pric es f or n e w pr o p erty c o nti n u e t h e sli d e t h at b e g a n i n t h e S e pt e m b er of l ast y e ar. H o w m uc h will t his a ff ect C hi n a’s pl at egl ass m a n uf act ur ers? T h at r e m ai ns t o b e s e e n. I n t h e n e ar-t er m, t h er e ar e pl e nty of pr oj ects t h at ar e i n t h e pr oc ess of b ei n g c o m pl et e d, a n d c o nstr ucti o n activity is hi g h. B ut at t h e ti m e of writi n g ( 1 M arc h) Ev er gr a n d e still t e et ers o n t h e bri n k, a n d is s elli n g o ff pr oj ects i n or d er t o s ur viv e, e n a bli n g st at e- o w n e d d e v el o p ers t o pic k a w ay at its ass ets. If Ev er gr a n d e c oll a ps es, s h ar e h ol d ers a n d e m pl oy e es w o ul d l os e o ut, a n d s o t o o w o ul d c o ntr act ors, m at eri al s u p pli ers, a n d t h e m a ny c ust o m ers w h o h av e p ai d i n a dv a nc e f or t h eir n e w a p art m e nts. A c oll a ps e w o ul d k n oc k c o n fi d e nc e o ut of t h e syst e m, a n d i nv est m e nt i n n e w pr o p erty

d e v el o p m e nt w o ul d li k ely t a k e a hit t o o. Will B eiji n g d eci d e t h at Ev er gr a n d e is t o o bi g t o f ail, a n d fi n d s o m e w ay of pr o p pi n g it u p i n d e fi nit ely? N ot n ec ess arily. R ec e nt y e ars h av e s e e n t h e g ov er n m e nt t a k e t o u g h acti o n a g ai nst bi g c o m p a ni es i n ot h er s ect ors t h at it f elt n e e d e d t o b e ‘r ei g n e d i n’ – Ali b a b a, f or i nst a nc e – a n d it w o ul d n ot w a nt t o b e e n s e e n t o b e b aili n g o ut a c o m p a ny li k e Ev er gr a n d e, w hic h h as cl e arly b e e n t a ki n g e n or m o us ris ks i n or d er t o r a k e i n pr o fit (its o w n er, H ui K ay a n, w as at o n e ti m e Asi a’s ric h est p ers o n, a n d still h as a p ers o n al f ort u n e of ar o u n d $ 1 0 billi o n, acc or di n g t o a F or b es r e p ort). B eiji n g m ay i nst e a d p ut m or e c al mi n g m e as ur es i nt o t h e m ar k et t o tr y d e fl at e t h e c urr e nt d e bt-f u ell e d b u b bl e as g e ntly as p ossi bl e a n d d et er it fr o m h a p p e ni n g a g ai n; w e m ay als o s e e st at eo w n e d e nt er pris es t a ki n g b ac k s o m e of t h e m ar k et s h ar e t h at h a d pr e vi o usly b e e n c e d e d t o p u blic a n d priv at e c o m p a ni es. T h o u g h t h e att e nti o n of t h e w orl d m ay b e o n t h e U kr ai n e at t h e m o m e nt, as a n i n d ustr y w e will als o n e e d t o k e e p a w ar y e y e o n t h e sl o w- b ur n st or y of C hi n a’s tr o u bl e d r e alest at e a n d c o nstr ucti o n s ect or as it d e v el o ps. If Ev er gr a n d e d o es f all c at astr o p hic ally, t h e e ff ects f or C hi n a’s ec o n o my as a w h ol e, a n d f or t h e c o nstr ucti o n i n d ustr y wit h all its s u p ply c h ai ns, ar e li k ely t o b e pr of o u n d.

M att h e w G r a n d a g e i s A si a n Gl a s s s p e ci al c o r r e s p o n d e nt f o r C hi n a.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

HI G H G L A S S Fr o m R efr a ct ori e s t o H ot G a s Filtr ati o n f or cr y st al cl e ar r e s ult s

R e g e n er a t or

M el ti n g e n d

W o r ki n g e n d

F or e h e ar t h

F e e d er

H o t g a s fil t r a ti o n

E x p e r t s i n i n d u s t ri al gl a s s a p pli c a ti o n s R A T H o ff er s y o u t h e c o m pl e t e r a n g e o f hi g h e s t- q u ali t y r e fr a c t or y m a t eri al s f or t h e e n tir e gl a s s m a ki n g pr o c e s s, i n cl u di n g c orr o si o n -r e si s t a n t f e e d er e x p e n d a bl e s, f or e h e ar t h s y s t e m s a n d t h e ori gi n al E m h ar t Gl a s s S y s t e m. Al s o b e n e fi t fr o m o ur fil tr a ti o n o f h o t g a s e s wi t h o ur c a t al y ti c a n d n o n - c a t al y ti c fil t er el e m e n t s. C o n t a c t o ur e x p er t s f or y o ur s ol u ti o n! w w w. r a t h - g r o u p. c o m / gl a s s

G O D I G I T A L! A R C HI T E C T U R E

A U T O M O TI V E

H O M E A P P LI A N C E S

T H E RI G H T DI GI T A L S O L U TI O N F O R E V E R Y A P P LI C A TI O N. w w w. t e c gl a s s di gi t al. c o m

c o m e r ci al @ t e c gl a s s. e s

+3 4 9 86 78 76 27

C O M M E R CI A L R E F RI G E R A TI O N

A D V E R TI S E R F E A T U R E

Di git al a g e a h e a d

T h e j o ur n e y t o s m art m a n uf a ct uri n g i n gl a s s c o ati n g

V o n A r d e n n e gl a s s c o ati n g s y st e m f o r a r c hit e ct u r al gl a s s

A s t h e c o st pr e s s ur e o n c o at e d gl a s s m a n uf a ct ur er s i s i n cr e a si n g, di git ali s ati o n off er s a gr e at o p p ort u nit y t o i n cr e a s e pr o d u cti vit y a n d pr ofit s. H ar al d H a g e n str ö m a n d R o n n y B or c h el of V o n Ar d e n n e pr e s e nt i m p ort a nt st e p s i n t h e dir e cti o n of s m art m a n uf a ct uri n g a n d h o w d at a c oll e cti o n, a n al y si s a n d pr o c e s si n g c a n c o ntri b ut e t o m e eti n g t h e c urr e nt m ar k et c h all e n g e s i n gl a s s c o ati n g. R e c e ntl y, if y o u f oll o w a c o n v er s ati o n a b o ut t e c h n ol o gi c al d e v el o p m e nt i n t h e gl a s s i n d u str y, c ert ai n t er m s ar e li k el y t o c o m e u p s u c h a s I n d u stri e 4. 0, I o T, di git ali s e d v al u e c h ai n s, s m art f a ct or y or d ar k f a ct or y. B ut w h er e d o w e r e all y st a n d t o d a y i n t h e di git ali s ati o n of t hi s r at h er c o n s er v ati v e i n d u str y ? A n d h o w c a n a n e q ui p m e nt pr o vi d er li k e V o n Ar d e n n e c o ntri b ut e t o t hi s n e xt i n d u stri al r e v ol uti o n ? A b o v e all, w h at ar e t h e b e n efit s of di git ali s ati o n i n gl a s s c o ati n g ?

M ar k et c h all e n g e s

Ar c hit e ct ur al gl a s s c o ati n g i s a m at ur e t e c h n ol o g y wit h si mil ar e q ui p m e nt a n d pr o c e s s e s u s e d b y m o st pl a y er s. A s a c o n s e q u e n c e, t hi s m at urit y of t h e m ar k et l e a d s t o si g nifi c a nt c o st pr e s s ur e w hi c h c a n b e b e st d e alt wit h if a c o ati n g li n e h a s hi g h pr o d u cti vit y a n d pr o d u c e s a l ar g e s h ar e of hi g h a d d e d v al u e pr o d u ct s. I n ot h er w or d s, hi g h er pr ofit s c a n o nl y b e a c hi e v e d if pr o d u c er s of c o at e d gl a s s ar e a bl e t o w or k at a mi ni m u m d o w n-ti m e a n d c a n c o ntr ol c o m pl e x l a y er st a c k s wit h a s m all t e a m of pr of e s si o n al s. I n t hi s arti cl e, w e w o ul d li k e t o s h o w h o w d at a c oll e cti o n, d at a a n al y si s a n d d at a pr o c e s si n g c a n c o ntri b ut e t o m e eti n g t h e c urr e nt

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

m ar k et c h all e n g e s i n gl a s s c o ati n g. F or t h e l a st t w o d e c a d e s, V o n Ar d e n n e h a s b e e n d e di c at e d t o o pti mi si n g pr o c e s s c o ntr ol t hr o u g h st at e- of-t h e- art s p utt eri n g c o m p o n e nt s a n d a ut o m ati o n. T h e r e s ulti n g di git al s ol uti o n s ar e b u n dl e d u n d er t h e n a m e V A I n di g o, wit h a s c o p e r a n gi n g fr o m pr o c e s s s u p p ort t o di git al s er vi c e s.

N e e d f or pr o c e s s c o ntr ol

F u n cti o n al c o ati n g s oft e n c o n si st of m ulti-l a y er e d c o m pl e x l a y er st a c k s t h at i nt er a ct wit h e a c h ot h er t o cr e at e t h e d e sir e d f u n cti o n alit y of t h e s urf a c e. T h er ef or e, a c o ati n g s y st e m f or m o d er n ar c hit e ct ur al gl a s s f e at ur e s a m ultit u d e of s p utt er s o ur c e s wit h v ari o u s m at eri al s t o cr e at e l a y er st a c k s wit h m or e t h a n 1 0 i n di vi d u al l a y er s t h at ar e n e e d e d f or a D o u bl e- L o w- E or Tri pl e- L o w- E c o ati n g. T h e p ar a m et er s t h at s h o ul d b e m ai nt ai n e d t hr o u g h o ut t h e e ntir e ar e a gl a s s ar e a i n cl u d e h o m o g e n e o u s tr a n s p ar e n c y a n d c ol o ur fi d elit y, a n d, of c o ur s e, h e at pr ot e cti o n pr o p erti e s. T hi s m e a n s t h er e ar e hi g h r e q uir e m e nt s f or pr o c e s s st a bilit y o v er a p eri o d of f o ur w e e k s or m or e, w hi c h i s a t y pi c al pr o d u cti o n c a m p ai g n d ur ati o n t o d a y.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A D V E R TI S E R F E A T U R E

J o ur n e y b e gi n s

I n t h e 1 9 9 0 s, V o n Ar d e n n e w a s a m o n g t h e fir st c o m p a ni e s t o off er a pl a s m a e mi s si o n m o nit or all o wi n g o pti c al pr o c e s s c o ntr ol i n a n i n d u stri al e n vir o n m e nt. M o st of t h e c u st o m er s h a v e fir st a p pli e d t h e fir st- g e n er ati o n P E M 0 5, f oll o w e d b y t h e V A pr o c o s a n d n o w t h e V A pr o c o s 2 ( s e e i m a g e) pr o c e s s c o ntr ol s y st e m s t o e n a bl e t h e u s e of tr a n siti o n m o d e s p utt eri n g fr o m pl a n ar a n d r ot at a bl e t ar g et s. I n t h e e v ol uti o n of t h e h ar d w ar e a n d s oft w ar e of t hi s pr o c e s s c o ntr ol s y st e m, ot h er s e n s or s h a v e b e e n a d d e d, s u c h a s l a m b d a pr o b e s a n d v olt a g e c o ntr ol d e vi c e s. T h er ef or e, t h e s y st e m s u p p ort s t h e c o m bi n e d o p er ati o n of t h e s e a d diti o n al s e n s or s. B a s e d o n t hi s e x p eri e n c e a n d c o m bi ni n g it wit h ot h er t e c h ni c al s ol uti o n s a v ail a bl e o n t h e m ar k et, V o n Ar d e n n e i s n o w i m pl e m e nti n g a u nifi e d pr o c e s s c o ntr ol s y st e m t h at pr o vi d e s a ut o m at e d fee d back c o ntr ol. B ef or e t h at, o nl y a p art of t h e pr o c e s s w a s V o n A r d e n n e p r o c e s s c o nt r ol s y st e m st a bili s e d (f or e x a m pl e, wit h V A pr o c o s), or t h e s y st e m s w er e n ot u s e d i n a ut o m at e d f e e d b a c k m o d e, f or e x a m pl e t h e B R EI N s y st e m of W olf g a n g T h ei s s. I n 2 0 2 0, V o n Ar d e n n e i ntr o d u c e d the VA Pr o c e s s M a st er (s e e i m a g e), a pr oj e ct t o a ut o m at e t h e c o ati n g pr o c e s s i n t w o st e p s. At t h e c or e of t h e s y st e m Ill u st r ati o n of a ut o m at e d p r o c e s s st a bili s ati o n i s a c o ntr ol al g orit h m, s ol uti o n w hi c h us es o pti c al i nf or m ati o n a b o ut t h e l a y er st a c k t o d et er mi n e if t h e l a y er t hi c k n e s s or l a y er t hi c k n e s s u nif or mit y a cr o s s t h e gl a s s n e e d s t o b e a dj u st e d t o a c hi e v e t h e d e sir e d o pti c al r e s ult s. Si n c e t h e n, V o n Ar d e n n e h a s b e e n i m pr o vi n g t h e s oft w ar e a n d a d di n g f e at ur e s t o i m pr o v e t h e u s a bilit y a n d br o a d e n t h e s c o p e of t h e V A I n di g o p ortf oli o.

M o vi n g t o w ar d s s m art m a n uf a ct uri n g

A s a n e xt st e p, t h e p erf or m a n c e of t h e s y st e m will b e e n h a n c e d b y a d di n g a ut o m ati c r e ci p e c h a n g e s fr o m o n e c o ati n g pr o d u ct t o a n ot h er or b y s p e e di n g u p t h e pr o c e s s aft er m ai nt e n a n c e. M a n a gi n g t h e pr o d u cti o n of c o m pl e x l a y er st a c k s will b e si g nifi c a ntl y si m plifi e d wit h t h e h el p of t h e s e pr o c e s s c o ntr ol f e at ur e s c o m pl e m e nt e d b y a d v a n c e d s p utt eri n g c o m p o n e nt s. T hi s will r e s ult i n a m or e st a bl e pr o d u cti o n wit h a hi g h er u pti m e. T h e a b o v e- m e nti o n e d s ol uti o n s ar e cl o s el y li n k e d t o t h e s p utt eri n g pr o c e s s. H o w e v er, t h er e ar e m or e a s p e ct s of t h e s y st e m t o c o n si d er w h e n it c o m e s t o fi n al pr o d u ct q u alit y c o ntr ol a n d pr o d u cti o n c o st s. T h e t er m ‘I n d u stri e 4. 0’ h a s b e e n u s e d i n t h e m a n uf a ct uri n g s e ct or f or s o m e ti m e n o w t o d e s cri b e a cti o n s a n d t o ol s t h at t a k e a d v a nt a g e of all of t h e a v ail a bl e d at a i n a pr o d u cti o n s y st e m.

“ W e b eli e v e t h at t hr e e f u n d a m e nt al ar e a s c a n b e di sti n g ui s h e d w h e n r ef erri n g t o c o ati n g s y st e m s ”, s ai d H ar al d H a g e n str ö m, vi c e pr e si d e nt gl a s s at V o n Ar d e n n e.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

“ T h e s e ar e pr o c e s s c o ntr ol a s d e s cri b e d a b o v e, st ati sti c al a n al y si s of a n y t y p e of pr o d u cti o n d at a t o i m pr o v e pr o d u ct q u alit y a n d r e d u c e c o st s, s o m eti m e s r ef err e d t o a s a ‘ bi g d at a’ a p pr o a c h, a n d pr e di cti v e m ai nt e n a n c e u si n g s y st e m d at a t o r e d u c e m ai nt e n a n c e c o st s a n d i n cr e a s e t h e u pti m e of c o ati n g s y st e m s. ”

Si g nifi c a n c e of c o m p o n e nt s

Pr o c e s s c o ntr ol i s a p o w erf ul t o ol f or o pti mi si n g t h e effi ci e n c y of y o ur pr o d u cti o n li n e. T hi s m e a n s t h at all y o ur pr o c e s s p ar a m et er s c a n b e o pti mi s e d, s u c h a s g a s i nl et or m a g n et b ar s etti n g s, t o c o ntr ol t h e r e s ulti n g l a y er u nif or mit y. I n or d er t o a c hi e v e t h e b e st r e s ult s a n d t h u s t h e hi g h e st pr o d u cti o n o ut p ut, st at e- of-t h e- art s p utt eri n g c o m p o n e nt s s u c h a s m a g n et b ar s, e n d bl o c k s a n d pl a n ar m a g n etr o n s ar e e s s e nti al. A C hi n e s e pr o v er b st at e s t h at ‘ a si n gl e c h o p sti c k c a n b e e a sil y br o k e n w hil e a b u n dl e of c h o p sti c k s c a n n ot’. If t hi s pr o v er b w er e a p pli e d t o a n y t y p e of pr o d u cti o n e q ui p m e nt, y o u c o ul d ar g u e t h at t h e m or e r eli a bl e t h e c o m p o n e nt s ar e, t h e l o n g er it will l a st a n d t h e s m o ot h er pr o d u cti o n will b e. Pr o d u c er s of c o at e d gl a s s w h o ar e u si n g m a g n etr o n s p utt eri n g a s p art of t h eir pr o d u cti o n pr o c e s s c a n b e s u p pli e d wit h hi g h- q u alit y c o m p o n e nt s n e e d e d f or cr e ati n g e x c ell e nt c o ati n g r e s ult s, r e g ar dl e s s of w h et h er t h e y e m pl o y V o n Ar d e n n e e q ui p m e nt or ot h er t hir d- p art y s y st e m s. T h e s e i n cl u d e e n d bl o c k s a n d m a g n et b ar s t h at ar e n e e d e d f or m a g n etr o n s p utt er s o ur c e s wit h r ot at a bl e a n d pl a n ar t ar g et s. M a g n et b ar s ar e t h e c o m p o n e nt s m o st r el e v a nt f or t h e t o pi c of t hi s arti cl e. T h e s e ar e c o m p o n e nt s t h at b el o n g t o r ot at a bl e m a g n etr o n s a n d ar e l o c at e d i n si d e t h e r ot ar y t ar g et c yli n d er. T h e y ar e n e e d e d t o cr e at e a n d a dj u st t h e m a g n eti c fi el d a n d t h er e b y i nfl u e n c e t h e c o ati n g pr o c e s s. I n or d er t o e n a bl e t h at, t h e y c o n si st of m a n y i n di vi d u al m a g n et s. V o n Ar d e n n e i s w or ki n g o n a s ol uti o n t o m a k e t h es e m a g n et s r e m ot el y a dj u st a bl e a n d i nt e gr at e d M a g n et b a r wit h m a n y i n di vi d u al m a g n et s i nt o t h e V A I n di g o p ortf oli o.

C o n cl u si o n

I n c o n cl u si o n, it will r e q uir e s o m e a d diti o n al st e p s b ef or e w e a c hi e v e t h e g o al of s m art gl a s s c o ati n g m a n uf a ct uri n g. V o n Ar d e n n e i s e x pl ori n g n e w c o n c e pt s, ar c hit e ct ur e s a n d c o m p o n e nt s t o f urt h er a d v a n c e t h e di git ali s ati o n of gl a s s c o ati n g pr o c e s s e s. H o w e v er, o n t h e w a y t o t h e s m art f a ct or y, it will b e wi s e t o j oi n f or c e s a n d w or k t o g et h er a cr o s s t h e b o ar d.

“ W e c a n a c hi e v e gr e at b e n efit s if s u p pli er s a n d u s er s w or k cl o s el y t o g et h er ” s ai d R o n n y B or c h el, Pr o d u ct M a n a g er Pl a s m a C o m p o n e nt s at V o n Ar d e n n e. “I e n c o ur a g e e v er y o n e w h o i s i nt er e st e d t o c o nt a ct u s f or m or e i nf or m ati o n. W e will att e n d all m aj or e x hi biti o n s i n 2 0 2 2, s u c h a s t h e C hi n a Gl a s s i n S h a n g h ai, a n d will s u p p ort c u st o m er s i n m e eti n g f ut ur e n e e d s, s u c h a s a ut o n o m y, c o n n e cti vit y, pr o d u cti vit y, pr e di ct a bilit y a n d fl e xi bilit y. ” w w w. v o n ar d e n n e. bi z

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: A ut o m oti v e

D ri vi n g d a ut o m oti v e gl a s s i n S a u di A r a bi a

Y o g e n d er M ali k a n al ys es t h e b ur g e o ni n g a ut o m oti v e m ar k et of t h e Ar a bi a n p e ni ns ul a a n d s u g g ests t h at a m o v e t o w ar ds i m p ort r e pl a c e m e nt c o ul d b e o n t h e c ar ds s o o n er t h a n l at er.

it h t h e l ar g est ec o n o m y i n t h e G C C r e gi o n, S a u di Ar a bi a is t h e l ar g est a ut o m oti v e m ar k et i n t h e G C C r e gi o n b y s o m e dist a nc e. T h o u g h, a l ar g e pr o p orti o n of t h e c o u ntr y’s t ot al a ut o m oti v e d e m a n d is m et b y i m p orts, b ut, r ec e nt a n n o u nc e m e nts a n d i niti ati v es b y t h e S a u di g o v er n m e nt ar e e x p ect e d t o t ur n t h e ki n g d o m i nt o a m aj or a ut o m oti v e pr o d ucti o n h u b i n t h e m e di u m a n d l o n g t er m, gi vi n g t h e c o u ntr y’s a ut o m oti v e gl ass i n d ustr y a m uc h- n e e d e d b o ost. T h e g o v er n m e nt h as e m b ar k e d o n a n u m b er of i n d ustri al, s o ci al a n d e nt ert ai n m e nt pr oj e cts u n d er its ‘ Visi o n 2 0 3 0’ i niti ati v e t o di v ersif y t h e e c o n o m y a w a y fr o m its d e c a d es-l o n g d e p e n d e n c e o n t h e p etr o c h e mi c al i n d ustr y. S o ci al p oli c y is b o u n d t o h a v e a n i m p a ct o n t h e a ut o m oti v e i n d ustr y, i n cl u di n g t h e r e m o v al of t h e l o n g-st a n di n g b a n o n f e m al e dri v ers i n J u n e 2 0 1 8 t h at h as n o w e n a bl e d h alf of t h e p o p ul ati o n t o dri v e. T h e a d diti o n of h alf of t h e p o p ul ati o n as p ot e nti al a ut o m o bil e o w n ers will i n cr e as e t h e d e m a n d f or a ut o m o bil es i n t h e r e gi o n f urt h er i n t h e c o mi n g y e ars. S a u di Ar a bi a’s v e hi cl e m ar k et i n S e pt e m b er 2 0 2 1 r os e b y d o u bl edi gits a n d s ur p ass e d pr e- p a n d e mi c l e v els b y 1 1. 2 %. I n f a ct, 5 6, 7 0 0 u nits h a v e b e e n s ol d i n S e pt e m b er ( + 6 0. 6 %), l e a di n g Y e ar t o D at e s al es at 4 4 2, 3 6 0 u nits ( + 2 9 %). As of 2 0 2 0, t h e c o u ntr y s ol d 4 7 1, 0 0 0 a ut o m oti v e u nits, a c c o u nti n g f or 5 4 % of t h e t ot al v ol u m e of a ut o m o bil es s al es r e gist er e d t hr o u g h o ut t h e G C C r e gi o n. T h e e ntir e G C C r e gi o n a c c o u nt e d f or s al es of 8 7 1, 0 0 0 a ut o m oti v e u nits. W hil e v e hi cl e s al es i n 2 0 2 0 d e cr e as e d d u e t o p a n d e mi c b y a b o ut 1 3. 4 % c o m p ar e d t o 2 0 1 9 - n e w c ar s al es f or C hi n es e- o w n e d br a n ds, s u c h as C h a n g a n a n d M G, r e p ort e d a n i n cr e as e i n s al es of 8 5 % a n d 1 0 1 % r es p e cti v el y d uri n g t h e s a m e ti m e p eri o d. T h e c o m p etiti v el y pri c e d C hi n es e br a n ds h a v e gr o w n i n p o p ul arit y i n t h e Ki n g d o m’s m ar k et a n d ar e s h o wi n g si g ns of c o nti n u e d gr o wt h. C urr e ntl y, S a u di Ar a bi a h as f o ur c o m m er ci al tr u c k m a n uf a ct ur ers. I n

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

t h e E ast er n R e gi o n, Is u z u M ot ors b e g a n o p er ati o ns i n l at e 2 0 1 2 a n d h as b e e n s u c c essf ull y m a n uf a ct uri n g tr u c ks si n c e t h e n. T h e W est er n R e gi o n is h o m e t o t hr e e ot h er gl o b al O E Ms m a ki n g H e a v y D ut y C o m m er ci al V e hi cl es n a m el y M er c e d es, V ol v o a n d M A N. Ar a bi a n V e hi cl es & Tr u c ks I n d ustr y ( A VI) is a j oi nt v e nt ur e b et w e e n Z a hi d Tr a ct or & H e a v y M a c hi n er y C o m p a n y a n d V ol v o Tr u c k C or p or ati o n, l o c at e d i n t h e i n d ustri al v all e y of Ki n g A b d ull a h E c o n o mi c Cit y. D esi g n e d b y a j oi nt V ol v o- R e n a ult pr oj e ct t e a m – a n d o n e of t h e first pr o d u cti o n h u bs i n t h e w orl d t o b uil d b ot h V ol v o a n d R e n a ult tr u c ks o n t h e s a m e li n es – t h e j oi nt v e nt ur e pr o d u c e d its first V ol v o tr u c k i n J u n e 2 0 1 5. S a u di Ar a bi a is p us hi n g h ar d t o d e v el o p a br o a d er a ut o m oti v e i n d ustr y i n t h e c o u ntr y, w hi c h c o ul d l e a d t o h u g e o p p ort u niti es f or t h e a ut o m oti v e gl ass i n d ustr y i n t h e c o u ntr y. S a u di Ar a bi a h as b e e n c o urti n g T o y ot a f or a f e w y e ars f or t h e c o nstr u cti o n of a m aj or c ar pl a nt as p art of Cr o w n Pri n c e M o h a m m e d bi n S al m a n’s pl a ns t o w e a n t h e ki n g d o m o ff oil r e v e n u es a n d cr e at e j o bs f or y o u n g S a u dis. H o w e v er, t h e J a p a n es e c ar m a k er h as b e e n sl o w t o r es p o n d t o Ri y a d h’s o v ert ur es si n c e n e g oti ati o ns dr a g g e d o n wit h o ut a n y t a n gi bl e r es ults d u e t o hi g h l a b o ur c osts, a s m all d o m esti c m ar k et, a n d a l a c k of l o c al s u p pli es. S a u di Ar a bi a’s G e n er al A ut h orit y f or C o m p etiti o n l a u n c h e d a st u d y i n S e pt e m b er 2 0 2 1 t o e x pl or e t h e str u ct ur e of t h e a ut o m oti v e s e ct or i n t h e Ki n g d o m. T h e st u d y ai ms t o r o ot o ut h ar mf ul pr a cti c es t h at m a y i m p e d e t h e s e ct or’s gr o wt h a n d t o e ns ur e t h at c ust o m ers’ ri g hts ar e pr ot e ct e d a n d h e alt h y c o m p etiti o n t a k es pl a c e b et w e e n i n d ustr y st a k e h ol d ers. A m o n g t h e m e as ur es d esi g n e d t o cr e at e 1. 6 milli o n m a n uf a ct uri n g a n d l o gisti cs j o bs b y 2 0 3 0, Pri n c e M o h a m m e d i nt e n ds t o l o c alis e h alf of t h e pr o d u cti o n of i m p ort e d v e hi cl es a n d w e a p o ns, e x p e ct e d t o a c c o u nt f or u p t o $ 1 0 0 billi o n i n s p e n di n g b y S a u di g o v er n m e nt e ntiti es a n d c o ns u m ers b y 2 0 3 0. A c c or di n g t o t h e N ati o n al I n d ustri al D e v el o p m e nt a n d L o gisti cs Pr o gr a m ( NI D L P), b y 2 0 3 0, h alf of t h e a p pr o xi m at el y 4 0 0, 0 0 0 v e hi cl es b o u g ht i n S a u di Ar a bi a e v er y y e ar will b e pr o d u c e d l o c all y.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A N A L Y SI S: A ut o m oti v e

de mand T H E ( S A U DI) GOVER N ME NT HAS B E E N W O R KI N G TI R E L E S S L Y T O B RI N G A BROADER A UTO P R O D U C TI O N B A S E S a u di Ar a bi a h as a G D P p er c a pit a of $ 2 4, 2 5 2 a n d a p o p ul ati o n of 3 1 milli o n, m a ki n g it r el ativ ely w e alt hy i n c o m p aris o n wit h its p art n ers i n t h e G ulf C o o p er ati o n C o u ncil - B a hr ai n, K u w ait, O m a n, Q at ar, a n d t h e U nit e d Ar a b E mir at es. M or e ov er, t his ﬁ g ur e is i ncr e asi n g by 5- 6 % a y e ar, w hic h is i m pr essiv e ev e n by E ur o p e a n a n d N ort h A m eric a n st a n d ar ds.

A ut o m oti v e Cl u st er

S a u di Ar a bi a h as b e e n w or ki n g o n t h e d e v el o p m e nt of a n a ut o m oti v e cl ust er i n t h e c o u ntr y. T h e cl ust er’s missi o n is t o d e v el o p t h e S a u di Ar a bi a n a ut o m oti v e i n d ustr y. Als o, t h e c o u ntr y ai ms t o i n vit e O E Ms t o pr o d uc e m or e t h a n 3 0 0, 0 0 0 v e hicl es i n S a u di Ar a bi a b et w e e n 2 0 2 0 a n d 2 0 3 0. I n a d diti o n, it ai ms t o d e v el o p a n a ut o m oti v e ec o-s yst e m i n t h e ki n g d o m wit h at l e ast 4 0 % l oc al gr oss v al u e a d d e d ( L G V A).. I n S a u di Ar a bi a , t h e pr o d ucti o n of a ut o m otiv e gl ass is c o nc e ntr at e d i n

w w w. a si a n gl a s s. c o m

t h e h a n ds of a f e w m e di u m-siz e d d o w nstr e a m pr oc ess ors. T h e a bs e nc e of a vi br a nt a ut o m otiv e i n d ustry h as disc o ur a g e d t h e c o u ntry’s gl ass pr o d uc ers a n d pr oc ess ors fr o m e x p a n di n g t h eir o p er ati o ns i n a ut o m otiv e gl ass. N e arly 9 0 % of t h e d e m a n d f or a ut o m otiv e gl ass i n t h e c o u ntry is f or r e pl ac e m e nt gl ass. Ev e n i n t his s u b-s e g m e nt, t h e p ar e nt a ut o m o bil e m a k ers ( w hic h ar e b as e d i n E ur o p e, t h e U nit e d St at es, J a p a n a n d S o ut h K or e a) h av e s et u p distri b ut ors of a ut o m otiv e gl ass, w hic h i m p ort t h e a ut o m otiv e gl ass fr o m t h e O E M s u p pli ers of t h es e a ut o m otiv e c o m p a ni es t o m e et t h e d e m a n d f or r e pl ac e m e nt gl ass. B esi d es t h es e O E Ms, t h er e ar e a b o ut a d oz e n i m p ort ers of a ut o m otiv e gl ass i n t h e Ki n g d o m w h o s o urc e t h es e pr o d ucts fr o m c h e a p a ut o m otiv e gl ass pr o d uci n g c o u ntri es s uc h as C hi n a, Ir a n a n d I n di a. I m p orts fr o m ot h er n ei g h b o uri n g c o u ntri es i n t h e Mi d dl e E ast, i n p artic ul ar fr o m Ir a n a n d t h e U nit e d Ar a b E mir at es als o r e pr es e nts a s u bst a nti al s h ar e of t h e t ot al d e m a n d f or a ut o m otiv e gl ass i n t h e Ki n g d o m’s r e pl ac e m e nt s u b-s e g m e nt.

