Dengi 254 by Dengi.ua

Специальный номер: Евровозможности Европейский кризис – замечательная возможность открыть счет, обзавестись бизнесом, купить недвижимость, инвестировать в акции стр.16

Наличные

стр. 8

Авто со скидкой Обналичка Интернет-банкинг Недвижимость

стр.46 стр.10 стр.34 стр.37

Как «турецкая весна» аукнется в украинской экономике

ISSN 2075-681X

Кризис с юга

1 3 0 1 2

№12 (254) 20 июня 2013

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Деньги Содержание Новости

Кризис с юга

Украинская экономика после «турецкой весны» стр. 6

Расчеты Наличные, кассовые аппараты, карточные мошенники стр. 8

стр. 10

Важные дела На июнь-июль

стр. 11

Дебюты Mercedes, МТС, Paul Picot

Что может интернет-банкинг

Свой бизнес Расчеты Что делать юрлицу, если банк не платит

Финансовые рынки Учетная ставка НБУ

Управляем деньгами

стр. 11

Экспертиза

Главный интерес

стр. 12

Свой бизнес Фирма в Европе, счет в евробанке, акции за рубежом, недвижимость у моря стр. 16

Арендуем торговую площадь

Вкладываем деньги

Что с НПФ

Потратить с умом

cтр. 16

Самое выгодное стр. 37

Кризис с юга Как «турецкая весна» повлияет на украинскую экономику

стр. 6

Наличные стр. 41

Что будет после 1 сентября с расчетами наличными

стр. 8 стр. 44

Недвижимость Сколько стоит аренда торговых помещений в удачных местах

стр. 37

2012 год – со скидкой стр. 46

Чем развлекаться в отпуске

В ПРОДАЖЕ С 4 ИЮЛЯ

стр. 36

Автомобили Гаджеты

Отложенный вылет, оценка при продаже недвижимости, векселя – за вклад стр. 32, 33

стр. 15

Ценные бумаги

Ответы читателям

Евро-возможности Открыть счет, обзавестись бизнесом, купить недвижимость, инвестировать в акции. И все это – в Европе

Депозиты

Колонки читателей стр. 20, 22, 27, 32

Свой бизнес

стр. 34

Недвижимость

В цветных валютах

Деньги в энергетике

Специальный номер

В Сети Официальный сайт: dengi.ua Соцсеть: facebook.com/DengiUA Микроблог: twitter.com/DengiUA Блог главреда: facebook.com/groups/money.secret/

стр. 48

Безопасность Защитить квартиру на лето

стр. 50

СПЕЦИАЛЬНЫЙ ВЫПУСК: БИЗНЕС ПО ОБРАЗЦУ

Франчайзинговая схема запуска бизнеса: преимущества и риски, прибыли и затраты на запуск. Самые разные виды бизнеса, реальный опыт покупателей франшиз

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Состав редакции Выходные данные

Всеукраинский журнал

От редактора

Монополия, сэр! Налоговая пришла за WebMoney, в Турции разворачивается экономический кризис (стр. 6), а правительство готовится выплатить очередной – июньский – миллиард долларов по внешним долгам. Александр Крамаренко удная история с WebMoney радует стандартностью. Жил-был бизнес. Рос, никому не мешал. Помогал клиентам. Зарабатывал деньги собственникам. Содержал энное число сотрудников. Понятное дело – платил налоги. И вот ему предъявили серьезные претензии налоговики, так что теперь он оправдывается перед клиентами и госорганами. Не хочу сглазить, но у WM, вскоре все будет уже хорошо. Как они этого добьются – мне даже фантазировать страшно. Но как-то они сумеют. Понятно, что у боссов компании прибавится седых волос, а у бенефициаров – злости на украинский инвестиционный климат. Меня во всей этой замечательной истории волнует не столько сам WM – они выплывут, в конце концов, надеюсь, – сколько чудный и зверский ее антураж. Четко просматривается такая себе «линия партии», как было принято говорить в совковые времена. И линия состоит в том, чтобы монополизировать те или иные бизнесы. Расчеты в онлайне, хлеб в столице, перевозки через Одессу и кредиты госмонополиям, импорт горючки и авиаперевозки, асфальт и водка – об этом шуршат в вонючих курилках и за столиками в дорогих ресторанах. Проблема, однако, в том, что прокормить такие монополии Украина не в со-

Учредитель – ЗАО «Украинская Медиа Группа» Издатель – ООО «Издательский дом УМХ» Руководитель проекта – Надежда Шаломова Главный редактор – Александр Крамаренко Редакторы – Елена Буруль, Наталия Богута Журналисты – Ольга Полякова, Елена Куцая Ответственный секретарь – Наталия Улановская Арт-директор – Ирина Трегубова Дизайнеры-верстальщики – Наталья Чепур, Анна Пилипенко Фотограф – Александр Ильницкий Сайт – Николай Балецкий

подпишитесь на журнал

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

ВВП, говорите, падает? Черта с два. Это он не столько падает, сколько от ребят в погонах по углам прячется стоянии. Безалаберный и дырявый «типа бизнес» может благоденствовать только на жирной подушке из нефти, газа, леса, золота и алмазов. Ничего этого в ощутимых количествах в Украине нет. Здесь – и нам в этом смысле круто повезло – есть реальные возможности только для таких бизнесов, в которых надо наклоняться за каждой гривной, а для воровства зазоров особенно и нет. Там, где кажется, что зазоры такие есть, все-таки воруют. Но потом удивляются конечному результату и горько каются. Мы вот о возможности делать бизнес в Европе пишем нынче (стр. 16). Все говорят, что в Украине налоги ниже. Но делать бизнес почему-то предпочитают в Европе. Или, по крайней мере, хранить там его мозг и кубышку. Потому что кроме налогов явных в Украине приходится нести еще и колоссальное неявное фискальное бремя.

Реклама UMH Publishing Sales, тел.: (044) 494-39-74 Коммерческий директор – Остраков Игорь Директор департамента деловых изданий – Чернышук Неля Отдел рекламы – Пищур Галина, Гуненко Наталия Адрес: 04073, Украина, г. Киев, пер. Куреневский, 17-Г. Тел./факс: (044) 207 97 05, 494 39 74 E-mail: reklama@dengi.ua Маркетинг – Анжелика Адаменко Сбыт – Лариса Гриценко (lg@ph.umh.ua) Адрес редакции: 04073, Украина, г. Киев, пер. Куреневский, 17-Г. Тел.: (044) 207 97 05, 06, 00 Е-mail: dengi@dengi.ua www.dengi.ua Подписной индекс Укрпочта: 96183 Номер заказа 13-6746 Тираж: 33000 экз. Подписано в печать 14.06.2013 2006 © Свидетельство о государственной регистрации КВ №18412-7212ПР выдано МЮ Украины 01.11.2011 г. Все права на материалы, опубликованные в журнале «Деньги.ua», принадлежат ООО «Издательский дом УМХ». Перепечатка без письменного разрешения запрещена. При использовании материалов ссылка на «Деньги. ua» обязательна. Редакция не несет ответственности за достоверность информации, содержащейся в рекламных объявлениях. Присланные материалы не рецензируются и не возвращаются. Мнения авторов не всегда совпадают с позицией редакции. Использована информация ИА «Интерфакс Украина». Материалы, отмеченные символом , публикуются на правах рекламы. Выходит один раз в две недели, по четвергам. Распространяется в розничной торговле и по подписке. Цена договорная. Отпечатано в типографии «Новый Друк», г. Киев, ул. Магнитогорская, 1. В журнале использованы фото с сайта shutterstock.com

Позвоните (044) 207 97 25

(время работы: пн-пт 9:00-18:00) Обложка: Ирина Трегубова

будьте при ДЕНЬГАХ

Оплатите подписку

реклама на стр. 5

Стоимость подписки: 6 мес. - 109 грн. 12 мес. - 218 грн.

Потребуйте, чтобы Вам оформили подписку

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Новости Кризис

с юга

С конца мая в Турции не прекращаются волнения и забастовки. Как полувоенная обстановка у «заморского» соседа повлияет на Украину, выяснили «Деньги». е будем вникать в политическую суть «турецкой весны», нас интересуют экономические последствия происходящего. Ведь любая политическая нестабильность сразу же отражается не только на экономике государства, но и всего региона. Как пишет турецкое издание The Lira, министр финансов Мехмет Шимшек заявил, что акции протеста уже нанесли экономике страны ущерб в размере 70 млн. лир (около 28 млн. евро), преимущественно за счет отмены бронирования в отелях. В остальных отраслях спад пока не наблюдается. Однако если ситуация будет ухудшаться, не исключено ухудшение и в других отраслях экономики. Первым на политическую нестабильность всегда откликается фондовый рынок. Турецкий индекс XU100 с 20 мая по 12 июня обвалился на 20% (с 93 до 75 пунктов) и продолжает снижение. Курс турецкой лиры к евро также демонстрирует негативную ди-

Турецкий рынок акций и курс лиры к евро

31мая Лира/евро 2,6

начало массовых беспорядков в Стамбуле

XU100 95

2,5

Текст Елена Буруль

2,4 2,3

2,2 2,1 02/05 05 10 15 20 27 03/06

75 06

намику. Лира начала падать в цене еще 10 мая, когда курс лиры составлял 2,3 лиры/евро. По состоянию на 12 июня, за один евро уже давали 2,5 лиры. Это самое резкое падение лиры за последние два года. Не исключено, что к дате выхода этого номера «Денег» лира побьет свой абсолютный «рекорд», установленный в августе 2011 года, – 2,58 лиры/евро. При этом аналитики уверены, что нестабильность в Турции не будет иметь значительного негативного влияния на экономику Европы. «Влияние Турции ощущается, прежде всего, в Германии и странах Средиземноморья. При этом определенное охлаждение Турции по отношению к евроинтеграционным процессам в последнее время позволило держать дистанцию между экономикой этой страны и стран Центральной и Восточной Европы», – отмечает аналитик Укрсоцбанка (UniCredit Bank) Тантели Ратувухери. Конечно, Турция не является для Украины основным торговым партнером, тем не менее, только в первом квартале 2013 года товарооборот между двумя странами превысил миллиард евро. При этом, несмотря на бытующее мнение, что из Турции мы больше завозим, чем вывозим, турецкий импорт в товарообороте составляет лишь 30%. 70% – это украинский экспорт в Турцию (металлопрокат, зерновые, масличные культуры). По итогам первого квартала, экспорт в Турцию составил 6,71% всего украинского экспорта, а доля импортируемых турецких товаров всего 2,43% из общей суммы импорта. «В случае затягивания или обострения ситуации в этой стране, нишу турецких товаров и услуг, скорее всего, достаточно быстро заполнят товары из конкурирующих стран восходящих рынков, в первую очередь из Китая», – говорит Тантели Ратувухери. То есть, с замещением турецкого импор6

та проблем не будет, а вот с освоением новых рынков сбыта для украинских производителей металла – вполне вероятно. Не исключено, что в условиях политической нестабильности все масштабные строительные проекты будут заморожены, а значит, и потребности в украинском металле отпадут сами собой. До наступления определенности в стране все совместные государственные проекты между Украиной и Турцией могут быть заморожены, что усугубит стагнацию украинской экономики. Напомним, в 2012 году главы государств подписали соглашения о реализации ряда энергетических проектов. В любом случае, по итогам второго квартала 2013 года мы увидим сокращение экспорта в Турцию на 5–10%, что будет иметь негативное влияние на платежный баланс Украины и окажет незначительное давление на курс гривны. На самом деле важно не столько снижение курсов лиры и турецких акций, сколько настроения банкиров и инвесторов. Есть такая практика: если происходят жесткие для экономики события в одной из крупных стран, представляющих определенную категорию экономик или определенный регион, тут же выставляются «красные флажки» в отношении всех ее «одногруппников». В данном случае Украина – «одногруппник» и ближайший сосед Турции. Единственное, что может горько утешить, так это то обстоятельство, что в Украину ни кредиты, ни прямые инвестиции не льются последние четыре года. А значит, падать им в связи с выставлением «красных флажков» особо некуда. Тем не менее, массовые беспорядки в 80-миллионной стране по соседству – это серьезно. Не то чтобы мы опасались их распространения на Украину. Но «турецкая весна» при нынешнем инвестиционном климате в Украине и при нынешней направленности украинского экспорта повлияет на отечественную экономику негативно, пусть и не фатально. Что при сегодняшней шаткой стабильности и определенном совпадении дополнительных негативных факторов (несговорчивость МВФ, жесткость Газпрома и т. п.) может ускорить только что начавшееся снижение ВВП страны. Со всеми вытекающими последствиями.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Новости

Беспорядки в Стамбуле – веская причина, чтобы отказаться от поездок туда. На анталийском и эгейском побережьях пока все спокойно. итуация в Турции вызывает у отечественных туристов десятки вопросов, связанных в частности с безопасностью. Впрочем, турецкие дипломаты спокойны. «Деятельность в сфере туризма продолжается беспрепятственно. Кроме того, на сегодняшний день ни одного авиарейса не было отменено или задержано. Как всегда, Министерство культуры и туризма Турции принимает все необходимые меры для обеспечения безопасности наших гостей из других стран», – заявил Берат Йылдыз, атташе Офиса по вопросам культуры и информации Посольства Турции в Украине. Действительно, рейсы в Стамбул и другие города Турции совершаются регулярно. Правда, насчет «ни одного не было задержано» – это уважаемый атташе добросовестно заблуждается. Чартеры сейчас время от времени опаздывают, причем некоторые на несколько часов. Но неувязки с чартерами случаются вне зависимости от наличия или отсутствия массовых беспорядков. По информации туроператоров, на анталийском побережье (район Анталии, Алании и Сиде), а также в Мармарисе и Бодруме не замечено никаких митингов или акций протеста, все отели работают как обычно. «Туристам компании Tez Tour, отдыхающим и планирующим отдых на курортах Средиземного и Эгейского морей Турции, опас-

ность не угрожает. Международные аэропорты, государственные учреждения работают в штатном режиме. Все экскурсионные программы компании на курортах Турции осуществляются в стандартном режиме», – рассказал «Деньгам» коммерческий директор компании Tez Tour Ukraine Аркадий Маслов (компания – крупнейший оператор по Турции). Но ехать в Стамбул не стоит. «Я бы рекомендовала по возможности воздержаться от поездок в Стамбул», – говорит директор турфирмы «Пятница» Оксана Савченко. По ее мнению, сегодняшняя ситуация в Турции не отразится на потоке туристов, отправляющихся в «пятерки – все включено» на анталийском побережье. «Деньги» уверены, что планировать поездку в Стамбул стоит не ранее сентября. По состоянию на 13 июня, на сайте МИД Украины все еще присутствовало обнародованное 3 июня заявление, в котором не рекомендуются к посещению такие города, как Стамбул, Анкара, Измир, Эскишехир, Мугли, Конья, Ялова, Анталья, Болу. Внимание! Сайт Посольства Украины в Турции: turkey.mfa.gov.ua, телефон: + 90 312 441 54 99 (круглосуточно), +90 312 440 52 89. Страница Генерального Консульства Украины в Стамбуле: istanbul.mfa.gov.ua, + 90 212 662 25 41 и + 90 212 663 26 55. реклама

Британский МИД предупреждает Протесты могут перерасти в насилие, предупреждает британский МИД. Работа местного транспорта может быть нарушена. Рекомендуется отводить дополнительное время на переезды, в частности на трансфер в аэропорт и из него. Самые большие демонстрации имеют место в центре Стамбула на площади Таксим, на улице Истикляль и в районе Бешикташ. В Анкаре эпицентр протестов находится в центральном районе Kizilay, у офиса премьер-министра. В Измире – в центре города и на набережной. Модель действий такова, что протесты активизируются во второй половине дня и ранним вечером. Демонстрации прошли также в районах, активно посещаемых туристами, в том числе Фетхие, Мармарисе, Бодруме и Мерсине, однако выступления там до сих пор были в основном мирными. 7

Взвинтят цены? Сейчас продавцов турецких товаров (кожи и мехов) беспорядки в Стамбуле особо не беспокоят, но все же заставляют искать альтернативные места закупок. «Последняя закупка была в апреле. Но сейчас не сезон – распродаем зимние остатки. За новым товаром нужно ехать в конце июля – начале августа. Если в Стамбуле к тому времени протесты не прекратятся, поедем в Аксарай – это в центральной Анталии. Там есть большой рынок одежды с хорошим выбором и приемлемыми ценами», – рассказывает владелица торгового места на столичном рынке Надежда Назаренко. Предпринимательница не сомневается, что протесты в Стамбуле взвинтят розничные цены на одежду и обувь в Украине. «Конечно, цены поднимутся. Разработка новых торговых маршрутов – это дополнительно потраченные деньги и время. Их будут компенсировать, поднимая цены в рознице. Минимум на 10%», – прогнозирует предпринимательница. А вот торговцев специями ситуация здесь уже затронула. «Мы сами за товаром не ездим, а закупаемся по оптовым ценам у посредников. На прошлой неделе начались перебои с поставками, а поскольку товар ходовой, запасы на складах редеют. Нас уже предупредили, что если ситуация не наладится, со следующей недели закупочные цены поднимут на 10–20%», – рассказывает столичный продавец Николай Зубенко. Чтобы избежать подорожания, розничные сети могут заменить турецкие специи узбекскими, грузинскими, индийскими и египетскими.

Текст Наталия Богута, Ольга Полякова

Стамбульский форс-минор

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Новости

Нал ограничили Нацбанк принял решение ввести ограничения на расчеты наличными в сумме свыше 150 тыс. грн. Елена Буруль граничения вступят в силу 1 сентября 2013 года и будут касаться расчетов между частными предпринимателями, а также между физлицами по договорам, которые подлежат нотариальному заверению (купля-продажа недвижимости и транспортных средств). «Ограничение в размере 150 тыс. грн. было выбрано потому, что это не заденет обычных людей при проведении повседневных расчетов», – объяснила замглавы НБУ Вера Рычаковская. Официальная версия введения ограничения – привлечение средств в финансовую сферу. По словам г-жи Рычаковской, сумма наличных средств в обороте сейчас составляет порядка 234 млрд. грн., из них 214 млрд. грн. – деньги вне банковской системы. Лишь 20 млрд. грн. находятся на банковских

счетах. В Нацбанке ожидают, что введение ограничения за год повысит эту сумму на 14–16 млрд. грн. и поможет нарастить ВВП на 0,3%. Однако эксперты считают, что новация не столько повысит ликвидность банковской системы (ведь средства вряд ли будут залеживаться на счетах), сколько приведет к уменьшению объема рынка вторичной недвижимости. «Инвестиционная привлекательность вторичной недвижимости уменьшится. Фактически объем рынка сократится на сумму комиссионных, которые придется уплачивать банкам. Соответственно, упадут количество сделок и их суммы», – говорит старший юрист международной юридической фирмы Beiten Burkhardt Зоя Милованова. Впрочем, расходы при сделках по недвижимости увеличатся не так и

существенно: открыть текущий счет физлица сегодня можно за 100 грн., а перечисление средств со счета на счет обойдется в 30–60 грн. Хотя есть опасения, что банки, получив новую возможность для заработка, начнут взвинчивать комиссии за расчеты и повышать стоимость открытия текущих счетов. Однако в Нацбанке уверяют: высокая конкуренция в банковском секторе не позволит банкам неоправданно завышать тарифы. При этом, по словам замглавы НБУ, регулятор не имеет права и не будет вмешиваться в тарифную политику банков. А мы добавим, что конкуренция не помешала банкам поднимать тарифы на расчетное обслуживание в нынешнем и прошлом году. В Нацбанке также не исключают дальнейшего снижения предельной суммы. «Но об этом можно начинать говорить после того, как будет создана адекватная инфраструктура для безналичных расчетов (повсеместная установка ПОС-терминалов. – Авт.)», – сообщила корреспонденту «Денег» замглавы НБУ. «Деньги» будут следить за развитием ситуации.

На заметку Проверят электроникой Министерство доходов и сборов Украины опубликовало проект приказа «Об утверждении нормативноправовых актов относительно применения регистраторов расчетных операций (РРО – Ред.) и книг учета расчетных операций». «Для предприятий, в том числе малого и среднего бизнеса, со вступлением в силу приказа появится возможность осуществить регистрацию РРО, книг учета расчетных операций и журналов использования РРО путем подачи заявлений в электронном виде, а это позволит избежать ряда бюрократических преград и приведет к экономии времени», – уверен Виталий Кеминь, младший юрист ЮК «Морис Груп». Юрисконсульт ЮК «Viva Lex» Артур Героцкий также прогнозирует уменьшение количества документов, предоставляемых на регистрацию РРО, а также появление возможности проводить соответствующие процедуры онлайн.

Все это замечательно, однако надо помнить, что упомянутые в приказе документы – еще один шаг к установлению онлайн-контроля налоговых органов над работой кассовых аппаратов, торговых автоматов, регистраторов в пунктах обмена валют и т. п. (все они – РРО). Судя из изложенного, налоговики получат возможность дистанционно снимать фискальную информацию с РРО, причем – ежедневно. «Деньги» будут следить за развитием этой темы.

Обчистили карты В ночь с 5 на 6 июня клиенты Укрсоцбанка (UniCredit Bank) обнаружили несанкционированные списания со своих счетов. Мошенники не просто украли часть денег, а полностью обнулили карты. Как выяснилось, на одном из банкоматов финучреждения был установлен скиммер, который считывал данные карт и передавал их мошенникам. В Укрсоцбанке сообщают, что пострадало лишь около 20 клиентов. «В настоящее

время все заявления держателей обрабатываются, и деньги на карточные счета будут возвращены банком в течение ближайших двух недель. Все карты, которые подверглись мошеннической атаке, будут бесплатно перевыпущены и доставлены держателям», – говорится в официальном сообщении банка. Банкоматом могли пользоваться не только клиенты Укрсоцбанка, но и других банков. Однако данных о пострадавших держателях карт, эмитированных другими финучреждениями, пока нет. В связи с участившимися случаями мошенничества «Деньги» напоминают: перед тем, как вставить карту в банкомат, необходимо проверить, нет ли на нем дополнительных устройств. Многие банкоматы на стартовой странице дают снимок оригинального внешнего вида банкомата. При вводе пин-кода в банкомате следует закрывать панель ввода свободной рукой сверху. Считывающие устройства, как правило, располагаются по периметру банкомата сверху.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Новости Ставка на понижение НБУ снизил учетную ставку с 7,5% до рекордно низких 7%. «Деньги» выяснили, к чему это приведет. Елена Буруль В понедельник 10 июня Нацбанк понизил учетную ставку на 0,5 п. п., до 7% годовых. Хотя учетная ставка является всего лишь «ориентиром стоимости денежных ресурсов», на практике она часто используется как индикатор для расчета многих показателей: для определения размера процентов по кредитному договору (ст. 10561 ГКУ), для расчета пени на сумму налогового долга (п. п. 16.4.1 ЗУ «О порядке погашения обязательств налогоплательщиков…», № 2181), для определения размера процентов, выплачиваемых банком вкладчику (ст. 1061 ГКУ) и т. д. Многие банки также привязывают к учетной ставке размер штрафных санкций, а иногда и плавающую ставку по кредиту. Формально снижение этого показателя говорит о смягчении кредитно-денежной политики. Однако понижение учетной ставки вряд ли будет иметь прямое влияние на стоимость и объемы кредитования банками. Это возможно лишь в том случае, если Нацбанк вслед за снижением учетной ставки понизит и стоимость рефинансирования. «При отсутствии экономического роста во втором квартале ставку можно постепенно снижать до 3–3,5% до конца года при одновременном продолжении покупки ОВГЗ Нацбанком в свой портфель», – говорит зампред правления Пивденкомбанка Александр Коробко. Напомним, с апреля 2008 года НБУ постепенно понижает учетную ставку с 12% годовых.

