4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Åæåíåäåëüíîå èíòåðíåò èçäàíèå
1
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ñîäåðæàíèå Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 03.11.2013 .......................................................................................... 4 Àíàëèç èíäèêàòîðà Èøèìîêó äëÿ GBP/USD è GOLD 02.11.2013 íà íåäåëþ ...................................... 7 Âàëþòíûé ðûíîê : èäåè è ïëàíû íà 04.11.13 - 08.11.13 ....................................................................... 10 EUR/USD GBP/USD GOLD ñåòêà ýëãèð è âîëíîâîé àíàëèç ................................................................ 14 Íîâàÿ âîëíà ............................................................................................................................................... 20 Ñêðûòûå çàòðàòû....................................................................................................................................... 22 Ýòàëîí âðåìåíè ......................................................................................................................................... 24
“FOREX MAGAZINE” - ïîáåäèòåëü â íîìèíàöèè 'ËÓ×ØÈÉ ÌÅÄÈÀ ÐÅÑÓÐÑ' (BEST MEDIA RESOURCE) FOREX EXPO AWARDS 2008,2010.2012
Ãåíåðàëüíûé ñïîíñîð æóðíàëà “FOREX MAGAZINE” Ãðóïïà êîìïàíèé "Àëüïàðè" www.alpari.ru +7 (495) 710-76-76
Îôèöèàëüíûé ñàéò æóðíàëà Forex Magazine: http://www.fxmag.ru Ïî âîïðîñàì ðàçìåùåíèÿ ðåêëàìû îáðàùàòüñÿ: reklama@fxmag.ru
2
Ëèöåíçèÿ Ìèíïå÷àòè Ýë ¹ ÔÑ 77-20968 ÎÎÎ “ÔîðåêñÌàãàçèí”
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
3
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 03.11.2013
Çà ïîñëåäíþþ íåäåëþ äîëëàð ÑØÀ ïîëíîñòüþ âîññòàíîâèë ïîòåðè, ïîíåñåííûå âî âðåìÿ ñíèæåíèÿ êðåäèòíîãî ðåéòèíãà ÑØÀ êèòàéñêèì ðåéòèíãîâûì àãåíòñòâîì Dagong Global Credit Rating Co è âûõîäà ñëàáîãî îò÷åòà NFP.  ïîíåäåëüíèê ïî èòîãàì äíÿ êóðñ äîëëàðà ÑØÀ çàêðûëñÿ ðîñòîì ê ñâîèì êîíêóðåíòàì. Êóðñ åâðî/äîëëàð ñíèçèëñÿ íà 0,16% è êóðñ ôóíò/äîëëàð óïàë íà 0,23%. Àìåðèêàíñêàÿ ñòàòèñòèêà âûøëà ñìåøàííàÿ. Îáú¸ì ïðîìûøëåííîãî ïðîèçâîäñòâà â ÑØÀ â ñåíòÿáðå îêàçàëñÿ âûøå îæèäàíèé, à íåçàâåðøåííûå ïðîäàæè íà âòîðè÷íîì ðûíêå íåäâèæèìîñòè â ÑØÀ â ñåíòÿáðå ïîêàçàëè çíà÷èòåëüíîå ñîêðàùåíèå. Èíôîðìàöèîííûå àãåíòñòâà ïàäåíèå áðèòàíñêîãî ôóíòà íà àìåðèêàíñêîé ñåññèè ñâÿçàëè ñ ïðîíåñøèìñÿ ïî Âåëèêîáðèòàíèè óðàãàíîì "Ñâÿòîé Èóäà". Áðèòàíñêèé ôóíò îòêàòèëñÿ íà 45-ãðàäóñîâ è ê çàêðûòèþ òîðãîâîé ñåññèè â Åâðîïå óïàë íà 80 ïóíêòîâ, äî 1,6124. Âî âòîðíèê äîëëàð ÑØÀ îïÿòü çàêðûëñÿ ðîñòîì ê åâðî è ôóíòó. Òðåéäåðû ñîêðàùàëè êîðîòêèå ïîçèöèè ïî äîëëàðó â ïðåääâåðèè çàñåäàíèÿ FOMC, èãíîðèðóÿ ñëàáûå äàííûå ïî ðîçíè÷íûì ïðîäàæàì, ïîòðåáèòåëüñêîìó äîâåðèþ è ïðîèçâîäñòâåííîé èíôëÿöèè. Êóðñ EUR/USD â õîäå íüþ-éîðêñêîé ñåññèè ðåçêî óêðåïèëñÿ íà 50 ïóíêòîâ (äî 1,3812) ïåðåä òåì, êàê ñíèçèòüñÿ ê 1,3736. Åäèíàÿ âàëþòà îòðåàãèðîâàëà ïîâûøåíèåì íà çàÿâëåíèÿ ÷ëåíà Óïðàâëÿþùåãî ñîâåòà ÅÖÁ Ý. Íîâîòíû î òîì, ÷òî ó ÅÖÁ íåò èíñòðóìåíòîâ äëÿ áîðüáû ñ óêðåïëåíèåì åäèíîé âàëþòû, è íà ñåãîäíÿøíèé äåíü íå ðàññìàòðèâàåòñÿ ñíèæåíèå ïðîöåíòíûõ ñòàâîê. ×àñîâàÿ ñâå÷à íà ýòîì ñîîáùåíèè çàêðûëàñü ïî 1,3804 è íà ñëåäóþùåì ÷àñå íîâàÿ ñâå÷à ïåðåêðûëà òåëî ïðåäûäóùåé ñâå÷è. Ê çàêðûòèþ äíÿ êóðñ åâðî/äîëëàð ñíèçèëñÿ äî 1,3736. Êóðñ ôóíò/äîëëàð çà âòîðíèê ïîòåðÿë îêîëî îäíîé ôèãóðû è çàêðûëñÿ ïî 1,6045. Ïàäåíèå ôóíòà íà÷àëîñü c àçèàòñêîé ñåññèè. Ôóíò ñíèçèëñÿ ñëåäîì çà AUDUSD. Ðåçêîå îñëàáëåíèå àâñòðàëèéñêîãî äîëëàðà áûëî âûçâàíî êîììåíòàðèÿìè ãëàâû Ðåçåðâíîãî áàíêà Àâñòðàëèè Ã. Ñòèâåíñà. Âûñòóïàÿ íà êîíôåðåíöèè, Ãëåíí Ñòèâåíñ çàÿâèë, ÷òî òå-
4
êóùèé êóðñ àâñòðàëèéñêîãî äîëëàðà îñòàåòñÿ çàâûøåííûì è íå ñîîòâåòñòâóåò ýêîíîìè÷åñêèì óñëîâèÿì. ÖÁ â áëèæàéøåå âðåìÿ îæèäàåò ñíèæåíèå êóðñà íàöèîíàëüíîé âàëþòû íà ôîíå ïîíèæåíèÿ öåí íà ñûðüåâûå òîâàðû, ýêñïîðòèðóåìûå èç ñòðàíû, â ñâÿçè çàìåäëåíèåì áóìà â ãîðíîäîáûâàþùåé ïðîìûøëåííîñòè.  ñðåäó, íåñìîòðÿ íà óêðåïëåíèå äîëëàðà ÑØÀ, ïîñëå îáúÿâëåíèÿ ðåøåíèÿ FOMC, äåíü ïî çàêðûòèþ ïîëó÷èëñÿ ôëýòîâûé. Ïî îñíîâíûì ïàðàì ñôîðìèðîâàëàñü äíåâíàÿ ñâå÷à ñ øèðîêèì öåíîâûì äèàïàçîíîì è ìàëåíüêèì òåëîì. Ïåðåä çàñåäàíèåì âàëþòíûå ïàðû â ñðåäíåì îòêàòèëèñü íà 45-50 ïóíêòîâ. Àìåðèêàíñêàÿ ñòàòèñòèêà ïðàêòè÷åñêè íå ïîâëèÿëà íà äèíàìèêó âàëþò. Òðåéäåðû â îæèäàíèè îãëàøåíèÿ ðåøåíèÿ ÔÐÑ ÑØÀ íå ïîääàâàëèñü âíåøíåìó íîâîñòíîìó ôîíó è äåðæàëè ñåáÿ â ðóêàõ. Ïî èòîãàì äâóõäíåâíîãî çàñåäàíèÿ Êîìèòåò îòêðûòîãî ðûíêà ÔÐÑ ÑØÀ (FOMC) ïðèíÿë ðåøåíèå îñòàâèòü áåç èçìåíåíèÿ îñíîâíóþ ïðîöåíòíóþ ñòàâêó è îáúåì ïîêóïîê ãîñîáëèãàöèé. Ðåøåíèå ñîâïàëî ñ îæèäàíèÿìè ðûíêà. Ôåäðåçåðâ ïðîäîëæèò åæåìåñÿ÷íûé âûêóï ãîñîáëèãàöèé è èïîòå÷íûõ áóìàã íà îáùóþ ñóììó 85 ìèëëèàðäîâ äîëëàðîâ. ×ëåíû FOMC îòìåòèëè ìåäëåííîå âîññòàíîâëåíèå ýêîíîìèêè ÑØÀ, âûñîêèé óðîâåíü áåçðàáîòèöû è íèçêóþ èíôëÿöèþ. Ïðè ýòîì äîáàâèëè, ÷òî íóæäàþòñÿ â äîïîëíèòåëüíîé èíôîðìàöèè, ïðåæäå ÷åì íà÷àòü ñîêðàùåíèå QE3. Ðûíîê îòðåàãèðîâàë ïîêóïêàìè äîëëàðà, ïîñêîëüêó òðåéäåðû îñòàëèñü â íåäîóìåíèè èç-çà òîãî, ÷òî íå ïîñëåäîâàëî ðàçâåðíóòûõ êîììåíòàðèåâ î òîì, êàê áþäæåòíûé êðèçèñ â ÑØÀ ïîâëèÿåò íà ñðîêè ñâîðà÷èâàíèÿ QE3. Êóðñ åâðî/äîëëàð ñ ìàêñèìóìà 1,3784 ðóõíóë äî óðîâíÿ 1,3695. Êóðñ ôóíò/äîëëàð ñ 1,6077 ñíèçèëñÿ äî 1,5998.  ÷åòâåðã äîëëàð ÑØÀ çàìåòíî óêðåïèë ñâîè ïîçèöèè ïðîòèâ åäèíîé âàëþòû è øâåéöàðñêîãî ôðàíêà. Ðàçî÷àðîâûâàþùèå äàííûå ïî íåìåöêèì ðîçíè÷íûì ïðîäàæàì, ïîòðåáèòåëüñêîé èíôëÿöèè è áåçðàáîòèöå â åâðîçîíå, à òàêæå ñíèæåíèå ÷èñëà çàÿâîê íà ïîñîáèå ïî áåçðàáîòèöå è PMI ×èêàãî îòïðàâèëè ïàðó åâðî/äîëëàð ïîä îòìåòêó 1,36.
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 03.11.2013
Ïî èòîãàì äíÿ êóðñ åâðî/äîëëàð ñ ìàêñèìóìà 1,3738 ñíèçèëñÿ äî 1,3539 (-1,45%). Îò ðåçêîãî îñëàáëåíèÿ åäèíîé âàëþòû áðèòàíåö ÷åðåç êðîññ-êóðñ EUR/GBP íàîáîðîò ïîëó÷èë ìîùíóþ ïîääåðæêó. Êóðñ GBP/USD, íåñìîòðÿ íà óêðåïëåíèå äîëëàðà ê åâðî è øâåéöàðñêîìó ôðàíêó, â òå÷åíèå äíÿ òîðãîâàëñÿ âûøå îòìåòêè 1,60. Íà òîðãîâîé ñåññèè â Íüþ-Éîðêå ôóíò/äîëëàð ñ ìàêñèìóìà 1,6067 ñíèçèëñÿ äî 1,6031. Ñëàáûå ìàêðîïîêàçàòåëè ïî èíôëÿöèè ïîääåðæàëè ðàçãîâîðû î íîâîì ñíèæåíèè ñòàâîê ÅÖÁ, õîòÿ Ý.Íàâîòíû â ïîñëåäíåì ñâîåì âûñòóïëåíèè çàÿâèë, ÷òî ÅÖÁ íå ðàññìàòðèâàåò ñíèæåíèå ïðîöåíòíîé ñòàâêè â áëèæàéøåå âðåìÿ. Àíàëèòèêè JP Morgan ðàíåå ïðîãíîçèðîâàëè, ÷òî äî êîíöà ãîäà íå ïðåäâèäèòñÿ èçìåíåíèÿ ïðîöåíòíûõ ñòàâîê, à òåïåðü ñ÷èòàþò, ÷òî ÅÖÁ â äåêàáðå ñíèçèò ïðîöåíòíóþ ñòàâêó íà 0,25%.  áàíêå UBS ñ÷èòàþò, ÷òî ÅÖÁ ïîíèçèò áàçîâóþ ïðîöåíòíóþ ñòàâêó íà 0,25% â íîÿáðå, à ðàíåå ïðîãíîçèðîâàëè ñîõðàíåíèå ñòàâêè íåèçìåííîé äî êîíöà 2015 ãîäà.