A G 2 2- 2 a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: A ut o m oti v e

A ut o m oti v e s al e s s u b - s e g m e nt di st ri b uti o n i n S a u di A r a bi a C ars

2020

2019

T e c h n o Gl a s s

% c h a n g e y e ar- o ny e ar

S e g m e nt C

1 1 0. 1

1 3 8. 9

- 2 1. 0 %

S e g m e nt D

8 1. 2

1 0 6. 9

- 2 4. 0 %

S e g m e nt B

3 2. 1

4 1. 8

- 2 3. 0 %

S e g m e nt E

1 0. 4

1 3. 7

- 2 4. 0 %

S e g m e nt D

5 3. 5

5 9. 7

- 1 0. 0 %

S e g m e nt E

4 7. 4

- 1 0. 0 %

2. 0 %

S e g m e nt C

4 4. 8

4 6. 3

8. 0 %

S e g m e nt B

2 0. 1

2. 0 %

2 8. 0 %

S e g m e nt C

3 4. 0

4 7. 6

- 2 9. 0 %

S e g m e nt D

3. 1

6. 5

- 5 2. 0 %

S UV

PUP

R e pl a c e m e nt m ar k et

L o w d o m estic pr o d ucti o n of a ut o m o bil es i n t h e ki n g d o m a n d a n a ut o m otiv e c o u nt of m or e t h a n ei g ht milli o n o n t h e r o a ds of t h e ki n g d o m m e a ns t h at r e pl ac e m e nt d e m a n d of a ut o m oti v e gl ass is q uit e hi g h i n t h e c o u ntr y. T h e h ars h cli m atic c o n diti o ns of t his c o u ntr y als o r e q uir es r e pl ac e m e nt of a ut o m otiv e gl ass q uit e fr e q u e ntl y c o m p ar e d wit h ot h er r e gi o ns of t h e w orl d. Esti m at es of t h e si z e of S a u di Ar a bi a’s v e hi cl e fl e et v ar y fr o m as hi g h as 1 8 milli o n t o as l o w as 6. 6 milli o n. T his si g ni fi c a nt v ari ati o n c a n b e attri b ut e d t o t h e f a ct t h at t h e Ki n g d o m d o es n ot o p er at e a v e hi cl e r e gistr ati o n pr o gr a m m e t h at d el et es v e hi cl e r e gistr ati o n i nf or m ati o n t h e v e hi cl e h as b e e n e x p ort e d, d estr o y e d i n a n a c ci d e nt, or d e pr e ci at e d o v er ti m e. T h er e is t h er ef or e n o a v ail a bl e i nf or m ati o n o n t h e n u m b er of v e hi cl es a ct u all y us e d i n S a u di Ar a bi a at a n y gi v e n ti m e. S a u di Ar a bi a’s Mi nistr y of Tr a ns p ort ati o n cl ai ms, h o w e v er, t h at m or e t h a n 1 8 milli o n v e hi cl e m o v e m e nts w er e r e c or d e d i n m aj or citi es t hr o u g h o ut t h e Ki n g d o m i n A u g ust 2 0 1 9, i n cl u d n g J e d d a h, M a k k a h, Ri y a d h, AlM a di n a h, Al- Q assi m, a n d Al- B a h a, a c c or di n g t o d at a c a pt ur e d b y its tr a ffi c m o nit ori n g u nits. A c c or di n g t o t h e mi nistr y, t h e hi g h est r at e of r o a d tr a ffi c d e nsit y w as r e c or d e d i n J e d d a h, wit h 5. 2 milli o n v e hi cl es m o vi n g i n t h e cit y e v er y d a y d uri n g t h e m o nt h of A u g ust 2 0 1 9 – or 1 6 7, 0 0 0 v e hi cl es a d a y wit h a n a v er a g e s p e e d of 1 0 3 k p h. I n M a k k a h, n e arl y fi v e milli o n v e hi cl es wit h a n a v er a g e s p e e d of 1 1 8 k p h w er e r e c or d e d, f oll o w e d b y 2. 7 milli o n v e hi cl es wit h a n a v er a g e s p e e d of 1 0 4 k p h i n Ri y a d h. D a m m a m r e gist er e d 1. 5 milli o n v e hi cl es i n N o v e m b er 2 0 1 9 wit h a n a v er a g e s p e e d of 1 0 1 k p h, w hil e Al- M a di n a h a n d Al- Q assi m r e c or d e d 1. 3 milli o n v e hi cl es e a c h at a n a v er a g e s p e e d of 8 0 k p h. Tr a ffi c m o nit ori n g u nits i n Al- B a h a r e c or d e d 1. 1 milli o n v e hi cl es i n A u g ust 2 0 1 9, wit h a n a v er a g e s p e e d of 7 5 k p h, w hil e t h e N ort h er n B or d ers tr a ffi c m o nit ori n g u nits r e gist er e d 4 4 4, 0 0 0 v e hi cl es at a n a v er a g e s p e e d of 9 0 k p h.

L o c ati o n: e d d a h I n st all e d c a p a cit y: 4 5 0, 0 0 0 pi e c e s of wi n d s hi el d a n d 1 5 0, 0 0 0 pi e c e s of si d elit e s p er y e ar. M a r k et s: D o m e sti c a n d ot h er G C C c o u ntri e s Ot h e r s: Pr o d u ci n g a ut o m oti v e a n d ar c hit e ct ur al gl a s s i n S a u di Ar a bi a si n c e 1 9 9 3, T e c h n o gl a s s i s o n e of t h e bi g g e st wi n d s cr e e n a n d l a mi n at e d s af et y gl a s s m a n uf a ct uri n g c o m p a n y i n t h e g ulf a n d t h e o nl y c o m p a n y h a vi n g t h e i nt er n ati o n al h o m ol o g ati o n. T h e c o m p a n y h a s a n i n st all e d c a p a cit y t o pr o d u c e 4 5 0, 0 0 0 pi e c e s of wi n d s hi el d a n d 1 5 0, 0 0 0 pi e c e s of si d elit e s p er y e ar.

S a u di L a mi n o C o m p a n y

L o c ati o n: J e d d a h I n st all e d c a p a cit y: 5 0 0, 0 0 0 u nit s of wi n d s hi el d s a n d 3 0 0, 0 0 0 u nit s of t e m p er e d b a c klit e s a n d si d elit e s. M a r k et s: D o m e sti c a n d ot h er G C C c o u ntri e s Ot h e r s: T h e S a u di L a mi n o C o. Lt d. w a s e st a bli s h e d i n 1 9 8 7 wit h t h e t e c h ni c al c o o p er ati o n wit h l e a di n g gl a s s t e c h n ol o g y s u p pli er i n Fi nl a n d. T h e c o m p a n y h a s i n v e st e d h e a vil y i n t h e l at e st t e c h n ol o g y f or t h e pr o d u cti o n of a ut o m oti v e gl a s s. T h e c o m p a n y h a s al s o b e e n c o n d u cti n g c o nti n u o u s tr ai ni n g pr o gr a m s f or t h e e n gi n e er s a n d t e c h ni ci a n s. S a u di L a mi n o h a s r e c e ntl y c o m pl et e d t h e t hir d p h a s e of e x p a n si o n t o i n cr e a si n g t h e i n st all e d c a p a cit y of a ut o m oti v e gl a s s t o 5 0 0, 0 0 0 u nit s of wi n d s hi el d s a n d 3 0 0, 0 0 0 u nit s of t e m p er e d b a c klit e s a n d si d elit e s.

L u mi Gl a s s I n d u st ri e s

L o c ati o n: D u b ai, U A E I n st all e d c a p a cit y: n/ a M a r k et s: D o m e sti c a n d ot h er G C C c o u ntri e s Ot h e r s: L u mi gl a s s I n d u stri e s i s o n e of t h e l ar g e st a ut o m oti v e gl a s s f a ct or y i n t h e G C C. T h e c o m p a n y h a s a d e di c at e d l a mi n ati n g f a ciliti e s s p e ci all y d e si g n e d f or v e hi cl e wi n d s cr e e n s, i n cl u di n g s p e ci ali z e d e q ui p m e nt t h at c at er s t o e xtr a-l ar g e wi n d s cr e e n s f or tr u c k s a n d b u s e s. L u mi gl a s s i s al s o f ull y e q ui p p e d t o d e si g n a n d d e v el o p pr o d u cti o n t o oli n g f or t h e m a n uf a ct ur e of wi n d s cr e e n s a s ori gi n al e q ui p m e nt or a s r e pl a c e m e nt gl a s s f or a n y t y p e of r o a d tr a n s p ort s y st e m a n y w h er e i n t h e w orl d. It al s o h ol d s t h e di sti n cti o n of b ei n g t h e l ar g e st pr o d u c er of b ull etr e si st a nt gl a s s i n t h e G C C r e gi o n. L u mi gl a s s i s t h e fir st c o m p a n y i n t h e r e gi o n t o att ai n t h e A SI ( A c cr e dit ati o n S er vi c e s I nt er n ati o n al) a n d A N SI ( A m eri c a n N ati o n al St a n d ar d s I n stit ut e) a c cr e dit ati o n s, a s w ell a s t h e fir st c o m p a n y t o att ai n t h e E C E R- 4 3 a n d D O T 8 0 c erti fi c ati o n s f or a ut o m oti v e gl a s s s af et y.

E c o n o mi c r e c o v er y ?

S a u di Ar a bi a’s ec o n o m y is r ec o v eri n g str o n gl y aft er t h e p a n d e mic-i n d uc e d sl u m p i n F Y 2 0. T his is r e ﬂ ect e d i n hi g h er c or p or at e e ar ni n gs. T h e ec o n o mic c o n diti o n is a ntici p at e d t o i m pr o v e wit h t h e e asi n g of C O VI D- 1 9 r estricti o ns. R ec e nt d ev el o p m e nts i ncl u d e d o m estic ﬂi g hts o p er ati n g wit h f ull c a p acity, r es u m pti o n of U mr a h pil gri m a g es, a n d i n- p ers o n cl ass es i n e d uc ati o n al i nstit ut es f or a c ert ai n a g e gr o u p. A d diti o n al i ncr e as es i n cr u d e oil pric es ( u p 5 9. 1 % YT D) ar e li k el y t o b o ost ec o n o mic acti vit y a n d i ncr e as e m ar k et li q ui dity. T h e i niti ati v es u n d er Visi o n 2 0 3 0 will als o str e n gt h e n t h e ec o n o m y a n d b olst er gr o wt h i n t h e n o n- oil s ect or, i ncl u di n g t h e a ut o m oti v e gl ass i n d ustr y.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A RE Y O U RE A D Y T O T A KE

T HE NE X T S T E P

I N A U T O M ATI O N ? Pr e di cti v e m ai nt e n a n c e  M a n a gi n g bi g d at a



F UT U RE

VA P R OCE S S M A STE R U ni fi e d pr o c e s s c o ntr ol s y st e m  M a n a gi n g l a y er st a c k u nif or mit y 

NE X T STE P

T O D AY

V A R E CI P E M A S T E R  

VA P R OC OS

P A ST

 



A ut o m ati c r a m p- u p & r a m p- d o w n A ut o m ati c r e ci p e c h a n g e fr o m o n e c o ati n g pr o d u ct t o a n ot h er M a n a gi n g c o m pl e x c o ati n g pr o d u cti o n

M o nit ori n g si n gl e pr o c e s s e s M a n a gi n g si n gl e m a g n etr o n s

F or t h e l a st t w o d e c a d e s, V O N A R D E N N E h a s b e e n d e di c at e d t o o pti mi zi n g pr o c e s s c o ntr ol wit h st at e- of-t h e- art s p utt eri n g c o m p o n e nt s a n d a ut o m ati o n s ol uti o n s.

S C A N C O DE F O R M O R E I NF O R M ATI O N

W h at b e g a n wit h t h e flr st pl a s m a e mi s si o n m o nit or i n t h e 1 9 9 0 s h a s d e v el o p e d i nt o t h e a ut o m ati o n of t h e c o ati n g pr o c e s s. T hi s e n a bl e s t h e m o nit ori n g of t h e l a y er t hi c k n e s s or l a y er t hi c k n e s s u nif or mit y a cr o s s t h e gl a s s. A n d it all o w s f or a ut o m ati c r e ci p e c h a n g e s or pr o c e s s r a m p- u p s aft er m ai nt e n a n c e. Wi t h V A I N DI G O , w e will s u p p o r t y o u o n t h e j o u r n e y t o s m a r t m a n uf a c t u ri n g.

T A C KLI N G C H ALL E N GE S T O D A Y

O R VI SI T U S AT C HI N A G L A S S B O O T H E1- 01 2

A N A L Y SI S: A ut o m oti v e

M aj o r a ut o m oti v e gl a s s p r o d u c e r s i n S a u di A r a bi a Co m pa ny

G ulf G u a r d

L o c at e

C o u nt r y

O b ei k a n Gl a s s C o m p a n y

Yanbu

S a u di A r a bi a

G u a r di a n Gl a s s ( Z o uj aj)

Al J u b ail I n d u st ri al cit y

S a u di A r a bi a

A r a bi a n U nit e d Fl o at Gl a s s

Yanbu

S a u di A r a bi a

Al A m a n A ut o Gl a s s

Jeddah

S a u di A r a bi a

S a u di L a mi n o Gl a s s

Ri y a d h

S a u di A r a bi a

T e c h n o Gl a s s

Jeddah

S a u di A r a bi a

L o c ati o n: Al J u b ail I n d u stri al Cit y I n st all e d c a p a cit y: 6 0 0 t o n n e s p er d a y M a r k et s: D o m e sti c a n d ot h er G C C c o u ntri e s Ot h e r s: S a u di I nt er n ati o n al Fl o at Gl a s s C o m p a n y Li mit e d, p o p ul arl y k n o w n a s G ulf G u ar d i s t h e fir st fl o at gl a s s m a n uf a ct uri n g pl a nt i n G C C r e gi o n. G ulf G u ar d i s l o c at e d at Al- J u b ail I n d u stri al cit y’ s s e c o n d ar y pr o vi n c e i n t h e ki n g d o m of S a u di Ar a bi a. G ulf G u ar d i s pri m aril y e n g a g e d i n t h e m a n uf a ct ur e of fl o at gl a s s f or c o n str u cti o n a n d a ut o m oti v e a p pli c ati o n s. G ulf G u ar d i s d e di c at e d t o s er vi c e, e n s uri n g t h at it s c u st o m er s r e c ei v e ef fi ci e nt d eli v er y of t h e hi g h e st q u alit y gl a s s pr o d u ct s.

A r a bi a n U nit e d Fl o at Gl a s s C o m p a n y ( U F G)

L o c ati o n: Y a n b u Cit y I n st all e d C a p a cit y: 6 0 0 t o n n e s p er d a y M a r k et s: D o m e sti c a n d ot h er G C C c o u ntri e s Ot h e r s: Ar a bi a n U nit e d Fl o at Gl a s s C o m p a n y ( U F G) i s a n i n d e p e n d e nt Fl o at Gl a s s pr o d u c er i n t h e Mi d dl e E a st a n d N ort h Afri c a. U F G w a s f o u n d e d i n 2 0 0 6 a s a cl o s e d st o c k c o m p a n y. T h e c o m p a n y c o m m e n c e d c o m m er ci al pr o d u cti o n of ﬂ o at gl a s s i n 2 0 0 9 fr o m it s str at e gi c l o c at e d pl a nt i n Y a n b u cit y b y R e d S e a. C o m p a n y’ s pr o d u cti o n li n e s ar e e q ui p p e d wit h m o d er n a n d st at e of t h e art m a n uf a ct uri n g f a cilit y t o pr o d u c e 6 0 0 t o n s p er d a y e n s uri n g t h e b e st q u alit y gl a s s pr o d u ct s of a wi d e r a n g e of t hi c k n e s s e s, c ol or s a n d si z e s.

T e c h n o Gl a s s

O p p ort u niti e s wit hi n r e gi o n’ s a ut o m ati v e gl a s s tr a d e

Acc or di n g t o S a u di A ut h oriti es, t h e first S a u di- m a d e c ar t o b e l a u nc h e d i n 2 0 2 2, a n d t h e R o y al C o m missi o n i n J u b ail h as b e g u n s etti n g u p t h e i nfr astr uct ur e n ec ess ar y t o attr act a ut o m a k ers fr o m ar o u n d t h e w orl d. I n its r e p ort, t h e R o y al C o m missi o n s e es al m ost S R 4 0 billi o n ( $ 1 0. 6 7 billi o n) of dir ect i n v est m e nts i n t h e a ut o m oti v e i n d ustr y b y 2 0 4 0. T his s ect or is e x p ect e d t o c o ntri b ut e S R 8 0 billi o n t o t h e S a u di gr oss d o m estic pr o d uct ( G D P) a n d pr o vi d e 2 7, 0 0 0 dir ect j o bs. I n a d diti o n t o t h e str o n g l oc al m ar k et d e m a n ds i n S a u di Ar a bi a a n d t h e G C C, S a u di Ar a bi a als o o ff ers acc ess t o o v er 4 0 0 milli o n c o ns u m ers i n t h e Mi d dl e E ast- N ort h Afric a. M E N A h as t ot al a n n u al c ar s al es of ar o u n d 2. 3 milli o n, m ostl y i m p ort e d fr o m o utsi d e t h e r e gi o n. T h e Gr e at er Ar a b Fr e e Tr a d e A gr e e m e nt ( G A FT A) o ff ers d ut y-fr e e acc ess t o 1 7 c o u ntri es i n t h e Mi d dl e E ast a n d N ort h Afric a w h er e t h e a d d e d l oc al v al u e is 4 0 % or hi g h er. S a u di Ar a bi a c o ul d c o v er a n e v e n br o a d er ar e a d u e t o its c e ntr al l l oc ati o n b et w e e n E ur o p e, Afric a a n d Asi a wit h o v er t w o billi o n c o ns u m ers wit hi n t hr e e h o urs b y air; w h at m or e, t h e c o u ntr y’s p o p ul ati o n of ar o u n d 3 3 milli o n is i ncr e asi n g b y 2. 5 % e ac h y e ar.

A ut o m oti v e gl a s s pr o d u c er s i n S a u di Ar a bi a

C at er e d b y a f e w s p eci alis e d a ut o m oti v e gl ass pr oc ess ors, S a u di Ar a bi a’s a ut o m oti v e gl ass i n d ustr y h as e n o u g h s p ac e f or a n u m b er of s p eci alis e d a ut o m oti v e gl ass pr o d uc ers. Wit h r ec e nt a n n o u nc e m e nts a n d i n v est m e nts i n t h e Ki n g d o m’s a ut o m oti v e i n d ustr y, it is e x p ect e d t h at a f e w s p eci alis e d a ut o m oti v e gl ass m a n uf act ur ers will c o m m e nc e m a n uf act uri n g i n S a u di Ar a bi a wit hi n t h e n e xt t hr e e y e ars. T h e a v ail a bilit y of q u alit y ﬂ o at gl ass i n t h e Ki n g d o m a n d t h e wi d er G C C r e gi o n at a v er y l o w pric e is als o a h u g e a d v a nt a g e t o e xisti n g a n d p ot e nti al a ut o m oti v e gl ass e ntr a nts.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

I n S a u di Ar a bi a si nc e 1 9 9 3, T ec h n o gl ass is o n e of t h e l ar g est m a n uf act ur ers of wi n dscr e e ns a n d l a mi n at e d s af ety gl ass i n t h e G ulf a n d t h e o nly m a n uf act ur er wit h a n i nt er n ati o n al h o m ol o g ati o n. T h e c o m p a ny h as i nst all e d c a p acity f or pr o d uci n g 4 5 0, 0 0 0 wi n ds hi el ds a n d 1 5 0, 0 0 0 si d elit es a n n u ally. M o us a El D e aily, m a n a gi n g dir ect or, T ec h n o Gl ass, s ays: “ A ut o m otiv e gl ass d e m a n d i n t h e Ki n g d o m h as b e e n st e a dy. H o w ev er, m ost of t h e d e m a n d is fr o m r e pl ac e m e nt of e xisti n g a ut o m otiv e gl ass i n t h e c ars a n d c o m m erci al v e hicl es. “ Wit h t h e n e w i nv est m e nt i n a ut o m otiv e s ect or a n d i nt er est s h o w n by s o m e of t h e l e a di n g a ut o m otiv e pr o d uc ers t o s et u p m a n uf act uri n g u nits i n t h e Ki n g d o m i n c o mi n g y e ars, a ut o m otiv e gl ass d e m a n d will g et a m aj or b o ost. I n a f e w y e ars’ ti m e, e xisti n g a ut o m otiv e gl ass pr o d uc ers li k e T ec h n o Gl ass will g ai n a c o m p etitiv e a dv a nt a g e. F or n o w, w e k e e nly a w ait m or e i nv est m e nt i n t h e a ut o m otiv e i n d ustry.”

S p e er o

A n e w st art u p is tryi n g t o bri d g e t h e d e m a n d s u p ply mis m atc h i n S a u di Ar a bi a’s a ut o m otiv e gl ass i n d ustry. F o u n d e d i n 2 0 1 7, S p e er o e n a bl es c ust o m ers t o or d er n e w or us e d a ut o p arts. C urr e ntly t h er e ar e m or e t h a n h alf a milli o n p arts list e d o n t h e sit e fr o m l e a di n g br a n ds s uc h as T oy ot a, Niss a n, B M W, A u di, H o n d a a m o n g s ev er al ot h ers. I n a d dit o n, us ers h av e t h e o pti o n of r e q u esti n g q u ot es f or p arts t h at ar e n ot av ail a bl e o n S p e er o. T h e st art- u p cl ai ms t o h av e d eliv er e d ov er 3. 5 milli o n q u ot es t o d at e. A b d ull a h Bi n S h a ml a n, c o-f o u n d er a n d m a n a gi n g dir ect or at S p e er o, s ays: “T h e a ut o i n d ustry i n S a u di Ar a bi a is a wi d e a n d c o m pl e x m ar k et, wit h t h e Ki n g d o m r e m ai ni n g t h e fift h i m p ort er of a ut o p arts i n t h e w orl d, i ncl u di n g a ut o m otiv e gl ass. T h e a ut o m otiv e aft er-s al es v al u e c h ai n h as n ot ev olv e d i n t his di git al er a. V e n d ors s e e k s ol uti o ns t h at will h el p cr e at e acc ess t o gr o wt h o p p ort u niti es, w hil e c ust o m ers t o d ay w a nt a c o nv e ni e nt, a ff or d a bl e a n d di git al first a p pr o ac h t o t h eir v e hicl e o w n ers hi p e x p eri e nc e. Wit h S p e er o w e ar e b uil di n g j ust t h at. “T h e n e xt st a g e of o ur gr o wt h will b e f oc us e d o n str e n gt h e ni n g o ur m ar k etl e a di n g p ositi o n a n d r e alis e t h e u nt a p p e d p ot e nti al of t his m ulti- billi o n-

w w w. a si a n gl a s s. c o m

Di m e n si o n al m e a s ur e m e nt f or gl a s s c o nt ai n er s — si m pli fi e d.

• A c c u r a t e. F a s t. I n t ui ti v e. • P o w e rf ul, si m pl e j o b c r e a ti o n a n d e di ti n g • P r e- d e fl n e d c o n t ai n e r m e a s u r e m e n t r o u ti n e s • A u t oJ o b ™ — a ut o m at e d f e at ur e r e c o g ni ti o n a n d j o b s et u p i n s e c o n d s

+ 1. 7 2 4. 4 8 2. 2 1 6 3

A G RI N T L. C O M

A N A L Y SI S: A ut o m oti v e T a bl e 1

T o y ot a H y u n d ai R e n a ult Ni s s a n G M Mazda Changan Ot h er s

d oll ar s ect or. As w e e v ol v e t h e aft er-s al es e x p eri e nc e wit h a m a d e i n S a u di Ar a bi a, S oft w ar e- as- a- S er vic e ( S a a S) e n a bl e d m ar k et pl ac e, t o g et h er wit h o ur i nv est ors a n d i n d ustr y p art n ers, w e ar e w ell p ositi o n e d t o tr a nsf or m t h e s ect or t hr o u g h i n n o v ati v e t ec h n ol o g y.

1 5 7. 4 1 5 5 5. 1 5 1. 7 3 3. 8 3 6. 4 9. 9 1 1 1. 7

A ut o s al e s b y O E M i n S a u di A r a bi a i n 2 0 1 9 (‘ 0 0 0 u nit s)

S a u di L a mi n o C o m p a n y Li mit e d

T h e S a u di L a mi n o C o. Lt d. w as f o u n d e d i n 1 9 8 7 wit h t e c h ni c al c o o p er ati o n wit h a l e a di n g gl ass t e c h n ol o g y pr o vi d er i n Fi nl a n d. T h e c o m p a n y h as h e a vil y i n v est e d i n t h e l at est t e c h n ol o gi es f or t h e pr o d u cti o n of a ut o m oti v e gl ass. I n a d diti o n, it h as b e e n c o n d u cti n g c o nti n u o us tr ai ni n g pr o gr a m m es f or e n gi n e ers a n d t e c h ni ci a ns. A c c or di n g t o S y e d T ali b, a k e y e x e c uti v e of S a u di L a mi n o Gl ass: “ W e ar e pr o u d t o b e t h e o nl y t h e c o m p a n y t o d e al i n l a mi n at e d s af et y gl ass wit h P. V. B ( P ol y vi n yl B ut yr al) i nt erl a y er i n t h e Ki n g d o m. W e h a v e als o b e e n a bl e t o c o m p et e f airl y wit h i nt er n ati o n al c o m p a ni es i n t h e a ut o m oti v e gl ass. As a m att er of f a ct, o ur m ar k et s h ar e i n S a u di Ar a bi a is m or e t h a n 6 0 % f or t h e a ut o m oti v e wi n ds hi el ds. W e als o h a v e a c o nsi d er a bl e s h ar e of t h e G C C a n d ot h er n ei g h b o uri n g n ati o ns as w ell as ot h er Mi d dl e E ast, Afri c a n a n d Asi a n c o u ntri es. I n a d diti o n t o o ur s u c c ess i n t h e a ut o m oti v e gl ass, w e ar e als o t h e m ai n s u p pli ers f or l a mi n at e d ﬂ at gl ass ( wit h P V B), l a mi n at e d c ur v e d gl ass, b ull et r esist a nt gl ass ( c o m p os e d of s e v er al l a y ers of ﬂ o at gl ass, P V B a n d p ol y c ar b o n at e l a y ers), t e m p er e d gl ass, st ai n e d gl ass a n d ot h er t y p es of gl assi n g. ” S a u di L a mi n o r e c e ntl y c o m pl et e d its t hir d p h as e of e x p a nsi o n, i n cr e asi n g c a p a cit y t o 5 0 0, 0 0 0 u nits of wi n ds hi el ds a n d 3 0 0, 0 0 0 u nits of t e m p er e d b a c kli g hts a n d si d eli g hts.

T a bl e 1

T o y ot a H y u n d ai R e n a ult Ni s s a n G M Mazda Changan Ot h er s

-13 -27 -23 1 -22 90 -12

C h a n g e i n O E M a ut o s al e s ( 2 0 1 9 - 2 0 2 0, %)

L u mi gl a s s I n d u stri e s

T h o u g h L u mi gl ass I n d ustri es is b as e d i n U A E it w o ul d b e w ort h w hil e t o i n cl u d e t h e c o m p a n y i n a d es cri pti o n of S a u di Ar a bi a n a ut o m oti v e gl ass i n d ustr y as it is o n e of t h e l ar g est a ut o m oti v e gl ass pr o d u c ers i n t h e G C C r e gi o n. L u mi gl ass’s sist er c o m p a n y, S a u di A m eri c a n Gl ass C o m p a n y, h as a pr o c essi n g f a cilit y i n S a u di Ar a bi a b ut its o p er ati o ns ar e c o n fi n e d t o ar c hit e ct ur al s u b-s e g m e nt. L u mi gl ass I n d ustri es h as a d e di c at e d l a mi n ati n g f a cilit y f or v e hi cl e wi n ds cr e e ns, i n cl u di n g s p e ci alis e d e q ui p m e nt t h at c at ers t o e xtr a-l ar g e wi n ds cr e e ns f or tr u c ks a n d b us es. T h e c o m p a n y is als o e q ui p p e d t o d esi g n a n d d e v el o p pr o d u cti o n t o ols f or t h e m a n uf a ct ur e of wi n ds cr e e ns as ori gi n al e q ui p m e nt or as r e pl a c e m e nt gl ass f or a n y t y p e of r o a d tr a ns p ort s yst e m a n y w h er e i n t h e w orl d. L u mi gl ass als o h ol ds t h e disti n cti o n of b ei n g t h e l ar g est pr o d u c er of b ull et-r esist a nt gl ass i n t h e G C C r e gi o n. It is t h e first c o m p a n y i n t h e r e gi o n t o b e a c cr e dit e d b y A SI ( A c cr e dit ati o n S er vi c es I nt er n ati o n al) a n d A N SI ( A m eri c a n N ati o n al St a n d ar ds I nstit ut e) a n d it is als o t h e first t o b e c erti fi e d as E C E R- 4 3 a n d D O T 8 0 f or a ut o m oti v e gl ass s af et y. L u mi gl ass s o ur c es a ut o m oti v e gr a d e fl o at gl ass fr o m o n e of its sist er c o m p a ni es, E mir at es Fl o at Gl ass, w hi c h is o n e of t h e t w o fl o at gl ass pr o d u c ers i n U nit e d Ar a b E mir at es. Its p ar e nt c o m p a n y, Gl ass L L C c o m pris es of fi v e di ff er e nt gl ass c o m p a ni es n a m el y E mir at es Gl ass, E G, L u mi Gl ass, L G, S a u di A m eri c a n Gl ass, S A G, E mir at es I ns ol air e a n d E mir at es Fl o at Gl ass, E F G.

S a u di I nt er n ati o n al ( G ulf G u ar d)

Fl o at

Gl a s s

C o m p a ny

T a bl e 1

T o y ot a H y u n d ai R e n a ult Ni s s a n G M Mazda Changan Ot h er s

1 3 7. 6 1 1 3. 8 40 3 4. 1 2 8. 2 1 8. 9 9 8. 6

A ut o s al e s b y O E M i n S a u di A r a bi a i n 2 0 2 0 (‘ 0 0 0 u nit s)

Li mit e d

S a u di I nt er n ati o n al Fl o at Gl ass C o m p a n y Li mit e d, p o p ul arl y k n o w n as G ulf G u ar d, is t h e ﬁrst ﬂ o at gl ass m a n uf a ct uri n g c o m p a n y i n t h e G C C r e gi o n.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A N A L Y SI S: A ut o m oti v e

T h e c o m p a n y is l o c at e d i n t h e s e c o n d ar y pr o vi n c e of Al- J u b ail i n d ustri al cit y i n S a u di Ar a bi a, a n d m ai nl y m a n uf a ct ur es ﬂ o at gl ass f or a ut o m oti v e a n d c o nstr u cti o n a p pli c ati o ns.