Обналичивание

8,21% Такова стоимость обналичивания: б/н гривна нал. гривна, по состоянию на 14 июня 2013 года. Указанный показатель отражает затраты субъекта бизнеса при выводе безналичных ресурсов в наличные. Оценка сделана на основании открытых источников, располагающих средними уровнями фискальных рисков. На начало года цена обналичивания составляла 7,67%.

Средний курс продажи наличного доллара

Лондонские фиксинги по золоту

8,17

1440

8,165

1427,5

8,16

1415

8,155

1402,5

8,15

1390

8,145

1377,5

8,4

1365

8,135

1352,5

8,30 3/06 4

1340 5

10 11 12 13 14

3/06 4

10 11 12 13 14

Курс евро/доллар на международном рынке

Украинский индекс депозитов физлиц

1,35

на 14.06.2013* Гривна

1,34

15,04

1,33

16,50

Доллар

Евро

17,43

1,32 1,31 1,30

4,90

1,29

5,79

7,12 4,08 4,69

5,98

1,28 1,27 3/06 4

10 11 12 13 14

Евро пошел в рост. За две недели курс евровалюты вырос на 3 цента – с 1,3 до 1,33 долл./евро. Аналитики связывают рост с заявлениями главы ЕЦБ Марио Драги о готовности Центробанка применять программу прямых монетарных операций «для сохранения евро и стабильности в еврозоне».

Динамика индекса Украинской Биржи (UX) 880

3 6 12 мес. мес. мес.

Депозитные ставки по вкладам в гривне начали снижаться. Доходность трехмесячных вкладов снизились на 0,34 п. п., полугодовые вклады потеряли 0,18 п. п. Ставки по годовым депозитам в нацвалюте выросли на 0,02 п. п. Депозитные ставки в валюте остались без изменений.

Доходность инвестиционных фондов (за год) g Индекс «Денег»*

875

по открытым фондам

8,54%

870 865

g Индекс «Денег»*

по интервальным фондам

860

-1,25%

855 Для справки: g Индекс Украинской Биржи

850 845 840 3/06 4

3 6 12 мес. мес. мес. *Источник НБУ.

-8,66% 5

7 10

10 11 12 13 14

*Средневзвешенная доходность топ-10 крупнейших инвестфондов по размеру СЧА.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Новости Е-class: экономично, умно, эмоционально Mercedes-Benz Компания АвтоКапитал объявила о старте продаж в Украине нового MercedesBenz E-class (от 38 085 евро). В нем реализована концепция Intelligent Drive – 11 систем, включая первые в мире системы, помогающие предотвратить аварии с участием автомобилей, двигающихся в перпендикулярном направлении, а также пешеходов. Е-class комплектуется новыми четырёхцилиндровыми бензиновыми двигателями BlueDIRECT (Евро-6), которые обеспечивают высокую экономичность – 5,8 л на 100 км в смешанном цикле. Помимо бензиновых также предлагаются дизельные (BlueTEC) и гибридная (E 300 BlueTEC HYBRID) версии. Гибридная силовая установка в E 300 сочетает четырёхцилиндровый дизель и электродвигатель суммарной мощностью в 170 кВт (231 л. с.) и потребляет всего 4,1 л топлива на 100 км пути. mercedes-benz.ua

Футурология в коммуникациях МТС 20 лет назад в сети МТС (UMC) прозвучал первый в Украине звонок по мобильному телефону. В юбилейном году в Украине стартовал уникальный научнообразовательный проект «Карта коммуникационных технологий мира». Гуру коммуникационных технологий, историки, журналисты, студенты будут трудиться над созданием уникальной географически-хронологической карты развития технологий в мире. Эта карта наглядно покажет, где и когда были созданы технологии, оказавшие влияние на развитие коммуникаций, и насколько эти технологии изменили жизнь человека. Проект стартовал конференцией, на которой в режиме телемоста своим видением будущего мобильной связи обменялись специалисты ведущих коммуникационных компаний мира – технологи и футурологи, а также представители государственных органов. mts.com.ua

Мегаротор для мегачасов Paul Picot После долгих исследований швейцарская мануфактура Paul Picot представила часы с увеличенным ротором завода механизма, получившие название Firshire Ronde Megarotor. Результаты тестов свидетельствуют, что выполненный из специального тяжелого сплава вольфрама и украшенный вставкой из розового золота 18К Megarotor способен ускорить завод часов на 20% по сравнению со стандартным ротором автоматических часов. Уделяя внимание каждой детали, часовщики Paul Picot вручную собирают механизмы и элементы корпуса часов, изготавливая их из стали и розового золота 18К, создавая их исключительно лимитированными сериями. Paul Picot Firshire Ronde Megarotor представляет в Украине сеть салонов «Шатель». shatel.ua

Важные дела, которым стоит уделить внимание в июне-июле Бизнес и карьера спланировать осенний деловой сезон

сейчас

оплатить акцизный налог и НДС за май 2013 г.

до 27 июня

оплатить авансовый взнос по налогу на прибыль за июнь 2013 г.

до 27 июня

оплатить авансовый взнос по единому налогу плательщикам 1-й и 2-й групп за июль

до 19 июля

Персональные финансы купить евро (для тех, кто планирует провести летний отпуск в Европе)

сейчас

забронировать банковскую ячейку для хранения ценностей на время отпуска

до начала июня

присмотреться к иностранным ценным бумагам

сейчас

Личные дела начать процедуру оформления визы (для тех, кто отправляется на отдых за границу)

сейчас

присмотреться к ценам на недвижимость за границей

сейчас

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Все дело в атоме

Ядерная энергетика в Европе

Великобритания

9246

Мы попробовали разобраться, чем именно поддерживается конкурентоспособность украинской промышленности и низкие тарифы на электроэнергию для населения.

Обозначения:

огда говорят о конкурентоспособности украинской экономики, то часто упоминают инвестиционный климат, качество госрегулирования, многое другое. Но редко говорят о цене на электроэнергию. А о ней стоит поговорить. Цена на импортный газ взлетела в разы, уголь тоже дорожал, пусть и не так резко. Но несмотря на это цены на электроэнергию, отпускаемую и населению, и промышленности, и коммунальной сфере, сдерживались от резкого взлета. Ресурсы для поддержания ценовой стабильности предоставляла атомная энергетика. На протяжении истории независимой Украины именно атомная энергетика фактически выступала в роли донора всей экономики страны. В начале и середине 90-х, когда Украину захлестнула волна неплатежей за потребленную электроэнергию, атомщики продолжали выполнять свою работу, обеспечивая больше половины потребностей в электроэнергии. С конца 90-х и вплоть до сегодняшних дней атомная энергетика является той движущей силой, которая позволила украинской промышленности начать рост, опираясь на дешевые «атомные» киловатты.

Германия – страна 9 – число энергоблоков 12 068 – установленная мощность всех АЭС

Особенный бизнес Бизнес на атомной энергии очень особенный. Высочайшие требования к безопасности, необходимость инвестирования в различные длинные проекты, например в строительство централизованного хранилища отработанного ядерного топлива (ЦХОЯТ), – все это тяжело сочетается с необходимостью получать максимально возможную прибыль здесь и сейчас. Украинскую атомную энергетику в 1996 году собрали воедино – в госкомпанию ГП НАЭК «Энергоатом». В компанию входит четыре атомные станции – Ровенская, Запорожская, Южно-Украинская и Хмельницкая. Кроме этого, в составе компании имеет-

ся множество сервисных предприятий. Возможно, в иных условиях, в другом бизнесе и стоило бы отдавать многие сервисы на аутсорсинг, но точно не в атомной энергетике. Требования к качеству работ и безопасности таковы, что специалистов растят не один год, а соответствующие компетенции на самом деле уникальны. Поэтому Украина является членом очень узкого ядерного клуба. Слово «узкий» по отношению к клубу держателей атомных технологий очень точное, несмотря на то что атомные станции эксплуатируются в 30 странах мира. Ведь буквально считанные из них располагают собственными технологиями и хоть сколько-нибудь самодостаточны в атомной энергетике. Украина занимает очень почетное 6-е место по суммарной мощности эксплуатируемых ядерных станций, она же располагает самой крупной в Европе станцией (см. инфографику на стр. 13).

Персонал на вес золота Компания сражается за сохранение квалифицированных специалистов, и ей это удается в очень непростой войне. Все дело в том, что конкуренция за специалистов-атомщиков глобальная. Украинских операторов, ремонтников, инженеров готовы принять на работу не только в России, где работает в два с лишним раза больше реакторов, чем в Украине. А ведь в РФ имеются и атомные электростанции, и многочисленные предприятия, обслуживающие атомный топливный цикл, и сервисные компании, и т. п. Помимо России украинские специалисты-атомщики востребованы в Болгарии и Словакии, Казахстане и Армении, Литве и Китае, а также в Индии – повсюду, где эксплуатируются или строятся реакторы, разработанные ранее советскими, а теперь российскими специалистами. И нужно сказать, что «строятся» – это не оговорка. 12

Германия

12 068

Франция

63 130

Испания

7567

Действительно, последние 10 лет наблюдается явление, которое специалистами отрасли названо «атомный ренессанс». Высокие цены на нефть, газ и уголь, ужесточение норм выброса углекислого газа – все это подталкивает многие страны к инвестированию в новые энергоблоки и продление срока службы уже имеющихся. Разумеется, для строительства и обслуживания энергоблоков нужны специалисты самого разного уровня – от руководителей подразделений до рядовых ремонтников. При этом следует помнить, что моментально подготовить квалифицированного атомщика попросту невозможно. Следовательно, новые и обновленные реакторы будут укомплектовываться приглашенным извне персоналом – в том числе переманенным из Украины. Естественно, что наиболее вероятным работодателем для украинских атомщиков является соседняя Россия, где на АЭС эксплуатируются энергоблоки по дизайну аналогичные украинским. При этом средняя зарплата в компаниях, входящих в структуру корпорации «Росатом», на 30–50% выше, чем на аналогичных позициях в НАЭК «Энергоатом». Кроме того, украинские специалисты весьма востребованы в Китае, который бурными темпами развивает собственную атомную отрасль, уже сегодня на ключе-

Финляндия

482

Швеция

Германия

12 068

Бельгия

5927

3766

1-й блок 1980/ 2010** г.

1-й блок 1982 г.

1-й блок 1987 г.

5-й блок 1989 г.

2-й блок 1981/ 2010** г.

2-й блок 1985 г.

2-й блок 2004 г.

6-й блок 1995 г.

3-й блок 1986 г.

3-й блок 1989 г.

4-й блок 2006 г. * Указаны годы введения блоков в эксплуатацию.

Украина

13 101

** Срок службы в указанный год продлен на 20 лет.

Словакия

Швейцария

3263

4 блока 1984– 1987 гг.

Запорожье

Чехия

4 5

Запорож. Ровенск. Южно-Укр. Хмельниц. АЭС АЭС АЭС АЭС

23 643

Украина занимает 6-е место в мире по мощности АЭС 15

Россия

9325

Нидерланды

Возраст энергоблоков украинских АЭС*

2736

1816

Венгрия

1889

Словения

Румыния

1300

688

1 2

вых позициях в руководстве китайских АЭС можно встретить украинских специалистов. Глобальная конкуренция за квалифицированные кадры обязывает украинский «Энергоатом» вести сильную социальную политику, которая в состоянии компенсировать разницу в зарплатах на украинских и зарубежных АЭС.

Инвестиции в безопасность Капиталовложения в безопасность атомщики воспринимают как неизбежную плату за то, что общество согласно с существованием таких объектов повышенного риска, которыми являются атомные электростанции. Безопасность атомной энергетики контролируется настолько глубоко и всесторонне, что «сэкономить» на инвестициях в нее просто невозможно. Да и ни один атомщик в здравом уме даже предложить такое не рискнет. Но помимо этических норм, а также надзора со стороны Госинспекции ядерного регулирования, есть еще и весьма жесткие процедуры международного контроля, в том числе со стороны Международного агентства по ядерной энергии (МАГАТЭ). Второй по значимости после МАГАТЭ организацией, объединяющей мировое атомное сообщество, является ВАО АЭС. Среди важнейших мероприятий ассоци-

Запорожская АЭС – крупнейшая станция в Европе

Болгария

Армения

375

1906

ации следует отметить партнерские проверки, проводимые на атомных станциях по всему миру интернациональными командами экспертов. Цель таких проверок – выявление недостатков в обеспечении безопасности эксплуатации атомных электростанций, а также обмен позитивным опытом по повышению безопасности. По словам генерального директора Запорожской АЭС Вячеслава Тищенко, украинские атомщики очень широко привлекаются к участию в программах ВАО АЭС. Ведь Украина занимает 6-е место в мире по мощности своих 15 энергоблоков, эксплуатирующихся на четырех украинских АЭС. «Многие страны Европы используют украинские наработки в сфере повышения безопасности эксплуатации энергоблоков АЭС. Единственное, чтобы я хотел пожелать, – чтобы на подобных мероприятиях не назывались новые площадки, на которых произошли аварии. Мы все понимаем, что на Фукусиме нужно остановиться, и больше такое повториться не должно», – отметил Вячеслав Тищенко. Так что система контроля безопасности выстроена многосторонняя и многоуровневая. Естественно, что существует помимо контроля еще и практика выдачи национальным компаниям атомной энергетики рекомендаций по 13

усилению безопасности. В частности, сейчас в Украине действует сводная программа повышения безопасности эксплуатируемых энергоблоков, которая предусматривает инвестиции на сумму около 2,9 млрд. грн. Эта программа принята в рамках обязательств Украины перед МАГАТЭ и учитывает, в том числе, опыт тяжелой аварии на японской АЭС Фукусима.

Инвестиции в блоки Украина 12 из 15 имеющихся атомных энергоблоков получила в «наследство» от СССР. Выводить из эксплуатации энергоблоки, отработавшие 30 лет, было бы неоправданным расточительством, поскольку их реальный ресурс составляет как минимум 50–60 лет. Практически все страны, эксплуатирующие АЭС, продлевают сроки их эксплуатации: так поступают во Франции и США, России и Швеции. Но прежде чем это делать, необходимо провести глубокую реконструкцию и модернизацию оборудования реактора. Поданные в открытых источниках оценки затрат на сооружение нового энергоблока, аналогичного ныне эксплуатируемым в Украине, составляет около 2 млрд. долл. Те же оценки продления срока службы имеющегося энергоблока еще на 20 лет оперируют суммой почти в 15 раз меньшей, в нашем случае это около 1 млрд. грн.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Структура производства и потребления электроэнергии

Все меньше денег

Гидроэнергетика:

21,1 20,53

Отпускная цена АЭС коп. за 1 кВт*ч (без НДС) 15 03.12

06.12

09.12.

12.12

01.13

06.13

* Источник НАЭК Энергоатом.

Первый опыт продления сроков эксплуатации уже есть. 10 декабря 2010 года на заседании коллегии Государственной инспекции ядерного регулирования Украины в г. Кузнецовске было принято решение о продлении срока эксплуатации энергоблоков № 1 и № 2 Ровенской АЭС на 20 лет. В ближайшие год-два дорогостоящие мероприятия по продлению сроков службы реакторов придется провести на двух блоках Южно-Украинской АЭС, а также на двух блоках Запорожской АЭС. В независимой Украине были достроены и запущены в эксплуатацию три энергоблока – на Запорожской, Ровенской и Хмельницкой АЭС. Их вступление в строй увеличило суммарную мощность украинских АЭС почти на четверть. Для финансирования достройки двух энергоблоков – на Ровенской и Хмельницкой АЭС – была применена специальная надбавка к действовавшим тогда тарифам на электроэнергию. Аккумулированные средства позволили без привлечения госбюджета проинвестировать программу по достройке этих двух энергоблоков. Запланировано строительство еще двух новых энергоблоков: 9 июня 2010 года было подписано Межправительственное украинско-российское соглашение о сотрудничестве в строительстве энергоблоков № 3 и № 4 Хмельницкой АЭС. Этот документ предусматривает, что российская сторона обеспечит кредитование проекта в объеме, необходимом для проектирования, строительства и ввода в эксплуатацию двух блоков ХАЭС. Такая кредитная программа, конечно, решает проблему финансирования сейчас, но скоро встанет вопрос обслуживания и погашения этого займа. И понятно, что думать о ресурсах для этой цели нужно уже сейчас.

10,9 млрд. кВт*ч (5,50%**) Тарифы* 14,9 копеек за 1 кВт*ч

Сектор энергетики. Объем поставок, млрд. кВт*ч

22,64

Атомная энергетика: 90,1 млрд. кВт*ч (45,48%**) Тарифы* 21,6 копеек за 1 кВт*ч

ДП «Энергорынок»

Тепловая энергетика:

96,4 млрд. кВт*ч

(48,66%**) Тарифы* 73,6 копеек за 1 кВт*ч

Итого произвели 198,1 млрд. кВт*ч Альтернативная энергетика 0,7 млрд. кВт*ч (0,35%**) Тарифы*: cолнечные – 505 копеек за 1 кВт*ч, ветропарки – 122 копейки за 1 кВт*ч

Налоги, гривны и киловатты Год

Поставки в Выручка Заплачено Налоговая энергорынок компании в бюджет нагрузка*

Задолженность Капиталовложения «Энергорынок» перед «Энергоатом»

2011 год

85 19,4 5,5 28,35% млрд. кВт*ч млрд. грн. млрд. грн.

5,77 млрд. грн.

1,98 млрд. грн.

2012 год

84,9 21,98 6,73 30,62% млрд. кВт*ч млрд. грн. млрд. грн.

6,08 млрд. грн.

2,56 млрд. грн.,

* Налоговая нагрузка = платежи в бюджет / выручка.

Сразу скажем: программы по обновлению существующих и строительству новых энергоблоков – это еще и локомотив, который потащит вперед высокотехнологичные отрасли украинского машиностроения. Программы обновления парка реакторов повлекут за собой размещение заказов на ведущих предприятиях украинского энергомашиностроения – «Турбоатом» и «Электротяжмаш» (оба – Харьков), НПО им. Фрунзе (Сумы), «Запорожтрансформатор», а также у их подрядчиков и поставщиков. Речь идет о суммах в многие сотни миллионов гривен. Говоря о продлении сроков эксплуатации, нельзя забывать и о важнейшей составляющей этого процесса – повышении безопасности эксплуатации АЭС. Украинские атомщики своим наивысшим приоритетом 14

называют поддержание и повышение уровня безопасности эксплуатации энергоблоков АЭС. Благодаря последовательной реализации на протяжении более десятка лет программ по повышению безопасности, модернизации и реконструкции, безопасность и надежность украинских энергоблоков сегодня соответствует европейскому уровню. Это подтверждается результатами регулярных проверок украинских АЭС, осуществляемых зарубежными экспертами из МАГАТЭ и ВАО АЭС. Как уже было сказано, атомная энергетика – весьма специфичный бизнес, но есть в нем одна составляющая, аналогию для которой действительно крайне трудно подобрать. Речь идет о проблеме хранения отработанного ядерного топлива. Общеизвестно, что для того чтобы получить энергию,

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Население потребило 40,27 млрд. кВт*ч (26,7%**) Тарифы* 21–28 копеек за 1 кВт*ч

Коммунально-бытовые и прочие непромышленные потребители 25,57 млрд. кВт*ч (17%**) Тарифы* от 36 копеек за 1 кВт*ч

компании, которые распределяют энергию Итого передано потребителям 150,72 млрд. кВт*ч

Промышленность, сельское хозяйство, транспорт и строительство потребили 84,89 млрд. кВт*ч (56,3%*) Тарифы*: 1-й класс потребления – 79 копеек за 1 кВт*ч 2-й класс потребления – 101 копейка за 1 кВт*ч

* Указаны вилки тарифов для данной категории производителей и потребителей. ** Объемы производства и потребления – по итогам 2012 года (доля в % – доля от суммарного производства или потребления).

Виды потребителей. Объем потребления, млрд. кВт*ч

в Украине

Использованы данные ДП «Энергорынок».

нужен энергоноситель – для теплоэлектростанции таким энергоносителем будет уголь, газ или мазут, для атомной электростанции это уран, а точнее, тепловыделяющие сборки (ТВС). Они состоят из циркониевых стержней, в которых в виде таблеток находится уран. Вместимость охлаждающих бассейнов, где хранится отработанное топливо после извлечения из реакторов энергоблоков украинских АЭС, ограничена. Отработанное топливо из таких бассейнов необходимо периодически удалять, освобождая место для топлива, которое снова выгружается из реактора (это происходит один раз в год). Иначе бассейны полностью заполнятся топливными сборками, и АЭС больше не сможет работать. Поэтому отработанное топливо АЭС во времена СССР вывозилось в хранилища на территории России с целью его дальнейшей переработки. После распада СССР эта схема для отечественных АЭС сохранилась. При этом переход на новые политикоэкономические отношения между независимой Украиной и Российской Федерацией обусловили коммерческие отношения между украинскими АЭС и российскими предприятиями: переработка отработанного топлива

начала выполняться на контрактной основе и при условии возврата в Украину радиоактивных отходов переработки. В результате перед Украиной жестко встала задача создания на собственной территории Централизованного хранилища для отработанного ядерного топлива (ЦХОЯТ). При этом надо понимать, что уже сейчас в разработке находятся технологии, которые позволяют повторное использование отработанных ТВС, так как в энергоблоках, эксплуатируемых на украинских АЭС, выгорает лишь около 3–4% урана, остальные 96–97% остаются в ТВС. Таким образом, отработанное топливо является источником энергии для энергоблоков будущего, а значит и для будущих поколений украинцев. Лет через 30, когда соответствующие технологии будут доработаны и пройдут всестороннее испытание, топливо из хранилища можно будет снова использовать в реакторах на быстрых нейтронах. Такой подход в мире принято называть «отложенным решением», которое в нашем случае позволит начать экономить значительные средства уже сегодня. В последние годы большинство стран, использующих атомную энергетику, отдают предпочтение сухому 15

хранению отработанного ядерного топлива в специальных контейнерах, ведь в этих условиях снижается вероятность аварий. При сухом хранении не нужны системы охлаждения, которые могут выйти из строя. Украина не обладает ноу-хау строительства сухих хранилищ для отработанного ядерного топлива, в связи с этим еще в 2005 году был проведен международный тендер по выбору технологии хранения ОЯТ реакторов ВВЭР. В тендере победила Holtec International, которая является ведущим поставщиком и обладателем технологий «мокрых» и «сухих» систем хранения ОЯТ в США. «Holtec International» предложила внедрить в Украине собственно разработанную и апробированную во многих странах технологию «сухого» хранения отработанного ядерного топлива. По имеющимся оценкам, общая сумма, которую оператор украинских

Отработанное топливо: отложенное решение позволит сэкономить уже сегодня АЭС – НАЭК «Энергоатом» должен заплатить РФ за услуги по хранению и переработке отработанного топлива украинских АЭС до окончания проектного срока их эксплуатации (кроме Запорожской АЭС, на промышленной площадке которой функционирует свое хранилище сухого типа), составляет около 2 миллиардов долларов. При этом затраты на строительство и эксплуатацию ЦХОЯТ течение ста лет оцениваются в примерно 520 млн. долларов. Как говорят, почувствуйте разницу. Решив проблему хранения отработанного топлива, достроив два реактора на Хмельницкой АЭС и реализуя мероприятия по продлению сроков эксплуатации существующих энергоблоков, атомная энергогенерация Украины сможет и в будущем оставаться надежным фундаментом украинской электроэнергетики и экономики страны в целом. Конечно же, реализация всех этих проектов невозможна без государственной поддержки. Недавнее назначение исполняющим обязанности президента НАЭК «Энергоатом» Никиты Константинова, известного в отрасли своим высоким профессионализмом, свидетельствует о том, что в высших эшелонах власти об интересах атомной энергетики не забывают.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес

Делать деньги? За границей «Деньги» узнали, как открыть собственную фирму за рубежом и сколько придется инвестировать в эту идею. Ольга Полякова аши соотечественники время от времени «вывозят за рубеж» свой бизнес не в поисках меньшего налогообложения, а в основном чтобы расширить рынки сбыта и защитить свой капитал. «При одинаковых затратах времени, сил и знаний в США можно заработать существенно больше. Например, сайт, который у нас стоит 500–700 долл., там изготавливается за 3–3,5 тыс. долл. При этом затраты на аренду недвижимости и продукты соизмеримы с украинскими, а то и меньше», – рассказывает Сергей Мартыненко, директор украинской веб-студии, который полгода назад открыл ее филиал в американском Техасе. По словам предпринимателя, он серьезно задумывается над идеей обосноваться в Америке навсегда. Бизнесмену надоело, что уже дважды

болку за 150 грн., а здесь мои модельные вещи разлетаются по 20–30 евро, как горячие пирожки», – замечает предпринимательница. Основной минус ведения бизнеса за рубежом – высокие налоги. Но главное – их там нужно платить. «У меня многие друзья мечтают открыть фирмы за рубежом, но не многие решаются. В Украине по сравнению с Европой налоги низкие. Например, в Украине СПД платит 5 тыс. грн. за год, а зарабатывать может 5 млн. грн., то есть он отдает государству только 1% своего дохода. В Великобритании это 30%. Поэтому им выгоднее зарегистрироваться предпринимателем в Украине, а продавать свою продукцию в Англии», – подсчитывает проживающий в Британии Сергей Бакум, который сейчас зарабатывает себе на жизнь, открыв там свою компанию по грузоперевозкам.

