USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III
II UNIDAD Estados Financieros Básicos 0. 1.
2.
3.
4.
Introducción Estados Financieros Básicos 1.1 Finalidad 2.2 Responsabilidad de su elaboración 3.3 Componentes 4.4 Presentación razonable y cumplimiento de las NIC / NIIF 5.5 Políticas contables 6.6 Negocio en marcha 7.7 Base contable de acumulación (lo devengado vrs. lo percibido) 8.8 Uniformidad en la presentación 9.9 Importancia relativa y presentación de datos 10.10 Compensación 11.11 Información comparativa
2.1 2.2 2.3 2.4
Estructura y contenido Introducción Identificación de los estados financieros Período sobre el cual se informa Oportunidad
3.1 3.2 3.3 3.4 3.5
Balance de Situación General La distinción entre “corriente” y “no corriente” Activos corrientes Pasivos corrientes Información a revelar en el cuerpo del Balance Información a revelar en el cuerpo del Balance o en las notas
4.1 4.2
Estado de Resultados Información a revelar en el cuerpo del Estado de Resultados Información a revelar en el cuerpo del Estado de Resultados o en las notas
5.
Cambios en el Patrimonio Neto
6.
Estado de Flujo de Efectivo
7.
Notas a los Estados Financieros 7.1 Estructura 7.2 Revelación de las políticas contables 7.3 Otras informaciones a revelar 8 Estado de Costo de Producción
9 Capital de Trabajo II Unidad: Estados Financieros Básicos - Carlos López Mendizábal
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II UNIDAD Estados Financieros Básicos 1. Estados Financieros Básicos 1.1 Finalidad Los estados financieros constituyen una representación financiera estructurada de la situación financiera y de las transacciones llevadas a cabo por la empresa. El objetivo de los estados financieros, con propósitos de información general, es suministrar información acerca de la situación y desempeño financieros, así como de los flujos de efectivo, que sea útil a un amplio espectro de usuarios al tomar sus decisiones económicas. Los estados financieros también muestran los resultados de la gestión que los administradores han hecho de los recursos que se les han confiado. Para cumplir este objetivo, los estados financieros suministran información acerca de los siguientes elementos de la empresa: (a) activos; (b) pasivos; (c) patrimonio neto; (d) ingresos y gastos, en los cuales se incluyen las pérdidas y ganancias, y (e) flujos de efectivo. Esta información, junto con la contenida en las notas a los estados financieros, ayuda a los usuarios a predecir los flujos de efectivo futuros, particularmente en lo que se refiere a la distribución temporal y grado de certidumbre de la generación de efectivo y otros medios líquidos equivalentes.
1.2 Responsabilidad de su elaboración La responsabilidad por la elaboración y presentación de los estados financieros corresponde a la empresa, y recae en el órgano de administración o en otro órgano de gobierno equivalente al mismo.
1.3 Componentes Un conjunto completo de estados financieros incluye los siguientes componentes: (a) balance de situación general ; (b) estado de resultados; (c) un estado que muestre: (i) todos los cambios habidos en el patrimonio neto, o bien (ii) los cambios en el patrimonio neto distintos de los procedentes de las operaciones de aportación y reembolso de capital, así como de la distribución de dividendos a los propietarios; (d) estado de flujos de efectivo; (e) políticas contables utilizados y demás notas explicativas.
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Se aconseja a las empresas que presenten, aparte de los estados financieros, un informe financiero que describa y explique los principales extremos de la actividad llevada a cabo por la entidad, así como de su posición financiera y de las principales incertidumbres a las que se enfrenta. Muchas empresas presentan, adicionalmente a sus estados financieros, otros estados e informaciones tales como los que se refieren a la generación y reparto del valor añadido o agregado, o los informes medioambientales, particularmente en los sectores industriales donde los trabajadores se consideran un importante grupo de usuarios o los factores ambientales resultan significativos. Se aconseja a las empresas que presenten tales estados adicionales, siempre que la gerencia crea que pueden ayudar a los usuarios al tomar sus decisiones económicas.
1.4 Presentación razonable y cumplimiento de las NIC / NIIF Los estados financieros deben presentar fielmente la situación y desempeño financieros de la empresa, así como sus flujos de efectivo. La aplicación correcta de las NIC, acompañada de informaciones adicionales cuando sea preciso, dará lugar, en la práctica totalidad de los casos, a estados financieros que proporcionen esa presentación razonable. Toda empresa cuyos estados financieros sigan las NIC, debe dar cuenta de este hecho. No debe declararse que los estados financieros siguen las NIC, a menos que cumplan con todos los requisitos de cada Norma que les sea de aplicación, así como las interpretaciones pertinentes que sobre las mismas haya emitido el Comité de Interpretaciones. Los tratamientos contables inadecuados no quedan justificados ni dando información acerca de las políticas contables seguidas, ni por la inclusión de notas u otro material explicativo al respecto. En la extremadamente rara circunstancia de que la gerencia llegue a la conclusión de que el cumplimiento de un requisito exigido por una Norma podría confundir, y por tanto que es preciso abandonarlo para lograr una presentación razonable, la empresa debe informarlo. En la práctica totalidad de los casos, se consigue la presentación razonable mediante el cumplimiento, en todos sus extremos significativos, de las Normas Internacionales de Contabilidad que sean aplicables.
1.5 Políticas contables Es la gerencia de la empresa la que debe seleccionar y aplicar las políticas contables, de forma que los estados financieros cumplan con todos los requisitos establecidos en cada una de las Normas Internacionales de Contabilidad y en cada una de las interpretaciones emanadas del Comité de Interpretaciones. Cuando no exista un requisito específico, la gerencia debe desarrollar los procedimientos oportunos para asegurar que los estados financieros suministran información que es: a) relevante para el proceso de toma de decisiones de los usuarios, y b) confiable, en el sentido de que los estados (i) presentan razonablemente los resultados de las operaciones y la situación financiera de la empresa; (ii) reflejan la esencia económica de los sucesos y transacciones, y no meramente su forma legal; (iii) son neutrales, es decir, libres de prejuicios o sesgos; (iv) son prudentes, y (v) están completos en todos sus extremos significativos.
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Las políticas o prácticas contables son los principios, métodos, convenciones, reglas y procedimientos adoptados por la empresa en la preparación y presentación de sus estados financieros.
1.6 Negocio en marcha Al preparar los estados financieros, la gerencia debe realizar una evaluación sobre la posibilidad de que la empresa continúe en funcionamiento. Los estados financieros deben prepararse a partir de la suposición de negocio en marcha, a menos que la gerencia, o bien pretenda liquidar la empresa o cesar en su actividad, o bien no exista una alternativa realista de continuación salvo que proceda de una de estas formas. En el caso de que los estados financieros no se preparen sobre la base del negocio en marcha, tal hecho debe ser objeto de revelación explícita, junto con las hipótesis alternativas sobre las que han sido elaborados y las razones por las que la entidad no puede ser considerada como un negocio en marcha.
