Observatorio Económico y Social Anáhuac Mayab

Observatorio Econ贸mico y Social An谩huac Mayab /// Cuarto Trimestre /// 2014

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RESUMEN

EJECUTIVO Las previsiones de crecimiento mundial se han revisado a la baja. Tanto entre las economías desarrolladas como entre las emergentes, se pronostica un débil desempeño económico durante 2015. Sin embargo, se espera que los menores precios del petróleo beneficien a las economías importadoras netas. Por otra parte, un mayor dinamismo de la economía estadounidense ha atraído a capitales a este mercado, generando depreciaciones de las monedas de países en desarrollo. El Fondo Monetario Internacional (FMI) pronostica que el crecimiento de la economía mundial será de 3.5% en 2015, cifra 0.3% menor que la última previsión de este organismo.

Para la economía mexicana, los especialistas del sector privado proyectan que el producto interno bruto crecerá a una tasa de 3.5% en 2015. Mientras que las expectativas de crecimiento de la Secretaría de Hacienda y Crédito Público son de 3.7%. Por su parte, la confianza del consumidor sigue recuperándose, lo mismo que la actividad industrial y la creación de empleo formal. Pese a las recientes y continuas depreciaciones que ha sufrido el peso mexicano, se espera que al cierre del año éste recupere algo del

terreno perdido y se ubique en 14.23 pesos por dólar. Mientras que el precio promedio de exportación del petróleo crudo mexicano mantiene una tendencia negativa, registrando al cierre de 2014 cotizaciones 20% inferiores a las observadas en 2013.

Yucatán en particular, mantiene resultados positivos en el mercado laboral, al posicionarse en el tercer trimestre de 2014 como la quinta entidad con mayor tasa de participación de la población en el mercado laboral y la cuarta entidad con menor tasa de desocupación.

Asimismo, de acuerdo con la Encuesta de Expectativas de Empleo que publica la empresa consultora Manpower, para el primer trimestre de 2015 los empresarios de Yucatán presentan intenciones de contratación superiores que el promedio nacional.

La economía de Yucatán presentó un desempeño positivo durante el cuarto trimestre de 2014, los indicadores con resultados favorables durante este periodo fueron la producción de naranja, pecuaria y apícola; la industria manufacturera; la construcción, el comercio al por mayor, las exportaciones y la inversión extranjera directa. En contraste, la producción de 2

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limón, granos, el comercio al por menor y el turismo, registraron una contracción en sus actividades.

En la sección “Oportunidades de Inversión” de esta edición del Observatorio Económico y Social Anáhuac Mayab se aborda el sector de Tecnologías de Información y Comunicaciones (TICs), el cual además de ser un sector de alto valor agregado, también contribuye a incrementar la productividad de otros sectores. Se estima que en Yucatán existen

380 empresas del sector TICs, mismas que generan cinco mil empleos directos.

Estas empresas se dedican a la creación de software, soporte tecnológico, integración de sistemas, soporte y capacitación. Entre los nichos específicos de mercado que presentan oportunidades de inversión en este sector, se encuentran: Desarrollo de software y servicios de TI; generación de soluciones tecnológicas para los sectores de manufactura avanzada; productos y servicios de TICs para pequeñas y medianas empresas.

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ENTORNO

NACIONAL El cierre de 2014 e inicio de 2015 han estado caracterizados por inesperadas sorpresas en el ámbito económico. Las monedas de economías emergentes se han depreciado, mientras que los precios del petróleo han bajado alrededor de 55% desde septiembre de 2014. Esta caída en los precios se explica por la menor demanda por parte de mercados emergentes, así como por una mayor producción de nuevos actores en este mercado -como Estados Unidos- y la decisión de la Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEP) de mantener sus niveles de producción1.

Si bien la caída en los precios de petróleo podría representar noticias positivas para los países importadores de petróleo, aún para estas economías las expectativas de crecimiento para 2015 son débiles. El Fondo Monetario Internacional (FMI) pronostica que el crecimiento de la economía mundial será de 3.5% en 2015, cifra 0.3% menor que la última previsión de este organismo2.

