Privátní finance by Boomerang Publishing

finance

privátní

01/2011 klientský magazín společnosti AWD

Jak si malujeme finanční budoucnost

Alexandr Onishenko, malíř na černá plátna

Retro: spoření před 30 lety Děti radí: Jak na finance + 5 tipů pro moderní domov

finance privátní

aby penze neděsila Vážení čtenáři, vítám vás u nového čísla našeho klientského magazínu, který jsme připravili ve zcela nové podobě. Nakonec i nový název Privátní finance a elegantní černobílé ladění ukazují, jaký posun jsme za poslední roky udělali v rámci svých služeb.

editorial + obsah

06 Téma

22 Cestování

12 Osobnost

26 Anketa

Finanční jistotu potřebujete v každém věku

Pozvánka do Kapského Města

A posouváme se nejen my. Zásadními změnami za poslední rok prošla celá Česká republika i globální trhy. Krize je, zdá se, zvolna za námi, v mnoha odvětvích a oborech sledujeme pozvolný růst. Napomoct by tomu mohly také letošní volby a reformy, které z jejich výsledků mají vzejít. Asi nejdůležitější ze všech je reforma důchodová. Možná se vám může zdát jako záležitost, která se vás zatím netýká, ale není tomu tak. Pro budoucnost Česka je zásadní, aby důchodová reforma proběhla. A proto je zabezpečení v penzi hlavním tématem prvního čísla časopisu Privátní finance. Přeji příjemné čtení

Malíř Alexandr Onishenko

16 Fenomén

Čínský drak trhá amerického orla

20 Retro

Jak děti vidí žhavá ekonomická témata

27 Design

5 tipů pro váš moderní domov

Jak se spořilo před 30 lety? Michal Pyšík, generální ředitel AWD Česká republika Malíř Alexandr Onishenko

finance privátní

klientský magazín, číslo 1, ročník 2011 Vydavatel: AWD Česká republika s. r. o., Holandská 3, 639 00 Brno Kontakt: info@awdcr.cz, www.awdcr.cz, zákaznická infolinka: 844 111 444 Redakční rada: Ing. Pavel Manhalter, Ing. Michal Pyšík, Ing. Martin Valach Výroba: Boomerang Publishing, s. r. o., Nad Kazankou 37/708, 171 00 Praha 7, tel.: 244 023 101, www.bpublishing.cz Foto: Profimedia, ČTK Registrace: MK ČR 16933

finance privátní

svět AWD

Potvrzení kvality služeb: nejlepší poradenství poskytuje AWD ČR Nejkvalitnější finanční poradenství v ČR poskytuje společnost AWD Česká republika. Potvrdil to průzkum časopisu Osobní finance a také test deníku MF DNES. MF DNES podrobila mimořádnému testu 6 poradenských společností. AWD Česká republika v něm získala nejlepší hodnocení. Redaktoři ocenili například vysvětlení privátní finanční strategie, dobré rozložení investic, ale také rychlost odezvy, příjemné prostory pro jednání nebo přístup privátní finanční poradkyně. Naše společnost vyhrála i v prvním a nejrozsáhlejším testu, který v roce 2008 pro časopis Osobní finance připravila společnost Ipsos Tambor, jeden z největších expertů v oblasti výzkumu a tzv. mystery shoppingu. AWD Česká republika tehdy porazila v nezávislém hodnocení nejen poradenské společnosti, ale hlavně zvítězila i v porovnání se známými bankovními institucemi, jako jsou Česká spořitelna, ČSOB, Komerční banka, UniCredit Bank a Citibank. Generální ředitel AWD ČR Michal Pyšík k testům uvedl: „AWD Česká republika přinesla v roce 2005, kdy přišla na český trh, zcela novou úroveň kvality finančního poradenství a podařilo se jí zásadním způsobem zkultivovat český trh. Jsme rádi, že náš přístup oceňují v testech nejen přední česká média, ale také naše privátní klientela, a to tím, že využívá čím dál více naše služby na úkor služeb bank.“ A tak po minulých úspěších AWD ve světě, kdy její služby ocenily nezávislé testy v Německu, Švýcarsku či Velké Británii, kvalitu svých služeb potvrdila také česká AWD.

svět AWD

Ze spokojeného klienta je špičkový poradce Zajímá vás, co vám nabízí AWD a její privátní finanční poradci? Rozhodli jsme se k této odpovědi vyzvat člověka, který byl sám nejprve klientem AWD a poté se rozhodl, že by pro naši společnost rád pracoval. Opustil vysoký manažerský post v nadnárodní firmě a zvolil jasně daná pravidla kariéry v AWD. V roce 2010 patřil k nejlepším poradcům! Pane Hranoši, roky jste byl naším klientem, pak jste se rozhodl ve společnosti AWD pracovat. Co vás k tomu vedlo? Je to poměrně jednoduché. Se společností AWD jsem přišel do styku velmi záhy po jejím vstupu na český trh – jako klient. Líbil se mi v té době její styl práce, přístup k zákazníkovi. Postupně jsem vnímal, jak firma roste a posouvá finanční poradenství na vyšší úroveň. Velmi důležitá byla i osobnost člověka, který mne s AWD takto seznámil. Cítil jsem z něj profesionalitu, která mi dost často v mém předchozím působišti scházela.

vím. Dnes mám ale v ruce své výsledky a můžu říct, že jsem ve své práci velmi úspěšný.

Pracoval jste dříve v zajímavém oboru telekomunikací, jak z porovnání s nimi vychází atraktivita finančního poradenství? Více než 13 let jsem se pohyboval v oblasti telekomunikací na různých manažerských pozicích. Rostl jsem kariérně společně s tímto oborem. Penetrace trhu, míra kanibalizace prodejních kanálů a celková atmosféra se postupně a neodvratně přelévala do mollových tónů. Oproti tomu privátní finanční poradenství je velmi atraktivní obor s velkým potenciálem růstu. Na trhu je obrovské množství produktů a jejich kombinací. Laik nemá možnost ani čas se v nich dokonale vyznat, a proto čím dál více klientů chce mít svého privátního a nezávislého poradce. Finanční poradenství vás tedy zaujalo. Jaké to pro vás bylo, začínat v novém oboru právě v AWD? Moje dosavadní pracovní i životní zkušenost se přiklání spíše k teorii evoluční než revoluční. Takže v souladu s kariérním systémem AWD jsem postupně poznával jednotlivá patra pyramidy dovedností a znalostí a věřím, že se dostanu do úrovně, která mně bude maximálně vyhovovat. Oceňuji, že mi firma umožnila absolvovat specializované univerzitní vzdělání. Vidím v tom benefit nejen pro sebe osobně, ale především pro své klienty. Máte nějaký osobní sen, který byste si chtěl splnit právě díky práci v AWD? Pokud to není příliš jednoduchá odpověď: největší motivací pro mne je seberealizace a možnost učit se od kvalitních profesionálů v oboru. Jsem spíše realista než vizionář a jsem zvyklý stát nohama pevně na zemi! Jak vaši práci v AWD vnímají vaši nejbližší? Ze strany rodiny oceňuji velkou podporu. Zázemí, které mi vytváří, je pro mne zásadní. Na druhou stranu je fér říci, že hodně známých můj přestup do AWD nepochopilo a zkoumavě pozorovali mé první kroky v nové branži. Ani se jim moc nedi-

