Shale hale Seguro S Seguro www.shaleseguro.com
Año 2 / Número 4 / Octubre 2015
LA REVOLUCIÓN
TECNOLÓGICA EN BOCA DE POZO
Autos a gnc
Pablo Bizzotto de ypf
CONFORT Y LUJO SE MUEVEN A GAS pág. 52
Documento Harvard - BCG
“VACA MUERTA YA ES MARCA REGISTRADA” pág. 38
LA GRAN OPORTUNIDAD AMBIENTAL pág. 25
editorial
EL PRECIO DEL FUTURO
U
no de los pilares de la teoría económica sostiene
probada funcionalidad en conjunto con las nuevas fuentes
que los precios de los commodities se mueven de
renovables, sumado a la aparición de nuevas tecnologías
acuerdo a una especie de “súper ciclos” que alter-
que los hacen cada vez más amigables con al ambiente,
nan momentos de tensión sobre la demanda, la produc-
avalan los crecientes niveles de demanda que se proyec-
ción y -consecuentemente- los precios, con otros períodos
tan.
más largos de sobreabundancia y valores deprimidos.
Con estas premisas en mente, en el presente número de
En este sentido, y si se analiza el último siglo de histo-
Shale Seguro nos proponemos analizar la nueva etapa de
ria del mercado petrolero, la situación actual si bien no es
las operaciones No Convencionales que, encuentran en las
motivo de festejo, tampoco debe ser vista como una ano-
herramientas de información digital la llave para garanti-
malía. El precio del barril de crudo en valores cercanos a
zar su sustentabilidad. También Ponemos a disposición
los U$S 50 es un retroceso que ubica al combustible que
de nuestros lectores dos capítulos clave de una investiga-
mueve al Mundo cerca de su valor promedio histórico. Se-
ción llevada adelante por profesionales de la Universidad
gún algunos analistas lo que estamos presenciando ahora
de Harvard y el Boston Consulting Gropup, en las que se
es el fin de uno de esos extraños ciclos de extraordinaria
identifica al desarrollo del shale como la gran alternativa
demanda y rentabilidad y la entrada “en el próximo (ciclo)
para lograr al mismo tiempo desarrollo y sustentabilidad
caracterizado por un mercado más equilibrado y estable
ambiental.
que se espera se extienda entre 10 a 15 años.” La industria conoce su historia y su naturaleza. Por eso
Desde la perspectiva local incluimos una entrevista a Pablo Bizzotto, responsable de la actividad No Convencional
ninguna de las decisiones de inversión se toman de acuer-
de YPF, quien compartió su visión sobre los logros alcanza-
do al precio spot, sino analizando las señales del mercado y
dos y los próximos objetivos. Y repasamos cómo las gran-
proyectando a futuro. Los jugadores del No Convencional
des empresas enfrentan un desafío clave: la incorporación
pudieron reaccionar a tiempo para acomodarse y preser-
de jóvenes profesionales y la gestión del talento que tiene
var sus esfuerzos.
en sus manos el futuro energético argentino.
Así es que los proyectos se mantienen y la actividad en
Destacados columnistas se sumaron a esta edición para
Vaca Muerta es prueba de esa tendencia. La formación
echar luz sobre otras cuestiones centrales: la infraestructu-
emblema del shale argentino sigue atrayendo inversiones
ra logística que demanda la nueva industria del Oil&Gas y
locales y extranjeras, entusiasmadas con sus resultados
el papel protagónico de las empresas petroleras y de ser-
productivos y las incorporaciones tecnológicas de las ope-
vicios en sus relaciones con la comunidad, a partir de sus
radoras. Y los nuevos proyectos de gas tight y No Conven-
planes de RSE en Añelo.
cional - como el que acordaron desarrollar conjuntamente YPF y Gazprom- amplían aún más la apuesta. Los combustibles fósiles seguirán siendo durante décadas el combustible que motorice el desarrollo mundial. Su
Como siempre, a través de nuestra sección “Fin de Semana”, buscamos aportar contenidos que amplíen la mirada a partir de las alternativas culturales y de placer que ofrece la misma tierra de donde se extrae el shale. n
staff
sumario
DIRECTOR GENERAL: Cr. Jorge O. Candi
Los bancos se radican en tierra petrolera
06
Claves financieras para invertir en Vaca Muerta
10
La trinidad del shale: Logística, planificación e infraestructura
14
SHALE 2.0: La hora del conocimiento
18
HNC: Jugada ganadora para la economía, el ambiente y el futuro
25
“Queremos que Argentina sea un ejemplo para el Mundo”
38
Una cuestión “personal”
44
El capital local domina el mercado argentino
48
Shale Seguro es un producto de Identidad Digital SRL
Cómo una PyME se adaptó al negocio de la combustión
50
Propiedad intelectual N° 5196134
La ciudad se construye entre todos
51
Foto de tapa: Hernán Caiatti
El lujo se mueve a gas
52
La atracción de la artesanía fashion
56
DIRECTORA DE CONTENIDOS: Andrea V. Perez DIRECTOR COMERCIAL: Ricardo D’Aloia OFICINAS EN: n BUENOS AIRES Juan B. Alberdi 838 -8°C (1424) CABA Tel: 4843-2847 n Neuquén Estudio Jurídico Braceras, Inaudi & Lépore Entre Ríos 427, Piso 6 Tel: 0299-447-1861 estudiobrinle@abognqn.org
www.shaleseguro.com info@shaleseguro.com @shaleseguro ShaleSeguroOK
(caiattifotografo@hotmail.com)
IMPRESO EN: Galt Printing Ayolas 494 CABA - Buenos Aires www.galtprinting.com
SERVICIOS
Bancos se RADICAN en tierra petrolera Los
El presente y el potencial de Vaca Muerta
Por Florencia Lendoiro
E
aceleraron los planes de expansión de
n solo tres años, Añelo -la ciudad puerta a Vaca Muerta-
los principales bancos con operaciones
duplicó la cantidad de habitantes (hoy en alrededor de 7.000) y se prevé que continúe subiendo a ese ritmo. El
en la Argentina. Comienza a moverse
salario promedio del sector petrolero es de $40.000 y quienes se
mucho dinero en la zona y las entidades
instalaron en la zona para dedicarse a esa actividad, consumen.
financieras no dudan en acercarse para
dividuos, que es muy atractiva en las ciudades cercanas al ya-
prestar sus servicios y marcar presencia
cimiento. Pero además, para el corto plazo, según se encargó
con nuevas sucursales.
radicarán casi 300 compañías en la zona. Por lo que sumado a
Estos datos son claves para un florecimiento de la banca in-
de señalar el intendente de Añelo, Darío Díaz, se prevé que se la atención a las personas, los bancos se preparan para prestar
Depósitos de salarios, financiamiento a
servicios corporativos.
PyMEs y tarjetas de créditos son algunos
Así, la llegada física de las entidades comienza a recorrer un camino a paso rápido. Los planes incluyen la apertura de sucur-
de los negocios que desde la banca
sales y líneas específicas de préstamos para inversión productiva, préstamos prendarios, servicios de comercio exterior y lea-
privada están en la mira.
sing, entre otros. El Santander Río es uno de los más avanzados. Entre lo que resta del año y 2016 abrirá sucursales en Añelo, Centenario, Plaza Huincul y dos en Neuquén. Con estas aperturas, que implican una inversión de $110 millones, será la entidad con mayor presencia en la provincia (8 sucursales ya activas) detrás del Banco de Neuquén. Juan Cerruti, gerente de Comunicaciones Externas y Asuntos Públicos de Santander Río, explicó a Shale Seguro que “la apertura de sucursales en Neuquén está en sintonía con el plan de crecimiento e inversión que el Banco tiene previsto para los próximos años. El plan de aperturas tiene fuerte foco en el interior y en localidades de baja bancarización, lo que fortalece la red de
SHALE Seguro
6
Mientras Añelo planifica su crecimiento, la “city” neuquina concentra aún los negocios bancarios para la industria petrolera.
atención de Santander Río. En el caso de Vaca Muerta, que tiene
cuenta con un Centro de Banca Empresas y servicio personalizado
una importancia estratégica para el país de cara al futuro, se prevé
de Comercio Exterior”.
un destacado crecimiento en la zona y los proveedores, las PyMEs
Inicialmente, la sucursal del Banco Galicia más cercana a Vaca
y los habitantes de Neuquén van a requerir servicios financieros y
Muerta tendrá “preponderancia de tecnología para el autoservi-
contar con una sucursal cercana. Por eso el Banco está trabajando
cio, pero también contará con la presencia de personas para ase-
y proyectando aperturas en todo el corredor comprendido por la
sorar a individuos y empresas en aquello que suponga mayor com-
ciudad de Neuquén, Plottier, Centenario y, próximamente, en Añe-
plejidad”. Señalaron además que “a medida que vaya creciendo la
lo”.
población se irá adaptando el modelo de atención”.
Las nuevas oficinas mantendrán el mismo formato que las
El cronograma que maneja el banco muestra que tras la su-
tradicionales. “Disponen de una importante área de autogestión
cursal Plottier, inaugurada en marzo pasado, se prevén nuevas
integrada por cajeros automáticos y terminales de autoservicio, y
aperturas para noviembre (Shopping Alto Comahue) y diciem-
cuentan con cajas de seguridad y un módulo de atención rápida
bre (Centenario, una localidad con 33.000 habitantes) de este
para realizar consultas a través de Superlínea o de Online Banking”,
año. “También estamos trabajando para una apertura en el área
aclara Cerruti.
de Añelo (con una gran afluencia de proveedores y empresas en la
La decisión de instalarse en la zona de influencia de Vaca
zona de Vaca Muerta). En abril de 2016 se espera poder inaugurar
Muerta también se terminó de tomar en el Banco Galicia. Des-
un nodo de pago a proveedores en la zona y un business center si-
de la entidad, explicaron que está claro el “potencial de la zona y
milar a otros inaugurados este año en el interior del país”, agregó.
la necesidad de contar con servicios financieros de alta calidad que
El Banco Macro también tiene la mira puesta allí. El potencial
tendrán las personas y empresas que se irán radicando en Añelo y
de Vaca Muerta los atrae, para expandirse en una provincia en la
alrededores”.
que ya tienen 5 sucursales (Cutral Có, Zapala, San Martín de los
Agregaron que en los planes del Galicia está además “una
Andres, y dos en Neuquén).
apertura en Cutral Co y seguir analizando posibles posiciones en la
Las proyecciones del Banco Galicia con respecto al local
ciudad de Neuquén, adicionales a nuestra sucursal actual, la cual
que se planea inaugurar en Añelo son incluirlo como parte de
7
SHALE Seguro
un “ecosistema” más general a través del cual el banco brinda
líneas de préstamos para inversión productiva, leasing, présta-
servicios a sus clientes. “Una red física de más de 260 sucursales,
mos prendarios, servicios de comercio exterior y acreditación de
con presencia en todas las provincias del país, pero también con
sueldos.
un concepto de cercanía con el cliente a través del OnLine y Mobile
La provincia de Neuquén es una de las plazas estratégicas dentro del plan de negocios de HSBC. “Tenemos tres sucursales:
Banking”, explicaron. En el HSBC ya vienen trabajando fuertemente en los últimos
dos ubicadas en la ciudad de Neuquén y la tercera en Rincón de los
años con el sector petrolero y empresas vinculadas a las ex-
Sauces. Hace 20 años que estamos presentes en la provincia. En el
plotación No Convencional y los servicios “ya que son claves en
caso de Rincón de los Sauces, decidimos abrir una sucursal en 2011
nuestra estrategia de convertirnos en el banco internacional líder
ante el surgimiento de unos de los pozos petroleros de mayor pro-
del país”, aseguró Andrés Hammar, gerente general de HSBC
ducción del país, Puesto Hernández. Son pocos los bancos que se
Argentina, en diálogo con Shale Seguro.
encuentran allí. En nuestra sucursal de Rincón de los Sauces atendemos a más de 1.600 clientes de empresas de petróleo y servicios petroleros”, aseguró Hammar.
“En el caso de Vaca Muerta
Como aseguran desde las entidades, si bien se aprestan a abrir sucursales en ciudades más cercanas a Vaca Muerta, la
se prevé un importante
mayoría ya tiene una actividad importante en la provincia de Neuquén. Desde la capital provincial y las ciudades de mayor ta-
crecimiento. Los proveedores,
maño es desde donde, por ahora, atienden negocios vinculados a la actividad petrolera.
las PyMEs y los habitantes van
Según los últimos datos del Banco Central, en toda la provincia de Neuquén hay 103 sucursales bancarias y 282
a requerir servicios financieros
cajeros. Los depósitos del sector públicos no financieros en entidades de la provincia en pesos, en porcentaje del total del país,
y una sucursal cercana”.
subió en el segundo trimestre del año a 1,32%, de un 0,95% del mismo periodo de 2013, cuando comenzaban a crecer. Casi en el mismo nivel están los préstamos al sector privado en moneda nacional, que llegaron a 1,31% del 1,20% que regis-
Esta entidad es central en el desarrollo de Vaca Muerta. “Como
traban en el segundo trimestre de 2013. En cuanto a los depósi-
hicimos con la asociación de Petronas con YPF para que la com-
tos de ese sector, en dos años subieron 0,10 puntos porcentua-
pañía malaya invierta U$S 475 millones en el desarrollo de hi-
les. Hoy superan los $10,4 millones.
drocarburos No Convencionales en Vaca Muerta. También el año
En Añelo y Centenario -las dos ciudades en expansión- se
pasado participamos como coordinador de la emisión de bonos
calculan más de 500 mil tarjetas de crédito en uso. Estos plás-
internacionales para YPF por U$S 1.000 millones, la más grande en
ticos y los pequeños financiamientos de locales comerciales y
la historia del mercado argentino para esa compañía”, recuerda
casas de préstamos sencillos y a veces informales, son los que
Hammar.
mueven el consumo.
Hace tiempo que esta entidad tiene en la mira a este reservo-
La situación motiva a la banca privada. Para ilustrar las pro-
rio y no dudó en incluirlo como uno de sus puntos estratégicos.
yecciones basta con conocer un caso. Con las aperturas en Neu-
Según el ejecutivo, el banco ve “con gran entusiasmo la explora-
quén, Santander Río, aspira a aumentar su cuota de préstamos
ción y explotación de Vaca Muerta. Este yacimiento de petróleo y
(actualmente del 7%) y depósitos (5%) en la provincia, hasta va-
gas No convencional tiene un enorme potencial y los bancos juga-
lores similares de cuota de mercado como los que posee en el
remos un rol muy importante en el desarrollo de esta formación de
resto del país (cercanos al 10%).
shale en la Argentina”.
Así, la industria petrolera, ahora motorizada por el desarrollo
El objetivo del HSBC es claro. Se trata de acompañar el creci-
del shale, atrapa al sector bancario que no quiere ni puede que-
miento de este ambicioso proyecto brindando financiamiento,
SHALE Seguro
dar fuera de este fenómeno. n
8
9
SHALE Seguro
MERCADOS
Claves financieras para invertir en Vaca Muerta se destaca que habilita una vía de financiamiento adicional
Por Walter Naumann
E
e incluso complementaria a la tradicional bancaria o finanl acceso a fondos se ha convertido en la llave para el
ciera, ya que permite captar fondos a empresas que po-
desarrollo de los hidrocarburos No Convencionales
drían no ser sujeto de crédito. Además posibilita concretar
en la Argentina y en el Mundo. Pero este año, marca-
un financiamiento acorde al giro operativo de la compañía
do por el ajuste de los valores de los commodities -en par-
y a medida de las necesidades de la misma al no tratarse de
ticular en el petróleo y gas- ha hecho que el fondeo de las
líneas de crédito estructuradas.
compañías que apuestan fuerte al crecimiento del sector
Las principales herramientas que pueden encontrar las
tome mayor trascendencia.
empresas son: Cheques de Pago Diferido (CHPD); Obliga-
Las pequeñas y medianas empresas son las que más
ciones Negociables (ON); Valores de Corto Plazo (VCP); Fi-
necesitan que “no se corte su fondeo” en momentos crí-
deicomisos Financieros y Acciones. En el cuadro de página
ticos, ya que tienen menos “espalda” y expertise para afron-
12 se pueden observar las principales características que
tar restricciones financieras o anomalías en la operatoria.
poseen los mismos:
Un atraso en un pedido o un incumplimiento de un con-
Cómo salir al mercado
trato puede ser vital para este tipo de compañías. Por otro lado, la sustentabilidad de las pymes también resulta clave
Shale Seguro dialogó con Horacio Aguilar, director de
para los grandes jugadores, para los cuales el hecho de ver-
Investment Baking de Puente, firma líder en estructura-
se forzados a cambiar un proveedor o un contratista puede
ción de colocaciones de deuda en el país, respecto a cuáles
significar un dolor de cabeza muy oneroso.
son los instrumentos que más éxito tienen en la actualidad.
El empresario debe tener claro que no debe “jugar
El directivo explica que “en cuanto a productos son básica-
todo a un pleno” y quedarse con una sola opción de fi-
mente dos, por un lado están las obligaciones negociables
nanciamiento. Cuantas más alternativas tenga mejor será
(ONs) y por otro los fideicomisos financieros”.
su situación ante un cambio de escenario, más aún cuando
Respecto de las ONs, Aguilar explica que los productos
la compañía no tiene el renombre que le permite obtener
disponibles se dividen en dos de acuerdo a la moneda -ya
cash con facilidad.
sea pesos o dólares- y aclara que cuando es dólares se re-
Muchos empresarios -en especial los pequeños- por des-
fiere a dollar linked. “Este último, es un mercado en el que hay
conocimiento o temor, se quedan con las viejas y clásicas
más demanda cuando son emisores que tienen sus ingresos
opciones de financiamiento o pecan de no tener previsi-
relacionados al dólar, como es el caso de la industria de Oil &
bilidad en su fondeo. Cuando ocurre un imprevisto, lanzan
Gas, por lo cual es una alternativa que se ajusta muy bien para
una catarata de cheques para capear la situación o corren a
este tipo de empresas”. La demanda, más en el contexto electoral que se vive,
golpear ventanillas de financieras a un costo altísimo.
ha virado en lo que va del año. Los productos dollar linked
Una herramienta potente
lógicamente son más buscados en momentos de tensión
El mercado de capitales local es una opción que pocos
cambiaria y tienen un alto componente político vinculado
empresarios se han detenido a estudiar. Entre sus ventajas
a las expectativas respecto a quién lidera las encuestas y
SHALE Seguro
10
Para ahorristas: opciones para ponerle fichas a los No Convencionales El potencial del shale ha despertado
gy que tiene en el mercado la ON Clase 1
que cotizan en la Bolsa porteña. Entre
el interés de muchos ahorristas que bus-
en dólares, vencen en 2021 y abona una
los papeles líderes del índice Merval
can destinar parte de sus inversiones al
tasa de 7,875% anual. Se requiere una
se encuentra YPF. Para quien desea
atractivo que presenta el desarrollo de
inversión mínima equivalente a 2.000
una opción más diversificada, pue-
Vaca Muerta. Para ellos hay diversas
bonos. En cuanto a emisiones en pesos
de invertir en Pampa Energía que es
opciones ya sea mediante la compra de
posee las Clase 2, 3 y 4 que pagan tasa
controlante de Petrolera Pampa, pero
deudas de las compañías presentes en
Badlar más un plus o las Clases 5 y 6 a
que a la vez tiene un papel central en las
el sector vía Obligaciones Negociables
tasa combinada.
distintas etapas del mercado energético.
