ESTADOS FINANCIEROS DOSSIER 4° SEMESTRE by camila

SOCIEDAD BLANCO S.A. Balance General 31 de diciembre 2014 ACTIVO ACTIVO CORRIENTE Disponible Caja Bancos Inversiones Acciones Deudores Clientes Cuentas por Cobrar Comerciales Cuentas por Cobrar vinculados económicos Anticipos y Avances Anticipo Impuestos y saldos a Favor Reclamaciones Cuentas por Cobrar Trabajadores Provisiones Inventarios Materias primas Productos en proceso Obras de construcción en curso Contratos en ejecución Cultivos en desarrollo Plantaciones agrícolas Productos terminados Mercancía no fabricada por la empresa Bienes raíces para la venta Semovientes Materiales repuestos y accesorios Envases y empaques Inventario en tránsito Provisiones Diferidos Gastos pagados por anticipado Cargos diferidos ACTIVO CORRIENTE TOTAL

ACTIVO NO CORRIENTE

785.163 30.000 755.163 55.000 55.000 15.786.823 10.185.456 986.500 2.984.000 1.098.700 420.000 47.800 195.319 -130.952 37.056.093 1.540.350 4.789.600 3.089.765 2.345.620 1.876.200 2.456.809 6.748.436 5.987.033 1.000.000 4.321.000 2.367.499 456.783 1.234.591 -1.157.593 2.345.394 1.258.240 1.087.154 56.028.473

Inversiones Acciones Certificados Otras inversiones Provisiones Deudores Clientes Cuentas por cobrar trabajadores Provisiones Propiedad planta y equipo Terrenos Construcciones en curso Maquinaria y equipo en montaje Construcciones y edificaciones Maquinaria y equipo Equipo de oficina Equipo de computación y comunicación Equipo médico Flota y equipo de transporte Flota y equipo fluvial Flota y equipo aéreo Acueducto plantas y redes Plantaciones agrícolas y forestales Vías de comunicación Minas y canteras Semovientes Depreciación acumulada Amortización acumulada Agotamiento acumulado Provisiones Intangibles crédito mercantil Marcas Patentes Concesiones y franquicias Derechos Depreciación y/o amortización acumulada Diferidos Cargos diferidos Otros activos Bienes de arte y cultura

691.413 479.613 151.500 80.000 -19.700 2.803.831 2.546.364 781.275 -523.808 51.852.374 13.500.000 1.430.400 87.654 41.319.180 765.432 345.678 965.423 78.906 319.600 569.000 2.400.000 704.000 1.400.800 432.158 5.600.600 814.899 -16.057.072 -523.886 -1.765.000 -535.398 5.855.600 524.000 1.400.000 900.000 1.850.000 2.870.000 -1.688.400 4.348.616 4.348.616 850.000 850.000

Valorizaciones De inversiones De propiedad planta y equipo De otros activos

7.662.600 70.400 7.442.200 150.000

ACTIVO NO CORRIENTE TOTAL

74.064.434

TOTAL ACTIVO

130.092.907

1- Efectivo y equivalente de efectivo: Con base al decreto 2649/93 el Disponible comprendía las cuentas consideradas como recursos de liquidez y disponibilidad inmediata, total o parcial, que podía utilizar con fines específicos o generales, los cuales incluían caja, depósitos bancarios, remesas en tránsito y fondos. CONFORMACION DEL DISPONIBLE Cuenta Disponible Caja Caja General Cajas menores Bancos Moneda nacional Moneda extranjera Intangibles Derechos Fideicomiso

Saldo 2649/93 785.163 30.000 10.000 20.000 755.163 648.320 106.843 870.000 870.000 870.000

Como parte del saldo de Bancos en moneda nacional, existe un valor de $300.000, que corresponden a una cuenta exclusiva para la ejecución de una obra, al estar pactado en el contrato y dichos recursos solo pueden ser utilizados para desarrollar el contrato. De la misma forma el Fideicomiso con saldo de $870.000, los cuales tienen como fin cumplir compromisos de pagos a corto plazo y no de inversión. El efectivo1 está definido como efectivo en caja y depósitos en bancos. Para efectos de aplicación de NIIF para Pymes se debe hacer una reclasificación de Disponible a Efectivo y equivalentes de efectivo.

Glosario de las NIIF para Pymes

El valor del depósito bancario por la suma de $300.000 en una cuenta con destinación específica a utilizar en un contrato, debe reclasificarse a una cuenta de efectivo restringido. En el proceso de revisión de los registros contables para la conversión de los estados financieros, en una de las cajas menores hay una caja de $1.000 la cual fue cancelada en el mes de mayo de 2014. Debe hacerse un ajuste acreditando Efectivo y equivalente de efectivo, y debitando Ganancias acumuladas. En el desarrollo de la convertibilidad, se establecen errores contenidos en la información y conforme al marco del 2649/93, las conciliaciones requeridas en el párrafo 35.13(b) y (c) deben distinguir las correcciones de esos errores en los cambios de políticas contables. Para lo anterior se habilita bajo NIIF una subcuenta Ganancias acumuladas (Ajustes – Errores PCGA) en la que deben ser reconocidos los ajustes resultantes de las correcciones de errores de la información preparada bajo 2649/93 En el párrafo 7.2 de la NIIF para las PYMES define el equivalente de efectivo, como las inversiones a corto plazo, de gran liquidez mantenidas para cumplir compromisos de pago a corto plazo y no para inversión. Por lo anterior, si una inversión cumple las condiciones establecidas igualmente cuando su vencimiento o convertibilidad en dinero es en un plazo inferior a 90 días. Con lo anterior el fideicomiso se debe reclasificar efectivo a la cuenta de equivalente de efectivoEn estos casos la base fiscal de los activos no difiere del valor en libros2, por tanto no se genera impuesto diferido. Los asientos de convergencia de lo expuesto anteriormente son:  Para el ejemplo de la reclasificación del efectivo y equivalente de efectivo CUENTA Caja Caja general Cajas menores Bancos Moneda nacional Moneda extranjera Caja Caja general Cajas menores Bancos Moneda nacional Moneda extranjera 2

Párrafo 29.12 (a) de la NIIF para las PYMES

RECLASIFICACIONES Debe Haber 0 0 0 0 0 0 30.000 10.000 20.000 755.163 648.320 106.843

30.000 10.000 20.000 755.163 648.320 106.843 0 0 0 300.000 300.000 0

Efectivo restringido Fideicomiso Equivalente de efectivo Fideicomiso Derechos Fideicomisos Sumas iguales

300.000 300.000 870.000 870.000

1.955.163

0 0 0 870.000 870.000 1.955.163

 Para la reclasificación del error de la caja menor:

CUENTA Caja Cajas menores Ganancias acumuladas Ajuste - Errores Sumas iguales

Debe

RECLASIFICACIONES Haber 0

1.000 1.000

1.000 1.000 1.000

0 1.000

2- Inversiones en instrumentos de patrimonio Bajo el 2649/93 las inversiones incluían inversiones en acciones, títulos valores, papeles comerciales, u otro documento negociable adquirido para su tenencia temporal o permanente, con el fin de mantener la liquidez y establecer cumplimiento de disposiciones legales. Las acciones son registradas a su costo histórico, las demás a su valor nominal. Al poseer acciones de una subordinada, siempre que se tenga el poder o control de disponer del reparto de utilidades, deben ser contabilizadas bajo el método de participación, de acuerdo con las normas vigentes. Las provisiones registran los valores provisionados a cargo de las cuentas de resultado, con el fin de cubrir la diferencia que resulta entre el costo de las inversiones y el valor de mercado o intrínseco. Las valorizaciones registran la diferencia a favor entre el valor de realización y el valor en libros de la inversión. Para registrar la valorización de las acciones se debe aplicar el valor de mercado y en caso contrario el valor intrínseco. Entendiéndose como valor de mercado el precio promedio de la acción en la bolsa de valores correspondiente al promedio del último mes. El valor intrínseco se aplica cuando no se cotizan en bolsa de valores, o se hayan negociado en el último mes.

AJUSTE AJUSTE POR MPP COSTO INFLACIO N Inversiones Acciones Ind Manufacturera S.A Constructora Alpes S.A. Comercial S.A. Banco S.A. Inmuebles S.A. TOTALES

PROVIS VALORIZACIO ION N

TOTAL

VALOR INTRINS ECO

10.000

26.574

97.650

224.224

80.000 120.00 0 55.000 43.000 308.00 0

12.389

14.200

78.189

0 0 0

0 0 5.500

48.000 22.400 0

168.000 77.400 37.500

168.000 63.000 37.500

38.963

97.650

19.700

70.400

585.313

570.913

2.1 DESCRIPCION DE LAS INVERSIONES  Industria Manufacturera S.A. son 10.000 acciones correspondientes al 80% de la sociedad. Su valor se actualiza por el método de participación patrimonial.  Constructora Alpes S.A. son 100 acciones y se ejerce influencia significativa. Se tiene el voto directo del 40%. Su valor se actualiza por el valor intrínseco. Al 31 de diciembre de 2014 se reconoció una provisión de $14.200  Comercial S.A. son 20.000 acciones y se ejerce el control conjunto. El poder de voto directo es del 50%. El valor de la inversión se actualiza mediante el valor intrínseco. Al 31 de diciembre de 2014 se ha reconocido una valorización de $48.000.  Banco S.A. son 1.000 acciones que corresponden al 1% del total del patrimonio, por tanto, no se ejerce influencia significativa, ni control conjunto, ni control. Su valor es actualizado por el valor de mercado. Al 31 de diciembre de 2014 se ha reconocido una valorización de $22.400 Inmuebles S.A. son 1.000 acciones, no cotiza en bolsa, no se ejerce control no hay influencia significativa ni control conjunto y el porcentaje de inversión es del 18%. La inversión se actualiza por el valor intrínseco. Se reconoció al 31 de diciembre de 2014 una provisión de $5.500.

2.2 Las inversiones bajo la NIIF para las PYMES 2.2.1 Inversiones en subsidiaria Subsidiaria es una entidad controlada por una controladora3. Control es el poder de dirigir las políticas financieras y operativas de una entidad, con la finalidad de obtener beneficios de 3

Párrafo 9.4 de la NIIF para las PYMES

sus actividades. Se presume que hay control, cuando la controladora posee, de forma directa o indirecta a través de subsidiarias, más del 50% del poder de voto de la entidad4. Con la excepción establecida en el párrafo 9.3 de la NIFF para las PYMES, la controladora presenta estados financieros consolidados en los que consolida la inversión en subsidiarias de acuerdo con los procedimientos de consolidación (Párrafos 9.13 a 9.22).

