190215 RO.A&D 425

#425

ZI DE ZI vineri, 15 februarie 2019

BULETIN INFORMATIV GRATUIT DEDICAT DECIDENȚILOR DIN INDUSTRIA DE AVIAȚIE ȘI CEA DE APĂRARE DIN ROMÂNIA

pg. 12

Contactați heraldcons@gmail.com pentru spațiu publicitar.

For advertising space in the newsletter, contact heraldcons@gmail.com Pour l'espace publicitaire dans le bulletin, contactez heraldcons@gmail.com

Contactați heraldcons@gmail.com pentru abonamentul RO.A&D INTEGRATED NEWS. Project RO.A&D Library: https://issuu.com/heraldcons Trimiteți observațiile, comentariile, propunerile și solicitările Dvs. la heraldcons@gmail.com Dacă doriți să primiți acest newsletter la altă adresă de e-mail, contactați heraldcons@gmail.com

Page 2 of 51

distribuitor HERALD INSIGHTS

http://www.competitiveintelligence.ro

vineri, 15 februarie 2019

semn Cap. AERONAUTICĂ ................................................................................................. 6 BVB - industria aeronautică .................................................................................... 6 AEROSTAR Bacău - acivitatea în 2018 .................................................................. 7 Rezultate financiare preliminare an 2018 ............................................................ 7 Aerostar și-a majorat cu 50% profitul net............................................................. 7 Aerostar Bacău, profit de 80 mil. lei în 2018, plus 50% şi afaceri de 353 mil. lei . 7 Stop Programului A380 ........................................................................................... 7 Airbus va opri producția A380 ............................................................................. 7 Airbus renunţă la A380. Când va înceta producţia celui mai mare avion de pasageri din lume ................................................................................................ 8 Airbus and Emirates reach agreement on A380 fleet, sign new widebody orders 9 Pourquoi l'A380 n'a pas séduit les compagnies aériennes ................................ 10 Scurt istoric al programului A380 ....................................................................... 11 Airbus: prezentare rezultate 2018 ......................................................................... 12 Airbus reports strong Full-Year 2018 results, delivers on guidance .................. 12 Jet Aviation Adds Second BBJ1 to Its EMEA Aircraft Management and Charter Fleet ...................................................................................................................... 16 End mills for turbines, blades ................................................................................ 17 U.S. Army awards Raytheon $406M contract for radios ....................................... 17 Airbus, Bell și Sikorsky concurează pentru 111 elicoptere utilitare pentru Marina Indiană .................................................................................................................. 18 SUA: Northrop Grumman Systems: contract de 27,3 mil. USD pentru P-8A Poseidon ............................................................................................................... 18 Insights.................................................................................................................. 19 Cap. CYBER&ITC .................................................................................................... 21 Smart Weapons Market ........................................................................................ 21 Israel: Mobilicom: contract de 1,2 mil USD pentru cyber tehnologii pentru drone . 21 Cap. NAVAL ............................................................................................................. 22 NAVAL Group signs the strategic partnering agreement ...................................... 22 Naval Group: contract în Argentina ....................................................................... 22 Cap. RACHETE ........................................................................................................ 23 Turcia cumpără de la ruși sistemul de rachete ...................................................... 23 UK: Phalanx 1B Weapon System montat pe portavionul HMS Queen Elizabeth .. 23 Insights.................................................................................................................. 23 Page 3 of 51

Cap. NATO/OTAN .................................................................................................... 26 Miniştrii Apărării din statele membre NATO reuniţi la Bruxelles ............................ 26 Pence calls on EU allies to withdraw from nuclear deal in latest trans-Atlantic rift 26 Cap. EUROPA .......................................................................................................... 27 UE va consolida controalele privind accesul la precursorii de explozivi ................ 27 Reuniunea informală a şefilor de protocol din statele membre ale Uniunii Europene .............................................................................................................................. 28 Franța și Germania primesc sprijinul Spaniei pentru realizarea 'Visului Europei': SCAF ar putea fi gata în 2040............................................................................... 29 http://www.defens-aero.com/2018/06/scaf-france-allemagne-poursuivent-futuravion-combat.html ............................................................................................. 30 SCAF ................................................................................................................. 30 Apărarea Europei - O stare a premiselor (10/11) .................................................. 31 Structura de Cooperare Permanentă (CSP) ...................................................... 31 Insights.................................................................................................................. 32 Cap. DECIZIONAL ................................................................................................... 34 Acte normative incluse pe agenda ședinței Guvernului României din 15 februarie 2019 ...................................................................................................................... 34 Prima zi a Reuniunii miniştrilor apărării din statele membre ale NATO ................. 35 Întâlnire bilaterală a ministrului apărării naționale ................................................. 36 Reuniunea miniştrilor apărării din statele membre ale NATO, la final ................... 37 Nicolae Jecu, eliberare funcție .............................................................................. 37 Costin Mihalache, eliberare funcție ....................................................................... 38 Cap. FINANȚE.......................................................................................................... 39 Cursul de schimb: euro, liră sterlină, USD, gr. aur ................................................ 39 Cap. INVESTIȚII ....................................................................................................... 40 Encouraging innovation and supporting the defence industry with start-up collaboration.......................................................................................................... 40 Cap. MacroE............................................................................................................. 42 Minuta şedinţei de politică monetară a CA al BNR din 7 februarie 2019 ............... 42 Cap. OPINII/ANALIZE .............................................................................................. 46 O flotă paralelă într-un stat paralel I ...................................................................... 46 Cap. RESPONSABILITATE ORGANIZAȚIONALĂ ................................................... 46 LEONARDO receives top corporate governance award from „Ethical Boardroom' Magazine .............................................................................................................. 46 Indexul RO.A&D ....................................................................................................... 48 SUNTEM PE ACELAȘI DRUM ................................................................................ 48

Page 4 of 51

fiecare știre reprezintă doar punctul de vedere al autorului acesteia, iar linkul conduce la sursa originală și la forma integrală a articolului.

Conținutul acestui newsletter este destinat să ofere un ghid asupra subiectelor de interes pentru domeniul de activitate A&D. Pentru căutarea și identificarea circumstanțelor specifice se recomandă consultanța de specialitate asigurată de Herald Insights.

The contents of this newsletter is intended to provide a guidance on topics of interest to the A&D industry. For the searching and the identifying specific circumstances it is recommended the expert advice provided by Herald Insights.

În newsletter sunt folosite traducerile electronice oferite de Google Translate Materialele publicitare sunt puse la dispoziție de partea contractantă și nu reprezintă punctul de vedere al editorului acestui newsletter.

Page 5 of 51

distribuitor HERALD INSIGHTS

http://www.competitiveintelligence.ro

Cap. AERONAUTICĂ BVB - industria aeronautică Herald Insights AEROSTAR Bacău (ARS), AVIOANE Craiova (AVIO), IAR Ghimbav (IARV), Romaero (RORX), Turbomecanica (TBM): Valoare totală de piaţă: 236,14 milioane euro

Valoarea totală de piață BVB ind aviație 245.00 240.00 235.00 230.00 MIL EUR0

225.00 220.00

180.00

31-12-19

17-12-19

03-12-19

19-11-19

05-11-19

22-10-19

08-10-19

24-09-19

10-09-19

27-08-19

13-08-19

30-07-19

16-07-19

02-07-19

18-06-19

04-06-19

21-05-19

07-05-19

23-04-19

09-04-19

26-03-19

12-03-19

26-02-19

12-02-19

29-01-19

15-01-19

01-01-19

215.00

mil. euro

160.00 140.00 120.00

ARS

100.00

AVIO

80.00

IARV

60.00 40.00

RORX

20.00

TBM

Page 6 of 51

31-12-19

17-12-19

03-12-19

19-11-19

05-11-19

22-10-19

08-10-19

24-09-19

10-09-19

27-08-19

13-08-19

30-07-19

16-07-19

02-07-19

18-06-19

04-06-19

21-05-19

07-05-19

23-04-19

09-04-19

26-03-19

12-03-19

26-02-19

12-02-19

29-01-19

15-01-19

01-01-19

0.00

AEROSTAR Bacău - acivitatea în 2018 Rezultate financiare preliminare an 2018 http://www.bvb.ro/infocont/infocont19/ARS_20190214073420_Rezultatele-financiarepreliminare-ale-anului-2018.pdf

Bursa de Valori Bucureşti 14.02.2019 7:56:09

Aerostar și-a majorat cu 50% profitul net https://www.profit.ro/povesti-cu-profit/financiar/piata-de-capital/aerostar-si-a-majoratcu-50-profitul-net-18850689

Profit.ro Adrian Panaite 14,02,2019

P e fondul unei ușoare majorări a afacerilor, compania aeronautică Aerostar și-a ameliorat drastic profitabilitatea. Exporturile, în special către Europa, susțin rezultatele societății. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Aerostar Bacău, profit de 80 mil. lei în 2018, plus 50% şi afaceri de 353 mil. lei https://www.zf.ro/burse-fonduri-mutuale/aerostar-bacau-profit-de-80-mil-lei-in-2018plus-50-si-afaceri-de-353-mil-lei-17874940

Ziarul Financiar 14,02,2019

Aerostar Bacău (ARS), companie ce activează în domeniul fabricaţiei de produse de aviaţie şi mentenanţă, a raportat pentru 2018 un profit net de 79,9 mil. lei, echivalentul unei creşteri de 50,3%, şi afaceri de 353 mil. lei, plus 3,89%, faţă de rezultatul obţinut în 2017. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Stop Programului A380 Airbus va opri producția A380 https://economie.hotnews.ro/stiri-companii-22973493-video-airbus-opri-productiaa380-cum-petrecut-decliniul-unui-simbol-industriei-europene.htm

HOTNEWS Vlad Barza Joi, 14 februarie 2019,

Airbus a anunțat că va opri în 2021 producția superjumbo-ului A380 al cărui preț de listă este de 446 milioane de dolari. Acum 15 ani acest avion era prezentat ca un simbol al industriei europene, însă multe s-au schimbat de atunci în piață și concurentul Boeing nu a stat pe loc. https://youtu.be/s3OSiLBe4EE

Page 7 of 51

https://youtu.be/t8rRh-V9rm0 ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Airbus renunţă la A380. Când va înceta producţia celui mai mare avion de pasageri din lume https://adevarul.ro/economie/business-international/airbus-renunta-a380-incetaproductia-celui-mai-mare-avion-pasageri-lume1_5c6514b1445219c57e213140/index.html

Adevărul 14 februarie 2019, 09:29 Afrodita Cicovsch

Oficialii Airbus au decis să stopeze producţia de avioane A380, cea mai mare aeronavă de pasageri din lume, cu până la 544 de locuri şi un preţ de catalog de 436 milioane de dolari.

Producătorul de aeronave europene a declarat joi că va înceta să livreze A380 în 2021 după ce clientul-cheie, compania aeriană din Dubai, Emirates, şi-a redus comenzile pentru jetlinerul imens.

...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ... https://youtu.be/u4JJ_0lWYRs

Page 8 of 51

Airbus and Emirates reach agreement on A380 fleet, sign new widebody orders https://www.airbus.com/newsroom/press-releases/en/2019/02/airbus-and-emiratesreach-agreement-on-a380-fleet--sign-new-widebody-orders.html

Airbus 14,02,2019

Following a review of its operations, and in light of developments in aircraft and engine technologies, Emirates is reducing its A380 orderbook from 162 to 123 aircraft. Emirates will take delivery of 14 further A380s over the next two years. As a consequence and given the lack of order backlog with other airlines, Airbus will cease deliveries of the A380 in 2021.

Emirates has also decided to continue growing with Airbus‟ newest generation, flexible widebody aircraft, ordering 40 A330-900 and 30 A350-900 aircraft.

“As a result of this decision we have no substantial A380 backlog and hence no basis to sustain production, despite all our sales efforts with other airlines in recent years.

This leads to the end of A380 deliveries in 2021,” said Airbus Chief Executive Officer Tom Enders. “The consequences of this decision are largely embedded in our 2018 full year results”.

“The A380 is not only an outstanding engineering and industrial achievement.

Passengers all over the world love to fly on this great aircraft. Hence today‟s announcement is painful for us and the A380 communities worldwide. But, keep in mind that A380s will still roam the skies for many years to come and Airbus will of course continue to fully support the A380 operators,” Tom Enders added.

“The A380 is Emirates‟ flagship and has contributed to the airline‟s success for more than ten years. As much as we regret the airline‟s position, selecting the A330neo and A350 for its future growth is a great endorsement of our very competitive widebody aircraft family,” said Guillaume Faury, President of Airbus Commercial Aircraft and future Airbus CEO. “Going forward, we are fully committed to deliver on the longstanding confidence Emirates is placing in Airbus.”

Airbus will start discussions with its social partners in the next few weeks regarding the 3,000 to 3,500 positions potentially impacted over the next three years. However, Page 9 of 51

the ongoing A320 ramp-up and the new widebody order from Emirates Airline will offer a significant number of internal mobility opportunities.