1.7 Base contable de acumulación: lo devengado vrs. lo percibido Salvo en lo relacionado con la información sobre flujos de efectivo, la empresa debe preparar sus estados financieros sobre la base contable de acumulación (o devengo). Utilizando la base contable de acumulación o devengo, las transacciones y demás sucesos económicos se reconocen cuando ocurren (y no cuando se recibe o paga efectivo u otro medio líquido equivalente), registrándose en los libros contables e incluyéndose en los estados financieros de los ejercicios con los cuales están relacionados. Los gastos se reconocen en el Estado de Resultados sobre la base de una asociación directa entre los costos incurridos y la obtención de las partidas correspondientes de ingresos (correlación de ingresos y gastos).
1.8 Uniformidad en la presentación La presentación y clasificación de las partidas en los estados financieros debe ser conservada de un periodo a otro a menos que: a) se produzca un cambio en la naturaleza de las operaciones de la empresa, o una revisión de la presentación de sus estados financieros, que demuestre que el cambio va a dar lugar a una presentación más apropiada de los sucesos o transacciones, o bien b) sea obligado realizar el cambio, por causa de la aparición de una Norma Internacional de Contabilidad o de una Interpretación emitida por el Comité de Interpretaciones.
1.9 Importancia relativa y agrupación de datos Cada partida que posea la suficiente importancia relativa debe ser presentada por separado en los estados financieros. Las partidas de importes no significativos deben aparecer agrupadas con otras de similar naturaleza o función, siempre que las mismas no deban ser presentadas de forma separada. Los estados financieros son el producto que se obtiene del procesamiento de grandes cantidades de transacciones, las cuales se estructuran y agregan en grupos de acuerdo con su naturaleza y función. La
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III final del proceso de agrupación y clasificación consiste en la presentación de datos condensados y agrupados, que constituyen el contenido de las partidas, ya aparezcan éstas en el cuerpo principal de los estados financieros o en las notas. Si una partida concreta no resulta significativa individualmente, se agregará con otras partidas, ya sea en los estados principales o en notas. Una partida que no tenga la suficiente importancia como para requerir presentación separada en el cuerpo principal de los estados financieros, puede sin embargo tenerla para ser presentada por separado en las notas a los mismos. En este contexto, la información tendrá importancia relativa o materialidad si su omisión pudiera tener influencia en las decisiones económicas que los usuarios tomen a partir de los estados financieros. La importancia relativa depende del importe y naturaleza de la partida, según las circunstancias particulares en que se ha producido esta omisión. Al decidir si una partida individual, o un conjunto de ellas, resultan de importancia relativa, habrá que evaluar conjuntamente la naturaleza y el tamaño de la partida en cuestión. En función de las circunstancias, el factor más significativo puede ser la naturaleza o el importe. Por ejemplo, en el caso de los activos, los elementos individuales que tengan la misma naturaleza y función se suelen agregar, incluso si los importes individuales son elevados. No obstante, las partidas de gran importe que difieren en su naturaleza o su función son objeto de presentación por separado.
1.10 Compensación No se deben compensar activos con pasivos, salvo cuando la compensación sea exigida o esté permitida por alguna Norma Internacional de Contabilidad. Sin embargo, algunas partidas de ingresos y gastos podrían ser compensadas. Es importante que tanto las partidas de activo y pasivo, como las de gastos e ingresos, cuando sean de importancia relativa, se presenten por separado. La compensación de partidas, ya sea en el balance de situación o en el estado de resultados, resta capacidad a los usuarios para comprender las transacciones realizadas por la entidad y para evaluar sus flujos futuros de efectivo, salvo en el caso de que refleje exactamente la sustancia de la transacción o suceso en cuestión. La presentación de los activos netos de correcciones valorativas, como por ejemplo cuando se presentan los inventarios netos de las rebajas de valor por obsolescencia y las deudas de clientes netas de las rebajas de valor por deudas incobrables, no constituye un caso de compensación de partidas.
1.11 Información comparativa A menos que una Norma Internacional de Contabilidad permita o exija otra cosa, la información comparativa, respecto del periodo anterior, debe presentarse para toda clase de información numérica incluida en los estados financieros. Los datos comparativos deben incluirse también en la información de tipo descriptivo y narrativo, siempre que ello sea relevante para la adecuada comprensión de los estados financieros del periodo corriente. En algunos casos, la información de tipo narrativo que se ha suministrado en los estados financieros de los periodos anteriores continua siendo relevante en el periodo corriente. Por ejemplo, los detalles de una disputa legal, cuyo desenlace era incierto en la fecha del balance anterior, y está todavía por resolver, se deben incluir también en la información del periodo actual. Los usuarios encontrarán de interés saber que la incertidumbre existía ya en la fecha de cierre del anterior balance, así como de los pasos que se han dado durante el periodo actual para tratar de resolverla.
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2. Estructura y contenido 2.1 Introducción Esta Norma exige que determinadas partidas se presenten en el cuerpo principal de los estados financieros, mientras que otras pueden incluirse en los estados principales o en las notas, a la vez que establece, en el Apéndice que sigue a la Norma, los formatos recomendados, para que la empresa pueda escoger el que sea más apropiado según sus circunstancias. La NIC 7, Estados de Flujos de Efectivo, suministra también una estructura para la presentación de este estado financiero concreto. En esta Norma se utiliza el término presentación en su más amplio sentido, incluyendo en él tanto la información que se encuentra en el cuerpo principal de los estados financieros como la que se desarrolla en las notas a los mismos. Las obligaciones de presentación e información a revelar, exigidas por otras Normas Internacionales de Contabilidad, se cumplirán de acuerdo con los requisitos de cada Norma en particular. A no ser que en la Norma correspondiente se especifique lo contrario, tales informaciones se incluirán, indistintamente, ya sea en el cuerpo principal del estado financiero relevante o en las notas.
2.2 Identificación de los estados financieros Los estados financieros deben ser objeto de una identificación clara, y en su caso perfectamente distinguidos de cualquier otra información publicada en el mismo documento emitido por la empresa. Las NIC se aplican sólo a los estados financieros, y no afectan al resto de la información presentada en el informe anual o en otro documento similar. Por tanto, es importante que los usuarios sean capaces de distinguir la información que se prepara utilizando estas Normas, de cualquier otra clase de información que pueda ser útil para sus fines pero que no es objeto de las mismas. Cada uno de los componentes de los estados financieros debe quedar claramente identificado. Además, los datos que siguen han de ser consignados en lugar destacado, y se repetirán cuantas veces sea necesario para una correcta comprensión de la información presentada: a) el nombre, u otro tipo de identificación, de la empresa que presenta la información; b) si los estados financieros pertenecen a un empresario individual o a un grupo de empresas; c) la fecha de cierre o el periodo de tiempo cubierto por el estado financiero, según resulte apropiado en función de la naturaleza del mismo; d) la moneda en la que se presenta la información, y e) el nivel de precisión utilizado en la presentación de las cifras de los estados financieros (millones, miles, etc.). Los requisitos exigidos se cumplen, normalmente, mediante informaciones que se suministran en las cabeceras de las páginas y en los encabezados de las columnas de cada página de los estados financieros. Se hace necesaria la utilización de juicios al determinar la mejor manera de presentar esta información. Por ejemplo, cuando los estados financieros se leen electrónicamente, no están separados en páginas convencionales, de forma que los anteriores elementos informativos se incluyen entre las cifras con la suficiente frecuencia como para asegurar una comprensión apropiada de la información que se suministra. A menudo, los estados financieros se vuelven más comprensibles presentando las cifras en miles o millones de unidades monetarias. Esto es aceptable en la medida en que se informe sobre el nivel de precisión de las cifras, y siempre que no se pierda información relevante por hacerlo.
