Q3 Delårsrapport januari-september 2012 Juli-september • • • • •
Försäljningsintäkter 884 (1 038) MSEK Rörelseresultat EBITA 69 (110) MSEK Rörelsemarginal EBITA 7,8 (10,6) procent Rörelsemarginal EBITA exkl. rearesultat 7,8 (11,1) Kassaflöde från den löpande verksamheten 11 (-4) MSEK
Januari-september • • • • •
Försäljningsintäkter 2 884 (3 144) MSEK Rörelseresultat EBITA 385 (341) MSEK Rörelsemarginal EBITA 13,4 (10,9) procent Rörelsemarginal EBITA exkl. rearesultat 7,6 (11,0) Kassaflöde från den löpande verksamheten 94 (222) MSEK
Väsentliga händelser • • • • •
Organisk försäljningsutveckling +/-0 % (efter justeringar för valutaeffekter) Fortsatt god tillväxt och resultatutveckling inom Credit Solutions men fortsatt svag utveckling för bolagen inom Marketing Solutions Renodling av verksamheten genom avyttringar av kvarvarande bolag inom Product Information Nytt 10-årigt partneravtal med Dun & Bradstreet International för 11 marknader tecknat i början av augusti Omfattande förändringsprogram påbörjat med syfte att skapa ett mer enhetligt Bisnode
”Bisnodes tredje kvartal präglas av en fortsatt negativ trend med svag resultatutveckling. Rådande ekonomiska turbulens kombinerat med höga krav på nya tekniska lösningar drar ner lönsamheten inom Marketing Solutions, utvecklingen inom Credit Solutions är emellertid fortsatt tillfredställande. Effekten av minskad försäljning av SPAR-relaterade produkter i Sverige är lägre än förväntat. För att ta tillvara på Bisnodekoncernens fulla potential har bolaget beslutat att genomföra ett omfattande förändringsprogram syftande till att leverera ett ökat mervärde till våra kunder. Exempelvis har vi under hösten inlett genomgripande åtgärder för att renodla och förändra organisationsstrukturen på två av Bisnodes största marknader, Sverige och Tyskland. Ett av de viktigaste initiativen i förändringsprocessen är den pågående, grundliga analysen av koncernens totala produktportfölj. Genom att optimera erbjudandet på varje marknad kommer vi öka vår förmåga att möta kundernas befintliga och framtida behov. IT är ett av våra mest verksamhetskritiska områden som nu genomlyses och där förändringsarbetet redan pågår. Målsättningen är att användandet av moderna IT-lösningar skall underlätta samarbetet både mellan Bisnodes olika geografiska marknader och enskilda medarbetare samt att skapa en skalbar IT-plattform för vårt erbjudande.
Nyckeltal M SEK Fö rsäljningsintäkter Fö rsäljningstillväxt, %
Jag är övertygad om att vi genom den omfattande åtgärdsplan som vi nu har satt i verket kommer att göra Bisnode bättre rustat för att hjälpa befintliga och nya kunder att fatta smarta beslut.” 2012 jul-sep
2012
2011
jul-sep jan-sep
2011
jan-sep
884
1038
2 884
3 144 -4,4
-14,9
2,3
-8,3
Rö relseresultat EB ITA
69
110
385
341
Rö relsemarginal EB ITA, %
7,8
10,6
13,4
10,9 347
Rö relseresultat EB ITA (exkl. rearesultat)
69
116
219
Rö relsemarginal EB ITA (exkl. rearesultat), %
7,8
11,1
7,6
11,0
11
-4
94
222
Kassaflö de från den lö pande verksamheten
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
Lars Pettersson, koncernchef Bisnode
1 (12)
Verksamhetsöversikt Den organiska tillväxten, justerad för förändrade valutakurser, var +/– 0 procent under perioden. En svag efterfrågan i Marketing Solutions i region BeNeFra och Nordic kompenserades av en tillväxt i Credit Solutions i region DACH och Central Europe. Rörelsemarginalen under perioden uppgick till 13,4 procent (10,9). Justerad för rearesultat från avyttrade verksamheter var rörelsemarginalen 7,6 procent, jämfört med 11,0 procent under föregående år.
