19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Åæåíåäåëüíîå èíòåðíåò èçäàíèå
1
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Ñîäåðæàíèå Îáçîð ðûíêà çà 15 ìàÿ ................................................................................................................................ 3 Àíàëèòè÷åñêèé îáçîð îò êîìïàíèè FBS. Àíàëèç Èøèìîêó .................................................................. 6 Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 18.05.2014 .......................................................................................... 8 Ìîäåëè ÝËÃÈÐ: GOLD, GBP/USD, AUD/USD, USD/JPY .................................................................... 12 Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ .......... 17 Òðè øàãà âïåðåä ........................................................................................................................................ 24 Îáëàñòü ñîáûòèé ....................................................................................................................................... 26 Òîðãîâûé ïðîöåññ ..................................................................................................................................... 30
“FOREX MAGAZINE” - ïîáåäèòåëü â íîìèíàöèè 'ËÓ×ØÈÉ ÌÅÄÈÀ ÐÅÑÓÐÑ' (BEST MEDIA RESOURCE) FOREX EXPO AWARDS 2008,2010.2012
Ãåíåðàëüíûé ñïîíñîð æóðíàëà “FOREX MAGAZINE” Ãðóïïà êîìïàíèé "Àëüïàðè" www.alpari.ru +7 (495) 710-76-76
Îôèöèàëüíûé ñàéò æóðíàëà Forex Magazine: http://www.fxmag.ru Ïî âîïðîñàì ðàçìåùåíèÿ ðåêëàìû îáðàùàòüñÿ: reklama@fxmag.ru
2
Ëèöåíçèÿ Ìèíïå÷àòè Ýë ¹ ÔÑ 77-20968 ÎÎÎ “ÔîðåêñÌàãàçèí”
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ðûíêà çà 15 ìàÿ
ÎÁÇÎÐ ÐÛÍÊÀ ÇÀ 15 ÌÀß Èðèíà Ðîãîâà
http://www.fxclub.org/
Ïî èòîãàì ïðîøåäøåé ðàáî÷åé ïÿòèäíåâêè âàëþòû ïðîäåìîíñòðèðîâàëè ðàçíîíàïðàâëåííûå äâèæåíèÿ. Åâðî è ôóíò çàâåðøèëè åå ñ ïîòåðÿìè ïî îòíîøåíèþ ê äîëëàðó. Îáùååâðîïåéñêàÿ âàëþòà îñëàáëà íà 0,47%, áðèòàíñêàÿ íà 0,2%. À âîò èåíà ñìîãëà ïðîäåìîíñòðèðîâàòü ðîñò íà 0,29%. EUR/USD áîëüøóþ ÷àñòü íåäåëè îñòàâàëàñü ïîä äàâëåíèåì, ïîñêîëüêó îïóáëèêîâàííàÿ ìàêðîýêîíîìè÷åñêàÿ ñòàòèñòèêà íå äàëà ïîâîäà äëÿ îïòèìèçìà. Íà÷àëîñü âñå ñ îïóáëèêîâàííîãî âî âòîðíèê èññëåäîâàíèÿ äåëîâûõ íàñòðîåíèé â Ãåðìàíèè èíñòèòóòà ZEW.  ìàå èíäåêñ ýêîíîìè÷åñêèõ îæèäàíèé ñíèçèëñÿ äî 33,1 ïðîòèâ ïðîãíîçà ñíèæåíèÿ ê 41,3, ÷òî ñâèäåòåëüñòâóåò î áåñïîêîéñòâå áèçíåñ-ñîîáùåñòâà îòíîñèòåëüíî ïåðñïåêòèâ ýêîíîìèêè. Õîòÿ èíäåêñ òåêóùåé ñèòóàöèè (62,1 ïðîòèâ 60,5)îòðàçèë, ÷òî â íàñòîÿùåå âðåìÿ ýêîíîìèêà ñòðàíû ñïðàâëÿåòñÿ ñî ñëîæèâøèìèñÿ óñëîâèÿìè. Ýòî ïîäòâåðäèëè è äàííûå ïî ÂÂÏ Ãåðìàíèè çà 1 êâàðòàë. Ïîêàçàòåëü âûðîñ íà 0,8% â êâàðòàëüíîì (ïðîãíîç 0,7%) è 2,3% â ãîäîâîì ñîîòíîøåíèè. Íî, óâû, ýòî íå ïîìîãëî ýêîíîìèêå åâðîçîíû â öåëîì ïðîäåìîíñòðèðîâàòü ðîñò õîòÿ áû â ñîîòâåòñòâèè ñ ïðîãíîçàìè. ÂÂÏ çà 1 êâàðòàë ñîñòàâèë 0,2% êâ/êâ, 0,9% ã/ã (îæèäàíèÿ 0,4% è 1,1%, ñîîòâåòñòâåííî). Âñå ýòî ïðèâåëî ïàðó ê 2,5 ìåñÿ÷íîìó ìèíèìóìó íà óðîâíå 1,3648. Òàêèì îáðàçîì, ïîÿâëÿþòñÿ âñå íîâûå äîâîäû â ïîëüçó òîãî, ÷òî ÅÖÁ áóäåò âûíóæäåí ïîéòè íà äîïîëíèòåëüíîå ñòèìóëèðîâàíèå. Ìàñëà â îãîíü ïîäëèë è Áóíäåñáàíê, çàÿâèâ, ÷òî îí ãîòîâ ïîääåðæàòü ñìÿã÷åíèå ìîíåòàðíîé ïîëèòèêè. GBP/USD òàêæå îáíîâèë 4-õ íåäåëüíûé ìèíèìóì íà óðîâíå 1,6730.  ïîñëåäíåå âðåìÿ ìîæíî áûëî îòìåòèòü íåêîòîðóþ ïåðåêóïëåííîñòü ôóíòà è, ñëåäîâàòåëüíî, íèñõîäÿùàÿ êîððåêöèÿ áûëà â äàííîé ñèòóàöèè çàêîíîìåðíîé. Íî â ñðåäó ïîÿâèëèñü è ôóíäàìåíòàëüíûå ïîâîäû äëÿ ñíèæåíèÿ. Îò÷åò ïî ðûíêó òðóäà ïîäòâåðäèë, ÷òî ñíèæåíèå áåçðàáîòèöû ïðîèñõîäèò áîëåå ìåäëåííûìè òåìïàìè, ÷åì îæèäàëîñü. Ðîñò çàðàáîòíîé ïëàòû òàêæå çàìåäëÿåòñÿ (1,7% ïðîòèâ ïðîãíîçà 2,1%).  èíôëÿöèîííîì îò÷åòå îò Áàíêà Àíãëèè ðåãóëÿòîð îòìåòèë, ÷òî ïî åãî ïðîãíîçàì èíôëÿöèÿ â 2014 è 2015 ãîäàõ ñîñòàâèò 1,8%, â 2016 ãîäó - 1,9%. ÂÂÏ Âåëèêîáðèòàíèè óâåëè÷èòñÿ íà 3,4% â 2014 è íà 2,9% â 2015. À âîò Ìàðê Êàðíè, êàê âñåãäà, îêàçàëñÿ äîñòàòî÷íî îñòîðîæåí.  ñâîåì âûñòóïëåíèè ãëàâà Áàíêà Àíãëèè ïðèçíàë, ÷òî ýêîíîìèêà óæå ïî÷òè äîñòèãëà îòìåòêè, íà êîòîðîé ÌÐÑ äîëæåí áóäåò ïîéòè íà ïîâûøåíèå ñòàâêè. Íî îòñóòñòâèå ÷åòêèõ âðåìåííûõ îðèåíòèðîâ òîëüêî óñèëèëî ðàçî÷àðîâàíèå ðûíêà. USD/JPY â òå÷åíèå íåäåëè ïðîäåìîíñòðèðîâàëà ðàçíîíàïðàâëåííûå äâèæåíèÿ, îòìåòèâ ìàêñèìóì íà óðîâíå 102.36 è ìèíèìóì íà 101,31. Âî ìíîãîì ýòî îáúÿñíÿåòñÿ ïðîòèâîðå÷èâîñòüþ ïîñòóïèâøåé ìàêðîýêîíîìè÷åñêîé ñòàòèñòèêè, â òîì ÷èñëå è èç ÑØÀ.  íà÷àëå íåäåëè ïîääåðæêó ïàðà ïîëó÷àëà ñî ñòîðîíû ïîçèòèâíîé äèíàìèêè ôîíäîâûõ èíäåêñîâ Àçèè è Àìåðèêè. Íî ñëàáûå äàííûå ïî ðîçíè÷íûì ïðîäàæàì â ÑØÀ (0,1% ïðîòèâ ïðîãíîçà 0,4%) óìåðèëè ïûë ïîêóïàòåëåé. Íå íà ïîëüçó ïàðå ïîøëè è äàííûå ïî ÂÂÏ ßïîíèè. Òåìïû ðîñòà ýêîíîìèêè ïðåâûñèëè ïðîãíîçû (1,0% êâ/êâ, 4,2% ã/ã), ñîñòàâèâ 1,5% êâ/êâ è 5,9% ã/ã. Öèôðû ñâèäåòåëüñòâóþò î òîì, ÷òî ïðàâèòåëüñòâî ñòðàíû, ïîõîæå, âûáðàëî ïðàâèëüíûé ìîìåíò äëÿ óñèëåíèÿ íàëîãîâîãî áðåìåíè. Äîïîëíèòåëüíîå äàâëåíèå íà ïàðó îêàçàëà ïàäàþùàÿ äîõîäíîñòü àìåðèêàíñêèõ "òðåæåðèç" è íà ýòîì ôîíå ïðàêòè÷åñêè íåçàìå÷åííûìè ïðîøëè äîâîëüíî ñèëüíûå äàííûå ïî åæåíåäåëüíûì îáðàùåíèÿì çà ïîñîáèåì ïî áåçðàáîòèöå, êîòîðûå ñíèçèëèñü äî ìèíèìàëüíîãî óðîâíÿ çà 7 ëåò (297 000), ðîñò èíäåêñà ïîòðåáèòåëüñêèõ öåí â ñîîòâåòñòâèè ñ ïðîãíîçàìè è óëó÷àþùàÿñÿ ñèòóàöèÿ â ñòðîèòåëüíîì ñåêòîðå (è ÷èñëî íà÷àòûõ ñòðîèòåëüñòâ, è ÷èñëî âûäàííûõ ðàçðåøåíèé ïðåâûñèëè ïðîãíîçû, ñîñòàâèâ, ñîîòâåòñòâåííî, 1,072 ìëí è 1,08 ìëí). À âîò äîâåðèå ïîòðåáèòåëåé, ïî äàííûì Óíèâåðñèòåòà Ìè÷èãàíà, ïðîäåìîíñòðèðîâàëî ñíèæåíèå (81,8 â ìàå ïðîòèâ 84,1 â àïðåëå), íåñìîòðÿ íà ñòàáèëèçàöèþ íà ðûíêå òðóäà. Ïðîãíîç íà íåäåëþ 19 - 23 ìàÿ Ïîñëåäíèå îò÷åòû ïî ýêîíîìèêå ÑØÀ ÿñíîñòè â êàðòèíó íå äîáàâëÿþò. ×òî-òî ñâèäåòåëüñòâóåò î ïðîäîëæàþùåìñÿ âîññòàíîâëåíèè (êàê, íàïðèìåð, ðûíîê òðóäà), ÷òî-òî, íàïðîòèâ, çàñòàâëÿåò â ýòîì ôàêòå óñîìíèòüñÿ. Ïîýòîìó ïîêà äîëëàð
3
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ðûíêà çà 15 ìàÿ
âñå åùå îñòàåòñÿ óÿçâèìûì, äëÿ ðîñòà ïîëüçóÿñü èñêëþ÷èòåëüíî ñëàáîñòüþ ñâîèõ îïïîíåíòîâ. Òåì íå ìåíåå, øàíñû íà òî, ÷òî Ôåäðåçåðâ, ïî êðàéíåé ìåðå, ïðîäîëæèò ñâîðà÷èâàíèå ìåð êîëè÷åñòâåííîãî ñòèìóëèðîâàíèÿ ïðåæíèìè òåìïàìè, ñîõðàíÿþòñÿ. Âîçìîæíî, ÷òî áîëåå ÷åòêîå ïðåäñòàâëåíèå î íàìåðåíèÿõ àìåðèêàíñêîãî ðåãóëÿòîðà ïîÿâèòñÿ ïîñëå ïóáëèêàöèè Ïðîòîêîëà ïîñëåäíåãî çàñåäàíèÿ (â ñðåäó, â 18:00 GMT). USD/JPY Íà ïðåäñòîÿùåé íåäåëå Áàíê ßïîíèè îáúÿâèò î÷åðåäíîå ðåøåíèå ïî ìîíåòàðíîé ïîëèòèêå (21 ìàÿ 03:00 GMT). Ó÷èòûâàÿ ðàíåå îçâó÷åííûé íàñòðîé ðåãóëÿòîðà, ñêîðåå âñåãî, èçìåíåíèé â íåå îí âíîñèòü íå áóäåò. Îäíàêî, ñ îñîáûì âíèìàíèåì ñòîèò ïðèñëóøàòüñÿ ê êîììåíòàðèÿì, êîòîðûé ÿïîíñêèé ðåãóëÿòîð ñäåëàåò ïîñëå. Âîçìîæíî, îíè ïðîëüþò ñâåò íà äàëüíåéøèå åãî ïëàíû. Îòñóòñòâèå íàìåêîâ íà âîçìîæíîñòü íîâûõ ìåð ñòèìóëèðîâàíèÿ áóäåò ñïîñîáíî îêàçàòü èåíå ïîääåðæêó, â ñëó÷àå ïðîðûâà óðîâíÿ 101,30 ïàðà íàöåëèòñÿ íà ïàäåíèå ê îòìåòêå 100,78. Èç àìåðèêàíñêèõ îò÷åòîâ âíèìàíèå ñòîèò îáðàòèòü íà åæåíåäåëüíûå äàííûå ïî ïåðâè÷íûì îáðàùåíèÿì çà ïîñîáèåì ïî áåçðàáîòèöå è ïðîäàæàì íà âòîðè÷íîì ðûíêå æèëüÿ. Ïðè óñëîâèè, ÷òî äîõîäíîñòü "òðåæåðèç" ïåðåñòàíåò ñíèæàòüñÿ, óìåðåííî ïîçèòèâíàÿ ñòàòèñòèêà ìîæåò îêàçàòü äîëëàðó ïîääåðæêó. Õîòÿ, êîíå÷íî, êëþ÷åâîå âëèÿíèå áóäåò îêàçûâàòü Ïðîòîêîë çàñåäàíèÿ ÔÐÑ è êîììåíòàðèè ïðåäñòàâèòåëåé Êîìèòåòà ïî îïåðàöèÿì íà îòêðûòîì ðûíêå. Ïîïûòêè óâåðèòü îáùåñòâåííîñòü â òîì, ÷òî Ôåäðåçåðâ ãîòîâ áóäåò ïåðåéòè ê ïîâûøåíèþ ñòàâêè âñêîðå ïîñëå ïîëíîãî ñâîðà÷èâàíèÿ QE3, ìîãóò ñïîñîáñòâîâàòü âîçâðàòó ïàðû â ðàéîí ñîïðîòèâëåíèÿ 102,30 ñ äàëüíåéøåé öåëüþ íà 102,70. EUR/USD Ïîìèìî âíåøíèõ ôàêòîðîâ, ó îáùååâðîïåéñêîé âàëþòû áóäóò è ñîáñòâåííûå ïîâîäû äëÿ äâèæåíèé.  ÷åòâåðã âûéäåò áëîê ñòàòèñòèêè ïî äåëîâîé àêòèâíîñòè â ñåêòîðå îáðàáàòûâàþùåé ïðîìûøëåííîñòè è ñôåðû óñëóã. Âíèìàíèå çàñëóæèâàþò êàê äàííûå ïî Ãåðìàíèè è Å18 â öåëîì, òàê è ïî "ïåðèôåðèéíûì" ñòðàíàì. Ëþáûå ïðèçíàêè ñïàäà â ïðîìûøëåííîñòè ìîãóò ïðèâåñòè ê íîâîé âîëíå ðàñïðîäàæ åâðî, ïîñêîëüêó ýòî ñòàíåò ñâèäåòåëüñòâîì, ÷òî è âî âòîðîì êâàðòàëå 2014 ãîäà ýêîíîìèêà åâðîçîíû âðÿä ëè ïðîäåìîíñòðèðóåò óâåðåííûé ðîñò è, ñëåäîâàòåëüíî, óñèëÿò îæèäàíèÿ äåéñòâèé ñî ñòîðîíû ÅÖÁ. 23 ìàÿ âûéäóò äàííûå ïî äåëîâîìó îïòèìèçìó â Ãåðìàíèè îò IFO. Ïàäåíèå ïîêàçàòåëÿ âñëåä çà èíäåêñîì äåëîâûõ íàñòðîåíèé â Ãåðìàíèè èíñòèòóòà ZEW, òàêæå ñïîñîáíî îêàçàòü íà åâðî äàâëåíèå. Íå èñêëþ÷åíî, ÷òî êîòèðîâêè ïàðû íàöåëÿòñÿ íà ñíèæåíèå â ðàéîí ïîääåðæêè 1,3630, à â ñëó÷àå åå ïðîðûâà äàëåå, ê 1,3560. Äàâëåíèå íà åâðî ìîãóò îêàçàòü è âûñòóïëåíèÿ îôèöèàëüíûõ ëèö ÅÖÁ, êîòîðûå â äîâîëüíî áîëüøîì êîëè÷åñòâå çàïëàíèðîâàíû íà áëèæàéøóþ íåäåëþ, ïðè óñëîâèè, ÷òî îíè ïîääåðæàò íàñòðîé â îòíîøåíèè âîçìîæíîãî ñìÿã÷åíèÿ ìîíåòàðíîé ïîëèòèêè, êîòîðûé ðàíåå âûñêàçàë Ìàðèî Äðàãè. GBP/USD Äîñòàòî÷íî èíòåðåñíûì áóäåò è ýêîíîìè÷åñêèé êàëåíäàðü Âåëèêîáðèòàíèè. Âî âòîðíèê áóäóò îïóáëèêîâàíû äàííûå ïî èíäåêñó ïîòðåáèòåëüñêèõ öåí çà àïðåëü. Åñëè ïîêàçàòåëü õîòÿ áû ñîâïàäåò ñ ïðîãíîçàìè íà óðîâíå 0,3% ì/ì, 1,7% ã/ã, ôóíò ìîæåò ïðîäîëæèòü óêðåïëåíèå, òàê êàê ýòî äàñò íîâûå îñíîâàíèÿ æäàòü ñêîðûõ äåéñòâèé îò Áàíêà Àíãëèè.  ñðåäó âûéäåò Ïðîòîêîë ìàéñêîãî çàñåäàíèÿ áðèòàíñêîãî ðåãóëÿòîðà. Îò íåãî, ïîæàëóé, íå ñòîèò æäàòü êàêèõ-ëèáî ñþðïðèçîâ. Õîòÿ, åñëè ñðåäè ãîëîñóþùèõ ïðåäñòàâèòåëåé ïîÿâèòñÿ õîòÿ áû îäèí ñòîðîííèê óæåñòî÷åíèÿ, ìîæíî íàäåÿòüñÿ íà óñèëåíèå ñïðîñà íà ôóíò, ÷òî ïîäòîëêíåò ïàðó ê âîçâðàòó â ðàéîí ñîïðîòèâëåíèÿ 1,69 è, äàëåå, ê 1,70. Íå ñòîèò èñêëþ÷àòü èç ïîëÿ çðåíèÿ è äàííûå ïî ðîçíè÷íûì ïðîäàæàì, ïîñêîëüêó ñåé÷àñ â êàæäîì îò÷åòå ðûíîê èùåò ïîäòâåðæäåíèé ñòàáèëèçàöèè ýêîíîìèêè ñòðàíû. Âòîðàÿ îöåíêà ÂÂÏ çà 1 êâàðòàë ñìîæåò ïðèâëå÷ü âíèìàíèå òîëüêî â òîì ñëó÷àå, åñëè äàííûå áóäóò îòëè÷àòüñÿ îò òîãî, ÷òî áûëî îïóáëèêîâàíî ðàíåå.  ïðîòèâíîì ñëó÷àå, ðûíîê èõ ñ äîâîëüíî âûñîêîé äîëåé âåðîÿòíîñòè ïðîèãíîðèðóåò.