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2.3 Periodo sobre el cual se informa Los estados financieros deben ser objeto de presentación con una periodicidad que, como mínimo, ha de ser anual. Cuando, por circunstancias excepcionales, cambie la fecha del balance y presente estados financieros para un periodo mayor o menor de un año, la empresa debe informar del periodo concreto cubierto por los estados financieros, y además de: a) la razón por la que se usa un periodo diferente del anual, y b) el hecho de que las cifras comparativas que se ofrecen en los estados de resultados, cambios en el patrimonio neto y flujos de efectivo, así como en las notas correspondientes, no son comparables a las del periodo corriente. En circunstancias excepcionales, la empresa puede verse obligada a, o puede decidir cambiar la fecha del Balance, como sucede en el caso de haber sido adquirida por otra empresa que confecciona su Balance en una fecha diferente. En tal circunstancia, es importante que los usuarios sean conscientes de que los importes ofrecidos para el periodo corriente y los anteriores no resultan comparables, así como de los motivos por los que se ha producido este cambio de fechas de balance. Normalmente, los estados financieros se preparan uniformemente, cubriendo intervalos anuales. No obstante, determinadas empresas prefieren informar, por razones prácticas, sobre intervalos diferentes de tiempo, por ejemplo utilizando ejercicios de 52 semanas. Esta Norma no excluye tal práctica, ya que los estados financieros resultantes es poco probable que difieran, de forma significativa, de los que se hubieran presentado para el año completo.
2.4 Oportunidad La utilidad de los estados financieros se ve perjudicada si éstos no se ponen a disposición de los usuarios dentro de un periodo razonable de tiempo, tras la fecha del balance. La empresa debe estar en posición de emitir sus estados financieros dentro de los seis meses posteriores a esta fecha. Ciertos factores de naturaleza permanente, tales como la complejidad de las operaciones de la empresa, no constituyen razones suficientes para justificar la falta de emisión a tiempo de la información. En muchos países, la legislación o las regulaciones de los mercados exigen periodos más cortos para la emisión de los estados financieros.
3. Balance de Situación General 3.1 La distinción entre “corriente” y “no corriente” Cada empresa deberá determinar, considerando la naturaleza de sus actividades, si presenta o no sus activos corrientes y sus pasivos corrientes como categorías separadas dentro del balance de situación general. Cuando la empresa opte por no realizar la clasificación mencionada, los activos y pasivos deben presentarse utilizando como criterio su grado de liquidez. Sea cual fuere el método de presentación adoptado, la empresa deberá revelar, para cada activo o pasivo, en el que se combinen cantidades que se esperan recuperar o pagar antes y después de los doce meses siguientes desde la fecha del balance, el importe esperado a cobrar o pagar, respectivamente, después de este periodo.
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Es una información útil distinguir los activos que están circulando continuamente como capital de trabajo, de los utilizados a plazo más largo por parte de la entidad. La información sobre las fechas de vencimiento de los activos y pasivos es útil para evaluar la liquidez y la solvencia de la empresa. La NIC 32, exige información acerca de las fechas de vencimiento tanto de los activos como de los pasivos de tipo financiero.
3.2 Activos corrientes Un activo debe clasificarse como corriente cuando: a) su saldo se espera realizar, o se tiene para su venta o consumo, en el transcurso del ciclo normal de la operación de la empresa, o b) se mantiene fundamentalmente por motivos comerciales, o para un plazo corto de tiempo, y se espera realizar dentro del periodo de doce meses tras la fecha del balance, o c) se trata de efectivo u otro medio líquido equivalente, cuya utilización no esté restringida. Todos los demás activos deben clasificarse como no corrientes. En esta Norma, el término "no corriente" incluye activos tangibles o intangibles, de operación o financieros, ligados a la empresa a largo plazo. No está prohibido el uso de descripciones alternativas siempre que su significado quede claro. El ciclo normal de la operación de la empresa es el periodo de tiempo entre la adquisición de los materiales, que entran en el proceso productivo, y la realización de los productos en forma de tesorería o mediante un instrumento financiero fácilmente convertible en efectivo. El activo corriente incluye: inventarios y deudores comerciales que se van a vender, consumir y realizar, dentro del ciclo normal de operación, incluso cuando los mismos no se esperen realizar dentro del periodo de doce meses desde la fecha del balance. Los valores negociables se clasifican como corrientes si se esperan realizar dentro de los doce meses siguientes a la fecha del balance, y en otro caso se clasifican como no corrientes.
3.3 Pasivos corrientes Un pasivo debe clasificarse como corriente cuando: a) se espera liquidar en el curso normal de la operación de la empresa, o bien b) debe liquidarse dentro del periodo de doce meses desde la fecha del balance. Todos los demás pasivos deben clasificarse como no corrientes. Las reglas para calificar como corrientes a los pasivos son similares a las descritas para los activos. Algunos pasivos corrientes, tales como los acreedores comerciales y los pasivos acumulados por costos de personal y otros costos de operación, forman parte del capital de trabajo utilizado en el ciclo normal de la operación. Tales partidas relacionadas con la operación se clasificarán como corrientes incluso si su vencimiento se va a producir más allá de los doce meses siguientes a la fecha de cierre del balance. Otros tipos de pasivos corrientes no proceden del ciclo normal de la operación, pero deben ser atendidos porque vencen dentro de los doce meses siguientes a la fecha de cierre del balance. Son ejemplos de este tipo de pasivos la parte corriente de los préstamos a largo plazo con intereses, los sobregiros bancarios, los dividendos a pagar, los impuestos sobre las ganancias y otras cuentas por pagar no
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III comerciales. Los préstamos que financian el capital de trabajo a largo plazo, siempre que no deban liquidarse antes de doce meses, se clasificarán como pasivos no corrientes. La empresa debe continuar clasificando como no corrientes sus préstamos a largo plazo con intereses, incluso si deben liquidarse dentro de los doce meses siguientes a la fecha de cierre del balance, siempre que se den todas las condiciones siguientes: a) el plazo original de los mismos fue por un periodo mayor de doce meses; b) la empresa tiene la intención de refinanciar los préstamos a largo plazo, y c) tal intención se apoya en un acuerdo para la refinanciación o para la reestructuración de los pagos, que se ha concluido antes de la aprobación de los estados financieros para su emisión.
