MEMORIA ANUAL 2018
MEMORIA ANUAL 2018
05
Misión & Visión
05
Valores
07 09 14 15
Países en donde operamos
Lo más destacado del año
Cantidad de colaboradores
Junta Directiva
16
Equipo Gerencial
18
Informe del Presidente
20
Informe Ejecutivo del CEO
22
Información para el Inversionista
2
3
4
MISIÓN
MISIÓN
Proporcionar a nuestros Proporcionar clientesa nuestros clientes sobresalientes servicios sobresalientes de logística servicios de logística en toda América Central, en toda facilitando América Central, facilitando su éxito, fomentando su éxito, el comercio fomentando y el comercio y el desarrollo en toda el desarrollo la región. en toda la región.
VALORES VA
Excelencia E Creatividad C Integridad I Responsabilidad Res Trabajo en equipoTrab
5
VISIÓN
VISIÓN
Ser reconocido como Ser reconocido el proveedor como el proveedor de servicios logísticos de servicios más logísticos más competitivo en América competitivo Central. en América Central.
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PA Ă? S E S E N D O N D E
OPERAMOS
Guatemala Guatemala
El Salvador El Sal
Nicaragua Nicaragua
Costa Rica Costa Rica
Colombia C
7
Honduras Honduras
República República Dominicana Dominicana
Panamá Panamá
8
LO MÁS
DESTACADO DEL AÑO
01
ENERO
Se inaugura la nueva bodega de la división de Supply Chain Services en la Valencia de Heredia, incrementando la capacidad de almacenamiento en un 17%.
02
03
MARZO
FEBRERO
Se llega a un acuerdo de servicio con dos clientes importantes en la industria de supermercados y en la industria de suministros para laboratorio.
Se formalizan como clientes dos importantes empresas de consumo masivo para el servicio de valor agregado. Se confirma como cliente una importante compañía de fabricación de harinas a la cual se le prestaría servicio a nivel Guatemala, Honduras y El Salvador.
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Se migraron los servicios de infraestructura crítica de TI a los servidores de Microsoft Azure, con lo que se da un paso importante en la transformación digital de la compañía.
0404
ABRIL
ABRIL
05 05 MAYO
06 06 JUNIO JUNIO
MAYO
Se reafirma el compromiso Se reafirma eldecompromiso de ILG Logistics con ILGlaLogistics protección con la protección del medioambiente del medioambiente y el y el líneas de Tres de las principales Tres de líneas las principales de adecuado manejo adecuado de desechos manejo de desechos cruceros del mundo extendieron cruceros del mundo extendieron e inorgánicos orgánicos con e inorgánicos la con la ma por Se parte reafirma de por Fitchparte de Fitch año sus contratos sus por contratos un año por un orgánicos renovación de renovación la certificación de la certificación por Ratings segundopor añosegundo año destacando el excelente servicio destacando el excelente servicio “Bandera Azul Ecológica”. “Bandera Azul Ecológica”. o la calificación consecutivodela largo calificación de largo brindado en la atención. brindado en la atención. de plazo la corporación de la corporación n ILGCorporación Internacional, ILGS.A. Internacional, S.A. de guardacostas Servicio de Servicio guardacostas ias (ILG) y Subsidiarias ILG en A-cri, (ILG) ILG en A-cri, estadounidense estadounidense escoge a ILG escoge a ILG ectiva con estable. perspectiva estable. como uno de sus Logistics como Logistics dosuno de sus dos proveedores en proveedores Costa Rica. en Costa Rica. nifestaciones Se dan manifestaciones políticas en políticas en con Nicaragua, disturbioscon y disturbios y lo largo bloqueos de país, a lololargo que de país, lo que operaciones afecta las deoperaciones ILG de ILG n todo Logistics Centroamérica en todo yCentroamérica y enderían que por se extenderían el resto del por el resto del 2018.