Region Nordic visar en organisk tillväxt, justerad för valutaeffekter, om -1,1 procent. Den negativa utvecklingen förklaras främst av en svag försäljningsutveckling i Sverige och då framför allt inom Marketing Solutions i Sverige. Den lägre rörelsemarginalen i regionen förklaras av försäljningsutvecklingen i Sverige där också Skatteverkets pågående övertagande av SPAR, i enlighet med plan, lett till en lägre försäljning för SPAR-relaterade produkter. I övriga länder inom regionen fortsatte under tredje kvartalet den positiva utvecklingen från första halvåret. Speciellt i Finland var försäljningsutvecklingen stark då de senaste årens etablering av verksamhet inom konsumentkredit nu ger avsedd effekt. Inom regionen har under tredje kvartalet ett omfattande förändringsprogam påbörjats med initialt fokus på verksamheten i Sverige. Region DACH fortsätter totalt att utvecklas väl försäljningsmässigt och visar en organisk tillväxt om 5,7 procent, justerad för valutaeffekter. Vår verksamhet i Schweiz har dock haft en negativ försäljningsutveckling då ett flertal stora kunder har skjutit upp sina inköp till slutet av året.
Region BeNeFra utgörs endast av bolag inom Marketing Solutions, och visade under perioden en negativ organisk tillväxt om -7,7 procent, justerad för valutaeffekter. Nedgången förklaras av en generellt svag efterfrågan tillsammans med tydliga tecken på en förändring i efterfrågan på traditionella direktmarknadsföringstjänster. Tack vare ett intensivt arbete för att anpassa vårt erbjudande till den nya marknadssituationen finns nu tydliga tecken på att försäljningsnedgången bromsats upp under de två senaste kvartalen. Försämringen i regionens rörelsemarginal beror i huvudsak på strukturkostnader för ledningsförändringar och nedbemanning i Belgien. Under tredje kvartalet började dessa förändringar ge effekt i form av lägre kostnader vilket också visas av att rörelseresultatet och rörelsemarginalen i tredje kvartalet var högre än motsvarande period förra året. Region Central Europe visade en organisk tillväxt, justerad för valutaeffekter, om 15,5 procent för perioden. Regionen har en marknadsledande position sedan förra årets förvärv och uppvisar fortsatt god tillväxt. Uppstartskostnader för tillväxtsatsningar under perioden förklarar den något försämrade rörelsemarginalen. Affärsområde Product Information har i och med avyttringen av ABC Tyskland i augusti inte kvar någon operativ verksamhet. Periodens rörelseresultat präglas av de reavinster som uppkommit i samband med avyttringarna under året. I Centrala funktioner ingår kostnader för koncerngemensamma enheter såsom ledning, ekonomi och information. Kostnaderna för perioden var klart lägre än under föregående år. I början av juli slutfördes en omorganisation i syfte att ytterligare minska bemanningen och kostnaderna för de centrala funktionerna.
Under perioden har satsningarna på att öka marknadsandelen på kreditinformation i regionen fortsatt. Den negativa rörelsemarginalutvecklingen på EBITA nivå jämfört med föregående år förklaras främst av kostnader för dessa satsningar inom kredit samt en nedskrivning på 13 MSEK av en kontorsbyggnad i Tyskland. Inom regionen har under tredje kvartalet ett omfattande förändringsprogam påbörjats med initialt fokus på verksamheten i Tyskland.