во время кризисов (1998 и 2008 годы) он становился банкротом отнюдь не по собственной вине. Такого же мнения придерживается и владелица собственного магазина одежды для кормящих матерей в Германии. «Я считаю дикостью постоянно думать, в какой валюте хранить свои сбережения: в долларах, евро или еще чем-то. А еще как минимум дважды мои депозитные счета замораживались из-за катаклизмов в стране: в 2004 году во время «оранжевой революции» и в конце 2008 года – в кризис. И я понимаю: если я буду работать всю жизнь и копить на обеспеченную старость, не значит, что я ее получу», – разочаровано разводит руками Нина Еременко. По ее словам, в Германии легче вести свой бизнес по банальной причине – у людей есть деньги, чтобы делать покупки. «Украинка задумается, покупать ли ей фут-

Открываем фирму в Испании в десять шагов* 1 Придумать название компании и подтвердить его уникальность сертификатом от Торгового реестра. Срок: 3 дня Стоимость: 15,95 евро + 3 евро (марки)

2 Провести учредительное собрание, утвердить устав компании, назначить управляющего (директора) обществом. Срок: 1 день Бесплатно

Открыть счет в банке. Внести депозит и получить депозитный сертификат. Срок: 1 день Бесплатно

Удостоверить публичное соглашение об инкорпорации в присутствии нотариуса Срок: 1 день Стоимость: около 500 евро (в зависимости от размера уставного капитала)

5 Уведомить налоговые органы о регистрации компании – отправить Declaración Censal de Inicio de Activida Срок: 1 день Бесплатно

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Германия Немецкий рынок порадует украинцев поддержкой созданных ими предприятий на региональном уровне. Ведь Германия славится тем, что регулярно выделяет предпринимателям субсидии на реализацию их инвестиционных проектов. Например, в Восточной Германии предприятия могут получать субсидии в размере до 80% проектных затрат, в ряде других регионов Германии – до 35%.

6 Зарегистрировать публичное соглашение об инкорпорации в Торговом реестре Срок: 6 дней Стоимость: 155 евро

7 Легализировать книги закупок и поступлений Срок: 15 дней Стоимость: 2 книги по 50 евро + узаконить их 21,49 евро

Главное – соблюдать на предприятии правила безопасности труда, бережно относиться к окружающей среде, не шуметь свыше положенного и придерживаться норм пожарной безопасности. Тогда проблем с местными органами власти не возникнет.

Франция Во Франции общества с ограниченной ответственностью называются SARL. Для регистрации достаточно двух физлиц-учредителей и 7,6 тыс. евро уставного капитала. Создание там компании нужно начинать с придумывания оригинального названия. «Придется проверить информацию о том, что ваше название не используется кем-то другим, а также убедиться, что оно не является зарегистрированным торговым знаком. Для быстрой проверки можно воспользоваться сайтом icimarques.com. Для более детальной проверки необходимо обратиться в Национальный институт промышленной собственности (inpi.fr). Поиск среди предприятий конкретного вида бизнеса стоит 38 евро, поиск среди всех предприятий Франции – 760 евро», – рассказывает адвокат, партнер юридической компании «TIC» Денис Писанный. После того как название выбрано, учредители должны утвердить и подписать устав предприятия и учредительный договор, а также назначить его директора. Важно: согласно законодательству, директором фирмы, зарегистрированной на территории Франции, может быть только резидент одной из стран Евросоюза. «Если учредитель желает стать директором и управлять созданной им фирмой, он должен обратиться за получением «карты коммерсанта», которая

Направить уведомление о начале работы в муниципалитет Срок: 7 дней Стоимость: 350 евро

Зарегистрировать компанию в службах соц. обеспечения и прикрепить сотрудников к местному общему казначейству по вопросам соц. обеспечения (Tesorer a General de la Seguridad Social)

Срок: 7 дней Бесплатно

Уведомить о начале работы местное подразделение Министерства труда и промышленности Срок: 1 день Бесплатно

* По данным компании «ТIC».

Конечно, наши герои умалчивают о том, как сложно адаптировать свою работу к нормам чуждого государства, как велики затраты не только на налоги, но и на фонд заработной платы, аренду офиса и коммунальные платежи. Впрочем, если им удалось построить успешное дело за границей, значит, такой возможностью смогут воспользоваться и другие.

Как и в Украине, в этой стране большинство предприятий – это общества с ограниченной ответственностью, или GmbH. Процесс их создания начинается с заключения учредительного договора, назначения управляющих компании, оплаты уставного капитала, а завершается открытием банковского счета и внесением данных о компании в Торговый реестр суда первой инстанции по месту нахождения общества. Учредительный договор нужно будет заверить нотариально. «Расходы на услуги нотариуса, включая оформление заявки на внесение в Торговый реестр, определяются в зависимости от размера вклада. Чем выше размер уставного капитала, тем дороже, соответственно, учреждение общества. При создании общества с ограниченной ответственностью с уставным капиталом в размере 25 тыс. евро (установленный законом минимум. – Ред.) расходы на услуги нотариуса составят приблизительно 500–700 евро», – рассказывает глава офиса международной юридической фирмы Beiten Burkhardt в Украине Юлиан Рис. После нотариальной регистрации открывается банковский счет, на который сразу нужно внести необходимую сумму уставного капитала. «Если общество учреждается только одним основателем, он должен внести на расчетный счет общества сумму не менее половины установленного законом минимального размера уставного капитала, то есть 12,5 тыс. евро», – уточняет Юлиан Рис. После этого можно регистрировать компанию в Торговом реестре и начинать работать. Чиновники в Германии не требуют от бизнеса постоянных согласований и получения бесчисленных разрешений.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес дает ему это право, и за получением вида на жительство с соответствующей мотивацией», – объясняет адвокат, директор адвокатского объединения «Нацина Рачук» Олег Рачук. Этот документ дает право запросить вид на жительство владельцу малого бизнеса и членам его семьи. Далее назначенный учредителями директор открывает для фирмы счет в банке, вносит от имени учредителей уставной капитал, регистрирует компанию в государственных органах и размещает объявление в прессе. «Чтобы компания была внесена в Регистр предприятий (RCS), понадобится несколько дней. Стоимость административных формальностей составляет 84 евро плюс стоимость публикации в юридической газете – приблизительно 230 евро», – уточняет Денис Писанный. По уровню бюрократизма Францию часто сравнивают с Украиной, и к этому нужно быть готовым. Положительная сторона – в отношении инвестиций в создание собственного бизнеса тут действует принцип: иностранцу можно все то, что и коренному французу. Главное – соблюдать все правила.

Чехия Одна из особенностей ведения бизнеса в Чехии – для выполнения практически любой предпринимательской деятельности в этой стране нужно получать лицензию в Промышленном управлении по месту юридического адреса компании. Лицензии предусмотрены простые и сложные. Для получения первой нужно только решение собственника компании заниматься той или иной деятельностью. Простые лицензии выдаются, например, магазинам, консалтинговым агентствам, риэлтерским компаниям, посредническим фирмам. Получить сложную лицензию значительно труднее. «Для ее получения необходимо иметь специальное образование и/или опыт работы в данной сфере. Как вариант, можно найти под эту лицензию ответственное лицо, которое будет отвечать за деятельность фирмы в данном направлении. Ответственное лицо должно иметь соответствующий диплом и практику», – рассказывает Олег Рачук. Сложные лицензии должны получать рестораны, кафе, дискотеки, казино, туристические фирмы, отели и производства.

Директором фирмы во Франции может быть только резидент одной из стран Евросоюза. Чтобы украинец-учредитель мог руководить своей компанией, ему нужно обратиться за получением «карты коммерсанта». Этот документ дает право запросить вид на жительство Кроме того, в Чехии есть еще и концессионные лицензии – для определенных видов бизнеса, как, например, производство спиртных напитков, производство и продажа взрывчатых веществ, ремонт и перевозка оружия и боеприпасов, деятельность служб такси и других перевозок, а также работа в качестве туристического оператора. Чтобы заниматься перечисленными видами бизнеса, предпринимателю нужно получить концессию от соответствующей вышестоящей организации – Министерства сельского хозяйства, Министерства промышленности и торговли, Управления полицией Чешской Республики, Государственной энергетической инспекции. Общество с ограниченной ответственностью в Чехии называется spolecnost s rucenim omezenym (s.r.o). Чтобы его создать, нужно направить на уставный капитал 5 тыс. евро. «Каждая чешская фирма регистрируется в Торговом суде. Также по месту юридического адреса фирма регистрируется в Налоговом управлении – в течение 30 дней от момента регистрации в суде. Если у фирмы есть работники по найму, то необходимо еще зарегистрироваться в Социальном управлении и Медицинской страховой компании. После регистрации фирмы необходимо зарегистрироваться в Статистическом учреждении», – объясняет «Деньгам» Олег Рачук. Чехия привлекательна для малого и среднего бизнеса круглогодичным потоком туристов, расположением между Украиной (через Словакию) 18

и странами «старого» ЕС. В принципе, страна понятна украинцам, и с нуля создавать там бизнес просто.

Заманчивый офшор Конечно, не только европейский образ ведения бизнеса манит наших соотечественников в Европу создавать бизнес. Некоторые стремятся минимизировать налоги и, что греха таить, сбежать от попыток рейдерских захватов. В таком случае оптимальным местом для бизнеса становится офшор. «Среди юрисдикций, которые пользуются популярностью среди украинцев, можно отметить Нидерланды, Люксембург, Лихтенштейн», – говорит адвокат, руководитель департамента адвокатской фирмы «Грамацкий и партнеры» Игорь Реутов. Для разных бизнес-целей используются разные юрисдикции. Например, для оптимизации итоговой налоговой нагрузки компании открываются в странах с низкой или нулевой ставкой корпоративного налога: на Кипре, в Сингапуре, на Британских Виргинских островах (БВО). Для защиты собственности от возможных рейдерских атак используют холдинги в Нидерландах либо фонды в Люксембурге и Лихтенштейне. А чтобы удачно скрывать фамилии главных собственников, нужно «улететь», например, в Панаму. «Эта схема популярна среди чиновников и собственников нелегальных капиталов. В этом случае используются юрисдикции, во главу угла ставящие корпоративную тайну, либо имеющие законную возможность оформления предприятия на номинальных учредителей. Юрисдикции – Панама, Сент-Винсент, Науру. Однако предприятие в обозначенных юрисдикциях имеет офшорный статус, поэтому для эффективной работы с иностранными контрагентами это предприятие должно выступить бенефициаром компании в юрисдикции, пользующейся большим доверием. Например, в Великобритании или Швейцарии», – рассказывает управляющий партнер International Business Consulting Андрей Загоруйко. Регистрация компаний в офшорах очень проста. Как правило, необходима только копия паспорта бенефициара, если он присутствует лично. Если ему не до того – нужно подтвердить личность собственника и реальность

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес его бизнес-интересов. «В таком случае часто подходит либо рекомендательное письмо из банка, либо другое подтверждение деловой активности, например выписки из реестров с указанием компаний, в которых бенефициар является участником», – рассказывает Реутов. При регистрации компании все бюрократические формальности улаживает местный регистрационный агент. Обычно ему нужно на это 7–14 дней. За регистрацию компании на Кипре с украинца возьмут от 1800 евро, на БВО – от 900 евро. Кроме того, необходимо открыть счет в банке. Это отдельная услуга, которая стоит от 400 евро. «Как правило, требований к минимальному капиталу нет, но все зависит от офшора. В Белизе и на БВО, например, размер уставного капитала составляет 1 доллар. А на Кипре вообще нет минимума», – говорит г-н Реутов.

Быстрое решение Покупка существующей компании – наиболее простой и быстрый вариант обзавестись своей фирмой за рубежом. Это можно сделать двумя способами: приобрести долю в уставном капитале (Share Deal) или приобрести активы компании (Asset Deal). Стандартная схема приобретения предприятия в европейской стране состоит из пяти главных этапов: заключение соглашения о конфиденциальности между продавцом и потенциальным реклама

Сократить время на регистрацию фирмы за рубежом поможет покупка уже существующей компании. Если фирма работает, необходимо заказать аудит. Если же приобретается юрлицо-«пустышка», можно обойтись проверкой в открытом официальном реестре компаний покупателем, юридическая проверка фирмы, переговоры и подписание договора покупки, закрытие сделки и перерегистрация компании на нового собственника. «Чтобы исключить сюрпризы в балансе компании, я бы рекомендовал получить аудиторское заключение», – советует Андрей Загоруйко. Впрочем, это все необходимо для работающей фирмы – с сотрудниками, реальным оборотом и клиентами. А ведь можно купить компанию-«пустышку» – shelf companies. По словам консультантов, аудиторские проверки фирм-«пустышек» проводятся крайне редко. «Чтобы обезопасить себя, необходимо получить заверение

продающей стороны о том, что компания не имеет денежных обязательств, а также что она не вовлечена и не будет вовлечена в судебные разбирательства. И, соответственно, предусмотреть ответственность продавца в случае нарушения им предоставленных гарантий и заверений», – советует старший юрист юридической фирмы «Гвоздий и Оберкович» Тарас Розпутенко. Проверить историю «пустышки» можно и самостоятельно – в большинстве стран существует абсолютно открытый официальный реестр компаний. Он может быть как платным, так и бесплатным. Например, в Испании он называется Registro Mercantil, и у него есть версия на английском языке. «Чтобы начать, просто нажмите на «card payments». Оплатив картой 5 евро за консультацию, вы получите основную информацию об испанской компании, в том числе ID компании, имя директора и расположение физического офиса», – говорит Денис Писанный. Также существует специальный документ, который можно заказать в регистрационных органах – это сертификат о полноценном статусе (Certificate of Good Standing). «Он подтвердит, что компания не закрыта, сдала все отчеты и заплатила все ежегодные пошлины, то есть то, что компания функционирует и в полном здравии», – резюмирует адвокат, старший партнер адвокатской компании «Кравец и Партнеры» Ростислав Кравец.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Биссо Атанасов

«Бюрократии в Италии хватает» Биссо Атанасов, винодел и управляющий итальянской компанией La Bióca, – об Италии, налогах и специфике ведения бизнеса в этой стране. пециально перебазировать бизнес в Италию никто не приезжает. Налоговое бремя здесь одно из самых высоких в Европе. Если честно, я бы предпочел платить налоги в России или родной Болгарии, где они гораздо меньше. От юридической формы предприятия и принадлежности человека к определенной профессиональной «касте» зависит размер будущих налогов. Например, я, зарегистрировав индивидуальное частное предприятие (Pta IVA), в течение двух лет тщетно пытался стать членом Пьемонтского союза журналистов (Г-н Атанасов действительно является и журналистом тоже. – Ред.). Это бы мне дало возможность платить пенсионный налог в размере 12%, а так он составляет 27–30%. Дело даже дошло до кассационного разбирательства в Риме. Но меня так и не приняли. Существуют в Италии и аналоги АО и ООО (S.p.a. и S.r.l.). Наш винодельческий дом La Bióca зарегистрирован как S.r.l. agricola., т. е. ООО с аграрным статусом. Аграрный статус был важен, потому что налог за покупку земель составляет 1%, а не 18%, как в общем случае. Для местности, где 1 га земли может стоить больше 1 млн. евро, это существенно. К иностранцам в Пьемонте относятся нормально, хотя и настороженно. Я не совсем иностранец, точнее, паспорт у меня не итальянский, но ЕС, что практически равнозначно. Но часть учредителей La Bióca – иностранцы. Из-за аграрного статуса фирма налогов почти не платит, а государство уже задолжало нам крупную сумму по НДС. Подготовкой документов для создания компаний в Италии в нашем случае занимались специально обученные люди – commercialista (налоговые консультанты). Они готовят документы для регистрации компании у нотариуса и в других государственных органах, например в торговой палате про-

винции и агентстве по борьбе с контрабандой. Стоит это несколько тысяч евро. Окончательная сумма зависит от вида деятельности компании и количества учредителей. В каждом регионе Италии свои специфики. Если Вы захотите открыть фирму в Неаполе, не берите консультанта из Милана. Для граждан Италии и ЕС действуют одни правила регистрации бизнеса, а для неграждан – другие. У моей знакомой из России, которая хотела открыть

Для граждан Италии и ЕС действуют одни правила регистрации бизнеса, а для неграждан – другие фотоателье в форме простой Pta IVA, запросили банковские гарантии на 7 тыс. евро и ещё массу документов, часть из которых нужно получить или представить в провинциальную прокуратуру. Фотоателье в итоге она не открыла. Для открытия личного банковского счета в Италии, как правило, достаточно иметь итальянский налоговый номер (codice fiscale) и легально проживать в стране. Codice fiscale – это аналог идентификационного кода в Украине. Получить его несложно: если вы уже в Италии, то нужно просто обратиться в местную налоговую службу, но можно получить его и в итальянском консульстве в родной стране, если вы только собираетесь сюда выезжать.

В Киеве его выдают без проблем. С местными властями я почти не общаюсь, если не считать мэра деревни Барбареско, с которым дружу, и провинциальную управу, куда мне приходится ходить лично где-то раз в два месяца. При надобности за меня это делает мой commercialista или Конфедерация итальянских аграриев (CIA), которая ведёт нас по аграрной части. А вообще, бюрократии очень много – «бумагопроизводство» занимает 80% моего времени на винодельне. При этом я общаюсь в основном с консультантом и CIA, а дальше они за меня всё делают. Я лично не общаюсь с налоговыми органами по поводу отчетов – за меня это делает commercialista. Он готовит все бумажки, а я их только подписываю. Далее плачу налоги по заявленной им схеме и датам. Непосредственно с налоговой общаюсь исключительно для регистрации контрактов земельной аренды, хотя и это можно делать через CIA, но они регистрируют раз в год, а мне, как правило, нужно сразу. Главная сложность для иностранца – это знание итальянского языка и степень доверия между ним и commercialista. По поводу проверок – в Италии очень часто «стучат» соседи. Вот и на нас однажды «настучали» в урожай, что мы сливаем грязную воду в канализацию на улицу. Приехали карабинеры, пригрозили пальчиком, мы им обещали узнать, куда уходит у нас канализация, и больше этого не делать. И все. Но более «смешной» случай произошёл в Консорциуме Бароло, где одобряют наши этикетки (винные этикетки в ЕС очень строго регламентируются). Я им отправлял макеты по электронной почте, а они высказали свои замечания. Я попросил дизайнера их внести, и так получилось, что в день, когда он прислал исправленные этикетки, было заседание Консорциума, и я был у них в офисе. Дело было в конце рабочего дня, я получил копию мейла на телефон, подхожу к ответственному и говорю: «Слушай, я не успею сейчас съездить в офис и отправить тебе новый дизайн с твоими правками, можно я тебе его в телефоне покажу?». «Да, – говорит, – конечно. – Посмотрел, покрутил и сказал: – Ок, печатайте».

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес

Как открыть счет в иностранном банке* Открываем счет в украинском банке Где: отделение банка. Документы: паспорт и код налогоплательщика.

• Подписываем договор на обслуживание текущего счета. Стоимость: от 10 до 100 грн. • Берем справку о наличии счета.

Получаем индивидуальную лицензию НБУ Где: территориальное управление НБУ. Документы: 1. Заявление о выдаче лицензии. 2. Справка из банка, в котором открыт текущий счет. 3. Копия паспорта . 4. Копия справки о присвоении идентификационного кода.

Срок принятия решения о выдаче лицензии 25–35 дней. Срок действия лицензии 1 год. Стоимость: 1610 грн.

Открываем счет в иностранном банке

Переводим средства с одного счета на другой

Документы: 1. Загранпаспорт. 2. Анкета/заявление, в которой указывается: • цель открытия счета; • предположительный перечень операций, которые будут проводиться чаще всего; • планируемый годовой оборот средств; • предположительное количество проводимых операций; • основные источники дохода; • контактные данные. 3. Рекомендательные письма от партнеров по бизнесу или банков, где клиент обслуживался раньше (по запросу банка).

Стоимость: от 3 до 30 евро/фунтов в месяц.