10
HECHOS RELEVANTES DESTACADO DEL AÑO
LO MÁS
07 07 JULIO
JULIO
0808
09 09
SETIEMBR SETIEMBRE
AGOSTOAGOSTO
la huelga de Se da la huelga Se de da trabajadores en trabaja Costa de Ricala en Costa Rica en contra Leycontra de de de las Fortalecimiento Fortalecimiento de las Finanzas Se formaliza como clientePúblicas, una Se formaliza como cliente una cual provoca la cualPúblicas, provoca labloqueos obtuvo la delcertificación importante del Se obtuvo la Se certificación importante compañía y disturbios de compañía de lo largo a ylo disturbios largo del a país Sistema de de Gestión Sistema de Corporativo de Corporativo Gestión telecomunicaciones en Costa telecomunicaciones en Costa prolongándose prolongándose por un período por de un pe de la Calidad ISO El Salvador, de Calidad bajo normabajo ISO la norma Rica, Rica,Guatemala El Salvador, y y Guatemala 3 meses y afectando dire 3 meses y afectando directamente para de las divisionesNicaragua. de 9001:2015, para9001:2015, las divisiones Nicaragua. las operaciones las de operaciones la compañía. de la com Servinave, Neptuno Servinave, Neptuno y Flogar. Lo y Flogar. Lo que que hace contamos constar que contamos que hace constar con la infraestructura, procesos, con la infraestructura, procesos, recursos para el procedimientos procedimientos y recursos paray el mejoramiento de lala eficiencia, la mejoramiento de la eficiencia, excelencia y el servicio al cliente. excelencia y el servicio al cliente.
11
10 10
OCTUBRE CTUBRE
11 11
12 12
DICIEMBRE DICIEMBRE
NOVIEMBRE NOVIEMBRE
Se adquirieron Se las adquirieron licencias de las licencias de SAP Chain Execution SAP Supply Chain Supply Execution Platform división para nuestra división Platform para nuestra iniciaestrategia con la nueva estrategia Se inicia con la Se nueva Supply Chain Supply Chain Services. Con Services. Con de desarrollo dede desarrollo negocios de negocios herramienta se cuenta con se cuenta con Se inaugura la nueva conel énfasis enesta el herramientaesta a la nueva sede de ILG sede de ILG regionales con regionales énfasis en la mejor tecnología del mercado la mejor tecnología del mercado Logistics en Ciudad La n Ciudad de Panamá. La de Panamá. desarrollo de desarrollo mercados dede mercados de para los servicios de 3PL alberga a 35 colaboradores logísticay ydeaduanas y depara la los servicios de 3PL erga misma a 35 colaboradores logística y aduanas la asegurando a nuestros clientes asegurando a nuestros clientes con condiciones las mejoresdecondiciones internacionalización de internacionalización de Supply mejores de Supply los más altos los más altos estándares del estándares del mobiliario y oficinas. Chain. y oficinas. Chain. parasus el manejo de sus mercado para elmercado manejo de inventarios procesos inventarios y procesos y logísticos. logísticos.
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13
C A N T I DA D D E
COLABORADORES
E N L A R EG I Ó N A D I C I E M B R E 2 0 1 8 Neptuno
C A N T I DA D D E 111 personas. /CR
COLABORADORES Flogar
36 personas. /CR
ILG El Salvador
31 personas E N L A R EG IÓN A DICIEMBRE 2018
ILG Honduras
9 personas
ILG Guatemala División Logística 26 personas
Consolidaciones
8 personas. /CR División Marítima
ILG Panamá ILG Nicaragua
307 personas
254 personas
31 personas
ILG Supply Chain 55 personas
TGD
Marinsa
38 personas. /CR
División Corporativa Sansa
5 personas. /CR
Servinave
211 personas. /CR
Supply Chain
219 personas. /CR
TGD
219 personas
51 personas
77 personas
Total: 908 personas
32 personas /CR-PA-GT-ES
Colón Cargo Center
19 personas /PA
Corporación
77 personas. /CR
Total: 908 personas
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JUNTA
DIRECTIVA
15
EQUIPO
GERENCIAL
16
17
INFORME DEL PRESIDENTE
ESTIMADOS ACCIONISTAS
Nicaragua, se da el inicio del movimiento de huelga de empleados públicos en contra el plan fiscal en Costa Rica. Por su extensión y amplitud provocó una caída del PIB de 0.4pp y tuvo afectaciones serias en el sector transporte. La discusión de esta ley de reforma fiscal mantuvo un clima general de crispación política y de fractura social cuyas consecuencias se muestran en una desaceleración de la economía, el crecimiento anual del PIB se estima cerró en 3.0%.
Tengo el agrado de presentar a esta Asamblea el informe de la presidencia de Corporación ILG Logistics Internacional S.A. para el periodo fiscal 2018. El desempeño de la empresa en este periodo fue extraordinario, no solo por sus logros en resultados y desarrollo de mercado, sino por haberlos conseguido en uno de los intervalos más turbulentos en los últimos años, conjugándose elementos coyunturales que convirtieron el ambiente de negocios en uno de gran inestabilidad y dificultad de gestión.