2.2.2 Inversión en asociadas Una asociada es una entidad, incluyendo una entidad sin forma jurídica definida tal como una fórmula asociativa con fines empresariales, en la que el inversionista ejerce influencia significativa, ni participación en negocio conjunto5. Se define la influencia significativa como el poder de participar en las decisiones de política financiera y de operación de la asociada, sin llegar a tener control o el control conjunto sobre tales políticas:  Si un inversionista mantiene directa o indirectamente (puede ser a través de subsidiarias), el 20% o más del poder de voto en la asociada, se supone que tiene influencia significativa, a menos que se demuestre que dicha influencia no existe.  Caso contrario, si el inversor mantiene directa o indirectamente (puede ser a través de subsidiarias), menos del 20% del poder de voto en la asociada, se supone que no tiene influencia significativa, a menos que se demuestre que dicha influencia existe.  La existencia de otro inversionista que posee una participación mayoritaria o sustancial no impide que un inversor tenga influencia significativa6. Un inversionista registra sus inversiones en asociadas utilizando una de las siguientes opciones:  El modelo de costo del párrafo 14.5  Método de la participación del párrafo 14.8  Modelo del valor razonable del párrafo 14.97

2.2.3 Inversiones en negocios conjuntos Se define el negocio conjunto¸ como el acuerdo contractual mediante el cual dos o más partes emprenden una actividad económica que se somete que se somete a control conjunto. Los negocios conjuntos pueden tomar la forma de operaciones controladas de

Párrafo 9.5 de la NIIF para las PYMES Párrafo 14.2 de la NIIF para las PYMES 6 Párrafo 14.3 de la NIIF para las PYMES 7 Párrafo 14.4 de la NIIF para las PYMES 5

forma conjunta, activos controlados de forma conjunta, o entidades controladas de forma conjunta8. Control conjunto es el acuerdo contractual de compartir el control sobre una actividad económica y, se da solo cuando las decisiones de importancia financiera y operativa, de dicha actividad requieren el consentimiento unánime de las partes que participan del control9 El registro de la participación por parte de los participantes en entidades controladas de forma conjunta se deberá hacer mediante el uso de una de las siguientes opciones:  El modelo del costo del párrafo 15.10;  El método de la participación del párrafo 15.13;  El modelo del valor razonable del párrafo 15.14. Según la NIIF para las PYMES10 los estados financieros separados son aquellos presentados por una controladora, una asociada o un participante en una entidad controlada conjuntamente, en los que la inversión se registra a partir de las cantidades directamente invertidas, y no en función de los resultados obtenidos y de los activos netos poseídos por la entidad participada. Cuando una controladora, inversora en asociada, o un participante con una participación en una entidad controlada de forma conjunta prepare estados financieros separados y los describe como de conformidad con la NIIF para las PYMES, esos estados financieros con los requerimientos de esta NIIF. Se adoptará por parte de la entidad una política contable siguientes, para el registro de las inversiones en subsidiarias, asociadas y entidades controladas de forma conjunta:  Al costo menos l deterioro de valor  Al valor razonable con los cambios en el valor razonable reconocidos en resultados. La entidad aplicará la misma política contable a todas las inversiones de una categoría (subsidiarias, asociadas o entidades controladas conjuntamente), pero puede elegir políticas diferentes para las distintas categorías11. Para las inversiones en subsidiarias, asociadas y entidades controladas en forma conjunta, se toma como costo atribuido al valor en libros al 31 de diciembre de 2014, de acuerdo con los PCGA, es decir el valor intrínseco de las inversiones.

Párrafo 15.3 de la NIIF para las PYMES Párrafo 15.2 de la NIIF para las PYMES 10 Glosario de términos de la NIIF para las PYMES 11 Párrafo 9.26 (f) de la NIIF para las PYMES 9

2.3 Inversiones en acciones medidas al valor razonable o al costo menos el deterioro del valor. La inversión en entidades en las que no se ejerce control, influencia significativa, ni es negocio conjunto, deben ser tratadas de acuerdo con la Sección 11 de la NIIF para las PYMES (Instrumentos Financieros)12. El reconocer inicialmente un activo o pasivo financiero, debe medirse al precio o costo de la transacción (incluye costos de la transacción, con excepción cuando se miden al valor razonable con cambios en resultados) excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación13. Al final de cada periodo sobre el que se informa, la entidad debe medir los instrumentos financieros de la siguiente forma, sin deducir costos de transacción en los que se pudieran incurrir al ser venidos:  Si las acciones se cotizan en bolsa o al valor razonable, se pueden medir de otra forma con fiabilidad, la inversión se mide al valor razonable con cambios en el valor razonable reconocidos en el resultado.  Todas las demás inversiones se miden al costo menos el deterioro de valor. En este caso, se debe evaluar el deterioro del valor o la incobrabilidad. Con base en lo anterior, la inversión en el Banco S.A. que cotiza en bolsa y participación que no alcanza al 1%, se medirá al valor razonable con cambios en el valor razonable reconocidos en el resultado. La inversión en Inmuebles S. A. (no cotiza en bolsa) y cuya participación es del 18%, se mide al costo menos el deterioro de valor. Como quiera que esta inversión se actualizó bajo los PCGA por el valor intrínseco, habiéndose reconocido una provisión al 31 de diciembre de 2014, el valor en libros es el valor de la conversión. Los asientos de convergencia de lo expuesto anteriormente son: CUENTA

Acciones Ind Manufacturera S.A. Constructora Alpes S.A. Comercial S.A. Banco S.A. Inmuebles S.A. 12 13

Párrafo 11.8 (d) de la NIIF para las PYMES Párrafo 11.13 de la NIIF para las PYMES

RECLASIFICACIONES Debe Haber 0 0 0 0 0 0

534.613 224.224 92.389 120.000 55.000 43.000

Provisiones Acciones Activos financieros medidos al Costo menos Deterioro Inmuebles S.A. Deterioro Activos financieros medidos al VR con cambios a resultados Banco S.A. Inversiones en subsidiarias Ind Manufacturera S.A. Inversiones en asociadas Constructora Alpes S.A. Inversiones en negocios conjuntos Comercial S.A. De inversiones Acciones Sumas iguales

19.700 19.700

0 0

43.000 43.000 0

5.500 0 5.500

77.400 77.400 224.224 224.224 92.389 92.389 168.000 168.000 0 0 624.713

0 0 0 0 14.200 14.200 0 0 70.400 70.400 624.713

 Registro de la valorización CUENTA

Ganancias acumuladas Instrumentos financieros De inversiones Acciones Sumas iguales

RECLASIFICACIONES Debe Haber 0 0 70400 70400 70.400

70.400 70.400 0 70.400

2.4 Comparación de NIIF plenas vs. NIIF para las PYMES 14 Las NIIF plenas y la NIIF para las PYMES comparten algunos de los principios similares para el reconocimiento, medición y revelación de los instrumentos financieros. Pero, existen diferencias bastante significativas. En la NIIF para las PYMES, el registro de los instrumentos financieros básicos se trata de forma separada del registro de instrumentos financieros complejos y los requerimientos están redactados en lenguaje simple y, presentan cambios en el detalle. Según la NIIF para las PYMES, una entidad debe registrar todos los instrumentos financieros: 14

Sección 11 Instrumentos Financieros Básicos.

a) Aplicando las disposiciones de las Secciones 11 y 12 totalmente, o b) Aplicando las disposiciones de reconocimiento y medición de la NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición, y los requerimientos de información a revelar de las Secciones 11 y 12. La diferencia entre aplicar la opción b) y aplicar las NIIF completas radica en la información requerida como revelación. La Sección 11 incluye gran parte de la información a revelar sobre “relevancia” contenida en la NIIF 7. Sin embargo, la NIIF para las PYMES sólo incluye parte de la información a revelar sobre “riesgos” contenidos en la NIIF 7. La información a revelar sobre riesgos que no se detalla explícitamente en la NIIF para las PYMES incluye:  



La información a revelar adecuada para las instituciones financieras (quienes no reúnen los requisitos para aplicar la NIIF para las PYMES) La información a revelar adecuada para las entidades que cotizan títulos en el mercado público de capitales (tampoco reúnen los requisitos para aplicar la NIIF para las PYMES). En el caso de la información a revelar sobre los valores razonables de todos los instrumentos financieros medidos al costo amortizado, la necesidad de esta información a revelar es gravosa para las entidades pequeñas y medianas y van en contra del objetivo de la Sección 11, que es una sección de costo amortizado para instrumentos financieros básicos.

En caso de aplicar la opción a) se encuentran diferencias entre la Sección 11 y las NIIF completas, incluyendo las diferencias entre la información a revelar mencionada en la opción b) anterior. Otras diferencias son: 

Clasificación de instrumentos financieros: En la Sección 11, los instrumentos financieros que cumplen con los criterios especificados se miden al costo o al costo amortizado, con la excepción de unos pocos instrumentos cuya medición se hace al valor razonable con cargo a resultados. La opción del valor razonable y las clasificaciones “disponibles para la venta” y “mantenidos hasta el vencimiento” incluidas en la NIC 39 no se encuentran disponibles. Por ello, este hecho elimina el requerimiento de evaluar las intenciones de la gerencia respecto de los instrumentos financieros y reduce la necesidad de registrar las “penalizaciones” de la Sección 11 (Ej. Las condiciones de contaminación para los activos mantenidos hasta su vencimiento).



Reconocimiento inicial: La Sección 11 requiere que los instrumentos financieros se midan al precio de transacción, a menos que el acuerdo constituya una transacción de financiación, en cuyo caso se descuentas los flujos de efectivo del instrumento. En la NIC 39, los instrumentos financieros inicialmente se miden al valor razonable. En la práctica, es poco probable que la terminología diferente derive en alguna diferencia significativa de valor en el reconocimiento inicial.

 Bajas en cuentas: La Sección 11establece un principio simple de baja en cuentas. Este principio no se basa en lo previsto por los “acuerdos de traspaso” e “implicación continuada” que se aplican a la baja en cuentas según la NIC 39. Las disposiciones de baja de la NIIF para las PYMES no siempre derivan en la baja de algunas transacciones de factoraje que pueda realizar una entidad pequeña o mediana, mientras la NIC 39 suele derivar en la baja.

3- Inversiones en instrumentos de deuda. Las Inversiones comprenden las cuentas que registran las inversiones en títulos valores, papeles comerciales o cualquier otro documento negociable adquirido por la entidad que pueden ser temporales o permanentes, con fines de mantener reservas de liquidez o en el cumplimiento de disposiciones legales y reglamentarias. Las inversiones en certificados registran el monto de las inversiones realizadas por la entidad en títulos emitidos por entes legalmente autorizados. Para el caso presente del ejemplo, la empresa BLANCO S.A. tiene un CDT de una entidad financiera bien calificada, y tiene como fin que a su vencimiento los recursos se utilizarán para renovación de maquinaria. El CDT tiene las siguientes especificaciones: Fecha de emisión 1 de julio de 2013, valor nominal $$150.000, fecha de vencimiento 30 de junio de 2016, tasa de interés 8% EA AV. El CDT fue adquirido el 1 de julio de 2014 por $151.500 y se canceló de comisión $758 de comisión.

3.1 Tratamiento bajo la NIIF para las PYMES: La Sección 11 de la NIIF para las PYMES, requiere el modelo del costo amortizado para todos los modelos de instrumentos financieros básicos, con la excepción de las inversiones en acciones preferentes no convertibles y acciones preferentes sin opción de venta y acciones ordinarias sin opción de venta que cotizan en bolsa o cuyo valor razonable se puede medir con fiabilidad (Párrafo 11.4 de la NIIF para las PYMES). En el párrafo 11.5 de la NIIF para las PYMES se detallan como ejemplos de instrumentos financieros que cumplen con las anteriores condiciones a: (a) Efectivo. (b) Depósitos a la vista y depósitos a plazo fijo cuando la entidad es la depositante, por ejemplo, cuentas bancarias. (c) Obligaciones negociables y facturas comerciales mantenidas. (d) Cuentas, pagarés y préstamos por cobrar y por pagar. (e) Bonos e instrumentos de deuda similares.