Ar a bi a n U nit e d Fl o at Gl a s s C o m p a n y ( U F G)

„I n or d er t o b e b e st i n gl a s s pr o c e s si n g a n d c o ntri b ut e t o y o ur s u c c e s s, w e c o o p er at e wit h t h e b e st p art n er s i n t h e i n d u str y ”

T h e Ar a bi a n U nit e d Fl o at Gl ass C o m p a n y ( U F G) is a n i n d e p e n d e nt pr o d uc er of fl o at gl ass i n t h e Mi d dl e E ast a n d N ort h Afri c a. F o u n d e d i n 2 0 0 6 as a cl os e d st o c k c o m p a n y, it b e g a n c o m m er ci al pr o d u cti o n of fl o at gl ass i n 2 0 0 9 fr o m its str at e gi c all y l o c at e d pl a nt i n Y a n b u cit y b y t h e R e d S e a. Al o n g wit h pr o vi di n g a ut o m oti v e gl ass f or t h e d o m esti c m ar k et, t h e c o m p a n y e x p orts its pr o d u cts t o v ari o us c o u ntri es i n t h e r e gi o n. T h e c o m p a n y’s pr o d u cti o n li n es us e m o d er n a n d st at e- of-t h e- art m a n uf a ct uri Tna blgef1 a ciliti es t o pr o d u c e 6 0 0 t o ns of gl ass pr o d u cts p er d a y i n a wi d e r a n g e of t hi c k n ess es, c ol ors, a n d si z es. I n 2 0 21 01,1 7 it e nt3,er3 7 9,e 1d3 6t h e a ut o m oti v e s e g m e nt wit h Ar al u x a ut o m oti v e 2018 3, 2 7 0, 8 1 7 li g ht gr2e0e1 n9 ti nt3,e1 d4 6, 6 8 gl ass wit h t h e o bj e cti v e of di v ersif yi n g its 5 pr o d u ct o2 ff0 eri 2 0 n gs. 3, 9 9 6, 4 0 2 A ut o gl a s s i m p o rt s ( K g)

T a bl e 1

2017 2018 2019 2020

5 2 4, 5 0 0 3 2 1, 7 6 0 3 8 6, 2 1 3 3 7 4, 4 0 7

A ut o gl a s s e x p o rt s ( K g)

C ut m a st er ® G O L D

w w w. a si a n gl a s s. c o m

C ust o m ers lik e Li S E C h av e hi g h d e m a n ds – a n d tr ust i n B o hl e. Si nc e 1 9 8 4 Li S E C h as b e e n w orki n g wit h B o hl e c utti n g t ec h n ol o gy. O ur c utti n g w h e el C ut m ast er ® G ol d o ﬀ ers hi g h q u ality a n d l o n g s ervic e lif e. T h at p ays o ﬀ. I n p art n ers hi p w e i n n ov at e t o t ak e c utti n g t ec h n ol o gy t o t h e n ext l ev el.

w w w. b o hl e. c o m

A G 2 2- 2 a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

P o siti v e p r A S E A N fl o at gl a s s d e m a n d o n t h e ri s e J a hir A h m e d e x a mi n es t h e fl o at gl ass i n d ustr y i n t h e Ass o ci ati o n of S o ut h E ast Asi a n N ati o ns a n d c o n cl u d es t h at t h e pr o gr ess m a d e b y t h e r e gi o n h as b e e n n ot hi n g s h ort of o utst a n di n g.

h e Ass oci ati o n of t h e S o ut h E ast Asi a n N ati o ns ( A S E A N) fl o at gl ass m ar k et h as l ar g el y r et ur n e d t o n or m al f oll o wi n g t h e l at est t hir d w a v e of C O VI D- 1 9 p a n d e mic. T h e m a n uf act ur ers of fl o at gl ass ar e n o w i ncr e asi n gl y acti v e i n t h e S o ut h e ast Asi a n c o u ntri es. J a p a n’s N S G Gr o u p ( Ni p p o n S h e et Gl ass C o), w hic h o w ns s e v er al fl o at gl ass pl a nts i n t h e A S E A N m ar k ets, is e x p ecti n g a str o n g gr o wt h i n t h eir o p er ati o ns t h er e t his y e ar. Acc or di n g t o N S G, Asi a n arc hit ect ur al gl ass r e m ai n e d b u o y a nt i n t h e first h alf of F Y 2 0 2 2 ( A pril- S e pt e m b er 2 0 2 1), w hil e a ut o m oti v e gl ass str u g gl e d fr o m l o w d e m a n d i n li g ht of t h e gl o b al s h ort a g e of s e mic o n d uct ors a n d ot h er a ut o m oti v e p arts. “ Al o n g wit h arc hit ect ur al gl ass, t h e d e m a n d f or s ol ar e n er gy gl ass c o nti n u e d t o b e r o b ust a n d t ec h nic al gl ass als o b e n e fit e d fr o m t h e str o n g c o ns u m er d e m a n d w hic h is e x p ect e d t o i ncr e as e f urt h er i n 2 0 2 2,” s ai d S hi g e ki M ori, R e pr es e nt ativ e E x ec utiv e O ffic er, Pr esi d e nt a n d C E O of N S G. T h e J a p a n es e fl o at gl ass i n d ustry m aj ors, A G C Gr o u p a n d N S G, al o n g wit h t h e gl o b al m ar k et pl ay ers of t h e U S, E ur o p e a n d C hi n a o p er at e i n t h e A S E A N bl oc r e gi o n as l e a di n g pr o d uc ers a n d e x p ort ers. S o m e of t h es e c o m p a ni es ar e d o m estic gl ass pr oc ess ors w h o us e fl o at gl ass t o m a k e pr oc ess e d gl ass f or d o m estic m ar k ets, m ai nly c o nstr ucti o n, a n d f or e x p ort m ar k ets. R es e arc h i n dic at es t h at t h e A S E A N d o m estic c o nstr ucti o n s ect or will gr o w at ov er s ev e n p er c e nt a y e ar fr o m t his y e ar f or w ar d. T h e gr a d u al r ec ov ery of t h e r e gi o n al ec o n o mi es f oll o wi n g t h e C or o n avir us p a n d e mic h as l e d t o st e a dily risi n g c o ns u m pti o n of fl o at gl ass i n d o m estic m ar k ets. T h e m ar k ets w er e b a dly a ff ect e d by t h e o ut br e a k of t h e vir us si nc e its o ns et i n t h e first q u art er of 2 0 2 0, b ut i n 2 0 2 1, t h ey b e g a n t o r ec ov er as t h e b uil di n g a n d h o usi n g s ect ors r es u m e d c o nstr ucti o n f oll o wi n g t h e r et ur n of t h e b uil d ers a n d d ev el o p ers t o t h eir sit es. I n t h e arc hit ect ur al gl ass b usi n ess, t h e r ec ov ery of d e m a n d i n A S E A N a n d ot h er c o u ntri es of t h e Asi a P aci fic r e gi o n dr ov e str o n g s al es. Acc or di n g t o U S- b as e d m ar k et r es e arc h ers, Gr a n d Vi e w R es e arc h, t h e Asi a P aci fic fl o at gl ass m ar k et siz e w as v al u e d at $ 5 2. 4 9 billi o n i n 2 0 1 9. H o w ev er,

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

fr o m 2 0 2 0 t o 2 0 2 7, t h e m ar k et is e x p ect e d t o gr o w at a c o m p o u n d a n n u al gr o wt h r at e ( C A G R) of 6. 3 %. T h er e is a n esti m at e d m ar k et siz e of ar o u n d a f e w billi o n U S d oll ars f or t h e A S E A N r e gi o n, a n d it is gr o wi n g r a pi dly. T h e A S E A N c o u ntri es t h at pr o d uc e fl o at gl ass s uc h as I n d o n esi a, M al aysi a, P hili p pi n es, T h ail a n d a n d Vi et n a m als o e x p ort i ntr a-r e gi o n ally a n d gl o b ally. Pri or t o C O VI D- 1 9 a ff ecti n g S o ut h e ast Asi a, t h e A S E A N c o u ntri es w er e i ncr e asi n gly usi n g b uil di n g a n d i n d ustri al gl ass es, i ncl u di n g e n er gy-s avi n g a n d s ol ar o n es, i n p ar all el wit h t h e c o nti n u e d gr o wt h of t h eir ec o n o mi es. Ov er t h e p ast y e ars, fl o at gl ass pr o d ucti o n h as b e e n st e a dily i ncr e asi n g i n or d er t o m e et m ar k et d e m a n d a n d i ncr e as e s u p ply. T h e r e gi o n’s gr o wi n g G D P h as b e e n p us hi n g h o usi n g c o nstr ucti o n a n d t h e r a pi d ur b a nis ati o n h as r es ult e d i n t h e ris e of fl o at gl ass c a p acity. I n or d er t o m e et m ost of t h e gr o wi n g d e m a n d, M al aysi a, Vi et n a m, T h ail a n d a n d I n d o n esi a w er e cr e at e d as r e gi o n al h u bs d u e t o t h eir s u p ply. T h e i ncr e as e d d e pl oy m e nt of s ol ar e n er gy p a n els i n t h e r e gi o n h as b o ost e d m ar k et gr o wt h f or fl o at gl ass. At t h e e n d of 2 0 1 9, acc or di n g t o t h e I nt er n ati o n al R e n e w a bl e E n er gy A g e ncy, t h e i nst all e d s ol ar c a p acity w orl d wi d e r e ac h e d 5 8 3. 5 G W, wit h Asi a P aci fic acc o u nti n g t h e l ar g est s h ar e of t h e p h ot ov olt aic ( P V) c a p acity at 3 3 0. 1 G W. C hi n a is t h e l e a di n g r e gi o n i n s ol ar P V i nst all ati o ns wit h 2 0 5. 7 G W of i nst all e d c a p acity. T h es e f act ors c oll ectiv ely h av e c o ntri b ut e d gr e atly t o m ar k et gr o wt h f or fl o at gl ass.

Gr o wi n g i n v e st m e nt

M e a n w hil e, a mi d t h e vir us crisis, fl o at gl ass m a n uf act ur er, Xi nyi Gl ass M al aysi a, w hic h is o w n e d by C hi n a’s Xi nyi Gl ass Gr o u p u n d er Xi nyi Gl ass H ol di n gs Lt d a n d o p er ati n g m aj or gl ass m a n uf act uri n g f aciliti es i n M al aysi a, r e p ort e d hi g h er d e m a n d f or its P V gl ass t h at l e d t o hi g h er e x p ect ati o ns f or m or e b usi n ess of its fl o at li n es. It s ai d it will e x p a n d its fl o at gl ass pr o d ucti o n a n d m a n uf act ur e of l o w- E e n er gy s avi n g gl ass a n d P V t o m e et risi n g d e m a n d i n t h e A S E A N r e gi o n a n d i n er n ati o n al m ar k ets. H o n g K o n g st oc k m ar k et-list e d Xi nyi Gr o u p of C hi n a h as s et u p a m aj or fl o at gl ass pl a nt i n M al aysi a a n d h as b e e n e x p a n di n g it c o nti n u osly t o a gi a nt

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

r o gr e ss

A G C ﬂ o at gl a s s. P h ot o c r e dit, A G C

pr o d ucti o n c a p acity of a b o ut 5, 0 0 0 t o n n es p er d ay. T h e d aily c a p acity h as al er a dy ris e n t o 3, 2 0 0 t o n n es or m or e. It est a blis h e d its ﬂ o at gl ass pl a nt i n M al acc a i n t h e mi d- 2 0 0 0s. T h e l ar g e-sc al e Xi nyi Gl ass M al aysi a m a n uf act ur es ﬂ o at, s ol ar a n d ot h er pr oc ess e d gl ass, a n d h as pl a ns t o e x p a n d pr o d ucti o n i n W est M al aysi a a n d s et u p a n e w f act ory i n S a b a h i n E ast M al aysi a. T h e c o m p a ny will pr o d uc e s ol ar a n d ot h er e n er gy-s avi n g c o nstr ucti o n gl ass es o n a l ar g e sc al e f or c o ns u m pti o n i n M al aysi a a n d f or e x p ort. O n e of Asi a’s l ar g est gl ass m a n uf act ur ers, Xi nyi Gl ass H ol di n gs Lt d, will i nv est a b o ut R M 1. 5 billi o n t o b uil d t w o n e w f act ori es t h at will pr o d uc e gl ass f or us e i n t h e a ut o m otiv e i n d ustry i n its El k ay I n d ustri al P ar k, Li p at K aj a n g l oc ati o n i n t h e M al acc a st at e. D at u k S eri A b R a uf Y us o h, a s e ni or m e m b er of t h e M al acc a St at e

w w w. a si a n gl a s s. c o m

E x ec utiv e C o u ncil ( E X C O) r es p o nsi bl e f or i nv est m e nt, i n d ustry a n d e ntr e pr e n e ur d ev el o p m e nt, s ai d t h e t w o f act ori es will b e b uilt o n 5 2. 6 1 h ect ar es a n d c o nstr ucti o n is e x p ect e d t o b e gi n wit hi n t h e ﬁrst h alf of 2 0 2 2. A b R a uf s ai d t h at t h e c o nstr ucti o n of t h e t w o f act ori es will cr e at e a b o ut 8 0 0 j o bs, p artic ul arly f or l oc als i n M al acc a, a n d t h e c o m p a ny h as alr e a dy hir e d m or e t h a n 1, 7 0 0 p e o pl e, of w h o m 5 5 % ar e l oc als. Xi nyi Gl ass, h e a d d e d, h a d br o u g ht i n i nv est m e nts a m o u nti n g t o R M 2. 2 billi o n si nc e it st art e d o p er ati o ns i n M al acc a i n 2 0 1 6. Acc or di n g t o hi m, Xi nyi Gl ass H ol di n gs is als o i nt er est e d i n i m pr ovi n g f aciliti es at t h e P ort of T a nj u n g Br u as i n T a nj u n g Kli n g n e ar P ort Kl a n g, t o b o ost its gl ass e x p orts. As of n o w, Xi nyi is usi n g T a nj u n g Br u as P ort, w hic h c o ul d r e q uir e a n i nv est m e nt of R M 1 billi o n t o R M 2 billi o n t o u p gr a d e, s ai d A b R a uf.

A G 2 2- 2 a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

Xi nyi M al aysi a b eli ev es M al acc a is a n i d e al l oc ati o n f or e ffici e nt c oll a b or ati o n wit hi n t h e r e gi o n. Its s ol ar gl ass u nit, Xi nyi S ol ar ( M al aysi a) S d n B h d, h as i ncr e as e d fl e xi bility t o f urt h er str e n gt h e n its s ol ar gl ass pr o d ucti o n t o b ett er s u p p ort its t o p-ti er P V m o d ul e m a n uf act uri n g cli e nts, wit h P V m o d ul e pr o d ucti o n i n m a ny r e gi o ns. T his f acility h as a d aily pr o d ucti o n c a p acity of 9 0 0 t o n n es, m a ki n g it o n e of t h e l ar g est s ol ar gl ass pr o d ucti o n li n es f or s ol ar gl ass o utsi d e of C hi n a. T h er e is a n ot h er m aj or C hi n es e o w n e d fl o at gl ass o p er ati o n i n M al aysi a, Ki bi n g Gr o u p ( M) S d n B h d, w hic h w as est a blis h e d i n 2 0 1 4 as t h e first ov ers e as pr o d ucti o n pl a nt of t h e C hi n a b as e d Ki bi n g Gl ass Gr o u p. Ki bi n g Gr o u p M al aysi a is o n e of t h e bi g g est fl o at gl ass m a n uf act ur ers i n M al aysi a wit h t ot al o ut p ut of 2, 2 0 0 t o n n es p er d ay a n d is l oc at e d at K a w as a n P eri n d ustri a n T u a n k u J a af ar of S u n g ai G a d ut, S er e m b a n, i n N e g eri S e m bil a n st at e. Ki bi n g Gr o u p M al aysi a m a n uf act ur es hi g h, m e di u m a n d l o w p e n etr ati o n trisilv er l o w- E pr o d ucts, w hic h is cl ai m e d t o b e a n i n n ov ativ e m a n uf act uri n g m et h o d i n e n er gy-s avi n g gl ass. T h e c o m p a ny striv es t o b e ‘ o n e-st o p’ s u p pli er of gl ass pr o d ucts a n d t ec h nic al s ol uti o ns. T h e c o m p a ny s ai d it w or ks dili g e ntly t o ac hi ev e t h e l ar g e gl ass er a a n d t h e w h ol e gl ass i n d ustry c h ai n. It cl ai ms t o o ff er t h e m ost a dv a nc e d pr o d ucts, i ncl u di n g tri pl e-silv er, l o w r a di ati o n a n d l o w- E gl ass, cl e ar gl ass, ultr a-cl e ar gl ass, ti nt e d gl ass, c o at e d gl ass, s ol ar c o ntr ol r e fl ectiv e T C O gl ass, d o u bl e-silv er, si n gl e-silv er, a n d t hi n c o at e d gl ass wit h l o w r a di ati o n. A m o n g its ot h er pr o d ucts ar e h e at r e fl ectiv e c o ati n g gl ass, c e ntr al h oll o w gl ass, i nt erl ay er gl ass, p att er n i nt erl ay er gl ass, gl az e gl ass, l a mi n at e d b e n d gl ass, h e at str e n gt h e n e d c urv e t e m p er e d gl ass, f ully-t e m p er e d gl ass, a n d ot h er c o m p osit e gl ass pr o d ucts. I n a d diti o n, its pr o d ucts ar e m ai nly a p plic a bl e f or e xt er n al c urt ai n w alli n g syst e ms of hi g h- gr a d e b uil di n gs, i nt eri or fi xt ur es as w ell as a v ari ety of d o ors a n d wi n d o ws i n civili a n us e. M al aysi a als o h as a w ell- k n o w n, h alf a c e nt ury- ol d c o m p a ny t h at m a k es fl o at a n d a ut o m otiv e gl ass: M al aysi a n S h e et Gl ass S d n B h d ( M S G), w hic h is o w n e d by N S G a n d h as t w o f aciliti es, o n e l oc at e d i n B a n d ar B ar u S u n g ai B ul o h i n S el a n g or ( est a blis h e d i n 1 9 7 1) a n d t h e ot h er i n J o h or B a hr u (s et u p i n 1 9 9 3). T h e pl a nts pr o d uc e cl e ar fl o at gl ass, ti nt e d fl o at gl ass, fi g ur e d gl ass, a n d r e fl ectiv e gl ass f or arc hit ect ur al a n d r esi d e nti al pr oj ects, s ol ar e n er gy a p plic ati o ns, a ut o m otiv e ori gi n al e q ui p m e nt, aft er m ar k et r e pl ac e m e nts, a n d s p eci alis e d tr a ns p ort gl azi n g m ar k ets.

A G C A si a P a ci ﬁ c Pt e Lt d

L o c ati o n: ( Of fi c e) 4 6 0 Al e x a n dr a R o a d P S A B uil di n g # 3 2- 0 1 Si n g a p or e 1 1 9 9 6 3 P r o d u ct s: M ar k eti n g a n d di stri b uti o n of fl o at gl a s s a n d l o w- E a n d s ol ar c o ntr ol gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: A G C A si a P a ci fi c m ar k et s fl o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s m a n uf a ct ur e d i n A G C f a ct ori e s i n A S E A N c o u ntri e s.

A G C Fl at Gl a s s ( T h ail a n d) Lt d

L o c ati o n: P hr a S a m ut C h e di, S a m ut Pr a k a n, 1 0 2 9 0, T h ail a n d P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d l o w- E a n d s ol ar c o ntr ol gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: A G C Fl at Gl a s s T h ail a n d m ar k et s ﬂ o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s i n T h ail a n d a n d ot h er A S E A N c o u ntri e s.

S ai nt- G o b ai n A si a- P a ci ﬁ c’ s S o ut h E a st A si a o p e r ati o n s

L o c ati o n: B a n g k o k, wit h T h ai pl a nt i n A m p h ur Pl u a k d a e n g, R a y o n g 2 1 1 4 0, T h ail a n d P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s, a m o n g ot h er s M a r k et s: T h ail a n d a n d t h e S o ut h E a st A si a r e gi o n, a n d ot h er A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: F or S ai nt- G o b ai n, o n e of t h e w orl d’ s l e a di n g gl o b al gl a s s m a n uf a ct ur er s, t h e T h ai m ar k et i s s u b st a nti al o n e. T h ail a n d i s S ai nt- G o b ai n’ s S o ut h E a st A si a n r e gi o n al h u b f or s u p pli e s t o t h e A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s, s p e ci all y, t o t h e A S E A N bl o c m ar k et s.

B G Fl o at Gl a s s C o Lt d ( B G F)

L o c ati o n: K a bi n b uri, a p pr o xi m at el y 1 0 0 k m fr o m B a n g k o k, T h ail a n d P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d pr o c e s s e d gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: N e wl y s et u p B G F i s a m aj or ﬂ o at gl a s s m a n uf a ct uri n g u nit u n d er T h ail a n d’ s l e a di n g c o nt ai n er gl a s s m a n uf a ct ur er, B a n g k o k Gl a s s P C L ( B G). T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 6 0 0 t o n n e s p er d a y.

G u a r di a n I n d u st ri e s Lt d

B G F ﬂ o at gl a s s. P h ot o c r e dit, B G F

Pr o d u cti o n e x p a n si o n

As a r es p o ns e t o t h e gr o wi n g d e m a n d f or s ol ar gl ass i n t h e A S E A N c o u ntri es, N S G h as r evi v e d N S G Vi et n a m Gl ass I n d ustri es Lt d ( V GI) a n d b e g u n o p er ati o ns i n 2 0 2 0. T h e N S G pl a n i n v ol v es i ncr e asi n g c a p acit y b y a b o ut 3 0 % a n d pr o d uci n g T C O (tr a ns p ar e nt c o n d ucti v e o xi d e) gl ass c o at e d wit h a tr a ns p ar e nt c o n d uctiv e fil m t h at f or ms t h e t o p m ost l a y er of t hi n- fil m s ol ar p a n els i n o n e fl o at li n e. T h e gl ass c a n als o b e us e d f or ot h er p ur p os es, s uc h as c o nstr ucti o n. T h e c o m p a ny ori gi n ally m a d e gl ass f or li q ui d cryst al dis pl ays, b ut it s h ut d o w n i n 2 0 1 6 d u e t o i nt e ns e c o m p etiti o n fr o m riv als. N S G’s T C O gl ass is v ery d ur a bl e wit h a wi d e r a n g e of a p plic ati o ns, acc or di n g t o t h e m a n uf act ur er. T h e pr evi o usly d or m a nt fl o at f ur n ac e w as u p gr a d e d as p art of t h e pl a n

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

L o c ati o n: 2 pl a nt s i n S ar a b uri a n d R a y o n g, T h ail a n d P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d ot h er fl at gl a s s pr o d u ct s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: T h e U S- b a s e d m aj or fl o at gl a s s m a n uf a ct ur er G u ar di a n I n d u stri e s s et u p it s T h ai pr o d u cti o n f a ciliti e s s e v er al d e c a d e s a g o. It i s t h e A si a P a ci fi c h e a d q u art er s of t h e U S gl a s s c o m p a n y. It s t w o fl o at pl a nt s ar e l o c at e d i n S ar a b uri pr o vi n c e, n ort h of B a n g k o k, a n d R a y o n g, e a st of B a n g k o k. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 1, 2 0 0 t o n n e s p er d a y.

M al a y si a n S h e et Gl a s s S d n B h d ( M S G) ( O w n e d b y N S G G r o u p of J a p a n)

L o c ati o n: I n S u n g ai B ul o h, S el a n g or, a n d i n P a sir G u d a n g, J o h or, M al a y si a P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: It m ar k et s fl o at gl a s s a n d N S G a n d Pil ki n gt o n’ s s ol ar gl a s s i n M al a y si a a n d ot h er A S E A N a n d A si a P a ci fi c c o u ntri e s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

a n n o u nc e d i n M ay 2 0 1 8 t o e x p a n d pr o d ucti o n c a p acity f or T C O-c o at e d gl ass t o s u p p ort t h e gr o wi n g s ol ar m ar k et. T h e fl o at f ur n ac e r est art e d at V GI l oc at e d n e ar H o C hi Mi n h City is o n e of t w o fl o at li n es. T h e T C O gl ass pr o d ucti o n at V GI h as b e e n p ositi o n e d t o s u p p ort a l o n g-t er m s u p ply a gr e e m e nt wit h First S ol ar, a l e a d er i n c o m pr e h e nsiv e P V s ol ar syst e m. It is m a n uf act ur e d usi n g a n o nli n e c o ati n g pr oc ess i n w hic h a c o n d uctiv e o xi d e is f or m e d o n t h e gl ass s urf ac e d uri n g its p ass a g e t hr o u g h t h e fl o at li n e. O nli n e c o ati n g als o e n a bl es c ost e ff ectiv e pr o d ucti o n of c o at e d gl ass i n hi g h v ol u m e. I n Vi et n a m, t h e tr e n d f or c o ns u m pti o n of fl o ati n g gl ass r e m ai ns hi g h. T h e g ov er n m e nt h as a p pr o av e d t h e c o nstr ucti o n of a n e w f act ory m a n u act uri n g ultr at hi n t e m p er e d gl ass i n Y ê n K h á n h District i n t h e n ort h er n pr ovi nc e of Ni n h Bì n h. T h e pr o d ucti o n will h av e a pr o d ucti o n c a p acity of 1, 2 0 0 t o n n es p er d ay. T h e pr oj ect, o w n e d a n d d ev el o p e d by CF G- H a L o n g I n d ustry C o m p a ny Lt d, is sc h e d ul e d t o b e c o m pl et e d i n t w o p h as es. D uri n g t h e first p h as e of t h e pr oj ect, a pl a nt wit h a d aily pr o d ucti o n c a p acity of 6 0 0 t o n n es will b e o p er ati o n al by 2 0 2 2. I n t h e s ec o n d p h as e, t h e f act ory’s c a p acity will b e d o u bl e d by 2 0 2 7.

Di v er s e d e m a n d

A G C’s fl o at gl ass f act ori es i n t h e A S E A N c o u ntri es, m ost n ot a bly i n T h ail a n d by A G C Fl at Gl ass T h ail a n d P u blic C o Lt d, pr o d uc e a l ar g e a m o u nt of fl o at a n d l o w- E a n d s ol ar c o ntr ol gl ass, w hic h is i n g o o d d e m a n d f or its p o p ul arity i n s avi n g el ectricity a n d r e d uc e c ar b o n e missivity. Ot h er fl o at gl ass m a n uf act uri n g f act ori es acti v e pr o mi n e ntl y i n T h ail a n d i ncl u d e G u ar di a n I n d ustri es ( G u ar di a n Gl ass) of U S A a n d S ai nt- G o b ai n, Fr e nc h m ulti n ati o n al gl ass gi a nt. T h es e c o m p a ni es ar e gi vi n g pri orit y t o m e et t h e gr o wi n g d e m a n d f or e n er g y s a vi n g gl ass es. I n a n e ff ort t o pr o m ot e its o w n fl o at a n d pr oc ess e d gl ass, T h ail a n d’s B G Fl o at Gl ass C o m p a n y Li mit e d ( B G F) i ntr o d uc e d a d diti o n al c o nstr ucti o n gl ass li n es i n 2 0 2 1, as w ell as b e g u n distri b uti o n of al u mi n u m E ur o s eri es gl ass pr o d ucts, w hic h i ncl u d e E ur o s eri es o p e n d o ors, sli di n g d o ors a n d wi n d o ws m a d e fr o m its o w n hi g hq u alit y fl o at gl ass. A gr o wi n g d o m estic m ar k et a n d e x p ort pr os p ects ar e drivi n g i nv est m e nts i n fl o at gl ass pr o d ucti o n i n M al aysi a, w hil e Vi et n a m c o ns u m es fl o at gl ass e xt e nsiv ely o n a d o m estic b asis. B ut i n all A S E A N m ar k ets, e n er gy-s avi n g, l o w- E, s ol ar c o ntr ol, a n d P V gl ass es ar e i n hi g h d e m a n d. As t h e c o nstr ucti o n b o o m c o nti n u es i n t h e A S E A N c o u ntri es o n a l ar g e sc al e, i m pr ovi n g e n er gy e ffici e ncy h as b ec o m e a pri ority iss u e f or l ar g e b uil di n gs a g ai nst t h e b ac k dr o p of risi n g c ar b o n di o xi d e e missi o ns, i ncr e asi n g f u el i m p orts a n d p o w er s h ort a g es i n r ec e nt y e ars, si nc e air c o n diti o ni n g is us e d t o c o ol b uil di n gs t hr o u g h o ut t h e y e ar. Acc or di n g t o A G C, s ol ar c o ntr ol l o w- E gl ass is r a pi dly gr o wi n g i n d e m a n d as a s ol uti o n f or r e d uci n g e n er gy c o ns u m pti o n a n d e n h a nci n g c o oli n g e ffici e ncy. N ot a bly, h o w ev er, a m aj or p orti o n of el ectricity pr o d uc e d i n t h e A S E A N c o u ntri es is c o ns u m e d by air c o n diti o n ers. A G C h as pr oc e e d e d wit h a f ull st art- u p of its i m pr ov e d c a p acity of its I n d o n esi a n ar m, PT As a hi m as Fl at Gl ass T b k, at its n e w fl o at pl a nt i n Ci k a m p e k, i n W est J av a, i n 2 0 2 0, al o n g wit h t h e l a u nc h of m ass pr o d ucti o n of t h e n e w m a g n etr o n s p utt eri n g c o at er. Acc or di n g t o t h e c o m p a ny, it w a nts t o c at er t o c o ns u m er pr ef er e nc e i n t er ms of cr e ativity a n d h el p t h e m a d h er e t o e n er gy r e g ul ati o ns a n d gr e e n b uil di n g tr e n ds. T h e pl a nt’s 3. 6 milli o n s q u ar e m etr es p er y e ar pr o d ucti o n c a p acity m a g n etr o n m ac hi n e c o at er t h at utilis es E ur o p e a n t ec h n ol o gy w as p urc h as e d f or E ur o 3 1. 5 milli o n. I n or d er t o d ev el o p t h e fl o at gl ass i n d ustry as p art of a m ast er pl a n o n t h e d ev el o p m e nt of c o nstr ucti o n m at eri als, t h e Vi et n a m es e Pri m e Mi nist er h as assi g n e d t h e Mi nistry of C o nstr ucti o n t h e t as k of c o n d ucti n g t h e pl a n pr oj ects by 2 0 3 0, i n w hic h it s h o ul d f oc us o n ty p es of gl ass of hi g h er q u ality a n d e n er gye ffici e nt t o m e et t h e d e m a n d of l oc al c o ns u m pti o n a n d e x p ort m ar k ets. T h e t ot al pr o d ucti o n c a p acity of Vi et n a m’s s ev e n fl o at gl ass pl a nts a n d t w o s h e et gl ass f act ori es is esti m at e d t o b e 4, 5 0 0 t o 5, 0 0 0 t o n n es p er d ay, of w hic h t h e t w o s h e et gl ass f act ori es’ t ot al c a p acity is 5 3 0 t o n n es p er d ay or 3 7 milli o n s q m etr es e ac h y e ar. T h e m aj ority of t h es e f act ori es ar e l oc at e d i n ar e as wit h acc ess

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

C S E C O Gl a s s ( M) S d n B h d M a al a y si a ﬂ o at pl a nt. P h ot o c o u rt e s y, Ki bi n g

A G C Fl at Gl a s s ( M al a y si a) S d n B h d

L o c ati o n: Ar a D a m a n s ar a, 4 7 3 0 1 P et ali n g J a y a, S el a n g or D E, M al a y si a P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d l o w- E a n d s ol ar c o ntr ol gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: A G C Fl at Gl a s s M al a y si a m ar k et s fl o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s i n M al a y si a a n d ot h er A S E A N a n d A si a P a ci fi c c o u ntri e s.

Xi n yi Gl a s s M al a y si a

( Xi n yi E n e r g y S m a rt ( M al a y si a) S d n B h d/ Xi n yi S ol a r ( M al a y si a) S d n B h d) L o c ati o n: El k a y I n d u stri al P ar k, Li p at K aj a n g, 7 7 0 0 0 J a si n, M al a c c a, M al a y si a P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d, s ol ar gl a s s a n d ot h er pr o c e s s e d gl a s s M a r k et s: M al a y si a n d o m e sti c m ar k et s, A S E A N a n d A si a P a ci ﬁ c r e gi o n Ot h e r s: E st a bli s h e d a f e w y e ar s b a c k, t h e l ar g e- s c al e Xi n yi Gl a s s M al a y si a, o w n e d b y t h e C hi n a- b a s e d Xi n yi Gl a s s gr o u p, i s m a n uf a ct uri n g ﬂ o at, s ol ar a n d ot h er pr o c e s s e d gl a s s a n d h a s pl a n s t o e x p a n d pr o d u cti o n i n W e st M al a y si a a n d s et u p a n e w f a ct or y i n S a b a h, E a st M al a y si a. It will m a n uf a ct ur e s ol ar a n d ot h er e n er g y- s a vi n g c o n str u cti o n gl a s s e s i n l ar g e s c al e f or c o n s u m pti o n i n M al a y si a a n d f or e x p ort m ar k et s. Pr o d u cti o n c a p a cit y i s 3, 2 0 0 t o n n e s p er d a y.

Ki bi n g G r o u p ( M) S d n B h d

( C S E C O Gl a s s ( M) S d n B h d/ M al a y si a Ki bi n g E n e r g y S a vi n g Gl a s s C o Lt d) L o c ati o n: K a w a s a n P eri n d u stri a n T u a n k u J a af ar, S u n g ai G a d ut, S er e m b a n, N e g eri S e m bil a n, M al a y si a P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d l o w- E a n d e n er g y s a vi n g gl a s s e s. M a r k et s: M al a y si a a n d ot h er A S E A N a n d A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: T h e n e wl y- o p e n e d C hi n a- b a s e d Ki bi n g gl a s s gr o u p h a s st art e d m a n uf a ct uri n g a wi d e r a n g e of gl a s s ﬂ o at a n d pr o c e s s e d gl a s s e s f or ar c hit e ct ur e s ol uti o n s, gr e e n e n er g y- s a vi n g e c o gl a s s a n d ot h er pr o d u ct s f or d o m e sti c m ar k et s of M al a y si a a s w ell a s f or e x p ort s. Pr o d u cti o n c a p a cit y i s 6 0 0 t o n n e s p er d a y.

Vi gl a c e r a Fl o at Gl a s s C o m p a n y ( VI F G)

L o c ati o n: T a n D o n g Hi e p Pr o d u cti o n Z o n e, Di A n T o w n, Bi n D u o n g Pr o vi n c e, Vi et n a m P r o d u ct s: Fl o at gl a s s, s ol ar gl a s s a n d s ol ar c o ntr ol l o w- e gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: It i s a ﬂ o at a n d e n er g y s a vi n g gl a s s pr o d u cti o n u nit u n d er Vi gl a c er a C or p or ati o n J S C, a f or m er st at e-r u n a n d c urr e ntl y st o c k m ar k et li st e d or g a ni s ati o n. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 4 2 0 t o n n e s p er d a y.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

PS R FEE DE R E X PE N D A BLES

5 0 y e ar s of c o n si st e n c y a n d r eli a bilit y.

w w w. p ar ki n s o n - s p e n c er. c o. u k

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

t o r a w m at eri als a n d t ec h nic al i nfr astr uct ur e. T h e ar e as i ncl u d e all t hr e e r e gi o ns of t h e c o u ntry i ncl u di n g t h e N ort h, C e ntr al a n d S o ut h.

