Jaarverslag 2012
Jaarverslag 2012 Coรถperatie TVM U.A.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
3
Inhoud
Personalia
6
Kerncijfers
7
Bericht van het Bestuur
8
Bericht van de Raad van Commissarissen
10
Samenstelling van de Raad van Commissarissen
11
Verslag van de Raad van Bestuur over het boekjaar 2012
12
De onderneming in beeld
20
Slotbeschouwing
24
Jaarrekening 2012 Geconsolideerde balans per 31 december 2012
26
Geconsolideerde winst- en verliesrekening over 2012
28
Toelichting behorende tot de geconsolideerde jaarrekening 2012
32
Balans per 31 december 2012 (voor winstbestemming)
46
Winst- en verliesrekening over 2012
48
Toelichting behorende tot de jaarrekening 2012
48
Overige gegevens Controleverklaring
52
Overdracht verzekeringsbedrijf Noord Nederland
54
Bepaling inzake bestemming resultaat
54
Advies van de Raad van Commissarissen aan de Raad van Afgevaardigden van de coรถperatie
54
Besluit van de Raad van Afgevaardigden
54
Structuur TVM groep
56
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
5
Personalia Bestuur
Raad van Bestuur
mr. A.P.J.C. Bos, voorzitter
mr. A.P.J.C. Bos, CEO
D.J. Klein Essink RA, algemeen secretaris
D.J. Klein Essink RA, CFO
H. Stroeve, technisch secretaris
H. Stroeve, COO
Raad van Commissarissen
Directie
drs. T. van Herk, voorzitter
D. Dinkla, directeur informatievoorziening
J.M.C. Emons, vicevoorzitter
J. Geuzinge, directeur verzekeringen
A.P. Schenk, secretaris
drs. E.T.W. Kaal RA, directeur financiĂŤn en organisatie
H.J. van Calcar
drs. M.K. Kammeijer, directeur schade
mr. E. Pouw
6
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Kerncijfers Kerncijfers (in duizenden euro’s) Verdiende premie e/r Assurantiebemiddeling Schade e/r Bedrijfskosten Resultaat na belastingen
2012
2011
2010
2009
2008
181.952
183.445
158.022
161.084
175.310
38.562
36.290
35.368
33.491
33.037
137.136
142.575
117.038
124.680
141.835
39.136
39.681
32.484
32.393
35.429
14.329
11.510
13.628
33.481
-10.790
Beleggingen
573.909
562.239
544.098
487.488
433.427
Eigen vermogen
254.883
221.045
222.620
175.557
120.130
Technische voorzieningen e/r
338.893
354.628
340.643
347.347
346.653
367
358
333
339
317
Schaderatio
75,4%
77,7%
74,1%
77,4%
80,9%
Kostenratio
21,4%
21,8%
20,4%
20,5%
20,4%
Combined ratio
96,8%
99,5%
94,5%
97,9%
101,3%
2012
2011
2010
2009
2008
Verdiende premie e/r
104
105
90
92
100
Assurantiebemiddeling
117
110
107
101
100
97
101
83
88
100
Bedrijfskosten
110
112
92
91
100
Resultaat na belastingen
133
107
126
310
-100
Beleggingen
132
130
126
112
100
Eigen vermogen
212
184
185
146
100
98
102
98
100
100
254
213
217
163
100
Aantal medewerkers (gem. fte)
Procentuele ontwikkeling (2008 = 100)
Schade e/r
Technische voorzieningen e/r Solvabiliteitssurplus
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
7
Bericht van het Bestuur TVM is betrokken bij haar relaties. Dat was 50 jaar geleden al heel
deelmarkten en sectoren die afhankelijk zijn van binnenlandse beste-
belangrijk toen transportondernemers besloten tot de oprichting van
dingen. De goederenstromen die gerelateerd zijn aan bijvoorbeeld retail
een eigen onderlinge verzekeraar. Die betrokkenheid is er, 50 jaar later,
of bouw zullen in volumes krimpen. Wat wel een groei zal laten zien zijn
nog steeds. Op 6 december 2012 vierde TVM haar 50-jarig bestaan.
de goederenstromen die meer exportgedreven zijn. Deze groei is echter
En dat is ook de aanleiding voor TVM om voor transportondernemers
onvoldoende om de overcapaciteit in sommige sectoren weg te nemen.
in het wegtransport hetzelfde gebaar te maken als in 2010. We gaan
In 2013 zullen de volumes in de binnenvaartsector groeien, maar de
hen laten meedelen in de positieve resultaten die opgebouwd zijn in
tarieven blijven door overcapaciteit op een laag niveau.
de laatste 50 jaar. In 2013 wordt aan deze transportondernemers in totaal tien miljoen euro uitgekeerd, als forse steun in de rug. Dit toont
Economisch staan de seinen op rood en het kabinet-Rutte-Asscher zal
onze grote betrokkenheid als coöperatie bij onze leden en bevestigt de
overgaan tot stevige bezuinigingsmaatregelen om het huishoudboekje
samenwerking met de sector.
op orde te brengen. Ook TVM krijgt hiermee te maken. Een aantal maatregelen van de regering raakt ons. Voorbeelden hiervan zijn dat door de
Samenwerking en betrokkenheid staan ook centraal in de dialoog met
forse verhoging van de assurantiebelasting de klant steeds kritischer
onze leden. Juist in tijden waarin het persoonlijk contact steeds minder
naar zijn verzekeringspakket zal gaan kijken en zal de markt competi-
belangrijk lijkt te worden, zoekt TVM haar leden op of nodigt hen uit voor
tiever worden. Daarnaast is er de stagnering van de bouwmarkt welke
ledenbijeenkomsten, seminars en ook voor de TVM ledendag op 22 juni
zich vertaalt naar de in de bouw gespecialiseerde vervoerders.
2013. De coöperatieve waarden van ons bedrijf zijn daarmee in deze tijd moderner dan ooit.
In 2013 zal de stabiliteit terug moeten keren in de politiek. Ook voor TVM en onze relaties in de vervoers- en automotivesector zou een kabinet
Wat het financiële perspectief betreft, kijken we met een positief gevoel
dat vier jaar krachtig regeert een zegen zijn. Natuurlijk moet er finan-
terug op het jaar 2012. Door een laag schaderatio is de combined ratio
cieel orde op zaken worden gesteld, maar aan de andere kant moet
uitgekomen op 96,8%. Door een goed beleggingsklimaat in combi-
Nederland ook weer vertrouwen gaan krijgen in de toekomst.
natie met een verantwoord beleggingsbeleid en met de juiste beleggingskeuzes is de beleggingsportefeuille toegenomen, waardoor het
TVM heeft haar toekomst beschreven in de TVM visie 2012-2016.
eigen vermogen van de TVM groep is gestegen tot 255 miljoen euro. Het
Nieuwe kansen en thema’s in de markt zijn meegenomen en de visie is
balanstotaal komt uit op 653 miljoen euro.
geactualiseerd aan de nieuwe werkelijkheid. TVM blijft zich focussen op het vervoer over de weg, de binnenvaart en de automotive sector en wil
Economisch is het jaar 2012 een moeilijk jaar geweest voor onze relaties
haar marktaandeel in deze sectoren verder vergroten. De projecten en
in de vervoers- en automotivesector. Dat door de economische situatie
doelstellingen die voortvloeien uit de nieuwe visie worden opgepakt in
het vervoersaanbod achterblijft, hebben we gemerkt, maar voor een
het programma Olympus 2.0.
verzekeraar heeft dat als voordeel dat er minder schadegevallen zijn. Niet alleen doordat er minder kilometers worden gereden, maar ook doordat
Vanuit de TVM visie is een herijking van de organisatiestructuur voor-
het transportwerk minder hectisch is. Transporteurs hoeven niet overal
gesteld die inmiddels is doorgevoerd per 1 januari 2013. De belangrijkste
extra mensen vandaan te halen, er is minder desorganisatie.
wijziging is dat het aantal portefeuilles in Nederland van drie naar vijf is gegaan, zijnde Verkoop en Marketing, Verzekeringen, Schade, Financiën
De Nederlandse economie drijft op de exportgroei als resultaat van
en Organisatie en Informatievoorziening. Deze portefeuilles worden elk
de aantrekkende wereldhandel. Deze groei biedt in 2013 vooralsnog
aangestuurd door een directeur. De vijf directeuren vormen samen de
voldoende tegenwicht aan een verdere krimp van binnenlandse beste-
Directie TVM en deze rapporteert aan de Raad van Bestuur.
dingen. De omzetgroei in de transportsector staat ook in 2013 helaas op een laag pitje. Bovendien staan de winstmarges door hogere brand-
De rechtsvorm van TVM is per 1 januari 2012 gewijzigd van een onder-
stofprijzen, dalende tarieven en overcapaciteit sterk onder druk. Er
linge waarborgmaatschappij in een coöperatie. Deze nieuwe juridische
is duidelijk sprake van een splitsing tussen de door export gedreven
structuur geeft onder andere een betere aansluiting bij onze strategie en
8
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
vergroot onze slagkracht en flexibiliteit.
TVM verwacht premiegroei te realiseren op de Belgische en Luxemburgse
Gezien de visie, missie en ambities van de TVM groep is het een logi-
markt waar het aantal transportverzekeraars afneemt. Door haar uitste-
sche stap om het beleid rondom de coöperatie meer inhoud en vorm
kende imago en kennis van de markt weet TVM Belgium daar prima op
te geven. Klanten worden daarmee dan niet alleen lid van de coöpe-
in te spelen. Ook zal de positie van TVM in de landen buiten de Benelux,
ratie, maar zullen zich uiteindelijk ook meer betrokken gaan voelen bij
waar steeds meer transportrelaties een beroep doen op de deskundig-
de Coöperatie TVM U.A.
heid van TVM, toenemen.
De TVM groep stelt vanuit haar coöperatieve structuur het klantbelang
De verwachting voor het jubileumjaar 2013 is dat het opnieuw een jaar
centraal. Vanuit betrokkenheid bij dat belang, is ook de wens ontstaan
wordt met vele uitdagingen, die in het teken zullen staan van een verdere
om strategisch beleid te formuleren op het gebied van Maatschappelijk
uitbouw van de onderneming en het verwezenlijken van onze ambities
Verantwoord Ondernemen (MVO). MVO betekent dat naast het realiseren
die zijn opgenomen in de TVM visie 2012-2016 en het daaruit voortko-
van financiële doelstellingen (profit, waarbij TVM geen winstoogmerk
mende programma Olympus 2.0.
heeft), de TVM groep ook rekening houdt met het effect van haar activiteiten op het milieu (planet) én dat TVM oog heeft voor de menselijke
In dit jubileumjaar heeft ook het TVM veiligheidsplan een unicum te
aspecten (people) binnen en buiten het bedrijf.
vieren. Dit jaar wordt de 25.000e Ridder van de Weg gehuldigd! We zullen dit bijzondere jaar niet alleen gebruiken om het gouden jubileum
Verheugd zijn we dat onze binnenvaartportefeuille na het aansluiten van
op verschillende fronten te vieren, maar ook om nog nadrukkelijker uit te
SON scheepsverzekeringen verder is uitgebreid door de komst van Noord
dragen waar we voor staan: een betrokken coöperatieve verzekeraar met
Nederland schepenverzekering per 1 januari 2013. Hierdoor krijgt de
een warm kloppend hart!
binnenvaart- en pleziervaartuigenportefeuille opnieuw een impuls en wordt TVM een speler van formaat met de nodige expertise. De uitbreiding betekent voor TVM strategisch een versterking op het gebied van multimodaal transport. De directeur van Noord Nederland, de heer Bonno van der Wal is helaas
Hoogeveen, 5 maart 2013
op 16 februari jl. onverwacht overleden. Wij koesteren warme gevoelens aan de gesprekken die hebben geresulteerd in de samenwerking tussen
Namens het Bestuur
TVM en Noord Nederland schepenverzekering.
Arjan Bos
Arjan Bos voorzitter Bestuur Coöperatie TVM U.A.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
9
Bericht van de Raad van Commissarissen De Raad van Commissarissen heeft, nadat kennis is genomen van het
Regelmatig vindt overleg plaats tussen de voorzitter van de Raad van
accountantsverslag, in haar advies aan de Raad van Afgevaardigden van
Commissarissen en de voorzitter van de Raad van Bestuur. Eenmaal per
TVM verzekeringen voorgesteld de jaarrekening 2012 van Coöperatie
jaar is de voorzitter van de Raad van Commissarissen aanwezig bij een
TVM U.A. goed te keuren en vast te stellen en de Raad van Bestuur te
vergadering van de Ondernemingsraad.
dechargeren voor het gevoerde beleid. De leden van de Raad van Commissarissen zijn zeer betrokken bij TVM en In het jaar 2012 heeft de Raad van Commissarissen vijfmaal vergaderd
geven daar blijk van door regelmatig aanwezig te zijn bij activiteiten van
in aanwezigheid van de Raad van Bestuur. De externe accountant was
TVM, zoals bijvoorbeeld bij de manifestatie Ridders van de Weg en het
bij de vergadering waar het jaarverslag 2012 werd besproken. Periodieke
50-jarig jubileumfeest op 6 december jl.
onderwerpen zoals de jaarrekening 2011, financiële maand- en kwartaalrapportages 2012, prognoses voor het jaar 2012 en de begroting 2013.