A nivel regional el PIB creció 3.3% con grandes diferencias por país, Nicaragua con decrecimiento de 4%, Honduras-Guatemala-Costa Rica en alrededor del 3% y Panamá y Republica Dominicana en 5.4%.
Estos eventos críticos han retado la habilidad de Corporación ILG Logistics Internacional S.A. para adaptarse a nuevos paradigmas competitivos, fortaleciendo la habilidad de esta organización para continuar respondiendo a un ambiente de negocios volátil y retador, de una manera que refleja la ética de trabajo, calidad y capacidades de nuestro capital humano.
Así mismo se viene produciendo un aumento significativo del área total de almacenaje disponible en los diferentes países, alentado en su momento por las bajas tasas de interés y la creciente demanda de bodegas con estándares superiores de construcción. La consecuencia es presión sobre las tarifas. De la misma forma las tarifas marítimas tendieron hacia la baja, producto de sobre capacidad en la industria.
EL AMBIENTE DE NEGOCIOS
RESULTADOS
Se inicia el periodo 2018 con la segunda ronda de elecciones en Costa Rica, causando incertidumbre en los primeros meses del año y desaceleración de las inversiones.
Se continúa con el enfoque en el desarrollo de clientes regionales líderes de mercado, que permitan una fertilización cruzada de servicios en las diferentes divisiones de negocios.
En abril de este año brotan las protestas estudiantiles en Nicaragua, generándose una crisis interna que termina en una caída vertiginosa de la economía y una seria afectación del comercio regional, siendo muy especialmente impactado el sector logístico.
Extender regionalmente y profundizar divisionalmente. Resultando que un 15% de los ingresos fueron generados en las operaciones regionales.
Coincidente con la profundización del conflicto en
Pese a la reducción de tarifas, la División Marítima
18
INFORME DEL PRESIDENTE
de 50% de activo circulante, la mayoría del cual es
creció un 3%, la División Logística un 9.6% y Transporte 4% comparado con el 2017.
explicado por cuentas por cobrar.
Como parte de la expansión regional se consolida la operación de ILG Republica Dominicana y se apertura ILG Logistics Colombia dando inicio a las actividades en este país.
Los pasivos totales cerraron ₡12.370.9 millones, para un apalancamiento del 40% del activo total. La administración
viene
ejecutando
un
plan
de
reducción de deuda de forma tal que los pasivos
Es de destacar que dos de nuestras subsidiaras, Almacén Fiscal Flogar y Servicios Neptuno se
circulantes decrecieron 13.7% y el pasivo total se redujo en 11.7% en comparación con el periodo
certificaron ISO 9001 con la idea de extender los
anterior. Como contrapartida las utilidades retenidas
procesos de certificación a otras compañías del
alcanzaron ₡10.258.9 millones creciendo en el año
grupo en un futuro cercano.
59%.
Durante este año se alcanzó un volumen de ventas
Muestra esta estructura de balance una fortaleza
de ₡27.559 millones, un 6.6% superior al volumen del
2017.
Un
crecimiento
2
veces
mayor
que permite financiar el desarrollo del negocio.
al
crecimiento de la economía regional, mostrando una
Desde el ángulo de la rentabilidad, la corporación alcanzo un retorno sobe activos de 14.2% y sobre capital contable de 25.6% ambas cifras muy positivas.
ganancia de participación de mercado. El ingreso por valuación de asociadas alcanzó ₡2.967.8 millones, 92% mayor al año anterior,
En resumen, unos resultados sobresalientes en medio de circunstancias nada favorables.
debido en parte a los buenos resultados alcanzados en el periodo por las compañías y la adopción y
No hubiese sido posible alcanzar estos resultados sin el concurso de nuestro personal, equipo ejecutivo y sin el liderazgo y dirección de nuestro Vicepresidente Ejecutivo Sr. Mauricio Bruce, a quienes reconocemos su compromiso con la excelencia.
conversión de los estados financieros a las normas NIF en el Grupo Financiero Improsa. De esta forma el Resultado Integral del periodo fiscal 2018
fue
de
₡4.215.7
millones
mostrando
un
aumento del 67.6%, con una rentabilidad de 16% sobre los ingresos, produciendo una utilidad neta por
Agradezco a los accionistas, en nombre de la Junta
acción común de ₡6.804.