1.- Fondo Monetario Internacional (2015). Perspectivas de la Economía Mundial.

Enero 2015.

2.- Ibíd.

3.- Ibíd.

4.- BBVA Research (2015).Flash Semanal EEUU. 19 de enero de 2015.

5.- Fondo Monetario Internacional (2015). Op. cit.

Para las economías avanzadas se proyecta un crecimiento de 2.4% en 20153. Entre estas economías, Estados Unidos es la de mejor desempeño, esperándose que en 2015 crecerá a una tasa de 3.6%. En este país el desempleo sigue a la baja, mientras que las expectativas de mayores tasas de interés y su mayor solidez económica han atraído capitales a este mercado. Lo anterior se ha reflejado en la reciente apreciación del dólar, lo cual no obstante, se espera tenga un efecto negativo en la competitividad de sus exportaciones4. En la zona euro por su parte, el crecimiento sigue siendo débil, aunque se espera que los menores precios del petróleo y una política monetaria menos restrictiva favorecerán un mejor desempeño5.

En Asia, la economía japonesa cayó en recesión técnica en el tercer trimestre de 2014. La demanda interna privada no se ha recuperado tras el aumento de la tasa del impuesto sobre el consumo ocurrido en el segundo trimestre de 2014. Sin embargo, se pronostica que una política económica expansiva, sumada a menores precios del petróleo y la depreciación del yen, impulsarán la expansión de la economía nipona a una tasa de 0.6% en 2015.

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El panorama para las economías emergentes y en desarrollo en 2015 no es tan positivo como lo fue en años previos.

Se proyecta que el crecimiento promedio en estas regiones será de 4.3% durante este año6. Para China en particular, se pronostica una tasa de crecimiento de 6.8% ante una caída en la inversión. Asimismo, se espera que la desaceleración de China también tendrá importantes efectos en las economías de la región.

Perspectivas de la Economía Mundial (Variaciones porcentuales anuales)

América Latina también sentirá los efectos de una menor dinámica económica en China.

A esto se sumarán las presiones cambiarias ante la apreciación del dólar frente a las monedas de la región, así como menores ingresos por exportación de materias primas.

Sin embargo, se espera que este entorno adverso sea atenuado por la ejecución de grandes proyectos de inversión pública en países como Brasil, Chile y México7.

---------------------------------------------------------------------------------------------6.- Ibíd.

7.- Organización de las Naciones Unidas (2015). Situación y perspectivas de la Economía Mundial. New York..

Fuente: Fondo Monetario Internacional. Perspectivas de la Economía Mundial.

Enero 2015.

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ENTORNO

NACIONAL De acuerdo con datos del Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI), durante el tercer trimestre de 2014 la economía nacional creció a una tasa anual de 2.1%. Los sectores que presentaron un mayor dinamismo durante este periodo fueron la agricultura (12.5%), la construcción (4.0%) y el comercio (3.9%); mientras que los sectores con peor desempeño fueron la pesca (-7.3%), minería (-2.1%) y los servicios relacionados con las actividades agropecuarias y forestales (-2.1)8.

De acuerdo con datos de la Secretaría de Hacienda y Crédito Público, se estima que durante 2014 la economía mexicana registró una expansión de 2.7% y se espera que para 2015 el crecimiento será de 3.7%9. Por su parte, los especialistas del sector privado encuestados por el Banco de México proyectan que la expansión de la economía nacional será de 3.5% en 201510.

El desempeño de la industria constituye uno de los principales indicadores de la actividad económica. En noviembre de 2014 el sector mostró un crecimiento interanual de ---------------------------------------------------------------------------------------------8.- Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI). Sistema de Cuentas Nacionales.

9.- Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP). Criterios Generales de Política Económica para la Iniciativa de Ley de Ingresos y el Proyecto de 11.-

3.6%. Los subsectores que registraron mayor crecimiento fueron fabricación de productos textiles, excepto prendas de vestir (15.7%), fabricación de productos metálicos (15.0%) y fabricación de equipo de computación, comunicación, medición y de otros equipos, componentes y accesorios electrónicos (12.0%). En contraparte, los subsectores con peor desempeño fueron la industria de la madera (-7.2%), fabricación de maquinaria y equipo (-4.2%) y fabricación de productos derivados del petróleo y carbón (-2.8%)11.