Aleš Hranoš 40 let privátní finanční poradce z Ostravy 3 let působil v top managementu 1 telekomunikační společnosti ejprve byl naším klientem, poté n začal v AWD i pracovat dnes je jedním z našich nejúspěšnějších poradců

finance privátní

06 téma

příjem ̸

̸›

›

̸› penze

pojištění

Aktualizovat svoji privátní finanční strategii se vyplatí

07 téma

Finanční jistotu potřebujete v každém věku Moderní bydlení, kvalitní péče o zdraví a životní styl na úrovni západní Evropy. Pro mnohé z nás běžný standard. Za několik let to tak nemusí být. Největší reformy posledních let českou společnost teprve čekají. A dotknou se i vašich peněz. Jste na to připraveni? Ano, skutečně nezbývá než se na následující reformní roky přichystat. Pokud možno včas a s důkladnou odbornou péčí. Čekají nás nejen ekonomické změny, ale také změny zákonů. Ty nejenže zahýbou našimi peněženkami, ale především ovlivní náš život za deset a více let. Časy se mění Jako klienti AWD máte před ostatními občany jednu nezanedbatelnou výhodu. Pochopili jste, že vaše finance potřebují odbornou péči. Díky komplexní, systematické a především dlouhodobé péči vašeho privátního finančního poradce jste o krok dál než ostatní. Má to ale jeden háček. Aby mohlo být naše poradenství maximálně efektivní, je nutné vaše finance optimalizovat na základě aktuálních dat. To znamená pravidelně se svým privátním finančním poradcem konzultovat změny nejen ve vašich příjmech či majetku, ale brát ohled i na to, že vaše finance zásadně ovlivní i vnější okolnosti, jako jsou nové zákony nebo situace ekonomiky obecně. Pro příklad nemusíme chodit daleko. Jeden z nejmarkantnějších rozdílů najdeme v případě penzijní reformy. O její nutnosti nemluví už jen ekonomové a politici, ale i generace třicátníků a čtyřicátníků, která si spočítala, že bude žít z penze odpovídající životní úrovni člověka, který dnes pobírá pouhých pět tisíc korun. A to bez ohledu na to, kolik vydělávají. Aby si člověk i v důchodu zachoval jistou životní úroveň, musí začít vhodně investovat už během aktivní fáze pracovního života. Jsou ale stejné finanční produkty vhodné pro všechny věkové skupiny? Zatímco dnes je důchodců jeden a půl milionu, v roce 2050 bude v Česku žít tři a čtvrt milionu lidí nad pětašedesát let. Aktivně pracující lidé již nezvládnou na jejich důchody vydělávat. Už v minulém roce, kdy český stát na důchodech vyplatil více než 250 miliard korun, se náš důchodový systém dostal do minusu o mnoho let dříve, než se předpokládalo. Může za to nejen rostoucí počet příjemců penze a prodlužující se délka pobírání důchodu, ale i ekonomická krize, nižší výběry daní a pojistného... Kdy začne důchodová reforma platit, nevíme. Může to být za rok, za pět let nebo za deset. Závisí to na ochotě politiků zavést nepopulární regulace a schopnosti třicátníků a čtyřicátníků přiznat si, že stát se o nás ve stáří nepostará. Ne že by se nestaral úplně, ale k zajištění jistého standardu to nestačí. Přispívat na důchod si budou muset lidé v předstihu sami. Prozatím není jasné, jestli to bude formou dobrovolného připojištění, či zda stát sníží pojistnou sazbu z 28 % na 23 %, z čehož 20 % připadne na 1. pilíř reformy (tzv. průběžný důchodový systém) a zbylá 3 % do 2. pilíře, který umožňuje částečné vyvázání do soukromého spořicího systému (tzv. opt-out).

Z praxe: Ochrana majetku před finančními ztrátami Proto, aby strategie pro zabezpečení na penzi fungovala, je důležité, aby byla ochráněna zásadní finanční rizika, především ochrana majetku před finančními ztrátami. cena domu

5 000 000 Kč

vaše nynější pojistná částka jen 2 000 000 Kč

Klient vlastní rodinný dům, který dostavěl a zkolaudoval před osmi lety. Tehdejší cena domu byla 3,5 mil. Kč. Bylo také uzavřeno pojištění nemovitosti, a to na pojistnou částku rovnající se výši hypotečního úvěru ve výši 2 miliony korun. Pojistná smlouva ale nezahrnuje pojištění vybavení domácnosti. Aktuální cena vybavení domácnosti je cca 1,6 mil. Kč (nedávno byla např. zakoupena nová elektronika v hodnotě 100 000 Kč). Pojistná smlouva neobsahuje také pojištění odpovědnosti z držby nemovitosti. Plnění pojišťovny je sjednáno v tzv. časových cenách. Cena nemovitosti během osmi let stoupla podle odhadu na 5 mil. Kč, a tudíž dochází k tzv. podpojištění. Jak ukazuje náš příklad, v případě pojistné události, jako je poškození střechy, klient riskuje, že z vlastní kapsy zaplatí celých 60 procent škody, tedy 90 000 korun! Optimální je pravidelně aktualizovat odhad hodnoty nemovitosti s vaším poradcem.

aktuální podpojištění 60 %

pojistná událost - poškození střechy 150 000 Kč

pojišťovna krátí plnění o 60 % 150 000 Kč – 60 %

vyplacená pojistka 60 000 Kč

platba z kapsy klienta, riziko 90 000 Kč

finance privátní

08 téma

VÝVOJ HODNOTY PENZIJNÍHO PŘIPOJIŠTĚNÍ

500 000 500 Kč/měsíc 400 000

408 077

1,24 % 307 899

3,50 % 300 000

282 720

223 551 152 532

200 000

176 658

92 737

100 000

42 390

228 055

128 331 82 893

40 170

0 1

Samotné penzijní připojištění to nezvládne Jako optimální řešení zajištění na stáří bývá vždy doporučováno penzijní připojištění. Vždyť ho má také v současnosti uzavřeno kolem 4,5 milionu pracujících Čechů. Málokdo však dnes ví, že penzijní připojištění nemusí být tím nejvhodnějším produktem třeba pro člověka mladšího 55 let. Celá řada z nás žije v určité iluzi, že pravidelným měsíčním spořením do fondu lze vyřešit finanční potřeby v době penze. Ekonomické analýzy však ukazují, že průměrná výše měsíčních úložek nestačí pokrýt ani 1/3 našich nákladů v penzi. (I proto se obecně volá po navýšení průměrně naspořené měsíční částky.) Pokud se chceme kvalitně zabezpečit na důchod, je potřeba začít z úplně opačného konce. Nejdříve spočítat celkovou finanční potřebu v době penze a teprve pak s ohledem na finanční možnosti a čas, který nám do penze zbývá, stanovit, kolik a kam ukládat. Hrozí díra v rozpočtu Konkrétní čísla si můžeme ukázat na příkladu našeho klienta MUDr. Pavla Neuwirtha, který si spoří v rámci penzijního připojištění 500 Kč měsíčně, tedy takovou částku, aby dosáhl maximálního státního příspěvku 150 Kč. K tomu má uzavřenu životní pojistku ve výši 200 000 Kč, jež mu bude vyplacena v 65 letech. To je rovněž věk, kdy půjde pan Neuwirth do penze. Jeho standardní příjem činí 30 000 Kč měsíčně. Protože statisticky předpokládaná délka života bude v té době 85 let, je potřeba, aby si v předstihu zajistil finanční prostředky na 20 let kvalitního života. Při vstupu do důchodu dostane pan Neuwirth z penzijního připojištění přibližně 500 000 Kč, k tomu ze smlouvy o životním pojištění 200 000 Kč, celkem tedy k starobnímu