(ONs) o convirtiéndose en socio de las
Petrolera Pampa posee las ONs en
En el panel general de acciones, además
empresas a través de compras de parte
pesos Clase 1 y 2 a tasa Badlar más un
puede asociarse directamente a Petro-
de sus acciones.
plus, las Clase 4 y 6 a tasa mixta y la Cla-
lera Pampa. Además cotiza Petrobras
se 5 que es dollar linked.
Argentina, cuyos activos serían coloca-
Renta Fija
Petrobras Argentina tiene la ON Se-
YPF tiene un amplio abanico de
dos a la venta en forma inminente en el marco de su retirada del país.
Obligaciones Negociables en el mer-
Cedears
cado. Varias de estas emisiones son dollar linked, es decir que se trata de
Una alternativa adicional es adqui-
una inversión que se realiza en pesos pero
rir Cedears, que son certificados que
que ajusta por la variación del dólar ofi-
representan acciones de empresas ex-
cial del BCRA y brinda además un interés.
tranjeras, entre los cuales se encuentran
Una de estas emisiones es la que se
algunas firmas que tienen presencia en
opera en la Bolsa como Clase X: vence
el desarrollo del shale en la Argentina.
en octubre de 2016 y otorga una tasa
Cabe aclarar que al comprar los Cedears
de 6,25% de interés. También está la ON
no se adquiere una posición sobre el ne-
Clase 33 que vence en marzo de 2017,
gocio en el país, sino sobre el total de las
paga un interés de 2% anual y devuelve
operaciones de las compañías en cuestión a nivel global.
el capital en tres cuotas. Otra es la Clase 19 que vence en abril
rie S, que vence en mayo de 2017 paga
Entre las empresas a las que uno
de 2017 y otorga además de la variación
una tasa de 5,875% y también requiere
puede sumarse desde la Bolsa porte-
del dólar, un 1,29% anual de interés. Y
un mínimo de 2.000 bonos.
ña se encuentran casi todas las gran-
una opción adicional dollar linked que
Medanito tiene en circulación la ON
des jugadores del shale con presencia
se negocia en la Bolsa es la Clase 22 que
Clase 4 que es dollar linked, vence en fe-
y asociaciones en Vaca Muerta: Che-
caduca en 2020, amortiza en cuotas
brero de 2017 y abona una tasa de 4%
vron, Exxon, Total, Shell, la china CN-
anuales, y paga 3,5% anual de interés.
anual. También la Clase 6 ajusta por el
NOC (socia de Bridas, controlante de
La petrolera de bandera también tiene
dólar y vence en 2018. Además posee la
Pan American Energy) y BASF (dueña
en circulación ONs emitidas en dólares
Clase 5 que es en pesos y paga una tasa
de Wintershall).
y un amplio menú de opciones en pesos
mixta fija de 28% los primeros 9 meses y
que ajustan por tasa Badlar más un plus
luego tasa variable.
nes tienen poca, por lo que no cotizan
o bien a tasa combinada (un período fija y otro variable).
Al comprar Cedears se debe seguir de cerca su liquidez ya que algunas emisio-
Renta Variable
diariamente y puede que en ciertos ca-
Otras opciones en la Bolsa porteña
Para quienes prefieren otra opción,
son los títulos de Pan American Ener-
hay acciones de compañías del sector
11
SHALE Seguro
sos no pueda venderse en forma inmediata. n
Mercado de capitales: principales herramientas de financiamiento plazo
perfil del inversor
garantía
beneficios
Acciones
Largo
Amplio
Sin garantía
n Impositivo n No afecta capacidad de endeudamiento
Deuda corporativa (ON)
Mediano/ largo
Amplio
Opcional
n Impositivo n Tasa competitiva
FF (contrato garantía)
Mediano
Calificado/ Institucional
Patrimonio escindido
n Impositivo n Menor tasa según plazo/riesgo
FF (cadena de valor)
Mediano
Calificado/ Institucional
Patrimonio escindido
n Impositivo n Menor tasa s/plazo riesgo n Financiamiento a toda la cadena de valor
VCP
Corto
Calificado/ institucional
Opcional
n Impositivo n Ventaja tasa
Pagarés
1-60 meses
Amplio
Obligatoria
n Ventaja de tasa y Rapidez de Colocación
CHPD
Hasta 12 meses año
Amplio
Opcional
n Ventaja de tasa y Rapidez de Colocación
sus posibles decisiones sobre del tipo de cambio.
clave pasa por saber quién es la garantía y qué tipo de flujo
El de las ONs, agrega el responsable de Banca de Inversión de Puente, “es un mercado que para el este tipo de indus-
se está securitizando. “Es un instrumento que puede ser competitivo en cuanto a tasas”, apunta Aguilar.
tria puede funcionar bien. Está atado a dólares y en cuanto a
La estructuración de un fideicomiso financiero, desde el
plazos de las colocaciones, se extienden generalmente hasta
punto de vista de los costos, es una opción más conveniente
24 meses, con algunas excepciones de 36 meses”.
para empresas que van a realizar emisiones de un modo re-
En cuanto a las ONs en pesos, el especialista puntualiza
currente, ya que de ese modo se diluyen los gastos asociados
que “es un mercado en el que no hay demasiado plazo, va has-
al armado del fideicomiso. Si se trata de una colocación úni-
ta 24 meses. En este segmento se están colocando dos tipos de
ca, el fideicomiso no es la herramienta más apropiada.
estructuraciones. Una es a tasa fija, donde las operaciones son de un plazo más corto: no se hacen a mucho más de 12 meses.
Beneficios
La otra alternativa tiene tasa mixta, con un período de tasa fija
Aguilar señala que recurrir al mercado de capitales ofrece
y otro de tasa variable. Hay una interesante demanda por colo-
una ventana de financiamiento distinta a la tradicional, ya
caciones a 18 meses en las cuales los primeros 9 son a tasa fija,
que los bancos tienen límites por compañías. Indica que
26% a 28% anual, y los restantes se pactan a tasa Badlar más
además es un instrumento importante como “estrategia de
un spread, que puede andar en hasta 5 puntos porcentuales”.
negociación con una entidad financiera. Cuando un banco
Respecto a los montos no hay un valor mínimo, pero de-
sabe que tu empresa tiene otra alternativa para financiarse
talla Aguilar que, en general, las colocaciones son de $ 30
tiene claro que no le queda otra que ser competitivo”. Y agrega
millones en adelante, con algunas excepciones de $ 20 mi-
que otra ventaja que brinda el “proceso de ingresar al merca-
llones o de ciertas ONs pymes que pueden ser por valores
do de capitales es que aporta al desarrollo de la compañía, a
menores.
la profesionalización y le da mucha visibilidad”.
La otra alternativa más utilizada por las empresas son los
De acuerdo a los datos de la Comisión Nacional de Valo-
fideicomisos financieros. Al respecto, el directivo de Puente
res, durante 2014 hubo 25 operaciones de firmas del sector,
detalla que “para un determinado tipo de compañías tiene
sólo en Obligaciones Negociables, que totalizaron un fon-
sentido securitizar sus flujos. Esto es posible cuando hay un
deo de $ 14.626 millones. En lo que va de 2015 el panorama
contrato de por medio o un caudal de ingresos certero. En es-
aún es mejor ya que hay, sólo en el sector petróleo y gas, 20
tos casos, se utiliza la estructura de fideicomisos financieros”.
emisiones por más de $ 22.000 millones.
Y añade que es una opción “para compañías de Oil & Gas
Además de YPF algunas de las firmas del sector Oil & Gas
que por ahí no son tan grandes pero que sí tienen contratos
que se han financiado en el mercado de capitales vía emi-
con contrapartes de crédito reconocidas, ya que en ese caso se
sión de Obligaciones Negociables son: Gas Argentino, Me-
pueden securitizar esos contratos como garantía”.
danito, Petrolera Pampa, Petroquímica Comodoro Riva-
En el caso de las tasas de los fideicomisos financieros, la
SHALE Seguro
davia y Roch, entre otras. n
12
13
SHALE Seguro
columnista
LA TRINIDAD DEL SHALE: LOGÍSTICA, PLANIFICACIÓN E INFRAESTRUCTURA Por Ing. Bruno Agosta Director AC&A – Ingenieros Economistas Planificadores Graduado del Massachusetts Institute of Technology
E
l desarrollo de hidrocarburos No convencionales ha crecido exponencialmente en los últimos tiempos a nivel mundial. Esto se explica en cierta medida por la escasez
de recursos convencionales, pero además por diversas medi-
das geopolíticas que llevaron a una revolución en términos de abastecimiento energético, fundamentalmente en América del Norte con la explotación de formaciones shale y tight en los Estados Unidos y las tarsands en Canadá. mercados marginales como la Argentina.
Al analizar la evolución del sector logístico en esos dos países durante este período, rápidamente se identifica que
En América del Norte diversos estudios muestran que los
existe una estrecha relación entre la infraestructura de comu-
impactos más notorios de la explotación No Convencional es-
nicación y transporte, y los desarrollos de petróleo y gas. Esta
tán vinculados al deterioro en la red vial de acceso a los pozos,
vinculación no es casual; como cualquier otro sector de la eco-
producto de la gran cantidad de camiones que transportan
nomía, el desarrollo hidrocarburífero requiere traslado, alma-
insumos. Esta problemática “local” implica inversiones en re-
cenamiento, distribución y gestión de insumos y productos a
fuerzo y reconstrucción de caminos y rutas, por lo que varios
lo largo de todo el proceso productivo.
estados de EE.UU. ya han avanzado en la regulación para fi-
Pero en esta industria -tal vez más que en otras- la eficiencia
nanciar esas obras. En el caso de Canadá, la relación entre in-
logística juega un papel clave. El transporte es la llave para re-
versiones en infraestructura logística y producción de hidro-
ducir los costos operativos, lo que a su vez permite aumentar
carburos es también directa, por ejemplo en el actualmente
la disponibilidad de recursos para nuevas inversiones, empu-
vetado proyecto de construcción del oleoducto Keystone XL
jando el proceso hacia un ciclo virtuoso al aumentar la capaci-
entre la provincia de Alberta y el Golfo de México, el cual des-
dad de desarrollar económicamente una cuenca productiva.
pierta opiniones encontradas en la opinión pública.
Esta relación se manifiesta con más intensidad en los de-
desafío
sarrollos shale debido a la alta demanda de transporte de materiales que requieren las dos tecnologías claves para este
Respecto a Vaca Muerta y el potencial desarrollo masivo de
tipo de explotaciones: la fractura hidráulica y la perforación
recursos No Convencionales en la Argentina, es clave enten-
horizontal. Esto lleva a que los costos vinculados a la logística
der y anticiparse a estos requerimientos de infraestructura
representen porcentajes muy significativos de las inversiones
para el transporte de insumos, ya que representan elementos
por pozo y sean un elemento central en el análisis las empre-
centrales en la estructura de costos de explotación. Se debe
sas petroleras al decidir hacer inversiones, especialmente en
destacar que frente a este desafío no existe una solución úni-
SHALE Seguro
14
ca ni un único modo de transporte. El problema es complejo,
En términos de gestión logística, el desarrollo y la potencia-
requerirá de una alta inversión tanto de los estados nacionales
ción de operadores integrales que entiendan la dinámica de
como provinciales, y también de las empresas privadas. Lo im-
la industria y se especialicen en la implementación de nuevas
portante es entonces avanzar hacia inversiones planificadas y
tecnologías y mejores prácticas internacionales, permitirá au-
de calidad que apunten a la eficiencia del conjunto.
mentar la productividad y reducir los costos, dos condiciones
Para ello la repotenciación del Ferrocarril General Roca en
indispensables para el futuro de los proyectos No Convencio-
su tramo Bahía Blanca-Neuquén debería ser parte prioritaria.
nales en un escenario de bajos precios del petróleo.
La geografía del terreno que se debe atravesar, la ubicación
Es evidente que el desarrollo del shale sólo es posible si se
de los yacimientos y los volúmenes de transporte requeridos
lo enmarca en un plan de desarrollo de país y es claro que la
transforman al ferrocarril -con sus consabidas ventajas tecno-
Argentina afronta un déficit de infraestructura básica en dis-
lógicas- en uno de los ejes sobre los que podría sostenerse la
tintos sectores, siendo el transporte y la logística uno de los más trascendentales. El reconocido think-tank CIPPEC estima
estrategia para reducir los costos logísticos actuales. Al mismo tiempo aumentar la capacidad de la red vial -en
que para poder apuntalar el crecimiento de la economía, el
especial en las rutas nacionales y provinciales que hoy están
país debería invertir alrededor de 5% de su PBI en los próxi-
cercanas a su límite- debe ser una inversión pensada no sólo
mos años en el mejoramiento y mantenimiento de su infraes-
para bajar los tiempos de viaje, sino también para reducir los
tructura básica.
riesgos de accidentes.
Otras fuentes sugieren que ese desembolso debería ser
15
SHALE Seguro
Tal como hace una empresa privada al evaluar sus inversiones portancia de planificar estas inversiones en forma sistemática.
estratégicas, Argentina
Cuando se piensa en desembolsos de centenares de miles de millones de dólares resulta evidente que el uso racional y la
debe estar preparada no
optimización de esos recursos es crítico para lograr resultados. Tal como hace una empresa privada al evaluar sus inversiones
sólo para invertir, sino
estratégicas, Argentina debe estar preparada no sólo para invertir, sino también para planificar la infraestructura necesaria
también para planificar
para su crecimiento. Lograrlo exige confiar y fortalecer la ingeniería argentina, no
la infraestructura
sólo en lo discursivo sino en la práctica, valorando y retribuyendo los desarrollos de ingeniería nacional. No es casualidad que
necesaria para su
Alemania, el país con mejor desempeño logístico del mundo, sea el mercado de servicios de ingeniería más grande de Eu-
crecimiento.
ropa, donde existen entre 17 y 18 mil empresas de ingeniería, fundamentalmente pequeñas y medianas, que en forma sostenida tienen una facturación de €30.000 millones al año, según
del orden del 7% anual. Esto significa una inversión a precios
un estudio del Centre for the Promotion of Imports from develo-
corrientes de entre U$S 30.000 y 42.000 millones por año, es
ping countries. Este aporte técnico -que es una pieza clave para
decir, al menos U$S 12.000 millones adicionales a la inversión
la planificación- se logra apoyando y sosteniendo esfuerzos de
actual (que representa menos de 3% del PBI nacional). La bue-
planificación en el tiempo, valorando el conocimiento especia-
na noticia es que la explotación de Vaca Muerta generará una
lizado e invirtiendo en los desarrollos de ingeniería.
gran cantidad de recursos para poder avanzar hacia estos ob-
Nuestro país tiene las condiciones para lograr el desarrollo
jetivos y podrá mostrar un nuevo camino para la financiación
sostenible de su infraestructura y alcanzar niveles de opera-
y ejecución de las obras que todo país moderno y desarrolla-
ción logística eficientes que apuntalen el desarrollo de los
do reclama.
nuevos proyecto de shale y tight, pero debemos entender
Hasta aquí queda claro que los trabajos en infraestructura
cuáles son las claves para lograrlo: planificar e invertir en infra-
son el sustento esencial para el desarrollo sostenible y para
estructura, apoyándonos en la alta calificación de la ingeniería
lograr competitividad en términos logísticos, en particular
local, pero sobre todo entendiendo que la única receta para
para el desarrollo del shale. Ahora debemos destacar la im-
lograr el éxito es pensar en el largo plazo. n
SHALE Seguro
16
17
SHALE Seguro
nota de tapa
SHALE 2.0: LA HORA DEL CONOCIMIENTO La importación del modelo productivo
Por ANDREA V. PEREZ
“S
tipo factoría marcó el primer gran salto
ólo sé que no sé nada”, la célebre frase adjudi-
de la explotación No Convencional, en
cada por Platón a Sócrates, confirma cada vez más su vigencia y su significado en medio del
océano de datos y conocimiento que nos rodea. “Big data”,
términos de eficiencia y productividad.
“Internet of Things” y “terabytes” son las palabras clave de
El segundo ya está en marcha. La
una nueva era productiva en la que la revolución no es industrial, sino tecnológica e informativa. La industria del
incorporación de tecnologías de última
Oil&Gas no escapa a este fenómeno y el actual escenario
generación en materia de comunicaciones,
de precios internacionales empuja la toma de decisiones
monitoreo y administración de las
en un sector tradicionalmente resistente a los cambios acelerados.
múltiples áreas involucradas son la llave a
Según una encuesta realizada por Accenture y Micro-
una nueva etapa de costos controlados y
soft en los Estados Unidos a más de 200 líderes y tomadores de decisión de empresas petroleras y de servicios,
operaciones más integradas y seguras. Allí
las inversiones de estas compañías en la incorporación de
deberá apuntar gran parte de las nuevas
tecnologías digitales se mantendrán y hasta incluso crecerán en los próximos cinco años. Este dato es altamente sig-
inversiones.
nificativo, especialmente si se considera que el sector ha atravesado un proceso de ajuste y revisión de sus planes de inversión. ¿Por qué la inversión en digitalización se mantiene? La respuesta es simple: porque ante el avanzado estadío de desarrollo técnico y tecnológico alcanzado, la industria sabe que el margen para crecer y ganar eficiencia está en la mejora de procesos a través de nuevas herramientas que permitan conocer, predecir y corregir las operaciones de forma inmediata y precisa. Y esto abarca desde la etapa de exploración del suelo hasta la recuperación de pozos maduros y el refracking; desde la gestión logística y el aprovisionamiento a la seguridad de los recursos humanos y el cuidado ambiental. De acuerdo a esa misma encuesta, los mayores desem-
SHALE Seguro
18
¿CUÁNTO PLANEA INVERTIR SU COMPAÑÍA EN TECNOLOGÍAS DIGITALES DURANTE LOS PRÓXIMOS 3 A 5 AÑOS?