4
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ðûíêà çà 15 ìàÿ
×òî ïîíåäåëüíèê íàì ãîòîâèò 19 ìàÿ áîëüøîãî ÷èñëà çíà÷èìûõ îò÷åòîâ ê ïóáëèêàöèè íå çàïëàíèðîâàíî. Íî îòñóòñòâèå ìàêðîýêîíîìè÷åñêîé ñòàòèñòèêè ñ ëèõâîé áóäåò êîìïåíñèðîâàíî âûñòóïëåíèÿìè îôèöèàëüíûõ ëèö. Îò ëèöà ÅÖÁ âûñòóïÿò Éåíñ Âàéäìàíí, Èâ Ìåðø è Áåíóà Êåððå. Åñòåñòâåííî, ÷òî â èõ êîììåíòàðèÿõ ðûíîê áóäåò èñêàòü ïîäòâåðæäåíèÿ òîìó, ÷òî ÅÖÁ â èþíå ðåøèòñÿ íà äîïîëíèòåëüíûå ìåðû ñòèìóëèðîâàíèÿ ýêîíîìèêè. È, åñëè îí èõ ïîëó÷èò, åâðî îêàæåòñÿ ïîä äàâëåíèåì ñ âîçìîæíîñòüþ ïðîðûâà ïîääåðæêè 1,3680. Òàêæå â ïîíåäåëüíèê âûñòóïÿò ïðåäñòàâèòåëè ÔÐÑ ÑØÀ: Óèëüÿìñ è Ôèøåð. È ñ èõ ñòîðîíû ðûíîê òàêæå áóäåò èñêàòü êàêèõ-ëèáî íàìåêîâ íà äàëüíåéøèå äåéñòâèÿ àìåðèêàíñêîãî ðåãóëÿòîðà. Íî, ñêîðåå âñåãî, àêòèâíîé ðåàêöèè ñî ñòîðîíû äîëëàðà ìû âñå æå íå óâèäèì, ïîñêîëüêó â îáùåì è öåëîì ïîíÿòíî, ÷òî ðàíüøå âòîðîãî ïîëóãîäèÿ 2015 ãîäà æäàòü ïåðåõîäà ê ïîâûøåíèþ ñòàâêè òî÷íî íå ñòîèò.
Èðèíà Ðîãîâà àíàëèòèê ÃÊ FOREX CLUB
5
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Àíàëèòè÷åñêèé îáçîð îò êîìïàíèè FBS. Àíàëèç Èøèìîêó
Àíàëèòè÷åñêèé îáçîð îò êîìïàíèè FBS. EUR/USD Daily. Çà ïðîøåäøóþ íåäåëþ âàëþòíàÿ ïàðà ñíèçèëàñü åùå ñèëüíåå. Öåíû ïðîáèëè âíèç ïîääåðæêó íèæíåé ãðàíèöû îáëàêà Èøèìîêó â îáëàñòè 1.3720, ñôîðìèðîâàâ íîâûé ìèíèìóì çà ïîñëåäíèå òðè ìåñÿöà íà óðîâíå 1.3650. Òàêèì îáðàçîì, êóðñ âàëþòíîé ïàðû îêàçàëñÿ ïîä îáëàêîì, ïîâëèÿâ íà íàñòðîé èíäèêàòîðà Èøèìîêó: ëèíèè Òåíêàí è Êèäæóí îòìåíèëè äåéñòâèå çîëîòîãî êðåñòà è íàïðàâèëèñü âíèç, à îáëàêî ñìåíèëî õàðàêòåð íà ìåäâåæèé. Íî, â òî æå âðåìÿ, ðûíîê îêàçàëñÿ ïåðåïðîäàííûì. Ýòî ìîæåò çàñòàâèòü öåíû êîððåêòèðîâàòüñÿ.
http://www.fbs.com/ GBP/USD Daily. Âàëþòíàÿ ïàðà ïðîäîëæèëà êîððåêöèîííîå ñíèæåíèå. Ìåäâåæüå äàâëåíèå íå ñäåðæàëà äàæå ëèíèÿ Êèäæóí-ñåí, áëèæàéøàÿ ïîääåðæêà êîòîðîé íàõîäèëàñü íà óðîâíå 1.6770 - ïàðå ïðèøëîñü ïåðåéòè â íåéòðàëüíóþ çîíó ìåæäó îáëàêîì è ëèíèÿìè Òåíêàí è Êèäæóí. Â áëèæàéøåå âðåìÿ öåíû ìîãóò âîññòàíîâèòüñÿ â îáëàñòü 1.6850, òàê êàê ïîêà ñîõðàíÿåòñÿ ïðåîáëàäàþùàÿ âîñõîäÿùàÿ òåíäåíöèÿ.
Ãðàôèê. Daily GBP/USD Ãðàôèê. Daily EUR/USD
H4. Íà ÷åòûðåõ÷àñîâîì òàéìôðåéìå èíäèêàòîð Èøèìîêó ñîõðàíèë ìåäâåæèé õàðàêòåð. Òàê, ñîõðàíèëèñü àêòóàëüíîñòü ìåðòâîãî êðåñòà è íèñõîäÿùèé õàðàêòåð îáëàêà Èøèìîêó îñòàëîñü. Íî â êîíöå íåäåëè âàëþòíàÿ ïàðà ñêîððåêòèðîâàëàñü ê ëèíèÿì Òåíêàí-ñåí è Êèäæóí-ñåí, ÷òî çàñòàâèëî âñå ëèíèè ïîâåðíóòüñÿ âáîê. Ïîýòîìó â áëèæàéøåå âðåìÿ ìîæíî îæèäàòü êîíñîëèäàöèþ èëè êðàòêîñðî÷íîå âîññòàíîâëåíèå ê íèæíåé ãðàíèöå îáëàêà.
H4. Íà ÷åòûðåõ÷àñîâîì òàéìôðåéìå ïðîøåäøàÿ íåäåëÿ îêàçàëàñü ïåðåëîìíîé - ëèíèè èíäèêàòîðà ïîëíîñòüþ ïåðåñòðîèëèñü íà ñòîðîíó ìåäâåäåé. Òàê, ñîõðàíèë ñâîþ ñèëó ìåðòâûé êðåñò, ñôîðìèðîâàííûé íåäåëåé ðàíåå, à îáëàêî Èøèìîêó ñòàëî íèñõîäÿùèì. Ïðè÷åì ñàìè öåíû ïðîáèëè âíèç ïîääåðæêó íèæíåé ãðàíèöû îáëàêà, îêîí÷àòåëüíî çàêðåïèâøèñü â íåãàòèâíîé çîíå. Ïîýòîìó ñíèæåíèå êóðñà ìîæåò áûòü ïðîäîëæåíî è äàëåå. Íî ïåðåïðîäàííîñòü ðûíêà, ñêîðåå âñåãî, ïðèîñòàíîâèò áûñòðîå ïàäåíèå.
Ãðàôèê. H4 EUR/USD
Ãðàôèê. H4 GBP/USD
6
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Àíàëèòè÷åñêèé îáçîð îò êîìïàíèè FBS. Àíàëèç Èøèìîêó
USD/CHF Daily. Áû÷üè íàñòðîåíèÿ, óñèëèâøèåñÿ íà ïðîøåäøåé íåäåëå, âûâåëè êóðñ âàëþòíîé ïàðû â ïîçèòèâíóþ çîíó. Íåáîëüøàÿ êîíñîëèäàöèÿ ó âåðõíåé ãðàíèöû îáëàêà Èøèìîêó äîâîëüíî ñêîðî çàêîí÷èëàñü, îòêðûâ äîðîãó ê íîâûì âåðøèíàì.  èòîãå, ïàðà ñôîðìèðîâàëà íîâûé ìàêñèìóì çà ïîñëåäíèå òðè ìåñÿöà, âîññòàíîâèâøèñü ê îòìåòêå 0.8960. Îäíàêî ê êîíöó íåäåëè ðûíîê âñå æå îñòàëñÿ ÷óòü âûøå ïîääåðæêè ôèãóðû 0.8900. Íóæíî îòìåòèòü, ÷òî èíäèêàòîð Èøèìîêó ïåðåñòðîèëñÿ è òåïåðü ïîääåðæèâàåò áûêîâ.
Ãðàôèê. Daily USD/CHF
H4. Íà ÷åòûðåõ÷àñîâîì òàéìôðåéìå èíäèêàòîð Èøèìîêó òîæå èìååò áû÷èé õàðàêòåð. Òàê, îáëàêî Èøèìîêó ðàñøèðÿåòñÿ ââåðõ, à ëèíèè Òåíêàí è Êèäæóí â íà÷àëå íåäåëè ñôîðìèðîâàëè çîëîòîé êðåñò, êîòîðûé àêòèâåí è ñåé÷àñ. Òåì íå ìåíåå, ïåðåêóïëåííîñòü ïàðû íå ïîçâîëÿåò áûêàì áûòü áîëåå àêòèâíûìè. Ïîñëå ôîðìèðîâàíèÿ ìàêñèìóìîâ öåíû óøëè ïîä ïîääåðæêó ëèíèé. Ñîîòâåòñòâåííî, çàêðåïëåíèå ïîä íèìè ìîæåò ïðèâåñòè ê áîëåå ãëóáîêîé êîððåêöèè öåí ê âåðõíåé ãðàíèöå îáëàêà.
USD/JPY Daily. Áûêè ìîãóò îòêàçàòüñÿ îò äàëüíåéøèõ ïîïûòîê ïðîáîÿ óðîâíÿ 102.60, òàê êàê íà ïðîøåäøåé íåäåëå îíè íå ñìîãëè ïðîáèòüñÿ âûøå îòìåòêè 102.20. Îòìåòèì, ÷òî äàííûé óðîâåíü áûë ñôîðìèðîâàí ëèíèÿìè Òåíêàí-ñåí è Êèäæóí-ñåí. Îòñêîê îò íåãî ñïðîâîöèðîâàë óñèëåíèå ïðîäàæ è ñíèæåíèå êóðñà âàëþòíîé ïàðû ê ïîääåðæêå 101.40. Âîçìîæíî, â áëèæàéøåå âðåìÿ ìåäâåäè áóäóò óñèëèâàòü äàâëåíèå ñ öåëüþ ïðîäîëæåíèÿ îñíîâíîãî íèñõîäÿùåãî òðåíäà.
Ãðàôèê. Daily USD/JPY
H4. Äîâîëüíî íåãàòèâíàÿ ñèòóàöèÿ ñôîðìèðîâàëàñü è íà ÷åòûðåõ÷àñîâîì òàéìôðåéìå. Ïîñëå òîãî, êàê ïàðà íå óäåðæàëàñü â ïîçèòèâíîé îáëàñòè, â èãðó ïîäêëþ÷èëèñü ïðîäàâöû, êîòîðûå ê êîíöó íåäåëè ïåðåâåëè õîä òîðãîâ ïîä îáëàêî Èøèìîêó. Ñàì èíäèêàòîð Èøèìîêó âíîâü ñòàë ìåäâåæüèì: îáëàêî ðàñøèðèëîñü âíèç, à ëèíèè Òåíêàí è Êèäæóí ñôîðìèðîâàëè ìåðòâûé êðåñò. Ïîýòîìó â áëèæàéøåå âðåìÿ ñëåäóåò îæèäàòü îáíîâëåíèÿ ëîêàëüíûõ ìèíèìóìîâ.
