UP Visión Empresarial #58

isiEmpresarial n

Año 10 • No. 58 • Febrero-marzo 2015

A un aÑO de las Reformas

estructurales

Revista de la Escuela de Ciencias Económicas y Empresariales universidad panamericana campus méxico

EDITORIAL

¿Las reformas cambiarán a México?

Estimado lector: Somos una revista de esencia empresarial, por ello también nos preocupa el tema económico. No podemos ignorar la situación que atraviesa nuestro país, en la que se han echado a andar diversas reformas. Adaptarse a los cambios e innovar, son elementos clave del emprendurismo, pero también son características necesarias en el actuar de empresas establecidas, por lo que, en ambos casos, las reformas impactarán las estructuras.

Nuestra intención no es fijar una postura a favor o en contra, sino exponer el tema desde diversas perspectivas y mostrar los aspectos de entera certidumbre.

Todos los colaboradores de esta edición retratan las consecuencias de las reformas, pero también los beneficios que serán palpables con el tiempo. De esta forma buscamos que nuestros lectores se formen una perspectiva más amplia sobre el futuro de México.

Espero que esta edición de UP Visión Empresarial suscite nuevas ideas que permitan tomar mejores decisiones, de tal manera que todos podamos aprovechar al máximo el punto de inflexión que vivimos, siempre con una mejor y más clara, Visión Empresarial…

Saludos cordiales,

Maestro Eduardo López Chávez Director de la revista UP Visión Empresarial

Carta editorial realizada con el apoyo de José Javier Zamora Serrano.

Escuela de Ciencias Económicas y Empresariales Dirección General Pedro A. Salicrup Río de la Loza Secretaría Académica Eulalio González Anta Secretaría de Asuntos Estudiantiles Gabriela Esteban Gómez Secretaría Administrativa Alma Rosa Lima Álvarez

Dirección de Administración y Recursos Humanos Jefe del Área de Recursos Humanos Ma. Luisa Pimentel Zamudio Dirección de Contaduría Miriam Paniagua Pinto Dirección de Economía Gabriel Pérez del Peral

Jefe del Área de Derecho Juan F. Gutiérrez Ruíz Jefe del Área de Finanzas Agustín Pérez Méndez Jefe del Área de Humanidades María de Los Milagros Avelar Soltero Jefe del Área de Matemáticas e Informática José Cruz Ramos Báez

Dirección de Administración y Dirección Liza G. Monroy Ortíz

Jefe del Área de Economía Salvador Rivas Aceves

Dirección de Administración y Finanzas Gerardo Aparicio Yacotu

Dirección de Posgrados y Extensión Universitaria Jorge Arturo León y Vélez Avelar

Coordinación General Revista Visión Empresarial Eduardo López Chávez

Jefe del Área de Administración y Dirección Roxanna Romero Meixueiro

Diseño y cuidado de la edición: . revista

Dirección de Administración y Mercadotecnia Mario Luis Cortés Mencía Dirección de Administración y Negocios Internacionales Jefe del Área de Negocios Internacionales César H. Herrera Castillo

Jefe del Área de Mercadotecnia María Azucena Pérez Cascajares

Jefe del Área de Control e Información Directiva María Eugenia Ávila Arce

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02 visión empresarial febrero / marzo 2015

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Administración y negocios internacionales

Reformas para elevar la

productividad del país

S

i bien nuestro país, a lo largo de casi tres décadas, ha trabajado para un ejercicio más pleno de la democracia y una apertura comercial sin precedentes (más de 40 acuerdos y tratados internacionales firmados), se requiere que estos beneficios se reflejen en los bolsillos de los mexicanos.

César Herrera Maestro en Dirección de Empresas por el ITAM y director de Administración y Negocios Internacionales.

Para conseguirlo, el primer paso fue edificar un gran consenso y una suma de voluntades políticas que inició en la precampaña presidencial y continuó con la conformación del equipo de transición, hasta su posterior firma en el segundo día de gobierno (02 de diciembre de 2012). Éste es el Pacto por México que resultó ser el acuerdo político más relevante que se ha realizado en décadas en nuestro país. Puede equipararse con los célebres Pactos de la Moncloa, pues el Pacto por México es un acuerdo que busca proyectar al país hacia un futuro más próspero y equitativo.

Una vez establecido y firmado el Pacto, el licenciado Enrique Peña Nieto, Presidente de la República, definió la necesidad de formar un paquete de reformas estructurales, a raíz de un diagnóstico realizado por su equipo de transición. Sus principales objetivos son: 1. Elevar la productividad de nuestro país.

2. Fortalecer y ampliar los derechos.

3. Afianzar nuestro régimen democrático y de libertades.

De estos objetivos se desprenden 11 reformas estructurales, las cuales, según Aurelio Nuño, jefe de la oficina de la Presidencia de la República, impli-

caron un trabajo legislativo profundo para alcanzar «58 modificaciones a la Constitución, que implicaron 81 reformas a diversas leyes; que implicaron la creación de 21 leyes y la derogación de 15».1 En este artículo se hablará solamente del primer objetivo, denominado «Elevar la productividad de nuestro país», compuesto por seis reformas estructurales. Se mencionarán también sus primeros resultados a menos de un año de su implementación.

LA REFORMA ENERGÉTICA

Sin lugar a dudas, la Reforma Energética es una de las que causó más debate y controversia entre los partidos políticos, debido a su relación con el cuidado de la soberanía de nuestro país. Su principal propósito es el garantizar el abasto, a precios competitivos, de luz, petróleo y gas natural.

Al respecto, el primero de enero de 2015, la Secretaria de Hacienda y Crédito Público (SHCP) incrementó en 1.9% el precio de los hidrocarburos (precio por debajo de la inflación, calculada entre 3% y 4%) con la promesa de que a lo largo de este año no habrá otro aumento en los combustibles.

Sin embargo, la SHCP acotó en un comunicado: «si bien el Ejecutivo

febrero / marzo 2015 visión empresarial 03

Administración y negocios internacionales

Resultados del Concurso Complementario de Oposición de la SEP —Idóneo

—Nivel A —Nivel B —Nivel C —Nivel D —No idóneo

Coahuila

27.8% 12.3% 0.9% 10.8%

BC Sur

28.1% 3.1% 18.8% 6.3% 71.8%

Nivel I (C) Nayarit Dominio insuficiente 5.0% de los conocimientos 5.0% 95% y habilidades.