12.2% 7.0% Significativamente más Más
80%
80% de los profesionales de la industria del oil&gas encuestados, dijo que planea invertir la misma cantidad (18%), más (44%) o significativamente más.
62%
Más de 62.4% cree que su empresa planea gastar en tecnologías digitales más de lo que gastan normalmente. De ellos, 29.37% cree que su compañía gastará significativamente más.
73%
73% de los encuestados vinculados a compañías nacionales e internacionales planifican invertir más o significativamente más en tecnologías digitales durante los próximos 3 a 5 años.
18.3%
18.3% 44.1%
Lo mismo Menos No sé
© Copyright 2015 Accenture. All Rights Reserved. © 2015 Microsoft Corporation. All rights reserved.
bolsos del sector petrolero y gasífero en innovación se con-
de “Big Data” e “Internet de las Cosas” y hacia herramientas
centran hoy en tres aspectos: movilidad, tecnologías de in-
de automatización de los procesos.
fraestructura y trabajo colaborativo. Durante los próximos
En diálogo con Shale Seguro, Pablo Pereira, Director
tres a cinco años se espera un corrimiento hacia la gestión
Ejecutivo del área Energía de Accenture, explicó que da-
19
SHALE Seguro
¿EN CUÁL DE LAS SIGUIENTES TECNOLOGÍAS DIGITALES ESTÁ INVIRTIENDO SU COMPAÑÍA HOY Y EN CUÁL PLANEA INVERTIR EN LOS PRÓXIMOS 3 A 5 AÑOS? En los próximos años las inversiones se van a mover desde el trabajo colaborativo, la infraestructura y la movilidad, hacia Big Data, Internet of Things y automatización de procesos. 61%
61%
Nube
51%
61%
Big Data/ Analítica
61%
51%
53%
Colaboración
Infraestructura
Inversión actual Se espera que los gastos en colaboración, infraestructura y movilidad decrezcan, mientras que….
72%
69%
65%
51%
Movilidad
Inversión próximos 3/5 años … se supone un incremento de la inversión en Big Data, internet of Things y automatización.
53%
Internet of Things/ Automatización
Las inversiones en tecnologías vinculadas la nube continuarán.
© Copyright 2015 Accenture. All Rights Reserved. © 2015 Microsoft Corporation. All rights reserved.
das las características propias de las operaciones No Con-
en tecnología Mark P. Mills recogió datos significativos. De
vencionales –derivadas de la aplicación del modelo facto-
acuerdo a su investigación, “el punto de equilibrio de los No
ría- los beneficios que aportan este tipo de innovaciones,
Convencionales a través de las distintas formaciones de los
se multiplican. Es que “para atender estas ‘fábricas de pozos’,
EE.UU. varía desde U$S 10 a U$S 50 por barril. El uso extendi-
basadas en la perforación repetitiva de un ‘pozo tipo’ en cada
do de herramientas analíticas puede duplicar la producción
locación, la intensidad de las operaciones logísticas es muy
de esas operaciones y, por lo tanto, reducir así a la mitad los
superior a la de la explosión convencional; y lo mismo suce-
costos del petróleo a la mitad. Esto significa que los costos de
de con la cantidad de operarios y la gestión de materiales y
equilibrio del esquisto se ubicarían entre U$S 5 y U$S 25 por
servicios”.
barril”.
“Shale 2.0” es el nombre con el que se identifica a esta
Según el experto de este think tank con más de tres dé-
nueva e incipiente etapa de mayor eficiencia operacional
cadas de historia, la clave para lograr esta impresionante
en la que, tal como advirtió el CEO de Halliburton -David
mejora “ya está en nuestras manos”. Se trata de la enorme
Lesar- en su última conferencia de presentación de resul-
cantidad de información que la industria tiene a disposi-
tados, el éxito de la industria no debe medirse por la can-
ción y que amplía exponencialmente a partir del trabajo
tidad de equipos de perforación funcionando, sino por la
diario. Gracias a nuevas técnicas de monitoreo y sensores,
cantidad de pozos perforados y el volumen del trabajo de
“la cantidad de datos generados a partir del trabajo con el es-
completación realizado.
quisto puede llegar a 1 megabyte por pie perforado y la can-
Ese es también el título de un trabajo presentado en
tidad total de datos obtenidos a partir de cada pozo puede
mayo pasado por el Centro de Política Energética y Am-
variar de 1 a 15 terabytes.”
biente del Manhattan Institute, en el que el especialista
SHALE Seguro
El reto es entonces desarrollar los conocimientos y las
20
21
SHALE Seguro
Aplicar en la Argentina las lecciones del desarrollo en EE.UU. EcoStim Energy Solutions es una de
información se integra al resto de los
con turbinas” que pueden utilizar gas
las empresas responsables de traer al
datos del reservorio para optimizar el
del yacimiento como combustible,
país, parte de la experiencia adquiri-
diseño los pozos y para obtener la ubi-
generando ahorros de costos supe-
da a través del ciclo de aprendizaje y
cación de las etapas de fractura. El va-
riores al 70% si se los compara con las
los miles de pozos perforados en Nor-
lor de aplicación de este recurso cien-
operaciones de fractura con motores
teamérica.
tífico está avalado por su utilización
diesel tradicionales.
La compañía inicio sus operaciones
en más de 350 proyectos realizados
El “Monitoreo con Fibra Óptica” se
en 2011 en Estados Unidos, donde
en Estados Unidos y ya se ha aplicado
utiliza para medir los resultados de
participó activamente en el desarro-
en otros 20 en la Argentina.
producción de los pozos, en tiempo
llo de los recursos No Convencionales. A partir de la experiencia obtenida en
real y en forma simultánea en todas
ventajas
las zonas productivas. Los métodos
estos años desarrolló una metodolo-
La tecnología de “terminación de
de instalación de la fibra en los pozos
gía de trabajo basada en cuatro áreas
pozos multi-etapas con camisas des-
puede hacerse en forma permanente,
fundamentales de conocimiento e in-
lizables” ofrece la ventaja de reducir
cementado detrás de la cañería de re-
novación:
considerablemente el volumen de
cubrimiento (casing) o en forma tem-
1-Caracterización de Reservorios.
tratamiento y la potencia empleada
poraria fuera o dentro de la tubería
2-Servicios de Fractura y Coile-
durante la fractura, comparándolo
de producción. Los datos obtenidos
con técnicas tradicionales (“plug and
con la fibra óptica se utilizan también
perf.”). El uso de camisas deslizables
para hacer comparaciones con las
también ha mostrado importantes
predicciones iníciales del modelo de
ahorros en los tiempos de termina-
reservorios y para hacer los diseños
ción de pozos multi-etapas. Reciente-
de pozos futuros.
dCoiled 3-Tecnologías de Terminación de Pozos Multi-Etapas. 4-Servicios de Monitoreo con Fibra Óptica. La integración de estas tecnologías
mente en el área de Bakken (EE.UU.)
La integración de todas estas he-
y servicios permite optimizar el diseño
se realizaron 90 etapas de fractura en
rramientas, que ya fueron probadas
de pozos, reduciendo significativa-
sólo cinco días.
en cientos de pozos en los últimos
mente el número de etapas de frac-
La división de “Sevicios de Estimu-
años, proporciona a las operadoras
tura, con el consecuente ahorro de
lacion y Coiled Tubing” abre al merca-
una amplia gama de soluciones eco-
costos y minimizando considerable-
do local la posibilidad de contar con
nómicas y ecológicas en el proceso de
mente el impacto al medio ambiente.
equipamiento de última generación,
diseño y estimulación de pozos. Su in-
En el área de “caracterización de
personal altamente calificado y una
corporación a las operaciones locales
reservorio”, EcoStim Energy Solutions
gran experiencia internacional, es-
será un gran aporte para el desarrollo
cuenta con su propia tecnología para
pecialmente asociada a las fracturas
de los recursos de No Convencionales
la reinterpretación de atributos sís-
en los pozos No Convencionales. Con
de la Argentina, colocando al país al
micos (3D) llamada Geo-Predict, que
respecto al equipamiento de bombeo,
nivel de innovación tecnológica de
permite identificar “puntos óptimos
EcoStim cuenta con una nueva tecno-
los yacimientos más desarrollados del
de producción” (sweet spots). Esta
logía de “fracturadores impulsados
Mundo. n
SHALE Seguro
22
estas innovaciones florezcan en un escenario de precios deprimidos y dudas sobre la rentabilidad. Sin embargo, no es la primera vez que un contexto adverso empuja a la industria hacia su siguiente etapa de desarrollo. En una entrevista concedida a la agencia Bloomberg, Scott Johnson, profesor de ingeniería petrolera en la Universidad de Dakota del Norte explicó el fenómeno. “Cuando los precios están altos las empresas están normalmente tan ocupadas en las operaciones que no tienen oportunidad de ponerse a revisar y analizar nuevas tecnologías. Es por eso que el momento en que se pide a los ingenieros que sean innovadores y piensen ‘outside the box’ es cuando los precios están deprimidos, como ahora”.
nuevas tecnologías Empujadas por la necesidad, empresas de servicios, enaplicaciones necesarias para interpretar y aprovechar esa
tre ellas Halliburton, han reportado reducciones de hasta
información, poniendo el foco en la integración de equipos
40% en el costo de la extracción No Convencional gracias
de trabajo capacitados e interdisciplinarios. Ese flujo de da-
a la analítica de datos. Royal Dutch Shell, Whiting Petro-
tos se puede utilizar para optimizar la ubicación de la broca,
leum Corp. y otros muchos grandes jugadores del shale de
perfeccionar la cartografía subterránea, mejorar la produc-
los EE.UU. están recurriendo a combustible para cohetes,
ción en general, optimizar el transporte de insumos y prede-
“Big data”, espectrómetros y otras tecnologías nuevas o re-
cir dónde se encuentra la siguiente formación prometedora;
novadas para “hacer más con menos”.
en síntesis, ganar eficiencia y hacer sustentable el desarrollo.
El interés en estos avances es notorio y creciente: sólo
A un observador desprevenido podría sorprenderlo que
en el primer trimestre de 2015, Baker Hughes recibió más
23
SHALE Seguro
Ventajas de la Caracterización de Pozos y el Concepto de Diseño Inteligente de EcoStim
Izq: Esquema tradicional de desarrollo de recursos no convencionales, asumiendo formaciones homogéneas a través de las diferentes zonas geológicas (168 etapas de fractura) Der: Esquema de perforación y terminación concentrando las extensiones laterales y las etapas de fractura, en las zonas de más alta posibilidad de producción (96 etapas de fractura) .
consultas en torno a su unidad de análisis y “Big data”, que
Accenture como desde EcoStim coincidieron en apuntar
en los dos años anteriores juntos.
que las operadoras locales ya están incorporando estos sis-
“La receptividad a la aplicación de tecnologías digitales a la
temas de avanzada.
operación es súper alta”, sentenció al respecto el experto de
“Argentina en general no tiene grandes diferencias respecto
Accenture, Pablo Pereira. Miguel Di Vincenzo, Vicepresiden-
a los tipos de proyectos que nosotros manejamos acá y en el
te de EcoStim Energy Solutions hizo una afirmación que
resto del Mundo. Estamos al mismo nivel tecnológico”, desta-
justifica esa disposición a invertir en innovación: “Con los
có Pereira y al mismo tiempo reconoció: “lo que se nota es
miles de pozos perforados en los EE.UU., durante los primeros
que necesitamos tal vez un tiempo más de maduración hasta
años de trabajo, 70% del invertido se desperdiciaba por falta de
que los proyectos están en marcha”.
información sobre el reservorio. Hoy esa situación se está revir-
Respecto al impacto de la caída en los precios del crudo,
tiendo gracias al desarrollo de sistemas de análisis y predicción
recordó que “no hay ninguna campaña de perforación que
geofísica que contribuyen a la detección de sweet spots”. Ade-
se haga con el precio spot del petróleo” y subrayó que “en la
más, la utilización de sistemas de control mediante redes
Argentina los planes sobre inversiones y desarrollos no están
de fibra óptica permite verificar la integridad de los pozos,
cambiando”. Durante un encuentro de Shale Seguro con autoridades
controlar la operación de estimulación en tiempo real y los
de EcoStim, Mark Stevenson (Vicepresidente de Marke-
eventos de producción durante toda la vida del pozo.
ting y Servicios Geofísicos) y Hays Allen (Gerente de Fibra
Vaca Muerta se suma a la vanguardia tecnológica
Óptica y Monitoreo), confirmaron sus proyectos de traer al país nuevas opciones tecnológicas, entusiasmados por el
Consultados respecto a la aplicación de estos avances en el desarrollo No Convencional de la Argentina, tanto desde
SHALE Seguro
interés que demostraron las operadores y por los múltiples proyectos en marcha. n
24
Hnc: JUGADA GANADORA PARA ECONOMÍA, AMBIENTE Y FUTURO En un trabajo conjunto, investigadores de la Escuela de Negocios de Harvard (HBS por sus siglas en inglés) y del
reacción de los agentes estatales para avanzar con la legislación que el proyecto demanda.
Boston Consulting Group (BCG), reconocen el desarrollo
En los capítulos 4 y 5 que aquí reproducimos, el equipo
de los combustibles No Convencionales como “una gran
de analistas se centró en los aspectos ambientales que
oportunidad, de esas que se dan sólo una vez en toda
pueden mejorar gracias a los No Convencionales y en la
una generación”. Según los expertos, la explotación de
estrategia necesaria para lograrlo. En este punto, hacen
estos reservorios ejerce en los Estados Unidos un marcado
el foco en los temas regulatorios como eje para lograr
efecto positivo sobre el fortalecimiento de la economía y
revertir la imagen instalada en la opinión pública respecto
el cuidado ambiental, al recortar los costos de la energía
a los riesgos de contaminación adjudicados al fracking.
y reducir notablemente la liberación de gases de efecto
Además, resaltan que si bien se han registrado algunos
invernadero.
casos problemáticos, el elemento de riesgo es el mismo
Al extenderse este tipo de producción a mercados como
que en las operaciones convencionales. Por otra parte,
la Argentina y China, esos beneficios llegarían también a
las mejoras técnicas alcanzadas ofrecen hoy garantías de
esos países.
sustentabilidad.
En la ecuación competitividad económica-cuidado
Otro tema de debate público en el que hacen foco es
ambiental, el shale gas juega un papel central. Es que
la supuesta dicotomía entre el desarrollo del shale y el
en una de sus principales afirmaciones, los autores del
tight y las energías renovables. “Nuestro análisis muestra
documento sostienen que “el gas natural es el único
que es poco probable que el desarrollo actual los recursos
combustible que puede lograr mantener la rentabilidad
No Convencionales implique retrasar el despliegue de las
y, al mismo tiempo, minimizar las emisiones de carbono a
energías renovables. En lugar de ello, lo que realmente puede
gran escala en los próximos 20 años, mientras que también
ocurrir es que los nuevos hidrocarburos faciliten la ampliación
proporciona un puente para lograr otras soluciones ‘verdes’
de las fuentes alternativas. También encontramos que las
en el largo plazo”.
plantas de generación eléctrica alimentadas gas natural de
Además, entre sus conclusiones hacen hincapié en que es falso el supuesto según el cual cumplir con las normas
bajo costo pueden proporcionar la energía de reserva esencial y necesaria para la ampliación de las renovables.”
ambientales, encarece el proceso productivo. De acuerdo
Para conseguir cuanto antes bajar las emisiones de
a sus investigaciones, existen suficientes ejemplos que
carbono a la atmósfera, la respuesta es más gas y menos
prueban que tener una estricta regulación e invertir para
carbón. Por lo tanto el trabajo plantea que en un escenario
cumplirla puede redundar en menores costos y más
de crecimiento permanente de la demanda energética, el
eficiencia para las empresas de perforación.
trinomio desarrollo, cuidado ambiental y sustentabilidad
Sin embargo, y a pesar del consabido efecto del
sólo podría ser posible –en el corto y mediano plazo-
shale boom como dinamizador de la economía, los
a partir de la extracción de hidrocarburos de esquisto
investigadores de HBS y BCG advierten que existen
(especialmente gas).
riesgos de que esta oportunidad trascendental termine
A continuación presentamos -en su idioma original-
desperdiciándose. Los principales factores que ponen
el diagnóstico de los analistas y sus recomendaciones
en jaque la concreción de la promesa están dados por
respecto a cómo convertir en realidad la gran oportunidad
la resistencia de la opinión pública y las demoras en la
de los No Convencionales.
25
SHALE Seguro
america’s unconventional energy opportunity
latile organic chemicals (VOCs), sulfur dioxide, nitrogen oxides, and other local air pollutants. n Seismic: Wastewater disposal wells have been associated
with increased seismic events in some regions, such as Oklahoma95 and Texas.Disposal wells sited near fault lines create the greatest earthquake risks.