N o s af e g u ar d

I n t h e P hili p pi n es, t h e d e m a n d f or fl o at gl ass is o n t h e ris e, h o w e v er t h e c o u ntr y’s l o n e fl o at pl a nt, Pi o n e er Fl o at Gl ass M a n uf act uri n g I nc ( P F G MI), c a n n ot c o m p et e wit h i m p ort e d fl o at gl ass. Als o, o wi n g t o t h e i m p act of C O VI D- 1 9 a n d t h e P hili p pi n es Tr a d e a n d I n d ustr y D e p art m e nt a n d T ari ff C o m missi o n’s r ej ecti o n, i n mi d- 2 0 2 0, of c o nti n ui n g a s af e g u ar d i n v esti g ati o n a g ai nst A S E A N a n d ot h ers, w hic h st art e d i n 2 0 1 9 w h e n P F G MI c o m pl ai n e d a g ai nst i m p orts, t h e c o m p a n y’s pl a n n e d d e v el o p m e nt pr oj ects h a v e b e e n d el a y e d. PF G MI h as alr e a dy i nv est e d P 1 0 0 milli o n i n c o at e d gl ass pr o d ucti o n. I n a d diti o n, it pl a ns t o i nst all a n e w f ur n ac e of s o d a-li m e-silic a cl e ar a n d ti nt e d fl o at gl ass s o o n at B at a a n, L uz o n, t h at will m elt 9 0 0 t o n n es of fl o at gl ass a d ay wit h t hic k n ess of 4 m m- 1 2 m m, w hic h will n e arly tri pl e t h e c o m p a ny’s t ot al fl o at gl ass c a p acity. T h e B at a a n fl o at gl ass pr oj ect h as b e e n st all e d d u e t o l o w pric es b ei n g p ai d f or i m p ort e d gl ass. T h e PF G MI w as d es p er at ely s e e ki n g gr e at er r estricti o ns o n i m p orts of fl o at gl ass. T h e c o m p a ny s ai d it m ay cl os e its o p er ati o ns b ec a us e it c a n n ot c o m p et e wit h t h e s ur g e i n c h e a p er i m p orts, u nl ess t h e g ov er n m e nt f urt h er r estricts c h e a p er i m p orts. It d e m a n d e d t h e T ari ff C o m missi o n t o i m p os e a d e fi nitiv e s af e g u ar d m e as ur e a g ai nst i m p ort e d fl at gl ass, w hic h, acc or di n g t o a t o p o ffici al s ai d, is 3 0 % c h e a p er t h a n l oc al pr o d ucts. W hil e dr o p pi n g t h e i nv esti g ati o n, t h e P hili p pi n es g ov er n m e nt s ai d it w o ul d o nly i m p os e a s af e g u ar d t ari ff if it c o ul d fi n d evi d e nc e t h at a n i ncr e as e i n i m p ort e d gl ass c a us e d s eri o us i nj ury or t hr e at e n e d i nj ury t o its d o m estic i n d ustry, w hic h is n ot t h e c as e at t his ti m e. P hili p pi n es is a n i m p ort a nt m ar k et f or t h e A S E A N fl o at gl ass e x p ort ers d u e t o its c a p acity d e ficit. I n t h e 1 9 9 0s, PF G MI (f or m erly A G C Fl at Gl ass P hili p pi n es I nc) d o mi n at e d t h e m ar k et wit h ar o u n d 8 0 % of t h e s h ar e, b ut t his p erc e nt a g e is ar o u n d 4 0 %. As a r es ult of hi g h er pr o d ucti o n c osts, d u e t o t h e l ac k of c h e a p oil a n d g as e n er gy s o urc es i n t h e P hili p pi n es, s o m e 6 0 % of t h e fl o at gl ass m ar k et is d o mi n at e d by i m p orts fr o m C hi n a, I n d o n esi a, M al aysi a a n d Vi et n a m.

P h u M y Ult r a Cl e a r Fl o at Gl a s s C o m p a n y Li mit e d

( Al s o, k n o w n a s P h u M y S u p e r W hit e Gl a s s C o Lt d) L o c ati o n: P h u M y II I n d u stri al P ar k E xt e n si o n, P h u M y T o w n, B a Ri a - V u n g T a u Pr o vi n c e, Vi et n a m P r o d u ct s: Ultr a- cl e ar ﬂ o at gl a s s M a r k et s: Vi et n a m a n d ot h er A S E A N c o u ntri e s. Ot h e r s: P h u M y’ s pr o d u ct s ar e s u p pli e d wit h bill et s f or t h e pr o d u cti o n a n d a s s e m bl y of s ol ar b att eri e s, hi g h- q u alit y c o n str u cti o n gl a s s pr o d u ct s f or hi g h- e n d c o n str u cti o n pr oj e ct s, m e eti n g t h e n e e d s of t h e c o n s u m er m ar k et s. T h e pr o d u ct li n e s will m e et t h e d e m a n d s i n S o ut h e a st A si a a n d t h e w orl d m ar k et s, f or m a ki n g gl a s s bill et s a n d f or t h e pr o d u cti o n a n d a s s e m bl y of s ol ar b att eri e s, s ol ar gl a s s, e n er g y- s a vi n g gl a s s, l o w- E gl a s s, s ol ar c o ntr ol gl a s s, et c. C urr e nt ﬁr st p h a s e c a p a cit y 6 0 0 t o n n e s p er d a y, pl a n n e d n e xt p h a s e 6 0 0 t o n n e s a d a y, t ot al d ail y pr o d u cti o n c a p a cit y i s 1, 2 0 0 t o n n e s.

Vi et n a m Fl o at Gl a s s C o Lt d ( V F G)

L o c ati o n: Q u e V o I n d u stri al P ar k, B a c Ni n h Pr o vi n c e, Vi et n a m P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: V F G i s a m aj or m a n uf a ct ur er- s u p pli er of ﬂ o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s, m ar k et e d b y it s p art n er, Vi gl a c er a C or p or ati o n, t h e st at e- o w n e d gl a s s m a n uf a ct ur er of Vi et n a m. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 5 0 0 t o n n e s p er d a y.

N S G Vi et n a m Gl a s s I n d u st ri e s Lt d ( V GI)

L o c ati o n: D m y X u a n a I n d u stri al Z o n e, T a n T h a n h Di stri ct, B a Ri a V u n g T a u Pr o vi n c e, Vi et n a m P r o d u ct s: Fl o at gl a s s, s ol ar c o ntr ol gl a s s a n d s ol ar e n er g y gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: V GI h a s e x p a n d e d pr o d u cti o n f a ciliti e s of t hi n- fil m s ol ar gl a s s wit h mi d-t o l o n g-t er m gr o wt h. T h e t hi n- fil m s ol ar gl a s s c a p a cit y e x p a n si o n i s c o n v er si o n of s u s p e n d e d fl o at li n e. V GI w a s e arli er f o u n d e d a s j oi nt v e nt ur e b et w e e n N S G a n d st at e-r u n Vi et n a m B uil di n g M at eri al s C or p or ati o n N o. 1 ( FI C O). T h e pr o d u cti o n c a p a cit y s o m e 5 0 0 t o n n e s p er d a y.

I n d e v c o- C h u L ai Fl o at Gl a s s J S C ( C h u L ai Gl a s s)

P h u M y Ult r a Cl e a r Fl o at Gl a s s F a ct o r y p r o d u ct, ult r a cl e a r ﬂ o at gl a s s. P h ot o c o u rt e s y, Vi gl a c e r a

S u p pl y h u b

I n d o n esi a h as r e- e m er g e d as a m aj or s u p pli er of gl ass a n d c er a mics t o t h e A S E A N a n d ot h er c o u ntri es f oll o wi n g a 3 0 p erc e nt r e d ucti o n i n n at ur al g as pric es by t h e st at e-r u n p etr ol e u m c o m p a n y, P er us a h a a n G as N e g ar a, e ff ectiv e A pril 2 0 2 0. T h e c o u ntr y is o n e of t h e l ar g est e x p ort ers of gl ass. I n d o n esi a is c urr e ntly fr e e t o e x p ort cl e ar a n d ti nt e d fl o at gl ass es t o t h e P hili p pi n es wit h o ut s af e g u ar d t ari ffs aft er t h e P hili p pi n es dr o p p e d a n i n v esti g ati o n. I n I n d o n esi a, 7 0 % of fl o at gl ass pr o d uc e d is d esti n e d f or d o m estic us e.T h e r e m ai ni n g 3 0 p erc e nt is e x p ort e d t o A S E A N a n d ot h er n ei g h b o uri n g c o u ntri es. Acc or di n g t o t h e I n d o n esi a n C e ntr al B ur e a u of St atistics, e x p orts of gl ass

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

L o c ati o n: N ort h C h u L ai I n d. Z o n e, T a m Hi e p, N ui T h a n h, Q u a n g N a m Pr o vi n c e, Vi et n a m P r o d u ct s: Fl o at gl a s s, L o w- E gl a s s a n d s ol ar c o ntr ol gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci ﬁ c c o u ntri e s Ot h e r s: I n d e v c o - C h u L ai Fl o at Gl a s s i s a m aj or ﬂ o at gl a s s m a n uf a ct ur er i n Vi et n a m. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 9 0 0 t o n n e s p er d a y.

T r a n g A n Fl o at Gl a s s F a ct o r y

L o c ati o n: Ni n h P h u c I n d u stri al Z o n e, Ni n h Bi n h Pr o vi n c e, Vi et n a m P r o d u ct s: Fl o at gl a s s M a r k et s: Vi et n a m a n d ot h er A S E A N c o u ntri e s. Ot h e r s: Tr a n g A n Fl o at Gl a s s F a ct or y i s a m o d er n ﬂ o at pl a nt, wit h t h e n e w e st t e c h n ol o g y li c e n s e s fr o m Pil ki n gt o n C o m p a n y. It pr o d u c e s ﬂ o at gl a s s wit h t hi c k n e s s of u p t o 2 5 m m s uit a bl e f or u s e i n v ari o u s a p pli c ati o n. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 3 5 0 t o n n e s p er d a y.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

™

T H E F U T U R E O F C O N V E Y O R C H AI N w w w. p e n ni n e. or g

s al e s @ p e n ni n e. or g

+ 4 4 ( 0) 1 4 8 4 8 6 4 7 3 3

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

P T A s a hi m a s Fl at Gl a s s T b k

P h u M y Ult r a Cl e a r Fl o at Gl a s s C o Lt d S u p e r W hit e ﬂ o at gl a s s li n e. P h ot o c o u rt e s y, Vi gl a c e r a

pr o d ucts i ncr e as e d by 8. 3 %, fr o m 5 0 6, 0 0 0 m etric t o n n es i n 2 0 1 9 t o 5 4 8, 0 0 0 m etric t o n n es i n 2 0 2 0. I n I n d o n esi a, gl ass pr o d ucts s uc h as fl o at gl ass, s af ety gl ass, mirr ors a n d d ec or ativ e gl ass ar e pr o d uc e d by t w o m aj or fl o at gl ass f act ori es, PT As a hi m as Fl at Gl ass T b k of A G C Gr o u p a n d PT M uli a gl ass, w hic h e x p ort t h eir pr o d ucts t o A S E A N a n d ot h er gl o b al m ar k ets. Wit h i m pr ov e m e nt i n c o nstr ucti o n a n d a ut o m otiv e s ect ors, e x p orts i ncr e as e d i n 2 0 2 0 a n d 2 0 2 1 a n d d o m estic d e m a n d r ec ov er e d si g ni fic a ntly. T h e Ass oci ati o n of I n d o n esi a n A ut o m otiv e I n d ustri es ( G ai ki n d o) r ais e d its c ar s al es t ar g ets f or 2 0 2 1 t o 7 5 0, 0 0 0 u nits fr o m 2 0 2 0’s 5 3 2, 0 2 7 u nits d u e t o t h e dr o p i n d e m a n d at h o m e a n d ov ers e as. I n 2 0 2 0, s o urc es at l e a di n g a ut o m otiv e gl ass m a n uf act ur er As a hi m as r e p ort e d t h at t h e c o m p a ny’s t ot al a ut o m otiv e gl ass s al es f ell by a b o ut 4 0 % fr o m t h e pr evi o us y e ar. I n r ec e nt m o nt hs, t h e I n d o n esi a n g ov er n m e nt h as l ai d t h e gr o u n d w or k f or a S o ut h K or e a n gl ass f act ory c all e d K C C G L A S S C or p or ati o n, w hic h is e x p ect e d t o b ec o m e o n e of t h e l ar g est i n S o ut h e ast Asi a. It d e m o nstr at es t h e i m m e ns e o p p ort u niti es f or f or ei g n c o m p a ni es t o i nv est i n I n d o n esi a. K C C G L A S S is a n i nt e gr at e d gl ass c o m p a ny i n K or e a. As t h e first ov ers e as m a n uf act uri n g f acility of K C C G L A S S, t h e f act ory i n I n d o n esi a will c o nti n u e t o f oc us o n gl o b al m ar k ets as w ell as fr e e m ar k ets wit hi n t h e A S E A N bl oc. K C C will b uil d t h e gl ass f act ory i n B at a n g I n d ustri al P ar k i n C e ntr al J av a, I n d o n esi a. Wit h a t ot al ar e a of 4 9 0, 0 0 0 s q m etr es ( 4 9 h a), t h e gl ass f act ory is sc h e d ul e d f or c o m pl eti o n i n 2 0 2 4 a n d is e x p ect e d t o pr o d uc e ar o u n d 4 3 8, 0 0 0 t o n n es of arc hit ect ur al fl o at gl ass p er y e ar. T h e est a blis h m e nt of a gl ass f act ory i n I n d o n esi a is e x p ect e d t o s erv e as a t ur ni n g p oi nt i n t h e c o m p a ny’s A S E A N e x p o rt s of

L o c ati o n: K a w a s a n I n d u stri I n d ot ai s ei, Ci k a m p e k 4 1 3 7 3, J a w a B ar at, I n d o n e si a P r o d u ct s: Fl o at gl a s s, s ol ar gl a s s a n d l o w- E a n d s ol ar c o ntr ol gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: A s a hi m a s Fl at Gl a s s’ Ci k a m p e k e n er g y s a vi n g pl a nt i s n e w wit h l at e st t e c h n ol o g y a n d o p e n e d i n J ul y, 2 0 1 8, t o pr o d u c e a m o n g ot h er s A C G’ s fl o at gl a s s t w o gl a s s, St o pr a y a n d T- S u nl u x, pr o d u ct s fr o m of fli n e c o ati n g f a ciliti e s f or i nt eri or a n d ar c hit e ct ur e. It al s o m a n uf a ct ur e s a ut o gl a s s, gl a s s mirr or s, et c. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 7 2 0, 0 0 0 t o n n e s p er y e ar.

P T M uli a gl a s s Fl o at Di v

L o c ati o n: M uli a I n d u str y E st at e, L e m a h a b a n g, Ci k ar a n g, B e k a si 1 7 5 5 0, I n d o n e si a P r o d u ct s: Fl o at gl a s s M a r k et s: I n d o n e si a a n d ot h er A S E A N a n d w orl d m ar k et s Ot h e r s: P T M uli a gl a s s’ ﬂ o at di vi si o n pr o d u c e s pl ai n a n d c ol or e d ﬂ o at gl a s s a n d l o w- E gl a s s wit h t hi c k n e s s of 2- 1 5 m m, w hil e si z e r a n g e i s fr o m s m all t o j u m b o si z e s. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 6 2 0, 0 0 0 t o n n e s p er y e ar.

Pi o n e e r Fl o at Gl a s s M a n uf a ct u ri n g I n c ( P F G MI) ( F o r m e rl y A G C Fl at Gl a s s P hili p pi n e s I n c)

L o c ati o n: B arri o Pi n a g b u h at a n, P a si g Cit y, N C R 1 6 0 2, P hili p pi n e s P r o d u ct s: Fl o at gl a s s a n d l o w- E a n d s ol ar c o ntr ol gl a s s M a r k et s: A S E A N a n d ot h er A si a P a ci fi c c o u ntri e s Ot h e r s: P F G MI i s c urr e ntl y o w n e d b y T ot al Q u alit y M a n uf a ct uri n g Pr o d u ct s P hili p pi n e s C or p or ati o n ( T Q M P), k n o w n s a s T Q M P Gl a s s M a n uf a ct uri n g C or p. P F G MI m ar k et s fl o at gl a s s a n d s ol ar gl a s s i n P hili p pi n e s a n d ot h er A S E A N a n d A si a P a ci fi c c o u ntri e s. T h e pr o d u cti o n c a p a cit y i s 5 5 0 t o n n e s a d a y.

ﬂ o at gl a s s t o t h e w o rl d m a r k et s

V al u e u nit: T h o u s a n d U S D oll ar s

tr a nsf or m ati o n i nt o a gl o b al c o m p a ny ov er t h e l e a di n g gl ass c o m p a ny i n t h e d o m estic m ar k et. As t h e c o nstr ucti o n m ar k et i n S o ut h e ast Asi a is d e e m e d t o b e l ucr ativ e, it is e x p eri e nci n g n e arly t w o ti m es t h e gr o wt h r at e of t h e c o nstr ucti o n m ar k et gl o b ally, acc or di n g t o a n i n d ustry s o urc e. Fr o m its I n d o n esi a n f act ory, K C C G L A S S pl a ns t o s ell arc hit ect ur al ﬂ o at gl ass es t o A S E A N a n d ot h er Asi a n m ar k ets, as w ell as e x p a n di n g t h e f act ory i n st a g es t o b ec o m es a n i nt e gr at e d gl ass cl ust er f or e x p orts.

I n d o n e si a

Pr e mi u m pr oj e ct

T h ail a n d

8 9, 1 7 2

Vi et N a m

1 5 6, 0 6 4 1 1, 7 2 9

Vi et n a m’s P h u M y Ultr a Cl e ar Fl o at Gl ass C o m p a n y Li mit e d, als o, k n o w n as P h u M y S u p er W hit e Gl ass C o Lt d, is o n e of t h e i m p ort a nt si g ni n g pr oj ect of t h e s ec o n d ‘ B elt a n d R o a d’ I nt er n ati o n al C o o p er ati o n S u m mit F or u m, w hic h h as b e e n w ell r ec eiv e d b y t h e g o v er n m e nts of C hi n a a n d Vi et n a m. T h e pr oj ect is j oi ntly f u n d e d by t h e gl ass m a n uf act ur er Vi gl ac er a C or p or ati o n a n d t h e Vi et n a m Ur b a n a n d I n d ustri al Z o n e D ev el o p m e nt I nv est m e nt C or p or ati o n (I DI C O), b ot h

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

A S E A N e x p o rt e r s of ﬂ o at gl a s s: e x p o rt e d t o t h e w o rl d m a r k et s W orl d A s s o ci ati o n of S o ut h- E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g gr e g ati o n M al a y si a

P hili p pi n e s M y a n m ar Si n g a p or e Br u n ei D ar u s s al a m L a o P e o pl e’ s D e m o cr ati c R e p u bli c

E x p o rt e d v al u e i n 2016

E x p o rt e d v al u e i n 2017

E x p o rt e d v al u e i n 2018

E x p o rt e d v al u e i n 2019

E x p o rt e d v al u e i n 2020

4, 9 0 4, 5 1 0

5, 1 8 5, 4 5 2

5, 8 2 6, 5 0 9

5, 3 7 5, 3 9 9

4, 8 6 1, 2 7 4

4 2 4, 6 6 4

4 8 3, 0 6 9

6 5 6, 0 1 5

6 3 4, 9 1 5

6 0 2, 6 5 4

7, 3 7 5

9 6, 7 9 3

2 4 1, 0 5 1

3 1 2, 1 7 3

2 7 7, 2 8 8

1 5 7, 5 3 6

1 4 6, 3 5 1

1 4 6, 6 0 3

1 3 9, 6 4 0

1 4 8, 6 4 8

1 0 1, 8 0 2

1 3 4, 0 8 4

1 2 8, 2 7 3

1 2 8, 9 4 7

1 2 9, 2 2 2

1 2 7, 6 1 8

3 2, 8 7 2

3 6, 3 6 0

7, 7 6 0

2, 9 0 1

1 8, 5 1 7

9, 6 6 7

1, 2 7 9

1, 0 7 8

2, 6 9 1

1, 1 4 0

3, 7 5 0

2, 1 5 1

666

S o u r c e s: I T C ( G e n e v a) c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

C O O LI N G Y O U R F O R E H E A RT H

A Z e dt e c f a ct... Di d y o u k n o w Z e dt e c’ s R a pi d C o ol t e c h n ol o g y i s c o n si d er e d t o b e t h e m o st e ﬀ e cti v e f or e h e art h c o oli n g s y st e m o n t h e m ar k et ?

D E SI G NI N G, B UI L DI N G A N D M O D E R NI SI N G Y O U R F U R N A C E S, F O R E H E A R T H S A N D F U R N A C E E Q UI P M E N T ®

w w w.t e c o. c o m T O L E D O E N GI N E E RI N G / T E C O G L A S / Z E D T E C / K T G E N GI N E E RI N G / K T G S Y S T E M S / E A E T E C H

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s

A S E A N i m p o rt s of ﬂ o at gl a s s f r o m t h e w o rl d m a r k et s V al u e u nit: T h o u s a n d U S D oll ar s

a ffili at e d wit h t h e Mi nistry of C o nstr ucti o n of Vi et n a m. T h e f act ory, d esi g n e d a n d c o nstr uct e d by C hi n a Tri u m p h I nt er n ati o n al E n gi n e eri n g C o Lt d ( CTI E C), is e x p ect e d t o b e c o m pl et e d i n t w o p h as es. B ei n g t h e first ultr a-cl e ar pr o d ucti o n li n e i n Vi et n a m, it is c urr e ntly t h e m ost a dv a nc e d a n d i nt elli g e nt fl o at gl ass u nit. It m e ets t h e d o m estic c o ns u m pti o n a n d pl a ns t o e x p ort t o ot h er A S E A N m ar k ets. B uilt o n a 1 4 9, 2 3 4 s q u ar e m etr e ar e a i n P h u My II I n d ustri al P ar k i n P h u My t o w n, t h e f act ory h as a d esi g n c a p acity of 1, 5 0 0 t o n n es of li q ui d gl ass d aily. T h e first p h as e of t h e fl o at f act ory b e g a n pr o d ucti o n i n D ec e m b er 2 0 2 0 aft er n e arly t hr e e y e ars of pr e p ar ati o n, i nv olvi n g a V N D 2, 4 2 5 billi o n i nv est m e nt. P h u My’s p h as e- 1, wit h a 6 0 0 t o n n es p er d ay c a p acity, is a s u p er w hit e fl o at gl ass f act ory t h at h as m o d er n, a dv a nc e d, f u el-s avi n g t ec h n ol o gy, a n d is fri e n dly wit h e q ui p m e nt li n es a n d t ec h n ol o gy, s ai d Vi gl ac er a. P h as e- 2, wit h a 9 0 0 t o n n es a d ay c a p acity, is e x p ect e d t o st art s o o n. I n a d diti o n t o bill ets f or t h e pr o d ucti o n a n d ass e m bl y of s ol ar b att eri es, t h e f act or y o ff ers hi g h- q u alit y c o nstr ucti o n gl ass pr o d ucts f or hi g h- e n d c o nstr ucti o n pr oj ects, m e eti n g t h e n e e ds of t h e c o ns u m er m ar k ets. Vi gl ac er a st at e d its f act or y pr o d ucts c o m pl y wit h t h e J C /T 2 0 0 1- 2 0 0 9 ultr a-cl e ar gl ass st a n d ar d a n d E N 5 7 2- 2: 2 0 1 2 fl o at gl ass st a n d ar d. It ac hi ev e d a pr o d uct- q u ality a n d fi nis h e d pr o d uct-r at e of 8 5- 9 2 %. Its e n er gy c o ns u m pti o n, m e a n w hil e, is l ess t h a n t hr e e p er c e nt of t h e d esi g n r e q uir e m e nt. Wit hi n a s h ort ti m e aft er st arti n g- u p, it w as pr o d uci n g hi g h q u ality gl ass p a n els wit h a t hic k n ess of 1 2 m m a n d di m e nsi o n of 3. 6 m x 6 m. Its o p er ati n g syst e m i ncl u d es f ully a ut o m at e d l o a di n g a n d u nl o a di n g by r o b ots. T h e pl a nt’s pr o d ucts i ncl u d e ultr a-cl e ar gl ass a n d tr a ns p ar e nt fl o at gl ass, w hic h h as a 9 1. 6 % o ptic al p er m e a bility, as w ell as hi g h- q u ality c o nstr ucti o n gl ass of 3- 1 9 m m t hic k n ess, w hic h s atis fi es d o m estic a n d e x p ort m ar k et r e q uir e m e nts f or m a ki n g gl ass bill ets, w hic h ar e us e d t o pr o d uc e s ol ar gl ass a n d e n er gy-s avi n g gl ass es, s uc h as, l o w- E gl ass a n d s ol ar c o ntr ol gl ass es. A p art fr o m e n er gy s avi n g i n t h e c o nstr ucti o n s ect or, ultr a-cl e ar gl ass is als o us e d t o pr ot ect t h e e nvir o n m e nt, a p ply t o arc hit ect ur e of hi g h- e n d b uil di n gs, a n d i m pr ov e t h e a est h etics of t h e b uil di n g, s ai d Vi gl ac er a.

A S E A N i m p o rt e r s of ﬂ o at gl a s s: i m p o rt e d f r o m t h e w o rl d m a r k et s W orl d A s s o ci ati o n of S o ut h- E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g gr e g ati o n

I m p o rt e d v al u e i n 2020

5, 7 5 9, 8 0 5

6, 0 5 4, 2 8 1

6, 2 9 2, 6 9 9

6, 0 0 8, 9 6 2

5, 1 2 3, 0 2 3

6 3 6, 5 0 8

6 2 8, 5 3 3

5 8 2, 7 2 0

5 3 6, 3 3 7

3 4 0, 4 5 6

1 0 6, 6 7 6

1 6 3, 3 8 9

2 4 4, 3 4 5

1 7 4, 1 3 4

1 7 3, 3 7 0

1 9 5, 6 0 9

1 9 1, 1 7 0

1 6 5, 7 7 4

8 8, 8 8 0

T h ail a n d

5 9, 2 1 6

6 0, 2 1 6

5 7, 5 1 4

4 4, 6 9 7

4 0, 9 6 4

P hili p pi n e s

3 8, 3 5 9

3 2, 1 4 3

5 4, 2 6 3

6 5, 2 4 2

3 3, 8 0 5

C a m b o di a

1 9, 6 6 0

2 0, 8 5 2

2 4, 8 1 7

3 0, 7 8 3

2 2, 7 3 5

I n d o n e si a

1 5, 5 3 0

3 4, 5 9 5

4 1, 2 9 5

2 7, 7 6 5

2 2, 1 1 2

M y a n m ar

1 3, 4 7 4

1 4, 9 0 4

1 2, 1 3 3

1 1, 9 6 0

1 1, 8 3 5

Si n g a p or e

9 4, 3 8 8

2 3, 4 5 3

2 5, 5 6 1

1 4, 5 7 5

9, 0 2 2

722

578

787

854

3, 3 2 1

1, 6 0 1

1, 8 3 8

1, 0 4 6

1, 3 1 7

1, 1 0 6

L a o P e o pl e’ s D e m o cr ati c R e p u bli c Br u n ei D ar u s s al a m

S o u r c e s: I T C ( G e n e v a) c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

A S E A N i m p o rt s of ﬂ o at gl a s s f r o m A S E A N c o u nt ri e s (I nt r a- A S E A N) V al u e u nit: T h o u s a n d U S D oll ar s

A S E A N I m p o rt e r s of ﬂ o at gl a s s: i m p o rt e d fr o m t h e A S E A N m a r k et s

I m p o rt e d v al u e i n 2016

I m p o rt e d v al u e i n 2017

I m p o rt e d v al u e i n 2018

I m p o rt e d v al u e i n 2019

I m p o rt e d v al u e i n 2020

A s s o ci ati o n of S o ut h- E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g gr e g ati o n

3 1 5, 9 4 8

2 7 8, 1 2 2

2 9 8, 3 9 8

2 2 3, 6 3 5

2 0 1, 3 3 5

M al a y si a

1 6 9, 6 6 7

1 6 6, 4 7 7

1 3 7, 3 4 2

6 5, 0 5 8

6 2, 2 1 8

Vi et N a m

2 3, 5 7 2

3 9, 1 3 8

4 5, 2 7 9

4 4, 1 0 9

4 8, 7 2 4

T h ail a n d

3 0, 5 6 9

3 3, 8 0 1

2 8, 4 5 4

2 0, 6 6 1

2 6, 2 7 5

2, 5 9 2

1 0, 6 9 0

2 8, 9 5 1

2 3, 8 1 1

2 0, 0 1 1

P hili p pi n e s

4, 8 8 1

1 0, 9 8 7

2 4, 0 8 5

3 5, 4 7 8

1 6, 0 1 1

C a m b o di a

4, 5 2 7

6, 2 8 3

1 4, 9 1 4

1 8, 5 6 1

1 3, 2 2 8

I n d o n e si a

M y a n m ar

1, 7 2 4

2, 8 2 2

5, 1 6 7

6, 0 1 8

7, 6 3 8

Si n g a p or e

7 6, 8 7 2

6, 5 7 1

1 2, 8 1 2

8, 2 8 2

4, 5 3 4

L a o P e o pl e’ s D e m o cr ati c R e p u bli c

689

569

785

852

1, 9 5 5

Br u n ei D ar u s s al a m

855

784

609

805

741

S o u r c e s: I T C ( G e n e v a) c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

A S E A N e x p o rt s of ﬂ o at gl a s s t o A S E A N c o u nt ri e s (I nt r a- A S E A N) V al u e u nit: T h o u s a n d U S D oll ar s A S E A N e x p o rt e r s of ﬂ o at gl a s s: e x p o rt e d t o t h e A S E A N m a r k et s

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 6

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 7

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 8

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 1 9

E x p o rt e d v al u e i n 2 0 2 0

A s s o ci ati o n of S o ut h- E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g gr e g ati o n

2 4 2, 2 1 3

2 3 8, 7 7 3

2 8 4, 7 0 1

2 0 9, 4 8 4

1 7 8, 4 6 4

7 6, 8 9 4

7 1, 0 8 4

6 2, 6 3 9

5 7, 2 3 6

6 3, 3 4 6

6, 6 9 0

3 7, 1 8 0

8 5, 2 0 0

8 9, 2 7 8

5 7, 6 2 0

Vi et N a m

1 3 2, 3 8 5

1 0 7, 3 4 1

1 1 0, 5 8 7

2 7, 4 4 5

3 1, 0 4 2

T h ail a n d

1 8, 8 7 6

1 8, 3 1 9

2 2, 5 0 3

2 4, 3 8 1

2 3, 2 7 2

P hili p pi n e s

4, 8 9 0

4, 0 8 6

371

9, 0 1 7

2, 6 1 9

Si n g a p or e

2, 4 0 7

762

3, 3 9 3

1, 7 3 7

385

380

180

Br u n ei D ar u s s al a m

A G 2 2- 2

I m p o rt e d v al u e i n 2019

2 3 0, 1 6 9

M y a n m ar

a si a n gl a s s

I m p o rt e d v al u e i n 2018

Vi et N a m

I n d o n e si a

I m p o rt e d v al u e i n 2017

M al a y si a

A G C Fl at Gl a s s T h ail a n d cl e a r ﬂ o at gl a s s. P h ot o, c o u rt e s y of A G C T h ail a n d

I m p o rt e d v al u e i n 2016

C a m b o di a

L a o P e o pl e’ s D e m o cr ati c R e p u bli c

S o u r c e s: I T C ( G e n e v a) c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

L et u s b e y o u r g ui d e t hr o u g h t h e w orl d of gl a s s C hi n a a n d ot h er c o u ntri e s s h ar e t h e w orl d wi d e g o al t o pr ot e ct t h e e n vir o n m e nt, r e d u c e C O 2 e mi s si o n s, a n d f o c u s o n r e n e w a bl e e n er gi e s. I n or d er t o m e et t h e i n cr e a si n g d e m a n d f or s ol ar gl a s s, w e h av e r e d e si g n e d o ur p att er n gl a s s p ortf oli o e xt e n si v el y a n d c o m pl et e d wit h n e w t e c h n ol o g y t o a st at e- of-t h e- art pr o d u ct li n e. Wit h t hi s p att er n pr o d u ct li n e, Gr e n z e b a c h i s s u p p orti n g y o u t o stri v e t o e x e c ut e t h e s ol ar m e g a pr oj e ct a n d m e et t h e r el at e d t ar g et s. W h y n ot c o nt a ct u s f or y o ur n e w gl a s s pr oj e ct ? J a m es S h a n g M a n a gi n g Dir e ct or Gr e n z e b a c h M a c hi n er y (Ji a s h a n) Lt d.

w w w. g r e n z e b a c h. c o m

W e l o o k f or w ar d t o y o ur vi sit C hi n a Gl a s s, S h a n g h ai H all E 1, B o ot h 1 1 0

A N A L Y SI S: Fl o at gl a s s A S E A N e x p o rt s of ﬂ o at gl a s s t o t h e w o rl d m a r k et s ( S h o w n i n q u a ntiti e s) A S E A N e x p o rt e r s of ﬂ o at gl a s s

2016 E x p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

W orl d

2017 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

E x p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

2018 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

E x p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

2019 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

E x p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

2020 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

E x p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

U nit No Q u a ntit y Mi x e d

A s s o ci ati o n of S o ut h- E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g gr e g ati o n I n d o n e si a

4 4 2, 9 5 5

To n s

3 9 6, 9 3 2

To n s

3 8 5, 8 1 6

To n s

3 7 3, 5 5 2

To n s

4 2 6, 8 3 3

To n s

T h ail a n d

1 4 6, 7 3 1

To n s

1 8 2, 9 2 6

To n s

2 5 4, 9 9 1

To n s

2 5 4, 1 6 2

To n s

2 7 1, 6 1 3

To n s

M al a y si a

1, 9 0 5

3 6, 7 8 4

1 7 2, 9 3 5

5 2, 8 9 3

1000 s q u ar e m et er s To n s

P hili p pi n e s

3 2, 0 6 7

1 9, 3 6 9

To n s

1 0, 4 0 5

To n s

5 0, 6 8 2

1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s To n s

9 2, 9 3 4

1 9 2, 8 8 8

1000 s q u ar e m et er s To n s

9 2, 9 8 4

2 4, 4 9 6

1000 s q u ar e m et er s To n s

5 8, 7 2 3

Vi et N a m

1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s To n s

1 5, 1 2 5

To n s

2, 3 5 4

To n s

M y a n m ar

Br u n ei D ar u s s al a m

Si n g a p or e

518

L a o P e o pl e’ s D e m o cr ati c R e p u bli c

0 1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s To n s

2 772

1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s

3, 5 0 7

553

1000 s q u ar e m et er s

Mi x e d

To n s

160

To n s

Mi x e d

S o u r c e s: I T C ( G e n e v a) c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

A S E A N i m p o rt s of ﬂ o at gl a s s f r o m t h e w o rl d m a r k et s ( S h o w n i n q u a ntiti e s) A S E A N i m p o rt e r s of ﬂ o at gl a s s

2016 I m p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

W orl d A s s o ci ati o n of S o ut h- E a st A si a n N ati o n s ( A S E A N) A g gr e g ati o n Vi et N a m

2 8, 6 3 5

2017 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

I m p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

U nit No Q u a ntit y Mi x e d

I m p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

2019 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

I m p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

2020 U nit No Q u a ntit y Mi x e d

I m p o rt e d q u a ntit y No Q u a ntit y

U nit No Q u a ntit y Mi x e d

P hili p pi n e s

1 2 1, 6 4 6

1000 s q u ar e m et er s To n s

T h ail a n d

1 4 3, 4 2 7

To n s

1 4 3, 4 7 8

To n s

1 1 2, 5 0 1

To n s

8 8, 3 2 3

To n s

9 6, 8 6 6

To n s

C a m b o di a

6 9, 0 9 2

To n s

7 4, 4 9 8

To n s

8 5, 5 0 4

To n s

1 1 4, 5 5 8

To n s

9 3, 7 7 6

To n s

I n d o n e si a

4 7, 2 8 9

To n s

1 1 5, 3 1 8

To n s

1 3 6, 0 7 1

To n s

1 0 0, 6 7 5

To n s

9 0, 2 5 1

To n s

M y a n m ar

5, 1 1 2

3 3, 6 1 2

To n s

2 4, 9 2 5

To n s

2 7, 3 0 5

To n s

2 7, 8 2 4

To n s

M al a y si a

3 3, 8 7 2

1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s 1000 s q u ar e m et er s

2 1, 1 2 2

1000 s q u ar e m et er s To n s

2 6, 8 2 5

1000 s q u ar e m et er s To n s

3 0, 4 7 2

1000 s q u ar e m et er s No Q u a ntit y

1 6, 4 1 2

1000 s q u ar e m et er s To n s

1, 1 1 1

1000 s q u ar e m et er s

839

1000 s q u ar e m et er s

635

1000 s q u ar e m et er s

999

1000 s q u ar e m et er s

1 6, 7 8 9

1000 s q u ar e m et er s

Mi x e d

L a o P e o pl e’ s D e m o cr ati c R e p u bli c

106

Br u n ei D ar u s s al a m

387

Si n g a p or e

6 2, 2 9 1

1000 s q u ar e m et er s

4 4, 0 4 8

2018

3 4 0, 8 0 6

To n s

3 7 4, 0 1 2

To n s

2 5 0, 8 1 2

To n s

1 0 0, 5 8 7

1000 s q u ar e m et er s To n s

1 5 4, 3 8 3

To n s

1 9 3, 8 7 6

To n s

1 2 0, 5 0 6

To n s

937

1, 2 2 0

No Q u a ntit y

5, 6 1 2

S o u r c e s: I T C ( G e n e v a) c al c ul ati o n s b a s e d o n U N C O M T R A D E a n d I T C st ati sti c s.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

w w w. a si a n gl a s s. c o m

Pr e p ar e f or t h e f ut ur e

it’s l e ss e x p e n si v e t h a n y o u t hi n k.