Nivel II (B) Guanajuato Dominio suficiente 43.4% 29.3% y organizado de los 2.4% 0.14% conocimientos y 11.6% 56.5% habilidades que se juzgan indispensables Querétaro para un adecuado 52.8% 34.4% Distrito Federal desempeño docente. 2.9% 0.3% 50.9% 35.1% 15.3% 47.1% 0.6% 3.0% 49.0% 12.2%

3.8% 72.1%

Nuevo León 50.5% 41.7% 1.3% 49.4% 7.5%

Nivel III (A) Además de mostrar un dominio suficiente y organizado de los conocimientos y habilidades, demuestra una amplia capacidad de generalización a situaciones didácticas novedosas y complejas.

Hidalgo

Yucatán

9.3% 11.6% 2.3% 76.7%

2.7% 8.4% 31.4% 57.52%

42.4%

23.2

Tabasco

17.3% 0.1% 3.6%

12.8% 0.8% 82.6%

Gráfico: Alfredo Peralta – La Razón Fuente: Periódico La Razón, recuperado en página web http://www.razon.com.mx/spip.php?article242872

Federal tiene la facultad legal de realizar ajustes adicionales en respuesta a fenómenos de volatilidad en los precios internacionales de los energéticos, esa facultad no se empleará en 2015»2.

En el rubro de la energía eléctrica, se observa a partir de enero una disminución en la mayoría de los precios del recibo de la luz. De igual manera, durante su conferencia ante medios de prensa, Nuño ejemplificó que la tarifa industrial bajó 16%, la de luz comercial bajó 10% y la tarifa en los hogares disminuyó entre 2% y 4%.

LA REFORMA DE TELECOMUNICACIONES

Fortalece los derechos fundamentales de los mexicanos al recibir una mayor cantidad de contenidos y la capacidad de comunicarse a través del uso competitivo de las tecnologías de la información mediante la atracción de inversiones en este sector.

A partir del primer día de 2015 es palpable el ahorro de 20 mil millones

de pesos por la cancelación del cobro de larga distancia y la disminución de 20% en el costo de telefonía fija.3 Sin embargo, esto podría significar un ajuste en los precios de los paquetes que ofrecen algunas telefónicas.

En el caso de las dos reformas mencionadas hasta ahora se requiere de una gran infraestructura. En el rubro de presupuesto (Ejercicio 2015) no se observa un impacto significativo ni una prioridad para la creación de la infraestructura necesaria. Tal es el caso de la creación de redes en materia de telecomunicaciones, de explotación y exportación del petróleo, y la creación de carreteras y construcción de gaseoductos.

Sin embargo, Héctor Villarreal, director general del Centro de Investigación Económica y Presupuestaria (CIEP), comenta que se tiene una reducción de 4% de inversión en infraestructura. En contraparte, se observa un incremento de 2% en gasto corriente (aproximadamente, de los 750 programas que existen, tan sólo 40 de

04 visión empresarial febrero / marzo 2015

ellos abarcan 50% del presupuesto, de manera que hay 710 programas que hay que revisar a fondo).4

LA REFORMA EDUCATIVA

Esta reforma es la más importante, pues es el eje fundamental para la transformación de un país y su inclusión en un mundo globalizado. Debe existir una educación integral e incluyente que elimine esas grandes desigualdades que existen en nuestro país en el rubro de enseñanza. De cada 100 niños que ingresan a nivel primaria, sólo 76% concluyen la secundaria y sólo 66% la educación media superior. Únicamente 8% termina sus estudios universitarios, sin olvidar que 6% de la población es analfabeta.

En el caso de los maestros, la situación es poco favorable, ya que de los 16 mil 283 normalistas, 59.6% reprobó, pues 9 mil 719 se ubicaron en el nivel «no idóneo» y sólo 280 contaron con resultados perfectos

para ocupar plazas a nivel básico, lo que equivale a 2% del total.

El grupo de desempeño A y B equivale a 9% del total respectivamente, mientras que en C está el mayor número de aspirantes, con 4 mil 721, que lograron el nivel I, considerado por la SEP como dominio insuficiente de los conocimientos y habilidades.

Comenta Sergio Sarmiento5 que actualmente se cuenta con un total de 1 millón 200 mil plazas, en las cuales sólo 900 mil maestros imparten cátedra, además de que existen 300 mil maestros que reciben sueldo y no están dando clases, lo que equivale en términos porcentuales a un 33%. Para realizar una profunda reforma, el sistema de selección debería de ser meritocrático, con procesos de selección mucho más estrictos, que permitan disminuir el poder que reside en los sindicatos.

LA REFORMA EN MATERIA DE COMPETENCIA ECONÓMICA

Esta reforma traerá grandes beneficios tanto al mercado interno (aumento de competitividad de las PYMES), como a las familias con menores ingresos, ya que les permitirá tener acceso a productos, servicios, proveedores e insumos más económicos y de calidad.

De igual manera, se modificó la legislación y se aumentaron las sanciones, con el fin de proteger los derechos de los consumidores.

LA REFORMA HACENDARIA

El objetivo principal de esta reforma es incrementar de manera más justa y equitativa la recaudación, para que el Estado pueda atender las necesidades prioritarias del país, mediante la disminución de la informalidad (que de acuerdo con cifras de la Organización Internacional del Trabajo (OIT) representa el 60% de los trabajadores en México6) y mediante mecanismos para incentivar su formalidad.

Como parte de estos esfuerzos, el licenciado Enrique Peña Nieto comentó que en estos dos últimos años el Registro Federal de Contribuyentes creció 20%, de 38.4 millones en diciembre de 2012 a 46.2 millones al cierre de 2014.7 Se pueden observar así las disminuciones en la seguridad social y los descuentos posibles en las obligaciones tributarias.