Стоимость: 0,5–1% от суммы

* Ппроцедура официальная, в точности соответствует украинскому законодательству о валютном регулировании и контроле. При ее прохождении проводится проверка налоговыми органами, СБУ и Госфинмониторинга. Данную процедуру проходит незначительная часть украинских граждан – держателей счетов в иностраннных банках.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Павел Кухта

Скорее «да» Павел Кухта – аналитикэкономист, «Деньги» спросили у него, чего нам ожидать от европейской экономики, стоит ли вообще рассматривать регион в качестве будущего локомотива экономического роста. кономики стран Европы продолжают демонстрировать слабость. По данным Евростата, ВВП стран – членов Еврозоны в первом квартале 2013 года снизился на 0,2% по отношению к предыдущему кварталу. В странах, входящих в Евросоюз, этот же показатель снизился на 0,1%. Если в предыдущие годы снижение происходило, в основном, за счёт пребывающих в затяжном кризисе стран периферии Еврозоны – Греции, Испании, Италии, Ирландии и Португалии, то сейчас к ним присоединились и развитые страны, формирующие ядро ЕС. Спад был отмечен во Франции и даже в относительно благополучных Нидерландах. «Мотор» европейской экономики – Германия смогла показать рост лишь на уровне 0,1% ВВП. И это ещё неплохо – немало экономистов ожидало, что экономика Германии будет снижаться, причём, делать это быстрее, чем другие евроэкономики! Особенно контрастно смотрится Еврозона на фоне другого экономического гиганта – США. Американская экономика выросла в первом квартале 2013 года на 0,6% по сравнению с четвёртым кварталом 2012 года. Именно Америка вытягивает рост в развитых странах. В то же время, континентальная Европа продолжает быть слабым звеном этой группы. Естественно, рецессия приводит к росту безработицы, которая в некоторых европейских странах и без того зашкаливает. Средняя по Еврозоне цифра высока сама по себе – 12,2%. Однако за ней скрываются зашкаливающие уровни безработицы в странах, больше всех пострадавших от кризиса. В Испании безработица составила 26,8%, в Греции – 27%, Португалии

– 17,8%. Рост безработицы до рекордных уровней наблюдается во Франции, являющейся ключевой для европейского проекта страной. Зашкаливающая безработица, естественно, приводит к политическим потрясениям. Смена правительства в Италии, многотысячные протесты по всей Европе, мощное движение за независимость от Испании в Каталонии – всё это вызвано именно экономическими потрясениями, охва-

Устранен риск масштабного долгового кризиса, который нависал над Европой с 2008 года тившими континент. Некоторые новости звучат особенно тревожно, например, слова одного из испанских генералов о готовности ввести войска в Каталонию в случае, если провинция объявит о выходе из состава Испании. Именно политика и является сейчас главным риском для экономической ситуации в Европе и для будущего всего европейского проекта. Уставшие от неурядиц и недовольные программами бюджетной экономии избиратели вполне могут проголосовать против евро или даже объединённой

Европы. Пока трудно сказать, к чему может привести этот шаг долгосрочно, но краткосрочно он несомненно означает серьёзные экономические и политические потрясения. В то же время, фундаментальные причины европейского кризиса – дисбалансы во внутриевропейской торговле и потоках капитала – постепенно исправляются. Наилучшим образом это демонстрирует существенное сокращение дефицитов текущего счёта в кризисных странах периферии. В Греции этот показатель вырос с -10% ВВП в 2011 году до -3% ВВП в 2012 году, в Португалии – с -7% ВВП до -1,5% ВВП, в Испании и Италии – с примерно -4% ВВП до -1% ВВП, а в Ирландии – с 1% до 6% ВВП. Это свидетельствует о восстановлении конкурентоспособности стран периферии Еврозоны по отношению к странам ядра. Скептики, конечно, утверждают, что процесс вызван не столько снижением относительного уровня заработных плат и повышением производительности, сколько банальным отсутствием спроса на импортные товары в условиях высокой безработицы. Однако сокращение дефицитов текущего счёта так или иначе является зримым свидетельством исправления дисбалансов в европейской экономике. Восстановилась и платежеспособность попавших в кризис стран. Благодаря готовности Европейского центрального банка к неограниченным покупкам их гособлигаций. И процентные ставки, по которым занимают эти страны, сильно снизились в течение 2012 года. И на данном этапе устранен риск масштабного долгового кризиса, который дамокловым мечом нависал над Европой с 2008 года. В конечном счёте, европейская тема сводится к одному вопросу: сможет ли Еврозона устранить дисбалансы в своей экономике и вернуться к экономическому росту до того, как ухудшающаяся политическая ситуация приведёт к её коллапсу? В ответе на этот вопрос и есть судьба Европы. Так что скорее «да», чем «нет».

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес

Инвестируем не дома Пока украинский рынок акций продолжает копать вглубь, мировые фондовые индексы идут вверх. Самое время выйти на новый – международный – уровень инвестирования. Елена Буруль ак и требуется в подобных случаях, напомним, что данная статья в целом и любые ее части не являются рекомендацией к каким-либо действиям или бездействию. И что инвестор несет полную ответственность за использование или неиспользование опубликованной информации. Что происходит за пределами стагнирующего украинского рынка? Много чего интересного: с начала 2013 года почти все мировые фондовые индексы показали рост. Dow Jones вырос на 13%, S&P – на 12%, NASDAQ – на 18%. Немецкий DAX подрос на 7%, а британский FTSE показал рост в 10%. «Конъюнктура на финансовых рынках меняется каждые несколько кварталов. В настоящий момент мы рекомендуем переходить в режим осторожности – не покупать рисковые активы в принципе. Но это временно. Мы полагаем, что через несколько месяцев хорошими кандидатами для покупки могут стать биржевые фонды, в активах которых находятся акции компаний европейской периферии», – говорит Павел Ильяшенко из Astrum Capital. Трейдер Concorde Capital Максим Слободской рекомендует обратить внимание на технологический сектор, а вот сектор ГМК (горнометаллургическая промышленность) будет находиться под давлением, поэтому пока вкладывать в него не стоит. «Если выбирать из международных площадок, то наиболее подходящими для нвестирования являются биржи Лондона (London StockExchange)

и Нью-Йорка (New York Stock Exchange) – ликвидность там позволяет совершать сделки практически в любых разумных объемах, наиболее обширно представлены компании всех секторов, строго соблюдаются все обязательства перед инвесторами», – делится соображениями Максим Слободской.

Биржевые фонды Все опрошенные «Деньгами» эксперты советуют украинским инвесторам не увлекаться покупкой акций и, тем более, облигаций отдельных компаний, а присмотреться к так называемым биржевым фондам (Exchange traded fund или ETF). Это индексные фонды, паи которых обращаются на бирже, и с ними можно производить все те же операции, которые доступны и для акций. «Структура ETF повторяет структуру выбранного базового актива. Например, участник рынка замечает, что сектор Metals and Mining (ГМК) в США демонстрирует с мая 2011 года нисходящую динамику. Чтобы не покупать/продавать каждую отдельно акцию из этого сектора, инвестор мо-

Если инвестор физически находится за границей, он может открыть счет в банке, зачислить деньги и купить ценные бумаги без получения лицензии Нацбанка 23

жет сделать операцию с ETF, который охватывает все компании, входящие в индекс базового актива, в нашем случае – сектора ГМК», – объясняет трейдер Concorde Capital Максим Слободской. Инвестиции через ETF позволяют экономить на издержках. Раньше инвестор платил комиссионные за приобретение каждой отдельной бумаги в свой инвестиционный портфель, нес расходы, связанные с ее хранением и учетом, а инвестируя через биржевые фонды, он платит единую комиссию и получает сразу диверсифицированную инвестицию. Причем, порог входа в биржевой фонд стартует с 10–20 тыс. долл. Кроме того, ETF дает доступ для физлиц на рынки, которые прежде были доступны только для институциональных инвесторов (государственные облигации, фьючерсы на сырье). «Можно использовать биржевые фонды (ETF), которые обращаются на NYSE, для реализации фактически любой стратегии. Самыми популярными до последнего времени являлись биржевые фонды, отражающие динамику индекса S&P 500 (SPY), золота (GLD), акций развивающихся стран (EEM), высокодоходных облигаций (JNK), акций Японии (EWJ)», – отмечает стратег Astrum Capital Павел Ильяшенко. Заработать можно и на падении рынка. Главное – правильно выбрать инструмент. «Самый свежий тренд – спрос на биржевой фонд ProShares Short S&P500 (SH), покупая который можно получить прибыль в случае снижения индекса S&P 500», – говорит Павел Ильяшенко.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес Вкладываем через доверенное лицо

Идем фициальным путем Выбор объекта инвестирования

Выбор доверенного лица – инвестбанкира или брокера

Согласование условий сделки Подписание договора купли-продажи с условием оплаты после получения лицензии НБУ

Открытие текущего счета в иностранном банке и зачисление на него средств во время пребывания за границей

Подача заявления в НБУ о выдаче лицензии

Выбор объекта инвестирования

Осуществление платежа после получения лицензии

Выдача распоряжения доверенному лицу на проведение сделки

Инвестируем через офшорную компанию Получение лицензии НБУ для покупки/ регистрации компании за границей Регистрация/ покупка компании Выбор объекта инвестирования Выдача распоряжения наемному директору компании на проведение сделки

Время на запуск схемы 7–15 дней

25–60 дней

Затраты на обслуживание 200–800 у. е.

500–1000 у. е. +0,5–5% от суммы инвестиции

3000 у. е. +1000–2000 у. е. в год

Подходит для: Разовых и многоразовых инвестиций от 10 до 50 тыс. долл.

Лицензия выдается на одну операцию. Маневренность у инвестора отсутствует.

Законным путем С точки зрения украинского законодательства схема легального инвестирования в иностранные ценные бумаги должна выглядеть так: сначала необходимо выбрать объект инвестирования, согласовать все условия сделки, подписать договор купли-продажи с условием оплаты после получения лицензии НБУ (на это нужно в среднем пять недель), подать заявление в НБУ о выдаче лицензии и после ее получения осуществить платеж за приобретаемые активы. Для получения лицензии инвесто-

Разовых и многоразовых инвестиций от 50 до 100 тыс. долл.

Риск махинаций крайне высок. Уклонение от законного по украинскому праву режима инвестирования. Инвестор абсолютно свободен в своих действиях.

ру необходимо предоставить оригинал заявления на выдачу лицензии, а также оригиналы или нотариально заверенные копии договоров, которые являются основанием для осуществления сделки. В Нацбанк должны предоставляться оригиналы документов, если же они составлены на иностранном языке, необходимо сделать нотариально заверенный перевод. Выдачу лицензии НБУ производит бесплатно, но ассистанс юркомпании обойдется от 1650 грн. до 5–6 тыс. грн. «Процедура оформления индивидуальных лицензий недавно была 24

Разовых и многоразовых инвестиций от 50 тыс. долл.

За содержание компании придется платить, даже когда операции не проводятся. Инвестор абсолютно свободен в своих действиях.

упрощена (постановление правления НБУ от 27.03.2013 г. № 109, вступившее в силу 10 мая 2013 г.), в частности, исключили положения, предусматривающие для НБУ необходимость информирования о сделках подразделений по борьбе с организованной преступностью», – отмечает налоговый консультант Киевского центра поддержки и развития бизнеса Александра Федак. Тем не менее, процедура получения разрешения на совершение инвестиции за рубежом по-прежнему остается забюрократизированной и неприемлемо длинной. «При зако-

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес нодательно установленном сроке в 25 дней, на практике такая процедура может занять до 6 месяцев. При этом сложно себе представить, что хоть один из эмитентов или биржевой брокер будут возиться с заключением договора на покупку акций с отсрочкой на 6 месяцев, причем, по цене, установленной на момент заключения договора», – говорит партнер МЮГ AstapovLawyers Татьяна Кузьменко. Не менее серьезным недостатком является и узость лицензии, которая ограничивается одной конкретной операцией покупки, где наперед фиксируются сумма и объект инвестиции, отмечает начальник аналитического отдела ИК «Миллениум Капитал» Богдан Воротилин. Все это приводит к тому, что данный путь де-факто не используется частными лицами. «Соблюдая требования украинского законодательства, инвестор обречен при инвестировании в ценные бумаги иностранных эмитентов на фондовом рынке открывать только позиции из расчета изменения курса в среднесрочной или долгосрочной перспективе. У него нет возможности играть на короткой дистанции, пользуясь незначительными изменениями курса в течение, например, одной-двух торговых сессий», – подтверждает советник Cai & Lenard Дмитрий Симанов.

Решаем на месте Естественно, столь жесткие рамки провоцируют украинских инвесторов избирать другие пути для прореклама

Большинство украинских инвесторов вкладывают в иностранные ценные бумаги без получения лицензии НБУ, пользуясь обходными путями. Самые популярные – услуги доверенного инвестбанкира или регистрация офшорной компании ведения инвестиций. Есть минимум три способа вывести деньги для инвестирования без получения лицензии Нацбанка. Одним из возможных способов является открытые счета в иностранном банке за границей и приобретение валютных ценностей во время пребывания за границей. В этом случае получение лицензии Нацбанка не нужно, говорят юристы. «Тем не менее, есть риск, что НБУ будет трактовать постановление №122 более консервативно, требуя получения лицензии на осуществление инвестиции в данном случае, поскольку документ не содержит в себе соответствующего исключения», – предупреждает старший юрист ЮК «Клиффорд Чанс» Наталья Герус. Кроме того, согласно постановле-

нию правления НБУ от 14 октября 2004 года №485, физическому лицу после возвращения в Украину необходимо либо закрыть счет в иностранном банке, либо получить индивидуальную лицензию НБУ, которая этот счет легализует. «В случае если инвестор «забудет» это сделать и об этом узнают НБУ или правоохранительные органы, уголовного преследования и санкций в виде конфискации и штрафа обычно не избежать», – говорит Татьяна Кузьменко. Штраф за совершение инвестиции за границу без лицензии Нацбанка, а нарушение будет трактоваться именно так, взимается в размере осуществленной инвестиции. Однако ходят упорные слухи, что шанс остаться вне поля зрения компетентных органов остается довольно высоким. «Одним из самых известных и простых обходных путей является подарок. Инвестору объект инвестирования формально предоставляется бесплатно, что дает основание говорить об отсутствии инвестиции как таковой, формально денежные средства или какие-либо иные активы из Украины не выводятся, при этом реальная оплата может быть проведена совершенно по другим основаниям», – говорит адвокат партнер ЮК «КПД Консалтинг» Виталий Пацюк. Кроме того, инвестор может «не светить» свое лицо, а инвестировать через посредника, который находится за границей. В этом случае получением лицензии такие инвесторы обычно себя не затрудняют.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес Доверенное лицо Независимо от того, какая из вышеупомянутых трех схем (использование поездки, подарок, доверительная операция через посредника) будет реализована на практике, инвестору необходимо для начала найти доверенного человека, который будет готов заниматься этими вопросами. «Все более популярными становятся услуги иностранных инвестбанкиров, которые, выступая в качестве доверенных лиц, от своего имени, но в интересах инвестора продают и покупают акции по его распоряжению. В случае если у инвестора недостаточно опыта в биржевой торговле, они даже могут принимать деньги в доверительное управление, создавая аналог мини-инвестфонда», – рассказывает Татьяна Кузьменко. Однако, предупреждает юрист, такой способ инвестирования несет в себе ряд рисков. Во-первых, не всегда можно доверять такому доверенному лицу, ведь формально акции зарегистрированы на его имя или имя брокера, а с инвестором подписывается только договор бенефициарного владения акциями. Во-вторых, деятельность инвестбанкира сложно контролировать, и убытки на своем инвестсчете фактический собственник может обнаружить уже спустя довольно значительное время после их возникновения. Стоимость услуг доверенного инвестбанкира или брокера зависит от многих факторов – страны пребывания, суммы, переданной в управление, перечня услуг, расценок самого брокера/банкира. В среднем заплатить придется от 0,5 до 5% от суммы инвестиций в год плюс 500–1000 у. е. Минимальная сумма, с которой станет работать зарубежный инвестбанкир, стартует с 50 тыс. долл.

Личныйофшор Самый популярный способ инвестирования за рубеж среди украинской бизнес-элиты – регистрацияофшорных компаний, которые покупают и продают ценные бумаги без упоминания имени инвестора всуе. В этом случае будет рассматриваться только законность владения иностранной компанией (как правильно зарегистрировать компанию за рубежом см. стр. 16–19).

лотое правило: как инвестиция была осуществлена, так она и будет возвращена», – говорит Виталий Пацюк. Если это была покупка ценных бумаг напрямую из Украины на основании лицензии, значит, и вернуть ее можно будет так же – простой продажей и перечислением денег в Украину. «Дается распоряжение брокеру о продаже ценных бумаг и о дальнейшем перечислении денег в Украину. Если страна нахождения брокера облагает налогом доход от продажи ценных бумаг, то, скорее всего, брокер выступит налоговым агентом по отношению к инвестору. Инвестор получит деньги за вычетом сум«Если идти полностью легальным пумы уплаченного налога», – говорит тем, то «резидент получает индисоветник Cai & Lenard Дмитрий Сивидуальную лицензию НБУ на приманов. Если же от имени инвестора обретение корпоративных прав деньги вкладывалаофшорная фирма, компании-нерезидента и осущестто и возврат инвестиции будет осувляет покупку и продажу иностранществлен на нее. ных ценных бумаг, а также другие инЧто касается налогообложения, то вестиции через эту компанию, – говодля физических лиц иностранные дорит Наталья Герус. – Таким образом, ходы являются объектом обложения не требуется получать индивидуальналогом на доходы физических лиц ную лицензию на каждую конкретную (15–17%). операцию». У субъектов хозяйствования прибыль Однако резиденту необходимо продуиз источника происхождемать пути наполнения тания за границей является кой компании средствами объектом взимания налога для дальнейших инвестиРезюме на прибыль, при этом слеций. Регистрация компадует учитывать, что сумнии обойдется в среднем Инвестировать в мы налога на прибыль, в 3 тыс. евро плюс ежегодиностранные ценные уплаченные субъектом наные расходы на содержабумаги имеет логообложения за граниние – 1–2 тыс. евро. смысл начиная с цей, учитываются во время Преимуществом созда10–50 тыс. у. е. уплаты налогов в Украине. нияофшорной компании Административные Есть целый ряд двусторондля совершения инвестирасходы «съедают» них соглашений с различций за границей Александо 5–10% суммы инвестиции. Кроме ными странами мира, предра Федак считает свобообычных рыночных доставляющих право инведу действий, которую дает рисков, украинский стору избежать двойного эта схема: «Оффшорная инвестор рискует налогообложения и уплакомпания с директором стать жертвой тить налог только в одной «номиналом» является по мошенников стране. сути папкой с документаи попасть в «При этом следует помми и банковским счетом, поле зрение нить, что неправильно попозволяющим указанные Финмониторинга. добранный или подобрансделки проводить без соный на скорую руку варигласования с отечественант обходного пути может привести к ными банкирами, не говоря уже об оттрудностям при возврате инвестиций сутствии в такой схеме обязанности или ответственности за ее осущеступлаты каких-либо налогов с прибыли вление без лицензии, например, при от купли-продажи ценных бумаг». признании сделки мнимой, то есть такой, которая прикрывает реальную Деньги – домой «Выбранный вариант инвестирования сделку, в нашем случае – инвестив дальнейшем определит и процедурование», – предупреждает Виталий ру возврата инвестиции. Действует зоПацюк.

Возврат инвестиции зависит от способа ее внесения. Неправильно подобранный вариант инвестирования может привести к осложнению при возврате денег в Украину и даже к их потере

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Анастасия Пестрикова «Австрия сначала ослепляет величием, а потом давит безукоризненностью» Начальник управления внешних коммуникаций «Укрсоцбанка» Анастасия Пестрикова – о жизни в Австрии, привычках обитателей венских офисов. редложение поработать в рамках полугодовой программы в главном офисе моей компании в Австрии поступило в прошлом году летом. Не успев опомниться, я уже стояла с чемоданами в одном из жилых районов Вены, пытаясь дозвониться своему домовладельцу и размышляя над тем, как же все-таки правильно поставить ударение в его фамилии – Herr Poher. Самолет мой прилетел в субботу, чему я безумно обрадовалась, узнав, что в воскресенье все магазины закрыты. И если вы не успели запастись продовольствием заранее (кстати, в будние дни супермаркеты закрываются не позднее 7 вечера), от голодной смерти спасут только турецкие киоски. Поэтому суббота – день покупок, и все магазины переполнены. Подобная ситуация и в сфере услуг. Салоны красоты, например, работают исключительно в будние дни с 9 утра до 6 вечера. Так что вполне естественно воспринимается ответ при согласовании рабочей встречи: «В 11 утра не могу – записан к парикмахеру». У австрийцев довольно сдержанный стиль в одежде, спокойная цветовая гамма, отдают предпочтение комфорту. Их соседи итальянцы, напротив, считают такую манеру одеваться скучной и используют яркие детали и интересные аксессуары даже в деловом стиле. Увидев меня на одной из официальных встреч, одетую в белый верх-черный низ, они воскликнули во всеуслышание: «Что они сделали с бедной девушкой?! Она стала слишком австрийкой за эти полгода!». Подобная манера общения австрийцев и итальянцев очень забавляет и в принципе составляет основу их взаимоотношений. Итальянец никогда не упустит возможности поддеть австрийца в шутливой форме, подчеркивая его чрезмерную серьез-

ность и размеренность. Австриец же гордится этими качествами и считает итальянцев слишком взбалмошными, эмоциональными и несерьезными, но никогда не позволит себе отвечать прямыми насмешками. Он, скорее, сделает это в настолько тонкой форме, что итальянец ничего и не поймет. Но итальянцы – не единственные «любимые» соседи. В целом австрийцы и

Слишком все наглажено и официально, не хватает легкого налета небрежности немцы очень похожи, но вопрос немецкого языка и его диалектов достаточно остро стоит в их отношениях. Если австрийцу задать вопрос: «В каком регионе Австрии диалект больше всего отличается от оригинального немецкого языка?», ответ будет однозначным: «В Германии». Австрия, безусловно, ослепляет своим величием, чистотой и вежливостью. Но, придя в себя от первого шока (это происходит примерно через несколько недель пребывания), начинаешь понимать, что чего-то все-таки не хватает. Слишком все давит масштабом и безукоризненностью, все наглажено и официально, не хватает легкого налета небрежности.

Примерно такое было первое впечатление и о самих австрийцах. В первый рабочий день меня встретили голливудскими улыбками, манерной вежливостью и призывом обращаться за помощью в любой момент, не забыв уточнить – по рабочим вопросам. Первое время не могла поверить своему счастью – никто не толкает в общественном транспорте, все уступают дорогу и просят прощения, но опять же, радуешься всей этой идеальности только первое время. Чуть позже возникает ощущение отстраненности и холода. Понимаешь, что улыбки означают не «вы мне нравитесь», а «посмотрите, как я хорошо воспитан». Различия менталитетов – точно не миф. Думаю, австрийские коллеги находили меня тоже достаточно странной. Мои вопросы о рабочем графике еще долго были предметом бурного обсуждения. Нет понимания строго регламентированного рабочего дня. Если задачи есть, могут работать с раннего утра до позднего вечера и даже по выходным, но если загрузка небольшая, никто не будет требовать объяснительную за опоздание на пять минут, что свойственно некоторым украинским работодателям. То же касается и обеденного перерыва. Когда я уточнила: «В котором часу обедаете, господа?», коллеги посмотрели с непониманием и ответили: «Ну… когда проголодаемся…». Попробуйте объяснить эту логику нашему офисному планктону. Бесспорно, жить, работать и просто проводить двухнедельный отпуск в стране – совершенно разные вещи. И самая большая трудность, с которой сталкивается любой, кто меняет страну проживания, – культурные различия. Можно быть без ума от определенной нации, мечтать о переезде в страну ее обитания, интересоваться культурой и традициями, познакомившись с ней во время отпуска или на территории своей страны. Но, поверьте, когда находишься за тысячи километров от дома, возникает ощущение, что тебя окружают инопланетяне, и понимаешь, что ближе и роднее славян никого быть не может.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес

Хочу апартаменты. На море Облюбовали европейское побережье? А ведь можно присмотреть квартиру для покупки. Расходы – от 70 тыс. евро. Наталия Богута горь Михайлович купил 6 лет назад несколько апартаментов в многоэтажке на одном из болгарских курортов. Местные риэлторы уверяли тогда, что он будет иметь твердый доход от 6% годовых в валюте от сдачи апартаментов в аренду и плюс к тому перспективу роста цен на местную недвижимость. Посткризисная болгарская реальность оказалась не столь радужной. Во-первых, доходность оказалась почти втрое ниже, если учесть все необходимые платежи и издержки. Вовторых, квадратные метры на болгарском побережье стремительно падали в цене – европейцев куда больше интересуют обвально подешевевшие сейчас Испания и Греция. В-третьих, шестой подряд курортный сезон в одном и том же месте способен утомить даже очень большого поклонника местного колорита. Чужой опыт особенно ценен, когда появляется сотня тысяч, которую очень хочется вложить в «метры у моря». Тем более что рано или поздно непоседы превращаются в любителей комфортного и стабильного отдыха: «Квартира в Испании или

Франции – отличная идея для тех, кто любит постоянство при проведении отпуска. Мы же любим каждый раз приезжать в новое место, – делится своими мыслями по поводу зарубежной недвижимости 30-летний киевлянин Борис Шевченко. – Думаю, еще лет 10 я с семьей буду активно исследовать новые курорты. А потом, возможно, наступит пора обзавестись апартаментами на берегу моря где-нибудь в Италии или Греции».

