Bec 07 2008

Publicación trimestral de Cámara Guatemalteca de la Construcción Octubre - Diciembre 2008 • Año 2, No. 7 Q200.00

Economía de la Construcción

Autoridades Cámara Guatemalteca de la Construcción

Índice

Ing. Álvaro Mayorga G. Presidente Cámara Guatemalteca de la Construcción Lic. Juan Francisco Sandoval Girón Presidente Asociación Nacional de Constructores de Viviendas Ing. Pedro Luis Rocco Presidente Asociación Guatemalteca de Contratistas de la Construcción

Guatemala: Proyecciones económicas para el período 2009-2013 .......................................... 4 Indicadores Macroeconómicos ........................... 8

Comisión de Estadística Ing. Oscar Sequeira García (Coordinador) Ing. Alfredo Obiols Ing. Juan Manuel Martínez Ing. Jesús García Licda. Sandra Calderón Ing. Juan José Barrios Ing. Carlos Guerra Lic. Javier Ruíz Walter Figueroa Paola de Andrino Erika Castro

Centroamérica: Proyecciones económicas para el período 2009-2013 ........................................ 14 Guatemala: proyecciones para el sector construcción 2009 .......................................... 17

Departamento de Análisis Estadístico Director Walter Figueroa wfigueroa@construguate.com

Monitoreo y Evaluación de Precios Andrea Rimola arimola@construguate.com

Indicadores de la construcción......................... 22 Precios

..................................................... 29

Norman Leiva Asistente de Estadística nleiva@construguate.com Comercialización Cámara Guatemalteca de la Construcción Ejecutiva de Publicaciones Licda. Ana Sofía Catalán scatalan@construguate.com

En Portada a

b

Gerente de Negocios y Atención al Asociado Amanda Reyna de Vega avega@construguate.com

c

d Diseño gráfico y diagramación www.serviprensa.com gerenciageneral@serviprensa.com Diseño: Angela Morales Corrección estilo: Jaime Bran

Boletín Economía de la Construcción

e

Ganadores Premio a la Excelencia 2008 a. Proyecto Santa Cristina, primer lugar en categoría Vivienda Uaxactún b. Plaza La Libertad, primer lugar en categoría Urbanísimo. c. Residencia Aguilar Solís, primer lugar en categoría Vivienda Yaxá d. Mina Marlin, primer lugar en categoría Infraestructura del Premio a la Excelencia e. Proyecto Orquídeas de Flor del Campo, primer lugar en categoría Vivienda Nakúm

3

Guatemala: Proyecciones económicas para el período 2009-20131 Por: Walter Figueroa Director Análisis Estadístico CGC

D

esde el año 2004, la economía guatemalteca atravesó por una clara senda de expansión, hasta alcanzar en 2007 un ritmo de crecimiento económico de 6.3 por ciento. Esta situación cambia en 2008, puesto que con la desaceleración de la economía mundial y la crisis financiera internacional, se espera que la actividad económica del país exprese menor dinamismo que en 2007.

En ese sentido, el Fondo Monetario Internacional –FMI–, para 2008, prevé un crecimiento del 4.3 por ciento. Por su parte, el Banco de Guatemala considera un 4.0 por ciento, mientras que la Comisión Económica para América Latina –CEPAL–, un 3.3 por ciento.

7 6.3 6

Gráfica No. 1 Guatemala: crecimiento económico Años 1998-2008 En porcentajes

5 4

5.4 4.6

4.3 FMI 3.7

3.9 3.2

3

2.5

2.4

3.3

4.0 Banguat

2.5

2

3.3 CEPAL

1 0 1998 1999

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007p/ 2008e/

Fuente: Elaboración de CGC con información del Banco de Guatemala, FMI y CEPAL. p/ Preliminar e/ Estimado

La desaceleración de la economía nacional se explica por factores externos, fundamentalmente por la desaceleración económica y la crisis financiera experimentada por los principales socios comerciales de Guatemala; el aumento de los precios internacionales del petróleo, maíz y trigo, así como por factores internos, en donde resalta el menor dinamismo en el ingreso de divisas por remesas familiares y turismo; del crédito al sector privado y el aumento de la tasa de interés y de la inflación a niveles mayores a los dos dígitos.

1

4

Las proyecciones del FMI corresponden a Perspectivas Económicas: Las Américas de octubre de 2008.

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Dado un entorno externo menos favorable, en donde se prevé la agudización de la recesión de los Estados Unidos y de los países de la Zona del Euro, así como la profundización de la desaceleración de las economías centroamericanas, para el año 2009, el comportamiento previsto de la actividad económica nacional corresponde a un crecimiento por debajo del experimentado en 2008. En efecto, el FMI proyecta un 4.0 por ciento, por arriba de lo que proyectan el Banco de Guatemala, quien considera que la variación será entre un 3.0 por ciento y 3.5 por ciento. Finalmente, la CEPAL, proyecta que el crecimiento será del 2.0 por ciento.

4.0

Gráfica No. 2 Guatemala: crecimiento económico Año 2009 En porcentajes

4.0 3.5

3.5

3.0

3.0 2.5

2.0

2.0 1.5 1.0 0.5 FMI

Banguat

CEPAL

Fuente: Elaboración de CGC con información del Banco de Guatemala, FMI y CEPAL.

De acuerdo con el Banco de Guatemala, entre los factores que explican el comportamiento de la actividad económica en 2009 están: •

El mantenimiento de la estabilidad macroeconómica, como resultado de la aplicación de políticas monetaria y fiscal disciplinadas y de la mayor inversión pública prevista en el Presupuesto General de Ingresos y Egresos del Estado para el Ejercicio Fiscal 2009

•

Crecimiento positivo de sectores como agricultura, servicios, comercio y transporte

•

Menor demanda externa de los principales socios comerciales de Guatemala, pero aún positiva, como efecto de la recesión en las economías tanto de los Estados Unidos como de la Zona del Euro, así como de la desaceleración en las economías del resto de países del istmo centroamericano

•

Menores flujos externos de remesas familiares, turismo, líneas de crédito e inversión extranjera directa

Para el 2010, las proyecciones indican un mejoramiento de la economía mundial y de la nacional, toda vez que a partir del segundo semestre de 2009 se prevé la recuperación de las mismas. En ese sentido, el FMI establece que para el 2010 la actividad económica guatemalteca crecerá en un 4.5 por ciento. El Banco de Guatemala, por su parte, proyecta un rango entre el 3.3 por ciento y el 3.8 por ciento.

Para los años subsiguientes (2011-2013), el FMI establece que Guatemala crecerá a un ritmo sostenido del 4.5 por ciento.

Boletín Economía de la Construcción

5

4.6

4.5

4.5

4.5

4.5

2011 (FMI)

2012 (FMI)

2013 (FMI)

4.4 4.2

Gráfica No. 3 Guatemala: crecimiento económico Años 2010-2013 En porcentajes

4.0

3.8

3.8 3.6 3.4

3.3

3.2 3.0 2010 (Banguat) 2010 (FMI)

Fuente: Elaboración de CGC con información del Banco de Guatemala y FMI.

En cuanto al nivel de precios, en 2008 la inflación se ubicó en un 9.4 por ciento, mientras que para 2009 en 7.1 por ciento. Adicionalmente, el FMI proyecta para el 2009 niveles de inflación del 6.5 por ciento. Este mismo organismo, proyecta que en el período 2010-2013 esta variable reflejará una tendencia a la baja.

10.0

9.4

9.0

Gráfica No. 4 Guatemala: inflación Años 2008-2013 En porcentajes

8.0

7.1

6.5

7.0

5.8

6.0

5.1

5.0

4.2

4.0

4.0 3.0 2.0 1.0 2008

2009

2009

2010

2011

2012

2013

(Banguat)

(Banguat)

(FMI)

(FMI)

(FMI)

(FMI)

(FMI)

Fuente: Elaboración de CGC con información del Banco de Guatemala y FMI.

En relación a población, las proyecciones del Instituto Nacional de Estadística –INE–, indican una tasa de crecimiento poblacional del 2.5 por ciento para el período comprendido entre los años 2009 y 2013. De acuerdo con dichas proyecciones, para el primero de los años, la población alcanzará un total de 14.0 millones de personas, mientras que en el último de los años en mención, se ubicará en 15.4 millones.

16,000,000 14,000,000

2011

2012

15,438,384

15,073,375

6,000,000

14,713,763

8,000,000

14,361,666

10,000,000

14,017,057

Gráfica No. 5 Guatemala: población Años 2008-2013 En personas

13,677,815

12,000,000

4,000,000 2,000,000 0 2008

2009

2010

2013

Fuente: Elaboración de CGC con información del Instituto Nacional de Estadística.

