MERCADO ELÉCTRICO COLOMBIANO:
Contenido 1.
Mercado Eléctrico Colombiano a.
b. c. d.
e.
2.
Mercado de Energía Mayorista a. b. c. d.
3.
Funcionamiento Mercado de corto plazo Mercado de mediano plazo Mercado de largo plazo
Comercialización y perspectivas de contratación a.
b.
4.
Estructura Institucional Esquema y participantes Matriz energética 2017 Matriz energética 2031 (Escenarios UPME) Demanda y proyecciones
Mercado regulado y no regulado Perspectivas de contratación
Nuevos mecanismos de comercialización
Mercado ElĂŠctrico Colombiano
UR Regulado
UNR No Regulado
Estructura Institucional
Agentes del mercado
Actividad
Registrados
Generaci贸n
79
Transmisi贸n Nacional
17
Distribuci贸n
38
Comercializaci贸n
112
Fuente: XM, 2020.
Consumidores de Energía USUARIOS REGULADOS
USUARIOS NO REGULADOS
Régimen de libertad regulada. Usuarios residenciales. Tarifa, establecida por la CREG.
• •
Consumo >= 55.000 kWh Usuarios Industriales o grandes consumidores. Negocian tarifa NR(G+C) Equipo de medición. Representado por un comercializador ante el MEM.
• • •
ALUMBRADO PÚBLICO
EXPORTACIONES A OTROS PAÍSES
• • •
•
• •
Categoría especial. Negocian tarifa de energía. No se consideran UNR.
Tarifa negociada libremente, según la reglamentación de ambos países.
Capacidad efectiva del SIN Matriz de generación eléctrica 2020 [MW] 90,00 ; 0,5%
1.334,73 ; 7,6%
5.102,00 ; 29,0% 11.041,00 ; 62,8%
Hidro
Fuente: XM, 2020
Térmico
Menores
Cog-Biom
Eólica
Solar GE
Solar D
Otros
Generación por tipo de recurso
86%
Hidráulica 57.343 GWh
Generación (GWh)
2016
Participación (%)
2017
Participación (%)
Generación fuentes de energía No Renovable
Combustible fósil 8.683 GWh
13%
Combustible fósil
18.494,6
28,0%
8.682,9
13,0%
Total No Renovable
18.494,6
28,0%
8.682,9
13,0%
Generación fuentes de energía Renovable
0,9 %
Biomasa 632 GWh
Solar 5,4 GWh
0%
0%
Eólica 3,1 GWh
Biomasa
598,1
0,9%
632,8
0,9%
Eólica
50,9
0,1%
3,1
0,0%
46.798,6
71,0%
57.342,9
86,0%
-
0,0%
5,4
0,0%
Total Renovable
47.447,5
72,0%
57.984,2
87,0%
Total general
65.942,2
100,0%
66.667,0
100,0%
Hidráulica Solar
Fuente: XM, 2018
Matriz energética 2031 – UPME (Escenario 2) Plan de Expansión de Referencia de Generación y Transmisión (2017 - 2031) vs Matriz actual + Subastas Matriz generación 2031 PERGT 2017-2031 [MW] 1.086,00 ; 4,5%
1.249,00 ; 5,2%
595,00 ; 2,5%
89,00 ; 0,4%
Matriz generación Actual + Subastas [MW] 1.583,00
546,00
-
-
1.334,73
272,00 ; 1,1% 1.262,00 ; 5,2%
5.759,00 ; 24,0%
13.729,00 ; 57,1%
6.855,00
13.613,00
Hidro
Térmico
Menores
Cog-Biom
Hidro
Térmico
Menores
Cog-Biom
Eólica
Solar GE
Solar D
Otros
Eólica
Solar GE
Solar D
Otros
Fuente: UPME y XM, 2020
Demanda de energía eléctrica 80.000 70.000 60.000
GWh
50.000 40.000 30.000 20.000 10.000 0 2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
La demanda de energía en el país se compone de un 69% del mercado regulado y de un 31% del mercado no regulado. Fuente: XM, 2018
Demanda de energía eléctrica y proyecciones La UPME proyecta que la demanda de energía eléctrica, sin incluir la demanda de grandes consumidores especiales (GCE), en Colombia crecerá a un ritmo promedio anual de 2,94% en el periodo 2018-2032, alcanzando los 104.012 GWh año en 2031, para el escenario de proyección más alto. Incluyendo la demanda de los GCE, se estima un crecimiento promedio anual de 3,27%, alcanzando los 112.206 GWh al final del periodo de análisis en el escenario alto.