Pese al adverso entorno internacional, la confianza de los consumidores mantiene su recuperación, ubicándose el Índice de Confianza del Consumidor en 93.5 puntos (enero de 2003=100) en el mes de diciembre de 2014.

Este nivel es 4.3% superior al observado en diciembre de 201312.

Sobre el empleo, se tiene que en diciembre de 2014 el número de cotizantes en el Instituto Mexicano del Seguro Social (IMSS) mostró

Presupuesto de Egresos de la Federación. Correspondientes al Ejercicio Fiscal 2015. Octubre 2014.

10.- Banco de México. Encuesta sobre las Expectativas de los Especialistas en Economía del Sector Privado. Diciembre 2014.

11.- INEGI. Op. cit

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un incremento de 714,526 trabajadores, en comparación con el mismo mes de 201313.

Respecto a las relaciones comerciales del país con el exterior, se tiene que de enero a noviembre de 2014 el déficit de la balanza comercial fue de 2 mil 695 millones de dólares.

El tipo de cambio por su parte, alcanzó un valor de 13.38 pesos por dólar al cierre del 2014 y se espera que al cierre de 2015 se ubique en alrededor de 14.23 pesos por dólar14. Mientras que el precio promedio de exportación del petróleo crudo mexicano mantiene una tendencia negativa, se ubicó en 71.64 dólares por barril en noviembre de 2014, cotización 20% menor que la registrada en igual mes de 201315.

Evolución trimestral y expectativas de crecimiento del PIB

Fuente: INEGI. Sistema de Cuentas Nacionales; Banco de México. Encuesta sobre las Expectativas de los Especialistas en Economía del Sector Privado.

Diciembre 2014.

12.- INEGI y Banco de México.

13.- Secretaría del Trabajo y Previsión Social.

14.- Banco de México.

15.- Petróleos Mexicanos. Indicadores Petroleros. Noviembre 2014.

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ECONOMÍA DE

YUCATÁN 3.1. Empleo y Salarios De acuerdo con datos del INEGI, al tercer trimestre de 2014 la población económicamente activa (PEA) del estado sumó un total de 997 mil 182 personas, de las cuales 964 mil 312 estaban ocupadas (61.5% hombres y 38.5% mujeres). Con respecto al segundo trimestre de 2013, lo anterior significó un aumento de la población ocupada en 4 mil 858 personas.

Yucatán se encuentra entre las entidades federativas con mayor participación de la población en el mercado laboral. En el tercer trimestre de 2014 se ubicó como la quinta entidad con mayor tasa de participación, con 63% de la población en edad de trabajar.

Gráfico 2. Entidades Federativas con mayor Tasa Neta de Participación (III Trimestre 2014)

Fuente: Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI). Encuesta Nacional de Ocupación y Empleo.

Asimismo, en el tercer trimestre del año Yucatán se ubicó como la cuarta entidad con menor tasa de desocupación, 3.3% de la PEA. Esta tasa es inferior a la nacional, misma que fue de 5.2% durante el periodo de referencia.

Gráfico 3. Entidades Federativas con menor Tasa de Desocupación (III Trimestre 2014)

Fuente: Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI). Encuesta Nacional de Ocupación y Empleo.

Asimismo, de acuerdo con la Encuesta de Expectativas de Empleo que publica la empresa consultora Manpower, para el primer trimestre de 2015 los empresarios de Yucatán presentan intenciones de contratación superiores que el promedio nacional, con una tendencia neta de empleo de +15%, en comparación con el +12% del promedio nacional16. Esta tendencia es fuertemente impulsada por las expectativas de contratación de los empresarios de la Ciudad de Mérida, mismos que presentan una tendencia neta de +16%17.