3.4 Información a revelar en el cuerpo del Balance Como mínimo, en el cuerpo del balance se deben incluir líneas con los importes que correspondan a las siguientes partidas: a) Propiedades, planta y equipo; b) Activos intangibles; c) Inversiones financieras (excluidas las mencionadas en los apartados d, f y g posteriores); d) Inversiones; e) Inventarios; f) Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar; g) Efectivo y otros medios líquidos equivalentes; h) Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar; i) Pasivos y activos de naturaleza fiscal, según exige la NIC 12, Impuesto sobre las Ganancias; j) Provisiones; k) Pasivos no corrientes con intereses; l) Intereses minoritarios, y m) Capital emitido y reservas. Se deben presentar también, en el cuerpo del balance, líneas adicionales con las partidas, grupos o clases de partidas y subtotales cuando sean exigidas por alguna NIC, o bien si tal tipo de presentación es necesaria para presentar razonablemente la posición financiera de la empresa. Esta Norma no prescribe ni el orden ni el formato concreto para la presentación de las partidas. Al finalizar este tema se presentan formatos ilustrativos para este estado financiero. Pueden realizarse ciertos ajustes en las líneas de partidas descritas arriba, entre los que se incluyen los siguientes: a) Las líneas de partidas se agregarán cuando otra NIC exija su presentación por separado, en el cuerpo del balance de situación general, o bien cuando el tamaño, naturaleza o función de una partida sea tal que la presentación por separado pueda ayudar a presentar razonablemente la posición financiera de la empresa, y b) Las denominaciones usadas y la ordenación de las partidas pueden ser modificadas de acuerdo con la naturaleza de la empresa y de sus transacciones, con el fin de suministrar la información que sea necesaria para una comprensión global de la situación financiera de la empresa. Las partidas del Balance, cuya lista se ha hecho anteriormente, son genéricas por naturaleza, y no se refieren ni limitan a partidas que caen dentro del alcance de otras Normas.
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3.5 Información a revelar notas
en el
cuerpo del Balance o
en las
La empresa debe revelar, ya sea en el cuerpo principal del balance de situación general o en las notas que se refieran al mismo, subdivisiones más detalladas de las partidas que componen las líneas del balance, clasificadas de una forma apropiada a las operaciones llevadas a cabo por la entidad. Cada partida debe ser subdividida, cuando sea apropiado, según su naturaleza, tamaño o función. El detalle suministrado en las subdivisiones o subclasificaciones, ya se contengan en el cuerpo del balance o en las notas al mismo, depende de las exigencias contenidas en las NIC, así como de la naturaleza, tamaño y función de los importes correspondientes. El nivel de información suministrada será diferente para cada partida, por ejemplo: a) los activos fijos tangibles se subdividirán por clases o grupos, según lo establecido en la NIC 16, Propiedades, Planta y Equipo; b) las cuentas por cobrar de deudores se descompondrán según si proceden i. de clientes externos, ii. de clientes del grupo, de partes relacionadas, de anticipos y de otras partidas. c) los inventarios se subdividirán, de acuerdo con la NIC 2, Inventarios, en categorías tales como: i. mercaderías, ii. materias primas, materiales, iii. productos en proceso y productos terminados; d) las provisiones se desglosarán mostrando separadamente las que corresponden a provisiones por beneficios a empleados y cualesquiera otras que sean adecuados según las actividades de la empresa, y e) el capital en acciones y las reservas se desglosarán de forma que en ellos se muestren por separado las distintas clases de aportaciones a título de capital, primas de emisión y reservas.
Ejemplo: GRUPO XYZ BALANCE DE SITUACIÓN GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 201X (en miles de unidades monetarias) ACTIVOS Parcial Activos no corrientes Propiedades, Planta y Equipo 50.00 Plusvalía comprada 40.00 Licencias de Fabricación 30.00 Inversiones en empresas asociadas 20.00 Otros activos financieros 10.00 Activos corrientes Inventarios 100.00 Deudores comerciales y otras cuentas por 50.00 cobrar Anticipos 30.00 Efectivo y otros medios líquidos 20.00
Total activo
Total
150.00
200.00
350.00
Patrimonio neto II Unidad: Estados Financieros Básicos - Carlos López Mendizábal
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Capital emitido 100.00 Reservas 20.00 Ganancias (pérdidas) acumuladas 20.00 Pasivo no corriente Préstamos con interés 100.00 Impuestos diferidos 25.00 Reserva para Indemnizaciones 15.00 Pasivo corriente Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar 30.00 Préstamos a corto plazo 20.00 Porción de los préstamos a corto plazo con vencimiento a largo plazo 10.00 Provisión para garantías 10.00
Total pasivo y patrimonio neto
140.00
140.00
70.00
350.00
4. Estado de Resultados 4.1 Información a revelar en el cuerpo del Estado de Resultados Como mínimo, en el cuerpo del estado de resultados se deben incluir líneas con los importes que correspondan a las siguientes partidas: a) ingresos; b) resultado de la operación; c) gastos financieros; d) participación en las pérdidas y ganancias de las empresas asociadas y negocios conjuntos que se lleven contablemente por el método de la participación; e) gasto por el impuesto sobre las ganancias; f) pérdidas o ganancias por las actividades de operación; g) resultados extraordinarios; h) intereses minoritarios, y i) ganancia o pérdida neta del periodo. Se deben presentar también, en el cuerpo principal del estado de resultados, líneas adicionales con las partidas, grupos o clases de partidas y subtotales, cuando sean exigidas por alguna NIC, o bien si tal forma de presentación es necesaria para representar fielmente la posición financiera de la empresa.
4.2 Información a revelar en el cuerpo del Estado de Resultados o en las notas La empresa debe revelar, ya sea en el cuerpo principal del estado de resultados o en las notas al mismo, un desglose de los gastos, utilizando para ello una clasificación basada en la naturaleza de los mismos o en la función que vienen a desempeñar dentro de la empresa.
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Las partidas de gastos se subdividen al objeto de revelar por separado la gama de componentes, relativos al desempeño financiero, que pueden diferir en cuanto a su estabilidad, potencial de beneficios o pérdidas y capacidad de predicción. Hay dos formas de hacerlo. La segunda forma se denomina como método de la función de los gastos o método del "costo de las ventas", y consiste en clasificar los gastos de acuerdo con su función como parte del costo de las ventas o de las actividades de distribución o administración. Frecuentemente, este tipo de presentación suministrará, a los usuarios, información más relevante que la ofrecida por la naturaleza de los gastos, pero hay que tener en cuenta que la distribución de los gastos por función puede resultar arbitraria, e implicar la realización de juicios subjetivos.
Ejemplo: GRUPO XYZ ESTADO DE RESULTADOS Periodo del 1 de enero al 31 de diciembre 201X (en miles de unidades monetarias) Ingresos -) Costo de las ventas Margen bruto +) Otros ingresos de operación Total ingresos -) Gastos de operación: Gastos de distribución Gastos de administración Otros gastos de operación Resultados de operación Van... Vienen... -) Gastos financieros Intereses gasto Ganancia o pérdida antes de impuestos -) Impuesto sobre la renta Ganancia neta del periodo
1,500.00 1,000.00 500.00 200.00 700.00 100.00 100.00 100.00
300.00 400.00 400.00 400.00 100.00 300.00 100.00 200.00
5. Cambios en el Patrimonio Neto La empresa debe presentar, como un componente separado de sus estados financieros, un estado que muestre: a) la ganancia neta o pérdida neta del periodo; b) cada una de las partidas de gastos, ingresos, pérdidas o ganancias que, según lo requerido por otras Normas, se cargue o abone directamente al patrimonio neto, así como el total de esas partidas, y c) el efecto acumulado de los cambios en las políticas contables y en la corrección de errores fundamentales, según lo requiere el tratamiento por punto de referencia de la NIC 8.