6

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Indicadores Macroeconómicos Por: Norman Leiva Estadística CGC

Producción Cuadro No. 1 Producto Interno Bruto En millones de Quetzales y porcentajes Año

PIB Precios Corrientes

Variación (%) 1/

PIB Precios 2001

Variación (%) 2/

2001

146,977.8

10.2

146,977.8

2.4

2002

162,506.8

10.6

152,660.9

3.9

2003

174,044.1

7.1

156,524.5

2.5

2004

190,440.1

9.4

161,458.2

3.2

2005

207,728.9

9.1

166,722.0

3.3

2006

229,836.1

10.6

175,691.3

5.4

p/

261,129.4

13.6

186,704.9

6.3

2008 e/

294,663.5

28.2

194,226.1

4.0

2007

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Crecimiento económico que incorpora el efecto de los precios (inflación) 2/ Crecimiento económico que no incorpora el efecto de los precios (inflación) p/ Cifras preliminares e/ Cifras estimadas

Cuadro No. 2 Producto Interno Bruto medido por el origen de la produccióna/ En millones de Quetzales de 2001 Actividades Económicas Agricultura, ganadería, caza, silvicultura y pesca Explotación de minas y canteras Industrias manufactureras Suministro de electricidad y captación de agua Construcción Comercio al por mayor y al por menor Transporte, almacenamiento y comunicaciones Intermediación financiera, seguros y actividades auxiliares Alquiler de vivienda Servicios privados Administración pública y defensa (-) Servicios de Intermediación Financiera Medidos Indirectamente (+) Impuestos Netos de Subvenciones a los productos Producto Interno Bruto

2001

2002

2003

2004

2005

2006

20,498.5 1,042.1 28,913.1 3,794.6 5,797.6 18,936.7 7,827.1

21,596.2 1,209.0 29,242.8 3,988.6 6,692.7 19,323.2 8,438.6

22,138.3 1,135.9 29,974.7 4,185.9 6,446.0 19,610.7 9,284.1

23,057.2 1,000.3 31,441.5 4,337.0 5,870.9 20,214.2 10,716.2

23,547.6 967.9 32,260.3 4,453.7 6,133.7 20,858.5 11,932.4

23,842.4 1,138.1 33,472.4 4,586.5 6,936.9 21,681.7 14,146.1

25,244.1 1,296.4 34,491.7 4,874.0 7,545.3 22,538.3 17,381.0

25,754.9 1,286.2 35,334.5 4,983.5 7,275.7 23,291.4 20,550.3

Variación 2008 2.0 -0.8 2.4 2.2 -3.6 3.3 18.2

3,781.9

4,197.3

4,624.8

5,064.0

5,825.9

6,763.7

7,432.2

8,311.0

11.8

15,044.9 22,801.8 10,861.5

15,572.2 23,604.8 11,098.0

16,303.7 24,341.9 10,850.7

17,006.9 24,904.5 10,479.1

17,413.6 25,477.5 10,725.6

17,875.6 26,868.5 11,294.0

18,571.1 28,623.2 11,813.7

19,265.3 29,924.9 12,446.9

3.7 4.5 5.4

-3,429.6

-3,727.2

-3,960.9

-4,429.3

-5,069.5

-5,917.8

-6,702.6

-7,613.5

2007 p/

2008 e/

11,107.6

11,425.0

11,695.8

12,303.8

12,834.1

13,571.7

14,458.9

15,086.0

146,977.8

152,660.9

156,524.5

161,458.2

166,722.6

175,691.3

186,704.9

194,226.1

4.0

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala. a/ La discrepancia entre el total y la suma de los componentes se debe a la diferencia por no acitividad de índices encadenados. p/ Cifras preliminares. e/ Cifras estimadas.

8

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Precios Cuadro No. 3 Inflación Acumulada1/ En porcentajes Año 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Porcentaje 5.1 8.9 6.3 5.9 9.2 8.6 5.8 8.7 9.4

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Variación porcentual entre el mes de examen respecto a diciembre del año anterior.

Mercado crediticio Cuadro No. 4 Crédito al Sector Privado en Moneda Nacional y Extranjera En millones de Quetzales y porcentajes Año

En Moneda Nacional

Variación (%)

En Moneda Extranjera

Variación (%)

Total

Variación (%)

1995

12,479.4

-

-

-

12,479.4

-

1996

14,007.2

12.2

-

-

14,007.2

12.2

1997

16,604.1

18.5

-

-

16,604.1

18.5

1998

21,144.4

27.3

-

-

21,144.4

27.3

1999

24,099.9

14.0

-

-

24,099.9

14.0

2000

26,439.9

9.7

-

-

26,439.9

9.7

2001

24,426.8

-7.6

5,855.1

-

30,281.9

14.5

2002

25,349.4

3.8

7,181.8

22.7

32,531.2

7.4

2003

26,766.2

5.6

8,678.0

20.8

35,444.2

9.0

2004

29,425.0

9.9

10,347.2

19.2

39,772.2

12.2

2005

36,048.5

22.5

12,228.8

18.2

48,277.3

21.4

2006

46,340.4

28.6

15,858.4

29.7

62,198.8

28.8

54,988.1

18.7

23,295.6

46.9

78,283.7

25.9

61,857.4

12.5

25,352.1

8.8

87,209.5

11.4

2007 2008

1/

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Información al mes de diciembre NOTA: Información al mes de diciembre es preliminar

Boletín Economía de la Construcción

9

Cuadro No. 5 Tasa de Interés Activa1/ En Porcentajes

Año 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2/

En Moneda Nacional En Moneda Extranjera 22.2 22.4 16.4 18.1 20.6 20.0 17.9 8.8 16.2 7.4 14.1 6.8 13.5 6.9 12.7 7.2 12.9 7.6 12.9 7.6 13.5 8.5

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Promedio ponderado del sistema bancario 2/Corresponde al mes de diciembre de 2008 NOTA: Hasta el 15 de agosto de 1989 la Junta Monetaria fijaba las tasas de interés

Cuadro No. 6 Tasa de Interés Pasiva1/ En Porcentajes

Año 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2/

En Moneda Nacional 8.2 7.7 5.0 6.2 9.8 10.0 7.7 6.9 4.5 4.5 4.6 4.8 4.9 5.5

En Moneda Extranjera 4.0 3.6 3.0 3.1 3.4 3.8 3.6 3.8

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Promedio ponderado del sistema bancario 2/Corresponde al mes de diciembre de 2008 NOTA: Hasta el 15 de agosto de 1989 la Junta Monetaria fijaba las tasas de interés

10

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Remesas Cuadro No. 7 Monto Total de Remesas (mensual) En miles de US$

2000

2001

2002

Enero

Mes

41,286.1

67,552.1

83,155.7

164,756.6

2003

194,744.0

2004

209,450.4

2005

248,903.9

2006

287,100.9

2007

314,606.7

2008

Febrero

40,687.6

55,782.5

96,659.4

144,743.4

183,738.9

203,787.0

254,794.5

271,944.1

318,306.9

Marzo

52,754.4

60,521.8

109,033.7

160,778.2

227,895.5

246,466.1

288,966.2

327,639.2

340,459.5

Abril

42,924.6

41,524.7

139,212.1

181,087.3

204,013.2

253,086.9

284,440.2

333,625.0

385,252.4

Mayo

41,947.7

55,662.2

89,751.7

187,376.3

210,780.4

274,281.2

361,391.1

392,936.5

397,982.9

Junio

40,735.4

46,918.0

127,976.3

161,494.6

212,129.8

261,104.4

310,096.6

356,473.1

384,331.8

Julio

41,083.8

47,244.9

136,525.4

191,954.3

206,612.9

245,807.2

302,884.9

381,151.8

409,667.1

Agosto

43,765.5

46,843.3

162,307.9

178,913.2

212,781.7

241,923.9

332,942.1

381,410.7

373,536.2

Septiembre

43,749.2

37,411.1

157,338.8

176,551.0

211,777.2

241,583.5

293,005.0

326,751.2

371,836.0

Octubre

55,733.6

41,393.5

176,260.8

189,880.9

218,026.6

278,150.5

338,406.6

391,169.9

367,727.7

Noviembre

59,129.5

45,414.2

142,975.8

173,375.6

236,707.7

265,607.4

294,651.4

340,797.6

311,685.4

Diciembre Total

59,641.3

46,070.8

158,194.3

195,593.4

231,415.2

271,574.0

299,330.6

337,407.6

339,337.9

563,438.7

592,339.1

1,579,391.9

2,106,504.8

2,550,623.1

2,992,822.5

3,609,813.1

4,128,407.6

4,314,730.5

2004

2005

2006

2007

2008

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

Tipo de Cambio Cuadro No. 8 Tipo de Cambio de venta promedio ponderado del mercado institucional de divisas1/. En Quetzales por 1US$ Mes

2000

2001

2002

2003

Enero

7.893

7.811

8.028

7.813

8.126

7.774

7.633

7.692

7.714

Febrero

7.800

7.745

7.949

7.840

8.113

7.727

7.618

7.707

7.733

Marzo

7.729

7.706

7.921

7.919

8.108

7.626

7.627

7.699

7.649

Abril

7.720

7.757

7.834

7.922

8.058

7.617

7.601

7.669

7.551

Mayo

7.708

7.778

7.875

7.916

7.994

7.603

7.592

7.652

7.445

Junio

7.738

7.807

7.911

7.932

7.948

7.622

7.619

7.689

7.507

Julio

7.758

7.807

7.867

7.930

7.908

7.597

7.590

7.687

7.453

Agosto

7.756

7.860

7.783

7.932

7.923

7.595

7.590

7.672

7.419

Septiembre

7.808

7.963

7.792

7.998

7.911

7.633

7.615

7.711

7.474

Octubre

7.826

8.113

7.738

8.110

7.841

7.692

7.622

7.729

7.542

Noviembre

7.778

8.093

7.625

8.090

7.778

7.622

7.618

7.651

7.650

Diciembre

7.737

7.972

7.666

8.039

7.784

7.622

7.614

7.637

7.722

Promedio

7.771

7.868

7.832

7.953

7.958

7.644

7.612

7.683

7.572

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Para el período específico, el tipo de cambio se calcula considerando el total de operaciones que se realizaron en el Mercado Institucional de Divisas, el cual está constituido por el Banco de Guatemala, por los bancos del sistema, las sociedades financieras privadas, las bolsas de valores y las casas de cambio.

