Terminología empleada. Métodos y procedimientos válidos de conversión. Normas de presentación. Antecedentes
La necesidad de convertir los estados contables formulado en moneda extranjera surgió como un derivado de la expansión económica de las empresas en distintos países. Estas debían controlar el funcionamiento de sus filiales y la matriz necesitaba tener los estados contables expresados en moneda uniforme de modo de consolidar la operativa de todo el grupo y de allí surge la necesidad de expresar toda la información en moneda extranjera. Otras razones secundarias son a modo de ejemplo las relacionadas con países de fuerte inflación y en donde esa mecánica de ajuste por inflación no es muy precisa y se necesitan estados contables comparativos a nivel mundial. Es válido hasta cierto punto este tipo de ajustes cuando dichos Estado contables ajustados cumplieran dos condiciones: 1) que la moneda a traducir los estados contables no tuviera inflación interna (en este momento no existe moneda que no lo tenga) y 2) que el tipo de cambio al cual se convierte esa moneda fuera muy similar a un índice de precios (esto tiene un inconveniente en países como el Uruguay en donde el Banco Central interviene en el mercado de cambios influyendo en el tipo de cambio). Si bien este tipo de problemas se han ido solucionando a través del tiempo con el perfeccionamiento de la técnica contable, como por ejemplo con la adopción del método de ajuste integral (muy usado en países sudamericanos), la metodología de costos corrientes, etc. podríamos decir que la información que se reporta a nivel internacional está basada en información expresada en moneda extranjera. Es muy importante decir entonces a esta altura que, por las razones expuestas anteriormente, "el Ajuste por Inflación no tiene mucho que ver con la traducción de Estados Contables a moneda extranjera" En nuestro medio es muy común ver que en empresas multinacionales se lleva un doble juego de estados contables, uno en moneda nacional y otro en moneda extranjera, principalmente en dólares.
Esta información es considerada más representativa de la realidad para los inversores de modo de medir en una sola moneda el rendimiento de su inversión y para consolidar Estados contables. Al traducirse los estados contables a moneda extranjera se deben aplicar todos los principios contables adecuados y en donde se podría considerar que varía un poco el concepto es en el principio de unidad de medida o de cuenta. (se aconseja en este principio que se use la unidad de cuenta del país en donde se radican los Estados Contables) Es necesaria la conversión de estados financieros de subsidiarias, sucursales y divisiones en países extranjeros a la moneda de la controladora o casa matriz para elaborar estados financieros consolidados o combinados. Por lo cual es necesario conocer y aplicar el FASB 52. Para establecer una comparación de tasa de rendimiento y otros indicadores financieros se debe efectuar la conversión a la moneda de la empresa controladora.
MÉTODOS PARA CONVERSIÓN DE ESTADOS FINANCIEROS Los tipos de cambio más empleados son el tipo de cambio histórico, el tipo de cambio vigente o actual o corriente, el tipo de cambio promedio ponderado y el tipo de cambio a la fecha de transacción. El inconveniente radica en que los tipos de cambio sufren modificaciones. Pronunciamientos del Financial Accounting Standards Board (FASB) números 8 y 52. A partir de 1975 se utilizó el FASB 8, el cual provocaba grandes fluctuaciones en las utilidades netas, debido a que las ganancias o pérdidas por conversión de estados financieros expresados en moneda extranjera se incluían en el estado de resultados. En el caso del FASB 8 el pronunciamiento trata de ubicarse en el país que recibe la información y en el FASB 52 se trata de ubicar en el país que emite los Estados Contables. Ubicándonos en el país del que recibe la información se han aplicado en principio cuatro métodos para convertir los Estados Contables a moneda extranjera: 1) Tomar todas las cifras históricas de los Estados Contables y convertirlas al tipo de cambio de cierre de ejercicio. Este procedimiento no permite reflejar la realidad si la inflación interna de los distintos países es diferente. 2) Dividir los rubros entre activo y pasivo corriente y activo y pasivo no corriente. A los Corrientes se le aplica el tipo de cambio cierre de ejercicio y a los no corrientes el tipo de cambio histórico de la fecha de operación. Este método genera distorsiones en la información debido a que no considera la situación del mercado y es solamente aconsejado cuando la conversión se hace entre dos tipos de monedas estables. 3) Método monetario y no monetario. Es similar a la metodología de la IX CIC de ajuste integral por inflación solo que en vez de aplicar un índice de precios se utiliza el tipo de cambio adecuado. Se separan los Activos corriente y no corrientes y en rubros monetarios y no monetarios como en el ajuste integral. A los rubros monetarios se le aplica el tipo de cambio de cierre y a los no monetarios el histórico. 4) Método temporal. Es prácticamente igual al anterior al método anterior, lo único que varía es que no existen variaciones por la aplicación de la regla de costo o mercado el menor.