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6. Estado de Flujo de Efectivo La NIC 7, Estados de Flujo de Efectivo, establece ciertos requisitos para la presentación de este documento financiero, así como otras informaciones relacionadas con él. Allí se afirma que la información sobre flujos de efectivo resulta útil al suministrar a los usuarios una base para la evaluación de la capacidad que la empresa tiene para generar efectivo y otros medios líquidos equivalentes, así como las necesidades de la empresa para la utilización de esos flujos de efectivo.
7. Notas a los Estados Financieros 7.1 Estructura En las notas a los estados financieros, la empresa debe: a) Presentar información acerca de las bases para la elaboración de los estados financieros, así como las políticas contables específicas seleccionadas y aplicadas para las transacciones y sucesos significativos; b) Incluir la información que, siendo exigida por las NIC, no ha sido incluida en los demás componentes de los estados financieros; c) Suministrar información adicional que no se presenta en el cuerpo principal de los estados financieros, pero resulta necesaria para la presentación razonable de la actividad y la situación de la empresa. Las notas a los estados financieros deben presentarse de una forma sistemática. Cada partida que esté relacionada con una nota debe contener una referencia cruzada para permitir su identificación. Las notas a los estados financieros comprenden descripciones narrativas y análisis detallados de las partidas que se encuentran en el cuerpo principal de los estados financieros. Se pueden presentar en el siguiente orden, con el fin de ayudar a los usuarios a comprender los estados financieros y compararlos con los presentados por otras empresas: a) una declaración de cumplimiento con las NIC; b) una declaración sobre la base o bases de medición usadas en los estados financieros, así como las políticas contables aplicadas; c) información de apoyo para las partidas presentadas en el cuerpo principal de cada uno de los estados financieros, en el mismo orden en que figuran éstos y, dentro de cada uno, las líneas que los componen, y d) otras informaciones, entre las que se pueden incluir: (i) contingencias, compromisos y otras informaciones de carácter financiero, e (ii) revelaciones de carácter no financiero.
7.2 Revelación de las políticas contables Al decidir si determinada política contable debe ser revelada en las notas, la gerencia considerará si este dato puede ser de utilidad a los usuarios para comprender la forma en la que las transacciones y otros sucesos se verán reflejados al informar de la rentabilidad y la situación financiera. Las políticas contables que la empresa puede considerar para informar al respecto incluyen, pero no se restringen a, los siguientes: 1. reconocimiento de ingresos;
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III 2. principios de consolidación, tanto para las empresas subsidiarias como para las asociadas; 3. combinaciones de negocios; 4. negocios conjuntos; 5. reconocimiento, depreciación y deterioro del valor de los activos tangibles e intangibles; 6. capitalización de costos financieros y otros gastos; 7. contratos de construcción; 8. inversiones inmobiliarias; 9. inversiones e instrumentos financieros; 10. arrendamientos financieros; 11. costos de investigación y desarrollo; 12. inventarios; 13. impuestos, incluyendo los diferidos; 14. provisiones; 15. costos por beneficios para empleados; 16. conversión de moneda extranjera y cobertura de las operaciones; 17. definición de segmentos del negocio y segmentos geográficos, así como las bases para el reparto de los costos entre los segmentos; 18. definiciones de efectivo y otros medios líquidos equivalentes; 19. contabilidad en épocas de inflación, y 20. subvenciones del gobierno.
7.3 Otras informaciones a revelar La empresa debe informar de lo siguiente, siempre que no se haya cubierto con la información incluida en otro lugar dentro de los estados financieros: a) el domicilio y forma legal de la empresa, así como el país en que se constituyó y la gerencia de su sede social (o el domicilio principal donde desarrolle sus actividades, si es diferente de la sede social); b) una descripción de la naturaleza de las operaciones de la empresa, así como de sus principales actividades; c) el nombre de la empresa controladora directa y de la controladora última del grupo al que pertenezca, y d) el número de trabajadores al final del periodo, o la cifra media habida en el mismo.
8. Estado de Costo de Producción
9. Capital de Trabajo II Unidad: Estados Financieros Básicos - Carlos López Mendizábal
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Laboratorio Nº
3, entrega lunes 24 de agosto de 2015.
Resolución grupal. Entrega individual a mano: Prepare Hoja de Trabajo de Flujo de Efectivo y Estados de Flujo de Efectivo Empresa “Inversiones Equitativas, S.A.”, al 31 diciembre 2014. Valoración 4 puntos. “Inversiones Equitativas, S. A.”
BALANCE GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2,014 (CIFRAS EXPRESADAS EN QUETZALES)
ACTIVO CORRIENTE CAJA BANCOS CLIENTES CUENTAS POR COBRAR NO COMERCIALES ISR TRIMESTRAL ISO TRIMESTRAL INVENTARIO DE PRODUCTO TERMINADO INVENTARIO DE MATERIA PRIMA INVENTARIO DE PRODUCTO EN PROCESO
24,090.00 82,500.00 2,378,619.87 39,765.00 202,615.38 * 114,699.75 * 116,325.00 33,000.00 305,745.00 3,297,360.00
NO CORRIENTE VEHÍCULOS MOBILIARIO Y EQUIPO EQUIPO DE COMPUTO PROGRAMAS DE COMPUTACION (-) DEPRECIACIÓN ACUMULADA
1,179,255.00 476,355.00 441,705.00 105,765.00 2,203,080.00 313,665.00
1,889,415.00
DIFERIDO GASTOS ANTICIPADOS
3,795.00 5,190,570.00
SUMA EL ACTIVO
PASIVO CORRIENTE PROVEEDORES CUENTAS POR PAGAR
3,465.00 19,470.00 *
22,935.00
NO CORRIENTE PRESTAMOS BANCARIOS SUMA EL PASIVO
3,956,040.00 3,978,975.00
PATRIMONIO NETO CAPITAL AUTORIZADO ACCIONES POR SUSCRIBIR RESERVA LEGAL SUPERÁVIT ACUMULADO SUPERÁVIT DEL EJERCICIO SUMA PASIVO Y CAPITAL
330,000.00 ( 123,750.00) 495.00 48,675.00 956,175.00 **1,211,595.00 5,190,570.00
NOTAS:
II Unidad: Estados Financieros Básicos - Carlos López Mendizábal
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III *
En este Balance General no se han registrado los acreditamientos del ISR e ISO Trimestral, ni el ISR Anual Neto a pagar ** Al Superávit del Ejercicio no se le han acreditado el ISR Anual, ni la Reserva Legal.
-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o-o“Inversiones Equitativas, S. A.”