Ãðàôèê. H4 USD/JPY Ãðàôèê. H4 USD/CHF
7
Òàòüÿíà Íîðêèíà àíàëèòèê êîìïàíèè FBS
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 18.05.2014
 ïîíåäåëüíèê áîëüøèíñòâî îñíîâíûõ âàëþò êîððåêòèðîâàëèñü ïðîòèâ àìåðèêàíñêîãî äîëëàðà. Áðèòàíñêèé ôóíò â õîäå åâðîïåéñêèõ òîðãîâ ïîêèíóë îáëàñòü ðàíåå óñòàíîâëåííîãî ìèíèìóìà 1,6831 è ïðè îòñóòñòâèè âàæíûõ ýêîíîìè÷åñêèõ äàííûõ ïåðåøåë â íàñòóïëåíèå, äîñòèãíóâ âíóòðèäíåâíîãî ìàêñèìóìà 1,6902. Ðåçêîìó ðîñòó áðèòàíñêîé âàëþòû ñïîñîáñòâîâàë êðîññ-êóðñ åâðî/ôóíò. Èç-çà äàâëåíèÿ ñî ñòîðîíû êðîññ-êóðñà ïàðà åâðî/äîëëàð â òå÷åíèå äíÿ òîðãîâàëàñü â äèàïàçîíå 25 ïóíêòîâ, íà óðîâíå 1,3755. Âî âòîðíèê òîðãè â Åâðîïå îòêðûëèñü ñïîêîéíî. Äî âûõîäà åâðîïåéñêîé ñòàòèñòèêè êóðñ åâðî/äîëëàð ïîäðîñ äî îòìåòêè 1,3770. Ïîñëå ïóáëèêàöèè îò÷åòà èíñòèòóòà ZEW ïàðà äîñòèãëà âíóòðèäíåâíîãî ìèíèìóìà 1,3739 è ê îòêðûòèþ àìåðèêàíñêîé ñåññèè, åâðî ñíèçèëñÿ äî 1,3698. Åâðîáûêè ïûòàëèñü îòûãðàòü ïîòåðè íà äàííûõ ïî ðîçíè÷íûì ïðîäàæàì â ÑØÀ, íî ïîñëå íåóäà÷íîé ïîïûòêè êóðñ óïàë ê 1,3688. Êóðñ ôóíò/äîëëàð ñëåäîì ñêàòèëñÿ äî 1,6812.  ñðåäó â ïðåääâåðèè âûõîäà äàííûõ ïî Ãåðìàíèè è Áðèòàíèè êóðñ åâðî/äîëëàð îòêàòèëñÿ ê îòìåòêå 1,3730, ôóíò/äîëëàð ê óðîâíþ 1,6873. Ïîñëå âûõîäà äàííûõ ïî çàíÿòîñòè ôóíò óïàë íà 65 ïóíêòîâ, äî 1,6805. Ïîñëå ïóáëèêàöèè åæåêâàðòàëüíîãî îò÷åòà Áàíêà Àíãëèè è âûñòóïëåíèÿ Ìàðêà Êàðíè êóðñ ôóíò/äîëëàð ñîðâàë áû÷üè ñòîïû íèæå 1,6820 è ïðîâàëèëñÿ äî óðîâíÿ 1,6752.
1,3647. EUR/USD ïðîèãíîðèðîâàë îòëè÷íûå äàííûå ïî Ãåðìàíèè è óïàë äî âûõîäà îò÷åòîâ ïî èíôëÿöèè è ÂÂÏ â Åâðîçîíå.  I êâàðòàëå ÂÂÏ â Ãåðìàíèè îêàçàëñÿ âûøå îæèäàíèé, ïî Ôðàíöèè è Åâðîçîíå çíà÷åíèÿ èíäåêñîâ ÂÂÏ îêàçàëèñü íèæå. Àïðåëüñêèé èíäåêñ CPI ñîâïàë ñ ïðîãíîçîì.  íà÷àëå àìåðèêàíñêîé ñåññèè ïîääåðæêó êóðñó äîëëàðà îêàçàëè îò÷åòû ïî ÷èñëó çàÿâëåíèé íà ïîñîáèå ïî áåçðàáîòèöå â ÑØÀ è èíäåêñó äåëîâîé àêòèâíîñòè â ÍüþÉîðêå. Îäíàêî ñëàáûå äàííûå ïðîìûøëåííîãî ïðîèçâîäñòâà â ÑØÀ, êîòîðûå âûøëè â 17:15 ìñê, ïåðå÷åðêíóëè âåñü ðîñò äîëëàðà. Êóðñ åâðî/äîëëàð âåðíóëñÿ ñ ìèíèìóìà 1,3647 äî 1,3731. Áðèòàíåö ïîñëå ïàäåíèÿ ê óðîâíþ 1,6731 âîññòàíîâèëñÿ äî 1,6805.  ïÿòíèöó ïàðû åâðî/äîëëàð è ôóíò/äîëëàð ïîêàçàëè ðàçíîíàïðàâëåííóþ äèíàìèêó íà ôîíå ïàäåíèÿ êðîññ-êóðñà åâðî/ôóíò. Ôóíò/äîëëàð äîñòèã ñîïðîòèâëåíèÿ 1,6828 è îò ìàêñèìóìà 1,6838 âåðíóëñÿ ê 1,6809. Êóðñ åâðî/äîëëàð ïðîâåë äåíü íà ëèíèè lb è çàêðûëñÿ ïî 1,3693.
 àïðåëå â Áðèòàíèè ÷èñëî çàÿâîê íà ïîëó÷åíèå ïîñîáèÿ ïî áåçðàáîòèöå ñîêðàòèëîñü íà 25,1 òûñ. ïðîòèâ ïðîãíîçà 30,0 òûñ. è ïðåäûäóùåãî çíà÷åíèÿ -30,6 òûñ. ðàíåå. Ïîêàçàòåëü îêàçàëñÿ íèæå îæèäàíèé, ÷òî âûçâàëî ïàäåíèå ôóíòà. Óðîâåíü áåçðàáîòèöû â ìàðòå ñíèçèëñÿ íà 0,1%, äî 6,8%. Êóðñ åâðî/äîëëàð èç-çà ðåçêîãî ðîñòà êðîññ-êóðñà åâðî/ ôóíò â òå÷åíèå äíÿ êðóòèëñÿ âîêðóã 1,3710 â äèàïàçîíå 1,3697-1,3730. Ðûíîê ïðîèãíîðèðîâàë äàííûå ïî Ãåðìàíèè.  ÷åòâåðã íà òîðãàõ â Åâðîïå åäèíàÿ âàëþòà óñêîðèëà òåìïû ñíèæåíèÿ ïî âñåì ôðîíòàì. Íà ôîíå ïàäåíèÿ êðîññà EUR/GBP êóðñ EUR/USD ñíèçèëñÿ íà 67 ïóíêòîâ, äî
8
Ðèñ. 1 ÌÀ êàíàëû äëÿ ÷àñîâîãî ãðàôèêà EURUSD
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 18.05.2014
Ïîñëå îòñêîêà îò íåäåëüíîãî ìèíèìóìà 1,3647 â ïÿòíèöó êóðñ åâðî/äîëëàð òîðãîâàëñÿ îêîëî áàëàíñîâîé ëèíèè lb. Ïàðû åâðî/äîëëàð è ôóíò/äîëëàð èç-çà ïàäåíèÿ êðîññ-êóðñà EUR/GBP òîðãîâàëèñü ìåæäó ñîáîé ðàçíîíàïðàâëåííî.  ïîíåäåëüíèê âàæíûõ äàííûõ íå çàïëàíèðîâàíî.  Êàíàäå âûõîäíîé äåíü. Ôëýò ìîæåò çàòÿíóòüñÿ äî âòîðíèêà. Åñëè ó÷èòûâàòü ñèãíàëû ñ äíåâíîãî ãðàôèêà, òî ïðîäàæè åâðî âûãëÿäÿò ñåé÷àñ íåóáåäèòåëüíî. Ñðàâíèë äèíàìèêó ïîñëåäíåé íåäåëè ñ äðóãèìè íåäåëÿìè çà 13 ëåò. Èñêàë íå òîëüêî âûñîêóþ êîððåëÿöèþ 5-òè äíåâêè ñ ïîíåäåëüíèêà ïî ïÿòíèöó, íî òàêæå âîëíîâóþ ñòðóêòóðó è ïîõîæóþ àìïëèòóäó äâèæåíèÿ. Òàê âîò, ïîñëåäíÿÿ íåäåëÿ êîððåëèðóåò ñ íåäåëüíîé äèíàìèêîé (120 áàðîâ): 31.12.99 87,1%, 16.12.11 - 83,3% è 04.08.00 - 78,5%. Ñðåäíèé ïðîãíîç ïî íèì ïîëó÷àåòñÿ - ðîñò åâðî íà ýòîé íåäåëå. Åñëè âçÿòü çåðêàëüíóþ íåäåëüíóþ äèíàìèêó (ïåðåâåðíóòîå äâèæåíèå ïî âåðòèêàëè), òî íàøëîñü äâå íåäåëè ñ êîððåëÿöèåé 87,3% (30.08.02) è 85,7% (25.10.13). Ïî íèì, íà íîâîé íåäåëå ïîëó÷àåòñÿ óìåðåííîå ñíèæåíèå EURUSD.  èòîãå ïðèøëîñü ïðîñìîòðåòü äðóãèå ïàòòåðíû: òîëüêî îäíè ïÿòíèöû (24 áàðà), ÷åòâåðã-ïÿòíèöà (48 áàðîâ) è ìåñÿ÷íóþ äèíàìèêó (22 áàðà íà äíåâíîì òàéì-ôðåéìå). Ìåñÿ÷íàÿ äèíàìèêà - ýòî 22 òîðãîâûõ äíÿ ñ ïîñëåäíåãî áàðà ïî îòíîøåíèþ ê äðóãèì ãîäà (ïåðèîä ñ 16 àïðåëÿ ïî 16 ìàÿ 2014 ãîäà ñðàâíèâàþ ñ 16 àïðåëÿ ïî 16 ìàÿ äðóãèõ ãîäîâ). Íà äíÿõ ñèòóàöèÿ ìåíÿ, êàê ìåäâåäÿ, ïîêà íå ðàäóåò, ïîòîìó ÷òî íàéäåííûå âðåìåííûå ó÷àñòêè, êîòîðûå èìåþò âûñîêóþ êîððåëÿöèþ, ñèãíàëèçèðóþò ïî íàéäåííûì ïàòòåðíàì îòñêîê. Âû ìîæåòå ñàìè ïðîâåðèòü äâà ìåñÿöà 16.05.11 - 81,8% è 16.05.13 - 73%, êîòîðûå óêàçûâàþò íà îòñêîê. Åñòü òàêæå îäèí ìåñÿö, êîãäà ïîñëå òðåõäíåâíîé êîððåêöèè íà÷àëîñü íîâîå äåâÿòèäíåâíîå ïàäåíèå åâðî. Êîíòðîëüíîå âðåìÿ - òðè äíÿ äî ÷åòâåðãà. Òàê âîò, åñëè ïðîãíîçèðîâàòü ïî ïÿòíè÷íîìó äâèæåíèþ ïîíåäåëüíèê, òî ïîëó÷àåòñÿ òàêàÿ êàðòèíêà: Ñ îòêðûòèÿ ðûíêà ðîñò äî Åâðîïû, ïîòîì ïàäåíèå äî àìåðèêàíñêîé ñåññèè è îòêàò. Èíòåðåñíûìè ïÿòíèöàìè ìíå ïîêàçàëèñü 4.10.13 82,3%, 10.03.00 - 76,6% è 08.07.11 - 75,4%. Ïî ÷åòâåðãó è ïÿòíèöå ïîëó÷àåòñÿ ïàäåíèå åâðî ê 1,3665 , òîëüêî âðåìåííûå îòðåçêè äðóãèå: 26.01.01 - 67,6%, 15.02.02 - 52,8 (êîððåëÿöèÿ íèçêàÿ, ïîýòîìó íå ñòîèò äîâåðÿòü èì).
9
Ðèñ. 2 ÌÀ êàíàëû äëÿ äíåâíîãî ãðàôèêà EURUSD
Ìîäåëü "äâîéíàÿ âåðøèíà" ïîëó÷èëà äâà ïîäòâåðæäåíèÿ: ïåðâîå, ïðîáîé òðåíäîâîé ëèíèè. Âòîðîå ïîäòâåðæäåíèå, ïàäåíèå íèæå ìèíèìóìà 1,3672 îò 04 àïðåëÿ 2014 ã.  ïðåäûäóùåì åæåäíåâíîì îáçîðå ÿ íàïèñàë, ÷òî â ïðîìåæóòêå ñ 13 ïî 25 ìàÿ ïî åâðî îæèäàþòñÿ èìïóëüñèâíûå äâèæåíèÿ ñ ðåçêèìè îòêàòàìè è ïðåäïîëàãàëîñü, ÷òî äî 14.05 áóäåò ðîñò åâðî, äî 19.05 - ïàäåíèå, äî 25.05 - ðîñò, äî 16.07 - ïàäåíèå. 12 ìàÿ êóðñ åâðî ôëýòîâàë, à 13 ìàÿ òðîíóëñÿ âíèç áåç îòêàòîâ. Ñ ïîíåäåëüíèêà äîëæåí íà÷àòüñÿ ðîñò äî 25 ìàÿ. Ýòî ïîäòâåðæäàåòñÿ è ïî ìåñÿ÷íûì ïàòòåðíàì. Ïðèâîæó äâà èíòåðâàëà, êîòîðûå èìåþò âûñîêóþ êîððåëÿöèþ. Èíòåðâàë 16.04.14-16.05.14 êîððåëèðóåò ñ 16.04.11-16.05.11 íà 81,8%, è ñ 16.04.13-16.05.13 íà 73%.  îáîèõ âàðèàíòàõ â ìàå ìåñÿöå íàáëþäàëñÿ îòñêîê íà 16-21 äåíü. Ïðè òàêîì ðîñòå ìîäåëü "äâîéíàÿ âåðøèíà" îòìåíèòñÿ. ß äîïóñêàþ òðåõäíåâíûé îòêàò, íå âûøå 1,3780. Íî åñëè ïàðà åâðî/äîëëàð ïîéäåò âûøå, òî òîãäà åâðîáûêè ïîãîíÿò êóðñ ê 1,39-1,3920. ß â ïðîãíîçå ïîêà íè÷åãî íå ìåíÿþ è æäó ïàäåíèå ê 1,3530-1,3520. Ñòîõàñòèê ñâîèì ðàçâîðîòîì óêàçûâàåò íà ÷àñòè÷íóþ ôèêñàöèþ ïðèáûëè ïî êîðîòêèì ïîçèöèÿì.
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 18.05.2014
 ïÿòíèöó êóðñ ôóíò/äîëëàð ïðè ñèëüíîé ïîääåðæêå êðîññ-êóðñà EURGBP ïîäíÿëñÿ äî 1,6838. ß äîïóñêàë ðîñò äî ñîïðîòèâëåíèÿ 1,6828. Ôóíò çàêðûë íåäåëþ íà óðîâíå 1,6809. Äóìàë, ïðîäàâöû óñïåþò âåðíóòüñÿ ê ëèíèè lb, íî ïðîìàõíóëñÿ ñî âðåìåíåì èç-çà ïîâåäåíèÿ êðîññà. Ñêëîíÿþñü ê òîìó, ÷òî ìåäâåäè äîæìóò áûêîâ è â ïîíåäåëüíèê ñõîäÿò ê 1,6791.  ðàçäåëå ïî åâðî ÿ ïîäðîáíî ðàñïèñàë, ñ êàêèì îêíîì èñêàë êîððåëÿöèþ íà ÷àñàõ è äíÿõ. Äëÿ áðèòàíöà ñäåëàë àíàëîãè÷íûé àíàëèç. Íà ïîíåäåëüíèê ïîëó÷èëàñü ïîõîæàÿ ìîäåëü, êàê ïî EURUSD, íî íà äíÿõ òîæå ïðèñóòñòâóþò ðèñêè îòáèòüñÿ îò 1,6731.