Chapter 4: Minimizing local environmental impacts in a cost-competitive way
n Land and community impacts: The rapid expansion of dri-
lling operations and well sites can create despoiled landscapes, significant truck traffic, and visual and noise pollution in sensitive areas and near populated areas. These environmental, public health, and community impacts
Despite its major positive economic impacts for business,
vary significantly by region. Geologic conditions, the degree of
government, consumers, and America’s geopolitical position,
water stress, and population density, among other things, affect
the development of unconventionals faces determined oppo-
the techniques with which unconventionals are produced, as
sition. Recent polling shows a 7% decline (from 48% to 41%)
well as the natureand severity of the environmental and health
in the percentage of Americans favoring “fracking” from March
risks. For example, the Marcellus Shale in Pennsylvania has am-
2014 to November 2014, while those opposing it increased by
ple availability of fresh water, but wastewater disposal is diffi-
9% (from 38% to 47%). That 16-point swing has coincided with
cult. In contrast, the Permian Basin in Texas is located in a water-
public action to curtail extraction of unconventionals: In Colo-
stressed region but has more readily available sites for water
rado, Governor John Hickenlooper brokered an agreement to
disposal. Best practices to address local environmental risk are
remove a November 2014 ballot initiative on hydraulic fractu-
not one-size- fits-all and must be tailored to circumstances. That
ring, at least temporarily; voters in Denton, Texas, approved a
increases the complexity of regulation and compliance, which
ban on hydraulic fracturing in November 2014; New York Go-
means that states must play the leading role in regulation and
vernor Andrew Cuomo banned fracking throughout the State
enforcement.
of New York in December 2014;and the Maryland legislature
Furthermore, the risks of unconventionals development are
voted to place a 30-month statewide ban on hydraulic fractu-
exacerbated by uneven industry regulatory compliance and
ring in April 2015.
uneven regulatory enforcement. Many of the environmental
Such opposition is due in large part to the environmental,
incidents most associated with unconventionals, like drinking
health, and community impacts of unconventionals develop-
water contamination and chemical spills, are the result of opera-
ment. These community concerns are justified and are especia-
tor noncompliance, rather than insufficient regulations.
lly present in areas with no history of oil and gas industry deve-
There are thousands of producers and contractors involved
lopment. Unconventionals do raise significant risks in multiple
in unconventional development, ranging from global energy
areas, and industry performance in addressing these risks has
giants to single-family operations. Operational capability and
been highly uneven.
training vary widely. Regulatory enforcement capacity is also lagging in a num-
SIGNIFICANT ENVIRONMENTAL IMPACTS
ber of areas. Though many states have expanded the size of
The development of unconventionals creates significant risks
their regulatory staffs, they are still playing catch-up. In North
in a variety of areas:
Dakota, for example, limited staff means that regulators are
n Water issues: Well construction, chemical injections,
often reactive, primarily issuing warnings, while collecting
freshwater use, and wastewater disposal create risks of
only 10% of the fines and penalties assessed.100 States are
freshwater depletion, groundwater contamination, radioactive
also competing with producers for workers with the appro-
contamination, and surface water pollution.
priate skills to competently carry out inspections and enfor-
n Air pollution: Onsite diesel engines, truck traffic, wastewater
cements. Finally, many states also have antiquated data and
storage vessels, and gas flaring create potential emissions of vo-
IT systems that limit the transparency and usability of enfor-
SHALE Seguro
26
cement data, and their ability to prioritize and target enfor-
cycling has also become a big point of emphasis for operators
cement activities.
to improve environmental performance while reducing costs. Range Resources, for example, pioneered flowback water recy-
UNMISTAKABLE PROGRESS
cling in 2009 and by 2013 used recycled water for most of its
While these risks are real, significant progress has already
well completions, accounting for 30–40% of its water usage in
been made in improving leading practices for mitigating im-
Pennsylvania.
pacts. Producers, NGOs, and regulators have all achieved a bet-
Improving regulation
ter understanding of how to address local environmental and public health risks. Some leading practices, such as proper well
Regulators are also learning rapidly and taking steps to
construction, have been widely implemented by producers and
address many of the risks of unconventionals development.
regulated by states for many decades (for example, well casing).
They have significantly improved rules since 2010. Prior to
In other areas, like chemicals disclosure and water manage-
2010, regulators in many states, especially those without a his-
ment, substantial improvement has occurred since unconven-
tory of conventional oil and gas activities, were not prepared to
tionals development has grown.
deal with the rapid growth of drilling and hydraulic fracturing
There is already a large body of high-quality research that
activity for unconventionals. Over the last five years, however,
lays the foundation for successfully managing environmental
most states have put better regulatory frameworks in place.
impacts. Groups as diverse as the Environmental Defense Fund
Even states with little to no prior drilling activity have enacted
(EDF), the International Energy Agency (IEA), the National Petro-
broad regulatory oversight that addresses water issues, well
leum Council (NPC), and the American Petroleum Institute (API)
location requirements, and other drilling aspects (for example
are codifying effective approaches. Our research reveals that it
Ohio, West Virginia, and Pennsylvania). Established oil states
is truly possible to successfully and economically manage the
have also improved the regulatory framework for hydraulic
environmental risks of unconventionals.
fracturing (for example., Texas, Colorado, Arkansas, and Montana). Now, 27 states have rules in place to regulate the use
Industry innovation
and disclosure of hydraulic fracturing chemicals. Ten of the 12
The API standards process, accredited by the American Na-
states catalogued by LawAtlas’ Policy Surveillance Portal have
tional Standards Institute (ANSI), is the definitive process for de-
air quality regulations governing well site setbacks from other
veloping technical standards for the oil and gas industry. Since
activity and rules mandating leak detection and repair (LDAR)
2009, API has added six hydraulic- fracturing standards: in well
programs.
construction, water management, mitigating surface impacts,
A successful example of producers and regulators working
environmental protection, isolating flow zones, and community
together to improve water recycling rates is in the Eagle Ford
engagement. These standards are disseminated across the in-
Shale, Texas, basin, a water-scarce region. Water recycling rates
dustry and serve as a benchmark for improving performance.
in the region have increased from less than 1% five years ago to
The more sophisticated producers have already adopted
30% today and are expected to reach 50% or more in the next
these and other leading practices, and the state of the art is
five years. The increase is attributable to new approaches and
rapidly advancing. Leaders have pioneered and adopted many
technologies by producers, as well as changes to regulations by
of the cutting-edge environmental mitigation techniques and
the Texas Railroad Commission, to make it easier to recycle.
see it as good business in order to reduce costs, capture lost
Leading states have even made progress in addressing emer-
production, and build productive relationships in the com-
ging risks like induced seismicity. For example, the Texas Rail-
munities in which they operate. In response to concerns in
road Commission introduced new regulations in October 2014
Colorado about the community impacts of unconventionals
that require applicants for injection well permits to determine
development, for example, Noble Energy and Anadarko are
the seismic history within 100 square miles of the proposed well
rolling out remote well pad servicing. Anadarko estimates that
and to disclose water disposal volumes. Ohio regulators tighte-
its efforts alone have reduced well pad sizes by 40% and eli-
ned permitting rules for drilling near fault lines or in areas with a
minated approximately 300,000 truck-trips annually. Water re-
history of seismic activity.
27
SHALE Seguro
Continuous improvement efforts
cause they reduce producers’ use of costly inputs (for example,
A number of organizations dedicated to continuous improve-
water recycling) or allow producers to capture more gas or oil
ment in practices and regulation have been formed or streng-
(for example, reduced flaring). In other areas, environmental
thened to support innovation in unconventionals. Those include
standards do involve cost, especially in the short run. However,
longstanding industry bodies, such as the API, which updates its
our research shows that the net costs are a small portion of the
industry technical standards on a regular basis through a pro-
lifetime revenues and costs of operating a well.
cess that includes both industry participants and other indivi-
To understand the cost of robust environmental protection,
duals or organizations that have a direct and material interest
we examined Pennsylvania’s Marcellus Shale as a case study. We
in the development of oil and gas resources, including govern-
analyzed the environmental performance standards developed
ment, academia, and NGOs. The Interstate Oil and Gas Compact
by the Center for Sustainable Shale Development (CSSD), which
Commission (IOGCC), led by the governors of 30 member states,
consist of 15 standards designed to be clear, consensus- driven,
and the State Review of Oil and Natural Gas Environmental Re-
and performance-based. The standards were developed in a jo-
gulations (STRONGER), consisting of government, industry, and
int effort by industry members, the NGO community, and policy
NGO representatives, are bodies designed to share best practi-
makers in the Appalachian Basin, and they cover wastewater,
ces and review and compare regulations across jurisdictions.
pits and impounds, ground water, and air pollution. The CSSD’s
FracFocus, a national hydraulic fracturing chemical registry
standards go beyond current Pennsylvania laws and are meant
managed by the Ground Water Protection Council (GWPC) and
to be leading- edge performance benchmarks for robust envi-
the IOGCC, was created to encourage the disclosure of the che-
ronmental protection.
micals used in hydraulic fracturing. That effort has achieved re-
We found that CSSD standards can be met without materially
markable success, with 18 states now mandating the use of the
affecting a producer’s drilling economics. Compliance costs ran-
FracFocus database and more than 94,000 wells listed on the
ge from $250,000 to $435,000 per well, representing less than
site.The Center for Sustainable Shale Development (CSSD) is de-
2% of the expected lifetime revenues from the well. While that
dicated to setting performance standards for the Appalachian
is a meaningful cost, particularly in the current low-price envi-
Basin, primarily in Pennsylvania, West Virginia, and Ohio, and
ronment, it will not have a material impact on the competitive
now has accredited its first three operators—Chevron, Shell,
advantage of U.S. unconventionals versus other locations, or on
and CONSOL Energy—for meeting its standards. The Colorado
the U.S. cost advantage in power generation and other downs-
Oil & Gas Task Force, formed by the Governor and consisting of
tream industries. In fact, the cost of meeting these standards is
19 local government, industry, agriculture, NGO, and commu-
less than the daily fluctuations of the Henry Hub price of natu-
nity representatives, formulates recommendations to balance
ral gas, which has averaged 2.2% over the last five years. With a
Colorado land-use issues in ways that minimize conflicts, allow
level playing field of sound regulation and strong enforcement
access to private mineral rights, and protect communities.
of compliance, individual producers are unlikely to face a significant competitive disadvantage from complying unless they are
ENVIRONMENTAL PROTECTION WHILE PRESERVING COMPETITIVENESS
inefficient in their deployment of proven mitigation techniques.
ACCELERATING LOCAL EN VIRONMENTAL IMPROVEMENT
Despite the progress made, there is a common perception that environmental protection can only be achieved at high and potentially prohibitive costs to producers. As a consequence,
The U.S. can substantially reduce virtually all the major im-
there has been strong resistance in the industry to regulation,
pacts of unconventionals at a modest cost. In order to do so, we
with opponents arguing that such standards are too costly and
need to make improvements in four main areas.
will make U.S. unconventionals uncompetitive.
Developing transparent and rigorous performance data
Our research reveals that, in fact, there is not an inherent trade-off between environmental protection and profitability. We find that some techniques to mitigate the environmental
There is a lack of high-quality systematic data measuring ac-
impacts of unconventionals are actually cost saving. That is be-
tual environmental performance by region on the key risk areas.
SHALE Seguro
28
Estimated incremental costs to meet CSSD standards 500
COST PER WELL (THOUSANDS)
-270 400
-435
High cost estimate
120
Low cost estimate
105
300
150 200
-130 250
45 100
85 -35 0
0 Wastewater
15
20
Pits / Impounds
No incremental cost due to reduction in transportation & disposal costs from water recycling/re-use (unique to Marcellus Basin, which has very few water disposal wells)
Ground water
Air
Total well lifetime production (median)* Additional cost of CSSD per lifetime MMbtu* Additional cost as % of expected lifetime revenue**
Total ~8,000,000 MMbtu ~$0.05 1-2%
*Assumes a well expected ultimate recovery (EUR) of 7,938,451,950 MMbtu, cost of meeting standards at $435k. Well EUR is a median value of a Marcellus operator and is variable; 25th to 75th percentile EURs range from 6,200,000 MMbtu to 9,700,000 MMbtu. **Assumes a Henry Hub spot price of $3.78/MMbtu as of October 2014. Though some areas of the Marcellus Shale are experiencing prices discounted from Henry Hub due to infrastructure constraints, this discount should ease as the constraints are addressed. Source: BCG and HBS analysis; please refer to Appendix III for detailed methodology.
Without a common and transparent fact base, compliance im-
context. Moreover, many advocacy articles use the data quite
provement and innovation is set back. Over the course of this
selectively.
study, we found it difficult to establish an environmental perfor-
Closing regulatory gaps
mance fact base and had to rely on case studies. Very few companies publish clear data on their environmental impact, lea-
While regulations have substantially improved, gaps remain
ving it to state regulators.However, an April 2015 report by the
in the current regulatory framework across states. Many local
Natural Resources Defense Council (NRDC) and the FracTracker
and state governments can further improve some standards, es-
Alliance (FTA) found that only three of the 36 states with signifi-
pecially for water life cycle management, road use and mainte-
cant oil and gas development have publicly accessible databa-
nance, and VOCs. Regulations also need to keep pace with new
ses on violations and spills.In other states, regulatory IT systems
mitigation techniques and approaches. In water management, for example, the proper treatment
are outdated, and data sets are often unreliable. These data gaps make it easy for both industry and environ-
and disposal of wastewater continues to be an issue requiring
mental stakeholders to dispute and distort actual performan-
attention. One currently debated impact is the potential for
ce, rather than progress from a common starting point. NGOs
earthquakes caused by wastewater disposal wells. While some
and media outlets produce some data and investigative re-
states like Texas and Ohio have taken early steps to address
ports in an attempt to fill the gaps, but they are often focused
that issue, most states are only starting to set concrete rules
on advocacy of a particular group or risk and lack appropriate
and regulations. Oklahoma, the state most affected by induced
29
SHALE Seguro
seismicity, has only recently even recognized that there is a link
pment types with the highest spill rates versus inspecting all
between the wastewater injection wells and the state’s dramatic
equipment with the same frequency. That allows state regula-
uptick in earthquakes since the early 2000s.
tors to address the most common causes of spills with fewer resources.
An emerging issue in water management is the disposal of naturally occurring radioactive materials (NORM), primarily ra-
The industry can also expand its role in self- enforcement.
dium-226 and radium-228, which can be drawn up to the sur-
Today, compliance with API standards is voluntary, and API
face by the drilling and fracturing process. The Groundwater
has no mechanism to enforce adoption. However, precedents
Protection Council reports that state regulations are only in the
inside and outside the oil and gas industry provide instructive
early stages of managing this potential public health risk, espe-
examples for how producers can take a more proactive role. In
cially in the Appalachian Basin.These issues and others need to
chemicals, Responsible Care is a global voluntary initiative for-
be fully understood and appropriately incorporated into the re-
med by the chemical industry to improve occupational health
gulatory framework, reflecting the true level of risk posed.
and safety, plant safety, product stewardship and logistics, en-
It is also important that regulatory standards be based on
vironmental performance, and dialogue with neighbors and
performance outcomes wherever possible. Producers should
the public. From 1988–2012, Responsible Care companies have
have the flexibility to tailor solutions to their particular geologic
reduced Hazardous Air Pollutants (HAPs) by more than 77%. In
and environmental circumstances, to utilize new technologies,
oil and gas, the Center for Offshore Safety (COS) was initiated
and to be motivated to deliver continuous improvement. The
by the API after the Deepwater Horizon oil spill in the Gulf of
best broad example of such environmental regulations is the
Mexico. It is an industry-wide body whose activities include sha-
SO2 more than 42 million work hours. Such efforts not and NOx
ring best practices, providing a forum to discuss methods for
trading systems introduced by the Clean Air Act Amendments
continuous improvement, and overseeing third-party audits of
of 1990. Within oil and gas, regulators have also improved the
drilling facilities. During the first full year of reporting (2013), not
use of performance- based standards, such as the EPA’s 2012
a single COS member suffered a fatality or loss of well control
New Source Performance Standards and National Emission
during more tan 42 million hours. Such efforts not only spread
Standards for Hazardous Air Pollutants. These standards reduce
strong compliance but also build industry legitimacy and help
VOCs from oil and gas drilling by setting key technology perfor-
ensure that industry retains the license to operate.
mance requirements. Such performance- based methodologies must be used to address water management and other issues.
Strengthening continuous improvement
Moving to universal compliance
are playing an important role in advancing environmental per-
There is a diverse set of continuous improvement bodies that Today’s uneven compliance by producers and uneven en-
formance, as practices and technologies rapidly evolve in this
forcement by regulators means that too many adverse envi-
still-new sector. However, coordination among them is uneven,
ronmental impacts result from operator violations. The steps
which limits their effectiveness.
required for regulators to achieve stronger enforcement and
IOGCC and STRONGER are each multi-state, multi- stakehol-
universal compliance vary by state. In some cases, inadequate
der groups focused on regulatory and legislative best practices.
staffing is the problem. Though many states have expanded the
IOGCC “tracks, evaluates, and disseminates information on state
size of their regulatory staffs, they are still playing catch-up.
innovations and best practices.” STRONGER, now a non-profit or-
In other cases, regulators can use new technologies to make
ganization, was originally initiated by the IOGCC and EPA in the
inspections more effective. For example, the Texas Commission
late 1980s to “review state oil and gas waste management pro-
on Environmental Quality (TCEQ) has started using aerial infra-
grams against a set of guidelines developed and agreed to by all
red cameras in the Eagle Ford Shale to detect major methane
the participating parties.” However, the IOGCC no longer works
leaks and to prioritize where to send field inspection personnel.
with STRONGER, because it was unable to reach an agreement to
Modern data analytics are also a powerful tool to target the
continue sponsoring STRONGER in the late 1990s. This political di-
most likely violators. Colorado has taken the lead here, using a
sagreement is counterproductive to the common mission of state
risk-based inspection strategy to prioritize inspections of equi-
regulatory improvement and creates overlapping mandates.
SHALE Seguro
30
Such a lack of coordination also occurs at the state and local
mately 1.8% between 1950 and 2010. The compound annual
level, where there are organizations focused on important re-
growth rate (CAGR) for electricity demand was 1.6% from 1990
gional topics (like the CSSD and the Colorado Oil and Gas Task
to 2010 but actually declined by approximately 0.2% between
Force). Their role with state agencies and regulations is not
2011 and 2014.
always clear. For example, the CSSD has set out its 15 perfor-
State and federal policies have stimulated efficiency improve-
mance standards for unconventionals development, but there
ments. State-level electric efficiency programs have mandated
is no clear plan for how these higher standards will eventually
increasingly efficient buildings, lighting, and appliances. Federal
link up with state laws in Pennsylvania, Ohio, and West Virginia.
standards have increased vehicle efficiencies and have reduced
Such gaps in coordination and political associations leave the
fuel costs for businesses and consumers. Greater efficiency in
average American confused as to whether progress is truly be-
energy use has also been a major factor slowing carbon dioxide
ing made on key environmental topics.
emissions. The EIA estimates that more than 50% of the carbon
With progress in these four areas, unconventionals develop-
reductions in the power sector since 2005 can be attributed to
ment can win the support of the public, and the process of in-
lower demand growth.
novation and improvement in environmental performance will accelerate.
Coal to gas
Chapter 5: The transition to a lower-carbon, cleaner-energy future
has led to economic, environmental, and climate benefits.