Het jaar 2012 is afgesloten met een, in het licht van de economische crisis,
Tevens is het beleggingsbeleid tijdens de vergaderingen aan de orde
goed resultaat. Echter, deze crisis heeft TVM niet onberoerd gelaten. De
geweest.
klanten in de logistieke sector maken een moeilijke periode door, hetgeen bij meerdere klanten heeft geleid tot een afbouw van het wagenpark en in
Onderwerpen die zijn besproken, zijn onder andere de economische crisis
sommige gevallen tot faillissementen. Dit heeft uiteraard gevolgen gehad
en de gevolgen voor TVM en haar relaties, de voortgang van de TVM visie
voor het premievolume in 2012. De algemene verwachting is dat daar in
2012-2016, de acquisitiestrategie, het beloningsbeleid, Solvency II, de
2013 geen positieve verandering in zal optreden.
acquisitie van Onderlinge Vereniging van Schepen ’Noord Nederland U.A.’ per 1 januari 2013 onder de naam Noord Nederland schepen-
De solvabiliteit van TVM is nog steeds van een hoog niveau en
verzekering, de premierestitutie van tien miljoen euro, het vaststellen van
voldoet daarmee ruimschoots aan de eisen van de toezichthouder De
de risk appetite, het risk managementbeleid, het coöperatiebeleid, het
Nederlandsche Bank. Ook onder de nieuwe solvabiliteitseisen van
MVO-beleid en de in dat kader opgerichte TVM foundation alsmede de
Solvency II blijft de solvabiliteit op een hoog niveau.
nieuwe businessarchitectuur die in werking zal treden per 1 januari 2013. De Raad van Commissarissen spreekt haar dank uit aan de Raad van Naast de reguliere vergaderingen van de Raad van Commissarissen
Bestuur en de medewerkers van TVM voor de geleverde inspanningen
vonden er in 2012 drie vergaderingen van de Auditcommissie plaats.
en het bereikte resultaat in het jaar 2012, alsmede voor de activiteiten
De Selectie- en Benoemingscommissie vergaderde eenmaal en de
gericht op de toekomstige uitbouw van TVM.
Remuneratiecommissie tweemaal. Tevens vergaderde de Raad van Commissarissen één keer zonder de aanwezigheid van de Raad van Bestuur. Daarnaast zijn er nog twee studiedagen georganiseerd voor de
Vlaardingen, 5 maart 2013
leden van de Raad van Commissarissen. De onderwerpen die daar aan de orde kwamen waren riskmanagement en geschiktheidsvereisten.
Namens de Raad van Commissarissen Tom van Herk
Tijdens de vergaderingen van de Raad van Commissarissen is voorts veel aandacht besteed aan de strategie van TVM en de daaraan verbonden risico’s alsmede de marktontwikkelingen in de logistieke- en de verzekeringssector. In april 2012 hebben de Raad van Commissarissen en de Raad van Bestuur gezamenlijk een dag besteed aan de strategie van TVM voor de komende jaren. De conclusies van deze bijeenkomst worden als zeer nuttig ervaren.
10
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Samenstelling van de Raad van Commissarissen Alle leden van de Raad van Commissarissen worden benoemd door de
A.P. Schenk, secretaris (1963, Nederlandse nationaliteit)
Algemene Vergadering op voordracht van de Raad van Commissarissen.
De heer Schenk is directeur en eigenaar van Schenk Papendrecht B.V.
De Algemene Vergadering, de Ondernemingsraad en de Raad van
te Papendrecht, met vestigingen in de Benelux, Duitsland, Oostenrijk
Bestuur kunnen aan de Raad van Commissarissen personen aanbevelen
en Polen. De heer Schenk was sinds 2000 lid van de Raad van
om als lid van de Raad van Commissarissen te worden voorgedragen.
Afgevaardigden en is aansluitend in 2006 benoemd als secretaris van de
De Raad van Commissarissen mag voor ten hoogste tweederde deel uit
Raad van Commissarissen vanuit de ledenkring. Zijn huidige benoemings-
leden van de Coöperatie TVM U.A. worden benoemd. De leden van de
termijn loopt tot en met de Algemene Vergadering van 2014.
Raad van Commissarissen worden als regel benoemd voor een periode van vier jaar. De statuten bieden de mogelijkheid van herbenoeming(en).
H.J. van Calcar (1955, Nederlandse nationaliteit) De heer Van Calcar is directeur en eigenaar van Calcaria B.V., mana-
De structuurregeling biedt een Ondernemingsraad van grote naamloze
ging partner bij Exedra Consult B.V. (Merger & Acquisition in Financial
en besloten vennootschappen de mogelijkheid, bij het opstellen van de
Services) en associate partner van First Dutch Capital. Tevens is hij
voordracht voor de (her)benoeming van een commissaris, gebruik te
voorzitter van de VRT (Vereniging van Register Taxateurs). De heer Van
maken van een bijzonder voordrachtsrecht. In het kader van gelijkschake-
Calcar is president-commissaris van North West Verzekeringen in Almere
ling in de Structuurwet van grote onderlingen met grote N.V.’s en B.V.’s, en
en commissaris bij Nationale Onderlinge Waarborg Maatschappij tegen
passend binnen de corporate governancegedachte, geeft TVM invulling
Brandschade U.A. in Amsterdam. De heer Van Calcar is sinds 1999 lid
aan dit bijzondere voordrachtsrecht. Dit bijzondere voordrachtsrecht, ook
van de Raad van Commissarissen en is benoemd van buiten de leden-
wel versterkt aanbevelingsrecht genoemd, geldt voor maximaal eenderde
kring. Zijn huidige benoemingstermijn loopt tot en met de Algemene
van het aantal leden van de Raad van Commissarissen.
Vergadering van 2015.
Tijdens de Algemene Vergadering van 8 maart 2012 zijn er geen commis-
mr. E. Pouw (1957, Nederlandse nationaliteit)
sarissen benoemd of herbenoemd.
De heer Pouw is algemeen directeur van DAS in Nederland. De heer Pouw is commissaris van Monuta en lid van het sectorbestuur Schade van het
Gegevens leden Raad van Commissarissen
Verbond voor Verzekeraars. De heer Pouw is in 2009 benoemd als lid
drs. T. van Herk, voorzitter (1947, Nederlandse nationaliteit)
van de Raad van Commissarissen van buiten de ledenkring. Zijn huidige
De heer Van Herk is algemeen directeur van LV shipping & transport te Vlaar-
benoemingstermijn loopt tot en met de Algemene Vergadering van 2013.
dingen. De heer Van Herk was sinds 1989 lid van de Raad van Afgevaardigden en is in 1994 benoemd in de Raad van Commissarissen vanuit de ledenkring. In 1998 werd de heer Van Herk benoemd tot vicevoorzitter en in 1999 tot voorzitter van de Raad van Commissarissen. Zijn huidige benoemingstermijn loopt tot en met de Algemene Vergadering van 2014. J.M.C. Emons, vicevoorzitter (1946, Nederlandse nationaliteit) De heer Emons is directeur en eigenaar van de Emons Group Holding te Milsbeek. De Emons Group bestaat uit een combinatie van gespecialiseerde logistieke bedrijven en is met enkele nicheproducten Europees marktleider. De Emons Group heeft vestigingen in de Benelux, Duitsland, Polen en Tsjechië. De heer Emons was sinds 1976 lid van de Raad van Afgevaardigden. In de Algemene Vergadering van 2007 is de heer Emons benoemd als lid van de Raad van Commissarissen vanuit de ledenkring. In 2009 werd hij vicevoorzitter. De huidige benoemingstermijn loopt tot en met de Algemene Vergadering van 2015.
De Raad van Commissarissen (v.l.n.r.): drs. T. van Herk, voorzitter, J.M.C. Emons, vicevoorzitter, A.P. Schenk, secretaris, H.J. van Calcar, mr. E. Pouw.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
11
Verslag van de Raad van Bestuur over het boekjaar 2012 Risicobeheersing
wordt beperkt door strikte procedures op het gebied van risicoacceptatie
Algemeen
en schadereservering. Herverzekeringen worden op basis van Excess
De Raad van Bestuur ziet het beheersen van bedrijfsprocessen als een
of Loss ondergebracht bij vooraanstaande herverzekeraars met een
kritische succesfactor voor het bieden van zekerheid gericht op de lange
goede kredietwaardigheid en goede rating. Er bestaat een evenwichtige
termijn aan zowel verzekerden als medewerkers van TVM. De Raad van
spreiding tussen de verschillende herverzekeraars; in beginsel worden
Bestuur aanvaardt de volledige verantwoordelijkheid voor de opzet en
langdurige relaties met herverzekeraars onderhouden.
werking van de TVM risicobeheersings- en controlesystemen. Beleggingsrisico De risicobeheersings- en controlesystemen zijn opgezet volgens vijf
TVM heeft voor het beheer van haar beleggingsportefeuille een fiduciaire
verdedigingslinies. De eerste linie wordt gevormd door de verkoop-,
overeenkomst afgesloten met een professionele investment manager, ING
verzekerings- en schadebehandelingsafdelingen. Deze afdelingen hebben
Investment Management. Deze rapporteert aan de Beleggingscommissie
veelvuldig contact met verzekerden van TVM en zijn de eerst aangewezenen
die bestaat uit de CEO (mr. A.P.J.C. Bos), de CFO (D.J. Klein Essink RA) en
om risico’s te signaleren en te beheersen. De tweede verdedigingslinie
prof. dr. J.J. van Duijn als extern deskundige. De heer Van Duijn heeft als
wordt gevormd door de controle- en riskmanagementfuncties. TVM kent
beleggingsdeskundige een jarenlange ervaring bij onder andere Robeco.
een Risk Committee dat het geheel aan risico’s binnen de verzekeraar
De Beleggingscommissie vergadert vijfmaal per jaar en daarnaast is er
overziet en de consistentie van het risicobeheer bewaakt.
frequent telefonisch contact tussen de commissieleden.
TVM beschikt over de afdeling Internal Audit, die de derde verdedigingslinie
De Beleggingscommissie heeft als belangrijkste taak zorg te dragen voor
vormt. Deze afdeling beoordeelt en houdt toezicht op het functioneren
het uitvoeren van het vastgestelde beleggingsbeleid. Dit wordt gereali-
van de risicobeheersings- en controlesystemen. De interne auditfunctie
seerd door op basis van een Asset Liability Management-analyse en een
vormt samen met de riskmanagement-, actuariële- en compliancefunctie
Strategische Asset Allocatie een optimale verdeling van de beleggings-
de vier key-functies van de risicobeheersings- en controlesystemen.
portefeuille vast te stellen. Hierbij wordt het risico van de beleggingen afgestemd op de verplichtingen die TVM draagt, uitgaande van de risico-
De vierde verdedigingslinie wordt gevormd door de externe accountant
bereidheid. Substantiële valutarisico’s worden afgedekt door middel
en de Raad van Commissarissen vormt de vijfde verdedigingslinie.
van termijncontracten. Het beleid is dat de obligatieportefeuille voor tenminste tweederde deel bestaat uit obligaties met minimaal AA-rating.
TVM heeft haar risicobereidheid (Risk appetite), als onderdeel van het
Voorts zijn afspraken vastgelegd ten aanzien van het concentratierisico.
riskmanagementbeleid geformuleerd. Deze is opgebouwd uit een risico-
Zo wordt voorkomen dat een te groot risico ontstaat naar een enkele
voorkeur, een risicotolerantie en kent risicolimieten. De risicobereidheid
debiteur.
is opgebouwd uit financiële en operationele KRI’s (Key Risk Indicators). Deze KRI’s worden als maatstaf gebruikt, waarbij de kans op het over-
TVM werkt met een Gedragscode Beleggingen. Deze maakt onderdeel uit
schrijden van de limiet in een negatief scenario niet hoger mag zijn dan
van de Gedragscode Integriteit. Het onderwerp beleggingen, als onderdeel
het maximaal getolereerde niveau.
van de kwartaalrapportage, is een vast agendapunt tijdens vergaderingen met de Raad van Commissarissen. Tijdens de vergadering van 6 december
Verzekeringstechnisch risico
2012 heeft de Raad van Commissarissen het door de Raad van Bestuur
De verzekeringsportefeuille bestaat hoofdzakelijk uit schadeverzeke-
en de Beleggingscommissie voorgestelde beleggingsbeleid voor 2013
ringsproducten in eigen beheer en is primair gericht op de logistieke-
goedgekeurd.
en mobiliteitbranche. De samenstelling van de verzekeringsportefeuille is een weerspiegeling van de opbouw en samenstelling van onderne-
Kredietrisico
mingen in het beroepsgoederenvervoer over de weg en het water. Om
Van kredietrisico is sprake als er verliezen kunnen worden geleden,
relaties totaalpakketten te kunnen bieden, wordt ook bemiddeld in
die worden veroorzaakt door betalingsonmacht van debiteuren of van
producten van collega-verzekeraars. Het verzekeringstechnisch risico
derden, met name uit hoofde van beleggingen.
12
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
TVM handelt met derden die over een goede kredietwaardigheid
Solvency II
beschikken. De herverzekeraars waar TVM verzekeringsverplichtingen in
De Europese Commissie werkt aan een hervormingsplan dat een grote
herverzekering geeft, dienen minimaal over een A-rating te beschikken.
impact heeft op de verzekeringsmarkt. Dit plan, Solvency II, moet leiden tot een betere bescherming voor polishouders. Verzekeraars worden
Het kredietrisico dat verbonden is aan beleggingsactiviteiten, herverze-
gedwongen aan strengere solvabiliteitseisen te voldoen en moeten trans-
keraars, tussenpersonen en polishouders, wordt bewaakt op basis van
paranter gaan werken. Tegenover voordelen zoals betere risicobeheersing
algemene en specifieke risicolimieten.
en meer efficiency staat een verhoogde kostenstructuur als nadeel. TVM zal ook in 2013 in extra medewerkers en systemen moeten investeren
Informatiebeveiliging
om aan alle nieuwe verplichtingen te kunnen voldoen. TVM streeft ernaar
Beveiliging van geautomatiseerde systemen en diensten vraagt bijzon-
uiterlijk ultimo 2013 aan alle eisen van Solvency II te voldoen, ondanks
dere aandacht, zeker vanwege het toenemende externe elektronische
dat de implementatie mogelijk wordt opgeschoven naar begin 2016.
berichtenverkeer, bijvoorbeeld via Mijn TVM en internet. Daarom worden periodiek testen uitgevoerd om de beveiligings- en continuïteitsmaat-
Reeds vanaf 2002 geldt Solvency I als richtlijn voor de verzekerings-
regelen te toetsen. TVM heeft op een uitwijklocatie alle, voor de continuïteit
branche. Deze heeft als belangrijkste uitgangspunt dat solvabiliteit-
noodzakelijke, ICT-componenten nogmaals uitgevoerd.
seisen worden bepaald op basis van de volumeomvang uit het verleden. Door toename in de complexiteit van producten en de daarmee samen-
Business Continuïteit
hangende risico’s is de behoefte aan een vernieuwde richtlijn ontstaan.