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Por sectores económicos, durante el tercer trimestre de 2014 la industria de la construcción presentó un aumento considerable en su plantilla laboral, seguida de los servicios profesionales, financieros y corporativos y de los restaurantes y servicios de alojamiento.

En contraparte, el comercio, la industria manufacturera y la industria extractiva y de electricidad fueron las actividades que registraron los mayores recortes en el número de personas ocupadas.

En cuanto a los ingresos percibidos por los trabajadores en Yucatán, se tiene que al tercer trimestre de 2014, 8.4% de la población ocupada no recibía ingresos por la labor realizada, 17.9% obtenía hasta un salario mínimo, 28.4% más de 1 y hasta 2, 22.0% más de 2 y hasta 3, 13.7% más de 3 y hasta 5, y 6.8% más de 5 salarios (el 2.9% restante se refiere al grupo no especificado).

Tabla 2. Población ocupada por sector

3. Sector Agropecuario

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Al cierre de 2014 la producción de limón en Yucatán sumó 101 mil 179 toneladas, con un rendimiento de 21 Ton/Ha. Esto significó una caída de 18.4% en la producción y de 17.2% en el rendimiento por hectárea, en comparación con lo reportado en 2013. La producción de naranja por su parte, sumó 149 mil 688 toneladas, con un rendimiento de 10.5 Ton/Ha., esto es, un avance de 6.1% en la producción y de 7.8% en el rendimiento, en comparación con el año anterior.

Fuente: Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI). Encuesta Nacional de Ocupación y Empleo.

Respecto a la producción de granos, el maíz sumó 74 mil 855 toneladas durante 2014, cantidad 7.7% menor que la observada en 2013. El rendimiento de la producción de maíz durante el periodo de referencia fue de 1 Ton/Ha., 10.4% mayor que el registrado el año previo. Por su parte, la producción de sorgo forrajero en verde sumó 5 mil 692 toneladas y un rendimiento de 14.8 Ton/Ha, lo que significó un retroceso de 64.6% en la producción y de 38.7% en el rendimiento, en comparación con 2013.

16.- La tendencia neta de empleo es la diferencia aritmética del porcentaje de empresarios que planean aumentar su planta laboral menos el porcentaje de empresarios que anticipan recortes de empleo.

17.- Manpower (2015). Encuesta de Expectativas de Empleo Manpower.

México. Primer trimestre 2015.

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Yucatán mantiene su liderazgo nacional como el mayor productor de miel, con 9 mil 654 toneladas generadas durante 2014, cantidad 19% mayor que la producida en 2013.

De igual forma, el estado se ubicó como el primer productor de carne de pavo en el país, con 4 mil 491 toneladas, 24.8% más que en 2013. Mientras que en la producción de carne de porcino el estado ocupó el quinto sitio, con 115 mil 120 toneladas en 2014, cantidad 4.6% mayor que la reportada en 2013.

3.3 Industria 3.3.1

Industria Manufacturera

De acuerdo con datos del INEGI, el valor de la producción de la industria manufacturera yucateca registró un crecimiento de 0.3% durante el mes de septiembre de 2014. En contraste, el índice nacional de la actividad manufacturera avanzó a una tasa interanual de 4.9% durante el mes de referencia19.

3.4 Comercio Con base en datos del INEGI, en octubre de 2014 los ingresos de los establecimientos comerciales al por menor de Yucatán registraron una caída de 4.3% en comparación con igual mes de 2013. En contraste, el indicador nacional mostró un avance de 5.6% en el mismo periodo. Por su parte, los ingresos percibidos por los establecimientos comerciales al por mayor en la entidad aumentaron a una tasa interanual de 14% en comparación con lo observado en octubre de 2013, mientras que el indicador nacional presentó un avance de 1.0% en ese periodo21.

Ventas al por menor en establecimientos comerciales

3.3.2 Industria de la Construcción En el mes de octubre de 2014 el valor real de la obra construida en el Estado fue de 1,025.7 millones de pesos, lo que representa un crecimiento de 37.3% en comparación con octubre de 2013. Por su parte, el indicador nacional mostró un crecimiento de 3.1% durante el periodo de referencia20.