Êóðñ åâðî/äîëëàð óïàë äî 1,3479. Îäíó òðåíäîâóþ ëèíèþ îò 1,3104 ïðîáèëè, è îñòàíîâèëèñü íà âòîðîé, êîòîðàÿ áåðåò íà÷àëî îò ìèíèìóìà 1,2756. Ê òîìó æå íà äíåâíîì ÒÔ ñôîðìèðîâàëàñü ãîëîâà. Ëèíèÿ øåè îáðàçóåò ïîääåðæêó íà óðîâíå 1,3465/70. Ïîñëå äâóõäíåâíîãî ïàäåíèÿ íà 2,5 ôèãóðû íà ïîíåäåëüíèê ðàññìàòðèâàþ êîððåêöèîííîå äâèæåíèå ê ëèíèè lb. Íà ïîíåäåëüíèê çàïëàíèðîâàí âûõîä èíäåêñîâ äåëîâîé àêòèâíîñòè â ïðîèçâîäñòâåííîé ñôåðå ïî ñòðàíàì ÅÑ. Ïî Èñïàíèè è Èòàëèè îæèäàåòñÿ ñíèæåíèå àêòèâíîñòè. Ïî Ôðàíöèè, Ãåðìàíèè è Åâðîçîíå ïîêàçàòåëè îæèäàþòñÿ áåç èçìåíåíèÿ íà óðîâíÿõ ñåíòÿáðÿ. Íà ýòèõ äàííûõ ìîæåò ïîêà÷àòü ðûíîê. Ïðîäàâàòü åâðî ðèñêîâàííî.
Ðàçãîâîðû î òîì, ÷òî ÅÖÁ äëÿ ñòèìóëèðîâàíèÿ ñëàáîé ýêîíîìèêè åâðîçîíû ìîæåò ïîéòè íà ñíèæåíèå ïðîöåíòíîé ñòàâêè, ñïðîâîöèðîâàëè åâðîáûêîâ çàêðûâàòü äëèííûå ïîçèöèè.  ïÿòíèöó ïîäíÿâøèñü ëèøü äî 1,3566, íà âàëþòíîì ðûíêå ïîñëåäîâàëà íîâàÿ âîëíà ïðîäàæ åäèíîé âàëþòû, íà êîòîðîé êóðñ åâðî/äîëëàð ñíèçèëñÿ äî 1,3508. Îäíîâðåìåííî ñ åâðî ñíèçèëñÿ è ôóíò. Êðîññ EUR/GBP â ïîñëåäíèå ÷àñû ñòàë âîëàòèëüíûì, ïîñêîëüêó èíäåêñ äåëîâîé àêòèâíîñòè â ïðîèçâîäñòâåííîì ñåêòîðå Âåëèêîáðèòàíèè îêàçàëñÿ íèæå îæèäàíèé. Ê âå÷åðó åâðî /äîëëàð ñíèçèë òåìïû ïàäåíèÿ, ôóíò/äîëëàð óñêîðèë. Ê çàêðûòèþ äíÿ êóðñ åâðî/äîëëàð ñíèçèëñÿ äî 1,3479 (-0,73%). Ôóíò/äîëëàð ñíèçèëñÿ äî 1,5908 (-0,79%).
Ðèñ. 2 ÌÀ êàíàëû äëÿ äíåâíîãî ãðàôèêà EURUSD
Ðèñ. 1 ÌÀ êàíàëû äëÿ ÷àñîâîãî ãðàôèêà EURUSD
5
Îïàñåíèÿ ïî ïîâîäó ïðîäàæ îïðàâäàëèñü. Íà ýòîé íåäåëå åâðî ðàñòåðÿëà âñþ ïðèáûëü è âåðíóëàñü ê 1,3480. Ïàäåíèå îñòàíîâèëîñü ó òðåíäîâîé ëèíèè è ñèëüíîé ïîääåðæêè. Åñëè ïðåäïîëîæèòü, ÷òî ñôîðìèðóåòñÿ ãîëîâà-ïëå÷è, òî ïî èäåå, ñåé÷àñ äîëæåí íà÷àòüñÿ îòêàò â ðàéîí 1,36. Åñëè æå âçÿòü â ðàñ÷åò íåäåëüíûå èíäèêàòîðû, òî ïî íèì ïîëó÷àåòñÿ, ÷òî ïàäåíèå åâðî íà ñëåäóþùåé íåäåëå óñèëèòñÿ áåç ñåðüåçíûõ îòêàòîâ íà äíåâíîì ãðàôèêå. ÀÑ è ñòîõàñòèê íàõîäÿòñÿ â çîíå ïîêóïîê, ïîýòîìó äî ïåéðîëñà (8 íîÿáðÿ), ñêîðåå âñåãî, ðûíîê ïî åâðî ìîæåò óéòè â áîêîâèê.
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 03.11.2013
Ðèñ.3 Íåäåëüíûé ãðàôèê EURUSD
Ïîñëåäíåé ñâå÷îé ïåðåêðûëè ïðåäûäóùèå äâå íåäåëè. Ó÷èòûâàÿ, ÷òî èíäèêàòîðû òîëüêî ðàçâåðíóëèñü âíèç, ïîíèæàòåëüíûå ðèñêè äëÿ åäèíîé âàëþòû âîçðîñëè.  ýòîé ñèòóàöèè íàäî îæèäàòü ïðîáîé óðîâíÿ 1,3460 è ïàäåíèå åâðî äî 1,3340 è çàòåì ê 1,3180 äî òðåíäîâîé ëèíèè áåðóùåé íà÷àëî îò ìèíèìóìà 1,2041.
Ðèñ. 2 ÌÀ êàíàëû äëÿ äíåâíîãî ãðàôèêà GBPUSD
Íà ïðîøëîé íåäåëå öåíîâàÿ ìîäåëü "Äâîéíàÿ âåðøèíà" íàõîäèëàñü â ñòàäèè çàðîæäåíèÿ è ñåé÷àñ îíà óæå ÷åòêî ïðîÿâèëàñü. Ïåðâîå ïîäòâåðæäåíèå ýòîé ìîäåëè áûëî ïîëó÷åíî ïîñëå ïðîáîÿ òðåíäîâîé ëèíèè. Ñåé÷àñ íàäî ïîëó÷èòü âòîðîå ïîäòâåðæäåíèå - ïðîéòè 1,5893. Àëüòåðíàòèâíûì ñöåíàðèåì ÿ ïîêàçàë, êàê íåçàâåðøåííàÿ ìîäåëü "Äâîéíàÿ âåðøèíà" ìîæåò òðàíñôîðìèðîâàòüñÿ â ñèììåòðè÷íûé òðåóãîëüíèê.  ñëó÷àå óñïåøíîãî ïðîõîäà 1,5893, áëèæàéøàÿ öåëü 1,5759.
Ðèñ. 1 ÌÀ êàíàëû äëÿ ÷àñîâîãî ãðàôèêà GBPUSD
 ïÿòíèöó ôóíò/äîëëàð íà ôîíå çàêðûòèÿ äëèííûõ ïîçèöèé ñíèçèëñÿ ê 1,5908. Ïàäåíèå îñòàíîâèëîñü íà 112îì ãðàäóñå è äíåâíîé ëèíèè lb. 45-é ãðàäóñ îò ìèíèìóìà 1,5908 ïðîõîäèò ÷åðåç 1.5970. Äî ëèíèè D3 ïðîäàâöû íå äîòÿíóëè.  ïîíåäåëüíèê îò GBPUSD îæèäàþ êîððåêöèþ äî lb.  15:30 ìñê. âûõîäèò èíäåêñ PMI äëÿ ñòðîèòåëüíîãî ñåêòîðà. Ïðè ôàêòè÷åñêîì çíà÷åíèè âûøå ïðîãíîçà 58,9, êîððåêöèÿ ïîëó÷èòñÿ ãëóáæå, ÷åì ïî îñíîâíîìó ñöåíàðèþ. Ïðè çíà÷åíèè íèæå ïðîãíîçà, êóðñ GBPUSD ìîæåò îáíîâèòü ìèíèìóì. Íà äíÿõ åñòü êóäà ïàäàòü - 1,5759.
6
Ðèñ.3 Íåäåëüíûé ãðàôèê GBPUSD
Áðèòàíñêèé ôóíò çà ïîñëåäíþþ íåäåëþ ñäàë ïîçèöèè äîëëàðó. Ñ óðîâíÿ 1,6207 ôóíò/äîëëàð ñíèçèëñÿ äî 1,5923. Íà ïîøëîé íåäåëå ñòîõàñòèê, ÀÑ è CCI ñôîðìèðîâàëè ñèãíàë íà ïðîäàæó, è ïðîäîëæàþò ñìîòðåòü âíèç. Ñ óâàæåíèåì, Âëàä Àíòîíîâ Ôèíàíñîâûé àíàëèòèê ÃÊ "Àëüïàðè"
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Àíàëèç èíäèêàòîðà Èøèìîêó äëÿ GBP/USD è GOLD 02.11.2013 íà íåäåëþ
ÀÍÀËÈÇ ÈÍÄÈÊÀÒÎÐÀ ÈØÈÌÎÊÓ ÄËß GBP/USD È GOLD 02.11.2013 ÍÀ ÍÅÄÅËÞ http://www.roboforex.ru/ Àíàëèç èíäèêàòîðà Èøèìîêó 2 íîÿáðÿ 2013 íà íåäåëþ GBP USD "Ôóíò - äîëëàð.
GBPUSD, ÒÔ W - Òåíêàí è Êèäæóí ïîä âëèÿíèåì "çîëîòîãî êðåñòà" (1), Òåíêàí è Ñèíêîó À íàïðàâëåíû ââåðõ, îñòàëüíûå ëèíèè ãîðèçîíòàëüíû. Îáëàêî Èøèìîêó ïîâûøàåòñÿ (2), çàïàçäûâàþùàÿ ëèíèÿ èíäèêàòîðà ×èíêîó íàä ãðàôèêîì, öåíà íàä ëèíèÿìè. Ìîæíî îæèäàòü ïîääåðæêó Òåíêàí è M Ñèíêîó A.
7
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Àíàëèç èíäèêàòîðà Èøèìîêó äëÿ GBP/USD è GOLD 02.11.2013 íà íåäåëþ
GBPUSD, ÒÔ D - Òåíêàí è Êèäæóí ñëèëèñü íàä Êóìî (1), Òåíêàí íàïðàâëåí âíèç, Ñèíêîó  çàâåðíóëà ââåðõ, îñòàëüíûå ëèíèè ãîðèçîíòàëüíû. Îáëàêî Èøèìîêó ïîâûøàåòñÿ (2), çàïàçäûâàþùàÿ ëèíèÿ èíäèêàòîðà ×èíêîó ïîä ãðàôèêîì, öåíà â Êóìî. Êðàòêîñðî÷íî ìîæíî îæèäàòü ïîääåðæêó Ñèíêîó  - Ì Ñèíêîó À. GOLD "Çîëîòî"
XAUUSD, ÒÔ W. Ñèãíàëû èíäèêàòîðà: Òåíêàí è Êèäæóí ðàçîøëèñü ïîä Êóìî "çîëîòûì êðåñòîì" (1), íî Òåíêàí è Ñèíêîó À íàïðàâëåíû âíèç, îñòàëüíûå ëèíèè ãîðèçîíòàëüíû. Îáëàêî Èøèìîêó ïîíèæàåòñÿ (2), çàïàçäûâàþùàÿ ëèíèÿ èíäèêàòîðà ×èíêîó îòáèëàñü îò ãðàôèêà âíèç, öåíà íà Òåíêàí. Êðàòêîñðî÷íî ìîæíî îæèäàòü ïîääåðæêó Êèäæóí - Ì Ñèíêîó Â.