TVM beschikt over een Business Continuïteit Plan waarin alle voor-
De nieuwe richtlijn moet meer rekening houden met de ontwikkelingen
komende bedrijfsrisico’s zijn benoemd, alsmede de daarbij behorende
in de verzekeringsmarkt, met nieuwe internationale standaarden en met
continuïteitsmaatregelen. Dit betreft zowel de maatregelen op het gebied
veranderingen in het risicomanagement. Solvency II bestaat uit drie
van de huisvesting alsook die op het gebied van ICT. Periodiek vinden er
pijlers die samen de ruggengraat van de nieuwe regelgeving vormen.
testen plaats om te toetsen of de betreffende continuïteitsmaatregelen werken.
I. Kwantitatieve criteria De eerste pijler bestaat uit een tweeledige kapitaalvereiste waaraan een
Productontwikkeling
verzekeraar moet voldoen. Ten eerste de ‘Solvency Capital Requirement’
Op basis van de Gedragscode Verzekeraars en de Governance Principes
(SCR), een maatstaf die is gebaseerd op de kwantificeerbare risico’s van
moeten verzekeraars beschikken over een productontwikkeling-, review-en
de verzekeraar. Ten tweede de ‘Minimum Capital Requirement’ (MCR),
goedkeuringsproces (PARP). TVM heeft dit proces volgens de richtlijnen
een absoluut mini-maal kapitaalniveau waaronder drastisch ingrijpen van
ingericht, waarbij een van de onderdelen een risico-analyse van het
de toezichthouder is gerechtvaardigd. TVM heeft voor het berekenen van
product betreft. Wanneer uit het proces blijkt dat een product afbreuk
voornoemde requirements gekozen voor het standaardmodel, zoals dat
doet aan de belangen van de verzekerde, dan past TVM zo spoedig moge-
door de toezichthouder is opgesteld. TVM heeft, door deel te nemen aan de
lijk het product aan, of staakt TVM het aanbieden of samenstellen en het
Parallel Run van De Nederlandsche Bank, haar Solvency II-kapitaal per 31
in de markt verkrijgbaar stellen van het product. In de PARP hebben alle
december 2011 berekend en dit is ruimschoots voldoende voor de SCR.
belanghebbende functies een rol, zodat het product vanuit verschillende invalshoeken wordt bezien en aan de klantbehoefte wordt gerelateerd.
II. Corporate Governance
Deze functies betreffen onder andere riskmanagement, compliance,
De tweede pijler is gericht op de Corporate Governance en organisatie-
juridische zaken, actuariaat, verkoop, acceptatie, productspecialisten,
structuren van verzekeraars. Solvency II beoogt een bedrijfsbrede
schadebehandeling, ICT en financiën. Niet alleen wordt hiermee het
gedragsverandering te bewerkstelligen door aan te sturen op verbete-
klantbelang geborgd, ook het risicoprofiel van TVM zelf wordt met de
ringen van het interne risicomanagement. Net als andere verzekeraars
PARP-procedure bewaakt.
wordt ook TVM geconfronteerd met verschillende risicotypes zoals: operationeel-, markt-, krediet-, liquiditeits- en verzekeringstechnische risico’s. Waar verzekeraars in het verleden voornamelijk de focus legden op het
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
13
managen van verzekeringstechnische risico’s, dwingt Solvency II ertoe
is mede in staat te zijn tussentijds de solvabiliteitseis SCR in te schatten.
het volledige risicoprofiel in ogenschouw te nemen en te kwantificeren.
Ook kunnen afwijkingen gesignaleerd worden in het risicoprofiel, wat een trigger is voor het gedetailleerd berekenen van de SCR. Afwijkingen van
Naast de verbetering van het risicomanagement behelst de tweede pijler
het gewenste profiel worden door de riskmanager bij de Raad van Bestuur
het doorlopen van het zogenoemde ‘Own Risk and Solvency Assessment’
onder de aandacht gebracht. Voor analyses wordt gebruik gemaakt van de
(ORSA)-proces. Dit houdt in dat het TVM-management niet alleen moet
door De Nederlandsche Bank gehanteerde FIRM-methode.
aantonen dat de gebruikte (interne) modellen deugdelijk zijn voor de bedrijfsvoering, maar dat deze modellen ook daadwerkelijk worden
Corporate Governance
meegenomen in het vaststellen van prijzen en kapitaalallocatie. Verder
Algemeen
dient het TVM-management in het ORSA-proces een eigen oordeel te
Corporate Governance gaat over besturen en beheersen, over verant-
geven over het risicoprofiel van TVM en deze te vergelijken met de vooraf
woordelijkheid en zeggenschap en over verantwoording en toezicht.
vastgestelde risicobereidheid. In 2012 heeft TVM het verslag van het
Integriteit en transparantie spelen hierbij een belangrijke rol. TVM past
ORSA-proces ingediend bij De Nederlandsche Bank, die een vrijwillige
de Nederlandse Corporate Governance Code sinds 2006 vrijwillig toe.
pilot had geïnitieerd. De Code bevat zowel principes als concrete bepalingen die de Raad van III. Transparantie
Bestuur en de Raad van Commissarissen tegenover elkaar en de Raad
De derde pijler van Solvency II is gericht op het vergroten van de trans-
van Afgevaardigden in acht moeten nemen. De principes kunnen worden
parantie naar publiek en toezichthouders. Deze openheid omvat onder
opgevat als de moderne, en inmiddels breed gedragen, algemene opvat-
andere de aard en prestatie van de verzekeraar, corporate governance-
tingen over goede Corporate Governance. In 2011 is de herziene invul-
aspecten, kapitaalmanagement en risicobeheersing. Het uiteindelijke
ling die TVM heeft gegeven aan deze Code bekend gemaakt aan de Raad
doel van de zwaardere eisen met betrekking tot de rapportage is het
van Afgevaardigden.
creëren van meer marktdiscipline en harmonisatie van de informatieverstrekking van verzekeraars binnen de EU.
Afwijkingen van de ‘best practice’ bepalingen TVM wijkt af van sommige best practice-bepalingen uit deze Code
In 2012 heeft TVM een rapportagesysteem ingericht dat is geïntegreerd
indien dat voor de coöperatie als verzekeringsmaatschappij bijdraagt
met haar reguliere rapportagesysteem. Hiermee is TVM in staat snel,
aan bijvoorbeeld de continuïteit of de concurrentiepositie. Zo is er in
efficiënt en betrouwbaar Solvency II-rapportages voor de toezichthouder
afwijking van de best practice-bepalingen over onafhankelijkheid bewust
op te stellen. Daarnaast heeft TVM voorbereidingen getroffen aangaande
voor gekozen dat de Raad van Commissarissen voor tweederde deel uit
de inhoud en vormgeving van het publieke Solvency II-rapport.
de ledenverzekerden mag worden benoemd en is de mogelijkheid voor herbenoeming van een Commissaris niet in duur beperkt. Dat komt het
De riskmanagementfunctie
adviseren, goedkeuren en controleren door de Raad van Commissarissen
TVM heeft de riskmanagementfunctie vormgegeven door middel van een
ten goede.
riskmanager en een Risk Committee. Het Risk Commitee bestaat uit de riskmanager (voorzitter), directeuren van elke portefeuille, compliance
Naast deze reeds ingevoerde Nederlandse Corporate Governance
officer en controller. Het Risk Committee is verantwoordelijk voor het ORSA-
Code heeft TVM in 2011 de Governance Principes van het Verbond van
proces en -rapportage en voor risico-inventarisaties. Om te oordelen over
Verzekeraars ingevoerd.
het actuele risicoprofiel wordt gesteund op het risicobereidheidsframework van TVM, bestaand uit de vastgestelde risicovoorkeuren, risicotoleranties
Governance Principes
en risicolimieten. Voorts wordt een risicodashboard ontwikkeld, gevuld
De Governance Principes van het Verbond van Verzekeraars worden ook
met KRI’s. Met dit dashboard kan de riskmanagementfunctie vrijwel
wel de Code Verzekeraars genoemd. De Code Verzekeraars sluit aan bij de
continu (afhankelijk van de KRI op weekbasis) de kritieke risico’s volgen.
uitgangspunten van de door de Nederlandse Vereniging van Banken opge-
Het dashboard wordt zo veel mogelijk geautomatiseerd opgezet. Het doel
stelde Code Banken. Op deze Code is het ‘pas-toe-of-leg-uit-beginsel’
14
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
van toepassing. Een verzekeraar past de principes van de Code in
voor een lid van de Raad van Bestuur die in zijn eerste benoemings-
beginsel toe. Het toepassen van de principes is mede afhankelijk van de
termijn wordt ontslagen kennelijk onredelijk is, komt dit lid van de Raad
activiteiten en overige specifieke kenmerken van de verzekeraar en de
van Bestuur in dat geval in aanmerking voor een ontslagvergoeding van
groep waarvan hij eventueel deel uitmaakt.
maximaal tweemaal het jaarsalaris.
De verzekeraars waarop de Code van toepassing is, verschillen op veel gebieden. Zo verschillen zij in aard en omvang, opereren zij in verschil-
TVM past de bepaling met de maximale ontslagvergoeding niet toe.
lende (deel)markten, kunnen zij nationaal of internationaal georiënteerd
De rechtbank sector kanton bepaalt in een voorkomend geval wat de
zijn en kennen zij verschillende corporate governance-structuren. Waar
vergoeding bij ontslag is.
deze verschillen dat rechtvaardigen, zal sprake kunnen zijn van een proportionele toepassing van de principes van de Code. Afwijkingen,
Beheerst beloningsbeleid en integriteit
mits gemotiveerd, kunnen derhalve gerechtvaardigd zijn.
De controlefuncties Compliance, Riskmanagement en Internal Audit alsmede Human Recourses werken ten aanzien van het beloningsbeleid
TVM heeft de bepalingen uit de Code geïmplementeerd en via de website
samen binnen de Interne beloningscommissie. De Interne belonings-
voor een ieder toegankelijk gemaakt. Daar waar TVM afwijkt van de Code
commissie heeft tot doel het TVM beloningsbeleid en de uitvoering
wordt dat hieronder artikelsgewijs aangegeven.
daarvan te toetsen aan de geldende wet- en regelgeving. In beginsel rapporteert en adviseert de Interne beloningscommissie aan de Raad
Artikel 4.1 De Raad van Bestuur, en binnen de Raad van Bestuur primair
van Bestuur. Indien noodzakelijk rapporteert de Interne belonings-
de voorzitter, is verantwoordelijk voor het vaststellen, uitvoeren, monitoren
commissie rechtstreeks aan de Remuneratiecommissie en de Raad van
en waar nodig bijstellen van het algehele risicobeleid van de verzekeraar.
Commissarissen.
De risicobereidheid wordt op voorstel van de Raad van Bestuur tenminste jaarlijks ter goedkeuring aan de Raad van Commissarissen voorgelegd.
In 2012 heeft TVM haar beloningsbeleid in lijn gebracht met de geldende
Tussentijdse materiële wijzigingen van de risicobereidheid worden even-
wet- en regelgeving. Bij het tot stand komen van het beloningsbeleid heeft
eens ter goedkeuring aan de Raad van Commissarissen voorgelegd.
TVM gebruik gemaakt van de Interne beloningscommissie en externe deskundigen. Nadat de Raad van Commissarissen instemming heeft
Binnen TVM is de algemeen secretaris van het Bestuur (tevens CFO) belast
verleend, heeft TVM het beloningsbeleid ingediend bij De Nederlandsche
met het algehele risicobeleid. De risicobereidheid wordt jaarlijks door de
Bank. De Nederlandsche Bank heeft begin 2013 positief gereageerd
Raad van Bestuur ter goedkeuring aan de Raad van Commissarissen
op de ingediende stukken, maar ziet één artikel graag gewijzigd. In de
voorgelegd. Tussentijdse wijzigingen in de risicobereidheid worden even-
loop van het eerste half jaar 2013 verwachten we een akkoord op het
eens ter goedkeuring aan de Raad van Commissarissen voorgelegd.
beloningsbeleid van De Nederlandsche Bank.
Artikel 5.6 De interne auditfunctie neemt het initiatief om met de
Uitbreiding TVM groep
Nederlandsche Bank en de externe accountant tenminste jaarlijks in
Op 1 januari 2013 heeft Onderlinge Verzekering van Schepen ‘Noord
een vroegtijdige fase elkaars risicoanalyse en bevindingen en auditplan
Nederland U.A.’ haar verzekeringsbedrijf overgedragen aan TVM zakelijk
te bespreken.
N.V. en TVM particulier N.V. Deze overdracht heeft door middel van een activa/passiva-transactie plaatsgevonden, waarbij het verzekerings-
Het bespreken met de Nederlandsche Bank en de externe accountant
bedrijf vanaf 1 januari 2013 voor rekening en risico van TVM wordt
van elkaars risicoanalyse, de bevindingen en het auditplan door de
gevoerd. Noord Nederland U.A. zal onder de naam ’Noord Nederland
auditfunctie staat gepland voor 2013
schepenverzekering’ als merk blijven opereren.
Artikel 6.3 De vergoeding bij ontslag van een lid van de Raad van
Structuurwijziging
Bestuur bedraagt maximaal eenmaal het jaarsalaris (het “vaste” deel
Rekening houdend met de strategie van TVM, de keuzes die andere
van de bezoldiging). Indien het maximum van eenmaal het jaarsalaris
onderlinge waarborgmaatschappijen maken en de nieuwe politiek van
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
15
de toezichthouders heeft de Raad van Afgevaardigden op voorstel van
Benelux op het gebied van schadeverzekeringen. Deze activiteiten zijn
de Raad van Bestuur besloten tot een structuurwijziging: de rechtsvorm
ondergebracht in TVM zakelijk N.V. en TVM particulier N.V.
van de onderlinge waarborgmaatschappij TVM U.A. is per 1 januari 2012 omgezet in een coöperatie: Coöperatie TVM U.A.
Voor verzekeringsproducten die de TVM groep niet voor eigen rekening voert, worden door TVM intermediair B.V. specifieke producten van
Een belangrijke overweging voor de structuurwijziging is dat TVM er naar
collega-verzekeraars aangeboden.
streeft het aantal verzekeringsvergunningen binnen de TVM groep zoveel mogelijk te beperken. Zo hadden onderlinge waarborgmaatschappij TVM
Beleggingsactiviteiten vloeien direct voort uit de verzekeringsactiviteiten
U.A., TVM België N.V., TVM zorg en inkomen N.V. en de geacquireerde onder-
van de TVM groep.
linge waarborgmaatschappijen een eigen (DNB) vergunning en zouden om die reden zelfstandig aan alle Solvency-eisen moeten voldoen. Dat is voor
De dienstenactiviteiten binnen de TVM groep bestaan uit letselscha-
de toekomst niet wenselijk. Een structuur waarbij de verzekeringsactivi-
deregelingsactiviteiten, voor zowel interne als externe opdrachtgevers,
teiten in N.V.’s zijn ondergebracht, sluit beter aan bij de gewenste situatie.
binnenlandse en buitenlandse verzekeringsmaatschappijen, instanties en particulieren.