M o nit ori n g

S m art F a ct or y i s a p pr o a c hi n g a n d, t h a n k s t o t h e Y O U ni v e r s e , it h a s b e c o m e f ar e a si er t o pr e p ar e f or. It’s al s o c o st eff e cti v e b e c a u s e t h e Ti a m a H ot - E n d M o nit ori n g S y st e m is m o d ul ar: y o u c h o os e w h at y o u n e e d a n d w h e n y o u n e e d it, b uil di n g t h e Y O U ni v er s e t h at s uits y o u.

w w w. gr o wt h- gr o u p. c o m

TI A M A H OT M ASS F or g o b w ei g ht c o ntr ol, g o b s h a p e a n d t e m p er at ur e m o nit ori n g

TI A M A H OT M O VE Arti cl e p ositi o ni n g m a n a g e m e nt wit h e arl y w ar ni n g t o a v oi d j a m

TI A M A H OT E YE F or criti c al d ef e cts d et e cti o n a n d r e c o g niti o n, di m e nsi o n al m e as ur e m e nts

TI A M A H OT F OR M F or i nfr ar e d r a di ati o n m o nit ori n g a n d r e al ti m e st atisti cs

… a n d t h e y c a n t a k e a cti o n a ut o ni m o u sl y – n o w t h at’s S m art! S o, w h at e v er y o ur c h oi c e, it will i m pr o v e y o ur k n o wl e d g e of t h e pr o c ess a n d it is b a c k e d b y o ur s er vi c e, s u p p ort a n d tr ai ni n g, al o n g wit h c o nst a nt r es e ar c h. F or m or e i nf or m ati o n visit y o u ni v er s e. ti a m a. c o m .

D at a – t h e d e ci di n g f a ct or

A N A L Y SI S: D e c or ati o n tr e n d s

L o o ki n g C o nt ai n er gl a s s d e c or a fl o n g ai n s m o m e nt u m i n A si a

Y o g e n d er M ali k e x a mi n es h o w c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n is b e c o mi n g i n cr e asi n gl y p o p ul ar i n Asi a n c o nt ai n er gl ass i n d ustri es.

h e d ec or ati o n of c o nt ai n er gl ass h as b ec o m e i ncr e asi n gly pr ev al e nt i n r ec e nt y e ars, es p eci ally i n nic h e s e g m e nts s uc h as t h e pr esti g e s pirit,, p erf u m ery a n d c os m etics i n d ustri es. C o nt ai n er gl ass d ec or ati o ns, o nc e e xcl usiv ely ass oci at e d wit h t h e E ur o p e a n a n d A m eric a n c o nt ai n er gl ass i n d ustri es, ar e n o w m a ki n g tr e m e n d o us i nr o a ds i nt o t h e Asi a n c o nt ai n er gl ass m ar k et. Si mil ar t o t h eir W est er n c o u nt er p arts, Asi a n pr o d uc ers of c o nt ai n er gl ass h a v e b e e n m a ki n g si g ni fic a nt i n v est m e nts i n c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n t ec h ni q u es a n d f aciliti es. I n a d diti o n t o tr a diti o n al m et h o ds li k e fr osti n g, scr e e n pri nti n g, p a d pri nti n g, l ac q u eri n g, h ot st a m pi n g, tr a nsf ers, sl e e vi n g, or gl ui n g, t h e c o m p a ni es als o o ff er a r a n g e of i n n o v ati v e d ec or ati o n t ec h ni q u es s uc h as m et allis ati o n, l as er c utti n g, a n d s pr a yi n g wit h s p eci al i n k w hic h r es ult i n st u n ni n g t actil e or vis u al e ff ects. Wit h t h e i ncr e as e i n dis p os a bl e i nc o m es ( w hic h i n t ur n will i ncr e as e t h e c o ns u m pti o n of pr e mi u m a n d pr esti g e pr o d ucts), c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n will b ec o m e m or e i m p ort a nt gi v e n t h at a l ar g e p art of c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n g o es is utilis e d i n t h es e as pir ati o n al pr o d ucts. M a n y Asi a n c o nt ai n er gl ass m a n uf act ur ers ar e i ncr e asi n gl y usi n g s o p histic at e d d ec or ati o n t ec h ni q u es and c o m missi o ni n g e xcl usi v e r a n g es f or

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

t h e hi g h e n d of t h e c o nt ai n er gl ass m ar k et t o di ff er e nti at e t h eir pr o d ucts fr o m t h e m ass pr o d ucts c urr e ntl y a v ail a bl e o n t h e m ar k et. C urr e ntl y, t h er e ar e s e v er al e x a m pl es of Asi a n pr o d uc ers of c o nt ai n er gl ass gi vi n g i m p ort a nc e t o d ec or ati o n i n t h eir o v er all pr o d ucti o n p ortf oli o. F or e x a m pl e, i n J a n u ar y 2 0 2 2, A GI gl as p ac, I n di a’s l e a di n g c o nt ai n er gl ass b ottl e m a n uf act ur er, i n a u g ur at e d its n e w m a n uf act uri n g f acilit y i n B h o n gir, i n t h e st at e of T el a n g a n a. I n or d er t o c at er t o t h e gr o wi n g d e m a n d f or s p eci alit y gl ass pr o d ucts, t h e c o m p a n y’s n e w 1 5 4 T P D (T o n n es p er d a y) gl ass pl a nt h as st art e d m a n uf act uri n g cl e ar gl ass pr o d ucts s uc h as vi als a n d n ail p olis h b ottl es. T y pic all y, t h es e cl e ar gl ass pr o d ucts ar e us e d f or p ac k a gi n g c os m etics a n d p erf u m er y, p h ar m ac e utic al pr o d ucts, pr e mi u m s pirits, f o o d a n d b e v er a g es as w ell as f or m a ki n g w at er b ottl es a n d c a n dl e j ars. T h e f a cilit y c o nsists of e n dfir e d f ur n a c es wit h si x f or e h e art hs, w hi c h ar e c a p a bl e of pr o d u ci n g 1 5 4 t o n n es of pr e mi u m fli nt a n d ot h er di ff er e nt c ol o urs. D esi g n e d t o c a pt ur e 1 0 %- 1 5 % of t h e m ar k et f or s p e ci alit y gl ass, t h e f a cilit y c o nsists of st at e of t h e art t e c h n ol o g y f or Bl o w & Bl o w, Pr ess & Bl o w wit h a n i nt e gr at e d d e c or ati o n f a cilit y f or h ot f oil st a m pi n g, c o ati n g, l a c q u eri n g, a n d c ol o uri n g i n c oll a b or ati o n wit h w orl d-r e n o w n e d t e c h n ol o g y s u p pli ers.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

good T h e f acilit y is e q ui p p e d wit h 5 ” D G m a c hi n es, 8 5 m m I S 1 0 T G m ac hi n es, 6 4 m m I S 8 Q G m a c hi n es, 6 4 m m I S 6 + 6 Q G T a n d e m m a c hi n es, a n d 5. 5” I S 1 0 D G m ac hi n es t h at m a n uf a ct ur e n ail p olis h b ottl es, f o u n d ati o n j ars, p erf u m e b ottl es, w at er b ottl es, f o o d a n d b e v er a g es, pr e mi u m s pirits b ottl es, i nj ect a bl es, i nf usi o n b ottl es, c ar b o n at e d w at er b ottl es, a n d s p ar kli n g wi n e b ottl es. I n a d diti o n, t h er e ar e s e v er al ot h er s p e ci alis e d e q ui p m e nts f or p ac k a gi n g a n d d e c or ati o n. R aj es h K h osl a, pr esi d e nt a n d C E O of A GI gl as p a c, s ai d: “ Wit h t h e o p e ni n g of t his n e w f a cilit y, w e ar e cl os er t o o ur visi o n of b uil di n g a c e nt er of e xc ell e n c e f or c o nt ai n er gl ass p a c k a gi n g i n I n di a, usi n g gl o b all yb e nc h m ar k e d m a n uf a ct uri n g s yst e ms a n d pr a cti c es. T his f a cilit y is e x p ect e d t o g e n er at e r e v e n u es of I N R 2 5 0 0 milli o n at a C A G R of 1 0 % o n a y e ar- o n- y e ar b asis.It will als o b o ost o ur c o m mit m e nt t o pr o d u ci n g s ust ai n a bl e w orl d- cl ass, i n n o v ati v e pr o d ucts f or t h e e v er- gr o wi n g n e e ds of o ur c o ns u m ers. ” I n a d diti o n t o t h e l ar g e a n d mi dsc al e c o nt ai n er gl ass pr o d u c ers, t h er e ar e a n u m b er of ot h er c o m p a ni es t h at pr o vi d e d e c or ati v e s ol uti o ns f or t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y. T h e tr e n d is s pr e a di n g t o s m all-s c al e pr o d u c ers o n t h e c o nti n e nt. S p e a ki n g t o A G, Vij a y G o el, Pr o d u cti o n i n- c h ar g e at Fir oz a b a d ( I n di a) b as e d c o nt ai n er gl ass pr o d u c er B a w a Gl ass s ai d: “ C o ns u m ers ar e b e c o mi n g m or e disc er ni n g i n t h eir b u yi n g h a bits, s o c o nt ai n er gl ass pr o d u c ers h a v e t o c o m e u p wit h i n n o v ati v e a n d e y ec atc hi n g d e c or ati o n t o m e et t his c h a n gi n g d e m a n d. W e c a n a p pl y t h e m ost i ntric at e d et aili n g b y h a n d t o gl ass b ottl es a n d j ars, a c hi e vi n g a m ar k of o utst a n di n g q u alit y usi n g c er a mi c tr a nsf ers a n d s e als of a n y d esi g n.”

E ntr y of E ur o p e a n c o nt ai n er gl a s s pr o d u c er s

E ur o p e s p e ci alit y c o nt ai n er gl ass pr o d u c ers w h o h a v e b e e n pi o n e ers of c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n h a v e c o ntri b ut e d t o t h e m o m e nt u m of c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n i n Asi a n c o u ntri es. T h es e pr o d u c ers h a v e e n c o ur a g e d ot h er c o nt ai n er gl ass m a n uf a ct ur ers i n t h es e c o u ntri es t o o ﬀ er si mil ar pr o d ucts. T h e l ast ﬁ v e y e ars h as s e e n S a v erl gl ass, H ei n z Gl as, a n d V er es c e n c e e nt er t h e Asi a n c o nt ai n er gl ass i n d ustr y b y est a blis hi n g t h eir o w n pl a nts or b y e nt eri n g i nt o j oi nt v e nt ur es wit h e xisti n g c o nt ai n er gl ass pr o d u c ers i n Asi a n c o u ntri es. T h es e n e w v e nt ur es s p e ci alis e i n c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n, as t h eir pr o d u ct p ortf oli o i n cl u d es c o nt ai n er gl ass pr o d u cts wit h h e a v y d e c or ati o n.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A N A L Y SI S: D e c or ati o n tr e n d s

C o nt ai n er gl a s s d e c or ati o n i n m aj or s u b- s e g m e nt s

C os m etics a n d p erf u m er y h a v e l o n g b ei n g t h e f oc al p oi nts of c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n. H o w e v er, i n t h e p ast d ec a d e, c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n h as st art e d t o m a k e h e a d w a y i n t h e li q u or a n d f o o d s u b-s e g m e nts. I n t h e c o mi n g y e ars, it is e x p ect e d t h at t h es e t w o s u b-s e g m e nts will s e e a h u g e i nt er est i n d ec or ati o ns.

P o p ul ar c o nt ai n er gl a s s d e c or ati o n t e c h ni q u e s

D e c or ati o n a n d d e c or ati v e e ff e cts ar e us e d i n t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y t o e n h a n c e t h e b ottl e’s attr a cti v e n ess a n d t ell a br a n d’s st or y. U ni q u e a n d attr a cti v e d e c or ati v e t e c h ni q u es c a n el e v at e a p a c k a g e a n d i n fl u e n c e t h e us er’s e x p eri e n c e wit h t h e pr o d u ct. Or g a ni c s cr e e n pri nti n g, e n a m el, pr e ci o us m et al s cr e e n pri nti n g, h ot-st a m pi n g, e m b ossi n g, a ci d- et c hi n g, s a n d bl asti n g, m et allis ati o n, a n d w at er- m ar ki n g ar e s o m e of t h e m ost p o p ul ar c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n t e c h ni q u es e m pl o y e d b y Asi a n c o nt ai n er gl ass pr o d u c ers. Di ff er e nt d e c or ati o n t e c h ni q u es a c hi e v e di ff er e nt o bj e cti v es i n t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y. F or e x a m pl e, l a c q u eri n g a n d s pr a yp ai nti n g t e c h ni q u es c a n m a k e gl ass b ottl es l o o k sl e e k a n d b e a utif ul. E m b ossi n g a c o nt ai n er gl ass b ottl e i ntr o d u c es a n e w l e v el of p ers o n alis ati o n, v al u e- cr e ati o n, a n d di ff er e nti ati o n. I n t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y, e m b ossi n g is d o n e as p art of t h e m a n uf a ct uri n g pr o c ess (i n t h e m o ul d) r at h er t h a n as a s e c o n d ar y pr o c ess as is t h e c as e wit h ot h er d e c or ati o n t e c h ni q u es i n t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y. E m b ossi n g is a c ost- e ff e cti v e w a y t o d e c or at e b es p o k e gl ass b ottl es a n d pr o vi d es a hi g h- q u alit y a p p e ar a n c e a n d f e el. T h e r a pi d gr o wt h of pr o d u cti o n t e c h n ol o g y h as e n a bl e d Asi a n c o nt ai n er gl ass pr o d u c ers t o pr o d u c e m or e i ntri c at e a n d d et ail e d e ff e cts, s u c h as s c ul pt ur e d e m b ossi n g, w hi c h is i n cr e asi n gl y us e d b y pr e mi u m li q u or pr o d u c ers f or t h e cr est a n d ot h er br a n di n g f e at ur es o n t h eir gl ass b ottl es. C o ati n g is o n e of t h e m ost p o p ul ar, c ost- e ff e cti v e, a n d fl e xi bl e w a ys t o a c hi e v e o utst a n di n g c ol o urs, t o pr o vi d e a pr e mi u m l o o k a n d f e el i n t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y. T h e t e c h ni q u e c a n gi v e a wi d e r a n g e of e ff e cts: m att e, gl oss, or g a ni c, a ci d et c h, m et alli c a n d p e arl es c e nt. I n t h e c o nt ai n er gl ass i n d ustr y c o ati n g is oft e n c o m bi n e d wit h ot h er d e c or ati o n t e c h ni q u es, s u c h as pr ess ur e-s e nsiti v e l a b elli n g ( P S L), pri nti n g a n d e m b ossi n g t o o ff er a wi d e r a n g e of br a n di n g o pti o ns.

A G 2 2- 2 a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: D e c or ati o n tr e n d s

Sl e e vi n g is s n ot h er p o p ul ar d e c or ati o n m et h o d. T h e y cr e at e a vis u all y pl e asi n g fi nis h, wit h 3 6 0 ° f ull- c ol o ur br a n di n g f or s h elf di ff er e nti ati o n. It all o ws f or d e c or ati o n of al m ost 1 0 0 % of t h e b ottl e’s s urf a c e ar e a. It als o pr o vi d es a d diti o n al pr ot e cti o n d uri n g filli n g a n d h a n dli n g, r e d u ci n g e x p os ur e t o U V li g ht a n d i n cr e asi n g t h e s h elf lif e of t h e pr o d u ct. Pr ess ur e S e nsiti v e L a b els ( P S L) gi v e t h e b ottl e a cl e ar, ‘ n o-l a b el’ a p p e ar a n c e, e n a bli n g i ntri c at e gr a p hi cs t o cr e at e m et alli c, v ar nis h, sil v er a n d g ol d e ff e cts. At pr es e nt, l a b elli n g t e c h ni q u es c a n pl a c e u p t o f o ur l a b els i n a si n gl e pr o c ess a n d c a n b e a p pli e d t o all s h a p es of gl ass b ottl es. H ot st a m pi n g l e n ds a b ottl e a l u x uri o us a p p e ar a n c e a n d a d ds t o its v al u e. A l ar g e p er c e nt a g e of h ot st a m pi n g is d o n e wit h g ol d, pl ati n u m, or m et alli c c ol o urs. Gl oss y, s ati n, m att e, a n d ni g ht e ff e cts h a v e als o b e c o m e p o p ul ar i n r e c e nt y e ars. “ C o ati n g pr e v e nts m e c h a ni c al d a m a g e t o b ottl es d uri n g pr o d u cti o n, p a c ki n g, a n d tr a ns p ort ati o n, ” a pr o d u cti o n e x e c uti v e at I n di a n c o nt ai n er gl ass m a n uf a ct ur er A GI Gl ass p a c t ol d A G o n c o n diti o n of a n o n y mit y. “ W e utilis e h ot- e n d a n d c ol d- e n d c o ati n gs o n b ottl es, w hi c h n ot o nl y pr e v e nt d a m a g e t o filli n g li n es b ut als o e n h a n c e t h e o v er all utilit y a n d s af et y of t h e pr o d u ct u ntil it r e a c h es t h e c o ns u m er. “ F urt h er m or e, w e i nst all e d h ot e n d a n d c ol d e n d c o ati n g e q ui p m e nt f or fi v e b e er pr o d u cti o n li n es, as w ell as t hr e e li q u or pr o d u cti o n li n es. C ol d e n d c o ati n gs ar e pr ot e cti v e fil ms t h at gi v e t h e gl ass a s m o ot h s urf a c e t h at r esists s cr at c h es a n d ot h er t y p es of s urf a c e d a m a g e. Si n c e gl ass b ottl es a n d j ars oft e n tr a v el t hr o u g h c o n v e y ers a n d s c u ff a g ai nst e a c h ot h er d uri n g tr a nsit, t his c o ati n g pr e v e nts t h e gl ass fr o m s cr at c hi n g or sti c ki n g t o g et h er. ”

d esi g n, m a n uf a ct ur e, a n d d e c or ati o n of pr e mi u m c o nt ai n er gl ass b ottl es. T h e c o m p a n y cl ai ms t o b e t h e l ar g est s p e ci alt y gl ass pl a y er i n Asi a a n d o n e of t h e f ast est- gr o wi n g c o nt ai n er gl ass c o m p a ni es o n t h e gl o b al m ar k et P G P Gl ass o ff ers e n d-t o- e n d s ol uti o ns t o its c ust o m ers i n t h e c os m eti cs a n d p erf u m er y a n d pr e mi u m li q u or s e g m e nts. It pr o vi d es i nt e gr at e d s er vi c e a n d t e c h ni c al e x p ertis e fr o m c o n c e pt, art w or k d esi g n, t o fi n al c o m m er ci al d e v el o p m e nt of c o nt ai n er gl ass b ottl es. It h as o n e of t h e m ost s o p histi c at e d i n- h o us e c a p a biliti es w h e n it c o m es t o pri nti n g ( c er a mi c, or g a ni c, a n d p a d i n o n e or m ulti pl e c ol o urs), h ot-f oil st a m pi n g, c o ati n g (l a c q u eri n g), ri nsi n g (fr osti n g), d e c al, fit m e nt, a n d e xt er n al m et allis ati o n. Gl o b all y, e v er y s e c o n d n ail p olis h b ottl e is m a d e b y P G P Gl ass. It h as f o ur m a n uf a ct uri n g f a ciliti es: t w o i n K os a m b a a n d J a m b us ar i n G uj ar at, I n di a, o n e i n Miss o uri, U nit e d St at es, a n d o n e i n H or a n a, Sri L a n k a. E x p orts g e n er at e 8 0 % of t h e c o m p a n y’s r e v e n u es. Pir a m al Gl ass c urr e ntl y pr o d u c es 1, 4 7 5 t o n n es of gl ass p er d a y t hr o u g h 1 2 f ur n a c es a n d 6 5 pr o d u cti o n li n es. Its cli e nts i n cl u d e gl o b al c o m p a ni es s u c h as C ot y, L’ Or e al, Di a g e o, P er n o d Ri c ar d a n d S a n o fi. T h e c o m p a n y’s K os a m b a f a cilit y pr o d u c es U S P T y p e 1, II a n d III gl ass b ottl es a n d vi als f or t h e p h ar m a c e uti c al i n d ustr y, t y p e III gl ass c o nt ai n ers f or t h e c os m eti cs a n d p erf u m er y i n d ustr y, a n d f e e d er c ol o ur b ottl es of v ari o us s h a d es. P G P Gl ass o p er at es a d e di c at e d T y p e-I b or osili c at e gl ass pr o d u cti o n f a cilit y f or m o ul d e d p h ar m a c e uti c al gl ass p a c k a gi n g as w ell as a d e di c at e d f a cilit y f or pr e mi u m c os m eti c a n d p erf u m e gl ass b ottl es. A N S A D e c o Gl ass, t h e c o m p a n y’s i n- h o us e d e c or ati o n u nit, als o o p er at es fr o m t his l o c ati o n.

H al d y n- H ei nz Fi n e Gl a s s

I n di a n c o nt ai n er gl ass pr o d ucti o n h as c h a n g e d si g ni ﬁc a ntl y i n r ec e nt y e ars. As a r es ult of t h e ac q uisiti o n of Pir a m al Gl ass ( n o w P G P Gl ass) b y U S- b as e d e q uity f u n d Bl ac kst o n e Gr o u p, is t h e I n di a n c o nt ai n er gl ass i n d ustr y is e x p ect e d t o g et m or e pr e mi u m.I n l at e 2 0 2 0, Bl ac kst o n e ac q uir e d t h e c o m p a n y f or of $ 1 billi o n fr o m t h e Pir a m al Gr o u p – t h e l ar g est e v er tr a ns acti o n f or a c o nt ai n er gl ass c o m p a ny i n I n di a t o d at e. T h e tr a ns acti o n w as c o m pl et e d o n M arc h 3 1, 2 0 2 1. “T h e c h a n g e t o o w n ers hi p t o Bl ac kst o n e is a p ositi v e d e v el o p m e nt, as w e will n o w ﬁ n all y b e a bl e t o ac hi e v e its visi o n of gl o b al l e a d ers hi p i n t h e c h os e n s e g m e nts of pr e mi u m p erf u m er y a n d c os m etics a n d s p eci alt y s pirits,” Vij a y S h a h, a P G P Gl ass dir ect or st at e d at t h e ti m e of ac q uisiti o n b y Bl ac kst o n e.

I n I n di a, c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n r e c ei v e d a b o ost wit h t h e e ntr y of G er m a n s p e ci alit y gl ass pr o d u c er H ei n z. H al d y n Gl ass, b as e d i n G uj ar at, e nt er e d i nt o a 5 0: 5 0 J V wit h H ei n z Gl ass I nt er n ati o n al G m b H, n a m e d ‘ H al d y n H ei n z Fi n e Gl ass Pri v at e Li mit e d’ i n 2 0 1 7. T h e c o m p a n y b e g a n c o m m er ci al pr o d u cti o n i n O ct o b er 2 0 1 7 a n d m a n uf a ct ur es pr e mi u m gl ass c o nt ai n ers f or t h e c os m eti c a n d p erf u m er y i n d ustr y. H ei n z Gl ass h as b e e n m a n uf at uri n g p erf u m e a n d c os m eti c gl ass b ottl es f or i nt er n ati o n al m ar k ets f or o v er 4 0 0 y e ars a n d is o n e of t h e w orl d’s l e a di n g m a n uf a ct ur ers a n d fi nis h ers of gl ass fl a c o ns. It h as 1 6 l o c ati o ns ar o u n d t h e w orl d. H ei n z’s c or e c o m p et e n ci es li e i n t h e i n- h o us e d e v el o p m e nt di visi o n, m o ul d c o nstr u cti o n u nit, a n d st at e- of-t h e- art m a n uf a ct uri n g a n d r e fi ni n g t e c h n ol o gi es. T h e H ei n z Gr o u p’s c o nti n u o us f o c us o n m e eti n g t h e c h a n gi n g n e e ds of its c ust o m ers h as e n a bl e d t h e c o m p a n y t o m ai nt ai n its gl ass m a ki n g tr a diti o n a n d its p ositi o n as a l e a di n g gl o b al pl a y er s u p pl yi n g a m aj orit y of l e a di n g gl o b al b e a ut y a n d c os m eti c c o m p a ni es. C arl- A u g ust H ei n z, C E O of H ei n z Gl as, s a ys: “ T h e tr e n d f or c o nt ai n ers gl ass is cl e ar: m or e fi nis hi n g a n d p a c k a gi n g o pti o ns wit h a d d e d v al u e, es p e ci all y f or fl a n k ers, us e d b y br a n ds t o r e v a m p t h eir li n es, a n d i n w hi c h d e c or ati o n r e m ai ns t h e s ol e m e a ns of di ff er e nti ati o n. “ M ast eri n g fi nis hi n g t e c h ni q u es is t h er ef or e ess e nti al a n d st a n ds b ot h as o n e of o ur m ai n ass ets a n d o ur m ai n d e v el o p m e nt str at e g y. I n all o ur gl ass f a ct ori es a n d m or e p arti c ul arl y i n I n di a, P ol a n d a n d P er u, t h e i nt e gr ati o n a n d m ast er y of d e c or ati o n t e c h ni q u es ar e str at e gi c. Gl ass is a n d will al w a ys b e o ur c or e b usi n ess. “ W e c urr e ntl y e m pl o y o v er 3, 2 0 0 p e o pl e a cr oss fi v e gl ass f a ct ori es a n d 1 2 ot h er l o c ati o ns ar o u n d t h e w orl d, i n cl u di n g G er m a n y, of c o urs e, b ut als o P ol a n d, P er u, I n di a, S wit z erl a n d a n d t h e U nit e d St at es. Gl ass s al es, i n cl u di n g fi nis hi n g a cti viti es, t ot al € 2 8 0 milli o n. I n t h e s p a c e of 2 0 y e ars, o ur p ositi o n as a gl ass m a k er f or hi g h- e n d p erf u m er y a n d c os m eti cs h as c o nti n u e d t o gr o w a n d w e ar e n o w r e c o g nis e d as s u c h b y t h e bi g g est br a n ds. ”

P G P Gl a s s

T h e Mi d dl e E a st

L e a di n g c o nt ai n e r gl a s s p r o d u c e r s wit h hi g h d e c o r ati v e p o rtf oli o i n I n di a Co m pa ny

L o c ati o n

I n st all e d C a p a cit y

R e m ar ks

Hi n d u st a n N ati o n al Gl a s s Li mit e d

P a n -I n di a pr e s e n c e

4, 6 0 0 t o n n e s p er d ay

I n di a’ s l a r g e st c o nt ai n e r gl a s s p r o d u c e r e m pl o y s c o nt ai n e r gl a s s d e c o r ati o n at it s v a ri o u s p r o d u cti o n f a ciliti e s

P G P Gl a s s

Kosa mba and J a m b u s ar

1, 4 7 5 t o n n e s p er d ay

L a r g e st c o nt ai n e r gl a s s d e c o r ati o n c o m p a n y i n t h e c o u nt r y.

A GI Gl a s s p a c

B h o n gi r and Hy d er a b a d

1, 6 0 0 t o n n e s p er d ay

L a r g e p o rtf oli o of d e c o r at e d gl a s s b ottl e s

Kosa mba

O n e of t h e s p e ci ali st d e c o r ati v e c o nt ai n e r gl a s s p r o d u c e r s i n I n di a.

H al d y n H ei n z Fi n e Gl a s s

I n di a

P G P Gl ass (f or m erl y Pir a m al Gl ass) is a gl o b al c o m p a n y s p e ci alisi n g i n t h e

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

T h e Mi d dl e – E ast r e gi o n h as a n u m b er of est a blis h e d c o nt ai n er gl ass

w w w. a si a n gl a s s. c o m

SENTRY 2-PIN CHAIN. FOR LONGER LIFE & HIGHER SPEEDS. A C T U AL P H O T O S OF SE N T R Y

R a m s e y’s 1 0 0 % S t e el S e n t r y 2- Pi n C h ai n s: • G u ar d Li n k s wit h F ull y R e c ess e d Pi n H e a ds • 1 0 0 % H ar d e n e d All o y St e el C o nstr u cti o n • St a k e d t o D e cr e as e C h ai n El o n g ati o n

• S p e ci al Si d e Li n k s F or E as y C o n n e cti o n • Pr e- Str essi n g f or R e d u c e d C h ai n El o n g ati o n • A v ail a bl e i n ½ ” a n d 1 ” E xt e n d e d Pit c h

C o nt a ct R a m s e y at w w w.r a m s e y c h ai n. c o m, s al e s @r a m s e y c h ai n. c o m, ( 7 0 4) 3 9 4- 0 3 2 2

SI N C E 1 9 2 3

A N A L Y SI S: D e c or ati o n tr e n d s

pr o d u c ers w h o h a v e i n v est e d h e a vil y i n d e c or ati v e gl ass w ar e i n r e c e nt y e ars. U A E’s S a v er gl ass, O m a n’s M aj a n Gl ass, S a u di Ar a bi a’s M a h m o o d S a e e d Gl ass I n d ustr y C o m p a n y a n d S a u di Ar a bi a n Gl ass C o m p a n y Li mit e d ar e t h e l e a d ers i n c o nt ai n er gl ass d e c or ati o n.