Pourquoi l'A380 n'a pas séduit les compagnies aériennes https://www.lesechos.fr/industrie-services/air-defense/0600698756384-pourquoila380-na-pas-seduit-les-compagnies-aeriennes-2244827.php#xtor=EPR-8%5B18_heures%5D-20190214-%5BProv_paywall1_article%5D-3046601

Les Echos - Franța BRUNO TREVIDIC Le 14/02 à 09:53Mis à jour à 18:07

Bien qu'il soit l'avion préféré de la majorité des passagers, l'Airbus A380 a été jugé trop coûteux, trop gros et trop risqué par la majorité des compagnies aériennes.

L'histoire de l'A380 est paradoxale. Avec la décision d'Airbus d'arrêter les Page 10 of 51

livraisons en 2021 , douze ans seulement après son entrée en service, l'A380 est l'un des plus gros échecs de l'histoire de l'aéronautique. Plus coûteux encore que le Concorde ou l'A340 ! Pourtant, l'A380 est le plus populaire des avions de ligne actuels. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Scurt istoric al programului A380 La doar 12 ani de la lansarea modelului A380, Airbus tocmai a anunțat că va închide programul său. În iunie 1995, Airbus prezintă la Expoziția Aeriană de la Paris proiectul său de avion gigantic, cod: A3XX. Competitorul său: Boeing 747. În decembrie 2000, acționarii Airbus au dat lumină verde lansării producției modelului A3XX, redenumit A380. Această navă de aproximativ 500 de locuri și 230 de milioane de dolari fiecare reprezintă un pariu riscant pentru Airbus. Programul de investiții se ridică la 8,84 miliarde de euro, echivalentul costului tunelului Canalului Mânecii. În mai 2004, linia de asamblare a modelului A380 a fost inaugurată la Toulouse în prezența a aproximativ 3.000 de invitați. Modelul A380 intră astfel în faza industrială.

Fabrica: 490 x 250 m și 46 m înălțime.

Primul exemplar al aeronavei este prezentat pe 18 ianuarie 2005 lumii aeronauticii și personalităților din întreaga Europă, înainte de un prim zbor programat în primăvară.

La 27 aprilie 2005, A380 a finalizat cu succes primul zbor de testare. Decolarea la ora 10:29 de pe aeroportul din Toulouse-Blagnac, în fața a 50.000 de spectatori. A aterizat la ora 14:22. Un zbor de aproape patru ore, atingând o înălțime de 3000 de metri.

https://www.bloomberg.com/news/videos/2019-02-14/airbus-to-ramp-up-otherproducts-after-axing-a380-faury-says-video Airbus a acumulat deja 154 de comenzi și angajamente. Dar întârzierile se vor acumula înainte de primele livrări. Este într-adevăr necesar să așteptați până la 15 octombrie 2007 pentru ca Airbus să livreze un A380 primului său client, Singapore Airlines, cu optsprezece luni întârziere față de programul inițial. Rămâne să crească rata de producție a transportatorului foarte mare. În 2011, 67 de aeronave sunt livrate către Emirates, Singapore Airlines, Qantas, Air France, Lufthansa și China Southern.

Page 11 of 51

În decembrie 2015, modelul A380 a fost votat de revista americană "Global Traveler", cel mai bun avion al anului. Aeronava a transportat peste 100 milioane pasageri.

Clienții apreciază confortul și liniștea cabinei. În aprilie 2017, modelul A380 oferă o cabină pentru 575 pasageri (cu 80 de locuri mai mult). Dar avionul se luptă să-și găsească piața.

La 18 ianuarie 2018, Emirate comandă 36 de avione, din care 20 comenzi ferme în valoare de 16 miliarde USD. Dar câteva luni mai târziu, compania anulează această comandă pentru a cumpăra în schimb A330 și A350.

Această decizie precipită sfârșitul jumbo-ului.

Pe 14 februarie 2019, Airbus anunță oprirea producției modelului A380, cu încetarea livrărilor programate pentru anul 2021.

"Lista noastră de comenzi nu mai este suficientă pentru a ne permite să menținem producția modelului A380", explică Tom Enders, președintele executiv al Airbus.

A380, amiralul industriei aviatice europene se va alătura altor programe întrerupte prea repede: Concorde, Caravelle, Cometa.

Airbus: prezentare rezultate 2018

https://www.youtube.com/watch?v=HuUt4DUXppc&t=53s

Airbus reports strong Full-Year 2018 results, delivers on guidance https://www.airbus.com/newsroom/press-releases/en/2019/02/airbus-reports-strongfullyear-2018-results-delivers-on-guidance.html

Airbus 14,02,2019

      

Strong 2018 performance, guidance delivered Revenues € 64 billion; EBIT Adjusted € 5.8 billion; Free Cash Flow Before M&A and Customer Financing € 2.9 billion EBIT (reported) € 5.0 billion; EPS (reported) € 3.94 A380 deliveries to cease in 2021 A400M programme re-baselining negotiated 2018 dividend proposal € 1.65 per share, up 10% from 2017 2019 guidance confirms growth trajectory Page 12 of 51

Airbus SE (stock exchange symbol: AIR) reported strong Full-Year (FY) 2018 consolidated financial results and delivered on its guidance for all key performance indicators.

https://www.youtube.com/watch?v=HuUt4DUXppc&t=53s “Though 2018 had plenty of challenges for us, we delivered on our commitments with record profitability thanks to a strong operational performance, particularly in Q4,” said Airbus Chief Executive Officer Tom Enders. “With an order backlog of around 7,600 aircraft, we intend to ramp-up aircraft production even further.

However, due to the lack of airline demand we have to wind down production of the A380. This is largely reflected in the 2018 numbers. On A400M, we succeeded in rebaselining the programme with our government customers and their domestic approval processes should conclude in the coming months. All in all, we have achieved significant de-risking of the A400M in 2018. The strength of last year‟s achievements is reflected in our record dividend proposal. In sum, Airbus stands on a solid growth trajectory and our helicopter, defence and space businesses are also in good shape as the new management team under my successor Guillaume Faury gets ready to take over.”

As of 1 July 2018, the A220 aircraft programme has been consolidated into Airbus.

Net commercial aircraft orders totalled 747 (2017: 1,109 aircraft), including 40 A350 XWBs, 27 A330s and 135 A220s. Showing the underlying health of the market, the order backlog reached an industry record of 7,577 commercial aircraft at year-end, including 480 A220s.(4) Net helicopter orders increased to 381 units (2017: 335 units) with a book-to-bill ratio above 1 in terms of both value and units. Order intake included 15 H160 and 29 NH90 helicopters. Airbus Defence and Space‟s 2018 order intake of around € 8.4 billion included the Eurofighter for Qatar, four A330 MRTT tanker aircraft and two new generation telecommunication satellites.

Consolidated order intake(4) in 2018 totalled €55.5 billion with the consolidated order book(4) valued at € 460 billion on 31 December 2018 under IFRS 15.

Consolidated revenues increased to € 63.7 billion (2017: € 59.0 billion(1)), mainly reflecting the record commercial aircraft deliveries. At Airbus, a total of 800 commercial aircraft were delivered (2017: 718 aircraft), comprising 20 A220s, 626 A320 Family, 49 A330s, 93 A350s and 12 A380s. Airbus Helicopters delivered 356 units (2017: 409 units) with revenues stable year-on-year on a comparable basis Page 13 of 51

despite the lower deliveries. Higher revenues at Airbus Defence and Space were supported by its Space Systems and Military Aircraft activities.

Consolidated EBIT Adjusted – an alternative performance measure and key indicator capturing the underlying business margin by excluding material charges or profits caused by movements in provisions related to programmes, restructurings or foreign exchange impacts as well as capital gains/losses from the disposal and acquisition of businesses – totalled € 5,834 million (2017: € 3,190 million(1)), reflecting the strong operational performance and programme execution across the Company.

Airbus‟ EBIT Adjusted increased to € 4,808 million (2017: € 2,383 million (1)) reflecting the higher aircraft deliveries. The strong improvement compared to 2017 is driven by progress on the learning curve and pricing for the A350 as well as the A320neo ramp-up and pricing premium. Currency hedging rates also contributed favourably.

On the A220 programme, the focus remains on commercial momentum, the production ramp-up and cost reduction. A320neo Family deliveries increased to 386 aircraft (2017: 181 aircraft) and represented over 60% of overall A320 Family deliveries during 2018. The first long-range A321LR was delivered in the fourth quarter. Deliveries of the Airbus Cabin Flex version of the A321 are expected to increase in 2019 although the ramp-up will remain challenging. Further upgrades of the Pratt & Whitney GTF engine for the A320neo are due to arrive in 2019. Airbus continues to monitor in-service engine performance. Overall, the A320 programme is on track to reach the monthly targeted production rate of 60 aircraft by mid-2019 with rate 63 targeted in 2021. On the A330neo programme, the first A330-900s were delivered and the smaller A330-800 conducted its maiden flight in the final quarter of 2018. In 2019, A330neo deliveries are due to ramp-up. Airbus is working closely with its A330neo engine partner to deliver on customer commitments.

Following a review of its operations, Emirates is reducing its A380 orderbook by 39 aircraft with 14 A380s remaining in the backlog yet to be delivered to Emirates. As a consequence of this decision and given the lack of order backlog with other airlines, deliveries of the A380 will cease in 2021. The recognition of the onerous contract provision as well as other specific provisions and the remeasurement of the liabilities have led to a negative impact on EBIT of € -463 million and a positive impact on the other financial result of € 177 million.

A350 deliveries increased compared to 2017 and included 14 of the larger A3501000s. The programme reached rate 10 in the fourth quarter of 2018. The backlog supports this rate going forward, including the latest commercial discussions with Etihad to reduce its A350 order by 42 A350-900, leaving 20 A350-1000 for Etihad in the backlog. Airbus will continue to improve the A350 programme‟s performance to reach breakeven in 2019 and improve margins beyond this.

Airbus Helicopters‟ EBIT Adjusted increased to € 380 million (2017: € 247 million (1)), reflecting higher Super Puma Family deliveries, a favourable mix and solid underlying programme execution.

Airbus Defence and Space‟s EBIT Adjusted totalled € 935 million (2017: € 815 million(1)), mainly reflecting solid programme execution.

On the A400M programme, 17 aircraft were delivered during the year (2017: 19 aircraft). Airbus continued with development activities toward achieving the revised capability roadmap. Retrofit activities are progressing in line with the customer agreed plan. The customer Nations are now set to pursue their domestic approval processes. An update of the contract estimate at completion triggered a net additional charge of € -436 million on the programme. This mainly reflects the outcome of the negotiations and updated estimates on the export scenario, escalation and some cost increases. Risks remain on the development of technical capabilities and the associated costs, on securing sufficient export orders in time, on Page 14 of 51

aircraft operational reliability in particular with regards to engines, and on cost reductions as per the revised baseline.

Consolidated self-financed R&D expenses totalled € 3,217 million (2017: € 2,807 million).

Consolidated EBIT (reported) amounted to € 5,048 million (2017: € 2,665 million (1)), including Adjustments totalling a net € -786 million. These Adjustments comprised:  The net negative impact of € -463 million related to the A380 programme  The net additional charge of € -436 million for the A400M programme  A negative € -123 million related to compliance costs;  A positive € 188 million related to Mergers and Acquisitions, including the sale of Airbus DS Communications, Inc. business in the first quarter  A positive € 129 million relating to the dollar pre-delivery payment mismatch and balance sheet revaluation;  A negative € -81 million related to other costs.

Consolidated net income(2) of € 3,054 million (2017: € 2,361 million(1)) and earnings per share of € 3.94 (2017: € 3.05(1)) included a negative impact from the financial result, mainly driven by the evolution of the US dollar and revaluation of financial instruments. The other financial result also included the positive adjustment of € 177 million from the A380. The finance result was € -763 million (2017: € +1,161 million(1)).

Consolidated free cash flow before M&A and customer financing was stable at € 2,912 million (2017: € 2,949 million) including the A220 dilution, supported by the earnings performance and record deliveries. Consolidated free cash flow of € 3,505 million (2017: € 3,735 million) included around € 0.5 billion related to M&A activities. The consolidated net cash position on 31 December 2018 was stable at € 13.3 billion (year-end 2017: € 13.4 billion) after the 2017 dividend payment of € 1.2 billion and pension funding of € 2.5 billion, including € 1.3 billion in the fourth quarter. The gross cash position was € 22.2 billion (year-end 2017: € 24.6 billion).

The Board of Directors will propose to the Annual General Meeting the payment of a 2018 dividend of € 1.65 per share on 17 April 2019 (2017: € 1.50 per share). This reflects the strength of the 2018 achievements. The date of record is 16 April 2019.

Outlook As the basis for its 2019 guidance, the Company expects the world economy and air traffic to grow in line with prevailing independent forecasts, which assume no major disruptions.

The 2019 earnings and Free Cash Flow guidance is before M&A.  Airbus targets 880 to 890 commercial aircraft deliveries in 2019.  On that basis: Airbus expects to deliver an increase in EBIT Adjusted of approximately +15% compared to 2018 and FCF before M&A and Customer Financing of approximately € 4 billion.