8
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Àíàëèç èíäèêàòîðà Èøèìîêó äëÿ GBP/USD è GOLD 02.11.2013 íà íåäåëþ
XAUUSD, ÒÔ D. Òåíêàí è Êèäæóí ïåðåñåêëèñü ïîä Êóìî "çîëîòûì êðåñòîì" (1). Òåíêàí èäåò âíèç, îñòàëüíûå ëèíèè ãîðèçîíòàëüíû. Îáëàêî Èøèìîêó ïîíèæàåòñÿ (2), çàïàçäûâàþùàÿ ëèíèÿ èíäèêàòîðà ×èíêîó ïîä ãðàôèêîì, öåíà â êàíàëå Òåíêàí-Êèäæóí. Êðàòêîñðî÷íî ìîæíî îæèäàòü ïîääåðæêó Ì Ñèíêîó Â.
Àíàëèòè÷åñêèé îòäåë êîìïàíèè RoboForex Åâãåíèé Ëàâèíñêèé Âíèìàíèå! Ïðîãíîçû ôèíàíñîâûõ ðûíêîâ ÿâëÿþòñÿ ÷àñòíûì ìíåíèåì èõ àâòîðîâ. Òåêóùèé àíàëèç íå ïðåäñòàâëÿåò ñîáîé ðóêîâîäñòâî ê òîðãîâëå. Êîìïàíèÿ RoboForex LP íå íåñ¸ò îòâåòñòâåííîñòè çà ðåçóëüòàòû ðàáîòû, êîòîðûå ìîãóò âîçíèêíóòü ïðè èñïîëüçîâàíèè òîðãîâûõ ðåêîìåíäàöèé èç ïðåäñòàâëåííûõ îáçîðîâ
9
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Âàëþòíûé ðûíîê : èäåè è ïëàíû íà 04.11.13 - 08.11.13
ÂÀËÞÒÍÛÉ ÐÛÍÎÊ : ÈÄÅÈ È ÏËÀÍÛ ÍÀ 04.11.13 - 08.11.13 http://vassillio67.fxmag.ru
Âàñèëèé Ìàëûõ Íà ïðîøåäøåé íåäåëå àìåðèêàíñêèé äîëëàð àêòèâíî íà÷àë ñâî¸ óêðåïëåíèå íà ôîíå íåéòðàëüíîãî ðåçóëüòàòà äâóõäíåâíîãî çàñåäàíèÿ FOMC. Âñå íåãàòèâíûå ôàêòîðû óæå äàâíî áûëè çàëîæåíû â öåíå, à ñ òåõíè÷åñêîé òî÷êè çðåíèÿ ïðîèçîø¸ë êðàñèâûé îòñêîê îò óðîâíÿ ïîääåðæêè íà óðîâíå 79.00.
Òàêèì îáðàçîì, ìû óâèäåëè ñèòóàöèþ, êîãäà ñèëüíîå ðàñõîæäåíèå ôóíäàìåíòàëüíûõ äàííûõ è èõ îòðàæåíèåì â âàëþòíûõ êîòèðîâêàõ ïðèâåëî ê åñòåñòâåííîé êîìïåíñàöèè, ïðè÷¸ì ÷åì ñèëüíåå ðàñõîæäåíèå, òåì ñèëüíåå îáû÷íî áûâàåò è êîìïåíñàöèÿ. Ïîñìîòðèì íà ãðàôè÷åñêèå êàðòèíêè ïî íåêîòîðûì âàëþòàì : EURUSD Ïîñëå ôîðìèðîâàíèÿ ìàêñèìóìà íà óðîâíå 1.3830, ìû ìîæåì ñôîðìèðîâàòü íîâóþ ôèáî-ñåòêó, è îïðåäåëèòü óðîâíè, îò êîòîðûõ ìîæåò íà÷àòüñÿ êîððåêöèÿ ê ïàäåíèþ ïàðû.
Ñèëüíåå âñåãî ñíèçèëñÿ åâðî (-2,3%), ÷òî ÿâèëîñü ðåçóëüòàòîì äëèòåëüíîãî íàðàñòàíèÿ ïðîòèâîðå÷èÿ ìåæäó ñëàáûìè ïîêàçàòåëÿìè ïî èíôëÿöèè è ýêîíîìè÷åñêîìó ðîñòó åâðîçîíû ñ îäíîé ñòîðîíû, è ñ äðóãîé - ðàñòóùèì êóðñîì åâðî íå òîëüêî ïî îòíîøåíèþ ê äîëëàðó, íî è â êðîññ-êóðñàõ. Ìàñëà â îãîíü äîáàâèëè ñëàáûå äàííûå ïî èíôëÿöèè è áåçðàáîòèöå, âûøåäøèå â ÷åòâåðã : èíäåêñ CPI åâðîçîíû ñîêðàòèëñÿ äî 0,7% (ïðè ïðîãíîçå 1,1%), ðîñò ðîçíè÷íûõ ïðîäàæ â Ãåðìàíèè ñîñòàâèë 0,2% (ïðîãíîç 1,1%), à áåçðàáîòèöà â åâðîçîíå óâåëè÷èëàñü äî 12,2% ïðè ïðîãíîçå 12,0%. Ïîêàçàòåëüíî, ÷òî íà ýòîé íåäåëå ïîÿâèëèñü ðàçãîâîðû î âîçìîæíîì ñíèæåíèè äî êîíöà ãîäà ÅÖÁ ïðîöåíòíîé ñòàâêè. Îá ýòîì ãîâîðèëîñü â ïðåññ-ðåëèçàõ êðóïíåéøèõ ìèðîâûõ áàíêîâ - Bank of America, Merrill Lynch, BNP Paribas, UBS, JP Morgan Chase.
10
Öåíà ïî÷òè ïîäîøëà ê òðåòüåé òî÷êè àïòðåíäà íà÷àâøåãîñÿ ñ èþëü ýòîãî ãîäà, îäíàêî íèñõîäÿùèé èìïóëüñ íàñòîëüêî ñèëüíûé, ÷òî âîçìîæåí å¸ ïðîðûâ, è äîñòèæåíèå óðîâíÿ 1.3430 (38,2%), îò êîòîðîé ìîæåò íà÷àòüñÿ êîððåêöèÿ. Óðîâåíü êîððåêöèè ðàññìàòðèâàþ â ðàéîí 1.3620, ãäå áóäåò ôîðìèðîâàòüñÿ ôèãóðà "ãîëîâà è ïëå÷è". Ñðåäíåñðî÷íàÿ öåëü (ê êîíöó ãîäà) - 1.3300 (50%), ïðè ïðîáèòèè êîòîðîé - 1.3180 (61.8%). Ïðîäîëæàþ, íà÷àòûé íà ïðîøëîé íåäåëå, ýêñïåðèìåíò ïî îòñëåæèâàíèþ äèíàìèêè îòíîøåíèé ñòîèìîñòåé ETFôîíäîâ. Êàê âèäíî èç ãðàôèêà íèæå, ñëîì âîñõîäÿùåãî òðåíäà íà÷àëñÿ åù¸ â íà÷àëå íåäåëè...
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Âàëþòíûé ðûíîê : èäåè è ïëàíû íà 04.11.13 - 08.11.13
GBPUSD Öåíà ïðîðâàëà òðåíäîâóþ ëèíèþ âîñõîäÿùåãî òðåíäà, îñòàâøèñü íèæå äîëãîñðî÷íîãî ñîïðîòèâëåíèÿ íà íåäåëüíîì òàéì-ôðåéìå :
ïîýòîìó ïðîäàâàòü áóäó íà ðåòåñòå (1.6140 - 1.6200) ñ öåëüþ 1.5740. USDCHF Öåíà íå äîøëà äî ïðåäïîëàãàåìîãî ðàíåå óðîâíÿ ïîêóïêè ïàðû, ïîýòîìó ïî ñôîðìèðîâàâøåìóñÿ ìèíèìóìó ñòðîþ íîâóþ ôèáî-ñåòêó ñ öåëåâûìè óðîâíÿìè (ñðåäíåñðî÷íûå öåëè) - 0.9220 è 0.9300.
11
USDJPY Äâèæåíèå ïàðû ïî-ïðåæíåìó îãðàíè÷åíî ñòîðîíàìè ñõîäÿùåãîñÿ òðåóãîëüíèêà.
Âîçìîæíà îñòîðîæíàÿ ïðîäàæà îò 99.20, íî ýòî áóäåò çàâèñåòü îò òîãî, êàê îòêðîåòñÿ ÿïîíñêèé ôîíäîâûé ðûíîê.  ñëó÷àå ðîñòà èíäåêñà Nikkei 225 îò èäåè ïðîäàæè îòêàæóñü. AUDUSD Öåíà äîéäÿ äî óðîâíÿ 0.9500, è ïîòîïòàâøèñü íà íåì, ðåøèëà âñ¸-òàêè ïîéòè âíèç.
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Âàëþòíûé ðûíîê : èäåè è ïëàíû íà 04.11.13 - 08.11.13
Îäíàêî, ó÷èòûâàÿ ôàêò, ÷òî 2-3 íåäåëè íàçàä, ñîãëàñíî îò÷¸òàì CFTC, îïåðàòîðû áûëè â ñèëüíûõ íåòòî-ïðîäàæàõ, ïîêà âíå ðûíêà. Ïðîöåññ òåñòèðîâàíèÿ óðîâíÿ äåòàëüíî âèäåí íà òàéìôðåéìå Í4 :
Ñëåäóþùàÿ íåäåëÿ áóäåò î÷åíü áîãàòà âûõîäÿùåé ìàêðîýêîíîìè÷åñêîé ñòàòèñòèêîé. Âûäåëþ îñíîâíîå : ïí. Ðîçíè÷íûå ïðîäàæè â Àâñòðàëèè âò. Ðåøåíèå ïî ïðîöåíòíîé ñòàâêå Àâñòðàëèè, èíäåêñ CPI Øâåéöàðèè, PPI Åâðîçîíû è áåçðàáîòèöà â Íîâîé Çåëàíäèè. ñð. Òîðãîâûé áàëàíñ Àâñòðàëèè, Ïðîìûøëåííîé ïðîèçâîäñòâî â Âåëèêîáðèòàíèè ÷òâ. Áåçðàáîòèöà Àâñòðàëèè, ïðîì. ïðîèçâîäñòâî â Ãåðìàíèè, ðåøåíèÿ ïî ïðîöåíòíîé ñòàâêå ÅÖÁ è Áàíêà Àíãëèè, ÂÂÏ è çàÿâêè ïî áåçðàáîòèöå â ÑØÀ ïò. Òîðãîâûé áàëàíñ è áåçðàáîòèöà â Øâåéöàðèè, òîðãîâûé áàëàíñ Ãåðìàíèè, íîíôàðìû è áåçðàáîòèöà â ÑØÀ, áåçðàáîòèöà â Êàíàäå. Òàêæå áóäóò ìíîãî âûñòóïëåíèé ãëàâ ÔÐÑ, â òîì ÷èñëå è Á.Áåðíàíêå.
Òàêèì îáðàçîì òðåíä îñòà¸òñÿ íèñõîäÿùèì. Âíå ðûíêà. NZDUSD
Âñåì óäà÷è !-) Òðåéäåð-ëþáèòåëü Âàñèëèé Ìàëûõ
http://vassillio67.fxmag.ru
Ïàðà ìîæåò íàéòè ïîääåðæêó íà óðîâíÿõ 0.8180 (50% ôèáî-êîððåêöèè) è 0.8060 (38.2%).