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
2 (12)
MSEK Region Nordic Region DACH Region BeNeFra Region Central Europe Affärsområde Product Information Centrala funktioner Interna elimineringar Summa
MSEK Region Nordic Region DACH Region BeNeFra Region Central Europe Affärsområde Product Information Centrala funktioner Interna elimineringar Summa
Försäljningsintäkter per region januari-september 2012
Försäljningsintäkter 2012 2011 jul-sep jul-sep 502 526 207 213 119 141 58 59 0 106 -3 885
-7 1 038
Försäljningsintäkter 2012 2011 jan-sep jan-sep 1 632 1 637 633 616 383 429 185 170 69 310 -17 2 884
Rörelseresultat EBITA 2012 2011 jul-sep jul-sep 62 78 13 21 9 7 5 6 1 28 -21 -30 69
110
Rörelseresultat EBITA 2012 2011 jan-sep jan-sep 241 270 18 51 -5 8 23 25 172 69 -64 -81
-19 3 144
385
341
Rörelsemarginal EBITA (%) 2012 2011 jul-sep jul-sep 12,3 14,8 6,3 10,1 7,2 4,7 9,0 10,1 292,0 26,3 n/a n/a n/a n/a 7,8 10,6 Rörelsemarginal EBITA (%) 2012 2011 jan-sep jan-sep 14,8 16,5 2,9 8,2 -1,3 1,8 12,5 14,5 247,7 22,2 n/a n/a n/a n/a 13,4 10,9
Försäljningsintäkter per marknadssegment januari-september 2012
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
3 (12)
Marknadsöversikt På grund av ett ökat informationsflöde, ändringar i lagstiftning samt nya teknologier befinner sig marknaden för beslutstöd och affärsinformation i ständig förändring. Sättet att presentera, uppleva och använda information är på väg att förändras väsentligt, vilket leder till ett affärsklimat med både möjligheter och utmaningar. Enligt branschanalytiker förväntas marknaden visa en långsiktig tillväxt om 3-5 procent per år, men befinner sig för tillfället i en period med svag konjunktur och pågående strukturomvandling med varierande efterfrågan i olika marknadssegment och geografier.
Miljontals affärsbeslut fattas dagligen av beslutsfattare som i allt större utsträckning kräver snabba och tillförlitliga beslutsunderlag. Bisnode levererar lösningar som hjälper beslutsfattare att maximera sin försäljning, minimera sina risker och fatta bättre affärsbeslut. Bisnode delar in marknaden i tre huvudsegment Marketing Solutions, Credit Solutions och Business Information Solutions. Marknadssegment Marketing Solutions erbjuder marknadsförings- och försäljningsrelaterade tjänster och lösningar som hjälper företag att identifiera nya kunder samt behålla och utveckla sina befintliga kundrelationer på både företagsoch konsumentmarknaden. Marknaden för traditionella direktmarknadsföringstjänster är under kraftig förändring med negativ utveckling. Ett allt viktigare segment är därför hantering, förädling och analys av kunddatabaser. Detta hänger samman med en förväntad utveckling där priset på återförsäljning av rådata sjunker och förädlingstjänster och långsiktiga kundrelationer blir allt viktigare för att behålla lönsamheten. Marknadssegment Credit Solutions erbjuder ett brett utbud av lösningar för kredit- och riskhantering vilket inkluderar finansiell information och kreditbedömningar av både företag och konsumenter. Efterfrågan på kreditinformation tilltar i perioder av ökad finansiell osäkerhet då företag vill försäkra sig om betalnings- och leveransförmåga hos kunder och leverantörer. Prispressen på rådata fortsätter och antalet aktörer inom lågprissegmentet ökar, vilket bidragit till att Bisnode arbetar aktivt med att utveckla ett mer segmenterat produktsortiment för att ytterligare förstärka konkurrenskraften.
Marknadssegment Business Information Solutions erbjuder skräddarsydd affärsinformation till beslutsfattare och specialister. Utbudet av tjänster sträcker sig från allmän finansiell och juridisk information om företag, fastigheter och enskilda personer till specialiserade omvärldsbevakningstjänster. Den ökade volymen personinformation, som drivs av sociala medier och användargenererat innehåll, skapar nya affärsmöjligheter för Bisnode. Business Information Solutions har en fortsatt stabil utveckling med hög lönsamhet då samma information återanvänds i flera produkter och marknadssegment. En stor del av tjänsterna baseras på offentlig information vilket innebär att en god tillgänglighet till denna information är viktigt för ökade tillväxtmöjligheter. Den svenska marknaden för personinformation är under förändring. Under 2009 övertog Skatteverket huvudmannaskapet för SPAR (Statens personadressregister) som tidigare hanterats av Bisnode, genom dotterbolaget Infodata, och med start i januari 2011 introducerades Skatteverkets första egenutvecklade SPAR-tjänster på marknaden. De tjänster som hanterats av Infodata finns delvis kvar på marknaden under 2012 men förväntas därefter upphöra helt. Infodata förlorar därmed sin exklusiva rätt som distributör av SPAR-information. Infodata har i drygt 20 år distribuerat denna information på grossistbasis både internt och externt. Genom sin exklusivitet har lönsamheten kopplad till SPAR-försäljningen historiskt varit mycket god. Bisnodekoncernens direktrelaterade SPAR-försäljning uppgick under 2011 till 274 MSEK. Det är dock ledningens bedömning att koncernens övriga verksamheter och affärsutveckling kommer att kompensera för den minskade SPARförsäljningen. Utöver koncernens tre huvudsegment har tidigare erbjudits tjänster och lösningar inom Product Information, med en stor andel annonsfinansierade tjänster. I och med försäljningen av ABC Tyskland under Q3, har Bisnode helt lämnat detta segment.