Fuente: Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI). Encuesta Mensual sobre Establecimientos Comerciales.

18.- Sistema de Información Agroalimentaria y Pesquera (SIAP).

19.- INEGI. Encuesta Industrial Mensual.

20.- NEGI. Encuesta Nacional de Empresas Constructoras (ENEC).

21.- INEGI. Encuesta Mensual sobre Establecimientos Comerciales.

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3.5 Sector Externo Durante todo 2014 se movilizaron 32.5 mil contenedores de exportación por Puerto Progreso, representando esto un incremento de 0.6% en comparación el año previo.

Asimismo, se recibieron 33.1 mil contenedores de importación, lo que significó una variación de 1.5% a tasa anual22.

En el ámbito nacional, de enero a noviembre de 2014 las exportaciones no petroleras sumaron 322 mil 909 millones de dólares, monto 6.6% mayor que el observado en el mismo periodo de 2013. Por su parte, las importaciones no petroleras acumularon un monto de 328 mil 65 millones de dólares, nivel 4.8% superior que el registrado durante el mismo periodo de 201323 .

Respecto a la inversión extranjera directa, el capital que ingresó a Yucatán durante el periodo enero-septiembre de 2014 sumó un monto de 42.2 millones de dólares, cantidad 27.6% mayor que la ingresada al estado durante el mismo periodo de 2013. Este capital provino principalmente de Países Bajos, Estados Unidos y Canadá. En el ámbito nacional, el monto recibido fue de 15 mil 310 millones de dólares, cantidad menor en 53.6% que la reportada durante los primeros tres trimestres de 201324.

3.6 Turismo De acuerdo con datos del programa Datatur, el porcentaje de ocupación hotelera en el estado se ubicó en 56.2% en promedio en el cuarto trimestre de 2014, mientras que la estadía promedio fue de 1.7 noches.

Durante ese periodo, 641 mil 676 personas visitaron la entidad con pernocta, esto es 5.7% menos en comparación con lo observado en el mismo periodo de 2013. Durante el periodo de referencia, la ciudad de Mérida registró una ocupación hotelera promedio de 61.2%. Esto significó la llegada de 320 mil 758 visitantes con pernocta a la capital del estado25.

3.7 Precios El nivel de precios aumentó a tasas cercanas al 4% durante 2014, presentando Mérida incrementos superiores al promedio nacional.

En particular, en diciembre de 2014 el índice de precios al consumidor en Mérida mostró un incremento anual de 4.18%, tasa superior que la observada en el ámbito nacional (4.08%) y ligeramente por arriba de la registrada localmente en diciembre de 2013, cuando fue de 4.16%26.

Gráfico 5.

Inflación Anual

Fuente: Instituto Nacional de Estadística y Geografía (INEGI).Índices de Precios.

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4. Oportunidades de inversión Las Tecnologías de Información y Comunicaciones (TICs) son una de las herramientas más eficientes para detonar la productividad de las empresas a lo largo de toda la cadena de producción. Incluso hay expertos que sostienen que cerca del 30% del crecimiento de países como Estados Unidos se debe al uso de dichas tecnologías27.

Es por lo anterior, que en esta edición del Observatorio Económico y Social se analizan las oportunidades de inversión en TICs. La industria de TICs es uno de los referentes de dinamismo económico. Entre 2000 y 2010 el sector TICs creció a una tasa anual de 5.7%, mientras que la economía mundial se expandió en promedio a una tasa de 4%. Si se compara con otros sectores tradicionales de la economía como el automotriz o el de construcción, las TICs fueron las grandes ganadoras de la última década ya que las ventas de automóviles crecieron a una tasa anual de 2.6% mientras que las de la construcción a una tasa de 2.4%28.

En particular para México, se tiene que en 2013 el sector TICs creció a una tasa de 9.6%, crecimiento muy por encima de la expansión registrada por el producto interno bruto ese año, cuando fue de 1.1%29.