A major shift from coal to natural gas in power generation Since 2005, coal has declined, from 50% of the fuel mix in the U.S. power sector to less than 40% in 2014, and natural gas has grown, from 19% to over 28%. Low natural gas prices have made gas more cost-competitive than coal, especially relative to
Over the last decade, the U.S. has begun a major transition
older, lower-capacity coal plants.
toward a more efficient, cleaner, and lower- carbon energy sys-
Gas-fired power is also far less polluting than coal (in SO2,
tem, particularly in the power sector. Energy efficiency has sig-
NOx, particulate matter, and mercury).
nificantly improved since 2005, as energy consumed per unit of
Finally, gas fired plants have about half the carbon emissions
GDP has decreased by 23%. Pollution has fallen, as sulfur dioxide
of coal. That means that the major shift in power supply from
has declined by more than 55% and nitrous oxide and particu-
coal to gas reduces U.S. carbon emissions substantially as well.
late matter (PM10) levels have each fallen by more than 15%.
In fact, the EIA estimates that coal-to-gas switching has contri-
And, importantly, carbon dioxide emissions have decreased by
buted more than 25% of power-sector carbon emission reduc-
10%. Unconventionals, especially natural gas, have played a sig-
tions since 2005.
nificant role in this transition, and will continue to play a major
Growth of renewables
role going forward.
Renewables, excluding conventional hydroelectric power,
DRIVERS OF THE ENERGY TRANSITION
have increased from 2% of the energy mix in 2005 to 7% in 2014.
The transition to a cleaner, lower-carbon energy system is the
Renewables made up approximately 52% of the total new gene-
result of a series of major and likely irreversible drivers.
ration capacity installed in the U.S. in 2012. In states with attractive wind and sun conditions, renewables have become an even
Energy efficiency
larger part of the power mix. Iowa generated more than 27%
Energy demand growth has historically been tightly tied to
of its electricity from wind in 2013, for example, while Califor-
overall economic growth, but they have decoupled over the last
nia became the first state to generate 5% of its electricity from
decade due to rising energy efficiency and demand response
large-scale solar in 2014.
efforts. Overall energy demand has grown by just 0.24% annua-
Supportive government policies have played a role in re-
lly since 2010 and is expected to grow at 0.4% annually to 2040.
newables growth. State-level Renewable Portfolio Standards
By contrast, annual energy demand growth averaged approxi-
(RPS) in 29 states mandate minimum targets for renewables in
31
SHALE Seguro
U.S. electric power carbon dioxide emissions (2000–2013) 3,000
Million metric tons (MMmt) of carbon dioxide
Projected emissions at 2% demand growth rate and carbon intensity fixed at 2005 levels: 2,817 MMmt
2,800
Sources of emissions reductions: 2,600
2,417 MMmt
Lower demand growth: 402 MMmt
2,400
Switching between fossil fuels: 212 MMmt Use of non-carbon sources: 150 MMmt
2,200 Total emissions in 2013 owing to reductions: 2,053 MMmt 0 2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012
2013
Source: “Lower Electricity-Related CO2 Emissions Reflect Lower Carbon Intensity and Electricity Use,” Energy Information Administration website, October 23, 2014, http://www.eia.gov/todayinenergy/detail.cfm?id=18511, accessed May 2015.
the power sector. Collectively, states mandated a total of 150
to reach cost-parity with natural gas-fired power within 10–30
GW in renewables for 2012, and their impact will continue over
years, varying by state circumstances. And these averaged fi-
the next decade.
gures understate the future competitiveness of renewables in
Nine other states also have renewable portfolio goals to en-
some cases.
courage renewable generation. Federal investment tax credits
Renewables, then, are likely to become both the cleanest and
and production tax credits have lowered the costs of solar and
the most cost-competitive power generation source by 2050,
wind installations, with some states enacting additional incen-
even without legislation that limits carbon emissions.
tive policies.
Other technological trends will improve the economic viabili-
However, perhaps the major driver of renewables growth
ty of renewables even further. Distributed energy resources, like
is the dramatic improvement in wind and solar technologies.
rooftop solar, are already economic for some homeowners and
Between 2009 and 2014, the levelized cost of electricity (LCOE)
businesses. That opens up a direct consumer market for renewa-
for solar installations has fallen by more than 75% and for wind
bles. Smart homes allow homeowners and businesses to better
power by over 50%. Improvements are the result of better tech-
manage their electricity use and operate appliances in sync with
nology, more-efficient project developers, and larger- scale ins-
renewables generation. Cost-effective energy storage technolo-
tallations. Solar and wind projects are already cost-competitive
gies will combine with renewables and other emergent tech-
in the most attractive locations.
nologies to create microgrids and off-grid solutions. Finally, the penetration of electric vehicles is expected to grow and create
FUTURE TRAJECTORY
a natural storage place for solar and wind power, especially in
The transition to cleaner energy will continue, and poten-
peak daylight hours. As companies and households begin to
tially accelerate, over the next 20–30 years. Economics, public
generate, store, and manage their own power, this will further
support, and policy actions will all play a role in driving these
reduce the demand for traditional power sources.
changes.
Taking renewables to scale will also face some challenges. Renewables are intermittent and only provide power to the grid
Renewables are becoming increasingly competitive
when the wind is blowing or the sun is shining. On average, wind
The cost of renewables, particularly solar, is likely to conti-
turbines generate only 30–35% of their potential installed capa-
nue to fall dramatically over the next 10–15 years. Our estima-
city, while solar panels achieve just 20–25%. Therefore, storage
tes show that the average utility-scale solar installation is likely
capacity or a backup power source is required to meet the peaks
SHALE Seguro
32
and valleys of renewables generation. At large scale, renewables
While some in the energy industry continue to lobby for the
also require a more sophisticated electric grid than the one in
status quo on carbon reductions, this stance is increasingly at
place today. Whereas today’s grid is built to send power in one
odds with American public opinion.
direction from a small number of centralized generation sources
Public policies will continue to push carbon reductions
to a large number of distributed users, the future grid must be able to manage large volumes of intermittent and distributed
Policies at both the state and federal level will continue to
flows of supply as well as demand.
encourage lower-carbon energy solutions. State Renewable
Coal will continue to lose ground
Portfolio Standards will cumulatively require a minimum of 60
we expect approximately half of the current coal generating
GW of new renewable generation by 2030, 40% higher than
capacity to be retired by 2022, across a range of potential gas
is mandated today. In addition, 13 states have introduced
price and policy scenarios. Only the largest, most efficient, mul-
greenhouse gas emissions limits that will require further shifts
ti-generating-unit coal plants with existing back-end pollution
to lower- carbon power. Federal standards will also ensure
controls are likely to survive.
that vehicles and appliances continue to improve their energy
Further declines in coal-fired generation in the near term are
efficiency.
already occurring. According to the EIA, 81% of electricity-gene-
There are also a growing number of other proposals that
ration capacity retirements in 2015 will be coal (12.9 GW), and
would encourage carbon reductions over the next 10–15
coal will account for no new capacity additions. Wind (9.8 GW),
years and longer. The Obama Administration, for example,
natural gas-fired (6.3 GW) and solar power (2.2 GW) are expec-
has recently introduced the proposed Clean Power Plan (CPP)
ted to account for 91% of the new additions, with the remainder
that covers carbon reductions in the power sector, signed
made up by nuclear (1.1 GW) and other renewables (0.5 GW).
a greenhouse gas emissions accord with China, and made U.S. greenhouse gas reduction pledges to the Paris round
Continuing with coal is no longer just an environmental pro-
of international climate negotiations. Each proposal targets
blem. Increasingly, gas is more economical than coal.
a 25–30% reduction in carbon emissions by 2030 compared
American public supports carbon reductions
with 2005 levels. These proposals face stiff political and legal
While political and business communities remain fiercely
challenges, but the reality is that numerous factors are likely
split on the need to take steps to address climate change, the
to encourage additional reductions, particularly as the eco-
broader American public strongly supports actions to curb
nomics increasingly favor cleaner energy.
greenhouse gas emissions. Multiple surveys reveal that a large
Addressing climate change is not just a U.S. trend, but in-
majority of Americans are worried about climate change and
creasingly a global one. The European Union, long a leader in
believe that the U.S. should take action. Support for change
climate action, has extended emissions reductions targets to
has held steady or increased over time. A January 2015 poll
2050. Mexico has announced an unconditional 25% emissions
conducted by Resources for the Future and Stanford University,
reduction from its business-as-usual scenario by 2030, which
for example, found that 83% of Americans believed that global
would increase to 40% with a global climate deal. Even China, a
warming will be somewhat of or a very serious problem if
traditional opponent to any restrictions on its carbon emissions,
nothing is done to reduce greenhouse gas emissions, and
has agreed to carbon targets for the first time, pledging to be-
74% believed that the federal government should be doing
gin reducing emissions by 2030 in its recent accord with the U.S.
a substantial amount to combat climate change. These poll
Political debates over climate change will continue, as in Austra-
results cut across party affiliation. Concerning coal, a 2014
lia, which enacted carbon limits and then repealed them. Some
Yale study found that 63% of Americans support setting strict
countries have also missed their Kyoto Protocol commitments.
carbon dioxide limits on existing coal plants, with majority pu-
However, while the right targets and the best policies are still
blic support even in states with large coal industries. The study
being debated, the general trend and current momentum for
also found that 77% of the public supports research and develo-
carbon reductions are greater than at any time over the last 15
pment on renewables.
years.
33
SHALE Seguro
NATURAL GAS AND THE U.S. ENERGY TRANSITION
sition to renewables would require significant increases in electricity rates immediately. While renewable energy is be-
The U.S. position in natural gas is a crucial asset in making
coming more cost-effective with each passing year, the cu-
America’s energy transition both feasible and at a competiti-
rrent average unsubsidized, cost differential with natural gas
ve cost across a range of carbon reduction scenarios, at least
is 20–100% higher for wind and 90–175% for solar, depen-
through 2030. Natural gas can replace up to 50% of the exis-
ding on the state. As the German example shows, major sub-
ting coal capacity by 2022 at lower cost, providing significant
sidies or much higher electricity bills would be required to
economic and carbon benefits, regardless of other climate
meet the Clean Power Plan, or similar reduction goals, using
policies.
renewables alone.
EPA Administrator Gina McCarthy put it well in April 2015
In addition to the higher cost of generation, the transition
when she said, “[Fracking] has changed the game for me in
to a high renewable share will require an estimated $750 bi-
terms of how the energy system is working. The inexpensive gas
llion in grid improvements in the U.S. to handle large volumes
that’s being produced has allowed us to make leaps and bounds
of intermittent renewables and the more sophisticated forms
in progress on the air pollution side and, frankly, to make the
of energy management and efficiency needed. Transmission
Clean Power Plan.”
and distribution lines will require additional capacity and two-way flows to manage widening sources of intermittent
Natural gas essential for near-term carbon reductions
renewables. Smart grid metering and control systems need to become more sophisticated and widespread to allow grid
Natural gas is the only fuel that can cost-effectively deli-
operators to harmonize the new, complex flows of power su-
ver large-scale carbon emissions reductions in the near term,
pply and demand. Practically, this process will require a 20- to
including the 30% carbon emissions reduction targeted by
30-year period.
the proposed Clean Power Plan. A 2014 CSIS/Rhodium Group
Natural gas needed for standby power
study shows that increasing natural gas’s share of power generation from 28% today to 43% by 2030 allows the U.S. to meet the 30% reduction target of the Clean Power Plan wi-
Natural gas power plants are a necessary complement to
thout significantly increasing the cost of electricity in the U.S.
the scale-up of renewables. As renewables gain share, bac-
The study estimates that power rates would rise by around
kup capacity will need to grow significantly to ensure that
4%, while overall energy expenditures would remain nearly
a large volume of on-demand power can come online over
flat, assuming that states coordinate their implementation.
extremely short periods to compensate for absences of wind
Unconventional natural gas also gives the U.S. a competiti-
or sun. The particular levels of backup capacity required will
ve advantage in moving to a low-carbon energy system over
depend on the percentage and distribution of intermittent
other countries that lack abundant natural gas resources.
renewables, as well as the ability of the grid to utilize demand
Without a supply of low-cost gas, Germany, for example, set
response and storage, but they will amount to a significant
aggressive renewables goals and then spent $400 billion in
portion of the total installed renewables capacity. Natural gas
direct government subsidies to support renewable growth.
power plants are by far the most efficient source of backup
The price of electricity for residential customers increased by
power, at least over the medium term. Natural gas plants can
70% between 2004 and 2014. The share of renewables has
be brought online in under an hour, in some cases as rapidly
increased to about 25%, but the share of coal- fired power has
as 15 minutes, compared with eight to 48 hours to start up a
actually increased as well. Greenhouse gas emissions have
coal-fired plant. Natural gas plants can also operate more effi-
only fallen approximately 10% since 2000.
ciently across a variety of load factors, allowing them to meet varying needs throughout the day. While energy storage so-
An all-renewables approach not feasible
lutions, such as large-scale batteries, may eventually become
Switching the U.S. to all-renewable power in the near term
economic to provide backup power, they are years away from
is neither technically nor economically viable. A faster tran-
SHALE Seguro
being competitive with gas- fired plants.
34
Economic and climate benefit of potential natural gas applications Economic benefit: % less expensive than conventional option over lifetime 80%
Developing Technologies
Viable Near- and Applications vessels
Marine Long-term
60% Aircraft 40%
Rail
Cogeneration Heavy- and medium-duty vehicles
20%
0%
Not Widely Economically Viable
Light-duty vehicles Unknown lifecycle emissions data
0%
20%
40%
60%
Climate benefit: % less greenhouse gas emissions than conventional fuel* Size: 2020 natural gas demand. Bubble size represents 0.5 billion cubic feet of natural gas per day. *Environmental benefit is contingent on low methane leakage rate throughout lifecycle. Sources: “Energy 2020: Truck, Trains and Automobiles,” Citi Research, June 2014, http://www.usaee.org/usaee2014/submissions/ presentations/IAEE_Transportation_presentation_201406_v01.pdf, accessed May 2015; “Annual Energy Outlook 2014 with Projections to 2040,” Energy Information Administration, April 2014, p. A-6, http://www.eia.gov/forecasts/aeo/pdf/0383(2015).pdf, accessed May 2015; “Natural Gas as a Transportation Fuel,” Morgan Stanley, April 16, 2013, http://www.ngvitaly.com/wp-content/ uploads/2014/03/Natural_Gas_as_a_Transportation_Fuel-Energy.pdf, accessed May 2015; “Natural Gas for Marine Vessels: U.S. Market Opportunities,” American Clean Skies Foundation, April 2012, http://www.cleanskies.org/wp-content/uploads/2012/04/ Marine_Vessels_Final_forweb.pdf, accessed May 2015; “Environmental Benefits,” Environmental Protection Agency, http://www.epa. gov/chp/basic/environmental.html, accessed May 2015; BCG-HBS analysis.
Gas drives carbon reductions in other sectors
REALIZING AMERICA’S ENERGY TRANSITION ADVANTAGE
Natural gas is also beginning to contribute cost- competitive
There are three primary issues raised that stand in the way
carbon reductions outside the power sector. Natural-gas-powe-
of the U.S. taking advantage of the opportunity to more com-
red vehicles, trains, ships, and other transportation modes are
petitively bridge the transition to a cleaner, low-carbon energy
one prime opportunity, where current battery technology limits
system by utilizing natural gas: methane leakage, fears that na-
the feasibility of electric-powered alternatives. For trucking,
tural gas will slow renewable development, and concerns that
marine transport, rail, and aviation, natural-gas–based fuels are
investment in natural gas will “lock in” the use of fossil fuels in
10–20% less carbon-intensive and 30–50% less expensive than
the longer term.
petroleum-based counterparts on average. Though the near-
Containing methane leakage
term expansion of natural gas transport will be greatest in truc-
Methane is a potent greenhouse gas, and it has a more
king, natural gas should spread to other segments over time.
35
SHALE Seguro
powerful warming effect than CO2 when released directly
provements in renewables, making it harder for renewables
into the atmosphere. According to the IPCC’s 2013 report
to compete over the long term.
on climate change, one pound of methane (CH4) released
Our analysis suggests that natural gas is highly unlikely
into the atmosphere has the same effect as 34 pounds of
to retard the development of renewables or slow the rapid
carbon dioxide (CO2) over a 100-year time horizon, and the
improvement in their economic viability. Both policy and
same effect as 86 pounds of CO2 over a 20-year time hori-
economics continue to create incentives for the develop-
zon. Since methane is the primary gas molecule contained
ment of renewable technologies. At a minimum, existing re-
in natural gas, leaks in producing, transporting, and utili-
newable portfolio standards will ensure that the mandated
zing natural gas will release methane into the atmosphere
generation capacity of renewables increases by at least 40%
and offset some of natural gas’s carbon benefits. In order
by 2030. More importantly, competitive improvements will
for coal-to- natural-gas conversions in the power sector to
continue to encourage renewables growth, which is well un-
yield a net greenhouse gas benefit, for example, methane
derway. Demand for renewables in other countries will fur-
leakage rates across the entire production, gathering, and
ther drive new renewables technology. Just as many natural
transmission chain must remain below 3.2%. A feasible
gas plants begin to reach retirement age in the 2020s and
leakage level of 1% or less is needed to ensure a significant
2030s, renewably sourced energy should be more competiti-
greenhouse gas benefit from natural gas.
ve with natural gas-derived energy-even in regions with less favorable conditions for wind and solar.
Our research shows that methane leakage can be effectively and economically contained. While current rates of
Avoiding carbon emissions lock-in
methane leakage are still not well-measured, the most recent (2013) EPA study estimated the methane leakage rate from end-to-end natural gas activities is 1.5%. However,
Despite the near-term climate benefits of natural gas in
there are well-established approaches to achieve low rates
the power sector, climate stakeholders are concerned that
of methane leakage across the gas value chain. They inclu-
natural gas will “lock in” carbon emissions over the long-
de regular well-pad and distribution facility surveys, using
term because natural gas plants and infrastructure will
newer methods to maintain older equipment, and captu-
continue to be used and emit greenhouse gases. While
ring or controlling gas vented during hydraulic fracturing.
natural gas can drive 30% greenhouse gas emissions re-
A recent EDF/ ICF study showed that many reductions can
ductions to 2030, even lower-carbon solutions will be ne-
actually be cost-effective and reduce leakage rates by up
cessary by 2050 to significantly mitigate the risk of rises in
to 50%. Such reductions allow producers to capture and
global temperatures above 2 degrees Celsius, according to
sell more gas if sufficient off-take infrastructure is in place.
the Intergovernmental Panel on Climate Change (IPCC) Fif-
While the exact costs to reduce leaks will vary by source, it
th Assessment Report. Some believe that new natural gas
is clear that significant containment can be achieved eco-
infrastructure will stand in the way of making these addi-
nomically.
tional reductions.