Page 15 of 51

Jet Aviation Adds Second BBJ1 to Its EMEA Aircraft Management and Charter Fleet http://www.gd.com/news/press-releases/2019/02/jet-aviation-adds-second-bbj1-itsemea-aircraft-management-and-charter

General Dynamics February 14, 2019

ZURICH -- Jet Aviation announced today that it has added a second Boeing B737 (BBJ1) to its fleet of managed aircraft in Europe, the Middle East and Africa (EMEA).

The BBJ1 is based in Western Europe and is available for charter service.

Managed by Jet Aviation's aircraft management and charter business in Malta, the Boeing BBJ1 has been added to the company's Maltese air operator's certificate (AOC).

"We are thrilled to expand our fleet for charter customers," says Claudio Peer, senior director Aircraft Management & Charter Sales, EMEA & Asia. "This airliner-type private jet is ideally suited to customers who enjoy premium comfort and the latest technology for long-range flights."

The long-range BBJ1 has a range of up to 9,260km and offers space for up to 11 passengers to fly in comfort. Furnished with a luxurious VIP interior, the aircraft features a master bedroom and ensuite bathroom with shower, separate guest and crew lavatories, and two side-facing divans that convert to single berths. The aircraft's elegant cabin interior is characterized by clean lines, neutral tones and leather seating, and boasts all the essential passenger amenities, including a highend entertainment system.

"Customers appreciate charter options to meet their varying needs," said Norbert Ehrich, vice president for Flight Services EMEA and Asia. "A larger jet provides greater space and comfort for longer flights and trips with more passengers. It is our pleasure to offer clients more choice for long-range charter trips."

Jet Aviation Business Jets, an Air Carrier Certificate holder in Malta, Germany and Switzerland, is headquartered in Zurich, Switzerland, and responsible for delivering the company's aircraft management and charter services in EMEA and Asia. As one of the largest aircraft management, flight support and charter companies in the world, Jet Aviation currently manages and supports more than 150 aircraft from Cologne, Germany; Dubai, United Arab Emirates; Hong Kong; Malta; and Zurich, Switzerland.

The company's Aircraft Management services provide comprehensive turn-key solutions to owners and operators, while its Flight Support Solutions offer a more personalized program tailored to meet individual customer requests.

Jet Aviation, a wholly owned subsidiary of General Dynamics (NYSE: GD), was founded in Switzerland in 1967 and is one of the leading business aviation services companies in the world. More than 4,800 employees cater to client needs from close to 50 facilities throughout Europe, the Middle East, Asia, North America and the Caribbean. The company provides maintenance, completions and refurbishment, engineering, FBO and fuel services, along with aircraft management, charter services and personnel services. Jet Aviation's European and U.S. aircraft management and charter divisions jointly manage a fleet of some 300 aircraft. Please visit www.jetaviation.com and follow us on twitter: http://twitter.com/jetaviation.

Page 16 of 51

End mills for turbines, blades https://www.aerospacemanufacturinganddesign.com/product/emuge-end-millsturbine-blades-021419/

Aerospace Manufacturing&Design February 14, 2019

West Boylston, Massachusetts – Emuge Corp. has introduced an advanced line of end mills featuring unique geometry designed specifically for the highperformance machining of turbine and bladed components. Emuge Turbine End Mills offer reduced cycle times and long tool life in challenging forms and materials, including titanium, nickel alloys, and aluminum alloys.

For machining components with challenging geometries, Emuge Turbine End Mills have a stable design including on the tools featuring a tapered flute construction. The end mills feature PVD-applied, highly hard and heat-resistant coatings, and a newly developed geometry that enables aluminum machining.

The Emuge Turbine End Mills Line includes a wide range of Taper Ball tools that feature a sub-micro grain carbide substrate and an HA cylindrical shank. The 3°, 4°, 6°, and 8° Taper Ball tools have 2- and 3-flute designs, and the 17.5° has 3 flutes.

Polished flutes in the 3°, 4°, 6°, and 8° tools promote chip evacuation in aluminum alloys. Coating options for the Taper Ball tools include ALCR for additional tool life in titanium alloys, high temperature alloys, stainless steel and aluminum alloys, and TIALN for heat and abrasion resistance in a wide range of materials such as stainless steel, steel alloys, cast iron, and other ferrous metals.

Taper Torus end mills include 3°, 4°, 6°, and 8° sizes featuring 2 highly polished flutes, sub-micro grain carbide, and have a torus cupped-radius end design for maximum step-over lengths. ALCR coating is standard, and TIALN coatings are available.

A Long 8° Taper Torus style also features a torus cupped radius. The cutting flutes are tapered for increased efficiency in a range of designs from 5 to 15 flutes. The Long Taper Torus tools are TIALN coated for maximum tool life and include axial coolant through capability.

The Emuge Turbine End Mills Line includes a Torus long-length tool style which features variable flute spacing for low vibration milling. The tools are available in designs ranging from 5 to 9 flutes and have corner radii of 1.0mm or 2.0mm. Torus long length end mills are TIALN coated for maximum tool life and include coolant through capability.

U.S. Army awards Raytheon $406M contract for radios http://raytheon.mediaroom.com/2019-02-14-U-S-Army-awards-Raytheon-406Mcontract-for-radios

Raytheon - USA 14,02,2019

ARC-231A provides rotary-wing aircraft with latest secure communications technology FORT WAYNE, Ind., Feb. 14, 2019 /PRNewswire/ -- Raytheon (NYSE: RTN) won a $406 million Indefinite Delivery/Indefinite Quantity contract award from the U.S. Army for ARC-231A radio systems. The contract, which will be performed over the next five years, includes upgrades, production and support for up to 5,000 radios.

Page 17 of 51

Because the ARC-231A is software-defined, it can accommodate rapid upgrades without requiring the radio to be removed from its platform. The latest version of the system recently gained NSA Type 1 certification and delivers secure, classified communications on the battlefield.

"These radios are the backbone of rotary-wing communications," said Barbara Borgonovi, vice president of Raytheon Integrated Communication Systems. "The ARC-231A enables U.S. forces to maintain the edge in secure communications, whether they're flying in contested or congested environments."

The radios will be installed on a variety of Army platforms, including the UH-60 Black Hawk, UH-72 Lakota utility helicopter and the AH-64 Apache attack helicopter.

Airbus, Bell și Sikorsky concurează pentru 111 elicoptere utilitare pentru Marina Indiană https://www.defenseindustrydaily.com/

Defense Industry Daily The Indian Ministry of Defense called for Expressions of Interest (EoI) related to the planned procurement of 111 aircraft via its Naval Utility Helicopter (NUH) requirement, leading up to a request for proposal. The Naval Utility Helicopter is set to replace the Indian Navy‟s Hindustan Aeronautics Chetak helicopters. Potential candidates could include the Airbus Helicopters AS565, Bell 429 and the Sikorsky S76. The expression of interest calls for 16 examples to be produced overseas, and the remaining 95 in India. Whilst Indian companies have been given two months to respond to the EoI, the foreign manufacturers get three months to respond due to the nature of inputs required. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

SUA: Northrop Grumman Systems: contract de 27,3 mil.

USD pentru P-8A Poseidon https://www.defenseindustrydaily.com/

Defense Industry Daily The Naval Air Warfare Center Aircraft Division awarded Northrop Grumman Systems a $27.3 million contract in support of Lot 9 and 10 P-8A production. The P-8A Poseidon is a military aircraft that conducts anti-submarine warfare (WSA), antisurface warfare (ASUW), and shipping interdiction, with an early warning selfprotection ability. The deal includes integration, testing, delivery, and performance as the lead systems integrator for the AN/AAQ-24 Large Aircraft Infrared Countermeasures System and the ALQ-213 Electronic Warfare Management System. The AN/AAQ-24 system is a directional infrared countermeasure system. It consists of a missile warning system, an integration unit, a processor, and laser turrets. The ALQ-213 Electronic Warfare Management System controls a wide variety of equipment, including warning systems, jammers, countermeasures dispensers, and missile warning systems. In the last couple of years, production of the ALQ-213 has been revitalized by its selection to equip the US Navy‟s Poseidon multimission maritime aircraft. The current contract for production is for the US Navy and various Foreign Military Sales customers like Australia and the UK. Work will take place in Illinois and is scheduled to be completed by February 2021. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Page 18 of 51

Insights „Der A380 hat Konkurrenz aus dem Airbus-Konzern bekommen“ Die Welt Online19:57 Thu, 14 Feb

A Jumbo Win For Boeing As Airbus Announces The End Of A380 Production Forbes20:23 Thu, 14 Feb

A look at the Airbus A380, inside and out, a craft that fliers love Los Angeles Times20:33 Thu, 14 Feb

A350 to Replace A380 as New Airbus Flagship Airplane Aviation Today01:30

A380 in pictures: Superjumbo flies out of production New Zealand Herald01:51

A380: a comfortable, eerily quiet cruise ship of the skies The Guardian19:09 Thu, 14 Feb

A380: Majestic to mothball Stuff.co.nz22:56 Thu, 14 Feb

A380: un vis tehnologic abandonat din cauză de neadaptare la realitate RFI România19:06 Thu, 14 Feb

Adieu, A380 Air Transport World20:24 Thu, 14 Feb

Aéronautique : l'A380 est un échec industriel pour Airbus France 223:22 Thu, 14 Feb

Airbus contraint de clouer l‟A380 au sol Le Nouvelliste00:50

Airbus employees brace for end of A380 France 2423:53 Thu, 14 Feb

Airbus Grounds the A380 Program After 11 Years Bloomberg01:00

Airbus pulls plug on A380 superjumbo Kuwait Times19:21 Thu, 14 Feb

Airbus pulls the plug on the superjumbo A380 jet TVNZ22:23 Thu, 14 Feb

Airbus renunță la modelul A380, cel mai mare avion de pasageri din lume DefenseRomania.ro21:26 Thu, 14 Feb

Airbus scraps A380 superjumbo jet as sales slump Radio New Zealand01:41

Airbus to Axe A380 Production Line in 2021 AirlineGeeks20:21 Thu, 14 Feb

Airbus to cease deliveries of A380 in two years New Atlas21:44 Thu, 14 Feb

Airbus to cease deliveries of A380 jet in 2021 Yahoo! US21:16 Thu, 14 Feb

Airbus to cease production of the A380 superjumbo jet Travel Weekly01:25

Airbus to halt A380 production after Emirates cuts orders High-Performance Composites20:44 Thu, 14 Feb

Airbus to pull the plug on its superjumbo A380 Intelligent Aerospace21:02 Thu, 14 Feb

Airbus to scrap its much-loved A380 Hong Kong Standard22:02 Thu, 14 Feb

Airbus to Stop Production on The A380 as Airlines Transition to Smaller Planes Popular Mechanics19:33 Thu, 14 Feb

Airbus Will End Production Of Massive A380 Jetliner NPR23:44 Thu, 14 Feb

Airbus A380 production halt to fuel transatlantic trade spat Reuters.co.uk22:59 Thu, 14 Feb

Airbus A380: from European dream to white elephant Business Times Online23:53 Thu, 14 Feb

Airports Worried the A380 Was Too Big. Turns Out, That Wasn‟t The Problem.

The Wall Street Journal21:36 Thu, 14 Feb

Page 19 of 51

Aus für den A380 Bild.de21:33 Thu, 14 Feb

Fin de l‟Airbus A380: chronique d‟un pari perdu Le Temps20:44 Thu, 14 Feb

Fin de parcours pour l‟A380, albatros commercial Le Soir21:03 Thu, 14 Feb

Geld für A380-Entwicklung: Airbus schuldet Staat wohl Teile eines Milliardenkredits Der Spiegel21:08 Thu, 14 Feb

How the A380 turned into a flying white elephant The Sydney Morning Herald21:11 Thu, 14 Feb

Industrie : Airbus se prépare à l'après A380 France 200:02

La lenta agonia dell‟Airbus A380, l‟aereo che ha portato il lusso nei cieli Corriere della Sera00:03

Leasinggesellschaft: Auch Amedeo storniert Order über 20 A380 aeroTELEGRAPH18:57 Thu, 14 Feb

Op-Ed: Cathay Pacific finally vindicated for its A380 decision Runway Girl Network18:50 Thu, 14 Feb

Pourquoi l‟A380 d‟Airbus s‟est brisé les ailes Le Parisien20:48 Thu, 14 Feb

Produktionsstopp des A380 aus Vielfliegersicht: "Das Ende ist absehbar, die Zeit tickt" Der Spiegel21:08 Thu, 14 Feb

So long superjumbo, Airbus kills off A380 in watershed moment for civil aviation Vancouver Sun19:00 Thu, 14 Feb

The end of the A380 affair Arabian Business23:43 Thu, 14 Feb

Too big to sell: Airbus bids pained adieu to superjumbo A380 Aspen Daily News, Colorado19:14 Thu, 14 Feb

Update: Amedeo Air Four Positive On Airbus Halting A380 Production London South East19:24 Thu, 14 Feb

Wall St dips on weak retail spending; Airbus climbs after canning A380 ABC Online23:46 Thu, 14 Feb

Why 'game changer' A380 failed Stuff.co.nz20:44 Thu, 14 Feb

Page 20 of 51

Cap. CYBER&ITC Smart Weapons Market https://www.openpr.com/news/1586293/Smart-Weapons-Market-Statistics-AnalysisForecast-To-2024-Lockheed-Martin-Rheinmetall-Raytheon-Northrop-GrummanBoeing-Orbital-ATK-MBDA-General-Dynamics-General-Atomics-AeroVironment.html

OPEN PR in 2016, the U.S. government tested the first 350kg smart nuclear bomb designed to penetrate underground structures that will hit targets with precision and limited damage elsewhere. in 2018, the U.S. government announced a defense budget of around USD 750 billion for the military to modernize their equipment and acquire advanced weapons for combat, positively influencing the smart weapons market growth Based on technology, the smart weapons market size is divided into radar-guided, laser-guided, and satellite-guided.