Ðèñ.3 Íåäåëüíûé ãðàôèê EURUSD
Êóðñ åâðî/äîëëàð íà ìèíóâøåé íåäåëå ñíèæàëñÿ äî 1,3647.  ïîñëåäíåì åæåíåäåëüíîì îáçîðå ÿ ïèñàë, ÷òî ïîñëå ïðîáîÿ 1,3680 îòêðîåòñÿ äîðîãà íà 1,3480. Êóðñ åâðî ïðîáèë çíà÷èìûå óðîâíè, òåïåðü îñòàåòñÿ æäàòü, êîãäà ðàçãðóçÿòñÿ äíåâíûå èíäèêàòîðû, ÷òîáû ïðîäîëæèòü ïàäàòü ê 1,3520 è äàëåå ê 1,3480.
Ðèñ. 1 ÌÀ êàíàëû äëÿ ÷àñîâîãî ãðàôèêà GBPUSD
10
Èòàê, íà ïîíåäåëüíèê åñòü ñîïðîòèâëåíèå 1,6828, òàì æå ïðîõîäèò òðåíäîâàÿ ëèíèÿ. Äóìàþ, íà åâðîïåéñêîé ñåññèè öåíà âåðíåòñÿ ê 1,6828 è çàòåì íà÷íåòñÿ ïàäåíèå ê 1,6773. Åñëè áûêè ïðîéäóò ïÿòíè÷íûé ìàêñèìóì 1,6838, òî íå ïûòàéòåñü ëîâèòü õàé. Ôóíò ñåáÿ ëó÷øå ÷óâñòâóåò, ÷åì åâðî, ïîýòîìó íà îáùåì ôîíå ïàäåíèÿ äîëëàðà ðîñò ôóíòà áóäåò ñèëüíåå. Íåïëîõî áû äî ÷åòâåðãà ïðîñòîÿòü íà òåêóùåì óðîâíå. Çà ýòî âðåìÿ, äíåâíîé ñòîõàñòèê è AC ðàçãðóçÿòñÿ è ìîæíî ïî íîâîé øîðòèòü áðèòàíñêèé ôóíò.
Ðèñ. 2 ÌÀ êàíàëû äëÿ äíåâíîãî ãðàôèêà GBPUSD
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáçîð ïî EURUSD è GBPUSD îò 18.05.2014
Ïðîãíîçà íà äíÿõ íå ìåíÿþ. Òðåíäîâàÿ ëèíèÿ ïðîáèòà. Ïðîáîé óðîâíÿ 1,68 óñèëèë äàâëåíèå íà ôóíò, íî ïàðà íå ïðîøëà 1,6730. Ôóíò îòñêî÷èë îò 1,6731. Åñëè ïàðà ïîäíèìåòñÿ âûøå 1,6880, çàôèêñèðóåòñÿ ëîæíûé ïðîáîé òðåíäîâîé ëèíèè. Èäåàëüíî áû ñåé÷àñ òðè ïîñòîÿòü ïîä óðîâíåì 1,6830. Ýòî ïîçâîëèòü äíåâíûì èíäèêàòîðàì ðàçãðóçèòüñÿ. Äîñòàòî÷íî áóäåò âîçâðàùåíèÿ îñöèëëÿòîðà ñòîõàñòèê â çîíó ïðîäàæ è ìîæíî áóäåò øîðòèòü ôóíò.
Ðèñ.3 Íåäåëüíûé ãðàôèê GBPUSD
 ïðåäûäóùåì îáçîðå ÿ ðàññìîòðåë ïðîáîé ëèíèè è ïàäåíèå GBPUSD ñ öåëüþ 1,6555. Íà ìèíóâøåé íåäåëå òðåíäîâàÿ ëèíèÿ áûëà ïðîáèòà, è ôóíò ñíèæàëñÿ äî 1,6731. Íà ýòó íåäåëþ âñå îñòàâëÿþ áåç èçìåíåíèÿ, öåëü - 1,6555.
Ñ óâàæåíèåì, Âëàä Àíòîíîâ Ôèíàíñîâûé àíàëèòèê ÃÊ "Àëüïàðè"
11
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Ìîäåëè ÝËÃÈÐ: GOLD, GBP/USD, AUD/USD, USD/JPY
ÌÎÄÅËÈ ÝËÃÈÐ: GOLD, GBP/USD, AUD/USD, USD/JPY http://aprofitraders.com/
GOLD
Ìåòàëë íàõîäèòñÿ â âîñõîäÿùåì êàíàëå, íî áûëà ðåàêöèÿ öåíîé íà íèñõîäÿùóþ äèàãîíàëü. Òàê æå, íåäåëÿ çàêðûëàñü âáëèçè íèæíåé ãðàíèöû êàíàëà, óãëà 1*2 è ãîðèçîíòàëüíîãî óðîâíÿ 1293,5. Ïîýòîìó õàðàêòåð äâèæåíèÿ â ïîíåäåëüíèê , âåðîÿòíî, óêàæåò ïðèîðèòåòíîå íàïðàâëåíèå íà ñëåäóþùóþ íåäåëþ.  ñëó÷àå, åñëè â íà÷àëå íåäåëè çîëîòî çàêðåïèòñÿ íèæå íèæíåé ãðàíèöû âîñõîäÿùåãî êàíàëà, óãëà 1*2 è óðîâíÿ 1293.5, òî ñäåëêè íà ïðîäàæó áóäóò áåçîïàñíåå. Ïðîäàæè æåëàòåëüíî ñîâåðøàòü íà îêîí÷àíèè êîððåêöèé ââåðõ. Óðîâíÿìè îêîí÷àíèÿ êîððåêöèé âûñòóïàþò: äèàãîíàëü âíèç(íà êîòîðóþ ðåàãèðîâàëà öåíà â êîíöå íåäåëè) è ãîðèçîíòàëüíûé óðîâåíü 1293.5. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè âíèç: 1278, 1260.5, 1245 + äèàãîíàëè. Èíà÷å, åñëè ïîíåäåëüíèê ïîêàæåò âîñõîäÿùåå äâèæåíèå è çàêðåïèòñÿ âûøå 1293.5, òî öåíà ïðîäîëæèò ðàçâèâàòüñÿ â ðàìêàõ âîñõîäÿùåãî êàíàëà. Öåëüþ êàíàëà ÿâëÿåòñÿ óðîâåíü 1362. Ïîêóïêè áóäóò ïðèîðèòåòíû. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè ââåðõ: 1310.5, 1327, 1343.5 + äèàãîíàëè.
12
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Ìîäåëè ÝËÃÈÐ: GOLD, GBP/USD, AUD/USD, USD/JPY
GBP/USD
Ôóíò ðàçâèâàåòñÿ â ãðàíèöàõ íèñõîäÿùåãî êàíàëà. Ñëåäîâàòåëüíî, ñäåëêè íà ïðîäàæó áåçîïàñíåå. Íà îêîí÷àíèè òîðãîâîé íåäåëè èíñòðóìåíò îäíîâðåìåííî ÷åòêî îòðàáîòàë ãîðèçîíòàëüíûé óðîâåíü 1.6842 è äèàãîíàëü(ñåðåäèíó êàíàëà). Ýòîò óðîâåíü ìîæåò áûòü ìåñòîì îêîí÷àíèÿ êîððåêöèè. Ïîýòîìó ñòîèò îæèäàòü ïîõîä ìèíèìóì ê ñëåäóþùåìó ãîðèçîíòàëüíîìó óðîâíþ 1.6762. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè âíèç: 1. 6762, 1.6722, 1.6682 + äèàãîíàëè. Ñðåäíåñðî÷íûå ñäåëêè íà ïîêóïêó áóäóò àêòóàëüíû ïîñëå âûõîäà öåíîé çà ðàìêè òåêóùåãî êàíàëà. Êîðîòêèå ïîêóïêè âîçìîæíû îò íèæíåé ãðàíèöû êàíàëà, ïðè îòáîå îò ãîðèçîíòàëüíûõ óðîâíåé è, äëÿ òåêóùåé ñèòóàöèè, â ñëó÷àå çàêðåïëåíèÿ íàä áëèæàéøèì ãîðèçîíòàëüíûì óðîâíåì 1.6842. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè ââåðõ: 1.6842, 1.6882, 1.6922, 1.6962, 1.7002 + äèàãîíàëè.
13
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Ìîäåëè ÝËÃÈÐ: GOLD, GBP/USD, AUD/USD, USD/JPY
AUD/USD
Ïàðà ôëåòîîáðàçíî ïîêèíóëà âîñõîäÿùèé êàíàë. Íî äëÿ ïîäòâåðæäåíèÿ íèñõîäÿùåãî êàíàëà òðåáóåòñÿ îáîçíà÷åíèå öåíîé ãðàíèö íîâîãî íèñõîäÿùåãî êàíàëà. Ïîêà öåíà íå çàêðåïèëàñü âûøå 0.9395 ñäåëêè íà ïðîäàæó áåçîïàñíû. Ïðîäàæè àêòóàëüíû ïðè îòðàáîòêå íèñõîäÿùèõ äèàãîíàëåé èëè ïîñëå çàêðåïëåíèÿ ïàðîé ïîä çíà÷èìûìè ãîðèçîíòàëüíûìè óðîâíÿìè ñåòêè(áëèæàéøèé 0.9310). Óðîâíè ïðè äâèæåíèè âíèç: 0.9354, 0.9310, 0.9270, 0.9225 + äèàãîíàëè. Äëÿ ñîâåðøåíèÿ ïîêóïîê ñòîèò äîæäàòüñÿ âûõîäà öåíîé çà 0.9395, äàëåå êîððåêöèþ âíèç, êîòîðàÿ îòðàáîòàåò âîñõîäÿùóþ äèàãîíàëü èëè îäèí èç ãîðèçîíòàëüíûõ óðîâíåé. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè ââåðõ: 0.9395, 0.9438, 0,9480 + äèàãîíàëè.
14
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Ìîäåëè ÝËÃÈÐ: GOLD, GBP/USD, AUD/USD, USD/JPY
USD/JPY
Èíñòðóìåíò äâèæåòñÿ ïî íèñõîäÿùåìó êàíàëó è íà òåêóùèé ìîìåíò íàõîäèòñÿ âî ôëåòå ìåæäó äâóõ ãîðèçîíòàëüíûõ óðîâíåé ñåòêè - 101.37 è 101.70. Çàêðåïëåíèå çà îäíèì èç ýòèõ óðîâíåé, âåðîÿòíî, çàäàñò òðåíä íà ñëåäóþùóþ òîðãîâóþ íåäåëþ. Ïîêà ñäåëêè íà ïðîäàæó áåçîïàñíåå, êîòîðûå ëó÷øå ñîâåðøàòü ïîñëå îòáîÿ îò ãîðèçîíòàëüíûõ óðîâíåé èëè âåðõíåé ãðàíèöû êàíàëà.  ñëó÷àå âûõîäà öåíîé ïîä 101.37, öåíà äâèíåòñÿ ê ñëåäóþùèì óðîâíÿì â ðàìêàõ êàíàëà. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè âíèç: 101.05, 100.73 + äèàãîíàëè. Äëÿ ñîâåðøåíèÿ ïîêóïîê ñòîèò äîæäàòüñÿ âûõîäà öåíîé çà 101.70 è âåðõíþþ ãðàíèöó êàíàëà, äàëåå êîððåêöèþ âíèç, êîòîðàÿ îòðàáîòàåò âîñõîäÿùóþ äèàãîíàëü èëè îäèí èç ãîðèçîíòàëüíûõ óðîâíåé. Çíà÷èìûå óðîâíè ïðè äâèæåíèè ââåðõ: 101.70, 102.00, 102.34 + äèàãîíàëè. Íà ýòîì îáçîð îêîí÷åí. Óñïåøíîé òîðãîâëè. Òðåéäåð è àíàëèòèê êîìïàíèè Aprofit Øåñòàêîâ Ýäóàðä shestakov@aprofitraders.com aprofit.fxmag.ru
15
FXMAG.RU © 2004-2014
aprofit.fxmag.ru
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Ýêñïðåññ-ïîäïèñêà íà ïóáëèêàöèè ëó÷øèõ áëîããåðîâ íà Fxmag.ru
16
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
ÍÅ×ÅÒÊÀß ËÎÃÈÊÀ È ÀËÃÅÁÐÀ ÍÅ×ÅÒÊÈÕ ÌÍÎÆÅÑÒ ÏÐÈ ÓÏÐÀÂËÅÍÈÈ ÀÊÒÈÂÀÌÈ ÍÀ ÐÛÍÊÅ ÔÎÐÅÊÑ aleksei-avdeenko@mail.ru
Àâäååíêî Àëåêñåé
Àííîòàцèÿ. Ðàññìàòðèâàåòñÿ ïðèìåíåíèå ýëåìåíòîâ íå÷åòêîé ëîãèêè äëÿ àãðåãèðîâàíèÿ ðåçóëüòàòîâ òåõíè÷åñêîãî è ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà íà ðûíêå Ôîðåêñ. Ïðåäëàãàåòñÿ èñïîëüçîâàòü ñàìîïîäîáíûå èìïëèêàöèè íå÷åòêèõ ðàññóæäåíèé. Êëþчåâыå сëîâà: Ðыíîê Ôîðåêс, Íåчåòêèå ìíîæåсòâà, Ïðèíцèï сàìîïîäîбèÿ, Òåхíèчåсêèй àíàëèç, Ôуíäàìåíòàëüíый àíàëèç 1.Ââåäåíèå Ôèíàíñîâûé ðûíîê ðåäêî ñëåäóåò ÷åòêîé ëîãèêå. Ôóíäàìåíòàëüíûé àíàëèç ïûòàåòñÿ àíàëèçèðîâàòü ìàêðîýêîíîìè÷åñêèå ôàêòîðû è ïðåäñêàçàòü ðûíî÷íûå òðåíäû íà îñíîâå ïîëèòè÷åñêèõ, ýêîíîìè÷åñêèõ, ñîöèàëüíûõ ìîäåëåé, ïîëèòèêå ãîñóäàðñòâ îöåíêå ïåðñïåêòèâíîñòè òåõ èëè èíûõ òåõíîëîãèé, äåìîãðàôè÷åñêèõ ôàêòîðîâ è ò.ä.  îñíîâå òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà ëåæèò äîïóùåíèå î òîì, ÷òî ìàêðîýêîíîìè÷åñêèå ôàêòîðû ïðîÿâëÿþòñÿ â èçìåíåíèè îáúåìîâ òîðãîâëè è öåí ôèíàíñîâûõ àêòèâîâ, àíàëèç èñòîðèè êîòîðûõ ïîçâîëÿåò ñäåëàòü âûâîä î íàëè÷èè (îòñóòñòâèè) òåõ èëè èíûõ òðåíäîâ è äàòü ðåêîìåíäàöèè èíâåñòîðàì.  ýêîíîìåòðèêå èçâåñòíî ìíîæåñòâî ìîäåëåé èñïîëüçóåìûõ äëÿ àâòîìàòèçàöèè áèðæåâîé òîðãîâëè (ýêñïåðòû) è âèçóàëèçàöèè ðåêîìåíäàöèé (èíäèêàòîðû). Ýòî ìîäåëè ñêîëüçÿùåãî ñðåäíåãî MA(q), àâòîðåãðåññèè AR(p), ñìåøàííûå ìîäåëè, íàïðèìåð ARMA(p,q) [1,2], ITRIX, ïîëîñû Áîëëèíäæåðà, âîëíû Ýëèîòà, ìîìåíòíûå, ñòîõàñòè÷åñêèå è ò.ä. Òðóäíî (èëè íåâîçìîæíî) íàéòè îäíî ðåøàþùåå ïðàâèëî, êîòîðîå ýôôåêòèâíî áû ðàáîòàëî â ðàçëè÷íûõ ñèòóàöèÿõ íà ðûíêå. Î÷åíü ÷àñòî âñå ðåêîìåíäàöèè ôóíäàìåíòàëüíîãî è òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà ñôîðìóëèðîâàíû íà êà÷åñòâåííîì óðîâíå, áîëåå òîãî, íàëè÷èå áîëüøîãî ÷èñëà èíäèêàòîðîâ è ñîâåòíèêîâ òðåáóåò ðàçðàáîòêè àëãîðèòìîâ ñîãëàñîâàíèÿ èõ ðåøåíèé.  ïðåäëàãàåìîé ðàáîòå ïðåäñòàâëåíà ñèñòåìà, ïîçâîëÿþùàÿ íà îñíîâå òåîðèè íå÷åòêè ìíîæåñòâ è íå÷åòêîé ëîãèêè, ñîãëàñîâàòü ðåêîìåíäàöèè, ïîëó÷åííûå íà îñíîâå ïðîèçâîëüíîãî ÷èñëà òåõíè÷åñêèõ èíäèêàòîðîâ (5 ëèíãâèñòè÷åñêèõ òåðìîâ) è îöåíîê, ñëåäóþùèõ èç ôóíäàìåòàëüíîãî àíàëèçà (3 ëèíãâèñòè÷åñêèõ òåðìà). Èñïîëüçóåòñÿ âëîæåííàÿ ñèñòåìà ïðàâèë ïðèíÿòèÿ ðåøåíèé, êîãäà ðåçóëüòàòû íå÷åòêîãî ëîãè÷åñêîãî âûâîäà äëÿ äâóõ ïåðåìåííûõ ÿâëÿåòñÿ âõîäíîé ïåðåìåííîé äëÿ ïîñëåäóþùèõ ëîãè÷åñêèõ âûâîäîâ. Ïðè ýòîì ïðàâèëà ïðèíÿòèÿ ðåøåíèé ñîõðàíÿþòñÿ. Äëÿ îöåíêè ìåð ëîãè÷åñêèõ íå÷åòêèõ «è», «èëè» èñïîëüçóþòñÿ ñîîòâåòñòâåííî “S” è “T” íîðìû [3]. Àëãîðèòì ðåàëèçóåòñÿ â ñðåäå MQL-5 è òåñòèðóåòñÿ ïðè ðàçëè÷íûõ òàéìôðåéìàõ íà âàëþòíîé ïàðå “EURUSD” çà ïåðèîä 2013-2014 ãã.