Continuing renewables development
in from gas power plants and pipeline infrastructure is highly
Our analysis shows that long-term carbon emissions lockunlikely. Natural gas power plants have a useful life of 30
Climate-oriented activists and NGOs worry that the large-
years, after which retrofitting and maintenance of obsolete
scale adoption of low-cost natural gas in the power sector
turbines becomes more costly than building new, efficient
will crowd out or delay the development of renewable tech-
plants. n
nologies. Since natural gas has a distinct cost advantage over renewables in most U.S. markets today, renewables proponents fear that gas will constrain the market for renewables and lower the incentive for research and development in renewables. That would then delay the cost and efficiency im-
SHALE Seguro
36
37
SHALE Seguro
entrevista
“Queremos que Argentina sea un ejemplo para el Mundo” El Gerente del Área de “No Convencionales” de YPF, Pablo Bizzotto, hizo un balance del desarrollo alcanzado en Vaca Muerta. Explicó cuál es la visión a futuro de la empresa y sus objetivos. El actual escenario es complejo y por ello la petrolera está decidida a hacer competitivo este tipo de proyectos en la coyuntura actual en la que se encuentra la industria a nivel mundial. La clave de la sustentabilidad es mejorar la eficiencia de toda la cadena de valor.
SHALE Seguro
38
Por Silvia Nuñez
ducción que tiene la compañía para crecer y cuál es la estrategia
(Corresponsal en Neuquén)
para ser más eficiente y competitiva. Por ejemplo, en términos de producción de gas YPF tiene cuatro pilares fundamentales
“Y
a dimos a conocer a Vaca Muerta como una marca
para crecer. Uno de ellos gira en torno a cómo gestionamos los
registrada a nivel internacional y que podemos eje-
yacimientos maduros. Desde allí todavía proviene una produc-
cutar un Factory Model en Argentina; ahora debemos
ción significativa del total absoluto diario que tenemos como
dotarla de productividad y eficiencia en toda la cadena de valor,
compañía, con lo cual, un mínimo cambio en un punto de de-
implementando nuevas tecnologías e innovación. Este es el gran
clinación -para más o para menos- tiene un impacto notorio.
objetivo: no sólo transformar a Vaca Muerta en más gas y petróleo
Atento a esto, la línea estratégica más importante que nos fija-
para lograr el autoabastecimiento, sino convertirla en el centro por
mos desde el principio fue optimizar los trabajos respecto a la
excelencia No Convencional del Mundo. Eso es lo que buscamos y
declinación de los yacimientos maduros para sacar el máximo
estamos persiguiendo”, sentenció el ingeniero un una parte de la
provecho.
entrevista durante la que adelantó avances claves en ese rumbo.
Por ejemplo, en gas tuvimos la optimización de la producción
En una reciente visita de Galuccio a Neuquén, decía que
del yacimiento emblema de YPF como es Loma La Lata, que mi-
una de las claves era ser más eficientes. ¿Cómo logró YPF
gró de una declinación anual cercana al 16% a producir casi sin
frenar el declino de producción en la zona?
declinación durante varios meses. Esto se logró principalmente
Hay dos temas que se deben analizar: cuál es el plan de pro-
gracias a la implementación de técnicas de plunger lift y compre-
39
SHALE Seguro
Miguel Galuccio, presidente y CEO de YPF; Pablo Bizzotto, gerente ejecutivo de la Regional No Convencional de YPF; Gastón Remy, presidente de Dow Argentina, y Jim Fitterling, vicepresidente global y líder de operaciones de Dow.
sores de boca de pozo, que evitan que los pozos se “ahoguen” y
el desarrollo de otros yacimientos a cargo de otras operadoras,
produzcan a bajas tasas de declinación durante un largo perio-
que hoy se conectan al mismo y que de no ser por este ducto no
do de tiempo.
tendrían forma de hacerlo. Actualmente Rincón del Mangrullo
El portfolio de acciones de optimización es enorme; implica
produce entre 2,4 y 2,5 millones de m3/día. A fin de este año
un trabajo diario y disciplinado que alimentan nuestros inge-
estamos poniendo en marcha una nueva planta compresora y
nieros de producción y que ejecuta y optimiza nuestra gente de
en febrero de 2016 una segunda, que hará más eficiente la pro-
operaciones.
ducción del campo.
Los otros pilares son la producción de gas tight, el shale gas y
En términos de shale gas o gas No Convencional estamos
por último nuestra campaña de exploración.
desarrollando El Orejano, donde hasta hace poco teníamos dos
Respecto de la eficiencia, continuamente estamos desafiando
equipos perforando y ahora vamos a tener cuatro. Es un yaci-
nuestros procesos de construcción de pozos, incorporando tec-
miento que produce unos 900.000 m3/día llegando por encima
nología casi de forma online con Estados Unidos.
de los 800.000 m3/día y la previsión es superar 1.000.000 m3/
Relacionado con la operación de los campos, nuestro trabajo
día a fin de año. Inicialmente perforamos pozos verticales para
está orientado a trabajar de forma centralizada desde salas de
definir los horizontes a navegar y luego del piloto desarrollar el
control, optimizando la producción en tiempo real.
campo con pozos horizontales.
¿Cómo juegan el gas tight y el shale gas en esta ecuación
Tanto Rincón del Mangullo en tight (junto a Petrolera Pampa),
de crecimiento productivo?
como El Orejano en shale (con Dow Chemical) tienen asociados
A partir de la implementación del programa estímulo de gas
proyectos de inversión de facilitys muy importantes y con plazos
con un precio de U$S 7,5 por millón de BTU, YPF tomó la de-
desafiantes, en donde estamos muy conformes con las produc-
cisión de acelerar el desarrollo tight en la cuenca Neuquina y
tividades alcanzadas. ¿Qué valoración hace YPF del anuncio para operar el blo-
liderar este segmento. De hecho, hoy YPF aporta entre el 60% y
que Bandurria, junto a PAE y Wintershall?
el 70% de producción de gas tight en la provincia de Neuquén, básicamente en la formación Lajas.
En definitiva esta era una UTE que se subdividió, Bandurria
En Aguada Toledo–Sierra Barrosa en muy pocos meses la pro-
es un área bastante importante en superficie. En la parte con
ducción pasó de 2.000.000 m3/día a 6.000.000 m3/día, donde
la cual se queda YPF en un 100%, ya estamos movilizando un
llegamos a perforar hasta con siete equipos. Paralelamente co-
equipo para continuar la fase piloto, porque nosotros ya está-
menzamos a construir las facilities necesarias para poner en pro-
bamos perforando tanto pozos verticales como horizontales.
ducción Rincón del Mangrullo, con un nuevo gasoducto troncal
Tenemos un piloto visualizado al que en breve vamos a dar
que vincula dicho campo con Loma la Lata. Esto que no solo
continuidad. Creemos que esa es la manera de darle valor a las
permite evacuar esa producción, sino también hacer factible
áreas donde uno busca un socio: generar un piloto para darle
SHALE Seguro
40
Loma Campana.
más visibilidad a la zona. Al generar actividad de piloto obtenemos más información sobre el reservorio y la productividad
Recientemente hemos puesto en producción un pozo Exten-
de los pozos; podemos entonces mostrarle al Mundo resultados
ded Reach de 2.000 mts. de rama horizontal con 28 etapas com-
que expongan nuestra eficiencia y así le damos más valor agre-
binadas entre plug-perf (tradicional) y sliding sleeves (camisas) lo
gado económico al bloque. Nuestro objetivo es siempre mostrar
que representa todo un hito.
lo que hacemos y dar testimonio de las bondades de las zonas
Los pozos horizontales están cubriendo nuestras expectati-
productivas con resultados, para así atraer a inversionistas que
vas en términos de productividad y en el sendero de reducción
quieran acompañarnos, como lo hicieron compañías de clase
de costo pozo. ¿Cuánta gente trabaja en el No Convencional?
mundial como Chevron y Dow. ¿Cómo funciona el “show Case” de Loma Campana?
En la Regional No Convencional trabajan alrededor de 5.000 personas diariamente de forma directa en nuestra operación.
Es el proyecto de energía más importante de la Argentina por
¿En términos de productividad, hacia dónde se evolucio-
su envergadura y por su significado, ya que pudo mostrar que
na?
un desarrollo en modo factoría es posible en nuestro país. Si uno mira cuánto costaban los primeros pozos y cuánto cuestan
En resumidas cuentas, vamos hacia un pozo horizontal cada
hoy o el tiempo que se demora en su construcción, el avance es
vez más extenso y con más etapas de fractura, como lo es el caso
importantísimo y esto llena de orgullo a nuestra organización.
del LLL 992 h “Extended Reach”.
Actualmente tenemos más de 380 pozos y, como hecho más
Más allá de este pozo piloto, todos los pozos horizontales en
destacable, la migración hacia pozos horizontales en el Este de
donde estábamos realizando 15 etapas de estimulación, ahora
41
SHALE Seguro
los hacemos de 1500 metros de rama horizontal con 18 a 19 eta-
nivel. Vemos los mismos problemas y soluciones técnicas, esta-
pas de fractura.
mos probando las mismas tecnologías; esto nos tiene que dejar
Ahora debemos comprobar cómo es el comportamiento de
tranquilos. El escenario de la industria está dado para transitar el
esas etapas incrementales en términos de productividad de
mismo camino que se hizo en Estados Unidos, aprovechando su
pozo.
experiencia y por supuesto mejorando muchas cosas, por ejem-
Por otro lado la estrategia de producción de estos pozos es
plo, cuando hablamos de usar arena nacional.
fundamental, ya que la zona estimulada generada durante la
Ya dimos a conocer Vaca Muerta como una marca registrada
“completación” o terminación el pozo representa el activo más
a nivel internacional; ahora debemos dotarla de eficiencia en los
importante y debemos hacer que la conductividad de esas eta-
servicios, de emprendedores, de innovación, de tecnología que
pas se conserve en el tiempo, en un pozo que debe tener varias
además de permitir bajar el costo por pozo, acompañen y vali-
décadas de vida útil.
den ese renombre. Este es el gran objetivo: no sólo transformar
¿Cómo funciona el modelo factoría que aplica YPF en
Vaca Muerta y lograr el autoabastecimiento, sino convenirla en
Loma Campana?
el centro der excelencia No Convencional del Mundo. Eso es lo
En términos de Factory Model nosotros medimos lo que se
que buscamos y estamos persiguiendo. ¿Cómo se imagina los próximos diez años? ¿Llegaremos
denomina ciclo de construcción de pozo, que tiene en cuenta
al autoabastecimiento?
desde el momento que se inicia la perforación hasta que se pone en producción, incluyendo el tiempo de espera entre per-
Si bien YPF es la gran protagonista por ser la que tiene la ma-
foración y terminación. Buscamos maximizar la producción y
yor porción de Vaca Muerta, el esfuerzo para lograr el autoabas-
reducir el costo. Lo que no se mide, no se gestiona. Y un cambio
tecimiento no debe recaer sólo en una empresa; el trabajo lo
importante en No Convencionales es que a acá se mide todo.
tiene que hacer la industria en términos generales. La compañía
Hay un seguimiento diario de todos los tiempos con un nivel de
carga con la mayor responsabilidad por la participación que tie-
detalle importantísimo.
ne el Estado y creo que en estos tres años ha demostrado con
El modo factoría de Loma Campana nos ha permitido posi-
creces que asume la responsabilidad.
cionar a Vaca Muerta como una marca registrada de No Conven-
Convengamos que el que venga a hacer un desarrollo No
cionales en el Mundo y eso nos llena de orgullo. Actualmente
Convencional hoy tiene una enorme ventaja: innumerables lec-
en YPF hacemos pozos horizontales con un costo cercano a los
ciones aprendidas que no son gratis, toda una curva de aprendi-
U$S 13 - 14 millones, mientras que otras operadoras en nues-
zaje, de experiencia sobre lo que hay que hacer y lo que no. Hoy
tro país lo hacen por varias veces más. Esto es posible gracias a
esto me llena de orgullo, ver que nuestros profesionales asisten
un equipo de profesionales de Perforación y Workover de clase
a los congresos más importantes de No Convencional y sus pre-
mundial. Tenemos el potencial para seguir mejorando y mucho
sentaciones son valoradas y ponderadas. Hace muy poquito
camino para recorrer en términos de eficiencia, siendo este el
nuestros profesionales asistieron al congreso más importante
gran desafío.
que hay de No Convencionales, en Estados Unidos. Sacando los
Como punto destacable, en los primeros meses del 2016 va-
estudios realizados localmente en Norteamérica, la mayor can-
mos a abastecernos con arena producida por YPF, lo que nos
tidad de papers eran sobre Vaca Muerta y el 80% de esos papers
permitirá capitalizar esta oportunidad de reducción del costo
eran de YPF. El valor agregado más importante de ese desarrollo
pozo.
científico y documental es que el próximo operador que venga
¿Cómo reciben los responsables del trabajo en el campo
a Vaca Muerta, sea un colega o un competidor, lo va aprovechar
estas transformaciones y mejoras técnicas?
para ser más eficiente, productivo, rentable y sustentable. YPF
El nivel y el trabajo responsable de nuestros colaboradores
ha sido muy solidario en esto, ha publicado todo lo que apren-
es otro logro que debo destacar. Permanentemente nos rela-
dió de Vaca Muerta.
cionamos con grandes compañías a nivel mundial, con las más
En el futuro, nuestra petrolera nacional va a ser reconocida
importantes y experimentadas en No Convencionales. Y cuando
por cómo tomó la compañía, asumió el rol y tuvo la decisión de
sentamos a la mesa a nuestros especialistas junto a los de ellos,
liderar el desarrollo No Convencional en el país, lo que ya está
comprobamos que hablamos el mismo idioma y en el mismo
transformando la industria petrolera de la Argentina. n
SHALE Seguro
42
43
SHALE Seguro
EMPLEO
UNA
CUESTIóN
“PERSONAL”
E
l petróleo y el gas son un bien por ahora abundante pero con la desventaja de ser no renovable. En las antípodas se encuentran los recursos humanos responsables de ex-
traer esos hidrocarburos: los profesionales capacitados para cubrir posiciones estratégicas escasean. La explotación de nuevos yacimientos y la innovación tecnológica permanente imprimen al mercado una demanda de ingenieros, geólogos y geofísicos difícil de satisfacer. De la mano de los No Convencionales la competencia por el talento se acentuó en la Argentina y obligó a las compañías a repensar sus estrategias de captación y retención. Esto se tradujo
cias a ello, desde 2003 a la fecha, incorporamos a más de 200
en un reacomodamiento de la gestión con especial foco en los
jóvenes a través de nuestro programa de JP”.
planes de jóvenes profesionales y company man. Estos progra-
Las siguientes son la extensión geográfica de la búsqueda y la
mas de formación e introducción al mundo del trabajo funcio-
amplitud en la formación de los ingresantes. Es que tal como ex-
nan como una cantera para recién graduados, quienes además
plicó Anabel Perrone, Gerente de Gestión de Talento de YPF,
de capacitarse técnicamente y adquirir las competencias clave
“el programa alcanza a profesionales básicamente de las carreras
para su carrera en la industria, se empapan de los valores y la
de ingenierías y ciencias de la Tierra con foco en la ventaja de desa-
cultura organizacional de la compañía que los recibe.
rrollarse dentro de una compañía integrada. Los jóvenes profesionales tienen la opción de continuar su desarrollo dentro del área de
Existen algunas características comunes a todos los planes de
gestión o dentro de la carrera técnica.”
JP de las petroleras, impuestas por las características del merca-
En un país tradicionalmente volcado a la formación académi-
do, las particularidades del sistema universitario argentino y los
ca en carreras blandas, los perfiles técnicos son los más difíciles
retos de las nuevas generaciones. La primera es la concepción del proceso de selección como
de encontrar. Consultadas al respecto, las responsables de la
un mecanismo bidireccional en el que no sólo la empresa elije
gestión de los RR.HH. de PAE, YPF y Pluspetrol coincidieron en
a un candidato, sino también los nuevos profesionales elijen
señalar que -en este escenario- las universidades son el aliado
a la compañía, su oferta de carrera y su propuesta de valor,
estratégico fundamental.
la cual abarca cuestiones tan centrales como la posibilidad de
“Según datos que se desprenden de las Estadísticas Universita-
crecimiento y capacitación permanente, el balance con la vida
rias del Ministerio de Educación, en 2012 se graduaron 33 Ingenie-
personal, programas de voluntariado, planes de beneficios, etc.
ros en Petróleo. Claramente es un número bajo, que no alcanza a
Según explicó María Eugenia Huergo, Gerente de Gestión de
cubrir las expectativas”, advirtió en diálogo con Shale Seguro
Talento de Pan American Energy, PAE hace ya varios años que
María Eugenia Huergo, de Pan American Energy. La alternativa
viene trabajando en su desarrollo como marca empleadora con
es entonces ampliar el rango de búsqueda.
una propuesta de valor definida, y para logarlo “fue tan impor-
Por ejemplo, a “Young Trails”, el programa de jóvenes pro-
tante identificar los atributos propios que nos diferencian respecto
fesionales de Pluspetrol, “se incorporan egresados de dis-
de nuestros competidores como las demandas del mercado. Gra-
tintas carreras: geólogos, geofísicos, ingenieros químicos, en
SHALE Seguro
44
materiales, petróleo, y en electrónica. El foco está puesto en profesionales que puedan trabajar en campo o en alguna área de especialidad propia de la industria”, puntualizó a Shale Seguro, Fabiana Gadow, Gerente de Recursos Humanos de Pluspetrol Argentina. Lo mismo sucede en YPF y PAE: “nuestro programa de JP incorpora ingenieros industriales, mecánicos, químicos y de otras especialidades y los va formando en un programa específico de petróleo y gas”, explicó Huergo.
Ir a donde está el talento Al ampliarse los perfiles buscados se extendió también el área de exploración. El radar para la captación de talento para la industria de Oil&Gas dejó de concentrarse en Buenos Aires y las zonas de tradición petrolera y se hizo más federal. Hoy, gracias al trabajo con las universidades, la activa presencia en ferias de empleo y las redes sociales, las compañías salen al encuentro de profesionales a lo largo y ancho del país.