BALANCE GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2,013 (CIFRAS EXPRESADAS EN QUETZALES)
ACTIVO CORRIENTE CAJA BANCOS CLIENTES CUENTAS POR COBRAR NO COMERCIALES ISR TRIMESTRAL ISO TRIMESTRAL INVENTARIO DE PRODUCTO TERMINADO INVENTARIO DE MATERIA PRIMA INVENTARIO DE PRODUCTO EN PROCESO
8,250.00 27,390.00 1,363,065.00 8,085.00 7,425.00 49,500.00 330,000.00 84,150.00 204,600.00
2,082,465.00
459,360.00 307,395.00 123,750.00 37.620.00 928,125.00 93,225.00
834,900.00
NO CORRIENTE VEHÍCULOS MOBILIARIO Y EQUIPO EQUIPO DE COMPUTO PROGRAMAS DE COMPUTACION (-) DEPRECIACIÓN ACUMULADA
DIFERIDO GASTOS ANTICIPADOS
20,625.00 2,937,990.00
SUMA EL ACTIVO
PASIVO CORRIENTE PROVEEDORES CUENTAS POR PAGAR
235,950.00 58,080.00
294,030.00
NO CORRIENTE PRESTAMOS BANCARIOS
2,388,540.00 2,682,570.00
SUMA EL PASIVO
PATRIMONIO NETO CAPITAL AUTORIZADO ACCIONES POR SUSCRIBIR RESERVA LEGAL SUPERÁVIT ACUMULADO SUPERÁVIT DEL EJERCICIO SUMA PASIVO Y CAPITAL
330,000.00 ( 123,750.00) 495.00 33,000.00 15,675.00
255,420.00 2,937,990.00
San Marcos, 31 de diciembre de 2014. Zoila Rosa Espinoza del Río Representante Legal
Carlos López Mendizábal Contador
II Unidad: Estados Financieros Básicos - Carlos López Mendizábal
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Laboratorio Nº
1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10.
4, entrega jueves 3 de septiembre de 2015.
Resolución grupal. Entrega individual a mano: I Examen Parcial. Conteste breve y claramente los cuestionamientos siguientes. Valoración: 5 puntos. ¿Cuál es el objetivo de los estados financieros? ¿De qué elementos de la empresa suministran información los estados financieros? ¿Quién es el responsable de la elaboración y presentación de los estados financieros en una empresa? ¿Cuáles son los 5 componentes de un conjunto completo de estados financieros? ¿Qué otros estados financieros se aconseja a las empresas que presenten? ¿Qué obligación tiene la empresa al preparar sus estados financieros conforme NIC? ¿Qué son las políticas o prácticas contables? ¿Qué significa preparar los estados financieros suponiendo“negocio en marcha”? ¿Qué significa utilizar la base contable de acumulación o “de lo devengado”? ¿Qué significa el principio contable básico de “consistencia o uniformidad”?
¿Qué significa el principio contable básico de “importancia relativa” o materialidad? ¿Cuál son los factores para agrupar las cuentas según su “importancia relativa”? ¿Por qué no se debe hacer compensación en las cuentas de los Estados Financieros? Explique lo relacionado con la identificación de los estados financieros. ¿Cuáles son los 5 datos que debe contener la identificación de los estados financieros? ¿En dónde se debe colocar la identificación de los estados financieros? ¿A cada cuenta tiempo, como mínimo, se deben preparar los estados financieros? ¿En cuánto tiempo es oportuno que se pongan a disposición de los usuarios los estados financieros? Cuando la empresa opte no por no realizar la clasificación de “corriente” y “no corriente” en el Balance de Situación General, ¿cómo debe presentar sus activos? 20. ¿Qué debe revelar la empresa para cada activo o pasivo? 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17. 18. 19.
22. 23. 24. 25. 26. 27. 28. 29. 30.
¿Para qué es útil la distinción de las fechas de vencimiento de los activos y pasivos clasificados con “corrientes” o “no corrientes”? ¿Cuándo debe clasificarse un activo como “corriente”? ¿Qué incluye el término “activo corriente”? ¿Qué incluye el término “activo no corriente”? ¿Qué es el ciclo normal de la operación de la empresa? 25 ¿Cuándo debe clasificarse un pasivo como “corriente”? ¿Cuándo debe clasificar la empresa como “no corrientes” sus préstamos a largo plazo? ¿Qué partidas debe contener como mínimo el Balance de Situación General (BSG)? ¿Se puede modificar la denominación y el orden de las cuentas en el BSG? ¿Qué partidas debe contener como mínimo el Estado de Resultados?
31. 32. 33. 34. 35. 36. 37.
¿Qué es el método para clasificar gastos por la función que desempeñan en la empresa? ¿Qué debe contener el Estado de Cambios en el Patrimonio Neto? ¿Qué contiene el Estado de Flujo de Efectivo? ¿Qué son las notas a los estados financieros? Indique el orden en que se pueden presentar las notas a los estados financieros. Mencione políticas contables que se pueden revelar en las notas a los estados financieros. ¿Qué otras informaciones debe revelar la empresa?
21.
II Unidad: Estados Financieros Básicos - Carlos López Mendizábal
17
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III UNIDAD Análisis e interpretación de Estados Financieros 1. Métodos de Análisis El método de análisis como técnica aplicable a la interpretación es el orden que se sigue para separar y conocer los elementos descriptivos (cuentas y partidas) y numéricos (cifras en Q) que integran el contenido de los estados financieros. Existen varios métodos para analizar el contenido de los estados financieros. Tomando como base la técnica de la comparación, podemos clasificarlos así:
1.1
Método de análisis vertical
Llamado también estático, se aplica para analizar un estado financiero a una fecha fija (Balance de Situación General) o a un período determinado (Estado de Resultados, Estado de Costo de Producción, Flujo de Efectivo, etc.). El método permite ser aplicado mediante los procedimientos: 1. Procedimiento de Porcentajes Integrales. 2. Procedimiento de Razones Simples. 3. Procedimiento de Razones Estándar.
1.2 Método de análisis horizontal Llamado también Dinámico, se aplica para analizar dos estados financieros de la misma empresa a fechas distintas o correspondientes a dos períodos o ejercicios, mediante el procedimiento: 4. Procedimiento de aumentos y disminuciones.
1.3 Método de análisis histórico: Se aplica para analizar una serie de estados financieros de la misma empresa, a fechas o períodos distintos. Utiliza el Procedimiento: de las Tendencias.
1.4 Método de análisis proyectado o estimado: Se aplica para analizar estados financieros pro-forma o presupuestos 5. Procedimiento del Control Presupuestal: Presupuesto Maestro. 6. Procedimiento del Punto de Equilibrio. Si Ud. desea analizar: Un estado financiero
Aplique el método: Vertical
Dos estados financieros
Horizontal
Una serie de estados financieros de la misma empresa
Histórico
Estados financieros pro-forma
Presupuestos
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
19
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III
2. Análisis Vertical 2.1 Procedimiento de porcentajes integrales 2.1.1 Concepto Consiste en la separación del contenido de los estados financieros a una misma fecha (Balance de Situación General) o correspondiente a un período (Estado de Resultados, Estado de Costo de Producción), en sus elementos o partes integrantes, con el fin de poder determinar la proporción que guarda cada una de ellas en relación con el todo.
2.1.2 Base del procedimiento Este procedimiento toma como base el axioma matemático que enuncia: “el todo es igual a la suma de sus partes”, de donde el todo se le asigna un valor igual al 100% y a las partes un porcentaje relativo.
2.1.3 Aplicación Se aplicación puede enfocarse a estados financieros: Estáticos: (Balance de Situación General). Dinámicos: (Estado de Resultados, Estado de Flujo de Efectivo). Básicos: (Los anteriores). Secundarios: (Estado de Costo de Producción). Como este procedimiento facilita la comparación de las cuentas y las cifras de los estados financieros de empresas similares a la misma fecha o del mismo período, con lo cual se podrá determinar la probable anormalidad o defecto de nuestra empresa o proyecto.
