Тижневий аналітичний звіт: 11 - 17 листопада 2013 року

Тижневий аналітичний звіт 11 – 17 листопада 2013 року 1. Зниження конкурентоздатності та попиту обертається кризою для європейських енергетичних компаній. Німецька E.ON та французька GDF Suez повідомили про зниження доходів через закриття електростанцій і списання активів, а компанія RWE – за неофіційними даними – запланувала скоротити більше 6 тисяч робочих місць. Експерти відзначають, що у Європі нерентабельно будувати нові вугільні та газові ТЕС. МЕА наголошує, що проблеми з промисловою конкурентоспроможністю спричинені високими цінами на енергоносії в окремих регіонах, що може призвести до перегляду ціноутворення у газових контрактах. Тим часом, ЄС закликали визначитись із цілями в енергетиці до 2030 року.

2. Небажання російської сторони переглянути "газові" контракти, потреба зміни яких давно назріла, призводить до перманентних конфліктів. Зустріч президентів В.Януковича і В.Путіна, а також голів "Нафтогазу" і "Газпрому" не принесли конкретних результатів. Як заявив міністр енергетики Е.Ставицький, "Нафтогаз" розрахувався за жовтневі поставки і з початку листопада припинив закупівлі російського газу через те, що уже відібрав 18 млрд. кубометрів, передбачених балансом на 2013 рік. Разом з тим, в уряді підтвердили достатність закачаного у ПСГ газу для стабільного транзиту газу до Європи. Російська сторона підтвердила припинення закупівель, однак спрогнозувала, що воно буде нетривалим. "Газпром" вказав на погану динаміку погашення боргу Україною, що змушує розглядати надання нових відстрочок платежів, а також загрозу зриву поставок. Разом з тим, наприкінці тижня голова "Газпрому" О.Міллер повідомив, що "Нафтогаз" припинив відбір газу з ПСГ і відновив його закупівлю в Росії, а прем’єр РФ Д.Медведєв – в ході телефонної розмови з українським колегою М.Азаровим – звернув увагу на виконанні Києвом контрактних зобов'язань по закачуванню газу в ПСГ. Дії України похитнули позиції російського "Газпрому" на європейських ринках. Першим сигналом стало падіння котування акцій компанії на російських біржах у понеділок. У "Газпромі" повідомили про збільшення прибутку на 15% у першому півріччі, однак це відбулося переважно за рахунок стабільного споживання у Західній Європі. Натомість продажі російського газу в країнах "близького зарубіжжя" впали на 47% у ІІ кварталі. Зокрема, за 9 місяців року прибутки "Газпрому" на цих ринках, передусім в Україні, скоротилися на 26%. На переконання експертів, наслідком стримування нафтогазової експансії Росії стануть фінансові проблеми "Газпрому", які змусять його до пошуку інших покупців газу. НАК "Нафтогаз України" продовжує балансувати на межі фінансових можливостей. За інформацією ЗМІ, компанія провела операцію обміну 3,2 млрд. кубометрів газу у сховищах з Ostchem, що дозволило їй визнати 1,4 млрд. кубометрів імпорту в жовтні. Також, за повідомленням ПАТ "Укргазвидобування", материнський холдинг заборгував DiXi Group, 2013 Енергетична інформація ● Аналітика ● Консалтинг www.ua-energy.org author@dixigroup.org

компанії 2,3 млрд. грн. за газ для населення. На цьому фоні, прибутки НАК від транзиту скоротилися на 1,5%, а суд списав її частку в "УкрГаз-Енерго". В результаті збитки "Нафтогазу", які за три квартали 2013 року зросли до 10,5 млрд. грн., взяла на себе держава: уряд збільшив статутний фонд компанії на 10,7 млрд. грн.

3. Водночас, активізувалася робота з отримання газу із альтернативних джерел, а також їх пошуки. Україна удвічі збільшила постачання газу з Польщі, зокрема через виконання контракту ДТЕК. Загалом за останній тиждень імпорт газу з ЄС потроївся. Разом з тим, прем’єр-міністр М.Азаров поскаржився на блокування угоди про доступ до трубопроводів у СНД, а міністр закордонних справ К.Грищенко відзначив пожвавлення енергетичної співпраці з Азербайджаном, на поставки газу якого також сподівається ЄС. Держава зменшує споживання газу за рахунок ВДЕ та енергоефективних технологій. Намагання зменшити газову частку в енергобалансі змушує країну шукати альтернативні енергоресурси. Завдяки такому підходу підприємствам за три роки вдалося скоротити споживання газу на 15%. У проекти з використанням біомаси, енергетична утилізація якої – за даними компаній – стане обов’язковою, можуть надійти мільярдні інвестиції від США. Разом з тим, суспільство поки не готове до переходу на енергоефективні технології, тому експерти і громадськість обговорюють можливості їх популяризації.