Boletín Economía de la Construcción

11

Finanzas Públicas Cuadro No. 9 Ingresos Tributarios según impuesto En millones de Quetzales 2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

Directos

Descripción

3,864.1

5,085.5

5,257.8

5,376.6

6,057.9

7,655.9

8,668.5

9,714.3

Sobre la Renta

2,357.9

2,556.1

2,691.5

3,286.7

4,375.1

5,433.7

6,597.3

7,351.9

8.9

8.9

8.6

9.1

9.1

9.1

14.5

15.9

-

-

-

-

1,497.4

2,520.5

2,557.6

854.8

26.3

Sobre el Patrimonio ISET IEMA

0.8

0.1

14.5

8.9

10.6 2,335.8

IETAAP

-

-

-

1,226.0

1,647.3

2,198.6

2,046.9

Extraordinario Decreto 58-91

-

-

-

-

-

-

-

-

13,256.5

15,206.9

15,952.3

17,952.6

19,041.3

21,365.9

25,052.5

24,110.0

Indirectos IVA Importaciones

4,873.3

5,714.7

6,184.5

7,107.1

7,952.7

8,924.2

10,532.3

11,127.2

Derechos Arancelarios

1,979.0

2,262.9

2,383.9

2,427.1

3,714.5

2,603.5

2,653.9

2,427.2

IVA sobre Ventas

3,110.2

3,680.6

3,770.5

4,423.6

4,249.6

4,988.3

6,647.0

6,950.4

Sobre Bebidas

253.7

304.5

285.9

229.5

372.1

401.9

426.6

436.9

Sobre Tabacos

233.5

262.6

278.3

264.2

312.0

321.3

355.2

342.4

1,620.7

1,600.0

1,496.9

1,768.7

485.3

1,942.7

2,047.3

1,938.4

Timbres

158.4

184.7

176.8

288.4

313.3

391.7

391.9

376.5

Circulación de Vehículos

221.2

250.6

257.0

268.3

319.1

327.3

353.1

401.6

69.4

82.8

83.8

86.6

92.8

109.6

116.6

104.8

Regalías e Hidrocarburos Compartibles

284.2

376.6

505.6

494.0

591.3

671.6

801.2

1,228.2

Salida del País

161.3

161.0

163.5

190.9

197.2

202.2

229.0

227.9

IUSI

192.3

220.8

262.9

306.7

339.5

368.6

375.3

-

Otros

99.3

105.2

102.6

97.5

102.0

112.9

123.0

4.7

Total

17,120.5

20,292.4

21,210.1

23,329.2

25,097.8

29,023.4

33,721.0

33,824.3

Petróleo y Derivados

Sobre Cemento

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la SAT.

Cuadro No. 10 Gasto Público En millones de Quetzales y porcentajes

Año 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 20081/

Gasto Variación Gasto de Variación Aplicaciones Variación corriente (%) capital (%) financieras (%) 9,746.3 5,684.2 1,206.5 11,641.4 19.4 7,031.2 23.7 566.6 (53.0) 13,571.9 16.6 5,536.9 (21.3) 692.4 22.2 15,199.2 12.0 6,110.8 10.4 872.2 26.0 15,687.7 3.2 6,853.4 12.2 971.2 11.4 17,529.6 11.7 8,803.8 28.5 1,208.7 24.4 17,429.5 (0.6) 8,112.7 (7.8) 1,527.2 26.4 18,927.3 8.6 9,573.2 18.0 2,387.7 56.3 21,621.9 14.2 12,058.5 26.0 2,732.2 14.4 24,776.2 14.6 12,601.6 4.5 2,811.2 2.9 27,127.0 9.5 13,221.0 4.9 2,306.1 (18.0)

Gasto Variación total (%) 16,637.0 19,239.2 15.6 19,801.2 2.9 22,182.2 12.0 23,512.4 6.0 27,542.1 17.1 27,069.4 (1.7) 30,888.1 14.1 36,412.6 17.9 40,189.0 10.4 42,654.1 6.1

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas Públicas.

1/ Ejecutado 06/01/2009

12

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Centroamérica: Proyecciones económicas para el período 2009-20131 Por: Walter Figueroa Director Análisis Estadístico CGC

D

e acuerdo con las proyecciones del FMI, en 2009, las economías de República Dominicana, Panamá, así como las del istmo centroamericano (con excepción de Nicaragua), experimentarán un agravamiento de su situación de desaceleración, lo cual, como en el caso de Guatemala, está influenciado por un entorno externo menos favorable (crisis financiera global).

Asimismo, con la recuperación de la economía global a mediados del 2009, para el 2010 se proyecta un mayor dinamismo y una senda de crecimiento estable para las economías de Costa Rica, República Dominicana, El Salvador, Honduras y Nicaragua. Por su parte, para la economía panameña se proyecta un proceso de desaceleración económica durante el período 2009-2013.

Gráfica No. 6 Centroamérica: crecimiento económico Años 2009-2013 En porcentajes

9.5 8.5 7.5 6.5 5.5 4.5 3.5 2.5

2009

2010

2011

2012

2013

Costa Rica

3.5

4.5

5.5

5.5

5.5

República Dominicana

2.8

9.3

6.1

6.0

6.3

El Salvador

2.6

3.0

3.5

4.0

4.5

Honduras

4.0

4.1

4.2

4.2

4.2

Nicaragua

3.5

4.0

4.5

5.0

5.0

Panamá

7.8

7.6

7.5

7.0

6.5

Fuente: Elaboración de CGC con información del FMI.

1

14

Las proyecciones del FMI corresponden a Perspectivas Económicas: Las Américas de octubre de 2008.

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

En cuanto a la renta por habitante (PIB per cápita), las proyecciones para República Dominicana, Panamá y el resto de la región centroamericana, muestran que el país con mayores niveles es Panamá, cuyo nivel se espera pase de US$7,767.9 en 2009 a US$11,251.6 en 2013. Le siguen Costa Rica (US$6,774.9 en 2009 a US$8,242.9 en 2013); República Dominicana (US$5,151.8 en 2009 a US$7,202.2 en 2013); El Salvador (US$3,246.3 en 2009 a US$4,042.0 en 2013); Guatemala (US$2,789.5 en 2009 a US$3,454.1 en 2013); Honduras (US$1,928.2 en 2009 a US$2,114.8 en 2013); y Nicaragua (US$1,136.5 en 2009 a US$1,377.9 en 2013).

Gráfica No. 7 Centroamérica: PIB por habitante Años 2009 – 2013 En US$

12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0

2009

2010

2011

2012

2013

Costa Rica

6,774.9

6,995.2

7,356.3

7,771.3

8,242.9

República Dominicana

5,151.8

5,661.9

6,111.0

6,626.9

7,202.2

El Salvador

3,246.3

3,429.3

3,619.2

3,834.3

4,042.0

Guatemala

2,789.5

2,933.7

3,107.9

3,246.9

3,454.1

Honduras

1,928.2

1,990.5

2,031.6

2,074.7

2,114.8

Nicaragua

1,136.5

1,166.6

1,211.9

1,295.8

1,377.9

Panamá

7,767.9

8,571.4

9,450.4

10,381.6

11,251.6

Fuente: Elaboración de CGC con información del FMI.

Por otro lado, como efecto de la evolución que han mostrado los precios internacionales del petróleo, trigo y maíz, durante los últimos meses del 2008, al igual que en el caso de la economía guatemalteca, para las economías de República Dominicana, Panamá, El Salvador y Nicaragua, durante los años 2009 y 2010, se espera una reducción de la inflación. En cuanto a Costa Rica y Honduras, esta reducción se extenderá hasta el 2013 en el primer caso, y hasta 2012 en el segundo.