Второй вопрос после цены недвижимости: сколько стоит содержание объекта и во что обойдутся налоги Г-н Шевченко сейчас не готов инвестировать порядка 80 тыс. евро в квартиру на побережье Адриатического, Эгейского или Средиземного моря. У нас для него хорошая новость – если такие деньги есть, лучше думать о покупке сейчас. Либо после следующего евро-кризиса, то есть примерно лет через 10.

Где тепло и комфортно Любителям солнечной Турции можно присмотреться к апартаментам на побережье Анталии, Сиде или Алании. В этих регионах очень много строящихся домов, есть и объекты, расположенные сразу рядом с морем. Как правило, квартиры в турецких домах сдаются с ремонтом, сантехникой и встроенной кухней. Однокомнатная квартира в полутора километрах от пляжа в новостройке Анталии стоит 33– 35 тыс. евро (площадь – 30–45 кв. м). Это вполне сопоставимо с ценой однокомнатной в Одессе или пригороде Киева. Не менее 58 тыс. евро будет цена двухкомнатной (площадь 110 кв. м). Чем ближе к морю и чем выше уровень готовности объекта, тем выше цены. В построенном доме в Алании, расположенном в 300 м от пляжа, за однокомнатную площадью 46 кв. м просят 47 тыс. евро. А в уютном восьмиквартирном доме в Сиде однокомнатная стоит еще дороже – 55 тыс. евро. В среднем цена метра на анталийском побережье Турции (для новостроек) – 900–1200 евро. Несмотря на объявленный «кризис в Европе», в Испании отыскать не-

Процедура покупки недвижимости в Греции*

Выбор компании в Украине (посредника), которая предлагает изучить предложения по аппартаментам в Греции. Подбор интересующих объектов, подписание договора с украинской компанией.

Поездка в Грецию на осмотр выбранных аппартаментов.

Выбор объекта для покупки, подписание предварительного договора, внесение депозита в сумме 10% стоимости недвижимости (задаток).

В Украине подача пакета документов и получение лицензии НБУ на совершение инвестиций за рубеж.

Адвокат в Греции проверяет объект на предмет юридической чистоты.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес дорогие метры крайне сложно. Особенно если речь идет о популярной Каталонии. В той же Барселоне есть широкий выбор как новых апартаментов, так и квартир на вторичном рынке. Цена квадрата в среднем составляет 1,8–2,9 тыс. евро. Цена зависит от расстояния до моря, уровня «элитности» и района. Сорокаметровая однокомнатная, расположенная в новом комплексе недалеко от пляжа, стоит 145 тыс. евро. Отремонтированная трехкомнатная площадью 65 кв. м (вторичный рынок) обойдется в 190 тыс. евро. Если отъехать от Барселоны на юг на полтысячи километров, то можно отыскать более доступные метры. Например, в городе Торревьеха продаются квартиры площадью 42–65 кв. м по цене 50–80 тыс. евро. То есть цена метра составит 1,1–1,3 тыс. евро. Поклонникам Италии лучше поторопиться: европейцы активно скупают недвижимость в Сицилии. Зачем? Потому что дешево. «Деньгам», например, удалось отыскать в продаже двухэтажный дом площадью 50 кв. м за 26,5 тыс. евро. Правда, от поселка Пьетраперция, где расположен этот объект, до моря аж 56 км. Чем ближе к морю, тем выше цены. В городке Ликата (на берегу моря) шестикомнатные апартаменты площадью 117 кв. м продают за 60 тыс. евро. Есть в продаже и апартаменты на живописной Сардинии: например, двухкомнатная квартира площадью 50 кв. м обойдется в 75 тыс. евро. Существенно дешевле Италии Греция. Скромную двухкомнатную квартиру площадью 40–50 кв. м на курорте Халкидики (полуостров Кассандра)

Покупатель оплачивает налоги (15% стоимости приобретения)

Открытие счета в греческом банке. Перевод средств из Украины на этот счет.

Интересуемся доходностью При покупке недвижимости стоит поинтересоваться ставками аренды на соседние объекты. Порой эти цифры могут рассказать о будущей покупке много интересного: переоценена ли она, удастся ли зарабатывать на ее сдаче в аренду. Оценивая возможную доходность от сдачи в аренду, нужно сразу вычесть гонорар местной управляющей компании, учесть неизбежные простои в несезон, разницу в ставках аренды в течение года, налоги, расходы на содержание, включая коммунальные услуги.

можно приобрести за 30–50 тыс. евро. Вполне лояльные цены и в Салониках – в пригороде этого большого города, да еще к тому же в 400–500 м от моря, можно найти квартиры площадью 55–72 кв. м по цене 45–58 тыс. евро. Правда, это будет квартира в старом здании, которую нужно будет отремонтировать. Греки очень благосклонны к покупателям-иностранцам, поэтому закрыть сделку по покупке квартиры в Греции можно будет за месяц. «В большинстве случаев, если речь не идет о приграничных территориях, сделку купли-продажи недвижимости можно совершить за три недели: от первого обращения к адвокату до окончательной регистрации акта о передаче имущественных прав в Земельном кадастре», – уверена генеральный директор компании Real net Наталия Гнатюк. Вот уж кому не придется столкнуться с маленьким выбором, так это любителям кипрских пляжей. Одно из

Подписание окончательного договора и договора передачи права собственности на объект недвижимости, их нотариальное заверение, перевод денег продавцу.

Занесение акта о продаже недвижимости в Национальный земельный кадастр Греции.

преимуществ покупки квартиры на Кипре – в Украине целый ряд компаний предлагает помощь в подборе объекта и проведении сделки, что называется, «под ключ». 45–55 тыс. евро – такова цена новых однокомнатных апартаментов площадью 40–50 кв. м в Пафосе. Конечно, вилла обойдется в четыре-восемь раз дороже квартиры. В Лимассоле виллу площадью 90–130 кв. м можно купить за 190–260 тыс. евро. Обычно вместе с домом новый владелец получает небольшой участок – 3–6 соток. «Стоимость кипрской недвижимости зависит от престижности места, расположения объекта, видов из окон, окружающей инфраструктуры и варьируется в основном диапазоне от 1 до 8 тыс. евро/м2. Нижняя планка – объекты, находящиеся в нескольких минутах езды от моря. Верхняя планка – расположенные на первой линии. Поскольку предложение значительно превышает спрос, торг очень уместен», – отмечает эксперт на рынке зарубежной недвижимости Алексей Латенко. Особенно сейчас – во время кризиса продавцы становятся ну очень сговорчивыми. Мечтой многих любителей пляжного отдыха остается покупка апартаментов в Хорватии. До сих пор реализовать мечты удавалось лишь единицам – тем, кто соглашался оформить жилье на юрлицо. Ведь на себя покупатели оформлять приобретенные виллы и апартаменты не могли из-за сложной процедуры – необходимости подтвердить законность сделки непосредственно Министерством Юстиции Хорватии. На получение этого разрешения уходил год, а то и больше.

Оплата услуг адвоката в Греции (2% от суммы сделки) и украинского посредника (1,5–3% от суммы сделки).

Срок совершения сделки

Доп. расходы

От 3 недель до 2 месяцев (зависит от срока получения лицензии НБУ)

(ориентировочно, при цене приобретения 120 тыс. евро) 24 тыс. евро

* Внимание! Описанный способ покупки – через украинского посредника – не является единственно возможным. Многие покупатели из вполне понятных соображений исключают из схемы шаги 1 и 4.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес С июля Хорватия вступает в Евросоюз, а значит, жесткие правила, скорее всего, смягчатся. Хотя сегодня со стопроцентной уверенностью этого утверждать нельзя. Цены на побережье Хорватии отнюдь не самые «вкусные». За однокомнатные апартаменты площадью 43–55 кв. м в Далмации (Макарска) придется отдать 89–110 тыс. евро. Альтернатива? Соседняя Черногория, где без особых хлопот украинские покупатели могут подобрать и приобрести интересующую их недвижимость. Вот только из-за активности россиян, которые частенько приобретают квартиры для отдыха на побережье Черногории, цены там сравнялись с хорватскими.

Путь к собственности Решаясь на покупку жилья за границей, будущему обладателю апартаментов у моря нужно помнить: удобнее заплатить профессиональному консультанту за помощь в оформлении сделки, нежели тратить время на вникание в иностранное законодательство и изучение незнакомого языка. Расходы на оплату услуг такого консультанта (или компании-посредника)

составляют в среднем 1,5–3% стоимости объекта. В каждой стране свои особенности совершения сделки по покупке недвижимости. В Германии оформление сделки происходит с участием нотариуса, который составляет договор купли-продажи, проверяет правоустанавливающие документы на квартиру продавца, а также зачастую является основным звеном в расчетах между покупателем и продавцом. «Договор купли-продажи может быть подписан как лично сторонами, так и по доверенности. Сторонам выдаются копии договора купли-продажи, а оригинал остается у нотариуса, который оформляет право собственности. Для расчетов между сторонами нотариус открывает так называемый трастовый счет, доступ к которому имеет только такой нотариус. На этот счет покупатель перечисляет договоренную стоимость квартиры. Только после оформления сделки и перехода права собственности к покупателю нотариус перечисляет средства продавцу», – объясняет Дмитрий Киселев, старший юрист международной юридической фирмы

Beiten Burkhardt. По его словам, после подписания договора купли-продажи происходит регистрация права собственности за новым собственником в Поземельной книге, которую ведет поземельный суд. Выписка из Поземельной книги является основным подтверждением перехода права собственности на квартиру к покупателю. Перед регистрацией в Поземельной книге происходит проверка объекта на наличие арестов и запретов. Наличие недвижимости в Германии может стать хорошим источником дохода, поскольку многие жители этой страны живут в съемных квартирах, и спрос на арендное жилье велик. Однако никаких привилегий иностранцам покупка недвижимости в Германии не дает – ни в получении долгосрочной мультивизы, ни в получении вида на жительство. А если купить апартаменты на Кипре? Процедура оформления жилья в собственность займет максимум полтора месяца. «Срок оформления документов – примерно 1 месяц. Возможно оформление сделки за два приезда. Во время первого приезда

Примерные цены на недвижимость в европейских странах * Испания

Франция

Италия

Греция

г. Торревьехе (51 км от г. Аликанте)

г. Ницца (100 м от моря)

г. Пиццо (юг, 335 км от Палермо)

Халкидики (Кассандра)

Квартира с ремонтом, 65 кв. м, 3 комнаты

Квартира, 60 кв. м, 2 комнаты

Квартира в комплексе Fioribello, 54 кв. м

Таунхаус, 58 кв. м, 3 комнаты

Цена продажи 49 000 евро

Цена продажи 165 000 евро

Цена продажи 70 000 евро

Цена продажи 78 000 евро

Дополнительные расходы* 7000 евро

Дополнительные расходы* 15 000 евро

Дополнительные расходы* 9000 евро

Дополнительные расходы* 16 000 евро

Итоговые затраты 56 000 евро

Итоговые затраты 180 000 евро

Итоговые затраты 79 000 евро

Итоговые затраты 94 000 евро

* Данные – базы объявлений, в дополнительных расходах учтена оплата налога на приобретение недвижимости, услуг нотариуса, регистрации недвижимости, комиссии банка (ориентировочно, точные данные запрашивайте в агентствах, предлагающих объекты на продажу).

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Главный интерес (примерно на неделю) осуществляется подбор недвижимости и оплата первоначального взноса. Второй приезд можно приурочить к подписанию основного договора и внесения необходимых оплат», – сообщил Алексей Латенко. Покупателям метров на Кипре можно смело претендовать на двухлетнюю мультивизу для всей семьи. Но для получения гражданства придется инвестировать миллионы. «Лица, не являющиеся гражданами Евросоюза, имеют возможность получить паспорт Кипра по ускоренной процедуре (за 6–9 мес., а не 5–7 лет, – Ред.), если были совершены прямые инвестиции в размере не менее 5 млн. евро», – рассказала глава представительства Cybarco Ukraine Катерина Никитина. Другое дело Греция. Покупка недвижимости там дает право на получение годовой мультивизы владельцу и членам его семьи, а также вида на жительство. «С мая 2013 года вступили в силу изменения в законодательство, которые предусматривают предоставление пятилетнего вида на жительство гражданину третьей страны при условии законного владения

(лично или через принадлежащее заявителю юридическое лицо), пользования и распоряжения недвижимым имуществом на территории Греции. При этом минимальная стоимость объекта для получения вида на жительство в Греции – 250 тыс. евро», – отмечает Наталия Гнатюк. Процедура покупки жилья на греческих берегах вполне прозрачна и обычно занимает не более 3–5 недель. Срок оформления объекта в собственность может увеличиться только из-за затягивания процедуры получения индивидуальной лицензии НБУ. Ведь, как не раз уже отмечали «Деньги», инвестиции в недвижимость за границей требуют обязательного получения такой лицензии. «Для банковского перечисления денежных средств на сумму, превышающую эквивалент 15 тыс. грн., без выезда на постоянное место жительства, с целью покупки недвижимости необходимо получить индивидуальную лицензию НБУ на осуществление инвестиции (покупка недвижимости за рубежом является капитальной инвестицией)», – объясняет Максим Лавринович, управляющий партнер ЮФ «Лавринович и

Партнеры». По мнению ряда отечественных юристов, процедура эта сложная, и пройти ее удается далеко не всем (ведь тщательно проверяется источник происхождения доходов, которые покупатель направляет на покупку недвижимости). Можно ли без лицензии? Да, можно. Существует по меньшей мере два способа вывоза наличной валюты за границу. Первый – легальный – это вывоз валюты из страны частями. Ведь вполне можно провезти 10 тыс. евро. Если летит семья (или компания друзей) из пяти человек, то вывозится уже 50 тыс. евро. Этого вполне хватит для покупки апартаментов где-нибудь в Турции или Греции. Второй способ – мягко говоря, незаконный – это перевод денег со счета покупателя в Украине на счет украинского юрлица, а уже оттуда – на открытый покупателем счет за рубежом. Тарифы на подобные услуги зависят от скорости проведения операции и суммы, но вряд ли затраты будут меньше 1–2 тыс. евро. Этот путь нередко используют те, кому «светить» источники происхождения своих доходов очень невыгодно.

Кипр

Турция

Хорватия

Болгария

г. Пафос

Мармарис

Новиград

Свети Влас (5 км от Солнечного берега)

Квартира, 78 кв. м, 2 комнаты

Квартира, 50 кв. м, 2 комнаты, 100 м от моря

Дом, 138 кв. м, 600 м от пляжа

Апартаменты, 56,4 кв. м, недалеко от моря

Цена продажи 160 000 евро

Цена продажи 70 000 евро

Цена продажи 195 000 евро

Цена продажи 65 000 евро

Дополнительные расходы* 8000 евро

Дополнительные расходы* 3500 евро

Дополнительные расходы* 12 000 евро

Дополнительные расходы* 9000 евро

Итоговые затраты 168 000 евро

Итоговые затраты 73 500 евро

Итоговые затраты 207 000 евро

Итоговые затраты 74 000 евро

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Сергей Ковалев «В Европе точно так же напиваются, сорят на улицах, ругают начальство и власть» Проживающий в Дании программист компании «Агнитио» Сергей Ковалев – о Европе, менталитете, особенностях Датского королевства и евромифах. разу скажу, что мои наблюдения относятся к одной стране, Дании, поэтому не всегда применимы к Европе в целом. Итак, что такое Западная Европа для украинца? Первое, что замечаешь, – это государство. Сильное, но максимально децентрализованное, чье присутствие ощущается повсюду. Но не в виде полицейского с дубинкой, а в виде высококачественных законов и стандартов, регулирующих все аспекты общественных отношений. Тут платят налоги и не задерживают заработную плату, соблюдают правила дорожного движения и своевременно ремонтируют дороги, а города строятся для людей, а не для «застройщиков» и «автомобилистов». Вместе с тем, существует немало мифов о Европе, которые упрощенно можно разделить на социалистические и еврофобские. Социалистические мифы связаны с нашей историей. Многим важно верить, что где-то на свете есть «успешный Советский Союз». Наверняка, все слышали фразу «скандинавский социализм». На самом деле никакого социализма тут, конечно, нет.

Все слышали фразу «скандинавский социализм». Никакого социализма тут, конечно, нет Экономическое процветание североевропейских государств построено на твердом капиталистическом фундаменте. В Дании не раздают жилье в собственность «нуждающимся», не субсидируют коммунальные услуги и не удерживают цены на проезд в общественном транспорте на неприлично низком уровне. В свою очередь еврофобские мифы создаются и тиражируются теми, кто в любом слове способен разглядеть

Ответ читателю: депозиты – векселями? В СМИ появилась новость о том, что украинские банки с 2014 года смогут возвращать гражданам депозиты финансовыми векселями. Возможно ли это? Ирина, Киев. Общее понятие «финансовый банковский вексель» вводится законопроектом №2845 (проект закона «О внесении

изменений… относительно совершенствования процедуры по финансовым векселям»). Согласно этому законопроекту условия выдачи и обращения векселей будет устанавливать Нацбанк. «Поэтому, на мой взгляд, пока Верховная Рада Украины не приняла этот законопроект, преждевременно говорить о том, что он установит возможность банкам выдавать

происки закулисья. Квинтэссенция жанра: «Безработные арабы на пособии устраивают гей-парады». Отдельно стоит миф о разнице менталитетов. В Европе точно так же напиваются, сорят на улицах и ругают начальство и власть. А позитивные изменения продуцируются только элитами. Поэтому разница – исключительно в качестве элит. А теперь о самом интересном – о деньгах. Мы ежедневно слышим об экономическом кризисе в Европе. Действительно, динамика некоторых макроэкономических показателей, как то уровень безработицы, вызывает тревогу. Но что скрывается за этими цифрами? Как живет обычная датская семья? Посмотрим на данные Danmarks Statistik. Средний располагаемый доход датских семей за 2011 год – 322 тыс. крон. Это около 460 тыс. грн. То есть более 38 тыс. грн. в месяц! Структура расходов средней семьи выглядит так: 14,4% – еда, 5,1% – одежда и обувь, 30,8% – жилье, 15,4% – транспорт, 11,3% – развлечения, 23% – остальное. Объем рынка новых автомобилей в Дании – около 170 тыс. единиц в год. При этом население Дании в 8 раз меньше украинского. Первая тройка самых продаваемых марок: Volkswagen, Peugeot, Ford. Несложно заметить, насколько высок уровень благосостояния в Европе. Именно поэтому украинцы всегда безошибочно выбирали евроинтеграцию.

депозиты векселями», – говорит адвокат, партнер адвокатской конторы «Скляренко и партнеры» Андрей Сидоренко. Более того, чтобы банки смогли выдать депозиты финансовыми векселями, такое условие должно предусматриваться в самом договоре. «Учитывая это, вкладчикам, уже заключившим договора, не стоит волноваться, что они вместо денег получат векселя», – уверен партнер ЮФ «КПД Консалтинг» Николай Доленко.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Ответ читателю

Не взлетели. Как получить компенсацию? Компания Pegasus Airlines должна была доставить нас из Львова в Стамбул. Поcле посадки в самолет нам сообщили, что он неисправен. Потом подогнали второй, но при взлете у него произошло возгорание. Самолет успешно посадили, а пассажиров спустя пару часов расселили в отель возле аэропорта. В Стамбул мы все же добрались, но на следующий день. Мне кажется, что в данной ситуации мои права как клиента были нарушены. Могу ли я получить денежную компенсацию? Как себя правильно вести в такой ситуации? Маргарита, Киев сли рейс был задержан от 2 до 4 часов, то, согласно ст. 106 Воздушного кодекса Украины, перевозчик обязан предоставить пассажирам питание и прохладительные напитки соразмерно дальности полета. Если задержка рейса превышает 5 часов, перевозчик должен предложить пассажиру или измененный маршрут к месту назначения, или возмещение стоимости перевозки (на это дается 7 дней). Пассажир в свою очередь имеет право самостоятельно выбрать, какой из этих двух вариантов ему подходит больше всего. «Если рейс был перенесен на следующий день, авиаперевозчик обязан предоставить пассажирам не только номера в гостинице и питание, но и трансфер по маршруту аэропорт – отель – аэропорт», – говорит юрист МЮФ Integrites Ольга Бирюк. В описанном случае авиаперевозчик выполнил все указанные обязательства. Что касается ЧП и возможной денежной компенсации, то здесь все не так просто. «Ст. 105 Воздушного кодекса предусмотрено, что перевозчик не обязан выплачивать компенсацию, если он может предоставить подтверждение того, что причиной отмены рейса было действие непреодолимой силы или чрезвычайная ситуация, которую нельзя было предотвратить, даже если бы были приняты все меры», – говорит партнер ЮК «Viva Lex» Ирина Куркина. «После установления причины происшествия в порядке судебного разбирательства будет разрешаться вопрос выплаты компенсации или отказа в совершении такой выплаты», – от-

мечает она. Размер денежной компенсации зависит от дальности полета (согласно ст. 104 Кодекса и раздела XVI приказа Мининфраструктуры Украины от 30.11.2012 № 735 «Об утверждении Правил воздушных перевозок пассажиров и багажа» (далее – Правила)). «Для рейсов с дальностью полета до 1,5 тыс. км сумма составит 250 евро (это соответствует маршруту нашего читателя. – Ред.)», – уточняет Ольга Бирюк. Для того чтобы получить денежную компенсацию, необходимо подать претензию в авиакомпанию, которая обслуживает рейс. К претензии следует приложить копии документов, подтверждающие право на компенсацию. Например, авиабилеты с отметками служб аэропорта о задержке рейса, кассовые чеки или квитанции, подтверждающие понесенные расходы, которые перевозчик обязан компенсировать, и др. Перевозчик в свою очередь (согласно разделу XXVIII Правил) обязан в течение трех месяцев с момента получения претензии рассмотреть ее и уведомить заявителя об удовлетворении или же отклонении с обоснованием на то причин. Далее пассажир может подать иск в суд о возмещении материального и морального ущерба. «Кстати, иск об ответственности перевозчика может быть предъявлен в суд и без предварительного предъявления претензии к перевозчику», – отметила Ольга Бирюк. Стоит отметить, что если отмена рейса была вызвана чрезвычайными обстоятельствами, то пассажиры не смогут рассчитывать на компенсацию. 33

Обязательна ли при сделках с недвижимостью ее оценка? Появилась информация, что при покупке недвижимости нужна оценка квартиры. Кто должен проводить такую оценку? За счет покупателя или продавца она должна проводиться? Евгений, Донецк Действительно, статьи 172 и 173 Налогового Кодекса Украины предусматривают, что доход от продажи объектов недвижимого и движимого имущества определяется, исходя из цены договора, но не ниже оценочной стоимости такого объекта, рассчитанного органом, уполномоченным осуществлять такую оценку в соответствии с законом. 17 мая 2013 года Минюст своим приказом № 763/23295 привел Порядок совершения нотариальных действий нотариусами в соответствие с нормами Налогового кодекса. Т. е. отныне для заключения сделок с недвижимостью нотариус обязан потребовать оценочную стоимость объекта недвижимости и без нее не сможет удостоверить договор купли-продажи. Подобные положения относятся и к удостоверению нотариусом сделок с движимым имуществом. Много вопросов оставляют положения, связанные с определением субъектов оценочной деятельности, которые имеют право проводить оценку. На рынке уже была ситуация, когда всего лишь несколько субъектов имели право осуществлять такую оценку, и ее стоимость была очень высока. Пока до 1 августа могут приниматься отчеты, подготовленные субъектами оценочной деятельности, которые работают по старому порядку оценки, но после этой даты необходимо будет использовать отчеты, подготовленные компаниями, которые получили сертификаты в соответствии с новым порядком, утверждённым постановлением Кабмина от 04.03.2013 № 231. Вышеуказанные изменения приведут к увеличению расходов сторон по договору купли-продажи – вероятнее всего, покупателей, поскольку продавец будет закладывать такие расходы в стоимость предмета договора. Дмитрий Киселев, старший юрист МЮФ Beiten Burkhardt

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Управляем деньгами

Банк, заочно «Деньги» узнали, действительно ли всесилен интернет-банкинг, и можно ли обменять валюту без визита в отделение банка. Елена Буруль ожалуй, лучшее, что сделали украинские банки за последние четыре года, – это широкая доступность интернет-банкинга даже частным клиентам. Возможности интернетбанкинга становятся с каждым днем шире. Наиболее продвинутые системы интернет-банкинга позволяют открывать и закрывать депозиты, платить по кредиту. Главной функцией, естественно, является перевод средств как между своими счетами в банке, так и «на выход». Проводить переводы можно как в гривне, так и в валютах – это все очень привычно и комфортно. Чтобы разгрузить отделения, многие банки предлагают более интересные тарифы для тех клиентов, кто воспользуется услугой через интернетбанкинг. К примеру, по вкладам, открытым онлайн, ставка, как правило, на 0,5–1 п. п. выше обычной. А стоимость проведения платежа через интернет-банкинг обычно в два-три раза ниже, чем через кассу, а иногда и вовсе бесплатно. В последнее время модным стало оснащать интернет-банкинг системами «домашней бухгалтерии», которые помогают управлять личными финансами. Это достаточно удобно, так как программа самостоятельно «подтягивает» историю поступлений и расходов и может «подсказывать», когда пора совершить тот или иной платеж, какие суммы остались свободными, и их можно положить на депозит. Однако эта система хорошо работает лишь в том случае, если у клиента все счета находятся в одном банке, что случается крайне редко. Интернет-банкинг, система «домашней бухгалтерии» станут по-настоящему удобными, если пользоваться ими еще и через смартфон или планшет. Тогда оперировать деньгами можно будет практически круглосуточно и вне зависимости от наличия Wi-fi или сетевого кабеля. Для этой цели, конечно, придется подключиться к тарифному пла-

ну, подходящему для активного пользования Сетью.