TVM werkt vanaf 2012 met twee verzekeringsbedrijven: TVM zakelijk N.V. en TVM particulier N.V.
Verzoeken om dienstverlening op het gebied van motorrijtuigen gerelateerde rechtsbijstand, worden uitgevoerd door TVM rechtshulp B.V.
Op pagina 56 is de juridische structuur van de TVM groep weergegeven.
Maatschappelijk Verantwoord Ondernemen (MVO) Organisatie
Coöperatiebeleid
In het jaar 2012 is het aantal fte’s toegenomen van 341 aan het begin
TVM verzekeringen is in 1962 opgericht door een aantal vervoerders.
van het jaar tot 372 ultimo 2012. Deze groei is hoofdzakelijk veroorzaakt
Vanaf dat moment kent TVM al een verenigingsstructuur. Eerst in de vorm
door het toetreden per 1 januari 2012 van SON scheepsverzekeringen
van een ‘onderlinge’ en per 1 januari 2012 als coöperatie.
tot de TVM groep. Het ziekteverzuim, exclusief graviditeit, is met 1,95% laag te noemen. Dit is onder andere een gevolg van de prettige werk-
De eeuwenoude bedrijfsvorm coöperatie zit met betrekking tot haar
cultuur en een actief verzuimbeleid binnen onze onderneming. In maart
imago in de lift. Was tot een paar jaar geleden de coöperatie nog een
2013 zal het Arbo- en Sociaal Jaarverslag 2012 verschijnen.
relatief onbekend terrein met een stoffig imago, inmiddels is dat aan het veranderen. De crisis heeft daarin een aanzienlijke rol gespeeld.
In 2012 heeft de Raad van Bestuur haar visiedocument voor de komende
Beursgenoteerde bedrijven kunnen rekenen op een kritische benadering,
vier jaren geactualiseerd, resulterend in de TVM visie 2012-2016. Dit is
terwijl coöperaties in positieve zin opvallen. Daar staat niet het
een alomvattend beleidsplan voor de komende jaren. Na goedkeuring
kortetermijnbelang centraal, maar de continuïteit van de onderneming
van deze visie door de Raad van Commissarissen heeft TVM de visie
op langere termijn. En daar voelen ondernemers en consumenten zich,
vertaald naar concrete initiatieven voor de komende jaren. Deze initia-
blijkt uit onderzoek, tot aangetrokken.
tieven zijn samengevoegd onder het programma Olympus 2.0 en worden gecoördineerd tot uitvoering gebracht.
TVM geeft haar coöperatieve structuur inhoud en vorm door de toegevoegde waarde daarvan voor haar klanten, haar leden, actiever uit
Dochtermaatschappijen
te dragen. Hiertoe heeft TVM haar coöperatiebeleid opgesteld. Daarin
Op bladzijde 56 van dit jaarverslag is de structuur van de TVM groep
zijn doelstellingen en activiteiten ten behoeve van leden vastgelegd.
weergegeven. De rechtspersonen zijn gerangschikt naar aard van de MVO-beleid
activiteit.
De coöperatieve structuur van TVM vormt de basis voor de activiteiten Kernactiviteiten van de TVM groep zijn verzekeringsactiviteiten in de
16
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
die TVM als verzekeraar ontplooit. Samen met de leden kijkt TVM naar
de lange termijnstrategie. Duurzaam ondernemen is daar onlosmakelijk
6 december 2012, op de dag dat TVM 50 jaar bestond, een onafhanke-
mee verbonden. Dat is ook de reden dat TVM in 2012 een eigentijds
lijke stichting opgericht, de TVM foundation.
beleid omtrent Maatschappelijk Verantwoord Ondernemen (MVO) heeft ontwikkeld. Als verzekeraar heeft TVM oog voor het effect van haar
TVM foundation
activiteiten op het milieu (planet). Daarbij wordt gekeken naar financiële
Vanaf 2013 zal TVM jaarlijks een bedrag schenken aan deze foundation.
doelstellingen (profit) waarbij TVM geen winstoogmerk heeft, maar wel
Met het beschikbaar stellen van deze gelden wil TVM bijdragen aan een
solvabel moet zijn. Daarnaast houdt TVM rekening met de menselijke
duurzame verbetering van de maatschappelijke, sociaaleconomische
aspecten binnen en buiten het bedrijf (people). Deze drie zaken wil TVM
omgeving in Nederland. Leden en medewerkers van TVM kunnen een
in balans houden met een meer structurele, meerjarige aanpak.
aanvraag doen voor een bijdrage. Aanvragen worden getoetst aan vooraf vastgestelde criteria. Juist omdat TVM als coöperatie voor én door
Actor in de samenleving
haar leden werkzaam is, krijgen diezelfde leden een actieve rol bij het
TVM wil als maatschappelijk betrokken organisatie een bijdrage leveren
verdelen van de bijdragen aan diverse maatschappelijke initiatieven.
aan positieve maatschappelijke ontwikkelingen. TVM ondersteunt hiertoe
Er is een bestuur geïnstalleerd onder voorzitterschap van voormalig
diverse landelijke en lokale initiatieven door een financiële bijdrage of
staatssecretaris Joop Atsma. Namens de Afgevaardigden zijn de heren
door inzet van medewerkers.
J. Boudesteijn en J. Kruisinga toegetreden tot het bestuur. De heer Kruisinga ontbreekt op onderstaande foto. Het bestuur komt tot een
TVM heeft de ambitie om op langere termijn, meer structureel, inhoud te
uiteindelijke keuze van de aanvragen. Het streven is de TVM foundation
geven aan het Maatschappelijk Verantwoord Ondernemen. Daarom is op
in de zomer van 2013 officieel te presenteren.
Het TVM foundation-bestuur: v.l.n.r. J.J. Atsma - voorzitter D.J. Klein Essink RA - penningmeester J. Boudesteijn - vertegenwoordiger leden A.C. de Vries-Tabak - secretaris
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
17
18
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
19
De onderneming in beeld Algemeen TVM heeft 2012 afgesloten met een nettoresultaat van € 14,3 miljoen. De resultaatsverbetering is voornamelijk toe te schrijven aan een dalend schadepercentage. De omzet, inclusief assurantiebelasting, nam af van € 279,5 miljoen tot € 278,9, een daling van € 0,6 miljoen ofwel 0,2 procent. Omzet- en premieontwikkeling (in miljoenen euro’s) 275 250 225 200 175 150 125 100 75 50 25 2012
2011 omzet
2010
geboekte premie
2009
2008
verdiende premie e/r
Specificatie omzet De omzet van de onderneming bestaat uit: geboekte premie, directe opbrengst uit beleggingen, in rekening gebrachte assurantiebelasting, eigen risiconota’s, polis-/administratiekosten en vergoeding voor schadebehandelingskosten ten behoeve van derden. Omzet (in duizenden euro’s) 2012 Geboekte premies
2011
2010
2009
2008
228.348
226.200
200.755
197.063
213.530
Opbrengst beleggingen
22.752
24.519
17.429
19.024
23.273
Overige inkomsten
27.778
28.820
25.391
28.525
30.573
278.878
279.539
243.575
244.612
267.376
Omzet
20
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Geboekte premie (in duizenden euro’s) 2012 Motorrijtuigen Transport Scheepvaart Overige branches Assurantiebemiddeling Totaal
2011
2010
2009
2008
138.403
138.637
126.510
123.988
137.608
12.171
12.706
12.773
13.600
14.185
9.997
9.734
-
-
-
29.215
28.833
26.104
25.984
28.700
38.562
36.290
35.368
33.491
33.037
228.348
226.200
200.755
197.063
213.530
Het totale premie-inkomen van TVM verzekeringen (geboekte premie), inclusief assurantiebemiddeling, nam toe van € 226,2 miljoen tot € 228,3 miljoen, een stijging van € 2,1 miljoen, ofwel 0,9 procent. Verzekeringsportefeuille
5%
4%
17%
61% 13%
Motorrijtuigen
Transportaansprakelijkheid
Scheepvaart
Assurantiebemiddeling
Overige branches
Schade (in duizenden euro’s) 2012 Schade e/r (incl. kortingen) Schaderatio Schadereserve
2011
2010
2009
2008
137.136
142.575
117.038
124.680
141.835
75,4%
77,7%
74,1%
77,4%
80,9%
318.986
335.792
322.020
330.327
326.255
De schade e/r nam af van € 142,6 miljoen tot € 137,1 miljoen, een daling van € 5,5 miljoen, ofwel 3,9 procent tegenover een daling van de verdiende premie e/r met 0,8 procent. De schaderatio geeft de schade e/r weer ten opzichte van de verdiende premie e/r.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
21
De onderneming in beeld Bedrijfskosten (in duizenden euro’s) 2012 Bedrijfskosten Kostenratio
2011
2010
2009
2008
39.136
39.681
32.484
32.393
35.429
21,4%
21,8%
20,4%
20,5%
20,4%
De kostenratio geeft de bedrijfskosten weer ten opzichte van de geboekte premies e/r. Combined Ratio 2012
2011
2010
2009
2008
Schaderatio
75,4%
77,7%
74,1%
77,4%
80,9%
Kostenratio
21,4%
21,8%
20,4%
20,5%
20,4%
Combined ratio
96,8%
99,5%
94,5%
97,9%
101,3%
Beleggingen (in duizenden euro’s) 2012 Opbrengst beleggingen* Rendement beleggingen* Beleggingen
2011
2010
2009
2008
22.752
24.519
17.429
19.024
23.273
4,0%
4,4%
3,4%
4,1%
5,1%
573.909
562.239
544.098
487.488
433.427
* exclusief koersverschillen De directe opbrengsten uit beleggingen, exclusief koersverschillen, daalden van € 24,5 miljoen naar € 22,8 miljoen, een afname van € 1,7 miljoen. Het rendement op beleggingen, exclusief koersverschillen, bedroeg in 2012 4,0 procent.
Samenstelling beleggingsportefeuille, na toerekening van beleggingsfondsen aan de onderscheiden categorieën
25%
31%
7%
2%
35% Obligaties
22
Aandelen
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Leningen/deposito’s
Terreinen/gebouwen
Deelnemingen
Resultaat en Eigen vermogen (in duizenden euro’s) 2012 Resultaat na belastingen Eigen vermogen
2011
2010
2009
2008
14.329
11.510
13.628
33.481
-10.790
254.883
221.045
222.620
175.557
120.130
Het eigen vermogen is gestegen met € 33,8 miljoen als gevolg van positieve koersresultaten op beleggingen van € 19,5 miljoen en de nettowinst van € 14,3 miljoen.
Solvabiliteit Ingevolge het Besluit prudentiële regels Wft moet TVM voldoen aan solvabiliteitseisen en dient TVM een minimum eigen vermogen aan te houden per 31 december 2012 van € 32,5 miljoen (2011: € 37,7 miljoen). Bepalend voor het voldoen aan de solvabiliteitseis is het eigen vermogen inclusief herwaarderingsreserve verminderd met de wettelijke reserve en de verstrekte garantie aan de Nederlandse Herverzekeringsmaatschappij voor Terrorismeschade N.V. (NHT).
Solvabiliteit 2012 Solvabiliteitsvermogen
2011
2010
2009
2008
251.765
218.365
221.875
174.757
113.575
Vereiste solvabiliteit
32.521
37.683
34.171
33.459
32.859
Solvabiliteitssurplus
219.244
180.682
187.704
141.298
80.761
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
23
Slotbeschouwing TVM is een coöperatieve verzekeringsmaatschappij en heeft geen
Het aantal medewerkers zal in 2013 naar verwachting stijgen, door
aandeelhouders ten behoeve waarvan zij winstmaximalisatie zou moeten
de overname van de verzekeringsactiviteiten van Noord Nederland
nastreven. TVM dient ingevolge de Wet op het financieel toezicht (Wft)
schepenverzekering.
uiteraard wel te voldoen aan de wettelijk voorgeschreven solvabiliteitseisen. TVM voldoet ultimo 2012 ruimschoots aan deze (solvabiliteits)
Het jaar 2012 is een jaar geweest van grote inspanning op vele gebieden.
eisen. Ook wanneer de nieuwe vereisten van Solvency II nu van kracht
Het is dan ook volledig op zijn plaats onze oprechte dank te betuigen aan
zouden worden, voldoet TVM ruimschoots aan de solvabiliteitseisen.
allen die bij TVM werkzaam zijn. De sterke toewijding en grote betrokken-
Winst staat bij TVM ten dienste van de continuïteit van de maatschappij
heid van medewerkers en leden vormen een goede basis om de toekomst
en aldus ten dienste van haar verzekerden.
met vertrouwen tegemoet te zien.
In 2012 heeft TVM haar 50-jarig bestaan gevierd. In deze halve eeuw heeft TVM zich continue ingespannen voor een goede dienstverlening aan
Hoogeveen, 5 maart 2013
onze verzekerden en TVM heeft hiermee een solide basis gelegd voor de toekomst. In de komende jaren zal TVM dit beleid onverminderd voort-
Raad van Bestuur
zetten. In dit kader is Olympus 2.0 een belangrijk programma. Hierdoor worden op vele fronten verbeteringen gerealiseerd, die de dienstverlening aan onze klanten ten goede komen. Het resultaat na belastingen bedraagt 14,3 miljoen euro. De Raad van Bestuur stelt voor om dit resultaat aan de algemene reserve toe te voegen. Voor 2013 wordt een lichte autonome groei van de premie-inkomsten verwacht. In absolute zin zal de premie toenemen als gevolg van het overnemen van de activiteiten van Noord Nederland schepenverzekering. Daarnaast is de verwachting dat de schadelast zowel in absolute als in relatieve zin zal toenemen als gevolg van aantrekkende economische activiteiten.