(f) Inversiones en acciones preferentes no convertibles y en acciones preferentes y ordinarias sin opción de venta. (g) Compromisos de recibir un préstamo si el compromiso no se puede liquidar por el importe neto en efectivo Al reconocer inicialmente un activo financiero o un pasivo financiero, una entidad lo medirá al precio de la transacción (incluidos los costos de transacción excepto en la medición inicial de los activos y pasivos financieros que se miden al valor razonable con cambios en resultados) excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación. Una transacción de financiación puede tener lugar en relación a la venta de bienes o servicios, por ejemplo, si el pago se aplaza más allá de los términos comerciales normales o se financia a una tasa de interés que no es una tasa de mercado. Si el acuerdo constituye una transacción de financiación, la entidad medirá el activo financiero o pasivo financiero al valor presente de los pagos futuros descontados a una tasa de interés de mercado para un instrumento de deuda similar. Al final de cada periodo sobre el que se informa, una entidad medirá los instrumentos financieros de la siguiente forma, sin deducir los costos de transacción en que pudiera incurrir en la venta u otro tipo de disposición: Los instrumentos de deuda que cumplan las condiciones del párrafo 11.8 b) deben medirse al costo amortizado mediante el uso del método de interés efectivo. El costo amortizado de un activo financiero o un pasivo financiero en cada fecha sobre la que se informa es el neto de los siguientes importes15: (a) el importe al que se mide en el reconocimiento inicial el activo financiero o el pasivo financiero, (b) menos los reembolsos del principal, (c) más o menos la amortización acumulada, utilizando el método del interés efectivo, de cualquier diferencia existente entre el importe en el reconocimiento inicial y el importe al vencimiento, (d) menos, en el caso de un activo financiero, cualquier reducción (reconocida directamente o mediante el uso de una cuenta correctora) por deterioro del valor o incobrabilidad. Los activos financieros y los pasivos financieros que no tengan establecida una tasa de interés y se clasifiquen como activos corrientes o pasivos corrientes se medirán inicialmente a un importe no descontado de acuerdo con el párrafo 11.14(a). Por lo tanto, el apartado (c) anterior no se aplica a estos.

Párrafo 11.15 de la NIIF para las PYMES

Con base en lo expresado en los párrafos anteriores se toma conclusión que el CDT de la sociedad BLANCO S.A. debe ser considerado un instrumento financiero básico contenido en la Sección 11 de la NIIF para las PYMES y debe medirse al costo amortizado.  Establecer el costo inicial del activo adquirido: Costo de compra más gastos y costos de transacción.

INSTRUMENTO FINANCIERO BASICO: CDT Valoración al costo amortizado: Fecha de compra Fecha de emisión Fecha de vencimiento Tasa de interés

01/07/2014 01/07/2013 30/06/2016 8% EA 0,643% 150,000 12,000

Valor nominal Interés anual Medición inicial en la fecha de compra bajo NIIF Valor de la compra Costo de compra (Costo de transacción) Valoración en la fecha de compra bajo NIIF

151,500 758 152,258

 Se deben determinar o calcular los flujos de efectivo del instrumento durante su vida: Flujos del CDT hasta su fecha de vencimiento Su análisis se hace por períodos mensuales Período

Flujo

01/07/2014 30/06/2015

12,000

30/06/2016

162,000

 Debe determinarse la tasa efectiva de interés. Se define la anterior, como la tasa de descuento que iguala los flujos de efectivo por cobrar o por pagar estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento financiero o cuando sea adecuado, en un periodo más corto, con el importe en libros del activo o pasivo financiero. La tasa de interés efectiva

se determina sobre la base del valor en libros del activo o pasivo financiero al momento de su reconocimiento inicial16.

Flujos del CDT hasta su fecha de vencimiento Su análisis se hace por períodos mensuales Período

Flujo

01/07/2014

152,258

30/06/2015

12,000

30/06/2016

162,000

Tasa efectiva de CDT: TIR

7165685%

 Calcular el valor presente de los flujos de efectivo por cobrar futuros descontados a la tasa de interés efectiva en la fecha de balance

Valoración del instrumento a la fecha de balance

Periodos

Saldo Inicial

Causa Rendimientos

Pagos

Saldo Final

Tasa de interés mensual

1/07/2014

31/07/2014

152,258

881

153,138 0,578382%

31/08/2014

153,138

886

154,024 0,578382%

30/09/2014

154,024

891

154,915 0,578382%

31/10/2014

154,915

896

155,811 0,578382%

30/11/2014

155,816

901

156,712 0,578382%

31/12/2014

156,712

906

157,618 0,578382%

31/01/2015

157,618

912

158,530 0,578382%

28/02/2015

158,530

917

159,447 0,578382%

31/03/2015

159,447

922

160,369 0,578382%

30/04/2015

160,369

928

161,297 0,578382%

31/05/2015

161,297

933

162,229 0,578382%

30/06/2015

162,229

938

31/07/2015

151,168

874

Párrafo 11.6 de la NIIF para las PYMES

-12,000

151,168 0,578382% 152,042 0,578382%

31/08/2015

152,042

879

152,922 0,578382%

30/09/2015

152,922

884

153,806 0,578382%

31/10/2015

153,806

890

154,696 0,578382%

30/11/2015

154,696

895

155,590 0,578382%

31/12/2015

155,590

900

156,490 0,578382%

31/01/2016

156,490

905

157,395 0,578382%

29/02/2016

157,395

910

158,306 0,578382%

31/03/2016

158,306

916

159,221 0,578382%

30/04/2016

159,221

921

160,142 0,578382%

31/05/2016

160,142

926

161,068 0,578382%

30/06/2016

161,068

932

-162,000

0 0,578382%

En razón de que a la fecha de los estados financieros el CDT tiene un valor de $157.618, se presenta una diferencia en la medición respecto del valor reconocido bajo los PCGA (Dcto. 2649/93 $151.150) por valor de $6.118. El valor anterior debe ser ajustado contra Utilidades por distribuir. Los asientos de convergencia de lo expuesto anteriormente son:

CUENTA

RECLASIFICACIONES Debe

Haber

Certificados

151,500

Certificados de Depósito a Término

151,500

Activos financieros medidos al Costo Amortizado

151,500

CDT Banco XXXX

151,500

Sumas Iguales

151,500

Cuentas Activos financieros medidos al Costo Amortizado Certificados de Depósito a Término Impuesto Diferido

Ajuste por Convergencia Debe 6,118

Haber 0

6,118

2,080

Instrumentos financieros

2,080

Utilidades por Distribuir

2,080

6,118

Instrumentos Financieros

6,118

Pasivo Impuesto diferido

2,080

Sumas Iguales

8,198

4. Otras Inversiones Esta cuenta registra el costo de las inversiones que el ente económico ha realizado en valores diferentes a los demás. Se tiene derechos en un Club Social $80.000, no pueden ser transferidos por disposición de estatutos. El Párrafo 2.15 establece que un activo es un recurso controlado como resultado de sucesos pasados, de los cuales se espera obtener a futuro beneficios económicos. Los derechos de la entidad a futuro no producen beneficios económicos, a pesar, de ser un recurso controlado producto de hechos pasados, por lo cual debe ser dado de baja contra la cuenta Utilidades por Distribuir. Cuentas

Ajuste por Convergencia Debe

Otras Inversiones

Haber 80,000

Derechos de clubes sociales

80,000

Utilidades por Distribuir Instrumentos financieros

80,000

Sumas iguales

80,000

5. Deudores Son valores a cargo de terceros y en favor de la entidad, incluyen los comerciales y no comerciales. La provisión se incluye y es de naturaleza crédito, la cual se calcula para las posibles contingencias de pérdidas, debidamente justificadas y valoradas fiablemente. En caso de existir valores en moneda extranjera, se debe ajustar a la tasa de cambio representativa de mercado. Los Deudores a la fecha de los estados financieros bajo PCGS son:

Costo Deudores Clientes Nacionales Del Exterior Cuentas Corrientes Comerciales Empresas vinculadas Accionistas Cuentas por Cobrar vinculados económicos Empresas controladas Anticipos y avances Proveedores Contratistas Anticipo impuestos, Contribuciones y saldos a favor De renta y complementarios Industria y Comercio Retención en la fuentes IVA retenido Excedentes en liquidación privada Reclamaciones Compañías de seguros Empresas de transporte Cuentas por cobrar a trabajadores Vivienda Vehículos Educación Consumo TOTALES

12,731,820 8,860,600 3,871,220 986,500 500,000 486,500 2,984,000 2,984,000 1,098,700 789,560 309,140 420,000 120,000 85,000 105,000 30,000 80,000 47,800 31,200 16,600 976,594 405,000 218,094 351,700 180 19,245,414

Provisión

Valor Libros

654,760 12,077,060 654,760 8,205,840 0 3,871,220 0 986,500 0 500,000 0 486,500 0 2,984,000 0 2,984,000 0 1,098,700 0 789,560 0 309,140 0 420,000 0 120,000 0 850,000 0 105,000 0 30,000 0 80,000 0 47,800 0 31,200 0 16,600 0 976,594 0 405,000 0 218,094 0 351,700 654,760 1,800 654,760 18,590,654

5.1 Clientes Son reconocidos los valores a favor de BLANCO S.A. y a cargo de clientes nacionales y del exterior por cualquier clase, por concepto de ventas de mercancías, productos terminados, servicios y contratos realizados dentro del desarrollo del objeto social y, de la misma forma la financiación de los mismos. Esta cuenta se encuentra conformada así:

5.1.1 Nacionales

Clientes Nacionales Alberto Creaciones Benavides S.A. Coordinadores Mercantiles Ltda Distribuciones Aliadas S.A.S. Fachadas Metálicas S.A. Totales

Saldos Bajo 2649/93 al 31/12/2014

Observaciones

3,700,000 Venta de bienes con descuento por pronto pago 100,000 Ventas de bienes. No hay transferencia de riesgos y beneficios 1,100,000 Venta de bienes. Hay financiación y se conoce la tasa 3,200,600 Venta de bienes a corto plazo, se reconoce la cuenta por cobrar al valor sin descontar 760,000 Venta de bienes con financiación. Se desconoce la 8,860,600 tasa de interés.

Con los clientes anteriores sobre el final del periodo de convergencia se realizaron transacciones de la siguiente forma: Alberto Creaciones, se le realizaron ventas el 28 de diciembre de 2014, con descuento por pronto pago, si cancela dentro de los veinte (20) días siguientes a la entrega de bienes. El descuento ofertado es del 3%. En la fecha de cierre al 31 de diciembre Alberto Creaciones no había cancelado. El descuento BLANCO S.A. lo reconoce como gasto financiero por Descuentos Comerciales Condicionados. Los clientes que componen el presente rubro pagan en los plazos estipulados. BLANCO S.A. con base en el Decreto 187 de 1985 Ministerio de Hacienda, reconoce para esa fecha de cierre $654.760 provisiones de Cuentas por Cobrar, para efectos fiscales. A Benavides S.A. se le vendieron mercancías el 26 de diciembre de 2014, habiéndose entregado solamente la factura. Al 31 de diciembre de 2014 la mercancía había sido despachada, pero el cliente no la había recibido y, por tanto los riesgos y beneficios no se habían transferido. La mercancía enviada no es la producida por BLANCO S.A. con costo en libros de $65.000 con un margen de utilidad del 35% sobre precio de venta. Valor facturado total $100.000 Coordinadores Mercantiles Ltda. es un cliente a quien se le hizo una venta el 31 de agosto de 2014 de productos terminados y se le concedió plazo de 14 meses. El valor de venta incluye la financiación para un total de $1.100.000. El plazo de pago es superior a los términos comerciales normales establecidos. El valor de contado de la mercancía es de $973.473.2 A Distribuciones Aliadas S.A.S. el 20 de noviembre de 2014 se le vendieron bienes y se le concedió un plazo de pago de 60 d{ias, por lo que se considera una operación normal en términos comerciales. A Esteban de Jesús S.A., le fueron vendidos el 30 de diciembre de 2014 y el mismo día le fueron despachados lo bienes al igual que se transfirieron los riesgos y beneficios como propietario de la

mercancía. No se elaboró factura y no quedaron registros contables de la transacción. Se hizo el descargue de las cuentas de inventarios. El costo de la mercancía es de $310.000 con margen de utilidad del 20% sobre el costo. A Fachadas Metálicas S.A. se le vendió mercancía no fabricada por BLANCO S.A. el 31 de marzo de 2014, con plazo de pago de 16 meses. Valor de venta $760.000. El plazo de pago es superior a los términos comerciales normales, no se acordó el cobro de intereses.