12
FXMAG.RU © 2004-2013
http://vassillio67.fxmag.ru/
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ýêñïðåññ-ïîäïèñêà íà ïóáëèêàöèè ëó÷øèõ áëîããåðîâ íà Fxmag.ru
13
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
EUR/USD GBP/USD GOLD ñåòêà ýëãèð è âîëíîâîé àíàëèç
EUR/USD GBP/USD GOLD ÑÅÒÊÀ ÝËÃÈÐ È ÂÎËÍÎÂÎÉ ÀÍÀËÈÇ shestakov@aprofitraders.com
Ýäóàðä Øåñòàêîâ
EUR/USD Ñåòêà:
Èòàê, ÷òî ìû èìååì íà îêîí÷àíèå îêòÿáðÿ? Ïîñëåäíèå äâà ìåñÿöà ïàðà ñîõðàíÿëà ãðàíèöû âîñõîäÿùåãî êàíàëà. Õîòÿ ïàðàìåòðû êàíàëà îäèí ðàç èçìåíÿëèñü è êàíàë ïåðåñòðàèâàëñÿ, íî âñå äâèæåíèå îïèñûâàëîñü îäíèì âîñõîäÿùèì êàíàëîì.  ïîñëåäíèå äíè ïðîøåäøåãî ìåñÿöà èíñòðóìåíò ìîùíûì äâèæåíèå âíèç íàðóøèë ãðàíèöû êàíàëà ââåðõ, ïåðåøåë â ðàìêè íèñõîäÿùåãî, ÷òî ïîäòâåðæäàåò çàêðåïëåíèå öåíîé ïîä óðîâíåì 1.3555.  èòîãå, ðàáî÷èé êàíàë ó íàñ ñòàë íèñõîäÿùèé.  ñèëó ïðîñòîòû ôîðìàöèè, ðàññ÷èòàòü öåëè íèñõîäÿùåãî êàíàëà íå ïðåäñòàâëÿåòñÿ âîçìîæíûì. Îñíîâàíèé äëÿ ïîñòðîåíèÿ ïîòåíöèàëüíîãî êàíàëà ââåðõ íåäîñòàòî÷íî. Ïîýòîìó, äî ïîÿâëåíèÿ áîëåå ñëîæíîé êîíñòðóêöèè, ðàññìàòðèâàþ èíñòðóìåíò òîëüêî îòíîñèòåëüíî èìåþùåãîñÿ êàíàëà âíèç. Íà îêîí÷àíèå òîðãîâîé íåäåëè èíñòðóìåíò îñòàíîâèëñÿ ó íèæíåé ãðàíèöû êàíàëà, èñõîäÿ èç ÷åãî, ìîæíî ñäåëàòü âûâîä, ÷òî, ñòàâêó íà äâèæåíèå âíèç, áåç êîððåêöèè, ëó÷øå íå äåëàòü. Åñëè äâèæåíèå âíèç è áóäåò, òî, ñêîðåå âñåãî, îíî áóäåò ôëåòîîáðàçíûì. Âåðîÿòíåå âñåãî, ÷òî íà íîâîé òîðãîâîé íåäåëå ñëåäóåò îæèäàòü êîððåêöèþ ââåðõ äî óðîâíåé 1.3555, èëè äî ñåðåäèíû êàíàëà, èëè äî âåðõíåé ãðàíèöû êàíàëà. Èìåííî îò ýòèõ óðîâíåé ñëåäóåò èñêàòü òî÷êè âõîäà íà ïðîäàæó. Òàê æå, ñëåäóåò îáðàòèòü âíèìàíèå íà óðîâåíü 1,3645. Çàêðåïëåíèå íàä ýòèì óðîâíåì áóäåò ñâèäåòåëüñòâîâàòü î âåðîÿòíîé ñìåíå êàíàëà íà âîñõîäÿùèé. Ïðè äâèæåíèè âíèç, âàæíûìè óðîâíÿìè âûñòóïàþò - 1.3470, 1.3385, 1.3300 + âîñõîäÿùèå äèàãîíàëè(óðîâíè êîððåêöèé). Ïîêà ýòî âñÿ èíôîðìàöèÿ, êîòîðóþ ìîæíî âûæàòü èç òåêóùåé ðàçìåòêè, ïðè ïîÿâëåíèè óñëîâèé äëÿ ðàñ÷åòà öåëåé êàíàëà, âñÿ èíôîðìàöèÿ áóäåò âûëîæåíà â áëîã.
14
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
EUR/USD GBP/USD GOLD ñåòêà ýëãèð è âîëíîâîé àíàëèç
Âîëíîâàÿ ðàçìåòêà:
Òåêóùàÿ âîëíîâàÿ ðàçìåòêà èìååò äîñòàòî÷íî ïîëåçíîé èíôîðìàöèè, ÷òîáû âûÿâèòü áîëåå âåðîÿòíûå âàðèàíòû äàëüíåéøèõ ñîáûòèé. Òåêóùåå äâèæåíèå âíèç îêîí÷èëî âñþ âîëíó ââåðõ, êîòîðàÿ äëèëàñü ñ ñåíòÿáðÿ ìåñÿöà. Íà äàííûé ìîìåíò äâèæåíèå âíèç ìîæåò áûòü êàê êîððåêöèîííîé âîëíîé âÑ, òàê è âîëíîé ñòàðøåãî óðîâíÿ, êîòîðàÿ çàêîí÷èò âñþ ôîðìàöèþ ÀÂÑ óðîâíÿ Weekly. Ïî÷òè âñå öåëè äëÿ òåêóùåé âîëíû âíèç âûïîëíåíû, è íà îêîí÷àíèå òîðãîâ öåíà îñòàíîâèëàñü íà ïåðåñå÷åíèè äâóõ ôèáî óðîâíåé(50% êîð. è 423,6% èìï. ñåòîê). Ñ âûñîêîé âåðîÿòíîñòüþ ìîæíî óòâåðæäàòü, ÷òî â ïîíåäåëüíèê ïîéäåò äâèæåíèå âåðõ, êîòîðîå çàêîí÷èò íèñõîäÿùóþ âîëíó. Ðàññìîòðèì äâà âàðèàíòà äàëüíåéøèõ ñîáûòèé:
1) Âîëíà âíèç ÿâëÿåòñÿ êîððåêöèîííîé âÑ, òîãäà îíà íå ïðîáèâàåò íàêëîííûé êàíàë è ïèâîò 1.3470, è îò òåêóùåãî óðîâíÿ íàïðàâëÿåòñÿ ê òåêóùåìó ìàêñèìóìó 1.3830. 2) Âîëíà âíèç ÿâëÿåòñÿ ïåðâîé âîëíîé(À) â íèñõîäÿùåé ôîðìàöèè ÀÂÑ.  òàêîì ñëó÷àå, ñëåäóåò îæèäàòü êîððåêöèþ ââåðõ(Â) äî áîëåå âåðîÿòíûõ óðîâíåé 1.3560, 1.3650, 1.3695. È óæå îò îäíîãî èç ýòèõ óðîâíåé ïîéäåò âîëíà âíèç(Ñ), êîòîðàÿ áóäåò ïðîáèâàòü òåêóùèé ìèíèìóì, ïèâîò 1,3479 è íàêëîííûé êàíàë. Íà ýòîì àíàëèç ïàðû EUR/USD çàêîí÷åí, ïåðåõîäèì ê àíàëèçó ôóíòà.
15
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
EUR/USD GBP/USD GOLD ñåòêà ýëãèð è âîëíîâîé àíàëèç
GBP/USD Ñåòêà:
 îòëè÷èè îò eur/usd, ïî ôóíòó ïàðàìåòðû êàíàëà íå èçìåíèëèñü. Ïàðà ÷åòêî îòðàáîòàëà îäèí èç óðîâíåé ñîïðîòèâëåíèÿ ïðåäûäóùåãî êàíàëà 1.6265, ïîñëå ÷åãî ïåðåøëà â ïðîòèâîïîëîæíûé. Àíàëèçèðóÿ ðàçìåòêó, ìîæíî óâèäåòü, ÷òî âñå ïðåäûäóùèå êîððåêöèîííûå äâèæåíèÿ âûáèðàëè êàíàë ñ ïàðàìåòðîì øèðèíû 1, à èìïóëüñíûå äâèæåíèÿ âûáèðàëè ðàçðÿä êàíàëà 2. Òåêóùåå íèñõîäÿùåå äâèæåíèå âïèñûâàåòñÿ ïîêà â êàíàë ñ øèðèíîé 1. Ïîýòîìó, âûõîä íàâåðõ èç òåêóùåãî êàíàëà ñ ðàçðÿäîì 1, ìîæåò ñâèäåòåëüñòâîâàòü î íà÷àëå èìïóëüñíîãî äâèæåíèÿ ââåðõ. Ïî òåêóùåìó äâèæåíèþ âíèç, ìîæíî ðàññ÷èòàòü 2 öåëè âñåãî êàíàëà - 1.5845 è 1.5530. Äëÿ äàííîé ôîðìàöèè, èìåííî îò ýòèõ óðîâíåé âåðîÿòíî áóäåò âûõîä èç êàíàëà íàâåðõ. Òàê æå âàæíûìè îðèåíòèðàìè ïðè äâèæåíèè âíèç âûñòóïàþò óðîâíè - 1.5740, 1.5635 + íèæíÿÿ ãðàíèöà êàíàëà è âîñõîäÿùèå äèàãîíàëè. Äëÿ âîñõîäÿùåãî äâèæåíèÿ óðîâíÿìè ñîïðîòèâëåíèÿ âûñòóïàþò - 1.6055, 1.6160 è òåêóùèé ìàêñèìóì 1.6265. Âîëíîâàÿ ðàçìåòêà:
16
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
EUR/USD GBP/USD GOLD ñåòêà ýëãèð è âîëíîâîé àíàëèç
Íà ïðîøåäøåé íåäåëå, âîëíîé âíèç áûëà îêîí÷åíà âîñõîäÿùàÿ êîíñòðóêöèÿ ÀÂÑ45.  ïÿòíèöó âåñü äåíü ðàçâèâàëàñü ôîðìàöèÿ ÀÂÑí1 âíèç, êîòîðàÿ íà îêîí÷àíèå òîðãîâ âûïîëíèëà áîëüøèíñòâî öåëåé è óïåðëàñü â ðàéîí ïåðåñå÷åíèé 361.8 èìï. ñåòêè 23,6% êîð. ñåòêè è ïèâîò 1.5900. Âåðîÿòíåå âñåãî, áåç çíà÷èòåëüíîé êîððåêöèè, ïàðà íèæå íå ïîéäåò. Ïîýòîìó â ïîíåäåëüíèê îæèäàþ áàé èëè ãýï ââåðõ. Åñëè âîëíà âíèç ÿâëÿåòñÿ èìïóëüñíîé, òî ñëåäóåò îæèäàòü îòêàò íà áîëåå âåðîÿòíûå óðîâíè 1.5985, 1.6075, 1.6115, è îò íèõ èìïóëüñ ñ ïðîáîåì òåêóùåãî ìèíèìóìà. Ïðè âàðèàíòå, ÷òî òåêóùàÿ âîëíà âíèç êîððåêöèîííàÿ, à óðîâåíü 23%êîð. ÿâëÿåòñÿ îêîí÷àíèåì êîððåêöèè, òî òåêóùèé ìèíèìóì îáíîâëåí íå áóäåò è ïàðà ïîéäåò ïðîáèâàòü ìàêñèìóì 1.6245.