Bestuur/Raad van Bestuur (v.l.n.r.): Arjan Bos, voorzitter, CEO Dirk Jan Klein Essink, secretaris, CFO Rieks Stroeve, technisch secretaris, COO
Met TVM achter je sta je sterker. Onze klanten hebben het op dit moment niet gemakkelijk. We willen als verzekeraar betrokken zijn, ook als het economisch even tegenzit. Die betrokkenheid laten we terugkomen in de ambassadeurscampagne ‘Met TVM achter je sta je sterker’.
24
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
EIGEN RIJDER FRANK BAKKER EIGEN RIJDER & COÖRDINATOR STICHTING HOOGVLIEGERS
MET TVM ACHTER MIJ MET TVM ACHTERUIT. MIJ KOMEN DROMEN KOMEN DROMEN UIT.
Frank Bakker is sinds 1992 eigen rijder en klant van TVM. Na jarenlang Europa rijdt hij nu voo vooral vanuit de Rotterdamse haven. Zo kan hij zijn passie voor transport het beste combin combineren met zijn andere grote passie. Frank zet zich onvoorwaardelijk in voor Stichting Hoogvl Hoogvliegers. De stichting laat chronisch zieke kinderen een dagje vliegen om zo even te verget ergete dat ze ziek zijn. TVM staat ook daarom achter Frank. vergeten
MET TV TVM ACHTER JE STA JE STERKER. Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
25
Jaarrekening 2012 Coöperatie TVM U.A., Hoogeveen Geconsolideerde balans per 31 december 2012 Activa (in duizenden euro’s) 31 december 2012
31 december 2011
noot Immateriële vaste activa
1
Kosten voor onderzoek en ontwikkeling Beleggingen
1.900
1.475
2
Terreinen en gebouwen
27.337
33.133
10.388
10.556
Aandelen
292.720
288.546
Obligaties
111.896
104.604
Deposito’s bij kredietinstellingen
144.820
137.845
549.436
530.995
Beleggingen in groepsmaatschappijen en deelnemingen Andere deelnemingen
Overige financiële beleggingen
587.161 Vorderingen
574.684
3
Vorderingen uit directe verzekering op verzekeringnemers
18.730
14.942
Vordering uit herverzekering
3.005
4.138
Overige vorderingen
7.451
6.234 29.186
Overige activa Materiële vaste activa Liquide middelen
25.314
4 4.699
4.972
24.279
11.692 28.978
16.664
Overlopende activa Lopende rente
2.843
2.252
Overige overlopende activa
3.136
2.970
Totaal
26
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
5.979
5.222
653.204
623.359
Passiva (in duizenden euro’s) 31 december 2012
31 december 2011
noot Eigen vermogen
5
Technische voorzieningen
6
254.883
221.045
Voor niet verdiende premies en lopende risico’s Bruto
19.688
18.625
-
-
19.688
18.625
Bruto
333.695
346.714
Herverzekeringsdeel
-14.709
-10.922
318.986
335.792
219
211
Herverzekeringsdeel
Voor te betalen schaden
Overige technische voorzieningen
338.893 Voorzieningen
354.628
7
Voor belastingen Overige
18.734
15.721
1.265
1.182 19.999
Schulden
8
Schulden uit directe verzekering
2.305
Overige schulden
Overlopende passiva
Totaal
16.903
2.023
35.762
9
26.799 38.067
28.822
1.362
1.961
653.204
623.359
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
27
CoÜperatie TVM U.A., Hoogeveen Geconsolideerde winst- en verliesrekening over 2012 Technische rekening schadeverzekering (in duizenden euro’s) 2012
2011
noot Verdiende premies eigen rekening
10
Premies Bruto Uitgaande herverzekeringspremies
189.786
190.116
-6.771
-7.316 183.015
182.800
Wijziging technische voorzieningen niet verdiende premies en lopende risico’s Bruto Aandeel herverzekeraars
-1.063
645
-
-1.063
Toegerekende opbrengst uit beleggingen
11
Schaden eigen rekening
12
645 181.952
183.445
14.797
11.453
Schaden Bruto
-146.572
Aandeel herverzekeraars
-140.276
2.630
3.169 -143.942
-137.107
Wijziging voorziening voor te betalen schaden Bruto Aandeel herverzekeraars
13.019
-4.438
3.787
-1.030 16.806
Kortingen
-5.468 -127.136
-142.575
-10.000
-
-8
44
Wijziging overige technische voorzieningen eigen rekening Bedrijfskosten
13
Beheers- en personeelskosten; afschrijvingen bedrijfsmiddelen
-30.803
Provisies en opbrengst diensten Administratiekostenvergoedingen Overige technische lasten eigen rekening
-32.471
3.982
3.435
-12.315
-10.645 -39.136
-39.681
14
-1.793
-1.423
15
18.676
11.263
Resultaat technische rekening schadeverzekering
28
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Niet-technische rekening (in duizenden euro’s) 2012
2011
noot Resultaat technische rekening schadeverzekering Opbrengst uit beleggingen
18.676
11.263
16
Opbrengst uit deelneming
129
Terreinen en gebouwen
983
1.091
1.104
17.750
17.854
Rendementsverschillen
3.782
4.578
Waardemutaties beleggingen
-6.778
-7.974
Overige financiĂŤle beleggingen
15.974
16.545
Beleggingslasten Rente participatiekapitaal Beheerskosten
-24
-51
-1.129
-1.036 -1.153
-1.087
schadeverzekering
-14.797
-11.453
Resultaat voor belastingen
18.700
15.268
-4.371
-3.758
14.329
11.510
Toegerekende opbrengst uit beleggingen overgeboekt naar technische rekening
Belastingen
Resultaat na belastingen
17
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
29
Jaarrekening 2012 Geconsolideerd kasstroomoverzicht (in duizenden euro’s) 2012
2011
Resultaat na belastingen
14.329
11.510
Mutatie technische voorzieningen eigen rekening
-15.735
4.778
3.096
-3.067
10
10
Kasstroom uit operationele activiteiten
Mutatie voorzieningen Afschrijving terreinen en gebouwen (eigen gebruik) Afschrijving (im)materiële vaste activa
1.506
1.361
Mutatie andere deelneming
28
-983
Waardemutatie beleggingen
-2.923
6.998
Mutatie schulden
8.646
487
Mutatie vorderingen
-4.629
-124
-
-11
4.328
20.959
-668
-1.475
-10
-27
Overige mutaties Totaal kasstroom uit operationele activiteiten Kasstroom uit investerings- en beleggingsactiviteiten Investeringen en aankopen * immateriële vaste activa * beleggingen in terreinen en gebouwen * beleggingen in andere deelnemingen * overige financiële beleggingen * materiële vaste activa
-
-742
-113.675
-265.899
-1.014
-1.512
-
4.374
140
-
123.508
234.094
Desinvesteringen, aflossingen en verkopen * beleggingen in terreinen en gebouwen * beleggingen in andere deelnemingen * overige financiële beleggingen * materiële vaste activa
24
95
8.305
-31.092
Mutatie participatiekapitaal
-46
5
Totaal kasstroom uit financieringsactiviteiten
-46
5
Mutatie liquide middelen
12.587
-10.128
Liquide middelen per 1-1
11.692
13.083
Overdracht OVZ
-
2.178
Overdracht SON
-
6.559
Mutatie liquide middelen
12.587
-10.128
Liquide middelen per 31-12
24.279
11.692
Totaal kasstroom uit investerings- en beleggingsactiviteiten Kasstroom uit financieringsactiviteiten
30
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Overzicht geconsolideerd eigen vermogen (in duizenden euro’s) 2012 Eigen vermogen per 1 januari
2011 221.045
222.620
Geconsolideerd resultaat na belastingen
14.329
11.510
Herwaardering beleggingen
19.555
-17.488
Overdracht OVZ
-
850
Overdracht SON
-
3.548
Geconsolideerd totaal resultaat Totaal rechtstreekse vermogenmutaties in relatie tot leden Eigen vermogen per 31 december
33.884
-1.580
-46
5
254.883
221.045
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
31
Toelichting Coöperatie TVM U.A., Hoogeveen Toelichting behorende tot de geconsolideerde jaarrekening 2012 Algemeen
Overdracht verzekeringsbedrijf OVZ
De jaarrekening is opgesteld in overeenstemming met de bepalingen
Op 1 januari 2011 heeft onderlinge waarborgmaatschappij OVZ Verzeke-
voor verzekeringsmaatschappijen, zoals opgenomen in Afdeling 15 van
ringen U.A. haar verzekeringsbedrijf samengevoegd met TVM particulier
Titel 9 Boek 2 BW.
N.V. Deze samenvoeging heeft door middel van een activa/passivatransactie plaatsgevonden, waarbij het verzekeringsbedrijf vanaf 1 januari
Alle bedragen in de jaarrekening zijn in duizenden euro’s vermeld, tenzij
2011 voor rekening en risico van TVM particulier N.V. is gevoerd.
anders aangegeven. Grondslagen voor consolidatie
Juridische herstructurering
In de consolidatie worden, naast Coöperatie TVM U.A., alle (directe
Met ingang van 1 januari 2012 hebben een aantal wijzigingen plaats-
en indirecte) deelnemingen in groepsmaatschappijen betrokken. Deze
gevonden in de juridische structuur van de TVM groep. Deze wijzigingen
deelnemingen betreffen uitsluitend 100% belangen.
zijn als volgt: • Onderlinge waarborgmaatschappij TVM U.A. is omgezet in Coöperatie
De belangrijkste deelnemingen in groepsmaatschappijen zijn: TVM zakelijk N.V., Hoogeveen (schadeverzekeringen)
TVM U.A. • TVM België N.V. is gefuseerd met TVM zakelijk N.V.
TVM particulier N.V., Hoogeveen (schadeverzekeringen)
• De verzekeringsportefeuilles van onderlinge waarborgmaatschappij
TVM intermediair holding B.V., Hoogeveen (assurantiebemiddeling)
TVM U.A. en TVM zorg en inkomen N.V. zijn ondergebracht in TVM
TVM rechtshulp B.V., Hoogeveen (rechtsbijstand)
zakelijk N.V. of TVM particulier N.V., afhankelijk van de aard van de
TVM diensten en letsel holding B.V., Hoogeveen (diensten)
verzekeringsnemer.
Vijverstaete B.V., Hoogeveen (beleggingen: onroerend goed)
Overdracht verzekeringsbedrijf SON
Verbonden partijen
Op 1 januari 2012 heeft Schepen Onderlinge Nederland U.A. (SON) haar
Alle transacties met verbonden partijen hebben plaatsgevonden onder
verzekeringsbedrijf samengevoegd met werkmaatschappijen van de TVM
normale marktvoorwaarden.
groep. Deze samenvoeging heeft door middel van een activa/passiva-transactie plaatsgevonden, waarbij het verzekeringsbedrijf vanaf 1 januari 2012
Waarderingsgrondslagen
voor rekening en risico van TVM is gevoerd. Met ingang van deze datum
Algemeen
worden financiële transacties van SON opgenomen in de jaarrekening van
Voor zover niet anders wordt vermeld zijn de activa en passiva gewaar-
TVM. Het vermogenssurplus dat binnen TVM zakelijk N.V., TVM particulier
deerd tegen nominale waarde. De noodzakelijk geachte voorzieningen
N.V., TVM intermediair holding B.V. en Boomstaete B.V. is ontstaan door
worden op de betreffende activa in mindering gebracht. In vreemde
de samensmelting van belangen, is ten gunste van het vermogen gebracht
valuta luidende bedragen worden omgerekend tegen de koersen per
ter versterking van de solvabiliteitspositie van de betreffende werkmaat-
balansdatum. Koersresultaten van zakelijke waarden worden via het
schappij. De waarderingsgrondslagen zijn hierbij geharmoniseerd.
eigen vermogen verwerkt, terwijl de overige koersresultaten via de winsten verliesrekening worden verantwoord.
Het effect op de geconsolideerde jaarrekening is als volgt: Toename activa per 1-1-2011
€ 16.931
Gebruik van schattingen
Toename passiva per 1-1-2011
€ 13.383
De opstelling van de jaarrekening vereist dat het management oordelen
Toename eigen vermogen per 1-1-2011
€
3.548
vormt en schattingen en veronderstellingen maakt die van invloed zijn op
Toename verdiende premie eigen rekening 2011
€
8.498
de toepassing van grondslagen en de gerapporteerde waarde van activa
Toename Resultaat na belastingen 2011
€
248
en verplichtingen, en van baten en lasten. De daadwerkelijke uitkomsten
32
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
kunnen afwijken van deze schattingen. De schattingen en onderliggende
Obligaties en overige vastrentende waarden
veronderstellingen worden voortdurend beoordeeld. Herzieningen van
Waardering geschiedt tegen de aflossings- of nominale waarde.
schattingen worden opgenomen in de periode waarin de schatting wordt
Verschillen ontstaan door aan- of verkopen, afwijkend van de aflossings-
herzien en in toekomstige perioden waarvoor de herziening gevolgen heeft.
of nominale waarde, worden verantwoord onder rendementsverschillen. De post rendementsverschillen is verwerkt onder de overige financiële
Afgeleide financiële instrumenten
beleggingen, waarbij naar rato van de resterende looptijd jaarlijks een
Ter afdekking van valutarisico’s, op in de beleggingen begrepen posities
evenredig deel wordt verantwoord als opbrengst uit beleggingen.
in vreemde valuta, wordt gebruik gemaakt van valutatermijncontracten. De contracten worden gewaardeerd tegen actuele waarde op basis van
Vorderingen (3)
het verschil tussen de contante koers op rapporteringsdatum en de over-
De vorderingen worden opgenomen tegen nominale waarde onder aftrek
eengekomen afrekenkoers op afwikkeldatum van het contract. De waarde
van noodzakelijk geachte voorzieningen voor oninbaarheid.
per balansdatum wordt opgenomen onder de vorderingen of schulden. De mutatie in de reële waarde van het valutatermijncontract gedurende
Overige activa (4)
het boekjaar wordt, rekening houdend met het van toepassing zijnde
Materiële vaste activa
actuele belastingtarief, rechtstreeks verwerkt in het eigen vermogen.