5.1.2 Del Exterior Al cliente Ya C.A. el día 12 de diciembre de 2014 se vendieron y transfirieron los riesgos y beneficios de mercancías por 2.000.000 USD con plazo de 60 días. La Tasa de cambio vigente para ese día era de $1935.61 por dólar lo cual arroja $3.871.220. La diferencia de cambio no se actualizó al 31 de diciembre de 2014, siendo el precio del dólar $1.926.83

5.2 Cuentas corrientes comerciales Son reconocidas en esta cuenta las operaciones comerciales entre dos compañías. Esta modalidad de negocio jurídico es bilateral, onerosa, conmutativo y de tracto sucesivo, para lo cual se acordó compensar en cuenta abierta los créditos recíprocos y estableciendo condiciones de exigibilidad y disponibilidad del saldo resultante de la compensación.

5.3 Cuentas por cobrar a vinculados económicos Esta cuenta registra el valor a cargo de otras empresas vinculadas económicamente por préstamos o transacciones en dinero o especie, al igual que los pagos realizados por cuenta de éstos. Se define vinculación cuando entre dos o más empresas existen intereses económicos, financieros y administrativos, comunes y recíprocos, al igual que cualquier situación de control o dependencia.

5.4 Anticipos y avances Son los anticipos cancelados en dinero o especie, con el fin de recibir beneficios o prestaciones futuras de acuerdo con las condiciones pactadas, incluye anticipos proveedores, contratistas, trabajadores, agentes de aduanan y concesionarios. Fecha

Descripción Concepto de pago

Valor

25/11/2014 Proveedor

Compra de PP y E

240.000

02/12/2014 Proveedor

Compra de software

120.000

16/10/2014 Proveedor

429.600

27/09/2014 Proveedor

Compra de materia prima Servicios de mantenimiento

28/08/2014 Proveedor

Asesoría jurídica

87.000

19/12/2014 Proveedor

Asesoría tributaria

73.140

149.000

TOTAL

1.098.740

5.5 Anticipo de impuestos contribuciones y saldos a favor Incluye los saldos a cargo de entidades del gobierno y a favor de BLANCO S.A., por anticipos de impuestos y los que tienen origen en liquidaciones de declaraciones tributarias, contribuciones y tasas para ser solicitados en devolución o compensación de futuras liquidaciones.

5.6 Reclamaciones Corresponde a indemnizaciones por recibir de empresas aseguradoras y a favor de BLANCO S.A. y reclamos por cobrar a transportadores.

5.7 Cuentas por cobrar a trabajadores Derechos de BLANCO S.A. por créditos otorgados a trabajadores que tienen vínculo laboral, a corto y largo plazo, así: Descripción Plazo e intereses

Valor

Vivienda

5 años sin interés

405.000

Vehículo

3 años interés por debajo de mercado

218.094

Educación

6 meses sin interés

351.700

Consumo

Menos de 30 días sin interés

1.800 TOTAL

976.594

5.8 Registros bajo la NIIF para las PYMES 5.8.1 Reconocimiento y medición de cuentas por cobrar Las cuentas por cobrar deberán cumplir con la definición de Activos Financieros contenida en el glosario de términos de la NIIF para las PYMES. Por la anterior razón las cuentas por cobrar deben ser registradas en concordancia con los párrafos 11.8 y 11.10: 11.8 Una entidad contabilizará los siguientes instrumentos financieros como instrumentos financieros básicos de acuerdo con lo establecido en la Sección 11: (a) Efectivo. (b) Un instrumento de deuda (como una cuenta, pagaré o préstamo por cobrar o pagar) que cumpla las condiciones del párrafo 11.9. (c) Un compromiso de recibir un préstamo que: (i) no pueda liquidarse por el importe neto en efectivo, y (ii) cuando se ejecute el compromiso, se espera que cumpla las condiciones del párrafo 11.9. (d) Una inversión en acciones preferentes no convertibles y acciones preferentes o acciones ordinarias sin opción de venta.

11.10 Son ejemplos de instrumentos financieros que normalmente satisfacen las condiciones establecidas en el párrafo 11.9: (a) Cuentas de origen comercial y pagarés por cobrar y pagar y préstamos de bancos o terceros. (b) Cuentas por pagar en una moneda extranjera. Sin embargo, cualquier cambio en la cuenta por pagar debido a un cambio en la tasa de cambio se reconoce en resultados como requiere el párrafo 30.10. (c) Préstamos a, o de, subsidiarias o asociadas que se deben pagar cuando son reclamados. (d) Un instrumento de deuda que podría convertirse inmediatamente en una cuenta por cobrar si el emisor incumpliese el pago de un interés o del principal (esta condición no infringe las condiciones del párrafo 11.9). Se debe considerar la cuenta por cobrar como un instrumento financiero cuando cumpla lo establecido en el párrafo 11.12 de la NIIF para las PYMES 11.12 Una entidad sólo reconocerá un activo financiero o un pasivo financiero cuando se convierta en una parte de las condiciones contractuales del instrumento. Es decir, que se tenga el derecho contractual a recibir su pago en el futuro. Al hablar y expresar “contrato" y “compromiso contractual”, se referencia con un acuerdo entre dos o más partes, que produce consecuencias económicas, que ninguno tiene la capacidad de evitar, por ser de cumplimiento legal y exigible. No se requiere que los instrumentos financieros asociados a los acuerdos, sea requisito que estén por escrito. Solo que para su validez plena, se requiere la aprobación de las partes. Un activo financiero debe ser reconocido inicialmente al valor de la transacción, con excepción si el acuerdo constituye una operación o transacción de financiamiento. Esta última se define como por la cual las partes definen como vencimiento de pago un plazo superior a los términos comerciales normales o aquel cuya tasa de interés no es la comercial. Cuando se trata de una transacción con financiación, su valor debe medirse al valor presente de los pagos futuros descontados a una tasa de interés de mercado para un instrumento de deuda similar (préstamos bancarios para consumo). Cuando el acuerdo se dé en términos y valores normales de mercado, no se requiere calcular el valor presente de los pagos futuros y su registro se hará por el valor acordado entre las partes. Este método suele ser el adecuado para las cuentas comerciales por cobrar y por pagar a corto plazo. Las cuentas por cobrar que cumplen las condiciones del párrafo 11.9, posteriormente a su reconocimiento inicial al modelo de costo amortizado establecido en el párrafo 11.14: 11.14 Al final de cada periodo sobre el que se informa, una entidad medirá los instrumentos financieros de la siguiente forma, sin deducir los costos de transacción en que pudiera incurrir en la venta u otro tipo de disposición: (a) Los instrumentos de deuda que cumplan las condiciones del párrafo 11.8 (b) se

medirán al costo amortizado utilizando el método del interés efectivo. Los párrafos 11.15 a 11.20 proporcionan una guía para determinar el costo amortizado utilizando el método del interés efectivo….

5.8.2 Reconocimiento y medición de ingresos Los ingresos por venta de bienes y servicios deben ser registrados por la entidad de acuerdo con lo expresado en el párrafo 23.10 de la NIIF para las PYMES: 23.10 Una entidad reconocerá ingresos de actividades ordinarias procedentes de la venta de bienes cuando se satisfagan todas y cada una de las siguientes condiciones: (a) La entidad haya transferido al comprador los riesgos y ventajas inherentes a la propiedad de los bienes. [Referencia: párrafos 23.11 al 23.13]. (b) La entidad no conserve ninguna participación en la gestión de forma continua en el grado usualmente asociado con la propiedad, ni retenga el control efectivo sobre los bienes vendidos. (c) El importe de los ingresos de actividades ordinarias pueda medirse con fiabilidad. (d) Sea probable que la entidad obtenga los beneficios económicos derivados de la transacción. (e) Los costos incurridos, o por incurrir, en relación con la transacción puedan ser medidos con fiabilidad. Solo se deben reconocer como cuentas por cobrar cuando se tenga el derecho contractual de recibir pagos en el futuro y se cumplan los requisitos expresados. Respecto de la medición de los ingresos ordinarios, esta debe hacerse al valor razonable de lo recibido o por recibir. Definido en el párrafo 23.3 de la NIIF para las PYMES: 23.3 Una entidad medirá los ingresos de actividades ordinarias al valor razonable de la contraprestación recibida o por recibir. El valor razonable de la contraprestación, recibida o por recibir, tiene en cuenta el importe de cualesquiera descuentos comerciales, descuentos por pronto pago y rebajas por volumen de ventas que sean practicados por la entidad. En caso de existir un acuerdo que conlleve a considerar la transacción como financiera, su valor razonable es el valor presente de todos los pagos futuros determinados con una tasa de interés. La tasa de interés se establece en el párrafo 23.5 de la NIIF para las PYMES: 23.5 Cuando se difieren las entradas de efectivo o equivalentes al efectivo y el acuerdo constituye efectivamente una transacción de financiación, el valor razonable de la contraprestación es el valor presente de todos los cobros futuros determinados utilizando una tasa de interés imputada. Una transacción de financiación surge cuando, por ejemplo, una entidad concede un crédito sin intereses al comprador o acepta un efecto comercial, cargando al comprador una tasa de interés menor que la del mercado, como contraprestación por la venta de bienes. La tasa de interés imputada será, de entre las dos siguientes, la que mejor se pueda determinar: (a) la tasa vigente para un instrumento similar de un emisor con una calificación crediticia similar; o bien, (b) la tasa de interés que

iguala el nominal del instrumento utilizado, debidamente descontado, al precio al contado de los bienes o servicios vendidos. Una entidad reconocerá la diferencia entre el valor presente de todos los cobros futuros y el importe nominal de la contraprestación como ingreso de actividades ordinarias por intereses, de acuerdo con los párrafos 23.28 y 23.29 y con la Sección 11.

5.9 Para el caso de ejemplo análisis de saldos 5.9.1 Deudores clientes 5.9.1.1 Alberto Creaciones El cliente regularmente toma el descuento a tiempo. El cliente podría tomar o no el descuento. En este caso a juicio de la administración se puede optar por registrar el descuento por pronto pago. El total de la cuenta de clientes nacionales ($5.160.600) cancelan dentro de los términos de plazo pactados. Por la anterior razón las cuentas por cobrar respectivas deben medirse para efectos de la conversión al valor de factura, párrafo 11.13 de la NIIF para las PYMES: 11.13 Al reconocer inicialmente un activo financiero o un pasivo financiero, una entidad lo medirá al precio de la transacción (incluidos los costos de transacción excepto en la medición inicial de los activos y pasivos financieros que se miden al valor razonable con cambios en resultados) excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación. Una transacción de financiación puede tener lugar en relación a la venta de bienes o servicios, por ejemplo, si el pago se aplaza más allá de los términos comerciales normales o se financia a una tasa de interés que no es una tasa de mercado. Si el acuerdo constituye una transacción de financiación, la entidad medirá el activo financiero o pasivo financiero al valor presente de los pagos futuros descontados a una tasa de interés de mercado para un instrumento de deuda similar. La NIIF para las PYMES en el párrafo 11.21 establece que al final de cada periodo sobre el que se informa, se debe evaluar si existe evidencia objetiva de deterioro del valor de los activos financieros que se midan al costo o al costo amortizado. Cuando exista evidencia objetiva de deterioro del valor, la entidad reconocerá inmediatamente una pérdida por deterioro del valor en resultados. De la misma forma reglamenta que la evidencia objetiva de que un activo financiero está deteriorado, tiene como base información observable que requiere la atención de la empresa tenedora del activo con base en las siguientes causas que causan la pérdida17 : (a) Dificultades financieras significativas del emisor o del obligado. 17