El método temporal es el más usado en nuestro medio porque la conversión de los Estados Contables queda como si fuera realizado en el país de la casa matriz. El método de moneda funcional del FASB 52 no enfoca la traducción de Estados Contables en moneda extranjera en este sentido sino que dice que hay que tener en cuenta el país en donde se encuentra la empresa y por lo tanto debe ajustar previamente los estados contables por inflación y una vez ajustado a moneda de poder adquisitivo de fin de ejercicio se traducen a moneda extranjera de la casa matriz sin importar si son monetario o no monetarios porque todos los rubros están expresados a moneda de cierre.
COMPARACIÓN ENTRE FASB 8 Y FASB 52 Conforme al FASB 8,las partidas de activos y pasivos monetarios se convierten al tipo de cambio de cierre, en tanto los activos y pasivos no monetarios lo hacen al tipo de cambio histórico. De acuerdo al FASB 52, todos los activos y pasivos se convierten al tipo de cambio de cierre. En cuanto al estado de resultados, en el FASB 8 las partidas relacionadas con activos y pasivos no monetarios (como costo de ventas, depreciaciones y amortizaciones) se convierten al tipo de cambio histórico, en tanto que las demás partidas lo hacen al tipo de cambio promedio. En el FASB 52 todas las partidas de resultados se convierten al tipo de cambio promedio. Sería más conveniente convertir las partidas de resultados al tipo de cambio de la transacción, pero para efectos prácticos se convierten al tipo de cambio promedio. Las partidas de capital contribuido (capital social y prima en venta de acciones) convierten al tipo de cambio histórico ( tipo de cambio que prevalecía a la fecha de la aportación). Las situaciones que prevalecen en México respecto a Estados Unidos son muy diferentes, por lo cual es natural que los principios de contabilidad aceptados en México difieran de los que prevalecen en Estados Unidos. Al aplicar el FASB 52 todos los activos y pasivos se convierten al tipo de cambio de cierre; el capital social y la prima en venta de acciones, al tipo de cambio histórico; las partidas de resultados, al tipo de cambio promedio ( si no fuere posible aplicar el tipo de cambio a la fecha que se realizaron las transacciones); los dividendos pagados, al tipo de cambio que prevaleció a la fecha en que se pagaron.
ELEMENTOS BÁSICOS PARA DETERMINAR LA MONEDA FUNCIONAL Naturaleza del flujo de efectivo. ¿la subsidiaria puede disponer de los fondos que genere o tiene que concentrarlos en la holding? En el primer caso la moneda funcional será la de la subsidiaria; en el segundo la de la holding. ¿Impacto de precio de venta por la devaluación?¿Mercado internacional o nacional determina precio de venta? La moneda funcional es la de la holdingy se aplica el FASB 8. Si lo determina el mercado nacional se aplica el FASB 52 y la moneda funcional es la de la subsidiaria, si la moneda funcional es lo de la holding entonces se aplica el FASB 8. ¿El mercado para los productos es fuera del país de la subsidiaria o se venden en el mercado nacional? Financiamiento es local se aplica criterio de conversión FASB 52; si proviene de la holding o del extranjero se aplica FASB 8. Insumos si son locales se aplica FASB 52, si provienen del extranjero se aplica FASB 8. Si son numerosas las transacciones entre controladora y subsidiarias se aplica FASB 8; de otro modo FASB 52.
CLASIFICACIÓN DE PARTIDAS EN MONETARIAS Y NO MONETARIAS Una de las dificultades para aplicar el método monetario no monetario (o método temporal) es clasificar las partidas en monetarias y no monetarias. a) Anticipos a proveedores- Partida no monetaria puesto que forma parte del inventario. b) Inversión temporal en acciones-Partida monetaria puesto que se ve como equivalente de efectivo. c) Capital social común-Partida no monetaria y se le aplica el tipo de cambio histórico de cuando se hizo la aportación. d) Capital social preferente-Partida monetaria puesto que las acciones preferentes son redimibles, es decir, tienen un vencimiento y se asemejan a los pasivos. e) Inversión temporal en certificados de la tesorería-Partida monetaria puesto que los valores gubernamentales son de renta fija y tienen vencimiento. f) Aportaciones para futuros aumentos de capital-Partida no monetaria. g) Inversión permanente en acciones-Partida no monetaria. Si la inversión se valúa con el método de participación debe convertirse al tipo de cierre. Si se valúa al costo, debe convertirse al tipo de cierre. h) Cargo diferidos e intangibles-Partidas no monetarias igual que los los activos fijos y se convierten al tipo de cambio histórico. i) Anticipos de cliente-pasivo monetarios si es con precio alzado o sea sujeto a variación en el precio inicial convenido en caso de inflación. j) Descuento en venta de obligaciones-Esta partida constituye un área de controversia. El criterio mexicano lo clasifica como cargo diferido y se ve como partida no monetaria. El criterio estadounidense lo clasifica como partida complementaria de pasivo y debe aparecer restándolo por lo que se ve como partida monetaria. Esto afect< al tipo de cambio aplicable conforme el FASB 8 ; si se trata como cargo diferido se aplica el tipo de cambio histórico. En cambio si se considera como pasivo el tipo de cambio será el de cierre. k) Prima en venta de acciones-Partida no monetaria. Tipo de cambio histórico. l) Provisión prima de antigüedad-Partida no monetaria.