México cuenta con diversas ventajas que lo colocan como un destino atractivo para realizar inversiones en el sector de TICs, entre ellas: • Situación geográfica. Amplia frontera con Estados Unidos y costas en los océanos Pacífico y Atlántico.

• Acceso preferencial a mercados extranjeros a través de los tratados de libre comercio firmados con 44 países.

• Creciente número de profesionales del ramo.

• Costos de operación competitivos.

• Reciente aprobación de la reforma constitucional en materia de telecomunicaciones.

• Programas gubernamentales para la innovación30.

El gráfico 6 presenta las características del emprendedor promedio mexicano en TIC, de acuerdo con los resultados obtenidos por una encuesta realizada por el Instituto Mexicano para la Competitividad.

Gráfico 6. El emprendedor promedio mexicano en TIC

Fuente: Gallegos et al. (2014). Los Emprendedores de TIC en México: Recomendaciones de política pública para su nacimiento, crecimiento y consolidación. IMCO. Microsoft.

21.- INEGI. Encuesta Mensual sobre Establecimientos Comerciales.

22.- Administración Portuaria Integral de Progreso.

23.- Banco de México.

24.- Secretaría de Economía. Dirección General de Inversión Extranjera.

25.- Datatur.

26.- INEGI

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Se estima que en Yucatán existen 380 empresas del sector TICs, mismas que generan cinco mil empleos directos. Estas empresas se dedican a la creación de software, soporte tecnológico, integración de sistemas, soporte y capacitación. Adicionalmente a las ventajas ya referidas con las que cuenta el país, Yucatán contará en los próximos años con un Centro de Innovación y Tecnología de la Información, con una inversión de 64 millones de pesos31.

Algunas oportunidades de inversión específicas en el sector de TICs son:

• Productos y servicios de TICs para pequeñas y medianas empresas. Se pronostica que la demanda de este grupo de empresas está creciendo a una tasa que podría llegar al 300%. Algunos de los productos y servicios que demandan este tipo de empresas son: o Call Centers. o Capacitación en el uso de software. o Software para procesos administrativos, planeación y contabilidad. o Aplicaciones móviles. o Servicios de consultoría en mercadotecnia digital.

• Generación de soluciones tecnológicas para los sectores de manufactura avanzada, tales como automotriz, aeroespacial, equipo médico y eléctrico. Estos son sectores de alto valor agregado que el gobierno mexicano ha elegido para atraer inversiones al país. Estas industrias demandan software para realizar las siguientes actividades: o Simulación de forjadura de piezas metálicas y manejo de materiales como grafito, fibra de carbón y de vidrio. o Simulación y diseño de colisiones. o Diseño de productos. o Administración del ciclo de vida del producto. o Gestión de exportaciones e importaciones. o Gestión de recursos humanos. o Administración, planeación y contabilidad. o Ventas y mercadotecnia32.

27.- IMCO (2006). Visión México 2020. AMITI, CANIETI, FMD. 28.- Gallegos et al. (2014). Los Emprendedores de TIC en México: Recomendaciones de política pública para su nacimiento, crecimiento y consolidación. IMCO. 29.- Microsoft.

30.- Meza, N. (2014). TICs, oportunidad de desarrollo para México. En línea http://www.forbes.com.mx/tics-oportunidad-de-desarrollo-para-mexico/; INEGI. Sistema de Cuentas Nacionales.

31.- Moguel, Y. (2014). Yucatán contará con complejo de TICs. En línea http://www.elfinanciero.com.mx/tech/yucatan-contara-con-complejo-de-tic-s.html Rodríguez, E. (2012). Oportunidades de TI en Manufactura Avanzada en México. Select. Secretaría de Economía.

32.- Gallegos et al. (2014). Op. cit.

33.- Córdova, Al. (2013). Pymes, área de oportunidad para las TIC. En línea http://eleconomista.com.mx/estados/2013/08/13/pymes-area-oportunidad-las-tic; González, A (2014). 20 mejores ideas de nuevos negocios para 2014 - 2015. En línea http://www.negocios1000.com/2014/08/20-mejores-ideas-de-nuevos-negociosrentables-2014-2015.html

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