Párrafo 11.21 de la NIIF para las PYMES

(b) Infracciones del contrato, tales como incumplimientos o moras en el pago de los intereses o del principal. (c) El acreedor, por razones económicas o legales relacionadas con dificultades financieras del deudor, otorga a éste concesiones que no le habría otorgado en otras circunstancias. (d) Pase a ser probable que el deudor entre en quiebra o en otra forma de reorganización financiera. (e) Los datos observables que indican que ha habido una disminución medible en los flujos futuros estimados de efectivo de un grupo de activos financieros desde su reconocimiento inicial, aunque la disminución no pueda todavía identificarse con activos financieros individuales incluidos en el grupo, tales como condiciones económicas adversas nacionales o locales o cambios adversos en las condiciones del sector industrial. Existen de la misma forma otros diferentes factores que llegan a ser evidencia del deterioro de de valor, los que incluyen cambios significativos con un efecto adverso que hayan tenido lugar en el entorno tecnológico, de mercado, económico o legal en el que opera el emisor18. El propósito de la provisión a las cuentas por cobrar por valor de $654.760 es de fines eminentemente tributarios y no cumplen las condiciones de la norma. Para la preparación de la conversión del estado de situación financiera inicial bajo NIIF, se analizó la totalidad de la cartera y con base a la evidencia objetiva, se concluye que la cartera presenta deterioro por valor de $873.542. En la preparación de papeles para la conversión y preparación del ESFA, se deben dar de baja la cuenta de la provisión de $654.760., considerándola como error por no aplicación del decreto 2649/93 y se aplicó el Decreto 187/1975 que es norma tributaria. Por lo anterior debe reconocerse el deterioro por el valor establecido como impago. El ajuste produce impuesto diferido, el que es consecuencia de la comparación de lo contable con lo tributario y, producen diferencias temporarias imponibles y deducibles, como aparecen en párrafo 29.3 de la NIIF para las PYMES: 29.3 Una entidad contabilizará el impuesto a las ganancias, siguiendo las fases (a) a (i) siguientes: a) .. (e) Reconocerá los activos por impuestos diferidos y los pasivos por impuestos diferidos, que surjan de diferencias temporarias, pérdidas fiscales no utilizadas y créditos fiscales no utilizados (párrafos 29.15 a 29.17). 18

Párrafo 11.23 de la NIIF para las PYMES

5.9.1.2 Benavides S.A. Los registros de la venta, es decir, la cuenta por cobrar y los ingresos por venta de bienes con base en los PCGA, deben ser eliminados, al no producirse la transferencia de riesgos y beneficios al clientes relacionados con la mercancía vendida al 31 de diciembre de 2014, la anterior es condición fundamental establecida en el párrafo 26.10 de la NIIF para las PYMES: 23.10 Una entidad reconocerá ingresos de actividades ordinarias procedentes de la venta de bienes cuando se satisfagan todas y cada una de las siguientes condiciones: (a) La entidad haya transferido al comprador los riesgos y ventajas inherentes a la propiedad de los bienes. [Referencia: párrafos 23.11 al 23.13]. (b) ... (c) … (d) … (e) … El ajuste a efectuar es: Reversar la cuenta por cobrar y el ingreso reconocido, se incorpora el saldo de nuevo a inventarios de mercancía no fabricada por BLANCO S.A. Además existe evidencia que la mercancía se le entrega al cliente en la bodega del mismo. Valor de ingreso reconocido Costo de inventarios al 31/12/2014 Margen de rentabilidad

$100.00 $65.00 35%

El ajuste anteriormente descrito produce impuesto diferido, al comparar los valores contables con los fiscales y surge diferencia temporaria deducible e imponible, párrafo 29.3 (e) de la NIIF para las PYMES 29.3 Una entidad contabilizará el impuesto a las ganancias, siguiendo las fases (a) a (i) siguientes: (a) … (b) … … (e) Reconocerá los activos por impuestos diferidos y los pasivos por impuestos diferidos, que surjan de diferencias temporarias, pérdidas fiscales no utilizadas y créditos fiscales no utilizados (párrafos 29.15 a 29.17).

… (i)…

5.9.1.3 Coordinadores Mercantiles Ltda. Cuando existen plazos de pago de cuentas por cobrar superiores a los comerciales normales, la cuenta por cobrar debe medirse al valor presente de los pagos futuros que se recibirán. La tasa de interés para valorar la operación es la TIR (Tasa Interna de Retorno), la cual se determina comparando el precio de los bienes financiados y el precio de contado. Esta tasa de interés se emplea para la medición inicial de la cuenta por cobrar y los ingresos por actividades ordinarias como lo estable el párrafo 23.5 (b) de la NIIF para las PYMES: 23.5 Cuando se difieren las entradas de efectivo o equivalentes al efectivo y el acuerdo constituye efectivamente una transacción de financiación, el valor razonable de la contraprestación es el valor presente de todos los cobros futuros determinados utilizando una tasa de interés imputada Una transacción de financiación surge cuando, por ejemplo, una entidad concede un crédito sin intereses al comprador o acepta un efecto comercial, cargando al comprador una tasa de interés menor que la del mercado, como contraprestación por la venta de bienes. La tasa de interés imputada será, de entre las dos siguientes, la que mejor se pueda determinar: (a) …, (b) la tasa de interés que iguala el nominal del instrumento utilizado, debidamente descontado, al precio al contado de los bienes o servicios vendidos. Una entidad reconocerá la diferencia entre el valor presente de todos los cobros futuros y el importe nominal de la contraprestación como ingreso de actividades ordinarias por intereses, de acuerdo con los párrafos 23.28 y 23.29 y con la Sección 11. Una entidad reconocerá la diferencia entre el valor presente de todos los cobros futuros y el importe nominal de la contraprestación como ingreso de actividades ordinarias por intereses mes a mes, de acuerdo con los párrafos 23.28 y 23.29 y con la Sección 11. Fecha inicial Fecha fina Forma de pago Precio de contado Precio financiado Plazo de pago en meses

31/08/2041 31/10/205 Al vencimiento $973.473 $1.100.000 14

Con estos valores condicionados debe calcularse la TIR del flujo inicial (de contado) y el flujo final (financiado) en la fecha de entrega de los bienes al cliente La cuenta por cobrar y el ingreso se miden por el valor de contado, lo anterior en que bajo la NIIF para las PYMES el valor inicial el ingreso se reconoce por el valor presente de los cobros futuros determinados utilizando una tasa de interés, en razón de que el pago se difiere en el tiempo y por tanto es una transacción de financiación, como se expresa en el párrafo 23.5 de la NIIF para las PYMES: 23.5 Cuando se difieren las entradas de efectivo o equivalentes al efectivo y el acuerdo constituye efectivamente una transacción de financiación, el valor razonable de la contraprestación es el valor presente de todos los cobros futuros determinados utilizando una tasa de interés imputada …... La tasa de interés imputada será, de entre las dos siguientes, la que mejor se pueda determinar: (a) la tasa vigente para un instrumento similar de un emisor con una calificación crediticia similar; o bien, (b) la tasa de interés que iguala el nominal del instrumento utilizado, debidamente descontado, al precio al contado de los bienes o servicios vendidos. Estos ajustes producen impuesto diferido al compararse la base contable con la tributaria.

5.9.1.4 Distribuciones Aliadas S.A.S. Las operaciones con esta empresa se realiza en comercialmente en condiciones normales y no constituye transacción de financiación. Su valor es el de factura, párrafo 11.13 de la NIIDF para las PYMES: 11.13 Al reconocer inicialmente un activo financiero o un pasivo financiero, una entidad lo medirá al precio de la transacción (incluidos los costos de transacción excepto en la medición inicial de los activos y pasivos financieros que se miden al valor razonable con cambios en resultados) excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación. … En este caso no se genera impuesto diferido.

5.9.4 Esteban de Jesús S.A. Debe reconocerse la cuenta por cobrar y el ingreso ordinario, aunque no se haya generado la factura y, por tanto no se habían hecho los registros contables. El reconocimiento cumple las condiciones establecidas en el párrafo 23.10 de la NIIF para las PYMES al existir transferencia de bienes y servicios. Se debe reconocer el derecho contra las ganancias por distribuir Valor del ingreso no reconocido Costo de inventarios

372,000 310,000

Margen de rentabilidad

20%

El ajuste produce impuesto diferido, por comparación de la base contable con la tributaria.

5.9.1.5 Fachadas Metálicas S.A. El plazo de pago es superior a los términos comerciales establecidos, esta cuenta debe medirse al valor presente de los pagos futuros. La tasa de interés es la normal para operaciones de financiación en el mercado para un instrumento similar. BLANCO S.A. establece que el valor debe ser del normal de mercado, determinando que la tasa de interés establecida en el literal a) del párrafo 23.5 de la NIIF para las PYMES es del 14% anual. Fecha de reconocimiento del ingreso Fecha final de pago Plazo de pago en meses Forma de pago Valor de lo financiado Tasa efectiva anual (EA) al inicio Tasa mensual Valor presente de futuros cobros

31/03/2014 30/06/2015 16 Al vencimiento 760,000 14% 1.0979% 638,176

La tabla de amortización que se presentan, se observa que el valor inicial a reconocer por ingresos, corresponde al valor presente de los pagos futuros, descontados a la tasa de interés de mercado determinada, se ilustra el valor mensual a reconocer por intereses de financiación. MES 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15

SALDO INTERESES TIR INCICIAL 638,176 7.006 645,182 7.083 652,266 7.161 659,427 7.240 666,667 7.319 673,986 7.400 681,385 7.481 688,866 7.563 696,429 7.646 704,075 7.730 711,805 7.815 719,620 7.901 727,521 7.987 735,508 8.075 743,583 8.164

PAGOS

SALDO FINAL FECHA 645,182 652,266 659,427 666,667 673,986 681,385 688,866 696,429 704,075 711,805 719,620 727,521 735,508 743,583 751,747

31/03/2014 30/04/2014 31/05/2014 30/06/2014 31/07/2014 31/08/2014 30/09/2014 31/10/2014 30/11/2014 31/12/2014 31/01/2015 28/02/2015 31/03/2015 30/04/2015 31/05/2015

751,747

8.253

-760,000

30/06/2015

Los ajustes generan impuesto diferido.

5.9.1.6 Ya C.A. La cuenta con este cliente, que es en moneda extranjera no fue actualizada La diferencia de reconocimiento de la moneda extranjera debe llevarse a utilidades por distribuir. Se aplica lo establecido en el párrafo 30.9 de la NIIF para las PYMES: 30.9 Al final de cada periodo sobre el que se informa, la entidad: (a) convertirá las partidas monetarias en moneda extranjera utilizando la tasa de cambio de cierre; (b) convertirá las partidas no monetarias que se midan en términos de costo histórico en una moneda extranjera, utilizando la tasa de cambio en la fecha de la transacción; y (c) convertirá las partidas no monetarias que se midan al valor razonable en una moneda extranjera, utilizando las tasas de cambio en la fecha en que se determinó dicho valor razonable. TRM 31/12/2014 Valor USD Valor pesos colombianos

1.926.83 2.000.000 3.853.660

El ajuste genera diferencia temporaria deducible de lo contable y tributario en sus bases.