Sin embargo, Luis Foncerrada, director general del Centro de Estudios Económicos del Sector Privado (CEESP), comenta que existe una preocupación sobre esta reforma, debido a las declaraciones del Secretario y los Subsecretarios de Hacienda, quienes afirmaron que no habría modificación alguna en materia de impuestos, lo que trae como consecuencia una «rigidez fiscal», en lugar de una reforma fiscal, en la cual no se da la oportunidad de aumentar o disminuir impuestos acordes con el crecimiento, según sea el caso (política fiscal de crecimiento).

LA REFORMA FINANCIERA

La idea fundamental de esta reforma es crear las condiciones adecuadas para que empresas y hogares mexicanos puedan tener más acceso a créditos bancarios y que estos sean más baratos.

En palabras del licenciado Miguel de la Madrid, director general de Bancomext, la mayoría de la población no tiene acceso a los servicios bancarios, pues se mueven en una economía en efectivo y no solicitan crédito a instituciones bancarias.

En materia de financiamiento a las PYMES, la mayoría de éstas no utiliza servicios bancarios formales debido a los rumores de los altos costos del crédito y a la percepción de falta de competencia en el sector bancario (cuestión que a través de esta reforma tenderá a revertirse). En este rubro, la banca de desarrollo tiene un papel fundamental, sólo Bancomext ha prestado en efectivo cerca de 230 mil millones de pesos, lo que equivale a un crecimiento de 54%.

ALGUNAS CONCLUSIONES

Existen condiciones macroeconómicas favorables para que estas reformas puedan tener impactos positivos.

Sin embargo, falta mucho por trabajar, pues si se dependiera de las inversiones privadas, éstas tomarían un tiempo en concretarse por los problemas de inseguridad y corrupción del país.

En este rubro, México ha bajado del número 32 al 41, de acuerdo con el posicionamiento del World Competitiveness Yearbook 2014.8 El presente artículo plasma los principales aciertos e inexactitudes en materia de productividad de las Reformas Estructurales, y los resultados que éstas han tenido a menos de un año de su elaboración y en conformidad con los expertos de opinión. Lo invito a que usted forme sus propias opiniones.

http://www.excelsior.com.mx/nacional /2015/02/03/1006222 2 http://www.jornada.unam.mx/ultimas /2015/01/02/no-habra-gasolinazos-en2015-aclara-hacienda-457.html 3 Regla establecida por el IFETEL (Instituto Federal de Telecomunicaciones) en el DOF (Diario Oficial de la Federación) del primero de enero de 2015.

4 Entrevista por parte del periódico Excélsior a Héctor Villareal (Dir. Del Centro de Investigación Económica y Presupuestal).

5 Sergio Sarmiento comenta sobre los pros y contras de reformas estructurales https:// www.youtube.com/watch?v=TCwrfawkNk 6 El empleo informal en México. Situación actual: http://www.ilo.org/wcmsp5/groups/ public/---americas/---rolima/documents/ publication/wcms_245619.pdf 7 Palabras del Presidente Enrique Peña Nieto en la 25° entrega del Premio Nacional de Calidad.

8 World Competitiveness Yearbook 2014 1

FUENTES ELECTRÓNICAS http://www.excelsior.com.mx/nacional /2015/02/03/1006222 http://www.jornada.unam.mx/ultimas /2015/01/02/no-habra-gasolinazos-en2015-aclara-hacienda-457.html https://www.youtube.com/watch?v=TCwrfawkNk http://www.ilo.org/wcmsp5/groups/public/ ---americas/---rolima/documents/publication/wcms_245619.pdf http://eleconomista.com.mx/finanzas-publicas/ 2015/01/08/propone-ocde-segunda-olareformas-mexico

febrero / marzo 2015 visión empresarial 05

ECONOMía

¿Fracasaron las reformas?

E

n los últimos meses, los titulares más destacados en cuestión económica se han referido a las reformas estructurales realizadas en los inicios de 2014. Internacionalmente,

Eduardo López Chávez Maestro en Gestión de Riesgo Financiero por la UP. Director de la revista UP Visión Empresarial y profesor de tiempo completo de la ECEE.

06

México se expuso al escrutinio público; se habló del «Mexican moment»1 y se nos apodó «el tigre azteca»2. Sin embargo, la aprobación de muchas de estas reformas aún no se refleja en el bienestar de las familias mexicanas, lo que nos lleva a la pregunta: ¿fracasaron las reformas?

La respuesta no es fácil. No podemos hablar de fracaso en cuestiones que aún no entran en acción, pues la aprobación de las reformas no implica su aplicación inmediata. Económicamente es necesario entender que, en el corto plazo, el efecto de las reformas no es otra cosa que la especulación en los mercados, con la consecuente entrada o salida de capitales económicos.

De acuerdo con un estudio realizado por el banco Ve por Más, de 2010 a 2014 la entrada de flujos de capitales a México ascendió a 239 mil millones de dólares, cifra superior a la registrada por Brasil y Turquía. La esperanza de aumentar ese número, a raíz de la en-

trada en vigor de las reformas, implica un seguimiento a conciencia.

Respecto a lo anterior, el Banco Mundial realizó una estimación del crecimiento del PIB de 2015 a 2017. La estimación para México es mayor que para países como Argentina o Brasil, e incluso está por arriba de la región latinoamericana en su conjunto.

Lo anterior tiene mucho que ver con cómo el mercado y los organismos internacionales perciben lo que se está haciendo en el país y lo que se espera de las reformas.

APLICACIÓN DE LAS REFORMAS

Por otro lado, muchas de las instituciones encargadas de implementar las reformas están aún en la etapa de valoración y aplicación del marco jurídico expresado en las leyes secundarias, de tal manera que se permita su correcta implementación. Por ejemplo, en el caso de la Reforma de Telecomunicaciones, su aplicación entró

Administración y Mercadotecnia

en vigor el 1 de enero de 2015, y la institución encargada de su aplicación y supervisión es el Instituto Federal de Telecomunicaciones (IFT). A partir de este año, el IFT debe supervisar que el nuevo marco legal que regula al sector se respete y, por ende, genere el aumento de competitividad entre las empresas del ramo. Además debe garantizar que toda la población tenga la posibilidad de acceder a internet de manera más fácil, lo cual requiere una infraestructura cuya construcción apenas inicia.