09 téma

důchodu navíc získá 700 000 Kč. Na první pohled to vypadá jako zajímavá částka, pokud se ovšem rozpočítá na 20 let, činí přilepšení k důchodu měsíčně jen necelé 3 000 Kč. Při předpokládané výši důchodu 11 000 Kč (jehož reálná hodnota bude odpovídat současným 5 000 Kč), tak bude našemu klientovi scházet do zachování standardu více než polovina financí. Proto musí začít využívat další finanční produkty, které tuto „díru“ v rozpočtu pokryjí. Není fond jako fond Nedávná ekonomická krize ukázala, jak rychlé a hluboké mohou být propady na finančních trzích. Výkonnost fondů se stala stále častěji skloňovaným pojmem, a proto se klienti více než kdy jindy obracejí na své poradce, aby jim pomohli provést aktuální optimalizaci portfolia. Podívejme se třeba na penzijní fondy, které často lákají klienty na státní příspěvek a daňové úlevy. To ale nestačí. Důležité je sledovat i výkonnost fondu, neboť připsané úroky mohou za dobu trvání spoření výslednou částku významně navýšit. Podmínky na trhu penzijního připojištění se v posledních letech zásadně změnily. Zatímco v polovině 90. let se mohli zástupci fondů chlubit průměrnými ročními výnosy přes 10 %, na přelomu tisíciletí to již byla „pouhá“ 4 % p. a. Za poslední dva roky klesl průměrný roční výnos na hodnotu 1,24 %. To znamená, že jen některé fondy v posledních letech překonaly inflaci. Proto bychom se neměli nechat ukolébat tím, že naše peníze jsou ve fondech až do důchodu stabilně zhodnocovány, ale sledovat, jak jsou zhodnocovány. Dosažené výsledky jednotlivých fondů nejsou stejné, protože výkonnost fondu ovlivňují jak vynaložené náklady, tak složení portfolia. Jak ukazují zveřejněné výsledky, některé fondy jsou schopny držet výkonnost i nad 3 % ročně. Klient, který měsíčně ukládá částku 500 Kč, může získat za 20 let spoření při výkonnosti fondu 3,5 % p. a. o téměř 47 000 Kč více, než kdyby své

Z praxe: Ochrana příjmu Ztráta příjmu je dalším rizikem, které může zásadně ovlivňovat strategii zabezpečení na penzi.

V praxi se lze setkat se dvěma základními typy chyb v nastavení rizikových pojistek. První chybou je špatné nastavení pojistné částky. Pojistná částka na smrt by podle našeho názoru měla být taková, že pokryje výši celkových úvěrů rodiny a zajistí rodině dostatečný příjem alespoň po dobu tří let. Např. rodina, ve které je hlavním živitelem muž s příjmem 40 000 Kč čistého měsíčně a která má hypotéku na 1 000 000 Kč, by měla mít rizikové pojištění s pojistnou ochranou muže na částku 2 440 000 Kč. Druhou nejčastější chybou je špatné nastavení rizik, na které se pojistka vůbec vztahuje. Nejčastějším chybným případem je pojištění smrti pouze úrazem. Vždyť jen cca 30 % osob ve věku 40 let umírá v důsledku úrazu. Některá rizika pak v pojistce chybí úplně. Kromě jakékoli smrti by měla být pojištěna i invalidita a denní dávka v pracovní neschopnosti.

ÚMRTÍ ZPŮSOBENÉ ÚRAZEM 60 %

50 % Pouze 30 % všech úmrtí občanů ČR ve věku 40 až 44 let je způsobeno úrazem 40 %

30 %

20 %

10 %

0% 30–34 35–39 40–44 45–49 50–54 55–59 60–64 65–69 70–74 75–79 80–84

85+

věk

finance privátní

10 téma

Mladší klienti, kteří dosáhnou důchodového věku až za několik desítek let, by s ohledem na svůj velmi dlouhý investiční horizont měli využívat ještě další varianty investování. Příkladem takové varianty optimalizace penzijního připojištění může být snížení pravidelné měsíční úložky na minimální částku 100 Kč. Zbývající volné prostředky, které by klient jinak odeslal na penzijní připojištění, přesune například do některého z programů pravidelného investování či do investičního životního pojištění. Kdy je čas na změnu? Aby spoření na penzi mělo smysl a hlavně požadovaný výsledek, je důležité pravidelně prověřovat a aktualizovat svou privátní finanční strategii. Dělat bychom to měli asi stejně často, jako chodíme k lékaři na preventivní prohlídku.

finance vložil do fondu s průměrnou výkonností 1,24 %. Za 30 let bude tento rozdíl činit dokonce 125 000 Kč. Jen pro srovnání – díky státní podpoře si na svůj účet připíšeme za 20 let částku 36 000 Kč (respektive za 30 let 54 000 Kč). To ukazuje, že v delším horizontu spoření hrají právě úroky klíčovou roli, zatímco vliv státní podpory na celkový výsledek se s rostoucím časem zmenšuje. Další varianty investic Převod financí do fondu, který v posledních dvou letech vykazuje nejvyšší výnosy, je výhodný zejména pro klienty nad 55 let.

Správné nastavení privátní finanční strategie je podstatně důležitější, než to na první pohled vypadá, protože některé podmínky, na jejichž základě byla strategie nastavena, se během času mohou výrazně měnit. Změn mohou doznat jak subjektivní faktory, např. výše příjmu klienta, narození dítěte, dědictví atd., tak i faktory vnější. Na trhu se objeví nové, kvalitnější finanční produkty, stávající finanční produkty procházejí modernizacemi a také může dojít ke změnám třeba daňového režimu. Proto je důležité nastavení privátní finanční strategie v určitých časových horizontech nechat znovu posoudit svým privátním finančním poradcem.

Srovnávací analýza penzijních fondů Rating AWD

Název fondu

Výkonnost (připsané výnosy) Ø 10 let

Ø 5 let

2009

2008

2007

Počet Výše aktiv účastníků (v mil. Kč) 2006

Náklady příštích období

Allianz PF

4,135

3,30

3,03

3,00

3,05

3,11

143 275

8 854

1,56 %

AXA PF

4,075

2,86

2,08

2,00

0,00

2,20

2,50

526 744

35 486

0,23 %

PF České spořitelny

3,950

2,97

2,36

1,28

0,40

3,07

3,04

833 512

35 487

0,46 %

PF České pojišťovny

3,925

2,92

2,22

1,20

0,40

2,40

3,30

1 160 915

51 366

1,46 %

PF Komerční banky

3,875

3,10

2,03

0,24

0,58

2,33

3,00

498 168

28 611

2,28 %

Generali PF

3,785

3,44

3,21

2,40

2,00

4,10

3,74

46 168

2 335

2,79 %

ČSOB Progres PF

3,650

3,41

2,14

1,00

0,02

2,40

2,30

296 921

8 999

4,11 %

ČSOB Stabilita PF

3,525

2,76

2,12

1,40

0,05

2,40

2,75

424 933

18 225

2,14 %

ING PF

3,350

3,01

2,09

0,10

0,04

2,50

3,60

442 259

23 858

1,88 %

N/A

2,10

3,50

4,50

N/A

104 719

3 081

13,60 %

Aegon PF

11 fakta

Statistika nuda je, má však cenné údaje Při pročítání denního tisku musí běžný čtenář nabýt pocitu, že se nacházíme uprostřed nejhlubší ekonomické doby temna. Každý den vyjde několik katastrofických zpráv, které se jednou týkají Řecka, jednou Irska, někdy cen nemovitostí, často nedostatku potravin ve světě a zcela pravidelně nabývají novináři pocitu, že Čína je tím nejdokonalejším ekonomicko-politickým systémem na světě. Pokud se však nad většinou zpráv trochu více zamyslíme a najdeme si několik veřejně dostupných čísel na internetu, začne se situace jevit jinak.