Es de hacer notar que en el caso de República Dominicana, después de la reducción del nivel de precios, experimentará un aumento en los años 2011 y 2012, para luego disminuir en 2013. El Salvador y Nicaragua, registrarán una inflación estable en el período 2011-2013. Honduras, en 2013, reflejará la misma tasa de inflación que la del año inmediato anterior. Panamá, en 2011, mostrará el mismo nivel que en 2010, mientras que en 2012 aumentará, para finalmente en 2013, mostrar la misma tasa de inflación que la del año precedente.

Boletín Economía de la Construcción

15

Gráfica No. 8 Centroamérica: Inflación Años 2009 – 2013 En porcentajes

10.5 8.5 6.5 4.5 2.5 2009

2010

2011

2012

2013

Costa Rica

9.0

7.5

6.0

5.0

4.0

República Dominicana

7.7

7.2

7.8

8.0

7.9

El Salvador

6.0

4.0

3.0

3.0

3.0

Honduras

8.4

6.2

5.6

5.5

5.5

Nicaragua

9.2

7.1

7.0

7.0

7.0

Panamá

4.8

3.9

3.9

4.0

4.0

Fuente: Elaboración de CGC con información del FMI.

Respecto a la población en República Dominicana, Panamá y el resto de Centroamérica, las proyecciones muestran que el país con mayor número de habitantes será Guatemala, seguido de República Dominicana, Honduras, El Salvador, Nicaragua, Costa Rica y Panamá.

Gráfica No. 9 Centroamérica: Población Años 2009-2013 En millones de personas

10 9 8 7 6 5 4 3

2009

2010

2011

2012

2013

Costa Rica

4.6

4.7

4.7

4.8

4.9

República Dominicana

9.0

9.2

9.3

9.3

9.3

El Salvador

7.4

7.5

7.6

7.7

7.9

Honduras

7.8

8.0

8.2

8.3

8.5

Nicaragua

6.3

6.5

6.6

6.6

6.6

Panamá

3.5

3.5

3.6

3.7

3.7

Fuente: Elaboración de CGC con información del FMI.

16

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Guatemala: proyecciones para el sector construcción 2009 Por: Walter Figueroa Director Análisis Estadístico CGC

C

omo resultado de la desaceleración económica a nivel nacional y de la crisis económico-financiera internacional, la cual se ha traducido en mayores problemas de liquidez, en recortes de líneas de crédito, menor dinamismo en los depósitos (como efecto del menor crecimiento en las remesas y exportaciones, y de la menor Inversión Extranjera Directa –IED–), así como el aumento de la cartera vencida, los sectores económicos han venido disponiendo de menores recursos para la inversión. En el caso concreto del sector construcción, se tiene que para el primer trimestre del año 2008, la variación interanual de préstamos y redescuentos era positiva, sin embargo, en los posteriores meses, las variaciones registradas fueron negativas, hasta llegar a un 37.8 por ciento negativo en el mes de diciembre.

50

42.6

40 30 20

12.3 4.9

10 0 -10

(4.9)

(6.6)

-20

(18.7)

-30

(31.8)

-40

(35.0)

(32.0) (31.4) (30.3) (37.8)

v

c Di

re

No

t

ct ub O

to

Se p

o

o

lio

os Ag

Ju

ni Ju

ril

ay

Ab

M

ar zo

M

Fe b

En

er o

-50 re ro

Gráfica No. 10 Guatemala: variación interanual de los préstamos concedidos por el sistema financiero a la construcción 2008: Enero-diciembre En porcentajes

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la Superintendencia de Bancos.

Complementariamente, la caída del consumo interno, como efecto del impacto negativo que la crisis global ha tenido en nuestra economía, ha resultado en menores niveles de ventas. En el caso de la construcción, uno de los índices representativos del sector, es decir el índice de ventas del cemento, reflejó una variación interanual negativa en la mayoría de meses del 2008, lo cual da cuenta de la evolución decreciente del sector en ese año. (Gráfica 11) De igual forma, la superficie de construcción autorizada también da cuenta de la caída en la actividad del sector en 2008. Para el caso del total de metros cuadrados y licencias autorizadas de construcción, sufrieron significativas reducciones (44.9% y 37.2%, respectivamente). (Gráfica 12)

Boletín Economía de la Construcción

17

15 8.42

10

Gráfica No. 11 Guatemala: variación interanual de índice de ventas del cemento 2008: Enero-diciembre En porcentajes

5

0.85

(5)

(5.07)

(10) (15)

(11.39) (14.41)

(14.93)

(20) (25)

(16.41)

(23.72)

(13.78)

(23.90)

(30)

(25.91)

(30.05)

Ag os to Se pt ie m br e O ct ub re N ov ie m br Di e ci em br e

io Ju lio

o

Ju n

ril

ay M

Ab

En er o Fe br er o M ar zo

(35)

Fuente: Elaboración de la CGC. 80 56.1

60

Gráfica No. 12 Guatemala: variación interanual de la superficie de construcción autorizada Años 2004-2008 En porcentajes

41.0

40 20

29.9

28.9

14.5 0.3

0 (6.4)

-20 -40

(35.1)

(40.5) (36.8)

-60 2004

2005

2006

Variación M2

2007

2008

Variación licencias

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

En resumen, el sector construcción ha visto una reducción de sus niveles de producción y empleo.

En efecto, para el año 2008 la producción en el sector decreció en 3.6 por ciento, después de haber crecido en 8.8 por ciento en 2007. Consecuentemente, esta situación ha cobrado su factura en el nivel de empleo del sector, ya que en el año 2008 las plazas suprimidas fueron de aproximadamente 100,000.

354,995 13.1

350,000 300,000

15

360,463

274,926 8.8

252,977

250,000

259,674

10 5

4.5

200,000 0

150,000 -3.6

100,000 50,000 -

-8.9 2004 1/

-5

Crecimiento PIB construcción

Gráfica No. 13 Guatemala: producción y empleo en el sector construcción Años 2004-2008 En empleos y porcentajes

Empleo en la construcción

400,000

-10 2005 2/

Empleo en la construcción

2006 3/

2007 4/

2008 5/

Crecimiento PIB construcción

Fuente: Elaboración de la CGC con información del INE y Banco de Guatemala Para datos relativos a empleados: 1/ V Encuesta Nacional de Empleo e Ingresos –ENEI– (2004); 2/ Estimación de CGC con crecimiento del empleo en la construcción según el IGSS; 3/ Encuesta Nacional de Condiciones de Vida –Encovi– (2006); 4/ Estimación de CGC con base a Encovi y tasa de crecimiento de empleo en la construcción según el IGSS; 5/ Encuesta interna de CGC a diciembre 2008. Datos preliminares.

18

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Cabe mencionar que el entorno afectó con mayor énfasis a los sectores de la construcción y el de explotación de minas y canteras, que fueron los únicos que registraron una disminución de su producción en 2008.

5.4

Administración pública y defensa

4.5

Servicios privados

3.7

Alquiler de vivienda

Gráfica No. 14 Guatemala: crecimiento según actividad económica Año 2008 En porcentajes

11.8

Intermediación financiera, seguros y actividades auxiliares

18.2

Transporte, almacenamiento y comunicaciones Comercio al por mayor y menor

3.3

(3.6)

Construcción

2.2

Suministro de electricidad y captación de agua

2.4

Industrias manufactureras Explotación de minas y canteras

(0.8) 2.0

Agricultura, caza, pesca y silvicultura

-5

0

5

10

15

20

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

En lo que respecta al aporte a la economía, el sector construcción contribuyó con el 3.8 por ciento del PIB en 2008.

Administración pública y defensa 6.6% Servicios privados 15.9%

Gráfica No. 15 Guatemala: aporte al PIB por rama de actividad Año 2008 En porcentajes

Agricultura, caza, pesca y silvicultura 13.7% Explotación de minas y canteras 0.7% Industrias manufactureras 18.7%

Alquiler de vivienda 10.2% Intermediación financiera, seguros y actividades auxiliares 4.4%

Transporte, almacenamiento y comunicaciones 10.9%

Comercio al por mayor y menor 12.4%

Suministro de electricidad y captación de agua 2.7% Construcción 3.8%

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

En lo relativo a las proyecciones para 2009, dada la previsión de deterioro de las condiciones macroeconómicas nacionales e internacionales, traducidas en recursos –crédito– más restringidos; menor dinamismo en el ingreso de remesas, de inversión extranjera directa, de turismo y de exportaciones, todo lo cual repercutirá en una reducción de la demanda interna, se espera que la situación del sector construcción también sea menos alentadora. De esa cuenta se proyecta que la caída en la producción para ese año sea del 4.7 por ciento.

Boletín Economía de la Construcción

19

Para el 2010, con la mejora de las condiciones económicas (el FMI proyecta la recuperación a partir del segundo semestre de 2009), se espera que el sector construcción experimente una recuperación, toda vez que vería aumentada su producción en 2.1 por ciento.