En el campo de la tan sonada y criticada Reforma Energética, se vive una incipiente aplicación, además se encuentra enmarcada por una de las crisis de energéticos más importante de los últimos años a nivel internacional. Las posibles ganancias derivadas de los contratos entre Pemex y la iniciativa privada nacional o internacional serán visibles hasta finales de este año, situación que conlleva la creación del entorno necesario para que se cumplan los objetivos de la reforma. Uno de ellos es disminuir los costos de los energéticos para las familias y negocios de este país, creando puestos de empleo necesarios para realizar la titánica tarea de mejorar el sector. Todo ese derrame de recursos está por materializarse; no puede suceder de la noche a la mañana, pero tampoco debe retrasarse demasiado, en especial porque durante 2015 tendremos la cobertura de los seguros contratados por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP) por la baja del precio del petróleo. Sin embargo, a partir de 2016, la historia será distinta y México deberá estar preparado.

En relación a la Reforma Financiera, se supone que deberíamos tener un fácil acceso a créditos más baratos, manteniendo siempre la solidez y prudencia del sistema financiero mexicano. Sin embargo, no es tan sencillo, pues actualmente 73% del crédito otorgado en el mercado se realiza a través de cinco instituciones

financieras. La falta de competencia genera que la aplicación de esta reforma sea lenta, cuestión que se busca compensar a través de la Banca de Desarrollo. Se estableció como prioridad para esta última el acceso al crédito, asistencia técnica y capacitación para impulsar el desarrollo económico de sectores vulnerables de la sociedad. En este rubro, dicha reforma ya mostró cierto impacto, mismo que se refleja en el incremento del número de créditos otorgados por la banca múltiple.

Otra reforma cuyo proceso de depuración y aplicación está iniciando es la de Competencia Económica, cuya finalidad es eliminar el gran mal que durante mucho tiempo tuvo el mercado mexicano: los monopolios y duopolios.

Incluso aquellos que existían por mandato constitucional, ahora deberán abrirse a nuevos actores económicos.

Tal es el caso del sector de telecomunicaciones y el energético.

La búsqueda de competitividad en el mercado tendrá como consecuencia una constante innovación de los productos, de manera que los consumidores finales tomarán decisiones con base en la variedad del mercado y no en lo que hay en el mercado.

Esta reforma puede considerarse como la más importante de todas, pues se encargará de castigar, a través de la Comisión Federal de Competencia Económica (COFECE), a aquellos agentes cuyas prácticas anticompetitivas violenten a la llamada «ley antimonopolios». Es decir, vigilará que aquello tan deseado por el resto de la reformas (liberalizar o abrir

el mercado mexicano), se haga en un entorno de respeto a las normas y, sobre todo, en un ambiente donde se favorezca la competencia entre los diferentes actores económicos.

Así podría describirse cada una de las 11 reformas emprendidas por el gobierno de Enrique Peña Nieto. De acuerdo con la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económicos (OCDE), las reformas empezaron a robustecer la confianza en nuestro país.

Sin embargo, si México desea aprovechar al máximo esta situación, deberá fortalecer su capacidad institucional y de gobernanza para asegurar que las mismas se implementen de manera efectiva, considerando que pueden impulsar el crecimiento del país si se ponen en marcha de manera plena.

Esto último nos da una buena idea para responder a la pregunta planteada al inicio de este breve análisis: ¿fracasaron las reformas? Una buena contestación es que no podemos juzgar algo que apenas inicia y cuyos logros y fracasos serán palpables posiblemente hasta dentro de un par de años.

BIBLIOGRAFÍA http://reformas.gob.mx/ http://datos.bancomundial.org/pais/mexico http://portafoliodeinformacion.cnbv.gob.mx/ Paginas/default.aspx Estudios económicos de la OCDE, México, enero 2015 Mexico’s moment, The Economist, The World In 2013 (print edition) Mexico: Aztec tiger, Adam Thomson, The Financial Times, enero 30 2013 Revista The Economist The Financial Times

1 2

¿SABÍAS QUE...

El antecedente directo del Pacto por México, que dio origen y seguimiento a las reformas realizadas en este sexenio, es el Pacto de Solidaridad Económica realizado por el ex presidente Miguel de la Madrid Hurtado en los años 80?

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Administración y finanzas

¿Ya sabes cómo te impactará la reforma

financiera?

H

ace poco más de dos años regresó el Partido Revolucionario Institucional al poder, con la siguiente propuesta: transformar el país al implementar once Reformas Estructurales1 a través de una alianza política llamada «El Pacto por México».

Antonio Mañón Macías Maestro en Dirección de Empresas por el IPADE y profesor de asignatura de la Academia de Finanzas de la ECCE.

Se ha dicho que tales reformas son los cimientos del verdadero cambio que México necesita desde hace años. En palabras del Presidente Enrique Peña Nieto, «las reformas permitirán liberar al país de las ataduras que le han impedido desarrollarse con mayor velocidad». Sin embargo, ¿se percibe algún cambio? ¿Las calles son más seguras o hay mayor ingreso en el bolsillo de los mexicanos? ¿Hay menor pobreza en el país o un estado de derecho más sólido?

Pueden formularse más preguntas, cuyas respuestas evidenciarán la realidad del país y denotarán que los beneficios de las reformas no se han reflejado en la sociedad, a pesar de que algunas de ellas se promulgaron hace más de un año.

Una de las reformas de gran impacto en el crecimiento económico y desarrollo nacional es la Reforma Financiera, promulgada el 9 de enero de 2014 y que consideró adecuaciones a 34 leyes que rigen el actuar del sistema financiero. Sus ejes principales son: 1) Fomentar mayor competencia

entre los proveedores de servicios financieros, 2) Fortalecer e impulsar la banca de desarrollo, 3) Mejorar las condiciones en el otorgamiento de servicios financieros para los usuarios y 4) Consolidar la regulación y supervisión financiera.

¿EN QUÉ NOS BENEFICIA?