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
4 (12)
Intäkter och september
resultat
juli-
Försäljningsintäkterna minskade under juli-september med 14,9 procent till 884 MSEK jämfört med 1 038 MSEK motsvarande period föregående år. Den organiska tillväxten, justerad för förändrade valutakurser, var under kvartalet -0,5 procent. Rörelseresultatet EBITA, exklusive reavinsten på 2 MSEK från avyttringen av ABC, uppgick till 69 (116) MSEK, motsvarande en rörelsemarginal på 7,8 (11,1) procent. Rörelseresultatet EBIT var 56 (88) MSEK. Av- och nedskrivningar av övervärden hänförliga till förvärv uppgick till 13 MSEK under kvartalet, jämfört med 22 MSEK motsvarande period föregående år. Finansnettot var -30 MSEK under kvartalet, jämfört med -71 MSEK motsvarande kvartal föregående år till följd av ett förbättrat netto från valutakursförändringar.
Skattekostnaden under perioden uppgick till -17 (-20) MSEK, motsvarande en genomsnittlig skattesats om 26 (41) procent. Periodens resultat var 48 (28) MSEK och resultatet per aktie före och efter utspädning uppgick till 0,4 (0,2) SEK.
Kassaflöde och investeringar Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick under perioden till 94 (222) MSEK. Det lägre kassaflödet jämfört med i fjol förklaras till stor del av uteblivet kassaflöde från Wer Liefert Was? efter försäljningen i februari 2012. Årets investeringar i anläggningstillgångar uppgick till 65 (86) MSEK, varav investeringar i immateriella tillgångar 43 (42) MSEK och materiella anläggningstillgångar 22 (44) MSEK. Som andel av försäljningsintäkterna uppgick investeringar i materiella och immateriella tillgångar till 2,3 (2,7) procent.
Skattekostnaden under kvartalet uppgick till -8 (-7) MSEK, motsvarande en genomsnittlig skattesats om 30 (40) procent.
Avyttringar och förvärv av dotterföretag medförde under perioden en positiv kassapåverkan om 431 (-335) .
Kvartalets resultat var 18 (10) MSEK och resultatet per aktie före och efter utspädning uppgick till 0,2 (0,1) SEK.
Finansiell ställning
Intäkter och resultat januariseptember Försäljningsintäkterna minskade med 8,3 procent till 2 884 MSEK under januari-september, jämför med 3 144 MSEK motsvarande period föregående år. Den organiska tillväxten, justerad för förändrade valutakurser, var 0,3 procent. Rörelseresultatet EBITA uppgick till 385 (341) MSEK, motsvarande en rörelsemarginal om 13,4 (10,9) procent.
Koncernens nettoskuld minskade med 303 MSEK till 2 130 MSEK, jämfört med 2 433 MSEK per 31 december 2011. Ändringen i nettoskulden förklaras huvudsakligen av ett positiv kassaflöde om 456 MSEK i avkastning från avyttringen av WLW, 108 MSEK i amortering av aktieägarlån och 108 MSEK aktieutdelning till aktieägarna Ratos och Bonnier. Likvida medel uppgick till 263 MSEK, jämfört med 207 MSEK vid årsskiftet. Därutöver har koncernen en outnyttjad kreditfacilitet om 400 MSEK, varav ingen del var utnyttjad på balansdagen.
Förvärv och avyttringar
Rörelseresultatet EBITA exklusive rearesultat uppgick till 219 (347) MSEK, motsvarande en rörelsemarginal om 7,6 (11,0) procent.
Som ett led i Bisnode strategi att fokusera på kärnverksamheten har ett antal avyttringar inom Product Information genomförts under perioden.