4. Прагнення зменшити забруднення повітря штовхає європейські країни до "сланцевого сценарію". За оцінками міністра екології Польщі М.Корольца, нові технології на вугільних установках і видобуток сланцевого газу допоможуть країні скоротити вуглецеві викиди. Цю ж тему обговорювали на конференції під час переговорів ООН з питань клімату у Варшаві, де європейські посадовці закликали продовжити дослідження щодо сланцевого газу і змусити компанії звітувати про викиди метану на бурових майданчиках. Залишається актуальною тема налагодження діалогу між зацікавленими сторонами – у Польщі Chevron подала в суд на громадян, які перешкоджали компанії дістатись до місця робіт. В Україні компанії інформують про свою діяльність в сфері розробки сланцевого газу. Радник Shell О.Крикавський заявив, що компанія поки не проводила гідророзривів в Україні, а директор Cadogan А.Скенато обіцяє зразкову модель видобутку сланцевого газу. Тим часом, продовжує зростати обсяг видобутку традиційного газу – у жовтні він збільшився на 6,1% порівняно з жовтнем 2012 року, а за 10 місяців – на 3,4% порівняно з аналогічним періодом минулого року. "Чорноморнафтогаз" збільшив видобуток у жовтні на 4,6% порівняно з вереснем до 5,2 млн. кубометрів на день. Нарощують власний видобуток приватні компанії. Уряд вирішив одну з конфліктних ситуацій, скасувавши розпорядження про обов’язкове закачування 50% газу в ПСГ, однак залишаються конфліктні ситуації між самимим компаніями.

5. Тоді як глобальна пропозиція нафти може розширитися, український уряд сподівається на відновлення переробної промисловості. На фоні зростання світових цін на нафту, на ринку можуть з’явитися нові гравці. Зокрема, у США, яким прогнозують лідерство у видобутку нафти до 2015 року, власне виробництво перевищило імпорт.

DiXi Group, 2013 Енергетична інформація ● Аналітика ● Консалтинг www.ua-energy.org author@dixigroup.org

Весною 2014 року очікується відновлення постачань нафти з казахського родовища Кашаган. Тим часом, в Україні суттєво знизився імпорт нафти (в 4,6 разів) та її переробка (на 29%). Проте, Міненерговугілля очікує на відновлення роботи Лисичанського НПЗ у першому півріччі 2014 року. За повідомленнями ЗМІ, за рахунок запуску Одеського і Лисичанського НПЗ уряд сподівається імпортувати додатково понад 10 млн. т нафти.

6. Поки учасники ринку електроенергії готуються до початку реформи, провідні експортери продовжують укріплювати позиції. Зокрема, після лібералізації ринку зміни очікують на генеруючі компанії та енергопостачальників, для яких буде введено стимулююче регулювання. На цьому фоні Міненерговугілля проведе переговори з EdF щодо збільшення експорту електроенергії до країн ЄС. Компанія ДТЕК, яка продовжує викуповувати експортні потужності, прогнозує появу нових гравців на цьому ринку. Разом з тим, для розширення можливостей експорту вона планує модернізувати Добротвірську ТЕС, а також залучить кредити на реконструкцію Бурштинської ТЕС.

7. Співпраця з Росією в секторі ядерної енергетики отримала динамічний розвиток. З російського боку була озвучена обіцянка посилити співпрацю, зокрема щодо створення замкненого ядерно-паливного циклу, в обмін на відмову від асоціації з ЄС. Після цього російська "ТВЕЛ" перерахувала свою частину коштів на рахунок спільного з Україною заводу з виробництва ядерного палива, що було підтверджено. Уряд України вніс зміни до відповідної програми, що дозволять розпочати будівництва об’єкту. Зі свого боку, Президент В.Янукович схвалив ратифікацію угоди щодо транспортування ядерних матеріалів між Росією та Угорщиною територією України. Питання безпеки АЕС продовжує бути складовою розвитку галузі в Україні. На підвищення безпеки "Енергоатом" планує залучити кредитів на суму 3,1 млрд. грн. В той же час, вартість продовження експлуатації третього енергоблоку Рівненської АЕС, для якої важливим також є будівництво ЛЕП на видачу потужностей, складе приблизно 2 млрд. грн. Приділяти більше уваги ядерній безпеці планують у Кабміні, де прийняли постанову про державний нагляд за дотриманням вимог з ядерної і радіаційної безпеки. На фоні цього Держекоінспекція звинуватила ПУАЕС у самовільному водокористуванні і завданні цим збитків державі.

DiXi Group, 2013 Енергетична інформація ● Аналітика ● Консалтинг www.ua-energy.org author@dixigroup.org