GOLD Ñåòêà:
Ñ òî÷êè çðåíèÿ àíàëèçà ðûíêà ñ ïîìîùüþ ñåòîê ýëãèð, çîëîòî áîëåå ñòàáèëüíî, ïðîãíîçèðóåìî è îòðàáîòêà öåëåé ÿâëÿåòñÿ áîëåå òî÷íîé, îòíîñèòåëüíî âàëþòíûõ ïàð. Òåêóùèå ïàðàìåòðû êàíàëû äåéñòâóþò ñ èþëÿ ýòîãî ãîäà. Ïîäâåäó èòîãè ñ ïðîøåäøåé ïóáëèêàöèè. Âî âðåìÿ ïðåäûäóùåãî àíàëèçà, èíñòðóìåíò íàõîäèëñÿ â âîñõîäÿùåì êàíàëå è ïîäîøåë ê öåëè1 - 1322. Ïîñëå îòðàáîòêè ýòîé öåëè1, îæèäàëàñü êîððåêöèÿ ê íèæíåé ãðàíèöå êàíàëà, îòðàáîòêà öåëè2 - 1361 è ñìåíà êàíàëà íà ïðîòèâîïîëîæíûé.  èòîãå, ýòîò ñöåíàðèé îòðàáîòàëñÿ íà 100%. Òåïåðü ïðîàíàëèçèðóåì òåêóùåå ïîëîæåíèå äåë. Èíñòðóìåíò íàõîäèòñÿ â íèñõîäÿùåì êàíàëå. Íà çàêðûòèå òîðãîâ çîëîòî îòðàáîòàëî ïåðâóþ öåëü 1309. Ñ ýòîãî ìîìåíòà èìååì äâà âàðèàíòà ñîáûòèé: 1) Öåëü 1309 áûëà îêîí÷àòåëüíîé äëÿ ýòîãî êàíàëà, ñëåäóåò îæèäàòü ïðîáîé âåðõíåé ãðàíèöû òåêóùåãî êàíàëà è ïåðåõîä â ïðîòèâîïîëîæíûé. Ïîäòâåðæäåíèåì òàêîãî ñöåíàðèÿ áóäåò, çàêðåïëåíèå öåíîé íàä óðîâíåì 1335.  òàêîì ñëó÷àå âàæíûìè áóäóò óðîâíè: 1352, 1368,1384.
17
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
EUR/USD GBP/USD GOLD ñåòêà ýëãèð è âîëíîâîé àíàëèç
2) Ïåðâàÿ öåëü áûëà ïðîìåæóòî÷íîé è ñëåäóåò îæèäàòü ïîõîä öåíû êî âòîðîé öåëè 1260. Ïðè òàêîì ðàñêëàäå, ñëåäóåò äîæäàòüñÿ êîððåêöèè äî ãðàíèöû êàíàëà, èëè 1319 è îò òóäà óæå îæèäàòü ïîõîä âíèç. Ïðè äâèæåíèå âíèç, îðèåíòèðàìè âûñòóïàþò óðîâíè: 1302, 1286, 1270 + âîñõîäÿùèå äèàãîíàëè(óðîâíè êîððåêöèé). Ïðè èçìåíåíèè ôîðìàöèè äâèæåíèÿ âíèç, öåëè êàíàëà ìîãóò îáíîâèòüñÿ.  òàêîì ñëó÷àå íîâûå öåëè áóäóò îïóáëèêîâàíû â áëîãå Âîëíîâàÿ ðàçìåòêà:
Âîëíîâàÿ ðàçìåòêà ìåíåå èíôîðìàòèâíà. Íà îêîí÷àíèå ïðîøåäøåé íåäåëè èìååì âíèç âîëíîâóþ ôîðìàöèþ ÀÂÑ, êîòîðàÿ ëîñòàòî÷íî ÷åòêî îòðàáîòàëà 50% êîððåêöèîííûé óðîâåíü îò ïðåäûäóùåé âîëíû. Îò ýòîãî óðîâíÿ âåðîÿòíî ïîéäåò ìèíèìóì êîððåêöèÿ ââåðõ. Ïðè äâèæåíèå ââåðõ ñëåäóåò îáðàòèòü âíèìàíèå íà ðåàêöèþ öåíû íà óðîâíè 1327(ïèâîò) è òåêóùèé ìàêñèìóì 1360. Ïðè äâèæåíèè âíèç çíà÷èìûìè óðîâíÿìè âûñòóïàþò 1294, 1277, 1269.
Íà ýòîì îáçîð îêîí÷åí, óäà÷íîãî âàì òðåéäà. Òðåéäåð è àíàëèòèê êîìïàíèè Aprofit Øåñòàêîâ Ýäóàðä shestakov@aprofitraders.com aprofit.fxmag.ru
18
FXMAG.RU © 2004-2013
aprofit.fxmag.ru
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ýêñïðåññ-ïîäïèñêà íà ïóáëèêàöèè ëó÷øèõ áëîããåðîâ íà Fxmag.ru
19
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Íîâàÿ âîëíà
ÍÎÂÀß ÂÎËÍÀ www.dailyfx.com
Òàéëåð Éåëë Â äàííîé ñòàòüå ìû îáñóäèì ñ âàìè ñëåäóþùèå âîïðîñû: •
ïîíèìàíèå áàçîâîé ìîäåëè;
•
îïðåäåëåíèå èìïóëüñîâ è êîððåêöèé íà ðûíêå;
•
ñîîòíîøåíèÿ Ôèáîíà÷÷è â ðàìêàõ âîëíîâîé ìîäåëè.
"ß ïðèïèñûâàþ çíà÷èòåëüíóþ äîëþ ñâîåãî óñïåõà ìåòîäó Âîëí Ýëëèîòòà". Ïàóëü Äæîíñ Ìû óæå ïèñàëè, ÷òî Âîëíû Ýëëèîòòà - ýòî âåëèêîëåïíûé òåõíè÷åñêèé èíñòðóìåíò äëÿ òîðãîâëè ïî òðåíäàì. Êðîìå òîãî, îí îêàçûâàåòñÿ íå ñòîëü óæ çàïóòàííûì, êàê ïðåäñòàâëÿþò ìíîãèå òðåéäåðû è àíàëèòèêè, åñëè âû ðàññìàòðèâàåòå ïåðâè÷íóþ öåëü èíñòðóìåíòà. Âîëíû Ýëëèîòòà ïðåäíàçíà÷åíû, ÷òîáû ïîìåñòèòü òåêóùåå äâèæåíèå ðûíêà â îïðåäåëåííûé êîíòåêñò. Ïîìåùåíèå ðûíêà â ñîîòâåòñòâóþùèé êîíòåêñò ìîæåò îêàçàòüñÿ âåñüìà ïîëåçíûì. Âî-ïåðâûõ, åñëè âû çíàåòå, ÷òî ðûíîê, íåäàâíî íàõîäèâøèéñÿ â ñèëüíîì òðåíäå, êîððåêòèðóåòñÿ, òî ìîæåòå îòñëåæèâàòü âîçîáíîâëåíèå ïðåäøåñòâóþùåãî òðåíäà, ÷òîáû âîéòè ïî áëàãîïðèÿòíîé öåíå. Òàêæå, âû ìîæåòå ðàññìîòðåòü ìîäåëü áîëåå äåòàëüíî, ÷òîáû óâèäåòü, íå èñòîùèëñÿ ëè ïðåäûäóùèé òðåíä, è ðåøèòü çàôèêñèðîâàòü ïðèáûëü èëè âîéòè â ñäåëêó â íàïðàâëåíèè íîâîãî òðåíäà. Áàçîâàÿ ìîäåëü
Äèàãðàììà 1. Ïîëíûé öèêë èç 8 âîëí Ýëëèîòòà.
20
Íà äèàãðàììå âûøå ïîêàçàíà äèíàìèêà ðûíêà â ñîîòâåòñòâèè ñ Âîëíàìè Ýëëèîòòà. Êàê âû âèäèòå, ÷àñòî ðûíî÷íîå äâèæåíèå ìîæíî ðàçëîæèòü íà ñèëüíûå òðåíäû è ìåíüøèå äâèæåíèÿ ïðîòèâ òðåíäà. Äâèæåíèÿ ïî òðåíäó èçâåñòíû êàê èìïóëüñíûå âîëíû, à êîíòð-òðåíäîâûå äâèæåíèÿ ðàññìàòðèâàþòñÿ êàê êîððåêöèÿ. Äðóãîé êëþ÷åâîé àñïåêò Âîëí Ýëëèîòòà - ýòî òî, ÷òî òðåíäû ÿâëÿþòñÿ ôðàêòàëüíûìè. Ïðîùå ãîâîðÿ, ýòî îçíà÷àåò, ÷òî êàæäàÿ èìïóëüñíàÿ âîëíà ìîæåò áûòü ðàçëîæåíà íà 5 ìåíüøèõ âîëí, è êàæäàÿ êîððåêöèÿ ìîæåò áûòü ðàçëîæåíà íà 3 ìåíüøèõ ñåãìåíòà êîíòð-òðåíäîâîãî äâèæåíèÿ. Îäíàêî, ÷àñòî íåò îñîáîé íåîáõîäèìîñòè ìàðêèðîâàòü êàæäûé îòäåëüíûé àñïåêò âîëíû. Èìïóëüñû è êîððåêöèè íà ðûíêàõ
Äèàãðàììà 2. Âîëíû Ýëëèîòòà íà äíåâíîì ãðàôèêå GBP/USD.
Êàê ïîêàçàíî âûøå, òðåíä èëè èìïóëüñ ðàçâîðà÷èâàþòñÿ â 5 âîëíàõ, òîãäà êàê êîððåêöèÿ ÷àñòî ïðîèñõîäèò â âèäå 3-âîëíîâîé ìîäåëè. Ìîæíî ÷àñòî óñëûøàòü îò ïîêëîííèêîâ Âîëí Ýëëèîòòà îáñóæäåíèå òîðãîâëè íà îñíîâå 5 è 3 âîëí, ïîòîìó ÷òî îíè èäåíòèôèöèðóþò òðåíäîâûå è êîíòðòðåíäîâûå äâèæåíèÿ, èñõîäÿ èç 5- è 3-âîëíîâûõ ìîäåëåé. Êðîìå òîãî, ÷òîáû ïîíÿòü îñíîâíîé 5-âîëíîâûé èìïóëüñ èëè òðåíä, âû ìîæåòå èñêàòü 3-âîëíîâóþ èëè ðàçâèâàþùóþñÿ êîððåêöèþ. Ñóòü ïîèñêà êîððåêöèè çàêëþ÷àåòñÿ â òîì, ÷òî ïî ìåðå âîçîáíîâëåíèÿ òðåíäà âû ìîæåòå èäåíòèôèöèðîâàòü çàâåðøåíèå êîððåêöèè, ÷òîáû âîéòè ïî õîðîøåé öåíå. Ìíîãèå òðåéäåðû, êîòîðûå íåçíàêîìû ñ âîëíàìè Ýëëèîòòà, ÷àñòî ïðåñëåäóþò ðûíîê èëè âõîäÿò â
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Íîâàÿ âîëíà
òðåíä ïðÿìî ïåðåä òåì, êàê íà÷èíàåòñÿ êîððåêöèÿ. Ýòî ïðèâîäèò ê çàêðûòèþ ñäåëîê ïî ñòîï-îðäåðó, ïîòîìó ÷òî îíè íå ïîíèìàþò ðûíî÷íûé êîíòåêñò è ñòðóêòóðó äâèæåíèÿ, âõîäÿ â ñäåëêó. Ïðè ðàññìîòðåíèè 5-âîëíîâîé ìîäåëè è 3-âîëíîâîé êîððåêöèè äëÿ ïîëó÷åíèÿ ðûíî÷íîãî êîíòåêñòà, âû ìîæåòå âèäåòü, ÷òî êîððåêöèÿ âàëþòíîé ïàðû GBP/USD èìååò âñå øàíñû ïðîäîëæèòüñÿ. Ïîýòîìó, ðåêîìåíäóåòñÿ ïîëó÷èòü êîíòåêñò ñ ïîìîùüþ âîëí Ýëëèîòòà, ÷òîáû ëó÷øå ïîíÿòü îáùóþ êàðòèíó äëÿ ïàðû GBP/USD. Êàê òîëüêî ýòî êîððåêöèîííîå äâèæåíèå â íèæíþþ ñòîðîíó çàâåðøèòñÿ, ìû ìîæåì èñêàòü ïîêóïêè íà âîçîáíîâëåíèè îáùåãî òðåíäà ê áîëåå âûñîêèì öåíàì. Âñå òî æå ñàìîå ìîæíî ïðèìåíèòü ê ëþáîé äðóãîé âàëþòíîé ïàðå. Âû ìîæåòå âçãëÿíóòü íà öåíîâóþ äèàãðàììó, íà êîòîðîé òîðãóåòå, è ïîñìîòðåòü, ìîæåòå ëè âû èäåíòèôèöèðîâàòü ëþáóþ 5- èëè 3-âîëíîâóþ ñòðóêòóðó. Ýòî ïîìîæåò âàì ïîíÿòü êîíòåêñò òåêóùåãî ðûíêà, ÷òîáû âû ìîãëè óâèäåòü çðåëîñòü òåêóùåãî òðåíäà èëè èñòîùåíèå êîððåêöèè. Ïîñëå òîãî, êàê âû èäåíòèôèöèðîâàëè ãîòîâíîñòü ðûíêà âîçîáíîâèòü òðåíä, âû ìîæåòå îáðàòèòüñÿ ê ñîîòíîøåíèÿì Ôèáîíà÷÷è, ÷òîáû îïðåäåëèòü, êóäà ðûíîê âåðîÿòíåå âñåãî ïîéäåò, ñîãëàñíî Âîëíàì Ýëëèîòòà. Ñîîòíîøåíèÿ Ôèáîíà÷÷è è Âîëíû Ýëëèîòòà "Êîãäà Ýëëèîòò íàïèñàë Çàêîí ïðèðîäû, îí îáúÿñíèë, ÷òî ïîñëåäîâàòåëüíîñòü Ôèáîíà÷÷è îáåñïå÷èâàåò ìàòåìàòè÷åñêîå îáîñíîâàíèå âîëíîâîìó ïðèíöèïó". Êàê òîëüêî âû ñìîãëè ïîëó÷èòü êîíòåêñò äëÿ òåêóùåãî òðåíäà, âû ìîæåòå îáðàòèòüñÿ ê ñîîòíîøåíèÿì Ôèáîíà÷÷è, ÷òîáû íàéòè öåëè â ïðåäåëàõ Âîëí Ýëëèîòòà. Äðóãèìè ñëîâàìè, ïðè òîðãîâëå íà îñíîâå Âîëí Ýëëèîòòà âû ìîæåòå ñ ïîìîùüþ âîññòàíîâëåíèé Ôèáîíà÷÷è îïðåäåëèòü òî÷íûå óðîâíè, ãäå âåðîÿòíî çàêîí÷èòñÿ êîððåêöèÿ. Êðîìå òîãî, âû ìîæåòå îòìåòèòü öåíîâûå öåëè, èñïîëüçóÿ ðàñøèðåíèÿ Ôèáîíà÷÷è. Îäèí èç êëþ÷åâûõ ìîìåíòîâ, íà êîòîðûå ñòîèò îáðàòèòü âíèìàíèå ïðè èñïîëüçîâàíèè âîññòàíîâëåíèé Ôèáîíà÷÷è â ðàìêàõ Âîëí Ýëëèîòòà - ýòî òî, ÷òî åñòü îïðåäåëåííûå óðîâíè, êîòîðûå íåîáõîäèìî îòñëåæèâàòü, ïðè ýòîì íåò óðîâíåé, êîòîðûå ðûíîê äîëæåí ïîðàçèòü.