5.9.2 Partes relacionadas 5.9.2.1 Cuentas corrientes comerciales La sección 33 de la NIIF para las PYMES, debe revelarse información sobre partes relacionadas, que incluye transacciones y saldos pendientes con las partes, en la fecha de la conversión o transición a la NIIF para las PYMES. Debe revelarse:  Relación de la controladora con la subsidiaria  Remuneración del personal clave de la empresa  Operaciones de partes relacionadas: transferencias de bienes y recursos, servicios. Debe revelarse como mínimo párrafo 33.9 de la NIIF para las PYMES: 33.9 Si una entidad realiza transacciones entre partes relacionadas, revelará la naturaleza de la relación con cada parte relacionada, así como la información sobre las transacciones, los saldos pendientes y los compromisos que sean necesarios para la comprensión de los efectos

potenciales que la relación tiene en los estados financieros. Estos requerimientos de información a revelar son adicionales a los contenidos en el párrafo 33.7, para revelar las remuneraciones del personal clave de la gerencia. Como mínimo, tal información a revelar incluirá: (a) El importe de las transacciones. (b) El importe de los saldos pendientes y: (i) sus plazos y condiciones, incluyendo si están garantizados y la naturaleza de la contraprestación a proporcionar en la liquidación, y (ii) detalles de cualquier garantía otorgada o recibida. (c) Provisiones por deudas incobrables relacionadas con el importe de los saldos pendientes. (d) El gasto reconocido durante el periodo con respecto a las deudas incobrables y de dudoso cobro, procedentes de partes relacionadas. El párrafo 33.2 de la NIIF para las PYMES define parte relacionada: 33.2 Una parte relacionada es una persona o entidad que está relacionada con la entidad que prepara sus estados financieros (la entidad que informa). Los saldos de las partes relacionadas para el presente ejercicio deben ser reclasificados. Compañías vinculadas Es un saldo a cobrar por venta de mercancías a una controlada o subsidiaria de BLANCO S.A. de $500.000. La venta se hizo el 22 de diciembre de 2014. Su valor se mide por el nominal y se concedió plazo de 60 días. Es una operación normal. Accionistas o Socios Uno de los socios recibió un préstamo de $486.500, con plazo de 60 días. La fecha de la operación es 5 de diciembre de 2014. La NIIF para las PYMES establece que debe medirse a su valor nominal, por ser operación a largo plazo. Compañías vinculadas Corresponde a un saldo por cobrar por venta de bienes a una controlada de BLANCO S.A., por valor de $500.000, vendidos el 22 de diciembre de 2014, con plazo de 60 días siendo una transacción de términos comerciales normales. No se genera impuesto diferido. Accionistas o socios Es un préstamo a un socio por $486.500, con plazo de 60 días desde el 6 de diciembre de2014. Debe ser medida al valor nominal por no ser operación con financiamiento. En caso de existir valores adeudados por socios o accionistas que constituyan una transacción de financiación, en que no se obtengan intereses o rendimientos financieros, o estos sean inferiores a las establecidas

en el mercado, debe ser medido al valor presente de los pagos futuros descontados con una tasa de interés de mercado para instrumentos similares, párrafo 11.13 de la NIIF para las PYMES: 11.13 Al reconocer inicialmente un activo financiero o un pasivo financiero, una entidad lo medirá al precio de la transacción (incluidos los costos de transacción excepto en la medición inicial de los activos y pasivos financieros que se miden al valor razonable con cambios en resultados) excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación. Una transacción de financiación puede tener lugar en relación a la venta de bienes o servicios, por ejemplo, si el pago se aplaza más allá de los términos comerciales normales o se financia a una tasa de interés que no es una tasa de mercado. Si el acuerdo constituye una transacción de financiación, la entidad medirá el activo financiero o pasivo financiero al valor presente de los pagos futuros descontados a una tasa de interés de mercado para un instrumento de deuda similar. Compañías vinculadas Corresponde a un valor por cobrar por préstamo a una controlada de BLANCO S.A. por valor de $2.984.000, la operación tiene plazo de 90 días y se hizo el 9 de noviembre de 2014. Debe ser medida al valor nominal por no ser operación con financiamiento. No se genera impuesto diferido.

5.9.3 Anticipos y avances a terceros Los anticipos no cumplen la definición de activo financiero: Cualquier activo que es: (a) efectivo; (b) Un instrumento de patrimonio de otra entidad; (c) Un derecho contractual: (i) a recibir efectivo u otro activo financiero de otra entidad; o (ii) a intercambiar activos financieros o pasivos financieros con otra entidad, en condiciones que sean potencialmente favorables para la entidad; o (d) …. Se presentará como Otro Activo en el estado de situación financiera de BLANCO S.A. Por ello se realizarán los siguientes ajustes sobre el valor de los anticipos a 31 de diciembre de 2014: Pres de Valor Svcio % de Inventario Deudor anticipo avance a 31/12/2014 31/12/2014 Débito 1 240,000 N/A 2 120,000 N/A -

Propiedad Activo Planta y Intangible Equipo Débito 240,000 -

Débito 120,000

Gastos Utilidades Anticipos pagados por a por distribuir terceros anticipado Débito -

Débito -

Crédito 240,000 120,000

3 4 5 6 TOTALES

429,560 149,000 87,000 73,140 1,098,700

N/A 40% 70% -

429,560 429,560

240,000

120,000

89,400 26,100 73,140 188,640

59,600 60,900 120,500

Estos ajustes producen impuesto diferido, al comparar la base contable y tributaria por diferencia temporaria deducible, párrafo 29.3 de la NIIF para las PYMES: 29.3 Una entidad contabilizará el impuesto a las ganancias, siguiendo las fases (a) a (i) siguientes: (a) … (b) … (c) … (d) Calculará cualquier diferencia temporaria, pérdida fiscal no utilizada y crédito fiscal no utilizado (párrafo 29.14). (e) Reconocerá los activos por impuestos diferidos y los pasivos por impuestos diferidos, que surjan de diferencias temporarias, pérdidas fiscales no utilizadas y créditos fiscales no utilizados (párrafos 29.15 a 29.17). (f) …

5.9.4 Reclamaciones La información referente a este rubro luego de revisada en el cumplimiento de las definiciones y características para su consideración como activo, se determinó que si corresponden a activos financieros. Las reclamaciones a las aseguradoras han sido aceptadas por las mismas y son un derecho contractual de recibir a futuro su valor. Respecto de las empresas de transporte y las reclamaciones existentes, se considera su no probabilidad, al no aceptar las transportadoras la devolución de valores y se consideran activos contingentes, sección 21 de la NIIF para las PYMES. El glosario de la NIIF para las PYMES define activo contingente: Activo contingente: Un activo de naturaleza posible, surgido a raíz de sucesos pasados, cuya existencia ha de ser confirmada sólo porque ocurra, o en su caso porque deje de ocurrir, uno o más eventos inciertos en el futuro, que no están enteramente bajo el control de la entidad.

429,560 149,000 87,000 73,140 1,098,700

Los activos contingentes no pueden ser reconocidos como activos bajo la NIIF para las PYMES, párrafo 2.38: 2.38 Una entidad no reconocerá un activo contingente como un activo. Sin embargo, cuando el flujo de beneficios económicos futuros sea prácticamente cierto, el activo correspondiente no es un activo contingente y, por tanto, es apropiado proceder a reconocerlo. Y el párrafo 21.13 de la misma forma establece: 21.13 Una entidad no reconocerá un activo contingente como un activo. El párrafo 21.16 requiere que se revele información sobre un activo contingente, cuando sea probable la entrada de beneficios económicos a la entidad. Sin embargo, cuando el flujo de beneficios económicos futuros sea prácticamente cierto, el activo correspondiente no es un activo contingente y, por tanto, es apropiado proceder a reconocerlo. El valor de las reclamaciones a las empresas de transporte la obtención del ingreso de dinero no es probable y, por tanto su valor debe castigarse a Utilidades por distribuir, generando impuesto diferido.

5.9.5 Cuentas por cobrar a trabajadores Los activos financieros de esta naturaleza deben ser medidos de acuerdo con lo establecido en el párrafo 11.13 de la NIIF para las PYMES, cuando la operación constituya financiación: 11.13 Al reconocer inicialmente un activo financiero o un pasivo financiero, una entidad lo medirá al precio de la transacción (incluidos los costos de transacción excepto en la medición inicial de los activos y pasivos financieros que se miden al valor razonable con cambios en resultados) excepto si el acuerdo constituye, en efecto, una transacción de financiación. Una transacción de financiación puede tener lugar en relación a la venta de bienes o servicios, por ejemplo, si el pago se aplaza más allá de los términos comerciales normales o se financia a una tasa de interés que no es una tasa de mercado. Si el acuerdo constituye una transacción de financiación, la entidad medirá el activo financiero o pasivo financiero al valor presente de los pagos futuros descontados a una tasa de interés de mercado para un instrumento de deuda similar. Las cuentas por cobrar a corto plazo (90 días) no se descuentan a valor presente, en razón, de no impactar su descuento y se dará por su valor nominal. Las de largo plazo se medirán por el valor presente de los cobros futuros, mediante el uso de una tasa de mercado para créditos de vivienda y vehículo. La tasa corresponderá a la fecha en que se realizó la transacción. Con el fin de hacer la medición se requiere el detalle de las cuentas a empleados así:

5.9.5.1 Préstamos de vivienda a 120 meses

Fecha inicial

Emplea do

Vr préstam o

Tasa de interés

Cuotas quince nales

Cuotas canceladas a 31/12/2014

No. Cuotas pendient es

Saldo 31/12/2014

Tasa inicial de reconocimi ento

15/05/2012

190,714

1,589

89,000

8.00%

62,146

26,854

30/07/2012

178,065

1,484

92,000

7.80%

62,411

29,590

31/03/2013

180,000

1,500

111,000

7.50%

71,062

39,938

15/04/2014

131,650

1,097

103

113,000

7.60%

60,259

52,741

255,878

149,123

TOTALES

680,429

405,000

Valor presente 31/12/2014

Ajuste NIIF

El ajuste produce impuesto diferido al surgir una diferencia temporaria deducible al comparar la base contable con la tributaria19.

5.9.5.2 Préstamos de vehículos, plazo 72 meses

Fecha inicial

Vr Empleado préstam o

Tasa de interés

Cuotas quince nales

Cuotas Saldo No. Cuotas canceladas a 31/12/201 pendientes 31/12/2014 4

Valor Tasa inicial de presente reconocimient 31/12/20 o 14

Ajuste NIIF

15/05/2012

Esteban

80,000

0.0017

1.181

9,452

8.00%

8,979

473

30/06/2012

Fabiola

70,000

0.0017

1.034

12,405

8.10%

11,476

930

31/03/2013

Gonzalo

75,000

0.0017

1.108

33,228

7.50%

27,732

5,496

31/03/2013 Humberto

80,000

0.0017

1.181

35,443

7.60%

29,512

5,931

31/08/2013

Indalecio

79,000

0.0017

1.167

46,667

7.90%

36,219

10,448

30/09/2014

Joaquín

83,000

0.0017

1.226

80,899

7.80%

53,523

27,376

167,441

50,654

TOTALES

467,000

218,094

El anterior ajuste produce impuesto diferido por la comparación de la base contable con la tributaria genera diferencia temporaria deducible20.

5.9.5.3 Comprobantes contables de la convergencia ALBERTO CREACIONES Cuenta Clientes Nacionales Provisiones Clientes 19 20

Párrafo 29.3 (e) de la NIIF para las PYMES Párrafo 29.3 (e) de la NIIF para las PYMES

Reclasificaciones Debe Haber 0 3,700,000 0 3,700,000 654,760 0 654,760 0

Clientes Nacionales

3,700,000 3,700,000 8,709,520

Cuenta Clientes Nacionales Impuesto diferido Deudores comerciales Utilidades por distribuir Ajustes por errores Pasivo por impuesto diferido

654,760 654,760 8,709,520

Reclasificaciones Debe Haber 654,760 0 654,760 0 0 222,618 0 222,618 222,618 654,760 0 654,760 222,618 0 1,754,756

Cuenta Clientes Nacionales Deterioro de valor Impuesto diferido Deudores comerciales Utilidades por distribuir Deudores comerciales Activos por impuestos diferidos

1,754,756

Reclasificaciones Debe Haber 0 984,542 0 111,000 0 873,542 334,744 0 334,744 0 984,542 334,744 984,542 0 0 334744 2,638,572 2,638,572

Benavides S.A. Cuenta Clientes Nacionales Clientes Nacionales

Cuenta Clientes

Reclasificaciones Debe Haber 0 100,000 0 100,000 100,000 0 100,000 0 200,000 200,000

Reclasificaciones Debe Haber 0 100,000

Nacionales MercancĂa no fabricada MercancĂa no fabricada Impuesto diferido Deudores comerciales Impuesto diferido Inventarios Utilidades por distribuir Deudores comerciales Inventarios Activo por impuesto diferido Pasivo por impuesto diferido