S a v er gl a s s

A m o n g all t h e c o nt ai n er gl ass pr o d uc ers i n t h e Mi d dl e E ast r e gi o n, S a v er gl ass st a n ds o ut i n c o nt ai n er gl ass d ec or ati o n d u e t o t h e c o m p a n y’s ric h hist or y a n d e x p ertis e i n t h e s u b-s e g m e nt. It is o n e of t h e m ost pr o mi n e nt pr o d uc ers of d ec or at e d wi n es a n d s pirits b ottl es f or hi g h- e n d wi n es a n d s pirits br a n ds. It cl ai ms: ‘T his d u al e x p ertis e ( pr o d ucti o n a n d d ec or ati o n) h as n ot o nl y c o ntri b ut e d t o b uil di n g t h e c o m p a n y’s i d e ntit y a n d r e p ut ati o n, b ut it als o all o ws us t o o ﬀ er c ust o m ers a m or e c o m pr e h e nsi v e pr o d uct d e v el o p m e nt s u p p ort f or pr oj ects r e q uiri n g b ot h c o nt ai n er gl ass a n d d ec or ati o n, w h er e e v er y d et ail c o u nts’. F o u n d e d i n F e u q ui er es i n n ort h er n Fr a nc e i n 1 8 9 7, t h e S a v er gl ass Gr o u p is t h e w orl d’s l e a di n g m a n uf act ur er, c ust o mis er, a n d d ec or at er of hi g h- e n d gl ass b ottl es. O v er t h e p ast 3 0 y e ars, it gr o w n at a n a v er a g e a n n u al r at e of 1 0 %. I n 2 0 1 8, it o p e n e d an ultr a- m o d er n gl ass a n d d ec or ati o n pl a nt at t h e Ac atl a n d e J u ar ez sit e i n G u a d al aj ar a, M e xic o, t o f urt h er str e n gt h e n its pr es e nc e o n t h e A m eric a n c o nti n e nt. I n 2 0 1 9, it ac q uir e d B el gi a n c o nt ai n er gl ass c o m p a n y M D V err e. T h e Gr o u p n o w h as si x gl ass pr o d ucti o n sit es o n t hr e e c o nti n e nts i n Fr a nc e, B el gi u m, M e xic o, a n d t h e U nit e d Ar a b E mir at es wit h a n o v er all i nst all e d c a p acit y of 5 0 0, 0 0 0 t o n n es of c o nt ai n er gl ass. S a v er gl ass o p e n e d a pr o d ucti o n f acilit y i n t h e U A E i n 2 0 1 3. It w as s et u p t o m e et t h e n e e ds of t h e pr e mi u m c o nt ai n er gl ass m ar k et i n t h e S o ut h er n H e mis p h er e, s er vi n g m ar k ets li k e S o ut h Afric a, A ustr ali a, a n d N e w Z e al a n d.. L oc at e d i n R as- Al- K h ai m a h, t his m a n uf act uri n g f acilit y c a n pr o d uc e 1 5 0 milli o n b ottl es o n a y e arl y b asis . T h e f acilit y als o o ﬀ ers a r a n g e of d ec or ati v e pr oc ess es i ncl u di n g a ut o m atic or s e mi- a ut o m atic scr e e n pri nti n g wit h or g a nic i n ks, e n a m el, or pr eci o us m et als w hic h p er mits i ntric at e d esi g ns t o b e a p pli e d t o b ottl es a n d d ec a nt ers; or g a nic c o ati n gs ( o p a q u e or tr a nsl uc e nt); a n d h ot st a m pi n g.

M a h m o o d S a e e d Gl a s s I n d u str y C o m p a n y

F o u n d e d i n 1 9 9 2, M a h m o o d S a e e d Gl ass I n d ustr y C o m p a n y is a l e a di n g m a n uf act ur er of c o nt ai n er gl ass f or c os m etics a n d p erf u m er y. B as e d i n J e d d a h, S a u di Ar a bi a, t h e c o m p a n y usi n g st at e- of-t h e- art pr o d ucti o n t ec h n ol o g y t o pr o d uc e 3 6 0 t o n n es p er d a y of c o nt ai n er gl ass.

S o ut h K or e a

I n Asi a, S o ut h K or e a is o n e of t h e l ar g est pr o d uc ers of c os m etics a n d p erf u m es. It is als o o n e of t h e l ar g est pr o d uc ers a n d c o ns u m ers of s pirits. B ot h of t h es e f act ors h a v e c o ntri b ut e d t o t h e pr olif er ati o n of d ec or at e d c o nt ai n er gl ass b ottl es i n t h e c o u ntr y.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

V er s e s c e n c e Gr o u p e nt er s S o ut h K or e a

V er es c e n c e, a gl o b al pl a y er i n l u x ur y gl ass p a c k a gi n g f or t h e p erf u m er y a n d c os m eti cs i n d ustri es, a c q uir e d a m aj orit y st a k e i n P a ci fi c gl as, t h e S o ut h K or e a n l e a d er f or gl ass p a c k a gi n g i n t h e c os m eti cs i n d ustri es, i n F e br u ar y 2 0 2 1. P aci fic gl as, V er esc e nc e’s S o ut h K or e a n p art n er, is a s u bsi di ar y of gl o b al c os m etics c o m p a n y A m or e p aci fic. Si nc e b ei n g est a blis h e d i n 1 9 7 3 t o s er v e t h e c o nt ai n er gl ass n e e ds of t h e S o ut h K or e a n c os m etics a n d p erf u m er y i n d ustr y, t h e c o m p a n y h as m a d e a h u g e c o ntri b uti o n t o t h e gr o wt h of t h e b e a ut y i n d ustr y i n t h e c o u ntr y. It s u p pli es o v er 2, 0 0 0 t y p es of gl ass b ottl es t o m or e t h a n 1 1 0 c os m etic c o m p a ni es i n a n d o utsi d e S o ut h K or e a e ac h y e ar. T h es e t ec h n ol o gi es i ncl u d e b ottl e d esi g n, m o ul d d esi g n, b ottl e m a ki n g, a n d d ec or ati o n t ec h n ol o gi es. T h o m as Ri o u, C E O of V er es c e n c e, s a ys: “ W e ar e d eli g ht e d wit h t h e a c q uisiti o n of a m aj orit y st a k e i n P a ci fi c gl as a n d o ur l o n g-t er m p art n ers hi p wit h A m or e p a ci fi c. I n o ur Str at e gi c Pl a n, V er es c e n c e 2 0 2 2, t his is a m aj or st e p. T h e A m or e p a ci fi c c o m p a n y will b e c o m e o n e of o ur t o p c ust o m ers, a n d o ur p art n ers hi p wit h P a ci fi c gl as will str e n gt h e n o ur p ositi o n as t h e l e a d er i n gl ass p a c k a gi n g f or hi g h- e n d p erf u m eri es a n d c os m eti c c o m p a ni es. As a r es ult of t his str o n g f o u n d ati o n, V er es c e n c e pl a ns t o b e c o m e a p a nAsi a n l e a d er a n d will i n v est i n t e c h n ol o g y a n d c a p a cit y t o m e et t h e gr o wi n g d e m a n d f or hi g he n d gl ass. ” V er es c e n c e h as w or k e d wit h s o m e of t h e bi g g est p erf u m e a n d c os m eti cs br a n ds d u e t o its e xt e nsi v e k n o wl e d g e a n d e x p ertis e. I n E ur o p e a n d N ort h A m eri c a, t h e c o m p a n y pr o d u c es 5 0 0 milli o n b ottl es e a c h y e ar at its t hr e e gl ass pr o d u cti o n f a ciliti es a n d f o ur d e c or ati o n sit es. L e a di n g c o nt ai n e r gl a s s p r o d u c e r s i n t h e Mi d dl e E a st wit h e xt e n si v e d e c o r ati v e p o rtf oli o Co m pa ny

L o c ati o n

C a p a cit y

G ulf Gl a s s M a n uf a ct u ri n g Co m pa ny

K u w ait

3 1 0 t o n n e s p er d ay

J a b el Ali C o nt ai n e r Gl a s s F a ct o r y

UAE

3 6 0 t o n n e s p er d ay

O man

3 2 0 t o n n e s p er d ay

M a h m o o d S a e e d Gl a s s I n d u st r y C o m p a n y

S a u di A r a bi a

3 6 0 t o n n e s p er d ay

N ati o n al c o m p a n y f o r Gl a s s I n d u st ri e s

S a u di A r a bi a

2 4 0 t o n n e s p er d ay

UAE

5 0, 0 0 0 t o n s / a n n u m

S a u di A r a bi a

6 5 0 t o n n e s p er d ay

M aj a n Gl a s s

S a v e r gl a s s S a u di A r a bi a n Gl a s s C o m p a n y Li mit e d

w w w. a si a n gl a s s. c o m

Y o ur m ol d s

u n d er s u p er vi si o n

A D V E R TI S E R F E A T U R E

H e y e Pr o c e s s C o ntr ol A n i n c o m p ar a bl e s u c c e s s st or y

D at a t r a n sf e r

H e y e, wit h o v er 1 0 0 0 pr o c e s s c o ntr ol s d eli v er e d t o c u st o m er s, i s t h e l e a di n g p art n er f or pr o c e s s o pti mi s ati o n, r e g ul ati o n a n d di git ali s ati o n of t h e n arr o w n e c k pr e s s a n d bl o w pr o c e s s. H a n s R e n d er s, h e a d of pr o d u ct m a n a g e m e nt at H e y e I nt er n ati o n al, b eli e v e s t h at t h e H e y e Pr o c e s s C o ntr ol 4. 0 ( H P C) i s a cr u ci al mil e st o n e i n i ntr o d u ci n g I n d u str y 4. 0 t o t h e gl a s s i n d u str y. T h e H e y e Pr o c e s s C o ntr ol 4. 0 i s a cl o s e d-l o o p- s ol uti o n f or c o ntr olli n g t h e pr e s s pr o c e s s of all pl u n g er m e c h a ni s m s wit hi n a n I S- m a c hi n e. At t h e s a m e ti m e, it k e e p s t h e g o b w ei g ht st a bl e. It s c o m p ut er i nt erf a c e di s pl a y s a n u m b er of f or mi n g e v e nt s o n s el e ct a bl e c h art s a n d all o w s u s er s t o c o m p ar e d at a f or i m pr o vi n g p ar a m et er s etti n g s. T h e e arl y d et e cti o n of m alf u n cti o n s i n cr e a s e s pr o d u cti o n effi ci e n c y. I nt e gr at e d pl u n g er c yli n d er s e n s ur e pr e ci s e a n d c o n si st e nt p ari s o n p ar a m et er s f or pr e s s- bl o w a n d n arr o w n e c k pr e s s a n d bl o w ( N N P B) pr o d u cti o n. Wit h t h e d eli v er y of t h e 1 0 0 0t h H P C, H e y e h a s d e m o n str at e d t h at it h a s f ull y u n d er st o o d a n d c o m pli e d wit h t h e a p pr o a c h r e q uir e d f or st a bl e a n d s u st ai n a bl e d at a m a n a g e m e nt i n t h e

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

pr o c e s s i n d u str y f or d e c a d e s. T h e H e y e Pr o c e s s C o ntr ol i s a n e s s e nti al cl o s e d-l o o p- s y st e m f or gl a s s m a n uf a ct ur er s t o m e et t h e hi g h q u alit y r e q uir e m e nt s of N N P B pr o d u cti o n. H e y e I nt er n ati o n al e n gi n e er s h a v e m o difi e d t h e H e y e Pr o c e s s C o ntr ol ( H P C) fr o m b ei n g e x cl u si v el y a pl u n g er s e n s or t o a h oli sti c s ol uti o n i n r e s p o n s e t o c h a n gi n g c u st o m er pr o c e s s r e q uir e m e nt s. D at a a c q ui siti o n fr o m diff er e nt s e n s or s a n d r e g ul ati o n s of pr o c e s s p ar a m et er s ar e n o w r e ali s e d b y m e a n s of H e y e Pr o c e s s M a st er, w hi c h e m pl o y s H e y e Pr o c e s s C o ntr ol a s a s u b s y st e m. T h e H e y e Pr o c e s s M a st er ( H P M) i s a m o d ul ar c e ntr al s oft w ar e s ol uti o n w hi c h i s u s e d a s a b a si s f or m o st s e n s or s ol uti o n s i n H ot E n d pr o d u cti o n. H P M m a k e s it n o w p o s si bl e t o i m pl e m e nt si n gl e s e n s or s a s w ell a s c o m pl e x s e n s or s y st e m s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A D V E R TI S E R F E A T U R E

G o b M a st e r w ei g ht p o siti o n s: S c r e e n di s pl a y s v al u e p e r c a vit y – s a m e t e r m s a n d vi s u ali s ati o n i n all s y st e m s ( s et p oi nt s a n d e r r ati c v al u e s)

H e y e P r o c e s s M a st e r: O v e r vi e w of a v ail a bl e f u n cti o n s ( d e p e n di n g o n t h e p a c k a g e)

S e n s or e x a m pl e s i n cl u d e: • H e y e G o b M a st er f or w ei g ht c o ntr ol of t h e B B - pr o c e s s a s w ell a s a d diti o n al i nf or m ati o n s u c h a s g o b- s h a p e, t e m p er at ur e a n d di m e n si o n s • H e y e Bl a n k M a st er , w hi c h m o nit or s diff er e nt m o ul d p art t e m p er at ur e s a n d t h e g o b l o a di n g o n t h e bl a n k si d e • St a n d- al o n e g o b t e m p er at ur e s e n s or

A d diti o n all y, t h e c oll e ct e d d at a c a n al s o b e e xtr a ct e d t hr o u g h H e y e S m art Li n k i n or d er t o b e u s e d b y a t hir d- p art y M a n uf a ct uri n g E x e c uti o n S y st e m ( M E S) t o o bt ai n a l o n gt er m hi st or y of all r el e v a nt m a c hi n e a n d pr o c e s s d at a. T hi s h el p s t o g e n er at e a d e e p er u n d er st a n di n g of t h e b e h a vi o ur of t h e pr o c e s s e s a n d t h e m a c hi n e s, w hi c h c a n t h e n b e u s e d t o o pti mi s e b ot h.

All s e n s or a n d m a c hi n e d at a c oll e ct e d c a n b e u s e d i n si d e t h e pr o d u cti o n pr o c e s s t o r e g ul at e pr o c e s s p ar a m et er s, s u c h a s g o b w ei g ht, pr e s s d ur ati o n or m o ul d p art t e m p er at ur e s.

A p art fr o m t h e s e h ar d w ar e o pti mi s ati o n s, H e y e i s al w a y s i n c o nt a ct wit h it s c u st o m er s t o s et u p u s er i nt erf a c e s t h at ar e m or e fri e n dl y a n d i nt uiti v e. T h er ef or e, t h e H P M g et s a r e d e si g n e d u s er i nt erf a c e wit h e a c h o p er ati n g s y st e m u p d at e, all o wi n g o p er at or s t o f e el m or e c o mf ort a bl e a n d f a mili ar w h e n h a n dli n g t h e s y st e m.

T h e H P M st or e s all c oll e ct e d pr o c e s s d at a f or s e v e n d a y s.

A B O U T H E Y E I N T E R N A TI O N A L: B a s e d at O b er n kir c h e n, G er m a n y, H e y e I nt er n ati o n al G m b H i s o n e of t h e i nt er n ati o n al gl a s s c o nt ai n er i n d u str y’ s f or e m o st s u p pli er s of pr o d u cti o n t e c h n ol o g y, hi g h p erf or m a n c e e q ui p m e nt a n d pr o d u cti o n k n o w h o w. It s m e c h a ni c al e n gi n e eri n g h a s s et i n d u str y st a n d ar d s f or m or e t h a n fi v e d e c a d e s. E xt e n si v e i n d u str y e x p erti s e, c o m bi n e d wit h t h e p o siti v e attit u d e a n d e nt h u si a s m of H e y e I nt er n ati o n al e m pl o y e e s i s mirr or e d b y t h e c o m p a n y m ott o ‘ W e ar e Gl a s s P e o pl e’. It s t hr e e s u b- br a n d s Hi P E R F O R M, Hi S HI E L D a n d Hi T R U S T f or m t h e H e y e S m art Pl a nt p ortf oli o, a d dr e s si n g t h e gl a s s i n d u str y’ s h ot e n d, c ol d e n d a n d s er vi c e r e q uir e m e nt s r e s p e cti v el y. w w w. h e y e-i nt er n ati o n al. c o m H a n s R e n d er s i s h e a d of pr o d u ct m a n a g e m e nt at H e y e I nt er n ati o n al

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: F ur n a c e t e c h n ol o g y

T E C H F O C U S:

F ur n a c e T e c h Ti m e f or a c h a n g e

T h e h e at is o n i n t h e gl ass i n d ustr y t o i m pr o v e f ur n a c e ef fl ci e n ci es a n d r e d u c e e missi o ns. R o h a n G u n as e k er a e x a mi n es t h e n e w est f ur n a c e t e c h n ol o g y, w h er e g oi n g ‘ gr e e n’ is n ot o nl y n e c ess ar y f or m e eti n g e missi o n t ar g ets, b ut als o i m p ort a nt f or r et ai ni n g t h e c ust o m of cli m at e c h a n g e c o ns ci e n c e c o ns u m ers.

l ass m a n uf act ur ers i n Asi a ar e e nt eri n g a critic al p eri o d of c h a n g e i n f ur n ac e t ec h n ol o g y t h at will r e q uir e t h e m t o m a k e b ol d d ecisi o ns o n c h o osi n g s yst e ms t h at l ast f or 1 0- 1 5 y e ars. M a ki n g t h e wr o n g c h oic e c o ul d m e a n b ec o mi n g u nc o m p etiti v e a n d l osi n g m ar k et s h ar e t o ri v als wit h m or e a d v a nc e d t ec h n ol o g y t h at is n ot o nl y c h e a p er a n d m or e e ffici e nt b ut h a v e a ‘ gr e e n’ i m a g e m ost critic al i n t o d a y’s e n vir o n m e nt w h er e t h e dri v e t o r e d uc e e missi o ns a n d d ec ar b o nis e i n d ustr y is g at h eri n g p ac e i n r es p o ns e t o c o nc er ns o v er gl o b al w ar mi n g. T h er e will b e a l ar g e n e e d f or m or e fl o at gl ass pl a nts a n d t e m p eri n g a n d l a mi n ati n g li n es will n e e d t o b e b uilt t o s u p pl y t h e gr o wi n g n e e d f or arc hit ect ur al a n d a ut o m o bil e gl ass as w ell as t h e e x pl osi v e i ncr e as e i n d e m a n d f or s ol ar p a n els t o r e d uc e f ossil f u el e missi o ns i n Asi a. It is e x p ect e d t h at t h es e n e w fl o at gl ass f ur n ac es t h e ms el v es will n ot a d d t o t h e i ncr e as e i n e missi o ns. Asi a n gl ass m a n uf act ur ers will h a v e t o f oll o w t h os e i n E ur o p e a n d t h e U S i n b u yi n g alt er n ati v e, cl e a n er n e w d esi g n f ur n ac es w hil e o pti misi n g t h e us e of e xisti n g pl a nts wit h a v ail a bl e m e a ns t o r e d uc e e n er g y c o ns u m pti o n a n d e missi o ns. Asi a n c o m p a ni es ar e cl os el y m o nit ori n g d e v el o p m e nts i n E ur o p e w h er e e ff orts t o d ec ar b o nis e i n d ustr y ar e g at h eri n g p ac e a n d f ur n ac e a n d h e at tr e at m e nt e q ui p m e nt s u p pli ers as w ell as gl ass m a n uf act ur ers ar e c o m mitt e d t o m e eti n g e missi o n t ar g ets. T h e y ar e s witc hi n g t o n e w d esi g ns or m o di fic ati o ns t h at r e d uc e e n er g y a n d b u yi n g allel ectric f ur n ac es. N e w f ur n ac e d esi g ns r e d uc e e missi o ns b y r e pl aci n g u p t o 8 0 % of n at ur al g as wit h gr e e n e n er g y. El ectric b o ost ers a n d, i n p artic ul ar, el ectric m elti n g r es ults i n a s u bst a nti al i ncr e as e i n el ectric al p o w er s u p pl y, w hic h r e q uir es st a bl e e n er g y gri ds. N e w a d v a nc es i n pr oc ess c o ntr ol a n d c o m p ut er m o d elli n g a n d si m ul ati o n c a n gi v e m or e pr ecis e c o ntr ol of t h e m elt, i m pr o vi n g q u alit y. I n r ec e nt y e ars, o x y g e ng as b ur n ers, w hic h r e d uc es e missi o ns, h a v e b e e n us e d i nst e a d of air-f u el

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

c o m b usti o n w hic h g e n er at es m or e nitr o g e n o xi d e. E x p erts h a v e s ai d t h at t h e gl o b al gl ass i n d ustr y is e nt eri n g a n e w a g e of ‘ gr e e n’ m a n uf act uri n g i n w hic h it n e e ds t o bri n g its t ot al c ar b o n e missi o ns d o w n t o z er o d uri n g t h e n e xt t w o f ur n ac e c a m p ai g ns. T his is p ossi bl e t hr o u g h el ectri fic ati o n a n d di git alis ati o n of t h e pr oc ess, wit h el ectric al h e at ers r e pl aci n g g as b ur n ers o ff eri n g a v er y dir ect w a y t o q uic kl y r e d uc e e missi o ns m ost of w hic h is g e n er at e d b y b ur ni n g f ossil f u els. At t h e s a m e ti m e, t h e gl ass i n d ustr y will h a v e t o st a y c o m p etiti v e a g ai nst ot h er p ac k a gi n g m at eri als li k e pl astic, p a p er a n d al u mi ni u m. Alt h o u g h t his is a k e y tr a nsiti o n p eri o d f or gl ass m a n uf act ur ers, c h a n gi n g f ur n ac es i n mi d-lif e is n ot f e asi bl e si nc e t h e e q ui p m e nt acc o u nts f or a si g ni fic a nt p orti o n of c a pit al e x p e n dit ur e, m a ki n g e ff orts t o o pti mis e e xisti n g pl a nt all t h e m or e i m p ort a nt. “ T his is a k e y p eri o d w h er e m a n uf act ur ers h a v e t o m a k e t h e ri g ht c h oic es,” s a ys R e n é M e ul e m a n, b usi n ess d e v el o p m e nt dir ect or at C el Si a n Gl ass & S ol ar B. V. “Fr o m a c a p e x st a n d p oi nt, y o u c a n n e v er st o p e xisti n g f ur n ac es at h alf t h eir lif eti m e. Y o u h a v e t o li v e wit h t h e m f or a n ot h er fi v e t o ei g ht y e ars. If a w ell- o pti mis e d gl ass f ur n ac e m a n uf act uri n g f acilit y r u ns at t h e hi g h est p ossi bl e l e v el, w h er e v er y o u ar e – i n I n di a, t h e U S or E ur o p e – y o u ar e m ost li k el y still c o m p etiti v e. “If, h o w e v er, y o u h a v e m a d e t h e wr o n g c h oic e, if y o u n e e d t o c h a n g e or d o a m aj or r e b uil d, t h at is t h e ti m e t o sit d o w n a n d d eci d e – ‘ A m I g oi n g t o s witc h t ec h n ol o g y ? W h at t y p e will b e t h e b est ?’, at t h at sit e, a n d h a v e t h e c o ur a g e t o s witc h t ec h n ol o g y,” s a ys M e ul e m a n. “If y o u d o n ot a n d stic k wit h ol d t ec h n ol o g y f or a n ot h er 1 5 y e ars, y o u mi g ht h a v e a pr o bl e m, w h er e a c o m p etit or wit h f e w er e missi o ns a n d c h e a p er m a n uf act uri n g mi g ht p ut y o u o ut of b usi n ess.”

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A N A L Y SI S: F ur n a c e t e c h n ol o g y

n ol o g y T h o m as Br eitf el d er, t ec h nic al dir ect or of Ni k ol a us S or g G m b H & C o. K G, s a ys his c o m p a n y o ff ers a wi d e r a n g e of gl ass m elti n g t ec h n ol o gi es, r a n gi n g fr o m cl assic al r e g e n er ati v e ( e n dand cr oss- fir e d) a n d r ec u p er ati v e f ur n ac es, o x y g e n-f u el a n d h y bri d f ur n ac es li k e t h e Cl e a n M elt er, as w ell as allel ectric f ur n ac es li k e t h e V S M. “ R ec e ntl y t h e Cl e a n M elt er, a f ur n ac e t h at us es 8 0 % l ess el ectricit y, h as b e e n a t o pic of disc ussi o n wit h o ur c ust o m ers. T his f ur n ac e t ec h n ol o g y is a m aj or st e p f or w ar d i n r e d uci n g c ar b o n e missi o ns,” h e s a ys. “ T h e i nt er est o n allel ectric f ur n ac es is i ncr e asi n g r a pi dl y as t his is t h e m ost e ffici e nt w a y of gl ass m elti n g. C ert ai nl y, Gl a st o n li n e at A G P A r c hit e ct u r al el ectric p o w er n e e ds t o b e a v ail a bl e a n d s h o ul d c o m e pr ef er a bl y fr o m r e g e n er ati v e s o urc es,” Br eitf el d er s ai d. “ W e als o w or k c o nti n u o usl y o n i ncr e asi n g e ffici e nc y of all ot h er f ur n ac e t y p es. A n i ncr e as e of t h e el ectric b o osti n g s h ar e c a n cl e arl y b e s e e n t hr o u g h o ut t h e gl ass i n d ustr y.” “ B esi d es t h e f ur n ac e t ec h n ol o g y, S or g is als o s u p pl yi n g b atc h a n d c ull et pr e h e at ers t o r e d uc e c ar b o n e missi o ns b y r e d uci n g w ast e g as l oss es a n d i ncr e asi n g e ffici e nc y a n d f ur n ac e p ull. W e h a v e d e v el o p e d c o nc e pts f or h y dr o g e n c o m b usti o n i n gl ass f ur n ac es. T h er e ar e di ff er e nt w a ys t o us e h y dr o g e n, f or e x a m pl e, as a n a d diti o n t o n at ur al g as or as a r e pl ac e m e nt f or s o m e b ur n ers, or e v e n f ull h y dr o g e n c o m b usti o n,” Br eitf el d er a d ds. El ectric al b o osti n g h as l o n g b e e n a v ail a bl e wit h st e p-tr a nsf or m er t ec h n ol o gi es f or gr o u ps of el ectr o d es, acc or di n g t o G ér ar d L e G o u e ffl ec, Sc h n ei d er El ectric’s dir ect or, mi ni n g m et als mi n er als. “ T o d a y, s p eci fic gl ass t y p es a n d m uc h s m all er f ur n ac es ar e f ull y el ectric. F or us u al gl ass, el ectric al b o osti n g is oft e n a p pli e d i n t h e v er y e arl y s ecti o n of m elti n g t o pr o vi d e a n a d diti o n al i n p ut of h e at f or s p eci fic pr o d ucti o ns or a n a d diti o n al o ut p ut,” h e s a ys.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

“ O ur t ec h n ol o g y is b as e d o n p o w er el ectr o nics. It e n a bl es fi n er c o ntr ol (c o nti n u o us r a n g e of p o w er i n p ut), o n l oc alis e d ar e as (t y pic all y o n e or t w o p airs of el ectr o d es). L astl y, a d v a nc e d el ectr o nics c a n pr o vi d e us ef ul si g n als t o d escri b e t h e st at e of gl ass b et w e e n el ectr o d es. All t h e w a y l o n g t hr o u g h t o t h e c h a m b er, it pr o vi d es fi n er c o ntr ol of gl ass, e ns uri n g w ellc o ntr oll e d t e m p er at ur e a n d q u alit y,” s a ys L e G o u e ffl ec. T h e Asi a P a ci fi c m ar k et is o n e of Gl ast o n’s t ar g ets f or i n v est m e nt t o i n cr e as e its s h ar e of t h e m ar k et f or i ns ul ati n g gl ass t e c h n ol o gi es and h e at tr e at m e nt. A c c or di n g t o its gr o wt h pl a n f or 2 0 2 5, t h e c o m p a n y will d e v el o p n e w g e n er ati o ns Gl a s s P r o d u ct s, N e w Z e al a n d of f ur n a c es t o e n h a n c e its c a p a biliti es i n h e at tr e at m e nt f or t h e a ut o m oti v e a n d dis pl a y m ar k ets. A Gl ast o n s p o k es p ers o n s a ys bri n gi n g pr oc ess ors b uilt-i n i nt elli g e nc e t o t h eir m ac hi n es f or gl ass h e at tr e at m e nt h as b e e n t h eir c or e f oc us f or q uit e s o m e ti m e. T h e m a k er’s l at est v ersi o ns fl at gl ass t e m p eri n g li n es, s uc h as t h e F C S eri es, t h e T C S eri es, t h e R C S eri es a n d J u m b o S eri es f e at ur e hi g h l e v els of a ut o m ati o n a n d i nt elli g e nt pr oc ess c o ntr ol. “ S o m e of t h e l at est i n n o v ati o ns i n t h e a ut o m ati o n of t h e fl at t e m p eri n g pr oc ess ar e t h e o nli n e fr a g m e nt ati o n pr e dicti o n f or e v er y gl ass a n d t h e w hit e h az e d et ecti o n usi n g arti fici al i nt elli g e nc e. T h e t e m p eri n g pr oc ess a ut o pil ot r e d uc es t h e o p er at or’s i n fl u e nc e a n d o ff ers pr oc ess c o ntr ol wit h o ut p ar a m et ers,” t h e s p o k es p ers o n s a ys. “ T hr o u g h t h e us e of i nt elli g e nc e, o ur c ust o m ers c a n g ai n gr e at er b e d utilis ati o n, r es ulti n g i n i ncr e as e d e n er g y e ffici e nc y a n d c a p acit y, i m pr o v e d r e p e at a bilit y of q u alit y, a n d als o gr e at er o p er ati o n al s af et y usi n g t h e o nli n e str ess c alc ul ati o ns, tr a diti o n all y p erf or m e d m a n u all y f or occ asi o n al gl ass i ns p ecti o ns. Usi n g d at a, e v er y m ac hi n e will als o b e a bl e t o t a k e c ar e of its o w n pr e dicti v e m ai nt e n a nc e a n d r ec o m m e n d s p ar e p arts w h e n n ec ess ar y.