La Reforma Financiera permitirá a los bancos otorgar más créditos a las familias y a las pequeñas y medianas empresas, incentivando el consumo y la inversión, dos componentes relevantes de la demanda agregada que hará crecer el PIB. Los bancos podrán prestar más barato, al tener mayor certidumbre jurídica para recuperar sus recursos y simplificar los regímenes para la ejecución de garantías, lo que reduce los riesgos asociados y costos del crédito. Pongámoslo más sencillo: ¿Una persona le prestaría más fácil a alguien si sabe que, si no le paga, podría cobrarse con la garantía sin tener que pasar por un proceso judicial complejo? Seguramente sí.

Lo mismo pasa con los bancos, éstos

se sienten más cómodos al otorgar créditos cuando el proceso judicial de ejecución de garantías es más sencillo que antes.

Además, se introdujo la protección de los derechos de los acreedores como una de las finalidades del concurso mercantil, así como la posibilidad de otorgar financiamiento al concursado. Esto coloca a los bancos en una mejor posición ante el cliente que se declara incapaz de hacer frente a sus obligaciones.

Otro beneficio claro es la reducción de los costos fijos para refinanciar un crédito, fomentando así la competencia entre instituciones. Hoy, con la subrogación de hipotecas derivada de la Reforma Financiera, ya no es necesario que un usuario tenga que pagar nuevamente los gastos notariales para constituir la garantía a favor del nuevo acreedor. Es decir, no es necesaria una nueva escritura.

Esto fomenta la competencia entre proveedores de servicios financieros, forzándolos a otorgar un mejor servicio con tasas competitivas en beneficio de los usuarios, de manera que éstos puedan cambiar su hipoteca a otro banco sin ningún costo adicional.

Por otro lado, los usuarios de servicios financieros ya cuentan con las

herramientas para tomar mejores decisiones y ejercer sus derechos. El 9 de julio de 2014 se publicaron las disposiciones para la organización y funcionamiento del Buró de Entidades Financieras, que garantizan la transparencia sobre los servicios con una metodología de seis variables que determina una calificación por institución y producto y se clasifican de la siguiente manera: 1) Reclamaciones y controversias, 2) Sanciones, 3) Evaluación por supervisión de la Comisión Nacional para la Protección y Defensa de los Usuarios de Servicios Financieros (CONDUSEF) por producto, 4) Prácticas no sanas, 5) Observaciones de CONDUSEF y 6) Cláusulas abusivas. Asimismo, se creó el Sistema Arbitral en Materia Financiera a cargo de la CONDUSEF, el cual resolverá las disputas entre los usuarios y las entidades financieras.

La Reforma Financiera reforzará los mecanismos de coordinación y cooperación entre las autoridades y elevará a rango de Ley los acuerdos para la conformación y calidad de capital de Basilea III, un conjunto de iniciativas internacionales sobre regulación bancaria promovidas por el Foro de Estabilidad Financiera y el G-20, para fortalecer el sistema fi-

nanciero mundial tras la crisis de las hipotecas subprime.

¿EL SECTOR BANCARIO ESTÁ LISTO PARA CRECER?

La Reforma Financiera se concentra en modernizar nuestro sistema financiero para solidificarlo e impulsar el desarrollo económico de México. Sin embargo, ¿la banca mexicana está preparada para apoyar esta reforma? ¿El sector bancario está listo para crecer?

Hoy la banca en México presenta sólidos cimientos sustentados en crecimientos importantes de cartera en los últimos años. En la Gráfica 1 se muestra la evolución de la cartera de crédito vigente de la industria bancaria a través del tiempo, la cual se ha triplicado en los últimos 14 años, con incrementos de 10.5% promedio anual durante los últimos cinco años y creciendo tres veces más que la economía.

Otro indicador sólido de la banca mexicana es el índice de capitalización (15.9% a octubre 2014), que siempre se ha mantenido por encima del mínimo requerido por los acuerdos de Basilea III (10.5%). Esto refleja la adecuada regulación y supervisión bancaria, así como la prudente ges-

Gráfica 1

Cartera de crédito vigente de la Industria Bancaria Miles de millones de pesos

Miles de millones

3,500 3,000 3.3x

2,500 2,000 1,500 1,000

2,650

943

926

942

956

2000

2001

2002

2003

1,050

1,132

2004

2005

1,356

1,654

1,817

1,881

2008

2009

2,041

2,885

3,109

2,361

500 0

2006

2007

2010

2011

2012

2013

nov-14

Elaboración propia. Cifras a pesos corrientes Fuente: Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV)

febrero / marzo 2015 visión empresarial 09

Administración y Finanzas

Gráfica 2

Índice de Morosidad (%) 30 28.1 25 20 15 10 5 0

2.5 1997

1.8

2.0

2.5

2.7

2.8

2.2

2.2

2.3

3.1

3.0

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 nov-14

Elaboración propia Fuente: CNBV. Total Banca Múltiple sin consolidar

Gráfica 3

Índice de Cobertura (%) 300.00 250.00 200.00

201.4

241.3

210.0 168.9 169.2 162.6

150.00

188.2 182.8 178.7 139.8 126.4

100.00 50.00 0.00

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

nov-14

Elaboración propia Fuente: CNBV. Total Banca Múltiple sin consolidar

tión de riesgos de las instituciones financieras en nuestro país.

Por otro lado, el Índice de Morosidad (IMOR) se ha mantenido estable por lo menos en los últimos 10 años, a pesar de que la banca ha incrementado su cartera de crédito considerablemente. Se ve entonces que los bancos han incrementado sus activos con calidad y fortaleciendo el sistema financiero nacional.

Como referencia, en la gráfica 2 se muestra el IMOR de 1997, poco tiempo después de la privatización de la banca (1988-1994). Al hacer el comparativo con el indicador actual, se observa la evolución que ha vivido la banca en las últimas décadas.

En cambio, el Índice de Cobertura (ICOR) de la industria bancaria es un

indicador que, si bien ha estado más sólido en años pasados, sigue reflejando la posición conservadora de los bancos, pues reserva casi el doble de la cartera vencida (2010-2012). Sin embargo, durante 2013 y 2014 este indicador sufrió un deterioro derivado de la situación actual de la industria de

la construcción y los desarrolladores de vivienda que impactan los balances de la banca múltiple. (Ver gráfica 3).