0 65,000 65,000 34,000 34,000 0 0 122,100 100,000 0 0 22,100 442,200

100,000 0 0 0 0 22,100 22,100 99,000 0 65,000 34,000 0 442,200

Coordinadores Mercantiles Ltda. Cuenta Clientes Nacionales Clientes Nacionales

Cuenta Clientes Nacionales Intereses por financiaciĂłn Impuestos diferidos Deudores comerciales Impuestos diferidos Deudores comerciales Utilidades por distribuir Deudores comerciales Activos por impuestos diferidos Pasivo por impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 1,100,000 0 1,100,000 1,100,000 0 1,100,000 0 1,100,000 1,100,000

Reclasificaciones Debe Haber 34,587 126,527 0 126,527 34,587 0 43,019 0 43,019 0 0 11,760 0 11,760 138,286 77,606 126,527 34,587 0 43,019 11,760 0 215,892 227,653

Distribuciones Aliadas S.A.S. Cuenta

Reclasificaciones Debe Haber

Clientes Nacionales Clientes Nacionales

0 0 3,200,600 3,200,600 3,200,600

3,200,600 3,200,600 0 0 3,200,600

Esteban de JesĂşs S.A. Cuenta Clientes Nacionales Deterioro de valor Impuesto diferido Deudores comerciales Utilidades por distribuir Deudores comerciales Activos por impuestos diferidos

Reclasificaciones Debe Haber 372,000 0 372,000 0 0 0 126,480 0 126,480 126,480 372,000 0 372000 126480 0 498,480 498,480

Fachadas MetĂĄlicas S.A. Cuenta Deudores comerciales Clientes Nacionales Deudores comerciales Clientes Nacionales

Reclasificaciones Debe Haber 0 760,000 0 760,000 0 760,000 760,000 0 760,000 0 760,000 0 760,000 760,000

Reclasificaciones Debe Haber 73,629 121,824 0 121,824 73,629 0 41,420 0 41,420 0 0 25,034 0 25,034 146,858 115,049 121,824 73,629 0 41,420

Pasivo por impuesto diferido

25,034 261,907

0 261,907

Ya S.A. Cuenta Clientes Nacionales Clientes Nacionales

Cuenta Clientes Del exterior Impuestos diferidos Deudores comerciales Utilidades por distribuir Ajustes por errores Activos por impuestos diferidos

Reclasificaciones Debe Haber 0 3,871,220 0 3,871,220 3,871,220 0 3,871,220 0 3,871,220 3,871,220

Reclasificaciones Debe Haber 0 17,560 0 17,560 5,970 0 5,970 0 17,560 5,970 17,560 0 0 5,970 23,530 23,530

Partes relacionadas

Cuenta Cuentas corrientes comerciales Compañías vinculadas Accionistas socios Cuentas por cobrar vinculados económicos Controladas o subsidiarias Partes relacionadas Compañías vinculadas Accionistas socios Controladas o subsidiarias

Reclasificaciones Debe Haber 0 986,500 0 500,000 0 486,500 0 2,984,000 0 2,984,000 3,970,500 0 500,000 0 486,500 0 2,984,000 0 3,970,500 3,970,500

Reclamaciones Cuenta

Reclasificaciones Debe Haber

Reclamaciones A CĂas aseguradoras A transportadores Reclamaciones A CĂas aseguradoras A transportadores

Cuenta Reclamaciones A transportadores Utilidades por distribuir Ajustes errores

0 0 0 47,800 31,200 16,600 47,800

47,800 31,200 16,600 0 0 0 47,800

Reclasificaciones Debe Haber 0 16,600 0 16,600 16,600 0 16,600 0 16,600 16,600

Anticipos y avances Cuenta Anticipos y avances A proveedores A contratistas Anticipo para inventarios Anticipo a inventarios Anticipos para PP y E Anticipo para PP y E Anticipo para intangibles Anticipo para intangibles Gastos pagados por anticipado Servicios

Cuenta Gastos pagados por anticipado Servicios Impuestos diferidos Deudores comerciales Utilidades por distribuir Gastos pagados por anticipado

Reclasificaciones Debe Haber 0 1,098,700 0 789,560 0 309,140 120,000 120,000 240,000 240,000 429,560 429,560 309,140 309,140 1,098,700 1,098,700

Reclasificaciones Debe Haber 0 120,500 0 120,500 40,970 0 40,970 0 120,500 40,970 120,500 0

Activos por impuesto diferido

0 161,470

40,970 161,470

Anticipo de impuestos y contribuciones a favor Cuenta Anticipo de impuestos y contribuciones a favor Anticipo imporenta y complementarios Anticipo industria y comercio Retención en la fuente IVA retenido Sobrantes liquidaciones de impuestos Anticipo de impuesto y contribuciones saldos a favor Anticipo imporenta y complementarios Anticipo industria y comercio Retención en la fuente IVA retenido Sobrantes liquidaciones de impuestos

Reclasificaciones Debe Haber 0 420,000 0 120,000 0 85,000 0 105,000 0 30,000 0 80,000 420,000 0 120,000 0 85,000 0 105,000 0 30,000 0 80,000 0 420,000 420,000

Cuentas por cobrar trabajadores Cuenta Cuentas por cobrar trabajadores Vivienda Vehículos Educación Calamidad familiar Cuentas por cobrar trabajadores Vivienda Vehículos Educación Calamidad familiar

Cuenta Cuentas por cobrar trabajadores Vivienda Vehículos Impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 976,594 0 405,000 0 218,094 0 351,700 0 1,800 976,594 0 405,000 0 218,094 0 351,700 0 1,800 0 976,594 976,594

Reclasificaciones Debe Haber 0 199,775 0 149,122 0 50,653 67,924 0

Deudores comerciales Utilidades por distribuir Deudores comerciales Activos por impuestos diferidos

67,924 199,775 199,775 0 199,775

0 67,924 0 67,924 199,775

6. INVENTARIOS Los inventarios son bienes corporales, destinados a la venta dentro del curso normal del negocio, de la misma forma los que se encuentren en proceso de producción o que se utilicen o consuman en la producción de otros que sean vendidos. Son artículos, materiales, suministros, productos, recursos renovables y no renovables, utilizados en el proceso de transformación, consumo, alquiler y venta dentro de las actividades del giro ordinario del desarrollo del objeto social de la empresa. Su valor, el de inventarios, incluye los desembolsos y gastos de cualquier naturaleza, que se requieran para su uso o venta, debe determinarse el método PEPS o el de promedio ponderado. Bajo la legislación anterior se aceptaba el UEPS. Al cierre del año deben ser considerarse posibles pérdidas de valor.

Costo

Inventarios Materia prima Materia prima Prod en proceso Prod en proceso Obras Const en curso Obras Const en curso Contratos en ejecución Contratos en ejecución Cultivos en desarrollo Cultivos en desarrollo Plantaciones agrícolas Plantaciones agrícolas Productos terminados Productos terminados Prod agrícolas y forestales Mcía no fabricada Mcía no fabricada Bienes raíces para la venta Bienes raíces para la venta Semovientes Ganado vacuno

1,540,350 1,540,350 4,789,600 4,789,600 3,089,765 3,089,765 2,345,620 2,345,620 1,876,200 1,876,200 2,456,809 2,456,809 6,748,436 3,987,980 2,760,456 5,987,033 5,987,033 1,000,000 1,000,000 4,321,000 4,321,000

Provisión

45,442 45,442 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 567,400 567,400 0 421,300 421,300 0 0 0 0

Vr libros

1,494,908 1,494,908 4,789,600 4,789,600 3,089,765 3,089,765 2,345,620 2,345,620 1,876,200 1,876,200 2,456,809 2,456,809 6,181,036 3,420,580 2,760,456 5,565,733 5,565,733 1,000,000 1,000,000 4,321,000 4,321,000

Dif en cambio a vr libros

Costo terminación y venta

68,500 68,500 214,780 214,780 0 0 0 0 0 0 0 0 211,115 211,115 0 0 0 0 0 0 0

6,456,291 6,456,291 2,345,100 2,345,100 0 0 0 0 120,000 120,000 115,000 115,000 321,936 132,890 189,045 437,890 437,690 25,000 25,000 124,000 124,000

Precio estimado de venta

Valor de reposición

Valor neto realizable

8,900,000

1,800,345

2,443,709

8,900,000 7,800,345 7,800,345 0 0 0 0 0 0 0 0 6,164,000 2,945,000 3,219,000 7,321,600 7,321,600 1,230,000 1,230,000 0 0

1,800,345 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

2,443,709 5,455,245 5,455,245 0 0 0 0 0 0 0 0 5,842,065 2,812,110 3,029,955 6,883,910 6,883,910 1,205,000 1,205,000 0 0

Valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 2,120,000 2,120,000 2,650,000 2,650,000 3,198,003 0 3,198,003 0 0 1,200,000 1,200,000 4,600,000 4,600,000

Mat repstos y accesorios Mat repstos y accesorios Envases y empaques Envases y empaques Inventario en tránsito Inventario en tránsito

2,367,499 2,367,499 456,783 456,783 1,234,591 1,234,591

123,451

2,244,048 2,244,048 456,783 456,783 1,234,591 1,234,591

0 0 0 0 0 0

2,600,450 2,600,450 550,000 550,000 0 0

0 0 0 0 0 0

38,213,686

1,157,593

37,056,093

494,395

9,945,217

31,415,945

4,950,795

24,980,379

13,768,003

6.1 Materias primas En el año 2014 BLANCO S.A. capitalizó como mayor valor de la materia prima importada la diferencia en cambio por valor de $68.500 y se reconoció una provisión por obsolescencia de $45.442.

6.2 Productos en proceso Al 31 de diciembre de 2014 el saldo incluye $214.780 de diferencia en cambio de materia prima consumida en el proceso de fabricación

6.3 Obras de construcción en curso Contiene mano de obra, materiales y otros costos en el desarrollo de obras

6.4 Contratos en ejecución Compuesto su saldo de mano de obra, materiales y otros costos de producción, en trabajos en ejecución, de la misma forma de diferentes bienes raíces para la venta.

6.5 Cultivos en desarrollo Costos de procesos de siembra, desarrollo y recolección de productos agropecuarios, los que deben ser absorbidos en su total, en razón de ser de una sola cosecha. Allí se acumulan los costos de cultivo de Palma de aceite en el primer año (desarrollo de plántulas).

6.6 Plantaciones agrícolas Son los costos amortizables en los procesos de adecuación, preparación, siembra y cultivo. Para un producto de varias cosechas y cuyo periodo productivo dura de 1 a 2 años. Se acumula en esta cuenta los costos de cultivo de maracuyá en su segundo año (etapa de producción).

6.7 Productos terminados Es el valor de las existencias fabricadas por BLANCO S.A. disponibles para su venta. La diferencia en cambio por valor de $211.115 se capitalizó como mayor valor y se calculó una provisión de $421.300 por posibles pérdidas de esta clase de inventarios.

6.8 Productos terminados agrícolas

Es la existencia de bienes cosechados disponibles para la venta. Registra el valor de la última cosecha de maracuyá.

6.9 Mercancía no fabricada por la empresa Son los bienes adquiridos para la venta disponibles para su venta. Exciste una provisión reconocida por valor de $421.300 por pérdidas de inventario

6.10 Bienes raíces para la venta Es el valor de las construcciones adecuadas en su totalidad y terminadas para la venta.

6.11 Semovientes Costos y demás gastos y desembolsos capitalizables para la adquisición de animales para venta, cría, levante y/o ceba.

6.12 Materiales repuestos y accesorios Es el valor de elementos adquiridos para su consumo en el proceso de producción o en la prestación de servicios del normal funcionamiento de la empresa. Son elementos para mantenimiento, reparaciones, herramientas, implementos de trabajo, repuestos para máquinas. Se reconoció una provisión por valor de $123.451 para obsolescencia.

6.13 Envases y empaques Elementos y materiales adquiridos para el empaque y envase de productos. Comprende cartón, papel, materiales de tapas, frascos y jarros.