21
Äèàãðàììà 3. Îïðåäåëåíèå öåëåé ñ ïîìîùüþ âîññòàíîâëåíèé Ôèáîíà÷÷è â ðàìêàõ Âîëí Ýëëèîòòà.
Ïîýòîìó, âû äîëæíû ñîñðåäîòî÷èòüñÿ íà öåíîâîì äåéñòâèè îêîëî òàêèõ óðîâíåé êàê 61.8% íà âîëíå 2 è 38.2% íà âîëíå 4. Åñëè âû âèäèòå íåäîñòàòîê óâåðåííîñòè â ïðîõîæäåíèè ýòèõ óðîâíåé, òî ìîæíî îæèäàòü âîçîáíîâëåíèÿ îáùåãî òðåíäà îò ýòèõ óðîâíåé. Äëÿ îïðåäåëåíèÿ öåíîâûõ öåëåé âû ìîæåòå èñïîëüçîâàòü òàêîé èíñòðóìåíò, êàê ðàñøèðåíèÿ Ôèáîíà÷÷è. ×òîáû ñïðîåêòèðîâàòü èñòîùåíèå ñëåäóþùåãî èìïóëüñà, áåðåòñÿ òðè òî÷êè íà äèàãðàììå. Íàèáîëåå ðàñïðîñòðàíåííûìè öåëÿìè ÿâëÿþòñÿ 61.8%-å, 100%-å è 161.8%-å ðàñøèðåíèå. Ýòî îçíà÷àåò, ÷òî òåêóùèé èìïóëüñ ñîñòàâèò 61.8%, 100% èëè 161.8% îò ïðåäøåñòâóþùåé âîëíû è ïðîñòî ïîêàçûâàåò âàì ïðîãðåññèþ è ñèëó òåêóùåãî òðåíäà. Çàêëþ÷åíèå Ìîäåëü Ýëëèîòòà ìîæåò áûòü ñëîæíîé äëÿ âîñïðèÿòèÿ, åñëè ïûòàòüñÿ ìàðêèðîâàòü êàæäóþ âîëíó è êàæäóþ êîððåêöèþ. Âìåñòî ýòîãî, ÿ ðåêîìåíäîâàë áû ñîñðåäîòî÷èòüñÿ íà áîëüøîé êàðòèíå. Äðóãèìè ñëîâàìè, ñìîòðåòü, ðàçâèâàåò ðûíîê èìïóëüñ èëè êîððåêöèþ. ×òî åùå áîëåå âàæíî, ðàçâèâàåò ëè ðûíîê êîððåêöèþ, êîòîðàÿ áëèçêà ê èñòîùåíèþ, ãäå ìû ìîæåì âîéòè â ðàñ÷åòå íà âîçîáíîâëåíèå òðåíäà. Forex Magazine ïî ìàòåðèàëàì www.dailyfx.com
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ñêðûòûå çàòðàòû
ÑÊÐÛÒÛÅ ÇÀÒÐÀÒÛ Ñïðýä áèä-àñê, êàê èçâåñòíî, åñòü íè÷òî èíîå, êàê ðàçíèöà ìåæäó öåíîé ïðåäëîæåíèÿ è öåíîé ñïðîñà íà òîò èëè èíîé ðûíî÷íûé àêòèâ. Îí ïðåäñòàâëÿåò ðàçíèöó ìåæäó ñàìîé âûñîêîé öåíîé, êîòîðóþ ïîêóïàòåëü ãîòîâ ïëàòèòü (ïðåäëîæåíèå) çà ðûíî÷íûé èíñòðóìåíò è ñàìîé íèçêîé öåíîé, êîòîðóþ ïðîäàâåö ãîòîâ çà íåãî ïðèíÿòü. Ñäåëêà ïðîèñõîäèò, ëèáî êîãäà ïîêóïàòåëü ïðèíèìàåò öåíó "àñê", ëèáî êîãäà ïðîäàâåö áåðåò öåíó "áèä". Ïðîñòûìè ñëîâàìè, ðûíîê áóäåò ðàçâèâàòü âîñõîäÿùèõ òðåíä, êîãäà ïîêóïàòåëè ïðåâîñõîäÿò ïî ÷èñëåííîñòè ïðîäàâöîâ, ïîñêîëüêó ïîêóïàòåëè ïðåäëàãàþò âñå áîëåå âûñîêóþ öåíó. Íàîáîðîò, ðûíîê áóäåò ðàçâèâàòü òåíäåíöèþ ê ñíèæåíèþ, êîãäà ïðîäàâöû ïðåâîñõîäÿò ïîêóïàòåëåé, ïîñêîëüêó äèñáàëàíñ ñïðîñà-ïðåäëîæåíèÿ âûíóäèò ïðîäàâöîâ ïîíèæàòü çàïðàøèâàåìóþ öåíó. Ñïðýä áèä-àñê èãðàåò âàæíóþ ðîëü ïðè òîðãîâëå íà ðûíêå, òàê êàê ýòî åñòü íè÷òî èíîå, êàê ñêðûòûå çàòðàòû, ïîíåñåííûå ïðè òîðãîâëå ëþáûì ôèíàíñîâûì èíñòðóìåíòîì - àêöèÿìè, îáëèãàöèÿìè, òîâàðíûìè ôüþ÷åðñàìè, îïöèîíàìè èëè âàëþòàìè. Ó÷åò ñïðýäà Âîò - êëþ÷åâûå ìîìåíòû, êîòîðûå íåîáõîäèìî èìåòü â âèäó ïðè ðàññìîòðåíèè ñïðýäà áèä-àñê: Ñïðýä îïðåäåëÿåòñÿ ëèêâèäíîñòüþ, à òàêæå ñïðî• ñîì è ïðåäëîæåíèåì íà îïðåäåëåííûé ðûíî÷íûé àêòèâ. Áîëüøèíñòâî âûñîêîëèêâèäíûõ èëè øèðîêî-òîðãóåìûõ èíñòðóìåíòîâ îáû÷íî èìåþò íàèáîëåå óçêèå ñïðýäû, ïîêà íåò êàêîãî-ëèáî ñåðüåçíîãî äèñáàëàíñà ìåæäó ñïðîñîì è ïðåäëîæåíèåì. Åñëè âîçíèêàåò ñóùåñòâåííûé äèñáàëàíñ è ñíèæàåòñÿ ëèêâèäíîñòü, òî ñïðýä áèä-àñê ìîæåò çíà÷èòåëüíî ðàñøèðèòüñÿ. Ñïðýä ïî àìåðèêàíñêèì àêöèÿì, íàïðèìåð, ñóçèë• ñÿ ïîñëå äðîáëåíèÿ àêöèé â 2001ã. Äî ýòîãî, áîëüøèíñòâî àìåðèêàíñêèõ àêöèé êîòèðîâàëèñü ïî äîëÿì â 1/16 äîëëàðà (6.25 öåíòîâ). Áîëüøèíñòâî àêöèé òåïåðü òîðãóåòñÿ ñî ñïðýäîì çíà÷èòåëüíî íèæå ýòîãî óðîâíÿ. Ñïðýä áèä-àñê ïðåäñòàâëÿåò ñîáîé çàòðàòû, êîòîðûå íå âñåãäà î÷åâèäíû íà÷èíàþùèì òðåéäåðàì è èíâåñòîðàì.  òî âðåìÿ êàê âåëè÷èíà ñïðýäà ìîæåò áûòü îòíîñèòåëüíî íåçíà÷èòåëüíîé äëÿ èíâåñòîðîâ, êîòîðûå òîðãóþò •
22
www.investopedia.com íå òàê ÷àñòî, îíà ìîæåò âûëèòüñÿ â âåñüìà áîëüøóþ ñóììó äëÿ àêòèâíûõ òðåéäåðîâ, êîòîðûå åæåäíåâíî ñîâåðøàþò ìíîæåñòâî ñäåëîê. Ñïðýäû ðàñøèðÿþòñÿ âî âðåìÿ ðåçêèõ ðûíî÷íûõ • äâèæåíèé èç-çà äèñáàëàíñà ñïðîñà-ïðåäëîæåíèÿ, ïîñêîëüêó ïðîäàâöû "äàâÿò" íà öåíó "áèä", à ïîêóïàòåëè îñòàþòñÿ äàëåêî â îæèäàíèè áîëåå íèçêèõ öåí, è íàîáîðîò.  ðåçóëüòàòå, ìàðêåò-ìåéêåðû ðàñøèðÿþò ñïðýä ïî äâóì ïðè÷èíàì: 1) ÷òîáû ñìÿã÷èòü áîëåå âûñîêèå ðèñêè ïîòåðü â ïåðèîäû ïîâûøåííîé âîëàòèëüíîñòè, è 2) ÷òîáû ïîäòîëêíóòü èíâåñòîðîâ íå òîðãîâàòü â òå÷åíèå òàêèõ ïåðèîäîâ, ïîñêîëüêó áîëüøåå ÷èñëî ñäåëîê óâåëè÷èâàåò ðèñê ìàðêåòìåéêåðîâ, îêàçàòüñÿ íà íåïðàâèëüíîé ñòîðîíå ðûíêà. Ïðèìåðû ðàñ÷åòà ñïðýäà Ïðèìåð 1: Äàâàéòå, ðàññìîòðèì àêöèþ, êîòîðàÿ òîðãóåòñÿ ïî 9.95$/10$. Öåíà "áèä" - 9.95$, à öåíà "àñê" - 10$.  ýòîì ñëó÷àå, ñïðýä áèä-àñê ðàâåí 5 öåíòîâ.  