Rörelseresultatet EBIT var 193 (262) MSEK. Av- och nedskrivningar av övervärden hänförliga till förvärv uppgick till 193 MSEK, jämfört med 79 MSEK i jämförelseperioden, varav en goodwillnedskrivning om 151 MSEK, i huvudsak hänförlig till Affärsområde Product Information, redovisats.
-I augusti avyttrades ABC i Tyskland. Reavinsten uppgick till 2 MSEK.
Finansnettot var -128 MSEK under första nio månaderna, jämfört med -214 MSEK motsvarande period föregående år. Det förbättrade finansnettot förklaras av betydande orealiserade valutakursvinster.
-I slutet av maj slutfördes avyttringen av Kompass i Sverige, Norge, Danmark och Finland. Kompass erbjuder annonsbaserade söktjänster som identifierar företag, branscher och specifika produkter. Affären gav en reavinst om 8 MSEK.
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
5 (12)
-I slutet av maj avyttrades Hoppenstedt Publishing vilket resulterade i en reavinst om 1 MSEK. Bolaget publicerar ett urval av branschtidningar och böcker om ämnen som industri och automation, laboratorie- och biovetenskap, plast, hantering och logistik till den tyska marknaden. -I slutet av februari slutfördes avyttringen av Wer Liefert Was? i Tyskland, Schweiz och Österrike, Reavinsten uppgick till 150 MSEK. -I januari såldes en operativ enhet inom Lundalogik AS i Norge som resulterade i en reavinst om 7 MSEK. I juni förvärvades kreditinformationsföretaget Avidus i Kroatien. Bolagen omsatte under 2011 ca 140 KEUR och har 5 anställda.
Redovisningsprinciper Denna delårsrapport är upprättad i enlighet med Årsredovisningslagen och IAS 34 Delårsrapportering. Inga nya standarder, eller ändringar och tolkningar av befintliga standarder som har haft väsentlig effekt på delårsrapporten har trätt i kraft från och med 1 januari 2012. Stockholm den 9 november 2012 Styrelsen Denna rapport har ej varit föremål för granskning av bolagets revisorer.
Personal Antalet anställda vid periodens utgång var 2 904 (3 010). Effekten av genomförda avyttringar är en minskning med 167 anställda för Wer Liefert Was?, 4 för Lundalogik, 39 för Hoppenstedt Publishing, 25 för Kompass och 25 personer för ABC. Medelantalet anställda under perioden uppgick till 2 866, jämfört med 3 047 samma period föregående år.
Information om moderbolaget Moderbolagets rörelseresultat uppgick under året till 9,0 (-9,2) MSEK. Resultat efter finansiella poster uppgick till -0,1 (12,4) MSEK. Moderbolaget har inte gjort några investeringar under perioden.
Risker och osäkerhetsfaktorer All affärsverksamhet inbegriper risker. Bisnode arbetar löpande med att identifiera, mäta och hantera dessa risker. Bisnode är exponerat mot tre huvudkategorier av risker: Omvärldsrisker, Verksamhetsrisker och Finansiella risker. En utförlig beskrivning av Bisnodes väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer återfinns i årsredovisningen för 2011 under avsnittet ”Risks and uncertainties”. Den finansiella riskhanteringen beskrivs i detalj i not 3 ”Financial risk management”. Inga väsentliga förändringar har uppkommit efter årsredovisningens upprättande.