Overige bedrijfsmiddelen (informatieverwerkende apparatuur, inventarissen, e.d.) worden gewaardeerd tegen de aanschaffingswaarde,
Immateriële vaste activa (1)
verminderd met lineaire afschrijvingen, over een periode van 5 tot 10
De geactiveerde ontwikkelingskosten betreffen kosten voor het optimali-
jaar, tot de geschatte restwaarde.
seren van processen en systemen om de efficiency en kostenbeheersing te verbeteren. De ontwikkelingskosten bestaan voor een belangrijk deel
Eigen vermogen (5)
uit externe kosten en worden gewaardeerd tegen de historische kostprijs,
Algemeen
verminderd met lineaire afschrijvingen voor een periode van 4 jaar. Voor
Waardeverschillen die ontstaan bij herwaardering van, tegen actuele
het nog niet afgeschreven deel van de geactiveerde ontwikkelingskosten
waarde gewaardeerde, beleggingen worden toegevoegd of onttrokken
is een wettelijke reserve gevormd.
aan het eigen vermogen, rekening houdend met terzake, al dan niet latent, verschuldigde belastingen.
Beleggingen (2) Terreinen en gebouwen
Herwaarderingsreserve
De kantoorgebouwen worden, voor het in eigen gebruik zijnde deel,
De herwaarderingsreserve heeft tot doel de risico’s uit hoofde van waar-
gewaardeerd tegen de actuele waarde, uitgaande van de getaxeerde
deveranderingen op beleggingen te kunnen opvangen.
vervangingswaarde. Overige terreinen en gebouwen worden gewaardeerd tegen de getaxeerde opbrengsten bij onderhandse verkoop in verhuurde
Algemene reserve
staat, waarbij gebruik wordt gemaakt van algemeen erkende taxatie-
Op basis van de statuten van Coöperatie TVM U.A. hebben verschillende
methodes. Interne taxaties vinden jaarlijks plaats. Verkrijgingen worden
ledengroepen een latente aanspraak op specifieke delen van de alge-
gewaardeerd tegen vervaardigingsprijs of tegen de verkrijgingsprijs.
mene reserve, echter uitsluitend wanneer TVM zal worden ontbonden.
Beleggingen in groepsmaatschappijen en deelnemingen
Technische voorzieningen (6)
De waardering van de andere deelnemingen vindt plaats tegen de netto
Voor niet-verdiende premies en lopende risico’s
vermogenswaarde, bepaald volgens de grondslagen van de onder-
De technische voorziening premies heeft een overwegend kortlopend
neming. De hieronder verwerkte vordering op andere deelneming is
karakter. Zij wordt bepaald volgens het systeem van dagelijkse premie-
gewaardeerd tegen nominale waarde.
berekening. De voorziening bevat tevens de bedragen, bepaald op basis van ervaringscijfers, die in de vorm van voorwaardelijke premierestituties
Overige financiële beleggingen
voortvloeiende uit verzekeringsovereenkomsten aan verzekerden, indien
Aandelen
en voor zover van toepassing, gecrediteerd dienen te worden.
Waardering geschiedt tegen de marktwaarde, zijnde de beurswaarde per balansdatum, of - bij ontbreken daarvan - tegen geschatte opbrengstwaarde.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
33
Voor te betalen schaden
van het gemiddelde aandeel van de technische voorzieningen in de
De technische voorziening schaden wordt gevormd voor de op balans-
gemiddeld uitstaande bedragen van het totaal van de technische voor-
datum nog niet afgewikkelde schadegevallen uit het boekjaar en voor-
zieningen verhoogd met het eigen vermogen.
gaande jaren. De vaststelling hiervan geschiedt (met uitzondering van ziekteverzuimgevallen) voor ieder schadegeval afzonderlijk, waarbij reke-
Schaden eigen rekening (12)
ning wordt gehouden met interne en externe schadebehandelingskosten,
Onder de schaden eigen rekening worden zowel de schadebehande-
nog niet gemelde schadegevallen, met mogelijke ontvangsten uit hoofde
lingskosten voor letselschade als materiĂŤle schade opgenomen.
van regres en met het aandeel van herverzekeraars in schadegevallen. Vaststelling van de technische voorziening schaden op het gebied
Opbrengst uit beleggingen (16)
van ziekteverzuimproducten geschiedt op basis van ervaringscijfers
De post opbrengst uit beleggingen bestaat voornamelijk uit dividend-
en huidige schadeontwikkelingen, waarbij eveneens rekening wordt
uitkeringen op aandelen en rentebaten uit vastrentende waarden.
gehouden met nog niet gemelde schaden.
Waardeverschillen die ontstaan bij herwaardering van tegen actuele
In verband met Solvency II is een berekening gemaakt van de scha-
waarden gewaardeerde beleggingen worden, buiten de winst- en verlies-
devoorziening waarbij gebruik is gemaakt van het standaardmodel. De
rekening om, rechtstreeks toegevoegd of onttrokken aan het eigen
komende periode zullen ook berekeningen gemaakt worden waarbij
vermogen. Indien de herwaarderingsreserve, betrekking hebbend op de
enkele TVM-specifieke parameters zullen worden vastgesteld. In het
betreffende belegging, ontoereikend is om negatieve waardeverschillen
kader van het prudentiebeleid zal alsdan worden bekeken hoe eventuele
daarop in mindering te brengen wordt het meerdere via de winst- en
verschillen zullen worden verwerkt.
verliesrekening verwerkt. Indien in de daarop volgende jaren de beleggingen in waarde stijgen, wordt deze stijging via de resultatenrekening
Voorzieningen (7)
verwerkt tot maximaal het bedrag dat de jaren ervoor ten laste van het
Overige voorzieningen
resultaat is gebracht. Het meerdere wordt via de herwaarderingsreserve
De voorziening vervroegde uittreding met betrekking tot ingegane uitke-
verwerkt.
ringen, de voorziening garantieregeling CAO en de voorziening jubileumuitkeringen zijn gewaardeerd tegen contante waarde op basis van markt-
Belastingen met betrekking tot het resultaat (17)
waarde. Bij de berekening van de voorziening garantieregeling CAO en
De vennootschapsbelasting wordt berekend over het resultaat voor
de voorziening jubileumuitkeringen is rekening gehouden met sterfte- en
belastingen, waarbij rekening wordt gehouden met fiscaal niet belaste
blijfkansen.
baten en fiscaal niet- aftrekbare kosten. Verschillen met de acuut verschuldigde belastingen, welke het gevolg zijn van afwijkende fiscale
Grondslagen voor de bepaling van het resultaat
waarderingen van tijdelijke aard, worden via de voorziening voor belas-
Algemeen
tingen verantwoord.
Voor zover niet anders is vermeld, wordt het resultaat bepaald op basis van baten en lasten die gedurende het boekjaar voortvloeien uit de
De Nederlandse vennootschappen van de TVM groep maken, met
bedrijfsactiviteiten met uitzondering van de posten die rechtstreeks in
uitzondering van de TVM diensten en letsel-groep, onderdeel uit van een
het eigen vermogen worden verwerkt.
fiscale eenheid. De verrekening van een aandeel in de vennootschapsbelasting van de fiscale eenheid door de moedermaatschappij TVM aan
De winst- en verliesrekening van de onderneming is opgesteld met inacht-
de afzonderlijke vennootschappen, welke onderdeel zijn van de fiscale
neming van artikel 402 van Boek 2 (Titel 9) van het Burgerlijk Wetboek.
eenheid, vindt plaats als waren deze vennootschappen zelfstandig belastingplichtig voor de vennootschapsbelasting.
Verdiende premies eigen rekening (10) bedragen, na aftrek van in rekening gebrachte assurantiebelasting, polis-
Grondslagen voor het geconsolideerd kasstroomoverzicht
en administratiekosten en wettelijke bijdragen.
Het kasstroomoverzicht is opgesteld volgens de indirecte methode,
Onder bruto premies wordt verstaan de aan derden in rekening gebrachte
waarbij onderscheid is gemaakt tussen kasstromen uit operationele,
Toegerekende opbrengst uit beleggingen (11) De toegerekende directe opbrengst uit beleggingen is berekend op basis
34
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
investerings- en financieringsactiviteiten.
Een forse steun in de rug...
TVM geeft € 10.000.000 aan de transportondernemers Samen werken, samen meedenken, samen sterker zijn. Samen een team vormen. TVM is sterk betrokken bij haar relaties. Dat was ook de basis van TVM toen we 50 jaar geleden, op 6 december 1962, door en voor transportondernemers zijn opgericht. Natuurlijk is die betrokkenheid nog steeds ons uitgangspunt. Betrokken zijn voor de volle 100 procent.
In het jubileumjaar 2013 maken wij daarom een groot gebaar. Wij geven maar liefst € 10.000.000 aan de bij ons verzekerde transportondernemers in het wegtransport. Want zij hebben TVM groot gemaakt. En daarom doen wij graag iets terug. Relaties van TVM die hiervoor in aanmerking komen, worden hier persoonlijk over geïnformeerd.
MET TVM ACHTER JE STA JE STERKER. Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
35
Toelichting Geconsolideerde balans per 31 december 2012 Activa Immateriële vaste activa (1) (in duizenden euro’s) Kosten van ontwikkeling Het verloop van deze post kan als volgt worden weergegeven: 2012
2011
1.475
-
-
-
1.475
-
Investeringen
668
1.475
Afschrijving
-243
-
Boekwaarde 31 december
425
1.475
2.143
1.475
Cumulatieve afschrijvingen
-243
-
Boekwaarde 31 december
1.900
1.475
Stand per 1 januari Vervaardigingsprijs Cumulatieve afschrijvingen Boekwaarde 1 januari Mutaties 2012
Stand per 31 december Vervaardigingsprijs
De geactiveerde ontwikkelingskosten betreffen voornamelijk externe kosten voor verbetering van de efficiency van processen en systemen met als doel beheersing en besparing van de met deze processen gemoeide kosten.
Beleggingen (2) Terreinen en gebouwen Het verloop van deze post kan als volgt worden gespecificeerd: Overige terreinen en gebouwen
Terreinen en gebouwen voor eigen gebruik Stand per 1 januari 2012
Totaal
12.445
20.688
33.133
-
10
10
Afschrijving groot onderhoud/Overige terreinen en gebouwen
-10
-
-10
Herwaardering
817
-6.613
-5.796
13.252
14.085
27.337
Investeringen groot onderhoud/Terreinen en gebouwen Desinvesteringen
Stand per 31 december 2012
De historische kostprijs van de terreinen en gebouwen, bedraagt per 31 december 2012 € 32.933 (31 december 2011: € 32.923). Het saldo van de cumulatieve herwaarderingen van de terreinen en gebouwen is per 31 december 2012 nihil (31 december 2011: € 282). De overige terreinen en gebouwen welke zijn bestemd voor de verhuur betreffen bedrijfspanden. Voor circa 74% van de verhuurde gebouwen zijn huurcontracten afgesloten met een resterende periode van 5 jaar en langer.
36
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Andere deelnemingen De andere deelnemingen betreffen een 25% belang in Koops Furness nv, Bunschoten, en een 100% belang in TVM schaatsploeg B.V., Hoogeveen. In juli 2003 is een achtergestelde lening verstrekt aan Koops Furness nv, met een rentepercentage van 7%. Aflossing zal geschieden indien en voor zover aan bepaalde ratio’s wordt voldaan. Deze post is als volgt te specificeren: Koops Furness nv
TVM schaatsploeg B.V.
Totaal
9.033
23
9.056
Verwacht resultaat 2012
100
-
100
Nagekomen wijzigingen 2012
-128
-
-128
9.005
23
9.028
1.500
-
1.500
-140
-
-140
1.360
-
1.360
10.365
23
10.388
Deelneming Netto vermogenswaarde per 1 januari 2012
Netto vermogenswaarde per 31 december 2012 Vordering op andere deelneming Saldo per 1 januari 2012 Aflossing 2012 Saldo per 31 december 2012 Boekwaarde 31 december 2012
Overige financiĂŤle beleggingen De aandelen, gewaardeerd tegen beurswaarde, zijn als volgt nader te onderscheiden: 31 december 2012
31 december 2011
Balanswaarde
Verkrijgingsprijs
Balanswaarde
Verkrijgingsprijs
- in aandelen
120.726
98.994
128.165
117.888
- in obligaties
86.605
79.743
80.052
80.479
- in vastgoed
28.914
29.724
19.989
21.875
236.245
208.461
228.206
220.242
Aandelen Beleggingsinstellingen:
Handel, industrie en diversen
56.475
51.842
60.340
52.031
292.720
260.303
288.546
272.273
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
37
Toelichting In de post “beleggingsinstellingen” zijn fondsen begrepen, waarvan de notering in een andere valuta is dan de presentatievaluta, ter grootte van een totaal bedrag van 20 miljoen dollar (€ 15.336) en 1,56 miljard yen (€ 14.451). Om het valutarisico op deze fondsen af te dekken is een valutatermijncontract afgesloten met een looptijd van 3 maanden. De doelstelling van het afsluiten van het valutatermijncontract is om een waardedaling van de beleggingen, als gevolg van een daling van de dollar- en yenkoers ten opzichte van de eurokoers, te neutraliseren. Gedurende het boekjaar 2012 is een bedrag ter grootte van negatief € 629 na belasting opgenomen in de herwaarderingsreserve. De obligaties, gewaardeerd tegen de aflossings- of nominale waarde, zijn als volgt nader te onderscheiden: 31 december 2012
31 december 2011
Balanswaarde
Beurswaarde
Balanswaarde
Beurswaarde
Staatsleningen Nederland
11.554
13.804
11.706
13.651
Staatsleningen Buitenland
78.982
93.209
80.440
91.451
13.113
13.859
8.236
8.436
103.649
120.872
100.382
113.538
8.247
-
4.222
-
111.896
120.872
104.604
113.538
Obligaties
Bank-, krediet-, verzekeringswezen en diversen
Rendementsverschillen
De verkrijgingsprijs van de obligaties bedraagt per 31 december 2012 € 115.318 (per 31 december 2011: € 105.233). Verloop financiële beleggingen Aandelen Balanswaarde 1 januari 2012
Obligaties
288.546
104.604
Aankopen
62.734
43.966
Verkopen en lossingen
-82.744
-40.764
Herwaarderingen
24.184
-
Valutakoersresultaten
-
65
Mutatie rendementsverschillen
-
4.025
292.720
111.896
Balanswaarde 31 december 2012
Deposito’s bij kredietinstellingen De uitstaande deposito’s bij kredietinstellingen hebben een resterende gemiddelde looptijd van circa 7 maanden en een gemiddeld resterend rentepercentage van 2,95%.