Fuente: UPME, 2018
Demanda de potencia máxima y proyecciones En términos de la demanda de potencia máxima sin tener en cuenta los GCE, la entidad estima que entre 2018 y 2032 se evidenciará un crecimiento promedio anual de 2,08%, llegando a demandar en el escenario alto 14.137 MW en 2032, y al tener en cuenta la demanda de los grandes consumidores se presentaría un crecimiento de 2,46% llegando a 15.383 MW al final del periodo de proyección en el escenario alto.
Fuente: UPME, 2018
MERCADO DE ENERGÍA MAYORISTA (MEM)
Funcionamiento El Mercado Eléctrico Mayorista es donde interactúan las empresas eléctricas de generación, transmisión y distribución, así como los usuarios no regulados, comprando, vendiendo y transportando electricidad.
Mercado de corto plazo • Bolsa de energía / Servicios complementarios
Mercado de mediano plazo • Contratos bilaterales de energía
Mercado de largo plazo • Cargo por confiabilidad • Subastas de contratación a largo plazo
También existe un mercado complementario de coberturas financieras con subyacente el precio de bolsa de energía promedio mensual, independiente del Mercado de Energía Mayorista que se denomina Derivex.
Mercado de corto plazo La bolsa de energía del Mercado de Energía Mayorista de Colombia es un mecanismo de ajuste y balance horario de las variables y condiciones de operación técnica y comercial, real e ideal para cada uno de los agentes generadores o comercializadores que participan en el MEM.
La asignación de las cantidades se realiza con base en las ofertas más económicas hasta abastecer el total de la demanda estimada para cada hora del cada día. El precio de bolsa, al cual se van a liquidar todas las transacciones de compra y venta realizadas en cada hora, se determina de acuerdo al precio del último generador asignado (más A/P)
Tomado de XM
Mercado de corto plazo Precios de bolsa y de escasez 2.000,00 1.800,00 1.600,00
Precio [$/kWh]
1.400,00 1.200,00 1.000,00 800,00 600,00 400,00 200,00 1/01/2015
20/07/2015
5/02/2016
23/08/2016 11/03/2017 27/09/2017 15/04/2018
Precio de Bolsa Tx1
1/11/2018
20/05/2019
6/12/2019
Precio de Escasez
La volatilidad de los precios en la bolsa, se explica en gran parte, por la elevada participación del componente hidráulico, la estacionalidad climática y la aparición periódica de los fenómenos de El Niño y La Niña.
Mercado de mediano plazo El mercado de mediano plazo es en el que se realizan transacciones comerciales de carácter financiero mediante acuerdos bilaterales de compra venta de energía entre generadores y comercializadores, entre generadores o entre comercializadores que se registran y liquidan en el Mercado de Energía Mayorista, pero se facturan y gestionan directamente por los contratantes.
El diferencial de precios entre el promedio de los contratos registrados en el MEM con destino al mercado regulado, a través de convocatorias públicas, y el precio promedio ofertado a usuario no regulado, conseguido mediante las negociaciones bilaterales directas, varía en un rango aproximado de entre $20 y $40/kWh.
Mercado de largo plazo Cargo por confiabilidad Subasta anual
Cobertura de precios para la demanda
Suficiencia de largo plazo
Asignación a prorrata de la Energía Firme para el Cargo por Confiabilidad (ENFICC)
Financiación de proyectos
Tomadores de CxC
Mercado de largo plazo – Mecanismo de Contratación a LP
Primera Subasta
Resultados 1er Subasta de Renovables
No adjudicación debido a
Criterios de precalificación
Reducción de la oferta descalificando varios proyectos renovables
Criterios de competencia CREG
Complejidad e imposibilidad de determinar ofertas seguras ex ante
Comportamiento de la demanda
Ofertas demasiado conservadoras en precio
Mercado de largo plazo – Mecanismo de Contratación a LP
Segunda Subasta: Resultados •
La demanda objetivo fue de 12050.5 MWh/día, equivalentes a 4.4 TWh/año.
•
Los precios tope establecidos por la CREG fueron de 200 $/kWh (tope máximo individual) y 160 $/kWh (tope máximo promedio).
•
En el mecanismo voluntario se asignaron 10186 MWh/día (3.7 TWh/año) repartidos entre el primer (27%), segundo (68%) y tercer (5%) bloque horario.
•
La asignación del mecanismo voluntario tuvo un precio promedio ponderado de 95.65 $/kWh (más CERE).
•
Los ocho proyectos adjudicados en este primer mecanismo suman una capacidad efectiva total de 1298.9 MW (17.4% solar y 82.61% eólica).
Mercado de largo plazo – Mecanismo de Contratación a LP
Segunda Subasta: Resultados
Mercado de largo plazo – Mecanismo de Contratación a LP
Segunda Subasta: Resultados Implicaciones y conclusiones: Cantidades importantes que diversifican
Participación destacada
Pocos agentes adjudicados
Precios competitivos y 20% inferiores a MC
Energía distribuida irregularment e en el día
COMERCIALIZACIÓN Y PERSPECTIVAS DE CONTRATACIÓN
Representante del usuario final e intermediario entre los diferentes agentes del mercado.