6.14 Inventarios en tránsito Valores cancelados para importaciones y compras realizadas, desde el momento del inicio de trámites hasta su ingreso a bodega por materia prima, suministro, repuestos, materiales, mercancías y subproductos.

6.15 Solución y tratamiento bajo NIIF El párrafo 13.1 de la NIIF para las PYMES determina que los inventarios son activos: a) Que se mantienen para la venta en el curso ordinario del negocio (bienes terminados); b) En el proceso de producción para tal venta (trabajo en proceso); o c) En la forma de materiales o suministros para ser consumidos en el proceso de producción o en la prestación de servicios (materia prima y bienes de consumo).

El costo de inventarios debe incluir el valor de compra, costos de transformación y otros con el fin de darles su condición y ubicación actuales (Párrafo 13.5 de las NIIF para las PYMES) El párrafo 27.2 establece la obligatoriedad de revisión de los valores de los activos por lo menos una vez al año: 27.2 Una entidad evaluará en cada fecha sobre la que se informa si ha habido un deterioro del valor de los inventarios. La entidad realizará la evaluación comparando el importe en libros de cada partida del inventario (o grupo de partidas similares―véase el párrafo 27.3) con su precio de venta menos los costos de terminación y venta. Si una partida del inventario (o grupo de partidas similares) ha deteriorado su valor, la entidad reducirá el importe en libros del inventario (o grupo) a su precio de venta menos los costos de terminación y venta. Esa reducción es una pérdida por deterioro del valor y se reconoce inmediatamente en resultados.

De la misma forma en caso de existir posteriormente condiciones contrarias al deterioro el párrafo 27.4 de las NIIF para las PYMES establece: 27.4 Una entidad llevará a cabo una nueva evaluación del precio de venta menos los costos de terminación y venta en cada periodo posterior al que se informa. Cuando las circunstancias que previamente causaron el deterioro del valor de los inventarios hayan dejado de existir, o cuando exista una clara evidencia de un incremento en el precio de venta menos los costos de terminación y venta como consecuencia de un cambio en las circunstancias económicas, la entidad revertirá el importe del deterioro del valor (es decir, la reversión se limita al importe original de pérdida por deterioro) de forma que el nuevo importe en libros sea el menor entre el costo y el precio de venta revisado menos los costos de terminación y venta

6.15.1 Materias primas La diferencia en cambio la empresa BLANCO S.A. la llevó como mayor valor de los inventarios de materias primas por valor de $68.500, debe darse de baja. El valor a dar a los inventarios al final del periodo es el menor de la comparación del valor en libros con el valor de venta estimado menos los costos de terminación y venta. La provisión por obsolescencia de $45.422 se debe dar de baja, por tener propósitos tributarios.

6.15.2 Productos en proceso

La diferencia en cambio contabilizada y cargada a esta cuenta debe ser ajustadaa gastos por la suma de $214.780.

6.15.3 Productos terminados Existe una provisiĂłn tributaria de $567.400 que debe ser dada de baja. De la misma forma la diferencia en cambio de $211.115. El valor neto de realizaciĂłn es inferior al valor de libros, por tanto debe castigarse con $964.755.

6.15.4 MercancĂa no fabricada por la empresa 6.16 Comprobantes de convergencia Materia prima Cuentas Materias primas Materias primas Provisiones Obsolescencia Materias primas Materias primas Cuentas Materias primas Materias primas Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Ajustes errores Pasivo impuesto diferido Cuentas Materias primas Materias primas Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Ajustes errores Pasivo impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 1,540,350 0 1,540,350 45,442 0 42,442 0 1,540,350 45,442 1,540,350 45,442 1,585,792 1,585,792 Reclasificaciones Debe Haber 45,442 0 45,442 0 0 15,450 0 15,450 15,450 45,442 0 45,442 15,450 0 60,892 60,892 Reclasificaciones Debe Haber 0 68,500 0 68,500 23,290 0 23,290 0 68,500 23,290 68,500 0 0 23,290

91,790

Productos en proceso Reclasificaciones Debe Haber Productos en proceso 0 4,789,600 Productos en proceso 0 4,789,600 Productos en proceso 4,789,600 0 Productos en proceso 4,789,600 0 4,789,600 4,789,600 Reclasificaciones Cuentas Debe Haber Productos en proceso 0 214,780 Productos en proceso 0 214,780 Impuestos diferidos 73,025 0 Inventarios 73,025 0 Utilidades por distribuir 214,780 73,025 Inventarios 2,147,880 0 Activos impuesto diferido 0 73,025 287,805 287,805 Cuentas

Productos terminados Cuentas Productos terminados Productos terminados Provisiones Obsolescencia Productos terminados Productos terminados Cuentas Productos terminados Productos manufacturados Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Ajuste errores Pasivos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 3,987,980 0 3,987,980 567,400 0 567,400 0 3,987,980 567,400 3,987,980 567,400 4,555,380 4,555,380 Reclasificaciones Debe Haber 567,400 0 567,400 0 0 192,916 0 192,916

0 192,916 192,916 567,400 567,400 0

760,316 Cuentas Productos terminados Productos manufacturados Deterioro de productos terminados Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Inventarios Activos por impuestos diferidos

760,316 Reclasificaciones Debe Haber 0 1,175,870 0 211,115 0 964,755 399,796 0 399,796 0 1,175,870 399,796 1,175,870 0 0 399796 1,575,666 1.575.666

Mercancía no fabricada por la empresa Cuentas Mercancía no fabricada Mercancía no fabricada Provisiones Obsolescencia Mercancía no fabricada Mercancía no fabricada Cuentas Mercancía no fabricada Mercancía no fabricada Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Ajuste errores Pasivos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 5,987,033 0 5,987,033 421,300 0 421,300 0 5,987,033 421,300 5,987,033 421,300 6,408,333 6,408,333 Reclasificaciones Debe Haber 421,300 0 421,300 0 0 143,242 0 143,242 143,242 421,300 0 421,300 143,242 0 564,542 564,542

Materiales repuestos y accesorios Cuentas Materiales repuestos y accesorios Materiales repuestos y accesorios Provisiones Obsolescencia Materiales repuestos y accesorios

Reclasificaciones Debe Haber 0 2,367,499 0 2,367,499 123,451 0 123,451 0 2,367,499 903,451

Productos terminados Repuestos Productos terminados Maquinaria y equipo Equipo de mantenimiento Cuentas Productos terminados Materiales repuestos y accesorios Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Ajuste errores Pasivos impuesto diferido Cuentas Productos terminados Depreciaciรณn M y E Impuestos diferidos Propiedad planta y equipo Utilidades por distribuir Propiedad planta y equipo Activos impuesto diferido

2,367,499 903,451 500,000 0 500,000 0 280,000 0 280,000 0 3.270.950 3.270.950 Reclasificaciones Debe Haber 123,451 0 123,451 0 0 41,973 0 41,973 41,973 123,451 0 123,451 41,973 0 165,424 165,424 Reclasificaciones Debe Haber 0 140,000 0 140,000 47,600 0 47,600 0 140,000 47,600 0 0 41,973 47,600 140,000 47,600

Envases y empaques Cuentas Envases y empaques Envases y empaques Envases y empaques Envases y empaques Cuentas Envases y empaque Envases y empaques Impuestos diferidos Inventarios

Reclasificaciones Debe Haber 0 456,783 0 456,783 456,783 0 456,783 0 456,783 456,783 Reclasificaciones Debe Haber 0 35,000 0 35,000 11,900 0 11,900 0

Utilidades por distribuir Ajustes errores Activos impuesto diferido

35,000 35,000 0 46,900

11,900 0 11,900 46,900

Inventarios en tránsito Cuentas Inventarios en tránsito Inventarios en tránsito Inventarios en tránsito Inventarios en tránsito Cuentas Inventarios en tránsito Inventarios en tránsito Impuestos diferidos Inventarios Utilidades por distribuir Inventarios Activos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 1,234,591 0 1,234,591 1,234,591 0 1,234,591 0 1,234,591 1,234,591 Reclasificaciones Debe Haber 0 75,785 0 75,785 25,767 0 25,767 0 75,785 25,767 75,785 0 0 25,767 101,552 101,552

Obras de construcción en curso Reclasificaciones Debe Haber Obras de construcción en curso 0 3,089,765 Obras de construcción en curso 0 3,089,765 Obras de construcción en curso 3,089,765 0 Obras de construcción en curso 3,089,765 0 3,089,765 3,089,765 Reclasificaciones Cuentas Debe Haber Impuestos diferidos 119,000 0 Provisiones 119,000 0 Provisiones contratos de construcción 0 350,000 Contratos onerosos 0 350,000 Utilidades por distribuir 350,000 119,000 Provisiones 350,000 0 Cuentas

Activos impuesto diferido

0 469,000

119,000 469,000

Contratos en ejecución Cuentas Contratos en ejecución Contratos en ejecución Contratos en ejecución Contratos en ejecución Cuentas Contratos en ejecución Contratos en ejecución Impuesto diferido Inventarios Utilidades por distribuir Ajustes errores Activos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 2,345,620 0 2,345,620 2,345,620 0 2,345,620 0 2,345,620 2,345,620 Reclasificaciones Debe Haber 0 214,560 0 214,560 72,950 0 72,950 0 214,560 72,950 214,560 0 0 72,950 287,510 287,510

Bienes raíces para la venta Cuentas Bienes raíces para la venta Bienes raíces para la venta Bienes raíces para la venta Bienes raíces para la venta

Reclasificaciones Debe Haber 0 1,000,000 0 1,000,000 1,000,000 0 1,000,000 0 1,000,000 1,000,000

Productos terminados (Agrícolas) Cuentas Productos terminados Productos agrícolas forestales Productos terminados Productos agrícolas forestales

Reclasificaciones Debe Haber 0 2,760,456 0 2,760,456 2,760,456 0 2,760,456 0 2,760,456 2,760,456

Cuentas Productos agrícolas forestales Productos agrícolas forestales Impuesto diferido Inventarios Utilidades por distribuir Inventarios Pasivos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 248,502 0 248,502 0 0 84,491 0 84,491 84,491 248,502 0 248,502 84,491 0 332,993 332,993

Cultivos en desarrollo Cuentas Cultivos en desarrollo Cultivos en desarrollo Cultivos en desarrollo Cultivos en desarrollo Cuentas Cultivos en desarrollo Cultivos en desarrollo Impuesto diferido Activos biológicos Utilidades por distribuir Activos biológicos Pasivos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 1,876,200 0 1,876,200 1,876,200 0 1,876,200 0 1,876,200 1,876,200 Reclasificaciones Debe Haber 123,800 0 123,800 0 0 42,092 0 42,092 42,092 123,800 0 123,800 42,092 0 165,892 165,892

Plantaciones agrícolas Cuentas Plantaciones agrícolas Plantaciones agrícolas Plantaciones agrícolas Plantaciones agrícolas Cuentas Plantaciones agrícolas

Reclasificaciones Debe Haber 0 2,456,809 0 2,456,809 2,456,809 0 2,456,809 0 2,456,809 2,456,809 Reclasificaciones Debe Haber 78,191 0

Plantaciones agrícolas Impuesto diferido Activos biológicos Utilidades por distribuir Activos biológicos Pasivos impuesto diferido

78,191 0 0 26,585 0 26,585 104,776

0 26,585 26,585 78,191 78,191 0 104,776

Semovientes (Ganado vacuno) Cuentas Semovientes Ganado vacuno Semovientes Ganado vacuno Cuentas Semovientes Ganado vacuno Impuesto diferidlo Activos biológicos Utilidades por distribuir Activos biológicos Pasivos impuesto diferido

Reclasificaciones Debe Haber 0 4,321,000 0 4,321,000 4,321,000 0 4,321,000 0 4,321,000 4,321,000 Reclasificaciones Debe Haber 155,000 0 155,000 0 0 52,700 0 52,700 52,700 155,000 0 155,000 52,700 0 207,700 207,700