Directiva la confianza depositada en nosotros y manifiesto el optimismo de continuar creciendo en
Los activos totales de la compañía al cierre fiscal
los mercados que atendemos con rentabilidad y
alcanzaron ₡30.742 millones con una variación de
solidez.
7.8% sobre el periodo anterior con una composición
Muchas gracias.
19
INFORME DEL VICEPRESIDENTE EJECUTIVO Y CEO El 2018 fue un año de gran inestabilidad política en Costa Rica y Centroamérica, causando una drástica reducción en el consumo local y en la inversión. Por esto fue un período de mucha tensión y foco para las gerencias y departamentos de nuestra organización.
se incrementaron durante el año con mayor facturación por la proximidad a algunos clientes estratégicos de la empresa. En el área de aduanas y logística internacional, después de gestionar durante varios períodos una mayor presencia en la zona norte de Centroamérica durante el mes de enero tuvimos la confirmación de la cuenta de una importante empresa de fabricación de alimentos con servicio en Guatemala, Honduras y El Salvador. A la fecha a esta cuenta se le prestan servicios en toda la región y estamos a la espera de un contrato con ellos en República Dominicana.
Nuestra estrategia de regionalización e internacionalización ayudó a que las caídas en algunos de los mercados fueran compensadas por las ventas en otros. Seguiremos haciendo esfuerzos para profundizar nuestra presencia en los países del área y en Colombia y República Dominicana, esto nos dará más estabilidad y mayores oportunidades de crecimiento en los mercados volátiles en los que operamos.
Se llega a un acuerdo de servicio con un cliente importante en la industria de supermercados para proveer transporte internacional regional desde Costa Rica hacia Panamá y Nicaragua.
Detallo a continuación algunos de los logros más importantes en algunas de las áreas de operación:
Iniciamos operaciones con un cliente de la industria de suministros de cristal para laboratorio, para distribución en Centroamérica y el Caribe desde nuestra plataforma en Zona Libre de Colón Panamá.
Infraestructura:
Tres de las principales líneas de cruceros del mundo extendieron sus contratos por un año destacando el excelente servicio brindado en la atención de sus naves en la región.
El mes de enero del 2018 iniciamos el año con aumento en espacio de almacenaje por la ampliación de la instalación de La Valencia que nos agregó un 17% de área de operaciones hasta un total de 30 mil metros cuadrados de bodega.
Haciendo una distinción muy especial y después de una selección muy estricta, el servicio de guardacostas estadounidense escoge a Marinsa como uno de sus dos proveedores de logística de suministros en Costa Rica.
Después de 10 años en ese mercado inauguramos la nueva sede de ILG Logístics en Ciudad de Panamá. La misma alberga a 35 colaboradores con las mejores condiciones de mobiliario y oficinas.
Se formaliza como cliente una importante compañía de telecomunicaciones en Costa Rica, El Salvador, Guatemala y Nicaragua para proveerle servicios de aduanas para la importación de sus teléfonos e infraestructura de transmisión.
Comercial: En el espacio adicional en el campus de La Valencia formalizamos nuevos clientes en servicios de etiquetado y preparación de ofertas. Servicios que
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INFORME DEL VICEPRESIDENTE EJECUTIVO Y CEO
Certificaciones de calidad y medio ambiente: Se inicia con la nueva estrategia de desarrollo de negocios regionales con énfasis en el desarrollo de mercados de logística y aduanas y de la internacionalización de nuestra división de Supply Chain.
Se reafirma el compromiso de ILG Logistics con la protección del medioambiente y el adecuado manejo de desechos orgánicos e inorgánicos con la renovación de la certificación “Bandera Azul Ecológica”. Se obtuvo la certificación del Sistema de Corporativo de Gestión de Calidad bajo la norma ISO 9001:2015, para las divisiones de Servinave, Neptuno y Flogar.
Sistemas de información: Cumpliendo con nuestro plan de tecnología de información, migramos todos nuestros servidores a servidores situados fuera de Costa Rica. Esto nos garantiza una gran seguridad y nos fortalece la redundancia en la región con una dirección clara hacia la transformación digital de la empresa muy necesarios para llenar los requisitos que el mercado nos demanda.
En cuanto a los retos macroeconómicos, tenemos claro que operamos en una región convulsa y que las amenazas continúan para los países en que operamos. Nuestra estrategia de diversificación de servicios y de mercados nos protege de esos peligros y la solidez de nuestros clientes y nuestro recurso humano garantiza la competitividad hacia adelante.