Actividad de comprar grandes cantidades de energía a los productores para venderlas a los usuarios o a otras empresas del sector.
¿QUÉ ES?
Actividades involucradas con la atención a los usuarios.
Lectura de Medidores Facturación del Servicio
Comercialización
Mercado no regulado
Mercado regulado
Consumo <
55.000 kWh/mes 0,1 MW
<= Consumo
Cada mercado tiene una forma de liquidación de tarifas y facturación diferente: En el mercado regulado el comercializador es el mismo operador de red y este agente es el encargado de contratar la energía para la atención de la demanda que por territorio le es asignada, que se realiza por medio de convocatorias públicas.
El comercializador pacta libremente los valores de generación y comercialización con el cliente, por medio de contratos bilaterales directos con duración mínima de un año, generando ingresos vía diferencias entre la compra y la venta de generación y por la tarifa de comercialización.
Perspectivas de contratación Aspectos a tener en cuenta 1. Crisis de Hidroituango ▪ La contingencia de la planta resultó en un aplazamiento hasta ahora indefinido de la fecha de entrada del proyecto (y en la suspensión de la licencia ambiental del mismo). Capacidad instalada [MW]
Requerimientos de energía en firme 2018 [GWh-año] 3%
14%
86%
Matriz actual
HidroItuango
97%
Matriz actual
HidroItuango
• Se ejecutó la Subasta de Cargo por Confiabilidad, y pese a que Hidroituango tuvo nuevas asignaciones (que reemplazan las hasta ahora perdidas por el retraso del proyecto), se aseguró la confiabilidad del sistema en el corto y mediano plazo.
Perspectivas de contrataciรณn 2. Perspectivas climรกticas
NUEVOS MECANISMOS DE COMERCIALIZACIÃ&#x201C;N
Mercado de contratos
•
•
•
Solo el 4.1 % de los contratos registrados termina después del 1ene-23. A partir de 2024 toda la demanda regulada está totalmente expuesta a bolsa. Esto se debe principalmente a dificultades de traslado a la tarifa
Mercado de contratos •
Para el costo de las compras de energía (componente G), la resolución CREG 119 de 2007 define la siguiente fórmula tarifaria:
Donde se relacionan generación (G), cantidad (Q), costo promedio ponderado de energía mediante contratos bilaterales (Pc), costo promedio ponderado de energía liquidados mediante contratos en el mercado de energía mayorista (Mc), precio de energía comprada en bolsa (Pb), factor de ajuste (Aj) y valor alfa del comercializador. •
Actualmente, los comercializadores pueden realizar este traslado de acuerdo a las siguientes proporciones:
Mercado de contratos Los factores đ?&#x203A;ź de los comercializadores oscilan entre 0,2 y 1,0:
Fuente: Documento CREG 155 de 2015
Mercado de contratos La CREG diagnostica las siguientes fallas en el mercado actual de contratos: Riesgo covariado
• Estrés hídrico -> Incrementos en precios de bolsa -> Riesgo covariado (además los agentes no se cubren suficientemente al poder declararse insolventes).
Valoración del riesgo
• Los generadores son los encargados de evaluar el riesgo crediticio de sus contrapartes (comercializadores). • El riesgo evaluado corresponde al comercializador pero se traslada a la demanda.
Baja profundidad
• El mercado de contratos tiene baja profundidad comparado con referencias internacionales (y Derivex tiene profundidad casi nula). Imposible verificar liquidez.
Integración
• Altos niveles de integración tanto horizontal como vertical en el mercado
Mercado de contratos Resolución CREG 114 de 2018 Por ello, propone los siguientes objetivos en la Resolución CREG 114 de 2018. Incentivar contratación con valoración y gestión eficiente del riesgo
Eliminar asimetrías de información
Objetivos Promover participación en un mercado anónimo, líquido y profundo
Incentivar eficiencia en la compra de energía para el usuario final
Mercado de contratos Resolución CREG 114 de 2018
Pluralidad Estandarización Simplicidad Disponibilidad de información Acreditación Anonimato Seguridad Operativa Gestión de riesgos Entrega de información Solución controversias Ajustes regulatorios
Evaluación
Eficiencia Transparencia Neutralidad Fiabilidad
Características
Principios
• El objetivo principal de la CREG en este respecto es trasladar un precio de compras de energía eficiente al usuario final. Para ello propone condiciones para los mecanismos de compra de energía: Criterios: • Competencia efectiva (profundidad, participación, concentración, relación oferta/demand a) • Representativid ad del volumen transado • Consistencia
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