25

25.5

20

15.4

15 10 0

9.2

8.9

5 1.4

8.8

7.9

4.5

2.1

3.1

-0.2

-5

13.1

12.1

-3.6

-4.7

-3.7

-3.0

-10

-8.9

-15 -18.3

2010py/

2009py/

2007

2008e/

2006

2004

2003

2002

2001

Colom

Berger

Portillo

1999

1998

1997

Arzú

1996

1995

1994

De León

1993

1992

Serrano Elias

1991

-25

2005

-20

2000

Gráfica No. 16 Guatemala: crecimiento del sector construcción Años 1991 - 2010 En porcentajes

10.0

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala. e/ estimado py/ proyección

Finalmente, se debe apuntar que en 2010 la actividad de explotación de minas y canteras será la única que registrará una disminución de su producción.

Cuadro No. 11 Guatemala: crecimiento según sector económico Años 2008-2010 En porcentajes Actividad económica

2008

Agricultura, caza, pesca y silvicultura Explotación de minas y canteras

2009

2010

2.0

2.7

3.5

(0.8)

(2.9)

(0.5)

Industrias manufactureras

2.4

1.9

2.1

Suministro de electricidad y captación de agua

2.2

2.0

2.3

(3.6)

(4.7)

2.1

3.3

3.2

3.4

Transporte, almacenamiento y comunicaciones

18.2

13.8

11.2

Intermediación financiera, seguros y actividades auxiliares

11.8

11.6

10.9

Alquiler de vivienda

3.7

3.6

3.6

Servicios privados

4.5

4.1

4.2

Administración pública y defensa

5.4

3.7

2.6

Construcción Comercio al por mayor y menor

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

20

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Indicadores de la construcción Por: Norman Leiva Estadística CGC

Producción Cuadro No. 12 Producto Interno Bruto de la Construcción En millones de Quetzales y Porcentajes Año

Precios Corrientes

Precios 2001

Variación (%) 1/

Variación (%) 2/

2001

5,797.6

-

5,797.6

-

2002

7,669.4

32.3

6,692.7

15.4

2003

8,439.1

10.0

6,446.0

-3.7

2004

8,947.7

6.0

5,870.9

-8.9

2005

9,681.7

8.2

6,133.7

4.5

2006

11,812.2

22.0

6,936.9

13.1

2007 p/

13,433.2

13.7

7,548.3

8.8

2008 e/

14,113.4

5.1

7,275.7

-3.6

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

1/ Crecimiento que incorpora el efecto de los precios (inflación).

2/ Crecimiento que no incorpora el efecto de los precios (inflación). p/ Cifras preliminares. e/ Cifras estimadas.

Cuadro No. 13 Aporte de la Construcción al PIB En Porcentajes del PIB Año

Porcentaje

2001

3.9

2002

4.4

2003

4.1

2004

3.6

2005

3.7

2006

3.9

2007 p/

4.0

2008 e/

3.7

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala. p/ Cifras preliminares. e/ Cifras estimadas.

22

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Precios Cuadro No. 14 Inflación del Sector Construccióna/ En porcentajes Año 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 p/ 2008 e/

Deflactor 1.0 1.1 1.3 1.5 1.6 1.7 1.8 1.9

Inflación (%) 14.6 14.2 16.4 3.6 7.9 4.5 9.0

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala. a/ (2001 = 100%) . p/ Cifras preliminares. e/ Cifras estimadas.

Superficie de construcción

Total general

Demoliciones

Vivienda Unifamiliar

Vivienda Multifamiliar

Vivienda en Serie

Uso Colectivo

Reparaciones

Paredes

Industria

Comercio

Ampliaciones

Año

Cuadro No. 15 Superficie autorizada licencias de construcción En licencias

1995

1,234

397

38

904

297

61

2,662

1,133

3,246

9,972

1996

1,249

355

45

728

306

69

2,924

540

3,111

9,327

1997

1,615

323

26

1,039

304

51

4,173

702

2,976

11,209

1998

1,511

326

8

864

275

58

4,994

516

3,178

11,730

1999

1,384

407

7

1,229

300

53

2,790

444

3,553

10,167

2000

1,490

426

3

1,524

360

53

1,037

368

4,053

9,314 10,322

2001

1,895

351

9

1,551

465

48

806

612

4,585

2002

2,202

336

8

1,907

360

50

1,265

220

4,898

11,246

2003

1,610

328

6

1,517

304

57

1,638

539

4,492

10,491 10,518

2004

1,430

364

34

1,311

600

49

1,952

984

3,794

2005

3,126

434

94

1,107

511

91

2,948

1,860

3,384

13,555

2006

3,161

424

122

1,202

570

93

2,011

10,399

3,178

21,160

2007

2,776

442

37

878

559

56

4,149

2,073

2,773

2008

2,120

402

21

847

488

44

1,731

375

2,537

117

8,682

26,803

5,315

458

16,608

5,699

833

35,080

20,765

49,758

117

161,437

Total general

13,743

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

Corresponde a municipios de Guatemala, Mixco, Villa Nueva, San Miguel Petapa, Santa Catarina Pinula, San José Pinula, Villa Canales.

Boletín Economía de la Construcción

23

Uso Colectivo

Vivienda en Serie

28,410

93,646

28,110

39,990

192,504

83,253

392,172

1,164,682

242,269

30,267

76,543

25,333

39,025

162,479

48,282

338,287

1,000,280

1997

60,818

213,767

29,766

96,449

25,869

22,724

295,108

57,470

323,817

1,125,788

1998

48,625

425,300

15,550

130,044

17,240

84,126

352,178

49,828

351,140

1,474,032

1999

36,616

313,465

21,255

125,436

20,477

38,199

251,385

50,105

376,543

1,233,480

2000

37,248

219,795

4,921

147,444

24,444

14,100

109,959

34,171

408,856

1,000,938

2001

48,224

186,634

12,128

130,018

37,568

14,032

74,012

60,671

487,295

1,050,582

2002

55,513

243,765

4,083

149,511

27,796

15,198

130,267

16,573

538,351

1,181,057

2003

40,500

221,268

11,778

141,953

27,926

28,417

155,771

59,306

505,584

1,192,503

2004

42,776

343,799

17,411

139,513

44,450

15,058

244,894

109,240

407,897

1,365,037

2005

87,813

405,370

223,488

103,179

37,936

65,782

310,713

130,131

560,251

1,924,663

2006

91,426

346,154

260,679

66,221

37,361

51,706

433,248

727,302

485,322

2,499,420

2007

73,266

808,195

52,339

100,720

43,082

31,631

465,920

334,530

430,666

2,340,349

2008

56,464

561,883

17,584

79,559

35,627

19,057

184,519

57,742

380,433

1,392,868

753,173

4,802,172

729,659

1,580,234

433,218

479,045

3,362,956

1,818,604

Vivienda Unifamiliar

Año Total general

Total general

Reparaciones

270,508

37,796

Vivienda Multifamiliar

Paredes

36,089

1996

Comercio

1995

Ampliaciones

Industria

Cuadro No. 16 Superficie autorizada Metros cuadrados de construcción En metros cuadrados

5,986,615 19,945,677

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Banco de Guatemala.

Corresponde a municipios de Guatemala, Mixco, Villa Nueva, San Miguel Petapa, Santa Catarina Pinula, San José Pinula, Villa Canales.

Hipotecas

Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre

457 480 351 341 324 307 355 311 277 301 330 188

407 358 317 332 245 227 332 251 267 359 338 418

360 375 345 392 296 337 420 327 350 377 360 378

Seguros o Fianzas Nuevas Emitidas

Dictámenes Aprobados o Inmueble o Deudor Específico

506 483 412 397 431 290 329 285 288 377 412 448

Resguardos Emitidos con Deudor o Promesa de Fianza

442 511 416 482 383 366 340 279 281 349 220 175

Casos Ingresados Por Proyecto

Inspección

Mes

Inspección

Cuadro No. 17 Mercado de hipotecas En cantidades. Año 2008

305 405 299 529 357 470 306 361 350 309 390 112

Fuente: Elaboración de la CGC con información del FHA.

24

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Presupuesto público Cuadro No. 18 Presupuesto del Ministerio de Comunicaciones En millones de Quetzales y porcentajes

Año 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 1/

Cuadro No. 19 Presupuesto del Ministerio de Comunicaciones como porcentaje del PIB En porcentajes

Millones de Variación (%) Quetzales 2,225.3 2,525.0 13.5 1,575.1 (37.6) 1,589.9 0.9 1,940.5 22.1 1,920.7 (1.0) 2,150.0 11.9 2,429.3 13.0 3,958.9 63.0 5,038.2 27.3 4,248.3 (15.7)

Año 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 1/

Porcentaje 1.1 1.2 1.1 1.1 1.2 1.7 2.0 2.2

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas Públicas.

1/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas Públicas.