17
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
2. Ìîäåëü è  êà÷åñòâå âõîäíûõ ïàðàìåòðîâ ìîäåëè áóäåì èñïîëüçîâàòü äàííûå n òåõíè÷åñêèõ èíäèêàòîðîâ ðåçóëüòàòû ïðîãíîçîâ íà îñíîâå ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà yn. Íîðìèðóåì äàííûå òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà òàê, ÷òîáû min min , min ìàêñèìàëüíîå 1: → 0.5 max / 0.5 max , ãäå max 1 íà èíòåðâàëå N>>1. è ìèíèìàëüíîå çíà÷åíèÿ ïåðåìåííûõ Îïðåäåëèì íå÷åòêîå ìíîæåñòâî , ∈ , ãäå - ìåðà ïðèíàäëåæíîñòè 0 1. , Ðàçîáüёì èíòåðâàë íà T ëèíãâèñòè÷åñêèõ òåðìîâ, ôóíêöèþ ïðèíàäëåæíîñòè ê êîòîðûì çàäàäèì â âèäå òðåóãîëüíûõ è òðàïåöåâèäíûõ íå÷åòêèõ ÷èñåë [3] . Ñîîòâåòñòâóþùèå ìåðû èìåþò âèä: 0,
0, 1
1
, 1,
1
1
1,
,
, 0,
,
1
2
1
1
1 2
1
1
0,
2
,
2
(1)
1 1
 äàëüíåéøåì äëÿ íå÷åòêèõ âûâîäîâ íà îñíîâå òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà áóäåì èñïîëüçîâàòü ñèñòåìó èõ ïÿòè òåðìîâ, êîòîðûå îáîçíà÷èì «0», «1», «2», «3», «4» (ðèñ.1).
0
-1
1
a
b c a1
2
b1
0
Ðèñ.1 Òåðìû è ôóíêöèè ïðèíàäëåæíîñòè äëÿ íå÷åòêèх ìíîæåñòâ òåхíè÷åñêîãî àíàëèçà; óêàçàíà ëåâàÿ ïîëîâèíà ãðàôèêà: òåðìû «0», «1», «2». Íå÷åòêîå ìíîæåñòâî ðåçóëüòàòîâ ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà áóäåì ñ÷èòàòü ñîñòîÿùèì èç òðåõ ëèíãâèñòè÷åñêèõ òåðìîâ: NN - «âåðîÿòíî îòðèöàòåëüíàÿ òåíäåíöèÿ – ïàäåíèå âàëþòíîãî êóðñà", NP «íåîïðåäåëåííàÿ òåíäåíöèÿ», PP - «âåðîÿòíî ïîëîæèòåëüíàÿ òåíäåíöèÿ âàëþòíîãî êóðñà». Ìåðó âíóòðè êàæäîãî òåðìà áóäåì ñ÷èòàòü ïîñòîÿííîé è ðàâíîé åäèíèöå. Ñóùåñòâåííî îòìåòèòü, ÷òî åñëè ãëóáèíà ïðîãíîçà òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà – ïîðÿäêà ïðîèçâåäåíèÿ âåëè÷èíû òàéìôðåéìà íà äëèíó èíòåðâàëà ñãëàæèâàíèÿ (íàïðèìåð, â ìåòîäå MACD äëèíà óñðåäíåíèÿ «áûñòðîãî» ñêîëüçÿùåãî ñðåäíåãî), òî ãëóáèíà ôóíäàìåíòàëüíîãî ïðîãíîçà ñðàâíèìà ñ èíòåðâàëîì ïîëó÷åíèÿ òîé èíôîðìàöèè, íà îñíîâå êîòîðîé îí ñòðîèòñÿ (íàïðèìåð, ñòàòèñòèêà áåçðàáîòèöû â ÑØÀ). Äëÿ ëþáîãî òàéìôðåéìà âòîðàÿ âåëè÷èíà íåèçìåðèìî áîëüøå ïåðâîé, ÷òî íàäî ó÷èòûâàòü ïðè òåñòèðîâàíèè è ðàáîòå íà îñíîâå ïðåäëàãàåìîãî àëãîðèòìà.
18
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
Åñëè x è y íå÷åòêèå ìíîæåñòâà, òî ìîæíî ââåñòè îïåðàöèè ïåðåñå÷åíèÿ ∩ è îáúåäèíåíèÿ ∪ ýòèõ ìíîæåñòâ â ñîîòâåòñòâèè ñ [3], êàê μ x ∩ y min μ x , μ y , (T-íîðìà; μ x ∪ y max μ x , μ y (S-íîðìà). Êðîìå òîãî, íåîáõîäèìî ââåñòè íå÷åòêóþ ëîãè÷åñêóþ èìïëèêàöèþ, êîòîðàÿ èíòåðïðåòèðóåò íå÷åòêèé ëîãè÷åñêèé âûâîä «åñëè …òî» èëè «ñëåäóåò» â ñîîòâåòñòâèè ñ [4]: x → y: μ x → y min μ x , μ y . Èñïîëüçóþ ïîëó÷åííûå îïðåäåëåíèÿ, ìîæíî èíòåðïðåòèðîâàòü íå÷åòêóþ áàçó çíàíèé, ïîçâîëÿþùóþ ïðèíèìàòü ðåøåíèÿ íà îñíîâå íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ñîîòâåòñòâóþùèõ ðåçóëüòàòàì, êàê òåõíè÷åñêîãî, òàê è ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà. Ïóñòü xnm - íå÷åòêîå ìíîæåñòâî ïðèíàäëåæàùåå òåðìó n äëÿ òåõíè÷åñêîãî èíäèêàòîðà m. Íå÷åòêóþ áàçó çíàíèé ïðåäñòàâèì â âèäå òàáë.1. xnm
xnm
1
0
1
2
3
4
0
0
1
0
2
2
1
1
1
1
2
2
2
1
2
2
3
3
3
2
2
3
3
3
4
2
2
3
3
4
Òàáë.1 Íå÷åòêà áàçà çíàíèé äëÿ ðåçóëüòàòîâ òåхíè÷åñêîãî àíàëèçà xkm
 ñîîòâåòñòâèè ñ îïðåäåëåíèÿìè, ìåðà íå÷åòêîãî ëîãè÷åñêîãî âûâîäà íà îñíîâå ýòîé áàçû èìååò âèä: xnm ∩ 1 m m 1 m m 1 min μ xnm , μ xkm 1 . → Znk , μ Znk
Ïîñêîëüêó êîëè÷åñòâî òåðìîâ íå÷åòêîãî ëîãè÷åñêîãî âûâîäà ðàâíî êîëè÷åñòâó òåðìîâ âõîäíûõ ïåðåìåííûõ, âîñïîëüçóåìñÿ ïðèíöèïîì ñàìîïîäîáèÿ, ò.å. ïðèñîåäèíåíèå (àãðåãàöèÿ) ñëåäóþùèõ íå÷åòêèõ çàêëþ÷åíèé îñóùåñòâèì íà îñíîâå òîé æå áàçû çíàíèé òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà: m m μ Znkpl
1m 3m 3
m m min μ Znk
1
, μ Zlkm
2 m 3
.
Àãðåãàöèþ ðåçóëüòàòîâ ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà ñ òåõíè÷åñêèì àíàëèçîì îñóùåñòâèì ñ ïîìîùüþ íå÷åòêîé áàçû â âèäå òàáë. 2.
19
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
xnm ynm
0
1
2
3
4
NN
0
0
2
3
3
NP
0
1
2
3
4
PP
1
1
2
4
4
Òàáë. 2 Íå÷åòêàÿ áàçà çíàíèé äëÿ àãðåãàöèè òåхíè÷åñêîãî è ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà È, íàêîíåö, âíóòðè ðàçëè÷íûõ ìåòîäîâ ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà íå÷åòêèå ëîãè÷åñêèå èìïëèêàöèè îñóùåñòâèì ñ ïîìîùüþ ìàòðèöû àíàëîãè÷íîé òàáë.1, íî ðàçìåðíîñòè 3*3. Òåïåðü íà îñíîâå íå÷åòêèõ ëîãè÷åñêèõ âûâîäîâ, îáúåäèíÿþùèõ òåõíè÷åñêèé è ôóíäàìåíòàëüíûé àíàëèç, ìîæíî ñôîðìóëèðîâàòü óïðàâëÿþùåå âîçäåéñòâèå: â íàøåì ñëó÷àå ïðèíÿòèå ðåøåíèÿ î âõîäå - âûõîäå â «êîðîòêóþ» èëè «äëèííóþ» ïîçèöèþ è îáúåìå ëîòà. Åñëè íå÷åòêèé ëîãè÷åñêèé âûâîä ïðèíàäëåæèò òåðìó «2», òî îòêðûòèå ïîçèöèé íå ïðîèñõîäèò. Åñëè íå÷åòêèé âûâîä ïðèíàäëåæèò òåðìàì «0» «1», òî âõîäèì â «êîðîòêóþ» ïîçèöèþ ñ îáúёìîì ëîòà l Lμ Z äëÿ òåðìà «0» è l εLμ Z äëÿ òåðìà «1», åñëè âûâîä ïðèíàäëåæèò òåðìàì «3», «4», òî âõîäèì â «äëèííóþ» ïîçèöèþ ñ îáúåìàìè l Lμ Z è l εLμ Z ñîîòâåòñòâåííî.  ýòèõ âûðàæåíèÿõ μ z - ìåðà íå÷åòêîãî âûâîäà, ïîñòðîåííàÿ íà âëîæåííûõ àãðåãàöèÿõ ôóíäàìåíòàëüíîãî è òåõíè÷åñêîãî àíàëèçà, ε - íîðìèðóþùèé ìíîæèòåëü, îáû÷íî ïîëàãàåòñÿ ε 0.5. 3. Òåсòèðîâàíèå ìîäåëè Òåñòèðîâàíèå àëãîðèòìà îñóùåñòâëÿëîñü íà ïàðå EURUSD çà ïåðèîä 1.01.2013-28.02.2014. Íà âõîäå èñïîëüçîâàëîñü ïÿòü òåõíè÷åñêèõ èíäèêàòîðîâ MACD, ADX, RSI, MFI, OBV (ïÿòü íå÷åòêèõ ëîãè÷åñêèõ òåðìîâ 0,1,2,3,4). Îäèí âõîä ñîîòâåòñòâîâàë íå÷åòêîé ëîãè÷åñêîé èìïëèêàöèè, ñâÿçàííîé ñ ôóíäàìåíòàëüíûì àíàëèçîì (òðè íå÷åòêèõ òåðìà NN, NP, PP). Áàçà íå÷åòêèõ çíàíèé ñîîòâåòñòâîâàëà òàáë.1 è 2. Ìàêñèìàëüíî äîïóñòèìîå ÷èñëî òåõíè÷åñêèõ èíäèêàòîðîâ - 24, ìåòîäîâ ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà - 8. Îáúåì òîðãîâ ñîñòàâëÿë 0.5 ñòàíäàðòíûõ ëîòîâ, âåëè÷èíû áûñòðûõ è ìåäëåííûõ ñãëàæèâàíèé äëÿ èíäèêàòîðà MACD ñîñòàâëÿëè p1=15, p2=30 è p1=15 äëÿ èíäèêàòîðîâ ADX, RSI, MFI, OBV. Ïðè òåñòèðîâàíèè íà áîëüøîì èíòåðâàëå 1.01.2013-28.02.2014 èñïîëüçîâàëñÿ òåðì NP ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà (òàáë.3), äëÿ êîðîòêîãî èíòåðâàëà 1.01.2014-28.02.2014 ìîäåëèðîâàíèå îñóùåñòâëÿëîñü äëÿ âñåõ òðåõ íå÷åòêèõ òåðìîâ NN, NP, PP (òàáë. 4).
20
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
Èñõîäíûé äåïîçèò ñîñòàâëÿë $10000 ïëå÷î 100. Êðîìå òîãî, èñïîëüçîâàëàñü ôèëüòðàöèÿ íà îñíîâå «òÿæåëûõ õâîñòîâ» [5] ñ ïàðàìåòðîì îòñå÷åíèÿ â äâà ñðåäíåêâàäðàòè÷íûõ îòêëîíåíèÿ. Âûõîä èç «êîðîòêèõ» è «äëèííûõ» ïîçèöèé îñóùåñòâëÿëñÿ ïðè äîñòèæåíèè âåëè÷èíû òåéê-ïðîôèòà 500 ïóíêòîâ. Âàðüèðóåìûì ïàðàìåòðîì ÿâëÿëàñü âåëè÷èíà òàéìôðåéìà â èíòåðâàëå 1-5 ìèí. Ðåçóëüòàòû òåñòèðîâàíèÿ êîëè÷åñòâî òðåéäîâ N, âåðîÿòíîñòü ïðèáûëüíîãî òðåéäà P, êîýôôèöèåíò Øàðïà Sh è ñóììàðíàÿ ïðèáûëü $ ïðåäñòàâëåíû â òàáë.3 è 4.
TF 1 2 3 4 5
N 46 55 62 54 70
P 0.90 0.92 0.91 0.93 0.94
Sh 0.17 0.27 0.13 0.23 0.43
$ 1051.3 1852.8 1263.0 1646.7 3364.3
Òàáë.3 Êîëè÷åñòâî òðåéäîâ N, âåðîÿòíîñòü ïðèáûëüíîãî òðåéäà P, êîýôôèöèåíò Шàðïà Sh è ïðèáûëü â çàâèñèìîñòè îò âåëè÷èíû òàéìôðåéìà TF çà ïåðèîä 1.01.2013-28.02.2014.
NN
NP
PP
TF 1 2 3 4 5 1 2 3 4 5 1 2 3 4 5
N 7 8 6 3 7 6 22 15 15 17 6 3 13 15 13
P 0.85 0.87 0.83 0.67 0.80 0.83 0.95 0.93 0.94 1.00 0.83 0.67 0.92 0.87 0.88
Sh 0.47 0.85 0.90 -0.18 0.68 0.25 1.19 0.59 0.87 1.48 0.52 -0.44 0.73 1.13 1.19
$ 120.7 212.9 230.5 -28.1 144.4 73.3 1449.1 568.4 610.1 1214.8 263.9 -312.0 703.9 1025.4 1021.0
Òàáë.4 Êîëè÷åñòâî òðåéäîâ N, âåðîÿòíîñòü ïðèáûëüíîãî òðåéäà P, êîýôôèöèåíò Шàðïà Sh è ïðèáûëü â çàâèñèìîñòè îò âåëè÷èíû òàéìôðåéìà TF ïðè ðàçíûх òåðìàх ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà çà ïåðèîä 1.01.201428.02.2014.