2.1.4 Fórmulas aplicables: Porcentaje integral =
Cifra parcial Cifra base * 100
=
C.P. P.I. = C.B. * 100
“El porcentaje integral es igual a la cifra parcial dividida entre la cifra base por cien”.
2.1.5 Ejemplos: a) Balance de Situación General: Analice, interprete y grafique el siguiente Balance de Situación General. Fábrica de Camisas Maravilla, S.A. Balance de Situación General 2.1.6 Solución Al 31 de diciembre de 201X ACTIVO a) Cálculos para el análisis en porcentajes integrales: Corriente Caja y Bancos Q 4,500.00 (4,500/130,156) * 100 = 3% Cuentas por Cobrar Q 8,750.00 (8750/130,156) * 100 = 7% Inventarios Q 82,156.00 Q 95,406.00 (82,156/130,156) * 100 = 63%
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
En Q Q 0.03 Q 0.07 Q 0.63
20
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III No Corriente Mobiliario y Equipo Q 20,000.00 -) Depreciación Acumulada (Q 3,250.00) Q 16,750.00 (16,750/130,156) * 100 = 13% Q 0.13 Vehículos Q 30,000.00 -) Depreciación Acumulada (Q 12,000.00) Q 18,000.00 Q 34,750.00 (18,000/130,156) * 100 = 14% Q 0.14 100% Q 1.00 Suma el Activo Q 130,156.00 PASIVO Corriente Cuentas por Pagar Q 15,900.00 (15,900/130,156) * 100 = 12% Q 0.12 No Corriente No se registra PATRIMONIO NETO Capital Autorizado Q 100,000.00 (100,000/130,156) * 100 = 77% Q 0.77 Reserva Legal Q 4,256.00 (4,256/130,156) * 100 = 2% Q 0.02 Utilidades Retenidas Q 10,000.00 Q 14,256.00 Q 114,256.00 (10,000/130,156) * 100 = 8% Q 0.08 Suma el Pasivo y el Patrimonio Neto Q 130,156.00 100% Q 1.00 Tome en cuenta que en este ejemplo, la “cifra base” es la Suma del Activo = Q 130,156.00, que también es igual a la Suma del Pasivo y el Patrimonio Neto. Y las “cifras parciales” son los totales de cada una de las cuentas principales del Balance.
2.1.6 Solución b) Gráficas b.1) Gráfica del Activo
Fábrica de Camisas Maravilla, S.A.
Q 1.00 de inversión en el Activo Total Al 31 de diciembre de 201X Caja y Bancos 0.03 Ctas. * Cobrar 0.07
Vehículos 0.14
Mobiliario 0.13 Inventarios 0.63
Caja y Bancos
Cuentas por Cobrar
Inventarios
Mobiliario y Equipo
Vehículos
Analista:_____________ __
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
21
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III
2.1.6 Solución b) Gráficas b.2) Gráfica del Pasivo
Fábrica de Camisas Maravilla, S.A.
Q 1.00 de origen de inversión del Activo Total Al 31 de diciembre de 201X Utilidades Retenidas 0.08
Reserva Legal 0.03
Cuentas por Pagar 0.12
Capital Autorizado 0.77
Analista:_____________
2.1.6 Solución: c) Interpretación Conclusiones para el Informe del Analista de Estados Financieros:
1º Por cada Q 1.00 de inversión en el activo total de la Fábrica de Camisas Maravilla, S.A., al 31 de diciembre de 201X: Q 0.03 corresponden a existencia en caja y bancos; Q 0.07 corresponden a inversión en cuentas y documentos por cobrar; Q 0.63 corresponden a inversión en inventarios; Q 0.13 corresponden a inversión en mobiliario y equipo; Q 0.14 corresponden a inversión en vehículos. Q 1.00
2º El origen de la inversión en el activo, ha sido como sigue: Q 0.12 lo han aportado los acreedores a corto plazo; Q 0.00 lo han aportado los acreedores a largo plazo; Q 0.77 lo han aportado los propietarios de la empresa; Q 0.11 lo ha aportado la misma empresa. Q 1.00
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
22
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III 3º Cada Q 1.00 de activo total de la empresa ha sido aportado: Q 0.12 por los acreedores; y Q 0.88 por los propietarios y la misma empresa.
2.1.5 Ejemplos: b) Estado de Resultados Analice, interprete y grafique el siguiente Estado de Resultados. Tome en cuenta que, en este caso, la “cifra base” son las Ventas Netas = Q 1.300,000.00. Y las “cifras parciales” son los totales de cada una de las cuentas principales del Estado de Resultados.
Fábrica de Camisas Maravilla, S.A. Estado de Resultados Del 1 de enero al 31 de diciembre de 201X Ingresos Ventas netas -) Costo de Ventas Ganancia Bruta -) Gastos de Operación Gastos de Distribución Gastos de Administración Gastos Financieros Ganancia antes de ISR -) ISR por Pagar
Ganancia Neta
2.1.6 Solución
a) Cálculos para el análisis en porcentajes integrales: Q 1.300,000.00 = 100% “ 761,256.00 (761.256/1.300,000) * 100 = 59 % % 538,744.00 (538,744/1.300,000) * 100 = Q 280,000.00 “ 220,000.00 “ 23,744.00
(280,000/1.300,000) * 100 = (220,000/1.300,000) * 100 = 523,744.00 (23,744/1.300,000) * 100 = 15,000.00 (15,000/1.300,000) * 100 = 4,0000.00 (4,000/1.300,000) * 100 = 11,000.00 (11,000/1.300,000) * 100 =
% % % % % %
En Q Q 1.00 Q 0.59 Q . Q Q Q Q Q Q
. . . . -
2.1.6 Solución b) Interpretación Conclusiones para el Informe del Analista de Estados Financieros: “Durante el ejercicio del 1 de enero al 31 de diciembre de 201X, en la Fábrica de Camisas Maravilla, S.A.: 1º Por cada Q 1.00 de ventas netas, Q 0.59 corresponden al costo de lo vendido, es decir, lo que a la empresa le cuesta Q 0.59, lo vende a Q 1.00. 2º. Por cada Q 1.00 de ventas netas, la empresa obtiene Q 0._____ de margen sobre ventas. 3º. Por cada Q 1.00 de ventas netas, Q 0._____ corresponden a los Gastos de Operación.
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
23
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III O bien: Para vender Q 1.00 es necesario desembolsar Q 0._____ por concepto de Gastos de Distribución; Q 0._____ por concepto de Gastos de Admón.., y Q 0._____ por concepto de Gastos Financieros. 4º. Por cada Q 1.00 de ventas netas, la empresa obtiene Q 0._____ de margen o utilidad de operación. 5º. Por cada Q 1.00 de ventas netas, la empresa provisiona para impuesto sobre la renta Q 0._____ 6º. Por cada Q 1.00 de ventas netas, la empresa obtiene una utilidad neta de Q 0._____”
2.1.6 Solución b) Gráfica: (Elabórela juntamente con el catedrático): Fábrica de Camisas Maravilla, S.A. Q 1.00 de ventas netas Período del 1 de enero al 31 de diciembre de 201X
Analista:_____________
2.1.5 Ejemplos: c) Estado de Costo de Producción Analice, interprete y grafique el siguiente Estado de Costo de Producción. Tome en cuenta que, en este caso, la “cifra base” es el Costo de Producción = Q 710,000.00. Y las “cifras parciales” son los totales de cada una de las cuentas principales del Estado de Costo de Producción, es decir, los 3 elementos del costo que son necesarios para elaborar cualquier producto industrial o agrícola: la materia prima o materiales consumidos, la mano de obra pagada y los gastos indirectos aplicados.