Las cifras, por sí solas, reflejan que la banca en México tiene sólidos principios y la capacidad para seguir creciendo con calidad. Está respaldada por una reforma financiera que, si bien genera certidumbre jurídica, transparencia, competencia y desarrollo económico, deja fuera muchos otros puntos.

La banca está lista para enfrentar la nueva realidad de México, pues está capitalizada, en expansión y con una calidad en sus activos que no se vio en décadas. Sin duda está preparada para potenciar el crecimiento y desarrollo económico que el país necesita.

La Reforma Financiera da mucho a los mexicanos: más créditos y más baratos. Sin embargo, también les queda a deber. El reto aún está latente, México necesita crear los mecanismos e instrumentos para lograr una mayor penetración del crédito, avanzar en la bancarización e inclusión financiera y apoyar a las autoridades para combatir la informalidad, un monstruo que no se ha vencido y que afecta la productividad.

BIBLIOGRAFÍA Reporte: 040-1A-R0 Indicadores Financieros, Comisión Nacional Bancaria y de Valores.

Reporte: 040-15B-R1 Índice de Capitalización, Comisión Nacional Bancaria y de Valores.

Reforma Energética, Reforma en materia de Telecomunicaciones, Reforma en Competencia Económica, Reforma Financiera, Reforma Hacendaria, Reforma Laboral, Reforma Educativa, Código Nacional de Procedimientos Penales, Ley de Amparo, Reforma Política-Electoral y Reforma en materia de Transparencia.

1

¿SABÍAS QUE...

La Reforma Financiera permitirá a las instituciones otorgar más créditos y más baratos al incentivar la competencia, la transparencia y simplificar los regímenes para la ejecución de garantías crediticias?

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derecho

El Código Nacional de Procedimientos Penales y el nuevo sistema

de justicia penal

E

l 21 de noviembre de 2014 se presentó ante la Mesa Directiva del Senado de la República la iniciativa con proyecto de decreto por la que se reforman, adicionan y derogan diversas disposiciones del Código Nacional de Procedimientos Penales. Los legisladores motivaron la necesidad de aprobar la iniciativa por dos razones:

Juan Francisco Gutiérrez Doctor en Derecho por la UP y jefe de Academia de Derecho de la ECEE.

1. La reforma constitucional al sistema de seguridad y justicia publicada en el Diario Oficial de la Federación el 18 de junio de 2008 estableció, entre otras cosas, la transformación del sistema de justicia penal mixto-inquisitivo a uno de corte acusatorio y oral que deberá implementarse en todo el

país a más tardar el 18 de junio de 2016.

2. El 5 de marzo de 2014 se expidió el Código Nacional de Procedimientos Penales en el que se establecieron las normas que han de observarse en la investigación, procesamiento y sanción de los delitos en toda la República.

Así se homologó el procedimiento penal bajo el nuevo sistema de justicia penal acusatorio y oral que garantiza los mecanismos para el irrestricto respeto a los derechos de las víctimas e imputados.

El Código Nacional es resultado de uno de los ejercicios democráticos más importantes en nuestro país, pues su desarrollo derivó del debate y los consensos entre los operadores del sistema a nivel fe-

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derecho

deral y local, académicos, expertos y la sociedad civil.

La argumentación jurídica de la presente reforma otorga efectividad a distintas figuras jurídicas ya previstas en el Código Nacional de Procedimientos Penales (CNPP). Si se prescinde de dichas modificaciones quedarían impunes diversas conductas delictivas. Por ejemplo, en las que se vean involucradas las personas jurídicas. Además, se encontrarían vigentes diversas incompatibilidades en la norma sustantiva y adjetiva, generando un conflicto en su interpretación y aplicación.

¿QUÉ ES EL NUEVO SISTEMA DE JUSTICIA PENAL?

Es un ordenamiento legal de carácter adjetivo, que regula el proceso penal acusatorio y oral para los delitos del fuero federal y del fuero común en todo el país. Contempla los principios generales del proceso y sus etapas, las figuras novedosas auxiliares del mismo, los mecanismos alternativos, las formas anticipadas de terminación del proceso, las medidas cautelares y los procedimientos especiales.

Al expedir el Código Nacional de Procedimientos Penales, se generó un modelo único de procedimiento penal para el país. Éste incorpora en sus disposiciones el nuevo sistema de justicia penal acusatorio oral.

Contar con reglas únicas para toda la República permitirá avanzar en el proceso de homologación normativa, facilitará la capacitación y posibilitará la generación de esquemas de coordinación entre las autoridades encargadas de aplicar el nuevo sistema de justicia penal.

En tal Código se expresa que en todo procedimiento penal prevalecerá la presunción de inocencia, es decir, todo inculpado debe ser considerado inocente hasta que se determine lo contrario en una sentencia dictada

por un juez. En ese sentido, cualquier acción de la autoridad en relación con el imputado debe estar guiada por este principio.

LAS PREGUNTAS MÁS FRECUENTES

¿Cómo contribuye el Código Nacional de Procedimientos Penales a la implementación del nuevo sistema de justicia penal?

El Código establece un modelo procesal penal único en el país. Contar con un modelo unificado y compartido por todas las entidades federativas favorece la colaboración y coordinación entre las autoridades de seguridad y justicia encargadas de implementar el nuevo sistema de justicia penal. Los ejes que deben contemplarse son: capacitación y profesionalización de policías, jueces, ministerios públicos, peritos y defensores; adecuación de leyes secundarias y protocolos de actuación, el diseño y ejecución de sistemas de interconexión entre las autoridades que intervienen en el proceso penal… ¿Por qué se investigarán mejor los delitos?

El Código dota de herramientas al ministerio público y a los policías para investigar los delitos de manera efectiva. Prevé técnicas modernas y útiles para favorecer la investigación científica de los delitos en un marco de respeto a los derechos humanos. ¿Por qué el juicio oral es un cambio positivo?

Las audiencias serán públicas, lo que permitirá la asistencia de las partes que intervienen en el procedimiento.

También se realizarán de forma continua, sucesiva y secuencial, salvo en casos excepcionales previstos en el Código. Se desarrollarán preferentemente en un mismo día o en días consecutivos hasta su conclusión, salvo las excepciones establecidas en el mismo ordenamiento. Así disminuirá

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la duración de los juicios y garantizará el mandato constitucional de una justicia pronta y expedita.