Pár suchých odhadů budoucnosti: Německá ekonomika poroste v roce 2010 o 3,7 %, v roce 2011 o 2,2 %, v roce 2012 o 2 %. Česká ekonomika poroste v roce 2010 o 2,4 %, v roce 2011 o 2,1 %, v roce 2012 o 2 %. Ekonomika USA vzroste v roce 2010 o 3,5 %, v roce 2011 o 3,3 %. Pár čísel popisujících minulost: Index světových akcií vzrostl za rok o 14,56 %, za posledních 20 let roste průměrně o 7,45 % ročně. Index amerických akcií vzrostl za rok o 16,33 %, za posledních 20 let roste průměrně o 8,63 % ročně. Index evropských akcií vzrostl za rok o 16,37 %, za posledních 20 let roste průměrně o 8,41 % ročně. Index českých akcií vzrostl za rok o 2,74 %, za deset let roste průměrně o 8,62 %. To pro představu říká, že index celkově narostlo 128,85 %. Jen podotýkám, že získané dividendy se do indexů nezapočítávají. Kdybychom je tam chtěli započítat, je nutné k indexům přičíst cca 3 % ročně navíc.

Krizí postižená automobilka General Motors upsala 18. 11. největší emisi akcií v historii (23,1 mld. USD) a po roce se vrátí na burzu. Vláda USA nakonec na záchraně společnosti před bankrotem vydělá několik miliard dolarů. Čtveřici největších českých bank stoupl v souhrnu za tři čtvrtletí letošního roku čistý zisk o více než 6 % na 31,1 miliardy korun. Samozřejmě, že ve světové ekonomice existují problémy. Nicméně ekonomické problémy byly, jsou a budou... Každá ekonomická krize vždy ukáže na to, co je v systému nejméně zdravé. Mohou to být třeba přehřáté ceny akcií (jako v roce 1929), ceny ropy (1973), systém akciových spekulací (1987) nebo třeba ceny tulipánů (1630). Současná finanční krize ukázala jako nejslabší článek světové ekonomiky veřejné rozpočty některých zemí. Ukazuje se, že státy nejsou schopny dostát všem svým sociálním slibům, které jsou kryty výběrem

daní. Nezodpovědný přístup politiků, kteří nepochopili, že v okamžiku, kdy funguje společná měna euro, nebudou moci realizovat svůj oblíbený trik, zaplácnutí dluhů pomocí devalvace národní měny (to vede k inflaci a ke znehodnocení úspor obyvatel dané země), přivedl některé země na pokraj bankrotu. Nyní budou muset i státy splatit dluhy tak jako každý jiný ekonomický subjekt, který si netiskne vlastní peníze. Tj. budou muset prodat to, co nepotřebují, budou muset snížit výdaje a budou se muset zamyslet, jak zvýšit příjmy. Finanční krize jsou prostě přirozenou součástí ekonomického vývoje. V posledních letech jsou krize častější a hlubší, na druhou stranu je doba zotavení z krize mnohem kratší a růst cen aktiv je v pokrizovém období hodně vysoký.

text: Tomáš Rampula

Několik čísel z účetnictví Čistý zisk amerických bank jen za duben až červen 2010 činil 21,6 miliardy USD (420,3 miliardy korun).

finance privátní

osobnost

Malíř Alexandr Onishenko Černé plátno je už hotový obraz Alexandr Onishenko o sobě tvrdí, že rychle žije, rychle maluje a rychle mluví. To poslední mohu, po našem rozhovoru v jeho galerii v pražské Jakubské ulici, potvrdit osobně. Když vypráví o svých obrazech, je vidět, že jimi žije, a myšlenky se z jeho úst přímo valí. Prý jste v Čechách začínal jako malíř na Karlově mostě. Funguje most ještě jako místo, kde se dá najít originální umění? Když jsem přišel do Čech, Karlův most býval místem, kde se potkala úžasná doba s atmosférou revoluce, bylo to období svobody, kdy padaly stereotypy, potkávali se tam lidé z celého světa. Vždy jsem považoval za ohromné štěstí, když jsem se ocitl v pravé chvíli na správném místě, a Karlův most v devadesátých letech takovým místem byl. Dnes už bychom tu atmosféru marně hledali, vypudili ji úředníci se svými lejstry a předpisy. Dává výjimečná doba vzniknout výjimečnému umění? Ano. Za uměním vždy stojí lidé a atmosféra doby. Pro mě byla obdobím, kdy vznikalo nejvíce originálního umění, devadesátá léta. Když byla Praha ještě plná komínů a voněla kouřem z uhlí a sousedi na Starém Městě se potkávali v hospůdkách na pivu za dvě koruny. Ta atmosféra je už ale nenávratně pryč.

osobnost

finance privĂĄtnĂ

osobnost

Jak jste se dopracoval k zvláštní technice malby špachtlí na černé plátno? Začal jsem s ní, když jsem žil a pracoval v Bulharsku. Potkal jsem se tam s místním umělcem, který maloval malé obrázky, většinou pohledy na moře. Byly dost kýčovité, ale krásně na nich zachycoval hru vln – právě díky tomu, že je maloval na černý podklad. Ten nápad mě zaujal, ale stálo mě to hodně odvahy, odhodlat se změnit celou svou techniku a pracovat s černým plátnem ve velkém formátu. Postupem doby jsem ale zjistil, že přistupovat k černému plátnu je snazší než k bílému. Bílé plátno je prázdné, černé plátno, jak dokázal Malevič, je už hotový obraz. Nepřemýšlíte, jak ho zaplnit, ale kde ho máte nechat prázdné, kde se v tvorbě zastavit. A navíc – když malujete na černé plátno, tak nepoužíváte černou barvu. A všechny vaše ostatní barvy tím pádem zůstávají čisté a čerstvé. Co vás vedlo k adaptaci impresionistických postupů, které jsou více než sto let staré? Styl malby je odrazem stylu života. Já žiju rychle, mluvím rychle, jím rychle, takže i ta emoce, kterou potřebuji přenést do obrazu, trvá jen pár okamžiků. Nedokážu se podívat na západ slunce a pak ho měsíc přenášet na plátno. A nevěřím, že to někdo dokáže. Když někdo tvrdí, že maluje obraz měsíc, tak to je ve skutečnosti tak, že měsíc pije a obraz namaluje za pár hodin na poslední chvíli. Jak dlouho malujete obraz vy? Záleží na jeho velikosti, ale nejspíš bych řekl, že vznikají celý život. Jen jejich přenesení na plátno trvá někdy pár hodin, někdy třeba dva dny.