21
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
Äëÿ äëèííîãî èíòåðâàëà ðåçóëüòàòû òåñòèðîâàíèÿ îêàçàëèñü ïðèáûëüíûìè ïðè âñåõ òàéìôðåéìàõ. Ïðè ýòîì íà íà÷àëüíûõ ñòàäèÿõ òîðãîâëè ÿíâàðü - ìàðò òîðãîâëÿ áûëà óáûòî÷íà ñ îòíîñèòåëüíîé ïðîñàäêîé 6-8%. Íà êîðîòêîì èíòåðâàëå 1.01.2014-28.02.2014 áûëà óñòàíîâëåíà ÷óâñòâèòåëüíîñòü ðåçóëüòàòîâ òîðãîâ ê òåðìàì ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà, íàáëþäàëèñü äâå óáûòî÷íûå ñòðàòåãèè äëÿ òåðìîâ «NN» (íåãàòèâíûé ïðîãíîç êóðñà EURUSD) è «PP» (ïîçèòèâíûé ïðîãíîç êóðñà EURUSD). 4. Îбсуæäåíèå ðåçуëüòàòîâ Ïîëó÷åííûå ðåçóëüòàòû ñâèäåòåëüñòâóþò î âîçìîæíîñòè èñïîëüçîâàíèÿ àëãîðèòìà äëÿ óïðàâëåíèÿ ôèíàíñàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ. Ñóùåñòâåííûì ïàðàìåòðîì ìîäåëè ÿâëÿåòñÿ ãëóáèíà íîðìèðîâêè N ïðè îòîáðàæåíèè âûõîäîâ òåõíè÷åñêèõ èíäèêàòîðîâ íà èíòåðâàë [-1,1]. Ïðè òåñòèðîâàíèè èñïîëüçîâàëñÿ èíòåðâàë N=100 åãî óâåëè÷åíèå äî N=1000 ñóùåñòâåííî ñíèæàåò ðåçóëüòàòû. Âûâîäû íå÷åòêîãî àíàëèçà ñòàíîâÿòñÿ â îñíîâíîì íåéòðàëüíûìè – òåðì «2». Ýòî ñâÿçàíî ñ òåì, ÷òî ìàêñèìàëüíîå è ìèíèìàëüíîå çíà÷åíèå òåõíè÷åñêèõ èíäèêàòîðîâ íà áîëüøèõ èíòåðâàëàõ ñòàíîâèòñÿ ñëèøêîì âåëèêî ïî àáñîëþòíîìó çíà÷åíèþ è âåðîÿòíîñòü ïîâòîðåíèÿ ðåàëèçàöèè ðåçêî ñíèæàåòñÿ. Òàê æå íåãàòèâíî âëèÿåò è ñíèæåíèÿ äëèíû èíòåðâàëà íîðìèðîâêè äî N=10.  ýòîì ñëó÷àå òåðìû «0», «1» è «3», «4» - âõîä â «êîðîòêóþ» è «äëèííóþ» ïîçèöèè ñòàíîâÿòñÿ ïî÷òè ðàâíîâåðîÿòíûìè è ñëàáî êîððåëèðóþùèå ñ ðåàëüíûì ïîâåäåíèåì âàëþòíîãî êóðñà. Âîçìîæíîñòü óáûòî÷íîñòè òîðãîâ íà êîðîòêèõ èíòåðâàëàõ ïðè èñïîëüçîâàíèè òåðìîâ ôóíäàìåíòàëüíîãî àíàëèçà «PP», «NN» (òàáë.4) è ìàêñèìàëüíîñòü ïðèáûëè ïðè ëþáûõ òàéì ôðåéìàõ äëÿ òåðìà «NP» ìîæåò ñâèäåòåëüñòâîâàòü î òîì, ÷òî íà èíòåðâàëå 1.01.2014-28.02.2014 ïðîèñõîäèò èçìåíåíèå «ìåäëåííûõ» (ôóíäàìåíòàëüíûõ) òðåíäîâ ñ ïðîãíîçà «PP» íà «NN», ò.å. èíòåðâàë ïðîãíîçèðîâàíèÿ îêàçàëñÿ êîðî÷å èíòåðâàëà òåñòèðîâàíèÿ.  ìîäåëè èìåþòñÿ ñâîáîäíûå ïàðàìåòðû êîíñòàíòû a, b, c…, îïðåäåëÿþùèå ìåðó íà òåðìàõ «0»… «4» (1). Ïðè òåñòèðîâàíèè ïîëàãàëîñü a=-0.75, b=-0.5, c=-0.25, a1=c, b1=-0.125 è ò.ä.  îáùåì ñëó÷àå ýòè âåëè÷èíû ìîæíî îïòèìèçèðîâàòü, èñïîëüçóÿ òîò èëè èíîé ýêñòðåìàëüíîé ñïîñîá, íàïðèìåð, ìåòîä íàèìåíüøèõ êâàäðàòîâ. Îäíàêî, ýòî âðÿä ëè ñóùåñòâåííî óëó÷øèò ðåçóëüòàòû, ïîñêîëüêó ïîòðåáóåò ñëèøêîì äëèííîé ïîñëåäîâàòåëüíîñòè îïòèìèçàöèè (áîëüøîãî îáúåìà ïåðâè÷íûõ äàííûõ), ÷òî ïðèâåäåò ê íàëîæåíèþ ýôôåêòîâ â ðàçëè÷íûõ âðåìåííûõ ìàñøòàáàõ è, êàê ñëåäñòâèå, ê òðèâèàëüíûì ðåçóëüòàòàì [5,6]. Ðåøåíèå çàäà÷è ëåæèò íà «õâîñòàõ ðàñïðåäåëåíèé», ò.å. íà ãðàíèöå ìåæäó ñòàòèñòè÷åñêèìè è äåòåðìèíèðîâàííûìè ìåòîäàìè. Äàëüíåéøåå ðàçâèòèå ìîäåëè âîçìîæíî â ñëåäóþùèõ íàïðàâëåíèÿõ, âî- ïåðâûõ, õåäæèðîâàíèå ðèñêîâ äëÿ ïðèíÿòèÿ ðåøåíèÿ èñïîëüçóåòñÿ áîëåå äâóõ âàëþòíûõ ïàð ñ ñîîòâåòñòâóþùå áàçîé íå÷åòêèõ çíàíèé, âî âòîðûõ, ïðèìåíåíèå áîëåå ñëîæíûõ áàç çíàíèé íà îñíîâå, íàïðèìåð òðåõ íå÷åòêèõ ïåðåìåííûõ ñ äàëüíåéøèì ñàìîïîäîáíûì âëîæåíèåì, â-òðåòüèõ, èíòåãðèðîâàíèå àëãîðèòìà â ñèñòåìó, èñïîëüçóþùóþ íå òîëüêî ñòàíäàðòíûå èíäèêàòîðû, íî è àëüòåðíàòèâíûå ñèñòåìû ïðèíÿòèÿ ðåøåíèé, íàïðèìåð ìîäåëü «òÿæåëûõ õâîñòîâ» è ñâÿçàííûå ñ íåé àëãîðèòìû. Äåìîâåðñèÿ è ïîëíûé ïàêåò, ðåàëèçóþùèé ïðåäëîæåííûé àëãîðèòì, ïðåäñòàâëåí íà ñàéòå ðàçðàáîò÷èêîâ [7].
22
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Íå÷åòêàÿ ëîãèêà è àëãåáðà íå÷åòêèõ ìíîæåñòâ ïðè óïðàâëåíèè àêòèâàìè íà ðûíêå Ôîðåêñ
5.Ëèòåðàòóðà [1]. T. Bollerslev. "Generalized Autoregressive Conditional Heteroskedasticity," Journal of Econometrics, no. 31, pp. 307-327, 1986. [2]. R.F. Engle & A.J. Patton, "What good is volatility model?", Quantitative Finance, vol.1, no.2, pp.,237-245, 2001 [3].Yager R., Filev D..:Essentials of Fuzzi Mdeling and Control.-John Wieley and Sons, NewYork, 1994 [4]. Zadeh Ltfi A.:- Fuzzy Logic, Neural Networks, and Soft Computing,- Communications of the ACM, 1994,Vol.37, No.3, P.77-84. [5]. Alexey M. Avdeenko. "Absolute Adviser or stochastic model of trade on the 'heavy tails' of distributions", Journal of Mathematical Finance, vol 3, no.2, pp.268-274, May, 2013. [6]. Alex Micailovich Avdeenko, Use of the ARÑH(1) Model Peculiarities for Creation of Automated Trading Systems, SOP Transactions on Statistics and Analysis, Volume 1, Number 1, pp.1-4, 2014. [7]. http://www.emma-trade.com Àâäååíêî À.Ì. ïðîôåññîð, äîêòîð ôèçèêî-ìàòåìàòè÷åñêèõ íàóê Aleksei-avdeenko@mail.ru Íàöèîíàëüíûé òåõíîëîãè÷åñêèé èññëåäîâàòåëüñêèé óíèâåðñèòåò, "ÍÈÒÓ ÌÈÑÈÑ"
23
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Òðè øàãà âïåðåä
ÒÐÈ ØÀÃÀ ÂÏÅÐÅÄ www.dailyfx.com
Âîëêåð Èíãëåíä Â äàííîé ñòàòüå ìû îáñóäèì ñëåäóþùèå òåìû: ñòðàòåãèè ñêàëüïèðîâàíèÿ ìîãóò áûòü ðàçëîæåíû • íà òðè êîìïîíåíòà; •
ó÷åò ðûíî÷íîãî íàïðàâëåíèÿ è òðåíäà;
ïëàíèðîâàíèå âõîäà íà îñíîâå öåíîâûõ âîññòàíîâ• ëåíèé èëè ïðîðûâîâ. Ìíîãèå òðåéäåðû èíòåðåñóþòñÿ ñòðàòåãèÿìè ñêàëüïèðîâàíèÿ, íî íå çíàþò, ñ ÷åãî íà÷àòü. Âû ìîæåòå ðàçâèòü ïðîñòóþ ñòðàòåãèþ ñêàëüïèðîâàíèÿ âñåãî çà òðè øàãà. Çäåñü ìû ðàññìîòðèì òðè êîìïîíåíòà ñòðàòåãèè ñêàëüïèðîâàíèÿ. Èòàê, äàâàéòå íà÷íåì! Íàéòè òðåíä Ïåðâûé øàã äëÿ ñêàëüïèðîâàíèÿ ñîñòîèò â íàõîæäåíèè òðåíäà. Âûÿâëåíèå òðåíäà æèçíåííî íåîáõîäèìî, ïîòîìó ÷òî ýòî ïîìîãàåò ñôîðìèðîâàòü íàø óêëîí òîðãîâëè ïî âàëþòíîé ïàðå. Íàïðèìåð, åñëè âàëþòíàÿ ïàðà äåëàåò ñåðèþ áîëåå âûñîêèõ ìàêñèìóìîâ, òðåéäåðû ïðåäïî÷ëè áû èñêàòü âîçìîæíîñòè äëÿ ïîêóïîê. Ïðîòèâîïîëîæíàÿ ñèòóàöèÿ áóäåò äëÿ ãðàôèêà, êîòîðûé äâèãàåòñÿ ê áîëåå íèçêèì ìèíèìóìàì, êîãäà ïðåäïî÷òèòåëüíû ïîçèöèè íà ïðîäàæó.
Âõîä â ðûíîê Ñëåäóþùèé øàã â ðàçâèòèè ñòðàòåãèè ñêàëüïèðîâàíèÿ çàêëþ÷àåòñÿ â âûáîðå ìåõàíèçìà âõîäà. Îáû÷íî, ïðè ñêàëüïèðîâàíèè âûáèðàåòñÿ ëèáî ñòðàòåãèÿ òîðãîâëè íà âîññòàíîâëåíèè, ëèáî ñòðàòåãèÿ òîðãîâëè íà öåíîâîì ïðîðûâå. Âî âðåìÿ âîñõîäÿùåãî òðåíäà, èñïîëüçóþùèå âîññòàíîâëåíèÿ òðåéäåðû ñîñðåäîòà÷èâàþò ñâîå âíèìàíèå íà îòêàòàõ öåíû, ÷òîáû ïîêóïàòü ïî áîëåå íèçêîé öåíå âî âðåìÿ âîñõîäÿùåãî òðåíäà è ïðîäàâàòü ïî áîëåå âûñîêîé öåíå âî âðåìÿ íèñõîäÿùåãî òðåíäà. Ýòîò ïîäõîä ïðîòèâîïîëîæåí òîðãîâëå íà öåíîâûõ ïðîðûâàõ, ïðè êîòîðîì òðåéäåð áóäåò ïîêóïàòü, êîãäà ðûíîê íàðóøàåò êëþ÷åâîé óðîâåíü ñîïðîòèâëåíèÿ, ïîñêîëüêó öåíà ôîðìèðóåò áîëåå âûñîêèé ìàêñèìóì èëè ïðîäàâàòü, êîãäà íàðóøàåòñÿ ñîîòâåòñòâóþùèé óðîâåíü ïîääåðæêè. Íèæå ìû âèäèì äâà êëþ÷åâûõ óðîâíÿ, êîòîðûå òðåéäåðû-ñêàëüïåðû ìîãëè áû ðàññìàòðèâàòü êàê òî÷êè âõîäà. Ñíà÷àëà, åñëè öåíà ñíèæàåòñÿ è ôîðìèðóåò áîëåå âûñîêèé ìèíèìóì, òàêîå êîëåáàíèå ìîæíî áûëî áû ñ÷åñòü ïîäõîäÿùèì âîññòàíîâëåíèåì äëÿ òîðãîâëè. Çàòåì ìû âèäèì öåíîâîé ïðîðûâ âûøå ïðåäûäóùåãî ìàêñèìóìà. Ýòîò óðîâåíü íà ãðàôèêå îáåñïå÷èë áû ïîäõîäÿùóþ òî÷êó äëÿ âõîäà íà ïðîðûâå ïðè ñêàëüïèðîâàíèè â íàïðàâëåíèè òðåíäà.
 ïðèìåðå íèæå ìû âèäèì, ÷òî êóðñ USD/CAD äâèæåòñÿ ââåðõ ñ ôîðìèðîâàíèåì ñåðèè áîëåå âûñîêèõ ìàêñèìóìîâ è áîëåå âûñîêèõ ìèíèìóìîâ. Ýòî îçíà÷àåò, ÷òî òðåéäåðû-ñêàëüïåðû äîëæíû èñêàòü âîçìîæíîñòè äëÿ ïîêóïîê.
Äèàãðàììà 2. Òî÷êè âõîäà â ðûíîê.
Óïðàâëåíèå ðèñêîì
Äèàãðàììà 1. Èäåíòèôèêàöèÿ òðåíäà.