Todas las audiencias se desarrollarán íntegramente en presencia de un juez, sin que éste pueda delegar la admisión, desahogo o valoración de las pruebas, ni la emisión y explicación de la sentencia. ¿Cómo beneficia a la procuración de justicia que el Ministerio Público conduzca la investigación con el apoyo de policías y peritos?

El Ministerio Público tiene la obligación constitucional de presentar y sustentar ante un juez la acusación, por ello conduce la investigación, a fin de reunir los elementos de prueba necesarios para sustentar la acusación en un juicio y cuidar que las diligencias que se realicen estén apegadas a la ley.

Si fui víctima, ¿tengo que esperar hasta que termine el juicio para que reparen el daño?

No, cuando el ofendido y el imputado estén conformes con un arreglo para terminar con la controversia penal, se podrá firmar un acuerdo ante la autoridad en el cual el imputado se comprometerá a pagar a la víctima la reparación del daño. Con ello se garantiza que el acceso a la justicia sea más expedito. ¿Por qué se promulgó un Código Nacional de Procedimientos Penales, cuando aún están vigentes los de las entidades federativas?

La reforma constitucional en materia de seguridad y justicia de 2008, por la que se estableció un nuevo sistema de justicia penal, hizo necesario expedir una nueva legislación que desarrollara los principios y bases de este nuevo sistema previstos en la Constitución.

Más adelante se dotó al Congreso de la Unión de la facultad de emitir la legislación procesal penal única para

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todo el país, reforma que tuvo como resultado la expedición del Código. ¿Cuándo entrará en vigor el nuevo Código?

Entrará en vigor a nivel federal de manera gradual conforme a la declaratoria que emita el Congreso de la Unión.

Previamente se enviará una solicitud conjunta del Poder Judicial de la Federación, la Secretaría de Gobernación y la Procuraduría General de la República, sin que pueda extenderse más allá del 18 de junio de 2016.

En el caso de las entidades federativas, entrará en vigor en los términos que dicte la declaratoria que emita el órgano legislativo de cada entidad, previa solicitud de la autoridad encargada de implementar el sistema de justicia penal acusatorio. ¿Cuáles son los mecanismos alternos de solución de controversias y cómo nos benefician?

El Código Nacional de Procedimientos Penales prevé la incorporación de dos alternativas: a) Acuerdos reparatorios y b) Suspensión condicional del proceso.

Los mecanismos alternos de solución de controversias ayudarán a descongestionar el sistema de justicia, logrando que el responsable repare el daño sufrido por la víctima sin que

necesariamente un juez tenga que resolver la controversia o se llegue hasta la etapa de juicio. ¿Qué sucede si el imputado deja de cumplir con el plan de reparación del daño?

La suspensión podrá ser revocada, previa audiencia ante el juez de control, así el procedimiento jurisdiccional se seguirá hasta obtener una sentencia.

ALGUNAS CONCLUSIONES

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se verifica la legalidad de la imputación; la intermedia, en la que se determina si es juicio oral o justicia alternativa; la de juicio y debate, y la de sanciones.

El código único específica las etapas de un juicio oral como son los alegatos de apertura, la presentación de pruebas, los alegatos de clausura, la deliberación y el fallo.

Ahora no es necesario denunciar ante un policía o ministerio público, pues el Código establece características para que las personas acudan a denunciar delitos no graves.

Se establece la figura de juez de control, quien cuidará que no se vulneren los derechos de las personas que intervienen en el procedimiento penal, ya sean víctimas, testigos o inculpados. La comunicación entre el Ministerio Público y el juez de control podrá realizarse por cualquier medio: teléfono, correo electrónico...

Se modifica la figura del arraigo y su temporalidad. Ahora será por 40 días y se propone que las autoridades sólo limiten movimientos de personas acusadas en delitos de delincuencia organizada.

• El Código Nacional de Procedimientos Penales será la principal herramienta para que se instrumente el nuevo sistema de justicia penal en todo el país.

• El Código establece los roles (derechos y obligaciones) que deberán tener en el sistema penal acusatorio las víctimas, acusados, fiscales, abogados defensores, testigos, policías, peritos, el juez e incluso los medios de comunicación y el público en general.

• La policía tendrá mayor peso y será parte fundamental de los procesos, pues deberá investigar los hechos con técnicas más profesionales e incluso científicas.

• Se establecen los distintos tipos de audiencia: la inicial, en la que febrero / marzo 2015 visión empresarial 13

alumno ecee

¡AÚN NO ES

MOMENTO DE MEDIR!

L

as reformas estructurales que se promulgaron desde 2012 (ya que la Reforma Laboral se aprobó el 30 de noviembre de ese año), surgieron con el propósito de generar nuevos fundamentos económicos de solidez y fortalecer los factores de crecimiento ya existentes. Entre sus objetivos principales está mejorar la productividad laboral, cuya tasa de crecimiento ha sido menor al promedio de la OCDE durante la última década. En algunas ocasiones ésta ha sido negativa, debido a la deficiente penetración del capital y su capacidad de aprovechamiento junto con la negativa productividad multifactorial. Sin lugar a dudas es un dato preocupante, pues en las últimas

Javier Zamora Alumno de sexto semestre de la Licenciatura en Economía.

dos décadas este elemento ha sido esencial para el crecimiento de países en desarrollo.

Recordemos las principales reformas: energética, telecomunicaciones, tributaria, financiera, educativa y finalmente laboral. Cada una está construida y pensada con base en las necesidades de su sector, y por lo tanto tendrán un impacto diferente. A la vez, dada su naturaleza, los resultados de los cambios que ocasionen se observarán en diferentes momentos. Los analistas proyectaron (o mejor dicho, especularon) que mediante las reformas, el crecimiento del PIB sería mayor al 3%, dependiendo del soporte que se les diera con las leyes secundarias. Es aquí donde surge la contradicción: si los efectos de cada una de las reformas tendrán un tiempo distinto, ¿por qué anunciar que en menos de tres años se alcanzará en su totalidad el impacto esperado?