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
6 (12)
Kontakt
LARS PETTERSSON Koncernchef Telefon: 08-558 059 31 Mobil: 0705-17 28 02 E-mail: lars.pettersson@bisnode.com
FREDRIK ÅKERMAN Finansdirektör Telefon: 08-558 059 35 Mobil: 0704-15 23 65 E-mail: fredrik.akerman@bisnode.com
Finansiell kalender Bokslutskommuniké 2012 Delårsrapport januari-mars 2013 Delårsrapport januari-juni 2013 Delårsrapport januari-september 2013
februari 2013 maj 2013 augusti 2013 november 2013
Mer information För mer information om Bisnode: www.bisnode.com Pressrum med möjlighet att prenumerera: www.bisnode.com/news Löpande nyheter via sociala medier facebook.com/bisnode eller twitter.com/bisnode
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
7 (12)
Finansiell information
KONCERNENS RESULTATRÄKNING MSEK Försäljningsintäkter
2012
2011
2012
jul-sep
jul-sep
jan-sep
jan-sep
2011 2011/2012 okt-sep
jan-dec
2011
884
1 038
2884
3 144
4 051
4 310
Aktiverat arbete för egen räkning
4
4
12
10
15
12
Övriga rörelseintäkter
7
13
181
23
188
31
895
1 056
3 077
3 177
4 253
4 353
Varor och tjänster
-194
-228
-648
-683
-894
-930
Personalkostnader
-432
-483
-1402
-1 487
-1 941
-2 026
Summa rörelseintäkter
Avskrivningar och nedskrivningar
-46
-55
-301
-173
-358
-230
Övriga kostnader
-167
-202
-534
-572
-782
-820
Summa rörelsekostnader
-838
-968
-2 884
-2 915
-3 975
-4 006
56
88
193
262
278
347
Rörelseresultat
0
Finansiella intäkter
5
2
17
5
27
16
Finansiella kostnader
-57
-60
-182
-188
-242
-252
Netto valutakursförändringar Finansnetto
22 -30
-13 -71
37 -128
-31 -214
62 -152
-6 -243
26
16
65
48
125
105
Resultat före skatt Inkomstskatt
-8
-7
-17
-20
-43
-46
Periodens resultat
18
10
48
28
83
59
Moderbolagets aktieägare Innehav utan bestämmande inflytande
21 -3
9 1
49 -1
24 4
85 -4
58 1
Härledning av rörelseresultat - EBITA Rörelseresultat Av- och nedskrivningar av övervärden hänförliga till förvärv Rörelseresultat - EBITA
56 13 69
88 22 110
193 193 385
262 79 341
278 214 492
347 100 447
2012 jul-sep
2011 jul-sep
2012 jan-sep
2011 2011/2012 jan-sep okt-sep
2011 jan-dec
Periodens resultat
18
10
48
28
83
59
Övrigt totalresultat Kassaflödessäkringar Kassaflödessäkringar överförda till resultaträkningen Valutakursdifferenser Skatt hänförlig till komponenter i övrigt totalresultat Summa övrigt totalresultat
-8 9 -3 3 1
-8 -2 20 3 13
1 0 -13 3 -9
21 -4 72 -4 85
-7 -2 -109 5 -113
13 -6 -24 -2 -19
Periodens totalresultat
19
23
39
113
-30
40
Hänförligt till: Moderbolagets aktieägare
22
22 1
-30 -4
39
-2
39 -1
108
Innehav utan bestämmande inflytande
Hänförligt till:
KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTATET MSEK
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
5
1
8 (12)
KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING MSEK
2012-09-30
2011-09-30
2011-12-31
TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Goodwill Övriga immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Övriga anläggningstillgångar
4 156 482 189 131
4 842 635 289 176
4 767 612 281 156
Summa anläggningstillgångar
4 959
5 942
5 817
3 756 263
5 780 186
6 868 207
1 022 5 981
971 6 913
1 080 6 897
EGET KAPITAL Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Innehav utan bestämmande inflytande
854 19
1 085 21
1 012 20
Summa eget kapital
Omsättningstillgångar Varulager Kortfristiga fordringar Likvida medel Summa omsättningstillgångar SUMMA TILLGÅNGAR
873
1 106
1 032
SKULDER Långfristiga skulder Upplåning Övriga långfristiga skulder Summa långfristiga skulder
3 289 387 3 676
3 070 521 3 591
3 523 489 4 012
Kortfristiga skulder Upplåning Derivatinstrument Övriga kortfristiga skulder
242 61 1 130
749 54 1 413
245 61 1 547
Summa kortfristiga skulder
1 432
2 215
1 853