Based on product type, the smart weapons market is classified into projectiles, missiles, guns, and rockets.

Players in the smart weapons market include  AeroVironment,  Boeing,  General Atomics,  General Dynamics Corporation,  Lockheed Martin,  MBDA,  Northrop Grumman,  Orbital ATK,  Raytheon Company,  Rheinmetall AG, Joint ventures and partnerships are among the major strategies adopted by industry participants to increase their market share. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Israel: Mobilicom: contract de 1,2 mil USD pentru cyber tehnologii pentru drone https://www.defenseindustrydaily.com/

Defense Industry Daily The Israeli Ministry of Defense and the Israel Innovation Authority granted Mobilicom $1.2 milliton to create a solution focusing on the development of cyber technologies using Artificial Intelligence as an add-on module for drones and unmanned platforms.

Mobilicom Limited is a hi-tech company that designs, develops, and delivers various communication solutions for mission critical and remote mobile private networks. Its products and technologies are based on an approach that merges 4G and Mobile MESH technologies. Under this grant, Mobilicom is planning to develop an antihijacking and anti-spoofing system for commercial and industrial drones and robotics.

It will enable autonomous drone cyber security without intervention by an operator in real-time. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Page 21 of 51

Cap. NAVAL NAVAL Group signs the strategic partnering agreement https://www.naval-group.com/en/news/back-to-the-images-naval-group-signs-thestrategic-partnering-agreement/

Naval Group - Franța 14.02.2019

https://youtu.be/UCzCOeQFC6I

Naval Group: contract în Argentina

Page 22 of 51

Cap. RACHETE Turcia cumpără de la ruși sistemul de rachete https://www.stiripesurse.ro/turcia-sfideaza-nato-i-cumpara-de-la-ru-i-sistemul-derachete_1326114.html

Știri pe surse 14,02,2019 Mihai Cistelican

Turcia rămâne angajată să achiziţioneze sistemul rusesc de rachete S-400, a declarat un parlamentar turc înaintea unui termen limită informal vineri, despre care un oficial american a afirmat că Washingtonul l-a stabilit Ankarei pentru a răspunde la o ofertă rivală a Statelor Unite, informează Reuters, relatează Agerpres.

UK: Phalanx 1B Weapon System montat pe portavionul HMS Queen Elizabeth https://www.defenseindustrydaily.com/

Defense Industry Daily Ahead of its first operational mission, Britain‟s HMS Queen Elizabeth was bolstered with the Phalanx 1B Weapon System. The Phalanx is a rapid-fire, computer-controlled, radar-guided gun that is able to defeat anti-ship missiles and other close-in threats on land and at sea.The 1B variant's configuration augments the Phalanx system's proven anti-air warfare capability by adding a forward-looking infrared sensor. It allows the system to be used against helicopters and high-speed surface craft at sea while the land-based version helps identify and confirm incoming dangers. Because of the Phalanx‟s distinctive barrel-shaped radome and its automated nature, it is sometimes known by the nickname R2-D2 - based on the Star Wars character. HMS Queen Elizabeth will boast three Phalanx 1B computercontrolled guns, which can empty a 1,550-round magazine at 4,500 rounds-perminute. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Insights Turkey still keen to get Russia‟s S-400 missiles despite rival US offers – top MP RT22:46 Thu, 14 Feb

Turkey committed to S-400 deal - head of parliamentary committee Ahval14:45 Thu, 14 Feb

Russia to honour all S-400 delivery commitments to India Russian Aviation13:36 Thu, 14 Feb

Zimbabwe: Bank Loses Over U.S.$400,000 to Ex-Employee AllAfrica10:52 Thu, 14 Feb

US asserts NATO concerns over Turkey's S-400 deal, despite bloc 'OK' with purchase Daily Sabah23:04 Wed, 13 Feb

Firea nu renunţă la stimulente, deşi s-a plâns de bugetul tăiat: Şi în 2019 vom da.

Anul trecut am dat ajutoare de 400…

Mediafax12:56 Wed, 13 Feb

US says Turkey should halt "very concerning" S-400 purchase Ahval16:27 Tue, 12 Feb

US says Turkey should halt very disturbing S-400 purchase Ahval15:57 Tue, 12 Feb

Page 23 of 51

No sovereign guarantee with Russia in S-400 deal: IAF DNA India15:46 Tue, 12 Feb

India signs contract with U.S. firm for 72,400 assault rifles The Hindu15:29 Tue, 12 Feb

No Sovereign Guarantee With Russia In S-400 Missile Deal: Air Force NDTV.com15:21 Tue, 12 Feb

IAF snubs Rahul Gandhi, says no sovereign guarantee with Russia on S-400 deal India Today14:23 Tue, 12 Feb

No sovereign guarantee with Russia in S-400 deal: top IAF officer Indian Express13:54 Tue, 12 Feb

`No sovereign guarantee with Russia in S-400 deal‟ The Hindu Business Line13:38 Tue, 12 Feb

No sovereign guarantee even with Russia on S-400: IAF officer The Hindu11:46 Tue, 12 Feb

If Turkey Caved on S-400 Deal, Regional Crisis Would Ensue – Ex-Turkish General Sputnik13:52 Sun, 10 Feb

Cum s-a deplasat Polul nord magnetic în ultimii 400 de ani Digi2409:45 Sun, 10 Feb

Media: US will not sell Patriot air defense systems to Turkey if Ankara buys Russian S-400…

UAWire00:00 Sat, 09 Feb

US concerns over Turkey's purchase of S-400 politically motivated Daily Sabah23:05 Fri, 08 Feb

Turkish Official: US Concerns over Ankara‟s S-400 Purchase „Political' Fars News Agency14:23 Fri, 08 Feb

Combat teams of an S-400 air defense missile battalion start drills in Crimea Russian Aviation12:49 Fri, 08 Feb

Turkish defense official confirms deliveries of Russian S-400 missile systems to start in 2019 Russian Aviation12:39 Fri, 08 Feb

Page 24 of 51

Page 25 of 51

Cap. NATO/OTAN Miniştrii Apărării din statele membre NATO reuniţi la Bruxelles https://evz.ro/reuniune-bruxelles-ministrii-apararii-nato.html

Evenimentul Zilei 14,02,2019 Lucian Ionescu

Miniştrii Apărării din toate ţările membre NATO s-au reunit la Bruxelles. Tema pusă în dezbatere a fost continuarea de către Rusia a dezvoltării şi dislocării sistemului de rachete SSC-8, prin încălcarea Tratatului INF. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Pence calls on EU allies to withdraw from nuclear deal in latest trans-Atlantic rift https://www.defensenews.com/congress/2019/02/14/pence-calls-on-eu-allies-towithdraw-nuclear-deal-in-latest-transatlantic-rift/

Defense News By: Joe Gould 11 hours ago MUNICH

U.S. Vice President Mike Pence on Thursday called on European Union nations to withdraw from the Iran nuclear deal and accused them of undertaking efforts to “break up” U.S. sanctions on Tehran.

The rebuke is just the latest episode in a running drama over relations between the Trump administration and America‟s closest allies, and it comes ahead of the 2019 Munich Security Conference in the Bavarian capital, Feb 15-17, where Pence is expected to deliver remarks and hold bilateral meetings.

Speaking at a Middle East conference in Warsaw, Poland, Pence ripped allies for staying in the 2015 landmark multinational nuclear accord after President Donald Trump‟s unilateral decision last May to withdraw. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Page 26 of 51

Cap. EUROPA http://www.romania2019.eu/#s-home

UE va consolida controalele privind accesul la precursorii de explozivi https://www.romania2019.eu/2019/02/14/ue-va-consolida-controalele-privind-accesul-la-precursoriide-explozivi/

România2019.EU februarie 14, 2019

Accesul la precursorii de explozivi va fi supus unor controale și mai stricte. Consiliul Reprezentanților Permanenți a aprobat astăzi acordul provizoriu la care s-a ajuns la 4 februarie între Președinția română a Consiliului și reprezentanții Parlamentului European cu privire la un proiect de regulament de instituire a unor reguli mai stricte privind disponibilitatea și utilizarea precursorilor de explozivi în întreaga UE. Precursorii de explozivi sunt substanțe chimice care pot fi utilizate în scopuri legitime, dar a căror utilizare ar putea fi și deturnată în mod abuziv pentru fabricarea de explozivi artizanali iliciți.

Noile norme vor limita punerea la dispoziție a precursorilor de explozivi pentru publicul larg și vor asigura raportarea adecvată a tranzacțiilor suspecte de-a lungul întregului lanț de aprovizionare.

Propunerea de regulament prevede două categorii distincte de precursori de explozivi:  „restricționați”, care nu pot fi puși la dispoziție, introduși, deținuți ori utilizați de persoane din rândul publicului larg peste anumite niveluri de concentrație și  „reglementați”, pentru care tranzacțiile suspecte ar trebui raportate de către operatorii economici, inclusiv pe piețele online.

Sub rezerva condițiilor prevăzute în regulament, statele membre își mențin posibilitatea de a institui sisteme de acordare de licențe, care ar permite anumitor Page 27 of 51

precursori de explozivi restricționați să fie puși în continuare la dispoziția publicului larg.

Sub rezerva unui control efectuat de către Comisie, statele membre vor putea, de asemenea, să aplice normele referitoare la precursorii de explozivi restricționați în cazul substanțelor chimice care nu fac obiectul regulamentului.

Noile norme impun, de asemenea, o serie de obligații în materie de formare și de sensibilizare privind:  operatorii economici care desfășoară activități de fabricare sau de vânzare de precursori de explozivi și  autoritățile naționale de control Regulamentul se aplică după optsprezece luni de la intrarea în vigoare.

Etapele următoare Textul convenit, în urma examinării obișnuite efectuate de către experții juriștilingviști, va fi prezentat Parlamentului European și Consiliului, în vederea adoptării formale.

Context În scopul de a împiedica fabricarea ilicită de explozivi, Regulamentul (UE) nr. 98/2013 privind comercializarea și utilizarea precursorilor de explozivi restricționează punerea la dispoziție, introducerea, deținerea și utilizarea de către publicul larg a anumitor precursori de explozivi și stabilește norme privind raportarea tranzacțiilor suspecte și stabilește norme privind raportarea tranzacțiilor suspecte.

Restricțiile și controalele existente s-au dovedit a fi insuficiente pentru a împiedica fabricarea ilicită de explozivi artizanali. De exemplu, cerința înregistrării tranzacțiilor nu descurajează și nici nu împiedică infractorii să achiziționeze precursori de explozivi. În plus, regulamentul existent nu este suficient de clar în ceea ce privește mai multe dintre obligațiile pe care le impune, inclusiv cele care urmăresc să asigure transmiterea informațiilor de-a lungul lanțului de aprovizionare.

Reuniunea informală a şefilor de protocol din statele membre ale Uniunii Europene https://www.romania2019.eu/2019/02/14/reuniunea-informala-a-sefilor-de-protocol-din-statelemembre-ale-uniunii-europene/

România2019.EU februarie 14, 2019

Reuniunea informală a şefilor de protocol din statele membre ale Uniunii Europene a avut loc la București în perioada 13-14 februarie 2019. Conform tradiţiei, lucrările reuniunii s-au desfășurat sub coordonarea României care asigură Preşedinţia în exerciţiu a Consiliului Uniunii Europene, partea română fiind reprezentată de şeful protocolului MAE, Călin Fabian.

Programul reuniunii a cuprins o componentă de diplomaţie publică şi două sesiuni de dezbatere pe subiecte specifice din domeniul de activitate a Protocolului Diplomatic.

Primul segment a constituit un excelent prilej de prezentare a câtorva obiective cu valoare de patrimoniu pentru cultura naţională (Muzeul de Artă al României, Ateneul Român, Banca Naţională a României). Sesiunile de dezbatere au asigurat un schimb de opinii pe teme cu impact pentru activitatea Protocolului MAE. În acest sens, au fost discutate o serie de subiecte privind statutul diplomaţilor nerezidenți, privilegiile financiare aplicate diverselor categorii de personal al misiunilor diplomatice acreditate într-un stat primitor, elemente de statut privind consulii onorifici, modalități de aplicare a principiului reciprocităţii în gestionarea pe Page 28 of 51

segmente a relaţiei dintre misiunile diplomatice acreditate în statul primitor şi oficialitățile acestuia.

Cât priveşte conţinutul dezbaterilor, pe de o parte, acestea au prilejuit un schimb de experienţă extrem de util, evidențiind o cazuistică variată şi o paletă largă de soluţii propuse şi, pe de altă parte, au constituit o bună ocazie de identificare a celor mai bune practici în materie.