Adquirimos licencias de SAP Supply Chain Execution Platform para nuestra división Supply Chain Services. Con esta herramienta se cuenta con la mejor tecnología del mercado para los servicios de 3PL asegurando a nuestros clientes los más altos estándares del mercado para el manejo de sus inventarios y procesos logísticos
Como una meta hacia el 2019 debemos buscar mejorar nuestras oficinas centrales para estimular la productividad y la motivación de nuestro recurso humano y prepararnos mejor para el futuro. Al concluir un período de labores vemos con satisfacción que logramos conservar nuestra rentabilidad y crecimos con eficiencia y esfuerzo, esto nunca lo hubiéramos logrado sin compromiso del excelente equipo de trabajo en todos los países en que operamos. Hago patente mi agradecimiento y mi reconocimiento a todos y cada uno de ellos.
Financiero: Fitch Ratings reafirmó por segundo año consecutivo nuestra calificación A -cri calificación de largo plazo de la corporación Corporación ILG Internacional, S.A. y con perspectiva estable.
Agradezco a la Junta Directiva su apoyo y guía, y a los accionistas su compromiso con la empresa.
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INFORMACIÓN PARA EL INVERSIONISTA 2
RESULTADOS
EN M I LLONES DE COLONES
Ingresos Totales ( millones CRC )
17,544
20,459
23,941
32,255
25,845
27,559
Utilidad antes de impuestos ( millones CRC )
956
1,442
2,123
3,176
3,809
5,280
Utilidad neta ( millones CRC )
549
999
1,671
2,408
3,011
4,406
Márgen Neto
3.1%
4.9%
7.0%
7.5%
11.7%
16.0%
Activo Total ( millones CRC )
20,716
24,672
22,432
22,991
28,525
30,782
Pasivo Total ( millones CRC )
11,812
14,980
12,348
10,786
14,011
12,370
Patrimonio ( millones CRC )
8,904
9,692
10,084
12,205
14,514
18,371
Rendimiento sobre Patrimonio Promedio
6.3%
10.7%
16.9%
21.6%
22.5%
26.8%
1.33
1.55
1.22
0.88
0.97
0.67
Acciones en circulación (millones)
188.47
188.47
323.80
323.80
647.59
647.59
Valor en libros de la acción
47.24
51.43
31.14
37.69
22.41
28.37
Utilidad por acción
2.91
5.30
5.16
7.44
4.65
6.80
Precio por acción en bolsa
40
40
40
40
40
40
Precio / valor en libros
0.85
0.78
1.28
1.06
1.78
1.41
Precio / utilidad por acción
13.73
7.55
7.75
5.38
8.60
5.88
Dividendos ( millones CRC )
143
251
308
172
324
300.00
Dividendos por acción
0.76
1.33
0.95
0.53
0.50
0.46
Relación de solvencia
23
INGRESOS TOTALES (MILLONES CRC)
35,000
30,000
25,000
20,000
15,000
10,000
Dic 2016
27,559
Set 2015
25,845
Set 2014
32,255
20,459
Set 2013
23,941
17,544
5,000
0
24
Dic 2017
Dic 2018
UTILIDAD NETA (MILLONES CRC)
4,500
4,000
3,500 3,000 2,500 2,000 1,500
999
1,671
2,408
Set 2013
Set 2014
Set 2015
Dic 2016
4,406
549
500
3,011
1,000
0
25
Dic 2017
Dic 2018
PATRIMONIO (MILLONES CRC)
20,000
18,000
16,000 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000
12,205
Set 2014
Set 2015
Dic 2016
18,371
10,084
Set 2013
14,514
9,692
2,000
8,904
4,000
0
26
Dic 2017
Dic 2018
DIVIDENDOS POR ACCIONES
2,00
1,75
1,50 1,25 1,00 0,75
0,53
Set 2014
Set 2015
Dic 2016
0,46
0,95
Set 2013
0,50
1,33
0,25
0,76
0,50
0
27
Dic 2017
Dic 2018
UTILIDAD POR ACCIÓN
10,00
9,00
8,00 7,00 6,00 5,00 4,00 3,00 2,00
Set 2015
6,80
5,16
Set 2014
4,65
5,30
Set 2013
7,44
2,91
1,00
0
28
Dic 2016
Dic 2017
Dic 2018
DIVIDENDOS (MILLONES CRC)
400
350
300 250 200 150
251
308
172
Set 2013
Set 2014
Set 2015
Dic 2016
300
143
50
324
100
0
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Dic 2017
Dic 2018
Memoria Anual-2018
TEXTO FALSO
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