1/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009

Cuadro No. 20 Presupuesto del Programa de Obra Pública: Clasificación Geográfica En millones de Quetzales Descripción Guatemala El Progreso Sacatepéquez Chimaltenango Escuintla Santa Rosa Sololá Totonicapán Quetzaltenango Suchitepéquez Retalhuleu San Marcos Huehuetenango Quiché Baja Verapaz Alta Verapaz Petén Izabal Zacapa Chiquimula Jalapa Jutiapa Multiregional Total

1998 11.4 1.4 0.1 0.1 0.3 0.6 2.3 3.4 4.2 6.9 2.1 2.4 35.2

1999 11.6 0.8 1.4 0.5 0.4 4.0 5.2 1.0 2.5 3.0

0.3 0.2 3.7 34.7

20001/ 0.7 0.1 0.2 0.1 0.2 1.2

2001 6.3 0.5 0.3 0.1 0.6 0.8 0.1 0.2 0.5 0.3 0.1 0.1 1.5 11.4

2002 6.7 0.3 0.2 0.3 0.3 1.0 0.4 0.1 1.2 0.7 0.7 1.0 0.4 0.2 0.6 1.8 0.2 0.2 0.1 0.3 1.7 18.4

2003 6.8 0.1 0.2 0.3 0.5 2.1 0.5 1.0 0.1 4.4 0.4 0.5 0.4 0.6 0.5 0.6 0.2 1.9 6.3 1.1 1.1 29.4

2004 6.1 0.1 0.0 0.1 -

2005 7.1 0.4 0.4 -

2006 28.3 0.4 0.5 -

1.3 2.1 0.0

0.4 0.4 8.7

0.4 0.5 7.4 37.4

0.0 0.0 1.5 0.0 1.5 12.8

2007 22.8 0.1 0.1 2.3 0.7 0.5 0.6 0.1 0.1 0.0 0.1 0.1 0.1 0.1 0.1 0.1 0.0 6.3 1.2 0.0 0.1 0.1 1.9 37.4

2008 2/ 5.9 0.0 0.3 7.0 0.0 3.7 4.0 0.3 2.8 24.0

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas.

1/ Hasta 2000 el programa relativo a obra pública incluía lo tocante con infraestructura educativa .

2/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009

Boletín Economía de la Construcción

25

Cuadro No. 21 Presupuesto del Programa de Obra Pública Como Porcentaje del PIB Año 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 1/

Porcentaje 0.008 0.011 0.017 0.007 0.004 0.016 0.015 0.022

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas Públicas.

1/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009.

Cuadro No. 22 Presupuesto del programa red vial: Clasificación geográfica En millones de Quetzales Descripción Guatemala El Progreso Sacatepéquez Chimaltenango Escuintla Santa Rosa Sololá Totonicapán Quetzaltenango Suchitepéquez Retalhuleu San Marcos Huehuetenango Quiché Baja Verapaz Alta Verapaz Petén Izabal Zacapa Chiquimula Jalapa Jutiapa Multiregional Multidepartamental región I Multidepartamental región II Multidepartamental región III Multidepartamental región IV Multidepartamental región V Multidepartamental región VI Multidepartamental región VII Total

1998 45.9 29.2 1.8 68.5 51.0 39.0 5.7 29.1 51.0 6.2 39.1 3.8 19.8 5.3 3.2 85.7 116.6 59.0 10.2 118.2 26.9 71.7 863.4 -

1999 63.1 18.2 41.3 50.9 63.5 30.2 1.1 47.7 13.3 2.7 50.6 24.6 3.9 51.6 128.8 19.9 0.6 106.3 35.8 6.3 1,073.5 -

2000 60.6 1.5 1.9 40.8 70.9 42.0 2.4 29.3 11.2 20.1 68.7 14.5 4.1 21.7 150.0 18.0 0.2 73.6 26.0 7.0 690.8 -

2001 93.1 4.6 7.0 28.1 68.8 88.5 14.0 2.0 31.2 15.7 17.7 37.9 49.1 31.8 13.5 61.2 198.4 15.4 7.2 46.4 78.9 14.4 390.7 0.5 1.1 1.8

2002 101.5 16.5 7.5 76.6 160.3 76.3 13.3 3.7 39.6 29.1 34.7 43.1 69.1 41.2 45.9 93.8 113.1 37.4 43.6 111.3 134.8 38.4 262.9 -

1,750.4

1,833.8

1,355.4

1,319.1

1,593.7

2003 163.7 16.6 17.5 60.1 57.1 49.6 13.0 11.9 29.6 17.1 23.2 49.3 106.9 73.7 144.6 127.2 132.7 81.0 26.3 29.9 21.1 22.5 152.1 14.2 51.7 17.2 1,510.0

2004 209.3 18.7 14.1 33.7 54.5 22.5 12.0 4.5 37.2 15.0 19.7 39.2 163.0 63.5 137.3 158.3 85.0 56.8 14.8 108.2 10.8 33.9 219.9 13.4 93.3 14.3 65.2 1,718.0

2005 135.6 10.2 7.5 81.4 93.0 21.7 9.1 16.2 33.7 12.1 14.3 52.6 194.6 52.2 15.6 66.6 95.4 22.6 46.3 93.2 6.0 19.2 420.1 2.7 119.7 43.0 1,684.6

20061/ 131.7 10.1 7.4 69.1 106.7 41.9 18.6 9.0 68.4 14.1 17.4 44.0 183.3 169.8 16.8 63.5 103.4 15.1 26.0 41.9 32.4 61.4 623.5 1.1 1.5 1.1 57.4 12.3 146.4 2,095.4

2007 174.9 10.0 18.3 28.7 224.1 41.6 35.6 7.9 157.6 19.6 30.3 86.1 283.6 254.2 18.8 59.0 123.2 22.8 41.3 38.5 42.7 129.9 1,313.6 0.6 6.2 5.5 30.4 11.0 152.3 3,368.7

20082/ 230.3 10.4 28.4 31.5 220.5 72.5 29.5 18.4 148.0 45.2 59.7 96.5 79.5 81.1 43.7 176.3 166.3 110.8 104.6 59.7 142.3 170.5 615.5 31.8 32.3 11.0 105.2 63.8 2,985.1

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas.

1/ En 2006 el programa red vial pasa a denominarse: Desarrollo de la Infraestructura Vial.

2/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009

26

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Cuadro No. 23 Presupuesto del Programa de Red Vial Como Porcentaje del PIB Año 2001 2002 2003 2004 2005 2006 1/ 2007 2008 2/

Porcentaje 0.9 1.0 0.9 0.9 0.8 0.9 1.3 1.5

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas.

1/ En 2006 el programa red vial pasa a denominarse: Desarrollo de la Infraestructura Vial.

2/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009

Cuadro No. 24 Presupuesto del Programa de Vivienda En millones de Quetzales y porcentajes Año 2004 2005 2006 2007 20081/

Millones de Quetzales 130.4 276.7 260.5 472.7 156.8

Variación (%) 1.1 (0.1) 0.8 (0.7)

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas.

1/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009.

Cuadro No. 25 Presupuesto del programa de Vivienda como porcentaje del PIB. En porcentajes Año 20041/ 2005 2006 2007 20082/

Porcentaje 0.07 0.13 0.11 0.18 0.08

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Ministerio de Finanzas.

1/ A partir del 2004 aparece en la estructura programática del presupuesto el programa de vivienda.

2/ Presupuesto ejecutado al 06/01/2009.

Boletín Economía de la Construcción

27

Precios Por: Norman Leiva Estadística CGC

Precios nacionales

Cuadro No. 26 Guatemala: Precio de los principales materiales de construcción En US$. Año 2008 Materiales

Unidad de Medida

Ene

7.24

Jul 7.32

Ago 7.36

Sep 7.30

Oct 7.24

Nov 7.14

Dic

Varilla Nº 4 gº 60 /p

Quintal

Varilla Nº 3 gº 60 /p

Quintal

45.50

47.58

50.08

51.84

65.16

70.06

70.80

70.24

69.22

56.10

47.89

47.42

Arena

Metro Cúbico

11.70

11.67

11.80

12.20

12.76

13.28

13.28

13.44

13.15

13.32

13.05

13.03

Piedra Quebrada

Metro Cúbico

21.04

20.92

21.14

21.44

22.62

24.05

24.42

24.80

24.61

24.26

23.89

23.66

Bloque 20*20*40

Unidad

0.47

0.47

0.47

0.48

0.49

0.48

0.50

0.52

0.52

0.51

0.51

0.50

Cable Eléctrico Nº 10

Metro Lineal

0.83

0.83

0.84

0.85

0.86

0.61

0.74

0.69

0.66

0.67

0.55

0.44

Cable Eléctrico Nº 8

Metro Lineal

1.10

1.10

1.11

1.13

1.14

1.02

1.19

1.02

1.09

0.96

0.77

0.74

Tubo PVC 1/2 pulgada SCH-40 2/

Tubo

4.25

3.83

3.87

3.99

4.04

3.59

3.61

3.94

4.03

3.99

4.29

4.25

Diesel 3/

Galón

3.42

3.40

3.82

4.15

4.58

4.95

4.99

4.53

4.26

3.62

3.11

2.57

Mezcla Asfáltica

Tonelada

64.81

64.66

65.37

66.21

67.16

66.60

67.09

87.61

86.97

79.55

78.43

77.70

Piso de Granito 4/

Metro Cuadrado

6.26

6.24

6.31

6.41

6.60

6.52

6.59

6.63

6.40

6.35

6.26

6.19

Por Dólar

7.17

Jun

Metro Cúbico

Mensual

7.03

May

Saco 42.5kgrs

Tipo de Cambio 6/

6.84

Abr

Concreto 1/

Índice de Precios 5/

6.66

Mar

Cemento

Salario Mínimo Mes actividades no agrícolas

6.65

Feb

7.05

113.35 121.01 122.34 123.92 125.69 124.64 125.55 140.96 139.93 138.66 136.70 135.44 45.67