La final, punctul de vedere unanim al participanţilor la reuniune a confirmat, atât organizarea foarte bună a evenimentului în ansamblul său, cât şi valoarea adăugată a agendei propuse în măsură să stimuleze discuţii profitabile în egală măsură pentru toţi cei prezenți.

Franța și Germania primesc sprijinul Spaniei pentru realizarea 'Visului Europei': SCAF ar putea fi gata în 2040 https://www.stiripesurse.ro/franta-si-germania-primesc-sprijinul-spaniei-pentrurealizarea--visului-europei---scaf-ar-putea-fi-gata-in-2040_1326214.html

Știri pe surse Ioana Necula, Redactor Publicat: 14/02/2019

Spania s-a asociat joi la proiectul franco-german SCAF, cunoscut şi ca "avionul viitorului", a anunţat ministrul francez al apărării, Florence Parly, citată de AFP, Page 29 of 51

potrivit agerpres.ro Parly, care a semnat în aprilie anul trecut, alături de omoloaga sa din Germania, Ursula von der Leyen, acordul pentru Systeme de Combat Aérien Futur (SCAF, sistem de luptă aeriană al viitorului), a declarat că este vorba de "un proiect major pentru Europa (în domeniul) apărării, alături de viitorul tanc" şi că SCAF este, începând de vineri, "un program franco-germano-spaniol". ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

http://www.defens-aero.com/2018/06/scaf-france-allemagne-poursuivent-futuravion-combat.html

SCAF http://www.defens-aero.com/2018/06/scaf-france-allemagne-poursuivent-futur-avioncombat.html Le mardi 19 juin 2018, la France, avec la Ministre des Armées Florence Parly, et l'Allemagne, avec l'homologue allemande Ursula von der Leyen, ont signé lors d'un conseil des ministres francoallemand deux lettres d'intention communes qui viennent renforcer le lancement du système de combat aérien du futur (ou SCAF - Next Generation Weapon System within a Future Combat Air System) et du char de combat du futur (MGCS - Main Ground Combat System).

Dans un communiqué de presse publié le jour de la signature, le Ministère des Armées explique que « ces deux lettres concrétisent la volonté de la France et de l‟Allemagne, exprimée notamment lors du conseil des ministres franco-allemand de juillet 2017, de bâtir en commun les systèmes d‟armement du futur et d‟agir pour la construction de l'Europe de la défense ». Avec une mise en service prévue à l'horizon 2040, il est précisé que le SCAF sera « adapté aux menaces aériennes contemporaines », disposera d'une capacité d'intelligence artificielle, ainsi que « des moyens de combat travaillant en réseau, dont des drones de différents types ».

Paris et Berlin se sont fixés comme objectif commun de « lancer une phase d‟étude au plus tard fin 2018 » où seront réalisés des « travaux d'architecture » suivis par le « lancement rapide de démonstrations ». Ces travaux de recherche permettront, « à l‟horizon 2025 », de fixer « les concepts à retenir pour le futur système opérationnel ». Comme Dassault Aviation l'avait publiquement souhaité et l'Allemagne l'avait annoncé, c'est la France qui sera la nation cadre (ou leader) pour ce programme.

En effet, l'avionneur français dispose de toutes les compétences pour concevoir de A à Z un avion de combat (ce que l'Allemagne n'a pas aujourd'hui).

Par ailleurs, si ce projet de système de combat aérien du futur est aujourd'hui bilatéral, il peut devenir multilatéral puisque Paris et Berlin ont annoncé qu'ils étaient ouverts à « d‟autres partenaires, en particulier européens ». Si les Anglais ont pour habitude de regarder de l'autre côté de l'Atlantique et qu'ils viennent de recevoir leurs premiers F-35, il n'en reste pas moins que des pays européens peuvent être intéressés par ce programme. Par exemple, c'est le cas de l'Espagne qui doit choisir « l'après Hornet » et à plus long terme celui des Eurofighter, ainsi que pour la Suède, qui peut chercher un système en parallèle de ses JAS-39E/F Gripen.

Page 30 of 51

© Airbus - Les capacités du SCAF, notamment en terme de communication, d'échange et de transfert de données. On notera l'absence du Rafale dans cette infographie.

Pour rappel, à l'occasion du salon aéronautique ILA de Berlin, qui s'est tenu du 24 au 29 avril 2018, la France, via la Ministre des Armées Florence Parly, et l'Allemagne, avec la Ministre de la Défense Ursula von der Leyen, ont officiellement signé un accord de principe concernant le développement du futur avion de combat franco-allemand, appelé SCAF (Système de combat aérien futur).

En effet, dans un communiqué de presse conjoint publié le 25 avril 2018, l'avionneur français Dassault Aviation et l'industriel européen Airbus Group ont annoncé qu'ils allaient « unir leurs forces pour assurer le développement et la production du Système de Combat Aérien Futur (SCAF), en anglais Future Combat Air System (FCAS), amené à compléter puis à remplacer les Eurofighter et les Rafale actuellement en service, entre 2035 et 2040 ».

Cet accord est considéré comme un « un accord industriel historique qui permettra de garantir la souveraineté et le leadership technologique de l‟Europe dans le secteur de l‟aviation militaire », affirment les avionneurs. Par ailleurs, il est aussi précisé de la part d'Eric Trappier, PDG de Dassault Aviation, que les deux entreprises « s‟engagent à travailler ensemble de façon pragmatique et efficace » afin de pouvoir proposer un démonstrateur à partir de 2025.

Le lendemain, le 26 avril, le général André Lanata, Chef d'état-major de l'armée de l'Air et le général allemand Bühler, Director General for Planning, ont de leur côté signé le HL CORD (High Level Common Requirement), un document qui fixe les besoins opérationnels pour les forces armées françaises et allemandes. Mais derrière ces déclarations politiques et industrielles, en quoi consiste le SCAF ? ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Apărarea Europei - O stare a premiselor (10/11) https://www.defense.gouv.fr/

Ministère des Armées - Franța Structura de Cooperare Permanentă (CSP) La France confirme son rôle moteur dans la Coopération structurée permanente. Elle coordonne près d‟un tiers des projets de la deuxième vague (5 projets sur 17) et participe, sous différentes modalités, aux trois quarts d‟entre eux. Ce rôle central s‟illustre également par la qualité des projets proposés, à la fois structurants,

Franța își confirmă rolul de lider în Structura de Cooperare Permanentă.

Coordonează aproape o treime din proiectele de al doilea val (5 din 17 proiecte) și participă, în diferite moduri, la trei sferturi dintre acestea. Acest rol central este ilustrat și de calitatea proiectelor propuse, care sunt structurate, utile și incluzive: proiectul

Page 31 of 51

utiles et inclusifs : projet de modernisation des capacités de l‟hélicoptère Tigre et projet de «co-basing» relatif au partage de bases entre participants, par exemple.

de modernizare a capacității elicopterelor Tigre și proiectul de "co-basing" pentru partajarea bazelor de date între participanți, de exemplu.

EURODRONE Pays: Allemagne (pilote), France, Espagne, Italie, République Tchèque.

A/C 2025: livraison.

Capacité de renseignement souveraine à l‟échelle européenne.

Eurodrone Țări: Germania (pilot), Franța, Spania, Italia, Republica Cehă.

A / C 2025: livrare.

Suveranitatea capacității de informații la scară europeană.

BLOS (EU Beyond Line Of Sight Land Battlefield Missile) Pays : France (pilote) – Belgique, Chypre.

Tirer avec précision le nouveau missile antichar européen et le piloter jusqu‟à sa cible.

BLOS Țări: Franța (pilot) - Belgia, Cipru.

Pentru a manevra cu precizie noua rachetă europeană anti-tanc și a zbura spre ținta ei.

Insights http://www.curierul.ro/uniunea-europeana-pregatita-sa-isi-formeze-propria-armata/

Page 32 of 51

Page 33 of 51

Cap. DECIZIONAL http://www.romania2019.eu/#s-home

Acte normative incluse pe agenda ședinței Guvernului României din 15 februarie 2019 http://gov.ro/ro/guvernul/sedinte-guvern/informatie-de-presa-privind-proiectele-deacte-normative-incluse-pe-agenda-edintei-guvernului-romaniei-din-15-februarie-2019

Guvern România I. PROIECTE DE HOTĂRÂRI 1. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind înfiinţarea şi funcţionarea Registrului naţional al riscurilor pentru sănătate în relaţie cu factorii de mediu https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-18.pdf 2.

PROIECT DE HOTĂRÂRE pentru modificarea şi completarea Hotărârii Guvernului nr.1188/2014 privind organizarea şi funcţionarea Agenţiei Naţionale pentru Zootehnie ''Prof.dr.G.K. Constantinescu'' https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-19.pdf 3.

PROIECT DE HOTĂRÂRE privind emiterea autorizaţiei de mediu pentru Societatea Naţională "Nuclearelectrica" S.A. Sucursala ''CNE Cernavodă''- Unitatea nr.1 şi Unitatea nr.2 ale Centralei Nuclearelectrice Cernavodă'' https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-20.pdf 4. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind actualizarea valorilor de inventar ale unor bunuri imobile aflate în domeniul public al statului în administrarea Ministerului Mediului-Administraţia Naţională de Meteorologie, prevăzute în anexa nr.12 la Hotărârea Guvernului nr.1705/2006 pentru aprobarea inventarului centralizat al bunurilor din domeniul public al statului, ca urmare a reevaluării https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-21.pdf 5.

PROIECT DE HOTĂRÂRE privind schimbarea denumirii Centrului de Geodinamică din subordinea Academiei Române https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-24.pdf 6. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind modificarea datelor de identificare şi a valorii de inventar a unor bunuri imobile înscrise în anexa nr. 6 la Hotărârea Guvernului nr.

1705/2006 pentru aprobarea inventarului centralizat al bunurilor din domeniul public al statului, aflate în administrarea Muzeului Naţional al Carpaților Răsăriteni https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-25.pdf 7. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind trecerea unui imobil situat în judeţul Sibiu din domeniul privat al statului, în domeniul public al acestuia şi în administrarea Curţii de Conturi, precum şi înscrierea în anexa nr.33 la Hotărârea Guvernului nr.1705/2006 pentru aprobarea inventarului centralizat al bunurilor din domeniul public al statului https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HGNFANEXA-5.pdf 8. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind scoaterea unui bun imobil din inventarul centralizat al bunurilor din domeniul public al statului şi din administrarea Complexului Sportiv Naţional "Lia Manoliu" Bucureşti, instituție publică în subordinea Page 34 of 51

Ministerului Tineretului şi Sportului, ca urmare a restituirii acestuia persoanelor îndreptățite https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-26.pdf 9. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind modificarea datelor de identificare a unor imobile aflate în domeniul public al statului şi în administrarea Ministerului Justiţiei şi transmiterea unor imobile din domeniul public al statului şi din administrarea Ministerului Justiţiei în administrarea tribunalelor https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-27.pdf 10. PROIECT DE HOTĂRÂRE pentru aprobarea scoaterii definitive din fondul forestier naţional, fără compensare, de către Societatea Complexul Energetic Oltenia SA a terenului în suprafaţă de 9,9991 ha, în vederea realizării obiectivului "Continuarea lucrărilor miniere în perimetrul de licenţă al UMC Tismana - Tismana I" https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-35.pdf 11. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind înscrierea unor bunuri imobile în inventarul centralizat al bunurilor din domeniul public al statului şi darea în administrarea Ministerului Apelor şi Pădurilor-Regia Naţională a Pădurilor-Romsilva https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-30.pdf 12.

PROIECT DE HOTĂRÂRE pentru aprobarea numărului de autoturisme necesare desfăşurării activităţilor specifice Autorităţii de Supraveghere Financiară https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-31.pdf 13. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind stabilirea zilei de referinţă pentru alegerea membrilor din România în Parlamentul European din anul 2019 https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-32.pdf 14. PROIECT DE HOTĂRÂRE privind aprobarea Programului calendaristic pentru realizarea acţiunilor necesare pentru alegerea membrilor din România în Parlamentul European în anul 2019 https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/HG-34.pdf II. MEMORANDUMURI 1. MEMORANDUM cu tema: Aprobarea schemei de minimis privind ''Programul de finanţare a investiţiilor pentru modernizarea şi dezvoltarea staţiunilor balneare'' şi încadrarea schemei de minimis în politicile economico-bugetare şi financiare ale statului român https://sgg.gov.ro/new/wp-content/uploads/2019/02/MEMO-1.pdf III. PUNCTE DE VEDERE 1. PROIECTE DE PUNCTE DE VEDERE cu privire la 6 inițiative legislative parlamentare

Prima zi a Reuniunii miniştrilor apărării din statele membre ale NATO https://www.mapn.ro/cpresa/16187_Prima-zi-a-Reuniunii-mini%C5%9Ftrilorap%C4%83r%C4%83rii-din-statele-membre-ale-NATO

Ministerul Apărării Naţionale COMUNICAT NR. 26 Data: 14.02.2019

În prima zi a Reuniunii miniştrilor apărării din statele membre ale NATO, miercuri, 13 februarie, ministrul apărării naționale, Gabriel Leș, a participat la două sesiuni de lucru formale în cadru aliat - prima referitoare la evoluțiile şi implicațiile pentru Alianță în ceea ce privește Tratatul privind forţele nucleare intermediare (INF), iar cea de a doua, la implementarea posturii de descurajare și apărare. În cadrul discuțiilor, miniștrii și-au exprimat îngrijorarea față de continuarea de către Rusia a dezvoltării și dislocării sistemului de rachete SSC-8, prin încălcarea Tratatului INF. A fost subliniat faptul că aceasta reprezintă un risc semnificativ la Page 35 of 51

adresa securității Euro-Atlantice și că NATO va continua să mențină o postură credibilă și eficientă de descurajare și apărare. Elementul central al discuțiilor a vizat identificarea implicațiilor încălcării de către Rusia a tratatului și modul în care Alianța trebuie să se adapteze la această nouă situație.