Integrantes de la última camada de 32 Company Man
“Ir a las distintas provincias y dar charlas de atracción en univer-
que ingresaron a PAE en 2015
45
SHALE Seguro
red social, recibiendo mensualmente más de 3.800 postulaciones y 2.700 visitas a la página web de la compañía Clara Pintos, responsable Senior de la industria Oil&Gas en Direcciona RR.HH., compartió su visión desde la consultoría, el otro gran facilitador estratégico a la hora de captar talento. sidades que tienen carreras de Ingeniería en Petróleo y en donde no,
Su principal conclusión es que “más allá de la escasez de perfiles
es una tarea central en nuestra estrategia”, resaltó María Eugenia
técnicos, el gran desafío para la empresas del sector es adaptarse a
Huergo. La responsable de Talento de PAE subrayó el valor de
los códigos de las nuevas generaciones y saber cómo motivarlas y
estos encuentros cara a cara: “en las visitas a las universidades nos
atraerlas”.
acompaña siempre un profesional de PAE del área en cuestión que
“La seguridad de tener una buena remuneración y la comodidad
comparte su experiencia personal con los chicos y funciona como
de saberse competente para realizar un trabajo determinado ya no
un embajador de nuestra marca empleadora; tratamos de que sea
son un valor suficiente. Hoy los jóvenes exigen dinamismo, necesi-
un egresado de la misma casa de estudios que estamos visitando.
tan sentirse desafiados y esperan que se les dé espacio y autonomía
Además, aprovechamos el vínculo para hacer simulacros de en-
para sentirse personalmente involucrados en los proyectos”, des-
trevistas y darle herramientas a los jóvenes profesionales para que
cribió Pintos.
aprendan cómo hacer un CV, cómo sentarse frente a un selector y
Estas señales ya fueron captadas por las empresas, lo que se
cómo insertarse en el mundo del trabajo”.
refleja en varios aspectos de los programas de JP y company
Por su parte YPF señaló que durante el primer semestre de
man, particularmente su duración y el enfoque a la formación
2015 se realizaron cinco jornadas Universitarias de reclutamien-
directamente en el campo. Por ejemplo, “Young Trails” de Plus-
to donde se entrevistaron a más de 250 estudiantes próximos
petrol “tiene siete meses de duración y una de sus dimensiones
a egresarse o recientemente egresados, y se esta proyectando
más valiosas es que 40% de la actividad se aplica bajo el formato
para el segundo semestre visitar otras cinco universidades.
de Escuelas de Campo, en las diferentes locaciones del país. Al fi-
Respecto al vínculo estratégico con los centros de formación,
nalizar la formación se realiza con un tutor un Assesment de Cam-
se destaca el trabajo de la petrolera nacional junto a la Red de
po cuyo objetivo es recoger la información in situ de un problema
Universidades Petroleras (RUP), que según relató a Shale Segu-
puntual y plantear su resolución dentro del proyecto final”, explicó
ro la Gerente de Gestión de Talento de YPF, “aunque inicialmente
Fabiana Gadow, Gerente de Recursos Humanos de la petrolera
participaban las casas de estudio que ofrecen posgrados, grados
en la Argentina. En Pan American Energy el plan fue adaptándose: en 2003
y tecnicaturas en petróleo y perforación, actualmente estamos sumando otras universidades”.
duraba 18 meses, hoy sólo 10, una extensión que según la em-
Un proceso similar se realiza para la selección de los ingresan-
presa “es bien recibida por los ingresantes y al mismo tiempo man-
tes a los programas de company man. La diferencia radica aquí
tiene calidad”. “Las nuevas generaciones piden inmediatez, por eso
en las preferencias e inquietudes de los nuevos profesionales, a
el vuelco de la formación hacia el puesto de trabajo es el pilar fun-
quienes la posición les exige quedarse en el yacimiento y liderar
damental de nuestro programa”, sostuvo María Eugenia Huergo
la operación in situ. “Son los ojos de la compañía en el pozo”.
y explicó el modelo de formación 70/20/10 en el que se basan
El otro gran punto de encuentro entre talento y empresa
los programas de PAE : “70% de capacitación en el yacimiento;
es sin dudas internet. Las ferias de empleo online son una cita
20% de aprendizaje de otros, con un tutor y un mentor asignado
obligada que los interesados de uno y otro lado del mostrador
a cada chico; y 10% de formación técnica y actitudinal, incluidas
marcan con rojo en el almanaque. Pero este encuentro es espo-
competencias soft sobre trabajo en equipo, toma de decisiones y
rádico; el diálogo permanente se mantiene gracias a las redes
orientación a resultados”.
sociales, con Linkedin como protagonista.
El Programa de Nuevos Profesionales de YPF también es un
En esta área trabajó intensamente Pan American Energy du-
entrenamiento dividido en etapas, en la que la mayor parte se
rante el último año con excepcionales resultados. En 12 meses
dedica al entrenamiento en el yacimiento. Según detalló Anabel
la compañía logró elevar el número de seguidores de su página
Perrone “la fase inicial dura 10 semanas e incluye inducción, visita
de 1.000 a 40.000. Según el análisis de los responsables “el cam-
al campo y actividades de aula. La segunda consiste en una asig-
bio se debe a que administramos personalmente el perfil y respon-
nación de entrenamiento en campo de 6 meses de duración”. Res-
demos a cada una de las consultas. Recibimos 350 postulaciones
pecto a la formación de los company man la estructura es simi-
diarias y damos respuesta a 1.000 mails al mes. Así a través de este
lar, pero con algunas diferencias clave: “la primera etapa consiste
canal incorporamos a 70% de los ingresados en los últimos años”
en una inducción a las actividades de la compañía en general; en la
Por su parte´, YPF este año alcanzó los 84.000 seguidores en la
SHALE Seguro
segunda instancia, los jóvenes comienzan la formación en campo,
46
cada uno de ellos es asignado a distintos equipos de perforación y workover para participar de las operaciones; y, en la última fase del curso, terminan de desarrollar y profundizar conceptos teóricos fundamentales de esta disciplina para, luego, ser asignados a sus lugares definitivos de trabajo”. Talento de YPF, explicó que si bien “la criticidad y complejidad
El factor No Convencional
de la operación exigen que la mayoría de los empleados asig-
La irrupción de la explotación de los yacimientos shale y
nados a los HNC sean personas con experiencia, en las Jorna-
tight de Neuquén significó un nuevo impulso a la demanda de
das Universitarias de Reclutamiento, los participantes, se
profesionales y tuvo otros dos efectos notables: empujó a la
muestran muy interesados en que les contemos sobre Vaca
industria a ganar posiciones en la agenda pública y revalorizó
Muerta y exponen su deseo de trabajar en zonza de shale”.
a la plaza neuquina como una zona de interés internacional.
Su par de Pan American Energy reconoce como un éxito de la
Clara Pintos, Consultora Sr. de Direcciona RR.HH., retrató ca-
industria haber logrado mejorar en los últimos años el conoci-
balmente este último fenómeno con una anécdota sobre una
miento que tiene la población respecto a qué es lo que hace el
de sus últimas entrevistas para cubrir un puesto destacado en
sector y su importancia para el país. No es casual que “en cada
la industria. Según su relato, al enterarse que el área de tra-
provincia se postulen más de 5000 chicos en cada proceso de selec-
bajo estaba lejos de la influencia “Vaca Muerta”, el candidato
ción, a pesar de saber que tras las muchas instancias de evaluación
declinó la oferta con estas palabras: “Mi objetivo es trabajar en
sólo quedarán 20”.
Neuquén. Ahí están hoy los ojos del Mundo y esa es la vidriera que
Este diálogo más abierto y directo con la sociedad y con los jóvenes responde a otros de los valores que la consultora Clara
quiero para mi carrera”.
Pintos señaló como irrenunciable para la generación que hoy se
Este desafío intrínseco que implica el desarrollo No Convencional atrapa también a los jóvenes. Al respecto, la Gerente de
suma al mercado laborar: la responsabilidad ambiental. n
47
SHALE Seguro
negocios
El capital local, domina el mercado
argentino
E
obras en gasoductos que la dañó severamente. Fue el holding Pérez Companc quien compró la filial local de la compañía por U$S 900 millones, una jugada que se leyó en principio como la vuelta a una de las principales actividades que el grupo mantuvo en la Argentina. Desde la compañía en cambio, se ocuparon en señalar que “la adquisición tiene como sentido estratégico participar en la expansión del sector hidrocarburífero argentino, tanto en las
l mercado petrolero argentino
fue que para participar de la compra
explotaciones convencionales como en
está experimentando algunos
de las tenencias de Petrobras, la fir-
las No Convencionales desde una pla-
cambios importantes. Firmas
ma brasileña invitó exclusivamente a
taforma de Servicios y Obras y no como
que pasan de manos, un viraje de las
empresas con fuerte presencia en el
titular de concesiones petroleras”.
inversiones hacia los hidrocarburos No
mercado local como Pan American
En la unidad de negocios de ope-
Convencionales, y viejos y tradiciona-
Energy (de los hermanos Bulghero-
ración y mantenimiento petrolero el
les jugadores que vuelven a marcar
ni), Tecpetrol (de Techint), Pluspetrol
grupo cuenta con más de 35 años de
presencia. Según los analistas del
o la de mayores posibilidades: YPF.
trayectoria. Sucede que la operación
sector, la tendencia es que el mer-
También se habló de CGC (Compañía
de Skanska surgió sobre SADE, una
cado se concentra cada vez más en
General de Combustibles) de Eduar-
constructora que justamente los Perez
empresarios y compañías de capita-
do Eurnekian, y de OIL, de Cristóbal
Companc vendieron a los suecos en
les nacionales.
López (Grupo Indalo), que justamen-
1998.
Una de las grandes novedades de
te creció de la mano de estaciones de
En esta vuelta al mercado del hol-
los últimos meses, y que ilustra el posi-
servicio y la refinería que Petrobras
ding y siguiendo las explicaciones que
cionamiento de firmas locales en este
operaba en la localidad santafesina de
dieron sobre el particular, los analistas
mercado, llegó con la inminente salida
San Lorenzo.
no encuentran que vaya a producirse
de Petrobras del país.
La falta de presencia de compañías
ningún hecho relevante que cambie
Los activos del gigante brasileño en
extranjeras tiene ciertas explicaciones.
el sector. De hecho, tampoco obser-
la Argentina suman cerca de U$S 1.000
La imposibilidad de girar divisas al ex-
van que vaya a tener demasiada rele-
millones. Como recordó el consultor
terior para las multinacionales, como
vancia en el mundo de los negocios
energético Daniel Gerold en diálogo
consecuencia de las restricciones cam-
ya que uno de los fuertes de Skanska
con Shale Seguro, se trata de una pe-
biarias, es una de ellas. Por otro lado,
no continuaría. “Todas las actividades
queña parte de la compañía si se tiene
el precio internacional del petróleo
residuales que Skanska Argentina tenía
en cuenta que el plan corporativo fue
generó cautela en las firmas, que no
en Ingeniería y Construcciones civiles e
deprenderse de más de U$S 50.000
encaran inversiones importantes en el
industriales serán discontinuadas una
millones en activos en el Mundo ante
sector en el resto del Mundo.
vez que las obras respectivas sean con-
su débil situación financiera puesta a
Otra de las novedades importantes
la vista tras un escándalo de corrup-
en el mercado petrolero se conoció
ción millonario.
cluidas”, señaló el grupo en un comunicado.
con la salida de la firma sueca Skan-
La concentración que describen los
En la Argentina, más allá del resulta-
ska, luego de la investigación por
analistas del mercado local también
do de la operación, un dato ilustrativo
supuesto pago de sobreprecios en
se evidenció en otras operaciones re-
SHALE Seguro
48
Petro Andina Resources, de Canadá. En este escenario de retirada, Madalena Energy es una de las pocas canadienses que mantienen sus operaciones en la Argentina, con una fuerte apuesta a la explotación No Convencional. Estos movimientos consolidan la tendencia que viene marcando las movidas en el tablero local del upstream y el dowstream hace ya algunos años. Una de las más notorias es la jugada de PAE que, a través de Bridas, compró la refinería y las estaciones de servicio Esso, subsidiaria de ExxonMobil. Por otro lado, CGC (de la Corporación América) había comprado los activos de Petrobras en la cuenca Austral, de Santa Cruz; y OIL se quedó con la refinería que era de Petrobras en San Lorenzo y gran parte de sus estaciones de servicio. Claramente, la estatización de YPF fue la operación decisiva en este mapa por su impacto en el exterior y porque sin dudas la petrolera nacional es la empresa que marca el ritmo del merTecpetrol pagó U$S 63 millones
cado petrolero argentino. La compa-
Entre otros movimientos, YPF se
por la mayoría de las áreas de Ame-
ñía es responsable hoy del 80% de la
quedó con Apache, Pluspetrol hizo
ricas Petrogas y Pluspetrol antes de
producción de hidrocarburos del país
lo propio con Apco Oil&Gas, y Tec-
adquisis los activos de Apco Oil&Gas
y posee los yacimientos con mayor po-
petrol con Americas Petrogras.
ya había comprado los campos de la
tencial. n
gistradas en los últimos meses.
49
SHALE Seguro
VIDRIERA PYME
CÓMO UNA empresa local SE ADAPTÓ AL NEGOCIO DE LA COMBUSTIÓN
S
urgió como una importadora de repuestos industria-
cipios de 2013 comenzaron a multiplicarse los pedidos de presu-
les, pero a través de sus más de 90 años de historia
puesto y órdenes de compra y hoy estamos al límite de nuestra
Etchegoyen y Cía. logró erigirse en una compañía que
capacidad y viendo la manera de expandirnos”, dice Nicolás
brinda soluciones en materia de combustión industrial a ope-
García Albizuri. Para poder continuar y alimentar este proce-
radoras y empresas de servicios petroleros del país.
so, lo que las PyMEs necesitan -agrega - es contar con créditos
Esta empresa familiar fundada en 1921 por Adolfo Clemen-
blandos con tasas de un dígito (entre 7 y 8%), controlar la in-
te Etchegoyen, es uno de los casos de PyMEs que crecieron
flación y tener la divisa a un valor que permita exportar más. Algunos datos funcionan como indicadores de ese crecimien-
de la mano de sus planes de desarrollo y expansión, habiendo
to y son al mismo tiempo prueba de la capacidad innovadora y
atravesado épocas menos prósperas que la actual. Su principal aporte a la industria es el diseño, desarrollo,
la garantía de calidad de la empresa. Desde 1998 la firma argen-
ensayo y medición en banco de prueba de productos claves
tina mantiene una alianza estratégica con el gigante internacio-
para el sector Oil&Gas como quemadores para calentadores,
nal Honeywell para brindar de forma conjunta “soluciones asis-
chimeneas de quema, tableros, etc. utilizando tecnología in-
tidas en combustión”. Esto permite a Etchegoyen y Cía. operar
novadora y de calidad propia, y gracias a la alianza con aseso-
desde su base en Buenos Aires para el mercado interno y latino-
res y proveedores expertos.
americano, a través de la estructura de Honeywell en la región.
Parte del secreto para su permanencia es el compromiso
Resultado del proceso de reactivación encarado por YPF y
con un legado y la sucesiva renovación con las nuevas ge-
al que se sumaron el resto de las operadoras, en los últimos 12
neraciones que fueron asumiendo la dirección. Hoy Nicolás
meses la empresa debió poner en marcha sus mecanismos de
García Albizuri y Martín Etchegoyen -jóvenes descendien-
suba de la producción y ampliar su plantel. La petrolera nacio-
tes de las dos familias socias- planifican extender sus insta-
nal le compra de manera continua quemadores y equipos de
laciones, entusiasmados por el repunte de la actividad y las
combustión -con entregas parciales programadas-, diseñados
expectativas que se abren con el desarrollo No Convencional.
por los profesionales de Etchegoyen y fabricados por sus pro-
“Cada vez va a haber más antorchas porque cada vez vamos a
veedores aliados.
producir más gas y cada vez va a haber más calentadores de pe-
Un camino similar se aplicó para producir un nuevo diseño
tróleo porque cada vez va a haber más bombeo”, explica García
de chimenea de quema portátil, encargado por Schlumberger
Albizuri, socio gerente de la firma.
en el marco de su estrategia de desarrollo local y sustitución de
Como toda PyME nacional, Etchegoyen y Cía. puede dar
importaciones. “Logramos diseñar el equipo acorde a los requeri-
cuenta de momentos de baja en la actividad que la obligaron
mientos tecnológicos y las exigencias de Schlumberger; y usamos
a repensar estrategias. 2010, 2011 y 2012 fueron años de re-
uno de nuestros talleres amigos para la construcción metalúrgica
tracción “pero desde que la nueva gestión de YPF tomó la posta
del sky. El resultado es el diseño de un chasis petrolero del nivel de
de la exploración y explotación de hidrocarburos, el panorama
los que se usan en EE.UU. o Arabia Saudita”, desataca García Al-
cambió. La reactivación fue instantánea: hacia fines 2012 y prin-
bizuri. n
SHALE Seguro
50
RSE/COLUMNA
La ciudad se construye entre todos
L
mo sucede con la factibilidad de traer un acueducto desde los Barreales. Luego de la firma del convenio con Chevron, YPF -mediante su política de RSE- tuvo y tiene un papel importante en las obras para la localidad. Todas ellas están diagramadas según el Plan directriz mencionado y varias ya se
por Darío Díaz,
ejecutaron. Por ejemplo las piletas cu-
Intendente de Añelo
biertas y semi cubiertas, climatizadas y semiolímpicas que se construirán en el
a Responsabilidad Social Empre-
actual predio del polideportivo local; la
sarial (RSE) en Añelo es de suma
ampliación de dos aulas para la Escuela
importancia y es una constante,
Primaria N° 350; la construcción en la
no sólo desde el empresario netamen-
meseta -donde se asentará el “nuevo”
te relacionado a la industria petrolera,
desarrollo urbano de Añelo- del Centro
sino también desde aquellos inverso-
de Salud y de un Centro de Capacitacio-
res privados que llegan a construir, por
nes y Formación, con una inversión de
ejemplo, una cadena de hoteles.
de más de $14 millones. A su vez, está
Teniendo en cuenta el contexto en el
comenzando ya la refacción eléctrica
que se ha colocado a la localidad en re-
del Centro de Salud actual; la ilumina-
lación al “boom” Vaca Muerta, se puede
ción baja de la ciudad en la parte del
afirmar que hoy es un pueblo por sus
casco viejo; y la plaza de las escuelas,
costumbres, pero que al mismo tiempo
integrada a la pista de skate park, que
transita un camino de crecimiento abru-
ya está en funcionamiento.
mador hacia una gran ciudad. Aunque
Otras empresas realizaron su apor-
el censo de 2010 cuantificó casi 3.000
te mediante RSE, como es el caso de
habitantes, actualmente Añelo alberga
la Fundación YPF, como el BID y la pro-
Schlumberger con la puesta en mar-
a más de 7.000 y recibe un movimiento
pia comunidad local, junto a referentes
cha de un aula tecnológica en la Escue-
diario de más de 3.000 personas. Puede
importantes del gobierno provincial y
la primaria N°100.
estimarse entonces que una infraes-
nacional, han tenido parte.