46.64

51.39

55.48

62.55

68.55

71.41

71.16

69.97

49.92

44.91

42.86

222.70 222.17 224.60 227.51 230.76 228.84 230.51 231.57 229.87 227.79 224.57 222.49 168.88 170.05 172.05 174.46 176.96 179.84 182.09 183.00 182.72 183.63 183.65 182.95 7.71

7.73

7.65

7.55

7.45

7.51

7.45

7.42

7.47

7.54

7.65

7.72

Fuente: Cámara Guatemalteca de la Construcción 1/ Concreo 4000 PSI. 2/ 315 P.S.I. 3/ Precio al último día del mes.

4/ Piso de granito fondo gris de 25 cms x 25 cms.

5/ Dic 2000 = 100.

6/ Tipo de cambio de venta promedio ponderado del sistema bancario.

28

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Precios internacionales Cuadro No. 27 Costa Rica: precio de los principales materiales de construcción En US$. Año 2008 Materiales Cemento Concreto Varilla Nº 4 gº 601/ Varilla Nº 3 gº 601/ Arena Piedra Quebrada Bloque 20*20*40 Cable Eléctrico Nº 10 Cable Eléctrico Nº 8 Tubo PVC 1/2 pulgada SCH-40 Diesel Mezcla Asfáltica Piso de Granito Salario Peón Índice de Precios2/ Tipo de Cambio3/

Unidad de Medida Saco 42.5kgrs Metro Cúbico Quintal Quintal Metro Cúbico Metro Cúbico Unidad Metro Lineal Metro Lineal Tubo Galón Tonelada Metro Cuadrado Mes Mensual Por Dólar

Ene 7.91 ND 62.33 63.29 22.08 22.97 ND 1.07 1.69

Feb 7.94 ND 66.03 67.06 22.13 23.02 ND 1.07 1.69

Mar 8.10 ND 66.16 67.18 22.17 23.06 1.01 1.13 1.78

Abr 8.33 ND 72.95 74.06 22.22 23.12 1.01 1.19 1.87

May 8.54 ND 86.02 71.58 22.59 23.83 1.09 1.09 1.72

Jun 8.41 ND 84.62 70.42 22.22 23.44 1.14 1.07 1.69

Jul 8.39 ND 94.19 79.37 21.48 22.66 1.10 1.07 1.68

Ago 7.86 ND 91.51 77.10 23.04 24.08 1.13 1.04 1.63

Sep 7.83 ND 91.22 76.86 22.86 24.00 1.13 1.03 1.63

Oct 8.24 ND 83.24 76.68 22.81 23.95 1.13 1.03 1.62

Nov 8.38 ND 83.44 76.86 22.86 24.00 1.13 1.03 1.63

Dic 8.44 ND 83.95 77.33 23.00 24.15 1.14 1.04 1.64

5.83

5.85

5.86

5.87

5.67

5.58

5.69

5.53

5.51

5.50

5.51

5.41

3.94 4.00 3.88 4.23 4.32 4.50 4.97 97.11 97.33 97.51 97.74 94.46 92.93 89.83 ND ND ND ND ND ND ND 328.10 328.83 329.44 330.20 318.51 313.95 334.10 114.92 116.20 116.66 117.64 119.89 121.56 124.16 500.34 499.22 498.30 497.15 514.40 522.88 540.91

4.94 117.71 ND 324.58 126.38 556.78

4.92 117.34 ND 323.54 127.58 558.57

4.39 126.14 ND 322.78 128.91 559.89

4.13 137.57 ND 323.56 130.50 558.54

3.56 138.42 ND 325.55 129.95 555.12

Sep 7.14

Oct 7.12

Nov 7.37

Dic 7.20

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la Cámara Costarricense de la Construcción 1/ Varilla grado 60 por seis metros 2/ Índice de precios al Consumidor, Base: Julio 2006=100; en colones; 3) Promedio mensual del tipo de cambio de venta del dólar de USA en colones costarricenses, referencia el Banco Central de Costa Rica.

Cuadro No. 28 El Salvador: precio de los principales materiales de construcción En US$. Año 2008 Materiales Unidad de Medida Cemento Saco 42.5kgrs Concreto 210 kg/cm2 Metro Cúbico

Ene 6.77

Feb 6.61

Mar 6.53

Abr 6.67

May 6.59

ND

ND

ND

ND

ND

Varilla Nº 4 gº 60 Varilla Nº 3 gº 40 Arena Piedra Quebrada Bloque de concreto Cable Eléctrico Nº 10 Cable Eléctrico Nº 8 Tubo PVC 1/2 pulgada SCH-40 Diesel Mezcla Asfáltica Piso de Granito Salario Peón 1/ Índice de Precios Tipo de Cambio

ND 42.91 10.50 31.40 0.37 0.59 ND

ND 46.67 13.06 28.17 0.37 0.59 ND

ND 49.77 12.45 30.06 0.38 0.60 ND

ND 61.14 11.38 31.31 0.39 0.65 ND

ND 62.99 11.98 31.31 0.39 0.64 ND

ND 69.90 12.45 31.31 0.40 0.65 ND

ND 71.06 13.56 32.00 0.40 0.65 ND

ND 69.11 13.56 32.64 0.40 0.65 ND

ND 68.64 13.10 29.92 0.40 0.63 ND

ND 61.56 12.87 31.42 0.38 0.61 ND

ND 54.95 13.25 31.70 0.39 0.51 ND

6.68

6.58

6.44

6.64

6.91

7.34

8.48

8.48

8.62

7.64

7.36

ND

3.49 ND ND 20.25 ND 1.00

3.74 ND ND 20.25 ND 1.00

4.08 ND ND 20.25 ND 1.00

4.17 ND ND 20.25 ND 1.00

4.79 ND ND 20.25 ND 1.00

5.06 5.13 4.37 4.07 ND 106.22 106.22 105.09 ND ND ND ND 20.25 20.25 20.25 20.25 ND ND ND ND 1.00 1.00 1.00 1.00

3.30 96.62 ND 20.25 ND 1.00

2.97 81.74 ND 20.25 ND 1.00

2.34 79.67 ND 20.25 ND 1.00

(descarga convencional)

Quintal Quintal Metro Cúbico Metro Cúbico Unidad Metro Lineal Metro Lineal Tubo Galón Tonelada Metro Cuadrado Mes Mensual Por Dólar

Jun 7.15

Jul 7.21

Ago 7.21

ND 125.79 125.79 122.22 122.39 121.92 120.81 ND 50.46 12.35 30.29 0.37 ND ND

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la Cámara Salvadoreña de la Industria de la Construcción 1/Incluye prestaciones

Boletín Economía de la Construcción

29

Cuadro No. 29 Honduras: precio de los principales materiales de construcción En US$. Año 2008 Materiales Cemento Concreto 3000 lppc Varilla Nº 4 x 9 Mts. Varilla Nº 3 x 9 Mts. Arena Grava de fabrica 3/4 Bloque 20*20*40 Cable Eléctrico Nº 10 Cable Eléctrico Nº 8 Tubo PVC 1/2 pulgada SCH-13.5 Diesel (Precio Promedio Ponderado) Mezcla Asfáltica Piso de Granito Salario Peón 1/ Índice de Precios al consumidor 2/ Tipo de Cambio (Venta)

Unidad de Medida Saco 42.5kgrs Metro Cúbico c/u c/u Metro Cúbico Metro Cúbico Unidad Metro Lineal Metro Lineal