Pe de altă parte, miniștrii aliați ai apărării au notat progresul înregistrat în implementarea deciziilor adoptate la ultimele summit-uri aliate, inclusiv la cel care a avut loc la Bruxelles în luna iulie 2018, trasând, totodată, direcționări politice referitoare la acele domenii în care se realizează întârzieri în implementare.

Au fost aprofundate aspecte referitoare la implementarea Inițiativei NATO privind creșterea gradului de operativitate şi răspuns (NATO Readiness Initiative/NRI), respectiv conceptul militar de reîntăriri (Reinforcement concept).

Totodată, a fost adoptată Directiva Politică 2019, document esențial pentru direcționarea planificării apărării în cadrul NATO pentru următorii patru ani. În cadrul primei zile a reuniunii, un element important şi vizibil pe agenda aliată a fost partajarea echitabilă a responsabilităților. Astfel, cu prilejul cinei de lucru, a fost subliniată importanța planurilor naţionale privind implementarea Angajamentului aliaţilor privind asigurarea resurselor alocate apărării (Defence Investment Pledge – DIP), adoptat la Summit-ul din Țara Galilor din 2014, pe toate cele trei dimensiuni Cash-Capabilities-Constributions. În context, România şi-a reconfirmat angajamentul pentru continuarea alocării a două procente din PIB pentru cheltuielile de apărare și pentru menținerea acestui nivel de alocare pentru următorii ani.

Întâlnire bilaterală a ministrului apărării naționale în cadrul celei de-a doua zi a Reuniunii miniștrilor apărării din statele membre ale NATO https://www.mapn.ro/cpresa/16188_%C3%8Ent%C3%A2lnire-bilateral%C4%83-a-ministrului-ap%C4%83r%C4%83rii-na%C8%9Bionale,%C3%AEn-cadrul-celei-de-a--doua-zi-a-Reuniunii-mini%C8%99trilor-ap%C4%83r%C4%83rii-din-statele-membre-ale-NATO

Ministerul Apărării Naţionale COMUNICAT NR. 27 Data: 14.02.2019

În cea de-a doua zi a reuniunii ministeriale, ce a avut loc joi, 14 februarie, ministrul Gabriel Leș a avut o întâlnire bilaterală cu ministrul apărării din Ucraina, Stepan Poltorak. Întrevederea a constituit un moment oportun pentru a discuta despre nivelul cooperării bilaterale, perspectivele de dezvoltare ale acesteia și despre situația actuală de securitate din regiunea Mării Negre.

Page 36 of 51

De asemenea, cu această ocazie, ministrul Gabriel Leș a reiterat poziţia României ca susţinător al aspirațiilor euro-atlantice ale Ucrainei şi a reconfirmat sprijinul şi suportul în ceea ce privește integritatea teritorială a acestei țări.

Reuniunea miniştrilor apărării din statele membre ale NATO, la final https://www.mapn.ro/cpresa/16189_Reuniunea-mini%C5%9Ftrilorap%C4%83r%C4%83rii-din-statele-membre-ale-NATO,-la-final

Ministerul Apărării Naţionale COMUNICAT NR. 28 Data: 14.02.2019

Miniştrii apărării din țările membre ale NATO au avut joi, 14 februarie, în cea de-a doua zi a Reuniunii miniştrilor apărării din statele membre ale Alianței, un schimb de opinii cu privire la evoluţiile misiunilor din Afganistan, Kosovo și Irak, în cadrul sesiunii dedicate operaţiilor şi misiunilor NATO. Ministrul Gabriel Leș a punctat importanța susținerii procesului de pace afgan, insistând pe evidențierea faptului că acesta trebuie asumat în totalitate de autoritățile afgane, cu sprijinulAlianței Nord-Atlantice. De asemenea, ministrul apărării naționale a menționat creșterea participării României cu trupe la Misiunea Resolute Support în 2019, totalizând peste 800 de militari prezenți în teatru, o contribuție substanțială care conferă țării noastre un loc proeminent în randul contributorilor.

Ultima sesiune de lucru a ministerialei, cu participarea Înaltului Reprezentant pentru Afaceri Externe şi Politica de Securitate, Federica Mogherini, precum și a reprezentanților Suediei și Finlandei, s-a axat pe aspecte legate de cooperarea NATO-UE pe linia apărării, cu accent asupra iniţiativelor cu potențial de intensificare a Parteneriatului Strategic dintre cele două organizaţii şi transformarea acestui palier de acțiune într-un element esențial al pachetului de măsuri vizând consolidarea securității la nivel european.

Ministrul Gabriel Leș a accentuat faptul ca transparența, complementaritatea, inclusivitatea și neduplicarea eforturilor trebuie să constituie linii de acțiune primare în consolidarea cooperării dintre cele doua organizații. De asemenea, a subliniat faptul că o prioritate cheie a României, inclusiv prin prisma deținerii Președinției Consiliului UE, vizează consolidarea relației NATO-UE, respectiv menținerea unei relații transatlantice solide și funcționale.

Nicolae Jecu, eliberare funcție

Primul-Ministru Decizie privind încetarea, prin acordul părților, a raportului de serviciu al domnului Nicolae Jecu, inspector guvernamental Secretariatul General al Guvernului Nr. 32 din 14-Februarie-2019 M. Of. Partea I nr. 119 din 14 Februarie 2019 3 August 2016: Remus Truica, Printul Paul, Dan Andronic, Marius Marcovici, Lucian Mateescu, Nela Pavaloiu, Theodor Chiriac, Nicolae Jecu, Valentin Delcea si Niculae Page 37 of 51

Dima, inculpati in dosarul Ferma Baneasa, raman inca 60 de zile sub control judiciar, au hotarat marti, aproape de miezul noptii

Costin Mihalache, eliberare funcție

Primul-Ministru Decizie privind eliberarea domnului Costin Mihalache, la cerere, din funcția de consilier de stat în cadrul aparatului propriu de lucru al prim-ministrului Nr. 31 din 14-Februarie-2019 M. Of. Partea I nr. 119 din 14 Februarie 2019 14.02.2019: Costin Mihalache îl înlocuiește pe Ion Gavrilă la conducerea administratorului național de infrastructură feroviară CFR SA, începând din data de miercuri, 13 februarie, fiind numit în funcție de către Consiliului de Administrație al CFR

Page 38 of 51

Cap. FINANȚE Cursul de schimb: euro, liră sterlină, USD, gr. aur 8 feb, 2019 11 feb, 2019 12 feb, 2019 13 feb, 2019 14 feb, 2019 4,7445 4,7437 4,7412 4,7435 4,7451 5,4254 5,4152 5,3997 5,4005 5,4044 4,1850 4,1969 4,2023 4,1917 4,2100 176,4382 176,3361 177,4473 176,7183 176,8542

EUR GBP USD XAU

http://www.bnro.ro/default.htm

6

Lei

5.4950

5.5 EURO Y19 5

4.7648

EURO Y18 GBP Y19

4.5

4.2100

GBP Y18 USD Y19

4

USD Y18 31-12-19

17-12-19

03-12-19

19-11-19

05-11-19

22-10-19

08-10-19

24-09-19

10-09-19

27-08-19

13-08-19

30-07-19

16-07-19

02-07-19

18-06-19

04-06-19

21-05-19

07-05-19

23-04-19

09-04-19

26-03-19

12-03-19

26-02-19

12-02-19

29-01-19

15-01-19

01-01-19

3.5

grafice HERALD INSIGHTS în baza datelor istorice BNR

Page 39 of 51

Cap. INVESTIȚII Encouraging innovation and supporting the defence industry with start-up collaboration https://www.airbus.com/innovation/encouraging-innovation-and-supporting-thedefence-industry-with-.html

Airbus 14/02/2019

Airbus expands its role in the global innovation ecosystem through start-up partnerships with that create value for the defence sector.

Continuing its broad support for innovation, Airbus is increasingly joining forces with start-up companies that can bring cutting-edge technologies to the defence sector.

In the latest initiative, the Airbus Defence and Space division teamed up last December with missile systems producer MBDA (which is 37.5% owned by Airbus) for an innovation challenge that covered 27 subjects – from secure digital services, communication systems and artificial intelligence to advanced design and simulation, the Internet of Things for defence applications, and autonomous systems.

Out of the challenge‟s 63 original candidates, the 10 chosen finalists are to present their ideas this week on the Airbus/MBDA booth at the Techinnov event in Paris, which brings together start-ups, experts and decision-makers to foster innovation and develop ideas.

According to Laurent Legendre, regional manager for the Airbus Développement subsidiary, defence sector innovation has become more feasible as new and emerging technologies expand the scope of capabilities. “Innovating is easier and more accessible now, and integrating digital technologies is a new trend in the defence sector,” he explained.

In parallel with Airbus‟ global approach to innovation, the company is increasingly looking at collaboration within France. The Airbus Defence and Space innovation team is realising proof-of-concept projects with an increasing number of start-ups each year.

The Airbus/MBDA challenge builds on defence-associated collaboration that Airbus already has organised. In one example, the company joined forces with the French Page 40 of 51

start-up Cosling to win the 2018 OptiPlan Challenge – a French Defence Procurement Agency (DGA) competition aimed at developing a software solution demonstrator to optimise the maintenance planning and usage of French Air Force aircraft.

More than just a demonstrator, the winning 2018 OptiPlan Challenge project is now in the implementation phase, as its OPTAFORCE tool has been contracted for operational deployment on the French Air Force‟s fleet of Mirage 2000 combat aircraft.

Legendre said that even as a large aerospace company, Airbus has demonstrated its capability to partner with start-ups of all sizes. The company‟s BizLab accelerator is successfully speeding up the work with start-ups – as well as transforming innovative ideas of Airbus own intrapreneurs – into valuable businesses. To date, BizLab has fast-tracked 50 start-ups along with 40 internal projects, and more than 1,000 startups have interacted with this business accelerator.

Airbus also is able to invest in the most disruptive start-ups with a corporate venture fund – Airbus Ventures – and more than 25 deals have already been finalised, with some of these start-ups being in the defence sector (including unmanned aerial vehicles - UAVs).

At the Techinnov event in Paris this week, the following 10 chosen finalists are presenting their concepts:  Bloom, which proposed a next-generation social media analysis platform for defence and security applications,  Clearance, whose project is an air traffic management system for unmanned aerial vehicles (UAVs) that would help develop applications for UAVs,  Dessia, which created an advanced computer-assisted design system using an artificial intelligence engine,  Invenis, whose focus is on aircraft maintenance and predictive maintenance that increases aircraft availability,  M-CADOR, proposing a deep-learning digital image processing technology for infrastructure surveillance,  mirSense, with its quantum cascade technology laser for airborne communications and missile guidance,  New Imaging Technologies, whose solution is an innovative electronic light sensor (in the near infrared and visible light domains),  Posithot, which came up with a positronic detection of very small defects in order to improve the performance of non-destructive testing,  Quandela, which developed a quantum light source for encrypted communications and the next generation of quantum computers, and Page 41 of 51

Cap. MacroE Minuta şedinţei de politică monetară a CA al BNR din 7 februarie 2019 https://www.bnro.ro/Minuta-sedintei-de-politica-monetara-a-Consiliului-de-administratie-alBancii-Na%C8%9Bionale-a-Romaniei-din-7-februarie-2019-19234.aspx

Banca Națională a României Data publicării: 14 februarie 2019

Membri ai Consiliului de administrație al Băncii Naționale a României prezenți la ședință: Mugur Isărescu, preşedinte al Consiliului de administraţie și guvernator al Băncii Naţionale a României; Florin Georgescu, vicepreşedinte al Consiliului de administraţie și prim-viceguvernator al Băncii Naţionale a României; Eugen Nicolăescu, membru al Consiliului de administraţie și viceguvernator al Băncii Naţionale a României; Liviu Voinea, membru al Consiliului de administraţie și viceguvernator al Băncii Naţionale a României; Marin Dinu, membru al Consiliului de administraţie; Daniel Dăianu, membru al Consiliului de administraţie; Gheorghe Gherghina, membru al Consiliului de administraţie; Ágnes Nagy, membru al Consiliului de administraţie; Virgiliu-Jorj Stoenescu, membru al Consiliului de administraţie. În cadrul şedinţei, Consiliul de administraţie a discutat și adoptat decizia de politică monetară, pe baza datelor şi analizelor privind caracteristicile recente și prognoza actualizată ale evoluțiilor macroeconomice pe termen mediu prezentate de direcţiile de specialitate și a altor informații interne și externe disponibile. În discuțiile privind dinamica recentă a prețurilor de consum, membrii Consiliului au arătat că rata anuală a inflaţiei s-a consolidat în interiorul intervalului țintei staționare în ultima lună a anului 2018, coborând la 3,27%, de la 3,43% în noiembrie, și că ampla ei corecție descendentă din cursul trimestrului IV a depășit astfel ușor așteptările. Conform previziunilor, descreșterea, față de nivelul de 5,03% atins în septembrie, a fost determinată în principal de efectele de bază dezinflaționiste ce au afectat consistent dinamica prețurilor volatile și cea a prețurilor administrate, cărora li s-au alăturat influențele scăderii prețului combustibililor și a prețurilor legumelor și fructelor.