Zkoušel jste se někdy vyjádřit prostředky moderního umění? S moderním uměním jsem začínal. Doba mého mládí jím byla nasycená. Avantgarda byla zakázaná a tím víc jsme ji chtěli prosazovat. Postupně jsem se ale začal učit kreslit a začínal jsem si uvědomovat, že je pro mě důležité dostat do obrazu nějakou náladu, okamžik, myšlenku... Což je princip impresionismu... Ano. Proto jsem se k jeho prostředkům přiklonil. Sledujete současnou českou uměleckou scénu? S lidmi, jejichž věci se mi líbí, jsem v osobním kontaktu. Jinak mi hodně věcí, které zde v současnosti vznikají, připadá spíše jako doplněk architektury. Když se dívám na umění, potřebuji z něj něco cítit, chápat jeho myšlenku. U mnoha děl bych k tomu ale potřeboval, aby vedle mě stál tvůrce a vysvětlil mi, co tím vlastně chtěl říct.

osobnost

Alexandr Onishenko (52) Akademický malíř, původem z Ukrajiny. Po rozpadu SSSR v roce 1991 zamířil do Československa, kde se usídlil natrvalo. Vlastní galerii v Jakubské ulici v Praze. Bydlí a tvoří ve zrušeném kostelíku sv. Jana Nepomuckého v Chloumku u Mělníka, který sám přebudoval a opravil. Je představitelem neoimpresionismu a při tvorbě používá zvláštní techniku malby špachtlí na černý podklad. Kromě malby se rovněž věnuje fotografii.

finance privátní

fenomén

Čínský drak trhá amerického orla

fenomén

Starý vtip praví, že optimista se učí anglicky, pesimista rusky a... realista se učí čínsky, hodilo by se dodat v dnešní době. Čínská vláda totiž plánuje i pro příští rok osmiprocentní hospodářský růst, a v ekonomických vodách tak spolu s Indií, Brazílií a dalšími zeměmi mimo starý kontinent i Ameriku přebírá na kapitánském můstku velení. Zatímco zapřisáhlí demokraté předpovídají totalitnímu čínskému režimu jedině pád, ekonomická situace země naznačuje jiný vývoj. Ačkoliv Peking pravidelně plánuje osmiprocentní nárůst HDP, ekonomika rostla někdy dokonce i o 13 %. Tři sta milionů lidí se během růstu vysvobodilo z největší chudoby a Čína se stala rájem zahraničních investorů. Jak mohl tuhý komunistický režim dosáhnout takových hospodářských úspěchů? Z kapitalismu si vybereme jen něco „Číňané dovedli k dokonalosti ekonomický rozvoj v autoritářském prostředí a můžeme tvrdit, že se jim to podařilo rychleji právě proto, že jsou autoritářským režimem,“ napsal minulý měsíc v deníku The Wall Street Journal Francis Fukuyama. Ano, jde právě o toho Fukuyamu, který tvrdil, že liberální demokracie zvítězila a dřív či později na její model přejdou všechny státy světa. Čína – a nejen ona – ukázala, že takový soud byl přinejmenším předčasný. Čínský úspěch nastartoval v osmdesátých letech architekt hybridu mezi socialismem a tržní ekonomikou, generální tajemník Komunistické strany Číny Teng Siao-Pching. Jeho recept by se dal shrnout následovně: z kapitalismu si vybereme to, co se nám bude hodit, zbytek budeme řídit. Teng Siao-Pching nejprve nechal vycestovat vybrané studenty do prestižních západních škol, a tak získal patřičné know-how. Další kroky směřovaly k částečnému ustavení soukromého vlastnictví, Číňané mohli zakládat malé soukromé podniky, hlavně v oblasti služeb. Vláda také snížila daně, zejména chudému venkovu. Pokračovala přesunutím více pravomocí na místní samosprávné celky. K dalšímu propojení s vnějším světem došlo, když Číňané dovolili vstup západním investorům do místních podniků a bank a umožnili čínským společnostem podnikat a investovat za hranicemi Číny. Od roku 1993 mají zahraniční investoři možnost ve vymezených zónách založit například výrobní závod. Kromě místa nabídla vláda nově příchozím investorům výhodné daňové pobídky. Že zájem stále trvá, potvrzuje nedávná zpráva o plánech francouzské energetické společnosti EDF. Ta bude mít třicetiprocentní podíl v čínské jaderné elektrárně, kterou vybuduje za 7,3 miliardy dolarů (přes 192 miliard korun) v provincii Kuang-tung na jihu země. Díky spolupráci s Francouzi Čína získá navíc velmi cenné technologie. Dlouhodobým tahounem místní ekonomiky je bezesporu zahraniční obchod. Jeho objem vzrostl z 1 154,5 miliardy dolarů v roce 2004 na 2 561,6 miliardy dolarů v roce 2008. Rostoucí export přiživuje navíc podhodnocený čínský jüan. K vlivu Číny přispívá také její vztah k USA. Vlastní totiž přibližně 700 miliard USD v amerických dluhopisech. A před dvěma lety dokonce vyrobila balistické rakety schopné zasáhnout jakékoliv místo v USA.

Čína hledá nové zdroje: v Africe Přes velkou sílu a dynamiku Čína ještě nemá vyhráno. Mnozí upozorňují na fakt, že celkový HDP sice dosahuje závratných úrovní, přesto je ale ekonomika neefektivní. Místní úřady nestíhají řešit bující korupci a stále trvají rozdíly mezi velmi chudým čínským venkovem a bohatými velkoměsty na pobřeží. Trvalým problémem je porušování lidských práv.

Zemi neminula ani globální hospodářská krize. Čína se však otřepala velmi rychle a využila situace ke skupování zahraničních podniků. Hitem se pro ni stalo vyhledávání nových zdrojů surovin. V Evropě například čínská Sinopec Group získala loni za 8,1 miliardy dolarů kontrolu nad švýcarskou Addax Petroleum, přes kterou se dostane například na nová ropná pole v Nigérii. Spolupráce s Afrikou je pro Čínu vůbec důležitým směrem v jejím uvažování. „Chceme Africe pomoci vybudovat finanční kapacity. Poskytneme africkým zemím 10 miliard dolarů ve výhodných půjčkách,“ slíbil čínský premiér Wen Ťiapao na nedávném summitu v Egyptě. Afričané tvrdí, že si s Čínou rozumí lépe než s Evropou, kritici však upozorňují na to, že Číně jde kromě pomoci hlavně o přístup k africkým zdrojům a surovinám. Otázkou také je, nakolik jde v „případu Čína“ o bublinu nafouknutou tamní propagandou. Podle Reflexu například oficiální statistiky tvrdily, že došlo k výraznému poklesu spotřeby surovin, a ekonomika přitom rostla. Předkládaným údajům se tak dá věřit jen těžko.

finance privátní

fenomén

DevĚt mužŮ, kteŘí ovládají Čínu hu jintao

komu n istick á stra na č íny Výkonný výbor politbyra (orgán s nejvyšší rozhodující mocí v zemi)

Vedoucí komitétu armádních sil

Lidová osvobozenecká armáda 2,25 milionu vojáků

HU JINTAO

Jia Qinglin

Li Keqiang

Generální sekretář. Prezident Čínské lidové republiky. Předseda Komunistické strany Číny. Vedoucí komitétu armádních sil. Narozen 1942.