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
24
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Fábrica de Camisas Maravilla, S.A. Estado de Costo de Producción Del 1 de enero al 31 de diciembre de 201X Materia Prima Consumida Q 300,000.00 +) Mano de Obra Directa Pagada “ 250,000.00 Costo Primo 550,000.00 +) Gastos Indirectos Aplicados “ 200,000.00 Costo Previo “ 750,000.00 +) Variación de Productos en Proceso “ 40,000.00
Costo de Producción
1.1.6 Solución
a) Cálculos para el análisis En Q en porcentajes integrales: (300,000 / 710,000) * 100 = 42 % Q 0.42 (250,000 / 710,000) * 100 = 35 % “ . 0.35 (550,000 / 710,000) * 100 = 77 % “ 0.77 (200,000 / 710,000) * 100 = 28 % “ 0.28 (750,000 / 710,000) * 100 = 105 % “ 1.05 (40,000 / 710,000) * 100 = ( 5 %) “ 0.05) Q 710,000.00 = 100% Q 1.00
2.1.6 Solución b) Interpretación Conclusiones para el Informe del Analista de Estados Financieros: “Durante el ejercicio del 1 de enero al 31 de diciembre de 201X, en la Fábrica de Camisas Maravilla, S.A.: 1º Por cada Q 1.00 de artículos producidos, Q 0.42 corresponde a materiales consumidos. 2º. Por cada Q 1.00 de artículos producidos, Q 0.35 se pagaron de mano de obra directa. 3º. Por cada Q 1.00 de artículos producidos, Q 0.28 se aplicaron de gastos indirectos. 4º. Por cada Q 1.00 de artículos producidos, Q 0.05 fueron la variación entre el inventario inicial y el inventario final de productos en proceso”.
2.1.6 Solución c) Gráfica: (Elabórela juntamente con el catedrático): Fábrica de Camisas Maravilla, S.A. Q 1.00 de artículos producidos Período enero
del 1 de al 31 de
diciembre de 201X
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
25
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III
c) Gráfica: (Elabore un gráfico circular, representando una moneda de Q 1.00):
Analista:_____________ Fábrica de Camisas Maravilla, S.A. Q 1.00 de artículos producidos Período del 1 de enero al 31 de diciembre de 201X
Analista:_____________
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
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USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III Laboratorio Nº
5, entrega lunes 3 de septiembre de 2015.
Analice, interprete y grafique: los Balances de Situación General de las 2 empresas. Valoración 5 puntos del I Examen Parcial. Fecha de entrega: 7 de septiembre de 2015.
Fábrica El Cocodrilo BALANCE DE SITUACIÓN GENERAL Al 31 de diciembre de 2014 Al 31 de diciembre de 2015 ACTIVO CORRIENTE Caja y Bancos 5,400.00 Cuenta por Cobrar (neto) 6,800.00 Inventarios 68,900.00 NO CORRIENTE Mobiliario y Equipo 12,500.00 -) Depreciación Acumulada Mob. y Equipo (1,250.00) Vehículos 30,000.00 -) Depreciación Acumulada Vehículos (6,000.00) Suma el Activo 116,350.00 PASIVO CORRIENTE Cuentas por Pagar 6,500.00 PATRIMONIO NETO Capital Autorizado 100,000.00 Reserva Legal 1,500.00 Utilidades Retenidas 8,350.00 Suma el Pasivo y Patrimonio Neto 116,350.00 San Marcos, 31 de diciembre de 2014. (f) Representante Legal
4,500.00 8,750.00 82,156.00 20,000.00 (3,250.00) 30,000.00 (12,000.00) 130,156.00
15,900.00 100,000.00 4,256.00 10,000.00 130,156.00 31 de diciembre de 2015. (f) Contador
--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Fábrica de Calzado El Sol Feliz BALANCE DE SITUACIÓN GENERAL Al 31 de diciembre de 2014 Al 31 de diciembre de 2015 ACTIVO CORRIENTE Caja y Bancos 8,500.00 Cuenta por Cobrar (neto) 12.500.00 Inventarios 75,600.00 NO CORRIENTE Mobiliario y Equipo 36,000.00 -) Depreciación Acumulada Mob. y Equipo (7,250.00) Vehículos 96,000.00 -) Depreciación Acumulada Vehículos (17,000.00) Suma el Activo 204,350.00 PASIVO A CORTO PLAZO Cuentas por Pagar 12,500.00
12,500.00 8,250.00 96,720.00 36,000.00 (10,000.00) 96,000.00 (22,000.00) 217,470.00
15,900.00
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
27
USAC – CUSAM – LAE – 8º Ciclo – Administración Financiera III PATRIMONIO NETO Capital Autorizado Reserva Legal Utilidades Retenidas Suma el Pasivo y Patrimonio Neto
180,000.00 8,300.00 3,550.00 204,350.00
.
San Marcos, 31 de diciembre de 2014.
148,000.00 12,350.00 41,220.00 217,470.00
31 de diciembre de 2015.
(f) Representante Legal
(f) Contador
Laboratorio Nº
6, entrega miércoles 9 de septiembre de 2015.
Analice, interprete y grafique: los 3 Estados de Costo de Producción, y el Estado de Resultados. Valoración 5 puntos del I Examen Parcial.
Fábrica de Dulces “Dulces de Dulce” ESTADO DE COSTO DE PRODUCCIÒN Al 31 de diciembre de Materia Prima Consumida +)Mano de Obra Directa Pagada Costo Primo +)Gastos Indirectos Aplicados Costo Previo +)Variación de Productos en Proceso COSTO DE PRODUCCIÒN
2013 315,000.00 230,000.00 545,000.00 195,000.00 740,000.00 (20,000.00) 720,000.00
San Marcos, 31 de diciembre de 2013.
2014 333,000.00 275,000.00 608,000.00 190,000.00 798,000.00 25,000.00 823,000.00 de 2014,
Fulano de Tal Representante Legal
2015 362,000.00 300,000.00 662,000.00 220,000.00 882,000.00 22,000.00 904,000.00 de 2015.
Rosita Alpìrez Contadora
----------------------------------------------------------------------Fábrica La Línea ESTADO DE RESULTADOS (Expresado en Q) Período del 1 de enero al 31 de diciembre de 2015. INGRESOS Ventas -) COSTO DE VENTAS Margen Bruto sobre Ventas -) GASTOS DE OPERACIÓN Gastos de Distribución 89,500.00 Gastos de Administración 98,720.00 Gastos Financieros 22,675.50 Utilidad de Operación +)OTROS PRODUCTOS Utilidad antes de I.S.R. -) I.S.R. POR PAGAR Utilidad Neta
687,875.50 425,350.00 262,525.50
210,895.50 51,630.00 10,000.00 61,630.00 19,105.30 42,524.70
San Marcos, 31 de diciembre de 2015. (f) Representante Legal
(f) Contadora
III Unidad: Análisis e interpretación de E.F. - Carlos López Mendizábal
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