Investeerimismängu kokkuvõte Ene Õunmaa, Swedbank Investeerimisfondide fondijuht Kaarel Roosa, Swedbank Investeerimisfondide äritoe valdkonnajuht
Tähelepanu! Tegemist on fiktiivse investeerimisalase mänguga, kus reaalset raha ei investeerita. Käesolev investeerimismäng ei ole käsitletav investeerimissoovituse ja – nõustamisena ega üleskutsena soetada mainitud väärtpabereid. Reaalsete finantsteenuste ostmisel tutvu kindlasti tingimustega ja konsulteeri asjatundjaga. Investeerimisfondidesse investeerides tutvu fondi prospektiga ning küsi lisainfot investeerimisnõustajalt. © Swedbank
Meenutuseks – milline oli mängu lähteülesanne • Portfelli koostamisel piirangud puudusid • Mäng kestis 10. veebruar – 18. aprill 2012
Varaklassi kategooria Ticker
Lühikirjeldus
Eurotsooni valitsusvõlakirjad
XGLE
Jälgib Euroopa valitsuste poolt nomineeritud võlakirjad hinna liikumist
Kvaliteetsete ettevõtete võlakirjad
XBLC
Jälgib Euroopa ettevõtete võlakirjade hinna liikumist, millel on investeerimisjärgu reiting
Kõrge riskiga ettevõtete võlakirjad
IHYG
Jälgib Euroopa ettevõtete võlakirjade hinna liikumist, mille reiting jääb alla investeerimisjärgu
Globaalsed aktsiad
MSERWI:IND
Jälgib 24 arenenud riigi aktsiate liikumist
Arenevate turgude aktsiad
MSDEEEMN:IND
Jälgib 21 areneva riigi aktsiate liikumist
Euroopa aktsiad
SXXP
Jälgib 600 Euroopa suurettevõtte aktsia liikumist
Eesti aktsiad
Talse
Jälgib Tallinna börsil noteeritud aktsiate liikumist
Kuld
GBS
Jälgib füüsilise kulla hinna liikumist
© Swedbank
Kuidas läks varaklassidel? (1) Võlakirjaindeksid 10.02.-18.04.2012 (baas 10.02.12=100)
• Kreeka II abipaketi kokkulepe
Eurotsooni valitsuse võlakirjad
104
Kvaliteetsete ettevõttete võlakirjad Kõrge riskiga ettevõtete võlakirjad
103
• ECB likviidsussüst (LTRO) • Jaapani keskpank suurendas varade ostu plaani 20%
102
101
• Hispaania probleemide (taas)esilekerkimine
100
© Swedbank
13.04.2012
06.04.2012
30.03.2012
23.03.2012
16.03.2012
09.03.2012
02.03.2012
24.02.2012
17.02.2012
10.02.2012
99
Kuidas läks varaklassidel? (2) Aktsiaindeksid 10.02.-18.04.2012 (baas 10.02.12=100) 106
• FED-i juht viitab, et QE3 ei pruugi tulla
104
102
• USA suhteliselt tugevad makronumbrid
100
98
• Ebakindlus Euroopa majandusväljavaadete osas
Globaalsed aktsiad Arenevate turgude aktsiad Euroopa aktsiad
96
Eesti aktsiad
13.04.2012
06.04.2012
30.03.2012
23.03.2012
16.03.2012
09.03.2012
02.03.2012
24.02.2012
10.02.2012 © Swedbank
17.02.2012
Kuld
94
Kuidas oleks läinud kõikide osalejate keskmisel portfellil?
Keskmise allokatsiooni tootlus 10.02.-18.04.2012 (baas 10.02.12=100)
103 102 102
11%
Kuld
101 +0.57%
101
10% 10%
Eesti aktsiad
100 100
Euroopa aktsiad
Globaalsed aktsiad 16% Kõrge riskiga ettevõtete võlakirjad 12% 11% 6%
Kvaliteetsete ettevõttete võlakirjad
13.04.2012
06.04.2012
30.03.2012
23.03.2012
16.03.2012
09.03.2012
02.03.2012
24.02.2012
Arenevate turgude aktsiad
17.02.2012
24%
10.02.2012
99
Varaklasside tootlused 10.02.-18.04.2012 8.0%
5.9%
6.0% 4.0%
1.6%
2.0%
2.3%
1.6%
0.3% 0.0%
Eurotsooni valitsuse võlakirjad
-2.0%
-0.9%
-1.4%
-4.0%
-4.0%
-6.0%
© Swedbank
EurotsooniKvaliteets ete Kõrge Globaals ed Arenevate valitsus e ettevõttete riskiga aktsiad turgude võlakirjad võlakirjad ettevõtete aktsiad võlakirjad
Euroopa akts iad
Eesti aktsiad
Kuld
Back-test – kui oleks sama portfelli teinud 10 aastat tagasi Varaklasside 10 aasta tootlused (aasta baasil)
20% 15%
Keskmise allokatsiooni tootlus 10 aastat (baas 18.04.2002=100) 240
18.4%
12.6% 9.2%
10% 6.5%
+124.5% 5%
4.9%
4.9%
220 0%
200
-1.4%
-1.5%
-5% EurotsooniKvaliteetsete Kõrge Globaalsed Arenevate Euroopa valitsuse ettevõttete riskiga aktsiad turgude aktsiad võlakirjad võlakirjad ettevõtete aktsiad võlakirjad
180 160 140
Eesti aktsiad
Kuld
Tootlus vs risk
20%
Kuld
120
80 2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
Tootlus aasta baasil
15%
100
Eesti aktsiad
10%
5%
Kvaliteetsete ettevõttete võlakirjad Kõrge riskiga ettevõtete Eurotsooni valitsuse võlakirjad võlakirjad
Arenevate turgude aktsiad
0% Globaalsed aktsiad Euroopa aktsiad
-5% 0% © Swedbank
5%
10%
15%
Kuine standardhälve
20%
25%
30%
Parima tootlusega portfellid 5 parima tootlusega portfelli (5 aastat):
5 parima tootlusega portfelli: Erki 458 R.!.P Gege Rõõm Hains keskmine
5.93% 5.93% 3.22% 4.11% 3.03% 0.57%
Sikip Seapea Kana M. Invest Siberi Rahaboss keskmine
83.98% 77.93% 69.17% 69.33% 68.48% 20.18%
Varade allokatsioon:
Varade allokatsioon: 20%
25%
40% 50%
45%
40% 50%
Kuld Eesti aktsiad
75%
Euroopa aktsiad
Eesti aktsiad
10% 100%
100%
Euroopa aktsiad 80%
75%
Kõrge riskiga ettevõtete võlakirjad
15%
10%
20% 10% 60%
20%
25%
30%
25%
10%
30% 20%
15% Erki 458
R.!.P
© Swedbank
Gege
Rõõm
Hains
Sikip
Seapea
Kana
M. Invest
Siberi
Arenevate turgude aktsiad Globaalsed aktsiad Kõrge riskiga ettevõtete võlakirjad Kvaliteetsete ettevõttete võlakirjad Eurotsooni valitsuse võlakirjad
Tänud kuulamast!
Tähelepanu! Tegemist on fiktiivse investeerimisalase mänguga, kus reaalset raha ei investeerita. Käesolev investeerimismäng ei ole käsitletav investeerimissoovituse ja – nõustamisena ega üleskutsena soetada mainitud väärtpabereid. Reaalsete finantsteenuste ostmisel tutvu kindlasti tingimustega ja konsulteeri asjatundjaga. Investeerimisfondidesse investeerides tutvu fondi prospektiga ning küsi lisainfot investeerimisnõustajalt. © Swedbank