Summa skulder
5 108
5 807
5 865
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER
5 981
6 913
6 897
KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare
MSEK Ingående balans per 1 januari 2011
Övrigt Aktie- tillskjutet kapital kapital Reserver 482
1 763
Summa totalresultat
Bal. vinst inkl. årets resultat
-205
-1 037
1 003
84
24
Förvärv och avyttring av innehav utan bestämmande inflytande 482
1 763
-121
Summa eget kapital
47
1 050
108
5
113
0
-11
-11
-27
-27
-20
-47
-1 040
1 085
21
1 106
Innehav utan bestämmande Totalt inflytande
Summa eget kapital
Utdelningar
Utgående balans per 30 September 2011
Innehav utan bestämmande Totalt inflytande
Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare
MSEK Ingående balans per 1 januari 2012
Övrigt Aktie- tillskjutet kapital kapital Reserver 482
1 763
Summa totalresultat
-224
-1 009
1 012
20
-99
47
-52
0
-52
-108
-108
-1 0
-109 0
Utdelningar Förvärv och avyttring av innehav utan bestämmande inflytande Övriga förändringar Utgående balans per 30 september 2012
482
1 763
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
Bal. vinst inkl. årets resultat
-323
1 032
1
1
1
2
-1 069
854
19
873
9 (12)
KONCERNENS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN MSEK
2012
2011
2012
jul-sep
jul-sep
jan-sep
2011 2011/2012 jan-sep
okt-sep
2011 jan-dec
Kassaflöde från den löpande verksamheten Resultat före skatt
26
16
66
48
125
105
Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet
35
92
137
277
190
332
Betald skatt
-6
-50
-65
-79
-97
-110
56
59
137
246
218
327
-45
-63
-43
-24
14
34
11
-4
94
222
233
360
Förvärv av dotterföretag, netto likviditetspåverkan
0
-185
-1
-370
-12
-381
Avyttring av dotterföretag, netto likviditetspåverkan
9
36
432
35
444
48
-21
-29
-69
-86
-116
-133
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital Förändring i rörelsekapital Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten
Investeringar i övriga tillgångar Försäljning av övriga anläggningstillgångar Kassaflöde från investeringsverksamheten
1
2
1
2
1
2
-11
-175
363
-419
317
-465
117
Kassaflöde från finansieringsverksamheten Förändring av lån och fordringar
-60
-77
-291
178
-353
Förvärv av innehav utan bestämmande inflytande
0
0
0
-50
0
-50
Lämnade utdelningar och aktieinlösen
0
0
-108
-11
-111
-14
Övriga poster
4
1
6
1
7
1
Kassaflöde från finansieringsverksamheten
-56
-77
-393
118
-457
54
Periodens kassaflöde
-57
-256
65
-79
93
-51
Likvida medel vid periodens början
329
442
207
259
186
259
Kursdifferens i likvida medel
-11
0
-9
5
-16
-1
Likvida medel vid periodens slut
263
186
263
186
263
207
KONCERNENS NYCKELTAL
Försäljningsintäkter, MSEK Försäljningstillväxt, % Medelantal anställda, period Försäljningsintäkter per anställd, TSEK Rörelsemarginal EBITA, % Rörelsemarginal EBITA, % (exklusive rearesultat) Rörelsemarginal EBIT, % Genomsnittligt antal aktier före och efter utspädning, milj Resultat per aktie före och efter utspädning, kr Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare, MSEK Extern nettoskuld, MSEK
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
2012
2011
2012
jul-sep
jul-sep
jan-sep
jan-sep
2011 2011/2012 okt-sep
jan-dec
2011
884
1 038
2 884
3 144
4 051
4 310
-14,9 2 906 304 7,8 7,8 6,4 121 0,17 854 2 130
2,3 3 087 336 10,6 11,1 8,4 121 0,07 1 085 2 513
-8,3 2 866 1 006 13,4 7,6 6,7 121 0,40 854 2 130
-4,4 3 047 1 032 10,9 11,0 8,3 121 0,20 1 085 2 513
-5,4 2 943 1 377 12,1 8,0 6,9 121 0,71 854 2 130
-3,2 3 016 1 429 10,4 10,5 8,1 121 0,48 1 012 2 433
10 (12)
MODERBOLAGETS RESULTATRÄKNING 2012 jul-sep
2011 jul-sep
2012 jan-sep
Försäljningsintäkter
0,8
0,7
2,1
2,0
2,7
2,7
Summa rörelseintäkter
0,8
0,7
2,1
2,0
2,7
2,7
Personalkostnader
-3,5
-2,7
-8,2
-8,5
-16,0
-16,3
