Sicherheit und Rendite in turbulenten Zeiten

Ukraine-Krieg, Energiekrise, Rekordinflation, Rohstoffknappheit, Corona – wir erleben eine stürmische Welt. Wie kommen nun sicherheitsorientierte Kunden an Rendite für ihre Altersvorsorge – und zwar ohne Panik vor einbrechenden Aktienkursen? Denn die Ruhestandsplanung hat nicht nur etwas mit rationaler Portfolio-Theorie zu tun, sondern auch mit Gefühlsmanagement. Welche Instrumente haben Versicherer und Fondshäuser hierfür konzipiert?

Genau dafür hat die Patriarch Multi-Manager GmbH den Trend 200-Fondsvermögensverwaltungsfamilie entwickelt und exklusiv in die A&A SuperfondsPolice der AXA integriert. Der Clou dabei: ein automatisches Timing für die Policen-Sparbeiträge. „Über einen bewährten Frühindikator, die 200-Tage-Linie, erkennen unsere Fondslösungen, wann es Sinn macht in Aktien investiert zu sein und wann man besser an den Seitenrand und in Cash geht,“ erklärt Patriarch CEO Dirk Fischer.

Wie gut der intelligente Wechsel zwischen Investition und Desinvestition klappt, demonstrieren die letzten 18 Monate. „Im starken Börsenjahr 2021 durchgehend hoch aktienlastig inves- tiert, wurden hohe zweistellige Gewinne für alle Policeneigner erzielt,“ berichtet Fischer. „Im schwachen Börsenhalbjahr 2022 dagegen ging es nur um Verlustminimierung und die Strategien sind daher schon über geraume Zeit komplett in Cash (Desinvestition).“

Mit diesem Konzept konnten die Rückkaufswerte über die 18 Monate stabil gehalten werden statt herbe Fondsverluste zu erleiden. Besonders praktisch: Bei der A&A Superfonds-Police funktioniert dieser Mechanismus ganz automatisch. Weder Kunde noch Makler müssen etwas tun.

Relaxed zur Rente

Auch die Stuttgarter hat ein Produkt kreiert, das Renditechancen mit Sicherheit kombiniert: „performance+ ist ein dynamisches Zwei-Topf-Hybrid-Produkt und eines der einfachsten, chancenreichsten und flexibelsten Vorsorgekonzepte am Markt,“ konstatiert Ralf Berndt, Vorstand der Stuttgarter Lebensversicherung, nicht ohne Stolz. Das Grundprinzip dieser Rentenlösung: sie investiert sowohl in das Sicherungsvermögen als auch in Fonds. So kann jeder Anleger selbst bestimmen, wie sehr der Fokus auf Rendite oder Sicherheit liegen soll. Dabei wählt der

Kunde die Höhe der Beitragsgarantie zwischen null und 80 Prozent und den Anteil der Fondsanlage bis zu 100 Prozent.

„Unabhängig von der Garantiehöhe fließt bei laufender Beitragszahlung der Sparanteil in der Anfangszeit zu 100 Prozent in die Fondsanlage,“ verrät Berndt einen weiteren Vorteil. „Für Kunden bedeutet das mehr Chancen auf ein schnelleres Vermögenswachstum, egal, welche Beitragsgarantie sie gewählt haben.“ Darüber hinaus können die Kunden auch die Fondsanlage nach ihren eigenen Wünschen und Bedürfnissen gestalten. Hierfür steht ein breit gefächertes Angebot zur Verfügung - von konservativ bis risikofreudig über verschiedene Branchen und Themen wie Gesundheit oder erneuerbare Energien.

Walter Schmitz, Geschäftsführer der All Stars Fondsservice GmbH, hat mit seiner Neuentwicklung im Kapitalanlagesektor, dem „All Stars 10 x 10“ Aktienfonds, ebenfalls Sicherheit mit Gewinnchancen zusammengeführt. „Acht hochqualifizierte Fondsmanager der Acatis Investmentgruppe sehen für zehn Anlageportfolios jeweils zehn Spitzenaktien vor,“ erklärt er das Kon- zept. „So verteilt sich das investierte Vermögen auf bis zu 100 unterschiedliche Aktientitel.“ Durch diese breite Verteilung der Investition könne sich die Sicherheit der Anlage spürbar erhöhen. Mit anderen Worten: Klassische Diversifikation, aber mit Starbesetzung, denn: „Mit Dr. Hendrik Leber haben wir einen der nachweislich erfolgreichsten Fondsmanager Europas für den „All Stars 10 x 10“ Aktienfonds gewonnen,“ verkündet Schmitz stolz. Dr. Leber ist Gründer der ACATIS Investment Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH.

Mit Ruhepuls zu Rendite

Die zehn Anlageportfolios haben unterschiedliche Strategien. So konzentriert sich z.B. ein Portfolio auf Nachhaltigkeit, während ein anderes voll auf Titel mit besonders hohen Dividenden setzt. Auch an diesen zehn Kategorien lässt sich die Verknüpfung von Sicherheit mit Chancen erkennen: Für letztere Komponente steht besonders die Strategie „Die 10 Top künftige Marktführer“. Denn auf die Gewinner und Aufsteiger von morgen zu setzen, kann mit überdurchschnittlich hohen Ertragschancen belohnt werden. Die Strategie „10 Top Giganten“ wählt hingegen die aktuell wertvollsten Firmen der Welt aus, da sie durch ein hohes Maß an Marktmacht und eine überragende Marktstellung in ihrer Branche überzeugen – Größe und Dominanz sorgen für Sicherheit und Stabilität.

Insgesamt lässt sich sagen: Bei der Ruhestandsplanung geht es nicht nur um das Erreichen finanzieller Ziele, sondern auch um den Wohlfühlfaktor auf dem Weg dorthin. Was rein aus Anlagesicht Sinn ergibt, könnte dem Kunden aber schlaflose Nächte bereiten. Um dies zu verhindern, sind die Produktentwickler kreativ geworden. Sie haben sichere Lösungen gefunden, die auch in unseren turbulenten Krisenzeiten funktionieren. So kann der Vermittler für seine sicherheitsorientierten Kunden das passende Portfolio erstellen und hat auch bei schwankenden Märkten beruhigende Argumente an der Hand. (sh)