S-a observat că un aport a continuat să fie adus și de componenta de bază, în condițiile în care rata anuală a inflației CORE2 ajustat s-a redus de la 2,8% în septembrie la 2,5% în decembrie, nivel similar celui anticipat. Descreșterea a fost indusă și de această dată preponderent de segmentul produselor alimentare procesate și întrucâtva de cel al serviciilor, fiind prin urmare atribuibilă efectelor de bază asociate evoluției prețurilor unor produse agroalimentare, precum și relativei întăriri a leului în raport cu euro, dar și unor posibile efecte indirecte ale declinului cotației petrolului, potrivit opiniei unor membri ai Consiliului.

O mișcare de sens opus a continuat însă să caracterizeze dinamica subcomponentei mărfurilor nealimentare, care a atins astfel, în intervalul octombrie-decembrie 2018, maximul ultimilor șapte ani. Membrii Consiliului au apreciat că aceasta reflectă mai fidel presiunile inflaționiste asociate traiectoriei excedentului de cerere agregată și dinamicii costurilor unitare cu forța de muncă, precum și nivelului, doar ușor atenuat, al așteptărilor inflaționiste pe termen scurt, evidențiate în perioada recentă. Indicativă a fost considerată și creșterea deflatorului PIB în trimestrul III 2018, relevată de noile date statistice, fiind sesizată însă și ușoara temperare a creșterii anuale a preţurilor de producţie din industrie pentru piaţa internă pe segmentul bunurilor de consum în primele două luni ale trimestrului IV. Page 42 of 51

Referitor la poziția ciclică a economiei, membrii Consiliului au notat că cea de-a doua variantă provizorie a datelor statistice validează continuarea accelerării creșterii economice în trimestrul III 2018, mai ales în termeni trimestriali, exclusiv pe seama majorării mult peste așteptări a producției agricole, evoluție implicând stoparea ascensiunii excedentului semnificativ de cerere agregată în acest interval și poziționarea lui marginal sub valoarea anticipată. Se reconfirmă și contribuția majoritară la avansul PIB adusă de variaţia stocurilor, precum și locul secund ocupat de consumul gospodăriilor populaţiei, cu sprijinul crescut al autoconsumului, al cărui aport este revizuit totuși în jos în favoarea celui al consumului administrației publice.

O contribuție negativă mărită se evidențiază însă în cazul exportului net, reflectând o încetinire relativ mai pronunțată a creșterii exporturilor de bunuri și servicii, față de cea aferentă importurilor, care împreună cu deteriorarea balanței veniturilor primare și a celei a veniturilor secundare au provocat o accelerare a creșterii deficitului de cont curent.

Membrii Consiliului au convenit apoi că cele mai noi evaluări continuă să indice un ritm anual al creșterii economice cvasistabil în trimestrul IV 2018 și în ușoară accelerare în trimestrul I 2019, compatibile cu o temperare sensibilă a dinamicilor ei trimestriale în această perioadă, inclusiv în raport cu previziunile anterioare. S-a apreciat că încetinirea din ultimul trimestru al anului trecut este însă atribuibilă în totalitate potențialei contracții suferite de producția agricolă după performanțele de excepție din lunile anterioare, ceea ce face probabilă reluarea ascensiunii gap-ului pozitiv al PIB în cele două trimestre, pe o traiectorie totuși ușor inferioară celei anticipate anterior. Au fost subliniate însă în mod repetat incertitudinile înalte asociate dinamicii activității economice din trimestrul I 2019, în contextul intrării în vigoare a noului set de măsuri fiscale și bugetare. În evaluarea membrilor Consiliului, bazată pe cele mai recente evoluții relevante, consumul privat a redevenit probabil în trimestrul IV 2018 principalul determinant al creșterii economice. O sporire a contribuției negative este, în schimb, posibilă în cazul formării brute de capital fix, dar mai ales în cel al exportului net, în condițiile accelerării creșterii anuale a importurilor de bunuri în intervalul octombrie-noiembrie, concomitent cu scăderea dinamicii exporturilor. Numeroși membri ai Consiliului și-au exprimat, în acest context, îngrijorările crescute legate de evoluția nefavorabilă a investițiilor și mai ales de accelerarea creșterii deficitului de cont curent, a cărui pondere în PIB s-a mărit probabil semnificativ în 2018 față de nivelul de 3,2% atins în 2017, concomitent cu scăderea gradului de acoperire a acestuia prin investiții străine directe și transferuri de capital; s-a precizat că o trecere probabilă a deficitului de 4% din PIB este temei de atenție sporită.

Membrii Consiliului s-au arătat preocupați și de gradul înalt de încordare a pieței muncii, care s-a menținut probabil în trimestrul IV 2018 în apropierea vârfului postcriză atins în intervalul anterior, în condițiile în care rata șomajului a continuat să scadă până la un nou minim istoric, de 3,8%, în luna decembrie; totodată, efectivul salariaților din economie a ajuns la noi maxime, iar creșterea sa anuală s-a reaccelerat în noiembrie, în premieră pentru ultimul an și jumătate. S-a apreciat că tensiunile pieței, implicit presiunile salariale, se vor menține deosebit de ridicate în perspectivă apropiată, în contextul intențiilor de angajare robuste evidențiate de cele mai recente sondaje de specialitate pentru trimestrul I 2019 și începutul celui următor, dar și al emigrației ridicate și al necorelării pregătirii forței de muncă disponibile cu cerințele angajatorilor. S-a observat că pe ansamblul primelor două luni ale trimestrului IV 2018 creșterea câștigului salarial mediu brut nominal s-a reaccelerat, ca de altfel și cea a câștigului salarial mediu net real, care a atins un maxim al ultimelor patru trimestre, inclusiv cu aportul diminuării ratei anuale a Page 43 of 51

inflației; totodată, dinamica costurilor salariale unitare din industrie a cunoscut doar o marginală scădere în raport cu media trimestrului anterior. În ceea ce privește condițiile monetare, membrii Consiliului au remarcat reintrarea principalelor cotații ale pieței monetare interbancare și a ecartului lor pozitiv față de rata dobânzii de politică monetară pe o pantă ușor crescătoare la mijlocul lunii ianuarie, în corelație și cu mișcările evidențiate în această perioadă pe alte segmente ale pieței financiare interne. A fost menționată și creșterea mai pronunțată consemnată de cursul de schimb al leului în a doua parte a lunii ianuarie în contextul înrăutățirii poziției externe a economiei, care a tins totuși să se corecteze ușor ulterior, inclusiv sub influența redresării apetitului global pentru risc. Membrii Consiliului au convenit că potențialul de risc al contextului intern rămâne ridicat, mai ales în fața unei eventuale schimbări bruște a sentimentului pieței financiare internaționale sau a percepției asupra riscului asociat economiei/pieței financiare locale.

S-a observat că avansul în termeni anuali al creditului acordat sectorului privat s-a accelerat în decembrie 2018 la 7,9%, nivel maxim pentru ultimii aproximativ șase ani și jumătate, iar media sa din trimestrul IV a depășit-o pe cea din precedentele trei luni. Creșterea a fost susținută în principal de componenta în lei, a cărei pondere în total s-a mărit la 66% – cel mai ridicat nivel din septembrie 1996. Raportat la activitatea economică, nivelul creditului acordat sectorului privat continuă însă să fie scăzut, au subliniat unii membri ai Consiliului. În discuțiile privind evoluțiile viitoare, membrii Consiliului au arătat că noul pattern anticipat al inflației este cvasisimilar celui evidențiat în prognoza publicată în Raportul de inflație din noiembrie 2018. Astfel, rata anuală a inflației va continua probabil să scadă pe parcursul primelor trei trimestre, chiar ușor mai pronunțat decât se anticipa anterior, pentru ca apoi să urce și să se mențină pe o traiectorie mai înaltă, dar situată sub limita de sus a intervalului țintei, ajungând la 3,0% în decembrie 2019 și 3,1% la finalul orizontului proiecției – niveluri aproape identice celor anticipate anterior.

S-a remarcat că prelungirea descreșterii ratei anuale a inflației pe orizontul scurt de timp se presupune a fi antrenată de acțiunea factorilor pe partea ofertei, mai cu seamă de scăderile anticipate a fi consemnate de dinamicile prețului combustibililor și ale prețurilor LFO, dar și de probabila temperare ușoară a creșterii prețurilor administrate. S-a convenit că perspectiva componentelor exogene ale IPC este însă deosebit de incertă, unii membri ai Consiliului exprimând chiar opinia că evoluția prețurilor unor servicii și utilități – incluzând energia electrică și gazele naturale – va redeveni inflaționistă în perspectivă apropiată, ca efect al măsurilor fiscale și bugetare intrate în vigoare la începutul acestui an; s-a apreciat că măriri peste așteptări sunt posibile și în cazul prețurilor unor produse agroalimentare, precum și pe segmentul combustibililor, care reflectă îndeaproape mișcarea cotațiilor petrolului.

Totodată, membrii Consiliului au observat că, după o scurtă stagnare, dinamica anuală a inflației de bază este așteptată să-și reia ascensiunea în trimestrul II 2019 și să se ridice apoi la 3,3% în decembrie 2019 și la 3,4% la finele orizontului prognozei – marginal peste valorile anticipate anterior – pe fondul presiunilor inflaționiste conjugate, în creștere progresivă, anticipate să decurgă din poziția ciclică a economiei, anticipațiile inflaționiste pe termen scurt și din prețurile importurilor. S-a sesizat că deviația pozitivă a PIB va continua probabil să crească până în trimestrul I 2020 pe o traiectorie doar ușor mai joasă decât cea previzionată anterior, în condițiile în care este de așteptat ca efectele adverse ale măsurilor fiscale implementate recent să fie receptate și la nivelul PIB potențial; totodată, ritmul prețurilor importurilor se anticipează a fi relativ mai alert în anul curent, inclusiv pe fondul evoluției probabile a cursului de schimb al leului.

Page 44 of 51

Referitor la viitorul poziției ciclice a economiei, membrii Consiliului au remarcat că perspectiva creșterii economice suferă o schimbare în actualul context, ritmul ei anual fiind așteptat să continue să decelereze progresiv pe orizontul prognozei, în condițiile menținerii lui peste și apoi în linie cu cel potențial. S-a arătat că o sursă majoră a schimbării o reprezintă impactul prezumat a decurge din măsurile fiscale și bugetare implementate în 2019, anticipat a fi resimțit și ca un șoc pe partea ofertei.

Aici au fost notate și influența încetinirii activității economice în Europa și tensiunile comerciale.

S-a observat că, pe acest fond, dinamica activității de investiții – prioritar afectată – este așteptată să cunoască o modestă redresare, existând chiar riscul prelungirii scăderii acesteia, mai ales în ipoteza restrângerii investițiilor în sectorul public și în cel al companiilor de stat, ce ar implica efecte adverse mai pregnante asupra echilibrelor interne și externe ale economiei. Membrii Consiliului au reiterat faptul că o revigorare durabilă a activității investiționale, esențială pentru consolidarea potențialului de creștere a economiei, este condiționată inclusiv de predictibilitatea cadrului fiscal și legislativ, cu impact și asupra încrederii investitorilor rezidenți și nerezidenți. S-a remarcat că și consumul gospodăriilor populației – anticipat să își consolideze rolul de principal determinant al expansiunii economice pe orizontul prognozei – ar putea fi afectat de pachetul de măsuri fiscale, pe calea dinamicii venitului disponibil real și a încrederii consumatorilor, dar și a disponibilității și costului creditului bancar. În contextul discutării implicațiilor taxei asupra activelor financiare ale instituțiilor de credit, membrii Consiliului și-au exprimat din nou îngrijorările legate de maniera de stabilire a acesteia, reiterând că legarea acestei taxe de cotații reprezentative ale pieței monetare interbancare – precum ROBOR la 3 și 6 luni – înseamnă, de fapt, legarea ei de conduita politicii monetare, fiind prin urmare esențial ca OUG 114 să renunțe la această abordare. S-a subliniat că independența instrumentelor de politică monetară, ca parte a independenței statutare a BNR, este crucială pentru îndeplinirea mandatului privind stabilitatea prețurilor. Totodată, s-a arătat din nou că efectele adverse ale taxei ar putea fi potențate de cele ale inițiativelor legislative vizând sectorul bancar aprobate recent, ale căror prevederi sunt de natură a afecta creditarea și transmisia monetară, dar și stabilitatea băncilor, precum și costurile de finanțare externă ale economiei.