Sumado a todo esto, otros inverso-
tructura en principio preparada para
Dicho Plan de Acción otorga las di-
res privados no provenientes del sec-
tan sólo 3.000 habitantes, hoy brinda
rectrices más relevantes de lo que de-
tor hidrocarburífero dan cuenta de su
servicios para casi 10.000.
bería ser el escenario urbano en tres
apuesta al crecimiento en temáticas
Es lógico que haya cierto colapso en
etapas, contando desde 2015 a 2035,
más puntuales. Por ejemplo renovan-
algunos aspectos de su rutina, como es
cuando -se calcula- habrá unos 50.000
do el parque automotor de la Munici-
el efecto en lo que refiere a inmuebles.
habitantes. Dentro de ese Plan, uno
palidad, con la donación de más de 3
Sin embargo, hay que resaltar que se ha
de los anhelos es la subestación trans-
rodados pick up o la construcción de
realizado un exhaustivo análisis desde
formadora de 132 KV, en la que ya se
seis cuadras de asfalto. En este contex-
fines de 2013, de todas las dimensiones
trabaja con el Ministerio de Energía de
to, también se aportó para duplicar la
necesarias para poder hacer del pueblo
la Provincia y con la Nación. Se proyec-
capacidad de almacenamiento de agua
una ciudad sostenible y sustentable en
taron $90 millones de inversión, lo que
potable en la localidad y para la co-
tiempo. Ese análisis culminó en el de-
permitirá obtener la potencia necesaria
nexión del servicio de gas en los barrios
nominado Plan de Acción, donde tanto
para el crecimiento planificado. Lo mis-
El Mirador y La Esperanza. n
51
SHALE Seguro
TENDENCIA
EL LUJO SE MUEVE A GAS
Por Carlos Cristófalo Editor de Autoblog.com.ar
L
os autos impulsados a gas nacieron y se desarrollaron siempre bajo la etiqueta de “combustible alternativo”. Surgieron para reemplazar a la nafta y al diesel en tiempos
de escasez o durante las crisis petroleras. Se ganaron su lugar en las calles de las ciudades como una variante económica para vehículos particulares y profesionales. Pero durante décadas tuvieron siempre la misma limitación: la pobre autonomía y el volumen de los tanques de almacenamiento.
En base a tecnologías modernas, nuevos
Sin embargo, cuando las automotrices descubrieron que la
materiales y hasta producción artificial
energía eléctrica no era la solución para todos los problemas de
de gas, los autos impulsados a GNC
po del gas y descubrieron que los problemas de siempre se po-
movilidad, algunas marcas decidieron volver a explorar el camdían solucionar gracias a tecnologías modernas que no existían
despiertan el interés de marcas de
en otros tiempos.
vanguardia, como Audi y BMW.
Casi al mismo tiempo, Audi y BMW –en alianza con las firmas especializadas en gas MT-BioMethan y Etogas- comenzaron a
La exitosa revolución del shale gas en
desarrollar nuevos vehículos impulsados a gas. Los resulta-
los EE.UU. y los esfuerzos de China y
dos fueron sorprendentes.
la Argentina por imitar el desarrollo,
GNC, con materiales más livianos, resistentes y compactos. Los
incentiva a las automotrices a sumarse
depósitos de alta presión pueden almacenar 7 kilos de gas y
Lo primero que hicieron fue desarrollar nuevos depósitos de
apenas ocupan el espacio de la rueda de auxilio del vehículo. Es
al aprovechamiento de este combustible
decir: no le roban capacidad al baúl. Estos depósitos, que almacenan el gas a una presión de 200
más ecológico y que
bares, pesan 70% menos que los depósitos de acero conven-
atrae a los consumidores por su eficiencia
cionales. Esto representa un ahorro de 27 kilos respecto los
y bajo costo.
do de poliamida estanco en el interior, una segunda capa de
tubos tradicionales. El secreto está en los materiales: un tejiplástico reforzado con fibra de carbono y una tercera capa de plástico reforzado con fibra de vidrio. La combinación ofrece resistencia a deformaciones mecánicas y a daños procedentes del exterior. Todo esto se encuentra unido y compactado como en un sándwich, untado y fijado con resina epoxi. Es la misma técnica de construcción utilizada en los cascos de los veleros de alta competición: son muy resistentes y livianos. Otro aspecto que atacaron los ingenieros alemanes son los reguladores de presión. Sucede que la presión constante o variable, en función de la demanda del acelerador y de la carga del depósito, es la clave para un aprovechamiento más eficiente del combustible. Los nuevos reguladores desarrollados por BMW son más compactos y ligeros, y pueden admi-
SHALE Seguro
52
Gas artificial Cuando investigaban un modo de producción de energía accesible para sus prototipos eléctricos, los ingenieros de Audi tropezaron sin esperarlo con un método para crear gas metano de manera artificial. La planta de Audi E-Gas funciona como un proceso de nistrar altas presiones de ingreso, para liberar el flujo de salida
dos etapas: electrolisis y metanización. En la primera, la
hacia al motor a sólo cinco o nueve bares. De esta manera,
planta utiliza el excedente de electricidad obtenida de
el conducto del gas y el circuito de válvulas de alimentación
forma ecológica para descomponer el agua en oxíge-
del motor cuenta siempre con la presión adecuada. Se libera
no e hidrógeno, con tres electrolizadores. El hidrógeno
el gas a baja presión cuando la conducción es relajada, como
podría propulsar durante un día a vehículos con pila de
ocurre en la ciudad. Y se adapta con rapidez a demandas de
combustible. Por ahora, sin embargo, en ausencia de la
alta presión cuando el conductor exige más potencia, torque
infraestructura necesaria para la distribución, se lleva
y velocidad en ruta.
a cabo directamente una segunda etapa del proceso: la
El tercer punto que resolvieron fue la adaptación a la función
metanización. Se utiliza el hidrógeno para hacerlo reac-
en paralelo gas/nafta. El paso de un combustible a otro siempre
cionar con dióxido de carbono, para producir gas metano
fue un punto crítico de los autos a GNC, provocando desgastes
sintético. Es el llamado E-Gas. Es un combustible práctica-
en la mecánica y comportamientos dinámicos desparejos. En
mente idéntico al gas natural fósil y se distribuirá a través
Audi, sin embargo, desarrollaron un sistema llamado “bivalente”.
de la infraestructura existente (la red de gas natural) a las
Funciona así: si la presión en el depósito baja de los 10 bares
estaciones de reabastecimiento de GNC.
(porque la cantidad de gas en el depósito es de apenas 0,6 kilos)
Con una sola planta en la localidad de Wetle, Audi espe-
la gestión electrónica del motor cambia de manera automática
ra producir mil toneladas métricas al año de E-Gas. Al mis-
al modo de nafta.
mo tiempo, se contribuye con el medioambiente. Al utilizar
De esta manera, el vehículo se convierte en un verdadero
dióxido de carbono en el proceso, la planta de E-Gas reti-
híbrido. Se logra una autonomía de 400 kilómetros sólo
rará de la atmósfera 2.800 toneladas de CO2. Es el equiva-
con gas (algo impensado por los autos GNC de vieja ge-
lente a la capacidad de purificación anual de un bosque de
neración) y se llega hasta 900 kilómetros en combinación
220 mil árboles. Los subproductos resultantes del proceso
con nafta. Son distancias con las que ni sueñan los autos
de metanización son inertes: agua y oxígeno. n
eléctricos más modernos, valores a los que apenas se aproxi-
53
SHALE Seguro
En la Argentina 500 autos por día se suman al GNC De acuerdo a un informe presentado
decisión es el bolsillo: el precio del GNC
cional de Sustitución de Combustibles
en enero de este año por el Ministerio de
es una fracción del precio de la nafta
Líquidos, el Poder Ejecutivo Nacional
Industria de la Nación, existen hoy en la
o el gasoil en términos de costo direc-
declaró de Interés Nacional la utiliza-
Argentina 1.700.000 vehículos conver-
to. Pero esta condición no es exclusiva
ción del GNC en el sector transporte,
tidos a GNC, lo que representa 15% del
de la Argentina, dado que el promedio
la industria se desarrolló fuertemente,
parque automotor, con un consumo
mundial indica que circular a GNV/
logrando que en la actualidad el país
anual equivalente a 2.700 millones de
GNC es 66% más económico que mo-
fabrique localmente todos los seg-
litros de nafta. El 12% de los vehículos
verse a nafta y cuesta 33% menos en
mentos del equipamiento necesario,
a gas natural del mundo, se encuentran
comparación con el gasoil. Además
constituyéndose en el principal expor-
en nuestro país.
existen importantes ventajas ambien-
tador del sector.
Estas cifras coinciden con informa-
tales, de eficiencia y de conservación
Está claro entonces que el nuestro es
ción recolectada por la Cámara de
de los motores que explican por qué
un mercado más que propicio para rea-
Productores de Equipos Completos de
las grandes automotrices están em-
lizar las obras necesarias que lleven el
Gas (Capec), que señala que en 2014
barcadas en desarrollar la tecnología
gas de Vaca Muerta a los automotores.
se hicieron 180.000 conversiones de au-
óptima para extender el uso de este
Según un reciente estudio a cargo de
tomóviles en todo el país: casi 500 por
combustible.
investigadores del IAPG se calcula que
día y 33% más que el año anterior. Eso
“Argentina es el país más desarro-
para 2035 aumente 39% la demanda
implica que hubo una instalación por
llado del mundo en el consumo de
local de GNC. Si la tendencia del mer-
cada 4 nuevos autos vendidos, mien-
GNC”, afirma el citado informe pu-
cado automotor continúa y se extiende
tras que en 2013 la relación había sido
blicado por la cartera de Industria y
la oferta de vehículos atractivos con
de 1 a 7. Además, el fenómeno alcanzó
destaca la infraestructura que existe
equipos de gas modernos, este número
también a vehículos de alta gama.
para soportar este consumo. Desde
puede ser aún mayor. n
El principal motivo para tomar esta
que en 1987, en el marco del Plan Na-
SHALE Seguro
54
C.C..
man los vehículos turbodiesel de última generación. La firma MT-BioMethan, se encargó de otro inconveniente clásico de los usuarios de GNC: la incertidumbre que genera la escasa información certera acerca de la autonomía disponible. Para solucionarlo, MT diseñó un sistema de información para el conductor, donde se puede ver el consumo en tiempo real, con dos indicadores en el tablero de instrumentos: uno con la cantidad de combustible disponible en los depósitos y otro con la autonomía estimada en modo gas o combinado con nafta. Con toda esta tecnología disponible, Audi y BMW se animaron por primera vez a comercializar equipos de gas de fábrica, instalados en motores alimentados por turbo. El resultado fue un nivel de prestaciones inédito para vehículos a GNC. El Audi A3 G-Tron, por ejemplo, tiene un motor 1.4 litros naftero con turbo e inyección directa, que alimentado por gas desarrolla 110 caballos de potencia, 200 Nm de torque y valores en ruta de primer nivel: una aceleración de 0 a 100 km/h en 11 segundos y una velocidad máxima de 190 km/h. El beneficio de estas nuevas tecnologías también se transmite a la comunidad. Las emisiones de gases contaminantes de estos vehículos son muy inferiores a los de autos nafteros o diesel. Un vehículo G-Tron emite 95 gramos de dióxido de carbono por kilómetro, apenas un tercio de lo que liberan a la atmósfera otros combustibles convencionales. Y el gasto de carburante para el usuario también es ventajoso: 4 euros cada 100 kilómetros. n
55
SHALE Seguro
fin de semana
LA ATRACCIÓN DE LA ARTESANÍA
FASHION
E
n tiempos de realidad virtual, avatares y dependencia tecnológica, la originalidad y el
reencuentro con la naturaleza que proponen los objetos de elaboración artesanal son un valor en alza. La simplicidad de los diseños, la nobleza de los hilados, la calidez de las maderas y la dedicación puesta en la platería, hacen de las artesanías objetos de lujo y deseo en medio de un entorno invadido por moles de hierro y concreto. Esta revalorización del trabajo manual, paciente y minucioso es una tendencia mundial que coloca a las artesanías neuquinas en un lugar de privilegio en escenarios internacionales asociados a la moda, el interiorismo y la cultura. No sólo porque sus creadores cuidan la calidad de esas piezas como un signo propio, sino también porque cada poncho, cada cuenco y cada adorno exponen al Mundo la identidad patagónica y la tradición ancestral de su gente. Artesanías Neuquinas, empresa creada por el estado provincial, es ese puente que -con certificación de marca- acerca la producción de las comunidades mapuches a la vida cotidiana de quienes aprecian el buen gusto y la exclusividad.
Glamour Fruto de sus 40 años de trayectoria y a partir de la mixtura de mapuches y criollos, surgieron en su seno dos marcas propias de alta calidad, que colocan en los escenarios más glamorosos, la identidad de toda una provincia. “Artesanías Neuquinas” y “Piezas Únicas” son marcas registradas, a través de las cuales los trabajos de
SHALE Seguro
56
originales que Artesanías Neuquinas exhibe con orgullo en desfiles y exposiciones, hoy están en manos de personalidades del mundo entero. Es el caso del poncho obsequiado al Papa Francisco, obra de una artesana de la Comunidad Linares, muy cerca de Junín de los Andes, paraíso de la pesca con mosca patagónica. Artesanías producidas en parajes tan lejanos -a los que sólo se puede acceder en determinados meses del año, por la hostilidad de su clima- se lucieron en el Bazar Internacional del Principado de Luxemburgo; en la tradicional Copa de Polo de la embajada de Argentina, en Londres; en la Feria
Desde hace dos
LIDERAZGO
exclusivas se
pone la era globalizada, también los
Como parte de este camino que im-
Internet, a través de la página oficial o
pueden encontrar instrumentos musicales, trabajos de alfarería y tallado en madera. Es que sólo las manos de un artesano pueden garantizar que cada
las pasarelas del Argentina Fashion Week, teniendo en cuenta que la empresa neuquina lidera el mercado de textiles tradicionales de la Patagonia. Pero además, la incursión en estos demandas. “Piezas Únicas” nació como una forma de abordar la interculturali-
propios de la der las fronteras locales. También se
tejidos mapuches ya forman parte de
nuevos escenarios significó nuevas
en locales
telar y platería, han logrado trascen-
Maison & Objet, de París.
años, estas piezas
pueden comprar vía
los artesanos, fundamentalmente en
Heim + Handwerk de Munich o en la
dad, incluyendo diferentes elementos
empresa estatal, en Neuquén, San Martín de Los Andes y Buenos Aires.
históricos, sociales y antropológicos que se mezclan con tendencia, diseño y moda. Es una forma de responder a un segmento diferente de clientes que busca la fusión de tradición y vanguardia, a través de productos exclusivos, con rasgos típicos de las etnias originarias.
creación sea especial, exclusiva, úni-
Fetiches dentro de las nuevas ten-
ca y, por tanto, dotada de un valor
dencias del interiorismo, los hilados
excepcional. Muchas de esas piezas
con tintes naturales, las maderas ta-
57
SHALE Seguro
Una herencia que no tiene precio Las tejedoras aprenden de niñas, mirando el trabajo que realiza su mamá, las tías y la abuela. “Es una herencia que no tiene precio, es la herencia de valores que se translladas y el brillo de la plata cincelada
miten de generación en generación”, cuenta orgullosa Rosa. Ella es parte de un clan
con sutiles golpes a pulmón, engala-
de aproximadamente 50 tejedoras, cuya comunidad se ubica en el norte neuquino,
nan hoy los ambientes de cualquier
cerca de Loncopué.
casa que pretenda transmitir calidez y sensación de hogar.
En el rostro de Rosa se dibujan centenares de mujeres que a través del tejido transitan su ciclo productivo. Es una forma de mantener viva la cultura. “Si no tejemos, se
Con reconocimientos de la UNESCO
nos termina la vida”, asegura. Como ella, hay otras mujeres a lo largo y ancho de la
y premios del Fondo Nacional de las
provincia de Neuquén. No hay libros ni diseños de dónde copiar. Todo pasa por las
Artes, entre otras menciones de ho-
vivencias, por el entorno natural que las rodea y donde suele transcurrir toda su vida.
nor, las artesanías neuquinas -tradi-
De ese manantial creativo surgen los colores, las guardas y las líneas de cada pieza.
cionales y contemporáneas- se po-
La luz, la tierra y el volcán se traducen en símbolos. Todo tiene un significado y poder
sicionan en la oferta internacional.
trascender para que los otros lo comprendan, es lo que llaman interculturalidad.
Desde hace dos años, estas piezas
No es caprichoso, cuando Rosa, la de las mil caras de la mujer mapuche, sentencia:
exclusivas se pueden comprar vía In-
“Yo creo que hoy en día, más allá de si se vende o no lo que hacemos, tejer pasa por
ternet, a través de la página oficial o
otro lado. Pasa porque es nuestra cultura y por poder transmitirla”.
en locales propios de la empresa esta-
Hoy poco más de 800 artesanos se encuentran empadronados y son parte de este
tal, en Neuquén, en San Martín de Los
sistema que les significa una fuente de ingresos segura. El 85 por ciento son mujeres.
Andes y en la ciudad de Buenos Aires.
Y en ese camino anda Rosa, como tantas pares mapuches. De tono pausado y
Al igual que sus paisajes, sus vinos
gestos tímidos, pero cuando habla entrega enseñanza: “no somos anónimos, detrás
su gastronomía y su petróleo, las arte-
de cada una de nuestras piezas hay muchas horas de trabajo silencioso. Por eso es
sanías son una ventana al Mundo que
importante que los demás valoren nuestra tarea, porque es una forma de mantener
lleva en sus entrañas la identidad de
viva la memoria”. n
la Patagonia. n
SHALE Seguro
58
59
SHALE Seguro
SHALE Seguro
60