ïðîöåíòíîì îòíîøåíèè ñïðýä ñîñòàâëÿåò 0.05$/10$ èëè 0.50%. Ïîêóïàòåëü, êîòîðûé ïðèîáðåòåò àêöèþ çà 10$ è òóò æå ïðîäàñò åå ïî öåíå "áèä" 9.95$, ïîíåñåò ïîòåðþ â 0.50% ñòîèìîñòè òðàíçàêöèè èç-çà ýòîãî ñïðýäà. Ïîêóïêà è íåìåäëåííàÿ ïðîäàæà 100 àêöèé ïîâëåêëà áû ïîòåðþ â ðàçìåðå 5$, à ñäåëêà îáúåìîì 10.000 àêöèé - ïîòåðþ â 500$. Îäíàêî, â ïðîöåíòíîì îòíîøåíèè ïîòåðÿ áûëà áû òà æå ñàìàÿ â îáîèõ ñëó÷àÿõ. Ïðèìåð 2: Òåïåðü, äàâàéòå ðàññìîòðèì ñäåëêó íà ðûíêå ôîðåêñ. Äîïóñòèì, òðåéäåð ïîêóïàåò 100.000ˆ ñ èñïîëüçîâàíèåì êðåäèòíîãî ïëå÷à. Òåêóùàÿ êîòèðîâêà íà ðûíêå 1ˆ = 1.3300/1.3302$. Ñïðýä áèä-àñê â ýòîì ñëó÷àå ñîñòàâëÿåò 2 ïóíêòà.  ïðîöåíòíîì îòíîøåíèè, ñïðýä ðàâåí 0.015% (ò.å. 0.0002/ 1.3302) ïðè îáúåìå ñäåëêè â 100.000ˆ. Ïðè ðàññìîòðåíèè ñïðýäà íà ðûíêå ôîðåêñ, ñëåäóåò ó÷èòûâàòü íåñêîëüêî âàæíûõ ìîìåíòîâ: áîëüøèíñòâî ðîçíè÷íûõ ñäåëîê íà ðûíêå ôîðåêñ • çàêëþ÷àþòñÿ ñ èñïîëüçîâàíèåì áîëüøèõ êðåäèòíûõ ðû÷à-
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ñêðûòûå çàòðàòû
ãîâ, ïîýòîìó ñòîèìîñòü ñïðýäà ïî îòíîøåíèþ ê ñîáñòâåííûì àêòèâàì òðåéäåðà ìîæåò áûòü âåñüìà âûñîêà.  ïðèâåäåííîì âûøå ïðèìåðå, ïðåäïîëîæèì, ÷òî òðåéäåð èìååò òîðãîâûé äåïîçèò â 5.000$ (÷òî ïîäðàçóìåâàåò ðû÷àã ïðèáëèçèòåëüíî â 1:26.6 ïðè ñäåëêå â 100.000ˆ).  ýòîì ñëó÷àå, ñòîèìîñòü ñïðýäà â 20$ ñîñòàâèò 0.4% îò áàëàíñà òðåéäåðà. äëÿ áûñòðîãî âû÷èñëåíèÿ ñòîèìîñòè ñïðýäà â ïðî• öåíòíîì îòíîøåíèè îò òîðãîâîãî ñ÷åòà, ìîæíî ïðîñòî óìíîæèòü ïðîöåíò ñïðýäà íà âåëè÷èíó ðû÷àãà. Íàïðèìåð, åñëè ñïðýä ñîñòàâëÿåò 5 ïóíêòîâ (1.3300/1.3305), è ðû÷àã ðàâåí 1:50, òî ñòîèìîñòü ñïðýäà, êàê ïðîöåíò îò òîðãîâîãî äåïîçèòà, ñîñòàâèò öåëûõ 1.879% (0.0376% * 50). ðàñõîäû íà ñïðýä ìîãóò ðåçêî âîçðàñòè ïðè ñêîðî• ïàëèòåëüíîé òîðãîâëå íà ðûíêå ôîðåêñ, ãäå ïåðèîä óäåðæàíèÿ ñäåëîê èëè èíâåñòèöèîííûé ãîðèçîíò îáû÷íî íàìíîãî êîðî÷å, ÷åì ïðè òîðãîâëå àêöèÿìè. Ïðèìåð 3: Çäåñü ìû ðàññìîòðèì ïðèìåð òîðãîâëè îïöèîíàìè. Ñêàæåì, âû ïîêóïàåòå êðàòêîñðî÷íûé "êîëë"-îïöèîí íà àêöèþ XYZ, ïîñêîëüêó ïðèäåðæèâàåòåñü áû÷üåãî âçãëÿäà ïî íåé. Àêöèÿ òîðãóåòñÿ ïî öåíå 31.39$/31.40$, è îäíîìåñÿ÷íûé "êîëë"-îïöèîí ñ öåíîé èñïîëíåíèÿ 32$ òîðãóåòñÿ ïî 0.72$/0.73$.  ýòîì ñëó÷àå, ñïðýä áèä-àñê ñîñòàâèò âñåãî îäèí öåíò, îäíàêî â ïðîöåíòíîì îòíîøåíèè ýòî - áîëüøå 1.37%. Áàçîâàÿ àêöèÿ òàêæå òîðãóåòñÿ ñî ñïðýäîì â îäèí öåíò, íî çäåñü â ïðîöåíòíîì îòíîøåíèè ýòî ñîñòàâëÿåò íàìíîãî ìåíüøå - 0.032%, èç-çà áîëåå âûñîêîé öåíû àêöèè ïî ñðàâíåíèþ ñ îïöèîíîì. Îäíàêî, ïðè òîðãîâëå îïöèîíàìè, òðåéäåðà, âðÿä ëè, óäåðæèò çíà÷èòåëüíî áîëåå âûñîêèé ñïðýä, òàê êàê îñíîâíûì ìîòèâîì ïîêóïêè "êîëë"-îïöèîíà ÿâëÿåòñÿ ó÷àñòèå â ïîâûøåíèè áàçîâîé àêöèè ïðè ñíèæåíèè äîëè ñîáñòâåííîãî êàïèòàëà, òðåáóåìîãî äëÿ ïðÿìîé ïîêóïêè àêöèè. Ó÷åò ñïðýäà â òîðãîâëå • Èñïîëüçîâàíèå ëèìèò-îðäåðîâ: èíîãäà èñïîëüçîâàíèå ëèìèò-îðäåðîâ äëÿ âõîäà â ðûíîê ïðåäïî÷òèòåëüíåå, íåæåëè ñîâåðøåíèå ñäåëîê íåïîñðåäñòâåííî ïî ðûíêó, êîòîðûå èñïîëíÿþòñÿ ïî ïðåâàëèðóþùåé ðûíî÷íîé öåíå.
23
Íà ñòðåìèòåëüíûõ ðûíêàõ, èñïîëüçîâàíèå ðûíî÷íûõ îðäåðîâ ìîæåò ïðèâåñòè ê ïîêóïêå ïî áîëåå âûñîêîé öåíå, ÷åì ïðåäïîëàãàëîñü, è ïðîäàæå ïî áîëåå íèçêîé öåíå. Íàïðèìåð, åñëè ïðåîáëàäàþùàÿ öåíà àêöèè, êîòîðóþ âû õîòèòå êóïèòü, ðàâíà 9.95$/10$, òî âìåñòî òîãî, ÷òîáû ïîêóïàòü ïî 10$, ìîæíî âûñòàâèòü äëÿ ýòîãî öåíó "áèä" â 9.97$.  òî âðåìÿ êàê âîçìîæíîñòü ïîëó÷åíèÿ àêöèè íà 3 öåíòà äåøåâëå ñâÿçàíà ñ ðèñêîì âîîáùå îñòàòüñÿ âíå èãðû èç-çà ïîâûøåíèÿ öåíû, âû âñåãäà ìîæåòå èçìåíèòü ñâîþ öåíó ïðåäëîæåíèÿ, åñëè ïîòðåáóåòñÿ. Ïî êðàéíåé ìåðå, âû íå áóäåòå ïîêóïàòü àêöèþ ïî 10.05$, ïîòîìó ÷òî âîøëè ïî ðûíî÷íîìó îðäåðó, à öåíà òåì âðåìåíåì ïðîäâèíóëàñü ââåðõ. Èçáåãàíèå ïðîáëåì ñ ëèêâèäíîñòüþ: èñïîëüçîâàíèå • ëèìèò-îðäåðîâ òàêæå ïîçâîëÿåò âàì èçáåæàòü ïðîáëåì ñ ëèêâèäíîñòüþ, ñ êîòîðûìè ñòàëêèâàþòñÿ áîëüøèíñòâî ýëåêòðîííûõ ñåòåé (ECN), êîãäà âû èñïîëüçóåòå ðûíî÷íûå îðäåðà, èñïîëíÿåìûå ïî ïðåîáëàäàþùèì öåíàì "áèä" è "àñê". • Îöåíêà ïðîöåíòà ñïðýäà: êàê äåìîíñòðèðóåò ïðèìåð âûøå, ñïðýäû áèä-àñê ìîãóò áûòü âåñüìà ñóùåñòâåííû, åñëè â òîðãîâëå èñïîëüçóþòñÿ âûñîêèå êðåäèòíûå ðû÷àãè. Îöåíèòå ñïðýä â ïðîöåíòíîì îòíîøåíèè, òàê êàê 5-öåíòîâûé ñïðýä äëÿ àêöèè â 10$ íàìíîãî áîëüøå â ïðîöåíòàõ, ÷åì 5-öåíòîâûé ñïðýä äëÿ àêöèè â 40$.