A G 2 2- 2 a si a n gl a s s

A N A L Y SI S: F ur n a c e t e c h n ol o g y

Gl a st o n “ T C S eri es t e m p eri n g li n e is a n e x a m pl e of o ur l oc alis e d pr o d uct t o fit s p eci fic all y f or t h e Asi a n m ar k et a n d is m a n uf act ur e d at o ur Gl ast o n Ti a nji n f act or y. I n i ns ul ati n g gl ass m a n uf act uri n g, Gl ast o n’s a d v a nc e d arc hit ect ur al gl ass T P S ( T h er m o Pl astic S p ac er) t ec h n ol o g y pr o vi d es pr oc ess ors wit h e n d pr o d ucts t o s atisf y t h e t o u g h est w ar m e d g e d e m a n ds.” Acc or di n g to t he s p o k es p ers o n, “I ns ul ati n g gl ass u nits m a d e wit h T P S i m pr o v e e n er g y e ffici e nc y i n b uil di n gs, i ncr e as e d ur a bilit y a n d r e d uc e e n er g y c osts. A m aj or a d v a nt a g e of T P S is its pr o d ucti o n fl e xi bilit y: t h e dir ect a p plic ati o n of t h e T h er m o Pl astic S p ac er o nt o t h e gl ass lit e si g ni fic a ntl y si m pli fi es t h e pr oc ess es f or I. G. m a n uf act ur ers. “ T h e m o d er n Gl ast o n S p e e d pr o d ucti o n li n e c a n b e us e d t o pr o d uc e tri pl e I. G. u nits at t h e s a m e ti m e it t a k es ot h er li n es t o pr o d uc e d o u bl e I. G. u nits. Gl ast o n C o mf ort, a n e ntr y-l e v el s ol uti o n t o i n d ustri al I. G. pr o d ucti o n, is a n e x a m pl e of o ur l oc alis e d pr o d uct t o fit s p eci fic all y f or t h e Asi a n m ar k et a n d m a d e i n o ur Gl ast o n Ti a nji n f act or y. T h e tr e n d is al w a ys m o vi n g t o w ar ds l ar g er I. G. u nits a n d f aç a d e el e m e nts.” M e ul e m a n of C el Si a n Gl ass & S ol ar B. V. e x pl ai n t h at t h eir s o p histic at e d m o d elli n g t o ols h a v e b e e n i n d e v el o p m e nt f or o v er 3 0 y e ars a n d ar e c a p a bl e of m o d elli n g n e w d esi g n f ur n ac es a n d pr e dicti n g h o w t h e y will p erf or m i n pr actic e, i n t er ms of r e q uir e m e nts, gl ass q u alit y, r efr act or y w e ar a n d a v ari et y of ot h er as p ects. “ O ur c ust o m ers t h es e d a ys as k s p eci fic all y f or n e w d esi g ns of f ur n ac es t o r e d uc e c ar b o n e missi o ns. W e h el p c ust o m ers d ec ar b o nis e b y usi n g h y dr o g e n a n d el ectric al e n er g y, w hic h will i m p act o n f ur n ac e d esi g n a n d gl ass q u alit y,” h e s a ys. “ O n e n vir o n m e nt al iss u es, w e h a v e a li n e of s e ns or e q ui p m e nt t o m e as ur e e missi o ns li k e c ar b o n di o xi d e ( C O 2) a n d h el p i m pr o v e t h e f ur n ac e c o m b usti o n pr oc ess. “ W e s er v e b ot h e n d- us ers of f ur n ac es as w ell as s u p pli ers of gl ass f ur n ac es as c ust o m ers. W e stri v e t o r e m ai n i m p arti al. W e ar e n ot all o w e d t o s h ar e c o n fi d e nti al i nf or m ati o n b et w e e n e n d- us ers a n d f ur n ac e s u p pli ers. W e d o o ur b est t o a v oi d c o n n ecti n g c ust o m ers wit h s p eci fic f ur n ac e b uil d ers.” C urr e ntl y, E ur o p e is c o nc e ntr ati n g o n d ec ar b o nis ati o n pr oj ects t h at h a v e hi g h pri orit y t h er e a n d t h er e is a n i ncr e as e d i nt er est i n n e w f ur n ac e d esi g ns. I n Asi a, i nt er est is gr o wi n g t o r e d uc e t h e c ar b o n f o ot pri nt. “I n m ost c as es, c ust o m ers fr o m Asi a ar e m or e i nt er est e d i n i m pr o vi n g t h eir e xisti n g f ur n ac e d esi g ns wit h t h e vi e w t o i m pr o vi n g gl ass q u alit y a n d r e d uci n g d ef ects,” s a ys C el Si a n’s M e ul e m a n. “ Gl o b all y, t h e gl ass i n d ustr y is v er y c o ns er v ati v e a n d ris k- a v ers e. T h e m aj orit y of b ottl e a n d fl o at gl ass m a n uf act uri n g f ur n ac es h a v e b e e n d e v el o p e d o v er t h e p ast 1 0 0 y e ars, s o y o u will fi n d a gr e at d e al of e n d- p ort a n d si d e- p ort r e g e n er ati v e f ur n ac es. Asi a n m a n uf act ur ers ar e g e n er all y stic ki n g wit h e xisti n g f ur n ac e d esi g ns. C h a n gi n g f ur n ac e d esi g ns c a n h a v e a si g ni fic a nt i m p act o n c a pit al e x p e n dit ur es a n d o p er ati n g c osts. T his is w h er e w e fi n d w a ys t o r e d uc e c a p e x w hil e m ai nt ai ni n g o p er ati n g c osts of t h e s a m e l e v el or l o w er.” B ut dis pl a y a n d fi br e gl ass m a n uf act ur ers wit h hi g h-t ec h gl ass m elt ers ar e n o w st arti n g t o l o o k i nt o n e w f ur n ac e d esi g ns. F or t h es e hi g h- e n d m a n uf act ur ers, c a p e x o n f ur n ac e d esi g n d o es n ot h a v e as bi g a n i m p act as i n c o m m o dit y gl ass m elt ers li k e fl o at gl ass a n d gl ass b ottl e m a n uf act uri n g. I n c o m m o ditis e d gl ass m a n uf act uri n g li k e fl o at a n d b ottl e, t h e pric e of a t o n of gl ass a n d pr o fit m ar gi ns ar e r el ati v el y l o w. S o t h e y o nl y h a v e a li mit e d a m o u nt of c a pit al e x p e n dit ur e a v ail a bl e t o b u y n e w f ur n ac e d esi g ns. At t h e

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

C o mf o rt i s l o c ali s e d p r o d u ct f o r t h e A si a n m a r k et

hi g h e n d, a t o n of gl ass is m uc h m or e e x p e nsi v e a n d t h es e m a n uf act ur ers ar e m uc h m or e o p e n t o n e w f ur n ac e d esi g n a n d l o o ki n g at n e w t ec h n ol o g y. “ All- el ectric f ur n ac es ar e c h e a p er t h a n tr a diti o n al r e g e n er ati v e f ur n ac es, s o c a pit al s p e n di n g is l o w er. F or fli nt or gr e e n b ottl es, y o u c a n m elt t h os e s p eci fic c ol o urs i n al m ost all el ectric f ur n ac es. F or a m b er or br o w n b ottl es, w e e x p ect it m a y b e m or e di ffic ult t o d o t h at i n allel ectric f ur n ac es,” s a ys M e ul e m a n of C el Si a n. It is als o i m p ort a nt t o c o nsi d er t h e a m o u nt of r ec ycl e d m at eri al. I n E ur o p e u p t o 7 0 – 8 0 % of r ec ycl e d m at eri al is us e d i n b ottl e m a n uf act uri n g. All- el ectric f ur n ac es ar e r e g ar d e d as b ei n g m or e di ffic ult t o o p er at e wit h r ec ycl e d m at eri al. I n E ur o p e, gl ass b ottl e m a ki n g s e e ms t o b e g oi n g i n t h e dir ecti o n of h y bri d f ur n ac es, w hic h us e m ostl y el ectric al e n er g y b ut still h a v e 2 0- 4 0 % of f ossil f u el firi n g i n t h e f ur n ac e. It is u nli k el y t h at t h e y will b ec o m e e ntir el y el ectric. I n fl o at gl ass t h e s a m e tr e n d is s e e n wit h m a n uf act ur ers m ostl y usi n g el ectric b o ost ers t o l o w er C O 2 e missi o ns b ut still usi n g f ossil f u el li k e n at ur al g as f or c o m b usti o n. It is v er y li k el y t h at s p eci al gl ass es, s uc h as t a bl e w ar e a n d gl ass fi br e, as w ell as m or e e x p e nsi v e t y p es of gl ass li k e dis pl a y gl ass, will b e fir e d b y a n allel ectric f ur n ac e, or t h at m a n uf act ur ers ar e l o o ki n g i nt o s uc h a s ol uti o n. It als o d e p e n ds o n t h e a m o u nt of gl ass m elt e d. F or e x a m pl e, i n t a bl e w ar e, f ur n ac es of 5 0- 1 0 0 t o n n es p er d a y ar e m ostl y alr e a d y allel ectric. “ W e s e e a cl e ar tr e n d t o w ar ds usi n g allel ectric f ur n ac es f or t a bl e w ar e, gl ass fi br e a n d p h ar m ac e utic al gl ass – i n b or osilic at es,” s a ys M e ul e m a n. “I n t er ms of c o m m o ditis e d b ottl e a n d fl o at gl ass pr o d ucti o n, m ost li k el y t h e y will m o v e t o w ar ds h y bri d f ur n ac e t ec h n ol o g y, h y dr o g e n firi n g, or a c o m bi n ati o n of h y dr o g e n firi n g a n d el ectric b o osti n g.” Br eitf el d er, t ec h nic al dir ect or at Ni k ol a us S or g, n ot es t h at Asi a n gl ass m a n uf act ur ers ar e v er y i nt er est e d i n n e w er a n d m or e e n vir o n m e nt all y fri e n dl y m elti n g t ec h n ol o gi es. “ T h e y ar e o bs er vi n g d e v el o p m e nts i n E ur o p e v er y c ar ef ull y. W e ar e c ert ai n n e w m elti n g t ec h n ol o gi es will als o b e us e d i n Asi a s o o n. T h e gr e at est c h all e n g e, n ot o nl y i n Asi a, is al w a ys t h e a v ail a bilit y of s u ffici e nt el ectric p o w er at t h e gl ass pl a nts. A n d c ert ai nl y, t h e pric e f or el ectricit y is al w a ys i m p ort a nt. As w e h a v e c ust o m ers ar o u n d t h e w orl d, I c a n a ffir m t h at n o t ec h n ol o g y is ‘t o o e x p e nsi v e’ f or a s p eci fic ar e a. T h e t ec h n ol o g y its elf is n ot t h e m ai n dri v er. It is al w a ys t h e l oc al sit u ati o n of a v ail a bilit y a n d pric e f or di ff er e nt e n er g y s o urc es.” L e G o u e ffl ec, dir ect or, mi ni n g m et als mi n er als s e g m e nt, Sc h n ei d er El ectric, f e els t h e c ost a n d a v ail a bilit y of el ectricit y c a n b e a b arri er t o t h e a d o pti o n of a d v a nc e d t ec h n ol o gi es. C o m p etiti o n fr o m ot h er pr o d uc ers m a y als o p os e a c h all e n g e H e s a ys: “ T h er e h as b e e n a n i ncr e as e i n c o m mit m e nt t o i m pl e m e nti n g gr e e n gl ass w orl d wi d e, wit h C hi n a a n d J a p a n l e a di n g t h e w a y. H o w e v er, r e g ul at ors h a v e n ot y et p ut i n pl ac e i nc e nti v es a n d t a x es t o f acilit at e t h e us e of c ar b o nfr e e gl ass pr o d ucti o n. O nc e t his pr o gr ess es, pr ot ecti o ns f or s ust ai n a bl e act ors will e m er g e t hr o u g h s p eci fic p er mits, t a x w ai v ers, a n d m a y b e t ari ff p olici es. “ T h e e n d- us er m ar k ets’ st a nc e is m or e p ositi v e. T h e f o o d a n d b e v er a g e i n d ustr y is r a pi dl y i ncr e asi n g its us e of gr e e n gl ass b ottl es a n d pr o d ucts. Dri n ks pr o d uc ers ar e r e alisi n g t h at m or e t h a n h alf of t h e c ar b o n f o ot pri nt of t h eir pr o d ucts ar e c o mi n g fr o m t h eir c o nt ai n ers.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

TPA

Hi g h S p e e d a n d Hi g h Q u alit y N e w st a n d ar ds f or t h e pr o d ucti o n of i ns ul ati n g gl ass u nits wit h t h er m o pl astic s p ac ers   

M ost a c c ur at e T P A m at eri al a p pli c ati o n Per m a n e nt s u p p ort of all c e nt er gl ass es 2 0 % hi g h er o ut p ut d u e t o v erti c al lift ov er

w w w.li s e c. c o m

A N A L Y SI S: F ur n a c e t e c h n ol o g y

“I n t h e p h ar m ac e utic al a n d c os m etic i n d ustri es, t h e n e e d is o b vi o us as h e alt h a n d e n vir o n m e nt al pr ot ecti o n ar e a m o n g t h eir c or e v al u es. T h e d e m a n d f or c ar b o n-fr e e gl ass is risi n g. Ulti m at el y, c ost m a y n ot b e a l o n g-t er m iss u e, b ut i n e vit a bl y a n o p p ort u nit y.” Acc or di n g t o L e G o u e ffl ec, t h e gr e at est c h all e n g e li es i n c o ntr olli n g t h e t e m p er at ur e of t h e gl ass wit h 1 0 0 % el ectric h e ati n g a n d m ai nt ai ni n g a s p eci fic t e m p er at ur e i n t h e v a ult. “I n t his hi g hl y c o ns er v ati v e i n d ustr y, t h e d e v el o p m e nt a n d a d o pti o n of el ectric al b o osti n g a n d h e ati n g will t a k e a l o n g ti m e. As a r es ult, pr o d uc ers n e e d t o i ncr e as e t h e el ectric al p o w er us e d i n t h eir f ur n ac es fr o m 2 0 % t o a p pr o xi m at el y 5 0- 8 0 %,” h e s a ys. “ T h e fi n e c o ntr ol of p o w er a n d l oc alis e d e n er g y i n p uts ar e critic al t o ac hi e vi n g el ectri fic ati o n. El ectric al h e ati n g tr a nsf er t o gl ass h as a 9 5 % yi el d. O nc e, a hi g h l e v el of e n er g y c o n v ersi o n is r e ac h e d, r e g e n er at ors or r ec u p er at ors ar e n o l o n g er n e e d e d. T o d a y, gl ass q u alit y is ac hi e v e d b y a l o n g r e fi ni n g z o n e w hic h cr e at es a cl e ar a n d u nif or m gl ass fl o w. I n- b at h l oc alis e d h e ati n g h as t h e p ot e nti al t o s ucc e e d i n f ast er m elti n g a n d hi g h er pr ecisi o n gl ass t e m p er at ur e c o ntr ols. It is a k e y l e ar ni n g c ur v e t h at l ar g e gl ass m elt ers h a v e a h e a d of t h e m.” Br eitf el d er of S or g r ec k o ns gl ass q u alit y c a n al w a ys b e i m pr o v e d b y b ett er, m or e st a bl e pr oc ess p ar a m et ers. “ Wit h t h e d e m a n d f or l o w er c ar b o n e missi o ns, w e ar e s e ei n g a n i ncr e as e i n c ull et s h ar e o n all f ur n ac es. T h us, t h e i m pr ot a nc e of a g o o d c ull et tr e at m e nt b ec o m es e v e n m or e i m p ort a nt si nc e i m p uriti es i n t h e c ull et will i m p act t h e q u alit y of t h e gl ass.” C el Si a n’s M e ul e m a n b eli e v es t h er e is s o m e i nt er est fr o m Asi a n m a n uf act ur ers i n pr oc ess c o ntr ol t ec h n ol o g y. “ O ur GT M- X m ulti- p h ysics m o d el f or d et ail e d m o d elli n g of p h ysic al a n d c h e mic al pr oc ess es is s o m et hi n g Gl a st o n li n e at A G P A r c hit e ct u r al w e j ust i ntr o d uc e d. T h e us e of m at h e m atic al m o d els all o ws us t o u n d erst a n d h o w f ur n ac es p erf or m a n d t o d et er mi n e s o p histic at e d w a ys t o c o ntr ol m elti n g. As p art of o ur r M P C - M o d el Pr e dicti v e C o ntr ol – s yst e m, w e us e al g orit h ms t o c o ntr ol t h e f ur n ac e i n or d er t o ac hi e v e t h e l o w est e n er g y c o ns u m pti o n w hil e m ai nt ai ni n g acc e pt a bl e gl ass q u alit y. T h e y c a n b e i nt e gr at e d i nt o m ost pr oc ess c o ntr ol s yst e ms, s uc h as Si e m e ns a n d Y o k o g a w a. “ Y es, t h er e is s o m e i nt er est fr o m Asi a n gl ass m a n uf act ur ers b ut t h e y ar e n ot t h e m aj orit y. I nt er est is e q u all y di vi d e d all o v er t h e gl o b e. W e s e e i nt er est fr o m C hi n a as w ell as J a p a n a n d I n di a i n Asi a. C a p e x is a n i m p ort a nt c o nsi d er ati o n f or m a n uf act ur ers. O ur vi e w is t h at w e n e e d t o pr o v e a r et ur n o n i n v est m e nt of 1- 2 y e ars at m ost. T h e e n d- us er is q uit e acc e pti n g of s uc h t ec h n ol o g y if w e c a n d eli v er s uc h a r et ur n o n i n v est m e nt,” s a ys M e ul e m a n. Gl ass m a n uf act ur ers still h a v e a l ot of r o o m t o m a k e b ett er us e of e xisti n g f ur n ac es w hic h still h a v e m a n y y e ars of lif e l eft b ef or e s witc hi n g t ec h n ol o g y. “ Y o u h a v e t o s q u e ez e e v er y bit of e n er g y e ffici e nc y fr o m e xisti n g f ur n ac es, w hic h ar e m ost pr o b a bl y r e g e n er ati v e f ur n ac es. T h at is w h er e y o u st art. Y o u h a v e t o i m pr o v e y o ur pr oc ess c o ntr ol a n d o pti mis e t h os e f ur n ac es as f ar as p ossi bl e,” s a ys M e ul e m a n. “ W e s e e a l ot of f ur n ac es all o v er t h e w orl d w h er e y o u c a n still m a k e h u g e i m pr o v e m e nts i n e n er g y e ffici e nc y – still s a v e a l ot of g as, i m pr o v e q u alit y, i ncr e as e p ull, i ncr e as e yi el d. T h er e is still a c o nsi d er a bl e di ff er e nc e b et w e e n a b a dl y r u n b usi n ess a n d a w ell-r u n, o pti mis e d b usi n ess.” I n t h e vi e w of M e ul e m a n, a c o u ntr y s uc h as I n di a, w hic h h e h as visit e d

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

a b o ut 3 0 ti m es a n d visit e d m a n y gl ass f aciliti es, m a y h a v e a n a d v a nt a g e t o m a k e a m aj or tr a nsiti o n i n gl ass m a n uf act uri n g t ec h n ol o g y, wit h o ut g oi n g t hr o u g h t h e i nt er m e di at e st e ps t a k e n b y E ur o p e- fr o m f ossil f u el- fir e d f ur n ac es t o r e g e n er ati v e f ur n ac es, t o o x y-f u el f ur n ac es t o n o w s o m et hi n g t h at is m ost li k el y h y bri d f ur n ac es. “I n di a c a n s ki p s o m e of t h es e st e ps a n d s witc h t o m uc h m or e gr e e n el ectricit y. It h as a h u g e o p p ort u nit y t o m a k e us e of m or e s ol ar e n er g y a n d t o d e v el o p gr e e n h y dr o g e n m a n uf act uri n g b ec a us e it h as s o m a n y s u n n y d a ys a n d m or e i nt e ns e s u n b e a ms.” T h e pric e a n d e ffici e nc y of e n er g y n e e ds t o b e c o nsi d er e d. T h e e ffici e nc y of n at ur al g as i n gl ass f ur n ac es is u nli k el y t o e xc e e d 4 5 %, c o m p ar e d wit h el ectric al e n er g y e ffici e nc y l e v els of 8 0 t o 8 5 %. M a n uf act ur ers l o o ki n g f or d ec ar b o nis ati o n a n d c o nsi d eri n g bi of u els, h y dr o g e n a n d el ectric al e n er g y f ac e t h e pr o bl e m of c o m b usti bl e f u els li k e bi o g as a n d h y dr o g e n n ot h a vi n g hi g h er e ffici e nc y t h a n n at ur al g as. El ectric al e n er g y h as a m uc h hi g h er e n er g y e ffici e nc y t h a n n at ur al g as e v e n if m a n uf act ur ers p a y m or e p er kil o w att- h o ur. F ut ur e pric es of el ectricit y a n d f u els n e e d t o b e c o nsi d er e d f or at l e ast 1 0 y e ars, t h e lif es p a n of a f ur n ac e. M a n uf act ur ers i n E ur o p e p a y € 1 0 0 p er t o n n e of C O 2 e missi o ns, o n t o p of w h at t h e y p a y f or g as. Us ers of el ectricit y d o n ot h a v e t o p a y a n e missi o n t a x. B ut m a n uf act ur ers w a nti n g t o s witc h f ur n ac e t ec h n ol o g y t o el ectric f ur n ac es n e e d a st a bl e gri d. “ All- el ectric f ur n ac es h a v e v er y l o w e missi o ns, w hic h is a h u g e a d v a nt a g e b ut o n t h e ot h er si d e if t h e gri d is n ot st a bl e it will n ot w or k. Y o u m ust first att e n d t o gri d st a bilit y,” s a ys M e ul e m a n. Acc or di n g t o Sc h n ei d er El ectric’s L e G o u e ffl ec, mi d-c a m p ai g n u p gr a d es ar e n ot p ossi bl e si nc e f ur n ac es c a n n ot b e st o p p e d. T h e o nl y w a y t o ac hi e v e u p gr a d es is t o i ns ert l ar g e b o osti n g c a p aciti es w h e n a f ur n ac e is b ei n g r e v a m p e d. Gl a s s P r o d u ct s, N e w Z e al a n d “ T h e tr a nsiti o n p eri o d is l o n g a n d r e ac hi n g t h e gl ass i n d ustr y t ar g ets of r e d uci n g 4 0 % of its c ar b o n f o ot pri nt b y 2 0 3 0 a n d b ec o mi n g f ull y c ar b o n-fr e e b y 2 0 5 0 will b e t o u g h,” h e s a ys. “I n or d er t o f ull y m ast er q u alit y a n d e n er g y i n l ar g e gl ass m elt ers, w e m ust act n o w t o b e gi n t h e tr a nsiti o n t o a hi g h el ectric al r ati o wit h all pr oc ess es. F ort u n at el y, t h er e is g o o d n e ws. E ac h k W h of el ectricit y s u bstit ut e d h as its o w n e ffici e nc y a n d c ar b o n f o ot pri nt r e d ucti o n. T his m e a ns t h at e v er y b o osti n g r ati o r e pr es e nts pr o gr ess t o w ar ds a gr e e n er f ut ur e.” C el Si a n’s M e ul e m a n b eli e v es it is i m p ort a nt t o attr act y o u n g p e o pl e t o t h e i n d ustr y es p eci all y d uri n g a ti m e of s uc h si g ni fic a nt t ec h n ol o g y tr a nsiti o n a n d w h er e c h a n g es c o mi n g u n d er ‘I n d ustr y 4. 0’ i ncr e as es r eli a nc e o n d at a. “ T h e gl ass i n d ustr y h as n ot b e e n v er y attr acti v e f or y o u n g p e o pl e b ec a us e it is h ot, s o m eti m es dirt y, a n d v er y n ois y. N o n et h el ess, i n t his m o m e nt - w h e n w e n e e d t o t hi n k of n e w t ec h n ol o g y, n e w w a ys t o c o ntr ol t h os e f ur n ac es s uc h as m o d eli n g, it is of gr e at i m p ort a nc e f or t h e gl ass i n d ustr y t o attr act y o u n g p e o pl e,” h e s a ys. A m aj or iss u e t o d a y is s e g m e nt e d gl ass m a n uf act uri n g. T h e b atc h h o us e, f ur n ac e f or m elti n g, f or mi n g all h a v e t h eir o w n s yst e ms m ostl y u nc o n n ect e d. “ M a n uf act ur ers ar e st arti n g t o us e h u g e a m o u nts of d at a fr o m t h eir e ntir e m a n uf act uri n g pr oc ess es,” s a ys M e ul e m a n. It is f or t his r e as o n t h at y o u n g p e o pl e ar e s o cr uci al. T h e y o u n g h a v e di ff er e nt w a ys of d e ali n g wit h d at a; t h e y ar e acc ust o m e d t o it. Fi n di n g c orr el ati o ns i n d at a c a n yi el d gr e at r es ults. Y o u n ot o nl y n e e d a ut o m ati o n a n d i nt erc o n n ecti n g d at a, b ut als o p e o pl e w h o u n d erst a n d it.”

w w w. a si a n gl a s s. c o m

V a c u u m C o ntr ol S y st e m V C S

P h ot o s: O-I G e r m a n y

Z er o d ef e ct q u alit y i n t h e v a c u u m pr o c e s s

I n e x p e n si v e r ej e ct s y st e m E arl y d et e cti o n of m a n uf a ct uri n g a n d s y st e m pr o bl e m s R e d u c e d err or r at e Si g ni ﬁ c a ntl y i m pr o v e d q u alit y of pr o d u ct s a n d pr o d u cti o n

w w w.f utr o ni c. d e

a ut o m ati o n i n a n e w di m e n si o n

GS EL R AV IS C SE S S H E A RI N G W e m a k e s h e ar bl a d e s.

A di visi o n of:

S o y o u c a n m a k e h oll o w gl a s s. w w w. p e n ni n e. or g

s al es @ p e n ni n e. or g

+ 4 4 ( 0) 1 4 8 4 8 6 4 7 3 3

S P E CI A L R E P O R T

I n focus

I N T E R VI E W WI T H M A R K US G R U BE R

M ar k u s Gr u b er, S e ni or Vi c e Pr e si d e nt, Gl a s s at Gr e n z e b a c h Gr o u p, di s c u s s e s t h e gr o u p’s pl a n s f or 2 0 2 2, i n cl u di n g t h e a c q ui siti o n of C N U D- E F C O, i n t hi s e x cl u si v e i nt er vi e w wit h A si a n Gl a s s.

W h at i m m e di at e b e n efit s h a s t h e r e c e nt i nt e gr ati o n of C N U D E F C O G F T - i nt o t h e Gr e n z e b a c h f a mil y br o u g ht t o y o ur c u st o m er s. M ar k u s Gr u b er: C N U D E F C O h a s b e e n a m e m b er of t h e Gr e n z e b a c h Gr o u p si n c e t h e e n d of 2 0 1 9. T h er e ar e a n u m b er of b e n efit s f or t h e gl a s s i n d u str y a s s o ci at e d wit h t hi s : t e c h n ol o g y i nt e gr ati o n a cr o s s t h e b o ar d, pr e ci si o n e n gi n e eri n g, l e s s pr oj e ct m a n a g e m e nt b y c u st o m er s, a st a n d ar di s e d c o ntr ol c o n c e pt, f e w er i nt erf a c e s, pl a nt a n d e q ui p m e nt d e si g n i n 3 D a n d vi a si m ul ati o n s, i nt uiti v e gl a s s pl a nt o p er ati o n, di git al s ol uti o n s f or b ett er o ut p ut a n d q u alit y, effi ci e nt r e s o ur c e u s e a n d a n i nt e gr at e d f o c u s o n r e d u ci n g e n er g y u s a g e a n d c ar b o n f o ot pri nt. I n s h ort, e v er y s er vi c e a s s o ci at e d wit h a gl a s s f a cilit y c a n b e a c q uir e d t hr o u g h o n e s o ur c e. T h e n e xt st e p i n t hi s j oi nt v e nt ur e o c c ur e d o n 1 J a n u ar y, 2 0 2 2: t h e f ull i nt e gr ati o n of t h e gl a s s b u si n e s s i nt o t h e Gr e n z e b a c h Gr o u p, wit h all of it s t o ol s a n d pr o c e s s e s. Gr e n z e b a c h a n d C N U D E F C O ar e ‘ o n e f a mil y’, w hi c h m e a n s c u st o m er s h a v e o nl y o n e c o ntr a cti n g p art n er, n a m el y Gr e n z e b a c h – a cl e ar, c o n si st e nt s ol uti o n t h at m a k e s e v er yt hi n g e a si er. T hi s i s al s o a s s o ci at e d wit h r e n a mi n g t h e sit e i n I a si, R o m a ni a: t h e c urr e nt c o m p a n y n a m e, C n u d Ef c o O p er ati o n s, c h a n g e t o Gr e n z e b a c h R o m a ni a S. R. L. I n a d diti o n, t h er e ar e pl a n s t o e x p a n d t h e pr o d u cti o n c a p a cit y at t h e I a si sit e. B y 2 0 2 2, a n e w pr o d u cti o n h all will b e b uilt. C a n y o u t ell u s m or e a b o ut t h e s y n er g y b et w e e n t h e t w o c o m p a ni e s ? M G: Gr e n z e b a c h a n d C N U D E F C O h a v e b e e n s u p pl yi n g i n d u stri al fl o at gl a s s pr o d u cti o n a n d pr o c e s si n g m a c hi n er y si n c e t h e v er y b e gi n ni n g. W e h a v e b e e n t e c h n ol o g y pi o n e er s i n t hi s s e ct or si n c e t h e 1 9 9 0 s. T o d a y, m or e t h a n h alf of all gl a s s p a n el s i n st all e d i n b uil di n g s ar e b a s e d o n Gr e n z e b a c h t e c h n ol o g y a n d/ or pr o d u c e d b y C N U D E F C O. Wit h o v er 3 0 0 s y st e m s i n st all e d w orl d wi d e, Gr e n z e b a c h a n d C N U D E F C O p o s s e s s e xt e n si v e e x p eri e n c e d i n t h e i n d u str y. T h e e x p ert s of t h e t w o c o m p a ni e s k n o w e a c h ot h er, h a vi n g w or k e d t o g et h er o n m a n y pr oj e ct s – t h e y s h ar e a p a s si o n f or i n n o v ati o n a n d hi g h st a n d ar d s f or q u alit y. A s t h e pr o d u ct p ortf oli o s of b ot h c o m p a ni e s c o m pl e m e nt o n e a n ot h er, w e c a n off er a c o m pl et e s ol uti o n, w hi c h r a n g e s fr o m h ot t o c ol d. A d diti o n all y, w e ar e a bl e t o t a k e a d v a nt a g e of t h e m a n uf a ct uri n g f a cilit y i n R o m a ni a i n or d er t o i m pr o v e o ur m a n uf a ct uri n g f o ot pri nt, r e d u c e tr a n s p ort ati o n c o st s a n d i m pr o v e ti mi n g s c h e d ul e s.