Membrii Consiliului au conchis că efectele cumulate ale acestor măsuri sunt dificil de evaluat în stadiul actual, având în vedere o serie de neclarități și multitudinea canalelor de propagare în economie, ele fiind de natură să sporească gradul de incertitudine ce caracterizează actuala prognoză.

S-a arătat că incertitudini crescute sunt asociate și conduitei viitoare a politicii fiscale și a celei de venituri, dată fiind nefinalizarea proiectului de buget pe anul 2019, observându-se totodată că actuala perspectivă a creșterii economice presupune o conduită cvasi-neutră a acestei politici în 2019, succedată însă de revenirea la o atitudine pro-ciclică în 2020, în principal ca urmare a aplicării din toamna anului curent a prevederilor legii pensiilor. Prognoza asumă și o reducere mai lentă a gradului de acomodare a condițiilor monetare, dar și o încetinire mai evidentă a creșterii economice în zona euro/UE și pe plan global. În opinia unor membri ai Consiliului, încetinirea pe plan extern ar putea fi însă chiar mai pronunțată, date fiind riscurile crescute induse de conflictul comercial și de modul de ieșire a Marii Britanii din UE, precum și de tensiuni geopolitice și volatilitatea pieței financiare internaționale. S-au făcut, de asemenea, referiri la conduita politicii monetare a BCE și a altor bănci centrale mari și la atitudinea probabilă a băncilor centrale din regiune. În acest context, membrii Consiliului au subliniat din nou necesitatea unui mix echilibrat de politici macroeconomice, care să evite o supraîmpovărare a politicii Page 45 of 51

monetare, cu efecte indezirabile în economie. Totodată, s-a reiterat importanța unui dozaj și a unei cadențe adecvate de ajustare a conduitei politicii monetare, din perspectiva ancorării anticipațiilor inflaționiste și a menținerii ratei anuale a inflației pe traiectoria evidențiată de prognoza pe termen mediu a BNR, în condiții de protejare a stabilității financiare. În aceste condiții, Consiliul de administrație al BNR a decis în unanimitate menținerea ratei dobânzii de politică monetară la nivelul de 2,50%, a ratei dobânzii pentru facilitatea de depozit la 1,50% și a ratei dobânzii aferente facilității de creditare (Lombard) la 3,50%. De asemenea, Consiliul de administrație al BNR a decis în unanimitate păstrarea nivelurilor actuale ale ratelor rezervelor minime obligatorii pentru pasivele în lei și în valută ale instituțiilor de credit.

Cap. OPINII/ANALIZE O flotă paralelă într-un stat paralel I https://www.rumaniamilitary.ro/o-flota-paralela-intr-un-stat-paralel

Romania Military Nicolae Hariuc 14 februarie 2019 - 6:00

Dar de ce o flotă paralelă într-un stat paralel? Păi pentru că “Anul Marinei” a trecut.

Rezultatul este egal cu zero barat. Mai mult decât atât, capătul tunelului este într-o beznă totală, care-şi ţipă neputinţa. Luminiţa a plecat şi nu mai pare să se întoarcă.

Motiv pentru care, în articolul de faţă am ales să-mi folosesc neuronul pentru un exerciţiu de imaginaţie, dezvoltat mai jos. Prin urmare, articolul trebuie citit în această notă. Este structurat pe mai multe părţi, prima parte fiind alocată fregatelor, cea de-a doua corvetelor iar cea de-a treia sistemelor autonome, opţional cu echipaj la bord. ...citește varianta integrală și originală urmărind link-ul ...

Cap. RESPONSABILITATE ORGANIZAȚIONALĂ LEONARDO receives top corporate governance award from ‘Ethical Boardroom' Magazine https://www.leonardocompany.com/en/-/premio-corporate-governance-award

Leonardo 14,02,2019



Chairman Giovanni De Gennaro: "The award recognises the work that Leonardo has done to strengthen its corporate governance. This has included establishing greater transparency and aligning the Company with national and international standards and best practices.”

Leonardo has been awarded „Best Corporate Governance 2019‟ in the European Aerospace and Defence sector by „Ethical Boardroom‟ magazine, which analyses governance and other corporate issues internationally. The award recognises companies with especially effective approaches to corporate governance, which are therefore creating long-term value for stakeholders. Leonardo is also the only Italian company to receive an award in 2019.

Leonardo Chairman Giovanni De Gennaro said: “We are proud to have received this award which recognises the significant work carried out over the last few years to improve the Company‟s governance. We have harnessed our capacity to strengthen Page 46 of 51

our corporate governance policies, respond to the need for greater transparency and align ourselves with national and international standards and best practices. Effective and solid governance is fundamental to long-term sustainable growth and underpins our 2018-2022 Industrial Plan.”

For the last five years, the award has been presented to companies that demonstrate leadership in corporate governance. Leonardo was assessed against a range of factors including overall corporate governance, sustainability, performance-relatedpay, enterprise risk management, investor engagement, boardroom diversity and operational effectiveness.

One area where Leonardo showed particular strength was in boardroom diversity, with a positive gender balance (33% female), director‟s independence (75%) and a good mix of skills and experience. Other key strengths included an equitable and transparent remuneration policy and a robust internal risk management and control system. Furthermore, in 2016, the Nomination Committee was entrusted with specific functions in the areas of Sustainability and Corporate Governance in light of the close interplay between the two issues.

The „Best Corporate Governance‟ award is just the latest formal recognition of Leonardo‟s responsible approach to business. The Company was the first of the world‟s top-ten Aerospace, Defense & Security companies to be certified as ISO 37001 compliant, having put in place an anti-bribery management system to meet this international standard for anti-corruption management practices d i s t r i b u i t o r H E R AL D I N S I G H T S http://www.competitiveintelligence.ro

Promote Your Interests!

Consultanță S.E.T. prin Competitive Intelligence.



Te rog gândește-te la mediul în care vor trăi copiii și nepoții noștri.

Tipărește acest document sau oricare altul doar dacă este chiar necesar!

Mulțumesc!

Page 47 of 51

Indexul RO.A&D ediția 190215

Cine citește și despre cine se citește în RO.A&D SUNTEM PE ACELAȘI DRUM E A ABU DHABI SHIPBUILDING AEROFINA SA AERO PART EXPERT SRL AEROTEH SA AEROVIRONMENT AGENȚIA SPAȚIALĂ ROMÂNĂ - ROSA AIRBUS DEFENCE AND SPACE AS AIRBUS DEFENCE AND SPACE ROMANIA SRL AIRBUS HELICOPTERS AIRBUS HELICOPTERS INDUSTRIES SRL AIRBUS HELICOPTERS ROMANIA SA AIRBUS TEAM SRL AIR FRANCE ALMAZ ANTEY ANCEX - Departamentul pentru Controlul Exporturilor ARSENAL RESITA ASELSAN AS

AVIOANE CRAIOVA SA

EID ELBIT SYSTEMS ELCOS PROIECT SRL ELECTROMECANICA PLOIEȘTI ELETTRA COMMUNICATIONS SA ENERGOTECH SRL EMIRATES EMUGE CORP. ENGINEERING CO. LTD EUROSAM GIE EUROTEHNIC INDUSTRIES SRL EUROTRANSPORT LOGISTICS SRL EXPO AERO INDIA EXPO BSDA EXPO IDEX EXPO SHOT SHOW

F

office@acv.ro Fabricarea de aeronave si nave spatiale AUSTAL AVIGILON CORPORATION AXIS COMMUNICATIONS AB

FABRICA DE ARME CUGIR FABRICA DE PULBERI FĂGĂRAS FINCANTIERI SPA FHF SPECIAL CONTAINERS SRL FLIR SYSTEMS INC.

B

G

BAE SYSTEMS BANCA NAȚIONALĂ A ROMÂNIEI BELL BHARAT DYNAMICS LIMITED BHARAT ELECTRONICS LIMITED BLUE AIR BLUESPACE TECHNOLOGY SRL BOEING COMPANY BOLLORE LOGISTICS ROMANIA SRL BOSCH SECURITY SYSTEMS BRK SYSTEMS SRL

GENERAL ATOMICS GENERAL DYNAMICS CORPORATION GKN AEROSPACE GOOGLE NEWS GUVERNUL ROMÂNIEI

H HANGZHOU HIKVISION DIGITAL TECHNOLOGY CO. HANWHA TECHWIN CO. LTD. HARRIS CORPORATION HELTECH SRL

C

HERALD INSIGHTS SRL

C&M JELER CANON INC. CARFIL CENTRUL PENTRU SERVICII DE RADIOCOMUNICAȚII CERTSIGN SA CENTURY ARMS CENTURY INDUSTRIES SRL CHINA SOUTHERN CISCO SYSTEMS INC. COBHAM CONFIND SRL CRESCENDO INTERNATIONAL SRL CRIABO DEFENCE SRL

D DAEWOO SHIPBUILDING & MARINE DAHUA TECHNOLOGY CO. LTD. DAMEN SHIPYARD GROUP DEDALUS TECH SRL DEFENSE ENGINEERING SA

heraldcons@gmail.com Consultanță prin Competitive Intelligence HONEYWELL SECURITY HUAWEI TECHNOLOGIES CO. LTD. HUNTINGTON INGALLS INDUSTRIES HYUNDAI HEAVY INDUSTRIES

I INDES AVIATION LTD INFINOVA GROUP INMARSAT INSPECTORATUL GENERAL PENTRU SITUAȚII DE URGENȚĂ - IGSU INSTITUTUL NAȚIONAL DE CERCETĂRI AEROSPAȚIALE ,,ELIE CARAFOLI” - INCAS INTERACTIVE SOFTWARE SRL INTERACTIVE SYSTEMS & BUSINESS CONSULTING INTERACTIVE TECHNICAL SERVICES SA IRIDIUM COMMUNICATIONS ISRAEL AEROSPACE INDUSTRIES

Page 48 of 51

J JANE's by IHS MARKIT JET AVIATION

K KALASHNIKOV GROUP, JSC KONGSBERG GRUPPEN ASA KRATOS DEFENSE & SECURITY SOLUTIONS

L L3 TECHNOLOGIES LEONARDO Spa LOCKHEED MARTIN CORPORATION LUFTHANSA

M MARCTEL S.I.T. SRL MARTPLAST SRL MBDA METROM MFA SA Mizil MINISTERUL APĂRĂRII MINISTERUL ECONOMIEI MIRSAND SRL MOBILICOM LIMITED MONITORUL APĂRĂRII ȘI SECURITĂȚII MT AEROSPACE AG MTU AERO ENGINES

N NATLOG SRL NAVAL GROUP NERA CAROSERII SRL NORTHROP GRUMMAN CORPORATION NOVA GRUP SRL

ROMAERO SA ROMAN SA ROMANIAN MILITARY VEHICLE SYSTEMS SA ROMARM ROMKATEL SRL ROMTEHNICA SA ROMTURINGIA SRL ROVSOL SRL

S SAAB GROUP SAFRAN SINGAPORE AIRLINES SIVECO ROMANIA SRL SONY CORPORATION

STABRIS SRL Consultanță GDPR 0732 895 042 STARC4SYS SRL STIMPEX SA STRATEGIC and COMPETITIVE INTELLIGENCE PROFESSIONALS - SCIP SYSTEMATIC

Ș ȘANTIERUL NAVAL CONSTANȚA SA ȘANTIERUL NAVAL MANGALIA SA ȘANTIERUL NAVAL TULCEA SA

T TERRASIGNA SRL THALES TOHAN TRACE COMPENDIUM business bribery risk in 200 countries TRENCADIS TURBOMECANICA

O

U

OPTIMEC PROD SRL ORBITAL ATK INC

UNISON ENGINE COMPONENTS BUCHAREST SA UPS DRAGOMIREȘTI UTI GRUP SA UZINA AUTOMECANICĂ MORENI UZINA MECANICĂ BUCURESTI UZINA MECANICĂ CUGIR UZINA MECANICĂ MIJA UZINA MECANICĂ PLOPENI UZINA MECANICĂ SADU

P PANASONIC CORPORATION PATROMIL PATROMIL SUPORT SRL PELCO PIROCHIM VICTORIA PRELMEC SA PREȘEDINTELE ROMÂNIEI PRATT&WHITNEY PRO OPTICA SA PRO OPTICA SERVICE & COMPONENTS SRL

V VERINT SYSTEMS INC. VERTEX GLOBAL AEROSPACE VIASAT

Q

W

QINETIQ QANTAS

WASSENAAR ARRANGEMENT

R RAFAEL ADVANCED DEFENSE SYSTEMS RAYTHEON COMPANY RHEINMETALL ROKETSAN ROCKWELL COLLINS ROHDE & SCHWARZ ROHDE & SCHWARZ ROMANIA SRL ROLTA INDIA

X XINXING JIHUA INTERNATIONAL TRADING CO.,LTD

Y YAHOO NEWS YOUTUBE YUGOIMPORT - SDPR

Page 49 of 51

ZONE ADVANCED PROTECTION SYSTEMS

Z ZEITFRACHT GRUPPE ZIROM

Page 50 of 51

Page 51 of 51