Ïîèñê íàèáîëåå óçêèõ ñïðýäîâ: ýòî îñîáåííî àêòó• àëüíî äëÿ ðîçíè÷íûõ ôîðåêñ-òðåéäåðîâ, êîòîðûì íåäîñòóïíû ñïðýäû â äîëè ïóíêòà, êàê äëÿ èíñòèòóöèîíàëüíûõ èãðîêîâ íà ìåæáàíêîâñêîì ðûíêå. Ïîèñê ðîçíè÷íûõ ôîðåêñ-áðîêåðîâ ñ íàèáîëåå óçêèìè ñïðýäàìè ïîçâîëèò óëó÷øèòü âàøè øàíñû íà óñïåõ. Çàêëþ÷åíèå Îáðàòèòå âíèìàíèå íà ñïðýä áèä-àñê, òàê êàê ýòî - ñêðûòûå çàòðàòû ïðè òîðãîâëå ëþáûì ôèíàíñîâûì èíñòðóìåíòîì. Øèðîêèé ñïðýä ìîæåò çíà÷èòåëüíî ñîêðàòèòü òîðãîâóþ ïðèáûëü è óñóãóáèòü ïîòåðè. Íåãàòèâíûå âîçäåéñòâèÿ ñïðýäà áèä-àñê ìîãóò áûòü ñìÿã÷åíû, åñëè èñïîëüçîâàòü ëèìèò-îðäåðà, îöåíèâàòü ïðîöåíòíîå çíà÷åíèå ñïðýäà è âûáèðàòü áðîêåðîâ ñ íàèáîëåå óçêèìè ñïðýäàìè. Forex Magazine ïî ìàòåðèàëàì www.investopedia.com
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ýòàëîí âðåìåíè
ÝÒÀËÎÍ ÂÐÅÌÅÍÈ Íåéë Ôóëåð Íåéë Ôóëåð ñïåöèàëèçèðóåòñÿ íà òîðãîâûõ ñòðàòåãèÿõ äëÿ ðûíêà ôîðåêñ, îñíîâàííûõ íà öåíîâîì äåéñòâèè. Íåéë èìååò îáøèðíóþ îáó÷àþùóþ ïðîãðàììó ïî òîðãîâëå íà ðûíêå ôîðåêñ. Ïîìèìî íåïîñðåäñòâåííî êóðñîâ, îí ïðåäîñòàâëÿåò ñòóäåíòàì âèäåî-óðîêè, âåáèíàðû, åæåäíåâíûå èíôîðìàöèîííûå áþëëåòåíè è ôîðóì äëÿ îáñóæäåíèÿ òîðãîâëè â ðåæèìå ðåàëüíîãî âðåìåíè.  äàííîé ñòàòüå ÿ õîòåë ïîäíÿòü î÷åíü âàæíóþ òåìó èñïîëüçîâàíèÿ öåí çàêðûòèÿ íà ðûíêå ôîðåêñ ïðè òîðãîâëå ïî ñòðàòåãèÿì öåíîâîãî äåéñòâèÿ - ðå÷ü èäåò îá èñïîëüçîâàíèè íüþ-éîðêñêîãî âðåìåíè. Ñëåäóåò ïîíèìàòü, ÷òî íå âñå ãðàôèêè âàëþòíûõ ïàð îäèíàêîâû, ïîýòîìó âû äîëæíû áûòü óâåðåíû, ÷òî ïîëüçóåòåñü ãðàôèêàìè ïðîôåññèîíàëüíîãî óðîâíÿ, êîòîðûå îòêðûâàþòñÿ è çàêðûâàþòñÿ â óíèñîí ñ Íüþ-Éîðêîì. Ýòî áóäåò ãàðàíòèðîâàòü, ÷òî âû âèäèòå ñàìûå òî÷íûå öåíîâûå äàííûå, è ñïîñîáíû àíàëèçèðîâàòü òå æå ñàìûå òîðãîâûå ñèãíàëû, ÷òî è áîëüøèíñòâî òðåéäåðîâ, ïðàêòèêóþùèõ ìîè ñòðàòåãèè öåíîâîãî äåéñòâèÿ.  ïðîòèâíîì ñëó÷àå ó âàñ ìîãóò âîçíèêíóòü ïóòàíèöà ïðè ïîïûòêå àíàëèçèðîâàòü "ïóñòûå" öåíîâûå äàííûå. Ê ñîæàëåíèþ, íå âñå áðîêåðû ïðåäîñòàâëÿþò âîçìîæíîñòü îòîáðàæàòü öåíîâûå äàííûå â ëþáîé óäîáíîé ôîðìå. Ïîýòîìó ìîæåò âñòàòü âîïðîñ âûáîðà ïîäõîäÿùåãî áðîêåðà. Ïîìèìî âñåõ òåõ êðèòåðèåâ âûáîðà áðîêåðà, î êîòîðûõ ÷àñòî óïîìèíàåòñÿ â ñòàòüÿõ (ñì. â ïðîøëûõ âûïóñêàõ æóðíàëà) âû äîëæíû åùå îáðàòèòü âíèìàíèå íà âîçìîæíîñòü îòîáðàæåíèÿ öåíîâûõ äàííûõ â íàèáîëåå óäîáíîé äëÿ âàñ ôîðìå. Äëÿ ýôôåêòèâíîé òîðãîâëè ïî ñòðàòåãèÿì íà îñíîâå öåíîâîãî äåéñòâèÿ âàì ïîíàäîáèòñÿ áðîêåð ñ ãðàôèêàìè çàêðûòèÿ ïî Íüþ-Éîðêó, êîòîðûå èìåþò 5 äíåâíûõ áàðîâ â íåäåëþ, à íå 6. Äàâàéòå, ïîäðîáíåå ðàññìîòðèì, ïî÷åìó ýòî òàê âàæíî. Öåííîñòü çàêðûòèÿ Çàêðûòèå äíÿ íà ðûíêå ôîðåêñ ïðîèñõîäèò â 16:59:59 íüþ-éîðêñêîãî âðåìåíè è îçíà÷àåò îêîí÷àíèå òîðãîâîé
24
www.learntotradethemarket.com ñåññèè òåêóùåãî äíÿ è íà÷àëî íîâîé ñåññèè, êîòîðîå ïðîèñõîäèò â 17.00 íüþ-éîðêñêîãî âðåìåíè, ïîñêîëüêó íà÷èíàåòñÿ òîðãîâëÿ â Íîâîé Çåëàíäèè/Àâñòðàëèè. Çàêðûòèå Íüþ-Éîðêà òàêæå îòðàæàåò çàâåðøåíèå 2-îé ïî îáúåìó òîðãîâ ñåññèè - íüþ-éîðêñêîé òîðãîâîé ñåññèè. Öåíû çàêðûòèÿ èãðàþò î÷åíü âàæíóþ ðîëü íà ëþáîì ðûíêå, ïîòîìó ÷òî îíè îòðàæàþò, êòî â èòîãå âûèãðàë ñðàæåíèå íà ýòîé ñåññèè, áûêè è ìåäâåäè. Òàêæå, ïîñêîëüêó ìû òîðãóåì íà îñíîâå öåíîâîãî äåéñòâèÿ, ñîñðåäîòà÷èâàÿñü íà äíåâíîì ìàñøòàáå, ìû äîëæíû ïðèñòàëüíî ñëåäèòü çà öåíàìè çàêðûòèÿ íà äíåâíûõ ãðàôèêàõ, ïðåæäå ÷åì ìû ñìîæåì ïðàâèëüíî èäåíòèôèöèðîâàòü ñèãíàë öåíîâîãî äåéñòâèÿ, è èìåííî íà äíåâíîì ãðàôèêå ôîðìèðóåòñÿ ìíîãî ñóùåñòâåííûõ òîðãîâûõ óñòàíîâîê öåíîâîãî äåéñòâèÿ. Âñëåäñòâèå òîãî, ÷òî òðåéäåðàì êðàéíå âàæíî îñâîèòü òîðãîâûå ñòðàòåãèè íà îñíîâå äíåâíûõ ãðàôèêîâ, ìû äîëæíû âèäåòü íàèáîëåå òî÷íóþ è àäåêâàòíóþ äíåâíóþ öåíó çàêðûòèÿ.  ïðåäûäóùèõ ñòàòüÿõ ÿ óæå ïèñàë, ÷òî ìîè ñòðàòåãèè íà îñíîâå öåíîâîãî äåéñòâèÿ ñîñðåäîòî÷åíû íà äíåâíûõ ãðàôèêàõ. Ïîýòîìó ÿ íàñòîÿòåëüíî ðåêîìåíäóþ âñåì ïîëüçîâàòüñÿ "ïðàâèëüíûìè" ãðàôèêàìè ñ öåíîé çàêðûòèÿ ïî íüþ-éîðêñêîìó âðåìåíè. Äåëî â òîì, ÷òî íå âñå ïëàòôîðìû MetaTrader îäèíàêîâû. Ôàêòè÷åñêè, áîëüøèíñòâî ïîñòàâùèêîâ öåíîâûõ äàííûõ äëÿ MT4 áåðóò çà îñíîâó âðåìÿ ïî Ãðèíâè÷ó (GMT) è ïîêàçûâàþò 6 äíåâíûõ áàðîâ, ÷òî ÿâëÿåòñÿ íåïðàâèëüíûì è èíîãäà ïðèâîäèò ê ëîæíûì ñèãíàëàì, à ýòî ìîæåò âûçâàòü î÷åíü áîëüøèå ïðîáëåìû. Âû íå ñìîæåòå ñëåäîâàòü òîðãîâûì ìîäåëÿì, åñëè èñïîëüçóåòå íåïðàâèëüíûå ãðàôèêè. Ðàñõîæäåíèå öåíîâûõ ãðàôèêîâ Îáðàòèòå âíèìàíèå íà íåáîëüøèå âîñêðåñíûå áàðû íà ãðàôèêàõ ñ äðóãèì (íå íüþ-éîðêñêèì) âðåìåíåì (äèàãðàììà ñëåâà). Ýòèõ âîñêðåñíûõ áàðîâ íå äîëæíî çäåñü áûòü, òàê êàê îíè ïðîòèâîðå÷àò ðåàëüíîñòè. Îíè ëèøü çàíèìàþò ìåñòî è äîáàâëÿþò íåíóæíûå ïåðåìåííûå íà ãðàôèê, ÷òî ìîæåò ââåñòè âàñ â çàáëóæäåíèå è âûçâàòü ëîæíûå ñèãíàëû. Åñòü òîëüêî 5 òîðãîâûõ äíåé â íåäåëþ ó êàæäîãî èç
FXMAG.RU © 2004-2013
4 ÍÎßÁÐß 2013 ¹ 500/43
Ýòàëîí âðåìåíè
îñíîâíûõ öåíòðîâ âàëþòíûõ òîðãîâ â ìèðå, íî èç-çà êðóãëîñóòî÷íîãî õàðàêòåðà ðûíêà ôîðåêñ íåêîòîðûå ïëàòôîðìû ïîêàçûâàþò âîñêðåñíûé áàð, à ýòî - íåïðàâèëüíî è íåíóæíî.
Çàêëþ÷åíèå Êàê âûÿñíèëîñü, ëèøü íåìíîãèå áðîêåðû ïðåäëàãàþò ðåàëüíûå "5-äíåâíûå ãðàôèêè" ñ ïðàâèëüíîé ôîðìîé îòêðûòèÿ è çàêðûòèÿ äíåâíûõ áàðîâ. ß è ìîè ÷èòàòåëè èñïîëüçóþò 5-äíåâíûå ãðàôèêè ñ çàêðûòèåì ïî Íüþ-Éîðêó, ÷òîáû âèäåòü êîððåêòíûå òîðãîâûå ñèãíàëû öåíîâîãî äåéñòâèÿ.  ïðîòèâíîì ñëó÷àå, âû íå ñìîæåòå âèäåòü òå æå ñàìûå òîðãîâûå óñòàíîâêè/ñèãíàëû. Ê ñîæàëåíèþ, òîðãîâàÿ ïëàòôîðìà MetaTrader íå ïîçâîëÿåò ïðèñïîñàáëèâàòü âðåìÿ îòîáðàæåíèÿ ãðàôèêîâ. Âðåìÿ, ïî êîòîðîìó âàøè äíåâíûå ãðàôèêè çàêðûâàþòñÿ, óñòàíîâëåíî áðîêåðîì.
Äèàãðàììà 1. Ðàçíèöà ìåæäó ãðàôèêàìè ñ íüþ-éîðêñêèì è äðóãèì âðåìåíåì.
Òî÷íîñòü òîðãîâûõ ñèãíàëîâ Åñëè âû õîòèòå âèäåòü òå æå ñàìûå ãðàôèêè è ôîðìàöèè, ÷òî è â êëàññè÷åñêèõ ïðèìåðàõ, òî äîëæíû èñïîëüçîâàòü ãðàôèêè ñ ïðàâèëüíûì îòîáðàæåíèåì äàííûõ, ò.å. ñ çàêðûòèåì ïî íüþ-éîðêñêîìó âðåìåíè.
Òàêèì îáðàçîì, ïîìèìî äðóãèõ òðåáîâàíèé ê áðîêåðó (ïîäêîíòðîëüíîñòü ðåãóëèðóþùèì îðãàíàì, ïðÿìîé äîñòóï ê öåíàì áàíêîâ, øèðîêèé ñïåêòð ðûíî÷íûõ èíñòðóìåíòîâ, âêëþ÷àÿ CFD, òîâàðíûå ôüþ÷åðñû è èíäåêñû è ò.ä.), äëÿ ìåíÿ îïðåäåëÿþùèì êðèòåðèåì ÿâëÿåòñÿ âðåìÿ îòîáðàæåíèÿ öåíîâûõ äàííûõ. Forex Magazine ïî ìàòåðèàëàì www.learntotradethemarket.com
Íàïðèìåð, ÿ è ìîè ÷èòàòåëè ïðîïóñòèëè áû ïðèáëèçèòåëüíî 200-ïóíêòîâîå äâèæåíèå, êîòîðîå ïîñëåäîâàëî ïîñëå òîðãîâîé óñòàíîâêè "ðàçâîðîòíûé ïèí-áàð" íà ãðàôèêå ñ äíåâíûì çàêðûòèåì ïî Íüþ-Éîðêó (íà äèàãðàììå ñëåâà), åñëè áû ðàññìàòðèâàëè ãðàôèêè ñ çàêðûòèåì íå ïî íüþéîðêñêîìó âðåìåíè.
Äèàãðàììà 2. Ðàçëè÷èå ñèãíàëîâ äëÿ ãðàôèêîâ ñ íüþ-éîðêñêèì è äðóãèì âðåìåíåì.
25
FXMAG.RU © 2004-2013