24
Ïîñëåäíèì øàãîì äëÿ ëþáîé òîðãîâîé ñòðàòåãèè ÿâëÿåòñÿ óïðàâëåíèå ðèñêîì.  òî âðåìÿ êàê åñòü ðàçëè÷íûå
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Òðè øàãà âïåðåä
âàðèàíòû ðàçìåùåíèÿ ñòîï-îðäåðîâ, òðåéäåðû äîëæíû òàêæå ðàññìàòðèâàòü ðèñê, íåïîñðåäñòâåííî ñâÿçàííûé ñ èõ ñäåëêîé. Î÷åíü ÷àñòî óïîìèíàåòñÿ ïðàâèëî - íå ðèñêîâàòü áîëüøå 1% îò ñâîåãî áàëàíñà ïî ëþáîé òîðãîâîé ïîçèöèè.  ýòîì ñëó÷àå, åñëè ñäåëêà îêàæåòñÿ óáûòî÷íîé, âàø òîðãîâûé ñ÷åò íå ñèëüíî ïîñòðàäàåò, è âû ñìîæåòå âîñïîëüçîâàòüñÿ äðóãèìè òîðãîâûìè âîçìîæíîñòÿìè. Òåïåðü, êîãäà âû çíàêîìû ñ ýòèìè 3 áàçîâûìè øàãàìè ïî ïðîåêòèðîâàíèþ ñòðàòåãèè ñêàëüïèðîâàíèÿ, âàæíî íàéòè êîìïîíåíòû, êîòîðûå áóäóò ðàáîòàòü èìåííî äëÿ âàñ. Âû ìîæåòå âçÿòü çà îñíîâó îäíó èç íàøèõ ñòðàòåãèé ñêàëüïèðîâàíèÿ (ñì. â ïðîøëûõ âûïóñêàõ æóðíàëà), ÷òîáû íà åå îñíîâå ðàçâèòü ñâîþ ñîáñòâåííóþ ñòðàòåãèþ. Òàêèì ñïîñîáîì âû ñìîæåòå ðàçâèòü ñâîè òîðãîâûå íàâûêè ïðè îòñëåæèâàíèè ðûíêà â ðåæèìå ðåàëüíîãî âðåìåíè! Forex Magazine ïî ìàòåðèàëàì www.dailyfx.com
25
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáëàñòü ñîáûòèé
ÎÁËÀÑÒÜ ÑÎÁÛÒÈÉ Íåéë Ôóëåð Íåéë Ôóëåð ñïåöèàëèçèðóåòñÿ íà òîðãîâûõ ñòðàòåãèÿõ äëÿ ðûíêà ôîðåêñ, îñíîâàííûõ íà öåíîâîì äåéñòâèè. Íåéë èìååò îáøèðíóþ îáó÷àþùóþ ïðîãðàììó ïî òîðãîâëå íà ðûíêå ôîðåêñ. Ïîìèìî íåïîñðåäñòâåííî êóðñîâ, îí ïðåäîñòàâëÿåò ñòóäåíòàì âèäåî-óðîêè, âåáèíàðû, åæåäíåâíûå èíôîðìàöèîííûå áþëëåòåíè è ôîðóì äëÿ îáñóæäåíèÿ òîðãîâëè â ðåæèìå ðåàëüíîãî âðåìåíè.  äàííîé ñòàòüå ÿ õî÷ó ïîäåëèòüñÿ ñ âàìè íåêîòîðûìè ïðàêòè÷åñêèìè ñîâåòàìè, êîòîðûå çíà÷èòåëüíî óëó÷øàò âàøå ïîíèìàíèå öåíîâîé äèíàìèêè è òîãî, êàê ÷èòàòü ÷èñòûé öåíîâîé ãðàôèê. Ýòè ñîâåòû äîñòàòî÷íî ïðîñòû íà ïåðâûé âçãëÿä, íî òðåáóþò íåìíîãî áîëüøå ïîíèìàíèÿ, êîãäà äåëî êàñàåòñÿ äåòàëåé, è èìåííî ñ ýòèì ìû ñåé÷àñ è ïîñòàðàåìñÿ ðàçîáðàòüñÿ. ß ãîâîðþ î òåíäåíöèè ðûíêà íèêîãäà "íå çàáûâàòü", ãäå íà÷àëîñü îñíîâíîå äâèæåíèå. Ñêîëüêî ðàç ìû âèäåëè, ÷òî ðûíîê âîññòàíàâëèâàåòñÿ îáðàòíî ê óðîâíþ èëè îáëàñòè, ãäå íà÷àëîñü íåäàâíåå äâèæåíèå, òîëüêî ÷òîáû îòìåòèòü ýòîò óðîâåíü ïåðåä äðóãèì ñèëüíûì íàïðàâëåííûì äâèæåíèåì? Ýòî ïðîèñõîäèò äîñòàòî÷íî ÷àñòî, è âû äîëæíû ïîíèìàòü è çíàòü, êàê ýòî èñïîëüçîâàòü íàäëåæàùèì îáðàçîì, ïîòîìó ÷òî ýòè ñöåíàðèè ÷àñòî ìîãóò îáåñïå÷èòü î÷åíü âûñîêî-âåðîÿòíîñòíûå ñäåëêè ñ âûñîêèì ñîîòíîøåíèåì âîçíàãðàæäåíèÿ ê ðèñêó.
www.learntotradethemarket.com íàñ â ýòîì åñòü õîðîøèå âîçìîæíîñòè, è ìû ìîæåì èñïîëüçîâàòü èõ, ÷òîáû ðàçâèòü íåñêîëüêî ìåòîäîâ âõîäà ñ âûñîêîé âåðîÿòíîñòüþ:  ïðèìåðå íà äèàãðàììå íèæå ìû âèäèì íåñêîëüêî âàæíûõ âåùåé: 1. Êëþ÷åâîé óðîâåíü ñîïðîòèâëåíèÿ íà ðûíêå DAX30 áûë óñòàíîâëåí â çîíå 9735.00-9700.00. Ýòî - êëþ÷åâîé óðîâåíü ñîïðîòèâëåíèÿ è áîëüøîå äâèæåíèå îò íåãî âíèç óñòàíîâèëî "îáëàñòü ñîáûòèé". 2. Ïåðâîå ñåðüåçíîå òåñòèðîâàíèå ýòîãî êëþ÷åâîãî óðîâíÿ/îáëàñòè ñîáûòèé ïðîèçîøëî ÷óòü áîëåå ìåñÿöà ñïóñòÿ, çàâåðøèâøèñü ñèãíàëîì ïðîäàæè â âèäå ìåäâåæüåãî ïèí-áàðà, ÷òî ïðèâåëî ê äðóãîìó áîëüøîìó ñíèæåíèþ. Îáëàñòü ñîáûòèé - ýòî óðîâåíü èëè îáëàñòü/çîíà íà ãðàôèêå, ãäå íà÷àëîñü áîëüøîå öåíîâîå äâèæåíèå. Ñèãíàë öåíîâîãî äåéñòâèÿ ñàì ïî ñåáå ìîæåò áûòü íà÷àëîì îáëàñòè ñîáûòèé - ýòî íå îáÿçàòåëüíî äîëæíî áûòü íà ñóùåñòâóþùåì óðîâíå ïîääåðæêè èëè ñîïðîòèâëåíèÿ. Îäíàêî, åñëè áîëüøîå äâèæåíèå íà÷èíàåòñÿ îò ñèãíàëà öåíîâîãî äåéñòâèÿ â ñî÷åòàíèè ñ êëþ÷åâûì óðîâíåì ïîääåðæêè èëè ñîïðîòèâëåíèÿ, òî ýòî áóäåò åùå áîëåå ñèëüíîé îáëàñòüþ ñîáûòèé. 3. Ñëåäóþùèé âàæíûé ìîìåíò, íà êîòîðûé ñëåäóåò îáðàòèòü âíèìàíèå íà äèàãðàììå íèæå - ýòî òî, ÷òî êîãäà ðûíîê ïðîòåñòèðîâàë îáëàñòü ñîáûòèé, ïîñëå ôîðìèðîâàíèÿ ñèãíàëà ïðîäàæè ïèí-áàðà, îí ñíîâà ðàçâåðíóëñÿ, ïîòîìó ÷òî ðûíîê "íå çàáûë" îá ýòîé îáëàñòè ñîáûòèé.
Ñóòü òîðãîâîé òåõíèêè Ïðåæäå, ÷åì ìû ïðîäîëæèì, âàæíî îáðàòèòü âíèìàíèå, ÷òî ýòî íå òî÷íàÿ íàóêà, íî äàííûå çàêîíîìåðíîñòè èìåþò ìåñòî, è èõ î÷åíü âàæíî ïîíèìàòü, è èìåòü ýòîò èíñòðóìåíò â ñâîåì ðàñïîðÿæåíèè, êîãäà àíàëèçèðóåòå öåíîâûå ãðàôèêè. Ïåðâûé ìîìåíò, êîòîðûé âû äîëæíû ïîíÿòü: ðûíîê áóäåò ÷àñòî "ïîìíèòü è óâàæàòü" ìåñòî, ãäå íà÷àëîñü îñíîâíîå äâèæåíèå. Òî åñòü, åñëè ðûíîê âîññòàíàâëèâàåòñÿ îáðàòíî ê óðîâíþ èëè îáëàñòè íà÷àëà îñíîâíîãî äâèæåíèÿ, òî öåíà ìíîãîêðàòíî âíîâü ñîâåðøèò îòñêîê îò ýòîãî óðîâíÿ/ îáëàñòè. Êàê òðåéäåð íà öåíîâîì äåéñòâèè ñêàæó, ÷òî äëÿ
26
Äèàãðàììà 1. Îáëàñòü ñîáûòèé.
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáëàñòü ñîáûòèé
Íà äèàãðàììå âûøå ìû ìîãëè áû òîðãîâàòü íå òîëüêî íà ñèãíàëå ïðîäàæè îò êëþ÷åâîãî óðîâíÿ ñîïðîòèâëåíèÿ/îáëàñòè ñîáûòèé, íî è íà ïîñëåäóþùåì òåñòèðîâàíèè ýòîé îáëàñòè - ìû ìîãëè áû ñäåëàòü, êàê ÿ íàçûâàþ, "ñëåïîé âõîä" â îáëàñòè ñîáûòèé. Âõîä ìîã îñóùåñòâëÿòüñÿ ëèìèòîðäåðîì ãäå-íèáóäü â äèàïàçîíå ïèí-áàðà, ñ ðàçìåùåíèåì ñòîï-îðäåðà ñðàçó âûøå ñîïðîòèâëåíèÿ íà óðîâíå 9714.00 èëè âûøå ìàêñèìóìà ïèí-áàðà. Ýòî íàçûâàåòñÿ "óïðåæäàþùèì ñëåïûì âõîäîì" â îáëàñòè ñîáûòèé íà âîññòàíîâëåíèè, èëè èíîãäà ÿ íàçûâàþ ýòî "âõîäîì âòîðîãî øàíñà". Îáðàòèòå âíèìàíèå, ÷òî ñèãíàë öåíîâîãî äåéñòâèÿ íà êëþ÷åâîì óðîâíå èëè â îáëàñòè ñîáûòèé íåñêîëüêî áåçîïàñíåå äëÿ òåõíèêè âõîäà, ÷åì "ñëåïîé âõîä", ïîòîìó ÷òî ýòî äàåò íàì íåêîòîðîå ïîäòâåðæäåíèå, íî äëÿ íàñ âàæíî óìåòü ÷èòàòü ãðàôèê è ïîíèìàòü äèíàìèêó îáëàñòåé ñîáûòèé, ïîòîìó ÷òî ìû íå âñåãäà áóäåì ïîëó÷àòü ñèãíàë öåíîâîãî äåéñòâèÿ. Òàêèì îáðàçîì, ïî ìåðå ïîëó÷åíèÿ îïûòà, âû ìîæåòå ïðîáîâàòü âõîäèòü "âñëåïóþ" âî âðåìÿ òàêîãî òåñòèðîâàíèÿ îáëàñòè ñîáûòèé, ÿ òàêæå èíîãäà íàçûâàþ îáëàñòè ñîáûòèé "ãîðÿ÷èìè òî÷êàìè" ðûíêà, ïîñêîëüêó ýòî - âàæíûå îáëàñòè, ãäå íåäàâíî ïðîèçîøëî ñóùåñòâåííîå öåíîâîå äåéñòâèå. Õàðàêòåðíûå ïðèìåðû Íà äèàãðàììå íèæå ìû âèäèì õîðîøèé ïðèìåð òîãî, êàê èñïîëüçîâàòü îáëàñòü ñîáûòèé ñ íàëè÷èåì è áåç ñèãíàëà öåíîâîãî äåéñòâèÿ äëÿ âõîäà â ðûíîê. Îáðàòèòå âíèìàíèå íà ïåðâûé ïèí-áàð ñëåâà - ýòî ïåðâîíà÷àëüíî ñôîðìèðîâàëî îáëàñòü ñîáûòèé èç-çà ñèëüíîãî ïîñëåäóþùåãî ñíèæåíèÿ. Òàêèì îáðàçîì, ìû ïîíÿëè, ÷òî ýòîò óðîâåíü/îáëàñòü îêîëî ïèí-áàðà áóäåò âàæíà âî âðåìÿ áóäóùèõ òåñòèðîâàíèé. Öåíà óâàæèòåëüíî îòíîñèëàñü ê ýòîé îáëàñòè ñîáûòèé ïðè êàæäîì ïîñëåäóþùåì òåñòèðîâàíèè. Ñèãíàë ïîêóïêè ïèí-áàðà 27 ôåâðàëÿ áûë äîñòàòî÷íî î÷åâèäíîé òîðãîâîé óñòàíîâêîé, ïîñêîëüêó îí îòêëîíèëñÿ, ñäåëàâ ëîæíûé ïðîáîé ÷åðåç îáëàñòü ñîáûòèé, ïîñëå ÷åãî öåíà ïîëó÷èëà áû÷èé èìïóëüñ â ýòîé òî÷êå. Îáðàòèòå âíèìàíèå íà õîðîøåå äâèæåíèå ââåðõ, êîòîðîå ïîñëåäîâàëî. Çàòåì, êîãäà ðûíîê âåðíóëñÿ ê îáëàñòè ñîáûòèé 4 àïðåëÿ, ìû ìîãëè óñïåøíî âîéòè â äëèííóþ ñòîðîíó "âñëåïóþ"
27
îêîëî ýòîé îáëàñòè ñîáûòèé. Îáðàòèòå âíèìàíèå íà ìîùíîå âîñõîäÿùåå äâèæåíèå, êîòîðîå ïîñëåäîâàëî â ñëåäóþùèå ÷åòûðå äíÿ.
Äèàãðàììà 2. Ôîðìèðîâàíèå è ðàáîòà îáëàñòè ñîáûòèé.
Äàâàéòå âçãëÿíåì íà äðóãîé ïðèìåð òîãî, êàê íåäàâíÿÿ îáëàñòü ñîáûòèé äàåò íàì âîçìîæíîñòü "ñëåïîãî" âõîäà èëè ñ èñïîëüçîâàíèåì ñèãíàëà öåíîâîãî äåéñòâèÿ. Îáðàòèòå âíèìàíèå, êëþ÷åâîé óðîâåíü â ðàéîíå 1.6670 íà ãðàôèêå GBP/USD è áîëüøîå äâèæåíèå âíèç îò ýòîãî óðîâíÿ 24 ÿíâàðÿ. Ýòî áîëüøîå äâèæåíèå ïîêàçàëî íàì, ÷òî ðûíîê íå ñìîæåò "çàáûòü" ýòîò óðîâåíü (îáëàñòü ñîáûòèé). Ñèãíàë ïðîäàæè ïèí-áàðà ñ äëèííîé òåíüþ ñôîðìèðîâàëñÿ çäåñü 13 ìàðòà. È ýòîò ñèãíàë öåíîâîãî äåéñòâèÿ, è ïîñëåäóþùåå äâèæåíèå âíèç óêðåïèëè ýòîò óðîâåíü â êà÷åñòâå îáëàñòè ñîáûòèé. Îáðàòèòå âíèìàíèå, êàê öåíà óïàëà îò ýòîãî óðîâíÿ ïîñëå ïèí-áàðà. Çàòåì ìû èìåëè äðóãîå òåñòèðîâàíèå îáëàñòè ñîáûòèé, êîòîðîå ïðèâåëî ê íåáîëüøîìó ñíèæåíèþ ïðåæäå, ÷åì ðûíîê ïðîøåë âûøå ýòîé îáëàñòè. Òåïåðü, êîãäà ðûíîê îòñòóïèë ê îáëàñòè ñîáûòèé, ìû óæå çíàåì, íàñêîëüêî âàæåí ýòîò óðîâåíü. Ìû ìîãëè áû âîéòè "âñëåïóþ", êóïèâ â îáëàñòè 1.67001.6670, ëèáî äîæäàòüñÿ ôîðìèðîâàíèÿ ñèãíàëà ïîêóïêè.  äàííîì ñëó÷àå äåéñòâèòåëüíî ñôîðìèðîâàëñÿ î÷åíü õîðîøèé ñèãíàë ïîêóïêè ïèí-áàðà ñ äëèííîé òåíüþ, ïîñëå ÷åãî öåíà ðàçâèâàëà âîñõîäÿùåå äâèæåíèå.