m) Cobros anticipados-Partida no monetaria. n) Reserva legal-Partida no monetaria. o) Cuentas por cobrar a largo plazo-Partida monetaria. p) Costo de ventas-Partida no monetaria ya que se relaciona con los inventarios. q) Gastos por depreciación y amortización-Partidas no monetarias y deben convertirse al tipo de cambio histórico. r) Exceso o insuficiencia en actualización de capital-Partida no monetaria altipo de cambio histórico. s) Cuenta de capital por aportación, utilidad o pérdida fiscal por amortizarCuenta de orden por lo que no afecta en cuanto al cálculo de posición monetaria corta o larga.
Registro de extranjera
transacciones
en
moneda
SISTEMA DE TIPO VARIABLE Compra de mercancías por 10,000 dólares a un tipo de cambio de 9.20 x 1. Luego se adquieren 6,000 dólares, que se pabgan en moneda nacional a un tipo de cambio de 9.50 x 1. A la fecha del cierre el tipo de cambio es de 10 x 1. a) Contabilice las transacciones anteriores conforme el método o sistema de tipo variable. b) Contabilice las transacciones anteriores conforme el método o sistema de tipo fijo. c) Contabilice las transacciones anteriores conforme el método o sistema de compraventa.
Sistema de tipo variable: -1Almacén
92,000
Proveedores del extranjero
92,000
-2Bancos-dólares
57,000
Bancos-MN
57,000
-3Fluctuación cambiaria
8,000
Proveedores del extranjero
8,000
-4Bancos-dólares Fluctuación cambiaria
3,000 3,000
En los asientos 1 y 2 se contabilizan las transacciones de acuerdo al tipo en que se celebraron. Al terminar el ejercicio, los activos y pasivos en dólares se convierten al tipo de cambio de cierre y se comparan con el saldo que aparece
en libros, a fin de ajustar el saldo de manera que la cuenta de proveedores del extranjero y de bancos quedan debidamente valuados.
Sistema de tipo fijo: -1Almacén
92,000
Proveedores del extranjero
10,000
Complementaria de cambios
82,000
-2Bancos-dólares
6,000
Complementaria de cambios
51,000
Bancos-MN
57,000
-3Complementaria de cambios
90,000
Proveedores del extranjero
90,000
-4Bancos-dólares
54,000
Complementaria de cambios
54,000
El saldo de la cuenta complementaria de cambios es deudora por $5,000 y se debe efectuar el siguiente asiento: Fluctuación cambiaria
5,000
Complementaria de cambios
5,000
Al concluir el ejercicio se valúan correctamente las cuentas que tienen saldos en moneda extranjera y los ajustes se corren contra la cuenta complementaria. Al final la partida se traspasa a una cuenta Fluctuación cambiaria. Se trata de una pérdida debido a que la empresa tiene una posición corta en divisa, o sea que tiene mayor cantidad de pasivos que activos en dólares. Al inicio del nuevo ejercicio, es necesario correr asientos reversibles: Proveedores del extranjero
90,000
Bancos-dólares
54,000
Complementaria de cambios
36,000
Este asiento con el fin de seguir utilizando el método de tipo fijo en el nuevo periodo. De nuevo se ha contabilizado la pérdida por fluctuación cambiaria.
SISTEMA DE COMPRAVENTA -1Almacén
92,000
Compraventa moneda nacional
92,000
-2Compraventa moneda extranjera
10,000
Proveedores del extranjero
10,000
-3Bancos-dólares
6,000
Compraventa moneda extranjera
6,000
-4Compraventa moneda nacional
57,000
Bancos-MN
57,000
-5Compraventa moneda nacional
4,000
Compraventa moneda extranjera
4,000
Este asiento se corre con el fin de traspasar el saldo de la cuenta “Compraventa moneda extranjera” sin convertirla a moneda nacional, a la cuenta “Compraventa moneda nacional”. -6Compraventa moneda nacional
90,000
Proveedores del extranjero
90,000
Para valuar correctamente la cuenta de proveedores del extranjero. -7Bancos-d贸lares
54,000
Compraventa moneda nacional
54,000
-8Fluctuaci贸n cambiaria
5,000
Compraventa moneda nacional
5,000
Los asientos reversibles: -5Compraventa moneda extranjera Compraventa moneda nacional
Proveedores del extranjero
4,000 4,000
90,000
Bancos-d贸lares
54,000
Compraventa moneda nacional
36,000
Bibliografía CONTABILIDAD AVANZADA. Alberto García Mendoza. Ed. CECSA.
http://www.tmd.com.uy/informacion/Contabilidad/Traduccion%20de%20EC%20 a%20ME.htm