Конвертация онлайн За бортом остается лишь конвертация валюты. Для обмена валют от клиента требуют личного присутствия. Причина проста – требования НБУ по поводу «идентификации». Как известно, для идентификации требуют предъявить паспорт на копирование нескольких наиболее важных страниц. Возникает резонный вопрос: если частное лицо уже является клиентом банка, пользуется интернет-банкингом, то идентификация ведь уже проведена? Более того, ведь чтобы счета открыть, депозит положить, взять кредит – для всего этого нужно не только паспорт предъявить, но и справку об идентифи-

Смартфон с подходящим для активного использования Сети тарифным планом – оптимальный инструмент для управления личными и бизнес-финансами через интернет-банкинг кационном налоговом коде. И копии всех этих документов остаются банку на память. Зачем же в таком случае личный визит клиента в банк для обмена валюты со счета на счет? «Валютное законодательство Украины не дает однозначного ответа и прозрачного обоснования для выполнения банками таких операций», – говорит начальник управления развития электронных каналов продаж «Дельта Банка» Иван Юрченко. То есть запрета прямого нет, но и разрешения – тоже. Как удалось выяснить корреспондентам «Денег», такую возможность пока предлагает только ПриватБанк: «Пользователи интернет-банкинга Приват24 или мобильной версии – приложе34

ния П24 могут свободно перечислять средства с гривневого счета на свой валютный счет, в частности, для погашения кредита, пополнения депозита в валюте, пополнения карты, номинированной в валюте. Конвертация валюты проходит автоматически», – сообщили «Деньгам» в ПриватБанке. Почему же другие банки не предлагают аналогичную возможность через свои системы интернет-банкинга? Как объяснил нам Иван Юрченко из славящейся своей технологичностью «Дельты», причина предельно проста – для проведения операций по обмену валюты онлайн необходимо развернуть сервер с сертифицированными программнокриптографическими ключами (ЕЦП), а это стоит немалых денег.

Банкомат по обмену Еще один вариант проведения валютообменной операции без посещения отделения – конвертация через банкомат. К примеру, на карточке лежат доллары, евро или рубли, для того, чтобы получить гривну, достаточно просто вставить карту в любой банкомат и провести операцию обналичивания. Банкомат выдаст заказанную сумму в нацвалюте. Правда, за это банк возьмет не только комиссию за обналичку (от 0,75% до 3%), но и за конвертацию (0,5–1%). Но если на счету гривна, а получить нужно, скажем, доллары или евро, то этот номер на территории Украины не пройдет. Начнем с того, что в Украине катастрофически мало банкоматов, способных выдавать валюту. То есть даже снять с долларового счета доллары через банкомат не так-то легко. Когда была введена «паспортизация» валютообменных операций, чиновники из НБУ грозились установить банкоматы, через которые можно будет свободно проводить обмен валют (наличные на наличные). Однако стоимость данной техники оказалась слишком высокой, и чудо-машины так и не установили.

Мультивалютный вклад Мультивалютные счета, карты и депозиты стали популярны еще до кризиса. Такие услуги предлагали как минимум 5–6 банков. Суть их заключалась в том, что клиент мог в течение срока действия договора свободно переводить деньги из одной валюты в другую без потери процентов и подписания

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Меняем валюту без визита в отделение Интернет-банкинг Если есть система цифровой подписи

Банкомат в Украине

Инвалюта > гривна – ДА Гривна > инвалюта – НЕТ

✘ Мультивалютный вклад Только менять валюту счета Деньги можно получить лишь по истечении срока

каких-либо документов. С развитием интернет-банкинга эта услуга могла обрести новую жизнь (раньше распоряжение о смене валюты производилось через звонок в колл-центр). Но после «паспортизации» обмена валют большинство банков закрыли мультивалютные вклады. Не попрощался с «мультиком» только банк «Кредит-Днепр», который и сейчас предлагает вклад «Большая восьмерка». Вклад открывается сразу в шести валютах (гривна, доллар, евро, рубль, франк, фунт) и двух драгметаллах (золото и платина). В течение срока действия (3, 6 или 12 месяцев) вкладчик может переходить из одной «валюты» в другую, конвертируя всю сумму или ее часть через систему интернет-банкинга «Банк on-line». Валюта конвертируется по коммерческому курсу на дату совершения операции без комиссии. Минус у депозита только один – он не позволяет досрочное снятие части вклада. Так что играться со сменой валюты можно хоть каждый день, но живые деньги вкладчик получит не раньше срока окончания вклада.

Пользуемся прорывом Соцопросы показывают: на сегодняшний день около 15% украинских абонентов мобильной связи пользуются смартфонами. Благодаря этому чуду техники и развитию рынка мобильной связи мы получили возможность не только звонить друг другу, обмениваться сообщениями, но и использовать все ресурсы сети Интернет. 20 лет назад, когда в сети МТС (UMC) прозвучал первый звонок по мобильному, многие современные реалии сотовой связи казались фантастическими. Сейчас о развитии гаджетов и рынка коммуникаций уже никто не фантазирует. Вместо этого вполне серьезные эксперты и организации дают свои прогнозы. Например, один из мировых лидеров в области производства высоких технологий – американская компания Cisco Systems – пообещала, что в ближайшие четыре года произойдут следующие события: l Чуть больше, чем на 7 млрд. жителей Земли будет приходиться около 10 млрд. портативных устройств, имеющих доступ к Интернету. l Объемы мобильного трафика вырастут в 18 раз и составят 130 эксабайтов (1 эксабайт равен 1 млн. террабайт) в год. l Трафик мобильного Интернета втрое превысит объемы трафика, который будут генерировать стационарные компьютеры. Наибольший рост обещают трафику для планшетов – он в 62 раза превысит нынешний уровень. Одна из главных причин такого прорыва – снижение цен. А вслед за существенным снижением стоимости разговоров украинцам обещают и широкий спектр новых услуг в Сети. В МТС мобильный Интернет называют самой многообещающей и быстро растущей услугой. Сегодня абонентская база МТС насчитывает более 21 миллиона человек, это почти половина населения Украины. 17% из них пользуются смартфонами, хотя в среднем по Украине эта цифра ниже – 15%. «Абоненты МТС не только самые разговорчивые, но и самые про35

двинутые: у них на руках больше современных гаджетов, смартфонов, планшетов, наши абоненты часто и много пользуются мобильным Интернетом, – констатирует директор по маркетингу «МТС Украина» Святослав Горбань. – Только в прошлом году у нас в сети было зарегистрировано больше миллиона смартфонов, а их общее количество превысило 3,5 миллиона. Специально для таких абонентов мы разрабатываем супер-предложения для Интернета. Одно из самых популярных так и называется – «Супер Интернет». Эта услуга позволяет получать по 100 Мб в день всего за одну-две гривны. Уверен, что это самое выгодное предложение на рынке. Расценки невысоки даже в том случае, если абонент потребляет больше трафика. Один мегабайт сверх пакета стоит всего одну гривну, что в десять раз ниже базового тарифа. Буквально на днях мы запустили еще один «объемный» тариф – «3D Ноль». «Объемность» предложения в том, что абоненты могут пользоваться по нулевому тарифу сразу тремя самыми популярными мобильными услугами: звонками, SMS и мобильным Интернетом. Доступные цены – отличный аргумент. В результате только за последние три года объемы пользования мобильным Интернетом выросли у нас в 7 раз». Среди владельцев смартфонов довольно существенную «прослойку» составляют активные путешественники и деловые люди, часто выезжающие за границу в командировки. Естественно, пользоваться привычными функциями смартфонов им хочется и за пределами Украины. «Появление смартфонов меняет модель потребления услуг и в роуминге, – читает Святослав Горбань. – Сегодня на долю мобильного Интернета приходится четверть всех услуг в роуминге. Мы это учли, и теперь абоненты предоплаты могут заказывать интернет-пакеты в роуминге и пользоваться мобильным Интернетом от полутора гривен за мегабайт. В услуге «Бон Вояж» стоимость передачи данных сократилась вдвое. Это очень актуально для тех, кто планирует провести отпуск за границей.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Свой бизнес Режим разморозки

Что делать, если банк не проводит платежи

Но вовсе не секрет, что обращение в суд может и не повлиять на действия банка. Тем не менее, это предотвратит негативные последствия для компании, если ее контрагенты обратятся в суд по обязательствам, которые не выполняются компанией из-за бездействия банка. «Тогда производство по делу к таким контрагентам может быть остановлено до завершения судебного процесса по иску компании к банку», – подсказывает Иван Герасименко. Перед подачей иска стоит выяснить, что именно можно потребовать в суде, сославшись на договор. «Если в договоре не предусмотрена отсрочка в проведении платежа, то плательщик имеет право взыскать с банка пеню в размере 0,1% суммы просроченного платежа за каждый день просрочки. Но не более 10% суммы перевода, если другой размер пени не обусловлен договором между ними», – говорит адвокат, старший партнер адвокатской компании «Кравец и партнеры» Ростислав Кравец. Также клиент банка имеет полное право на взыскание убытков с банка, которые возникли после несвоевременного перечисления средств, в том числе налоговых обязательств.

Шаг 1

Разбираемся с налоговой

Предоставляем налоговому органу платежное поручение с отметкой банка о перечислении налоговых платежей в бюджет.

Если из-за задержки платежей у компании возникает задолженность перед бюджетом, то, как объяснили нам юристы, налогоплательщик может быть освобожден от ответственности за несвоевременное внесение налогов, сборов и других платежей. Для этого достаточно предоставить налоговому органу платежное поручение с отметкой банка о перечислениях таких денежных средств в бюджет. «Согласно п. 129.6 НКУ, за нарушение сроков зачисления налогов в бюджеты или государственные целевые фонды (установленные ЗУ «О платежных системах и переводе средств в Украине») по вине банка, такой банк уплачивает пеню за каждый день просрочки, включая день уплаты и штрафные санкции, установленные ст. 126 НКУ (при задержке до 30 календарных дней включительно, следующие за последним днем срока уплаты суммы денежного обязательства – 10% погашенной суммы налогового дохода, при задержке больше 30 дней – 20%. – Авт.)», – объяснил управляющий партнер юрфирмы «Мисечко и Партнеры» Владимир Мисечко.

«Деньги» выяснили, что делать юрлицу, если банк замораживает счета и не проводит платежи. Елена Куцая омпания «Спектрамедия» стала клиентом банка «Даниэль» в 2006 году. Поначалу в банке был открыт расчетный, а затем и депозитный счет компании. «Все было хорошо. Но в ноябре 2012 года начались проблемы с банком: задержки платежей, крупные суммы просили разбивать на более мелкие», – рассказывает директор ООО «Спектрамедия» Анна Прозоровская. Зимой 2012–2013 банк еще проводил небольшие суммы, в основном, мелкие платежи до 5 тыс. грн. Но, по словам Анны Прозоровской, последние три месяца никакие платежи не проходят. «Причем, если принести платежки в кассу, на них ставят штамп банка «проведено», но деньги со счета не списывают», – сетует г-жа Прозоровская. В самом банке «Даниэль» отрицают, что были заблокированы платежи контрагентам в другие банки. «Банк не блокировал счет клиенту, так как это запрещено украинским законодательством», – объяснили «Деньгам» в пресс-службе «Даниэля». На вопрос о том, по каким причинам не проводились никакие платежи компании, в финучреждении не ответили.

говора с требованием к банку выполнить свои договорные обязательства (совершать платежи, не нарушать сроки и т. д.). «Так компания письменно зафиксирует отказ банка от выполнения своих обязательств, – объяснил «Деньгам» адвокат, директор компании Investment Service Ukraine Иван Герасименко. – Если банк ответит, что он их выполняет – клиент сможет доказать свою правоту тем, что письма банка не соответствуют его реальным действиям, предоставив соответствующие выписки с банковского счета. Именно письменные доказательства можно использовать при обращении в НБУ или суд».

Шаг 2 Детально изучаем условия договора с банком.

Обратились в суд

Шаг 3

Чтобы разобраться, как вести себя в подобной ситуации, «Деньги» обратились в Нацбанк. Единственное, что посоветовали в пресс-службе НБУ, – искать помощь в суде. «Согласно ст. 55 Конституции Украины на это имеют право не только юридические, но и физические лица, которые считают, что банк нарушил их законные права и интересы», – напомнили нам в пресс-службе НБУ. (О том, как физлицу забрать депозит из банка, «Деньги» писали в номере от 23 апреля 2013 года, доступно на dengi.ua). Но перед походом в суды компании следует детально изучить условия своих договоров с банком. Затем оформить мотивированное письмо со ссылками на соответствующие положения до-

Оформляем мотивированное письмо с требованиями к банку выполнить свои договорные обязательства.

Шаг 4 Обращаемся с жалобами в Нацбанк. ! Обращение одного субъекта не станет основанием для внеплановой проверки банка. Но если таких обращений будет много, и они будут преданы огласке, то Нацбанк будет вынужден ее провести для устранения нарушений законодательства.

Шаг 5 С собранными документами и доказательствами подается иск в суд.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Доходные места Торговые площади дорожают. Но выбор у арендаторов не так и велик – ведь зарабатывать высокую прибыль торговцы могут лишь в успешных торговых центрах, а их не так уж много. Наталия Богута рендованный в новом торговом центре магазин не сразу начинает приносить прибыль. Необходимо время, чтобы владельцы центра отстроили процесс привлечения покупателей, а платить нужно сразу – причем на одну лишь предоплату (гарантию) уйдет более 10 тыс. долларов», – делится опытом владелица обувного магазина в Киеве Маргарита Петрущак. По ее мнению, как бы там ни было, даже при условии, что магазин начнет зарабатывать прибыль только через 5–7 месяцев, арендовать площадь в торговом центре выгодно. «Сегодня покупатели «при деньгах» не идут в магазины, расположенные где-то на

«А

улице, им важно приехать в хороший торгово-развлекательный комплекс, оставить машину на паркинге, пройтись по магазинам, пообедать в кафе, сходить в кино», – уверена предпринимательница. «Деньги» выяснили, что происходит сегодня с выбором торговых помещений и куда идут арендные ставки.

Столичная аренда Как и прежде, Киев остается ключевым городом развития ритейла и проектов торговой недвижимости. «В 2013 году в Киеве заявлено к открытию девять новых ТРЦ общей арендуемой площадью около 201,4 тыс. кв. м, что будет поглоще-

Офисный расчет

Предпринимателям, которые мечтают осесть в собственном офисе, расположенном не в специализированных бизнес-центрах, возможно, стоит поторопиться. Цены на офисные площади растут. По данным компании SV Development, с начала 2013 года офисы в Киеве подорожали на 3,3%. Если в январе стоимость квадратного метра офисных площадей в столице составляла в среднем 2,1 тыс. долл., то в июне – более 2,2 тыс. долл. В Одессе также подорожали площадки для бизнеса: за пять месяцев 2013 года цена «квадрата» выросла на 2,1%, до 1,8 тыс. долл. Во Львове с начала года офисные метры подорожали на 3%, достигнув почти 1,9 тыс. долл. Впрочем, продавцы уже немного умерили свои аппетиты: с середины мая львовские офисы подешевели на 0,4%. Похожая ситуация и в Донецке, где за месяц средняя цена продажи офисных помещений на вторичном рынке снизилась на 0,2%, до 1,5 тыс. долл./м2. Но в целом с начала года стоимость офисных метров выросла на 3,5%. А вот в Днепропетровске офисы с начала года подорожали на 2,5%, превысив 1,3 тыс. долл./м2. Не стал исключением и Харьков, где цена метра в офисах увеличилась в среднем до 1,3 тыс. долл., с начала года рост цен составил 3%.

Стоимость офисных помещений в крупных городах и в столице выросла с начала года на 2,5–3% 37

но рынком и не вызовет существенного роста вакантности», – отмечает Виктор Оборский, руководитель департамента стратегического консалтинга UTG. По его мнению, столица пока не насыщена торговыми площадями, как сопоставимые с Киевом города Восточной Европы. И все же торговые центры в Киеве есть, а новые строятся очень активно. «С начала экономического кризиса в Украине в конце 2008 года общий объем современных торговых помещений в Киеве увеличился более чем на 82%», – констатирует директор и руководитель департамента торговой недвижимости компании DTZ в Украине Наталия Миколайчук.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Свой бизнес

Срок аренды: 3–5 лет для торговых помещений 50–250 м2; 7–10 лет – для мини-якорей (500–1000 м2) и 10–15 лет – для якорных арендаторов. Арендный платеж: начисляется в привязке к доллару США или евро, оплата – в гривне. Годовая индексация в зависимости от: 1. Изменения индекса потребительских цен в США, который публикует Министерство труда США; 2. Изменения индекса потребительских цен в Еврозоне согласно данным Евростата; 3. Изменения индекса потребительских цен в Украине. Фиксированная арендная ставка. Уплата дополнительного процента от товарооборота практикуется в новых качественных торговых центрах (по данным компании DTZ, в ТРЦ Riviera Shopping City, ТРЦ Happy Mall, ТРЦ Sky Mall, ТРЦ «Форум Львов», ТРЦ King Cross Leopolis). Операционные затраты: 2–8 долл./м2 в месяц дополнительно к плате за коммунальные услуги. Оплата за маркетинг: 2–5 долл./м2 в месяц Отделка помещений: предоставляется чистовая, полную отделку оплачивает арендатор. Гарантия: в форме денежного депозита или банковской гарантии в размере арендной платы за 2–6 месяцев.

спрос на секции от 80 до 200 м2. Но «загибая» ставку арендодатель может столкнуться с тем, что на первом году жизни ТРЦ арендатор, ввиду нераскрученности ТРЦ, высокую ставку может просто не потянуть. Именно на первом году жизни ТРЦ арендаторы просят скидки. У любого ТРЦ есть свой доходный бюджет, поэтому возникают сложные переговорные процессы», – отмечает Юлия Счастливая, руководитель отдела аренды «Arricano Group». Вообще средние ставки на помещения площадью 50–120 кв. м в торговых центрах столицы колеблются в пределах 30–200 долл./м2 в месяц. При этом внесением платежа за аренду затраты магазина не ограничиваются, ведь необходимо еще заплатить ставку процента от оборота (если это оговорено в договоре с ТЦ), внести эксплуатационный платеж, маркетинговый платеж, а также оплатить пропорциональную часть коммунальных платежей общих зон торгового центра. По мнению Виктора Оборского, в 2013 году арендные ставки в ТЦ и ТРЦ столицы могут вырасти на 5–7%. То есть достичь в среднем 35–220 долл./м2 в месяц.

Красная линия А как же торговые помещения на первых этажах жилых домов? Все верно, такие помещения есть, и они также предлагаются в аренду в разных районах столицы. Однако подойдут такие площади далеко не всем – есть резон осесть в жилом фонде гастрономам, небольшим мебельным магазинам, турфирмам, кафе, аптекам и люксовым брендам (если речь идет о центре города). В спальных районах арендные ставки составляют 15–28 долл./м2, а в центральных – 40–90 долл./м2 в месяц.

Область торговли Сейчас в миллионниках – дефицит торговых центров. Сказывается иной уровень обеспеченности граждан, а значит и нежелание многих торговых марок выходить в регионы, где покупательский поток не будет достаточным для получения прибыли. Поэтому девелоперы весьма осторожны в своих планах по строительству новых проектов в городах-миллионниках. Во Львове основными торговыми площадками для арендаторов пока остаются «Кинг Кросс Леополис», «Сриблястый», «ВАМ», «Скриня» и «Опера Пассаж».

реклама на стр. 39

Стандартные условия аренды в торговых центрах

Только в 2013 году ожидается, в частности, открытие таких проектов торговой недвижимости, как ТЦ Silver Breeze, ТРЦ «Атмосфера», торговая часть МФК «Гулливер», ТРЦ Art Mall, ТРЦ «Проспект», ТРЦ KyivMall. Масштабный проект компании «К.А.Н. Девелопмент» – ТРЦ Respublika площадью 135 тыс. кв. м – будет сдан лишь в конце 2014 года. Конечно, арендаторы предпочитают «оседать» в центрах с гарантированной посещаемостью, а уровень посещаемости напрямую влияет и на размер арендных ставок. Больше посетителей – выше ставка. Успешных торговых центров, где пустующих площадей не бывает, в столице всего около десяти. Самыми популярными среди арендаторов и посетителей, по данным UTG, являются такие проекты, как Ocean Plaza, Sky Mall, «Большевик», DreamTown, «Караван», «Украина». В таких центрах арендные ставки достигают 150–240 долл. и даже выше за «квадрат» в месяц. Путем нехитрых расчетов выясняем, что в месяц одежный бутик, занимающий площадь около 60 кв. м, платит арендодателю 9–14,4 тыс. долларов. И это без учета эксплуатационных и маркетинговых затрат. Естественно, покрыть такие расходы могут только раскрученные торговые марки и известные бренды. Впрочем, и сами торговые центры любой магазин в арендаторы не возьмут – позиционирование требует, чтобы на бутиках красовались лишь самые модные имена. «На украинский рынок вышла российская сеть универмагов одежды Lady&Gentleman City. Компания «Маратекс» вывела модный бренд OVS, а также SIX и I AM. В Dream Town был открыт первый в Украине магазин португальского бренда W52 Jeans. В Ocean Plaza – магазины Weekend Max Mara, Marina Rinaldi, Furla. В первом квартале 2013 года здесь же были открыты первые в Украине магазины турецких марок Colezzione и LC Waikiki», – рассказывает Марта Костюк, директор и руководитель департамента аналитики и консалтинга по вопросам девелопмента компании DTZ. Выше всего ценятся помещения площадью до 200 «квадратов» – на такие площадки торговый центр без труда находит арендаторов, на них же выставляются самые высокие ставки. «Есть

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Свой бизнес Как менялись ставки аренды на лучшие торговые помещения в Киеве (долл./м2 в месяц)*

380

Помещения вдоль центральных торговых улиц

2008 г.

200

350

2006 г.

2007 г.