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

W h at h a v e b e e n t h e bi g g e st c h all e n g e s f a c e d i n r e a c hi n g y o ur g o al of a c hi e vi n g a s e a ml e s s c oll a b or ati o n a n d p art n er s hi p b et w e e n t h e t w o c o m p a ni e s, a n d w h at d o y o u i m a gi n e will b e t h e n e xt m aj or mil e st o n e t h at y o u will h o p e t o a c hi e v e ? M G: W e c o n d u ct e d a n i nt e n si v e Gr o w- T o g et h er pr o gr a m m e t o i nt e gr at e o ur c oll e a g u e s fr o m C N U D E F C O. T h e n e w c oll e a g u e s w er e hi g hl y m oti v at e d a n d pr o u d t o b e c o m e p art of Gr e n z e b a c h. T hi s m a d e t h e i nt e gr ati o n m u c h e a si er. T h e fir st st e p w a s t o m er g e all t h e pr o c e s s e s, a s w ell a s t h e I T s y st e m s, b ut t h a n k s t o t h e s u p p ort of all d e p art m e nt s, t h at w a s al s o a s u c c e s s. Fr o m a t e c h n ol o gi c al st a n d p oi nt, w e will i ntr o d u c e di git ali s ati o n a n d I n d u str y 4. 0 s ol uti o n s fr o m t h e ti n b at h d o w n t o t h e c ol d e n d. A s a r e s ult, t h e q u alit y will i m pr o v e, l o s s e s will b e r e d u c e d, a n d t h er e will b e o n e u nifi e d u s er i nt erf a c e t hr o u g h o ut all fl o at li n e s. Wit h y o ur c o m bi n e d e x p erti s e c a n y o u t ell u s m or e a b o ut y o ur j oi nt t e c h n ol o gi c al d e v el o p m e nt s, s p e cifi c all y y o ur S E RI C Y pl atf or m. Gi v e n t h e pr e s s ur e s of hi g h e n er g y c o st s i n t h e gl a s s s e ct or h o w c a n Gr e n z e b a c h’ s S E RI C Y pl atf or m h el p b e n efit y o ur c u st o m er s ? M G: A m o n g t h e k e y o bj e cti v e s of o ur gl a s s c u st o m er s ar e t o r ai s e pr o d u ct q u alit y, i n cr e a s e o ut p ut a n d i m pr o v e r e s o ur c e effi ci e n c y. O ur t e c h n ol o gi c al d e v el o p m e nt s a n d s er vi c e s ai m t o a c hi e v e t h e s e g o al s. W e e x pl oit t h e e n or m o u s p ot e nti al of di git ali s ati o n t o f urt h er e n h a n c e t h e q u alit y a n d effi ci e n c y t h at o ur e q ui p m e nt a n d a ut o m at e d pr o c e s s e s h a v e off er. Gr e n z e b a c h a n d C N U D E F C O c o v er t h e m aj orit y of t h e di s ci pli n e s i n a fl o at gl a s s s y st e m, a n d t h e m er g er r e pr e s e nt s a bi g st e p t o w ar d s l e v er a gi n g I n d u str y 4. 0. W e c a n n o w c oll e ct d at a o n m o st of t h e st e p s i n v ol v e d i n t h e pr o c e s s. A ct u al u s e c a s e s b a s e d o n a n al y si n g a n d c o n s oli d ati n g l ar g e a m o u nt s of d at a g e n er at e a d d e d v al u e f or c u st o m er s a n d c o n s u m er s. S E RI C Y pr o vi d e s d at a o n w h e n, w h er e a n d t o w h at e xt e nt o ur m a c hi n er y i s n e e d e d. I nt elli g e nt a p pli c ati o n s c o n v ert t h e r a w d at a i nt o u s ef ul i nf or m ati o n, w hi c h i s f e d i nt o t h e pr o d u cti o n pr o c e s s, or u s e d f or s p e ci al t a s k s. I n t h e f ut ur e, i nt elli g e nt a s si st a n c e s y st e m s will a d vi s e o p er ati v e s o n t h e a cti o n s t h at n e e d t o b e t a k e n. O n t h e b a si s of t h e a n al y s e d d at a, S E RI C Y pr o vi d e s pr a cti c al i nf or m ati o n t o t h e h e a d of pr o d u cti o n o n h o w t o c h a n g e

w w w. a si a n gl a s s. c o m

S P E CI A L R E P O R T

m a c hi n er y s etti n g s t o o pti mi s e pr o d u cti o n. T hi s l e a d s t o hi g h er q u alit y, m or e pr o d u cti o n a n d l e s s r e s o ur c e c o n s u m pti o n. W h at d o y o u t hi n k y o ur c o m p a n y h a s l e ar nt fr o m t h e c urr e nt gl o b al sit u ati o n, a n d h o w will y o u a p pl y t h at k n o wl e d g e i nt o y o ur f ut ur e-t hi n ki n g str at e g y ? A n d w h at ar e y o ur vi e w s o n t h e c urr e nt di sr u pt e d f e el t o gl o b al t r a d e ? M G: W e b e n efit fr o m t h e i nt er n ati o n al b u si n e s s of t h e Gr e n z e b a c h Gr o u p a s w ell a s b ei n g still a f a mil y- o w n e d b u si n e s s. T h e c o m p a n y i s a l e a di n g a ut o m ati o n s ol uti o n pr o vi d er n ot o nl y f or t h e gl o b al gl a s s i n d u str y, b ut al s o f or t h e b uil di n g m at eri al s a n d i ntr al o gi sti c s m ar k et s. I n a d diti o n, it d e v el o p s n e w a p pli c ati o n ar e a s li k e r e c y cli n g pr o c e s s e s, fri cti o n stir w el di n g, a ut o m ati o n of a d diti v e m a n uf a ct uri n g i n i n d u str y or di git al n et w or ki n g. O ur gl o b al l o c ati o n s e n a bl e u s t o b e fl e xi bl e a n d cl o s e t o o ur c u st o m er s. H a vi n g b ot h l o c al a n d i nt er n ati o n al o p er ati o n s i s a v er y g o o d c o m bi n ati o n f or u s a n d o ur c u st o m er s. W e s er v e a s a j o ur n e y p art n er f or o ur c u st o m er s d uri n g t h e e ntir e lif e c y cl e of t h eir gl a s s pr o d u cti o n e q ui p m e nt. P arti c ul arl y d uri n g t h e p a n d e mi c, c u st o m er s a p pr e ci at e d o ur r eli a bl e 2 4/ 7 r e m ot e s er vi c e. H o w f o c u s e d ar e y o u o n g etti n g a cr o s s t h e c o st - eff e cti v e n e s s a n d e n vir o n m e nt al n at ur e of t h e t e c h n ol o g y a n d s er vi c e s y o u off er, a n d w h at i s t h e m ar k et r e c e pti o n i n A si a f or t h at ? W hi c h c o u nt ri e s ar e m or e pr o gr e s si v e i n t h o u g ht t h a n ot h er s ? M G: All c u st o m er s r e c o g ni s e t h e i m p ort a n c e of pr o d u ct q u alit y a n d l o w er e n er g y c o st s i n s h ort- a n d l o n g-t er m s u c c e s s. Gl a s s pr o d u cti o n i s v er y e n er g yi nt e n si v e, s o cli m at e pr ot e cti o n a n d C O 2 r e d u cti o n ar e b e c o mi n g i n cr e a si n gl y i m p ort a nt f or all gl a s s m a n uf a ct ur er s, i n cl u di n g t h o s e i n A si a. T h e C hi n e s e ai m t o a c hi e v e c ar b o n n e utr alit y b y 2 0 6 0 a n d r e a c h t h e p e a k of C O 2 e mi s si o n s b ef or e 2 0 3 0. A s a r e s ult, C hi n a i s r a pi dl y i n cr e a si n g it s wi n d a n d s ol ar f ar m s, a m o n g ot h er i niti ati v e s. T h e G o v er n m e nt pl a n s t o a d d s ol ar c a p a cit y of 8 0 t o 1 6 0 gi g a w att s a y e ar fr o m 2 0 2 1 t o 2 0 3 0. T hi s i m pli e s a s h ar p i n cr e a s e i n d e m a n d f or s ol ar gl a s s, a n d gl a s s m a n uf a ct ur er s will n e e d t o r e s p o n d t o it. I n C hi n a al o n e, m or e t h a n 1 6 0 p att er n gl a s s li n e s f or t h e s ol ar m ar k et ar e pl a n n e d or r e a d y f or i n st all ati o n. T h e s c al e of t hi s eff e ct i s i m pr e s si v e: t h e s ol ar p a n el s pr o d u c e d b y t h e s e pl a nt s c o ul d c o v er t h e w h ol e of G er m a n y wit h s ol ar p a n el s wit hi n t w o y e ar s. I n or d er t o m e et t h e gr o wi n g

w w w. a si a n gl a s s. c o m

d e m a n d f or s ol ar gl a s s, Gr e n z e b a c h h a s r e d e si g n e d it s p att er n gl a s s p ortf oli o a n d c o m pl et e d it wit h st at e- of-t h e- art t e c h n ol o g y. A d diti o n all y, w e pr o vi d e a c utti n g- e d g e w a st e h e at r e c o v er y s y st e m f or gl a s s pl a nt s t o h el p t h e m a c hi e v e t h eir cli m at e t ar g et s a n d g ai n o p er ati o n al li c e n s e s i n t h e f ut ur e. Wit h t h e I nt e r n ati o n al Gl a s s c o m m u nit y g e ari n g u p f or a b u s y 2 0 2 2, w hi c h e x hi biti o n s d o y o u d e e m t o b e i m p ort a nt. H a v e y o u mi s s e d att e n di n g t h e m aj or e x hi biti o n s ? O r h a s y o ur b u si n e s s n ot b e e n aff e ct e d b y t h e l a c k of e x hi biti o n a cti vit y

M G: W e h a v e r e all y mi s s e d t h e e x hi biti o n s a n d n et w or ki n g wit h o ur c u st o m er s. W e l o o k f or w ar d t o s e ei n g t h e m a g ai n at t h e i nt er n ati o n al s h o w s: C hi n a Gl a s s a n d gl a s st e c. W h at ar e t h e t hr e e l ar g e st c h all e n g e s i n fr o nt of y o u i n t h e n e xt t hr e e y e ar s; a n d w h at ar e t h e gr e at e st m ar k et o p p ort u niti e s ? M G: A m aj or i s s u e c a u s e d b y t h e gl o b al p a n d e mi c i s t h e di sr u pti o n of t h e s u p pl y c h ai n. W h e n it c o m e s t o d eli v eri n g e s s e nti al p art s, w e u s e o ur gl o b al f o ot pri nt. F urt h er m or e, t h e tr a n s p ort ati o n s h ort a g e, w hi c h i n cr e a s e s tr a n s p ort ati o n c o st s, aff e ct s b u d g et s i n all r el e v a nt e c o n o mi c z o n e s. T h e hi g h e n er g y pri c e s a n d t h e C O 2 e mi s si o n r e g ul ati o n s aff e ct o ur c u st o m er s’ b u si n e s s e s a n d will c h a n g e w h at t h e y r e q uir e fr o m u s. H er e at Gr e n z e b a c h, w e off er s ol uti o n s t o c o u nt er a ct t h e s e tr e n d s. Fi n all y, if y o u c o ul d h a v e o n e wi s h, 1 2 m o nt h s fr o m n o w, w h at w o ul d it b e [ e c o n o mi c all y, pr o d u cti o n- wi s e, or p oliti c all y] M G: M y h o p e i s t h at t h e gl o b al p a n d e mi c will c o m e t o a n e n d i n t h e n e ar f ut ur e, a n d t h at t h e s u p pl y c h ai n b ottl e n e c k s a n d tr a n s p ort ati o n pr o bl e m s will b e r e s ol v e d a s a r e s ult.

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

Wi n do w on

S A U DI A R A BI A T a bl e 1

2017 2018 2019 2020

13335920 13353774 15241795 14529070

T ot al S af et y Gl a s s - T o u g h e n e d & L a mi n at e d I m p o rt s ( K g)

2017 2018 2019 2020

3379136 3270817 3146685 3996402

10396487 18224543 15752253 9695250

T ot al S af et y Gl a s s - T o u g h e n e d & L a mi n at e d E x p o rt s ( K g)

T a bl e 1

2017 2018 2019 2020

S af et y Gl a s s - T o u g h e n d ( T e m p e r e d) - I m p o rt s ( k g)

524500 321760 386213 374407

S af et y Gl a s s - T o u g h e n d ( T e m p e r e d) - E x p o rt s: ( k g)

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

w w w. a si a n gl a s s. c o m

2017 2018 2019 2020

2 0 1 7 N/ A 2018 2 0 1 9 N/ A 2020

7456776 6898916 6942969 8866215

S af et y Gl a s s - L a mi n at e d - I m p o rt s ( K g)

2017 2018 2019 2020

Gl a s s Mi r r o r s i n cl u di n g R e a r - Vi e w Mi r r o r s f o r V e hi cl e s I m p o rt s ( K g)

477597

S af et y Gl a s s - L a mi n at e d - E x p o rt s ( K g)

2017 2018 2019 2020

14986776 13682548 17417713 21631678

5200

372030 677364 4615352 11 4 0 9 9 7 9

Gl a s s Mi r r o r s i n cl u di n g R e a r- Vi e w Mi r r o r s f o r V e hi cl e s E x p o rt s ( K g)

T a bl e 1

2017 2018 2019 2020

T a bl e 1

1653768 1 0 1 6 0 11 1662949 11 7 0 5 6 9

2 0 1 7 N/ A 2018 2019 2020

Gl a s s; R e a r - Vi e w mi r r o r s f o r V e hi cl e s - I m p o rt s ( K g)

w w w. a si a n gl a s s. c o m

4318 4 8 5 11 85244

Gl a s s; R e a r- Vi e w mi r r o r s f o r V e hi cl e s - E x p o rt s ( K g)

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

A n a yl si s

R efr a ct or y Z o n e

R HI M a g n e sit a t o tr a n sf or m b u si n e s s l o gi sti c s N et h erl a n d s R HI M a g n e sit a, t h e w orl d’ s l e a di n g s u p pli er of r efr a ct or y pr o d u ct s, h a s s el e ct e d Or a cl e F u si o n Cl o u d Tr a n s p ort ati o n M a n a g e m e nt, p art of Or a cl e F u si o n Cl o u d S u p pl y C h ai n & M a n uf a ct uri n g ( S C M), t o s u p p ort t h e c o m p a n y’ s ex p a n si o n a n d t e c h n ol o g y m o d er ni s ati o n. F oll o wi n g t h e i m pl e m e nt ati o n, R HI M a g n e sit a’ s s hi p pi n g l o c ati o n s will r u n o n o n e u nifi e d tr a n s p ort m a n a g e m e nt s y st e m c ov eri n g all a s p e ct s of it s l o gi sti c s pr o c e s s e s. T h e s el e cti o n of Or a cl e Tr a n s p ort ati o n M a n a g e m e nt will e n a bl e t h e c o m p a n y t o r e d u c e c o st s, o pti mi s e s er vi c e l ev el s, a n d a ut o m at e pr o c e s s e s s o t h at it c a n r u n it s l o gi sti c s o p er ati o n s ev e n m or e effi ci e ntl y. H e a d q u art er e d i n Vi e n n a wit h it s Gl o b al S u p pl y C h ai n or g a ni s ati o n i n R ott er d a m, R HI M a g n e sit a o p er at e s 2 8 m ai n pr o d u cti o n sit e s ar o u n d t h e w orl d t h at s hi p t o c u st o m er s i n m or e t h a n 1 0 0 c o u ntri e s. R HI M a g n e sit a s el e ct e d Or a cl e Tr a n s p ort ati o n

M a n a g e m e nt f or it s b uilt-i n fl exi bilit y a n d c o nfi g ur a bilit y t o s u p p ort c o m pl ex pr o c e s s e s f or all tr a n s p ort m o d e s. Or a cl e Tr a n s p ort ati o n M a n a g e m e nt will e n a bl e R HI M a g n e sit a t o a ut o m at e b u si n e s s pr o c e s s e s wit hi n it s l o gi sti c s n et w ork a n d o pti mi s e o p er ati o n s a cr o s s m ulti pl e s u p pl y c h ai n fl o w s a n d o p er ati n g m ark et s, h el pi n g i m pr ov e c u st o m er ex p eri e n c e s a n d r e d u c e fr ei g ht a n d o p er ati o n al c o st s. T h e c o m p a n y will b e n efit fr o m o n e u nifi e d l o gi sti c s pl atf or m t h at e n a bl e s it t o m a n a g e e a c h f a c et of it s tr a n s p ort o p er ati o n s m or e effi ci e ntl y – fr o m tr a n s p ort pl a n ni n g a n d ex e c uti o n, t o tr a n s p ort ev e nt m a n a g e m e nt, t o fr ei g ht i nv oi c e s ettl e m e nt a n d b u si n e s s a n al yti c s. Si m o n e Or e m ovi c, ex e c utiv e vi c e pr e si d e nt of p e o pl e, pr oj e ct s a n d v al u e c h ai n at R HI M a g n e sit a, s ai d: “ Or a cl e Tr a n s p ort ati o n M a n a g e m e nt giv e s u s t h e t o ol s w e n e e d t o a ut o m at e o ur pr o c e s s e s s o

t h at w e c a n r u n o ur l o gi sti c s m or e effi ci e ntl y w hil e r e d u ci n g c o st s, a n d m ai nt ai ni n g e n d-t o- e n d vi si bilit y of o ur o p er ati o n s s o t h at w e c a n bri n g o ur c u st o m er ex p eri e n c e t o t h e n ext l ev el.” M o ni c v a n A arl e, vi c e pr e si d e nt of a p pli c ati o n s b e n el ux at Or a cl e, s ai d: “I n d u stri al s u p pli er s li k e R HI M a g n e sit a ar e h a vi n g t o r et hi n k t h eir o p er ati n g m o d el s a s t h e y di v er sif y t h eir b u si n e s s e s, w hil e f a c e d wit h t h e c h all e n g e s of a n e v er- u n c ert ai n o p er ati n g e n vir o n m e nt a n d str ai n e d gl o b al s u p pl y c h ai n s.” “ A s a f or w ar d-t hi n k er wit h a c ult ur e of i n n o v ati o n t h at h a s e n a bl e d it t o l e a d it s m ar k et f or y e ar s, R HI M a g n e sit a b e g a n t hi s pr o c e s s w ell b ef or e t h e c urr e nt cri si s. Wit h Or a cl e Tr a n s p ort ati o n M a n a g e m e nt, it will h a v e a n i nt e gr at e d l o gi sti c s m a n a g e m e nt pl atf or m t o h el p i m pr o v e o p er ati n g effi ci e n c y a n d s u p p ort t h e c o m p a n y’ s c urr e nt a n d f ut ur e n e e d s.”

Şi ş e c a m a c q uir e s r efr a ct or y m a n uf a ct ur er R ef el Tur k e y Tur ki s h c o m p a n y Şi ş e c a m i s a c q uiri n g t h e It ali a n c o m p a n y R ef el, o n e of t h e w orl d’ s l e a di n g r efr a ct or y m at eri al s m a n uf a ct ur er s. Wit h t hi s str at e gi c a c q ui siti o n, Şi ş e c a m ai m s t o s e c ur e it s r efr a ct or y s u p pl y a n d a v ert s u p pl y c h ai n- b a s e d ri s k s f or it s n e w i n v e st m e nt pl a n s. T h e R ef el a c q ui siti o n will al s o f urt h er b ol st er Şi ş e c a m’ s str at e gi c p o siti o n i n t h e gl o b al gl a s s i n d u str y. T h e a c q ui siti o n i s al s o ex p e ct e d t o m a k e Şi ş e c a m a m aj or pl a y er i n t h e f a st- d e v el o pi n g a n d gr o wi n g r efr a ct or y i n d u str y. Şi ş e c a m C h air m a n of t h e B o ar d,. A h m et Kır m a n, s ai d: “ T h e a c q ui siti o n of r efr a ct or y m a n uf a ct ur er R ef el will pl a y a m aj or r ol e i n eli mi n ati n g s u p pl y ri s k s t h at Şi ş e c a m m a y f a c e i n it s f ut ur e gl a s s m a n uf a ct uri n g i n v e st m e nt s.

T hi s a c q ui siti o n i s cl e arl y i n li n e wit h Şi ş e c a m’ s s u st ai n a bilit y a p pr o a c h t o it s i n v e st m e nt s. B y a c q uiri n g R ef el, Şi ş e c a m will b ol st er it s str at e gi c p o siti o n i n t h e E ur o p e a n a n d w orl d gl a s s i n d u str y. “I n a d diti o n, Şi ş e c a m’ s str o n g R D & T a n d d e si g n c a p a biliti e s, w hi c h al s o ext e n d s t o f ur n a c e d e si g n s, will e n a bl e u s t o i ntr o d u c e m a n y i n n o v ati v e pr o d u ct s a n d t e c h n ol o gi e s t o t h e gl a s s i n d u str y i n t h e r efr a ct or y fi el d.” Şi ş e c a m i s a gl o b al pl a y er i n all c or e ar e a s of gl a s s pr o d u cti o n i n cl u di n g fl at gl a s s, gl a s s w ar e, gl a s s p a c k a gi n g, a n d gl a s s fi br e a s w ell a s b u si n e s s li n e s c o v eri n g s o d a a n d c hr o mi u m c o m p o u n d s. I n a d diti o n, Şi ş e c a m pl a y s a n i m p ort a nt r ol e i n t h e a ut o m oti v e, mi ni n g, e n er g y a n d r e c y cli n g s e ct or s. It r a n k s s e c o n d w orl d wi d e

i n gl a s s w ar e pr o d u cti o n a n d a m o n g t h e t o p fi v e m a n uf a ct ur er s of gl a s s p a c k a gi n g a n d fl at gl a s s. It i s al s o o n e of t h e w orl d’ s t o p t hr e e s o d a pr o d u c er s a s w ell a s t h e gl o b al l e a d er i n c hr o mi u m c o m p o u n d s. It s er v e s c u st o m er s i n 1 5 0 c o u ntri e s ar o u n d t h e gl o b e wit h o p er ati o n s s p a n ni n g 1 4 c o u ntri e s o n f o ur c o nti n e nt s. Pr o d u ci n g f u s e d c a st r efr a ct ori e s, R ef el h a s b e e n o p er ati n g i n N ort h er n It al y si n c e 1 9 8 6. R ef el h a s b e e n a p art of LI VI A Gr o u p, a n i n d e p e n d e nt i n d u stri al h ol di n g, a n d pri v at e i n v e st m e nt fir m, si n c e 2 0 1 7. B o a sti n g a ut o m at e d pr o d u cti o n c a p a biliti e s t h at ar e f ull y c o m p ut er c o ntr oll e d, R ef el pr o d u c e s a n d s ell s a n ext e n si v e r a n g e of r efr a ct or y pr o d u ct s f or u s e i n diff er e nt t y p e s of gl a s s f ur n a c e s u n d er it s o w n br a n d.

Li b ert y St e el e ntr u st s S e v e n R efr a ct ori e s wit h c a st h o u s e m a n a g e m e nt m a n uf a ct ur e R o m a ni a T h e R o m a ni a n st e el pr o d u c er Li b ert y St e el ( G al ati) h a s e ntr u st e d S e v e n R efr a ct ori e s wit h t h e c a st h o u s e of it s bl a st f ur n a c e n o. 5. T h e bl a st f ur n a c e h a s a n o ut p ut of 6 5 0 0 t o n s of h ot m et al e v er y d a y a n d a w or ki n g v ol u m e of o v er 3 1 0 0 m 3. Gi uli a n o C o p etti, t e c h ni c al m a n a g er f or S e v e n R efr a ct ori e s, s ai d: “ Si n c e A u g u st 2 0 2 1 w e ar e t a ki n g c ar e of t h e w h ol e r efr a ct or y m ai nt e n a n c e of t h e N ort h c a st h o u s e of Li b ert y St e el G al ati B F 5. “ S o f ar, b e si d e all t h e r efr a ct or y m a n a g e m e nt

a si a n gl a s s

A G 2 2- 2

of t h e r u n n er s y st e m, w e h a v e al s o c arri e d o ut t h e c o m pl et e r e n e w al of t h e M ai n R u n n er S af et y Li ni n g, wit h t h e i n st all ati o n of a c o m pl et e s et of pr e- s h a p e d bl o c k s of o ur s p e cifi c d e si g n. “ T h e r e st of t h e a cti viti e s i n cl u d e r eli ni n g a n d p eri o di c m ai nt e n a n c e of t h e W or ki n g Li ni n g of t h e M ai n R u n n er a s w ell a s t h e Si d e R u n n er s (ir o n a n d sl a g), ir o n a n d sl a g Tilt er s, ir o n a n d sl a g S p o ut s, a n d t h e pr ot e cti v e c o v er s f or t h e w h ol e r u n n er s y st e m.”

“I n a d diti o n t o c a sti n g, w e al s o ex pl oit i n st all ati o n t e c h ni q u e s a s g u n ni n g, r a m mi n g, a n d t h e ext e n si v e utili s ati o n of pr e- s h a p e d bl o c k s i n m a n y criti c al ar e a s of t h e r u n n er s y st e m. A s u s u al i n o ur t e c h ni c al pr a cti c e, t h e utiliz ati o n of a mix of i n st all ati o n t e c h n ol o gi e s all o w s u s t o off er a t ail or- m a d e s ol uti o n f or t h e s p e cifi c sit u ati o n.” B a s e d o n t h e a gr e e m e nt s wit h t h e c u st o m er, t h e pr oj e ct will t a k e 1. 5 t o t w o y e ar s t o c o m pl et e.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

A n a yl si s

Ar c el or Mitt al c o nfir m s d e c ar b o ni s ati o n pr oj e ct i n C a n a d a L ux e m b o ur g Ar c el or Mitt al h a s c o nfir m e d wit h t h e G o v er n m e nt of O nt ari o it s pl a n f or a c. C A D $ 1. 8 billi o n i nv e st m e nt i n d e c ar b o ni s ati o n t e c h n ol o gi e s at Ar c el or Mitt al D of a s c o’ s pl a nt i n H a milt o n. A s a n n o u n c e d i n J ul y 2 0 2 1, t h e i n v e st m e nt will r e d u c e a n n u al C O 2 e mi s si o n s at Ar c el or Mitt al’ s H a milt o n, O nt ari o o p er ati o n s b y a p pr oxi m at el y t hr e e milli o n t o n n e s, w hi c h r e pr e s e nt s a p pr oxi m at el y 6 0 % of e mi s si o n s. T hi s m e a n s t h e H a milt o n pl a nt will tr a n siti o n a w a y fr o m t h e bl a st f ur n a c e- b a si c ox y g e n f ur n a c e st e el m aki n g pr o d u cti o n r o ut e t o t h e Dir e ct Re d u c e d Ir o n ( D RI) – El e ctri c Ar c F ur n a c e ( E A F) pr o d u cti o n r o ut e, w hi c h c arri e s a si g nifi c a ntl y l o w er c ar b o n f o ot pri nt. T h e pr oj e ct i s s c h e d ul e d t o b e c o m pl et e b y 2 0 2 8, alt h o u g h t h e C o m p a n y i s l o oki n g f or o p p ort u niti e s t o a c c el er at e t h e pr oj e ct ti m eli n e s. T h e n e w m a n uf a ct uri n g pr o c e s s e s will c o ntri b ut e t o a c o n si d er a bl e r e d u cti o n of C O 2 e mi s si o n s a n d i s ex p e ct e d t o d eli v er ot h er p o sitiv e e n vir o n m e nt al i m p a ct s i n cl u di n g t h e eli mi n ati o n of e mi s si o n s a n d fl ari n g fr o m c ok e m aki n g a n d ir o n m aki n g o p er ati o n s.

w w w. a si a n gl a s s. c o m

T h e i n v e st m e nt w a s c o nti n g e nt o n s u p p ort fr o m t h e g o v er n m e nt s of C a n a d a a n d O nt ari o. I n J ul y 2 0 2 1, t h e G o v er n m e nt of C a n a d a a n n o u n c e d it will i n v e st C A D $ 4 0 0 milli o n i n t h e pr oj e ct a n d t o d a y, t h e G o v er n m e nt of O nt ari o a n n o u n c e d it will i nv e st C A D $ 5 0 0 milli o n i n t h e pr oj e ct. T hi s s e c ur e s pr oj e ct f u n di n g a n d fir m s u p t h e i nv e st m e nt. T h e a n n o u n c e m e nt w a s m a d e at a n ev e nt i n Ar c el or Mitt al D of a s c o’ s pl a nt i n H a milt o n, w hi c h w a s att e n d e d b y Ar c el or Mitt al N ort h A m eri c a C E O J o h n Br ett, Ar c el or Mitt al D of a s c o Pr e si d e nt a n d C E O R o n B e d ar d, O nt ari o Pr e mi er D o u g F or d, Mi ni st er of E c o n o mi c D ev el o p m e nt J o b Cr e ati o n a n d Tr a d e Vi c Fe d eli, Mi ni st er of E n er g y To d d S mit h a n d M P P D o n n a Sk ell y. At t h e h e art of t h e pl a n i s a 2. 5 milli o n t o n n e c a p a cit y D RI f a cilit y a n d a n E A F f a cilit y c a p a bl e of pr o d u ci n g 2. 4 milli o n t o n n e s of hi g h- q u alit y st e el t hr o u g h it s exi sti n g s e c o n d ar y m et all ur g y a n d s e c o n d ar y c a sti n g f a ciliti e s. M o difi c ati o n of t h e exi sti n g E A F f a cilit y a n d c o nti n u o u s c a st er s will al s o b e u n d ert ak e n t o ali g n pr o d u ctivit y, q u alit y a n d e n er g y c a p a biliti e s b et w e e n all a s s et s i n t h e

n e w f o ot pri nt. Fe d eli s ai d: “ Fr o m d a y o n e, o ur g ov er n m e nt’ s pl a n h a s b e e n t o u nl e a s h O nt ari o’ s e c o n o mi c p ot e nti al b y r e d u ci n g t h e c o st of d oi n g b u si n e s s i n O nt ari o b y n e arl y $ 7 billi o n a y e ar. T hi s o n c e-i na- g e n er ati o n i nv e st m e nt t o tr a n sf or m t h e pr ovi n c e i nt o a w orl d-l e a di n g pr o d u c er of gr e e n st e el i s a m aj or st e p f or w ar d a s w e striv e f or a f ull e c o n o mi c r e c ov er y a n d tr a n sf or m o ur a ut o s u p pl y c h ai n s t o b uil d t h e c ar of t h e f ut ur e, ri g ht h er e i n O nt ari o.” Br ett s ai d: “ Re d u ci n g o ur C O 2 e mi s si o n s i nt e n sit y w orl d wi d e b y 2 5 % b y 2 0 3 0 i s a n a m biti o u s t ar g et f or a st e el a n d mi ni n g c o m p a n y; b ut w e b eli ev e it i s a c hi ev a bl e a n d t h at it i s o ur r e s p o n si bilit y t o i nv e nt or i n n ov at e t h e pr o c e s s e s a n d t e c h n ol o gi e s t h at will e n a bl e u s t o r e a c h t h at g o al. A s p art of t h at, w e u n d er st a n d t h at i n t h e c o mi n g y e ar s, t h e a s s et s u s e d t o m ak e st e el will u n d er g o a tr a n sf or m ati o n o n a s c al e n ot s e e n f or m a n y d e c a d e s.” I n a d diti o n t o C a n a d a, t h e C o m p a n y h a s al s o a n n o u n c e d i nv e st m e nt s i n d e c ar b o ni s ati o n t e c h n ol o gi e s i n B el gi u m, Fr a n c e a n d S p ai n.

A G 2 2- 2

a si a n gl a s s

I n t h e n e x t i s s u e... F e at u r e s i n cl u d e

• • • • •

A G 2 2- 3

B a n gl a d es h I n F o c us T h e i m p a ct of d esi g n o n C o nt ai n er Gl ass C e ntr al Asi a n Fl at Gl ass C a p a cit y C o n u n dr u ms f or C o nt ai n er Gl ass Ta mil N a d u I n F o c us co m a si a n gl a s s. e at w w w. n nli o e b i s u b s cr o w n co p y? I s t hi s y o ur A G 2 2- 3

I s t hi s

y o ur o wn cop y? s u b s c ri b

e o nli n e

at w w w. a si a n gl

a s s. c o

A G 2 23

C e n tr a F la t G l l A s ia n a ss

n a i s A l a r C ent s s a l G t a l F

B a n gl a d es hI n F oc u T h ei m s s u p c a ct of Gl a sCse hIn F o s er e n d ai a d e si g n nt gl o n n C a t B n r o al n g on Co A of d e si nt ai n e r C a p a ci si a n Fl at Gl T h e i m p a ct ass t a Gl y s Gl a s s s s s at a C Fl Gl o n a er n si n A u ai T n al nt a r o d r u ms f mil N a d C e nt s f or C m u dr o n u r u n I o C o nt ai n F oc u Pl u s n C a p a cit y C n e r Gl s eh w ms,orvie … F oc us ass n c I u u m d a h, N c e u m w d s T a mil , n a i s nt er vi e w er vi e w s, i nt Pl u s n e w s,

T.i n d d _ C U R RE N A G C o v er s

A G Co v er s

_ C U R R E N T.i ndd

1 5/ 0 3/ 2 0 2

1 4: 2 2

vi e w s and m u c h,

m uc h

m or e …

P L U S: n e ws, vi e ws, a n al ysis a n d m u c h, m u c h m or e! 1 5/ 0 3/

2022

1 4: 2 2

C A N Y O U A F F O R D T O MI S S O U T ?

C O N T A C T U S T O S U B S C RI B E T O D A Y, O R U S E T H E F O R M I N T HI S I S S U E:

T: + 4 4 ( 0) 2 0 8 1 2 3 0 8 3 9 E: e n q uiri e s @ a si a n gl a s s. c o m

w w w. a si a n gl a s s. c o m

G L A S S T E C H A S IA 2 0 2 2 & F E N E S T R A T IO N A S IA 2 0 2 2 T h e G la s s H u b o f S o u th e a s t A s ia P o w e r e d b y B A U & B A U C h in a

>2 0 0 E x h ib ito rs

B e p a rt o f th e B A U N e tw o rk !

O C T O B E R 2 0 2 2

> 3 ,0 0 0 P ro fe s s io n a l V is ito rs

M A R IN A B A Y S A N D S C O N V E N T IO N C E N T R E , S IN G A P O R E

E nl ar g e d S u p p orti n g Pr o gr a m

~ 5 ,0 0 0 s q m G ro s s E x h ib itio n A re a

N e w N et w or ki n g Pl atf or m s

E x h ib ito r P ro file : G P G C

la s s P r o d u c tio n & M a n u fa c tu r in g T e c h n o lo g y r o c e s s in g & F in is h in g la s s P r o d u c ts & A p p lic a tio n s h e m ic a l B u ild in g P r o d u c ts

W C A H

in d o w s & D o o r s S y s te m u r ta in W a lls & S u n S h a d in g r c h ite c tu r a l G la s s P r o file s a r d w a r e , D ig ita l P r o d u c ts & IT > a n d m o r e ....

(6 5 ) 9 7 6 6 7 3 6 0

a d r ia n .ta n @ m m ia s ia .c o m .s g

O rg a n is e d B y : M M I A s ia P te L td S u p p o r te d B y:

w w w .g la s s te c h a s ia .c o m .s g

In P a r tn e r s h ip W ith : S in g a p o r e G la s s A s s o c ia tio n

Pr of e s si o n al s ol uti o n s f or y o ur gl a s s st or a g e

We m ove

gl a s s

Gl a s s st o c k m a n a g e m e nt s y st e m s h a v e al w a y s b e e n a k e y p oi nt f or e v er y gl a s s f a ct or y. B ott er o s ol uti o n s f or gl a s s st or a g e a n d h a n dli n g all o w C u st o m er s t o i m pr o v e t h e c a p a cit y, fl e xi bilit y a n d ef fi ci e n c y of t h eir gl a s s m a n uf a ct uri n g pl a nt. C a p a ci t y m e a n s t h e p o s si bilit y t o m a xi mi z e gl a s s st o c k wit h a d v a n c e d a n d c o m p a ct w ar e h o u si n g s y st e m s b y m e a n s of fi x e d r a c k s o n t h e fl o or, c o n c erti n a m o v a bl e r a c k s, sli di n g r a c k s f or t h e e ntir e r a n g e of gl a s s si z e s (fr o m L E S t o 1 2 m X J S) a n d gl a s s t y p e s (fr o m cl e ar fl o at gl a s s u p t o l o w E a n d mirr or pr o d u ct s).

Fl e xi bili t y m e a n s t h e p o s si bilit y t o d e ci d e t o pi c k- u p gl a s s pl at e- b y pl at e wit h a n o v er h e a d cr a n e l o a d er or t o m o v e e ntir e gl a s s p a c k s wit h a s h uttl e s y st e m a n d/ or t el e s c o pi c l o a d er. E f ﬁ ci e n c y m e a n s t h e k n o wl e d g e of e v er y si n gl e gl a s s pi e c e a v ail a bl e i n st o c k a n d it s m a xi m u m l e v el of o pti mi z ati o n al o n g t h e e ntir e pr o c e s s. R e st pl at e m a n a g e m e nt i s a k e y a d d- o n f or t e m p or ar y gl a s s st or a g e. D o n’t mi s s t h e c h a n c e t o di s c o v er o ur s ol uti o n s p ortf oli o b y vi siti n g u s o n:

GO DIGITAL!

COMMERCIAL REFRIGERATION

ARCHITECTURE

AUTOMOTIVE

HOME APPLIANCES

THE RIGHT DIGITAL SOLUTION FOR EVERY GLASS APPLICATION

www.tecglassdigital.com

comercial@tecglass.es

+34 986 78 76 27