Vorderingen (3) De vorderingen hebben een overwegend kortlopend karakter. Onder de overige vorderingen is € 936 opgenomen voor op balansdatum lopende valutatermijncontracten.
38
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Overige activa (4) MateriĂŤle vaste activa De samenstelling en het verloop van de materiĂŤle vaste activa kunnen als volgt worden weergegeven: Informatieverwerkende
Kantoor-
Overige
apparatuur
inventaris
bedrijfsmiddelen
Aanschaffingswaarde
8.785
4.334
3.839
16.958
Afschrijvingen
-6.970
-3.150
-1.866
-11.986
Boekwaarde 1 januari 2012
1.815
1.184
1.973
4.972
Investeringen
505
61
448
1.014
Verkoop en buitengebruikstelling
-111
-96
-24
-231
Afschrijvingen
-706
-228
-329
-1.263
Totaal
Stand per 1 januari 2012
Mutaties 2012
Afschrijvingen desinvesteringen Boekwaarde 31 december 2012
110
74
23
207
1.613
995
2.091
4.699
Stand per 31 december 2012 Aanschaffingswaarde
9.179
4.299
4.263
17.741
Afschrijvingen
-7.566
-3.304
-2.172
-13.042
Boekwaarde 31 december 2012
1.613
995
2.091
4.699
Liquide middelen Alle liquide middelen staan ter vrije beschikking van de TVM groep.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
39
Toelichting Passiva Eigen vermogen (5) Solvabiliteit Ingevolge het Besluit prudentiële regels Wft bedraagt de vereiste solvabiliteitsmarge voor de TVM groep voor het boekjaar 2012 € 32.521 (2011: € 37.683). Per 31 december 2012 bedraagt de aanwezige solvabiliteit € 251.765 (2011: € 218.365) of wel het eigen vermogen van € 254.883 verminderd met de wettelijke reserve en de verstrekte garantie van € 1.218 aan de Nederlandse Herverzekeringsmaatschappij voor Terrorismeschade N.V. (NHT). Het Bestuur hanteert intern een solvabiliteitsnorm van tenminste 350%, ultimo 2012 bedraagt de solvabiliteit 774%. Voor een toelichting op het eigen vermogen wordt verwezen naar de toelichting op de vennootschappelijke balans.
Technische voorzieningen (6) Verloop technische voorzieningen 2012 Boekwaarde 1 januari Overdracht SON Overdracht OVZ Bruto onttrekking/ toevoeging Mutatie aandeel herverzekeraars Boekwaarde 31 december
2011
Premie
Schade
Premie
Schade
18.625
335.792
18.368
322.020
-
-
902
6.453
-
-
-
1.851
1.063
-13.019
-645
4.438
-
-3.787
-
1.030
19.688
318.986
18.625
335.792
De andere technische voorzieningen bestaan uit: 31 december 2011
mutatie
31 december 2012
211
8
219
Overige voorzieningen inzake onverdiende provisie uit assurantiebemiddeling
Voorzieningen (7) Voor belastingen Voor de verschillen tussen commerciële en fiscale waarderingen van de activa en passiva wordt een voorziening voor latente belastingen gevormd. Deze voorziening wordt berekend tegen het belastingtarief waartegen waarschijnlijk wordt afgerekend en heeft een overwegend langlopend karakter. Nederlandse pensioenregelingen Uitgangspunt is dat de in de verslagperiode te verwerken pensioenlast gelijk is aan de over die periode verschuldigde pensioenpremies. Voor zover de verschuldigde premies op balansdatum nog niet zijn voldaan, wordt hiervoor een verplichting opgenomen. Als de op balansdatum reeds betaalde premies de verschuldigde premies overtreffen, wordt een overlopende actiefpost opgenomen voor zover sprake zal zijn van verrekening met in de toekomst verschuldigde premies. Verder wordt op balansdatum onder de overige schulden een voorziening opgenomen voor bestaande additionele verplichtingen ten opzichte van de werknemers, indien het waarschijnlijk is dat voor de afwikkeling van die verplichtingen een uitstroom van middelen zal plaatsvinden en de omvang van de verplichtingen betrouwbaar kan worden geschat. Het al dan niet bestaan van additionele verplichtingen wordt beoordeeld aan de hand van de pensioenovereenkomst met de werknemers en andere (expliciete of impliciete) toezeggingen aan de werknemers. De voorziening wordt gewaardeerd tegen de beste schatting van de contante waarde van de bedragen die noodzakelijk zijn om de verplichtingen op balansdatum af te wikkelen. 40
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Buitenlandse pensioenregelingen Pensioenregelingen die vergelijkbaar ingericht zijn en functioneren als waarop het Nederlandse pensioenstelsel is ingericht en functioneert, worden verwerkt en gewaardeerd conform Nederlandse pensioenregelingen. Overige voorzieningen Het verloop van de overige voorzieningen gedurende het boekjaar is als volgt: Voorziening:
1 januari 2012
Via resultaat
Onttrekkingen
31 december 2012
41
-
-
41
Garantieregeling CAO
330
-
-
330
Jubileumuitkeringen
811
135
-52
894
1.182
135
-52
1.265
Vervroegde uittreding m.b.t. ingegane uitkeringen
Van de overige voorzieningen is circa € 100 kortlopend.
Schulden (8) Onder de overige schulden is € 2.101 (2011: € 2.384) aan overige belastingen en premies sociale verzekering opgenomen.
Overlopende passiva (9) De overlopende passiva zijn als volgt samengesteld: 31 december 2012
31 december 2011
Vooruitontvangen premie
851
638
Overige vooruitontvangen posten
511
1.323
1.362
1.961
Niet in de balans opgenomen verplichtingen Nederlandse Herverzekeringsmaatschappij van Terrorismeschaden N.V. (NHT) Op 1 juli 2003 is na overleg tussen verzekeraars, de overheid en de Pensioen- en Verzekeringskamer inzake het terrorismeverzekeringsprobleem de NHT, de zogenaamde terrorismepool, van start gegaan. De terrorismepool waarin verzekeraars, herverzekeraars en de overheid deelnemen maakt het mogelijk om op een verantwoorde wijze dekking te blijven bieden voor terrorismerisico’s. Voor verzekeraars is het risico gemaximeerd tot € 400 miljoen. TVM neemt deel aan de NHT en staat vanaf 1 januari 2012 garant voor haar aandeel (het obligo) in de 1e layer (zijnde € 400 miljoen) tot maximaal € 1.218. Verplichtingen uit hoofde van bankgaranties In verband met afgegeven bankgaranties bestaat een verplichting van € 202.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
41
Toelichting Bruto premies (10) Geografische spreiding bruto premies Nederland België
2012
2011
162.568
166.743
26.155
24.018
188.723
190.761
De bruto premies betreffen hoofdzakelijk premies uit directe verzekering.
Schaden eigen rekening (12) De schaden eigen rekening bevatten de volgende uitloopresultaten: Afwikkeljaren
<2008
2008
-19.094
2009
-23.678
-1.813
2010
-19.940
-4.010
-2.718
2011
-27.032
-2.025
-1.987
-2.962
-27.209
-4.051
-2.760
-3.269
-1.786
-116.953
-11.899
-7.465
-6.231
-1.786
2012 Totale uitloop
2008
2009
2010
2011
Bezoldigingen (13) 2012
2011
22.474
20.815
Sociale lasten
2.404
2.144
Pensioenlasten
5.250
4.852
137
141
30.265
27.952
Salarissen
Commissarissenbeloning
Het volgens artikel 383 Boek 2 (Titel 9) van het Burgerlijk Wetboek te vermelden bedrag luidt € 3.763 (2011: € 4.027). In 2012 heeft eveneens de reservering plaatsgevonden van € 268 ten gevolge van de zogenaamde “crisisheffing”. Honoraria externe accountant KPMG
KPMG netwerk
Totaal 2012
Totaal 2011
Accountants N.V.
Overig
KPMG netwerk
KPMG netwerk
123
-
123
235
Andere controleopdrachten
-
-
-
31
Fiscale adviesdiensten
-
193
193
229
Andere niet-controle diensten
-
103
103
182
123
296
419
677
26
62
88
128
149
358
507
805
Onderzoek van de jaarrekening
BTW
42
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Aantal personeelsleden In 2012 waren gemiddeld 367 (2011: 358) medewerkers (fte) werkzaam bij de TVM groep, waarvan 42 (2011: 40) medewerkers (fte) in het buitenland.
Overige technische lasten eigen rekening (14) Als overige technische lasten eigen rekening zijn voornamelijk de kosten verwerkt van externe adviseurs inzake de begeleiding bij de juridische herstructurering van de TVM groep en de acquisitie van onderlinge verzekeringsmaatschappijen, kosten promotionele activiteiten, jubileumactiviteiten, dotaties aan voorzieningen en diversen, waarop in mindering is gebracht het resultaat van letselschaderegelingsactiviteiten, verleende rechtsbijstand ten behoeve van derden en overige incidentele baten.
Belastingen (17) Het gemiddelde effectieve belastingtarief over 2012 bedraagt circa 23% (2011: circa 24%). Na verrekening van de resultaten over 2012 bedragen de te verrekenen verliezen van de buitenlandse deelnemingen circa â&#x201A;Ź 245 (2011: â&#x201A;Ź 334).
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
43
CoĂśperatie TVM U.A., Hoogeveen Brancheoverzicht (15) (in duizenden euroâ&#x20AC;&#x2122;s) De specificatie van verzekeringsactiviteiten luidt als volgt: Motor-
Trans-
Scheep-
Onge-
Overige
Assurantie-
Totaal
rijtuigen
port
vaart
vallen
branches
bemiddeling
138.403
12.171
9.997
14.661
14.554
38.562
228.348
137.659
12.093
9.947
14.436
14.588
-
188.723
-3.917
-451
-997
-99
-1.307
-
-6.771
133.742
11.642
8.950
14.337
13.281
-
181.952
-99.586
-7.653
-6.324
-12.155
-7.834
-
-133.552
5.590
279
297
196
54
-
6.416
-93.996
-7.374
-6.027
-11.959
-7.780
-
-127.136
Kortingen
-10.000
-
-
-
-
Verzekeringstechnisch resultaat
29.746
4.268
2.923
2.378
5.501
Toegerekende opbrengst uit beleggingen
12.985
570
160
454
Wijziging overige technische voorzieningen
-
-
-
-
-21.015
-1.817
-1.736
-9.903
-329
Jaar 2012 Geboekte premies Verdiende premies eigen rekening - Bruto - Aandeel herverzekeraars Schaden eigen rekening - Bruto - Aandeel herverzekeraars
Beheerskosten Provisies en opbrengst diensten onder aftrek van administratiekostenvergoedingen
-10.000 -
44.816
628
-
14.797
-
-8
-8
-1.839
-2.173
-2.223
-30.803
-316
-297
-651
3.163
-8.333
Andere technische lasten eigen rekening
-1.403
-116
43
-215
-107
5
-1.793
Technisch resultaat
10.410
2.576
1.074
481
3.198
937
18.676
138.637
12.706
9.734
14.219
14.614
36.290
226.200
139.535
12.673
9.731
14.158
14.664
-
190.761
Jaar 2011 Geboekte premies Verdiende premies eigen rekening - Bruto - Aandeel herverzekeraars
-4.068
-472
-1.233
-196
-1.347
-
-7.316
135.467
12.201
8.498
13.962
13.317
-
183.445
-116.573
-6.210
-5.537
-10.717
-5.677
-
-144.714
Schaden eigen rekening - Bruto - Aandeel herverzekeraars
1.627
-101
175
23
415
-
2.139
-114.946
-6.311
-5.362
-10.694
-5.262
-
-142.575
Verzekeringstechnisch resultaat
20.521
5.890
3.136
3.268
8.055
-
40.870
Toegerekende opbrengst uit beleggingen
10.042
426
168
342
475
-
11.453
Wijziging overige technische voorzieningen Beheerskosten Provisies en opbrengst diensten onder aftrek van administratiekostenvergoedingen Andere technische lasten eigen rekening Technisch resultaat
44
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
-
-
-
-
-
44
44
-21.014
-1.927
-2.484
-1.683
-3.023
-2.340
-32.471
-8.162
-327
-506
-242
-1.022
3.049
-7.210
-1.245
-114
91
-24
-131
-
-1.423
142
3.948
405
1.661
4.354
753
11.263
EIGEN RIJDER JOS MAAS CHAUFFEUR VAN DER HEIJDEN TRANSPORT & GOUDEN RIDDER VAN DE WEG 2012
MET TVM ACHTER MIJ RIJ IK AL MEER DAN 1 MILJOEN KILOMETERS SCHADEVRIJ
MET TVM ACHTER MIJ KOMEN DROMEN UIT.