180

220

Помещения в лучших торговых центрах

170

2008 г.

210

220

2010 г.

2011 г.

2012 г.

220 I кв.

2013 г.

2009 г.

2007 г.

120 2006 г.

150 2009 г.

* Для торговых помещений площадью 100–300 кв. м, данные компании DTZ.

Лишь в начале 2015 года в городе должен быть запущен новый масштабный проект – ТРЦ Forum Lviv (37 тыс. кв. м). По данным компании DTZ в Украине, арендаторами центра выступят около 115 украинских и международных брендов, среди которых Amstor, Igroland, Comfy, Brocard, Springfield, Mohito, Reserved, Luxury House, Cropp Town и многие другие. Средние ставки аренды в торговых центрах Львова сегодня – 12–37 долл./ м2 в месяц. В Харькове, по данным компании Jones Lang LaSalle, объем торговых площадей за 2011–2012 годы увеличился на 42%. Основными проектами торговой недвижимости Харькова считаются центры «Дафи», «Караван» и «Магелан», всего в городе работает 15 торговых центров. При этом в 2014 году в городе должны быть сданы в эксплуатацию два крупных проекта: ТРЦ «Металлист» и МФК на ул. Пушкинской. Общая площадь двух центров составит 95 тыс. кв. м. Разница в арендных ставках торгового центра и, скажем, витринного помещения на первом этаже жилого дома несущественна. Но в ТЦ оседать выгоднее – потому что ставки гуманные. Например, в центральной части города можно арендовать магазин площадью 63 кв. м по ставке 34–37 долл. за «квадрат» в месяц. В торговом центре магазин такой же площади на первом этаже сдается по ставке 25–35 долл./м2

160 2010 г.

в месяц. В Харькове из-за большого выбора (количество торговых центров постоянно расширяется) арендные ставки не растут. Впрочем, их проседание также не замечено. В Донецке есть возможность арендовать площадки в более чем 15 торговых центрах. Самые популярные проекты – «Донецк Сити» и «Грин Плаза». Именно там за аренду помещения площадью 80–150 кв. м арендодатели могут потребовать 45–50 долл./м2 в месяц и даже выше. В 2013 году в регионе ожидается открытие крупного ТРЦ «Сити Парк» (50 тыс. кв. м), который сейчас строится рядом с Донецком – в Макеевке. В Днепропетровске арендаторы не испытывают дефицита торговых площадей: по данным компании Jones Lang LaSalle, в городе уже функционирует 18 торговых центров, а в перспективе будут построены и открыты еще шесть комплексов. Основные проекты Днепропетровска – «Караван», «Мост Сити Центр» и «Пассаж». Средние арендные ставки в торговых комплексах города – 35–58 долл./м2 в месяц. На уровне днепропетровских арендные ставки в ТЦ и ТРЦ Одессы. В этом городе, несмотря на высокий спрос арендаторов и платежеспособность покупателей, торговых комплексов очень мало. Основные проекты – Riviera Shopping City, «Сады Победы», «Среднефонтанский», «Сити Центр». Причина низкого предложения торговых площадей в 40

180

2011 г.

2012 г.

180

I кв. 2013 г.

Одессе – наличие большого предложения недорогих витринных помещений, а также популярность рынков. Кстати, арендовать площадь в центре Одессы на первом этаже жилого дома можно за 16–22 долл./м2 в месяц – это более чем вполовину ниже арендных ставок в торговых центрах. Впрочем, до 2015 года в городе планируются к открытию пять крупных торговых комплексов, и миграция арендаторов может повлиять на ставки – они могут просесть на 3–7%. В других крупных городах ставки также могут меняться в зависимости от появления новых объектов и насыщения спроса. Однако арендаторам, которые ищут помещения площадью 40–80 кв. м2, не стоит рассчитывать на дешевизну и скидки – такие площади пользуются самым высоким спросом, и частенько торговые центры именно на них выставляют самые высокие арендные ставки. Но в целом роста ставок на торговые площади в ближайший год не будет. «По оценкам компании DTZ, существенный устойчивый рост базовых арендных ставок на торговую недвижимость является маловероятным в 2013–2015 годах. Это связано со сравнительно небольшим количеством качественных ритейлеров в стране, значительным объемом торговых помещений, заявленных к открытию в ближайшей перспективе, а также рисками экономической нестабильности в Украине и мире», – объясняет Наталия Миколайчук.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Вкладываем деньги

Нарубим фунт франков «Деньги» выяснили, сколько можно заработать на вкладах в «экзотических» валютах. Елена Куцая оссийский рубль, британский фунт, швейцарский франк на первый взгляд – не самые популярные валюты в Украине, чтобы открывать в них депозиты. Тем не менее, это подходящий вариант для тех, кто хочет диверсифицировать свои накопления. «На самом деле вкладчиков, которые используют эти валюты, немного, – говорит директор департамента развития продуктов Банка «Финансы и Кредит» Наталья Кравец. – В основном это клиенты, которые хранят в банках крупные суммы и внимательно отслеживают курсы валют, оперативно принимая решения по вложенным средствам». Такой вариант подходит тем, кто рассчитывает дополнительно заработать благодаря изменению курса. Хранить деньги в этих валютах вполне выгодно и тем, кто планирует ими воспользоваться в будущем. К примеру, поехать на отдых в Швейцарию или в Великобританию. Кста-

На что рассчитывать вкладчику

ти, в Британии не так уж и много обменных пунктов, что значительно затрудняет процесс обмена евро или долларов, поэтому, храня деньги в фунтах, в будущем можно избежать потерь при конвертации в другие валюты. «В связи с этим главный интерес клиентов при оформлении таких депозитов заключается не в получении максимальной доходности (ставки по вкладам в «экзотических» валютах– фунтах и франках ниже, чем аналогичные предложения по вкладам в долларах США и евро), а в сохранности именно той валюты, которой они планируют воспользоваться через определенное время», – подчеркивает директор департамента розничного бизнеса «Пивденкомбанка» Светлана Мараховская.

Российский рубль на год

4,5–9,5% Швейцарский франк на год

2–5,9% Британский фунт на год

1–4%

Держим в рублях Сегодня предпочтение российскому рублю отдают те граждане, которые получают доходы в России.

Комментарий эксперта «Депозиты в рублях являются интересным инструментом инвестирования для тех граждан, которые имеют родственников в Российской Федерации, а также живут в приграничных к этому государству районах. Разумеется, они также удобны тем, кому поступают средства в рублях, либо тем, кто планирует траты в данной валюте. Вообще, в финансовом секторе Украины обращается достаточно большое количество российских рублей, и поэтому довольно много украинских банков предлагают

депозиты в этой валюте. Если говорить о перспективах роста ставок по таким вкладам, то они будут расти. Уже сегодня некоторые банки предлагают ставки по депозитам в российских рублях на уровне вкладов в долларах США. Особо отмечу, что российский рубль является весьма стабильной валютой. За минувшие 12 месяцев колебания составили 38,97–41,96 руб./евро и 30,01–33,92 руб./доллар. То есть разница между минимумом и максимумом курса составила 7,67 % и 13,01 % соответственно. При том, что

интервал колебаний пары доллар-евро составил за аналогичный период 12,86 %», – Марина Сплошнова, начальник управления обслуживания физических лиц Банка Пивденный.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Вкладываем деньги Курсовые скачки Курс рубля к доллару с начала 2012 года просел на 6%. Коридор колебаний 29,3–32,4 руб./долл. Курс фунта к доллару с начала 2012 года просел на 2%. Коридор колебаний 0,62–0,64 фунт/долл. Курс франка к доллару с начала 2012 года укрепился на 2%. Коридор колебаний 0,85–0,98 франк/долл.

Вклады в английских фунтах Название банка

Финансовая инициатива

Ставки по месяцам (%) 3

В 2012 году 38% всех денежных переводов физических лиц из-за рубежа осуществлялись из этой страны. «Экономические данные северного соседа, несмотря на многие вопросы, сейчас выгодно выигрывают вместе со странами «экзотических» валют на фоне потока негативных новостей из западных стран», – отмечает аналитик Укрсоцбанка (UniCredit Bank) Тантели Ратувухери. Вклады в российских рублях предлагают банки не только с российским капиталом (ВТБ, Проминвестбанк, Сбербанк России), но и Укрсоцбанк, «Финансы и Кредит», Укрэксимбанк и другие. В целом на рынке Украины «Деньги» насчитали десяток крупных банков, у которых можно найти такие предложения (см. таблицу). Разместить деньги на депозит можно на разный срок – от 3 до 24 месяцев и больше, минимальная сумма вклада колеблется от 3 до 20 тыс. рублей (от 750 до 5000 грн.), в зависимости от условий, предлагаемых конкретным банком. Доходность по годовым вкладам достигает до 9,5%.

Причем, предложения с такими высокими ставками есть не только в линейке российских банков, но и у банков с отечественным капиталом. Интересно, что последние полгода проценты по вкладам в российских рублях растут, в то время как ставки в долларах США и евро снижаются. Правда, в ближайшем будущем существенных изменений относительно процентных ставок ожидать не стоит. «Летом в период снижения деловой активности мы не ожидаем существенного изменения стоимости ресурсов», – отметила директор департамента розничных продуктов ВТБ Банка Екатерина Федоровская. Открывая вклад в российских рублях, следует обратить внимание и на курсовую ситуацию. Дело в том, что с начала года рубль «просел» против доллара (с 30 до 32 руб./долл.), что было вызвано снижением цены на нефть. Не исключено, что такая тенденция в скором времени изменится, и рубль начнет укрепляться, а это шанс заработать на изменениях курса.

Вклады в швейцарских франках

Вклады в российских рублях

Название банка

Ставки по месяцам (%)

Укрэксимбанк -

3,5

the-bank.com.ua

imb.com

Укргазбанк

ukrgasbank.com

Пивденкомбанк

pivdencombank.com

Сити Коммерс Банк

2,5

Финансовая инициатива

universalbank.com.ua

Финансы и Кредит

creditdnepr.com.ua

ВТБ

vtb.com.ua

Хрещатик

xcitybank.com.ua

Евробанк

eurobank-ua.com

Универсал Банк

universalbank.com.ua

4,3

5,9

4,5

3,50

Пивденкомбанк

pivdencombank.com

2,75

3,25

1,5

Сити Коммерс Банк

Кредит Днепр

citycommercebank. com creditdnepr.com.ua

Хрещатик

xcitybank.com.ua

4,25

Проминвестбанк pib.com.ua

Укрсоцбанк

unicredit.com.ua

ВТБ

vtb.com.ua bmbank.com.ua

4,25

4,5

3,5

2,5

Сбербанк России

creditdnepr.com.ua

Идея Банк

otpbank.com.ua

Название банка

БМ Банк

Универсал Банк

OTP Банк

Кредит Днепр

the-bank.com.ua

citycommercebank.com

fcbank.com.ua

ВТБ

vtb.com.ua

2,75

3,25

2,5

1,5

ideabank.ua

Ставки по месяцам (%) 3

9,5

7,5

8,5

7,75

8,25

6,5

6,3%

6,9

4,55

5,1

6,55

4,5

5,5

3,5

4,5

3,5

4,5

sberbank.ua

Кредит Днепр

Финансы и Кредит

fcbank.com.ua

Имэксбанк

imexbank.com.ua

Укрэксимбанк eximb.com

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Вкладываем деньги Швейцарская точность Экономика Швейцарии считается одной из сильнейших в Европе. Когда в 2011 году швейцарский франк стал одной из самых дорогих валют мира, начала подтормаживать экономика страны. Тогда Центробанк Швейцарии искусственно занизил курс своей валюты относительно других валют и закрепил франк к евро на уровне 1,2 франк/евро. «Но на деле он намного выше, – отмечает заместитель председателя правления Авант-Банка Виктор Буркица, – в какой-то момент правительство снова отпустит франк «на свободу», и тогда, как обещают экономисты, мы увидим грандиозный скачок». Кроме курсового выигрыша во франках, инвестор может заработать и на колебаниях курса фунтов стерлингов. «Главное – грамотно воспользоваться «пиковыми» периодами и получить прибыль, купив фунты по минимальной цене, и продать их спустя время по максимальной», – советует Виктор Буркица Кроме курсового выигрыша швейцарские франки могут принести и

процентный доход, впрочем, довольно скромный. Диапазон ставок достаточно широк – от 1,5 до 5,9%, самые лучшие предложения имеют годовые депозиты.

Слово королевы Доходность вкладов в британских фунтах несколько ниже, чем депозитов в швейцарских франках, и колеблется от 1 до 4%, в зависимости от срока вклада. К тому же, процентные ставки по таким видам вкладов не столь динамичны, как, скажем, ставки по вкладам в долларах или евро. «Скорее всего, они останутся стабильными как летом, так и в осенний период», – предположила Наталья Кравец. Найти предложения в фунтах и франках можно как минимум в 10 украинских банках. При том, что условия размещения самые разные, положить деньги можно на пару недель, месяцев, а то и на год и больше. Есть также возможность выбрать вклады с пополнением и без, выплатой процентов в конце месяца или срока. Но у таких депозитов есть и

свои недостатки. «В украинских банках в основном представлены доллары США, евро, российские рубли. Поэтому если клиенты захотят приобрести швейцарские франки или фунты стерлингов, они столкнутся с тем, что в Украине не так-то просто их купить или обменять», – отмечает Светлана Мараховская. Расширять спектр валют для вкладов за счет чешской кроны, польских злотых, японской иены или китайского юаня банкиры не планируют. Говорят, это связано с тем, что спрос на депозиты в этих валютах незначителен. «Такими вкладами интересуется определенная категория клиентов, которые могут самостоятельно сделать прогноз рынка. К тому же, чтобы работа с этими валютами была успешной, банку следует располагать возможностью выгодно разместить средства в этих валютах. Но все зависит от пожеланий вкладчиков. А они в Украине достаточно консервативны и неохотно принимают новации», – объяснила «Деньгам» Екатерина Федоровская.

Ответ читателю Для чего нужны «цветные» валюты Я узнал, что во многих украинских банках можно открывать депозиты в «цветных» валютах – таких, например, как фунты стерлингов, швейцарские франки. Насколько они интересны как инструмент для средне– и долгосрочных инвестиций? Для каких целей действительно есть смысл использовать депозиты в таких валютах? Евгений Сидоренко, читатель «Денег», Днепропетровск. За последний год количество вкладчиков, желающих открыть такие депозиты, увеличилось в связи с нестабильным поведением доллара и евро. Хотя и сейчас объем вкладов в английских фунтах и швейцарских франках по сравнению с основными валютами не слишком значителен. В частности, они все вместе составляют около 258 млн. долларов США в эквиваленте, или 0,53% всего депозитного портфеля. Рассматривать вклады в редких валютах как средство защиты от инфляции

или колебаний курсов можно только для той категории клиентов, которые могут сами сделать прогнозный анализ рынка, а, следовательно, обладают достаточными знаниями. Обычно такие люди предпочитают другую стратегию: размещение средств в акции и другие ценные бумаги. Вклады в редких валютах используются, в первую очередь, как инструмент сбережения, а не накопления. Вклады в альтернативных валютах могут быть полезны клиентам, которые оплачивают учебу детей, часто бывают по делам или любят проводить досуг в странах – эмитентах соответствующих валют. При постоянных поездках в Англию или Швейцарию просто удобно хранить часть сбережений в валютах этих стран и не терять деньги на конвертации. CityCommerce Bank – один из немногих, кто предлагает в Украине срочные вклады в фунтах и франках на разные сроки от 6 месяцев со стабильной гарантированной доходностью. Естественно, чем на более длительный срок клиент оформит депозит, тем большую доходность получит от размещения средств. Если вклад-

чик затрудняется выбрать подходящий срок размещения, у нас есть депозитная линия «Ваш мобильный» с ежемесячной выплатой процентов, а также с неограниченной возможностью пополнения и снятия денежных средств. На сегодняшний день купюры с изображением королевы Британии пользуются меньшей популярностью, чем франки, но обе валюты достаточно надежны и стабильны. Сложно спрогнозировать колебания курса этих валют по отношению к доллару, но, учитывая проводимую государствами-эмитентами политику монетарного стимулирования, нет поводов говорить о резком росте стоимости этих валют в ближайшие год-два. На вопрос читателя «Денег» отвечала Алла Давидюк, заместитель начальника розничного бизнеса CityCommerce Bank

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Вкладываем деньги

Долгий ящик

размеры взносов сократились», – говорит директор департамента пенсионных фондов «КИНТО» Ирина Васильева.

Год больших проблем

Несмотря на продолжающийся кризис, большинству НПФ удалось заработать прибыль для своих участников в 2012 году. На чем делают деньги пенсионные фонды? Все примитивно – на депозитах и в облигациях, увы. Елена Буруль частных пенсионных фондах мы пишем редко и лишь для очистки совести. В нынешних условиях это инструмент и не слишком прибыльный, да еще и рискованный. Завершившийся 2012 год был неудачным для НПФ. По данным Нацкомфинуслуг, количество вновь заключенных договоров на пенсионное обслуживание по сравнению с 2011 годом сократилось на 18%. Если на конец 2011 года с фондами было заключено 75 тыс. контрактов, к концу 2012-го – всего 61,4 тыс. При том, что даже в 2009 году количество заключенных пенсионных договоров не снизилось, а выросло пусть и на символические 0,3%. «Предприятия, как и раньше, неохотно внедряют пенсионные программы для своих сотрудников в ожидании, что государство когда-нибудь переведет это на обязательный уровень. Физические лица все еще продолжают надеяться на государственную пенсию. К тому же уровень жизни пада-

ет с каждым днем, и людям уже не так просто найти (каждый месяц. – Ред.) лишние 50–100 гривен для того, чтобы заплатить в НПФ», – рассказала «Деньгам» заместитель директора Всеукраинского администратора пенсионных фондов Елена Сотскова. Тем не менее, по данным Нацкомфинуслуг, падение количества заключенных пенсионных договоров с физлицами происходило не столь драматично (-10,6%), как с юрлицами (-20,1%). Конечно, эти данные не свидетельствуют о росте финансовой сознательности населения, скорее, о том, что компании затягивают пояса, все чаще отказываясь от соцпакетов для своих сотрудников. «Юридические лица в силу разных обстоятельств, в том числе и финансовых проблем, приостановили платежи, но не разорвали пенсионные контракты, физические же лица, принявшие самостоятельные решения по формированию собственной дополнительной пенсии, продолжают делать пенсионные взносы, хотя

Кроме недоверия клиентов к системе негосударственного пенсионного обеспечения (НПО), фонды в 2012 году столкнулись с еще целым рядом проблем. «Основными проблемами в управлении активами НПФ было снижение ликвидности фондового рынка, отсутствие достаточного количества инструментов для инвестирования и негативные регуляторные изменения, такие как введение акциза на покупку и продажу ценных бумаг», – говорит портфельный управляющий КУА «Тройка Диалог Украина» Александр Тулько. Упомянутый акциз (0,1–3% с каждой купли-продажи ценных бумаг, ставка 0% только для биржевых сделок) больно ударил не только по НПФ, но и по другим участникам рынка. Негативный результат его внедрения уже ощущает на себе весь рынок – количество активных сделок упало, рынок фактически замер. Оперативная деятельность НПФ была осложнена вступлением в силу в июле 2012 года изменений к закону «О НПО». А вот сопровождающая нормативно-правовая база к этому закону не была готова. «Любые действия, связанные с изменениями документов НПФ, просто зависали, так как

Основные финансовые показатели некоторых НПФ по итогам 2012 года №

Название НПФ

Дата основания фонда

Чистая стоимость активов, млн. грн.

Количество участников, человек

Количество вкладчиковфизлиц, человек

Пенсионные выплаты с начала деятельности фонда, млн. грн.

Доходность в 2012 году

Приватфонд

03.09.2004

24,024

34 202

560

3,712

27,70%

Причастность

05.04.2005

16,982

4 824

331

2,444

20,19%

Первый национальный открытый пенсионный фонд

12.10.2004

111,204

54 018

12 301

23,638

18,16%

Социальная перспектива

11.04.2006

3,299

3 585

0,766

17,80%

Дельта

24.10.2006

0,338

8 875

0,053

11,88%

Ларус

20.09.2007

4,118

783

252

0,088

9,55%

Украинский пенсионный капитал

29.04.2005

6,829

1 729

1,075

2,47%

Гарант-Пенсия

20.09.2007

1,090

1 413

0,082

-1,36%

Европа

26.11.2004

20,139

134 673

8 819

6,059

-9,62%

ВСЕ

02.11.2004

29,112

4 316

586

14,582

-11,24%

подпишитесь на журнал старые положения Нацкомфинуслуг не использовались, а новых не было. Это касалось внесения изменений в инвестиционные декларации, уставы НПФ, согласования членов совета, процедуры ликвидации НПФ и других вопросов», – рассказала «Деньгам» Ирина Васильева. Кроме того, в 2012 году была изменена методика расчета оценки чистых активов НПФ, в результате чего замедлились темпы прироста активов фондов, а некоторые фонды показали даже их снижение. «Хотя реальных убытков не было. Это всего лишь результат перерасчета», – объясняет председатель совета УАИБ Дмитрий Леонов.

Откуда прибыль? По словам члена Нацкомфинуслуг, в среднем за 2012 год НПФ смогли заработать для своих клиентов 8,2% годовых прибыли. Сложно удержаться от вопроса: как? «Жесткие требования к диверсификации помогли НПФ удержаться от убытков на падающем рынке», – отметил генеральный директор УАИБ Андрей Рыбальченко. То есть ограничения, которые сдерживали рост доходности пенсионных фондов в периоды бурного роста индексов, теперь помогли сберечь пенсионные накопления. Кроме того, свою роль сыграли технические проблемы с законом «О НПО» и введение вышеупомянутого акциза, которые не дали управляющим фондами предпринимать активные действия. Фактически активы НПФ оказались законсервированы, и это уберегло их от падения. Вообще, управляющие НПФ сейчас предпочитают не рисковать и большую часть средств держать в инструментах с фиксированной доходностью. Доля банковских вкладов в структуре активов в 2012-м, по сравнению с 2011 годом, выросла с 30% до 35%, облигаций украинских компаний – с 25% до 31%, а вот доля акций снизилась с 18% до 15%.

Что дальше? В 2013 году управляющие НПФ «покращення» не ожидают. «2013 г. уже продолжил, и скорее всего, продолжит и в дальнейшем тенденцию предыдущего года, а именно – отсутствие ликвидности фондового рынка и качественных инструментов для инвестирования», – отмечает Александр Тулько.

В этих условиях управляющих мало волнуют размеры прибыли, скорее, для них важнее сохранить уже заработанное. «Для управляющих компаний первоочередной остается задача по обеспечению надежной сохранности пенсионных активов и их стоимости, вопросы положительной доходности отходят на второй план», – говорит директор КУА «Всесвит» Ярослав Савченко. В то же время, общий негативный фон может помочь некоторым НПФ неплохо заработать, к примеру, тем, кто инвестирует в ОВГЗ. «Учитывая продолжающийся рост долговой нагрузки при отсутствии договоренностей с МВФ, снижение прогнозов роста ВВП, уменьшение золотовалютных резервов и рост девальвационных ожиданий, до конца года ставки по облигациям вновь могут показать рост 6–8%», – подсказывает руководитель инвестиционного департамента КУА «ОТП Капитал» Тарас Елейко.