Ene 5.99 74.62 9.10 5.12 14.19 16.29 0.53 0.71 1.10

Feb 5.99 74.62 9.10 5.12 14.19 16.29 0.53 0.71 1.10

Mar 5.99 90.23 8.87 5.00 14.19 16.29 0.56 0.71 1.10

Abr May Jun Jul Ago Sep Oct Nov Dic 5.99 5.99 6.15 6.23 6.23 6.28 6.28 6.28 6.36 90.23 90.23 110.14 110.14 110.14 110.14 110.14 110.14 113.77 10.19 11.56 12.09 12.09 12.09 13.24 12.03 10.30 9.62 5.83 6.57 6.78 6.78 6.78 7.30 6.78 6.15 5.62 14.19 14.19 15.76 15.76 15.76 18.39 18.39 18.39 18.39 16.29 16.29 18.39 18.39 18.39 19.44 19.44 19.44 19.97 0.56 0.56 0.60 0.60 0.60 0.62 0.62 0.62 0.63 0.71 0.71 0.74 0.74 0.74 0.74 0.74 0.74 0.80 1.10 1.10 1.21 1.21 1.21 1.21 1.21 1.21 1.23

Tubo

1.79

1.79

1.79

1.79

1.79

2.05

2.05

2.05

2.05

2.05

2.05

2.05

Galón

3.10

3.10

3.10

3.31

3.76

4.22

4.67

4.55

4.13

3.74

3.07

2.69

Tonelada Metro Cuadrado Mes

N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01 176.01

Mensual

187.70 189.70 191.40 193.30 196.80 199.20 203.40 205.30 205.60 206.90 206.50 206.70

Lempiras por Dólar

19.03

19.03

19.03

19.04

19.04

19.03

19.03

19.03

19.03

19.03

19.03

19.03

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la Cámara Hondureña de la Industria de la Construcción 1/ Salario minimo oficial decretado por el gobierno para el sector construcción; 2/ Indice de precios al consumidor emitido por el Banco Central de Honduras, Base 100=1999.

Cuadro No. 30 Nicaragua: precio de los principales materiales de construcción En US$. Año 2008 Materiales Cemento Concreto (2500 PSI) Varilla Nº 4 gº 60 1/ Varilla Nº 3 gº 60 Arena Piedra Quebrada Bloque 15*20*40 Cable Eléctrico Nº 10 Cable Eléctrico Nº 14 Tubo PVC 1/2 pulgada SCH-402/ Diesel Mezcla Asfáltica Piso de Granito (ancho: 0.60) Losetas de concreto con acabado de granito (ancho: 0.60) Salario Peón Índice de Precios 3/ Tipo de Cambio

Unidad de Medida Saco 42.5kgrs Metro Cúbico Quintal Quintal Metro Cúbico Metro Cúbico Unidad Metro Lineal Metro Lineal

Ene 5.76

Feb

Mar

Abr May 5.83

Jun

Jul Ago 6.40

Sep

Oct Nov 7.05 6.59 74.25 75.00 66.68 N.D. N.D. 72.70 8.50 10.18 17.52 17.52 N.D. N.D. N.D. 0.88 N.D. 0.36

Dic N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D. N.D.

34.87 N.D. 6.34 19.90 0.39 0.78 0.48

N.D. N.D. 6.76 19.95 0.43 0.87 0.34

66.68 72.70 8.22 17.52 0.45 0.88 0.36

Tubo

2.91

2.54

2.55

2.58

2.60 N.D.

Galón Tonelada ml

3.66

3.61

4.10

N.D.

N.D.

N.D.

3.45 75.00 N.D.

3.26 N.D. 85.00 N.D. N.D. N.D.

N.D.

N.D.

N.D.

N.D.

N.D. N.D.

ml Mes Mensual Por Dólar

186.16 224.43 223.49 222.55 221.63 220.83 219.80 219.01 218.12 217.23 216.35 N.D. 609.80 631.60 646.30 661.50 675.50 691.20 700.10 772.00 778.00 776.20 780.30 N.D. 18.943 19.01 19.09 19.17 19.25 19.32 19.41 19.48 19.56 19.64 19.72 N.D.

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la Cámara Nicaragüense de la Industria de la Construcción 1/ tubo de 6 pie 2/ tubo de 20 pie 3/ Indices publicados en la pág. Web del Banco Central de Nicaragua Nota: precios no incluyen IVA ni transporte.

30

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7

Cuadro No. 31 Panamá: precio de los principales materiales de construcción En US$. Año 2008

Materiales Cemento Concreto Varilla Nº 4 gº 60 Varilla Nº 3 gº 60 Arena Piedra Quebrada Bloque 20*20*40 Cable Eléctrico Nº 10 Cable Eléctrico Nº 8 Tubo PVC 1/2 pulgada SCH-40 Diesel Mezcla Asfáltica Piso de Granito Salario Peón Índice de Precios Tipo de Cambio

Unidad de Medida Saco 42.5kgrs Metro Cúbico Tonelada Corta Tonelada Corta Yarda Cúbica Yarda Cúbica Unidad

Ene

Feb

Mar

Abr

May

Jun

Jul

Ago

Sep

Oct

Nov

Dic

6.85 N/D N/D N/D N/D N/D N/D

6.85 N/D N/D N/D N/D N/D N/D

6.85 N/D N/D N/D N/D N/D N/D

6.85 N/D N/D N/D N/D N/D N/D

6.85 6.85 6.85 6.85 7.41 7.72 7.72 7.19 N/D 143.61 149.20 149.20 161.91 161.91 161.91 151.85 N/D 1,250.00 1,395.00 1,260.00 950.00 670.00 600.00 500.00 N/D - 670.00 600.00 500.00 N/D 17.62 17.67 17.62 17.62 17.62 17.38 17.38 N/D 10.00 10.00 10.00 10.00 10.00 10.00 10.00 N/D 0.55 0.65 0.65 0.65 0.65 0.65 0.65

Pie Lineal

0.31

0.31

0.31

0.40

0.31

Pie Lineal

0.50

0.50

0.50

0.50

0.50

0.50

N/D

N/D

N/D

N/D

N/D

N/D

Tramo

N/D

N/D

N/D

N/D

N/D

8.45

9.47

9.47

9.47

10.28

9.45

8.35

3.17 3.25 3.75 3.79 4.10 N/D N/D N/D N/D N/D N/D N/D N/D N/D N/D 492.58 492.58 492.58 492.58 492.58 123.70 124.60 125.00 123.90 124.40 N/D N/D N/D N/D N/D

4.58 95.00 N/D 492.58 125.70 N/D

4.66 130.00 N/D 505.05 121.70 N/D

Galón Tonelada Corta Metro Cuadrado Mes Mensual Por Dólar

0.40

N/D

N/D

N/D

N/D

N/D

N/D

3.91 3.88 2.85 2.58 1.96 117.00 117.00 125.00 125.00 125.00 N/D N/D N/D N/D N/D 505.05 505.05 505.05 505.05 505.05 124.00 128.00 - 117.30 N/D N/D N/D 1.00 1.00

Fuente: Elaboración de la CGC con información de la Cámara Panameña de la Construcción

Cuadro No. 32 Precio Mundial de Acero Corrugado ($/t) Año 2008

Fecha

Precio Promedio

Ene-08

US$663.00

Feb-08

US$724.00

Mar-08

US$789.00

Abr-08

US$923.00

May-08

US$1,030.00

Jun-08

US$1,075.00

Jul-08

US$1,100.00

Ago-08

US$1,028.00

Sep-08

US$863.00

Oct-08

US$701.00

Nov-08

US$548.00

Dic-08

US$566.00

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Steel Business Briefing.

Boletín Economía de la Construcción

31

Cuadro No. 33 Precio mundial de bobina laminada en caliente ($/t) Año 2008 Fecha

Precio Promedio

Ene-08

US$676.00

Feb-08

US$758.00

Mar-08

US$859.00

Abr-08

US$1,009.00

May-08

US$1,070.00

Jun-08

US$1,108.00

Jul-08

US$1,070.00

Ago-08

US$1,058.00

Sep-08

US$971.00

Oct-08

US$760.00

Nov-08

US$615.00

Dic-08

US$562.00

Fuente: Elaboración de la CGC con información del Steel Business Briefing.

Cuadro No. 34 WTI Crude Future ($/barril) Año 2008

Fecha 1/31/2008

Precio promedio US$90.85

Fecha

Precio promedio

1/25/2008

US$182.67

2/25/2008

US$99.24

2/29/2008

US$200.91

3/31/2008

US$100.40

3/28/2008

US$221.94

4/30/2008

US$113.46

4/25/2008

US$237.01

5/30/2008

US$127.68

5/30/2008

US$267.95

6/30/2008

US$140.00

6/27/2008

US$281.95

7/31/2008

US$124.08

7/25/2008

US$291.40

8/29/2008

US$115.46

8/29/2008

US$284.79

9/30/2008

US$97.52

9/26/2008

US$269.55

10/31/2008

US$67.89

10/31/2008

US$240.29

11/28/2008

US$54.43

11/28/2008

US$182.95

12/31/2008

US$42.62

12/26/2008

US$155.15

Fuente: Elaboración de la CGC con información de Bloomberg.

32

Cuadro No. 35 Índice Global de Acero al Carbón Año 2008

Fuente: Elaboración de la CGC con información de CRU.

Octubre-diciembre 2008 • Año 2 • No. 7