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáëàñòü ñîáûòèé
Äèàãðàììà 4. Ôîðìèðîâàíèå è ðàáîòà îáëàñòè ñîáûòèé.
Äàâàéòå ðàññìîòðèì åùå íåñêîëüêî ïðèìåðîâ.
Äèàãðàììà 3. Ôîðìèðîâàíèå è ðàáîòà îáëàñòè ñîáûòèé.
Íàäåþñü, âû óâèäåëè, ÷òî ðûíîê "íèêîãäà íå çàáûâàåò" î êëþ÷åâûõ óðîâíÿõ è îáëàñòè ñîáûòèé íà ãðàôèêå. Êàê òîëüêî âû ïðèîáðåòåòå áîëüøå îïûòà, âàøè ãëàçà íà÷íóò âèäåòü ýòè óðîâíè íà äíåâíûõ ãðàôèêàõ, è âû áóäåòå ÷óâñòâîâàòü ñåáÿ áîëåå óâåðåííî â àíàëèçå è òîðãîâëå ñ ÷èñòûìè öåíîâûìè ãðàôèêàìè è óðîâíÿìè.  ñëåäóþùåì ïðèìåðå íàì áûëî äîâîëüíî ëåãêî èäåíòèôèöèðîâàòü êëþ÷åâîé óðîâåíü.  íîÿáðå 2013 ãîäà ìû èìåëè äâà ïèí-áàðà íà ãðàôèêå NZD/USD, ñôîðìèðîâàâøèå îáëàñòü ñîáûòèé â ðàéîíå 0.8410. Êîãäà öåíà âåðíóëàñü îáðàòíî ê ýòîé îáëàñòè â ñåðåäèíå ÿíâàðÿ 2014 ãîäà, ìû óæå èìåëè áû êëþ÷åâîå ñîïðîòèâëåíèå íà ñâîåì ãðàôèêå, è íàøå âíèìàíèå áûëî áû ñîñðåäîòî÷åíî íà ýòîé îáëàñòè. Ìàëî òîãî, ÷òî ìû ìîãëè îñóùåñòâèòü "ñëåïîé" âõîä, êàê òîëüêî öåíà ïðèáëèçèëàñü ê ýòîé îáëàñòè ñîáûòèé, íî ìû òàêæå ïîëó÷èëè áû õîðîøèé ñèãíàë ïðîäàæè ïèí-áàðà â êà÷åñòâå äîïîëíèòåëüíîãî ïîäòâåðæäåíèÿ, ÷òî âåðîÿòíî äâèæåíèå íèæå. Êàê ìû âèäèì, ðûíîê óïàë ê êëþ÷åâîé ïîääåðæêå íà îòìåòêå 0.8080 ïîñëå ïðîðûâà íèæå ýòîãî ïèí-áàðà 14 ÿíâàðÿ. Îáðàòèòå âíèìàíèå, íàñêîëüêî óâàæèòåëüíî öåíà îòíåñëàñü ê ýòîé êëþ÷åâîé ïîääåðæêå, ïîêàçûâàÿ, ÷òî ðûíîê "íå çàáûë" îá ýòîì óðîâíå.
28
Íà äíåâíûõ ãðàôèêàõ íèæå ïîêàçàí îäèí èç ìîèõ èçëþáëåííûõ ðûíêîâ äëÿ òîðãîâëè - ñïîò-ðûíîê çîëîòà. Íà ïåðâîì ãðàôèêå êëþ÷åâîé óðîâåíü/îáëàñòü ñîáûòèé ñôîðìèðîâàíà ïðèáëèçèòåëüíî íà îòìåòêå 1277.00$. Îáðàòèòå âíèìàíèå íà íåáîëüøîé ïèí-áàð 7 àâãóñòà 2013 ãîäà è ïîñëåäóþùåå ìîùíîå äâèæåíèå ââåðõ, ÷òî îáîçíà÷èëî ýòîò óðîâåíü êàê îáëàñòü ñîáûòèé, êîòîðàÿ äîëæíà ó÷èòûâàòüñÿ, åñëè öåíà ïîâòîðíî ïðîòåñòèðóåò åå â áóäóùåì. Êàê ìû âèäèì, öåíà äåéñòâèòåëüíî âåðíóëàñü ê ýòîìó óðîâíþ 2 îêòÿáðÿ 2013 ãîäà, è çäåñü ìîã áûòü èñïîëüçîâàí "ñëåïîé" âõîä, ñ áëèçêèì ñòîï-îðäåðîì ñðàçó íèæå îòìåòêè 1277.00$. Íî, åñëè áû ìû ïðîïóñòèëè ýòîò âõîä èëè ðåøèëè äîæäàòüñÿ ïîäòâåðæäàþùåãî ñèãíàëà öåíîâîãî äåéñòâèÿ, òî âñåãî ïàðó íåäåëü ñïóñòÿ (15 îêòÿáðÿ) ñôîðìèðîâàëñÿ ÿñíûé ñèãíàë ïîêóïêè "ëîæíûé ïðîðûâ". Ýòîò ñèãíàë â îáëàñòè ñîáûòèé ïðèâåë ê õîðîøåìó òîë÷êó öåíû ââåðõ.
Äèàãðàììà 5. Ôîðìèðîâàíèå è ðàáîòà îáëàñòè ñîáûòèé.
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Îáëàñòü ñîáûòèé
Íà äèàãðàììå 6 ìû âèäèì òó æå ñàìóþ îáëàñòü ñîáûòèé, ÷òî è íà ãðàôèêå âûøå, òîëüêî ÷óòü ïîçæå. Ýòîò óðîâåíü 1277.00$ áûë äîñòàòî÷íî âàæíûì, è îáëàñòü ñîáûòèé îò ïèí-áàðà 7 àâãóñòà ìû ïîäðîáíî îáñóäèëè âûøå. Òåïåðü ìû ñìîòðèì íà áîëåå ïîçäíþþ öåíîâóþ äèíàìèêó íà ðûíêå çîëîòà è ìîæåì âèäåòü, ÷òî ýòà îáëàñòü ñîáûòèé íà 1277.00$ âíîâü â èãðå è âåñüìà õîðîøî ðàáîòàåò. Îáðàòèòå âíèìàíèå, ÷òî ñ íà÷àëà ýòîãî ãîäà öåíà ïðîòåñòèðîâàëà ýòó îáëàñòü ñîáûòèé 4 ðàçà, è êàæäûé ðàç óðîâåíü óäåðæèâàëñÿ, ïî êðàéíåé ìåðå, ïåðâîíà÷àëüíî. Ïîñëåäíèé ðàç ìû èìåëè ñèãíàë ïîêóïêè "ëîæíûé ïðîðûâ" îò ýòîé îáëàñòè, êîòîðûé ñôîðìèðîâàëñÿ 24 àïðåëÿ. 2 ìàÿ ðûíîê åùå ðàç ïðîòåñòèðîâàë ýòó îáëàñòü, è îíà ñíîâà óäåðæàëàñü. Òàêèì îáðàçîì, ýôôåêòèâíîñòü îáëàñòè ñîáûòèé íå âûçûâàåò ñîìíåíèé!
Çàêëþ÷åíèå ß íàäåþñü, ÷òî ñóìåë âàì ïîêàçàòü ýôôåêòèâíîñòü êëþ÷åâûõ óðîâíåé è îáëàñòåé ñîáûòèé. Ïîñëå íàáëþäåíèÿ è àíàëèçà ÷èñòûõ öåíîâûõ ãðàôèêîâ âèäíî, ÷òî ðûíîê äåéñòâèòåëüíî "íèêîãäà íå çàáûâàåò", ãäå íà÷àëèñü îñíîâíûå äâèæåíèÿ. Íàó÷èâøèñü îïðåäåëÿòü ýòè êëþ÷åâûå óðîâíè è îáëàñòè ñîáûòèé íà ñâîèõ ãðàôèêàõ, è îòñëåæèâàÿ, êîãäà ðûíîê íà÷èíàåò ïðèáëèæàòüñÿ ê íèì â áóäóùåì, ìû ïîëó÷àåì òîðãîâûå óñòàíîâêè ñ âûñîêèì ñîîòíîøåíèåì âîçíàãðàæäåíèÿ ê ðèñêó. ß ïðåäëàãàþ, ÷òîáû âû ñíà÷àëà íàó÷èëèñü òîðãîâàòü íà âõîäàõ "âòîðîãî øàíñà" îò êëþ÷åâûõ óðîâíåé/îáëàñòåé ñîáûòèé ñ ñèãíàëîì öåíîâîãî äåéñòâèÿ â êà÷åñòâå ïîäòâåðæäåíèÿ. Çàòåì, ïî ìåðå ïîëó÷åíèÿ îïûòà, âû ìîæåòå ïðîáîâàòü "ñëåïûå" âõîäû, êàê îáñóæäàëîñü âûøå. Forex Magazine ïî ìàòåðèàëàì www.learntotradethemarket.com
Äèàãðàììà 6. Ôîðìèðîâàíèå è ðàáîòà îáëàñòè ñîáûòèé.
29
FXMAG.RU © 2004-2014
19 ÌÀß 2014 ¹ 527/19
Òîðãîâûé ïðîöåññ
ÒÎÐÃÎÂÛÉ ÏÐÎÖÅÑÑ Áîðèñ Øëîññáåðã Áîðèñ Øëîññáåðã ÿâëÿåòñÿ âàëþòíûì ñòðàòåãîì êðóïíåéøåãî â ìèðå ðîçíè÷íîãî ìàðêåò-ìåéêåðà ðûíêà Ôîðåêñ "Forex Capital Markets" â Íüþ-Éîðêå. Åãî ñòàòüè ïî íàäëåæàùåìó óïðàâëåíèþ ðèñêîì, ïñèõîëîãèè òðåéäåðà è ðûíî÷íîé äèíàìèêå åæåìåñÿ÷íî ïóáëèêóþòñÿ â æóðíàëå "SFO". Áîðèñ Øëîññáåðã ÿâëÿåòñÿ íåçàâèñèìûì òðåéäåðîì ñ 1999ã. íà ðûíêå àêöèé, îïöèîíîâ, ôüþ÷åðñîâ è âàëþòû. Ìíîãî ëåò íàçàä, êîãäà Ìàéêë Ìèëêåí âñå åùå îñòàâàëñÿ êîðîëåì Óîëë-ñòðèò, ÿ áûë çíàêîì ñî ñòàðûì ñâàðëèâûì áðîêåðîì "Bear Stearns". Âñÿêèé ðàç, êîãäà êëèåíò çâîíèë åìó ñ âîïðîñîì ïî ïîâîäó íàïðàâëåíèÿ ðûíêà, Áîá äåëàë ïàóçó è çàòåì ñåðüåçíûì ãîëîñîì äèêòîðà òåëåâèäåíèÿ ãîâîðèë: "ðûíîê áóäåò ïîâûøàòüñÿ èëè ñíèæàòüñÿ, òîëüêî íå îñòàíåòñÿ íà ìåñòå". Çà âñå ýòè ãîäû ÿ íå ñëûøàë áîëåå êðàòêîãî è åìêîãî îòâåòà, îòðàæàþùåãî âñå, ÷òî íåîáõîäèìî çíàòü î òîðãîâëå. Òîðãîâëÿ, íåñìîòðÿ íà âñå òå ñëîæíûå ñòðàòåãèè, êîòîðûå ìû èñïîëüçóåì, ôàêòè÷åñêè ÷ðåçâû÷àéíî ïðîñòà è ñâîäèòñÿ âñåãî ê òðåì ñòàâêàì. Âû ìîæåòå ïîñòàâèòü íà ïðîäîëæåíèå äâèæåíèÿ, âû ìîæåòå ïîñòàâèòü íà âîçâðàùåíèå ê ñðåäíåìó çíà÷åíèþ è âû ìîæåòå ñòàâèòü íà èçìåí÷èâîñòü. Âîò è âñå. Âñå îñòàëüíîå, ÷òî ìû äåëàåì ýòî ëèøü äåêîðàöèè. Èìåííî ïîýòîìó íàâÿç÷èâàÿ èäåÿ òðåéäåðîâ íàéòè áîëåå ýôôåêòèâíóþ ñòðàòåãèþ âûãëÿäèò, ïî ìåíüøåé ìåðå, ñìåøíî - 90% óñïåõà âàøåé òîðãîâîé ñòðàòåãèè íå áóäåò èìåòü íèêàêîãî îòíîøåíèÿ ê åå ïðàâèëàì, ïîëíîñòüþ çàâèñèò îò ïîíèìàíèÿ òîãî, ñ êàêîé ðûíî÷íîé ñðåäîé âû èìååòå äåëî.
http://www.bkforex.com òåãèè ëó÷øå, ÷åì ñëó÷àéíûé âõîä, íî, ïî ïðàâäå ãîâîðÿ, îíè èìåþò ãîðàçäî ìåíüøåå çíà÷åíèå, ÷åì íàì êàæåòñÿ. Êëþ÷ ê õîðîøåé òîðãîâëå - ýòî ñêîðåå õîðîøèé ïðîöåññ, íåæåëè õîðîøèå ñòðàòåãèè. Äðóãèìè ñëîâàìè, íàìíîãî ëó÷øå èçó÷èòü, êàê èìåííî äåëàòü ñòàâêó, à íå íà ÷òî ñòàâèòü. Íåñêîëüêî íåäåëü íàçàä ÿ îïèñàë ñâîèì ïîäïèñ÷èêàì, êàê ìîè ðåçóëüòàòû çíà÷èòåëüíî óëó÷øèëèñü â ýòîì ãîäó (îò ïîòåðü â 4% ñ ïðîñàäêîé â 8% äî ïðèáûëè â 5.5% ñ ïðîñàäêîé âñåãî â 0.20%), êîãäà ÿ íà÷àë äåëàòü íàìíîãî ìåíüøèå, íî áîëåå ÷àñòûå ñäåëêè - ýòî ïðèìåð òðèóìôà ïðîöåññà íàä ñòðàòåãèåé. Êàê ÿ óæå óïîìèíàë ðàíåå, ìíîãèå èç ìîèõ ñäåëîê áûëè àáñîëþòíî èìïóëüñèâíûìè, íî âñå æå ÿ ñìîã ïðåóñïåòü, íåñìîòðÿ íà íåêîòîðóþ õàîòè÷íîñòü. Ðàçíèöà ìåæäó ñòðàòåãèåé è ïðîöåññîì â òîì, ÷òî ïåðâàÿ êîíöåíòðèðóåòñÿ íà òîì, ñêîëüêî ìîæíî âûèãðàòü, òîãäà êàê âòîðîé, ïðåæäå âñåãî, èíòåðåñóåòñÿ òåì, êàê ìàëî ìîæíî ïîòåðÿòü. Êîãäà ýòî ïðèâíîñèòñÿ â òîðãîâëþ, ïðîöåññ ïðåâîñõîäèò ñòðàòåãèþ. Forex Magazine ïî ìàòåðèàëàì http://www.bkforex.com
Èìåííî ïîýòîìó íà òðåíäîâûõ ðûíêàõ ñàìàÿ ïðîñòàÿ ñèñòåìà ïåðåñå÷åíèÿ Ñêîëüçÿùèõ ñðåäíèõ áóäåò ïðèíîñèòü íåâåðîÿòíóþ ïðèáûëü, â òî âðåìÿ êàê â èçìåí÷èâîé ñðåäå âû ñìîæåòå ñ çàìåòíûì óñïåõîì ëèøü ïðîäàâàòü è ïîêóïàòü ó âåðøèíû è îñíîâàíèÿ Ïîëîñ Áîëëèíäæåðà. Íå ïîéìèòå ìåíÿ ïðåâðàòíî - ÿ íå õî÷ó ñêàçàòü, ÷òî ñòðàòåãèè âîîáùå íå èìåþò çíà÷åíèÿ. Êîíå÷íî, îíè èãðàþò îïðåäåëåííóþ ðîëü è, íàëè÷èå õîðîøî-ïðîäóìàííîé ñòðà-
30
FXMAG.RU © 2004-2014