Pensar que, con las circunstancias actuales, la penetración de las reformas en sus diferentes sectores será veloz, es una idea bastante irreal. Sin lugar a dudas, discutir sobre el fondo y forma de las reformas (sobre todo de sus ambigüedades) y argumentar los probables resultados, es totalmente válido.

Para suscitar un escenario óptimo tanto económico como social es nuestro deber poner en la mesa la eficacia o deficiencia que podrían llegar a tener las reformas en sus respectivas ramas. En palabras de George Orwell, «si la libertad vale de algo, es por el derecho que

otorga de poder decirles a los demás lo que no desean oír». Sin embargo, criticar los resultados de los cambios estructurales en el tiempo que llevan en vigor, e inclusive tomar decisiones a largo plazo tomando como base el «pobre» desenlace que se ha observado en los últimos dos años, puede ser una decisión muy costosa.

¿POR QUÉ NO AVANZAN LAS REFORMAS?

Está de más mencionar las variables macroeconómicas que afectan tanto a la economía mexicana como a la mundial, y que frenan el propósito de las reformas. Pero hay otros factores que perjudican la penetración total que estamos esperando.

El más relevante es la rigidez del mercado laboral en nuestro país. Un mercado laboral es rígido cuando existen circunstancias que frenan el movimiento de empleados en las industrias. Un gran ejemplo son los costos elevados de despido: a los empleadores les cuesta mucho dinero liquidar a empleados poco productivos e ineficientes para contratar aquellos que realicen el trabajo de manera correcta. De hecho, la protección genera ventajas para el trabajador, pues debido al conocimiento de los costos que implica su despido, su efectividad tiende a reducirse. Partiendo del ejemplo anterior, se puede explicar que una de las variables propuestas por el Banco Central Europeo para

Gráfica 1

¿Y EL TRABAJADOR?

Tasa de desempleo 1991-2013 14.00% 12.00% 10.00% 8.00%

MEX GBR FRA USA

6.00% 4.00%

0.00%

1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013

2.00%

medir la rigidez laboral, sea la tasa de desempleo (Fabiani, S., y RodriguezPalenzuela, D. 2001). Se puede observar que en México, en un periodo de 22 años, la tasa de desempleo se ha mantenido relativamente estable en comparación de la variabilidad de países como Gran Bretaña, Francia y Estados Unidos (independientemente de que sea más alta o más baja).

Ver gráfica 1.

La rigidez laboral es una traba para el cambio, pues las reformas laborales requieren una resignación en el mercado laboral (para colocar los agentes económicos más productivos y eficientes en los sectores que lo necesitan), siendo entonces contraproducente en los países donde dicha resignación es deficiente por la naturaleza del mercado. Existen estudios que demuestran que, tras reformas económicas importantes, países con un mercado laboral rígido tuvieron un ligero decaimiento en la tasa de crecimiento, seguido de recuperaciones muy débiles .

En nuestro país, la falta de movilidad laboral nace en la revolución y crece con las reformas de la década de los ochenta. Los sindicatos y la protección al trabajador se convirtie-

ron en un símbolo contra la «maldad capitalista». La complejidad de este problema socioeconómico generó disgusto por parte de los trabajadores ante los intentos de cambiar el escenario, convirtiéndolo también en una controversia política.

A pesar de la reforma laboral aprobada a finales de 2012, que reduce los costos de despido, es imposible determinar la periodicidad con que la rigidez comenzará a disminuir (y si ésta disminuirá lo suficiente). Se notará hasta que se observe mayor movilidad y fluidez de los efectos de las demás reformas.

Un ejemplo que podría dar luz sobre la temporalidad es el caso de Chile (aunque utilizarlo como benchmark es bastante aventurado). En la década de los setenta Chile generó una serie de reformas para fortalecer sus instituciones y reestructurar la economía, pero fue hasta la década de los noventa (cuando los demás países latinoamericanos como México, Argentina y Ecuador sufrieron crisis importantes) que los resultados de las reformas en ese país dieron frutos, pues la tasa de crecimiento de su economía fue mayor a 6%.

El hecho de disminuir la rigidez laboral no implica abandonar los derechos del trabajador; se deben generar herramientas para el desarrollo y especialización de las personas con un buen diseño de seguro de desempleo, para que así puedan cumplir sus objetivos de manera digna. La liberación del trabajador debe acompañarse de un proyecto que asegure la igualdad de oportunidades entre los jóvenes estudiantes (o que carecen de estudio) para que se puedan preparar de manera equitativa.

En México solemos ser muy impacientes. Sin embargo, aún es muy pronto para medir el impacto de las reformas estructurales. Todavía falta poner énfasis en el desarrollo y fortalecimiento de las instituciones para que cumplan sus funciones de manera ética, lo que se traduce en protección de los derechos de propiedad, menores niveles de corrupción y burocracia, y un estado de derecho ejemplar (Corbo, V., L. Hernández & F. Parro. 2005). De esta manera es posible mejorar la productividad laboral y la eficacia de la implementación de las políticas públicas, para acelerar así los procesos de crecimiento.

BIBLIOGRAFÍA Muñoz Ríos, P. (2014, March 4). «La reforma laboral, sin beneficios para los trabajadores: Académicos». La Jornada.

Fabiani, S., & Rodriguez-Palenzuela, D. (2001).

«Model-based indicators of labour market rigidity». European Central Bank Working Paper Series OCDE (2012), Getting It Right. Una agenda estratégica para las reformas en México, OECD Publishing.

Burki, S. J. & Perry, G. E. (1997) The Long March: A Reform Agenda for Latin America and the Caribbean in the Next Decade The World Bank , Washington, DC Forteza, A., & Rama, M. (2006). «Labor Market ‘Rigidity› and the Success of Economic Reforms Across More Than 100 Countries». The Journal of Policy Reform, 9(1), 75-105.

Corbo V. & Vergara R. (1992). «Los Determinantes del Crecimiento Económico». El Trimestre Económico, Año 29, N 87, Agosto, pp. 165-169.

Corbo, V., L. Hernández & F. Parro. (2005). «Institutions, Economic Policies and Growth: Lessons from the Chilean Experience». Documento de Trabajo No 317, Banco Central de Chile.

The World Bank. (n.d.). Retrieved January 24, 2015, from http://data.worldbank.org

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