Předseda 10. Čínského lidového politického poradního shromáždění. Narozen 1940.

Pravděpodobný nástupce Hu Jintaa. Nezastává žádnou oficiální pozici. Narozen 1955.

Li Changchun

He Guoqiang

Předseda Stálého výboru Národního lidového kongresu. Narozen 1941.

Šéf propagandy. Narozen 1944.

Tajemník Ústřední komise pro disciplinární inspekci. Narozen 1943.

Politbyro: 25 členů, kteří zároveň působí na vysokých postech ve vládních složkách. Jsou jmenováni stranou.

Zhou Yongkang Wen Jiabao

Xi Jinping

Výkonný předseda Státní rady. Narozen 1942.

Nejvýše postavený člen Sekretariátu Komunistické strany Číny.

Předseda Centrálního politického a zákonodárného výboru při Ústředním výboru Komunistické strany Číny. Narozen 1942.

300 členů

sekretariát Stará se o administrativu stranické byrokracie, zavádí stranická ujednání do praxe a také organizuje nábor členů.

Stranický kongres: 2200 členů. Většinou zastává pouze ceremoniální funkci.

PreZident

Státní rada

Zajišťuje styk se zahraničím, podepisuje a vetuje zákony, řídí politickou scénu. Současný představitel: Hu Jintao

Nejvyšší zákonodárný orgán. Vykonává státní politiku. Výkonný předseda: Wen Jiabao

Národní lidový kongres Ministerstva, rady a oddělení Ministerstva financí, zahraničních věcí, školství atd. Jsou ovládána ministry, radami a odděleními Komunistické strany Číny.

Wu Bangguo

Ústřední komitét:

V l á da

Ministerstva a zastoupení Komunistické strany Číny Stranický aparát v podstatě vyvíjí tu samou činnost jako vládní aparát, ale ten stranický má samozřejmě vyšší moc.

2 900 delegátů. Nejvyšší státní orgán. Projednává a schvaluje zákony, jmenuje prezidenta.

Stálý výbor Národního lidového kongresu 16 členů Předseda: Wu Bangguo

Příběh ČÍNY do dnešního dne: před 3 700 lety:

před 739 lety:

Objevuje se čínský systém psaní.

Nájezdy Mongolů.

před 2 700 lety:

Vzniká konfucianismus a taoismus.

před 642 lety:

Vládne slavná dynastie Ming. Dostavba Velké čínské zdi. před 390 lety:

před 1 800 lety:

První sjednocené čínské impérium.

Mandžuská dynastie vládne Číně až do 20. století.

před 1 390 lety:

Rozšiřování území a kontaktů se Západem.

před 98 lety:

Vzniká první Čínská republika.

před 1 100 lety:

před 10 lety:

Období kulturní a intelektuální renesance Číny.

Levná pracovní síla dělá z Číny světovou velmoc.

Zdroj: good.is

AR MÁDA

fenomén

Provincie a jejich obyvatelé Han: Největší etnická skupina v Číně, která převládá ve všech provinciích kromě Xinjiang a Tibetu. Tvoří 92 % čínské populace. Počet: 1,2 miliardy

Nárokované ČLR, ovládané Indií Ovládané ČLR, nárokované Indií

Zhuang (autonomní oblast Guangxi Zhuang): Zhuangové jsou nejpočetnější čínskou menšinou. Jsou blízcí příbuzní thajsky hovořících obyvatel jihovýchodní Asie. Počet: 16 milionů

Nárokované ČLR, ovládané Japonskem Nárokované ČLR, ovládané Čínskou republikou (Tchaj-Wan)

Mandžuové: Mandžuové přišli do Číny v 17. století ze severu a nastolili poslední vládnoucí císařskou dynastii Qing. Počet: 11 milionů Hui (autonomní oblast Ningxia Hui): Neliší se jazykově a jako etnická skupina se vydělují pouze muslimským vyznáním. Počet: 10 milionů

Autonomní oblasti Provincie Municipality Zvláštní administrativní regiony

Ujgur (autonomní oblast Xinjiang Uyghur): Ujgurové jsou turkičtí muslimové. Hovoří jazykem blízce příbuzným uzbečtině. Počet: 8 milionů

10 NEJVětšíCH číNSKýCH FIREM

Tibeťané (autonomní oblast Tibet): Tibeťané jsou oddaní buddhisté, živí se zemědělstvím v oblastech s velkou nadmořskou výškou. Počet: 8 milionů

China Life Insurance – pojišťovnictví

China Petroleum Chemical – petrochemie

Industrial&Commercial Bank of China – průmyslové a komerční bankovnictví

China Telecom – telekomunikace

PetroChina – petrochemie

Bank of China – bankovnictví

Baoshan Iron&Steel – železárny, ocelárny

10.

China Mobile – telekomunikace

China Construction Bank – stavební bankovnictví

China Communications Construction – dopravní stavebnictví

Mongolové (autonomní oblast Vnitřní Mongolsko): Mongolové ovládali čínské impérium a byli jím ovládáni po celá staletí. Dnes Čína ovládá oblast Vnitřního Mongolska, kde dodnes žije značná část Mongolů nomádským způsobem života. Stejně jako Tibeťané jsou i Mongolové buddhisti. Počet: 6 milionů

Nejpopulárnější čínská jména Příjmení Zhang, Wang, Li, Zhao, Chen, Yang, Wu, Liu, Zhou

Rodiče dávají v Číně svým dětem jména, která jsou vyjádřena jedním nebo dvěma znaky čínského písma. Mají přitom možnost vybrat jakoukoliv kombinaci znaků. Mnohé znaky jsou stále aktivně užívány v každodenním jazyce, a jména proto mají konkrétní význam (který často vyjadřuje přání a naděje rodičů). Pro zajímavost – vůdce Mao dostal od svých rodičů jméno Ce-tung (ce – požehnaný, tung – východ, neboli Požehnání Východu). Čínská jména se používají s příjmením na prvním místě – proto Mao Ce-tung.

Chlapecká jména Wen (očištěný), Wei (velký), Jie (hrdina), Bo (vlna), De (ctnost) Dívčí jména Feng (fénix), Juan (vznešená), Li (krásná), Xia (ranní, či večerní svit), Xue (sníh)

finance privátní

20 retro

Jak se spořilo před třiceti lety?