через редакцию: Зайдите на веб-страницу подписки

http://post.umh.ua/ru/ products/details/dengi/index.html QR:

Прогноз-2013 Общий прогноз – НПФ с консервативным подходом к управлению активами смогут показать по итогам 2013 года доходность на уровне 10–15%, что в целом можно считать вполне приемлемым результатом. Сильным толчком к развитию НПО стал бы запуск второго уровня пенсионной реформы, но надеяться на это не стоит. Требование о бездефицитном Пенсионном фонде также невыполнимо, как возвращение гривны к курсу 2 грн./долл. Но хорошие новости, все же, есть. Недавно Фонд гарантирования вкладов вышел с инициативой приравнять депозиты НПФ к банковским вкладам физлиц, чтобы НПФ имели возможность получать возмещение от ФГВ. Дело в том, что согласно Закону «О системе гарантирования вкладов физлиц», НПФ стоят «в общей очереди» кредиторов. То есть в тексте закона даже нет упоминания пенсионных фондов, они относятся к 7-й очереди («другие требования, кроме субординированного долга»). Естественно, получить деньги назад в случае банкротства банка фонду будет затруднительно. Управляющие называют это в числе основных проблем работы в сфере НПО. Ведь, напомним, 35% активов НПФ размещено именно в банках. Если же решение о гарантиях будет принято, НПФ станут чуть более надежными. 45

Выберите оформить заказ срок подписки и нажмите «оформить заказ» 6 месяцев – 109 грн. 12 месяцев – 218 грн.

Заполните форму с Вашими реквизитами и подтвердите заказ

Воспользуйтесь подсказками для оплаты и завершения процедуры подписки

получайте больше

ДЕНЕГ

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Потратить с умом

Допошлинно – дешевле «Деньги» узнали, какие модели 2012 года есть в украинских автосалонах и сколько можно сэкономить, покупая такую машину. Ольга Полякова краинцы разбогатели и кинулись скупать машины? Нет, конечно. Хотя в апреле было продано без малого 25 тыс. автомобилей, в мае продажи рухнули почти вдвое, а всего за январь-май салоны продали более 80 тыс. авто. По мнению аналитиков холдинга «Атлант-М», апрельский ажиотаж – результат введения спецпошлин на импортные авто. Покупатели очень спешили купить автомобили по старым ценам. Приобретали машины и многие крупные корпоративные клиенты. В результате достигнутый объем апрельских продаж – самый высокий месячный показатель за весь период после декабря 2008 года. Но май под ажиотажем подвел черту. «В июне-июле рынок существенно сократится и вернется к своему «сонному» состоянию. Небольшого оживления можно ожидать только к середине осени», – считает директор Отделения стратегического развития «Атлант-М» Алексей Терещенко. Почему мы так много пишем об апрельском автобуме? Да потому, что покупатель явно дал понять – деньги у него найдутся, если у автосалона найдется толковое предложение. А вот с предложениями нынче невесело: пошлины взвинтили цены на «иностранцев». В зависимости от модели, импортные автомобили подорожали от 0,8–1 тыс. грн. до 20–30 тыс. грн. и выше. Впервые за последние несколько лет в салонах появились очереди на автомобили. «Если сегодня закажите Renault Logan, сможете забрать авто к концу лета», – рассказал «Деньгам» продавец столичного автосалона Геннадий Якимов. При этом некоторые автодилеры вообще прекращают поставки авто в Украину. Например, в автосалонах Honda потенциальным покупателям сообщают, что моделей Honda Civic в базовой комплектации нет и не будет. Главная причина – импортер еще не решил, будет ли их вообще завозить в Украину после введения спецпошлин.

Кстати, из украинских автосалонов исчезают автомобили с бензиновыми двигателями, зато все шире линейка дизелей. Причина проста: спецпошлины не распространяются на машины с дизельным мотором. И хотя сами по себе дизельные версии отнюдь не дешевы, на фоне дорожающих новых бензиновых иномарок и они также становятся дороже.

В стиле города Сегодня в автосалонах все еще можно найти автомобили А и В-класса 2012 модельного года. Богатый выбор Chevrolet. Сегодня в салонах этого бренда продолжают распродавать запасы Aveo (от 124,7 тыс. грн.) Если покупать автомобиль предыдущего года выпуска, можно сэкономить 10 тыс. грн., можно выбрать цвет по своему усмотрению – ограничений нет. А дилеры Kia еще не продали свои прошлогодние Venga (166,4 тыс. грн.) в максимальной комплектации. На складах автодилера сейчас еще стоят машины в сером, черном, серебристом и золотистом цветах. Правда, сэкономить на годе выпуска получится всего 2 тыс. грн. Бюджетника Hyundai Accent в прошлогодней версии уже не сыщешь, зато на складах еще есть Hyundai i20 (от 142,1 тыс. грн.). Однако выбор небогат: несколько машин в зеленом цвете и одна в красном. Все «остатки» оснащены коробкой «автомат» и 128-сильным

В апреле на волне информации о новых пошлинах и грядущем подорожании иномарок покупатели устроили в автосалонах настоящий бум. Итогом стало почти полное опустошение складов большинства дилеров 46

бензиновым мотором объемом 1,6 л. Существенно сэкономить можно, купив прошлогодний компактвэн Skoda Roomster (143,2 тыс. грн.). В Украине остался всего-навсего один такой автомобиль в шоколадном цвете с 1,4-литровым двигателем и механической КПП. Авто дешевле своих собратьев 2013 года выпуска на целых 9 тыс. грн. А вот на покупке Skoda Fabia 2012 года не сэкономишь – цены на нее такие же, как и на свежесобранные в 2013 году автомобили.

Дефицитные умницы Самый скудный выбор моделей 2012 года в классе С и D. Бюджетник, который сегодня в наличии в автосалонах, – Chevrolet Lacetti (от 116,9 тыс. грн.), оснащенный мотором объемом 1,6 л мощностью 106 «лошадей». Есть из чего выбрать поклонникам Kia. Сегодня на складах остались прошлогодние Cerato (от 165,7 тыс. грн.). Выбор цветов, правда, скромен: черный, серый, серебристый. При этом на «возрасте» Cerato можно сэкономить 35 тыс. грн. А в салонах Ford осталось всего несколько машин Focus (157 тыс. грн.) в серебристом цвете, и то благодаря тому, что машины оснащены не слишком популярной «механикой». Дополнительной мотивацией для покупки таких машин может стать экономия в сумме 14 тыс. грн. Также можно найти в салонах прошлогодний Mitsubishi Lancer (от 153,4 тыс. грн). Сейчас салоны готовы предложить покупателям эту модель в белом, черном и красном цвете с двигателем 1,6 л и пятиступенчатой механической коробкой передач. На этом выбор из 2012 модельного ряда в гольф-классе в украинских автосалонах заканчивается. Volkswagen, Toyota, Citroen, Nissan все прошлогодние авто уже распродали. Впрочем, сегодня у дилеров действует несколько интересных акционных предложений. Например,

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Модели 2012 года – в наличии* Бренд

Модель

i20

ix35

Hyundai hyundai.com.ua

Sonata

Lacetti

Aveo

Дорогие красавцы В середине июня в столичных автосалонах еще есть хороший выбор кроссоверов, внедорожников и авто Е-класса 2012 модельного года. На новые машины также действуют скидки. Например, в салонах Nissan на Qashqai 2013 года выпуска до начала июля установлены цены прошлого года (ниже нынешних на 8 тыс. грн.). А прошлогодний кроссовер Hyundai ix35 с 2-литровым дизельным двигателем сегодня можно купить на 7 тыс. грн. дешевле (249 тыс. грн.). На седане бизнес-класса Sonata (281,2 тыс. грн.) скидка в разы больше: модель 2012 года стоит на 21 тыс. грн. дешевле автомобилей 2013 года. Выбор цветов небольшой – в наличии черные, белые и серебристые машины. Еще можно найти в продаже прошлогодний Mitsubishi Pajero Sport (295,3 тыс. грн.) с 2,5-литровым турбодизелем. Этот автомобиль с механической трансмиссией и серебристым кузовом. До 1 июля на модель прошлого года в автосалонах действует скидка в размере 12 тыс. грн. У Renault на складах остаются прошлогодние седаны Е-класса Latitude (282,8 тыс. грн.) и кроссоверы Koleos (285 тыс. грн.). Для этих машин дилер сегодня скидывает 20 тыс. грн. А у дилеров Nissan из запасов 2012 года есть только кроссовер Murano (204,6 тыс. грн.) и внедорожник Patrol (700 тыс. грн.). Обе машины в единственном экземпляре: цвет Murano – белый перламутр, а Patrol – черный. При этом Patrol 2012 модельного ряда дешевле собратьев нынешнего года на рекордные 100 тыс. грн.

Cruze

Chevrolet chevrolet.kiev.ua

Captiva Roomster Yeti

Skoda eurocar.com.ua

Cerato Venga Soul KIA kia.ua

Optima

Объем дв.: 1,6 л, 128 л. с, трансм.: 4АТ, цвет: зеленый, красный Объем дв.: 2 л, 184 л. с. (дизель), трансм.: 6МТ, цвет: серебристый, металлик, мокрый асфальт, белый, черный Объем дв.: 2,4 л, 178 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: белый металлик, красный, черный, серебристый Объем дв.: 1,6 л, 106 л. с., трансм.: 5МТ, цвет: серебристый, белый, черный, мокрый асфальт, бежевый Объем дв.: 1,6 л, 115 л. с., трансм.: 5МТ, цвет: белый, светло-голубой, серебристый Объем дв.: 1,8 л, 140 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: черный, бежевый, серебристый, спелая вишня, белый Объем дв.: 2,4 л, 167 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: черный, мокрый асфальт и серебро Объем дв.: 1,4 л, 86 л. с., трансм.: 5МТ, цвет: шоколад Объем дв.: 1,2 л турбо, 105 л. с. трансм.: 6АТ, цвет: белый, бирюзовый, темно-синий Объем дв.: 1,6 л, 123 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: серый, черный, серебристый Объем дв.: 1,6 л, 127 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: серебристый, серый, золотистый, черный Объем дв.: 1,6 л, 123 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: черный, белый Объем дв.: 2 л, 165 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: серый, черный, белый

Цена в роз, тыс. грн.

142,1

249

281,2

116,9

124,7

193,2

262,3 143,2 192,0 165,7 166,4 195, 8 232,8

Focus

Объем дв.: 1,6 л,105 л. с., трансм.: 5МТ, цвет: серебристый

157

Latitude

Объем дв.: 2,5 л, 173 л. с., трансм.: 6АТ, цвет: черный

282,8

Ford winnerauto.ua

Renault renault.ua

Характеристики

Объем дв.: 2,5 л, 170 л. с., трансм.: вариатор, цвет: терракотовый Объем дв.: 3,5 л, 250 л. с., трансм.: бесступенчатый вариатор, цвет: белый перламутр Объем дв.: 5,6 л, 405 л. с., трансм.: 7АТ, цвет: черный

204,6

Lancer

Объем дв.: 1,6 л, 117 л. с., трансм.: 5МТ, цвет: белый, черный

153,4

Pajero Sport

Объем дв.: 2,5 л турбодизель, 178 л. с., трансм.: 5МТ, цвет: серебристый

295,3

Koleos Murano

Nissan nissan.ua

Patrol

Mitsubishi

niko-ukraine.com.ua

285

700

* Авто разных классов, по информации менеджеров по продажам фирменных автосалонов г. Киева. Точную информацию по наличию и комплектациям уточняйте непосредственно в салонах.

Volkswagen уже третий месяц подряд предлагает скидку в размере 5% (16 тыс. грн.) от завода-производителя на новые модели Passat. При этом продавцы в салонах активно рекомендуют отдавать предпочтение дизельным версиям модели. «Двухлитровый Passat с коробкой «автомат» и дизельным мотором сейчас стоит 37,8 тыс. долл., а цена бензинового Passat с двигателем 1,8 л – 39,3 тыс. долл. То же касается и Tiguan: 2-литровый дизель стоит 39,5 тыс. долл., а такая же модель на бензине – 42,3 тыс. долл.», – рассказал корреспонденту «Денег» менеджер по продажам столичного автосалона Volkswagen Николай Клименко.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Потратить с умом

Шоу в кармане Отпуск на носу, и есть острое желание оставить ноутбук дома? Прекрасная идея, а «Деньги» выяснили, какие гаджеты пригодятся в путешествии. Вера Новикова лета 2011 года не представляю путешествий без моей книжки Amazone Kindle, где всегда под рукой библиотека с десятками любимых книг. Гаджет уже побывал в Хорватии, Турции, Грузии, в Крыму, Полесье и Карпатах. А вот ноутбук я всегда оставляю дома, он довольно увесист», – делится опытом любительница путешествий Елизавета Киризий. «Деньги» выяснили, какие техноштучки запросто справятся с задачей «развлечь туриста».

Для всей семьи Нужен в дороге интернет и GPSнавигатор? Тогда придется приоб-

рести планшет. При выборе этого устройства стоит обратить внимание на такие параметры, как экран (разрешение и тип), процессор и объем оперативной памяти, а также флэшпамяти. Также важно, поддерживает ли планшет возможность расширения

К планшету нужно подобрать выгодный тарифный план для доступа к мобильному Интернету – тогда он отработает вложенные деньги сполна

флэш-памяти. Перед покупкой нужно поинтересоваться операционной системой: в случае покупки Android лучше сразу узнать об установленной версии, а также о том, какие программы она поддерживает. Немаловажным параметром является и емкость батареи, ведь в дороге не всегда есть возможность зарядить устройство. Бюджетная модель Prestigio MultiPad 7.0 Ultra за 717 грн. обладает многими необходимыми для отпуска характеристиками. Семидюймовый планшет умеет проигрывать фильмы в HD-качестве, позволяет записать на себя информацию объемом в 8 Гб, поддерживает карты памяти – на них можно отдельно записать фильмы для просмотра на пляже или мультфильмы для непоседливых детей. Планшет может подключаться к Wi-Fi и имеет камеру – пригодится для звонков домой по Skype. Более продвинутая и дорогая модель Samsung Galaxy Tab 2 7.0 за 2 тыс. грн. обладает семидюймовым мультитачэкраном, ОС – Android 4.0. Есть у это-

Гаджеты для туриста

Планшет GoClever TAB R70 7" мультитач, OП 512 Мб, фл. пам. 4 Гб, Wi-Fi, камера 0,3 Мп, ОС Android 4.1 Цена 663 грн.

Планшет Samsung Galaxy Tab 2 7.0 3G 7" мультитач, ОП 1 Гб, SSD 8 Гб + возможность microSD, 3G, основная камера 3 Мп + фронтальная, GPS, ОС Android 4.0 Цена 2776 грн.

Игровая приставка Sony PlayStation Street Е-1008 Цв. 4,3" TFT, проц. 333 МГц, OП 64 Мб Цена 1057 грн.

Электронная книга Amazon Kindle 56", E-Ink Pearl дисплей, 2 Гб, Wi-Fi Цена 729 грн.

Электронная книга Prestigio Nobile PER3574B Цветной 7" TFT с антибликовым покрытием, 4 Гб, слот для расшир. памяти Цена 399 грн.

Электронная книга Enot Starbook L 9" TFT, 4 Гб, слот для расширения, аудио, видео Цена 696 грн. 48

Плеер Apple iPod touch 5Gen 64GB, сенсорный 4" мультитач-дисплей, 64 Гб, камера 5 Мп, Wi-Fi Цена 3500 грн.

Плеер Sony Walkman NWZ-B173 4GB Ц3-строчный ЖК-дисплей, 4 Гб, диктофон Цена 524 грн.

Mystery Electronics MPS-914 Black 9", поддержка USB, питание от сети и от прикуривателя Цена 786 грн.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Потратить с умом го планшета интересная функция – «фейсконтроль», то есть разблокировать его можно только при помощи сканирования лица. Зачем это надо? Если вдруг устройство будет украдено или потеряно, его вряд ли смогут разблокировать и извлечь важные для владельца личные файлы. «Деньги» предупреждают: понятие «сэкономить» при выборе гаджета может сказаться на будущей способности работать с устройством. Самые дешевые китайские модели «грешат» медленной реакцией, такой планшет может «зависнуть» или подтормаживать из-за слабых технических характеристик. Особо заметим: если охота быть независимыми от Wi-Fi, то стоит присмотреться к моделям, которые имеют функцию доступа к мобильному Интернету. Начинаются цены на такие гаджеты с 1200 грн. (Prestigio MultiPad 7.0 Prime 3G). Если хочется иметь очень резвую модель с большим экраном, придется выложить около 5000 грн. (Samsung Galaxy Note 10.1).

А в этом диапазоне есть несколько десятков самых разных моделей от именитых – и вполне бюджетный Lenovo IdeaTab A2107 16GB 3G (1650 грн.), и более навороченные Samsung Galaxy Tab 2 7.0 3G (2700 грн.), Asus Google Nexus 7C 3G 32GB (2800 грн.), Acer Iconia Tab A211 3G 16GB (3400 грн.). Если покупка собственно планшета обойдется в 700–3500 грн., то на дополнительные штучки понадобится около 400–600 грн. Необходимыми аксессуарами в поездке станут чехол (от 100 грн.), водонепроницаемый футляр (от 300 грн.), карта памяти (от 50 грн.). Кстати, если планшет покупается для развлечения детей в автомобиле, пригодится специальное крепление для кресла.

Читалки Другим полезным в путешествии гаджетом станет электронная книга. Первое, на что стоит обратить внимание при выборе «читалки», – это экран. TFT-экраны более яркие, цветные, настраиваемые, напоминают

Детские побрякушки

Путешествуя с ребенком, стоит также позаботиться о гаджетах и для него. Ведь долгую дорогу или ожидание в аэропортах всегда можно использовать для развлечения или обучения детей. Быстрый и простой способ увлечь играми чадо в возрасте 6–12 лет – купить PSP. Модель Sony PlayStation Street Е-1008 обойдется в 1,1 тыс. грн. Консоль обладает 4,3-дюймовым экраном, который позволит получать полное удовольствие от игр. Правда, о сетевых функциях придется позабыть, поскольку в гаджете отсутствует модуль Wi-Fi. Все игрушки нужно будет загрузить дома. Более дорогая модель Sony PlayStation Vita (2,5 тыс. грн.) позволит ребенку подключать консоль к Wi-Fi. Также в этой игрушке есть камера, встроенные динамики и микрофон, компас, GPS-модуль.

экран ноутбука. E-Ink – некий аналог бумажных страниц. Что лучше? У каждого свои предпочтения. Впрочем, стоит учесть: TFT бликует и меркнет на ярком солнце. С экраном E-lnk такого не случится, однако книги с таким экраном производители обычно не наделяют дополнительными функциями (прослушивания аудио, просмотра видео), чем могут похвастать книги с TFT. Amazon Kindle 5 (730 грн.) обладает 6-дюймовым E-Ink Pearl дисплеем, на его 2 Гб памяти можно поместить целую библиотеку. Заряда батареи хватит хоть на месяц (если читать по полчаса в день). Если возникнет необходимость проверить почту, книжка умеет подключаться к Wi-Fi и имеет встроенный браузер. Как и с планшетами, важно не ошибиться в выборе бренда. «Подарила маме на день рождения китайскую книгу, а уже через две недели она отказалась включаться. Ремонт по гарантии вылился в 350 грн.», – сетует киевлянка Наталья Заречная.

Деньги №12 (254) 20 июня – 3 июля

Ответ читателю

Охрана на лето Как обезопасить свою квартиру от кражи, уезжая в отпуск? Виктор Васильевич, Киев, читатель «Денег» На вопрос читателя отвечает Дмитрий Стрижов, генеральный директор Холдинга охранных предприятий «ШЕРИФ». то очень уместный вопрос: по сравнению с 2011 и 2012 годами в Киеве, увы, существенно выросло количество квартирных краж. Согласно имеющимся у нас данным, в столице в нынешнем году было совершено 3 тысячи квартирных краж, которые осуществлялись с помощью подбора ключа или взлома двери. Большая часть преступлений совершается в городе, но дачи и частные домовладения тоже нередко подвергаются налетам домушников. У воров летом начинается горячая пора. Пока киевляне отдыхают от трудовых будней на курортах и дачах, в их квартиры могут наведаться. О чем должен знать квартировладелец? Он должен быть осторожен и предусмотрителен. Если в окнах квартиры вечером не горит свет, почтовый ящик набит различной рекламой и счетами, то вор уже определил, что хозяев нет дома. Частые звонки по телефону или в дверь, как будто ошиблись адресом, также могут говорить о том, что действует воровская разведка. Конечно же, нельзя давать ключи посторонним людям, а также оставлять их в «тайном» месте: под ковриком, в почтовом ящике. Время от времени домушники сотрудничают с карманниками, которые могут извлечь ключи из кармана будущей жертвы. Опытный вор не пойдёт на кражу в первую подвернувшуюся квартиру: около 45% краж совершают профессионалы. Они долго выбирают квартиру по кондиционеру, окнам, двери, спутниковой антенне, дорогим шторам на окнах. Эти приметы говорят ворам о том, что хозяева квартиры – состоятельные люди. Однако приблизительно 50% краж совершают бомжи, наркоманы, алкоголики. Они берут все подряд, даже продукты питания.

МВД предупреждает о десятикратном повышении частоты квартирных краж в Киеве в летний период – во время массовых отпусков. Как сделать так, чтобы Ваше жилье не стало легкой добычей для домушника? Рекомендации по повышению безопасности жилья: 1. Создайте эффект присутствия, когда уезжаете из дома в отпуск или в командировку. Договоритесь с соседями, чтобы они забирали почту, зашторьте окна или оставьте включенным свет в прихожей. 2. На окнах первых и последних этажей необходимо установить решетку либо ролеты. Решетку необходимо устанавливать не снаружи, а внутри помещения. 3. Деньги и драгоценности – это основное, что выносят воры из домов и квартир. Никогда не кладите все деньги, драгоценности в одно место, разделите на несколько частей и положите в разные места. Даже если вор проникнет в квартиру, он найдет часть денег и успокоится. 4. Для получения информации воры также применяют Интернет. Люди любят хвастаться своими доходами, шубами и украшениями в соцсетях. Не стоит этого делать, так как, выкладывая фотографию дорогого интерьера или вещей, можно привлечь внимание продвинутого вора-домушника. 5. К сожалению, практика показывает, что крепкая бронированная дверь и дорогой замок могут лишь привлечь воров – по ним можно безошибочно определить уровень состоятельности хозяев квартиры. 6. Не стоит рассчитывать на соседей или родственников в присмотре за квартирой. С поливкой цветов они несомненно справятся, а вот думать, что они круглосуточно будут прислушиваться к постороннему шуму у вашей двери, не нужно, это иллюзия. 7. Самым эффективным и надёжным решением вопроса охраны квартиры является установка охранной сигнализации, выведенной на пульт охра50

По словам осужденных за квартирные кражи, первое место среди препятствий занимает сигнализация

ны. В случае несанкционированного проникновения срабатывает охранная сигнализация в квартире, и тревожный сигнал передается на пульт охраны. На объект охраны немедленно выезжает группа мобильного реагирования. По словам осужденных за квартирные кражи, первое место среди препятствий занимает сигнализация. Вряд ли найдется много желающих вламываться в дверь, над которой мерцает красный огонек. Особо глупым домушникам адресована наклейка-объявление – «Объект под охраной». Статистика свидетельствует, что воры, когда убеждаются, что на место оперативно прибывает наряд, отказываются от кражи. Но даже если и рискуют, то непременно попадают в руки охранных компаний. При необходимости охраны квартиры только на время летнего отпуска выгодным вариантом является акционное предложение от охранной компании «ШЕРИФ» – «Охрана квартиры на время отпуска». Подключение (услуга монтажа/демонтажа оборудования) обойдется в 500 грн., абонплата 500 грн. в месяц, а заключить договор охраны можно на любой интересующий квартивладельца период. При этом охранное оборудование предоставляется в пользование – его не нужно покупать. По окончании отпуска можно либо демонтировать оборудование и завершить договор, либо продолжить пользование охраной. Заметим, что при установке оборудования никаких повреждений помещения – отверстий в стене, снятия обоев и прочий вред для ремонта – не происходит.