Jos Maas, vrachtwagenchauffeur bij transportbedrijf van der Heijden BV, is een trots man. Hij is uitgeroepen tot Gouden Ridder van de Weg 2012; de eervolle titel die TVM al sinds 1966 uitreikt voor 10 jaar schadevrij rijden. Duizenden chauffeurs gingen hem al voor. “Maar ik ben uitre altijd Joske geweest en zal altijd Joske blijven”, aldus de nuchtere Jos. Zijn instelling past goed altijd bij h het transportbedrijf. Directeur Gert-Jan van der Heijden omschrijft de cultuur bij van der Heijden als ‘eerlijk en betrouwbaar’. “Daarom past TVM zo goed bij ons. Het is prettig zaken Heijd doen.” Mede door het veiligheidsplan van TVM heeft Jos al meer dan 1 miljoen kilometers doen schadevrij kunnen rijden! scha MET TV TVM ACHTER JE STA JE STERKER. Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
45
Jaarrekening 2012 Coöperatie TVM U.A., Hoogeveen Balans per 31 december 2012 (voor winstbestemming) Activa (in duizenden euro’s) 31 december 2012
31 december 2011
noot Immateriële vaste activa
Kosten voor onderzoek en ontwikkeling Beleggingen
1.900
1.475
18
Groepsmaatschappijen en deelnemingen Deelnemingen in groepsmaatschappijen
114.045
32.688
Vorderingen op groepsmaatschappijen
43.622
25.516
Andere deelnemingen
10.388
10.556
168.055
68.760
Aandelen
135.404
285.446
Obligaties
4.700
73.859
Leningen op schuldbekentenis
8.066
8.168
-
130.000
148.170
497.473
Overige financiële beleggingen
Deposito’s bij kredietinstellingen
316.225
566.233
Vorderingen Vorderingen uit directe verzekering op verzekeringsnemers
-
10.204
Vordering uit herverzekering
-
3.249
Overige vorderingen
2.030
1.371 2.030
14.824
Overige activa Materiële vaste activa Liquide middelen
3.139
2.952
93
1.187 3.232
4.139
Overlopende activa Lopende rente
112
1.487
Overige overlopende activa
518
5.778
Totaal
46
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
630
7.265
324.017
593.936
Passiva (in duizenden euroâ&#x20AC;&#x2122;s) 31 december 2012
31 december 2011
noot Eigen vermogen Geplaatst participatiekapitaal Obligo Herwaarderingsreserve
19 2.639
2.686
-
-1
2.639
2.685
38.799
25.074
Wettelijke reserve
1.900
1.475
Algemene reserve
197.216
191.811
14.329
-
Onverdeeld resultaat
254.883
221.045
Technische voorzieningen
Voor niet verdiende premies en lopende risicoâ&#x20AC;&#x2122;s Bruto
-
15.836
Herverzekeringsdeel
-
-
-
15.836
Bruto
-
302.328
Herverzekeringsdeel
-
-10.291
-
292.037
Voor te betalen schaden
-
307.873
Voorzieningen Voor belastingen Overige
18.777
14.499
1.161
1.136 19.938
15.635
Schulden Schulden aan groepsmaatschappijen Schulden uit directe verzekering Overige schulden
Overlopende passiva Totaal
34.299
31.278
-
789
14.845
16.546 49.144
48.613
52
770
324.017
593.936
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
47
Jaarrekening 2012 Coöperatie TVM U.A., Hoogeveen Winst- en verliesrekening over 2012 (in duizenden euro’s)
2012
2011
Resultaat uit gewone bedrijfsuitoefening na belastingen
-1.089
8.203
Resultaten deelnemingen
15.418
3.307
Resultaat na belastingen
14.329
11.510
Toelichting behorende tot de Jaarrekening 2012 Algemeen De waarderingsgrondslagen en de grondslagen van bepaling van het resultaat zijn gelijk aan die van de geconsolideerde jaarrekening. De toelichtingen hebben betrekking op die posten van de jaarrekening 2012 die niet reeds zijn toegelicht bij de geconsolideerde jaarrekening 2012. Als onderdeel van de juridische herstructurering, zoals toegelicht bij de geconsolideerde jaarrekening, zijn de verzekeringsportefeuilles van onderlinge waarborgmaatschappij TVM U.A. ondergebracht in TVM zakelijk N.V. of TVM particulier N.V., afhankelijk van de aard van de verzekeringsnemer. Als gevolg hiervan ontbreken ultimo 2012 balansposten die gerelateerd zijn aan de verzekeringsactiviteiten.
Balans per 31 december 2012 Beleggingen (18) Groepsmaatschappijen en deelnemingen De deelnemingen zijn gewaardeerd op de netto vermogenswaarde volgens de grondslagen welke zijn vermeld bij de geconsolideerde jaarrekening. Voor zover de netto vermogenswaarde van een deelneming negatief is, ter hoogte van dit bedrag een voorziening in mindering gebracht op de vordering op de betreffende deelneming. Het verloop gedurende het verslagjaar luidt als volgt: 2012
2011
68.760
57.085
Overdracht SON
-
3.548
Overdracht OVZ
-
850
Kapitaalstortingen
61.943
3.966
Netto resultaat over het boekjaar
15.418
3.307
Dividenduitkeringen
-2.600
-1.980
Mutatie in de herwaarderings- en algemene reserve
6.568
345
17.966
1.639
168.055
68.760
123.073
41.744
44.982
27.016
168.055
68.760
Stand per 1 januari
Mutatie in de vorderingen op groepsmaatschappijen en deelnemingen Stand per 31 december Dit saldo is als volgt samengesteld: Deelnemingen in groepsmaatschappijen en andere deelnemingen Vorderingen op groepsmaatschappijen en andere deelnemingen
In de Vorderingen op groepsmaatschappijen en andere deelnemingen is een achtergestelde vordering van € 1.360 (2011: € 1.500) verwerkt. 48
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Overige financiĂŤle beleggingen In de leningen op schuldbekentenis is opgenomen een aan een groepsmaatschappij verstrekte lening ter grootte van â&#x201A;Ź 8.066, tegen een rente van 4% met een jaarlijkse aflossing van â&#x201A;Ź 102.
Eigen vermogen (19) Geplaatst participatiekapitaal Het Bestuur kan terugbetalingen verrichten op de inschrijvingen in het participatiekapitaal (voorheen waarborgkapitaal). Hierbij worden statutaire en overige wettelijke bepalingen in acht genomen. Het verloop van het geplaatst en gestort participatiekapitaal kan als volgt worden weergegeven: Stand per 1 januari Statutaire rentebijschrijving Terugbetalingen Stand per 31 december
2012
2011
2.685
2.680
68
65
-114
-60
2.639
2.685
Herwaarderingsreserve Het verloop kan als volgt worden weergegeven: 2012
2011
Stand per 1 januari
25.074
45.396
Waardevermeerdering/-vermindering beleggingen
19.555
-17.488
Gerealiseerde netto herwaardering beleggingen
-5.830
-2.834
Stand per 31 december
38.799
25.074
2012
2011
1.475
-
425
1.475
1.900
1.475
Wettelijke reserve Het verloop kan als volgt worden weergegeven: Stand per 1 januari Van algemene reserve Stand per 31 december De wettelijke reserve is gevormd als gevolg van geactiveerde kosten voor onderzoek en ontwikkeling.
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
49
Jaarrekening 2012 Algemene reserve Het verloop kan als volgt worden weergegeven: Stand per 1 januari
2012
2011
191.811
174.544
Overdracht SON
-
3.548
Overdracht OVZ
-
850
Toevoeging van het batig saldo
-
11.510
Gerealiseerde netto herwaardering beleggingen Naar wettelijke reserve Stand per 31 december
5.830
2.834
-425
-1.475
197.216
191.811
Onverdeeld resultaat Het verloop kan als volgt worden weergegeven: 2012 Stand per 1 januari
-
Resultaat boekjaar
14.329
Stand per 31 december
14.329
Hoogeveen, 5 maart 2013 Namens het Bestuur mr. A.P.J.C. Bos, voorzitter D.J. Klein Essink RA, algemeen secretaris H. Stroeve, technisch secretaris
50
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
51
Overige gegevens Controleverklaring van de onafhankelijke accountant Aan: het Bestuur van Coöperatie TVM U.A.
Verklaring betreffende de jaarrekening Wij hebben de in dit rapport opgenomen jaarrekening over 2012 van Coöperatie TVM U.A. te Hoogeveen gecontroleerd. Deze jaarrekening bestaat uit de geconsolideerde en enkelvoudige balans per 31 december 2012 en de geconsolideerde en enkelvoudige winst-en-verliesrekening over 2012 met de toelichting, waarin zijn opgenomen een overzicht van de gehanteerde grondslagen voor financiële verslaggeving en andere toelichtingen.
Verantwoordelijkheid van het bestuur Het bestuur van de coöperatie is verantwoordelijk voor het opmaken van de jaarrekening die het vermogen en het resultaat getrouw dient weer te geven, alsmede voor het opstellen van het verslag van de Raad van Bestuur, beide in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 van het in Nederland geldende Burgerlijk Wetboek (BW). Het bestuur is tevens verantwoordelijk voor een zodanige interne beheersing als het noodzakelijk acht om het opmaken van de jaarrekening mogelijk te maken zonder afwijkingen van materieel belang als gevolg van fraude of fouten.
Verantwoordelijkheid van de accountant Onze verantwoordelijkheid is het geven van een oordeel over de jaarrekening op basis van onze controle. Wij hebben onze controle verricht in overeenstemming met Nederlands recht, waaronder de Nederlandse controlestandaarden. Dit vereist dat wij voldoen aan de voor ons geldende ethische voorschriften en dat wij onze controle zodanig plannen en uitvoeren dat een redelijke mate van zekerheid wordt verkregen dat de jaarrekening geen afwijkingen van materieel belang bevat. Een controle omvat het uitvoeren van werkzaamheden ter verkrijging van controle-informatie over de bedragen en de toelichtingen in de jaarrekening. De geselecteerde werkzaamheden zijn afhankelijk van de door de accountant toegepaste oordeelsvorming, met inbegrip van het inschatten van de risico’s dat de jaarrekening een afwijking van materieel belang bevat als gevolg van fraude of fouten. Bij het maken van deze risico-inschattingen neemt de accountant de interne beheersing in aanmerking die relevant is voor het opmaken van de jaarrekening en voor het getrouwe beeld daarvan, gericht op het inrichten van controlewerkzaamheden die passend zijn in de omstandigheden. Deze risico-inschattingen hebben echter niet tot doel een oordeel tot uitdrukking te brengen over de effectiviteit van de interne beheersing van de coöperatie. Een controle omvat tevens het evalueren van de geschiktheid van de gebruikte grondslagen voor financiële verslaggeving en van de redelijkheid van de door het bestuur van de coöperatie gemaakte schattingen, alsmede een evaluatie van het algehele beeld van de jaarrekening. Wij zijn van mening dat de door ons verkregen controle-informatie voldoende en geschikt is om een onderbouwing voor ons oordeel te bieden.
52
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Oordeel Naar ons oordeel geeft de jaarrekening een getrouw beeld van de grootte en samenstelling van het vermogen van Coรถperatie TVM U.A. per 31 december 2012 en van het resultaat over 2012 in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 BW.
Verklaring betreffende overige bij of krachtens de wet gestelde eisen Ingevolge artikel 2:393 lid 5 onder e en f BW vermelden wij dat ons geen tekortkomingen zijn gebleken naar aanleiding van het onderzoek of het verslag van de Raad van Bestuur, voor zover wij dat kunnen beoordelen, overeenkomstig Titel 9 Boek 2 BW is opgesteld, en of de in artikel 2:392 lid 1 onder b tot en met h BW vereiste gegevens zijn toegevoegd. Tevens vermelden wij dat het verslag van de Raad van Bestuur, voor zover wij dat kunnen beoordelen, verenigbaar is met de jaarrekening zoals vereist in artikel 2:391 lid 4 BW.
Utrecht, 5 maart 2013 KPMG Accountants N.V.
A.J.H. Reijns RA
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
53
Overige gegevens Overdracht verzekeringsbedrijf Noord Nederland Op 1 januari 2013 heeft Onderlinge Verzekering van ‘Noord Nederland U.A.’ haar verzekeringsbedrijf overgedragen aan TVM zakelijk N.V. en TVM particulier N.V. De impact van deze transactie heeft een beperkte invloed op het vermogen en resultaat van TVM in 2013.
Bepaling inzake bestemming resultaat De bestemming van het resultaat is niet statutair bepaald. Op grond van artikel 2:40 lid 1 juncto 2:53a BW wordt de bestemming van het resultaat op voorstel van het Bestuur door de Algemene Vergadering vastgesteld. Het Bestuur stelt voor om de winst over 2012 toe te voegen aan de algemene reserve. Dit voorstel is niet in de jaarrekening 2012 verwerkt.
Advies van de Raad van Commissarissen aan de Raad van Afgevaardigden van de coöperatie Wij hebben op grond van artikel 27 lid 2 van de statuten, kennis genomen van de balans per 31 december 2012, de winst- en verliesrekening over het boekjaar 2012, alsmede de daarbij behorende toelichting, zoals deze door het Bestuur is opgemaakt en door KPMG Accountants N.V., blijkens de op de bladzijden 52 en 53 vermelde verklaring is gecontroleerd en akkoord bevonden, en stellen u voor deze goed te keuren en vast te stellen en het Bestuur te dechargeren voor het door haar gevoerde beleid alsmede in te stemmen met het voorstel tot bestemming van het resultaat. Hoogeveen, 5 maart 2013 Namens de Raad van Commissarissen drs. T. van Herk, voorzitter J.M.C. Emons, vicevoorzitter A.P. Schenk, secretaris H.J. van Calcar mr. E. Pouw
Besluit van de Raad van Afgevaardigden Op grond van het bepaalde in artikel 27 van de statuten heeft de Raad van Afgevaardigden, statutair vormend de Algemene Vergadering van de Coöperatie TVM U.A., conform het advies van de Raad van Commissarissen de balans per 31 december 2012, de winst- en verliesrekening over het boekjaar 2012 en de voorgestelde winstbestemming goedgekeurd en aldus vastgesteld. Het Bestuur wordt gedechargeerd voor het door haar gevoerde beleid en de Raad van Commissarissen voor het gehouden toezicht. Beetsterzwaag, 14 maart 2013
54
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
55
Structuur TVM groep per 31 december 2012 Coöperatie TVM U.A.
Verzekeringsactiviteiten
TVM zakelijk N.V.
TVM particulier N.V.
Beleggingsactiviteiten
Dienstenactiviteiten
Intermediairactiviteiten
Onroerend goed
TVM diensten en letsel holding B.V.
TVM intermediair holding B.V.
Vijverstaete B.V.
Bergstaete B.V.
Eikstaete B.V.
TVM diensten holding B.V.
Iepstaete B.V.
Stichting TVM veiligheidsplan
Boomstaete B.V.
TVM schaatsploeg B.V.
Beukstaete B.V.
Stichting Beheer Derdengelden TVM-advocaten
56
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
TVM intermediair B.V.
TVM adviesgroep B.V.
TVM letselschaderegeling Nederland B.V.
TVM brokerage N.V.
TVM diensten B.V.
Schadetax Nederland B.V.
TVM volmachten B.V.
TVM Personenschaden regulierung Deutschland GmbH
Noordstad Marine Insurance B.V.
Birkstaete Beheer B.V.
Gelieerde activiteiten
TVM letselschaderegeling Europa B.V.
TVM rechtshulp B.V.
TVM letselschaderegeling België N.V. TVM Règlements France SARL
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
57
58
Jaarverslag 2012 - TVM verzekeringen
Coรถperatie TVM U.A. | Van Limburg Stirumstraat 250 | postbus 130 | 7900 AC HOOGEVEEN tel.: +31 (0)528 29 29 99 | info@tvm.nl | www.tvm.nl