21 retro

Vybrat si dnes z desítek bankovních produktů je skutečně práce pro odborníka. Jaké by to bylo, mít unifikovaný a jednoduchý svět financí? Krátký retro výlet do naší minulosti vám takový svět opět připomene. Spořicí produkty byly mezi lety 1948 a 1989 poněkud jednotvárné. Vše měla na svědomí chudá bankovní nabídka, která byla určena Českou státní spořitelnou (případně Slovenskou státní spořitelnou). Ta sloužila jako banka pro každého, kdo si chtěl zřídit běžný účet a na něj si nechat zasílat výplatu. Vzhledem k nulové konkurenci byla bankovní nabídka omezená na běžný účet, vkladní knížky a sporožirové účty. O spořicích účtech, garantovaných vkladech nebo strukturovaných termínovaných vkladech si v době nedávno minulé mohli nechat všichni jen zdát. Páteř tehdejšího spoření tvořily vkladní knížky. Ty byly navíc rozděleny do několika kategorií. Legendární vkladní knížka Zřízení vkladní knížky na doručitele znamenalo, že s penězi mohl manipulovat každý, kdo knížku předložil na přepážce České státní spořitelny. Často tak rodiče zakládali vkladní knížky pro své děti, kterým je v den jejich zletilosti chtěli předat. „Synovi jsme vkladní knížku zřídili v roce 1983, kdy mu byl rok. Plánovali jsme, že mu ji dáme k maturitě,“ říká Šárka Kopecká, která pro svého syna a o dva roky dříve i pro dceru založila vkladní knížku na doručitele. Anonymní vklady, případně vkladní knížky, které byly zřízeny bez údajů totožnosti majitele, představovaly pro stát riziko. Zejména v oblasti výběru daní z příjmů. Pro své „majitele“ byly dobrým nástrojem pro praní špinavých peněz. Princip výběru hotovosti z vkladní knížky fungoval následovně. Při předložení anonymní knížky stačilo říct heslo a pracovnice na přepážce vyplatila peníze. Pro uložení peněz nebylo nutné uvádět heslo. Stačilo předložit vkladní knížku, do které se zapsalo datum a výše složeného vkladu. O tom, že vklad mohl získat téměř každý, svědčí i vyprávění Lenky Bajerové, která před dvaceti lety vybírala peníze z vkladní knížky své zesnulé matky. „Při vyklízení matčiny pozůstalosti jsem nevědomky vyhodila i papírek s heslem od vkladní knížky. Matně jsem si na heslo vzpomněla, a když jsem ho bankovní úřednici poprvé řekla, bylo špatně. Po několika marných pokusech se nade mnou paní za přepážkou smilovala a heslo mi napověděla.“ Jsou však i opačné případy, kdy pracovníci spořitelny s heslem nepomohli, a lidé tak nedostali zpět své peníze. Podobnou zkušenost má i pan Milan z Prahy, který si nepřál zveřejnit své příjmení. Před lety si nevzpomněl na heslo a na vkladní knížce mu dosud „leží“ zhruba dvacet tisíc korun. Vkladní knížky však bylo možné sjednat i bez hesla. Představovalo to však riziko, že při ztrátě mohl kdokoliv vyzvednout celou hotovost uloženou na knížce. Vkladní knížku bylo možné založit standardně i na jméno.

Tradice vkladních knížek pochází z dob Rakousko-Uherska, kdy bylo poměrně moderní spořit tímto způsobem. Starší generace tak často svým potomkům zakládaly vkladní knížky. I když na ně vkládaly symbolický vklad, v průběhu doby se jistina zvýšila o úroky. Ty byly určovány centrálně na základě Státní banky československé. Většina vkladních knížek tak nesla úrokové sazby v rozmezí od 2 do 4 % ročního úroku. Výjimkou ale nebyly ani knížky úročené šesti a více procenty. Sporožiro: hybrid vkladní knížky a běžného účtu Předchůdcem současných spořicích účtů by mohlo být sporožiro. Tento produkt byl poprvé uveden v roce 1972 a během krátké doby si získal relativně velkou přízeň. V dobovém reklamním letáku Státní spořitelny stojí: „Sporožirové účty spojují výhody vkladních knížek a běžných účtů a umožňují bezhotovostní spoření a placení. Slouží především k ukládání úspor a jsou úročeny stejně jako obyčejné vkladní knížky 2 procenty.“ Pro tehdejší střadatele znamenalo sporožiro zejména výhodný nástroj pro spoření a placení běžných výdajů v domácnosti. K účtu bylo možné vydat i šekovou knížku. A to už bylo za dob socialismu něco! Nicméně doba se změnila a nejen ve finančních záležitostech je dnes běžné, že služby jsou nabízeny zákazníkům skutečně individuálně a přesně na míru. Vždyť kdo by si chtěl znovu prožít retro s unifikovanou vkladní knížkou a sporožirovým účtem?!

Pro radu do AWD Po roce 1989 přišel boom finančních produktů. Ten neustává ani dnes, a proto lidé vyhledávají služby nezávislých finančních poradců. Pokud máte zájem využít služby privátního finančního poradce z AWD, kontaktujte nás na lince 844 111 444.

finance privátní

cestování

Chcete si pohladit velrybu? Na dovolené v Kapském Městě Kolonie tučňáků, které si prohlédnete zblízka. Velryby na dosah ruky. Jedno z nejlepších vín na světě. To vše můžete zažít na jihu Afriky v Kapském Městě a jeho okolí. Kapská provincie Jihoafrické republiky v mnohém nabízí přirovnání ke Švýcarsku. Všude čisto a perfektně fungující služby. S kriminalitou, která v jiných regionech Jižní Afriky představuje obrovský problém, se tady téměř nesetkáte. Jistě, za bohatým Kapským Městem se táhne několikakilometrová kolonie chudinských slumů. Ale přes to všechno pořád ještě převažuje originální kultura, úsměvy a umění užívat si života. Typickým příkladem může být třeba zátoka Camps Bay rozprostírající se na úpatí Stolové hory pod přírodním sousoším Dvanácti apoštolů. Tato zátoka, v podstatě se jedná o předměstí Kapského Města, je doslova posetá bary a kavárničkami, které se zaplní každé odpoledne, kdy domácí i turisté přicházejí pozorovat západ slunce nad Atlantikem. Sedí, popíjí – nejčastěji vynikající místní Sauvignon blanc, večeří a klábosí, dokud slunce nezmizí ve vodách Atlantiku. A jestli nemáte chuť posedět v kavárně, můžete se tu natáhnout do bílého písku na pláži. Další místo s magickou atmosférou. Není divu, že právě nad tímto zálivem stojí honosné vily jihoafrických celebrit. K Atlantskému oceánu se váže ještě jedna místní pozoruhodnost. Ze severu k mysu Dobré naděje (Cape of Good Hope) a k okolnímu pobřeží připlouvají od srpna do listopadu velryby, aby zde porodily a vychovaly mláďata, než se v prosinci vydají zpět na sever. Jsou to hlavně velryby jižní neboli „ty pravé“, jak je označují velrybáři, a keporkaci. Nejproslulejším místem pro pozorování velryb je vesnička Hermanus. Tady se každoročně pořádá velrybí festival. Z po-

cestování

míst, která musíte vidět v Kapském městě

Vesnička Hermanus místo otáčení velryb

Chapman’s Peak Driveway úzká silnice vytesaná ve skále, která je součástí cesty vedoucí z Kapského Města na mys Dobré naděje. Je dlouhá jen několik kilometrů, ale skýtá krásný pohled na hory Sentinel a Kapteinspiek a zátoku Hout Bay

Robben Island ostrov, na kterém byl vězněn Nelson Mandela. Dnes funguje jako jakési národní poutní místo. Či, chcete-li, jako místo usmíření a naděje

Seal Island s velikými koloniemi tuleňů a lvounů. Kolonie tučňáků afrických žijí jižně od Simon’s Town

Potápění v klecích k Velkému bílému žralokOVI to je místní specialita, a pokud toužíte po neobyčejném podmořském zážitku, může to být ono

finance privátní

cestování

břeží je lze pozorovat pouhým okem, plácají se a cákají snad ani ne 100 metrů od břehu. Můžete se za nimi vydat i na otevřené moře. S lodivodem, který má speciální povolení a loď konstruovanou tak, aby velrybu nezranila, a hlavně dovednosti, které vás přivedou k velrybě téměř na dotek.