Övriga kostnader
-0,7
-0,7
-2,8
-2,7
-3,9
-3,8
Summa rörelsekostnader
-4,2
-3,3
-11,1
-11,2
-19,9
-20,1
Rörelseresultat
-3,5
-2,7
-9,0
-9,2
-17,2
-17,4
Resultat från andelar i koncernföretag
0,0
0,0
73,3
100,0
185,3
212,1
Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter
0,3
0,2
1,0
0,5
7,6
7,1
-24,7
-24,6
-75,4
-73,7
-100,0
-98,3
MSEK
2011 2011/2012 jan-jun okt-sep
2011 jan-dec
Resultat från finansiella poster
Räntekostnader och liknande resultatposter Netto valutakursförändringar
1,6
-2,4
10,1
-5,2
16,4
1,1
Summa resultat från finansiella poster
-22,9
-26,7
8,9
21,6
109,4
122,0
Resultat efter finansiella poster
-26,4
-29,4
-0,1
12,4
92,2
104,6
-26,4
-29,4
-0,1
12,4
92,2
104,6
Skatt på periodens resultat Periodens resultat
MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING MSEK
2012-09-30
2011-09-30
2011-12-31
Finansiella anläggningstillgångar
1 377
1 878
1 878
Kortfristiga fordringar
1 347
687
799
50
48
52
SUMMA TILLGÅNGAR
2 775
2 613
2 729
Eget kapital
1 262
1 277
1 369
16
16
16
1 489
1 314
1 332
Kassa och bank
Avsättningar Långfristiga skulder Kortfristiga skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER
8
6
12
2 775
2 613
2 729
Definitioner Försäljningsintäkter per anställd
Rörelsemarginal EBITA
Försäljningsintäkter/medelantal anställda.
Rörelseresultat EBITA i procent av försäljningsintäkter.
Medelantal anställda
Rörelsemarginal EBITA exkl. rearesultat
Genomsnittligt antal heltidsarbetande under perioden.
Rörelseresultat EBITA, justerat för rearesultat från avyttring av dotteroch intresseföretag samt övriga närstående aktieinnehav, i procent av totala försäljningsintäkter.
Nettoskuld Räntebärande avsättningar och skulder (exklusive ägarlån) minskat med likvida medel och andra räntebärande fordringar.
Resultat per aktie Resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare/genom-snittligt antal aktier.
Rörelseresultat EBIT Resultat före skatt och finansiella poster.
Rörelseresultat EBITA Resultat före skatt, finansiella poster och ned-/avskrivningar
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
11 (12)
Om Bisnode Bisnode erbjuder ett komplett utbud av digitala tjänster för marknads-, kredit-, och på övervärden hänförliga till förvärv. i fyra geografiska regioner generell affärsinformation i Europa. Koncernen är organiserad Postadress: Bisnode, S168 105 99 Stockholm Besöksadress: Sveavägen 168 Stockholm Tel: 08 558 059 00 Fax: 08 558 059 95 E-post: info@bisnode.com Webbplats: www.bisnode.com Facebook: facebook.com/bisnode Twitter: twitter.com/bisnode
Bisnode finns i 17 europeiska länder med cirka 3 000 anställda och ägs till 70 procent av Siffrorna i denna delårsrapport har avrundats, medan Ratos och 30 procent av Bonnier. beräkningarna utförts utan avrundning. Detta kan medföra att vissa tabeller och nyckeltal till synes inte summerar korrekt.
Vision & Mission Bisnodes vision är att bli den ledande leverantören av digital affärsinformation i Europa. Bisnodes mission är att hjälpa kunder att maximera försäljning, minimera affärsrisker och ta bättre affärsbeslut.
Finansiella mål Koncernens mål för verksamhetens långsiktiga finansiella utveckling är: • •
Årlig organisk försäljningstillväxt om lägst 5 procent Rörelsemarginal (EBITA) om lägst 15 procent
Affärsmodell
Information om företag och konsumenter samlas in från olika datakällor.
Informationen förädlas genom harmonisering, standardisering och verifiering.
Januari-september 2012, Bisnode Business Information Group AB. Org. 556681-5725
Informationen paketeras och anpassas till produkter och tjänster.
Bisnode säljer produkter under olika varumärken och skapar anpassade lösningar för att tillmötesgå behovet hos en varierad kundgrupp.
12 (12)