Něco jako typické jihoafrické národní jídlo asi neexistuje, a to platí i o provincii Kapsko. Každá vlna přistěhovalectví přinesla kus své kultury i svého jídelníčku. Přispěli Holanďané, Němci i Angličané, takže vznikla směs, kde se hojně vyskytuje maso, knedlíky, a jak se dá soudit už ze samotné polohy země sevřené mezi dvěma oceány – ryby, ryby a zase ryby. Milovníci delikates ve vinné formě nemohou vynechat návštěvu slavných jihoafrických vinic. Přímořský vzduch a hory zde vytvářejí unikátní klima, kde se daří pěstovat vinnou révu světového věhlasu. Vinařská oblast Stellenbosch je zároveň univerzitní městečko s nádhernou koloniální holandskou architekturou. Nebyla by to ale správná africká dovolená, aby se člověk nevydal na safari. Jihoafrická republika nabízí jedny z nejkrásnějších rezervací a parků, a tak je jen na vás, kolik času chcete strávit pozorováním zvířat ve volné přírodě. Jedno je však jasné. Tuhle atrakci v JAR ze svého programu nevynechejte, i když už jste na nějakém safari byli.

cestování

tt Kolonie tučňáků jsou na Boulders Beach jako doma t Nejen víno, ale i prostředí jihoafrických vinic je vskutku luxusní t Kapské Město hostilo v roce 2010 mistrovství světa ve fotbale  Zvířata máte z jachty doslova na dosah

finance privátní

26 anketa

Jak to vidí děti... I děti vnímají společenské debaty o současné ekonomice, ovšem po svém. Leckdy jsou jejich názory úsměvné, leckdy trpce pravdivé. Každá krize je ovšem zároveň příležitostí naučit se něco o fungování ekonomiky a financích. Nová generace se tak naučí, že práce není trvalá jistota a právo, ale výsada těch, kteří rozumí smyslu vzdělání a pružnosti na trhu práce. Krize může dětem ukázat cenu finančního plánování, které pro ně představuje úspory v prasátku či na dětském kontu. O ekonomice se nakonec víc mluví i ve škole, a děti tak mají o problematice lepší povědomí. Pohled na svět dětí i mladých představují odpovědi v následující anketě. Někdy překvapí svou bezprostředností, jindy názorem až příliš realistickým. Matouš P., 17 let Myslíš si, že ekonomická krize už skončila a situace se bude zlepšovat? Myslím, že se ještě neprojevila a že bude hůř. Ale já si nestěžuju, pořád jsem bohatší než 75 procent lidstva. Mám kde spát a mám víc než dvě jídla denně. Měl by být státní rozpočet vyrovnaný, nebo nevadí, když se zadlužíme? Při tom, jak jsme zadlužení, už je to jedno, jestli se zadlužíme ještě víc.

Měl by si každý člověk šetřit na svůj důchod, nebo by mu měl dát stát důchod z vybraných daní? Můj táta pracuje v bance a nabízí takovou zajímavou věc: když si spořím každý měsíc čtyři stovky, tak stát mi k tomu dvě stovky přihodí. Tak takhle bych si spořil. Na stát bych moc nespoléhal. Do čeho bys v roce 2011 investoval? Koupil bych nějaké akcie tabáku a investoval bych do odsolování moří, abych něco vydělal, a jen tak pro dobrý pocit bych dal peníze do ochrany životního prostředí a pražské zoo. O které zemi si myslíš, že je ekonomicky nejmocnější na světě? Určitě ne Amerika, ale dejme tomu Švédsko. A v nejlepší situaci je podle mě Čína. Když hodí na trh svoje zásoby dolarů, tak z nich udělají pětikoruny. Nikola Š., 13 let Myslíš si, že ekonomická krize už skončila a situace se bude zlepšovat, nebo to bude ještě horší? Ve zprávách říkali, že krize skončí tak za rok. Ale máma s tátou se doma bavili, že to bude asi trvat dýl. Měl by být státní rozpočet vyrovnaný, nebo nevadí, když se zadlužíme? Dluhy nejsou dobrý. Lepší je šetřit. Měl by si každý člověk šetřit na svůj důchod, nebo by mu měl dát stát důchod z vybraných daní? Já myslím, že by si měl každý sám za sebe šetřit, protože ostatní mu nepomůžou. Babička má třeba malý důchod a nestačí jí to. Do čeho bys v roce 2011 investovala? Možná do zlata. O které zemi si myslíš, že je ekonomicky nejmocnější na světě? Amerika, protože má největší letadla a silnou armádu.

Martin A., 8 let Myslíš si, že tatínek a maminka budou mít příští rok víc peněz? Myslím, že ne, protože tatínek už měsíc nemá práci. Myslíš, že by si vláda měla šetřit peníze do prasátka? Lepší je šetřit, já mám taky pokladničku. Když je plná, tak si něco koupím. Má tvůj dědeček a babička dost peněz? Asi jo, protože od nich vždycky dostávám nejvíc dárků. Co by sis koupil, abys to pak mohl prodat za víc? Třeba karty Magic, ty se teď hodně prodávají u nás ve třídě. Která země je podle tebe nejsilnější? Británie a Amerika, protože mají nejsilnější vojáky. Valentýna F., 6 let Myslíš si, že tatínek a maminka budou mít příští rok víc peněz? Budou mít hodně peněz. Tatínek je doktor a koupil mi lyže. Myslíš, že by si pan prezident měl šetřit peníze do prasátka? Mí rodiče si šetří a pan prezident by si měl taky šetřit, protože si bude moct koupit dům, jako máme my. Mají tvůj dědeček a babička dost peněz? Můj dědeček má velkého bernardýna a ten byl nemocný a dědeček to všechno zaplatil. Co by sis koupila, abys to mohla prodat jiné holčičce za víc? O prázdninách na hřišti jsem prodala kamarádce plakát s Hannou Montanou. Která země je podle tebe nejsilnější? Švýcarsko, tam jsme byli na dovolené, jsou tam velké hory.

5 tipů pro váš moderní domov

design

Chladič na lahve MENU Philips Cinema 21:9

První ultra-widescreen televize s poměrem stran 21:9, jaký má klasické „stříbrné plátno“. Čeká vás opravdu nebývalý filmový zážitek. Cena cca: 114 000 Kč

Stylový chladič na lahve MENU s vyjímatelnou gelovou vložkou pochází ze studia uznávaného skandinávského designéra Jakoba Wagnera. Cena cca: 900 Kč

Apple iPad Něco mezi MacBookem a iPhonem, tedy notebookem a mobilním telefonem, je Apple iPad. Je pouze 1,27 cm tlustý, váží 680 gramů, úhlopříčka displeje je téměř 25 centimetrů. Cena cca: 15 000 Kč

Krb bez komínu EcoSmart Zeta Ekologický krb na biolíh, při jehož spalování vzniká pouze vodní pára a oxid uhličitý. Exkluzivní design vytvořený spojením dřeva, kůže a nerezové oceli. Cena cca: 200 000 Kč

Není koš jako koš

Touchless Trashcan SX není obyčejný koš. Díky pohybovému senzoru stačí přijít s odpadkem ke koši, ten zaregistruje pohyb, otevře víko a po vhození odpadku a vašem následném odchodu se opět sám uzavře. Cena cca: 1280 Kč

Všechny produkty lze nakoupit on-line v internetových obchodech.

finance privátní

finance privĂĄtnĂ